Guangdong Quanwei Technology Co.,Ltd. — Audit Report / Information 2020

Jun 21, 2021

证券代码：300716 证券简称：国立科技 公告编号：2021-051

广东国立科技股份有限公司

关于对深圳证券交易所年报问询函回复的公告

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。

广东国立科技股份有限公司（以下简称“公司”）于近日收到了深圳证券交 易所《关于对广东国立科技股份有限公司的年报问询函》（创业板年报问询函 [2021]第 354 号）（以下简称“问询函”）。公司高度重视年报问询函的相关 问题，在对相关事项进行认真检查后对问询函及时予以回复，年审机构中审众环 会计师事务所（特殊普通合伙）就问询函相关问题出具了核查意见。现将相关事 项回复公告如下：

问题 1 ：年报显示，你公司 2020 年材料收入（原贸易收入） 7.69 亿元，占营业收入比 重为 39.93% ，金额同比减少 43.88% 。你公司于 2021 年 4 月 28 日披露《关于会计差错更 正的公告》，结合新收入准则相关条款的规定，公司对原来按照总额法确认收入条件的业 务修正为采取净额法核算， 2020 年第一季度、第二季度、第三季度调整前营业收入分别为 5.81 亿元、 6.06 亿元、 5.83 亿元，分别调减 2.43 亿元、 0.97 亿元、 0.51 亿元。你公司披露 称，公司在审查业务时，初步判断在部分二甲苯等业务中公司因承担了存货及信用风险， 因此采用了总额法确认收入。经与审计师沟通，在上述业务中由于公司对产品质量问题免 除了责任，对存货的控制权不足，由总额法修正为按净额法核算。

（ 1 ）请你公司说明你公司被免除相关产品质量问题责任的具体内容及原因，是否符合 行业惯例，涉及业务的具体开展情况、 2020 年各季度采购和销售金额、营业收入确认金额， 2020 年一季度营业收入调减金额高于第二季度、第三季度并逐季下降的原因。

（ 2 ）请你公司说明新旧收入准则下关于贸易业务收入采用总额法或净额法的确认原则 是否发生变化，以前年度是否即存在对贸易业务下采购存货的控制权不足的情形，如是， 以前年度收入确认是否存在差错，报告期以总额法确认二甲苯等贸易业务收入的依据是否

本报告书共 45 页第 1 页

充分。

（ 3 ）请你公司说明报告期材料收入业务的具体内容，包括主要产品名称及类型、收入 确认政策、结算周期及方式、相关应收及预付款项余额及期后回款情况、前五名客户及供 应商的名称、合作年限、销售或采购金额及占比，请重点说明你公司采取总额法或净额法 确认材料业务收入及相关依据，是否具有真实交易背景及发生真实货物交割，结合相关业 务毛利率水平及变动情况说明你公司开展相关业务的主要考虑及必要性，并说明是否存在 销售对象同时为采购对象情形，客户和供应商之间是否存在关联关系或其他业务往来，如 是，请披露涉及的采购或销售业务具体金额，以及与同一对象同时发生采购、销售业务的 原因及合理性，是否存在关联交易非关联化的情形。

（ 4 ）中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《 2020 年度营业收入扣除事项及 扣除后营业收入金额的专项说明》显示，你公司报告期与主营业务无关的营业收入合计 1,527.20 万元，包括加工收入、废料收入、服务费收入、水电费收入、租金收入等。请结合 你公司报告期内贸易业务的具体内容、与主营业务的相关性、是否具有商业实质等说明是 否存在营业收入应扣除未扣除的情况。

回复：

一、请你公司说明你公司被免除相关产品质量问题责任的具体内容及原因，是否符合 行业惯例，涉及业务的具体开展情况、 2020 年各季度采购和销售金额、营业收入确认金额， 2020 年一季度营业收入调减金额高于第二季度、第三季度并逐季下降的原因。

1、公司被免除相关产品质量问题责任的具体内容及原因，是否符合行业惯例

公司与材料收入客户签订合同存在免除相关产品质量问题责任条款，具体情况如下：

		是否免除相关产 品质量问题责任
品种	合同条款
淀粉、有色金属	由供应商直接送往客户指定地点交货，如货物有质量 问题，公司协助客户向供应商索赔，客户不得以质量 问题拖欠公司货款。	是
二甲苯	公司不负责货物的品质及损耗，由客户自负，客户不 得以任何理由拒绝收货。	是
其他产品	公司与运输公司签订运输合同，明确双方责任，运输 费等由公司承担；货物毁损、灭失的风险，在货物交 付之前由公司承担，交付之后由客户承担。	否

公司与客户签订的合同中约定被免除相关产品质量问题责任条款的原因如下：贸易业务 交易的商品都是常用工业品，交易过程中不接受客户定制、不进行再加工、不更换包装，商 品的质量标准、品牌、标号，在交易之前就会确定并明确记录于合同中。货物贸易业务交易

本报告书共 45 页第 2 页

惯例：1、对于可包装类商品（例如淀粉、铜杆），交货必须是原厂包装，不允许散堆或白 包，厂家和牌号一目了然；2、散水（例如二甲苯）、散货，在所有装卸货环节、更换储运 设备环节都会有独立第三方检测机构对商品物性、数量进行检测，否则不能办理装卸、转运 手续。

广东国立供应链在下游的销售合同中，之所以注明免责条款，一方面出于最大限度保障 公司利益的考虑，另一方面因为交易特点和惯例，贸易特殊的行业规则是：1、出现质量问 题只负责向厂家协调换货；2、交易商品都是原厂包装。公司合同约定符合行业惯例。

2、涉及业务的具体开展情况、2020 年各季度采购和销售金额、营业收入确认金额，2020 年一季度营业收入调减金额高于第二季度、第三季度并逐季下降的原因

2020 年二甲苯销售额 34,378.76 万元，2019 年二甲苯销售额 57,387.73 万元，由于疫情 原因，二甲苯业务逐步减少；依托公司在行业长期积累的上下游资源，2020 年下半年公司 新开展铜和淀粉业务，铜业务实现销售收入 11,991.05 万元，淀粉业务实现销售收入 1,174.50 万元。上述业务 2020 年公司各季度采购和销售金额、营业收入具体情况如下：

单位：万元

			2020年	2020年
产品名称	项目					合计
		一季度	二季度	三季度	四季度
二甲苯	采购金额	24,319.92	9,718.90			34,038.82
	销售金额	24,470.73	9,908.03			34,378.76
	营业收入确认金额	150.81	189.13			339.93
铜	采购金额			4,923.58	6,994.80	11,918.37
	销售金额			4,954.77	7,036.28	11,991.05
	营业收入确认金额			31.19	41.48	72.68
淀粉	采购金额			225.8	917.27	1,143.07
	销售金额			231.66	942.84	1,174.50
	营业收入确认金额			5.87	25.56	31.43
小计	采购金额	24,319.92	9,718.90	5,149.37	7,912.07	47,100.27
	销售金额	24,470.73	9,908.03	5,186.43	7,979.12	47,544.31
	营业收入确认金额	150.81	189.13	37.06	67.05	444.04

从表可以看出，2020 年一季度营业收入调减金额高于第二季度、第三季度并逐季下降 主要系各季度贸易业务的产品结构变化所致。

二、请你公司说明新旧收入准则下关于贸易业务收入采用总额法或净额法的确认原则 是否发生变化，以前年度是否即存在对贸易业务下采购存货的控制权不足的情形，如是， 以前年度收入确认是否存在差错，报告期以总额法确认二甲苯等贸易业务收入的依据是否

本报告书共 45 页第 3 页

充分。

1、相关会计准则规定

旧收入准则并未对收入确认中主要责任人和代理人的判断提供明确指引。实务中，一般 参考《国际会计准则第 18 号——收入》示例第 21 段的规定：“满足以下一项或多项条件时， 表明主体属于主要责任人：

（1）主体承担了向客户提供商品或劳务，或者完成订单的主要责任。例如，对客户订 购的劳务或购买的产品的可接受性负责；

（2）主体在客户订购之前后，承担了运输或退回的存货风险；

（3）主体有直接或间接定价的自由；

（4）主体承担了向客户收取应收款项的信用风险。

如果主体没有承担销售商品或提供劳务相关的重大风险和报酬，则是以代理方身份进行 活动的。例如，主体按交易量收取固定费用，或者按客户量的固定比例收取费用。”

上述判断条件基于原收入准则下风险报酬转移模型，主要关注于企业是否承担了商品或 服务的风险报酬。

《企业会计准则第 14 号——收入》（2017）（以下简称“新收入准则”）中关于主要责 任人与代理人的判断具体规定如下：

“第三十四条 企业应当根据其在向客户转让商品前是否拥有对该商品的控制权，来判 断其从事交易时的身份是主要责任人还是代理人。企业在向客户转让商品前能够控制该商品 的，该企业为主要责任人，应当按照已收或应收对价总额确认收入；否则，该企业为代理人， 应当按照预期有权收取的佣金或手续费的金额确认收入，该金额应当按照已收或应收对价总 额扣除应支付给其他相关方的价款后的净额，或者按照既定的佣金金额或比例等确定。

企业向客户转让商品前能够控制该商品的情形包括：

（一）企业自第三方取得商品或其他资产控制权后，再转让给客户。

• （二）企业能够主导第三方代表本企业向客户提供服务。

（三）企业自第三方取得商品控制权后，通过提供重大的服务将该商品与其他商品整合

成某组合产出转让给客户。

在具体判断向客户转让商品前是否拥有对该商品的控制权时，企业不应仅局限于合同的

法律形式，而应当综合考虑所有相关事实和情况，这些事实和情况包括：

• （1）公司是否承担向客户转让商品的主要责任；

• （2）公司是否在转让商品之前或之后承担了该商品的存货风险；

本报告书共 45 页第 4 页

（3）公司是否有权自主决定所交易商品的价格；

（4）公司是否承担了源自客户或供应商的信用风险。”

财政部、国资委、银保监会、证监会《关于严格执行企业会计准则切实加强企业 2020 年年报工作的通知》（财会[2021]2 号）相关规定如下：

“当企业向客户销售商品涉及其他方参与其中时，企业应当评估特定商品在转让给客户 之前是否控制该商品，确定其自身在该交易中的身份是主要责任人还是代理人。控制该商品 的，其身份为主要责任人，用总额法确认收入；不控制该商品的，其身份为代理人，用净额 法确认收入。

为便于准则实施，企业在判断时通常也可以参考如下三个迹象：企业承担向客户转让商 品的主要责任；企业在转让商品之前或之后承担了该商品的存货风险；企业有权自主决定所 交易商品的价格。需要强调的是，企业在判断其是主要责任人还是代理人时，应当以该企业 在特定商品转移给客户之前是否能够控制该商品为原则，上述三个迹象仅为支持对控制权的 评估，不能取代控制权的评估，也不能凌驾于控制权评估之上，更不是单独或额外的评估。”

新收入准则采用总额法核算此类贸易业务的收入、成本和存货应满足的基本前提是：有 明显证据表明本企业在一段时间内实际持有对相应存货实物的控制权。

2、公司业务情况及收入确认的相关判断

供应链独立与上游供应商签署采购协议，采用预付货款的方式向上游供应商采购货物， 供应链向上游供应商采购并支付货款后，上游供应商自交货至指定地点或出具货权确认函之 时确定交货。供应链独立与下游客户签署销售协议，并根据销售协议约定独立承担合同责任， 作为合同交付的首要义务人；国立供应链在整个交易过程中拥有自主定价权，通常在向上游 客户询价后根据市场供需状况、采购成本等因素自主确定下游客户的出售价格，定价过程不 受到上游供应商的制约。

供应链通常给下游客户不超过 20 天的提货期，并对大部分客户给予一定的信用期。供 应链与客户、供应商独立签署销售、采购合同，分别承担了应收账款无法收回及供应商无法 交货的信用风险。

在旧收入准则的相关规定下，国立供应链在贸易业务模式是作为主要责任人承担了商品 的风险报酬，采用总额法确认收入具有合理性。

在 2020 年报编制过程中，公司结合新收入准则的相关要求对新收入准则的执行情况进 行梳理，最后确定对于合同约定被免除相关产品质量问题责任条款的贸易收入，由于该交易

本报告书共 45 页第 5 页

对存货的控制权不足，采用净额法确认收入。

公司第二届董事会第二十次会议于 2020 年 4 月 23 日决议通过，本集团于 2020 年 1 月 1 日起开始执行前述新收入准则。新收入准则为规范与客户之间的合同产生的收入建立了新 的收入确认模型。为执行新收入准则，本集团重新评估主要合同收入的确认和计量、核算和 列报等方面。根据新收入准则的规定，选择仅对在 2020 年 1 月 1 日尚未完成的合同的累积 影响数进行调整，以及对于最早可比期间期初之前或 2020 年 1 月 1 日之前发生的合同变更 予以简化处理，即根据合同变更的最终安排，识别已履行的和尚未履行的履约义务、确定交 易价格以及在已履行的和尚未履行的履约义务之间分摊交易价格。首次执行的累积影响金额 调整首次执行当期期初（即 2020 年 1 月 1 日）的留存收益及财务报表其他相关项目金额， 对可比期间信息不予调整。

综上，公司以前年度及本年度二甲苯贸易等贸易收入业务的确认方法符合相关企业会计 准则的确定。

三、 请你公司说明报告期材料收入业务的具体内容，包括主要产品名称及类型、收入 确认政策、结算周期及方式、相关应收及预付款项余额及期后回款情况、前五名客户及供 应商的名称、合作年限、销售或采购金额及占比，请重点说明你公司采取总额法或净额法 确认材料业务收入及相关依据，是否具有真实交易背景及发生真实货物交割，结合相关业 务毛利率水平及变动情况说明你公司开展相关业务的主要考虑及必要性，并说明是否存在 销售对象同时为采购对象情形，客户和供应商之间是否存在关联关系或其他业务往来，如 是，请披露涉及的采购或销售业务具体金额，以及与同一对象同时发生采购、销售业务的 原因及合理性，是否存在关联交易非关联化的情形。

1、报告期材料收入业务的具体内容，包括主要产品名称及类型、收入确认政策、结算 周期及方式、相关应收及预付款项余额及期后回款情况、前五名客户及供应商的名称、合作 年限、销售或采购金额及占比

（1）2020 年度公司材料收入 76,942.81 万元，成本 73,511.73 万元，大部分毛利较低， 以预收款或月结方式进行结算，收款为银行转账或电汇或承兑。具体情况如下：

单位：万元\%

序 号					收入确 认政策
	产品名称	营业收入	营业成本	毛利率		结算周期	结算方式
1	氢氧化钠	22,863.58	22,588.01	1.21	总额法	预收款	银行转账
2	树脂	19,374.72	19,865.86	-2.53	总额法	预收款	银行转账

