Grupa Azoty S.A.

Quarterly Report • Apr 27, 2018

GRUPA KAPITAŁOWA LOTOS WYBRANE DANE FINANSOWE

WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE

		mln PLN	mln EUR
	3 miesiące zakończone 31.03.2018	3 miesiące zakończone 31.03.2017	3 miesiące zakończone 31.03.2018	3 miesiące zakończone 31.03.2017
	(niebadane)	(niebadane)	(niebadane)	(niebadane)
Przychody ze sprzedaży	6.324,7	5.447,3	1.513,7	1.270,0
Zysk operacyjny	447,8	576,5	107,2	134,4
Zysk przed opodatkowaniem	499,1	625,3	119,4	145,8
Zysk netto	320,8	410,9	76,8	95,8
Zysk netto przypisany akcjonariuszom Jednostki Dominującej	320,8	410,9	76,8	95,8
Zysk/(Strata) netto przypisany/(a) udziałom niekontrolującym	-	-	-	-
Całkowite dochody ogółem	366,9	616,1	87,8	143,7
Całkowite dochody ogółem przypisane akcjonariuszom Jednostki Dominującej	366,9	616,1	87,8	143,7
Całkowite zyski/(straty) ogółem przypisane udziałom niekontrolującym	-	-	-	-
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	(136,2)	145,5	(32,6)	33,9
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	(184,4)	(447,5)	(44,1)	(104,3)
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	(233,9)	259,4	(56,0)	60,5
Przepływy pieniężne netto razem	(554,5)	(42,6)	(132,7)	(9,9)
Podstawowy zysk netto na jedną akcję (w złotych/EUR)	1,73	2,22	0,41	0,52
Rozwodniony zysk netto na jedną akcję (w złotych/EUR)	1,73	2,22	0,41	0,52

		mln PLN	mln EUR
	Stan na Stan na 31.03.2018 31.12.2017		Stan na 31.03.2018	Stan na 31.12.2017
	(niebadane)	(badane)	(niebadane)	(badane)
Aktywa razem	21.244,9	21.171,2	5.048,1	5.075,9
Kapitał własny przypisany akcjonariuszom Jednostki Dominującej	11.079,3	10.712,4	2.632,6	2.568,4
Udziały niekontrolujące	0,1	0,1	0,0	0,0
Kapitał własny razem	11.079,4	10.712,5	2.632,6	2.568,4

WYBRANE JEDNOSTKOWE DANE FINANSOWE

		mln PLN	mln EUR
	3 miesiące	3 miesiące	3 miesiące	3 miesiące
	zakończone	zakończone	zakończone	zakończone
	31.03.2018	31.03.2017	31.03.2018	31.03.2017
	(niebadane)	(niebadane)	(niebadane)	(niebadane)
Przychody ze sprzedaży	5.645,6	4.750,0	1.351,1	1.107,5
Zysk operacyjny	240,8	348,6	57,6	81,3
Zysk przed opodatkowaniem	269,1	435,7	64,4	101,6
Zysk netto	218,5	353,7	52,3	82,5
Całkowite dochody ogółem	263,3	546,0	63,0	127,3
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	(341,0)	(123,4)	(81,6)	(28,8)
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	(83,5)	3,1	(20,0)	0,7
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	(80,5)	(165,7)	(19,3)	(38,6)
Przepływy pieniężne netto razem	(505,0)	(286,0)	(120,9)	(66,7)
Podstawowy zysk netto na jedną akcję (w złotych/EUR)	1,18	1,91	0,28	0,45
Rozwodniony zysk netto na jedną akcję (w złotych/EUR)	1,18	1,91	0,28	0,45

		mln PLN	mln EUR
	Stan na Stan na		Stan na	Stan na
	31.03.2018	31.12.2017	31.03.2018	31.12.2017
	(niebadane)	(badane)	(niebadane)	(badane)
Aktywa razem	15.844,2	15.779,3	3.764,8	3.783,2
Kapitał własny	9.155,6	8.892,3	2.175,5	2.132,0

W celu przeliczenia pozycji wykazanych w tabeli "Wybrane dane finansowe" na EUR zastosowano następujące kursy wymiany:

Pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono stosując średni kurs NBP obowiązujący w dniu kończącym okres sprawozdawczy:

na dzień 31.03.2018	na dzień 31.12.2017
1 EUR = 4,2085 PLN	1 EUR = 4,1709 PLN

Pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych przeliczono stosując kurs stanowiący średnią arytmetyczną średnich kursów NBP ustalonych na ostatni dzień każdego miesiąca kalendarzowego okresu sprawozdawczego:

3 miesiące zakończone	3 miesiące zakończone
31.03.2018	31.03.2017
1 EUR = 4,1784 PLN	1 EUR = 4,2891 PLN

Grupa Kapitałowa LOTOS

KWARTALNY RAPORT FINANSOWY ZA 1 KWARTAŁ 2018 ROKU

I.	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2018 ROKU SPORZĄDZONE WEDŁUG MIĘDZYNARODOWYCH STANDARDÓW SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ ZATWIERDZONYCH PRZEZ UNIĘ EUROPEJSKĄ3
	SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 4
	SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ 5
	SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH6
	SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM7
	DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA8
1.	Informacje ogólne 8
2.	Skład Grupy Kapitałowej 8
3.	Zmiany struktury jednostki w ciągu okresu śródrocznego, w tym wynikające z połączenia jednostek, przejęcia lub sprzedaży jednostek
	zależnych i inwestycji długoterminowych, restrukturyzacji i zaniechania działalności 10
4.	Zasady sporządzania i prezentacji 10
4.1 4.2	Zasady rachunkowości 10 Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, ale nie mają zastosowania10
4.3	Zastosowane kursy walut11
5.	Sezonowość i cykliczność działalności w okresie śródrocznym 11
6.	Istotne zmiany pozycji sprawozdawczych, kwoty mające znaczący wpływ na aktywa, zobowiązania, kapitał, wynik finansowy netto
	lub przepływy środków pieniężnych, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wielkość, wywierany wpływ lub częstotliwość11
7.	Zmiany wartości szacunkowych kwot, które były prezentowane w poprzednich okresach śródrocznych bieżącego roku obrotowego, lub zmiany wartości szacunkowych prezentowane w poprzednich latach obrotowych, jeśli wywierają one istotny wpływ na bieżący
8.	okres śródroczny 11 Segmenty działalności11
9.	Koszty według rodzaju12
10.	Pozostałe przychody13
11.	Pozostałe koszty13
12.	Przychody finansowe13
13.	Koszty finansowe13
14.	Podatek dochodowy 14
14.1	Obciążenia podatkowe14
14.2	Odroczony podatek dochodowy 14
15.	14.2.1 Aktywa i zobowiązania z tytułu podatku odroczonego15 Zysk netto przypadający na jedną akcję 16
16.	Dywidendy 16
17.	Odpisy aktualizujące16
18.	Transakcje nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych oraz aktywów niematerialnych 16
19.	Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 17
20.	Kredyty, pożyczki, obligacje oraz zobowiązania z tytułu leasingu finansowego17
21.	Rezerwy18
22.	Zmiany sposobu (metody) ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej oraz zmiany w klasyfikacji instrumentów finansowych 19
23.	Zobowiązania i aktywa warunkowe 19
23.1	Informacje o istotnych postępowaniach toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej i innych ryzykach Jednostki Dominującej lub jednostek od niej zależnych oraz informacje o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych 19
23.2	Pozostałe zobowiązania warunkowe19
24.	Informacje o podmiotach powiązanych 19
24.1	Informacje o transakcjach ze wspólnymi przedsięwzięciami, w których Grupa posiada udziały19
24.2	Podmiot sprawujący kontrolę nad Grupą19
	24.2.1 Transakcje z jednostkami powiązanymi, w których Skarb Państwa sprawuje kontrolę, współkontrolę lub ma na nie
	znaczący wpływ20
	24.2.2 Wynagrodzenie głównej kadry kierowniczej20
24.3	Transakcje z podmiotami powiązanymi poprzez członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki 20
II.	KWARTALNA INFORMACJA FINANSOWA JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2018 ROKU 21
	JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 22
	JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ 23
	JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH24
	JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM 25

I. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2018 ROKU SPORZĄDZONE WEDŁUG MIĘDZYNARODOWYCH STANDARDÓW SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ ZATWIERDZONYCH PRZEZ UNIĘ EUROPEJSKĄ

GRUPA KAPITAŁOWA LOTOS Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2018 roku w milionach złotych

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

		3 miesiące zakończone 31 marca 2018	3 miesiące zakończone 31 marca 2017
	Nota	(niebadane)	(niebadane)
Przychody ze sprzedaży	8	6.324,7	5.447,3
Koszt własny sprzedaży	9	(5.464,3)	(4.485,0)
Zysk na sprzedaży		860,4	962,3
Koszty sprzedaży	9	(305,5)	(285,0)
Koszty ogólnego zarządu	9	(106,4)	(109,0)
Pozostałe przychody	10	4,6	13,7
Pozostałe koszty	11	(5,3)	(5,5)
Zysk operacyjny		447,8	576,5
Przychody finansowe	12	95,8	107,0
Koszty finansowe	13	(44,1)	(58,5)
Udział w wynikach netto wspólnych przedsięwzięć wycenianych metodą praw własności		(0,4)	0,3
Zysk przed opodatkowaniem		499,1	625,3
Podatek dochodowy od osób prawnych	14.1	(178,3)	(214,4)
Zysk netto		320,8	410,9

Inne całkowite dochody/(straty)

Pozycje, które w przyszłości mogą zostać zreklasyfikowane do wyniku:

Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych		1,2	12,9
Zabezpieczenia przepływów pieniężnych		55,4	237,4
Podatek dochodowy dotyczący zabezpieczenia przepływów pieniężnych	14.1	(10,5)	(45,1)
Inne całkowite dochody/(straty) netto		46,1	205,2
Całkowite dochody/(straty) ogółem		366,9	616,1
Zysk netto przypisany:
Akcjonariuszom Jednostki Dominującej		320,8	410,9
		320,8	410,9
Całkowite dochody/(straty) ogółem przypisane:
Akcjonariuszom Jednostki Dominującej		366,9	616,1
		366,9	616,1
Zysk netto przypisany akcjonariuszom Jednostki Dominującej na jedną akcję (w złotych)
Średnia ważona liczba akcji w milionach sztuk	15	184,9	184,9
- podstawowy	15	1,73	2,22

• rozwodniony 15 1,73 2,22

GRUPA KAPITAŁOWA LOTOS Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2018 roku w milionach złotych

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

		31 marca 2018	31 grudnia 2017
	Nota	(niebadane)	(badane)
AKTYWA
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe segmentu produkcji i handlu		8.751,3	8.761,5
Aktywa niematerialne segmentu produkcji i handlu		164,3	163,2
Rzeczowe aktywa trwałe segmentu wydobywczego		2.443,2	2.404,2
Aktywa niematerialne segmentu wydobywczego		314,0	304,8
Wspólne przedsięwzięcia wyceniane metodą praw własności		106,3	106,5
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	14.2	387,7	415,4
Pochodne instrumenty finansowe		10,4	2,7
Pozostałe aktywa długoterminowe		309,3	303,8
Aktywa trwałe razem		12.486,5	12.462,1
Aktywa obrotowe
Zapasy		4.006,1	3.559,6
- w tym zapasy obowiązkowe		2.515,0	2.098,7
Należności z tytułu dostaw i usług		2.767,2	2.677,0
Należności z tytułu podatku dochodowego		5,1	1,3
Pochodne instrumenty finansowe		82,4	161,8
Pozostałe aktywa krótkoterminowe		427,2	388,7
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	19	1.470,4	1.920,7
Aktywa obrotowe razem		8.758,4	8.709,1
Aktywa razem		21.244,9	21.171,2
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA
Kapitał własny
Kapitał podstawowy		184,9	184,9
Nadwyżka ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji		2.228,3	2.228,3
Kapitał rezerwowy z wyceny zabezpieczeń przepływów pieniężnych		(180,3)	(225,2)
Zyski zatrzymane		8.753,0	8.432,2
Różnice kursowe z przeliczenia		93,4	92,2
Kapitał własny przypisany akcjonariuszom Jednostki Dominującej		11.079,3	10.712,4
Udziały niekontrolujące		0,1	0,1
Kapitał własny razem		11.079,4	10.712,5
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty, pożyczki, obligacje oraz zobowiązania	20	2.724,5	2.738,3
z tytułu leasingu finansowego
Pochodne instrumenty finansowe		0,4	6,7
Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego	14.2	299,1	277,7
Świadczenia pracownicze		171,6	169,3
Pozostałe zobowiązania i rezerwy		1.101,8	1.072,4
Zobowiązania długoterminowe razem		4.297,4	4.264,4
Zobowiązania krótkoterminowe
Kredyty, pożyczki, obligacje oraz zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	20	1.478,5	1.687,6
Pochodne instrumenty finansowe		56,8	72,7
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług		2.084,8	2.201,7
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego		243,1	210,0
Świadczenia pracownicze		123,7	145,3
Pozostałe zobowiązania i rezerwy		1.881,2	1.877,0
Zobowiązania krótkoterminowe razem		5.868,1	6.194,3
Zobowiązania razem		10.165,5	10.458,7
Kapitał własny i zobowiązania razem		21.244,9	21.171,2

GRUPA KAPITAŁOWA LOTOS Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2018 roku w milionach złotych

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

(sporządzone metodą pośrednią)
		3 miesiące zakończone	3 miesiące zakończone
		31 marca 2018	31 marca 2017
	Nota	(niebadane)	(niebadane)
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk netto		320,8	410,9
Korekty:		(380,4)	(203,7)
Podatek dochodowy	14.1	178,3	214,4
Udział w wynikach netto wspólnych przedsięwzięć wycenianych metodą
praw własności		0,4	(0,3)
Amortyzacja	8; 9	183,1	226,6
(Zyski)/Straty z tytułu różnic kursowych		(53,5)	33,4
Odsetki i dywidendy		32,1	40,8
(Zyski)/Straty z tytułu działalności inwestycyjnej		1,6	4,3
Rozliczenie i wycena instrumentów finansowych	12	(9,3)	(95,4)
(zwiększeni)/Zmniejszenie stanu należności z tytułu dostaw i usług		(90,2)	276,5
(Zwiększenie) stanu pozostałych aktywów		(65,9)	(74,0)
(Zwiększenie) stanu zapasów		(445,1)	(280,7)
(Zmniejszenie) stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług		(116,9)	(587,2)
Zwiększenie stanu pozostałych zobowiązań i rezerw		24,3	62,2
(Zmniejszenie) stanu świadczeń pracowniczych		(19,3)	(24,3)
Podatek dochodowy zapłacony		(76,6)	(61,7)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej		(136,2)	145,5
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Odsetki otrzymane		1,1	2,7
Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych		0,4	2,4
Zakup rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych		(210,1)	(450,6)
Wniesienie wkładów pieniężnych – wspólne przedsięwzięcia wyceniane
metodą praw własności		-	(0,2)
Depozyt zabezpieczający		23,3	(0,3)
Rozliczenie pochodnych instrumentów finansowych		0,9	(0,9)
Inne wydatki inwestycyjne		-	(0,6)
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej		(184,4)	(447,5)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z tytułu zaciągniętych kredytów	20	109,7	307,2
Emisja obligacji		-	296,1
Wydatki z tytułu spłaty kredytów	20	(229,7)	(205,1)
Wydatki z tytułu spłaty pożyczek	20	(3,2)	(3,1)
Wykup obligacji	20	(113,8)	(48,8)
Zapłacone odsetki		(44,6)	(50,1)
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego		(9,8)	(8,7)
Rozliczenie pochodnych instrumentów finansowych		57,5	(28,1)
Środki pieniężne netto z działalności finansowej		(233,9)	259,4

Przepływy pieniężne netto razem		(554,5)	(42,6)
Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych		0,3	(1,5)
Zmiana stanu środków pieniężnych netto		(554,2)	(44,1)
Środki pieniężne na początek okresu		1.920,6	730,8
Środki pieniężne na koniec okresu	19	1.366,4	686,7

GRUPA KAPITAŁOWA LOTOS Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2018 roku w milionach złotych

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

	Nota	Kapitał podstawowy	Nadwyżka ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji	Kapitał rezerwowy z wyceny zabezpieczeń przepływów pieniężnych	Zyski zatrzymane	Różnice kursowe z przeliczenia	Kapitał własny przypisany akcjonariuszom Jednostki Dominującej	Udziały niekontrolujące	Kapitał własny razem
1 stycznia 2018 (badane)		184,9	2.228,3	(225,2)	8.432,2	92,2	10.712,4	0,1	10.712,5
Zysk netto	15	-	-	-	320,8	-	320,8	-	320,8
Inne całkowite dochody/(straty) netto		-	-	44,9	-	1,2	46,1	-	46,1
Całkowite dochody/(straty) ogółem		-	-	44,9	320,8	1,2	366,9	-	366,9
31 marca 2018 (niebadane)		184,9	2.228,3	(180,3)	8.753,0	93,4	11.079,3	0,1	11.079,4
1 stycznia 2017 (badane)		184,9	2.228,3	(812,8)	6.945,4	65,0	8.610,8	0,1	8.610,9
Zysk netto	15	-	-	-	410,9	-	410,9	-	410,9
Inne całkowite dochody/(straty) netto		-	-	192,3	-	12,9	205,2	-	205,2
Całkowite dochody/(straty) ogółem		-	-	192,3	410,9	12,9	616,1	-	616,1
31 marca 2017 (niebadane)		184,9	2.228,3	(620,5)	7.356,3	77,9	9.226,9	0,1	9.227,0

DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA

1. Informacje ogólne

Grupa LOTOS Spółka Akcyjna ("Grupa LOTOS S.A.", "Spółka", "Jednostka Dominująca") została utworzona 18 września 1991 roku. Siedziba Spółki mieści się w Polsce pod adresem: 80 - 718 Gdańsk, ul. Elbląska 135.

Podstawowym przedmiotem działalności Grupy Kapitałowej Grupy LOTOS S.A. ("Grupa Kapitałowa LOTOS", "Grupa Kapitałowa", "Grupa") jest wytwarzanie i przetwarzanie produktów rafinacji ropy naftowej oraz ich sprzedaż hurtowa i detaliczna. Grupa prowadzi również działalność w zakresie pozyskiwania oraz eksploatacji złóż ropy naftowej i gazu ziemnego. Według klasyfikacji Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie, Grupa LOTOS S.A. zakwalifikowana jest do sektora paliwowego.

2. Skład Grupy Kapitałowej

W skład Grupy Kapitałowej LOTOS wchodzą: Grupa LOTOS S.A. jako Jednostka Dominująca oraz podmioty o profilu produkcyjnym, usługowym i handlowym (spółki zależne oraz spółki pośrednio zależne od Grupy LOTOS S.A.) i fundacja.

Ponadto Grupa posiada udziały we wspólnych przedsięwzięciach wycenianych metodą praw własności.

Poniżej przedstawiono informacje na temat siedziby i przedmiotu działalności wymienionych wyżej podmiotów, a także dane na temat procentowego udziału Grupy w ich własności.

