Interim / Quarterly Report • Oct 28, 2025
Interim / Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
JANTSA JANT SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ 1 OCAK-30 EYLÜL 2025 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR VE AÇIKLAYICI NOTLAR
| FİNANSAL DURUM TABLOSU | 3 |
|---|---|
| KAR VEYA ZARAR TABLOLARI | 6 |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOLARI | 7 |
| ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOLARI | |
| NAKİT AKIM TABLOLARI | |
| NOT 1 – ŞİRKET'İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU | |
| NOT 2 – FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR | |
| NOT 3 – FİNANSAL YATIRIMLAR | 29 |
| NOT 4 – NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | |
| NOT 5 – DİĞER İŞLETMELERDEKİ PAYLAR | 30 |
| NOT 6 – İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI | |
| NOT 7 – TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR | 32 |
| NOT 8 – DİĞER ALACAK VE BORÇLAR | 33 |
| NOT 9 – STOKLAR | |
| NOT 10 – PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER, MÜŞTERİ SÖZLEŞMELERİNDEN DOĞAN YÜKÜMLÜLÜKLER VE | |
| ERTELENMİŞ GELİRLER | 34 |
| NOT 11 – DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER | 35 |
| NOT 12 – YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER | |
| NOT 13 – MADDİ DURAN VARLIKLAR | 36 |
| NOT 14 – KULLANIM HAKKI VARLIKLARI | |
| NOT 15 – MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR | |
| NOT 16 – BORÇLANMALAR | |
| NOT 17 – DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI | 40 |
| NOT 18 – KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR | 41 |
| NOT 19 – ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR | 42 |
| NOT 20 – SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ | 44 |
| NOT 21 – HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ NOT 22 – GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, PAZARLAMA GİDERLERİ, ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME |
48 |
| NOT 22 – GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, PAZARLAMA GİDERLERİ, ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME | |
| GİDERLERİ | |
| NOT 23 – ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER | |
| NOT 24 – YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER | 50 |
| NOT 25 – FİNANSAL GELİRLER VE GİDERLER | |
| NOT 26 – PARASAL KAYIP KAZANÇ | 51 |
| NOT 27 – GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL) | 52 |
| NOT 28 – PAY BAŞINA KAZANÇ | 55 |
| NOT 29 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİŞKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ | 55 |
| NOT 30 – FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN | |
| KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR) | 65 |
| NOT 31 – RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR | 66 |
| NOT 32 – FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN | |
| AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN | |
| DİĞER HUSUSLAR | |
| NOT 33 – NAKİT AKIŞ TABLOSUNA İLİŞKİN AÇIKLAMA | |
| NOT 34 – ÖZKAYNAKLAR DEĞİSİM TABLOSUNA İLİSKİN ACIKLAMALAR | 68 |
| Varlıklar | Dipnot Referansı |
Bağımsız Denetimden Geçmemiş 30.09.2025 |
Bağımsız Denetimden Geçmiş 31.12.2024 |
|---|---|---|---|
| Dönen Varlıklar | |||
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 4 | 305.556.131 | 1.055.622.744 |
| Finansal Yatırımlar | 3 | 1.359.299 | 1.000.786 |
| Ticari Alacaklar | 6-7 | 1.197.126.671 | 915.943.789 |
| -İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 6 | 185.279.339 | 90.682.787 |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 7 | 1.011.847.332 | 825.261.002 |
| Diğer Alacaklar | 8 | 30.940.459 | 31.497.955 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 8 | 30.940.459 | 31.497.955 |
| Stoklar | 9 | 1.067.557.417 | 875.337.768 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 10 | 62.176.818 | 163.727.043 |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Peşin Ödenmiş Giderler | 10 | 62.176.818 | 163.727.043 |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 27 | - | 5.481.993 |
| Diğer Dönen Varlıklar | 11 | 8.515.789 | - |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Dönen Varlıklar | 11 | 8.515.789 | - |
| (Ara Toplam) | 2.673.232.584 | 3.048.612.078 | |
| Toplam Dönen Varlıklar | 2.673.232.584 | 3.048.612.078 | |
| Duran Varlıklar | |||
| Diğer Alacaklar | 8 | 4.363.976 | 4.196.894 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 8 | 4.363.976 | 4.196.894 |
| Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar | 5 | 145.524.148 | 283.467.547 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 12 | - | 271.869.527 |
| Maddi Duran Varlıklar | 13 | 5.528.492.733 | 5.148.440.476 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 14 | 2.426.725 | 6.440.283 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 15 | 4.304.510 | 693.681 |
| - Diğer Haklar | 15 | 4.304.510 | 693.681 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 10 | 537.803.778 | 253.686.221 |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Peşin Ödenmiş Giderler | 10 | 537.803.778 | 253.686.221 |
| Toplam Duran Varlıklar | 6.222.915.870 | 5.968.794.629 | |
| Toplam Varlıklar | 8.896.148.454 | 9.017.406.707 |
| Kaynaklar | Dipnot Referansı |
Bağımsız Denetimden Geçmemiş 30.09.2025 |
Bağımsız Denetimden Geçmiş 31.12.2024 |
|---|---|---|---|
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | |||
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 16 | 572.039.967 | 868.450.932 |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar | 16 | 572.039.967 | 868.450.932 |
| -Banka Kredileri | 16 | 570.000.000 | 865.153.425 |
| -Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 16 | 1.922.911 | 3.255.199 |
| -Diğer Kısa Vadeli Borçlanmalar | 16 | 117.056 | 42.308 |
| Ticari Borçlar | 6-7 | 601.527.732 | 574.530.520 |
| -İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 6 | 27.328.939 | 25.061.640 |
| -İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 7 | 574.198.793 | 549.468.880 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 19 | 113.714.468 | 61.510.806 |
| Diğer Borçlar | 6 | 122.388 | 1.088.860 |
| -İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 6 | 122.388 | 1.088.860 |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülükler | 10 | 244.576.819 | 162.421.081 |
| - Mal ve Hizmet Satışlarından Doğan Sözleşme Yükümlülükleri | 10 | 244.576.819 | 162.421.081 |
| Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerin Dışında | 10 | ||
| Kalanlar) | 60.128.949 | 48.221.754 | |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Ertelenmiş Gelirler (Müşteri | 10 | ||
| Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) | 60.128.949 | 48.221.754 | |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 18-19 | 44.864.770 | 24.465.277 |
| -Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar | 19 | 35.504.324 | 12.724.471 |
| -Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 18 | 9.360.446 | 11.740.806 |
| Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler | 11 | 46.055.044 | 21.229.932 |
| -İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler | 11 | 46.055.044 | 21.229.932 |
| (Ara Toplam) | 1.683.030.137 | 1.761.919.162 | |
| Toplam Kısa Vadeli Yükümlülükler | 1.683.030.137 | 1.761.919.162 | |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | |||
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 16 | 260.865 | 1.892.060 |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Uzun Vadeli Borçlanmalar | 16 | 260.865 | 1.892.060 |
| -Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 16 | 260.865 | 1.892.060 |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 19 | 145.468.895 | 137.764.094 |
| -Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar | 19 | 145.468.895 | 137.764.094 |
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 27 | 714.553.653 | 675.541.797 |
| Toplam Uzun Vadeli Yükümlülükler | 860.283.413 | 815.197.951 | |
| Toplam Yükümlülükler | 2.543.313.550 | 2.577.117.113 |
| Dipnot | Bağımsız Denetimden Geçmemiş |
Bağımsız Denetimden Geçmiş |
|
|---|---|---|---|
| Referansı | 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
| Özkaynaklar | |||
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 20 | 6.352.834.904 | 6.440.289.594 |
| Ödenmiş Sermaye | 700.000.000 | 700.000.000 | |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 980.570.668 | 980.570.668 | |
| Geri Alınmış Paylar (-) | (9.129.749) | - | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler | |||
| (Giderler) | 489.214.458 | 507.907.583 | |
| - Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazançları (Kayıpları) | 490.899.618 | 509.021.039 | |
| -Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları (Azalışları) | 564.452.798 | 585.178.795 | |
| -Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları) | (73.553.180) | (76.157.756) | |
| - Özkaynak Yöntemi ile Değerlenen Yatırımların Diğer Kapsamlı Gelirinden Kar | |||
| veya Zararda Sınıflandırılmayacak Paylar | (1.685.160) | (1.113.456) | |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 478.560.907 | 458.853.753 | |
| -Yasal Yedekler | 469.431.158 | 458.853.753 | |
| -Geri Alınan Paylara İlişkin Yedekler | 9.129.749 | - | |
| Diğer Yedekler | 1.889.751 | 1.290.312 | |
| Geçmiş Yıllar Karları veya Zararları | 3.747.957.013 | 3.665.475.121 | |
| Net Dönem Karı veya Zararı | (36.228.144) | 126.192.157 | |
| Toplam Özkaynaklar | 6.352.834.904 | 6.440.289.594 | |
| Toplam Kaynaklar | 8.896.148.454 | 9.017.406.707 |
| KAR VEYA ZARAR TABLOLARI | Dipnot Referansı |
Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmemiş 01.01.2025 30.09.2025 |
Önceki Dönem Bağımsız Denetimden Geçmemiş 01.01.2024 30.09.2024 |
Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmemiş 01.07.2025 30.09.2025 |
Önceki Dönem Bağımsız Denetimden Geçmemiş 01.07.2024 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Hasılat | 21 | 4.115.390.499 | 5.336.340.966 | 1.597.197.098 | 1.694.590.512 |
| Satışların Maliyeti (-) Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar (Zarar) |
21 | (3.522.305.193) 593.085.306 |
(4.233.986.821) 1.102.354.145 |
(1.390.862.874) 206.334.224 |
(1.377.661.074) 316.929.438 |
| Brüt Kar (Zarar) | 593.085.306 | 1.102.354.145 | 206.334.224 | 316.929.438 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 22 | (208.764.524) | (203.337.447) | (54.059.981) | (53.209.707) |
| Pazarlama Giderleri (-) | 22 | (320.470.395) | (330.824.566) | (117.860.154) | (119.128.288) |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) | 22 | (32.542.768) | (25.792.557) | (16.342.107) | (7.153.522) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 23 | 320.956.610 | 541.194.439 | 49.118.439 | 151.499.373 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 23 | (138.772.317) | (359.726.073) | (17.702.805) | (100.784.641) |
| Esas Faaliyet Karı (Zararı) | 213.491.912 | 723.867.941 | 49.487.616 | 188.152.653 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 24 | 114.635.066 | 69.303.393 | 3.021.988 | 29.638.070 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | 24 | (516.747) | (108.560) | 6.986.728 | 9.684 |
| Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların | 24 | ||||
| Karlarından (Zararlarından) Paylar | (137.383.834) | (57.273.769) | (50.009.205) | (10.203.546) | |
| Finansman Geliri (Gideri) Öncesi Faaliyet Karı (Zararı) |
190.226.397 | 735.789.005 | 9.487.127 | 207.596.861 | |
| Finansman Gelirleri | 25 | 30.936.607 | 44.404.378 | 30.837.054 | 12.702.657 |
| Finansman Giderleri (-) | 25 | (136.305.959) | (156.050.076) | (38.887.484) | (60.351.415) |
| Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları) (+/-) | 26 | (60.417.609) | (448.742.482) | 54.560.366 | (112.633.252) |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı | |||||
| (Zararı) | 24.439.436 | 175.400.825 | 55.997.063 | 47.314.851 | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi (Gideri) Geliri | (60.667.580) | (85.993.243) | (34.829.511) | (33.305.445) | |
| -Dönem Vergi (Gideri) Geliri | 27 | (15.615.250) | (11.441.644) | (5.624.250) | (3.959.669) |
| -Ertelenmiş Vergi (Gideri) Geliri | 27 | (45.052.330) | (74.551.599) | (29.205.261) | (29.345.776) |
| Sürdürülen Faaliyetler Dönem Karı (Zararı) | (36.228.144) | 89.407.582 | 21.167.552 | 14.009.406 | |
| Dönem Karı (Zararı) | (36.228.144) | 89.407.582 | 21.167.552 | 14.009.406 | |
| Dönem Karı (Zararının) Dağılımı | (36.228.144) | 89.407.582 | 21.167.552 | 14.009.406 | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | - | - | - | - | |
| Ana Ortaklık Payları | (36.228.144) | 89.407.582 | 21.167.552 | 14.009.406 | |
| Pay Başına Kazanç (Zarar) | |||||
| Sürdürülebilir Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç | 28 | (0,0518) | 0,1277 | 0,0302 | 0,0200 |
| Diğer Kapsamlı Gelir Kısmı | Dipnot | Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmemiş 01.01.2025 30.09.2025 |
Önceki Dönem Bağımsız Denetimden Geçmemiş 01.01.2024 30.09.2024 |
Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmemiş 01.07.2025 30.09.2025 |
Önceki Dönem Bağımsız Denetimden Geçmemiş 01.07.2024 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Kar ve Zararda Yeniden | |||||
| Sınıflandırılmayacaklar | (18.693.125) | 45.579.653 | (4.020.990) | 3.298.032 | |
| Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme | |||||
| Artışları (Azalışları) | 13 | (27.634.663) | (8.078.555) | (9.211.673) | (2.692.797) |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm | |||||
| Kazançları (Kayıpları) | 19 | 3.472.768 | 74.133.893 | 4.582.661 | 8.486.908 |
| Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların | |||||
| Diğer Kapsamlı Gelirinden Kar veya Zararda | |||||
| Sınıflandırılmayacak Paylar | 20 | (571.704) | (3.961.851) | (549.231) | (1.047.553) |
| - Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen | |||||
| Yatırımların Tanımlanmış Fayda Planları | 20 | ||||
| Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları) | (571.704) | (3.444.918) | (549.231) | (1.093.663) | |
| - Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen | |||||
| Yatırımların Maddi Duran Varlık Yeniden | 20 | ||||
| Değerleme Artışları (Azalışları) | - | (516.933) | - | 46.110 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler |
6.040.474 | (16.513.834) | 1.157.253 | (1.448.526) | |
| - Maddi Duran Varlıklar Yeniden | |||||
| Değerleme Artışları (Azalışları), Vergi Etkisi | 6.908.666 | 2.019.640 | 2.302.918 | 673.200 | |
| - Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden | |||||
| Ölçüm Kazançları (Kayıpları), Vergi Etkisi | (868.192) | (18.533.474) | (1.145.665) | (2.121.726) | |
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | (18.693.125) | 45.579.653 | (4.020.990) | 3.298.032 | |
| Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) | (54.921.269) | 134.987.235 | 17.146.562 | 17.307.438 | |
| Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı | (54.921.269) | 134.987.235 | 17.146.562 | 17.307.438 | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | - | - | - | - | |
| Ana Ortaklık Payları | (54.921.269) | 134.987.235 | 17.146.562 | 17.307.438 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler |
Birikmiş Karlar | ||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dipnot | Ödenmiş Sermaye |
Sermaye Düzeltme Farkları |
Geri Alınmış Paylar |
Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç / Kayıpları |
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler |
Diğer Yedekler |
Geçmiş Yıllar Kar / Zararları |
Net Dönem Karı / Zararı |
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Özkaynaklar |
||||
| Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları / Azalışları |
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazanç/Kayıpları |
Özkaynak Yöntemi ile Değerlenen Yatırımların Diğer Kapsamlı Gelirinden Kar Zararda Sınıflandırılmayacak Paylar |
|||||||||||
| 01.01.2024 | 88.245.000 704.149.554 | - 417.249.828 | (128.437.447) | 6.397.294 114.741.660 | 380.292 4.394.173.212 | 899.155.857 6.496.055.250 6.496.055.250 | |||||||
| Transferler (*) | - | - | - | 4.478.099 | 1.345.568 305.915.550 | 910.011 | 586.506.629 | (899.155.857) | - | - | |||
| Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | (6.058.916) | 55.600.420 | (3.961.851) | - | - | - | 89.407.582 | 134.987.235 | 134.987.235 | |
| Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | - | - | - | 89.407.582 | 89.407.582 | 89.407.582 | |
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | (6.058.916) | 55.600.420 | (3.961.851) | - | - | - | 45.579.653 | 45.579.653 | ||
| Kar Payları | - | - | - | - | - | - | 38.193.344 | - | (427.071.025) | - | (388.877.681) (388.877.681) | ||
| Diğer Değişiklikler Nedeni İle Artış (Azalış) | 611.755.000 276.414.308 | - | - | - | - | - | - | (888.169.308) | - | - | - | ||
| 30.09.2024 | 20 | 700.000.000 980.563.862 | - 411.190.912 | (68.358.928) | 3.781.011 458.850.554 1.290.303 3.665.439.508 | 89.407.582 6.242.164.804 6.242.164.804 | |||||||
| 01.01.2025 | 700.000.000 980.570.668 | - 585.178.795 | (76.157.756) | (1.113.456) 458.853.753 1.290.312 3.665.475.121 | 126.192.157 6.440.289.594 6.440.289.594 | ||||||||
| Transferler | - | - | - | - | - | - | - | 599.439 | 125.592.718 | (126.192.157) | - | - | |
| Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - (20.725.997) | 2.604.576 | (571.704) | - | - | - | (36.228.144) | (54.921.269) | (54.921.269) | ||
| Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | - | - | - | (36.228.144) | (36.228.144) | (36.228.144) | |
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - (20.725.997) | 2.604.576 | (571.704) | - | - | - | - | (18.693.125) | (18.693.125) | ||
| Kar Payları Payların Geri Alınması Nedeniyle Meydana |
- | - | - | - | - | - | 10.577.405 | - | (33.981.077) | - | (23.403.672) | (23.403.672) | |
| Gelen Artış/(Azalış) 30.09.2025 |
20 | - | - 700.000.000 980.570.668 |
(9.129.749) | - (9.129.749) 564.452.798 |
- (73.553.180) |
- | 9.129.749 | - | (9.129.749) (1.685.160) 478.560.907 1.889.751 3.747.957.013 |
- | (9.129.749) (36.228.144) 6.352.834.904 6.352.834.904 |
(9.129.749) |
(*) 7 Mart 2024 tarihli ve 2024/14 sayılı Sermaye Kurulu Bülteni'nde 7 Mart 2024 tarih ve 14/382 sayılı Sermaye Piyasası Kurul (SPK) Kararı'nda yedeklerin TÜFE üzerinden hesaplanan enflasyon tutarlarının "Geçmiş Yıllar Karları veya Zararları"' kaleminden sınıflanarak yedekler üzerinde gösterilmesine karar verilmiş olup mali tablolarda sınıflamalar yapılmıştır.
| NAKİT AKIM TABLOLARI | Cari Dönem |
Önceki Dönem |
|
|---|---|---|---|
| Dipnot Referansı |
01.01.2025 30.09.2025 |
01.01.2024 30.09.2024 |
|
| A-İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI | 7.556.868 | 466.582.337 | |
| Dönem Karı / (Zararı) Sürdürülen Faaliyetlerden Dönem Karı / (Zararı) |
(36.228.144) (36.228.144) |
89.407.582 89.407.582 |
|
| Dönem Net Karı/Zararı Mutabakatı ile İlgili Düzeltmeler | 536.828.763 | 392.445.173 | |
| Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler | 13-14-15 | 216.075.789 | 140.040.492 |
| Değer Düşüklüğü/İptali ile İlgili Düzeltmeler | 7-9 | 10.105.328 | (3.095.707) |
| Alacaklarda Değer Düşüklüğü (İptali) ile İlgili Düzeltmeler Stok Değer Düşüklüğü (İptali) ile İlgili Düzeltmeler |
7 9 |
9.814.842 290.486 |
(5.533.266) 2.437.559 |
| Karşılıklar ile İlgili Düzeltmeler | 18-19 | 66.429.927 | 47.650.464 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (İptali) ile İlgili Düzeltmeler | 19 | 66.429.927 | 48.004.084 |
| Dava ve/veya Ceza Karşılıklar (İptali) ile İlgili Düzeltmeler | 18 | - | (353.620) |
| Faiz Gelirleri ve Giderleri ile İlgili Düzeltmeler Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları (Kazançları) İle İlgili Düzeltmeler |
7-24-25 3 |
42.516.083 (561.415) |
69.980.028 (136.360) |
| Finansal Varlıkların Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları (Kazançları) ile İlgili Düzeltmeler | 3 | (561.415) | (136.360) |
| Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Dağıtılmamış Karları ile İlgili Düzeltmeler | 5 | 137.383.834 | 57.273.769 |
| İştiraklerin Dağıtılmamış Karları İle İlgili Düzeltmeler Vergi (Geliri) Gideri ile İlgili Düzeltmeler |
5 27 |
137.383.834 60.667.580 |
57.273.769 85.993.243 |
| Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kayıp / (Kazançlar) ile İlgili Düzeltmeler | 24 | 516.747 | (13.329) |
| Maddi Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kayıplar (Kazançlar) ile İlgili Düzeltmeler | 24 | 516.747 | (13.329) |
| Parasal (Kazanç) / Kayıp | 3.694.890 | (5.247.427) | |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler | (477.148.671) | 16.059.314 | |
| Ticari Alacaklardaki (Artış) / Azalışla İlgili Düzeltmeler İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) |
6-7 6 |
(289.012.139) (100.942.569) |
188.089.525 12.935.801 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) | 7 | (188.069.570) | 175.153.724 |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki (Artış) / Azalışla İlgili Düzeltmeler | 8-11 | (7.883.329) | (25.866.724) |
| İlişkili Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) | 11 | (8.273.743) | (25.866.724) |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) Stoklardaki Azalışlar (Artışlar) ile İlgili Düzeltmeler |
8 9 |
390.414 (190.865.304) |
- (48.501.385) |
| Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış) | 10 | (182.567.332) | 65.408.312 |
| Ticari Borçlardaki Artış / (Azalışla) İlgili Düzeltmeler | 6-7 | 23.296.243 | (51.343.164) |
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) |
6 7 |
2.173.659 21.122.584 |
(5.294.143) (46.049.021) |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış (Azalış) | 19 | 52.203.662 | (2.613.286) |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerdeki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | 10 | 82.155.738 | (90.426.908) |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış / (Azalışla) İlgili Düzeltmeler | 6 | (966.472) | 563.904 |
| İlişkili Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) Ertelenmiş Gelirlerdeki (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) Artış (Azalış) |
6 10 |
(966.472) 11.907.195 |
563.904 1.324.220 |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | 24.583.067 | (20.575.180) | |
| Faaliyetlerle ilgili Diğer Varlıklardaki Azalış /Artış | (242.046) | (7.928.344) | |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Yükümlülüklerdeki Artış (Azalış) | 24.825.113 | (12.646.836) | |
| Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar Kapsamında Yapılan Ödemeler |
19 | 23.451.948 (7.121.651) |
497.912.069 (19.888.091) |
| Vergi İadeleri (Ödemeleri) | (8.773.429) | (11.441.641) | |
| B-YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI | (258.073.922) | (332.716.092) | |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri | 13-24 | 2.939.135 | 13.329 |
| Maddi Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları |
13-24 13-14-15 |
2.939.135 (357.631.988) |
13.329 (401.374.684) |
| Maddi Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 13-14 | (353.376.123) | (401.374.684) |
| Maddi Olmayan Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 15 | (4.255.865) | - |
| Alınan Faiz | 24 | 96.618.931 | 69.045.144 |
| Diğer Nakit Girişleri (Çıkışları) C-FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI |
- (285.529.896) |
(399.881) (525.327.852) |
|
| İşletmenin Kendi Paylarını ve Diğer Özkaynağa Dayalı Araçlarını Almasıyla İlgili Nakit Çıkışları | 20 | (9.129.749) | - |
| İşletmenin Kendi Paylarını Almasından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 20 | (9.129.749) | - |
| Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Girişleri | 16 | - | 5.893.978 |
| Kredilerden Nakit Girişleri Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları |
16 16 |
- (121.586.589) |
5.893.978 - |
| Kredi Geri Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | 16 | (118.623.106) | - |
| Diğer Finansal Borç Ödemelerinden Nakit Çıkışları | 16 | (2.963.483) | - |
| Ödenen Temettüler | (23.403.672) | (388.877.681) | |
| Ödenen Faiz | 25 | (131.409.886) | (142.344.149) |
| YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ (AZALIŞ) (A+B+C) |
(536.046.950) | (391.461.607) | |
| D- YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ | - | - | |
| NAKİT VE NAKİT BENZELERİNDEKİ NET ARTIŞ / AZALIŞ (A+B+C+D) | (536.046.950) | (391.461.607) | |
| E- DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | 4 | 1.055.622.744 | 1.158.176.153 |
| F- NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNE İLİŞKİN ENFLASYON ETKİSİ | (214.019.663) | (305.698.490) | |
| DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D+E+F) | 4 | 305.556.131 | 461.016.056 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Jantsa Jant Sanayi ve Ticaret A.Ş. (Şirket) 1977 yılında Türkiye'de kurulmuş olup faaliyet konusu hafif ticari tip ve zirai tip jantlar, ağır vasıta tipi jantlar, jant kilit halkası profili, jant yan halkası profili, hidrolik pres ve çeşitli kalıp üretim ve satışıdır.
