Annual Report • Feb 28, 2017
Annual Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
For Hvidbjerg Bank A/S
CVR 64 85 54 17
| 04 |
|---|
| 05 |
| 08 |
| 09 |
| 10 |
| 13 |
| 15 |
| 16 |
| 17 |
| 18 |
| 21 |
| Ledelsespåtegning | 22 |
|---|---|
| Den uafhængige revisors revisionspåtegning | 23 |
| Resultat- og totalindkomstopgørelse for 2016 | 26 |
|---|---|
| Balance pr. 31. december 2016 | 27 |
| Egenkapitalopgørelse | 28 |
| Noter | 29 |
| Anvendt regnskabspraksis | 46 |
Medarbejdere 50
Gårdejer Knud Steffensen, Hvidbjerg, formand. Født 1952. Valgt i 1991.
Konsulent Flemming Borg Olesen, Hvidbjerg, næstformand. Født 1954. Valgt i 1996.
Gårdejer Niels Lyngs, Lyngs. Født 1967. Valgt i 2006.
Cand. merc. aud. Lars Jørgensen, Borbjerg. Født 1961. Valgt 2012.
Adm. direktør Henrik Hardboe Galsgaard, Vestervig. Født 1970. Valgt i 2013.
Fiskeeksportør Johannes V. Jensen, Jegindø. Født 1958. Valgt i 1995.
Teknisk træner Lars Hvid, Hvidbjerg. Født 1961. Valgt i 2010.
Radio- og tv-forhandler Niels Viggo Kristensen, Bremdal. Født 1950. Valgt i 2003.
Gårdejer Tom Mortensen, Vestervig. Født 1961. Valgt i 2002.
Vognmand Ane Marie Søndergaard, Hvidbjerg. Født 1958. Valgt i 2008.
Konsulent Helle Toftgaard Lauridsen, Bremdal. Født 1961. Valgt i 2008.
Gårdejer Jan Houe, Heltborg. Født 1968. Valgt i 2009.
Direktør Lars Ismiris, Kokkedal. Født 1966. Valgt i 2011.
Advokat Tine Blach Ladefoged, Viborg. Født 1975. Valgt i 2016.
HR-chef Michael C. Tykgaard, Holstebro. Født 1977. Valgt i 2016.
Jens Odgaard, Administrerende bankdirektør
PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab Platanvej 4 7400 Herning CVR-nr. 3377 1231
| Gårdejer Knud Steffensen, Hvidbjerg. Formand. |
|---|
| Konsulent Flemming Borg Olesen, Hvidbjerg. Næstformand. |
| Gårdejer Niels Lyngs, Lyngs. |
| Cand. merc. aud. Lars Jørgensen, Borbjerg. |
| Adm. direktør Henrik Hardboe Galsgaard, Vestervig. |
| Direktionssekretær Dorrit Lindgaard, Odby. Medarbejderrepræsentant. |
| Afdelingsdirektør Annie Olesen, Struer. Medarbejderrepræsentant. |
| Afdelingsdirektør Karl K. Seerup, Struer. Medarbejderrepræsentant. |
Valgt første gang i 1992 og som næstformand fra samme år. Valgt som formand i 2010. Valgperiode udløber i 2019.
Knud Steffensen ejer Hvidbjerggård umiddelbart uden for Hvidbjergs bygrænse, og han driver de 85 ha. jord, som hører til ejendommen, mens staldanlæggene her og på en tilhørende naboejendom i dag er bortforpagtet.
• Bestyrelsesmedlem Thy Halm a.m.b.a.
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 2.095 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Bestyrelsesvederlag 2016: tkr. 116
Valgt første gang i 1996. Valgt som næstformand i 2010. Valgperiode udløber i 2017.
Flemming Borg Olesen har gennem mange år beskæftiget sig med salg af IT-hardware. Han arbejder hos Konica-Minolta. Arbejdsopgaverne omfatter salg til forhandlere i Jylland og på Fyn.
Ledelsesudvalg i Hvidbjerg Bank:
• Nomineringsudvalg
Øvrige ledelseshverv: Ingen
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 4.020 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Bestyrelsesvederlag 2016: tkr. 58
Lyngs. Født 1967. Valgt første gang i 2010. Valgperiode udløber i 2019.
Sammen med sin bror driver Niels Lyngs Ny Odgaard I/S, der omfatter produktion af slagtesvin og minkavl, samt drift af 200 ha. landbrugsjord. Endvidere omfatter aktiviteterne 3 vindmøller.
• Aflønningsudvalg
• Bestyrelsesformand i Minkfoderfabrikken Lemvig a.m.b.a., Lemvig
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 2.112 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Bestyrelsesvederlag 2016: tkr. 58
Valgt første gang i 2009. Valgperiode udløber i 2018.
Lars Jørgensen er uddannet fra Handelshøjskolen i København og har arbejdet som revisor hos Arthur Andersen i London og København, samt hos KPMG i København og endvidere som koncernøkonomichef i RM Industrial Group, som dengang var en del af det børsnoterede FLS Industries. Han har endvidere været medejer af og direktør for ElefantRiste A/S samt Brdr. Jørgensen Components A/S begge beliggende i Holstebro. Lars Jørgensen arbejder i dag med produkt- og forretningsudvikling, som direktør i Just Easy Tools ApS, hvis hovedprodukt er store håndteringsværktøjer til dæk og hjul.
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 2.100 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Bestyrelsesvederlag 2016: tkr. 90
Valgt i 2014. Valgperiode udløber i 2018.
Henrik H. Galsgaard er ansat som adm. direktør for Landbo Thy siden 2007 med ca. 90 medarbejdere. Oprindelig er han uddannet cand.oecon.agro fra KU-life i København i 1997. Herefter arbejdede han med at gennemføre generationsskifte, økonomisk rådgivning, finansiering, strategi og ledelse hos SEGES i Skejby og Det thylandske landøkonomiske Selskab i Hurup, Thy. Henrik Galsgaard bor i udkanten af Vestervig på et mindre landbrug med 30 ha. jord, hvor staldene er udlejet.
• Revisionsudvalg
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 1.700 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Bestyrelsesvederlag 2016: tkr. 80
Valgt første gang i 2010. Valgperiode udløber i 2018.
Dorrit Lindgaard har siden 2000 været ansat i administrationen på hovedkontoret i Hvidbjerg, hvor hun er direktionssekretær for bankens direktør og udfører administrationsopgaver for bankens økonomichef. Dorrit har endvidere været tillidsmand for medarbejderne i Hvidbjerg Bank siden 2005 og har siden 2007 siddet i bankens AMSU-udvalg (Arbejdsmiljøog samarbejdsudvalg).
• Aflønningsudvalg
Øvrige ledelseshverv: Bestyrelsesmedlem i Thyholm Handelsstandsforening.
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 962 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Bestyrelsesvederlag 2016: tkr. 58
• Risikoudvalg
Øvrige ledelseshverv: Ingen
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 2.100 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Bestyrelsesvederlag 2016: tkr. 58
Struer. Født 1954. Medarbejderrepræsentant. Valgt første gang i 2010. Valgperiode udløber i 2018.
Annie Olesen blev oprindeligt ansat i Struerafdelingen, hvor hun har været med stort set fra afdelingens starten i 1997. I forbindelse med en organisationsændring i 2013 blev Annie udnævnt til afdelingsdirektør i Hvidbjerg.
Valgt første gang i 2012. Valgperiode udløber i 2020.
Karl Seerup er afdelingsdirektør i Struer-afdelingen, som han blev ansat til at starte op i 1997 efter en karriere som bl.a. erhvervskundechef, marketingchef og filialdirektør i Handelsbanken og Danske Bank.
• Nomineringsudvalg
Øvrige ledelseshverv: Ingen
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 2.190 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Bestyrelsesvederlag 2016: tkr. 58
Født 1968. Ansat 1. januar 2013. Tiltrådte som administrerende bankdirektør 8. maj. 2015.
Øvrige ledelseshverv: Ingen
Aktiebeholdning i Hvidbjerg Bank: 4.114 stk. Ændring i aktiebeholdning i 2016: 0 stk.
Løn og pension i 2016: tkr. 1.560
| 5 års hovedtal | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
2014 (tkr.) |
2013 (tkr.) |
2012 (tkr.) |
|---|---|---|---|---|---|
| RESULTATOPGØRELSE | |||||
| Netto renteindtægter | 41.836 | 41.464 | 42.352 | 47.581 | 44.697 |
| Netto rente- og gebyrindtægter | 67.517 | 65.790 | 63.207 | 64.704 | 60.044 |
| Udgifter til personale og administration | 47.623 | 45.512 | 44.672 | 43.601 | 46.498 |
| Af- og nedskrivninger på materielle aktiver | 653 | 693 | 596 | 923 | 833 |
| Basisindtjening | 19.423 | 19.822 | 18.395 | 20.352 | 12.798 |
| Kursreguleringer | 238 | 691 | 2.914 | 2.139 | 1.256 |
| Andre driftsudgifter | 25 | 1.780 | 1.574 | 1.650 | 1.171 |
| Nedskrivninger på udlån | 4.935 | 4.725 | 8.964 | 27.045 | 23.236 |
| Resultat før skat | 14.701 | 14.008 | 10.771 | -6.205 | -10.353 |
| Årets resultat | 11.420 | 17.550 | 10.771 | -6.205 | -14.515 |
| BALANCE | |||||
| Udlån | 677.525 | 639.633 | 667.688 | 685.412 | 673.956 |
| Indlån | 879.648 | 810.035 | 815.481 | 671.468 | 728.281 |
| Egenkapital | 121.004 | 111.170 | 96.033 | 87.644 | 75.955 |
| Balance | 1.033.469 | 954.594 | 939.517 | 912.530 | 988.870 |
| Garantier | 237.779 | 182.049 | 129.570 | 117.828 | 144.953 |
| 5 års nøgletal | 2016 | 2015 | 2014 | 2013 | 2012 |
| KAPITAL | |||||
| Kapitalprocent | 14,6% | 14,5% | 13,4% | 12,1% | 11,9% |
| Kernekapitalprocent | 14,6% | 14,5% | 13,4% | 12,1% | 9,9% |
| INDTJENING | |||||
| Egenkapitalforrentning før skat | 12,7% | 13,5% | 11,7% | -7,7% | -14,3% |
| Egenkapitalforrentning efter skat | 9,8% | 16,9% | 11,7% | -7,7% | -20,1% |
| Indtjening pr. omkostningskrone | 1,28 kr. | 1,27 kr. | 1,19 kr. | 0,92 kr. | 0,85 kr. |
| Afkastningsgrad | 1,1 | 1,8 | 0,9 | -0,8 | -1,5 |
| MARKEDSRISIKO | |||||
| Renterisiko | -0,1% | -0,8% | -0,3% | 0,5% | 1,4% |
| Valutaposition | 1,5% | 2,0% | 2,5% | 1,0% | 1,3% |
| Valutarisiko | 0,0% | 0,0% | 0,0% | 0,0% | 0,0% |
| LIKVIDITET | |||||
| Udlån plus hensættelser herpå i forhold til indlån | 82,3% | 85,0% | 88,0% | 111,1% | 99,2% |
| Overdækning i forhold til lovkrav om likviditet | 151,0% | 144,1% | 117,1% | 76,5% | 145,0% |
| KREDITRISIKO Summen af store eksponeringer |
35,4% | 15,0% | 14,9% | 28,1% | 52,7% |
| Andel af tilgodehavende med nedsat rente | 2,7% | 2,2% | 2,8% | 4,4% | 3,1% |
| Nedskrivningsprocent | 4,9% | 5,6% | 6,0% | 7,1% | 5,6% |
| Årets nedskrivningsprocent | 0,5% | 0,5% | 1,0% | 3,2% | 2,7% |
| Årets udlånsvækst | 5,9% | -4,2% | -2,6% | 1,7% | 2,8% |
| Udlån i forhold til egenkapital | 5,6 | 5,8 | 8,7 | 10,0 | 8,9 |
| AKTIEAFKAST | |||||
| Årets resultat pr. aktie (stk. str. 100 kr.) | 27,1 kr. | 45,5 kr. | 24,5 kr. | -22,7 kr. | -59,7 kr. |
| Indre værdi pr. aktie (stk. str. 100 kr.) | 301 kr. | 273 kr. | 229 kr. | 204 kr. | 227 kr. |
| Udbytte pr. aktie (stk. str. 100 kr.) | 0 kr. | 0 kr. | 0 kr. | 0 kr. | 0 kr. |
| Børskurs/årets resultat pr. aktie (stk. str. 100 kr.) Børskurs/indre værdi pr. aktie (stk. str. 100 kr.) |
9,0 1,0 |
4,2 0,7 |
4,9 0,5 |
-5,8 0,6 |
-1,6 0,4 |
Kernekapital- og kapitalprocent er fra 2014 opgjort efter CRR/CRD IV. Regelsættet medfører ændret opgørelse af kapitalgrundlag og de risikovægtede eksponeringer. Sammenligningstallene for 2013 og 2012 er ikke tilpasset.
| Begreb/definition | Beregningsformel |
|---|---|
| Kapitalprocent | Kapitalgrundlag x100 |
| (Kapitalgrundlag i forhold til risikoeksponeringen) | Risikoeksponeringen |
| Kernekapitalprocent | Kernekapital x 100 |
| (Kernekapital i forhold til risikoeksponeringen) | Risikoeksponeringen |
| Egenkapitalforrentning før skat | Resultat før skat x 100 |
| (Resultat før skat i procent af gennemsnitlig egenkapital) | Gennemsnitlig egenkapital |
| Egenkapitalforrentning efter skat | Resultat efter skat x 100 |
| (Resultat efter skat i procent af gennemsnitlig egenkapital) | Gennemsnitlig egenkapital |
| Indtjening pr. omkostningskrone (Ordinære indtægter inkl. kursreguleringer i forhold til ordinære udgifter inkl. nedskrivninger) |
Indtægter Omkostninger (ekskl. skat) |
| Afkastningsgrad | Resultat x 100 |
| (Forholdet mellem årets resultat og aktiver i alt i procent) | Aktiver i alt |
| Renterisiko | Renterisiko x 100 |
| (Den del af kernekapitalen, der tabes ved en stigning i renten på 1 %-point) | Kernekapital efter fradrag |
| Valutaposition | Valutaindikator 1 x 100 |
| (Valutaindikator 1 i procent af kernekapitalen) | Kernekapital efter fradrag |
| Valutarisiko | Valutaindikator 2 x 100 |
| (Valutaindikator 2 i procent af kernekapitalen) | Kernekapital efter fradrag |
| Udlån i forhold til indlån | Udlån + nedskrivninger |
| (Udlån + nedskrivninger og hensættelser i forhold til indlån) | Indlån |
| Overdækning i forhold til lovkrav om likviditet | Overskydende likviditet efter opfyldelse af lovkrav |
| (Overskydende likviditet efter opfyldelse af lovkravet) | 10 % – lovkravet |
| Summen af store eksponeringer (Summen af eksponeringer, der hver for sig udgør mere end 10 % af kapitalgrundlaget) |
Sum af store eksponeringer x 100 Kapitalgrundlag |
| Andel af tilgodehavender med nedsat rente (Tilgodehavender med nedsat rente i forhold til udlån + garantier + nedskrivninger) |
Tilgodehavender med nedsat rente Udlån + garantier + nedskrivninger |
| Nedskrivningsprocent | Akkumulerede nedskrivninger x 100 |
| (Akkumulerede nedskrivninger i procent af udlån + garantier + nedskrivninger) | Udlån + garantier + nedskrivninger |
| Årets nedskrivningsprocent | Årets nedskrivninger x 100 |
| (Årets nedskrivninger i procent af udlån + garantier + nedskrivninger) | Udlån + garantier + nedskrivninger |
| Årets udlånsvækst | (Udlån ultimo – udlån primo) x 100 |
| (Stigning i udlån fra primo året til ultimo året) | Udlån primo |
| Udlån i forhold til egenkapital | Udlån ultimo |
| (Udlån ultimo året i forhold til egenkapital ultimo året) | Egenkapital ultimo |
| Årets resultat pr. aktie | Årets resultat efter skat |
| (Årets resultat efter skat ift. gns. antal aktier ved stykstørrelse 100 kr.) | Aktier á 100 kr. |
| Indre værdi pr. aktie | Egenkapital ultimo x 100 |
| (Aktiekapital i forhold til egenkapital ultimo året ved stykstørrelse 100 kr.) | Aktiekapital |
| Udbytte pr. aktie | Udbytte |
| (Årets udbytte pr. aktie ved stykstørrelse 100 kr.) | Aktier á 100 kr. |
| Børskurs/årets resultat pr. aktie | Børskurs ultimo |
| (Børskurs i forhold til årets resultat ved stykstørrelse 100 kr.) | Årets resultat |
| Børskurs/indre værdi pr. aktie | Børskurs ultimo |
| (Børskurs i forhold til indre værdi ved stykstørrelse 100 kr.) | Indre værdi ultimo |
Hvidbjerg Bank opnåede i 2016 et resultat før skat på 14,7 mio. kr. mod 14,0 mio. kr. året før, hvilket svarer til en fremgang på lige knap 5 %. Det er det bedste resultat før skat i bankens historie.
