İHLAS HOLDİNG A.Ş.

Audit Report / Information • Mar 9, 2016

Bağımsız Denetim GörüşüBağımsız Denetim KuruluşuDenetim TürüGörüş Türü

BİLGİLİ BAĞIMSIZ DENETİM VE YMM A.Ş.

SürekliOlumluİHLAS HOLDİNG A.Ş.'NİN

1 OCAK - 31 ARALIK 2015 HESAP DÖNEMİNE AİT

BAĞIMSIZ DENETÇİ RAPORU

İhlas Holding Anonim Şirketi Yönetim Kurulu'na,

İhlas Holding Anonim Şirketi'nin ve bağlı ortaklıklarının ("Holding veya Grup") 31 Aralık 2015 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan konsolide finansal durum tablosunu, aynı tarihte sona eren yıla ait konsolide kar veya zarar tablosunu ve konsolide kapsamlı gelir tablosunu, konsolide özkaynak değişim tablosunu ve konsolide nakit akış tablosunu, önemli muhasebe politikalarının özetini ve dipnotları denetlemiş bulunuyoruz.

Finansal Tablolarla İlgili Olarak Holding Yönetiminin Sorumluluğu

Holding yönetimi konsolide finansal tabloların Türkiye Muhasebe Standartları'na ("TMS") uygun olarak hazırlanmasından, gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan ve hata ve/veya hile kaynaklı önemli yanlışlıklar içermeyen konsolide finansal tabloların hazırlanmasını sağlamak için gerekli gördüğü iç kontrolden sorumludur.

Bağımsız Denetçinin Sorumluluğu

Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak bu finansal tablolar hakkında görüş bildirmektir. Yaptığımız bağımsız denetim, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına ve Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartları'nın bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartlarına uygun olarak yürütülmüştür. Bu standartlar, etik ilkelere uygunluk sağlanmasını ve bağımsız denetimin, konsolide finansal tabloların önemli yanlışlık içerip içermediğine dair makul güvence elde etmek üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.

Bağımsız denetim, konsolide finansal tablolardaki tutar ve açıklamalar hakkında denetim kanıtı elde etmek amacıyla denetim prosedürlerinin uygulanmasını içerir. Bu prosedürlerin seçimi, finansal tablolardaki hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık risklerinin değerlendirilmesi de dahil, bağımsız denetçinin mesleki muhakemesine dayanır. Bağımsız denetçi risk değerlendirmelerini yaparken, şartlara uygun denetim prosedürlerini tasarlamak amacıyla, işletmenin finansal tablolarının hazırlanması ve gerçeğe uygun sunumuyla ilgili iç kontrolü değerlendirir, ancak bu değerlendirme, işletmenin iç kontrolünün etkinliğine ilişkin bir görüş verme amacı taşımaz. Bağımsız denetim, bir bütün olarak finansal tabloların sunumunun değerlendirilmesinin yanı sıra, işletme yönetimi tarafından kullanılan muhasebe politikalarının uygunluğunun ve yapılan muhasebe tahminlerinin makul olup olmadığının değerlendirilmesini de içerir.

Bağımsız denetim sırasında temin ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulmasına yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.

Görüş

Görüşümüze göre, ilişikteki konsolide finansal tablolar, İhlas Holding Anonim Şirketi ve bağlı ortaklıklarının 31 Aralık 2015 tarihi itibariyle finansal durumunu, aynı tarihte sona eren yıla ait finansal performansını ve nakit akışlarını, Türkiye Muhasebe Standartlarına uygun olarak tüm önemli yönleriyle gerçeğe uygun bir biçimde sunmaktadır.

Diğer İlgili Mevzuattan Kaynaklanan Bağımsız Denetçi Yükümlülükleri Hakkında Rapor

- 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu'nun ("TTK") 398'inci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca düzenlenen Riskin Erken Saptanması Sistemi ve Komitesi Hakkında Denetçi Raporu 9 Mart 2016 tarihinde Holding'in Yönetim Kurulu'na sunulmuştur.

- TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Holding'in 1 Ocak - 31 Aralık 2015 hesap döneminde defter tutma düzeninin, finansal tabloların, kanun ile Holding esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır.

- TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve talep edilen belgeleri vermiştir.

İstanbul, 09 Mart 2016

BİLGİLİ BAĞIMSIZ DENETİM VE YMM A.Ş.

Member firm of AGN International

Rafet KALKAN

Sorumlu Denetçi

1	RAFET KALKAN	Sorumlu Ortak Başdenetçi	BİLGİLİ BAĞIMSIZ DENETİM VE YMM A.Ş.	09.03.2016 17:24:16

Finansal Durum Tablosu (Bilanço)

1	MAHMUT KEMAL AYDIN	YÖNETİM KURULU ÜYESİ	İHLAS HOLDİNG A.Ş.	09.03.2016 17:13:17
2	ABDURRAHMAN GÖK	YÖNETİM KURULU ÜYESİ	İHLAS HOLDİNG A.Ş.	09.03.2016 17:14:49
3	RAFET KALKAN	Sorumlu Ortak Başdenetçi	BİLGİLİ BAĞIMSIZ DENETİM VE YMM A.Ş.	09.03.2016 17:24:17

