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E.S.F.H Share Issue/Capital Change 2026
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Share Issue/Capital Change
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股票代碼：2884
玉山金融控股股份有限公司
E.SUN FINANCIAL HOLDING COMPANY, LTD.
公開說明書
(一〇〇年度現金增資發行新股)
一、公司名稱：玉山金融控股股份有限公司
二、本公開說明書編印目的：現金增資發行新股。
(一) 本次新股來源：現金增資發行新股
(二) 新股種類：記名式普通股，每股面額新臺幣壹拾元整。
(三) 股數：500,000,000 股。
(四) 發行金額：新臺幣5,000,000,000元整。
(五) 發行條件：
- 現金增資發行新股500,000,000股，每股面額新臺幣10元，每股以新臺幣15元溢價發行，預計可募集資金總額為新臺幣7,500,000,000元。
- 本次現金增資發行新股，除依公司法第267條規定保留 15%，計75,000,000股供本公司員工認購，並依證券交易法第28條之1規定提撥 10%，計50,000,000股採公開申購方式對外公開銷售，其餘 75% 計375,000,000股，由原股東按認股基準日股東名簿記載之持股比率認購，原股東持有股份按比例有不足分認一新股者，得合併共同認購或歸併一人認購；認購不足一股暨原股東及員工放棄認股部分，授權董事長洽特定人認購之。
- 本次現金增資發行新股，其權利義務與原發行股份相同。
(六) 公開承銷比例：依證券交易法第28條之1規定提撥 10% 對外公開承銷。
(七) 承銷及配售方式：採公開申購配售。
三、本次資金運用計畫之用途及預計可能產生效益之概要：請參閱本公開說明書第85頁。
四、本次發行之相關費用：
(一) 承銷費用：新臺幣伍佰萬元整。
(二) 其他費用，包括會計師、律師等其他費用：新臺幣參拾萬元整。
五、有價證券之生效(核准)，不得藉以作為證實申報(請)事項或保證證券價值之宣傳。
六、本公開說明書之內容如有虛偽或隱匿之情事者，應由發行人及其負責人與其他曾在公開說明書上簽名或蓋章者依法負責。
七、投資人應詳閱本公開說明書之內容，並應注意本公司之風險事項，請參閱本公開說明書第5頁。
八、本公司係以金融控股公司方式申請股票上市之公司，以控股為業務，請投資人特別注意。
九、查詢本公開說明書之網址：
公開資訊觀測站：http://newmops.twse.com.tw
本公司網址：http://www.esunfhc.com.tw
玉山金融控股股份有限公司編製
中華民國一〇〇年八月十二日刊印
一、本次發行前實收資本額之來源：
單位：新臺幣仟元
| 實收資本來源 | 金額(仟元) | 佔實收資本額之比例(%) |
|---|---|---|
| 設立股本 | 22,900,000 | 60.21% |
| 盈餘暨資本公積轉增資 | 8,130,996 | 21.38% |
| 員工紅利轉增資 | 285,913 | 0.75% |
| 股份轉換 | 354,000 | 0.93% |
| 海外可轉債轉換普通股 | 6,362,091 | 16.73% |
| 合 計 | 38,033,000 | 100.00% |
二、公開說明書之分送計畫：
- 陳列處所：臺灣證券交易所股份有限公司、財團法人中華民國證券暨期貨市場發展基金會、財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心、中華民國證券商業同業公會、本公司及本公司股務代理機構。
- 分送方式：依行政院金融監督管理委員會證券期貨局規定之方式辦理。
- 索取方式：請親洽或附回郵索取，或透過網路取閱(http://newmops.twse.com.tw)
三、證券承銷商：
名稱：大展證券股份有限公司 電話：(02)2555-1234
地址：台北市大同區承德路一段17號17樓 網址：www.tachan.com.tw
四、公司債保證機構之名稱、地址、網址及電話：不適用。
五、公司債受託機構之名稱、地址、網址及電話：不適用。
六、公司債簽證機構之名稱、地址、網址及電話：不適用。
七、辦理股票過戶機構之名稱、地址、網址及電話：
名稱：玉山金融控股股份有限公司行政管理組（股務） 電話：(02)2719-1313
地址：台北市松山區民生東路3段115號1樓 網址：www.esunfhc.com.tw
八、信用評等機構之名稱、地址、網址及電話：
名稱：中華信用評等股份有限公司 電話：(02)8722-5800
地址：台北市大安區信義路五段7號49樓 網址：www.taiwanratings.com
名稱：Moody's Investors Service Inc. 電話：+1-212-553-0300
地址：7 World Trade Center,250 Greenwich Street,New York,NY 10007,U.S.A.
網址：http://www.moodys.com
名稱：Standard & Poor's Financial Services LLC 電話：+1-212-438-1000
地址：55 Water Street New York New York
網址：http://www.standardandpoors.com
九、公司債簽證會計師及律師姓名、事務所名稱、地址、網址及電話：不適用。
十、最近年度財務報告簽證會計師姓名、事務所名稱、地址、網址及電話：
會計師姓名：陳麗琦、張日炎會計師
事務所名稱：勤業眾信聯合會計師事務所 電話：(02)2545-9988
地址：台北市松山區民生東路三段156號12樓 網址：www.deloitte.com.tw
十一、覆核律師姓名、事務所名稱、地址、網址及電話：
律師姓名：張樹萱律師 所屬單位名稱：理昂國際法律事務所
所屬單位地址：台北市中正區羅斯福路二段168號9樓
電話：(02)2366-1020 網址：無
十二、本公司發言人、代理發言人姓名、職稱、聯絡電話及電子郵件信箱：
發言人：黃男州 電話：(02)2175-1313#1399
職稱：總經理 電子郵件信箱：[email protected]
代理發言人：陳嘉鐘 電話：(02)2175-1313#6201
職稱：副總經理 電子郵件信箱：[email protected]
十三、本公司網址：http://www.esunfhc.com.tw
玉山金融控股股份有限公司公開說明書摘要
| 實收資本額：38,033 佰萬元 | 公司地址：台北市松山區民生東路 3 段 115 號 1 樓 | 電話：(02)2175-1313 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 設立日期：91 年 1 月 28 日 | 網址：http://www.esunfhc.com.tw | ||||
| 上市日期：91 年 1 月 28 日 | 上櫃日期：不適用 | 公開發行日期：91 年 1 月 28 日 | 管理股票日期：不適用 | ||
| 負責人：董事長 黃永仁 | |||||
| 總經理 黃男州 | 發言人：黃男州 總經理 | 代理發言人：陳嘉鐘 副總經理 | |||
| 股票過戶機構：玉山金融控股股份有限公司行政管理組（股務） | |||||
| 地址：台北市松山區民生東路 3 段 115 號 1 樓 | 電話：(02)2719-1313 | ||||
| 網址：http://www.esunfhc.com.tw | |||||
| 股票承銷機構：大展證券股份有限公司 | |||||
| 地址：台北市大同區承德路一段 17 號 17 樓 | 電話：(02)2555-1234 | ||||
| 網址：www.tachan.com.tw | |||||
| 代收股款銀行： | |||||
| （一）合作金庫銀行民生分行 | |||||
| 地址：台北市中山區民生東路三段 77 號 | |||||
| （二）玉山銀行營業部 | |||||
| 地址：台北市松山區民生東路三段 117 號 | 電話：(02)2516-2338 | ||||
| 網址：http://www.tcb-bank.com.tw | |||||
| 電話：(02)2719-1313 | |||||
| 網址：http://www.esunbank.com.tw | |||||
| 最近年度簽證會計師：勤業眾信聯合會計師事務所 陳麗琦、張日炎 | |||||
| 地址：台北市松山區民生東路三段 156 號 12 樓 | 電話：(02)2545-9988 | ||||
| 網址：www.deloitte.com.tw | |||||
| 複核律師：張樹萱律師 | |||||
| 地址：台北市中正區羅斯福路二段 168 號 9 樓 | 電話：(02)2366-1020 | ||||
| 網址：無 | |||||
| 信用評等機構名稱 | 中華信用評等股份有限公司 | Moody's Investors Service Inc. | Standard & Poor's Financial Services LLC | ||
| 電話 | (02)8722-5800 | 1-212-553-0300 | 1-212-438-1000 | ||
| 地址 | 台北市大安區信義路五段 7 號 49 樓 | 7 World Trade Center,250 Greenwich Street,New York,NY 10007,U.S.A. | 55 Water Street New York New York | ||
| 網址 | http://www.taiwanratings.com/tw | http://www.moodys.com | http://www.standardandpoors.com | ||
| 最近一次經信用評等日期：評等標的：玉山金控 | |||||
| 評等結果： | |||||
| 中華信評：100.06.30 | |||||
| 中華信評：twA/.正向/twA-1 | |||||
| Moody's：99.08.16 | |||||
| Moody's：Baa2/穩定/p-2 | |||||
| S&P：100.06.30 | |||||
| S&P：BBB-/正向/A-3 | |||||
| 董事選任日期：100 年 6 月 任期：三 年 | 監察人選任日期：不適用 | ||||
| 全體董事持股比例：7.39% (100 年 7 月 31 日) | 全體監察人持股比率：不適用 | ||||
| 董事、監察人及持股前二十名股東及其持股比例： | |||||
| 詳次頁 | |||||
| 主要營業項目：投資金融相關事業暨其管理 | |||||
| 風險事項 | 參閱本文之頁次 | ||||
| 5 頁 | |||||
| 營業概況 | 本年度截至 3 月 31 日 | 去（99）年度 | 參閱本文之頁次 | ||
| 資產總額（仟元） | 1,105,960,119 | 1,084,528,368 | 100 頁 | ||
| 負債總額（仟元） | 1,049,246,132 | 1,029,286,509 | 100 頁 | ||
| 收益（仟元） | 4,845,033 | 17,415,361 | 102 頁 | ||
| 稅前純益（仟元） | 1,638,397 | 4,472,156 | 102 頁 | ||
| 每股盈餘（元） | 0.37 | 1.04 | 102 頁 | ||
| 本次募集發行有價證券 | |||||
| 種類及金額 | 請參閱本公開說明書封面 | ||||
| 發行條件 | 請參閱本公開說明書封面 | ||||
| 募集資金用途及預計產生效益概述 | 請參閱本公開說明書第 85 頁 | ||||
| 本次公開說明書刊印日期：100 年 8 月 12 日 | 刊印目的：現金增資發行新股用 | ||||
| 其他重要事項之扼要說明及參閱本文之頁次：無 |
玉山金融控股股份有限公司董監事及其持股比例資料
基準日：100年7月31日
| 職稱 | 姓名 | 持股比例% |
|---|---|---|
| 董事長 | 財團法人玉山志工社會福利慈善事業基金會 | |
| 代表人 黃永仁 | 0.227% | |
| 董事 | 財團法人玉山志工社會福利慈善事業基金會 | |
| 代表人 黃男州 | 0.227% | |
| 董事 | 財團法人玉山文教基金會 | |
| 代表人 曾國烈 | 0.199% | |
| 董事 | 新東陽(股)公司 | |
| 代表人 參寬成 | 0.727% | |
| 董事 | 歐康投資(股)公司 | |
| 代表人 黃秋雄 | 1.472% | |
| 獨立董事 | 柯承恩 | 0 |
| 獨立董事 | 李吉仁 | 0 |
| 獨立董事 | 張林真真 | 0 |
| 獨立董事 | 林信義 | 0 |
| 董事 | 榮淵投資(股)公司 | |
| 代表人 陳朝國 | 3.736% | |
| 董事 | 上立汽車(股)公司 | |
| 代表人 吳建立 | 0.471% | |
| 董事 | 山盟投資(股)公司 | |
| 代表人 杜武林 | 0.264% | |
| 董事 | 山立通運(股)公司 | |
| 代表人 陳嘉鐘 | 0.294% |
持股前二十名股東及其持股比例
基準日：100年4月30日
| 順序 | 姓名 | 持股比例% |
|---|---|---|
| 1 | 保誠人壽保險股份有限公司 | 3.984% |
| 2 | 匯豐（台灣）託管H S B C證券亞洲受託人有限公司投資專戶 | 3.745% |
| 3 | 榮淵投資(股)公司 | 3.736% |
| 4 | 國泰人壽保險股份有限公司 | 3.462% |
| 5 | 信康投資(股)公司 | 2.624% |
| 6 | 兆銀託管摩根士丹利阿波羅有限公司投資專戶 | 2.616% |
| 7 | 匯豐（台灣）託管匯豐證券亞洲國際代理人有限公司投資專戶 | 2.610% |
| 8 | 玉山商業銀行受託信託財產專戶 | 2.258% |
| 9 | 花旗（台灣）託管A t l a s名義人公司投資專戶 | 2.143% |
| 10 | 渣打銀行受託保管富達基金 | 2.098% |
| 11 | 歐康投資(股)公司 | 1.472% |
| 12 | 英屬維爾京群島商康威爾投資台灣分公司 | 1.423% |
| 13 | 渣打託管梵加德新興市場股票指數基金專戶 | 1.283% |
| 14 | 國泰建設股份有限公司 | 1.089% |
| 15 | 中信保管中合香港公司專戶 | 1.043% |
| 16 | 黃秋雄 | 1.023% |
| 17 | 大通託管富達投資基金－東南亞基金 | 0.993% |
| 18 | 花旗（台灣）託管蘇格蘭皇家F S全球新興投資專戶 | 0.925% |
| 19 | 新東陽(股)公司 | 0.898% |
| 20 | 公務人員退休撫卹基金管理委員會 | 0.864% |
金融控股公司之子公司摘要表
| 公司名稱
項目 | | 玉山商業銀行股份有限公司 | 玉山綜合證券股份有限公司 |
| --- | --- | --- | --- |
| 地址： | | 台北市松山區民生東路3段
115、117號 | 台北市松山區民生東路3段
117號8樓 |
| 電話： | | (02)2175-1313 | (02)5556-1313 |
| 主要產品： | | 銀行法規定之商業銀行業務及主管機關核准之信託及票券業務。 | 經紀、承銷業務、自營、股務代理及融資融券等業務。 |
| 市場結構： | | 傳統存放款業務競爭激烈，銀行衝刺財富管理及消費性貸款業務。 | 經濟成長以及股市榮枯與產業景氣息息相關，營業據點多寡係影響經紀業務之關鍵因素。 |
| 金融控股公司之持股比率（%） | | 100 | 100 |
| 收益及獲利狀況： | | | |
| 98
年度 | 收益（仟元） | 12,316,466 | 975,317 |
| | 占金融控股公司收益之比重（%） | 92.89% | 7.36% |
| | 稅前純益（仟元） | 1,868,059 | 287,776 |
| | 每股盈餘（稅後）（元） | 0.56 | 0.78 |
| 99
年度 | 收益（仟元） | 16,806,809 | 1,083,474 |
| | 占金融控股公司收益之比重（%） | 96.51% | 6.22% |
| | 稅前純益（仟元） | 4,590,076 | 298,337 |
| | 每股盈餘（稅後）（元） | 1.13 | 0.78 |
金融控股公司之子公司摘要表
| 公司名稱
項目 | | 玉山保險經紀人股份有限公司 | 玉山創業投資股份有限公司 |
| --- | --- | --- | --- |
| 地址： | | 台北市松山區民生東路三段
115號 10樓 | 台北市松山區民生東路三段
117號 4樓 |
| 電話： | | (02)2545-6613 | (02)2719-6613 |
| 主要產品： | | 保險經紀業務 | 創業投資業務。 |
| 市場結構： | | 隨經濟成長及國民所得增加，民眾對保險更加重視，也讓保險業務發展迅速。 | 全球景氣逐步復甦、資本支出增加，金控同業為建構更為完整之金融產品線，紛紛創立創投公司。 |
| 金融控股公司之持股比率（%） | | 100 | 100 |
| 收益及獲利狀況： | | | |
| 98
年度 | 收益（仟元） | 372,953 | 96,020 |
| | 占金融控股公司收益之比重（%） | 2.81% | 0.72% |
| | 稅前純益（仟元） | 280,463 | 53,085 |
| | 每股盈餘(稅後)（元） | 18.64 | 0.37 |
| 99
年度 | 收益（仟元） | 562,832 | 215,314 |
| | 占金融控股公司收益之比重（%） | 3.23% | 1.24% |
| | 稅前純益（仟元） | 420,857 | 164,997 |
| | 每股盈餘(稅後)（元） | 30.94 | 1.00 |
公開說明書目錄
壹、公司概況 1
一、公司簡介 1
（一）設立日期及開業日期 1
（二）總公司、分公司之地址及電話 1
（三）公司沿革 5
二、風險事項 5
（一）風險因素 5
（二）訴訟或非訟事件 13
（三）公司董事、監察人、經理人及持股比例達百分之一以上之大股東最近二年度及截至公開說明書刊印日止，如有發生財務週轉困難或喪失債信情事，應列明其對公司財務狀況之影響 14
（四）其他重要事項 14
三、公司組織 15
（一）組織系統圖 15
（二）關係企業圖 17
（三）總經理、副總經理、協理及各部門與分支機構主管 18
（四）董事及監察人 20
（五）發起人 24
（六）董事、監察人、總經理、副總經理及協理之酬金 25
（七）配發員工紅利之經理人姓名及配發情形 31
四、資本及股份 31
（一）股份種類 31
（二）股本形成經過 32
（三）最近股權分散情形 33
（四）最近二年度每股市價、淨值、盈餘、股利及相關資料 38
（五）公司股利政策及執行狀況 38
（六）本年度擬議之無償配股對公司營業績效及每股盈餘之影響 39
（七）員工分紅及董事、監察人酬勞 39
（八）公司買回本公司股份情形 40
五、金融債券(含海外金融債券)發行情形 41
六、公司債(含海外公司債)辦理情形 42
七、特別股辦理情形 42
八、參與發行海外存託憑證之辦理情形 43
九、員工認股權憑證辦理情形 44
十、併購辦理情形 44
十一、受讓他公司股份發行新股辦理情形 46
貳、營運概況 47
一、公司之經營 47
（一）業務內容 47
（二）市場及業務概況 59
（三）最近二年度從業員工人數 69
（四）勞資關係 70
二、固定資產及其他不動產應記錄事項 71
（一）自有資產 71
（二）租賃資產 71
（三）重大資產買賣情形 71
三、轉投資事業 74
（一）轉投資事業概況 74
（二）綜合持股比例 75
（三）最近二年度及截至公開說明書刊印日止，子公司持有及處分本公司股票之情形及其設定質權之情
形，並列明資金來源及其對公司經營結果及財務狀況之影響 75
（四）最近二年度及截至公開說明書刊印日止，發生公司法185條情事或有以部份營業移轉子公司者，應揭露放棄子公司現金增資認購情形 75
（五）轉投資金額超過實收股本百分之四十者，應敘明是否經股東會決議或章程另有規定 75
（六）投資金額超過被投資公司實收股本百分之五十之轉投資事業最近二年度違法受處分與改善情形 75
四、重要契約 75
五、營運概況其他必要補充說明事項 75
參、發行計畫及執行情形 77
一、前次現金增資、併購或受讓他公司股份發行新股或發行公司債資金運用計畫分析 77
二、本次現金增資資金運用計畫分析 85
三、本次受讓他公司股份發行新股應記載事項 99
四、本次併購發行新股應記載事項 99
肆、財務概況 100
一、最近五年度簡明財務資料 100
（一）簡明資產負債表及損益表 100
（二）影響上述財務報表作一致性比較之重要事項如會計變動、公司合併或營業部門停業等其發生對當年度財務報表之影響 102
（三）最近五年度簽證會計師姓名及查核意見 103
（四）財務分析 105
（五）適法性分析 107
（六）會計科目重大變動說明 108
二、財務報表應記載事項 109
三、財務概況其他重要事項應記載事項 109
四、財務狀況及經營結果檢討分析 110
伍、特別記載事項 113
一、內部控制制度執行狀況 113
二、委託經金管會核准或認可之信用評等機構進行評等工作者，應揭露該信用評等機構所出具之評等報告 113
三、證券承銷商評估總結意見 113
四、律師法律意見書 113
五、由發行人填寫並經會計師複核之案件檢查表彙總意見 113
六、前次募集與發行有價證券於申報生效(申請核准)時經金管會通知應自行改進事項之改進情形 113
七、本次募集與發行有價證券於申報生效(申請核准)時經金管會通知應補充揭露之事項 113
八、最近兩年度違法受處分及主要缺失與改善情形 113
九、公司初次上市、上櫃或前次及最近三年度申報(請)募集與發行有價證券時，於公開說明書中揭露之聲明書或承諾事項及其目前執行情形 115
十、子公司不參與認購本次轉換公司債之承諾書 115
十一、最近年度及截至公開說明書刊印日止董事或監察人對董事會通過重要決議有不同意見且有紀錄或書面聲明者，其主要內容 115
十二、最近三年度私募普通股辦理情形，應揭露股東會通過日期與數額、價格訂定之依據及合理性、特定人選擇之方式(其已洽定應募人者，並敘明應募人名稱或姓名及其與公司之關係)及辦理私募之必要理由 115
十三、最近年度及截至公開說明書刊印日止公司對其內部人員違反內部控制制度規定之處罰、主要缺失與改善情形 115
十四、其他必要補充說明事項 115
十五、發行人視所營事業性質，委請在業務、財務等各方面具備專業知識及豐富經驗之專家，就發行人目前營運狀況及本次發行有價證券後之未來發展，進行比較分析並出具意見者，應揭
露該等專家之評估意見 115
十六、公司治理運作情形應記載下列事項 116
陸、重要決議 136
附件一、信用評等報告 162
附件二、98年度會計師查核報告及合併財務報表 169
附件三、99年度會計師查核報告及合併財務報表 321
附件四、100年第一季會計師查核報告及合併財務報表 472
附件五、現金增資股票承銷價格計算書 578
壹、公司概況
一、公司簡介
（一）設立日期及開業日期
- 事業類別：金融控股業
- 設立登記日期：中華民國 91 年 1 月 28 日
- 開業日期：中華民國 91 年 2 月 19 日
（二）總公司、分公司之地址及電話
- 金融控股公司
玉山金控
地址：台北市松山區民生東路 3 段 115 號 1 樓、117 號 14 樓
電話：(02)2175-1313
- 金融控股主要子公司
（1）玉山銀行：
| 單位 | 名稱 | 電話 | 地址 |
|---|---|---|---|
| 1 | 營業部 | (02)2175-1313 | 10546 台北市松山區民生東路三段 117 號 |
| 2 | 基隆分行 | (02)2427-1313 | 20241 基隆市中正區義一路 122 號 |
| 3 | 南京東路分行 | (02)2760-1313 | 10571 台北市松山區南京東路五段 89 號 |
| 4 | 中崙分行 | (02)2577-1313 | 10554 台北市松山區八德路三段 97 號 |
| 5 | 城中分行 | (02)2389-1313 | 10042 台北市中正區武昌街一段 77 號 |
| 6 | 古亭分行 | (02)2364-1313 | 10084 台北市中正區南昌路二段 220 號 |
| 7 | 城東分行 | (02)2504-1313 | 10486 台北市中山區松江路 111 號 |
| 8 | 民生分行 | (02)2509-1313 | 10478 台北市中山區民生東路三段 49 號 |
| 9 | 長春分行 | (02)2546-1313 | 10487 台北市中山區復興北路 178 號 |
| 10 | 中山分行 | (02)2537-1313 | 10446 台北市中山區中山北路一段 145 號 |
| 11 | 民權分行 | (02)2568-1313 | 10449 台北市中山區民權西路 48 號 |
| 12 | 松江分行 | (02)2562-1313 | 10459 台北市中山區松江路 162 號之 1 |
| 13 | 基隆路分行 | (02)2378-1313 | 11052 台北市信義區基隆路二段 41 號 |
| 14 | 松山分行 | (02)3765-1313 | 11068 台北市信義區永吉路 356 號 |
| 15 | 信義分行 | (02)8789-1313 | 11059 台北市信義區信義路五段 100 之 2 號 |
| 16 | 天母分行 | (02)2835-1313 | 11148 台北市士林區忠誠路一段 99 號 |
| 17 | 北天母分行 | (02)2877-1313 | 11157 台北市士林區天母西路 26 之 1 號 |
| 18 | 士林分行 | (02)2834-1313 | 11162 台北市士林區中正路 266 號 |
| 19 | 復興分行 | (02)2771-1313 | 10666 台北市大安區復興南路一段 127 號 |
| 20 | 敦南分行 | (02)2754-1313 | 10685 台北市大安區敦化南路一段 339 號 |
| 21 | 和平分行 | (02)2362-1313 | 10644 台北市大安區和平東路一段 216 號 |
| 22 | 大安分行 | (02)2755-1313 | 10667 台北市大安區復興南路二段 237 號 1 樓 |
| 23 | 東門分行 | (02)2321-1313 | 10650 台北市大安區信義路二段 134 號 |
| 24 | 內湖分行 | (02)2659-1313 | 11493 台北市內湖區內湖路一段 360 巷 8 號 |
| 25 | 東湖分行 | (02)2632-1313 | 11490 台北市內湖區金湖路 368 號 |
| 26 | 新湖分行 | (02)8791-6613 | 11466 台北市內湖區民權東路六段 27 號 1 樓 |
| 27 | 北投分行 | (02)2895-1313 | 11263 台北市北投區中央北路一段 191 號之 1 |
| 28 | 木柵分行 | (02)2936-1313 | 11648 台北市文山區木柵路三段 129 號 |
~1~
| 單位 | 名稱 | 電話 | 地址 |
|---|---|---|---|
| 29 | 忠孝分行 | (02)8772-1313 | 10696 台北市大安區忠孝東路 4 段 319 號 |
| 30 | 建成分行 | (02)2556-1313 | 10356 台北市大同區太原路 117 號 |
| 31 | 南港分行 | (02)2789-1313 | 11560 台北市南港區三重路 66 之 1 號 |
| 32 | 新莊分行 | (02)2202-1313 | 24243 新北市新莊區中正路 393 號 |
| 33 | 北新莊分行 | (02)2997-1313 | 24246 新北市新莊區中華路二段 65 號 |
| 34 | 新樹分行 | (02)2203-1313 | 24264 新北市新莊區民安西路 113 號 |
| 35 | 雙和分行 | (02)2923-1313 | 23444 新北市永和區中山路一段 320 號 |
| 36 | 永和分行 | (02)2949-1313 | 23400 新北市永和區中正路 145 號 |
| 37 | 福和分行 | (02)8923-1313 | 23445 新北市永和區永和路一段 69 號 |
| 38 | 永安分行 | (02)8921-1313 | 23447 新北市永和區中和路 445 號 |
| 39 | 中和分行 | (02)2222-1313 | 23558 新北市中和區中山路二段 389 號 |
| 40 | 連城分行 | (02)8228-1313 | 23552 新北市中和區中正路 702 號 |
| 41 | 泰和分行 | (02)2242-1313 | 23575 新北市中和區中和路 42 號 |
| 42 | 南勢角分行 | (02)2942-8813 | 23569 新北市中和區景新街 336 號 |
| 43 | 埔墘分行 | (02)2963-1313 | 22069 新北市板橋區三民路二段 188 號 |
| 44 | 板新分行 | (02)8952-1313 | 22063 新北市板橋區忠孝路 37 號 |
| 45 | 海山分行 | (02)2256-1313 | 22041 新北市板橋區文化路一段 120 號 |
| 46 | 光復分行 | (02)2957-1313 | 22067 新北市板橋區中山路二段 101 號 |
| 47 | 板橋分行 | (02)8257-1313 | 22041 新北市板橋區文化路二段 90 號 |
| 48 | 三重分行 | (02)2280-1313 | 24154 新北市三重區三和路四段 380 號 |
| 49 | 重新分行 | (02)2984-1313 | 24161 新北市三重區重新路四段 65 號 |
| 50 | 東三重分行 | (02)2971-1313 | 24174 新北市三重區正義北路 132 號 |
| 51 | 二重分行 | (02)2278-1313 | 24158 新北市三重區光復路一段 85 之 1 號 |
| 52 | 土城分行 | (02)2274-1313 | 23663 新北市土城區裕民路 116 號 |
| 53 | 南土城分行 | (02)2267-1313 | 23678 新北市土城區中央路四段 2 號 |
| 54 | 樹林分行 | (02)8675-1313 | 23844 新北市樹林區中山路一段 103 號 |
| 55 | 迴龍分行 | (02)2689-1313 | 23865 新北市樹林區三俊街 114 號 |
| 56 | 五股分行 | (02)2290-1313 | 24886 新北市五股區五權路 1 號 |
| 57 | 新店分行 | (02)2916-1313 | 23141 新北市新店區民權路 69 號 |
| 58 | 北新分行 | (02)8911-1313 | 23147 新北市新店區北新路一段 10 號 |
| 59 | 三峽分行 | (02)2673-6613 | 23741 新北市三峽區民生街 136 號 |
| 60 | 蘆洲分行 | (02)2848-1313 | 24765 新北市蘆洲區長榮路 26 號 |
| 61 | 泰山分行 | (02)2297-1313 | 24349 新北市泰山區明志路二段 55 號 |
| 62 | 汐止分行 | (02)2647-6613 | 22161 新北市汐止區大同路一段 217 號 |
| 63 | 桃園分行 | (03)332-1313 | 33049 桃園縣桃園市三民路二段 300 號 |
| 64 | 南桃園分行 | (03)337-1313 | 33059 桃園縣桃園市中山路 551 號 |
| 65 | 桃鷺分行 | (03)375-1313 | 33068 桃園縣桃園市桃鷺路 445 之 1 號 |
| 66 | 林口分行 | (03)396-1313 | 33375 桃園縣龜山鄉復興一路 230 號 |
| 67 | 南崁分行 | (03)352-1313 | 33859 桃園縣蘆竹鄉中正路 346 號 |
| 68 | 八德分行 | (03)367-1313 | 33442 桃園縣八德市介壽路一段 870 號 |
| 69 | 中壢分行 | (03)427-1313 | 32041 桃園縣中壢市中山路 126 號 |
| 70 | 嫚新分行 | (03)492-1313 | 32048 桃園縣中壢市民族路 328 號 |
| 71 | 楊梅分行 | (03)488-1313 | 32641 桃園縣楊梅市中山路 140 號 |
| 72 | 新竹分行 | (03)523-1313 | 30043 新竹市東區民族路 34 號 |
| 73 | 光華分行 | (03)533-1313 | 30050 新竹市光華街 64 之 2 號 |
| 74 | 竹北分行 | (03)554-1313 | 30259 新竹縣竹北市光明一路 145 號 |
| 75 | 新豐分行 | (03)557-1313 | 30443 新竹縣新豐鄉新興路 185 之 1 號 |
~2~
| 單位 | 名稱 | 電話 | 地址 |
|---|---|---|---|
| 76 | 竹南分行 | (03)746-1313 | 35041 苗栗縣竹南鎮民族街 61 號 |
| 77 | 新南分行 | (03)747-6115 | 35041 苗栗縣竹南鎮民族街 87 號 |
| 78 | 頭份分行 | (03)766-3571 | 35143 苗栗縣頭份鎮中正路116號 |
| 79 | 後龍分行 | (03)772-4771 | 35641 苗栗縣後龍鎮中山路2號 |
| 80 | 通霄分行 | (03)775-3115 | 35741 苗栗縣通霄鎮中山路 277 號 |
| 81 | 苑裡分行 | (03)786-0460 | 35862 苗栗縣苑裡鎮新興路 78 號 |
| 82 | 台中分行 | (04)2291-1313 | 40667 台中市北屯區文心路三段 1023 號 |
| 83 | 大墩分行 | (04)2320-1313 | 40848 台中市南屯區大墩路 768 號 |
| 84 | 南屯分行 | (04)2380-1313 | 40869 台中市南屯區五權西路二段 667 號 |
| 85 | 西屯分行 | (04)2461-1313 | 40762 台中市西屯區永福路 138 號 |
| 86 | 中工分行 | (04)2350-8913 | 40767 台中市西屯區工業區一路 60 之 1 號 |
| 87 | 豐原分行 | (04)2512-1313 | 42056 台中市豐原區中正路 543 號 |
| 88 | 大里分行 | (04)2485-1313 | 41265 台中市大里區東榮路 312 號 |
| 89 | 大雅分行 | (04)2568-1313 | 42861 台中市大雅區民興街 35 號 |
| 90 | 龍井分行 | (04)2636-6813 | 43450 台中市龍井區沙田路五段 143 號 |
| 91 | 彰化分行 | (04)728-1313 | 50063 彰化縣彰化市曉陽路 162 號 |
| 92 | 員林分行 | (04)836-1313 | 51049 彰化縣員林鎮中山路二段 508 號 |
| 93 | 草屯分行 | (049)238-1313 | 54254 南投縣草屯鎮中正路 767 號 |
| 94 | 斗六分行 | (05)532-1313 | 64043 雲林縣斗六市中正路 18 號 |
| 95 | 嘉義分行 | (05)223-1313 | 60050 嘉義市西區新榮路 242 號 |
| 96 | 東嘉義分行 | (05)216-1313 | 60043 嘉義市東區垂楊路 111 號 |
| 97 | 朴子分行 | (05)379-1313 | 61341 嘉義縣朴子市山通路 37 號 |
| 98 | 台南分行 | (06)241-1313 | 70054 台南市中西區民生路二段 76 號 |
| 99 | 東台南分行 | (06)289-1313 | 70156 台南市東區崇學路 138 號 |
| 100 | 金華分行 | (06)291-1313 | 70247 台南市南區金華路二段 58 號 |
| 101 | 永康分行 | (06)201-1313 | 71080 台南市永康區永大路二段 1518 號 |
| 102 | 佳里分行 | (06)721-1313 | 72241 台南市佳里區延平路 351 號 |
| 103 | 仁德分行 | (06)270-6613 | 71742 台南市仁德區中山路 295 號 |
| 104 | 高雄分行 | (07)336-1313 | 80247 高雄市苓雅區四維四路 3 號 |
| 105 | 大順分行 | (07)727-1313 | 80292 高雄市苓雅區大順三路 88 號 |
| 106 | 苓雅分行 | (07)716-1313 | 80263 高雄市苓雅區和平二路 305 號 |
| 107 | 前鎮分行 | (07)761-1313 | 80645 高雄市前鎮區瑞隆路 474 號 |
| 108 | 七賢分行 | (07)235-1313 | 80042 高雄市新興區林森一路 233 號 |
| 109 | 北高雄分行 | (07)350-1313 | 80794 高雄市三民區明誠二路 118 號 |
| 110 | 三民分行 | (07)315-1313 | 80743 高雄市三民區博愛一路 195 號 |
| 111 | 大昌分行 | (07)341-1313 | 80792 高雄市三民區鼎中路 343 號 |
| 112 | 澄清分行 | (07)386-1313 | 80771 高雄市三民區澄和路 147、149、151 號 |
| 113 | 左營分行 | (07)559-1313 | 81358 高雄市左營區博愛二路 578 號 |
| 114 | 楠梓分行 | (07)364-1313 | 81150 高雄市楠梓區軍校路 980 號 |
| 115 | 小港分行 | (07)807-1313 | 81254 高雄市小港區康莊路 47 號 |
| 116 | 鳳山分行 | (07)743-1313 | 83061 高雄市鳳山區五甲一路 100 號 |
| 117 | 岡山分行 | (07)621-1313 | 82041 高雄市岡山區壽天路 99 號 |
| 118 | 林園分行 | (07)643-1313 | 83252 高雄市林園區林園北路 343 號 |
| 119 | 後庄分行 | (07)702-1313 | 83143 高雄市大寮區鳳屏一路 492 號 |
| 120 | 屏東分行 | (08)733-1313 | 90075 屏東縣屏東市永福路 9 號 |
| 121 | 潮州分行 | (08)786-1313 | 92045 屏東縣潮州鎮中山路 158 號 |
| 122 | 東港分行 | (08)835-1313 | 92849 屏東縣東港鎮中山路 75 號 |
~3~
| 單位 | 名稱 | 電話 | 地址 |
|---|---|---|---|
| 123 | 內埔分行 | (08)778-1313 | 91249 屏東縣內埔鄉南寧路 71、73、75、77 號 |
| 124 | 羅東分行 | (03)957-1313 | 26550 宜蘭縣羅東鎮公正路 154 號 |
| 125 | 花蓮分行 | (03)831-1313 | 97048 花蓮縣花蓮市中山路 161 號 |
| 126 | 台東分行 | (08)936-1313 | 95046 台東縣台東市中正路 239 號 |
| 127 | 澎湖分行 | (06)927-1313 | 88042 澎湖縣馬公市民生路 2 號 |
| 128 | 國際金融業務分行(OBU) | (02)2175-1313 | 10546 台北市松山區民生東路三段 115 號 5 樓 |
| 129 | 洛杉磯分行 | 1-626-810-2400 | 17700 Castleton street Suite 500 City of Industry C.A. 91748 USA |
| 130 | 香港分行 | +852-3405-6168 | 香港九龍尖沙咀港威大廈 6 座 28 樓 2805 室 |
| 131 | 越南胡志明市代表人辦事處 | +84-8-3835-1313 | 胡志明市第一郡阮文瑯街 235 號 8 樓 805 室 |
| 132 | 東莞代表處 | +86-769-2698-5452 | 廣東省東莞市南城區元美西路 8 號華凱廣場 A 樓 5 樓 506 室 |
(2) 玉山證券：
| 單位 | 名稱 | 電話 | 地址 |
|---|---|---|---|
| 1 | 經紀本部 | (02)2713-1313 | 10546 台北市松山區民生東路三段 117 號 B1 |
| 2 | 南京東路分公司 | (02)2765-1313 | 10571 台北市松山區南京東路五段 89 號 B1 |
| 3 | 松江分公司 | (02)2562-1313 | 10459 台北市中山區松江路 162-1 號 B1 |
| 4 | 仁愛分公司 | (02)3393-1313 | 10060 台北市中正區仁愛路二段 2 號 3 樓 |
| 5 | 台大分公司 | (02)8369-1313 | 10090 台北市中正區羅斯福路四段 60 號 2 樓 |
| 6 | 城中分公司 | (02)2382-1313 | 10042 台北市中正區武昌街一段 77 號 3 樓 |
| 7 | 士林分公司 | (02)2833-1313 | 11162 台北市士林區中正路 266 號 3 樓 |
| 8 | 雙和分公司 | (02)8923-1313 | 23445 新北市永和區永和路一段 69 號 |
| 9 | 內湖分公司 | (02)2656-1313 | 11493 台北市內湖區內湖路一段 360 巷 15 號 8 樓 |
| 10 | 新莊分公司 | (02)2998-1313 | 24246 新北市新莊區中華路二段 65 號 |
| 11 | 土城分公司 | (02)2265-1313 | 23663 新北市土城區裕民路 116 號 2 樓 |
| 12 | 桃園分公司 | (03)336-6813 | 33047 桃園縣桃園市信光路 125 號 3、4 樓 |
| 13 | 新竹分公司 | (03)666-9913 | 30080 新竹市光復路一段 569 號 |
| 14 | 台中分公司 | (04)2258-9913 | 40758 台中市西屯區府會園道 179 號 13 樓 |
| 15 | 嘉義分公司 | (05)216-9913 | 60041 嘉義市西區中山路 294 號 |
| 16 | 台南分公司 | (06)269-9913 | 70156 台南市東區崇學路 138 號 3、4、5 樓 |
| 17 | 金華分公司 | (06)291-6613 | 70247 台南市南區金華路二段 58 號 3 樓 |
| 18 | 高雄分公司 | (07)397-1313 | 80766 高雄市三民區九如一路 156 號 1、2 樓 |
| 19 | 左營分公司 | (07)558-6613 | 81358 高雄市左營區博愛二路 576 號 B1 |
(3) 玉山保經：
| 單位 | 名稱 | 電話 | 地址 |
|---|---|---|---|
| 1 | 總公司 | (02)2545-6613 | 台北市松山區民生東路 3 段 115 號 10 樓 |
(4) 玉山創投：
| 單位 | 名稱 | 電話 | 地址 |
|---|---|---|---|
| 1 | 總公司 | (02)2719-6613 | 台北市松山區民生東路 3 段 117 號 4 樓 |
（三）公司沿革
玉山金控為提供顧客全方位的金融服務，並積極建構國際化及兩岸四地的金融平台，旗下子公司所營業務項目主要包括：銀行、保險、證券、期貨、創業投資事業。為整合產品業務與發展，發揮整合行銷效能，降低營運成本，並追求經營綜效，本公司於91年1月成立，由玉山銀行結合玉山票券及玉山證券，以股份轉換方式，之後於91年10月轉投資設立玉山創投、92年7月轉投資設立玉山保險經紀人公司，並於92年9月以股份轉換方式納入玉山投信。
衡酌金控整體資源之最佳配置及謀求經營效益之增進，子公司玉山銀行於93年9月概括承受高雄區中小企銀資產、負債及營業之事項，並經考量玉山票券階段性任務已完成，於95年12月將該子公司併入玉山銀行；嗣於97年9月將原玉山投信子公司 100%股權讓予英商施羅德投資管理集團（Schroders）簽署投信股權買賣契約；考量租賃業務市場環境，將原玉山銀行轉投資之玉山租賃於97年9月清算完結。
另子公司玉山銀行於100年3月18日與竹南信用合作社簽訂概括讓與及承受契約，玉山銀行概括承受竹南信用合作社之資產、負債及營業，並經金融監督管理委員會100年5月31日金管銀控字第10060002500號函核准在案。
二、風險事項
（一）風險因素
- 外在環境風險因素：
（1）國內外政府重要政策及法律暨財務會計準則變動對公司財務業務之影響及因應措施。
A. 國際會計準則 IFRS 第一階段適用之金融業將於 102 年編製財務報表，故於 101 年即須依據 IFRS 進行編製，除針對期初保留盈餘及權益科目之課稅議題進行調整外，以新制衡量放款及應收款，預計將使銀行評估放款及應收款減損之損失更為精確。為與國際會計準則順利接軌，本公司及銀行子公司亦已陸續規劃執行相關因應措施，以於主管機關表訂之施行時點前完成準備，維持本公司競爭優勢。
B. 100年1月1日於ECFA正式生效後，預計將來雙方金融互動將更加頻繁。除兩岸金融機構持續至對岸互設據點外，如何於最短時間內至對岸設立分行並爭取開辦人民幣業務更是首要目標。本公司及銀行子公司目前已針對可能發生之影響審慎進行評估，並注意相關執行細節，以控管可能發生的風險並把握適當的機會，有效提升競爭力。
（2）國內外經濟金融及經營環境變化對公司財務業務之影響及因應措施
經濟金融及經營環境變化往往不只影響社會資源分配結構、資金運作方式
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及財務管理工具等技術層次的問題，更會連帶產生與財務運作息息相關的績效管理、放款策略及風險管理乃至策略管理等根本觀念之變化。本公司隨時掌握國內外經濟金融及經營環境變化動向，力求使整體經營知識技能與世界水準接軌，提供顧客最適合的產品及最完善的資料保障。
(3) 國內外市場競爭對公司財務業務之影響及因應措施
台灣金融機構提供的金融服務同質性高，市場資金充沛，價格競爭激烈，整體市場呈現飽和趨勢，再加上低利率低匯率的環境，獲利長期以來無法有突破性的成長。同時台灣市場顧客習慣獲得免費金融服務，唯有透過差異化並提供顧客更多加值服務，才能得到顧客的青睞。
就海外市場而言，雖然98年全球資本市場呈現自谷底反彈趨勢，惟大部分是靠政府貨幣及利率政策的激勵措施所支撐，全球的經濟仍處於療傷復甦階段。惟受到兩岸金融MOU及ECFA簽訂效益激勵，台灣金融業參與大陸市場趨勢可期，預估兩岸金融交流頻繁將使顧客金融及理財服務需求產生重大變化。未來金融業必須以高效率的無斷點服務來提升成長率，以優良品牌建立顧客的信心及忠誠度，並提供顧客新價值。
面對競爭激烈的市場環境，本金控以「建立制度、培育人才、發展資訊」三大支柱，奠定永續發展基礎。隨著顧客需求不斷變化，提升金控及子公司內部專業能力，以更有效率的方式提供顧客完整服務方案成為組織的首要任務。
玉山長期秉持「心清如玉，義重如山」深耕顧客關係，並以正確快速的風險管理為基礎，發揮業務及顧客關係成長的綜效。面對海外市場拓展，除明確定位顧客需求及玉山優勢外，對於國際人才的養成及招聘刻不容緩。未來無論是滿足顧客跨產品線或跨國的整合需求，以顧客導向的角度全方位地回應顧客需求將成為金融機構能否在區域市場甚至是全球市場中勝出的關鍵。
(4) 不動產市場景氣變化對抵押擔保品價值及授信資產品質之影響及因應措施
總體經濟、市場供需及景氣循環等變化為決定不動產市場景氣之主要因素，為降低景氣變化影響，本公司之銀行子公司採不動產估價及授信決策獨立作業。在不動產估價方面，設有專職的估價中心，累積不動產資訊及估價經驗，以超然獨立之客觀立場從事鑑價工作，提供相關部門作為決策授信之參考依據。
授信方面，主要以自住型及優質顧客為目標客群，除檢視顧客資金用途合理性，並管控貸放成數、管制區域內之授信承作比重及擔保品類型，
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以降低不動產價格波動及承作區域過度集中之風險，長期以來都維持良好的授信品質。
(5) 國內外法令差異對本次募集發行有價證券之影響：無。
2.營運風險因素
(1) 風險管理組織架構及政策
本公司設有獨立超然之「風險管理委員會」，負責審訂各項業務風險管理政策，並推動及監督各項業務遵從國際規範，對於信用風險、市場風險、作業風險、流動性風險、法律風險及其他風險等皆予妥善管理，並定期向審計委員會及董事會報告其執行情形。同時依據「玉山金融控股公司風險管理政策與指導原則」之規範，本公司及子公司皆訂定相關作業規範，針對各項風險進行有效辨識、衡量、監督及控制，全面提升風險管理品質。
同時本公司亦積極配合新巴塞爾資本協定（Basel II）國際規範，除致力於提升第一支柱各類風險資本計提之精確性，使資本與資產風險配置更趨一致外，並積極遵循第二支柱各項風險質化與量化指標，從而建置更具風險敏感度的管理架構。金控之風險管理組織架構如下：
玉山金控風險管理的組織架構
(2) 衡量與控管各風險之方法及曝險量化資訊
本公司均依主管機關相關法規制度訂定內部遵循規範，同時以新巴塞爾協定之風險管理管理架構，作為有效控管風險之依據，以提升全面風險監控之能力。
A. 策略及流程
(A) 信用風險管理
a. 本公司及子公司之風險管理目標均依主管機關相關法規制度與內部授信暨交易風險控管機制而定，並持續觀察及衡量國內外經濟金融局勢，適時調整內部規範。此外，配合新巴塞爾資本協定積極導入信用評等工具，並持續建立完善之風險管理流程。
b. 依據主管機關規定之相關規範，及將信用評等及經營狀況一併考量，限定持有單一金融機構之風險部位。
c. 遵循主管機關規定，於從事授信業務時對同一企業、同一關係企業訂定相關規範進行控管。
d. 對各類行業之授信比率訂定內部規範，以避免信用風險過度集中，並達到適度的分散效果。
(B) 市場風險管理
a. 藉由資產負債管理妥適管理資金運用效益，並確保維持適度的流動性。
b. 防範集中風險，避免於資金來源及運用上過度集中在少數財務工具或交易對手，確保維持適度的風險分散。
c. 透過每日資金會議決定當日交易策略，以掌握價格波動之風險。
d. 定期評估及報告公司風險部位狀況，作為操作決策之參考。
(C) 作業風險管理
透過建立良好的作業制度、培養全員風險意識、推動守法守紀的企業文化，並輔以完善的內控內稽制度，達到作業風險之控管。除了平時加強同仁在職教育訓練外，為防範作業風險之發生，亦訂有各項準則，包括員工行員規範、顧客服務(含KYC)、產品設計、作業細則、運作要點、資料安全、系統備援、緊急應變等。而對於外部事件風險，持續保持對市場環境、顧客行為、技術變革、法令變更等之敏感性，以掌握應變之先機。
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B. 相關風險管理系統之組織與架構-適用於各子公司
依據「玉山金融控股公司風險管理政策與指導原則」之規定，各子公司應規劃建置可將資本配置到相關風險，且符合各該風險程度的作業程序。針對所屬業務須訂定其風險管理之作業規範，及執行日常部位評價、涉險程度計測及異常事件監督提報風險管理部門與稽核部門等。於顧客價值、風險分析技術及內部管理制度須持續精進，進而加強本公司辨識風險精確度，保持與國際接軌之管理能力。
C. 風險報告及衡量系統之範圍與特點-適用於各子公司
（A）信用風險
依國家別、單一企業、單一產業或同一集團之曝險及風險集中程度等訂定控管條件。針對授信額度、風險性資產額度、同一企業風險總額、交易對手限額、金融商品交易限額等項目進行控管。建立適當之信用風險控制環境，包括信用核准流程、信用管理、衡量及監督流程等，並定期將各項控管情形陳報管理階層、風險管理委員會及董事會。
（B）市場風險
對資產負債表表內及表外項目建立其因價格、匯率、利率等波動之風險評估及控制機制，並符合安全性、流動性及收益性等原則。對營業用資產與各式金融商品之公平價值及交易損益進行評價與控管其曝險程度，提供相關報告供管理階層決策參考之用，並定時陳報風險管理委員會及董事會。
（C）作業風險
定期稽查業務操作是否符合作業要點之規定，針對各項缺失持續追蹤內稽內控意見之改善情形，重大作業風險議題及曝險亦定期彙總並向管理階層、風險管理委員會及董事會進行報告。
D. 避險與抵減風險之政策，及監測規避與抵減工具持續有效性之策略與流程-適用於各子公司
