JIANGSU LOPAL TECH. GROUP CO., LTD. — Earnings Release 2017

May 12, 2017

证券代码： 603906 证券简称：龙蟠科技 公告编号： 2017-014

江苏龙蟠科技股份有限公司

关于 2017 年一季度业绩预告更正公告的说明

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

江苏龙蟠科技股份有限公司（以下简称“龙蟠科技”或“公司”）于 2017 年 4 月 14 日发布了《江苏龙蟠科技股份有限公司 2017 年一季度业绩预告更正公告》 公告，现对该更正 2017 年一季度业绩预告的事项进行进一步说明，具体如下：

根据中国证监会公布的《关于首次公开发行股票并上市公司招股说明书财务 报告审计截止日后主要财务信息及经营状况信息披露指引》的相关要求，2017 年 2 月公司对 2017 年一季度的业绩情况进行了预测，并在 2017 年 3 月 7 日制作 封卷稿招股说明书时进行了披露：公司预计 2017 年第一季度营业收入区间为 27,795.82 万元至 32,420.36 万元，相比上年同期增长 20%至 40%之间；归属于母 公司股东的净利润区间为 2,246.89 万元至 2,688.84 万元，相比上年同期增长 14.18% 至 36.64%之间；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为 1,990.87 万 元至 2,432.81 万元，相比上年同期增长 5.68%至 29.14%之间。

由于封卷之后，发行阶段的文件需要与封卷文件保持一致，故公司于 2017 年 3 月 14 日披露的首次公开发行股票招股意向书以及于 2017 年 4 月 7 日披露的 首次公开发行股票上市公告书均采用前期封卷文件中的业绩预测数据。

2017 年 4 月 14 日，经过公司财务部再次测算：预计 2017 年第一季度合并 营业收入区间为 31,258.77 万元至 35,889.70 万元，相比上年同期同比增长在 35.00% 至 55.00%之间；归属于母公司股东的净利润区间为 3,148.59 万元至 3,443.77 万 元，相比上年同期同比增长将在 60.00%至 75.00%之间；扣除非经常性损益后归 属于母公司股东的净利润为 2,882.32 万元至 3,108.39 万元，相比上年同期同比增

长将在 53.00%至 65.00%之间。

一、公司首次预测 2017 年第一季度业绩的过程及方法

（一）业绩预测明细表

	单位：万元	单位：万元	单位：万元	单位：万元	单位：万元
项目	2017 年1 月 （实际）	2017 年2-3 月 （下限预测）	2017 年度第一 季度 （下限预测）	2017 年2-3 月 （上限预测）	2017 年度第一 季度 （上限预测）
营业收入	6,594.93	21,200.90	27,795.82	25,825.43	32,420.36
营业成本	4,730.33	14,677.65	19,407.98	17,814.76	22,545.10
毛利率	28.27%	30.77%	30.18%	31.02%	30.46%
营业税金及附加	6.88	180.11	186.98	209.05	215.92
销售费用	1,027.41	2,474.74	3,502.15	3,079.73	4,107.14
管理费用	672.60	1,370.79	2,043.39	1,701.62	2,374.22
财务费用	79.45	191.70	271.15	193.70	273.15
期间费用小计	1,779.46	4,037.24	5,816.70	4,975.05	6,754.51
期间费用率	26.98%	19.04%	20.93%	19.26%	20.83%
营业外收入	304.31	-3.10	301.21	-3.10	301.21
营业外支出	5.44	1.82	7.27	1.82	7.27
利润总额	377.12	2,303.47	2,680.59	2,824.18	3,201.30
所得税费用	72.11	361.59	433.70	440.35	512.47
净利润	305.01	1,941.88	2,246.89	2,383.83	2,688.84
净利润率	4.62%	9.16%	8.08%	9.23%	8.29%
归属于母公司股东 的净利润	305.01	1,941.88	2,246.89	2,383.83	2,688.84
扣除非经常性损益 后归属于母公司股 东的净利润	47.64	1,943.22	1,990.87	2,385.17	2,432.81

（二）业绩预测的具体情况

1、营业收入预测

公司进行此次预测时，2017 年 1 月的营业数据已可以统计，2 月和 3 月的业 绩尚需进行预测。2017 年 1 月，公司实现营业收入 6,594.93 万元，净利润 305.01 万元，扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润 47.64 万元。

2017 年 2-3 月，公司预计整车厂需求量、经销商的订单量增长，公司主营业 务产品的销售均呈现增长态势，故将公司 2017 年一季度的预计销售情况与 2016 年一季度的营业收入 23,154.64 万元比较，预计 2017 年一季度营业收入相比上年 同期增长 20%至 40%之间，营业收入区间为 27,795.82 万元至 32,420.36 万元。

2、综合毛利率预测

公司 2016 年综合毛利率为 36.40%，在进行 2017 年一季度综合毛利率预测 时考虑到如下两个原因：（1）公司主要原料单价均有不同幅度的上涨，导致公司 生产成本相应增长；（2）销售价格上涨传导至市场或下游客户具有一定时间的滞 后性，造成毛利率下降。因此在上限和下限均以 30%左右的综合毛利率进行预测。

