Etteplan Oyj — Earnings Release 2022

Feb 17, 2023

Kannattavaa kasvua muuttuvassa markkinassa

ETTEPLAN Oyj Tilinpäätöstiedote 17.2.2023 klo 9.00

ETTEPLAN 2022: Kannattavaa kasvua muuttuvassa markkinassa

Avainasiat loka-joulukuussa 2022

• Konsernin liikevaihto kasvoi 6,8 prosenttia ja oli 91,0 (10-12/2021: 85,3) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla liikevaihto kasvoi 8,6 prosenttia.
• Liikevoitto (EBITA) kasvoi 8,5 prosenttia ja oli 9,7 (9,0) miljoonaa euroa eli 10,7 (10,5) prosenttia liikevaihdosta.
• Liikevoitto (EBIT) kasvoi 7,4 prosenttia ja oli 8,4 (7,8) miljoonaa euroa eli 9,2 (9,2) prosenttia liikevaihdosta.
• Liiketoiminnan rahavirta oli 11,0 (13,2) miljoonaa euroa.
• Laimentamaton osakekohtainen tulos oli 0,30 (0,26) euroa. Osakekohtaista tulosta paransi Semcon-ostotarjoukseen liittyvä valuuttasuojauksen realisointi kolmannen vuosineljänneksen arvostuksiin nähden.

Avainasiat tammi-joulukuussa 2022

• Konsernin liikevaihto kasvoi 16,7 prosenttia ja oli 350,2 (1-12/2021: 300,1) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla liikevaihto kasvoi 17,7 prosenttia.
• Liikevoitto (EBITA) kasvoi 12,5 prosenttia ja oli 33,9 (30,1) miljoonaa euroa eli 9,7 (10,0) prosenttia liikevaihdosta.
• Liikevoitto (EBIT) kasvoi 11,1 prosenttia ja oli 28,6 (25,8) miljoonaa euroa eli 8,2 (8,6) prosenttia liikevaihdosta.
• Liiketoiminnan rahavirta oli 28,1 (27,1) miljoonaa euroa.
• Kertaluonteisten erien yhteisvaikutus liikevoittoon (EBITA) ja liikevoittoon (EBIT) oli tammi-joulukuussa -1,0 (-0,7) miljoonaa euroa.
• Etteplan teki julkisen ostotarjouksen, joka ei toteutunut, Semcon AB:n osakkeenomistajille 23.8.2022. Ostotarjoukseen liittyvillä kuluilla ja valuuttasuojauksen realisoinnilla oli merkittävä negatiivinen vaikutus tilikauden tulokseen ja osakekohtaiseen tulokseen.
• Laimentamaton osakekohtainen tulos oli 0,73 (0,80) euroa.
• Hallituksen osinkoehdotus on 0,36 (0,40) euroa osakkeelta.

Etteplan seuraa myös ei-IFRS tunnuslukuja, koska ne antavat lisätietoa Etteplanin kehityksestä. Lisätietoa tunnusluvuista raportin lopussa.

Avainlukuja

1 000 EUR	10-12/2022	10-12/2021	1-12/2022	1-12/2021
Liikevaihto	91 024	85 258	350 170	300 111
Liikevoitto (EBITA)	9 731	8 965	33 915	30 139
EBITA, %	10,7	10,5	9,7	10,0
Liikevoitto (EBIT)	8 417	7 834	28 622	25 754
EBIT, %	9,2	9,2	8,2	8,6
Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR	0,30	0,26	0,73	0,80
Omavaraisuusaste, %	38,2	39,7	38,2	39,7
Liiketoiminnan rahavirta	11 020	13 156	28 095	27 093
ROCE, %	18,6	19,7	15,9	16,0
Henkilöstö kauden lopussa	3 951	3 629	3 951	3 629

Toimitusjohtaja Juha Näkki:

Vuoden 2022 odotettiin olevan koronaviruksen jälkeen hieman normaalimpi vuosi, mutta Venäjän hyökkäys Ukrainaan ja sitä seuranneet geopoliittiset jännitteet muuttivat tilannetta dramaattisesti. Sodan käynnistymistä seurannut inflaatio, energiakriisi, koronnostot ja muut muutokset vaikuttivat kaikkien elämään ja aiheuttivat muutoksia markkinatilanteessa.

Vuoden ensimmäinen neljännes käynnistyi hyvässä kysyntätilanteessa, ja sodan alkaminen helmikuussa vaikutti kysyntään vain vähän, mutta vuoden toisella neljänneksellä muutoksia kysyntätilanteessa alkoi näkyä, ja epävarmuus lisääntyi. Asiakkaamme eri toimialoilla reagoivat muuttuneeseen tilanteeseen eri tavoin. Joillain toimialoilla tuotekehitysinvestointeja käynnistettiin hitaammin, kun taas esimerkiksi puolustusvälineteollisuuteen ja vihreään siirtymään liittyvät investoinnit kasvoivat. Kysynnässä alkoi esiintyä enemmän vaihtelua toimialojen ja asiakkaiden kesken, mutta yleisesti ottaen kysyntä säilyi kohtuullisen hyvällä tasolla koko vuoden ajan.

Markkinatilanteen muutoksista ja epävarmuudesta huolimatta onnistuimme kasvattamaan liiketoimintaamme merkittävästi, ja liikevaihtomme ylitti 350 miljoonan euron rajapyykin. Kasvu oli myös kannattavaa, ja saavutimme lähes tavoitteemme mukaisen kannattavuustason. Jatkoimme yritysostojen toteuttamista neljällä yrityskaupalla, mitkä osaltaan kiihdyttivät kasvua, mutta myös orgaaninen kasvu oli vahvaa. Kolmannella neljänneksellä toteutettu julkinen ostotarjous Semconin osakekannasta ei johtanut yrityskauppaan, ja tarjoukseen liittyneet kertaluonteiset kulut rasittivat toisen vuosipuoliskon liikevoittoamme ja osakekohtaista tulosta. Toisella vuosipuoliskolla hidastimme epävarmassa markkinatilanteessa rekrytointeja, mikä vaikutti kasvuumme. Myös sairauspoissaolot lisääntyivät vuoden aikana merkittävästi ihmisten liikkuessa vapaammin koronavirusvuosien jälkeen. Sairauspoissaolot olivat erittäin korkealla tasolla vuoden viimeisellä neljänneksellä erityisesti Kiinassa koronavirusrajoitusten purun seurauksena, mutta myös Euroopassa tasot olivat korkeita. Tämä rasitti kasvu- ja kannattavuuskehitystämme.

Kaikilla palvelualueillamme saavutettiin hyviä tuloksia vuoden aikana. Suunnitteluratkaisut-palvelualueen kehitys oli koko vuoden positiivista, ja operatiivinen suoritus erittäin vahva. Ohjelmistot ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen kannattavuus notkahti hieman vuoden toisella neljänneksellä tuotekehitysinvestointien hidastumisen ja kysynnän vaihtelun heikentäessä operatiivista tehokkuuttamme. Paransimme kuitenkin loppuvuotta kohti, ja vuoden viimeisellä neljänneksellä palvelualueen kannattavuus oli jälleen hyvällä tasolla. Teknisen dokumentoinnit ratkaisut -palvelualueella liiketoimintamme kehittyi muuten positiivisesti, mutta Saksassa alkuvuonna toteuttamamme Cognitas-yritysosto ei vastannut odotuksiamme ja heikensi palvelualueen kannattavuutta koko vuoden ajan. Olemme toteuttaneet korjaavia toimenpiteitä, ja integraatio osaksi Etteplania etenee hyvin. Odotamme toimenpiteiden vaikuttavan Cognitaksen liiketoimintaan positiivisesti ja palvelualueen kannattavuuden palautuvan hyvälle tasolle vuoden 2023 aikana.

Kokonaisuutena onnistuimme vuonna 2022 olosuhteet huomioon ottaen hyvin, ja haluan kiittää koko henkilöstöämme erinomaisesta työstä. Pystyimme reagoimaan markkinamuutoksiin tehokkaasti, mikä antaa meille erinomaiset lähtöasetelmat myös vuoteen 2023. Markkinatilanteen ja kysynnän ennustaminen on sodan jatkuessa edelleen vaikeaa, ja epävarmuus on korkealla, mutta viime aikoina yleinen tunnelma markkinoilla on kääntynyt positiivisempaan suuntaan. Näemme vallitsevassa markkinassa myös paljon mahdollisuuksia ja näin ollen odotamme kasvumme jatkuvan ja kannattavuutemme kehittyvän positiivisesti myös vuoden 2023 aikana.

Markkinanäkymät 2023

Etteplanin liiketoimintaan vaikuttaa keskeisimmin globaali kone- ja metalliteollisuuden kehitys. Venäjän käynnistämä sota Ukrainassa ja sen myötä kasvaneet geopoliittiset jännitteet ovat lisänneet epävarmuutta globaalisti. Inflaatio laskee investointihalukkuutta ja kysyntää joillain toimialoilla. Toisaalta puolustusvälineteollisuuteen, energiatehokkuuden ja vihreän siirtymän kiihdyttämiseen liittyvät investoinnit ovat kasvussa. Epävarmuus on edelleen korkealla, ja kysyntätilanteessa on vaihtelua. Koronavirusrajoitukset Kiinassa ovat lieventyneet, mutta tartuntojen määrän voimakas nousu päättyneen vuoden loppupuolella vaikuttaa edelleen markkinatilanteeseen. Odotamme silti yleisen kysyntätilanteen olevan kohtuullisen hyvä koko vuoden 2023 ajan.

Taloudellinen ohjeistus vuodelle 2023

Etteplan antaa ohjeistuksen liikevaihdolle ja liikevoitolle (EBIT) numeerisena vaihteluvälinä ja arvioi:

Vuoden 2023 liikevaihdon olevan 360-390 (2022: 350,2) miljoonaa euroa, ja

vuoden 2023 liikevoiton (EBIT) olevan 28-33 (2022: 28,6) miljoonaa euroa.

Toimintaympäristö

Etteplanin asiakaskunnasta suurin osa on teollisuusyrityksiä, joiden toimintaympäristön kehitykseen vaikuttaa tällä hetkellä monta globaalia megatrendiä. Esimerkiksi globaalin talouden rakenteelliset muutokset, kaupungistuminen, ilmastonmuutos sekä kestävä kehitys vaikuttavat yritysten, kansantalouksien ja ihmisten elämään. Edellä mainittujen megatrendien lisäksi suunnittelualaan vaikuttavat ja suunnittelupalvelujen kysyntää kasvattavat keskeisimmin kolme trendiä: digitalisaatio, jatkuvasti nopeutuva teknologinen kehitys sekä kasvava tarve insinööreistä. Nämä trendit luovat tarpeita älykkäille ja energiatehokkaille suunnitteluratkaisuille kaikilla teollisuudenaloilla. Palveluiden hankinnan keskittymiskehitys jatkuu asiakkaiden kysynnän muuttuessa entistä kansainvälisemmäksi, mikä tarjoaa globaalisti toimiville suunnittelualan yrityksille kasvumahdollisuuksia. Palveluiden ulkoistustrendin jatkuminen vaikuttaa positiivisesti toimialan kehitykseen ja tukee Etteplanin kasvua. Kilpailu työntekijöistä ja tiettyjen alojen erityisosaajista jatkuu, mikä vaikuttaa koko alan kehitykseen kaikilla markkina-alueilla.

Etteplanin liiketoimintaan vaikuttaa keskeisimmin globaali kone- ja metalliteollisuuden kehitys. Venäjän käynnistämä sota Ukrainassa ja sen myötä kasvaneet geopoliittiset jännitteet ovat lisänneet epävarmuutta globaalisti. Inflaatio laskee investointihalukkuutta ja kysyntää joillain toimialoilla. Toisaalta puolustusvälineteollisuuteen, energiatehokkuuden ja vihreän siirtymän kiihdyttämiseen liittyvät investoinnit ovat kasvussa. Epävarmuus on edelleen korkealla, ja kysyntätilanteessa on vaihtelua. Koronavirusrajoitukset Kiinassa ovat lieventyneet, mutta tartuntojen määrän voimakas nousu päättyneen vuoden loppupuolella vaikuttaa edelleen markkinatilanteeseen. Odotamme silti yleisen kysyntätilanteen olevan kohtuullisen hyvä koko vuoden 2023 ajan.