本公司及子公司透過徵求擔保品、第三人保證、買賣信用衍生性金融商品避險、以交易對手之存款抵銷其負債或運用資產證券化方式進行風險移轉等方式，並依主管機關相關法規制度與內部風險控管機制而定，衡量國內外經濟金融局勢進行適時調整，以確保規避與風險抵減工具持續有效。
（3）資產品質：列明最近二年度逾期授信金額、利害關係人授信及授信風險集
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中情形、資產及負債到期分析與市場風險敏感性等資訊：不適用。
(4) 未來研發計畫及預計投入之研發費用
本公司為金融控股公司，未設立產品研發部門，亦無研發費用之產生。
(5) 公司投資活動對公司財務業務之影響
本公司長期發展策略兼顧整體獲利、股東權益，以及集團競爭力。在投資活動及資金配置規劃上，除考量整體收益性外，也一併考量業務適合性與法令遵循，俾使轉投資符合相關法令規範，包括合併後雙重槓桿比率不得超過 125%、負債淨值比不得超過一定比率與集團資本適足性比率須達 100% 之規定。同時注重公司財務健全性、流動性、資金成本等因素，在法令遵循前提下，創造最大的收益。
(6) 擴充營業據點之預期效益及可能風險及因應措施：不適用。
(7) 業務集中所面臨之風險及因應措施
A. 業務項目之集中
本公司持續關注金融產業環境之變化，針對掌握總體經濟、產業動態及價格情勢等重大訊息，均適時調整業務發展策略。
B. 交易對手之集中
針對授信及投資對象之行業、集團等項目，訂定風險承擔之上限並嚴格控管。確實執行期中管理之規定，定期檢討授信條件之合宜性以監控發生系統性風險之可能性。
(8) 預期未來主要業務(含業務類別、交易量及收益情形)可能產生重大變化之影響及因應措施
本公司從玉山核心價值出發，致力短、中、長期策略擘畫，在「自我有機成長、策略聯盟、M&A」的三大成長策略發展中，穩健成長。用前瞻的新觀念、新思維、新組織、新策略、新方法，展現強大的行動力，建構更完整的金融服務網，以提供顧客更多元化的服務。
未來除了積極提升各主力產品市占率外，更重視風險管理，不斷精進風險控管技術與能力，並將風險管理文化內化為對於紀律流程及風險控管之重視與遵循。99年底，列報逾期放款 0.39%，覆蓋率 150% 以上，繼續維持最佳品質水準。面對未來發展，本公司將進一步活用自身成長優勢，開發顧客價值，讓各子公司質量兼具的強勁成長轉化為手續費與利潤貢獻，強化永續發展之利基。
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(9) 經營權改變及股權集中對公司之影響、風險及因應措施：不適用。
(10) 進行併購之預期效益、可能風險及因應措施
子公司玉山銀行概括承受竹南信用合作社，預期效益除擴大營業據點外，亦能結合雙方之優勢發揮綜效。可能風險包含員工及企業文化調適、資訊系統整合等方面，除鼓勵竹南信用合作社員工留任並融入玉山文化外，亦將積極進行資訊平台的整合，期於最短時間內發揮綜效，用專業及服務，一起創造顧客的價值。
(11) 員工舞弊或疏失可能造成財務業務之影響及因應措施
為避免本公司因內部控制疏失、人為管理舞弊等疏失致使本公司面臨潛在損失，本公司透過內部控制制度、內外部稽核以及法令遵循等機制將影響層面降至最低。
(12) 資訊系統損害對公司財務業務之影響及因應措施
子公司玉山銀行對於資訊系統實體環境有關之門禁、消防、動力乃至網路安全、資料保護、亂碼化作業程序、系統及資料備份等均以符合銀行公會金融機構資訊系統安全基準為最低要求。至於業務持續運作措施方面，則除系統同地備援外，並依本公司系統異地備援復原程序，每半年一次確實演練，以確保備援程序與資料之有效性，可有效將資訊系統損害對公司財務業務降至最低。
(13) 金融控股公司之集團經營對財務業務之影響及因應措施
金融控股公司將業務性質相同或相異之金融業者，統合在同一金融企業集團之下，制度上提供金融機構擴大經營規模及跨足其他金融業務的機會，提供顧客多元化的金融商品與服務。本公司透過統合控管，不僅整合內部資源，有效分散風險，並能靈活進行資本調度，故就財務業務面影響屬正面有益。
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3.其他風險因素：
（1）信用評等現況及過去二年度之變化
本公司及主要子公司委請中華信評、標準普爾、穆迪信評及惠譽信評辦理信用評等作業，其中中華信評及標準普爾於100年6月將本公司評等展望由「穩定」調升為「正向」。近二年長短期信用評等及展望方面結果如下：
玉山金控公司
| 98 年度 | 國際長期評等 | 國際短期評等 | 國內長期評等 | 國內短期評等 | 評等展望 | 生效日期 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 穆迪 | ||||||
| (Moody's) | Baa2 | P-2 | - | - | 穩定 | 98.09.17 |
| 99 年度 | 國際長期評等 | 國際短期評等 | 國內長期評等 | 國內短期評等 | 評等展望 | 生效日期 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 穆迪 | ||||||
| (Moody's) | Baa2 | P-2 | - | - | 穩定 | 99.08.16 |
| 中華信評 | - | - | twA | twA-1 | 穩定 | 99.06.30 |
| 標準普爾 | ||||||
| (S&P) | BBB- | A-3 | - | - | 穩定 | 99.06.30 |
玉山銀行
| 98 年度 | 國際短期評等 | 國內長期評等 | 國內短期評等 | 評等展望 | 生效日期 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 穆迪 | ||||||
| (Moody's) | Baa1 | P-2 | - | - | 穩定 | 98.08.05 |
| 中華信評 | - | - | twA+ | twA-1 | 穩定 | 98.07.02 |
| 標準普爾 | ||||||
| (S&P) | BBB | A-2 | - | - | 穩定 | 98.07.02 |
| 99 年度 | 國際長期評等 | 國際短期評等 | 國內長期評等 | 國內短期評等 | 評等展望 | 生效日期 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 穆迪 | ||||||
| (Moody's) | Baa1 | P-2 | - | - | 穩定 | 99.08.16 |
| 中華信評 | - | - | twA+ | twA-1 | 穩定 | 99.06.30 |
| 標準普爾 | ||||||
| (S&P) | BBB | A-2 | - | - | 穩定 | 99.06.30 |
玉山證券
| 98 年度 | 國內長期評等 | 國內短期評等 | 評等展望 | 生效日期 |
|---|---|---|---|---|
| 惠譽信評(Fitch) | A (twn) | F1 (twn) | 穩定 | 98.04.15 |
| 99 年度 | 國內長期評等 | 國內短期評等 | 評等展望 | 生效日期 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 惠譽信評(Fitch) | A (twn) | F1 (twn) | 穩定 | 99.07.30 |
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(2) 企業形象有損害時對企業危機管理之影響及因應措施
平時，本公司所屬各單位設有緊急聯絡人機制，由子公司玉山銀行個金處統籌管理，可因應突發、緊急或異常事件之即時處理。另本公司設置有發言人制度，當公司在業務財務上遇有緊急或異常事件時，均由發言人或其代理發言人統一對外發言，除能避免對外訊息發佈的混淆及差誤外，並可有效及直接和媒體溝通，了解外界及媒體的觀感和資訊，以進一步採行因應措施，且能樹立及宣達企業的良好形象，亦可在面臨重大問題時有效控管損失及化解危機。
本公司為防範及處理緊急或異常事件，由相關單位主管組成「緊急應變及危機處理小組」，當發生重大災害情事，如火災、水災、震災、風災或資訊設備災害等；或面臨有可能損及本公司品牌、聲譽、或對人員及財產有可能遭受破壞、安全威脅等、或其他需進行危機處理之異常事件時，將適時啟動緊急應變及危機處理機制，對緊急或異常事件進行處理及因應。
由於本公司已建立上述危機處理機制並研訂相關的 SOP，平日即加強督導各單位及人員注意提高安全警覺、危機意識，強化應變能力，做好潛在異常事件之防範與回應工作，故若面臨可能發生對企業品牌形象有所損害時，亦能有效控管及降低可能的風險與損失。
(3) 其他重要風險及因應措施：無。
（二）訴訟或非訟事件
-
公司最近二年度及截至公開說明書刊印日止已判決確定或目前尚在繫屬中之訴訟、非訟或行政爭訟事件，其結果可能對股東權益或證券價格有重大影響者，應揭露其系爭事實、標的金額、訴訟開始日期、主要涉訟當事人及目前處理情形：無。
-
公司董事、監察人、總經理、實質負責人、持股比例達百分之一以上之大股東及從屬公司，最近二年度及截至公開說明書刊印日止已判決確定或目前尚在繫屬中之訴訟、非訟或行政爭訟事件，其結果可能對公司股東權益或證券價格有重大影響者：無。
-
公司董事、監察人、經理人及持股比例超過百分之十之大股東，最近二年度及截至公開說明書刊印日止發生證券交易法第 157 條規定情事及公司目前辦理情形：無。
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（三）公司董事、監察人、經理人及持股比例達百分之一以上之大股東最近二年度及截至公開說明書刊印日止，如有發生財務週轉困難或喪失債信情事，應列明其對公司財務狀況之影響無。
（四）其他重要事項無。
~14~
三、公司組織
（一）組織系統圖
1.組織結構
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- 各主要部門所營業務
(1) 金控總部
秉持董事長、總經理指示，執行董事會各項事宜及對各委員會、子公司之有關溝通、協調及管理等事宜，並掌理本公司總體策略之擬訂、財務會計作業、行政管理事務、股務等事項。
(2) 稽核處
查核及評估本公司及子公司內部控制制度是否有效運作，適時提供改進建議，以確保內部控制制度得以持續有效實施，並掌理稽核制度之執行，業務、財務、帳務與契約之查核等事項，直接隸屬於董事會。
(3) 資產負債管理委員會
掌理本公司資產負債配置與風險限額之研訂、各子公司財務管理及效益之追蹤考核及其他有關重要資產負債之管理事項。
(4) 全面品質管理委員會
掌理本公司品質管理政策之擬定、指導與協調各子公司品質管理策略與目標、策劃、組織與協調本公司品質管理系統之建立與運作、促進與協助各子公司品質管理活動及考核獎懲各子公司品質管理績效及其他品質管理重大決策等事項。
(5) 策略發展委員會
掌理本公司短、中、長期策略發展及總體目標之策劃、經營管理之組織運作架構、金融產品創新及發展策略、廣告行銷策略、宣導與推廣本公司各項策略發展計畫及其他重大策略發展事項之策劃事宜。
(6) 人力資源發展委員會
掌理員工甄選、任用、調派、輪調制度、培育訓練制度、薪資與獎金制度、晉升與考核制度、獎懲制度、福利、保險、假勤、差旅制度及其他人力資源相關規章之審議，並負責員工和諧關係之建立、員工申訴處理與滿意度調查等事項。
(7) 投資管理委員會
掌理本公司投資業務之評估、分析及因應對策之研訂、本公司投資配置之檢討、督導與檢視各子公司之投資配置及效益分析及其他有關重要投資管理事項。
(8) 風險管理委員會
掌理本公司風險管理、風險衡量、風險監督等事項、審議各風險單位風險管理與執行情形、曝險狀況、風險決策、各風險單位對於風險管理政策遵循情形之追蹤及風險管理文化之推動等事項。
(9) 資訊策略委員會
掌理資訊整合業務之推動、各項資訊資源運用策略、重大資訊投資計畫之審議、業務應用構想或作業系統改進之追蹤檢討、科技新知之介紹等事項。
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（二）關係企業圖
（基準日：100年5月31日）
玉山金控關係企業圖說明
100年5月31日
| 關係企業名稱 | 本公司持有關係企業股份 | 子公司持有本公司股份 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股) | 持股比例 | 投資金額(仟元) | 股數(仟股) | 持股比例 | 投資金額(仟元) | |
| 玉山商業銀行(股)公司 | 3,510,000 | 100% | 37,830,698 | 0 | 0% | 0 |
| 玉山綜合證券(股)公司 | 306,000 | 100% | 3,137,819 | 0 | 0% | 0 |
| 玉山創業投資(股)公司 | 150,000 | 100% | 1,345,000 | 0 | 0% | 0 |
| 玉山保險經紀人(股)公司 | 11,300 | 100% | 10,000 | 0 | 0% | 0 |
| 玉山證券投資顧問(股)公司 | 5,000 | 100% | 50,000 | 0 | 0% | 0 |
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（三）總經理、副總經理、協理及各部門與分支機構主管
100年7月31日；單位：仟股；%
| 職稱 | 姓名 | 就任日期 | 持有股份 | 配偶、未成年子女持有股份 | 利用他人名義持有股份 | 主要經（學）歷 | 目前兼任其他公司之職務 | 具配偶或二親等以內關係之經理人 | 經理人取得員工認股權憑證情形 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 職稱 | 姓名 | 關係 | ||||||
| 總經理 | ||||||||||||||
| 策略長 | 黃男州 | 97.07.16 | 2,406 | 0.063 | 146 | 0.004 | 0 | 0 | 紐約市立大學企研所 | |||||
| 金融服務年資 18 年 | 玉山銀行董事 | |||||||||||||
| 玉山銀行總經理 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 品牌長 | 杜武林 | 91.01.28 | 3,008 | 0.079 | 467 | 0.012 | 0 | 0 | 成大管理學院 EMBA | |||||
| 金融服務年資 39 年 | 玉山金控董事 | |||||||||||||
| 玉山證券董事長 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 資訊長 | 曾日雄 | 99.11.23 | 1,654 | 0.043 | 1,235 | 0.032 | 0 | 0 | 中興大學水土保持系 | |||||
| 金融服務年資 28 年 | 玉山銀行資訊處 | |||||||||||||
| 資訊長/資深協理 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 財務長 | 陳美滿 | 93.02.13 | 388 | 0.010 | 0 | 0 | 0 | 0 | 田納西州立大學企研所 | |||||
| 金融服務年資 32 年 | 玉山銀行財務金融事業處 | |||||||||||||
| 財務長/副總經理 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 人資長 | 王志成 | 91.01.28 | 1,155 | 0.030 | 477 | 0.013 | 0 | 0 | 中興大學農經所 | |||||
| 金融服務年資 22 年 | 玉山銀行人力資源處 | |||||||||||||
| 人資長/副總經理 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 會計長 | 吳寬和 | 91.01.28 | 170 | 0.004 | 0 | 0 | 0 | 0 | 中興大學會計系 | |||||
| 金融服務年資 35 年 | 玉山銀行會計處 | |||||||||||||
| 會計長/資深協理、 | ||||||||||||||
| 玉山創投監察人 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 風險長 | 謝冠仁 | 100.03.18 | 342 | 0.009 | 0 | 0 | 0 | 0 | 澳洲麥考瑞大學應用財務所 | |||||
| 金融服務年資 19 年 | 玉山銀行風險管理處 | |||||||||||||
| 風險長/資深經理 | 無 | 無 | 無 | 無 |
| 職稱 | 姓名 | 就任日期 | 持有股份 | 配偶、未成年子女持有股份 | 利用他人名義持有股份 | 主要經（學）歷 | 目前兼任其他公司之職務 | 具配偶或二親等以內關係之經理人 | 經理人取得員工認股權憑證情形 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 職稱 | 姓名 | 關係 | ||||||
| 副總經理 | 黃永和 | 93.02.13 | 2,541 | 0.067 | 1,848 | 0.049 | 0 | 0 | 淡江大學英語系 | |||||
| 金融服務年資 23 年 | 玉山銀行 | |||||||||||||
| 個人金融事業處執行長 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 副總經理 | 陳嘉鐘 | 91.01.28 | 986 | 0.026 | 44 | 0.001 | 0 | 0 | 臺灣大學農經所 | |||||
| 金融服務年資 22 年 | 玉山證券總經理、玉山創投董事 | 無 | 無 | 無 | 無 | |||||||||
| 總稽核 | 簡維進 | 95.02.16 | 726 | 0.019 | 0 | 0 | 0 | 0 | 紐波頓國際大學企管所 | |||||
| 金融服務年資 32 年 | 玉山銀行總稽核 | 無 | 無 | 無 | 無 | |||||||||
| 資深協理 | 周振毓 | 91.01.28 | 1,132 | 0.030 | 322 | 0.008 | 0 | 0 | 台北工專土木工程科 | |||||
| 金融服務年資 31 年 | 玉山銀行管理事務處 | |||||||||||||
| 資深協理 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 資深協理 | 陳茂欽 | 94.07.01 | 772 | 0.020 | 4 | 0.0001 | 0 | 0 | 臺灣大學經研所 | |||||
| 金融服務年資 19 年 | 玉山銀行法人金融事業處 | |||||||||||||
| 執行長、玉山創投董事 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 副財務長 | 許誠洲 | 94.07.01 | 308 | 0.008 | 0 | 0 | 0 | 0 | 中山大學企研所 | |||||
| 金融服務年資 19 年 | 玉山銀行財務金融事業處 | |||||||||||||
| 副財務長/資深協理 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 副風險長 | 孫仲成 | 96.02.15 | 600 | 0.016 | 59 | 0.002 | 0 | 0 | 育達商職綜商科 | |||||
| 金融服務年資 35 年 | 玉山銀行債權管理處 | |||||||||||||
| 副風險長/資深協理 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||||||||||
| 法令遵循主管 | 連浩章 | 97.07.17 | 88 | 0.002 | 0 | 0 | 0 | 0 | 南安普敦大學博士研究 | |||||
| 金融服務年資 27 年 | 玉山銀行 | |||||||||||||
| 總經理室協理 | 無 | 無 | 無 | 無 |
~19~
（四）董事及監察人
1.姓名、經(學)歷、持有股份及性質、與其他主管、董事、監察人兼具有配偶或具二親等以內之親屬關係
100年7月31日 單位：仟股；%
| 職稱 | 姓名 | 選(就)任日期 | 任期 | 初次選任日期 | 選任時持有股份 | 現在持有股份 | 配偶、未成年子女持有股份 | 利用他人名義持有股份 | 主要學(經)歷 | 目前兼任金融控股公司及其他公司之職務 | 具配偶或二親等以內關係之其他主管、董事或監察人 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 職稱 | 姓名 | 關係 | |||||||
| 董事長 | 財團法人玉山志工社會福利慈善事業基金會代表人 黃永仁 | 100.6.28 | 3年 | 94.6.10 | |||||||||||||
| 90.12.10 | 8,644 | 0.227 | 8,644 | 0.227 | 8,010 | 0.211 | 0 | 0 | 中興大學合作經濟學系 | 無 | 副總經理 | 黃永和 | 兄弟 | ||||
| 董事 | 財團法人玉山志工社會福利慈善事業基金會代表人 黃芳州 | 100.6.28 | 3年 | 94.6.10 | |||||||||||||
| 97.6.13 | 8,644 | 0.227 | 8,644 | 0.227 | 2,552 | 0.067 | 0 | 0 | 紐約市立大學企研所金融服務年資18年 | 本公司總經理、玉山銀行常務董事、玉山銀行總經理、佳朗國際化組品(股)公司董事 | 無 | 無 | 無 | ||||
| 董事 | 財團法人玉山文教基金會代表人 曾國烈 | 100.6.28 | 3年 | 90.12.10 | |||||||||||||
| 99.5.14 | 7,577 | 0.199 | 7,577 | 0.199 | 200 | 0.005 | 0 | 0 | 哈佛大學公共行政碩士、金管會銀行局局長 | 玉山銀行董事長 | 無 | 無 | 無 | ||||
| 董事 | 新東陽(股)公司代表人 參寬成 | 100.6.28 | 3年 | 90.12.10 | 34,136 | 0.898 | 27,636 | 0.727 | 34,462 | 0.906 | 0 | 0 | 開南高商 | 新東陽(股)公司董事長、新東陽營造(股)董事、上陽投資(股)公司董事長、鼎陽投資(股)公司董事長、成陽投資企業(股)公司董事長、仲昆陶瓷電子(股)公司董事、新東陽房屋仲介(股)公司董事長、昇陽建設企業(股)公司董事長、昇陽行銷(股)董事、華陽國際物流(股)公司董事、精極科技(股)公司董事、瑞華新藥研發(股)公司董事、弘如洋生技(股)公司董事、興陽投資(股)公司董事長、元上(股)董事長、玉山銀行常務董事 | 無 | 無 | 無 |
| 董事 | 歐康投資(股)公司代表人 黃秋雄 | 100.6.28 | 3年 | 90.12.10 | |||||||||||||
| 90.12.10 | 55,999 | 1.472 | 55,999 | 1.472 | 38,897 | 1.023 | 0 | 0 | 菲律賓 DE LA SALLE 大學企管博士 | 會計師、豫建建設(股)公司監察人、英屬豫嶺京群島商康威嶺投資(股)公司代表人、歐康投資(股)公司董事長、全能科技(股)公司董事長、信康投資(股)公司董事長、玉山銀行常務董事 | 無 | 無 | 無 | ||||
| 獨立董事 | 柯承恩 | 100.6.28 | 3年 | 93.6.11 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 美國明尼蘇達大學 會計學博士 | 臺大會計系暨電機系教授、玉山銀行(本公司100%持股之子公司)、錨泰工業獨立董事、遠傳電信監察人 | 無 | 無 | 無 |
~20~
| 職稱 | 姓名 | 選(就)任日期 | 任期 | 初次選任日期 | 選任時持有股份 | 現在持有股份 | 配偶、未成年子女持有股份 | 利用他人名義持有股份 | 主要學(經)歷 | 目前兼任金融控股公司及其他公司之職務 | 其配偶或二親等以內關係之其他主管、董事或監察人 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 職稱 | 姓名 | 關係 | |||||||
| 獨立董事 | 李吉仁 | 100.6.28 | 3年 | 95.6.9 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 美國伊利諾大學企業管理博士 | 臺大國際企業學系教授、玉山銀行獨立董事、圓剛科技(股)公司董事 | 無 | 無 | 無 |
| 獨立董事 | 張林真真 | 100.6.28 | 3年 | 96.6.15 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 美國密西根州立大學數理統計碩士 | 玉山銀行獨立董事(常務董事) | 無 | 無 | 無 |
| 獨立董事 | 林信義 | 100.6.28 | 3年 | 97.6.13 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 成功大學機械系 | 中華汽車工業(股)公司常務董事、裕隆汽車製造(股)公司董事、臺元紡織(股)公司董事、宏嘉(股)公司董事、玉山銀行、信義房屋仲介(股)公司獨立董事、廣源投資(股)公司董事長、協祥機械工業(股)公司董事 | 無 | 無 | 無 |
| 董事 | 榮淵投資(股)公司代表人 陳朝國 | 100.6.28 | 3年 | 93.6.11 | 142,087 | 3.736 | 142,087 | 3.736 | 9,224 | 0.243 | 0 | 0 | 加州州立大學洛杉磯分校企管系 | 年興國際投資(股)公司董事長、年興紡織(股)公司董事長、名淵投資有限公司董事長、國仲投資有限公司董事、竹興製衣(股)公司董事長、威翰投資有限公司董事長、榮淵投資(股)公司董事長、佳夫下投資(股)公司董事長、福圍建設(股)公司董事長、玉山銀行董事 | 無 | 無 | 無 |
| 97.11.4 | |||||||||||||||||
| 董事 | 上立汽車(股)公司代表人 吳建立 | 100.6.28 | 3年 | 94.6.10 | 17,900 | 0.471 | 17,900 | 0.471 | 0 | 0 | 0 | 0 | 長榮中學 | 上立汽車(股)公司董事長、湖立通運(股)公司董事長、山立投資興業(股)公司董事長、廣源投資(股)公司董事、尚立通運(股)公司董事長、山立通運(股)公司董事長、成熟科技(股)公司董事、山本國際投資(股)公司董事長、榮星電線工業(股)公司監察人、三立投資(股)公司董事長、玉山銀行董事 | 無 | 無 | 無 |
| 94.6.10 | |||||||||||||||||
| 董事 | 山盟投資(股)公司代表人 杜武林 | 100.6.28 | 3年 | 90.12.10 | 10,050 | 0.264 | 10,050 | 0.264 | 3,475 | 0.091 | 0 | 0 | 成大管理學院 EMBA 金融服務年資 39 年 | 玉山證券董事長 | 無 | 無 | 無 |
| 94.6.10 | |||||||||||||||||
| 董事 | 山立通運(股)公司代表人 陳嘉鐘 | 100.6.28 | 3年 | 94.6.10 | 11,200 | 0.294 | 11,200 | 0.294 | 1,030 | 0.027 | 0 | 0 | 臺灣大學農經所 金融服務年資 22 年 | 金財通商務科技服務(股)公司董事、玉山綜合證券總經理、玉山創投董事 | 無 | 無 | 無 |
| 97.6.13 |
註 1:若為法人董事，「配偶、未成年子女持有股份」為代表人及其配偶、未成年子女之資料。
註 2: 財團法人玉山文教基金會於 99.4.30 改派其代表人，由杜武林變更為曾國烈，並自主管機關認可曾國烈銀行董事長資格之日起生效(99.5.14)。
註 3:山盟投資(股)公司於 99.4.30 改派其代表人，由楊恆華變更為杜武林。
表一：玉山金控法人股東之主要股東
100年7月31日
| 法人 股東名稱 | 法人 股東之主要股東 |
|---|---|
| 財團法人玉山志工社會福利慈善事業基金會 | 財團法人不適用 |
| 財團法人玉山文教基金會 | 財團法人不適用 |
| 新東陽股份有限公司 | 麥石來 20.14%/麥寬成 19.25%/興陽投資股份有限公司 8.86%/鼎陽投資股份有限公司 8.75%/華陽國際物流股份有限公司 7.46%/麥升陽 6.08%/惠陽百貨股份有限公司 4.79%/麥添財 3.47%/麥凱雁 2.42%/李叔琬 2.20% |
| 歐康投資股份有限公司 | 英屬維爾京群島商康威資產管理公司 54.45%/英屬維爾京群島商全能國際投資公司 27.22%/黃秋雄 0.068%/黃伯仲 5.61%/黃施綉珠 0.161%/黃伯文 12.462%/莊淑鈴 0.029% |
| 榮淵投資股份有限公司 | 佳天下投資股份有限公司(19.988%)/福園建設股份有限公司(19.988%)/國仲投資有限公司(19.988%)/力鋒投資有限公司(19.988%)/弘淵投資有限公司(19.988%)/陳洪雲(0.02%)/陳朝國(0.01%)/陳宜鋒(0.01%)/陳朝淵(0.01%)/王屬新(0.01%) |
| 上立汽車股份有限公司 | 三立投資股份有限公司 71.7%/英裕投資股份有限公司 12%/吳建立 3.8%/廖玉華 3.3%/洪堯堂 2.2%/林歐陽翠琴 2.2%/羅廖來有 2.1%/林昇峰 1.0%/林振龍 1.1%/邱博信 0.6% |
| 山盟投資股份有限公司 | 傅淑惠 23.00%/傅堅一 24.05%/黃昱凱 9.95%/郭宸嚴 9.95%/葉鴻美 9.95%/黃男州 6.85%/王志成 6.30%/傅容惠 9.95% |
| 山立運通股份有限公司 | 三立投資股份有限公司 69.6%/英裕投資股份有限公司 3.5%/吳建立 3.4%/洪堯堂 4.1%/廖玉華 1.7%/林昇峰 1.9%/林振龍 1.9%/邱博信 1.6%/莊金德 1.4%/侯昱帆 1.4% |
表二：法人股東之主要股東為法人者其主要股東
100年7月31日
| 法人股東名稱 | 法人股東之主要股東 |
|---|---|
| 興陽投資股份有限公司 | 麥寬成 68.74%/新東陽仲介股份有限公司 18%/鼎陽投資股份有限公司 9.18%/黃源堯 4.08% |
| 鼎陽投資股份有限公司 | 麥寬成 54.81%/實陽建設 19.70%/林秀英 19.08%/麥嘉容 0.25%/麥修璋 1.51%/麥修仁 1.96%/興陽投資(股)2.69% |
| 佳天下投資股份有限公司 | 威翰投資有限公司(99.75%)/陳洪雲(0.05%)/陳朝國(0.05%)/陳宜鋒(0.05%)/陳朝淵(0.05%)/王屬新(0.05%) |
| 福園建設股份有限公司 | 名淵投資有限公司 100% |
| 國仲投資有限公司 | 陳朝國 100% |
| 力鋒投資有限公司 | 陳宜鋒 100% |
| 弘淵投資有限公司 | 陳朝淵 100% |
| 三立投資股份有限公司 | 吳建立 49.25%/廖玉華 31.48%/SUNLIT&SUNNY COMPANY LIMITED 12.5%/吳珮甄 3.42%/吳佩儒 3.35% |
| 英裕投資股份有限公司 | 楊葦芸 38%楊葦欣 41%/陳淑惠 21% |
~23~
- 董事或監察人是否具有五年以上商務、法律、財務或公司業務所需之經驗
| 條件
姓名
(註1) | 是否具有五年以上工作經驗
及下列專業資格 | | | 符合獨立性情形（註2） | | | | | | | | | | 兼任其他
公開發行
公司獨立
董事家數 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | 商務、法務、財務、會計或公司業務所須相關科系之公私立大專院校講師以上 | 法官、檢察官、律師、會計師或其他與公司業務所需之國家考試及格領有證書之專門職業及技術人員 | 商務、法務、財務、會計或公司業務所須之工作經驗 | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | |
| 董事長 黃永仁 | | v | v | v | | v | | v | v | v | v | v | v | 0 |
| 董事 曾國烈 | v | v | v | v | | v | v | v | v | v | v | v | | 0 |
| 董事 黃男州 | | | v | | | v | v | v | v | v | v | v | | 0 |
| 獨立董事 柯承恩 | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | 1 |
| 獨立董事 李吉仁 | v | | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | 0 |
| 獨立董事 張林真真 | | | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | 0 |
| 獨立董事 林信義 | | | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | v | 1 |
| 董事 黃秋雄 | | v | v | v | | v | | v | v | v | v | v | | 0 |
| 董事 參寬成 | | | v | v | | v | v | v | v | v | v | v | | 0 |
| 董事 陳朝國 | | | v | v | | v | v | | v | v | v | v | | 0 |
| 董事 吳建立 | | | v | v | | v | v | v | v | v | v | v | | 0 |
| 董事 桂武林 | | | v | | | v | v | v | v | v | v | v | | 0 |
| 董事 陳嘉鐘 | | | v | | | v | v | v | v | v | v | v | | 0 |
註：各董事、監察人於選任前二年及任職期間符合下述各條件者，請於各條件代號下方空格中打“√”。
1. 非為公司或其關係企業之受僱人。
2. 非公司或其關係企業之董事、監察人(但如為公司或其母公司、公司直接及間接持有表決權之股份超過百分之五十之子公司之獨立董事者，不在此限)。
3. 非本人及其配偶、未成年子女或以他人名義持有公司已發行股份總額百分之一以上或持股前十名之自然人股東。
4. 非前三款所列人員之配偶、二親等以內親屬或五親等以內直系血親親屬。
5. 非直接持有公司已發行股份總額百分之五以上法人股東之董事、監察人或受僱人，或持股前五名法人股東之董事、監察人或受僱人。
6. 非與公司有財務或業務往來之特定公司或機構之董事（理事）、監察人（監事）、經理人或持股百分之五以上股東。
7. 非為公司或關係企業提供商務、法務、財務、會計等服務或諮詢之專業人士、獨資、合夥、公司或機構之企業主、合夥人、董事（理事）、監察人（監事）、經理人及其配偶。
8. 未與其他董事間具有配偶或二親等以內之親屬關係。
9. 未有公司法第30條各款情事之一。
10. 未有公司法第27條規定以政府、法人或其代表人當選。
（五）發起人
- 公司設立未滿一年者，股權比例占前五十名之發起人之有關資料：不適用。
- 公司設立未滿三年者，揭露自設立後公司與發起人或其關係人間之重要交易：不適用。
（六）董事、監察人、總經理、副總經理及協理之酬金
1.董事(含獨立董事)之酬金
99年12月31日 單位：新臺幣仟元
| 職稱 | 姓名 | 董事酬金 | A、B、C及D等四項總額占稅後純益之比例 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 報酬(A) | 退職退休金(B) | 盈餘分配之酬勞(C) | 業務執行費用(D) | ||||||||
| 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | ||
| 董事長 | 黃永仁 | 2,787 | 5,571 | 0 | 0 | 35,656 | 35,656 | 1,180 | 3,780 | 1.01% | 1.14% |
| 董事 | 黃國烈 | ||||||||||
| 玉山文教基金會(代表人) | |||||||||||
| 董事 | 麥寬成 | ||||||||||
| 新東陽股份有限公司(代表人) | |||||||||||
| 董事 | 黃秋雄 | ||||||||||
| 歐康投資股份有限公司(代表人) | |||||||||||
| 獨立董事 | 柯承恩 | ||||||||||
| 獨立董事 | 李吉仁 | ||||||||||
| 獨立董事 | 張林真真 | ||||||||||
| 獨立董事 | 林信義 | ||||||||||
| 董事 | 陳朝國 | ||||||||||
| 榮淵投資股份有限公司(代表人) | |||||||||||
| 董事 | 吳建立 | ||||||||||
| 上立汽車股份有限公司(代表人) | |||||||||||
| 董事 | 陳嘉鐘 | ||||||||||
| 山立通運股份有限公司(代表人) | |||||||||||
| 董事 | 杜武林 | ||||||||||
| 山盟投資股份有限公司(代表人) |
~25~
(續)
| 職稱 | 姓名 | 兼任員工領取相關酬金 | A、B、C、D、E、F及G等七項總額占稅後純益之比例 | 有無領取來自子公司以外轉投資事業酬金 | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 薪資、獎金及特支費等(E) | 退職退休金(F) | 盈餘分配員工紅利(G) | 員工認股權憑證得認購股數(H) | ||||||||||||
| 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | ||||||
| 董事長 | 黃永仁 | 6521 | 17,533 | 0 | 0 | 376 | 160 | 993 | 401 | 0 | 0 | 1.19% | 1.63% | 無 | |
| 董事 | 黃芮州 | ||||||||||||||
| 玉山志工基金會(代表人) | |||||||||||||||
| 董事 | 曾國烈 | ||||||||||||||
| 玉山文教基金會(代表人) | |||||||||||||||
| 董事 | 麥寬成 | ||||||||||||||
| 新東陽股份有限公司(代表人) | |||||||||||||||
| 董事 | 黃秋雄 | ||||||||||||||
| 歐康投資股份有限公司(代表人) | |||||||||||||||
| 國立董事 | 阿承恩 | ||||||||||||||
| 國立董事 | 李吉仁 | ||||||||||||||
| 國立董事 | 張林真真 | ||||||||||||||
| 國立董事 | 林信義 | ||||||||||||||
| 董事 | 陳朝國 | ||||||||||||||
| 榮湖投資股份有限公司(代表人) | |||||||||||||||
| 董事 | 吳建立 | ||||||||||||||
| 上立汽車股份有限公司(代表人) | |||||||||||||||
| 董事 | 陳嘉鐘 | ||||||||||||||
| 山立通運股份有限公司(代表人) | |||||||||||||||
| 董事 | 杜武林 | ||||||||||||||
| 山盟投資股份有限公司(代表人) |
註 1：(山盟投資股份有限公司 代表人於 99.04.30 辭任，改派代表人杜武林，財團法人玉山文教基金會於 99.04.30 改派其代表人，由杜武林變更為曾國烈，並自主管機關 99.05.14 認可曾國烈銀行董事長資格之日起生效)
註 2：盈餘分配之董事酬金係分配予 99 年在任之董事。
酬金級距表
| 給付本公司各個董事酬金級距 | 董事姓名 | |||
|---|---|---|---|---|
| 前四項酬金總額(A+B+C+D) | 前七項酬金總額(A+B+C+D+E+F+G) | |||
| 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | |
| 低於 2,000,000 元 | 財團法人玉山志工基金會、榮淵投資股份有限公司、上立汽車股份有限公司、山立通運股份有限公司 | 財團法人玉山志工基金會 | 榮淵投資股份有限公司、上立汽車股份有限公司、山立通運股份有限公司 | |
| 2,000,000 元（含）～5,000,000 元（不含） | 財團法人玉山文教基金會、新東陽股份有限公司、歐康投資股份有限公司、利承恩、李吉仁、張林真真、林信義、山盟投資股份有限公司、 | 財團法人玉山文教基金會、新東陽股份有限公司、歐康投資股份有限公司、利承恩、李吉仁、張林真真、林信義、榮淵投資股份有限公司、上立汽車股份有限公司、山盟投資股份有限公司、山立通運股份有限公司 | 財團法人玉山文教基金會、新東陽股份有限公司、歐康投資股份有限公司、利承恩、李吉仁、張林真真、林信義、山盟投資股份有限公司、 | 財團法人玉山文教基金會、新東陽股份有限公司、歐康投資股份有限公司、利承恩、李吉仁、張林真真、林信義、榮淵投資股份有限公司、上立汽車股份有限公司 |
| 5,000,000 元（含）～10,000,000 元（不含） | 黃永仁 | 黃永仁 | 黃永仁、財團法人玉山志工基金會、 | 黃永仁、財團法人玉山志工基金會、山盟投資股份有限公司、山立通運股份有限公司 |
| 10,000,000 元（含）～15,000,000 元（不含） | ||||
| 15,000,000 元（含）～30,000,000 元（不含） | ||||
| 30,000,000 元（含）～50,000,000 元（不含） | ||||
| 50,000,000 元（含）～100,000,000 元（不含） | ||||
| 100,000,000 元以上 | ||||
| 總計 | 39,623 | 45,007 | 46,680 | 63,934 |
- 本公司董事全體盈餘分配之酬勞比例係依章程第36條規定辦理；董事長、董事之報酬及其比例與調整，按章程第27條之1規定，依其對本公司營運參與之程度及貢獻，並參酌同業水準，授權由董事會議定之。
~27~
2.監察人之酬金
本公司採審計委員會制，無監察人。
- 總經理、副總經理及協理之酬金
99年12月31單位：新臺幣仟元
| 職稱 | 姓名 | 薪資(A) | 退職退休金(B) | 獎金及特支費等等(C) | 盈餘分配之員工紅利金額(D) | A、B、C及D等四項總額占稅後純益之比例(%) | 取得員工認股權憑證數額 | 有無領取來自子公司以外轉投資事業酬金 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | 本公司 | 合併報表內所有公司 | |||||
| 現金紅利金額 | 股票紅利金額 | 現金紅利金額 | 股票紅利金額 | |||||||||||||
| 策略長 | 黃男州 | 4,616 | 26,865 | 0 | 9,000 | 1,905 | 11,511 | 376 | 160 | 1,904 | 882 | 0.18% | 1.28% | 無 | 無 | 無 |
| 品牌長 | 杜武林 | |||||||||||||||
| 風險長 | 楊恆華 | |||||||||||||||
| 財務長 | 陳美滿 | |||||||||||||||
| 人資長 | 王志成 | |||||||||||||||
| 副總經理 | 郭東隆 | |||||||||||||||
| 副總經理 | 黃永和 | |||||||||||||||
| 副總經理 | 陳嘉鐘 |
註：風險長/資訊長 楊恆華於 99.11.22 退休
酬金級距表
單位：新臺幣仟元
| 給付本公司各個總經理及副總經理酬金級距 | 總經理及副總經理姓名 | |
|---|---|---|
| 本公司 | 合併報表內所有公司 | |
| 低於 2,000,000 元 | 杜武林、陳美滿、王志成、郭東隆、黃永和、陳嘉鐘 | |
| 2,000,000 元（含）～5,000,000 元（不含） | 陳美滿、王志成、郭東隆、黃永和、陳嘉鐘 | |
| 5,000,000 元（含）～10,000,000 元（不含） | 黃男州 | 黃男州、杜武林 |
| 10,000,000 元（含）～15,000,000 元（不含） | ||
| 15,000,000 元（含）～30,000,000 元（不含） | ||
| 30,000,000 元（含）～50,000,000 元（不含） | ||
| 50,000,000 元（含）～100,000,000 元（不含） | ||
| 100,000,000 元以上 | ||
| 總計 | 7,057 | 50,162 |
~29~
- 分別比較說明本公司及合併報表所有公司於最近二年度支付本公司董事、監察人、總經理、副總經理及協理酬金總額占稅後純益比例之分析並說明給付酬金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序及與經營績效之關聯性。
單位：新臺幣仟元
| 年度
身份別 | 98年 | | | | | | 99年 | | | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | 本公司 | | | 合併報表所有公司 | | | 本公司 | | | 合併報表所有公司 | | |
| | 人數 | 金額 | 稅後純益比例 | 人數 | 金額 | 稅後純益比例 | 人數 | 金額 | 稅後純益比例 | 人數 | 金額 | 稅後純益比例 |
| 董事 | 13 | 23,902 | 1.24% | 13 | 31,438 | 1.63% | 13 | 36,836 | 1.01% | 13 | 39,436 | 1.14% |
| 總經理及副總經理 | 8 | 5,462 | 0.28% | 8 | 36,808 | 1.91% | 8 | 7,057 | 0.18% | 8 | 50,162 | 1.28% |
註：99年金控稅後純益3,931,108仟元；98年金控稅後純益1,928,338仟元
(1) 本公司董事盈餘分配之酬勞比例係依章程第36條規定辦理；董事長、董事之報酬及其比例與調整，按章程第27條之1規定，依其對本公司營運參與之程度及貢獻，並參酌同業水準，授權由董事會議定之。
(2) 本公司高階經理人(含總經理及副總經理)及經理人之績效考核制度與薪酬架構，由薪酬委員會審議後，提董事會議定之。經理人之薪酬依其專業資歷，暨參考本公司及同業、市場薪資水準，授權董事長核給，另依整體營運成果及個人績效，核發各項獎金，使經理人之薪酬與公司經營績效密切相關，惟若有重大風險事件足以影響公司商譽、內部管理失當、人員弊端等風險事件之發生，將影響經理人獎金之核發，同時本公司會以壓力測試，情境模擬來估計未來可能發生之風險，並透過本公司風險管理委員會，每季將涉險程度向董事會及審計委員會報告風險管理情形。
~30~
（七）配發員工紅利之經理人姓名及配發情形
99年12月31日 單位：新臺幣仟元
| | 姓名 | 股 紅利 | 紅利 | 計 | 之
( ) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 1,804 | 3,163 | 4,967 | 0.13% |
| | | | | | |
| 資 | 日 | | | | |
| | | | | | |
| 人資 | | | | | |
| 計 | | | | | |
| | | | | | |
| 經理 | | | | | |
| 經理 | | | | | |
| 經理 | | | | | |
| 核 | | | | | |
| 資 理 | | | | | |
| 資 理 | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
四、資本及股份
（一）股份種類
100年5月31日
| 股份種類 | 核定股本 | 備註 | ||
|---|---|---|---|---|
| 流通在外股份(註) | 未發行股份 | 合計 | ||
| 通股（仟股） | 3,803,300 | 1,196,700 | 5,000,000 |
註： 股
~31~
（二）股本形成經過
1.股本形成經過
100年5月31日 單位：佰萬股、佰萬元
| 年月 | 發行價格
(元) | 核定股本 | | 實收股本 | | 備註 | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 股數 | 金額 | 股數 | 金額 | 股本
來源 | 以現金以外之財產抵充股款者 | 其他 |
| 91.1.28 | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,290 | 22,900 | 股份轉換 | - | - |
| 91.10.21(註1) | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,470 | 24,700 | 盈餘轉增資 | - | - |
| 92.9.16 | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,505 | 25,054 | 股份轉換 | - | - |
| 93.3.15(註2) | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,506 | 25,064 | ECB 轉換 | - | - |
| 93.5.20(註3) | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,584 | 25,842 | ECB 轉換 | - | - |
| 93.9.8(註4) | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,596 | 25,964 | ECB 轉換 | - | - |
| 93.10.11(註5) | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,690 | 26,897 | 盈餘轉增資 | - | - |
| 93.11.26(註6) | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,768 | 27,679 | ECB 轉換 | - | - |
| 94.3.4(註7) | 10 | 5,000 | 50,000 | 2,931 | 29,306 | ECB 轉換 | - | - |
| 94.9.14(註8) | 10 | 5,000 | 50,000 | 3,027 | 30,270 | 盈餘轉增資 | - | - |
| 95.5.9(註9) | 10 | 5,000 | 50,000 | 3,230 | 32,304 | ECB 轉換 | - | - |
| 95.8.18(註10) | 10 | 5,000 | 50,000 | 3,303 | 33,033 | 盈餘轉增資 | - | - |
| 97.8.29 | 10 | 5,000 | 50,000 | 3,311 | 33,113 | ECB 轉換 | - | - |
| 97.9.4(註11) | 10 | 5,000 | 50,000 | 3,451 | 34,514 | 盈餘轉增資 | - | - |
| 98.1.8(註12) | 10 | 5,000 | 50,000 | 3,544 | 35,444 | ECB 轉換 | - | - |
| 98.9.7(註13) | 10 | 5,000 | 50,000 | 3,653 | 36,528 | 盈餘轉增資 | - | - |
| 99.9.9(註14) | 10 | 5,000 | 50,000 | 3,803 | 38,033 | 盈餘轉增資 | - | - |
註1：財政部證券暨期貨管理委員會91年8月13日臺財證一字第0910144848號函核准發行，並奉經濟部91年10月21日經授商字第09101428420號函核准變更登記在案。
註2：93年度經經濟部商業司93.3.15經授商字第09301040610號函核准ECB轉換25,064佰萬元。
註3：93年度經經濟部商業司93.5.20經授商字第09301085120號函核准ECB轉換25,842佰萬元。
註4：93年度經經濟部商業司93.9.8經授商字第09301167510號函核准ECB轉換25,964佰萬元。