本报告书共 45 页第 6 页

序 号 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15					收入确 认政策
	产品名称	营业收入	营业成本	毛利率		结算周期	结算方式
	工程塑料	15,660.99	14,777.99	5.64	总额法	月结30天-90天	电汇或承兑
	纸制品	5,773.69	5,729.44	0.77	总额法	月结60天	银行转账
	成品鞋	3,530.21	2,552.46	27.70	总额法	月结30天-90天	电汇或承兑
	煤	2,909.86	2,886.23	0.81	总额法	列车进港预收80%合同 款，客户收到合同、结算 单、发票等资料后两日内 结清尾款	银行转账
	鞋材	2,126.92	1,158.77	45.52	总额法	月结30天-90天	电汇或承兑
	其他	1,274.75	1,236.77	2.98	总额法	月结60天	银行转账
	PVC	1,225.79	1,217.06	0.71	总额法	月结30天	银行转账
	聚丙烯	755.82	715.86	5.29	总额法	月结60天	银行转账
	薄膜	576.38	551.63	4.29	总额法	月结60天	银行转账
	胶粒原料	426.06	231.65	45.63	总额法	月结30天-90天	电汇或承兑
	二甲苯	339.93		0.99	净额法	签订合同预收10%，收款 至100%卸货	银行转账
	有色金属	72.68		0.61	净额法	一般是货到20天内付清 货款	银行转账
	淀粉	31.43		2.68	净额法	一般是货到60天内付清 货款	银行转账
	合计	76,942.81	73,511.73	4.46	-	-	-

（2）上述材料收入业务相关应收账款、预付款项余额及期后回款情况如下：

A.应收账款

单位：万元

序号	单位名称	应收账款期末余额	截止目前回款情况
1	A1	621.90	198.15
2	A2	558.02	558.02
3	A3	474.32	474.32
4	A4	378.60	378.60
5	A5	297.61	297.61
6	A6	292.88	292.88
7	A7	288.90	288.90
8	A8	275.58	275.58
9	A9	214.44	214.44

本报告书共 45 页第 7 页

序号	单位名称	应收账款期末余额	截止目前回款情况
10	A10	211.36	15.00
11	A11	207.46	206.78
12	A12	200.71	67.65
13	A13	184.88	184.87
14	A14	182.63	182.63
15	A15	182.41	182.41
16	A16	166.41	166.41
17	A17	164.21	164.21
18	A18	159.44	159.44
19	A19	156.01	117.61
20	A20	151.98	151.98
21	A21	151.78	151.78
22	A22	150.00	150.00
23	A23	124.94	124.94
24	A24	227.40	10.00
25	A25	115.73	37.50
26	A26	115.19	115.18
27	A27	113.92	46.33
28	A28	109.49	60.00
29	A29	106.20	106.20
30	其他	2,297.04	1,756.59
合计		8,881.44	7,136.01

从上表可以看出，2020 年末材料收入业务应收账款 8,881.44 万元，截止目前，已收回 7,136.01 万元，收回率 80.35%。

受疫情影响，材料收入业务部分客户付款存在滞后情况，公司继续加强应收账款管理， 加大应收账款催收力度，通过搭建内部资金管控平台，指定负责人，将应收账款的催收同个

本报告书共 45 页第 8 页

人绩效相结合，确保款项的及时回笼，提高应收账款周转率，努力实现公司经营性现金净流 量健康稳定增长，同时公司将根据经营目标及实际运营情况做好资金支出计划，并依据催款 次数及欠款金额大小，公司采取向客户发出书面货款催收文件、停止发货、出具律师函件及 提起诉讼等措施确保公司资产安全，降低风险。

B. 预付款项

单位：万元

			单位：万元
序 号 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11		预付款项期末 余额 1,246.19 643.86 510.25 300.00 288.94 211.51 195.96 127.64 105.85 82.17 414.00 4,126.37	截止2021年5月27日 结转情况 1,246.19 643.86 312.63 300.00 288.93 186.96 189.84 127.64 35.73 82.17 349.96 3,763.91
	单位名称
	B1 B2 B3 B4 B5 B6 B7 B8 B9 B10 其他 合计

从上表可以看出，2020 年末材料收入业务相关预付账款余额 4,126.37 万元，截止 2021 年 5 月 27 日，已结转 3,763.91 万元，结转率 91.22%。2020 年末预付账款基本已于期后结 转完。

（3）2020 年度材料收入业务前五名客户及供应商的名称、合作年限、销售或采购金额 及占比

2020 年度材料收入销售前五名客户情况如下：

			单位：万元
	材料收入销售前五名客户
客户全称	销售额	合作年限	占贸易销售总额比例

本报告书共 45 页第 9 页

C1	17,301.41	1年	13.94%
C2	13,974.85	1.5年	11.26%
C3	9,358.17	1.5年	7.54%
C4	4,701.52	1.5年	3.79%
C5	4,457.74	1.5年	3.59%
合计	49,793.69		40.12%

注：以上销售额是指未扣除采购成本，净额法前的销售额。

2020 年度材料收入采购前五名供应商情况如下：

			单位：万元
供应商全称	采购额	合作年限	占采购总额比例
D1	13,350.33	2年	7.44%
D2	12,936.09	1年	7.20%
D3	12,809.76	2年	7.13%
D4	6,190.37	3年	3.45%
D5	5,737.66	1年	3.20%
合计	51,024.21		28.42%

国立供应链公司 2018 年年底成立，故与客户及供应商的合作年限均不是很长。

（4）公司采取总额法或净额法确认材料业务收入及相关依据，是否具有真实交易背景 及发生真实货物交割，结合相关业务毛利率水平及变动情况说明你公司开展相关业务的主要 考虑及必要性，并说明是否存在销售对象同时为采购对象情形，客户和供应商之间是否存在 关联关系或其他业务往来

采取总额法或净额法确认材料业务收入及相关依据详见本问询函问题二回复相关内容。 公司主营业务为低碳、环保高分子材料及高分子材料制品的研发、生产、销售和技术服 务，公司的原材料供应商为大型石化企业，公司主营业务的原材料采购因为采购规模等原因， 议价能力较弱，为降低公司成本，为公司的原材料采购提供支持，同时拓宽公司业务类型， 2018 年 9 月，公司成立了控股子公司国立供应链，开拓了供应链管理业务。供应链管理业 务主要依托于公司在高分子材料行业长期积累的上下游资源专业从事 EVA、PP 等原材料的 统购统销业务，供应链业务的开拓不仅为公司体系内的各生产企业原材料供应提供了有利的 后盾，同时有利于公司在改性材料领域整合上下游客户资源、打造供需匹配的综合性平台， 与公司其他业务具备协同作用。公司材料收入具有真实交易背景及发生真实货物交割。

公司材料业务收入毛利率 4.46%，总体毛利率较低，一方面是因为行业本身毛利率水平 较低，同时，受新冠疫情影响，下游工厂及物流公司均延迟开工，部分存放在码头、仓库的 存货价格下行、滞期费用较高，部分货物低价出售，拉低了毛利率。同行业金发科技贸易收 入毛利率 3.28%，公司材料收入毛利率与该公司不存在重大差异。

本报告书共 45 页第 10 页

供应链在需要采购时，按价格优先原则，同时考虑供应商的实力等市场方式来选择供应 商，供应链与供应商签订正式的采购合同明确双方的权利义务。

经检查工商资料，公司与上述客户、供应商之间不存在关联关系。不存在关联关系非关 联化。公司与主要客户、供应商之间除东莞市粤塑包装材料有限公司之外不存在其他业务往 来。

公司与东莞市粤塑包装材料有限公司存在同时互为供应商或客户的情形，原因为：2020 年 2 月份疫情期间，东莞市粤塑包装材料有限公司向公司采购改性工程塑料 PP160 吨，138.41 万元，毛利率 5.12%；公司 2020 年向东莞粤塑包装材料有限公司采购材料薄膜 6,117.20 吨， 采购金额 6,190.37 万元，毛利率 4.29%；采购与销售产品内容不一致，具有商业实质。

四、中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《 2020 年度营业收入扣除事项及 扣除后营业收入金额的专项说明》显示，你公司报告期与主营业务无关的营业收入合计 1,527.20 万元，包括加工收入、废料收入、服务费收入、水电费收入、租金收入等。请结合 你公司报告期内贸易业务的具体内容、与主营业务的相关性、是否具有商业实质等说明是 否存在营业收入应扣除未扣除的情况。

公司 2020 年度营业收入明细如下：

单位：万元

项 目	2020年度	备注
营业收入 营业收入扣除项目 其中：加工收入 废料收入 服务费收入 水电费收入 租金收入 其他 与主营业务无关的业务收入小计 不具备商业实质的收入小计 营业收入扣除后金额	192,691.59 8.48 1,299.65 43.09 20.00 113.84 42.14 1,527.20 191,164.39	成品鞋加工费 汽车配件废料销售 服务费收入 水电费销售收入 租金收入 仓储收入等

本报告书共 45 页第 11 页

上述营业收入已将加工收入、废料收入、服务费收入、水电费收入、租金收入等与主营 业务无关的收入扣除。根据《关于退市新规下营业收入扣除相关事项的通知》规定，与主营 业务无关的业务收入是指与公司正常经营业务无直接关系，或者虽与正常经营业务相关，但 由于其性质特殊、具有偶发性和临时性，影响报表使用者对公司持续经营能力做出正常判断 的各项收入。不具备商业实质的收入是指未导致未来现金流发生显著变化等不具有商业合理 性的各项交易和事项产生的收入。

报告期内的贸易业务主要为：工程塑料，PVC、聚丙烯、胶粒原料、二甲苯，氢氧化钠， 树脂等贸易（材料）交易。公司主营业务为低碳、环保高分子材料及其制品的研发、生产、 销售和技术服务。为降低公司采购成本，同时拓宽公司业务类型，2018 年 9 月，公司成立 了控股子公司国立供应链，开拓了供应链管理业务，不仅为公司体系内的各生产企业原材料 供应提供了有利的后盾，同时有利于公司在改性材料领域整合上下游客户资源、打造供需匹 配的综合性平台，与公司其他业务具备协同作用，且公司贸易（材料）收入具有真实交易背 景及发生真实货物交割。后期，公司为控制风险，已开始收缩供应链贸易业务。因此，公司 2020 年度营业收入不存在营业收入应扣除未扣除的情况。（公司 2020 年度贸易业务的具体 内容、与主营业务的相关性、是否具有商业实质请详见本问询函问题 1 三回复相关内容。） 会计师意见：

对于上述问题，年审会计师执行主要执行程序如下：

• 1、 对贸易业务相关人员进行访谈，了解与收入确认以及采购相关的关键内部控制，评

• 价这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；

• 2、 向主要客户及供应商发函，确认期初余额、报告期发生额及期末余额；

• 3、 对主要客户及供应商进行访谈，了解交易方基本情况、报告期内的交易情况、与国

• 立科技是否存在关联关系等，以核实交易的真实性并了解交易细节；

• 4、 通过登录工商网站，核查重要客户与供应商的工商信息，以核实是否存在关联关系；

• 5、 检查国立供应链向供应商的预付账款并追查至预付款所对应的采购合同以及期后

• 预付款的结转情况；

• 6、 了解供应商的确定方式、交易模式、采购与销售合同签订与定价方式、交货方式以

• 及公司需要承担的风险等；

• 7、 针对贸易业务，获取和检查大额交易环节相关的文件；

• 8、 向律师发函并查看诉讼资料，了解公司诉讼情况及最新进展；

• 9、 对期末预付账款期后交易执行情况进行检查，对异常预付款执行减值测试；

本报告书共 45 页第 12 页

10、检查大股东、实际控制人及其配偶银行流水，以核实是否与客户及供应商存在资金 往来，是否存在资金占用。

经核查，年审会计师认为：公司贸易业务各季度变动原因合理，收入确认符合相关准则 要求，未发现公司与客户、供应商之间存在关联关系，贸易与主营业务具有商业实质，2020 年度营业收入不存在营业收入应扣除未扣除的情况。

问题 2 ：年报显示，报告期末，你公司预付款项余额 5,739.05 万元，其他应收款中预付 款项转入 1.03 亿元，由预付账款转入其他应收款的前五名欠款方报告期末应收款余额合计 9,528.14 万元、计提坏账准备 7,875.05 万元。你公司在年报中披露，控股子公司广东国立供 应链管理有限公司采购二甲苯的预付款因供应商无法交货，正采取诉讼、资产追索等方式 追回损失，公司全额计提坏账准备 7,196.62 万元。

（ 1 ）请说明报告期末前五名预付款对象的具体情况，包括但不限于交易对方名称、预 付金额、具体产品或服务内容、截至目前的交付情况、尚未结转的原因及预计结转时间、 报告期未计提减值的原因及合理性，并说明上述预付对象与你公司以及你公司董事、监事、 高级管理人员、主要股东是否存在关联关系，是否存在提供财务资助或资金占用情形。

（ 2 ）请说明报告期 1.03 亿元预付款项转入其他应收款的原因，详细说明涉及预付款对 象的具体情况，包括但不限于合同签订时间、采购标的名称、规格、数量、单价、用途等， 结合前述供应商的注册资本、经营范围、销售规模、员工人数等情况，说明对其预付金额 与其经营规模是否匹配，交易是否具有商业实质，未收到货物的原因，计提坏账准备的判 断依据及测算过程、计提是否充分，你公司签署相关交易时对交易对手方履约能力的核查 情况、交易进展阶段的跟踪、评估情况以及已采取的追偿措施，交易对方与你公司及你公 司董事、监事、高级管理人员、持股 5% 以上股东是否存在关联关系，是否涉及对外提供财 务资助或资金占用情形，并报备相关采购合同。

（ 3 ）请说明截至目前相关诉讼进展情况，足额追回预付款项的可能性及对公司的具体 影响，并说明你公司董事、监事、高级管理人员是否勤勉尽责，积极督促相关欠款方履行 付款义务。

请年审会计师说明对预付款项以及转入其他应收款的预付款实施的审计程序、获取的 主要审计证据，并就相关预付款项所涉交易的真实性、实际资金流向以及是否涉及提供财 务资助或资金占用、款项回收可能性和会计处理合规性进行核查并发表明确意见。

回复：

本报告书共 45 页第 13 页

一、请说明报告期末前五名预付款对象的具体情况，包括但不限于交易对方名称、预 付金额、具体产品或服务内容、截至目前的交付情况、尚未结转的原因及预计结转时间、 报告期未计提减值的原因及合理性，并说明上述预付对象与你公司以及你公司董事、监事、 高级管理人员、主要股东是否存在关联关系，是否存在提供财务资助或资金占用情形。 报告期预付前五名供应商情况如下：

单位：万元

预付前五名 供应商名称			2021 年已 结转	截止2021 年5 月27 日余额
	期末余额	用途			原因
E1	1,246.19	采购烧碱	1246.19	0.00
E2	643.86	采购淀粉	643.86	0.00
E3	565.33	授权费	565.33	0.00
E4	510.25	采购纸制品	312.63	197.62	正逐步交 货中
E5	375.96	采购POE 胶粒	351.40	24.56	正逐步交 货中
其他	2,397.47		2,018.23	379.24
合计	5,739.06		5,137.64	601.42

