Intrasense — Interim / Quarterly Report 2021

Oct 13, 2021

Rapport semestriel 2021

Rapport financier semestriel pour la période du 1er janvier au 30 juin 2021

www.intrasense.fr

INTRODUCTION L'IMAGERIE MÉDICALE AU CŒUR DU PARCOURS DE SOIN LE MOT DE LA PRÉSIDENTE ET DU DIRECTEUR GÉNÉRAL CHIFFRES CLÉS SEMESTRIELS

#P1

ANNEXE COMPTES CONSOLIDÉS SEMESTRIELS RÉSUMÉS ÉTABLIS EN NORME IFRS

#P2

ANNEXE COMPTES INDIVIDUELS 1ER SEMESTRE 2021

#P3

DÉCLARATION DU RESPONSABLE DU RAPPORT FINANCIER SUR LES COMPTES SEMESTRIELS CONSOLIDÉS ET INDIVIDUELS

#P4

RAPPORTS DES COMMISSAIRES AUX COMPTES

L'IMAGERIE MÉDICALE AU COEUR DU PARCOURS DE SOIN

Un rôle toujours plus grand

L'imagerie médicale joue aujourd'hui un rôle de plus en plus important dans les parcours de soins des patients. Ce rôle clé va fortement s'accroître dans le futur, devenant ainsi de plus en plus une spécialité incontournable et élargissant son champ d'application. L'imagerie médicale permet aujourd'hui un grand nombre de dépistages et contribue également fortement au diagnostic en le rendant plus rapide et plus précis. Avec également un rôle clé lors de réalisation de gestes thérapeutiques, l'imagerie médicale est présente à toutes les étapes du parcours de soin.

L'intelligence artificielle au coeur des enjeux

Avec l'arrivée de l'intelligence artificielle qui est devenue le "nouveau standard" en termes d'innovation, l'imagerie médicale est véritablement entrée dans une nouvelle ère. Mais que serait l'innovation sans sens clinique ? Les équipes d'Intrasense travaillent chaque jour pour que l'innovation soit au service des radiologues, des cliniciens et des patients.

Une solution de radiologie globale et unique

La plateforme Myrian possède tous les atouts pour devenir la première plateforme de diagnostic en imagerie médicale, en combinant l'industrialisation des algorithmes d'intelligence artificielle, une forte valeur ajoutée clinique ainsi que de fortes capacités d'intégration. Au sein d'un environnement où il est maintenant nécessaire de parler de fonctionnalités plutôt que de produits, où les solutions deviennent globales et parfaitement intégrées au quotidien des utilisateurs, Intrasense est un partenaire incontournable du monde de la santé.

Une passion pour l'imagerie médicale

Intrasense est composée d'une équipe de passionnés combinant leur savoir-faire et leur expérience en IT, ingénierie, mathématiques et santé autour d'un projet et d'une passion commune, au service de la santé. La société est implantée à Montpellier dans le sud de la France, un des territoires les plus dynamique en Europe dans le secteur de la santé. Le groupe compte également une filiale en Chine et une filiale aux Etats-Unis, ainsi que des représentants locaux couvrant plus de 40 pays.

L'innovation au coeur de notre ADN

La recherche & développement fait partie du coeur de notre activité, nos équipes travaillent au quotidien avec l'objectif de proposer aux équipes médicales des outils qui leur permettent d'atteindre une qualité de soins toujours plus importante.

Intrasense investit 30% de ses revenus dans ses activités de R&D et a reçu de nombreuses récompenses internationales.

MONTPELLIER - FRANCE

SIÈGE SOCIAL

SHANGAÏ - CHINE FILIALE COMMERCIALE

1000 SITES DANS LE MONDE

CONFORMITÉ RÉGLEMENTAIRE DANS 40 PAYS

LE MOT DE LA PRÉSIDENTE ET DU DIRECTEUR GÉNÉRAL

Nicolas REYMOND Directeur Général d'Intrasense

L'imagerie médicale est bousculée par de nouvelles pratiques, de nouveaux besoins et de nouvelles technologies. La place du digital est aujourd'hui indiscutable et répond à des besoins mis en exergue lors de la récente crise sanitaire. L'intelligence artificielle commence à pénétrer la routine clinique grâce à une meilleure performance technologique et une meilleure adoption par les utilisateurs.

Madame, Monsieur, Ce premier semestre 2021 a été l'occasion de confirmer de nouveau notre potentiel de croissance et est le point de départ d'une nouvelle période, marquée par la levée de fonds réalisée en juin 2021. La vitesse est un élément clé sur nos marchés. C'est pour cela que notre plan d'investissement, à la suite de la récente augmentation de capital, est axé sur le recrutement de talents complémentaires à nos équipes actuelles, cela afin d'être au rendez-vous de nos objectifs business et innovation en 2022.

Nos solutions sont parfaitement adaptées pour répondre aux enjeux de nos marchés en apportant une forte valeur ajoutée clinique, permettant aux professionnels de santé de se concentrer sur leurs expertises.

Notre plateforme Myrian, en radiologie, a depuis des années démontré sa pertinence. Nous accélèrerons sur la période à venir sa commercialisation sur nos zones géographiques clés, l'Europe et le Chine.

Léquipe de direction, l'ensemble des salariés du Groupe Intrasense ainsi que moi même abordons cette période avec enthousiasme. Au sein d'une industrie porteuse de sens, sur des marchés en croissance et avec un fort potentiel d'innovation, nous avons tous les atouts pour réussir la phase de croissance que nous abordons. La rentabilité du Groupe et le maintien d'une situation financière saine reste notre préoccupation quotidienne, tout en mettant en place les leviers nécessaires pour une accélération de la croissance. Ainsi le retour sur investissement de nos choix d'allocation de nos ressources financières sera un critère clé sur la période à venir.

Notre future solution Myra, dédiée à l'oncologie, bénéficie d'une proposition de valeur disruptive et innovante qui a été validée par des leaders d'opinion. Nous nous concentrons sur la période à venir sur le développement de cette solution afin de pouvoir débuter les premières installations dès 2022.

Notre stratégie, basée sur notre patrimoine, nos compétences et le potentiel du marché, nous permettra également à l'avenir de continuer à accélérer notre croissance grâce à de nouveaux leviers, comme la valorisation de la donnée, les essais cliniques, ou encore de nouveaux services. Nous resterons donc à l'écoute d'opportunités complémentaires nous permettant de toujours mieux valoriser notre Groupe.

Je vous remercie, Madame, Monsieur, pour votre soutien.

Cordialement,

"La vitesse est un élément clé sur nos marchés. C'est pour cela que notre plan d'investissement, à la suite de la récente augmentation de capital, est axé sur le recrutement de talents complémentaires à nos équipes actuelles, cela afin d'être au rendez-vous de nos objectifs business et innovation en 2022."

Chers actionnaires et investisseurs, Au nom des Administrateurs d'Intrasense, je suis heureuse de vous présenter ce rapport financier semestriel. Grâce à votre confiance lors de la levée de fonds réalisée en juin dernier, le Groupe débute maintenant une nouvelle phase de croissance et de structuration.

Le Conseil d'Administration que je préside est fortement impliqué dans le suivi de la stratégie de croissance du Groupe, et des investissements. La récente levée de fonds permettra de financer le développement d'une nouvelle ligne de produit en oncologie ainsi que l'accélération de la capacité commerciale du Groupe.

L'objectif est donc ici de faire passer un cap au Groupe Intrasense dans les prochaines années, d'un point de vue croissance de chiffre d'affaires, rentabilité, visibilité et valorisation. L'équipe de direction est entièrement mobilisée derrière ces objectifs et met d'ores et déjà en place le plan de croissance ambitieux que nous avons défini ensemble.

Le redressement du Groupe réalisé ces dernières années ainsi que les étapes récentes franchies avec succès nous donnent toute confiance en

l'atteinte de nos objectifs sur les années à venir.

Je vous remercie pour votre confiance.

Cordialement,

Michèle LESIEUR

Présidente du Conseil d'Administration "L'objectif est donc ici de faire passer un cap au Groupe Intrasense dans les prochaines années."

#P1

ANNEXE COMPTES CONSOLIDÉS SEMESTRIELS RÉSUMÉS ÉTABLIS EN NORME IFRS

Intrasense SA (« la Société ») est une société anonyme à conseil d'administration créée en 2004 et domiciliée en France.

Le siège social de la Société est au 1231 Avenue du Mondial 98, 34000 Montpellier, France. Les principaux domaines d'activité de la Société et de ses filiales (l'ensemble étant désigné comme « le Groupe ») sont l'édition de logiciels et la fourniture de services dans le domaine de l'imagerie médicale.

Le Groupe développe et commercialise des solutions logicielles et propose des services optimisant l'exploitation des images médicales pour le diagnostic et le suivi des patients.

La Société est cotée sur le marché Euronext Growth à Paris depuis 2012 (anciennement Alternext).

Le total des Actifs et Passifs de l'exercice clos le 30 juin 2021 s'élève à 9.999 K€.

Le chiffre d'affaires du premier semestre 2021 s'élève à 1.809 K€. Le Résultat opérationnel consolidé avant dotations et dépréciations est de – 659 k€.

Le Résultat net consolidé du premier semestre dégage une perte de 664 K€.

Les notes et les tableaux présentés ci-après, font partie intégrante des comptes consolidés. Les comptes ont été arrêtés par le Conseil d'Administration qui s'est réuni le 21 septembre 2021.

SOMMAIRE

5.9.1 Capital social et primes d'émission

	5.9.3 Paiements fondés sur des actions
	5.9.4 Bons de souscription en actions (BSA Bracknor)
	5.9.5 Bons de souscription de parts de créateur d'entreprise (BSPCE)
	5.9.6 Options de souscription ou d'achats d'actions (Stock-options)
BILAN	5.10 EVALUATION ET COMPTABILISATION DES PASSIFS FINANCIERS
COMPTE DE RESULTAT	5.11 AVANTAGES DU PERSONNEL
RESULTAT GLOBAL	5.12 PROVISIONS
ETAT DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES CONSOLIDES	5.13 AVANCES REMBOURSABLES ET SUBVENTIONS
TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE CONSOLIDES	5.14 EMPRUNTS ET DETTES FINANCIERES
ANNEXES AUX ETATS FINANCIERS ANNUELS CONSOLIDES	5.15 PASSIFS COURANTS
NOTE 1. PRESENTATION GENERALE	5.15.1 Etat des passifs courants
NOTE 2. FAITS MARQUANTS DE L'EXERCICE	5.15.2 Échéance des dettes à la clôture de l'exercice
NOTE 3. ÉVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE	5.15.3 Comptes de régularisation passif
NOTE 4. PRINCIPES ET METHODES COMPTABLES	5.15.4 Produits constatés d'avance
4.1 PRINCIPES GENERAUX	NOTE 6. NOTES RELATIVES AU COMPTE DE RESULTAT
4.2 DECLARATION DE CONFORMITE	6.1 RECONNAISSANCE DES PRODUITS DES ACTIVITES ORDINAIRES
Normes et interprétations nouvelles applicables à compter du 1er janvier 2021 4.2.1	6.1.1 Ventilation du chiffre d'affaires
4.2.2 Normes et interprétations adoptées par l'IASB mais non encore applicables au 30 juin 2021	6.1.2 Impact IFRS 15
4.3 BASE D'EVALUATION DES COMPTES CONSOLIDES	6.2 PRODUCTION IMMOBILISEE
4.3.1 Continuité de l'exploitation	6.3 ACHATS CONSOMMES
4.3.2 Recours à des estimations et jugements	6.4 FRAIS DE PERSONNEL
4.4 METHODE DE CONSOLIDATION	6.4.1 Effectif
NOTE 5. NOTES RELATIVES A L'ETAT DE LA SITUATION FINANCIERE CONSOLIDEE	6.4.2 Ventilation des frais de personnel par nature
5.1 IMMOBILISATIONS INCORPORELLES	6.5 CHARGES EXTERNES
5.2 IMMOBILISATIONS CORPORELLES	6.6 IMPOTS ET TAXES
5.3 DROITS D'UTILISATION D'ACTIFS CORPORELS AU TITRE DE CONTRATS DE LOCATION	6.7 AUTRES PRODUITS ET CHARGES D'EXPLOITATION
5.4 DEPRECIATION D'ACTIFS	6.8 AMORTISSEMENTS ET PROVISIONS
5.5 IMMOBILISATIONS FINANCIERES	6.9 RESULTAT OPERATIONNEL COURANT
5.6 ÉTAT DES ACTIFS COURANTS	6.10 AUTRES PRODUITS ET CHARGES OPERATIONNELS NON COURANTS
5.6.1 Stocks	6.11 RESULTAT OPERATIONNEL
5.6.2 Créances clients	6.12 RESULTAT FINANCIER
5.6.3 Autres actifs courants	6.13 IMPOTS SUR LES RESULTATS
5.6.4 Evolution de la créance de CIR	6.13.1 Détail de l'impôt sur les résultats
5.6.5 Produits à recevoir	6.13.2 Impôts différés
5.7 TRESORERIE ET EQUIVALENTS DE TRESORERIE	6.14 RESULTAT PAR ACTION
5.8 COMPTES DE REGULARISATION ACTIF	6.14.1 Résultat net par action
5.9 CAPITAUX PROPRES	6.14.2 Résultat dilué par action

5.9.2 Répartition du capital et des droits de vote

NOTE 7. ENGAGEMENTS HORS BILAN

NOTE 8. INFORMATIONS RELATIVES AUX PARTIES LIEES

• 8.1 TRANSACTIONS AVEC LES ENTREPRISES LIEES
• 8.2 REMUNERATION DES ORGANES DE DIRECTION
• NOTE 9. HONORAIRES DES COMMISSAIRES AUX COMPTES

NOTE 10. NOTES SUR LES RISQUES FINANCIERS ET OPERATIONNELS

• 10.1 RISQUE DE LIQUIDITE ET DE CREDIT
• 10.2 RISQUE DE TAUX
• 10.3 RISQUE DE CHANGE
• 10.4 RISQUE DE DILUTION
• 10.5 RISQUES JURIDIQUES, LITIGES
• 10.6 RISQUES CLIENTS
• 10.7 RISQUES FOURNISSEURS
• 10.8 RISQUES INDUSTRIELS
• 10.9 RISQUES ENVIRONNEMENTAUX ET ACTIVITES POLLUANTES
• 10.10 RISQUE DE DEPENDANCE AUX PERSONNES-CLE

Partie 1. Comptes consolidés semestriels résumés établis en normes IFRS

BILAN

Goodwill

Actif en K€	Note	30/06/2021	31/12/2020
Goodwill
Immobilisations Incorporelles	5.1	1 270	1 176
Immobilisations Corporelles	5.2	92	61
Droits d'utilisation d'actifs corporels au titre de contrats de location	5.3	741	767
Autres actifs financiers	5.5	98	98
Actifs non courants		2 201	2 102
Stocks et en-cours	5.6.1	0	125
Clients et comptes rattachés	5.6.2	1 516	1 034
Autres actifs courants	5.6.3	500	514
Trésorerie et équivalent de trésorerie	5.7	5 782	2 586
Actifs courants		7 798	4 259
Total Actif		9 999	6 362

Passif en K€	Note	30/06/2021	31/12/2020
Capital social	5.9	1 566	1 218
Réserves		4 583	1 639
Résultat de l'exercice		-664	-704
Intérêts minoritaires
Capitaux propres		5 486	2 154
Emprunts & dettes financières diverses à long terme	5.13/5.14	1 935	2 010
Passifs d'impôts non-courants
Provisions à long terme	5.11/5.12	215	208
Autres passifs non courants		0	0
Passifs non courants		2 151	2 218
Fournisseurs et comptes rattachés	5.15	570	276
Emprunts à court terme
Partie courante des emprunts et dettes financières à long terme	5.14	234	253
Passifs d'impôts courant
Provisions à court terme
Autres passifs courants	5.15	1 559	1 461
Passifs courants		2 363	1 990
Total Passif		9 999	6 362

COMPTE DE RESULTAT

En K€	Note	30/06/2021	30/06/2020	Var.
Chiffre d'affaires	6.1	1 809	1 552	256
Autres produits de l'activité	6.1	0	8	-8
Achats consommés	6.3	-359	-121	-238
Variation des stocks de produits en cours et de produits finis		0	0	0
Marge brute		1 450	1 439	11
Charges de personnel	6.4	-1 384	-1 099	-285
Charges externes	6.5	-506	-385	-121
Impôts et taxes	6.6	-34	-30	-4
Autres produits et charges d'exploitation	6.7	5	19	-14
Résultat opérationnel avant dotations et dépréciations		-470	-57	-413
Dotation aux amortissements	6.8	-257	-201	-56
Dotations et reprises aux provisions	6.8	68	86	-18
Résultat opérationnel courant	6.9	-659	-171	-488
Autres produits et charges opérationnels	6.10	0	1	-1
Résultat opérationnel	6.11	-659	-170	-488
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence dans la continuité des activités
Résultat opérationnel après quote-part du résultat net des sociétés MEE dans la continuité des activités		-659	-170	-488
Produits de trésorerie et d'équivalents de trésorerie
Coût de l'endettement financier brut	6.12	-18	-22	3
Coût de l'endettement financier net		-18	-22	3
Autres produits et charges financiers	6.12	13	3	10
Charge d'impôt	6.13
Quote-part de résultat des autres sociétés mises en équivalence
Résultat net d'impôt des activités maintenues		-664	-189	-475
Part du groupe		-664	-189	-475

Intérêts minoritaires

RESULTAT GLOBAL

Résultat net	-664	-189
Autres éléments du résultat global	0	0
Profits/(pertes) actuariels sur engagements de retraite	1	-3
Effet d'impôt sur écarts actuariels	0	0
Autres éléments non recyclables du résultat global	1	-3
Différence de conversion	51	4
Autres éléments recyclables du résultat global	51	4
Résultat global	-613	-188
Part du groupe	-613	-188
Intérêts minoritaires

ETAT DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES CONSOLIDES

En K€	Capital	Réserves		Résultats Réserves de conversion	OCI	Situation nette Groupe	Situation nette Minoritaires
Capitaux propres 31 décembre 2019	1 071	397	-912	30	-12	573
Correction des A nouveaux		109		-62		47
Variation de capital	147	1 853				2 000
Affectation en réserves		-936	912	24		0
Opérations sur titres auto-détenus		10				10
Résultat net N-1			-704			-704
Variation des écarts de conversion	0			232		232
Ecart sur les régimes à prestations définies					-5	-5
Autres gains & pertes en capitaux propres						0
Autres variations						0

Capitaux propres 31 décembre 2020	1 218	1 433	-704	224	-17	2 154
En K€	Capital	Réserves		Résultats Réserves de conversion	OCI	Situation nette Groupe	Situation nette Minoritaires
Capitaux propres 31 décembre 2020	1 218	1 433	-704	224	-17	2 154
Correction des A nouveaux		-25		71		46
Variation de capital	348	3 649				3 997
Affectation en réserves		-704	704			0
Opérations sur titres auto-détenus		-28				-28
Résultat net N			-664			-664
Variation des écarts de conversion	0			-20		-20
Ecart sur les régimes à prestations définies					1	1
Autres gains & pertes en capitaux propres						0
Autres variations						0

Capitaux propres 30 juin 2021	1 566	4 325	-664	275	-16	5 486
-------------------------------	-------	-------	------	-----	-----	-------	--

TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE CONSOLIDES

En K€	Note	30/06/2021	30/06/2020
Résultat net consolidé		-664	-189
Dotations nettes aux amortissements et provisions	6.8	189	114
Gains et pertes latents liés aux variations de juste valeur
Autres produits et charges calculés
Plus et moins values de cession
Capacité d'autofinancement après coût de l'endettement financier net et impôt		-475	-75
Coût de l'endettement financier net	6.12	18	22
Charge d'impôt (y compris impôts différés)
Capacité d'autofinancement avant coût de l'endettement financier net et impôt		-457	-53
Impôts versé
Variation du B.F.R. lié à l'activité		89	173
Autres flux générés par l'activité
Flux net de trésorerie généré par l'activité		-368	120
Décaissements liés aux acquisitions d'immobilisations corporelles et incorporelles	5.1/5.2/5.3	-317	-224
Encaissements liés aux cessions d'immobilisations corporelles et incorporelles	5.1/5.2/5.3	0	0
Décaissements liés aux acquisitions d'immobilisations financières (titres non consolidés)	5.5	0	-3
Encaissements liés aux cessions d'immobilisations financières (titres non	5.5	0	48
consolidés) Incidence des variations de périmètre
Autres flux liés aux opérations d'investissement
Flux net de trésorerie lié aux opérations d'investissement		-317	-179
Sommes reçues des actionnaires lors d'augmentations de capital :
Versées par les actionnaires de la société mère	5.9	3 997	1 250
Sommes reçues lors de l'exercice des stock-options
Encaissements liés aux nouveaux emprunts	5.13/5.14	25	650
Remboursements d'emprunts	5.13/5.14	-80	-27
Remboursements d'emprunts locatifs (IFRS 16)		-44	-65
Intérêts financiers nets versés	6.12	-18	-22
Autres flux liés aux opérations de financement
Flux net de trésorerie lié aux opérations de financement		3 880	1 786
Incidence des variations des cours des devises		1	54
Variations de la trésorerie nette		3 196	1 781
Trésorerie d'ouverture		2 586	851
Trésorerie de clôture		5 782	2 631

ANNEXES AUX ETATS FINANCIERS ANNUELS CONSOLIDES

NOTE 1. PRESENTATION GENERALE

Intrasense SA est une société anonyme de droit français, soumise à l'ensemble des textes régissant les sociétés commerciales en France, et en particulier aux dispositions du Code de commerce. La société a son siège au 1231 Avenue du Mondial 98, 34000 Montpellier, France.

Les principaux domaines d'activité de la Société et de ses filiales (l'ensemble étant désigné comme « le Groupe ») sont l'édition de logiciels et la fourniture de services dans le domaine de l'imagerie médicale.

Le Groupe développe et commercialise des solutions logicielles et propose des services optimisant l'exploitation des images médicales pour le diagnostic et le suivi des patients.

La Société Française est cotée sur le marché Euronext Growth à Paris depuis 2012 (anciennement Alternext).

NOTE 2. FAITS MARQUANTS DE L'EXERCICE

Impacts de la crise sanitaire

Intrasense a été impactée par la crise sanitaire mondiale en 2020 au niveau organisationnel.

Au premier semestre 2021, l'impact se ressent sur une contraction du marché B2B, notamment en Chine. Le Groupe a su maintenir la croissance de son activité commerciale au globale tout en réorganisant sa force de vente en Chine afin d'accroitre la proximité avec ses clients et utilisateurs et ainsi assurer de nouveau relais de croissance pour le futur. Le Groupe a ainsi réussi à faire croitre ses ventes sur la zone Europe alors même que l'industrie et son environnement immédiat ont souffert largement de l'impact de la Covid-19.

Le Groupe continue à suivre l'ensemble des mesures sanitaires mises en place par le gouvernement et conserve donc une grande majorité de ses collaborateurs en télétravail lorsque cela est possible. La Société s'est organisée pour répondre au mieux aux enjeux sanitaires.

Activité

Au cours du premier semestre, le Groupe a accéléré son développement commercial, notamment en France, grâce aux embauches réalisées lors du second semestre 2020.

Dans ce cadre et dans la continuité des comptes 2020, l'exercice clos le 30 juin 2021 a été marqué par les faits suivants :

• Signature d'un partenariat stratégique international dans le domaine des pathologies pulmonaires avec la société MeVis Medical Solutions AG spécialisée dans le développement d'applications cliniques intégrant de l'IA Intelligence Artificielle ;
• Sortie de Myrian 2.9, avec de nombreuses nouveautés en termes d'applications cliniques dédiées à l'AVC, au cancer du sein et aux pathologies cardio-vasculaires. (perfusion cérébrale CT) et à l'amélioration du workflow. Cela permet notamment au Groupe de continuer à adresser de nouveaux marchés, comme la santé de la femme, et se positionner en acteur majeur de l'oncologie ;
• Référencement de la plateforme Myrian auprès de Vidi, premier réseau coopératif de groupes d'imagerie médicale en France ;
• Réussite d'une augmentation de capital significative. La confiance des actionnaires a été renouvelée par la réussite d'une augmentation de capital d'un montant brut de 4 873 k€. Le plan stratégique présenté aux investisseurs comprend le développement d'une nouvelle ligne de produits d'imagerie axée sur le parcours clinique en oncologie.

Evénements importants survenus depuis le 30 juin 2021

Evolution prévisible et perspectives d'avenir du Groupe

L'hypothèse de la continuité de l'exploitation a été retenue par le Conseil d'Administration compte tenu de la trésorerie nette disponible au 30 juin 2021, et des choix stratégiques mis en place par la nouvelle direction au cours des 3 dernières années qui démontrent leur pertinence avec, pour l'exercice 2021, une large progression des indicateurs commerciaux. La Société souhaite maintenir le cap pour les mois à venir. La gestion de la trésorerie reste une priorité et un élément déterminant, avec la mise en place d'une bonne gestion des échéances d'éléments composant le BFR et de la dette financière nette, tout comme les investissements permettant de construire la croissance dans les mois et les années à venir.

Le Groupe a confirmé au cours du premier semestre 2021 sa capacité à positionner son offre sur les marchés internationaux, à développer son chiffre d'affaires de façon récurrente et à délivrer des solutions innovantes aux acteurs clé de la santé.

Il consolide lors de cet exercice les résultats de la phase stratégique initiée en 2018, laquelle constituait une première étape de croissance à travers un positionnement principalement B to B. En proposant aux industriels et aux éditeurs de système d'information de santé, des fonctionnalités d'imagerie de haut niveau et avec une forte valeur ajoutée clinique, la société a concrétisé des partenariats aux revenus récurrents. L'intégration et le développement de technologies d'intelligence artificielle au sein de son portfolio d'applications cliniques donne à Intrasense un atout majeur pour se différencier fortement sur des marchés concurrentiels. Ces offres valorisent pleinement les technologies exclusives développées par l'entreprise, et leur commercialisation contribue au développement de la valeur de l'entreprise.

Les efforts commerciaux se poursuivent et s'accélèrent sur les zones stratégiques européenne et chinoise, tout en poursuivant une politique de contrôle de coûts et de gains de productivité.

Comme précédemment annoncé, le Groupe poursuit son développement et entre dans une nouvelle phase stratégique, confirmant ainsi son ambition de croissance, basée sur l'innovation ainsi que sur ses marchés clés, l'Europe et la Chine.

La poursuite de l'enrichissement fonctionnel de l'offre du Groupe renforce par ailleurs le positionnement d'Intrasense comme spécialiste des solutions d'imagerie pour l'oncologie, marché de référence sur lequel le Groupe possède de nombreux atouts fonctionnels et technologiques.

L'augmentation de capital réussie donne au Groupe les moyens de ses ambitions tant sur le plan de son développement commercial que pour les développements techniques de sa nouvelle ligne de produit axée sur l'oncologie.

Recherche et Développement

Le Groupe mène depuis sa création une stratégie soutenue en matière de recherche et développement pour concevoir et commercialiser des produits à caractère innovant dans le domaine de la santé, et plus particulièrement de l'imagerie médicale. Ses efforts lui ont par ailleurs valu d'être reconnue très rapidement comme entreprise innovante.

Les frais de développement activés au titre du 1er semestre 2021 s'élèvent à 428,8 k€ sur la base d'une estimation arithmétique des frais de développement activés au cours de l'année 2020 (50%). En cumul, ils s'élèvent à 11.161 k€ (valeur brute) depuis la création de la Société.

Les dépenses de développement sont inscrites au bilan lorsqu'elles se rapportent à des projets nettement individualisés, pour lesquels les chances de réussite technique et de rentabilité commerciale sont sérieuses et dont les coûts sont distinctement établis. Il s'agit du développement des composants logiciels et des applications effectivement commercialisés.

Au cours du premier semestre, les efforts en matière de R&D ont été centrés sur la sortie de la version Myrian 2.9, avec de nombreuses nouveautés en termes d'applications cliniques dédiées à l'AVC, au cancer du sein et aux pathologies cardio-vasculaires. (Perfusion cérébrale CT) et à l'amélioration du workflow. Le but étant de permettre au groupe de continuer à adresser de nouveaux marchés, comme la santé de la femme, et se positionner en acteur majeur de l'oncologie.

NOTE 3. ÉVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE

La ligne de BSA, Bon de Souscription d'Actions détenue par le Groupe Negma (ex-Braknor) dite « Tranche 2 » pour 1.052.631 de BSA à 0,95€ n'a pas été tirée et est échue en date du 29 Septembre 2021.

NOTE 4. PRINCIPES ET METHODES COMPTABLES

4.1 Principes généraux

Les états financiers consolidés sont préparés en euros, monnaie fonctionnelle de la Société-mère, et les montants présentés dans les états financiers consolidés sont présentés en milliers d'euros, sauf indication contraire.

Les comptes résumés semestriels ont une durée de 6 mois et leur date de clôture est fixée au 30 juin 2021.

4.2 Déclaration de conformité

En application du règlement n°1126/2008 du Conseil européen adopté le 3 novembre 2008, le Groupe Intrasense a établi ses comptes consolidés conformément aux normes internationales d'information financière ou « International Financial Reporting Standards » (IFRS) telles qu'adoptées dans l'Union européenne à la date de préparation des états financiers.

Les normes comptables internationales comprennent les IFRS, les IAS (International Accounting Standards), et leurs interprétations SIC (Standing Interpretations Committee) et IFRIC (International Financial Reporting Interpretations Committee).

Les comptes semestriels consolidés résumés au 30 juin 2021 sont préparés selon les dispositions de la norme IAS 34 – Information financière intermédiaire, telle qu'adoptée par l'Union européenne, qui permet de présenter une sélection de notes explicatives.

Les notes annexes ne comportent pas l'intégralité des informations requises pour les états financiers annuels complets et doivent donc être lues conjointement avec les états financiers de l'exercice 2020.

L'ensemble des textes adoptés par l'Union européenne est disponible sur le site internet de la Commission européenne à l'adresse suivante : http://ec.europa.eu/internal_market/accounting/ias_fr.htm

Les normes IFRS appliquées sont les mêmes qu'au 31 décembre 2020.

4.2.1 Normes et interprétations nouvelles applicables à compter du 1er janvier 2021

Les principes comptables retenus sont identiques à ceux utilisés pour la préparation des comptes consolidés IFRS annuels pour l'exercice clos au 31 décembre 2020.

4.2.2 Normes et interprétations adoptées par l'IASB mais non encore applicables au 30 juin 2021

Par ailleurs, le Groupe n'a anticipé l'application d'aucune norme, interprétation et amendement ou révisions qui n'auraient pas encore été adoptés par l'Union européenne ou dont l'application n'est pas obligatoire à ses états financiers ouverts le 1er janvier 2021 :

Le processus de détermination des impacts potentiels de ces normes, amendements et interprétations sur les états financiers consolidés du Groupe est en cours.