Resultatet efter skat blev på 11,4 mio. kr. mod 17,6 mio. kr. året før. I 2015 påvirkede indregning af bankens skatteaktiv resultatet positivt med 3,6 mio. kr. mens banken i 2016 nu igen udgiftsfører skat.
Basisindtjeningen blev i 2016 på 19,4 mio. kr. mod 19,8 mio. kr. i rekordåret 2015. Den oprindelige forventning til basisindtjeningen var 14-18 mio. kr. I forbindelse med periodemeddelelsen 30. september 2016 blev forventningen for basisindtjening opjusteret til over 18 mio. kr.
Hvidbjerg Bank fastholder dermed den stabile og positive udvikling, som har kendetegnet banken i de seneste år.
2016 har været et år, hvor investeringer i nye medarbejdere og kundevendte digitale løsninger er blevet kørt på plads i banken med henblik på at øge kommende års indtjening. 2016 har endvidere været kendetegnet af vanskelige rammebetingelser – ikke mindst i form af udefra kommende regulering.
Da basisindtjeningen ligger over det forventede niveau ved årets begyndelse, anser banken resultat for 2016 for værende tilfredsstillende.
Hvidbjerg Bank har i 2016 oplevet et stabilt og højt aktivitetsniveau i bankens afdelinger.
Banken kan glæde sig over en fortsat markant tilvækst i antallet af kunder.
Banken har i 2016 budt velkommen til ca. 1.500 nye kunder, og bankens samlede kundemasse er nu ca. 11.000.
Ved siden af en udlånsvækst på 37,9 mio. kr. eller 5,9 % har banken i 2016 oplevet en fremgang på formidlede udlån i Totalkredit og DLR.
I 2016 udgjorde Hvidbjerg Banks renteindtægter 44,7 mio. kr. mod 46,1 mio. kr. året før, svarende til en nedgang på 3,0 %. Bankens renteudgifter er samtidig faldet fra 4,6 mio. kr. til 2,9 mio. kr. i 2016, svarende til 37,7 %.
Årets netto renteindtægter viser en stigning på 0,9 % til 41,8 mio. kr.
Bankens gebyr- og provisionsindtægter udviklede sig i 2016 positivt med en stigning på 4,9 % til 25,4 mio. kr. Udviklingen er påvirket positivt af en øget aktivitet på alle centrale områder for banken.
Banken har i forbindelse med bidragsstigningerne i Totalkredit i foråret 2016 tilbudt bankens kunder gratis at kunne omlægge rentetilpasningslån af lånetyperne F1, F2, F3 og F4 til andre lånetyper med lavere bidragssatser. Dette tilbud, som udløb til nytår, er medvirkende til, at lånesagsgebyrer falder med 1,3 mio. kr. til 5,9 mio. kr. eller 18,3 %.
Sammenlagt viser Hvidbjerg Banks netto rente- og gebyrindtægter i 2016 herefter en stigning på 2,6 % til 67,5 mio. kr.
Omkostningsudviklingen viser en stigning på 2,1 mio. kr. til 47,6 mio. kr. svarende til 4,6 %.
Stigningen fremkommer efter en stigning i lønomkostninger med 1,6 mio. kr. og 0,5 mio. kr. i øvrige administrationsudgifter.
Udviklingen på lønsiden er udtryk for en bevidst udbygning af banken, herunder etablering af en egentlig erhvervsafdeling.
I modsætning til nogle andre pengeinstitutter har Hvidbjerg Bank som lokalbank ikke en målsætning om at reducere antallet af medarbejdere, men i stedet at øge aktivitet og forretningsomfang ud fra en lokal tilgang til opgaverne.
På tilsvarende vis investerer banken aktuelt i nye stærke IT-løsninger, således at medarbejderne i størst muligt omfang kan frigøres til kundevendte og indtjeningsfremmende opgaver. Kunderne vil samtidig opleve banken som nærværende med stærke digitale muligheder.
Ovenstående tendens vil også afspejle sig i de kommende års udvikling.
Andre driftsudgifter er i 2016 faldet markant til kun 25.000 kr. mod 1,8 mio. kr. året før. Det skyldes, at indbetalingerne til Garantiformuen er ophørt. Garantiformuen
er nu fyldt op, og banken forventer ikke fremadrettet at skulle indbetale til garantiformuen, med mindre der er banker, der bliver nødlidende. Banken skal fremover indbetale til Afviklingsformuen, og forventer i den forbindelse at skulle indbetale et beskedent beløb.
Hvidbjerg Banks basisindtjening for 2016 kan som tidligere nævnt opgøres til 19,4 mio. kr., hvilket er næsten på niveau med rekorden fra året før.
Hvidbjerg Bank har i 2016 realiseret positive kursreguleringer på 0,2 mio. kr. mod 0,7 mio. kr. året før. Det er primært negative kursreguleringer på obligationer, der har medført tilbagegangen.
I 2016 udgjorde Hvidbjerg Banks nedskrivninger 4,9 mio. kr. svarende til 0,5 %, hvilket er stort set uændret i forhold til året før.
I 2016 udgjorde resultatet før skat 14,7 mio. kr. mod 14,0 mio. kr. året før og forrenter egenkapitalen med 12,7 %.
Den beregnede skatteudgift udgør 3,3 mio. kr. mod en skatteindtægt året før på 3,5 mio. kr, hvor bankens skatteaktiv blev indregnet.
Resultatet efter skat ender dermed på 11,4 mio. kr. i 2016 mod 17,6 mio. kr. året før. Resultatet efter skat forrenter egenkapitalen med 9,8 %.
| 2016 | 2015 | |
|---|---|---|
| Netto rente- og gebyrindtægter | 67.517 | 65.790 |
| Udgifter til personale og administration | -47.623 | -45.512 |
| Af- og nedskrivninger på materielle aktiver | -653 | -693 |
| Andre driftsindtægter | 182 | 237 |
| 19.423 | 19.822 |
I 2016 rundede Hvidbjerg Banks balance 1 mia. kr.
Udlån er steget med 37,9 mio. kr. til 677,5 mio. kr., hvilket er en stigning i forhold til året før på 5,9 %.
Indlånet blev øget med 69,6 mio. kr. til 879,6 mio. kr. svarende til 8,6 %.
De samlede garantistillelser er steget med over 30 % til 238,2 mio. kr.
Efter overførsel af årets resultat havde Hvidbjerg Bank ved udgangen af 2016 en egenkapital på 121,0 mio. kr. mod 111,2 mio. kr. året før.
Efter lovmæssige fradrag udgør bankens kapitalgrundlag 114 mio. kr. Det svarer til en kapitalprocent på 14,6 %, som udelukkende består af kernekapital.
Bankens solvensbehov er ved udgangen af 2016 opgjort til 9,1 %. Det betyder, at den solvensmæssige overdækning er steget til 5,5 % fra 5,0 % ultimo 2015.
Det har været et kardinalpunkt for ledelsen, at kapitalgrundlaget blev øget – ikke mindst på baggrund af, at der i de kommende år indføres nye krav til kapitalbuffere samtidig med, at nedskrivningsreglerne fra 2018 forventes at blive skærpet.
Såfremt kapitalbevaringsbufferen, som pr. 31.12.2016 udgør 0,625 %, indregnes i den solvensmæssige overdækning, udgør overdækningen 4,9 %.
I de kommende år forøges kapitalbevaringsbufferen, ligesom der indføres et NEP-krav (krav om størrelsen af nedskrivningsegnede passiver) og nye regler for opgørelse af nedskrivninger (IFRS 9).
Det er Hvidbjerg Banks opfattelse, at banken via sin indtjening og eventuelt hjemtagelse af supplerende lån vil kunne overholde de til enhver tid gældende kapitalkrav.
Hvidbjerg Bank havde ved udgangen af december 2016 en likviditetsoverdækning på 151 %, svarende til 174 mio. kr.
Med virkning fra 1. oktober 2015 trådte nye likviditetsbestemmelser i kraft. Det drejer sig om det såkaldte LCR nøgletal (Liquidity Coverage Ratio). Nøgletallet skal vise, hvorledes et pengeinstitut er i stand til at honorere sine betalingsforpligtelser for en kommende 30 dages periode uden adgang til markedsfunding. Nøgletallet skal afløse det nuværende §152 likviditetsnøgletal.
Hvidbjerg Bank skal pr. 1. januar 2017 have en dækning på minimum 80 % stigende til mindst 100 % pr. 1. januar 2018.
Hvidbjerg Bank havde pr. 31. december 2016 et LCR nøgletal på 555 %, og opfylder dermed allerede til fulde den opstillede målsætning.
Finanstilsynets tilsynsdiamant fastlægger en række særlige risikoområder med tilhørende grænseværdier, som pengeinstitutterne som udgangspunkt bør ligge indenfor. Hvidbjerg Banks situation i forhold til de nævnte grænseværdier ved udgangen af 2016 fremgår af nedenstående skema.
Som det fremgår af oversigten, ligger banken under alle fem grænseværdier.
Fra 2018 bliver tilsynsdiamantens pejlemærke omkring store eksponeringer opdateret, så den fremover måler de 20 største eksponeringer i forhold til den egentlige kernekapital. I den nuværende opgørelse indgår kun eksponeringer, der hver især udgør mindst 10 % af kapitalgrundlaget.
Der er ikke indtruffet særlige begivenheder efter 31. december 2016.
Følgende aktionærer ejer mere end 5 % af Hvidbjerg Banks aktiekapital: Sparekassen Thy, Thisted (13,39 %) Sparekassen Vendsyssel, Vrå (13,39 %) Chris Kjeld Kristensen, Skævinge (5,59 %)
Banken venter fortsat tilgang af nye kunder og god aktivitet, hvorfor der forventes en stigning i forretninger og udlån i 2017. Investeringer foretaget i 2015 og 2016 har allerede haft effekt i 2016 og ventes at give yderligere positiv effekt i 2017.
Bankens udbygning forventes at fortsætte i 2017, men investeringerne ventes først at have den fulde indtægtsmæssige effekt fra 2018. Investeringerne vil medføre forventede stigninger i lønudgifter og øvrige administrationsomkostninger.
Banken forventer på denne baggrund i 2017 en basisindtjening i intervallet 17 – 21 mio. kr.
| Eksponeringskategori | Grænseværdi | Hvidbjerg Bank |
|---|---|---|
| Summen af store eksponeringer | max 125 % | 35,4 % |
| Udlånsvækst på årsbasis | max 20 % | 5,9 % |
| Ejendomseksponering | max 25 % | 4,8 % |
| Fundingratio | max 1 | 0,7 |
| Likviditetsoverdækning | min. 50 % | 151,1 % |
Hvidbjerg Bank pr. 31/12 2016 i forhold til pejlemærket gældende fra 2018:
Summen af store eksponeringer max 175 % 152 %
Risikotagning er et centralt element i og en nødvendig forudsætning for bankdrift. Hvidbjerg Banks aktiviteter er således behæftet med risici, som til daglig påvirker virksomheden, og risikostyring er et vigtigt fokusområde i banken.
Overordnet består de vigtigste risikotyper af:
Kreditrisiko. Risiko for tab som følge af, at udlånskunder eller andre modparter misligholder deres betalingsforpligtelser, herunder risici relateret til kunder med finansielle problemer, store eksponeringer m.v. Hvidbjerg Bank opgør kreditrisici efter den såkaldte standardmetode.
Markedsrisiko. Risiko for tab på grund af ændringer i kurser eller priser på finansielle instrumenter. Markedsrisici vurderes med henblik på specielt rente-, valuta- samt aktierisici og opgøres som summen af disse.
Likviditetsrisiko. Risiko for, at banken ikke har likviditet til at opfylde sine betalingsforpligtelser til tiden.
Operationel risiko. Risiko for tab som følge af uhensigtsmæssige eller mangelfulde interne procedurer, menneskelige eller systemmæssige fejl eller eksterne begivenheder – herunder juridiske risici, strategiske risici og omdømmerisici. Ved opgørelse af operationelle risici anvender Hvidbjerg Bank basisindikator-metoden.
Hvidbjerg Banks bestyrelse fastlægger de overordnede rammer og principper for risiko- og kapitalstyring og har fastsat individuelle maksimumgrænser for krediteksponeringen i forhold til de enkelte erhverv og brancher. Heraf fremgår det, at ingen brancher inden for erhvervssegmentet bør
overstige 12 % af de samlede eksponeringer, hvilket heller ikke er tilfældet.
Bestyrelsen modtager løbende rapportering om udviklingen i risici og udnyttelsen af de tildelte risikorammer. Endvidere foretager bestyrelsen mindst én gang årligt en overordnet vurdering af bankens risici og vurderer samtidig bankens risikoprofil og acceptable risikoniveauer for de enkelte aktivitetsområder. Bestyrelsen tager som led i risikovurderingen stilling til risikoen for besvigelser og de foranstaltninger, der skal træffes med henblik på at reducere og/eller eliminere sådanne risici.
Bankdirektør Jens Odgaard varetager som ansvarlig for risikofunktionen den overordnede daglige ledelse af bankens risikostyring.
Risikofunktionen suppleres af en compliance-funktion, der har fokus på overholdelse af alle regelsæt. Denne funktion varetages af Suzette Amby.
Hvidbjerg Bank har i perioden 2012-2015 haft årlige kontrolbesøg af Finanstilsynet.
Hvidbjerg Bank har samtidig med offentliggørelse af denne årsrapport offentliggjort en risikorapport for 2016, der giver et detaljeret indblik i bankens risiko-, kapitalog likviditetsstyring.
Risikorapporten er udarbejdet i henhold de nye CRD IV og CRR regler, som udspringer af den såkaldte Baselkomités retningslinjer for dokumentation af pengeinstitutternes risiko- og kapitalstyring samt sikring af tilstrækkelig kapital.
Bankens risikorapport for 2016 er tilgængelig på bankens hjemmeside (http://www. hvidbjergbank.dk/da-DK/Forside/om-banken/Udgivelser/Regnskaber.aspx)
2016 har været kendetegnet ved en fortsat forbedring af bankens risikosituation. Det gælder ikke mindst inden for erhvervssegmentet, hvor der er sket en relativt pæn vandring mod bedre bonitet blandt eksponeringerne. Blandt de private kunder er andelen af 2B-eksponeringer øget, men det er mere udtryk for en forsigtighedsbetragtning ved den første registrering af nye kunder (der er steget markant i antal og forretningsvolumen i 2016), end det er udtryk for en faldende bonitet af eksponeringerne. I øvrigt er langt hovedparten af 2B-eksponeringerne grupperet i den såkaldte 2B-2, som er den bedste del af 2B-eksponeringerne. Ovenstående fremgår af note 9F.
Når det gælder risikospredningen på brancher tegner private kunder sig for 62,4 % af udlån og garantier mod 63,7 % året før. Erhverv tegner sig tilsvarende for 37,6 % mod 36,3 % året før, hvilket er helt i tråd med, at banken siden 2015 har oprustet på erhvervsfronten.
Der er fortsat ingen brancher, der tegner sig for mere end 12 % af de samlede udlån og garantier. Andelen af store eksponeringer er dog steget. Det skyldes ikke, at banken har fået nye store kunder, men blot at der midlertidigt er ydet lån og garantier til bestående kunder.
Det er således fortsat Hvidbjerg Banks generelle kreditpolitik ikke at have eksponeringer, der overstiger 10 % af bankens kapitalgrundlag.