Nazwa podmiotu	Siedziba	Przedmiot działalności	Procentowy udział Grupy we własności jednostki
			31.03.2018	31.12.2017	31.03.2017
Jednostka Dominująca
Segment produkcji i handlu ● Grupa LOTOS S.A.	Gdańsk	Wytwarzanie i przetwarzanie produktów rafinacji ropy naftowej (głównie paliw) oraz ich sprzedaż hurtowa	Nie dotyczy	Nie dotyczy	Nie dotyczy
Jednostki bezpośrednio zależne konsolidowane metodą pełną
Segment wydobywczy ● LOTOS Upstream Sp. z o.o. (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK LOTOS Upstream Sp. z o.o.)	Gdańsk	Działalność firm centralnych (head offices) i holdingów	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Petrobaltic S.A. (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK LOTOS Petrobaltic S.A.)	Gdańsk	Pozyskiwanie oraz eksploatacja złóż ropy naftowej i gazu ziemnego	99,99%	99,99	99,99%
Segment produkcji i handlu
● LOTOS Paliwa Sp. z o.o.	Gdańsk	Sprzedaż hurtowa, detaliczna paliw, lekkiego oleju opałowego, zarządzanie siecią stacji paliw LOTOS	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Oil Sp. z o.o.	Gdańsk	Produkcja i sprzedaż olejów smarowych i smarów oraz sprzedaż olejów bazowych	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Asfalt Sp. z o.o.	Gdańsk	Produkcja i sprzedaż asfaltów	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Kolej Sp. z o.o.	Gdańsk	Transport kolejowy	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Serwis Sp. z o.o.	Gdańsk	Działalność w zakresie utrzymania ruchu mechanicznego, elektrycznego i automatyki, usługi remontowe	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Lab Sp. z o.o. (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK LOTOS Lab Sp. z o.o.)	Gdańsk	Wykonywanie analiz laboratoryjnych	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Straż Sp. z o.o.	Gdańsk	Ochrona przeciwpożarowa	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Ochrona Sp. z o.o.	Gdańsk	Ochrona mienia i osób	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Terminale S.A. (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK LOTOS Terminale S.A.)	Czechowice Dziedzice	Magazynowanie i dystrybucja paliw	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Infrastruktura S.A. (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK LOTOS Infrastruktura S.A.)	Jasło	Magazynowanie i dystrybucja paliw. Wynajem i zarządzanie nieruchomościami własnymi lub dzierżawionymi	100,00%	100,00%	100,00%
● LOTOS Gaz S.A. w likwidacji	Kraków	Spółka nie prowadzi działalności operacyjnej	100,00%	100,00%	100,00%
Jednostki bezpośrednio zależne nie objęte konsolidacją (1)
● Infrastruktura Kolejowa Sp. z o.o.	Gdańsk	Spółka nie prowadzi działalności operacyjnej	100,00%	100,00%	100,00%
● Fundacja LOTOS	Gdańsk	Działalność społecznie użyteczna w sferze zadań publicznych określonych w ustawie o działalności pożytku publicznego. Fundacja nie prowadzi działalności gospodarczej.	100,00%	100,00%	100,00%

w mln zł

Nazwa podmiotu	Siedziba	Przedmiot działalności	Procentowy udział Grupy we własności jednostki
			31.03.2018	31.12.2017	31.03.2017
Jednostki pośrednio zależne konsolidowane metodą pełną
Segment produkcji i handlu
GK LOTOS Lab Sp. z o.o. ● LOTOS Vera Sp. z o.o.	Gdańsk	Produkcja samochodów osobowych	100,00%	100,00%	-
GK LOTOS Infrastruktura S.A.
● RCEkoenergia Sp. z o.o.	Czechowice-Dziedzice	Wytwarzanie i dystrybucja energii elektrycznej, ciepła i gazu	100,00%	100,00%	100,00%
GK LOTOS Terminale S.A.
● LOTOS Biopaliwa Sp. z o.o.	Czechowice-Dziedzice	Produkcja estrów metylowych kwasów tłuszczowych (FAME)	100,00%	100,00%	100,00%
Segment wydobywczy GK LOTOS Upstream Sp. z o.o. ● LOTOS Exploration and Production Norge AS	Norwegia, Stavanger	Poszukiwanie i wydobycie ropy naftowej na Norweskim Szelfie Kontynentalnym; świadczenie usług związanych z poszukiwaniem i wydobyciem ropy naftowej i gazu ziemnego	100,00%	100,00%	99,99%
● AB LOTOS Geonafta (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK AB LOTOS Geonafta)	Litwa, Gargżdai	Poszukiwanie i wydobycie ropy naftowej, świadczenie usług wiertniczych oraz kupno i sprzedaż ropy naftowej	100,00%	100,00%	99,99%
● UAB Genciu Nafta	Litwa, Gargżdai	Poszukiwanie i wydobycie ropy naftowej	100,00%	100,00%	99,99%
● UAB Manifoldas	Litwa, Gargżdai	Poszukiwanie i wydobycie ropy naftowej	100,00%	100,00%	99,99%
● LOTOS Upstream UK Ltd.	Wielka Brytania, Londyn	Poszukiwanie i eksploatacja złóż ropy naftowej i gazu	100,00% (2)	-	-
GK LOTOS Petrobaltic S.A.
● Aphrodite Offshore Services N.V.	Curaçao	Spółka nie prowadzi działalności operacyjnej (spółka w likwidacji) Działalność usługowa	99,99%	99,99%	99,99%
● B8 Sp. z o.o.	Gdańsk	wspomagająca górnictwo i wydobywanie	99,99%	99,99%	99,99%
● B8 Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością BALTIC S.K.A.	Gdańsk	Poszukiwanie i eksploatacja złóż ropy naftowej i gazu ziemnego	99,99%	99,99%	99,99%
● Miliana Shipholding Company Ltd. (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK Miliana Shipholding Company Ltd.)	Cypr, Nikozja	Świadczenie usług magazynowania i transportu ropy naftowej oraz innych usług w obszarze transportu morskiego	99,99%	99,99%	99,99%
● Technical Ship Management Sp. z o.o. (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK Technical Ship Management Sp. z o.o.)	Gdańsk	Działalność usługowa wspomagająca transport morski, doradztwo w zakresie eksploatacji statków	99,99%	99,99%	99,99%
● SPV Baltic Sp. z o.o.	Gdańsk	Świadczenie usług w obszarze transportu morskiego	99,99%	99,99%	99,99%
● Miliana Shipmanagement Ltd.	Cypr, Nikozja	Świadczenie usług w obszarze transportu morskiego	99,99%	99,99%	99,99%
● Miliana Shipping Group Ltd. (spółka posiada swoją grupę kapitałową: GK Miliana Shipping Group Ltd.)	Cypr, Nikozja	Zarządzanie posiadanymi aktywami	99,99%	99,99%	99,99%
● Bazalt Navigation Company Ltd.	Cypr, Nikozja	Czarter statku	99,99%	99,99%	99,99%
● Granit Navigation Company Ltd.	Cypr, Nikozja	Czarter statku	99,99%	99,99%	99,99%
● Kambr Navigation Company Ltd.	Cypr, Nikozja	Czarter statku	99,99%	99,99%	99,99%
● St. Barbara Navigation Company Ltd.	Cypr, Nikozja	Czarter statku	99,99%	99,99%	99,99%
● Petro Icarus Company Ltd.	Cypr, Nikozja	Czarter statku	99,99%	99,99%	99,99%
● Petro Aphrodite Company Ltd.	Cypr, Nikozja	Czarter statku	99,99%	99,99%	99,99%
● Energobaltic Sp. z o.o.	Władysławowo	Produkcja energii elektrycznej, energii cieplnej, LPG oraz kondensatu gazowego	99,99%	99,99%	99,99%

w mln zł

Nazwa podmiotu	Siedziba	Przedmiot działalności	Procentowy udział Grupy we własności jednostki
			31.03.2018	31.12.2017	31.03.2017
Wspólne przedsięwzięcia wyceniane metodą praw własności
Segment produkcji i handlu
LOTOS - Air BP Polska Sp. z o.o. (3)	Gdańsk	Handel paliwem lotniczym oraz usługi logistyczne	50,00%	50,00%	50,00%
Segment wydobywczy GK LOTOS Petrobaltic S.A.
● Baltic Gas Sp. z o.o. (4)	Gdańsk	Górnictwo ropy naftowej i gazu ziemnego (działalność usługowa wspomagająca eksploatację złóż ropy naftowej i gazu ziemnego)	49,99%	49,99%	49,99%
● Baltic Gas spółka z ograniczoną odpowiedzialnością i wspólnicy sp.k. (4)	Gdańsk	Górnictwo ropy naftowej i gazu ziemnego	44,78%	44,78%	44,96%
GK AB LOTOS Geonafta
● UAB Minijos Nafta (5)	Litwa, Gargżdai	Poszukiwanie i wydobycie ropy naftowej	49,99%	49,99%	49,99%

(1) Podmioty wyłączono z konsolidacji z uwagi na fakt, iż wielkości wykazywane w sprawozdaniach finansowych tych jednostek na dzień 31 marca 2018 roku są nieistotne dla realizacji obowiązku określonego w standardzie MSSF 10 "Skonsolidowane sprawozdania finansowe".

(2) Nowa spółka o kapitale zakładowym 15 tys. GBP. Podmiot w 100% zależny od spółki LOTOS Upstream Sp. z o.o. (3) Umowa joint venture Grupy LOTOS S.A. z BP Europe SE na prowadzenie działalności w zakresie dostaw paliwa lotniczego w ramach spółki LOTOS - Air BP Polska Sp. z o.o.

(4) Umowa współpracy spółek LOTOS Petrobaltic S.A. oraz CalEnergy Resources Poland Sp. z o.o. w zakresie zagospodarowania i eksploatacji złóż gazokondensatowych B-4 i B-6 na Morzu Bałtyckim realizowana poprzez spółki celowe Baltic Gas spółka z ograniczoną odpowiedzialnością i wspólnicy sp.k. oraz Baltic Gas Sp. z o.o. (Komplementariusz).

