Komputronik S.A.

Quarterly Report • Jul 1, 2021

Raport SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK za okres od 1 kwietnia 2020 do 31 marca 2021 roku (zawiera ujawnienia dla Jednostki Dominującej) Poznań, dnia 30 czerwca 2021 r. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 2 Poznań, 30 czerwca 2021 roku Do Akcjonariuszy, Kontrahentów i Pracowników Grupy Kapitałowej Komputronik. Szanowni Państwo, w imieniu Zarządu Komputronik S.A. w restrukturyzacji przekazuję Państwu roczne sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Komputronik. Raport ten został sporządzony za rok obrotowy 2020, który skończył się w dniu 31 marca 2021 roku. Ostatni kwartał obrotowy poprzedniego roku obrotowego (2019) przyniósł nową, zupełnie inną rzeczywistość dla Spółki. Po otwarciu procesu sanacyjnego w dniu 10 marca 2020 roku, nasza działalność skupiła się przede wszystkim na komunikacji z naszymi dostawcami i kluczowymi kontrahentami, co pozwoliło na utrzymanie poprawnych relacji biznesowych i stosunkowo szybkie uzyskanie zdolności realizacji niezakłóconego procesu handlowego. Niemniej zaskakująca dla rynku sytuacja wpłynęła negatywnie, przynajmniej w pierwszych tygodniach od rozpoczęcia sanacji, na płynność funkcjonowania łańcucha dostaw. Również w obszarze sprzedaży mierzyliśmy się z poważnymi wyzwaniami. Wielu naszych partnerów biznesowych było objętych mechanizmem faktoringu należności, który ze względu na skomplikowanie relacji biznesowej z finansującymi bankami, wynikającej z rozpoczętego procesu sanacyjnego, nie mógł być wykorzystywany. W praktyce, przez pierwsze tygodnie byliśmy zmuszeni do wstrzymania sprzedaży dla wielu grup naszych klientów, co znacząco wpłynęło na pogorszenie naszych parametrów biznesowych i wyników finansowych w tym okresie. Ucierpiała także spółka Komputronik Biznes – jej klienci potrzebowali kilkunastu tygodni na upewnienie się, że współpraca z nami może być kontynuowana i nie niesie istotnych ryzyk realizacji zamówień, kontraktów i umów. Z powodu ustawowych ograniczeń, wprowadzonych w związku z wystąpieniem pandemii COVID-19, w połowie marca zmuszeni byliśmy do zamknięcia większości naszych salonów własnych – 24 spośród 27 salonów funkcjonowała w Centrach Handlowych objętych lock-downem. W rezultacie marcowa sprzedaż spadła o ponad 46% rok do roku. W tak trudnym momencie weszliśmy w kolejny rok obrotowy, rozpoczynający się 1 kwietnia 2020 roku. Pierwsze miesiące poświęciliśmy na systematyczne odbudowywanie zaufania naszych kontrahentów – dostawców towarów i usług, ale także klientów - stałych partnerów handlowych i tysięcy konsumentów. Okres ten był także niejako sprawdzianem dla całej organizacji – testem umiejętności poradzenia sobie w tak ekstremalnie trudnej sytuacji. Z tygodnia na tydzień nasza codzienna działalność operacyjna się stabilizowała – co było bardzo ważnym czynnikiem umożliwiającym odzyskanie przez Nas wszystkich zaufania co do przewidywalności naszej przyszłości. Po raz kolejny zespoły Grupy Komputronik udowodniły, że są najważniejszą naszą wartością – zmobilizowani fachowcy dali z siebie wszystko, to był najważniejszy element całego skomplikowanego systemu współzależności. W tym trudnym czasie byliśmy prawdziwym Zespołem i jesteśmy nim nadal. To dzięki takiemu zaangażowaniu nasza codzienna działalność handlowa i realizacja projektów jest płynna i wykonywana zgodnie z oczekiwaniami naszych klientów. W ostatnim roku branża, w której działa Grupa Komputronik, zyskała wielką falę zainteresowania i popytu. Pandemia koronawirusa częściowo sparaliżowała gospodarki całego świata. Konsumenci i firmy byli zmuszeni do szerokiego korzystania z technologii komputerowych dla celów zdalnej nauki i pracy. Transformacja cyfrowa gwałtownie przyspieszyła – klienci powszechnie korzystają z zakupów e-commerce, a nasi biznesowi klienci w coraz większym stopniu sygnalizują potrzeby wykorzystania systemów sprzedaży do swoich towarów i usług w przestrzeni internetowej. Wykorzystaliśmy ten świetny czas dla branży IT bardzo dobrze – mądrze zarządzaliśmy kapitałem obrotowym i optymalizowaliśmy poziom kosztów. Wszystko to przełożyło się na wygenerowanie wyższych przychodów, wyższych zysków ze sprzedaży, co przy niższych kosztach zaowocowało dobrymi wynikami na poziomie zysku operacyjnego i, zważywszy na okoliczności, bardzo dobrym poziomem zysku netto – znacząco wyższym od zakładanego w planie finansowym, który jest integralną częścią planu restrukturyzacyjnego. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 3 Mamy jednak świadomość, że niezwykła koniunktura w naszej branży nie będzie trwać wiecznie. Wysokie zyski z działalności gospodarczej przeznaczamy na stabilizację Kapitału Obrotowego Netto, co wg nas pozwoli na realizację rozsądnych poziomów zysków także w okresach, w których powróci wysoka konkurencyjność branżowa, do której przyzwyczailiśmy się przez ostatnie blisko 25 lat. Intensywnie rozwijamy przede wszystkim sprzedaż w obszarze e-commerce - pełnymi garściami korzystamy z naszego największego w branży doświadczenia - nasz sklep komputronik.pl uruchomiliśmy już w lutym 1998 roku. Dzisiaj obsługujemy sprzedaż w bardzo szerokim spektrum kanałów cyfrowych – to właśnie one stanowią większość naszej sprzedaży. Podsumowując - dzięki pracy naszych zespołów, za co wszystkim razem i każdemu z osobna bardzo dziękuję, udało nam się dokonać niezwykłych rzeczy! Rygorystyczna polityka zarządzania kosztami, uwzględniająca jednocześnie potrzebę uczciwego wynagradzania pracowników oraz premiowania osiągania ponadprzeciętnych wyników, umożliwiły odzyskanie rentowności w każdym kwartale minionego roku finansowego. Niemal wszyscy nasi dostawcy kontynuują z nami współpracę, wielu z nich deklaruje wręcz dodatkowe zaangażowanie biznesowe, z uwagi na zaistniałe okoliczności. Większość z naszych dotychczasowych, ale także nowych klientów wskazuje na fakt istnienia wobec nas wysokiego zaufania i deklaruje chęć regularnej współpracy. Klienci biznesowi zaliczają nas do wiarygodnych partnerów – podpisujemy nowe umowy, pozyskujemy nowe kompetencje oraz otrzymujemy nowe zamówienia - realizujemy coraz więcej projektów wdrożeniowo- dostawczych z obszaru szerokorozumianego IT. Wszystkim tym osobom i firmom, które reprezentują, bardzo serdecznie dziękuję za okazane zaufanie. Deklaruję również, że będziemy kontynuować solidną pracę na rzecz odbudowy pozycji rynkowej oraz utrzymania zaufania, którym nas obdarzono. Chciałbym podkreślić, że koncentrujemy się na przeprowadzeniu udanego postępowania restrukturyzacyjnego, do samego końca, a dalej zawarcia kompromisowego układu z wierzycielami. Mamy dużą pewność, że będziemy w stanie także wykonać zawarty układ z wierzycielami i wypracować adekwatne zyski, które będziemy mogli przekazać naszym partnerom – wierzycielom w procesie sanacji. Z optymizmem oceniamy perspektywy finansowe naszej działalności gospodarczej – również bieżący, pierwszy kwartał nowego roku obrotowego będzie dla nas bardzo udany. Osobiście deklaruję, w imieniu całego Zarządu i Dyrekcji, nasze dalsze zaangażowanie oraz ciężką pracę, której owoce powinny dać szansę na zrealizowanie naszych długoterminowych planów biznesowych. Z wyrazami szacunku, Wojciech Buczkowski Prezes Zarządu Komputronik S.A. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 4 Spis treści WSTĘP .............................................................................................................................................................. 7 1. PODSTAWOWE INFORMACJE O GRUPIE KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK ................................................ 7 1.1. STRUKTURA GRUPY ......................................................................................................................................... 7 1.2. OGÓLNA CHARAKTERYSTYKA DZIAŁALNOŚCI GRUPY ................................................................................................ 8 1.3. KAPITAŁY ...................................................................................................................................................... 9 1.4. STRUKTURA AKCJONARIATU ............................................................................................................................ 10 1.5. ZARZĄD I RADA NADZORCZA .......................................................................................................................... 12 1.6. INFORMACJE O TRANSAKCJACH ZAWARTYCH PRZEZ EMITENTA LUB JEDNOSTKĘ OD NIEGO ZALEŻNĄ Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI NA WARUNKACH INNYCH NIŻ RYNKOWE, WRAZ Z ICH KWOTAMI ORAZ INFORMACJAMI OKREŚLAJĄCYMI CHARAKTER TYCH TRANSAKCJI ......................................................................................................................... 14 1.7. ISTOTNE POSTĘPOWANIA TOCZĄCE SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ.............................................................................................................. 14 2. OMÓWIENIE PODSTAWOWYCH WIELKOŚCI EKONOMICZNO–FINANSOWYCH UJAWNIONYCH W SPRAWOZDANIU FINANSOWYM JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ ORAZ GRUPY KAPITAŁOWEJ ............... 15 2.1 DANE SKONSOLIDOWANE ............................................................................................................................... 15 2.1.1 WPŁYW ZDARZEŃ JEDNORAZOWYCH ................................................................................................................ 15 2.1.2 PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY. WYNIK NA SPRZEDAŻY .............................................................................................. 15 2.1.3 RENTOWNOŚĆ ............................................................................................................................................. 17 2.1.4 AKTYWA ..................................................................................................................................................... 17 2.1.5 KAPITAŁY I ZOBOWIĄZANIA ............................................................................................................................. 19 2.1.6 PŁYNNOŚĆ. WSKAŹNIKI OBROTOWOŚCI ............................................................................................................ 20 2.1.7 PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE ................................................................................................................................... 21 2.2 DANE JEDNOSTKOWE .................................................................................................................................... 21 2.2.1 WPŁYW ZDARZEŃ JEDNORAZOWYCH ................................................................................................................ 21 2.2.2 PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY. WYNIK NA SPRZEDAŻY .............................................................................................. 21 2.2.3 RENTOWNOŚĆ ............................................................................................................................................. 22 2.2.4 AKTYWA ..................................................................................................................................................... 22 2.2.5 KAPITAŁY I ZOBOWIĄZANIA ............................................................................................................................. 24 2.2.6 PŁYNNOŚĆ. WSKAŹNIKI OBROTOWOŚCI ............................................................................................................ 25 2.2.7 PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE ................................................................................................................................... 26 2.3 REALIZACJA PROGNOZ ................................................................................................................................... 26 SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 5 2.4 GŁÓWNE RYZYKA ZWIĄZANE Z DZIAŁALNOŚCIĄ GRUPY KAPITAŁOWEJ I SPOSOBY ICH NIWELOWANIA .............................. 26 3. PRZEWIDYWANY ROZWÓJ GRUPY KAPITAŁOWEJ - ZDARZENIA ISTOTNE DLA ROZWOJU I STRATEGII GRUPY ................................................................................................................................................. 28 3.1 CZYNNIKI I ZDARZENIA, W TYM O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCE ZNACZĄCY WPŁYW NA DZIAŁALNOŚĆ GOSPODARCZĄ I STRATEGIĘ GRUPY W ROKU FINANSOWYM 2020............................................................................................... 28 3.2 CHARAKTERYSTYKA ZEWNĘTRZNYCH I WEWNĘTRZNYCH CZYNNIKÓW ISTOTNYCH DLA ROZWOJU GRUPY ......................... 29 3.3 ROZWÓJ SIECI WŁASNEJ, JEDNOSTEK BIZNESOWYCH, NOWYCH USŁUG, OFERTY ......................................................... 30 3.4 SPRZEDAŻ DO KLIENTA BIZNESOWEGO (B2B) ..................................................................................................... 30 3.5 SPRZEDAŻ DO KLIENTA DETALICZNEGO (B2C) ..................................................................................................... 31 3.6 SPRZEDAŻ PARTNERSKA DO FIRM ..................................................................................................................... 31 3.7 SYTUACJA BRANŻY, ZEWNĘTRZNE PROGNOZY POPYTU NA 2021 R. ......................................................................... 32 3.8 OSIĄGNIĘCIA I WYRÓŻNIENIA GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK ....................................................................... 33 4. INFORMACJE O PODSTAWOWYCH PRODUKTACH, TOWARACH I USŁUGACH OFEROWANYCH PRZEZ GRUPĘ KAPITAŁOWĄ KOMPUTRONIK .................................................................................................. 35 5. INFORMACJE O RYNKACH ZBYTU ORAZ ŹRÓDŁACH ZAOPATRZENIA .................................................... 36 6. INFORMACJE O UMOWACH KREDYTOWYCH I UMOWACH POŻYCZKI ORAZ UMOWACH PORĘCZEŃ I GWARANCJI GRUPY KOMPUTRONIK .................................................................................................. 37 WSZYSTKIE UMOWY KREDYTOWE ZAWARTE PRZEZ PODMIOT DOMINUJĄCY JAK I SPÓŁKĘ ZALEŻNĄ KOMPUTRONIK BIZNES SP. Z O.O. W RESTRUKTURYZACJI OBJĘTE ZOSTAŁY SPISEM WIERZYTELNOŚCI W ZWIĄZKU Z OTWARCIEM POSTĘPOWANIA SANACYJNEGO POSTANOWIENIEM SĄDU REJONOWEGO POZNAŃ STARE MIASTO W POZNANIU Z DNIA 10 MARCA 2020 ROKU. ............. 37 DATY ZAPADALNOŚCI WYNIKAJĄCE Z TREŚCI UMÓW, WYMIENIONE W PONIŻSZYCH TABELACH, NIE MAJĄ JUŻ ZASTOSOWANIA. ................................................................................................................................. 37 7. INFORMACJE O UMOWACH ZNACZĄCYCH DLA DZIAŁALNOŚCI GOSPODARCZEJ GRUPY KOMPUTRONIK, ZAWARTYCH W 2020R. ........................................................................................................................ 39 8. INFORMACJE O UMOWACH ZNANYCH ZARZĄDOWI KOMPUTRONIK S.A., ZAWARTYCH W CIĄGU 2020 R., JAK RÓWNIEŻ PO DNIU BILANSOWYM, W WYNIKU KTÓRYCH W PRZYSZŁOŚCI MOGĄ NASTĄPIĆ ZMIANY W PROPORCJACH POSIADANYCH AKCJI PRZEZ DOTYCHCZASOWYCH AKCJONARIUSZY GRUPY ............................................................................................................................................................ 40 9. EMISJE PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH ................................................................................................. 40 10. WARTOŚĆ WYNAGRODZEŃ, NAGRÓD, KORZYŚCI WYPŁACONYCH, NALEŻNYCH LUB POTENCJALNIE NALEŻNYCH OSOBOM ZARZĄDZAJĄCYM I NADZORUJĄCYM W JEDNOSTCE DOMINUJĄCEJ GRUPY KAPITAŁOWEJ. ..................................................................................................................................... 40 11. INFORMACJA O ZOBOWIĄZANIACH WYNIKAJĄCYCH Z EMERYTUR I ŚWIADCZEŃ O PODOBNYM CHARAKTERZE DLA BYŁYCH OSÓB ZARZĄDZAJĄCYCH, NADZORUJĄCYCH ALBO BYŁYCH CZŁONKÓW ORGANÓW ADMINISTRUJĄCYCH ......................................................................................................... 40 12. INFORMACJA NT. DZIAŁALNOŚCI SPONSORINGOWEJ ORAZ CHARYTATYWNEJ .................................... 40 SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 6 13. OŚWIADCZENIE O STOSOWANIU ZASAD ŁADU KORPORACYJNEGO PRZEZ KOMPUTRONIK S.A. W ROKU RACHUNKOWYM 2020 ......................................................................................................................... 40 14. INFORMACJE NA TEMAT UMÓW Z PODMIOTEM UPRAWNIONYM DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH .................................................................................................................................... 52 15. ZASADY SPORZĄDZENIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH ..................................................................... 52 16. INFORMACJA ZARZĄDU O DOKONANIU WYBORU FIRMY AUDYTORSKIEJ PRZEPROWADZAJĄCEJ BADANIE ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZGODNIE Z PRZEPISAMI ................................ 53 SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 7 WSTĘP Rok rozrachunkowy, którego dotyczy sprawozdanie obejmował okres od kwietnia 2020 do marca 2021 roku. W sprawozdaniu gdy będzie mowa o roku 2020 będzie to tyczyło okresu od 01.04.2020 – 31.03.2021 roku chyba, że będzie określone inaczej. Niniejsze Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej Komputronik oraz Komputronik S.A. w restrukturyzacji stanowi element skonsolidowanego i jednostkowego raportu za rok 2020. Sprawozdanie z działalności zawiera informacje, których zakres został określony w § 70 oraz §71 rozporządzenia Ministra Finansów 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim. Na podstawie §71 ust. 8 Rozporządzenia w ramach niniejszego sprawozdania zamieszczone zostały ujawnienia informacji wymagane w odniesieniu do Sprawozdania z działalności Emitenta, o którym mowa w §70 Rozporządzenia i tym samym Emitent nie sporządził odrębnego Sprawozdania z działalności Jednostki Dominującej. Roczne sprawozdania finansowe Grupy Kapitałowej Komputronik oraz jednostkowe roczne sprawozdanie Komputronik S.A. w restrukturyzacji zostały sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską. Oświadczenie na temat informacji niefinansowych, o którym mowa w art. 55 ust. 2b oraz art. 49b ust. 2-8 ustawy o rachunkowości zostało sporządzone w formie odrębnego raportu nt. informacji niefinansowych za rok obrotowy 2020. Raport ten stanowi tym samym integralny element skonsolidowanego oraz jednostkowego raportu za powyższy okres sprawozdawczy. Raport ten zawiera informacje nt. Grupy Kapitałowej oraz Jednostki Dominującej i tym samym nie został sporządzony odrębny raport nt. informacji finansowych dedykowany wyłącznie Jednostce Dominującej. 1. PODSTAWOWE INFORMACJE O GRUPIE KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK 1.1. STRUKTURA GRUPY W skład grupy na dzień 31.03.2021 wchodziły następujące podmioty  Podmiot dominujący („Spółka”) o Komputronik Spółka Akcyjna w restrukturyzacji, z siedzibą i adresem w Poznaniu, przy ulicy Wołczyńskiej numer 37, kod pocztowy 60-003, wpisana do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Poznaniu VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000270885, o numerze NIP 972-09-02-729, o numerze Regon 634404229.  