Fagerhult

M&A Activity • Dec 20, 2013

AB Fagerhult (publ) Org. nr. 556110-6203 S-566 80 Habo Tel +46 36 10 85 00 headoffice@fagerhult.se www.fagerhult.com

Pressmeddelande

2013-12-20

Fagerhult skriver avtal om att förvärva Arlight

För att ytterligare stärka Fagerhultgruppens position på den europeiska marknaden samt få tillgång till den Turkiska marknaden, har Fagerhult skrivit avtal om att förvärva 100 % av aktierna i Arlight, med säte i Ankara, Turkiet. Förvärvet kommer att ha en positiv påverkan på resultatet per aktie under 2014 och framledes.

Arlight har 160 anställda och tillverkar armaturer och belysningssystem för i huvudsak applikationsområden inomhus. Exempel på applikationsområden är kontor, skolor, sjukhus, gallerior och flygplatser. Bolaget väntas ha en omsättning 2013 om 21 MEUR med en lönsamhet väl över Fagerhultgruppens genomsnitt.

"Vår strategi är att bli en klar ledare inom den europeiska belysningsindustrin. Med detta förvärv får vi tillgång till den dynamiska Turkiska marknaden samt flera intressanta tillväxtmöjligheter i regionen. Den turkiska belysningsmarknaden växer kraftigt på drivet av landets 2023 ambitioner kring förbättrad infrastruktur samt energibesparingar. Detta förvärv ger oss också tillgång till en lågkostnadsfabrik i närområdet för våra stora existerande marknader. Det gläder mig att Mr. Mustafa Cemil Arli och Mrs. Gülseren Arli kommer att stanna kvar och fortsätta bygga vidare på Arlights starka tillväxt". kommenterar Johan Hjertonsson, CEO, Fagerhult.

Fagerhult betalar ett pris om 28 MEUR (kassa- och skuldfritt), för 100 % av aktierna i Arlight. Förvarvet kräver godkännande av berörda myndigheter och förväntas slutföras under första kvartalet 2014. Ytterligare 7 MEUR kan tillkomma som tilläggsköpeskilling fram till 2015 beroende på den finansiella utvecklingen för Arlight. Transaktionen finansieras med existerande kredit faciliteter.

Mer information om Arlight finns på www.arlight.net

Habo den 20 december 2013

För ytterligare information, kontakta:

Johan Hjertonsson CEO tel: +46 36 10 87 06 mobile: +46 70 229 77 93 e-mail: johan.hjertonsson@fagerhult.se

Håkan Gabrielsson CFO tel: +46 36 85 63 mobile: +46 70 844 09 18 e-mail: hakan.gabrielsson@fagerhult.se

Fagerhult är en av Europas ledande belysningskoncerner med cirka 2 150 anställda och verksamheter i 20 länder. Vi skapar moderna produkter och spännande, energisnåla och miljöanpassade belysningssystem som på ett bra sätt integreras i den miljö där de ska verka. I koncernen ingår starka varumärken som till exempel Fagerhult, Ateljé Lyktan, LTS, Whitecroft Lighting och Designplan. AB Fagerhult är noterat på Nasdaq OMX Nordiska Börs i Stockholm