Islandsbanki — Earnings Release 2021

Jul 28, 2021

Fréttatilkynning

Afkoma annars

årsfjörnungs
2021

Íslandsbanki hf.

1. júli 2021

---

1

Helstu atriði í afkomu annars ársfjórðungs 2021 (2F21) – sterkur fjórðungur með jákvæða virðisrýrnun

• Hagnaður af rekstri Íslandsbanka nam 5,4 ma. kr. á öðrum ársfjórðungi (2F20: 1,2 ma. kr.). Arðsemi eigin fjár var 11,6% á ársgrundvelli (2F20: 2,8%) sem er yfir fjárhagslegum markmiðum bankans.
• Stækkun lánasafnsins leiddi hækkun á hreinum vaxtatekjum á milli ára. Hreinar vaxtatekjur námu 8,4 ma. kr. á 2F21 samanborið við 8,2 ma. kr. á 2F20.
• Þóknanir af eignastýringu, fjárfestingarbanka og verðbréfaviðskiptum sem og þóknanir vegna útlána leiddu til hækkunar hreinna þóknanatekna sem hækkuðu um 26% á milli ára og voru samtals 2,9 ma. kr.
• Hreinar fjármunatekjur námu 619 m.kr. á 2F21 samanborið við 181 m.kr. tap á 1F20, breytingin stafar aðallega af hækkunum á innlendum hlutabréfamarkaði.
• Stjórnunarkostnaður hækkæði um 10,5% á milli ára og nam samtals 6,5 ma. kr. á 2F21. Hækkunin skýrist að mestu leyti af 588 m.kr. einskiptiskostnaði vegna hlutafjárútboðs bankans.
• Kostnaðarhlutfall bankans lækkæði á milli ára, úr 57,5% á 1F20 í 49,9% á 1F21.
• Virðisrýrnun var jákvæð á 2F21 um 1,1 ma. kr. og er viðsnúningurinn aðallega vegna batnandi útlits í ferðabjónustu en á 2F20 var virðisrýrnun neikvæð um 2,4 ma. kr. vegna áhrifa COVID-19. Hrein virðisbreyting útlána til viðskiptavina var -0,42% á ársgrundvelli á 2F21 samanborið við 1,03% á 2F20.
• Útlán til viðskiptavina jukust um 5,9% frá lok mars og 8,2% frá árslokum helst vegna umsvifa í húsnæðislánum en einnig var vöxtur í lánum til fyrirtækja.
• Í lok uppgjörstímabilsins hafði hlutfall lána með laskað lánshæfi (vergt bókkfært virði) lækkæði úr 2,9% í árslok í 2,1% aðallega vegna uppgreiðslna á lánum á stigi 3.
• Innlán frá viðskiptavinum jukust um 67 ma. kr. á öðrum ársfjórðungi og 86 ma. kr. frá árslokum. Stór hluti af hækkuninni tengist uppgjöri vegna sölu bankans og er því líklega tímabundin.
• Lausafjárstaða bankans er áfram sterk og öll lausafjárhlutföll vel yfir innri viðmiðum og kröfum eftirlitsaðila.
• Eigið fé bankans nam 190 ma. kr. í lok júní og heildareiginfjárhlutfall bankans var 22,9% samanborið við 21,9% í lok mars, það er vel yfir markmiði bankans sem er 18,3–19,8%. Vogunarhlutfallið var 12,4% í lok júní samanborið við 12,6% í lok mars sem telst hátt í alþjóðlegum samanburði.

Helstu atriði í afkomu á fyrri árshelmingi ársins 2021 (1H21) – viðsnúningur frá fyrra ári

• Hagnaður af rekstri Íslandsbanka nam 9,0 ma. kr. á fyrri helmingi ársins (1H20: -131 m.kr.). Arðsemi eigin fjár var 9,7% á ársgrundvelli samanborið við -0,1% á 1H20.
• Hreinar vaxtatekjur námu samtals 16,6 ma. kr. á 1H21 sem er lækkun um 1,2% á milli ára og skýrist af lægra vaxtaumhverfi á milli tímabila.
• Hreinar þóknanatekjur hækkuðu um 20,2% á milli ára vegna nokkurra liða, þ. á m. þóknana vegna eignastýringar, fjárfestingarbanka og verðbréfaviðskipta sem og þóknana vegna útlána, og námu samtals 5,8 ma. kr. á fyrri helmingi ársins.
• Hreinar fjármunatekjur námu 912 m.kr. á 1H21 samanborið við tap á 1H20 að fjárhæð 1,9 ma. kr.
• Stjórnunarkostnaður hækkæði á milli ára en hækkunina má aðallega rekja til einskiptiskostnaðar í tengslum við skráningu bankans.