Podmioty zależne o Benchmark Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu, o Contanisimo Limited z siedzibą w Nikozji na Cyprze, o Idea Nord Sp. z o.o. z siedzibą w Suwałkach, o K24 International s.r.o. z siedzibą w Ostrawie w Republice Czeskiej, o Signum Komputronik Spółka Akcyjna Spółka Jawna z siedzibą w Poznaniu, o Movity Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu, o Komputronik Plus Sp. z o.o. Sp. k.(dawniej Cogitary Sp. z o.o. Sp. k.) z siedzibą w Poznaniu, SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 8 o Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji z siedzibą w Poznaniu, o Komputronik Plus Sp. z o.o. w likwidacji z siedzibą w Poznaniu, o Komputronik Signum Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu, o SSK Sp. z o.o. SKA z siedzibą w Poznaniu, o SSK Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu, o Sale Idea GmbH (dawniej Komputronik GmbH) z siedzibą w Berlinie, o IT Tender Sp. z o.o. z siedzibą w Plewiskach, o Mineralia Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu, o ERP New Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu, o Violet Investments Sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu. Pozostałe informacje dotyczące wskazanych wyżej podmiotów, czyli: dane udziałowca lub akcjonariusza, udział w kapitale zakładowym, cena nabycia, znajdują się w Sprawozdaniu Finansowym w rozdziale „Inwestycje w jednostkach zależnych i stowarzyszonych”. Spółki z Grupy Kapitałowej Emitenta nie posiadają oddziałów/zakładów. 1.2. OGÓLNA CHARAKTERYSTYKA DZIAŁALNOŚCI GRUPY Grupa Komputronik prowadzi działalność na rynku IT. Oferta Grupy adresowana jest do osób fizycznych, osób prawnych oraz jednostek organizacyjnych nie posiadających osobowości prawnej. Przedmiotem działalności Grupy jest przede wszystkim: o sprzedaż detaliczna i hurtowa wszystkich, ważniejszych, światowych producentów:  sprzętu komputerowego,  oprogramowania komputerowego,  elektroniki użytkowej, o świadczenie kompleksowych usług w zakresie:  informatyzacji, w tym wdrażania systemów wspomagających zarządzanie klasy ERP,  tworzenia zindywidualizowanych rozwiązań IT, wspomagających analizy biznesowe,  projektowania systemów oraz oprogramowania na indywidualne zamówienie, o produkcja sprzętu komputerowego, o świadczenie usług serwisowych. Potwierdzeniem wysokiej jakości produktów Grupy oraz świadczonych usług, jak również troski o środowisko naturalne są m.in. posiadane przez Spółkę dominującą certyfikaty jakości: ISO 9001:2015 oraz 14001:2015. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 9 1.3. KAPITAŁY 1.3.1. Kapitały Spółek z Grupy Kapitałowej na dzień 31.03.2020  Podmiot dominujący Na dzień 31 marca 2021 r. kapitał zakładowy Komputronik S.A. w restrukturyzacji wynosił 979.397,40 PLN i obejmował:  6.000.000 (słownie: sześć milionów) akcji na okaziciela serii A, o wartości nominalnej 0,10 zł (słownie: dziesięć groszy) każda,  131.375 (słownie: sto trzydzieści jeden tysięcy trzysta siedemdziesiąt pięć) akcji na okaziciela serii B o wartości nominalnej 0,10 zł (słownie: dziesięć groszy) każda,  1.450.000 (słownie: jeden milion czterysta pięćdziesiąt tysięcy) akcji na okaziciela serii C, o wartości nominalnej 0,10 zł (słownie: dziesięć groszy) każda,  744.999 (słownie: siedemset czterdzieści cztery tysiące dziewięćset dziewięćdziesiąt dziewięć) akcji na okaziciela serii D o wartości nominalnej 0,10 zł (słownie: dziesięć groszy) każda,  1.355.600 (słownie: milion trzysta pięćdziesiąt pięć tysięcy sześćset) akcji na okaziciela serii E o wartości nominalnej 0,10 zł (słownie: dziesięć groszy) każda,  112.000 (słownie: sto dwanaście tysięcy) akcji na okaziciela serii F o wartości nominalnej 0,10 zł (słownie: dziesięć groszy) każda.  Podmioty zależne Nazwa spółki Kapitał zakładowy Waluta Ilość akcji / udziałów Wartość nominalna na 1 akcje w walucie kapitału zakładowego Benchmark Sp. z o.o. 2 500 000 PLN 50 000 50 Contanisimo Limited 2 204 313 PLN 2 204 313 1 Idea Nord Sp. z o.o. 1 500 000 PLN 3 000 500 K24 International s.r.o 800 000 CZK 1 800 000 Signum Komputronik Spółka akcyjna Spółka jawna 2 100 PLN - - ERP New Sp. z o.o. 30 000 PLN 100 300 Movity Sp. z o.o. 50 000 PLN 500 100 Komputronik Plus Sp. z o.o. sp. k. 200 Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji 5 010 000 PLN 10 020 500 Komputronik Plus Sp. z o.o. w likwidacji 50 000 PLN 1 000 50 Komputronik Signum Sp. z o.o. 105 000 PLN 2 100 50 SSK Sp. z o.o. SKA 118 700 PLN SSK Sp. z o.o. 5 000 PLN 100 50 Sale Idea GmbH 25 000 EUR 25 000 1 IT Tender Sp. z o.o. 50 000 PLN 1 000 50 Violet Investments Sp. z o.o. 5 000 PLN 100 50 Mineralia Sp. z o.o. 5 000 PLN 50 100 * PLN - polski złoty CZK - korona czeska EUR - euro ** Suma komandytowa SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 10 Signum Komputronik Spółka akcyjna Spółka jawna jest spółką osobową, podział zysków i strat jest dzielony w udziale: - Komputronik S.A. – 95% - Benchmark Sp. z o.o.- 5% Komputronik Plus Sp. z o.o. spółka komandytowa – Spółka zależna Contanisimo Limited jest komandytariuszem z 80% udziałem w zyskach i stratach. SSK Sp. z o.o. SKA – SSK Sp. z o.o. jako akcjonariusz spółki komandytowo akcyjnej posiada 1 187 akcji o wartości nominalnej 100 PLN każda 1.3.2. Informacje o nabyciu własnych akcji W roku obrotowym 2020 nie wystąpiły transakcje na akcjach własnych Emitenta. Na dzień 31 marca 2021 roku Emitent oraz jednostki zależne nie posiadały akcji Komputronik S.A. w restrukturyzacji. 1.3.3. Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania przedsiębiorstwem emitenta i jego grupą kapitałową W dniu 2 marca 2020 roku Jednostka Dominująca oraz wchodząca w skład Grupy spółka Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji złożyły do właściwego sądu wnioski o ogłoszenie postępowania sanacyjnego. W dniu 10 marca 2020 roku Sąd Rejonowy Poznań Stare Miasto w Poznaniu, Wydział XI Gospodarczy dla Spraw Upadłościowych i Restrukturyzacyjnych wydał postanowienie o otwarciu wobec Komputronik S.A. w restrukturyzacji oraz Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji postępowania sanacyjnego w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 15 maja 2015 roku Prawo restrukturyzacyjne (Dz. U. 2019, poz. 243). 1.3.4. System kontroli programów akcji pracowniczych W Spółce nie występuje system kontroli programów akcji pracowniczych. 1.4. STRUKTURA AKCJONARIATU  Podmiot dominujący Akcjonariuszami posiadającymi bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na WZA Komputronik S.A. w restrukturyzacji na dzień 31 marca 2021 r. byli:  WB iTOTAL Sp. z o.o. – 2.930.574 akcji i głosów na WZA Spółki  EKB Sp. z o.o. – 2.557.036 akcji i głosów na WZA Spółki. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 11 Procentowy udział w kapitale zakładowym oraz udział w ogólnej liczbie głosów na WZA Komputronik S.A. w restrukturyzacji na dzień 31 marca 2021 r. * WB iTOTAL Sp. z o.o. kontrolowana jest w 100% przez małżeństwo Moniki i Wojciecha Buczkowskich ** EKB Sp. z o.o. kontrolowana jest w 100% przez małżeństwo Ewy i Krzysztofa Buczkowskich Wykaz osób zarządzających i nadzorujących posiadających na dzień 31 marca 2021 r. akcje Komputronik S.A. w restrukturyzacji:  Wojciech Buczkowski – Prezes Zarządu Spółki kontroluje spółkę WB iTOTAL Sp. z o.o. posiadającą 2.930.574 akcji o wartości nominalnej 293.057,40 zł stanowiących 29,92% ogólnej liczby głosów na WZA Spółki,  Krzysztof Buczkowski –Przewodniczący Rady Nadzorczej Spółki oraz Ewa Buczkowska – Prokurent łącznie w ramach wspólności majątkowej: kontrolują spółkę EKB Sp. z o.o. posiadającą 2.557.036 akcji o wartości nominalnej 255.703,60 zł stanowiących 26,11% ogólnej liczby głosów na WZA Spółki. W okresie od dnia 8 kwietnia 2021 roku do 11 maja 2021 roku Wojciech Buczkowski nabył osobiście 67.533 akcji Komputronik S.A. w restrukturyzacji i na dzień publikacji sprawozdania bezpośrednio i pośrednio posiadał 2.998.107 akcji stanowiących 30,61% ogólnej liczby głosów na WZA Spółki. Pozostałe osoby zarządzające oraz nadzorujące nie posiadały akcji Spółki na dzień 31 marca 2021 roku oraz na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania. Wykaz osób zarządzających i nadzorujących posiadających na dzień 31 marca 2021 r. akcje lub udziały w spółkach zależnych od Komputronik S.A. w restrukturyzacji:  Sebastian Pawłowski – Wiceprezes Zarządu Spółki posiada 50 udziałów w Movity Sp. z o.o. o wartości nominalnej 5.000,00 zł stanowiących 10% ogólnej liczby głosów na WZW Spółki, W okresie od dnia 31 marca 2021 roku do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie miały miejsca zmiany w stanie posiadania ww. osób. Pozostałe osoby zarządzające oraz nadzorujące nie posiadały akcji Spółki na dzień 31 marca 2021 roku oraz na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania. WB iTOTAL Sp. z o.o. 29,92% EKB Sp. z o.o. 26,11% Pozostali akcjonariusze 43,97% SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 12 Osoby zarządzające i nadzorujące nie posiadały na dzień 31 marca 2021 oraz na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania uprawnień do akcji Emitenta.  Podmioty zależne Nazwa spółki Akcjonariat/udziałowiec Stanowisko w spółce Ilość akacji / głosów na WZA lub WZW Benchmark Sp. z o.o. KomputronikS.A. - 40 000 / 80% Wojciech Kiełt członek Zarządu 10 000 / 20% Contanisimo Limited Komputronik Signum Sp. z o.o. K24 International s.r.o - 99% 1% Idea Nord Sp. z o.o. Komputronik S.A - 100% K24 International s.r.o Komputronik S.A - 100% Signum Komputronik Spółka akcyjna Spółka jawna Komputronik S.A - 95% BenchmarkSp. z o.o. - 5% Movity Sp. z o.o. Komputronik S.A. 350/70% Paweł Kobryń - 50/10% Pozostali udziałowcy - 50/10% Sebastian Pawłowski Prezes Zarządu 50/10% Komputronik Plus Sp. z o.o. Sp. k. Komputronik Plus Sp. z o.o. Komplementariusz - Contanisimo Ltd. Komandytariusz - Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji Komputronik S.A. - 8 020 / 100% Komputronik Plus Sp. z o.o. w likwidacji Komputronik S.A. - 100% Komputronik Signum Sp. z o.o. Komputronik S.A. 100% SSK Sp. z o.o. SKA SSK Sp. z o.o. Komplementariusz - SSK Sp. z o.o. Komputronik S.A. 100% Sale Idea GmbH Komputronik S.A. IT Tender Sp. z o.o. Komputronik S.A. Komputronik Biznes Sp. z o.o. Activa S.A. 900/90% 50/5% 50/5% Mineralia Sp. z o.o. Contanisimo Ltd. 100% ERP New Sp. z o.o. Komputronik Biznes Sp. z o.o. 100% Violet Investments Sp. z o.o. Contanisimo Ltd. 100% 1.5. ZARZĄD I RADA NADZORCZA  Podmiot dominujący Skład organów zarządzających i nadzorczych Komputronik S.A. na dzień 31 marca 2021 r. oraz na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania:  Zarząd Spółki: Wojciech Buczkowski Prezes Zarządu, Sebastian Pawłowski Wiceprezes Zarządu, SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 13  Rada Nadzorcza: Krzysztof Buczkowski Przewodniczący Rady Nadzorczej, Tomasz Buczkowski Członek Rady Nadzorczej, Ryszard Plichta Członek Rady Nadzorczej, Jarosław Wiśniewski Członek Rady Nadzorczej, Jędrzej Bujny Członek Rady Nadzorczej,  Prokurenci: Ewa Buczkowska Prokurent, Radosław Olejniczak Prokurent. W roku obrotowym 2020 nie było zmian w składzie organów zarządzających i nadzorujących Emitenta.  Podmioty zależne Nazwa spółki Zarząd Prokurenci Rada Nadzorcza Benchmark Sp. z o.o. Sławomir Komiński Wojciech Kiełt Contanisimo Limited Andreas Mappourides Ewa Buczkowska Idea Nord Sp. z o.o. Wojciech Buczkowski Sebastian Pawłowski K24 International s.r.o Wojciech Buczkowski Signum Komputronik Spółka akcyjna Spółka jawna brak wskazań osobowych Movity Sp. z o.o. Sebastian Pawłowski Komputronik Plus Sp. z o.o. Sp. k. Zarząd sprawowany przez Komputronik Plus Sp. z o.o. Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji Wojciech Buczkowski Sebastian Pawłowski Komputronik Plus Sp. z o.o. w likwidacji Komputronik Signum Sp. z o.o. Ewa Buczkowska Radosław Olejniczak Krzysztof Nowak SSK Sp. z o.o. SKA brak wskazań osobowych Radosław Olejniczak Krzysztof Nowak SSK Sp. z o.o. Ewa Buczkowska Krzysztof Nowak Radosław Olejniczak Sale Idea GmbH Wojciech Buczkowski Krzysztof Nowak IT Tender Sp. z o.o. Wojciech Buczkowski Agnieszka Andrzejewska - samoistna Mineralia Sp. z o.o. Wojciech Buczkowski ERP New Sp. z o.o. Wojciech Buczkowski Sebastian Pawłowski - samoistna Violet Investments Sp. z o.o. Ewa Buczkowska Zmiany w spółkach zależnych: SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 14 W dniu 23 lutego 2021 r. Spółka zależna jednostki dominującej, Contanisimo Limited z siedzibą w Nikozji nabyła 100% udziałów Violet Investments Sp. z o.o. w wyniku wykonania warunkowej umowy sprzedaży udziałów z dnia 4 listopada 2020 r. 1.5.1. Wszelkie umowy zawarte między Spółkami Grupy Komputronik a osobami zarządzającymi, przewidujące rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny, lub gdy ich odwołanie lub zwolnienie następuje z powodu połączenia lub przejęcia Spółki. W przypadku wypowiedzenia przez Spółkę „Umowy o zarządzanie” Członkowi Zarządu przysługuje odprawa i wynagrodzenie za niepodejmowanie działań konkurencyjnych w łącznej wysokości 250 tys. PLN powiększona o wartość rynkową użytkowanego samochodu służbowego. Jeśli wypowiedzenie Umowy nastąpi w sytuacji zmiany podmiotów kontrolujących większościowy pakiet akcji Emitenta, Członkowi Zarządu przysługuje odprawa nie niższa niż 400 tys. PLN. 1.6. INFORMACJE O TRANSAKCJACH ZAWARTYCH PRZEZ EMITENTA LUB JEDNOSTKĘ OD NIEGO ZALEŻNĄ Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI NA WARUNKACH INNYCH NIŻ RYNKOWE, WRAZ Z ICH KWOTAMI ORAZ INFORMACJAMI OKREŚLAJĄCYMI CHARAKTER TYCH TRANSAKCJI W roku obrotowym 2020 nie było zawartych przez emitenta ani żadną jednostkę od niego zależną żadnych transakcji z podmiotami powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe. 1.7. ISTOTNE POSTĘPOWANIA TOCZĄCE SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ Z wyjątkiem postępowania sanacyjnego otwartego postanowieniem Sądu Rejonowego Poznań – Stare Miasto w Poznaniu XI Wydział Gospodarczy do Spraw Upadłościowych i Restrukturyzacyjnych z dnia 10 marca 2020r., sygn. akt XI GR 15/20, Emitent, jak również jednostki zależne, na dzień sporządzenia sprawozdania nie jest stroną istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego, lub organem administracji publicznej. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 15 2. OMÓWIENIE PODSTAWOWYCH WIELKOŚCI EKONOMICZNO–FINANSOWYCH UJAWNIONYCH W SPRAWOZDANIU FINANSOWYM JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ ORAZ GRUPY KAPITAŁOWEJ 2.1 DANE SKONSOLIDOWANE 2.1.1 WPŁYW ZDARZEŃ JEDNORAZOWYCH W ostatnim kwartale 2019 roku obrotowego nastąpiły dwa zdarzenia mające bardzo istotny wpływ na działalność Emitenta. Pierwszym z nich była konieczność złożenia wniosku o otwarcie postępowania sanacyjnego. Po trwających ponad pięć lat kontrolach podatkowych, podsumowanych wydaną, lecz niewymagalną, negatywną decyzją pierwszej instancji Urzędu Celno-Skarbowego, która spowodowała dalsze potencjalne ograniczenia w dostępności do finansowania, stanęliśmy w obliczu podjęcia trudnych decyzji i działań zapewniających możliwość dalszego funkcjonowania spółek z Grupy Komputronik. W celu ochrony interesów Grupy Komputronik, jej pracowników i współpracowników, a także wierzycieli, Zarząd Spółki złożył w dniu 2 marca 2020 roku wniosek o sanację dotyczący Komputronik S.A. oraz Komputronik Biznes sp. z o.o. Wniosek został rozpatrzony pozytywnie i skutkował wydaniem przez Wydział XI Gospodarczy do Spraw Upadłościowych i Restrukturyzacyjnych Sądu Rejonowego Poznań - Stare Miasto w dniu 10 marca 2020 decyzji o otwarciu postępowań restrukturyzacyjnych obu podmiotów w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 15 maja 2015 roku Prawo restrukturyzacyjne (Dz. U. 2020, poz. 814 z późniejszymi zmianami). Otwarcie postępowanie sanacyjnego miało istotny wpływ na prowadzenie działalności Emitenta także w 2020 roku obrotowym, gdyż spowodowało utratę limitów handlowych. Wraz z rozpoczęciem sanacji Emitent utracił możliwości zewnętrznego finansowania, co jest podstawową determinantą możliwości zwiększenia stanów magazynowych i kreowania rosnących wolumenów sprzedażowych. Dzięki dobrym wynikom finansowym uzyskiwanym już w pierwszej połowie 2020 roku obrotowego Grupa uzyskała nowe finansowanie, podpisując umowy faktoringowe. Drugim fundamentalnym zdarzeniem było ogłoszenie na terenie Polski stanu epidemii koronawirusa (COVID-19), które wiązało się z czasowym zamykaniem większości sklepów Emitenta, jak również wpłynęło na zmianę procedur kredytowych Emitenta, które zostały zaostrzone, czasowo ograniczając sprzedaż do klientów B2B. Dodatkowo przez rozprzestrzeniającą się epidemię COVID-19 rząd polski wprowadzał lock-downy znacznej części gospodarki, w tym zamykał wielkopowierzchniowe przestrzenie handlowe takie jak Galerie handlowe, w których umiejscowione są salony detaliczne Komputronik. Spowodowane stanem epidemii ograniczenia w zakresie działalności galerii handlowych istotnie wpłynęły na sprzedaż generowaną w salonach własnych Spółki. 2.1.2 PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY. WYNIK NA SPRZEDAŻY Po otwarciu procesu sanacji w dniu 10 marca 2020 roku, kolejne okresy były dla Spółki trudnym czasem. Najważniejszym zadaniem była komunikacja z naszymi dostawcami i kluczowymi kontrahentami, aby utrzymać poprawne relacje biznesowe i kontynuować możliwość realizacji niezakłóconego procesu handlowego. Zaskakująca dla rynku sytuacja wpłynęła negatywnie, przynajmniej w pierwszych tygodniach od rozpoczęcia sanacji, na płynność funkcjonowania łańcucha dostaw. Również w obszarze sprzedaży mierzyliśmy się z poważnymi wyzwaniami – wielu naszych partnerów biznesowych było objętych mechanizmem faktoringu należności, który ze względu na skomplikowanie relacji z finansującymi bankami, nie mógł być wykorzystywany. W praktyce, przez pierwsze tygodnie byliśmy zmuszeni do wstrzymania sprzedaży dla wielu grup naszych klientów, co znacząco wpłynęło na pogorszenie naszych parametrów biznesowych i wyników finansowych. Ucierpiała także spółka Komputronik Biznes – jej klienci potrzebowali kilku tygodni na upewnienie się, że współpraca z nami może być kontynuowana i nie niesie istotnych ryzyk realizacji zamówień, kontraktów i umów. Innym istotnym czynnikiem wpływającym na funkcjonowanie Grupy były skutki rozprzestrzeniającej się na całym świecie epidemii koronawirusa (COVID-19) m.in. czasowe zamykanie wielkopowierzchniowych obiektów handlowych, co wymusiło zamykanie większości salonów sprzedaży. Najbardziej odczuwalne skutki tych czynników miały miejsce w pierwszym kwartale 2020 roku obrotowego. Skuteczne działania podejmowane przez Emitenta pozwoliły na poprawę sytuacji handlowej i w drugiej połowie roku obroty kształtowały się już na poziomach bliskich tym z poprzednich lat. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 16 Pomimo wszystkich niekorzystnych warunków, Grupa osiągnęła w okresie od 1.04.2020r. do 31.03.2021r. przychód w wysokości 1 479,2 mln PLN, co stanowi spadek w porównaniu do poprzedniego roku o 10,3%. Przy czym w pierwszej połowie roku odnotowany został spadek obrotów o 25,5%, natomiast w drugiej połowie roku widoczny jest już wzrost obrotów o 4,7%. W roku finansowym 2020 roku Grupa zrealizowała średnią marżę na sprzedaży na poziomie 13,1%. W wyniku wejścia w proces sanacyjny, Emitent podjął szereg działań mających na celu redukcję kosztów. Głównymi obszarami redukcji były koszty wynagrodzeń oraz koszty najmu powierzchni handlowych. W rezultacie podjętych działań koszty sprzedaży i ogólnego zarządu za rok obrotowy 2020 wyniosły 160,3 mln PLN i były niższe niż w 2019 roku o 20,1%. Koszty sprzedaży zmniejszyły się o 15,4% (o wartość 24,9 mln PLN) natomiast koszty zarządu zmniejszyły się o 39,8% (o wartość 15,4 mln PLN). Skonsolidowany wynik na sprzedaży pomniejszony o koszty sprzedaży i ogólnego zarządu wyniósł 34,1 mln PLN względem straty (-36,7) mln PLN w 2019 roku. 0 100 200 300 400 500 600 FQ1 FQ2 FQ3 FQ4 382 437 508 321 292 319 477 392 mln PLN Przychody ze sprzedaży - Grupa Kapitałowa 2019 2020 SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 17 2.1.3 RENTOWNOŚĆ Dane finansowe za 2020 rok finansowy wskazują na odzyskanie zdolności do generowania zysków przez Grupę. Przeprowadzono w ostatnich kwartałach gruntowne działania restrukturyzacyjne, polegające na: zmniejszeniu liczby pracowników i współpracowników (także w ramach konsolidacji operacyjnej spółek w Grupie), zmniejszenia liczby sklepów własnych o jednostki mogące w najbliższej przyszłości utracić rentowność, redukcji kosztów wynajmu powierzchni komercyjnych i zmniejszenia wielkości pozostałych kosztów rzeczowych. Dodatkowo Spółka dominująca skoncentrowała się na sprzedaży wybranych grup towarowych o najwyższej stopie zwrotu, rozwinęła ofertę usługową i poprawiła warunki zakupu u niektórych dostawców. W efekcie wprowadzonych zmian i działań, pomimo zmniejszenia przychodów skonsolidowanych w 2020 r. o około 10,3% (w porównaniu do 2019 roku) do 1 479,2 mln PLN, Grupa Kapitałowa wypracowała zysk ze sprzedaży 194,4 mln PLN, o 18,6% wyższy niż w roku ubiegłym. Ze względu na istotne obniżenie kosztów skonsolidowany zysk z działalności operacyjnej wyniósł 22,3 mln PLN, a zysk netto 8,8 mln PLN. Pomimo niekorzystnych warunków, takich jak otwarcie postępowania sanacyjnego i epidemia Covid-19, Grupa w okresie od 1.04.2020r. do 31.03.2021r. dokonywała sprzedaży z średnią marżą 13,1%, co stanowi wzrost o 3,2 pp. w porównaniu do roku 2019. Istotną poprawę rentowności zarówno Grupy, jak i Jednostki Dominującej potwierdza wynik EBITDA, który za 2020 rok obrotowy wyniósł 43,5 mln PLN. 2.1.4 AKTYWA Aktywa trwałe na dzień 31.03.2021 r. wynosiły 148,9 tys. PLN i zmniejszyły się o 5,9% w porównaniu z dniem 31.03.2020 r., stanowiąc 33,3% majątku ogółem Grupy. Zmniejszenie wartości aktywów wynika głównie ze zmian związanych z najmem powierzchni handlowych, prezentowanych w sprawozdaniu zgodnie z MSSF-16. Spółka wypowiedziała część umów najmu.. Największa pozycją aktywów trwałych były rzeczowe aktywa trwałe (44 495 tys. PLN) oraz wartości niematerialne i prawne (29 489 tys. PLN) i nieruchomości inwestycyjne (29 807 tys. PLN). 0 10 20 30 40 50 60 FQ1 FQ2 FQ3 FQ4 45 48 54 53 34 37 45 44 mln PLN Koszty sprzedaży i ogólnego zarządu - Grupa Kapitałowa 2019 2020 SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 18 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Aktywa trwałe 144 682 158 235 148 873 Aktywa obrotowe 387 478 285 796 298 040 Aktywa obrotowe na dzień 31.03.2021 r. wyniosły 298 040 tys. PLN i stanowiły 66,7% aktywów ogółem. Aktywa obrotowe zwiększyły się o 4,4% w porównaniu z poprzednim rokiem. Głównymi pozycjami aktywów obrotowych, podobnie jak w latach poprzednim były zapasy (149 635 tys. PLN) oraz należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności (86 432 tys. PLN). 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Zapasy 217 485 116 538 149 635 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 120 208 79 443 86 432 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 11 299 54 685 34 037 Pozostałe aktywa obrotowe 38 486 35 130 27 936 0,0% 10,0% 20,0% 30,0% 40,0% 50,0% 60,0% 70,0% 80,0% 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 27,2% 35,6% 33,3% 72,8% 64,4% 66,7% mln PLN Struktura aktywów Aktywa trwałe Aktywa obrotowe SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 19 2.1.5 KAPITAŁY I ZOBOWIĄZANIA Kapitał własny na dzień 31.03.2021 roku wynosił 91 338 tys. PLN, co oznacza wzrost o 12,8% w porównaniu z dniem 31.03.2020 roku. Kapitał własny stanowił na ten dzień 20,5% pasywów ogółem. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania wynosiły 355 575 tys. PLN i zmniejszyły się o 2,1% w porównaniu z dniem 31.03.2020 roku. 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Kapitał własny 164 765 80 984 91 338 Zobowiązania długoterminowe 9 335 24 175 20 062 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 247 583 230 609 224 557 Inne zobowiązania krótkoterminowe 110 477 108 263 110 956 * Przez inne zobowiązania krótkoterminowe rozumie się zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego, kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne, leasing finansowy, pochodne instrumenty finansowe, zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych oraz pozostałe rezerwy krótkoterminowe i krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe. 0,0% 10,0% 20,0% 30,0% 40,0% 50,0% 60,0% 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 56,1% 40,8% 50,2% 31,0% 27,8% 29,0% 2,9% 19,1% 11,4% 9,9% 12,3% 9,4% mln PLN Struktura majątku obrotowego Zapasy Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Pozostałe aktywa obrotowe SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 20 2.1.6 PŁYNNOŚĆ. WSKAŹNIKI OBROTOWOŚCI Wskaźnik płynności bieżącej wzrósł z poziomu 0,8 w roku 2019 do 0,9 w roku 2020. Wskaźnik podwyższonej płynności pozostał na podobnym poziomie jak w latach ubiegłych i wyniósł 0,4. Wyszczególnienie 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Wskaźnik płynności bieżącej (current ratio) 1,1 0,8 0,9 (aktywa obrotowe/zobowiązania krótkoterminowe) Wskaźnik podwyższonej płynności (quick ratio) 0,4 0,5 0,4 (aktywa obrotowe-zapasy-rozlicz miedzyokr.krótkoterm./zobowiązania krótkoterminowe) W związku z ograniczeniem limitów ubezpieczeniowych przyznawanych dostawcom Grupy przez ubezpieczycieli należności handlowych, a pod koniec roku obrotowego 2019 również z wejściem w postępowanie sanacyjne, na koniec 2019 roku obrotowego zmniejszony został stan zapasów magazynowych. W roku obrotowym 2020 Emitent systematycznie odbudowuje tą pozycję aktywów, jako jeden z istotniejszych elementów wpływających na osiągane obroty i dochody. Pomimo wciąż nie najlepszej sytuacji (brak limitów zakupowych), na dzień 31.03.2021 stan zapasów wzrósł do poziomu prawie 150 mln PLN, a dzięki odpowiedniemu zarządzaniu wskaźnik rotacji zapasów spadł z poziomu 46 dni w roku 2018 do 41 dni w roku 2019 i 38 dni w bieżącym okresie bilansowym. W wyniku redukcji niektórych kapitałochłonnych transakcji handlowych, a także zdecydowanie mniejszym limitom faktoringowym przyznawanym dla klientów Emitenta, skróceniu uległy również wskaźniki rotacji należności (z poziomu 19 dni w 2018 i 2019 roku do 14 dni w 2020 roku). Ze względu na przepisy dotyczące sanacji, po ogłoszeniu rozpoczęcia procesu sanacyjnego wszystkie zobowiązania sprzed tego okresu pozostają niespłacalnymi, wchodząc w skład masy sanacyjnej (z wyjątkami opisanymi w ustawie). W związku z tym wskaźnik rotacji zobowiązań pozostaje na relatywnie wysokim poziomie i za rok obrotowy 2020 wyniósł 47 dni. Cykl konwersji gotówki wyniósł jedynie 5 dni. 0,0% 10,0% 20,0% 30,0% 40,0% 50,0% 60,0% 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 31,0% 18,2% 20,4% 1,8% 5,4% 4,5% 46,5% 51,9% 50,2% 20,8% 24,4% 24,8% mln PLN Struktura pasywów Kapitał własny Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Inne zobowiązania krótkoterminowe SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 21 Wyszczególnienie 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Rotacja zapasów w dniach 46 41 38 (średni stan zapasów/koszty własny sprzedaży)365 Rotacja należności krótkoterminowych w dniach 19 19 14 (średni stan należności handlowych i innych/przychody ze sprzedaży)365 Rotacja zobowiązań krótkoterminowych z tytułu dostaw i usług w dniach 41 48 47 (średni stan zobowiązań handlowych i innych/ koszty własny sprzedaży)365 * liczone jako średnia wartość z początku i końca roku 2.1.7 PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Bieżący okres obrotowy rozpoczęto stanem środków pieniężnych w wysokości 54 685 tys. PLN. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej wyniosły (-1 565) tys. PLN. Największe znaczenie dla ww. przepływów miał wzrost stanu zapasów o wartość 33 097 tys. PLN. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej wyniosły (-4 732) tys. PLN. Najważniejszymi pozycjami w tym zakresie były wydatki związane z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych na łączną kwotę (-8 075) tys. PLN. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej wyniosły (-14 169) tys. PLN. Największe znaczenie dla tej grupy przepływów miały spłaty zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (-9 667) tys. PLN. Środki pieniężne na dzień 31.03.2021 r. wynosiły 34 037 tys. zł. 2.2 DANE JEDNOSTKOWE 2.2.1 WPŁYW ZDARZEŃ JEDNORAZOWYCH Zdarzenia jednorazowe mające istotne znaczenie dla sytuacji finansowej Spółki są tożsame ze zdarzeniami mającymi wpływ na działalność całej Grupy kapitałowej i są opisane w punkcie 2.1.1 niniejszego sprawozdania 2.2.2 PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY. WYNIK NA SPRZEDAŻY Pomimo niekorzystnych warunków, które zostały opisane w punkcie 2.1.2 niniejszego sprawozdania, Spółka osiągnęła w okresie od 1.04.2020r. do 31.03.2021r. przychód w wysokości 1 403,9 mln PLN, co daje spadek w porównaniu do poprzedniego roku o 5,8%, przy czym w pierwszym półroczu spółka odnotowała spadek przychodów względem zeszłego roku o 21,6%, a w drugim półroczu wzrost przychodów o 9,4%. Spadek przychodów został zdeterminowany trzema czynnikami: brakiem limitów kupieckich u dostawców Emitenta, rozpoczęciem postępowania sanacyjnego w marcu 2020r. (ograniczenia w dostępie do pełnej oferty towarowej dostawców i dystrybutorów) i początkiem pandemii COVID-19, w wyniku której przejściowo zachwiany został obrót z klientami we wszystkich kanałach zbytu. W pierwszej połowie roku obrotowego Spółka dostosowywała się do nowej, jednak wciąż zmieniającej się rzeczywistości. Wiele wysiłku włożone było w utrzymanie stosunków handlowych zarówno z dostawcami jak i odbiorcami. Zamykane w związku z COVID-19 sklepy wielkopowierzchniowe, a w związku z tym większość salonów Emitenta miały wyraźny wpływ na osiągane przychody. Podejmowane przez Spółkę działania pozwoliły już w trzecim kwartale obrotowym osiągnąć obroty na poziomie takim jak rok wcześniej, a ostatni kwartał był już lepszy o 22,7%. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 22 Marża na sprzedaży Spółki w pierwszej połowie roku wyniosła 11% i była wyższa niż w roku 2019 o ok 2p.p., a w drugiej połowie roku jeszcze wzrosła osiągając poziom 13%. Spółka wygenerowała zysk na sprzedaży w wysokości 171,8 mln PLN (134,7 mln PLN w 2019 roku). 2020 FQ1 2020 FQ2 2020 FQ3 2020 FQ4 2020 Przychody ze sprzedaży 273 165 301 897 456 927 371 939 Koszt własny sprzedaży -242 288 -268 783 -397 724 -323 339 Wynik na sprzedaży 30 877 33 114 59 203 48 600 Marża 11,3% 11,0% 13,0% 13,1% 2019 FQ1 2019 FQ2 2019 FQ3 2019 FQ4 2019 Przychody ze sprzedaży 338 415 394 697 454 808 303 109 Koszt własny sprzedaży -308 255 -357 840 -407 234 -283 026 Wynik na sprzedaży 30 160 36 857 47 574 20 083 Marża 8,9% 9,3% 10,5% 6,6% 2.2.3 RENTOWNOŚĆ Wyniki Spółki widoczne w jednostkowym sprawozdaniu finansowym wyniosły odpowiednio 23,6 mln PLN zysk z działalności operacyjnej, 12,0 mln PLN zysk brutto oraz 9,2 mln PLN zysk netto. Wynik EBITDA Spółki, liczony jako zysk z działalności operacyjnej skorygowany o koszty amortyzacji wyniósł 40,3 mln PLN. 2.2.4 AKTYWA Aktywa trwałe na dzień 31.03.2021 r. wynosiły 167 229 tys. PLN i zmniejszyły się o 4,6% w porównaniu z dniem 31.03.2020 r., stanowiąc 39,2% majątku ogółem Spółki. Największa pozycją aktywów trwałych były inwestycje w jednostkach zależnych (62 165 tys. PLN), a także rzeczowe aktywa trwałe (40 120 tys. PLN) oraz posiadane i użytkowane wartości niematerialne (31 239 tys. PLN). 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 0 50 100 150 200 250 300 350 400 450 500 FQ1 FQ2 FQ3 FQ4 338 395 455 303 273 302 457 372 mln PLN Przychody ze sprzedaży - Komputronik S.A. 2019 2020 SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 23 Aktywa trwałe 211 147 175 347 167 229 Aktywa obrotowe 336 467 233 327 259 592 Aktywa obrotowe na dzień 31.03.2021 r. wyniosły 259 592 tys. PLN i stanowiły 60,8% aktywów ogółem. Aktywa obrotowe zwiększyły się o 11,3% w porównaniu z poprzednim rokiem. Głównymi pozycjami aktywów obrotowych, podobnie jak w latach poprzednim były zapasy (143 603 tys. PLN) oraz należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności (81 319 tys. PLN). 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Zapasy 209 335 110 552 143 603 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 109 028 63 508 81 619 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 7 708 49 802 28 779 Pozostałe aktywa obrotowe 10 396 9 465 5 591 0,0% 10,0% 20,0% 30,0% 40,0% 50,0% 60,0% 70,0% 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 38,6% 42,9% 39,2% 61,4% 57,1% 60,8% mln PLN Struktura aktywów Aktywa trwałe Aktywa obrotowe SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 24 2.2.5 KAPITAŁY I ZOBOWIĄZANIA Kapitał własny na dzień 31.03.2021 roku wynosił 76 193 tys. PLN, co oznacza wzrost o 15,8% w porównaniu z dniem 31.03.2020 roku; kapitał własny stanowił 17,9% pasywów ogółem. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania wynosiły 350 628 tys. PLN i zwiększyły się o 2,3% w porównaniu z dniem 31.03.2020 roku. 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Kapitał własny 186 434 65 792 76 193 Zobowiązania długoterminowe 6 350 19 994 18 523 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 255 594 230 204 235 238 Inne zobowiązania krótkoterminowe 99 236 92 684 96 867 * Przez inne zobowiązania krótkoterminowe rozumie się zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego, kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne, leasing finansowy, pochodne instrumenty finansowe, zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych oraz pozostałe rezerwy krótkoterminowe i krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe. 0,0% 20,0% 40,0% 60,0% 80,0% 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 62,2% 47,4% 55,3% 32,4% 27,2% 31,4% 2,3% 21,3% 11,1% 3,1% 4,1% 2,2% mln PLN Struktura majątku obrotowego Zapasy Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Pozostałe aktywa obrotowe SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 25 2.2.6 PŁYNNOŚĆ. WSKAŹNIKI OBROTOWOŚCI Wskaźniki płynności bieżącej oraz podwyższonej płynności pozostały na podobnych poziomach jak w roku poprzednim i wyniosły odpowiednio 0,8 oraz 0,3. Wyszczególnienie 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Wskaźnik płynności bieżącej (current ratio) 0,9 0,7 0,8 (aktywa obrotowe/zobowiązania krótkoterminowe) Wskaźnik podwyższonej płynności (quick ratio) 0,4 0,4 0,3 (aktywa obrotowe-zapasy-rozlicz miedzyokr.krótkoterm./zobowiązania krótkoterminowe) W związku z brakiem limitów ubezpieczeniowych przyznawanych dostawcom Grupy, a pod koniec roku obrotowego 2019 również z wejściem w postępowanie sanacyjne, zmniejszony został stan zapasów magazynowych na dzień 31.03.2020. W roku obrotowym 2020 spółka systematycznie starała się odbudowywać poziom stanów zapasów jako jednego z istotnych czynników wpływających na generowanie obrotów i dochodów. W wyniku powyższego wskaźnik rotacji zapasów, bazujący na średnim stanie zapasów z początku i końca okresu spadł z poziomu 49 dni w roku 2018 do 43 dni w roku 2019 i 38 dni w bieżącym okresie bilansowym. W wyniku redukcji niektórych kapitałochłonnych transakcji handlowych, skróceniu uległy również wskaźniki rotacji należności (z poziomu 19 dni w 2019 do 14 dni w 2020 roku). Ze względu na przepisy dotyczące sanacji, po ogłoszeniu rozpoczęcia procesu sanacyjnego wszystkie zobowiązania sprzed tego okresu pozostają niespłacane, wchodząc w skład masy sanacyjnej, dlatego analizowanie rotacji w porównaniu do poprzednich okresów sprawozdawczych jest obarczone błędem. Cykl konwersji gotówki wyniósł z 6 dni. 0,0% 20,0% 40,0% 60,0% 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 34,0% 16,1% 17,9% 1,2% 4,9% 4,3% 46,7% 56,3% 55,1% 18,1% 22,7% 22,7% mln PLN Struktura pasywów Kapitał własny Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Inne zobowiązania krótkoterminowe SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 26 Wyszczególnienie 31.03.2019 31.03.2020 31.03.2021 Rotacja zapasów w dniach 49 43 38 (średni stan zapasów/koszty własny sprzedaży)365 Rotacja należności krótkoterminowych w dniach 27 19 14 (średni stan należności handlowych i innych/przychody ze sprzedaży)365 Rotacja zobowiązań krótkoterminowych z tytułu dostaw i usług w dniach 50 48 46 (średni stan zobowiązań handlowych i innych/ koszty własny sprzedaży)365 * liczone jako średnia wartość z początku i końca roku 2.2.7 PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE Bieżący okres obrotowy rozpoczęto stanem środków pieniężnych w wysokości 49 802 tys. PLN. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej wyniosły (-4 722) tys. PLN. Największe znaczenie dla ww. przepływów miała zmiana stanu zapasów o (-33 050) tys. PLN oraz zmiana stanu należności (-18 111) tys. PLN. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej wyniosły (-4 716) tys. PLN. Najważniejszymi pozycjami w tym zakresie były wydatki związane z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych na łączną kwotę (-6 538) tys. PLN. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej wyniosły (-11 403) tys. PLN. Największe znaczenie dla tej grupy przepływów miała spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego o wartości (-7 095) tys. PLN. Środki pieniężne na dzień 31.03.2021 r. wynosiły 28 779 tys. PLN. 2.3 REALIZACJA PROGNOZ Na rok obrotowy 2020 Grupa nie prezentowała prognoz jednostkowych ani skonsolidowanych wyników finansowych. 2.4 GŁÓWNE RYZYKA ZWIĄZANE Z DZIAŁALNOŚCIĄ GRUPY KAPITAŁOWEJ I SPOSOBY ICH NIWELOWANIA Funkcjonowanie i rozwój firmy znajdującej się w sanacji nierozerwalnie związane są z ponoszeniem ryzyk, niemniej jednak Emitent stara się minimalizować negatywne skutki i prawdopodobieństwo wystawienia strat spowodowanych poprzez identyfikowane ryzyka. Najważniejsze ryzyka, które mogą mieć wpływ na wykonywanie założeń Planu Restrukturyzacyjnego to:  Ryzyko pogorszenia sytuacji makroekonomicznej i wzrostu konkurencyjności rynku Działalność Grupy wyróżnia się wśród innych spółek branży IT z jednej strony szerokością oferty (produktów i usług), a z drugiej strony dotarciem do zróżnicowanych segmentów odbiorców. Spadki popytu związane z występowaniem cykli koniunkturalnych łagodzone są poprzez prowadzenie sprzedaży zarówno do klientów detalicznych, jak i do klientów biznesowych (B2B). Posiadanie własnej sieci sklepów detalicznych, jak również znanego sklepu internetowego umożliwia skuteczne konkurowanie z dystrybutorami sprzętu IT i stanowi istotną barierę wejścia dla nowych firm.  