3、营业税金及附加预测

（1）根据销售情况计划（增值税-销项税）以及采购计划（增值税-进项税） 来预测应缴增值税税额；（2）消费税则根据应预计的应税产品销售升数及当月生 产领料升数预测消费税应纳税额；（3）以消费税和增值税为税基分别预测城市维 护建设税及教育及附加费、地方教育及附加。

4、期间费用预测

公司的期间费用率通常在 20%-25%之间，考虑到期间费用较销售收入同比 增长较小，因此在营业收入上限和下限均以 20%左右的期间费用率进行预测。

预计 2017 年一季度销售费用和管理费用增加，费用额增长分别为：（1）销 售费用：主要因职工薪酬、业务招待费、出差费用、市场推广宣传费等预算的增 长；（2）管理费用：主要因研发支出因项目研发进度，导致费用额增长以及职工 薪酬增加；（3）财务费用 2017 年一季度由于整体贷款规模较同期有所减小，减 少利息支出，或取得一定的利息收入。

5、营业外收入预测

根据项目申报部门项目申报进展情况以及考虑政府补助的资金预计到账时 间预计营业外收入。

6、所得税费用预测

依据预测利润总额按照适用的税法规定计算确定当期应纳税所得额，将应纳 税所得额与适用的所得税税率计算的结果确认为当期应交所得税，作为利润表中 所得税。

综上所述，根据上述对营业收入、毛利率和各项费用等科目的预测，公司预 测：归属于母公司股东的净利润区间为 2,246.89 万元至 2,688.84 万元，相比上年 同期增长 14.18%至 36.64%之间；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利 润为 1,990.87 万元至 2,432.81 万元，相比上年同期增长 5.68%至 29.14%之间。

二、公司对 2017 年第一季度业绩测算进行更正

2017 年一季度结束后，公司根据实际经营情况及时再次进行业绩测算，测 算后发现公司业绩要好于前期披露的业绩预测：2017 年第一季度营业收入较去 年同期上浮 35%-55%，营业收入区间为 31,258.77 万元至 35,889.70 万元；归属 于母公司股东的净利润区间为 3,148.59 万元至 3,443.77 万元，相比上年同期同比 增长将在 60.00%至 75.00%之间；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利 润为 2,882.32 万元至 3,108.39 万元，相比上年同期同比增长将在 53.00%至 65.00% 之间。

三、前期业绩预告与更正后业绩预告的差异说明

前后两次预测数据的偏离情况如下：

单位：万元

项目	首次预测的上限值	更正预测的下限值	偏离百分比
营业收入	32,420.36	31,258.77	-
归属于母公司股东的净利润	2,688.84	3,148.59	17.10%
扣除非经常性损益后归属于 母公司股东的净利润	2,432.81	2,882.32	18.48%

注：由于两次预测均为区间预计值，故“偏离百分比”采用首次预测的上限值与更正后 的下限值进行计算；由于首次预测的公司 2017 年一季度的营业收入的上限值落在更正后的 营业收入的预测区间之内，故不进行偏离百分比的计算。

对比前后两次预测数据可见，公司的 2017 年一季度的营业收入的预测较为 准确，前后两次预测偏离不大，但是就“归属于母公司股东的净利润和扣除非经 常性损益后归属于母公司股东的净利润”数据的首次预测，过于谨慎，低于更正

后的数据，偏离百分比接近 20%。出现前后两次预测数据差异的主要原因，除了 公司本着“谨慎性原则”进行业绩预测之外，还有以下具体原因：（1）首次业绩 预计是在 2 月份进行的，仅以一个月的财务数据预测一个季度的业绩，本身存在 一定偏差；（2）公司的产品属于“单品价值量不高、快速消耗的消费品”，客户按 需下单，公司在几天内快速反应并发货，故存在无法十分准确地根据订单预计业 绩的客观局限性；（3）2017 年第一季度，销售市场需求情况好于预期，实际销 售收入较预测值微增；（4）2017 年第一季度公司进一步优化产品结构（毛利率 高的产品的销售比重高于首次预测情况），使得公司首次预测的一季度毛利率偏 低；（5）此外，公司获取了政府奖励，亦使得更正后的净利润高于首次预测净利 润。

公司在进行首次业绩预测时，根据 1 月份的实际业绩情况以及预计的 2 月份 和 3 月份的业绩情况，尽职并审慎地进行了预测，但是由于预测时点以及公司客 观情况导致的预测局限性等原因，首次预测的净利润数据偏低。公司已经及时地 于 2017 年 4 月 14 日更正了 2017 年一季度业绩预告并予以公告，董事会已经对 本次业绩预告更正给广大投资投资者带来的不便致以歉意。

四、上网公告附件

1、国泰君安证券股份有限公司关于江苏龙蟠科技股份有限公司 2017 年一季 度业绩预告更正公告的核查意见

特此公告。

江苏龙蟠科技股份有限公司 董事会

2017 年 5 月 12 日