W rozumieniu regulacji MSSF spółki: Baltic Gas Sp. z o.o. i wspólnicy sp.k. oraz Baltic Gas Sp. z o.o. stanowią wspólne przedsięwzięcia wyceniane przez Grupę metodą praw własności (MSSF 11).

(5) Wspólne przedsięwzięcie w zakresie działalności poszukiwawczo-wydobywczej ropy naftowej na terytorium Litwy realizowane w formie spółki UAB Minijos Nafta.

3. Zmiany struktury jednostki w ciągu okresu śródrocznego, w tym wynikające z połączenia jednostek, przejęcia lub sprzedaży jednostek zależnych i inwestycji długoterminowych, restrukturyzacji i zaniechania działalności

Od dnia kończącego poprzedni rok finansowy, tj. 31 grudnia 2017 roku (patrz nota 2 do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2017) nie wystąpiły istotne zmiany w strukturze Grupy.

4. Zasady sporządzania i prezentacji

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej LOTOS ("śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe", "śródroczne sprawozdanie finansowe", "skonsolidowane sprawozdanie finansowe", "sprawozdanie finansowe") zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości MSR 34 "Śródroczna sprawozdawczość finansowa", który został zatwierdzony przez Unię Europejską.

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe przedstawia sytuację finansową Grupy na dzień 31 marca 2018 roku i 31 grudnia 2017 roku, wyniki jej działalności za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2018 roku i 31 marca 2017 roku oraz przepływy pieniężne za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2018 roku i 31 marca 2017 roku.

Śródroczne sprawozdanie finansowe powinno być czytane łącznie ze zbadanym Skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej LOTOS za rok 2017, opublikowanym w dniu 7 marca 2018 roku ("skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2017").

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez spółki Grupy w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez spółki Grupy.

Walutą funkcjonalną Jednostki Dominującej i walutą prezentacji śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski, a wszystkie wartości w nim zaprezentowane, o ile nie wskazano inaczej, podane są w milionach złotych.

4.1 Zasady rachunkowości

Przy sporządzaniu niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zastosowano takie same zasady rachunkowości i metody wyliczeń jak przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2017 (patrz nota 7 do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2017), z wyjątkiem zasad, które zostały wprowadzone w wyniku zastosowania z dniem 1 stycznia 2018 roku nowych standardów MSSF 9 oraz 15. Wpływ nowych standardów na stosowane przez Grupę zasady (polityki) rachunkowości opisano w nocie 4 do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2017.

4.2 Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, ale nie mają zastosowania

Nowe standardy, zmiany w obowiązujących standardach oraz interpretacje, które opublikowano po dniu 31 grudnia 2017 roku i które nie zostały przyjęte przez Unię Europejską:

• Zmiany do Odniesień do Założeń Koncepcyjnych zawartych w Międzynarodowych Standardach Sprawozdawczości Finansowej opublikowane 29 marca 2018 roku (mają zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2020 roku lub później).

Grupa nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie standardów, interpretacji lub zmian, które nie weszły dotychczas w życie. Zarząd Spółki jest w trakcie analizy ich wpływu na stosowane przez Grupę zasady (polityki) rachunkowości oraz przyszłe sprawozdania finansowe.

4.3 Zastosowane kursy walut

Dla potrzeb wyceny bilansowej oraz przeliczenia na złote polskie sprawozdań finansowych zagranicznych jednostek i grup kapitałowych zastosowano następujące kursy walut obcych ustalone na podstawie notowań ogłaszanych przez Narodowy Bank Polski ("NBP"):

Średni kurs NBP na dzień	31 marca 2018 (1)	31 grudnia 2017 (2)
USD	3,4139	3,4813
EUR	4,2085	4,1709
NOK	0,4361	0,4239

(1) Tabela kursów średnich NBP obowiązująca na dzień 31 marca 2018 roku.

(2) Tabela kursów średnich NBP obowiązująca na dzień 31 grudnia 2017 roku.

Średni kurs NBP za okres sprawozdawczy	3 miesiące zakończone	3 miesiące zakończone
	31 marca 2018 (1)	31 marca 2017 (2)
USD	3,3882	4,0224
EUR	4,1784	4,2891
NOK	0,4345	0,4777

(1) Według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez NBP na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca okresu od 1 stycznia 2018 roku do 31 marca 2018 roku.

(2) Według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez NBP na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca okresu od 1 stycznia 2017 roku do 31 marca 2017 roku.

5. Sezonowość i cykliczność działalności w okresie śródrocznym

Działalność Grupy nie wykazuje sezonowości lub cykliczności w okresie śródrocznym.

6. Istotne zmiany pozycji sprawozdawczych, kwoty mające znaczący wpływ na aktywa, zobowiązania, kapitał, wynik finansowy netto lub przepływy środków pieniężnych, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wielkość, wywierany wpływ lub częstotliwość

Wszelkie istotne zmiany pozycji sprawozdawczych po zakończeniu ostatniego rocznego okresu sprawozdawczego, którym był rok 2017, zostały zaprezentowane w podstawowych częściach sprawozdania, uzupełnionych dodatkową informacją zawartą w poszczególnych notach objaśniających.

Opis zmian istotnych pozycji sprawozdawczych oraz czynników wpływających na wyniki finansowe osiągnięte w okresie sprawozdawczym, jak również krótkie podsumowanie wyników segmentów działalności Grupy zawarto w treści Komentarza Zarządu Grupy LOTOS S.A. do wyników skonsolidowanych za 1 kwartał 2018 roku.

7. Zmiany wartości szacunkowych kwot, które były prezentowane w poprzednich okresach śródrocznych bieżącego roku obrotowego, lub zmiany wartości szacunkowych prezentowane w poprzednich latach obrotowych, jeśli wywierają one istotny wpływ na bieżący okres śródroczny

W Grupie nie wystąpiły istotne zmiany wartości szacunkowych kwot prezentowanych w poprzednich okresach sprawozdawczych, które miały istotny wpływ na bieżący okres śródroczny.

8. Segmenty działalności

	Segment wydobywczy		Segment produkcji i handlu		Korekty konsolidacyjne		Skonsolidowane
					3 miesiące zakończone 31 marca
	2018	2017	2018	2017	2018	2017	2018	2017
					(niebadane)
Przychody ze sprzedaży:	296,7	368,6	6.091,2	5.180,7	(63,2)	(102,0)	6.324,7	5.447,3
między segmentami	50,5	86,8	12,7	15,2	(63,2)	(102,0)	-	-
poza Grupę Kapitałową	246,2	281,8	6.078,5	5.165,5	-	-	6.324,7	5.447,3
Zysk/(Strata) operacyjny/(a) (EBIT)	146,0	182,4	290,3	404,3	11,5	(10,2)	447,8	576,5
Amortyzacja	58,7	83,1	124,4	143,9	-	(0,4)	183,1	226,6
Zysk/(Strata) operacyjny/(a) przed uwzględnieniem amortyzacji (EBITDA)	204,7	265,5	414,7	548,2	11,5	(10,6)	630,9	803,1
	31 marca	31 grudnia	31 marca	31 grudnia	31 marca	31 grudnia	31 marca	31 grudnia
	2018	2017	2018	2017	2018	2017	2018	2017
	(niebadane)	(badane)	(niebadane)	(badane)	(niebadane)	(badane)	(niebadane)	(badane)
Aktywa razem	4.288,1	4.267,1	18.859,0	18.744,6	(1.902,2)	(1.840,5)	21.244,9	21.171,2

w mln zł

Struktura geograficzna sprzedaży

		Segment wydobywczy		Segment produkcji i handlu		Skonsolidowane
		3 miesiące zakończone 31 marca
	2018	2017	2018	2017	2018	2017
		(niebadane)
Sprzedaż krajowa:	3,4	1,9	4.536,5	4.082,4	4.539,9	4.084,3
produkty i usługi	3,2	1,8	4.048,4	3.791,1	4.051,6	3.792,9
towary i materiały	0,2	0,1	488,1	291,3	488,3	291,4
Sprzedaż zagraniczna:	242,8	279,9	1.542,0	1.083,1	1.784,8	1.363,0
produkty i usługi	242,8	279,9	1.476,1	1.026,2	1.718,9	1.306,1
towary i materiały	-	-	65,9	56,9	65,9	56,9
Razem	246,2	281,8	6.078,5	5.165,5	6.324,7	5.447,3

Struktura asortymentowa sprzedaży

	Segment wydobywczy		Segment produkcji i handlu		Skonsolidowane
	3 miesiące zakończone 31 marca
	2018	2017	2018	2017	2018	2017
			(niebadane)
Benzyny	-	-	987,2	916,2	987,2	916,2
Benzyna surowa	-	-	302,8	229,3	302,8	229,3
Oleje napędowe	-	-	2.777,0	2.678,6	2.777,0	2.678,6
Paliwo bunkrowe	-	-	40,8	26,7	40,8	26,7
Lekki olej opałowy	-	-	202,9	205,1	202,9	205,1
Ciężki olej opałowy	-	-	514,4	421,4	514,4	421,4
Paliwo lotnicze	-	-	285,1	109,4	285,1	109,4
Oleje smarowe	-	-	72,0	62,5	72,0	62,5
Oleje bazowe	-	-	134,3	124,0	134,3	124,0
Asfalty	-	-	26,1	45,3	26,1	45,3
Gazy płynne	-	-	98,3	103,9	98,3	103,9
Ropa naftowa	77,7	84,8	320,8	-	398,5	84,8
Gaz ziemny	154,0	177,0	0,3	-	154,3	177,0
Pozostałe produkty, towary i materiały
rafineryjne	-	-	121,1	70,6	121,1	70,6
Pozostałe produkty, towary i materiały	8,3	1,9	109,3	102,8	117,6	104,7
Usługi	6,2	18,1	95,7	102,1	101,9	120,2
Efekt rozliczenia rachunkowości zabezpieczeń	-	-	(9,6)	(32,4)	(9,6)	(32,4)
przepływów pieniężnych
Razem	246,2	281,8	6.078,5	5.165,5	6.324,7	5.447,3