Ryzyko wpływu COVID-19 na możliwość generowania dodatnich wyników finansowych Przewidywane kolejna fala Covid-19 może wpłynąć na działalność Spółki, przy czym ich skutki są trudne do oszacowania i będą zależały od skali zachorowań oraz obostrzeń wprowadzanych przez rządy. Wśród obszarów SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 27 ryzyka można określić: zaburzenia produkcji i dostaw towarów z uwagi na braki kadrowe lub surowcowe, potencjalne zamknięcia punków sprzedaży, niedobory kadrowe w zespole Spółki. Ponadto następne fale zachorowań i ich konsekwencje gospodarcze mogą doprowadzić do amplifikacji zaistniałych już negatywnych efektów wpływających na poziom PKB i spadku dochodu rozporządzalnego w gospodarstwach domowych i dochodów przedsiębiorstw, a tym samym do ograniczenia ich wydatków. Spowolnienie gospodarcze może częściowo wpłynąć na opóźnienie lub zaniechanie inwestycji. Emitent dokonał analizy przyszłej rentowności sieci salonów i zamknął te, co do których istniało ryzyko, że przy zmianie preferencji klientów w kierunku handlu on-line, staną się nierentowne. Podjęto też działania zmierzające do: zmniejszenia ryzyka kredytowego związanego z obsługą klientów B2B, zoptymalizowano gospodarkę zapasami, skoncentrowano się na strategicznych grupach produktowych przynoszących najwyższy zwrot z zaangażowanego kapitału, zoptymalizowano politykę cenową w celu maksymalizacji dochodów przy ograniczeniu posiadanych aktywów.  Ryzyko zmiennej interpretacji przepisów prawa przez organa administracji państwowej Istotne i częste zmiany w przepisach prawnych, które obejmują swoim zakresem wiele aspektów działalności operacyjnej Grupy Kapitałowej Emitenta, wywołuje ryzyko związane ze skutkami rozbieżnej ich interpretacji przez spółki z Grupy Kapitałowej Emitenta a interpretacją organów administracji państwowej. Rozbieżne interpretacje przepisów, wynikające z braku jednolitej linii orzeczniczej, w sytuacji hipotetycznego sporu z organem, może generować ryzyka finansowe dla Grupy Kapitałowej Emitenta. Ryzyka rozbieżnej interpretacji przepisów mogą dotyczyć takich sfer jak: opodatkowania podatkiem dochodowym CIT i VAT, obciążeń związanych ze stosowania prawa pracy i ubezpieczeń społecznych, ochrony środowiska, obrotu papierami wartościowymi i bardzo wielu innych.  Ryzyko utraty należności Sprzedaż z odroczonym terminem płatności stanowi dużą część sprzedaży Grupy. Generuje to ryzyko opóźnień w spłacie lub niewypłacalności kontrahentów. Ryzyko to jest kontrolowane poprzez: politykę nadawania limitów kredytowych opartych o analizę sytuacji finansowej kontrahentów, szybki monitoring (drogą mailową i telefoniczną), a także współpracę z zewnętrznymi firmami windykacyjnymi i kancelariami prawnymi. Dodatkowym czynnikiem zmniejszającym straty jest rozproszenie kontrahentów (branże, regiony, formy działalności), a także posiadanie umowy o ubezpieczenie należności, która obejmuje około 80 – 90% należności handlowych od podmiotów niepowiązanych (zależnie od okresu). Emitent w związku z COVID-19 zaostrzył procedury kredytowe w celu ograniczenia ryzyka strat wynikających z potencjalnych problemów płynnościowych klientów B2B.  Ryzyko uzależnienia od dostawców i odbiorców Grupa Kapitałowa prowadzi politykę dywersyfikacji dostawców i odbiorców w zakresie obrotu towarowego, oprogramowania, jak i usług IT oraz usług finansowych. W roku 2020 największy dostawca posiadał udział 17,8% w dostawach ogółem (krajowy dystrybutor niepowiązany kapitałowo i osobowo z Emitentem). Żaden z odbiorców nie przekroczył poziomu 10% wartości ogólnej sprzedaży Emitenta/Grupy Kapitałowej Emitenta.  Ryzyko deprecjacji zapasów Grupa przywiązuje bardzo dużą uwagę do szybkiej rotacji posiadanymi zapasami i do struktury wiekowania zapasów we wszystkich grupach asortymentowych. W roku 2019 Grupa dokonała istotnego zmniejszenia poziomu zapasów (wyprzedaże ze względu na konieczność utrzymania płynności), w roku 2020 powoli odbudowując wartość towarów w magazynach. Cykl rotacji zapasów jest na niskim poziomie, porównując do innych przedsiębiorstw z segmentu w jakim funkcjonuje Emitent. Tylko towary, które nie podlegają szybkiej deprecjacji cen (akcesoria, obudowy do komputerów, itp.), mogą być przechowywane w magazynach przez dłuższy okres. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 28  Ryzyko utraty kluczowych pracowników Ludzie są niezwykle istotnym elementem działania każdej organizacji. Utrata, w krótkim czasie, kluczowego personelu może oznaczać spore problemy organizacyjne, łącznie z zagrożeniem płynności działalności Grupy. Z uwagi na zmniejszenie skali działalności w 2019 roku, firmy Komputronik SA i Komputronik Biznes sp. z o.o dokonywały sukcesywnej redukcji pracowników i współpracowników. Pomimo redukcji, w celu zabezpieczenia polityka kadrowa Grupy nakierowana jest na to, aby żaden z obszarów jej działalności nie był uzależniony od indywidualnej wiedzy i doświadczenia pojedynczych osób, aby w razie wystąpienia nieprzewidywalnych zdarzeń móc w sprawny sposób zapewnić sukcesję na kluczowych stanowiskach. Rok 2020 był rokiem stabilizującym działalność. Nie dokonywano dalszych redukcji, nie odnotowaliśmy również istotnych odejść pracowników.  Ryzyko kursowe Większość sprzedaży Grupy jest rozliczana w złotówkach, jednak istotna część obrotu rozliczana jest w USD i EUR. W celu zabezpieczenia się przed stratami z tytułu zmian kursów, większość ekspozycji zabezpieczana jest poprzez naturalny hedging (posiadanie zobowiązań i należności w tych samych walutach). Wraz z otwarciem postępowania sanacyjnego, Jednostka Dominująca oraz spółka Zależna Komputronik Biznes straciły finansowanie zewnętrzne, w tym limity na transakcje skarbowe. Grupa stawia sobie za cel neutralność wpływu różnic kursowych na wyniki finansowe, jednak w obecnej sytuacji jest to jednak przejściowo utrudnione, z uwagi na ograniczony zasób instrumentów finansowych ułatwiających zarządzanie pozycją walutową. Grupa jednocześnie podejmuję kroki mające na celu uzyskanie nowych limitów na transakcje skarbowe.  Ryzyko płynności oraz ryzyko stóp procentowych (kredytowe) W związku z procesem restrukturyzacji Komputronik S.A i Komputronik Biznes sp. z o.o., Grupa dysponuje ograniczoną możliwością pozyskania finasowania zewnętrznego. Instrumentami dostępnymi dla Grupy są: faktoring należności od klientów, limity kupieckie przyznawane przez dostawców. Grupa posiada środki pieniężne, które umożliwiają utrzymywanie ograniczonego poziomu zapasów towaru (zmniejszonego względem roku ubiegłego) oraz portfela należności wynikających z handlu z klientami B2B.  Ryzyko zmian ceny Mając na uwadze możliwe zmiany cen towarów oferowanych przez spółki z Grupy Kapitałowej Emitenta, zwraca ona szczególną uwagę na szybką rotację zapasów, minimalizując w ten sposób ryzyko zmian cen. 3. PRZEWIDYWANY ROZWÓJ GRUPY KAPITAŁOWEJ - ZDARZENIA ISTOTNE DLA ROZWOJU I STRATEGII GRUPY 3.1 CZYNNIKI I ZDARZENIA, W TYM O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCE ZNACZĄCY WPŁYW NA DZIAŁALNOŚĆ GOSPODARCZĄ I STRATEGIĘ GRUPY W ROKU FINANSOWYM 2020 W roku 2019 Grupa Komputronik musiała stawić czoła wielu niezwykłym wydarzeniom, które miały istotny wpływ na działalność Emitenta w 2020 roku. To przede wszystkim:  Drastyczne cięcia dostępnych od dostawców limitów kredytu kupieckiego, które skutkowały koniecznością podjęcia drastycznych decyzji handlowych (wyprzedaże, zawężenie oferty, redukcja wartości magazynów o kilkadziesiąt milionów złotych),  Otrzymanie niespodziewanej i, w naszej ocenie, wadliwej decyzji Urzędu Celno-Skarbowego, która zmusiła Spółkę i najważniejszy podmiot z Grupy Kapitałowej do otwarcia postępowania sanacyjnego, co fundamentalnie wpłynęło na postrzeganie Grupy, możliwości operacyjne i poziom finansowania,  W wyniku powyższego – konieczność przeprowadzenia zwolnień grupowych, licznych odstąpień od umów łączących Spółkę z ważnymi kontrahentami, znacznej redukcji kosztów stałych w wielu obszarach,  Adaptacji do bezprecedensowej sytuacji związanej z wybuchem światowej pandemii COVID-19 i koniecznością tzw. lock-down’u gospodarki. W szczególności pandemia Covid-19 miała ogromny wpływ na cały system ekonomiczny i rynek, na którym działa Spółka i jej podmioty zależne. Zdarzenia te, cała ta sytuacja, wpłynęła na bezprecedensowy wzrost SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 29 popytu ze strony klientów na produkty z kategorii oferowanych przez Spółkę. Klienci znacznie zwiększyli zakupy produktów umożliwiających efektywną pracę i naukę zdalną, m.in. Laptopy, komputery, tablety, słuchawki, kamerki internetowe itp. Trwający i wydaje się trwały wpływ pandemii na ekonomię i zachowania klientów skutkuje zwiększonym zainteresowaniem zakupami w internecie, przez telefon i z wykorzystaniem innych środków zdalnego porozumiewania się. Traci na tym tradycyjny kanał sprzedaży w sklepach, co w istotny sposób zakłóca równowagę rynkową. To wszystko zmusza uczestników rynku do szybkiej adaptacji do nowych wyzwań. Grupa Komputronik w błyskawicznym tempie podjęła decyzje i zmodyfikowała strategię i procesy w celu sprostania aktualnym wyzwaniom biznesowym. Skutkuje to efektywnym i rentownym biznesem, który generuje dodatnie przepływy pieniężne i gwarantuje zdolność do zawarcia i wykonaniu układu ze swoimi wierzycielami. 3.2 CHARAKTERYSTYKA ZEWNĘTRZNYCH I WEWNĘTRZNYCH CZYNNIKÓW ISTOTNYCH DLA ROZWOJU GRUPY W opinii Zarządu Jednostki Dominującej, głównymi, zewnętrznymi czynnikami istotnymi dla rozwoju Grupy są: Czynniki pozytywne:  relatywnie wysoki popyt na sprzęt komputerowy, oprogramowanie i usługi IT,  tempo wzrostu PKB,  wzrost dochodów osobistych, warunkujący systematyczny wzrost poziomu życia konsumentów,  dobre perspektywy popytu zagranicznego,  stosunkowo niskie, w porównaniu z pozostałymi krajami Unii Europejskiej – nasycenie sprzętem komputerowym gospodarstw domowych,  popyt restytucyjny ze strony osób fizycznych, firm oraz sektora publicznego,  systematyczny wzrost popytu na sprzęt komputerowy oraz specjalistyczne oprogramowanie ze strony firm oraz instytucji sektora publicznego w związku z wykorzystywaniem funduszy unijnych. Czynniki negatywne:  ryzyko, związane ze niestabilnością rynków walutowych, w szczególności gdy ma zmiany mają charakter gwałtownych, dużych zmian w krótkich okresach czasowych,  możliwe gwałtowne załamanie się popytu w związku z niestabilnością rynków finansowych, skutkujące redukcją dochodów dyspozycyjnych klientów oraz ograniczeniem dostępu do finansowania (kredyty ratalne, kredyty inwestycyjne i obrotowe),  istotne pogorszenie sytuacji płatniczej kontrahentów,  ograniczenie ubezpieczeń kredytów kupieckich przyznawanych przez dostawców, na skutek wzrostu ryzyka związanego z podatkiem VAT w branży IT,  ograniczenie finansowania przez banki branży IT,  agresywne, trudne do przewidzenia działa konkurentów, skutkujące czasowym ograniczeniem atrakcyjności oferty Spółki. Do najważniejszych czynników wewnętrznych, wpływających na rozwój i perspektywy Grupy Komputronik należy zaliczyć: SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 30 Czynniki pozytywne:  stabilny akcjonariat, realizujący konsekwentną politykę właścicielską wobec Grupy,  konsekwentnie realizowana przez Zarząd strategia rozwoju Grupy, oparta o innowacyjne podejście do sieci dystrybucyjnej: rozwój sieci salonów wystawowych wspieranych przez e-commerce,  ugruntowana pozycja jednego z czołowych graczy na polskim rynku IT,  bardzo dobre jakościowo produkty oraz świadczone usługi, potwierdzone międzynarodowymi certyfikatami jakości,  wykwalifikowana, posiadająca szerokie doświadczenia branżowe kadra charakteryzująca się niskim współczynnikiem rotacji w kluczowych obszarach,  ustabilizowane źródła zaopatrzenia,  stabilne kanały dystrybucji,  stabilna sytuacja finansowa,  uregulowana sfera prawną formalno-prawna we wszystkich istotnych aspektach działania Spółki. Czynnikami negatywnymi mogą być:  potencjalna utrata niektórych kluczowych pracowników,  gwałtowne pogorszenie się sytuacji finansowej najważniejszych partnerów (sklepy franczyzowe i partnerskie), które może skutkować czasową destabilizacją płynności finansowej,  zmniejszenie dostępności do źródeł finansowania, a także przyznawanych przez firmy ubezpieczeniowe limitów gwarancyjnych na kredyt kupiecki, 3.3 ROZWÓJ SIECI WŁASNEJ, JEDNOSTEK BIZNESOWYCH, NOWYCH USŁUG, OFERTY Strategia dla Grupy Komputronik zakłada systematyczne umacnianie pozycji, jako jednego z wiodących na polskim rynku specjalisty w zakresie sprzętu, oprogramowania oraz usług IT ze szczególnym naciskiem na doradztwo, obsługę klienta i opiekę okołosprzedażową w tym serwis. W celu jak najlepszego zaspokojenia oczekiwań klientów z różnych segmentów rynkowych, Komputronik zdywersyfikował swoje kanały zbytu na wiele segmentów i kanałów, w tym rynki zagraniczne. 3.4 SPRZEDAŻ DO KLIENTA BIZNESOWEGO (B2B) Sprzedaż do klienta biznesowego prowadzona jest głównie przez spółkę Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji, która prowadzi działalność integratora IT. Działalność operacyjna oparta jest na modelu B2B. Oferta adresowana jest w szczególności do małych i średnich przedsiębiorstw, dużych przedsiębiorstw, jednostek samorządowych (poprzez partnerów), sektora energetycznego, budowlanego, dystrybucji, handlu (w tym e- commerce) oraz sektora finansowego. Działalność Spółki opiera się na analizie potrzeb Klientów, projektowaniu i wdrażaniu planów kompleksowej informatyzacji, w tym modernizacji i integracji istniejących już systemów informatycznych. Spółka konsekwentnie realizuje wizję bycia Konsultantem i Integratorem ICT pierwszego wyboru. Świadczy doradztwo i kompleksową obsługę przedsiębiorstw i instytucji, bazując na wysokich kwalifikacjach. Koncentracja na określonych grupach docelowych pozwala na lepsze profilowanie oferty wobec potencjalnych odbiorców produktów oraz usług Spółki. Ponadto tworzy możliwość wykorzystywania referencji branżowych, a przez to skuteczniej pozyskiwać nowych klientów Oferta usługowa Spółki obejmuje wachlarz profesjonalnych usług IT, które pozwalają klientom skoncentrować się na prowadzeniu biznesu. Oferta oprogramowania pokrywa wszystkie największe obszary zapotrzebowania SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 31 współczesnych przedsiębiorstw i organizacji z różnych segmentów rynku. Spółka dostarcza oprogramowanie wspomagające zarządzanie zasobami, usprawniające procesy oraz optymalizujące koszty oraz wzmacniające bezpieczeństwo organizacji. Oferta rozwiązań sprzętowych Komputronik Biznes opiera się na doradztwie we wdrażaniu infrastruktury informatycznej, która zwiększa produktywność, efektywność kosztową oraz elastyczność organizacji. Spółka zapewnia kompleksowe wsparcie, począwszy od analizy potrzeb Klienta, projektowania architektury systemów IT, przez dostawę sprzętu, jego montaż, instalację, po serwis i stałą opiekę informatyczną. Podejmowane projekty dotyczą zarówno wyposażenia biur, jak i zaawansowanych centrów danych. Obecna oferta Spółki obejmuje szeroką ofertę produktową skierowaną do licznych obszarów biznesowych. 3.5 SPRZEDAŻ DO KLIENTA DETALICZNEGO (B2C) Sprzedaż detaliczna odbywa się poprzez dwa, wzajemnie wspierające się kanały: sieć sklepów oraz sprzedaż przez Internet. Sprzedaż internetowa prowadzona jest przez najdłużej działający i jeden z najlepiej ocenianych w Polsce sklepów internetowych działający pod adresem www.komputronik.pl. Komputronik.pl to wiodący sklep internetowy w branży komputerowej, oferujący także dziesiątki tysięcy produktów z innych kategorii w ramach szeroko pojętej elektroniki użytkowej. Poza samym sprzętem w ofercie sklepu znajduje się także szeroki, ciągle rozbudowywany, wachlarz usług – zarówno związanych z finansowaniem, ubezpieczeniem, jak i konfiguracją zakupionego sprzętu. Komputronik.pl był wielokrotnie honorowany tytułem „Najlepszy sklep internetowy” wg tygodnika Wprost oraz portalu Money.pl w kategorii Elektronika i AGD. Jest także liderem programu „Zaufanie Opinie Ceneo.pl”. Zdobywa także nagrody i wyróżnienia przyznawane zarówno przez konsumentów, jak i firmy i organizacje branżowe. Nasz sklep internetowy, także dzięki rozwiązaniom dostosowującym go do urządzeń mobilnych, jest doskonałą formą dotarcia do klientów, szczególnie w czasie utrzymującego się zagrożenia epidemicznego, kiedy to właśnie internet, stał się preferowanym środowiskiem dokonywania zakupów przez klientów. Komputronik.pl wychodzi naprzeciw ich oczekiwaniom stanowiąc, poza możliwościami zakupu samego sprzętu, także istotne źródło wiedzy o produktach i rozwiązanych IT, które prezentowane są w formie setek przystępnych poradników. Platforma e-commerce oferowana przez Spółkę Komputronik jest nieustannie rozwijana i udoskonalana pod kątem zmieniających się dynamicznie oczekiwań rynku i preferencji klientów. Sieć sklepów stacjonarnych skupia się na obsłudze klientów składających zamówienia przez Internet, a na ekspozycji prezentuje wyselekcjonowany sprzęt IT oraz GSM uzupełniony o rozwiązania Smart Home oraz akcesoria i oprogramowanie. Wysoka jakość obsługi pozostaje istotnym elementem przewagi rynkowej, a aktualna pozycja rynkowa pozwala na dalszy rozwój usług dedykowanych klientowi indywidualnemu (świadczonych zarówno w sklepie jak i zdalnie) w tym finansowania, ubezpieczenia, konfiguracji i serwisu sprzętu IT.. Na dzień 31 marca 2021 roku klienci mogli korzystać łącznie z ponad 200 placówek prowadzących sprzedaż asortymentu pod marką Komputronik (salony własne oraz agencyjne i partnerskie). 