Gofore Oyj — Earnings Release 2022

Feb 17, 2023

GOFORE OYJ $1 - 12/2022$

Tilinpäätös-
tiedote 2022

Ennätysten vuosi Goforelle - liikevaihdon kasvu 43 %, oikaistu EBITA +50 %

17.2.2023 Tilintarkastamaton

• •
• •
• •
• •
• •
• •
• •
• •

Konsernin avainlukuyhteenveto, miljoonaa euroa	2022	2021
Liikevaihto	149,9	104,5
Liikevaihdon orgaaninen kasvu, %	32,2%	13,0%
Oikaistu EBITA	22,0	14,6
Oikaistu EBITA, %	14,7%	14,0%
EBITA	20,4	14,5
Liiketulos (EBIT)	16,6	12,2
Osakekohtainen tulos (EPS), laimentamaton	0,78	0,61
Osakekohtainen tulos (EPS), laimennettu	0,78	0,61
Työntekijöiden lukumäärä kauden lopussa	1297	852
Kokonaiskapasiteetti; oma ja alihankittu henkilöstö (FTE), kauden lopussa	1383	926

Heinä-joulukuun 2022 kohokohdat

Voimakas kasvu jatkui, kannattavuus 14,6 %

• Liikevaihto kasvoi 47 % ja oli 77,4 (52,8) miljoonaa euroa. Liikevaihdon orgaaninen kasvu, 33 %, jatkui vahvalla kasvu-uralla.
• Oikaistu EBITA kasvoi 46 % ja oli 11,3 (7,7) miljoonaa euroa. $\bullet$ Kannattavuus oli edellisvuoden tasolla vahvan viimeisen neljänneksen avittamana, 14,6 % (14,6 %).
• Yksityisen sektorin asiakkaiden liikevaihdon kasvu oli 70 %, julkisen sektorin asiakkaiden liikevaihdon kasvu 34 %. Ulkomailta tuleva liikevaihto kasvoi 104 %.
• Henkilöstömäärä kasvoi heinä-joulukuussa yhteensä 223 henkilöllä, $\bullet$ kasvua puolivuotisjaksolla 21%.
• Laskutusaste kehittyi positiivisesti ja oli korkea erityisesti vuoden $\bullet$ viimeisellä neljänneksellä vahvan asiakaskysynnän vetämänä.

Konsernin avainlukuyhteenveto, miljoonaa euroa	7-12/2022 7-12/2021
Liikevaihto	77,4	52,8
Liikevaihdon orgaaninen kasvu, %	33,2%	17,6%
Oikaistu EBITA	11, 3	7,7
Oikaistu EBITA, %	14,6%	14,6%
EBITA	10,3	7,7
Liiketulos (EBIT)	8,4	6,5
Osakekohtainen tulos, EPS, (laimentamaton)	0,40	0,34
Osakekohtainen tulos, EPS, (laimennettu)	0,40	0,34
Työntekijöiden lukumäärä kauden lopussa	1297	852
Kokonaiskapasiteetti; oma ja alihankittu henkilöstö (FTE), kauden lopussa	1383	926

Kaikkien tunnuslukujen laskentakaavat selitetään katsauksen kohdassa "Tunnuslukujen laskentakaavat" sivuilla 50-52.

Loka-joulukuun 2022 kohokohdat

Goforen orgaaninen kasvu 29 %, vuoden vahvin neljännes kannattavuudeltaan

• Liikevaihto kasvoi 46 % ja oli 45,7 (31,2) miljoonaa euroa. Orgaaninen kasvu jatkui vahvana; 29 %.
• Oikaistu EBITA 7,5 (5,0) miljoonaa euroa, 16,5 %, kasvua 51 %.
• Yksityisen sektorin asiakkaiden liikevaihto jatkoi voimakasta kasvuaan; 72%. Julkisen sektorin asiakkaiden liikevaihdon kasvu oli 34%. Ulkomailta tuleva liikevaihto yli tuplaantui vertailujaksoon nähden; 108 %.
• Henkilöstömäärä kasvoi yhteensä 1 297 (852) henkilöön ja kokonaiskapasiteetti oli 1 383 (926) henkilöä.
• eMundo liittyi osaksi konsernia 1.11.2022.
• Operatiivisesti vahva neljännes, laskutusaste pysyi korkeana.
• Asiakaskysyntä oli vuoden loppuun vahvaa ja Gofore voitti useita julkisen sektorin, erityisesti isojen kaupunkien kuten Helsingin ja Tampereen, kilpailutuksia.

Konsernin avainlukuyhteenveto, miljoonaa euroa	10-12/2022	10-12/2021
Liikevaihto	45,7	31,2
Liikevaihdon orgaaninen kasvu, %	28,7%	20,8%
Oikaistu EBITA	7,5	5,0
Oikaistu EBITA, %	16,5%	16,0%
EBITA	6,5	5,0
Liiketulos (EBIT)	5,5	4,4
Osakekohtainen tulos, EPS (laimentamaton)	0,26	0,23
Osakekohtainen tulos, EPS (laimennettu)	0,26	0,23
Työntekijöiden lukumäärä kauden lopussa	1297	852
Kokonaiskapasiteetti; oma ja alihankittu henkilöstö (FTE), kauden lopussa	1383	926

Kaikkien tunnuslukujen laskentakaavat selitetään katsauksen kohdassa "Tunnuslukujen laskentakaavat" sivuilla 50-52

Hallituksen esitys voitonjaosta 2022

Gofore Oyj:n jakokelpoiset varat 31.12.2022 olivat 76,2 miljoonaa euroa, johon sisältyy tilikauden tulos 12,0 miljoonaa euroa. Hallitus esittää 24.3.2023 kokoontuvalle varsinaiselle yhtiökokoukselle, että 31.12.2022 päättyneeltä tilikaudelta vahvistettavan taseen perusteella jaetaan osinkoa 0,34 euroa osakkeelta.

Osinkoa 0.34 euroa/osake

Voitonjakoehdotuksen tekopäivänä osinkoon oikeuttavia osakkeita on 15 506 132 kpl, jota vastaava osingonjaon kokonaismäärä on 5,3 miljoonaa euroa. Esityksen mukaisesti omaan pääomaan jätetään loput tilikauden tuloksesta, 6,7 miljoonaa euroa. Esitetty osinko on 43,6 % osakekohtaisesta tuloksesta. Vuoden 2021 tuloksesta osinkoa jaettiin 0,28 euroa osakkeelta, yhteensä 4,3 miljoonaa euroa. Osinko maksetaan osakkeenomistajalle, joka on maksun täsmäytyspäivänä 28.3.2023 merkittynä Euroclear Finland Oy:n pitämään yhtiön osakasluetteloon. Maksun täsmäytyspäivänä yhtiön hallussa oleville omille osakkeille ei makseta osinkoa. Ehdotuksen mukaan osingot maksetaan arviolta 4.4.2023.

Osingonmaksuaste 43.6 % tuloksesta

$\frac{1}{2}$

TAVOITTEET

Päivitetyt taloudelliset tavoitteet

Goforen liiketoiminnan orgaaninen kasvu on jatkunut pitkään ITpalvelumarkkinoiden yleistä kasvuvauhtia ja yhtiön omia tavoitteita nopeampana.

25 % Liikevaihdon kasvu, vähintään 15 % orgaaninen kasvu $15\%$ 40 % Oikaistu EBITA Nettotuloksesta osinkoina vähintään

Kasvustrategian suunnat

Goforen strategian fokusteemat ovat

• · Tulevaisuuden työ
• Toimialapainotus
• Vastuullisuus
• Kansainvälisyys

Näistä johdettavat kasvustrategian suunnat ovat

• Digital Society-toimiala
• · Intelligent Industry -toimiala
• Yritysjärjestelyt

Toimitusjohtajalta

20-vuotisjuhlavuosi 2022 oli Goforelle erittäin hyvä vuosi kaikilla meille tärkeillä mittapuilla: kasvu, kannattavuus ja henkilöstökehitys. Peräti 43 % liikevaihdon kasvu perustuu paitsi onnistuneisiin kumppanuuksiin ja syveneviin asiakkuuksiin, myös osaavaan Gofore-tiimiin. Rekrytoimme viime vuonna jopa 377 uutta goforelaista, mikä näkyikin poikkeuksellisen vahvana orgaanisena kasvuna.

Kasvun mahdollisti reipas asiakaskysyntä, joka pysyi hyvänä koko vuoden, huolimatta loppuvuotta kohden talouden taivaalle kertyneistä tummista pilvistä. Meille tärkeää oli, että onnistuimme jatkamaan hyvien asiakassuhteidemme syventämistä. Vuoden aikana 82 % liikevaihdosta tuli olemassa olevilta asiakkailta, mikä kertoo myös asiakastyytyväisyydestä. Samaa kertoo asiakaskoon jatkunut kasvu.

Yksityisen sektorin asiakkuutemme kasvoivat erityisen voimakkaasti, 64 %. Sitä tuki vuoden alussa tehty Devectoyritysosto, joka vahvisti onnistuneesti palvelutarjontaamme. Monet asiakkaistamme ovat globaalilla markkinalla toimivia teollisuusyrityksiä, ja niiden hyvä menestys monista haasteista huolimatta tuki hyvää kysyntää. Huomisen entistä digitaalisemmat tuotteet kehitetään tänään, ja tässä työssä olemme onnistuneesti olleet asiakkaidemme apuna.

Vahva tukijalkamme julkisen sektorin parissa kasvoi sekin totuttuun tapaan hyvin. Sen liikevaihdon kasvu, 33 %, kertoo siitä, että olemme jatkaneet markkina-asemamme vahvistamista, ja kasvu kiihtyi tälläkin sektorilla edellisvuodesta (17 %).

Suomalaisen yhteiskunnan digitalisaatio ei ole suinkaan valmis, vaan työmme jatkuu.

Onnistuimme vuoden aikana kiihtyvällä tahdilla synnyttämään ja laajentamaan liiketoimintaa myös Suomen ulkopuolella, ja kasvu oli jo ennätykselliset 77 %. Fokuksemme on ollut erityisesti DACH-alueella ja olemmekin onnistuneet kasvattamaan asemaamme sillä markkinalla. Jatkossa asemaamme vahvistaa merkittävästi saksalaisen eMundon hankinta, jonka myötä vahvistuimme n. sadalla uudella goforelaisella meille tärkeällä markkina-alueella.

Haluamme ennen kaikkea olla osaajillemme paras mahdollinen työpaikka. Olemmekin iloisia, että hyvän rekrytointimenestyksen lisäksi henkilöstön vaihtuvuusaste laski toivotusti edellisvuodesta ja oli 12 %.

Kannattavuutemme parani edelleen ja oikaistu EBITA oli 14,7 %. Tässä taustalla oli vahva operatiivinen suoritus. Onnistuimme hyvin nostamaan asemaamme asiakkaiden kumppanina, ja sen myötä asiakashinnat nousivat alaan nähden hyvin. Inflaatiopaineista huolimatta keskimääräinen palkkataso pysyi aisoissa onnistuneen rekrytoinnin ansiosta. Tämä suotuisa yhtälö ja kasvualustamme tuoma skaalautuvuus olivat parantuneen kannattavuuden taustalla.

Kannattava kasvu tuottaa myös omistaja-arvoa sijoittajillemme, joihin noin puolet henkilöstöstämmekin lukeutuu.

Mikael Nylund

Viime vuosina IT-palvelusektorin parhaimmistoon kohonnut Gofore nähdään nykyään tasavertaisena isojen yhtiöiden ja kansainvälisten verrokkien kanssa.

Gofore ei kuitenkaan ole olemassa vain tuottaakseen omistaja-arvoa. Haluamme olla myös vaikuttava yhteiskunnan toimija sekä oman, eettistä digitalisaatiota edistävän työmme, että muiden työn edesauttajina. Ehdotamme yhtiökokoukselle 2023 lahjoitusta yhteiskunnallista digitalisaatiota tukevalle Gofore Impact -säätiölle, jonka suunnittelemme perustavamme. Yleishyödyllinen säätiö toimisi tukemalla alan tutkimusta ja myöntämällä lahjoituksia, avustuksia sekä apurahoja erilaisiin hankkeisiin. Olen tästä ajatuksesta hyvin innoissani!