Finansal Durum Tablosu

	Dipnot Referansları	Cari Dönem	Önceki Dönem
Finansal Tablo Türü		Konsolide	Konsolide
Dönem		31.12.2015	31.12.2014
Raporlama Birimi		TL	TL
V A R L I K L A R
DÖNEN VARLIKLAR		2.190.700.876	2.000.323.091
Nakit ve Nakit Benzerleri	6	27.676.055	130.366.214
Finansal Yatırımlar	7	4.171.871	20.540.722
Ticari Alacaklar		905.509.411	969.680.080
- İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar	10-38	3.546.717	5.798.912
- İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar	10	901.962.694	963.881.168
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar
- Finans Sektörü Faaliyetleri İlişkili Taraflardan Alacaklar
- Finans Sektörü Faaliyetlerinden İlişkili Olmayan Taraflardan Alacaklar
Diğer Alacaklar		3.279.327	34.291.760
- İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar	11-38		15.958.340
- İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar	11	3.279.327	18.333.420
Türev Araçlar
Stoklar	13	1.008.047.178	721.614.286
Canlı Varlıklar
Peşin Ödenmiş Giderler	24	180.831.226	67.968.362
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar	25	546.304	2.263.072
Diğer Dönen Varlıklar	26	60.639.504	53.598.595
ARA TOPLAM		2.190.700.876	2.000.323.091
Satış Amaçlı Sınıflandırılan Duran Varlıklar
DURAN VARLIKLAR		615.232.907	661.542.685
Finansal Yatırımlar	7	3.241.365	2.121.365
Ticari Alacaklar		30.505.821	121.263.576
- İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar
- İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar	10	30.505.821	121.263.576
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar
- Finans Sektörü Faaliyetleri İlişkili Taraflardan Alacaklar
- Finans Sektörü Faaliyetlerinden İlişkili Olmayan Taraflardan Alacaklar
Diğer Alacaklar		1.160.185	1.025.227
- İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar
- İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar	11	1.160.185	1.025.227
Türev Araçlar
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar	16	14.220.693	22.419.827
Canlı Varlıklar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller	17	233.452.519	216.647.305
Maddi Duran Varlıklar	18	260.620.688	230.192.763
Maddi Olmayan Duran Varlıklar		24.858.118	25.814.820
- Şerefiye	19	19.838.211	19.838.211
- Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar	19	5.019.907	5.976.609
Peşin Ödenmiş Giderler	24	1.311.535	2.056.328
Ertelenmiş Vergi Varlığı	36	45.861.983	40.001.474
Diğer Duran Varlıklar
TOPLAM VARLIKLAR		2.805.933.783	2.661.865.776
K A Y N A K L A R
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER		1.344.662.276	970.874.462
Kısa Vadeli Borçlanmalar	8	109.619.238	232.563.133
Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları	8	50.248.047	100.859.564
Diğer Finansal Yükümlülükler
Ticari Borçlar		238.343.088	346.691.506
- İlişkili Taraflara Ticari Borçlar	10-38	6.629.275	4.573.217
- İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar	10	231.713.813	342.118.289
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar
- Finans Sektörü Faaliyetleri İlişkili Taraflara Borçlar
- Finans Sektörü Faaliyetlerinden İlişkili Olmayan Taraflara Borçlar
Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar	22	20.429.700	23.596.978
Diğer Borçlar		8.368.600	12.000.580
- İlişkili Taraflara Diğer Borçlar	11-38	405.000	11.550.000
- İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar	11	7.963.600	450.580
Türev Araçlar
Devlet Teşvik ve Yardımları
Ertelenmiş Gelirler	24	867.830.455	217.105.680
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü	36	686.644	1.978.499
Kısa Vadeli Karşılıklar		9.029.461	5.948.810
- Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar
- Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar	21	9.029.461	5.948.810
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler	26	40.107.043	30.129.712
ARA TOPLAM		1.344.662.276	970.874.462
Satış Amaçlı Sınıflandırılan Varlık Gruplarına İlişkin Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER		720.528.789	899.629.230
Uzun Vadeli Borçlanmalar	8	126.808.544	95.121.731
Diğer Finansal Yükümlülükler
Ticari Borçlar
- İlişkili Taraflara Ticari Borçlar
- İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar
- Finans Sektörü Faaliyetlerinden İlişkili Taraflara Borçlar
- Finans Sektörü Faaliyetlerinden İlişkili Olmayan Taraflara Borçlar
Diğer Borçlar		40.594	117.860
- İlişkili Taraflara Diğer Borçlar	11-38
- İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar	11	40.594	117.860
Türev Araçlar
Devlet Teşvik ve Yardımları
Ertelenmiş Gelirler	24	512.630.843	730.342.720
Uzun Vadeli Karşılıklar		39.212.566	36.610.293
- Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar	22	38.159.802	34.941.520
- Diğer Uzun Vadeli Karşılıklar	21	1.052.764	1.668.773
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Borçlar
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü	36	22.998.609	26.614.884
Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler	26	18.837.633	10.821.742
Ö Z K A Y N A K L A R		740.742.718	791.362.084
ANA ORTAKLIĞA AİT ÖZKAYNAKLAR		447.631.888	506.114.686
Ödenmiş Sermaye	27	790.400.000	790.400.000
Sermaye Düzeltme Farkları
Geri Alınmış Paylar (-)
Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-)
Paylara İlişkin Primler/İskontolar	27	7.218.627	7.218.627
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler		91.975.551	67.540.956
- Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç/Kayıpları	27	92.428.755	67.867.584
- Diğer Kazanç/Kayıplar	27	-453.204	-326.628
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler
- Yabancı Para Çevirim Farkları
- Riskten Korunma Kazanç/Kayıpları
- Yeniden Değerleme ve Sınıflandırma Kazanç/Kayıpları
- Diğer Kazanç/Kayıplar
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	27	8.711.715	7.988.660
Diğer Yedekler	27	-29.813.823	-29.813.823
Geçmiş Yıllar Karları/Zararları	27	-337.321.321	-248.838.310
Net Dönem Karı/Zararı	37	-83.538.861	-88.381.424
KONTROL GÜCÜ OLMAYAN PAYLAR	27	293.110.830	285.247.398
TOPLAM KAYNAKLAR		2.805.933.783	2.661.865.776