Det er bankens samlede vurdering, at risikostyringen i banken er tilstrækkelig, ligesom det er vurderingen, at der sker en betryggende styring af bankens risikoeksponeringer. Det er ligeledes vurderingen, at der er overensstemmelse mellem bankens forretningsmodel, politikker, retningslinjer og de reelle risici inden for de enkelte områder.
Hvidbjerg Bank nedskriver løbende på udlån og garantier i overensstemmelse med gældende lovgivning. Nedskrivningerne foretages på baggrund af tilgængelig information, estimater og antagelser og er derfor behæftet med usikkerhed og risiko.
Banken har i 2016 oplevet svagt stigende nedskrivninger. Årets nedskrivninger udgjorde således 4,9 mio. kr. mod 4,7 mio. kr. året før. Målt i procent af de samlede eksponeringer er nedskrivningsprocenten faktisk faldet fra 5,6 % til 4,9 %.
I 2016 udgjorde de endeligt konstaterede tab 7,8 mio. kr. mod 7,1 mio. kr. i 2015. Bankens akkumulerede nedskrivninger (korrektivkontoen) udgjorde 50,6 mio. kr. ved udgangen af 2016 mod 52,3 mio. kr. året før.
International Accounting Standards Board (IASB), der fastsætter de internationale regnskabsstandarder for bl.a. pengeinstitutter, har udstedt en ny regnskabsstandard for finansielle instrumenter (IFRS 9). Hvidbjerg Bank aflægger ikke regnskab efter IFRS, men netop nu er Finanstilsynet i gang med at indføre tilsvarende regler i den danske regnskabsbekendtgørelse, som banken er underlagt.
Med IFRS 9 erstattes den gældende nedskrivningsmodel, der er baseret på indtrufne tab ("incurred loss"-model), af en nedskrivningsmodel baseret på forventede tab ("expected loss"-model).
Den nye forventningsbaserede nedskrivningsmodel indebærer, at et finansielt aktiv på tidspunktet for første indregning nedskrives med et beløb svarende til det forventede kredittab i 12 måneder (stadie 1). Sker der efterfølgende en betydelig stigning i kreditrisikoen i forhold til tidspunktet for første indregning nedskrives aktivet med et beløb, der svarer til det forventede kredittab i aktivets forventede restløbetid (stadie 2). Konstateres aktivet værdiforringet (stadie 3), nedskrives aktivet uændret med et beløb svarende til det forventede kredittab i aktivets restløbe tid, men baseret på en øget tabssandsynlighed.
Der pågår et udviklingsarbejde forankret på Hvidbjerg Banks datacentral BEC med deltagelse af de tilknyttede medlemsinstitutter samt foreningen Lokale Pengeinstitutter med henblik på at udvikle en IFRS 9 forenelig nedskrivningsmodel.
Det er ikke muligt på nuværende tidspunkt at foretage et rimeligt skøn over den regnskabsmæssige virkning af førstegangsanvendelsen af IFRS 9, for så vidt angår nedskrivningsreglerne. Det er dog i almindelighed forventningen, at de nye nedskrivningsregler for pengeinstitutterne samlet set vil føre til øgede nedskrivninger og dermed en større korrektivkonto. Der er dog lagt op til, at kapitalbelastningen af de nye nedskrivningsstandarder vil blive indfaset over en 5-årig periode.
| 2016 | 2015 | |||
|---|---|---|---|---|
| (tkr.) | % | (tkr.) | % | |
| Offentlige myndigheder | 0 | 0,0 | 0 | 0,0 |
| Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri | 96.978 | 10,6 | 82.009 | 10,0 |
| Industri og råstofindvinding | 14.375 | 1,6 | 16.381 | 2,0 |
| Energiforsyning | 3.594 | 0,4 | 3.746 | 0,5 |
| Bygge og anlæg | 20.022 | 2,2 | 21.455 | 2,6 |
| Handel | 73.272 | 8,0 | 63.324 | 7,7 |
| Transport, hoteller og restauranter | 12.463 | 1,4 | 8.726 | 1,0 |
| Information og kommunikation | 9.162 | 1,0 | 7.132 | 0,9 |
| Finansiering og forsikring | 19.471 | 2,1 | 17.092 | 2,1 |
| Fast ejendom | 43.608 | 4,8 | 41,758 | 5,1 |
| Øvrige erhverv | 50.774 | 5,5 | 36.328 | 4,4 |
| Erhverv i alt | 343.719 | 37,6 | 297.951 | 36,3 |
| Private | 571.585 | 62,4 | 523.731 | 63,7 |
| I alt udlån og garantier (balanceført) | 915.304 | 100,0 | 821.682 | 100,0 |
Hvidbjerg Banks kapitalgrundlag består aktuelt af følgende elementer:
Herudover findes der mulighed for at toppe kapitalgrundlaget op med supplerende ansvarlig lånekapital fra forskellige kapitaludbydere på finansmarkedet. Disse former for kapitalgrundlag kaldes Tier 2 og Tier 3 kapital.
Når det gælder kapitalgrundlag og funding er Hvidbjerg Bank underlagt en række krav og regler, som typisk udspringer af internationale standarder og retningslinjer. De vigtigste er:
Kapitalkravsdirektivet (CRD – Capital Requirements Directive) og Kapitalkravsforordningen (CRR - Capital Requirements Regulation) er henholdsvist et EU-direktiv og en EU-forordning, der fastlægger reglerne for kreditinstitutters kapitaldækning. Da CRD er et direktiv, skal dette implementeres i dansk lovgivning via Lov om finansiel virksomhed (FIL), mens CRR er en forordning, som er implementeret direkte ind i dansk lovgivning.
BRRD-direktivet gælder for alle EU-lande fra 2015. Direktivet harmoniserer reglerne for krisehåndtering af nødlidende banker. Reglerne foreskriver bl.a. at den enkelte bank skal udarbejde en genopretningsplan, der er et ledelsesværktøj, som først og fremmest har til formål at forebygge, at virksomheden kommer i så alvorlige vanskeligheder, at det bliver nødvendigt at afvikle den. Genopretningsplanen skal dermed være med til at sikre, at virksomheden identificerer problemer og sætter de nødvendige tiltag i værk med henblik på at sikre virksomhedens levedygtighed på længere sigt. Hvidbjerg Bank har i 2016 udarbejdet en genopretningsplan.
I samme forbindelse er der indført et såkaldt NEP-krav, der står for nedskrivningsegnede passiver i en afviklingssituation. Kravet omfatter dels et tabsabsorberingsbeløb til sikring af almindelige kreditorer, samt det nødvendige rekapitaliseringsbeløb. i tilfælde af en afviklingssituation.
Finanstilsynet har i januar 2017 udsendt et diskussionspapir om hovedprincipper for afvikling af og fastsættelse af NEP-krav for mindre og mellemstore pengeinstitutter. NEP-kravet, der tager udgangspunkt i bankens solvensbehov, vil efter diskussionspapiret udgøre mellem 15,2% og 19,8% af bankens risikovægtede eksponeringer. NEP-kravet opgøres individuelt af banken.
Overordnet kan de tidligere gennemførte og forestående regler for opgørelse af kapitalgrundlaget opsummeres i ét overordnet budskab: Øgede krav til bankernes egenkapital samt hvad der kan medregnes i kapitalgrundlaget. Hertil kommer begrænsning af muligheden for gearing, ny og skærpet definition af store eksponeringer og skærpede likviditetskrav.
Selvom Hvidbjerg Bank i 2016 har oplevet en pæn udlånsstigning, som forlods trækker betydeligt på kapitalprocenten, så har banken i kraft af en god indtjening kunnet fastholde og forøge bankens kapitalprocent fra 14,5 % til 14,6 %. Samtidig er forholdet mellem solvensbehov og kapitalprocent (overdækning) blevet forbedret fra 5,0 % til 5,5 % som følge af et faldende solvensbehov fra 9,5 % til 9,1 %. Efter modregning af kapitalbuffer udgør overdækningen 4,9 %.
Oven i de krav, som lovgivningen og bankens vækst stiller til et fortsat øget kapitalgrundlag, ønsker banken imidlertid samtidig at øge 'komfortoverdækningen'. På den baggrund vurderer banken, at der på den kortere bane ikke er mulighed for f.eks at udlodde udbytte til aktionærerne, da virkningen af fremtidige kapitalkrav ikke er endeligt afklarede. Dette er også anbefalingen fra bl.a. Finanstilsynet og Nationalbanken.
Hvidbjerg Banks virksomhed finansieres aktuelt gennem indlån, ved optagelse af hybrid kernekapital og egenkapital. Hvidbjerg Banks samlede funding pr. udgangen af 2016 er sammensat som vist herunder.
| Indlån | 879,6 mio. kr. |
|---|---|
| Egenkapital | 121,0 mio. kr. |
| Funding i alt | 1.000,6 mio. kr. |
Pr. udgangen af 2016 var indlån til en værdi af 822 mio. kr. ud af det samlede indlån på 880 mio. kr. omfattet af Indskydergarantifondens dækning på EUR 100.000 (ca. 745.000 kr.). Det svarer til 93,4 % af det samlede indlån.
Hvidbjerg Banks politik for investor relations har til formål at sikre et højt informationsniveau og en vedvarende aktiv og åben dialog med investorer, presse og andre interessenter, samt at arbejde for at videregive omfattende information om Hvidbjerg Banks økonomiske og driftsmæssige forhold og strategier.
Formålet med IR-politikken er at sikre, at bankens værdiskabelse i størst muligt omfang afspejles i den aktuelle kursfastsættelse. Samtidig er det målet at skabe et indgående kendskab til banken og dermed bidrage til en øget interesse for handel med bankens aktier.
Hvidbjerg Bank offentliggør periodemeddelelser efter afslutningen af 1. kvartal og 3. kvartal som supplement til årsrapporten og halvårsrapporten.
Som noteret på Nasdaq OMX Copenhagen er Hvidbjerg Bank forpligtet til at informere Fondsbørsen først om alle begivenheder af særlig betydning for banken.
Der er i 2016 indgivet 8 meddelelser til Københavns Fondsbørs. De fremgår nedenfor og kan i øvrigt ses på bankens hjemmeside.
10.05. Periodemeddelelse for 1. kvartal 2016.
16.08. Halvårsrapport 2016.
Alle oplysninger, der tilgår Fondsbørsen, vil umiddelbart herefter være tilgængelige på Hvidbjerg Banks hjemmeside.
Det samme gælder bankens risikorapport, der udarbejdes i forbindelse med årsregnskabsaflæggelsen, samt den tilhørende opgørelse af det interne solvensbehov.
Desuden offentliggøres lovpligtige redegørelser på hjemmesiden. Disse redegørelser omfatter bl.a.:
Hvidbjerg Bank har siden slutningen af 2013 udgivet det elektroniske nyhedsbrev 'Kunde- og aktionærnyt' med aktuel information til aktionærer og kunder.
Der er i 2016 udgivet 4 udgaver af 'Kundeog aktionærnyt', som alle er tilgængelige via bankens hjemmeside. Nyhedsbrevet havde ved udgangen af 2016 ca. 1.500 abonnenter.
Via hjemmesiden kan kunder og aktionærer endvidere downloade magasinet Pengenyt, som udgives af vores brancheorganisation, Lokale Pengeinstitutter. Magasinet udgives ca. 3 gange om året og indeholder mange nyttige informationer om privatøkonomiske emner af generel karakter.
Siden maj 2014 har Hvidbjerg Bank også haft sin egen Facebook-side, som ved udgangen af 2016 havde ca. 1.100 følgere. Mange opslag når imidlertid ud til væsentligt flere Facebook-brugere .
Hvidbjerg Bank anvender også i stigende omfang LinkedIn til især erhvervsrettet kommunikation.
Hvidbjerg Bank havde ved udgangen af 2016 i alt 3.675 aktionærer mod 3.663 året før. Omkring 35 % af bankens kunder er aktionærer.
Banken har 3 storaktionærer – dvs. aktionærer som ejer mere end 5 % af aktiekapitalen. Storaktionærerne er:
Chris Kjeld Kristensen, Skævinge ejer ved udgangen af 2016 direkte og indirekte 5,59 % af den samlede aktiekapital i Hvidbjerg Bank mod 5,03 % ved udgangen af 2015.
Desuden er Sparekassen Thy og Sparekassen Vendsyssel storaktionærer i banken, hver med en ejerandel på 13,39 %, hvilket er uændret i forhold til året før.
Kursen på Hvidbjerg Banks aktier er i løbet af 2016 steget med ca. 62 % til kurs 61,5 på årets sidste børsdag. Særligt i den allersidste del af året har stigningen været yderst markant.
Ikke mindst for de mange nye aktionærer, som kom til i forbindelse med bankens kapitaludvidelse i 2012, samt de dengang eksisterende aktionærer, der øgede deres investering forholdsmæssigt på dette tidspunkt, har der været tale om et endda rigtig fornuftigt afkast. Dette kompenserer i høj grad for, at banken ikke har betalt udbytte i de senere år.
Grafen her til højre viser udviklingen i aktiekursen siden 2011.
| 08.02. | Fristdato for indsendelse af forslag |
|---|---|
| til den ordinære general | |
| forsamling. | |
| 28.02. | Årsrapport for 2016. |
08.02. Fristdato for indsendelse af forslag til den ordinære generalforsamling
Hvidbjerg Banks medarbejdere er bankens vigtigste ressource. Ved udgangen af 2016 var der 42,4 medarbejdere i banken omregnet til heltidsansatte mod 41,5 året før.
Medarbejdernes kompetenceniveau er generelt højt, og banken har specialiserede medarbejdere med særlige kompetencer inden for bl.a. landbrugs- og boligfinansiering, pension, investering og forsikring. Inden for administrationsområdet er der endvidere medarbejdere med særlige kompetencer inden for it og regnskab.
Banken har dog i 2016 prioriteret at opgradere organisationens kompetenceniveau
gennem et større uddannelsesforløb og gennem ansættelse af nye medarbejdere, der forstærker det generelle kompetenceniveau. Dette har medført en relativt stor stigning i omkostningerne til lønudgifter i 2016, som også vil gøre sig gældende i 2017.
Der er tale om en bevidst og kalkuleret investering, som forventes 'tjent hjem' via en udvidelse af forretningsomfanget i de kommende år.
Mikael Skou Jakobsen, 54 år, blev pr. 15. juni 2016 ansat som kreditchef i Hvidbjerg Bank. Mikael Skou Jakobsen har en lang erfaring fra andre banker, hvor han primært har arbejdet med erhverv og landbrug.
Siden 2014 har Hvidbjerg Bank været etableret i Hurup, Thy med et kontorsted. Efter flytningen til nye lokaler på adressen Bredgade 136, er den lokale repræsentation imidlertid blevet opgraderet til en egentlig afdeling - dog med en anderledes tilgang til kunderne end i traditionelle afdelinger.. Det er sket i lyset af, at Hvidbjerg Banks forretningsomfang i Thy har udviklet sig yderst positivt siden etableringen.
Hvidbjerg Bank har en aktiv og engageret bestyrelse. Bestyrelsen har i 2016 holdt 13 ordinære møder, hvor mødeprocenten har været næsten 100 %. På bankens hjemmeside er der redegjort detaljeret for bestyrelsesmedlemmernes mødedeltagelse under menupunktet 'Corporate Governance', der findes under hovedafsnittet 'Aktionær'. Heraf fremgår også bankens lovpligtige redegørelser for virksomhedsledelse.
I 2016 har bestyrelsens arbejde uændret i betydeligt omfang været fokuseret på en fortsat styrkelse af bankens kapitalgrundlag, primært gennem forbedret resultatudvikling.
Den til stadighed voksende mængde af regulativer, som pålægges banken, har også i 2016 haft bestyrelsens store bevågenhed. Banken følger naturligvis den til enhver tid gældende lovgivning og ønsker på korrekt og tilstrækkelig måde at give myndighederne alle nødvendige oplysninger.
Bestyrelsesudvalgene omfatter revisionsudvalg, aflønningsudvalg, risikoudvalg og nomineringsudvalg.
Kommissorier for de respektive udvalg fremgår af rammen her til højre og udvalgenes medlemmer fremgår af præsentationen af bankens ledelsesorganer, bestyrelse og direktion på side 5-7.
Folketinget har vedtaget en lov om aflønning af bestyrelser, direktioner og ansatte i finansielle virksomheder, der har til formål, at aflønningen af ledelse og ansatte ikke fører til en overdreven risikovillig adfærd.
