Grong Sparebank

Earnings Release • May 13, 2025

Resultatpresentasjon 1. kvartal 2025

13.05.2025

Adm. banksjef Jon Håvard Solum Banksjef økonomi og finans Johan Trapnes

• Forbedret kjernedrift
• Moderate tap
• Geopolitisk og markedsmessig uro
• Kredittbanken og Penni etablert

• Lønnsomhet under mål (7,05 %).
• Soliditet under mål. Resultat hittil i år ikke medregnet. Banken har fått nytt pilar 2-krav gjeldende fra 31.12.2024. I tillegg vil en ny standardmetode (gjeldende fra 01.04.2025) for beregning av kapital bidra til en betydelig styrkning av kapitalsituasjonen.
• Utbytte vil kommuniseres i forbindelse med årsregnskapet. Utbytte på kr 10,5 per egenkapitalbevis for regnskapsåret 2024, gir en utdelingsgrad på 68,5 %.
• Høyere enn mål.

REGNSKAPET 1. KVARTAL 2025 RESULTAT

• Resultat etter skatt på 22,5 mill. mot 23,7 mill. i fjor
• Egenkapitalavkastning på 7% % mot 7,8 % i fjor.
• Resultatet først og fremst preget av:
  • Redusert rentenetto fra samme tid i fjor
  • Moderate tap
  • Stabilt nivå på misligholdte og øvrige kredittforringede engasjement, sammenlignet med årsslutt.
  • Forbedret kjernedrift

• Netto renteinntekter økt med 1,5 mill.
• Netto provisjonsinntekter økt med 6,8 mill.
• Netto verdiendring fra finansielle eiendeler forbedret med 1,5 mill.
• Driftskostnader har økt med 3,7 mill.
• Tapene er 6,3 mill. høyere.

• 16 punkt reduksjon fra samme tid i fjor.
  • Høy konkurranse
  • Lav markedsvekst
  • Høyere andel borettslag
• Lavere innskuddsmarginer/høyere finansieringskostnader.
• Beregning «restartes» hvert år.

• Netto provisjonsinntekter på 24,3 mill. hittil i år mot 17,5 mill. på samme tid i fjor.
• Økningen er først og fremst knyttet til økte provisjonsinntekter fra Eika Boligkreditt og økte forsikringsprovisjoner.
• I tillegg har provisjonene fra betalingsformidling og verdipapirforvaltning økt.

• Kostnadsindeks justert for verdipapirer på 53 % mot 54 % i fjor.
• Økt personellkostnader åpning av avdelingskontor i Verdal og Mo i Rana.
• Lav vekst i andre driftskostnader

• Tap tilsvarende 0,31 % av brutto utlån per 1. kvartal 2025, mot tap tilsvarende 0,04 % av brutto utlån på samme tid i fjor.
• Utgjør 7,2 mill. mot 0,9 mill. i fjor

• Misligholdte engasjement (over 90 dager) utgjør 0,55 % av brutto utlån ved utgangen av 1. kvartal 2025.
• Reduksjon fra årsskiftet, men økning fra samme tid i fjor.
• Brutto andre tapsutsatte utgjør 1,16 % mot 0,24 % på samme tid i fjor.
• Samlet utgjør misligholdte og andre tapsutsatte engasjement 1,71 %. Uforandret fra årsskiftet.

REGNSKAPET 1. KVARTAL 2025 BALANSE

• Utlånsvekst på 1,5 mrd. siste 12 mnd., tilsvarende 13 %
• Utlånsvekst hittil i år på 177 mill.
• Totalt utlånsvolum inkl. EBK på 13,4 mrd.

• Totale innskudd på 8 mrd.

• Økning på 649 mill. siste 12 mnd., tilsvarende 8,8 %
• Økning på 178 mill. hittil i år.
• Innskuddsdekning på 87,4 % (89,3 % i fjor)

• Ren kjernekapitaldekning konsolidert på 16,4 %
• Internt mål på 17 %
• Resultat hittil i år ikke medregnet.

• Mer risikosensitiv standardmetode innføres i andre kvartal 2025. Vil gi likere konkurransevilkår mellom små og mellomstore banker og større banker. Vil for Grong Sparebank sin del innebære en kapitallettelse og fortsatt mulighet for å vokse.
• Åpning av kontor i Mo i Rana i andre kvartal 2025
• Geopolitisk og markedsmessig uro.

Spørsmål?

Johan Trapnes Banksjef økonomi og finans

41630077

jtr@grong-sparebank.no

Jon Håvard Solum Administrerende banksjef

99 56 45 01

jhs@grong-sparebank.no