註5：行政院金融監督管理委員會證券期貨局93年7月23日金管證一字第0930133045函核准發行，並奉經濟部93年10月11日經授商字第09301193370號函核准變更登記在案。
註6：93年度經經濟部商業司93.12.14經授商字第09301237860號函核准ECB轉換27,679佰萬元。
註7：94年度經經濟部商業司94.3.4經授商字第09401034560號函核准ECB轉換29,306佰萬元。
註8：行政院金融監督管理委員會證券期貨局94年7月20日金管證一字第094012807號函核准發行，並奉經濟部94年9月14日經授商字09401177000號函核准變更登記在案。
註9：95年度經經濟部商業司95.5.9經授商字第09501080090號函核准ECB轉換32,304佰萬元。
註10：行政院金融監督管理委員會95年7月4日金管證一字第0950126554號函核准發行，並奉經濟部95年8月18日經授商字09501182600號函核准變更登記在案。
註11：行政院金融監督管理委員會97年7月9日金管證一字第0970032910號函核准發行，及奉經濟部97年9月4日經授商字第09701226150號函核准變更登記在案。
註12：98年度經經濟部商業司98.1.8經授商字第09701327610號函核准ECB轉換35,444佰萬元。
註13：行政院金融監督管理委員會98年7月14日金管證發字第0980033762號函核准發行，及奉經濟部98年9月7日經授商字第09801205090號函核准變更登記在案。
註14：行政院金融監督管理委員會99年7月20日金管證發字第0990036370號函核准發行，及奉經濟部99年9月9日經授商字第09901201760號函核准變更登記在案。
2.最近年度及截至公開說明書刊印日止私募普通股之執行情形：無
~32~
（三）最近股權分散情形
1.股東結構
100年4月30日 單位：仟股；%
| 股東結構
數量 | 政府機構 | 金融機構 | 其他法人 | 個人 | 外國機構
及外人 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 人數 | 6 | 18 | 236 | 71,254 | 410 | 71,924 |
| 持有股數 | 4,807 | 312,455 | 764,335 | 1,021,915 | 1,699,788 | 3,803,300 |
| 持股比例 | 0.13 | 8.21 | 20.10 | 26.87 | 44.69 | 100 |
2.股權分散情形
普通股
每股面額十元
100年4月30日 單位：仟股；%
| 持股分級（單位：股） | 股東人數 | 持有股數 | 持股比例 | |
|---|---|---|---|---|
| 1 ~ 999 | 33,418 | 7,379 | 0.19 | |
| 1,000 ~ 5,000 | 20,426 | 44,998 | 1.18 | |
| 5,001 ~ 10,000 | 5,717 | 41,313 | 1.09 | |
| 10,001 ~ 15,000 | 3,092 | 36,804 | 0.97 | |
| 15,001 ~ 20,000 | 2,429 | 44,593 | 1.17 | |
| 20,001 ~ 30,000 | 2,312 | 54,537 | 1.43 | |
| 30,001 ~ 50,000 | 1,480 | 57,697 | 1.51 | |
| 50,001 ~ 100,000 | 1,270 | 88,058 | 2.32 | |
| 100,001 ~ 200,000 | 763 | 105,180 | 2.77 | |
| 200,001 ~ 400,000 | 405 | 112,199 | 2.95 | |
| 400,001 ~ 600,000 | 162 | 79,309 | 2.09 | |
| 600,001 ~ 800,000 | 88 | 60,186 | 1.58 | |
| 800,001 ~ 1,000,000 | 47 | 42,456 | 1.12 | |
| 1,000,001 以上 | 315 | 3,028,591 | 79.63 | |
| 合計 | 71,924 | 3,803,300 | 100.00 |
註：本公司未發行特別股。
3.主要股東名單：持股比例達百分之五以上之股東或持股比例占前十名之股東名稱、持股數額及比例。
100年4月30日 單位：仟股；%
| 股份
主要股東名稱 | 持有股數 | 持股比例 |
| --- | --- | --- |
| 保誠人壽保險股份有限公司 | 151,517 | 3.98 |
| 匯豐（台灣）銀行託管H S B C證券亞洲受託人有限公司投資專戶 | 142,444 | 3.75 |
| 榮淵投資股份有限公司 | 142,087 | 3.74 |
| 國泰人壽保險股份有限公司 | 131,663 | 3.46 |
| 信康投資股份有限公司 | 99,811 | 2.62 |
| 兆銀託管摩根士丹利阿波羅有限公司投資專戶 | 99,500 | 2.62 |
| 匯豐（台灣）銀行託管匯豐證券亞洲國際代理人有限公司投資專戶 | 99,266 | 2.61 |
| 玉山商業銀行受託信託財產專戶 | 85,883 | 2.26 |
| 花旗（台灣）託管A t l a s名義人公司投資專戶 | 81,502 | 2.14 |
| 渣打銀行受託保管富達基金 | 79,784 | 2.10 |
註：本表中所列前十名係為持股前十大之股東。
- 最近二年度及當年度董事、監察人及主要股東放棄現金增資認股之情形：無。
~34~
- 最近二年度及截至公開說明書刊印日止，董事、監察人、經理人及持股比例百分之一以上股東股權移轉及股權質押變動情形：
（1）董事、監察人、經理人及大股東股權變動情形
單位：仟股
| 職稱 | 姓名 | 98年度 | 99年度 | 100年截至7月31日止 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 持有股數增(減)數 | 質押股數增(減)數 | 持有股數增(減)數 | 質押股數增(減)數 | 持有股數增(減)數 | 質押股數增(減)數 | ||
| 董事長 | 財團法人玉山志工社會福利慈善事業基金會 | 235 | 0 | 591 | 0 | 0 | 0 |
| 董事 | 財團法人玉山志工社會福利慈善事業基金會 | 235 | 0 | 591 | 0 | 0 | 0 |
| 董事 | 財團法人玉山文教基金會 | 212 | 0 | 290 | 0 | 0 | 0 |
| 董事 | 新東陽(股)公司 | 956 | 0 | 1,306 | 0 | (6,500) | 0 |
| 董事 | 歐康投資(股)公司 | 1,569 | 1,569 | 2,142 | 0 | 0 | (9,500) |
| 獨立董事 | 柯承恩 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 獨立董事 | 李吉仁 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 獨立董事 | 張林真真 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 獨立董事 | 林信義 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 董事 | 榮淵投資(股)公司 | 3,980 | (12,000) | 5,435 | 0 | 0 | 0 |
| 董事 | 上立汽車(股)公司 | 499 | 0 | 761 | 0 | 0 | 0 |
| 董事 | 山盟投資(股)公司 | 257 | 0 | 1,211 | 0 | 0 | 0 |
| 董事 | 山立通運(股)公司 | 312 | 0 | 488 | 0 | 0 | 0 |
| 總經理/策略長 | 黃男州 | 155 | 0 | 248 | 0 | 0 | 0 |
| 品牌長 | 杜武林 | 172 | 0 | 271 | 0 | 0 | 0 |
| 資訊長 | 曾日雄 | (86) | 0 | (8) | 0 | 0 | 0 |
| 財務長 | 陳美滿 | 36 | 0 | 120 | 0 | 0 | 0 |
| 人資長 | 王志成 | 114 | 0 | 229 | 0 | 0 | 0 |
| 會計長 | 吳寬和 | (53) | 0 | 103 | 0 | (30) | 0 |
| 風險長 | 謝冠仁 | 81 | 0 | 88 | 0 | 0 | 0 |
| 副總經理 | 黃永和 | 158 | 0 | 233 | 0 | (36) | 0 |
| 副總經理 | 陳嘉鐘 | 114 | 0 | 141 | 0 | 0 | 0 |
| 總稽核 | 簡維進 | 62 | 0 | 131 | 0 | 0 | 0 |
| 資深協理 | 周振毓 | 74 | 0 | 126 | 0 | 0 | 0 |
| 資深協理 | 陳茂欽 | 106 | 0 | 144 | 0 | 0 | 0 |
| 副財務長 | 許誠洲 | 56 | 0 | 87 | 0 | 0 | 0 |
| 副風險長 | 孫仲成 | 52 | 0 | 98 | 0 | 0 | 0 |
| 法令遵循主管 | 連浩章 | 27 | 0 | 56 | 0 | 0 | 0 |
~35~
（2）股權移轉之相對人為關係人者之資訊：
100年7月31日 單位：仟股；元
| 姓名 | 股權移轉原因 | 交易日期 | 交易相對人 | 交易相對人與公司、董事、監察人及持股超過百分之十股東之關係 | 股數 | 交易價格 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 財團法人玉山志工社會福利慈善事業基金會 | 取得(贈與) | 99.1.6 | 黃永仁 | 本公司董事長 | 160 | 無 |
（3）股權質押之相對人為關係人者之資訊：無。
~36~
(4) 持股比例佔前十大股東間互為關係人資料：
100年4月30日 單位：仟股；%
| 姓名 | 本人持有股份 | 配偶、未成年子女持有股份 | 利用他人名義合計持有股份 | 前十大股東相互間具有財務會計準則公報第六號關係人或為配偶、二親等以內之親屬關係者，其名稱或姓名及關係。 | 備註 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 名稱 | 關係 | ||
| 保誠人壽保險股份有限公司 | |||||||||
| 代表人：湯爾祺 | 151,517 | 3.98 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 匯豐（臺灣）銀行託管H S B C證券亞洲受託人有限公司投資專戶 | 142,444 | 3.75 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 榮淵投資股份有限公司 | |||||||||
| 代表人：陳朝國 | 142,087 | 3.74 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 國泰人壽保險股份有限公司 | |||||||||
| 代表人：蔡宏圖 | 131,663 | 3.46 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 信康投資股份有限公司 | |||||||||
| 代表人：黃秋雄 | 99,811 | 2.62 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 兆銀託管摩根士丹利阿波羅有限公司投資專戶 | 99,500 | 2.62 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 匯豐（臺灣）銀行託管匯豐證券亞洲國際代理人有限公司投資專戶 | 99,266 | 2.61 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 玉山商業銀行受託信託財產專戶 | 85,883 | 2.26 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 花旗(臺灣)託管Atlas名義人公司投資專戶 | 81,502 | 2.14 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
| 渣打銀行受託保管富達基金 | 79,784 | 2.10 | 0 | 0 | 0 | 0 | 無 | 無 | 無 |
~37~
（四）最近二年度每股市價、淨值、盈餘、股利及相關資料
單位：新臺幣元
| 項目 年度 | 98年度 | 99年度 | 當年度截至100年3月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| 每股市價(註1) | 最高 | 15.00 | 20.50 | 20.20 | |
| 最低 | 7.10 | 10.65 | 16.85 | ||
| 平均 | 10.79 | 14.48 | 18.82 | ||
| 每股淨值(註2) | 分配前 | 14.22 | 14.52 | 14.91 | |
| 分配後 | 13.62 | 13.39 | - | ||
| 每股盈餘 | 加權平均股數（仟股） | 3,758,757 | 3,777,615 | 3,803,300 | |
| 調整前每股盈餘 | 0.51 | 1.04 | - | ||
| 調整後每股盈餘 | 0.49 | 1.04 | - | ||
| 每股股利 | 現金股利 | 0.20 | 0.20 | - | |
| 無償配股 | 盈餘配股 | 0.40 | 0.70 | - | |
| 資本公積配股 | 0 | 0 | - | ||
| 累積未付股利 | 0 | 0 | - | ||
| 投資報酬分析 | 本益比(註3) | 21.16 | 13.44 | - | |
| 本利比(註4) | 53.95 | 72.40 | - | ||
| 現金股利殖利率（%）(註5) | 1.85 | 1.38 | - |
註1：按各年度成交值與成交量計算各年度平均市價。
註2：以年底已發行之股數為準並依據次年度股東會決議分配之情形填列。
註3：本益比＝當年度每股平均收盤價／每股盈餘。
註4：本利比＝當年度每股平均收盤價／每股現金股利。
註5：現金股利殖利率＝每股現金股利／當年度每股平均收盤價。
（五）公司股利政策及執行狀況
- 本公司股利政策：
為健全財務結構，提高自有資本比率，本公司股利政策以股票股利為主，若股利所屬年度決算本公司之資本適足率高於主管機關規定標準時，得部分發放現金股利，現金股利不得低於股利總數之 10%，但現金股利每股若低於0.1元，則得改以股票股利發放。
~38~
- 本年度擬（已）決議股利分配之情形：
本公司99年度稅後盈餘為新臺幣39億2,307萬2,428元，依證券交易法、公司法、主管機關函令及本公司章程規定擬分派如下：
(1) 提列 10% 法定盈餘公積新臺幣 3 億 9,230 萬 7,243 元。
(2) 每股分派現金股利新臺幣 0.2 元，計分派現金股利新臺幣 7 億 6,066 萬 元，每股分派股票股利新臺幣 0.7 元，計分派股票股利新臺幣 26 億 6,231 萬 元。
(3) 員工紅利 1 億 696 萬 7,812 元、董事酬勞 3,565 萬 5,937 元，已依規認列為 99 年度之費用。
經本公司 100 年 3 月 18 日第 3 屆董事會第 18 次會議決議通過，並提報 100 年 6 月 28 日股東常會承認。
（六）本年度擬議之無償配股對公司營業績效及每股盈餘之影響
依公開發行公司公開財務預測資訊處理準則及臺灣證券交易所股份有限公司「對上市公司應公開完整式財務預測之認定標準」之規定，本公司未公開100年度財務預測，故無法揭露營業收入、損益及每股盈餘等之預測性資訊，因此本項目不適用。
（七）員工分紅及董事、監察人酬勞
- 公司章程所載員工分紅及董事、監察人酬勞之成數或範圍：
本公司章程第36條規定：本公司每年度決算如有盈餘，於依法完納一切稅捐後，應先彌補以往年度虧損，再依法提列法定盈餘公積，必要時得酌提特別盈餘公積，如尚有餘額，連同以前年度保留盈餘，依下列百分比分配之：
(1) 股東紅利 96%。
(2) 董事酬勞 1%。
(3) 員工紅利 3%。
-
盈餘分配議案業經董事會通過，尚未經股東會決議者：不適用。
-
盈餘分配議案業經股東會決議者：
本公司99年度稅後盈餘為3,923,072,428元，以前年度未分配盈餘為347,169,594元，減提列法定盈餘公積392,307,243元，可供分配盈餘共計3,877,934,779元，擬分配股東紅利3,422,970,000元，其中每股股票紅利0.70元(金額2,662,310,000元)，每股現金紅利0.20元(金額760,660,000元)，期末未分配盈餘為454,964,779元。
~39~
(1) 股東會決議現金紅利、股票紅利及董事酬勞金額
本公司99年度盈餘分派擬議配發員工紅利106,967,812元、股東股票紅利3,422,970,000元及董事酬勞35,655,937元，與99年度財務報表認列之營業費用比較，並無差異。
(2) 股東會決議配發員工股票紅利者，所配發股數及其占盈餘轉增資之比例。
本公司股東會決議配發員工股票紅利股數為5,469,000股其占盈餘轉增資271,700,000股之比例約為2.01%。
(3) 考慮擬議配發員工紅利及董事酬勞後之設算每股盈餘：
本公司自民國97年1月1日起依財團法人中華民國會計研究發展基金會（九六）基秘字第〇五二號函釋規定，將員工分紅及董事酬勞視為費用，而非盈餘之分配，故為不適用。
- 上年度盈餘用以配發員工紅利及董事、監察人酬勞情形：
本公司98年度盈餘分派實際配發員工紅利68,096,250員及董事酬勞22,698,740元，與98年度財務報表認列之營業費用比較，並無差異。
- 前一年度員工分紅及董事、監察人酬勞之實際配發情形(包括配發股數、金額及股價)、其與認列員工分紅及董事、監察人酬勞有差異者並應敘明差異數、原因及處理情形：無。
（八）公司買回本公司股份情形
- 本公司於97.10.8第3屆第4次董事會決議買回公司股份(第一次)，內容如下：
(1) 買回股份之目的：轉讓股份予員工。
(2) 買回股份之種類：普通股。
(3) 買回股份之總金額上限：新臺幣11億2仟萬元。
(4) 預定買回之期間：民國97年10月13日至97年12月8日
(5) 預定買回之數量：8仟萬股。
- 本公司於99.3.12第3屆第12次董事會決議買回公司股份(第二次)，內容如下：
(1) 買回股份之目的：轉讓股份予員工。
(2) 買回股份之種類：普通股。
(3) 買回股份之總金額上限：新臺幣16億元。
(4) 預定買回之期間：民國99年3月12日至99年5月11日
(5) 預定買回之數量：1億股。
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公司買回本公司股份情形
100年5月31日
| 買回期次 | 第一次(期) | 第二次(期) |
|---|---|---|
| 買回目的 | 轉讓股份予員工 | 轉讓股份予員工 |
| 買回期間 | 97/10/13~97/12/8 | 99/03/17~99/05/06 |
| 買回區間價格 | 6.00~14.00 | 9.00~16.00 |
| 已買回股份種類及數量 | 普通股 42,000,000 股 | 普通股 34,059,000 股 |
| 已買回股份金額 | 336,818,905 元 | 459,649,092 元 |
| 買回公司股份前之集團資本適足率 | 基準日：96.12.31 | |
| 比率：104.67 | 基準日：97.12.31 | |
| 比率：120.49 | ||
| 買回公司股份後之集團資本適足率 | 基準日：97.12.31 | |
| 比率：120.49 | 基準日：98.12.31 | |
| 比率：114.98 | ||
| 已辦理銷除及轉讓之股份數量 | 42,000,000 | 34,059,000 |
| 累積持有本公司股份數量 | 0 | 0 |
| 累積持有本公司股份數量占已發行股份總數比率（%） | 0 | 0 |
| 買回股份轉讓與員工之執行進度 | 100%完成 | 100%完成 |
| 未於買回三年內轉讓完畢致本會採取限制措施之情形 | 無 | 無 |
五、金融債券(含海外金融債券)發行情形
無。
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六、公司債(含海外公司債)辦理情形
| 公司債種類 | 99 年第一次
無擔保公司債 | 97 年第一次海外
無擔保可轉換公司債 | 96 年第一次
無擔保公司債 | 94 年第一次
無擔保公司債 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 發行日期 | 99.4.28 | 97.7.24 | 96.12.13 | 94.12.15 |
| 面額 | 新臺幣 1,000 萬元整 | 美金 10 萬元整 | 新臺幣 1,000 萬元整 | 新臺幣 1,000 萬元整 |
| 發行及交易地點 | 台北 | 中華民國境外 | 台北 | 台北 |
| 發行價格 | 100 元 | 100 元 | 100 元 | 100 元 |
| 總額 | 新臺幣 20 億元整 | 美金 2 億元整 | 新臺幣 5 億元整 | 新臺幣 50 億元整 |
| 利率 | 固定年利率 2.7%計息 | 自發行日起至發行滿 5 年之日止（含）訂為年利率 2.3%；自發行滿 5 年之日起（不含）至到期日止訂為年利率 0% | 年利率依路透社 6165 頁面 90 天期商業本票利率加 0.6%計息 | 年利率依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4%計息 |
| 期限 | 7 年期
到期日：106.4.28 | 10 年期
到期日：107.7.24 | 7 年期
到期日：103.12.13 | 7 年期
到期日：101.12.15 |
| 受償順位 | 次順位 | 首順位 | 次順位 | 次順位 |
| 保證機構 | 無 | 無 | 無 | 無 |
| 受託人 | 華南銀行信託部 | DB Trustees (Hong Kong) Limited | 華南銀行信託部 | 華南銀行信託部 |
| 承銷機構 | 無 | Morgan Stanley Services Limited | 無 | 無 |
| 簽證律師 | 徐志明 | 無 | 徐志明 | 徐志明 |
| 簽證會計師 | 陳麗琦、張日炎 | 無 | 陳麗琦 | 張日炎 |
| 償還方法 | 到期一次償還 | 到期一次償還 | 到期一次償還 | 到期一次償還 |
| 未償還本金 | 新臺幣 20 億元 | 美金 1 億 4 仟 9 佰 8 拾萬元 | 新臺幣 5 億元 | 新臺幣 50 億元 |
| 贖回或提前清償之條款 | 無 | 註 | 無 | 無 |
| 限制條款 | 無 | 無 | 無 | 無 |
| 是否計入合格資本 | 是 | 於轉換為普通股後始得計入合格資本 | 是 | 是 |
| 信用評等機構名稱、評等日期、公司債評等結果 | 中華信用評等股份有限公司
評等日期：99.6.30
評等結果：twBBB+ | 無 | 穆迪信用評等股份有限公司
評等日期：96.11.16
評等結果：A2.tw | 穆迪信用評等股份有限公司
評等日期：94.11.18
評等結果：A3.tw |
| 附其他權利 | 已轉換（交換或認股）普通股、海外存託憑證或其他有價證券之金額 | 無 | 美金 5,020 萬元 | 無 |
| | 發行及轉換（交換或認股）辦法 | 無 | 註 | 無 |
| 對股權可能稀釋情形及對現有股東權益影響 | 無 | 對股東權益尚不至產生不利之影響 | 無 | 無 |
| 交換標的委託保管機構名稱 | 無 | Deutsche Bank AG, Hong Kong Branch | 無 | 無 |
註：參考本公司 97 年第一次海外無擔保可轉換公司債發行辦法
七、特別股辦理情形
無。
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八、參與發行海外存託憑證之辦理情形
海外存託憑證辦理情形
| 發行日期 | 93年9月27日 | |
|---|---|---|
| 發行及交易地點 | 中華民國以外地區發行（盧森堡證券交易所掛牌交易） | |
| 發行總金額 | 美金 98,600,000 | |
| 單位發行價格 | 美金 14.50 | |
| 發行單位總數 | 6,800,000單位 | |
| 表彰有價證券之來源 | 玉山銀行持有之玉山金控普通股股份 | |
| 表彰有價證券之數額 | 170,000,000（股） | |
| 存託憑證持有人之權利與義務 | 海外存託憑證持有人之權利義務，應依中華民國相關法令規定及存託契約規範之。存託契約主要約定事項如下： (一)表決權之行使： 海外存託憑證持有人依據存託契約及中華民國法律之相關規定行使其海外存託憑證表彰之原有價證券之表決權。 (二)股利分配、新股認購權及其他權益： 玉山金控未來發放股票股利或辦理其它配股事宜時，存託機構得依存託契約之規定，按海外存託憑證持有人之原持股比例增發相對數額之海外存託憑證予海外存託憑證持有人；或於法律允許的範圍內，提高每單位存託憑證所表彰之普通股股數；或代海外存託憑證持有人出售該等股票股利，並將出售所得之金額扣除相關費用及稅捐後按比例分配予存託憑證持有人。當玉山金控辦理現金增資或類似事宜時，存託機構應依存託契約之規定，提供相關權利予海外存託憑證持有人，或代海外存託憑證持有人出售此等權利，並將出售所得之價金扣除相關費用及稅捐後，按海外存託憑證持有人原持有海外存託憑證比例分配予海外存託憑證持有人。惟如上述方式實際不可行時，存託機構得按存託契約之規定，放棄行使優先認購權。 | |
| 受託人 | 不適用 | |
| 存託機構 | 美商花旗銀行 | |
| 保管機構 | 美商花旗銀行台北分行 | |
| 未兌回餘額 | 92,307單位（截至100年5月31日） | |
| 發行及存續期間相關費用之分攤方式 | (一)海外存託憑證之發行成本： 除玉山金控、玉山銀行、主辦承銷商、及存託機構另行協議外，所有海外存託憑證之發行成本及費用（包括但不限於律師、會計師、上市代理人、財務顧問的費用及其他費用）均由玉山銀行負擔。 (二)海外存託憑證發行之後續費用 |
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| 除玉山金控及存託機構另行協議外，海外存託憑證發行後存續期間之費用（包括交易所上市年費、資訊揭露及其他相關費用）原則上由發行公司負擔。 | |||
|---|---|---|---|
| 存託契約及保管契約之重要約定事項 | 無 | ||
| 每單位市價 | 98 年度 | 最高 | 美金 11.54 元 |
| 最低 | 美金 5.058 元 | ||
| 平均 | 美金 8.032 元 | ||
| 每單位市價 | 99 年度 | 最高 | 美金 17.410 元 |
| 最低 | 美金 8.252 元 | ||
| 平均 | 美金 11.243 元 | ||
| 每單位市價 | 100.5.31 | 最高 | 美金 18.95 元 |
| 最低 | 美金 14.235 元 | ||
| 平均 | 美金 16.645 元 |
九、員工認股權憑證辦理情形
無。
十、併購辦理情形
（一）進行中之合併或收購案
- 合併或收購目的
子公司玉山銀行本次概括承受竹南信用合作社案對玉山銀行可以增加顧客基礎及 10 個營業據點，將有效強化通路網絡，擴大顧客經營與服務版圖，對增進玉山銀行深耕臺灣、壯大經營實力有相當助益，說明如下：
(1)截至 100 年 7 月 31 日止，玉山銀行擁有國內 127 家分行據點，尚有 5 個據點將陸續開設，開設完成後可達 132 家，總家數躍居本國銀行第 9 名，可強化通路版圖競爭力，在配合據點調整遷移後，並可補強玉山銀行在台中市、台南市等主要都會區的營業據點數，強化玉山服務網絡，並有效增進顧客與業務之成長機會。
(2)竹南信合社在歷任理監事及主管同仁的用心經營下，營運及資產方面，皆維持
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一定的品質，依據 99 年 12 月 31 日資料，玉山銀行概括承受後約可增加存款 170 億元、放款 92 億元、以及約 10 萬戶顧客，在結合玉山優質品牌形象、綿密服務網絡、完整金融產品及良好經營能力後，將可進一步創造 10 萬戶顧客更大經營價值與貢獻。
- 合併或收購後財務、業務、人員及資訊等方面之整合計畫
(1) 業務整合
竹南信合社經營之業務項目少且單純，均在玉山銀行經營業務項目範疇內，可由玉山銀行完整延續，業務執行與顧客權益均不受影響，並可提供顧客更好的服務，擴大營業規模及強化市場競爭力。
(2) 組織整合
玉山銀行擁有卓越經營團隊，以及良好之組織制度，未來仍將繼續於現行完備組織與管理架構上繼續發展成長，本案並不會產生組織整合問題。
(3) 人員整合
竹南信合社僅有 143 位員工，玉山銀行歡迎竹南信合社員工留任，並將提供完善之教育訓練，協助留任員工提升金融專業能力，一起創造顧客的價值，預期人員整合將可順利進行。
(4) 系統整合
玉山銀行預定於交割後，立即導入玉山銀行相同業務資訊系統中，除可確保整合之順利外，亦可增進業務之管理。
- 換股比例及其計算依據
本次概括承受交易採現金交易，並無採行換股方式。
- 概括承受日程
玉山銀行及竹南信合社已於 100 年 3 月 18 日及同月 31 日分別經雙方董/理事會及股東會/社員代表大會決議通過，以概括讓與及承受之方式，由玉山銀行概括承受竹南信合社之資產、負債及營業，為此，雙方已簽訂概括讓與及承受契約，交割日（即概括承受基準日）為 100 年 7 月 9 日，並已經金管會 100 年 5 月 31 日金管銀控字第 10060002500 號函核准在案。
- 承受消滅公司權利義務之相關事項（包括庫藏股及已發行具有股權性質有價證券之處理原則）
依「概括讓與及承受契約」，概括承受有限責任竹南信用合作社除保留資產及保留負債以外之資產、負債及營業。
- 被合併或收購公司之基本資料（包括公司名稱及所營業務之主要內容等）
(1) 創立於民國 18 年，目前在中臺灣地區擁有 9 間分行以及 1 間分行執照，淨值為新臺幣 16.7 億元。
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(2) 整體資產規模達新臺幣 188.84 億元，存款及放款餘額分別為新臺幣 170 億元及新臺幣 92.3 億元。
(3) 穩健優異的資產品質，到 99 年底為止，逾放比率 0.32%，而覆蓋率達 297.9%。
（二）進行中之分割案
無。
十一、受讓他公司股份發行新股辦理情形
無。
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貳、營運概況
一、公司之經營
（一）業務內容
玉山金控以玉山銀行為主體，結合證券、保經及創投等子公司，提供顧客全方位的金融服務，朝穩健均衡的方向發展，以下謹將本公司及各子公司業務範圍、經營計畫、產業概況、研究發展，及長、短期業務發展計畫分述如下：
- 業務範圍
（1）玉山金控
A. 主要營業項目
玉山金控以投資與管理為專業，子公司所營業務項目範圍包括：銀行、信用卡、信託、保險、證券、期貨、創業投資事業、經主管機關核准投資之外國金融機構、其他經主管機關認定與金融業相關之事業，以及對上述被投資事業之管理與經主管機關核准辦理之其他有關業務。
B. 營業比重
單位:新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98年度 | | 99年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | % | 金額 | % |
| 利息收入 | 16,103,392 | 74.79 | 17,618,273 | 71.91 |
| 手續費收入 | 4,845,642 | 22.51 | 6,550,173 | 26.73 |
| 其他 | 583,186 | 2.70 | 333,959 | 1.36 |
| 合計 | 21,532,220 | 100.00 | 24,502,405 | 100.00 |
註1：表列數字係金控經會計師查核之合併報表資料。
註2：其他收入為淨收益，不包含利息費用及手續費費用。
C. 未來計畫開發之新金融商品
（A）創造通路價值
玉山為提供顧客優質的金融服務內涵與價值，已將服務版圖遍佈國內各縣市，不僅深具競爭優勢，玉山銀行分行、網路銀行、空中銀行、行動銀行、信用卡、玉山證券分公司、策略聯盟夥伴…亦都是玉山的通路，並積極結合電子通路，讓通路力量無限延伸，創造通路效能極大化。
（B）齊全產品地圖
玉山為提供顧客完整及適切的產品，落實分眾差異化行銷滿足不同顧客的金融需求，提供適當的產品及多元選擇，並透過往來產品數的提升，有效經營顧客深度與廣度，為顧客也為
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玉山創造更大價值。
（C）厚實風險管理
「一切業務不能凌駕於風險之上」，這是玉山的DNA，風險管理可以制度化，並將經驗有系統地傳承，透過系統、IT、SOP及制度的建立，轉化為組織的力量，拿下更穩固的基礎，在國際金融海嘯之後，全球金融監理要求趨嚴，風險管理能力將是決定輸贏的關鍵能力。
（2）玉山銀行
A.主要營業項目
(A) 商業銀行業務：收受各種存款、辦理放款、票據貼現、國內匯兌、承兌商業匯票、簽發國內信用狀、國內保證業務、保管及倉庫業務、出租保管箱業務、信用卡業務。
(B) 外匯銀行業務：辦理進、出口外匯、一般匯出及匯入款、外匯存款、外幣貸款及外幣擔保付款之保證業務、外幣現鈔及旅行支票業務。
(C) 投資及理財業務：投資有價證券、短期票券經紀、自營業務、衍生性金融商品、財富管理業務、依法准許辦理之信託業務。
(D) 業務代理及其他：發行金融債券、代理收付款項、承銷有價證券、代售金塊、金幣及銀幣、公庫業務、提供企業財務諮詢、公司債及金融債券自營業務。
B.營業比重
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98 年度 | | 99 年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | % | 金額 | % |
| 利息收入 | 15,931,683 | 78.03 | 17,354,284 | 73.40 |
| 手續費收入 | 3,931,102 | 19.26 | 5,366,727 | 22.70 |
| 買賣票券利益及其他 | 553,751 | 2.71 | 923,004 | 3.90 |
| 合計 | 20,416,536 | 100.00 | 23,644,015 | 100.00 |
註：其他收入為淨收益，不包含利息費用及手續費費用。
C.未來計畫開發之新金融商品
(A)法人金融業務方面
法人金融業務方面，將持續加強辦理中小企業授信業務，並配合環境及顧客需求，推出「大報喜」及「兔年TWO保保」
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等各項創新專案，提升多元收益及產品往來；金流服務，將持續精進企業網路銀行及現金管理產品，提供安全、即時與便利的調度平台；外匯業務方面，除提升兩岸三地網路銀行平台，將積極擴大外幣存款，並搭配網銀推展各項安全與高收益產品；風險管理方面，持續運用IT並精進系統模型，以因應IFRS及BASELⅢ實施的可能影響。
（B）個人金融業務方面
推出理財型房貸，提供顧客可隨時動用資金的理財便利帳戶，隨時提領、還款，利息按日計算，動用部分才計息，未動用部分則完全不算利息，為專屬設計的投資理財型貸款；在電子金融業務部分，為提升顧客便利性，本行開發智慧型手機應用軟體(iPhone App)—玉山行動銀行，運用行動裝置定位功能，提供顧客鄰近之優惠特店與分行位置，以及金融資訊、利匯率等訊息，未來亦將持續精進與開發新功能，滿足顧客多元化需求。
（C）財富管理業務方面
財富管理業務方面，除致力成為最受顧客信賴及最滿意的領導品牌外，亦將提升業務規模進而發揮市場影響力，不斷地朝以下方向努力，持續為顧客創造價值：
a. 持續培育與充實優質財富管理人才，加強教育訓練，提供優質及專業服務，聚焦經營，擴大業務規模與市場佔有率，建立市場影響力。
b. 厚實玉山 R&D 力量建構 House View，精進研究分析及市場趨勢判斷能力，提供即時財經訊息及專業詳實評論，成為理專、顧客信賴的專業研究團隊。
c. 積極經營虛擬通路，創造玉山差異化及顧客價值，提供更便利、人性化的服務平台，滿足顧客 DIY 理財的需求。
d. 深耕客群，整合玉山整體資源，建構專業團隊，提供具品質、品味的精緻服務，提升顧客往來深度、廣度及忠誠度。
（D）信用卡業務方面
玉山致力提供完整的產品地圖，依不同客群搭配專屬的優惠活動及服務，玉山以感恩的心發行「玉山世界卡」，以刷卡消費提撥固定比例捐贈回饋社會，推動黃金種子計畫，為偏遠地區小學捐建玉山圖書館，持續的公益行動深獲更多VIP優質顧
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客認同；而全國第一張女性專屬「幸運鈍金卡」，在寵愛每位女性塑造永恆的幸福，已成為女性的最愛；另為具消費實力的男性顧客推出「玉山御璽卡」，以「一生一樹、樂活人生」為訴求，邀請卡友共同參與「一生一樹、造林計畫」，並推出結合溫泉泡湯、下午茶、餐飲、旅遊等相關優惠，讓玉山信用卡成為顧客最愛的信用卡。此外，推出「玉山悠遊聯名卡」結合信用卡支付、悠遊卡交通及小額付費功能，更貼心首創預設開啟自動加值功能（Autoload），自99年4月起開放悠遊卡小額支付，除了捷運外更擴及到便利商店、超市、美妝、咖啡店等1萬家以上接受小額支付的商店，以「生活便利的好幫手」為訴求成為上班通勤族的最愛，是一項既便利又優惠的用卡服務。為塑造玉山信用卡的休閒旅遊及市場聲量，與多家知名旅行社合作，依季節性推出適合的旅遊活動，不僅規劃精選旅遊行程外，顧客還可享有「刷卡滿額禮」及「國外消費現金回饋」、「分期付款免手續費」等優惠。另與多家連鎖加油站合作「刷卡油禮」活動，合作據點全國超過360家，提供顧客最直接的加油降價回饋。
玉山貼心的服務，期望能帶給顧客「有玉山卡真好！」的感覺，不僅讓顧客有更便利的用卡服務，更突顯玉山信用卡的休旅品牌形象，而傑出的表現於99年榮獲VISA國際組織頒發「最佳信用卡成長率獎」的肯定。玉山信用卡不斷以顧客為導向的創新思維，創造各項符合顧客需求的產品服務，提升顧客滿意度及往來密切度。
(3) 玉山證券
A. 主要營業項目
(A) 經紀業務：受託買賣有價證券、期貨與選擇權、港股複委託、辦理交割，並提供融資融券、銷售基金、電子下單等服務，佈建實體通路及多元化電子下單平台，滿足顧客靈活便利的投資交易需求。
(B) 自營業務：在集中市場及營業處所自行買賣有價證券，精進選股策略，追求絕對報酬績效。
(C) 承銷業務：協助企業於公開市場募集資金，辦理公開發行、上市、上櫃、現金增資、可轉換公司債等募集作業。
(D) 債券業務：承作公債暨公司債買賣斷、債券附條件交易，並提供
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顧客債券資訊及諮詢服務。
(E) 自營新金：發行認購(售)權證及其他新種金融商品研發。
(F) 其他經主管機關核准之業務。
B.營業比重
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98年度 | | 99年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | % | 金額 | % |
| 手續費收入 | 583,194 | 61.63 | 683,483 | 66.25 |
| 利息收入 | 165,794 | 17.52 | 259,996 | 25.20 |
| 證券買賣利益 | 139,914 | 14.79 | 17,457 | 1.69 |
| 其他營業收入 | 57,238 | 6.06 | 70,766 | 6.86 |
| 合計 | 946,140 | 100.00 | 1,031,702 | 100.00 |
C.未來計畫開發之新金融商品
(A) 持續精進「A+電子下單」交易平台領航服務，致力開發及整合多元化行動下單平台，打造業界領導品牌優勢。
(B) 擴展期貨及受託買賣外國有價證券業務，擴大承銷業務規模，提供個人及法人多元化資產配置投資管道，增進服務深度與廣度。
(C) 強化產業研究內涵，深化垂直與水平研究，積極尋找潛力標的，精進選股策略，建立專業專職服務窗口，滿足 VIP 及法人資產管理需求。
(D) 研究開發期貨交易策略模組，提升市場及產業變化掌握程度，以增進自營操作績效並降低操作風險。
(E) 建構學習型組織，深耕 e 化種子內部講師，持續精進人才專業及厚植實力，尤重經驗傳承以提高團隊合作戰力，積極發展差異化服務，創造更多顧客價值。
(F) 持續加強風險管理，並落實風險管理機制，降低經營風險。
（4）玉山保經
A.主要營業項目
玉山保經業務範圍主要包含人身保險與財產保險二大類，致力朝功能性與多樣性發展。人身保險部分，提供一般壽險、醫療險、儲蓄險、年金險、傷害險、投資型保險等壽險產品；財產保險則包含車險、火險、責任險及各類工商險種，以完整的產品線與全方位的保險服務，提供顧客完善的保險規劃與資產配置服務，滿足顧客一次購足的金融諮詢與服務，深受顧客滿意與肯定。
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B.營業比重
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98 年度 | | 99 年度 | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 手續費收入 | % | 手續費收入 | % |
| 人身
保險 | 壽險&健康險 | 334,298 | 85.37 | 501,206 | 84.81 |
| | 投資型保險 | 11,992 | 3.06 | 16,832 | 2.85 |
| | 意外保險及其他 | 38,720 | 9.89 | 61,009 | 10.32 |
| 財產保險 | | 6,590 | 1.68 | 11,926 | 2.02 |
| 合計 | | 391,600 | 100.00 | 590,973 | 100.00 |
C.未來計畫開發之新金融商品
（A）致力產品完整，符合顧客多元需求。
（B）運用 IT 系統，強化顧客關係管理。
（C）推動 e 化作業，精進流程提升效率。
（D）發展虛擬通路，開發保險潛在客源。
（E）觀察市場趨勢，掌握未來業務契機。
（5）玉山創投
A.主要營業項目
（A）投資與培育國內外具成長潛力的未上市櫃企業。
（B）協助與輔導具核心競爭力之企業轉型或重整。
（C）為企業建立相關產業的策略聯盟與合作機制。
B.營業比重
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98 年度 | | 99 年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | 比率 | 金額 | 比率 |
| 投資收入 | 94,005 | 96.16 | 213,285 | 99.00 |
| 利息及其他營業外收入 | 2,015 | 3.84 | 2,137 | 1.00 |
| 合計 | 96,020 | 100.00 | 215,422 | 100.00 |
C.未來計畫開發之新金融商品
（A）持續參與研討會與外部訓練，掌握經濟與產業發展脈動。
（B）加強與企業、研究機構合作，以利新商機的開發。
（C）與玉山證券、玉山投顧緊密合作，培養對資本市場的敏感度。
（D）透過案例分析，強化優質投資標的篩選能力。
- 產業概況
（1）玉山金控
99 年臺灣景氣復甦，經濟表現亦佳，預期 100 年雖經濟成長率無法像 99 年大幅成長，惟仍有 4~5% 穩定的成長力道。展望 100 年，在全球經濟穩健成長、利差改善、兩岸關係持續好轉，景氣回溫、民間消費信心足、國內投資意願提高、企業籌資需求增加，預期金融業景氣持續好轉，業務亦隨之擴張。
99 年兩岸金融監理備忘錄(MOU)正式生效，加速兩岸金融業務之交流，預估兩岸金融交流頻繁將使顧客金融及理財服務需求產生重大變化，未來金融業必須以高效率的無斷點服務來提升成長率，以優良品牌建立顧客的信心及忠誠度，並提供顧客新價值。
（2）玉山銀行
據中央銀行統計，截至 100 年 3 月底國內銀行含中華郵政公司儲匯處、信用合作社及農、漁會信用部總計有總分支機構 6,264 家。近年來雖歷經多次金融機構整併，尚未解決國內金融機構家數過多之問題，金融機構之間價格競爭之激烈情勢短期間仍無法獲得改善，無金控背景之中小型銀行更將面臨更嚴峻之考驗。
為走出同業競爭激烈之低利環境，臺灣銀行業者著眼於兩岸開放，佈局大陸市場，99 年兩岸金融監理備忘錄(MOU)正式生效後，金管會於 99 年 4 月起開放臺灣銀行業前往大陸申設分行及子行，為銀行業者開啟另一扇窗，大型銀行皆加快腳步西進，以爭取台商授信業務。
展望 100 年，在全球經濟穩健成長、兩岸關係持續好轉，金融業景氣可望持續好轉。此外，因應老年化及通膨趨勢，預期將會有更多理財投資的需求，可望帶動整體財富管理業務發展。
（3）玉山證券
據臺灣證券交易所統計資料，截至 99 年底，國內證券經紀商、自營商及承銷商家數分別為 90 家、44 家及 51 家。其中外資證券商主要經紀業務以爭取外資下單為主，具明顯的市場區隔，其餘證券商市場具重疊性，因此市場價格競爭情況激烈。
雖說證券商競爭激烈，加以券商整併及潛在新券商的加入，市場費率與利差逐漸縮小，但受全球景氣緩步復甦及 ECFA 簽訂影響，帶動集中市場行情，有益整體經營環境，另行動上網消費型商品熱賣，促使顧客改變交易方式，有利於發展 e 化之券商。
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(4) 玉山保經
近年來財富管理業務蓬勃發展，國人對保險產品的認知與需求提升，且國內金融控股公司法通過與保險法修正通過後，金融整合的態勢漸漸成形，在金融整合的架構之下，銀行、證券、保險三者的關係密不可分，除了產品的屬性互補與連結之外，銷售通路的整合，亦是不可忽視的焦點。
依保險事業發展中心公布之保險經紀人業務統計表，保險經紀人之家數及從業人員皆呈逐年增加之趨勢，簽單保費收入及市佔率更呈現逐年大幅成長趨勢，98年度之簽單保費收入較97年度成長 47%，98年度產險及壽險之市場佔有率分別為 20.01% 及 14.34%，顯示保險經紀人業務規模正持續增長中，產業前景可期。
(5) 玉山創投
臺灣創投業者在歷經臺灣經濟成長趨緩及稅率優惠政策取消之後，同時面臨中國大陸蓬勃的經濟活力和刻意扶植產業的政策，該市場雖然有法律環境及市場流通、退出機制等問題，但是對臺灣創投資金仍然有十足的吸引力，致吸引了不少國內創投業者的目光，紛紛前往中國大陸尋求商機。
所幸政府於98年推動六大新興產業發展，創造下一波產業契機。「六大新興產業」皆源自於我國原有優勢產業，是廣義的ICT產業（通訊、資訊、光電及半導體），為臺灣多年來建立之國家競爭優勢。上述計畫初步估計至101年政府投入經費將超過2,000億元，期能厚植國家整體競爭力、改善產業發展環境，並重新激勵恢復臺灣創投產業蓬勃發展。
3.金融商品研究與業務發展概況
(1) 最近二年內主要金融商品及增設之業務部門及其截至公開說明書刊印日止之規模及損益情形
本公司為金融控股公司，非為生產事業，故未設立產品研發部門，亦無研發費用之產生。
(2) 最近二年度研究發展支出及成果
A.顧客風險與價值模型（CRV）：
運用工具進行資料分析、瞭解顧客行為，進一步提供符合顧客需求量身訂作的個人化方案，在知識經濟時代裡將扮演關鍵的角色。玉山金控與國際知名顧問公司合作，引進一流專業團隊的know-how與先進的分析模型，同時持續建置各類資料超市、導入分析工具，深耕
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各項基礎工程，透過數量分析協助策略訂定並運用於各項業務發展，在風險管理上，包含：授信評分、期中管理、風險警示、資產組合管理、壓力測試等，於日常業務運作廣泛運用各種模型；在顧客經營上，已能掌握顧客價值、進行顧客分級管理與分眾行銷，並分析顧客的不同面向，提供滿足顧客需求的服務，進一步提升顧客貢獻度與黏著度。透過不斷地精進各項數量方法與分析能力，期能提供差異化與精緻服務，以創造客我雙贏並提升競爭優勢。
B. 整合行銷資料庫平台（EBM）：
以行銷資料庫整合工程，串連既有各項資料庫，並以 EBM 專案建置提供產品行銷企劃人員及研發人員資料分析使用。就行銷方面而言，可透過系統自動篩選有效行銷名單，讓全體營業單位行銷活用，專案建置除讓行銷資源獲得最適配置，同時亦可提供最符合玉山顧客需求的產品或服務，將適合的產品行銷予適合的顧客，達到客我雙贏的目標。除了持續發揮 EBM 平台價值，亦於前線服務顧客的通路端建置顧客導向、行銷導向的 eTABS+ 系統，以更佳之整合性工具服務顧客，同時配合作業流程與表單精進，提升電子化程度，增加作業流程中的行銷與服務成分，創造效率與顧客滿意。
C. 績效提升小組（PMI）：
創造顧客、股東、員工更大的價值，不斷提升績效是有效執行玉山策略的具體展現。PMI 小組 (Performance Management Improvement)，成立之目的旨在提升金控及子公司各事業績效，建立追求高績效的組織文化，專責績效管理之相關事務。從上而下貫徹執行金控整體策略，以有效且即時的衡量指標，科學化、可視化的精進管理，有系統地逐步達成，並超越短中長期目標，確保單位的目標與金控策略緊密環扣。透過業務及財務績效管理相關制度，檢視組織運作邏輯規則及預算與實績的相互檢核，以更加有效落實 PDCA 良性循環，創造金控整體績效。
D. 整合研究資源：
玉山金控結合銀行、證券、投顧、創投等超過 40 位的專職研究團隊，面對快速變化的經濟情勢與金融環境，有系統、有效率地蒐集資訊及觀察，討論國內外經濟、金融、產業、公司...等發展趨勢方向，綜合研究後發表日訊、週報、月報...等短中長期看法，以利相關投資操盤人員與理財專員、投資專員，掌握最新資訊與發展，作為資產配置與投資進出的操作依據。研究人員的專業表現在深度、廣度與
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時間的幹鍊，透過評分考核制度建立客觀的指標，提供正確性高、影響力大，具備高度參考價值的研究報告，持續提升玉山整體投資績效並為顧客創造價值。
E. 厚實全方位通路價值：
玉山金控子公司玉山銀行密佈各縣市的 122 家實體服務據點，輔以 Call Center、網路銀行、行動銀行...以及海外洛杉磯、香港分行等通路，結合玉山證券 19 家分公司、網路及行動下單平台、63 個玉山銀行證券櫃檯、玉山保經...等資源，發揮通路相乘效益，落實在地化社區經營，延伸空間與時間，以完整的產品與服務創造顧客的價值，並成為顧客的最愛。
F. 最近二年度研究發展支出
單位：新臺幣仟元
| 年度 | 98 年度 | 99 年度 |
|---|---|---|
| 玉山銀行 | 415,805 | 482,385 |
| 玉山證券 | 51,378 | 62,875 |
(3) 未來研究發展計畫
金融環境具快速、多變、複雜、不確定等特性，面對充滿競爭與挑戰的企業經營環境，創新能力與行銷能力是掌握未來的能力，玉山持續提供顧客高度滿意的服務體驗，並以差異化策略與市場主要競爭同業作區隔，避免無附加價值的價格競爭。
為更有系統地深耕創新基礎建設，除在市場商情掌握、新產品上市評估及創新推廣之外，「同仁提案系統」集合玉山同仁的經驗、智慧、創新力，在創新領域-產品、流程、組織、行銷、品牌，作業精進領域-硬體、軟體、專業、效率、價值，及其它特定領域共同集思廣益，並由創新小組及創新會議評估審核，以作為研發創新之重要參考，累積玉山創新的智慧。
99 年 i Center 落成啟用，提供同仁創新思考的園地，不僅整合創新力，亦使創意發想過程兼顧 Idea、Innovation、Integration 等不同構面，提高創新提案的可行性與價值。
資訊能力是玉山創新的核心，服務顧客的層面除了實際面對面接觸之外，更精進電話銀行、網路銀行及行動銀行等服務，包含先進的 Call Center、企業網路銀行、個人網路銀行、行動銀行的持續提升，並透過顧客管理資訊系統瞭解顧客需求，提供各種金融專業之整合解決方案，
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有效率、有效能地滿足顧客需求，進而超越顧客的預期。子公司玉山銀行99年研發經費支出及預算約為總營業額比例的 2% 。
子公司玉山證券持續擴張服務據點、發展領先的電子下單平台、新商品開發、提升交易及服務品質等，規劃相關研究計畫及投入研發支出，99年玉山證券研發經費支出及預算約為總營業額比率的 5.94% 。