I henhold til Finanstilsynets regelsæt har Hvidbjerg Bank nedsat et revisionsudvalg. Det foreskrives, at mindst ét medlem af udvalget skal være uafhængig af banken og have særlige kvalifikationer inden for regnskabsvæsen eller revision.
Der blev i maj 2016 indført en ny revisorlov, hvilket også betyder, at reglerne for revisionsudvalg er ændret. Ændringerne præciserer blandt andet hvilket arbejde revisor må udføre og hvor lang en periode den samme revisionsvirksomhed kan vælges som underskriver på årsrapporten.
I henhold til lovgivningen har Hvidbjerg Banks bestyrelse nedsat et risikoudvalg, der skal støtte bestyrelsen i arbejdet med risici.
Risikoudvalget skal sikre bestyrelsen et overblik over bankens faktiske risikobillede og forberede fastlæggelsen af bankens overordnede risikoprofil og strategi, herunder de risici der knytter sig til bankens forretningsmodel. Risikoudvalget skal påse, at bestyrelsens politikker og retningslinjer inden for risikoområdet er implementeret og fungerer effektivt i banken.
Nomineringsudvalg
I henhold til lovgivningen har Hvidbjerg Banks bestyrelse nedsat et nomineringsudvalg, der skal arbejde for, at bestyrelsen har tilstrækkelige kvalifikationer og kompetencer til at lede banken på betryggende vis. Nomineringsudvalget skal årligt vurdere bestyrelsens og direktionens sammensætning og kvalifikationer. Udvalget støtter bestyrelsen ved rekruttering af nye bestyrelsesmedlemmer og skal i den forbindelse udarbejde en mangfoldighedspolitik, der beskriver de kvalifikationer og kompetencer, der skal være til stede i bestyrelsen. Endvidere opstiller udvalget måltal for det underrepræsenterede køn i bestyrelsen.
Som en af de mange lovgivningsmæssige administrative forpligtelser har Hvidbjerg Banks bestyrelse skullet nedsætte et aflønningsudvalg. Udvalgets kommissorium er i henhold til lovteksten at forberede bestyrelsens arbejde med aflønningsforhold med særligt fokus på honorar til bestyrelsen og aflønning af direktionen og væsentlige risikotagere samt incitamentsprogrammer.
Det skal i den forbindelse oplyses, at der i Hvidbjerg Bank ikke forefindes aktieoptions- eller lignende ordninger eller incitamentsprogrammer i forhold til hverken bestyrelse, direktion eller andre såkaldte væsentlige risikotagere i organisationen.
I henhold til den nye lov skal banken oplyse om den specifikke sammensætning af løn og vederlag til samtlige medlemmer af bestyrelse og direktion hver for sig. Disse oplysninger fremgår af note 5 såvel som af præsentationen af bankens bestyrelse og direktion på side 5-7.
Hvidbjerg Bank har løbende forholdt sig til begrebet 'corporate governance' eller god selskabsledelse i henhold til Komitéen for God Selskabsledelses anbefalinger.
Komiteen er i 2016 ikke fremkommet med nye initiativer, men har annonceret en revision af anbefalingerne i 2017, der senest er blevet opdateret i november 2014. Det fremgår af Komiteens seneste årsrapport, at der i vid udstrækning vil blive tale om mindre justeringer og opdateringer af de eksisterende anbefalinger. Dog overvejer komiteen mere vidtgående ændringer af anbefalingerne, når det gælder bestyrelsesevaluering og metodik for evaluering af bestyrelsen, ligesom det vurderes, om den gældende anbefaling omkring aldersgrænser for bestyrelsesmedlemmer er i strid med forskelsbehandlingslovens forbud mod aldersdiskriminering.
Det aktuelle sæt anbefalinger omfatter 47 anbefalinger fordelt på 5 hovedafsnit. Hvidbjerg Bank har forholdt sig til samtlige anbefalinger i den seneste opdatering, samt Finansrådets supplerende anbefalinger på revisionsområdet.
Bestyrelsens holdning til anbefalingerne er generelt positiv. Hvidbjerg Bank følger 40 af de 47 anbefalinger. 4 anbefalinger følges delvist og 3 anbefalinger følges ikke. At enkelte anbefalinger ikke følges eller kun følges delvist skyldes primært vores organisatoriske opbygning med et generalforsamlingsvalgt repræsentantskab, der vælger bestyrelsen.
Interesserede kan på vores hjemmeside ((http://www.hvidbjergbank.dk/da-DK/ Forside/AKTION%C3%86R/CorporateGovernance.aspx).læse mere om bankens holdning til anbefalingerne. Her har vi bl.a. redegjort for vores holdning til de anbefalinger, som ikke følges, efter det gældende 'følg eller forklar'-princip.
Hvidbjerg Bank skal i henhold til selskabsloven udarbejde måltal for den kønsmæssige sammensætning i bankens øverste ledelsesorgan (bestyrelsen). Aktuelt er der tale om en underrepræsentation af kvinder – set i forhold til den såkaldte 60/40-regel, idet måltallet alene vedrører repræsentantskabsvalgte medlemmer af bestyrelsen og således ikke omfatter medarbejderrepræsentanter.
Bestyrelsen vil på sigt forsøge at få et enkelt kvindeligt repræsentantskabsvalgt medlem i bestyrelsen og herigennem sikre en lidt bedre kønsmæssig sammensætning af bestyrelsen. Der er ikke ændret på denne målsætning i 2016.
CSR er forkortelsen af Corporate Social Responsibility – i daglig tale virksomhedens samfundsansvar – handler om hvorledes 'virksomheder frivilligt integrerer hensyn til blandt andet menneskerettigheder, sociale forhold, miljø- og klimamæssige forhold samt bekæmpelse af korruption i deres forretningsstrategi og forretningsaktiviteter. Hvidbjerg Bank er forpligtet til at redegøre for bankens arbejde med samfundsansvar, også selvom virksomheden ikke har sådanne politikker.
Loven forpligter ikke virksomheder til at arbejde med bestemte aktiviteter inden for samfundsansvar, eller at arbejde med samfundsansvar i det hele taget, da dette fortsat er frivilligt.
Hvidbjerg Bank har ikke på nuværende tidspunkt en decideret politik for samfundsansvar.
Samfundsansvar udøves dog i et væld af sammenhænge i bankens hverdag. Det foregår bl.a. i form af en mangfoldighed af aktiviteter, der udspiller sig mellem banken og dens medarbejdere, kunder og øvrige interessenter i relation til arbejdsmæssige, forretningsmæssige og sociale forhold.
Bankens beslutninger og handlinger i forhold til, hvordan arbejdsmåder, produkter og serviceydelser påvirker miljøet – herunder forbruget af energi – er andre forhold, som ligeledes naturligt indebærer udøvelse af samfundsansvar.
Samfundsmæssigt ansvar udøves også i den finansielle kerneforretning. Det handler bl.a. om ansvarlige investeringer og social ansvarlighed i forhold til udlån til privatkunder og erhvervskunder. Herudover anser vi vores blotte tilstedeværelse på Thyholm som varetagelse af et vigtigt samfundsansvar.
Hvidbjerg Bank har i overensstemmelse med kravet i Lov om finansiel virksomhed § 75 a, stk. 1 etableret en whistleblowerordning.
Det er den ansvarlige for whistleblowerordningens opgave, at behandle overtrædelser eller potentielle overtrædelser omfattet af ordningen. De konkrete opgaver fremgår af en forretningsgang om behandling af og indberetning til whistleblowerordningen.
Hvidbjerg Bank har siden 2015 forstærket sin indsats i forhold til risikoen for at komme til at medvirke til hvidvask eller terrorfinansiering. Det er sket gennem en vurdering af bankens risiko for at blive misbrugt til hvidvask af udbytte fra kriminel aktivitet eller finansiering af terrorisme. Der foreligger detaljerede forretningsgange med bl.a. retningslinjer for risikovurdering og styring af risici på hvidvaskområdet. Ligesom alle bankens medarbejdere har gennemført relevant uddannelse på hvidvaskområdet i 2016.
Det er bankens vurdering, at Hvidbjerg Banks størrelse og enkle forretningsmodel, samt medarbejdernes generelt gode kendskab og nære personlige kontakter til bankens kunder, indebærer, at bankens risiko på området anses for lavere end gennemsnittet i den finansielle branche. Der er i 2016 foretaget enkelte indberetninger af potentielle hvidvask-aktiviteter.
Bestyrelsen i Hvidbjerg Bank har udarbejdet et Adfærdskodeks (Code of Conduct), der udstikker regler og retningslinjer til bankens medarbejdere, bestyrelse og direktion for den adfærd, som forventes.
Reglerne bygger overordnet på almindelig sund fornuft for interaktion mellem banken og dens medarbejdere i forhold til bankens interessenter og omverdenen generelt. Desuden gælder overordnet bankens respekt for den til enhver tid gældende lovgivning.
Adfærdskodekset er et sæt regler og politikker, der har til formål at hjælpe medarbejderne i de daglige beslutninger, indeholdende retningslinjer for adfærd over for interessenter som eksempelvis kunder, leverandører og myndigheder.
Bestyrelsen og direktionen har det overordnede ansvar for bankens kontrol- og risikostyring i forbindelse med regnskabsaflæggelsesprocessen, herunder overholdelse af relevant lovgivning. Bankens kontrol og risikostyringssystemer kan skabe en rimelig, men ikke absolut sikkerhed for, at uretmæssig brug af aktiver, tab eller væsentlig fejl og mangler i forbindelse med regnskabsaflæggelsen undgås.
I henhold til bekendtgørelse om finansielle rapporter for kreditinstitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. § 133 a skal Hvidbjerg Bank i sin årsrapport offentliggøre nedenstående informationer om selskabet.
Hvidbjerg Bank A/S havde ved udgangen af 2016 en aktiekapital på 33.603.160 kr. fordelt på 1.680.158 stk. aktier á 20 kr. Aktiekapitalen er ikke opdelt i klasser.
Samtlige aktier er optaget til notering på NASDAQ OMX Copenhagen.
Sparekassen Vendsyssel, Sparekassen Thy og Chris Kjeld Kristensen har meddelt, at de hver især ejer mere end 5 % af bankens aktiekapital.
Banken har i sine vedtægter vedtaget stemmeretsbegrænsning, hvorefter ingen aktionær har mere end 1 stemme. Desuden er der en bestemmelse om et ejerloft på 10 %, der dog kan fraviges af bestyrelsen på given foranledning.
Beslutning om ændring af vedtægterne kræver, at mindst halvdelen af aktiekapitalen er repræsenteret på generalforsamlingen, og at forslaget vedtages med mindst
to tredjedele af såvel afgivne stemmer som den på generalforsamlingen repræsenterede stemmeberettigede kapital.
Er halvdelen af ejerkapitalen ikke repræsenteret på generalforsamlingen, men er forslaget i øvrigt vedtaget med to tredjedele af såvel de afgivne stemmer, som af den på generalforsamlingen repræsenterede stemmeberettigede aktiekapital, indkalder bestyrelsen inden 14 dage til en ny generalforsamling, på hvilken forslaget kan vedtages med to tredjedele af de afgivne stemmer uden hensyn til den repræsenterede aktiekapitals størrelse.
Bestyrelsesmedlemmerne vælges for 3 år ad gangen med mulighed for genvalg. Valget til bestyrelsen foretages af og blandt det generalforsamlingsvalgte repræsentantskab på 15 medlemmer – evt. bortset fra 1 medlem (uafhængigt medlem af revisionsudvalget med særlige regnskabsmæssige kompetencer) af hensyn til, at bestyrelsen sammensættes i overensstemmelse med de til enhver tid gældende regler herfor.
Herudover udpeger bankens medarbejdere tre medarbejderrepræsentanter til bestyrelsen, som vælges for en periode af 4 år ad gangen.
Bestyrelsen er bemyndiget til at udvide aktiekapitalen med indtil 30 mio. kr. til 45 mio. kr. gennem en eller flere emissioner. Bemyndigelsen er gældende til den 1. marts 2020. Af denne ramme er 18,6 mio. kr. udnyttet i forbindelse med kapitaludvidelsen i 2012.
Bestyrelsen er i samme tidsrum bemyndiget til at udvide aktiekapitalen med indtil 500 tkr., som udbydes til medarbejderne som led i en almindelig medarbejderaktieordning.
Der foreligger ingen væsentlige aftaler, som selskabet har indgået, og som får virkning, ændres eller udløber, hvis kontrollen med selskabet ændres ved et gennemført overtagelsestilbud.
Der foreligger aftale mellem selskabets direktør omkring kompensation, hvis vedkommende fratræder eller afskediges uden gyldig grund eller vedkommendes stilling nedlægges som følge af et gennemført overtagelsestilbud. Der er ingen aftaler for øvrige ansatte.
Bestyrelse og direktion har dags dato godkendt årsrapporten for 2016 for Hvidbjerg Bank A/S.
Årsrapporten er udarbejdet i overensstemmelse med Lov om finansiel virksomhed samt yderligere oplysningskrav til årsrapporter for børsnoterede finansielle selskaber.
Årsregnskabet giver efter vores opfattelse et retvisende billede af bankens aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2016 samt af resultatet af bankens aktiviteter for 2016.
Vi anser endvidere ledelsesberetningen for at indeholde en retvisende redegørelse for udviklingen i bankens aktiviteter og
økonomiske forhold samt en retvisende beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer, som banken påvirkes af.
Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse.
Hvidbjerg, den 28. februar 2017
Jens Odgaard
Knud Steffensen Flemming B. Olesen Formand Næstformand
Henrik H. Galsgaard Niels Lyngs Lars Jørgensen
Annie Olesen Dorrit Lindgaard Karl K. Seerup
Til kapitalejerne i Hvidbjerg Bank A/S
Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og finansielle stilling pr. 31. december 2016 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2016 i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed.
Hvidbjerg Bank A/S' årsregnskab for regnskabsåret 1. januar - 31. december 2016 omfatter resultatopgørelse og totalindkomst-opgørelse, balance, egenkapitalopgørelse, noter og anvendt regnskabspraksis ("regnskabet").
Vi udførte vores revision i overensstemmelse med internationale standarder om revision (ISA) og de yderligere krav, der er gældende i Danmark. Vores ansvar ifølge disse standarder og krav er nærmere beskrevet i revisionspåtegningens afsnit Revisors ansvar for revisionen af regnskabet.
Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for vores konklusion.
Vi er uafhængige af selskabet i overensstemmelse med internationale etiske regler for revisorer (IESBA's Etiske regler) og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, ligesom vi har opfyldt vores øvrige etiske forpligtelser i overensstemmelse med IESBA's Etiske regler.
Centrale forhold ved revisionen er de forhold, der efter vores faglige vurdering var mest betydelige ved vores revision af regnskabet for 2016. Disse forhold blev behandlet som led i vores revision af regnskabet som helhed og udformningen af vores konklusion herom. Vi afgiver ikke nogen særskilt konklusion om disse forhold.
| Centralt forhold ved revisionen | Hvordan vi har behandlet det centrale forhold ved revisionen |
|---|---|
| Nedskrivninger på udlån | |
| Udlån måles til amortiseret kostpris med fradrag af nedskrivninger. Ned skrivninger på udlån er ledelsens bedste skøn over de tab, som forventes at være på udlån pr. balancedagen på baggrund af indtrufne begivenheder. |
Vi gennemgik og vurderede de af banken tilrettelag te forretningsgange, herunder kreditafdelingens og ledelsens involvering, der er etableret for at sikre, at udlån med OIV identificeres rettidigt, og nedskriv |
| Nedskrivninger af bankens udlån foretages såvel individuelt som gruppe vist. Der foretages nedskrivninger, hvis der konstateres objektiv indikation for værdiforringelse (OIV) ud fra indtrufne begivenheder, og det har en |
ninger beregnes i overensstemmelse med regnskabs bestemmelserne. |
| indvirkning på størrelsen af de forventede betalinger. Den gruppevise vur dering foretages ved en segmenteringsmodel, som er udviklet af branche foreningen Lokale Pengeinstitutter. |
Vi vurderede og testede endvidere de af ledelsen an vendte principper ved måling af sikkerhedsværdier på bl.a. ejendomme og landbrugsjord, der indgår i |
nedskrivningsberegninger på udlån med OIV.
Som følge af de fortsatte betydelige økonomiske udfordringer i landbruget udgør nedskrivninger på udlån til landbrugskunder en relativ stor andel af bankens samlede nedskrivninger. Landbrugets situation medfører en forøget usikkerhed om opgørelsen af nedskrivningsbehovet indenfor udlån til landbrugssektoren.