3.6 SPRZEDAŻ PARTNERSKA DO FIRM Naszą strategią na rok 2020/2021 było utrzymanie klientów, realizacja jak najwyższej marży ze sprzedaży na dostępnych produktach z kluczowych kategorii, wzmocnienie Autoryzowanej Sieci Partnerskiej oraz rozpoczęcie prac nad projektem pt. „Sprzedaż do firm”. Funkcjonowanie w pierwszych miesiącach półrocza br. w ramach otwartej procedury sanacji oraz wyjątkowego czasu globalnej pandemii COVID-19 było dużym wyzwaniem. Naszą strategią na ten czas było utrzymanie klientów. Mimo początkowych obaw okazało się, że dzięki wieloletnim, dobrym relacjom Partnerzy wykazali zrozumie i kontynuowali z nami współpracę. Kluczową kwestią była praca nad przywróceniem finansowania SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 32 sprzedaży za pomocą faktoringu, co z jednej strony dawało perspektywę zwiększania sprzedaży a z drugiej poprawiało płynność i umożliwiało zakup nowego atrakcyjnego towaru. Niewątpliwym utrudnieniem w tym okresie było przejście na model pracy zdalnej. Musieliśmy opracować nowe sposoby komunikacji wew. i zew. oraz usprawnić dotychczasowe procesy. Kolejne miesiące tego półrocza upłynęły pod znakiem wzmożonego popytu na sprzęt do pracy i nauki zdalnej przy jednoczesnym spadku podaży co wpłynęło na wzrost cen, marży i zysku. Jeśli chodzi o sieć Autoryzowanych Salonów Partnerskich, koncentrowaliśmy się na jej wzmacnianiu poprzez poprawę wskaźników efektywnościowych i jakościowych, nawet kosztem rezygnacji ze współpracy w tym modelu w przyszłych okresach z Partnerami, którzy znacząco odbiegają od wysokich standardów wymaganych przez Komputronik. Na dzień 31.03.2021 mieliśmy 120 Salonów Partnerskich. Niezmiennie sprzedaż partnerska opiera się o filozofię „win-win”. Jedną z nowości, nie zbyt powszechnych na rynku partnerskim, którą wprowadziliśmy w odpowiedzi na potrzeby naszych Partnerów była dostawa do paczkomatu. Niezmiennie benefitem, co podkreślają sami Partnerzy, była możliwość działania jako punkt odbioru zamówień internetowych ( na dzień 31.03.2021 80 Partnerów działało jako punkt odbioru) z prężnie działającej platformy www.komputronik.pl, co dawało Partnerom szansę na pozyskanie nowych klientów nie tylko na zakup produktów, ale także szerokiego wachlarza usług a my jako Komputronik zwiększyliśmy sieć odbioru zamówień. Spółka w swojej strategii kładzie szczególny nacisk na rozwój usług konsumenckich i biznesowych także w sieci Partnerskiej. Komputronik dostrzega w tym zakresie ogromny potencjał Partnerów, którzy poprzez swoją lokalizację (salon „od ulicy”), kompetencje i relacje z lokalną społecznością stanowią wyjątkowe i często jedyne takie miejsce w danej okolicy. Zatem współpraca partnerska to połączenie mocnych stron Komputronika i Partnera w celu zapewnienia realizacji potrzeb coraz bardziej świadomych i wymagających klientów, którzy cenią indywidualne podejście, profesjonalizm, sprawność, terminowość, a także kompleksowość - ubezpieczenie, dogodne finansowanie, montaż, serwis gwarancyjny i pogwarancyjny i wiele innych. W Autoryzowanym Salonie Partnerskim mamy to wszystko. We wrześniu 2020 rozpoczęliśmy także pracę nad ważnym międzydziałowym projektem pt. “Sprzedaż do firm”, w którym kluczową rolę odgrywa współpraca nie tylko między obszarami w ramach Komputronik SA, ale również integracja procesów z Komputronik Biznes. Celem projektu jest aktywizacja firm kupujące sprzęt na własny użytek. Dzięki doświadczeniu w sprzedaży B2B wiemy, że firmy wymagają innego podejścia i na co innego zwracają uwagę wybierając dostawcę sprzętu i usług. Oczekują oferty skrojonej na miarę, pakietu usług komplementarnych, atrakcyjnych form finasowania zakupów oraz doskonałości w obsłudze. W pierwszej kolejności przeprowadziliśmy wśród klientów firmowych badanie potrzeb. Na podstawie uzyskanych wyników przygotowaliśmy dopasowany pakiet firmowych benefitów. W ramach współpracy między obszarami uzgodniliśmy optymalny model obsługi m.in. uruchomiliśmy dedykowaną infolinię, przygotowaliśmy plan dostosowywania narzędzi do sprawnej i możliwie zautomatyzowanej obsługi, przeprowadziliśmy szereg spersonalizowanych działań marketingowych opartych na wstępnej segmentacji i systemie rekomendacji. 3.7 SYTUACJA BRANŻY, ZEWNĘTRZNE PROGNOZY POPYTU NA 2021 R. Charakterystyka polskiego rynku IT Z danych posiadanych przez spółkę wynika, że wieloletnie spadki liczby sprzedawanych laptopów dobiegły końca, przy jednoczesnym imponującym wzroście średniej wartości pojedynczej maszyny (wzrost o ok 15%). Pandemia COVID-19 wywołała wzrosty nienotowane w całej poprzedniej dekadzie. W ujęciu ilościowym zakłada się, że cały rok dał 22% wzrost ilości, co przełożyło się na 41% wzrost wartości sprzedaży. Średnia cena produktów wzrosła nie tylko na skutek różnych działań producentów oraz w związku ze zwiększeniem świadomości klientów, którzy chętniej sięgają po urządzenia lepiej spełniające ich oczekiwania, ale również przez niewystarczającą podaż produktów. Zauważalny jest też powrót do zainteresowania segmentem komputerów desktop PC, które są zdecydowanie lepszymi, wydajniejszymi i wygodniejszymi urządzeniami do kreatywnej pracy niż komputery przenośne czy tablety z małymi ekranami. Wg danych podsiadanych od producentów oraz z firmy badawczej GFK, polski rynek wchłonął prawie 1,8 miliona sztuk komputerów przenośnych (1,5mln rok wcześniej), natomiast SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 33 rynek komputerów stacjonarnych odnotuje mniejszy wzrost, a łączna liczba dostarczonych urządzeń osiągnęła ilość 340 tysięcy sztuk (303tys rok wcześniej). Dane szacunkowe sprzedaży komputerów typu Desktop PC opracowane przez Komputronik i producentów podzespołów są znacznie wyższe i sięgają nawet 550tys komputerów PC. Duża rozbieżność w danych pomiędzy firmami badawczymi, wynika ze specyficznej charakterystyki polskiego rynku, czyli dużej masy drobnych polskich producentów, których sprzedaż nie jest ujmowana w globalnych statystykach. Komputronik oferuje we wszystkich trzech kluczowych produktowych grupach setki modeli niemal wszystkich czołowych światowych marek i ciągle rozwija portfolio tych produktów. W dalszym ciągu znaczący wpływ na działalność Komputronik S.A. w restrukturyzacji ma sytuacja na polskim rynku e-commerce, gdyż Spółka zarządza czołowym sklepem internetowym i jednym z istotniejszych w naszym regionie Europy. Badania pokazują, że w 2020 ten segment rynku (dla wszystkich branż) wzrósł w Polsce o 35% (efekt COVID-19). Analitycy prognozują, że wartość handlu internetowego w latach 2021-2026 będzie rosła średnio rocznie o 12%. Ostatni rok trwale zwiększył popularność zakupów online, a Polska ma ogromny potencjał do wykorzystania w zakresie e-commerce. 74 proc. pytanych przez PwC polskich konsumentów deklaruje, że po zakończeniu pandemii utrzyma poziom zakupów internetowych, a 10 proc. zamierza go nawet zwiększyć. Udział sprzedaży internetowej w branżach IT, RTV i AGD w Polsce to 30%. Jednym z atutów sklepu Komputronik.pl jest szybkie wprowadzanie nowości produktowych do oferty i duży asortyment dostępny „od ręki” w dostosowanej do oczekiwań klienta formie dostawy jak i płatności wraz z pełną gamą usług dodatkowych (raty, leasing, ubezpieczenie, konfiguracja sprzętu). Na dzień dzisiejszy oferta zawiera prawie 25 tysięcy produktów, niemal 500 marek, dostarczanych przez 400 dostawców, z czego ponad 60% dostępna jest dla klientów Komputronik.pl od ręki czyli w 24h od momentu zamówienia, a pozostałe zwykle w 3-4 dni. Prognozy rynkowe na 2021 rok Po bardzo dynamiczny wzroście rynku IT w 2020, na poziomie pomiędzy 15%, a 20%, gdzie motorem napędowym była przede wszystkim wymuszona przez epidemię zmiana sposób pracy i nauki ze stacjonarnej na zdalną, prognozuje się lekkie ustabilizowanie sytuacji w 2021, ale ciągły wzrost rynku. Firmy cały czas mają do nadrobienia spory dług technologiczny obnażony przez pandemię, co pociąga za sobą potrzebę dalszych olbrzymich nakładów na infrastrukturę IT, a przede wszystkim na wymianę i rozbudowę bazy laptopów, komputerów PC oraz urządzeń drukujących. Rynek detaliczny i konsumpcja jest ciągle rozpędzony i nawet przy lekkim spowolnieniu w stosunku do zeszłego roku, sprzedaż będzie znacznie wyższa niż w latach ubiegłych (przed pandemicznych). Popyt w globalnym ujęciu nadal może przekraczać podaż i jest to główne wyzwanie dla producentów i sprzedawców branży komputerowej. 3.8 OSIĄGNIĘCIA I WYRÓŻNIENIA GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK Elastyczna komunikacja marketingowa Wybuch pandemii wymusił na Grupie Komputronik zmianę przygotowanego wcześniej planu komunikacji marketingowej. W pierwszym półroczu Grupa Komputronik prowadziła elastyczną, dopasowaną do bieżących potrzeb komunikację z klientami. Dzięki temu Spółce udało się prowadzić regularną sprzedaż w kanale e- commerce oraz zwiększać liczbę sesji i zamówień. Grupa Komputronik dla swoich klientów przygotowała specjalne pasaże zakupowe, w których mogli znaleźć niezbędne urządzenia i rozwiązania do pracy i nauki zdalnej. W drugim półroczu Grupa kontynuowała przyjętą strategię i dalej skutecznie docierała ze swoją ofertą do klientów. Sklep internetowy www.komputronik.pl W danym okresie sklep Komputronik.pl odwiedziło ponad 21 mln użytkowników, którzy mogli skorzystać z szerokiej oferty Komputronik. Dla swoich klientów Komputronik przygotował specjalne, tematyczne pasaże, w których mogli oni znaleźć sprzęt do nauki i pracy, sprzęt RTV i AGD. Z powodu pandemii COVID-19 najstarszy polski e-commerce notował systematyczne, kilkudziesięcioprocentowe wzrosty ruchu. Komputronik wykorzystał tę szansę do rozwoju platformy i umocnienia swojej pozycji na rynku. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 34 Dedykowana oferta do pracy i nauki zdalnej Odpowiadając na potrzeby konsumentów Grupa Komputronik przygotowała dedykowane oferty do pracy i nauki zdalnej. W pasażach klienci mogli znaleźć niezbędny sprzęt i rozwiązania do efektywnej nauki i pracy z domu. Mobilne punkty obsługi W związku pandemią i wprowadzaniem kolejnych ograniczeń w handlu, jesienią Komputronik otworzył w wybranych miastach mobilne punkty obsługi klientów, w których mogli oni bez przeszkód, ale z zachowaniem rygoru sanitarnego, robić zakupy, odbierać zamówienia i korzystać z usług oferowanych przez Komputronik. Wzorowy sklep internetowy Komputronik znalazł się w czołówce elektromarketów w rankingu Wzorowe Sklepy Internetowe 2021 organizowanego przez Polski Instytut Badań Jakości. Eksperci PIBJA zastosowali model idealnego sklepu internetowego, wychodząc od metodologii badań customer experience. Model ten kładł nacisk na 4 aspekty funkcjonowania sklepu: bezpieczeństwo, przejrzystość, serwis i funkcjonalność. Zaangażowanie w projekty społeczne Grupa Komputronik razem z Fundacją Komputronik zaangażowały się w projekty społeczne nastawionym na walkę z COVID-19. Były one partnerami m.in. ogólnopolskich akcji Gra Paczka oraz Wsparcie dla Szpitala. Społeczność Komputronik Fanpage Komputronik oraz Komputronik Gaming od miesięcy nieustannie pojawiają się w rankingach najbardziej interaktywnych profili w kategorii Technologie i sprzęt według raportu SoTrender. Każdego miesiąca kreacje z profili są wyróżniane w kategorii najlepszych postów. Systematycznie Grupa Komputronik zwiększa liczbę fanów oraz zwiększa ich zaangażowanie. W ostatnim roku na profilu Komputronik na portalu Facebook przybyło 7 281 fanów, a sam profil zanotował 81 mln wyświetleń treści. Średni zasięg dzienny postów to aż 142 283 osoby. Profil Komputronik Gaming w tym czasie zyskał 6 308 fanów, odnotował 15 mln wyświetleń treści. Może on też pochwalić się 128 tysiącami aktywnych fanów. Fundacja Komputronik Powstała, aby wspierać nowoczesną edukację, rozwój przedsiębiorczości, gospodarki, techniki, wynalazczości i innowacyjności oraz aby motywować podopiecznych do osiągania zarówno zawodowego, jak i osobistego sukcesu. W ramach statutowej działalności non-profit deklaruje czynny udział w rozwoju lokalnych społeczności oraz wspieranie różnego typu przedsięwzięć dopasowanych do bieżących wymagań i indywidualnych predyspozycji na rzecz dzieci i młodzieży w obszarach rozwoju edukacji, oświaty i wychowania. W mijającym roku Fundacja zaangażowała się w projekty społeczne, m.in. Gra Paczka, Wsparcie dla Szpitali oraz prowadziła nabór wniosków od potencjalnych beneficjentów. Fundacja przeprowadziła także pilotażowe szkolenie Senior Online, podczas którego poznańscy seniorzy mogli poznać najważniejsze zasady bezpiecznego korzystania z Internetu. Komputronik Biznes z autoryzacjami partnerskim najważniejszych dostawców rozwiązań IT Komputronik Biznes zdobył certyfikat autoryzowanego partnera wielu firm. W mijających miesiącach były to: Certyfikat GCS Quality Sp. Z o.o. - wdrożenie Systemu Zarządzania zgodnie z normą PN-EN ISO 9001:2015-10 w zakresie doradztwo, produkcja, projektowanie, sprzedaż i wdrożenie systemów i projektów informatycznych, naprawa gwarancyjna i pogwarancyjna, usługi serwisowe, Certyfikat GCS Quality Sp. Z o.o. - wdrożenie Systemu Zarządzania zgodnie z normą PN-EN ISO/IEC 27001:2017-06 w zakresie zarządzania bezpieczeństwem informacji, certyfikacja od Lenovo: Lenovo Authorised Service Provider, Brother: Certyfikat Silver Business Partner w zakresie sprzedaży urządzeń i materiałów eksploatacyjnych, Silver HPE Partner Ready Solution Provider, Gold Partner Aruba Networking oraz Sharp/NEC: Certyfikat Autoryzacyjny. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 35 4. INFORMACJE O PODSTAWOWYCH PRODUKTACH, TOWARACH I USŁUGACH OFEROWANYCH PRZEZ GRUPĘ KAPITAŁOWĄ KOMPUTRONIK Grupa Komputronik, jako jeden z wiodących na polskim rynku dystrybutor sprzętu komputerowego, oprogramowania, elektroniki użytkowej oraz rozwiązań biznesowych – posiada w swojej ofercie bardzo szeroki wachlarz towarów, będących produktami wszystkich, ważniejszych światowych producentów ww. asortymentu. Ponadto w ofercie Spółki znajdują się produkty sygnowane marką „Komputronik” i kompleksowe usługi w zakresie informatyzacji korporacji oraz instytucji sektora publicznego. Towar – Sprzęt IT W roku 2020 największy udział w sprzedaży towarów przypadł grupie produktów mobilnych takich jak notebooki, telefony typu smartfon, komputery PC, kolejne znaczące grupy to peryferia (drukarki, monitory, projektory), komponenty służące do produkcji komputerów oraz akcesoria komputerowe i biurowe (tusze i tonery). Rosnące znacznie ma grupa produktów serwerowych i storage. Najsilniejszymi partnerami grupy mobilnej w roku obrotowym 2020 są światowi potentaci tacy jak: Apple, Asus, Dell, Lenovo, HP, Samsung, Xiaomi, Acer. Spółka kontynuuje rozwój potencjału sprzedażowego w innych grupach asortymentowych takich jak oprogramowanie czy materiały eksploatacyjne. Stałe poszerzanie współpracy z firmą Microsoft przynosi wymierne efekty w postaci wzrostu rentowność jak również ciągłym zdobywaniu nowych klientów z segmentu średnich i dużych przedsiębiorstw. W dalszym ciągu kładziemy nacisk na sprzedaż materiałów eksploatacyjnych we wszystkich dostępnych kanałach. Bardzo szeroka oferta opiera się na dostawcach produktów oryginalnych (OEM) takich jak HP, Canon, Samsung, Lexmark, Epson oraz na marce własnej Accura. W 2020 roku pod marką Accura i California Acces występują produkty z takich kategorii jak: materiały eksploatacyjne, akumulatory i baterie, artykuły elektryczne, kable, kosmetyka, akcesoria do notebooków, torby i etui, listwy zasilające, głośniki, klawiatury, myszki, słuchawki, akcesoria do tabletów czy Komputery PC. Oprogramowanie Komputronik S.A. stabilizując liczbę oferowanych produktów i usług dla Biznesu utrzymuje stały przyrost nowych klientów. Na podstawie zgromadzonych pozytywnych doświadczeń z poprzedniego roku Komputronik S.A. kontynuuje strategię budowania centrów kompetencyjnych w celu podniesienia wzrostu sprzedaży wyselekcjonowanych produktów. Komputronik Biznes utrzymuje w ramach swojej struktury Dział Badawczo-Rozwojowy, którego celem jest wytwarzanie innowacyjnych rozwiązań dla przedsiębiorstw, w tym w szczególności oprogramowania, które to będą stanowiły o sile oferty spółki w przyszłości. Towar – Sprzęt AGD W roku 2020 Spółka Komputronik posiadał szeroką ofertę sprzętu małego AGD, jednocześnie podtrzymując decyzję dotyczącą zawężania oferty Dużego AGD (pralki, lodówki, kuchnie). Głównym powodem tej decyzji była zbyt niska rentowność wynikająca z niskich marż, a zarazem zbyt dużych kosztów logistycznych. Model zakupowy obowiązujący w kategoriach dużego AGD wymaga dużych inwestycji w zapasy, co przy niskiej rotacji nie dawało zadawalających efektów wykorzystania dostępnego kapitału. W ofercie posiadamy sprzęt praktycznie wszystkich renomowanych marek takich jak Electrolux, Bosch, Siemens, Braun, Samsung, Severin, Jura, Miele jednakże oferta tych producentów oparta była w szczególności na małym AGD. Cały asortyment jest oferowany w sklepie internetowym, a także w większych salonach Komputronik w całej Polsce. Spółka będąc członkiem grupy Expert International od Q2 2015 korzysta ze wsparcia negocjacyjnego grupy przy zakupach AGD, co przy zmniejszonych obrotach pozwala nadal utrzymywać atrakcyjne warunki handlowe. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 36 Towar – Dom i Ogród oraz Inteligentny Dom W roku 2020 Spółka Komputronik aktywnie ograniczała ofertę w kategoriach działających w dziale o nazwie Komputronik Home. Grupy produktowe w dziale Home to Dom i Ogród, Dziecko, Zdrowie i Uroda, Sport, Motoryzacja, Hobby i Rozrywka, Sprzęt muzyczny, Turystyka. Cel optymalizacyjny zakłada pozostawienie produktów pokrewnych kategoriom AGD oraz tych niezbędnych do integracji w środowisku SmartHome. Jednocześnie Komputronik bardzo liczy na nową szeroką kategorię zwaną Inteligentny Dom, która w kolejnych latach może być motorem wzrostu przychodów całej grupy. Produkty Smart home oferowane są nie tylko w sklepie internetowym Komputronik.pl, ale i w sklepach stacjonarnych, gdzie spółka może poszczycić się znakomitym doradztwem jakże niezbędnym przy implementacji tego typu rozwiązań. Komputronik buduje potrzeby klientów w zakresie nowoczesnego domu, docierając z kampaniami marketingowymi do milionowej bazy swoich klientów. Udział poszczególnych grup towarowych sprzedaży w roku 2019 i 2020 2019 2020 AGD 6,3% 4,1% Akcesoria i eksploatacja 6,6% 6,9% GSM 8,4% 7,3% Komponenty 18,9% 20,3% Laptopy i PC 26,7% 27,2% New non-electronic categories 2,8% 3,4% Oprogramowanie 2,0% 1,6% Peryferia 10,8% 14,6% Sprzęt sieciowy i serwerowy 2,2% 2,4% Tablety, Smartwatch, Wearables 3,6% 3,8% TV, AV, Konsole, Foto 7,9% 6,3% Usługi 4,0% 2,1% Suma 100,0% 100,0% Źródło: Emitent Oferta Komputronik obejmuje szereg produktów występujących w wielu wersjach, przy czym ceny poszczególnych produktów cechują się relatywnie dużym zróżnicowaniem. Mając powyższe na uwadze w niniejszym sprawozdaniu pominięto prezentację ilościową sprzedaży, gdyż taka prezentacja mogłaby wprowadzić w błąd, co do rzeczywistego znaczenia danej linii biznesowej. 5. INFORMACJE O RYNKACH ZBYTU ORAZ ŹRÓDŁACH ZAOPATRZENIA Zgodnie ze strategią, która była dotychczas realizowana, Grupa prowadziła sprzedaż przede wszystkim na rynku krajowym. W 2020 roku udział sprzedaży za granice kraju w przychodach ogółem przekroczył 30%. Na terenie kraju Komputronik posiada bardzo dobrze rozwiniętą sieć sprzedaży i dystrybucji, obejmującą w zakresie sprzedaży detalicznej: salony firmowe, agencje, sieć autoryzowanych dealerów o statusie „Komputronik Partner” oraz sklep internetowy. Sieć sprzedaży tradycyjnej Spółki oraz Grupy Kapitałowej Komputronik obejmuje teren całej Polski. Sklepy Grupy Komputronik zostały zlokalizowane w większości ważniejszych galeriach handlowych kraju oraz centrach większości dużych i średniej wielkości miast Polski. Obsługa klientów instytucjonalnych oraz średnich i dużych przedsiębiorstw odbywa się obecnie przez wyspecjalizowaną spółkę Komputronik Biznes, która obsługuje również klientów z sektora budżetowego. Sprzedaż hurtowa prowadzona jest bezpośrednio z Centrali Spółki w Poznaniu. Kanały Sprzedaży szerzej są omówione w punkcie 3.3 niniejszego sprawozdania. Grupa Komputronik nie jest uzależniona od żadnego z odbiorców. Szczegółowa struktura klientów jest rozproszona i zdywersyfikowana W roku obrotowym 2020 nie wystąpił żaden odbiorca, którego udział osiągał co najmniej 10% przychodów Grupy ze sprzedaży. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 37 W ramach prowadzonej działalności Grupa nabywa sprzęt komputerowy i oprogramowanie od ponad kilkuset stałych dostawców. Najczęściej współpraca z dostawcami bazuje na umowach ramowych, które wskazują ogólne warunki zakupu i płatności, natomiast wolumeny zakupów ustalane są kwartalnie, bądź też wynikają z jednorazowych lub cyklicznych zamówień. Grupa Komputronik nie jest zależna od żadnego ze swych kontrahentów, w sposób uniemożliwiający kontynuację działalności w przypadku zakończenia współpracy. W 2020 roku udział największego z dostawców wyniósł 17,8% wartości przychodów ze sprzedaży. Jest to podmiot krajowy, dystrybutor i sprzedawca hurtowy sprzętu elektronicznego, z którym Emitent nie jest powiązany osobowo lub kapitałowo, a współpraca odbywa się na warunkach rynkowych. 6. INFORMACJE O UMOWACH KREDYTOWYCH I UMOWACH POŻYCZKI ORAZ UMOWACH PORĘCZEŃ I GWARANCJI GRUPY KOMPUTRONIK Wszystkie umowy kredytowe zawarte przez podmiot dominujący jak i spółkę zależną Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji objęte zostały spisem wierzytelności w związku z otwarciem postępowania sanacyjnego postanowieniem Sądu Rejonowego Poznań Stare Miasto w Poznaniu z dnia 10 marca 2020 roku. DATY ZAPADALNOŚCI WYNIKAJĄCE Z TREŚCI UMÓW, WYMIENIONE W PONIŻSZYCH TABELACH, NIE MAJĄ JUŻ ZASTOSOWANIA.  Podmiot dominujący Kredyty W roku obrotowym 2020 Spółka nie zawierała nowych umów kredytowych oraz znaczących umów pożyczek. W 2020 roku Spółka nie wypowiadała umów pożyczek oraz umów kredytowych. Informacja o zobowiązaniach Komputronik S.A. z tytułu kredytów i faktoringu wg stanu na dzień 31 marca 2021 roku (w tys. PLN) Nazwa instytucji kwota udzielona Rodzaj transakcji Kwota zaangażowania Waluta Data zapadalności Rodzaj i wysokość stopy procentowej Bank Millennium S.A. 20 000 kredyt w rachunku bieżącym w ramach umowy o kredyt parasolowy 10 394 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Bank Millennium S.A. 40 000 faktoring standardowy 1 425 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża dla PLN EURIBOR 1M + marża dla EUR LIBOR 1M + marża dla GBP Bank Millennium S.A. 14 500 faktoring odwrotny 6 549 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Bank Pekao S.A. 10 000 kredyt w rachunku bieżącym 4 667 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Santander Factoring Sp. z o.o. 10 000 faktoring standardowy np. 2 920 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Santander Factoring Sp. z o.o. 2 000 faktoring odwrotny 1 100 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 38 Santander Bank Polska S.A. 19 000 kredyt w rachunku bieżącym 12 161 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Santander Bank Polska S.A. 29 000 Kredyt rewolwingowy 29 000 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża mBank S.A. 10 000 kredyt w rachunku bieżącym w ramach umowy o umbrellę wieloproduktową 9 872 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża mBank S.A. 15 000 kredyt obrotowy 15 000 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża mBank S.A. 15 000 limit na zobowiązania handlowe 7 697 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Coface Poland Factoring Sp. z o.o. 5 000 Faktoring standardowy 0 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża. dla PLN EURIBOR 1M marża dla EUR Eurofactor Polska S.A. 40 000 Faktoring należności 18 278 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża dla PLN EURIBOR 1M + marża dla EUR LIBOR 1M + marża dla USD Ponad to patrz: Sprawozdanie finansowe Instrumenty dłużne W okresie sprawozdawczym Spółka nie emitowała ani nie nabywała żadnych instrumentów dłużnych Pożyczki Łączna wartość pożyczek udzielonych podmiotom z poza Grupy Kapitałowej wynosi 6 169 tys. PLN. Patrz też: Sprawozdanie finansowe. Gwarancje i poręczenia W 2020 roku Komputronik S.A. zabezpieczył gwarancją bankową umowę najmu magazynu w Komornikach, natomiast płatności czynszowe w centrach handlowych, w których posiada sklepy własne, przetargi, wykonania umów zostały zabezpieczone kaucjami. Łączna wartość gwarancji bankowych wystawionych na dzień 31 marca 2021 roku wyniosła 1 670 tys. PLN. Komputronik nie udzielał poręczeń dla podmiotów z poza Grupy Kapitałowej. W roku 2020 Spółka nie otrzymała poręczeń i gwarancji. Spółka przed 2020 rokiem otrzymała poręczenia na poziomie 73,5 mln PLN. Patrz też: Sprawozdanie finansowe.  Spółki zależne Komputronik Biznes Sp. z o.o. w restrukturyzacji Informacja o zobowiązaniach Komputronik Biznes Sp. z o.o. z tytułu kredytów wg stanu na dzień 31 marca 2021 roku (w tys. PLN) SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 39 Nazwa instytucji kwota udzielona Rodzaj transakcji Kwota zaangażowania Waluta Data zapadalności Rodzaj i wysokość stopy procentowej Bank Millennium S.A. 1 000 kredyt w rachunku bieżącym w ramach umowy o kredyt parasolowy 0 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Bank Millennium S.A. 5 000 kredyt rewolwingowy w ramach umowy o kredyt parasolowy 86 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Bank Millennium S.A. 3 000 faktoring standardowy 6 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża dla PLN mBank S.A. 5 000 Kredyt rewolwingowy w ramach umowy o umbrellę wieloproduktową 4 815 PLN Szczegóły w SF WIBOR ON + marża Santander Bank Polska S.A. 1 500 Kredyt w rachunku bieżącym 0 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Pekao S.A. 5 000 faktoring standardowy 0 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża Eurofactor Polska S.A. 3 000 Faktoring należności 248 PLN Szczegóły w SF WIBOR 1M + marża dla PLN Ocena, wraz z jej uzasadnieniem, dotycząca zarządzania zasobami finansowymi W ciągu 2020 roku obrotowego Grupa wykazywała pełną zdolność do wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań. Sytuacja zmieniła się po otrzymaniu wyniku kontroli podatkowej, która wskazywała niesłuszność rozliczeń podatku VAT i konieczność zwrotu nienależnie rozliczonego podatku. Wejście w proces sanacyjny miało na celu zabezpieczenie bieżącej działalności spółki w sytuacji przewidywanych wypowiedzeń umów kredytowych i faktoringowych. Dzięki podjętym działaniom, Emitent na koniec roku obrotowego zabezpieczył płynne środki pieniężne w wysokości pozwalającej na dalsze funkcjonowanie pomimo braku dalszego wsparcia instytucji finansowych. Grupa ocenia pozytywnie możliwości realizacji zamierzeń biznesowych, w tym inwestycji kapitałowych, w porównaniu do wielkości posiadanych środków. 7. INFORMACJE O UMOWACH ZNACZĄCYCH DLA DZIAŁALNOŚCI GOSPODARCZEJ GRUPY KOMPUTRONIK, ZAWARTYCH W 2020R. W 2020 roku obrotowym nie było zawartych znaczących dla działalności gospodarczej Grupy Komputronik umów jak również nie były zawierane znaczące umowy pomiędzy jej akcjonariuszami jak również umowy ubezpieczenia, współpracy lub kooperacji. Niemniej w roku obrotowym Emitent zawierał umowy o charakterze finansowym w związku z którymi łączna wartość współpracy z instytucjami finansowymi stanowiła kwoty znaczące. Szczegółowo umowy opisane są w nocie 12.4.1 Skonsolidowanego Sprawozdania Finansowego. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 40 8. INFORMACJE O UMOWACH ZNANYCH ZARZĄDOWI KOMPUTRONIK S.A., ZAWARTYCH W CIĄGU 2020 R., JAK RÓWNIEŻ PO DNIU BILANSOWYM, W WYNIKU KTÓRYCH W PRZYSZŁOŚCI MOGĄ NASTĄPIĆ ZMIANY W PROPORCJACH POSIADANYCH AKCJI PRZEZ DOTYCHCZASOWYCH AKCJONARIUSZY GRUPY Zarząd Komputronik S.A. nie posiada wiedzy na temat ewentualnych umów, zawartych w ciągu 2020r., w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy Komputronik S.A. Spółka oraz spółki zależne nie emitowały obligacji. 9. EMISJE PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH W 2020 roku Spółka oraz spółki zależne nie przeprowadzały emisji papierów wartościowych. 10. WARTOŚĆ WYNAGRODZEŃ, NAGRÓD, KORZYŚCI WYPŁACONYCH, NALEŻNYCH LUB POTENCJALNIE NALEŻNYCH OSOBOM ZARZĄDZAJĄCYM I NADZORUJĄCYM W JEDNOSTCE DOMINUJĄCEJ GRUPY KAPITAŁOWEJ. Wartość wynagrodzeń osób zarządzających i nadzorujących Spółki w roku rozrachunkowym 2020 r. za okres pełnienia funkcji (wraz z wynagrodzeniami otrzymanymi w spółkach Grupy Kapitałowej) zostały opisane w Sprawozdaniu Finansowym. 11. INFORMACJA O ZOBOWIĄZANIACH WYNIKAJĄCYCH Z EMERYTUR I ŚWIADCZEŃ O PODOBNYM CHARAKTERZE DLA BYŁYCH OSÓB ZARZĄDZAJĄCYCH, NADZORUJĄCYCH ALBO BYŁYCH CZŁONKÓW ORGANÓW ADMINISTRUJĄCYCH Zobowiązania takie nie wystąpiły w roku obrotowym 2020. 12. INFORMACJA NT. DZIAŁALNOŚCI SPONSORINGOWEJ ORAZ CHARYTATYWNEJ Skala działalności sponsoringowej i charytatywnej spółki nie ma na istotnego wpływu na jej sytuację operacyjno- finansową. 13. OŚWIADCZENIE O STOSOWANIU ZASAD ŁADU KORPORACYJNEGO PRZEZ KOMPUTRONIK S.A. W ROKU RACHUNKOWYM 2020 Niniejsze oświadczenie sporządzono zgodnie z wymogami Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa niebędącego państwem członkowskim. 1) Wskazanie zbioru zasad ładu korporacyjnego, któremu podlega Emient oraz miejsca gdzie tekst zbioru jest publicznie dostępny wraz z informacją odnośnie przestrzegania postanowień zasad ładu korporacyjnego. W roku obrotowym 2020, Spółka stosowała zasady ładu korporacyjnego przyjęte Uchwałą Nr 26/1413/2015 Rady Nadzorczej Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. z dnia 13 października 2015 r., pn. „Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2016” (dalej: DPSN), które opublikowano w serwisie prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych S.A. pod adresem internetowym: https://www.gpw.pl/dobre-praktyki Treść dokumentu DPSN, Informacja na temat stosowania przez spółkę rekomendacji i zasad zawartych w Zbiorze DPSN na GPW 2016 oraz stosowne oświadczenia wymagane przez DPSN, dostępne są również na stronie relacji inwestorskich Komputronik S.A. pod adresem internetowym spółki: SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 41 https://www.komputronik.com/dobre-praktyki/ Celem Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na Giełdzie Papierów Wartościowych S.A. w Warszawie jest przede wszystkim umacnianie transparentności spółek giełdowych, poprawa jakości komunikacji spółek z inwestorami oraz wzmacnianie ochrony praw akcjonariuszy. Mając powyższe na uwadze Zarząd Komputronik S.A. w restrukturyzacji dokłada wszelkich starań, aby przestrzegać większości zasad ładu korporacyjnego ujętych w zbiorze DPSN 2016. Emitent nie zdecydował się na dobrowolne przestrzeganie zasad ładu korporacyjnych ujętych w innym zbiorze niż DPSN 2016. 2) Wskazanie rekomendacji i zasad ładu korporacyjnego od których stosowania odstąpiono wraz z wyjaśnieniami Zarząd Emitenta oświadcza, iż w roku obrotowym 2020/2021 Emitent przestrzegał większości zasad ładu korporacyjnego oraz rekomendacji wskazanych w Dobrych Praktykach Spółek Notowanych na GPW 2016. Jednakowoż, mając na uwadze, iż implementowanie niektórych zasad lub rekomendacji może łączyć się z poniesieniem nadmiernych w stosunku do spodziewanych efektów obciążeń, Spółka odstąpiła od stosowania części z nich, wskazując poniżej stosowne wyjaśnienia. I.Polityka informacyjna i komunikacja z inwestorami I.Z.1. Spółka prowadzi korporacyjną stronę internetową i zamieszcza na niej, w czytelnej formie i wyodrębnionym miejscu, oprócz informacji wymaganych przepisami prawa: Zasada I.Z.1.3. schemat podziału zadań i odpowiedzialności pomiędzy członków zarządu, sporządzony zgodnie z zasadą II.Z.1. Komentarz Spółki: Emitent informuje, iż odstąpił od stosowania tej zasady. W spółce nie istnieje bowiem formalny podział zadań i odpowiedzialności członków zarządu w ramach pełnionych funkcji, a w konsekwencji brak wyodrębnionego schematu. Zdaniem emitenta takie rozwiązanie zapewnia efektywne i dynamiczne zarządzanie przedsiębiorstwem.  Zasada I.Z.1.7. opublikowane przez spółkę materiały informacyjne na temat strategii spółki oraz jej wyników finansowych, Komentarz Spółki: Spółka zamieszcza na korporacyjnej stronie internetowej informację na temat opublikowanych przez spółkę wyników finansowych. Zarząd nie podjął jednak decyzji o zamieszczaniu na stronie strategii spółki.  Zasada I.Z.1.8. zestawienia wybranych danych finansowych spółki za ostatnie 5 lat działalności, w formacie umożliwiającym przetwarzanie tych danych przez ich odbiorców, Komentarz Spółki: Dane, o których mowa są zawarte na stronie internetowej w raportach okresowych i są na niej utrzymywane zgodnie z obowiązującymi przepisami prawa. Spółka rozważa jednak możliwość podjęcia działania w kierunku rozpoczęcia stosowania tej zasady.  Zasada I.Z.1.10. prognozy finansowe – jeżeli spółka podjęła decyzję o ich publikacji - opublikowane w okresie co najmniej ostatnich 5 lat, wraz z informacją o stopniu ich realizacji, Komentarz Spółki: Spółka nie publikowała dotychczas prognoz finansowych i nie podjęła decyzji o ich publikacji w przyszłości.  Zasada I.Z.1.11. informację o treści obowiązującej w spółce reguły dotyczącej zmieniania podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych, bądź też o braku takiej reguły, SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 42 Komentarz Spółki: Spółka informuje, iż nie został wprowadzony formalny nakaz dotyczący zmiany podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych z określoną częstotliwością, za wyjątkiem stosowania w tym aspekcie zasad wynikających z powszechnie obowiązujących przepisów prawa, w tym w szczególności Ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym. Wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdania finansowego jak i zmiany takiego podmiotu - każdorazowo w oparciu o konkurs ofert – dokonuje na podstawie rekomendacji komitetu audytu Rada Nadzorcza Spółki, stosując się do zasad zmiany podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych oraz polityk i procedur, których zakres wynika z powszechnie obowiązujących przepisów prawa.  Zasada I.Z.1.17. uzasadnienia do projektów uchwał walnego zgromadzenia dotyczących spraw i rozstrzygnięć istotnych lub mogących budzić wątpliwości akcjonariuszy – w terminie umożliwiającym uczestnikom walnego zgromadzenia zapoznanie się z nimi oraz podjęcie uchwały z należytym rozeznaniem Komentarz Spółki: Emitent podejmie działania, by docelowo w uzasadnionych przypadkach projekty uchwał walnego zgromadzenia zawierały stosowne uzasadnienie. Spółka dołoży starań, aby przekazać akcjonariuszom uzasadnienia w szczególności do projektów uchwał w sprawach istotnych lub mogących budzić wątpliwości, dotyczących kwestii nietypowych lub rzadziej występujących w Spółce. Spółka stoi na stanowisku, iż uzasadnienie każdej uchwały walnego zgromadzenia, w tym uchwał, które podejmowane są zwyczajowo na podstawie przepisów Kodeksu Spółek Handlowych nie jest konieczne dla prawidłowego procesu podejmowania decyzji przez walne zgromadzenie. Powielanie w uzasadnieniach standardowych uchwał treści zapisów Kodeksu Spółek Handlowych zdaniem spółki byłoby przejawem zbędnego biurokratyzmu.  Zasada I.Z.1.20. zapis przebiegu obrad walnego zgromadzenia, w formie audio lub wideo, Komentarz Spółki: Emitent odstąpił od stosowania zaleceń zawartych w zasadzie IV.Z.2 o zapewnieniu powszechnie dostępnej transmisji obrad walnego zgromadzenia w czasie rzeczywistym, a w konsekwencji nie stosuje również zasady I.Z.1.20, zalecającej zamieszczenie na stronie internetowej spółki zapisu przebiegu obrad walnego zgromadzenia w formie audio lub wideo. Szczegółowe wyjaśnienie w tej sprawie znajduje się w komentarzu do zasady IV.Z.2. II.Zarząd i Rada Nadzorcza  Zasada II.Z.1. Wewnętrzny podział odpowiedzialności za poszczególne obszary działalności spółki pomiędzy członków zarządu powinien być sformułowany w sposób jednoznaczny i przejrzysty, a schemat podziału dostępny na stronie internetowej spółki. Komentarz Spółki: W Spółce nie istnieje formalny podział zadań i odpowiedzialności członków zarządu w ramach pełnionych funkcji, a w konsekwencji brak wyodrębnionego schematu. Zdaniem Emitenta takie rozwiązanie zapewnia efektywne i dynamiczne zarządzanie przedsiębiorstwem. III.Systemy i funkcje wewnętrzne  Zasada III.Z.1. Za wdrożenie i utrzymanie skutecznych systemów kontroli wewnętrznej, zarządzania ryzykiem, compliance oraz funkcji audytu wewnętrznego odpowiada zarząd spółki. Komentarz Spółki: W całym okresie roku obrotowego 2020 nie było wyodrębnionych jednostek wyłącznie odpowiedzialnych za zarządzanie ryzykiem, audyt wewnętrzny i compliance. Tym samym dotychczas realizacja zadań w powyższym zakresie miała charakter rozproszony (niescentralizowany) i odbywała się w ramach poszczególnych pionów organizacyjnych Spółki. W konsekwencji identyfikacja poszczególnych istotnych aspektów realizowana była przez poszczególne jednostki organizacyjne funkcjonujące w ramach Jednostki SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 43 Dominującej oraz poszczególnych spółek zależnych. Proces ten związany był z dokonywaną cyklicznie oceną wpływu na otoczenie oraz ryzykiem związanym z poszczególnymi obszarami interakcji z pracownikami oraz otoczeniem. Ocena uwzględniała również wpływ zmian (m.in.: prawnych, gospodarczych i społecznych) zachodzących w jej otoczeniu. W sposób szczegółowy aspekty były identyfikowane i oceniane zgodnie z odpowiednimi procedurami i instrukcjami odnoszącymi się do identyfikacji zagrożeń i oceny ryzyka dla danego obszaru. Powyższy proces obejmował w szczególności wspólne działanie analityków i kontrolerów finansowych wkomponowanych w różne działy i jednostki organizacyjne Spółki. Są to m.in. zespół kontrolingu i planowania, zespół płatności i zarządzania ryzykiem czy specjaliści w departamentach sprzedaży oraz kontrola wewnętrzna magazynu jak również organy zarządzające poszczególnych jednostek zależnych. Jednocześnie z uwagi na dynamikę zmian zachodzących w procesach - niektóre działy oraz jednostki organizacyjne funkcjonują w oparciu o bezpośrednią komunikację od dyrektora zarządzającego danym obszarem, od którego otrzymują w trybie bieżącym komunikaty lub instrukcje. Na bieżąco kontrolowana jest również zgodność działania poszczególnych obszarów z wymaganiami o charakterze obowiązujących przepisów prawa oraz dodatkowych wymagań specyficznych dla danego obszaru. W procesie zarządczym wykorzystywane są przy tym zaawansowane systemy informatyczne oraz technologie, które umożliwiają szczegółową kontrolę danych i procesów. Systemy te wykorzystywane są w codziennej pracy przez kontrolerów oraz analityków. Obszar ten jest konsekwentnie rozwijany na poziomie całej Grupy Kapitałowej, co wpływa na spójność danych. W ramach Jednostki Dominującej funkcjonuje stanowisko pełnomocnika ds. kontroli wewnętrznej, który koordynuje obszar kontroli wewnętrznej realizowanej w poszczególnych jednostkach organizacyjnych. Kontrola wewnętrzna ma zatem nadal charakter rozproszony i jest realizowana poprzez dyrektorów oraz kierowników poszczególnych jednostek organizacyjnych oraz spółek zależnych przypisanych do konkretnych obszarów działalności Grupy.  