Şirket'in merkez adresi Umurlu OSB No:59 Efeler / Aydın'dır. Aydın Umurlu Organize Sanayi Bölgesi içinde biri 9.728 m2 alanlı idari bina, sosyal tesis ve fabrika binası ile diğeri 68.070 m2 alanlı fabrika ve depo binası olmak üzere iki ayrı açık ve kapalı alanlı fabrikada faaliyetini sürdürmektedir.
Şirket, ''JANTS'' işlem kodu ile Ana Pazar'da işlem görmektedir. 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla hisselerin fiili dolaşımdaki payı %17,02'dir.
Şirket'in tarihi değerlere göre ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Ortak Unvanı /Adı Soyadı | Pay Oranı | Tutar | Pay Oranı | Tutar |
| Şefik Çerçioğlu | %77,22 | 540.554.563 | %77,22 | 540.554.563 |
| Ercan Çerçioğlu | %1,84 | 12.898.480 | %1,84 | 12.898.480 |
| Diğer | %20,94 | 146.546.957 | %20,94 | 146.546.957 |
| Toplam | %100 | 700.000.000 | %100 | 700.000.000 |
Bu sermaye; her biri 1 TL değerinde 700.000.000 adet hisseye bölünmüştür. A Grubu nama yazılı payların devri için Yönetim Kurulu'nun onayı şarttır. B Grubu hamiline yazılı hisseler ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak serbestçe devredilebilir. A Grubu paylar Yönetim Kurulu üyelerinin belirlenmesinde ve oy hakkı kullanımında imtiyaza sahiptir. (Şirket Yönetim Kurulu'nun üç üyesi (A) grubu pay sahiplerinin çoğunluğunun göstereceği adaylar arasından Genel Kurul tarafından seçilir. A Grubu pay sahibine 15, her bir B Grubu pay sahibine 1 oy hakkı tanır.)
Şirket'in yıl içinde çalışan ortalama personel sayısı kategoriler itibarıyla aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İdari Personel | 172 | 178 |
| Üretim Personeli | 1020 | 922 |
| Toplam | 1.192 | 1.100 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Jantsa Jant Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin nezdinde 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 yıllarına ilişkin öz kaynak yöntemi ile konsolide edilen iş ortaklığı JMW Jant Sanayi ve Ticaret A.Ş. (JMW)' dir.
JMW'nin fiili faaliyet konusu her türlü jant, kasnak ve diskler gibi her türlü eklenti ve tamamlayıcı parçaların dahi üretimi, satış ve pazarlamasıdır. 14.878 m2 kapalı toplam 32.040 m2 alandaki fabrikada faaliyet göstermektedir. Bir vardiya da yıllık 714.000 adet binek ve hafif ticari çelik jant üretim kapasitesine sahiptir.
JMW'nin sermayesi 107.020.000 TL'dir. Sermaye her biri 10 TL nominal değerde A Grubu 5.351.000 adet ve B grubu 5.351.000 adet nama yazılı hisseye taksim edilmiştir. Ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Ortak Unvanı /Adı Soyadı | Hisse Adedi | Hisse Tutarı | Hisse Adedi | Hisse Tutarı |
| A Grubu Ortaklar | ||||
| Jantsa Jant San. ve Tic. A.Ş. | 5.350.850 | 53.508.500 | 5.350.850 | 53.508.500 |
| Şefik Çerçioğlu | 50 | 500 | 50 | 500 |
| Ercan Çerçioğlu | 50 | 500 | 50 | 500 |
| Erkan Çerçioğlu | 50 | 500 | 50 | 500 |
| B Grubu Ortaklar | ||||
| MW Italia S.R.L. | 5.350.998 | 53.509.980 | 5.350.998 | 53.509.980 |
| MW Aftermarket S.R.L. | 1 | 10 | 1 | 10 |
| MW Romania S.A. | 1 | 10 | 1 | 10 |
| Toplam | 10.702.000 | 107.020.000 | 10.702.000 | 107.020.000 |
14.09.2017 tarihinde JMW, 30.000 TL sermayeli JMW EXP Dış Ticaret Ltd. Şti. unvanlı şirket kuruluşu yapmıştır, Şirket'e %100 oranında JMW sahiptir. Faaliyeti dış ticarettir, sermayenin tamamını JMW ödemiştir.
Şirket'in 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihli finansal tablolarında iş ortaklığı olarak öz kaynak yöntemi ile konsolide edilmiştir.
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Doğrudan ve Dolaylı |
Etkin Ortaklık |
Doğrudan ve Dolaylı |
Etkin Ortaklık |
||
| Şirket Unvanı | Ortaklık Oranı | Oranı | Ortaklık Oranı | Oranı | |
| Jmw Jant Sanayi ve Ticaret A.Ş. | %49,9986 | %49,9986 | %49,9986 | %49,9986 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
İştirak'in merkez adresi Bayramyeri Mah. Küme Evler No: 177 Umurlu/Aydın'dır.
İştirak'in hisseleri Menkul Kıymetler Borsalarında işlem görmemektedir.
JMW'nin yıl içinde çalışan ortalama personel sayısı kategoriler itibarıyla aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İdari personel | 36 | 20 |
| Üretim personeli | 78 | 136 |
| Toplam | 114 | 156 |
Ara dönem finansal tablolar, yönetim kurulu kararı tarafından onaylamış ve 28.10.2025 tarihinde yayımlanması için yetki verilmiştir.
Finansal Tabloların Hazırlanış Temelleri ve Belirli Muhasebe Politikaları
Şirket ve Türkiye'de kayıtlı olan iş ortaklığı yasal defterlerini, muhasebe kayıtlarını ve kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu ("TTK") ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta, hazırlamakta ve Türkiye Cumhuriyeti Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tek Düzen Hesap Planını esas almaktadır.
Ara dönem finansal tablolar gerçeğe uygun değeri ile gösterilen arazi ve arsalar, binalar, tesis makine ve cihazlar ile finansal varlık ve yükümlülükler haricinde, tarihi maliyet esasına göre Türk Lirası olarak hazırlanmıştır. Finansal tabloların TMS/TFRS'ye uygunluğunun sağlanması amacıyla tarihi maliyet esasına göre hazırlanmış kanuni kayıtlarda gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yapılmıştır.
Şirket'in fonksiyonel ve raporlama para birimi Türk Lirası ("TL") olup, tüm finansal bilgiler aksi belirtilmedikçe TL olarak gösterilmiştir.
Bilançoda yer alan dövize endeksli parasal varlıklar 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla alış kurundan; yabancı para cinsinden parasal yükümlülükler de satış kurundan değerlenmiştir. Kullanılan kapanış kurları aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 30.09.2025 | 31.12.2024 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| Döviz Cinsi | Döviz Alış | Döviz Satış | Döviz Alış | Döviz Satış |
| ABD Doları | 41,5068 | 41,5816 | 35,2803 | 35,3438 |
| Euro | 48,7512 | 48,8390 | 36,7362 | 36,8024 |
| Gbp | 55,7010 | 55,9914 | 44,2073 | 44,4378 |
| Rbl | 0,50028 | 0,50683 | 0,32705 | 0,33122 |
| Jpy | 0,27920 | 0,28160 | 0,22490 | 0,22640 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
TFRS'leri uygulayan işletmelerin, 31 Aralık 2023 tarihinde veya sonrasında sona eren yıllık raporlama dönemine ait finansal tablolarının "Türkiye Muhasebe Standardı 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama"da yer alan ilgili muhasebe ilkelerine uygun olarak enflasyon etkisine göre düzeltilerek sunulması gerektiğine ilişkin açıklama 23 Kasım 2023 tarihinde Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayınlanmıştır.
Sermaye Piyasası Kurulu (SPK)'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı uyarınca, Türkiye Muhasebe / Finansal Raporlama Standartlarını uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
Söz konusu standart uyarınca, yüksek enflasyonlu bir ekonomiye ait para birimi esas alınarak hazırlanan finansal tabloların, bu para biriminin bilanço tarihindeki satın alma gücünde hazırlanması ve önceki dönem finansal tabloların da karşılaştırma amacıyla karşılaştırmalı bilgiler raporlama dönemi sonundaki cari ölçüm birimi cinsinden ifade edilir. Bu çerçevede 30 Eylül 2025, 31 Aralık 2024 ve 30 Eylül 2024 tarihli finansal tablolara TMS 29 uygulanmış olup, 31 Aralık 2024 ve 30 Eylül 2024 tarihli finansal tablolarda 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre sunulmuştur.
TMS 29 uyarınca yapılan düzeltmeler, Türkiye İstatistik Kurumu ("TUİK") tarafından yayınlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden ("TÜFE") elde edilen düzeltme katsayısı kullanılarak yapılmıştır. Raporlama dönemi itibarıyla kullanılan endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir.
| Üç yıllık kümülatif | |||
|---|---|---|---|
| Tarih | Endeks | Düzeltme Katsayısı | enflasyon oranları |
| 30 Eylül 2025 | 3.367,22 | 1,00000 | % 222 |
| 30 Haziran 2025 | 3.132,17 | 1,07504 | % 220 |
| 31 Aralık 2024 | 2.684,55 | 1,25430 | % 291 |
| 30 Eylül 2024 | 2.526,16 | 1,33294 | % 343 |
| 30 Haziran 2024 | 2.319,29 | 1,45183 | % 324 |
TMS 29 uyarınca yapılan düzeltmelere ilişkin ana unsurlar aşağıdaki gibidir.
Varlık ve Yükümlülükler parasal ve parasal olmayan olarak ayrıştırılmış, parasal olmayan varlık ve yükümlülükler ayrıca cari değeriyle ölçülenler ve maliyet değeriyle ölçülenler olarak ilave ayrıştırılmaya tabi tutulmuştur. Parasal varlık ve yükümlülükler (nakit ve nakit benzeri, ticari alacak ve borçlar, finansal borçlar gibi) hali hazırda bilanço tarihindeki cari satın alma gücü ile ifade edildiğinden düzeltilmemiştir. Parasal olmayan kalemler enflasyona göre düzeltilmiş değerlerinin geri kazanabilir ya da net gerçekleşebilir değeri aştığı durumda ilgili TFRS uygulanarak muhasebeleştirilmiştir.
Bilanço tarihindeki cari satın alma gücüyle ifade edilmemiş olan parasal olmayan varlık ve yükümlülükleri özkaynak kalemleri, parasal olmayan kalemlerin gelir tablosu etkisi dışındaki tüm gelir ve gider hesapları ilgili düzeltme katsayıları kullanılarak düzeltilmiştir.
TL cinsinden hazırlanmış cari dönem finansal tablolar, paranın bilanço tarihindeki geçerli olan satın alma gücü ile, önceki raporlama dönemlerine ait tutarlar da yine paranın en son bilanço tarihindeki satın alma gücüne göre düzeltilerek ifade edilmiştir.
Enflasyonun cari dönemdeki net parasal varlık pozisyon üzerindeki etkisi, gelir tablosunda net parasal pozisyon kayıp kazanç hesabında gösterilmiştir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Ara dönem finansal tablolar, Şirket'in ve iş ortaklığının önümüzdeki bir yılda ve faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır.
İş ortaklıkları, Şirket bir veya daha fazla müteşebbis ortak tarafından müştereken yönetilmek üzere, bir ekonomik faaliyetin üstlenilmesi için bir sözleşme dahilinde oluşturulan şirketleri ifade etmektedir. Şirket, bu müşterek kontrolü, kendisinin doğrudan ya da dolaylı olarak sahip olduğu hisselerden yararlanarak sağlamaktadır. 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla Şirket'in müşterek yönetime tabi işletmelerinin detayı Dipnot 1'de açıklanmıştır. Müşterek yönetime tabi ortaklıklar özkaynak yöntemi kullanılmak suretiyle konsolidasyon kapsamına alınırlar.
İlişikteki ara dönem finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete' de yayınlanan Seri II, 14.1 nolu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup, Tebliğin 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları'nı / Türkiye Finansal Raporlama Standartları'na ("TMS/TFRS") ve bunlara ilişkin ek ve yorumlar esas alınmıştır. Ayrıca KGK tarafından 3 Temmuz 2024 tarihinde yayınlanan TFRS taksonomisine uygun olarak sunulmuştur. Finansal tablolar ve notlar, SPK tarafından uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur.
İşletmeler, TMS 34 standardına uygun olarak ara dönem finansal tablolarını tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler. Şirket, bu çerçevede, ara dönemlerde özet finansal tablo hazırlamayı tercih etmiştir. Şirket'in ara dönem finansal tabloları yıllık finansal tablolarda yer alması gereken tüm bilgileri ve açıklamaları içermemektedir ve bu sebeple Şirket'in 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla hazırlanan yıllık finansal tabloları ile birlikte okunmalıdır.
Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem mali tabloları yeniden düzenlenmektedir. Bir muhasebe politikası değiştirildiğinde, mali tablolarda sunulandan daha önceki dönemlere ilişkin toplam düzeltme tutarı bir sonraki dönem birikmiş karlara alınır. Önceki dönemlere ilişkin diğer bilgiler de yeniden düzenlenir.
Muhasebe politikalarındaki değişikliklerin cari döneme, önceki dönemlere veya birbirini izleyen dönemlerin faaliyet sonuçlarına etkisi olduğunda; değişikliğin nedenleri, cari döneme ve önceki dönemlere ilişkin düzeltme tutarı, sunulandan daha önceki dönemlere ilişkin düzeltme tutarları ve karşılaştırmalı bilginin yeniden düzenlendiği ya da aşırı bir maliyet gerektirdiği için bu uygulamanın yapılmadığı kamuya açıklanır.
1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 tarihinde sona eren döneme ait ara dönem finansal tabloların hazırlanması sırasında esas alınan muhasebe politikaları, 1 Ocak 2024 - 31 Aralık 2024 ve 1 Ocak 2024 - 30 Eylül 2024 tarihleri itibarıyla hazırlanan finansal tablolar ile tutarlı olarak uygulanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Muhasebe tahminlerindeki değişiklik ve hataların etkisi, yalnızca bir döneme ilişkinse, değişikliğin yapıldığı cari dönemde; gelecek dönemlere de ilişkinse hem değişikliğin yapıldığı hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak, net dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak şekilde mali tablolara yansıtılır. 1 Ocak 2025 – 30 Eylül 2025 tarihinde sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanması sırasında kullanılan önemli tahminler 1 Ocak 2024 - 31 Aralık 2024 ve 1 Ocak 2024 – 30 Eylül 2024 tarihinde sona eren döneme ait finansal tabloların hazırlanması sırasında kullanılan tahminlerle tutarlıdır.
Bir hatanın düzeltme tutarı geriye dönük olarak dikkate alınır. Bir hata, ortaya çıktığı önceki dönemlere ilişkin karşılaştırmalı tutarların yeniden düzenlenmesi veya bir sonraki raporlama döneminden önce meydana geldiğinde, söz konusu döneme ait birikmiş karlar hesabının yeniden düzenlenmesi yoluyla düzeltilir. Bilgilerin yeniden düzenlenmesi aşırı bir maliyete neden oluyorsa önceki dönemlere ait karşılaştırmalı bilgiler yeniden düzenlenmemekte, bir sonraki dönemin birikmiş karlar hesabı, söz konusu dönem başlamadan önce hatanın kümülâtif etkisiyle yeniden düzenlenmektedir.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2025 tarihi itibarıyla geçerli yeni ve değiştirilmiş Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS")/TFRS ve TMS/TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Grup'un mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
1 Ocak 2025 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bir işletme, belirli bir amaç için belirli bir ölçüm tarihinde başka bir para birimine çevrilemeyen yabancı para biriminde yapılan bir işlem veya faaliyete sahip olduğunda bu değişikliklerden etkilenir. Bir para birimi, başka bir para birimini elde etme olanağı mevcut olduğunda (normal bir idari gecikmeyle) değiştirilebilir ve işlem; uygulanabilir haklar ve yükümlülükler yaratan bir piyasa veya takas mekanizması yoluyla gerçekleşir.
Finansal tabloların onaylanma tarihi itibarıyla yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır.
Standart sigorta yükümlülüklerinin mevcut bir karşılama değerinde ölçülmesini gerektirir ve tüm sigorta sözleşmeler için daha düzenli bir ölçüm ve sunum yaklaşımı sağlar. TFRS 17 hem sigorta sözleşmelerinden doğan yükümlülüklerin güncel bilanço değerleri ile ölçümünü hem de karın hizmetlerin sağlandığı dönem boyunca muhasebeleştirilmesini sağlayan bir model getirmektedir. KGK tarafından yapılan duyuruyla standardın zorunlu yükümlülük tarihi 01 Ocak 2026 ya da sonrasında başlayan hesap dönemleri olarak ertelenmiştir.
TFRS 9 ve TFRS 7 (Değişiklikler): Finansal Araçların Sınıflandırılması ve Ölçümü
TFRS 9 ve TFRS 7 (Değişiklikler): Doğal Kaynaklardan Üretilen Elektriği Konu Edinen Sözleşmeler
TFRS 18: Yeni Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklamalar Standardı
TFRS 19: Yeni Kamuya Hesap Verilebilirliği Bulunmayan Bağlı Ortaklıklar: Açıklamalar Standardı
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkân vermek üzere, Şirket'in ara dönem özet finansal tabloları önceki dönemlerle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Şirket, 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla bilançosunu 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla hazırlanmış bilanço ile; 1 Ocak 2025 – 30 Eylül 2025 dönemine ait kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunu, nakit akım tablosunu ve öz kaynak değişim tablosunu ise 1 Ocak 2024 – 30 Eylül 2024 dönemi ile karşılaştırmalı olarak düzenlemiştir. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır.
30 Eylül 2025 tarihinde sona eren döneme ait ara dönem finansal tablolar, 31 Aralık 2024 tarihinde sona eren yıla ait finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan muhasebe politikalarıyla tutarlı olan muhasebe politikalarının uygulanması suretiyle hazırlanmıştır.
Şirket, taahhüt edilmiş bir mal veya hizmeti müşterisine devrederek edim yükümlülüğünü yerine getirdiğinde veya getirdikçe hasılatı finansal tablolarına kaydeder. Bir varlığın kontrolü müşterinin eline geçtiğinde (veya geçtikçe) varlık devredilmiş olur.
Şirket, aşağıda yer alan temel prensipler doğrultusunda hasılatı finansal tablolarına kaydetmektedir:
Şirket, aşağıdaki şartların tamamının karşılanması durumunda müşterisi ile yaptığı bir sözleşmeyi hasılat olarak muhasebeleştirir:
Bir bedelin tahsil edilebilirliğinin muhtemel olup olmadığını değerlendirirken işletme, sadece müşterinin bu bedeli vadesinde ödeyebilmesini ve buna ilişkin niyetini dikkate alır.
Faiz geliri, kalan anapara bakiyesi ile beklenen ömrü boyunca ilgili finansal varlıktan elde edilecek tahmini nakit girişlerini söz konusu varlığın kayıtlı değerine indirgeyen efektif faiz oranı nispetinde ilgili dönemde tahakkuk ettirilir. Temettüler; hissedarların tahsil etme hakları ortaya çıktığında finansal tablolara yansıtılır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Stoklar ağırlıklı ortalama maliyet yöntemine göre maliyetin ya da net gerçekleşebilir değerin (piyasa değerinden satış giderlerinin düşülmesi yoluyla hesaplanan değer) düşük olanı ile değerlenmektedir. Stokların maliyeti tüm satın alma maliyetlerini, dönüştürme maliyetlerini ve stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içerir. Stoklar; ilk madde malzeme, yarı mamul, mamulleri ve diğer stokları kapsamaktadır. (Dipnot 9)
İlişkili taraflar, ara dönem finansal tablolarını hazırlayan işletmeyle (raporlayan işletme) ilişkili olan kişi veya işletmedir.
Bu ara dönem finansal tabloların amacı doğrultusunda Şirket'in sermayesinde pay sahibi olan gerçek ve tüzel kişi ortaklar, yönetim kurulu üyeleri, üst düzey yöneticiler, yakın aile üyeleri ve bunlar tarafından kontrol edilen veya önemli etkinliğe sahip olunan şirketler "ilişkili taraf" olarak kabul edilmişlerdir. (Dipnot 6)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Mal veya hizmet üretiminde ya da tedarikinde veya idari amaçla kullanılmak veya normal iş akışı çerçevesinde satılmak amaçlarından ziyade, kira geliri veya değer artış kazancı ya da her ikisini birden elde etmek amacıyla elde tutulan gayrimenkullerden bina ve araziler yatırım amaçlı gayrimenkul olarak sınıflandırılmaktadır.