Kysynnän kehitys asiakastoimialoittain

Venäjän käynnistämä sota Ukrainassa vaikuttaa kysyntään kaikilla asiakastoimialoilla, mutta koronaviruksen vaikutukset eri asiakassegmentteihin vaihtelevat. Metsä-, sellu- ja paperiteollisuuden kysyntä oli hyvällä tasolla. Energiateollisuuden kysyntä oli hyvällä tasolla samoin kuin puolustusvälineteollisuuden kysyntä. Kaivosteollisuuden kysyntä oli erittäin hyvällä tasolla. Nosto- ja siirtolaiteteollisuuden kysyntä oli kohtuullisella tasolla. ICT-toimialan kysyntä jatkui edelleen hyvänä. Ajoneuvo- ja kuljetusteollisuuden kysyntä oli hyvällä tasolla. Kemianteollisuuden kysyntä oli hyvällä tasolla.

Kysynnän kehitys Etteplanin toimintamaissa

Venäjän hyökkäyksen aiheuttamat geopoliittiset jännitteet ja energiakriisi ovat lisänneet epävarmuutta ja kiihdyttäneet inflaatiota kaikissa toimintamaissamme Euroopassa. Suomessa teknologiateollisuuden yritysten liikevaihto vuonna 2022 nousi ennakkotietojen perusteella noin 16 prosenttia verrattuna edellisvuoteen. Loppuvuoden 2022 tilauskehityksen perusteella teknologiateollisuuden yritysten liikevaihdon kasvun arvioidaan kuitenkin hidastuvan tai kokonaan pysähtyvän alkuvuoden 2023 aikana. Suunnittelu- ja konsultointialan yritykset saivat prosentin vähemmän uusia tilauksia loka-joulukuun 2022 aikana verrattuna samaan ajanjaksoon edellisenä vuonna. Sota ja geopoliittiset jännitteet lisäävät epävarmuutta myös Kiinassa ja vaikuttavat länsimaisiin investointeihin ja kansainväliseen kaupankäyntiin. Lisäksi koronavirustartuntojen korkea määrä vaikuttaa kysyntätilanteeseen ja markkinoiden aktiivisuuteen Kiinassa.

Liikevaihto

Epävarmasta markkinatilanteesta huolimatta palveluidemme kysyntä säilyi hyvänä katsauskauden aikana, ja kasvumme jatkui. Orgaaninen kasvu oli hyvää koko vuoden tasolla, ja yrityskaupat tukivat liikevaihdon

kasvua. Sairauspoissaolot olivat koko vuoden korkealla tasolla, ja niiden lisääntyminen vaikutti liikevaihdon kertymiseen erityisesti viimeisellä vuosineljänneksellä.

Etteplanin liikevaihto kasvoi loka-joulukuussa 6,8 prosenttia ja oli 91,0 (10-12/2021: 85,3) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla laskettuna liikevaihto kasvoi 8,6 prosenttia. Orgaanisesti liikevaihto kasvoi 1,0 prosenttia. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla laskettuna orgaanista kasvua oli 2,8 prosenttia. Liikevaihto avainasiakkuuksista laski loka-joulukuussa 0,7 prosenttia.

Etteplanin liikevaihto kasvoi tammi-joulukuussa 16,7 prosenttia ja oli 350,2 (1-12/2021: 300,1) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla laskettuna liikevaihto kasvoi 17,7 prosenttia. Orgaanisesti liikevaihto kasvoi 8,6 prosenttia. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla laskettuna orgaanista kasvua oli 9,6 prosenttia. Liikevaihto avainasiakkuuksista kasvoi tammi-joulukuussa 6,9 prosenttia.

Etteplanin liiketoiminta sisältää kausivaihtelua. Kausivaihteluihin vaikuttavat työpäivien lukumäärä, lomaajat sekä asiakasyritysten tuotekehitys- ja investointihankkeiden ajoittuminen pääosin kevääseen ja vuoden loppupuolelle. Kolmannen vuosineljänneksen liikevaihto on tyypillisesti muiden vuosineljännesten liikevaihtoa matalampi.

Ostettujen yritysten liikevaihto ei sisälly liikevaihdon orgaaniseen kasvuun yritysostoa seuraavan 12 kuukauden ajan. Adina Solutions Oy kasvatti liikevaihtoa 1.8.2021 alkaen ja BST Buck Systemtechnik GmbH 1.10.2021 alkaen. Vuoden 2022 alussa hankittu Cognitas GmbH sisältyy Etteplanin lukuihin 1.1.2022 lähtien ja Syncore Technologies AB 1.2.2022 lähtien, LCA Consulting Oy 1.5.2022 lähtien ja DDCom 1.6.2022 lähtien.

Tulos

Koko vuoden kannattavuus oli hyvällä tasolla, joskin laskua oli hieman viime vuodesta. Etteplan kirjasi Semcon AB:sta tehtyyn ostotarjouksen valmisteluun liittyvät merkittävät kertaluonteiset kulut vuoden kolmannelle vuosineljännekselle, mikä rasitti koko vuoden kannattavuutta. Myös sairauspoissaolojen lisääntyminen vaikutti kannattavuuteen erityisesti vuoden viimeisellä neljänneksellä.

Liikevoitto (EBITA) kasvoi 8,5 prosenttia loka-joulukuussa ja oli 9,7 (9,0) miljoonaa euroa eli 10,7 (10,5) prosenttia liikevaihdosta.

Liikevoitto (EBITA) kasvoi 12,5 prosenttia tammi-joulukuussa ja oli 33,9 (30,1) miljoonaa euroa eli 9,7 (10,0) prosenttia liikevaihdosta.

Liikevoitto (EBIT) kasvoi 7,4 prosenttia loka-joulukuussa ja oli 8,4 (7,8) miljoonaa euroa eli 9,2 (9,2) prosenttia liikevaihdosta.

Liikevoitto (EBIT) kasvoi 11,1 prosenttia tammi-joulukuussa ja oli 28,6 (25,8) miljoonaa euroa eli 8,2 (8,6) prosenttia liikevaihdosta.

Kertaluonteisten erien yhteisvaikutus liikevoittoon (EBITA) ja liikevoittoon (EBIT) oli loka-joulukuussa 0,3 (-0,1) miljoonaa euroa. Vuoden viimeisellä neljänneksellä kertaluonteisiin eriin vaikuttivat erityisesti muutokset ehdollisten velkojen arvostuksessa, jolla oli positiivinen tulosvaikutus, sekä toisaalta organisaation uudelleenjärjestelyihin ja yritysjärjestelyihin liittyvät kulut.

Kertaluonteisten erien yhteisvaikutus liikevoittoon (EBITA) ja liikevoittoon (EBIT) oli tammi-joulukuussa -1,0 (-0,7) miljoonaa euroa. Koko vuoden tasolla kertaluonteisiin eriin vaikuttivat erityisesti Semcon-ostotarjoukseen liittyvät kulut, organisaation uudelleenjärjestelyihin ja yritysjärjestelyihin liittyvät kulut sekä muutokset ehdollisten velkojen arvostuksessa.

Tammi-joulukuussa rahoitustuottojen ja -kulujen yhteismäärä oli -6,2 (-0,9) miljoonaa euroa. Semcon-ostotarjouksen vaikutus rahoituskuluihin oli -5,1 miljoonaa euroa.

Tammi-joulukuun voitto ennen veroja oli 22,4 (24,9) miljoonaa euroa. Tuloslaskelman verot olivat 18,9 (19,4) prosenttia laskettuna tuloksesta ennen veroja. Verojen määrä oli 4,2 (4,8) miljoonaa euroa.

Tammi-joulukuun voitto oli 18,2 (20,0) miljoonaa euroa.

Loka-joulukuussa laimentamaton osakekohtainen tulos oli 0,30 (0,26) euroa. Osakekohtaista tulosta paransi Semcon-ostotarjoukseen liittyvä valuuttasuojauksen realisointi kolmannen vuosineljänneksen arvostuksiin nähden. Tammi-joulukuussa osakekohtainen tulos oli 0,73 (0,80) euroa. Semcon-ostotarjouksen valmisteluun liittyvillä kuluilla ja valuuttasuojauksella oli merkittävä negatiivinen vaikutus osakekohtaiseen tulokseen koko vuoden tasolla. Osakekohtainen oma pääoma oli joulukuun lopussa 4,25 (3,97) euroa. Sitoutuneen pääoman tuotto (ROCE) ennen veroja oli loka-joulukuussa 18,6 (19,7) prosenttia ja tammi-joulukuussa 15,9 (16,0) prosenttia.

Liiketoiminnan rahavirta ja rahoitusasema

Liiketoiminnan rahavirta laski vuoden viimeisellä neljänneksellä edellisvuodelta ja oli loka-joulukuussa 11,0 (13,2) miljoonaa euroa. Loka-joulukuussa rahavirta investointien jälkeen oli 9,5 (12,5) miljoonaa euroa.

Liiketoiminnan rahavirta oli tammi-joulukuussa 28,1 (27,1) miljoonaa euroa. Tammi-joulukuussa rahavirta investointien jälkeen oli 2,6 (10,8) miljoonaa euroa vuoden ensimmäisellä vuosipuoliskolla toteutettujen yrityskauppojen takia. Liiketoiminnan rahavirta kertyy vuosineljänneksittäin epätasaisesti liiketoiminnan kausivaihtelun vuoksi.

Konsernin rahavarat olivat joulukuun lopussa 19,6 (30,4) miljoonaa euroa.

Konsernin korolliset velat olivat joulukuun lopussa 90,6 (78,5) miljoonaa euroa. Toteutetut yrityskaupat vaikuttivat korollisten velkojen määrään. Vuokrasopimusvelkojen osuus korollisista veloista oli 21,6 (22,7) miljoonaa euroa.

Lyhytaikaisten käyttämättömien luottolimiittien määrä oli 12,6 (14,5) miljoonaa euroa.

Taseen loppusumma 31.12.2022 oli 281,1 (253,0) miljoonaa euroa. Liikearvo taseessa oli 105,4 (92,4) miljoonaa euroa.

Omavaraisuusaste oli joulukuun lopussa 38,2 (39,7) prosenttia.

Investoinnit

Konsernin bruttoinvestoinnit olivat tammi-joulukuussa 40,9 (30,6) miljoonaa euroa. Konsernin bruttoinvestoinnit koostuivat yrityskaupoista, vuokravelvoitteiden lisäyksestä ja laitehankinnoista.

Henkilöstö

Joulukuun 2022 lopussa Etteplanin henkilöstön määrä oli 3 951 (3 629) henkilöä. Henkilöstön määrä kasvoi vuoden 2021 loppuun verrattuna 8,9 prosenttia. Vaikeasti ennustettavassa markkinatilanteessa hidastimme rekrytointeja kaikilla palvelualueilla toisella vuosipuoliskolla.

Tammi-joulukuussa 2022 konsernin palveluksessa oli keskimäärin 3 945 (3 480) henkilöä.

Suomen ulkopuolella konsernin palveluksessa työskentelevien osuus kasvoi ja oli joulukuun lopussa 1 963 (1 624) henkilöä eli 50 (47) prosenttia henkilöstön kokonaismäärästä.

Liiketoimintakatsaus

Yhtiön Increasing value for customers -strategian keskeisenä tavoitteena on tuottaa entistä enemmän arvoa asiakkaille ja tukea heitä teollisuuden muutoksessa. Strategian keskeiset elementit ovat customer value, service solutions ja success with people. Kasvun tärkeimmät painopistealueet ovat puolestaan palveluratkaisujen jatkuva kehittäminen, digitalisaatio ja kansainvälinen kasvu.