本集团按预付对象归集的年末余额前五名预付账款汇总金额为 3,341.58 万元，占预付账 款年末余额合计数的比例为 58.23%，截止 2021 年 5 月 27 日，已结转 5,137.64 万元，结转 率达 89.52%。江门市晨采实业有限公司预付款余额预计结转时间为2021 年9 月30 日前完 成，DOW CHEMICAL PACIFIC LTD 预付款余额预计结转时间为2021 年6 月30 日前完成；报 告期未计提减值的原因：以上预付款已签订对应的合同，处于合同履行期间，公司在资产负 债表日对预付款的账面价值进行检查，未存在客观证据表明预付款发生减值，未发现预付款 对应债务人发生严重的财务困难、违反合同条款、很可能倒闭或进行其他财务重组等客观依 据；报告期末未计提减值符合相关会计准则的规定。

预付前五名供应商工商信息如下：

	前五名供应 商名称				注册 资本	是否存在关 联关系
序号		成立时间	注册地	主营业务
1	E1	2014-12-23	东莞市	批发（不设储存）危 险化学品等	600 万元	否
2	E2	2015-03-13	东莞市	销售：包装原材料， 造纸原材料，淀粉， 日用品。	600 万元	否

本报告书共 45 页第 14 页

	前五名供应 商名称				注册 资本	是否存在关 联关系
序号		成立时间	注册地	主营业务
3	E3	2004-12-7	中国（上海）	提供与信息技术相 关的技术咨询和技 术服务等	1000 万美 元	否
4	E4	2016-6-2	江门市	生产及销售：高档生 活用纸及纸制品，一 次性卫生用品。	1429 万元	否
5	E5	1989-11-9	上海	生产聚醚、反渗透膜 元件等	8209.72 万美元	否

综上，预付前五名与公司以及公司董事、监事、高级管理人员、主要股东不存在关联关 系，不存在提供财务资助或资金占用情形。

二、请说明报告期 1.03 亿元预付款项转入其他应收款的原因，详细说明涉及预付款对 象的具体情况，包括但不限于合同签订时间、采购标的名称、规格、数量、单价、用途等， 结合前述供应商的注册资本、经营范围、销售规模、员工人数等情况，说明对其预付金额 与其经营规模是否匹配，交易是否具有商业实质，未收到货物的原因，计提坏账准备的判 断依据及测算过程、计提是否充分，你公司签署相关交易时对交易对手方履约能力的核查 情况、交易进展阶段的跟踪、评估情况以及已采取的追偿措施，交易对方与你公司及你公 司董事、监事、高级管理人员、持股 5% 以上股东是否存在关联关系，是否涉及对外提供财 务资助或资金占用情形，并报备相关采购合同。

2020 年末，公司预付款共计 16,029.20 万元，其中将不再履行合同的预付账款 10,290.15 万元计入其他应收款，具体情况如下：

单位：万元

		期末计提 坏账
公司名称	期末余额		截止目前回款	备注
广东中谦石化有限公司	4,168.66	4,168.66	诉讼	注1
深圳市前海金鑫银汇石油化工有限公司	3,027.96	3,027.96	诉讼	注2
青岛明药堂医疗股份有限公司	534.75	534.75	诉讼	注3
江苏天鼎精密机械有限公司	462.00	69.30	协商中	注4
其他	2096.78	158.68	2096.78
合计	10,290.15	7,959.35

注 1、2、3 目前尚处于诉讼阶段，相关回复已报备深证证券交易所。

本报告书共 45 页第 15 页

注 4：2019 年 1 月 28 日，广东国立新动力科技有限公司（以下简称“甲方”）与江苏天 鼎精密机械有限公司（以下简称“乙方”）签订设备购销合同，合同约定：甲方向乙方采购 3 套低压铸造机，含税总价款 660.00 万元；合同签署生效后 7 日内，甲方支付合同总金额的 60%作为预付款；设备制造完成发到甲方现场后卸货前，甲方支付合同总金额的 20%作为发 货款；设备安装、调试、验收合格后一周内，甲方支付合同总金额的 15%；质保金为合同 总价的 5%，验收合格满 12 个月后一周内无息支付给乙方。甲方分别于 2019 年 1 月 30 日 及 2019 年 2 月 26 日共向江苏天鼎精密机械有限公司支付预付款人民币 462.00 万元。

后期因公司新动力项目进展缓慢，基本处于停滞状态，公司计划取消合同，但拟购买的 设备为定制设备，公司正在与天鼎精密协商由其回购设备。年报审计，天鼎精密对年审会计 师发出函证回函确认，出于谨慎性原则，对天鼎精密计提坏账 69.30 万元。

转入其他应收款的预付 4 家供应商的基本工商信息如下：

	供应商 名称	成立 时间				是否存在 关联关系
序号			注册地	经营范围	注册资本
1	广东中谦石 化有限公司	2013-5-15	茂名市	贸易经营（无设施储 存）等	1500 万	否
2	深圳市前海 金鑫银汇石 油化工有限 公司	2014-12-1	深圳市	化工产品（不含化工危 险品）等	1000 万	否
3	青岛明药堂 医疗股份有 限公司	2004-05-17	青岛市	生产、销售:医用口罩、 日用口罩（非医用）、 医护人员防护用品、等	3731.8 万	否
4	江苏天鼎精 密机械有限 公司	2014-3-10	江苏省 泗阳县	生产、加工、销售；机 械零部件等	2500 万	否

我司对于供应商的导入主要经过两种方式审查和评估：

针对供应商的核查方式有通过企查查、天眼查、中国裁判文书网、中国 执行信息公开 网核查客户的工商基本情况、征信情况、法人是否被限高、企业是否有民 事纠纷等，确认

本报告书共 45 页第 16 页

该供应商的基本情况，成立时间，注册资本、征信情况，运营资质，纠纷情况等；(2) 核查 供应商的资质文件，如营业执照、危险化学品资质、开票资料，采购人员通过在市场、同行、 供应商和客户了解供应商的贸易能力、口碑、信用 问题、资质能力，是否与国企或央企有 生意往来等。结合上述供应商查询的信息、采购合同及采购人员反馈的实际情况，结合供应 商所在行业特点，公司当时对其预付金额与其经营情况、行业口碑等基本匹配，交易具有商 业实质。

综上，公司预付款项所涉及的交易真实，不存在财务资助或资金占用，坏账准备计提充 分、合理。经查询天眼查查询工商等信息，上述供应商与公司以及公司董事、监事、高级管 理人员、主要股东不存在关联关系，不存在提供财务资助或资金占用情形。

三、请说明截至目前相关诉讼进展情况，足额追回预付款项的可能性及对公司的具体影响， 并说明你公司董事、监事、高级管理人员是否勤勉尽责，积极督促相关欠款方履行付款义 务。

案件尚处于诉讼阶段，进展情况已报备深圳证券交易所。公司董事、监事、高级管理人 员对上述诉讼案件高度关注， 指定公司相关负责人督办，督促公司法务人员与律师密切跟 进案件并上报进展情况。针对其他欠款事项，经公司管理层的多次沟通协商敦促，已收回较 大部分款项。公司认为公司董事、监事、高级管理人员勤勉尽责，积极督促相关欠款方履行 付款义务，积极通过诉讼等各种途径减少损失。

会计师意见：

（一）实施的审计程序、获取的主要审计证据

• 1、 了解公司相关内部控制并检查其是否有效执行；

• 2、 检查相关的审批流程、协议合同、收付款凭证、入库单、出库单等，以判断业务的

• 的规范及合理性；

• 3、 检查公司银行流水，核查收付款方是否异常，是否涉及资金占用或财务资助；

• 4、 检查期后交货及回款情况，具体情况如下：

	单位：万元
项目 预付款项 期末余额 5,739.05 截止2021年5月27日交货情况 5,137.64 占比 89.52%	期末转入其他应收款的预付款余额 10,290.15 见本问询函问题2二回复相关内容

• 5、 通过登录工商网站，核查主要供应商的工商信息，以核实是否存在关联关系；

本报告书共 45 页第 17 页

6、 对预付账款单位执行函证程序，对于没有回函的公司进行了替代测试。函证情况如

下：

项目	2020年末
发函金额（万元）		5,318.90
回函金额（万元）		4,282.86
预付账款余额（万元）		5,739.05
发函比例		92.68%
回函比例		80.52%
回函覆盖比例		74.63%
7、 对转入其他应收款的预付账款执行函证程序，对于没有回函的公司进行了替代测
试。函证情况如下：
项目	2020年末	备注
发函金额（万元）	10,290.15
回函金额（万元）	2,258.78
转入其他应收款的预付账款余额（万元）	10,290.15
发函比例	100.00%
回函比例	21.95%	注
回函覆盖比例	21.95%

注：转入其他应收款的预付账款一共 7 家公司，全部发出函证。3 家公司回函确认无误， 4 家公司未回函，其中：涉及诉讼的有 3 家公司，另 1 家公司期后已全额收到回款。扣除 3 家涉及诉讼的公司后回函率为 88.28%。

• 8、 向公司管理人员了解不再履行合同的预付款的情况，以判断其可回收性；

9、 对供应链主要供应商进行访谈，了解交易方基本情况、报告期内的交易情况、与国 立科技是否存在关联关系等，以核实交易的真实性并了解交易细节；二甲苯供应商访谈，由 于对方公司目前处于非正常经营状态，到达现场后未能实施访谈；

10、检查大股东、实际控制人及其配偶银行流水，以核实是否与客户及供应商存在资金 往来，是否存在资金占用；

11、检查相关事项的诉讼资料，并对律师进行函证，取得律师回函，判断款项的可收回 性。

本报告书共 45 页第 18 页

经核查，年审会计师认为：公司预付款项所涉及的交易真实，不存在财务资助或资金占 用，坏账准备计提充分、合理。

问题 3 ：年报显示，你公司 2020 年实现营业收入 19.26 亿元，同比减少 25.94% 。其中， EVA 环保改性材料及制品、 TPR 环保改性材料及制品营业收入分别为 3.61 亿元、 0.61 亿元， 分别较上年下降 41.28% 、 48.91% ，毛利率分别为 0.6% 、 -11.4% ，分别较上年下降 22.44 、 34.55 个百分点；其他成品鞋、汽车配件营业收入分别为 2.66 亿元、 2.56 亿元，分别较上年 增加 207.21% 、 60.69% ；针织材料及制品毛利率 -89.42% ，较去年下降 70.77 个百分点。 2020 年经营活动产生的现金流量净额（以下简称 “ 现金流量净额 ” ） -6,176.02 万元，较去年下降 223.09% 。

（ 1 ）请你公司结合行业发展情况、各项业务核心竞争力变化、近三年主要客户及销售 金额变动情况等因素，说明主要客户、产品结构、在手订单、订单获取方式、产品或服务 价格、毛利率、销量、结算方式、结算周期、各项费用等的变化情况，分析说明报告期业 绩亏损的原因，较同行业公司变化趋势是否一致，是否存在其他因素导致你公司业绩下滑， 业绩下滑趋势是否具有持续性，持续经营能力是否存在重大不确定性，并进行充分的风险 提示。

（ 2 ）请你公司结合销售模式、信用政策、前五大客户回款情况，详细说明现金流量净 额大幅下降且与营业收入变动趋势差异较大的具体原因及合理性。

（ 3 ）请你公司说明其他成品鞋、汽车配件业务的具体内容，报告期内该业务收入大幅 上升的原因，同时说明上述业务的前 5 大客户名称、基本情况、与上市公司是否存在关联 关系，期末对前 5 大客户的应收账款及应收票据余额、截至目前回款情况、坏账准备计提 是否充分。

（ 4 ）请你公司结合 EVA 环保改性材料及制品、 TPR 环保改性材料及制品、针织材料 及制品业务的市场环境、销售单价、主要成本因素、同行业可比上市公司情况等，详细说 明上述业务毛利率大幅下降的原因及合理性，并说明 TPR 环保改性材料及制品、针织材料 及制品业务毛利率为负值的原因及合理性，在毛利率为负情形下开展相关业务的商业合理 性，主要客户与你公司、董事、监事、高级管理人员、持股 5% 以上股东是否存在关联关系， 相关业务涉及的资产金额，是否存在减值迹象，减值计提是否充分、合理。

请年审会计师核查并发表明确意见。 回复：

本报告书共 45 页第 19 页

一、请你公司结合行业发展情况、各项业务核心竞争力变化、近三年主要客户及销售 金额变动情况等因素，说明主要客户、产品结构、在手订单、订单获取方式、产品或服务 价格、毛利率、销量、结算方式、结算周期、各项费用等的变化情况，分析说明报告期业 绩亏损的原因，较同行业公司变化趋势是否一致，是否存在其他因素导致你公司业绩下滑， 业绩下滑趋势是否具有持续性，持续经营能力是否存在重大不确定性，并进行充分的风险 提示。

1、行业发展情况、业务核心竞争力

根据中国证监会颁布的《上市公司行业分类指引（2012 年修订）》，公司所处行业为 橡胶和塑料制品业（分类代码：C29）。2020 年，受新冠肺炎疫情、价格战、国际政治等因 素影响，导致油价大幅震荡，与石油化工相关的原材料价格发生大幅波动。公司所用的部分 原材料属于石油化工衍生产品，价格受原油价格波动影响较大，市场需求又较为低迷，给行 业的有序发展带来较大压力。同时，随着环保理念的深入以及相关政策的出台，在国内外大 型知名企业的带动下，环保改性材料的需求会进一步扩大，低碳环保新材料行业未来市场前 景较好。

报告期内，公司以研发、生产、销售低碳环保高分子材料及产品为业务核心，围绕高分 子材料及其产品相关产业链，从事低碳、环保高分子材料及其相关产品业务（主要产品包括 EVA 环保改性材料及其制品、TPR 环保改性材料及其制品、改性工程塑料等系列）、汽车 配件及供应链管理（为更加专注低碳环保高分子材料及其制品业务，控制风险，公司开始缩 减供应链管理业务）等相关业务。公司产品被广泛应用于高档运动及休闲鞋材、智能家居、 通信通讯、运动器材、电子配套产品、家用电器、汽车汽配等领域。

报告期内，公司核心竞争力未发生明显变化，主要体现在公司产品低碳环保优势、品牌 客户优势、拥有完善的产业链优势、技术研发优势、产品质量优势等。

2、各项因素变化情况

A.近三年主要客户销售金额变动情况

				单位：万元	单位：万元
产品类型	客户	2020 年	2019 年	增减额	2018 年
EVA环保改性 材料及制品	F1	5,766.07	19,038.24	-13,272.17	25,420.93
	F2	6,795.04	8,807.20	-2,012.16	4,630.84
	F3	7,551.33	5,486.00	2,065.33	2,490.05
	F4	2,598.04	4,513.64	-1,915.60	5,470.78

本报告书共 45 页第 20 页

产品类型	客户	2020 年	2019 年	增减额	2018 年
TPR环保改性 材料及制品	F5	1,179.00	2,995.94	-1,816.93	3,174.11

2020 年主要客户除 F3（公司主要向该公司供应数码产品保护套，2020 年受疫情影响， 户外活动减少，故导致对数码类周边产品需求增加）外，其他客户销售均呈下降趋势。

