Annual / Quarterly Financial Statement • Nov 10, 2025
Annual / Quarterly Financial Statement
Open in ViewerOpens in native device viewer
| İÇİNDEI | KİLER | SAYFALAR |
|---|---|---|
| KONSOL KONSOL |
.İDE FİNANSAL DURUM TABLOSU .İDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU .İDE ÖZKAYNAKLAR DEĞIŞİM TABLOSU .İDE NAKİT AKIŞ TABLOSU AL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR |
1 2 3 4 5-45 |
| 1 2 |
GRUP'UN ORGANÎZASYONU VE FAALÎYET KONUSU KONSOLÎDE FÎNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ÎLÎŞKÎN ESASLAR |
5-7 7-16 |
| 3 | ISLETME BIRLESMELERI | 16 |
| 4 | NET PARASAL POZİSYON KAZANÇLARI/KAYIPLARI'NA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR | 16 |
| 5 | BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA HISKIH LERA BIL ADA HISKIM ACIWI AMALAR |
16 17-18 |
| 6 7 |
İLİŞKİLİ TARAFLARA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ |
17-18 |
| 8 | TİCARİ ALACAKLAR VE BORCLAR | 19-20 |
| 9 | DİĞER ALACAKLAR VE DİĞER BORÇLAR | 20 |
| 10 | STOKLAR | 20 |
| 11 | PEŞIN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER | 20-21 |
| 12 13 |
YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKUL | 21 22-23 |
| 13 | MADDİ DURAN VARLIKLAR MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR |
22-23 |
| 15 | MADDI OLDAN VALERLAR CALISANLARA SAGLANAN FAYDALAR KAPSAMINDA BORCLAR |
24 |
| 16 | TAAHHÜTLER | 24-25 |
| 17 | KISA VADELİ KARŞILIKLAR | 25 |
| 18 | UZUN VADELİ KARŞILIKLAR | 25-26 |
| 19 | DİĞER DÖNEN VARLIKLAR, KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER VE UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 26-27 |
| 20 | SERMAYE, YEDEKLER VE DÎĞER ÖZSERMAYE KALEMLERÎ | 27 27 |
| 21 22 |
HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, SATIS, PAZARLAMA VE DAĞITIM GİDERLERİ |
27 |
| 23 | GENEL FOREITM GIBERLERI, SATIŞ, FAZARLANIA VE DAGİTIM GIBERLERI ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER |
28 |
| 24 | FINANSMAN GELIRLERI VE GIDERLERI | 30 |
| 25 | YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER | 30 |
| 26 | YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GİDERLER | 31 |
| 27 | GELÎR VERGÎLERÎ | 31-35 |
| 28 | FINANSAL BORÇLANMALAR | 35-36 |
| 29 | FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ | 36-44 |
| 30 31 |
FİNANSAL ARAÇLAR RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR |
45 45 |
| 31 | RAFORLANIA DONENIINDEN SONRARI OLA I LAR | 45 |
Bağımsız Bağımsız denetimden denetimden geçmemiş geçmiş DİPNOT 30 Eylül 2025 31 Aralık 2024 VARLIKLAR 420.496.554 436.211.738 Dönen Varlıklar 336.205.520 291.763.163 Nakit ve Nakit benzerleri 7 6.365.963 3.589.156 Ticari Alacaklar 169.057.970 147.725.103 6,8 -İliskili Taraflardan Ticari Alacaklar 6 4.387.067 2.914.967 164.670.903 -İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 8 144.810.137 Diğer Alacaklar 1.304.270 666.066 -İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar a 1.304.270 666.066 Stoklar 10 136 895 547 121.787.032 Pesin Ödenmis Giderler 6.11 22.576.900 16,695,369 -İlişkili Taraflara Peşin Ödenmiş Giderler 6 526.454 22.576.900 -İlişkili Olmayan Taraflara Peşin Ödenmiş Giderler 11 16.168.915 Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar 2.7 1.117.384 Diğer Dönen Varlıklar 19 4.869 183.053 TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR 336,205,520 291.763.163 Duran Varlıklar 84.291.034 144,448,575 134.705.551 Maddi Duran Varlıklar 13 81.038.155 Maddi Olmayan Duran Varlıklar 14 103.886 135.094 3.148.993 Peşin Ödenmiş Giderler 11 9.607.929 84.291.034 TOPLAM DURAN VARLIKLAR 144.448.575 TOPLAM VARLIKLAR 420,496,554 436.211.738 KAYNAKLAR 242.093.050 180.451.227 Kısa Vadeli Yükümlülükler 204.592.850 150.938.577 Kısa Vadeli Borçlanmalar 28 130.372.147 62.651.234 Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları 28 7.812.683 9.799.448 Ticari Borçlar 8 17.732.741 21.434.399 -İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar 8 17.732.741 21.434.399 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar 3.086.710 1.649.800 15 Diğer Borclar 9 218.521 480.976 -İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar 9 480.976 218.521 40.049.797 Ertelenmiş Gelirler 11 53.156.411 Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 5.320.251 1.766.309 19 TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 204.592.850 150.938.577 Uzun Vadeli Yükümlülükler 37,500,200 29.512.649 Uzun Vadeli Borçlanmalar 28 2.931.639 Uzun Vadeli Karşılıklar 18 7.993.815 7.658.092 -Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar 18 7.993.815 7.658.092 Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 27 29.506.385 18.922.918 37.500.200 TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 29.512.649 ÖZKAYNAKLAR 178,403,504 255.760.512 Ana ortaklığa ait özkaynaklar toplamı 176,654,535 253,278,451 59.062.500 59.062.500 Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltmesi Enflasyon Farkı 20 300.865.985 300.865.985 20 (1.581.208) (1.581.208) Geri Alınmış Paylar (-) Paylara İlişkin Primler 20 983.271 983.271 Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler 20 (4.866.251)(7.158.378)20 Kıdem Tazminatı Karş.-Aktüeryal Fon (4.866.251)(7.158.378)Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 20 6.832.603 5.573.367 Geçmiş Yıllar Kârları/Zararları (104.467.085)(119.579.703)Dönem Net Kârı/Zararı 15.112.618 (80.175.279) Kontrol gücü olmayan paylar 1.748.969 2.482.060 TOPLAM KAYNAKLAR 420.496.554 436.211.738 TOPLAM KAYNAKLAR 420.496.554 436.211.738
*Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır.
İZMİR FIRÇA SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ'NİN 30 EYLÜL 2025 TARİHLİ KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR TABLOSU VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU
| , | DİPNOT | 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz- |
|---|---|---|---|---|---|
| 211.101 | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | |
| KÂR VEYA ZARAR KISMI | |||||
| Hasılat | 21 | 319.043.586 | 343.727.566 | 120.760.397 | 109.065.832 |
| Satışların Maliyeti (-) | 21 | (271.485.274) | (244.542.613) | (120.869.802) | (78.100.719) |
| Brüt Kâr | 47.558.312 | 99.184.953 | (109.406) | 30.965.113 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 22 | (24.908.396) | (22.202.223) | (8.809.173) | (8.221.322) |
| Pazarlama Giderleri (-) | 22 | (23.921.047) | (28.086.617) | (7.764.809) | (9.244.164) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 23 | 9.795.277 | 13.460.781 | 4.025.435 | 3.125.484 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 23 | (5.759.788) | (15.375.947) | 21.614.502 | (5.379.694) |
| Esas Faaliyet Kârı/Zararı | 2.764.358 | 46.980.947 | 8.956.548 | 11.245.416 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 23 | 1.489.000 | 1.489.000 | ||
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler | 23 | (454.690) | (454.690) | ||
| • | , i | ĺ ĺ | |||
| FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KÂRI/ZARARI | 3.798.668 | 46.980.947 | 9.990.858 | 11.245.416 | |
| Finansman Gelirleri | 24 | 1.293.427 | 541.567 | (244.262) | 11.805 |
| Finansman Giderleri (-) | 24 | (39.897.509) | (22.349.370) | (30.377.247) | (6.777.221) |
| Parasal Kazanç/Kayıp | 4 | (30.892.380) | (34.820.297) | 6.042.812 | (23.701.791) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KÂRI/ZARARI | 27 | (65.697.793) | (9.647.153) | (14.587.839) | (19.221.791) |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri | 27 | (15.004.140) | (8.451.619) | (10.906.040) | (2.135.989) |
| Dönem Vergi Gideri/Geliri | 27 | (790.567) | (1.807.772) | (104.780) | (830.918) |
| Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri | 27 | (14.213.573) | (6.643.847) | (10.801.259) | (1.305.071) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KÂRI/ZARARI | (80.701.933) | (18.098.773) | (25.493.878) | (21.357.780) | |
| DÖNEM KÂRI/ZARARI | (80.701.933) | (18.098.773) | (25.493.878) | (21.357.780) | |
| DÖNEM KARININ DAĞILIMI | (80.701.933) | (18.098.773) | (25.493.878) | (21.357.780) | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | (526.654) | (105.929) | (429.606) | (401.587) | |
| Ana Ortaklık Payları | (80.175.279) | (17.992.844) | (25.064.272) | (20.956.193) | |
| This Ortakiik Laylari | (00.173.275) | (17.552.011) | (23.001.272) | (20.550.155) | |
| Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kayıp/Kazanç | -137% | -31% | -43% | -32% | |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR KISMI | |||||
| Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacaklar | |||||
| Tanımlanmış emeklilik fayda yükümlülüklerindeki aktüeryal kayıplar | 825.498 | (21.282) | (351.249) | (14.764) | |
| Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak diğer kapsamlı gelire ilişkin | 27 | (206.374) | 23.581 | 87.812 | 3.621 |
| rega zararda yeniden sininandiriniayadak diger kapsanni genre nişkin | 21 | (200.374) | 23.301 | 07.012 | 3.021 |
| Toplam kapsamlı gider/gelir | (80.082.810) | (18.096.473) | (25.757.315) | (21.368.923) |
*Ekteki dip
notlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır.
| İZMİR FIRCA SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 30 EYLÜL 2025 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME A | İDE ÖZKAYN | AKLAR DEĞ | ISIM TAR | LOSU | |||||||
| (Tüm tutarlar TL olarak gösterilmiştir.) | HI HONSOL | IDE OZIKITIV | THE THE DEG | işini inib | Lose | ||||||
| g | Kar veya Zararda | 1 | |||||||||
| Yeniden | ' | 1 | |||||||||
| Sınıflandırılmayacaklar | 1 | ||||||||||
| ' | 1 | ||||||||||
| Birikmiş | Karlar | ||||||||||
| 1 | |||||||||||
| ' | , | ||||||||||
| Sermaye | Paylara | Tanımlanmış Fayda | ' | , | Ana Ortaklığa | Kontrol Gücü | |||||
| Ödenmiş | Düzeltme | Geri alınmış | İlişkin | Planları Yeniden Ölçüm | Geçmiş Yıllar | Net Dönem | Ait | Olmayan | |||
| Sermaye | Farkları | paylar | Primler | Kayıpları | Yasal Yedekler | Kar/Zararları | Karı/Zararı | Özkaynaklar | Özkaynaklar | ||
| 1 Ocak 2024 tarihi itibariyle bakiye | 59.062.500 | 300.865.985 | (1.581.208) | 983.271 | (8.198.431) | 5.573.347 | (77.340.050) | (41.924.980) | 237.440.433 | 1.231.346 | 238.671.779 |
| Net Dönem Karı / (Zararı) | (17.992.844) | (17.992.844) | (17.992.844) | ||||||||
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayır | 2.299 | 2.299 | 2.299 | ||||||||
| Transferler | (48.198.870) | 48.198.870 | |||||||||
| Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleriyle Yapılan İşlemler | 209.547 | 209.547 | |||||||||
| 30 Eylül 2024 itibarıyla bakiye | 59.062.500 | 300.865.985 | (1.581.208) | 983.271 | (8.196.132) | 5.573.347 | (125.538.920) | (11.718.954) | 219.449.889 | 1.440.893 | 220.890.782 |
| 2 402 060 | 255 560 512 | ||||||||||
| 1 Ocak 2025 tarihi itibariyle bakiye | 59.062.500 | 300.865.985 | (1.581.208) | 983.271 | (7.158.378) | 5.573.367 | (119.579.703) | 15.112.618 | 253.278.451 | 2.482.060 | 255.760.512 |
| 1 Ocak 2025 tarihi itibariyle bakiye Transferler |
59.062.500 | 300.865.985 | (1.581.208) | 983.271 | (7.158.378) | 5.573.367 | (119.579.703) 15.112.618 |
15.112.618 (15.112.618) |
2.482.060 | 255.760.512 | |
| į | 59.062.500 | 300.865.985 | (1.581.208) | 983.271 | (7.158.378) 619.123 |
5.573.367 | / | 2.482.060 | (79.556.156) | ||
| Transferler | 59.062.500 | 300.865.985 | (1.581.208) | 983.271 | 619.123 | 15.112.618 | (15.112.618) | (79.556.156) |
2.482.060 (733.091) |
(79.556.156) (733.091) |
|
| Transferler Toplam Kapsamlı Gelir |
59.062.500 |
300.865.985 | 15.112.618 | (15.112.618) | (79.556.156) 2.932.240 |
(79.556.156) |
*Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır.