Etteplanin asiakkaat investoivat digitalisointiin ja laitteiden älykkyyteen, mikä luo yhtiölle merkittäviä kasvumahdollisuuksia. Myös Etteplan on viime vuosina investoinut digitalisaatioon ja ohjelmistokehitykseen ta-

voitteenaan laajentaa palvelutarjontaansa ja osaamispohjaansa vastaamaan asiakkaiden digitalisaatiotarpeisiin. Samanaikaisesti investoimme orgaaniseen kasvuun ja oman liiketoimintamme kehittämiseen sekä sen digitalisaatioasteen lisäämiseen.

Jatkamme teknologiaratkaisujen kehittämistä osana palveluratkaisujamme. Vahvistamme osaamistamme esimerkiksi ainetta lisäävän valmistuksen, digitaalisen kaksosen, tekoälyn ja muiden digitaalisten teknologioiden alueilla. Teimme heinäkuussa strategisen investoinnin ruotsalaiseen koneoppimis- ja tekoälyteknologiaa kehittävään start-up-yhtiö Ekkono Solutions AB:hen ja hankimme noin 20 prosentin osuuden yhtiöstä.

Olemme myös investoineet teollisuuden digitalisaatioon ja vahvistaneet älykkään teollisen tuotannon tarjontaamme, jotta voimme auttaa asiakkaitamme digitalisoimaan tuotantolaitoksiaan ja liiketoimintaansa. Etteplanin uusi Smart Factory -tarjooma pitää sisällään laajan kirjon osaamista suunnittelusta putkistoihin, automaatioon, tietojärjestelmiin ja tekniseen dokumentaatioon saakka.

Etteplanin tavoitteena on saavuttaa 500 miljoonan euron liikevaihto vuonna 2024. Haemme kasvua orgaanisesti sekä yritysostoin. Etteplanin tavoitteena on myös kasvaa kansainvälisesti, tarjota kaikkien palvelualueiden ratkaisuja kaikilla markkina-alueillaan ja nostaa Suomen ulkopuolelta kertyvän liikevaihdon osuus 50 prosenttiin. Loka-joulukuussa liikevaihtoa kertyi Suomen ulkopuolelta 44,2 (37,2) miljoonaa euroa eli 49 (44) prosenttia konsernin liikevaihdosta. Tammi-joulukuussa liikevaihtoa kertyi Suomen ulkopuolelta 169,1 (130,1) miljoonaa euroa eli 48 (43) prosenttia konsernin liikevaihdosta.

Koronavirus ja siihen liittyvät rajoitus- ja sulkutoimet vaikuttivat edelleen kysyntään Kiinassa. Rajoitusten purku vuoden viimeisellä neljänneksellä nosti sairauspoissaoloja merkittävästi. Kiinan markkinoille myytyjen tuntien määrä laski loka-joulukuussa 8,3 prosenttia ja tammi-joulukuussa 5,4 prosenttia.

Etteplanin tavoitteena on kasvattaa Johdettujen palvelujen (Managed Services) osuus liikevaihdosta 75 prosenttiin. Johdettujen palvelujen osuus oli loka-joulukuussa 66 (63) prosenttia ja tammi-joulukuussa 66 (63) prosenttia. Johdettujen palvelujen osuuden kasvu tehostaa Etteplanin kapasiteetin hallintaa ja parantaa kannattavuutta. Etteplanin tavoitteena on 10 prosentin liikevoitto (EBITA) suhteutettuna liikevaihtoon.

Yritysostot vuonna 2022

Etteplan teki julkisen ostotarjouksen Semcon AB:n osakkeenomistajille 23.8.2022. Ostotarjouksen mukainen tarjousaika alkoi 1.9.2022 ja päättyi 6.10.2022. Kilpailevan tarjouksen takia tarjouksen toteuttamisedellytykset eivät täyttyneet. Etteplan ei korottanut tarjouksen hintaa, ja näin ollen tarjous raukesi 6.10.2022. Etteplan julkaisi ostotarjoukseen liittyen useita pörssitiedotteita 23.8.–7.10.2022 välisenä aikana. Tiedotteet ja tarkempaa tietoa ostotarjouksesta löytyy Etteplanin verkkosivuilta www.etteplan.com.

Etteplan jatkoi kesäkuussa 2022 laajentumistaan Alankomaissa ostamalla DDComin. Yrityskaupalla vahvistettiin Etteplanin osaamista teknisen dokumentoinnin 3D-sisältöpohjaisissa animaatio- ja visualisointipalveluissa. DDCom sijaitsee Eindhovenin alueella ja työllistää noin 15 teknisen dokumentoinnin asiantuntijaa. Sen asiakkaita ovat autoteollisuuden, korkean teknologian, lääketieteen teknologian ja valmistavan teollisuuden yritykset, kuten DAF Trucks, ASML, VDL ja Philips & Shimano.

Etteplan vahvisti asemaansa kestävän kehityksen osaajana ja osti toukokuussa 2022 korkeatasoisia asiantuntijapalveluita tarjoavan LCA Consulting Oy:n. Vuonna 2013 perustettu LUT-yliopiston spin-offina syntynyt LCA Consulting on keskittynyt yritysten, tuotteiden ja tuotannon elinkaariarviointiin, hiilijalanjälkilaskentaan ja asiantuntijakoulutuksiin. Lappeenrannassa toimiva LCA Consulting työllistää 11 asiantuntijaa, ja sen asiakaskunta koostuu erityisesti teollisen tuotannon ja valmistuksen, rakennusalan sekä julkisen sektorin asiakkaista.

Etteplan vahvisti asemaansa Ruotsissa ja osti helmikuussa 2022 edistyksellisiin sulautettuihin järjestelmiin keskittyvän teknologiapalveluyhtiö Syncore Technologies AB:n. Syncoren palveluksessa on 46 sulautettujen järjestelmien asiantuntijaa Linköpingissä, Ruotsissa. Yrityskauppaan liittyi suunnattu osakeanti ostettavan yrityksen omistajille. Lue lisää kohdassa Osakkeet.

Etteplan osti tammikuussa 2022 saksalaisen teknisen informaation elinkaaripalveluita tarjoavan Cognitas GmbH:n Canon Deutschland GmbH:lta. Yrityskaupan myötä Etteplan saavutti Saksan markkinoilla johtavan aseman teknisessä dokumentoinnissa ja entistä vahvemman aseman koko Euroopassa. Cognitaksen palveluksessa on 200 konsultoinnin ja teknisen informaation tuottamisen ja johtamisen asiantuntijaa.

Palvelualueiden kehitys

Suunnitteluratkaisut

Innovoimme ja suunnittelemme asiakkaille koneita, laitteita ja laitoksia. Asiakaskuntamme toivoo meiltä tyypillisesti uuden tuotteen tuotekehitystä, tuotantolaitosten suunnittelua tai toimitussuunnittelua, jossa tuote räätälöidään loppuasiakkaan standardien ja markkina-alueen lainsäädännön mukaiseksi.

1 000 EUR	10-12/2022	10-12/2021		Muutos 1-12/2022	1-12/2021	Muutos
Liikevaihto	48 899	47 107	3,8 %	183 693	167 433	9,7 %
Liikevoitto (EBITA)	5 260	4 983	5,6 %	19 388	16 555	17,1 %
EBITA, %	10,8	10,6		10,6	9,9
MSI-indeksi (Managed Services index)	65	64		64	64
Henkilöstö kauden lopussa	2 092	2 062	1,5 %	2 092	2 062	1,5 %

Syyskuussa 2021 hankitun BST Buck Systemtechnik GmbH:n luvut sisältyvät palvelualueen lukuihin 1.10.2021 alkaen ja toukokuussa 2022 hankitun LCA Consulting Oy:n 1.5.2022 alkaen.

Suunnitteluratkaisujen osuus Etteplanin liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 54 (55) prosenttia ja tammijoulukuussa 52 (56) prosenttia.

Palvelualueen liikevaihto kasvoi loka-joulukuussa 3,8 prosenttia ja oli 48,9 (47,1) miljoonaa euroa. Tammijoulukuussa liikevaihto kasvoi 9,7 prosenttia ja oli 183,7 (167,4) miljoonaa euroa. Sairauspoissaolojen merkittävä lisääntyminen erityisesti vuoden viimeisellä neljänneksellä hidasti palvelualueen liikevaihdon kasvua.

Suunnitteluratkaisujen liikevoitto (EBITA) parani loka-joulukuussa ja oli 5,3 (5,0) miljoonaa euroa eli 10,8 (10,6) prosenttia liikevaihdosta. Menestys projektiliiketoiminnassa paransi palvelualueen kannattavuutta. Tammi-joulukuussa liikevoitto (EBITA) oli 19,4 (16,6) miljoonaa euroa eli 10,6 (9,9) prosenttia liikevaihdosta. Suunnitteluratkaisujen kannattavuus oli koko vuoden erinomaisella tasolla erityisesti hyvän operatiivisen tehokkuuden ansiosta.

Suunnitteluratkaisut-palvelualueen palveluksessa oli 2 092 (2 062) henkilöä joulukuun lopussa.

Johdettujen palvelujen (Managed Services Index, MSI) osuus palvelualueen liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 65 (64) prosenttia ja tammi-joulukuussa 64 (64) prosenttia.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut

Tarjoamme tuotekehityspalveluita sekä ohjelmistoja ja teknologiaratkaisuja, jotka mahdollistavat asiakkaidemme liiketoimintaprosessien digitalisoimisen sekä koneiden ja laitteiden älykkyyden ja verkottumisen. Asiakkaillamme on usein tarve kasvattaa liiketoimintaprosessien tai valmistuksen tehokkuutta tai tuoda kokonaan uusia tuotteita markkinoille. Järjestelmien integroimisella voimme varmistaa paremman asiakaspalvelun, kustannustehokkuuden tai uusien tulovirtojen luomisen digitalisaation avulla.

1 000 EUR	10-12/2022	10-12/2021		Muutos 1-12/2022	1-12/2021	Muutos
Liikevaihto	24 236	23 369	3,7 %	95 934	80 123	19,7 %
Liikevoitto (EBITA)	2 800	2 418	15,8 %	9 193	8 316	10,5 %
EBITA, %	11,6	10,3		9,6	10,4
MSI-indeksi (Managed Services index)	52	47		52	47
Henkilöstö kauden lopussa	815	771	5,7 %	815	771	5,7 %

Helmikuussa 2022 hankitun Syncore Technologies AB:n luvut sisältyvät palvelualueen lukuihin 1.2.2022 lähtien.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen osuus Etteplanin liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 27 (28) prosenttia ja tammi-joulukuussa 28 (27) prosenttia.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen markkinatilanne jatkui yleisesti hyvänä. Toteuttamamme yritysostot sekä alihankinnan lisääntyminen vaikuttivat liikevaihdon kehitykseen positiivisesti. Sairauspoissaolojen merkittävä lisääntyminen erityisesti vuoden viimeisellä neljänneksellä puolestaan hidasti palvelualueen liikevaihdon kasvua.

Palvelualueen liikevaihto kasvoi loka-joulukuussa 3,7 prosenttia ja oli 24,2 (23,4) miljoonaa euroa. Tammijoulukuussa liikevaihto kasvoi 19,7 prosenttia ja oli 95,9 (80,1) miljoonaa euroa.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen liikevoitto (EBITA) parani loka-joulukuussa 15,8 prosenttia ja oli 2,8 (2,4) miljoonaa euroa eli 11,6 (10,3) prosenttia liikevaihdosta. Tammi-joulukuussa liikevoitto (EBITA) parani 10,5 prosenttia ja oli 9,2 (8,3) miljoonaa euroa. Kannattavuus puolestaan heikkeni ja oli 9,6 (10,4) prosenttia liikevaihdosta.