Yatırım amaçlı gayrimenkuller gerçeğe uygun değer yöntemine göre değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değerle değerlenen yatırım amaçlı gayrimenkullerin gerçeğe uygun değerindeki değişimden kaynaklanan kazanç veya kayıp, oluştuğu dönemde kâr veya zarara dâhil edilir.
Yatırım amaçlı gayrimenkullerin gerçeğe uygun değeri, söz konusu gayrimenkullerin piyasa rayiç bedelleri dikkate alınarak saptanmaktadır.
Şirket'in yatırım amaçlı gayrimenkullerinin gerçeğe uygun değerinin tespitinde konuyla ilgili gayrimenkul değerleme uzmanlığı lisansına ve gerekli mesleki birikime sahip ve söz konusu gayrimenkullerin sınıf ve yeri hakkında güncel bilgisi bulunan gayrimenkul değerlemesine yetkili bir firma tarafından yapılan değerleme işlemi esas alınmıştır. Arazi, arsa ve binaların makul değer hesaplamalarında maliyet yaklaşımı yöntemi uygulanmıştır. Şirket, 30.09.2025 dönemi itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkulleri maddi duran varlıklara sınıflamıştır.
Arazi ve arsalar ve yapılmakta olan yatırımlar dışındaki maddi duran varlıklar elde etme maliyeti üzerinden, birikmiş amortisman ve varsa değer düşüklüğü düşüldükten sonraki net değeri ile gösterilmektedir. Amortisman, maddi duran varlıkların düzeltilmiş değerleri faydalı ömürleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak ayrılmaktadır. Arazi ve arsalar için sınırsız ömürleri olması sebebiyle amortisman ayrılmamaktadır. Maddi duran varlıkların tahmin edilen ekonomik ömürleri aşağıda belirtilmiştir:
| Maddi Duran Varlıklar | Ekonomik Ömür |
|---|---|
| Yer Altı ve Yer Üstü Düzenleri | 15 |
| Binalar | 10-50 |
| Makine, Tesis ve Cihazlar | 2-30 |
| Taşıtlar | 4-5 |
| Demirbaşlar | 2-20 |
Bir varlığın kayıtlı değeri, varlığın geri kazanılabilir değerinden daha yüksekse, kayıtlı değer karşılık ayrılmak suretiyle geri kazanılabilir değerine indirilir. Geri kazanılabilir değer ilgili varlığın net satış fiyatı ile kullanımdaki değerinden yüksek olanıdır. Net satış fiyatı, varlığın makul değerinden satışı gerçekleştirmek için katlanılacak maliyetlerin düşülmesi suretiyle tespit edilir. Kullanımdaki değer ise ilgili varlığın kullanılmasına devam edilmesi suretiyle gelecekte elde edilecek tahmini nakit akımlarının bilanço tarihi itibarıyla indirgenmiş tutarlarına artık değerlerinin eklenmesi ile tespit edilir.
Maddi varlıkların elden çıkartılması sonucu oluşan kar veya zarar, düzeltilmiş tutarlar ile tahsil olunan tutarların karşılaştırılması ile belirlenir ve cari dönemde ilgili gelir ve gider hesaplarına yansıtılır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Maddi duran varlıkların herhangi bir parçasını değiştirmekten doğan giderler bakım onarım maliyetleri ile birlikte aktifleştirilmektedir. Sonradan ortaya çıkan diğer harcamalar söz konusu varlığın gelecekteki ekonomik faydasını arttırıcı nitelikte ise aktifleştirilebilirler. Tüm diğer gider kalemleri tahakkuk esasına göre gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir.
Yeni bir faaliyet açma maliyetleri, reklam maliyetleri de dahil yeni ürün ya da hizmet sunma maliyetleri, elemanların eğitim maliyeti de dahil yeni bir yerde veya yeni bir müşteri kesimiyle iş yapma maliyetleri, genel yönetim maliyetleri gibi maliyetler, maddi varlığın alış fiyatına dahil olmadıklarından ve varlığı, yönetimin amaçları doğrultusunda faaliyet gösterebilmesi amacıyla gerekli pozisyona ve işler duruma getirmek için katlanılmadıklarından, varlıkla doğrudan ilişkilendirilemez, dolayısıyla elde etme maliyetine dahil edilmemektedir.
Maddi olmayan duran varlıklar bilgi işlem sistemleri, yazılımlara yönelik haklar, lisans bedelleri gibi varlıklardan oluşmaktadır. Maddi olmayan duran varlıklar alış değerlerinden kaydedilip, itfa payları alış yılından itibaren ekonomik ömürleri üzerinden doğrusal itfa yöntemiyle hesaplanmaktadır. Değer düşüklüğünün olması durumunda maddi olmayan duran varlıkların kayıtlı değeri, geri kazanılabilir tutara indirilmektedir. İşletme bünyesinde oluşturulan maddi olmayan duran varlık bulunmamaktadır. Maddi olmayan duran varlıkların tahmin edilen ekonomik ömürleri aşağıdaki gibidir:
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | Ekonomik Ömür |
|---|---|
| Haklar | 3-15 |
Şirket'in bina, arazileri, tesis makine ve cihazları finansal tablolarda yeniden değerlenmiş tutarları üzerinden gösterilmektedir. Yeniden değerinin tespitinde, konuyla ilgili Gayrimenkul Değerleme Uzmanlığı Lisansı'na ve gerekli mesleki birikime sahip ve söz konusu gayrimenkullerin sınıf ve yeri hakkında güncel bilgisi bulunan gayrimenkul değerlemesine yetkili bir firma tarafından yapılan değerleme işlemi esas alınmıştır. Arazi arsa, bina ve tesis makine ve cihazların makul değer hesaplamalarında maliyet yaklaşımı yöntemi uygulanmıştır.
Yeniden değerlenmiş tutar, yeniden değerleme tarihindeki makul değerden birikmiş amortisman payları ve birikmiş değer düşüklüğünün indirilmesi suretiyle bulunan değerdir. Maddi ve maddi olmayan varlıklar yeniden değerlendiğinde, yeniden değerleme tarihindeki birikmiş amortisman tutarı varlığın brüt kayıtlı değerindeki değişiklikle orantılı olarak artırılır ve böylece yeniden değerleme sonrasında varlığın kayıtlı değeri yeniden değerlenmiş tutarına eşit olur.
Maddi ve maddi olmayan varlıkların kayıtlı değeri yeniden değerleme sonucunda artmışsa, bu artış, doğrudan öz sermaye hesap grubunda "yeniden değerleme fonu" adı altında mali tabloya alınır. Ancak, bir yeniden değerleme artışı, aynı varlığın daha önce giderleştirilmiş bulunan yeniden değerleme değer azalışını tersine çevirdiği ölçüde gelir olarak mali tablolara alınır. Yeniden değerleme sonucunda varlığın kayıtlı değeri azalmışsa, bu azalma gider olarak mali tablolara alınır. Ancak, söz konusu varlıkla ilgili olarak daha önce bir yeniden değerleme fonu oluşturulmuşsa, azalış ilk olarak söz konusu hesaptan düşülür. Değer azalışının yeniden değerleme fonundan yüksek olması durumunda, artan kısım gelir tablosu ile ilişkilendirilir.
Maddi ve maddi olmayan varlığa ilişkin yeniden değerleme fonu ilgili varlığın mali tablolardan çıkarılmasını müteakip doğrudan birikmiş karlara aktarılır. Aynı husus varlığın elden çıkarılması veya hizmetten çekilmesi durumunda da geçerlidir. Diğer taraftan, fonun bir kısmı varlık işletme tarafından kullanıldıkça da aktarıma konu edilir. Bu durumda, aktarılan tutar varlığın yeniden değerlenmiş kayıtlı değeri üzerinden hesaplanan amortisman ile elde etme maliyeti üzerinden hesaplanan amortisman arasındaki farka tekabül eder. Yeniden değerleme fonundan birikmiş karlara gelir tablosu üzerinden aktarım yapılamaz.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket, her bir bilanço tarihinde bir varlığa ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirmiştir. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, o varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir. Eğer söz konusu varlığın veya o varlığa ait nakit üreten herhangi bir biriminin kayıtlı değeri, kullanım veya satış yoluyla geri kazanılacak tutarından yüksekse değer düşüklüğü meydana gelmiştir. Geri kazanılabilir tutar varlığın net satış fiyatı ile kullanım değerinden yüksek olanı seçilerek bulunur. Kullanım değeri, bir varlığın sürekli kullanımından ve faydalı ömrü sonunda elden çıkarılmasından elde edilmesi beklenen nakit akımlarının tahmin edilen bugünkü değeridir. Değer düşüklüğü kayıpları kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirilir.
Bir varlıkta oluşan değer düşüklüğü kaybı, o varlığın geri kazanılabilir tutarındaki müteakip artışın, değer düşüklüğünün kayıtlara alınmalarını izleyen dönemlerde ortaya çıkan bir olayla ilişkilendirilebilmesi durumunda geri çevrilir. Diğer varlıklarda oluşan değer düşüklüğü kaybı, geri kazanılabilir tutar belirlenirken kullanılan tahminlerde bir değişiklik olduğu takdirde geri çevrilir. Değer düşüklüğü kaybının iptali nedeniyle varlığın kayıtlı değerinde meydana gelen artış, önceki yıllarda hiç değer düşüklüğü kaybının mali tablolara alınmamış olması halinde belirlenmiş olacak kayıtlı değeri (amortismana tabi tutulduktan sonra kalan net tutar) aşmamalıdır.
Şirket, finansal varlıklarını itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen, gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelir tablosuna yansıtılan ve gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak üç sınıfta muhasebeleştirmektedir. Sınıflandırma, finansal varlıkların yönetimi için işletmenin kullandığı iş modeli ve finansal varlığın sözleşmeye bağlı nakit akışlarının özellikleri esas alınarak yapılmaktadır. Şirket, finansal varlıklarının sınıflandırmasını satın alındıkları tarihte yapmaktadır. TFRS 9, mevcut TMS 39 standardında yer alan, vadeye kadar elde tutulacak, krediler ve alacaklar ile satılmaya hazır finansal varlık kategorilerini ortadan kaldırmaktadır.
"İtfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen finansal varlıklar", sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulan ve sözleşme şartlarında belirli tarihlerde sadece anapara ve anapara bakiyesinden kaynaklanan faiz ödemelerini içeren nakit akışlarının bulunduğu, türev araç olmayan finansal varlıklardır. Şirket'in itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen finansal varlıkları, "nakit ve nakit benzerleri", "ticari alacaklar", "diğer alacaklar" ve "finansal yatırımlar" kalemlerini içermektedir. İlgili varlıklar, finansal tablolara ilk kayda alımlarında gerçeğe uygun değerleri ile; sonraki muhasebeleştirmelerde ise etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş bedelleri üzerinden ölçülmektedir. İtfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen ve türev olmayan finansal varlıkların değerlemesi sonucu oluşan kazanç ve kayıplar kar veya zarar tablosunda muhasebeleştirilmektedir.
"Gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar", sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini ve finansal varlığın satılmasını amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulan ve sözleşme şartlarında belirli tarihlerde sadece anapara ve anapara bakiyesinden kaynaklanan faiz ödemelerini içeren nakit akışlarının bulunduğu türev araç olmayan finansal varlıklardır. İlgili finansal varlıklardan kaynaklanan kazanç veya kayıplardan, değer düşüklüğü kazanç ya da kayıpları ile kur farkı gelir veya giderleri dışında kalanlar diğer kapsamlı gelire yansıtılır. Söz konusu varlıkların değerlemesi sonucu oluşan kazanç ve kayıplar gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket, özkaynağa dayalı finansal varlıklara yapılan yatırımlar için, gerçeğe uygun değerinde sonradan oluşan değişimlerin diğer kapsamlı gelire yansıtılması yöntemini, ilk defa finansal tablolara alma sırasında geri dönülemez bir şekilde tercih edebilir. Söz konusu tercihin yapılması durumunda, ilgili yatırımlardan elde edilen temettüler konsolide kar veya zarar tablosunda muhasebeleştirilir.
"Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar", itfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen ve gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Söz konusu varlıkların değerlemesi sonucu oluşan kazanç ve kayıplar kar veya zarar tablosunda muhasebeleştirilmektedir.
Finansal varlıklar ve sözleşme varlıkları değer düşüklüğü "Beklenen Kredi Zararı" (BKZ) modeli ile hesaplanmaktadır. Değer düşüklüğü modeli, itfa edilmiş maliyet finansal varlıklara ve sözleşme varlıklarına uygulanmaktadır.
Beklenen kredi zararlarının ölçümü ve muhasebeleştirilmesi
Beklenen kredi zararlarının ölçümü, temerrüt ihtimali, temerrüt halinde kayıp (örneğin temerrüt varsa kaybın büyüklüğü) ve temerrüt halinde riske esas tutarın bir fonksiyonudur. Temerrüt olasılığı ve temerrüt halinde kaybın değerlendirilmesi, ileriye dönük bilgilerle düzeltilmiş geçmişe ait verilere dayanır. Finansal varlıkların temerrüt halinde riske esas tutarı, ilgili varlıkların raporlama tarihindeki brüt defter değeri üzerinden yansıtılır.
Şirket, finansal varlıklarla ilgili sözleşme uyarınca meydana gelen nakit akışları ile ilgili hakları sona erdiğinde veya ilgili haklarını, bu finansal varlık ile ilgili bütün risk ve getirilerinin sahipliğini bir alım satım işlemiyle devrettiğinde söz konusu finansal varlığı kayıtlarından çıkarır. Şirket tarafından devredilen finansal varlıkların yaratılan veya elde tutulan her türlü hak, ayrı bir varlık veya yükümlülük olarak muhasebeleştirilir.
Nakit ve nakit benzeri kalemler, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riskini taşımayan yüksek likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır. Bu varlıkların defter değeri gerçeğe uygun değerlerine yakındır.
Şirket'in finansal yükümlülükleri, başlangıçta işlem maliyetlerinden arındırılmış gerçeğe uygun değerleriyle muhasebeleştirilir. Finansal yükümlülükler sonraki dönemlerde etkin faiz oranı üzerinden hesaplanan faiz giderleri ile birlikte etkin faiz yöntemi kullanılarak itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilir.
Etkin Faiz Yöntemi; finansal yükümlülüğün itfa edilmiş maliyetlerinin hesaplanması ve ilgili faiz giderinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin Faiz Oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince gelecekte yapılacak tahmini nakit ödemelerini tam olarak ilgili finansal yükümlülüğün net bugünkü değerine indirgeyen orandır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Ara dönem finansal tablolarının hazırlanması sırasında, yabancı para cinsinden (TL dışındaki para birimleri ya da ilgili işletmenin fonksiyonel para birimi dışındaki para birimleri) gerçekleşen işlemler, işlem tarihindeki kurlar esas alınmak suretiyle kaydedilmektedir. Bilançoda yer alan dövize endeksli parasal varlık ve yükümlülükler bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk Lirası'na ("TL") çevrilmektedir.
Gerçeğe uygun değeri ile izlenmekte olan parasal olmayan kalemlerden yabancı para cinsinden kaydedilmiş olanlar, gerçeğe uygun değerin belirlendiği tarihteki kurlar esas alınmak suretiyle TL'ye çevrilmektedir. Tarihi maliyet cinsinden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler yeniden çevrilmeye tabi tutulmazlar.
Kur farkları, aşağıda belirtilen durumlar haricinde, oluştukları dönemdeki kar ya da zararda muhasebeleştirilirler:
Ara dönem gelir tablosunda belirtilen pay başına kazanç Şirket payına düşen dönem net karının ilgili dönem boyunca bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur.
Türkiye'deki şirketler mevcut pay sahiplerine birikmiş karlardan payları oranında pay dağıtarak ("Bedelsiz Paylar") sermayeleri arttırabilir. Pay başına kazanç hesaplanırken, bu bedelsiz pay ihracı çıkarılmış hisseler olarak sayılır. Dolayısıyla pay başına kazanç hesaplamasında kullanılan ağırlıklı pay adedi ortalama payların bedelsiz olarak çıkarılmasını geriye dönük olarak uygulamak suretiyle elde edilir. (Dipnot 28)
Karşılıklar, Şirket'in bilanço tarihi itibarıyla mevcut bulunan ve geçmişten kaynaklanan yasal veya yapısal bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğü yerine getirmek için ekonomik fayda sağlayan kaynakların çıkışının gerçekleşme olasılığının olması ve yükümlülük tutarı konusunda güvenilir bir tahminin yapılabildiği durumlarda muhasebeleştirilmektedir.
Paranın zaman değeri etkisinin önemli olduğu durumlarda, karşılık tutarı yükümlülüğün yerine getirilmesi için gerekli olması beklenen giderlerin bugünkü değeri olarak belirlenir. Karşılıkların bugünkü değerlerine indirgenmesinde kullanılacak iskonto oranının belirlenmesinde, ilgili piyasalarda oluşan faiz oranı ile söz konusu yükümlülükle ilgili risk dikkate alınır. Söz konusu iskonto oranı vergi öncesi olarak belirlenir ve gelecekteki nakit akışlarının tahmini ile ilgili riski içermez.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Karşılık tutarının ödenmesi için kullanılan ekonomik faydaların tamamının ya da bir kısmının üçüncü taraflarca karşılanmasının beklendiği durumlarda tahsil edilecek olan tutar, bu tutarın geri ödemesinin kesin olması ve tutarın güvenilir bir şekilde hesaplanması durumunda bir varlık olarak muhasebeleştirilir.
Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler finansal tablolara dahil edilmemekte ve şarta bağlı yükümlülükler olarak değerlendirilmektedir.
Şarta bağlı varlıklar, genellikle ekonomik yararların işletmeye girişi olasılığını doğuran, planlanmamış veya diğer beklenmeyen olaylardan oluşmaktadır. Şarta bağlı varlıkların finansal tablolarda gösterilmeleri, hiçbir zaman elde edilemeyecek bir gelirin muhasebeleştirilmesi sonucunu doğurabileceğinden, sözü edilen varlıklar finansal tablolarda yer almamaktadır. Şarta bağlı varlıklar, ekonomik faydaların işletmeye girişleri olası ise finansal tablo dipnotlarında açıklanmaktadır. Şarta bağlı varlıklar ilgili gelişmelerin finansal tablolarda doğru olarak yansıtılmalarını teminen sürekli olarak değerlendirmeye tabi tutulur. Ekonomik faydanın Şirket'e girmesinin neredeyse kesin hale gelmesi durumunda ilgili varlık ve buna ilişkin gelir, değişikliğin oluştuğu dönemin finansal tablolarına yansıtılır.
Şirket'in esas olarak mülkiyetin tüm risk ve ödüllerini üstüne aldığı maddi duran varlık kiralaması, finansal kiralama şeklinde sınıflandırılır. Finansal kiralamalar, kiralama döneminin başlangıcında finansal kiralama konusu sabit kıymetin rayiç değeri ile kira ödemelerinin bugünkü değerinden düşük olanını esas almak suretiyle maddi duran varlıklara dahil etmektedir. Kiralamadan doğan finansman maliyetleri kiralama süresi boyunca sabit bir faiz oranı oluşturacak şekilde kira dönemine yayılmaktadır. Ayrıca, finansal kiralama konusu sabit kıymetler faydalı ömürleri esas alınmak suretiyle amortismana tabi tutulmaktadır. Finansal kiralama konusu sabit kıymetlerin değerinde bir azalma tespit edilirse değer düşüklüğü karşılığı ayrılır. Finansal kiralama borçları ile ilgili faiz ve kur farkı giderleri gelir tablosuna yansıtılmaktadır. Kira ödemeleri finansal kiralama borçlarından düşülür.
Şirket, sözleşmenin başlangıcında bir sözleşmenin kiralama sözleşmesi olması ya da kiralama şartlarını içermesi durumunu değerlendirir. Şirket, kısa vadeli kiralamalar (12 ay veya daha az süreli kira dönemi bulunan kiralamalar) ve düşük değerli varlıkların kiralaması haricinde kiracısı olduğu tüm kira sözleşmelerine ilişkin kullanım hakkı varlığı ve ilgili kiralama yükümlülüğünü muhasebeleştirmektedir.
Kiralanan varlıklardan elde edilen ekonomik faydalarının kullanıldığı zamanlama yapısını daha iyi yansıtan başka bir sistematik temelin bulunmaması durumunda bu kiralamalar için Şirket, kira ödemelerini kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile faaliyet gideri olarak muhasebeleştirir.
İlk muhasebeleştirmede kiralama yükümlülükleri, sözleşme başlangıç tarihinde ödenmemiş olan kira ödemelerinin kiralama oranında iskonto edilip bugünkü değeri üzerinden muhasebeleştirilir. Bu oranın önceden belirtilmemiş olması halinde Şirket, kendi tespit edeceği alternatif borçlanma oranını kullanır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Kiralama yükümlülüğünün ölçümüne dahil edilen kira ödemeleri aşağıdakilerden oluşur:
Kiralama yükümlülüğü, ara dönem finansal durum tablolarında ayrı bir kalem olarak sunulmaktadır. Kiralama yükümlülükleri sonradan kiralama yükümlülüğü üzerindeki faizin yansıtılması için net defter değeri artırılarak (etkin faiz yöntemini kullanarak) ve yapılan kira ödemesini yansıtmak için net defter değeri azaltılarak ölçülür. Şirket, aşağıdaki durumlarda kira yükümlülüğünü yeniden ölçer (ve ilgili kullanım hakkı varlığı üzerinde uygun değişiklikleri yapar):
Şirket, ara dönem finansal tablolarda sunulan dönemler boyunca bu tür bir değişiklik yapmamıştır.
Kullanım hakkı varlıkları, karşılık gelen kiralama yükümlülüğünün, kiralamanın fiilen başladığı tarihte veya öncesinde yapılan kira ödemelerinin ve diğer doğrudan başlangıç maliyetlerinin ilk ölçümünü kapsar. Bu varlıklar sonradan birikmiş amortisman ve değer düşüklüğü zararları düşülerek maliyet değerinden ölçülmektedir.
Şirket bir kiralama varlığını demonte etmek ve ortadan kaldırmak, varlığın üzerinde bulunduğu alanı restore etmek ya da kiralama koşul ve şartlarına uygun olarak ana varlığı restore etmek için gerekli maliyetlere maruz kaldığı durumlarda TMS 36 uyarınca bir karşılık muhasebeleştirilir. Bu maliyetler, stok üretimi için katlanılmadıkları sürece ilgili kullanım hakkı varlığına dâhil edilir.