Kohtaamme vuoden 2023 vahvana, oppivana tiiminä, joka on muutostenkin edessä sisukas ja ketterä. Yhdessä henkilöstömme kanssa uudistettu strategiamme pohjaa jatkossakin Goforen pitkäaikaisiin vahvuuksiin. Uusi tavoitteemme on aikaisempaa vahvemmin ymmärtää ja ratkaista asiakkaidemme haasteita valituilla toimialoilla. Pyrimme parhaiksi niillä alueilla, joihin valitsemme panostaa. Haluan kiittää erityisesti kaikkia goforelaisia hienosta vuodesta, ja kaikkia muita sidosryhmiämme luottamuksesta meihin.

Liikevaihdon ja oikaistun EBITA:n kehitys neljänneksittäin

Tuhatta euroa, ellei toisin mainittu	10-12/2022	7-9/2022	$4 - 6/2022$	$1 - 3/2022$	10-12/2021	7-9/2021	$4 - 6/2021$	$1 - 3/2021$
Liikevaihto	45 686	31717	37 120	35 398	31 20 3	21627	26 4 4 6	25 232
Liikevaihdon kasvu %	46%	47%	40%	40%	29%	33%	43%	34%
Oikaistu EBITA	7 5 21	3743	5 6 1 3	5 1 0 9	4997	2706	3438	3 5 0 5
Oikaistu EBITA, %	16,5%	$11.8\%$	$15.1\%$	14.4%	16.0%	12.5%	$13,0\%$	13,9%
Oikaistun EBITAn kasvu, %	51%	38%	63%	46%	53%	44%	40%	11%
Liikevaihdon orgaaninen kasvu,	29%	$32\%$	27%	23%	21%	$13\%$	9%	8%

Liikevaihdon ja henkilöstön kehitys kuukausittain

Kuukausi 2022 (vertailu 2021)	Liikevaihto, MEUR	Henkilöstömäärä kauden lopussa	Työpäivien määrä Suomessa	Kokonaiskapasiteetti, FTE	Alihankinta, FTE
Tammi	10,8(7,5)	993 (727)	20(19)	917 (679)	147 (109)
Helmi	11,3(8,1)	1015 (736)	20(20)	942 (689)	153 (111)
Maalis	13,3(9,7)	1043 (792)	23(23)	968 (735)	155 (118)
Huhti	11,5(8,5)	1056 (791)	19(20)	988 (743)	156 (112)
Touko	13,1(8,8)	1068 (799)	21(20)	1004 (755)	163 (109)
Kesä	12,5(9,1)	1074 (803)	21(21)	1015 (755)	162 (108)
Heinä	4,1(2,7)	1062 (797)	21(22)	1004 (746)	78 (38)
Elo	12,9(8,5)	1086 (803)	23(22)	1016 (746)	156 (105)
Syys	14,8(10,4)	1126 (814)	22(22)	1060 (757)	183 (119)
Loka	14,6(10,2)	1159 (827)	21(21)	1092 (763)	186 (133)
Marras	17,2(11,3)	1292 (846)	22(22)	1198 (784)	199 (152)
Joulu	13,9(9,7)	1297 (852)	20(21)	1 210 (789)	173 (137)

Avainluvut

Tuhatta euroa, ellei toisin mainittu	10-12/2022	10-12/2021	Muutos	7-12/2022	7-12/2021	Muutos	2022	2021	Muutos
Liikevaihto	45 686	31203	14 4 8 3	77 403	52 830	24 573	149 921	104 509	45 412
Liikevaihdon kasvu %	46,4%	28,5%		46,5%	30,2%		43,5%	34,1%
Käyttökate (EBITDA)	7 1 2 4	5 5 9 8	1526	11456	8947	2 5 0 9	22736	17 0 62	5 6 7 4
Käyttökate (EBITDA), %	15,6%	17,9%		14,8%	16,9%		15,2%	16,3%
Oikaistu EBITA	7 5 21	4997	2 5 2 4	11 2 6 5	7703	3 5 6 2	21987	14 6 4 6	7 3 4 1
Oikaistu EBITA, %	16,5%	16,0%		14,6%	14,6%		14,7%	14,0%
EBITA	6503	4988	1515	10 2 6 5	7694	2 5 7 1	20 4 26	14 4 51	5975
EBITA, %	14,2%	16,0%		13,3%	14,6%		13,6%	13,8%
Liiketulos (EBIT)	5533	4 4 0 2	1 1 3 1	8 3 6 7	6 5 2 2	1845	16 637	12 197	4 4 4 0
Liiketulos (EBIT), %	12,1%	14,1%		10,8%	12,3%		11,1%	11,7%
Tilikauden tulos	4 1 6 2	3 5 0 7	654	6246	5 1 2 9	1 1 1 7	12 2 2 3	9073	3 1 4 9
Osakekohtainen tulos (EPS), laimentamaton	0,26	0,23		0,40	0,34		0,78	0,61
Osakekohtainen tulos (EPS), laimennettu	0,26	0,23		0,40	0,34		0,78	0,61
Efektiivinen osinkotuotto, %							1,5%	1,2%
P/E-luku							28,5	39,3
Oman pääoman tuotto (ROE), %	21,8%	23,6%		16,7%	17,5%		17,3%	18,6%
Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), %	23,1%	23,7%		17,6%	17,6%		18,8%	19,1%
Omavaraisuusaste, %	54,0%	61,5%		54,0%	61,5%		54,0%	61,5%
Nettovelkaisuusaste, %	$-29,5%$	$-41,1%$		$-29,5%$	$-41,1%$		$-29,5%$	$-41,1%$
Työntekijöiden lukumäärä kauden lopussa	1297	852	445	1297	852	445	1297	852	445
Keskimääräinen kokonaiskapasiteetti, FTE	1167	779	388	1097	764	332	1035	745	289
Keskimääräinen alihankinta, FTE	186	141	45	162	114	48	159	113	46

Asiakashinnat ja palkat tasapainossa inflaation jyllätessä

• Operatiivisesti hyvä vuosi osoittaa, että Goforen liiketoiminta skaalautuu hyvin. $\bullet$ Asiakaskysyntä oli erittäin hyvällä tasolla ja tyypillinen kasvun pullonkaula, rekrytointi, toimi erinomaisesti.
• Operatiivisen tehokkuuden tärkeimmät mittarit laskutusaste, asiakashinnat ja $\bullet$ keskimääräinen palkka - kehittyivät hyvin.
• Asiakashintojen muutos vuoden aikana oli +3,5 %. $\bullet$
• · Keskimääräisen palkan muutos oli +2,9 % (+6,1 % vuonna 2021).
• Keskimääräinen palkankorotus oli terveellä tasolla, 6,2 %
• Uusien työntekijöiden palkkaus piti keskimääräisen palkan muutoksen palkkainflaatiosta huolimatta terveellä tasolla
• · Laskutusaste pysyi hyvällä tasolla koko vuoden, ollen erityisen hyvällä tasolla vuoden viimeisellä neljänneksellä.
• · Henkilöstökulujen osuus liikevaihdosta pysyi lähes vuoden 2021 tasolla ja oli 56,8 % (56,4 %). Alihankinnan osuus kasvoi hieman ja oli 19,8 % (19,4 %).

Asiakaskoko ja -tyytyväisyys kasvussa

• Asiakaskoko kasvoi merkittävästi vuonna 2022.
• Asiakassuhteet syveneviä, olemassa olevien asiakkaiden osuus liikevaihdosta 82 %.
• · Suuria projekteja, joilla on yhä isompi vaikuttavuus.
• · Erinomainen asiakastyytyväisyys; NPS 43 (vertailuarvo 37) ja yleinen tyytyväisyys Goforeen 4,1.
• Ylitämme odotukset
• Monipuolista osaamista
• Sujuvaa yhteistyötä
• Olemme luotettavia
• · Mieluisin yritys 15 verrokkiyhtiön joukosta. (bränditunnettuustutkimus 2022, vastaajat eivät olleet nyk. asiakkaita)

Digital Society: LähiTapiola

Jatkuvasti kehittyvään Digital Society -fokussektoriimme voivat lukeutua niin julkisen sektorin toimijat kuin yksityiset yritykset, jotka kuuluvat samaan yhteiskunnalliseen ekosysteemiin.

• LähiTapiola valitsi Goforen toteuttamaan $\bullet$ henkivakuutusjärjestelmiensä integraation hyväksymistestauksen.
• Laaja, 3-6 vuotta kestävä kokonaisuus on Goforelle $\bullet$ arviolta 2,9 miljoonan euron arvoinen.

Intelligent Industry: Metso Outotec

Pitkäaikainen Metso Outotec yhteistyömme on hieno esimerkki syvenevästä asiakassuhteesta.

• Pitkäaikainen yhteistyö strategisten digitaalisten $\bullet$ tuotteiden kehityksessä.
• Sisältää mm. ohjelmistokehitystä, design-työtä, $\bullet$ arkkitehtuuria, dataa ja ketterää kehitystä (scrum, agile coaching jne.).
• Liittyy myös suoraan kaivoslaitteiden digitaalisiin ratkaisuihin, johon kaivostoimialalla sisältyvät esim. ennakoiva huolto, kulumisen valvonta, prosessin digitaalinen suunnittelu ja optimointi.
• Metso Outotec haluaa tarjota asiakkailleen enemmän $\bullet$ tuotantotehoa vähemmillä kustannuksilla ja ympäristöystävällisemmin.
• · Gofore on vahvasti mukana esim. digitaalisten kaksosten eli tuotantolinjan digitaalisen monistamisen ratkaisuissa.

$14$

Merkittäviä asiakassopimuksia 2022

Asiakas	Hanke/-kokonaisuus	Aihepiiri	Arvo n. MEUR	Sopimusvuosia
Verohallinto	Yrityksen Digitalous	Talouden ekosysteemi	2,5	$\overline{2}$
Helsingin kaupunki	Haitaton	Työmaahaittojen seurantajärjestelmä	2,6	$\overline{2}$
Helsingin kaupunki	ASTI	Varhaiskasvatuksen palvelupolku	4,9	$\overline{2}$
Helsingin kaupunki	Kaupunkipalvelut ja -suunnittelu	Ratkaisukehitys	5,0	2+toistaiseksi jatkuva
THL	Hankekokonaisuuden projektihallinta	Sote-uudistus	$3 - 7$	$3+2$ (optio)
Itä-Uusimaan hyvinvointialue	Konsultointi, projektinhallinta	Sote-uudistus	3	$2+2$ (optio)
Lapin hyvinvointialue	Konsultointi, projektinhallinta	Sote-uudistus	3,8	4
Valtiovarainministeriö	Tietojärjestelmä ja verkkopalvelu	Valtion budjetti	2,6	$\overline{2}$
Maa- ja metsätalousministeriö 1)	Pilvipalvelujen kehitys	Laaja IT-palveluiden kilpailutus	$-1)$	$4+2$ (optio)
CSC Tieteen tietotekniikan keskus	Digivisio 2030	Digipedagogiikan kehitys	8,75	4

¹⁾ Maanmittauslaitoksen toteuttama kilpailutus, johon kuuluvat ministeriön lisäksi sen hallinnonalaan kuuluvat Maanmittauslaitos, Luonnonvarakeskus Luke, Ruokavirasto ja Metsähallitus. Hankkeen kokonaisarvosta ei ole vielä arviota, koska kaikki tahot tekevät omat puitesopimuksensa syksyllä tapahtuneen yhteiskilpailutuksen jälkeen.

Ihmislähtöinen kulttuuri toi tulosta

Vahva työnantajabrändi ja panostukset työtyytyväisyyteen siivittivät kasvua vuonna 2022.

• · Goforen henkilöstömäärä kasvoi 52 % 1 297 henkilöön.
• Ennätyshyvä rekrytointi; 377 henkilöä vuoden aikana.
• · Henkilöstön lähtövaihtuvuus pieneni vuoden 2021 17 %: sta 12 %: iin (tavoite < 10 %).
• Odottamattomien lähtijöiden osuus tavoitettakin pienempi, 9 %.
• · Työntekijäkokemus parani keväästä (eNPS 30) syksyn mittaukseen; eNPS 43.