Norme / Interprétation	Date d'application prévue par l'IASB (exercices ouverts à compter du)	Date d'application UE (au plus tard pour les exercices ouverts à compter du)
Amendments to IFRS10 and IAS 28 : Sale or Contribution of Assets between an Investor and its Associate or Joint Venture Effective date of amendments to IFRS10 and IAS 28	Reportée sine die	Suspendu
IFRS 17 Insurance contracts	01/01/2023	ND
Amendement a IAS 16 Property, plant and equipment - Proceeds before Intented use	01/01/2022	NC
Amendement a IAS 37 : Onerous contracts - cost of Fulfiling a contract	01/01/2022	NC
Amendements a IAS 1 Classification of Liabilities as Current or Non current—Deferral of Effective Date	01/01/2022	NC
Annual Improvements to IFRS 2018-2020	01/01/2022	NC
IFRS 9 Fees in the '10 per cent' Test for Derecognition of Financial Liabilities
Illustrative Examples accompanying IFRS 16 Leases: lease incentives
IAS 41 Taxation in Fair Value Measurements
Amendment to IFRS 4 - deferral of IFRS 9	01/01/2021	Q4/2020

Par ailleurs, les comptes consolidés annuels du groupe Intrasense ne tiennent pas compte des projets de normes et interprétations qui ne sont encore qu'à l'état d'exposés sondages à l'IASB et à l'IFRIC à la date de clôture.

En ce qui concerne la décision IFRIC relative à l'attribution d'un avantage post-emploi aux périodes de service, des analyses de place sont en cours. Les impacts de cette décision seront déterminés d'ici la clôture annuelle.

4.3 Base d'évaluation des comptes consolidés

Les états financiers consolidés ont été établis sur la base du principe de continuité d'exploitation et selon la méthode du coût historique, sauf en ce qui concerne certains actifs et passifs qui ont été évalués à la juste valeur conformément aux normes IFRS applicables.

Les principales méthodes comptables sont présentées ci-après.

4.3.1 Continuité de l'exploitation

Le principe de continuité de l'exploitation a été retenu par la Direction du Groupe compte tenu des éléments et hypothèses structurants suivants :

La situation déficitaire de la Société au 30 juin 2021 s'explique par le caractère innovant des produits développés en interne impliquant ainsi une phase de recherche et de développement nécessitant un financement important ;

La trésorerie disponible au 30 juin 2021 s'élève à 5.782k€. Cette trésorerie disponible, les actifs financiers de placement, le chiffre d'affaires prévisionnel, l'encaissement de la future créance de CIR 2021, et le prévisionnel de dépenses permettent à la Société de poursuivre sereinement ses activités au-delà des 12 prochains mois.

La situation actuelle liée à la pandémie ne remet pas en cause la continuité d'exploitation, car les mesures nécessaires ont été mises en place : révision et priorisation des dépenses, mise en place d'autres mesures pour assurer la continuité de l'activité et pour assurer l'avancement des projets prioritaires.

4.3.2 Recours à des estimations et jugements

Les états financiers consolidés du Groupe sont établis en conformité avec le référentiel IFRS. Leur établissement exige que la Direction exerce son jugement, qu'elle ait recours à des estimations et formule des hypothèses qui affectent la valeur comptable des éléments d'actif et de passif, des produits et des charges. Ces estimations et hypothèses sousjacentes se fondent sur l'expérience passée et d'autres critères considérés pertinents. Les résultats réels peuvent différer de ces estimations. Les estimations et hypothèses sous-jacentes sont régulièrement révisées.

Dans le cadre de l'élaboration de ces comptes semestriels, les principaux jugements effectués par la Direction ainsi que les principales hypothèses retenues sont les mêmes que ceux appliquées lors de l'élaboration des états financiers clos le 31 décembre 2020.

4.4 Méthode de consolidation

Le périmètre et les méthodes de consolidation sont identiques à ceux de l'exercice clos au 31 décembre 2020. A savoir :

Entité	Forme	Pays	Ville (siège social)	SIREN	% de contrôle	% d'intégration Méthode Détention
INTRASENSE	SA	France	MONTPELLIER	452 479 504	100,00%	100,00%	CONS	----
INTRASENSE Inc.	SA	Etats-Unis	NEW YORK		100,00%	100,00%	IG	Directe
INTRASENSE China Co.	Ltd	Chine	SHANGAI		100,00%	100,00%	IG	Directe

NOTE 5. NOTES RELATIVES A L'ETAT DE LA SITUATION FINANCIERE CONSOLIDEE

5.1 Immobilisations incorporelles

Les méthodes d'évaluation des immobilisations incorporelles sont identiques à celles de l'exercice clos le 31 décembre 2020. Les mouvements concernant la valeur nette comptable des immobilisations incorporelles sur l'exercice, et l'exercice précédent, sont détaillés ci-dessous :

Immobilisations incorporelles en K€		Ouverture Augmentations Diminutions		Autres	Clôture
Frais de recherche et développement	8 463	272			8 734
Logiciels, brevets, licences	171				171
Immobilisations incorporelles brutes	8 634	272	0	0	8 906
Frais de recherche et développement	-7 288	-177			-7 466
Logiciels, brevets, licences	-170	0			-170
Amortissements des immobilisations incorporelles	-7 458	-177	0	0	-7 636
Frais de recherche et développement	1 174	94	0	0	1 269
Logiciels, brevets, licences	1	0	0	0	1
Immobilisations Incorporelles en cours	0	0	0	0	0
Immobilisations incorporelles nettes	1 176	94	0	0	1 270

Au 30 juin 2021, le montant des acquisitions des autres immobilisations incorporelles au titre de la période s'élève à 272 K€ et ne concerne uniquement que l'activation de frais de recherche et développement. Les frais de recherche et développement activés au cours du semestre ont été évalués selon une méthode statistique estimative correspondant à 50% des coûts activés lors de la clôture au 31 décembre 2020.

5.2 Immobilisations corporelles

Les méthodes d'évaluation des immobilisations corporelles sont identiques à celles de l'exercice clos le 31 décembre 2020.

Les mouvements concernant la valeur nette comptable des immobilisations corporelles sur le semestre sont détaillés ci-dessous :

Immobilisations corporelles en K€	Ouverture	Augmentations	Diminutions	Autres mouvements	Clôture
Installations et agencements	62	6	0	0	68
Matériel de bureau et informatique	168	40	0	2	211
Mobilier	53	0	0	0	53
Immobilisations corporelles brutes	283	46	0	2	332
Installations et agencements	-45	-5	0	0	-49
Matériel de bureau et informatique	-130	-12	0	-2	-144
Mobilier	-46	0	0	0	-47
Amortissements des immobilisations corporelles	-222	-17	0	-2	-240
Installations et agencements	17	2	0	0	19
Matériel de bureau et informatique	38	28	0	0	67
Mobilier	6	0	0	0	6
Immobilisations corporelles nettes	61	30	0	0	92

Au cours de la période, le Groupe a procédé principalement à des investissements visant à renouveler les serveurs et matériels informatiques en lien avec la R&D.

5.3 Droits d'utilisation d'actifs corporels au titre de contrats de location

Les mouvements relatifs aux droits d'utilisation et aux passifs locatifs sur le semestre se détaillent comme suit :

Droits d'utilisation en K€	Ouverture	Nouveaux contrats	Dotations aux amortissements	Autres mouvements	Clôture
Bâtiments	976			13	990
Véhicules	46	25		0	71
Droits d'utilisation bruts	1 023	25	0	13	1 061
Bâtiments	-242		-53	-4	-299
Véhicules	-14		-9	2	-21
Amortissements des droits d'utilisation	-256	0	-62	-1	-320
Bâtiments	734	0	-53	10	691
Véhicules	33	25	-9	2	50
Droits d'utilisation liés aux contrats de location nets	767	25	-62	12	741

Au 30 juin 2021, compte tenu de certains ajustements, les éléments se décomposent ainsi :

• Bâtiments 685 K€ relatifs aux locaux occupés à Montpellier, France

• Bâtiments 305 K€ relatifs aux locaux occupés à Shangaï, Chine dont 13 K€ de revalorisation liée au change

• Véhicules pour 25 K€ compte tenu de l'intégration de deux nouveaux contrats sur deux nouveaux véhicules.

	Ouverture	Augmen tation	Diminution	Clôture	Ech. - d'un an	Ech. + d'un an
Prêt Droit utilisation Local Montpellier	522	0	-37	484	74	411
Prêt Droit utilisation Local Chine	237	0	-2	236	35	200
Prêt Droit utilisation Voiture	27	24	-5	47	47
Total	787	24	-44	766	156	610

5.4 Dépréciation d'actifs

Les variations des dépréciations sur le premier semestre 2021 sont présentées ci-dessous :

DEPRECIATIONS D'ACTIFS	Ouverture	Augmentation	Diminution	Clôture
Créances clients	239	26	0	265
Autres actifs	96	0	-96	0
Dépréciations des actifs N	335	26	-96	265

La diminution des autres actifs concerne le remboursement par la BPI de la subvention sur le projet Hecam pour 96 K€ (enregistrée en provisions pour risques sur l'exercice 2019).

Partie 1. Comptes consolidés semestriels résumés établis en normes IFRS

L'augmentation des dépréciations sur créances clients s'explique principalement par le risque de non-recouvrement identifié sur un seul client.

5.5 Immobilisations financières

Les actifs financiers se présentent ainsi :

	ACTIFS FINANCIERS
Autres titres immobilisés
Prêts
Dépôts et cautions versés
Total des actifs financiers

ACTIFS FINANCIERS	30/06/2021	31/12/2020
Autres titres immobilisés	5	5
Prêts	58	58
Dépôts et cautions versés	36	35
Total des actifs financiers	98	98

Aucun mouvement sur le 1er semestre 2021.

5.6 État des actifs courants

L'état des actifs courants est présenté ainsi :

SLUCKS
Créances clients et comptes rattachés
Clients douteux
Dépréciations des clients
Autres actifs courants
Trésorerie et équivalent de trésorerie

ETAT DES ACTIFS COURANTS	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Stocks	0	125	-125
Créances clients et comptes rattachés	1 496	1 036	460
Clients douteux	286	240	46
Dépréciations des clients	-265	-240	-25
Autres actifs courants	500	514	-14
Trésorerie et équivalent de trésorerie	5 782	2 586	3 196
Total des actifs courants	7 798	4 261	3 537

Les provisions pour créances clients se composent principalement de la mise en provision de créances clients dont l'échéance est supérieure à 1 an.

Les échéances des actifs courants sont toutes à moins d'un an.

ETAT DES ACTIFS COURANTS	30/06/2021	Moins d'un an	Plus d'un an
Stocks	0	0
Créances clients et comptes rattachés	1 496	1 496
Clients douteux nets des dépréciations	20	20
Autres actifs courants	500	500
Trésorerie et équivalent de trésorerie	5 782	5 782
Total des actifs courants	7 798	7 798	0

5.6.1 Stocks

Le montant de Stock correspond à des licences Myrian Research achetées par la filiale chinoise dans le but de les revendre. Ce stock a été écoulé sur le premier semestre 2021. Le Groupe ne possède plus de stock à la fin du 1er semestre 2021.

5.6.2 Créances clients

Les clients douteux et les dépréciations des créances clients varient principalement par la provision d'une créance client d'un montant de 25 K€ effectuée sur la période, compte tenu de leur risque de non-recouvrement. Les provisions pour créances clients se composent principalement de la mise en provision de créances clients supérieures à 1 an.

La saisonnalité du chiffre d'affaires en raison d'une facturation importante sur la fin de ce semestre engendre une augmentation du poste clients de 460 K€ par rapport à la fin de l'exercice 2020.

Le montant des créances échues à la fin du 1er semestre est de 564 K€.

5.6.3 Autres actifs courants

Les autres actifs courants sont résumés ainsi :

ETAT DES AUTRES ACTIFS COURANTS	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Avances et acomptes versés sur commandes	25	17	3
Créances sociales et fiscales	272	501	-221
Dépréciations des autres actifs	0	-96	96
Charges constatées d'avance	203	92	108
Total des autres actifs courants	500	514	-14

Concernant la dépréciation des autres actifs voire Note 5.4 « Dépréciation d'actifs »

5.6.4 Evolution de la créance de CIR

La créance de Crédit d'Impôt Recherche a évolué de la façon suivante par rapport à l'exercice précédent :

	CIR en K€
Créance au 31 décembre N-1	314
+ Provision créance semestrielle (CIR juin N)	157
- Paiement reçu durant l'exercice au titre du CIR N-1	-314
+/- Autres mouvements	0
Créance au 30 juin N	157

5.6.5 Produits à recevoir

PRODUITS A RECEVOIR	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Créances clients et comptes rattachés	43	123	-80
Autres créances	163	120	43
Disponibilités	0	0	0
Total des produits à recevoir	206	243	-37

Les autres créances comprennent les produits à recevoir liés au CIR relatif au 1er semestre 2021 pour 157k€.

5.7 Trésorerie et équivalents de trésorerie

La trésorerie et les équivalents de trésorerie se décomposent de la manière suivante :

TRESORERIE NETTE	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Valeurs mobilières de placement
Comptes à terme	450	450	0
Disponibilités	5 332	2 136	3 196
TOTAL TRESORERIE ACTIVE	5 782	2 586	3 196
Banques créditrices			0
Mobilisations de créances			0
TOTAL TRESORERIE PASSIVE	0	0	0
Total Trésorerie nette	5 782	2 586	3 196

La société dispose de 5.8 M€ de disponibilités à la clôture semestrielle. Les comptes sont principalement détenus en euros.

5.8 Comptes de régularisation actif

CHARGES CONSTATEES D'AVANCE	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Charges d'exploitation Charges financières Charges exceptionnelles	203	92	111 0 0
Total des charges constatées d'avance	203	92	111

Le montant des charges constatées d'avance est en hausse de 111 K€ par rapport à la clôture annuelle car le Groupe fait appel à des prestations annuelles facturées pour la plupart au cours du premier semestre.

5.9 Capitaux propres

5.9.1 Capital social et primes d'émission

Au 30 juin 2021, le capital est composé de 31 327 414 actions ordinaires entièrement libérées d'une valeur nominale de 0.05 euro.

Au cours du semestre écoulé, les variations du capital social sont les suivantes :

• 6 961 647 actions nouvelles créées en Juin 2021 par augmentation de capital émises au prix de 0.70 Euros (prime d'émission incluse). Le montant nominal de l'augmentation de capital s'élève à 348 082.35 Euros et la prime d'émission à la somme de 4 525 070,55 Euros.

Capital social	Nombre d'actions Valeur nominale		Capital social
Capital social ouverture de l'exercice N	24 365 767	0,05	1 218 288,35
Augmentations de capital du semestre
Augmentation de capital de Juin 2021	6 961 647	0,05	348 082,35
Capital social clôture semestrielle N	31 327 414	0,05	1 566 370,70

5.9.2 Répartition du capital et des droits de vote

Le tableau suivant résume la répartition du capital et des droits de vote de la société à la clôture de l'exercice :

Aucun dépassement de seuil n'a été constaté par le Groupe sur le premier semestre 2021.

La Société détient au 30 juin 2021, 29 500 actions propres représentant 0,09% du capital social.

5.9.3 Paiements fondés sur des actions

Des bons de souscription de parts de créateurs d'entreprise, des bons de souscription d'action, des stocks options sont accordés aux dirigeants, aux employés, à des partenaires financiers et aux membres de la direction du Groupe. Conformément à la norme IFRS 2, ces attributions d'instruments de capitaux propres sont évaluées à leur juste valeur à la date d'attribution. La juste valeur est déterminée à partir du modèle d'évaluation le plus approprié en fonction des caractéristiques de chaque plan.

La juste valeur déterminée à la date d'attribution est comptabilisée en charges de personnel (et allouée par fonction dans l'état consolidé du résultat net) linéairement sur la période d'acquisition des droits, avec en contrepartie, une augmentation correspondante des capitaux propres, en tentant compte des probabilités d'atteinte des conditions de performance le cas échéant définies par les plans.

A chaque date de clôture, le Groupe réexamine le nombre d'options susceptibles de devenir exerçables. Le cas échéant, l'impact d'une révision de l'estimation est comptabilisé dans l'état consolidé du résultat net en contrepartie d'un ajustement correspondant des capitaux propres.

Compte tenu des périodes de vesting déjà écoulées et de la non-existence de nouveaux plans sur le premier semestre 2021, il n'y a aucun impact sur la présentation des comptes résumés semestriels 2021.

5.9.4 Bons de souscription en actions (BSA Bracknor)

A la date du présent rapport, l'intégralité des tranches d'OCABSA Bracknor ont été tirées, toutes les OCA ont été converties et il existe 3.410.086 BSA en circulation, pouvant donner lieu à l'émission de 3.410.086 actions nouvelles, dont les caractéristiques sont détaillées ci-dessous :

La ligne de BSA, Bon de Souscription d'Actions détenue par le Groupe Negma (ex-Braknor) dite « Tranche 2 » pour 1.052.631 de BSA à 0,95€ n'a pas été convertie et est échue en date du 29 Septembre 2021.

5.9.5 Bons de souscription de parts de créateur d'entreprise (BSPCE)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

Depuis le 30 juin 2021, aucun BSPCE n'a été exercé et aucun autre BSPCE n'a été attribué.

5.9.6 Options de souscription ou d'achats d'actions (Stock-options)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

5.9.6.1 Obligations convertibles en actions assorties de bons de souscription d'actions (OCABSA)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

5.9.6.2 Obligations convertibles en actions (OCA)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

Date d'émission	Nombre	Prix d'exercice	Durée de validité
29.09.2016	1.052.631	0,95	29/09/2021
06.04.2017	1.315.789	0,76	06/04/2022
02.05.2018	1.041.666	0,72	02/05/2023

5.9.6.3 Plan d'attribution gratuite d'actions (AGA)

Il n'existe aucun plan d'AGA en vigueur à ce jour.

5.10 Evaluation et comptabilisation des passifs financiers

Les méthodes d'évaluation des passifs financiers sont identiques à celles appliquées à la clôture annuelle 2020.

5.11 Avantages du personnel

Selon la législation et les pratiques en vigueur dans les pays où la Société exerce son activité, les salariés peuvent percevoir des indemnités au moment de leur départ en retraite ou encore des pensions postérieurement à leur départ. Les cotisations versées en vertu des régimes de retraite à cotisations définies sont comptabilisées en charges lorsqu'elles deviennent exigibles, le Groupe n'étant pas engagé au-delà des cotisations versées.

Conformément à la norme IAS 19, l'obligation du Groupe au titre des régimes à prestations définies est évaluée selon la méthode des unités de crédit projetées. Cette méthode considère que chaque période de service donne lieu à une unité supplémentaire de droits à prestations et évalue séparément chacune de ces unités pour obtenir l'obligation finale. L'obligation finale est ensuite actualisée.

Les principales hypothèses utilisées pour le calcul de l'obligation sont :

le taux attendu d'augmentation des salaires ;

le taux d'inflation ;

le taux d'actualisation ;

le taux de rotation du personnel.

Les coûts des services sont comptabilisés en résultat net.

Les coûts financiers sont comptabilisés en résultat net et sont inclus dans la rubrique « Résultat financier » de l'état consolidé du résultat net.

Les gains et pertes actuariels sont comptabilisés en autres éléments du résultat global. Les écarts actuariels proviennent des changements d'hypothèses actuarielles ou des ajustements liés à l'expérience (les effets des différences entre les hypothèses actuarielles antérieures et ce qui s'est effectivement produit).

Le rapprochement entre les variations de la valeur actuelle des engagements de retraite à prestations définies de la situation financière consolidé et la charge comptabilisée dans l'état consolidé du résultat net pour les exercices présentés est illustré dans le tableau suivant :

Evolution de l'engagement	30/06/2021	31/12/2020
Engagement à l'ouverture au 01/01/N-1	69	129
Coût normal	8	-62
Charge d'intérêt	1	1
Reprise au titre des RC et licenciements	0	-3
Prestations versées	0	0
Ecarts actuariels générés sur la période	-1	5
Engagement à la clôture au	77	69

Partie 1. Comptes consolidés semestriels résumés établis en normes IFRS

L'échéancier des engagements est le suivant :

Evolution de l'engagement	30/06/2021	Moins d'un an	Plus d'un an
Engagement à la clôture	77	1	76

Les principales hypothèses actuarielles utilisées dans le cadre de l'évaluation des engagements de retraite à prestations définies sont présentées ci-dessous :

Hypothèses actuarielles	30 juin 2021	31 décembre 2020
Convention collective	Métallurgie	Métallurgie
	Départ à taux plein	Départ à taux plein
Age de départ en retraite	Réforme 2013	Réforme 2013
Hypothèses de turnover des effectifs :	Table de turnover avec des taux décroissants par âge et nuls à partir de 60 ans, générant un taux moyen pour de 1,94%.	Table de turnover avec des taux décroissants par âge et nuls à partir de 60 ans, générant un taux moyen pour de 1,94%.
Table de mortalité	INSEE TH TF 2018	INSEE TH TF 2018
Modalités de départ en fin de carrière	A l'initiative de l'employé avec le versement d'une indemnité soumise aux charges sociales patronales	A l'initiative de l'employé avec le versement d'une indemnité soumise aux charges sociales patronales
Taux de revalorisation des salaires	2%	2%
Taux de charges sociales	45,00%	45,00%
Taux d'actualisation (Oblig. AA)	1,11%	0,79%

5.12 Provisions

Les variations des provisions pour risques et charges sur le semestre écoulé sont présentées ci-dessous :

Provisions pour risques et charges	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Garanties données aux clients	15	20	-5
Pertes de change	5	0	5
Risque de remboursement subvention HYPMED	119	119	0
Engagements de retraite	77	69	8
Total Provisions pour risques et charges	215	208	7

Concernant la provision HYPMED à hauteur de 119K€ aucun changement n'est intervenu au cours du semestre écoulé. La provision est maintenue.

Provisions pour risques et charges	Ouverture	Augmentation	Diminution	Clôture Juin N
Garanties données aux clients	20	5	-10	15
Pertes de change	0	5	0	5
Risque de remboursement subvention HYPMED	119	0	0	119
Engagements de retraite	69	8	0	76
Total Provisions pour risques et charges	208	18	-10	215

Les diminutions de provisions pour risques et charges sont des reprises non utilisées.

5.13 Avances remboursables et subventions

Le détail des avances conditionnées est présenté ci-après (en K€) :

Nom	Date d'octroi	Montant obtenu	Taux d'intérêt contrat	Taux d'intérêt effectif	Solde 30/06/2021	Ech. - d'un an	Ech. + d'un an
Avance BPI Hecam 717 K€	30/06/2015	717	0,00%	2,32%	678	0	678
Total Avances remboursables		717			678	0	678

Les avances conditionnées sont évaluées dès leur encaissement à leur valeur réelle.

Les avances BPI HECAM, sont réévaluées à chaque clôture, en utilisant un taux d'intérêt effectif de 2,32%.

Cette réévaluation a un impact sur le premier semestre de 18 k€, la valeur réelle de l'avance BPI HECAM au 31 décembre 2020 étant de 660 k€.

5.14 Emprunts et dettes financières

Le détail des emprunts et dettes financières se présente ainsi :

Nom	Date d'octroi	Montant obtenu	Taux d'intérêt contrat	Taux d'intérêt effectif	Solde 30/06/2021	Ech. - d'un an	Ech. + d'un an
Prêt BPI 0% 800 K€	29/11/2013	800	0,00%	2,97%	78	78	0
PGE BPS 130 K€	03/06/2020	130		1,71%	127		127
PGE SG 520 K€	04/06/2020	520		1,71%	520		520
PGE Juste valeur
Total des emprunts		1 450			725	78	647

L'emprunt à taux zéro est évalué dès son encaissement à sa valeur réelle.

L'emprunt à taux zéro BPI, est réévalué à chaque clôture, en utilisant un taux d'intérêt effectif de 2,97%.

Les emprunts remboursés en cours d'exercice (80 K€) s'expliquent uniquement par le remboursement auprès de la BPI (emprunt de 800 K€).

Le tableau ci-dessous présente les mouvements des emprunts et dettes financières sur le premier semestre 2021 et les échéances de ces derniers à cette date.

EMPRUNTS ET DETTES FINANCIERES DIVERS	Ouverture	Augmentations Diminutions		Autres variations	Clôture
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	816	0	80	11	725
Emprunt en crédit-bail et droits d'utilisation	787	24	44		766
Emprunts et dettes financières divers	660	18	0		678
Total Emprunts et dettes financières divers	2 263	43	127	11	2 169

Partie 1. Comptes consolidés semestriels résumés établis en normes IFRS

ETAT DES EMPRUNTS	Montant brut	1 an au plus	Plus d'1 an,-5 ans	Plus de 5 ans
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit Emprunt en crédit-bail et droits d'utilisation	725 766	78 156	647 431	0 179
Emprunts et dettes financières divers	678	0	678	0
Total des emprunts	2 169	234	1 756	179

5.15 Passifs courants

5.15.1 Etat des passifs courants

Les passifs courants se présentent ainsi :

ETAT DES PASSIFS COURANTS	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Partie courante des emprunts et dettes financières	234	253	-18
Avances et acomptes reçus sur commandes en cours	24	19	5
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	570	276	294
Dettes fiscales et sociales	713	934	-221
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés			0
Autres dettes	35	8	27
Produits constatés d'avance	787	500	287
Total des passifs courants	2 363	1 990	373

5.15.2 Échéance des dettes à la clôture de l'exercice

Le tableau des échéances des dettes courantes est le suivant :

ETAT DES PASSIFS COURANTS	Montant brut	1 an au plus	plus d'1 an
Partie courante des emprunts locatifs	234	234
Avances et acomptes reçus sur commandes en cours	24	24
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	570	570
Dettes fiscales et sociales	713	713
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés	0	0
Autres dettes	35	35
Produits constatés d'avance	787	763	24
Total des passifs courants	2 363	2 339	24

Tous les passifs courants sont à moins d'un an sauf 24 K€ de produits constatés d'avance sur la juste valeur des emprunts (emprunt BPI Hecam).

Les dettes fiscales et sociales comprennent un moratoire négocié auprès des caisses sociales pour 376 k€ en N-1 dont 122 k€ remboursés sur l'exercice précédent, 183 K€ remboursés sur le premier semestre 2021. Le montant restant dû est de 70 K€.

5.15.3 Comptes de régularisation passif

CHARGES A PAYER	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	0	11	-11
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	216		143
Dettes fiscales et sociales	453	519	-79
Autres dettes	35	5	30
Total des charges à payer	704	630	83

Les charges à payer relatives aux dettes sociales correspondent principalement à la provision pour congés payés, aux provisions des primes et variables à verser aux salariés ainsi qu'aux dettes envers les organismes sociaux associées.

Les dettes fournisseurs sont en hausse par rapport au 31 décembre 2020 en raison de coûts liés à l'augmentation de capital provisionnés mais non encore payés à la clôture des comptes semestriels.

5.15.4 Produits constatés d'avance

Les produits constatés d'avance s'élèvent à 787 K€ au 30 juin 2021 et s'expliquent notamment par :

• l'étalement sur la durée des contrats des prestations annuelles de maintenance ;

• l'actualisation à la juste valeur des emprunts et subventions.

PRODUITS CONSTATES D'AVANCE	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Reconnaissance des revenus (chiffre d'affaires)	747	442	305
Juste valeur des emprunts	40	58	-18
Total	787	500	287

NOTE 6. NOTES RELATIVES AU COMPTE DE RESULTAT

6.1 Reconnaissance des produits des activités ordinaires

Le chiffre d'affaires consolidé du Groupe réalisé au cours de ce semestre se ventile comme suit :

6.1.1 Ventilation du chiffre d'affaires

Par zone géographique :

En K€	30/06/2021	% CA	30/06/2020	% du CA	Variation	%
France	592	33%	277	18%	315	114%
Europe (dont Russie)	567	31%	263	17%	304	116%
Chine	474	26%	893	58%	-419	-47%
Reste du monde	176	10%	119	8%	57	48%
Chiffre d'affaires consolidé	1 809		1 552		257	16,6%

En dehors de la zone Chine, le Groupe réalise une surperformance sur l'ensemble des zones mais plus particulièrement en France en Europe, grâce au chiffre d'affaires réalisé en Russie. Le chiffre d'affaires France progresse de 114%, quant à l'Europe de 116 %. Le marché chinois est plus atone que sur le 1er semestre 2020 avec une baisse de 47%. Le chiffre d'affaires consolidé du Groupe progresse de 16,6%.

Par activités :

En K€	30/06/2021	% CA	30/06/2020	% du CA	Variation	%
Licences	1 218	67%	1 225	79%	-7	-1%
Maintenance	443	24%	313	20%	130	42%
Autres prestations de services	148	8%	14	1%	134	n/a
Chiffre d'affaires consolidé	1 809		1 552		257	16,6%

6.1.2 Impact IFRS 15

Les impacts sur le chiffre d'affaires consolidés sont de + 36 K€ sur le premier semestre 2020 et de - 26 K€ sur le premier semestre 2021, comme présenté dans le tableau suivant :

En K€	30/06/2021	30/06/2020
CA consolidé brut	1 835	1 516
Retraitements IFRS 15	-26	+36
CA consolidé net	1 809	1 552
Taux de maintenance retenu	18%	18%

Partie 1. Comptes consolidés semestriels résumés établis en normes IFRS

6.2 Production immobilisée

La Société a constaté sur l'exercice de coûts de développement activés pour un montant de 272 K€. Ces coûts de développement ont été diminués des coûts directs dont ils sont issus de la façon suivante :

Production immobilisée en K€	30/06/2021	30/06/2020
Sous-traitance	37	8
Salaires bruts	264	244
Charges sociales	128	101
Total	429	353
- Crédit Impôt recherche	-157	-180
Total activé en consolidation	272	173

6.3 Achats consommés

Les achats consommés du 1er semestre des années 2021 et 2020 se présentent ainsi :

Achats consommés	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Achats matières premières, autre approvisionnements	-38	-54	16
Achats d'études et prestations de services	-178	-29	-149
Achats non stockés de matière et fournitures	-25	-33	7
Achats de marchandises	-118	-6	-112
Total des achats consommés	-359	-121	-238

6.4 Frais de personnel

6.4.1 Effectif

L'effectif du personnel du Groupe au 30 juin 2021 s'élève à 45 salariés contre 41 au 30 juin 2020.