Kullanım hakkı varlıkları, ana varlığın kiralama süresi ve faydalı ömründen kısa olanına göre amortismana tabi tutulur. Kiralamada ana varlığın sahipliği devredildiğinde ya da kullanım hakkı varlığının maliyetine göre Şirket, bir satın alma seçeneğini uygulamayı planladığında ilişkili kullanım hakkı varlığı, ana varlığın faydalı ömrü üzerinden amortismana tabi tutulur. Amortisman, kiralamanın fiilen başladığı tarihte başlar.
Kullanım hakkı varlıkları, finansal durum tablosunda (Dipnot 14) ayrı bir kalemde sunulur.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Faaliyet kiralamasında, kiralanan varlıklar, bilançoda yatırım amaçlı gayrimenkuller veya operasyonel kiralamaya konu varlıklar altında sınıflandırılır ve elde edilen kira gelirleri kiralama dönemi süresince, eşit tutarlarda gelir tablosuna yansıtılır. Kira geliri kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna yansıtılmaktadır.
Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket çalışanlarının İş Kanunu uyarınca emekliye ayrılmasından doğacak gelecekteki olası yükümlülüklerin tahmini toplam karşılığının bilanço tarihindeki indirgenmiş değerini ifade eder.
Türkiye'de mevcut kanunlar ve toplu iş sözleşmeleri hükümlerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya işten çıkarılma durumunda ödenmektedir. Güncellenmiş olan TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Standardı ("TMS 19") uyarınca söz konusu türdeki ödemeler tanımlanmış emeklilik fayda planları olarak nitelendirilir. Bu kapsamda Şirket'in çalışanlarına ücrete ilave olarak ikramiye, yakacak, izin, askerlik ödeneği, evlenme, doğum ve ölüm yardımı gibi sosyal haklar sağlanmaktadır.
Bilançoda muhasebeleştirilen kıdem tazminatı yükümlülüğü, gelir tablosuna alınmamış aktüeryal kazanç ve zararlar nispetinde düzeltilmesinden sonra kalan yükümlülüğün bugünkü değerini ifade eder. (Dipnot 19)
İzin hakları, kullanılmamış izin haklarından doğan yükümlülükleri hak kazandıkları dönemlerde tahakkuk ettirilir.
Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile doğrudan ilişkilendirilebilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir. Söz konusu varlık ile ilişkilendirilemeyen borçlanma maliyetleri gelir tablosuna kaydedilmektedir.
Yatırımla ilgili kredinin henüz harcanmamış kısmının geçici süre ile finansal yatırımlarda değerlendirilmesi söz konusu olur ise elde edilen finansal yatırım geliri aktifleştirmeye uygun borçlanma maliyetlerinden mahsup edilir. Diğer tüm borçlanma maliyetleri, oluştukları dönemde gelir tablosuna kaydedilmektedir.
Şirket tarafından bir alıcıya ürün veya hizmet sağlanması sonucunda oluşan ticari alacaklar tahakkuk etmemiş finansman gelirlerden netleştirilmiş olarak gösterilirler. Tahakkuk etmemiş finansman gelirleri sonrası ticari alacaklar, orijinal fatura değerinden kayda alınan alacakların izleyen dönemlerde elde edilecek tutarlarının etkin faiz yöntemi ile ıskonto edilmesi ile hesaplanır. Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli alacaklar, orijinal etkin faiz oranının etkisinin çok büyük olmaması durumunda, maliyet değerleri üzerinden gösterilmiştir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket, tahsil imkânının kalmadığına dair objektif bir bulgu olduğu takdirde ilgili ticari alacaklar için şüpheli alacak karşılığı ayırmaktadır. Söz konusu bu karşılığın tutarı, alacağın kayıtlı değeri ile tahsili mümkün tutar arasındaki farktır. Tahsili mümkün tutar, teminatlardan ve güvencelerden tahsil edilebilecek meblağlar da dahil olmak üzere tüm nakit akışlarının, oluşan ticari alacağın orijinal etkin faiz oranı esas alınarak iskonto edilen değeridir. Finansal tablolarda itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen ve önemli bir finansman bileşeni içermeyen (1 yıldan kısa vadeli olan) ticari alacakların değer düşüklüğü hesaplamaları kapsamında "basitleştirilmiş yaklaşımı" uygulanmaktadır. Söz konusu yaklaşım ile, ticari alacakların belirli sebeplerle değer düşüklüğüne uğramadığı durumlarda (gerçekleşmiş değer düşüklüğü zararları haricinde), ticari alacaklara ilişkin zarar karşılıkları "ömür boyu beklenen kredi zararlarına" eşit bir tutardan ölçülmektedir.
Değer düşüklüğü karşılığı ayrılmasını takiben, değer düşüklüğüne uğrayan alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan değer düşüklüğü karşılığından düşülerek diğer gelirlere kaydedilir.
Ticari işlemlere ilişkin vade farkı gelirleri/giderleri ile kur farkı gelirleri/giderleri, gelir tablosunda "esas faaliyetlerden diğer gelir/giderler" hesabı içerisinde muhasebeleştirilmektedir.
Ticari borçlar, olağan faaliyetler içerisinde tedarikçilerden sağlanan mal ve hizmetlere ilişkin yapılması gereken ödemeleri ifade etmektedir.
Ticari borçlar, ilk olarak gerçeğe uygun değerinden ve müteakip dönemlerde etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyetinden ölçülürler.
Şirket, Türkiye'de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Şirket'in cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli mali tablolarda gerekli karşılıklar ayrılmıştır.
Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi, ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi, vergi kanunlarında yer alan istisna ve indirimler düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır.
Türkiye' de kurumlar vergisi oranı 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla %25'tir.
Türkiye'de geçici vergi üçer aylık dönemler itibarıyla hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir.
Oluşan mali zararlar, gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, maksimum 5 yıl taşınabilir. Ancak oluşan mali zararlar geriye dönük olarak, önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez.
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü veya aktifi varlıkların ve borçların mali tablolarda gösterilen değerleri ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Başlıca geçici farklar, gelir ve giderlerin KGK Muhasebe Standartları ve vergi kanunlarına göre değişik raporlama dönemlerinde muhasebeleşmesinden ve kullanabilecek geçmiş yıl mali zararları ile vergi indirimi ve istisnalarından kaynaklanmaktadır.
Ertelenmiş vergi, varlıkların oluştuğu veya yükümlülüklerin yerine getirildiği dönemde geçerli olması beklenilen vergi oranları üzerinden hesaplanır ve gelir tablosuna gider veya gelir olarak kaydedilir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü veya aktifi, söz konusu geçici farklılıkların ortadan kalkacağı ilerideki dönemlerde ödenecek vergi tutarlarında yapacakları tahmin edilen artış ve azalış oranlarında ilişikteki mali tablolara yansıtılmaktadırlar. Ertelenmiş vergi aktifi, gelecek dönemlerde vergi avantajının sağlanması olası durumlarda ayrılır. Bu alacaktan artık yararlanılamayacağı anlaşıldığı oranda ilgili aktiften silinir.
Son dönemlerini zararla sonuçlandırmış olan işletmeler, kullanılmayan mali zarardan veya kullanılmayan vergi indirim ve istisnalarından faydalanmaya yetecek kadar yeterli mali karın oluşacağı konusunda ikna edici bir kanıt sunabilmeleri veya yeterli vergilendirilebilir geçici farkların bulunması halinde, kullanılmayan mali zararından veya kullanılmayan vergi indirim ve istisnalarından kaynaklanan ertelenen bir vergi varlığını mali tablolara alır. Bu tür durumlarda, ertelenen vergi varlığının tutarı ve söz konusu varlığın kayıtlara yansıtılmasını destekleyen kanıtın niteliği hakkında mali tablo dipnotlarında açıklama yapılır.
Finansal varlıklar ve yükümlülükler, yasal olarak netleştirme hakkı var olması, net olarak ödenmesi veya tahsilinin mümkün olması veya varlığın elde edilmesi ile yükümlülüğün yerine getirilmesinin eş zamanlı olarak gerçekleşebilmesi halinde, finansal tablolarda net değerleri ile gösterilirler.
Şirket'in durdurulan faaliyet kapsamında değerlendirilen işlemi bulunmamaktadır.
Devlet bağışları, bağışların alınacağına ve Şirket'in uymakla yükümlü olduğu şartları karşıladığına dair makul bir güvence olduğunda gerçeğe uygun değerleri üzerinden kayda alınırlar. Maliyetlere ilişkin devlet bağışları, karşılayacakları maliyetlerle eşleştikleri ilgili dönemler boyunca tutarlı bir şekilde gelir olarak muhasebeleştirilir. Maddi duran varlıklara ilişkin devlet bağışları, ertelenmiş devlet bağışları olarak cari olmayan borçlar altında sınıflandırılır ve faydalı ömürleri üzerinden doğrusal amortisman uygulanarak gelir tablosuna alacak kaydedilir.
Raporlama tarihinden sonraki olaylar; kâra ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, raporlama tarihi ile finansal tabloların yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Şirket, raporlama tarihinden sonra düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir. Raporlama tarihinden sonra ortaya çıkan düzeltme gerektirmeyen hususlar, finansal tablo kullanıcılarının ekonomik kararlarını etkileyen hususlar olmaları halinde, finansal tablo dipnotlarında açıklanır.
Nakit akış tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır. İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımları, Şirket'in esas faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımlarını gösterir. Yatırım faaliyetleri ile ilgili nakit akımları, Şirket'in yatırım faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir. Finansman faaliyetlerine ilişkin nakit akışları, Şirket'in, finansman faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Ara dönem finansal tabloların hazırlanmasında Şirket yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibarıyla gelir ve gider tutarlarını belirleyen değerlendirmeler, varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir. Gerçekleşmiş sonuçlar tahminlerden farklı olabilmektedir. Tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve gerçekleştikleri dönemde gelir tablosuna yansıtılmaktadırlar.
Ara dönem finansal tablolara yansıtılan tutarlar üzerinde önemli derecede etkisi olabilecek bilanço tarihinde var olan veya ileride gerçekleşebilecek tahminlerin esas kaynakları göz önünde bulundurularak yapılan varsayımların başlıcaları aşağıdaki gibidir:
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Girişim Sermayesi Yatırım Fonu | 1.359.299 | 1.000.786 |
| Toplam | 1.359.299 | 1.000.786 |
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Kasa | 132.855 | 60.268 |
| Bankalar | 294.871.628 | 737.557.453 |
| Vadesiz Mevduat | 196.085.098 | 187.343.235 |
| Vadeli Mevduat | 98.786.530 | 550.214.218 |
| Kredi Kartı Satışları | 10.345.503 | 99.734.636 |
| Likit Fon | 177.097 | 212.048.955 |
| Vadeli Mevduat Gelir Tahakkukları | 29.048 | 6.221.432 |
| Toplam | 305.556.131 | 1.055.622.744 |
Şirket'in 30 Eylül 2025 itibarıyla 98.786.530 TL vadeli mevduatı bulunmakta olup faiz oranları ise %30-%47,5'dir.
Şirket'in 31 Aralık 2024 itibarıyla 550.214.218 TL vadeli mevduatı bulunmakta olup faiz oranları %28-%35'dir.
Şirket'in 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 itibarıyla nakit ve nakit benzerleri içindeki döviz tutarlarının detayı aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Döviz Tutar | TL Karşılığı | Döviz Tutar | TL Karşılığı | ||
| Euro | 2.087.740 | 101.779.830 | 1.497.197 | 68.988.166 | |
| Usd | 1.211.323 | 50.278.141 | 2.086.831 | 92.346.613 | |
| Rbl | 58.253.253 | 29.142.937 | 19.511.052 | 8.003.801 | |
| Gbp | 90.133 | 5.020.498 | 26.738 | 1.482.601 | |
| Toplam | 186.221.406 | 170.821.181 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla nakit akış tablolarında yer alan nakit ve nakit benzeri değerler aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 305.556.131 | 1.055.622.744 |
| Eksi: Bloke Mevduatlar | - | - |
| Toplam | 305.556.131 | 1.055.622.744 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların hareket tablosu aşağıdaki şekildedir:
| Özkaynaklara | ||||
|---|---|---|---|---|
| Dönem | İlişkin Diğer | |||
| 01.01.2025 | Zararı | Hareketler | 30.09.2025 | |
| JMW Jant San. ve Tic. A.Ş. | 283.467.547 | (137.383.834) | (559.565) | 145.524.148 |
| Toplam | 283.467.547 | (137.383.834) | (559.565) | 145.524.148 |
31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların hareket tablosu aşağıdaki şekildedir:
| Özkaynaklara | ||||
|---|---|---|---|---|
| Dönem | İlişkin Diğer | |||
| 01.01.2024 | Zararı | Hareketler | 31.12.2024 | |
| JMW Jant San. ve Tic. A.Ş. | 417.144.114 | (129.310.902) | (4.365.665) | 283.467.547 |
| Toplam | 417.144.114 | (129.310.902) | (4.365.665) | 283.467.547 |
| Sermayedeki Pay Oranı | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| İş Ortaklıkları | 30 Eylül 2025 Oy Kullanım Gücü |
30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 Oy Kullanım Gücü |
31 Aralık 2024 | ||||
| JMW Jant San. ve Tic. A.Ş. | %49,9986 | %49,9986 | %49,9986 | %49,9986 |
Şirket, cari dönemde JMW Jant Sanayi ve Ticaret A.Ş.'den temettü geliri elde etmemiştir.
Özkaynak yöntemine göre finansal tablolara alınan JMW Jant Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin özet finansal tablo ve gelir tablosu bilgileri aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Toplam Varlıklar | 1.536.633.193 | 1.605.626.418 |
| Toplam Yükümlülükler | (1.245.576.739) | (1.038.675.433) |
| Net Varlıklar | 291.056.454 | 566.950.985 |
| İştiraklerin Net Varlıklarında Şirket'in Payı | 145.524.148 | 283.467.547 |
| 01.01.2025 30.09.2025 |
01.01.2024 30.09.2024 |
|
| Hasılat | 511.774.319 | 901.041.670 |
| Dönem Karı / (Zararı) | (274.775.370) | (114.550.750) |
| İştiraklerin Dönem Karında Şirket'in Payı | (137.383.834) | (57.273.769) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| a) İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Jantsan Lastik ve Jant Paz. San. Tic. A.Ş. | 179.660.341 | 82.377.978 |
| Jmw Jant San. ve Tic. A.Ş. | 21.257.504 | 17.597.298 |
| Reeskont (-) | (15.638.506) | (9.292.489) |
| Toplam | 185.279.339 | 90.682.787 |
| b) İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
| Jannak Tur. Taş. Gıda Öz. Eğ. Petr. Otiv. San. ve Tic. Ltd. Şti. | 207.374 | 395.468 |
| Nysa Akar. Gayr. İnş. San. Tic. A.Ş. | 796.895 | 426.108 |
| Canalper Gıda Ltd. Şti. | 71.400 | - |
| İyonya Dış Ticaret ve Tedarik Zinciri Yönetim A.Ş. | 26.504.465 | 24.584.899 |
| Reeskont (-) | (251.195) | (344.835) |
| Toplam | 27.328.939 | 25.061.640 |
| c) İlişkili Taraflara Kısa Vadeli Diğer Borçlar | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
| Ortaklara Borçlar | 122.388 | 1.088.860 |
| Toplam | 122.388 | 1.088.860 |
| Mal | Hizmet | Diğer | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Alış | Satış | Alış | Satış | Alış | Satış | |
| Jmw Jant Sanayi ve Ticaret A.Ş. | - | 68.856.838 | - | 4.409.456 | - | - |
| Nysa Akar. İnş. San. ve Tic. A.Ş. | 3.275.068 | - | - | 676.841 | 45.807 | - |
| Jannak Ltd. Şti. | - | - | - | - | 1.073.329 | - |
| Jantsan Lastik ve Jant Paz. San. Tic. A.Ş. | 129.093 | 347.460.208 | 910.099 | - | - | - |
| İyonya Dış Tic. ve Ted. Zin. Yön. A.Ş. (*) | - | - | 211.282.037 | - | 3.295.808 | - |
| Canalper Gıda Ltd. Şti. | 455.346 | - | - | - | - | - |
| Toplam | 3.859.507 | 416.317.046 | 212.192.136 | 5.086.297 | 4.414.944 | - |
(*) İlişkili taraflarla yapılan hizmet alış işlemleri navlun alımlarından oluşmaktadır.
| Mal | Hizmet | Diğer | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Alış | Satış | Alış | Satış | Alış | Satış | |
| Jmw Jant Sanayi ve Ticaret A.Ş. | - | 104.766.753 | - | 4.989.393 | - | - |
| Nysa Akar. İnş. San. ve Tic. A.Ş. | 3.872.047 | - | - | 209.384 | 1.885 | - |
| Jannak Ltd. Şti. | - | - | 87.642 | - | 720.525 | - |
| Jantsan Lastik ve Jant Paz. San. Tic. A.Ş. | 114.651 | 518.807.549 | 148.054 | - | - | - |
| İyonya Dış Tic. ve Ted. Zin. Yön. A.Ş.(*) | - | - | 208.918.611 | - | 5.136.035 | - |
| Toplam | 3.986.698 | 623.574.302 | 209.154.307 | 5.198.777 | 5.858.445 | - |
(*) İlişkili taraflarla yapılan hizmet alış işlemleri navlun alımlarından oluşmaktadır.
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
|---|---|---|
| Yönetim Kurulu | 1.840.564 | 2.151.425 |
| Üst Düzey Yöneticiler | 68.416.881 | 52.341.593 |
| Toplam | 70.257.445 | 54.493.018 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Kısa Vadeli Ticari Alacaklar | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Alıcılar | 1.019.362.747 | 831.830.020 |
| Alıcılar İlişkili Taraf (Dipnot 6) | 200.917.845 | 99.975.276 |
| Alıcılar Reeskontu (-) | (12.112.366) | (13.816.252) |
| Alıcılar İlişkili Taraf Reeskontu (-) (Dipnot 6) | (15.638.506) | (9.292.489) |
| Alacak Senetleri | 11.026.678 | 15.822.563 |
| Alacak Senetleri Reeskontu (-) | (422.530) | (1.040.502) |
| Şüpheli Ticari Alacaklar | 27.440.141 | 22.107.413 |
| Şüpheli Ticari Alacaklar Karşılığı (-) | (27.440.141) | (22.107.413) |
| Beklenen Kredi Zararları Karşılığı (TFRS 9) (-) | (6.007.197) | (7.534.827) |
| Toplam | 1.197.126.671 | 915.943.789 |
| Kısa Vadeli Ticari Borçlar | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Satıcılar | 483.602.558 | 484.099.143 |
| Satıcılar İlişkili Taraf (Dipnot 6) | 27.580.134 | 25.406.475 |
| Satıcılar Reeskontu (-) | (27.303.588) | (31.721.020) |
| Satıcılar İlişkili Taraf Reeskontu (Dipnot 6) | (251.195) | (344.835) |
| Borç Senetleri | 123.102.603 | 101.483.434 |
| Borç Senetleri Reeskontu (-) | (5.202.780) | (4.392.677) |
| Toplam | 601.527.732 | 574.530.520 |
Şirket'in şüpheli ticari alacaklar karşılığında gerçekleşen hareketler aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak 2025 | (29.642.240) | (43.094.005) |
| TFRS 9 Etkisi | - | (4.244.009) |
| Kur Farkı | (9.814.842) | - |
| Dönem Gideri | - | (3.180.769) |
| Karşılık İptali | - | 7.630.373 |
| Enflasyon Etkisi | 6.009.744 | 13.246.170 |
| Dönem Sonu | (33.447.338) | (29.642.240) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Vergi Dairesinden Alacaklar | 758.763 | 23.178.898 |
| İhracat İade KDV Alacağı | 27.027.881 | 7.862.304 |
| Geçici ve Kurumlar Vergisi İadeleri | 1.403.356 | - |
| İhraç Kayıtlı KDV Alacağı | 1.750.459 | 456.753 |
| Toplam | 30.940.459 | 31.497.955 |
| b) Uzun Vadeli Diğer Alacaklar | ||
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
| Verilen Depozito ve Teminatlar | 4.363.976 | 4.196.894 |
| Toplam | 4.363.976 | 4.196.894 |
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| İlk Madde ve Malzeme | 267.161.712 | 340.965.288 |
| Yarı Mamuller | 261.096.036 | 222.233.746 |
| Mamuller | 347.389.196 | 195.728.581 |
| Diğer Stoklar (*) | 198.669.032 | 124.523.057 |
| Stok Değer Düşüklüğü Karşılığı (-) | (6.758.559) | (8.112.904) |
| Toplam | 1.067.557.417 | 875.337.768 |
(*) Şirket TFRS-15 "Müşteri Sözleşmelerinden Hasılat" standardı gereği faturasını kesmiş olup, ilgili mala ilişkin müşteriye karşın edim yükümlülüğünü yerine getirmemiş olduğu satışları diğer stoklar olarak muhasebeleştirmiştir.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla stoklar üzerindeki sigorta tutarı 1.009.103.390 TL (31 Aralık 2024 – 753.846.470 TL). Stok değer düşüklüğü karşılığında gerçekleşen hareketler aşağıdaki gibidir:
| Stok Değer Düşüklüğü Karşılığı (-) | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Dönem Başı Karşılık Tutarı | (8.112.904) | (11.208.849) |
| Dönem İçi Giriş | - | (3.746.121) |
| Dönem İçi Çıkış (-) | (290.486) | 3.396.707 |
| Enflasyon Etkisi | 1.644.831 | 3.445.359 |
| Toplam | (6.758.559) | (8.112.904) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Verilen Sipariş Avansları | 20.634.307 | 42.647.896 |
| Gelecek Aylara Ait Giderler | 41.542.511 | 121.079.147 |
| Toplam | 62.176.818 | 163.727.043 |
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Verilen Yatırım Avansları (*) | 480.079.499 | 249.107.113 |
| Gelecek Yıllara Ait Giderler | 57.724.279 | 4.579.108 |
| Şüpheli Verilen Sipariş Avansları | 357.052 | 447.850 |
| Şüpheli Verilen Sipariş Avansları Karşılıkları (-) | (357.052) | (447.850) |
| Toplam | 537.803.778 | 253.686.221 |
(*) Verilen avanslar Şirket'in artan elektrik giderlerini güneş enerjisinden yararlanarak karşılamak için yaptığı Güneş Enerjisi yatırımından ve fabrikaların teşvikli tevsi yatırımlarından oluşmaktadır.
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Mal ve Hizmet Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülük (*) | 244.576.819 | 162.421.081 |
| Toplam | 244.576.819 | 162.421.081 |
(*) Şirket TFRS-15 "Müşteri Sözleşmelerinden Hasılat" standardı gereği faturasını kesmiş olup, ilgili mala ilişkin müşteriye karşın edim yükümlülüğünü yerine getirmemiş olduğu satışları yükümlülük olarak muhasebeleştirmiştir.