Rekrytoinnin kasvu 76 %

GOFORE

Vahva kasvualusta DACHalueelle

1.11.2022 toteutettu eMundo-yritysosto sopi ihanteellisesti Goforelle.

• Samankaltainen suurten asiakkuuksien strategia.
• Pitkäaikaisia asiakkaita mm. Deutsche Bahn ja BMW.
• · Vahva sekä julkisella että yksityisellä asiakassektorilla.
• Samankaltainen liiketoimintamalli; liikevaihto suurimmaksi osaksi tuntilaskutusperusteista.
• · Jakaa Goforen kanssa samat arvot, etiikan ja modernin, ihmiskeskeisen yrityskulttuurin, jossa on matala hierarkia ja vahva itseohjautuvuus.
• eMundo on arvioitu erittäin hyväksi työnantajaksi Saksan merkittävimmässä työnantajien arviointipalvelu Kununussa pistein 4,9/5 ja Münchenin parhaaksi työnantajaksi helmikuussa 2023.

e.mundo

Liikevaihdon kasvu 2022 $17\%$

Devecto

Liikevaihdon kasvu 2022 $30%$

Lisävoimaa Intelligent Industry-tekemiseen

3.1.2022 toteutettu Devecto-yritysosto täydensi Goforen strategiseksi noussutta teollisen sektorin osaamista.

• Devecto on Suomessa johtava teollisen tuotekehityksen $\bullet$ ohjelmistokehityskumppani.
• Samankaltainen suurten asiakkuuksien strategia kuin $\bullet$ Goforella.
• · Synergiaa Goforen asiakasportfolion kanssa.
• Pitkäaikaisia, kansainvälisesti toimivia asiakkaita mm. $\bullet$ Ponsse, Valtra ja ABB.
• · Samankaltainen liiketoimintamalli; liikevaihto suurimmaksi osaksi tuntilaskutusperusteista.
• Devecton integrointi konserniin eteni vuoden aikana hyvin, ja Devectosta tuli olennainen osa strategisesti tärkeää Intelligent Industry -toimialaa.

Katsauskauden jälkeisiä tapahtumia

Goforen osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotukset vuoden 2023 varsinaiselle yhtiökokoukselle.

Goforen lijkevajhto odotusten mukaisella tasolla myös tammikuussa 2023.

20.1.2023: Osakkeenomistajien nimitystoimikunta teki varsinaiselle yhtiökokoukselle 24.3.2023 ehdotuksia hallituksen kokoonpanosta ja muutoksista hallituksen puheenjohtajan ja jäsenten palkkioihin.

Tiedote kokonaisuudessaan: https://gofore.com/uutiset/goforenosakkeenomistajien-nimitystoimikunnan-ehdotukset-vuoden-2023varsinaiselle-yhtiokokoukselle/

Tammikuu avasi vuoden odotusten mukaisesti. Vuoden vaihtumiseen liittyvät projektien epäjatkuvuudet vaikuttivat tammikuulle tyypilliseen tapaan laskutusasteeseen, joka oli loppuvuoden hyvää tasoa alhaisempi. Vaikka pääosin loppuvuoden hyvä asiakaskysyntä jatkui, uusien projektin käynnistämisessä on havaittu lievää varovaisuutta.

AVAINLUVUT

Liikevaihdon jakautuminen

G

Markkinanäkymät

Digitaalisen murroksen keskipitkän ja pitkän aikavälin näkymät ovat vahvat. Lyhyen aikavälin näkymiä varjostaa makroekonominen epävarmuus, joka vaikuttaa asiakaskysyntään.

Makroekonominen epävarmuus vaikuttaa kysyntään

Vuosi 2023 alkoi korkealla epävarmuudella talouden suunnasta. Siinä missä talouden hidastuminen vaikuttaisi myös digitaalisen kehityksen investointeihin lyhyellä aikavälillä, kasvun jatkumisesta vuoteen 2024 on myös positiivisia merkkejä.

Goforen hyvä kasvuvauhti ja asiakaskysyntä kantavat, mutta yllä mainitut makroekonomiset tekijät vaikuttavat todennäköisesti asiakaskysyntään vuoden aikana. Digitalisaation megatrendi vahvistaa kuitenkin edelleen kysyntää keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä.

Julkisen sektorin digitalisaatio jatkuu

2023

Suomalaisen julkissektorin digitalisaatio jatkuu aktiivisena Suuret rakenteelliset muutokset, erityisesti sote-uudistus, jatkuvat, mikä näkyy vilkkaan kehitystoiminnan jatkumisena vuoden 2023 alussa. Tämän odotetaan jatkuvan läpi vuoden 2023 ja sen jälkeenkin.

Talouden hidastuminen ja julkistalouden vaje vaikuttavat todennäköisesti julkisten varojen käyttöön. Digi-investointeihin vaikuttaa eniten Suomen seuraavan hallituksen poliittinen päätöksenteko.

Huhtikuun 2023 eduskuntavaalit näyttävät tietä yhteiskunnan digitalisaatiota koskevaan tulevaisuuden politiikkaan.

Vaalit itsessään hidastavat todennäköisesti kilpailutustoimintaa joksikin aikaa.

Gofore odottaa julkisen sektorin kysynnän kasvavan silti tasaisesti, mahdollisesti vaalikevättä lukuun ottamatta. Mahdollinen yksityisen sektorin kysynnän hidastuminen lisäisi myös kilpailua julkisista hankkeista. Goforen vahva asema suurissa kehityshankkeissa on kuitenkin positiivinen kilpailutekijä useimpiin kilpailijoihin verrattuna.

Yksityiset investoinnit riippuvaisia suhdanteista

Digimurros pysyy myös yksityisen sektorin prioriteettina, mutta investointihalukkuuteen vaikuttaa talouden syklisyys. Monet Goforen fokusmarkkinoilla toimivat yhtiöt aloittivat vuoden 2023 hyvällä tilauskannalla, mutta riski tilauksien hidastumisesta on olemassa. Jos hidastuvan syklin riski toteutuu, kasvaa myös investointien lykkääntymisen riski.

Suomessa Goforen Intelligent Industry -toimialaa odotetaan tukevan kansallinen suunnitelma ja lainsäädäntö, jotka nostaisivat tutkimus- ja kehitysrahoituksen 4 % BKT:sta vuoteen 2030 mennessä.

Kansainvälisellä markkinalla epävarmuutta

Goforelle relevantit kansainväliset markkinat altistuvat edellä mainituille makroekonomisille riskeille.

Saksan ja koko DACH-alueen markkina on erityisen relevantti Goforelle, ja odotamme näkevämme talouden hidastumista noilla alueilla vuonna 2023. Geopoliittinen kuohunta vaikuttaa vahvasti globaaleihin markkinoihin, mikä vaikuttaa Goforeen globaalisti toimivien asiakasyritysten näkymien kautta.

Julkisen investoinnit digitaaliseen kehitykseen kasvavat Euroopassa. Näille markkinoille meno ei ole helppoa, mutta sitä edesauttaa Suomen ja Pohjoismaiden edelläkävijyys digikehityksessä.

Osaajamarkkina haastava, mutta helpottunee lyhyellä aikavälillä

Osaajamarkkinan odotetaan pysyvän kilpailtuna keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä kaikilla Goforen toiminta-alueilla. Gofore on todistetusti kilpailukykyinen, houkutteleva työnantaja, jolla on hyvä operatiivinen rekrytointikyky.

Lyhyellä aikavälillä heikompi talouden sykli ja erityisesti SaaSyritysten rekrytoinnin hidastuminen ja irtisanomiset voivat tukea rekrytointitavoitteiden täyttämistä.

Palkkainflaatiota ajaa osaajapula, ja sitä vahvistaa talouden yleinen inflaatio. Gofore odottaa katteisiinsa kohtalaista painetta, jota kuitenkin lievittää jossain määrin sen oma yrityskohtainen palkkasopimus.

Toimintaympäristön lähiajan riskit ja
epävarmuustekijät

Makroekonominen tilanne

Taloudellinen epävarmuus on kasvanut merkittävästi vuonna 2023. Talouden ja talouskasvun epävarmuus näkyy investoinneissa. Inflaatio ja muuttunut korkoympäristö vaikuttavat toimintaympäristöön. Goforelle vaikutukset liittyvät inflaatiokehitykseen ja yleiseen asiakaskysyntään. Inflaation nostamien kustannusten siirtäminen asiakashintoihin on onnistunut toistaiseksi hyvin. Asiakaskysynnän oleellista heikentymistä ei ole toistaiseksi havaittu.

HYVIN MATALA RISKI

Julkisen sektorin asiakasmarkkina

Julkinen sektori kestää makrotalouden muutoksia paremmin kuin yksityinen sektori. Julkisen talouden heikentyminen voi vaikuttaa julkissektorin IT-investointeihin. Suomen eduskuntavaalien huhtikuussa 2023 odotetaan vaikuttavan markkinan aktiviteettiin hetkellisesti. Gofore uskoo markkina-asemansa julkisella sektorilla olevan vahva ja tämän riskin näin ollen hyvin matala.

KESKISUURI RISKI

Yksityisen sektorin asiakasmarkkina

Yritykset ovat julkissektoria haavoittuvaisempia poliittisen tilanteen tai maakohtaisten makrotalousriskien suhteen. Suomalaisilla vientiyrityksillä on keskimäärin vahva tilauskanta vuoteen 2023 lähdettäessä. Gofore näkee tämän riskin tällä hetkellä keskisuurena. Keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä digitalisaatio on yritysten kehitysagendalla korkealla, ja Goforen tarjoama tuottaa asiakkaille korkeaa lisäarvoa.

Osaajamarkkina

Osaavan henkilöstön kysyntä jatkuu alalla korkeana. Lyhyellä aikavälillä talouden epävarmuus on vaikuttanut työmarkkinaan hidastavasti, kun mm. kansainväliset teknologiayhtiöt ja SaaS-yritykset ovat hidastaneet rekrytointia ja jopa vähentäneet työntekijöitä. Tästä huolimatta Gofore näkee osaamisen suhteen vain matalan riskin, vahvan työnantajabrändinsä ja tarjoamiensa joustavien työntekotapojen ansiosta.

KESKISUURI RISKI

Yrityskaupat

Gofore aikoo jatkaa kurinalaista yritysostotoimintaa hankkimalla kohteita, jotka sopivat sen strategiaan. Yritysjärjestelymarkkina on hieman hidastunut taloustilanteen kehityksen myötä. Tehtyjen yrityshankintojen integrointi sisältää epävarmuutta. Gofore on Suomessa kokenut ja arvostettu yritysostojen tekijä. Uudella markkina-alueella saksankielisessä Euroopassa riski on suurempi.

HYVIN MATALA RISKI

Geopoliittinen tilanne

Venäjän hyökkäyssodan tai maahan kohdistuvien rajoitteiden suora vaikutus Goforeen on edelleen hyvin pieni. Goforella ei ole toimintoja Venäjällä, Ukrainassa tai Valko-Venäjällä. Konfliktilla on ollut negatiivinen vaikutuksensa joidenkin asiakkaiden liiketoimintaan.

Tiedotus ja tulevaisuudennäkymät

Gofore ei ole helmikuusta 2022 alkaen esittänyt tilikausikohtaisia ennusteita yhtiön liikevaihdosta tai tuloksesta. Aikaisemmin Gofore on voinut esittää arvion yhtiön liikevaihdosta tai tulosohjauksesta tilinpäätöstiedotteessa tai puolivuosikatsauksessa.

Gofore kehittää jatkuvasti kuukausi- ja osavuosikatsaustensa sisältöä, pyrkimyksenään parantaa entisestään yhtiön läpinäkyvyyttä ja siten reaaliaikaista talouden kehittymisen seurantaa.