Olemme tehneet toimenpiteitä palvelualueen kannattavuuden ja operatiivisen tehokkuuden parantamiseksi koko vuoden aikana ja aloimme nähdä tuloksia toisella vuosipuoliskolla. Menestys projektiliiketoiminnassa vaikutti positiivisesti kannattavuuteen vuoden viimeisellä neljänneksellä.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen palveluksessa olevan henkilöstön määrä kasvoi yrityskauppojen ja rekrytointien seurauksena edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan verrattuna ja oli 815 (771) henkilöä joulukuun lopussa. Oman henkilöstömme lisäksi meillä on tällä hetkellä yli 200 henkilöä alihankkijana ja kumppanina.

Johdettujen palvelujen (Managed Services Index, MSI) osuus palvelualueen liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 52 (47) prosenttia ja tammi-joulukuussa 52 (47) prosenttia.

Teknisen dokumentoinnin ratkaisut

Tuotamme käyttöohjeita yksittäisille tuotteille sekä teknisten ominaisuuksien dokumentointia ja tiedon hallintaa kokonaisille tuotantolaitoksille, esimerkiksi tehtaille. Palveluun kuuluvat sisällöntuotanto ja jakelu painetussa tai sähköisessä muodossa. Teollisuuden asiakkaalle hyvä tekninen dokumentointi voi lisätä heidän tuotteidensa arvoa ja varmistaa, että tuotteita käytetään oikealla tavalla. Ratkaisujemme avulla asiakkaamme voivat parantaa kustannustehokkuuttaan ja lyhentää toimitusaikojaan sekä pienentää ympäristöjalanjälkeään.

1 000 EUR	10-12/2022	10-12/2021		Muutos 1-12/2022	1-12/2021	Muutos
Liikevaihto	17 682	14 338	23,3 %	69 808	51 650	35,2 %
Liikevoitto (EBITA)	1 359	1 714	-20,7 %	6 060	5 879	3,1 %
EBITA, %	7,7	12,0		8,7	11,4
MSI-indeksi (Managed Services index)	89	82		89	82
Henkilöstö kauden lopussa	886	669	32,4 %	886	669	32,4 %

Elokuussa 2021 hankitun Adina Solutions Oy:n luvut sisältyvät palvelualueen lukuihin 1.8.2021 alkaen, tammikuussa 2022 hankitun Cognitas GmbH:n 1.1.2022 lähtien ja kesäkuussa 2022 hankitun DDCom:n 1.6.2022 lähtien.

Teknisen dokumentoinnin ratkaisut -palvelualueen osuus Etteplanin liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 19 (17) prosenttia ja tammi-joulukuussa 20 (17) prosenttia.

Teknisen dokumentoinnin ratkaisut -palvelualueen kysyntätilanne jatkui hyvänä, ja liikevaihto kasvoi 23,3 prosenttia loka-joulukuussa ja oli 17,7 (14,3) miljoonaa euroa. Tammi-joulukuussa liikevaihto kasvoi 35,2 prosenttia ja oli 69,8 (51,7) miljoonaa euroa. Yrityskaupat ja ulkoistusliiketoiminnan menestys vaikuttivat kasvulukuihin. Sairauspoissaolojen merkittävä lisääntyminen erityisesti vuoden viimeisellä neljänneksellä kuitenkin hidasti palvelualueen liikevaihdon kasvua.

Ostimme tammikuussa 2022 saksalaisen teknisen informaation elinkaaripalveluita tarjoavan Cognitas GmbH:n Canonilta. Yrityskaupan myötä Etteplan saavutti Saksan markkinoilla johtavan aseman teknisessä dokumentoinnissa ja entistä vahvemman aseman koko Euroopassa.

Teknisen dokumentoinnin ratkaisut -palvelualueen liikevoitto (EBITA) heikkeni loka-joulukuussa ja oli 1,4 (1,7) miljoonaa euroa. Kannattavuus heikkeni ja oli 7,7 (12,0) prosenttia liikevaihdosta. Palvelualueen kannattavuuteen vaikutti negatiivisesti Cognitaksen kertaluonteinen projektien tuloutuksen oikaisu vuoden viimeisellä neljänneksellä. Tammi-joulukuussa liikevoitto (EBITA) oli 6,1 (5,9) miljoonaa euroa. Kannattavuus heikkeni ja oli 8,7 (11,4) prosenttia liikevaihdosta. Teknisen dokumentoinnin ratkaisut -palvelualueen kannattavuus ja operatiivinen tehokkuus eivät olleet tavoitteidemme mukaisella tasolla. Erityisesti Cognitaksen kannattavuus oli odotettua heikompaa. Olemme toteuttaneet toimenpiteitä tilanteen korjaamiseksi, ja Cognitaksen integraatio etenee. Odotamme palvelualueen kannattavuuden palautuvan hyvälle tasolle vuoden 2023 aikana.

Teknisen dokumentoinnin ratkaisut -palvelualueen palveluksessa oli 886 (669) henkilöä joulukuun lopussa. Cognitas-yrityskauppa vaikutti henkilöstömäärän kasvuun.

Johdettujen palvelujen (Managed Services Index, MSI) osuus palvelualueen liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 89 (82) prosenttia ja tammi-joulukuussa 89 (82) prosenttia.

HALLINTO

YHTIÖKOKOUS

Etteplan Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 6.4.2022. Yhtiökokous vahvisti tilinpäätöksen ja myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle tilikaudelta 2021.

Yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti, että tilikaudelta 2021 jaetaan osinkona 0,40 euroa osakkeelta ja jäljelle jäävät voittovarat jätetään vapaaseen omaan pääomaan. Yhtiökokouksen päättämä osinko maksettiin osakkaalle, joka oli täsmäytyspäivänä merkitty Euroclear Finland Oy:n pitämään osakasluetteloon. Osingonmaksun täsmäytyspäivä oli 8.4.2022, ja osinko maksettiin 19.4.2022.

Yhtiökokous päätti Etteplanin nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ehdotuksen mukaisesti yhtiön hallituksen jäsenten lukumääräksi viisi henkilöä. Yhtiökokous päätti nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ehdotuksen mukaisesti yhtiön hallituksen jäsenten, hallituksen puheenjohtajan sekä nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ja tarkastusvaliokunnan jäsenten palkkioista.

Hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen hallituksen nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ehdotuksen mukaisesti Matti Huttunen, Robert Ingman, Päivi Lindqvist, Leena Saarinen ja Mikko Tepponen. Yhtiön tilintarkastajaksi valittiin tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab, päävastuullisena tilintarkastajana KHT Kim Järvi.

Etteplan Oyj:n hallitus valitsi yhtiökokouksen jälkeisessä hallituksen järjestäytymiskokouksessaan yhtiön hallituksen puheenjohtajaksi Robert Ingmanin. Etteplan Oyj:n nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan puheenjohtajaksi valittiin Matti Huttunen sekä jäseniksi Robert Ingman ja Leena Saarinen. Etteplan Oyj:n tarkastusvaliokunnan puheenjohtajaksi valittiin Päivi Lindqvist sekä jäseniksi Leena Saarinen ja Mikko Tepponen.

Hallituksen valtuutukset

Yhtiökokous joka pidettiin 6.4.2022 päätti valtuuttaa hallituksen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta yhdessä tai useammassa erässä yhtiön vapaalla omalla pääomalla. Omia osakkeita voidaan hankkia enintään 2 000 000 kappaletta. Omien osakkeiden hankinta voi tapahtua muussa kuin osakkeenomistajien osakeomistuksen suhteessa, eli hallituksella on mahdollisuus päättää myös suunnatusta omien osakkeiden hankinnasta.

Valtuutus sisältää oikeuden päättää yhtiön osakkeiden hankkimisesta kaikille osakkeenomistajille osoitetulla ostotarjouksella samoin ehdoin ja hallituksen päättämään hintaan tai julkisessa kaupankäynnissä osakkeiden hankintahetken markkinahintaan Nasdaq Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä siten, että yhtiön hallussa olevien omien osakkeiden yhteenlaskettu määrä on enintään kymmenen (10) prosenttia yhtiön kaikista osakkeista. Omien osakkeiden vähimmäishankintahinta on osakkeen alin

julkisessa kaupankäynnissä noteerattu markkinahinta ja enimmäishankintahinta vastaavasti osakkeen korkein julkisessa kaupankäynnissä noteerattu markkinahinta valtuutuksen voimassaoloaikana.

Mikäli osakkeita hankitaan julkisessa kaupankäynnissä, osakkeet hankitaan muussa kuin osakkeenomistajien omistusten suhteessa. Tällöin omien osakkeiden hankintaan tulee olla yhtiön kannalta painava taloudellinen syy. Osakkeita voidaan hankkia käytettäväksi vastikkeena mahdollisissa yrityskaupoissa tai käytettäväksi muissa rakennejärjestelyissä. Osakkeita voidaan käyttää myös henkilöstön kannustinohjelmien toteuttamiseen. Hankitut osakkeet voidaan pitää yhtiöllä, mitätöidä tai luovuttaa edelleen. Osakkeiden hankinta alentaa yhtiön vapaata omaa pääomaa.

Valtuutus on voimassa kahdeksantoista (18) kuukautta varsinaisen yhtiökokouksen päätöksestä alkaen 6.4.2022 ja päättyen 5.10.2023.

Vuoden 2021 yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään enintään 2 500 000 osakkeen antamisesta osakeannilla tai antamalla optio-oikeuksia tai muita osakkeisiin oikeuttavia osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:n tarkoittamia erityisiä oikeuksia yhdessä tai useammassa erässä. Valtuutus sisältää oikeuden päättää antaa joko uusia osakkeita tai yhtiön hallussa olevia omia osakkeita.

Valtuutus sisältää oikeuden poiketa osakkeenomistajien osakeyhtiölain 9 luvun 3 §:n mukaisesta merkintäetuoikeudesta eli hallituksella on oikeus suunnata osakeanti tai optio-oikeuksien tai muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen. Valtuutus sisältää myös oikeuden määrätä kaikista osakeannin, optio-oikeuksien tai muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisen ehdoista. Valtuutus sisältää siten oikeuden päättää merkintöjen hinnoista, merkintään oikeutetuista ja muista merkintäehdoista. Osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta voidaan poiketa edellyttäen, että tähän on yhtiön kannalta painava taloudellinen syy, kuten yrityskaupan rahoittaminen, muu yhtiön liiketoiminnan kehittäminen tai pääomahuoltoon liittyvä järjestely taikka henkilöstön kannustaminen. Osakkeita annettaessa hallitus on oikeutettu päättämään, että osakkeita voidaan merkitä apporttiomaisuutta vastaan tai muutoin tietyin ehdoin. Valtuutus sisältää oikeuden päättää merkintähinnan merkitsemisestä osakepääoman ja sijoitetun vapaan oman pääoman rahaston välillä.

Valtuutus on voimassa kaksi (2) vuotta yhtiökokouksen päätöksestä alkaen 8.4.2021 ja päättyen 7.4.2023.

OSAKKEET

Etteplanin osakkeet on listattu Nasdaq Helsinki Oy:ssä Mid cap -markkina-arvoryhmässä Teollisuustuotteet ja -palvelut -toimialaryhmässä tunnuksella ETTE. Yhtiöllä on yksi osakesarja. Kaikilla osakkeilla on samanlainen oikeus osinkoon ja yhtiön varoihin. Yhtiön osakepääoma 31.12.2022 oli 5 000 000,00 euroa ja osakkeiden kokonaismäärä 25 200 793 kappaletta.

