KPPD - Koszalińskie Przedsiębiorstwo Przemysłu Drzewnego S.A.

Management Reports • Nov 15, 2021

Raport KPPD SA-Q 3/2021 POZOSTAŁE INFORMACJE Komisja Nadzoru Finansowego 1 POZOSTAŁE INFORMACJE do sprawozdania finansowego za III kwartał 2021 r. I. OPIS ISTOTNYCH DOKONAŃ LUB NIEPOWODZEŃ WRAZ Z WYKAZEM NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ W ocenie zarządu w III kwartale 2021 r. do istotnych dokonań można zaliczyć: − zwiększenie przychodów ze sprzedaży w odniesieniu do III kwartału poprzedniego i II kwartału roku bieżącego, − spadek zadłużenia kredytowego, − objęcie ubezpieczeniem w pełnym zakresie linii sortowania i hali przetarcia w ZPD Kalisz Pom. – naszym największym oddziale, gdzie poniesiono w ostatnich latach znaczne nakłady inwestycyjne, − sprawna realizacja zadania inwestycyjnego „Modernizacja linii obrzynania tarcicy w ZPD Kalisz .Pom.” Do niepowodzeń należy zaliczyć nie uzyskanie ubezpieczenia tartaków od ryzyka pożarowego. II. WSKAZANIE CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, W TYM O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCYCH ISTOTNY WPŁYW NA SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE W III kwartale na sytuację gospodarczą świata nadal wpływ miała pandemia koronowirusa, jednak złagodzenie w okresie letnim obostrzeń wpłynęło na poprawę koniunktury na rynkach obsługiwanych przez Spółkę. W tych warunkach przychody ze sprzedaży osiągnęły poziom 111,3 mln zł (wyższy o 43,5% niż w III kwartale 2020 r.). Sprzedaż krajowa wyniosła 70,8 mln zł (wzrost o 41%), natomiast sprzedaż eksportowa – 40,5 mln zł (wzrost o 48,3%). Oddziały przerabiające surowiec iglasty odczuwają wzrost jego cen, które były wyższe o 20,5% w odniesieniu do III kw. 2020 r. Spółka znacząco odczuła w zestawieniu z III kwartałem roku poprzedniego wzrost kosztów wywozu wyrobów, które były wyższe o 2,2 mln zł. Łącznie powyższe czynniki wpłynęły na to, że wynik finansowy netto ukształtował się na poziomie 11,8 mln zł, wyższym o 10,7 mln zł w porównaniu do III kwartału 2020 r. Wzrost sprzedaży przełożył się na zmniejszenie zapasów wyrobów o 2,9 mln zł w odniesieniu do stanu na 30.09.2020 r. i o 1 mln zł w odniesieniu do stanu na 30.06.2021 r. Stan środków na tzw. funduszu ogniowym na 30.09.2021 r. wynosi 5 mln zł, co wpływa na poziom zadłużenia. III. OPIS ZMIAN ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ, W TYM W WYNIKU POŁĄCZENIA JEDNOSTEK, UZYSKANIA LUB UTRATY KONTROLI NAD JEDNOSTKAMI ZALEŻNYMI ORAZ INWESTYCJAMI DŁUGOTERMINOWYMI, A TAKŻE PODZIAŁU, RESTRUKTURYZACJI LUB ZANIECHANIA DZIAŁALNOŚCI ORAZ WSKAZANIE JEDNOSTEK PODLEGAJĄCYCH KONSOLIDACJI Spółka nasza nie jest ani jednostką dominującą ani znaczącym inwestorem. Nie posiada żadnych akcji i udziałów innych osób prawnych. IV. STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE DO MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW Spółka nie publikowała prognozy wyników na 2021 r. V. AKCJONARIUSZE POSIADAJĄCY CO NAJMNIEJ 5% OGÓLNEJ LICZBY GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU. ZMIANY W STRUKTURZE WŁASNOŚCI ZNACZNYCH PAKIETÓW AKCJI KPPD SA-Q 3/2021 POZOSTAŁE INFORMACJE Komisja Nadzoru Finansowego 2 Od czasu publikacji ostatniego raportu okresowego (raport za I półrocze 2021 r., opublikowany w dniu 30.08.2021 r.), Spółka nie otrzymała żadnego zawiadomienia o zmianie stanu posiadania akcji wśród znaczących akcjonariuszy. Na dzień publikacji niniejszego raportu, struktura właścicielska znacznych pakietów akcji jest następująca: Akcjonariusz Liczba akcji w szt. Udział w kapitale zakładowym w % Liczba głosów w szt. Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA w % Menadile Holdings Co. Limited 352.241 21,71 352.241 21,71 Tarko Sp. z o.o. 351.213 21,65 351.213 21,65 TLH Verwaltungs und Beteiligungs GmbH 270.884 16,70 270.884 16,70 Drembo Sp. z o.o. 224.686 13,85 224.686 13,85 Kalina Sp. z o.o. i Drzewiarze Sp.k. 146.694 9,04 146.694 9,04 Kalina Sp. z o.o. i Wspólnicy Sp.k. 93.704 5,78 93.704 5,78 VI. ZESTAWIENIE STANU POSIADANIA AKCJI EMITENTA PRZEZ OSOBY ZARZĄDZAJĄCE I NADZORUJĄCE ORAZ ZMIANY W STANIE POSIADANIA W okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego (raport za I półrocze 2021 r., opublikowany w dniu 30.08.2021 r.) Spółka nie otrzymała od żadnej z tych osób informacji o zmianie stanu posiadania przez nich akcji Spółki. Na dzień publikacji niniejszego raportu w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących znajdują się akcje Spółki zgodnie z poniższym zestawieniem: Osoby zarządzające: Marek Szumowicz-Włodarczyk – prezes Zarządu – 4 545 sztuk Bożena Czerwińska-Lasak – wiceprezes Zarządu – 118 sztuk Eliza Stępniewska – prokurent – 2 083 sztuk Danuta Kotowska – prokurent – 340 sztuk Grzegorz Mania – prokurent – 8 sztuk Marek Wiktorko – prokurent – 250 sztuk Osoby nadzorujące Joanna Połetek-Żygas – przewodnicząca RN – nie posiada Andrzej Gruse – wiceprzewodniczący RN – nie posiada Zenon Wnuk – sekretarz RN – 350 sztuk Joanna Jodłowska – członek RN – nie posiada Marek Jarmoliński – członek RN – nie posiada Ogółem w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących znajduje się 7 694 szt. akcji Spółki o łącznej wartości nominalnej 24 159,16 zł, co stanowi 0,47% kapitału zakładowego. VII. ISTOTNE POSTĘPOWANIA TOCZĄCE SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ, DOTYCZĄCE ZOBOWIĄZAŃ ORAZ WIERZYTELNOŚCI W trzecim kwartale 2021 r. nie wystąpiły istotne rozliczenia z tytułu spraw sądowych, natomiast nadal: − wobec Spółki toczą się trzy postępowania przed sądami francuskimi z powództwa nabywców towarów. Sprawy te są aktualnie na różnym etapie rozpatrywania i trudno jest szacować, jakie koszty poniesie Spółka w związku z ewentualną przegraną – na przybliżone roszczenia w przypadku dwóch spraw Spółka posiada rezerwę w wysokości 148 tys. zł. KPPD SA-Q 3/2021 POZOSTAŁE INFORMACJE Komisja Nadzoru Finansowego 3 − trwa procedura odwoławcza w spornej sprawie z Zakładem Ubezpieczeń Społecznych, który początkowo zgodził się na weryfikację składki wypadkowej za lata 2003-2016, po czym dokonał ponownej weryfikacji i ustalił wysokość tej składki w pierwotnej wysokości. Na takie postępowanie Spółka złożyła stosowne odwołania, jednak w przypadku niekorzystnego rozstrzygnięcia wpłynie to na obniżenie wyniku finansowego. Zostanie to rozliczone w wyniki lat ubiegłych, analogicznie jak przy zarejestrowaniu pierwotnych kosztów, ale może to jednak wpłynąć na bieżącą zasobność finansową. W kwietniu Sąd Okręgowy w Koszalinie wydał niekorzystny dla Spółki nieprawomocny wyrok dotyczący pierwszego z zakładów produkcyjnych. Aktualnie trwa procedura odwoławcza