6.4.2 Ventilation des frais de personnel par nature

Les charges de personnel se présentent de la façon suivante :

CHARGES DE PERSONNEL	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Salaires et traitements	-992	-812	-181
Charges sociales	-392	-287	-104
Total	-1 384	-1 099	-285

L'augmentation des charges de personnel de 285 K€ est liée en majeure partie au recrutement de ressources commerciales au cours du deuxième semestre 2020 s'inscrivant dans la stratégie du Groupe.

Partie 1. Comptes consolidés semestriels résumés établis en normes IFRS

6.5 Charges externes

Le tableau suivant présente les charges externes :

Charges externes
Sous-traitance
Locations et charges locatives
Entretiens et réparations
Primes d'assurance
Etudes, documentations, séminaires
Rémunérations d'intermédiaires et honoraires
Publicité, publications, relations publiques
Transports de biens et transports collectifs du personnel
Déplacements, missions et réceptions
Frais postaux et de télécommunications
Services bancaires et assimilés
Cotisations
Total des charges externes

Charges externes	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Sous-traitance	-1	0	-1
Locations et charges locatives	-26	-21	-5
Entretiens et réparations	-4	-3	-1
Primes d'assurance	-10	-14	4
Etudes, documentations, séminaires	-6	-5	-1
Rémunérations d'intermédiaires et honoraires	-371	-297	-74
Publicité, publications, relations publiques	-8	-2	-6
Transports de biens et transports collectifs du personnel	-17	0	-17
Déplacements, missions et réceptions	-46	-32	-14
Frais postaux et de télécommunications	-7	-6	-1
Services bancaires et assimilés	-4	-5	1
Cotisations	-5	-1	-3
Total des charges externes	-506	-385	-121

Les charges externes augmentent de 121 K€ en raison de :

• l'augmentation des déplacements et frais de transports suite à l'évolution plutôt favorable de la pandémie de la Covid-19 sur les 6 premiers mois de l'année 2021 (+31 K€) ;

• Le Groupe a fait appel à des conseils spécialisés en stratégie et marketing afin de conforter sa vision marché, de travailler de nouveaux axes commerciaux et de préparer l'avenir (+74 K€).

6.6 Impôts et taxes

Les impôts et taxes se présentent ainsi pour le 1er semestre 2020 et 2021 :

IMPÔTS ET TAXES	30/06/21	30/06/20	Variation
Impôts et taxes	-34	-30	-4

Les impôts et taxes comprennent notamment les taxes assises sur les salaires (taxes d'apprentissage, formation professionnelle continue, effort construction), les cotisations foncières (CFE).

6.7 Autres produits et charges d'exploitation

AUTRES PRODUITS ET CHARGES	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Autres charges	-31	-3	-28
Autres produits	36	22	14
Total	5	19	-14

Les autres charges de l'exercice comprennent pour l'exercice 2021 notamment les jetons de présence pour 30 K€.

Les autres produits sont des produits divers de gestion provenant essentiellement de la filiale chinoise.

6.8 Amortissements et provisions

Les dotations aux amortissements ainsi que les dotations aux provisions nettes de reprises incluses au sein du compte de résultat, sont synthétisées ci-après :

Les dotations aux provisions, nettes de reprises incluses, et les dotations aux amortissements, recouvrent les éléments ci-après et leur réconciliation avec les lignes du tableau de flux de trésorerie :

Dotations aux amortissements et provisions nettes des reprises	30/06/2021 30/06/2020		Variation
Dotation nette aux amortissements - Immobilisations incorporelles	-177	-126	-52
Dotation nette aux amortissements - Immobilisations corporelles	-17	-11	-6
Dotation nette aux amortissements - Droits d'utilisation	-62	-63	+1
Dotations nettes aux amortissements - TFT	-257	-201	-57
Dotation nette des reprises de provisions pour risques et charges	-5	-+4	-9
Avantages du personnel - Coût des services rendus	-8	+69	-77
Dotations nettes de reprises de provisions sur risques et charges - TFT	-13	+73	-86
Dotation nette des reprises de dépréciations clients	-25	+5	-30
Dotation nette des reprises de dépréciations sur autres actifs courants	+106	0	+106
Dotations nettes de reprises de dépréciations sur actifs courants - BFR	+81	+5	+76
Total des dotations aux amortissements et provisions, nettes des reprises	-189	-123	-66

6.9 Résultat opérationnel courant

Le résultat opérationnel courant inclut l'ensemble des produits et coûts récurrents directement liés aux activités du Groupe. Le résultat opérationnel courant se dégrade de 488 k€ entre le 1er semestre 2021 et 2020. Il s'élève au 30 juin 2021 à -659k€ contre -171k€ au 30 juin 2020.

DOTATIONS AUX AMORTISSEMENTS	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Frais de recherche et développement	-177	-123	-54
Logiciels, brevets, licences	0	-2	+2
Immobilisations corporelles	-17	-11	-6
Droits d'utilisation des bâtiments	-53	-54	+1
Droits d'utilisation des autres biens	-9	-9	0
Total des dotations aux amortissements	-257	-201	-56

6.10 Autres produits et charges opérationnels non courants

Les autres produits et charges opérationnels non courants ne sont pas significatifs au titre des semestres 2020 et 2021.

6.11 Résultat opérationnel

Le résultat opérationnel inclut l'ensemble des produits et coûts directement liés aux activités du Groupe, que ces produits et charges soient récurrents ou qu'ils résultent de décisions ou d'opérations ponctuelles. Sur le premier semestre 2021, le résultat opérationnel est similaire au résultat opérationnel courant puisque les autres produits et charges opérationnels non courants sont non significatifs.

6.12 Résultat financier

RESULTAT FINANCIER
érêts sur emprunts (1)
tres charges financières
ùt de l'endettement financier brut
te et gains de change financiers
duits financiers
tations financières amort. Prov.
tres produits et charges financiers

RESULTAT FINANCIER	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Intérêts sur emprunts (1)	-18	-20	1
Autres charges financières	0	-2	2
Coût de l'endettement financier brut	-18	-22	3
Perte et gains de change financiers	-4	-3	19
Produits financiers	22	5	-4
Dotations financières amort. Prov.	-5	0	-5
Autres produits et charges financiers	13	3	10
Total	-5	-19	13
(1) dont intérêts relatifs aux remboursements des emprunts sur droits

(1) dont intérêts relatifs aux remboursements des emprunts sur droits d'utilisation (IFRS 16) -6 -7 1

6.13 Impôts sur les résultats

6.13.1 Détail de l'impôt sur les résultats

Comme précisé en Note 6.8, le Crédit d'Impôt Recherche n'est pas inclus dans le poste « Impôts sur les résultats » mais est présenté en déduction des différents postes auquel il se rapporte, principalement en déduction de l'activation des frais de développement.

6.13.2 Impôts différés

Des impôts différés sont constatés sur toutes les différences temporaires entre les valeurs comptables des actifs et passifs dans les états financiers consolidés et les valeurs fiscales correspondantes, ainsi que sur les reports déficitaires fiscaux. Les différences sont temporaires lorsqu'il est prévu qu'elles s'inversent dans le futur.

Les actifs d'impôt différé sont comptabilisés uniquement dans la mesure où le Groupe estime, au regard des résultats fiscaux prévisionnels attendus sur les cinq prochains exercices, qu'il est probable qu'un bénéfice imposable sera disponible, pour y imputer ces différences temporaires déductibles et pertes fiscales reportables.

La détermination des actifs d'impôt différé implique une part importante de jugement et le recours à des estimations de la part de la Direction ; si les résultats fiscaux futurs s'avéraient être sensiblement différents de ceux ayant servis de base à la comptabilisation des actifs d'impôt différé, le montant de ces derniers devra être révisé en conséquence (à la hausse ou à la baisse), entrainant potentiellement un impact significatif sur le résultat net du Groupe.

Conformément à la norme IAS 12, les actifs et passifs d'impôt différé ne sont pas actualisés.

La société dispose de déficits reportables provenant des exercices antérieurs auquel s'est rajouté le déficit de l'exercice. A la clôture, le montant des déficits reportables s'élève à 26 825 K€, montant identique à la clôture au 31 décembre 2020 puisqu'aucun exercice clos n'a eu lieu depuis.

Du fait des pertes enregistrées sur les derniers exercices, les impôts différés ne sont pas comptabilisés car leur recouvrabilité n'est pas considérée à la date de clôture comme suffisamment probable.

6.14 Résultat par action

6.14.1 Résultat net par action

Le résultat de base par action est calculé en divisant le bénéfice net revenant aux actionnaires de la Société-mère par le nombre moyen pondéré d'actions ordinaires en circulation au cours du semestre considéré.

Résultat par actions	30/06/2021	30/06/2020
Résultat net part du Groupe en K€	-664	-189
Nombre moyen d'actions en circulation	24 945 904	22 365 321
Résultat par action en euros	-0.0266	-0,0085

6.14.2 Résultat dilué par action

Le résultat dilué par action est calculé en divisant le résultat net consolidé attribuable aux actionnaires d'Intrasense par le nombre moyen pondéré d'actions en circulation.

Pour chaque exercice présenté, un instrument de capitaux propres (i.e. une option de souscription d'action, un bon de souscription d'action, BSPCE ou encore une attribution d'actions gratuites, emprunts obligataires convertibles ou remboursables en actions...) est considéré comme potentiellement dilutif, s'il est « dans la monnaie » (c'est-à-dire si le prix d'exercice ou de règlement est inférieur au prix moyen du marché). Dès lors que la Société est cotée sur un marché boursier, le cours de clôture du cours de Bourse est pris en compte dans le calcul à chaque arrêté.

La dilution se définit comme une réduction du résultat par action, ou une augmentation des pertes par action. En conséquence, lorsque le résultat net consolidé attribuable aux actionnaires d'Intrasense est une perte, étant donné que l'exercice de toute option de souscription, BSA, BSPCE ou attribution d'action en gratuite en circulation ou encore la conversion de tout autre instrument convertible aurait pour conséquence de réduire la perte par action, ces instruments sont alors considérés comme anti-dilutifs et exclus du calcul de la perte par action.

Le résultat net des deux exercices présentés étant une perte, le résultat dilué par action est égal au résultat de base par action.

Partie 1. Comptes consolidés semestriels résumés établis en normes IFRS

NOTE 7. ENGAGEMENTS HORS BILAN

Engagements donnés

Néant.

Engagements reçus

La Société a obtenu deux PGE (Prêt Garanti par l'Etat) à hauteur de 650 K€ en 2020. La garantie fixée par décret et prise en charge par l'Etat s'élève à 90% des sommes obtenues.

NOTE 8. INFORMATIONS RELATIVES AUX PARTIES LIEES

8.1 Transactions avec les entreprises liées

Les transactions entre Intrasense et ses deux filiales, qui sont des parties liées au Groupe, ont été éliminées en consolidation et ne sont pas détaillées dans la présente note.

Il n'existe pas de transactions réalisées avec des entreprises liées autres que les filiales du Groupe.

8.2 Rémunération des organes de direction

Au titre du premier semestre 2021, il a été attribué à Monsieur Nicolas Reymond, au titre de ses fonctions de Directeur Général, 91.910 € bruts annuels, dont un véhicule de fonction pour un montant de 2.281 € à titre d'avantage en nature.

Monsieur Nicolas Reymond a bénéficié en outre, au même titre que les salariés, du régime de retraite et prévoyance complémentaire.

Au cours du premier semestre 2021, une rémunération a été provisionnée aux titres de la rémunération des membres du Conseil d'Administration à hauteur de 30.000 €.

NOTE 9. HONORAIRES DES COMMISSAIRES AUX COMPTES

Montants en K€	30/06/2021	30/06/2020
Certification des comptes annuels et attestations
Services autres que la certification des comptes	32	20
Total	32	20

Le montant total des honoraires des commissaires aux comptes figurant au compte de résultat de l'exercice est de 32 K€.

NOTE 10. NOTES SUR LES RISQUES FINANCIERS ET OPERATIONNELS

Les risques principaux auxquels la Société est exposée sont décrits ci-après.

10.1 Risque de liquidité et de crédit

Le Groupe a procédé à une revue spécifique de son risque de liquidité et elle considère être en mesure de faire face à ses échéances à venir.

Le Groupe estime à ce jour n'être confrontée à aucun risque de liquidité et est en mesure de faire face à ses obligations à venir au cours des 12 mois à compter du 30 juin 2021.

La trésorerie et les dettes financières du Groupe se présentaient comme suit au 30 juin 2021 :

TRESORERIE NETTE	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Valeurs mobilières de placement
Comptes à terme	450	450	0
Disponibilités	5 332	2 136	3 196
TOTAL TRESORERIE ACTIVE	5 782	2 586	3 196
Banques créditrices			0
Mobilisations de créances			0
TOTAL TRESORERIE PASSIVE	0	0	0
Total Trésorerie nette	5 782	2 586	3 196

EMPRUNTS ET DETTES FINANCIERES DIVERS	Ouverture	Augmentations Diminutions		Autres variations	Clôture
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	816	0	80	11	725
Emprunt en crédit-bail et droits d'utilisation	787	24	44		766
Emprunts et dettes financières divers	660	18	0		678
Total Emprunts et dettes financières divers	2 263	43	127	11	2 169

ETAT DES EMPRUNTS	Montant brut	1 an au plus	Plus d'1 an,-5 ans	Plus de 5 ans
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	725	78	647	0
Emprunt en crédit-bail et droits d'utilisation	766	156	431	179
Emprunts et dettes financières divers	678	0	678	0
Total des emprunts	2 169	234	1 756	179

10.2 Risque de taux

Le risque de taux correspond au risque que les fluctuations des taux d'intérêt affectent le résultat du Groupe et exposent le détenteur de titres financiers au risque de moins-value en capital.

Le bilan du Groupe présente une dette financière (hors avance remboursable) à taux fixe et variable détaillée cidessous :

Emprunts en K€	30/06/2021	Proportion
Emprunts à taux fixe Emprunts à taux variables	1 491	100,0% 0,0%
Total	1 491	100,0%

*dont 766 k€ d'emprunts sur droits d'utilisation.

Le Groupe n'utilise pas d'instruments de couvertures de taux.

10.3 Risque de change

Les actifs, passifs, revenus et charges du Groupe sont en grande majorité libellés en Euros.

Seuls 16% des achats sont libellés en devises (hors opérations entre sociétés du Groupe). En conséquence, les variations des taux de change de l'Euro par rapport aux autres devises affectent peu le montant des postes concernés dans les états financiers consolidés. L'exposition du Groupe à la variation des taux de change EUR/DEV est limitée dans la mesure où les sommes collectées en dollar couvrent les factures fournisseurs dans cette même devise.

Les opérations de change ont pour seule vocation la couverture d'un risque associé à une activité économique. Le Groupe n'effectue pas d'opération de change sans flux physique sous-jacent.

La synthèse des positions nettes en devises étrangères du Groupe au 30 juin 2021 est la suivante :

Position en K devise	K USD	K CAD	K RMB
Actifs	123	12	906
Passifs	6	0	2 074
Position nette avant gestion en devises	117	12	-1 168
Position hors bilan
Position nette après gestion en devises	117	12	-1 168
Taux de conversion 1 euro =	1,1884	1,4722	7,6742
Position nette après gestion en euros	99	8	-152
Hypothèse d'évolution défavorable de la devise de 5% par rapport au cours de clôture de la devise	5	0	-7

Les positions nettes sont dites « longues » avec des avoirs supérieurs aux engagements en devises. Avec une évolution défavorable de 5% des cours des devises par rapport au cours de clôture, l'impact serait une charge de 2 K€, impact relativement peu significatif.

10.4 Risque de dilution

Le Groupe est exposé aux mêmes risques de dilution que lors de la clôture des comptes consolidés au 31 décembre 2020.

10.5 Risques juridiques, litiges

Le Groupe est exposé aux mêmes risques juridiques et de litiges que lors de la clôture des comptes consolidés au 31 décembre 2020.

10.6 Risques clients

Le Groupe est exposé aux mêmes risques clients que lors de la clôture des comptes consolidés au 31 décembre 2020.

10.7 Risques fournisseurs

Compte tenu de son activité, le Groupe est peu exposé en matière de risque fournisseurs.

10.8 Risques industriels

Le Groupe exerçant une activité de services,il n'encourt aucun risque industriel.

10.9 Risques environnementaux et activités polluantes

Compte tenu de la nature de son activité, le Groupe n'est pas susceptible d'entraîner un risque environnemental majeur.

10.10Risque de dépendance aux personnes-clé

Le Groupe est exposé aux mêmes risques de dépendance que lors de la clôture des comptes consolidés au 31 décembre 2020.

Partie 2. Annexes comptes individuels 1er semestre 2021

Faits marquants de l'exercice Impacts de la crise sanitaire Activité

Evénements importants survenus depuis le 30 juin 2021

Evolution prévisible et perspectives d'avenir de la Société et du Groupe

Information relative aux traitements comptables induits par l'épidémie de Coronavirus.

REGLES ET METHODES COMPTABLES

Principes et conventions générales Permanence des méthodes Informations générales complémentaires Recours à des estimations Principes comptables appliqués Immobilisations Provisions pour risques et charges et passifs éventuels Chiffre d'affaires Créances clients Crédit impôt recherche Evaluation des valeurs mobilières de placement Disponibilités en Euros Disponibilités en devises Créances et dettes inter-entreprises

PRESENTATION DES ELEMENTS FINANCIERS

Notes sur les postes de l'actif du bilan

Etat des immobilisations Etat des amortissements Etat des échéances des créances Etat des dépréciations Trésorerie Produits à recevoir Charges constatées d'avance

#P2 ANNEXE COMPTES INDIVIDUELS 1ER SEMESTRE 2021

Note sur les postes du passif du Bilan

Etat des échéances des dettes Etat des provisions Composition du capital social Mouvements des capitaux propres Autres titres ouvrant droit au capital Mouvements des avances remboursables – Autres fonds propres Mouvements des avances remboursables – Dettes financières Emprunts auprès des établissements de crédit Charges à payer Produits constatés d'avance

Compléments d'information relatifs au compte de résultat.

Ventilation du chiffre d'affaires net Transferts de charges Effectifs moyens Rémunérations allouées aux membres des organes d'administration, de direction et de surveillance Honoraires des commissaires aux comptes Produits et charges exceptionnels

ENGAGEMENTS FINANCIERS ET AUTRES INFORMATIONS

Dettes garanties par des sûretés réelles Engagement en matière de pensions et retraites Filiales et participations Parties liées

Comptes semestriels Individuels du 01/01/2021 au 30/06/2021

Intrasense SA est une société anonyme de droit français, soumise à l'ensemble des textes régissant les sociétés commerciales en France, et en particulier aux dispositions du Code de commerce. La société a son siège au 1231 Avenue du Mondial 98, 34000 Montpellier, France.

Elle est cotée à la Bourse de Paris sur Euronext GROWTH.

Le total du bilan de l'exercice clos le 30 juin 2021 s'élève à 9.950.991 Euros. Le chiffre d'affaires est de 1.901.531 Euros. L'excèdent brut d'exploitation est de – 36 393 Euros. Le compte de résultat de l'exercice dégage un déficit de 622 933 Euros.

Compte tenu d'une trésorerie disponible s'élevant à 5 656 205 Euros au 30 juin 2021, la société considère disposer de suffisamment de disponibilités pour faire face aux besoins de trésorerie liés à son activité et à ses investissements au cours des 12 mois à venir. Les éléments mentionnés ci-dessus permettent de justifier l'établissement des comptes semestriels au 30 juin 2021 selon le principe de continuité d'exploitation.

Les notes et les tableaux présentés ci-après, font partie intégrante des comptes semestriels.

Faits marquants de l'exercice

Impacts de la crise sanitaire

Intrasense a été impactée par la crise sanitaire mondiale en 2020 au niveau organisationnel. Au premier semestre 2021, l'impact se ressent sur une contraction du marché B2B, notamment en Chine. La Société a su maintenir la croissance de son activité commerciale au globale tout en réorganisant sa force de vente en Chine afin d'accroitre la proximité avec ses clients et utilisateurs et ainsi assurer de nouveau relais de croissance pour le futur. Le Groupe a ainsi réussi à faire croitre ses ventes sur la zone Europe alors même que l'industrie et son environnement immédiat ont souffert largement de l'impact de la Covid-19.

La Société continue à suivre l'ensemble des mesures sanitaires mises en place par le gouvernement et conserve donc une grande majorité de ses collaborateurs en télétravail lorsque cela est possible. La Société s'est organisée pour répondre au mieux aux enjeux sanitaires.

Activité

Au cours du premier semestre, la Société a accéléré son développement commercial, notamment en France, grâce aux embauches réalisées lors du second semestre 2020.

Dans ce cadre et dans la continuité des comptes 2020, l'exercice clos le 30 juin 2021 a été marqué par les faits suivants :

• Signature d'un partenariat stratégique international dans le domaine des pathologies pulmonaires avec la société MeVis Medical Solutions AG spécialisée dans le développement d'applications cliniques intégrant de l'IA Intelligence Artificielle ;
• Sortie de Myrian 2.9, avec de nombreuses nouveautés en termes d'applications cliniques dédiées à l'AVC, au cancer du sein et aux pathologies cardio-vasculaires. (perfusion cérébrale CT) et à l'amélioration du workflow. Cela permet notamment au groupe de continuer à adresser de nouveaux marchés, comme la santé de la femme, et se positionner en acteur majeur de l'oncologie ;
• Référencement de la plateforme Myrian auprès de Vidi, premier réseau coopératif de groupes d'imagerie médicale en France ;
• Réussite d'une augmentation de capital significative. La confiance des actionnaires a été renouvelée par la réussite d'une augmentation de capital d'un montant brut de 4 873 k€. Le plan stratégique présenté aux investisseurs comprend le développement d'une nouvelle ligne de produits d'imagerie axée sur le parcours clinique en oncologie.

Evénements importants survenus depuis le 30 juin 2021

La ligne de BSA, Bon de Souscription d'Actions détenue par le Groupe Negma (ex-Braknor) dite « Tranche 2 » pour 1.052.631 de BSA à 0,95€ n'a pas été tirée et est échue en date du 29 Septembre 2021.

Evolution prévisible et perspectives d'avenir de la Société

L'hypothèse de la continuité de l'exploitation a été retenue par le Conseil d'Administration compte tenu de la trésorerie nette disponible au 30 juin 2021, et des choix stratégiques mis en place par la nouvelle direction au cours des 3 dernières années qui démontrent leur pertinence avec, pour l'exercice 2021, une large progression des indicateurs commerciaux. La Société souhaite maintenir le cap pour les mois à venir. La gestion de la trésorerie reste une priorité et un élément déterminant, avec la mise en place d'une bonne gestion des échéances d'éléments composant le BFR et de la dette financière nette, tout comme les investissements permettant de construire la croissance dans les mois et les années à venir.

La Société a confirmé au cours du premier semestre 2021 sa capacité à positionner son offre sur les marchés internationaux, à développer son chiffre d'affaires de façon récurrente et à délivrer des solutions innovantes aux acteurs clé de la santé.

Elle consolide lors de cet exercice les résultats de la phase stratégique initiée en 2018, laquelle constituait une première étape de croissance à travers un positionnement principalement B to B. En proposant aux industriels et aux éditeurs de système d'information de santé, des fonctionnalités d'imagerie de haut niveau et avec une forte valeur ajoutée clinique, la société a concrétisé des partenariats aux revenus récurrents. L'intégration et le développement de technologies d'intelligence artificielle au sein de son portfolio d'applications cliniques donne à Intrasense un atout majeur pour se différencier fortement sur des marchés concurrentiels. Ces offres valorisent pleinement les technologies exclusives développées par l'entreprise, et leur commercialisation contribue au développement de la valeur de l'entreprise.

Les efforts commerciaux se poursuivent et s'accélèrent sur les zones stratégiques européenne et chinoise, tout en poursuivant une politique de contrôle de coûts et de gains de productivité.

Comme précédemment annoncé, la Société poursuit son développement et entre dans une nouvelle phase stratégique, confirmant ainsi son ambition de croissance, basée sur l'innovation ainsi que sur ses marchés clés, l'Europe et la Chine.

La poursuite de l'enrichissement fonctionnel de l'offre de la société renforce par ailleurs le positionnement d'Intrasense comme spécialiste des solutions d'imagerie pour l'oncologie, marché de référence sur lequel la société possède de nombreux atouts fonctionnels et technologiques. L'augmentation de capital réussie donne au Groupe les moyens de ses ambitions tant sur le plan de son développement commercial que pour les développements techniques de sa nouvelle ligne de produit axée sur l'oncologie.

Information relative aux traitements comptables induits par l'épidémie de Coronavirus.

Les comptes semestriels de l'entité au 30 juin 2021 ont été arrêtés sans aucun ajustement lié à l'épidémie du Coronavirus.

Les éléments suivants reflètent uniquement les conditions qui existaient à la date de clôture, sans tenir compte de l'évolution ultérieure de la situation :

• la valeur comptable des actifs et des passifs
• la dépréciation des créances clients
• la dépréciation des immobilisations corporelles et incorporelles
• la dépréciation des stocks

REGLES ET METHODES COMPTABLES

(Code de commerce - Art. R 123-206 1° et 2°; PCG Art. 531-1/1)

Principes et conventions générales

Les comptes semestriels au 30/06/2021 ont été élaborés et présentés en conformité du règlement ANC N°2014-03 modifié, dans le respect du principe de prudence et conformément aux hypothèses de base. Les comptes ont été préparés selon les mêmes principes comptables que ceux adoptés au cours de l'exercice clos le 31 décembre 2020. La méthode de base retenue pour l'évaluation des éléments inscrits en comptabilité est la méthode des coûts historiques.

Les conventions générales ont été appliquées dans le respect du principe de prudence conformément aux hypothèses de base :

• Continuité d'exploitation,
• Permanence des méthodes,
• Indépendance des exercices,

Et conformément aux règles générales d'établissement et de présentation des comptes annuels.

Permanence des méthodes

Les méthodes d'évaluation retenues n'ont pas été modifiées par rapport à l'exercice précédent.

Informations générales complémentaires

Recours à des estimations

Pour établir ces informations financières, la Direction de la Société doit procéder à des estimations et faire des hypothèses qui affectent la valeur comptable des éléments d'actif et de passif, des produits et des charges, ainsi que les informations données en notes annexes.

La Direction de la Société procède à ces estimations et appréciations de façon continue sur la base de son expérience passée ainsi que de divers autres facteurs jugés raisonnables qui constituent le fondement de ces appréciations. Les montants qui figureront dans les futurs états financiers sont susceptibles de différer des estimations présentes en fonction de l'évolution de ces hypothèses ou de conditions différentes. Les principales estimations faites par la direction pour l'établissement des états financiers concernent la valorisation et les durées d'utilité des actifs opérationnels, corporels et incorporels, les créances clients, le montant des provisions pour risques et autres provisions liées à l'activité, la valorisation des titres de participation des filiales et les créances rattachées, ainsi que les hypothèses retenues pour le calcul des obligations liées aux avantages du personnel.

Dans le cadre de la clôture au 30 juin 2021, la société a procédé à une estimation du CIR et de la production immobilisée selon une méthode statistique à savoir sur la base de 50% du montant de ces mêmes postes lors de la clôture au 31 décembre 2020.

Principes comptables appliqués

Immobilisations

Frais de développement

Les dépenses de développement sont inscrites au bilan lorsqu'elles se rapportent à des projets nettement individualisés, pour lesquels les chances de réussite technique et de rentabilité commerciale sont sérieuses et dont les coûts sont distinctement établis. Il s'agit du développement des briques logicielles et logiciels Myrian® commercialisés. Les briques technologiques développées depuis 2007 sont toujours utilisées dans la version du logiciel en cours de commercialisation, conformément à la « roadmap » produit. Intrasense édite deux versions du logiciel Myrian® par an : les nouvelles versions correspondent à l'ajout de nouvelles fonctionnalités ou nouveaux modules mais elles reposent toujours sur les mêmes socles logiciels. Ces frais de développement avaient été amortis dès l'origine sur la durée de vie des produits, estimée à 5 ans.

Les frais de développement activés au cours du 1er semestre 2021 repose sur une méthode statistique estimative correspondant à 50% des coûts activés lors de la clôture au 31 décembre 2020 soit 428 831 euros.

Les frais d'emprunts nécessaires à la production de ces immobilisations ne sont pas pris en compte dans la détermination du coût d'acquisition.

Immobilisations corporelles

Les immobilisations corporelles sont évaluées à leur coût d'acquisition (frais d'achat et frais accessoires) ou à leur coût de production. Les intérêts des emprunts nécessaires à l'acquisition de ces immobilisations ne sont pas pris en compte dans la détermination du coût d'acquisition.

Immobilisations financières

Les titres de participation sont comptabilisés à leur valeur d'achat.

Evaluation des amortissements (Code du commerce Art. R 123-196 2°)

Les méthodes et les durées d'amortissement retenues ont été les suivantes :

Catégorie	Mode	Durée
Constructions	Linéaire	10 à 50 ans
Agencements et aménagements	Linéaire	10 à 20 ans
Installations techniques Matériels et	Linéaire	5 à 10 ans
outillages	Linéaire	5 à 10 ans
Matériel de transport	Linéaire	4 à 5 ans
Matériel de bureau Mobilier	Linéaire	5 à 10 ans
Frais de R&D	Linéaire	5 à 10 ans
	Linéaire	5 ans

Dépréciation d'actifs

Les immobilisations doivent être soumises à des tests de perte de valeur dès lors qu'il existe un indice de perte de valeur. Pour apprécier la présence d'un indice de perte de valeur, l'entreprise considère les indices externes et internes suivants :

Indices externes :

• Une diminution de la valeur de marché de l'actif supérieure à l'effet attendu du passage du temps ou de l'utilisation normale de l'actif ;
• Des changements importants, ayant un effet négatif sur l'entité, intervenus, au cours de l'exercice ou dans un proche avenir, dans l'environnement technique, économique ou juridique ou sur le marché dans lequel l'entreprise opère ou auquel l'actif est dévolu ;
• Une augmentation durant l'exercice des taux d'intérêt du marché ou autres taux de rendement du marché avec une probabilité que ces augmentations diminuent de façon significative les valeurs vénales et/ou d'usage de l'actif.

Indices internes :

• Existence d'un indice d'obsolescence ou de dégradation physique d'un actif non prévu par le plan d'amortissement ;
• Des changements importants dans le mode d'utilisation de l'actif ;
• Des performances de l'actif inférieures aux prévisions ;
• Une baisse sensible du niveau des flux futurs de trésorerie générés par la société.

Lorsqu'il existe un indice de perte de valeur, un test de dépréciation est alors effectué : la valeur nette comptable de l'actif immobilisé est comparée à sa valeur actuelle.

