KPC PHARMACEUTICALS, INC. — Capital/Financing Update 2015

Sep 29, 2015

东海证券股份有限公司 关于昆药集团股份有限公司 非公开发行股票涉及资产交割过户的 专项核查意见

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保荐机构：东海证券股份有限公司

二零一五年九月

东海证券股份有限公司

关于昆药集团股份有限公司

非公开发行股票涉及资产交割过户的

专项核查意见

一、本次非公开发行的批准与授权

（一）昆药集团的批准与授权

2015 年 1 月 19 日，昆药集团股份有限公司（以下简称“昆药集团”）召开 了 2015 年第一次临时股东大会，会议审议通过了《关于公司非公开发行股票方 案的预案》，同意非公开发行 52,831,783 股人民币普通股（A 股）股票。

公司已于 2015 年 4 月 30 日完成 2014 年度现金分红。因此，调整之后的发 行价格为 23.49 元/股，发行股份数为 53,214,134 股。

（二）中国证监会的核准

2015 年 9 月 9 日，昆药集团收到中国证券监督管理委员会《关于核准昆明 制药集团股份有限公司非公开发行股票的批复》，核准昆药集团非公开发行不超 过 53,214,134 股新股。

二、标的资产交割过户情况

本次非公开发行涉及购买的标的资产为昆药集团控股股东华方医药科技有 限公司（以下简称“华方医药”）持有的北京华方科泰医药有限公司（以下简称 “华方科泰”）100%的股权。

昆药集团与华方医药已完成华方科泰 100%股权的交割过户事宜。华方科泰 股东已由“华方医药科技有限公司”变更为“昆药集团股份有限公司”，相关工 商变更登记手续已办理完毕，并于 2015 年 9 月 24 日领取了变更后的营业执照。 本次变更完成后，昆药集团直接持有华方科泰 100%股权，华方科泰成为昆药集 团的全资子公司。

三、保荐机构核查意见

经核查，本保荐机构认为：

截至本核查意见出具日，本次非公开发行方案已获得昆药集团的批准和授权， 并已获得中国证监会审核通过。本次非公开发行涉及的标的资产已经完成资产交 割过户手续，昆药集团已经合法取得了北京华方科泰医药有限公司 100%的股权。 标的资产过户完成后，昆药集团尚需根据《上市公司非公开发行股票实施细则》 完成股票发行事宜。

（此页无正文，为《东海证券股份有限公司关于昆药集团股份有限公司非公 开发行股票涉及资产交割过户的专项核查意见》之签字盖章页）

保荐代表人：

盛玉照 江成祺

东海证券股份有限公司

年 月 日