od tego postanowienia. VIII. INFORMACJE O ZAWARCIU TRANSAKCJI Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI, JEŻELI ZOSTAŁY ZAWARTE NA INNYCH WARUNKACH NIŻ RYNKOWE W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły tego typu transakcje. IX. INFORMACJE O UDZIELENIU PRZEZ SPÓŁKĘ PORĘCZEŃ KREDYTU LUB POŻYCZKI LUB UDZIELENIU GWARANCJI O ZNACZĄCEJ WARTOŚCI W okresie sprawozdawczym takie zdarzenia nie wystąpiły. X. INNE INFORMACJE ISTOTNE DLA OCENY SYTUACJI KADROWEJ, MAJĄTKOWEJ, FINANSOWEJ, WYNIKU FINANSOWEGO I ICH ZMIAN ORAZ INFORMACJE, KTÓRE SĄ ISTOTNE DLA OCENY MOŻLIWOŚCI REALIZACJI ZOBOWIĄZAŃ. Spółka zawarła umowę ubezpieczenia majątku z TUiR Warta SA na okres od 22.09.2021 r. do 21.09.2022 r. Jednak mimo podjętych działań związanych z ubezpieczeniem majątku w pełnym zakresie, od sierpnia 2018 r. Spółka nie posiada ubezpieczenia od ryzyka pożarowego zakładów przemysłu drzewnego, w związku z czym tworzony był tzw. fundusz ogniowy, czyli wewnętrzny program ochrony związany z gromadzeniem środków finansowych. Fundusz ten na koniec 2020 r. osiągnął docelową wysokość 5 mln zł i jest przeznaczony na pokrycie strat spowodowanych ogniem (w miejsce składki ubezpieczeniowej). Po względnej stabilizacji w okresie letnim, obecnie jesteśmy w trakcie IV fali pandemii COVID-19. Dlatego nadal działa Zespół Antykryzysowy. Na bieżąco jest monitorowana sytuacja w tym zakresie i Spółka dostosowuje swoje działania do zmieniających się warunków gospodarczych i epidemiologicznych. Wszystkie oddziały pracują bez zakłóceń, dostosowując produkcję do aktualnej sytuacji. Nie występują zakłócenia związane z realizacją dostaw surowców do produkcji. XI. WSKAZANIE CZYNNIKÓW, KTÓRE BĘDĄ MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI W PERSPEKTYWIE CO NAJMNIEJ KOLEJNEGO KWARTAŁU Znaczący wpływ na wynik finansowy Spółki w IV kwartale 2021 r. będą miały: − wzrost poziomu cen surowca drzewnego w warunkach niedostosowania jego podaży do popytu, co przekłada się m.in. na konieczność wzrostu cen sprzedaży wyrobów drzewnych, − możliwy spadek popytu na wyroby Spółki jako konsekwencja ich relatywnie wysokich cen, − wpływ pandemii koronawirusa na koniunkturę panującą na głównych rynkach działalności Spółki, oraz ewentualne administracyjne ograniczenia działalności gospodarczej związane z walką z tą pandemią, co istotnie wpływać będzie na kształtowanie się popytu na wyroby Spółki, − dynamika kosztów robocizny, − kondycja finansowa kontrahentów, która przekłada się na ich zdolność do regulowania zobowiązań i możliwości współpracy, − dostępność pracowników, zagrożonych zakażeniem w związku z czwartą falą Covid-19, − konieczność utworzenia rezerw na niewykorzystane urlopy (absencja pracowników i problemy z pozyskaniem nowych pracowników powodują, że ograniczone są możliwości udzielania urlopów), − poziom cen na produkty uboczne (zrębki i trociny). W związku ze znaczącym udziałem sprzedaży eksportowej w przychodach Spółki, na poziom przychodów i wyniku finansowego nadal będą wpływały relacje kursowe EUR/PLN. KPPD SA-Q 3/2021 POZOSTAŁE INFORMACJE Komisja Nadzoru Finansowego 4 PODPISY WSZYSTKICH CZŁONKÓW ZARZĄDU Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis 10.11.2021 r. Marek Szumowicz-Włodarczyk Prezes Zarządu 10.11.2021 r. Bożena Czerwińska-Lasak Wiceprezes Zarządu