Taloudellinen katsaus

Tammi-joulukuu 2022

Tilintarkastamaton

Konsernirakenne

Henkilöstö ja toimipisteet

Gofore-konserni työllisti joulukuun 2022 lopussa 1 297 (852) henkilöä. Henkilöstömäärä kasvoi vuoden 2021 vastaavasta ajanjaksosta 52 %. Kasvua syntyi vahvan orgaanisen kasvun sekä tehtyjen yrityskauppojen johdosta.

Suomen henkilöstön määrä oli joulukuun lopussa 1 146 (814), ja muissa toimintamaissa 151 (38) henkilöä.

Goforen Suomen toimipisteet sijaitsevat Helsingissä, Espoossa, Jyväskylässä, Tampereella, Oulussa, Kajaanissa, Lappeenrannassa ja Turussa. Suomen ulkopuoliset toimipisteet ovat Braunschweig, Ingolstadt, Klagenfurt, München, Stuttgart ja Frankfurt Saksassa, Salzburg Itävallassa, Bolzano Italiassa, Madrid ja Málaga Espanjassa ja Tallinna Virossa.

Yrityskaupat

Gofore tiedotti 3.1.2022 hankkineensa omistukseensa älykkäiden koneiden ja laitteiden ohjelmistokehitykseen, testaukseen ja testausohjelmistoihin erikoistuneen Devecto Oy:n koko osakekannan 21 miljoonan euron kauppahintaan.

Gofore tiedotti 27.10.2022 hankkineensa omistukseensa digitalisaation asiantuntija- ja ohjelmistoyhtiö eMundo GmbH:n koko osakekannan 8 miljoonan euron kauppahintaan.

Kummankin yrityskaupan hankintamenolaskelma ja arvio lisäkauppahinnasta on esitetty taulukko-osion liitetiedoissa, sivuilla 46 ja 47.

$1-12/2022$ Liikevaihto

Orgaaninen kasvu tammi-joulukuussa 29 % - voimakasta kasvua ulkomailta tulevassa liikevaihdossa ja yksityissektorilla.

Tammi-joulukuu 2022

Goforen vuoden 2022 tammi-joulukuun liikevaihto kasvoi vuoden 2021 vastaavasta ajanjaksosta 43 % ja oli 149,9 (104,5) miljoonaa euroa.

Liikevaihto kasvoi sekä tehtyjen Devecto- ja eMundo-yrityskauppojen että vahvan, 32 %, orgaanisen kasvun myötä. Myytyjen palvelujen keskimääräinen tuntihinta kasvoi hieman.

Julkisen sektorin asiakkuuksien liikevaihto kasvoi 90,1 (67,9) miljoonaan euroon. Goforen yksityisen sektorin asiakkuuksien liikevaihto kasvoi jopa 64 % edellisvuotiseen verrattuna 59,8 (36,6) miljoonaan euroon. Kasvua yksityisen sektorin myyntiin ovat tuoneet sekä eMundo-, Devecto- että CCEAyrityskaupat.

Julkisen sektorin osuus konsernin liikevaihdosta oli 60 (65) % ja yksityisen sektorin 40 (35) %.

Suomesta tuleva liikevaihto oli 134,0 (95,5) miljoonaa euroa ja sen osuus konsernin liikevaihdosta oli 89 (91) %. Muiden maiden osuus konsernin liikevaihdosta oli 11 (9) %, 16,0 (9,0) miljoonaa euroa.

Alihankinnan osuus konsernin liikevaihdosta oli 20 (19) %, 29,6 (20,3) miljoonaa euroa.

Heinä-joulukuu 2022

Vuoden 2022 heinä-joulukuun liikevaihto kasvoi 47 % vuoden 2021 vastaavasta ajanjaksosta ja oli 77,4 (52,8) miljoonaa euroa.

Liikevaihto kasvoi erityisesti sekä yrityskauppojen että orgaanisen, 33 %, kasvun ansiosta.

Kannattavuus

Oikaistun EBITA:n kasvu tammi-joulukuussa 50 %, heinä-joulukuussakin 46 %

Tammi-joulukuu 2022

Vuoden 2022 tammi-joulukuun oikaistu EBITA kasvoi vuoden 2021 vastaavasta ajanjaksosta 50 % 22,0 (14,6) miljoonaan euroon, joka oli 14,7 (14,0) % liikevaihdosta.

Raportointikauden oikaistuun EBITA:an vaikutti yrityshankintojen transaktiokulujen oikaisu 1,6 miljoonaa euroa. Vertailukaudella oikaistua EBITA:a paransi yrityshankintojen transaktiokulujen oikaisu 0,2 miljoonaa euroa. Oikaistun EBITA:n laskenta on esitetty erikseen osiossa Tunnuslukujen laskentakaavat.

EBITA tammi-joulukuussa 2022 oli 20,4 (14,5) miljoonaa euroa eli 13,6 (13,8) % liikevaihdosta. Henkilöstökulujen osuus liikevaihdosta nousi hieman vuoden 2021 vastaavan ajanjakson tasolta ja oli 56,8 (56,4) %. Henkilöstökulut tammijoulukuussa 2022 olivat 85,2 (58,9) miljoonaa euroa. Kasvu perustuu henkilöstömäärän kasvuun.

Liiketoiminnan muut kulut olivat yhteensä 17,4 (11,2) miljoonaa euroa; 11,6 (10,7) % liikevaihdosta. Ilman yrityskauppoihin liittyviä transaktiokuluja osuus olisi 10,5 (10,6) %. Suurimmat kuluerät olivat vapaaehtoiset henkilöstökulut, ICT-kulut sekä ulkopuoliset palvelut. Poistot ilman yrityshankintoihin liittyviä aineettomien hyödykkeiden poistoja olivat 2,3 (2,6) miljoonaa euroa, 1,5 (2,5) % liikevaihdosta. Poistot ja arvonalentumiset olivat 6,1 (4,9) miljoonaa euroa eli 4,1 (4,7) % liikevaihdosta.

Liiketulos (EBIT) tammi-joulukuussa 2022 oli 16,6 (12,2) miljoonaa euroa, 11,1 (11,7) % liikevaihdosta. Rahoituskulut ja tuotot olivat -0,8 (-0,9) miljoonaa euroa. Raportointivuoden rahoituskuluja lisäsivät ehdollisten vastikkeiden diskontatut rahoituskulut.

Raportointikauden tulos oli 12,2 (9,1) miljoonaa euroa, kasvua 35 %.

Heinä-joulukuu 2022

Vuoden 2022 heinä-joulukuun oikaistu EBITA oli 11,3 (7,7) miljoonaa euroa; 14,6 (14,6) % liikevaihdosta. Furomääräinen oikaistu FBITA parani merkittävästi toisella vuosipuoliskolla; kasyua 46 %

Tase, kassavirta, rahoitus ja T&K

Konsernin maksuvalmius erinomainen, tase ja rahoitusasema vahva.

Omavaraisuusaste oli 31.12.2022 54,0 (61,5) % ja nettovelkaantumisaste $-29,5(-41,1)$ %.

Gofore-konsernin taseen loppusumma joulukuun 2022 lopussa oli 148,4 (101,9) miljoonaa euroa, josta omaa pääomaa oli 79,8 (61,3) miljoonaa euroa. Korollinen nettovelka katsauskauden päättyessä oli -23,6 (-25,2) miljoonaa euroa.

Liiketoiminnan rahavirta kasvoi tammi-joulukuussa 2022 21,7 (14,2) miljoonaan euroon. Investointien rahavirta katsauskaudella oli -18,1 (-10,0) miljoonaa euroa.

Investoinnit tytäryhtiöosakkeisiin olivat katsauskaudella 17,5 (9,9) miljoonaa euroa.

Rahoituksen rahavirta oli kaudella 1,4 (13,6) miljoonaa euroa sisältäen maksetut osingot -4,4 miljoonaa euroa, vuokrasopimusvelkojen takaisinmaksut -1,9 miljoonaa euroa, uusien lainojen nostot 11,5 miljoonaa euroa ja lainojen lyhennykset -3,8 miljoonaa euroa.

Katsauskauden lopussa kassavarat olivat 44,1 (39,1) miljoonaa euroa.

Gofore Oyj:llä oli katsauskauden päättyessä vakuudetonta rahalaitoslainaa 18,1 (10,1) miljoonaa euroa. Gofore nosti uutta vakuudetonta lainaa 11,5 miljoonaa euroa katsauskauden aikana. Yhtiöllä on käytössään korkokatto- ja koronvaihtosopimukset vaihtuvakorkoisten lainojen suojaamiseksi. Lisätietoja tästä on Liitetietojen osiossa Rahoitus, lähipiiritapahtumat ja vastuut.

Lainoihin on liitetty tavanomaiset omavaraisuusasteeseen ja korollisiin nettovelkoihin sidotut kovenantit. Kovenanttiehdot täyttyivät 31.12.2022. Goforella on lisäksi saatavilla 5 miljoonan euron sitova, vakuudeton luottolimiitti konsernin lyhytaikaisiin, yleisiin rahoitustarpeisiin kuten yrityskauppoihin. Limiittiä ei käytetty katsauskauden aikana.

Tutkimus ja kehitys

Goforen kehittämistoiminta keskittyi katsauskaudella yhtiön digitaaliseen alustaan ja toiminnanohjausjärjestelmään.

Yhtiön hallinto ja tietoa osakkeesta

Tammi - joulukuu 2022

Osake ja kaupankäynti

Gofore Oyj:n osake on kaupankäynnin kohteena Nasdaq Helsingin päälistalla kaupankäyntikoodilla GOFORE.

Katsauskauden päättyessä 31.12.2022

• Gofore Oyj:n rekisteröity osakepääoma oli 80 000 (80 000) euroa, joka vastaa yhteensä 15 506 132 (15 072 085) yhtiön osaketta.
• Goforella tai sen tytäryhtiöillä ei ollut hallussaan yhtiön omia osakkeita katsaus- tai vertailukaudella.
• Kaupankäyntivolyymi oli tammi-joulukuussa 2022 1,57 (4,7) miljoonaa osaketta, mikä vastaa noin 10,2 (32) % liikkeellä olevista osakkeista ja sen kaupankäyntiarvo oli yhteensä 35,5 (92,8) miljoonaa euroa.
• Goforen markkina-arvo oli joulukuun lopussa 344,2 (361,7) miljoonaa euroa. $\bullet$
• Goforen osakkeen päätöshinta 31.12.2022 oli 22,2 (24,00) euroa. $\bullet$
• Osakkeen kaupankäyntivolyymilla painotettu keskihinta oli katsauskaudella 22,79 (20,19) euroa.
• Osakkeen korkein hinta oli katsauskaudella 26,00 (25,10) euroa ja matalin 18,25 (16,00).

$\Delta$

Markkina-arvo 31.12.2022, MEUR

Osakkeen 12 kk arvonmuutos

26,00 Kauden ylin hinta, EUR

Osakkeenomistajat

Katsauskauden päättyessä 31.12.2022

• Yhtiöllä oli yhteensä 5 879 (5 599) rekisteröitynyttä osakkeenomistajaa.
• Ulkomaisen omistuksen osuus oli 2,3 (1,55) % osakkeista.
• · Hallintarekisteröityneiden omistajien osuus yhtiön osakkeista oli 19,3 (17,8) %, ja tällaisia osakkeita oli yhteensä 2 989 697 (2 677 331) kappaletta.
• Kotitaloudet omistivat Goforen osakkeista 55,3 (57,6) %, yritykset 5,2 (5,4) %, rahoitus- ja vakuutuslaitokset 26,7 (25,7) %, voittoa tavoittelemattomat yhteisöt 0,7 (0,3) % ja julkisyhteisöt 9,8 (9,4) %.

Ilmoitukset osakkeenomistajien muutoksista

Gofore ei vastaanottanut liputusilmoituksia osakkeenomistajien muutoksista tammijoulukuussa 2022.

