HKScan Oyj — M&A Activity 2023

Dec 29, 2023

Sisäpiiritieto: HKScan myy Ruotsin liiketoimintonsa Lantmännenille

Sisäpiiritieto: HKScan myy Ruotsin liiketoimintonsa Lantmännenille

HKScan Oyj, Pörssitiedote, Sisäpiiritieto, 29.12.2023, klo 14.00

HKScan Oyj on allekirjoittanut sopimuksen, jolla se myy Ruotsin tytäryhtiönsä
HKScan Sweden AB:n osakkeet ruotsalaiselle Lantmännen ek förille. HKScan Sweden
AB:n osakkeiden kauppahinta muodostuu noin 60 miljoonan euron käteisvastikkeesta
sekä Lantmännenin omistamista HKScanin A-osakkeista (6 869 750 kpl) ja K
-osakkeista (665 000 kpl). Lisäksi Lantmännen maksaa takaisin HKScanin ja HKScan
Sweden AB:n välisen sisäisen lainan, jonka määrä on noin 50 miljoonaa euroa.
HKScanilta poistuu myös taseen ulkopuolista factoring-rahoitusta noin 55
miljoonaa euroa ja IFRS-16 leasingvelkaa noin 13 miljoonaa euroa. Kauppahinnasta
maksetaan sopimuksen allekirjoituksen (signing) yhteydessä 25 miljoonan euron
ennakkomaksu. Kauppahinnan loppuosa maksetaan yrityskaupan toteuttamisen
(closing) yhteydessä. Käteisvastiketta oikaistaan kaupantekohetkellä
tavanomaisilla oikaisuerillä. Lantmännenin omistamien kauppahintana HKScanille
luovutettavien A- ja K-osakkeiden yhteismäärä on 7 534 750 kpl, ja niiden
laskennallinen markkina-arvo sopimuksen allekirjoitushetkellä on 5,5 miljoonaa
euroa.

"Ruotsin liiketoimintojen myynti vahvistaa HKScanin tasetta. Lisäksi myynti
edistää mahdollisuuksiamme keskittyä paremmin meille jääviin liiketoimintoihimme
ja toteuttaa pitkän aikavälin strategiaamme. Jatkamme toimintaamme perustaltamme
vahvasti suomalaisena, mutta kansainvälisesti toimivana pörssiyhtiönä. Asemamme
markkinassa on merkittävä ja brändimme vahvoja. Strateginen tavoitteemme on
kasvaa monipuoliseksi ruokataloksi," sanoo HKScanin toimitusjohtaja Juha
Ruohola.

Yrityskauppa muuttaa HKScanin rakennetta ja taloudellisia tunnuslukuja. HKScanin
vuoden 2023 tilinpäätöksessä Ruotsin liiketoiminta luokitellaan myytävänä
oleviksi varoiksi ja veloiksi sekä esitetään lopetettuina toimintoina. Kauppaan
ei kuulu Puolan pekonia valmistava yksikkö, joka on raportoitu osana Ruotsin
liiketoimintayksikköä. Puolan yksikön luvut raportoidaan jatkossa osana Suomen
liiketoimintayksikköä.

Vuonna 2022 HKScanin jatkuvien toimintojen (Suomi ja Tanska) liikevaihto oli 1
097,5 miljoonaa euroa, liiketulos -2,5 miljoonaa euroa ja vertailukelpoinen
liiketulos -2,8 miljoonaa euroa. Vuonna 2023 konsernin jatkuvien toimintojen
liikevaihdon arvioidaan nousevan noin 1 170 miljoonaan euroon, jatkuvien
toimintojen liiketuloksen nousevan 15 - 18 miljoonaan euroon ja jatkuvien
toimintojen vertailukelpoisen liiketuloksen nousevan 13 - 16 miljoonaan euroon.
Tilinpäätöksessä 2023 konserni arvostaa Ruotsin liiketoimintoihin liittyvät
myytävänä olevat varat ja velat myynnistä aiheutuvilla menoilla vähennettyyn
käypään arvoon. Konserni kirjaa noin 20 miljoonan euron arvonalentumisen Ruotsin
liiketoimintojen liikearvoon Q4/2023. Kaupan vaikutus konsernin
nettovelkaantumisasteeseen Q4/2023 on vähäinen.