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Alınan Sipariş Avansları | 60.128.949 | 48.221.754 |
| Toplam | 60.128.949 | 48.221.754 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Gelir Tahakkukları | 8.273.743 | - |
| İş Avansları | 41.498 | - |
| Personel Avansları | 200.548 | - |
| Toplam | 8.515.789 | - |
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Ödenecek Vergi ve Diğer Yükümlülükler | 46.055.044 | 21.134.600 |
| Gider Tahakkukları | - | 95.332 |
| Toplam | 46.055.044 | 21.229.932 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkullerin detayı aşağıdaki gibidir:
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 01.01.2025 | Girişler | Transferler (*) | 30.09.2025 |
|---|---|---|---|---|
| Yatırım Amaçlı Arsalar | 98.587.981 | - | (98.587.981) | - |
| Yatırım Amaçlı Binalar | 173.281.546 | - | (173.281.546) | - |
| Gerçeğe Uygun Değeri | 271.869.527 | - | (271.869.527) | - |
(*) Şirket, 30.09.2025 dönemi itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkulleri maddi duran varlıklara sınıflamıştır.
Yatırım amaçlı arsalar ve binalar üzerinde ipotek bulunmamaktadır.
Arsalar ve binalar için maliyet yaklaşımı yöntemi kullanılarak Vera Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş.'ye 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla değerleme yaptırılmıştır. İlgili taşınmaza ait 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla hazırlanmış arsalar ve binalar için 202 4_ÖZ_1854 nolu 25 Aralık 2024 tarihli değerleme raporu bulunmaktadır.
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 01.01.2024 | Girişler | Transferler | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Yatırım Amaçlı Arsalar | 100.370.922 | - | - | 100.370.922 |
| Yatırım Amaçlı Binalar | 182.514.810 | - | - | 182.514.810 |
| Gerçeğe Uygun Değeri | 282.885.732 | - | - | 282.885.732 |
30 Eylül 2024 döneminde yatırım amaçlı gayrimenkulden elde edilen 157.320 TL gelir bulunmaktadır.
Yatırım amaçlı arsalar ve binalar üzerinde ipotek bulunmamaktadır.
Arsalar ve binalar için maliyet yaklaşımı yöntemi kullanılarak Karşıyaka Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş.'ye 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla değerleme yaptırılmıştır. İlgili taşınmaza ait 31.12.2023 tarihi itibarıyla hazırlanmış arsalar ve binalar için 2023-00005 nolu 25.01.2024 tarihli değerleme raporu bulunmaktadır.
30 Eylül 2025 döneminde yatırım amaçlı gayrimenkulden elde edilen gelir bulunmamaktadır.
30 Eylül 2025 döneminde yatırım amaçlı gayrimenkulden gider bulunmamaktadır.
30 Eylül 2024 döneminde yatırım amaçlı gayrimenkulden gider bulunmamaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Maddi Duran Varlıklar | 01.01.2025 | Girişler | Transferler (*) | Çıkışlar | 30.09.2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 526.686.421 | 46.495.139 | 98.587.981 | - | 671.769.541 |
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri | 5.317.735 | - | - | - | 5.317.735 |
| Binalar | 1.264.787.486 | - | 721.867.032 | - | 1.986.654.518 |
| Tesis, Makine ve Cihazlar | 5.822.381.649 | 74.382.018 | 1.063.946.967 | (3.234.375) | 6.957.476.259 |
| Taşıtlar | 93.031.099 | - | - | (8.984.291) | 84.046.808 |
| Demirbaşlar | 124.597.864 | - | - | 1.371.191 | 125.969.055 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 1.435.695.718 | 231.917.620 | (1.612.532.453) | - | 55.080.885 |
| Toplam | 9.272.497.972 | 352.794.777 | 271.869.527 | (10.847.475) | 9.886.314.801 |
| Birikmiş Amortismanlar (-) | 01.01.2025 | Girişler | Transferler | Çıkışlar | 30.09.2025 |
| (5.096.724) | |||||
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri (-) | (4.964.703) | (132.021) | - | - | (364.256.664) |
| Binalar (-) Tesis, Makine ve Cihazlar (-) |
(337.869.201) (3.603.730.741) |
(26.387.463) (204.865.638) |
- - |
- - |
(3.808.596.379) |
| (67.249.504) | |||||
| Taşıtlar (-) Demirbaşlar (-) |
(67.940.425) (109.552.426) |
(6.700.672) (3.070.371) |
- - |
7.391.593 - |
(112.622.797) |
| Toplam | (4.124.057.496) | (241.156.165) | - | 7.391.593 | (4.357.822.068) |
| 30.09.2025 Maddi Duran Varlıklar |
(*) Şirket, 30.09.2025 dönemi itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkulleri maddi duran varlıklara sınıflamıştır.
Tesis makine ve cihazlar için maliyet yaklaşımı yöntemi kullanılarak Vera Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş.'ye 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla değerleme yaptırılmıştır. İlgili taşınmazlara ait tesis makine ve cihazlar için 2024_ÖZ_2145'nolu 03 Ocak 2025 tarihli değerleme raporu bulunmaktadır.
| Maddi Duran Varlıklar | 01.01.2024 | Girişler | Transferler | Çıkışlar | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 526.682.492 | - | - | - | 526.682.492 |
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri | 5.317.679 | - | - | - | 5.317.679 |
| Binalar | 1.264.778.048 | - | - | - | 1.264.778.048 |
| Tesis, Makine ve Cihazlar | 5.373.408.197 | 85.273.276 | 55.412.703 | - | 5.514.094.176 |
| Taşıtlar | 85.665.377 | 5.755.935 | - | - | 91.421.312 |
| Demirbaşlar | 122.169.964 | 2.364.642 | - | (209.858) | 124.324.748 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 1.136.891.638 | 307.980.831 | (55.412.703) | - | 1.389.459.766 |
| Toplam | 8.514.913.395 | 401.374.684 | - | (209.858) | 8.916.078.221 |
| Birikmiş Amortismanlar (-) | 01.01.2024 | Girişler | Transferler | Çıkışlar | 30.09.2024 |
| Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri (-) | (4.787.680) | (132.517) | - | - | (4.920.197) |
| Binalar (-) | (308.252.671) | (22.170.051) | - | - | (330.422.722) |
| Tesis, Makine ve Cihazlar (-) | (3.459.814.162) | (106.838.353) | - | - | (3.566.652.515) |
| Taşıtlar (-) | (55.219.109) | (10.191.355) | - | - | (65.410.464) |
| Demirbaşlar (-) Toplam |
(104.977.397) (3.933.051.019) |
(3.708.440) (143.040.716) |
- - |
209.858 209.858 |
(108.475.979) (4.075.881.877) |
| 30.09.2024 Maddi Duran Varlıklar (NET) |
4.581.862.376 | 4.840.196.344 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla gayrimenkuller üzerindeki toplam sigorta tutarı 1.503.657.941 TL, makinalar üzerindeki 5.012.348.810 TL, demirbaşlar üzerindeki 715.818.092 TL'dir.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla maddi duran varlıklar üzerinde ipotek bulunmamaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla gayrimenkuller üzerindeki toplam sigorta tutarı 374.742.805 TL, makinalar üzerindeki 2.068.261.347 TL, demirbaşlar üzerindeki 42.848.252 TL'dir.
30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla maddi duran varlıklar üzerinde ipotek bulunmamaktadır.
Arsalar, binalar, tesis makine ve cihazlar için maliyet yaklaşımı yöntemi kullanılarak Karşıyaka Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş. 'ye 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla değerleme yaptırılmıştır. İlgili taşınmazlara ait 31.12.2023 tarihi itibarıyla hazırlanmış arsa ve binalar için 2023-00002, 2023-00003, 2023-00004 ve makineler için 2023-00006 nolu 25.01.2024 tarihli değerleme raporları bulunmaktadır.
Amortisman giderlerinin dağılımı aşağıdaki gibidir:
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
|---|---|---|
| Amortisman Giderlerinin Dağılımı | 30.09.2025 | 30.09.2024 |
| Satılan Mamul Maliyeti (-) | (206.331.980) | (123.921.822) |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | (7.056.499) | (10.641.915) |
| Tasarım Merkezi (-) | (133.023) | (398.428) |
| Yeniden Değerleme Fonuna Giden | (27.634.663) | (8.078.551) |
| Toplam | (241.156.165) | (143.040.716) |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 01.01.2025 | Girişler | Çıkışlar | 30.09.2025 |
|---|---|---|---|---|
| Taşıtlar (*) | 16.637.083 | 581.346 | (12.559.522) | 4.658.907 |
| Birikmiş Amortismanlar (-) | (10.196.800) | (1.909.251) | 9.873.869 | (2.232.182) |
| 30.09.2025 Kullanım Hakkı Varlıkları (Net) | 6.440.283 | 2.426.725 |
(*) Taşıtlar ile ilgili iki yıllık faaliyet kiralaması TFRS 16 standardına göre muhasebeleştirilmiştir.
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 01.01.2024 | Girişler | Çıkışlar | 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Taşıtlar (*) | 20.158.159 | 1.353.621 | (8.281.872) | 13.229.908 |
| Birikmiş Amortismanlar (-) | (7.920.360) | (4.956.096) | 4.367.630 | (8.508.826) |
| 30.09.2024 Kullanım Hakkı Varlıkları (Net) | 12.237.799 | 4.721.082 |
(*) Taşıtlar ile ilgili iki yıllık faaliyet kiralaması TFRS 16 standardına göre muhasebeleştirilmiştir.
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
|---|---|---|
| Amortisman Giderlerinin Dağılımı | 30.09.2025 | 30.09.2024 |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | (1.909.251) | (4.956.096) |
| Toplam | (1.909.251) | (4.956.096) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 01.01.2025 | Girişler | Çıkışlar | 30.09.2025 |
|---|---|---|---|---|
| Haklar | 22.222.295 | 4.255.865 | - | 26.478.160 |
| Birikmiş Amortismanlar (-) | (21.528.614) | (645.036) | - | (22.173.650) |
| 30.09.2025 Maddi Olmayan Duran Varlıklar (Net) | 693.681 | 4.304.510 | ||
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 01.01.2024 | Girişler | Çıkışlar | 30.09.2024 |
| Haklar | 22.222.123 | - | - | 22.222.123 |
| Birikmiş Amortismanlar (-) | (21.373.370) | (122.231) | - | (21.495.601) |
| 30.09.2024 Maddi Olmayan Duran Varlıklar (Net) | 848.753 | 726.522 | ||
| Amortisman giderlerinin dağılımı aşağıdaki gibidir: | ||||
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |||
| Amortisman Giderlerinin Dağılımı | 30.09.2025 | 30.09.2024 | ||
| Genel Yönetim Giderleri (-) | (599.038) | (76.066) | ||
| Tasarım Merkezi (-) | (45.998) | (46.165) | ||
| Toplam | (645.036) | (122.231) | ||
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Banka Kredileri | 570.000.000 | 865.153.425 |
| Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar (TFRS 16) | 1.922.911 | 3.255.199 |
| Kredi Kartı Borçları | 117.056 | 42.308 |
| Toplam | 572.039.967 | 868.450.932 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar (TFRS 16) | 260.865 | 1.892.060 |
| Toplam | 260.865 | 1.892.060 |
| Döviz Cinsi | Vade | Faiz Aralığı | Orijinal Bakiye | Kısa Vadeli | Uzun Vadeli | Toplam |
|---|---|---|---|---|---|---|
| TL | 2025-2026 | %20,33-%44,48 | 572.300.832 | 572.039.967 | 260.865 | 572.300.832 |
| Toplam | 572.039.967 | 260.865 | 572.300.832 |
| Döviz Cinsi | Vade | Faiz Aralığı | Orijinal Bakiye | Kısa Vadeli | Uzun Vadeli | Toplam |
|---|---|---|---|---|---|---|
| TL | 2025 | %28,18-%41,31 | 870.342.992 | 868.450.932 | 1.892.060 | 870.342.992 |
| Toplam | 868.450.932 | 1.892.060 | 870.342.992 |
| Enflasyon | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Döviz Cinsi | 01.01.2025 | Dönem İçinde Kullanılan | Dönem İçinde Ödenen | Etkisi | 30.09.2025 |
| TL | 870.342.992 | 597.424.455 | (719.011.044) | (176.455.571) | 572.300.832 |
| Toplam | 870.342.992 | 597.424.455 | (719.011.044) | (176.455.571) | 572.300.832 |
| Enflasyon | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Döviz Cinsi | 01.01.2024 | Dönem İçinde Kullanılan | Dönem İçinde Ödenen | Etkisi | 31.12.2024 |
| TL | 998.780.005 | 871.034.306 | (692.467.822) | (307.003.497) | 870.342.992 |
| Toplam | 998.780.005 | 871.034.306 | (692.467.822) | (307.003.497) | 870.342.992 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla finansal borçların vadelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir:
| Finansal Borçlar | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| 1 yıl içinde ödenecekler | 572.039.967 | 868.450.932 |
| 1 - 2 yıl içinde ödenecekler | 260.865 | 1.892.060 |
| Toplam | 572.300.832 | 870.342.992 |
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Teminat Mektubu | 60.238.000 | 2.854.160 |
| Toplam | 60.238.000 | 2.854.160 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
5746 sayılı Ar-Ge Faaliyetlerinin Desteklenmesi Hakkında Kanuna göre münhasıran yeni teknoloji ve bilgi arayışına yönelik araştırma ve geliştirme faaliyetleri çerçevesinde, işletmelerin bünyesinde yer alan Ar-Ge ve Tasarım merkezlerinde yapılan harcamaların %100'ü 31 Aralık 2024 tarihine kadar kurum kazancının tespitinde Ar-Ge indirimi olarak dikkate alınmaktadır. 5746 sayılı kanun hükümleri çerçevesinde kazancın yetersiz olması nedeniyle ilgili hesap döneminde indirim konusu yapılamayan Ar-Ge indirimi tutarı, sonraki hesap dönemlerine devredilir. Devredilen tutarlar, takip eden yıllarda herhangi bir süre kısıtlaması olmadan 213 sayılı Vergi Usul Kanunu'na göre her yıl belirlenen yeniden değerleme oranında artırılarak dikkate alınır.
Ayrıca 5746 sayılı Kanuna göre Ar-Ge ve tasarım merkezinde çalışan personelle ilgili olarak gelir vergisi stopaj teşviki ve sigorta primi desteği sağlanmaktadır. Buna göre; Ar-Ge ve tasarım merkezlerinde çalışan tasarım ve destek personelinin; bu çalışmaları karşılığında elde ettikleri ücretlerinin doktoralı olanlar ile temel bilimler alanlarından birinde en az yüksek lisans derecesine sahip olanlar için yüzde doksan beşi (%95), yüksek lisanslı olanlar ile temel bilimler alanlarından birinde lisans derecesine sahip olanlar için yüzde doksanı (%90), diğerleri için yüzde sekseni (%80) gelir vergisinden müstesnadır. Ar-Ge ve tasarım merkezlerinde çalışan tasarım ve destek personelinin; bu çalışmaları karşılığında elde ettikleri ücretleri üzerinden hesaplanan sigorta primi işveren hissesinin yarısı, her bir çalışan için Maliye Bakanlığı bütçesine konulacak ödenekten karşılanır. Şirketimizce bahsedilen Ar-Ge ve tasarım merkezi teşviklerinden de yararlanılmaktadır.
Şirket, 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanununun 32/A maddesi çerçevesinde, Sanayi ve Teknoloji Bakanlığı tarafından teşvik belgesine bağlanan yatırımlardan elde edilen kazançlar için indirimli kurumlar vergisi desteği almaktadır. Bakanlar Kurulu tarafından belirlenen yatırıma katkı oranına göre hesaplanan yatırıma katkı tutarına ulaşılana kadar her yıl ödenecek kurumlar vergisi tutarı yine Bakanlar Kurulu tarafından belirlenen kurumlar vergisi indirim oranı uygulanarak indirimli ödenmek suretiyle bu teşvikten yararlanılmaktadır. Aynı karar kapsamında alınan yatırım teşvik belgeleri gereğince KDV ve gümrük vergisi teşvikinden de yararlanılmaktadır.
Maliye Bakanlığı ve Dış Ticaret Müsteşarlığı tarafından tespit edilen usul ve esaslar doğrultusunda yapılan ihracat işlemleri ile diğer döviz kazandırıcı faaliyetler damga vergisi ve harçlardan istisna edilmiştir. İhracata Yönelik Devlet Yardımları Kararı'na dayanılarak hazırlanan Para Kredi ve Koordinasyon Kurulu'nun 2017/4 sayılı Kararı'na istinaden yurtdışı fuar katılımlarının desteklenmesi amacıyla devlet yardımı ödenmektedir.
Türk Markalarının desteklenerek bilinç ve farkındalığının artırılmasını hedefleyen bir marka destek programı olan Turquality ile 2006/4 Sayılı "Türk Ürünlerinin Yurt dışında Markalaşması, Türk Malı İmajının Yerleştirilmesi ve TURQUALITY'nin Desteklenmesi Hakkında Tebliğ" çerçevesinde firmaların,
Patent, faydalı model, endüstriyel tasarım ve marka tesciline ilişkin harcamaları,
1/1/2022 tarihinden itibaren 5746 sayılı kanunun 3'üncü madde kapsamında yıllık beyanname üzerinden yararlanılan indirim tutarı 2.000.000 Türk lirası ve üzerinde olan kurumlar vergisi mükellefleri tarafından, bu tutarın yüzde üçü pasifte geçici bir hesaba aktarılır. Bu fıkra kapsamında aktarılması gereken tutar yükümlülüğü, yıllık bazda 100.000.000 Türk lirası ile sınırlıdır. Bu tutarın, geçici hesabın oluştuğu yılın sonuna kadar Türkiye'de yerleşik girişimcilere yatırım yapmak üzere kurulmuş girişim sermayesi yatırım fonu paylarının satın alınması veya girişim sermayesi yatırım ortaklıkları ya da 4691 sayılı Kanun kapsamındaki kuluçka merkezlerinde faaliyette bulunan girişimcilere sermaye olarak konulması şarttır. Şirket'in bu kapsamda girişim sermayesi yatırım fonu bulunmaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Dava Karşılıkları | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Dönem Başı Karşılık Tutarı | (1.686.014) | (2.849.869) |
| Dönem İçi Giriş | - | (74.232) |
| Dönem İçi Çıkış (-) | - | 362.099 |
| Enflasyon Etkisi | 341.827 | 875.988 |
| Dönem Sonu Bakiye | (1.344.187) | (1.686.014) |
| Garanti Karşılıkları | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
| Dönem Başı Karşılık Tutarı | (10.054.792) | (10.907.172) |
| Dönem İçi Giriş | - | (2.500.250) |
| Enflasyon Etkisi | 2.038.533 | 3.352.630 |
| Dönem Sonu Bakiye | (8.016.259) | (10.054.792) |
Şirket aleyhine açılmış devam etmekte olan dava ve icra takibi toplam tutarı 1.344.187 TL olup, tamamına karşılık ayrılmıştır. Şirket aleyhine açılmış devam etmekte olan dava sayısı 17'dir.
(31 Aralık 2024- Şirket aleyhine açılmış devam etmekte olan dava ve icra takibi toplam tutarı 1.686.014 TL olup, tamamına karşılık ayrılmıştır.)
Şirket tarafından şüpheli alacaklar için açılmış olan 10.685.906 TL'lik dava takibi bulunmaktadır. Şirket lehinde açılmış devam etmekte olan dava sayısı 17'dir.
(31 Aralık 2024- 13.042.342 TL)
Şirket'in 30 Eylül 2025 itibarıyla alınan teminat mektubu 17.610.828 TL' dir. (31 Aralık 2024 – Yoktur.)
Şirket'in verilen teminat / rehin / ipotek ("TRİ") pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:
| Şirket Tarafından Verilen TRİ'ler | TL Karşılıkları | USD | EURO | TL |
|---|---|---|---|---|
| A.Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
153.803.417 | 1.100.000 | 294.400 | 93.685.455 |
| B.Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen Ort. Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| C.Olağan Ticari Faaliyetlerin Yürütülmesi Amacıyla Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam.Tutarı |
Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| D.Diğer Verilen TRİ'lerin Toplam Tutarı | Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| -i. Ana Ortak Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| -ii. B ve C Maddeleri Kapsamına Girmeyen Diğer Şirket Şirketleri Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| -iii. C Maddesi Kapsamına Girmeyen 3. Kişiler Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| Toplam | 153.803.417 | 1.100.000 | 294.400 | 93.685.455 |
Şirket'in vermiş olduğu diğer TRİ'lerin Şirket'in özkaynaklarına oranı 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla %0'dır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Şirket Tarafından Verilen TRİ'ler | TL Karşılıkları | USD | EURO | TL |
|---|---|---|---|---|
| A.Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİ'lerin | 172.733.449 | 1.100.000 | 951.400 | 80.050.734 |
| Toplam Tutarı | ||||
| B.Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen Ort. | ||||
| Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| C.Olağan Ticari Faaliyetlerin Yürütülmesi Amacıyla | ||||
| Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş | Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| Olduğu TRİ'lerin Toplam.Tutarı | ||||
| D.Diğer Verilen TRİ'lerin Toplam Tutarı | Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| -i. Ana Ortak Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam | Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| Tutarı | ||||
| -ii. B ve C Maddeleri Kapsamına Girmeyen Diğer Şirket | Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| Şirketleri Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | ||||
| -iii. C Maddesi Kapsamına Girmeyen 3. Kişiler Lehine | Yoktur | Yoktur | Yoktur | Yoktur |
| Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | ||||
| Toplam | 172.733.449 | 1.100.000 | 951.400 | 80.050.734 |
Şirket'in vermiş olduğu diğer TRİ'lerin Şirket'in özkaynaklarına oranı 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla %0'dır.
Yoktur. (31 Aralık 2024 – Yoktur.)
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Personele Borçlar | 71.863.684 | 38.400.940 |
| Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri | 41.850.784 | 23.109.866 |
| Toplam | 113.714.468 | 61.510.806 |
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| İzin karşılığı | 35.504.324 | 12.724.471 |
| Toplam | 35.504.324 | 12.724.471 |
Türkiye'de mevcut kanunlar ve toplu iş sözleşmeleri hükümlerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya işten çıkarılma durumunda ödenmektedir. Ayrıca, Sosyal Sigortalar Kanunu'na göre 15 yıl fiili hizmet süresi ile 3.600 gün primi bulunanlar kendi istekleri ile işten ayrıldıklarında dahi kıdem tazminatını hak ederler.