Nedskrivninger på udlån er et centralt fokusområde, fordi ledelsen udøver væsentlige skøn over, om der skal foretages nedskrivninger på udlån og størrelsen af nedskrivninger på udlån.
Vores revision fokuserede på følgende områder af nedskrivninger:
Der henvises til årsregnskabets note 6, note 9 – 9H samt afsnittet "Kreditrisici" i note 24 "Risikofaktorer og risikostyring" hvor forhold, der kan påvirke nedskrivninger på udlån er beskrevet.
Vi foretog detailtest af en stikprøve af udlån med OIV, hvorpå banken havde opgjort individuelle nedskrivninger, hvor vi testede beregningen og anvendte data til underliggende dokumentation. Vi foretog endvidere detailtest af en stikprøve af udlån, der ikke var klassificeret som OIV og foretog vores egen vurdering af, om kreditklassifikationen var passende. Stikprøverne omfattede primært større udlån og udlån indenfor segmenter med udlån med generelt forøgede risici, herunder landbrugssegmentet.
Vi gennemgik bankens opgørelse af gruppevise nedskrivninger, herunder ledelsens vurdering af effekten af tidlige hændelser. Vi udfordrede de ledelsesmæssige skøn ud fra vores kendskab til porteføljen, branchekendskab og de aktuelle konjunkturer.
Ledelsen er ansvarlig for ledelsesberetningen.
Vores konklusion om regnskabet omfatter ikke ledelsesberetningen, og vi udtrykker ingen form for konklusion med sikkerhed om ledelsesberetningen.
I tilknytning til vores revision af regnskabet er det vores ansvar at læse ledelsesberetningen og i den forbindelse overveje, om ledelsesberetningen er væsentligt inkonsistent med regnskabet eller vores viden opnået ved revisionen eller på anden måde synes at indeholde væsentlig fejlinformation.
Vores ansvar er derudover at overveje, om ledelsesberetningen indeholder krævede oplysninger i henhold til lov om finansiel virksomhed. Baseret på det udførte arbejde er det vores opfattelse, at ledelsesberetningen er i overensstemmelse med årsregnskabet og er udarbejdet i overensstemmelse med kravene i lov om finansiel virksomhed. Vi har ikke fundet væsentlig fejlinformation i ledelsesberetningen.
Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab, der giver et retvisende billede i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed. Ledelsen har endvidere ansvaret for den interne kontrol, som ledelsen anser for nødvendig for at udarbejde et regnskab uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl.
Ved udarbejdelsen af regnskabet er ledelsen ansvarlig for at vurdere selskabets evne til at fortsætte driften; at oplyse om forhold vedrørende fortsat drift, hvor dette er relevant; samt at udarbejde regnskabet på grundlag af regnskabsprincippet om fortsat drift, medmindre ledelsen enten har til hensigt at likvidere selskabet, indstille driften eller ikke har andet realistisk alternativ end at gøre dette.
Vores mål er at opnå høj grad af sikkerhed for, om regnskabet som helhed er uden væsentlig fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl, og at afgive en revisionspåtegning med en konklusion. Høj grad af sikkerhed er et højt niveau af sikkerhed, men er ikke en garanti for, at en revision, der udføres i overensstemmelse med ISA og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, altid vil afdække væsentlig fejlinformation, når sådan findes. Fejlinformationer kan opstå som følge af besvigelser eller fejl og kan betragtes som væsentlige, hvis det med rimelighed kan forventes, at de enkeltvis eller samlet har indflydelse på de økonomiske beslutninger, som brugerne træffer på grundlag af regnskabet.
Som led i en revision, der udføres i overensstemmelse med ISA og de yderligere krav, der er gældende i Danmark, foretager vi faglige vurderinger og opretholder professionel skepsis under revisionen. Herudover:
Vi kommunikerer med den øverste ledelse om blandt andet det planlagte omfang og den tidsmæssige placering af revisionen samt betydelige revisionsmæssige observationer, herunder eventuelle betydelige mangler i intern kontrol, som vi identificerer under revisionen. Vi afgiver også en udtalelse til den øverste ledelse om, at vi har opfyldt relevante etiske krav vedrørende uafhængighed, og oplyser den om alle relationer og andre forhold, der med rimelighed kan tænkes at påvirke vores uafhængighed og, hvor dette er relevant, tilhørende sikkerhedsforanstaltninger.
Med udgangspunkt i de forhold, der er kommunikeret til den øverste ledelse, fastslår vi, hvilke forhold der var mest betydelige ved revisionen af regnskabet for den aktuelle periode og dermed er centrale forhold ved revisionen. Vi beskriver disse forhold i vores revisionspåtegning, medmindre lov eller øvrig regulering udelukker, at forholdet offentliggøres, eller i de yderst sjældne tilfælde, hvor vi fastslår, at forholdet ikke skal kommunikeres i vores revisionspåtegning, fordi de negative konsekvenser heraf med rimelighed ville kunne forventes at veje tungere end de fordele, den offentlige interesse har af sådan kommunikation.
Herning, 28. februar 2017 PricewaterhouseCoopers Statsautoriseret Revisionspartnerselskab CVR-nr. 3377 1231
H. C. Krogh Statsautoriseret revisor
| RESULTATOPGØRELSE | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|
|---|---|---|---|
| Note 1 | Renteindtægter | 44.732 | 46.109 |
| Note 2 | Renteudgifter | 2.896 | 4.645 |
| Netto renteindtægter | 41.836 | 41.464 | |
| Udbytte af aktier m.v. | 669 | 396 | |
| Note 3 | Gebyrer og provisionsindtægter | 25.412 | 24.233 |
| Afgivne gebyrer og provisionsudgifter | 400 | 303 | |
| Netto rente- og gebyrindtægter | 67.517 | 65.790 | |
| Note 4 | Kursreguleringer | 238 | 691 |
| Andre driftsindtægter | 182 | 237 | |
| Note 5 | Udgifter til personale og administration | 47.623 | 45.512 |
| Af- og nedskrivninger på materielle aktiver | 653 | 693 | |
| Andre driftsudgifter | 25 | 1.780 | |
| Note 6 | Nedskrivninger på udlån m.v. | 4.935 | 4.725 |
| Resultat før skat | 14.701 | 14.008 | |
| Note 7 | Skat | 3.281 | -3.542 |
| Årets resultat | 11.420 | 17.550 | |
| TOTALINDKOMSTOPGØRELSE | 2016 | 2015 | |
| (tkr.) | (tkr.) | ||
| Årets resultat | 11.420 | 17.550 | |
| Anden totalindkomst | 0 | 0 | |
| Årets totalindkomst | 11.420 | 17.550 | |
| Forslag til resultatdisponering | |||
| Rente hybrid kernekapital | 2.317 | 2.256 | |
| Henlagt til egenkapitalen | 9.103 | 15.294 | |
| 11.420 | 17.550 |
| AKTIVER | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker | 60.800 | 211.050 |
| Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker | 103.423 | 4.986 |
| Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris | 677.525 | 639.633 |
| Obligationer til dagsværdi | 125.174 | 34.978 |
| Aktier m.v. | 18.019 | 16.468 |
| Aktiver tilknyttet puljeordninger | 3.079 | 0 |
| Grunde og bygninger i alt | 8.629 | 8.812 |
| Domicilejendomme | 6.455 | 6.638 |
| Investeringsejendomme | 2.174 | 2.174 |
| Øvrige materielle aktiver | 938 | 1.011 |
| Udskudte skatteaktiver | 1.621 | 3.927 |
| Aktiver i midlertidig besiddelse | 0 | 795 |
| Andre aktiver | 32.967 | 31.611 |
| Periodeafgrænsningsposter | 1.294 | 1.323 |
| Aktiver i alt | 1.033.469 | 954.594 |
| PASSIVER | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
| Gæld til kreditinstitutter og centralbanker | 0 | 10.000 |
| Indlån og anden gæld | 879.648 | 810.035 |
| Indlån i puljeordninger | 3.079 | 0 |
| Aktuelle skatteforpligtelser | 363 | 234 |
| Andre passiver | 28.775 | 22.846 |
| Periodeafgrænsningsposter | 64 | 29 |
| Gæld i alt | 911.929 | 843.144 |
| Hensat til tab på garantier | 536 | 280 |
| Hensatte forpligtelser i alt | 536 | 280 |
| Aktiekapital | 33.603 | 33.603 |
| Overført overskud | 67.401 | 57.567 |
| Aktionærernes egenkapital | 101.004 | 91.170 |
| Hybrid kernekapital | 20.000 | 20.000 |
| Egenkapital i alt | 121.004 | 111.170 |
| Passiver i alt | 1.033.469 | 954.594 |
| Ikke balanceførte poster | ||
| Eventualforpligtelser | 237.779 | 182.049 |
| Andre forpligtelser | 374 | 354 |
| Ikke balanceførte poster i alt | 238.153 | 182.403 |
| Overført Aktionærernes | Hybrid | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Aktiekapital (tkr.) |
resultat (tkr.) |
egenkapital (tkr.) |
kernekapital (tkr.) |
I alt (tkr.) |
|
| 2015 | |||||
| Egenkapital 1/1 2015 | 33.603 | 42.430 | 76.033 | 20.000 | 96.033 |
| Køb af egne aktier | -4.253 | -4.253 | -4.253 | ||
| Salg af egne aktier | 4.031 | 4.031 | 4.031 | ||
| Renter betalt på hybrid kernekapital | -2.256 | -2.256 | |||
| Skat af renter på hybrid kernekapital | 65 | 65 | 65 | ||
| Periodens resultat | 15.294 | 15.294 | 2.256 | 17.550 | |
| Egenkapital 31/12 2015 | 33.603 | 57.567 | 91.170 | 20.000 | 111.170 |
| 2016 | |||||
| Egenkapital 1/1 2016 | 33.603 | 57.567 | 91.170 | 20.000 | 111.170 |
| Køb af egne aktier | -2.403 | -2.403 | -2.403 | ||
| Salg af egne aktier | 2.624 | 2.624 | 2.624 | ||
| Renter betalt på hybrid kernekapital | -2.317 | -2.317 | |||
| Skat af renter på hybrid kernekapital | 510 | 510 | 510 | ||
| Periodens resultat | 9.103 | 9.103 | 2.317 | 11.420 | |
| Egenkapital 31/12 2016 | 33.603 | 67.401 | 101.004 | 20.000 | 121.004 |
Note 1
| Renteindtægter | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker | 1 | 6 |
| Udlån og andre tilgodehavender | 43.755 | 45.643 |
| Obligationer | 972 | 460 |
| Øvrige renteindtægter | 4 | 0 |
| I alt renteindtægter | 44.732 | 46.109 |
| Kreditinstitutter og centralbanker | 238 | 58 |
|---|---|---|
| Indlån og anden gæld | 2.658 | 4.587 |
| I alt renteudgifter | 2.896 | 4.645 |
| Værdipapirhandel og depoter | 3.862 | 3.791 |
|---|---|---|
| Betalingsformidling | 3.284 | 2.813 |
| Lånesagsgebyrer | 5.868 | 7.185 |
| Garantiprovision | 2.045 | 1.021 |
| Øvrige gebyrer og provisioner | 10.353 | 9.423 |
| I alt gebyrer og provisionsindtægter | 25.412 | 24.233 |
| I alt kursreguleringer | 238 | 691 |
|---|---|---|
| Indlån i puljeordninger | -65 | 0 |
| Aktiver tilknyttet puljeordninger | 65 | 0 |
| Valuta | 282 | 326 |
| Aktier m.v. | -85 | -13 |
| Obligationer | 41 | 378 |
| Udgifter til personale og administration | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Bestyrelse | ||
| Knud Steffensen | 116 | 116 |
| Lars Jørgensen | 90 | 90 |
| Niels Lyngs | 58 | 58 |
| Flemming Olesen | 58 | 58 |
| Henrik H. Galsgaard | 80 | 80 |
| Annie Olesen | 58 | 58 |
| Dorrit Lindgaard | 58 | 58 |
| Karl Seerup | 58 | 58 |
| I alt | 576 | 576 |
| Direktion | ||
| Løn - Jens Odgaard | 1.560 | * 757 |
| Løn - tidligere direktør (+ fri bil t.kr. 61) | 0 | ** 714 |
| Pension - tidligere direktør | 0 | ** 43 |
| I alt | 1.560 | 1.514 |
| * Vedr. perioden 8/5 - 31/12 2015 | ||
| ** Vedr. perioden 1/1 - 30/6 2015 | ||
| Øvrige ansatte med væsentlig indflydelse på risikoprofilen | ||
| Lønninger | 2.968 | 2.653 |
| Pensioner | 364 | 284 |
| I alt | 3.332 | 2.937 |
| 6 personer incl. 3 medarbejdervalgte bestyrelsesmedlemmer. 4 personer i 2015, dog 5 personer frem til 8/5 2015. | ||
| Personaleudgifter i øvrigt | ||
| Lønninger | 17.406 | 16.611 |
| Pensioner | 1.874 | 1.861 |
| Udgifter til social sikring | 3.467 | 3.077 |
| I alt | 22.747 | 21.549 |
| Øvrige administrationsudgifter | 19.408 | 18.936 |
| I alt udgifter til personale og administration | 47.623 | 45.512 |
| Det gennemsnitlige antal beskæftigede omregnet til heltidsbeskæftigede | 42,4 | 41,5 |
Lønninger og vederlag til bestyrelse, direktion og øvrige ansatte med væsentlig indflydelse på risikoprofilen består udelukkende af fast løn og vederlag.
Der findes ingen incitamentsprogrammer i form af bonusordninger, aktieoptioner eller lignende for hverken bestyrelse, direktion eller øvrige ansatte med væsentlig indflydelse på risikoprofilen.