Etteplan kertoi pörssitiedotteella 2.2.2022 ostaneensa Syncore Technologies AB:n. Osana kaupan rahoitusta Etteplan Oyj:n hallitus teki 1.2.2022 pitämässään kokouksessaan kaupan toteutumiselle ehdollisen päätöksen suunnatusta osakeannista varsinaisen yhtiökokouksen 8.4.2021 hallitukselle antaman osakeantivaltuutuksen perusteella. Kaupan ehtojen mukaisesti kauppahinta maksettiin myyjille suunnatulla osakeannilla ja käteisvaroilla. Antipäätöksen ehtona ollut kauppakirja allekirjoitettiin 2.2.2022, ja samanaikaisesti myyjät merkitsivät osana kauppasumman maksua 117 485 Etteplanin uutta osaketta. Osakkeista maksettava osakekohtainen merkintähinta oli 16,42 euroa. Uudet osakkeet oikeuttavat osinkoon tilikaudelta 2022 alkaen. Suunnatussa osakeannissa merkityt uudet osakkeet rekisteröitiin kaupparekisteriin 19.4.2022, Euroclear Finland Oy:n ylläpitämään arvo-osuusjärjestelmään 29.4.2022 ja otettiin kaupankäynnin kohteeksi Nasdaq Helsinki Oy:ssä 3.5.2022. Kaupankäynti uusilla osakkeilla on kuitenkin mahdollista vasta kolmen vuoden kuluttua, kun niitä koskeva, kaupan yhteydessä sovittu luovutusrajoitus on lakannut olemasta voimassa.

Osakevaihto

Etteplan Oyj:n osakkeita vaihdettiin tammi-joulukuun aikana 517 686 (1-12/2021: 1 539 757) kappaletta yhteensä 8,0 (25,15) miljoonan euron arvosta. Osakkeen alin kurssi oli 11,65 euroa, ylin kurssi 18,75 euroa, keskikurssi 15,46 euroa ja päätöskurssi 14,60 euroa. Osakekannan markkina-arvo 31.12.2022 oli 365,61 (421,22) miljoonaa euroa. Etteplanin osakkeenomistajien lukumäärä 31.12.2022 oli 3 696 (3 604).

Omat osakkeet

Etteplan ei ostanut omia osakkeita tammi-joulukuussa 2022. Joulukuun 2022 lopussa yhtiön hallussa oli 159 046 (31.12.2021: 159 046) kappaletta yhtiön omia osakkeita, mikä vastasi 0,63 prosenttia koko osakekannasta ja äänimäärästä.

Liputukset

Etteplan Oyj ei vastaanottanut tammi-joulukuussa 2022 liputusilmoituksia.

Etteplan Oyj:n avainhenkilöiden kannustinjärjestelmä 2020-2022

Etteplanin hallitus päätti 5.2.2020 uuden osakepohjaisen kannustinjärjestelmän perustamisesta konsernin avainhenkilöille. Järjestelmän tarkoituksena on yhdistää omistajien ja avainhenkilöiden tavoitteet yhtiön arvon kasvattamiseksi sekä sitouttaa avainhenkilöt yhtiöön ja tarjota heille kilpailukykyinen yhtiön osakkeiden omistukseen perustuva palkkiojärjestelmä.

Järjestelmässä on yksi ansaintajakso, joka kattaa kalenterivuodet 2020-2022. Ansaintajakso kattaa samat vuodet kuin Etteplanin maaliskuussa 2019 julkaisema strategiapäivitys. Järjestelmä on linjassa Etteplanin strategian kanssa ja tukee yhtiön taloudellisten tavoitteiden saavuttamista.

Järjestelmän ansaintakriteerit ovat Etteplan-konsernin liikevaihdon kasvu ja omistaja-arvon kehittyminen (Total Shareholder Return, TSR). Mahdollinen palkkio maksetaan osittain yhtiön osakkeina ja osittain rahana ansaintajakson päättymisen jälkeen. Rahana maksettavalla osuudella pyritään kattamaan avainhenkilölle palkkiosta aiheutuvat verot ja veronluonteiset maksut.

Järjestelmään kuuluu noin 25 avainhenkilöä, mukaan lukien yhtiön johtoryhmän jäsenet. Järjestelmän perusteella maksettavat palkkiot vastaavat yhteensä enintään noin 390 000 Etteplan Oyj:n osakkeen arvoa (sisältäen myös rahana maksettavan osuuden). Palkkioina mahdollisesti luovutettavat osakkeet jaetaan yhtiön omistamista osakkeista tai markkinoilta hankittavista yhtiön osakkeista, joten kannustinohjelmalla ei ole osakkeen arvoa laimentavaa vaikutusta.

Liiketoiminnan riskit ja epävarmuustekijät

Etteplanin taloudellinen tulos on alttiina useille strategisille, toiminnallisille ja taloudellisille riskeille. Yleisen taloudellisen kehityksen aiheuttamat epävarmuudet ovat edelleen Etteplanin liiketoiminnan riskejä. Asiakkaiden liiketoiminnan mahdolliset muutokset ovat merkittävä riski Etteplanin liiketoiminnalle. Yhtiön liiketoiminta perustuu ammattitaitoiseen henkilöstöön. Osaavien ammattilaisten saatavuus on tärkeä tekijä kannattavan kasvun ja liiketoiminnan turvaamiseksi. Henkilöstön vaikeutunut saatavuus erityisesti tietyillä asiantuntija-aloilla on edelleen liiketoimintariski.

Koronavirus vaikuttaa edelleen Etteplanin toimintaan, ja siihen liittyvät sairauspoissaolot vaikuttavat negatiivisesti yhtiön kehitykseen. Venäjän aloittama sota Ukrainassa lisää epävarmuutta markkinoilla, nostaa inflaatiota ja korkoja sekä vaikuttaa negatiivisesti asiakkaiden toimintaan ja toimitusketjuihin. Kustannusten ja korkojen nousu vaikuttaa Etteplanin liiketoimintaan ja taloudelliseen tilanteeseen. Epävakaa geopoliittinen tilanne vaikeuttaa tulevaisuuden ennustamista.

Etteplan kartoittaa liiketoiminnan riskit kerran vuodessa ja seuraa aktiivisesti kehitystä vuoden aikana. Kartoituksessa keskitytään erityisesti seuraamaan muutosta jo tunnistetuissa riskeissä, tunnistamaan uudet liiketoimintariskit sekä kehittämään ennakoivaa riskienhallintaa. Kartoituksen tuloksista kerrotaan Etteplanin Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä -raportin yhteydessä.

Hallituksen voitonjakoehdotus 2022

Konsernin emoyhtiön jakokelpoinen oma pääoma on taseen 31.12.2022 mukaan 59 076 673,28 euroa. Hallitus ehdottaa 5.4.2023 kokoontuvalle yhtiökokoukselle, että osinkoa jaetaan osingonjakohetkellä yhtiön ulkopuolisessa omistuksessa oleville osakkeille 0,36 euroa osaketta kohti eli yhteensä enintään 9 072 285,48 euroa, ja loppuosa jätetään voittovaroihin.

Taloudelliset tiedotteet 2023

Tilinpäätös ja vuosikertomus viimeistään viikolla 11/2023 Yhtiökokous 2023 keskiviikkona 5.4.2023 Tammi-maaliskuun 2023 osavuosikatsaus torstaina 11.5.2023 Tammi-kesäkuun 2023 puolivuosikatsaus torstaina 10.8.2023 Tammi-syyskuun 2023 osavuosikatsaus tiistaina 31.10.2023

Espoossa 17. helmikuuta 2023

Etteplan Oyj

Hallitus

Lisätiedot: Juha Näkki, toimitusjohtaja, puh. 010 307 2077 Outi Torniainen, markkinointi- ja viestintäjohtaja, puh. 010 307 3302

Tilinpäätöstiedote on tilintarkastamaton. Tiedotteet ja muu yritysinformaatio löytyvät Etteplanin internetsivuilta osoitteesta www.etteplan.com.

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA

1 000 EUR	10-12/2022	10-12/2021	1-12/2022	1-12/2021
Liikevaihto	91 024	85 258	350 170	300 111
Liiketoiminnan muut tuotot	961	448	2 826	1 289
Materiaalit ja palvelut	-10 413	-9 602	-40 395	-31 685
Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut	-58 104	-54 713	-227 823	-197 596
Liiketoiminnan muut kulut	-10 033	-9 017	-36 140	-28 527
Poistot	-5 018	-4 540	-20 018	-17 839
Liikevoitto (EBIT)	8 417	7 834	28 622	25 754
Rahoitustuotot	288	291	1 044	593
Rahoituskulut	83	-464	-7 280	-1 480
Voitto ennen veroja	8 788	7 660	22 386	24 867
Tuloverot	-1 373	-1 292	-4 235	-4 823
Katsauskauden voitto	7 415	6 369	18 151	20 044
Muut laajan tuloksen erät, jotka saatetaan
siirtää tulosvaikutteisiksi
Muuntoerot	-967	-102	-4 229	-589
Muut laajan tuloksen erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi
Käyvän arvon muutos, muiden laajan tuloksen
erien kautta arvostettavat osakesijoitukset	12	3	-31	32
Etuuspohjaisten järjestelyiden uudelleen
määrittämisestä johtuvat erät	1 359	0	1 359	0
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	404	-99	-2 900	-557
Katsauskauden laaja tulos yhteensä	7 819	6 270	15 251	19 487
Katsauskauden voiton jakautuminen
Emoyhtiön omistajille	7 415	6 369	18 151	20 044
Katsauskauden laajan tuloksen jakautuminen
Emoyhtiön omistajille	7 819	6 270	15 251	19 487
Emoyhtiön osakkeenomistajille
katsauskauden voitosta laskettu
osakekohtainen tulos
Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR	0,30	0,26	0,73	0,80
Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen	0,30	0,26	0,73	0,80

KONSERNITASE

1 000 EUR	31.12.2022	31.12.2021
VARAT
Pitkäaikaiset varat
Liikearvo	105 385	92 380
Muut aineettomat hyödykkeet	32 745	28 807
Aineelliset hyödykkeet	24 808	24 759
Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta
arvostettavat sijoitukset	2 414	418
Muut pitkäaikaiset saamiset	1 016	54
Laskennalliset verosaamiset	622	731
Pitkäaikaiset varat yhteensä	166 990	147 150
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus	635	376
Keskeneräiset työt	30 181	26 810
Myyntisaamiset ja muut saamiset	62 405	47 988
Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset	1 364	273
Rahavarat	19 564	30 356
Lyhytaikaiset varat yhteensä	114 149	105 803
VARAT YHTEENSÄ	281 138	252 953
OMA PÄÄOMA JA VELAT
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma
Oma pääoma
Osakepääoma	5 000	5 000
Ylikurssirahasto	6 701	6 701
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	23 966	22 037
Omat osakkeet	-1 059	-1 245
Muuntoerot	-7 702	-3 473
Muut rahastot	103	133
Kertyneet voittovarat	79 302	69 761
Oma pääoma yhteensä	106 311	98 914
Pitkäaikaiset velat
Laskennalliset verovelat	9 758	7 408
Lainat rahoituslaitoksilta	47 852	30 350
Vuokrasopimusvelat	8 478	8 777
	4 897	0
Etuuspohjaiset eläkevelvoitteet	33	827
Muut pitkäaikaiset velat Pitkäaikaiset velat yhteensä	71 018	47 362
Lyhytaikaiset velat Lainat rahoituslaitoksilta	21 139	25 453
Vuokrasopimusvelat	13 114	13 894
Saadut ennakot	2 856	3 891
Ostovelat ja muut velat	63 532	61 673
Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat	3 168	1 766
Lyhytaikaiset velat yhteensä	103 809	106 677
Velat yhteensä	174 828	154 039
OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ	281 138	252 953

KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA

1 000 EUR		10-12/2022 10-12/2021 1-12/2022 1-12/2021
Liiketoiminnan rahavirta
Asiakkailta saadut maksut	83 374	78 422	341 201	287 564
Maksut liiketoiminnan kuluista	-70 733	-62 728	-306 220	-253 056
Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja
veroja	12 640	15 694	34 981	34 508
Maksetut korot ja maksut muista liiketoiminnan
rahoituskuluista	-363	-449	-1 721	-1 289
Saadut korot liiketoiminnasta	56	10	113	80
Maksetut välittömät verot	-1 314	-2 098	-5 277	-6 205
Liiketoiminnan rahavirta (A)	11 020	13 156	28 095	27 093
Investointien rahavirta
lnvestoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin	-566	-651	-1 711	-2 157
Tytäryhtiöhankinnat, hankintahetken rahavaroilla
vähennettynä	-6	O	-20 871	-14 255
Investoinnit muihin sijoituksiin	0	0	-2 033	O
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden
luowitustulot	34	-47	52	17
Myönnetyt lainat	-963		-963	0
Myönnettyjen lainojen takaisinmaksut	0	0	O	/3
Investointien rahavirta (B)	-1 500	-699	-25 526	-16 321
Rahavirta investointien jälkeen (A+B)	9 520	12 457	2 570	10 772
Rahoituksen rahavirta
Suunnatusta osakeannista saadut maksut	O	O	O	1 936
Omien osakkeiden hankinta	O	-297	O	-1 382
Lyhytaikaisten lainojen nostot	8 995	-13	13 144	6 941
Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut*	-9 847	-14 885	-32 534	-30 060
Pitkäaikaisten lainojen nostot	-1	26 503	27 999	37 503
Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut	-3	-6	-16	-6
Vuokrasopimusvelkojen lyhennykset	-3 268	-2 812	-12 657	-11 478
Maksetut osingot	1	O	-9 970	-8 461
Rahoituksen rahavirta (C)	-4 124	8 489	-14 034	-5 007
Rahavarojen muutos (A+B+C) lisäys (+) /
vähennys (-)	5 397	20 946	-11 464	5 765
Rahavarat kauden alussa	14 106	9 215	30 356	24 407
Valuuttakurssien muutosten vaikutus	61	195	672	184
Rahavarat kauden lopussa	19 564	30 356	19 564	30 356

*Tilikaudella 2022 erään sisältyy myös realisoitunut termiinitappio 4,9 miljoonaa euroa.

LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA

Taulukon sarakkeiden selitteet

• A) Osakepääoma E) Omat osakkeet
• B) Ylikurssirahasto F) Muuntoerot
• -
• C) Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto G) Kertyneet voittovarat

D) Muut rahastot H) Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä

1 000 EUR	A	B	C	D	E	F	G	H
Oma pääoma 1.1.2021	5 000	6 701	20 101	101	-124	-2 884	58 178	87 074
Laaja tulos
Katsauskauden voitto	0	0	0	0	0	0	20 044	20 044
Muut laajan tuloksen erät
Käyvän arvon muutos, muiden laajan tuloksen
erien kautta arvostettavat osakesijoitukset	0	0	0	32	0	0	0	32
Muuntoerot	0	0	0	0	0	-589	0	-589
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	0	0	0	32	0	-589	0	-557
Katsauskauden laaja tulos yhteensä	0	0	0	32	0	-589	20 044	19 487
Liiketoimet omistajien kanssa
Osingonjako	0	0	0	0	0	0	-8 461	-8 461
Suunnattu osakeanti	0	0	1 936	0	0	0	0	1 936
Omien osakkeiden hankinta	0	0	0	0	-1 382	0	0	-1 382
Osakepalkkiot	0	0	0	0	260	0	0	260
Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä	0	0	1 936	0	-1 122	0	-8 461	-7 647
Oma pääoma 31.12.2021	5 000	6 701	22 037	133	-1 245	-3 473	69 761	98 914

1 000 EUR	A	B	C	D	E	F	G	H
Oma pääoma 1.1.2022	5 000	6 701	22 037	133	-1 245	-3 473	69 761	98 914
Laaja tulos
Katsauskauden voitto	0	0	0	0	0	0	18 151	18 151
Muut laajan tuloksen erät
Käyvän arvon muutos, muiden laajan tuloksen
erien kautta arvostettavat osakesijoitukset	0	0	0	-30	0	0	0	-30
Muiden laajan tuloksen erien kautta
arvostettavien osakesijoitusten myyntivoiton
	0	0	0	0	0	0	-1	-1
siirto kertyneisiin voittovaroihin Muuntoerot	0	0	0	0	0	-4 229	0	-4 229
Etuuspohjaisten järjestelyiden uudelleen
määrittämisestä johtuvat erät	0	0	0	0	0	0	1 359	1 359
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	0	0	0	-30	0	-4 229	1 358	-2 900
Katsauskauden laaja tulos yhteensä	0	0	0	-30	0	-4 229	19 510	15 251
Liiketoimet omistajien kanssa
Osingonjako	0	0	0	0	0	0	-9 970	-9 970
Suunnattu osakeanti	0	0	1 929	0	0	0	0	1 929
Osakepalkkiot	0	0	0	0	186	0	0	186
Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä	0	0	1 929	0	186	0	-9 970	-7 855
Oma pääoma 31.12.2022	5 000	6 701	23 966	103	-1 059	-7 702	79 302	106 311

LIITETIEDOT

Yleistä

Etteplan Oyj:n palvelut kattavat ohjelmisto- ja sulautettujen järjestelmien ratkaisut, teollisuuden laite- ja laitossuunnittelun ratkaisut sekä teknisen dokumentoinnin ratkaisut. Asiakkaitamme ovat maailman johtavat valmistavan teollisuuden yritykset. Palvelumme parantavat asiakkaittemme tuotteiden, palvelujen ja suunnitteluprosessien kilpailukykyä tuotteen koko elinkaaren ajan. Etteplanin innovatiivisen suunnittelukyvyn tuloksia on nähtävissä lukuisissa teollisuuden ratkaisuissa ja arjen tuotteissa.

Vuonna 2022 Etteplanin liikevaihto oli noin 350 miljoonaa euroa. Yhtiön palveluksessa on 3 951 asiantuntijaa Suomessa, Ruotsissa, Alankomaissa, Saksassa, Puolassa, Tanskassa ja Kiinassa. Etteplan on listattu Nasdaq Helsinki Oy:ssä tunnuksella ETTE.

Etteplan Oyj:n hallitus on hyväksynyt kokouksessaan 16.2.2023 tämän tilinpäätöstiedotteen julkistettavaksi.

Laatimisperiaatteet

Luvut esitetään joko tuhansina tai miljoonina euroina riippuen siitä, mitä luvun yhteydessä on esittämisestä mainittu. Luvut on pyöristetty tarkoista arvoistaan, joten yksittäisten lukujen yhteenlaskettu summa voi poiketa esitetystä summasta. Tunnusluvut on laskettu käyttäen tarkkoja arvoja.

Tilinpäätöstiedote on laadittu noudattaen IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin vaatimuksia. Tilipäätöstiedotteen laadinnassa on noudatettu samoja kirjaamis- ja arvostamisperiaatteita kuin vuoden 2020 tilinpäätöksessä.

Johdon harkintaa edellyttävät laadintaperiaatteet ja arvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät

Tämä tiedote sisältää tulevaisuuteen suuntautuvia lausumia, jotka perustuvat johdon tämän hetkisiin oletuksiin ja tiedossa oleviin tekijöihin sekä johdon tämän hetkisiin päätöksiin ja suunnitelmiin. Johto uskoo, että tulevaisuuteen suuntautuvat oletukset ovat perusteltuja. Lopputulokset voivat kuitenkin erota merkittävästi tulevaisuuteen suuntautuvista lausumista johtuen mm. muutoksista taloudessa, markkinoilla, kilpailuolosuhteissa sekä muutoksista sääntely-ympäristössä ja valuuttakursseissa. Konsernin johto saattaa myös joutua tekemään harkintaan perustuvia ratkaisuja, jotka koskevat laatimisperiaatteiden valintaa ja niiden soveltamista. Tämä koskee erityisesti niitä tapauksia, joissa voimassa olevassa IFRS-normistossa on vaihtoehtoisia arvostamis-, kirjaamis- ja esittämistapoja.

Arvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät sekä harkintaan perustuvia ratkaisuja vaativat osa-alueet ovat samoja kuin vuoden 2021 tilinpäätöksessä.

Johto kiinnittää erityistä huomiota käyvän arvon määrittämiseen yrityskauppojen yhteydessä sekä kiinteähintaisten sopimusten tuloutukseen.

Tunnusluvut

1 000 EUR	1-12/2022	1-12/2021	Muutos
Liikevaihto	350 170	300 111	16,7 %
Liikevoitto (EBITA)	33 915	30 139	12,5 %
EBITA, %	9,7	10,0
Liikevoitto (EBIT)	28 622	25 754	11,1 %
EBIT, %	8,2	8,6
Voitto ennen veroja	22 386	24 867	-10,0 %
Voitto ennen veroja, %	6,4	8,3
Oman pääoman tuotto, %	17,7	21,6
ROCE, %	15,9	16,0
Omavaraisuusaste, %	38,2	39,7
Korolliset bruttovelat	90 583	78 474	15,4 %
Nettovelkaantumisaste, %	66,8	48,6
Taseen loppusumma	281 138	252 953	11,1 %
Bruttoinvestoinnit	40 940	30 582	33,9 %
Liiketoiminnan rahavirta	28 095	27 093	3,7 %
Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR	0,73	0,80	-8,8 %
Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos, EUR	0,73	0,80	-8,8 %
Osakekohtainen oma pääoma, EUR	4,25	3,97	7,0 %
Henkilöstö keskimäärin	3 945	3 480	13,4 %
Henkilöstö kauden lopussa	3 951	3 629	8,9 %

Segmenttitiedot

Konsernin liiketoiminta jakautuu kolmeen palvelualueeseen, joista kukin muodostaa oman raportoitavan segmenttinsä. Raportoitavien segmenttien tuotot koostuvat pääasiassa palveluiden tuottamisesta.

		Ohjelmisto	Teknisen	Raportoitavat
	Suunnittelu	ja sulautetut	dokumentoinnin	segmentit	Eliminoinnit
1 000 EUR	ratkaisut	ratkaisut	ratkaisut	yhteensä		ja muut Yhteensä
10-12/2022
Ulkoinen liikevaihto	48 899	24 236	17 682	90 818	206	91 024
Liikevoitto (EBITA)	5 260	2 800	1 359	9 419	312	9 731
Henkilöstö kauden lopussa	2 092	815	886	3 793	158	3 951
10-12/2021
Ulkoinen liikevaihto	47 107	23 369	14 338	84 814	444	85 258
Liikevoitto (EBITA)	4 983	2 418	1 714	9 116	-151	8 965
Henkilöstö kauden lopussa	2 062	771	669	3 502	127	3 629
1-12/2022
Ulkoinen liikevaihto	183 693	95 934	69 808	349 436	734	350 170
Liikevoitto (EBITA)	19 388	9 193	6 060	34 641	-726	33 915
Henkilöstö kauden lopussa	2 092	815	886	3 793	158	3 951
1-12/2021
Ulkoinen liikevaihto	167 433	80 123	51 650	299 206	905	300 111
Liikevoitto (EBITA)	16 555	8 316	5 879	30 750	-611	30 139
Henkilöstö kauden lopussa	2 062	771	669	3 502	127	3 629

Liikevoitto (EBITA):n täsmäytys voittoon ennen veroja

1 000 EUR	10-12/2022 10-12/2021		1-12/2022	1-12/2021
Liikevoitto (EBITA)	9 731	8 965	33 915	30 139
Yrityshankintojen käyvän arvon arvostusten poistot	-1 314	-1 131	-5 293	-4 385
Liikevoitto (EBIT)	8 417	7 834	28 622	25 754
Rahoitustuotot ja -kulut	371	-174	-6 235	-888
Voitto ennen veroja	8 788	7 660	22 386	24 867

Segmenttien pitkäaikaiset varat

Segmenttien pitkäaikaiset varat sisältävät pitkäaikaiset varat pois lukien rahoitusinstrumentit ja laskennalliset verosaamiset. Segmenttien pitkäaikaiset varat esitetään varojen sijainnin mukaan jaoteltuna, koska konsernin ylin päätöksentekijä seuraa näitä eriä maatasolla.

1 000 EUR	31.12.2022	31.12.2021
Suomi	61 329	63 609
Skandinavia	45 017	39 820
Kiina	2 805	2 931
Keski-Eurooppa	54 802	39 640
Yhteensä	163 953	146 001

Liikevaihto

Alla oleva taulukko esittää liikevaihdon jakautumisen maantieteellisesti sekä tuloutuksen ajankohdan perusteella. Maantieteellisten alueiden tuotot esitetään myyjän sijainnin mukaan. Yhtiön Kiinan toimintojen myynti tapahtuu sekä paikallisesti että muiden konserniyhtiöiden kautta ja sisältyy siksi osittain muiden alueiden tuottoihin.

