KPC PHARMACEUTICALS, INC. — Capital/Financing Update 2015

Jun 29, 2015

证券代码：600422 证券简称：昆药集团 公告编号：临2015-051号

昆药集团股份有限公司

关于投资Rani Therapeutics 有限责任公司的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

重要内容提示：

●投资标的名称： Rani Therapeutics 有限责任公司

●投资金额： 500 万美元

●特别风险提示 : 本次投资可能存在高估值风险、研发及审批风险、产品先 进性风险、汇率风险。

一、对外投资概述

（一）对外投资的基本情况

2015 年 6 月 25 日（美国加州日期：2015 年 6 月 24 日），公司与 Rani Therapeutics 有限责任公司（以下简称“Rani 公司”）签署投资协议，投资 500 万美元，参与 Rani 公司 C 轮融资。

（二）公司董事会审议

本次对外投资已于 2015 年 6 月 26 日公司七届四十二次董事会审议通过。

（三）本次交易不属于关联交易和重大资产重组事项。

二、投资标的基本情况

（一）投资标的基本信息

公司名称：Rani Therapeutics 有限责任公司

企业性质：有限责任公司

注册日期：2012 年 2 月 21 日

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注册地址及主要办公地点：美国加州圣何塞市林伍德大道 2051 号 法定代表人及实际控制人：Mir Imran

主营业务：药物给药方式研究（注射用生物制剂改为口服生物制剂）

公司经营情况：Rani 公司目前主要资金来源为历次股东投入，公司进行了 A\B 两轮融资，使公司获得了持续的现金流入，作为公司日常研发资金的主要来 源。截止 2015 年 5 月 31 日，公司总资产 15,853.46 万人民币。

出资方式：现金出资。

交易完成后昆药集团在 Rani 公司董事会及管理层无相关人员任职安排。 （二）投资项目主要内容

Rani Therapeutics 是 InCube Labs 旗下主要从事机器人药片研究和商业化的 医疗技术创新公司。正在开发一种新型生物口服制剂（糖针胶囊），将注射药物 转为药丸，用于治疗慢性疾病，如糖尿病、类风湿性关节炎、肿瘤等具有广阔市 场前景的药物+器械的组合产品。

Rani 公司的新型口服生物药胶囊（以下简称“糖针胶囊”）改变生物制剂必 须注射给药的给药方式，通过口服，当胶囊到达患者肠道中时，随着 pH 值变化， 胶囊外壳被溶解；胶囊内部的微型气球状结构逐渐膨胀，把糖针推到肠壁上，达 到注射给药治疗效果，同时减轻患者长期注射的痛苦。该技术适用于所有生物大 分子药物，包括蛋白质、多肽、单抗等药物。

三、对外投资合同的主要内容

（一）对外投资协议主要内容

1、投资金额：500 万美元

2、投资者权利：各股东应该有权（a）分担公司的净损益款项，（b）为该等 股东保留资本账户，（c）领取公司分派的股息，（d）接收关于公司业务和事务的 资料或不可放弃的加州修订《统一有限责任公司法》的条款信息；以及（e）投 票权。

3、争议解决: 协议的订立和解释适用加利福利亚州的法律，争议解决方式

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为加利福利亚州圣荷西仲裁，适用美国仲裁规则。

• 4、合同生效条件：自交割之日起生效。

• （二）对外投资资金来源

本次对外投资为 500 万美元（以汇款当日汇率为准），公司将以自有资金支 付。

四、对外投资对上市公司的影响

Rani 公司开发的生物制剂口服输送系统具有独特性及广阔的市场前景，符 合公司的整体战略规划，并与公司生物药研发平台（长效降糖药）具有战略协同 性。项目投资将为公司进军生物制药领域奠定基础，投资完成后，公司有机会进 行下一步深入合作，将糖针技术在中国开展市场开发合作，Rani 公司可作为昆 药集团新型给药技术的国际技术平台，今后在其他高科技医药产品开发上可达成 更深远的合作。

五、对外投资的风险分析

• 1、Rani 公司近年来估值增长较快，存在估值过高的风险；

• 2、研发项目具有较大的复杂性、风险性和不确定性，存在研发失败、相

• 关行政审批无法获批及研发产品先进性被赶超等风险；

  • 3、本公司合并报表以人民币核算，存在因汇率波动造成汇兑损失的风险。

六、报备文件

（一）对外投资合同

（二）经与会董事签字确认的董事会决议

特此公告。

昆药集团股份有限公司董事会

2015 年6 月29 日

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