B. 主要客户销售量、毛利率变动情况

		2020 年	2019 年	2020 年	2019 年毛
客户	单位					同比增减
		销量	销量	毛利率	利率
F1	万双	125.34	478.77	7.60%	23.20%	-15.60%
F2	万双	323.07	449.33	13.10%	27.00%	-13.90%
F3	万双、万个	477.15	395.48	19.20%	27.80%	-8.50%
F4	万双	600.13	1,218.50	1.00%	8.60%	-7.60%
F6	万双	22.02	33.66	14.10%	28.50%	-14.40%
F5	万双	271.7	546.69	-25.50%	-10.00%	-15.50%
F7	万双	176.61	217.98	15.10%	36.20%	-21.10%
F8	万双	63.35	73.58	23.20%	33.50%	-10.30%
F9	万双	17.42	6.00	14.20%	-14.10%	28.30%
F10	万双	4.98	0.41	2.90%	16.70%	-13.80%

2020 年受疫情影响及中美贸易摩擦影响，公司大部分主要客户销售量及毛利均呈下降 趋势。

C. 主要客户结算方式、结算周期变化情况

			2020 年结算	2019 年结算
客户	产品类型	结算方式
			周期	周期
F1	成品鞋	月结	90天	90天
F2	成品鞋	月结	90天	90天
F3	数码保护套、成 品鞋	月结	120天	120天
F4	EVA鞋材	月结	90天	90天
F6	成品鞋	月结	60天	60天
F5	TPR鞋材	月结	90天	90天
F7	TPR鞋材	月结	90天	90天
F8	TPR鞋材	月结	90天	90天
F9	针织鞋面	月结	60天	60天
F10	针织鞋面	月结	90天	90天

公司 2020 年及 2019 年主要客户结算方式、结算周期基本一致。

D.各项费用变化情况

本报告书共 45 页第 21 页

			单位：万元
项 目	2020 年	2019 年	变动额
税金及附加	738.47	786.87	-48.40
销售费用	5,778.56	3,328.17	2,450.39
管理费用	13,599.98	8,229.42	5,370.56
研发费用	5,922.41	5,413.67	508.73
财务费用（收益以“-”号填列）	4,748.37	1,992.25	2,756.12

3、报告期内公司业绩亏损，导致亏损的产品主要系 EVA 环保改性材料及制品、TPR 环 保改性材料及制品，主要原因为：

A.受中美贸易摩擦及新冠疫情双重影响，原材料价格上涨，公司及上下游企业复工时间 普遍延迟以及终端客户需求下降，订单量较上年下降 41%，销售订单减少但公司并未减少 用工量，也未缩减生产规模，故厂房租赁费、折旧、水电费、摊销费、人工成本等固定制造 成本费用分摊高，使得产品单位成本上升毛利率下降，营业收入、净利润减少；同时，合并 报表范围内部分子公司系近两年新成立，因运营初期、受疫情影响等原因出现亏损。

B.受中美贸易摩擦及新冠疫情双重影响，公司积极开发境内客户，开发新客户新产品费 用支出增加；公司新运营的子公司增加，人员增加，公司并未因疫情影响而裁员降薪，管理 费用较上年增加；公司经营资金需求增加导致利息费用较上年增加 1,466.10 万元；因汇率变 动，汇兑损失较上年增加 1,073.79 万元。

C.因近两年新增子公司导致 2020 年费用较 2019 年增加，费用变动原因详见本问询函问 题 8 回复相关内容。

同时，因部分供应商、客户经营困难等原因导致计提信用减值损失较上年增加；因生产 减少、单位生产成本上升等原因，计提存货跌价准备、生产设备减值准备较上年增加。导致 2020 年业绩大幅下滑。

4、同行业可比公司报告期情况如下：

		2020 年	2020 年	2019 年	2019 年
公司	产品分类
		主营收入	毛利率	主营收入	毛利率
金发科技	改性塑料产品 贸易品 绿色石化产品	204.08亿 49.68亿 47.95亿	26.17% 3.28% 14.61%	164.92亿 62.17亿	19.44% 3.00%

本报告书共 45 页第 22 页

		2020 年	2020 年	2019 年	2019 年
公司	产品分类
		主营收入	毛利率	主营收入	毛利率
银禧科技 青岛国恩 公司	医疗健康产品 新材料产品 其他 改性塑料 智能照明相关产品 其他类产品 其他 改性材料 复合材料 其他 光显材料 体育休闲及药用保健辅材 材料收入 EVA环保改性材料及制品 其他成品鞋 汽车配件 改性工程塑料 TPR环保改性材料及制品 其他 针织材料及制品	27.10亿 76.06% 17.56亿 39.66% 4.24亿 17.39% 13.89亿 19.33% 2.28亿 12.04% 0.23亿 -- 95.08万 64.34% 39.93亿 23.75% 10.35亿 17.78% 10.02亿 3.43% 6.98亿 -- 4.53亿 -- 7.69亿 4.46% 3.61亿 0.60% 2.66亿 1.56% 2.56亿 8.20% 1.83亿 6.89% 0.61亿 -11.40% 1,527.20万 58.49% 1,477.77万 -89.42%		21.6亿 23.70% 2.51亿 58.32% 13.34亿 15.05% 1.17亿 22.50% 0.17亿 -- 1,429.67万 56.38% 28.68亿 17.32% 8.86亿 20.32% 4.44亿 3.35% 5.24亿 18.00% 3.48亿 29.76% 13.82亿 1.53% 6.15亿 23.05% 0.87亿 5.59% 1.60亿 14.17% 1.84亿 6.26% 1.19亿 23.15% 4,018.01万 29.53% 1,560.83万 -18.65%

金发科技 58.21%左右的产品为改性材料，对应的毛利率为 26.17%。金发科技改性材料 主要运用于车用材料、家电材料、电子电器材料、通讯电子材料、熔喷材料，2020 年受疫 情的影响，口罩等医疗物品需求急剧上升，金发科技利用自身在改性材料行业中的经验，扩

本报告书共 45 页第 23 页

展熔喷布在防疫系统、汽车以及个人卫生耗材等领域的应用。2020 年改性材料收入较 2019 年增长 23.74%,毛利率从 2019 年度 19.44%上升到 26.17%，同时 2020 年新增医疗健康产品 业务，收入为 27.10 亿元，该部分产品对应毛利率为 76.06%。

银禧科技改性材料 80.05%的产品为改性材料，对应的毛利率为 19.33%。银禧科技改性 材料主要运用于电线电缆、家用电器、汽车、通讯、医疗、电子电气、轨道交通、智能照明 等行业。另智能照明相关产品收入增长很快，较 2019 年收入增长 94.87%。

青岛国恩 55.61%为改性材料，对应的毛利率为 23.75%。青岛国恩产品主要面向家电及 消费电子、大健康与医用防护、汽车、智能家居、专用车、新能源汽车、充电桩等应用领域。 2020 年智能家居，新能源汽车版块市场需求较高。

公司无鞋类行业可比公司，虽也有改性工程塑料业务，但公司改性工程塑料业务只占比 9.50%，规模效应导致公司改性工程塑料毛利率低于同行业可比公司，仅 6.89%，并且公司 的改性材料面向的终端群体与同行业可比公司也存在一定差异。

报告期内公司业绩下滑主要系疫情及中美贸易摩擦引起，随着公司管理层做了对应调 整，重新布局，拟通过以下措施改善经营状况：

A.公司持续加大新材料研发力度，公司研发的 PBAT 和 PLA 可降解材料已经报送相关 部门或委托第三方，进行中国降解标准 GB/T 19277.1-2011 和欧盟降解标准 EN13432 等国 内国际认证。2021 年 3 月公司抗菌 PP 增强、无卤阻燃 PC/ABS 和碳纤增强三项新材料被评 为广东省名优高新技术产品。2021 年 5 月，全生物降解材料已通过第三方机构测试。

B.整合资源及现有产业，打造节能低碳环保生态产业链。充分发挥重庆大江国立的优势 和资源，拓宽车用材料在汽车市场的应用，增强公司产业链的协同性，发挥产业链优势，进 一步提升公司的综合实力。

C. 因疫情原因出口受限，公司大力开拓国内市场，加大研发力度；新设子公司经过近 两年的运营整合，开始逐步走向正轨，业务逐步规模化。

通过疫情的控制、经济复苏及公司一系列措施，公司 2021 年经营情况已有所好转，一 季度未审净利润为 1, 268.40 万元，持续经营能力不存在重大不确定性。截止目前 2021 年意 向订单情况如下：

			单位：万元
品牌	2021 意向订单	2020 订单	订单获取方式
CROCS、迪卡侬、亚马逊、沃 尔玛、斯凯奇、ALDO、KAPPA BURBERRY、江博士、FILA、	、 116,730.00	72,100.00	实地拜访、招投标 等

本报告书共 45 页第 24 页

品牌	2021 意向订单	2020 订单	订单获取方式
DANSKO、长安汽车、银宝山 新、蓝思科技

2020 年受疫情及中美贸易摩擦影响，公司业绩下滑，出现亏损，但 2021 年随着经济的 复苏，公司目前订单已超于去年，公司不存在持续经营能力的不确定性。

二、请你公司结合销售模式、信用政策、前五大客户回款情况，详细说明现金流量净 额大幅下降且与营业收入变动趋势差异较大的具体原因及合理性。

1、销售模式、信用政策、前五大客户回款情况

公司的销售模式主要是直接面向客户的直销方式，向客户提供材料及产品。公司前五大 客户信用政策、回款情况如下：

单位：万元

				期末应收	截止目前	应收账款回
客户	结算周期	销售额	销售占比
				账款余额	回款额	收期（天）
G1 G2 G3 G4 G5	月结60天 月结60天 月结120天 月结90天 月结75天	23,501.73 12.20% 705.73 705.73 52 9,854.55 5.11% 2,709.68 2,709.68 84 7,551.33 3.92% 1,635.54 1,635.54 102 6,795.04 3.53% 1,176.68 1,176.68 95 5,766.07 2.99% 2,349.39 2,349.39 142

从上表可以看出，受疫情影响，部分客户存在回款滞后的问题，但前五大客户 2020 年 末应收账款在期后已全部收回。

2、现金流量净额大幅下降且与营业收入变动趋势差异较大的具体原因及合理性 报告期内经营活动产生的现金流量净额与营业收入变动情况如下：

单位：万元

项目	2020 年度	2019 年度	变动率
收入	192,691.59	260,197.90	-25.94%
经营活动产生的现金流量净额	-6,176.03	5,017.39	-223.09%

2020 年度收入较上年同期减少 25.94%，而经营活动产生的现金流量净额减少 223.09%， 主要系 2020 年部分贸易收入按净额法核算减少收入 47,100.27 万元，2020 年票据保证金增 加导致经营活动产生的现金流量净额减少 10,855.81 万元，剔除上述影响后，经营活动产生 的现金流量净额与营业收入变动情况如下：

本报告书共 45 页第 25 页

			单位：万元
项目	2020 年度	2019 年度	变动率
收入	239,791.86	260,197.90	-7.84%
经营活动产生的现金流量净额	4,679.78	5,017.39	-6.73%

报告期经营活动产生的现金流量净额变动与营业收入变动趋势基本一致，差异原因具有 合理性。

三、请你公司说明其他成品鞋、汽车配件业务的具体内容，报告期内该业务收入大幅 上升的原因，同时说明上述业务的前 5 大客户名称、基本情况、与上市公司是否存在关联 关系，期末对前 5 大客户的应收账款及应收票据余额、截至目前回款情况、坏账准备计提 是否充分。

1、公司其他成品鞋、汽车配件业务的具体内容，报告期内该业务收入大幅上升的原因 公司其他成品鞋、汽车配件业务前五名客户销售情况如下：

			单位：万元
客户名称	2020 年	2019 年	变动率
G1 G2 G6 G7 G8	23,501.73 9,854.55 2,104.59 3,125.60 2,719.89	11,373.72 2,680.30 452.95 224.88	106.63% 267.67% 364.64% 1,289.89% 100.00%

公司其他成品鞋、汽车配件 2020 年度营业收入分别为 2.66 亿元、2.56 亿元，分别较上 年增加 207.21%、60.69%；公司主营其他成品鞋主要系高端品牌休闲鞋、运动鞋（KAPPA、 BURBERRY、ALDO、FILA、江博士等），该业务在 2019 年处于发展初期，后逐步在 2020 年取得客户信赖，客户上海特提斯体育用品有限公司（KAPPA）增加订购量，同时获得行 业口碑，引入国际品牌公司 ALDO GROUP INTERNATIONAL AG 的战略合作，另外公司在 2020 年新设子公司开拓新客户斐乐体育有限公司，进一步提升其他成品鞋业务的整体形象， 为转变市场回暖加码。

公司主营汽车配件主要系长安汽车车身侧围、机舱、地板、纵梁用零配件，据同花顺统 计数据：2020 年汽车零部件上市公司合计实现营业收入 7,886 亿元，同比增长 3.30%，公司

本报告书共 45 页第 26 页

汽车行业收入增长与同行业变动趋势一致。公司汽车配件生产基地与客户所处同一区域，具 有地理位置、先进技术、品质保障、售后服务等各项优势，且 2020 年成交的销售订单是通 过招投标方式竞标获得，基本不受疫情影响。

综上，公司其他成品鞋及汽车配件业务 2020 年大幅上升合理。

• 2、上述业务的前 5 大客户名称、基本情况、与上市公司是否存在关联关系

经天眼查工商信息等查询，公司其他成品鞋、汽车配件业务的前五大客户均为高端品牌

运营生产商或整车厂生产商，与公司不存在关联关系，其基本情况如下：

客户	工商地址	经营品牌
G1 G2 G6 G7 G8	重庆市江北区建新东路260号 长安汽车 Unit D, 18/F, China Plaza, Nos. 762 - 804 Avenida da Praia Grande, Macau KAPPA ROOM 803,CHEVALIER HOUSE 45-51 CHATHAM ROAD SOUTH,TSIM SHA TSUI,KL GAP RMS 05-15 12A/F SOUTH TOWER WORLD FIANACE CTR HARBOUR CITY 17 CANTON ROAD TSIM SHA TSUIKL BURBERRY Schochenm uehlestrasse 6 Baar, ZG 6340 Switzerland ALDO

• 3、期末对前 5 大客户的应收账款及应收票据余额、截至目前回款情况、坏账准备计提

• 是否充分

报告期末公司其他成品鞋、汽车配件业务的前五大客户前 5 大客户的应收账款及应收票 据余额、截至目前回款情况、坏账准备计提情况如下：

				单位：万元	单位：万元	单位：万元
					计提坏账	截止目前
产品类型	客户	应收账款余额	应收票据余额	账龄
					金额	回款情况
其他成品 鞋	G2 G7 G8 G6	2,709.68 749.00 1,204.95 1,068.81		1年以内 135.48 2,709.68 1年以内 38.05 749.00 1年以内 60.25 1,204.95 1年以内 53.44 903.60

本报告书共 45 页第 27 页

					计提坏账	截止目前
产品类型	客户	应收账款余额	应收票据余额	账龄
					金额	回款情况
汽车配件 合计	G1	705.73 6,590.001年以内 35.28 7,295.73 6,438.17 6,590.00 322.50 12,862.96