• La valeur nette comptable d'une immobilisation correspond à sa valeur brute diminuée, pour les immobilisations amortissables, des amortissements cumulés et des dépréciations.
• La valeur actuelle est une valeur d'estimation qui s'apprécie en fonction du marché et de l'utilité du bien pour la société. Elle résulte de la comparaison entre la valeur vénale et la valeur d'usage. La valeur vénale correspond au montant qui pourrait être obtenu, à la date de la clôture, de la vente de l'actif lors d'une transaction conclue à des conditions normales de marché, net des coûts de sortie.

Titres de participations.

Une dépréciation des immobilisations financières est constituée lorsque la valeur actuelle de ces titres est inférieure à la valeur nette comptable. La valeur actuelle repose soit sur la valeur vénale soit sur la valeur d'utilité en fonction de la stratégie de la société sur ces titres de participations :

• La valeur vénale est le montant qui pourrait être obtenu, à la date de clôture, de la vente d'un actif lors d'une transaction conclue à des conditions normales de marché, nette des coûts de sortie. Les coûts de sortie sont les coûts directement attribuables à la sortie d'un actif, à l'exclusion des charges financières et de la charge d'impôt sur le résultat.
• La valeur d'utilité est appréciée, pour les titres de participation, sur la base d'une approche multicritères comprenant notamment la méthode des flux de trésorerie actualisés. Ces critères sont pondérés par les effets de détention de ces titres en termes de stratégie ou de synergie eu égard aux autres participations détenues.

Provisions pour risques et charges et passifs éventuels

Une provision est constituée lorsqu'il existe une obligation actuelle résultant d'événements passés à l'égard d'un tiers qui provoquera de manière certaine ou probable une sortie de ressources estimable de façon fiable au bénéfice de ce tiers, sans contrepartie au moins équivalente attendue de celui-ci. Les provisions sont évaluées en fonction de la meilleure estimation des dépenses prévisibles.

Dans le cadre de la fourniture de licences à ses clients, la société Intrasense apporte contractuellement une garantie d'un an à l'utilisateur. A ce titre, la société Intrasense a comptabilisé une provision d'exploitation pour faire face à cet engagement. La provision pour garantie opérée lors du deuxième semestre 2020 ainsi que lors du premier semestre 2021 est basée sur le coût du nombre réel de plaintes enregistrées sur ces mêmes périodes.

Il n'existe pas de procédure gouvernementale, judiciaire ou d'arbitrage (y compris toute procédure dont la société Intrasense a connaissance, qui est en cours ou dont elle est menacée) qui pourrait avoir ou a eu au cours des douze derniers mois des effets significatifs sur la situation financière ou la rentabilité de la société, outres celles mentionnées précédemment.

Chiffre d'affaires

Le chiffre d'affaires « ventes de biens » est principalement constitué de la vente de licences en mode indirect auprès de distributeurs ou partenaires industriels de type OEM ou directement auprès de cliniques ou centres hospitaliers. La reconnaissance du chiffre d'affaires est réalisée lors du transfert des risques et avantages, correspondant à la date de mise à disposition des licences chez le partenaire ou le client final (ventes directes). Le chiffre d'affaires services correspond à l'activité de maintenance. Il est reconnu linéairement sur la durée du contrat.

Les paiements partiels reçus sur les contrats sont enregistrés en "avances et acomptes clients".

Créances clients

Les créances clients sont constatées lors du transfert des risques et avantages. Une provision pour dépréciation est constatée lorsque la valeur d'inventaire de ces créances présente un risque quant à sa recouvrabilité.

Crédit impôt recherche

Les entreprises industrielles et commerciales imposées selon le régime réel et qui effectuent des dépenses de recherche peuvent bénéficier d'un crédit d'impôt au titre de leurs activités de recherche. Le crédit d'impôt est calculé par année civile et s'impute sur l'impôt dû par l'entreprise au titre de l'année au cours de laquelle les dépenses de recherche ont été engagées. L'entreprise ne payant pas d'impôt sur les sociétés demande le remboursement du crédit impôt recherche.

Le crédit d'impôt recherche est comptabilisé en diminution du poste « Impôts sur les bénéfices ». Le montant comptabilisé au cours du 1er semestre 2021 repose sur une méthode statistique estimative correspondant à 50% du CIR comptabilisé au cours de l'exercice 2020 soit 157 146 euros.

(Code de commerce Art. R 123-196)

Les titres de placement sont évalués au coût de revient d'acquisition majoré des revenus courus de la période, ou à la valeur de marché si celle-ci est inférieure.

La société Intrasense, habilitée conformément aux dispositions légales et réglementaires, à procéder à des opérations d'achat de ses titres dans le cadre du programme de rachat d'actions autorisé par l'Assemblée Générale a conclu un contrat de liquidité avec la société TSAF. Ce contrat autorise la société TSAF à réaliser des interventions à l'achat comme à la vente en vue de favoriser la liquidité des titres de la société INTRASENSE et la régularité de leur cotation sur le marché Euronext Growth.

Disponibilités en Euros

(Code de commerce Art. R 123-196 1° et 2°)

Les liquidités disponibles en caisse ou en banque ont été évaluées pour leur valeur nominale.

Disponibilités en devises

(PCG Art. 342-7)

Les liquidités immédiates en devises ont été converties en euros sur la base du dernier cours de change précédant la clôture de l'exercice. Les écarts de conversion ont été directement comptabilisés dans le résultat de l'exercice en perte ou en gain de change.

Les charges ou produits en devises sont enregistrés pour leur contre-valeur à la date de l'opération. Les créances, disponibilités et dettes en devises figurent au bilan pour leur contre-valeur au cours de fin d'exercice.

Créances et dettes inter-entreprises

Les créances et les dettes détenues à l'égard des filiales d'Intrasense, sont comptabilisées en compte courant d'associé à la clôture. Les flux correspondants sont rémunérés à la moyenne des taux effectifs moyens des prêts à taux variables aux entreprises d'une durée supérieure à 2 ans (« TMP »). Le TMP retenu sera celui publié pour chaque trimestre par le BOFIP.

PRESENTATION DES ELEMENTS FINANCIERS

Notes sur les postes de l'actif du bilan

Etat des immobilisations

		Valeur brute début d'exercice	Augmentations
			Réévaluations	Acquisitions
Frais établissement recherche développement	TOTAL	10 731 805		428 830
Autres immobilisations incorporelles	TOTAL	171 167
Terrains		0
Constructions sur sol propre		0
Constructions sur sol d'autrui		0
Installations générales agencements aménagements constr.		0
Installations techniques, Matériel et outillage industriel		61 955		6 206
Installations générales agencements aménagements divers
Matériel de transport		0
Matériel de bureau et informatique, Mobilier		199 971		39 849
Emballages récupérables et divers		0
Immobilisations corporelles en cours		0
Avances et acomptes		0
	TOTAL	261 926	0	46 055
Participations évaluées par mises en équivalence		0
Autres participations		82 577		0
Autres titres immobilisés		36 486
Prêts, autres immobilisations financières		93 656
	TOTAL	212 719	0	0
	TOTAL GENERAL	11 377 617	0	474 885

		Diminutions	Valeur brute en	Réévaluation Valeur d'origine
	Poste à Poste	Cessions	fin d'exercice	fin exercice
Frais établissement et de développement TOTAL		0	11 160 635	11 160 635
Autres immobilisations incorporelles TOTAL		0	171 167	171 167
Terrains			0	0
Constructions sur sol propre			0	0
Constructions sur sol d'autrui			0	0
Installations générales agencements aménagements constr.			0	0
Installations techniques, Matériel et outillage industriel			68 161	68 161
Installations générales agencements aménagements divers		0	0	0
Matériel de transport			0	0
Matériel de bureau et informatique, Mobilier			239 820	239 820
Emballages récupérables et divers			0	0
Immobilisations corporelles en cours			0	0
Avances et acomptes			0	0
TOTAL	0	0	307 981	307 981
Participations évaluées par mises en équivalence			0	0
Autres participations		0	82 577	82 577
Autres titres immobilisés		11 870	24 616	24 616
Prêts, autres immobilisations financières			93 656	93 656
TOTAL	0	11 870	200 849	200 849
TOTAL GENERAL	0	11 870	11 840 632	11 840 632

Au cours du premier semestre 2021, l'activation des dépenses de développement représente un montant total de 428 k€.

Etat des amortissements

Les amortissements constatés au titre des frais activés antérieurement ou au cours du premier semestre, représentent 335 k€.

Etat des échéances des créances

	Etat des créances

Situations et mouvements de l'exercice		Montant début d'exercice	Dotations de l'exercice	Diminutions Reprises	Montant fin d'exercice
Frais établissement recherche développement	TOTAL	8 786 040	335 038		9 121 078
Autres immobilisations incorporelles	TOTAL	169 989	132		170 121
Terrains		0			0
Constructions sur sol propre		0			0
Constructions sur sol d'autrui		0			0
Installations générales agencements aménagements constr.		0			0
Installations techniques, Matériel et outillage industriel		0			0
Installations générales agencements aménagements divers		44 705	4 654		49 359
Matériel de transport		0			0
Matériel de bureau et informatique, Mobilier		155 786	12 540		168 326
Emballages récupérables et divers		0			0
	TOTAL	200 491	17 194	0	217 685
	TOTAL GENERAL	9 156 520	352 364	0	9 508 884

Ventilation des dotations de l'exercice	Amortissements	Amortissements	Amortissements exceptionnels		Amortissements dérogatoires
	linéaires	dégressifs		Dotations	Reprises
Frais étab.rech.développ. TOTAL	335 038
Autres immob.incorporelles TOTAL	132
Terrains	0
Constructions sur sol propre	0
Constructions sur sol d'autrui	0
Instal.générales agenc.aménag.constr.	0
Instal.techniques matériel outillage indus.	0
Instal.générales agenc.aménag.divers	4 654
Matériel de transport	0
Matériel de bureau informatique mobilier	12 540
Emballages récupérables et divers	0
TOTAL	17 194	0	0	0	0
TOTAL GENERAL	352 364	0	0	0	0

Au 30 juin 2021, les créances sont essentiellement constituées du crédit impôt recherche pour 157 k€, des créances clients pour 1 688 k€.

Etat des dépréciations

Les participations financières représentant les titres de Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd et Intrasense Inc. apparaissent au bilan pour une valeur brute de 83 k€ et sont intégralement dépréciées au 30 juin 2021.

Les comptes courants avec Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd et Intrasense Inc. sont dépréciés à hauteur de 4 094 k€.

Créances clients :

Une dotation de provision pour dépréciation des créances clients d'un montant de 25 k€ a été effectuée sur la période, en relation avec une créance compte tenu de leur risque de non-recouvrement.

Trésorerie

Etat des créances	Montant brut	A 1 an au plus A plus d'1 an
Créances rattachées à des participations	0	0	0
Prêts	58 053	0	58 053
Autres immobilisations financières	35 603	0	35 603
Clients douteux ou litigieux	285 823	285 823
Autres créances clients	1 403 532	1 403 532
Créances représentatives de titres prêtés		0
Personnel et comptes rattachés	0	0
Sécurité sociale et autres organismes sociaux	2 281	2 281
Impôts sur les bénéfices	157 146	157 146
Taxe sur la valeur ajoutée	104 539	104 539
Autres impôts, taxes et versements assimilés		0
Divers état et autres collectivités publiques	667	667
Groupe et associés	4 218 488	4 218 488
Débiteurs divers	21 734	21 734
Charges constatées d'avance	203 310	203 310
TOTAL	6 491 176	6 397 520	93 656
Montant des prêts accordés en cours d'exercice
Montant des remboursements obtenus en cours d'exercice
Prêts et avances consentis aux associés (personnes physiques)

Provision pour dépréciation	Montant début d'exercice	Augmentations Dotations	Diminutions Montants utilisés	Diminutions Montants non utilisés	Montant fin d'exercice
Sur immobilisations incorporelles					0
Sur immobilisations corporelles					0
Sur titres mis en équivalence					0
Sur titres de participation	82 577				82 577
Sur autres immobilisations financières					0
Sur stocks et en-cours	0				0
Sur comptes clients	240 205	25 130		0	265 335
Autres provisions pour dépréciation	3 721 482	468 052	95 992		4 093 542
TOTAL	4 044 264	493 182	95 992	0	4 441 454

Au 30 juin 2021, la Société détenait 29 500 actions en propre représentant 0,10% du capital social,

au travers de son contrat de liquidité avec TSAF, pour une valeur au bilan de 20 060 €.

La Société n'a procédé à aucun autre achat d'actions dans le cadre de son programme de rachat au cours du premier semestre 2021.

La trésorerie de la Société à la clôture s'élève à 5 656 k€.

Produits à recevoir

(Code de commerce Art. R 123-206)

Charges constatées d'avance

Actions en propre au 31/12/2020	31 000
Achats 2021 S1	27 365
Ventes 2021 S1	28 865
Actions en propre au 30/06/2021	29 500

Montant des produits à recevoir inclus dans les postes suivants du bilan	Montant
Créances rattachées à des participations
Autres immobilisations financières
Créances clients et comptes rattachés	43 296
Autres créances	5 638
Valeurs mobilières de placement
Disponibilités	179
Total	49 113

Charges constatées d'avance	Montant
Charges d'exploitation	203 310
Charges financières
Charges exceptionnelles
Total	203 310

Note sur les postes du passif du Bilan

Etat des échéances des dettes

Remboursement des deux PGE différés d'un an : début de remboursement en 06/2022 pour le PGE BPS et en 07/2022 pour le PG SG.

Les emprunts remboursés en cours d'exercice (80 K€), s'expliquent uniquement par le remboursement auprès de la BPI (cf. infra Emprunts auprès des établissements de crédits). De plus les dettes comprennent un moratoire négocié auprès des caisses sociales pour 376 k€ en N-1 dont 183 K€ remboursés sur le premier semestre 2021. Le montant restant dû est de 70 K€

Etat des provisions

Etat des dettes		Montant brut A 1 an au plus		De 1 à 5 ans A plus de 5 ans
Emprunts obligataires convertibles	0	0
Autres emprunts obligataires		0
Emprunts et dettes ets crédit à 1 an maximum à l'origine	70	70
Emprunts et dettes ets crédit à plus de 1 an à l'origine	1 447 438	301 821	1 145 617	0
Emprunts et dettes financières divers	0	0	0	0
Fournisseurs et comptes rattachés	576 952	576 952
Personnel et comptes rattachés	297 154	297 154
Sécurité sociale et autres organismes sociaux	325 094	325 094
Impôts sur les bénéfices		0
Taxe sur la valeur ajoutée	67 139	67 139
Obligations cautionnées		0
Autres impôts taxes et assimilés	14 547	14 547
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés		0
Groupe et associés		0
Autres dettes	34 625	34 625
Dettes représentatives de titres empruntés		0
Produits constatés d'avance	546 606	546 606
TOTAL	3 309 625	2 164 008	1 145 617	0
Emprunts souscrits en cours d'exercice
Emprunts remboursés en cours d'exercice	80 000
Montant emprunts et dettes contractés aup.ass.pers.phys.

Provisions pour risques et charges	Montant début d'exercice	Augmentations Dotations	Diminutions Montants utilisés	Diminutions Montants non utilisés	Montant fin d'exercice
Litiges	0		0		0
Garanties données aux clients	19 944	5 132	9 972		15 104
Pertes sur marchés à terme					0
Amendes et pénalités					0
Pertes de change		0			0
Pensions et obligations similaires					0
Impôts					0
Renouvellement des immobilisations					0
Gros entretien et grandes révisions					0
Charges sociales et fiscales congés à payer					0
Autres provisions pour risques et charges	118 771				118 771
TOTAL	138 715	5 132	9 972	0	133 875

Composition du capital social

(Code du commerce Art. R 123-197 ; PCG Art. 531-3 et 532-12)

Le conseil d'administration a décidé le 22 juin 2021 faisant ainsi usage de la délégation qui lui a été conférée par l'assemblée générale extraordinaire des actionnaires réunie le 24 juin 2019, de procéder à une augmentation de capital par la création de 6 961 647 actions nouvelles d'une valeur nominale de 0.05 Euros. Les actions nouvelles ordinaires au titre de cette augmentation de capital ont été émises au prix de 0.70 Euros (prime d'émission incluse). Le montant nominal de l'augmentation de capital s'élève à 348 082.35 Euros et la prime d'émission à la somme de 4 525 070,55 Euros.

Mouvements des capitaux propres

Autres titres ouvrant droit au capital

Provision pour dépréciation	Montant début d'exercice	Augmentations Dotations	Diminutions Montants utilisés	Diminutions Montants non utilisés	Montant fin d'exercice
Sur immobilisations incorporelles					0
Sur immobilisations corporelles					0
Sur titres mis en équivalence					0
Sur titres de participation	82 577	0			82 577
Sur autres immobilisations financières					0
Sur stocks et en-cours					0
Sur comptes clients	240 205	25 130		0	265 335
Autres provisions pour dépréciation	3 721 482	468 052	95 992		4 093 542
TOTAL	4 044 264	493 182	95 992	0	4 441 454
TOTAL GENERAL	4 182 979	498 314	105 964	0	4 575 329
Dont dotations et reprises
d'exploitation		30 262	9 972	0
financières		468 052	95 992
exceptionnelles
	Titres mis en équivalence : montant de la dépréciation à la clôture de l'exercice

Différentes catégories de titres	Valeurs nominales		Nombre de titres
	en euros	Au début	Créés	Remboursés	En fin
ACTIONS ORDINAIRES	0,0500	12 225 049	6 961 647		19 186 696
OCABSA Converties	0,0500	9 193 749			9 193 749
BSA convertis	0,0500	2 946 969			2 946 969
TOTAL		24 365 767	6 961 647		31 327 414

(En Euros)	Situation Ouverture	Variation en plus	Variation en moins	Situation Clôture
Capital	1 218 287	348 082		1 566 369
Primes liées au capital	2 743 357	3 676 452	876 554	5 543 256
Réserve légale	15 593			15 593
Provisions réglementées	0			0
Report à nouveau				0
Résultat de la période	-848 619	848 619		0 0
TOTAL	3 128 618	4 873 153	876 554	7 125 218

Obligations convertibles en actions

Néant

Bons de souscription en actions (BSA Bracknor)

A la date du présent rapport, l'intégralité des tranches d'OCABSA Bracknor ont été tirées, toutes les OCA ont été converties et il existe 3.410.086 BSA en circulation, pouvant donner lieu à l'émission de 3.410.086 actions nouvelles, dont les caractéristiques sont détaillées ci-dessous :

Date d'émission	Nombre	Prix d'exercice	Durée de validité
29.09.2016	1.052.631	0,95	29/09/2021
06.04.2017	1.315.789	0,76	06/04/2022
02.05.2018	1.041.666	0,72	02/05/2023

La ligne de BSA, Bon de Souscription d'Actions détenue par le Groupe Negma (ex-Braknor) dite « Tranche 2 » pour 1.052.631 de BSA à 0,95€ est arrivée à échéance et n'a pas été tirée en date du présent rapport.

Bons de souscription de parts de créateur d'entreprise (BSPCE)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques. Depuis le 30 juin 2021, aucun BSPCE n'a été exercé et aucun autre BSPCE n'a été attribué.

Stock-options

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

Obligations convertibles en actions assorties de bons de souscription d'actions (OCABSA)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

Plan d'attribution gratuite d'actions (AGA)

Il n'existe aucun plan d'AGA en vigueur à ce jour.

Mouvements des avances remboursables – Autres fonds propres

Mouvements des avances remboursables – Dettes financières

Néant

(En Euros)	Solde Ouverture	Avances reçues	Avances	remboursées Solde clôture Dû à - d'1 an Dû à + d'1 an + de 5 ans
Avance remboursable OSEO 1,5 M€	0		0	0	0	0
Préfinancement CIR Avance remboursable HECAM	0 717 438	0 0	0	717 438 0	0 219 151 0	0 498 287	0
TOTAL	717 438	0	0	717 438	219 151	498 287	0

Emprunts auprès des établissements de crédit

Charges à payer

Produits constatés d'avance

(En Euros)	Solde Ouverture	Souscription	Rbsts emprunts		Solde clôture Dû à - d'1 an Dû à + d'1 an Dû à + d'5 ans
BPI 800 K€ PGE BP 130 K€ PGE SG 520 K€	0 160 000 130 000 520 000		0 80 000 0	0 80 000 130 000 520 000 0	0 80 000 2 670 0	0 127 330 520 000
TOTAL	810 000	0	80 000	730 000	82 670	647 330	0

Montant des charges à payer incluses dans les postes suivants du bilan	Montant
Emprunts obligataires convertibles
Autres emprunts obligataires
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	70
Emprunts et dettes financières diverses
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	216 935
Dettes fiscales et sociales	453 194
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés
Autres dettes	34 625
Total	704 824

Produits constatés d'avance	Montant
Produits d'exploitation	546 606
Produits financiers
Produits exceptionnels
Total	546 606

Compléments d'information relatifs au compte de résultat.

Ventilation du chiffre d'affaires net

(Code de commerce Art. R 123-208-4° PCG Art. 531-2/15)

Chiffre d'Affaires France S1 2021 : 599.608 euros		Chiffre d'Affaires France S1 2020 : 277 087 euros
Chiffre d'Affaires Export S1 2021 1.301.923 euros		Chiffre d'Affaires Export S1 2020 : 1 070 652 euros
Total CA S1 2021 :	1 901 531 euros	Total CA S1 2020 :	1 347 739 euros

Voici ci-dessous, la répartition du CA par zone géographique et par type d'activités pour les deux dernières années :

Transferts de charges

(PCG Art. 531-2/14)

Les transferts de charges sont composés des éléments ci-dessous :

Effectifs moyens

CA par zone géographique :

En K€	30/06/2021	% CA	30/06/2020	% du CA	Variation	%
France	600	32%	277	21%	323	117%
Europe (dont Russie)	585	31%	263	20%	322	122%
Chine	528	28%	688	51%	-160	-23%
Reste du monde	188	10%	119	9%	69	58%
	1 901		1 347		554

CA par type d'activités :

En K€	30/06/2021	% CA	30/06/2020	% du CA	Variation	%
Licences	1 322	70%	891	66%	431	48%
Maintenance	273	14%	251	19%	22	9%
Autres prestations de services	306	16%	205	15%	101	49%
	1 901		1 347		554

Nature	30/06/2021	30/06/2020
AVANTAGES EN NATURE	3 497	4 783
TRANSFERTS DE CHARGES IJSS	3 902	6 558
TRANSFERTS DE CHARGES FORMATIONS	7 370	2 575
AUTRES TRANSFERTS DE CHARGES	4 000
Total	18 769	13 916

Rémunérations allouées aux membres des organes d'administration, de direction et de surveillance

Au titre du premier semestre 2021, il a été attribué à Monsieur Nicolas Reymond, au titre de ses fonctions de Directeur Général, 91.910 € bruts annuels, dont un véhicule de fonction pour un montant de 2.281 € à titre d'avantage en nature.

Monsieur Nicolas Reymond a bénéficié en outre, au même titre que les salariés, du régime de retraite et prévoyance complémentaire.

Au cours du premier semestre 2021, une rémunération a été provisionnée aux titres de la rémunération des membres du Conseil d'Administration à hauteur de 30.000 €.

Honoraires des commissaires aux comptes

Le montant total des honoraires des commissaires aux comptes figurant au compte de résultat du premier semestre 2021 est de 31 634 euros, décomposés de la manière suivante :

• Certifications des comptes annuels et attestations : 0 K€ ;
• Services autres que la certification des comptes : 32 K€.

Produits et charges exceptionnels

(PCG Art. 531-2/14)

	30/06/2021	30/06/2020
Employés	3	3
Cadres et techniciens	30	28
Total	33	31

Nature	30/06/2021	30/06/2020	imputé au compte
Produits exceptionnels
- AUTRES PRODUITS EXCEPTIONNELS de GESTION			77180000
- PRODUITS EXCEPTIONNELS S/ EX. ANTERIEURS			77210000
- VAL. CESSION DES EAC			77520000
- VAL. CESSION DES IMMOS FINANCIERES			77560000
- BONI RACHAT ACTIONS PROPRES	10 646	43 891	77830000
Total	10 646	43 891
Charges exceptionnelles
- PENALITES & AMENDES		147	67120000
- AUTRES CHARGES EXEPTIONNELLES		393	67180000
- CHARGES EXCEPTIONNELLES S/ EX. ANTERIEUR			67210000
- VAL. NETTE COMPT. DES EAC			67500000
- VAL. NETTE COMPT. DES IMMOS FINANCIERES			67560000
- MALIS SUR RACHATS D'ACTIONS PROPRES	18 330	18 636	67830000
Total	18 330	19 176

Les charges exceptionnelles sont uniquement composées de bonis et malis sur rachats d'actions propres

ENGAGEMENTS FINANCIERS ET AUTRES INFORMATIONS

Dettes garanties par des sûretés réelles

(Code de commerce Art. R 123-196; PCG Art. 531-2/9)

Engagements donnés

Néant.

Engagements reçus

La Société a obtenu deux PGE (Prêt Garanti par l'Etat) à hauteur de 650 K€ en 2020. La garantie fixée par décret et prise en charge par l'Etat s'élève à 90% des sommes obtenues.

Engagement en matière de pensions et retraites

(Code de commerce Art. R 123-207; PCG Art. 531-2/9, Art. 532-12)

La Société n'a signé aucun accord particulier en matière d'engagements de retraite. Ces derniers se limitent donc à l'indemnité conventionnelle de départ à la retraite.

Les indemnités de départ à la retraite sont calculées sur la base d'un départ à la retraite à 65 ans pour tous les salariés, d'une inflation à 2% par an, d'un taux d'actualisation de 1,11 % aligné sur le rendement estimé des obligations OAT 30 ans de bonne signature, d'un turnover basé sur l'expérience de l'entreprise, d'un taux de survie déduit des tables de survie Hommes/Femmes et d'un taux de charge moyen de 45%. Les droits en mois de salaires découlent de l'application de la convention de la métallurgie.

Le montant de l'engagement calculé représente 76 k€ au 30 juin 2021. Cet engagement ne fait pas l'objet d'une provision dans les états financiers et constitue un engagement hors bilan.

Au 31 décembre 2020, le montant de l'engagement calculé pour l'exercice 2020 s'élevait à 69 k€, sur la base d'un taux d'inflation de 2% et d'un taux de charges sociales moyen de 45%, et d'un taux d'actualisation de 0.77%, les autres hypothèses demeurantes inchangées.

Filiales et participations

Nous vous exposons, en complément des commentaires ci-dessus, des informations sur les résultats financiers des filiales et des sociétés contrôlées par la Société. Le tableau des filiales et participations est annexé au bilan.

Nous vous précisons que la Société n'a cédé aucune participation au cours de l'exercice écoulé. Par ailleurs, il n'existe aucune participation croisée, ni succursale.

Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd

La Société détient 100% du capital et des droits de vote de la société Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd, société de droit chinois au capital de 650.202 RMB dont le siège social est sis à Shanghai (Chine).

La société Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd a poursuivi son activité de commercialisation et promotion de la gamme de produit d'Intrasense.

Les comptes de la société Yingsi Software Technology Co. Ltd font apparaître les résultats suivants au 30 juin 2021:

	30/06/2021	30/06/2020
	298 k€	174 k€
	(779) k€	(535) k€
	(455) k€	(357) k€
Chiffre d'affaires Charges d'exploitation Résultat net	30/06/2021	31/12/2020
Capitaux propres	(2.265) k€	(1.802) k€

La société Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd a connu au cours du premier semestre 2021 une activité en augmentation de 71 % par rapport à 2020.

L'effectif salarié moyen au titre de l'exercice clos le 30 juin 2021 s'élève à 11 personnes, contre 9 au titre de l'exercice précédent.

Les charges d'exploitation de l'exercice ont atteint au total 779 k€ contre 535 k€ pour le 1er semestre 2020.

Le résultat net est une perte de (455) k€ contre (357) k€ en 2020.

Intrasense Inc.

La Société détient 100% du capital et des droits de vote de la société Intrasense Inc., société de droit américain dont le capital est de 10.000 USD, enregistrée dans l'Etat du Delaware.

Les comptes de la société Intrasense Inc. font apparaître les résultats suivants au 30 juin 2021 :

	30/06/2021	30/06/2020
Chiffre d'affaires	0 k€	0 k€
Charges d'exploitation	(18) k€	(54) k€
Résultat net	33 k€	(54) k€
	30/06/2021	31/12/2020
Capitaux propres	(1.938) k€	(1.960) k€

Il n'y a pas d'effectif au titre de l'exercice clos le 31 décembre 2020, et au 30 juin 2021.

Les charges d'exploitation de l'exercice ont atteint au total 18 k€ contre 54 k€ au 1er semestre 2020.

Le résultat net ressort pour l'exercice à 33 k€ au 30.06.2021 contre (54) k€ pour le 1er semestre 2020.

Parties liées

Les transactions avec les parties liées ont été conclues à des conditions normales du marché ce qui justifie

l'absence d'information.

#P3

DÉCLARATION DU RESPONSABLE DU RAPPORT FINANCIER SUR LES COMPTES SEMESTRIELS CONSOLIDÉS ET INDIVIDUELS

Attestation de la personne responsable

« J'atteste, à ma connaissance, que les comptes résumés pour le semestre écoulé sont établis conformément aux normes comptables applicables et donnent une image fidèle du patrimoine, de la situation financière et du résultat de la Société et du Groupe, et que le rapport semestriel d'activité ci-joint présente un tableau fidèle de l'évolution des affaires, des résultats et de la situation financière de la Société et du Groupe ainsi qu'une description des principaux risques et incertitudes auxquels elle est confrontée ».

Fait à Montpellier, le 21 septembre 2021

Nicolas Reymond Directeur Général

#P4 RAPPORTS DES COMMISSAIRES AUX COMPTES

Intrasense Période du 1er janvier au 30 juin 2021

Rapport d'examen limité du commissaire aux comptes sur les comptes semestriels consolidés résumés

ERNST & YOUNG Audit

ERNST & YOUNG Audit Immeuble Le Blasco 966, avenue Raymond Dugrand CS 66014 34060 Montpellier

Tél. : +33 (0) 4 67 13 31 00 www.ey.com/fr

S.A.S. à capital variable 344 366 315 R.C.S. Nanterre

Société de Commissaires aux Comptes Société d'expertise comptable inscrite au Tableau de l'ordre de la Région de Montpellier

Intrasense

Période du 1er janvier au 30 juin 2021

Rapport d'examen limité du commissaire aux comptes sur les comptes semestriels consolidés

résumés

Au Directeur Général,

En notre qualité de commissaire aux comptes de la société Intrasense et en réponse à votre demande dans le cadre de la publication de vos comptes semestriels consolidés résumés, nous avons effectué un examen limité des comptes semestriels consolidés résumés de celle-ci, relatifs à la période du 1er janvier au 30 juin 2021, tels que joints au présent rapport.

