Jungheinrich AG

Earnings Release • Jun 15, 2016

Growing with Passion

Investor Relations Präsentation

Juni 2016

Inhalt

• Jungheinrich auf einen Blick
• Weltmarkt Flurförderzeuge
• Geschäftsmodell
• Aktuelle Geschäftsentwicklung 2016
• Strategie und Ausblick

Jungheinrich auf einen Blick

Jungheinrich auf einen Blick

• Unabhängiges Familienunternehmen
• Führender produzierender Dienstleister und Lösungsanbieter der Intralogistik
• Nr. 2 in Europa, Nr. 3 in der Welt
• Fokus auf Direktvertrieb
• Ein-Marken-Strategie

Dividende

Weltmarkt Flurförderzeuge – Marktvolumen

Auftragseingang in Tsd. Stück

191 277 411 219 444 345 235 414 373 Weltweit 2014 2015 Europa Asien Nordamerika 2007 2015 2014 951 2007 1.094 +9 % +11 % +9 % 2007 2015 2014 2007 2015 2014 darin Osteuropa -7,2 % darin Osteuropa -0,4 % 1.100 +8 % -7 % +7 % +0,5 % darin China -12,8 % darin China +10,2 %

Quelle: WITS, SIMHEM

Weltmarkt Flurförderzeuge – Marktvolumen nach Regionen

basierend auf Auftragseingang in Stück

Quelle: WITS, SIMHEM

Weltmarkt Flurförderzeuge – Marktvolumen: Produktsegmente

basierend auf Auftragseingang in Stück

Weltmarkt Flurförderzeuge – Vergleich Marktstruktur nach Produktsegmenten 2015 (2007)

basierend auf Auftragseingang in Stück

Quelle: WITS

Weltrangliste der Hersteller von Flurförderzeugen

Umsatz in Mio. € für 2015 (2014), inkl. Währungseffekte

1) Geschäftsjahr: April bis März, angepasst Januar bis Dezember

Geschäftsmodell

Jungheinrich-Geschäftsmodell

	Neugeschäft	 Entwicklung, Produktion und Verkauf von Neugeräten einschließlich Logistiksysteme und Versandhandel, Fokus auf Direktvertrieb
n e g n u t s ei tl s n e di z n a n Fi	Miete	 Mietdauer in der Regel 1 Tag bis 24 Monate  Soll-Auslastungsgrad 70 bis 80 %  ∅-Bestand an Fahrzeugen 2015 = 44,5 Tsd. Stück (+17 % ggü. 2014)
	Gebraucht geräte	 Vermarktung von Gebrauchtgeräten aus Leasing, Mietflotte und Inzahlungnahme  Aufarbeitung von Geräten im Gebrauchtgeräte-Zentrum Dresden  2015: 4.800 aufgearbeitete Geräte
	Kundendienst	Weltweit 6.200 ■ Mitarbeiter in Kundendienstor ganisation, davon 4.300 Kunden diensttechniker

Sparten: Logistiksysteme und Versandhandel

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Kundenstruktur nach Branchen

basierend auf Auftragseingang in Stück

Finanzdienstleistungen – Grundsätze und Zielsetzungen

Geschäfts politisch	 Dienstleistungsfunktion für den Jungheinrich-Vertrieb  Ausweis wesentlicher Finanzdienstleistungs-Erträge im Vertrieb Neugeschäft / Kundendienst / Gebrauchtgeräte
Vertriebs	 Förderung, Ausbau Fahrzeug-Neugeschäft und Kundendienst Grundsatz: Jeder Finanzdienstleistungsvertrag inkl. Full-Service und Wartung
politisch	 Dauerhafte Kundenbindung
	Flexible, individuelle Vertragsgestaltung
	 Refinanzierungskongruenz (Laufzeit und Zins)
Risiko	 Revolvierende Überprüfung Kundenbonitäten
	
Management	Vierteljährliche Bewertung der Vertrags-/ Restwertrisiken
	 Transparenz und Prozesssicherheit durch Konzern-Datenbank

Voller Ausweis in Jungheinrich-Konzernbilanz

Aktuelle Geschäftsentwicklung 2016

Highlights Flurförderzeugmarkt 1. Quartal 2016

• Weltmarkt für Flurförderzeuge steigt um fast 4 %, Treiber ist der europäische Markt (plus 12 %)
• Deutliche Stabilisierungstendenzen in Russland erkennbar
• Der asiatische Markt verzeichnete ein leichtes Plus, während der nordamerikanische Markt eine leicht rückläufige Entwicklung aufweist
• Produktsegment Lagertechnik global plus 10 %, durch Zuwächse insbesondere in Europa und Asien

Highlights Jungheinrich 1. Quartal 2016

• Auftragseingang (in Stück und Wert) zweistellig im Plus
• Sparte "Logistiksysteme" trägt gut ein Drittel zum Anstieg des Auftragseingangswertes bei
• Produktion übertrifft mit 24.000 Fahrzeugen das Vorjahresquartal um 8 %
• Alle Geschäftsfelder tragen zum Umsatzwachstum bei
• EBIT steigt um 8 % auf 46 Mio. €
• Auftragsbestand plus 20 % im Vergleich zum 31.12.2015, Auftragsreichweite beträgt fast 5 Monate
• Prognose für das Gesamtjahr 2016 unverändert