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|
|---|---|---|
| Revisionshonorar | ||
| Lovpligtig revision af årsregnskabet | 265 | 346 |
| Andre erklæringsopgaver med sikkerhed | 69 | 86 |
| Andre ydelser | 16 | 109 |
| Samlet honorar til den generalforsamlingsvalgte revisionsvirksomhed, der udfører den lovpligtige revision |
350 | 541 |
| NEDSKRIVNINGER PÅ UDLÅN OG HENSÆTTELSER PÅ GARANTIER M.V | 2016 | 2015 |
| (tkr.) | (tkr.) | |
| Individuelle nedskrivninger: | ||
| Nedskrivninger primo | 45.700 | 47.379 |
| Nedskrivninger i årets løb | 11.374 | 8.779 |
| Tilbageførsel af nedskrivninger foretaget i tidligere regnskabsår | -6.537 | -4.193 |
| Andre bevægelser | 1.017 | 807 |
| Endelig tabt tidligere individuelt nedskrevet/hensat | -7.812 | -7.072 |
| I alt individuelle nedskrivninger ultimo | 43.742 | 45.700 |
| Gruppevise nedskrivninger: | ||
| Nedskrivninger primo | 2.948 | 2.602 |
| Nedskrivninger i årets løb | 851 | 1.048 |
| Tilbageførsel af nedskrivninger foretaget i tidligere regnskabsår | -1.041 | -846 |
| Andre bevægelser | 140 | 144 |
| I alt gruppevise nedskrivninger ultimo | 2.898 | 2.948 |
| Hensættelser til tab på garantier: | ||
| Hensættelser til tab på garantier primo | 280 | 520 |
| Hensættelser i årets løb | 273 | 273 |
| Tilbageførsel af hensættelser foretaget i tidligere regnskabsår | -17 | -513 |
| Hensættelser til tab på garantier ultimo | 536 | 280 |
| Nedskrivning på tilgodehavender hos kreditinstitutter: | ||
| Nedskrivninger primo | 3.392 | 3.392 |
| Nedskrivninger i årets løb | 0 | 0 |
| Tilbageførsel af nedskrivninger foretaget i tidligere regnskabsår | 0 | 0 |
| I alt nedskrivninger ultimo | 3.392 | 3.392 |
| I alt nedskrivninger og hensættelser ultimo | 50.568 | 52.320 |
| Driftspåvirkning i alt | 4.903 | 4.548 |
| Tabt ikke tidligere individuelt nedskrevet | 367 | 380 |
| Indgået på tidligere afskrevne fordringer | -335 | -203 |
| Nedskrivning på udlån og garantidebitorer i alt | 4.935 | 4.725 |
| Renteindtægter på nedskrevne udlån er modregnet i nedskrivninger med | 1.157 | 951 |
| SKAT Note 7 |
2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Årets aktuelle skat | 975 | 385 |
| Årets regulering udskudt skat | 2.306 | -3.927 |
| I alt | 3.281 | -3.542 |
| Gældende skattesats | 22,0% | |
| Permanente afvigelser | 0,3% | |
| Effektiv skattesats | 22,3% | |
| Udskudte skatteaktiver specificeres således: | ||
| Materielle aktiver | 717 | 771 |
| Udlån | 673 | 507 |
| Skattemæssigt underskud | 231 | 2.649 |
| I alt | 1.621 | 3.927 |
| Note 8 | Tilgodehavende hos kreditinstitutter og centralbanker | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|---|
| Tilgodehavende hos kreditinstitutter | 103.423 | 4.986 | |
| I alt tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker | 103.423 | 4.986 | |
| Fordelt efter restløbetid: | |||
| Anfordringstilgodehavender | 11.419 | 3.967 | |
| Til og med 3 mdr. | 91.000 | 0 | |
| Over 1 år og til og med 5 år | 1.004 | 1.019 | |
| I alt | 103.423 | 4.986 |
| Note 9 | UDLÅN OG ANDRE TILGODEHAVENDER | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|---|
| Samlet udlån fordelt efter restløbetid: | |||
| På anfordring | 97.647 | 121.066 | |
| Til og med 3 måneder | 39.717 | 50.383 | |
| Over 3 måneder og til og med 1 år | 85.249 | 76.100 | |
| Over 1 år og til og med 5 år | 287.775 | 263.304 | |
| Over 5 år | 167.137 | 128.780 | |
| I alt | 677.525 | 639.633 |
Note 9A
Note 9C
| 2016 (tkr.) |
2015 | |||
|---|---|---|---|---|
| (tkr.) | ||||
| Individuelle nedskrivninger: | ||||
| Værdiansættelse før nedskrivninger | 78.820 | 74.955 | ||
| Nedskrivninger | 37.625 | 38.581 | ||
| Værdiansættelse efter nedskrivninger | 41.195 | 36.374 |
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|||
|---|---|---|---|---|
| Kredit- eksponering |
Nedskrivning | Kredit eksponering |
Nedskrivning | |
| Konkurs | 6.477 | 5.008 | 7.201 | 7.005 |
| Inkasso | 6.062 | 5.338 | 7.894 | 7.105 |
| Betydelige økonomiske vanskeligheder | 76.586 | 27.580 | 64.691 | 25.184 |
| Lempelse i vilkår | 1.675 | 1.061 | 1.152 | 652 |
| Uerholdelig fordring | 5.647 | 5.292 | 6.148 | 5.990 |
| I alt | 96.447 | 44.279 | 87.086 | 45.936 |
| Heraf værdier af sikkerheder | 42.018 | 33.383 |
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|
|---|---|---|
| Kassebeholdning og anf.tilgodehavender i centralbanker | 60.800 | 211.050 |
| Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker | 103.423 | 4.986 |
| Udlån og andre tilgodehavender til amortiseret kostpris | 677.525 | 639.633 |
| Obligationer til dagsværdi | 125.174 | 34.978 |
| Andre aktiver | 32.967 | 31.611 |
| Balanceførte poster i alt | 999.889 | 922.258 |
| Garantier | 237.779 | 182.049 |
| Kredittilsagn (ikke garanterede) | 256.446 | 234.076 |
| Ikke balanceførte poster i alt | 494.225 | 416.125 |
| Kreditrisiko i alt | 1.494.114 | 1.338.383 |
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|
|---|---|---|
| Aldersfordeling af restancebeløb | ||
| 0-30 dage | 4.198 | 3.038 |
| 30 - 90 dage | 37 | 37 |
| > 90 dage | 19 | 14 |
| I alt | 4.254 | 3.089 |
| Samlet udlån i restance, der ikke er nedskrevet | 35.200 | 40.793 |
| 2016 | 2015 | |||
|---|---|---|---|---|
| (tkr.) | % | (tkr.) | % | |
| Offentlige myndigheder | 0 | 0,0 | 0 | 0,0 |
| Landbrug, jagt, skovbrug og fiskeri | 96.978 | 10,6 | 82.009 | 10,0 |
| Industri og råstofindvinding | 14.375 | 1,6 | 16.381 | 2,0 |
| Energiforsyning | 3.594 | 0,4 | 3.746 | 0,5 |
| Bygge og anlæg | 20.022 | 2,2 | 21.455 | 2,6 |
| Handel | 73.272 | 8,0 | 63.324 | 7,7 |
| Transport, hoteller og restauranter | 12.463 | 1,4 | 8.726 | 1,0 |
| Information og kommunikation | 9.162 | 1,0 | 7.132 | 0,9 |
| Finansiering og forsikring | 19.471 | 2,1 | 17.092 | 2,1 |
| Fast ejendom | 43.608 | 4,8 | 41.758 | 5,1 |
| Øvrige erhverv | 50.774 | 5,5 | 36.328 | 4,4 |
| Erhverv i alt | 343.719 | 37,6 | 297.951 | 36,3 |
| Private | 571.585 | 62,4 | 523.731 | 63,7 |
| I alt udlån og garantier (balanceført) | 915.304 | 100,0 | 821.682 | 100,0 |
Note 9G
Sondringen mellem 3 og 2a er som regel ikke væsentlig ved vurderingen af bankens udlånsportefølje.
| 2C | 2B | 2A/3 | I alt | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2016 | 2015 | 2016 | 2015 | 2016 | 2015 | 2016 | 2015 | |
| Offentlige myndigheder | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Erhverv | 17.161 | 20.291 | 122.444 | 148.000 | 79.284 | 79.141 | 218.889 | 247.432 |
| Private | 19.939 | 18.538 | 448.878 | 330.405 | 151.203 | 148.139 | 620.020 | 497.082 |
| I alt | 37.100 | 38.829 | 571.322 | 478.405 | 230.487 | 227.280 | 838.909 | 744.514 |
| Store EKSPONERINGER |
2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Hvidbjerg Bank har ingen eksponeringer med en enkelt kunde eller en gruppe af indbyrdes forbundne kunder, der | ||
| overstiger 25 % af kapitalgrundlaget. |
| Eksponeringer efter fradrag der overstiger 10 % af | ||
|---|---|---|
| kapitalgrundlaget (tkr.) | 40.498 | 15.471 |
| Eksponeringer efter fradrag der overstiger 10 % af | ||
| kapitalgrundlaget (%) | 35,4 | 15,0 |
| Antal eksponeringer | 3 | 1 |
De mest anvendte sikkerheder ved engagementer med erhvervskunder er pant i fast ejendom, værdipapirer, driftsmidler samt virksomhedspant og fordringspant. De mest anvendte sikkerheder ved engagementer med privatkunder er pant i fast ejendom, biler og værdipapirer.
Pant i fast ejendom. Belåningsværdien opgøres ud fra dagsværdiprincippet, dvs. en forventet værdi ved salg med fradrag af omkostninger og ½ års renter.
Løsørepant (pant i biler, virksomhedspant og fordringspant). Belåningsværdien opgøres ud fra tvangsrealisationsprincippet. Pant i biler opgøres som købsprisen med fradrag af 20 % af købsprisen i afskrivning pr. år og derefter 90 % af dette beløb. Virksomhedspant vurderes individuelt til maksimalt 70 % af den bogførte værdi. Fordringspant vurderes individuelt til maksimalt 70 % af de bogførte tilgodehavender.
Indestående på egne konti. Belåningsværdien er lig med det indestående beløb.
Andre effekter (livspolicer, indtrædelsesret ved garantier m.v.). Belåningsværdien på livspolicer opgøres som tilbagekøbsværdien, og indtrædelsesretten ved garantier er værdisat til garantibeløbet.
VP-obligationer. Belåningsværdien opgøres som 95 % af kursværdien.
Udenlandske obligationer. Belåningsværdien opgøres som 85 % af kursværdien.
VP-aktier. Belåningsværdien opgøres som 85 % af kursværdien.
Udenlandske aktier. Belåningsværdien opgøres som 75 % af kursværdien.
Sikkerhederne er fordelt på følgende effekter - opgjort ekskl. overskydende sikkerheder:
| Belåningsværdi | ||
|---|---|---|
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|
| Pant i fast ejendom | 293.672 | 260.469 |
| Løsørepant (pant i biler, virksomhedspant og fordringspant) | 98.275 | 93.655 |
| Indestående på egne konti | 4.036 | 10.206 |
| Andre effekter (livspolicer, indtrædelsesret ved garantier m.v.) | 120.406 | 90.150 |
| VP-obligationer | 3 | 4 |
| VP-aktier | 10.068 | 10.535 |
| Udenlandske aktier | 96 | 60 |
| I alt | 526.556 | 465.079 |
| Note 10 | AKTIVER TILKNYTTET PULJEORDNINGER | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|---|
| Kontant | 16 | 0 | |
| Investeringsforeninger | 3.063 | 0 | |
| I alt | 3.079 | 0 |
| Note 11 | Grunde og bygninger | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|---|
| Domicilejendomme: | |||
| Omvurderet værdi primo | 6.638 | 6.821 | |
| Afskrivninger | -183 | -183 | |
| Omvurderet værdi ultimo | 6.455 | 6.638 | |
| Investeringsejendomme: | |||
| Dagsværdi primo | 2.174 | 2.174 | |
| Dagsværdi ultimo | 2.174 | 2.174 | |
Investeringsejendomme består af ejendomme overtaget i forbindelse med nødlidende eksponeringer og har tidligere været klassificeret som aktiver i midlertidig besiddelse.
Der har ikke været eksterne eksperter involveret i målingen af domicil- og investeringsejendommene.
| Øvrige materielle aktiver | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Kostpris primo | 8.804 | 8.562 |
| Tilgang | 397 | 1.100 |
| Afgang | -87 | -858 |
| Kostpris ultimo | 9.114 | 8.804 |
| Af- og nedskrivninger primo | 7.793 | 7.784 |
| Årets afskrivninger | 470 | 489 |
| Tilbageførte af- og nedskrivninger | -87 | -480 |
| Af- og nedskrivninger ultimo | 8.176 | 7.793 |
| Regnskabsmæssig værdi ultimo | 938 | 1.011 |
| Gæld til kreditinstitutter og centralbanker | 2016 | 2015 |
| (tkr.) | (tkr.) | |
| Fordelt efter restløbetid: | ||
| Til og med 3 måneder | 0 | 10.000 |
| I alt | 0 | 10.000 |
| INDLÅN | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Fordelt på restløbetid: | ||
| Anfordring | 647.208 | 579.514 |
| Indlån med opsigelsesvarsel | ||
| Til og med 3 måneder | 50.127 | 50.422 |
| Over 3 måneder og til og med 1 år | 44.416 | 41.125 |
| Over 1 år og til og med 5 år | 62.136 | 69.120 |
| Over 5 år | 75.761 | 69.854 |
| I alt | 879.648 | 810.035 |
| Fordelt på indlånstyper: | ||
| Anfordring | 630.601 | 561.809 |
| Med opsigelsesvarsel | 525 | 683 |
| Tidsindskud | 135.605 | 139.603 |
| Særlige indlånsformer | 112.917 | 107.940 |
| I alt | 879.648 | 810.035 |
| AKTIEkapital | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Note 15 Aktiekapitalen er opdelt i 1.680.150 stk. aktier á kr. 20. |
33.603 | 33.603 |
| Antal egne aktier: | ||
| Primo | 8.069 | 3.145 |
| Købt i årets løb | 61.131 | 119.366 |
| Solgt i årets løb | -66.275 | -114.442 |
| Ultimo | 2.925 | 8.069 |
| Pålydende værdi ultimo | 59 | 161 |
| Markedsværdi udgør | 180 | 307 |
| Egne kapitalandele optaget til | 0 | 0 |
| Egne aktiers andel af aktiekapitalen i pct. | 0,2% | 0,5% |
| Samlet købesum for aktier i årets løb | 2.403 | 4.253 |
| Samlet salgssum for aktier i årets løb | -2.624 | 4.031 |
Formålet med bankens beholdning af egne aktier er at kunne opfylde kundernes behov for køb og salg af bankens aktier.
| HYBRID KERNEKAPITAL Note 16 |
2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|
| Hybrid kapital i DKK | 10.000 | 10.000 |
| Rentesats pr. 31.12.2016 - 11,525 % p.a. | ||
| Fast rente indtil 28.06.2018. Derefter Cibor 3 + tillæg på 10 %. | ||
| Mulighed for indfrielse fra den 28.06.2018. | ||
| Lånet er uopsigeligt fra kreditors side. | ||
| Hybrid kapital i DKK | 10.000 | 10.000 |
| Rentesats pr. 31.12.2016 - 11,6496 % p.a. | ||
| Fast rente indtil 17.12.2018. Derefter Cibor 3 + tillæg på 10,25 %. | ||
| Mulighed for indfrielse fra den 17.12.2018. | ||
| Lånet er uopsigeligt fra kreditors side. | ||
| Betalte renter i regnskabsåret | 2.317 | 2.256 |
Den hybride kernekapital har uendelig løbetid og betaling af hovedstol og rente er frivillig, hvorfor kapitalen regnskabsmæssigt behandles som egenkapital.
| Note 17 | EVENTUALFORPLIGTELSER | ||
|---|---|---|---|
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
||
| Garantier m.v. | |||
| Finansgarantier | 53.597 | 40.655 | |
| Tabsgarantier for realkreditudlån | 104.020 | 74.268 | |
| Tinglysnings- og konverteringsgarantier | 46.874 | 34.214 | |
| Øvrige garantier | 33.288 | 32.912 | |
| Garantier m.v. i alt | 237.779 | 182.049 | |
| Note 18 | Andre eventualforpligtelser | 2016 | 2015 |
| (tkr.) | (tkr.) | ||
| Øvrige forpligtelser | 374 | 354 | |
| Andre eventualforpligtelser i alt | 374 | 354 |
| Note 19 | Kapitalforhold | 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|---|---|---|---|
| Egentlig kernekapital før fradrag (egenkapital) | 121.004 | 111.170 | |
| Fradrag for kapitalandele m.v. | -2.927 | -1.734 | |
| Fradrag for forsigtig værdiansættelse | -145 | 0 | |
| Hybrid kernekapital indeholdt i egenkapital | -20.000 | -20.000 | |
| Fradrag skatteaktiv | -1.621 | -3.927 | |
| Egentlig kernekapital efter fradrag | 96.311 | 85.509 | |
| Fradrag for kapitalandele m.v. | -1.952 | -2.600 | |
| Hybrid kernekapital | 20.000 | 20.000 | |
| Kapitalgrundlag efter fradrag | 114.359 | 102.909 | |
| Risikovægtede eksponeringer med kreditrisiko | 633.889 | 579.243 | |
| Risikovægtede eksponeringer med markedsrisiko | 22.637 | 9.511 | |
| Risikovægtede eksponeringer med operationel risiko | 125.194 | 119.456 | |
| Risikovægtede eksponeringer i alt | 781.720 | 708.210 | |
| Egentlig kernekapitalprocent | 12,3% | 12,1% | |
| Kapitalprocent | 14,6% | 14,5% |
Nærtstående parter defineres som medlemmer af bankens bestyrelse og direktion, samt disses nærtstående. Alle transaktioner med nærtstående sker på markedsvilkår. Typer af transaktioner er løn, vederlag samt engagement.
| Rentesats (% p.a.) |
2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|
|---|---|---|---|
| Lån til ledelsen: | |||
| Direktion (alene tabsgaranti Totalkredit) | 0 | 54 | 54 |
| Bestyrelse | 4,00-7,25 | 7.772 | 7.877 |
| Bestyrelse - medarbejderrepræsentanter | 2,00-6,75 | ||
| Sikkerhedsstillelser: | |||
| Direktion | 54 | 54 | |
| Bestyrelse | 3.373 | 3.436 |
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|||
|---|---|---|---|---|
| Nominel værdi |
Netto markedsværdi |
Nominel værdi |
Netto markedsværdi |
|
| Valutarelaterede forretninger: | ||||
| Valutaterminsforretning, køb | 5.291 | 126 | 2.049 | -18 |
| Valutaterminsforretning, salg | 5.291 | -124 | 2.049 | 19 |
| Renterelaterede forretninger: | ||||
| Uafviklede spotforretninger, køb | 1.300 | 1 | 600 | -1 |
| Uafviklede spotforretninger, salg | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Terminsforretning, køb | 4.458 | 74 | 0 | 0 |
| Terminsforretning, salg | 4.458 | -65 | 0 | 0 |
| Aktierelaterede forretninger: | ||||
| Uafviklede spotforretninger, køb | 128 | 4 | 2.610 | 8 |
| Uafviklede spotforretninger, salg | 128 | -4 | 2.610 | -8 |
| I alt | 12 | 0 |
DAGSVÆRDIEN AF FINANSIELLE INSTRUMENTER Note 22
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|||
|---|---|---|---|---|
| Regnskabs- mæssig værdi |
Dagsværdi | Regnskabs mæssig værdi |
Dagsværdi | |
| Finansielle aktiver: | ||||
| Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender hos centralbanker |
60.800 | 60.800 | 211.050 | 211.050 |
| Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker | 103.423 | 103.423 | 4.986 | 4.986 |
| Udlån og andre tilgodehavender | 677.525 | 682.800 | 639.633 | 644.075 |
| Obligationer | 125.174 | 125.174 | 34.978 | 34.978 |
| Aktier | 18.019 | 18.019 | 16.468 | 16.468 |
| Finansielle forpligtelser: | ||||
| Gæld til kreditinstitutter og centralbanker | 0 | 0 | 10.000 | 10.000 |
| Indlån og anden gæld | 879.648 | 881.733 | 810.035 | 812.347 |
| Indlån i puljeordninger | 3.079 | 3.079 | 0 | 0 |
Finansielle instrumenter måles i balancen til enten dagsværdi eller amortiseret kostpris.
