JIANGXI BLACK CAT CARBON BLACK CO., LTD. — Capital/Financing Update 2013

Jul 31, 2013

证券代码： 002068 证券简称：黑猫股份 公告编号：2013-028

江西黑猫炭黑股份有限公司

关于太原黑猫投资建设4 万吨/年新工艺炭黑生产线 项目及增资扩股的公告

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整， 没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

特别提示：

江西黑猫炭黑股份有限公司（以下简称公司或本公司）于2013 年7 月30 日下午，在公司会议室召开了第四届董事会第十八次会议。会议以赞成票9 票， 反对票0 票，弃权票0 票；审议通过了《关于太原黑猫投资建设4 万吨/年新工 艺炭黑生产线项目的议案》和《关于对太原黑猫炭黑有限责任公司增资扩股的议 案》；并授权董事长或董事长书面授权的授权代表签署相关文件事宜。

现就相关事宜公告如下：

一、关于太原黑猫投资建设4 万吨/年新工艺炭黑生产线项目的事宜

（一）投资概述

为了进一步提升太原黑猫炭黑有限责任公司（以下简称“太原黑猫”）的 产能规模，增强综合竞争力，公司决定太原黑猫炭黑有限责任公司在山西省太原 市清徐县投资新建4 万吨/年炭黑生产线，投资总额：14,000 万元。（我公司与 太原黑猫其他股东均无关联关系)

（二）投资主体介绍

投资方：太原黑猫炭黑有限责任公司

法定代表人：贾保民

地址：清徐县东于镇东高白村

注册资本：9,199 万元

==> picture [136 x 78] intentionally omitted <==

证券代码： 002068 证券简称：黑猫股份 公告编号：2013-028

经营范围：炭黑制造与销售

太原黑猫有限责任公司为我公司控股子公司，于2007 年7 月23 日在设立， 该公司目前已具备7 万吨/年新工艺炭黑生产能力（即一条3 万吨新工艺炭黑生 产线和一条4 万吨新工艺炭黑生产线）；其中，我公司持有太原黑猫51%的股权， 贾保民先生持有其49%的股权。

（三）投资项目的基本情况

太原黑猫此次投资项目为4 万吨/年新工艺炭黑生产线项目。

投资总额：14,000 万元；

项目主产品：炭黑及其尾气；

资金来源：股东出资、公司自筹。

本项目拟在太原市清徐县建设，预计2014 年底建成并投产，预计将实现销 售收入约2.70 亿元/年。该生产线建成后，太原黑猫炭黑生产基地将形成11 万 吨/年的新工艺炭黑，规模效益和综合利用能力将得到进一步提升。

截止2012 年12 月30 日，该公司经审计总资产27639.81 万元，总负债 19919.66 万元，净资产7720.15 万元；资产负债率72.07%；2012 年1-12 月实 现主营业务收入21380.80 万元，营业利润-1625.33 万元，净利润-1569.57 万元。 太原黑猫不存在为其他公司提供资产或信用担保的情况。

（四）本次投资目的、风险要素及对公司的影响

本次投资的主要目的：

充分利用所在区域原材料供应优势，提高公司市场覆盖能力；提升太原黑 猫的规模和综合利用能力，改善太原黑猫盈利能力。。

1、充分利用区域原料供应优势。

太原市位于中国煤炭大省山西省，公司周边有着大量的煤化、油化企业， 煤焦油资源十分丰富，太钢、美锦焦化、亚鑫焦化、梗阳焦化、晋阳焦化等每年 可提供足够的炭黑生产用原（燃）料油。企业产生的蒸汽可为周边企业提供动力， 资源和综合利用优势明显。

• 2、规模优势得以发挥，公司盈利能力提升

该项目建成后，太原黑猫将具备11 万吨/年的新工艺炭黑生产能力，产能

==> picture [136 x 78] intentionally omitted <==

证券代码： 002068 证券简称：黑猫股份 公告编号：2013-028

规模提升约57%，能够有效摊薄固定成本，进而显著提升公司综合盈利能力。 3、完善公司战略布局，提升综合竞争力

山西是国内最主要的焦化厂区，煤焦油资源丰富；同时是国内传统的炭黑 生产大省。公司通过收购的方式设立了太原黑猫，并对其进行改扩建，从战略上 实现了对山西炭黑原料和产品主产区的战略进入，完善了战略的布局。本次进一 步扩大太原黑猫产能，将进一步加强公司对太原地区焦油采购的控制和影响力， 从而进一步优化公司在炭黑行业的竞争优势。

本次投资的主要风险：

1、炭黑生产的主要原料为煤焦油，因此受国家对钢铁及焦炭行业的限制性 措施的影响，可能导致原材料价格波动和供应紧张，从而影响公司生产及盈利情 况的风险。

2、市场竞争风险，我国炭黑行业市场竞争激烈，目前尚处于内部结构性调 整时期，尽管公司具备规模化、技术化、品质化优势，在市场竞争中保持绝对优 势地位，但仍不能排除受炭黑市场长期而激烈的市场竞争导致公司盈利能力下降 的风险。

本次投资对公司经营的影响：

太原黑猫炭黑位于中国煤炭主产区山西省，煤炭和炼焦产能聚集，焦油供 给充裕，优越的地理位置优势将使太原黑猫获得独特的资源优势。

随着太原黑猫项目的顺利开展和新增产能的释放，将进一步提升黑猫股份 的经营业绩，提升黑猫炭黑的市场占有率，最大限度的为公司和股东创造收益。

二、关于对太原黑猫炭黑有限责任公司增资扩股的事宜

(一)投资概述

为了保证太原黑猫炭黑有限责任公司稳健经营，以及新建4 万吨/年新工艺 炭黑工程项目的实施，我公司决定本次增资扩股由江西黑猫以现金方式单方面向 太原黑猫增资8,000 万元人民币，增资资金由江西黑猫自有资金支出，本次增资 完成后太原黑猫炭黑有限责任公司注册资本由9,199 万元增加至17,199 万元， 其中我公司持有太原黑猫12947 万股，占其总股本的75.28%，贾保民持有太原 黑猫4252 万股，占其总股本的24.72%。

==> picture [136 x 78] intentionally omitted <==

证券代码： 002068 证券简称：黑猫股份 公告编号：2013-028

（二）投资主体介绍

投资方：江西黑猫炭黑股份有限公司

法定代表人：蔡景章

地址：江西省景德镇市历尧

注册资本：47,969.92 万元

经营范围：生产和销售炭黑及尾气等化工产品。

（三）投资项目的基本情况

太原黑猫炭黑有限责任公司是由本公司在陕西省太原市设立的控股子公 司，现有注册资本9,199 万元,其中江西黑猫炭黑股份有限公司出资金额为人民 币为4,947 万元，占公司注册资本的51.00%。

截止2012 年12 月30 日，该公司经审计总资产27639.81 万元，总负债 19919.66 万元，净资产7720.15 万元；资产负债率72.07%；2012 年1-12 月实 现主营业务收入21380.80 万元，营业利润-1625.33 万元，净利润-1569.57 万元。 太原黑猫不存在为其他公司提供资产或信用担保的情况。（项目详情请见上文， 《关于太原黑猫投资建设4 万吨/年新工艺炭黑生产线项目的事宜》）

三、备查文件目录

1、第四届董事会第十八次会议决议；

特此公告。

江西黑猫炭黑股份有限公司董事会

二〇一三年八月一日

==> picture [136 x 78] intentionally omitted <==