4. 長、短期業務發展計畫
（1）玉山金控
A. 短期業務發展計畫
（A）提升獲利能力
玉山長期聚焦品牌、服務、團隊，並獲得顧客信任與滿意，將持續精進硬體、軟體、專業、效率、價值等構面，並深入瞭解顧客的需求，創造顧客滿意與價值，隨之提升利潤。金控仍將積極進行資源整合，強化基礎工程與全面風險管理，定期檢討進度，落實績效管理，以達成業務發展與獲利成長的目標。
（B）強化整合行銷效益
結合金控及各子公司資源，透過整合金融商品與各項業務，提升商品附加價值，並提供套餐、Total Solution 服務，增進顧客服務的深度與廣度，為顧客也為玉山創造更大價值。
B. 長期業務發展計畫
（A）發展資訊
為善用資訊科技，資訊部門持續主動協助各產品線推展業務，成為產品線堅強的後勤支援，close watch 各單位之系統發展，並追蹤進度，強化整體資訊能力，使系統開發對整體玉山長遠發展創造最佳經濟效益。
（B）開展中國大陸市場
隨著兩岸金融往來的逐步開放，玉山將持續密切注意並掌握機會，為未來做好準備，服務兩岸四地的顧客，創造多贏的局面。
（2）玉山銀行
A. 短期業務發展計畫
（A）整合通路資源，精進流程、提升作業效率，締造更完善的服務環境。
（B）培育全方位金融人員，快速累積優質顧客基礎，增加顧客往來產
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品數。
（C）聚焦經營優質顧客，增進顧客往來忠誠度，發揮最大經營效
B. 長期業務發展計畫
（A）善用玉山品牌優勢及通路價值，結合各產品線資源，逐步發揮全功能分行服務，提升顧客價值。
（B）持續產品創新，厚植產品研發實力，以強化顧客往來深度與廣度，創造獲利。
（C）透過資訊系統整合、作業流程的精進、效率的提升、安全的控管，有效提升經營綜效，強化金融市場的發展。
（3）玉山證券
A. 短期業務發展計畫
（A）持續借助金控銀行通路進行整合行銷，深耕客源。
（B）評估結合異業通路，透過多元、e化商品與服務，分眾行銷推廣電子平台。
（C）資訊系統穩定運作，提升交易及資料安全防護，並針對交易時段之系統可用度進行量化評估，成為經紀業務發展最佳後援。
（D）持續精進顧客關係管理系統，作為績效管理與深耕顧客之支援平台。
（E）精實研究團隊實力，提供及推廣法人業務優質服務，成為顧客最信賴的品牌。
（F）加強金控投資研究資源整合，精進交易策略及交易模組，提升獲利並嚴控風險。
（G）推廣期貨及複委託買賣外國有價證券業務服務，維繫既有顧客，提高營業收入。
（H）爭取承銷案件，服務金控通路客源，擴展承銷收益。
（I）以法令遵循為前提，持續落實各項風險控管流程，提升各項經營績效。
B. 長期業務發展計畫
（A）持續擴增分公司據點及金控共同行銷證券櫃檯，發展多元產品及加強客製化服務，滿足顧客資產配置需求，並擴大企業金融服務版圖，發揮金控通路綜效。
（B）整合網路銀行與證券業務，提供更完整便利之電子金融服務系統，邁向網路行動券商。
（C）建置兩岸三地平台，積極開發複委託業務，並有效進行 CRM 分
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析管理，推動資料庫行銷及金控整合行銷。
（D）增加自營業務投資標的彈性及多樣性，累積金融商品研究經驗，研發低風險穩定報酬之交易，開創多元獲利管道。
（E）整合研究團隊資源，提供高品質研究報告，輔助自營部位績效提升，協助供應經紀顧客及法人戶之所需。
（F）持續尋找利基商機，建構全方位金控服務及商品平台。
（4）玉山保經
A. 短期業務發展計畫
（A）設計玉山專屬產品，量身規劃保險服務。
（B）結合企業個人金融，滿足多元理財需求。
（C）金控資源整合運用，建構完整行銷通路。
（D）注重風險控制管理，落實法令規範遵循。
B. 長期業務發展計畫
（A）完善保戶售後服務，全面提升服務品質。
（B）培育保險專業人才，建立銀行保險品牌。
（C）實踐永續經營理念，終身服務創造價值。
（D）配合金控發展策略，發揮最大經營綜效。
（5）玉山創投
A. 短期業務發展計畫
（A）加強興櫃投資評估，活絡資金與提升獲利績效。
（B）強化整合行銷機制，將金控整體資源做最佳化運用。
（C）深耕既有優質顧客，增加投資部位，使單一顧客獲利極大化。
（D）強化期中管理深度，提升資產品質。
B. 長期業務發展計畫
（A）發展產業整併機制與人脈網絡建立，增進創投附加價值。
（B）關注企業回臺上市與 TDR 發展，為未來赴大陸市場投資預作準備。
（C）視營運規模發展，建立專職投資管理人員，兼顧投資與管理作業。
（D）配合金控發展策略，提昇經營績效。
（二）市場及業務概況
1. 市場分析
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(1) 玉山金控
A. 市場之供需狀況與成長性
歷經全球金融海嘯的衝擊後，各國政府紛紛採取寬鬆貨幣政策，以刺激景氣，99年臺灣GDP成長率10%以上，創下近20年來新高，雖然國際金融情勢瞬息萬變，展望100年全球經濟可望持續復甦，經建會亦預估臺灣100年全年成長率約介於4~5%。臺灣金融機構在競爭激烈的環境中，陸續發展出差異化的經營策略，以金控為多元發展的架構，或以消金、財富管理、信用卡業務為經營核心，此經營模式亦逐漸成為中資金融機構學習、合作的方向。隨著兩岸ECFA的簽署生效，面對充滿機會與挑戰的競合態勢，金融機構仍將以創造差異化與創造價值作為競爭的基礎。
B. 市場區域及目標市場
玉山金控目前旗下有玉山銀行、玉山證券、玉山保經以及玉山創投，目前主要仍以國內為主要市場，並逐步拓展海外市場。
因應兩岸加速開放的步調，玉山以穩健態度經營海外及中國市場，力求發展良好及適度規模成長，以創造更高的利潤。在兩岸簽署金融監理備忘錄(MOU)後，玉山銀行已在99年2月25日獲准成立東莞代表處，並於同年4月28日開幕，亦於100年6月16日獲金管會同意設立東莞分行，將儘速籌設完成開業營運。
C. 競爭策略
（A）堅持核心價值掌握關鍵機會。
（B）發揮整合力與執行力。
（C）產品研發與創新。
（D）精進風險管理、公司治理與落實企業社會責任。
D. 競爭利基及發展遠景之有利、不利因素與因應對策
（A）競爭利基
玉山金控自成立以來，透過有機成長、策略聯盟以及購併等三大成長策略，已成功擴大資產規模及市佔率。營運範疇已擴及銀行、證券、保險及創投等，通路密集、顧客眾多，本公司將以此為利基，積極推展各項經營策略，如整合資源進行共同行銷、深耕集團顧客等，以提升獲利能力，創造股東及顧客雙贏。
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(B) 有利因素
a. 優質的品牌形象。
b. 落實公司治理及專業經理人制度。
c. 善盡企業社會責任。
d. 通路佈局完整，提供完整的產品服務。
(C) 不利因素
a. 競爭激烈的經營環境下，獲利較難有效提升。
b. 歐債危機為全球經濟復甦添加變數。
(D) 因應對策
a. 利用厚實的顧客基礎發展整合行銷策略，以擴大資源整合效益。
b. 加強產品及服務的差異化。
E. 營運與獲利情形
單位:新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98年度 | | 99年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | % | 金額 | % |
| 利息收入 | 16,103,392 | 74.79 | 17,618,273 | 71.91 |
| 手續費收入 | 4,845,642 | 22.51 | 6,550,173 | 26.73 |
| 其他 | 583,186 | 2.70 | 333,959 | 1.36 |
| 合計 | 21,532,220 | 100.00 | 24,502,405 | 100.00 |
註 1：表列數字係金控合併之資料。
註 2：其他收入為淨收益，不包含利息費用及手續費費用。
玉山金控 98 及 99 年度合併稅後純益分別為 1,928,338 仟元及 3,923,072 仟元，稅後每股盈餘分別為 0.51 元及 1.04 元，99 年在經濟景氣持續回溫且各子公司業務規模皆成長之下，公司營運績效及獲利能力皆獲提昇。
(2) 玉山銀行
A. 市場之供需狀況與成長性
99年臺灣景氣復甦，經濟表現亦佳，預期100年雖經濟成長率無法像去年大幅成長，惟仍有 $4\sim 5\%$ 穩定的成長力道。國內經濟將有兩股成長動能，一為歐美經濟體逐步復甦，出口動能回升，加上高科技業者為提升製程而增加資本支出，可望帶動民間投資成長；另一則為因民間消費力及以中國為首的觀光客大幅成長所帶動的內
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需產業成長。
展望100年，在全球經濟穩健成長、兩岸關係持續好轉，市場對於台灣銀行業長期正向發展深具信心。此外，投資人為因應未來老年化及物價通膨趨勢，市場預期將會有更多理財投資需求，可望帶動整體財富管理業務發展。
B. 市場區域及目標市場
目前玉山銀行在國內擁有127間分行，通路遍及全台，提供顧客便捷的服務。海外部分，目前玉山在香港及洛杉磯都有分行，另外在中國東莞及越南胡志明市也有辦事處，服務兩岸三地的台商。
玉山銀行於100年7月9日概括承受竹南信用合作社後，分行通路將擴增至132間，居民營銀行前3大，有利於未來發展消金業務以及發揮整合行銷效益。
C. 競爭策略
(A) 整合通路資源，精進流程、提升作業效率，締造更完善的服務環境。
(B) 培育全方位金融人員，快速累積優質顧客基礎，增加顧客往來產品數。
(C) 聚焦經營優質顧客，增進顧客往來忠誠度，發揮最大經營效能。
D. 競爭利基及發展遠景之有利、不利因素與因應對策
(A) 競爭利基
玉山銀行提供多元化金融商品，包含個人金融、法人金融、財富管理、信用卡及財金等業務，提供顧客Total Solution。
(B) 有利因素
a. 優異的品牌形象。
b. 領先同業的資產品質。
c. 卓越的公司治理。
(C) 不利因素
a. 競爭激烈的經營環境下，獲利較難有效提升。
b. 歐債危機為全球經濟復甦添加變數。
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(D) 因應對策
a. 加強風險管理機制。
b. 利用厚實的顧客基礎發展整合行銷策略，以擴大資源整合效益。
c. 加強產品以及服務的差異化。
E. 營運與獲利情形
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98年度 | | 99年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | % | 金額 | % |
| 利息收入 | 15,931,683 | 78.03 | 17,354,284 | 73.40 |
| 手續費收入 | 3,931,102 | 19.26 | 5,366,727 | 22.70 |
| 買賣票券利益及其他 | 553,751 | 2.71 | 923,004 | 3.90 |
| 合計 | 20,416,536 | 100.00 | 23,644,015 | 100.00 |
註：其他收入為淨收益，不包含利息費用及手續費費用。
玉山銀行 98 及 99 年度稅後純益分別為 1,774,435 仟元及 3,981,361 仟元，稅後每股盈餘分別為 0.53 元及 1.13 元，99 年在整體經濟景氣增溫及企業籌資需求增加影響下，公司業務規模擴大且營運績效及獲利能力成長。
(3) 玉山證券
A. 市場之供需狀況與成長性
99年受歐債危機、全球景氣復甦減緩及中國升息隱憂的影響，台股自年初起呈現量縮整理走勢，直到12月在ECFA即將生效及銀行業終於實現登陸營運的預期之下，量能回升突破年初高點。99年臺股日均量較98年下降，且外資在99年成交量亦有增加，致國內券商經紀手續費收入略有減少，惟受惠市場融資餘額上升、政府鼓勵台商回台上市或發行TDR的影響，證券業利息收入及承銷收入皆明顯增加，顯示證券業獲利營運逐步回升。
B. 市場區域及目標市場
目前玉山證券於全台擁有19間分公司，另外也於63間玉山銀行內，設置整合行銷櫃檯，希望透過玉山銀行與玉山證券之間的相互配合，提供顧客更多元的服務並創造玉山的價值。
C. 競爭策略
(A) 持續設置分公司及證券櫃檯，提供即時、便捷、多元的產品服
務。
(B) 持續聚焦 VIP 經營及擴大法人金融服務規模，積極提升經紀業務市佔率及獲利。
(C) 掌握行動下單新載具及科技發展的潮流趨勢，提供顧客安全、快速、便利的證期權看盤下單服務。
(D) 結合異業聯盟進行多元行銷；以快速的預約開戶流程對外開拓新客源。
(E) 厚植研究實力，創造資產管理與投資績效，滿足顧客投資專業上所需服務。
(F) 強化風險控管機制，於業務規模擴大時同步提升因應市場變化之彈性。
D. 競爭利基及發展遠景之有利、不利因素與因應對策
(A) 競爭利基
玉山證券擁有母公司玉山金控集團的支援，可提供銀行、保險及創投等業務上的合作，提供顧客更完整的產品地圖。
(B) 有利因素
全球經濟的穩定，加上預期兩岸關係持續好轉，吸引海外資金回流，市場對於臺股行情深具信心。此外有更多併購、增資案、陸資參股、海外企業來臺掛牌和開放券商從事財富管理業務等，可望帶動整體證券業景氣熱度。
(C) 不利因素
a. 證券市場價格競爭激烈。
b. 主要以經紀業務為主，產品廣度上較為不足。
(D) 因應對策
a. 發展電子下單交易，提供差異化服務。
b. 開展期貨及複委託業務，使產品更多元化。
E. 營運與獲利情形
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98 年度 | | 99 年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | % | 金額 | % |
| 手續費收入 | 583,194 | 61.63 | 683,483 | 66.25 |
| 利息收入 | 165,794 | 17.52 | 259,996 | 25.20 |
| 證券買賣利益 | 139,914 | 14.79 | 17,457 | 1.69 |
| 其他營業收入 | 57,238 | 6.06 | 70,766 | 6.86 |
| 合計 | 946,140 | 100.00 | 1,031,702 | 100.00 |
玉山證券 98 及 99 年度稅後純益分別為 238,055 仟元及 239,257 仟元，稅後每股盈餘分別為 0.78 元及 0.78 元，顯示在台灣證券商競爭激烈及股市行情波動下，公司仍力求穩定之營運績效及獲利能力。
(4) 玉山保經
A. 市場之供需狀況與成長性
近年來財富管理業務蓬勃發展，國人對保險產品的認知與需求提升，根據壽險公會統計，99年銀行通路新契約保費收入佔整體壽險市場比例超過 60%，已成為主流銷售管道之一。產品方面，有別於傳統業務員通路，銀行通路以其多元金融產品服務，及專長財富管理的優勢，致力於儲蓄險及投資型保單的發展，訴求投資、保障、儲蓄、節稅等功能性的保險理財服務。
B. 市場區域及目標市場
玉山目前擁有將近百位保險規劃人員，配置在分行，提供顧客專業的保險諮詢服務。在產品方面，玉山與英國保誠人壽合作，提供人身保險及財產保險等傳統型保單。
C. 競爭策略
玉山保經自成立以來即以提供優質的保險產品為最高宗旨，選擇正派、誠信與穩健經營的保險公司共同合作，配合市場環境與趨勢，開發貼近顧客需求之產品，並致力朝產品多樣性發展，提供顧客全方位保險規劃並精進售後服務。在通路方面，除銀行櫃檯外，亦同步發展電話行銷與網路等多元行銷通路，以滿足顧客多元化的需求。
- (A) 致力產品完整，符合顧客多元需求。
- (B) 運用 IT 系統，強化顧客關係管理。
- (C) 推動 e 化作業，精進流程提升效率。
- (D) 發展虛擬通路，開發保險潛在客源。
- (E) 觀察市場趨勢，掌握未來業務契機。
D. 競爭利基及發展遠景之有利、不利因素與因應對策
(A) 競爭利基
玉山保經擁有母公司玉山金控集團的支援，可以提供銀行、證券及創投等業務上的合作，提供顧客更完整的產品地圖。
(B) 有利因素
玉山銀行服務據點遍及全台，加上顧客對於保險產品需求日益增加，有利於整體業務的發展。
~65~
(C) 不利因素
目前國內之保險經紀人及代理人公司眾多，許多金控及銀行均設立、投資保經代公司，對通路市場未來的競爭勢必愈趨激烈。
(D) 因應對策
a. 運用玉山金控子公司間之資源共享，發揮交叉行銷之功能，滿足客戶一次購足之需求。
b. 持續研發新商品組合，以完整之產品線提供客戶多重選擇與保障。
E. 營運與獲利情形
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98年度 | | 99年度 | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 手續費收入 | % | 手續費收入 | % |
| 人身保險 | 壽險&健康險 | 334,298 | 85.37 | 501,206 | 84.81 |
| | 投資型保險 | 11,992 | 3.06 | 16,832 | 2.85 |
| | 意外保險及其他 | 38,720 | 9.89 | 61,009 | 10.32 |
| 財產保險 | | 6,590 | 1.68 | 11,926 | 2.02 |
| 合計 | | 391,600 | 100.00 | 590,973 | 100.00 |
玉山保經 98 及 99 年度稅後純益分別為 210,678 仟元及 349,664 仟元，稅後每股盈餘分別為 18.64 元及 30.94 元，顯示公司營運及獲利能力顯著成長。
(5) 玉山創投
A. 市場之供需狀況與成長性
99年雖然歐、美市場經濟復甦之路略為緩慢，但在適度寬鬆貨幣政策與振興經濟方案的影響下，主要經濟體大多緩慢回溫。而國內經濟則受惠兩岸政治關係穩定與合作密切，加以ECFA簽訂議題發酵，歐、美、日廠陸續委外釋單下，經濟成長力道優於預期，亦活絡了國內資本市場。雖然預期100年全球經濟仍將逐步回溫，但美、歐就業情況仍然低迷，失業率偏高，且美國公債累積龐大，加以財政與貿易雙赤字惡化、美元匯率走勢疲軟、歐洲國家債信危機、中國成長力道將趨緩及美國量化寬鬆政策等影響下，仍審慎看待100年經濟前景。
~66~
B.市場區域及目標市場
玉山創投主要業務以投資與培育國內外具成長潛力的未上市櫃企業為主，目前主要服務臺灣本土企業。
C.競爭策略
（A）持續參與研討會與外部訓練，掌握經濟與產業發展脈動。
（B）加強與企業、研究機構合作，以利新商機的開發。
（C）與玉山證券、玉山投顧緊密合作，培養對資本市場的敏感度。
（D）透過案例分析，強化優質投資標的篩選能力。
D.競爭利基及發展遠景之有利、不利因素與因應對策
（A）競爭利基
a.玉山創投擁有母公司玉山金控集團的支援，可以提供銀行、證券及保險等業務上的合作，提供顧客更完整的產品地圖。
b.玉山銀行在中小企業放款市佔率居民營銀行第一，與顧客關係綿密，有利於玉山創投業務的拓展。
（B）有利因素
受惠於兩岸更緊密的關係，臺灣景氣自99年以來明顯復甦，GDP成長突破 10%，企業戶資金需求增加，有利於創投產業的發展。
（C）不利因素
市場創投業者眾多且同質性高，不易產生差異化。
（D）因應對策
a. 運用玉山金控子公司間之資源共享，發揮整合行銷之功能，滿足顧客全方面的需求。
b. 利用玉山優質的品牌形象及專業的服務，創造差異化的競爭力。
E.營運與獲利情形
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98年度 | | 99年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | 比率 | 金額 | 比率 |
| 投資收入 | 94,005 | 96.16 | 213,285 | 99.00 |
| 利息及其他營業外收入 | 2,015 | 3.84 | 2,137 | 1.00 |
| 合計 | 96,020 | 100.00 | 215,422 | 100.00 |
玉山創投98及99年度稅後純益分別為49,531仟元及150,269仟元，稅後每股盈餘分別為0.37元及1.00元，顯示即使創投整體環境景氣不佳，惟公司仍維持穩定之營運及獲利能力。
~67~
- 最近二年度主要部門別稅前純益率重大變化之說明：不適用。
- 主要授信客戶名單：不適用。
- 與關係人受(授)信用說明：不適用。
- 最近二年度存款(信託資金)數額：不適用。
- 最近二年度授信數額：不適用。
- 最近二年度買賣票券及承銷商業本票數額：不適用。
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（三）最近二年度從業員工人數
| 人數/年度 | | 98 年度 | 99 年度 | 截至
100 年 5 月 31 日 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 員工人數 | 合計 | 4,984 | 5,162 | 5,221 |
| 平均年齡 | | 31.0 | 31.0 | 32.2 |
| 平均服務年資 | | 5.7 | 6.0 | 6.2 |
| 學歷
分布
比率 | 研究所以上 | 19.8 | 19.4 | 19.4 |
| | 大專 | 79.1 | 79.6 | 79.6 |
| | 高中 | 1.1 | 1.0 | 1.0 |
| 員工持有
專業證照
之名稱 | 初階授信人員專業測驗 | 1,059 | 1,208 | 1,270 |
| | 理財規劃人員專業測驗 | 1,126 | 1,084 | 1,059 |
| | 信託業務人員專業測驗 | 2,781 | 2,835 | 2,841 |
| | 銀行內部控制基本測驗 | 3,052 | 3,162 | 3,220 |
| | 資產證券化基本能力測驗 | 34 | 31 | 32 |
| | 金融人員風險管理專業能力測驗 | 4 | 3 | 3 |
| | 律師 | 2 | 2 | 2 |
| | 國際專案管理師 | 11 | 17 | 18 |
| | 美國特許財務分析師(CFA)Level 3 | 2 | 2 | 2 |
| | 美國財務風險管理師(FRM) | 16 | 15 | 14 |
| | 美國內部稽核師(CIA) | 2 | 2 | 2 |
| | 中華民國內部稽核師 | 2 | 2 | 2 |
| | 企業內部控制基本測驗 | 55 | 66 | 67 |
| | 證券商高級業務員 | 828 | 799 | 779 |
| | 證券商業務員 | 892 | 875 | 861 |
| | 投信投顧業務員 | 595 | 584 | 568 |
| | 期貨商業務員 | 1,048 | 1,028 | 1,003 |
| | 股務專業能力測驗 | 32 | 38 | 39 |
| | 債券專業能力測驗 | 52 | 58 | 56 |
| | 人身保險業務員 | 1,993 | 2,303 | 2,440 |
| | 產險業務員 | 1,118 | 1,150 | 1,164 |
| | 投資型商品 | 802 | 813 | 838 |
| | 人身保險代理人 | 2 | 2 | 2 |
| | 人身保險經紀人 | 2 | 2 | 2 |
| | 會計師 | 4 | 5 | 5 |
| | 核保人員 | 1 | 1 | 1 |
| | 初階外匯人員 | 553 | 641 | 684 |
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（四）勞資關係
- 列示公司各項員工福利措施、進修、訓練、退休制度與其實施情形，以及勞資間之協議情形。
（1）員工福利措施、進修及訓練
A. 勞保：保費由公司負擔 70%、員工負擔 20%。
B. 健保：保費由公司負擔 60%、員工負擔 30%。
C. 團保：員工享有團體意外險、壽險、住院及意外醫療保險，保費由公司負擔。
D. 紅利：依本公司及各子公司之章程規定分配員工紅利。
E. 休假制度：依勞基法規定，服務滿一年以上者享有7天以上之休假。
F. 設置職工福利委員會，定期舉辦各類文康活動及提供各項補助。
G. 員工持股信託。
H. 本公司依員工訓練實施要點，統籌規劃辦理，依年度計畫按步實施。
I. 本公司依員工進修、研習及考察要點，由各單位主管推薦，經有關單位遴選後，派國內及海外進修、考察及研習。
J. 本公司為培育優秀的金融專業人才，購地自建人力發展中心以因應教育訓練之需，自 93 年 6 月啟用以來，對增進人力資源之培育發揮了莫大的功能。
K. 99 年間，本公司及子公司舉辦各項內部訓練班計 144 班次，遴選人員派外參加專門機構訓練研習 548 班次，總計參訓 21,079 人次。
L. 本公司教育訓練經費佔 99 年營收的 1.58%。
（2）退休制度與其實施情形
本公司及各子公司依勞基法、勞工退休金條例..等規定訂有員工退休辦法，並依法按月提撥勞工舊制退休金至臺灣銀行，另依勞工退休金條例提撥勞工新制退休金至勞工保險局個人帳戶。
（3）勞資協議情形與員工權益措施情形
本公司及各子公司有關勞資間之權益悉依相關法令規定辦理，勞資關係圓融和諧。
- 說明最近二年度及截至公開說明書刊印日止，公司因勞資糾紛所遭受之損失，並揭露目前及未來可能發生之估計金額與因應措施：
員工為公司寶貴之資產，除重視員工權益亦著重職涯未來發展規劃，協助員工培養多元的職場競爭力。本公司及各子公司截至公開說明書刊印日止，並未發生任何勞資糾紛，亦無發生因勞資糾紛所產生之損失。
~70~
二、固定資產及其他不動產應記載事項
（一）自有資產
- 取得成本達實收資本額百分之一或新臺幣一億元以上之固定資產：無。
- 閒置不動產及以投資為目的持有期間達五年以上之不動產：無。
（二）租賃資產
- 取得成本達實收資本額百分之一或新臺幣一億元以上之資本租賃：無。
- 每年租金達一仟萬元以上之營業租賃資產：無。
（三）重大資產買賣情形
- 重大資產取得情形：
（1）玉山金控：
單位：新臺幣仟元
| 資產名稱 | 取得年月 | 購價 | 賣方 | 與公司之關係 | 使用情形 |
|---|---|---|---|---|---|
| 長期股權投資(玉山創投) | 98.6.30 | 345,000 | 玉山創投 | 100%子公司 | - |
| 長期股權投資(玉山銀行) | 98.12.18 | 2,520,000 | 玉山銀行 | 100%子公司 | - |
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(2) 玉山銀行：
單位：新臺幣仟元
| 資產名稱 | 取得年月 | 購價 | 賣方 | 與公司之關係 | 使用情形 |
|---|---|---|---|---|---|
| 台中分行(台中市西屯區市政路386、388號1、2樓、386號34樓，地下3樓平面式停車位17個、地下5樓機械式停車位4個、地下6樓機械式停車位12個，共計33個停車位) | 99.12.13 | 821,410 | 王森生、豐邑建設(股)公司 | 無 | 規劃自有行舍使用 |
| 中華航空股份有限公司 99 年度第一次有擔保普通公司債丁券 | 99.2.1 | 300,000 | 中華航空股份有限公司 | 無 | 投資 |
| 匯豐(台灣)商業銀行股份有限公司 100 年度第一期主順位金融債券 A、B 券 | 100.3.10 | A券400,000 | |||
| B券600,000 | 匯豐(台灣)商業銀行股份有限公司 | 無 | 投資 | ||
| 匯豐(台灣)商業銀行股份有限公司 100 年度第二期主順位金融債券 | 100.6.29 | 500,000 | 匯豐(台灣)商業銀行股份有限公司 | 無 | 投資 |
(3) 玉山證券：
單位：新臺幣仟元
| 資產名稱 | 取得年月 | 購價 | 賣方 | 與公司之關係 | 使用情形 |
|---|---|---|---|---|---|
| 台壽保所羅門基金 | 97.9.18 | ||||
| 至 | |||||
| 98.1.5 | 321,000 | 台壽保投信 | |||
| (股)公司 | 無 | 短期投資 | |||
| 施羅德新紀元債券基金 | 97.10.30 | ||||
| 至 | |||||
| 98.2.5 | 324,000 | 施羅德投信 | |||
| (股)公司 | 無 | 短期投資 |
(4) 玉山保經：最近二年度及截至公開說明書刊印日止無重大資產取得情形。
(5) 玉山創投：最近二年度及截至公開說明書刊印日止無重大資產取得情形。
~72~
2.重大資產處分情形：
（1）玉山金控：最近二年度及截至公開說明書刊印日止無重大資產處分情形。
（2）玉山銀行：
單位：萬美元
| 資產名稱 | 取得年月 | 處分年月 | 未折減餘額 | 處分價格 | 處分損益 | 買方 | 與公司之關係 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 不良債權 | - | 98.9.10 | - | 1,000 | (289) | Barclays Bank PLC | - |
| 不良債權 | - | 99.9.23 | - | 1,500 | (147) | RBS（The Royal Bank of Scotland PLC.） | - |
（3）玉山證券：
單位：新臺幣仟元
| 資產名稱 | 取得年月 | 處分年月 | 未折減餘額 | 處分價格 | 處分損益 | 買方 | 與公司之關係 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 群益安穩基金 | 97.3.31 | ||||||
| 至 | |||||||
| 97.12.30 | 97.4.7 | ||||||
| 至 | |||||||
| 98.1.19 | - | 308,163 | 163 | 群益投信（股） | |||
| 公司 | - | ||||||
| 台壽保所羅門基金 | 97.9.18 | ||||||
| 至 | |||||||
| 98.1.5 | 97.9.23 | ||||||
| 至 | |||||||
| 98.2.16 | - | 323,060 | 195 | 台壽保投信（股） | |||
| 公司 | - | ||||||
| 施羅德新紀元債券基金 | 97.10.30 | ||||||
| 至 | |||||||
| 98.2.5 | 97.12.15 | ||||||
| 至 | |||||||
| 98.3.11 | - | 332,176 | 208 | 施羅德投信（股） | |||
| 公司 | - |
（4）玉山保經：最近二年度及截至公開說明書刊印日止無重大資產處分情形。
（5）玉山創投：最近二年度及截至公開說明書刊印日止無重大資產處分情形。
~73~
三、轉投資事業
（一）轉投資事業概況
1.敘明轉投資事業名稱、所營事業、公司對該轉投資事業之投資成本、帳面價值、持有股份、持股比例、股權淨值、會計處理方法、最近一年度帳列投資損益、配發之現金股利及該轉投資事業持有公司之股份數額。
截至100年3月31日，本公司轉投資之事業包括玉山銀行、玉山證券、玉山保經及玉山創投等四家公司，其概況如下表所示：
100年3月31日單位：新臺幣仟元/仟股
| 轉投資事業 | 主要營業 | 投資成本 | 帳面價值 | 投資股份 | 股權淨值 | 市價 | 會計處理方法 | 最近年度投資報酬 | 持有公司股份數額 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | 股權比例 | 投資損益 | 分配股利(註) | ||||||||
| 玉山銀行 | 銀行業 | 37,830,698 | 54,941,642 | 3,510,000 | 100% | 54,941,642 | - | 權益法 | 3,981,361 | 1,476 | 0 |
| 玉山證券 | 有價證券承銷、經紀及自營業務，兼營期貨經紀業務 | 3,137,819 | 3,577,282 | 306,000 | 100% | 3,577,282 | - | 權益法 | 239,257 | 0 | 0 |
| 玉山創投 | 創業投資 | 1,345,000 | 1,763,469 | 150,000 | 100% | 1,763,469 | - | 權益法 | 150,269 | 0 | 0 |
| 玉山保險 | 保險經紀業務 | 10,000 | 516,834 | 11,300 | 100% | 516,834 | - | 權益法 | 349,664 | 0 | 0 |
註：分配股利係指100年領得99年分配之股利。
2.對轉投資事業具有重大影響力者，有利用本公司資源及技術之情形，應列明其給付對價或技術報酬金之情形：無。
3.對轉投資事業具有控制能力者，應增列最近年度與本公司授信政策、交易條件、款項收回之情形：無。
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（二）綜合持股比例
100年3月31日單位：仟股；%
| 轉投資事業 | 本公司投資 | 董事、獨立董事、經理人及直接或間接控制事業之投資 | 綜合投資 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | 持股比例 | 股數 | 持股比例 | 股數 | 持股比例 | |
| 玉山銀行 | 3,510,000 | 100 | 0 | 0 | 3,510,000 | 100 |
| 玉山證券 | 306,000 | 100 | 0 | 0 | 306,000 | 100 |
| 玉山保經 | 11,300 | 100 | 0 | 0 | 11,300 | 100 |
| 玉山創投 | 150,000 | 100 | 0 | 0 | 150,000 | 100 |
（三）最近二年度及截至公開說明書刊印日止，子公司持有及處分本公司股票之情形及其設定質權之情形，並列明資金來源及其對公司經營結果及財務狀況之影響
無。
（四）最近二年度及截至公開說明書刊印日止，發生公司法 185 條情事或有以部份營業移轉子公司者，應揭露放棄子公司現金增資認購情形
無。
（五）轉投資金額超過實收股本百分之四十者，應敘明是否經股東會決議或章程另有規定
因本公司為金控公司，以投資為專業，已於公司章程排除轉投資比例超過公司實收股本百分之四十之限制。
（六）投資金額超過被投資公司實收股本百分之五十之轉投資事業最近二年度違法受處分與改善情形
請參閱本公開說明書「伍、特別記載事項/八、最近兩年度違法受處分及主要缺失與改善情形」之說明。
四、重要契約
| 契約性質 | 當事人 | 契約起訖日期 | 主要內容 | 限制條款 |
|---|---|---|---|---|
| 概括讓與及承受契約 | 有限責任竹南信用合作社 | 100.03.18 簽訂 | 概括承受竹南信用合作社之資產、負債及營業 | 無 |
五、營運概況其他必要補充說明事項
（一）訴訟或非訟事件
-
公司最近二年度及截至公開說明書刊印日止已判決確定或目前尚在繁屬中之訴訟、非訟或行政爭訟事件，其結果可能對股東權益或證券價格有重大影響者：無。
-
公司董事、監察人、總經理、實質負責人持股比例達百分之一以上之大股東及從屬公司，最近二年度及截至公開說明書刊印日止已判決確定或目前尚在繁屬中之訴訟、非訟或行政爭訟事件，其結果可能對股東權益或證券
~75~
價格有重大影響者：無。
- 公司董事、監察人、經理人及持股比例超過百分之十以上之大股東，最近二年度及截至公開說明書刊印日止發生證券交易法第157條規定情事及目前辦理情形：無。
（二）公司董事、監察人、經理人及持股比例達百分之一以上之大股東最近二年度及截至公開說明書刊印日止，如有發生財務週轉困難或喪失債信情事，應列明其對公司財務狀況之影響無。
（三）其他無。
~76~
參、發行計畫及執行情形
一、前次現金增資、併購或受讓他公司股份發行新股或發行公司債資金運用計畫分析
本公司最近三年度及 100 年度截至目前為止，前各次募集與發行及私募有價證券計畫，除 97 年度第一次海外無擔保轉換公司債預計於 102 年第三季執行完成外，其餘皆已執行完成。計畫實際完成日距申報時未逾三年之前各次募集與發行有價證券，計畫及執行狀況如下所示：
（一）97年度第一次海外無擔保轉換公司債
- 主管機關核准日期及文號：
(1) 中央銀行外匯局 97 年 3 月 24 日臺央外伍字第 0970019403 號函。
(2) 金管會 97 年 5 月 21 日 (97) 金管證一字第 0970023094 號函。
-
本次計畫所需資金總額：新臺幣 60.812 億元整。
-
資金來源：發行 97 年度第一次海外無擔保轉換公司債美金 200,000 仟元，約折合新臺幣 6,081,200 仟元（以 97 年發行時新臺幣兌美金匯率 30.406：1 元計算）。
-
計畫項目、預計進度及預計可能產生效益
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 預定完成日期 | 所需
資金總額 | 預定資金運用進度 | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | 101 年度 | 102 年度 | | |
| | | | 第 四 季 | 第 一 季 | 第 二 季 | 第 三 季 |
| 購併／投資國內金融事業 | 102 年第三季 | 6,081,200 | 1,520,300 | 1,520,300 | 1,520,300 | 1,520,300 |
| 預計可能產生效益 | 擴大營運規模，整合整體資源及玉山品牌，以達成玉山綜效，提升競爭力。 | | | | | |
- 董事會決議變更計畫情形：
本公司於 100 年 3 月 18 日經董事會通過變更第一次海外無擔保可轉換公司債資金運用項目為「購併／投資國內金融事業及／或增資子公司」。
- 變更後計畫內容
(1) 變更原因：
玉山金控在經營團隊及全體玉山人共同努力下，已發展成為一個擁有銀行、證券、保經、創投的金融事業群體系，在堅持全面品質的自我要求下，以「自我有機成長、策略聯盟、M&A」三大成長策略，持續穩健成長，致力提供顧客全方位的金融服務並創造顧客價值。基此策略，為尋求更完整之金融版圖以滿足顧客需求，故申請發行海外可轉換公司債，以因應本公司購併/投資國內金融事業資金之需。
~77~
惟97年下半年受全球金融海嘯之衝擊，短期內尚無合適之購併標的，適值98年底本公司之子公司玉山銀行為因應未來資產規模之穩定成長，強化財務業務之健全度與發展，辦理2,520,000仟元現金增資，本公司因此將已轉換為玉山金控普通股之1,618,448仟元(美金50,200仟元)，以及自有資金901,552仟元，轉投資子公司玉山銀行，一方面強化玉山銀行之資本結構，更可增加各項業務之承作空間，藉著業務規模擴大，提升本公司市場地位及競爭力，以提升股東權益。
本公司於100年3月7日接獲行政院金融監督管理委員會來函(金管發字第1000007243號函)，函示本公司97年發行第一次海外無擔保轉換公司債2億美元，原募集資金用途為投資國內金融事業，但實際運用於參與子公司現金增資，要求本公司確實依「公開發行公司現金增資或發行公司債計畫變更應注意事項」規定辦理計畫變更，因此本公司於100年3月18日經董事會決議通過計畫變更，並於董事會決議通過當日辦理公告，於100年4月7日取得中央銀行外匯局變更資金用途(台央外伍字第1000017647號)核准函，並提報100年6月28日股東會追認，已完成計畫變更之相關法定程序。
玉山金控97年度發行之第一次海外無擔保轉換公司債，其中美金50,200仟元已轉換為普通股，其餘美金149,800仟元尚未轉換，因金管會銀行局要求資本對稱性因素，在可轉債持有人執行轉換前，仍屬於負債性質，無法轉投資子公司，因此在可轉債持有人執行轉換前，以定存形式存於玉山銀行，待尋求合適購併標的或未來可轉換公司債持有人進行轉換時，本公司將依變更後之計畫項目做有效之運用。
綜上評估，本公司基於外在大環境改變，變更該次募集美元200,000仟元用途，以達成原計畫之目標，實有其必要性，亦尚屬合理。
(2)變更前：
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 預計完成日期 | 所需資金總額 |
|---|---|---|
| 購併／投資國內金融事業 | 101 年第 4 季 | 1,520,300 |
| 102 年第 1 季 | 1,520,300 | |
| 102 年第 2 季 | 1,520,300 | |
| 102 年第 3 季 | 1,520,300 | |
| 合計 | 6,081,200 |
(3)變更後：
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 預計完成日期 | 所需資金總額 |
|---|---|---|
| 購併／投資國內金融事業及／或增資子公司 | 已執行完成 | 1,618,448 |
| 101年第4季 | 1,115,688 | |
| 102年第1季 | 1,115,688 | |
| 102年第2季 | 1,115,688 | |
| 102年第3季 | 1,115,688 | |
| 合計 | 6,081,200 |
註：依98年9月底美元匯率32.24換算新台幣為1,618,448仟元。
如上表所示，玉山金控原預計美金200,000仟元（依當時匯率約新臺幣6,081,200仟元）全數用於購併／投資國內金融事業，變更資金用途為購併／投資國內金融事業及／或增資子公司，並已完成轉投資子公司玉山銀行1,618,448仟元，其餘執行進度與變更後計劃相同。
(4)變更前後預計效益：
| 變更前 | 擴大營運規模，整合整體資源及玉山品牌，以達成玉山綜效，提升競爭力。 |
|---|---|
| 變更後 | 擴大營運規模，整合整體資源及玉山品牌，以達成玉山綜效，提升競爭力。活化資金運用，適時增資子公司，健全其財務業務發展，提升股東權益。 |
7.計畫執行情形
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 執行狀況 | 截至100年第一季累計 | |
|---|---|---|---|
| 購併／投資國內金融事業及／或增資子公司 | 支用金額 | 預定 | 1,618,448 |
| 實際 | 1,618,448 | ||
| 執行進度(%) | 預定 | 100% | |
| 實際 | 100% | ||
| 合計 | 支用金額 | 預定 | 1,618,448 |
| 實際 | 1,618,448 | ||
| 執行進度(%) | 預定 | 100% | |
| 實際 | 100% |
註：依98年9月底美元匯率32.24換算新臺幣為16.18億元，致使實際執行時較預定為多。
本公司於97年度發行之第一次海外無擔保轉換公司債，其中美金0.502億元已於97年9月下旬依每股新臺幣15.12元（美元匯率30.406）轉換為玉山金控公司普通股。本公司為擴大子公司營運規模，於98年12月4日經金管會核准轉投資玉山銀行新臺幣25.2億元。本公司並於98年12月18日依計畫轉投資玉山銀行25.2億元，其中16.18億元來自轉換成普通股之海外無擔保轉換公司債，其餘9.02億元由自有資金支應，計畫執行情況依變更後計畫進行，尚無超前或落後之情形。
8.實際產生效益評估
玉山金控97年度發行之第一次海外無擔保轉換公司債，其中已轉換普通股之1,618,448仟元(美金50,200仟元)係用以轉投資子公司玉山銀行，主要係因應子公司辦理現金增資所致，本公司已於98年第四季執行完畢，其餘美金149,800仟元尚未轉換，係依原計畫預計於102年第三季完成，以下針對實際產生效益評估如下：
(1)玉山金控實際產生效益評估
玉山金控97年度發行之第一次海外無擔保轉換公司債，洽特定人Morgan Stanley Private Equity Asia認購，該特定人之投資策略為中長期之投資，與大部分之外資有顯著差異，有利本公司提昇其國際性知名度，並建立長期合作之策略夥伴。同時，玉山金控資本適足率97年度由發債前之 104.67%，於辦理海外無擔保轉換公司債後提升至 120.49%，資本適足率已有顯著提升，其效益尚屬顯現。
(2)子公司玉山銀行實際效益評估
單位：新台幣仟元
| 項目/年度 | 98年度 | 99年度 | 100年1~5月 |
|---|---|---|---|
| 台幣放款餘額 | 501,355,000 | 539,841,000 | 551,801,000 |
| 新增放款金額(註) | 16,184,480 | 16,184,480 | |
| 新增放款金額淨利息收入 | 234,675 | 105,873 | |
| 對金控每股盈餘之影響 | 0.05 | 0.02 |
註：可轉債已轉換為玉山金控普通股之1,618,448仟元。
依據玉山銀行經會計師查核簽證之98年度及99年度財務報告資料顯示，其稅後淨利由98年度之1,774,435仟元增加至99年度之3,981,361仟元，其中，將可轉債已轉換為玉山金控普通股之1,618,448仟元，試算轉投資玉山銀行可增加之放款餘額，99年度及100年截至5月底之放款淨利息收入為234,675仟元及105,873仟元。
(3)尚未轉換成普通股部份實際效益評估
玉山金控97年度發行之第一次海外無擔保轉換公司債，其中未轉換普通股之4,462,752仟元(美金149,800仟元)，在可轉債持有人執行轉換
~80~
前，以定存形式存於玉山銀行，雖目前美元利率處於歷史低檔，定存利息收入有限，惟玉山銀行得以前述款項投資優質國外有價證券，依玉山銀行97~99年國外有價證券平均收益率計算，運用海外可轉換公司債資金所增加之國外有價證券利息收入，高於海外可轉換公司債之利息費用，試算之最近三年度合計淨收益約為新台幣72,995仟元。
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 97 年度 | 98 年度 | 99 年度 | 合計 |
|---|---|---|---|---|
| 利息收入 | 94,619 | 143,409 | 111,797 | 349,825 |
| 利息費用 | 54,842 | 115,463 | 106,525 | 276,830 |
| 淨效益 | 39,777 | 27,946 | 5,272 | 72,995 |
本公司之第一次海外無擔保轉換公司債，預計於102年第三季執行完成，本公司為求穩健發展，提供客戶全方位服務，將持續於市場上尋找合適之購併／投資標的，未來可轉換公司債持有人進行轉換時，本公司亦將依變更後之計畫項目做有效之運用。
整體而言，玉山金控97年度發行之第一次海外無擔保轉換公司債，用於購併／投資國內金融事業及／或增資子公司，其效益已尚屬顯現。
-
未達預期效益之原因及對股東權益之影響：不適用。
-
如為併購或受讓其他金融機構、擴建或新建固定資產者，應就固定資產、營業收入、營業支出及營業利益等科目予以比較說明：不適用。
-
如為轉投資其他公司者，應就該轉投資事業之營運情形、對公司投資損益之影響加以說明。
玉山銀行97、98及99年度之營運狀況
單位：新臺幣仟元
| 項目/年度 | 97年度 | 98年度 | 99年度 |
|---|---|---|---|
| 淨收益 | 12,999,096 | 12,316,466 | 16,806,809 |
| 稅前利益(損) | 1,184,523 | 1,868,059 | 4,590,076 |
| 本期純益(損) | 781,963 | 1,774,435 | 3,981,361 |
| EPS(元) | 0.25 | 0.53 | 1.13 |
轉投資玉山銀行後，提升玉山銀行資產品質及健全財務結構，使得玉山銀行之放款量由97年12月之5,365億元，提高至99年12月之6,028億元，資本適足率由97年12月之 $10.56\%$ ，提高至99年12月底之 $11.55\%$ ，故發行97年度第一次海外無擔保轉換公司債，將轉換成普通股
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部分轉投資玉山銀行之效益尚屬顯現。
- 如為充實營運資金、償還債務者，應就流動資產、流動負債及負債總額之增減情形、營業收入、營業支出、營業利益等科目及每股盈餘予以比較說明，並分析財務結構：不適用。
（二）99年度第1期無擔保次順位公司債
- 主管機關核准日期及文號：99年4月21日金管證發字第0990015871號函。
- 本次計畫所需資金總額：新臺幣20億元。
- 資金來源：發行99年度第一期無擔保次順位公司債新臺幣20億元，票面金額為每張新臺幣1,000萬元。票面利率為年利率 2.70%，發行期間自99年4月28日至106年4月28日。
- 計畫項目、預計進度及預計可能產生效益：
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 預計完成日期 | 所需資金總額 | 預定資金運用進度 |
|---|---|---|---|
| 99 年第二季 | |||
| 充實營運資金 | 99 年第 2 季 | 2,000,000 | 2,000,000 |
| 合計 | 2,000,000 | 2,000,000 | |
| 預計可能產生效益 | 本公司考量目前中長期資金處於低檔，此時籌措資金可鎖住中長期相對低廉之資金成本及降低財務調度風險。 | ||
| 為健全資本結構，本公司預計發行七年期次順位公司債新臺幣20億元，玉山金控集團資本適足率可由116.28%提升為120.82%。 | |||
| 本公司預估99年資本報酬率為7%，高於本次公司債發行利率2.7%，故在資本取得成本上對本公司有正面助益，預估年可降低資金機會成本支出為新臺幣8,600萬元。 | |||
| 在資金短期運用部分，其暫未使用之資金可轉存子公司玉山銀行，並作為銀行放款資金來源，目前玉山銀行新臺幣存放款利差為1.38%，每年預估可創造新臺幣2,760萬元的收益。 | |||
| 本公司將取得七年期之中長期穩定資金，有助於本公司規劃中長期營運發展、增加流動資產、提高流動比率，使整體財務結構更為穩健。 |
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5.執行情形
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 執行狀況 | 99 年第二季 | |
|---|---|---|---|
| 充實營運資金 | 支用金額 | 預定 | 2,000,000 |
| 實際 | 2,000,000 | ||
| 執行進度 (%) | 預定 | 100% | |
| 實際 | 100% | ||
| 合計 | 支用金額 | 預定 | 2,000,000 |
| 實際 | 2,000,000 | ||
| 執行進度 (%) | 預定 | 100% | |
| 實際 | 100% |
6.實際產生效益評估
玉山金控 99 年辦理新臺幣 2,000,000 仟元之無擔保次順位公司債係用於充實營運資金，業已於 99 年第二季執行完成，以下針對實際產生效益評估如下：
(1) 金控集團資本適足率情形
| 項目 | 預計效益 | 實際產生效益 |
|---|---|---|
| 玉山金控資本適足率(CAR) | CAR 由 98 年 12 月底之 116.28% 上升至 120.82% | CAR 由 98 年 12 月底之 116.28% 上升至 121.67% |
玉山金控 99 年度發行第一期無擔保次順位公司債 20 億元，預估辦理後將可提升玉山金控資本適足率至 120.82%，而實際發行後計算之資本適足率提升為 121.67%，整體集團資本適足率已有顯著提升。
(2) 金控財務槓桿及負債比率
單位：%
| 年度
項目 | 97 年度 | 98 年度
(發債前) | 99 年度 | | 99 年度 | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | 預計
發債後 | 預計發債
後成長率 | 實際
發債後 | 實際發債
較預計發
債後成長率 |
| 金控財務
槓桿度 | 118.68 | 113.03 | 106.55 | (4.03) | 105.91 | (0.6) |
| 金控負債
比率 | 22.65 | 21.08 | 23.6 | 11.95 | 23.87 | 13.23 |
玉山金控 99 年預計發債後之金控財務槓桿度及負債比率分別為 106.55% 及 23.6%，而實際發債後分別為 105.91% 及 23.87%，財務槓桿度與 99 年度原預估數相當，預估之負債比率較 98 年度呈現上升主係本
~83~
公司發行之 99 年無擔保次順位公司債資金運用係以充實營運資金，而 99 年度實際之負債比率較原先預估數相當，故其發行第一期無擔保次順位公司債之效益尚屬顯現。
-
未達預期效益之原因及對股東權益之影響：不適用。
-
如為併購或受讓其他金融機構、擴建或新建固定資產者，應就固定資產、營業收入、營業支出及營業利益等科目予以比較說明。不適用。
-
如為轉投資其他公司者，應就該轉投資事業之營運情形、對公司投資損益之影響加以說明。不適用。
-
如為充實營運資金、償還債務者，應就流動資產、流動負債及負債總額之增減情形、營業收入、營業支出、營業利益等科目及每股盈餘予以比較說明，並分析財務結構。本公司已於 99 年第二季將 20 億元轉做營運資金，有關本公司 98 及 99 年度之資產、負債、股東權益、重要損益科目及財務比率數字列示如下表：