Suunnatut osakeannit 2022

• 3.1. 271 958 osaketta osana Devecto Oy:n hankintaa. Uudet osakkeet merkittiin kaupparekisteriin 4.1.
• 11.3. 26 279 osaketta osana Crew Share-ohjelmaa. Uudet osakkeet merkittiin kaupparekisteriin 21.3.
• 19.9. 28 570 osaketta osana Crew Share-ohjelmaa. Uudet osakkeet merkittiin kaupparekisteriin 30.9.
• 27.10. 107 240 osaketta osana eMundo GmbH:n hankintaa, Uudet osakkeet merkittiin kaupparekisteriin 28.10.

5879

Osakkeenomistajaa joulukuun lopussa

$55,5\%$

Kotitalouksien osuus

$26,7%$ Rahoitus- ja vakuutusinstituutio-omistajien osuus

$1-12/2022$

Osakepohjaiset kannustin- ja palkitsemisjärjestelmät

Goforella on ollut CrewShareksi kutsuttu osakesäästöohjelma koko henkilöstölleen vuodesta 2018 lähtien. Tammikuussa 2022 hallitus päätti uudesta säästökaudesta vuosille 2022-2023, sekä uudesta kannustinjärjestelmästä avainhenkilöille.

CrewShare-säästöohjelma

Osakesäästöohjelma on kaikkien Goforen työntekijöiden saatavilla. Henkilöstö voi säästää ja sijoittaa yhtiön osakkeisiin 10 prosentin alennuksella, jos yhtiön hallitus niin päättää. Kerrytetyt säästöt sijoitetaan Goforen osakkeisiin säästökauden päättymisen jälkeen.

Uusi säästökausi alkoi 1.3.2022 ja päättyy 28.2.2023. Ohjelmaan kuuluville työntekijöille tarjotaan mahdollisuus säästää 50-400 euroa palkastaan kuukausittain. Säästöt sijoitetaan Goforen osakkeisiin puolivuosittain, puolivuosikatsauksen jälkeen syyskuussa ja vuoden 2022 tilinpäätöksen jälkeen maaliskuussa 2023.

Ohjelmaan osallistui vuonna 2022 yhteensä 645 Goforekonsernin työntekijää.

Avainhenkilöiden kannustinohjelma

Gofore Oyj:n hallitus päätti lisäksi tammikuussa 2022 perustaa uuden, osakepohjaisen kannustinjärjestelmän yhtiön avainhenkilöille. Sen tavoite on yhdistää omistajien ja avainhenkilöiden tavoitteet yhtiön arvon kehittämiseksi pitkällä aikavälillä sekä sitouttaa avainhenkilöt yhtiöön ja tarjota heille kilpailukykyinen yhtiön osakkeiden ansaintaan ja kertymiseen perustuva palkkiojärjestelmä.

Ohjelma koostuu kolmen vuoden ansaintajaksosta vuosina 2022-2024. Hallitus voi päättää vuosittain uusista ansaintajaksoista.

Kannustinohjelmaan kuului vuoden lopussa 26 henkilöä, mukaan lukien toimitusjohtaja ja muut johtoryhmän jäsenet.

Lue lisää: https://gofore.com/uutiset/gofore-ovi-goforepaatti-konsernin-henkiloston-ja-avainhenkiloidenkannustinjarjestelmista/

Varsinaisen yhtiökokouksen 25.3.2022 päätökset

Tilinpäätöksen vahvistaminen

Yhtiökokous vahvisti yhtiön tilinpäätöksen päättyneeltä tilikaudelta 1.1-31.12.2021.

Osakekohtainen osinko 0,28 euroa

Yhtiökokous vahvisti tilikaudelta 1.1.-31.12.2021 maksettavaksi osingoksi 0,28 euroa osaketta kohden eli kokoushetken ulkona olevien osakkeiden määrällä laskettuna yhteensä on 4.303.690,16 euroa. Osingonmaksun täsmäytyspäivä on 29.3.2022 ja maksupäivä 5.4.2022.

Vastuuvapaudesta päättäminen

Yhtiökokous päätti myöntää vastuuvapauden yhtiön hallituksen jäsenille sekä toimitusjohtajalle päättyneeltä tilikaudelta 1.1-31.12.2021.

Toimielinten palkitsemisraportti

Yhtiökokous hyväksyi toimielinten palkitsemisraportin.

Hallituksen palkkiot

Yhtiökokous päätti, että hallituksen puheenjohtajan palkkio on 3.500 euroa kuukaudessa ja hallituksen jäsenten palkkio on 2.000 euroa kuukaudessa, minkä lisäksi hyväksyttiin, että valiokunnan puheenjohtajalle maksetaan 800 euroa kustakin kokouksesta, ja muille valiokunnan jäsenille 400 euroa kokouksesta. Lisäksi kaikille hallituksen jäsenille korvataan matkakulut yhtiön matkustussäännön mukaisesti tositteita vastaan.

Hallituksen jäsenten lukumäärä

Yhtiökokous päätti yhtiön hallituksen jäsenten lukumääräksi kuusi henkilöä.

Hallituksen kokoonpano

Yhtiökokous valitsi hallituksen jäseniksi seuraavat henkilöt: uusina jäseninä Eveliina Huurre ja Tapani Liimatta sekä vanhoina jäseninä jatkavat Mammu Kaario, Piia-Noora Kauppi, Timur Kärki ja Sami Somero.

Tilintarkastajan palkkio

Yhtiökokous päätti, että tilintarkastajan palkkio maksetaan yhtiön hyväksymää laskua vastaan.

Tilintarkastajan valitseminen

KPMG Oy Ab valittiin uudelleen yhtiön tilintarkastajaksi toimikaudelle, joka jatkuu seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka. KPMG Oy Ab on ilmoittanut, että sen päävastuullisena tilintarkastajana toimii KHT Lotta Nurminen.

Kaikki yhtiökokouksen ja järjestäytymiskokouksen päätökset löydät Goforen verkkopalvelusta sivulta: https://gofore.com/sijoita/hallinnointi/yhtiokokous-2022/

Goforen varsinainen yhtiökokous 2023

järjestetään 24.3.2023. Seuraa valmistelua sivulla: https://gofore.com/sijoita/hallinnointi/yhtiokokous-2023/

Omia osakkeita koskevat valtuutukset

Hallituksen valtuuttaminen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta ja/tai pantiksi ottamisesta

Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään enintään 1534 404 oman osakkeen hankkimisesta yhdessä tai useammassa erässä yhtiön vapaalla omalla pääomalla ja/tai pantiksi ottamisesta yhdessä tai useammassa erässä. Hankittavien ja/tai pantiksi otettavien osakkeiden enimmäismäärä vastaa noin 10 % yhtiön kaikista osakkeista yhtiökokouksen kokouskutsupäivän tilanteen mukaan. Yhtiö ei kuitenkaan voi yhdessä tytäryhteisöjensä kanssa omistaa tai ottaa pantiksi omia osakkeita millään hetkellä enempää kuin 10 % yhtiön kaikista osakkeista.

Osakkeet hankitaan muuten kuin osakkeenomistajien omistusten mukaisessa suhteessa Nasdaq Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä hankintahetken markkinahintaan tai muuten markkinoilla muodostuvaan hintaan. Valtuutus annettiin käytettäväksi esimerkiksi osakkeiden luovutettavaksi mahdollisten yrityskauppojen ja osakepohjaisten kannustinjärjestelmien toteuttamiseksi tai muihin hallituksen päättämiin tarkoituksiin sekä muutoin edelleen luovutettavaksi, yhtiöllä pidettäväksi tai mitätöitäväksi. Hallitus päättää kaikista muista omien osakkeiden hankkimisen ja/tai pantiksi ottamisen ehdoista.

Valtuutus kumoaa varsinaisen yhtiökokouksen 26.3.2021 antaman valtuutuksen päättää omien osakkeiden hankkimisesta.

Valtuutus on voimassa seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka, kuitenkin enintään 30.6.2023 saakka.

Hallituksen valtuuttaminen päättämään osakeannista sekä optio-oikeuksien ja muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta

Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään osakeannista sekä osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:n tarkoittamien optioiden ja muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta yhdessä tai useammassa erässä, joko maksua vastaan tai maksutta.

Annettavien osakkeiden määrä, mukaan lukien optioiden ja muiden erityisten oikeuksien perusteella saatavat osakkeet, voi olla yhteensä enintään 2 301 606 osaketta, mikä määrä vastaa noin 15 % yhtiön kaikista osakkeista yhtiökokouksen kokouskutsupäivän tilanteen mukaan. Hallitus voi päättää antaa joko uusia osakkeita tai luovuttaa yhtiön hallussa mahdollisesti olevia omia osakkeita.

Valtuutus oikeuttaa hallituksen päättämään kaikista osakeannin sekä osakkeisiin oikeuttavien optioiden tai muiden erityisten oikeuksien antamisen ehdoista, mukaan lukien oikeuden osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poikkeamiseen. Valtuutus annettiin käytettäväksi vastikkeeksi yrityskauppoihin, osaksi yhtiön kannustinjärjestelmää tai muihin hallituksen päättämiin tarkoituksiin.

Valtuutus on voimassa 30.6.2023 saakka Valtuutus kumoaa aikaisemmat käyttämättömät osakeantia ja optio-oikeuksien sekä muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamista koskevat valtuutukset.

Konsernitilinpäätös

$1.1 - 31.12.2022$ Taulukko-osio

Tilintarkastamaton

Konsernin laaja tuloslaskelma

Tuhatta euroa	10-12/2022	10-12/2021	Muutos	07-12/2022	07-12/2021	Muutos	2022	2021	Muutos
Liikevaihto	45 686	31 20 3	46%	77 403	52830	47%	149 921	104 509	43%
Valmistus omaan käyttöön	102	$-79$	$< -100%$	210	36	$>100\%$	305	140	$>100\%$
Liiketoiminnan muut tuotot	86	38	$>100\%$	100	48	$>100\%$	126	128	$-2%$
Materiaalit ja palvelut	$-7510$	$-5553$	35%	$-13264$	$-9133$	45%	$-25073$	$-17547$	43%
Henkilöstökulut	$-25757$	$-16666$	54%	$-43700$	$-29055$	50%	$-85150$	$-58943$	44%
Poistot ja arvonalentumiset	$-1591$	$-1195$	33%	$-3088$	$-2425$	27%	$-6099$	$-4865$	25%
Liiketoiminnan muut kulut	$-5482$	$-3325$	65%	$-9295$	$-5779$	61%	$-17394$	$-11226$	55%
Liikevoitto (EBIT)	5533	4 4 0 2	26%	8 3 6 7	6522	28%	16 637	12 197	36%
Rahoituskulut	$-260$	$-93$	$>100\%$	$-418$	$-146$	$>100\%$	$-824$	$-902$	$-9%$
Rahoitustuotot	46	12	$>100\%$	53	17	$>100\%$	60	40	52%
Tulos ennen veroja	5 3 2 0	4 3 2 2	23%	8 0 0 2	6393	25%	15 873	11 3 3 5	40%
Tuloverot	$-1158$	$-814$	42%	$-1756$	$-1263$	39%	$-3650$	$-2261$	61%
Tilikauden tulos	4 1 6 2	3 5 0 7	19%	6246	5 1 2 9	22%	12 2 2 3	9073	35%
Muut laajan tuloksen erät
Erät verojen jälkeen, jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteisiksi
Muuntoerot	$\overline{O}$	$\mathsf{S}% {T}=\mathsf{S}{T}!\left( a,b\right) ,\ \mathsf{S}{T}=\mathsf{S}{T}!\left( a,b\right) ,\ \mathsf{S}{T}=\mathsf{S}{T}!\left( a,b\right) ,\ \mathsf{S}{T}=\mathsf{S}{T}!\left( a,b\right) ,\ \mathsf{S}{T}=\mathsf{S}{T}!\left( a,b\right) ,\ \mathsf{S}{T}=\mathsf{S}{T}!\left( a,b\right) ,\ \mathsf{S}{T}=\mathsf{S}{T}!\left( a,b\right) ,\ \mathsf{S}{T}=\mathsf{S}{T}!\left( a,b\right) ,\ \mathsf{S}_{T}=\math$	$\sim$	$\overline{0}$	9	$\equiv$	$\overline{O}$	12
Rahavirran suojaus	47	$\overline{O}$		260	$\mathsf{O}\xspace$		542	$\mathbf 0$
Tilikauden muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	47	9	>100%	260	9	>100%	542	12 °	$>100\%$
Tilikauden laaja tulos	4 2 0 9	3 5 1 6	20%	6506	5 1 3 8	27%	12765	9086	40%
Tilikauden tuloksen jakautuminen:
Emoyhtiön omistajille	4044	3 4 5 7	17%	6087	5049	21%	11954	8953	34%
Määräysvallattomille omistajille	118	50	>100%	159	81	97%	269	120	$>100\%$
	4 1 6 2	3507	19%	6246	5 1 2 9	22%	12 2 2 3	9 0 7 3	35%
Tilikauden laajan tuloksen jakautuminen:
Emoyhtiön omistajille	4 0 9 1	3 4 6 6	18%	6347	5058	25%	12 4 9 6	8966	39%
Määräysvallattomille omistajille	118	50	$>100\%$	159	81	97%	269	120	$>100\%$
	4 2 0 9	3 5 1 6	20%	6506	5 1 3 8	27%	12765	9086	40%
Osakekohtainen tulos (EPS), laimentamaton	0,26	0,23	0,03	0,40	0,34	0,06	0,78	0,61	0,17
Osakekohtainen tulos (EPS), laimennettu	0.26	0,23	0.03	0,40	0.34	0.06	0.78	0.61	0,17

