Kongsberg Automotive

AGM Information • Dec 11, 2018

PROTOKOLL

FRA EKSTRAORDINÆR GENERALFORSAMLING

T

KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA

År 2018, den 11. desember, ble det avholdt ekstraordinær generalforsamling i Kongsberg Automotive ASA i Oslo.

Til behandling forelå følgende saker:

1. Åpning av generalforsamlingen ved styrets leder.

Generalforsamlingen ble åpnet av styrets leder.

2. Fremleggelse av fortegnelse over møtende aksjonærer og fullmektiger.

Styrets leder opptok oversikt over hvilke aksjonærer som var representert på generalforsamlingen, enten selv eller ved fullmektig. Samlet var 276.733.997 aksjer representert hvilket utgjør 61.85 % av alle aksjer i selskapet. Fortegnelse over møtende aksjonærer er vedlagt protokollen.

3. Valg av møteleder og person til medundertegning av protokollen.

Advokat Simen Mejlænder ble valgt til møteleder og Tor Himberg-Larsen ble valgt til å undertegne protokollen sammen med møtelederen med stemmegivning som følger av vedlegg til protokollen.

4. Godkjenning av innkalling og dagsorden.

Innkalling og dagsorden ble godkjent med stemmegivning som følger av vedlegg til protokollen.

5 Valg av nytt styremedlem.

Aksjonæren Teleios Capital Partners har foreslått at Firas Abi-Nassif velges som styremedlem. Bruce E. Taylor har videre meddelt generalforsamlingen at han vil fratre styret dersom forslaget får tilslutning.

Generalforsamlingen valgte i henhold til dette Firas Abi-Nassif som nytt styremedlem i selskapet til erstatning for Bruce E. Taylor. Firas Abi-Nassif velges for en periode frem til ordinær generalforsamling 2019.

Valget ble gjort med tilslutning av stemmer som fremgår av vedlegget til protokollen.

Styret består etter valget av følgende aksjonærvalgte medlemmer:

Firas Abi-Nassif	Styremedlem
Ellen M. Hanetho	Styremedlem
Thomas Falck	Styremedlem
Gunilla Nordstrom	Styremedlem
Ernst F. Kellermann	Styremedlem

De ansatte har valgt følgende representanter i styret for perioden frem til 2019:

Bjørn Ivan Ødegård	Styremedlem
Kari Brænden Aaslund Styremedlem
Jon Ivar Jørnby	Styremedlem

Det forelå ikke ytterligere saker til behandling og generalforsamlingen ble derfor hevet.

Oslo, 11. desember 2018

Simer Mujeel

$\tilde{\mathbf{A}}$ Tor Himbarg-Largen

Totalt representert

ISIN:	NO0003033102 KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA
Generalforsamlingsdato: 11.12.2018 10.00
Dagens dato:	11.12.2018

Antall stemmeberettigede personer representert/oppmøtt : 9

	Antall aksjer % kapital
Total aksjer	447 444 943
- selskapets egne aksjer	168 454
Totalt stemmeberettiget aksjer	447 276 489
Representert ved egne aksjer	12 454 183	2,78 %
Representert ved forhåndsstemme	111 560	0,03%
Sum Egne aksjer	12 565 743	2,81 %
Representert ved fullmakt	2 394 860	0,54%
Representert ved stemmeinstruks	261 773 394	58,53 %
Sum fullmakter	264 168 254	59,06 %
Totalt representert stemmeberettiget	276 733 997	61,87 %
Totalt representert av AK	276 733 997	61,85 %

Kontofører for selskapet:

For selskapet:

NORDEA BANK ABP, FILIAL NORGE

KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA

Simer Mg $\mu$

Protokoll for generalforsamling KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA

ISIN: NO0003033102 KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA Generalforsamlingsdato: 11.12.2018 10.00 Dagens dato: 11.12.2018