报告期末公司其他成品鞋、汽车配件业务的前五大客户的应收账款及应收票据余额期末 账龄均为 1 年以内，期后除鑫盟国际鞋业有限公司外，其他公司均已收回，回款率 98.73%。 出于谨慎性考虑，公司按账龄计提坏账，坏账准备计提充分。

四、请你公司结合 EVA 环保改性材料及制品、 TPR 环保改性材料及制品、针织材料及 制品业务的市场环境、销售单价、主要成本因素、同行业可比上市公司情况等，详细说明 上述业务毛利率大幅下降的原因及合理性，并说明 TPR 环保改性材料及制品、针织材料及 制品业务毛利率为负值的原因及合理性，在毛利率为负情形下开展相关业务的商业合理性， 主要客户与你公司、董事、监事、高级管理人员、持股 5% 以上股东是否存在关联关系，相 关业务涉及的资产金额，是否存在减值迹象，减值计提是否充分、合理。

1、公司结合 EVA 环保改性材料及制品、TPR 环保改性材料及制品、针织材料及制品业 务的市场环境、销售单价、主要成本因素、同行业可比上市公司情况等，详细说明上述业务 毛利率大幅下降的原因及合理性，并说明 TPR 环保改性材料及制品、针织材料及制品业务 毛利率为负值的原因及合理性，在毛利率为负情形下开展相关业务的商业合理性。

（1）受疫情影响，行业订单严重萎缩，固定制造成本费用较高，分摊至产品的单位成 本上升，但产品销售单价未提升导致毛利率为负。其中 EVA 环保改性材料及制品的 2020 年 单位成本较 2019 年单位成本上升 1.39 元/双，影响单位成本的主要成本因素系直接人工、制 造费用较 2019 年上升 0.52 元/双。其中 TPR 环保改性材料及制品的 2020 年单位成本较 2019 年单位成本上升 0.56 元/双，影响单位成本的主要成本因素系直接人工、制造费用较 2019 年上升 0.63 元/双。具体情况如下：

单位：元

		2020 年	2019 年
				毛利率变动
一级分类	二级分类	毛利率	毛利率
EVA环保改性材料及	EVA环保改性材料	1%	37%	-36%

本报告书共 45 页第 28 页

		2020 年	2019 年
				毛利率变动
一级分类	二级分类	毛利率	毛利率
制品	EVA鞋材	-13%	17%	-31%
	成品鞋	6%	25%	-19%
	其他EVA制品	16%	28%	-12%
TPR环保改性材料及 制品	TPR环保改性材料	23%	36%	-13%
	TPR鞋材	-24%	13%	-37%
针织材料及制品	针织制品	-89%	-19%	-71%

		EVA 环保改性材	TPR 环保改性材	针织材料
年份	项目
		料及制品	料及制品	及制品
2019 2020	年销售（万双） 毛利率 其中：直接材料 直接人工 制造费用 年销售（万双） 毛利率 其中：直接材料 直接人工 制造费用	4,783.45 1,500.23 23.04% 23.14% 5.47 4.05 1.65 0.63 2.77 1.43 3,179.97 1,017.66 0.62% -11.37% 6.34 3.97 1.75 0.75 3.19 1.94		130.98 -18.54% 3.71 3.93 6.49 129.96 -89.36% 5.47 5.95 10.11

上述产品属于日常生活消费用品的材料及制品，2020 年受疫情及中美贸易摩擦影响， 订单减少，原材料成本及单位制造成本上升，但产品销售单价未提升。疫情过后，预计市场 将回暖，公司将加大市场开拓力度，获取更多订单，降低成本，提升毛利率。

2、主要客户与你公司、董事、监事、高级管理人员、持股 5%以上股东是否存在关联 关系

经核查，主要客户与我公司、董事、监事、高级管理人员、持股 5%以上股东不存在关 联关系。

本报告书共 45 页第 29 页

• 3、相关业务涉及的资产金额，是否存在减值迹象，减值计提是否充分、合理 上述业务涉及的资产情况如下：

单位：万元

资产类别	原值	折旧	净值	减值	账面价值	成新率
机器设备	25,263.60	7,556.62	17,706.97	1,184.11	16,522.86	70.09%
模具等其他设备	30,137.87	17,538.93	12,598.94	1,057.96	11,540.98	41.80%
合计	55,401.47	25,095.55	30,305.91	2,242.07	28,063.84	54.70%

资产减值情况详见本问询函问题 6 回复相关内容。

会计师意见

对于上述问题，年审会计师执行主要执行程序如下：

• 1、 了解与收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是否得到执行，

• 并测试相关内部控制的运行有效性；

2、 检查主要的销售合同，识别与收入确认相关的关键合同条款及履约义务，评价收入 确认政策是否符合企业会计准则的规定；

3、 对营业收入及毛利率按月度、产品、客户等实施实质性分析程序，识别是否存在重 大或异常波动，并查明波动原因；

4、 对于内销收入，以抽样方式检查与收入确认相关的支持性文件，包括销售合同、订 单、销售发票、出库单、运输单及客户签收单、对账单等；对于出口收入，以抽样方式检查 销售合同、出口报关单、货运提单、销售发票等支持性文件；

5、 结合应收账款函证，以抽样方式向主要客户函证本期销售额；

• 6、 以抽样方式对资产负债表日前后确认的营业收入核对至出库单、客户签收单、运输

单、出口报关单、货运提单、对账单等支持性文件，评价营业收入是否在恰当期间确认；

• 7、 通过登录工商网站，核查重要客户的工商信息，以核实是否存在关联关系；

• 8、 检查期后回款情况；

9、 分析公司现金流变动原因是否合理；

10、分析公司与同行业可比公司是否存在差异，其原因是否合理。

经核查，年审会计师认为：2020 年受疫情及中美贸易摩擦影响，订单下降，单位成本 上升，公司业绩出现非持续性下滑。其他成品鞋及汽车配件业务由于新开拓市场大幅上升， EVA 环保改性材料及制品、TPR 环保改性材料及制品、针织材料业务受经济及市场影响出 现收入下降，毛利下降。公司与主要客户不存在关联关系。公司坏账准备及资产减值计提充

本报告书共 45 页第 30 页

分、合理。

问题 4: 你公司 2018 年至 2020 年末资产负债率分别为 40.41% 、 51.29% 、 71.59% ，流 动比率分别为 1.52 、 1.50 、 0.97 ，速动比率分别为 1.18 、 1.12 、 0.74 。 2020 年末，公司短期 借款余额 4.77 亿元，较年初上升 63.88% ；流动负债合计 11.54 亿元，较年初上升 51.6% ， 占负债总额比例 77.24% 。 2020 年财务费用明细中利息费用发生额 3,812.27 万元，较上年同 期增加 62.48% 。

（ 1 ）请补充披露截至目前母公司及合并报表范围内子公司的负债情况，包括但不限于 融资（借款）方式、融出方、融入方、借款日、还款日、融资（借款）金额等，是否存在 逾期或者违约的情况。

（ 2 ）请你公司结合近三年债权融资情况、对外投资、业务开展及同行业可比公司情况 等，说明你公司资产负债率持续上升，流动比率、速动比率持续下降的原因。

（ 3 ）请你公司说明报告期末短期借款大幅增长的原因及相关借款用途，结合行业特征 和同行业可比公司对比情况，说明公司短期债务规模占比较大的原因及合理性，并结合你 公司货币资金、现金流及收支安排、债务到期情况，说明你公司是否存在短期偿债压力， 是否存在债务违约等风险及拟采取的应对措施。

（ 4 ）你公司结合可用货币资金情况、现金流量状况、融资成本、融资结构、融资渠道 等事项进一步分析你公司的短期和长期偿债能力，量化分析你公司目前的现金流量状况对 公司的偿债能力、正常运营能力以及业务开展是否存在影响，你公司是否存在资金链断裂 的风险及拟采取的应对措施。

（ 5 ）结合以上事项进一步说明你公司持续经营能力是否存在不确定性。 回复：

一、请补充披露截至目前母公司及合并报表范围内子公司的负债情况，包括但不限于融资 （借款）方式、融出方、融入方、借款日、还款日、融资（借款）金额等，是否存在逾期 或者违约的情况。

截止 2021 年 5 月 31 日贷款明细

		贷款金额 (万元)	2021 年5 月31 日 贷款余额
借款人	贷款银行			是否逾期
国立科技	A 银行	1,000.00	880.00	否
国立科技	A 银行	2,000.00	1,760.00	否

本报告书共 45 页第 31 页

国立科技	A 银行	2,000.00	1,760.00	否
国立科技	A 银行	2,000.00	1,760.00	否
国立科技	A 银行	2,000.00	1,760.00	否
国立科技	A 银行	2,000.00	1,760.00	否
国立科技	A 银行	2,000.00	1,760.00	否
国立科技	A 银行	4,000.00	3,520.00	否
国立科技	A 银行	1,000.00	880.00	否
国立科技	A 银行	370.00	336.70	否
国立科技	A 银行	3,000.00	2,730.00	否
国立科技	A 银行	1,800.00	1,638.00	否
国立科技	A 银行	2,000.00	1,820.00	否
国立科技	A 银行	9,000.00	9,000.00	否
国立科技	A 银行	1,500.00	1,500.00	否
国立科技	A 银行	1,250.00	1,250.00	否
国立科技	A 银行	1,000.00	1,000.00	否
国立科技	A 银行	1,250.00	1,250.00	否
国立科技	B 银行	4,500.00	4,500.00	否
国立科技	B 银行	1,000.00	1,000.00	否
国立科技	B 银行	1,000.00	1,000.00	否
国立科技	B 银行	1,000.00	1,000.00	否
国立科技	B 银行	1,500.00	1,500.00	否
国立科技	B 银行	2,000.00	2,000.00	否
国立科技	B 银行	1,500.00	1,500.00	否
国立科技	B 银行	2,500.00	2,500.00	否
国立科技	B 银行	2,500.00	2,500.00	否
国立科技	B 银行	2,500.00	2,500.00	否
国立科技	C 银行	1,000.00	1,000.00	否
国立科技	C 银行	1,000.00	1,000.00	否
国立科技	D 银行	900.00	900.00	否
国立科技	D 银行	800.00	800.00	否
国立科技	D 银行	1,300.00	1,300.00	否
国立科技	E 银行	3,000.00	3,000.00	否
国立飞织	F 银行	334.00	334.00	否
供应链	F 银行	1,100.00	1,100.00	否
肇庆国立	F 银行	440.00	440.00	否
肇庆国立	C 银行	88.70	88.70	否
肇庆国立	G 银行	300.00	300.00	否
肇庆国立	H 银行	180.00	180.00	否
肇庆国立	H 银行	300.00	300.00	否
肇庆国立	H 银行	200.00	200.00	否
供应链	J 银行	980.00	980.00	否
国立新材	K 银行	1,600.00	1,600.00	否

本报告书共 45 页第 32 页

国立实业	K 银行	1,600.00	1,600.00	否
国立实业	L 银行	300.00	300.00	否
国弘新材料	L 银行	5,010.64	5,010.64	否
国弘新材料	L 银行	1,856.04	1,856.04	否
国弘新材料	L 银行	2,722.76	2,722.76	否
国弘新材料	L 银行	998.77	998.77	否
国立宝泉	M 银行	1,600.00	1,600.00	否
国立宝泉	M 银行	400.00	400.00	否
爱派客越南	N 银行	197.50	197.50	否
爱派客越南	N 银行	692.94	692.94	否
合计		88,071.34	85,266.04

如表所示，公司不存在逾期或者违约的情况。

二、请你公司结合近三年债权融资情况、对外投资、业务开展及同行业可比公司情况等， 说明你公司资产负债率持续上升，流动比率、速动比率持续下降的原因。

近三年债权融资情况: 单位:万元

序号	科目	债权人	2020 年末	2019 年末	2018 年末
1	短期借款	L 银行	300	-	-
2	短期借款	P 银行	-	-	20
3	短期借款	E 银行	3,000.00	4,997.47	3,689.33
4	短期借款	K 银行	4,717.23	-	500
5	短期借款	R 银行	-	-	4,872.87
6	短期借款	C 银行	2,000.00	5,000.00	3,000.00
7	短期借款	S 银行	1,163.87	-	-
8	短期借款	A 银行	14,830.00	-	4,000.00
9	短期借款	T 银行	230.78	1,926.87	1,632.88
10	短期借款	B 银行	15,500.00	8,000.00	8,000.00
11	短期借款	应付利息	63.5	35.71	-
12	短期借款	N 银行	197.5	-	-
13	短期借款	M 银行	1,600.00	-	-
14	短期借款	W 银行	70	3,000.00	3,000.00
15	短期借款	F 银行	1,111.67	3,197.82	-
16	短期借款	D 银行	3,000.00	3,000.00	-
	短期借款 汇总		47,784.54	29,157.87	28,715.08
17	其他流动负债	茅台（上海）融资 租赁有限公司	414.79	-	-
18	其他流动负债	F 银行	1,100.00	-	-
	其他流动负债 汇总		1,514.79	-	-
19	一年内到期的非 流动负债	A 银行	3,020.40	1,302.03	8,999.10

本报告书共 45 页第 33 页

20	一年内到期的非 流动负债	应付利息	66.22	-	-
	一年内到期的非 流动负债 汇总		3,086.62	1,302.03	8,999.10
21	长期借款	L 银行	6,866.68	-	-
22	长期借款	A 银行	20,639.40	20,087.80	-
23	长期借款	B 银行	4,500.00	-	-
24	长期借款	N 银行	692.94	-	-
	长期借款 汇总		32,699.02	20,087.80	-
	总计		85,084.96	50,547.70	37,714.18

近三年主要对外投资情况（不含控股子公司） : 单位:万元

	对外投 资类别
发生日期		对外投资内容	投资标的	金额
2018.7.30	参股公 司投资	合资设立国立腾云，主营教育智能 电子产品，占股30%	投资设立国立腾云	450
2018.8.29	参股公 司投资	合资设立国立腾云，主营教育智能 电子产品，占股30%	投资设立国立腾云	450
2019.1.14	参股公 司投资	合资设立国立腾云，主营教育智能 电子产品，占股30%	投资设立国立腾云	900
2020.3.27	参股公 司投资	合资设立国立教育，主营教育咨询 业务，占股30%	投资设立国立教育	300
2020.8.12	参股公 司投资	合资设立国立教育，主营教育咨询 业务，占股30%	投资设立国立教育	450
2020.8.12	参股公 司投资	合资设立国立教育，主营教育咨询 业务，占股30%	投资设立国立教育	120
合计				2,670

近三年业务开展情况: 单位:万元

	2020	年	2019 年	2019 年		2018 年度	2018 年度	同比 增减
		占营 业收 入比 重		占营 业收 入比 重			占营 业收 入比 重
					同比增 减
项目
	金额		金额			金额
EVA环保 改性材料 及制品	36,092.51	18.73%	61,467.68	23.62%	-41.28%	61,336.50	56.17%	0.21%
TPR环保 改性材料 及制品	6,090.36	3.16%	11,920.07	4.58%	-48.91%	13,590.51	12.45%	-12.29%
改性工程	18,306.59	9.50%	18,449.06	7.09%	-0.77%	13,706.78	12.55%	34.60%