單位：新臺幣仟元
| 項目/年度 | 98 年度 | 99 年度 |
|---|---|---|
| 總資產 | 62,887,895 | 68,429,293 |
| 總負債 | 10,950,179 | 13,187,434 |
| 股東權益總額 | 51,937,716 | 55,241,859 |
| 淨收益 | 2,217,604 | 3,818,759 |
| 營業費用 | 157,310 | 100,663 |
| 稅後純益 | 1,928,338 | 3,923,072 |
| 稅後 EPS(元) | 0.51 | 1.04 |
| 負淨比(%) | 21.08 | 23.87 |
| 每股淨值 | 14.22 | 14.52 |
本公司 99 年發行之第一期無擔保次順位公司債資金募集完成，係落於 99 年 4 月，故由其 99 年度發行後之收益為 3,818,759 仟元，較 98 年度之 2,217,604 仟元，成長 $72.20\%$，99 年度之每股盈餘貢獻為 1.04 元，較 98 年度發行前之每股盈餘貢獻 0.51 元為高，且每股淨值部分，98 年度及 99 年度分別為 14.22 元及 14.52 元，均呈現成長，故 99 年第一期無擔保次順位公司債之發行，尚不致對股東權益造成重大不良影響。
整體而言，因本公司 99 年發行之無擔保次順位公司債用於充實營運資金，其效益已尚屬顯現。
~84~
二、本次現金增資資金運用計畫分析
（一）資金來源
- 本次計畫所需資金總額：預計新臺幣 7,500,000 仟元。
- 資金來源：
本次辦理現金增資發行新股 500,000 仟股，每股面額新臺幣 10 元，每股發行價格新臺幣 15 元，預計募集資金新臺幣 7,500,000 仟元。
- 計畫項目、預計進度及預計可能產生效益：
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 預計
完成日期 | 所需資金總額 | 預計資金運用進度 | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | 100 年 | | | |
| | | | 第一季 | 第二季 | 第三季 | 第四季 |
| 轉投資子公司玉山銀行 | 100 年第四季 | 7,500,000 | | | | 7,500,000 |
| 合計 | | 7,500,000 | | | | 7,500,000 |
| 預計產生效益 | | 1. 充實玉山金控之合格自有資本及提升玉山金控資本適足率由 123.20% 上升至 138.56%。
2. 轉投資子公司玉山銀行以充實其營運資金，並提升其資本適足率由 11.55% 上升至 12.04%，銀行第一類資本適足率從 8.55% 增加至 9.22%，另預期每年可增加稅後淨利約新臺幣 10.40 億元，對玉山金控之每股盈餘貢獻度為 0.23 元。 | | | | |
（二）本次發行公司債者，應參照公司法第 248 條之規定，揭露有關事項及其償債款項之籌集計畫與保管方法。如有委託經本會核准或認可之信用評等機構評等者，並應揭露該機構名稱、評等日期及公司債信用評等結果。如附有轉換、交換或認股權利者，並應揭露發行及轉換、交換或認股辦法、發行條件對股權可能稀釋情形與對股東權益影響不適用。
（三）本次發行特別股者，應揭露每股面額、發行價格、股數、目的及資金用途、發行條件對股權可能稀釋情形、對股東權益影響、贖回特別股對自有資本與風險性資產比率影響及公司法第 157 條所規定之事項。如附有轉換權利或認股權利者，並應揭露發行及轉換辦法或認股辦法（含轉換前原特別股未分配之股息等權利義務於強制轉換後之歸屬）不適用。
~85~
（四）上市或上櫃公司發行未上市或未上櫃特別股者，應揭露發行目的、不擬上市或上櫃原因、對現有股東及潛在投資人權益之影響及未來有無申請上市或上櫃之計畫不適用。
（五）股票依財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心證券商營業處所買賣興櫃股票審查準則第五條規定核准在證券商營業處所買賣之公司發行新股者，應說明未來上市(櫃)計畫不適用。
（六）本次發行員工認股權憑證者，應揭露員工認股權憑證發行及認股辦法不適用。
（七）本次計畫之可行性、必要性及合理性，並應分析各種資金調度來源對公司申報(請)年度及未來一年度每股盈餘稀釋影響。以低於票面金額發行股票者，應說明公司折價發行新股之必要性與合理性、未採用其他籌資方式之原因及其合理性暨所沖減資本公積或保留盈餘之數額。
- 本次計畫之可行性、必要性及合理性，並應分析各種資金調度來源對公司申報(請)年度及未來一年度每股盈餘稀釋影響。
（1）本次募集與發行普通股之可行性評估
A. 適法性
玉山金控本次辦理現金增資發行新股之議案，業經100年6月28日董事會決議通過，其過程及計畫內容符合證券交易法、公司法、發行人募集與發行有價證券處理準則及其他相關法令之規定。另律師已針對本次增資計畫之適法性出具律師意見書表示並無違反相關法令之情事，故本次募集與發行有價證券計畫於法定程序具可行性。
B. 資本市場募集資金計畫之可行性
本次現金增資計畫發行普通股500,000仟股，每股面額新臺幣10元，擬以每股15元發行，募集總金額7,500,000仟元。本次現金增資發行新股，除依公司法第267條規定保留 15% 由員工認購，並依證券交易法第28條之1規定，提撥本次擬發行股份 10% 對外公開銷售外，其餘股份由原股東按認股基準日持股比例認購，原股東併湊後不足一股之畸零股及員工、原股東放棄認購或認購不足部分，由董事會授權董事長洽特定人依發行價格認購之；而對外公開承銷部分，則由承銷商採餘額包銷方式，故本公司本次現金增資計畫之募集完成具可行性。
~86~
C.資金運用計畫之可行性
本公司本次擬辦理現金增資發行新股募集金額新臺幣7,500,000仟元，均用於轉投資子公司玉山銀行，除提高玉山金控之資本適足率(CAR)，亦提升玉山銀行之資本適足率(BIS)。同時可強化集團內子公司綜效表現，另亦可提升玉山金控之獲利，預計整體現金增資將於100年第三季募足款項後，配合主管機關申請增資案及子公司資金需求之時程考量，即可依預計時程於第四季轉投資子公司玉山銀行，故本次資金運用計畫應屬可行。
（2）本次資金募集計畫之必要性
A. 提升金控資本適足率(CAR)
根據臺灣經濟研究院於100年3月針對銀行業景氣動態報告中指出，未來半年銀行業景氣可望以樂觀視之，且展望未來五至十年，兩岸關係轉佳，隨著兩岸金融交流邁入新紀元，以及亞洲等新興市場崛起，玉山金控著眼於布局亞太新興區域之發展，期能透過充實自有資本，配合政府政策，以提升成為區域型金融機構之經營規模為目的。預期未來經濟發展將有利於本公司旗下子公司玉山銀行提昇放款業務量及擴大利差，且若未辦理本次增資，依本公司預估之放款量增加，則本公司之集團資本適足率將因而降低，而依金融控股公司合併資本適足性管理辦理第6條規定，恐對於公司營運發展造成一定程度之影響，相關規定詳如下述，故本公司藉由本次辦理現金增資以提升資本之適足率，應有其必要性。
依據銀行局金融業務統計輯要，全體金控公司截至99年12月底核閱集團資本適足率平均為 138.36%，本公司為 123.20%，於國內現有十五家金控中排名第9，面對未來整體金融風險逐步升高，低標的集團資本適足率反映出對於未來金融波動承受力有待加強，因此本公司有必要對外募集資金以充實核心資本，因應未來可能產生之風險；按「金融控股公司合併資本適足性管理辦法」第6條規定：金融控股公司依本辦法計算及填報之集團資本適足率不得低於百分之一百。金融控股公司之集團資本適足率未達前項之標準者，除依本法(金融控股公司法)第60條規定處罰外，盈餘不得以現金或其他財產分配，主管機關並得視情節輕重為下列之處分：
~87~
(A) 命其提報增加資本、減少風險性資產總額之限期改善計畫。
(B) 限制給付董事、監察人酬勞、紅利、報酬、車馬費及其他給付。
(C) 限制依本法(金融控股公司法)第36條、第37條之投資。
(D) 限制子公司申設分支機構。
(E) 令其於一定期間內處分所持有被投資事業之股份。
(F) 解任董事及監察人並限期選任新董事及監察人。
(G) 撤換經理人。
國內金控公司 99.12 集團資本適足率
| 排名 | 金融控股公司名稱 | 集團資本適足率（%） |
|---|---|---|
| 1 | 中華開發金融控股公司 | 197.96 |
| 2 | 國粟金融控股公司 | 165.46 |
| 3 | 元大金融控股公司 | 162.27 |
| 4 | 富邦金融控股公司 | 148.14 |
| 5 | 臺灣金融控股公司 | 145.40 |
| 6 | 國泰金融控股公司 | 144.57 |
| 7 | 日盛金融控股公司 | 142.69 |
| 8 | 新光金融控股公司 | 128.50 |
| 9 | 玉山金融控股公司 | 123.20 |
| 10 | 兆豐金融控股公司 | 122.94 |
| 11 | 華南金融控股公司 | 122.16 |
| 12 | 台新金融控股公司 | 119.32 |
| 13 | 第一金融控股公司 | 118.01 |
| 14 | 中國信託金融控股公司 | 117.62 |
| 15 | 永豐金融控股公司 | 117.10 |
| 簡單算術平均數 | 138.36 |
資料來源：銀行局金融業務統計輯要100.03
B.因應子公司玉山銀行未來業務發展
歷經金融海嘯震撼後，各國政府紛紛祭出推動振興景氣及擴張性財政措施，整體經濟環境始緩步走上復甦之路，亦帶動整體金融業之放款業務成長，其平均放款餘額由99年1月之1,082,095佰萬元成長至100年3月之1,308,545佰萬元，成長金額為226,450佰萬元，隨整體市場景氣持續看好下，預估今年之放款金額將呈成長情形。本公司本次辦理現金增資發行新股募集金額新臺幣7,500,000仟元，係用於轉投資子公司玉山銀行，因應子公司玉山銀行未來海內外各分行之業務發展及營運所需(目前資產總額約1.1兆元，將逐年成長)，並強化其競爭力。
C.因應最新巴塞爾協定(Basel III)之施行，調整財務結構，有利於強化
未來競爭力。
依巴塞爾銀行監理委員會在99年9月12日宣布第三版新巴塞爾協定（Basel III），協議中規定將提高銀行的資本要求，針對新巴塞爾協定第三版主要內容概略如下：
（A）銀行資本適足率仍維持 8% 以上，但須加上 2.5% 的緩衝資本，使得總資本占風險資產的比率提高至 10.5% 。
（B）銀行的普通股權益資本比率必須在 7% 以上。若低於 7%，銀行必須保留盈餘以儘快達成目標，也就是需透過增資來達成。
（C）銀行第一類資本（Tier I）適足率將由目前 4% 提高至 6%，但須加上 2.5% 的緩衝資本，使得第一類資本占風險資產的比率提高至 8.5%。
國內主要銀行 99.12 資本適足率
| 排名 | 銀行名稱 | 資本適足率（%） |
|---|---|---|
| 1 | 台新商業銀行 | 13.58 |
| 2 | 中國信託商業銀行 | 13.53 |
| 3 | 台北富邦商業銀行 | 12.99 |
| 4 | 永豐商業銀行 | 11.90 |
| 5 | 臺灣銀行 | 11.87 |
| 6 | 玉山商業銀行 | 11.55 |
| 7 | 華南商業銀行 | 11.51 |
| 8 | 兆豐商業銀行 | 11.26 |
| 9 | 國泰世華商業銀行 | 11.17 |
| 10 | 新光商業銀行 | 10.95 |
| 11 | 元大商業銀行 | 10.73 |
| 12 | 第一商業銀行 | 10.36 |
| 13 | 日盛商業銀行 | 9.44 |
| 簡單算術平均數 | 11.60 |
資料來源：各銀行年度財務報告
從巴塞爾銀行監理委員會陸續宣布巴塞爾協定與新巴塞爾協定(II、III)之適用，顯見國際間對金融市場風險及銀行資本品質之日益重視，針對最新巴塞爾協定(Basel III)之規定係要求銀行應提升普通股權益及第一類資本，降低過度使用槓桿。而金管會因應巴塞爾新協定修訂方向，已將第一類資本比率列入監理指標，並研議納入差異化管理，鼓勵銀行提升自有資產品質，強化財務結構，以符合國際潮流，與世界接軌，故國內金融機構藉由辦理現金增資，除籌措自有資
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本，以強化財務結構及拓展相關業務外，亦為未來更嚴謹之法令規定分階段預作調整。
本公司因應Basel III對子公司玉山銀行強化核心資本之要求，對子公司玉山銀行挹注資金實有其必要性。
D.強化財務結構
金控公司欲轉投資金融控股公司法第36條第2項及第37條所列之事業，主管機關係依據「金融控股公司轉投資管理辦法」規定審查，其中負債淨值比及雙重槓桿比率為兩項重要監理指標。
本次增資預計提升公司負債淨值比及雙重槓桿比：
| 項目 | 100年第1季
財務報表核閱數 | 預計增資後 | |
| --- | --- | --- | --- |
| | | 增資後 | 增資後並轉
投資玉山銀行 |
| 金控負債淨值比率 | 23.33% | 20.60% | 20.60% |
| 雙重槓桿比率 | 109.95% | 97.11% | 108.78% |
E.因應短中長期經營策略
本公司短期目標為提升金控集團資本適足率及玉山銀行資本適足率，並充實玉山銀行營運資金，以增強子公司之整體競爭力及獲利能力；中長期規劃則以購併/投資國內金融事業及拓展海外據點為目標，本次預計募集總金額計新臺幣 7,500,000 仟元，將全數轉投資玉山銀行，以達成短期目標之資金需求；本公司目前規劃布局之中長期目標資金需求約需新臺幣 8,400,000 仟元，屆時視實際需求，本公司將以 97 年度發行之第一次海外無擔保轉換公司債預期轉換成普通股之資金，以及其他方式募集資金，以達成中長期目標。
本公司本次現金增資發行普通股預計可募得之總金額計新臺幣 7,500,000 仟元，除用以提升金控集團資本適足率及玉山銀行資本適足率外，尚可強化本公司之財務結構，提升獲利能力，無論負債淨值比或雙重槓桿比皆呈現改善狀況，故就本公司強化財務結構及長期經營策略考量，本次現金增資發行普通股確有其必要性。
(3) 本次現金增資資金運用計畫、預計進度及預計可能產生效益之合理性
A.資金運用計畫及預計進度之合理性
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本公司資金計畫用途及進度
單位：新台幣仟元
| 計畫項目 | 預計完成日期 | 所需資金總額 | 預計資金運用進度 |
|---|---|---|---|
| 100年 | |||
| 第四季 | |||
| 轉投資子公司玉山銀行 | 100年第四季 | 7,500,000 | 7,500,000 |
| 合 計 | 7,500,000 | 7,500,000 |
本公司為有效提高玉山金控及玉山銀行之資本適足率，於100年6月28日董事會通過本次現金增資案，預計於100年度第三季取得增資款項，並於本年度第四季向銀行局申請轉投資案，預計於100年第四季即可依資金運用計畫轉投資玉山銀行，故資金運用計畫及進度應尚屬合理。
B.預計可能產生效益之合理性
（A）充實本公司之合格資本，金控之資本適足率將由 123.20% 上升至 138.56% 。
（B）轉投資子公司玉山銀行以充實其營運資金，並提升其資本適足率由 11.55% 上升至 12.04% ，銀行第一類資本（Tier I）適足率從 8.55% 增加至 9.22% 。
（C）預期每年可增加稅後淨利約新臺幣 10.40 億元，對玉山金控之每股盈餘貢獻度為 0.23 元。
針對投資收益之認列，若將募集資金用於承作放款，透過倍數效果可創造約 750 億元之放款餘額，平均收益率 2.39% （利差約 1.67%），每年稅前盈餘增加 12.53 億元，稅後盈餘增加 10.40 億元，金控轉投資利益增加 10.40 億元，每股盈餘貢獻度為 0.23 元，尚屬合理可行。
綜上所述，本公司此次辦理現金增資發行普通股，募集總資金75億元，運用於轉投資子公司玉山銀行，玉山金控資本適足率將可由 123.20% 上升至 138.56% ，且玉山銀行資本適足率可由 11.55% 上升至 12.04% ，第一類資本適足率將從 8.55% 增加至 9.22% ；另預計以一年計算之年化投資收益為玉山銀行之1,039,575仟元，依本公司本次籌資後股本設算對整體每股盈餘之貢獻約0.23元。整體而言，本次籌資可能產生之效益尚屬合理。
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(4) 各種資金調度來源對公司申報(請)年度及未來一年度每股盈餘稀釋影響
A. 各種資金調度來源比較分析
一般上市(櫃)公司資金調度之方式大致可分為兩種，一為與股權有關之籌資工具，如現金增資及海外存託憑證(GDR)，另一為與債權有關之籌資工具，如國內、國外可轉換公司債及一般公司債與銀行借款，茲將上述資金調度方式之有利與不利因素彙總如下：
| 項目 | 說明 | |
|---|---|---|
| 有利因素 | 不利因素 | |
| 銀行借款 | 1.資金挹注能暫時解決公司現金需求。 | |
| 2.若能有效運用財務槓桿，公司可用較少之成本，創造較高的利潤。 | ||
| 3.資金籌措因不須經主管機關審核，故所需時間較短。 | ||
| 4.無需提出明確之資金運用計畫。 | 1.利息負擔沉重，負債增加將侵蝕公司獲利。 | |
| 2.短期借款到期後，需另籌措資金，增加資金的調度壓力。 | ||
| 3.若為長期投資或固定資產投資，不宜以銀行短期借款支應。 | ||
| 4.需提供擔保品。 | ||
| 發行國內公司債 | 1.每股盈餘未有被稀釋之顧慮。 | |
| 2.公司債之債權人對公司沒有管理權，對公司之經營權掌握，不會造成重大影響。 | ||
| 3.公司債利息為費用，有節稅效果。 | ||
| 4.可取得中、長期穩定之資金。 | 1.利息負擔增加，易侵蝕公司獲利。 | |
| 2.易致財務結構惡化，降低與同業競爭力。 | ||
| 3.公司債期限屆滿時，公司即再度面臨龐大資金籌措壓力。 | ||
| 4.相關法令限制發行額度。 | ||
| 5.銀行擔保額度申請耗時。 | ||
| 發行國內可轉換公司債 | 1.因其附有「轉換權」，票面利率較長期性借款為低，故其資金募集成本較低。 | |
| 2.轉換公司債轉換成普通股之轉換價格，一般皆高於發行轉換公司債時普通股之時價，發行公司相當於以較高價格溢價發行股票。 | ||
| 3.稀釋盈餘壓力較低，對經營控制權影響較小。 | ||
| 4.轉換公司債經債權人請求轉換後，即由負債轉變成資本除可節省利息支出外，亦可避免到期還本之龐大資金壓力。 | 1.依目前市場發行之轉換公司債，轉換債轉換與否之主權屬債權人，發行公司較無法訂定一套準確資金調度計畫。 | |
| 2.若於行使賣回權前，投資人未轉換為股票，而以賣回價格要求公司買回，公司需負擔保證收益率之資金成本。 | ||
| 3.目前市場流通性很低，資金募集計畫不易順利完成。 |
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| 項目 | 說明 | |
|---|---|---|
| 有利因素 | 不利因素 | |
| 發行海外可轉換公司債 | 1.同前項之第1-4。 | |
| 2.藉海外市場募集資金動作，可提升國際化形象及國際知名度。 | 1.同前項之第1-3。 | |
| 2.公司海外知名度高低與其產業成長性影響資金募集計畫成功與否。 | ||
| 3.海外募集之固定發行成本較高。 | ||
| 發行海外存託憑證 | 1.藉海外市場募集資金動作，可拓展公司海外知名度。 | |
| 2.發行價格一般高於發行海外存託憑證之普通股價格，相當於以較高價格溢價發行股票，籌集資金較多。 | ||
| 3.籌募對象以國外法人為主，可避免增資新股釋出之籌碼過多，對股價產生不利影響。 | 1.公司海外知名度高低與其產業成長性影響資金募集計畫成功與否。 | |
| 2.目前國內法令規定，海外存託憑證尚不可為普通股，買賣交易受限，致流通性不高，募資計畫將受影響。 | ||
| 3.固定發行成本較高，為符合經濟規模，募集額度不宜過低。 | ||
| 現金增資發行新股 | 1.減低財務風險，可改善財務結構，提升市場競爭力。 | |
| 2.為目前市場最普遍之金融商品，一般投資接受程度高，資金募集計畫較易順利進行。 | ||
| 3.增加自有資金可加強對同業之競爭力，避免營運風險。 | ||
| 4.依法應保留10%-15%由公司員工承購，員工成為公司股東之一份子，可提高員工對公司之認同感及向心力。 | 1.獲利水準易因股本膨脹而被稀釋，公司經營階層承受壓力提升。 | |
| 2.對於股權較不集中的公司，其經營權易受威脅。 |
B.比較分析各種資金調度來源對發行人當年度每股盈餘稀釋之影響
目前一般公司使用之籌資工具，大致有銀行借款、發行普通公司債、發行轉換公司債、發行海外存託憑證(GDR)及現金增資等。其中，發行海外存託憑證及現金增資均係非屬債務性質之發行新股募資，故以下僅就本次現金增資，以發行價格15元計算，募集7,500,000仟元，與銀行借款、普通公司債及轉換公司債等籌資工具，逐一分析對玉山金控每股盈餘之影響如下表所示：
單位：新臺幣仟元；仟股
| 等資方式
項目 | | 現金增資 | 銀行借款 | 公司債 | 可轉換公司債(未轉換)(註1) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 募集資金 | | 7,500,000 | 7,500,000 | 7,500,000 | 7,500,000 |
| 資金成本(註2) | | 0 | 196,500 | 187,500 | - |
| 100年至第一季已發行股數 | | 3,803,300 | 3,803,300 | 3,803,300 | 3,803,300 |
| 增加股數 | | 500,000 | - | - | - |
| 計畫後期末流通在外股數(註3) | | 4,303,300 | 3,803,300 | 3,803,300 | 3,803,300 |
| 加權平均流通在外股數 | | 3,969,967 | 3,803,300 | 3,803,300 | 3,803,300 |
| 資金成本對每股盈餘影響(元) | | 0.0000 | 0.0517 | 0.0493 | 0.0000 |
| 較未辦理
現金增資 | 每股盈餘稀釋程度(註4) | 11.62% | - | | |
| | 加權每股盈餘稀釋程度(註5) | 4.20% | - | | - |
註1：為便於分析，假設可轉換公司債全數未轉換。
註2：分別以 0%、2.62%、2.5%及0%為現金增資、銀行借款、公司債及轉換公司債之七年資金成本。假設銀行借款利率為 2.62%【7,500,0002.62%=196,500】；普通公司債則以現行市場有擔保公司債之發行利率加計保證費用及其他受託費用等約 2.5%計算【7,500,0002.5%=187,500】
註3：目前流通在外股數，如不考慮加權係以100.3.31股本3,803,300仟股，預估100年底流通在外股數為4,303,300仟股。而本公司本次籌資計畫，預計於第三季募集資金，故現金增資後預估流通在外加權平均股數為3,969,967仟股【3,803,300+500,000×4/12】
註4：較未辦理現金增資簡單每股盈餘稀釋度=1-(目前流通在外股數/期末流通在外股數)，係未考慮節省之資金成本；若加計99年度無償配股增加股數，期末流通在外股數，則為4,569,531仟股，每股盈餘稀釋程度為 10.94%，稀釋效果更低。
註5：較未辦理現金增資加權每股盈餘稀釋度=1-(目前流通在外股數/加權平均流通在外股數)，係未考慮節省之資金成本；若加計99年度無償配股增加股數，加權平均流通在外股數則為4,236,198仟股，每股盈餘稀釋程度為 3.93%，稀釋效果更低。
(A)對每股盈餘稀釋之影響
就各種籌資方式對每股盈餘稀釋而言，如以銀行借款及普通公司債方式籌資，並不會增加股本，轉換公司債則有遞延股本膨脹效果，一般而言，雖以銀行借款及普通公司債方式籌資，資金成本會降低獲利能力，但對每股盈餘稀釋程度較小；若以現金增資方式募集資金，因股本增加將對每股盈餘產生較大之稀釋效果。就本公司採不同籌資工具對100年度每股盈餘之影響，以資金成本對每股盈餘減少數分析，銀行借款較普通公司債對每股盈餘減少數為大，而現金增資及轉換公司債並無影響，另以股本增加對每股盈餘稀釋程度分析，則現金增資對每股盈餘稀釋程度相對較大，惟本公司考量債務性質募得資金非為合格之自有資本，
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無法有效提升資本適足率，且有到期還本壓力，在衡量現金增資對每股盈餘稀釋效果影響有限下，故仍以現金增資較為有利。
(B)對本公司財務負擔之影響
就財務負擔而言，上述各項籌資工具中，除現金增資外，餘均為負債性質之籌資工具，負債性質之籌資工具有到期償還之資金壓力，其中轉換公司債因持有人具有轉換成普通股之權利，到期前債券持有人如將債券轉換成普通股，則到期時償還之資金壓力將相對降低。此外，一般而言負債性質之籌資工具會產生利息支出之資金成本，將增加公司之財務負擔。為提升財務之穩定性及因轉投資子公司係屬長期資金需求，避免以短期資金支應長期資本支出，並增加合格之自有資本提升資本適足率，故採取股本擴充之方式來支應資金需求，除可減輕利息負擔，亦可使其資金趨向長期穩定，有助於公司中長期發展，雖然股本膨脹之每股盈餘稀釋效果較其他籌資方式高，惟在未來沒有到期還本壓力且可立即有效改善公司財務結構之考量下，本次選擇以現金增資方式來籌措資金應屬合理。
C.對股權之可能稀釋情形及對現有股東權益之影響
單位：仟元；仟股
| 項目 | 現金增資 | 銀行借款 | 普通公司債 | 轉換公司債 (全數轉換) |
|---|---|---|---|---|
| 募集金額 | 7,500,000 | 7,500,000 | 7,500,000 | 7,500,000 |
| 目前流通在外股數 | 3,803,300 | 3,803,300 | 3,803,300 | 3,803,300 |
| 預計增發股數 | 500,000 | 0 | 0 | 375,000 |
| 募資後期末流通在外股數 | 4,303,300 | 3,803,300 | 3,803,300 | 4,178,300 |
| 股權最大稀釋程度 | 11.62% | 0.00% | 0.00% | 8.97% |
註1：現金增資發行價格為每股新臺幣15元。
註2：假設轉換公司債發行後可轉換期間之轉換價格均為20元。
註3：股權稀釋程度=1-(目前流通在外股數/募資後期末流通在外股數)。
就股權可能稀釋情形觀之，現金增資對股權之稀釋效果大於其他籌資工具，而轉換公司債對股權稀釋效果次之，且轉換公司債債權人於可轉換期間，可選擇對其較有利的時點再行轉換成普通股，故對股權產生稀釋情形有遞延效果，而銀行借款、普通公司債對股權之稀釋並無影響。本次增資發行新股500,000仟股，股權最大可能稀釋效果為 $11.62\%$ ，高於債務性質的募資方式，惟本次募集資金係全數用於轉投資子公司玉山銀行，以提升資本適足率，實為配合營運需求，提升公司因應景氣變動之能力，考量債務性質募得之資
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金非為合格之自有資本，而以現金增資作為募資方式較能有效提升資本適足率，故對股東權益應具正面效益。整體而言，本公司本次現金增資可提升資本適足率及每股淨值，增加現有股東權益。
綜上說明，本公司本次籌資計畫以辦理現金增資方式支應，經考量對每股盈餘稀釋、財務負擔、股權之可能稀釋情形及對現有股東權益等綜合因素後，具有合理性與必要性。
(5) 以低於票面金額發行股票者，應說明公司折價發行新股之必要性與合理性、未採用其他籌資方式之原因及其合理性暨所沖減資本公積或保留盈餘之數額。
本次現金增資之每股價格為15元，故不適用。
（八）說明本次發行價格、轉換價格、交換價格或認股價格之訂定方式
依據「中華民國證券商同業公會承銷商會員輔導發行公司募集與發行有價證券自律規則」第六條之規定，承銷商輔導上市(櫃)公司辦理現金增資發行普通股如採公開申購配售辦理承銷，其發行價格之訂定，於向金管會申報案件當日及除權基準日前五個營業日，皆不得低於其前一、三、五個營業日擇一計算之普通股收盤價簡單算術平均數扣除無償配股除權(或減資除權)後平均股價之七成。以除權交易日前五個營業日100年8月10日為基準日，本公司前一、三、五個營業日普通股收盤價簡單算數平均數分別為18.55元、18.62元及19.00元，擇取前五個營業日平均收盤價19.00元，並扣除99年度盈餘無償配股每股0.7元及配息每股0.2元後，其參考價格為新臺幣17.57元，本公司本次申報現金增資之每股發行價格為新臺幣15元，不低於參考價格之七成，故承銷價格之訂定尚屬合理。
（九）資金運用概算及可能產生之效益
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如為收購其他金融機構、擴建或新建固定資產者，應說明本次計畫完成後，固定資產、收益、費用及損失與稅前純益之預計變動情形暨其他可能產生之效益：不適用。
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如為轉投資其他公司者，應列明下列事項：
(1) 轉投資事業最近二年度之稅後淨利、轉投資之目的、資金計畫用途及其所營事業與公司業務之關聯性、預計投資損益情形及對公司經營之影響。如持有該轉投資事業普通股股權百分之二十以上者，應列明轉投資事業預計之資金運用進度、資金回收年限、資金回收之前各年度預計產生之效益與其對公司獲利能力及每股盈餘稀釋之影響。
A. 轉投資事業最近二年度之稅後淨利、轉投資之目的、資金計畫用途及其所營事業與公司業務之關聯性、預計投資損益情形及對公司經營之
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影響。
(A)轉投資事業最近二年度之稅後淨利
本次現金增資轉投資子公司玉山銀行，其98及99年度之稅後淨利分別為1,774,435仟元及3,981,361仟元。
(B)轉投資之目的及資金計畫用途
| 轉投資事業 | 增資金額 | 資金用途 |
|---|---|---|
| 玉山商業銀行股份有限公司 | 新臺幣7,500,000仟元 | 充實自有資本，並提升玉山銀行之資本適足率（BIS）。 |
(C)轉投資公司所營事業與公司業務之關聯性
根據金融控股公司法第36條，金融控股公司之業務以投資及對被投資事業之管理為限，其得投資之事業包括經主管機關認定與金融業務相關之事業，並獲取轉投資業務之收益。而玉山銀行為本公司 100% 持股之子公司，亦是目前主要之營業收入來源，故與本公司業務具高度之關聯性。
(D)預計投資損益情形及對公司經營之影響
本次增資可使子公司玉山銀行之資本適足率(BIS)提升至 12.04%，強化其財務結構及資產品質，並可滿足業務拓展之需求，強化競爭力，提升玉山銀行之獲利能力，累計至資金回收年度，本公司可認列之投資收益為8,168,036仟元，對本公司長期營運之穩定性有正面之助益。
B.如持有該轉投資事業普通股股權百分之二十以上者，應列明轉投資事業預計之資金運用進度、資金回收年限、資金回收之前各年度預計產生之效益與其對公司獲利能力及每股盈餘稀釋之影響。
(A)轉投資事業預計之資金運用進度
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 預計完成日期 | 所需資金總額 | 預計資金運用進度 |
|---|---|---|---|
| 100 年度 | |||
| 第四季 | |||
| 充實自有資本 | 100 年第四季 | 7,500,000 | 7,500,000 |
| 合計 | 7,500,000 | 7,500,000 |
(B)資金回收年限、資金回收之前各年度預計產生之效益與其對公司獲利能力及每股盈餘稀釋之影響
玉山銀行預估之未來年度損益狀況
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 101 年度
(預估) | 102 年度
(預估) | 103 年度
(預估) | 104 年度
(預估) | 105 年度
(預估) | 106 年度
(預估) | 107 年度
(預估) | 108 年度
(預估) | 109 年度
(預估) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 放款餘額 | 720,599,000 | 792,658,900 | 848,145,023 | 907,515,175 | 971,041,237 | 1,039,014,123 | 1,111,745,112 | 1,189,567,270 | 1,272,836,979 |
| 放款成長率 | 10.00% | 10.00% | 7.00% | 7.00% | 7.00% | 7.00% | 7.00% | 7.00% | 7.00% |
| 放款成長金額 | 59,499,000 | 72,059,900 | 55,486,123 | 59,370,152 | 63,526,062 | 67,972,886 | 72,730,989 | 77,822,158 | 83,269,709 |
| 存放利差 | 1.67% | 1.67% | 1.67% | 1.67% | 1.67% | 1.67% | 1.67% | 1.67% | 1.67% |
| 放款成長淨利息收入 | 993,633 | 1,203,400 | 926,618 | 991,482 | 1,060,885 | 1,135,147 | 1,214,608 | 1,299,630 | 1,390,604 |
| 呆帳費用 | 375,000 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 金控可認列之投資收益 | 513,465 | 998,822 | 769,093 | 822,930 | 880,535 | 942,172 | 1,008,125 | 1,078,693 | 1,154,201 |
| 金控累計可認列之投資收益 | 513,465 | 1,512,287 | 2,281,380 | 3,104,310 | 3,984,845 | 4,927,017 | 5,935,142 | 7,013,835 | 8,168,036 |
| 對金控每股盈餘之影響(元) | 0.11 | 0.16 | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.16 | 0.16 | 0.16 |
註:1.109年未滿一年投資額即已回收(7,500,000-7,013,835)/1,154,201≈0.42年
註:2.每股盈餘之影響以預計增資後流通在外股數計算。
本公司預計此次發行普通股所募得之資金係用於轉投資子公司玉山銀行，以強化玉山銀行之經營體質及提高資本適足率。
另由於本公司主要獲利來源，係來自子公司之獲利，故本次轉投資玉山銀行新臺幣7,500,000仟元，若將募集資金用於承作放款，透過倍數效果可創造約750億元之放款餘額，以平均收益率 $2.39\%$ (利差 $1.67\%$) 計算，本公司本次投資玉山銀行，累計至資金回數年度，可認之投資損益8,168,036仟元，預計投資回收年數約為8.42年，且其對本公司每股盈餘之貢獻度約為0.11~0.16元，故本次辦理募集與發行普通股用以轉投資玉山銀行對本公司之獲利能力及每股盈餘影響係屬正面效益。
(2)如轉投資特許事業者，應敘明特許事業主管機關核准或許可情形及其核准或許可之附帶事項是否有影響本次募集與發行有價證券：
本公司轉投資玉山銀行案，預計於100年第四季向金管會銀行局申請，綜上評估其獲利能力與對每股盈餘的影響，將可於100年第四季取得金管會銀行局核准函並完成現金增資，尚不致影響本次計畫之可行性。
3.如為充實營運資金、償還債務者，應列明事項：
本次募集資金並非用於償債或用於充實營運資金，故不適用本項評估。
~98~
-
如為購買營建用地或支付營建工程款者，應詳列預計自購買土地至興建完竣所需之資金總額、不足資金之來源及各階段資金投入及工程進度，說明預計可能產生效益：不適用。
-
如為購買未完工程並承受賣方未履行契約者，應列明買方轉讓理由、受讓價格決定依據及受讓過程對契約相對人權利義務之影響：不適用。
三、本次受讓他公司股份發行新股應記載事項
不適用。
四、本次併購發行新股應記載事項
不適用。
~99~
肆、財務概況
一、最近五年度簡明財務資料
（一）簡明資產負債表及損益表
1.簡明資產負債表
金融控股公司及其子公司簡明合併資產負債表
單位：新臺幣仟元
| 年度 項目 | 最近五年度財務資料 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 95年度 | 96年度 | 97年度 | 98年度 | 99年度 | 當年度截至 100年3月31日 | ||
| 現金及約當現金、存放央行及拆借銀行同業 | 52,842,974 | 40,630,262 | 100,544,324 | 226,996,247 | 57,913,977 | 59,095,584 | |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 76,707,267 | 99,729,801 | 74,377,362 | 40,126,282 | 55,517,279 | 60,067,054 | |
| 附賣回票券及債券投資 | 4,241,999 | 295,975 | 353,252 | 3,384,993 | 1,439,552 | 1,540,622 | |
| 備供出售金融資產 | 44,271,276 | 38,078,612 | 42,884,680 | 37,300,338 | 48,242,365 | 40,820,627 | |
| 貼現及放款 | 439,171,905 | 514,648,763 | 532,944,978 | 550,483,765 | 599,161,337 | 606,784,992 | |
| 應收款項 | 34,340,268 | 32,626,300 | 32,607,482 | 37,147,658 | 41,833,788 | 39,461,307 | |
| 持有至到期日之金融資產 | 14,642,940 | 14,389,915 | 14,241,499 | 18,278,241 | 254,655,585 | 271,920,912 | |
| 採權益法之股權投資 | - | 130,259 | - | - | - | - | |
| 固定資產 | 11,771,149 | 12,914,521 | 13,283,041 | 14,184,114 | 14,456,569 | 15,172,787 | |
| 無形資產 | 3,825,398 | 3,936,018 | 4,039,733 | 4,048,234 | 4,016,475 | 3,971,314 | |
| 其他金融資產 | 5,081,346 | 9,026,992 | 9,194,423 | 7,279,134 | 4,331,568 | 3,703,541 | |
| 其他資產 | 6,892,748 | 5,774,566 | 4,996,188 | 3,089,363 | 2,959,873 | 3,421,379 | |
| 資產總計 | 693,789,270 | 772,181,984 | 829,466,962 | 942,318,369 | 1,084,528,368 | 1,105,960,119 | |
| 央行及金融同業存款 | 29,746,974 | 32,516,451 | 21,168,220 | 39,051,957 | 38,869,814 | 41,582,605 | |
| 存款及匯款 | 506,263,564 | 589,441,331 | 658,990,601 | 769,286,147 | 897,263,764 | 918,574,280 | |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 41,544,149 | 39,498,399 | 31,443,604 | 15,856,882 | 18,084,329 | 16,773,844 | |
| 附買回票券及債券負債 | 23,134,616 | 17,631,985 | 23,161,468 | 14,518,968 | 17,394,242 | 13,554,366 | |
| 應付商業本票一淨額 | 913,482 | 1,773,679 | - | 1,344,707 | 2,503,224 | 2,998,471 | |
| 應付款項 | 14,598,548 | 8,478,831 | 10,261,151 | 8,641,721 | 11,384,674 | 10,612,294 | |
| 應付債券 | 27,300,000 | 31,100,000 | 32,800,000 | 39,000,000 | 41,500,000 | 41,500,000 | |
| 其他借款 | 940,000 | 300,000 | - | - | 300,000 | - | |
| 其他金融負債 | 2,791,235 | 2,967,194 | 2,369,094 | 2,128,437 | 296,158 | 1,758,257 | |
| 其他負債 | 987,092 | 632,250 | 530,623 | 551,834 | 1,690,304 | 1,892,015 | |
| 負債合計 | 648,219,660 | 724,340,120 | 780,724,761 | 890,380,653 | 1,029,286,509 | 1,049,246,132 | |
| 母公司股東權益 | 股本 | 33,033,000 | 33,033,000 | 35,443,511 | 36,528,000 | 38,033,000 | 38,033,000 |
| 資本公積 | 9,883,176 | 9,883,176 | 10,407,577 | 10,451,904 | 10,578,871 | 10,578,871 | |
| 保留盈餘 | 分配前 | 2,315,680 | 5,609,490 | 3,881,743 | 4,759,376 | 6,503,368 | |
| 分配後 | 2,315,680 | 4,257,740 | 3,870,767 | 2,580,296 | 註2 | ||
| 股東權益其他項目 | 336,013 | (683,802) | (990,630) | 198,436 | 126,620 | 20,916 | |
| 少數股權 | 1,741 | - | - | - | - | - | |
| 股東權益合計 | 分配前 | 45,569,610 | 47,841,864 | 48,742,201 | 51,937,716 | 55,241,859 | 56,713,987 |
| 分配後 | 45,569,610 | 46,490,114 | 48,731,225 | 51,211,356 | 註2 | 註2 |
註：1.財務資料皆經會計師查核簽證。
註：2. 99年度盈餘分派案業經股東會決議通過，100年度尚未決議盈餘分派。
金融控股公司簡明資產負債表
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 最近五年度財務資料 | | | | | 當年度截至
100年3月31日 | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 95年度 | 96年度 | 97年度 | 98年度 | | 99年度 |
| 現金及約當現金 | | 12,136,436 | 8,903,288 | 7,246,319 | 5,054,646 | 6,782,379 | 6,704,422 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | | 854,736 | 485,318 | 303,324 | 1,011 | - | - |
| 應收款項 | | 408,123 | 411,695 | 507,706 | 807,921 | 830,086 | 880,457 |
| 採權益法之股權投資 | | 46,045,985 | 51,970,577 | 50,886,052 | 57,006,584 | 60,799,227 | 62,342,395 |
| 其他金融資產 | | 12,690 | 12,690 | 12,690 | 12,690 | 12,690 | 12,690 |
| 固定資產 | | 756 | 594 | 432 | 271 | 246 | 199 |
| 無形資產 | | 2,192 | 2,106 | 2,021 | 1,934 | 1,848 | - |
| 其他資產 | | 818,642 | 818,016 | 822,205 | 2,838 | 2,817 | 2,758 |
| 資產總計 | | 60,279,560 | 62,604,284 | 59,780,749 | 62,887,895 | 68,429,293 | 69,942,921 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | | 9,413,820 | 8,988,783 | 4,967,559 | 4,798,424 | 5,138,932 | 5,140,224 |
| 應付款項 | | 251,535 | 266,912 | 375,316 | 459,415 | 445,235 | 533,767 |
| 應付公司債 | | 5,000,000 | 5,500,000 | 5,500,000 | 5,500,000 | 7,500,000 | 7,500,000 |
| 應計退休金負債 | | 10,329 | 6,725 | 7,641 | 3,569 | 20,755 | - |
| 其他借款 | | - | - | - | - | - | - |
| 其他負債 | | 36,007 | - | 188,032 | 188,771 | 82,512 | 54,943 |
| 負債合計 | 分配前 | 14,711,691 | 14,762,420 | 11,038,548 | 10,950,179 | 13,187,434 | 13,228,934 |
| | 分配後 | 14,711,691 | 16,114,170 | 11,049,524 | 11,676,539 | 註2 | 註2 |
| 股本 | | 33,033,000 | 33,033,000 | 35,443,511 | 36,528,000 | 38,033,000 | 38,033,000 |
| 資本公積 | | 9,883,176 | 9,883,176 | 10,407,577 | 10,451,904 | 10,578,871 | 10,578,871 |
| 保留盈餘 | 分配前 | 2,315,680 | 5,609,490 | 3,881,743 | 4,759,376 | 6,503,368 | 8,081,200 |
| | 分配後 | 2,315,680 | 4,257,740 | 3,991,219 | 2,580,296 | 註2 | 註2 |
| 股東權益其他項目 | | 336,013 | (683,802) | (990,630) | 198,436 | 126,620 | 20,916 |
| 股東權益總額 | 分配前 | 45,567,869 | 47,841,864 | 48,742,201 | 51,937,716 | 55,241,859 | 56,713,987 |
| | 分配後 | 45,567,869 | 47,841,864 | 48,742,201 | 51,211,356 | 註2 | 註2 |
註：1.財務資料皆經會計師查核簽證。
註：2. 99年度盈餘分派案業經股東會決議通過，100年度尚未決議盈餘分派。
金融控股公司及其子公司簡明合併損益表
單位：除每股盈餘為新臺幣元外，餘為仟元
| 年度
項目 | 最近五年度財務資料 | | | | | 當年度截至
100年3月31日 | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 95年度 | 96年度 | 97年度 | 98年度 | | 99年度 |
| 利息淨收益 | | 9,869,248 | 9,526,349 | 9,579,922 | 8,642,423 | 11,450,970 | 3,113,386 |
| 利息以外淨收益 | | 3,666,080 | 4,715,331 | 4,584,388 | 4,616,528 | 5,964,391 | 1,731,647 |
| 呆帳費用 | | (5,157,369) | (2,174,707) | (3,536,372) | (2,116,940) | (2,732,257) | (574,798) |
| 營業費用 | | (7,985,269) | (8,122,942) | (9,006,830) | (9,060,094) | (10,210,948) | (2,631,838) |
| 稅前合併淨利 | | 392,690 | 3,944,031 | 1,621,108 | 2,081,917 | 4,472,156 | 1,638,397 |
| 合併總純益 | | 350,557 | 3,293,810 | 1,025,003 | 1,928,338 | 3,923,072 | 1,413,596 |
| 會計原則變動之累積影響數（稅後淨額） | | 72,026 | - | - | - | - | - |
| 合併總損益 | 歸屬予母公司股東 | 442,608 | 3,293,810 | 1,025,003 | 1,928,338 | 3,923,072 | 1,413,596 |
| | 歸屬予少數股權 | (25) | - | - | - | - | - |
| 普通股每股盈餘 | | 0.13 | 1.00 | 0.29 | 0.51 | 1.04 | 0.37 |
註：1.財務資料皆經會計師查核簽證。
註：2.以上各年度每股盈餘係按盈餘及員工紅利轉增資比例追溯調整後之加權平均流通在外股數計算。
金融控股公司簡明損益表
單位：除每股盈餘為新臺幣元外，餘為仟元
| 年度
項目 | 最近五年度財務資料 | | | | | 當年度截至
100年3月31日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | 95年度 | 96年度 | 97年度 | 98年度 | 99年度 | |
| 採權益法認列之投資收益 | 496,520 | 3,097,206 | 950,646 | 2,272,699 | 4,720,551 | 1,469,400 |
| 其他收益 | 687,253 | 594,654 | 618,457 | 102,215 | 63,301 | 19,726 |
| 採權益法認列之投資損失 | (301,049) | - | (63,663) | - | - | - |
| 營業費用 | (97,029) | (68,591) | (125,584) | (157,310) | (100,663) | (25,842) |
| 其他費用及損失 | (373,877) | (468,125) | (217,367) | (352,815) | (965,093) | (65,100) |
| 稅前利益 | 411,818 | 3,155,144 | 1,162,489 | 1,864,789 | 3,718,096 | 1,398,184 |
| 純益 | 422,608 | 3,293,810 | 1,025,003 | 1,928,338 | 3,923,072 | 1,413,596 |
| 每股盈餘（稅前） | 0.13 | 0.96 | 0.33 | 0.50 | 0.98 | 0.37 |
| 每股盈餘（稅後） | 0.13 | 1.00 | 0.29 | 0.51 | 1.04 | 0.37 |
註：1.財務資料皆經會計師查核簽證。
註：2.以上各年度每股盈餘係按盈餘及員工紅利轉增資比例追溯調整後之加權平均流通在外股數計算。
（二）影響上述財務報表作一致性比較之重要事項如會計變動、公司合併或營業部門停業等其發生對當年度財務報表之影響不適用。
~102~
（三）最近五年度簽證會計師姓名及查核意見
- 列示最近五年度簽證會計師之姓名及其查核意見，除無保留意見之查核報告外，並應詳述其意見內容。
最近五年度簽證會計師及其查核意見
| 年度 | 會計師事務所名稱 | 簽證會計師 | 查核意見 |
|---|---|---|---|
| 99 | 勤業眾信聯合會計師事務所 | 陳麗琦、張日炎 | 修正式無保留意見 |
| 98 | 勤業眾信聯合會計師事務所 | 陳麗琦、張日炎 | 修正式無保留意見 |
| 97 | 勤業眾信會計師事務所 | 陳麗琦、張日炎 | 修正式無保留意見 |