Aşağıda belirtilen yasal yükümlülükler haricinde, Şirket'in herhangi bir emeklilik taahhüdü anlaşması bulunmamaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Türk kanunlarına göre Şirket en az bir yıllık hizmeti tamamlayarak emekliye ayrılan (kadınlar için 58 erkekler için 60), ilişkisi kesilen, askerlik hizmetleri için çağrılan veya vefat eden her çalışanına kıdem tazminatı ödemek mecburiyetinde olması esas olmakla birlikte çalışanların işe başlama durumuna göre yukarıda belirtilen yaşlardan önce de emekliye ayrılması mümkün bulunmaktadır. 23 Mayıs 2002'deki mevzuat değişikliğinden sonra emeklilikten önceki hizmet süresine ilişkin bazı geçiş süreci maddeleri çıkartılmıştır. Ödenecek tazminat her hizmet yılı için bir aylık maaş tutarı kadardır (sendikalı işçilere her hizmet yılı için 35 günlük ücreti tutarında kıdem tazminatı ödenir) ve bu tutar bilanço tarihi itibarıyla geçerli olan kıdem tazminatı tavanı ile sınırlandırılmıştır. Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmekte olup, Şirket'in bilanço tarihi itibarıyla kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında 1 Temmuz 2025 tarihinden itibaren geçerli olan 53.919,68 TL tavan tutarı dikkate alınmıştır. (31 Aralık 2024; 1 Ocak 2025 tarihinden itibaren geçerli olan 46.655,43 TL tavanına tabidir.)
Kıdem tazminatı yükümlülüğü zorunluluk olmadığından dolayı herhangi bir fonlamaya tabi değildir.
Kıdem tazminatı yükümlülüğü, Şirket'in çalışanların emekli olmasından doğan gelecekteki olası yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminine göre hesaplanır. Yeniden düzenlenmiş TMS 19 "Çalışanlara Sağlanan Faydalar", Şirket'in yükümlülüklerini tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak hesaplanmasını öngörür. Buna uygun olarak, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir.
Esas varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülüğün enflasyona paralel olarak artmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel faiz oranını ifade eder. Sonuçta, ekli finansal tablolarda yükümlülükler, çalışanların emekliliğinden kaynaklanan geleceğe ait olası yükümlülüğün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır.
30 Eylül 2025 hesap dönemine ilişkin bilanço tarihindeki karşılıklar yıllık %23,33 enflasyon oranı ve %28,50 faiz oranı varsayımına göre, yıllık %4,19 reel iskonto oranı ile hesaplanmıştır (31 Aralık 2024 – %0,50). İsteğe bağlı işten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, Şirket'e kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının hesaplanması ve emeklilik olasılığının tahmini için kullanılacak devir hızı oranı %97,87 olarak hesaplanmıştır. (31 Aralık 2024 - %98,36)
İskonto oranının %1 (düşük) / yüksek alınması durumunda, kıdem tazminatı yükümlülüğü sırasıyla 26.901.419 TL daha (fazla), (21.653.783) TL az olacaktır.
Diğer varsayımlar aynı bırakılarak, işten kendi isteği ile ayrılması olasılığı %1 daha düşük / (yüksek) alınması durumunda, kıdem tazminatı yükümlülüğü sırasıyla (6.825.787) TL az, 7.442.503 TL daha(fazla) olacaktır.
Yıl içindeki kıdem tazminatı yükümlülüğünün hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak Açılış | 137.764.094 | 264.519.219 |
| Faiz Maliyeti | 21.954.646 | 16.332.328 |
| Aktüeryal Kayıp / (Kazanç) | (3.472.768) | (63.736.689) |
| Hizmet Maliyeti | 24.275.220 | 30.944.536 |
| Ödenen Kıdem Tazminatı (-) | (7.121.651) | (28.987.780) |
| Enflasyon Etkisi | (27.930.646) | (81.307.520) |
| Dönem Sonu | 145.468.895 | 137.764.094 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Jantsa Jant San. ve Tic. A.Ş. bilanço tarihi itibarıyla kayıtlı sermaye sistemine tabi olup kayıtlı sermaye tavanı 900.000.000 TL olarak belirtilmiştir.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Şirket'in sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Ortak Unvanı /Adı Soyadı | Pay Oranı | Tutar | Pay Oranı | Tutar | |
| Şefik Çerçioğlu | %77,22 | 540.554.563 | %77,22 | 540.554.563 | |
| Ercan Çerçioğlu | %1,84 | 12.898.480 | %1,84 | 12.898.480 | |
| Diğer | %20,94 | 146.546.957 | %20,94 | 146.546.957 | |
| Sermaye | %100 | 700.000.000 | %100 | 700.000.000 | |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 980.570.668 | 980.570.668 | |||
| Düzeltilmiş Sermaye | 1.680.570.668 | 1.680.570.668 |
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Geri Alınmış Paylar | (9.129.749) | - |
| Toplam | (9.129.749) | - |
04 Mart 2025 tarihli Yönetim kurulu kararı uyarınca, 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu ("TTK") 379'uncu, 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu'nun ("SPK" veya "Kanun") 22'nci, 48'inci, 101'inci ve 108'inci maddeleri, Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 03.01.2014 tarih ve 28871 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan II-22.1 sayılı "Geri Alınan Paylar Tebliği" ("Tebliğ") ve SPK'nın muhtelif tarihlerde yayınlamış olduğu duyuru ve ilke kararlarına dayanılarak,
Şirket'in bina, arazi ve tesis makine ve cihazları Vera Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş. tarafından değerlemeye tabi tutulmuş ve söz konusu varlıkların rayiç değerleri ile ilgili değerleme raporları düzenlenmiştir. Maliyet bedelleri ile yeniden değerlenmiş rayiç değeri arasındaki farktan ertelenmiş vergi etkisinin düşülmesiyle bulunan değer artış fonları özkaynaklar içinde muhasebeleştirilmiştir. Değer artış fonlarına ilişkin detaylı tablo yıllar itibarıyla aşağıdaki gibidir:
| 01.01.2025 | Girişler | Çıkışlar | 30.09.2025 | |
|---|---|---|---|---|
| Maddi Duran Varlık Değer Artış Fonu | 585.178.795 | - | (20.725.997) | 564.452.798 |
| Toplam | 585.178.795 | - | (20.725.997) | 564.452.798 |
| 01.01.2024 | Girişler | Çıkışlar | 31.12.2024 | |
| Maddi Duran Varlık Değer Artış Fonu | 417.252.957 | - | 167.925.838 | 585.178.795 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
TMS-19 "Çalışanlara Sağlanan Faydalar" standardındaki değişiklikle birlikte kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında dikkate alınan aktüeryal kayıp kazançların kar veya zarar tablosunda muhasebeleştirilmesine izin vermemektedir. Aktüeryal varsayımların değişmesi sonucu oluşan kayıp ve kazançlar özkaynak içerisinde "Değer Artış Fonu" hesabında muhasebeleştirilmektedir. Kıdem tazminatı karşılığı aktüeryal kayıp/kazanç fonu kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak niteliktedir.
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/(Kayıpları) | (73.553.180) | (76.157.756) |
| Toplam | (73.553.180) | (76.157.756) |
| 01.01.2025 | Girişler | Çıkışlar | 30.09.2025 | |
|---|---|---|---|---|
| Maddi Duran Varlık Değer Artış Fonu ve Tanımlanmış | ||||
| Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazanç/Kayıpları | (1.113.456) | (571.704) | - | (1.685.160) |
| Toplam | (1.113.456) | (571.704) | - | (1.685.160) |
| 01.01.2024 | Girişler | Çıkışlar | 31.12.2024 | |
| Maddi Duran Varlık Değer Artış Fonu ve Tanımlanmış | ||||
| Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazanç/Kayıpları | 6.397.341 | - | (7.510.797) | (1.113.456) |
| Toplam | 6.397.341 | - | (7.510.797) | (1.113.456) |
Kanuni defterlerdeki birikmiş karlar, aşağıda belirtilen kanuni yedeklerle ilgili hüküm haricinde dağıtılabilirler.
Türk Ticaret Kanunu'na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılır. Türk Ticaret Kanunu'na göre birinci tertip yasal yedekler, şirketin ödenmiş sermayesinin %20'sine ulaşıncaya kadar, kanuni net karın %5'i olarak ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler ise dağıtılan karın ödenmiş sermayenin %5'ini aşan kısmının %10'u oranında ayrılır. Holding şirketleri bu uygulamaya tabi değildir.
Halka açık şirketler temettü dağıtımlarını SPK tarafından yayımlanan standartlar ve tebliğlerin öngördüğü esaslar çerçevesinde yaparlar.
Türk Ticaret Kanunu kapsamında ayrılan "Yasal Yedekler" yasal yedek statüsünde olan "Hisse Senedi İhraç Primleri" ve kar dağıtımı dışındaki belli amaçlar için ayrılmış yasal yedekler kayıtlardaki tutarları ile gösterilmiştir. Bu kapsamda TFRS esasları çerçevesinde yapılan değerlemelerde ortaya çıkan ve rapor tarihi itibarıyla kar dağıtımına veya sermaye artırımına konu edilmeyen enflasyon düzeltmelerinden kaynaklanan farklılıkları geçmiş yıllar karları / zararlarıyla ilişkilendirilmiştir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Yasal Yedekler | 469.431.158 | 458.853.753 |
| Geri Alınan Paylara İlişkin Yedekler | 9.129.749 | - |
| Toplam | 478.560.907 | 458.853.753 |
| 20.5) Diğer Sermaye Yedekleri | ||
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
| Özel Fonlar | 1.889.751 | 1.290.312 |
| Toplam | 1.889.751 | 1.290.312 |
| 20.6) Geçmiş Yıllar Karı | ||
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
| Olağanüstü Yedekler | 3.545.436.112 | 3.377.572.062 |
| Geçmiş Yıllar Karları | 202.520.901 | 287.903.059 |
| Toplam | 3.747.957.013 | 3.665.475.121 |
| 20.7) Dönem Karı | ||
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
| Net Dönem Karı (Zararı) | (36.228.144) | 126.192.157 |
| Toplam | (36.228.144) | 126.192.157 |
30 Aralık 2014 tarihli ve 28513 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanarak yürürlüğe giren 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu'nda ("Kanun") yer alan düzenlemelere uyum kapsamında hazırlanan II-19.1 sayılı "Kâr Payı Tebliği" 23 Ocak 2015 tarihli ve 28891 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanmış olup, yürürlüğe girmiştir.
Ortaklıklar, karlarını genel kurulları tarafından belirlenecek kar dağıtım politikaları çerçevesinde ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak genel kurul kararıyla dağıtır. Söz konusu tebliğ kapsamında, asgari bir dağıtım oranı tespit edilmemiştir. Şirketler esas sözleşmelerinde veya kar dağıtım politikalarında belirlenen şekilde kar payı öderler. Ayrıca, kar payları eşit veya farklı tutarlı taksitler halinde ödenebilecektir ve finansal tablolarda yer alan kâr üzerinden nakden kar payı avansı dağıtılabilecektir.
Şirket'in 15 Nisan 2025 olağan genel kurulunda aldığı karara istinaden 02 Mayıs 2025 tarihinde 23.403.672 TL (Enflasyon etkisi hariç 21.475.000 TL) tutarında kar payı dağıtılmıştır. (30.09.2024- Şirket'in 28 Mart 2024 olağan genel kurulunda aldığı karara istinaden 09 Mayıs 2024 tarihinde (388.877.681) TL (enflasyon düzeltme etkisi hariç 247.086.000 TL) tutarında kar payı dağıtılmıştır.)
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Dağıtımın şirketlerin genel kurullarında alacakları karara bağlı olarak nakit yada temettünün sermayeye eklenmesi suretiyle ihraç edilecek payların bedelsiz olarak ortaklara dağıtılmasına ya da belli oranda nakit, belli oranda bedelsiz pay dağıtılması suretiyle gerçekleştirilebilmesine imkan verilmiştir.
TTK'ya göre ayrılması gereken yedek akçeler ile esas sözleşmede veya kar dağıtım politikasında pay sahipleri için belirlenen kar payı ayrılmadıkça; başka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kar aktarılmasına ve intifa senedi sahiplerine, yönetim kurulu üyelerine, ortaklık çalışanlarına ve pay sahibi dışındaki kişilere kardan pay dağıtılmasına karar verilemeyeceği gibi, pay sahipleri için belirlenen kar payı nakden ödenmedikçe bu kişilere kardan pay dağıtılamaz.
TTK hükümlerine göre; Şirket'in genel masrafları ile muhtelif amortisman bedelleri, yasal vergi ve masraflar gibi Şirket tarafından ödenmesi ve ayrılması zorunlu olan miktar ile Şirket'in bir önceki hesap döneminde uğradığı zarar, hesap dönemi sonunda tespit edilen gelirlerden indirildikten sonra kalan miktar safi karı teşkil eder ve aşağıdaki gibi dağıtılır:
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.07.2025 | 01.07.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
| Yurtiçi Satışlar | 1.018.492.936 | 1.580.464.047 | 314.006.554 | 411.754.731 |
| Yurtdışı Satışlar | 3.107.933.699 | 3.761.835.882 | 1.276.588.595 | 1.282.533.828 |
| Diğer Gelirler | 12.002.820 | 12.437.924 | 7.347.273 | 3.453.098 |
| Satıştan İadeler (-) | (11.136.976) | (1.387.080) | 239.481 | (882.010) |
| Satış Iskontoları (-) | (10.152.356) | (13.201.952) | (635.153) | (710.662) |
| Diğer İndirimler (-) | (1.749.624) | (3.807.855) | (349.652) | (1.558.473) |
| Net Satışlar | 4.115.390.499 | 5.336.340.966 | 1.597.197.098 | 1.694.590.512 |
| Satışların Maliyeti | (3.522.305.193) | (4.233.986.821) | (1.390.862.874) | (1.377.661.074) |
|---|---|---|---|---|
| Brüt Esas Faaliyet Karı/ (Zararı) | 593.085.306 | 1.102.354.145 | 206.334.224 | 316.929.438 |
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.07.2025 | 01.07.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| Satışların Maliyeti (-) | 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 |
| İlk Madde Malzeme Giderleri (-) | (2.058.257.608) | (2.650.636.321) | (680.082.906) | (647.385.416) |
| Genel Üretim Gideri (-) | (761.089.794) | (1.174.573.016) | (308.138.185) | (436.266.622) |
| Personel Ücret ve Giderleri (-) | (710.157.571) | (469.897.562) | (358.467.238) | (135.455.673) |
| Kıdem Tazminatı ve İzin Ücret Karşılık Giderleri (-) | (74.212.986) | (64.177.887) | (32.996.127) | (21.562.272) |
| Amortisman ve İtfa Giderleri (-) | (206.331.980) | (123.921.822) | (77.669.798) | (42.641.385) |
| Yarı Mamul Stoklarındaki Değişim | 88.318.717 | 73.751.340 | 10.351.870 | (39.877.879) |
| Mamul Stoklarındaki Değişim | 199.426.029 | 175.468.447 | 56.139.510 | (54.471.827) |
| Satılan Mamul Maliyeti (-) | (3.522.305.193) | (4.233.986.821) | (1.390.862.874) | (1.377.661.074) |
Yurtiçi ve yurtdışı satışın yapıldığı müşterinin konumu esas alınarak coğrafi gruplanmış satış gelirleri aşağıdaki gibidir:
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.07.2025 | 01.07.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| Satışlar | 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 |
| Türkiye | 1.018.492.936 | 1.580.464.047 | 314.006.554 | 411.754.731 |
| Avrupa | 2.183.582.666 | 2.477.706.905 | 956.472.454 | 839.594.052 |
| Amerika | 541.843.103 | 697.339.904 | 198.146.548 | 261.064.249 |
| Kanada | 59.034.490 | 76.733.389 | 24.275.845 | 23.062.848 |
| Diğer | 323.473.440 | 510.055.684 | 97.693.748 | 158.812.679 |
| Toplam | 4.126.426.635 | 5.342.299.929 | 1.590.595.149 | 1.694.288.559 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.07.2025 | 01.07.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | (208.764.524) | (203.337.447) | (54.059.981) | (53.209.707) |
| Pazarlama Giderleri (-) | (320.470.395) | (330.824.566) | (117.860.154) | (119.128.288) |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) | (32.542.768) | (25.792.557) | (16.342.107) | (7.153.522) |
| Toplam | (561.777.687) | (559.954.570) | (188.262.242) | (179.491.517) |
| 01.01.2025 30.09.2025 |
01.01.2024 30.09.2024 |
01.07.2025 30.09.2025 |
01.07.2024 30.09.2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Alıcı Satıcı Kambiyo Karları | 206.822.070 | 355.947.227 | 24.597.245 | 142.893.491 |
| Reeskont Gelirleri | 52.010.727 | 70.606.941 | (4.676.227) | (15.001.677) |
| Dava Gider Karşılıkları İptalleri | - | 353.620 | - | (31.543) |
| Şüpheli Alacak Karşılığı İptalleri | - | 8.395.647 | - | (748.891) |
| Teşvik Gelirleri | 40.892.751 | 62.155.259 | 22.451.076 | 13.189.764 |
| Kıdem ve İzin Karşılık İptalleri | 1.369.731 | 2.944.660 | 532.020 | 610.829 |
| Hizmet Gelirleri | - | 10.457.514 | - | 1.907.768 |
| Diğer | 19.861.331 | 30.333.571 | 6.214.325 | 8.679.632 |
| Toplam | 320.956.610 | 541.194.439 | 49.118.439 | 151.499.373 |
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.07.2025 | 01.07.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
| Alıcı Satıcı Kambiyo Zararları (-) | (81.532.079) | (290.537.415) | (30.367.707) | (111.106.329) |
| Reeskont Giderleri (-) | (57.240.238) | (63.888.718) | 11.361.966 | 8.088.028 |
| Şüpheli Alacak Karşılık Giderleri (-) | - | (2.862.381) | 1.302.936 | 512.857 |
| Stok Değer Düşüklüğü Karşılıkları (-) | - | (2.437.559) | 1.720.803 | |
| Toplam | (138.772.317) | (359.726.073) | (17.702.805) | (100.784.641) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.07.2025 | 01.07.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
| Vadeli Mevduat Faiz Gelirleri | 96.618.931 | 69.045.144 | 11.605.044 | 29.651.959 |
| Menkul Kıymet Değerlemesi | 18.016.135 | 244.920 | (8.583.056) | (12.700) |
| Maddi Duran Varlık Satış Karları | - | 13.329 | - | (1.189) |
| Toplam | 114.635.066 | 69.303.393 | 3.021.988 | 29.638.070 |
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.07.2025 | 01.07.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
| Menkul Kıymet Değerlemesi | - | (108.560) | 7.310.201 | 9.684 |
| Maddi Duran Varlık Satış Zararları | (516.747) | - | (323.473) | - |
| Toplam | (516.747) | (108.560) | 6.986.728 | 9.684 |
| 01.01.2025 30.09.2025 |
01.01.2024 30.09.2024 |
01.07.2025 30.09.2025 |
01.07.2024 30.09.2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Özkaynak Yöntemi ile Değerlenen Yatırımların | ||||
| Zararlarındaki Paylar | (137.383.834) | (57.273.769) | (50.009.205) | (10.203.546) |
| Toplam | (137.383.834) | (57.273.769) | (50.009.205) | (10.203.546) |
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| Bankalar Kambiyo Karları | 30.936.607 | 44.404.378 | 30.837.054 | 12.702.657 |
| Toplam | 30.936.607 | 44.404.378 | 30.837.054 | 12.702.657 |
| b) Finansman Giderleri (-) | ||||
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.07.2025 | 01.07.2024 | |
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
| Bankalar Kambiyo Zararları (-) | (3.119.584) | (11.174.032) | (1.342.370) | (4.305.858) |
| Kredi Faiz Giderleri (-) | (131.409.886) | (142.344.149) | (37.296.289) | (55.346.343) |
| Banka Masrafları (-) | (1.472.125) | (1.816.543) | (271.664) | (540.330) |
| Kiralamalara Ait Faiz Giderleri (TFRS 16) (-) | (304.364) | (715.352) | 22.839 | (158.884) |
| Toplam | (136.305.959) | (156.050.076) | (38.887.484) | (60.351.415) |
01.01.2025
01.01.2024
01.07.2025
01.07.2024
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30.09.2025 | |
|---|---|
| Finansal Durum Tablosu Kalemleri | (1.777.755) |
| Stoklar | 27.951.090 |
| Peşin Ödenmiş Giderler-Uzun Vadeli | 59.554.824 |
| Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar | 57.708.821 |
| Maddi Duran Varlıklar | 1.158.955.412 |
| Ertelenmiş Vergi Varlığı/Yükümlülüğü | (136.961.076) |
| Ödenmiş Sermaye | (340.723.209) |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya | |
| Giderler | 15.440.419 |
| -Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları / Kayıpları | 15.440.419 |
| Kardan Ayrılmış Kısıtlanmış Yedekler | (94.850.875) |
| Diğer Yedekler | (335.041) |
| Geri Alınmış Paylar (-) | 950.016 |
| Geçmiş Yıllar Kar / Zararları | (764.908.555) |
| Kar veya Zarar Tablosu Kalemleri | (43.199.435) |
| Hasılat | (358.381.123) |
| Satışların Maliyeti | 282.302.658 |
| Genel Yönetim Giderleri | 16.793.004 |
| Pazarlama Giderleri | 27.726.565 |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri | 2.438.925 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | (23.301.371) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler | 7.100.069 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | (8.413.880) |
| Finansman Gelirleri | (2.694.057) |
| Finansman Giderleri | 11.869.950 |
| Dönem Vergi Gideri | 1.359.825 |
| Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları) (+/-) | (60.417.609) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TMS/TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri muhasebeleştirmektedir. Farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas tutarları ile TMS/TFRS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmaktadır.