本报告书共 45 页第 34 页

塑料
针织材料 及制品	1,477.77	0.77%	1,560.83	0.60%	-5.32%	892.01	0.82%	74.98%
材料收入	76,942.81	39.93%	137,100.30	52.69%	-43.88%	19,083.93	17.48%	618.41%
其他成品 鞋	26,610.36	13.81%	8,662.07	3.33%	207.21%	-	-	-
汽车配件	25,643.98	13.31%	15,958.74	6.13%	60.69%	-	-	-
其他业务 收入	1,527.20	0.79%	5,079.16	1.95%	-69.93%	592.5	0.54%	757.25%

无鞋类行业可比公司,虽部分公司有改性工程塑料业务，但本公司改性工程塑料业务只 占比 9.5%，数据不具有可比性。

近三年指标变动情况如下： 单位：万元

指标 负债 资产 资产负债率 流动资产 流动负债 流动比率 存货 速动比率	2020 年	2019 年	2018 年
	149,462.72	97,723.08	57,332.57
	208,786.93	190,527.01	141,887.00
	71.59%	51.29%	40.41%
	111,591.37	114,446.24	85,195.87
	115,412.95	76,128.57	56,219.24
	0.97	1.50	1.52
	26,695.93	28,996.88	18,906.43
	0.74	1.12	1.18

1、资产负债率持续上升的原因：业务扩张汽车配件、巴宝莉成品鞋、FILA、卡骆驰越南工 厂业务导致日常运营资金需求增加，导致负债增加；因新冠疫情、贸易摩擦影响减少利润导 致资产规模下降；南阁工业园区、国弘新材、越南工厂厂房建设导致银行借款增加。

• 2、流动比率持续下降的原因：因新设立子公司业务开展导致应付账款等流动负债增加。

• 3、速动比率持续下降的原因：亏损导致资产规模下降导致。

三、请你公司说明报告期末短期借款大幅增长的原因及相关借款用途，结合行业特征和同 行业可比公司对比情况，说明公司短期债务规模占比较大的原因及合理性，并结合你公司 货币资金、现金流及收支安排、债务到期情况，说明你公司是否存在短期偿债压力，是否 存在债务违约等风险及拟采取的应对措施。

A.报告期末短期借款大幅增长的原因及用途主要系:报告期期间受疫情影响，客户回 款滞后，经营资金需求增加，报告期经营亏损，所需经营资金增加，增加的借款主要用于采 购原材料等日常经营、近两年新设子公司因经营资金需要增加借款；国弘建设厂房增加项目 资金贷款。

B.行业特征、同行业可比公司

本报告书共 45 页第 35 页

无鞋类行业可比公司,虽部分公司也有改性工程塑料业务，但本公司改性工程塑料业 务只占比 9.5%，数据不具有可比性 。

C、可用货币资金、现金流及收支安排

截至 2020 年 12 月 31 日，公司货币资金余额 23,618.24 万元，其中受限金额合计 11,733.60 万元，可用货币资金为 11,884.64 万元。

公司目前流动资金贷款主要用于生产经营周转使用。目前银行给予公司的授信总额远 大于借款余额，且借款不存在集中还款期，公司将结合市场情况逐步调整客户及供应商结算 方式和信用政策，增加流动资金。

D、截至 2020 年 12 月 31 日债务到期情况

项 目	1 年以内（含1 年） 1-2 年（含2 年） 2-3 年（含3 年） 3 年以上	1 年以内（含1 年） 1-2 年（含2 年） 2-3 年（含3 年） 3 年以上
短期借款 应付票据 应付账款 其他应付款 长期借款	47,784.54 13,038.54 37,019.78 2,598.78 3,086.62 20,639.40 4,500.00	7,559.62

2020 年 12 月 31 日，本集团尚未使用的银行借款额度为 62,542.31 万元（2019 年 12 月 31 日：76,327.71 万元）。

从偿还期限来看，一年内到期的流动负债为短期借款 47,784.54 万元、长期借款 3,086.62 万元，银行借款可续贷；应付票据 13,038.54 万元为 11,539.21 万元保证金开具，到期自动偿 还；其他应付款 2,598.78 万可使用未使用银行借款额度偿还（截止 2021 年 5 月 31 日未使用 的银行借款额度为 68,032.66 万元）。短期来看，公司有一定的短期偿债压力。

综上，公司不存债务违约等风险。

E、针对情况，公司采取的应对措施：

• 1、公司将通过坚持技术创新，优化产品结构，提升产品竞争力，提升销售收入。

• 2、通过加强成本费用管理，合理控制各项支出，加强应收账款回款管理，加快应收

账款回笼，确保公司的偿债能力及正常运营能力。

3、为应对短期借款占比过高带来的现金流风险，公司综合运用票据结算、银行借款 等多种融资手段，将长、短期融资方式适当结合，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。

4、公司已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。公司 将加强与现有融资渠道沟通，并拓展新的融资渠道、优化融资结构，引入新的融资方，为后

本报告书共 45 页第 36 页

续的资金需求提供更多备选方案。

四、请你公司结合可用货币资金情况、现金流量状况、融资成本、融资结构、融资渠道等 事项进一步分析你公司的短期和长期偿债能力，量化分析你公司目前的现金流量状况对公 司的偿债能力、正常运营能力以及业务开展是否存在影响，你公司是否存在资金链断裂的 风险及拟采取的应对措施。

1、可用货币资金情况

截至 2021 年 3 月 31 日，公司货币资金余额 13,761.94 万元，其中受限金额合计 7,486.65 万元，可用货币资金为 6,275.29 万元。

2、现金流量状况

			单位：万元
项目	2021 年一季度	2020 年一季度	变动率
经营活动产生的现金流量净额	-1,452.02	-11,092.56	86.91%
投资活动产生的现金流量净额	-6,983.92	-9,912.08	29.54%
筹资活动产生的现金流量净额	2,610.83	22,350.28	-88.32%

由上表可知，2021 一季度经营活动的现金流量净额同比增加 86.91%，公司开扩业务， 加大应收回款力度，已得到较好的表现。

2021 一季度投资活动产生的现金流量净额同比增加29.54%，主要是2020 年一季度支付 总部大厦装修费及越南爱派额厂房建设投入。

2021 一季度筹资活动产生的现金流量净额同比减少88.32%，主要是受2020 年新冠疫情 影响，客户回款滞后，经营亏损，增加资金需求导致。

3、融资成本、融资结构、融资渠道等情况

公司融资结构主要为债权融资，融资渠道主要通过银行金融机构，融资成本平均在 5%-6%。公司受春节2 月销售回款较少，经营活动现金流量有一定影响，但随着公司综合运 用票据结算、银行借款等多种融资手段，并采取长、短期融资方式适当结合，优化融资结构 的方法，保持融资持续性与灵活性之间的平衡。截止2021 年5 月31 日未使用的银行借款额 度为68,032.66 万元。同时，公司加大应收账款回款力度，现金流状况较去年同期相对改善。 综上，目前公司现金流量状况对公司的偿债能力、正常运营能力以及业务开展是不存在较大 影响，不存在资金链断裂的风险。

本报告书共 45 页第 37 页

五、结合以上事项进一步说明你公司持续经营能力是否存在不确定性。

2020 年，突如其来的新型冠疫情以及接连不断的中美贸易摩擦对全球产业链布局产生 了持续的影响。在宏观经济形势下行和竞争日趋激烈的不利环境对公司产生了一定影响， 2020 年经营业绩出现了亏损，合并报表经营现金流出现了负数，但公司经受住了重大考验， 实现了疫情后的恢复和稳定发展。

对于 2021 年的经营规划，公司管理层做了对应调整，重新布局，拟通过以下措施改善 经营：

① 做专、做深、做透市场，积极开拓新领域新市场，公司品牌优质客户持续增加。2021 年继续加强与卡骆驰（CROCS）、亚马逊（AMAZON）、沃尔玛（WALMART）、迪卡侬、 INCASE 等主要客户的合作；另一方面，公司不断拓展新客户和新产品，与安踏、江博士、 海信、小米、长安、康佳、蓝思、华为体系客户等开展了良好的合作，为公司持续经营打下 了坚实的客户基础。

② 积极应对新冠后疫情对公司带来的影响，提质增效降本，加强经营管理改善，加大 应收账款回款力度，降低成本，持续提升公司经营成果，稳步改善公司现金流。

③ 加大低碳环保高分子材料的研发推广力度，加强高校和科研机构合作，引进公司发 展所紧缺的研发人才、营销人才，根据材料发展趋势，快速及时地研发推广新产品，以市场 需求和订单客户为导向，适时扩大生产规模，拓宽产品应用领域。

• ④ 重庆大江国立实现高质量发展

2020 大江国立成功中标长安系列多款车型，并顺利通过亚普汽车部件有限公司（中国 最大的汽车油箱系统制造企业，拥有亚洲第一、全球第三的行业地位）的供应商配套资格审 核，正式进入亚普公司供应商配套体系。2020 年大江国立发展良好，超额完成年度预算任 务，2021 年将会迎来良好发展，为公司创造较好利润。

⑤ 海外基地越南工厂良好发展

公司为更高效便捷服务客户，持续降低公司生产成本，公司加快推进海外布局，2020 年顺利完成了越南工厂的投产使用。越南公司已迅速成为了国际品牌卡骆驰（CROCS)、美 国百年品牌丹斯科（DANSKO）和匡威（CONVERSE）认证供应商，并为其提供相关产品 及服务，为公司国际化发展打下坚实基础。2021 年将会给公司创造较好的利润回报。

⑥ 通过续贷，增加新融资渠道，用好以往银行未使用贷款额度等措施缓解短期偿债压 力。

本报告书共 45 页第 38 页

综合以上各项措施，2021 年我司是可持续经营能力不存在不确定性。

问题 5 ：报告期末你公司应付票据余额为 1.30 亿元，较期初增长 415.97% ，均为银行 承兑汇票。货币资金中受限金额为 1.17 亿元，主要由于银行承兑汇票保证金导致受限，期 初因银行承兑汇票保证金受限的货币资金为 683.39 万元。报告期应付账款余额 3.7 亿元， 较期初 2.74 亿元增长 34.87% ，你公司解释主要由于新设立子公司业务扩大，采购量增加等 导致应付账款增加。应付账款明细中应付长期资产款余额为 7968.33 万元，较期初增长 283.19% 。

（ 1 ）请你公司结合报告期内业务规模、结算方式变化情况等说明你公司银行承兑汇票 和保证金余额上升的原因，应付票据规模和业务规模的匹配性，银行承兑汇票保证金余额 和票据规模的匹配性。

（ 2 ）请说明应付账款余额大幅增长的合理性，与全年采购额、营业成本、存货变动的 匹配情况，报告期新设立子公司业务收入情况、采购量上升与收入变动趋势是否匹配。

（ 3 ）请你公司补充披露上述应付长期资产款的明细、形成原因、较期初增幅较大的原 因以及列示为流动负债的依据及合理性。

请年审会计师核查并发表明确意见。 回复：

一、请你公司结合报告期内业务规模、结算方式变化情况等说明你公司银行承兑汇票 和保证金余额上升的原因，应付票据规模和业务规模的匹配性，银行承兑汇票保证金余额 和票据规模的匹配性。

公司 2020 年末应付票据余额 1.30 亿元，较期初增长 415.97%，主要系子公司大江国立 使用票据支付供应商货款增加所致。2020 年度大江国立销售收入 27,189 万元，采购总额 21,604 万元，其中钢材类采购总额 9,605 万元，结算方式为月结 30 天，其他材料采购结算 方式为月结 90 天。大江国立 5 万元以上采购结算 90%都以 6 个月期的票据结算。但 2019 年大江国立 90%采购系现金结算。另 2020 年受疫情影响，生产及销售主要集中在下半年， 故 2020 末银行承兑汇票较年初增加。

期末受限货币资金 11,733.60 万元，其中：票据保证金 11,539.21 万元。票据保证金余额 和票据规模的匹配性如下：

单位：万元

本报告书共 45 页第 39 页

项目	期末票据余额	合同约定保证金比例	期末保证金
银行承兑汇票 银行承兑汇票 合计	10,896.63 2,141.92 13,038.55	100% 30%	10,896.63 642.58 11,539.21

综上，公司银行承兑汇票规模与保证金余额匹配，应付票据规模和业务规模匹配。

二、请说明应付账款余额大幅增长的合理性，与全年采购额、营业成本、存货变动的 匹配情况，报告期新设立子公司业务收入情况、采购量上升与收入变动趋势是否匹配。 2020 年末公司应付账款较上年末增长 34.88%，具体情况如下：

单位：万元

项目	期末余额	期初余额	变动额	变动率
应付材料款	24,832.45	21,522.86	3,309.60	15.38%
应付长期资产款	7,968.33	2,079.48	5,888.85	283.19%
应付加工费及其他	4,218.99	3,844.16	374.83	9.75%
合计	37,019.78	27,446.49	9,573.28	34.88%

应付材料款、应付加工费及其他增加 3,684.43 万元主要系：2020 年新设子公司杰麟应 付账款余额增加 3,396.67 万元，相应期末存货增加 1,982.22 万元。

应付长期资产款同比增加 5,888.85 万元，主要系子公司国弘新材新建设厂房应付工程款 增加 2,709.79 万元，大江国立营收增加导致应付设备款增加 1,750.56 万元，2020 年孙公司 越南爱派客投产导致应付增加 1,205.15 万元。

新设立子公司业务收入情况、采购量与收入变动趋势匹配情况如下：

单位：万元

子公司	项目	收入	存货	营业成本	采购额	应付账款
国立杰麟 国立杰麟 国立杰麟 国立杰麟 国立宝泉 国立宝泉 国立宝泉	2019年 （未设立） 2020年 变动 变动率 2019年 2020年 变动	- 4,694.87 4,694.87 100.00% 7,245.16 16,051.63 8,806.47	- 1,982.22 1,982.22 100.00% 1,855.59 2,033.12 177.53	- 5,294.22 5,294.22 100.00% 6,678.95 15,927.68 9,248.73	- 3,759.14 3,759.14 100.00% 3,870.08 6,962.91 3,092.83	- 3,396.67 3,396.67 100.00% 2,665.57 4,675.22 2,009.65

本报告书共 45 页第 40 页

子公司	项目	收入	存货	营业成本	采购额	应付账款
国立宝泉	变动率	121.55%	9.57%	138.48%	79.92%	75.39%

注：以上应付账款余额不含应付长期资产余额。

国立宝泉 2019 年 5 月投产，订单增加，2020 年收入同比增加 121.55%，存货同比增加 9.57%，营业成本同比增加 138.48%，采购额同比增加 79.92%。因订单增加、采购量增加， 月结方式改变，导致应付账款余额同比增加 75.39%，另公司生产和销售集中在下半年，2020 年四季度比 2019 年同期采购量增加 41%。

国立杰麟 2020 年 4 月投产，收入、存货、营业成本、采购额、应付账款同比增加 100%。 综上，新设立子公司业务收入情况、采购量与收入变动趋势相匹配。公司应付账款余额 同比大幅增长合理。