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | |
| İşletme Faaliyetleri | ||
| Dönem karı/zararı | (80.175.279) | (17.992.844) |
| Amortisman ve İtfa Payları | 12.023.763 | 11.696.964 |
| Ertelenmiş vergi gideri ile ilgili düzeltmeler | 14.213.573 | |
| Dönem vergi gideri ile ilgili düzeltmeler | 790.567 | |
| Duran varlıkların elden çıkarılmasından kaynaklanan kayıplar/(kazançlar) ile ilgili düzeltmeler | (1.034.310) | |
| Kıdem tazminatı karşılıkları ile ilgili düzeltmeler | 2.713.841 | 1.749.440 |
| Nakit Dışı Kalemlere İlişkin Diğer Düzeltmeler | 1.633.825 | |
| Kar mutabakatı ile ilgili diğer düzeltmeler | (733.091) | |
| Parasal pozisyon kazanç/kayıp ile ilgili düzeltmeler | (76.021.355) | (12.280.741) |
| Varlık ve Yükümlülüklerdeki Değişimler Öncesi Net Zarar | (128.222.291) | (15.193.357) |
| Ticari alacaklardaki artış ile ilgili düzeltmeler | (21.332.867) | (3.940.686) |
| Diğer alacaklardaki artış ile ilgili düzeltmeler | (638.204) | |
| Stoklardaki artış ile ilgili değişim | (15.108.515) | 6.137.373 |
| Peşin ödenmiş giderlerdeki artış ile ilgili düzeltmeler | 577.405 | (14.209.831) |
| Ticari borçlardaki artış ile ilgili düzeltmeler | (3.701.658) | 12.579.228 |
| Diğer borçlardaki azalış ile ilgili düzeltmeler | 3.291.487 | (133.242) |
| Ertelenmiş gelirlerdeki artış ile ilgili düzeltmeler | (13.106.614) | 27.762.770 |
| Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar ile ilgili düzeltmeler | 1.436.910 | 1.857.245 |
| Diğer dönen varlıklardaki değişim | 178.184 | (163.461) |
| Faaliyetlerden elde edilen nakit akışları | 326.817 | (958.881) |
| Ödenen vergiler | 326.817 | (958.881) |
| İşletme Faaliyetlerden Sağlanan Net Nakit | (176.299.346) | 13.737.158 |
| Yatırım Faaliyetleri: | ||
| Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları | (36.424.408) | (4.785.452) |
| Maddi duran varlık satışından sağlanan nakit ve diğer | 79.133.560 | (44.765) |
| Yatırım Faaliyetlerinde (kullanılan) Net Nakit | 42.709.152 | (4.830.217) |
| Finansman Faaliyetleri | ||
| Alınan banka kredileri | 179.535.490 | 91.663.966 |
| Kredi Geri Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | (43.896.163) | (91.312.357) |
| Finansman Faaliyetlerinde (kullanılan) Net Nakit | 135.639.327 | 351.608 |
| Nakit ve Nakit Benzeri Değerlerdeki (Azalış)/Artış | 2.049.133 | 9.258.549 |
| Nakit ve Nakit Benzeri Değerlerin Dönem Başı Bakiyesi | 3.589.156 | 3.967.136 |
| Nakit ve Nakit Benzerlerinin Enflasyon Etkisi | 727.675 | (2.648.960) |
| Nakit ve Nakit Benzeri Değerlerin Dönem Sonu Bakiyesi | 6.365.963 | 10.576.726 |
*Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların ayrılmaz bir parçasıdır.
İzmir Fırça Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ("Grup" veya "Ana Ortaklık") 14.09.1993 tarihinde İzmir'de kurulmuştur.
İzmir Fırça Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ve bağlı ortaklıkları ''Grup'', İzmir Fırça Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ''Grup'' ile bağlı ortaklıkları olan İzmir Rulo Sanayi Ticaret A.Ş. ve İzsan Plastik ve Fırça Sanayi Ticaret A.Ş.'den ''Bağlı Kuruluş'' oluşmaktadır.
İzmir Fırça Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi'nin ''Grup'' fiili faaliyet konusu, hammaddesi kıldan ve tahtadan meydana gelen her türlü fırçanın imalatını yapmak, her türlü fırça imalatında kullanılan emtia, hammadde, yardımcı madde ve yarı mamul maddelerin gerek yurt içinden temini, gerek yurtdışından ithalatını yapmak, her türlü temizlik malzemesinin ve her türlü fırça, kıl badana, naylon badana, boya ve su fırçası, perlon fırçaları, temizlik, tahta, lavabo fırçaları, şişe ve yer fırçaları ve benzerlerinin imalatını yapmak ve satmaktır. Ayrıca tali olarak inşaat ve turizm hizmetlerinde bulunabileceğine dair iştigal konusunda belirlemeler mevcuttur.
Grup, Sermaye Piyasası Kurulu'na (SPK) kayıtlıdır ve hisseleri 2014 yılından beri Borsa İstanbul'da (BIST) işlem görmektedir. 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla Grup'un halka açıklık oranı % 88,04'tür.(31 Aralık 2024: %71,11).
Grup'un son ortaklık yapısı ve pay dağılımı aşağıdaki gibidir:
| % | 30 Eylül 2025 | % | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|---|---|
| Orhan Dilberoğlu | 9,89% | 5.839.126 | 18,35% | 10.839.126 |
| Natan Kohen | 2,07% | 1.222.688 | 10,54% | 6.222.688 |
| Halk Açık Kısım | 88,04% | 52.000.686 | 71,11% | 42.000.686 |
| Toplam | 100 | 59.062.500 | 100 | 59.062.500 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Grup'un bünyesinde istihdam edilen personel sayısı aşağıda gösterilmiştir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İzmir Fırça Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 82 | 81 |
| İzmir Rulo Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 26 | 26 |
| Toplam | 108 | 107 |
Grup'un kayıtlı adresi; Mustafa Kemal Atatürk Bulvarı No:18 A.O.S.B. Çiğli-İzmir-Türkiye'dir.
Grup, konsolidasyona dahil edilen bağlı ortaklıkları ile birlikte "Grup" olarak nitelendirilmektedir. Konsolidasyona dahil edilen bağlı ortaklıklara ilişkin bilgiler aşağıda açıklanmıştır:
| Bağlı Ortaklığın Unvanı | Faaliyet Alanı | Sermayesi (TL) | Merkezi | Kuruluş Yılı |
|---|---|---|---|---|
| İzmir Rulo Sanayi ve Ticaret A.Ş. |
Fırça Rulo Üretimi | 1.000.000 | İzmir - Türkiye | 2017 |
| İzsan Plastik ve Fırça Sanayi Ticaret A.Ş. |
Fırça İmali ve Pazarlama | 17.335.727 | İzmir - Türkiye | 2023 |
Grubun, payları borsada işlem gören, konsolidasyona dahil bağlı ortaklık yatırımı bulunmamaktadır.
Bağlı kuruluş İzmir Rulo Sanayi Ticaret A.Ş.'nin fiili faaliyet konusu, boya ve temizlik işlerinde kullanmak üzere her türlü rulo imalatını yapmak, rulo imalatı için her türlü hammaddeyi yurt içinden ve yurt dışından temin etmek, boya, badana ve temizlik işlerinde kullanılan her türlü rulo, fırça, süpürge, plastikten mamul ürünleri tedarik etmek, gerekirse üretmek, fason iş olarak yaptırmak, fason iş yapmak, işi ile ilgili olmak kaydı ile her türlü taşınır ve taşınmaz malları edinmek, gerektiğinde aracılık etmemek kaydı ile satmak, konusu ile ilgili kefalet vermek, kefalet almaktır.
Bağlı Kuruluş' un kayıtlı adresi; A.O.S.B Mahallesi 10.032 Sokak No:31 Çiğli-İzmir-Türkiye'dir.
Bağlı Kuruluş 'un son ortaklık yapısı ve pay dağılımı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Ortaklar | (TL) | Oran (%) | (TL) | Oran (%) |
| İzmir Fırça Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 660.000 | 66,00 | 660.000 | 66,00 |
| Orhan Dilberoğlu | 157.560 | 15,76 | 157.560 | 15,76 |
| Natan Kohen | 102.440 | 10,24 | 102.440 | 10,24 |
| Abdullah Kenan Çelen | 40.000 | 4,00 | 40.000 | 4,00 |
| Gürsel Çelen | 40.000 | 4,00 | 40.000 | 4,00 |
| Nominal Sermaye | 1.000.000 | 100,00 | 1.000.000 | 100,00 |
| Ödenmiş Sermaye | 1.000.000 | 100,00 | 1.000.000 | 100,00 |
Bağlı kuruluş İzsan Plastik ve Fırça Sanayi Ticaret A.Ş.'nin fiili faaliyet konusu, hammaddesi kıldan, plastikten ve tahtadan meydana gelen her türlü fırçanın imalatını yapmak, her türlü fırça imalatında kullanılan emtia, hammadde, yardımcı malzeme ve yarı mamul maddelerin gerek yurt içinde temini gerek yurtdışından ithalatını yapmak ve bu malların olduğu gibi veya işlendikten sonra satış ve pazarlamasını yapmaktır.
Bağlı Kuruluş' un kayıtlı adresi; A.O.S.B Mahallesi M. Kemal Atatürk Bulvarı No: 18 Çiğli-İzmir-Türkiye'dir.
Dipnot 1- Grup'un Organizasyon ve Faaliyet Konusu (devamı)
Bağlı Kuruluş 'un son ortaklık yapısı ve pay dağılımı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Ortaklar | (TL) | Oran (%) | (TL) | Oran (%) |
| İzmir Fırça Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 17.335.727 | 100,00 | 17.335.727 | 100,00 |
| Nominal Sermaye | 17.335.727 | 100,00 | 17.335.727 | 100,00 |
| Ödenmemiş Sermaye | (1.622.277) | (1.968.951) | ||
| Ödenmiş Sermaye | 15.713.450 | 100,00 | 15.366.776 | 100,00 |
Ara dönem özet finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmî Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup Tebliğin 5. Maddesine İstinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile bunlara ilişkin ek ve yorumları esas alınmıştır. Ayrıca, KGK tarafından 3 Temmuz 2024 tarihinde güncellenen 2024 TFRS Taksonomisine uygun olarak sunulmuştur. Grup'un Türkiye'de faaliyette bulunan Grupları, muhasebe kayıtlarını ve yasal finansal tablolarını Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından çıkarılan prensiplere ve şartlara, Türk Ticaret Kanunu (TTK) ve Vergi Mevzuatı hükümlerine ve Maliye Bakanlığı'nca yayımlanan Tek Düzen Hesap Planı gereklerine uygun olarak Türk lirası hazırlamaktadır.
İşletmeler TMS 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama" standardına uygun olarak ara dönem finansal tablolarını tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler. Grup bu çerçevede, ara dönemlerde özet finansal tablo hazırlamayı tercih etmiştir. Ara dönem özet finansal tablolar ve notlar, SPK tarafından zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuştur.
Ara dönem özet finansal tablolar, 31 Aralık 2024 tarihli bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolar ve ekli notları ile birlikte okunmalıdır.
Grup, KGK tarafından 23 Kasım 2023 tarihinde yapılan duyuru ve yayınlanan "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Hakkında Uygulama Rehberi"ne istinaden 30 Eylül 2025 tarihli ve aynı tarihte sona eren yıla ilişkin finansal tablolarını TMS 29 "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" Standardını uygulayarak hazırlamıştır. Söz konusu standart uyarınca, yüksek enflasyonlu bir ekonomiye ait para birimi esas alınarak hazırlanan finansal tabloların, bu para biriminin bilanço tarihindeki satın alma gücünde hazırlanması ve önceki dönem finansal tabloların da karşılaştırma amacıyla karşılaştırmalı bilgiler raporlama dönemi sonundaki cari ölçüm birimi cinsinden ifade edilir. Grup bu nedenle, 30 Eylül 2024 ve 31 Aralık 2024 tarihli finansal tablolarını da, 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre sunmuştur.
