GL events — Capital/Financing Update 2020

Oct 26, 2020

RENFORCEMENT DE LA LIQUIDITE ET DE LA FLEXIBILITE FINANCIERE DU GROUPE : OBTENTION D'UN COVENANT HOLIDAY OBLIGATAIRE ET D'UN PGE SAISONNIER

GL EVENTS (ISIN : FR0000066672 - MNEMO : GLO), GROUPE INTEGRE DES METIERS DE L'EVENEMENT ANNONCE L'OBTENTION D'UN COVENANT HOLIDAY AUPRES DE SES OBLIGATAIRES ET D'UN PRET GARANTI PAR L'ETAT (PGE) SAISONNIER DE 164 M€ AUPRES DE SES PARTENAIRES FINANCIERS

GL events a finalisé les discussions avec ses obligataires portant sur 3 souches représentant un montant de 230 M€ afin d'obtenir un « covenant holiday » au titre de l'exercice clos au 31 décembre 2020. Les conditions financières d'origine ont été maintenues à date, sans facturation de waiver fees. Pour mémoire, le covenant holiday avait été accordé au 3ème trimestre 2020 par les partenaires bancaires du Groupe dans les mêmes conditions.

GL events a également contracté un PGE saisonnier d'un montant de 164 M€ auprès de ses partenaires bancaires. Après tirage de cette nouvelle ligne, le Groupe affichera une trésorerie disponible d'environ 400 M€. En outre, le Groupe dispose toujours d'un financement non utilisé pour 100 M€ (RCF).

Olivier Ginon, Président Directeur Général du groupe GL events, déclare : « Je remercie les partenaires bancaires et obligataires pour leur soutien renouvelé qui témoigne de leur confiance en notre Groupe. Cette nouvelle ligne de financement, qui vient renforcer la liquidité et la flexibilité financière de GL events, nous permettra de traverser cette crise et de rebondir dès 2021 ».

PROCHAIN RENDEZ-VOUS : CHIFFRE D'AFFAIRES ANNUEL 2020 – 21 JANVIER 2021 APRES BOURSE

RELATIONS INVESTISSEURS RELATIONS PRESSE Sylvain BECHET Tel: +33 (0)4 72 31 54 20 infos.finance@gl-events.com

Stéphanie STAHR Tel: +33 (0)1 53 48 80 57 stephanie.stahr@cic.fr