Zasada III.Z.2. Z zastrzeżeniem zasady III.Z.3, osoby odpowiedzialne za zarządzanie ryzykiem, audyt wewnętrzny i compliance podlegają bezpośrednio prezesowi lub innemu członkowi zarządu, a także mają zapewnioną możliwość raportowania bezpośrednio do rady nadzorczej lub komitetu audytu. Komentarz Spółki: Zgodnie z wcześniejszym komentarzem działania w opisanych obszarach są w Spółce prowadzone, w poszczególnych pionach organizacyjnych Spółki. Niemniej za skuteczność wyżej opisanych działań odpowiada zarząd.  Zasada III.Z.3. W odniesieniu do osoby kierującej funkcją audytu wewnętrznego i innych osób odpowiedzialnych za realizację jej zadań zastosowanie mają zasady niezależności określone w powszechnie uznanych, międzynarodowych standardach praktyki zawodowej audytu wewnętrznego. Komentarz Spółki: Aktualnie w Spółce nie ma osoby kierującej funkcją audytu wewnętrznego ze względu na brak wyodrębnienia w spółce sformalizowanej jednostki odpowiedzialnej za pełnienie funkcji audytu wewnętrznego. W Spółce funkcjonuje natomiast stanowisko pełnomocnika ds. kontroli wewnętrznej, który koordynuje obszar kontroli wewnętrznej realizowanej w poszczególnych jednostkach organizacyjnych. Kontrola wewnętrzna ma natomiast charakter rozproszony i jest realizowana poprzez dyrektorów oraz kierowników poszczególnych jednostek organizacyjnych oraz spółek zależnych przypisanych do konkretnych obszarów działalności Grupy.  Zasada III.Z.4. Co najmniej raz w roku osoba odpowiedzialna za audyt wewnętrzny (w przypadku wyodrębnienia w spółce takiej funkcji) i zarząd przedstawiają radzie nadzorczej własną ocenę skuteczności funkcjonowania systemów i funkcji, o których mowa w zasadzie III.Z.1, wraz z odpowiednim sprawozdaniem. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 44 Komentarz Spółki: Aktualnie w Spółce nie ma osoby kierującej funkcją audytu wewnętrznego ze względu na brak wyodrębnienia w spółce sformalizowanej jednostki odpowiedzialnej za pełnienie funkcji audytu wewnętrznego. Zarząd przedstawia stosowną informację w trakcie posiedzenia rady nadzorczej. Walne zgromadzenie i relacje z akcjonariuszami  Rekomendacja IV.R.2. Jeżeli jest to uzasadnione z uwagi na strukturę akcjonariatu lub zgłaszane spółce oczekiwania akcjonariuszy, o ile spółka jest w stanie zapewnić infrastrukturę techniczną niezbędna dla sprawnego przeprowadzenia walnego zgromadzenia przy wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej, powinna umożliwić akcjonariuszom udział w walnym zgromadzeniu przy wykorzystaniu takich środków, w szczególności poprzez: 1) transmisję obrad walnego zgromadzenia w czasie rzeczywistym, 2) dwustronną komunikację w czasie rzeczywistym, w ramach której akcjonariusze mogą wypowiadać się w toku obrad walnego zgromadzenia, przebywając w miejscu innym niż miejsce obrad walnego zgromadzenia, 3) wykonywanie, osobiście lub przez pełnomocnika, prawa głosu w toku walnego zgromadzenia Komentarz Spółki: Emitent odstąpił od stosowania tej rekomendacji z uwagi na charakter jego akcjonariatu oraz fakt, iż spółka dotychczas nie otrzymała od żadnego z akcjonariuszy zapytania w tej sprawie. Również ilość podmiotów rejestrujących się na WZA jest niewielka i nieznacznie odbiega od liczby podmiotów stanowiących łącznie dominujących akcjonariuszy. W ocenie Emitenta koszty wdrożenia profesjonalnych narzędzi gwarantujących bezpieczeństwo oraz stabilność transmisji i komunikacji w czasie rzeczywistym, a także autentyczność rejestracji obrad wraz z towarzyszącymi im obciążeniami organizacyjnymi, nie przewyższają korzyści wynikających z pełnej implementacji tej rekomendacji i zasad z niej wynikających. Mając zatem na uwadze zasadę proporcjonalności Emitent zrezygnował z zaangażowania środków technicznych urzeczywistniających tę rekomendację i wynikające z niej zasady szczegółowe. Z powyższych względów Spółka nie stosowała również zasady wyrażonej w punkcie IV.Z.2. o zapewnieniu powszechnie dostępnej transmisji obrad walnego zgromadzenia w czasie rzeczywistym oraz zasady I.Z.1.20 zalecającej zamieszczenie na stronie internetowej spółki zapisu przebiegu obrad walnego zgromadzenia w formie audio lub wideo  Zasada IV.Z.2. Jeżeli jest to uzasadnione z uwagi na strukturę akcjonariatu spółki, spółka zapewnia powszechnie dostępną transmisję obrad walnego zgromadzenia w czasie rzeczywistym. Komentarz Spółki: Emitent odstąpił od stosowania zalecenia o zapewnieniu powszechnie dostępnej transmisji obrad walnego zgromadzenia w czasie rzeczywistym, a w konsekwencji nie stosuje także zasad I.Z.1.16 i I.Z.1.20, zalecających zamieszczenie na stronie internetowej spółki informacji o planowanej transmisji oraz zapisu przebiegu obrad walnego zgromadzenia w formie audio lub wideo. Spółka do tej pory nie stosowała zapisu przebiegu obrad Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy w formie audio lub audio i video. Spółka nie otrzymała do tej pory od żadnego z akcjonariuszy zapytania w tej sprawie. Również ilość podmiotów rejestrujących się na WZA jest niewielka i nieznacznie odbiega od liczby podmiotów stanowiących łącznie dominujących akcjonariuszy. W ocenie Emitenta koszty wdrożenia profesjonalnych narzędzi gwarantujących bezpieczeństwo oraz stabilność transmisji i komunikacji w czasie rzeczywistym a także autentyczność rejestracji obrad wraz z towarzyszącymi im obciążeniami organizacyjnymi nie przewyższają korzyści wynikających z pełnej implementacji tych zasad. Mając zatem na uwadze zasadę proporcjonalności Emitent zrezygnował z zaangażowania środków technicznych urzeczywistniających te zasady, nie wykluczając ich zastosowania w przyszłości. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 45  Zasada IV.Z.9. Spółka dokłada starań, aby projekty uchwał walnego zgromadzenia zawierały uzasadnienie, jeżeli ułatwi to akcjonariuszom podjęcie uchwały z należytym rozeznaniem. W przypadku, gdy umieszczenie danej sprawy w porządku obrad walnego zgromadzenia następuje na żądanie akcjonariusza lub akcjonariuszy, zarząd lub przewodniczący walnego zgromadzenia zwraca się o przedstawienie uzasadnienia proponowanej uchwały. W istotnych sprawach lub mogących budzić wątpliwości akcjonariuszy spółka przekaże uzasadnienie, chyba że w inny sposób przedstawi akcjonariuszom informacje, które zapewnią podjęcie uchwały z należytym rozeznaniem Komentarz Spółki: Emitent podejmie działania, by docelowo w uzasadnionych przypadkach projekty uchwał walnego zgromadzenia zawierały stosowne uzasadnienie. Spółka dołoży starań, aby przekazać akcjonariuszom uzasadnienia w szczególności do projektów uchwał w sprawach istotnych lub mogących budzić wątpliwości, dotyczących kwestii nietypowych lub rzadziej występujących w spółce. Spółka stoi na stanowisku, iż uzasadnienie każdej uchwały walnego zgromadzenia, w tym uchwał, które podejmowane są zwyczajowo na podstawie przepisów Kodeksu Spółek Handlowych nie jest konieczne dla prawidłowego procesu podejmowania decyzji przez walne zgromadzenie. Powielanie w uzasadnieniach standardowych uchwał treści zapisów Kodeksu Spółek Handlowych zdaniem spółki byłoby przejawem zbędnego biurokratyzmu. IV.Konflikt interesów i transakcje z podmiotami powiązanymi  Zasada V.Z.5. Przed zawarciem przez spółkę istotnej umowy z akcjonariuszem posiadającym co najmniej 5% ogólnej liczby głosów w spółce lub podmiotem powiązanym zarząd zwraca się do rady nadzorczej o wyrażenie zgody na taką transakcję. Rada nadzorcza przed wyrażeniem zgody dokonuje oceny wpływu takiej transakcji na interes spółki. Powyższemu obowiązkowi nie podlegają transakcje typowe i zawierane na warunkach rynkowych w ramach prowadzonej działalności operacyjnej przez spółkę z podmiotami wchodzącymi w skład grupy kapitałowej spółki. W przypadku, gdy decyzję w sprawie zawarcia przez spółkę istotnej umowy z podmiotem powiązanym podejmuje walne zgromadzenie, przed podjęciem takiej decyzji spółka zapewnia wszystkim akcjonariuszom dostęp do informacji niezbędnych do dokonania oceny wpływu tej transakcji na interes spółki Komentarz Spółki: Statut Spółki nie przyznaje Radzie Nadzorczej kompetencji do wyrażania zgody na zawarcie umowy z akcjonariuszem posiadającym co najmniej 5% ogólnej liczby głosów w spółce lub z podmiotem powiązanym. Natomiast wszelkie transakcje z podmiotami powiązanymi realizowane są z poszanowaniem obowiązujących przepisów prawa.  Zasada V.Z.6. Spółka określa w regulacjach wewnętrznych kryteria i okoliczności, w których może dojść w spółce do konfliktu interesów, a także zasady postępowania w obliczu konfliktu interesów lub możliwości jego zaistnienia. Regulacje wewnętrzne Spółki uwzględniają między innymi sposoby zapobiegania, identyfikacji i rozwiązywania konfliktów interesów, a także zasady wyłączania członka zarządu lub rady nadzorczej od udziału w rozpatrywaniu sprawy objętej lub zagrożonej konfliktem interesów. Komentarz Spółki: W ocenie spółki dla identyfikacji i unikania konfliktu interesów wystarczające są przepisy ogólnie obowiązującego prawa, wobec powyższego spółka nie będzie definiować we własnym zakresie kryteriów i okoliczności, w których może dojść w spółce do konfliktu interesów. V.Wynagrodzenia  Rekomendacja VI.R.1. Wynagrodzenie członków organów spółki i kluczowych menedżerów powinno wynikać z przyjętej polityki wynagrodzeń. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 46 Komentarz Spółki: Spółka nie posiada sformalizowanej polityki wynagrodzeń dla kluczowych menedżerów – innych niż osoby zarządzające. Natomiast w dniu 18 listopada 2020 roku przyjęta została Polityka wynagrodzeń organów nadzorujących i zarządzających Komputronik S.A. w restrukturyzacji.  Rekomendacja VI.R.2. Polityka wynagrodzeń powinna być ściśle powiązana ze strategią spółki, jej celami krótko- i długoterminowymi, długoterminowymi interesami i wynikami, a także powinna uwzględniać rozwiązania służące unikaniu dyskryminacji z jakichkolwiek przyczyn. Komentarz Spółki:  Spółka nie posiada sformalizowanej polityki wynagrodzeń dla kluczowych menedżerów. Natomiast w dniu 18 listopada 2020 roku przyjęta została Polityka wynagrodzeń organów nadzorujących i zarządzających Komputronik S.A. w restrukturyzacji.  Zasada VI.Z.4. Spółka w sprawozdaniu z działalności przedstawia raport na temat polityki wynagrodzeń, zawierający co najmniej: 1) ogólną informację na temat przyjętego w spółce systemu wynagrodzeń, 2) informacje na temat warunków i wysokości wynagrodzenia każdego z członków zarządu, w podziale na stałe i zmienne składniki wynagrodzenia, ze wskazaniem kluczowych parametrów ustalania zmiennych składników wynagrodzenia i zasad wypłaty odpraw oraz innych płatności z tytułu rozwiązania stosunku pracy, zlecenia lub innego stosunku prawnego o podobnym charakterze – oddzielnie dla spółki i każdej jednostki wchodzącej w skład grupy kapitałowej, 3) informacje na temat przysługujących poszczególnym członkom zarządu i kluczowym menedżerom pozafinansowych składników wynagrodzenia, 4) wskazanie istotnych zmian, które w ciągu ostatniego roku obrotowego nastąpiły w polityce wynagrodzeń, lub informację o ich braku, 5) ocenę funkcjonowania polityki wynagrodzeń z punktu widzenia realizacji jej celów, w szczególności długoterminowego wzrostu wartości dla akcjonariuszy i stabilności funkcjonowania przedsiębiorstwa Komentarz Spółki: Spółka nie stosuje powyższej zasady. Spółka nie przewiduje przedstawiania raportu na temat polityki wynagrodzeń na gruncie sprawozdań z działalności. W ocenie Spółki obowiązujące przepisy prawa, w szczególności dotyczące sporządzania sprawozdań finansowych, jak również odnoszące się do sporządzania sprawozdania Rady Nadzorczej nt. wynagrodzeń, w wystarczający sposób regulują wykonywanie nałożonych na podmioty gospodarcze obowiązków w zakresie ujawniania poziomów uposażeń, w tym członków Zarządu. Emitent wskazuje przy tym, iż szczegółowe informacje nt. zasad wynagradzania osób zarządzających i nadzorujących zostały ujęte w ramach przyjętej w 2020 roku Polityki wynagrodzeń organów nadzorujących i zarządzających. 3) Opis głównych cech stosowanych w Komputronik S.A. systemów kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania sprawozdań finansowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych Emitent posiada system kontroli wewnętrznej w zakresie prowadzenia rachunkowości i sporządzania sprawozdań finansowych, zapewniający rzetelne i jasne przedstawianie sytuacji finansowej i majątkowej Spółki. Nadzór nad przedmiotowym systemem sprawuje Zarząd Spółki oraz każdorazowo wyznaczane osoby prowadzące aktywny kontroling finansowy i operacyjny. System kontroli wewnętrznej w zakresie, w jakim wiąże się ona ze sprawozdaniem finansowym, obejmuje w szczególności kontrolę procesów zakupu i sprzedaży oraz obrotu środkami pieniężnymi oraz sposób ich księgowania. Spółka wdrożyła i stosuje odpowiednie metody zabezpieczania dostępu do danych i komputerowego systemu ich przetwarzania, w tym przechowywania oraz ochrony ksiąg rachunkowych i dokumentacji księgowej. Spółka wdrożyła SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 47 zintegrowany system do zarządzania archiwizacją danych, który przewiduje tworzenie regularnych kopii zapasowych wszelkich wrażliwych danych oraz przechowywanie ich daleko poza siedzibą spółki w bardzo dobrze zabezpieczonych „skarbcach danych”, która to usługa realizowana jest przez podmiot zewnętrzny. Emitent posiada zatwierdzoną przez Zarząd dokumentację, która opisuje przyjęte zasady (politykę) rachunkowości, wynikającą z Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej oraz związanych z nimi interpretacji ogłoszonych w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej, a w zakresie nieuregulowanym w tych Standardach stosownie do wymogów ustawy o rachunkowości i przepisów wykonawczych wydanych na jej podstawie. Roczne sprawozdania finansowe Spółki poddawane są badaniu, zaś sprawozdania półroczne przeglądowi przez podmiot posiadający stosowne uprawnienia, wybrany przez Radę Nadzorczą w drodze wyłonienia zwycięzcy konkursu ofert. Sprawozdania Emitenta są publikowane zgodnie z właściwymi przepisami prawa. 4) Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio znaczne pakiety akcji wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu. Poniższa tabela przedstawia zestawienie podmiotów, które bezpośrednio lub pośrednio posiadają co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na WZA Emitenta na dzień publikacji sprawozdania: Wyszczególnienie Liczba akcji oraz głosów na WZA % udział w kapitale zakładowym oraz % udział w ogólnej liczbie głosów na WZA Wojciech Buczkowski wraz z WB iTotal sp. z o.o., w tym: 2.998.107 30,61% WB iTotal sp. z o.o.* 2 930 574 29,9%. EKB sp. z o.o. ** 2.557.036 26,11% * WB iTOTAL Sp. z o.o. kontrolowana jest w 100% przez małżeństwo Moniki i Wojciecha Buczkowskich ** EKB Sp. z o.o. kontrolowana jest w 100% przez małżeństwo Ewy i Krzysztofa Buczkowskich 5) Wskazanie posiadaczy wszelkich papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia kontrolne, wraz z opisem tych uprawnień. Według wiedzy Emitenta nie istnieją papiery wartościowe odnoszące się do Emitenta, które dają specjalne uprawnienia kontrolne. 6) Wskazanie wszelkich ograniczeń odnośnie do wykonywania prawa głosu, takich jak ograniczenie wykonywania prawa głosu przez posiadaczy określonej części lub liczby głosów, ograniczenia czasowe dotyczące wykonywania prawa głosu lub zapisy, zgodnie z którymi, przy współpracy spółki, prawa kapitałowe związane z papierami wartościowymi są oddzielone od posiadania papierów wartościowych. Prawa i obowiązki związane z akcjami Emitenta są określone w przepisach Kodeksu Spółek Handlowych, w Statucie Emitenta oraz w innych przepisach prawa. Wszystkie Akcje Emitenta są akcjami zwykłymi na okaziciela, nieuprzywilejowanymi. Odnosi się to również do prawa głosu, gdyż każda akcja daje prawo do jednego głosu na Walnym Zgromadzeniu Spółki. Ograniczeń w tym zakresie nie przewiduje statut. 7) Wskazanie wszelkich ograniczeń dotyczących przenoszenia prawa własności papierów wartościowych Emitenta, SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 48 Statut Emitenta nie wprowadza ograniczeń w przenoszeniu praw, a na podstawie art. 337 § 1 KSH akcje są zbywalne i jako że są to akcje na okaziciela obrót nimi nie podlega ograniczeniom, za wyjątkiem ustawowych podanymi poniżej. Papiery wartościowe Spółki podlegają ograniczeniom dotyczącym ich zbywalności wynikających wyłącznie z powszechnie obowiązujących przepisów prawa. Poza ograniczeniami dotyczącymi rozporządzania akcjami, wynikającymi z obowiązujących przepisów prawa, Statut Emitenta nie przewiduje żadnych postanowień dotyczących ograniczeń zbywania akcji Emitenta. 8) Opis zasad dotyczących powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz ich uprawnień, w szczególności prawo do podjęcia decyzji o emisji lub wykupie akcji. Zarząd Emitenta składa się z jednego lub większej liczby osób. Liczbę członków Zarządu ustala Rada Nadzorcza, za wyjątkiem pierwszego składu, którego listę ustalił akt przekształcenia. Zarząd powoływany jest na wspólną pięcioletnią kadencję. Do składania oświadczeń woli w imieniu Spółki upoważniony jest Prezes Zarządu samodzielnie, lub dwóch członków Zarządu działających łącznie lub jeden członek Zarządu działający łącznie z prokurentem. Do kompetencji Zarządu należą sprawy przewidziane w Kodeksie Spółek Handlowych i Statucie. Zarząd prowadzi sprawy Spółki i reprezentuje Spółkę na zewnątrz. Zarząd Emitenta nie posiada upoważnienia do podwyższenia kapitału zakładowego lub umarzania bądź wykupu akcji. 9) Opis zasad zmiany statutu lub umowy spółki Emitenta. Zmiana statutu zastrzeżona jest do kompetencji Walnego Zgromadzenia i wymaga wpisu do rejestru KRS. Uchwała w sprawie zmiany Statutu wymaga kwalifikowanej większości trzech czwartych głosów. W sytuacji zaś zmiany Statutu powodującej zwiększenie świadczenia akcjonariuszy lub uszczuplenie praw osobistych akcjonariusza wymagana jest zgody wszystkich akcjonariuszy, których uchwała dotyczy. W przypadku zmiany statutu Emitent publikuje raporty bieżące zgodnie z obowiązującymi Spółkę przepisami prawa. 10) Sposób działania walnego zgromadzenia i jego zasadnicze uprawnienia oraz opis praw akcjonariuszy i sposobu ich wykonywania, w szczególności zasady wynikające z regulaminu walnego zgromadzenia, jeżeli taki regulamin został uchwalony, o ile informacje w tym zakresie nie wynikają wprost z przepisów prawa. Walne Zgromadzenia Akcjonariuszy Emitenta odbywają się zgodnie z właściwymi przepisami prawa, w tym przede wszystkim zgodnie z Kodeksem spółek handlowych, a także postanowieniami § 16 i 17 Statutu Emitenta oraz Regulaminem Walnego Zgromadzenia Emitenta. Stanowią one, że Walne Zgromadzenie może być zwyczajne lub nadzwyczajne. Zwyczajne Walne Zgromadzenie powinno odbyć się w terminie 6 (sześciu) miesięcy po upływie każdego roku obrotowego. Jeżeli Zarząd nie zwoła Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia w terminie 6 (sześciu) miesięcy po upływie danego roku obrotowego, Zwyczajne Walne Zgromadzenie może zostać zwołane przez Radę Nadzorczą. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie zwołuje Zarząd. Rada Nadzorcza ma prawo zwołać Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie, jeżeli uzna to za wskazane, a Zarząd nie zwoła Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia w terminie dwóch tygodni od dnia zgłoszenia odpowiedniego żądania przez Radę Nadzorczą. Akcjonariusze lub akcjonariusz reprezentujący co najmniej jedną dwudziestą kapitału zakładowego mogą żądać zwołania Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia, jak również umieszczenia poszczególnych spraw w porządku obrad najbliższego Walnego Zgromadzenia. Zdjęcie z porządku obrad lub zaniechanie rozpatrywania sprawy umieszczonej w porządku obrad na wniosek akcjonariuszy wymaga podjęcia uchwały Walnego Zgromadzenia, po uprzednio wyrażonej zgodzie przez wszystkich obecnych akcjonariuszy, którzy zgłosili taki wniosek. Uchwała Walnego Zgromadzenia, o którym mowa w zdaniu poprzednim wymaga większości ¾ oddanych głosów. Walne Zgromadzenia odbywają się w siedzibie Spółki lub w Warszawie. Akcjonariusz może uczestniczyć w Walnym Zgromadzeniu oraz wykonywać prawo głosu osobiście lub przez pełnomocnika. Walne Zgromadzenie otwiera Przewodniczący Rady Nadzorczej lub inna osoba przez niego wskazana. W razie nieobecności tych osób Walne Zgromadzenie otwiera Prezes Zarządu albo osoba wyznaczona przez Zarząd. Jeżeli przepisy Kodeksu spółek handlowych nie stanowią inaczej, Walne Zgromadzenie jest ważne bez względu na liczbę SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 49 reprezentowanych na nim akcji. Uchwały Walnego Zgromadzenia zapadają bezwzględną większością głosów oddanych, jeżeli przepisy niniejszego Statutu lub ustawy Kodeks spółek handlowych nie stanowią inaczej. Głosowanie na Walnym Zgromadzeniu jest jawne. Tajne głosowanie zarządza się przy wyborach oraz nad wnioskami o odwołanie członków władz lub likwidatorów Spółki, bądź o pociągnięcie ich do odpowiedzialności, jak również w sprawach osobowych. Ponadto tajne głosowanie zarządza się na żądanie choćby jednego z akcjonariuszy obecnych lub reprezentowanych na Walnym Zgromadzeniu. Walne Zgromadzenie uchwala regulamin określający szczegółowy tryb prowadzenia obrad. Spółka podejmuje odpowiednie czynności mające na celu identyfikację akcjonariuszy biorących udział w Walnym Zgromadzeniu, w szczególności w przypadku głosowania w formie korespondencyjnej lub za pośrednictwem pełnomocników. Prawo do reprezentowania akcjonariusza powinno wynikać z właściwych dokumentów, w tym między innymi z okazywanych przy sporządzaniu listy obecności: dokumentu tożsamości, dokumentu pełnomocnictwa, dokumentu właściwego odpisu z rejestru dotyczącego akcjonariusza, w którym winny być uwidocznione osoby biorące udział i wykonujące prawo głosu na Walnym Zgromadzeniu albo udzielające pełnomocnictwa do uczestniczenia w nim i wykonywania prawa głosu. Dokumenty sporządzone w języku obcym powinny być przetłumaczone na język polski przez tłumacza przysięgłego. Z zastrzeżeniem wyraźnych odmiennych postanowień, dokumenty winny być przedłożone w oryginałach. Dokumenty, o których mowa powyżej załącza się do protokołu Walnego Zgromadzenia. Akcjonariusze obecni na Walnym Zgromadzeniu podpisują listę obecności. Akcjonariuszom Emitenta przysługują następujące prawa o charakterze korporacyjnym i majątkowym, które mogą być wykonywane osobiście lub przez pełnomocnika: Prawa o charakterze majątkowym: Prawo do dywidendy, Prawo poboru w ofertach subskrypcji papierów wartościowych tej samej klasy, Prawo do udziału w nadwyżkach Emitenta w przypadku likwidacji, Prawo do zamiany akcji, Prawo zbywania posiadanych akcji; Prawa o charakterze korporacyjnym: Prawo zwołania WZ i wyznaczenia jego przewodniczącego, Prawo żądania umieszczenia określonych spraw w porządku obrad najbliższego WZ, Prawo zgłaszania projektów uchwał WZ, Prawo uczestniczenia w WZ, Prawo głosu na WZ, Prawa związane z listą akcjonariuszy, Prawo żądania wydania odpisu wniosków w sprawach objętych porządkiem obrad, Prawo żądania sprawdzenia listy obecności WZ, Prawa związane z wyborem członków Rady Nadzorczej, Prawo żądania wydania dokumentu akcji, Prawa żądania informacji o Spółce, Prawo zaskarżania uchwał walnego zgromadzenia Spółki, Prawo do wytoczenia powództwa o naprawienie szkody wyrządzonej Spółce, Prawo do żądania zbadania przez biegłego na koszt Emitenta określonego zagadnienia związanego z utworzeniem spółki publicznej lub prowadzeniem jej spraw (rewident do spraw szczególnych), Prawo do żądania wydania odpisów sprawozdania zarządu z działalności Spółki i sprawozdania finansowego wraz z odpisem sprawozdania rady nadzorczej oraz opinii biegłego rewidenta najpóźniej na piętnaście dni przed walnym zgromadzeniem (art. 395 § 4 KSH), Prawo do złożenia wniosku o sprawdzenie listy obecności na walnym zgromadzeniu, Prawo do uzyskania imiennego świadectwa depozytowego, Prawo do przeglądania księgi protokołów oraz żądania wydania poświadczonych przez Zarząd odpisów uchwał (art. 421 § 3 KSH). 11) skład osobowy i zmiany, które w nim zaszły w ciągu ostatniego roku obrotowego, oraz opis działania organów zarządzających, nadzorujących lub administrujących emitenta oraz ich komitetów; Aktualni Członkowie Zarządu Emitenta to: Wojciech Buczkowski Prezes Zarządu oraz Sebastian Pawłowski - Wiceprezes Zarządu. Skład Zarządu Emitenta pozostawał niezmienny przez cały rok obrotowy. Pan Wojciech Buczkowski, został po raz pierwszy wybrany do Zarządu na podstawie uchwały Nadzwyczajnego Zgromadzenia Wspólników Komputronik sp. z o.o. z siedzibą w Poznaniu z dnia 11 grudnia 2006 r. o przekształceniu tej spółki w spółkę akcyjną pod firmą Komputronik S.A. z siedzibą w Poznaniu, które to przekształcenie zostało zarejestrowane we właściwym rejestrze przez sąd rejestrowy dnia 2 stycznia 2007. Pan Sebastian Pawłowski do pełnienia funkcji Wiceprezesa Zarządu Komputronik S.A. został powołany po raz pierwszy. Wcześniej sprawował funkcje Wiceprezesa Zarządu Komputronik Biznes sp. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 50 z o.o. oraz Prezesa Zarządu Movity sp. z o.o. - spółek zależnych emitenta.. Mandaty Członków Zarządu wygasną najpóźniej z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za rok obrotowy kończący się dnia 31 marca 2022 roku. Ponadto, emitent informuje, iż w dniu 10 marca 2020 roku Sąd Rejonowy Poznań Stare Miasto w Poznaniu, Wydział XI Gospodarczy do Spraw Upadłościowych i Restrukturyzacyjnych wydał postanowienia o otwarciu wobec Emitenta i Komputronik Biznes Sp. z o.o. postępowania sanacyjnego w rozumieniu przepisów ustawy Prawo restrukturyzacyjne, na mocy którego jako Zarządca został wyznaczony Zimmerman Filipiak Restrukturyzacja Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie ul. Wspólna 70, 00-687 Warszawa. W dniu 13 marca 2020 r. Emitent otrzymał od Zarządcy pismo wskazujące personalnie Pana Patryka Filipiaka jako osobę uprawnioną do działania w imieniu Zarządcy. Członkowie Rady Nadzorczej zostali powołani na okres wspólnej kolejnej kadencji trwającej pięć lat. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Komputronik S.A. z siedzibą w Poznaniu w dniu 3 kwietnia 2017 roku na podstawie podjętych uchwał powołało: Przewodniczącego Rady Nadzorczej Pana Krzysztof Buczkowskiego oraz członków Rady Nadzorczej: Pana Tomasza Buczkowskiego, Pana Ryszarda Plichtę, Pana Jarosława Wiśniewskiego oraz Pana Jędrzeja Bujnego. Ich mandaty wygasną najpóźniej z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe za rok obrotowy kończący się dnia 31 marca 2023 roku. W przedsiębiorstwie Emitenta od dnia 29 września 2017 roku funkcjonuje również Komitet Audytu, w którego skład wchodzą następujący członkowie Rady Nadzorczej:  Ryszard Plichta - Przewodniczący, posiada wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości oraz badania sprawozdań finansowych, spełniający nadto ustawowe kryteria niezależności oraz posiada wiedzę i umiejętności z zakresu branży, w której działa emitent. Pan Ryszard Plichta jest absolwentem Uniwersytetu Ekonomicznego, na kierunku „Organizacja Przetwarzania Danych” (obecnie Informatyka). Przez osiem lat pracował na tej uczelni jako kierownik pracowni naukowo-badawczej, zajmującej się zastosowaniem informatyki w rachunkowości. W latach 80. ubiegłego stulecia, zdobył dyplom biegłego księgowego, a następnie został biegłym rewidentem zarejestrowanym pod nr 3181. Przez około 30 lat uczestniczył regularnie we wszystkich obligatoryjnych szkoleniach, aktualizujących wiedzę z zakresu rachunkowości i finansów. Od bieżącego roku jest biegłym rewidentem seniorem. Ze względu na wieloletnie kierowanie jedną z większych polskich firm produkujących sprzęt AGD, pan Ryszard Plichta posiada doświadczenie w branży którą zajmuje się Emitent. Dodatkowo przez około 15 lat, był prezesem „Polskiej Izby AGD”zrzeszającej producentów i handlowców sprzętu AGD i RTV.  Jarosław Wiśniewski, spełnia ustawowe kryteria niezależności oraz z posiada wiedzę i umiejętności z zakresu branży, w której działa emitent. Pan Jarosław Wiśniewski posiada wieloletnie doświadczenie bankowe - od stycznia 1997r pracuje w banku w pionie kredytowym, od kilku lat na stanowisku kierowniczym - nabyta przez te 25 lat wiedza z zakresu bankowości i finansów jest przydatna w pracach komitetu audytu.  Krzysztof Buczkowski, posiada wiedzę i umiejętności z zakresu branży, w której działa emitent, jako jeden ze współzałożycieli Emitenta i osoba aktywnie uczestnicząca w jego rozwoju. Komitet Audytu działa z poszanowaniem powszechnie obowiązujących przepisów prawa, w tym w szczególności, w oparciu o przepisy Ustawy z dnia 11 maja 2017 roku o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym oraz uchwalony przez Radę Nadzorczą Regulamin Komitetu Audytu a także przyjęte przez Komitet Audytu: Politykę wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Komputronik S.A, Politykę świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie, przez podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem, Procedury wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Komputronik S.A. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 51 Posiedzenia Komitetu Audytu odbywają się nie rzadziej niż 4 razy do roku. W roku 2020/2021odbyło się 6 posiedzeń Komitetu Audytu. Nadto, Komitet Audytu może procedować również przy wykorzystaniu środków porozumiewania się na odległość, co również czynił. W dniu 3 października 2019 roku Komitet Audytu Komputronik S.A. działając w poszanowaniu obowiązujących przepisów prawa, w szczególności na podstawie art. 130 ust. 1 pkt 8 ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz nadzorze publicznym [Dz. U. z dn. 6 czerwca 2017 r., poz. 1089] oraz w oparciu o zapisy Regulaminu Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Komputronik S.A. w oparciu o: Politykę wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Komputronik S.A., Politykę świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie, przez podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem, w tym po dokonaniu oceny zagrożeń i zabezpieczeń niezależności, o której mowa w art. 69-73 Ustawy o biegłych, oraz z uwzględnieniem Procedury wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Komputronik S.A. podjął uchwałę w sprawie w sprawie przedstawienia Radzie Nadzorczej rekomendacji dotyczącej powtórnego wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych, wskazując na firmę Grant Thornton Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. z siedzibą w Poznaniu, 61-131 Poznań, ul. Abpa Antoniego Baraniaka 88 E, wpisaną na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych prowadzoną przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów pod numerem ewidencyjnym 4055. Rekomendacja Komitet Audytu dotycząca wyboru ww. firmy audytorskiej spełniała obowiązujące warunki i została sporządzona w następstwie zorganizowanej przez emitenta procedury, o której mowa powyżej. Na podstawie ww. rekomendacji w dniu 4 października 2019 roku Rada Nadzorcza Komputronik S.A. z siedzibą w Poznaniu, działając w poszanowaniu obowiązujących przepisów prawa, w szczególności na podstawie art. 388 § 1 Ustawy z dnia 15 września 2000 r. Kodeks spółek handlowych [Dz.U.2017.0.1577 t.j.] oraz Regulamin Rady Nadzorczej Komputronik S.A. z siedzibą w Poznaniu w oparciu o: Politykę wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Komputronik S.A., Politykę świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie, przez podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem, w tym po dokonaniu oceny zagrożeń i zabezpieczeń niezależności, o której mowa w art. 69-73 Ustawy o biegłych, oraz z uwzględnieniem Procedury wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Komputronik S.A. po uprzednim zapoznaniu się z rekomendacjami Komitetu Audytu w sprawie powtórnego wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych i rekomendacji nowego podmiotu, dokonała ponownego wyboru wskazując firmę audytorską Grant Thornton Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k., (Audytor) do (ii) przeprowadzenie badania sprawozdania jednostkowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego GK Komputronik oraz badania trzech spółek zależnych za lata obrotowe kończące się 31 marca 2020 r. oraz 31 marca 2021 r., (ii)_ dokonanie przeglądu śródrocznego skróconego jednostkowego sprawozdania Spółki oraz śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Komputronik za półrocza kończące się 30 września 2019 r. oraz 30 września 2020 r. Polityka wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Komputronik S.A. zakłada przejrzyste i niedyskryminujące kryteriami wyboru takie jak m.in. dotychczasowe doświadczenie, reputacja oraz kwalifikacje i doświadczenia osób delegowanych do wykonywania czynności rewizji finansowej przez firmę audytorską, znajomość branży, w której działa Spółka, warunki cenowe, czy też zaproponowany harmonogram prac związanych z czynnościami rewizji finansowej. Dodatkowo Polityka wyboru zakłada wybór firmy audytorskiej w sposób niezależny, wolny od nacisków lub sugestii stron trzecich co do wyboru, a jakiekolwiek ograniczenia związane z wyborem wynikają z powszechnie obowiązujących przepisów prawa. Polityka świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie, przez podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem zakłada przede wszystkim eliminację ryzyka naruszenia niezależności firmy audytorskiej określając zasady świadczenia usług dozwolonych poprzez zdefiniowanie usług zabronionych oraz usług dozwolonych. Świadczenie usług dozwolonych możliwe jest jedynie w zakresie niezwiązanym z polityką Spółki, po przeprowadzeniu przez Komitet Audytu oceny zagrożeń i zabezpieczeń niezależności. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 52 Należy podkreślić, iż ww. firma audytorska nie świadczyła na rzecz emitenta żadnych innych usług, poza badaniem jego sprawozdań finansowych, w tym nie świadczyła usług dozwolonych niebędących badaniem, w związku z czym nie było zasadne dokonanie oceny niezależności tej firmy audytorskiej oraz wyrażenie zgody na świadczenie takich usług. W spółce w dalszym ciągu nie funkcjonują komitety ds. nominacji i wynagrodzeń. Ze względu na zakres i rodzaj prowadzonej działalności oraz niewielką liczbę członków Rady Nadzorczej, Emitent nie planuje w najbliższym czasie powołania takich komisji. Spółka nie opracowała i nie realizuje polityki różnorodności w odniesieniu do władz spółki oraz jej kluczowych menedżerów. W przedsiębiorstwie Emitenta o wyborze członków Rady Nadzorczej i osób zarządzających Spółką decydują uprawnione organy Spółki. Wybór odpowiednich kandydatów każdorazowo realizowany jest w oparciu o kryteria stricte merytoryczne tj.: odpowiednie kwalifikacje, profesjonalizm, doświadczenie oraz predyspozycje osobiste do sprawowania danej funkcji, natomiast inne czynniki, w tym płeć osoby nie powinny stanowić wyznacznika w powyższym zakresie. 14. INFORMACJE NA TEMAT UMÓW Z PODMIOTEM UPRAWNIONYM DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH  Podmiot dominujący a) Nazwa podmiotu: Grant Thornton Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. z siedzibą w Poznaniu b) Rada Nadzorcza w dniu 4 października 2019 roku dokonała wyboru Grant Thornton Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. z siedzibą w Poznaniu jako podmiotu uprawnionego do przeprowadzenia badań sprawozdań finansowych Emitenta za rok obrotowy 2019 oraz 2020. c) Data zawarcia umowy o dokonanie badania rocznego, jednostkowego sprawozdania finansowego za 2019 r. oraz 2020 r., a także dokonanie badania rocznego, skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2019 r. oraz 2020 r., przegląd jednostkowego, śródrocznego sprawozdania finansowego za I półrocze 2019 r. oraz I półrocze 2020 r. oraz przegląd skonsolidowanego, śródrocznego sprawozdania finansowego za I półrocze 2019 r. oraz I półrocze 2020 r.: 28.11.2019 r., aneksowana 06.08.2020 r. Przedmiotowa umowa obejmuje okresy potrzebne na wykonanie wyżej wymienionych usług. d) Wartość wynagrodzenia należnego za przegląd jednostkowego śródrocznego sprawozdania finansowego oraz przeprowadzenie badania rocznego sprawozdania finansowego za 2020 r. 63.000,00 PLN + VAT. e) Wartość wynagrodzenia należnego za przegląd śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz przeprowadzenie badania rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2020 r.: 38.000,00 PLN + VAT. f) W latach poprzednich usługi badania jednostkowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych, a także przeglądów śródrocznych sprawozdań finansowych za rok obrotowy 2016, 2017 oraz 2018 świadczyła dla Emitenta UHY ECA Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. z siedzibą w Krakowie. Zestawienie dotyczące wynagrodzenia znajduje się w punkcie 34.5 Sprawozdania Finansowego. 15. ZASADY SPORZĄDZENIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Sprawozdania finansowe za rok obrotowy 2020 zostały sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (dalej „MSSF”), zatwierdzonymi przez Unię Europejską. Szczegółowy opis zasad sporządzenia ww. sprawozdania został zamieszczony w odpowiednich notach jednostkowego oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres od 1 kwietnia 2020 roku do 31 marca 2021 roku. SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ KOMPUTRONIK w 2020 ROKU 53 16. INFORMACJA ZARZĄDU O DOKONANIU WYBORU FIRMY AUDYTORSKIEJ PRZEPROWADZAJĄCEJ BADANIE ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZGODNIE Z PRZEPISAMI Zarząd Komputronik S.A. oświadcza, że Grant Thornton Polska Spółka Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. z siedzibą w Poznaniu, podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych, dokonujący badania rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego Komputronik S.A. został wybrany zgodnie ze znajdującymi zastosowanie przepisami prawa. Podmiot ten oraz biegli rewidenci dokonujący badania tego sprawozdania spełniali warunki do wyrażenia bezstronnej i niezależnej opinii o badanym rocznym jednostkowym sprawozdaniu finansowym, zgodnie z obowiązującymi przepisami i standardami zawodowymi. Podpisy wszystkich Członków Zarządu Data Imię i nazwisko Funkcja Podpis 30-06-2021 Wojciech Buczkowski Prezes Zarządu 30-06-2021 Sebastian Pawłowski Wiceprezes Zarządu Podpisy Zarządcy Data Imię i nazwisko Funkcja Podpis 30-06-2021 Patryk Filipiak Prezes Zarządu Zimmerman Filipiak Restrukturyzacja S.A., Zarządca Komputronik S.A. Poznań, dnia 30 czerwca 2021.