SPK'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı uyarınca, Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
TMS 29 uyarınca yapılan yeniden düzenlemeler, Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayınlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden ("TÜFE") elde edilen düzeltme katsayısı kullanılarak yapılmıştır. 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla, finansal tabloların düzeltilmesinde kullanılan endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:
| Dönem | Endeks | Düzeltme Katsayısı |
|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 3.367,22 | 1 |
| 31 Aralık 2024 | 2.684,55 | 1,25430 |
| 30 Eylül 2024 | 2.526,16 | 1,33294 |
Grup'un yüksek enflasyonlu ekonomilerde finansal raporlama amacıyla yaptığı düzeltme işleminin ana unsurları aşağıdaki gibidir:
Grup, muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında, Türk Ticaret Kanunu ("TTK"), vergi mevzuatı ve Türkiye Cumhuriyeti Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planını esas almaktadır. Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırım, kanuni finansal tablolarını faaliyet gösterdikleri ülkelerde geçerli olan kanun ve yönetmeliklerine uygun olarak hazırlamıştır. Finansal tablolar, gerçeğe uygun değerleri ile gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin dışında, tarihi maliyet esası baz alınarak Türk Lirası olarak hazırlanmıştır. Finansal tablolar, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmış kanuni kayıtlara TMS/TFRS uyarınca doğru sunumun yapılması amacıyla gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiştir.
Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılmıştır. Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkân vermek üzere, Grup'un finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı hazırlanmaktadır. Grup, 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla finansal durum tablosunu 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla hazırlanmış finansal durum tablosu ile; 1 Ocak – 30 Eylül 2025 dönemine ait dönem kar veya zarar tablosunu 1 Ocak – 30 Eylül 2024 hesap dönemine ait dönem kar veya zarar tablosu ile, 1 Ocak – 30 Eylül 2025 dönemine ait diğer kapsamlı gelir tablosunu 1 Ocak – 30 Eylül 2024 hesap dönemine ait diğer kapsamlı gelir tablosu ile, 1 Ocak – 30 Eylül 2025 hesap dönemine ait dönem nakit akış tablosu ve özkaynaklar değişim tablolarını ise 1 Ocak – 30 Eylül 2024 hesap dönemine ait ilgili finansal tablolar ile karşılaştırmalı olarak düzenlemiştir.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla yürürlükte olan yeni standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar:
TMS 21 Değiştirilebilirliğin Eksikliği; 1 Ocak 2025 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bir işletme, belirli bir amaç için belirli bir ölçüm tarihinde başka bir para birimine çevrilemeyen yabancı para biriminde yapılan bir işlem veya faaliyete sahip olduğunda bu değişikliklerden etkilenir. Bir para birimi, başka bir para birimini elde etme olanağı mevcut olduğunda (normal bir idari gecikmeyle) değiştirilebilir ve işlem uygulanabilir haklar ve yükümlülükler yaratan bir piyasa veya takas mekanizması yoluyla gerçekleşir.
TFRS 9 ve TFRS 7'deki finansal araçların sınıflandırma ve ölçümüne ilişkin değişiklikler; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (erken uygulamaya izin verilir). Bu değişiklikler: elektronik nakit transferi sistemi aracılığıyla ödenen bazı finansal borçlar için yeni bir istisna ile birlikte, bazı finansal varlık ve yükümlülüklerin muhasebeleştirilmesi ve finansal tablo dışı bırakılmasıyla ilgili zamanlamaya ilişkin gerekliliklere açıklık getirilmesi;
bir finansal varlığın yalnızca anapara ve faiz ödemeleri kriterini karşılayıp karşılamadığının değerlendirilmesine ilişkin daha fazla rehberlik sağlanması ve açıklığa kavuşturulması;
nakit akışlarını değiştirebilecek sözleşme şartlarına sahip belirli araçlar için yeni dipnot açıklamaları eklemek (çevresel, sosyal ve yönetişim (ESG) hedeflerine ulaşılmasıyla bağlantılı özelliklere sahip bazı araçlar gibi); ve gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılan özkaynak araçlarına ilişkin dipnot açıklamalarında güncellemeler yapılmasıdır.
TFRS'lere İlişkin Yıllık İyileştirmeler – 11. Değişiklik; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (erken uygulamaya izin verilir). Yıllık iyileştirmeler, bir Muhasebe Standardındaki ifadeleri açıklığa kavuşturan veya Muhasebe Standartlarındaki hükümler arasındaki nispeten küçük beklenmeyen sonuçları, gözden kaçırılan noktaları veya tutarsızlıkları düzelten değişikliklerle sınırlıdır. 2024 değişiklikleri aşağıdaki standartlara ilişkin yapılmıştır:
TFRS 1 Türkiye Finansal Raporlama Standartlarının İlk Uygulaması;
TFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar ve Standardın ilişiğindeki UFRS 7'nin uygulanmasına yönelik Rehber;
TFRS 9 Finansal Araçlar;
TFRS 10 Konsolide Finansal Tablolar ve
TMS 7 Nakit Akış Tablosu.
TFRS 9 ve TFRS 7'deki doğaya bağımlı elektriğe atıfta bulunan sözleşmelere ilişkin değişiklikler; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir, ancak gerektiği durumlarda yerel onaya tabi olarak erken uygulanabilir. Bu değişiklikler, TFRS 9'un 'işletmenin kendi kullanımı' ve korunma muhasebesi hükümlerini değiştirir ve TFRS 7'de hedeflenen açıklama hükümlerini getirir. Bu değişiklikler yalnızca, elektrik üretiminin kaynağının kontrol edilemeyen doğal koşullarına (hava durumu gibi) bağlı olması nedeniyle, bir işletmeyi temel elektrik miktarındaki değişkenliğe maruz bırakan sözleşmelere uygulanır. Bu sözleşmeler, "doğaya bağımlı elektriğe atıfta bulunan sözleşmeler" olarak tanımlanır.
TFRS 18 Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklama; 1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bu standart, kar veya zarar tablosundaki güncellemelere odaklanan, mali tabloların sunumuna ve açıklanmasına ilişkin yeni standarttır. TFRS 18'de getirilen temel yeni kavramlar aşağıdakilerle ilgilidir:
kar veya zarar tablosunun yapısı işletmenin finansal tablolarının dışında raporlanan belirli kâr veya zarar performans ölçütleri (yani yönetim tarafından tanımlanan performans ölçütleri) için finansal tablolarda yapılması gereken açıklamalar; ve
genel olarak temel finansal tablolar ve dipnotlar için geçerli olan toplulaştırma ve ayrıştırmaya ilişkin geliştirilmiş ilkeler. TFRS 19 Kamuya Hesap Verme Yükümlülüğü Bulunmayan Bağlı Ortaklıklar: Açıklamalar; 1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Yeni standart diğer TFRS'ler ile birlikte uygulanmaktadır. Şartları sağlayan bir bağlı ortaklık, açıklama hükümleri hariç diğer TFRS Muhasebe Standartlarındaki hükümleri uygular ve bunun yerine TFRS 19'daki azaltılmış açıklama gerekliliklerini uygular. TFRS 19'un azaltılmış açıklama gereklilikleri, şartları sağlayan bağlı ortaklıkların finansal tablolarının kullanıcılarının bilgi ihtiyaçları ile finansal tablo hazırlayıcıları için maliyet tasarrufları arasında denge kurar. TFRS 19, şartları sağlayan bağlı ortaklıklar için gönüllü uygulanabilecek bir standarttır. Bir bağlı ortaklık aşağıdaki durumlarda ilgili şartları sağlar. kamuya hesap verme yükümlülüğünün bulunmaması ve
TFRS Muhasebe Standartlarına uygun, kamunun kullanımına açık konsolide mali tablolar üreten bir ana veya ara ana ortaklığının olması.
Konsolide finansal tablolar ana ortaklık ve kontrolün başlamasından sona erene dek, bağlı ortaklıkların hesaplarım kapsamaktadır. Konsolidasyon kapsamı içinde yer alan Grupların finansal tabloları, yeknesak muhasebe ilke ve uygulamaları gözetilerek Türkiye Finansal Raporlama Standartları'na uygun olarak bu konsolide finansal tabloların tarihi itibarıyla hazırlanmıştır.
Bağlı ortaklıklar, doğrudan veya diğer bağlı ortaklıkları vasıtasıyla, sermaye ve yönetim ilişkileri çerçevesinde % 50 veya % 50'den fazla oranda hisseye, oy hakkına veya yönetim çoğunluğunu seçme hakkına veya yönetim çoğunluğuna sahip olduğu işletmelerdir. Bağlı ortaklıkların oy hakları ve etkin ortaklık oranlan aşağıda gösterilmiştir:
| Bağlı Ortaklığın Unvanı | 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| İzmir Rulo Sanayi ve Ticaret A.Ş. | % 66,00 | % 66,00 |
| İzsan Plastik ve Fırça Sanayi Ticaret A.Ş. |
%100,00 | %100,00 |
Bağlı ortaklıklara ait finansal durum tabloları ve kâr veya zarar tabloları tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide edilmiş olup, Ana Ortaklık ile bağlı ortaklıklar arasındaki grup içi işlemler ve bakiyeler konsolidasyon işlemi sırasında netleştirilmiştir.
Bağlı ortaklıklar, faaliyetleri üzerindeki kontrolün Grup'a transfer olduğu tarihten itibaren konsolidasyon kapsamına alınır ve kontrolün ortadan kalktığı tarihte de konsolidasyon kapsamından çıkartılır. Bağlı ortaklıklar için uygulanan muhasebe politikalan Grup tarafından uygulanan muhasebe politikaları ile tutarlılığın sağlanması amacıyla değiştirilir. Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların sonuçlan, satın alım tarihinden sonra veya elden çıkarma tarihine kadar konsolide kapsamlı gelir tablosuna dahil edilir.
İçerik ve tutar itibarıyla önem arz eden her türlü kalem, benzer nitelikte dahi olsa, finansal tablolarda ayrı gösterilir. Önemli olmayan tutarlar, esasları veya fonksiyonları açısından birbirine benzeyen kalemler itibarıyla toplulaştırılarak gösterilir. İşlem ve olaym özünün mahsubu gerekli kılması sonucunda, bu işlem ve olayın net tutarları üzerinden gösterilmesi veya varlıkların, değer düşüklüğü düşüldükten sonraki tutarları üzerinden izlenmesi, mahsup edilmeme kuralının ihlali olarak değerlendirilmez. Grup'un normal iş akışı içinde gerçekleştirdiği işlemler sonucunda, elde ettiği gelirler, işlem veya olayın özüne uygun olması şartıyla net değerleri üzerinden gösterilir.
Konsolide finansal tabloların hazırlanmasında izlenen önemli muhasebe politikaları aşağıda özetlenmiştir:
Satış gelirleri, ürünün teslimi veya hizmetin verilmesi, ürünle ilgili önemli risk ve getirilerin alıcıya nakledilmiş olması, gelir tutarının güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi ve işlemle ilgili ekonomik faydaların Grup tarafından elde edileceğinin kuvvetle muhtemel olması üzerine alınan veya alınabilecek bedelin makul değeri üzerinden tahakkuk esasına göre kayıtlara alınır.
Net satışlar, satılmış ürün ya da tamamlanmış hizmetin satış vergisi hariç faturalanmış değerinden, iadeler ve komisyonların indirilmiş şeklini gösterir. Kira gelirleri dönemsel tahakkuk esasına göre, faiz gelirleri etkin faiz yöntemine göre muhasebeleştirilir.
Nakit ve nakit benzeri kalemleri, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riski taşımayan yüksek likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır.
Doğrudan bir borçluya mal veya hizmet tedariki ile oluşan Grup kaynaklı ticari alacaklar, etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyetleri üzerinden değerlendirilmiştir.
Grup'un, ödenmesi gereken meblağları tahsil edemeyecek olduğunu gösteren bir durumun söz konusu olması halinde ticari alacaklar için bir değer düşüklüğü karşılığı oluşturulur. Söz konusu bu karşılığın tutarı, alacağın kayıtlı değeri ile tahsili mümkün tutar arasındaki farktır. Tahsili mümkün tutar, teminatlardan ve güvencelerden tahsil edilebilecek meblağlar da dahil olmak üzere tüm nakit akışlarının, oluşan ticari alacağın orijinal etkin faiz oranı esas alınarak iskonto edilen değeridir. Değer düşüklüğü tutarı, zarar yazılmasından sonra oluşacak bir durum dolayısıyla azalırsa, söz konusu tutar, cari dönemde esas faaliyetlerden diğer gelirlere yansıtılır.
Stoklar, maliyetin ya da net gerçekleşebilir değerin düşük olanı ile değerlenmektedir. Stoklar ortalama maliyet yöntemine göre değerlenir. Net gerçekleşebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ile satışı gerçekleştirmek için yüklenilmesi gereken tahmini maliyetlerin toplamının indirilmesiyle elde edilir. Stokların net gerçekleşebilir değeri maliyetinin altına düştüğünde, stoklar net gerçekleşebilir değerine indirgenir ve değer düşüklüğünün oluştuğu yılda gelir tablosuna gider olarak yansıtılır.