Konsernitase

Tuhatta euroa	2022	2021	Muutos
Varat
Pitkäaikaiset varat
Liikearvo	47694	26897	77%
Muut aineettomat hyödykkeet	22 465	11 2 5 7	100%
Aineelliset hyödykkeet	751	427	76%
Käyttöoikeusomaisuuserät	3564	4409	$-19%$
Muut saamiset	917	1	$>100\%$
Laskennalliset verosaamiset	147	37	$>100\%$
Pitkäaikaiset varat yhteensä	75 537	43 0 29	76%
Lyhytaikaiset varat
Myyntisaamiset	24 2 4 8	15 980	52%
Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät	465	709	$-34%$
Muut lyhytaikaiset varat	2826	2 3 4 6	20%
Tuloverosaamiset	140	144	$-3%$
Rahoitusarvopaperit	1077	575	87%
Rahat ja pankkisaamiset	44 135	39 114	13%
Lyhytaikaiset varat yhteensä	72890	58 869	24%
Varat yhteensä	148 427	101898	46%

Tuhatta euroa	2022	2021	Muutos
Oma pääoma ja velat
Oma pääoma
Osakepääoma	80	80	0%
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	49897	40 10 3	24%
Muut rahastot	542	$\Omega$
Kertyneet voittovarat	28764	20822	38%
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä	79 283	61005	30%
Määräysvallattomien omistajien osuus	475	304	57%
Oma pääoma yhteensä	79759	61309	30%
Pitkäaikaiset velat
Korolliset rahoitusvelat	13 4 6 4	7450	81%
Muut velat	3 196	$\Omega$
Vuokrasopimusvelat	1464	2644	$-45%$
Laskennalliset verovelat	4664	2 111	$>100\%$
Pitkäaikaiset velat yhteensä	22788	12 2 0 5	87%
Lyhytaikaiset velat Ostovelat ja muut velat	21480	11 199	92%
Sopimuksiin perustuvat velat	688	2 2 1 7	$-69%$
Korolliset rahoitusvelat	4593	2 600	77%
Vuokrasopimusvelat	2 141	1807	18%
Siirtovelat
	15750	10 0 28	57%
Tuloverovelat	1229	533	>100%
Lyhytaikaiset velat yhteensä	45 881	28 3 8 4	62%
Velat yhteensä	68 668	40 589	69%
Oma pääoma ja velat yhteensä	148 427	101898	46%

Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista

2022	Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma
Tuhatta euroa	Osakepääoma	Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	Käyvän arvon rahasto		Muuntoerot Kertyneet voittovarat	Yhteensä	Määräysvallattomien omistajien osuus	Oma pääoma yhteensä
Oma pääoma 1.1.2022	80	40 10 3		0	20 8 22	61005	304	61309
Tilikauden tulos					11954	11954	269	12 2 2 3
Muut laajan tuloslaskelman erät			542			542		542
Tilikauden laaja tulos	0	0	542	$\mathbf{0}$	11954	12 4 9 6	269	12765
Tapahtumat osakkeenomistajien ja määräysvallattomien omistajien kanssa:
Osakeperusteiset maksut		1042			297	1340		1340
Osingot					$-4304$	$-4304$	$-131$	$-4434$
Osakkeina maksettu osuus yrityshankinnoista		8715				8715		8715
Muutos määräysvallattomien omistajien osuuksissa		37			$-6$	31	34	65
Oma pääoma 31.12.2022	80	49897	542	0	28764	79 283	475	79759

2021	Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma
Tuhatta euroa	Osakepääoma	Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	Käyvän arvon rahasto		Muuntoerot Kertyneet voittovarat	Yhteensä				Oma pääoma yhteensä
Oma pääoma 1.1.2021	80	20 515		$-12$	15 4 7 6	36 059	23	36 082
Tilikauden tulos					8953	8953	120	9073
Muut laajan tuloslaskelman erät				12 °		12		12
Tilikauden laaja tulos	$\mathbf 0$	$\mathbf{0}$	0	12 °	8953	8966	120	9086
Tapahtumat osakkeenomistajien ja määräysvallattomien omistajien kanssa:
Osakeperusteiset maksut		571			192	763		763
Osingot					$-3373$	$-3373$		$-3373$
Osakeanti		19 017			$-426$	18 5 9 2	8	18 600
Omien osakkeiden hankinta					$-1$	$-1$		$-1$
Muutos määräysvallattomien omistajien osuuksissa		$-1$			$-0$	$-1$	152	151
Oma pääoma 31.12.2021	80	40 10 3	$\Omega$	$\mathbf 0$	20 822	61005	304	61309

Konsernin rahavirtalaskelma

Tuhatta euroa	7-12/2022	7-12/2021	Muutos	2022	2021	Muutos
Liiketoiminnan nettorahavirta
Tulos ennen veroja	8 0 0 2	6393	25%	15873	11 3 3 5	40%
Tulos ennen veroja, rahavirtaoikaisut:
Poistot ja arvonalentumiset	3088	2 4 2 5	27%	6099	4865	25%
Rahoitustuotot ja -kulut	365	129	$>100\%$	764	862	$-11%$
Muut oikaisut	873	458	90%	1406	762	85%
Käyttöpääoman muutokset	955	1436	$-33%$	1799	$-334$	$< -100%$
Saadut ja maksetut korot	$-117$	$-129$	$-10%$	$-210$	$-226$	$-7%$
Muut rahoituserät	$-20$	$-9$	$>100\%$	$-79$	$-666$	$-88%$
Maksetut tuloverot	$-1975$	$-1342$	47%	$-3911$	$-2410$	62%
Liiketoiminnan nettorahavirta	11 17 2	9 3 6 1	19%	21740	14 187	53%
Investointien nettorahavirta
Aineellisten omaisuuserien myynnit	12	5	$>100\%$	65	5	$>100\%$
Investoinnit aineettomiin omaisuuseriin	$-217$	$-36$	>100%	$-312$	$-140$	$>100\%$
Investoinnit aineellisiin omaisuuseriin	$-203$	$-38$	$>100\%$	$-355$	$-60$	$>100\%$
Yrityshankinnat vähennettynä hankintahetken rahavaroilla	$-3337$	$-1188$	>100%	$-17486$	$-9853$	77%
Investointien nettorahavirta	$-3746$	$-1257$	>100%	$-18089$	$-10047$	80%
Rahoituksen nettorahavirta
Omien osakkeiden hankinta	$\Omega$	$-1$	$\overline{\phantom{a}}$	$\Omega$	$-1$
Vuokrasopimusvelkojen takaisinmaksut	$-1003$	$-1088$	$-8%$	$-1949$	$-2189$	$-11%$
Lainojen nostot	3500	$\overline{0}$	$\sim$	11500	3 0 0 0	$>100\%$
Lainojen takaisin maksut	$-1877$	$-1300$	44%	$-3802$	$-2450$	55%
Rahoitusinstrumentit	$\overline{0}$	$\overline{0}$	÷.	$-10$	$\overline{O}$
Osakenti	$\overline{O}$	$\overline{0}$	÷.	$\circ$	19 017
Osakkeiden liikkeeseenlaskukulut	$\overline{O}$	$-1$	a.	$\Omega$	$-426$
Emoyhtiön osakkeenomistajille maksetut osingot	$\overline{O}$	$\overline{0}$	÷.	$-4304$	$-3373$	28%
Määräysvallattomille omistajille maksetut osingot	$\Omega$	$\overline{O}$	à.	$-131$	$\Omega$
Muutokset määräysvallattomien omistajien osuudessa	52	$\overline{O}$	u.	65	$\Omega$
Rahoituksen nettorahavirta	672	$-2390$	$< -100%$	1370	13 580	$-90%$
Rahavarojen muutos	8098	5714	42%	5 0 21	17 719	$-72%$
Rahavarat kauden alussa	36 037	33 399	8%	39 114	21394	83%
Rahavarat kauden lopussa	44 135	39 114	13%	44 135	39 114	13%

Liitetiedot

$\overline{1.1.} - 31.12.2022$

G

Laadintaperiaatteet

Tämä tilintarkastamaton tilinpäätöstiedote on laadittu IAS 34 Osavuosikatsaukset standardin mukaisesti. Koko vuotta 2021 koskevat luvut perustuvat tilintarkastettuun vuositilinpäätökseen 2021.

Gofore on muuttanut laskentaperiaatteitaan IFSR 9 -standardin mukaisen suojauslaskennan osalta koskien korkokattosopimuksia. Muutos tuli voimaan 1.1.2022. Käyvän arvon muutosten suojauksen tehokas osuus on kirjattu laajaan tuloslaskelmaan muihin laajan tuloksen eriin ja esitetään omassa pääomassa käyvän arvon rahastossa. Suojauksen tehoton osuus kirjataan tuloslaskelman rahoituseriin. Suojausinstrumentista omaan pääomaan kertyneet voitot ja tappiot siirretään tulosvaikutteisiksi silloin, kun suojattu erä vaikuttaa voittoon tai tappioon. Muilta osin tilinpäätöstiedote noudattaa vuositilinpäätöksen 2021 laadintaperiaatteita. Vuonna 2022 voimaantulleilla standardimuutoksilla ei ole ollut vaikutusta konserniin.

Rahoitusvarojen ja -velkojen käyvät arvot vastaavat oleellisilta osin kirja-arvoja. Tämän vuoksi niitä ei esitetä erikseen tämän tilinpäätöstiedotteen taulukko-osiossa. Osakeperusteisista maksuista on kerrottu osiossa "Yhtiön hallinto ja tietoa osakkeesta".