9. Koszty według rodzaju

		3 miesiące zakończone	3 miesiące zakończone
		31 marca 2018	31 marca 2017
	Nota	(niebadane)	(niebadane)
Amortyzacja	8	183,1	226,6
Zużycie materiałów i energii (1)		4.708,4	3.898,8
Usługi obce		331,3	335,4
Podatki i opłaty		137,4	126,9
Koszty świadczeń pracowniczych		197,8	195,8
Pozostałe koszty rodzajowe		52,0	41,3
Wartość sprzedanych towarów i materiałów		488,1	298,7
Razem koszty według rodzaju		6.098,1	5.123,5
Zmiana stanu produktów oraz korekty kosztu własnego		(221,9)	(244,5)
Razem		5.876,2	4.879,0
w tym:
Koszt własny sprzedaży		5.464,3	4.485,0
Koszty sprzedaży		305,5	285,0
Koszty ogólnego zarządu		106,4	109,0

(1) W tym kwota 5,8 mln zł ujemnych różnic kursowych dotyczących działalności operacyjnej, ujętych w koszcie własnym sprzedaży (3 miesiące zakończone 31 marca 2017 roku: 6,4 mln zł dodatnich różnic kursowych).

w mln zł

10. Pozostałe przychody

	3 miesiące zakończone 31 marca 2018 (niebadane)	3 miesiące zakończone 31 marca 2017 (niebadane)
Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych	0,1	1,1
Dotacje	0,4	9,1
Odwrócenie straty z tytułu utraty wartości należności	0,4	-
Odszkodowania	1,1	1,3
Zwrot akcyzy	-	0,5
Pozostałe	2,6	1,7
Razem	4,6	13,7

Grupa stosuje zasadę kompensowania podobnych typów transakcji zgodnie z zapisami MSR 1 "Prezentacja sprawozdań finansowych", pkt 34 i pkt 35. Grupa wykazuje istotne pozycje przychodów i kosztów ujętych w wyniku finansowym oddzielnie, co zaprezentowano w tabeli powyżej.

11. Pozostałe koszty

	3 miesiące zakończone	3 miesiące zakończone
	31 marca 2018	31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Strata z tytułu utraty wartości należności	-	0,6
Strata z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów
trwałych i aktywów niematerialnych	-	0,8
Kary i odszkodowania	0,5	0,9
Szkody majątkowe związane z normalną działalnością	0,3	0,8
Składki członkowskie związane z przynależnością
do organizacji branżowych	0,6	0,7
Darowizny na cele społeczne	2,4	0,2
Pozostałe	1,5	1,5
Razem	5,3	5,5

12. Przychody finansowe

	3 miesiące zakończone	3 miesiące zakończone
	31 marca 2018	31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Odsetki:	7,8	4,8
- od należności z tytułu dostaw i usług	0,8	0,9
- od lokat	6,0	3,0
- pozostałe	1,0	0,9
Różnice kursowe:	76,6	6,8
- od kredytów	31,2	49,2
- z przeliczenia pożyczek wewnątrzgrupowych (1)	19,8	(39,9)
- od zrealizowanych transakcji w walutach obcych na rachunkach bankowych	29,1	(3,1)
- od obligacji, w tym od wewnątrzgrupowych (1)	(0,9)	(5,9)
- od depozytów, lokat i innych środków pieniężnych	(2,4)	0,8
- pozostałe	(0,2)	5,7
Aktualizacja wartości aktywów finansowych:	9,3	95,4
- wycena pochodnych instrumentów finansowych	(49,1)	124,4
- rozliczenie pochodnych instrumentów finansowych	58,4	(29,0)
Pozostałe	2,1	-
Razem	95,8	107,0

(1) Zgodnie z regulacjami MSR 21 "Skutki zmian kursów wymiany walut obcych" różnice kursowe dotyczące walutowych transakcji wewnątrzgrupowych ujmowane są w wyniku netto Grupy.

13. Koszty finansowe

		3 miesiące zakończone 31 marca 2018	3 miesiące zakończone 31 marca 2017
	Nota	(niebadane)	(niebadane)
Odsetki:		40,5	54,0
- od kredytów		23,0	33,9
- od pożyczek		0,8	0,9
- od obligacji		2,5	1,7
- od zobowiązań z tytułu leasingu finansowego		4,1	5,0
- dyskonto od rezerw na kopalnie ropy naftowej i gazu ziemnego, na rekultywację oraz pozostałych rezerw	21	8,6	9,8
- koszty dyskonta od zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych		1,4	1,5
- pozostałe		0,1	1,2
Prowizje bankowe		3,5	4,2
Pozostałe		0,1	0,3
Razem		44,1	58,5

Grupa stosuje zasadę kompensowania podobnych typów transakcji zgodnie z zapisami MSR 1 "Prezentacja sprawozdań finansowych", pkt 34 i pkt 35. Grupa wykazuje istotne pozycje przychodów i kosztów ujętych w wyniku finansowym oddzielnie, co zaprezentowano w tabeli powyżej.

w mln zł

14. Podatek dochodowy

14.1 Obciążenia podatkowe

	3 miesiące zakończone 31 marca 2018	3 miesiące zakończone 31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Podatek bieżący	129,8	11,9
Podatek odroczony	48,5	202,5
Razem podatek dochodowy wykazany w wyniku netto	178,3	214,4
Obciążenie podatkowe wykazane w innych całkowitych dochodach/(stratach) netto z tytułu zabezpieczeń przepływów pieniężnych	10,5	45,1

Dla podmiotów działających na terenie Polski część bieżąca oraz odroczona podatku dochodowego ustalona została według stawki 19%.

Dla norweskiej spółki zależnej LOTOS Exploration and Production Norge AS marginalna stopa podatkowa wynosi 78% podstawy opodatkowania. Dochody z działalności tej spółki podlegają opodatkowaniu w ramach dwóch równoległych systemów podatkowych: systemu podatku dochodowego (stawka podatku 23%) oraz systemu podatku naftowego (dodatkowa stawka podatku 55%).

Dla litewskich spółek zależnych z GK AB LOTOS Geonafta podatek w części bieżącej i odroczonej ustalony został według stawki 15%.

14.2 Odroczony podatek dochodowy

	Sprawozdanie z sytuacji finansowej
	31 marca 2018	31 grudnia 2017	Zmiana stanu
	(niebadane)	(badane)
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	387,7	415,4	(27,7)
Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego	(299,1)	(277,7)	(21,4)
Aktywa / (Zobowiązania) netto z tytułu podatku	88,6	137,7	(49,1)
odroczonego
Różnice kursowe z przeliczenia pozycji podatku			(9,9)
odroczonego jednostek zagranicznych
Podatek odroczony wykazany w innych całkowitych
dochodach/(stratach) netto			10,5
Obciążenie z tytułu podatku odroczonego wykazane			(48,5)
w wyniku netto

14.2.1 Aktywa i zobowiązania z tytułu podatku odroczonego

Ze względu na to, że spółki Grupy są odrębnymi podatnikami, podatek odroczony (aktywa oraz zobowiązania z tytułu podatku odroczonego) obliczany jest indywidualnie w poszczególnych spółkach. Spółki w Grupie kompensują aktywa oraz zobowiązania z tytułu podatku odroczonego.Aktywa (zobowiązania) z tytułu podatku odroczonego przed kompensatą składają się z następujących pozycji:

	31 grudnia 2017	Podatek odroczony wykazany w wyniku netto	Podatek odroczony wykazany w innych całkowitych dochodach/(stratach) netto	Różnice kursowe z przeliczenia pozycji podatku odroczonego jednostek zagranicznych	31 marca 2018
	(badane)				(niebadane)
Aktywa z tytułu podatku odroczonego
Świadczenia pracownicze	59,1	(2,5)	-	0,1	56,7
Odpisy aktualizujące wartość zapasów	0,9	-	-	-	0,9
Odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych i pozostałych aktywów niematerialnych	301,7	-	-	9,5	311,2
Ujemna wycena pochodnych instrumentów finansowych	6,0	(4,9)	-	-	1,1
Odpisy aktualizujące wartość należności	7,9	-	-	-	7,9
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	26,4	(1,8)	-	-	24,6
Rezerwy/Aktywa na likwidację kopalń ropy naftowej i gazu
oraz rekultywację terenu	499,4	16,4	-	13,6	529,4
Aktywa z tytułu niezrealizowanej marży	6,7	(2,8)	-	-	3,9
Straty podatkowe rozliczane w czasie	2,3	0,3	-	-	2,6
Pozostałe rezerwy	9,2	(0,2)	-	-	9,0
Rachunkowość zabezpieczeń przepływów pieniężnych	52,9	-	(10,5)	-	42,4
Pozostałe	15,2	9,6	-	-	24,8
	987,7	14,1	(10,5)	23,2	1.014,5
Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego
Różnica pomiędzy bieżącą wartością podatkową i księgową rzeczowych aktywów trwałych i pozostałych aktywów niematerialnych	714,0	19,5	-	12,0	745,5
Różnica pomiędzy bieżącą wartością podatkową i księgową rozliczeń z tytułu wspólnych działań (złoża norweskie)	15,5	35,5	-	0,6	51,6
Dodatnia wycena pochodnych instrumentów finansowych	8,4	0,3	-	-	8,7
Różnice kursowe z przeszacowania pozycji w walutach obcych	2,3	0,7	-	-	3,0
Rezerwa z tytułu nabytych litewskich koncesji	15,4	(0,2)	-	0,1	15,3
poszukiwawczo - wydobywczych
Naliczone odsetki	46,6	0,7	-	-	47,3
Pozostałe	47,8	6,1	-	0,6	54,5
	850,0	62,6	-	13,3	925,9
Aktywa / (Zobowiązania) netto z tytułu podatku odroczonego	137,7	(48,5)	(10,5)	9,9	88,6

Przewidywany termin wygaśnięcia dodatnich różnic przejściowych przypada na lata 2018 - 2083.

w mln zł

15. Zysk netto przypadający na jedną akcję

	3 miesiące zakończone 31 marca 2018	3 miesiące zakończone 31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Zysk netto przypisany akcjonariuszom Jednostki Dominującej w mln zł (A)	320,8	410,9
Średnia ważona liczba akcji w mln sztuk (B)	184,9	184,9
Zysk netto na jedną akcję (w zł) (A/B)	1,73	2,22

Zysk netto przypadający na jedną akcję dla każdego okresu sprawozdawczego jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto za dany okres sprawozdawczy przez średnią ważoną liczbę akcji w danym okresie sprawozdawczym.