| 96 | 勤業眾信會計師事務所 | 陳麗琦、吳美慧 | 修正式無保留意見 |
| 95 | 勤業眾信會計師事務所 | 吳美慧、魏永萬 | 修正式無保留意見 |
95 年度：修正式無保留意見，係本公司及子公司民國 95 年 12 月 31 日之合併資產負債表，暨民國 95 年 1 月 1 日至 12 月 31 日之合併損益表、合併股東權益變動表及合併現金流量表，業經勤業眾信會計師事務所陳麗琦、吳美慧會計師查核竣事，因列入合併財務報表之子公司中，玉山綜合證券股份有限公司及子公司、玉山證券投資信託股份有限公司暨玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國 95 年度之財務報表，係由其他會計師查核，故出具修正式無保留意見之查核報告。
96 年度：修正式無保留意見，係本公司及子公司民國 96 年 12 月 31 日之合併資產負債表，暨民國 96 年 1 月 1 日至 12 月 31 日之合併損益表、合併股東權益變動表及合併現金流量表，業經勤業眾信會計師事務所陳麗琦、吳美慧會計師查核竣事，因列入合併財務報表之子公司中，玉山綜合證券股份有限公司及子公司、玉山證券投資信託股份有限公司暨玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國 96 年度之財務報表，係由其他會計師查核，故出具修正式無保留意見之查核報告。
97 年度：修正式無保留意見，係本公司及子公司民國 97 年 12 月 31 日之合併資產負債表，暨民國 97 年 1 月 1 日至 12 月 31 日之合併損益表、合併股東權益變動表及合併現金流量表，業經勤業眾信會計師事務所陳麗琦、張日炎會計師查核竣事，因(一)列入合併財務報表之子公司中，玉山綜合證券股份有限公司及子公司暨玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國 97 年度及玉山證券投資信託股份有限公司民國 97 年前三季之財務報表，係由其他會計師查核(二)本公司及子公司自民國 97 年 1 月 1 日起依財團法人中華民國會計研究發展基金會（九六）基秘字第〇五二號函釋規定，將員工分紅及董監事酬勞視為費用，而非盈餘之分配，故出具修正式無保留意見之查核報告。
98 年度：修正式無保留意見，係本公司及子公司民國 98 年 12 月 31
~103~
日之合併資產負債表，暨民國 98 年 1 月 1 日至 12 月 31 日之合併損益表、合併股東權益變動表及合併現金流量表，業經勤業眾信聯合會計師事務所陳麗琦、張日炎會計師查核竣事，因列入合併財務報表之子公司中，玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國 98 年度之財務報表，係由其他會計師查核，故出具修正式無保留意見之查核報告。
99 年度：修正式無保留意見，係本公司及子公司民國 99 年 12 月 31 日之合併資產負債表，暨民國 99 年 1 月 1 日至 12 月 31 日之合併損益表、合併股東權益變動表及合併現金流量表，業經勤業眾信聯合會計師事務所陳麗琦、張日炎會計師查核竣事，因列入合併財務報表之子公司中，玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國 99 年度之財務報表，係由其他會計師查核，故出具修正式無保留意見之查核報告。
- 最近五年度如有更換會計師之情事者，應列示公司、前任及繼任會計師對更換原因之說明：
95 年度財務報表查核：依勤業眾信會計師事務所來函示，為配合其事務所內部工作調整，自 95 年上半年度財務報表查核起，簽證會計師由張日炎會計師及魏永篤會計師，更換為吳美慧會計師及魏永篤會計師。
96 年度財務報表查核：依勤業眾信會計師事務所來函示，為配合其事務所內部工作調整，自 96 年上半年度財務報表查核起，簽證會計師由吳美慧會計師及魏永篤會計師，更換為陳麗琦會計師及吳美慧會計師。
97 年度財務報表查核：依勤業眾信會計師事務所來函示，為配合其事務所內部工作調整，自 97 年上半年度財務報表查核起，簽證會計師由陳麗琦會計師及吳美慧會計師，更換為陳麗琦會計師及張日炎會計師。
~104~
（四）財務分析
| 年度 | 最近五年度財務分析 | 當年度截至100年3月31日 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 分析項目 | 95年度 | 96年度 | 97年度 | 98年度 | 99年度 | |||
| 經營能力 | 總資產週轉率（次） | 0.01 | 0.05 | 0.02 | 0.01 | 0.02 | 0.02 | |
| 獲利能力 | 資產報酬率（%） | 0.94 | 5.52 | 1.94 | 3.40 | 5.97 | 8.72 | |
| 股東權益報酬率（%） | 0.95 | 7.05 | 2.12 | 3.83 | 7.32 | 10.33 | ||
| 純益率（%） | 83.05 | 102.17 | 79.58 | 95.36 | 102.73 | 99.27 | ||
| 每股盈餘（元） | 0.13 | 1.00 | 0.30 | 0.53 | 1.04 | 0.37 | ||
| 財務結構（%） | 負債占資產比率 | 24.41 | 23.58 | 18.47 | 17.41 | 19.27 | 18.91 | |
| 負債占淨值比率 | 32.29 | 30.86 | 22.65 | 21.08 | 23.87 | 23.33 | ||
| 雙重槓桿比率 | 101.05 | 108.63 | 104.40 | 109.76 | 110.06 | 109.8 | ||
| 償債能力 | 流動比率（%） | 138.00 | 104.45 | 151.98 | 105.36 | 131.98 | 130.43 | |
| 現金流量（%） | 現金流量比率 | 32.82 | 44.44 | 289.89 | -48.17 | 52.46 | -13.24 | |
| 現金流量允當比率 | 36.25 | 34.67 | 38.99 | 42.56 | 18.16 | 20.25 | ||
| 現金再投資比率 | - | 0.42 | 2.94 | -0.54 | -0.70 | -0.12 | ||
| 槓桿度 | 營運槓桿度 | 192.39 | 100.01 | 100.01 | 100.01 | 125.96 | 100 | |
| 財務槓桿度 | 129.17 | 104.21 | 118.68 | 111.03 | 105.91 | 104.18 | ||
| 資本適足性 | 各子公司之合格資本(仟元) | 玉山銀行 | 52,645,260 | 55,853,819 | 54,793,876 | 58,053,242 | 67,348,487 | 67,348,487 |
| 玉山證券 | 2,397,349 | 2,699,591 | 2,685,422 | 2,747,070 | 2,861,533 | 2,861,533 | ||
| 玉山創投 | 1,346,993 | 1,270,831 | 1,221,173 | 1,658,277 | 1,763,469 | 1,763,469 | ||
| 玉山保險經紀人 | 150,496 | 203,625 | 209,900 | 365,951 | 516,834 | 516,834 | ||
| 玉山投信 | 379,612 | 383,481 | - | - | - | - | ||
| 集團合格資本淨額(仟元) | 46,915,974 | 44,169,802 | 52,911,643 | 51,201,061 | 60,134,186 | 60,134,186 | ||
| 各子公司法定資本需求 | 玉山銀行 | 39,044,901 | 39,139,309 | 41,504,878 | 42,098,339 | 46,655,136 | 46,655,136 | |
| 玉山證券 | 731,942 | 735,806 | 481,742 | 841,247 | 912,020 | 912,020 | ||
| 玉山創投 | 684,059 | 646,598 | 612,171 | 1,658,277 | 891,486 | 891,486 | ||
| 玉山保險經紀人 | 68,612 | 116,390 | 123,235 | 365,951 | 304,586 | 304,586 | ||
| 玉山投信 | 196,051 | 199,950 | - | - | - | - | ||
| 集團法定資本需求總額(仟元) | 42,516,770 | 42,199,645 | 43,915,499 | 44,033,246 | 48,811,440 | 48,811,440 | ||
| 集團資本適足率（%） | 玉山銀行 | 10.79 | 11.42 | 10.56 | 11.03 | 11.55 | 11.55 | |
| 玉山證券 | 491.30 | 550.33 | 836.16 | 489.82 | 470.64 | 470.64 | ||
| 玉山創投 | 98.46 | 98.27 | 99.74 | 99.51 | 98.91 | 98.91 | ||
| 玉山保險經紀人 | 86.88 | 87.48 | 85.16 | 80.77 | 84.84 | 84.84 | ||
| 玉山投信 | 96.81 | 95.89 | - | - | - | - |
註：當年度截至100年3月31日資本適足性之揭露資訊係參照99年度數字。
-
經營能力：總資產週轉率 = 收益淨額／資產總額。
-
獲利能力
(1) 資產報酬率 = [稅後損益 + 利息費用 × (1 - 稅率)] / 平均資產總額。
(2) 股東權益報酬率 = 稅後損益／平均股東權益淨額。
(3) 純益率 = 稅後損益／收益淨額。
(4) 每股盈餘 = （稅後淨利－特別股股利）／加權平均已發行股數。（註 3） -
財務結構
(1) 負債占資產比率 = 負債總額／資產總額。
(2) 負債占淨值比率 = 負債總額／股東權益淨額。
(3) 雙重槓桿比率 = 對子公司長期股權投資/淨值。 -
償債能力：流動比率 = 流動資產／流動負債。
-
現金流量
(1) 現金流量比率 = 營業活動淨現金流量／流動負債。
(2) 淨現金流量允當比率 = 最近五年度營業活動淨現金流量／最近五年度(資本支出 + 現金股利)。
(3) 現金再投資比率 = (營業活動淨現金流量－現金股利)／(固定資產毛額 + 採權益法之股權投資 + 持有至到期日金融資產 + 其他投資 + 其他資產 + 營運資金)。（註 4） -
槓桿度：
(1) 營運槓桿度 = (收益淨額－變動費損)／稅前損益(註 5)。
(2) 財務槓桿度 = 稅前損益／(稅前損益－利息費用)。 -
資本適足性
(1) 集團合格資本淨額 = 金融控股公司合格資本 + （金融控股公司持股比率 × 各子公司之合格資本）－依本法第四十條規定之應扣除項目。
(2) 集團法定資本需求總額 = 金融控股公司持股比率 × 各子公司法定資本需求。
(3) 集團資本適足率 = 集團合格資本淨額／集團法定資本需求。
~106~
（五）適法性分析
| 分 析 項 目
年度 | 法定比率
(法定金額) | 95 年度 | 96 年度 | 97 年度 | 98 年度 | 99 年度 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| (1) 利害關係人擔保授信總餘額占授信總餘額比率 | NA | 0.61% | 0.67% | 1.05% | 0.96% | 0.93% |
| (2) 金融控股公司之銀行子公司對利害關係人擔保授信總餘額占銀行子公司淨值 | 150% | 6.56% | 7.59% | 12.32% | 10.43% | 10.21% |
| (3) 金融控股公司之保險子公司對利害關係人擔保授信總餘額占保險子公司淨值 | 150% | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 |
| (4) 金融控股公司之銀行子公司與單一利害關係人從事授信以外交易總額占銀行子公司淨值之比率 | 10% | 1.20% | 2.73% | 0.38% | 0.44% | 0.25% |
| (5) 金融控股公司之銀行子公司與所有利害關係人從事授信以外交易總額占銀行子公司淨值之比率 | 20% | 1.2% | 2.08% | 0.38% | 0.44% | 0.25% |
| (6) 金融控股公司對非金融相關事業之長期股權投資總額占實收資本總額 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 |
| (7) 集團資本適足率 | 100% | 110.35% | 104.67% | 120.49% | 116.28% | 123.20% |
| (8) 資本適足率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (9) 中期放款占定期存款比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (10) 自用不動產投資額占淨值比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (11) 營業用倉庫投資額占存款總餘額比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (12) 各種有價證券餘額占存款總餘額及金融債券發售額比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (13) 中小企業放款占放款總餘額比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (14) 中長期放款占定期存款比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (15) 債票券附賣回條件交易餘額占淨值倍數 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (16) 自行保證及背書餘額占淨值倍數 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (17) 投資債券股權相關商品占淨值比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (18) 持有特定企業發行之短期票券及債券總額占淨值比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (19) 對利害關係人辦理保證總餘額占淨值倍數 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (20) 代為確定用途信託資金占淨值比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (21) 保證款項占淨值比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (22) 無擔保證餘額占淨值比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
| (23) 自有資金投資上市股票占淨值比率 | NA | NA | NA | NA | NA | NA |
註 1：無該項比率者請填註無。
註 2：公開說明書本表末端，應刊示如下之計算方式。
（1）利害關係人擔保授信總餘額占授信總餘額比率 = 對利害關係人擔保授信總餘額 / 授信總餘額
（2）金融控股公司之銀行子公司對利害關係人擔保授信總餘額占銀行子公司淨值 = 銀行子公司對利害關係人擔保授信總餘額 / 銀行子公司淨值
(3) 金融控股公司之保險子公司對利害關係人擔保授信總餘額占保險子公司淨值 = 保險子公司對利害關係人擔保授信總餘額 / 保險子公司淨值
(4) 金融控股公司之銀行子公司與單一利害關係人從事授信以外交易總額占銀行子公司淨值之比率 = 銀行子公司與單一利害關係人從事授信以外交易總額 / 銀行子公司淨值
(5) 金融控股公司之銀行子公司與所有利害關係人從事授信以外交易總額占銀行子公司淨值之比率 = 銀行子公司與所有利害關係人從事授信以外交易總額 / 銀行子公司淨值
(6) 金融控股公司對非金融相關事業之長期股權投資總額占實收資本總額 = 對非金融相關事業之長期股權投資總額 / 實收資本
(7) 集團資本適足率 = 集團合格資本淨額 / 集團法定資本需求
(8) 資本適足率 = 自有資本 / 風險性資產
(9) 中期放款占定期存款比率 = 中期放款總餘額 / 定期存款餘額
(10) 自用不動產投資額占淨值比率 = 自用不動產投資額（不包括營業用倉庫）/淨值
(11) 營業用倉庫投資額占存款總餘額比率 = 對營業用倉庫投資額 / 存款總餘額
(12) 各種有價證券餘額占存款總餘額及金融債券發售額比率 = 各種有價證券餘額 / （存款總餘額 + 金融債券發售額）
(13) 中小企業放款占放款總餘額比率 = 中小企業放款 / 放款總餘額
(14) 中長期放款占定期存款比率 = 中長期放款 / 定期存款
(15) 債票券附賣回條件交易餘額占淨值比率 = 附賣回條件交易餘額 / 淨值
(16) 自行保證及背書餘額占淨值比率 = （自行保證 + 背書餘額）/淨值
(17) 投資股權商品及非由政府或銀行發行債券總額占淨值比率 = 投資債券股權相關商品（不含政府債券或金融債券）總額 / 淨值
(18) 持有特定企業發行之短期票券及債券總額占淨值比率 = 持有特定企業發行之短期票券及債券總額 / 淨值
(19) 對利害關係人辦理保證總餘額占淨值倍數 = 對利害關係人辦理保證總餘額 / 淨值
(20) 代為確定用途信託資金占淨值比率 = 信託資金 / 淨值
(21) 保證款項占淨值比率 = 保證款項 / 淨值
(22) 無擔保保證餘額占淨值比率 = 無擔保保證餘額 / 淨值
(23) 自有資金投資上市股票占淨值比率 = 自有資金投資上市股票 / 淨值
註 3：前項（1）適用於銀行，（2）至（7）適用於金融控股公司，（8）至（12）適用於商業銀行，（13）、（14）適用於中小企業銀行，（15）至（19）適用於票券金融公司，（20）至（23）適用於信託投資公司。
（六）會計科目重大變動說明
比較最近兩年度資產負債表及損益表之會計科目，若金額變動達百分之十以上，且金額達當年度資產總額百分之一者，分析變動原因如下：
單位：新臺幣仟元
| 年度
會計科目 | 98 年度 | | 99 年度 | | 增減變動 | | 說明 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | 金額 | %(註 1) | 金額 | %(註 1) | 金額 | %(註 2) | |
| 現金 | 5,054,646 | 8% | 6,782,379 | 10% | 1,727,733 | 34% | 請參閱『四、財務狀況及經營結果檢討分析』(一)財務狀況之說明 |
| 應付公司債 | 5,500,000 | 50% | 7,500,000 | 57% | 2,000,000 | 36% | |
| 保留盈餘 | 4,759,376 | 9% | 6,503,368 | 12% | 1,743,992 | 36% | |
| 採權益法認列之投資收益 | 2,272,699 | 127% | 4,720,551 | 120% | 2,447,852 | 107% | |
註 1：百分比指該科目於各相關報表之同型比率。
註 2：百分比指以前一年為 100% 所計算出之變動比率。
二、財務報表應記載事項
（一）發行人申報(請)募集發行有價證券時之最近兩年度財務報表及會計師查核報告。
發行人申報(請)募集發行有價證券時已逾年度開始八個月者，應加列申報(請)年度上半年之財務報表
請詳閱(附件二)、(附件三)、(附件四)。
（二）最近一年度及最近期經會計師查核簽證或核閱之母子公司合併財務報表
請詳閱(附件三)、(附件四)。
（三）發行人申報(請)募集發行有價證券後，至公開說明書刊印日前，如有最近期經會計師查核簽證之財務報表，應併予揭露
無。
三、財務概況其他重要事項應記載事項
（一）公司及其關係企業最近二年度及截至公開說明書刊印日止，如有發生財務週轉困難情事，應列明其對公司財務狀況之影響
無。
（二）匯率變動對公司收益獲利之影響及公司因應匯率變動之具體措施
無。
（三）最近二年度及截至公開說明書刊印日止，有發生公司法第185條情事者，應揭露之相關資訊
無。
（四）期後事項
無。
（五）其他
無。
~109~
四、財務狀況及經營結果檢討分析
（一）財務狀況
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98年度 | 99年度 | 基
奠 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | 金額 | % |
| 現金及約當現金 | $ 9,821,032 | $ 11,184,724 | $ 1,363,692 | 14 |
| 存放央行及拆借金融同業(註 1) | 217,175,215 | 46,729,253 | (170,445,962) | (78) |
| 公平價值變動列入損益之金融資產－淨額(註 2) | 40,126,282 | 55,517,279 | 15,390,997 | 38 |
| 附賣回票券及債券投資(註 3) | 3,384,993 | 1,439,552 | (1,945,441) | (57) |
| 應收款項-淨額 | 37,147,658 | 41,833,788 | 4,686,130 | 13 |
| 貼現及放款-淨額 | 550,483,765 | 599,161,337 | 48,677,572 | 9 |
| 備供出售金融資產-淨額(註 4) | 37,300,338 | 48,242,365 | 10,942,027 | 29 |
| 持有至到期日金融資產－淨額(註 5) | 18,278,241 | 254,655,585 | 236,377,344 | 1,293 |
| 其他金融資產-淨額(註 6) | 7,279,134 | 4,331,568 | (2,947,566) | (40) |
| 固定資產-淨額 | 14,184,114 | 14,456,569 | 272,455 | 2 |
| 無形資產 | 4,048,234 | 4,016,475 | (31,759) | (1) |
| 其他資產-淨額 | 3,089,363 | 2,959,873 | (129,490) | (4) |
| 資產總計 | 942,318,369 | 1,084,528,368 | 142,209,999 | 15 |
| 央行及金融同業存款 | 39,051,957 | 38,869,814 | (182,143) | - |
| 應付商業本票-淨額(註 7) | 1,344,707 | 2,503,224 | 1,158,517 | 86 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 15,856,882 | 18,084,329 | 2,227,447 | 14 |
| 附買回票券及債券負債(註 8) | 14,518,968 | 17,394,242 | 2,875,274 | 20 |
| 應付款項(註 9) | 8,641,721 | 11,384,674 | 2,742,953 | 32 |
| 存款及匯款 | 769,286,147 | 897,263,764 | 127,977,617 | 17 |
| 應付債券 | 39,000,000 | 41,500,000 | 2,500,000 | 6 |
| 其他借款 | - | 300,000 | 300,000 | - |
| 其他金融負債(註 10) | 2,128,437 | 296,158 | (1,832,279) | (86) |
| 其他負債(註 11) | 551,834 | 1,690,304 | 1,138,470 | 206 |
| 負債合計 | 890,380,653 | 1,029,286,509 | 138,905,856 | 16 |
| 股本 | 36,528,000 | 38,033,000 | 1,505,000 | 4 |
| 資本公積 | 10,451,904 | 10,578,871 | 126,967 | 1 |
| 保留盈餘(註 12) | 4,759,376 | 6,503,368 | 1,743,992 | 37 |
| 累積換算調整數(註 13) | (39,540) | (128,172) | (88,632) | 224 |
| 金融商品之未實現損益(註 14) | 408,083 | 274,295 | (133,788) | (33) |
| 庫藏股票－42,000仟股(註 15) | (168,399) | - | 168,420 | 100 |
| 未認列為退休金成本之淨損失(註 16) | (1,708) | (19,503) | (17,795) | 1,042 |
| 股東權益合計 | $51,937,716 | $55,241,859 | $3,304,143 | 6 |
註 1：主要係 99 年轉存央行存款大幅減少所致。
註 2：主要係公司債大幅增加所致。
註 3：主要係 99 年大幅賣回以附賣回為條件之票債券所致。
註 4：主要係 99 年備供出售金融資產－金融債券大幅增加所致。
註 5：主要係 99 年持有至到期日金融資產－可轉讓定期存單大幅增加所致。
註 6：主要係無活絡市場之債券投資減少所致。
註 7：主要係 99 年應付商業本票增加所致。
註 8：主要係 99 年大幅買入以附買回為條件之票債券所致。
註 9：主要係 99 年應付待交換票據等增加所致。
註 10：主要係 99 年信用連結組合商品大幅減少所致。
註 11：主要係 99 年預收款項大幅增加所致。
註 12：主要係獲利增加所致。
註 13：主要係匯率變動所致。
註 14：主要係 99 年金融商品未實現損益評價調整減少所致。
註 15：主要係 99 年全部庫藏股轉讓員工所致。
註 16：主要依財報精算數字計算而來。
~110~
（二）經營結果
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 98年度 | 99年度 | 增(減)金額 | 變動比率(%) |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 採權益法認列之投資利益 | 2,272,699 | 4,720,551 | 2,447,852 | 107.71 |
| 其他收益 | 102,215 | 63,301 | (38,914) | (38.07) |
| 採權益法認列之投資損失 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 營業費用 | (157,310) | (100,663) | (56,647) | (36.01) |
| 其他費用及損失 | (352,815) | (965,093) | 612,278 | 173.54 |
| 繼續營業部門稅前淨利 | 1,864,789 | 3,718,096 | 1,853,307 | 99.38 |
| 所得稅利益 | 63,549 | 204,976 | 141,427 | 222.55 |
| 繼續營業部門稅後淨利 | 1,928,338 | 3,923,072 | 1,994,734 | 103.44 |
| 本期淨利 | 1,928,338 | 3,923,072 | 1,994,734 | 103.44 |
| 增減變動分析說明： 1.採權益法認列之投資利益增加：主要係依權益法認列子公司之投資利益增加所致。 2.其他收益減少：主要係利息收入減少所致。 3.營業費用減少：主要係員工紅利-盈餘分派減少所致。 4.其他費用及損失增加：主要係兌換損失及 ECB 評價損失增加所致。 | | | | |
~111~
（三）現金流量
- 最近兩年度現金流量變動分析：
| 年度
項目 | 98年度 | 99年度 | 增（減）比例
（%） |
| --- | --- | --- | --- |
| 現金流量比率（%） | (48.17) | 52.46 | 208.91 |
| 現金流量允當比率（%） | 42.56 | 18.16 | (57.33)(註) |
| 現金再投資比率（%） | (0.54) | (0.70) | (29.63) |
註：現金流量允當比率減少，係因最近五年度營業活動淨現金流量減少所致。
- 未來一年現金流動性分析：
單位：新臺幣仟元
| 期初現金餘額① | 預計全年來自營業活動淨現金流量② | 預計全年
現金流出量③ | 預計現金剩餘
(不足)數額①+②-③ | 預計現金不足額
之補救措施 | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | | 投資計畫 | 融資計畫 |
| $11,184,724 | $8,120,840 | $4,091,076 | $15,214,488 | $ - | $ - |
- 本年度現金流量變動情形分析
（1）營業活動：預計金融負債及應付款項增加。
（2）投資活動：預計貼現及放款增加 623 億元。
（3）融資活動：預計存款及匯款增加 365 億元。
- 預計現金不足額之補救措施及流動性分析：無。
（四）最近年度重大資本支出對財務業務之影響
- 最近年度重大資本支出之運用情形及資金來源及未來五年擬投資之資本支出性質：無。
- 預計可能產生效益：無。
（五）最近年度轉投資政策、其獲利或虧損之主要原因、改善計畫及未來一年投資計畫
- 轉投資政策
玉山金控轉投資係依照金融控股公司法所為之投資，並積極配合主管機關之規範與要求，同時考量各投資之預計報酬率，與玉山金控各子公司間共同行銷利益、規模經濟與範疇經濟創造、新市場與新產品開發等長期性策略投資價值。
- 獲利或虧損之主要原因及改善計畫
本公司轉投資之銀行、證券、創投及保經子公司整體獲利狀況良好。
- 未來一年投資計畫：無。
（六）其他重要事項
無。
~112~
伍、特別記載事項
一、內部控制制度執行狀況
列明最近三年度會計師提出之內部控制改進建議及內部稽核發現重大缺失之改善情形：
| 年度 | 內部稽核及會計師建議意見摘錄 | 目前改善情形 |
|---|---|---|
| 97 | 無缺失 | 不適用 |
| 98 | 無缺失 | 不適用 |
| 99 | 無缺失 | 不適用 |
（一）內部控制聲明書：詳第 133 頁。
（二）委託會計師專案審查內部控制者，應列明其原因、會計師審查意見、公司改善措施及缺失事項改善情形
不適用。
二、委託經金管會核准或認可之信用評等機構進行評等工作者，應揭露該信用評等機構所出具之評等報告
詳閱(附件一)
三、證券承銷商評估總結意見
請參閱證券承銷商評估報告或 134 頁。
四、律師法律意見書
詳第 135 頁。
五、由發行人填寫並經會計師複核之案件檢查表彙總意見
不適用。
六、前次募集與發行有價證券於申報生效(申請核准)時經金管會通知應自行改進事項之改進情形
無。
七、本次募集與發行有價證券於申報生效(申請核准)時經金管會通知應補充揭露之事項
無。
八、最近兩年度違法受處分及主要缺失與改善情形
應依下列原則揭露：
| 項目 | 案由及金額 | 改善措施 |
|---|---|---|
| (一)負責人或職員因業務上犯罪經檢察官起訴者。 | 子公司玉山銀行概括承受前高雄企銀小港分行之員工，涉嫌侵占款項，經臺灣高等法院高雄分院二審判決有期徒刑參年陸月。 | 不適用 |
| (二)違反法令經金管會處以罰緩者。 | 子公司玉山銀行未能就資訊安全管理，建立妥適之內部控制程序，經金融監督管理委員會 | 一、作業流程與環境 |
| 1.提升資訊作業安全環境及監控時效。 |
~113~
| 項目 | 案由及金額 | 改善措施 |
|---|---|---|
| 核處罰鍰400萬元。 | 2.加強分工定位，確保程式、系統及資安人員分工明確並達牽制之效。 | |
| 3.調整流程與作業確保完整性並可供稽核分析之用。 | ||
| 4.檢視資訊安全管理作業是否符合資訊安全規範。 | ||
| 二、個人網路銀行介面 | ||
| 為確保顧客使用之安全性，於網路銀行登入增加圖形驗證碼，並實施使用者密碼強制變更及滿一定期間未登入即暫停網銀使用功能等機制。 | ||
| 三、外部獨立專家 | ||
| 經委請外部獨立專家提供建議，並對改善後之環境進行再檢測以確認資安之有效性。 | ||
| (三)缺失經金管會嚴予糾正者。 | 子公司玉山證券台中分公司業務員違反證券商負責人與業務人員管理規則，經金融監督管理委員會處予以糾正。 | 各分公司於平日即應清查營業場所是否有地下證金業者發放或放置各種廣宣物件(例如便條紙、筆等)，一經發放立即棄置又如有類似人員進入分公司即請保全予以驅離。 |
| 又針對該案作成內部案例教材進行宣導，並嚴禁從業人員有類似情事發生。 | ||
| (四)經金管會依金控法第五十四條第一項規定處分事項。 | 無 | |
| (五)因人員舞弊、重大偶發案件(詐欺、偷竊、挪用及盜取資產、虛偽交易、偽造憑證及有價證券、收取回扣、天然災害損失、因外力造成之損失、駭客攻擊與竊取資料及洩露業務機密及客戶資料等重大事件)或未切實依照金融 | 無 |
~114~
| 項目 | 案由及金額 | 改善措施 |
|---|---|---|
| 機構安全維護注意要點之規定致發生安全事故等，其各年度個別或合計實際損失逾五仟萬元者，應揭露其性質及損失金額。 | ||
| (六)其他經金管會指定應予揭露之事項。 | 無 |
九、公司初次上市、上櫃或前次及最近三年度申報(請)募集與發行有價證券時，於公開說明書中揭露之聲明書或承諾事項及其目前執行情形
無。
十、子公司不參與認購本次轉換公司債之承諾書
不適用。
十一、最近年度及截至公開說明書刊印日止董事或監察人對董事會通過重要決議有不同意見且有紀錄或書面聲明者，其主要內容
無。
十二、最近三年度私募普通股辦理情形，應揭露股東會通過日期與數額、價格訂定之依據及合理性、特定人選擇之方式(其已洽定應募人者，並敘明應募人名稱或姓名及其與公司之關係)及辦理私募之必要理由
無。
十三、最近年度及截至公開說明書刊印日止公司對其內部人員違反內部控制制度規定之處罰、主要缺失與改善情形
無。
十四、其他必要補充說明事項
無。
十五、發行人視所營事業性質，委請在業務、財務等各方面具備專業知識及豐富經驗之專家，就發行人目前營運狀況及本次發行有價證券後之未來發展，進行比較分析並出具意見者，應揭露該等專家之評估意見
無。
~115~
十六、公司治理運作情形應記載下列事項
（一）董事會運作情形資訊
最近(99)年度董事會開會 6 次(A)，董事出列席情形如下：
| 職稱 | 姓名 | 實際出(列)席次數B | 委託出席次數 | 實際出(列)席率(%)【B/A】 | 備註 |
|---|---|---|---|---|---|
| 董事長 | 黃永仁 | 6 | 0 | 100 | 連任 |
| 董事 | 財團法人玉山志工基金會代表人 黃男州 | 6 | 0 | 100 | 連任 |
| 董事 | 財團法人玉山文教基金會代表人 曾國烈 | 3 | 0 | 100 | 玉山文教基金會於2010.04.30改派其代表人，由杜武林變更為曾國烈，並自主管機關認可曾國烈銀行董事長資格之日起生效(2010.05.14)。 |
| 董事 | 財團法人玉山文教基金會代表人 杜武林 | 2 | 0 | 100 | |
| 董事 | 歐康投資(股)公司代表人 黃秋雄 | 5 | 1 | 83 | 連任 |
| 董事 | 新東陽(股)公司代表人 參寬成 | 6 | 0 | 100 | 連任 |
| 獨立董事 | 柯承恩 | 6 | 0 | 100 | 連任 |
| 獨立董事 | 李吉仁 | 6 | 0 | 100 | 連任 |
| 獨立董事 | 張林真真 | 6 | 0 | 80 | 連任 |
| 獨立董事 | 林信義 | 5 | 1 | 83 | 連任 |
| 董事 | 榮淵投資(股)公司代表人 陳朝國 | 5 | 1 | 83 | 連任 |
| 董事 | 上立汽車(股)公司代表人 吳建立 | 5 | 1 | 83 | 連任 |
| 董事 | 山盟投資(股)公司代表人 楊恆華 | 2 | 0 | 100 | 山盟投資(股)公司於2010.4.30改派其代表人，由楊恆華變更為杜武林。 |
| 董事 | 山盟投資(股)公司代表人 杜武林 | 4 | 0 | 100 | |
| 董事 | 榮淵投資(股)公司代表人 陳朝國 | 5 | 1 | 83 | 連任 |
| 其他應記載事項： | |||||
| 一、證券交易法第14條之3所列事項暨其他經獨立董事反對或保留意見且有紀錄或書面聲明之董事會議決事項，應敘明董事會日期、期別、議案內容、所有獨立董事意見及公司對獨立董事意見之處理：無。 | |||||
| 二、董事對利害關係議案迴避之執行情形，應敘明董事姓名、議案內容、應利益迴避原因以及參與表決情形：無。 | |||||
| 三、當年度及最近年度加強董事會職能之目標（例如設立審計委員會、提昇資訊透明度等）與執行情形評估說明如下： | |||||
| 為增進公司治理制度、健全監督功能及強化管理機能，本公司於2008年6月股東會改選董事後，正式採行審計委員會制。審計委員會由全體獨立董事組成，另設置「公司治理暨提名委員會」、「薪酬委員會」、「董事會策略委員會」，以強化董事會之職能。 |
~116~
（二）審計委員會運作情形或監察人參與董事會運作情形
1、審計委員會運作情形：
最近(99)年度審計委員會開會 5 次(A)，獨立董事出列席情形如下：
| 職稱 | 姓名 | 實際出席次數 (B) | 委託出席次數 | 實際出席率(%) (B/A) | 備註 |
|---|---|---|---|---|---|
| 獨立董事 | 柯承恩 | 5 | 0 | 100 | 連任 |
| 獨立董事 | 李吉仁 | 5 | 0 | 100 | 連任 |
| 獨立董事 | 張林真真 | 5 | 0 | 100 | 連任 |
| 獨立董事 | 林信義 | 5 | 0 | 100 | 連任 |
| 其他應記載事項： | |||||
| 一、證券交易法第 14 條之 5 所列事項暨其他未經審計委員會通過，而經全體董事三分之二以上同意之議決事項，應敘明董事會日期、期別、議案內容、審計委員會決議結果以及公司對審計委員會意見之處理：無。 | |||||
| 二、獨立董事對利害關係議案迴避之執行情形，應敘明獨立董事姓名、議案內容、應利益迴避原因以及參與表決情形：無。 | |||||
| 三、獨立董事與內部稽核主管及會計師之溝通情形（例如就公司財務、業務狀況進行溝通之事項、方式及結果等）。 | |||||
| 本公司稽核處每季報告稽核工作查核結果；會計師於第 1 屆第 9 次、第 11 次審計委員會中報告 98 年度財務報表及 99 年上半年度財務報表查核結果。獨立董事與內部稽核主管及會計師均進行充分之溝通。 |
2、監察人參與董事會運作情形：不適用。
~117~
（三）公司治理運作情形，並說明與公司治理實務守則之差異情形及原因
| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 一、公司股權結構及股東權益 | ||
| (一)公司處理股東建議或糾紛等問題之方式 | ||
| (二)公司掌握實際控制公司之主要股東及主要股東之最終控制者名單之情形 | ||
| (三)公司建立與關係企業風險控管機制及防火墻之方式 | (一)本公司設有發言人與專責股務單位，並於本公司網頁充分揭露聯繫方式，股東均可反應意見，並獲妥善處理。 | |
| (二)本公司持股百分之五以上之大股東，均依法向本公司申報持股情形。 | ||
| (三)為發展及督導本公司及各子公司風險管理制度之建置及執行，本公司設有專責之風險管理委員會，執行並督導風險管理政策及建立風險管理文化，並訂定本公司「風險管理政策與指導原則」，以確保公司嚴守企業道德、維持資本適足、健全內控紀律、完善公司治理等。 | 無差異 | |
| 二、董事會之組成及職責 | ||
| (一)公司設置獨立董事之情形 | ||
| (二)定期評估簽證會計師獨立性之情形 | (一)本公司於2008年6月13日股東常會選出4位獨立董事，超過本公司董事席次1/4。 | |
| 本公司訂定「獨立董事之職責範疇規則」，期使獨立董事董事會及公司營運發揮其功能。 | ||
| (二)本公司每年委託會計師事務所辦理相關財務、稅務查核簽事宜，均提請審計委員會及董事會審議該事務所專業性、獨立性及公費合理性，經決 | 無差異 |
~118~
| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 議後始委託該事務所執行之。 | ||
| 三、建立與利害關係人溝通管道之情形 | 本公司與子公司皆依規由專責單位建立利害關係人名單及定期維護，並負責相關溝通事宜。 | |
| 本公司之股東與顧客均可經股務處理單位與顧客服務單位充分反應意見；員工之問題亦可透過人力資源單位妥善處理，溝通管道暢通。 | 無差異 | |
| 四、資訊公開 | ||
| （一）公司架設網站，揭露財務業務及公司治理資訊之情形 | ||
| （二）公司採行其他資訊揭露之方式（如架設英文網站、指定專人負責公司資訊之蒐集及揭露、落實發言人制度、法人說明會過程放置公司網站等） | (一) | |
| 1. 本公司架設網站(http://www.esunfhc.com.tw/info/)揭露財務、業務、及公司治理之情形。 | ||
| 2. 揭露資料包含財務、業務、董事會決議、法人說明會簡報、內部控制、投資人聯繫窗口等資訊。 |
(二)
1. 本公司架設英文網站並指定專人負責公司資訊之蒐集及揭露。
2. 業指定全盤瞭解金融控股公司各項財務、業務且能協調各部門者擔任發言人，充分落實發言人制度。
並於公司網站充分揭露發言人之聯繫方式。
本公司發言人姓名：黃男州
職稱：總經理
聯絡電話：(02)2175-1313#1399
Email [email protected] | 無差異 |
~119~
| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 代理發言人 | ||
| 姓名：陳嘉鐘 | ||
| 職稱：副總經理 | ||
| 聯絡電話： | ||
| (02)5556-1313#6201 | ||
| [email protected] | ||
| 辦理股票過戶機構 | ||
| 玉山金控行政管理組 | ||
| （股務） | ||
| 地址：台北市民生東路三段115號1樓 | ||
| 聯絡電話： | ||
| (02) 2719-1313 #1 | ||
| 3.法人說明會之簡報及錄音檔已放置本公司網站上，並指定專人維護。 | ||
| 五、金融控股公司設置提名、薪酬或其他各類功能性委員會之運作情形 | (一)審計委員會： | |
| 1.本公司訂定「審計委員會組織規程」。 | ||
| 2.本委員會由全體獨立董事組成，並以下列事項之監督為其主要運作目的： | ||
| (1)公司財務報表之允當表達。 | ||
| (2)簽證會計師之選（解）任及獨立性與績效。 | ||
| (3)公司內部控制之有效實施。 | ||
| (4)公司遵循相關法令及規則。 | ||
| (5)公司存在或潛在風險之管控。 | ||
| (二)公司治理暨提名委員會： | ||
| 1.本公司訂定「公司治理暨提名委員會組織規程」。 | ||
| 2.由獨立董事擔任召集人與主席，每年宜開會一 | 無差異 |
~120~
| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 次，秉於董事會之授權，協助董事會辦理下列事項： | ||
| (1)公司治理組織和制度之健全。 | ||
| (2)董事候選人之覓尋、審核及提名。 | ||
| (3)建構及發展董事會之組織架構，以確保董事會妥適組成。 | ||
| (4)總經理、總稽核候選人之提名或審查。 |
(三)薪酬委員會：
1.本公司訂定「薪酬委員會組織規程」。
2.薪酬委員會由董事會決議委任之，其人數不得少於三人，並由獨立董事擔任召集人與主席，本委員會應至少每年開會二次，並得視需要隨時召開會議，其職責以執行下列事項為主要目的：
(1)訂定並定期檢討本公司董事及經理人績效評估與薪資報酬之政策、制度、標準與結構。
(2)定期評估並訂定本公司董事及經理人之薪資報酬。
(四)董事會策略委員會：
1.本公司訂定「董事會策略委員會組織規程」。
2.由董事長擔任召集人與主席，並應有獨立董事參與，每年至少開會一次，其職責如下：
(1)針對本公司策略發展目標召集會議，並向董事會提出報告，其 | |
~121~
| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 內容得包含總體目標及短、中、長期發展策略等。 | ||
| (2)其他足以影響本公司未來發展之重大策略事項，向董事會提出報告。 | ||
| 六、請敘明金融控股公司治理運作情形及其與「金融控股公司治理運作守則」之差異情形及原因：本公司依據「金融控股公司治理實務守則」落實公司治理，與該守則並無差異情形；為求增進公司治理之成效，本公司參與中華公司治理協會公司治理制度認證，藉以積極加強本行公司治理。 | ||
| 七、其他有助於瞭解公司治理運作情形之重要資訊（如員工權益、僱員關懷、投資者關係、利益相關者權益、董事及監察人進修之情形、風險管理政策及風險衡量標準之執行情形、客戶政策之執行情形、公司為董事及監察人購買責任保險之情形等）： | ||
| (一)為增進董事會監督功能及強化管理機能，訂定「董事會議事規範」，並以之為董事會之開會遵循依據。 | ||
| (二)不定期指派董事參加相關課程之進修，例如：中華公司治理協會、臺灣證券交易所等機構舉辦之「國際會計準則(IFRS)全球實務及臺灣企業因應之道」、「透過公司治理評量善盡董監責任」、「公司併購實務作業」、「風險評估與控制作業」、「各項籌資方式規劃」、「公司治理與證券法規」、「99年度上市公司內部人股權交易法令遵循宣導說明會」、「企業併購中大、小股東的角色、地位與股東權益的均衡」、「如何運用兩岸資本市場加速企業成長」等。 | ||
| (三)本公司設置有風險管理委員會確實執行相關風險控管政策，風險報告及衡量系統之範圍與特點如下： | ||
| 1.信用風險 | ||
| 建立系統方法以管理來自借款人、交易對手或資產組合之信用風險，包含建立適當之信用風險控制環境、對交易對手之信用風險納入控管、建立交易對手之信用評等，及對單一產品、單一產業或同一集團之曝險及風險集中程度之控管條件。 | ||
| 2.市場風險 | ||
| 本公司及各子公司應對資產負債表表內及表外項目建立其因價格、匯率、利率等波動之風險評估及控制機制。 | ||
| 3.流動性風險 | ||
| 評估主要資產組合及其所面臨的流動性風險，並依據個別行業特性及主管機關之規定管理其流動性風險，另訂定流動性風險緊急應變計畫。 | ||
| 4.作業風險 | ||
| 積極建立包括各項業務之作業程序、作業權限、文件及憑證保管等控管及稽核程序。 | ||
| 5.其他風險 | ||
| 針對法律及其他風險透過風險情境壓力測試、風險胃納量以及資本適足性評估等機制進行管理。 | ||
| (四)本公司向來重視各子公司之顧客服務品質，子公司網站提供消費者申訴管道，落實消費者保護政策。 |
~122~
| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| (五)為完善公司治理機制，並降低公司、董事及重要職員承擔之風險，本公司業已投保董事及重要職員責任保險，被保險人包括玉山金控公司及其從屬公司依約之過去、現在、未來的董事及重要職員等自然人，及具有管理監督職務之受僱人，承保範圍包括董事及重要職員之責任、公司補償保險、公司有價證券賠償請求保障，及公司僱傭行為賠償請求保障等。 | ||
| (六)本公司員工之意見可透過多重管道與各管理階層及人力資源單位反應，所有問題皆能妥善處理，溝通管道暢通。本公司每年分區舉行知識分享，讓全體員工明瞭公司願景、政策及其他與員工相關之事項，並不定期舉行視訊會議與員工進行溝通。 | ||
| 基於照顧、關懷員工本公司亦設有職工福利委員會。 | ||
| (七)為鼓勵股東參與公司治理，本公司訂有「股東會議事規則」，除設有發言人制度外，同時亦設置專責股務處理單位，讓股東可充分反應意見，並有專人妥善處理，溝通管道暢通，且本公司相關財務、業務資訊均詳實揭露於公司年報與網站中。 | ||
| 八、如有公司治理自評報告或委託其他專業機構之公司治理評鑑報告者，應發明其自評（或委外評鑑）結果、主要缺失（或建議）事項及改善情形： | ||
| 本公司於99年連續三年榮獲中華公司治理協會公司治理制度評鑑認證。 | ||
| 中華公司治理協會評鑑肯定本公司發展策略明確、企業文化務實，並由專業團隊負責經營，有助於公司治理功能之發揮；且重視員工之教育訓練，並以建立專業誠信之經營團隊及員工為目標，可為良好公司治理奠定重要的基礎；另董事會運作良好，審計委員會具有不同之專業背景，有益於董事會功能之發揮及經營策略之規劃。 |
~123~
註：99年度董事及監察人進修情形
| 職稱 | 姓名 | 選(就)任日期 | 主辦單位 | 課程名稱 | 進修時數 | 進修是否符合規定 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 董事長 | 黃永仁 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 企業併購中大、小股東的角色、地位與股東權益的均衡 | 3 | 是 |
| 法人董事代表人 | 曾國烈 | 99.5.14 | 中華公司治理協會 | 國際會計準則(IFRS)全球實務及臺灣企業因應之道 | 3 | 是 |
| 法人董事代表人 | 黃男州 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 企業併購中大、小股東的角色、地位與股東權益的均衡 | 3 | 是 |
| 法人董事代表人 | 杜武林 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 透過公司治理評量善盡董監責任 | 3 | 是 |
| 法人董事代表人 | 麥寬成 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 公司併購實務作業 | 3 | 是 |
| 法人董事代表人 | 黃秋雄 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 風險評估與控制作業 | 3 | 是 |
| 中華公司治理協會 | 各項籌資方式規劃 | 3 | 是 | |||
| 獨立董事 | 張林真真 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 如何運用兩岸資本市場加速企業成長 | 3 | 是 |
| 中華公司治理協會 | 公司治理與證券法規 | 3 | 是 | |||
| 獨立董事 | 柯承恩 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 第六屆公司治理高峰系列論壇-建構臺灣企業社會責任的內涵與實踐 | 3 | 是 |
| 獨立董事 | 李吉仁 | 97.6.13 | 財團法人中華民國證券暨期貨市場發展基金會 | 99年度上市公司內部人股權交易法令遵循宣導說明會 | 3 | 是 |
| 獨立董事 | 林信義 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 國際會計準則(IFRS)全球實務及臺灣企業因應之道 | 3 | 是 |
| 法人董事代表人 | 陳朝國 | 97.11.4 | 中華公司治理協會 | 企業併購中大、小股東的角色、地位與股東權益的均衡 | 3 | 是 |
| 法人董事代表人 | 吳建立 | 97.6.13 | 中華公司治理協會 | 獨臺下的陰影？一近來財經刑事案例分析 | 3 | 是 |
| 法人董事代表人 | 陳嘉鐘 | 97.6.13 | 證券商業同業公會 | 權證概論與操作實務 | 3 | 是 |
（四）公司如有設置薪酬委員會者，應揭露其組成、職責及運作情形
玉山金控董事會設置薪酬委員會，請見上述(三)附表之五、(三)。
（五）履行社會責任情形
| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 一、落實推動公司治理 |
(一) 公司訂定企業社會責任政策或制度，以及檢討實施成效之情形。
(二) 公司設置推動企業社會責任專（兼）職單位之運作情形。
(三) 公司定期舉辦董事、監察人與員工之企業倫理教育訓練及宣導事項，並將其與員工績效考核系統結合，設立明確有效之獎勵及懲戒制度之情形。 | (一) 履行企業社會責任並致力社會責任投資是玉山的使命與承諾：