Dagsværdi er det beløb, som et finansielt aktiv kan handles til, eller det beløb en finansiel forpligtelse kan indfries til under normale omstændigheder mellem villige uafhængige parter.
Udlån og andre tilgodehavender er indregnet i balancen til amortiseret kostpris. For udlån vurderes nedskrivningerne at svare til ændringer i kreditkvaliteten. Forskellen til dagsværdien vurderes at være modtagne gebyrer og provisioner, tilgodehavende renter, som først forfalder til betaling efter regnskabsårets afslutning.
For tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker vurderes forskellen til dagsværdien at være tilgodehavende renter, som først forfalder til betaling efter regnskabsårets afslutning. For tilgodehavender hos kreditinstitutter vurderes nedskrivninger at svare til ændringer i kreditkvaliteten.
Udstedte obligationer måles til amortiseret kostpris. Forskellen mellem regnskabsmæssig værdi og dagsværdi er skyldige renter, som først forfalder til betaling efter regnskabsårets afslutning samt omkostninger.
For variabelt forrentede finansielle forpligtelser i form af indlån og gæld til kreditinstitutter vurderes forskellen til dagsværdien at være skyldige renter, som først forfalder til betaling efter regnskabsårets afslutning.
For fastforrentede finansielle forpligtelser i form af indlån og gæld til kreditinstitutter vurderes forskellen til dagsværdien at være skyldige renter, som først forfalder til betaling efter regnskabsårets afslutning samt den renteniveau-afhængige kursregulering.
Det er bankens politik, at markedsrisici skal holdes på et lavt niveau. Nedenfor beskrives renterisiko, valutarisiko og aktierisiko, og for hver af disse typer er der fastlagt helt klare retningslinjer for, hvilke risici banken ønsker at påtage sig.
| 2016 (tkr.) |
2015 (tkr.) |
|
|---|---|---|
| Renterisiko opdelt på valuta | ||
| DKK | -53 | -873 |
| Renterisiko i pct. af kernekapital efter fradrag | -0,1 | -0,8 |
| Renterisikoen er opgjort efter Finanstilsynets retningslinjer. | ||
| Såfremt renten stiger med 1 procent point, | ||
| bliver årets resultat før skat påvirket negativt med | 1.020 | 345 |
| Valutarisiko | ||
| Valutakursindikator 1 | 1.718 | 2.029 |
| Valutakursindikator 1 i pct. af kernekapital efter fradrag | 1,5 | 2,0 |
| Valutakursindikator 1 udtrykker omfanget af bankens samlede valutapositioner. | ||
| Valutarisikoen er opgjort efter Finanstilsynets retningslinjer. | ||
| Ved en kursændring i Euro på 2 % og i øvrige valutaer på 10 % | ||
| vil årets resultat før skat påvirkes med | 77 | 78 |
| Aktierisiko | ||
| Såfremt aktiekurserne ændrer sig med 10 % bliver årets resultat før skat påvirket således: | ||
| Børsnoterede aktier | 1 | 2 |
| Sektoraktier | 1.503 | 1.350 |
| Øvrige aktier | 3 | 3 |
| Kapitalandele BEC | 295 | 292 |
| I alt | 1.802 | 1.647 |
Fremgår af side 8.
Hvidbjerg Bank er eksponeret over for forskellige typer af finansielle risici, som styres på forskellige niveauer i organisationen. Bankens finansielle risici udgøres af:
Risiko for, at modparten ikke kan eller vil opfylde indgåede betalingsforpligtelser. Kreditrisici udgør den absolut væsentligste risikofaktor for Hvidbjerg Bank.
En forringelse af kreditkvaliteten af bankens udlån kan således påvirke bankens resultat negativt i betydeligt omfang.
Værdien af de modtagne sikkerheder er forsigtigt opgjort efter tvangsrealisationsprincippet. Ved værdiansættelsen af landbrugsjord og landbrugsaktiver i øvrigt er der anvendt Finanstilsynets aktuelle retningslinjer. Opgørelsen af værdien af sikkerhederne er generelt forbundet med usikkerhed. Forringelse af værdien af stillede sikkerheder eller illikvide sikkerheder kan ligeledes medføre tab og øge Hvidbjerg
Banks nedskrivninger.
Hvidbjerg Bank nedskriver løbende på udlån og garantier i overensstemmelse med gældende lovgivning. Nedskrivningerne foretages på baggrund af tilgængelig information, estimater og antagelser og er derfor behæftet med usikkerhed og risiko.
Opgørelse af nedskrivningsbehovet for bankens kunder er under de nuværende økonomiske konjunkturer, herunder den alvorlige aktuelle krise i landbrugserhvervet, behæftet med en forøget risiko, hvor forværringer i kundernes økonomi kan medføre en væsentlig forøgelse i nedskrivningsbehovet.
Bankens kreditrisici m.v. er i øvrigt nærmere beskrevet i note 6 og 9.
Risiko for, at markedsværdien af bankens aktiver og passiver ændrer sig som følge af ændringer i markedsforholdene. De væsentligste typer af markedsrisici er renterisiko, aktierisiko og valutarisiko.
Banken fører en meget forsigtig fondspolitik og er ikke væsentlig eksponeret i markedsrisici. Bankens markedsrisici er i øvrigt nærmere beskrevet i note 23.
Risiko for ikke at kunne fremskaffe tilstrækkelig kapital i markedet til at finansiere bankens løbende udlånsvirksomhed og risikoen for, at banken i værste fald ikke kan honorere indgåede betalingsforpligtelser ved forfald, som følge af manglende finansiering.
Det likvide beredskab fastlægges ud fra en målsætning om at sikre et tilstrækkeligt og stabilt likvidt beredskab. Ved udgangen af 2016 udgjorde likviditetsoverdækningen 174 mio. kr., hvilket svarer til en overdækning i forhold til lovens krav på 151 %.
Bankens likvide beredskab bliver styret ved at opretholde tilstrækkelig likvider, likvide værdipapirer og kreditfaciliteter.
Med virkning fra 1. oktober 2015 blev der indført et nyt likviditetsnøgletal, LCR (Liquidity Coverage Ratio), som afløser § 152 nøgletallet som det væsentligste målepunkt for bankens likviditet. Lovkravet er en LCR overdækning på 70 % fra 1. januar 2016 stigende til 100 % i 2018. Hvidbjerg Bank opfylder til fulde kravet pr. 31. december 2016, hvor LCR nøgletallet udviser en overdækning på 555 %.
Risiko for tab som følge af, at banken ikke har tilstrækkelig kapital til at overholde kapitalkrav og solvensbehov. Banken er i henhold til CRR-forordningen pålagt et kapitalkrav på 8 % af risikoeksponeringen. Ved udgangen af 2016 udgør bankens kapitalprocent 14,6 %. Finanstilsynet kan til enhver tid fastsætte et højere kapitalkrav.
Bestyrelse og direktion skal på baggrund af bankens risikoprofil opgøre bankens individuelle solvensbehov, som ikke kan være mindre end 8 % eller det af Finanstilsynets fastsatte solvenskrav. Bankens kapitalgrundlag skal endvidere ses i forhold til kapitalbevaringsbuffer (pt. 0,625 %), konjunkturbuffer (pt. 0 %) og evt. kommende NEP-krav, hvis størrelse pt. ikke er kendt.
Hvidbjerg Banks resultater og eksistensgrundlag kan derfor påvirkes negativt, hvis kapitalprocenten reduceres eller vurderes som utilstrækkelig. Hvis der sker en reduktion af bankens kapitalprocent, og banken ikke er i stand til at rejse yderligere kapital, kan banken blive nødsaget til at reducere i udlån eller frasælge andre aktiver for at opfylde solvensbehovet. Dette kan få negative konsekvenser for bankens finansielle situation og driftsmæssige resultater.
Ledelsen anser den nuværende solvensoverdækning for tilfredsstillende og kapitalberedskabet for tilstrækkeligt, men kapitalforholdene ønskes fortsat styrkes, hvilket bl.a. forventes at ske ved en fortsat solid basisindtjening og et reduceret nedskrivningsniveau.
En nærmere beskrivelse af bankens risici og risikostyring fremgår af separat afsnit i ledelsesberetningen benævnt "Risikofaktorer og risikostyring".
Årsrapporten er aflagt i overensstemmelse med Lov om finansiel virksomhed herunder bekendtgørelse om finansielle rapporter for kreditinstitutter og fondsmæglerselskaber m.fl. Årsrapporten er endvidere udarbejdet i henhold til yderligere danske oplysningskrav til årsrapporter for børsnoterede finansielle selskaber.
Anvendt regnskabspraksis er uændret i forhold til sidste regnskabsår.
Aktiver indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde banken og aktivets værdi kan måles pålideligt. Forpligtelser indregnes i balancen, når der foreligger en retslig forpligtelse eller en faktisk forpligtelse og det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå banken og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt.
Ved første indregning måles aktiver og passiver til dagsværdi. Dog måles immaterielle og materielle aktiver ved første indregning til kostpris. I resultatopgørelsen indregnes indtægter i takt med, at de indtjenes, medens omkostninger indregnes med de beløb, der vedrører regnskabsåret. Dog indregnes værdistigning i domicilejendomme i anden totalindkomst.
Køb og salg af finansielle instrumenter indregnes på afviklingsdagen.
Dagsværdien er det beløb, som et aktiv kan omsættes til, eller en forpligtelse overføres til, ved en handel under normale omstændigheder mellem kvalificerede, villige og indbyrdes uafhængige parter.
Dagsværdien af finansielle instrumenter, som der findes et aktivt marked for, fastsættes til lukkekursen på balancedagen eller, hvis en sådan ikke foreligger, en anden offentliggjort kurs, der må antages bedst at svare hertil.
For finansielle instrumenter, hvor der ikke findes et aktivt marked, fastlægges dagsværdien ved hjælp af almindeligt anerkendte værdiansættelsesteknikker, der baserer sig på observerbare aktuelle markedsdata.
Opgørelse af den regnskabsmæssige værdi af visse aktiver og forpligtelser er forbundet med et skøn over, hvordan fremtidige begivenheder påvirker værdien af disse aktiver og forpligtelser på balancedagen.
De udøvede skøn er baseret på forudsætninger, som ledelsen anser som forsvarlige, men som er forbundet med en vis usikkerhed. De endelige faktiske resultater kan således afvige fra de udøvede skøn, idet banken er påvirket af risici og usikkerheder, som kan påvirke disse.
De områder, som indebærer en højere grad af vurderinger/antagelser og skøn er blandt andet nedskrivninger på udlån og tilgodehavender, opgørelse af dagsværdi for unoterede finansielle instrumenter, domicilog investeringsejendomme, udskudte skatteaktiver samt hensatte forpligtelser.
Finansielle aktiver og forpligtelser præsenteres modregnet, når der er juridisk adgang til at foretage modregning, og banken har til hensigt at foretage modregning eller at afvikle aktivet og forpligtelsen samtidig.
Transaktioner i fremmed valuta omregnes ved første indregning til transaktionsdagens kurs. Mellemværender med udlandet og beholdninger af valutaer er omregnet til balancedagens kurs. Såvel realiserede som urealiserede valutakursgevinster og tab indregnes i resultatopgørelsen.
Renteindtægter og renteudgifter indregnes i resultatopgørelsen i den periode de vedrører. Modtagne renter af udlån, hvorpå en nedskrivning har fundet sted, føres for den nedskrevne del af udlånets vedkommende under posten "Nedskrivninger på udlån og tilgodehavender" og modregnes således i årets nedskrivninger.
Gebyr- og provisionsindtægter i forbindelse med låneetablering, betragtes som en integreret del af den effektive rente af et udlån og indtægtsføres over lånets løbetid under renteindtægter.
Udgifter til personale og administration omfatter blandt andet udgifter til løn og gager, sociale omkostninger, pensionsordninger, IT-omkostninger samt administrations- og markedsføringsomkostninger. Der er indgået bidragsbaserede pensionsordninger. I de bidragsbaserede ordninger indbetales faste bidrag til en uafhængig pensionskasse. Banken har ingen forpligtelse til at indbetale yderligere bidrag.
Andre driftsudgifter indeholder regnskabsposter af sekundær karakter i forhold til bankens aktiviteter, herunder bidrag til Garantiformuen og Afviklingsformuen.
Skat af årets resultat, som består af årets aktuelle skat og ændring af udskudt skat, indregnes i resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til årets resultat, og direkte på egenkapitalen med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen og i anden totalindkomst med den del, der kan henføres til anden totalindkomst.
Aktuelle skatteforpligtelser, henholdsvis tilgodehavende aktuel skat, indregnes i balancen som beregnet skat af årets skattepligtige indkomst reguleret for betalt aconto skat.
Udskudt skat indregnes af alle midlertidige forskelle mellem regnskabsmæssige og skattemæssige værdier af aktiver og forpligtelser.
Udskudte skatteaktiver indregnes i balancen med den værdi, hvormed aktivet forventes at kunne realiseres til, enten ved modregning i udskudte skatteforpligtelser eller ved fremtidig indtjening.
Under anden totalindkomst føres bl.a. stigninger i domicilejendommes værdi og tilbageførsler af sådanne stigninger, og ændringer i værdien af sikringsinstrumenter, der afdækker udsving i størrelsen af fremtidige betalingsstrømme samt skat heraf.
Basisindtjening opgøres som netto rente- og gebyrindtægter fratrukket udgifter til personale og administration, af- og nedskrivninger på materielle aktiver og tillagt andre driftsindtægter.
Kassebeholdning og anfordringstilgodehavender består af bankens beholdning af inden- og udenlandsk seddel og mønt samt anfordringstilgodehavender i centralbanker.
Tilgodehavender hos kreditinstitutter og centralbanker omfatter tilgodehavender hos andre kreditinstitutter samt tidsindskud i centralbanker.
Gæld til kreditinstitutter og centralbanker omfatter lån hos andre kreditinstitutter samt lån hos centralbanker. Tilgodehavende måles til amortiseret kostpris.
Udlån og tilgodehavender indregnes ved første indregning til dagsværdi. Gebyr- og provisionsindtægter i forbindelse med lånets etablering, betragtes for værende en integreret del af den effektive rente og indregnes over lånets forventede løbetid. Udlån og tilgodehavender måles efterfølgende til amortiseret kostpris med fradrag af nedskrivninger til imødegåelse af tab. For fast forrentede udlån baseret på den oprindeligt fastsatte effektive rente, og for variabelt forrentede udlån på den aktuelle rente. På udlån og grupper af udlån, hvorpå der er konstateret objektiv indikation af værdiforringelse som følge af begivenheder indtruffet efter første indregning, opgøres en eventuel nedskrivning på baggrund af forventede betalingsstrømme, herunder realisationsværdi af eventuelle sikkerheder.