Liikevaihdon jakauma

Tuhatta euroa, ellei toisin mainittu	9-12/2022	9-12/2021	Muutos, %	7-12/2022	7-12/2021	Muutos, %	2022	2021	Muutos, %
Liikevaihto asiakassektoreittain
Yksityinen sektori	17840	10 397	72%	30785	18 154	70%	59 840	36 570	64%
Julkinen sektori	27846	20 806	34%	46 618	34 676	34%	90 081	67939	33%
Liikevaihto myyntimaan mukaan
Suomi	39 990	28 467	40%	68 107	48 275	41%	133 955	95 4 63	40%
Muut maat	5696	2736	108%	9 2 9 6	4 5 5 5	104%	15 9 66	9046	77%
Liikevaihto oma työ / alihankinta
Liikevaihto, oma työ	36 803	24 693	49%	61680	42 203	46%	120 291	84 226	43%
Liikevaihto, alihankinta	8883	6 5 10	36%	15723	10 6 27	48%	29 630	20 283	46%
Liikevaihto sopimustyypeittäin
Aikapohjaiset projektit	42 5 51	28 345	50%	72 158	47765	51%	139 261	94 199	48%
Kiinteähintaiset projektit	2 3 9 7	2 2 4 0	7%	3893	3 8 1 2	2%	8 0 0 4	7544	6%
Ylläpitopalvelut	710	538	32%	1292	1033	25%	2546	2 3 5 1	8%
Kolmannen osapuolen välityspalkkiot	28	80	$-65%$	60	220	$-73%$	110	416	$-74%$
Konsernin liikevaihto yhteensä	45 686	31 20 3	46%	77 403	52 830	47%	149 921	104 509	43%

Aineettomat hyödykkeet

Tuhatta euroa	Tavaramerkit	Asiakassuhteet	Kilpailukieltosopi mukset		Teknologiat Liiketoimintamallit	Kehittämismenot	Muut aineettomat omaisuuserät	Muut aineettomat hyödykkeet yhteensä	Liikearvo	Aineettomat hyödykkeet yhteensä
Hankintameno
1.1.2022	672	10 0 31	3438	66	200	101	1035	15 5 4 3	26 897	42 440
Lisäykset	$\overline{0}$	O	$\Omega$	$\Omega$	$\overline{O}$	$\Omega$	312	312	$\Omega$	312
Liiketoimintojen yhdistäminen	557	12 0 3 7	1850				396	14 841	20797	35 638
31.12.2022	1228	22 069	5 2 8 8	66	200	101	1743	30 696	47694	78 390
Poistot ja arvonalentumiset
1.1.2022	$-348$	$-2720$	$-955$	$-11$	$-56$	$-36$	$-160$	$-4286$	$\circ$	-4 286
Poistot	$-441$	$-2417$	$-851$	$-13$	$-67$	$-13$	$-143$	$-3946$		$-3946$
31.12.2022	-788	$-5137$	$-1806$	$-24$	$-122$	$-49$	-304	$-8231$	$\circ$	$-8231$
Tasearvo					Contract Contract
1.1.2022	324	7 311	2483	55	144	64	875	11 2 5 7	26 897	38 154
31.12.2022	440	16932	3482	42	78	52	1440	22 4 6 5	47 694	70 159

Tuhatta euroa	Tavaramerkit	Asiakassuhteet	Kilpailukieltosopi mukset		Teknologiat Liiketoimintamallit	Kehittämismenot	Muut aineettomat omaisuuserät	Muut aineettomat hyödykkeet yhteensä	Liikearvo	Aineettomat hyödykkeet yhteensä
Hankintameno
1.1.2021	414	8472	2577		$\overline{O}$	$\Omega$	895	12 3 5 9	23 311	35 670
Lisäykset	$\circ$				$\Omega$	$\Omega$	150	150		150
Liiketoimintojen yhdistäminen	258	1559	861	66	200	101	$\Omega$	3045	3586	6630
Uudelleenryhmittelyt	$\Omega$					$\Omega$	$-10$	$-10$		$-10$
31.12.2021	672	10 0 31	3438	66	200	101	1035	15 5 4 3	26 897	42 440
Poistot ja arvonalentumiset
1.1.2021	$-69$	$-1360$	$-406$	$\Omega$	$\Omega$	$\overline{0}$	$-17$	$-1853$	$\Omega$	$-1853$
Poistot	$-279$	$-1360$	$-549$	$-11$	$-56$	$-36$	$-143$	$-2290$	$\Omega$	$-2290$
31.12.2021	$-348$	$-2720$	$-955$	$-11$	$-56$	$-36$	$-160$	-4 286		-4 286
Tasearvo
1.1.2021	345	7 112	2 1 7 1				878	10 506	23 311	33 817
31.12.2021	324	7 311	2483	55	144	64	875	11 2 5 7	26 897	38 154

Aineelliset hyödykkeet

Tuhatta euroa	Koneet ja kalusto	Muut aineelliset omaisuuserät	Yhteensä
Hankintameno
1.1.2022	997	480	1477
Lisäykset	167	188	355
Liiketoimintojen yhdistäminen	202	12	214
Vähennykset	$-39$	$\overline{0}$	$-39$
31.12.2022	1328	680	2 0 0 7
Poistot ja arvonalentumiset
1.1.2022	$-815$	$-235$	$-1049$
Poistot	$-159$	$-48$	$-207$
31.12.2022	$-974$	$-283$	$-1256$
Tasearvo
1.1.2022	182	245	427
31.12.2022	354	397	751

Tuhatta euroa	Koneet ja kalusto	Muut aineelliset omaisuuserät	Yhteensä
Hankintameno
1.1.2021	879	396	1275
Lisäykset	9	83	93
Liiketoimintojen yhdistäminen	114	$\Omega$	114
Vähennykset	$-5$	0	$-5$
31.12.2021	997	480	l 477
Poistot ja arvonalentumiset
1.1.2021	$-631$	$-184$	$-815$
Poistot	$-184$	$-51$	$-235$
31.12.2021	$-815$	$-235$	$-1049$
Tasearvo
1.1.2021	248	212	461
31.12.2021	182	245	427

Käyttöoikeusomaisuus

Tuhatta euroa	Käyttöoikeusomaisuus, rakennukset	Käyttöoikeusomaisuus, ajoneuvot	Yhteensä
1.1.2022	4 3 2 3	86	4 4 0 9
Lisäykset	750	152	902
Vähennykset	$-235$	$\overline{0}$	$-235$
Liiketoimintojen yhdistäminen	342	92	434
Poistot	$-1815$	$-132$	$-1947$
31.12.2022	3 3 6 5	198	3 5 6 4
1.1.2021	6730	105	6835
Lisäykset	49	50	100
Vähennykset	$-311$	$-17$	$-329$
Poistot	$-2145$	$-52$	$-2197$
31.12.2021	4 3 2 3	86	4 4 0 9

$1-12/2022$

Yrityshankinnat

Devecto Oy:n hankinta

Gofore hankki 3.1.2022 100 prosenttia Devecto Oy:n osakkeista maksaen kauppahinnasta 70 prosenttia käteisvastikkeena ja 30 prosenttia osakevastikkeena. Yksityisessä omistuksessa olleen yhtiön kotipaikka on Suomi ja se on erikoistunut älykkäiden laitteiden ja koneiden ohjelmistokehitykseen ja testaukseen sekä testausjärjestelmiin.

Hankitut yksilöitävissä olevat varat ja vastattaviksi otetut velat on arvostettu niiden hankinta-ajankohdan käypiin arvoihin. Osana käypien arvoien kohdistamista, taseeseen merkittiin Devecto Oy:n hankinnasta aineettomina hyödykkeinä asiakassuhteita, tavaramerkkejä ja kilpailukieltosopimuksia alla esitetyn taulukon mukaisesti. Jäljellä oleva liikearvo 14,1 miljoonaa euroa sisältää esimerkiksi työvoiman, tulevat asiakassuhteet ja ostajakohtaiset synergiaedut, kuten ristiin myynnin Goforen nykyisille asiakkaille.

Gofore-konserni on kirjannut hankintaan liittyviä transaktiokuluja 551 tuhatta euroa. Transaktiokulut sisältyvät liiketoiminnan muihin kuluihin.

Devecton nettovarallisuus on kirjattu käypään arvoon hankinta-ajankohtana 3.tammikuuta 2022. Hankinnan kirjanpitokäsittelyä on muokattu alustavien hankintamenolaskelmien jälkeen perustuen uuteen tietoon hankintaajankohtana vallinneista tosiseikoista ja olosuhteista. Tarkastelujaksoon liittyviä käyvän arvon muutoksia tehtiin asiakassuhteisiin, 1,5 miljoonaa euroa, kilpailukieltosopimuksiin, 0,1 miljoonaa euroa, laskennalliseen verovelkaan, 0,3 miljoonaa euroa, verrattuna alustaviin käyvän arvon oikaisuihin hankintahetkellä.

Diskontattua lisäkauppahintaa oikaistiin 1,1 miljoonaa euroa liittyen uuteen tietoon hankinta-ajankohdan tilanteesta. Hankittuun avaavaan taseeseen liittyvien tarkastelujakson käyvän arvon oikaisujen muutoksista johtuen liikearvo pieneni 0,3 miljoonaa euroa.

Seuraavassa taulukossa esitetään hankittujen omaisuuserien ja velkojen käyvät arvot.

Tuhatta euroa	Devecto Oy (2022)
Hankintahinta
Kauppahinta rahana	19 0 85
Kauppahinta osakkeina	6 3 1 5
Hankintahinta yhteensä	25400

Hankittujen varojen ja vastattavaksi otettujen velkojen käyvät arvot hankintahetkellä
Vastaavaa
Aineettomat omaisuuserät
Asiakassuhteet	9833
Tuotemerkit	197
Kilpailukieltosopimukset	1298
Aineettomat omaisuuserät yhteensä	11 3 2 9
Aineelliset omaisuuserät	64
Käyttöoikeusomaisuuserät	89
Muut varat	2852
Rahavarat	1366
Vastaavaa yhteensä	15 6 9 9
Vastattavaa
Korolliset ja korottomat velat	2092
Vuokrasopimusvelat	89
Laskennallinen verovelka	2 2 6 6
Vastattavaa yhteensä	4 4 4 7
Käypään arvoon arvostettu nettovarallisuus yhteensä	11 2 5 2
Liikearvo	14 14 8
Kauppahinta	25 400
Hankintojen kassavirtavaikutus
Rahana maksettava kauppahinta	19 0 85
Rahavarat	$-1366$
Hankinnan nettokassavirta	17 719
Ehdolliset vastikkeet hankintahetkellä

Tuhatta euroa	Devecto Oy (2022)
Velka ehdollisesta vastikkeesta hankintahetkellä

Yrityshankinnat

eMundo GmbH:n hankinta

Gofore hankki 1.11.2022 100 prosenttia eMundo GmbH:n osakkeista maksaen kauppahinnasta 70 prosenttia käteisvastikkeena ja 30 prosenttia osakevastikkeena. Yksityisessä omistuksessa olleen yhtiön kotipaikka on Saksa ja se suunnittelee ja toteuttaa digitalisaatiohankkeita ja kehittää räätälöityjä ohjelmistoja strategisiin toimintoihin kuten kyberturvallisuuteen, palveluprosesseihin, julkiseen liikenteeseen ja autoteollisuuteen.

Lisäksi on sovittu lisäkauppahinnasta, jossa Gofore maksaa vuosien 2022 -2024 kasvu- ja kannattavuustavoitteiden (25 % vuosittaista liikevaihdon kasvua ja kannattavuusparannusta) toteutuessa korkeintaan 2,8 miljoonaa euroa käteisvastikkeena.

Konserni on kirjannut hankintaan liittyviä transaktiokuluja 1 022 tuhatta euroa. Transaktiokulut sisältyvät liiketoiminnan muihin kuluihin tuloslaskelmassa.

Hankitut yksilöitävissä olevat varat ja vastattaviksi otetut velat on arvostettu alustavassa hankintamenolaskelmassa niiden hankinta-ajankohdan käypiin arvoihin. Osana käypien arvojen kohdistamista, taseeseen merkittiin eMundo GmbH:n hankinnasta aineettomina hyödykkeinä asiakassuhteita, tavaramerkkejä ja kilpailukieltosopimuksia sekä teknologiapohjaisia konsepteja viereisen taulukon mukaisesti.

Jäljellä oleva liikearvo 6,6 miljoonaa euroa sisältää esimerkiksi työvoiman, tulevat asiakassuhteet ja ostajakohtaiset synergiaedut, kuten ristiinmyynnin Goforen nykyisille asiakkaille.

eMundo GmbH (Itävalta) on eMundo GmbH:n (Saksa) sataprosenttisesti omistama tytäryhtiö ja se sisältyi hankintaan (eMundo konserni).