La crise mondiale liée à la pandémie de Covid-19 crée des conditions particulières pour la préparation et l'examen limité des comptes semestriels consolidés résumés de cette période. En effet, cette crise et les mesures exceptionnelles prises dans le cadre de l'état d'urgence sanitaire induisent de multiples conséquences pour les entreprises, particulièrement sur leur activité et leur financement, ainsi que des incertitudes accrues sur leurs perspectives d'avenir. Certaines de ces mesures, telles que les restrictions de déplacement et le travail à distance, ont également eu une incidence sur l'organisation interne des entreprises et sur les modalités de mise en œuvre de nos travaux.

Ces comptes semestriels consolidés résumés ont été établis sous la responsabilité de votre conseil d'administration. Il nous appartient, sur la base de notre examen limité, d'exprimer notre conclusion sur ces comptes semestriels consolidés résumés.

Nous avons effectué notre examen limité selon les normes d'exercice professionnel applicables en France et la doctrine professionnelle de la Compagnie nationale des commissaires aux comptes relative à cette intervention. Un examen limité consiste essentiellement à s'entretenir avec les membres de la direction en charge des aspects comptables et financiers et à mettre en œuvre des procédures analytiques. Ces travaux sont moins étendus que ceux requis pour un audit effectué selon les normes d'exercice professionnel applicables en France. En conséquence, l'assurance que les comptes semestriels consolidés résumés, pris dans leur ensemble, ne comportent pas d'anomalies significatives obtenue dans le cadre d'un examen limité est une assurance modérée, moins élevée que celle obtenue dans le cadre d'un audit.

Sur la base de notre examen limité, nous n'avons pas relevé d'anomalies significatives de nature à remettre en cause la conformité des comptes semestriels consolidés résumés avec la norme IAS 34 – norme du référentiel IFRS tel qu'adopté dans l'Union européenne relative à l'information financière intermédiaire.

Ce rapport est régi par la loi française. Les juridictions françaises ont compétence exclusive pour connaître de tout litige, réclamation ou différend pouvant résulter de notre lettre de mission ou du présent rapport, ou de toute question s'y rapportant. Chaque partie renonce irrévocablement à ses droits de s'opposer à une action portée auprès de ces tribunaux, de prétendre que l'action a été intentée auprès d'un tribunal incompétent, ou que ces tribunaux n'ont pas compétence.

Montpellier, le 12 octobre 2021

Le Commissaire aux Comptes ERNST & YOUNG Audit

Marie-Thérèse Mercier

COMPTES CONSOLIDES SEMESTRIELS RESUMES ETABLIS EN NORMES IFRS

Intrasense SA (« la Société ») est une société anonyme à conseil d'administration créée en 2004 et domiciliée en France.

Le siège social de la Société est au 1231 Avenue du Mondial 98, 34000 Montpellier, France. Les principaux domaines d'activité de la Société et de ses filiales (l'ensemble étant désigné comme « le Groupe ») sont l'édition de logiciels et la fourniture de services dans le domaine de l'imagerie médicale.

Le Groupe développe et commercialise des solutions logicielles et propose des services optimisant l'exploitation des images médicales pour le diagnostic et le suivi des patients.

La Société est cotée sur le marché Euronext Growth à Paris depuis 2012 (anciennement Alternext).

Le total des Actifs et Passifs de l'exercice clos le 30 juin 2021 s'élève à 9.999 K€.

Le chiffre d'affaires du premier semestre 2021 s'élève à 1.809 K€. Le Résultat opérationnel consolidé avant dotations et dépréciations est de – 659 k€.

Le Résultat net consolidé du premier semestre dégage une perte de 664 K€.

Les notes et les tableaux présentés ci-après, font partie intégrante des comptes consolidés. Les comptes ont été arrêtés par le Conseil d'Administration qui s'est réuni le 21 septembre 2021.

Goodwill

Actif en K€	Note	30/06/2021	31/12/2020
Goodwill
Immobilisations Incorporelles	5.1	1 270	1 176
Immobilisations Corporelles	5.2	92	61
Droits d'utilisation d'actifs corporels au titre de contrats de location	5.3	741	767
Autres actifs financiers	5.5	98	98
Actifs non courants		2 201	2 102
Stocks et en-cours	5.6.1	0	125
Clients et comptes rattachés	5.6.2	1 516	1 034
Autres actifs courants	5.6.3	500	514
Trésorerie et équivalent de trésorerie	5.7	5 782	2 586
Actifs courants		7 798	4 259
Total Actif		9 999	6 362

Passif en K€	Note	30/06/2021	31/12/2020
Capital social	5.9	1 566	1 218
Réserves		4 583	1 639
Résultat de l'exercice		-664	-704
Intérêts minoritaires
Capitaux propres		5 486	2 154
Emprunts & dettes financières diverses à long terme	5.13/5.14	1 935	2 010
Passifs d'impôts non-courants
Provisions à long terme	5.11/5.12	215	208
Autres passifs non courants		0	0
Passifs non courants		2 151	2 218
Fournisseurs et comptes rattachés	5.15	570	276
Emprunts à court terme
Partie courante des emprunts et dettes financières à long terme	5.14	234	253
Passifs d'impôts courant
Provisions à court terme
Autres passifs courants	5.15	1 559	1 461
Passifs courants		2 363	1 990
Total Passif		9 999	6 362

COMPTE DE RESULTAT

En K€	Note	30/06/2021	30/06/2020	Var.
Chiffre d'affaires	6.1	1 809	1 552	256
Autres produits de l'activité	6.1	0	8	-8
Achats consommés	6.3	-359	-121	-238
Variation des stocks de produits en cours et de produits finis		0	0	0
Marge brute		1 450	1 439	11
Charges de personnel	6.4	-1 384	-1 099	-285
Charges externes	6.5	-506	-385	-121
Impôts et taxes	6.6	-34	-30	-4
Autres produits et charges d'exploitation	6.7	5	19	-14
Résultat opérationnel avant dotations et dépréciations		-470	-57	-413
Dotation aux amortissements	6.8	-257	-201	-56
Dotations et reprises aux provisions	6.8	68	86	-18
Résultat opérationnel courant	6.9	-659	-171	-488
Autres produits et charges opérationnels	6.10	0	1	-1
Résultat opérationnel	6.11	-659	-170	-488
Quote-part du résultat net des sociétés mises en équivalence dans la continuité des activités
Résultat opérationnel après quote-part du résultat net des sociétés MEE dans la continuité des activités		-659	-170	-488
Produits de trésorerie et d'équivalents de trésorerie
Coût de l'endettement financier brut	6.12	-18	-22	3
Coût de l'endettement financier net		-18	-22	3
Autres produits et charges financiers	6.12	13	3	10
Charge d'impôt	6.13
Quote-part de résultat des autres sociétés mises en équivalence
Résultat net d'impôt des activités maintenues		-664	-189	-475
Part du groupe		-664	-189	-475

Intérêts minoritaires

RESULTAT GLOBAL

Résultat net et gains et partes comptabilisés directement en capitaux propres (K€)		30/06/2021 30/06/2020
Résultat net	-664	-189
Autres éléments du résultat global	0	0
Profits/(pertes) actuariels sur engagements de retraite	1	-3
Effet d'impôt sur écarts actuariels	0	0
Autres éléments non recyclables du résultat global	1	-3
Différence de conversion	51	4
Autres éléments recyclables du résultat global	51	4
Résultat global	-613	-188
Part du groupe	-613	-188
Intérêts minoritaires

ETAT DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES CONSOLIDES

En K€	Capital	Réserves		Résultats Réserves de conversion	OCI	Situation nette Groupe	Situation nette Minoritaires
Capitaux propres 31 décembre 2019	1 071	397	-912	30	-12	573
Correction des A nouveaux		109		-62		47
Variation de capital	147	1 853				2 000
Affectation en réserves		-936	912	24		0
Opérations sur titres auto-détenus		10				10
Résultat net N-1			-704			-704
Variation des écarts de conversion	0			232		232
Ecart sur les régimes à prestations définies					-5	-5
Autres gains & pertes en capitaux propres						0
Autres variations						0
						0

Capitaux propres 31 décembre 2020 1 218 1 433 -704 224 -17 2 154

En K€	Capital	Réserves		Résultats Réserves de conversion	OCI	Situation nette Groupe	Situation nette Minoritaires
Capitaux propres 31 décembre 2020	1 218	1 433	-704	224	-17	2 154
Correction des A nouveaux		-25		71		46
Variation de capital	348	3 649				3 997
Affectation en réserves		-704	704			0
Opérations sur titres auto-détenus		-28				-28
Résultat net N			-664			-664
Variation des écarts de conversion	0			-20		-20
Ecart sur les régimes à prestations définies					1	1
Autres gains & pertes en capitaux propres						0
Autres variations						0

Capitaux propres 30 juin 2021	1 566	4 325	-664	275	-16	5 486
-------------------------------	-------	-------	------	-----	-----	-------	--

TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE CONSOLIDES

En K€	Note	30/06/2021	30/06/2020
Résultat net consolidé		-664	-189
Dotations nettes aux amortissements et provisions Gains et pertes latents liés aux variations de juste valeur	6.8	189	114
Autres produits et charges calculés
Plus et moins values de cession
Capacité d'autofinancement après coût de l'endettement financier net et impôt		-475	-75
Coût de l'endettement financier net	6.12	18	22
Charge d'impôt (y compris impôts différés)
Capacité d'autofinancement avant coût de l'endettement financier net et impôt		-457	-53
Impôts versé
Variation du B.F.R. lié à l'activité		89	173
Autres flux générés par l'activité
Flux net de trésorerie généré par l'activité		-368	120
Décaissements liés aux acquisitions d'immobilisations corporelles et
incorporelles	5.1/5.2/5.3	-317	-224
Encaissements liés aux cessions d'immobilisations corporelles et incorporelles	5.1/5.2/5.3	0	0
Décaissements liés aux acquisitions d'immobilisations financières (titres non consolidés)	5.5	0	-3
Encaissements liés aux cessions d'immobilisations financières (titres non consolidés)	5.5	0	48
Incidence des variations de périmètre
Autres flux liés aux opérations d'investissement
Flux net de trésorerie lié aux opérations d'investissement		-317	-179
Sommes reçues des actionnaires lors d'augmentations de capital :
Versées par les actionnaires de la société mère	5.9	3 997	1 250
Sommes reçues lors de l'exercice des stock-options
Encaissements liés aux nouveaux emprunts	5.13/5.14	25	650
Remboursements d'emprunts	5.13/5.14	-80	-27
Remboursements d'emprunts locatifs (IFRS 16)		-44	-65
Intérêts financiers nets versés	6.12	-18	-22
Autres flux liés aux opérations de financement
Flux net de trésorerie lié aux opérations de financement		3 880	1 786
Incidence des variations des cours des devises		1	54
Variations de la trésorerie nette		3 196	1 781
Trésorerie d'ouverture		2 586	851
Trésorerie de clôture		5 782	2 631

ANNEXES AUX ETATS FINANCIERS ANNUELS CONSOLIDES

NOTE 1. PRESENTATION GENERALE

Intrasense SA est une société anonyme de droit français, soumise à l'ensemble des textes régissant les sociétés commerciales en France, et en particulier aux dispositions du Code de commerce. La société a son siège au 1231 Avenue du Mondial 98, 34000 Montpellier, France.

Les principaux domaines d'activité de la Société et de ses filiales (l'ensemble étant désigné comme « le Groupe ») sont l'édition de logiciels et la fourniture de services dans le domaine de l'imagerie médicale.

Le Groupe développe et commercialise des solutions logicielles et propose des services optimisant l'exploitation des images médicales pour le diagnostic et le suivi des patients.

La Société Française est cotée sur le marché Euronext Growth à Paris depuis 2012 (anciennement Alternext).

NOTE 2. FAITS MARQUANTS DE L'EXERCICE

Impacts de la crise sanitaire

Intrasense a été impactée par la crise sanitaire mondiale en 2020 au niveau organisationnel.

Au premier semestre 2021, l'impact se ressent sur une contraction du marché B2B, notamment en Chine. Le Groupe a su maintenir la croissance de son activité commerciale au globale tout en réorganisant sa force de vente en Chine afin d'accroitre la proximité avec ses clients et utilisateurs et ainsi assurer de nouveau relais de croissance pour le futur. Le Groupe a ainsi réussi à faire croitre ses ventes sur la zone Europe alors même que l'industrie et son environnement immédiat ont souffert largement de l'impact de la Covid-19.

Le Groupe continue à suivre l'ensemble des mesures sanitaires mises en place par le gouvernement et conserve donc une grande majorité de ses collaborateurs en télétravail lorsque cela est possible. La Société s'est organisée pour répondre au mieux aux enjeux sanitaires.

Activité

Au cours du premier semestre, le Groupe a accéléré son développement commercial, notamment en France, grâce aux embauches réalisées lors du second semestre 2020.

Dans ce cadre et dans la continuité des comptes 2020, l'exercice clos le 30 juin 2021 a été marqué par les faits suivants :

• Signature d'un partenariat stratégique international dans le domaine des pathologies pulmonaires avec la société MeVis Medical Solutions AG spécialisée dans le développement d'applications cliniques intégrant de l'IA Intelligence Artificielle ;
• Sortie de Myrian 2.9, avec de nombreuses nouveautés en termes d'applications cliniques dédiées à l'AVC, au cancer du sein et aux pathologies cardio-vasculaires. (perfusion cérébrale CT) et à l'amélioration du workflow. Cela permet notamment au Groupe de continuer à adresser de nouveaux marchés, comme la santé de la femme, et se positionner en acteur majeur de l'oncologie ;
• Référencement de la plateforme Myrian auprès de Vidi, premier réseau coopératif de groupes d'imagerie médicale en France ;
• Réussite d'une augmentation de capital significative. La confiance des actionnaires a été renouvelée par la réussite d'une augmentation de capital d'un montant brut de 4 873 k€. Le plan stratégique présenté aux investisseurs comprend le développement d'une nouvelle ligne de produits d'imagerie axée sur le parcours clinique en oncologie.

Evénements importants survenus depuis le 30 juin 2021

Evolution prévisible et perspectives d'avenir du Groupe

L'hypothèse de la continuité de l'exploitation a été retenue par le Conseil d'Administration compte tenu de la trésorerie nette disponible au 30 juin 2021, et des choix stratégiques mis en place par la nouvelle direction au cours des 3 dernières années qui démontrent leur pertinence avec, pour l'exercice 2021, une large progression des indicateurs commerciaux. La Société souhaite maintenir le cap pour les mois à venir. La gestion de la trésorerie reste une priorité et un élément déterminant, avec la mise en place d'une bonne gestion des échéances d'éléments composant le BFR et de la dette financière nette, tout comme les investissements permettant de construire la croissance dans les mois et les années à venir.

Le Groupe a confirmé au cours du premier semestre 2021 sa capacité à positionner son offre sur les marchés internationaux, à développer son chiffre d'affaires de façon récurrente et à délivrer des solutions innovantes aux acteurs clé de la santé.

Il consolide lors de cet exercice les résultats de la phase stratégique initiée en 2018, laquelle constituait une première étape de croissance à travers un positionnement principalement B to B. En proposant aux industriels et aux éditeurs de système d'information de santé, des fonctionnalités d'imagerie de haut niveau et avec une forte valeur ajoutée clinique, la société a concrétisé des partenariats aux revenus récurrents. L'intégration et le développement de technologies d'intelligence artificielle au sein de son portfolio d'applications cliniques donne à Intrasense un atout majeur pour se différencier fortement sur des marchés concurrentiels. Ces offres valorisent pleinement les technologies exclusives développées par l'entreprise, et leur commercialisation contribue au développement de la valeur de l'entreprise.

Les efforts commerciaux se poursuivent et s'accélèrent sur les zones stratégiques européenne et chinoise, tout en poursuivant une politique de contrôle de coûts et de gains de productivité.

Comme précédemment annoncé, le Groupe poursuit son développement et entre dans une nouvelle phase stratégique, confirmant ainsi son ambition de croissance, basée sur l'innovation ainsi que sur ses marchés clés, l'Europe et la Chine.

La poursuite de l'enrichissement fonctionnel de l'offre du Groupe renforce par ailleurs le positionnement d'Intrasense comme spécialiste des solutions d'imagerie pour l'oncologie, marché de référence sur lequel le Groupe possède de nombreux atouts fonctionnels et technologiques.

L'augmentation de capital réussie donne au Groupe les moyens de ses ambitions tant sur le plan de son développement commercial que pour les développements techniques de sa nouvelle ligne de produit axée sur l'oncologie.

Recherche et Développement

Le Groupe mène depuis sa création une stratégie soutenue en matière de recherche et développement pour concevoir et commercialiser des produits à caractère innovant dans le domaine de la santé, et plus particulièrement de l'imagerie médicale. Ses efforts lui ont par ailleurs valu d'être reconnue très rapidement comme entreprise innovante.

Les frais de développement activés au titre du 1er semestre 2021 s'élèvent à 428,8 k€ sur la base d'une estimation arithmétique des frais de développement activés au cours de l'année 2020 (50%). En cumul, ils s'élèvent à 11.161 k€ (valeur brute) depuis la création de la Société.

Les dépenses de développement sont inscrites au bilan lorsqu'elles se rapportent à des projets nettement individualisés, pour lesquels les chances de réussite technique et de rentabilité commerciale sont sérieuses et dont les coûts sont distinctement établis. Il s'agit du développement des composants logiciels et des applications effectivement commercialisés.

Au cours du premier semestre, les efforts en matière de R&D ont été centrés sur la sortie de la version Myrian 2.9, avec de nombreuses nouveautés en termes d'applications cliniques dédiées à l'AVC, au cancer du sein et aux pathologies cardio-vasculaires. (Perfusion cérébrale CT) et à l'amélioration du workflow. Le but étant de permettre au groupe de continuer à adresser de nouveaux marchés, comme la santé de la femme, et se positionner en acteur majeur de l'oncologie.

NOTE 3. ÉVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE

La ligne de BSA, Bon de Souscription d'Actions détenue par le Groupe Negma (ex-Braknor) dite « Tranche 2 » pour 1.052.631 de BSA à 0,95€ n'a pas été tirée et est échue en date du 29 Septembre 2021.

NOTE 4. PRINCIPES ET METHODES COMPTABLES

4.1 Principes généraux

Les états financiers consolidés sont préparés en euros, monnaie fonctionnelle de la Société-mère, et les montants présentés dans les états financiers consolidés sont présentés en milliers d'euros, sauf indication contraire.

Les comptes résumés semestriels ont une durée de 6 mois et leur date de clôture est fixée au 30 juin 2021.

4.2 Déclaration de conformité

En application du règlement n°1126/2008 du Conseil européen adopté le 3 novembre 2008, le Groupe Intrasense a établi ses comptes consolidés conformément aux normes internationales d'information financière ou « International Financial Reporting Standards » (IFRS) telles qu'adoptées dans l'Union européenne à la date de préparation des états financiers.

Les normes comptables internationales comprennent les IFRS, les IAS (International Accounting Standards), et leurs interprétations SIC (Standing Interpretations Committee) et IFRIC (International Financial Reporting Interpretations Committee).

Les comptes semestriels consolidés résumés au 30 juin 2021 sont préparés selon les dispositions de la norme IAS 34 – Information financière intermédiaire, telle qu'adoptée par l'Union européenne, qui permet de présenter une sélection de notes explicatives.

Les notes annexes ne comportent pas l'intégralité des informations requises pour les états financiers annuels complets et doivent donc être lues conjointement avec les états financiers de l'exercice 2020.

L'ensemble des textes adoptés par l'Union européenne est disponible sur le site internet de la Commission européenne à l'adresse suivante : http://ec.europa.eu/internal_market/accounting/ias_fr.htm

Les normes IFRS appliquées sont les mêmes qu'au 31 décembre 2020.

4.2.1 Normes et interprétations nouvelles applicables à compter du 1er janvier 2021

Les principes comptables retenus sont identiques à ceux utilisés pour la préparation des comptes consolidés IFRS annuels pour l'exercice clos au 31 décembre 2020.

4.2.2 Normes et interprétations adoptées par l'IASB mais non encore applicables au 30 juin 2021

Par ailleurs, le Groupe n'a anticipé l'application d'aucune norme, interprétation et amendement ou révisions qui n'auraient pas encore été adoptés par l'Union européenne ou dont l'application n'est pas obligatoire à ses états financiers ouverts le 1er janvier 2021 :

Le processus de détermination des impacts potentiels de ces normes, amendements et interprétations sur les états financiers consolidés du Groupe est en cours.

Par ailleurs, les comptes consolidés annuels du groupe Intrasense ne tiennent pas compte des projets de normes et interprétations qui ne sont encore qu'à l'état d'exposés sondages à l'IASB et à l'IFRIC à la date de clôture.

En ce qui concerne la décision IFRIC relative à l'attribution d'un avantage post-emploi aux périodes de service, des analyses de place sont en cours. Les impacts de cette décision seront déterminés d'ici la clôture annuelle.

4.3 Base d'évaluation des comptes consolidés

Les états financiers consolidés ont été établis sur la base du principe de continuité d'exploitation et selon la méthode du coût historique, sauf en ce qui concerne certains actifs et passifs qui ont été évalués à la juste valeur conformément aux normes IFRS applicables.

Les principales méthodes comptables sont présentées ci-après.

4.3.1 Continuité de l'exploitation

Le principe de continuité de l'exploitation a été retenu par la Direction du Groupe compte tenu des éléments et hypothèses structurants suivants :

La situation déficitaire de la Société au 30 juin 2021 s'explique par le caractère innovant des produits développés en interne impliquant ainsi une phase de recherche et de développement nécessitant un financement important ;

La trésorerie disponible au 30 juin 2021 s'élève à 5.782k€. Cette trésorerie disponible, les actifs financiers de placement, le chiffre d'affaires prévisionnel, l'encaissement de la future créance de CIR 2021, et le prévisionnel de dépenses permettent à la Société de poursuivre sereinement ses activités au-delà des 12 prochains mois.

La situation actuelle liée à la pandémie ne remet pas en cause la continuité d'exploitation, car les mesures nécessaires ont été mises en place : révision et priorisation des dépenses, mise en place d'autres mesures pour assurer la continuité de l'activité et pour assurer l'avancement des projets prioritaires.

Norme / Interprétation	Date d'application prévue par l'IASB (exercices ouverts à compter du)	Date d'application UE (au plus tard pour les exercices ouverts à compter du)
Amendments to IFRS10 and IAS 28 : Sale or Contribution of Assets between an Investor and its Associate or Joint Venture Effective date of amendments to IFRS10 and IAS 28	Reportée sine die	Suspendu
IFRS 17 Insurance contracts	01/01/2023	ND
Amendement a IAS 16 Property, plant and equipment - Proceeds before Intented use	01/01/2022	NC
Amendement a IAS 37 : Onerous contracts - cost of Fulfiling a contract	01/01/2022	NC
Amendements a IAS 1 Classification of Liabilities as Current or Non current—Deferral of Effective Date	01/01/2022	NC
Annual Improvements to IFRS 2018-2020	01/01/2022	NC
IFRS 9 Fees in the '10 per cent' Test for Derecognition of Financial Liabilities
Illustrative Examples accompanying IFRS 16 Leases: lease incentives
IAS 41 Taxation in Fair Value Measurements
Amendment to IFRS 4 - deferral of IFRS 9	01/01/2021	Q4/2020

4.3.2 Recours à des estimations et jugements

Les états financiers consolidés du Groupe sont établis en conformité avec le référentiel IFRS. Leur établissement exige que la Direction exerce son jugement, qu'elle ait recours à des estimations et formule des hypothèses qui affectent la valeur comptable des éléments d'actif et de passif, des produits et des charges. Ces estimations et hypothèses sousjacentes se fondent sur l'expérience passée et d'autres critères considérés pertinents. Les résultats réels peuvent différer de ces estimations. Les estimations et hypothèses sous-jacentes sont régulièrement révisées.

Dans le cadre de l'élaboration de ces comptes semestriels, les principaux jugements effectués par la Direction ainsi que les principales hypothèses retenues sont les mêmes que ceux appliquées lors de l'élaboration des états financiers clos le 31 décembre 2020.

4.4 Méthode de consolidation

Le périmètre et les méthodes de consolidation sont identiques à ceux de l'exercice clos au 31 décembre 2020. A savoir :

Entité	Forme	Pays	Ville (siège social)	SIREN	% de contrôle	% d'intégration Méthode Détention
INTRASENSE	SA	France	MONTPELLIER	452 479 504	100,00%	100,00%	CONS	----
INTRASENSE Inc.	SA	Etats-Unis	NEW YORK		100,00%	100,00%	IG	Directe
INTRASENSE China Co.	Ltd	Chine	SHANGAI		100,00%	100,00%	IG	Directe

NOTE 5. NOTES RELATIVES A L'ETAT DE LA SITUATION FINANCIERE CONSOLIDEE

5.1 Immobilisations incorporelles

Les méthodes d'évaluation des immobilisations incorporelles sont identiques à celles de l'exercice clos le 31 décembre 2020. Les mouvements concernant la valeur nette comptable des immobilisations incorporelles sur l'exercice, et l'exercice précédent, sont détaillés ci-dessous :

Immobilisations incorporelles en K€		Ouverture Augmentations Diminutions		Autres	Clôture
Frais de recherche et développement	8 463	272			8 734
Logiciels, brevets, licences	171				171
Immobilisations incorporelles brutes	8 634	272	0	0	8 906
Frais de recherche et développement	-7 288	-177			-7 466
Logiciels, brevets, licences	-170	0			-170
Amortissements des immobilisations incorporelles	-7 458	-177	0	0	-7 636
Frais de recherche et développement	1 174	94	0	0	1 269
Logiciels, brevets, licences	1	0	0	0	1
Immobilisations Incorporelles en cours	0	0	0	0	0
Immobilisations incorporelles nettes	1 176	94	0	0	1 270

Au 30 juin 2021, le montant des acquisitions des autres immobilisations incorporelles au titre de la période s'élève à 272 K€ et ne concerne uniquement que l'activation de frais de recherche et développement.

Les frais de recherche et développement activés au cours du semestre ont été évalués selon une méthode statistique estimative correspondant à 50% des coûts activés lors de la clôture au 31 décembre 2020.

5.2 Immobilisations corporelles

Les méthodes d'évaluation des immobilisations corporelles sont identiques à celles de l'exercice clos le 31 décembre 2020.

Les mouvements concernant la valeur nette comptable des immobilisations corporelles sur le semestre sont détaillés ci-dessous :

Immobilisations corporelles en K€	Ouverture	Augmentations	Diminutions	Autres mouvements	Clôture
Installations et agencements	62	6	0	0	68
Matériel de bureau et informatique	168	40	0	2	211
Mobilier	53	0	0	0	53
Immobilisations corporelles brutes	283	46	0	2	332
Installations et agencements	-45	-5	0	0	-49
Matériel de bureau et informatique	-130	-12	0	-2	-144
Mobilier	-46	0	0	0	-47
Amortissements des immobilisations corporelles	-222	-17	0	-2	-240
Installations et agencements	17	2	0	0	19
Matériel de bureau et informatique	38	28	0	0	67
Mobilier	6	0	0	0	6
Immobilisations corporelles nettes	61	30	0	0	92

Au cours de la période, le Groupe a procédé principalement à des investissements visant à renouveler les serveurs et matériels informatiques en lien avec la R&D.

5.3 Droits d'utilisation d'actifs corporels au titre de contrats de location

Les mouvements relatifs aux droits d'utilisation et aux passifs locatifs sur le semestre se détaillent comme suit :

Droits d'utilisation en K€	Ouverture	Nouveaux contrats	Dotations aux amortissements	Autres mouvements	Clôture
Bâtiments	976			13	990
Véhicules	46	25		0	71
Droits d'utilisation bruts	1 023	25	0	13	1 061
Bâtiments	-242		-53	-4	-299
Véhicules	-14		-9	2	-21
Amortissements des droits d'utilisation	-256	0	-62	-1	-320
Bâtiments	734	0	-53	10	691
Véhicules	33	25	-9	2	50
Droits d'utilisation liés aux contrats de location nets	767	25	-62	12	741

Au 30 juin 2021, compte tenu de certains ajustements, les éléments se décomposent ainsi :

• Bâtiments 685 K€ relatifs aux locaux occupés à Montpellier, France

• Bâtiments 305 K€ relatifs aux locaux occupés à Shangaï, Chine dont 13 K€ de revalorisation liée au change - Véhicules pour 25 K€ compte tenu de l'intégration de deux nouveaux contrats sur deux nouveaux véhicules.

	Ouverture	Augmen tation	Diminution	Clôture	Ech. - d'un an	Ech. + d'un an
Prêt Droit utilisation Local Montpellier	522	0	-37	484	74	411
Prêt Droit utilisation Local Chine	237	0	-2	236	35	200
Prêt Droit utilisation Voiture	27	24	-5	47	47
Total	787	24	-44	766	156	610

5.4 Dépréciation d'actifs

Les variations des dépréciations sur le premier semestre 2021 sont présentées ci-dessous :

DEPRECIATIONS D'ACTIFS	Ouverture	Augmentation	Diminution	Clôture
Créances clients	239	26	0	265
Autres actifs	96	0	-96	0
Dépréciations des actifs N	335	26	-96	265

La diminution des autres actifs concerne le remboursement par la BPI de la subvention sur le projet Hecam pour 96 K€ (enregistrée en provisions pour risques sur l'exercice 2019).

L'augmentation des dépréciations sur créances clients s'explique principalement par le risque de non-recouvrement identifié sur un seul client.

5.5 Immobilisations financières

Les actifs financiers se présentent ainsi :

	ACTIFS FINANCIERS
utres titres immobilisés.
rêts
épôts et cautions versés
otal des actifs financiers

ACTIFS FINANCIERS	30/06/2021	31/12/2020
Autres titres immobilisés	5	5
Prêts	58	58
Dépôts et cautions versés	36	35
Total des actifs financiers	98	98

Aucun mouvement sur le 1er semestre 2021.

5.6 État des actifs courants

L'état des actifs courants est présenté ainsi :

ETAT DES ACTIFS COURANTS	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Stocks	0	125	-125
Créances clients et comptes rattachés	1 496	1 036	460
Clients douteux	286	240	46
Dépréciations des clients	-265	-240	-25
Autres actifs courants	500	514	-14
Trésorerie et équivalent de trésorerie	5 782	2 586	3 196
Total des actifs courants	7 798	4 261	3 537

Les provisions pour créances clients se composent principalement de la mise en provision de créances clients dont l'échéance est supérieure à 1 an.

Les échéances des actifs courants sont toutes à moins d'un an.