Maddi duran varlıklar (değerleme raporuna istinaden gerçeğe uygun değeri ile muhasebeleştirilenler hariç) maliyetleri üzerinden gösterilmektedir. Amortisman ve itfa payları bu maliyetler üzerinden doğrusal amortisman yöntemiyle kıst usulüne göre ayrılmaktadır.
Maddi bir duran varlığa yapılan normal bakım ve onanm harcamaları, gider olarak muhasebeleştirilmektedir. Maddi duran varlığın kapasitesini genişleterek kendisinden gelecekte elde edilecek faydayı artıran nitelikteki yatırım harcamaları, maddi duran varlığın maliyetine eklenmekte ve ilgili maddi duran varlığın kalan tahmini faydalı ömrü üzerinden amortismana tabi tutulmaktadır.Söz konusu arazi ve binaların yeniden değerlemesinden kaynaklanan artış, özkaynaktaki yeniden değerleme fonuna kaydedilir. Yeniden değerleme sonucu oluşan değer artışı, maddi duran varlıkla ilgili daha önceden gelir tablosunda gösterilen bir değer düşüklüğünün olması durumunda öncelikle söz konusu değer düşüklüğü nispetinde gelir tablosuna kaydedilir. Bahse konu arazi ve binaların yeniden değerlemesinden oluşan defter değerindeki azalış, söz konusu varlığın daha önceki yeniden değerlemesine ilişkin yeniden değerleme fonunda bulunan bakiyesini aşması durumunda gelir tablosuna kaydedilir. Grup, maddi duran varlıklarına kalıntı değer hesaplamamaktadır.
Maddi duran varlıkların, tahmin edilen faydalı ömürleri aşağıdaki gibidir:
| | Tesis, makine ve cihazlar | 1-12 yıl |
|---|---|---|
| | Taşıtlar | 4-5 yıl |
| | Demirbaşlar | 4-15 yıl |
Satın alınan maddi olmayan duran varlıklardan sınırlı ömre sahip olanlar, maliyet değerlerinden birikmiş itfa payları ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutarıyla gösterilirler. Bu varlıklar beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak itfa edilir.
| | Haklar | 3 yıl |
|---|---|---|
| | Özel maliyetler | 5 yıl |
Borçların vadesi 12 aydan az ise, bu borçlar cari borçlarda sınıflandırılır ve 12 aydan uzun ise cari olmayan yükümlülüklerde sınıflandırılır. Alman krediler etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyet bedeli ile gösterilmektedir. Herhangi bir gelir ve geri ödeme değeri konsolide gelir tablosunda borçlanma dönemi boyunca borçlanma maliyeti olarak muhasebeleştirilir.
Amaçlanan kullanım veya satıma hazır hale gelmesi için önemli bir süre alan bir varlığın iktisabı, inşaatı veya üretimi ile doğrudan ilişkilendirilebilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlıkların maliyetinin bir parçası olarak aktifleştirilir. Diğer tüm borçlanma maliyetleri, oluştukları dönemde giderleştirilir. Borçlanma maliyetleri, bir işletmenin fonların borçlanması ile ilgili olarak maruz kaldığı faiz ve diğer maliyetlerden oluşur.
Grup'un finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. İşletmenin mali durumu ve faaliyet sonuçlan, Grup'un geçerli para birimi olan ve finansal tablolar için sunum birimi olan TL cinsinden İfade edilmiştir. İşletmenin finansal tablolarının hazırlanması sırasında, yabancı para cinsinden (TL dışındaki para birimleri) gerçekleşen işlemler, işlem tarihindeki kurlar esas alınmak suretiyle kaydedilmektedir. Bilançoda yer alan dövize endeksli parasal varlık ve yükümlülükler bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk Lirası'na çevrilmektedir.
Gelir tablosunda belirtilen pay başına kazanç, net karın, yıl boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur.
Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğün yerine getirilmesinin muhtemel olması ve söz konusu yükümlülük tutarının güvenilir bir şekilde tahmin edilebilir olması durumunda finansal tablolarda karşılık ayrılır. Karşılık olarak ayrılan tutar, yükümlülüğe ilişkin risk ve belirsizlikler göz önünde bulundurularak, bilanço tarihi itibarıyla yükümlülüğün yerine getirilmesi için yapılacak harcamanın en güvenilir şekilde tahmin edilmesi yoluyla hesaplanır. Karşılığn, mevcut yükümlülüğün karşılanması için gerekli tahmini nakit akımlarını kullanarak ölçülmesi durumunda söz konusu karşılığın defter değeri, ilgili nakit akımlarının bugünkü değerine eşittir.
Karşılığın ödenmesi için gerekli olan ekonomik faydanın bir kısmı ya da tamamının üçüncü taraflarca karşılanmasının beklendiği durumlarda, tahsil edilecek tutar, ilgili tutarın tahsil edilmesinin hemen hemen kesin olması ve güvenilir bir şekilde ölçülmesi halinde varlık olarak muhasebeleştirilir.
Devlet teşviki, işletmenin teşvikin elde edilmesi için gerekli koşulları yerine getireceğine ve teşvikin elde edileceğine dair makul bir güvence olmadan finansal tablolara yansıtılmaz. Devlet teşvikleri, bu teşviklerle karşılanması amaçlanan maliyetlerin gider olarak muhasebeleştirildiği dönemler boyunca sistematik şekilde kâr veya zarara yansıtılır. Bir finansman aracı olan devlet teşvikleri, finanse ettikleri harcama kalemini netleştirmek amacıyla kâr veya zararda muhasebeleştirilmek yerine, kazanılmamış gelir olarak finansal durum tablosu (bilanço) ile ilişkilendirilmeli ve ilgili varlıkların ekonomik ömrü boyunca sistematik şekilde kâr veya zarara yansıtılmalıdır.
Nakit akış tablosunda, döneme ilişkin nakit akışları esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır.
Raporlama döneminden sonraki olaylar; kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Grup, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir.
Gelir vergisi gideri, cari vergi ve ertelenmiş vergi giderinin toplamından oluşur.
Cari yıl vergi yükümlülüğü, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kâr, diğer yıllarda vergilendirilebilir ya da vergiden indirilebilir kalemler ile vergilendirilmesi ya da vergiden indirilmesi mümkün olmayan kalemleri hariç tutması nedeniyle, gelir tablosunda yer verilen kârdan farklılık gösterir. Grup'un cari vergi yükümlülüğü bilanço tarihi itibarıyla yasallaşmış ya da önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranı kullanılarak hesaplanmıştır.
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gösterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir.
Ertelenmiş vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanm kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır.
Vergilendirilebilir geçici farklardan kaynaklanan ertelenmiş vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kâr elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması ve gelecekte iEgiIi farkların ortadan kalkmasının muhtemel olması şartlarıyla hesaplanmaktadır.Ertelenmiş vergi varlıktan ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleşeceği veya yükümlülüklerin yerine getirileceği dönemde geçerli olması beklenen ve bilanço tarihi itibarıyla yasallaşmış veya önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranları (vergi düzenlemeleri) üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında, Grup'un bilanço tarihi itibarıyla varlıklarının defter değerini geri kazanması ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi için tahmin ettiği yöntemlerin vergi sonuçlan dikkate alınır.
Türkiye'de mevcut kanunlar ve toplu iş sözleşmeleri hükümlerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya işten çıkarılma durumunda ödenmektedir. Güncellenmiş olan TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Standardı ("TMS 19") uyarınca söz konusu türdeki ödemeler tanımlanmış emeklilik fayda planları olarak nitelendirilir.
Bilançoda muhasebeleştirilen kıdem tazminatı yükümlülüğü, tüm çalışanların emeklilikleri dolayısıyla ileride doğması beklenen yükümlülük tutarlarının net bugünkü değerine göre hesaplanmış ve finansal tablolara yansıtılmıştır. Hesaplanan tüm aktüeryal kazançlar ve kayıplar diğer kapsamlı gelir altında muhasebeleştirilmiştir.
İlişkili taraflar, finansal tablolarını hazırlayan işletmeyle (raporlayan işletme) ilişkili olan kişi veya işletmedir.
İlişkili tarafla yapılan işlem raporlayan işletme ile ilişkili bir taraf arasında kaynakların, hizmetlerin ya da yükümlülüklerin, bir bedel karşılığı olup olmadığına bakılmaksızın transferidir.
Grup, ilişkili taraflarıyla olağan faaliyetleri çerçevesinde iş ilişkilerine girmektedir (Dipnot 6).
Ortaklar dışında ilişkili kuruluşlar aşağıdaki gibidir:
İlişikteki mali tabloların TFRS ile uyumlu bir şekilde hazırlanması Yönetim tarafından hazırlanmış finansal tablolarda yer alan bazı aktif ve pasiflerin taşıdıkları değerler, muhtemel mükellefiyetlerle ilgili verilen açıklamalar ile raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarına ilişkin olarak bazı tahminler ve varsayımların yapılmasını gerektirmektedir. Gerçekleşen tutarlar tahminlerden farklılıklar içerebilir. Bu tahminler dönemsel olarak gözden geçirilmekte ve gerekli görüldüklerinde düzeltilmektedirler.
Muhasebe politikalarım ve ekli mali tabloları etkileyen yönetimin önemli kararlan aşağıdaki gibidir:
Grup'un 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla işletme birleşmeleri bulunmamaktadır. (31.12.2024: Bulunmamaktadır.)
Grup'un 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla net parasal pozisyon kazançları/kayıpları aşağıdaki gibidir:
| Parasal olmayan kalemler | 30 Eylül 2025 |
|---|---|
| Finansal durum tablosu kalemleri | (34.972.133) |
| Stoklar | 35.137.648 |
| Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar | 9.734.375 |
| Ödenmiş sermaye | (83.851.454) |
| Geri alınmış paylar(-) | 320.573 |
| Paylara ilişkin primler/iskontolar(+/-) | (199.351) |
| Kardan ayrılmış kısıtlanmış yedekler | (1.046.913) |
| Geçmiş yıllar ile ilgili düzeltmeler | 4.932.988 |
| Kar veya zarar tablosu kalemleri | 4.079.753 |
| Hasılat | (27.118.181) |
| Satışların maliyeti | 25.093.085 |
| Pazarlama giderleri | 1.944.541 |
| Genel yönetim giderleri | 1.999.617 |
| Finansman gelirleri | (31.769) |
| Finansman giderleri | 631.004 |
| Esas faaliyetlerden diğer gelirler | (502.858) |
| Esas faaliyetlerden diğer giderler | 2.064.315 |
| Net parasal pozisyon kazançları(kayıpları) | (30.892.380) |
Bulunmamaktadır.
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflardan kısa vadeli ticari alacakları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Ticari alacaklar | 4.387.067 | 2.914.967 |
| Toplam | 4.387.067 | 2.914.967 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflardan kısa vadeli ticari alacaklarının detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili taraflardan ticari alacaklar | ||
| İzpet Plastik Enerji San. Tic. A.Ş. | 4.387.067 | 2.914.967 |
| Toplam | 4.387.067 | 2.914.967 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflardan peşin ödenmiş giderleri aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Peşin ödenmiş giderler | 526.454 | |
| Toplam | 526.454 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflardan peşin ödenmiş giderlerinin detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili taraflara peşin ödenmiş giderler | ||
| Luna Fırça Plastik San. Ltd. Şti. | 526.454 | |
| Toplam | 526.454 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflardan mamul ve ticari mal alımları detayı aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili taraflardan mamul ve ticari mal alımları | ||
| İZPET Plastik ve Enjeksiyon San. A.Ş. | 3.650.274 | 5.434.285 |
| Toplam | 3.650.274 | 5.434.285 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflara diğer satımlar detayı aşağıdaki gibidir:
| 2025 | 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili taraflara diğer satımlar | ||
| İZPET Plastik ve Enjeksiyon San. A.Ş. | 1.349.250 | 3.257.953 |
| Toplam | 1.349.250 | 3.257.953 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla, Grup'un üst düzey yöneticilerine sağladığı faydalar toplamı 3.310.569 TL'dir. (31.12.2024 : 3.099.590 TL).
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla nakit ve nakit benzerlerinin detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kasa | 121.768 | 124.378 |
| Bankalar | 5.701.162 | 3.213.973 |
| - Vadesiz mevduatlar | 5.701.162 | 3.213.973 |
| Diğer menkul kıymetler | 543.033 | 250.805 |
| Toplam | 6.365.963 | 3.589.156 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla nakit ve nakit benzerleri bakiyeleri üzerinde herhangi bir blokaj veya kısıtlama bulunmamaktadır.
Nakit ve nakit benzerlerinin gerçeğe uygun değerleri, finansal durum tablosu tarihindeki tahakkuk eden geliri de içeren kayıtlı değerine yaklaşmaktadır.