1 000 EUR		10-12/2022 10-12/2021 1-12/2022 1-12/2021
Pääasiallinen maantieteellinen alue
Suomi	46 857	48 043	181 114	169 996
Skandinavia	24 208	20 401	88 346	70 153
Keski-Eurooppa	17 163	13 412	68 242	47 747
Kiina	2 796	3 402	12 468	12 216
Yhteensä	91 024	85 258	350 170	300 111
Tuloutuksen ajoitus
Tuloutus yhtenä ajankohtana	558	575	2 288	2 241
Tuloutus ajan kuluessa	90 466	84 683	347 882	297 871
Yhteensä	91 024	85 258	350 170	300 111

Liikevaihto ja liikevoitto (EBIT) neljänneksittäin

1 000 EUR	1-3/2022	4-6/2022		7-9/2022 10-12/2022
Liikevaihto	89 586	89 252	80 308	91 024
Liikevoitto (EBIT)	7 622	6 817	5 766	8 417
EBIT, %	8,5	7,6	7,2	9,2
1 000 EUR	1-3/2021	4-6/2021		7-9/2021 10-12/2021
Liikevaihto	72 950	75 043	66 860	85 258
Liikevoitto (EBIT)	6 594	6 729	4 597	7 834
EBIT, %	9,0	9,0	6,9	9,2

Kertaluonteiset erät

Erien, jotka ovat joko kokonsa tai luonteensa puolesta olennaisia, ja jotka eivät ole toistuvia, katsotaan olevan kertaluonteisia. Ne esitetään konsernin tuloslaskelmassa asianmukaisissa erissä. Alla olevassa taulukossa on esitetty tuloslaskelman erät, joihin kertaluonteiset erät sisältyvät.

1 000 EUR	10-12/2022 10-12/2021 1-12/2022 1-12/2021
Liiketoiminnan muut tuotot	467	0	767	0
Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut ja
liiketoiminnan muut kulut	-172	-84	-1 807	-656
Liikevoitto (EBIT)	295	-84	-1 040	-656
Rahoitustuotot ja -kulut	870	0	-5 133	0
Katsauskauden voitto	1 165	-84	-6 173	-656

Yrityshankinnat

Cognitas GmbH (100 %)

Etteplan osti Cognitas GmbH:n, saksalaisen teknisen informaation elinkaaripalveluita tarjoavan yrityksen Canon Deutschland GmbH:lta 13.1.2022. Yrityskauppa vahvistaa Etteplanin asemaa Saksassa, ja on jatkoa strategisille investoinneillemme Keski-Euroopassa. Cognitas on Saksan johtavia teknisen dokumentoinnin konsultti- ja palveluyrityksiä, jonka palveluksessa on 200 konsultoinnin ja teknisen informaation tuottamisen ja johtamisen asiantuntijaa. Hankinnasta syntyi alustavasti 8 446 tuhannen euron liikearvo, joka perustuu hankitun yhtiön henkilöstön tekniseen osaamiseen ja hankinnasta odotettaviin synergiahyötyihin. Kirjattu liikearvo ei ole miltään osin vähennyskelpoinen verotuksessa.

Syncore technologies AB (100 %)

Etteplan vahvisti asemaansa Ruotsissa ja osti 2.2.2022 sulautettuihin järjestelmiin keskittyvän teknologiapalveluyhtiö Syncore Technologies AB:n. Vuonna 2000 perustettu Syncore toteuttaa edistyksellisiä sulautettujen järjestelmien projekteja kuten suunnittelua, laitteisto- ja ohjelmistokehitystä sekä tuotteiden koko elinkaaren kattavia palveluita erityisesti teollisuusjärjestelmien, ilmailuteollisuuden ja puolustusteollisuuden asiakkaille. Syncoren palveluksessa on 46 sulautettujen järjestelmien asiantuntijaa Linköpingissä Ruotsissa. Hankinnasta syntyi alustavasti 5 880 tuhannen euron liikearvo, joka perustuu hankitun yhtiön henkilöstön tekniseen osaamiseen ja hankinnasta odotettaviin synergiahyötyihin. Kirjattu liikearvo ei ole miltään osin vähennyskelpoinen verotuksessa.

LCA Consulting Oy (100 %)

Etteplan vahvisti asemaansa kestävän kehityksen osaajana ja osti korkeatasoisia asiantuntijapalveluita tarjoavan LCA Consulting Oy:n 29.4.2022. Vuonna 2013 perustettu LUT-yliopiston spin-offina syntynyt LCA Consulting on keskittynyt yritysten, tuotteiden ja tuotannon elinkaariarviointiin, hiilijalanjälkilaskentaan ja asiantuntijakoulutuksiin. Lappeenrannassa toimiva LCA Consulting työllistää 11 asiantuntijaa ja sen asiakaskunta koostuu erityisesti teollisen tuotannon ja valmistuksen, rakennusalan sekä julkisen sektorin asiakkaista. Hankinnasta syntyi alustavasti 521 tuhannen euron liikearvo, joka perustuu hankitun yhtiön henkilöstön tekniseen osaamiseen ja hankinnasta odotettaviin synergiahyötyihin. Kirjattu liikearvo ei ole miltään osin vähennyskelpoinen verotuksessa.

DDCom (100 %)

Etteplan jatkoi laajentumistaan Alankomaissa ostamalla DDCom:in (Van Dulmen CAD-Illustraties B.V.) 30.5.2022. Yrityskaupalla vahvistetaan Etteplanin osaamista teknisen dokumentoinnin 3D-sisältöpohjaisissa animaatio- ja visualisointipalveluissa. DDCom sijaitsee Eindhovenin alueella ja työllistää noin 15 teknisen dokumentoinnin asiantuntijaa. Sen asiakkaita ovat autoteollisuuden, korkean teknologian, lääketieteen teknologian ja valmistavan teollisuuden yritykset kuten DAF Trucks, ASML, VDL ja Philips & Shimano. Hankinnasta syntyi alustavasti 723 tuhannen euron liikearvo, joka perustuu hankitun yhtiön henkilöstön tekniseen osaamiseen ja hankinnasta odotettaviin synergiahyötyihin. Kirjattu liikearvo ei ole miltään osin vähennyskelpoinen verotuksessa.

Hankinnat yhteensä

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenlaskettu, alustava erittely kauppahinnoista, hankituista varoista ja vastattavaksi otetuista veloista.

Luovutettu vastike:	1 000 EUR
Käteisvastike	24 357
Suunnattu osakeanti	1 929
Ehdollinen vastike	19
Luovutettu vastike yhteensä	26 305
Varat ja velat
Aineelliset hyödykkeet	1 609
Aineettomat hyödykkeet	129
Asiakassuhteet (aineettomat hyödykkeet)	10 618
Kilpailukieltosopimukset (aineettomat hyödykkeet)	327
Myynti- ja muut saamiset	14 333
Rahavarat	3 506
Varat yhteensä	30 521
Pitkäaikaiset eläkevelat	6 902
Muut pitkäaikaiset velat	482
Lyhytaikaiset osinkovelat	6 500
Muut lyhytaikaiset velat	3 112
Laskennallinen verovelka	2 791
Velat yhteensä	19 787
Nettovarallisuus	10 734
Liikearvon syntyminen hankinnassa:
Luovutettu vastike	26 305
Yksilöitävissä oleva nettovarallisuus	-10 734
Liikearvo	15 571

Hankintoihin liittyvät kulut, 297 tuhatta euroa, sisältyvät liiketoiminnan muihin kuluihin konsernituloslaskelmassa.

Muutokset ehdollisia vastikkeita koskevissa veloissa

Konsernituloslaskelmaan kirjattiin yhteensä 767 tuhannen euron tuotto aiempaan hankintaan liittyvän ehdollisen velan arvostuksen muutoksesta.

Aineettomat hyödykkeet

1 000 EUR	2022	2021
Hankintameno 1.1.	92 380	83 685
Muuntoerot	-2 466	-387
Tytäryritysten hankinta	15 470	9 082
Kirjanpitoarvo 31.12.	105 385	92 380

Muut aineettomat hyödykkeet

		Sisäisesti kehitetyt	Yrityshankin tojen käyvän
2022	Aineettomat	aineettomat	arvon	Vuokratut	Ennakko
1 000 EUR	oikeudet	hyödykkeet	arvostukset	ohjelmistot	maksut	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2022	12 674	2 965	46 056	7 547	273	69 516
Muuntoerot	-59	0	-572	-35	-1	-667
Tytäryritysten hankinta	154	0	10 890	0	0	11 044
Lisäykset	206	9	0	186	9	411
Siirrot erien välillä	200	86	0	0	-193	93
Hankintameno 31.12.2022	13 175	3 060	56 374	7 698	89	80 396
Kertyneet poistot 1.1.2022	-11 278	-2 690	-20 679	-6 060	0	-40 709
Muuntoerot	58	0	220	30	0	308
Tytäryritysten hankinta	-24	0	0	0	0	-24
Tilikauden poisto	-761	-178	-5 293	-996	0	-7 227
Kertyneet poistot 31.12.2022	-12 004	-2 868	-25 753	-7 027	0	-47 652
Kirjanpitoarvo 31.12.2022	1 171	192	30 621	672	89	32 745

		Sisäisesti	Yrityshankin
		kehitetyt	tojen käyvän
2021	Aineettomat	aineettomat	arvon	Vuokratut	Ennakko
1 000 EUR	oikeudet	hyödykkeet	arvostukset	ohjelmistot	maksut	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2021	12 114	2 945	38 362	6 661	129	60 211
Muuntoerot	141	0	-88	-9	0	44
Tytäryritysten hankinta	7	0	7 782	0	0	7 789
Lisäykset	373	20	0	895	188	1 475
Vähennykset	-50	0	0	0	0	-50
Siirrot erien välillä	90	0	0	0	-44	46
Hankintameno 31.12.2021	12 674	2 965	46 056	7 547	273	69 516
Kertyneet poistot 1.1.2021	-10 417	-2 504	-16 306	-4 974	0	-34 200
Muuntoerot	-139	0	11	7	0	-121
Vähennykset	41	0	0	0	0	41
Tilikauden poisto	-762	-187	-4 385	-1 094	0	-6 428
Kertyneet poistot 31.12.2021	-11 278	-2 690	-20 679	-6 060	0	-40 709
Kirjanpitoarvo 31.12.2021	1 396	274	25 377	1 487	273	28 807

Aineelliset hyödykkeet

					Käyttöoikeusomaisuuserät
				Muut
2022	Maa- ja	Raken	Koneet ja	aineelliset	Koneet ja
1 000 EUR	vesialueet	nukset	kalusto	hyödykkeet	kalusto	Toimitilat	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2022	19	495	15 860	1 597	22 061	37 832	77 864
Muuntoerot	0	0	-113	-1	-215	0	-330
Tytäryritysten hankinta	0	0	509	0	118	1 177	1 804
Lisäykset	0	0	1 185	239	4 157	6 779	12 360
Vähennykset	0	0	-23	0	-109	-729	-861
Hankintameno 31.12.2022	19	495	17 418	1 834	26 011	45 059	90 837
Kertyneet poistot 1.1.2022	0	-22	-13 111	-1 204	-17 408	-21 360	-53 105
Muuntoerot	0	0	62	1	161	0	225
Tytäryritysten hankinta	0	0	-125	0	0	0	-125
Tilikauden poisto	0	-3	-1 133	-289	-3 443	-8 160	-13 028
Kertyneet poistot 31.12.2022	0	-25	-14 304	-1 491	-20 690	-29 519	-66 030
Kirjanpitoarvo 31.12.2022	19	471	3 114	343	5 321	15 539	24 808

