Ferro S.A. — Capital/Financing Update 2022

Apr 27, 2022

Zarząd FERRO S.A. ("Spółka") informuje, że w dniu 27 kwietnia 2022 roku Spółka zawarła z Powszechną Kasą Oszczędności Bank Polski S.A. z siedzibą w Warszawie ("Bank") aneks do umowy limitu kredytowego wielocelowego z dnia 20 listopada 2020 roku ("Aneks").

Zgodnie z treścią Aneksu Bank zwiększył Spółce limit kredytowy wielocelowy do kwoty 40 mln zł w okresie od dnia 27 kwietnia 2022 roku do dnia 27 kwietnia 2024 roku. Kwota dostępna w ramach limitu kredytowego może zostać wykorzystana przez Spółkę w formie: (i) kredytu w rachunku bieżącym do kwoty 22 mln zł, (ii) kredytu obrotowego odnawialnego do kwoty 18 mln zł. Bez zmiany pozostają limity dla akredytyw i gwarancji bankowych do kwoty 5 mln zł. Kwota dostępna w ramach limitu może zostać udostępniona w PLN, EUR i USD. Przed podpisaniem Aneksu limit kredytu wielocelowego wynosił 24 mln zł, o czym Spółka informowała raportem bieżącym nr 14/2020 z dnia 20 listopada 2020 roku.

Udostępnienie Spółce zwiększonego limitu kredytowego nie jest równoznaczne z jego wykorzystaniem w całości. Limit będzie wykorzystywany zgodnie z bieżącymi potrzebami Spółki.

Istotne postanowienia Aneksu:

1.okres wykorzystania limitu upływa z dniem 27 kwietnia 2024 r.;

2.oprocentowanie kredytów wynosi:

a) dla kredytów w PLN - WIBOR 1M plus marża Banku;

b) dla kredytów w EUR lub USD - EURIBOR/LIBOR 1M plus marża Banku;

3.wysokość prowizji przewidzianych w Aneksie nie odbiega od warunków powszechnie stosowanych w tego typu umowach.

4.zabezpieczeniem spłaty limitu kredytowego jest:

a) zastaw rejestrowy do najwyższej sumy zabezpieczenia 48 mln zł na stanowiących własność Spółki zapasach;

b) przelew wierzytelności wynikającej z umowy ubezpieczenia zapasów, o których mowa w lit. a) powyżej.

Aneks zawiera także warunki, których spełnienie umożliwi uruchomienie zwiększonego limitu, m.in. złożeniu przez Spółkę notarialnego oświadczenia o poddaniu się egzekucji w zakresie roszczeń Banku wynikających z umowy kredytowej. Aneks nie zawiera dodatkowych warunków zawieszających ani rozwiązujących, jak również nie przewiduje kar umownych. Pozostałe warunki Aneksu nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych w tego typu umowach.

W wyniku przeprowadzonej analizy, Spółka uznała, że wartość udostępnionego limitu kredytu będącego przedmiotem Aneksu uzasadnia zakwalifikowanie informacji o zawarciu Aneksu jako informacji poufnej w rozumieniu Artykułu 17 ust. 1 MAR.