Grup'in finansal varlıkları ve yükümlülükleri için faiz oranı riski ve duyarlılık analizleri Dipnot 29'da belirtilmiştir.
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli ticari alacaklarının detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili taraflardan ticari alacaklar (Dipnot6) | 4.387.067 | 2.914.967 |
| İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar | 164.670.903 | 144.810.137 |
| Toplam | 169.057.970 | 147.725.103 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflardan ticari alacakları aşağıdaki kalemlerden oluşmaktadır:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Alıcılar | 72.856.760 | 59.790.867 |
| Alacak senetleri | 91.814.143 | 85.019.270 |
| Şüpheli ticari alacaklar | 4.273.547 | 6.100.524 |
| Şüpheli ticari alacak karşılığı (-) | (4.273.547) | (6.100.524) |
| Toplam | 164.670.903 | 144.810.137 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli ticari borçlarının detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflara ticari borçlar | 17.732.741 | 21.434.399 |
| Toplam | 17.732.741 | 21.434.399 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflara ticari borçları aşağıdaki kalemlerden oluşmaktadır:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Satıcılar | 11.596.279 | 8.248.795 |
| Borç senetleri | 2.043.812 | 2.777.591 |
| Diğer ticari borçlar | 4.092.650 | 10.408.013 |
| Toplam | 17.732.741 | 21.434.399 |
Grup'in maruz kaldığı kur ve likidite riskine ilişkin açıklamalar Dipnot 29'da açıklanmıştır.
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli diğer alacakları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflardan diğer alacaklar | 1.304.270 | 666.066 |
| Toplam | 1.304.270 | 666.066 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflardan kısa vadeli diğer alacaklar aşağıdaki kalemlerden oluşmaktadır:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Vergi dairesinden alacaklar | 713.067 | 89.243 |
| Verilen depozito ve teminatlar | 591.203 | 576.822 |
| Toplam | 1.304.270 | 666.066 |
Dipnot 9 - Diğer Alacaklar ve Borçlar (devamı)
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli diğer borçları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflara diğer borçlar | 218.521 | 480.976 |
| Toplam | 218.521 | 480.976 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili olmayan taraflardan kısa vadeli diğer borçlar aşağıdaki kalemlerden oluşmaktadır:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Diğer | 218.521 | 480.976 |
| Toplam | 218.521 | 480.976 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla stokları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlk madde ve malzeme | 27.838.805 | 35.424.918 |
| Mamül | 37.034.748 | 40.202.949 |
| Ticari mallar | 60.724.258 | 33.925.091 |
| Diğer | 11.297.738 | 12.234.075 |
| Toplam | 136.895.547 | 121.787.032 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla dönen varlıklar içerisindeki peşin ödenmiş giderler aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili taraflara peşin ödenmiş giderler (Dipnot 6) | 526.454 | |
| İlişkili olmayan taraflara peşin ödenmiş giderler | 22.576.900 | 16.168.915 |
| Toplam | 22.576.900 | 16.695.369 |
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Verilen sipariş avansları | 22.576.900 | 16.168.915 |
| Toplam | 22.576.900 | 16.168.915 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla duran varlıklar içerisindeki peşin ödenmiş giderler aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Verilen avanslar | 2.990.660 | 9.409.332 |
| Gelecek yıllara ait giderler | 158.333 | 198.597 |
| Toplam | 3.148.993 | 9.607.929 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa vadeli kaynaklar içerisindeki ertelenmiş gelirler aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Alınan sipariş avansları | 40.049.797 | 53.156.411 |
| Toplam | 40.049.797 | 53.156.411 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla yatırım amaçlı gayrimenkulleri bulunmamaktadır.
30 Eylül 2025 ve 30 Haziran 2024 tarihinde sonra eren yıla ait maddi duran varlık hareketleri aşağıdaki gibidir.
| Maliyet: | 1 Ocak 2025 | İlaveler | Çıkışlar | 30 Eylül 2025 |
|---|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 76.342.181 | 32.084.435 | (76.342.181) | 32.084.435 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 165.361.105 | 3.027.877 | (2.791.379) | 165.597.602 |
| Taşıtlar | 13.508.326 | 13.508.326 | ||
| Demirbaşlar | 5.937.855 | 1.819.712 | 7.757.567 | |
| Özel maliyetler | 6.110.590 | 327.088 | 6.437.678 | |
| Yapılmakta olan yatırımlar | 2.467.360 | 139.906 | 2.607.267 | |
| Toplam maliyet | 269.727.416 | 37.399.018 | (79.133.560) | 227.992.875 |
| Birikmiş amortismanlar | ||||
| Makine, tesis ve cihazlar | (115.228.095) | (10.483.248) | (125.711.343) | |
| Taşıtlar | (10.920.348) | (610.355) | (11.530.704) | |
| Demirbaşlar | (4.675.575) | (326.542) | (5.002.117) | |
| Özel maliyetler | (4.197.847) | (512.710) | (4.710.557) | |
| Toplam birikmiş amortismanlar | (135.021.865) | (11.932.855) | (146.954.721) | |
| Net defter değeri | 134.705.551 | 81.038.155 |
30 Eylül 2025 ve 30 Haziran 2024 tarihinde sonra eren yıla ait maddi duran varlık hareketleri aşağıdaki gibidir.
| Maliyet: | 1 Ocak 2024 | İlaveler | 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 57.273.338 | 57.273.338 | |
| Makine, tesis ve cihazlar | 118.458.495 | 3.216.287 | 121.674.782 |
| Taşıtlar | 10.134.233 | 10.134.233 | |
| Demirbaşlar | 4.155.511 | 110.745 | 4.266.256 |
| Özel maliyetler | 4.288.052 | 263.116 | 4.551.168 |
| Yapılmakta olan yatırımlar | 1.851.020 | 1.851.020 | |
| Toplam maliyet | 196.160.649 | 3.590.148 | 199.750.797 |
| Birikmiş amortismanlar | |||
| Makine, tesis ve cihazlar | (76.651.645) | (7.204.636) | (83.856.281) |
| Taşıtlar | (7.116.033) | (807.463) | (7.923.496) |
| Demirbaşlar | (3.272.820) | (169.453) | (3.442.273) |
| Özel maliyetler | (2.547.903) | (448.166) | (2.996.069) |
| Toplam birikmiş amortismanlar | (89.588.401) | (8.629.718) | (98.218.119) |
| Net defter değeri | 106.572.248 | 101.532.678 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Haziran 2024 tarihlerinde sona eren yıllara ait maddi olmayan duran varlık hareket tabloları aşağıdaki şekilde özetlenmiştir:
| Maliyet: | 1 Ocak 2025 | İlaveler | 30 Eylül 2025 |
|---|---|---|---|
| Haklar | 3.136.169 | 59.700 | 3.195.869 |
| Toplam maliyet | 3.136.169 | 59.700 | 3.195.869 |
| Birikmiş amortismanlar | |||
| Haklar | (3.001.075) | (90.908) | (3.091.982) |
| Toplam birikmiş amortismanlar | (3.001.075) | (90.908) | (3.091.982) |
| Net defter değeri | 135.094 | 103.886 |
| Maliyet: | 1 Ocak 2024 | İlaveler | 30 Eylül 2024 |
|---|---|---|---|
| Haklar | 2.319.230 | 33.584 | 2.352.814 |
| Toplam maliyet | 2.319.230 | 33.584 | 2.352.814 |
| Birikmiş amortismanlar | |||
| Haklar | (2.079.902) | (145.594) | (2.225.496) |
| Toplam birikmiş amortismanlar | (2.079.902) | (145.594) | (2.225.496) |
| Net defter değeri | 239.328 | 127.318 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, Grup'un işletme içerisinde oluşturulmuş maddi olmayan duran varlığı bulunmamaktadır.
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Ödenecek sosyal güvenlik kesintileri | 1.061.493 | 1.065.676 |
| Personele borçlar | 2.025.217 | 584.124 |
| Toplam | 3.086.710 | 1.649.800 |
30 Eylül 2025 tarihi itibariyle Grup'un teminat/rehin/ipotek/kefalet (TRİK) pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir :
| 30 Eylül 2025 | ||||
|---|---|---|---|---|
| TL Karşılığı | TL | Amerikan Doları | Avro | |
| A. Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu TRİ'ler in toplam tutarı | 75.117.693 | 75.117.693 | ||
| Teminat | 75.117.693 | 75.117.693 | ||
| Rehin | ||||
| İpotek | ||||
| Toplam TRİ | 75.117.693 | 75.117.693 |
31 Aralık 2024 tarihi itibariyle Grup'un teminat/rehin/ipotek/kefalet (TRİK) pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir :
| 31 Aralık 2024 | ||||
|---|---|---|---|---|
| TL Karşılığı | TL | Avro | [YYY] | |
| A. Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu TRİ'ler in toplam tutarı | 60.025.126 | 60.025.126 | ||
| Teminat | 60.025.126 | 60.025.126 | ||
| Rehin | ||||
| İpotek | ||||
| Toplam TRİ | 60.025.126 | 60.025.126 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla diğer kısa vadeli karşılıkları bulunmamaktadır.
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıklar aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kıdem tazminatı karşılıkları | 7.993.815 | 7.658.092 |
| Toplam | 7.993.815 | 7.658.092 |
Türk İş Kanunu'na göre, Grup bir yılını doldurmuş olan ve Grup'la ilişkisi kesilen veya 25 hizmet yılını (kadınlarda 20 yıl) dolduran ve emekliliğini kazanan (kadınlar için 58 yaşında, erkekler için 60 yaşında), askere çağrılan veya vefat eden personeli için kıdem tazminatı ödemekle mükelleftir. 23 Mayıs 2002'deki mevzuat değişikliğinden sonra emeklilikten önceki hizmet süresine ilişkin bazı geçiş süreci maddeleri yürürlüğe konmuştur. Kıdem tazminatı yükümlülüğü, Grup'un çalışanlarının emekli olmasından doğan gelecekteki olası yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminine göre hesaplanır. TFRS, Grup'un yükümlülüklerinin tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak hesaplanmasını öngörür. Buna uygun olarak, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir. Temel varsayım, her yıllık hizmet için belirlenen tavan karşılığının enflasyon ile orantılı olarak artmasıdır. Böylece uygulanan iskonto oranı enflasyonun beklenen etkilerinden arındırılmış gerçek oranını gösterir.
Grup'un muhasebe politikaları, Grup'un kıdem tazminatı yükümlülüğünü tahmin etmek için çeşitli aktüeryal yöntemlerin kullanılmasını öngörmektedir. Kıdem tazminatı karşılığı, tüm çalışanların emeklilikleri dolayısıyla ileride doğacak yükümlülük tutarlarının bugünkü net değerine göre hesaplanmış ve ilişikteki finansal tablolarda yansıtılmıştır.
Dipnot 18 – Uzun Vadeli Karşılıklar (devamı)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren yıllara ait, kıdem tazminatı karşılığındaki hareketler aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 1 Ocak bakiyesi | 7.658.092 | 6.588.720 |
| Faiz maliyeti | 947.442 | 1.004.836 |
| Hizmet maliyeti | 1.766.400 | 1.474.867 |
| Ödenen/iptal edilen kıdem tazminatları | (1.358.363) | |
| Aktüeryal fark | (825.498) | 1.973.255 |
| Parasal kazanç | (1.552.621) | (2.025.223) |
| 31 Aralık bakiyesi | 7.993.815 | 7.658.092 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla diğer dönen varlıklar aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Devreden Katma Değer Vergisi | 4.869 | 120.338 |
| Personel avansları | 62.715 | |
| Toplam | 4.869 | 183.053 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla diğer kısa vadeli yükümlülükler aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Ödenecek vergi ve fonlar | 1.664.434 | 1.765.707 |
| Gider tahakkukları | 3.655.817 | 602 |
| Toplam | 5.320.251 | 1.766.309 |
Ödenmiş sermaye ve sermaye düzeltmesi farkları
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
| % | 30 Eylül 2025 | % | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|---|---|
| Orhan Dilberoğlu | 9,89% | 5.839.126 | 18,35% | 10.839.126 |
| Natan Kohen | 2,07% | 1.222.688 | 10,54% | 6.222.688 |
| Halk Açık Kısım | 88,04% | 52.000.686 | 71,11% | 42.000.686 |
| Toplam | 100 | 59.062.500 | 100 | 59.062.500 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla, Grup'un 59.062.500 TL olan sermayesi 59.062.500 adet nominal paydan oluşmaktadır (31 Aralık 2024: 59.062.000 TL olan sermayesi 59.062.000 adet nominal pay).