ETAT DES ACTIFS COURANTS	30/06/2021	Moins d'un an	Plus d'un an
Stocks	0	0
Créances clients et comptes rattachés	1 496	1 496
Clients douteux nets des dépréciations	20	20
Autres actifs courants	500	500
Trésorerie et équivalent de trésorerie	5 782	5 782
Total des actifs courants	7 798	7 798	0

5.6.1 Stocks

Le montant de Stock correspond à des licences Myrian Research achetées par la filiale chinoise dans le but de les revendre. Ce stock a été écoulé sur le premier semestre 2021. Le Groupe ne possède plus de stock à la fin du 1er semestre 2021.

5.6.2 Créances clients

Les clients douteux et les dépréciations des créances clients varient principalement par la provision d'une créance client d'un montant de 25 K€ effectuée sur la période, compte tenu de leur risque de non-recouvrement. Les provisions pour créances clients se composent principalement de la mise en provision de créances clients supérieures à 1 an.

La saisonnalité du chiffre d'affaires en raison d'une facturation importante sur la fin de ce semestre engendre une augmentation du poste clients de 460 K€ par rapport à la fin de l'exercice 2020.

Le montant des créances échues à la fin du 1er semestre est de 564 K€.

5.6.3 Autres actifs courants

Les autres actifs courants sont résumés ainsi :

ETAT DES AUTRES ACTIFS COURANTS	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Avances et acomptes versés sur commandes	25	17	3
Créances sociales et fiscales	272	501	-221
Dépréciations des autres actifs	0	-96	96
Charges constatées d'avance	203	92	108

ETAT DES AUTRES ACTIFS COURANTS	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Avances et acomptes versés sur commandes	25	17	3
Créances sociales et fiscales	272	501	-221
Dépréciations des autres actifs	0	-96	96
Charges constatées d'avance	203	92	108
Total des autres actifs courants	500	514	-14

Concernant la dépréciation des autres actifs voire Note 5.4 « Dépréciation d'actifs »

5.6.4 Evolution de la créance de CIR

La créance de Crédit d'Impôt Recherche a évolué de la façon suivante par rapport à l'exercice précédent :

	CIR en K€
Créance au 31 décembre N-1	314
+ Provision créance semestrielle (CIR juin N)	157
- Paiement reçu durant l'exercice au titre du CIR N-1	-314
+/- Autres mouvements	0
Créance au 30 juin N	157

5.6.5 Produits à recevoir

PRODUITS A RECEVOIR	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Créances clients et comptes rattachés	43	123	-80
Autres créances	163	120	43
Disponibilités	0	0	0
Total des produits à recevoir	206	243	-37

Les autres créances comprennent les produits à recevoir liés au CIR relatif au 1er semestre 2021 pour 157k€.

5.7 Trésorerie et équivalents de trésorerie

La trésorerie et les équivalents de trésorerie se décomposent de la manière suivante :

TRESORERIE NETTE	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Valeurs mobilières de placement
Comptes à terme	450	450	0
Disponibilités	5 332	2 136	3 196
TOTAL TRESORERIE ACTIVE	5 782	2 586	3 196
Banques créditrices			0
Mobilisations de créances			0
TOTAL TRESORERIE PASSIVE	0	0	0
Total Trésorerie nette	5 782	2 586	3 196

La société dispose de 5.8 M€ de disponibilités à la clôture semestrielle. Les comptes sont principalement détenus en euros.

5.8 Comptes de régularisation actif

CHARGES CONSTATEES D'AVANCE	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Charges d'exploitation	203	92	111
Charges financières			0
Charges exceptionnelles			0
Total des charges constatées d'avance	203	92	111

Le montant des charges constatées d'avance est en hausse de 111 K€ par rapport à la clôture annuelle car le Groupe fait appel à des prestations annuelles facturées pour la plupart au cours du premier semestre.

5.9 Capitaux propres

5.9.1 Capital social et primes d'émission

Au 30 juin 2021, le capital est composé de 31 327 414 actions ordinaires entièrement libérées d'une valeur nominale de 0.05 euro.

Au cours du semestre écoulé, les variations du capital social sont les suivantes :

• 6 961 647 actions nouvelles créées en Juin 2021 par augmentation de capital émises au prix de 0.70 Euros (prime d'émission incluse). Le montant nominal de l'augmentation de capital s'élève à 348 082.35 Euros et la prime d'émission à la somme de 4 525 070,55 Euros.

Capital social	Nombre d'actions Valeur nominale		Capital social
Capital social ouverture de l'exercice N	24 365 767	0,05	1 218 288,35
Augmentations de capital du semestre Augmentation de capital de Juin 2021	6 961 647	0,05	348 082,35
Capital social clôture semestrielle N	31 327 414	0,05	1 566 370,70

5.9.2 Répartition du capital et des droits de vote

Le tableau suivant résume la répartition du capital et des droits de vote de la société à la clôture de l'exercice :

Aucun dépassement de seuil n'a été constaté par le Groupe sur le premier semestre 2021. La Société détient au 30 juin 2021, 29 500 actions propres représentant 0,09% du capital social.

5.9.3 Paiements fondés sur des actions

Des bons de souscription de parts de créateurs d'entreprise, des bons de souscription d'action, des stocks options sont accordés aux dirigeants, aux employés, à des partenaires financiers et aux membres de la direction du Groupe. Conformément à la norme IFRS 2, ces attributions d'instruments de capitaux propres sont évaluées à leur juste valeur à la date d'attribution. La juste valeur est déterminée à partir du modèle d'évaluation le plus approprié en fonction des caractéristiques de chaque plan.

La juste valeur déterminée à la date d'attribution est comptabilisée en charges de personnel (et allouée par fonction dans l'état consolidé du résultat net) linéairement sur la période d'acquisition des droits, avec en contrepartie, une augmentation correspondante des capitaux propres, en tentant compte des probabilités d'atteinte des conditions de performance le cas échéant définies par les plans.

A chaque date de clôture, le Groupe réexamine le nombre d'options susceptibles de devenir exerçables. Le cas échéant, l'impact d'une révision de l'estimation est comptabilisé dans l'état consolidé du résultat net en contrepartie d'un ajustement correspondant des capitaux propres.

Compte tenu des périodes de vesting déjà écoulées et de la non-existence de nouveaux plans sur le premier semestre 2021, il n'y a aucun impact sur la présentation des comptes résumés semestriels 2021.

A la date du présent rapport, l'intégralité des tranches d'OCABSA Bracknor ont été tirées, toutes les OCA ont été converties et il existe 3.410.086 BSA en circulation, pouvant donner lieu à l'émission de 3.410.086 actions nouvelles, dont les caractéristiques sont détaillées ci-dessous :

La ligne de BSA, Bon de Souscription d'Actions détenue par le Groupe Negma (ex-Braknor) dite « Tranche 2 » pour 1.052.631 de BSA à 0,95€ n'a pas été convertie et est échue en date du 29 Septembre 2021.

5.9.5 Bons de souscription de parts de créateur d'entreprise (BSPCE)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

Depuis le 30 juin 2021, aucun BSPCE n'a été exercé et aucun autre BSPCE n'a été attribué.

5.9.6 Options de souscription ou d'achats d'actions (Stock-options)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

5.9.6.1 Obligations convertibles en actions assorties de bons de souscription d'actions (OCABSA)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

5.9.6.2 Obligations convertibles en actions (OCA)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques

.

5.9.6.3 Plan d'attribution gratuite d'actions (AGA)

Il n'existe aucun plan d'AGA en vigueur à ce jour.

Date d'émission	Nombre	Prix d'exercice	Durée de validité
29.09.2016	1.052.631	0,95	29/09/2021
06.04.2017	1.315.789	0,76	06/04/2022
02.05.2018	1.041.666	0,72	02/05/2023

5.10 Evaluation et comptabilisation des passifs financiers

Les méthodes d'évaluation des passifs financiers sont identiques à celles appliquées à la clôture annuelle 2020.

5.11 Avantages du personnel

Selon la législation et les pratiques en vigueur dans les pays où la Société exerce son activité, les salariés peuvent percevoir des indemnités au moment de leur départ en retraite ou encore des pensions postérieurement à leur départ. Les cotisations versées en vertu des régimes de retraite à cotisations définies sont comptabilisées en charges lorsqu'elles deviennent exigibles, le Groupe n'étant pas engagé au-delà des cotisations versées.

Conformément à la norme IAS 19, l'obligation du Groupe au titre des régimes à prestations définies est évaluée selon la méthode des unités de crédit projetées. Cette méthode considère que chaque période de service donne lieu à une unité supplémentaire de droits à prestations et évalue séparément chacune de ces unités pour obtenir l'obligation finale. L'obligation finale est ensuite actualisée.

Les principales hypothèses utilisées pour le calcul de l'obligation sont :

le taux attendu d'augmentation des salaires ;

le taux d'inflation ;

le taux d'actualisation ;

le taux de rotation du personnel.

Les coûts des services sont comptabilisés en résultat net.

Les coûts financiers sont comptabilisés en résultat net et sont inclus dans la rubrique « Résultat financier » de l'état consolidé du résultat net.

Les gains et pertes actuariels sont comptabilisés en autres éléments du résultat global. Les écarts actuariels proviennent des changements d'hypothèses actuarielles ou des ajustements liés à l'expérience (les effets des différences entre les hypothèses actuarielles antérieures et ce qui s'est effectivement produit).

Le rapprochement entre les variations de la valeur actuelle des engagements de retraite à prestations définies de la situation financière consolidé et la charge comptabilisée dans l'état consolidé du résultat net pour les exercices présentés est illustré dans le tableau suivant :

Evolution de l'engagement
agement à l'ouverture au 01/01/N-1
ıt normal
rge d'intérêt
rise au titre des RC et licenciements
stations versées
rts actuariels générés sur la période
agement à la clôture au

Evolution de l'engagement	30/06/2021	31/12/2020
Engagement à l'ouverture au 01/01/N-1	69	129
Coût normal	8	-62
Charge d'intérêt	1	1
Reprise au titre des RC et licenciements	0	-3
Prestations versées	0	0
Ecarts actuariels générés sur la période	-1	5
Engagement à la clôture au	77	69

L'échéancier des engagements est le suivant :

Evolution de l'engagement	30/06/2021	Moins d'un an	Plus d'un an
Engagement à la clôture	77	1	76

Les principales hypothèses actuarielles utilisées dans le cadre de l'évaluation des engagements de retraite à prestations définies sont présentées ci-dessous :

Hypothèses actuarielles	30 juin 2021	31 décembre 2020
Convention collective	Métallurgie	Métallurgie
	Départ à taux plein	Départ à taux plein
Age de départ en retraite	Réforme 2013	Réforme 2013
Hypothèses de turnover des effectifs :	Table de turnover avec des taux décroissants par âge et nuls à partir de 60 ans, générant un taux moyen pour de 1,94%.	Table de turnover avec des taux décroissants par âge et nuls à partir de 60 ans, générant un taux moyen pour de 1,94%.
Table de mortalité	INSEE TH TF 2018	INSEE TH TF 2018
Modalités de départ en fin de carrière	A l'initiative de l'employé avec le versement d'une indemnité soumise aux charges sociales patronales	A l'initiative de l'employé avec le versement d'une indemnité soumise aux charges sociales patronales
Taux de revalorisation des salaires	2%	2%
Taux de charges sociales	45,00%	45,00%
Taux d'actualisation (Oblig. AA)	1,11%	0,79%

5.12 Provisions

Les variations des provisions pour risques et charges sur le semestre écoulé sont présentées ci-dessous :

Provisions pour risques et charges	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Garanties données aux clients	15	20	-5
Pertes de change	5	0	5
Risque de remboursement subvention HYPMED	119	119	0
Engagements de retraite	77	69	8
Total Provisions pour risques et charges	215	208	7

Concernant la provision HYPMED à hauteur de 119K€ aucun changement n'est intervenu au cours du semestre écoulé. La provision est maintenue.

Provisions pour risques et charges	Ouverture	Augmentation	Diminution	Clôture Juin N
Garanties données aux clients	20	5	-10	15
Pertes de change	0	5	0	5
Risque de remboursement subvention HYPMED	119	0	0	119
Engagements de retraite	69	8	0	76
Total Provisions pour risques et charges	208	18	-10	215

Les diminutions de provisions pour risques et charges sont des reprises non utilisées.

5.13 Avances remboursables et subventions

Le détail des avances conditionnées est présenté ci-après (en K€) :

Nom	Date d'octroi	Montant obtenu	Taux d'intérêt contrat	Taux d'intérêt effectif	Solde 30/06/2021	Ech. - d'un an	Ech. + d'un an
Avance BPI Hecam 717 K€	30/06/2015	717	0,00%	2,32%	678	0	678
Total Avances remboursables		717			678	0	678

Les avances conditionnées sont évaluées dès leur encaissement à leur valeur réelle.

Les avances BPI HECAM, sont réévaluées à chaque clôture, en utilisant un taux d'intérêt effectif de 2,32%.

Cette réévaluation a un impact sur le premier semestre de 18 k€, la valeur réelle de l'avance BPI HECAM au 31 décembre 2020 étant de 660 k€.

5.14 Emprunts et dettes financières

Le détail des emprunts et dettes financières se présente ainsi :

Nom	Date d'octroi	Montant obtenu	Taux d'intérêt contrat	Taux d'intérêt effectif	Solde 30/06/2021	Ech. - d'un an	Ech. + d'un an
Prêt BPI 0% 800 K€	29/11/2013	800	0,00%	2,97%	78	78	0
PGE BPS 130 K€	03/06/2020	130		1,71%	127		127
PGE SG 520 K€	04/06/2020	520		1,71%	520		520
PGE Juste valeur
Total des emprunts		1 450			725	78	647

L'emprunt à taux zéro est évalué dès son encaissement à sa valeur réelle. L'emprunt à taux zéro BPI, est réévalué à chaque clôture, en utilisant un taux d'intérêt effectif de 2,97%.

Les emprunts remboursés en cours d'exercice (80 K€) s'expliquent uniquement par le remboursement auprès de la BPI (emprunt de 800 K€).

Le tableau ci-dessous présente les mouvements des emprunts et dettes financières sur le premier semestre 2021 et les échéances de ces derniers à cette date.

EMPRUNTS ET DETTES FINANCIERES DIVERS	Ouverture	Augmentations Diminutions		Autres variations	Clôture
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	816	0	80	11	725
Emprunt en crédit-bail et droits d'utilisation Emprunts et dettes financières divers	787 660	24 18	44 0		766 678
Total Emprunts et dettes financières divers	2 263	43	127	11	2 169

Montant brut	1 an au plus	Plus d'1 an,-5 ans	Plus de 5 ans
725	78	647	0
766	156	431	179
678	0	678	0
			179
	2 169	234	1 756

5.15 Passifs courants

5.15.1 Etat des passifs courants

Les passifs courants se présentent ainsi :

ETAT DES PASSIFS COURANTS	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Partie courante des emprunts et dettes financières	234	253	-18
Avances et acomptes reçus sur commandes en cours	24	19	5
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	570	276	294
Dettes fiscales et sociales	713	934	-221
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés			0
Autres dettes	35	8	27
Produits constatés d'avance	787	500	287
Total des passifs courants	2 363	1 990	373

5.15.2 Échéance des dettes à la clôture de l'exercice

Le tableau des échéances des dettes courantes est le suivant :

ETAT DES PASSIFS COURANTS	Montant brut	1 an au plus	plus d'1 an
Partie courante des emprunts locatifs	234	234
Avances et acomptes reçus sur commandes en cours	24	24
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	570	570
Dettes fiscales et sociales	713	713
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés	0	0
Autres dettes	35	35
Produits constatés d'avance	787	763	24
Total des passifs courants	2 363	2 339	24

Tous les passifs courants sont à moins d'un an sauf 24 K€ de produits constatés d'avance sur la juste valeur des emprunts (emprunt BPI Hecam).

Les dettes fiscales et sociales comprennent un moratoire négocié auprès des caisses sociales pour 376 k€ en N-1 dont 122 k€ remboursés sur l'exercice précédent, 183 K€ remboursés sur le premier semestre 2021. Le montant restant dû est de 70 K€.

5.15.3 Comptes de régularisation passif

CHARGES A PAYER	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	0	11	-11
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	216	95	143
Dettes fiscales et sociales	453	519	-79
Autres dettes	35	5	30
Total des charges à payer	704	630	83

Les charges à payer relatives aux dettes sociales correspondent principalement à la provision pour congés payés, aux provisions des primes et variables à verser aux salariés ainsi qu'aux dettes envers les organismes sociaux associées.

Les dettes fournisseurs sont en hausse par rapport au 31 décembre 2020 en raison de coûts liés à l'augmentation de capital provisionnés mais non encore payés à la clôture des comptes semestriels.

5.15.4 Produits constatés d'avance

Les produits constatés d'avance s'élèvent à 787 K€ au 30 juin 2021 et s'expliquent notamment par :

• l'étalement sur la durée des contrats des prestations annuelles de maintenance ;
• l'actualisation à la juste valeur des emprunts et subventions.

	PRODUITS CONSTATES D'AVANCE
	Reconnaissance des revenus (chiffre d'affaires)
Juste valeur des emprunts
Total

PRODUITS CONSTATES D'AVANCE	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Reconnaissance des revenus (chiffre d'affaires)	747	442	305
Juste valeur des emprunts	40	58	-18
Total	787	500	287

NOTE 6. NOTES RELATIVES AU COMPTE DE RESULTAT

6.1 Reconnaissance des produits des activités ordinaires

Le chiffre d'affaires consolidé du Groupe réalisé au cours de ce semestre se ventile comme suit :

6.1.1 Ventilation du chiffre d'affaires

Par zone géographique :

En K€	30/06/2021	% CA	30/06/2020	% du CA	Variation	%
France	592	33%	277	18%	315	114%
Europe (dont Russie)	567	31%	263	17%	304	116%
Chine	474	26%	893	58%	-419	-47%
Reste du monde	176	10%	119	8%	57	48%
Chiffre d'affaires consolidé	1 809		1 552		257	16,6%

En dehors de la zone Chine, le Groupe réalise une surperformance sur l'ensemble des zones mais plus particulièrement en France en Europe, grâce au chiffre d'affaires réalisé en Russie.

Le chiffre d'affaires France progresse de 114%, quant à l'Europe de 116 %.

Le marché chinois est plus atone que sur le 1er semestre 2020 avec une baisse de 47%.

Le chiffre d'affaires consolidé du Groupe progresse de 16,6%.

Par activités :

En K€	30/06/2021	% CA	30/06/2020	% du CA	Variation	%
Licences	1 218	67%	1 225	79%	-7	-1%
Maintenance	443	24%	313	20%	130	42%
Autres prestations de services	148	8%	14	1%	134	n/a
Chiffre d'affaires consolidé	1 809		1 552		257	16,6%

6.1.2 Impact IFRS 15

Les impacts sur le chiffre d'affaires consolidés sont de + 36 K€ sur le premier semestre 2020 et de - 26 K€ sur le premier semestre 2021, comme présenté dans le tableau suivant :

En K€	30/06/2021 30/06/2020
CA consolidé brut	1 835	1 516
Retraitements IFRS 15	-26	+36
CA consolidé net	1 809	1 552
Taux de maintenance retenu	18%	18%

6.2 Production immobilisée

La Société a constaté sur l'exercice de coûts de développement activés pour un montant de 272 K€. Ces coûts de développement ont été diminués des coûts directs dont ils sont issus de la façon suivante :

Production immobilisée en K€	30/06/2021	30/06/2020
Sous-traitance	37	8
Salaires bruts	264	244
Charges sociales	128	101
Total	429	353
- Crédit Impôt recherche	-157	-180
Total activé en consolidation	272	173

6.3 Achats consommés

Les achats consommés du 1er semestre des années 2021 et 2020 se présentent ainsi :

Achats consommés	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Achats matières premières, autre approvisionnements	-38	-54	16
Achats d'études et prestations de services	-178	-29	-149
Achats non stockés de matière et fournitures	-25	-33	7
Achats de marchandises	-118	-6	-112
Total des achats consommés	-359	-121	-238

6.4 Frais de personnel

6.4.1 Effectif

L'effectif du personnel du Groupe au 30 juin 2021 s'élève à 45 salariés contre 41 au 30 juin 2020.

6.4.2 Ventilation des frais de personnel par nature

Les charges de personnel se présentent de la façon suivante :

	CHARGES DE PERSONNEL
ires et traitements
rges sociales
ıl

CHARGES DE PERSONNEL	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Salaires et traitements	-992	-812	-181
Charges sociales	-392	-287	-104
Total	-1 384	-1 099	-285

L'augmentation des charges de personnel de 285 K€ est liée en majeure partie au recrutement de ressources commerciales au cours du deuxième semestre 2020 s'inscrivant dans la stratégie du Groupe.

6.5 Charges externes

Le tableau suivant présente les charges externes :

Charges externes	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Sous-traitance	-1	0	-1
Locations et charges locatives	-26	-21	-5
Entretiens et réparations	-4	-3	-1
Primes d'assurance	-10	-14	4
Etudes, documentations, séminaires	-6	-5	-1
Rémunérations d'intermédiaires et honoraires	-371	-297	-74
Publicité, publications, relations publiques	-8	-2	-6
Transports de biens et transports collectifs du personnel	-17	0	-17
Déplacements, missions et réceptions	-46	-32	-14
Frais postaux et de télécommunications	-7	-6	-1
Services bancaires et assimilés	-4	-5	1
Cotisations	-5	-1	-3
Total des charges externes	-506	-385	-121

Les charges externes augmentent de 121 K€ en raison de :

• l'augmentation des déplacements et frais de transports suite à l'évolution plutôt favorable de la pandémie de la Covid-19 sur les 6 premiers mois de l'année 2021 (+31 K€) ;

• Le Groupe a fait appel à des conseils spécialisés en stratégie et marketing afin de conforter sa vision marché, de travailler de nouveaux axes commerciaux et de préparer l'avenir (+74 K€).

6.6 Impôts et taxes

Les impôts et taxes se présentent ainsi pour le 1er semestre 2020 et 2021 :

IMPÔTS ET TAXES	30/06/21	30/06/20	Variation
Impôts et taxes	-34	-30	-4

Les impôts et taxes comprennent notamment les taxes assises sur les salaires (taxes d'apprentissage, formation professionnelle continue, effort construction), les cotisations foncières (CFE).

6.7 Autres produits et charges d'exploitation

AUTRES PRODUITS ET CHARGES	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Autres charges	-31	-3	-28
Autres produits	36	22	14
Total	5	19	-14

Les autres charges de l'exercice comprennent pour l'exercice 2021 notamment les jetons de présence pour 30 K€. Les autres produits sont des produits divers de gestion provenant essentiellement de la filiale chinoise.

6.8 Amortissements et provisions

Les dotations aux amortissements ainsi que les dotations aux provisions nettes de reprises incluses au sein du compte de résultat, sont synthétisées ci-après :

Les dotations aux provisions, nettes de reprises incluses, et les dotations aux amortissements, recouvrent les éléments ci-après et leur réconciliation avec les lignes du tableau de flux de trésorerie :

Dotations aux amortissements et provisions nettes des reprises	30/06/2021 30/06/2020		Variation
Dotation nette aux amortissements - Immobilisations incorporelles	-177	-126	-52
Dotation nette aux amortissements - Immobilisations corporelles	-17	-11	-6
Dotation nette aux amortissements - Droits d'utilisation	-62	-63	+1
Dotations nettes aux amortissements - TFT	-257	-201	-57
Dotation nette des reprises de provisions pour risques et charges	-5	-+4	-9
Avantages du personnel - Coût des services rendus	-8	+69	-77
Dotations nettes de reprises de provisions sur risques et charges - TFT	-13	+73	-86
Dotation nette des reprises de dépréciations clients	-25	+5	-30
Dotation nette des reprises de dépréciations sur autres actifs courants	+106	0	+106
Dotations nettes de reprises de dépréciations sur actifs courants - BFR	+81	+5	+76
Total des dotations aux amortissements et provisions, nettes des reprises	-189	-123	-66

DOTATIONS AUX AMORTISSEMENTS	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Frais de recherche et développement	-177	-123	-54
Logiciels, brevets, licences	0	-2	+2
Immobilisations corporelles	-17	-11	-6
Droits d'utilisation des bâtiments	-53	-54	+1
Droits d'utilisation des autres biens	-9	-9	0
Total des dotations aux amortissements	-257	-201	-56

6.9 Résultat opérationnel courant

Le résultat opérationnel courant inclut l'ensemble des produits et coûts récurrents directement liés aux activités du Groupe. Le résultat opérationnel courant se dégrade de 488 k€ entre le 1er semestre 2021 et 2020. Il s'élève au 30 juin 2021 à -659k€ contre -171k€ au 30 juin 2020.

6.10 Autres produits et charges opérationnels non courants

Les autres produits et charges opérationnels non courants ne sont pas significatifs au titre des semestres 2020 et 2021.

6.11 Résultat opérationnel

Le résultat opérationnel inclut l'ensemble des produits et coûts directement liés aux activités du Groupe, que ces produits et charges soient récurrents ou qu'ils résultent de décisions ou d'opérations ponctuelles. Sur le premier semestre 2021, le résultat opérationnel est similaire au résultat opérationnel courant puisque les autres produits et charges opérationnels non courants sont non significatifs.

6.12 Résultat financier

RESULTAT FINANCIER	30/06/2021	30/06/2020	Variation
Intérêts sur emprunts (1)	-18	-20	1
Autres charges financières	0	-2	2
Coût de l'endettement financier brut	-18	-22	3
Perte et gains de change financiers	-4	-3	19
Produits financiers	22	5	-4
Dotations financières amort. Prov.	-5	0	-5
Autres produits et charges financiers	13	3	10
Total	-5	-19	13
(1) dont intérêts relatifs aux remboursements des emprunts sur droits d'utilisation (IFRS 16)	-6	-7	1

6.13 Impôts sur les résultats

6.13.1 Détail de l'impôt sur les résultats

Comme précisé en Note 6.8, le Crédit d'Impôt Recherche n'est pas inclus dans le poste « Impôts sur les résultats » mais est présenté en déduction des différents postes auquel il se rapporte, principalement en déduction de l'activation des frais de développement.

6.13.2 Impôts différés

Des impôts différés sont constatés sur toutes les différences temporaires entre les valeurs comptables des actifs et passifs dans les états financiers consolidés et les valeurs fiscales correspondantes, ainsi que sur les reports déficitaires fiscaux. Les différences sont temporaires lorsqu'il est prévu qu'elles s'inversent dans le futur.

Les actifs d'impôt différé sont comptabilisés uniquement dans la mesure où le Groupe estime, au regard des résultats fiscaux prévisionnels attendus sur les cinq prochains exercices, qu'il est probable qu'un bénéfice imposable sera disponible, pour y imputer ces différences temporaires déductibles et pertes fiscales reportables.

La détermination des actifs d'impôt différé implique une part importante de jugement et le recours à des estimations de la part de la Direction ; si les résultats fiscaux futurs s'avéraient être sensiblement différents de ceux ayant servis de base à la comptabilisation des actifs d'impôt différé, le montant de ces derniers devra être révisé en conséquence (à la hausse ou à la baisse), entrainant potentiellement un impact significatif sur le résultat net du Groupe.

Conformément à la norme IAS 12, les actifs et passifs d'impôt différé ne sont pas actualisés.

La société dispose de déficits reportables provenant des exercices antérieurs auquel s'est rajouté le déficit de l'exercice. A la clôture, le montant des déficits reportables s'élève à 26 825 K€, montant identique à la clôture au 31 décembre 2020 puisqu'aucun exercice clos n'a eu lieu depuis.

Du fait des pertes enregistrées sur les derniers exercices, les impôts différés ne sont pas comptabilisés car leur recouvrabilité n'est pas considérée à la date de clôture comme suffisamment probable.

6.14 Résultat par action

6.14.1 Résultat net par action

Le résultat de base par action est calculé en divisant le bénéfice net revenant aux actionnaires de la Société-mère par le nombre moyen pondéré d'actions ordinaires en circulation au cours du semestre considéré.

Résultat par actions	30/06/2021	30/06/2020
Résultat net part du Groupe en K€	-664	-189
Nombre moyen d'actions en circulation	24 945 904	22 365 321
Résultat par action en euros	-0.0266	-0,0085

6.14.2 Résultat dilué par action

Le résultat dilué par action est calculé en divisant le résultat net consolidé attribuable aux actionnaires d'Intrasense par le nombre moyen pondéré d'actions en circulation.

Pour chaque exercice présenté, un instrument de capitaux propres (i.e. une option de souscription d'action, un bon de souscription d'action, BSPCE ou encore une attribution d'actions gratuites, emprunts obligataires convertibles ou remboursables en actions...) est considéré comme potentiellement dilutif, s'il est « dans la monnaie » (c'est-à-dire si le prix d'exercice ou de règlement est inférieur au prix moyen du marché). Dès lors que la Société est cotée sur un marché boursier, le cours de clôture du cours de Bourse est pris en compte dans le calcul à chaque arrêté.

La dilution se définit comme une réduction du résultat par action, ou une augmentation des pertes par action. En conséquence, lorsque le résultat net consolidé attribuable aux actionnaires d'Intrasense est une perte, étant donné que l'exercice de toute option de souscription, BSA, BSPCE ou attribution d'action en gratuite en circulation ou encore la conversion de tout autre instrument convertible aurait pour conséquence de réduire la perte par action, ces instruments sont alors considérés comme anti-dilutifs et exclus du calcul de la perte par action.

Le résultat net des deux exercices présentés étant une perte, le résultat dilué par action est égal au résultat de base par action.

NOTE 7. ENGAGEMENTS HORS BILAN

Engagements donnés

Néant.

Engagements reçus

La Société a obtenu deux PGE (Prêt Garanti par l'Etat) à hauteur de 650 K€ en 2020. La garantie fixée par décret et prise en charge par l'Etat s'élève à 90% des sommes obtenues.

NOTE 8. INFORMATIONS RELATIVES AUX PARTIES LIEES

8.1 Transactions avec les entreprises liées

Les transactions entre Intrasense et ses deux filiales, qui sont des parties liées au Groupe, ont été éliminées en consolidation et ne sont pas détaillées dans la présente note.

Il n'existe pas de transactions réalisées avec des entreprises liées autres que les filiales du Groupe.

8.2 Rémunération des organes de direction

Au titre du premier semestre 2021, il a été attribué à Monsieur Nicolas Reymond, au titre de ses fonctions de Directeur Général, 91.910 € bruts annuels, dont un véhicule de fonction pour un montant de 2.281 € à titre d'avantage en nature.

Monsieur Nicolas Reymond a bénéficié en outre, au même titre que les salariés, du régime de retraite et prévoyance complémentaire.

Au cours du premier semestre 2021, une rémunération a été provisionnée aux titres de la rémunération des membres du Conseil d'Administration à hauteur de 30.000 €.