玉山金控長期履行企業社會責任（Corporate Social Responsibility, CSR）致力社會責任投資（Social Responsibility Investment, SRI），更期望以有增無減的熱情，經由經營理念的延伸，展現永續經營的決心，追求社會群體受益的長遠目標。
隨著經濟環境與社會主流價值的提升，及近年來世界公民對企業社會責任的重視，玉山在經營上一本清新專業、誠信正直的企業文化，更在人文、在地化及顧客服務等各界面上落實愛與關懷，於公司治理、社會公益、環境保護、志工服務、學術教育、藝文活動、消費者權益等方面皆不遺餘力，善盡企業社會公民責任，更期望藉由拋磚引玉，讓這塊土地上的每個人能夠感受到世界一等企業公民的風範，也從人文、藝術、環保等各方面致力社會責任投資，永遠以地球村的一份子自我要求。
(二) 本公司由金控總部推動並落實企業社會責任。
(三) 本公司透過宣達與測驗將企業倫理深植與落實。 | 玉山長期秉持穩健踏實的企業文化及經營理念，積極創造顧客價值，追求顧客的滿意與忠誠，並以專業經營推動與執行公司治理，積極依循「上市上櫃公司企業社會責任實務守則」，在落實推動公司治理上，尚無實質上之差異。 |
~125~
| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 二、發展永續環境 |
(一) 公司致力於提升各項資源之利用效率，並使用對環境負荷衝擊低之再生物料之情形。
(二) 公司依其產業特性建立合適之環境管理制度之情形。
(三) 設立環境管理專責單位或人員，以維護環境之情形。
(四) 公司注意氣候變遷對營運活動之影響，制定公司節能減碳及溫室氣體減量策略之情形。 | (一) 玉山金控及旗下各子公司均優先採購及使用取得綠建材標章、環保標章同時符合法規要求之各項建材及設備、器具；並多使用再生材質、可回收、低污染、省能源產品。拒絕包裝過多、傷害生存環境、無法自行分解的產品及高耗能機器設備。
(二) 本公司訂定「環保節能白皮書」，並依此環保政策建立相應之環境管理制度。
(三) 由旗下子公司玉山銀行與玉山志工基金會共同推動本白皮書相關政策之落實，發揮企業與個人的力量，並由管理事務處實際負責執行工作。
(四) 本公司針對授信往來企業戶對於環保政策之落實、環境污染程度等，納入授信參考評估，以期引導外部企業響應環保；致力推廣各項e化服務，努力減少紙張使用並降低各項耗能。 | 以循序漸進方式發展永續環境，並依循「上市上櫃公司企業社會責任實務守則」，在落實推動環境永續發展上，尚無實質上之差異，相關說明如下：
(一) 旗下子公司玉山銀行在 1996 年首次訂定「環境保護及管理須知」，並在 2007 年頒布「玉山環保節能白皮書 - E.SUN GreenPolicy」，主要內容為制定政策、建立文化與執行措施，以發展永續環境經營為最終目標及理念。
(二) 制定公司節能目標，針對二氧化碳等溫室氣體減量、節約用水、用電及公務車用油等進行溫室氣體盤查，定期公布各單位減碳之成效予以檢討和意見交流，並由總行訂定年度減碳目標，共同達成環保節能之政策落實。 |
| 三、維護社會公益
(一) 公司遵守相關勞動法規，保障員工之合法權益，建立適當之管理方法與程序之情形。
(二) 公司提供員工安全與健康之工作環境，並對員工定期實施安全與健康教育之情形。
(三) 公司制定並公開其消費者 | (一) 遵守勞動法規、保障同仁合法權益本公司有關員工權益悉依相關法令規定辦理，建立健全各項制度，並透過多元的員工反應機制及建置遵法的觀念與環境，保障和維護員工合法權益，營造和諧共好的勞資關係：
1. 多元的員工反應機制
設有學長姐制度，網路留 | 積極推動維護社會公益，並依循「上市上櫃公司企業社會責任實務守則」，在落實維護社會公益上，尚無實質上之差異。 |
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| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 權益政策，以及對其產品與服務提供透明且有效之消費者申訴程序之情形。 |
(四) 公司與供應商合作，共同致力提升企業社會責任之情形。
(五) 公司藉由商業活動、實物捐贈、企業志工服務或其他免費專業服務，參與社區發展及慈善公益團體相關活動之情形。 | 言版、人資學長姐信箱及員工滿意度調查等提供給員工反應問題及建議，透過快速反應機制，充分發揮勞資關係圓融和諧。
2.建置遵法的觀念與環境
各單位均設有法令遵循主管，定期給予員工專業的法遵訓練與觀念，建置完整的遵法環境，並透過內部自行查核，確保同仁皆了解自身之合法權益。
(二)建置系統專區、提供同仁安與健康的工作環境
本公司於各單位設置勞工安全業務主管，定期對同仁施行各項勞安訓練與講習，並訂定「員工健康檢查要點」，定期實施同仁健康檢查。此外，建置系統專區提供同仁各項勞工安全及健康新知：
1.新進人員勞安教育訓練
新進人員安排勞安教育職前訓練，讓每位初入職場的新鮮人皆能從課程中，體認職安的重要性。
2.定期舉辦勞安教育訓練
為促進全體員工的安全與健康，除制定安全衛生工作守則，亦定期安排各單位勞工安全衛生業務主管、急救人員及防火管理人員完成有關訓練，以提升員工安全衛生觀念，達到職場零災害之目標，並將相關教材包含勞安觀念、健康保健、飲食習慣等相關教材至於網路專區，提供給所有員工完整之勞安及健康教育。
3.定期健康檢查
依「員工健康檢查要點」 | |
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| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 定期提供健康檢查福利，給予員工最好的照護。 | ||
| 4.急救人員緊急救護 | ||
| 各單位均設有合格急救人員，且定期回訓，加強急救常識，確保黃金關鍵急救時刻的掌握。 | ||
| 5.每處營業場所均設置保全系統與保全人員，以維護工作場所、員工及顧客人身安全。 | ||
| （三）制定及實施消費者權益，運作情形如下： | ||
| 1.消費者權益政策制定與公開： | ||
| (1)依循消保法規及定型化契約範本，訂立妥適制度、設計合宜產品服務消費者。 | ||
| (2)落實與推廣消保觀念，針對同仁辦理消費者保護相關教育訓練，重視顧客權益，提供貼心的服務。 | ||
| (3)揭露正確與完整的消費資訊，如消費者貸款（房、信貸借款）契約書皆清楚載明利率訂價及各項費用收取約定。另以「房屋貸款特別提醒事項」及「權利義務確認書」作說明，讓消費者透過舉例而清楚地認識產品，並再次提醒顧客相關條件以及雙方權利義務關係。 | ||
| 2.消費者申訴程序： | ||
| 消費爭議處理皆依「玉山銀行消費爭議處理標準流程」辦理，並設置24小時申訴專線及玉山 |
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| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因 |
|---|---|---|
| 網路銀行訪客留言版提供消費者進行申訴程序。 |
（四）餐飲配合時令、減少碳足跡，員工餐廳廠商購買食材須以當季就近取得容易為前提，減少食材運送過程的資源浪費並縮短碳足跡；物品（如贈品、紀念品等）採購製作以本土廠商為優先。
（五）持續舉辦「環保淨山」、「Clean up the world清潔地球，環保臺灣」等活動，並鼓勵分行參與各縣市相關環保節能等公益活動，並訂定每月13日為「玉山環保清潔日」，由自身環境清掃維護做起，擴及、帶動鄰里共襄盛舉，實踐一等公民之社會責任。 | |
| 四、加強資訊揭露
（一）公司揭露具攸關性及可靠性之企業社會責任相關資訊之方式。
（二）公司編製企業社會責任報告書，揭露推動企業社會責任之情形。 | （一）履行企業社會責任，一直是玉山經營重要的使命與承諾，將公司治理、玉山的責任與承諾、玉山黃金種子計畫、打造臺灣種子園、環境保護、社會參與等推動情形揭露於玉山金控網站，展現永續經營的決心。
（二）本公司亦編製企業社會責任報告，將公司治理、玉山的責任與承諾、玉山黃金種子計畫、打造臺灣甲子園、環境保護、社會參與等推動情形編製在企業社會責任報告。 | 依循「上市上櫃公司企業社會責任實務守則」，落實在加強企業社會責任資訊的揭露上，尚無實質上之差異。 |
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| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因 |
| --- | --- | --- |
| 五、公司如依據「上市上櫃公司企業社會責任實務守則」訂有本身之企業社會責任守則者，請敘明其運作與所訂守則之差異情形：
玉山秉持一步一腳印的踏實精神，積極地創新經營，以經營理念、企業文化、共同願景為核心，實踐玉山顧客滿意的真諦，創造顧客價值，並以專業經營推動公司治理、發展永續環境、維護社會公益及加強企業社會責任資訊揭露，並積極依循「上市上櫃公司企業社會責任實務守則」落實企業社會責任，尚無實質上之差異。 | | |
| 六、其他有助於瞭解企業社會責任運作情形之重要資訊（如公司對環保、社區參與、社會貢獻、社會服務、社會公益、消費者權益、人權、安全衛生與其他社會責任活動所採行之制度與措施及履行情形）：
本公司投入社會公益、社區參與、環境保護員工照顧等企業社會責任，並致力於業務發展、法令遵循，增進公司治理，2010 年先後榮獲中華公司治理協會公司治理制度認證、天下企業公民獎金融業第一(天下雜誌)、金融研訓院第五屆臺灣傑出金融業務菁業獎～最佳社會責任獎，期望以具體的行動回饋顧客、股東及社會，成為綜合績效最好，也最被尊敬的企業，以下為本公司履行社會責任的具體成果：
(一)環保：
1.落實「玉山環保節能白皮書」，從環保節能出發，推動授信環保、e 化節能、採購節能等政策，逐步讓環保概念響應於個人。
2.與中興大學新化林場合作推動為期六年的「一生一樹 玉山植樹」活動，2010 年持續進行林場內 10,000 株樹的輔育工作，為環境保護盡心力。
3.響應 3/27「夏至關燈」、4/22「世界地球日-暗燈一小時」、6/5「世界環境日」、9/17「Clean up the world 清潔地球 環保臺灣」及 9/22「國際無車日」、「中秋夜-燈不亮月亮」，與國際共同提倡節能、減碳的環保活動。
4.每月 13 日於各單位進行環保教育，宣導日常生活及辦公場所各項節能減碳觀念及作法，身體力行做環保。
(二)社區參與：
1.參與交通部觀光局所舉辦之 2010 臺灣燈會(嘉義)，認捐製作「虎年幸福久久」5,000 盞，提供現場民種索取，增加年節歡慶氣氛。
2.參與屏東縣政府「2010 恒春國際民謠音樂節」，共同推廣地方文化特色。
3.全國各分行於日常進行敦親睦鄰晨間清掃活動，利用每日 8：30 上班前，分組清掃行舍騎樓及周圍環境，以實際行動讓周遭的生活環境更美好。
(三)社會貢獻與社會服務：
1.提供優秀學子公平、完整、無憂的教育資源，至今，已頒發第六屆「培育傑出管理人才」獎學金共累積 41 位優秀學生。
2.受邀進行顧客服務的經驗分享，藉由服務理念與經驗之交流，精進服務品質，開啟非商業性溝通管道，裨益提昇社會整體對品質的重視與水準。
(四)社會公益：
1.「玉山黃金種子計畫」以長期關懷與永續經營的精神為全國偏遠地區國小學童打造玉山 | | |
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| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因 |
| --- | --- | --- |
| 圖書館，改善偏遠地區學童的閱讀環境與資源，截至 2010 年底，共捐助 30 所玉山圖書館。 | | |
| 2.為深耕國內青棒運動，投注資源支持青棒發展，自 2007 年起，設置「玉山青棒發展基金專戶」，依計畫將基金投入「玉山盃全國青棒錦標賽」、「玉山青棒防護營」、「玉山青棒投捕營」、「偏遠球隊關懷系列」等活動舉辦。在 2010 年以玉山盃青棒賽冠軍隊為主體的中華隊遠征加拿大雷灣（Thunder Bay）參加第 24 屆世界青棒錦標賽，並拿下臺灣首座世界青棒冠軍獎盃。 | | |
| 3.每年 2、8 月，於全國發起「一份愛可以牽引更多的愛」愛與關懷捐血活動，以具體行動號召員工、鄰居、顧客共襄盛舉，匯集熱情、捐出熱血，協助儲備醫療用血。 | | |
| 4.持續舉辦「陪他一段成長的路」關懷活動，由玉山志工陪伴伯大尼、勝利之家、約納家園...等育幼院院童觀賞職棒球賽、參觀博物館、說故事、舉辦義賣活動等，並一同前往養老院進行打掃、關懷長者，將愛送暖到每個需要的角落。 | | |
| (五)消費者權益：
提供各項產品或服務時，如有顧客應注意事項或需提供顧客參考應用之說明時，皆按照主管機關相關規定將顧客得以享有的權益載明於往來契約、產品、DM 及其他相關協助顧客瞭解的書面文件上，或刊登於本行網站上，公開讓顧客瞭解，保障客我雙方權益在消費者權益保護方面。 | | |
| (六)員工照顧：
員工為公司最寶貴之資產，本公司及子公司勞資雙方迄今無發生任何勞資糾紛而導致之損失，亦非常重視員工之未來發展，勞資關係和諧。除提供勞保、健保、團保相關保險照護，並依勞基法規定訂定相關休假制度及員工退休辦法，另配合「兩性工作平等法」制訂「性騷擾事件處理要點」。 | | |
| (七)安全衛生：
1.除硬體之防護裝置外，各單位亦依總公司之規劃，進行安全防護演練，並不定期安排主管及同仁參加中華民國工業安全衛生協會所舉辦的「勞工安全衛生業務主管訓練班」及「急救人員訓練課程」，受訓後同步進行內部教育訓練以提升員工工作職場保護，達到職場零災害之目標。 | | |
| 2.每處營業場所均設置保全系統與保全人員，以維護工作場所、員工及顧客人身安全。 | | |
| 3.為增進員工飲食安全與衛生，以總行及登峰大樓之餐務為例，亦不預警地前往餐務供應廠商進行實地查核，以確保員工之健康。 | | |
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| 項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公司企業社會責任實務守則差異情形及原因 |
| --- | --- | --- |
| 七、公司產品或企業社會責任報告書如有通過相關驗證機構之查證標準，應加以敘明：
長期以來，本公司不僅致力於業務發展、法令遵循，更增進公司治理，2010 年先後榮獲中華公司治理協會公司治理制度認證、天下企業公民獎大型企業第六名(金融業第一，天下雜誌)、金融研訓院第五屆臺灣傑出金融業務菁業獎～最佳社會責任獎，期望以具體的行動回饋顧客、股東及社會，成為綜合績效最好，也最被尊敬的企業。 | | |
（六）公司如有訂定公司治理守則及相關規章者，應揭露其查詢方式
請參閱下列網址 http://www.esunfhc.com.tw/ir/ir.aspx
（七）最近年度及截至公開說明書刊印日止，與財務報告有關人士辭職解任情形之彙總：無。
（八）其他足以增進對公司治理運作情形之瞭解的重要資訊，得一併揭露
在履行誠信經營情形及採行措施，長期以來「清新的、專業的、正派的、穩健的」是本公司齊心共勉、永恆不變的經營原則，並以「專業（Expertise）、服務（Service）、責任（Business）」為經營理念，在企業文化下，本公司藉由教育訓練、內部控制制度、稽核制度及法令遵循主管制度等，共同融合本公司誠信經營之基石。
為協助本公司及其子公司建立誠信經營之企業文化及健全發展，提供建立良好商業運作之參考架構，本公司於第 3 屆第 17 次董事會報告本公司誠信經營之執行情形，本公司董事會將持續督導落實誠信經營執行情形。
~132~
玉山金融控股股份有限公司
內部控制制度聲明書
謹代表玉山金融控股公司聲明本公司於99年1月1日至99年12月31日確實遵循「金融控股公司及銀行業內部控制及稽核制度實施辦法」，建立內部控制制度，實施風險管理，並由超然獨立之稽核部門執行查核，定期陳報審計委員會及董事會。經審慎評估，本年度各單位內部控制及法規遵循情形，均能確實有效執行；本聲明書將成為本公司年報及公開說明書之主要內容，並對外公開。上述公開之內容如有虛偽、隱匿等不法情事，將涉及證券交易法第二十條、第三十二條、第一百七十一條及第一百七十四條等之法律責任。
謹致
行政院金融監督管理委員會
聲明人
董事長： （簽章）
總經理： （簽章）
總稽核： （簽章）
總機構法令遵循主管： （簽章）
中華民國一〇〇年六月二十九日
~133~
承銷商總結意見
玉山金融控股股份有限公司本次為辦理公開募集與發行 100 年度現金增資，發行普通股 500,000,000 股，每股面額新臺幣壹拾元整，總金額為新臺幣 5,000,000 仟元整，依法向行政院金融監督管理委員會提出申報。業經本承銷商採用必要之輔導及評估程序，包括實地了解玉山金融控股股份有限公司之營運狀況，與公司董事、經理人、及其他相關人員面談或舉行會議，蒐集、整理、查證及比較分析相關資料等，予以審慎評估。特依行政院金融監督管理委員會「發行人募集與發行有價證券處理準則」及中華民國證券商業同業公會「發行人募集與發行有價證券承銷商評估報告應行記錄事項要點」及「證券承銷商受託辦理發行人募集與發行有價證券承銷商評估報告之評估查核程序」規定，出具本承銷商總結意見。
依本承銷商之意見，玉山金融控股股份有限公司本次募集與發行有價證券符合「發行人募集與發行有價證券處理準則」及相關法令之規定，暨其計畫具可行性及必要性，其資金用途、進度及預計可能產生效益亦具合理性。
大展證券股份有限公司
代表人：朱茂隆
承銷部門主管：洪季志
中華民國一〇〇年六月二十九日
~134~
律師法律意見書
玉山金融控股股份有限公司本次為募集與發行 100 年度現金增資發行普通股 500,000,000 股，每股面額新臺幣 10 元，合計總金額為新臺幣 5,000,000,000 元，向行政院金融監督管理委員會提出申報。經本律師採取必要審核程序，包括實地瞭解，與公司董事、經理人及相關人員面談或舉行會議，蒐集、整理、查證公司議事錄、重要契約及其他相關文件、資料，並參酌相關專家之意見等。特依「發行人募集與發行有價證券處理準則」規定，出具本律師法律意見書。
依本律師意見，玉山金融控股股份有限公司本次向行政院金融監督管理委員會提出之法律事項檢查表所載事項，並未發現有違反法令致影響有價證券募集與發行之情事。
此致
玉山金融控股股份有限公司
理昂國際法律事務所
張樹萱 律師
中華民國一〇〇年六月二十九日
~135~
陸、重要決議
一、重要決議應記載與本次發行有關之決議文(含章程新舊條文對照表及盈餘分配表)
五 山 金 融 控 股 公司 第 3 屆 第 18 次 董 事 會 會 議 紀 錄
時間：民國 100 年 3 月 18 日 上午十時四十分。
地點：總部 5 樓會議室。
出席人員：黃永仁、柯承恩、李吉仁、張林真真、林信義、麥寬成、黃秋雄、陳朝國、吳建立、曾國烈、黃男州、杜武林、陳嘉鐘。(計 13 人)
列席人員：銀行董事侯永雄、李正斌、李泰祺。
副總經理郭東隆、副總經理黃永和、財務長陳美滿、總稽核簡維進、人資長王志成、資深協理陳茂欽、會計長吳寬和、法令遵循主管連浩章、資訊長曾日雄、副風險長謝冠仁、副風險長孫仲成、副財務長許誠洲。
銀行副總經理陳炳良、資深協理黃志光、副理莊禄二。
(銀行董事暨經理人為總經理報告銀行營運狀況暨後續相關銀行議案以專業人士列席)
主席：黃永仁
記錄：朱玫錙
一、開會如儀。
二、主席致詞（略）。
三、確認第 17 次董事會議紀錄及執行情形（略）。
四、報告事項（略）。
五、討論事項
第六案
財務管理組 提
案由：本公司擬辦理現金增資案，敬請公決。
說明：
一、本案提經本公司審計委員會 100.3.18 第 1 屆第 14 次會議審查通過。
二、為穩健財務結構、充實本公司轉投資子公司及投資國內外其他金融機構資本、提高本公司暨子公司資本適足率、償還公司債務、及維持長期資金籌措管道之彈性等一項或數項資金需求，擬提請股東會同意於不超過 7 億股(含)範圍內，授權董事會、
~136~
董事長或其指定之人於適當時機依相關法令、本公司章程及其他主管機關所訂相關規範，考量市場狀況即時掌握資金籌措之時效性及公司實際資金需求情形，擬以下述二種方式擇一或搭配方式辦理現金增資發行普通股及/或現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證：
（一）如依說明二辦理「國內現金增資發行普通股」案，而採原股東未放棄優先認購權之方式募集發行者，擬請董事會授權董事長及/或其指定之人單獨或共同以下列方式進行：
-
本次「國內現金增資發行普通股」，依公司法第 267 條規定，保留 10%-15% 由本公司員工承購。其餘股份由本公司原股東儘先分認，並依證交法第 28 條之 1 規定，提撥 10% 對外公開發行。員工或原股東認購如有不足或放棄認購股份，授權董事長洽特定人按發行價格認購。
-
發行價格之決定依據，係依「中華民國證券商業同業公會承銷商會員輔導發行公司募集與發行有價證券自律規則」（下稱「承銷商自律規則」）規範，於向金管會申報案件及除權交易日前五個營業日，皆不得低於其前一、三、五個營業日擇一計算之普通股收盤價之簡單算術平均數扣除無償配股除權（或減資除權）及除息後平均股價（即基準價格）之七成。
-
實際發行價格之訂定，授權董事長參酌發行市場狀況及相關法令規定與主辦承銷商商議決定。
-
本次增資發行之新股，其權利義務與原股份相同。
-
本次募集與發行方案之最終發行股數、員工承購比例、發行價格及條件、實際募集金額、資金運用計畫（含計畫項目、預定進度、預計可能產生效益等）及其他發行相關事宜，擬請授權董事長或其指定之人全權、於適當時機處理之；未來如經主管機關核定、基於營運評估、因資本市場狀況需要、或為因應客觀環境改變而須修正，擬提請股東會授權董事長或其指定之人單獨或共同全權辦理。
-
本次募集與發行方案擬於奉主管機關核准後，授權董事長另
~137~
訂認股基準日，並授權董事長或其指定之人單獨或共同決定繳款期間、增資基準日及其他募集相關事宜。
- 為配合本次「國內現金增資發行普通股」，擬授權董事長或其指定之人單獨或共同代表本公司簽署一切有關「國內現金增資發行普通股」之契約及文件並辦理一切相關事宜。
（二）如依說明二辦理「現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證」案，而採原股東全數放棄優先認購權之方式募集者，擬提請股東會同意並授權董事會、董事長或其指定之人單獨或共同以下列方式進行：
-
本次「現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證」，依公司法第 267 條規定，保留 10%-15% 由本公司員工承購。其餘股份依證交法第 28 條之 1 規定，由原股東全數放棄優先認購權，並全數提撥對外公開發行，充作參與發行海外存託憑證之原有價證券。員工認購如有不足或放棄認購部分，擬授權董事長洽特定人按發行價格認購，或視市場需要列入參與發行海外存託憑證之原有證券。
-
價格訂定之依據與合理性
本次「現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證」之發行價格，係依承銷商自律規則規範，不得低於訂價日本公司普通股於臺灣證券交易所之收盤價、訂價日前一、三、五個營業日擇一計算之普通股收盤價之簡單算數平均數扣除無償配股除權（或減資除權）及除息後平均股價（即基準價格）之九成。惟若國內相關法令發生變動，亦得配合法令規定調整定價方式；另鑑於國內股價時有劇烈短期波動之情形，故實際發行價格於上開範圍內，授權董事長及/或其指定之人依國際慣例、並參考國際資本市場、國內市價及彙總圈購情形等，洽證券承銷商訂定之，以提高海外投資人之接受度。
- 對股東權益之影響
對原股東而言，若以不超過於 7 億股(含)範圍內全數辦理現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證計算，對原股東股權稀釋比例最高為 15.54%，且增資效益顯現後，可提升本公司整體競爭力以嘉惠股東；另海外存託憑證發行價格之決
~138~
定方式，係以普通股在國內證券交易市場所形成之公平市價為依據，原股東仍得以接近海外存託憑證之發行價格，於國內股市購入普通股股票，且無須承擔匯兌風險及流動性風險，故應不致於對原股東權益造成重大影響。
-
本次增資發行之新股，其權利義務與原股份相同。
-
本次募集與發行方案之最終發行股數、員工承購比例、發行價格及條件、實際募集金額、資金運用計畫（含計畫項目、預定進度、預計可能產生效益等）及其他發行相關事宜，擬請授權董事長或其指定之人全權、於適當時機處理之；未來如經主管機關核定、基於營運評估、因資本市場狀況需要、或為因應客觀環境改變而須修正，擬提請股東會授權董事長或其指定之人單獨或共同全權辦理。
-
本次募集與發行方案擬於奉主管機關核准後，擬授權董事長另訂認股基準日，並授權董事長或其指定之人單獨或共同決定繳款期間、增資基準日及其他募集相關事宜。
-
為配合本次「現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證」，擬提請股東會授權董事長或其指定之人單獨或共同代表本公司簽署一切有關「國內現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證之契約及文件並辦理一切相關事宜。
決議：本案經全體出席董事同意通過。
補充說明現金增資效益分析：
一、資金運用計畫
金控若辦理現金增資 101.50 億元(7 億股，每股發行價格假設為 14.5 元)，其中 50 億元償還 101 年 12 月到期公司債，1.50 億元作為營運周轉金，另對玉山銀行現金增資 50 億元全數支應新臺幣放款需求(500 億元)，平均收益率 $2.23\%$ (利差 $1.59\%$)，每年稅前盈餘增加 7.95 億元，稅後盈餘增加 6.60 億元，不考慮償還到期公司債之利息費用減少因素，金控 EPS 增加 0.15 元(6.60 億元/45.03 億股)，較 99 年之 EPS1.04 元成長 $14.42\%$。
二、子公司業務成長空間
~139~
對玉山銀行現金增資使其淨值增加 50 億元，玉山銀行投資上市、櫃股票限額提高 12.5 億元，銀行法第 33 條之 3 授信限額，銀行法第 75 條對自用不動產投資限額亦同步提高。
三、提高資本適足率
因應 BASELⅢ 對核心資本之要求，於 107 年底前須達 7% 以上，預估對子公司玉山銀行增資後，其自有資本適足率提升，以因應本年度及未來業務計畫能順利執行。
七、散會（同日下午 12 時 50 分）。
主席 黃永仁
~140~
~141~
第4屆
玉山金融控股公司 董事會會議紀錄
第2次
(緊急情事召集)
時間：民國100年6月28日上午十時三十五分。
地點：台北市仁愛路三段145號(空軍官兵活動中心)。
出席人員：黃永仁、黃男州、曾國烈、柯承恩、李吉仁、
張林真真、林信義(張林真真代)、麥寬成、
黃秋雄、陳朝國、吳建立、杜武林、陳嘉鐘。
(計13人)
列席人員：財務長陳美滿、人資長王志成、會計長吳寬和。
主席：黃永仁
記錄：朱玫錸
一、開會如儀。
二、主席致詞（略）。
三、討論事項
第一案
行政管理組 提
案 由：擬就 100 年現金增資案訂定發行額度及資金用途計畫，敬請 公決。
說明：
一、本公司現金增資發行普通股案及現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證案，業經本公司 100 年 6 月 28 日股東常會決議通過。
二、本公司擬辦理現金增資發行新股不超過 500,000,000 股，每股面額新臺幣 10 元，共計不超過新臺幣 5,000,000,000 元。發行價格之決定依據，係依「中華民國證券商業同業公會承銷商會員輔導發行公司募集與發行有價證券自律規則」（下稱「承銷商自律規則」）規範，於向金管會申報案件及除權交易日前五個營業日，皆不得低於其前一、三、五個營業日擇一計算之普通股收盤價之簡單算術平均數扣除無償配股除權（或減資除權）及除息後平均股價（即基準價格）之七成。發行價格暫訂每股新臺幣 15 元。實際發行價格之訂定，業經本公司 100 年 6 月 28 日股東會授權董事長參酌發行市場狀況及相關法令規定與主辦承銷商商議決定。
三、依公司法第 267 條規定，本公司本次辦理現金增資案，保留發行股數之百分之十五，計 75,000,000 股供員工認購；本次現金增資案「員工認股辦法」如附件一，並依證券交易法第 28 條之 1 規定，提撥 10% 對外公開發行，其餘股份由本公司原股東儘先分認。員工或原股東認購如有不足或放棄認購股份，授權董事長洽特定人按發行價格認購。
四、本次現金增資發行普通股案之資金用途為：轉投資子公司玉山銀行供拓展業務之用。
五、本次現金增資發行普通股案之資金運用計畫（含資金來源、計畫項目、預定進度及預計可能產生效益等），詳如附件二所示。未來如經主管機關核定、基於營運評估、因資本市場狀況需要、或為因應客觀環境改變而須修正，由董事會全權辦理。
六、本次現金增資發行普通股案於奉主管機關核准後，由董事會另訂認股基準日、繳款期間、增資基準日及其他募集相關事宜。
七、依本公司 100 年 6 月 28 日股東常會決議，本次現金增資
~142~
之現金增資基準日應晚於本公司 99 年度盈餘分派基準日，故現金增資之股份認購人，不得參與本公司 99 年度之盈餘分派。
八、本公司 100 年 6 月 28 日股東常會決議通過於不超過 700,000,000 股(含)範圍內辦理現金增資發行普通股案及/或現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證案，除上開於不超過 500,000,000 股範圍內辦理現金增資發行普通股案外，其餘額度，將於本年度適當時機辦理「現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證」，其資金用途亦將作為轉投資子公司玉山銀行供拓展業務之用。有關「現金增資發行普通股參與發行海外存託憑證案」之發行辦法及其他相關事項，本公司將擇期另召開董事會辦理。
九、如蒙通過，擬即辦理後續相關事宜。
決議：本案經全體出席董事同意通過。
~143~
附件一
五山金融控股股份有限公司
100年現金增資員工認股辦法
100.6.28 第 4 屆第 2 次董事會通過
第一條 為激勵員工及增進員工向心力，依公司法第267條之規定訂定本辦法。
第二條 員工之定義
一、增資認股基準日在本公司或本公司直接或間接持有表決權股份超過百分之五十之子公司任職滿半年者；
二、雖未滿半年而有具體貢獻或潛力，經提報本公司人力資源發展委員會通過者；
三、於繳款時仍在職之上列員工。
外藉員工及工讀生無認購權利。
第三條 認購及繳款
員工得認購之股數，由本公司衡酌員工之服務年資、職位、績效及貢獻等條件，提經本公司人力資源發展委員會討論，並由董事長核定之。
員工於現金增資認購或繳款期間屆滿而未認購或繳款者，以棄權論，其不足之數額，授權董事長另洽其他員工認足之。
第四條 作業程序
一、董事會決議、公告、申報並訂定「增資認股基準日」。
二、授權董事長依本辦法訂定及公布員工得認購股數標準、認購繳款期間、權利內容及限制條件等作業事項。
三、統計實際認購股數，辦理發行新股劃撥事宜。
第五條 本公司員工之每股認購價格與本次現金增資之每股發行價格相同。
第六條 員工應以本人名義認購，認購權利不得轉讓或設質予第三人。
第七條 本次現金增資擬發行之股數若因市場或其他因素而減少時，員工所得認購之股數亦將依改變後之增資發行股數比例調整之。其因調整而改變之款項處理，將另行通知員工。
第八條 本次員工認購之股份，不參與本公司99年度盈餘之分派。
第九條 本辦法未盡事宜，悉依公司法及相關法規辦理。
第十條 本辦法經董事會決議通過後生效，修訂時亦同。
~144~
附件二
本次現金增資資金運用計畫分析
(一)資金來源
- 本次計畫所需資金總額：預計新臺幣 75 億元。
- 資金來源：本次辦理現金增資發行新股 500,000 仟股，每股面額新臺幣 10 元，每股發行價格暫定新臺幣 15 元，預計募集資金新臺幣 7,500,000 仟元。
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 資金來源 | 預計完成日期 | 所需資金總額 | 預計資金運用進度 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 100 年 | |||||||
| 第一季 | 第二季 | 第三季 | 第四季 | ||||
| 轉投資子公司玉山銀行 | 現金增資發行新股 | 100 年第四季 | 7,500,000 | 7,500,000 | |||
| 預計產生效益 | 1. 充實玉山金控之合格自有資本及提升玉山金控資本適足率預計由 123.20% 上升至 138.56%。 | ||||||
| 2. 轉投資子公司玉山銀行以充實其營運資金，並提升其資本適足率預計由 11.55% 上升至 12.04%，銀行第一類資本適足率從 8.55% 增加至 9.22%，另預期每年可增加稅後淨利約新臺幣 10.40 億元，對玉山金控之每股盈餘貢獻度為 0.23 元。 |
(二)本次計畫之可行性、必要性及合理性
1.本次計畫之可行性、必要性及合理性
（1）本次募集與發行普通股之可行性評估
A. 適法性
玉山金控本次辦理現金增資發行新股之議案，業經100年6月28日股東會決議通過，其過程及計畫內容符合證券交易法、公司法、發行人募集與發行有價證券處理準則及其他相關法令之規定。另律師已針對本次增資計畫之適法性出具律師意見書表示並無違反相關法令之情事，故本次募集與發行有價證券計畫於法定程序具可行性。
B. 資本市場募集資金計畫之可行性
本次現金增資計畫發行普通股500,000仟股，每股面額新臺幣10元，以每股15元溢價發行，募集總金額75億元。本次現金增資發行新股，除依公司法第267條規定保留 15% 由員工認購，並依證券交易法第28條之1規定，提撥本
~145~
次擬發行股份10%對外公開銷售外，其餘股份由原股東按認股基準日持股比例認購，原股東併湊後不足一股之畸零股及員工、原股東放棄認購或認購不足部分，由董事會授權董事長洽特定人依發行價格認購之；而對外公開承銷部分，則由承銷團採餘額包銷方式，故本公司本次現金增資計畫之募集完成具可行性。
C.資金運用計畫之可行性
本公司本次擬辦理現金增資發行新股募集金額新臺幣7,500,000仟元，係用於轉投資本公司100%子公司玉山銀行，以提高玉山銀行之資本適足率(BIS)，並提升玉山金控集團資本適足率(CAR)。預計於募足本次現金增資款項後，即可依預計時程於第四季轉投資持股100%子公司，故本次資金運用進度應屬可行。
（2）本次資金募集計畫之必要性
A. 提升金控集團資本適足率(Group CAR)
根據台灣經濟研究院於2011年3月針對銀行業景氣動態報告中指出，未來半年銀行業景氣可望以樂觀視之，且展望未來五至十年，兩岸關係轉佳，隨著兩岸金融交流邁入新紀元，以及亞洲等新興市場崛起，玉山銀行著眼於布局亞太新興區域之發展，期能透過充實自有資本，配合政府政策，提升成為區域型金融機構之經營規模為目的，故整體景氣將有利於本公司旗下重要子公司玉山銀行放款業務之增加及隨中央銀行提高利率產生之利差加大，獲利提升，且若未辦理本次增資，依本公司預估之放款量增加，則本公司之集團資本適足率將因而降低，而依金融控股公司合併資本適足性管理辦理第六條規定，恐對於公司營運發展造成一定程度之影響，相關規定詳如下述，故本公司藉由本次辦理現金增資以提升資本之適足率，應有其必要性。
依據銀行局金融業務統計輯要，全體金控公司截至2010年12月底核閱集團資本適足率平均為138.36%，本公司為123.20%，於國內現有十五家金控中排名第9，面對未來整體金融風險逐步升高，低標的集團資本適足率反映出對於未來金融波動承受力不足，因此本公司對外募集資金以充實核心資本因應未來可能產生之風險，按「金融控股公司合併資本適足性管理辦法」第六條規定：金融控股公司依本辦法計算及填報之集團資本適足率不得低於百分之一百。金融控股公司之集團資本適足率未達前項之標準者，除依本法(金融控股公司法)第六十條規定處罰外，盈餘不得以現金或其他財產分配，主管機關並得視情節輕重為下列之處分：
~146~
(A) 命其提報增加資本、減少風險性資產總額之限期改善計畫。
(B) 限制給付董事、監察人酬勞、紅利、報酬、車馬費及其他給付。
(C) 限制依本法(金融控股公司法)第三十六條、第三十七條之投資。
(D) 限制子公司申設分支機構。
(E) 令其於一定期間內處分所持有被投資事業之股份。
(F) 解任董事及監察人並限期選任新董事及監察人。
(G) 撤換經理人。
國內金控公司99.12集團資本適足率
單位：%
| 金融控股公司名稱 | 集團資本適足率 |
|---|---|
| 華南金融控股公司 | 122.16 |
| 富邦金融控股公司 | 148.14 |
| 中華開發金融控股公司 | 197.96 |
| 國泰金融控股公司 | 144.57 |
| 中國信託金融控股公司 | 117.62 |
| 永豐金融控股公司 | 117.10 |
| 玉山金融控股公司 | 123.20 |
| 元大金融控股公司 | 162.27 |
| 台新金融控股公司 | 119.32 |
| 新光金融控股公司 | 128.50 |
| 兆豐金融控股公司 | 122.94 |
| 第一金融控股公司 | 118.01 |
| 日盛金融控股公司 | 142.69 |
| 國粟金融控股公司 | 165.46 |
| 臺灣金融控股公司 | 145.40 |
| 簡單算術平均數 | 138.36 |
資料來源：銀行局金融業務統計輯要100.03
B.因應子公司玉山銀行未來業務發展
在歷經金融海嘯震撼後，各國政府紛紛祭出推動振興景氣及擴張性財政措施，整體經濟環境始緩步走上復甦之路，亦帶動整體金融業之放款業務成長，其平均放款餘額由99年1月之1,082,095百萬元成長至100年3月之1,308,545百萬元，成長金額為226,450百萬元，隨整體市場景氣持續看好下，預估今年之放款金額將呈成長情形。本公司本次辦理現金增資發行新股募集金額新臺幣7,500,000仟元，係用於轉投資本公司 100% 子公司玉山銀行，以因應子公司玉山銀行未來業務發展，並強化其競爭力。
C.因應最新巴塞爾協定(Basel III)之施行，調整財務結構，有利於強化未來競爭力。
依巴塞爾銀行監理委員會在2010年9月12日宣布第三版新巴塞爾協定
~147~
(Basel III)，協議中規定將提高銀行的資本要求，針對新巴塞爾協定第三版主要內容概略如下：
a. 銀行資本適足性仍維持 8% 以上，但須加上 2.5% 的緩衝資本，使得總資本占風險資產的比率提高至 10.5% 。
b. 銀行的普通股權益資本比率必預在 7% 以上。若低於 7% ，銀行必須保留盈餘以儘快達成目標，也就是需透過增資來達成。
c. 銀行第一類資本（Tier I）適足率將由目前 4% 提高至 6% 。
從巴塞爾銀行監理委員會陸續宣布巴塞爾協定與新巴塞爾協定(II、III)之適用，顯見國際間對金融市場風險及銀行資本品質之日益重視，針對最新巴塞爾協定(Basel III)之規定係要求銀行應提升普通股權益及第一類資本，降低過度使用槓桿。而金管會因應巴塞爾新協定修訂方向，已將第一類資本比率列入監理指標，並研議納入差異化管理，鼓勵銀行提升自有資本品質，強化財務結構，以符合國際潮流，與世界接軌，故國內金融機構藉由辦理現金增資，除籌措自有資本，以強化財務結構及拓展相關業務外，亦為未來更嚴謹之法令規定分階段預作調整。
因應Basel III對子公司玉山銀行強化核心資本之要求，須對子公司玉山銀行挹注資金。
(3) 本次現金增資資金運用計畫、預計進度及預計可能產生效益之合理性
A. 資金運用計畫及預計進度之合理性
本公司資金計畫用途及進度
單位：新臺幣仟元
| 計畫項目 | 預計完成日期 | 所需資金總額 | 預計資金運用進度 |
|---|---|---|---|
| 100年 | |||
| 第四季 | |||
| 轉投資子公司-玉山銀行 | 100年第四季 | 7,500,000 | 7,500,000 |
本公司為有效提高玉山金控及玉山銀行之資本適足率，於100年3月18日董事會通過本次現金增資案，預計於100年度第四季取得增資款項，並於本年度第四季向銀行局申請轉投資案，考量法定程序及時程，預計於100年第四季即可依資金運用計畫轉投資玉山銀行，故資金運用計畫及進度應尚屬合理。
B. 預計可能產生效益之合理性
本次現金增資轉投資收益之認列，係依對子公司玉山銀行銀行現金增資75億元全數支應新臺幣放款需求(750億元)，預估以平均收益率 2.39% （利差
~148~
1.67%)計算，每年稅前盈餘約可增加 12.53 億元，稅後盈餘增加 10.40 億元，金控轉投資利益預計將增加 10.40 億元，每股盈餘貢獻度為 0.23 元，本次籌資可能產生之效益尚屬合理。惟第一年因須提列 0.50% 之備抵呆帳，故第一年稅前盈餘約可增加 8.78 億元，稅後盈餘增加 7.28 億元，金控轉投資利益預計將增加 7.28 億元，每股盈餘貢獻度為 0.16 元。
四、臨時提案：無。
五、散會（同日上午 10 時 45 分）。
主席 黃永仁
~149~
第 4 屆
第 4 次
五山金融控股公司董事會會議紀錄
時間：民國100年7月29日上午10時10分。
地點：總部5樓會議室。
出席人員：黃永仁、黃男州、曾國烈、麥寬成、黃秋雄(麥寬成代)、柯承恩、李吉仁、張林真真、林信義(張林真真代)、陳朝國、吳建立、杜武林、陳嘉鐘。(計13人)
列席人員：總稽核簡維進、副總經理郭東隆、副總經理黃永和、副總經理陳炳良、財務長陳美滿、人資長王志成、會計長吳寬和、資訊長曾日雄、法令遵循主管連浩章、資深協理陳茂欽、資深協理孫仲成、風險長謝冠仁、資深經理謝萬禮、資深經理郭怡霞。
主席：黃永仁 記錄：朱玫錚
一、開會如儀。
二、主席致詞（略）。
四、討論事項
~150~
第一案
財務管理組提
案 由：擬訂定 100 年現金增資發行普通股案之發行股數、除權交易日、認股基準日、股款繳納期間、增資基準日及其他相關事宜，敬請 公決。
說明：
一、本公司現金增資發行普通股案，業經行政院金融監督管理委員會 100 年 7 月 15 日金管證發字第 1000031758 號函核准在案。
二、本公司現金增資發行普通股案之：(1)發行額度；(2)員工認購、原股東認購及公開發行股數比例；(3)資金用途計畫，業經本公司 100 年 6 月 28 日第 4 屆第 2 次董事會決議通過。
三、本次現金增資發行普通股案相關事宜擬定如下：
(一)發行股數：
發行普通股 500,000 仟股，每股面額新台幣 10 元整。
(二)發行價格：依「中華民國證券商業同業公會承銷商會員輔導發行募集與發行有價證券自律規則」第 6 條第 1 項規定，訂定每股新臺幣 15 元。
(三)除權交易日：100 年 8 月 17 日。
(四)最後過戶日：100 年 8 月 18 日。
(五)停止過戶期間：100 年 8 月 19 日至 100 年 8 月 23 日。
(六)認股基準日：100 年 8 月 23 日。
(七)原股東認購比率：
發行新股總數之 75%，計 375,000 仟股由原股東按認股基準日股東名簿所載股東持股比例認購之，暫定每仟股認購新股 98.59858543 股，惟實際認股率以認股基準日股東名簿所載之股數為準。
(八)畸零股之處理方式：
由股東自停止過戶日起五日內至本公司行政管理組(股務)辦理併湊一整股認購，逾期未辦理者，授權董事長洽特定人按發行價格認購之。
(九)股款繳納期間：
-
原股東暨員工繳款期間：
100年8月26日起至100年9月1日止。 -
認購畸零股及逾期未認購股份之特定人繳款期間：
100年9月2日起至100年9月5日止。
(十) 現金增資基準日：100年9月7日。
惟因應現金增資作業實際發行情形，如有需要調整異動時，授權董事長全權處理。
(十一) 本次發行新股之權利義務：
本公司本次辦理現金增資發行之普通股，權利義務與原已發行之普通股相同。
四、本次現金增資發行普通股案擬委託合作金庫銀行民生分行擔任主辦代收價款機構，玉山銀行營業部擔任協辦代收價款機構，並委託合作金庫銀行東台北分行擔任存儲款項機構，另擬請同意由董事長或其授權之人簽署相關代收及存儲價款契約及辦理其他相關事宜。
五、有關每股承銷價格訂定後，如因應主客觀環境須修正相關事項時，授權董事長全權處理。
六、本次現金增資發行之普通股股票採無實體發行，相關發行及上市買賣日期，授權董事長全權處理。
七、如蒙通過，擬即辦理後續相關事宜。
決議：本案經全體出席董事同意通過。
五、臨時提案：無。
六、散會（同日上午11時）。
主席 黃永仁
玉山金融控股股份有限公司
盈餘分配表
民國99年度
單位：新台幣元
| 期初餘額 | 347,169,594 |
|---|---|
| 加：本年度稅後盈餘 | 3,923,072,428 |
| 減：提列 10%法定盈餘公積 | 392,307,243 |
| 可供分配盈餘 | 3,877,934,779 |
| 分配項目： | |
| 股東紅利(每股股票 0.70 元) | 2,662,310,000 |
| 股東紅利(每股現金 0.20 元) | 760,660,000 |
| 期末未分配盈餘 | 454,964,779 |
附註 1：
配發員工紅利 106,967,812 元(3,422,970,000/96%*3%)
配發董事酬勞 35,655,937 元(3,422,970,000/96%*1%)
附註 2：
股利分派優先使用當年度稅後盈餘
負責人： 經理人： 主辦會計：
~153~
玉山金融控股股份有限公司章程
第一章 總則
第一條 本公司為擴大規模經濟、發揮經營綜效、強化市場競爭力，依照公司法及金融控股公司法等有關法令規定組織之。
第二條 本公司定名為「玉山金融控股股份有限公司」，簡稱玉山金控公司；英文名稱為E.SUN FINANCIAL HOLDING COMPANY, LTD.（簡稱E.SUN FHC）。
第三條 本公司設總公司於台北市，並得視業務之需要，於國內外適當地點設立分支機構。分支機構之設置、撤銷或變更，均須經董事會決議及主管機關之許可與登記。
第四條 本公司之公告方式，除證券管理機關另有規定者外，以登載於總公司所在地通行日報顯著部分行之。
第二章 股份
第五條 本公司資本總額定為新臺幣伍佰億元整，分為伍拾億股，每股新臺幣壹拾元整，授權董事會分次發行。
第六條 本公司股票為記名式，由董事長及董事三人簽名蓋章，並依證券管理機關之規定辦理。
本公司發行之股份得免印製股票，或就每次發行股份總數合併印製，但應於證券集中保管事業機構登錄或保管。
第七條 本公司股東應填具印鑑卡，交由本公司收存。凡領取股息、紅利或以書面行使股東權利時，均以該項印鑑為憑。
第八條 本公司於股東常會開會前60日內、股東臨時會開會前30日內、或決定分派股息、紅利或其他利益之基準日前5日內，停止辦理股票過戶。
第九條 本公司股務作業，悉依公司法、證券管理機關核頒之處理準則及其他有關法令規定辦理。
- 154 -
第三章 所營事業
第十條 本公司所營事業為H801011金融控股公司業。
第十一條 本公司之業務範圍如下：
一、本公司得投資下列事業：
(一)銀行業。
(二)票券金融業。
(三)信用卡業。
(四)信託業。
(五)保險業。
(六)證券業。
(七)期貨業。
(八)創業投資事業。
(九)經主管機關核准投資之外國金融機構。
(十)其他經主管機關認定與金融業相關之事業。
二、對前款被投資事業之管理。
三、本公司得向主管機關申請核准投資第一款以外之其他事業。
四、經主管機關核准辦理之其他有關業務。
第四章 股東會
第十二條 本公司股東會分為常會及臨時會兩種：
甲、常會於每會計年度終結後6個月內由董事會召開之。
乙、臨時會於必要時，依公司法之相關規定召開之。
股東常會之召集於30日前，臨時會於15日前，將開會日期及地點通知各股東。
第十三條 股東委託代理人出席股東會時，應出具本公司印發之委託書，載明授權範圍，並於委託書上簽名或蓋章，於股東會開會5日前送達本公司。一股東以出具一委託書並以委託一人為限。委託書有重複時，以最先送達者為準；但聲明撤銷前委託者，不在此限。
一人同時受二人以上股東委託時，其代理之表決權不得超過已發
- 155 -
行股份總數表決權之百分之3，超過時其超過之表決權，不予計算。
第十四條 股東會開會時，以董事長為主席。董事長請假或因故不能出席行使職權時，由董事長指定董事一人代理之，董事長未指定代理人者，由董事互推一人代理之。
第十五條 本公司股東除有公司法第179條規定之股份無表決權之情形外，每股有一表決權。
法人之代表不限於一人，但其表決權之行使仍以其所持有之股份綜合計算，代表人有二人以上時，其代表人行使表決權應共同為之。
第十六條 股東會之職權如下：
一、核定及修改公司章程。
二、選舉董事。
三、查核董事會造具之表冊及審計委員會之報告。
四、資本增減之決議。
五、分派盈餘及股息紅利之決議。
六、其他依法令應經股東會議決之事項。
第十七條 股東會之決議，除公司法另有規定外，應有代表已發行股份總數過半數股東出席，以出席股東表決權過半數之同意行之。
出席股東不足前項定額，而有代表已發行股份總數三分之一以上股東出席時，得以出席股東表決權過半數之同意，為假決議，並將假決議通知各股東，於1個月內再行召集股東會。
前項股東會，對於假決議，如仍有已發行股份總數三分之一以上股東出席，並經出席股東表決權過半數之同意，視同第一項之決議。前兩項假決議不適用於董事之選舉及其他依公司法規定應採特別決議之事項。
第十八條 股東會之決議事項，應作成議事錄，由主席簽名、蓋章，並於會後20日內，將議事錄分發各股東。
- 156 -
議事錄應記載會議之年、月、日、場所、主席姓名及決議方法，並應記載議事經過之要領及其結果。
議事錄應與出席股東之簽名簿及代理出席之委託書一併保存。
第五章 董事會
第十九條 本公司設董事13人，組織董事會。董事任期3年，連選得連任，由股東會就有行為能力且具備良好品德之人選任之。
前項全體董事所持有股份總數，不得少於「公開發行公司董事、監察人股權成數及查核實施規則」所定之最低成數。
第十九條之一 本公司董事名額中，獨立董事人數不得少於三人，且不得少於董事席次五分之一，採候選人提名制度，由股東就獨立董事候選人名單中選任之。有關獨立董事之專業資格、持股、兼職限制、提名與選任方式及其他應遵行事項，依主管機關之相關規定。
第二十條 董事缺額達三分之一時，董事會應於60日內召開股東臨時會補選之，其任期以補足原任期為限。
第二十一條 董事長之選任，應由三分之二以上董事之出席，以出席董事過半數之同意，互選一人為之。
董事長對內為股東會、董事會主席，對外代表本公司。董事長請假或因故不能行使職權時，由董事長指定董事一人代理之，董事長未指定代理人者，由董事互推一人代理之。
第二十二條 董事會之職權如下：
一、重要業務及其計畫之審定。
二、資本增減之擬定。
三、國內外分支機構之設置、撤銷或變更之決定。
四、各種重要契約之審核。
五、預算之審定及決算之編造。
六、買賣租賃或處分重大不動產之議決。
七、盈餘分配之擬定。
八、總經理、副總經理、協理、經理及總稽核之任免。
- 157 -
九、子公司董事及監察人之指派。
十、設置功能性專門委員會。
十一、其他依法令及股東會決議賦與之職權。
前項第六款，如為依公司法第一百八十五條所規定之事項，應由股東會特別決議之。
第二十三條 董事會應至少每季開會一次，除公司法另有規定外，由董事長召集之。
本公司董事會得授權董事長於董事會休會期間行使董事會職權，除依法令或相關規定、涉及公司重大利益事項或關係人交易事項，仍應經董事會決議外，其授權內容如下：
一、子公司(含海外分支機構)董監事及代表人之選派。
二、本公司組織調整及組織規程之修訂。
三、監督及管理本公司從事衍生性商品交易。
四、增資或減資基準日、現金股利配發基準日、配股或認股基準日等之核定。
第二十四條 董事會開會時，董事應親自出席。董事因故不能出席，得委託其他董事代理出席，但應於每次出具委託書，並列舉授權範圍。
前項代理人以受一人之委託為限。
第二十五條 董事會之決議，除公司法另有規定外，應有過半數董事之出席，並以出席董事過半數之同意行之。
第二十六條 董事會之議事，應作成議事錄，由主席簽名蓋章，並於會後20日內，將議事錄分發各董事。
議事錄應記載會議之年、月、日、場所、主席姓名及決議方法，並應記載議事經過之要領及其結果。
議事錄應與出席董事之簽名簿及代理出席之委託書一併保存。
第二十七條 董事會開會時，得分別邀請總經理及副總經理列席但無表決權。
第二十七條之一 本公司得經董事會決議為董事及重要職員購買責任保險。
- 158 -
董事長、董事之報酬及其比例與調整，依其對本公司營運參與之程度及貢獻，並參酌同業水準，授權由董事會議定之。
第六章 審計委員會
第二十八條 本公司設審計委員會，由全體獨立董事組成，其人數不得少於三人，其中一人為召集人，且至少一人應具備會計或財務專長。
第二十九條 審計委員會之職權如下：
一、依證券交易法第十四條之一規定訂定或修正內部控制制度。
二、內部控制制度有效性之考核。
三、依證券交易法第三十六條之一規定訂定或修正取得或處分資產、從事衍生性商品交易之處理程序。
四、涉及董事自身利害關係之事項。
五、重大之資產或衍生性商品交易。
六、募集、發行或私募具有股權性質之有價證券。
七、簽證會計師之委任、解任及報酬。
八、財務、會計及內部稽核主管之任免。
九、年度財務報告及半年度財務報告。
十、其他公司或主管機關規定之重大事項。
第三十條 審計委員會之職權行使及其他應遵行事項，依相關法令或公司規章之規定辦理。
第七章 經理人
第三十一條 本公司設總經理、副總經理、總稽核、協理及經理人，由董事會依公司法、金融控股公司法及相關法令規定任免之。
第三十二條 總經理秉承董事會之決議綜理本公司一切業務，副總經理、協理輔助之。
- 159 -
第三十三條 總經理因故不能執行職務時，由董事長於副總經理中指定一人提經董事會核定代行其職務。