Yeniden değerleme ve ölçüm kazanç/kayıpları, Aktüeryal kazanç/kayıpları
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla yeniden değerleme ve ölçüm kazanç/kayıpları bulunmamaktadır.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla (4.866.251) TL aktüeryal kaybı bulunmaktadır. (31 Aralık 2024: (7.158.378) TL aktüeryal kaybı bulunmaktadır.)
Türk Ticaret Kanunu'na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılır. Türk Ticaret Kanunu'na göre birinci tertip yasal yedekler, Grup'un ödenmiş/çıkarılmış sermayesinin %20'sine ulaşılıncaya kadar, yasal kayıtlara göre net dönem karından, yine yasal kayıtlara göre geçmiş yıl zararları düşülerek bulunan matrahın %5'i olarak ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler ise ödenmiş sermayenin %5'ini aşan dağıtılan karın 1/10'udur. Öte yandan, net dağıtılabilir dönem karının tamamının temettü olarak dağıtılmasına karar verilmesi durumunda, sadece bu durumla sınırlı olmak üzere; ikinci tertip yasal yedek akçe net dağıtılabilir dönem karından ödenmiş/ çıkarılmış sermayenin %5'ini aşan kısım için 1/11 oranında ayrılır. Türk Ticaret Kanunu'na göre, yasal yedekler ödenmiş sermayenin %50'sini geçmediği sürece sadece zararları netleştirmek için kullanılabilir, bunun dışında herhangi bir şekilde kullanılması mümkün değildir.
Grup'un 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla kardan ayrılan kısıtlanmış yedekleri toplamı 6.832.603 TL'dır. (31 Aralık 2024: 5.573.367 TL).
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla hasılatı aşağıdaki kalemlerden oluşmaktadır:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Yurtiçi satışlar | 365.278.173 | 374.384.064 | 128.382.919 | 112.532.093 |
| Yurtdışı satışlar | 40.615.664 | 48.012.883 | 21.832.829 | 17.559.659 |
| Diğer gelirler | 2.054.881 | 3.808.773 | 271.236 | 882.205 |
| Satıştan iadeler (-) | (8.064.304) | (6.946.623) | (2.555.078) | (2.059.180) |
| Satış iskontoları (-) | (78.763.527) | (75.531.530) | (25.094.176) | (19.848.945) |
| Diğer indirimler(-) | (2.077.301) | (2.077.334) | ||
| Toplam | 319.043.586 | 343.727.566 | 120.760.397 | 109.065.832 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla satışların maliyeti aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Satılan Mamüller Maliyeti (-) | (179.906.365) | (143.405.083) | (69.869.467) | (52.639.131) |
| Satılan Ticari Mallar Maliyeti (-) | (91.578.909) | (101.137.530) | (51.000.335) | (25.461.588) |
| Toplam | (271.485.274) | (244.542.613) | (120.869.803) | (78.100.719) |
Dipnot 22 – Genel Yönetim Giderleri, Satış, Pazarlama ve Dağıtım Giderleri
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla genel yönetim giderleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ücret Gideri | (11.515.234) | (9.948.552) | (2.526.526) | (2.359.508) |
| Danışmanlık Gideri | (3.563.650) | (3.166.425) | (1.236.808) | (2.124.034) |
| Yönetim Kurulu Ücret Gideri | (2.299.598) | (1.897.175) | (1.110.241) | (593.076) |
| Vergi, Resim ve Harç Giderleri | (1.191.457) | (1.188.465) | (638.518) | (267.379) |
| Kira Gideri | (927.582) | (793.180) | (657.750) | (562.997) |
| Banka Masrafları | (897.681) | (769.018) | (897.681) | (769.018) |
| Personel Gideri | (835.432) | (321.670) | (835.432) | (321.670) |
| Numune Gideri | (421.618) | (671.670) | (97.081) | (296.114) |
| Tazminat Gideri | (342.089) | (576.054) | (207.692) | (576.054) |
| Amortisman Gideri | (315.516) | (249.151) | 413.851 | 475 |
| Haberleşme Gideri | (315.417) | (292.971) | (121.219) | (137.528) |
| Elektrik-Su Gideri | (296.684) | (69.794) | (296.684) | (69.794) |
| Ofis Gideri | (288.281) | (360.419) | 13.772 | (154.965) |
| Serbest Meslek Gideri | (161.515) | (152.392) | (123.653) | 378.561 |
| Nakliye Gideri | (156.256) | (215.709) | (41.798) | (37.255) |
| Aidat Gideri | (145.263) | (142.138) | (145.263) | (142.138) |
| Kanunen Kabul Edilen Gid. | (86.043) | (173.012) | (86.043) | (173.012) |
| Demirbaş Gideri | (76.781) | (72.468) | (20.655) | (72.468) |
| Bakım ve Onarım Gideri | (40.661) | (110.324) | (3.725) | (21.440) |
| Kırtasiye Gideri | (7.185) | (11.830) | (7.185) | (11.830) |
| Sicil ve Noter Gideri | (5.376) | (10.028) | (5.376) | (10.028) |
| Sigorta Gideri | (5.580) | 197 | ||
| Diğer Giderler | (1.019.078) | (1.004.198) | (177.467) | 99.751 |
| Toplam | (24.908.396) | (22.202.223) | (8.809.173) | (8.221.322) |
Dipnot 22 – Genel Yönetim Giderleri, Satış, Pazarlama ve Dağıtım Giderleri (devamı)
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla satış, pazarlama ve dağıtım giderleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ciro-Prim Gideri | (7.522.640) | (9.029.930) | (2.518.260) | (2.996.838) |
| Nakliye Gideri | (5.727.321) | (6.477.194) | (1.884.275) | (2.153.583) |
| Ücret Gideri | (3.349.108) | (3.325.568) | (704.802) | (1.027.286) |
| İthalat-İhracat Gideri | (2.319.567) | (3.795.143) | (658.405) | (1.025.423) |
| Showrom Gideri | (1.223.706) | (563.928) | (639.027) | (563.928) |
| Araç Gideri | (1.151.582) | (882.712) | (385.698) | (336.119) |
| Seyahat Gideri | (882.633) | (390.551) | (253.792) | (36.694) |
| Amortisman Gideri | (297.365) | (1.120.830) | (37.256) | (497.595) |
| Reklam Gideri | (250.833) | (400.897) | (91.090) | 456.740 |
| Tazminat Gideri | (60.422) | 1.091 | ||
| Sigorta Gideri | (21.263) | (57.933) | 384 | 1.603 |
| Atık Gideri | (14.937) | (33.350) | (14.937) | (33.350) |
| Vergi-Resim-Harç Gideri | (9.692) | (162.475) | (6.453) | 16.235 |
| Palet ve Streç Gideri | (118.055) | (118.055) | ||
| Diğer | (1.089.977) | (1.728.051) | (572.287) | (929.870) |
| Toplam | (23.921.047) | (28.086.617) | (7.764.809) | (9.244.164) |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla, esas faaliyetlerden diğer gelirler aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ticari alacak ve borçlara ilişkin kur farkı geliri | 3.545.373 | 1.841.679 | 2.653.626 | 867.007 |
| Ticari alacak ve borçlara ilişkin reeskont faiz geliri | 1.637.236 | 1.829.372 | (1.199.001) | 350.081 |
| Kira geliri | 1.124.375 | 1.124.375 | ||
| Sgk teşvik geliri | 1.506.389 | 1.395.006 | 446.720 | 129.665 |
| Fiyat farkı geliri | 366.902 | 234.952 | ||
| Konusu kalmayan karşılıklar | 689.080 | 5.653.193 | 2.727.584 | |
| Mutabakatsızlıktan kaynaklı giderlerin iptali | (3.574.790) | |||
| Diğer | 925.922 | 2.741.531 | 764.761 | 2.625.936 |
| Toplam | 9.795.277 | 13.460.782 | 4.025.434 | 3.125.484 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla, esas faaliyetlerden diğer giderler aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ticari alacak ve borçlara ilişkin kur farkı gideri | (3.344.038) | (468.963) | 19.085.635 | (198.895) |
| Ticari alacak ve borçlara ilişkin reeskont faiz gideri | (2.199.785) | (10.172.230) | (145.174) | (5.909.620) |
| Komisyon gideri | (215.965) | (336.682) | (76.322) | (96.370) |
| Şüpheli ticari alacaklar karşılığı | (3.555.880) | 213.732 | ||
| Mutabakatsızlıktan kaynaklı gider | 894.096 | |||
| Diğer | (842.191) | 2.750.364 | (282.638) | |
| Toplam | (5.759.788) | (15.375.947) | 21.614.502 | (5.379.694) |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla, finansman gelirleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Faiz geliri | 1.293.427 | 541.567 | (244.262) | 11.805 |
| Toplam | 1.293.427 | 541.567 | (244.262) | 11.805 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla, finansman giderleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Faiz giderleri | (39.897.509) | (22.349.370) | (30.377.246) | (6.777.221) |
| Toplam | (39.897.509) | (22.349.370) | (30.377.246) | (6.777.221) |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla, yatırım faaliyetlerinden gelirleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Maddi duran varlık satış karı | 1.489.000 | 1.489.000 | ||
| Toplam | 1.489.000 | 1.489.000 |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren yıllar itibarıyla, yatırım faaliyetlerinden giderleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Ocak 2024- 30 Eylül 2024 |
1 Temmuz 2025- 30 Eylül 2025 |
1 Temmuz 2024- 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Maddi duran varlık satış zararı | 454.690 | 454.690 | ||
| Toplam | 454.690 | 454.690 |
Türkiye'de kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilerek, vergi yasalarında yer alan istisnaların indirilerek bulunacak yasal vergi matrahına uygulanan kurumlar vergisi oranı % 25'tir.
Kurumlar Vergisi Kanunu'na göre, en az iki yıl süreyle sahip olunan iştiraklerin ve maddi duran varlıkların satışlarından elde edilen gelirlerin % 50'si satış tarihinden itibaren beş yıl içinde sermaye artışında kullanılmak üzere özkaynak hesaplarına kaydedilmesi durumunda vergi istisnasına konu olur. Geriye kalan % 50'lik kısım kurumlar vergisine tabidir.
Türk vergi mevzuatına göre mali zararlar, gelecekte oluşacak kurum kazancından mahsuplaştırılmak üzere beş yıl süre ile taşınabilir. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez.
Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi idaresi ile mutabakat sağlama gibi bir uygulama yoktur. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dört ay içerisinde verilir. Vergi incelemesine yetkili makamlar, hesap dönemini takip eden beş yıl süresince vergi beyannamelerini ve bunlara temel olan muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve bulguları neticesinde yeniden tarhiyat yapabilirler.
Temettü dağıtımları üzerinde stopaj yükümlülüğü olup, bu stopaj yükümlülüğü temettü ödemesinin yapıldığı dönemde tahakkuk edilir. Türkiye'de bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden dar mükellef kurumlar ile Türkiye'de yerleşik kurumlara yapılanlar dışındaki temettü ödemeleri %15 oranında stopaja tabidir. Dar mükellef kurumlara ve gerçek kişilere yapılan kar dağıtımlarına ilişkin stopaj oranlarının uygulamasında, ilgili Çifte Vergilendirmeyi Önleme Anlaşmalarında yer alan stopaj oranları da göz önünde bulundurulur. Geçmiş yıllar karlarının sermayeye tahsis edilmesi, kar dağıtımı sayılmamaktadır, dolayısıyla stopaj vergisine tabi değildir.
Türkiye'de, transfer fiyatlandırması düzenlemeleri Kurumlar Vergisi Kanunu'nun "Transfer fiyatlandırması yoluyla örtülü kazanç dağıtımı" başlıklı 13. maddesinde belirtilmiştir. Transfer fiyatlandırması yoluyla örtülü kazanç dağıtımı hakkındaki 18 Kasım 2007 tarihli tebliğ uygulama ile ilgili detayları düzenler.
Vergi mükellefi, ilişkili kişilerle emsallere uygunluk ilkesine aykırı olarak tespit ettikleri bedel veya fiyat üzerinden mal veya hizmet alım ya da satımında bulunursa, kazanç tamamen veya kısmen transfer fiyatlandırması yoluyla örtülü olarak dağıtılmış sayılır. Bu gibi transfer fiyatlandırması yoluyla örtülü kazanç dağıtımı kurumlar vergisi için kanunen kabul edilmeyen gider olarak dikkate alınır.
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemine ait vergi giderlerinin ana bileşenleri aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Vergi geliri/gideri: | (790.567) | (1.807.772) |
| Cari dönem kurumlar vergisi gideri | (790.567) | (1.807.772) |
| Ertelenmiş vergi gideri: | (14.213.573) | (6.643.847) |
| Geçici farklardan kaynaklanan ertelenmiş vergi geliri/(gideri) | (14.213.573) | (6.643.847) |
| Toplam vergi geliri/gideri | (15.004.140) | (8.451.619) |
30 Eylül 2025 tarihinde sona eren hesap dönemine ait tanımlanmış emeklilik planlarındaki aktüeryal kayıplara ilişkin 206.374 TL'lik ertelenmiş vergi gideri diğer kapsamlı gideri muhasebeleştirilmiştir (30.09.2024: 23.581 TL ertelenmiş vergi geliri.).
