JR Holding SA — M&A Activity 2025

Dec 15, 2025

Report Content Zarząd JRH ASI S.A. z siedzibą w Krakowie ["JRH"] informuje, że w dniu dzisiejszym JRH wraz z pozostałymi stronami podpisał porozumienie w sprawie rozwiązania umowy inwestycyjnej z dnia 18 września 2020 r. dotyczącej inwestycji w spółkę The Batteries sp. z o.o. z siedzibą w Rzeszowie ["The Batteries"], do której JRH przystąpił 8 czerwca 2022 r., o czym poinformował raportem ESPI nr 19/2022 z dnia 8 czerwca 2022 r. W związku z rozwiązaniem tej umowy inwestycyjnej, każda ze stron indywidualnie, zrzekła się wszelkich potencjalnych roszczeń wynikających z tej umowy inwestycyjnej.

Następnie, w dniu dzisiejszym została podpisana nowa umowa inwestycyjna dotycząca inwestycji w The Batteries ["Umowa"], do której przystąpił również JRH jako obecny udziałowiec The Batteries, zachowując prawo powołania jednego członka rady nadzorczej The Batteries. Sygnatariuszem tej umowy inwestycyjnej jest również nowy inwestor ["Inwestor"], który zobowiązał się do dokonania inwestycji w The Batteries w łącznej kwocie do 25,6 mln zł, w zamian za udziały nowej emisji The Batteries. Inwestycja ta będzie dokonywana w transzach, w ciągu kolejnych dwóch lat, po spełnieniu przez The Batteries uzgodnionych w Umowie celów operacyjnych [KPI], przy czym pierwsza transza inwestycji w kwocie 10,6 mln zł nie jest uzależniona od spełnienia KPI i zostanie zrealizowana w najbliższych tygodniach. W razie braku złożenia przez The Batteries wniosku o rejestrację podwyższenia kapitału zakładowego [w drodze emisji nowych udziałów, które Inwestor obejmie i opłaci w pierwszej transzy], w terminie 6 miesięcy od podjęcia przez The Batteries uchwały w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego lub w sytuacji odmowy rejestracji tego podwyższenia kapitału przez Sąd - Inwestor ma prawo do wycofania się z Umowy. W takim przypadku The Batteries będzie zobligowana do zwrotu wniesionego przez Inwestora wkładu na pokrycie tych udziałów. Umowa przewiduje również standardowe mechanizmy dla tego typu umów, tj. lock-up, prawo pierwszeństwa zbycia udziałów, prawo pierwszeństwa objęcia nowych udziałów przez dotychczasowych udziałowców, a także klauzule anti dilution, tag-along i drag-along. Umowa zawiera również zapisy w zakresie kar umownych, kwestii odszkodowawczych związanych z jej naruszeniem lub niewykonywaniem jej postanowień przez którąkolwiek ze stron.

Docelowo, po spełnieniu wszystkich zapisów przedmiotowej umowy inwestycyjnej, Inwestor przekroczy 50% udziału w kapitale zakładowym The Batteries. JRH wskazuje, że wykonanie Umowy może mieć wpływ na wycenę udziałów The Batteries posiadanych przez JRH.