Hankintahinta Kauppahinta rahana 7883 Kauppahinta osakkeina 2400 Hankintahinta yhteensä 10 2 8 3 Hankittujen varojen ja vastattavaksi otettujen velkojen käyvät arvot hankintahetkellä Vastaavaa Aineettomat omaisuuserät Asiakassuhteet 2 2 0 4 Tuotemerkit 360 Kilpailukieltosopimukset 552 Muut aineettomat omaisuuserät 396 Aineettomat omaisuuserät yhteensä 3 5 1 2 Aineelliset omaisuuserät 150 Käyttöoikeusomaisuuserät 345 Laskennalliset verosaamiset 59 Rahoitusarvopaperit 578 Muut varat 1577 Rahavarat 785 Vastaavaa yhteensä 7007 Vastattavaa Korolliset ja korottomat velat 2093 Vuokrasopimusvelat 345 Laskennallinen verovelka 935 Vastattavaa yhteensä 3 3 7 3 Käypään arvoon arvostettu nettovarallisuus yhteensä 3634 Liikearvo 6649 Kauppahinta 10 2 8 3 Hankintojen kassavirtavaikutus Rahana maksettava kauppahinta 7883 Rahavarat $-785$ Hankinnan nettokassavirta 7097 Ehdolliset vastikkeet hankintahetkellä	Tuhatta euroa	eMundo (2022), alustava
	Tuhatta euroa	eMundo (2022), alustava

Velka ehdollisesta vastikkeesta hankintahetkellä

2 2 1 9

Rahoitus, lähipiiritapahtumat ja vastuut

Rahoitus

Goforella oli vakuudetonta rahalaitoslainaa 18,1 (10,1) miljoonaa euroa katsauskauden päättyessä. Tarkastelukaudella Gofore nosti uutta vakuudetonta lainaa 11,5 miljoonaa euroa. Lainoihin on liitetty tavanomaiset omavaraisuusasteeseen ja korollisiin nettovelkoihin sidotut kovenantit. Kovenanttiehdot täyttyivät 31.12.2022.

Goforella oli katsauskaudella 5 miljoonan euron sitova, vakuudeton luottolimiitti konsernin lyhytaikaisia yleisiä rahoitustarpeita, kuten yrityskauppoja, varten. Limiitti ei ollut käytössä kyseinä ajanjaksona.

Yhtiöllä on korkokatto- ja koronvaihtosopimukset 12,3 miljoonan euron arvoiselle lainapääomalle vaihtuvakorkoisten lainojen suojaamiseksi. Vaihtuvakorkoisesta lainakannasta oli 31.12.2022 suojattu 69%.Yhtiö soveltaa sopimuksiin rahavirran suojauslaskentaa. Käyvän arvon muutosten tehokas osuus on kirjattu laajaan tuloslaskelmaan ja esitetty oman pääoman käyvän arvon rahastossa. Korkokattosopimukset ovat voimassa 2.3.2026 ja 29.12.2028 asti. Koronvaihtosopimus on voimassa 1.11.2027 asti. Näiden sopimusten käypä arvo oli 673 tuhatta euroa 31.12.2022. Käypä arvo oli -1 tuhatta euroa 31.12.2021.

Lähipiiritapahtumat

Goforella ei ole myyntiä, ostoja, saatavia tai velkoja lähipiiriltä tilikauden aikana. Konsernin hallitukselle ja johtoryhmälle maksetut palkat ja palkkiot julkistetaan vuosittain vuositilinpäätöksen yhteydessä.

Vastuut

Goforella on käytössään 1 miljoonan euron vuokravakuuslimiitti, josta 477 tuhatta oli käytössä 31.12.2022. Yhtiö on tehnyt vuoden 2020 lopulla 10 vuoden vuokrasitoumuksen uusista toimitiloista, joiden arvioidaan valmistuvan käyttöön tilikauden 2023 loppupuolella.

Gofore on antanut panttaamattomuussitoumuksen rahoituslainoilleen.

Vaihtoehtoiset tunnusluvut (APM)

Gofore soveltaa ESMA:n (European Securities and Markets Authority) antamia ohjeita vaihtoehtoisten tunnuslukujen esittämisestä. Ohjeistus on ollut voimassa vuodesta 2016 alkaen.

Gofore käyttää ja julkaisee muun muassa seuraavia vaihtoehtoisia tunnuslukuja kuvatakseen paremmin liiketoiminnan operatiivista kehitystä:

EBITA, EBITDA, ROI, ROE, omavaraisuusaste, nettovelkaisuusaste. EBITA on liiketulos ennen PPA-poistoja. PPA-poistot ovat yrityskauppojen yhteydessä syntyneiden omaisuuserien käypään arvoon arvostamisesta syntyneiden erien poistoja.

Erät, jotka vaikuttavat EBITA:n ja oikaistun EBITA:n laskentaan, ovat seuraavat:

Tuhatta euroa, ellei toisin mainittu	10-12/2022	10-12/2021	Muutos, %	7-12/2022	7-12/2021	Muutos, %	2022	2021	Muutos, %
Oikaistu EBITA and EBITDA
EBIT	5533	4 4 0 2	26%	8 3 6 7	6 5 2 2	28%	16 637	12 197	36%
Yrityshankintoihin liittyvien aineettomien hyödykkeiden poistot	969	586	65%	1898	1 1 7 1	62%	3789	2 2 5 4	68%
EBITA	6503	4988	30%	10 2 65	7 694	33%	20 4 26	14 4 51	41%
Yrityshankintojen transaktiokulut	1022	$\overline{O}$		1011	$\overline{O}$		1587	195
Uudelleenjärjestelykulut	$\overline{0}$	9		$\overline{O}$	9		$\overline{O}$	$-1$
Käyttöomaisuuden myyntivoitot/-tappiot	$-4$	$\overline{O}$		$-12$	$\Omega$		$-26$	$\Omega$
Oikaistu EBITA	7 5 21	4997	51%	11 2 6 5	7703	46%	21987	14 64 6	50%
EBIT	5533	4402	26%	8 3 6 7	6 5 2 2	28%	16 637	12 197	36%
Poistot	621	610	2%	1 1 9 1	1253	$-5%$	2 3 1 0	2 6 1 0	$-12%$
Yrityshankintoihin liittyvien aineettomien hyödykkeiden poistot	969	586	65%	1898	1 1 7 1	62%	3789	2 2 5 4	68%
EBITDA	7 1 2 4	5 5 9 8	27%	11456	8947	28%	22736	17 0 62	33%

Tunnuslukujen laskentakaavat

Tunnusluku	Määritelmä
Käyttökate EBITDA	Liikevoitto + poistot ja arvonalentumiset
Käyttökate-% (EBITDA), %	Liikevoitto + poistot ja arvonalentumiset jaettuna liikevaihdolla ja kerrottuna sadalla
Liikevoitto ennen yrityshankintoihin liittyvien aineettomien hyödykkeiden poistoja ja liikearvon arvonalentumisia (EBITA)	Liikevoitto + yrityshankintoihin liittyvien aineettomien hyödykkeiden poistot + liikearvon arvonalentumiset
Liikevoitto-% ennen yrityshankintoihin liittyvien aineettomien hyödykkeiden poistoja ja liikearvon arvonalentumisia (EBITA)	Liikevoitto + yrityshankintoihin liittyvien aineettomien hyödykkeiden poistot + liikearvon arvonalentumiset jaettuna liikevaihdolla ja kerrottuna sadalla
Liikevoitto (EBIT)	Liikevoitto jaettuna liikevaihdolla
Liikevoitto-% (EBIT)	Liikevoitto jaettuna liikevaihdolla ja kerrottuna sadalla
Osakekohtainen tulos (EPS), euroa	Yhtiön osakkeenomistajille kuuluva tilikauden voitto jaettuna painotetulla keskimääräisellä ulkona olevien osakkeiden osakeantikorjatulla lukumäärällä tilikauden aikana kerrottuna sadalla
Osakekohtainen tulos (EPS), euroa, laimennettu	Yhtiön osakkeenomistajille kuuluva tilikauden voitto jaettuna painotetulla keskimääräisellä ulkona olevien osakkeiden osakeantikorjatulla lukumäärällä tilikauden aikana lisättynä potentiaalisilla uusilla osakkeilla kerrottuna sadalla

Tunnuslukujen laskentakaavat

Tunnusluku	Määritelmä
Efektiivinen osinkotuotto, %	Osinko per osake jaettuna osakekurssilla tilikauden päättyessä
$P/E$ -luku	Osakekurssi tilikauden päättyessä jaettuna tuloksella per osake, laimentamaton
Oman pääoman tuotto (ROE), %	Tilikauden voitto (annualisoitu) jaettuna omalla pääomalla yhtensä keskimäärin kerrottuna sadalla
Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), %	Voitto ennen veroja (annualisoitu) + rahoituskulut (annualisoitu) jaettuna omalla pääomalla yhteensä keskimäärin + korolliset rahoitusvelat keskimäärin kerrottuna sadalla
Omavaraisuusaste, %	Oma pääoma yhteensä jaettuna taseen loppusummalla – saadut ennakot kerrottuna sadalla
Nettovelkaisuusaste, %	Pitkäaikaiset korolliset velat + Pitkäaikaiset vuokrasopimusvelat + Lyhytaikaiset korolliset velat + Lyhytaikaiset vuokrasopimusvelat – Rahat ja pankkisaamiset – Rahoitusarvopaperit - Pitkä- ja lyhytaikaisten varojen sijoitukset jaettuna omalla pääomalla yhteensä kerrottuna sadalla

Tunnuslukujen laskentakaavat

Tunnusluku	Määritelmä
Kokonaiskapasiteetti, FTE	Kokonaiskapasiteetti, Full Time Equivalent (FTE) -luku kertoo konsernin henkilöstön kokonaiskapasiteetin määrän täysipäiväisten työntekijöiden lukumäärää vastaavaksi arvoksi muutettuna. Lukuun lasketaan mukaan koko henkilökunta roolista riippumatta. Vuosilomat, ylityövapaat, sairauslomat tai muut lyhyemmät poissaolot eivät vaikuta lukuun. Osa-aikaisuus ja muut pitkäaikaiset normaalityöajan poikkeamat vähentävät kokonaiskapasiteetin määrää verrattuna työsuhteessa olevan henkilöstön kokonaismäärään. Yrityshankintojen henkilöstön kapasiteetti on huomioitu hankintahetkestä alkaen.
Alihankinta, FTE	Alihankinta, Full Time Equivalent (FTE) -luku kertoo laskutettavassa työssä käytetyn alihankinnan määrän täysipäiväisten työntekijöiden lukumäärää vastaavaksi arvoksi muutettuna. Goforen hankkimien yhtiöiden käyttämä alihankinta on laskettu mukaan hankintapäivästä alkaen.
Työntekijöiden lukumäärä kauden lopussa	Henkilöstömäärä katsauskauden päättyessä
Henkilöstön vaihtuvuus	Päättyneiden työsuhteiden määrä jaettuna henkilöstömäärällä katsauskauden lopussa. Tämän johdosta vaihtuvuusluvut eripituisilta ajanjaksoilta eivät ole vertailukelpoisia keskenään.
Oikaistu EBITA	Raportoitu EBITA + (+ liikearvon arvonalentumiset +/- liiketoimintojen yhdistämisestä aiheutuvat hankintaan liittyvät välittömät kulut/tuotot + liiketoiminnan uudelleenjärjestelykulut – käyttöomaisuuden luovutusvoitot + käyttöomaisuuden luovutustappiot)
Oikaistu EBITA, %	Raportoitu EBITA + (+ liikearvon arvonalentumiset +/- liiketoimintojen yhdistämisestä aiheutuvat hankintaan liittyvät välittömät kulut/tuotot + liiketoiminnan uudelleenjärjestelykulut – käyttöomaisuuden luovutusvoitot + käyttöomaisuuden luovutustappiot) jaettuna liikevaihdolla ja kerrottuna sadalla
Liikevaihdon orgaaninen kasvu	Orgaaninen kasvu on määritelty vertaaamalla konsernin vuosineljänneksen liikevaihtoa vertailukauden vuosineljänneksen liikevaihtoon. Kasvu on laskettu vertailukelpoisella konsernirakenteella siten, että raportointihetken konsernirakenteella on laskettu vertailujakson pro forma -liikevaihto. Pro forma liikevaihto sisältää yritysostojen ja mahdollisten divestointien vaikutuksen. Pro forma -liikevaihto on tilintarkastamaton.

Pioneering an Ethical Digital World.

• ••••