Forventede betalingsstrømme opgøres med udgangspunkt i det mest sandsynlige udfald. Under hensatte forpligtelser er indregnet den del af uudnyttede kreditrammer og garantier, hvorpå banken forventer et tab.
Nedskrivninger foretages såvel individuelt som gruppevist. Der foretages individuel vurdering af udlån, der har en betydelig størrelse og på udlån, der ikke kan indpasses i en gruppe.
For udlån og tilgodehavender, der ikke er individuelt nedskrevet, foretages en gruppevis vurdering af, om der for gruppen er indtruffet objektiv indikation for værdiforringelse. Den gruppevise vurdering foretages på grupper af udlån og tilgodehavender, der har ensartede karakteristika med hensyn til kreditrisiko. Der opereres med 11 grupper fordelt på én gruppe af offentlige myndigheder, én gruppe af privatkunder og 9 grupper af erhvervskunder, idet erhvervskunderne er underopdelt i branchegrupper.
Den gruppevise vurdering foretages ved en segmenteringsmodel, som er udviklet af foreningen Lokale Pengeinstitutter, der forestår den løbende vedligeholdelse og udvikling. Segmenteringsmodellen fastlægger sammenhængen i de enkelte grupper mellem konstaterede tab og et antal signifikante forklarende makroøkonomiske variable via en lineær regressionsanalyse. Blandt de forklarende makroøkonomiske variable indgår arbejdsløshed, boligpriser, renter, antal konkurser/tvangsauktioner m.fl. Den makroøkonomiske segmenteringsmodel er i udgangspunktet beregnet på baggrund af tabsdata for hele pengeinstitutsektoren. Hvidbjerg Bank har derfor vurderet hvorvidt modelestimaterne afspejler kreditrisikoen for bankens egen udlånsportefølje.
Denne vurdering har ikke medført en tilpasning af modelestimaterne, hvorfor det er de oprindelige estimater, som danner baggrund for beregningen af de gruppevise nedskrivninger.
For hver gruppe af udlån og tilgodehavender fremkommer et estimat, som udtrykker den procentuelle værdiforringelse, som knytter sig til en given gruppe af udlån og tilgodehavender på balancedagen. Ved at sammenligne med det enkelte udlåns oprindelige
tabrisiko og udlånets tabsrisiko primo den aktuelle regnskabsperiode fremkommer det enkelte udlåns bidrag til den gruppevise nedskrivning.
Nedskrivningen beregnes som forskellen mellem den regnskabsmæssige værdi og den tilbagediskonterede værdi af de forventede fremtidige betalinger.
Bankens obligationer er noteret på et aktivt marked og dagsværdien fastsættes, som den officielt noterede kurs.
For aktier noteret på et aktivt marked fastsættes dagsværdien, som den officielt noterede kurs.
For unoterede aktier i form af aktier i sektorejede selskaber, hvor der sker omfordeling af aktierne, anses omfordelingen for at udgøre det primære marked for aktierne. Dagsværdien fastsættes som omfordelingskursen.
For unoterede aktier i sektorejede selskaber, hvor observerbare input ikke umiddelbart er tilgængelige, er værdiansættelsen forbundet med et skøn, hvori indgår oplysninger fra selskabernes regnskaber, erfaringer fra handler med aktier i de pågældende selskaber samt input fra kvalificeret ekstern part.
Aktiver, der indgår i pensionspuljer og kunders indskud i pensionspuljer, præsenteres i separate balanceposter. Afkast af puljeaktiver og – indskud præsenteres samlet under kursreguleringer.
Egne aktier indregnes ikke som et aktiv. Anskaffelses- og afståelsessummer samt udbytte fra egne aktier indregnes direkte i overført resultat under egenkapitalen.
Domicilejendomme, defineret som de ejendomme hvorfra der drives pengeinstitutvirksomhed, måles til dagsværdi. Dagsværdien er beregnet på grundlag af afkastmetoden. Domicilejendomme afskrives over 50 år. Der indregnes ikke en scrapværdi. Opskrivninger indregnes i anden totalindkomst, mens ned- og afskrivninger indregnes i resultatopgørelsen under af- og nedskrivninger, med mindre der er tale om tilbageførsel af tidligere foretagne opskrivninger.
Investeringsejendomme ejes med henblik på videresalg inden for en kortere årrække. Investeringsejendomme måles ved anskaffelsen til kostpris og efterfølgende til dagsværdi, som opgøres ud fra afkastmetoden. Ændringer i dagsværdien og eventuelle lejeindtægter indregnes i resultatopgørelsen under henholdsvis "kursreguleringer" og "andre driftsindtægter".
Aktiver i midlertidig besiddelse omfatter aktiver, som banken i en kort periode besidder og har til salg. Aktivet måles til dagsværdi med fradrag af forventede realisationsomkostninger.
Øvrige materielle aktiver, med en forventet brugstid på mere end ét år, måles til kostpris med fradrag af akkumulerede afskrivninger, der foretages ud fra en forventet brugstid. Edb-udstyr afskrives lineært over 3 år og øvrige aktiver lineært over 5 år.
Periodeafgrænsningsposter indregnet under aktiver omfatter afholdte omkostninger, der vedrører efterfølgende regnskabsår. Periodeafgrænsningsposter under passiver omfatter modtagne provisioner m.v., der vedrører efterfølgende regnskabsår. Periodeafgrænsningsposter måles til kostpris.
Afledte finansielle instrumenter måles til dagsværdi, der som udgangspunkt er baseret på noterede markedspriser. I det omfang, der er tale om ikke noterede instrumenter opgøres dagsværdien efter almindelig anerkendte principper, der bygger på markedsbaserede parametre. Afledte finansielle instrumenter indregnes under andre aktiver, henholdsvis andre passiver.
Øvrige finansielle forpligtelser måles til amortiseret kostpris, der sædvanligvis svarer til nominel værdi.
Under hensatte forpligtelser er indregnet den del af uudnyttede kreditrammer og garantier, hvorpå banken forventer et tab. Garantier og andre forpligtelser, der er uvisse med hensyn til størrelse eller tidspunkt for afvikling, indregnes som hensatte forpligtelser, når det er sandsynligt, at forpligtelsen vil medføre et træk på bankens økonomiske ressourcer, og forpligtelsen kan måles pålideligt. Forpligtelsen opgøres til nutidsværdien af de omkostninger, som er nødvendige for at indfri forpligtelsen.
Eventualforpligtelser omfatter afgivne garantier og indeståelser, uigenkaldelige tilsagn om at yde kredit og lignende forpligtelser, der ikke er indregnet i balancen. Garantier og andre forpligtelser er indregnet med den fulde pålydende værdi reduceret med hensættelse til imødegåelse af tab.
I resultatopgørelsen indregnes hensættelser til imødegåelse af tab under posten nedskrivninger på udlån og andre tilgodehavender og i balancen under posten hensatte forpligtelser.
På tidspunktet for offentliggørelse af denne årsrapport er en række bestemmelser under ændring i den danske IFRS-forenelige regnskabsbekendtgørelse. Baggrunden er
fremkomsten af den internationale regnskabsstandard IFRS 9 Finansielle instrumenter, der er obligatorisk at anvende for IFRS-regnskabsaflæggere fra 1. januar 2018. De overordnede bestemmelser i IFRS 9 vil tilsvarende blive indarbejdet i den danske regnskabsbekendtgørelse og suppleret af særlige danske nedskrivningsregler i regnskabsbekendtgørelsens bilag 10, der udfylder de overordnede principper i IFRS 9.
Regnskabsstandarden IFRS 9 ændrer i væsentlig grad ved de gældende regler for klassifikation og måling af finansielle aktiver samt de gældende nedskrivningsregler.
Den justerede danske regnskabsbekendtgørelse forventes at træde i kraft for regnskabsperioder, der begynder 1. januar 2018. IFRS 9 reglerne om finansielle instrumenter, der er under indarbejdelse i den danske regnskabsbekendtgørelse, fastsætter følgende om klassifikation og måling samt nedskrivninger på finansielle aktiver.
Efter IFRS 9 foretages klassifikation og måling af finansielle aktiver på baggrund af forretningsmodellen for de finansielle aktiver og de kontraktmæssige betalingsstrømme, som knytter sig til de finansielle aktiver.
Anvendelsen af IFRS 9 målingskategorierne for finansielle aktiver på baggrund af forretningsmodellen og på baggrund af karakteristika ved de kontraktmæssige betalingsstrømme forventes kun at føre til ubetydelige ændringer i målingsprincipper i forhold til målingsprincipperne anvendt i Hvidbjerg Banks aktuelle regnskabsrapportering.
Præsentationsmæssigt vil anvendelsen af en blandet forretningsmodel for obligationer, der indgår i den daglige likviditetsstyring, dog indebære, at kursreguleringen til dagsværdi fremadrettet vil indgå i anden totalindkomst fremfor i resultatopgørelsen efter nuværende regnskabspraksis. Den præsentationsmæssige effekt vil afhænge
af obligationsporteføljens størrelse og den tilknyttede kursregulering af porteføljen.
Med IFRS 9 erstattes den gældende nedskrivningsmodel, der er baseret på indtrufne tab ("incurred loss"-model), af en nedskrivningsmodel baseret på forventede tab ("expected loss"-model). Den nye forventningsbaserede nedskrivningsmodel indebærer, at et finansielt aktiv på tidspunktet for første indregning nedskrives med et beløb svarende til det forventede kredittab i 12 måneder (stadie 1). Sker der efterfølgende en betydelig stigning i kreditrisikoen i forhold til tidspunktet for første indregning nedskrives aktivet med et beløb, der svarer til det forventede kredittab i aktivets forventede restløbetid (stadie 2). Konstateres aktivet værdiforringet (stadie 3), nedskrives aktivet uændret med et beløb svarende til det forventede kredittab i aktivets restløbetid, men baseret på en øget tabssandsynlighed.
Der pågår et udviklingsarbejde forankret på Hvidbjerg Banks datacentral BEC med deltagelse af de tilknyttede medlemsinstitutter samt LOPI med henblik på at udvikle en IFRS 9 forenelig nedskrivningsmodel.
Modellen, som er under udvikling, påtænkes i særlig grad anvendt for kunder/faciliteter i stadie 1, og en delmængde af kunder/faciliteter i stadie 2. For svage stadie 2 kunder/ faciliteter og stadie 3 kunder/faciliteter forventes nedskrivningsberegningen at blive foretaget ved en manuel, individuel vurdering af de finansielle aktiver fremfor ved en modelmæssig beregning.
Det er ikke muligt på nuværende tidspunkt at foretage et rimeligt skøn over den regnskabsmæssige virkning af førstegangsanvendelsen af IFRS 9, for så vidt angår nedskrivningsreglerne. Det er dog i almindelighed forventningen, at de nye nedskrivningsregler for pengeinstitutterne samlet set vil føre til øgede nedskrivninger og dermed en større korrektivkonto, da alle udlån og garantier efter de nye regler vil få tilknyttet en nedskrivning svarende til det forventede kredittab i 12 måneder eller det forventede kredittab i aktivets restløbetid ved en betydelig stigning i kreditrisikoen.
Gruppevise nedskrivninger efter de gældende regler videreføres ikke under de nye regler, og det vil i nogen udstrækning mindske virkningen af IFRS 9. Hertil kommer, at de særlige danske nedskrivningsregler i regnskabsbekendtgørelsens bilag 10 rykker nedskrivningerne frem i tid, og derved delvist inddiskonterer virkningen af de kommende IFRS 9 nedskrivningsregler.
En negativ regnskabsmæssig påvirkning af de nye forventningsbaserede IFRS 9 nedskrivningsregler vil i udgangspunktet have tilsvarende effekt på kapitalgrundlaget. For at imødegå en utilsigtet effekt på kapitalgrundlaget og dermed pengeinstitutternes muligheder for at understøtte kreditgivningen har Europa-Kommissionen som et element i den reformpakke, som Kommissionen præsenterede den 23. oktober 2016 (kapitalkravspakken), foreslået en 5-årig overgangsordning, således at en negativ effekt af de nye IFRS 9 nedskrivningsregler først får fuld virkning på kapitalgrundlaget efter 5 år.
Samlet set vurderer Hvidbjerg Bank virkningen af IFRS 9 på den kapitalmæssige overdækning til at være uvæsentlig ved reglernes ikrafttrædelse i 2018, mens virkningen på den kapitalmæssige overdækning fremadrettet vil være afdæmpet negativ i takt med, at virkningen af overgangsordningen udfases.
Annie Gørtz Olesen Afdelingsdirektør Tlf. 9695 5253
Stella Vestergaard Kunderådgiver Tlf. 9695 5219
Bente Søndergaard Servicerådgiver Tlf. 9695 5213
Jan Jensen Kunderådgiver (Hurup) Tlf. 6156 5240
Marianne Lillebæk Kunderådgiver Tlf. 9695 5223
Karina Odde Servicerådgiver Tlf. 9695 5207
Marianne Hvid Kunderådgiver Tlf. 9695 5221
Lene Vangsgaard Andersen Serviceleder Tlf. 9695 5205
Helen Kappel Servicerådgiver Tlf. 9695 5211
John Bruni Pedersen Erhvervskundechef Tlf. 9695 5215
Niels Christian Nielsen Erhvervskunderådgiver Tlf. 9695 5304
Marianne Stensgaard Erhvervskunderådgiver Tlf. 9695 5212
Chris Have Økonomichef Tlf. 9695 5225
Fritz Sloth It-ansvarlig Tlf. 9695 5218
Hanne Binderup Pensions- og fondsmedarb. Tlf. 9695 5206
Mikael Skou Jakobsen Kreditchef Tlf. 9695 5224
Bente Villadsen It og administration Tlf. 9695 5209
Suzette Amby Compliance-ansvarlig
Tlf. 9695 5217
Lilly Nielsen Controller Tlf. 9695 5201
Dorrit Lindgaard Direktionssekretær Tlf. 9695 5210
Gitte Birck Økonomimedarbejder Tlf. 9695 5226
50
Karl K. Seerup Afdelingsdirektør Tlf. 9695 5251
Dorit Storch Kunderådgiver Tlf. 9695 5254
Maria Grubbe Servicerådgiver Tlf. 9695 5256
John Schøtt Afdelingsdirektør Tlf. 9695 5309
Marianne Naursgaard Kunderådgiver Tlf. 9695 5308
Lene Porskrog Servicerådgiver Tlf. 9695 5282
Lene Støchkel Servicerådgiver Tlf. 9695 5259
Kunderådgiver Tlf. 9695 5272
Palle Brun Nielsen
Lone Gørtz Christensen
Souschef Tlf. 9695 5283
Carsten J. Jespersen Kunderådgiver Tlf. 9695 5301
Lene Nielsen Kunderådgiver Tlf. 9695 5302
Jette Skydsgaard Groth Servicerådgiver Tlf. 9695 5307
Carsten Dissing Andersen Afdelingsdirektør Tlf. 9695 5331
Sarah Skovsende Kunderådgiver Tlf. 9695 5333
Anette Nørskov Servicerådgiver Tlf. 9695 5334
Cecilie Bakman Servicerådgiver Tlf. 9695 5343
Morten Scharling
Souschef Tlf. 9695 5332
Arne Lyhne Nielsen Kunderådgiver Tlf. 9695 5341
Åse Daugaard Servicerådgiver Tlf. 9695 5335
Jens Yde Kunderådgiver Tlf. 9695 5303
Merete Møller Kunderådgiver Tlf. 9695 5305
51
Dorte Lind Kunderådgiver Tlf. 9695 5257
Hanne M. Sekkelund Kunderådgiver Tlf. 9695 5252
Hvidbjerg Østergade 2 7790 Thyholm Tlf. 9695 5200 Fax 9695 5249
Struer Toldbodstræde 10 7600 Struer Tlf. 9695 5250 Fax 9695 5279
Viborg Vævervej 5 8800 Viborg Tlf. 9695 5330 Fax 9695 5359
Holstebro Lavhedevej 48A 7500 Holstebro Tlf. 9695 5300 Fax 9695 5329
Hurup Bredgade 133 7760 Hurup Tlf. 9695 5200 Fax 9695 5249
www.hvidbjergbank.dk • [email protected] • A/S-reg.nr.: 5682 • CVR-nr.: 64 85 54 17
DANTRYK A/S I 9795 2000
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.