	Käyttöoikeusomaisuuserät
				Muut
2021	Maa- ja	Raken	Koneet ja	aineelliset	Koneet ja
1 000 EUR	vesialueet	nukset	kalusto	hyödykkeet	kalusto	Toimitilat	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2021	19	495	14 386	1 261	18 623	32 554	67 339
Muuntoerot	0	0	94	5	-47	0	51
Tytäryritysten hankinta	0	0	7	86	23	754	870
Lisäykset	0	0	1 331	245	3 840	5 951	11 366
Vähennykset	0	0	-1	0	-378	-1 427	-1 806
Siirrot erien välillä	0	0	44	0	0	0	44
Hankintameno 31.12.2021	19	495	15 860	1 597	22 061	37 832	77 864
Kertyneet poistot 1.1.2021	0	-11	-12 089	-1 110	-14 436	-13 995	-41 641
Muuntoerot	0	0	-85	-5	36	0	-55
Vähennykset	0	0	1	0	0	0	1
Tilikauden poisto	0	-11	-938	-88	-3 008	-7 365	-11 410
Kertyneet poistot 31.12.2021	0	-22	-13 111	-1 204	-17 408	-21 360	-53 105
Kirjanpitoarvo 31.12.2021	19	473	2 749	394	4 652	16 472	24 759

Aineettomat ja aineelliset käyttöoikeusomaisuuserät yhteensä

1 000 EUR	2022	2021
Kirjanpitoarvo 1.1.	22 611	24 434
Muuntoerot	-60	-13
Tytäryritysten hankinta	1 295	777
Lisäykset	11 123	10 685
Siirrot ja vähennykset	-838	-1 805
Tilikauden poisto	-12 599	-11 467
Kirjanpitoarvo 31.12	21 532	22 611

Vakuudet ja vastuusitoumukset

1 000 EUR		31.12.2022 31/12/2021
Yrityskiinnitykset	320	320
Pantatut osakkeet	120	120
Muut annetut vakuudet	363	418
Yhteens a	803	858

Lähipiiritapahtumat

Konsernin lähipiiriin luetaan henkilöt, joilla on konsernissa määräysvalta, yhteinen määräysvalta tai huomattava vaikutusvalta sekä konsernin johtoon kuuluvat avainhenkilöt. Johtoon kuuluvat avainhenkilöt ovat henkilöitä, joilla on konsernin toiminnan suunnittelua, johtamista ja valvontaa koskevat välittömät tai välilliset valtuudet ja vastuu, mukaan lukien konsernin hallituksen jäsenet (toimivaan johtoon kuuluvat ja muut). Edellä mainittujen henkilöiden puolisot ja huollettavat sekä heidän määräysvallassaan tai yhteisessä määräysvallassa olevat yhtiöt luetaan lähipiiriin. Konsernin lähipiiriin kuuluu lisäksi lopullista määräysvaltaa käyttävä Ingman Group Oy Ab ja sen konserniyritykset.

Lähipiiriliiketoimet on hinnoiteltu konsernin normaalien, markkinaehtoisten hinnoitteluperusteiden ja hankintaehtojen mukaisesti.

Lähipiirin kanssa toteutuivat seuraavat liiketapahtumat:

1 000 EUR	1-12/2022	1-12/2021
Palveluiden myynnit muille lähipiiriin kuuluville yhtiöille	30	94
Palveluiden ostot muilta lähipiiriin kuuluvilta yhtiöiltä	36	36
1 000 EUR	31/12/2022	31/12/2021
Myyntisaamiset muilta lähipiiriin kuuluvilta yhtiöiltä	0	0

Rahoitusinstrumenttien käyvät arvot

Seuraavissa taulukoissa esitetään käypään arvoon arvostetut rahoitusinstrumentit arvostusmenetelmän mukaan jaoteltuina. Käytetyt tasot on määritelty seuraavasti:

Taso 1: Täysin samanlaisille varoille tai veloille noteeratut (oikaisemattomat) hinnat toimivilla markkinoilla.

Taso 2: Muut syöttötiedot kuin tasoon 1 sisältyvät noteeratut hinnat, jotka kyseiselle omaisuuserälle tai velalle on havainnoitavissa joko suoraan hintana tai epäsuorasti hinnoista johdettuina.

Taso 3: Muut kuin havainnoitavissa olevat syöttötiedot, jotka eivät perustu havainnoitavissa olevaan markkinatietoon.

Käypään arvoon muiden laajan tulosten erien kautta kirjattavat rahoitusvarat

2022 1 000 EUR	Noteeratut osakkeet (Taso 1)	Toimitila osakkeet (Taso 2)	Noteeraamattomat osakkeet ja lainasaamiset	(Taso 3) Yhteensä
Alkusaldo 1.1.	275	120	24	418
Sijoitus Ekkono AB:hen	0	0	2 034	2 034
Myönnetty laina Ekkono AB:lle	0	0	963	963
Muihin laajan tuloksen eriin kirjatut tuotot/kulut	-37	0	0	-37
Vähennykset	0	0	-1	-1
Kirjanpitoarvo 31.12.	237	120	3 019	3 376

			Noteeraamattomat
	Noteeratut	Toimitila	osakkeet ja
2021	osakkeet	osakkeet	lainasaamiset
1 000 EUR	(Taso 1)	(Taso 2)		(Taso 3) Yhteensä
Alkusaldo 1.1.	235	120	24	378
Muihin laajan tuloksen eriin kirjatut tuotot/kulut	40	0	0	40
Kirjanpitoarvo 31.12.	275	120	24	418

Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta kirjattavat rahoitusvarat (taso 3) koostuvat tilikaudella 2022 sijoituksesta Ekkono AB:hen, joka on koneoppimis- ja tekoälyteknologiaa kehittävä ruotsalainen start-up-yhtiö. Sijoitus tukee Etteplanin strategiaa ja tavoitetta tuoda modernia teknologiaa osaksi Etteplanin palveluratkaisuja. Osakkeiden ja lainasaamisten arvostusmenetelmä perustuu toteutuneisiin kauppoihin tai diskontattujen rahavirtojen nykyarvoon.

Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvelat

Tytäryhtiöiden hankintavelka (Taso 3)
1 000 EUR	2022	2021
Alkusaldo 1.1.	800	132
Lisäykset	0	1 209
Arvostuksen muutos	-767	-409
Maksusuoritus	0	-132
Kirjanpitoarvo 31.12.	33	800

Ei-IFRS tunnusluvut

Etteplan esittää ei-IFRS-tunnuslukuja täydentääkseen IFRS-standardien mukaisesti laadittua konsernitilinpäätöstään. Näiden tunnuslukujen tarkoituksena on mitata kasvua ja kuvata yrityksen toiminnan taloudellista suorituskykyä. Tässä osiossa esitetään oleellisimmat konsernin käyttämät ei-IFRS-tunnusluvut. Kaikkien esitettävien tunnuslukujen laskentakaavat löytyvät tämän tiedotteen lopusta.

Liikevoitto (EBITA) ja EBITA, %

Liikevoitto (EBITA) esitetään, koska se kuvaa konsernin operatiivista suoritustasoa paremmin kuin liikevoitto (EBIT). Siihen ei sisälly yrityshankintoihin liittyvien käyvän arvon arvostusten poistoja. EBITA, % esittää liikevoitto (EBITA):n prosenttiosuutena liikevaihdosta. Alla olevassa taulukossa esitetään liikevoitto (EBITA):n täsmäytys liikevoittoon (EBIT).

1 000 EUR	10-12/2022	10-12/2021 1-12/2022 1-12/2021
Liikevoitto (EBIT)	8 417	7 834	28 622	25 754
Yrityshankintojen käyvän arvon arvostusten poistot	1 314	1 131	5 293	4 385
Liikevoitto (EBITA)	9 731	8 965	33 915	30 139

Orgaaninen ja epäorgaaninen kasvu sekä kasvu vertailukelpoisilla valuuttakursseilla

Orgaaninen (liikevaihdon) kasvu esitetään liikevaihdon kasvun lisäksi, koska se kuvaa konsernin liikevaihdon kasvua ilman viimeisen 12 kuukauden aikana toteutettujen yrityshankintojen vaikutusta ja näin ollen mahdollistaa paremman vertailtavuuden raportoitavien kausien välillä. Orgaaninen kasvu lasketaan vertaamalla vertailukausien liikevaihtoa lukuun ottamatta liikevaihtoa viimeisen 12 kuukauden aikana hankituista liiketoiminnoista. Epäorgaanisena kasvuna esitetään viimeisen 12 kuukauden aikana toteutettujen yrityshankintojen tuottama liikevaihdon kasvu. Kasvu vertailukelpoisilla valuuttakursseilla (liikevaihdon) esitetään, koska se kuvaa konsernin liikevaihdon kasvua ilman valuuttakurssien muutosten vaikutusta ja näin ollen mahdollistaa paremman vertailtavuuden raportoitavien kausien välillä. Laskettaessa liikevaihdon kasvua vertailukelpoisilla valuuttakursseilla, raportointikauden liikevaihto lasketaan käyttäen vertailukauden valuuttakursseja. Luku esitetään sekä konsernin liikevaihdolle että orgaaniselle kasvulle.

Johdettujen palvelujen osuus liikevaihdosta

Etteplan mittaa Johdettujen palvelujen osuutta liikevaihdosta, ns. MSI-indeksiä. Johdetut palvelut (Managed Services) ovat palvelukokonaisuuksia, esimerkiksi projekteja tai ulkoistusratkaisuja, joissa asiakas maksaa tuloksista resurssien sijaan. Johdettujen palvelujen osuus liikevaihdosta (MSI-indeksi) esitetään, koska se kuvaa Etteplanin strategian edistymistä sekä selittää osaltaan kannattavuuden muutoksia.

Tunnuslukujen laskentakaavat

IFRS-tunnusluvut

Laimentamaton osakekohtainen tulos =	(Emoyhtiön omistajille kuuluva Katsauskauden voitto) x 100
	Osakkeiden osakeantioikaistu keskimääräinen lukumäärä katsauskauden aikana
Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos =	(Emoyhtiön omistajille kuuluva Katsauskauden voitto laimennusvaikutuksella oikaistuna) x 100
	Osakkeiden osakeantioikaistu keskimääräinen lukumäärä katsauskauden aikana laimennusvaikutuksella oikaistuna

Ei-IFRS-tunnusluvut

Liikevoitto (EBITA) =	Liikevoitto (EBIT) + yrityshankintojen käyvän arvon arvostusten poistot
Orgaaninen kasvu =	(Liikevaihto raportointivuonna - Liikevaihto vertailuvuonna - hankittujen yhtiöiden tuottama Liikevaihto raportointivuonna) x 100 Liikevaihto vertailuvuonna
Liikevaihto avainasiakkailta, kasvu =	(Liikevaihto avainasiakkailta raportointivuonna - Liikevaihto avainasiakkailta vertailuvuonna) x 100 Liikevaihto avainasiakkailta vertailuvuonna
Johdettujen palveluiden osuus
liikevaihdosta =	Liikevaihto Johdetuista palveluista x 100 Liikevaihto
Oman pääoman tuottoprosentti (ROE), % = Katsauskauden voitto x 100	Oma pääoma yhteensä, keskiarvo
Sitoutuneen pääoman tuottoprosentti
(ROCE), ennen veroja, % =	(Voitto ennen veroja + Rahoituskulut) x 100 (Oma pääoma ja velat yhteensä - korottomat velat), keskiarvo
Omavaraisuusaste, % =	Oma pääoma yhteensä x 100 Oma pääoma ja velat yhteensä - Saadut ennakot
Bruttoinvestoinnit =	Kokonaisinvestoinnit pysyviin vastaaviin, mukaan luettuina yritysostot ja taseeseen aktivoidut tuotekehityskustannukset
Nettovelkaantumisaste, % =	(Korolliset velat - Rahavarat) x 100 Oma pääoma yhteensä
Osakekohtainen oma pääoma =	Oma pääoma yhteensä Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä kauden päätöspäivänä
Osakekannan markkina-arvo =	Ulkona olevien osakkeiden lukumäärä kauden päätöspäivänä x kauden viimeinen kaupantekokurssi