Kuangda Technology Group Co., Ltd. — Capital/Financing Update 2011

May 18, 2011

光大证券股份有限公司关于江苏旷达汽车织物集团股份有限公司 使用部分超募资金对全资子公司增资的保荐意见

光大证券股份有限公司（以下简称“我公司”）作为江苏旷达汽车织物集团股 “ ” “ ” 份有限公司（以下简称 江苏旷达 、 发行人 或“公司”）首次公开发行股票的 保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳交易所股票上市规则》、 《深圳证券交易所中小企业板保荐工作指引》、《深圳证券交易所中小企业板上市 公司募集资金管理细则（2008 年修订）》、《深圳证券交易所中小企业板信息披露 业务备忘录第 29 号：超募资金使用及超募资金永久性补充流动资金》等有关规 定，就江苏旷达使用部分超募资金对全资子公司增资所涉及事项，经审慎尽职调 查发表如下独立保荐意见：

江苏旷达经中国证监会证监许可﹝2010﹞1613 号文核准，向社会公开发行 人民币普通股（A 股）5,000 万股，发行价格为每股人民币 20.10 元，募集资金 总额为人民币 100,500.00 万元，扣除发行费用人民币 5,495.28 万元后，实际募集 资金净额为人民币 95,004.72 万元。根据发行人公开披露的《首次公开发行股票 招股说明书》，本次发行募集资金将用于公司“引进无梭织机生产高档汽车内装饰 ” “ ” 面料项目 、 汽车装饰用有色差别化纤维生产项目 ，上述两项目需要资金人民 币 26,317.5 万元，公司此次超募资金净额为人民币 68,687.22 万元。

目前，根据相关规定，结合自身实际经营情况，江苏旷达拟从超募资金中申 请 1,000 万元资金用于对全资子公司广州旷达汽车织物有限公司（以下简称“广 州旷达”）增资。具体情况为：

鉴于广州旷达：（1）现有复合设备经过总部支持多次改装后，目前整个联动 性存在不足，特别是存储架与主机，无法满足高要求产品的需要。（2）由于主机 火焰的问题，只能采用分次复合，增加复合成本。（3）部分设备存在过时和老化 问题，部分功能存在缺陷，如对边问题等，造成产品跑偏易生成不良品。而同时 广州旷达面临包括东风日产 X12D 复合项目量产等较好的业务机会。

此外，目前汽车座椅皮革市场仍有较大规模，若公司投资从“海绵复合—裁

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切—真皮热合”的完整生产，将比较容易获得订单，可增加产品的附加值。

因此，根据公司出具的《情况说明》，广州旷达拟投资购置海绵复合机及“真 皮裁切—热熔膜复合—海绵裁切—真皮热合生产线”建设，资金需求约为 1250 万元，投资达产后预计年实现净利润 970 万元。项目建设期 6 个月、静态投资回 收期约 1.9 年。

为满足广州旷达的上述投资需求，公司拟使用 1,000 万元增资广州旷达。

通过核查，我公司认为：

使用部分超募资金增资广州旷达用于购置海绵复合机及“真皮裁切—热熔膜 复合—海绵裁切—真皮热合生产线”建设，有利于增强广州旷达复合生产能力及 为客户提供皮革产品服务，能更好地满足相关客户的需求，有利于公司的长远发 展。

综上，我公司认为，江苏旷达本次运用部分超募资金对子公司增资是必要的、 合规的。

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（本页无正文，为《光大证券股份有限公司关于江苏旷达汽车织物集团股份 有限公司使用部分超募资金对全资子公司增资的保荐意见》的签字盖章页）

保荐代表人： 卫成业 周平

光大证券股份有限公司

2011 年 5 月 17 日

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