Rozwodniony zysk netto na jedną akcję jest równy zyskowi podstawowemu, ponieważ nie występują instrumenty rozwadniające zysk netto na jedną akcję.

16. Dywidendy

Na dzień 31 marca 2018 roku oraz na dzień 31 grudnia 2017 roku w Grupie LOTOS S.A. występowały ograniczenia do przekazywania funduszy w postaci dywidend. Ograniczenia wynikają z zapisów zawartej w dniu 27 czerwca 2008 roku umowy kredytowej związanej z finansowaniem Programu 10+. Umowa kredytowa ogranicza możliwość wypłaty dywidendy przez Grupę LOTOS S.A., a jej wysokość jest uzależniona od spełnienia określonych warunków, w tym wypracowania odpowiedniej nadwyżki pieniężnej oraz osiągnięcia określonych poziomów wskaźników finansowych.

Na dzień publikacji niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd Grupy LOTOS S.A. nie podjął uchwały w sprawie propozycji podziału zysku netto Spółki za rok 2017.

17. Odpisy aktualizujące

	Aktywa trwałe segmentu wydobywczego		produkcji i handlu	Aktywa trwałe segmentu	Zapasy		Należności		Razem
	3 miesiące zakończone 31 marca
	2018	2017	2018	2017	2018	2017	2018	2017	2018	2017
Stan na początek (badane)	1.863,3	2.044,0	89,8	86,1	4,0	2,1	104,2	165,3	2.061,3	2.297,5
Utworzenie	-	0,8	-	-	0,9	0,6	1,1	1,7	2,0	3,1
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych	45,0	(104,0)	-	-	-	-	-	-	45,0	(104,0)
Wykorzystanie / Rozwiązanie	-	-	-	(22,1)	(0,8)	(0,1)	(2,8)	(1,2)	(3,6)	(23,4)
Stan na koniec (niebadane)	1.908,3	1.940,8	89,8	64,0	4,1	2,6	102,5	165,8	2.104,7	2.173,2

Zgodnie z MSR 2 zapasy wyceniane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia z uwzględnieniem odpisów aktualizujących tę wartość do poziomu ceny sprzedaży netto możliwej do uzyskania, jeżeli ta cena jest niższa.

Zmiana stanu odpisów aktualizujących rzeczowe aktywa trwałe oraz aktywa niematerialne ujęta jest w pozostałej działalności operacyjnej. Efekt aktualizacji wartości zapasów prezentowany jest w koszcie własnym sprzedaży. Utworzenie i rozwiązanie odpisów aktualizujących wartość należności prezentowane jest w pozostałej działalności operacyjnej w zakresie należności głównych oraz w działalności finansowej w zakresie odsetek za nieterminową płatność.

18. Transakcje nabycia i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych oraz aktywów niematerialnych

	3 miesiące zakończone 31 marca 2018	3 miesiące zakończone 31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Zakup aktywów segmentu wydobywczego	80,0	33,9
Zakup aktywów segmentu produkcji i handlu	102,0	322,6
Razem	182,0	356,5

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku zakupy w segmencie wydobywczym dotyczyły głównie złoża B-8 na Morzu Bałtyckim oraz eksploatacji złóż Sleipner i YME w Norwegii. W segmencie produkcji i handlu zakupy związane były głównie z Projektem EFRA.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2017 roku zakupy w segmencie wydobywczym dotyczyły głównie złoża B-8 na Morzu Bałtyckim. W segmencie produkcji i handlu zakupy związane były z Projektem EFRA.

Na dzień 31 marca 2018 roku nie ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej przyszłe zobowiązania umowne Grupy dotyczące zakupów rzeczowych aktywów trwałych oraz aktywów niematerialnych wynosiły 307,1 mln zł (31 grudnia 2017 roku: 395,0 mln zł). Zakontraktowane nakłady związane są między innymi z Projektem EFRA, zagospodarowaniem złoża B-8, przygotowaniem projektu technologicznego produkcji wysokojakościowych hydrokrakowanych baz olejowych, instalacją WOW oraz modernizacją lokomotyw.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku oraz 2017 Grupa nie dokonywała istotnych transakcji sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych oraz aktywów niematerialnych.

w mln zł

19. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

	31 marca 2018	31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej	1.470,4	999,5
Kredyty w rachunku bieżącym	(104,0)	(312,8)
Razem środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych	1.366,4	686,7

20. Kredyty, pożyczki, obligacje oraz zobowiązania z tytułu leasingu finansowego

	31 marca 2018	31 grudnia 2017
	(niebadane)	(badane)
Kredyty bankowe:	3.805,7	3.903,0
- celowe kredyty inwestycyjne	3.328,9	3.426,9
- kredyty obrotowe	164,3	139,4
- kredyt na refinansowanie i finansowanie zapasów	686,4	696,8
- środki zgromadzone na lokatach bankowych zabezpieczających spłatę odsetek oraz rat kapitałowych	(373,9)	(360,1)
Pożyczki	65,3	68,3
Obligacje	200,1	313,0
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	131,9	141,6
Razem	4.203,0	4.425,9
w tym:
część długoterminowa	2.724,5	2.738,3
część krótkoterminowa	1.478,5	1.687,6

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku oraz 31 marca 2017 roku w Grupie nie wystąpiły zdarzenia dotyczące niespłacenia zobowiązań finansowych z tytułu kredytów, pożyczek, leasingu, ani naruszenia istotnych postanowień tych umów mającego wpływ na sprawozdanie finansowe Grupy.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku wpływy z tytułu zaciągniętych przez Grupę kredytów wyniosły 109,7 mln zł i dotyczyły kredytów w spółkach LOTOS Asfalt Sp. z o.o. (72,3 mln zł) oraz AB LOTOS Geonafta (37,4 mln zł). Wydatki z tytułu spłaty kredytów w tym samym okresie wyniosły 229,7 mln zł i dotyczyły głównie kredytów inwestycyjnych Jednostki Dominującej (107,7 mln zł), kredytów spółki AB LOTOS Geonafta (40,6 mln zł głównie w związku z refinansowaniem dotychczasowego zadłużenia) oraz spółki LOTOS Exploration and Production Norge AS (67,5 mln zł). Powyższe kwoty zostały zaprezentowane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych z działalności finansowej odpowiednio w pozycjach: Wpływy z tytułu zaciągniętych kredytów oraz Wydatki z tytułu spłaty kredytów.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku Grupa nie zaciągała pożyczek, natomiast wydatki z tytułu spłaty pożyczek w tym okresie wyniosły 3,2 mln zł i dotyczyły głównie spłaty pożyczki na zakup platformy wiertniczej zrealizowany w segmencie wydobywczym w 2014 roku. Powyższa kwota spłaty została zaprezentowana w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych z działalności finansowej w pozycji Wydatki z tytułu spłaty pożyczek.

W okresie 3 miesięcy zakończonym dnia 31 marca 2018 roku Grupa dokonała wykupu obligacji wyemitowanych przez spółkę LOTOS Petrobaltic S.A. i zaprezentowała wydatki z tego tytułu w kwocie 113,8 mln zł w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych z działalności finansowej Grupy w pozycji Wykup obligacji.

