Kuangda Technology Group Co., Ltd. — Capital/Financing Update 2010

Dec 22, 2010

光大证券股份有限公司关于江苏旷达汽车织物集团股份有限公司 使用部分超募资金归还银行贷款的保荐意见

光大证券股份有限公司（以下简称“我公司”）作为江苏旷达汽车织物集团股 “ ” “ ” 份有限公司（以下简称 江苏旷达 、 发行人 或“公司”）首次公开发行股票的 保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳交易所股票上市规则》、 《深圳证券交易所中小企业板块保荐工作指引》、《深圳证券交易所中小企业板上 市公司募集资金管理细则（2008 年修订）》、《深圳证券交易所中小企业板信息披 露业务备忘录第 29 号：超募资金使用及超募资金永久性补充流动资金》等有关 规定，就江苏旷达使用部分超募资金归还银行贷款所涉及事项，经审慎尽职调查 发表如下独立保荐意见：

江苏旷达经中国证监会证监许可﹝2010﹞1613 号文核准，向社会公开发行 人民币普通股（A 股）5,000 万股，发行价格为每股人民币 20.10 元，募集资金 总额为人民币 100,500.00 万元，扣除发行费用人民币 5,495.28 万元后，实际募集 资金净额为人民币 95,004.72 万元。根据发行人公开披露的《首次公开发行股票 招股说明书》，本次发行募集资金将用于公司“引进无梭织机生产高档汽车内装饰 ” “ ” 面料项目 、 汽车装饰用有色差别化纤维生产项目 ，上述两项目需要资金人民 币 26,317.5 万元，公司此次超募资金净额为人民币 68,687.22 万元。

目前，根据相关规定，结合自身实际经营情况，江苏旷达拟从超募资金中申 请 2.573 亿元资金用于归还银行贷款。

通过核查，我公司认为：

1、发行人使用部门超募资金归还银行贷款，有利于降低公司财务费用，与 公司业务发展的客观需要相适应。

2、发行人最近 12 月内未进行证券投资等高风险投资，并承诺在本次使用部 分超募资金归还银行贷款和永久补充流动资金后 12 月内不进行证券投资等高风 险投资，发行人本次超募资金归还银行贷款和永久补充流动资金符合规定。

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3、针对本次超募资金使用，发行人独立董事发表了“本次使用超募资金归 还银行贷款符合《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板 上市公司规范运作指引》和《中小企业板信息披露业务备忘录第 29 号：超募资 金使用及募集资金永久性补充流动资金》等相关规定的要求”的独立意见。

综上，我公司认为，江苏旷达本次运用部分超募资金偿还银行贷款是必要的、 合规的。

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（本页无正文，为《光大证券股份有限公司关于江苏旷达汽车织物集团股份 有限公司使用部分超募资金归还银行贷款的保荐意见》的签字盖章页）

保荐代表人： 卫成业 周平

光大证券股份有限公司

2010 年 月 日

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