Weltmarkt Flurförderzeuge – Januar bis März 2016 Wachstumsraten nach Regionen

basierend auf Auftragseingang in Stück, Q1 2016 ggü. Q1 2015

Quelle: WITS, SIMHEM 3/2016

Aktuelle Geschäftsentwicklung 1. Quartal 2016

Ergebnis 1. Quartal 2016

Weltmarkt Flurförderzeuge – Januar bis April 2016 Wachstumsraten nach Regionen

basierend auf Auftragseingang in Stück, 1-4/2016 ggü. 1-4/2015

Quelle: WITS, SIMHEM 4/2016

Aktuelle Geschäftsentwicklung Januar bis April 2016

Wachstumsstrategie des Jungheinrich-Konzerns

Weltmarkt Flurförderzeuge – Erwartung Marktentwicklung 2016

Auftragseingang in Tsd. Stück

Europa

277 444 414 Asien -7 % 2007 2015 2014 darin China -12,8 % darin China +10,2 %

Nordamerika

2015	+7 %	235
2014		219
2007		191

Quelle: WITS,SIMHEM

Leichte Zunahme des Weltmarktvolumens

• In West- und Osteuropa sollte sich das Marktvolumen aus heutiger Sicht positiv entwickeln
• In Asien gehen wir von einem leichten Wachstum der Märkte aus, getrieben durch Lagertechnik und elektromotorische Gegen gewichtsstapler
• Für den nordamerikanischen Markt erwarten wir eine stabile Marktentwicklung

Jungheinrich-Konzern – Ausblick 2016

Disclaimer

Aufgrund nicht vorhersehbarer Entwicklungen kann der tatsächliche Geschäftsverlauf von den hier dargestellten Erwartungen, die sich auf Annahmen und Einschätzungen der Unternehmensleitung von Jungheinrich stützen, abweichen. Zu den Faktoren, die zu Abweichungen führen könnten, gehören u. a. Veränderungen der gesamtwirtschaftlichen Lage, Veränderungen im politischen bzw. gesetzlichen Umfeld und innerhalb der Flurförderzeugbranche sowie Wechselkurs- und Zinsschwankungen. Eine Gewähr für zukunftsgerichtete Aussagen in dieser Präsentation sowie eine daraus abgeleitete Haftung können daher nicht übernommen werden.

Entwicklung der für Jungheinrich wichtigen Flurförderzeug-Märkte

1) ausschließlich wegen Marktrückgang bei Gegengewichtsstaplern (insbesondere Verbrenner), nicht bei Lagertechnik

2) Vorkrisenniveau von 2007 noch nicht erreicht

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Weltrangliste Wettbewerb 2014

Umsatz in Mio. €

1) Gj. April bis März, angepasst Januar bis Dezember 2014

2) Gj. April bis März

Quelle: Logistik Journal Oktober 2015, Unternehmensmeldungen

Produktionsstandorte im Jungheinrich-Konzern

	Deutschland					Ungarn	China
Niederhubwagen					●				●
Hochhubwagen	●								●
Elektro-Gegengewichtsstapler			●						●
Verbrennungsmotorische Gegengewichtsstapler			●
Schubmaststapler	●								●
Kommissionierer	●	●		●
Schlepper		●
Hochregalstapler				●
Regalbediengeräte								●		●
Lastaufnahmemittel										●
Kleinserien und Sonderbaufahrzeuge		●				●
Steuerungen, Batterien und Ladegeräte	●
Aufarbeitung von Gebrauchtgeräten							●

Auftragseingang

in Mio. €

Geänderte Bilanzierung ab 1.1.2013, Werte 2012 angepasst an Ausweisänderung für Zinserträgen aus Finanzdienstleistungen ("Finance Lease"-Kundenverträge)

EBIT und EBIT-Rendite

EBIT in Mio. € EBIT-Umsatzrendite (EBIT-ROS)

EBIT-Kapitalrendite (ROCE)

Zinspflichtiges Kapital ohne Verbindlichkeiten aus Finanzdienstleistungen und Pensionsrückstellungen. Ab 2012 enthält das zinspflichtige Kapital Pensionsrückstellungen und Rückstellungen für langfristige Personalverpflichtungen

Forschung und Entwicklung

Ausgaben in Mio. €

Investitionen

in Mio. €

Eigenkapitalquote

Jungheinrich-Konzern Segment "Intralogistik"

Nettoverschuldung

ohne Verbindlichkeiten aus Finanzdienstleistungen und Pensionsrückstellungen, in Mio. €

Ergebnis nach Steuern

Allgemeine Informationen

Finanzkalender		Kontakt
Vorabzahlen zum Geschäftsjahr 2015 Bilanzpressekonferenz Analystenkonferenz	03.03.2016 23.03.2016 24.03.2016	Andrea Bleesen Leiterin Investor Relations
Quartalsmitteilung zum 31.03.2016 Hauptversammlung 2016 Dividendenzahlung	10.05.2016 24.05.2016 25.05.2016	Jungheinrich Aktiengesellschaft Friedrich-Ebert Damm 129 · 22047 Hamburg Telefon +49 40 6948-3407 · Fax +49 40 6948-753407 andrea.bleesen@jungheinrich.de
Zwischenbericht zum 30.06.2016 Quartalsmitteilung zum 30.09.2016	11.08.2016 08.11.2016	www.jungheinrich.de

Gezeichnetes Kapital: 102 Mio. € eingeteilt in: 18 Mio. Stück nennbetragslose Stammaktien 16 Mio. Stück nennbetragslose Vorzugsaktien (gelistet)

Wertpapierkennnummern (Vorzugsaktien): ISIN: DE0006219934 WKN: 621 993

Ticker: Reuters JUNG_p.de Bloomberg JUN3 GR Börsenplätze: Frankfurt und Hamburg sowie alle anderen deutschen Börsen

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