W roku 2016 spółka celowa B8 Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Baltic S.K.A. (segment wydobywczy) zawarła z Bankiem Gospodarstwa Krajowego oraz Polskim Funduszem Rozwoju S.A. (Fundusz Inwestycji Infrastrukturalnych – Dłużny Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych) umowy dotyczące finansowania zagospodarowania złoża ropy naftowej B8 na Morzu Bałtyckim, w tym umowy dotyczące programu emisji obligacji senioralnych oraz programu emisji obligacji podporządkowanych. Na dzień 31 marca 2018 roku wartość zobowiązania z tytułu wyemitowanych przez spółkę B8 Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Baltic S.K.A. obligacji, bez uwzględnienia wydatków związanych z emisją wynosi 200,1 mln zł. Na dzień 31 marca 2018 roku w związku z naruszeniem warunków emisji istniały podstawy do skorzystania z opcji wcześniejszego wykupu obligacji przez PFR i BGK. Do dnia sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego podmioty finansujące nie poinformowały Grupy o zamiarze skorzystania z tej opcji. Data wykupu wszystkich obligacji wyemitowanych w ramach programu, zgodnie z podpisanymi aneksami zmieniającymi terminy wykupu, przypada do dnia 1 czerwca 2018 roku.

w mln zł

21. Rezerwy

		Rezerwy na koszty likwidacji i rekultywacji
		Rezerwa na kopalnie ropy naftowej i gazu ziemnego			Rezerwy na wyłączone		Pozostałe	Razem
	Nota	Polska	Norwegia	Litwa	z użytkowania instalacje rafineryjne i pozostałe	Razem	rezerwy
1 stycznia 2018 (badane)		196,9	814,8	13,1	12,5	1.037,3	37,0	1.074,3
Utworzenie		-	-	-	-	-	0,2	0,2
Aktualizacja szacunku rezerw z tytułu warunkowych płatności		-	-	-	-	-	(0,2)	(0,2)
Zmiany wysokości rezerw wynikające z przybliżenia czasu wykonania zobowiązania (efekt odwracania dyskonta)	13	-	8,3	0,2	-	8,5	0,1	8,6
Odsetki od funduszu likwidacji zakładu górniczego		0,1	-	-	-	0,1	-	0,1
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych		-	23,4	0,1	-	23,5	0,1	23,6
Wykorzystanie		-	-	-	-	-	(11,4)	(11,4)
Rozwiązanie		-	-	-	(0,1)	(0,1)	(2,1)	(2,2)
31 marca 2018 (niebadane)		197,0	846,5	13,4	12,4	1.069,3	23,7	1.093,0
w tym:
część długoterminowa		197,0	841,9	13,4	12,3	1.064,6	1,3	1.065,9
część krótkoterminowa		-	4,6	-	0,1	4,7	22,4	27,1
1 stycznia 2017 (badane)		186,5	958,6	14,0	15,2	1.174,3	82,8	1.257,1
Utworzenie		-	-	-	-	-	0,6	0,6
Aktualizacja szacunku rezerw z tytułu warunkowych płatności		-	-	-	-	-	(0,2)	(0,2)
Zmiany wysokości rezerw wynikające z przybliżenia czasu wykonania zobowiązania (efekt odwracania dyskonta)	13	-	9,3	0,2	-	9,5	0,3	9,8
Odsetki od funduszu likwidacji zakładu górniczego		0,1	-	-	-	0,1	-	0,1
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych		-	(52,7)	(0,7)	-	(53,4)	(1,0)	(54,4)
Wykorzystanie		-	(3,9)	-	-	(3,9)	(33,3)	(37,2)
Rozwiązanie		-	-	-	-	-	-	-
31 marca 2017 (niebadane)		186,6	911,3	13,5	15,2	1.126,6	49,2	1.175,8
w tym:
część długoterminowa		186,6	901,5	13,5	13,8	1.115,4	5,5	1.120,9
część krótkoterminowa		-	9,8	-	1,4	11,2	43,7	54,9

Rezerwy na koszty likwidacji i rekultywacji:

Rezerwa na kopalnie ropy naftowej i gazu ziemnego Polska - rezerwy na przyszłe koszty likwidacji kopalń ropy naftowej i gazu ziemnego na obszarach górniczych B-3 i B–8 oraz fundusz likwidacji zakładu górniczego tworzonego zgodnie z ustawą z dnia 4 lutego 1994 roku - Prawo Geologiczne i Górnicze oraz Rozporządzeniem Ministra Gospodarki z dnia 24 czerwca 2002 roku w celu pokrycia przyszłych kosztów likwidacji kopalń ropy naftowej i gazu ziemnego.

Rezerwa na kopalnie ropy naftowej i gazu ziemnego Norwegia - rezerwy na przyszłe koszty likwidacji kopalni ropy naftowej na złożu YME oraz kopalń ropy naftowej i gazu ziemnego na złożach Heimdal oraz Sleipner.

Rezerwa na kopalnie ropy naftowej i gazu ziemnego Litwa - rezerwy na przyszłe koszty likwidacji litewskich kopalń ropy naftowej.

Rezerwy na wyłączone z użytkowania instalacje rafineryjne i pozostałe - rezerwa na rekultywację oraz koszty rozbiórki i likwidacji wyłączonych z użytkowania instalacji w spółce LOTOS Terminale S.A., rezerwa na szacunkowe koszty demontażu rurociągu podwodnego eksploatowanego przez spółkę zależną Energobaltic Sp. z o.o. (GK LOTOS Petrobaltic S.A.) oraz na rekultywację terenu i usunięcie zanieczyszczeń.

22. Zmiany sposobu (metody) ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej oraz zmiany w klasyfikacji instrumentów finansowych

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku w Grupie nie dokonywano zmian w sposobie (metodzie) ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej (zasady opisano w nocie 7.21 do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2017) oraz nie wystąpiły przesunięcia instrumentów finansowych pomiędzy poziomami hierarchii wartości godziwej (patrz nota 23.1 do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2017) ani też nie dokonywano zmiany klasyfikacji instrumentów finansowych. Na dzień 31 marca 2018 roku jak również na dzień 31 grudnia 2017 roku Grupa posiadała instrumenty pochodne zaliczane do 2 poziomu hierarchii wartości godziwej.

Na dzień 31 marca 2018 roku oraz na dzień 31 grudnia 2017 roku wartość godziwa aktywów i zobowiązań finansowych nie odbiega istotnie od ich wartości księgowej.

	31 marca 2018	31 grudnia 2017
Hierarchia wartości godziwej (Poziom 2)	(niebadane)	(badane)
Aktywa finansowe
Swap towarowy	31,9	34,7
Forwardy i spoty walutowe	17,5	13,1
Swap procentowy (IRS)	14,3	9,3
Swap walutowy	29,1	107,4
Razem	92,8	164,5
Zobowiązania finansowe
Swap towarowy	5,0	3,8
Forwardy i spoty walutowe	0,2	9,5
Swap procentowy (IRS)	0,7	27,8
Swap walutowy	51,3	38,3
Razem	57,2	79,4

23. Zobowiązania i aktywa warunkowe

23.1 Informacje o istotnych postępowaniach toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej i innych ryzykach Jednostki Dominującej lub jednostek od niej zależnych oraz informacje o istotnych rozliczeniach z tytułu spraw sądowych

Od dnia kończącego poprzedni rok finansowy, tj. 31 grudnia 2017 roku do dnia publikacji niniejszego śródrocznego sprawozdania finansowego nie wystąpiły znaczące zmiany w zakresie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej i innych ryzyk Spółki lub jednostek od niej zależnych. Informacje na temat istotnych postępowań będących nadal w toku przedstawiono w nocie 29.1 do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2017.

23.2 Pozostałe zobowiązania warunkowe

Od dnia kończącego poprzedni rok finansowy, tj. 31 grudnia 2017 roku do dnia publikacji niniejszego śródrocznego sprawozdania finansowego nie wystąpiły zmiany w zakresie pozostałych istotnych zobowiązań warunkowych Spółki lub jednostek od niej zależnych.

24. Informacje o podmiotach powiązanych

24.1 Informacje o transakcjach ze wspólnymi przedsięwzięciami, w których Grupa posiada udziały

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku oraz 31 marca 2017 roku Grupa przeprowadzała istotne transakcje ze spółką LOTOS - Air BP Polska Sp. z o.o. głównie z tytułu sprzedaży paliwa lotniczego. Łączna wartość tych transakcji w okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku wynosiła 90,2 mln zł (za okres 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2017 roku: 67,1 mln zł). Na dzień 31 marca 2018 roku saldo nierozliczonych należności z tego tytułu wynosiło 28,4 mln zł.

24.2 Podmiot sprawujący kontrolę nad Grupą

Na dzień 31 marca 2018 roku oraz na dzień 31 grudnia 2017 roku Skarb Państwa był właścicielem 53,19% akcji Grupy LOTOS S.A. W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku oraz 31 marca 2017 roku nie wystąpiły transakcje pomiędzy Grupą LOTOS S.A. a Skarbem Państwa.

24.2.1 Transakcje z jednostkami powiązanymi, w których Skarb Państwa sprawuje kontrolę, współkontrolę lub ma na nie znaczący wpływ

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku oraz 31 marca 2017 roku Grupa przeprowadziła transakcje z podmiotami powiązanymi poprzez Skarb Państwa, których łączna wartość była istotna. Transakcje były przeprowadzone na zasadach rynkowych i związane były z bieżącą działalnością operacyjną Grupy. Transakcje dotyczyły głównie zakupu i sprzedaży paliw, zakupu ropy naftowej, gazu ziemnego oraz usług transportowych.

	3 miesiące zakończone 31 marca 2018	3 miesiące zakończone 31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Sprzedaż	63,3	75,7
Zakupy	453,0	444,6
	31 marca 2018	31 grudnia 2017
	(niebadane)	(badane)
Należności	39,3	82,9
Zobowiązania	184,0	263,4

Ponadto, na dzień 31 marca 2018 roku Grupa wykazuje zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek, obligacji oraz zobowiazań z tytułu leasingu finasowego wobec banków i instytucji finansowych, nad którymi Skarb Państwa sprawuje kontrolę, współkontrolę lub ma na nie znaczący wpływ na łączną kwotę 1.435,3 mln zł (31 grudnia 2017 roku: 1.327,5 mln zł). Do podmiotów tych należą między innymi PKO BP S.A., PEKAO S.A., BGK S.A., Polski Fundusz Rozwoju S.A., Agencja Rozwoju Przemysłu S.A.

24.2.2 Wynagrodzenie głównej kadry kierowniczej

	3 miesiące zakończone	3 miesiące zakończone
Wynagrodzenia wypłacane członkom Zarządu	31 marca 2018	31 marca 2017
oraz członkom Rady Nadzorczej Spółki	(niebadane)	(niebadane)
Zarząd
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia)	0,6	0,4
Zarząd – jednostki zależne (1)
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia)	-	0,3
Rada Nadzorcza
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia)	0,1	0,1
Razem (2)	0,7	0,8

(1) Wynagrodzenie wypłacone członkom Zarządu Spółki z tytułu pełnienia funkcji we władzach spółek bezpośrednio i pośrednio zależnych.