---

2

• Kostnaðarhlutfall lækkáði verulega á milli ára, frá 60,1% á 1H20 í 50,6% á 1H21.
• Hrein virðisrýrnun á 1H21 var jákvæð um 622 m.kr. samanborið við neikvæða virðisrýrnun að fjárhæð 5,9 ma.kr. á 1H20. Jákvæð virðisrýrnun er vegna bjartari horfa í ferðabjónustu en fyrir ári síðan var neikvæð virðisrýrnun tengd upphafi heimsfaraldurs COVID-19.

Lykiltölur

		2F21	2F20	1H21	1H20	2020
REKSTUR	Hagnaður (tap) eftir skatta, m.kr	5.431	1.245	9.046	(131)	6.755
	Arðsemi eigin fjár (eftir skatta)	11,6%	2,8%	9,7%	-0,1%	3,7%
	Vaxtamunur (af heildareignum)	2,4%	2,6%	2,4%	2,7%	2,6%
	Kostnaðarhlutfall¹	49,9%	57,5%	50,6%	60,1%	54,3%
	Hrein virðisbreyting útlána til viðskiptavina	-0,42%	1,03%	-0,12%	1,28%	0,91%
		30.6.2021	31.3.2021	31.12.2020	30.9.2020	30.6.2020
EFNAHAGUR	Útlán til viðskiptavina, m.kr	1.089.723	1.029.415	1.006.717	970.309	933.320
	Eignir samtals, m.kr	1.446.860	1.385.235	1.344.191	1.328.724	1.303.256
	Áhættuvegnar eignir, m.kr	924.375	954.712	933.521	942.339	923.133
	Innlán frá viðskiptavinum, m.kr	765.614	698.575	679.455	698.610	681.223
	Útlán til viðskiptavina / innlán frá viðskiptavinum	142%	147%	148%	139%	137%
	Hlutfall lána með laskað lánshæf²	2,1%	2,4%	2,9%	3,3%	3,6%
LAUSAFÉ	Lausafjárhlutfall (LCR), allir gjaldmiðlar	187%	172%	196%	136%	179%
	Hlutfall stöðugrar fjármögnunar (NSFR), allir gjaldmiðlar	122%	119%	123%	113%	117%
EIGID FÉ	Eigið fé samtals, m.kr	190.355	185.471	186.204	182.509	179.722
	Eiginfjáhlutfall	22,9%	21,9%	23,0%	22,2%	22,2%
	Eiginfjáhlutfall þáttar 1	20,1%	19,2%	20,1%	19,4%	19,4%
	Vogunarhlutfall	12,4%	12,6%	13,6%	13,4%	13,4%

1. Reiknað sem: (stjörnunarkostnaður + framtag í Tryggingarsjóð innstæðueigenda og fjárfesta - einskiptislöir) / (heildarrekstrartekjur - einskiptislöir)
2. Stig 3, útlán til viðskiptavina, vergt bökfært virði

Birna Einarsdóttir, bankastjóri Íslandsbanka

Við erum ánægð með rekstrarniðurstöðu Íslandsbanka á öðrum ársfjörðungi sem var 5,4 milljarðar en það samsvarar 11,6% arðsemi á ársgrundvelli og er yfir fjárhagslegum markmiðum bankans. Virðisrýrnun á fjörðungnum var jákvæð um 1,1 milljarð króna og er það mikill viðsnúningur frá öðrum ársfjörðungi í fyrra þar sem COVID-19 hafði mikil áhrif. Göður gangur er í þóknunum miðað við sama tímabil í fyrra og kostnaðarhlutfallið er rétt undir 50%. Lánasafnið heldur áfram að stækka og hefur vaxið um rúmlega 8% frá áramótum. Við sjáum að vöxturinn er helstur í húsnæðislánum þar sem góður gangur hefur verið á fasteignamarkaðnum síðustu misseri en einnig hefur verið aukning í útlánum bæði til minni og stærri fyrirtækja.

Það má með sanni segja að fyrri helmingur ársins hafi verið viðburðaríkur hjá bankanum. Hlutabréf Íslandsbanka voru tekin til viðskipta á Aðalmarkaði Nasdaq Iceland þann 22. júní. Um var að ræða stærsta frumútboð hlutabréfa sem farið hefur fram hér á landi. Metþáttaka var í hlutafjárútboðinu og margföld umframeftirspurn og er bankinn með mesta fjölda hluthafa allra skráðra félaga á Íslandi.

Afkomuefni

Ítarlegri umfjöllun um rekstrarafkomu má finna í enskri útgáfu fréttatilkynningar. Sé misræmi á milli tilkynninga á íslensku annars vegar og ensku hins vegar, skal enska útgáfan gilda.