三、请你公司补充披露上述应付长期资产款的明细、形成原因、较期初增幅较大的原 因以及列示为流动负债的依据及合理性。

公司 2020 年末应付长期资产款的明细如下：

单位：万元

序号	单位名称	期末余额
1	东莞市环洋建设工程有限公司	2,709.79
2	天一精密机械（泉州）有限公司	698.82
3	宁波慈星股份有限公司	565.78
4	重庆渝文模具机械制造有限公司	263.15
5	重庆普博模具制造有限公司	216.86
6	东莞机械进出口公司	204.63
7	重庆通达模具有限公司	185.96
8	重庆界威模具股份有限公司	184.33
9	东莞市荣圣机械有限公司	171.79
10	重庆海合柠机械有限公司	147.55
11	重庆市巴南区佳华模具厂	117.84
12	广东名胜装饰设计工程有限公司	96.75
13	东莞市钜钢五金机械设备有限公司	84.63
14	清远协易制模科技有限公司	76.90
15	东莞市厚街桦峰鞋机经营部	69.20
16	成都环龙汽车设备有限公司	68.71
17	莆田市城厢区铁灶铸造厂	61.30
18	重庆雅特佳机械有限公司	60.41
19	黑金刚（福建）自动化科技股份公司	60.00

本报告书共 45 页第 41 页

序号	单位名称	期末余额
20	头顿工业园SONADEZI有限公司	59.75
21	其他	1,864.18
	合计	7,968.33

应付长期资产 2020 年末较期初增加 5,888.85 万元，主要增加的主体及原因如下：

				单位：万元
序号	子公司	应付长期资产期末余额	应付长期资产期初余额	变动
1	国弘新材料	2,709.79		2,709.79
2	大江国立	1,751.67	1.12	1,750.56
3	越南爱派克	1,205.15		1,205.15
	总计	5,666.61	1.12	5,665.50

如上表所示，应付长期资产款余额较期初增加 5,888.85 万元的主要原因系：国弘新材料 应付建设工程款增加 2,709.79 万元，大江国立 2019 年正式投产导致 2020 年应付工装设备款 增加 1,750.56 万元，爱派客越南 2020 年投产导致期末应付设备款增加 1,205.15 万元。上述 应付长期资产款结算方式主要系月结 30 天至 90 天的账期，属于流动负债。

会计师意见

对于上述问题，年审会计师执行主要执行程序如下：

1、 收集银行承兑汇票台账、合同，检查保证金余额是否正确；

• 2、 向主要供应商发函，确认期初余额、报告期发生额及期末余额；

• 3、 检查主要供应商的采购合同，结算单据等，以核实其交易的真实性和准确性；

• 4、 检查主要供应商的信用期，经判断是否属于流动负债。

经核查，年审会计师认为：公司应付票据规模和相关业务规模匹配，银行承兑汇票保证 金余额和票据规模匹配；应付账款大幅增长合理；应付长期资产列示为流动负债合理。

问题 6 ：年报显示，你公司 2020 年发生资产减值损失 6,643.59 万元，主要由于计提存 货跌价准备 4,018.8 万元及计提固定资产减值准备 2,242.07 万元。报告期，你公司存货周转 率由上年 9.97 降至 6.69 。

（ 1 ）请你公司说明存货的主要类别及库龄情况，分析公司存货周转情况，说明公司是 否存在较大金额长期呆滞的存货，并结合公司产销模式、原材料及产品价格变动、同行业 公司对比情况等分析 2020 年计提存货跌价准备的原因和依据，报告期以及以前期间存货跌 价准备是否充分、合理。

（ 2 ）结合固定资产实际使用情况，请你公司说明固定资产减值迹象出现时点，于 2020 年计提资产减值的原因及合理性，是否存在前期计提不足的情形。

本报告书共 45 页第 42 页

（ 3 ）请公司说明固定资产减值测试的方法及过程，包括主要参数选取及依据等情况， 说明计提金额是否准确、恰当，是否符合会计准则相关规定。

请年审会计师核查并发表明确意见。

回复：

一、请你公司说明存货的主要类别及库龄情况，分析公司存货周转情况，说明公司是 否存在较大金额长期呆滞的存货，并结合公司产销模式、原材料及产品价格变动、同行业 公司对比情况等分析 2020 年计提存货跌价准备的原因和依据，报告期以及以前期间存货跌 价准备是否充分、合理。

公司存货的主要类别分为原材料、在产品、库存商品、发出商品、委托加工物资。报告 期末存货的主要类别及库龄情况：

单位：万元

	期末余额	期末余额	库龄	库龄
项目		期末计提
	账面余额		1 年以内	1-2 年
		减值
原材料	9,306.79	740.20	8,250.20	1,056.59
在产品	1,341.90	286.21	1,341.90
库存商品	10,013.09	2,066.31	9,081.07	932.01
发出商品	5,549.64	906.26	5,357.04	192.60
半成品	3,528.84	113.39	3,528.84
包装物	185.92	5.66	185.92
委托加工物资	899.68	11.90	899.68
占比			92.92%	7.08%

存货周转情况如下：

项目	2020 年	2019 年
平均存货余额（万元）	27,846.40	23,707.48
营业成本（万元）	186,383.84	236,363.57
存货周转率（次）	6.69	9.97
存货周转天数（天）	54.00	36.00

从上表可以看出，公司 2020 年较 2019 年存货周转次数从 9.97 次减少到 6.69 次，减幅 为 32.9%，周转天数也从 36 天增加到 54 天，存货周转速度明显变慢，增加存货积压压力。 但公司报告期末库龄在一年以内的存货占比 90%以上，在一年以上的存货占比小于 8%，不 存在较大金额长期呆滞的存货。

公司生产模式主要为“以销定产”方式，即由客户提出产品要求，公司根据客户订单，组

本报告书共 45 页第 43 页

织产品研发、生产、检验并交货；或者与客户共同研发，生产出满足客户需求的产品。销售 模式方面，由于热塑性橡胶和改性塑料种类繁多，不同产品的性能差异较大，对产品的选择 和加工需要具备较强的专业知识，因此公司在销售产品的同时还需要对下游客户提供全面的 技术支持服务，这一业务特点决定了公司的销售模式是直接面向客户的直销方式。

公司主要原材料价格变动及及主要产品销售价格变动情况如下：

单位：元

物料名称	单位	2020 年	2019 年	变动率
原材料： （EVA）28400 （EVA）33045 （EVA）40055 （EVA）V6110M 白油150N ABS PC 阻燃剂 钢材 产品： EVA环保改性材料及制品 TPR环保改性材料及制品 改性工程塑料 针织材料及制品 其他成品鞋 汽车配件 材料收入	元/KG 元/KG 元/KG 元/KG 元/KG 元/KG 元/KG 元/KG 元/KG 元/双 元/双 元/KG 元/双 元/双 元/件 元/KG	11.39 10.46 8.89% 11.38 10.92 4.21% 17.37 15.69 10.71% 12.19 11.87 2.70% 6.57 6.26 4.95% 10.76 10.34 4.06% 13.32 12.95 2.86% 31.70 30.29 4.66% 5.11 5.05 1.19% 11.39 12.85 -11.36% 5.98 7.95 -24.78% 9.78 10.45 -6.41% 11.37 11.92 -4.61% 102.60 72.40 41.71% 24.02 18.25 31.62% 9.30 7.44 25%

2020 年受疫情及中美贸易摩擦影响，公司销售单价下滑，单位成本上升，导致存货存

在减值情况。

本报告书共 45 页第 44 页

同行业可比公司存货跌价准备情况：

						单位：万元	单位：万元
项目	金发科技	银禧科技		青岛国恩		本公司
	账面 余额 计提 减值 计提 比例	账面 余额	计 提 减 值 计提 比例 69 0.60% 575 7.37% 644 2.76%	账面 余额	计提 减值 计提 比例	账面 余额 计提 减值	计提 比例
原材料 在产品 半成品 库存商品 周转材料 委托加工物 资 发出商品 低值易耗品 合计	209,558 675 0.32% 6,286 357 5.68% 119,470 3,249 2.72% 954 113 11.84% 509 67,234 136 404,146 4,394 1.09%	11,443 7,798 248 3,845 23,334		108,336 1,941 13,541 16,349 186 1,401 141,753	6,946 6.41% 195 1.44% 363 2.22% 0 0.03% 7 0.50% 7,511 5.30%	9,307 740 1,342 286 3,529 113 10,013 2,066 186 6 900 12 5,550 906 30,826 4,130	7.95% 21.33% 3.21% 20.64% 3.05% 1.32% 16.33% 13.40%

2020 年受疫情及中美贸易摩擦影响，公司主营业务之一鞋材及成品鞋出口业务受影响，销售单

价下滑，单位成本上升，导致存货存在减值情况。与同行业公司相比，公司存货跌价准备比例高于 其他同行业公司，公司存货减值比例较高，主要系公司产品结构与其他公司存在差异所致。公司无 鞋类行业可比上市公司，虽也有改性工程塑料业务，但公司改性工程塑料业务只占比 9.50%，同行 业数据不具可比性。

公司存货跌价准备按存货账面价值高于其可变现净值的差额计提，公司报告期主要存货跌价准 备测试情况如下：

1、库存商品可变现净值的确定方法及计算过程

库存商品存货可变现净值以分品种的单项产成品的估计售价作为计算基础，减去估计的销售费 用和相关税费后的金额确定其可变现净值。

• 2、发出商品可变现净值的确定计算过程

45

发出商品存货可变现净值以单项发出商品对应的合同已约定价格作为计算基础，减去估计的销 售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。

3、原材料可变现净值的确定方法及计算过程

对于为生产而持有的原材料，用其生产的产成品的可变现净值高于成本的，该材料仍然按照成 本计量；材料价格的下降表明产成品的可变现净值低于成本的，该材料按照可变现净值计量。

公司原材料系为用于生产而持有，但公司持有的原材料可生产多种产品，无法准确区分期末持 有的原材料对应的产品。故在公司期末库存原材料单价与当期生产领用单价不存在重大差异，期末 库存商品不存在减值的情况下，公司判断期末原材料不存在减值。如原材料期末结存单价与当期生 产领用原材料单价存在重大差异，公司采用假设该原材料将用于本年度用量最大的产品生产，以该 产品预计售价作为计算基础，减去预计的其他生产费用、销售费用和相关税费后的金额确定其可变 现净值。

4、另对公司因产品更新换代，所供商品过时，原有存货已不适应新产品或市场的需要，生产 中已不再需要，并且已无使用价值和转让价值的存货进行了清理并全额计提了减值。

2020 年受疫情及中美贸易摩擦影响，公司产品毛利及存货周转率下降，出现部分存货的成本大 于可变现净值，公司对此类存货计提了减值。

期末，公司存货减值计提方法符合《企业会计准则》的相关要求，减值计提充分、合理。

二、结合固定资产实际使用情况，请你公司说明固定资产减值迹象出现时点，于 2020 年计提 资产减值的原因及合理性，是否存在前期计提不足的情形。

《企业会计准则讲解》第九章资产减值规定：

“有确凿证据表明资产存在减值迹象的，应当在资产负债表日进行减值测试，估计资产的可收回 金额。资产存在减值迹象是资产是否需要进行减值测试的必要前提。资产存在减值迹象是资产是否 需要进行减值测试的必要前提。

从企业外部信息来源来看，如果出现了资产的市价在当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间 的推移或者正常使用而预计的下跌；企业经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市 场在当期或者将在近期发生重大变化，从而对企业产生不利影响；市场利率或者其他市场投资报酬 率在当期已经提高，从而影响企业计算资产预计未来现金流量现值的折现率，导致资产可收回金额 大幅度降低；企业所有者权益的账面价值远高于其市值等，均属于资产可能发生减值的迹象。

从企业内部信息来源来看，如果有证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏；资产已经

46

或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置；企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或 者将低于预期，如资产所创造的净现金流量或者实现的营业利润远远低于原来的预算或者预计金 额、资产发生的营业损失远远高于原来的预算或者预计金额、资产在建造或者收购时所需的现金支 出远远高于最初的预算、资产在经营．或者维护中所需的现金支出远远高于最初的预算等，均属于 资产可能发生减值的迹象。”

公司报告期末共计提固定资产减值准备 2,242.07 万元，具体情况如下：

			单位：万元 合 计 55,401.47 25,095.55 30,305.92 2,242.07 28,063.84
项 目	机器设备	模具等其他设备	合 计
账面原值	25,263.60	30,137.87	55,401.47
累计折旧	7,556.62	17,538.93	25,095.55
账面净值	17,706.97	12,598.94	30,305.92
减值准备	1,184.11	1,057.96	2,242.07
账面价值	16,522.86	11,540.98	28,063.84

2020 年公司固定资产存在减值迹象，主要表现在以下方面：

• 1、从企业外部信息来源来看，受疫情及中美贸易摩擦双重影响，2020 年整体经济形势暂时下

行，主要海外客户调整制造中心战略布局，同时优化产品型体分布，从而对公司产生不利影响；

• 2、从企业内部信息来源来看，受客户产品结构影响，公司部分机器设备、模具等已不能满足

• 产品需要，存在陈旧过时情况。

2020 年度受疫情况及中美贸易摩擦等因素影响，公司行业发展、客户需求、经营状况均发生非 持续性变化，对公司产生了短暂的影响，基于谨慎性考虑，公司对拟出售或拟报废的固定资产进行 了减值测试，并计提了减值准备。

综上，公司 2020 年计提资产减值的原因合理，不存在前期计提不足的情形。

三、请公司说明固定资产减值测试的方法及过程，包括主要参数选取及依据等情况，说明计提 金额是否准确、恰当，是否符合会计准则相关规定。

《企业会计准则讲解》第九章资产减值规定：

“根据资产减值准则的规定，资产存在减值迹象的，应当估计其可收回金额，然后将所估计的资 产可收回金额与其账面价值相比较，以确定资产是否发生了减值，以及是否需要计提资产减值准备 并确认相应的减值损失。在估计资产可收回金额时，原则上应当以单项资产为基础，企业难以对单 项资产的可收回金额进行估计的，应当以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。

47

企业在估计资产的公允价值减去处置费用后的净额时，应当按照下列顺序进行：

首先，应当根据公平交易中资产的销售协议价格减去可直接归属于该资产处置费用的金额确定 资产的公允价值减去处置费用后的净额。这是估计资产的公允价值减去处置费用后的净额的最佳方 法，企业应当优先采用这一方法。但是在实务中，企业的资产往往都是内部持续使用的，取得资产 的销售协议价格并不容易，需要采用其他方法估计资产的公允价值减去处置费用后的净额。

其次，在资产不存在销售协议但存在活跃市场的情况下，应当根据该资产的市场价格减去处置 费用后的金额确定。资产的市场价格通常应当按照资产的买方出价确定。但是如果难以获得资产在 估计日的买方出价的，企业可以以资产最近的交易价格作为其公允价值减去处置费用后的净额的估 计基础，其前提是资产的交易日和估计日之间，有关经济、市场环境等没有发生重大变化。