(2) Wartość wynagrodzenia uwzględnia zmiany w składzie Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku oraz 31 marca 2017 roku Grupa nie zawierała żadnych transakcji z członkami Zarządu i Rady Nadzorczej, nie udzielała wymienionym osobom żadnych pożyczek, zaliczek, gwarancji, ani nie zawierała żadnych innych umów o charakterze nierynkowym, bądź o istotnym wpływie na niniejsze sprawozdanie finansowe.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku oraz 31 marca 2017 roku na podstawie złożonych oświadczeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki, Grupa LOTOS S.A. nie uzyskała wiedzy o transakcjach zawartych przez ich małżonków, krewnych lub powinowatych w linii prostej do drugiego stopnia lub związanymi z tytułu opieki, przysposobienia lub kurateli, bądź z innymi osobami, z którymi mają osobiste powiązania ze Spółką lub z podmiotem Grupy Kapitałowej LOTOS.

Wynagrodzenie wypłacane głównej kadrze kierowniczej (za wyjątkiem członków Zarządu Spółki)	3 miesiące zakończone 31 marca 2018	3 miesiące zakończone 31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia), w tym:	8,2	16,0
- wypłacona nagroda roczna	0,3	(1) 6,0	(2)
- wypłacona nagroda jubileuszowa	0,1	0,3

(1) Wypłacone w 2018 roku wynagrodzenie z tytułu nagrody rocznej za rok 2017.

(2) Wypłacone w 2017 roku wynagrodzenie z tytułu nagrody rocznej za rok 2016.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku oraz 31 marca 2017 roku Grupa nie udzielała pożyczek i świadczeń o podobnym charakterze pozostałym członkom głównej kadry kierowniczej.

24.3 Transakcje z podmiotami powiązanymi poprzez członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2018 roku Grupa przeprowadzała transakcje ze stronami powiązanymi poprzez członków Zarządu bądź Rady Nadzorczej. Transakcje te związane były z bieżącą działalnością operacyjną Grupy i dotyczyły głównie zakupu ubezpieczeń cywilno-prawnych oraz majątkowych w kwocie 2,0 mln zł. Wszystkie transakcje z podmiotami powiązanymi przez członków Zarządu bądź Rady Nadzorczej były przeprowadzanie na zasadach rynkowych i na dzień 31 marca 2018 roku saldo z tytułu nierozliczonych transakcji ze stronami powiązanymi poprzez członków Zarządu bądź Rady Nadzorczej Spółki wynosiło 1,4 mln zł.

W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca 2017 roku Grupa nie przeprowadzała istotnych transakcji ze stronami powiązanymi poprzez członków Zarządu oraz Rady Nadzorczej Grupy LOTOS S.A.

II. KWARTALNA INFORMACJA FINANSOWA JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2018 ROKU

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

	3 miesiące zakończone 31 marca 2018	3 miesiące zakończone 31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Przychody ze sprzedaży	5.645,6	4.750,0
Koszt własny sprzedaży	(5.170,9)	(4.197,7)
Zysk na sprzedaży	474,7	552,3
Koszty sprzedaży	(175,8)	(161,5)
Koszty ogólnego zarządu	(55,3)	(50,6)
Pozostałe przychody	0,7	10,1
Pozostałe koszty	(3,5)	(1,7)
Zysk operacyjny	240,8	348,6
Przychody finansowe	55,1	118,6
Koszty finansowe	(26,8)	(31,5)
Zysk przed opodatkowaniem	269,1	435,7
Podatek dochodowy od osób prawnych	(50,6)	(82,0)
Zysk netto	218,5	353,7

Inne całkowite dochody/(straty)

Pozycje, które w przyszłości mogą zostać zreklasyfikowane do wyniku:

Zabezpieczenia przepływów pieniężnych	55,3	237,4
Podatek dochodowy dotyczący zabezpieczenia przepływów pieniężnych	(10,5)	(45,1)
Inne całkowite dochody/(straty) netto	44,8	192,3
Całkowite dochody/(straty) ogółem	263,3	546,0

Zysk netto na jedną akcję (w złotych)

Średnia ważona liczba akcji w milionach sztuk	184,9	184,9
- podstawowy	1,18	1,91
- rozwodniony	1,18	1,91

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

	31 marca 2018	31 grudnia 2017
	(niebadane)	(badane)
AKTYWA
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe	5.988,9	6.042,6
Aktywa niematerialne	99,8	99,9
Udziały i akcje	2.344,5	2.288,5
Pochodne instrumenty finansowe	1,5	0,7
Pozostałe aktywa długoterminowe	268,1	208,7
Aktywa trwałe razem	8.702,8	8.640,4
Aktywa obrotowe
Zapasy	3.712,4	3.335,5
- w tym zapasy obowiązkowe	2.516,5	2.116,9
Należności z tytułu dostaw i usług	2.750,8	2.597,1
Pochodne instrumenty finansowe	76,5	152,8
Pozostałe aktywa krótkoterminowe	173,0	225,4
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	428,7	828,1
Aktywa obrotowe razem	7.141,4	7.138,9
Aktywa razem	15.844,2	15.779,3
KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA
Kapitał własny
Kapitał podstawowy	184,9	184,9
Nadwyżka ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji	2.228,3	2.228,3
Kapitał rezerwowy z wyceny zabezpieczeń przepływów
pieniężnych	(180,4)	(225,2)
Zyski zatrzymane	6.922,8	6.704,3
Kapitał własny razem	9.155,6	8.892,3
Zobowiązania długoterminowe
Kredyty	1.692,1	1.839,8
Pochodne instrumenty finansowe	0,4	6,7
Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego	255,3	227,2
Świadczenia pracownicze	60,1	58,6
Pozostałe zobowiązania i rezerwy	15,2	17,5
Zobowiązania długoterminowe razem	2.023,1	2.149,8
Zobowiązania krótkoterminowe
Kredyty	979,9	899,9
Pochodne instrumenty finansowe	56,5	72,7
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	1.992,7	2.122,3
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego	20,8	22,6
Świadczenia pracownicze	45,8	51,9
Pozostałe zobowiązania i rezerwy	1.569,8	1.567,8
Zobowiązania krótkoterminowe razem	4.665,5	4.737,2
Zobowiązania razem	6.688,6	6.887,0
Kapitał własny i zobowiązania razem	15.844,2	15.779,3

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

(sporządzone metodą pośrednią)

	3 miesiące zakończone	3 miesiące zakończone
	31 marca 2018	31 marca 2017
	(niebadane)	(niebadane)
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk netto	218,5	353,7
Korekty:	(524,6)	(428,2)
Podatek dochodowy	50,6	82,0
Amortyzacja	91,0	108,9
(Zyski)/Straty z tytułu różnic kursowych	0,5	(13,3)
Odsetki i dywidendy	13,4	16,2
Rozliczenie i wycena pochodnych instrumentów finansowych	3,0	(85,3)
(Zwiększenie)/Zmniejszenie stanu należności z tytułu dostaw i usług	(153,7)	244,5
Zmniejszenie/(Zwiększenie) stanu pozostałych aktywów	5,5	(4,5)
(Zwiększenie) stanu zapasów	(377,2)	(252,8)
(Zmniejszenie) stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług	(129,6)	(570,7)
(Zmniejszenie)/Zwiększenie stanu pozostałych zobowiązań i rezerw	(23,5)	59,1
(Zmniejszenie) stanu świadczeń pracowniczych	(4,6)	(12,3)
Podatek dochodowy zapłacony	(34,9)	(48,9)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej	(341,0)	(123,4)
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Dywidendy otrzymane	0,2	27,2
Odsetki otrzymane	1,2	2,9
Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych	-	0,2
Zakup rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych	(47,3)	(143,5)
Nabycie udziałów spółki LOTOS Upstream Sp. z o.o.	(56,0)	-
Depozyt zabezpieczający	23,3	(0,3)
Przepływy w ramach systemu cash pool	(5,8)	117,5
Rozliczenie pochodnych instrumentów finansowych	0,9	(0,9)
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	(83,5)	3,1
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wydatki z tytułu spłaty kredytów	(107,7)	(115,5)
Zapłacone odsetki	(21,7)	(29,0)
Rozliczenie pochodnych instrumentów finansowych	48,9	(21,2)
Środki pieniężne netto z działalności finansowej	(80,5)	(165,7)
Przepływy pieniężne netto razem	(505,0)	(286,0)
Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych	1,7	(2,4)
Zmiana stanu środków pieniężnych netto	(503,3)	(288,4)
Środki pieniężne na początek okresu	828,0	536,9
Środki pieniężne na koniec okresu	324,7	248,5

JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

	Kapitał podstawowy	Nadwyżka ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji	Kapitał rezerwowy z wyceny zabezpieczeń przepływów pieniężnych	Zyski zatrzymane	Kapitał własny razem
1 stycznia 2018 (badane)	184,9	2.228,3	(225,2)	6.704,3	8.892,3
Zysk netto	-	-	-	218,5	218,5
Inne całkowite dochody/(straty) netto	-	-	44,8	-	44,8
Całkowite dochody/(straty) ogółem	-	-	44,8	218,5	263,3
31 marca 2018 (niebadane)	184,9	2.228,3	(180,4)	6.922,8	9.155,6
1 stycznia 2017 (badane)	184,9	2.228,3	(812,8)	5.469,2	7.069,6
Zysk netto	-	-	-	353,7	353,7
Inne całkowite dochody/(straty) netto	-	-	192,3	-	192,3
Całkowite dochody/(straty) ogółem	-	-	192,3	353,7	546,0
31 marca 2017 (niebadane)	184,9	2.228,3	(620,5)	5.822,9	7.615,6