Aksjeklasse	For	Mot	Avstår	Avgitte		Ikke avgitt Stemmeberettigede representerte aksjer
Sak 3 Valg av møteleder og person til medundertegning av protokollen
Ordinær	154 637 998	11 247 810	110 848 189	276 733 997	$\mathbf{0}$	276 733 997
% avgitte stemmer	55,88 %	4,06 %	40,06 %
% representert AK	55,88 %	4,06 %	40,06 %	100,00 %	$0,00\%$
% total AK	34,56 %	2.51%	24,77 %	61,85 %	0.00%
Totalt				154 637 998 11 247 810 110 848 189 276 733 997	$\bf{0}$	276 733 997
Sak 4 Godkjenning av innkalling og dagsorden
Ordinær	154 731 115	11 247 810	110 755 072	276 733 997	$\Omega$	276 733 997
% avgitte stemmer	55,91 %	4,06 %	40,02 %
% representert AK	55,91 %	4,06 %	40,02 %	100,00 %	0.00%
% total AK	34,58 %	2,51 %	24,75 %	61.85 %	0.00%
Totalt			154 731 115 11 247 810 110 755 072 276 733 997		0	276 733 997
Sak 5 Valg av Firas Abi-Nassif til medlem av selskapets styre
Ordinær	261 086 860	13 113 596	2 533 541	276 733 997	$\mathbf{0}$	276 733 997
% avgitte stemmer	94,35 %	4,74%	0,92%
% representert AK	94,35 %	4,74 %	0,92 %	100,00 %	0.00%
% total AK	58,35 %	2,93 %	0.57%	61.85 %	0.00%
Totalt	261 086 860 13 113 596			2 533 541 276 733 997	0	276 733 997

Kontofører for selskapet:

For selskapet:

NORDEA BANK ABP, FILIAL NORGE KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA al $\mathbf{r}$ inc ৴

Aksjeinformasjon

Navn	Totalt antall aksjer Pålydende Aksjekapital		Stemmerett
Ordinær	447 444 943	0,50 223 722 471,50 Ja
Sum:

§ 5-17 Alminnelig flertallskrav
krever flertall av de avgitte stemmer

§ 5-18 Vedtektsendring
krever tilslutning fra minst to tredeler så vel av de avgitte stemmer
som av den aksjekapital som er representert på generalforsamlingen

$\ddot{\phantom{0}}$
$\ddot{\phantom{0}}$
$\overline{\phantom{a}}$
$\frac{1}{2}$
j
$-2000000000000000000000000000000000000$

% påmeldt	0,04 %	82,22 %	12,41%	4,44 %	0,02%	0,02%	0,01%	0,01%	0,00 %	0,83%
$%$ repr.	0,04 %	82,22 %	12,41%	4,44 %	0,02%	0,02 %	0,01%	0,01%	0,00 %	0,83%
% kapital	0,03%	50,85 %	7,67%	2,74%	0,01%	0,01%	0,01%	0,01%	0,00%	0,51%
Totalt	111 560	227 536 661	34 331 593	12 277 732	47 582	47304	40 000	39865	1700	2 300 000
Fullmakt	$\circ$	72050	22810	$\circ$	$\circ$	$\circ$	$\circ$	$\circ$	$\circ$	2 300 000
Egne	111 560	$\circ$	$\circ$	12 277 732	47 582	47 304	40 000	39865	1 700	$\circ$
Aksje	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær
Aktør		Fullmektig	Fullmektig	Aksjonær	Aksjonær	Aksjonær	Aksjonær	Aksjonær	Aksjonær	Fullmektig
Repr. ved				TINE FOSSLAND		Lars Odin Mellemseter		Lars Odin Mellemseter
Firma- /Etternavn		CEO Henning E. Jensen	Styrets leder Bruce E. Taylor	FOLKETRYGDF ONDET	MUNTHE	MALPAIS AS	HIMBERG- LARSEN	CONSTRUCTIV E CAPITAL CCM AS	KROKEN	Mellomseter
Fornavn					JON GERHARD		TOR		INGUNN	Lars Odin
Refnr		$\frac{8}{2}$	26	$\overline{5}$	3491	3517	3905	3988	22764	40634

Total Represented

ISIN:	NO0003033102 KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA
General meeting date: 11/12/2018 10.00
Today:	11.12.2018

Number of persons with voting rights represented/attended: 9

	Number of shares % sc
Total shares	447,444,943
- own shares of the company	168,454
Total shares with voting rights	447,276,489
Represented by own shares	12,454,183	2.78%
Represented by advance vote	111,560	0.03%
Sum own shares	12,565,743	2.81%
Represented by proxy	2,394,860	0.54%
Represented by voting instruction	261,773,394	58.53 %
Sum proxy shares	264,168,254	59.06 %
Total represented with voting rights	276,733,997	61.87 %
Total represented by share capital	276,733,997 61.85 %