Vergi öncesi kara yasal vergi oranı uygulanıp bulunan vergi gideri ile 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren yıllara ilişkin kar veya zararda muhasebeleştirilen vergi gideri arasındaki mutabakat aşağıda sunulmuştur:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Ödenecek kurumlar vergisi | (1.807.772) | |
| Peşin ödenen vergi ve fonlar | 2.925.156 | |
| Cari dönem vergisiyle ilgili yükümlülükler/varlıklar | 1.117.384 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla birikmiş geçici farklar ve ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin finansal durum tablosu tarihleri itibarıyla yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hesaplamalarının dökümü aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2025 | Cari dönem ertelenmiş vergi gideri |
Kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirilen kısım |
30 Eylül 2025 | |
|---|---|---|---|---|
| Ticari alacaklar | 5.569.480 | 411.363 | 5.980.843 | |
| Kıdem tazminatı karşılığı | 1.558.760 | 759.475 | (206.374) | 2.111.861 |
| Finansal borçlanmalar | 554.903 | 913.954 | 1.468.857 | |
| Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar | (26.833.429) | (1.664.354) | (28.497.783) | |
| Verilen sipariş avansları | (460.039) | (460.039) | ||
| Ticari borçlar | (289.283) | (270.726) | (560.009) | |
| Stoklar | (910.309) | (9.707.384) | (10.617.693) | |
| Diğer | 1.887.000 | (819.421) | 1.067.579 | |
| Toplam | (18.922.918) | (10.377.093) | (206.374) | (29.506.385) |
31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla birikmiş geçici farklar ve ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin finansal durum tablosu tarihleri itibarıyla yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hesaplamalarının dökümü aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak 2024 | Cari dönem ertelenmiş vergi gideri |
Kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirilen kısım |
31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|---|---|
| Ticari alacaklar | 6.516.899 | (947.419) | - | 5.569.480 |
| Kıdem tazminatı karşılığı | 1.636.584 | (471.123) | 393.299 | 1.558.760 |
| Finansal borçlanmalar | 344.786 | 210.117 | - | 554.903 |
| Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar | (32.982.209) | 6.148.781 | - | (26.833.429) |
| Verilen sipariş avansları | (131.693) | (328.346) | - | (460.039) |
| Ticari borçlar | (1.019.172) | 729.889 | - | (289.283) |
| Stoklar | (1.761.891) | 851.582 | - | (910.309) |
| Diğer | 3.933.561 | (2.046.561) | - | 1.887.000 |
| Toplam | (23.463.136) | 4.146.919 | 393.299 | (18.922.918) |
| 30 Eylül 2025 | ||||
|---|---|---|---|---|
| Varlıklar | Yükümlülükler | Net tutar | ||
| Ticari alacaklar | 6.928.263 | (947.419) | 5.980.843 | |
| Kıdem tazminatı karşılığı | 2.789.358 | (677.497) | 2.111.861 | |
| Finansal borçlanmalar | 1.468.857 | 1.468.857 | ||
| Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar | 6.148.781 | (34.646.563) | (28.497.783) | |
| Verilen sipariş avansları | (460.039) | (460.039) | ||
| Ticari borçlar | 729.889 | (1.289.898) | (560.009) | |
| Stoklar | 851.582 | (11.469.276) | (10.617.693) | |
| Diğer | 3.933.561 | (2.865.982) | 1.067.579 | |
| Toplam ertelenmiş vergi varlığı/(yükümlülüğü) | 22.850.290 | (52.356.675) | (29.506.385) |
31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla birikmiş geçici farklar ve ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin finansal durum tablosu tarihleri itibarıyla yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hesaplamalarının dökümü aşağıdaki gibidir:
| 31 Aralık 2024 | |
|---|---|
| ---------------- | -- |
| Varlıklar | Yükümlülükler | Net tutar | |
|---|---|---|---|
| Ticari alacaklar | 6.516.899 | (947.419) | 5.569.480 |
| Kıdem tazminatı karşılığı | 2.029.883 | (471.123) | 1.558.760 |
| Finansal borçlanmalar | 554.903 | 554.903 | |
| Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar | 6.148.781 | (32.982.209) | (26.833.429) |
| Verilen sipariş avansları | (460.039) | (460.039) | |
| Ticari borçlar | 729.889 | (1.019.172) | (289.283) |
| Stoklar | 851.582 | (1.761.891) | (910.309) |
| Diğer | 3.933.561 | (2.046.561) | 1.887.000 |
| Toplam ertelenmiş vergi varlığı/(yükümlülüğü) | 20.765.498 | (39.688.415) | (18.922.918) |
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde Grup'un kısa vadeli borçlanmaları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kısa vadeli finansal borçlanmalar | ||
| Kısa vadeli banka kredileri | 130.372.147 | 62.651.234 |
| Uzun vadeli banka kredilerinin kısa vadeli kısımları | 7.812.683 | 9.799.448 |
| Toplam | 138.184.830 | 72.450.682 |
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Uzun vadeli finansal borçlanmalar | ||
| Uzun vadeli banka kredileri | 2.931.639 | |
| Toplam | 2.931.639 | |
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Banka kredileri | 138.184.830 | 75.382.321 |
| Toplam | 138.184.830 | 75.382.321 |
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Talep edildiğinde veya bir yıl içinde ödenecekler | 138.184.830 | 72.450.682 |
| İkinci yıl ve sonrasında ödenecekler | 2.931.639 | |
| Toplam | 138.184.830 | 75.382.321 |
Dipnot 28 – Finansal Borçlanmalar (devamı)
| Para birimi | Nominal faiz oranı | Kısa vadeli | Uzun Vadeli |
|
|---|---|---|---|---|
| Avro | %6,65 - %9,25 ve değişken | 137.786.665 | ||
| ABD Doları | ||||
| Türk Lirası | 16,52% ve değişken | 398.165 | ||
| Toplam | 138.184.830 |
| Para birimi |
Nominal faiz oranı | Kısa vadeli | Uzun Vadeli | |
|---|---|---|---|---|
| Avro | %6,50-%9,75 ve değişken | 49.498.359 | 2.727.798 | |
| ABD Doları | %8,09 | 9.014.236 | - | |
| Türk Lirası | %16,52-%60,42 ve değişken | 13.938.086 | 203.841 | |
| Toplam | 72.450.682 | 2.931.639 |
Grup finansal araçların kullanımına bağlı olarak aşağıdaki risklere maruz kalabilmektedir:
Bu dipnot Grup'un yukarıda belirtilen risklere maruz kalma durumu, Grup'un hedefleri, riski ölçmek ve yönetmek için olan politika ve süreçler ve Grup'un sermayeyi yönetimi ile ilgili bilgi sunmaktadır.
Kredi riski, bir müşteri veya karşı tarafın sözleşmedeki yükümlülüklerini yerine getirmemesi riskidir ve önemli ölçüde müşteri alacaklarından kaynaklanmaktadır.
Dipnot 29 – Finansal Araçlardan Kaynaklanan Risklerin Niteliği ve Düzeyi (devamı)
Finansal varlıkların kayıtlı değerleri, maruz kalınan azami kredi riskini gösterir. 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle maruz kalınan azami kredi riski aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | Ticari alacaklar | Diğer Alacaklar | Bankalardaki mevduat |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|
| İlişkili taraf | Diğer taraf | İlişkili taraf | Diğer taraf | |||
| Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski |
4.387.067 | 164.670.903 | 1.304.270 | 5.701.162 | ||
| (A+B+C+D+E) | ||||||
| - Azami riskin teminat.vs ile güvence altına alınmış kısmı |
||||||
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
4.387.067 | 164.670.903 | 1.304.270 | 5.701.162 | ||
| B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan. aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri |
||||||
| C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
||||||
| - Teminat. vs ile güvence altına alınmış kısmı | ||||||
| D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri |
||||||
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) | 4.273.547 | |||||
| - Değer düşüklüğü (-) | (4.273.547) | |||||
| - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) | ||||||
| - Değer düşüklüğü (-) | ||||||
| E. Bilanço dışı kredi içeren unsurlar |
Dipnot 29 – Finansal Araçlardan Kaynaklanan Risklerin Niteliği ve Düzeyi (devamı)
| 31 Aralık 2024 | Ticari alacaklar | Diğer Alacaklar | Bankalardaki mevduat |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|
| İlişkili taraf | Diğer taraf | İlişkili taraf | Diğer taraf | |||
| Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski |
2.914.967 | 144.810.137 | 666.066 | 3.213.973 | ||
| (A+B+C+D+E) | ||||||
| - Azami riskin teminat.vs ile güvence altına alınmış kısmı |
||||||
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
2.914.967 | 144.810.137 | 666.066 | 3.213.973 | ||
| B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan. aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri |
||||||
| C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
||||||
| - Teminat. vs ile güvence altına alınmış kısmı | ||||||
| D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri |
||||||
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) | 6.100.524 | |||||
| - Değer düşüklüğü (-) | (6.100.524) | |||||
| - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) | ||||||
| - Değer düşüklüğü (-) | ||||||
| E. Bilanço dışı kredi içeren unsurlar |
Dipnot 29 – Finansal Araçlardan Kaynaklanan Risklerin Niteliği ve Düzeyi (devamı)
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle tahmini faiz ödemeleri dahil olmak üzere finansal yükümlülüklerin ödeme planına göre belirlenmiş vadeleri aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | Defter değeri | Sözleşmeli nakit akışı | 3 aydan az | 3-12 ay | 1-5 yıl |
|---|---|---|---|---|---|
| Türev olmayan finansal yükümlülükler | |||||
| Kısa vadeli borçlanmalar | 130.372.147 | 130.372.147 | 130.372.147 | ||
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 7.812.683 | 7.812.683 | 7.812.683 | ||
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | |||||
| Ticari borçlar | 17.732.741 | 17.732.741 | 17.732.741 | ||
| Diğer borçlar | 218.521 | 218.521 | 218.521 | ||
| Diğer yükümlülükler | 5.320.251 | 5.320.251 | 5.320.251 | ||
| Toplam | 161.456.343 | 161.456.343 | 161.456.343 |
(*) Ertelenmiş gelirler gibi finansal olmayan varlıklar diğer yükümlülükler içerisine dahil edilmemiştir.
| 31 Aralık 2024 | Defter değeri | Sözleşmeli nakit akışı | 3 aydan az | 3-12 ay | 1-5 yıl |
|---|---|---|---|---|---|
| Türev olmayan finansal yükümlülükler | |||||
| Kısa vadeli borçlanmalar | 62.651.234 | 59.075.754 | 7.839.375 | 51.236.379 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 9.799.448 | 9.421.261 | 4.647.510 | 4.773.750 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 2.931.639 | 3.149.106 | 3.149.106 | ||
| Ticari borçlar | 21.434.399 | 22.017.996 | 20.061.242 | 1.956.754 | |
| Diğer borçlar | 480.976 | 481.202 | 481.202 | ||
| Diğer yükümlülükler | 1.766.309 | 2.215.481 | |||
| Toplam | 99.064.006 | 96.360.800 | 33.029.329 | 57.966.884 | 3.149.106 |
(*) Ertelenmiş gelirler gibi finansal olmayan varlıklar diğer yükümlülükler içerisine dahil edilmemiştir.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Grup'un yabancı para pozisyonu aşağıdaki tabloda belirtilen yabancı para bazlı varlıklar ve borçlardan kaynaklanmaktadır.