NOTE 9. HONORAIRES DES COMMISSAIRES AUX COMPTES

Montants en K€	30/06/2021	30/06/2020
Certification des comptes annuels et attestations
Services autres que la certification des comptes	32	20
Total	32	20

Le montant total des honoraires des commissaires aux comptes figurant au compte de résultat de l'exercice est de 32 K€.

NOTE 10. NOTES SUR LES RISQUES FINANCIERS ET OPERATIONNELS

Les risques principaux auxquels la Société est exposée sont décrits ci-après.

10.1 Risque de liquidité et de crédit

Le Groupe a procédé à une revue spécifique de son risque de liquidité et elle considère être en mesure de faire face à ses échéances à venir. Le Groupe estime à ce jour n'être confrontée à aucun risque de liquidité et est en mesure de faire face à ses obligations à venir au cours des 12 mois à compter du 30 juin 2021.

La trésorerie et les dettes financières du Groupe se présentaient comme suit au 30 juin 2021 :

TRESORERIE NETTE	30/06/2021	31/12/2020	Variation
Valeurs mobilières de placement
Comptes à terme	450	450	0
Disponibilités	5 332	2 136	3 196
TOTAL TRESORERIE ACTIVE	5 782	2 586	3 196
Banques créditrices			0
Mobilisations de créances			0
TOTAL TRESORERIE PASSIVE	0	0	0
Total Trésorerie nette	5 782	2 586	3 196

EMPRUNTS ET DETTES FINANCIERES DIVERS	Ouverture	Augmentations Diminutions		Autres variations	Clôture
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit Emprunt en crédit-bail et droits d'utilisation	816 787	0 24	80 44	11	725 766
Emprunts et dettes financières divers Total Emprunts et dettes financières divers	660 2 263	18 43	0 127	11	678 2 169

ETAT DES EMPRUNTS	Montant brut	1 an au plus		Plus de 5 ans
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	725	78	647	0
Emprunt en crédit-bail et droits d'utilisation	766	156	431	179
Emprunts et dettes financières divers	678	0	678	0
Total des emprunts	2 169	234	1 756	179

10.2 Risque de taux

Le risque de taux correspond au risque que les fluctuations des taux d'intérêt affectent le résultat du Groupe et exposent le détenteur de titres financiers au risque de moins-value en capital.

Le bilan du Groupe présente une dette financière (hors avance remboursable) à taux fixe et variable détaillée cidessous :

Emprunts en K€	30/06/2021	Proportion
Emprunts à taux fixe Emprunts à taux variables	1 491	100,0% 0,0%
Total	1 491	100,0%

*dont 766 k€ d'emprunts sur droits d'utilisation.

Le Groupe n'utilise pas d'instruments de couvertures de taux.

10.3 Risque de change

Les actifs, passifs, revenus et charges du Groupe sont en grande majorité libellés en Euros.

Seuls 16% des achats sont libellés en devises (hors opérations entre sociétés du Groupe). En conséquence, les variations des taux de change de l'Euro par rapport aux autres devises affectent peu le montant des postes concernés dans les états financiers consolidés. L'exposition du Groupe à la variation des taux de change EUR/DEV est limitée dans la mesure où les sommes collectées en dollar couvrent les factures fournisseurs dans cette même devise.

Les opérations de change ont pour seule vocation la couverture d'un risque associé à une activité économique. Le Groupe n'effectue pas d'opération de change sans flux physique sous-jacent.

La synthèse des positions nettes en devises étrangères du Groupe au 30 juin 2021 est la suivante :

Position en K devise	K USD	K CAD	K RMB
Actifs	123	12	906
Passifs	6	0	2 074
Position nette avant gestion en devises	117	12	-1 168
Position hors bilan
Position nette après gestion en devises	117	12	-1 168
Taux de conversion 1 euro =	1,1884	1,4722	7,6742
Position nette après gestion en euros	99	8	-152
Hypothèse d'évolution défavorable de la devise de 5% par rapport au cours de	5	0	-7

clôture de la devise

Les positions nettes sont dites « longues » avec des avoirs supérieurs aux engagements en devises. Avec une évolution défavorable de 5% des cours des devises par rapport au cours de clôture, l'impact serait une charge de 2 K€, impact relativement peu significatif.

10.4 Risque de dilution

Le Groupe est exposé aux mêmes risques de dilution que lors de la clôture des comptes consolidés au 31 décembre 2020.

10.5 Risques juridiques, litiges

Le Groupe est exposé aux mêmes risques juridiques et de litiges que lors de la clôture des comptes consolidés au 31 décembre 2020.

10.6 Risques clients

Le Groupe est exposé aux mêmes risques clients que lors de la clôture des comptes consolidés au 31 décembre 2020.

10.7 Risques fournisseurs

Compte tenu de son activité, le Groupe est peu exposé en matière de risque fournisseurs.

10.8 Risques industriels

Le Groupe exerçant une activité de services,il n'encourt aucun risque industriel.

10.9 Risques environnementaux et activités polluantes

Compte tenu de la nature de son activité, le Groupe n'est pas susceptible d'entraîner un risque environnemental majeur.

10.10Risque de dépendance aux personnes-clé

Le Groupe est exposé aux mêmes risques de dépendance que lors de la clôture des comptes consolidés au 31 décembre 2020.

Intrasense Période du 1er janvier au 30 juin 2021

Rapport d'examen limité du commissaire aux comptes sur les comptes semestriels

ERNST & YOUNG Audit

ERNST & YOUNG Audit Immeuble Le Blasco 966, avenue Raymond Dugrand CS 66014 34060 Montpellier

Tél. : +33 (0) 4 67 13 31 00 www.ey.com/fr

S.A.S. à capital variable 344 366 315 R.C.S. Nanterre

Société de Commissaires aux Comptes Société d'expertise comptable inscrite au Tableau de l'Ordre de la Région de Montpellier

Siège social : 1-2, place des Saisons - 92400 Courbevoie - Paris - La Défense 1

Intrasense Période du 1er janvier au 30 juin 2021

Rapport d'examen limité du commissaire aux comptes sur les comptes semestriels

Au Directeur Général,

En notre qualité de commissaire aux comptes de la société Intrasense et en réponse à votre demande dans le cadre de la publication de vos comptes semestriels, nous avons effectué un examen limité des comptes semestriels de celle-ci, relatifs à la période du 1er janvier au 30 juin 2021, tels que joints au présent rapport.

La crise mondiale liée à la pandémie de Covid-19 crée des conditions particulières pour la préparation et l'examen limité des comptes semestriels de cette période. En effet, cette crise et les mesures exceptionnelles prises dans le cadre de l'état d'urgence sanitaire induisent de multiples conséquences pour les entreprises, particulièrement sur leur activité et leur financement, ainsi que des incertitudes accrues sur leurs perspectives d'avenir. Certaines de ces mesures, telles que les restrictions de déplacement et le travail à distance, ont également eu une incidence sur l'organisation interne des entreprises et sur les modalités de mise en œuvre de nos travaux.

Ces comptes semestriels ont été établis sous la responsabilité de votre conseil d'administration. Il nous appartient, sur la base de notre examen limité, d'exprimer notre conclusion sur ces comptes semestriels.

Nous avons effectué notre examen limité selon les normes d'exercice professionnel applicables en France et la doctrine professionnelle de la Compagnie nationale des commissaires aux comptes relative à cette intervention. Un examen limité consiste essentiellement à s'entretenir avec les membres de la direction en charge des aspects comptables et financiers et à mettre en œuvre des procédures analytiques. Ces travaux sont moins étendus que ceux requis pour un audit effectué selon les normes d'exercice professionnel applicables en France. En conséquence, l'assurance que les comptes semestriels, pris dans leur ensemble, ne comportent pas d'anomalies significatives obtenue dans le cadre d'un examen limité est une assurance modérée, moins élevée que celle obtenue dans le cadre d'un audit.

Sur la base de notre examen limité, nous n'avons pas relevé d'anomalies significatives de nature à remettre en cause, au regard des règles et principes comptables français, le fait que les comptes semestriels présentent sincèrement le patrimoine et la situation financière de la société, au 30 juin 2021, ainsi que le résultat de ses opérations pour la période écoulée.

Ce rapport est régi par la loi française. Les juridictions françaises ont compétence exclusive pour connaître de tout litige, réclamation ou différend pouvant résulter de notre lettre de mission ou du présent rapport, ou de toute question s'y rapportant. Chaque partie renonce irrévocablement à ses droits de s'opposer à une action portée auprès de ces tribunaux, de prétendre que l'action a été intentée auprès d'un tribunal incompétent, ou que ces tribunaux n'ont pas compétence.

Montpellier, le 12 octobre 2021

Le Commissaire aux Comptes ERNST & YOUNG Audit

Marie-Thérèse Mercier

Société INTRASENSE 34000 MONTPELLIER

BILAN ACTIF

			Exercice N 30/06/2021 6		Exercice N-1 31/12/2020 12	Ecart N / N-1
	ACTIF	Brut	Amortissements et dépréciations (à déduire)	Net	Net	Euros	%
	Capital souscrit non appelé (I)
	Immobilisations incorporelles Frais d'établissement Frais de développement Concessions, brevets et droits similaires Fonds commercial (1) Autres immobilisations incorporelles Avances et acomptes	11 160 636 171 167	9 121 079 170 122	2 039 557 1 045	1 945 765 1 177	93 792 -132	4.82 -11.21
OBILISÉ M M	Immobilisations corporelles Terrains Constructions Installations techniques, matériel et outillage Autres immobilisations corporelles Immobilisations en cours Avances et acomptes	307 982	217 684	90 297	61 435	28 862	46.98
ACTIF I	Immobilisations financières (2) Participations mises en équivalence Autres participations Créances rattachées à des participations Autres titres immobilisés Prêts Autres immobilisations financières	82 577 24 616 58 053 35 603	82 577	24 616 58 053 35 603	36 486 58 053 35 603	-11 870	-32.53
	Total II	11 840 633	9 591 462	2 249 171	2 138 518	110 653	5.17
NT A UL	Stocks et en cours Matières premières, approvisionnements En-cours de production de biens En-cours de production de services Produits intermédiaires et finis Marchandises
RC	Avances et acomptes versés sur commandes	1 962		1 962		1 962
ACTIF CI	Créances (3) Clients et comptes rattachés Autres créances Capital souscrit - appelé, non versé	1 689 356 4 504 855	265 335 4 093 542	1 424 021 411 313	1 036 251 689 782	387 770 -278 468	37.42 -40.37
	Valeurs mobilières de placement Disponibilités Charges constatées d'avance (3)	450 261 5 206 013 203 310		450 261 5 206 013 203 310	450 037 1 842 501 91 763	224 3 363 512 111 547	0.05 182.55 121.56
mptes de	Total III	12 055 758	4 358 877	7 696 881	4 110 333	3 586 548	87.26
	Frais d'émission d'emprunt à étaler (IV)
Régularisation Co	Primes de remboursement des obligations (V) Ecarts de conversion actif (VI)	4 939		4 939	7 231	-2 292	-31.70

(2) Dont à moins d'un an

(3) Dont à plus d'un an

BILAN PASSIF

		Exercice N	Exercice N-1	Ecart N / N-1
	PASSIF		30/06/2021 6 31/12/2020 12	Euros	%
	Capital (Dont versé : ) 1 566 371 Primes d'émission, de fusion, d'apport Ecarts de réévaluation	1 566 371 5 543 254	1 218 288 2 743 356	348 082 2 799 898	28.57 102.06
	Réserves Réserve légale Réserves statutaires ou contractuelles Réserves réglementées Autres réserves	15 593	15 593
CAPITAUX PROPRES	Report à nouveau
	Résultat de l'exercice (Bénéfice ou perte)	-622 933	-848 619	225 686	26.59
	Subventions d'investissement Provisions réglementées
	Total I	6 502 285	3 128 618	3 373 667	107.83
PROPRES AUTRES FONDS	Produit des émissions de titres participatifs Avances conditionnées	717 438	717 438
	Total II	717 438	717 438
PROVISIONS	Provisions pour risques Provisions pour charges	138 814	138 715	99	0.07
	Total III	138 814	138 715	99	0.07
	Dettes financières Emprunts obligataires convertibles Autres emprunts obligataires Emprunts auprès d'établissements de crédit Concours bancaires courants Emprunts et dettes financières diverses	730 000 70	810 000 372	-80 000 -302	-9.88 -81.19
DETTES (1)	Avances et acomptes reçus sur commandes en cours
	Dettes d'exploitation Dettes fournisseurs et comptes rattachés Dettes fiscales et sociales	576 952 703 934	273 912 912 416	303 040 -208 482	110.63 -22.85
	Dettes sur immobilisations et comptes rattachés Autres dettes	34 625	6 425	28 200	438.91
Régularisation mptes de	Produits constatés d'avance (1)	546 606	268 186	278 420	103.82
	Total IV	2 592 187	2 271 312	320 875	14.13
Co	Ecarts de conversion passif (V)	268	1	267	NS
	TOTAL GÉNÉRAL (I+II+III+IV+V)	9 950 991	6 256 083	3 694 908	59.06
	(1) Dettes et produits constatés d'avance à moins d'un an	1 973 607	1 621 312

* Proratisation de l'écart en fonction du nombre de mois

Société INTRASENSE 34000 MONTPELLIER

COMPTE DE RESULTAT

		Exercice N	30/06/2021 6	Exercice N-1	Ecart N / N-1	*
	France	Exportation	Total	30/06/2020 6	Euros	%
Produits d'exploitation (1)
Ventes de marchandises	88 502		88 502	5 786	82 716	NS
Production vendue de biens	280 973	1 041 116	1 322 088	891 496	430 593	48.30
Production vendue de services	230 132	260 808	490 940	450 457	40 483	8.99
Chiffre d'affaires NET	599 608	1 301 923	1 901 531	1 347 739	553 792	41.09
Production stockée Production immobilisée
Subventions d'exploitation			428 830 2	353 139	75 691 2	21.43
Reprises sur dépréciations, provisions (et amortissements), transferts de charges			124 731	50 277	74 455	148.09
Autres produits			305	3 627	-3 321	-91.58
Total des Produits d'exploitation (I)			2 455 400	1 754 781	700 618	39.93
Charges d'exploitation (2)
Achats de marchandises Variation de stock (marchandises)			64 933	4 780	60 153	NS
Achats de matières premières et autres approvisionnements			88 302	55 644	32 658	58.69
Variation de stock (matières premières et autres approvisionnements)
Autres achats et charges externes *			606 915	545 578	61 337	11.24
Impôts, taxes et versements assimilés Salaires et traitements			32 765	29 914	2 851	9.53
Charges sociales			1 089 209 484 633	883 523 371 662	205 686 112 970	23.28 30.40
Dotations aux amortissements et dépréciations
Sur immobilisations : dotations aux amortissements			352 363	244 813	107 550	43.93
Sur immobilisations : dotations aux dépréciations
Sur actif circulant : dotations aux dépréciations Dotations aux provisions			25 129	1 890	23 239	NS
			5 132	17 111	-11 979	-70.01
Autres charges			31 338	3 248	28 090	864.86
Total des Charges d'exploitation (II)			2 780 718	2 158 163	622 555	28.85
1 - Résultat d'exploitation (I-II)			-325 318	-403 382	78 064	19.35
Quotes-parts de Résultat sur opération faites en commun
Bénéfice attribué ou perte transférée (III)
Perte supportée ou bénéfice transféré (IV)

COMPTE DE RESULTAT

	Exercice N	Exercice N-1	Ecart N / N-1	*
	30/06/2021 6	30/06/2020 6	Euros	%
Produits financiers
Produits financiers de participations (3) Produits des autres valeurs mobilières et créances de l'actif immobilisé (3)
Autres intérêts et produits assimilés (3)	23 544	5 150	18 393	357.13
Reprises sur dépréciations et provisions, transferts de charges Différences positives de change
Produits nets sur cessions de valeurs mobilières de placement	6 203		6 203
Total V	29 747	5 150	24 596	477.57
Charges financieres
Dotations aux amortissements, dépréciations et provisions Intérêts et charges assimilées (4)	472 991 1 486	52 628 2 124	420 363 -638	798.74 -30.02
Différences négatives de change	2 346	1 205	1 141	94.71
Charges nettes sur cessions de valeurs mobilières de placement
Total VI	476 823	55 957	420 866	752.12
2. Résultat financier (V-VI)	-447 077	-50 807	-396 270	-779.95
3. Résultat courant avant impôts (I-II+III-IV+V-VI)	-772 395	-454 188	-318 206	-70.06
Produits exceptionnels
Produits exceptionnels sur opérations de gestion
Produits exceptionnels sur opérations en capital	10 646	43 891	-33 244	-75.74
Reprises sur dépréciations et provisions, transferts de charges
Total VII	10 646	43 891	-33 244	-75.74
Charges exceptionnelles
Charges exceptionnelles sur opérations de gestion		540	-540	-100.00
Charges exceptionnelles sur opérations en capital	18 330	18 636	-306	-1.64
Dotations aux amortissements, dépréciations et provisions
Total VIII	18 330	19 176	-846	-4.41
4. Résultat exceptionnel (VII-VIII)	-7 684	24 714	-32 398	-131.09
Participation des salariés aux résultats de l'entreprise (IX)
Impôts sur les bénéfices (X)	-157 146	-180 218	23 072	12.80
Total des produits (I+III+V+VII)	2 495 793	1 803 822	691 970	38.36
Total des charges (II+IV+VI+VIII+IX+X)	3 118 725	2 053 078	1 065 647	51.90
5. Bénéfice ou perte (total des produits - total des charges) * Proratisation de l'écart en fonction du nombre de mois	-622 933	-249 256	-373 676	-149.92

* Y compris : Redevance de crédit bail mobilier : Redevance de crédit bail immobilier (3) Dont produits concernant les entreprises liées (4) Dont intérêts concernant les entreprises liées

SOMMAIRE

Faits marquants de l'exercice Impacts de la crise sanitaire Activité

Evénements importants survenus depuis le 30 juin 2021

Evolution prévisible et perspectives d'avenir de la Société et du Groupe

Information relative aux traitements comptables induits par l'épidémie de Coronavirus.

REGLES ET METHODES COMPTABLES

Principes et conventions générales Permanence des méthodes Informations générales complémentaires Recours à des estimations Principes comptables appliqués Immobilisations Provisions pour risques et charges et passifs éventuels Chiffre d'affaires Créances clients Crédit impôt recherche Evaluation des valeurs mobilières de placement Disponibilités en Euros Disponibilités en devises Créances et dettes inter-entreprises

PRESENTATION DES ELEMENTS FINANCIERS

Notes sur les postes de l'actif du bilan

Etat des immobilisations Etat des amortissements Etat des échéances des créances Etat des dépréciations Trésorerie Produits à recevoir Charges constatées d'avance

Note sur les postes du passif du Bilan

Etat des échéances des dettes Etat des provisions Composition du capital social Mouvements des capitaux propres Autres titres ouvrant droit au capital Mouvements des avances remboursables – Autres fonds propres Mouvements des avances remboursables – Dettes financières Emprunts auprès des établissements de crédit Charges à payer Produits constatés d'avance

Compléments d'information relatifs au compte de résultat.

Ventilation du chiffre d'affaires net Transferts de charges Effectifs moyens Rémunérations allouées aux membres des organes d'administration, de direction et de surveillance Honoraires des commissaires aux comptes Produits et charges exceptionnels

ENGAGEMENTS FINANCIERS ET AUTRES INFORMATIONS

Dettes garanties par des sûretés réelles Engagement en matière de pensions et retraites Filiales et participations Parties liées

COMPTES ANNUELS INDIVIDUELS

Comptes semestriels Individuels du 01/01/2021 au 30/06/2021

Intrasense SA est une société anonyme de droit français, soumise à l'ensemble des textes régissant les sociétés commerciales en France, et en particulier aux dispositions du Code de commerce. La société a son siège au 1231 Avenue du Mondial 98, 34000 Montpellier, France.

Elle est cotée à la Bourse de Paris sur Euronext GROWTH.

Le total du bilan de l'exercice clos le 30 juin 2021 s'élève à 9.950.991 Euros. Le chiffre d'affaires est de 1.901.531 Euros.

L'excèdent brut d'exploitation est de – 36 393 Euros.

Le compte de résultat de l'exercice dégage un déficit de 622 933 Euros.

Compte tenu d'une trésorerie disponible s'élevant à 5 656 205 Euros au 30 juin 2021, la société considère disposer de suffisamment de disponibilités pour faire face aux besoins de trésorerie liés à son activité et à ses investissements au cours des 12 mois à venir. Les éléments mentionnés ci-dessus permettent de justifier l'établissement des comptes semestriels au 30 juin 2021 selon le principe de continuité d'exploitation.

Les notes et les tableaux présentés ci-après, font partie intégrante des comptes semestriels.

Faits marquants de l'exercice

Impacts de la crise sanitaire

Intrasense a été impactée par la crise sanitaire mondiale en 2020 au niveau organisationnel. Au premier semestre 2021, l'impact se ressent sur une contraction du marché B2B, notamment en Chine. La Société a su maintenir la croissance de son activité commerciale au globale tout en réorganisant sa force de vente en Chine afin d'accroitre la proximité avec ses clients et utilisateurs et ainsi assurer de nouveau relais de croissance pour le futur. Le Groupe a ainsi réussi à faire croitre ses ventes sur la zone Europe alors même que l'industrie et son environnement immédiat ont souffert largement de l'impact de la Covid-19.

La Société continue à suivre l'ensemble des mesures sanitaires mises en place par le gouvernement et conserve donc une grande majorité de ses collaborateurs en télétravail lorsque cela est possible. La Société s'est organisée pour répondre au mieux aux enjeux sanitaires.

Activité

Au cours du premier semestre, la Société a accéléré son développement commercial, notamment en France, grâce aux embauches réalisées lors du second semestre 2020.

Dans ce cadre et dans la continuité des comptes 2020, l'exercice clos le 30 juin 2021 a été marqué par les faits suivants :

• Signature d'un partenariat stratégique international dans le domaine des pathologies pulmonaires avec la société MeVis Medical Solutions AG spécialisée dans le développement d'applications cliniques intégrant de l'IA Intelligence Artificielle ;
• Sortie de Myrian 2.9, avec de nombreuses nouveautés en termes d'applications cliniques dédiées à l'AVC, au cancer du sein et aux pathologies cardio-vasculaires. (perfusion cérébrale CT) et à l'amélioration du workflow. Cela permet notamment au groupe de continuer à adresser de nouveaux marchés, comme la santé de la femme, et se positionner en acteur majeur de l'oncologie ;
• Référencement de la plateforme Myrian auprès de Vidi, premier réseau coopératif de groupes d'imagerie médicale en France ;
• Réussite d'une augmentation de capital significative. La confiance des actionnaires a été renouvelée par la réussite d'une augmentation de capital d'un montant brut de 4 873 k€. Le plan stratégique présenté aux investisseurs comprend le développement d'une nouvelle ligne de produits d'imagerie axée sur le parcours clinique en oncologie.

Evénements importants survenus depuis le 30 juin 2021

La ligne de BSA, Bon de Souscription d'Actions détenue par le Groupe Negma (ex-Braknor) dite « Tranche 2 » pour 1.052.631 de BSA à 0,95€ n'a pas été tirée et est échue en date du 29 Septembre 2021.

Evolution prévisible et perspectives d'avenir de la Société

L'hypothèse de la continuité de l'exploitation a été retenue par le Conseil d'Administration compte tenu de la trésorerie nette disponible au 30 juin 2021, et des choix stratégiques mis en place par la nouvelle direction au cours des 3 dernières années qui démontrent leur pertinence avec, pour l'exercice 2021, une large progression des indicateurs commerciaux. La Société souhaite maintenir le cap pour les mois à venir. La gestion de la trésorerie reste une priorité et un élément déterminant, avec la mise en place d'une bonne gestion des échéances d'éléments composant le BFR et de la dette financière nette, tout comme les investissements permettant de construire la croissance dans les mois et les années à venir.

La Société a confirmé au cours du premier semestre 2021 sa capacité à positionner son offre sur les marchés internationaux, à développer son chiffre d'affaires de façon récurrente et à délivrer des solutions innovantes aux acteurs clé de la santé.

Elle consolide lors de cet exercice les résultats de la phase stratégique initiée en 2018, laquelle constituait une première étape de croissance à travers un positionnement principalement B to B. En proposant aux industriels et aux éditeurs de système d'information de santé, des fonctionnalités d'imagerie de haut niveau et avec une forte valeur ajoutée clinique, la société a concrétisé des partenariats aux revenus récurrents. L'intégration et le développement de technologies d'intelligence artificielle au sein de son portfolio d'applications cliniques donne à Intrasense un atout majeur pour se différencier fortement sur des marchés concurrentiels. Ces offres valorisent pleinement les technologies exclusives développées par l'entreprise, et leur commercialisation contribue au développement de la valeur de l'entreprise.

Les efforts commerciaux se poursuivent et s'accélèrent sur les zones stratégiques européenne et chinoise, tout en poursuivant une politique de contrôle de coûts et de gains de productivité.

Comme précédemment annoncé, la Société poursuit son développement et entre dans une nouvelle phase stratégique, confirmant ainsi son ambition de croissance, basée sur l'innovation ainsi que sur ses marchés clés, l'Europe et la Chine.

La poursuite de l'enrichissement fonctionnel de l'offre de la société renforce par ailleurs le positionnement d'Intrasense comme spécialiste des solutions d'imagerie pour l'oncologie, marché de référence sur lequel la société possède de nombreux atouts fonctionnels et technologiques. L'augmentation de capital réussie donne au Groupe les moyens de ses ambitions tant sur le plan de son développement commercial que pour les développements techniques de sa nouvelle ligne de produit axée sur l'oncologie.

Information relative aux traitements comptables induits par l'épidémie de Coronavirus.

Les comptes semestriels de l'entité au 30 juin 2021 ont été arrêtés sans aucun ajustement lié à l'épidémie du Coronavirus.

Les éléments suivants reflètent uniquement les conditions qui existaient à la date de clôture, sans tenir compte de l'évolution ultérieure de la situation :

• la valeur comptable des actifs et des passifs
• la dépréciation des créances clients
• la dépréciation des immobilisations corporelles et incorporelles
• la dépréciation des stocks

REGLES ET METHODES COMPTABLES

(Code de commerce - Art. R 123-206 1° et 2°; PCG Art. 531-1/1)

Principes et conventions générales

Les comptes semestriels au 30/06/2021 ont été élaborés et présentés en conformité du règlement ANC N°2014-03 modifié, dans le respect du principe de prudence et conformément aux hypothèses de base. Les comptes ont été préparés selon les mêmes principes comptables que ceux adoptés au cours de l'exercice clos le 31 décembre 2020. La méthode de base retenue pour l'évaluation des éléments inscrits en comptabilité est la méthode des coûts historiques.

Les conventions générales ont été appliquées dans le respect du principe de prudence conformément aux hypothèses de base :

• Continuité d'exploitation,
• Permanence des méthodes,
• Indépendance des exercices,

Et conformément aux règles générales d'établissement et de présentation des comptes annuels.

Permanence des méthodes

Les méthodes d'évaluation retenues n'ont pas été modifiées par rapport à l'exercice précédent.

Informations générales complémentaires

Recours à des estimations

Pour établir ces informations financières, la Direction de la Société doit procéder à des estimations et faire des hypothèses qui affectent la valeur comptable des éléments d'actif et de passif, des produits et des charges, ainsi que les informations données en notes annexes.

La Direction de la Société procède à ces estimations et appréciations de façon continue sur la base de son expérience passée ainsi que de divers autres facteurs jugés raisonnables qui constituent le fondement de ces appréciations. Les montants qui figureront dans les futurs états financiers sont susceptibles de différer des estimations présentes en fonction de l'évolution de ces hypothèses ou de conditions différentes. Les principales estimations faites par la direction pour l'établissement des états financiers concernent la valorisation et les durées d'utilité des actifs opérationnels, corporels et incorporels, les créances clients, le montant des provisions pour risques et autres provisions liées à l'activité, la valorisation des titres de participation des filiales et les créances rattachées, ainsi que les hypothèses retenues pour le calcul des obligations liées aux avantages du personnel.

Dans le cadre de la clôture au 30 juin 2021, la société a procédé à une estimation du CIR et de la production immobilisée selon une méthode statistique à savoir sur la base de 50% du montant de ces mêmes postes lors de la clôture au 31 décembre 2020.

Principes comptables appliqués

Immobilisations

Frais de développement

Les dépenses de développement sont inscrites au bilan lorsqu'elles se rapportent à des projets nettement individualisés, pour lesquels les chances de réussite technique et de rentabilité commerciale sont sérieuses et dont les coûts sont distinctement établis. Il s'agit du développement des briques logicielles et logiciels Myrian® commercialisés. Les briques technologiques développées depuis 2007 sont toujours utilisées dans la version du logiciel en cours de commercialisation, conformément à la « roadmap » produit. Intrasense édite deux versions du logiciel Myrian® par an : les nouvelles versions correspondent à l'ajout de nouvelles fonctionnalités ou nouveaux modules mais elles reposent toujours sur les mêmes socles logiciels. Ces frais de développement avaient été amortis dès l'origine sur la durée de vie des produits, estimée à 5 ans.

Les frais de développement activés au cours du 1er semestre 2021 repose sur une méthode statistique estimative correspondant à 50% des coûts activés lors de la clôture au 31 décembre 2020 soit 428 831 euros.

Les frais d'emprunts nécessaires à la production de ces immobilisations ne sont pas pris en compte dans la détermination du coût d'acquisition.

Immobilisations corporelles

Les immobilisations corporelles sont évaluées à leur coût d'acquisition (frais d'achat et frais accessoires) ou à leur coût de production. Les intérêts des emprunts nécessaires à l'acquisition de ces immobilisations ne sont pas pris en compte dans la détermination du coût d'acquisition. Catégorie Mode Durée Constructions

Les méthodes et les durées d'amortissement retenues ont été les suivantes:

Immobilisations financières Agencements et aménagements Installations techniques Matériels et

Les titres de participation sont comptabilisés à leur valeur d'achat. Matériel de transport

Catégorie	Mode	Durée
Constructions	Linéaire	10 à 50 ans
Agencements et aménagements	Linéaire	10 à 20 ans
Installations techniques Matériels et	Linéaire	5 à 10 ans
outillages	Linéaire	5 à 10 ans
Matériel de transport	Linéaire	4 à 5 ans
Matériel de bureau Mobilier	Linéaire	5 à 10 ans
Frais de R&D	Linéaire	5 à 10 ans
	Linéaire	5 ans

Evaluation des amortissements (Code du commerce Art. R 123-196 2°) Mobilier Frais de R&D

Dépréciation d'actifs

Les immobilisations doivent être soumises à des tests de perte de valeur dès lors qu'il existe un indice de perte de valeur. Pour apprécier la présence d'un indice de perte de valeur, l'entreprise considère les indices externes et internes suivants :

Indices externes :

• Une diminution de la valeur de marché de l'actif supérieure à l'effet attendu du passage du temps ou de l'utilisation normale de l'actif ;
• Des changements importants, ayant un effet négatif sur l'entité, intervenus, au cours de l'exercice ou dans un proche avenir, dans l'environnement technique, économique ou juridique ou sur le marché dans lequel l'entreprise opère ou auquel l'actif est dévolu ;
• Une augmentation durant l'exercice des taux d'intérêt du marché ou autres taux de rendement du marché avec une probabilité que ces augmentations diminuent de façon significative les valeurs vénales et/ou d'usage de l'actif.