Registrar for the company:

NORDEA BANK ABP, FILIAL NORGE

Signature company:

KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA

Siming $\sqrt{c}$

Protocol for general meeting KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA

NO0003033102 KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA ISIN: General meeting date: 11/12/2018 10.00

Today: 11.12.2018

Shares class	FOR	Against	Abstain	Poll in		Poll not registered Represented shares with voting rights
Agenda item 3 Election of a person to chair the meeting and a co-signer for the minutes
Ordinær	154,637,998	11,247,810	110,848,189	276,733,997	$\Omega$	276,733,997
votes cast in %	55.88 %	4.06 %	40.06 %
representation of sc in %	55.88 %	4.06 %	40.06 %	100.00 %	0.00%
total sc in %	34.56 %	2.51%	24.77 %	61.85 %	0.00%
Total			154,637,998 11,247,810 110,848,189 276,733,997		0	276,733,997
Agenda item 4 Approval of the notice and agenda
Ordinær	154,731,115	11,247,810	110,755,072	276,733,997	$\mathbf{O}$	276,733,997
votes cast in %	55.91 %	4.06 %	40.02%
representation of sc in %	55.91 %	4.06 %	40.02 %	100.00 %	0.00%
total sc in %	34.58 %	2.51%	24.75 %	61.85 %	0.00%
Total			154,731,115 11,247,810 110,755,072 276,733,997		0	276,733,997
Agenda item 5 Election of Firas Abi-Nassif to the Board of Directors
Ordinær	261,086,860	13,113,596	2,533,541	276,733,997	0	276,733,997
votes cast in %	94.35 %	4.74%	0.92%
representation of sc in %	94.35 %	4.74%	0.92%	100.00 %	0.00%
total sc in %	58.35 %	2.93 %	0.57%	61.85 %	0.00%
Total	261,086,860 13,113,596			2,533,541 276,733,997	0	276,733,997

Registrar for the company:

Signature company:

NORDEA BANK ABP, FILIAL NORGE KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA $\mathbf{N}$ λU

Share information

Name	Total number of shares Nominal value Share capital		Voting rights
Ordinær	447,444,943	0.50 223,722,471.50 Yes
Sum:

§ 5-17 Generally majority requirement
requires majority of the given votes

§ 5-18 Amendment to resolution
Requires two-thirds majority of the given votes
like the issued share capital represented/attended on the general meeting

Attendance List Attendance KONGSBERG AUTOMOTIVE ASA 11/12/2018

% registered	0.04%	82.22 %	12.41%	4.44 %	$0.02\%$	$0.02\%$	0.01%	0.01%	0.00%	0.83%
% represented	0.04%	82.22 %	12.41%	4.44 %	0.02%	0.02%	0.01%	0.01%	0.00%	0.83%
% sc	0.03%	50.85%	7.67%	2.74%	0.01%	0.01%	0.01%	0.01%	0.00%	0.51%
Total	111,560	227,536,661	34,331,593	12,277,732	47,582	47,304	40,000	39,865	1,700	2,300,000
Proxy	$\circ$	72,050	22,810	$\circ$	$\circ$	$\circ$	$\circ$	$\circ$	$\circ$	2,300,000
Own	111,560	$\circ$	$\circ$	12.277,732	47,582	47,304	40,000	39,865	1,700	$\circ$
Share	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær	Ordinær
Participant		Proxy Solicitor	Proxy Solicitor	Share Holder	Share Holder	Share Holder	Share Holder	Share Holder	Share Holder	Proxy Solicitor
Repr. by				TINE FOSSLAND		Lars Odin Mellemseter		Mellemseter Lars Odin
Company/Last name		CEO Henning E. Jensen	Styrets leder Bruce E. Taylor	FOLKETRYGDF ONDET	MUNTHE	MALPAIS AS	HIMBERG- LARSEN	CONSTRUCTIV E CAPITAL CCM AS	KROKEN	Mellomseter
First Name					JON GERHARD		TOR		INGUNN	Lars Odin
Ref no		$\frac{8}{2}$	26	5	3491	3517	3905	3988	22764	40634