Bilanço'daki ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Dönem Başı Ertelenmiş Vergi Varlığı/(Yükümlülüğü) | (675.541.797) | (454.819.709) |
| Dönem Gelir Tablosu Ertelenmiş Vergi Değişimi (+/-) | (45.052.330) | (148.812.636) |
| Dönem Kapsamlı Gelir Tablosu Ertelenmiş Vergi Değişimi (+/-) | 6.040.474 | (71.909.452) |
| Dönem Sonu Ertelenmiş Vergi Varlığı/(Yükümlülüğü) | (714.553.653) | (675.541.797) |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ertelenen vergiye konu olan geçici farklar ve etkin vergi oranları kullanılarak hesaplanan ertelenmiş vergi yükümlülüğünün dağılımı aşağıda özetlenmiştir:
| Vergilendirilebilir Geçici Farklar |
Ertelenmiş Vergi Varlığı/(Yükümlülüğü) |
|||
|---|---|---|---|---|
| Ertelenmiş Vergiye Baz Teşkil Eden Zamanlama | ||||
| Farklılıkları | 30.09.2025 | 31.12.2024 | 30.09.2025 | 31.12.2024 |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 380.361 | 14.341.636 | (95.090) | (3.585.409) |
| Finansal Yatırımlar | - | 354.124 | - | (88.531) |
| Ticari Alacaklar | (40.278.294) | (46.420.007) | 10.092.988 | 11.634.370 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Dönen Varlıklar | (137.358) | (14.545.489) | 34.340 | 3.636.372 |
| Stoklar | 155.628.746 | 119.272.140 | (38.933.514) | (29.851.058) |
| Maddi Duran Varlıklar ve Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 3.119.847.874 | 2.967.762.342 | (762.239.347) | (719.711.101) |
| Finansal Borçlar | 9.841.060 | 9.258.401 | (2.460.266) | (2.314.601) |
| Ticari Borçlar | 26.698.647 | 31.539.816 | (6.657.410) | (7.863.315) |
| Borç Karşılıkları | (9.360.446) | (11.740.806) | 2.340.112 | 2.935.202 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar | (181.524.940) | (151.180.590) | 45.178.831 | 37.541.272 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 91.973.162 | 34.021.371 | (22.998.323) | (8.511.655) |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) |
(244.736.114) | (162.546.628) | 61.184.026 | 40.636.657 |
| Toplam | 2.928.332.698 | 2.790.116.310 | (714.553.653) | (675.541.797) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket Türkiye'de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Türk Vergi Kanunu ana şirket ve iştiraklerinin bir vergi beyannamesi doldurmasına izin vermemektedir. Dolayısıyla ekteki finansal tablolarda yansıtılan vergi karşılıkları edilen şirketleri ayrı tüzel kişilik bazında dikkate alarak hesaplanmıştır.
Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiş yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım indirimleri ve Ar-Ge merkezi indirimi) düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır.
Türkiye'de kurumlar vergisi oranı %25'tir. Kurumlar vergisi, ilgili olduğu yılsonunu takip eden dördüncü ayın son günü akşamına kadar beyan edilip, tek taksitte ödenmektedir. Vergi mevzuatı uyarınca üçer aylık dönemler itibarıyla oluşan kazançlar üzerinden ilgili yıl için geçerli Kurumlar Vergisi oranında geçici vergi, takvim yılının üçer aylık ilk üç hesap dönemi için hesaplanarak ödenmekte ve bu şekilde ödenen tutarlar yıllık kazanç üzerinden hesaplanan vergiden mahsup edilmektedir.
Zararlar, gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, maksimum 5 yıl taşınabilir. Ancak oluşan zararlar geriye dönük olarak, önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez.
Türkiye'de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır. Vergi Dairesi tarafından beyan ve muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilir.
Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye'deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı yapılması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 23 Temmuz 2006 tarihinden itibaren tüm şirketlerde %15 olarak uygulanmakta iken, 22.12.2021 tarihinden itibaren %10 olarak uygulanmaktadır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir.
Yıl içinde vergi hesabı zarar ile sonuçlanan şirketin bunu izleyen yıl ya da bir sonraki yılın vergi yükümlülüğünden mahsup etmesine 5 yıl boyunca izin verilir. Eğer 5 yıl içinde bu zarar mahsup edilmez ise, bu hak kullanılamaz hale gelir.
Kurumlar vergisine ek olarak şirket, maaş, kar payı, faiz, temettü, müteahhit ve komisyon ödemeleri gibi belirli ödemeler için belirlenen oranlarda stopaj uygular. Temettü ödemeleri 21.12.2024 tarihinden itibaren %15 oranında temettü dağıtım vergisine tabidir.
24 Nisan 2003 tarihinden önce alınmış yatırım teşvik belgelerine istinaden yararlanılan yatırım indirim tutarı üzerinden %19,8 vergi tevkifatı yapılması gerekmektedir. Yararlanılan teşvik belgesiz yatırım harcamalarından vergi tevkifatı yapılmamaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Yatırım indirimi uygulaması 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlükten kaldırılmıştır. Ancak, şirketlerin vergilendirilebilir kazançlarının yetersiz olması sebebiyle, 31 Aralık 2005 tarihi itibarıyla yararlanamadığı yatırım indirimi tutarları ile 1 Ocak 2006 öncesi başlayan ve iktisadi ve teknik bütünlük arz eden yatırımlara ait yatırım indirimi tutarları sonraki yıllarda elde edilecek vergilendirilebilir kazançlardan düşülmek üzere sonraki yıllara taşınabilir.
1 Ağustos 2010 tarihli Resmi Gazetede yayımlanan 6009 sayılı Kanun ile yapılan düzenleme gereğince hak kazanılan yatırım indirimi tutarları yıl sınırlaması olmaksızın kullanılabilecektir. Ayrıca indirim sonrası kazanç üzerinden yürürlükteki vergi oranına göre %20 kurumlar vergisi hesaplanacaktır. 6009 sayılı Kanunla yapılan düzenleme 2010 yılı kazançlarına uygulanmak üzere 1 Ağustos 2010 tarihinde yürürlüğe girmiştir
Vergi karşılıkları ile vergi karşılıklarının mutabakatı aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 30.09.2024 | |
|---|---|---|
| Cari dönem kurumlar vergisi karşılığı | (15.615.250) | (11.441.644) |
| Ertelenmiş vergi geliri/(gideri) | (45.052.330) | (74.551.599) |
| Gelir Tablosuna Yansıtılan Vergi | (60.667.580) | (85.993.243) |
Bilançolarda ödenecek vergi tutarları peşin ödenen vergiler ile netleştirilerek aşağıdaki gibi gösterilmiştir:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Kurumlar vergisi karşılığı | (14.255.425) | (13.333.052) |
| Peşin ödenmiş vergi ve fonlar (-) | 8.851.054 | 17.097.971 |
| İade Alınacak (Ödenecek) Kurumlar Vergisi (*) | (5.404.371) | 3.764.919 |
(*) Ödenecek tutar kısa vadeli diğer yükümlülükler içinde muhasebeleştirilmiştir.
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Sürdürülen Faaliyetlerden Vergi Öncesi Kar/Zararı | 24.439.436 | 288.337.844 |
| Vergi Etkileri | - | |
| Sürdürülen Faal. Karı Üzerinden Hesaplanan Vergi | (69.460.971) | (60.522.094) |
| Kanunen Kabul Edilmeyen Giderlerin Etkisi | (5.183.705) | (3.054.454) |
| İndirimlerin Etkisi | 50.551.538 | 46.354.850 |
| Bağış ve Yardımlar | 769.549 | 108.183 |
| Tasarım merkezi | 9.068.164 | 5.497.535 |
| Yasal Kayıtların Enflasyona Göre Endekslenmesinden Kaynaklanan Vergi Etkisi | (1.359.825) | (1.717.072) |
| TFRS Karı-Yasal Kayıtlardaki Ticari Kar Fark Etkisi | (45.052.330) | (148.812.636) |
| Gelir Tablosundaki Vergi Karşılığı | (60.667.580) | (162.145.688) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket'in genel masrafları ile muhtelif amortisman bedelleri, yasal vergi ve masraflar gibi Şirket tarafından ödenmesi ve ayrılması zorunlu olan miktar ile Şirket'in bir önceki hesap döneminde uğradığı zarar, hesap dönemi sonunda tespit edilen gelirlerden indirildikten sonra kalan miktar safi karı teşkil eder ve aşağıdaki gibi dağıtılır:
Hisse başına kar hesaplamaları, bu rapor kapsamında verilen gelir tablosundaki net dönem karının çıkarılmış bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile yapılmıştır.
| Hisse Başına Kazanç | 01.01.2025 30.09.2025 |
01.01.2024 30.09.2024 |
01.07.2025 30.09.2025 |
01.07.2024 30.09.2024 |
|---|---|---|---|---|
| Dönem boyunca mevcut olan hisselerin ortalama sayısı (tam | ||||
| değeri) Ana Şirket hissedarlarına ait net dönem karı / zararı |
700.000.000 (36.228.144) |
700.000.000 89.407.582 |
700.000.000 21.167.552 |
700.000.000 14.009.406 |
| Hisse başına kazanç (Nominal değeri 1 TL olan 1 adet hisse başına kazanç) |
(0,0518) | 0,1277 | 0,0302 | 0,0200 |
| Ana Şirket hissedarlarına ait toplam kapsamlı gelir / gider | (54.921.269) | 134.987.235 | 17.146.562 | 17.307.438 |
| Toplam kapsamlı gelirden elde edilen hisse başına kazanç (Nominal değeri 1 TL olan hisse başına kazanç) |
(0,0785) | 0,1928 | 0,0245 | 0,0247 |
Şirket sermaye yönetiminde bir yandan faaliyetlerin sürekliliğini sağlamaya çalışırken diğer yandan da borç ve özkaynak dengesini en verimli şekilde kullanarak karlılığını arttırmayı hedeflemektedir.
Şirket'in sermaye yapısı dipnot 16.1' de açıklanan kredileri de içeren borçlar, dipnot 4.1' de açıklanan nakit ve nakit benzerleri ve dipnot 20.1' de açıklanan çıkarılmış sermaye, sermaye düzeltmesi farkları, kardan ayrılmış kısıtlanmış yedekler, tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazanç (kayıpları), geçmiş yıl kar/zararları ve net dönem karını/(zararı) da içeren özkaynak kalemlerinden oluşmaktadır.
Şirket'in sermaye maliyeti ile birlikte her bir sermaye sınıfıyla ilişkilendirilen riskler Şirket Yönetimi tarafından değerlendirilir. Şirket Yönetimi değerlendirmelerine dayanarak sermaye yapısını yeni borç edinilmesi veya mevcut olan borcun geri ödenmesiyle olduğu kadar temettü ödemeleri ve yeni hisse ihracı yoluyla dengede tutulması amaçlanmaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket sermayeyi borç/toplam özkaynak oranını kullanarak izler. Bu oran net borcun toplam özkaynağa bölünmesiyle bulunur. Net borç, nakit ve nakit benzeri değerlerin toplam borç tutarından düşülmesiyle hesaplanır.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla net borç / toplam özkaynak oranı aşağıdaki gibidir:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Finansal Risk ve Ticari Borçlar (*) | 1.173.828.564 | 1.444.873.512 |
| Nakit ve Nakit Benzerleri (-) | (305.556.131) | (1.055.622.744) |
| Net Borç | 868.272.433 | 389.250.768 |
| Toplam Özkaynak | 6.352.834.904 | 6.440.289.594 |
| Net Borç / Toplam Özkaynak Oranı | %14 | %6 |
*TFRS 16 dahil edilmiştir.
Şirket, sermaye yönetiminde, bir yandan faaliyetlerinin sürekliliğini sağlarken diğer yandan da borç ve özkaynak dengesini en verimli şekilde kullanarak karını artırmayı hedeflemektedir. Şirket'in kullandığı belli başlı finansal araçlar, banka kredileri, nakit, kısa vadeli banka mevduatlarıdır. Şirket ayrıca direkt olarak faaliyetlerden ortaya çıkan ticari alacaklar ve ticari borçlar gibi finansal araçlara da sahiptir. Şirket'in kullanılan bu finansal araçlardan kaynaklanan risklere maruz kalması söz konusu olup, bu finansal araçların kullanılmasından ortaya çıkabilecek piyasa riski ayrıca takip edilmektedir. Şirket'in sermaye maliyeti ile birlikte her bir sermaye sınıfıyla ilişkilendirilen riskleri üst yönetim tarafından değerlendirilir. Finansal varlık türleri itibarıyla maruz kalınan kredi riskleri tablo olarak sunulmuştur.
Ticari alacaklar, coğrafi alanlara dağılmış, çok sayıdaki müşteriyi kapsamaktadır. Ticari alacaklar için ayrılan şüpheli alacak karşılığı, geçmiş tahsil edilememe tecrübesine dayanılarak belirlenmiştir. Şirket, ticari alacakların beklenen kredi zararı karşılığının hesaplaması için TFRS 9'da belirtilen kolaylaştırılmış yaklaşımı uygulamıştır. Bu yaklaşım tüm ticari alacaklar için ömür boyu beklenen kredi zararı karşılığı uygulamasına izin vermektedir. Beklenen kredi zararını ölçmek için, öncelikle Şirket ticari alacaklarını vadeleri ve kredi riski karakterleri dikkate alarak gruplandırmıştır. Geçmiş kredi zarar deneyimleri ve ileriye yönelik makroekonomik göstergeler kullanılarak gruplandırılan her bir ticari alacak sınıfı için beklenen kredi zararı oranı hesaplanmış ve belirlenen oran ile ticari alacak toplamları çarpılarak beklenen kredi zarar karşılığı hesaplanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Alacaklar | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | |||||
| 30.09.2025 | İlişkili | Diğer | İlişkili | Diğer | Nakit ve Nakit |
Finansal |
| Taraf | Taraf | Taraf | Taraf | Benzerleri | Yatırımlar | |
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski | ||||||
| (A+B+C+D+E) (*) | 185.279.339 | 1.011.847.332 | - | 35.304.435 | 305.556.131 | 1.359.299 |
| - Azami Riskin Teminat, vs ile Güvence Altına Alınmış Kısmı |
- | 17.610.828 | - | - | - | - |
| A. Vadesi Geçmemiş ya da Değer Düşüklüğüne Uğramamış Finansal Varlıkların Net Defter Değeri |
185.279.339 | 1.011.847.332 | - | 35.304.435 | 305.556.131 | 1.359.299 |
| B. Koşulları Yeniden Görüşülmüş Bulunan, Aksi Takdirde Vadesi Geçmiş veya Değer Düşüklüğüne Uğramış Sayılacak Finansal Varlıkların Defter Değeri |
- | - | - | - | - | - |
| C. Vadesi Geçmiş Ancak Değer Düşüklüğüne Uğramamış Varlıkların Net Defter Değeri | - | - | - | - | - | - |
| D. Değer Düşüklüğüne Uğrayan Varlıkların Net Defter Değerleri | - | - | - | - | - | - |
| -Vadesi Geçmiş (Brüt Defter Değeri) | - | 33.447.338 | - | - | - | - |
| -Değer Düşüklüğü (-) | - | (33.447.338) | - | - | - | - |
| -Net Defterin Teminat, vs ile Güvence Altına Alınmış Kısmı | - | - | - | - | - | - |
| -Vadesi Geçmemiş (Brüt Defter Değeri) | - | - | - | - | - | - |
| -Değer Düşüklüğü (-) | - | - | - | - | - | - |
| -Net Defterin Teminat, vs ile Güvence Altına Alınmış Kısmı | - | - | - | - | - | - |
| E. Bilanço Dışı Kredi Riski İçeren Unsurlar | - | - | - | - | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| Alacaklar | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | |||||
| 31.12.2024 | İlişkili | Diğer | İlişkili | Diğer | Nakit ve Nakit |
Finansal |
| Taraf | Taraf | Taraf | Taraf | Benzerleri | Yatırımlar | |
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski | ||||||
| (A+B+C+D+E) (*) | 90.682.787 | 825.261.002 | - | 35.694.849 | 1.055.622.744 | 1.000.786 |
| - Azami Riskin Teminat, vs ile Güvence Altına Alınmış Kısmı |
- | - | - | - | - | - |
| A. Vadesi Geçmemiş ya da Değer Düşüklüğüne Uğramamış Finansal Varlıkların Net Defter Değeri |
90.682.787 | 710.664.797 | - | 35.694.849 | 1.055.622.744 | 1.000.786 |
| B. Koşulları Yeniden Görüşülmüş Bulunan, Aksi Takdirde Vadesi Geçmiş veya Değer Düşüklüğüne Uğramış Sayılacak Finansal Varlıkların Defter Değeri |
- | - | - | - | - | - |
| C. Vadesi Geçmiş Ancak Değer Düşüklüğüne Uğramamış Varlıkların Net Defter Değeri | - | 114.596.205 | - | - | - | - |
| D. Değer Düşüklüğüne Uğrayan Varlıkların Net Defter Değerleri | - | - | - | - | - | - |
| -Vadesi Geçmiş (Brüt Defter Değeri) | - | 29.642.240 | - | - | - | - |
| -Değer Düşüklüğü (-) | - | (29.642.240) | - | - | - | - |
| -Net Defterin Teminat, vs ile Güvence Altına Alınmış Kısmı | - | - | - | - | - | - |
| -Vadesi Geçmemiş (Brüt Defter Değeri) | - | - | - | - | - | - |
| -Değer Düşüklüğü (-) | - | - | - | - | - | - |
| -Net Defterin Teminat, vs ile Güvence Altına Alınmış Kısmı | - | - | - | - | - | - |
| E. Bilanço Dışı Kredi Riski İçeren Unsurlar | - | - | - | - | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket nakit akımlarını düzenli olarak takip ederek finansal varlıkların ve yükümlülüklerin vadelerinin eşleştirilmesi yoluyla yeterli fonların ve borçlanma rezervlerinin devamını sağlayarak, likidite riskini yönetir. İhtiyatlı likidite riski yönetimi, yeterli ölçüde nakit tutmayı, yeterli miktarda kredi işlemleri ile fon kaynaklarının kullanılabilirliğini ve piyasa pozisyonlarını kapatabilme gücünü ifade eder. Mevcut ve ilerideki muhtemel borç gereksinimlerinin fonlanabilme riski, yeterli sayıda ve yüksek kalitedeki kredi sağlayıcılarının erişilebilirliğinin sürekli kılınması suretiyle yönetilmektedir. Şirket'in türev olmayan finansal yükümlülüklerinin vade dağılımları şu şekildedir:
| 30.09.2025 | |
|---|---|
| ------------ | -- |
| Sözleşme Uyarınca Vadeler |
Dipnot | Defter Değeri | Sözleşme Uyarınca Nakit Çıkışları (I+II+III) |
3 Aydan Kısa (I) |
3-12 Ay (II) |
1-5 Yıl (III) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler |
1.173.950.952 | 1.206.739.924 | 700.296.904 | 506.182.155 | 260.865 | |
| Finansal Borçlar (net) | 16 | 572.300.832 | 572.332.241 | 80.854.036 | 491.217.340 | 260.865 |
| Ticari Borçlar (net) | 7 | 574.198.793 | 606.705.161 | 591.740.346 | 14.964.815 | - |
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar (net) | 6 | 27.328.939 | 27.580.134 | 27.580.134 | - | - |
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 6 | 122.388 | 122.388 | 122.388 | - | - |
| Sözleşme Uyarınca Vadeler |
Dipnot | Defter Değeri | Sözleşme Uyarınca Nakit Çıkışları (I+II+III) |
3 Aydan Kısa (I) |
3-12 Ay (II) |
1-5 Yıl (III) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Türev Olmayan Finansal | ||||||
| Yükümlülükler | 1.445.962.372 | 1.482.881.920 | 770.261.159 | 710.817.404 | 1.803.357 | |
| Finansal Borçlar (net) | 16 | 870.342.992 | 870.804.008 | 158.183.247 | 710.817.404 | 1.803.357 |
| Ticari Borçlar (net) | 7 | 549.468.880 | 585.582.577 | 585.582.577 | - | - |
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar (net) | 6 | 25.061.640 | 25.406.475 | 25.406.475 | - | - |
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 6 | 1.088.860 | 1.088.860 | 1.088.860 | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Aşağıdaki tablolar 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Şirket'in yabancı para pozisyonu riskini özetlemektedir.