再次，在既不存在资产销售协议又不存在资产活跃市场的情况下，企业应当以可获取的最佳信 息为基础，根据在资产负债表日假定处置该资产，熟悉情况的交易双方自愿进行公平交易愿意提供 的交易价格减去资产处置费用后的金额，作为估计资产的公允价值减去处置费用后的净额。在实务 中，该金额可以参考同行业类似资产的最近交易价格或者结果进行估计。

企业按照上述要求仍然无法可靠估计资产的公允价值减去处置费用后的净额的，应当以该资产 预计未来现金流量的现值作为其可收回金额。”

公司报告期末共计提固定资产减值准备 2,242.07 万元，具体情况如下：

单位：万元

项目	账面净值	减值准备	账面价值
机器设备	1,780.06	1,184.11	595.95
其中：拟出售资产	1,612.79	1,016.84	595.95
拟报废资产	167.27	167.27
模具等其他设备	1,112.14	1,057.96	54.18
其中：拟出售资产	51.11	27.23	23.88
拟报废资产	1,061.03	1,030.73	30.30
合计	2,892.20	2,242.07	650.13
其中：拟出售资产	1,663.90	1,044.07	619.83
拟报废资产	1,228.30	1,198.00	30.30

2020 年度，公司对拟处置的资产按其公允价值减去处置费用后的净额确定其可收回金额并计提 相应的资产减值准备 1,044.07 万元，由于这部资产属于待售性质，该资产在持有期间（处置之前） 所产生的现金流量可能很少，其最终取得的未来现金流量往往就是资产的处置净收入，故可收回金

48

额以期后已签订合同或询价函作为确认依据。

2020 年度，公司对落后淘汰不再使用的固定资产计提了资产减值准备 1,198.00 万元，计提比例

• 97.53%，这部分资产拟报废，未来现金流量可能很少，几乎为零，公司按废品回收确定可收回金额。 综上，公司固定资产减值计提金额准确、恰当，符合会计准则相关规定。

会计师意见

对于上述问题，年审会计师执行主要执行程序如下：

• 1、 获取公司存货库龄表，检查是否存在库龄较长且金额较大存货，判断是否存在减值情况；

• 2、了解公司存货跌价准备测试方法，对主要存货进行减值测试工作，分析公司存货跌价准备

计提是否充分；

• 3、复核公司减值测试过程，通过检查期后生产、销售情况确定存货是否存在减值情况；

• 4、对公司资产执行抽盘，观察各资产的使用状况，了解是否存在长期闲置不再使用的资产；

• 5、向相关人员了解闲置资产未来的处置方式，收集并检查相关合同、询价函等资料；

• 6、复核公司各项资产减值计提是否充分性。

经核查，年审会计师认为：公司期末不存在较大金额长期呆滞的存货，存货跌价准备及固定资 产减值计提合理、恰当，符合企业会计准则相关规定。

问题 7 ：年报显示，你公司 2020 年期末递延所得税资产余额为 4,044.58 万元，较期初增加 587.9% 。请说明各项可抵扣暂时性差异的计算过程与确认依据，并结合所处行业、上下游产业变化、 自身经营活动及财务状况等因素，说明在可抵扣暂时性差异转回的未来期间内，公司是否能够产生 足够的应纳税所得额得以利用可抵扣暂时性差异的影响及其判断依据，是否考虑特殊情况或重大风 险等。请年审会计师核查并发表明确意见。

回复：

一、请说明各项可抵扣暂时性差异的计算过程与确认依据，并结合所处行业、上下游产业变化、 自身经营活动及财务状况等因素，说明在可抵扣暂时性差异转回的未来期间内，公司是否能够产生 足够的应纳税所得额得以利用可抵扣暂时性差异的影响及其判断依据，是否考虑特殊情况或重大风 险等。

期末公司递延所得税资产余额为 4,044.58 万元，具体计算过程情况如下：

单位：万元

项目 可抵扣暂时性差异 税率 递延所得税资产

49

项目	可抵扣暂时性差异	税率	递延所得税资产
信用减值损失 其中：国立科技、大江国立 香港国立 越南爱派客 其他主体 资产减值准备 其中：国立科技、大江国立 香港国立 越南爱派客 其他主体 合 计	12,191.91 3,171.91 18.68 9,001.32 6,855.46 3,984.83 2,870.63 19,047.37	15% 16.50% 免税 25% 15% 16.50% 免税 25%	2,729.20 475.79 3.08 2,250.33 1,315.38 597.72 717.66 4,044.58

根据《企业会计准则》第 18 号所得税相关规定：

第四条 企业在取得资产、负债时，应当确定其计税基础。资产、负债的账面价值与其计税基 础存在差异的，应当按照本准则规定确认所产生的递延所得税资产或递延所得税负债。

第五条 资产的计税基础，是指企业收回资产账面价值过程中，计算应纳税所得额时按照税法 规定可以自应税经济利益中抵扣的金额。

第七条 暂时性差异，是指资产或负债的账面价值与其计税基础之间的差额；未作为资产和负 债确认的项目，按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面价值之间的差额也属于 暂时性差异。

第九条 可抵扣暂时性差异，是指在确定未来收回资产或清偿负债期间的应纳税所得额时，将 导致产生可抵扣金额的暂时性差异。

第十五条 企业对于能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，应当以很可能获得用来抵扣 可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。

2020 年受于疫情及中美贸易摩擦等因素影响，公司及其子公司除大江国立盈利外，其他公司均 系亏损，并且无法估计未来很可能获得用来抵扣可抵扣亏损的未来应纳税所得额，出于谨慎性考虑， 未确认由可抵扣亏损暂时性差异产生的递延所得税资产。

期末，公司计提的递延所得税资产均为提取各类减值准备形成的可抵扣暂时性差异，这类可抵 扣暂时性差异未来实际发生时均可用于税款抵减，故在提取各类减值准备时全额确认为递延所得税

50

资产。

会计师意见

对于上述问题，年审会计师执行主要执行程序如下：

• 1、检查被审计单位用于确认递延所得税资产的税率是否根据税法的规定，按照预期收回该资

• 产期间的适用税率计量；

• 2、检查递延所得税资产增减变动记录，及可抵扣暂时性差额的形成原因，确定是否符合有关

• 规定，计算是否正确。

• 3、核对递延所得税资产变动额与所得税费用的勾稽关系；

• 4、检查预期收回递延所得税资产期间的税率发生变动时，被审计单位是否对递延所得税资产

• 进行重新计算，对其影响数的会计处理是否正确；

• 5、重新计算本期提取各类减值准备形成的可抵扣暂时性差异，检查其会计处理是否正确。 经核查，年审会计师认为：公司期末递延所得税资产确认合理。

问题 8 ：年报显示，你公司 2020 年销售费用、管理费用发生额分别为 5,778.56 万元、 13,599.98 万元，分别较上年同比增长 73.63% 、 65.26% ，销售费用率、管理费用率分别为 3% 、 10.13% ，分 别较上年上升 1.72 、 4.89 个百分点。管理费用明细中，员工薪酬及福利、办公费及租赁费、折旧及 摊销、其他费用分别较上年同比增长 43.23% 、 67.40% 、 78.91% 、 111.82% 。

（ 1 ）请结合各项业务费用支出变动情况等详细说明报告期销售费用、管理费用大幅增长的原 因，并说明在报告期营业收入下滑情况下，相关费用率上升的合理性、与营业收入变动趋势是否匹 配。

（ 2 ）请具体说明管理费用中其他费用的具体内容，报告期管理费用中员工薪酬及福利、办公 费及租赁费、折旧及摊销、其他费用增长的具体原因及合理性。 请年审会计师核查并发表明确意见。

回复：

一、请结合各项业务费用支出变动情况等详细说明报告期销售费用、管理费用大幅增长的原因， 并说明在报告期营业收入下滑情况下，相关费用率上升的合理性、与营业收入变动趋势是否匹配。 报告期，公司销售费用的具体明细类别及其金额如下表所示：

				单位：万元
项 目	2020 年度	占比	2019 年度	占比
运费			1,508.14	45.31%
员工薪酬及福利	1,379.65	23.88%	1,003.24	30.14%

51

项 目	2020 年度	占比	2019 年度	占比
差旅费	188.80	3.27%	260.26	7.82%
办公费	14.88	0.26%	8.61	0.26%
招待费	335.41	5.80%	191.07	5.74%
广告展览费	107.65	1.86%	26.87	0.81%
品牌授权费	2,050.85	35.49%		0.00%
服务费	1,232.78	21.33%	135.88	4.08%
其他费用	468.54	8.11%	194.09	5.83%
合 计	5,778.56	100.00%	3,328.17	100.00%

从上表可以看出，销售费用中的主要类别系运费、员工薪酬及福利、品牌授权费、服务费及其 他费用，2020 年及 2019 年分别占销售费用总额的 88.81%及 85.36%。销售费用增加主要原因分析如 下：

1、运费

2020 年销售费用运费较上年同期下降 100%，主要系执行收入准则，将支付的与当前或预期取 得的合同直接相关的运输费用，作为应付合同履约成本核算所致。

2、员工薪酬及福利

2020 年员工薪酬及福利较上年同期上升 37.52%，主要系报告期内总部运营中心增加人工以及 近两年新设立公司业务正逐步规模化导致人工同比增加。

• 3、品牌授权费

2020 年品牌授权费上年同期上升 100%，主要系本期增加迪士尼、漫威及 Hello Kitty 等品牌的 授权使用费所致。

4、服务费

2020 年服务费较上年同期上升 807.26%，主要系业务发展导致市场开发服务费增加。

5、其他费用

2020 年其他费用较上年同期上升 141.40%，主要系近两年新设立子公司业务正逐步规模化导致 其他费用增加。

报告期，公司管理费用的具体明细类别及其金额如下表所示：

单位：万元

项 目	2020 年度	占比	2019 年度	占比
员工薪酬及福利	5,572.08	40.97%	3,890.42	47.27%
差旅费	228.45	1.68%	247.05	3.00%
办公费及租赁费	1,609.42	11.83%	961.43	11.68%
中介费	824.33	6.06%	256.71	3.12%

项 目	2020 年度	占比	2019 年度	占比
折旧及摊销	2,961.84	21.78%	1,655.54	20.12%
招待费	349.50	2.57%	222.20	2.70%
水电费	358.13	2.63%	195.28	2.37%
其他	1,696.23	12.47%	800.79	9.73%
合 计	13,599.98	100.00%	8,229.42	100.00%

从上表可以看出，管理费用中的主要类别系员工薪酬及福利、办公费及租赁费、折旧及摊销及 其他费用，2020 年及 2019 年分别占管理费用总额的 87.06%及 88.81%。

从上表可以看出，管理费用中的主要类别系员工薪酬及福利、办公费及租赁费、折旧及摊销及 其他费用，2020 年及 2019 年分别占管理费用总额的 87.05%及 88.80%。管理费用增加主要原因分析 如下：

1、员工薪酬及福利

2020 年员工薪酬及福利较上年同期增加 43.23%，主要系报告期内近两年新设子公司 2019 年尚 不足一个会计年度影响及疫情期间停产人员薪酬计入管理费用所致。

• 2、办公费及租赁费

2020 年办公费及租赁费较上年同期增加 67.40%，主要系近两年新设子公司 2019 年尚不足一个 - - 会计年度影响及疫情停产期间的制造费用 租赁费转入管理费用 租赁费导致。

• 3、折旧及摊销

2020 年折旧及摊销费较上年同期增加 78.90%，主要系报告期内近两年新设子公司 2019 年尚不

• 足一个会计年度影响及受疫情影响停产期间设备折旧、闲置厂房折旧计入管理费用所致。 4、其他

2020 年及 2019 年管理费用－其他明细如下：

				单位：万元
项目	2020 年度	占比	2019 年度	占比
修理费	301.74	17.79%	157.17	19.63%
服务费	152.50	8.99%	19.49	2.43%
快递费	111.08	6.55%	94.84	11.84%
装修费	77.49	4.57%	6.43	0.80%
商业保险	54.56	3.22%	105.15	13.13%
报废	99.12	5.84%	0.08	0.01%
电话费	22.96	1.35%	32.84	4.10%
劳务费	29.18	1.72%	39.20	4.90%
物料消耗	205.68	12.13%	50.42	6.30%
垃圾清理费、污水费	28.70	1.69%	29.30	3.66%
保安服务费	160.49	9.46%	184.41	23.03%

53

项目	2020 年度	占比	2019 年度	占比
检测费	80.08	4.72%		0.00%
其他	372.65	21.97%	81.46	10.17%
合计	1,696.23	100.00%	800.79	100.00%

2020 年及 2019 年管理费用中其他分别占管理费用总额的 12.47%及 9.73%，主要系：

• 1、近两年新设子公司逐步规模化导致修理费、服务费等费用相应增加。

• 2、因新冠疫情影响导致订单取消，产品报废处理增加。

公司司销售费用及管理费用与收入的匹配性如下：

单位：万元

项目	2020 年度	2019 年度	变动
销售费用 管理费用 收入 销售费用占收入比重 管理费用占收入比重	5,778.56 13,599.98 239,791.85 2.41% 5.67%	3,328.17 8,229.42 260,197.90 1.28% 3.16%	2,450.39 5,370.56 -20,406.05 1.13% 2.51%

注：上表所列收入还原贸易业务净额法确认部分。

从上表可以看出，销售费用占收入比重由上年 1.28%上升至 2.41%，管理费用占收入比重由上 年 3.16%上升至 5.67%。2020 年受疫情及中美贸易摩擦影响，公司业绩下滑，但销售费用及管理费 用均有不同程度的增长，主要系：1、公司近两年新设公司 2019 年尚不足一个会计年度，导致 2020 年销售费用及管理费用较 2019 年增加；2、固定费用租金、工资、折旧摊销支出不变，不因订单减 少而减少；3、业务发展导致市场开发费、授权费增加。

综上，公司销售费用及管理费用变动合理。

二、请具体说明管理费用中其他费用的具体内容，报告期管理费用中员工薪酬及福利、办公费 及租赁费、折旧及摊销、其他费用增长的具体原因及合理性。

管理费用中其他费用的具体内容，报告期管理费用中员工薪酬及福利、办公费及租赁费、折旧 及摊销、其他费用 增长的具体原因及合理性。详见本问询函问题 8 回复相关内容。 会计师意见

对于上述问题，年审会计师执行主要执行程序如下：

• 1、 获取费用明细账，复核加计正确，并将报表数、总账数和明细账合计数核对是否相符；将

54

费用中的职工薪酬、折旧等与相关资产、负债科目核对，复核勾稽关系是否正确；

• 2、 检查凭证、合同等，了解销售费用、管理费用各类别核算的内容，分析各费用主要项目变

• 动原因是否合理；

• 3、抽查大额重要的期间费用合同、结算单据、付款单据等，核实款项列支金额是否真实、准

• 确；合同单位、开票单位、收款单位名称是否一致；

• 4、执行截止测试，以核实是否存在跨期费用。

• 经核查，年审会计师认为：公司销售费用及管理费用变动合理。

特此公告。

广东国立科技股份有限公司董事会

2021 年6 月21 日

55