| 30 Eylül 2025 | ||||
|---|---|---|---|---|
| TL Karşılığı | ABD Doları |
Avro | İngiliz Sterlini |
|
| 1. Ticari alacaklar | 8.986.398 | 33.057 | 130.457 | 22.520 |
| 2a. Parasal finansal varlıklar(kasa. banka hesapları dahil) | 4.710.826 | 9.998 | 88.118 | |
| 2b. Parasal olmayan finansal varlıklar | ||||
| 3. Diğer | ||||
| 4. Dönen varlıklar (1+2+3) | 13.697.224 | 43.055 | 218.575 | 22.520 |
| 5. Ticari alacaklar | ||||
| 6a. Parasal finansal varlıklar | ||||
| 6b. Parasal olmayan finansal varlıklar | ||||
| 7. Diğer | ||||
| 8. Duran varlıklar (5+6+7) | ||||
| 9. Toplam varlıklar (4+8) | 22.520 | |||
| 10. Ticari borçlar | ||||
| 11. Finansal yükümlülükler | 135.241.162 | 2.774.109 | ||
| 12a. Parasal olan diğer yükümlülükler | ||||
| 12b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | 1.268.324 | 18.842 | 9.974 | |
| 13. Kısa vadeli yükümlülükler (10+11+12) | 136.509.486 | 18.842 | 2.784.083 | - |
| 14. Ticari borçlar | ||||
| 15. Finansal yükümlülükler | ||||
| 16a. Parasal olan diğer yükümlülükler | ||||
| 16b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | ||||
| 17. Uzun vadeli yükümlülükler (14+15+16) | ||||
| 18. Toplam yükümlülükler (13+17) | 136.509.486 | 18.842 | 2.784.083 | |
| 19. Finansal durum tablosu dışı türev araçların net varlık/ (yükümlülük) pozisyonu (19a-19b) |
||||
| 19a. Hedge edilen toplam varlık tutarı | ||||
| 19b. Hedge edilen toplam yükümlülük tutarı | ||||
| 20. Net yabancı para varlık/ (yükümlülük) pozisyonu (9-18+19) | (136.509.486) | (18.842) | (2.784.083) | 22.520 |
| 21. Parasal kalemler net yabancı para varlık / (yükümlülük) pozisyonu (UFRS 7.B23) (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) |
(121.543.938) | 43.055 | (2.555.535) | 22.520 |
Dipnot 29 – Finansal Araçlardan Kaynaklanan Risklerin Niteliği ve Düzeyi (devamı)
Piyasa riski (devamı)
Kur riski (devamı)
| 31 Aralık 2024 | ||||
|---|---|---|---|---|
| TL Karşılığı |
ABD Doları |
Avro | İngiliz Sterlini |
|
| 1. Ticari alacaklar | 3.383.924 | 39.258 | 54.412 | |
| 2a. Parasal finansal varlıklar(kasa. banka hesapları dahil) | 305.792 | 8.324 | ||
| 2b. Parasal olmayan finansal varlıklar | 3.546.102 | 66.669 | 32.502 | |
| 3. Diğer | ||||
| 4. Dönen varlıklar (1+2+3) | 7.235.819 | 105.927 | 95.238 | |
| 5. Ticari alacaklar | ||||
| 6a. Parasal finansal varlıklar | ||||
| 6b. Parasal olmayan finansal varlıklar | ||||
| 7. Diğer | ||||
| 8. Duran varlıklar (5+6+7) | ||||
| 9. Toplam varlıklar (4+8) | 7.235.819 | 105.927 | 95.238 | |
| 10. Ticari borçlar | ||||
| 11. Finansal yükümlülükler | 45.445.389 | 200.000 | 1.045.000 | |
| 12a. Parasal olan diğer yükümlülükler | ||||
| 12b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | 1.164.751 | 23.749 | 8.898 | |
| 13. Kısa vadeli yükümlülükler (10+11+12) | 46.610.140 | 223.749 | 1.053.898 | |
| 14. Ticari borçlar | ||||
| 15. Finansal yükümlülükler | 2.296.013 | 62.500 | ||
| 16a. Parasal olan diğer yükümlülükler | ||||
| 16b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | ||||
| 17. Uzun vadeli yükümlülükler (14+15+16) | 2.296.013 | 62.500 | ||
| 18. Toplam yükümlülükler (13+17) | 48.906.152 | 223.749 | 1.116.398 | |
| 19. Finansal durum tablosu dışı türev araçların net varlık/ (yükümlülük) pozisyonu (19a-19b) |
||||
| 19a. Hedge edilen toplam varlık tutarı | ||||
| 19b. Hedge edilen toplam yükümlülük tutarı | ||||
| 20. Net yabancı para varlık/ (yükümlülük) pozisyonu (9-18+19) | (41.670.333) | (117.822) | (1.021.160) | |
| 21. Parasal kalemler net yabancı para varlık / (yükümlülük) pozisyonu (UFRS 7.B23) (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) | (44.051.685) | (160.742) | (1.044.764) | |
| 22. Döviz hedge için kullanılan finansal araçların toplam gerçeğe uygun değeri | ||||
| 23. Döviz varlıklarının hedge edilen kısmının tutuarı | ||||
| 24. Döviz yükümlülüklerinin hedge edilen kısmının tutuarı |
Grup'un kur riski genel olarak TL'nin Avro ve ABD Doları karşısındaki değer değişikliklerinden oluşmaktadır. Kur riskinin ölçülebilmesi için yapılan duyarlılık analizinin temeli, kurum genelinde yapılan toplam para birimi açıklamasını yapmaktır. Toplam yabancı para pozisyonu, yabancı para birimi bazlı tüm kısa vadeli ve uzun vadeli satın alım sözleşmeleri ile tüm varlıklar ve yükümlülükleri içermektedir.
| Döviz kuru duyarlılık analizi tablosu | ||||
|---|---|---|---|---|
| Kar/zarar | Özkaynaklar | |||
| Yabancı | Yabancı | Yabancı | Yabancı | |
| paranın | paranın | paranın | paranın | |
| değer | değer | değer | değer | |
| kazanması | kaybetmesi | kazanması | kaybetmesi | |
| ABD Doları'nın TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | ||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | (71.288) | 71.288 | ||
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | ||||
| 3- ABD Doları net etki (1+2) | (71.288) | 71.288 | ||
| Avro'nun TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | ||||
| 4- Avro net varlık/yükümlülüğü | (11.352.183) | 11.352.183 | ||
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) | ||||
| 6- Avro net etki (4+5) | (11.352.183) | 11.352.183 | ||
| İngiliz Sterlini'nin TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | ||||
| 7- İngiliz Sterlini net varlık/yükümlülüğü | ||||
| 8- İngiliz Sterlini riskinden korunan kısım (-) | ||||
| 9- Diğer döviz varlıkları net etki (7+8) | ||||
| Toplam (3+6+9) | (11.423.471) | 11.423.471 |
Dipnot 29 – Finansal Araçlardan Kaynaklanan Risklerin Niteliği ve Düzeyi (devamı) Piyasa riski (devamı)
Kur riski (devamı)
Duyarlılık analizi
| Döviz kuru duyarlılık analizi tablosu | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| 31 Aralık 2024 | |||||
| Kar/zarar | Özkaynaklar | ||||
| Yabancı | Yabancı | Yabancı | Yabancı | ||
| paranın | paranın | paranın | paranın | ||
| değer | değer | değer | değer | ||
| kazanması | kaybetmesi | kazanması | kaybetmesi | ||
| ABD Doları'nın TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | (415.680) | 415.680 | |||
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | |||||
| 3- ABD Doları net etki (1+2) | (415.680) | 415.680 | |||
| Avro'nun TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||
| 4- Avro net varlık/yükümlülüğü | (3.751.354) | 3.751.354 | |||
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) | |||||
| 6- TL net etki (4+5) | (3.751.354) | 3.751.354 | |||
| Diğer döviz kurlarının TL karşısında % 10 değer kazanması/kaybetmesi halinde | |||||
| 7- Diğer döviz net varlık/yükümlülüğü | |||||
| 8- Diğer döviz riskinden korunan kısım (-) | |||||
| 9- Diğer döviz varlıkları net etki (7+8) | |||||
| Toplam (3+6+9) | (4.167.033) | 4.167.033 |
Piyasa riski
Faiz oranı riski
Profil
Grup'un faiz bileşenine sahip finansal kalemlerinin rapor tarihindeki faiz yapısı şu şekildedir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Sabit faizli kalemler | ||
| Finansal yükümlülükler | 138.184.830 | 75.382.321 |
Grup'un gerçeğe uygun değerleri kar veya zarara yansıtılan finansal varlık ve yükümlülük ve gerçeğe uygun değer riskinden korunma amaçlı muhasebeleştirme modeli altında kaydedilen riskten korunma amaçlı türev enstrümanları (vadeli faiz oranı takasları) bulunmamaktadır. Bu nedenle, raporlama dönemi itibariyle faiz oranlarındaki değişim kar veya zararı etkilemeyecektir.
Grup'un, 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle değişken faizli finansal varlık ve yükümlülüğü bulunmamaktadır.
Sermayeyi yönetirken Grup'un hedefleri, ortaklarına getiri, diğer hissedarlara fayda sağlamak ve sermaye maliyetini azaltmak amacıyla en uygun sermaye yapısını sürdürmek için Grup'un faaliyette bulunabilirliğinin devamını korumaktır.
Sermaye yapısını korumak veya yeniden düzenlemek için Grup ortaklara ödenecek temettü tutarını belirlemekte, yeni hisseler çıkarabilmekte ve borçlanmayı azaltmak için varlıklarını satabilmektedir.
Grup sermayeyi net finansal borç/özkaynaklar oranını kullanarak izlemektedir. Net finansal borç, nakit ve nakit benzerlerinin, toplam finansal borç tutarından düşülmesiyle hesaplanmaktadır.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla net borç/yatırılan sermaye oranları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflara ticari borçlar (Dipnot 8) | 17.732.741 | 21.434.399 |
| İlişkili olmayan taraflara diğer borçlar (Dipnot 9) | 218.521 | 480.976 |
| Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar (Dipnot 15) | 3.086.710 | 1.649.800 |
| Kısa vadeli borçlanmalar (Dipnot 28) | 130.372.147 | 62.651.234 |
| Uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları | 7.812.683 | 9.799.448 |
| Uzun vadeli borçlanmalar (Dipnot 28) | - | 2.931.639 |
| Eksi: Nakit ve nakit benzerleri (Dipnot 7) | (6.365.963) | (3.589.156) |
| Net borç | 152.856.839 | 95.358.341 |
| Toplam özkaynaklar | 178.403.504 | 255.760.512 |
| Borç/özkaynaklar oranı | 86% | 37% |
| 30 Eylül 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Hisse Sayısı | 59.062.500 | 59.062.500 |
| Net Dönem Zararı/Karı | (80.175.279) | 15.112.618 |
| Pay Başına Kayıp/Kazanç | (136)% | 26% |
Dipnot 30 – Finansal Araçlar (gerçeğe uygun değer açıklamaları ve finansal riskten korunma muhasebesi çerçevesindeki açıklamalar)
Grup sahip olduğu finansal varlık ve yükümlülüklerini krediler ve alacaklar olarak sınıflandırmıştır. Grup'un finansal varlıklarından nakit ve nakit benzerleri (Dipnot 7), ticari alacaklar (Dipnot 8 ) ve diğer alacaklar, krediler ve alacaklar olarak sınıflandırılmış ve etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyet değerleri üzerinden gösterilmiştir. Grup'un finansal yükümlülükleri, ticari borçlar (Dipnot 8), ve diğer borçlardan oluşmakta olup iskonto edilmiş maliyetleri ile taşınan finansal yükümlülükler olarak sınıflandırılmış ve etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyet değeri üzerinden gösterilmiştir.
Gerçeğe uygun değer, bir finansal aracın zorunlu bir satış veya tasfiye işlemi dışında gönüllü taraflar arasındaki bir cari işlemde, el değiştirebileceği tutar olup, eğer varsa oluşan bir piyasa fiyatı ile en iyi şekilde değerlenir.
Finansal araçların tahmini gerçeğe uygun değerleri, Grup tarafından mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemleri kullanılarak belirlenmiştir. Ancak, gerçeğe uygun değer tahmini amacıyla piyasa verilerinin yorumlanmasında muhakeme kullanılır. Buna göre, burada sunulan tahminler, Grup'un bir güncel piyasa işleminde elde edebileceği değerlerin göstergesi olmayabilir.
Aşağıdaki yöntem ve varsayımlar, gerçeğe uygun değerleri belirlenebilen finansal araçların gerçeğe uygun değerlerinin tahmininde kullanılmıştır:
Yılsonu kurlarıyla çevrilen dövize dayalı olan bakiyelerin gerçeğe uygun değerlerinin, kayıtlı değerlerine yaklaştığı kabul edilmektedir. Nakit ve nakit benzerleri gerçeğe uygun değerleri ile gösterilmektedir. Ticari ve ilişkili taraflardan alacakların rayiç bedellerinin, kısa vadeli olmaları sebebiyle gerçeğe uygun değerlerinin defter değerlerine yaklaştığı varsayılmaktadır. Gerçeğe uygun değer değişimleri kapsamlı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar gerçeğe uygun değerleri ile gösterilmektedir.
Ticari borçlar, ilişkili taraflara borçlar ve diğer parasal yükümlülüklerin iskonto edilmiş kayıtlı değerleri ile birlikte gerçeğe uygun değerlerine yaklaşık tutarlar üzerinden gösterildiği tahmin edilmekte olup yılsonu kurlarıyla çevrilen dövize dayalı olan bakiyelerin gerçeğe uygun değerlerinin, kayıtlı değerlerine yaklaştığı kabul edilmektedir.
Yoktur.
Have a question? We'll get back to you promptly.