Şirket'in yabancı para pozisyonu aşağıda sunulmuştur:
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Döviz cinsinden varlıklar | 1.102.053.759 | 927.964.979 |
| Döviz cinsinden yükümlülükler | (86.571.457) | (76.943.013) |
| Net döviz pozisyonu | 1.015.482.302 | 851.021.966 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
ii - Döviz Bazında TL Karşılıkları (Ayrıntılı);
| 30.09.2025 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| TL Karşılığı | USD | EUR | GBP | RBL | JPY | |
| 1. Ticari Alacaklar | 914.180.454 | 5.236.407 | 14.224.262 | 60.755 | - | - |
| 2. Finansal Varlıklar | 186.221.406 | 1.211.323 | 2.087.740 | 90.133 | 58.253.253 | - |
| 2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka | ||||||
| hesapları dahil) | 186.221.406 | 1.211.323 | 2.087.740 | 90.133 | 58.253.253 | - |
| 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - | - |
| 3. Diğer | 308.437 | 7.431 | - | - | - | - |
| 4. Dönen Varlıklar (1+2+3) | 1.100.710.297 | 6.455.161 | 16.312.002 | 150.888 | 58.253.253 | - |
| 5. Ticari Alacaklar | - | - | - | - | - | - |
| 6. Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - | - |
| 6a. Parasal Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - | - |
| 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - | - |
| 7. Diğer | 1.343.462 | 1.804 | 25.950 | - | - | 12.500 |
| 8. Duran Varlıklar (5+6+7) | 1.343.462 | 1.804 | 25.950 | - | - | 12.500 |
| 9. Toplam Varlıklar (4+8) | 1.102.053.759 | 6.456.965 | 16.337.952 | 150.888 | 58.253.253 | 12.500 |
| 10. Ticari Borçlar | 26.746.482 | 146.454 | 398.845 | 21.030 | - | - |
| 11. Finansal Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - |
| 12. Diğer Yükümlülükler | 59.824.975 | 940.732 | 424.002 | - | - | - |
| 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | 59.824.975 | 940.732 | 424.002 | - | - | - |
| 12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - |
| 13. Kısa Vadeli Yükümlülükler (10+11+12) | 86.571.457 | 1.087.186 | 822.847 | 21.030 | - | - |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - |
| 16. Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - |
| 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - |
| 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - | - |
| 17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16) | - | - | - | - | - | - |
| 18. Toplam Yükümlülükler (13+17) | 86.571.457 | 1.087.186 | 822.847 | 21.030 | - | - |
| 19. Bilanço Dışı Türev Araçların Net Varlık/ | ||||||
| (Yükümlülük) Pozisyonu (19a-19b) | - | - | - | - | - | - |
| 19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden | ||||||
| Türev Ürünlerin Tutarı | - | - | - | - | - | - |
| 19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden | ||||||
| Türev Ürünlerin Tutarı | - | - | - | - | - | - |
| 20. Net Yabancı Para Varlık/(Yükümlülük) | ||||||
| Pozisyonu (9-18+19) | 1.015.482.302 | 5.369.779 | 15.515.105 | 129.858 | 58.253.253 | 12.500 |
| 21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / | ||||||
| (Yükümlülük) Pozisyonu (UFRS 7.B23) | ||||||
| (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) | 1.013.830.403 | 5.360.544 | 15.489.155 | 129.858 | 58.253.253 | - |
| 22. Döviz Hedge'i İçin Kullanılan Finansal | ||||||
| Araçların Toplam Gerçeğe Uygun Değeri | - | - | - | - | - | - |
| 23. Döviz Varlıkların Hedge Edilen Kısmının | ||||||
| Tutarı | - | - | - | - | - | - |
| 24. Döviz Yükümlülüklerinin Hedge Edilen | ||||||
| Kısmının Tutarı | - | - | - | - | - | - |
*Varlıklar alış kuru, yükümlülükler satış kuru ile değerlenmiştir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| TL Karşılığı | USD | EUR | GBP | RBL | |
|---|---|---|---|---|---|
| 1. Ticari Alacaklar | 755.767.131 | 7.977.456 | 8.556.807 | 152.675 | - |
| 2. Finansal Varlıklar | 170.821.181 | 2.086.831 | 1.497.197 | 26.738 | 19.511.052 |
| 2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları | |||||
| dahil) | 170.821.181 | 2.086.831 | 1.497.197 | 26.738 | 19.511.052 |
| 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - |
| 3. Diğer | 328.837 | 7.431 | - | - | - |
| 4. Dönen Varlıklar (1+2+3) | 926.917.149 | 10.071.718 | 10.054.004 | 179.413 | 19.511.052 |
| 5. Ticari Alacaklar | - | - | - | - | - |
| 6. Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - |
| 6a. Parasal Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - |
| 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - | - |
| 7. Diğer | 1.047.830 | - | 19.301 | 2.858 | - |
| 8. Duran Varlıklar (5+6+7) | 1.047.830 | - | 19.301 | 2.858 | - |
| 9. Toplam Varlıklar (4+8) | 927.964.979 | 10.071.718 | 10.073.305 | 182.271 | 19.511.052 |
| 10. Ticari Borçlar | 28.371.460 | 304.652 | 278.216 | 36.293 | - |
| 11. Finansal Yükümlülükler | - | - | - | - | - |
| 12. Diğer Yükümlülükler | 48.571.553 | 591.678 | 483.987 | - | - |
| 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | 48.571.553 | 591.678 | 483.987 | - | - |
| 12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - |
| 13. Kısa Vadeli Yükümlülükler (10+11+12) | 76.943.013 | 896.330 | 762.203 | 36.293 | - |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler | - | - | - | - | - |
| 16. Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - |
| 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - |
| 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - | - |
| 17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16) | - | - | - | - | - |
| 18. Toplam Yükümlülükler (13+17) | 76.943.013 | 896.330 | 762.203 | 36.293 | - |
| 19. Bilanço Dışı Türev Araçların Net Varlık/ | |||||
| (Yükümlülük) Pozisyonu (19a-19b) | - | - | - | - | - |
| 19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev | |||||
| Ürünlerin Tutarı | - | - | - | - | - |
| 19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev | |||||
| Ürünlerin Tutarı | - | - | - | - | - |
| 20. Net Yabancı Para Varlık/(Yükümlülük) Pozisyonu | |||||
| (9-18+19) | 851.021.966 | 9.175.388 | 9.311.102 | 145.978 | 19.511.052 |
| 21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / | |||||
| (Yükümlülük) Pozisyonu (UFRS 7.B23) (=1+2a+5+6a | |||||
| 10-11-12a-14-15-16a) | 849.645.299 | 9.167.957 | 9.291.801 | 143.120 | 19.511.052 |
| 22. Döviz Hedge'i İçin Kullanılan Finansal Araçların | |||||
| Toplam Gerçeğe Uygun Değeri | - | - | - | - | - |
| 23. Döviz Varlıkların Hedge Edilen Kısmının Tutarı | - | - | - | - | - |
| 24. Döviz Yükümlülüklerinin Hedge Edilen Kısmının | |||||
| Tutarı | - | - | - | - | - |
*Varlıklar alış kuru, yükümlülükler satış kuru ile değerlenmiştir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
| 30.09.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| İhracat | 3.100.610.985 | 4.907.522.006 |
| İthalat | 12.271.747 | 135.626.775 |
iv-a. Kur riski duyarlılığı
Şirket EURO, ABD Doları ve diğer döviz (GBP,RBL,JPY) cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır. Aşağıdaki tablo, Şirket'in EURO, ABD Doları diğer (GBP,RBL,JPY) kurlarındaki %10'luk değişime olan duyarlılığını göstermektedir. Kullanılan %10'luk oran, kur riskinin üst düzey yönetime Şirket'in içinde raporlanması sırasında kullanılan oran olup, söz konusu oran yönetimin döviz kurlarında beklediği olası değişikliği ifade eder.
| Kar/Zarar | Özkaynaklar | |||
|---|---|---|---|---|
| Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
|
| ABD Doları kurunun %10 değişmesi halinde | ||||
| 1-ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | 22.280.101 | (22.280.101) | ||
| 2-ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - |
| 3-ABD Doları Net Etki (1+2) | 22.280.101 | (22.280.101) | - | - |
| EUR kurunun %10 değişmesi halinde: | ||||
| 4-EURO net varlık/yükümlülüğü | 75.630.774 | (75.630.774) | - | - |
| 5-EURO riskinden korunan kısım (-) | - | - | ||
| 6-EURO Net Etki (4+5) | 75.630.774 | (75.630.774) | - | - |
| 7-Diğer döviz net varlık/yükümlülüğü | 3.637.355 | (3.637.355) | - | - |
| 8-Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-) | - | - | ||
| 9-Diğer Döviz Varlıkları Net Etki (7+8) | 3.637.355 | (3.637.355) | - | - |
| TOPLAM (3+6+9) | 101.548.230 | (101.548.230) | - | - |
| Kar/Zarar | Özkaynaklar | |||
|---|---|---|---|---|
| Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
|
| ABD Doları kurunun %10 değişmesi halinde: | ||||
| 1-ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | 40.595.864 | (40.595.864) | - | - |
| 2-ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - |
| 3-ABD Doları Net Etki (1+2) | 40.595.864 | (40.595.864) | - | - |
| EUR kurunun %10 değişmesi halinde: | ||||
| 4-EURO net varlık/yükümlülüğü | 42.897.568 | (42.897.568) | - | - |
| 5-EURO riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - |
| 6-EURO Net Etki (4+5) | 42.897.568 | (42.897.568) | - | - |
| 7-Diğer döviz net varlık/yükümlülüğü | 1.608.765 | (1.608.765) | - | - |
| 8-Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - |
| 9-Diğer Döviz Varlıkları Net Etki (7+8) | 1.608.765 | (1.608.765) | - | - |
| TOPLAM (3+6+9) | 85.102.197 | (85.102.197) | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
iv-b. Faiz oranı duyarlılığı
Şirket'in cari dönemde değişken faizli finansal yükümlülüğü yoktur. Faiz oranları değişen piyasa koşulları dikkate alınarak güncellendiği için, gerçeğe uygun değerleri taşıdıkları değere yakınsamaktadır. (31 Aralık 2024 – Yoktur.)
Şirket'in faiz oranına duyarlı türev olmayan finansal araçlarının dağılımı aşağıdaki gibidir:
| Değişken | Faiz Riskine | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Faizli | Sabit Faizli | Maruz Kalmayan | Toplam | ||
| Finansal varlıklar | - | 98.815.578 | 1.440.530.958 | 1.539.346.536 | |
| Nakit ve nakit benzerleri | - | 98.815.578 | 206.740.553 | 305.556.131 | |
| Finansal Yatırımlar | - | - | 1.359.299 | 1.359.299 | |
| Ticari alacaklar | - | - | 1.011.847.332 | 1.011.847.332 | |
| İlişkili taraflardan alacaklar | - | - | 185.279.339 | 185.279.339 | |
| Diğer alacaklar | - | - | 35.304.435 | 35.304.435 | |
| Finansal yükümlülükler | - | 1.173.950.952 | - | 1.173.950.952 | |
| Finansal borçlar | - | 572.300.832 | - | 572.300.832 | |
| Ticari borçlar | - | 574.198.793 | - | 574.198.793 | |
| İlişkili taraflara borçlar | - | 27.328.939 | - | 27.328.939 | |
| Diğer borçlar | - | 122.388 | - | 122.388 |
| Değişken | Faiz Riskine | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Faizli | Sabit Faizli | Maruz Kalmayan | Toplam | ||
| Finansal varlıklar | - | 556.435.650 | 1.451.826.518 | 2.008.262.168 | |
| Nakit ve nakit benzerleri | - | 556.435.650 | 499.187.094 | 1.055.622.744 | |
| Finansal Yatırımlar | - | - | 1.000.786 | 1.000.786 | |
| Ticari alacaklar | - | - | 825.261.002 | 825.261.002 | |
| İlişkili taraflardan alacaklar | - | - | 90.682.787 | 90.682.787 | |
| Diğer alacaklar | - | - | 35.694.849 | 35.694.849 | |
| Finansal yükümlülükler | - | 1.445.962.372 | - | 1.445.962.372 | |
| Finansal borçlar | - | 870.342.992 | - | 870.342.992 | |
| Ticari borçlar | - | 549.468.880 | - | 549.468.880 | |
| İlişkili taraflara borçlar | - | 25.061.640 | - | 25.061.640 | |
| Diğer borçlar | - | 1.088.860 | - | 1.088.860 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Makul değer, zorunlu satış veya tasfiye dışında tarafların rızası dahilindeki bir işlemde, bir finansal aracın alım satımının yapılabileceği tutardır. Mevcut olması durumunda kote edilmiş piyasa fiyatı makul değeri en iyi biçimde yansıtır.
Şirket, finansal araçların tahmini makul değerlerini hali hazırda mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemlerini kullanarak belirlemiştir. Ancak piyasa bilgilerini değerlendirip makul değerleri tahmin edebilmek yorum ve muhakeme gerektirmektedir. Buna bağlı olarak burada sunulan tahminler, Şirket'in cari bir piyasa işleminde elde edebileceği değerlerin göstergesi olamaz.
Aktif piyasalarda işlem gören finansal araçların (aktif piyasadaki satılmaya hazır menkul kıymetler gibi) makul değerleri bilanço tarihindeki kote edilmiş piyasa fiyatlarına bağlıdır. Şirket tarafından sahip olunan finansal varlıklar ve yükümlülükler için kullanılan kote edilmiş piyasa fiyatları, sırasıyla piyasadaki alış ve satış fiyatlarıdır.
Aktif piyasada işlem görmeyen finansal araçların makul değerleri değerleme teknikleri kullanılarak belirlenir. Şirket tahmini nakit akım gibi çeşitli yöntemler kullanmakta ve imkanlar dahilinde her bir bilanço tarihinde piyasa koşullarına bağlı olarak varsayımlarda bulunmaktadır.
Ticari alacaklar ve borçların ve banka mevduatlarının taşınan değerlerinin makul değerlerine yakın olduğu varsayılmaktadır. Finansal yükümlülüklerin makul değerleri; gelecekteki sözleşmeye dayalı nakit akımlarının Şirket'in sahip olduğu benzer finansal araçlar için bilanço tarihi itibarıyla piyasada bulunan cari faiz oranlarıyla iskonto edilmesiyle tahmin edilmektedir.
Aşağıda yer alan tablo makul değeri ile taşınan ve makul değer değerleme yöntemiyle belirlenen finansal araçların analizini içermektedir. Farklı seviyeler aşağıdaki gibi tanımlanmıştır:
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 itibarıyla makul değerlerinde hesaplanan Şirket'in finansal olmayan varlık ve yükümlülükleri aşağıdaki gibidir;
Bilançoda Rayiç Değerle Taşınan Varlıklar Seviye 1 Seviye 2 Seviye 3 Toplam
| Arazi, Arsa, Binalar ve Tesis Makine ve Cihazlar | - | 5.443.047.275 | - | 5.443.047.275 |
|---|---|---|---|---|
| Toplam Varlıklar | - | 5.443.047.275 | - | 5.443.047.275 |
| 30.09.2024 | ||||
| Bilançoda Rayiç Değerle Taşınan Varlıklar | Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 | Toplam |
| Arazi, Arsa, Binalar ve Tesis Makine ve Cihazlar | - | 3.408.479.479 | - | 3.408.479.479 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | - | 282.885.732 | - | 282.885.732 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Şirket'in 04.03.2025 tarihli Yönetim Kurulu kararı ile 04.03.2025 tarihinde açıklanan Pay Geri Alım Programı kapsamında; 17.10.2025 tarihinde Borsa İstanbul A.Ş. nezdinde 11.958 adet pay geri alınmıştır. Gerçekleştirilen işlem sonucunda toplam geri alınan payların nominal değeri 373.745 TL (373.745 adet) olup, Sermayeye oranı %0,05339'dir.
(31 Aralık 2024 – Yoktur.)
Yoktur. (31 Aralık 2024 – Yoktur.)
Şirketimizin 30.09.2025 döneminde önceki yılın aynı dönemine göre üretim adedinde %16,93 azalış, toplam satış adedinde %14,90 azalış meydana gelmiştir. Satışlarımız çok fazla sayıda müşteriye, çok çeşitli ve parçalı yapıldığından riskleri azaltmaktadır. Müşteri yelpazesinde tek başına toplam içinde önem arz eden bir müşteri veya siparişi olmadığından özel olarak herhangi bir açıklama gerektirmemektedir. Şirketin müşteri ve sipariş riskleri bu nedenle çok düşüktür.
Üretim ve satış alanımız Traktör, İş Makinesi, Kamyon, Tır, Otobüsler ile Savunma sanayi jantları olarak devam etmektedir. Dünyada ve ülkemizde yaşanan ekonomik koşullar sektördeki iş hacminin daralmasına neden olmuştur
Aydın Ortaklar Organize Sanayi Bölge Müdürlüğü tarafından şirketimize tahsisi yapılan 47000 m2 alan içinde 1.000.000 adet tarımsal ve endüstriyel makina jant imalatı yapılması için 06.04.2022 tarih ve 1045095 ID / 535188 nolu komple yeni yatırım niteliğinde yatırım teşvik belgesi alınmıştır. Teşvik belgesi toplamı yapılan ilavelerle 896.930.239 TL tutarındadır. Bu teşvik belgesi ile 5.bölge yatırım teşvik desteklerinden yararlanılmaktadır. İlgili destekler faiz, sigorta primi işveren hissesi desteği, kdv istisnası, gümrük vergisi muafiyeti, vergi indirimini kapsamaktadır. Belge bitiş süresi 22.09.2026'dır. 2022-2023-2024 yıllarında 575.471.534 TL, 2025 yılında 28.503.357 TL olmak üzere toplam 603.974.891 TL tutarında yatırım yapılmıştır.
Şirketimizin elektrik giderlerinin güneş enerjisinden yararlanarak karşılanması ve karbon ayak izinin azaltılması amacıyla çeşitli Ges projeleri gerçekleştirmektedir.
Aydın Umurlu'daki 24.05.2022 tarih 1047152 ID/ 536729 nolu ve 24.05.2023 tarih 1067860 ID/ 553704 nolu ile Aydın Ortaklar fabrikadaki 22.01.2024 tarih 1079886 ID/564051 nolu Güneş Enerjisi panelleri yatırımı tamamlanmış, elektrik elde edilmeye başlanılmıştır. 536729 nolu teşvik gerçekleşen yatırım tutarı 24.197.960 TL, 553704 nolu teşvik gerçekleşen yatırım tutarı 12.655.795 TL ve 564051 nolu teşvik gerçekleşen yatırım tutarı 22.532.477 TL'dir. 4. bölge desteklerinden kdv istisnası, gümrük vergisi muafiyeti, vergi indiriminden yararlanılmıştır.
Konya ili Yunak ilçesindeki arazi üzerine yapılması planlanan 10 MW'lik Güneş Enerjisi yatırımının 6 MW'si bölgedeki dağıtım kapasitesinin yeterli olmamasından dolayı iptal olmuştur. Kalan 4 MW 'lik yatırım ise 2025 yılı içerisinde devreye alınacaktır. Yapılacak olan yatırım 4.bölge teşviklerinden yararlanacaktır.
Tamamlanan Aydın Umurlu fabrika ve Ortaklar fabrika binası üzerine yapılan ve Konya iline yapılacak yatırımlarla toplamda 10,2 MW Güneş Enerjisi gücüne ulaşılacaktır.
23.02.2024 tarih ve 565168 nolu yeni bir tevsi yatırım teşvik belgesi alınmıştır. Teşvik belgesi 625.965.235 TL'dir. 2024 yılında 91.631.715 TL, 2025 yılı içinde 64.031.074 TL olmak üzere toplam 155.662.789 TL'lik yatırım gerçekleşmiştir. Bu belge kapsamında Umurlu fabrikamızda makina teçhizatların modernizasyonu, robot ve otomasyon çalışmaları gerçekleştirilecektir. 4. bölge desteklerinden KDV İstisnası, Gümrük Vergisi Muafiyeti ve Sigorta Primi İşveren Hissesi Desteği, faiz desteğinden yararlanılacaktır.
Düzce Çilimli Organize Sanayi Bölgesinde Haziran 2018 de 10.000.m2 (5.500 m2 kapalı alanlı) şirketimize ön tahsis yapılmıştır. Arsa ön tahsis bedeli taksitleri yapılmakta olan yatırımlar içinde 7.139.860.TL dir. Yatırım tamamlandığında o günkü piyasa koşulları ve ekonomik şartlara göre nasıl değerlendirileceğine karar verilecektir. Organize sanayi bölgesinin alt yapı işleri devam etmektedir.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Finansal tablolar, yayımlanmak üzere 28 Şubat 2025 tarihinde Şirket Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Türk Ticaret Kanunu hükümlerine göre, şirket finansal tabloları Genel kurulda onaylanmadıkça kesinleşmediğinden, Şirket Genel Kurulu finansal tabloları değiştirme gücüne sahiptir.
Şirketimizin 31 Aralık 2024 döneminde önceki yılın aynı dönemine göre üretim adedinde % 9,01 azalış, toplam satış adedinde %11,35 azalış meydana gelmiştir. Satışlarda yurt dışında %6,05 azalış, yurt içinde % 21,55 azalış gerçekleşmiştir. Satışlarımız geniş bir, çok fazla müşteriye, çok çeşitli ve parçalı yapıldığından riskleri azaltmaktadır. Müşteri yelpazesinde tek başına toplam içinde önem arz eden bir müşteri veya siparişi olmadığından özel olarak herhangi bir açıklama gerektirmemektedir. Şirketin müşteri ve sipariş riskleri bu nedenle çok düşüktür.
Üretim ve satış alanımız Traktör, İş Makinası, Kamyon, Tır, Otobüsler ile Savunma sanayi jantları olarak devam etmektedir. Dünyada ve ülkemizde yaşanan ekonomik koşullar sektördeki iş hacminin daralmasına neden olmuştur.
Aydın Ortaklar Organize Sanayi Bölge Müdürlüğü tarafından şirketimize tahsisi yapılan 47000 m2 alan içinde 1.000.000 adet tarımsal ve endüstriyel makina jant imalatı yapılması için 06.04.2022 tarih ve 1045095 ID / 535188 nolu komple yeni yatırım niteliğinde yatırım teşvik belgesi alınmıştır. Teşvik belgesi toplamı yapılan ilavelerle 854.852.239 TL tutarındadır. Bu teşvik belgesi ile 5.bölge yatırım teşvik desteklerinden yararlanılmaktadır. İlgili destekler faiz, sigorta primi işveren hissesi desteği, kdv istisnası, gümrük vergisi muafiyeti, vergi indirimini kapsamaktadır. Belge bitiş süresi 23.03.2025 dir. 2022-2023 yıllarında 376.849.689 TL , 2024 yılında 198.621.845 TL olmak üzere toplam 575.471.534 TL tutarında yatırım yapılmıştır.
Şirketimizin elektrik giderlerinin güneş enerjisinden yararlanarak karşılanması ve karbon ayak izinin azaltılması amacıyla çeşitli Ges projeleri gerçekleştirmektedir.
Aydın Umurlu'daki 24.05.2022 tarih 1047152 ID/ 536729 nolu ve 24.05.2023 tarih 1067860 ID/ 553704 nolu Güneş Enerjisi panelleri yatırımı tamamlanmış, elektrik elde edilmeye başlanılmıştır. 536729 nolu teşvik gerçekleşen yatırım tutarı 24.197.960 TL, 553704 nolu teşvik gerçekleşen yatırım tutarı 12.655.795 TL'dir. 4. bölge desteklerinden kdv istisnası, gümrük vergisi muafiyeti, vergi indiriminden yararlanılmıştır.
Aydın Ortaklar fabrikadaki 22.01.2024 tarih 1079886 ID/564051 nolu yatırım teşvik belgesi kapsamında yapılan Güneş Enerjisi panelleri yatırımı tamamlanmış olup, gerçekleşen yatırım tutarı 22.532.477 TL'dir. 4. bölge desteklerinden kdv istisnası, gümrük vergisi muafiyeti, vergi indiriminden yararlanılmıştır.
23.02.2024 tarih ve 565168 nolu yeni bir tevsi yatırım teşvik belgesi alınmıştır. Teşvik belgesi 351.562.881 TL'dir. 2024 12 aylık dönemde toplam 91.631.715 TL'lik yatırım gerçekleşmiştir. Bu belge kapsamında Umurlu fabrikamızda makina teçhizatların modernizasyonu, robot ve otomasyon çalışmaları gerçekleştirilecektir. 4. bölge desteklerinden KDV İstisnası, Gümrük Vergisi Muafiyeti ve Sigorta Primi İşveren Hissesi Desteği, faiz desteğinden yararlanılacaktır.
Konya ili Yunak ilçesindeki arazi üzerine yapılması planlanan 10 MW'lik Güneş Enerjisi yatırımının 6 MW'si bölgedeki dağıtım kapasitesinin yeterli olmamasından dolayı iptal olmuştur. Kalan 4 MW 'lik yatırım ise 2025 yılı 2.çeyreğinde devreye alınacaktır. Yapılacak olan yatırım 4.bölge teşviklerinden yararlanacaktır.
Tamamlanan Aydın Umurlu fabrika ve Ortaklar fabrika binası üzerine yapılan ve Konya iline yapılacak yatırımlarla toplamda 10,2 MW Güneş Enerjisi gücüne ulaşılacaktır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası'nın ("TL"), 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre ifade edilmiştir.)
Düzce Çilimli Organize Sanayi Bölgesinde Haziran 2018 de 10.000.m2 (5.500 m2 kapalı alanlı) şirketimize ön tahsis yapılmıştır. Arsa ön tahsis bedeli taksitleri yapılmakta olan yatırımlar içinde 6.720.088.TL dir. Yatırım tamamlandığında o günkü piyasa koşulları ve ekonomik şartlara göre nasıl değerlendirileceğine karar verilecektir. Organize sanayi bölgesinin alt yapı işleri devam etmektedir.
Yoktur. (31 Aralık 2024 – Yoktur.)
Have a question? We'll get back to you promptly.