Indices internes :

• Existence d'un indice d'obsolescence ou de dégradation physique d'un actif non prévu par le plan d'amortissement ;
• Des changements importants dans le mode d'utilisation de l'actif ;
• Des performances de l'actif inférieures aux prévisions ;
• Une baisse sensible du niveau des flux futurs de trésorerie générés par la société.

Lorsqu'il existe un indice de perte de valeur, un test de dépréciation est alors effectué : la valeur nette comptable de l'actif immobilisé est comparée à sa valeur actuelle.

• La valeur nette comptable d'une immobilisation correspond à sa valeur brute diminuée, pour les immobilisations amortissables, des amortissements cumulés et des dépréciations.
• La valeur actuelle est une valeur d'estimation qui s'apprécie en fonction du marché et de l'utilité du bien pour la société. Elle résulte de la comparaison entre la valeur vénale et la valeur d'usage. La valeur vénale correspond au montant qui pourrait être obtenu, à la date de la clôture, de la vente de l'actif lors d'une transaction conclue à des conditions normales de marché, net des coûts de sortie.

Titres de participations.

Une dépréciation des immobilisations financières est constituée lorsque la valeur actuelle de ces titres est inférieure à la valeur nette comptable. La valeur actuelle repose soit sur la valeur vénale soit sur la valeur d'utilité en fonction de la stratégie de la société sur ces titres de participations :

• La valeur vénale est le montant qui pourrait être obtenu, à la date de clôture, de la vente d'un actif lors d'une transaction conclue à des conditions normales de marché, nette des coûts de sortie. Les coûts de sortie sont les coûts directement attribuables à la sortie d'un actif, à l'exclusion des charges financières et de la charge d'impôt sur le résultat.
• La valeur d'utilité est appréciée, pour les titres de participation, sur la base d'une approche multicritères comprenant notamment la méthode des flux de trésorerie actualisés. Ces critères sont pondérés par les effets de détention de ces titres en termes de stratégie ou de synergie eu égard aux autres participations détenues.

Provisions pour risques et charges et passifs éventuels

Une provision est constituée lorsqu'il existe une obligation actuelle résultant d'événements passés à l'égard d'un tiers qui provoquera de manière certaine ou probable une sortie de ressources estimable de façon fiable au bénéfice de ce tiers, sans contrepartie au moins équivalente attendue de celui-ci. Les provisions sont évaluées en fonction de la meilleure estimation des dépenses prévisibles.

Dans le cadre de la fourniture de licences à ses clients, la société Intrasense apporte contractuellement une garantie d'un an à l'utilisateur. A ce titre, la société Intrasense a comptabilisé une provision d'exploitation pour faire face à cet engagement. La provision pour garantie opérée lors du deuxième semestre 2020 ainsi que lors du premier semestre 2021 est basée sur le coût du nombre réel de plaintes enregistrées sur ces mêmes périodes.

Il n'existe pas de procédure gouvernementale, judiciaire ou d'arbitrage (y compris toute procédure dont la société Intrasense a connaissance, qui est en cours ou dont elle est menacée) qui pourrait avoir ou a eu au cours des douze derniers mois des effets significatifs sur la situation financière ou la rentabilité de la société, outres celles mentionnées précédemment.

Chiffre d'affaires

Le chiffre d'affaires « ventes de biens » est principalement constitué de la vente de licences en mode indirect auprès de distributeurs ou partenaires industriels de type OEM ou directement auprès de cliniques ou centres hospitaliers. La reconnaissance du chiffre d'affaires est réalisée lors du transfert des risques et avantages, correspondant à la date de mise à disposition des licences chez le partenaire ou le client final (ventes directes). Le chiffre d'affaires services correspond à l'activité de maintenance. Il est reconnu linéairement sur la durée du contrat.

Les paiements partiels reçus sur les contrats sont enregistrés en "avances et acomptes clients".

Créances clients

Les créances clients sont constatées lors du transfert des risques et avantages. Une provision pour dépréciation est constatée lorsque la valeur d'inventaire de ces créances présente un risque quant à sa recouvrabilité.

Crédit impôt recherche

Les entreprises industrielles et commerciales imposées selon le régime réel et qui effectuent des dépenses de recherche peuvent bénéficier d'un crédit d'impôt au titre de leurs activités de recherche. Le crédit d'impôt est calculé par année civile et s'impute sur l'impôt dû par l'entreprise au titre de l'année au cours de laquelle les dépenses de recherche ont été engagées. L'entreprise ne payant pas d'impôt sur les sociétés demande le remboursement du crédit impôt recherche.

Le crédit d'impôt recherche est comptabilisé en diminution du poste « Impôts sur les bénéfices ». Le montant comptabilisé au cours du 1er semestre 2021 repose sur une méthode statistique estimative correspondant à 50% du CIR comptabilisé au cours de l'exercice 2020 soit 157 146 euros.

Evaluation des valeurs mobilières de placement

(Code de commerce Art. R 123-196)

Les titres de placement sont évalués au coût de revient d'acquisition majoré des revenus courus de la période, ou à la valeur de marché si celle-ci est inférieure.

La société Intrasense, habilitée conformément aux dispositions légales et réglementaires, à procéder à des opérations d'achat de ses titres dans le cadre du programme de rachat d'actions autorisé par l'Assemblée Générale a conclu un contrat de liquidité avec la société TSAF. Ce contrat autorise la société TSAF à réaliser des interventions à l'achat comme à la vente en vue de favoriser la liquidité des titres de la société INTRASENSE et la régularité de leur cotation sur le marché Euronext Growth.

Disponibilités en Euros

(Code de commerce Art. R 123-196 1° et 2°)

Les liquidités disponibles en caisse ou en banque ont été évaluées pour leur valeur nominale.

Disponibilités en devises

(PCG Art. 342-7)

Les liquidités immédiates en devises ont été converties en euros sur la base du dernier cours de change précédant la clôture de l'exercice. Les écarts de conversion ont été directement comptabilisés dans le résultat de l'exercice en perte ou en gain de change.

Les charges ou produits en devises sont enregistrés pour leur contre-valeur à la date de l'opération. Les créances, disponibilités et dettes en devises figurent au bilan pour leur contre-valeur au cours de fin d'exercice.

Créances et dettes inter-entreprises

Les créances et les dettes détenues à l'égard des filiales d'Intrasense, sont comptabilisées en compte courant d'associé à la clôture. Les flux correspondants sont rémunérés à la moyenne des taux effectifs moyens des prêts à taux variables aux entreprises d'une durée supérieure à 2 ans (« TMP »). Le TMP retenu sera celui publié pour chaque trimestre par le BOFIP.

PRESENTATION DES ELEMENTS FINANCIERS

Notes sur les postes de l'actif du bilan

Etat des immobilisations

		Valeur brute début d'exercice	Augmentations
			Réévaluations	Acquisitions
Frais établissement recherche développement	TOTAL	10 731 805		428 830
Autres immobilisations incorporelles	TOTAL	171 167
Terrains		0
Constructions sur sol propre		0
Constructions sur sol d'autrui		0
Installations générales agencements aménagements constr.		0
Installations techniques, Matériel et outillage industriel		61 955		6 206
Installations générales agencements aménagements divers
Matériel de transport		0
Matériel de bureau et informatique, Mobilier		199 971		39 849
Emballages récupérables et divers		0
Immobilisations corporelles en cours		0
Avances et acomptes		0
	TOTAL	261 926	0	46 055
Participations évaluées par mises en équivalence		0
Autres participations		82 577		0
Autres titres immobilisés		36 486
Prêts, autres immobilisations financières		93 656
	TOTAL	212 719	0	0
	TOTAL GENERAL	11 377 617	0	474 885

	Diminutions		Valeur brute en	Réévaluation Valeur d'origine
	Poste à Poste	Cessions	fin d'exercice	fin exercice
Frais établissement et de développement TOTAL		0	11 160 635	11 160 635
Autres immobilisations incorporelles TOTAL		0	171 167	171 167
Terrains			0	0
Constructions sur sol propre			0	0
Constructions sur sol d'autrui			0	0
Installations générales agencements aménagements constr.			0	0
Installations techniques, Matériel et outillage industriel			68 161	68 161
Installations générales agencements aménagements divers		0	0	0
Matériel de transport			0	0
Matériel de bureau et informatique, Mobilier			239 820	239 820
Emballages récupérables et divers			0	0
Immobilisations corporelles en cours			0	0
Avances et acomptes			0	0
TOTAL	0	0	307 981	307 981
Participations évaluées par mises en équivalence			0	0
Autres participations		0	82 577	82 577
Autres titres immobilisés		11 870	24 616	24 616
Prêts, autres immobilisations financières			93 656	93 656
TOTAL	0	11 870	200 849	200 849
TOTAL GENERAL	0	11 870	11 840 632	11 840 632

Au cours du premier semestre 2021, l'activation des dépenses de développement représente un montant total de 428 k€.

Etat des amortissements

Les amortissements constatés au titre des frais activés antérieurement ou au cours du premier semestre, représentent 335 k€.

Situations et mouvements de l'exercice		Montant début d'exercice	Dotations de l'exercice	Diminutions Reprises	Montant fin d'exercice
Frais établissement recherche développement	TOTAL	8 786 040	335 038		9 121 078
Autres immobilisations incorporelles	TOTAL	169 989	132		170 121
Terrains		0			0
Constructions sur sol propre		0			0
Constructions sur sol d'autrui		0			0
Installations générales agencements aménagements constr.		0			0
Installations techniques, Matériel et outillage industriel		0			0
Installations générales agencements aménagements divers		44 705	4 654		49 359
Matériel de transport		0			0
Matériel de bureau et informatique, Mobilier		155 786	12 540		168 326
Emballages récupérables et divers		0			0
	TOTAL	200 491	17 194	0	217 685
	TOTAL GENERAL	9 156 520	352 364	0	9 508 884

Ventilation des dotations de l'exercice	Amortissements	Amortissements	Amortissements	Amortissements dérogatoires
	linéaires	dégressifs	exceptionnels	Dotations	Reprises
Frais étab.rech.développ. TOTAL	335 038
Autres immob.incorporelles TOTAL	132
Terrains	0
Constructions sur sol propre	0
Constructions sur sol d'autrui	0
Instal.générales agenc.aménag.constr.	0
Instal.techniques matériel outillage indus.	0
Instal.générales agenc.aménag.divers	4 654
Matériel de transport	0
Matériel de bureau informatique mobilier	12 540
Emballages récupérables et divers	0
TOTAL	17 194	0	0	0	0
TOTAL GENERAL	352 364	0	0	0	0

Etat des échéances des créances

Au 30 juin 2021, les créances sont essentiellement constituées du crédit impôt recherche pour 157 k€, des créances clients pour 1 688 k€.

Etat des dépréciations

Les participations financières représentant les titres de Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd et Intrasense Inc. apparaissent au bilan pour une valeur brute de 83 k€ et sont intégralement dépréciées au 30 juin 2021.

Les comptes courants avec Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd et Intrasense Inc. sont dépréciés à hauteur de 4 094 k€.

Créances clients :

Une dotation de provision pour dépréciation des créances clients d'un montant de 25 k€ a été effectuée sur la période, en relation avec une créance compte tenu de leur risque de non-recouvrement.

Etat des créances	Montant brut	A 1 an au plus A plus d'1 an
Créances rattachées à des participations	0	0	0
Prêts	58 053	0	58 053
Autres immobilisations financières	35 603	0	35 603
Clients douteux ou litigieux	285 823	285 823
Autres créances clients	1 403 532	1 403 532
Créances représentatives de titres prêtés		0
Personnel et comptes rattachés	0	0
Sécurité sociale et autres organismes sociaux	2 281	2 281
Impôts sur les bénéfices	157 146	157 146
Taxe sur la valeur ajoutée	104 539	104 539
Autres impôts, taxes et versements assimilés		0
Divers état et autres collectivités publiques	667	667
Groupe et associés	4 218 488	4 218 488
Débiteurs divers	21 734	21 734
Charges constatées d'avance	203 310	203 310
TOTAL	6 491 176	6 397 520	93 656
Montant des prêts accordés en cours d'exercice
Montant des remboursements obtenus en cours d'exercice
Prêts et avances consentis aux associés (personnes physiques)

Provision pour dépréciation	Montant début d'exercice	Augmentations Dotations	Diminutions Montants utilisés	Diminutions Montants non utilisés	Montant fin d'exercice
Sur immobilisations incorporelles					0
Sur immobilisations corporelles					0
Sur titres mis en équivalence					0
Sur titres de participation	82 577				82 577
Sur autres immobilisations financières					0
Sur stocks et en-cours	0				0
Sur comptes clients	240 205	25 130		0	265 335
Autres provisions pour dépréciation	3 721 482	468 052	95 992		4 093 542
TOTAL	4 044 264	493 182	95 992	0	4 441 454

Trésorerie

Au 30 juin 2021, la Société détenait 29 500 actions en propre représentant 0,10% du capital social,

au travers de son contrat de liquidité avec TSAF, pour une valeur au bilan de 20 060 €.

La Société n'a procédé à aucun autre achat d'actions dans le cadre de son programme de rachat au cours du premier semestre 2021.

La trésorerie de la Société à la clôture s'élève à 5 656 k€.

Produits à recevoir

(Code de commerce Art. R 123-206)

Charges constatées d'avance

Actions en propre au 31/12/2020	31 000
Achats 2021 S1	27 365
Ventes 2021 S1	28 865
Actions en propre au 30/06/2021	29 500

Montant des produits à recevoir inclus dans les postes suivants du bilan	Montant
Créances rattachées à des participations
Autres immobilisations financières
Créances clients et comptes rattachés	43 296
Autres créances	5 638
Valeurs mobilières de placement
Disponibilités	179
Total	49 113

Charges constatées d'avance	Montant
Charges d'exploitation	203 310
Charges financières
Charges exceptionnelles
Total	203 310

Note sur les postes du passif du Bilan

Etat des échéances des dettes

Remboursement des deux PGE différés d'un an : début de remboursement en 06/2022 pour le PGE BPS et en 07/2022 pour le PG SG.

Les emprunts remboursés en cours d'exercice (80 K€), s'expliquent uniquement par le remboursement auprès de la BPI (cf. infra Emprunts auprès des établissements de crédits). De plus les dettes comprennent un moratoire négocié auprès des caisses sociales pour 376 k€ en N-1 dont 183 K€ remboursés sur le premier semestre 2021. Le montant restant dû est de 70 K€

Etat des provisions

Etat des dettes		Montant brut A 1 an au plus		De 1 à 5 ans A plus de 5 ans
Emprunts obligataires convertibles	0	0
Autres emprunts obligataires		0
Emprunts et dettes ets crédit à 1 an maximum à l'origine	70	70
Emprunts et dettes ets crédit à plus de 1 an à l'origine	1 447 438	301 821	1 145 617	0
Emprunts et dettes financières divers	0	0	0	0
Fournisseurs et comptes rattachés	576 952	576 952
Personnel et comptes rattachés	297 154	297 154
Sécurité sociale et autres organismes sociaux	325 094	325 094
Impôts sur les bénéfices		0
Taxe sur la valeur ajoutée	67 139	67 139
Obligations cautionnées		0
Autres impôts taxes et assimilés	14 547	14 547
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés		0
Groupe et associés		0
Autres dettes	34 625	34 625
Dettes représentatives de titres empruntés		0
Produits constatés d'avance	546 606	546 606
TOTAL	3 309 625	2 164 008	1 145 617	0
Emprunts souscrits en cours d'exercice
Emprunts remboursés en cours d'exercice	80 000
Montant emprunts et dettes contractés aup.ass.pers.phys.

Provisions pour risques et charges	Montant début d'exercice	Augmentations Dotations	Diminutions Montants utilisés	Diminutions Montants non utilisés	Montant fin d'exercice
Litiges	0		0		0
Garanties données aux clients	19 944	5 132	9 972		15 104
Pertes sur marchés à terme					0
Amendes et pénalités					0
Pertes de change		0			0
Pensions et obligations similaires					0
Impôts					0
Renouvellement des immobilisations					0
Gros entretien et grandes révisions					0
Charges sociales et fiscales congés à payer					0
Autres provisions pour risques et charges	118 771				118 771
TOTAL	138 715	5 132	9 972	0	133 875

Composition du capital social

(Code du commerce Art. R 123-197 ; PCG Art. 531-3 et 532-12)

Le conseil d'administration a décidé le 22 juin 2021 faisant ainsi usage de la délégation qui lui a été conférée par l'assemblée générale extraordinaire des actionnaires réunie le 24 juin 2019, de procéder à une augmentation de capital par la création de 6 961 647 actions nouvelles d'une valeur nominale de 0.05 Euros. Les actions nouvelles ordinaires au titre de cette augmentation de capital ont été émises au prix de 0.70 Euros (prime d'émission incluse). Le montant nominal de l'augmentation de capital s'élève à 348 082.35 Euros et la prime d'émission à la somme de 4 525 070,55 Euros.

Mouvements des capitaux propres

Provision pour dépréciation	Montant début d'exercice	Augmentations Dotations	Diminutions Montants utilisés	Diminutions Montants non utilisés	Montant fin d'exercice
Sur immobilisations incorporelles					0
Sur immobilisations corporelles					0
Sur titres mis en équivalence					0
Sur titres de participation	82 577	0			82 577
Sur autres immobilisations financières					0
Sur stocks et en-cours					0
Sur comptes clients	240 205	25 130		0	265 335
Autres provisions pour dépréciation	3 721 482	468 052	95 992		4 093 542
TOTAL	4 044 264	493 182	95 992	0	4 441 454
TOTAL GENERAL	4 182 979	498 314	105 964	0	4 575 329
Dont dotations et reprises
d'exploitation		30 262	9 972	0
financières		468 052	95 992
exceptionnelles
Titres mis en équivalence : montant de la dépréciation à la clôture de l'exercice					0

Différentes catégories de titres	Valeurs nominales	Nombre de titres
	en euros	Au début	Créés	Remboursés	En fin
ACTIONS ORDINAIRES	0,0500	12 225 049	6 961 647		19 186 696
OCABSA Converties	0,0500	9 193 749			9 193 749
BSA convertis	0,0500	2 946 969			2 946 969
TOTAL		24 365 767	6 961 647		31 327 414

(En Euros)	Situation Ouverture	Variation en plus	Variation en moins	Situation Clôture
Capital	1 218 287	348 082		1 566 369
Primes liées au capital	2 743 357	3 676 452	876 554	5 543 256
Réserve légale	15 593			15 593
Provisions réglementées	0			0
Report à nouveau				0
Résultat de la période	-848 619	848 619		0
				0
TOTAL	3 128 618	4 873 153	876 554	7 125 218

Autres titres ouvrant droit au capital

Obligations convertibles en actions

Néant

Bons de souscription en actions (BSA Bracknor)

A la date du présent rapport, l'intégralité des tranches d'OCABSA Bracknor ont été tirées, toutes les OCA ont été converties et il existe 3.410.086 BSA en circulation, pouvant donner lieu à l'émission de 3.410.086 actions nouvelles, dont les caractéristiques sont détaillées ci-dessous :

Date d'émission	Nombre	Prix d'exercice	Durée de validité
29.09.2016	1.052.631	0,95	29/09/2021
06.04.2017	1.315.789	0,76	06/04/2022
02.05.2018	1.041.666	0,72	02/05/2023

La ligne de BSA, Bon de Souscription d'Actions détenue par le Groupe Negma (ex-Braknor) dite « Tranche 2 » pour 1.052.631 de BSA à 0,95€ est arrivée à échéance et n'a pas été tirée en date du présent rapport.

Bons de souscription de parts de créateur d'entreprise (BSPCE)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques. Depuis le 30 juin 2021, aucun BSPCE n'a été exercé et aucun autre BSPCE n'a été attribué.

Stock-options

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

Obligations convertibles en actions assorties de bons de souscription d'actions (OCABSA)

Néant. Toutes les attributions émises par le passé sont caduques.

Plan d'attribution gratuite d'actions (AGA)

Il n'existe aucun plan d'AGA en vigueur à ce jour.

Mouvements des avances remboursables – Autres fonds propres

Mouvements des avances remboursables – Dettes financières

(En Euros)	Solde Ouverture	Avances reçues	Avances	remboursées Solde clôture Dû à - d'1 an Dû à + d'1 an + de 5 ans
Avance remboursable OSEO 1,5 M€	0		0	0	0	0
Préfinancement CIR Avance remboursable HECAM	0 717 438	0 0	0	717 438 0	0 219 151 0	0 498 287	0
TOTAL	717 438	0	0	717 438	219 151	498 287	0

Néant

Emprunts auprès des établissements de crédit

Charges à payer

Produits constatés d'avance

(En Euros)	Solde Ouverture	Souscription	Rbsts emprunts		Solde clôture Dû à - d'1 an Dû à + d'1 an Dû à + d'5 ans
BPI 800 K€ PGE BP 130 K€ PGE SG 520 K€	0 160 000 130 000 520 000		0 80 000 0	0 80 000 130 000 520 000	0 80 000 2 670	0 127 330 520 000
				0	0
TOTAL	810 000	0	80 000	730 000	82 670	647 330	0

Montant des charges à payer incluses dans les postes suivants du bilan	Montant
Emprunts obligataires convertibles
Autres emprunts obligataires
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit	70
Emprunts et dettes financières diverses
Dettes fournisseurs et comptes rattachés	216 935
Dettes fiscales et sociales	453 194
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés
Autres dettes	34 625
Total	704 824

Produits constatés d'avance	Montant
Produits d'exploitation	546 606
Produits financiers
Produits exceptionnels
Total	546 606

Compléments d'information relatifs au compte de résultat.

Ventilation du chiffre d'affaires net

(Code de commerce Art. R 123-208-4° PCG Art. 531-2/15)

Total CA S1 2021 :	1 901 531 euros	Total CA S1 2020 :	1 347 739 euros
Chiffre d'Affaires Export S1 2021 1.301.923 euros		Chiffre d'Affaires Export S1 2020 : 1 070 652 euros
Chiffre d'Affaires France S1 2021 : 599.608 euros		Chiffre d'Affaires France S1 2020 : 277 087 euros

Voici ci-dessous, la répartition du CA par zone géographique et par type d'activités pour les deux dernières années :

Transferts de charges

(PCG Art. 531-2/14)

Les transferts de charges sont composés des éléments ci-dessous :

CA par zone géographique :

En K€	30/06/2021	% CA	30/06/2020	% du CA	Variation	%
France	600	32%	277	21%	323	117%
Europe (dont Russie)	585	31%	263	20%	322	122%
Chine	528	28%	688	51%	-160	-23%
Reste du monde	188	10%	119	9%	69	58%
	1 901		1 347		554

CA par type d'activités :

En K€	30/06/2021	% CA	30/06/2020	% du CA	Variation	%
Licences	1 322	70%	891	66%	431	48%
Maintenance	273	14%	251	19%	22	9%
Autres prestations de services	306	16%	205	15%	101	49%
	1 901		1 347		554

Nature	30/06/2021	30/06/2020
AVANTAGES EN NATURE	3 497	4 783
TRANSFERTS DE CHARGES IJSS	3 902	6 558
TRANSFERTS DE CHARGES FORMATIONS	7 370	2 575
AUTRES TRANSFERTS DE CHARGES	4 000
Total	18 769	13 916

Effectifs moyens

Rémunérations allouées aux membres des organes d'administration, de direction et de surveillance

Au titre du premier semestre 2021, il a été attribué à Monsieur Nicolas Reymond, au titre de ses fonctions de Directeur Général, 91.910 € bruts annuels, dont un véhicule de fonction pour un montant de 2.281 € à titre d'avantage en nature.

Monsieur Nicolas Reymond a bénéficié en outre, au même titre que les salariés, du régime de retraite et prévoyance complémentaire.

Au cours du premier semestre 2021, une rémunération a été provisionnée aux titres de la rémunération des membres du Conseil d'Administration à hauteur de 30.000 €.

Honoraires des commissaires aux comptes

Le montant total des honoraires des commissaires aux comptes figurant au compte de résultat du premier semestre 2021 est de 31 634 euros, décomposés de la manière suivante :

• Certifications des comptes annuels et attestations : 0 K€ ;
• Services autres que la certification des comptes : 32 K€.

Produits et charges exceptionnels (PCG Art. 531-2/14)

	30/06/2021	30/06/2020
Employés	3	3
Cadres et techniciens	30	28
Total	33	31

Les charges exceptionnelles sont uniquement composées de bonis et malis sur rachats d'actions propres

Nature	30/06/2021	30/06/2020	imputé au compte
Produits exceptionnels
- AUTRES PRODUITS EXCEPTIONNELS de GESTION			77180000
- PRODUITS EXCEPTIONNELS S/ EX. ANTERIEURS			77210000
- VAL. CESSION DES EAC			77520000
- VAL. CESSION DES IMMOS FINANCIERES			77560000
- BONI RACHAT ACTIONS PROPRES	10 646	43 891	77830000
Total	10 646	43 891
Charges exceptionnelles
- PENALITES & AMENDES		147	67120000
- AUTRES CHARGES EXEPTIONNELLES		393	67180000
- CHARGES EXCEPTIONNELLES S/ EX. ANTERIEUR			67210000
- VAL. NETTE COMPT. DES EAC			67500000
- VAL. NETTE COMPT. DES IMMOS FINANCIERES			67560000
- MALIS SUR RACHATS D'ACTIONS PROPRES	18 330	18 636	67830000
Total	18 330	19 176

ENGAGEMENTS FINANCIERS ET AUTRES INFORMATIONS

Dettes garanties par des sûretés réelles

(Code de commerce Art. R 123-196; PCG Art. 531-2/9)

Engagements donnés

Néant.

Engagements reçus

La Société a obtenu deux PGE (Prêt Garanti par l'Etat) à hauteur de 650 K€ en 2020. La garantie fixée par décret et prise en charge par l'Etat s'élève à 90% des sommes obtenues.

Engagement en matière de pensions et retraites

(Code de commerce Art. R 123-207; PCG Art. 531-2/9, Art. 532-12)

La Société n'a signé aucun accord particulier en matière d'engagements de retraite. Ces derniers se limitent donc à l'indemnité conventionnelle de départ à la retraite.

Les indemnités de départ à la retraite sont calculées sur la base d'un départ à la retraite à 65 ans pour tous les salariés, d'une inflation à 2% par an, d'un taux d'actualisation de 1,11 % aligné sur le rendement estimé des obligations OAT 30 ans de bonne signature, d'un turnover basé sur l'expérience de l'entreprise, d'un taux de survie déduit des tables de survie Hommes/Femmes et d'un taux de charge moyen de 45%. Les droits en mois de salaires découlent de l'application de la convention de la métallurgie.

Le montant de l'engagement calculé représente 76 k€ au 30 juin 2021. Cet engagement ne fait pas l'objet d'une provision dans les états financiers et constitue un engagement hors bilan.

Au 31 décembre 2020, le montant de l'engagement calculé pour l'exercice 2020 s'élevait à 69 k€, sur la base d'un taux d'inflation de 2% et d'un taux de charges sociales moyen de 45%, et d'un taux d'actualisation de 0.77%, les autres hypothèses demeurantes inchangées.

Filiales et participations

Nous vous exposons, en complément des commentaires ci-dessus, des informations sur les résultats financiers des filiales et des sociétés contrôlées par la Société. Le tableau des filiales et participations est annexé au bilan.

Nous vous précisons que la Société n'a cédé aucune participation au cours de l'exercice écoulé. Par ailleurs, il n'existe aucune participation croisée, ni succursale.

Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd

La Société détient 100% du capital et des droits de vote de la société Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd, société de droit chinois au capital de 650.202 RMB dont le siège social est sis à Shanghai (Chine).

La société Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd a poursuivi son activité de commercialisation et promotion de la gamme de produit d'Intrasense.

Les comptes de la société Yingsi Software Technology Co. Ltd font apparaître les résultats suivants au 30 juin 2021:

	30/06/2021	30/06/2020
Chiffre d'affaires	298 k€	174 k€
Charges d'exploitation	(779) k€	(535) k€
Résultat net	(455) k€	(357) k€
	30/06/2021	31/12/2020
Capitaux propres	(2.265) k€	(1.802) k€

La société Yingsi Software Technology (Shanghai) Co. Ltd a connu au cours du premier semestre 2021 une activité en augmentation de 71 % par rapport à 2020.

L'effectif salarié moyen au titre de l'exercice clos le 30 juin 2021 s'élève à 11 personnes, contre 9 au titre de l'exercice précédent.

Les charges d'exploitation de l'exercice ont atteint au total 779 k€ contre 535 k€ pour le 1er semestre 2020.

Le résultat net est une perte de (455) k€ contre (357) k€ en 2020.

Intrasense Inc.

La Société détient 100% du capital et des droits de vote de la société Intrasense Inc., société de droit américain dont le capital est de 10.000 USD, enregistrée dans l'Etat du Delaware.

Les comptes de la société Intrasense Inc. font apparaître les résultats suivants au 30 juin 2021 :

	30/06/2021	30/06/2020
Chiffre d'affaires	0 k€	0 k€
Charges d'exploitation	(18) k€	(54) k€
Résultat net	33 k€	(54) k€
	30/06/2021	31/12/2020
Capitaux propres	(1.938) k€	(1.960) k€

Il n'y a pas d'effectif au titre de l'exercice clos le 31 décembre 2020, et au 30 juin 2021.

Les charges d'exploitation de l'exercice ont atteint au total 18 k€ contre 54 k€ au 1er semestre 2020.

Le résultat net ressort pour l'exercice à 33 k€ au 30.06.2021 contre (54) k€ pour le 1er semestre 2020.

Parties liées

Les transactions avec les parties liées ont été conclues à des conditions normales du marché ce qui justifie

l'absence d'information.

Intrasense Société Anonyme à Conseil d'Administration au capital de 1.566.370,70 euros. Siège social : 1231, Avenue du Mondial 98 34000 Montpellier - France SIRET 452 479 504 00048 RCS Montpellier - France

www.intrasense.fr