Myöhemmin kaupan toteuttamisen seurauksena konserni arvioi kirjaavansa
lopetettuihin toimintoihin muuntoeroista noin 20 miljoonan euron kulun, joka
aiemmin on esitetty konsernin laajassa tuloslaskelmassa. Nettovelkaantumisasteen
odotetaan laskevan noin 34 prosenttiyksikköä.

HKScanin Ruotsin tuotantoyksiköt sijaitsevat Linköpingissä, Kristianstadissa,
Skarassa ja Halmstadissa. Yhtiön kuluttajabrändejä Ruotsissa ovat Scan, Pärsons
ja Bullens. Ruotsin liiketoiminnan liikevaihto vuonna 2022 oli 736,2 miljoonaa
euroa (1-9/2023: 530,0 milj. euroa), vertailukelpoinen liiketulos 15,7 miljoonaa
euroa (1-9/2023: 7,3 milj. euroa) ja henkilöstöä on keskimäärin noin 1 800.
HKScan on toiminut Ruotsissa vuodesta 2007 asti.

Kaupan odotetaan toteutuvan vuoden 2024 ensimmäisellä puoliskolla ja sen
toteutuminen edellyttää EU:n komission ja lisäksi Ruotsin viranomaisten
hyväksyntää ulkomaisten yritysostojen valvonnan (FDI) osalta. HKScanin hallitus
tulee kutsumaan koolle ylimääräisen yhtiökokouksen kaupan vahvistamiseksi ja
hyväksymiseksi, minkä yhteydessä hallitus tulee esittämään yhtiökokoukselle
kaupan toteuttamisen edellyttämiä hyväksyntöjä, mukaan lukien valtuutus
toteuttaa Lantmännenin omistamien HKScanin A- ja K-osakkeiden suunnattu
hankinta. Ylimääräinen yhtiökokous tullaan kutsumaan koolle pidettäväksi vuoden
2024 ensimmäisen vuosineljänneksen aikana. Kutsu ylimääräiseen yhtiökokoukseen
odotetaan julkistettavan tammikuussa 2024.

Lantmännen on maatalousosuuskunta ja johtava toimija maatalous-, kone-,
bioenergia- ja elintarviketoimialalla Pohjois-Euroopassa. Lantmännenin omistaa
18 000 ruotsalaista maanviljelijää, ja sillä on 10 000 työntekijää sekä
toimintaa yli 20 maassa. Lantmännenin liikevaihto on 5,6 miljardia euroa. Yhtiön
tunnettuja kuluttajabrändejä ovat Vaasan, Myllyn Paras, AXA, Start!, GoGreen ja
FINN CRISP.

”Yrityskauppa on strategisesti tärkeä Lantmännenille ja ruotsalaisille
viljelijäjäsenillemme. Kauppa laajentaa ja vahvistaa liiketoimintaamme sekä
parantaa Ruotsin maatalouden toimintaedellytyksiä pitkällä aikavälillä. HKScanin
johtavien tuotemerkkien ja osaamisen myötä meillä on hyviä mahdollisuuksia
kehittää liiketoimintaamme edelleen", sanoo Lantmännenin konserni- ja
toimitusjohtaja Magnus Kagevik.

HKScan Oyj

Juha Ruohola
toimitusjohtaja

Lisätiedot:
Juha Ruohola, toimitusjohtaja, HKScan Oyj, p. 0400 647 160
Jyrki Paappa, talousjohtaja, HKScan Oyj, p. 050 556 6512
HKScan Media Service Desk, p. 010 570 5700 tai sähköpostitse
communications@hkscan.com

110 vuoden kokemuksella me HKScanissa teemme elämästä maistuvampaa - tänään ja
huomenna. Strateginen tavoitteemme on kasvaa monipuoliseksi ruokataloksi.
Kotimarkkinoitamme ovat Suomi, Ruotsi ja Tanska, missä noin 5400
ammattilaistamme valmistaa vastuullista ja paikallisesti tuotettua ruokaa
kuluttajien erilaisiin ruokahetkiin. Tunnettuja tuotemerkkejämme ovat HK®,
Kariniemen®, Via®, Scan®, Pärsons® ja Rose®. Kehitämme ilmastoystävällisempää
tapaa tuottaa ruokaa ja tavoitteemme on hiilineutraali ruokaketju.
Pörssilistatun HKScanin jatkuvien toimintojen liikevaihto vuonna 2022 oli yli
1,8 miljardia euroa. www.hkscan.com