第八章 會計
第三十四條 本公司會計年度自每年1月1日起至同年12月31日止。
第三十五條 本公司每屆會計及營業年度終了，董事會應編造下列表冊，並依法定程序提出於股東常會請求承認。
一、營業報告書。
二、財務報表。
三、盈餘分派或虧損撥補之議案。
前項決算表冊應依公司法、證券交易法、金融控股公司法及其他有關法令規定申報主管機關，並依規定公告。
第三十六條 本公司每年度決算如有盈餘，於依法完納一切稅捐後，應先彌補以往年度虧損，再依法提列法定盈餘公積，必要時得酌提特別盈餘公積，如尚有餘額，連同以前年度保留盈餘，依下列百分比分配之：
一、股東紅利96%。
二、董事酬勞1%。
三、員工紅利3%。
惟本公司股東會得視實際需要，決議保留全部或部分盈餘不予分配。
為健全財務結構，提高自有資本比率，本公司股利政策以股票股利為主，若股利所屬年度決算本公司之資本適足率高於主管機關規定標準時，得部分發放現金股利，現金股利不得低於股利總數之10%，但現金股利每股若低於0.1元，則得改以股票股利發放。
股利之分派，以發放股利基準日時記載於股東名簿內之股東所持股份為準。
員工紅利以股票紅利發放時，其分配對象得包括從屬公司員工。
第九章 附則
- 160 -
第三十七條 本公司組織規程、董事會暨經理人權責劃分表、分層負責明細表及其他章則均授權另訂之。
第三十八條 本章程未規定事項依照金融控股公司法、公司法及有關法令規定辦理。
第三十九條 本章程擬陳報主管機關登記後施行，修正時亦同。
第四十條 本章程訂於民國90年12月10日。
於民國91年6月26日股東會第一次修正。
於民國93年6月11日股東會第二次修正。
於民國94年6月10日股東會第三次修正。
於民國95年6月9日股東會第四次修正。
於民國97年6月13日股東會第五次修正。
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附件一、信用評等報告
A Standard & Poor's Ratings Partner
中華信用評等
Taiwan Ratings
評等歷史 相關文章 債務評等
EN
五山金融控股公司
2011/07/22
| 目前評級 | (2011/06/30) | 發行體信用評等 | twA/正向/twA-1 |
|---|---|---|---|
| 評等歷史 | 2011/06/30 | twA/正向/twA-1 | |
| 2010/06/30 | twA/穩定/twA-1 |
主辦分析師
謝雅嬌，CPA：(886) 2 8722-5820
[email protected]
第二聯絡人
李明泰：(886) 2 8722-5816
[email protected]
主要評等因素優勢
- 良好的資產品質
- 相對於風險部位令人滿意的資本水準
- 清楚且一致的管理與策略
劣勢
- 就亞太區標準而言持續改善中，但仍僅屬中等的獲利率表現
- 業務集中在高度競爭的傳統銀行業務
- 就亞太區標準來看較小的營運規模
評等理由
玉山金融控股公司（玉山金控）的評等結果持續反映玉山金控集團良好的資產品質、令人滿意的資本水準、以及清楚且具一致性的管理與成長策略。然而，該金控集團持續改善中，但仍僅屬中等水準的獲利率表現、業務集中在高度競爭的傳統銀行業務、以及就亞太區標準來看較小的營運規模，則成爲抵銷該金控前述評等優勢的因素。此外，此評等結果亦反映：玉山金控債權人的求償順位，低於其核心營運子公司玉山銀行（玉山銀：twA+／正向／twA-1）之債權人的求償順位。
玉山金控的風險結構與玉山銀相似，這是因爲玉山銀自玉山金控成立開始，不論在資產、資本及獲利方面，均占玉山金控整體集團九成以上水準之故。玉山金控集團旗下的其他子公司，在該金控集團以銀行業務爲主的營運策略中主要是扮演互補性的角色，且對該金控集團整體風險結構的實質影響力有限。
玉山金控集團擁有審慎的信用風險管理能力與良好的資產品質，主要是因爲其子公司玉山銀在相關方面的實力使然，而且該金控集團訂有一套明確而適度保守的授信政策。過去十年中，玉山銀的不良資產比一直保持在低於業界平均的水準。
有鑑於玉山金控集團良好的資產品質以及審慎的財務政策，中華信評預期，該金控集團以及作爲金控集團核心事業體的玉山銀，在未來的一至二年中應會維持就風險調整基礎來看令人滿意的資本水準。就個別基礎而言，玉山金控的財務政策審慎，主要係反映該公司專業管理團隊審慎的態度。
- 162 -
玉山銀擁有穩定且經驗豐富的管理團隊，並在個人金融與中小型企業金融業務方面訂有清楚且一致的發展策略。玉山金控集團的專業管理團隊已在台灣的銀行產業中，成功地為其樹立了審慎的企業形象；不過，就亞太區標準來看，玉山金控集團的營運規模仍相對較小。
玉山金控集團的獲利率表現反映玉山銀就亞太區標準而言持續改善中，但仍屬中等水準的獲利能力。由於利率水準持續上升，玉山銀的利息收益率亦略有升高，與銀行業平均表現相當。在玉山銀淨利息收益率、手續費產生能力以及營運效率均獲得改善的帶動下，該金控集團2011年第一季時依年度化計算的核心獲利對平均資產比，已由2010年時的 0.38% 上升至 0.52% 。
玉山金控集團的業務因玉山銀而集中在高度競爭的傳統銀行業務方面，例如房貸放款（2011年3月底時約占該行總放款餘額的 40% ）與中小型企業放款（23% ）。不過，中華信評認爲，玉山銀在提升服務品質、商品精進度以及業務多元性等方面採取的策略性作爲，恐需一段時日方能達到在該行與同業之間作出區隔的目標。
此外，中華信評認爲，玉山金控集團的營運規模就亞太區標準來看相對較小；且該金控集團在進一步提升其業務分散性及營運效率方面較不具規模優勢。這主要是受到玉山銀營運規模略微偏小的影響；2011年3月底時，該行在國內銀行體系總資產中的占有率為中等的 3.3% 。
企業風險管理
玉山金控集團的企業風險管理大致與玉山銀相同。玉山銀雖以單獨控管基礎管理其風險，但目前已在發展更具整合性的風險控管平台。該行對信用風險與市場風險的風險偏好程度中等，且對風險的管控良好。中華信評認爲，玉山金控集團的風險文化審慎，且其對子公司與金控集團層級之相關風險的管理允當。
評等展望
「正向」的評等展望係反映；中華信評預期，玉山銀應能在未來的一至二年中進一步強化其財務結構，進而使母公司玉山金控集團的財務結構獲得提升。中華信評同時預期，玉山金控將在2011年底之前對玉山銀增資，以便將該行的資本水準維持在令人滿意的水準。
若玉山銀能藉由提高各項業務獲利的方式，持續提升其核心獲利，並將其資產品質維持在目前高於平均的水準，同時亦在未來的一至二年內，將其風險調整後資本比維持在令人滿意的水準，則玉山銀及玉山金控的評等將可獲調升。反之，若中華信評觀察到任何以下現象，則可能將玉山銀及玉山金控的評等展望調回爲「穩定」，其中包括：（1）玉山銀未能持續提升其核心獲利；（2）玉山銀的資產品質弱化；或（3）玉山銀因並未獲得玉山金控的增資挹注，或該行在缺乏允當的風險控管配套下即採取過度積極的擴張行動，而未能將其風險調整後資本比維持在令人滿意的水準。
相關準則與研究
- Criteria | Financial Institutions | Banks: Bank Capital Methodology And Assumptions, 2010年12月6日公布於www.standardandpoors.com
- 認識中華信評評等定義，2010年8月6日公布於www.taiwanratings.com/tw
- Criteria | Financial Institutions | General: Group Methodology, 2009年4月22日公布於www.standardandpoors.com
- Criteria | Financial Institutions | General: Assessing Enterprise Risk Management Practices Of Financial Institutions, 2006年9月22日公布於www.globalcreditportal.com
-
Criteria | Financial Institutions | Banks: Bank Rating Analysis Methodology Profile, 2004年3月18日公布於www.standardandpoors.com
-
163 -
Moody's
INVESTORS SERVICE
Credit Opinion: E. Sun Financial Holding Company Limited
Global Credit Research - 16 Aug 2010
Taipei, Taiwan
Ratings
| Category | Moody's Rating |
|---|---|
| Outlook | Stable |
| Issuer Rating | Baa2 |
| ST Issuer Rating -Dom Curr | P-2 |
| E. Sun Commercial Bank, Ltd. | |
| Outlook | Stable |
| Bank Deposits | Baa1/P-2 |
| Bank Financial Strength | D+ |
Contacts
| Analyst | Phone |
|---|---|
| Christine S. Kuo/Singapore | 65.6398.8324 |
| Sally Yim/Hong Kong | 852.3758.1450 |
| Stephen Long/Hong Kong | 852.3758.1306 |
| Wei Chun Ginger Kao/Hong Kong | 852.3758.1317 |
Key Indicators
| E. Sun Financial Holding Company Limited | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Consolidated | ||||||
| [1]2009 | 2008 | 2007 | 2006 | 2005 | CAGR/AVG | |
| Total Assets (NT$ billion) | 942 | 829 | 772 | 694 | 639 | [2]13.47 |
| Total Capital (NT$ billion) | 52 | 49 | 48 | 46 | 44 | [2]4.16 |
| Net Income (NT$ billion) | 1.93 | 1.03 | 3.29 | 0.42 | 4.66 | [2]-16.8 |
| Return on Average Total Assets (%) | 0.22 | 0.13 | 0.45 | 0.06 | 0.82 | 0.34 |
| Return on Average Capital (%) | 3.83 | 2.12 | 7.05 | 0.95 | 10.82 | 4.95 |
| Interest Coverage (X) | 1.56 | 1.35 | 1.48 | 1.51 | 1.94 | 1.57 |
| Total Capital / Total Assets (%) | 5.51% | 5.88% | 6.20% | 6.57% | 6.85% | 6.20% |
| Double Leverage Ratio (%) [3] | 109.76 | 104.40 | 108.63 | 101.05 | 102.06 | 105.18 |
[1] Fiscal year ends December 31 [2] Compound annual growth rate [3] Parent only ratio
Opinion
SUMMARY RATING RATIONALE
Moody's assigns E. SUN Financial Holding Company ("ESFHC") a long-term issuer rating of Baa2 and short-term issuer rating of Prime-2. ESFHC's issuer rating reflects the group's bank-centric strategy, stable and experienced management team and modest financial fundamentals.
ESFHC's rating incorporates expectations of regulatory support for Taiwan's financial holding groups, particularly for these heavily engaged in the banking sector, like ESFHC. According to Taiwan's Financial Holding Company Act, ESFHC is responsible for maintaining the financial health of its subsidiaries.
The Baa2 rating is one notch below that of its key operating subsidiary, E.SUN Commercial Bank ("ESB", rated Baa1), based on Moody's view that a holding company's obligations are structurally subordinated to the claims on its operating subsidiaries.
Credit Strengths
- Recognized brand name with reputation for quality service
- Bank-centric strategy with strong commitment to growing its banking business and its distribution network
- Adequate financials with an acceptable double leverage ratio (110% at the end of March 2010)
Credit Challenges
- Intense competition from other private financial groups which benefit from their larger franchises
- Limited revenue diversity
- Growth through acquisitions may spread management resources thinly
Rating Outlook
ESFHC's Baa2/P-2 ratings carry stable outlooks driven largely by the similar outlook on its main subsidiary, ESB. Moody's does not anticipate an increase in the notching between ESFHC and ESB, as we do not expect ESFHC's modest financial leverage to increase substantially, nor for its dependence on ESB to lessen over the next 12-18 months.
What Could Change the Rating - Up
- Significant improvement in ESB's operations such that its ratings are raised
- Enhanced franchise value and improved income diversity
What Could Change the Rating - Down
- Weakening financials in key operating subsidiaries
- Substantial increase in financial leverage as a result of acquisitions or a more aggressive financial policy
Recent Results and Developments
ESFHC reported a preliminary consolidated net profit of NT$2,040 million in the first half of 2010, significantly higher than NT$835 million a year ago. The significant increase in profit came largely as a result of the stronger operating performance of its banking subsidiary, which has seen both its interest and non-interest revenues increase in the first half of 2010.
The group remains largely bank-centric, with ESB accounting for the overwhelming majority of its revenues and profits in the first half of 2010. In addition to banking, the group is engaged mainly in securities and insurance broking through its smaller subsidiaries.
Moody's
INVESTORS SERVICE
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Summary:
E.SUN Financial Holding Co. Ltd.
Credit Rating: BBB-/Positive/A-3
Issuer Credit Rating
Global credit scale: BBB-/Positive/A-3
Greater China credit scale: cnA-/cnA-2
Taiwan national scale: twA/Positive/twA-1
Note: Ratings are as of July 22, 2011.
Major Rating Factors
Strengths
- Good asset quality
- Satisfactory capitalization relative to its risk profile
- Clear and consistent management and strategy
Weaknesses
- Moderate, albeit improving profitability by Asia-Pacific standards
- Business concentration on highly competitive traditional banking business
- Relatively small scale by Asia-Pacific standards
Rationale
The ratings on Taiwan-based E.SUN Financial Holding Co. Ltd. (E.SUN FHC), a bank-centric financial holding company group, reflect the group's good asset quality, satisfactory capitalization, and clear and consistent management and growth strategy. Counterbalancing factors include the group's moderate, albeit improving profitability, business concentration in competitive traditional banking business, and relatively small scale by regional standards. The ratings also reflect the relative subordination of the holding company to its core operating subsidiary, E.SUN Commercial Bank Ltd. (E.SUN Bank; BBB/Positive/A-2; cnA+/cnA-1).
E.SUN FHC's risk profile resembles that of E.SUN Bank, which has commanded over 90% of the group's assets, capital and profits since the group's inception. Other group subsidiaries act in complementary roles to the group's bank-centric strategies and have no material influence over the group's overall risk profile.
The E.SUN FHC group has prudent credit risk controls and good asset quality, thanks to the relative strength of E.SUN Bank, and the group has built a clear and reasonably conservative underwriting policy. The bank's ratio of nonperforming assets has been consistently below the industry average over the past decade.
We expect the group to maintain satisfactory capitalization along with its core bank entity, on a risk-adjusted basis over the next one to two years, due to its good asset quality and prudent financial policy. On a stand alone basis, the holding company has prudent financing policies reflecting the characteristic of its management team's generally prudent attitude.
The group has a stable and experienced management team with clear and consistent strategies in domestic retail and small and mid-size enterprise banking business. The management team has successfully established a prudent franchise image for the E.SUN FHC group in Taiwan's highly competitive banking sector, despite the group's relatively small business scale by Asia-Pacific standards.
- 167 -
The group's profitability reflects that of E.SUN Bank's, which is moderate, albeit improving, by Asia-Pacific standards. The bank's interest margin has slightly increased in line with the industry average amid rising interest rates. In the first quarter of 2011, the group's ratio of annualized core earnings to averaged assets was 0.52%, up from 0.38% in 2010, due to E.SUN Bank's improving net interest margin, fee income generation, and operating efficiency.
The group's business is concentrated in E.SUN Bank's competitive traditional banking business, such as residential mortgages (40% of the bank's total loans at the end of March 2011) and small and mid-size enterprises (23%). Nonetheless, we believe it will take time for the bank's strategic efforts to enhance its service quality, product sophistication, and business diversification to differentiate from its peers.
In addition, the group's business scale is relatively small by Asia-Pacific standards and the group faces scale disadvantages to further enhance its business diversification and operating efficiency, in our view. This is due to E.SUN Bank's somewhat small operating scale, representing a moderate 3.3% of domestic system assets at the end of March 2011.
Enterprise Risk Management
The E.SUN FHC group's adequate enterprise risk management largely mirrors that of E.SUN Bank. The bank manages risk on a silo basis, but is currently developing a more integrated risk management platform. It has a moderate risk appetite for credit risks and market risks with good risk controls. The group has a prudent risk culture and can adequately manage related risks both at subsidiary and group level, in our view.
Outlook
The positive outlook reflects our expectation that E.SUN Bank's financial profile is likely to strengthen further over the next one to two years and improve the financial profile of its parent E.SUN FHC group. We also expect E.SUN FHC to inject new capital into its banking unit by the end of 2011 to underpin the bank's capitalization at a satisfactory level.
We may raise the ratings on E.SUN Bank and E.SUN FHC if the bank can sustain the improvement in its core earnings by increasing profits from diversified business sources, maintain its asset quality at the current above-average level, and maintain a satisfactory risk adjusted capital ratio in the coming one to two years. Conversely, we may revise the outlook back to stable if we observe any of the following: (1) E.SUN Bank fails to maintain the improvement in its core earnings; (2) the bank's asset quality deteriorates; or (3) the bank is unable to maintain its risk-adjusted capitalization at a satisfactory level due to the absence of a capital injection or if it undertakes overly aggressive expansion without adequate risk controls.
Related Criteria And Research
- Credit FAQ: Greater China Credit Rating Scale Explained, April 27, 2011
- Bank Capital Methodology And Assumptions, Dec. 6, 2010
- Financial Institutions | General: Group Methodology, April 22, 2009
- Assessing Enterprise Risk Management Practices Of Financial Institutions, Sept. 22, 2006
-
Bank Rating Analysis Methodology Profile, March 18, 2004
-
168 -
附件二、98年度會計師查核報告及合併財務報表
股票代碼：2884
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報告
民國九十八年度
（內附會計師查核報告）
地址：台北市松山區民生東路三段一一五號一樓及一一七號十四樓
電話：（○二）二一七五一三一三
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§目 錄§
| 項 | 目 | 頁次 | 財務報酬 | 報紙表號 |
|---|---|---|---|---|
| 一、封面 | 1 | - | ||
| 二、目錄 | 2 | - | ||
| 三、關係企業合併財務報表聲明書 | 3 | - | ||
| 四、會計師查核報告 | 4～5 | - | ||
| 五、合併資產負債表 | 6 | - | ||
| 六、合併損益表 | 7～8 | - | ||
| 七、合併股東權益變動表 | 9 | - | ||
| 八、合併現金流量表 | 10～12 | - | ||
| 九、合併財務報表附註 | ||||
| (一)公司沿革 | 13～14，100 | 一 | ||
| (二)重要會計政策之彙總說明 | 14～24 | 二 | ||
| (三)會計變動之理由及其影響 | 24 | 三 | ||
| (四)重要會計科目之說明 | 24～61 | 四～三十 | ||
| (五)關係人交易 | 61～66，102～103 | 三一 | ||
| (六)質抵押之資產 | 66～67 | 三二 | ||
| (七)重大承諾事項及或有負債 | 67～68 | 三三 | ||
| (八)重大之災害損失 | - | - | ||
| (九)重大之期後事項 | - | - | ||
| (十)其他 | 69～93，104～119 | 三四～四三 | ||
| (十一)附註揭露事項 | ||||
| 1.重大交易事項相關資訊 | 93～99 | 四四 | ||
| 2.轉投資事業相關資訊 | 93～99 | 四四 | ||
| 3.大陸投資資訊 | 94 | 四四 | ||
| 4.母公司與子公司及各子公司間之業務關係及重要交易往來情形及金額 | 94，101 | 四四 | ||
| (十二)部門別財務資訊 | 94 | 四五 | ||
| 十、重要會計科目明細表 | 120～151 | - |
- 170 -
關係企業合併財務報表聲明書
本公司及子公司民國九十八年度依「關係企業合併營業報告書關係企業合併財務報表及關係報告書編製準則」應納入編製關係企業合併財務報表之公司與依相關法令規定及財務會計準則公報第七號應納入編製母子公司合併財務報表之公司均相同，且關係企業合併財務報表所應揭露相關資訊於前揭母子公司合併財務報表中均已揭露，爰不再另行編製關係企業合併財務報表。
特此聲明
公司名稱：玉山金融控股股份有限公司
負責人：黃永仁
中華民國九十九年二月十二日
- 171 -
會計師查核報告
玉山金融控股股份有限公司 公鑑：
玉山金融控股股份有限公司及子公司民國九十八年及九十七年十二月三十一日之合併資產負債表，暨民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日之合併損益表、合併股東權益變動表及合併現金流量表，業經本會計師查核竣事。上開合併財務報表之編製係管理階層之責任，本會計師之責任則為根據查核結果對上開合併財務報表表示意見。列入上開合併財務報表之子公司中，有關玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國九十八及九十七年度、玉山綜合證券股份有限公司及子公司民國九十七年度及玉山證券投資信託股份有限公司民國九十七年前三季之財務報表，係由其他會計師查核，並依據其他會計師之查核報告認列。玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國九十八年十二月三十一日及玉山綜合證券股份有限公司及子公司暨玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國九十七年十二月三十一日之資產總額分別為新臺幣（以下同）14,681,080仟元及19,320,266仟元，佔合併資產總額之 1.56% 及 2.33%；玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國九十八年度及玉山綜合證券股份有限公司及子公司、玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國九十七年度暨玉山證券投資信託股份有限公司民國九十七年前三季之淨收益分別為 67,240 仟元及 714,300 仟元，佔合併淨收益之 0.51% 及 5.04% 。
本會計師係依照會計師查核簽證金融業財務報表規則、會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則規劃並執行查核工作，以合理確信合併財務報表有無重大不實表達。此項查核工作包括以抽查方式獲取合併財務報表所列金額及所揭露事項之查核證據、評估管理階層編製合併財務報表所採用之會計原則及所作
- 172 -
之重大會計估計，暨評估合併財務報表整體之表達。本會計師相信此項查核工作及其他會計師之查核報告可對所表示之意見提供合理之依據。
依本會計師之意見，基於本會計師之查核結果及其他會計師之查核報告，第一段所述合併財務報表在所有重大方面係依照金融控股公司財務報告編製準則、公開發行銀行財務報告編製準則、證券商財務報告編製準則、商業會計法及商業會計處理準則中與財務會計準則相關之規定暨一般公認會計原則編製，足以允當表達玉山金融控股股份有限公司及子公司民國九十八年及九十七年十二月三十一日之合併財務狀況，暨民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日之合併經營成果與現金流量。
如合併財務報表附註三所述，玉山金融控股股份有限公司及子公司自民國九十七年一月一日起，依財團法人中華民國會計研究發展基金會（九六）基秘字第○五二號函釋規定，將員工分紅及董監事酬勞視為費用，而非盈餘之分配。
玉山金融控股股份有限公司及子公司民國九十八年度合併財務報表重要會計科目明細表，主要係提供補充分析之用，亦經本會計師採用第二段所述之查核程序予以查核。據本會計師之意見，該等科目明細表在所有重大方面與第一段所述之合併財務報表相關資訊一致。
勤業眾信聯合會計師事務所
會計師 陳麗琦
會計師 張日炎
財政部證券暨期貨管理委員會核准文號
台財證六字第0920123784號
財政部證券暨期貨管理委員會核准文號
台財證六字第0920123784號
中華民國九十九年二月十二日
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併資產負債表
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股面額為元
| 代碼 | 資產 | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | 變動百分比 (%) | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 金額 | 金額 | 金額 | % | |||
| 11000 | 現金及約當現金(附註二及四) | $ 9,821,032 | $ 11,573,928 | (15) | ||
| 11500 | 存放共行及拆借金融同業(附註五及三十二) | 217,175,215 | 88,970,396 | 144 | ||
| 12000 | 公平價值變動列入租益之金融資產-淨額(附註二、六及三十二) | 40,126,282 | 74,377,362 | (46) | ||
| 12500 | 附貴回票券及債券投資(附註二及七) | 3,384,993 | 353,252 | 858 | ||
| 13000 | 應收款項-淨額(附註二、八及三十二) | 37,147,658 | 32,607,482 | 14 | ||
| 13500 | 股現及收款-淨額(附註二、九、三十一及三十二) | 550,483,765 | 532,944,978 | 3 | ||
| 14000 | 債併出售金融資產-淨額(附註二、十、十一及三十二) | 37,300,338 | 42,884,680 | (13) | ||
| 14500 | 持有至利期日金融資產-淨額(附註二、十二及三十二) | 18,278,241 | 14,241,499 | 28 | ||
| 15500 | 其他金融資產-淨額(附註二、十三及三十二) | 7,279,134 | 9,194,423 | (21) | ||
| 18500 | 固定資產-淨額(附註二及十四) | 14,184,114 | 13,283,041 | 7 | ||
| 19000 | 商譽及無形資產-淨額(附註二及十五) | 4,048,234 | 4,039,733 | - | ||
| 其他資產-淨額(附註二、十六、二十五及二十八) | ||||||
| 19581 | 財產資產-淨額 | 261,488 | 241,396 | 8 | ||
| 19585 | 出租資產-淨額 | 630,245 | 1,863,607 | (66) | ||
| 19601 | 存出保證金 | 1,364,797 | 2,172,352 | (37) | ||
| 19611 | 營業保證金及交割結算基金 | 673,499 | 449,412 | 50 | ||
| 19665 | 遞延所得稅資產-淨額 | 2,584 | (100) | |||
| 19679 | 其他 | 159,334 | 266,837 | (40) | ||
| 19500 | 其他資產合計 | 3,089,363 | 4,996,188 | (38) | ||
| 代碼 | 負債及股東權益 | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | 變動百分比 (%) | ||
| --- | --- | --- | --- | --- | ||
| 金額 | 金額 | % | ||||
| 21000 | 共行及金融同業存款(附註十七) | $ 39,051,957 | $ 21,168,220 | 84 | ||
| 21600 | 應付商業本票-淨額(附註十八) | 1,344,707 | - | - | ||
| 22000 | 公平價值變動列入租益之金融負債(附註二、六及二十二) | 15,856,882 | 31,443,604 | (50) | ||
| 22500 | 附買回票券及債券負債(附註二、六、七、十、十二及十九) | 14,518,968 | 23,161,468 | (37) | ||
| 23000 | 應付款項(附註二及二十) | 8,641,721 | 10,261,151 | (16) | ||
| 23000 | 存款及匯款(附註二十一及三十一) | 769,286,147 | 658,990,601 | 17 | ||
| 23000 | 應付債券(附註二及二十) | 39,000,000 | 32,800,000 | 19 | ||
| 25500 | 其他金融負債(附註二十三) | 2,128,437 | 2,369,094 | (10) | ||
| 29500 | 其他負債(附註二、二十四、二十五及二十八) | 551,834 | 530,623 | 4 | ||
| 29999 | 負債合計 | 890,380,653 | 780,724,761 | 14 | ||
| 股本 | ||||||
| 31001 | 普通股股本-每股面額10元；額定：5,000,000仟股：發行：九十八年3,652,800仟股、九十七年3,544,351仟股 | 36,528,000 | 35,443,511 | 3 | ||
| 資本公積 | ||||||
| 31501 | 股本溢價 | 7,182,010 | 7,182,990 | - | ||
| 31513 | 庫藏股票交易 | 3,269,894 | 3,224,587 | 1 | ||
| 31500 | 資本公積合計 | 10,451,904 | 10,407,577 | - | ||
| 得留盈餘 | ||||||
| 32001 | 法定盈餘公積 | 1,876,324 | 1,773,823 | 6 | ||
| 32003 | 特別盈餘公積 | 817,781 | 683,801 | 20 | ||
| 32011 | 未分配盈餘 | 2,065,271 | 1,424,119 | 45 | ||
| 32000 | 保留盈餘合計 | 4,759,376 | 3,881,743 | 23 | ||
| 股東權益其他項目 | ||||||
| 32521 | 累積結算調整數 | (39,540) | (11,318) | 249 | ||
| 32523 | 金融商品之未實現租益 | 408,083 | (636,969) | 164 | ||
| 32542 | 庫藏股票-九十八年21,000仟股、九十七年42,000仟股 | (168,399) | (336,819) | (50) | ||
| 32544 | 未認列為退休金或本之淨額失 | (1,708) | (5,524) | (69) | ||
| 32500 | 股東權益其他項目合計 | 198,436 | (990,630) | 120 | ||
| 39999 | 股東權益合計 | 51,937,716 | 48,742,201 | 7 | ||
| 承諾事項及成有事項(附註二及三十三) | ||||||
| 39999 | 負債及股東權益總計 | $ 942,318,369 | $ 829,466,962 | 14 |
復附之附註係本合併附務報表之一部分。
（請參閱動業界信聯合會計師事務所民國九十九年二月十二日查核報告）
董事長：黃永仁
經理人：黃男珂
會計主管：吳冤和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併損益表
民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日
| | | 單位：新臺幣仟元，惟
每股盈餘為元 | | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 代碼 | | 九十八年度
金額 | 九十七年度
金額 | 變動百分比
(%) |
| 41000 | 利息收入（附註二及三十一） | $16,103,392 | $24,222,319 | (34) |
| 51000 | 利息費用（附註二及三十一） | (7,460,969) | (14,642,397) | (49) |
| | 利息淨收益 | 8,642,423 | 9,579,922 | (10) |
| | 利息以外淨收益 | | | |
| 49800 | 手續費及佣金淨收益（附註二、二十六及三十一） | 4,033,342 | 3,241,232 | 24 |
| 49820 | 公平價值變動列入損益之金融資產及負債損益（附註二） | 75,804 | 1,805,682 | (96) |
| 49830 | 備供出售金融資產之已實現損益（附註二） | 358,928 | (701,259) | 151 |
| 49840 | 持有至到期日金融資產之已實現損益（附註二） | (6,954) | (296,278) | (98) |
| 49850 | 採用權益法認列之投資損益（附註二） | - | 5,359 | (100) |
| 49870 | 兌換損益（附註二） | 459,334 | 242,896 | 89 |
| 49880 | 資產減損損失（附註二、十、十二、十三及十六） | (61,659) | (220,940) | (72) |
| 49905 | 以成本衡量之金融資產淨利益（附註二） | 80,596 | 280,465 | (71) |
| 49915 | 處分股權投資淨利益 | - | 163,969 | (100) |
| 49949 | 營業資產租金淨利益（附註三十一） | 66,086 | 94,406 | (30) |
| 49921 | 出售授信資產淨損 | (228,805) | - | - |
| 49999 | 其他非利息淨損益 | (160,144) | (31,144) | 414 |
| | 利息以外淨收益合計 | 4,616,528 | 4,584,388 | 1 |
| | 淨收益 | 13,258,951 | 14,164,310 | (6) |
（接次頁）
（承前頁）
| 代碼 | | 九十八年度
金額
($ 2,116,940) | 九十七年度
金額
($ 3,536,372) | 變動百分比
(%) |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 51500 | 呆帳費用（附註二及九） | | | ( 40) |
| | 營業費用（附註二、三、二十五、二十七及三十一） | | | |
| 58501 | 用人費用 | ( 4,338,155) | ( 4,102,991) | 6 |
| 58503 | 折舊及攤銷費用 | ( 966,135) | ( 934,512) | 3 |
| 58599 | 其他業務及管理費用 | ( 3,755,804) | ( 3,969,327) | ( 5) |
| 58500 | 營業費用合計 | ( 9,060,094) | ( 9,006,830) | 1 |
| 61001 | 稅前合併淨利 | 2,081,917 | 1,621,108 | 28 |
| 61003 | 所得稅費用（附註二及二十八） | ( 153,579) | ( 596,105) | ( 74) |
| 69000 | 合併總純益 | $ 1,928,338 | $ 1,025,003 | 88 |
| | 歸屬予： | | | |
| 69901 | 母公司股東 | $ 1,928,338 | $ 1,025,003 | 88 |
| 代碼 | | 稅 前 稅 後 稅 前 稅 後 | | |
| 70000 | 每股盈餘（附註二十九） | | | |
| | 基本每股盈餘 | $ 0.52 | $ 0.53 | $ 0.29 |
| | 稀釋每股盈餘 | $ 0.51 | $ 0.51 | $ 0.19 |
後附之附註係本合併財務報表之一部分。
（請參閱勤業眾信聯合會計師事務所民國九十九年二月十二日查核報告）
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併股東權益變動表
民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 借 后 | 司 | 股 | 東 | 權 | 品 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股本(附註二) | 計畫股股本 | 資本公積(附註二及三) | 保留盈餘(附註二及三) | 股東(附註二) | 股東權益 | 股東權益 | 股東權益 | 股東權益 | 股東權益 | 股東權益 | 股東權益合計 | ||
| 股數(仟股) | 普通股股本 | 法定盈餘公積 | 特別盈餘公積 | 未分配盈餘 | % | 4,165,048 | % | 8,906) | % | 670,728) | % | 4,168) | |
| 九十七年一月一日餘額 | 3,303,300 | $ 33,033,000 | $ 9,883,176 | $ 1,444,442 | $ - | $ 4,165,048 | % | 8,906) | % | 670,728) | % | 4,168) | $ 47,841,864 |
| 九十六年度盈餘分配 | |||||||||||||
| 法定盈餘公積 | - | - | - | 329,381 | - | (329,381) | - | - | - | - | - | - | - |
| 特別盈餘公積 | - | - | - | - | 683,801 | (683,801) | - | - | - | - | - | - | - |
| 股東紅利 | |||||||||||||
| 一現金 | - | - | - | - | - | (1,321,320) | - | - | - | - | - | - | (1,321,320) |
| 一股票 | 132,132 | 1,321,320 | - | - | - | (1,321,320) | - | - | - | - | - | - | - |
| 重能事酬勞 | - | - | - | - | - | (27,528) | - | - | - | - | - | - | (27,528) |
| 員工紅利-發放股票7,968仟股及現金2,902仟元 | 7,968 | 79,680 | - | - | - | (82,582) | - | - | - | - | - | - | (2,902) |
| 分配後餘額 | 3,443,400 | 34,434,000 | 9,883,176 | 1,773,823 | 683,801 | 399,116 | (8,906) | (670,728) | - | - | (4,168) | 46,490,114 | |
| 應付轉換公司債轉換發行新股 | 100,951 | 1,009,511 | 524,401 | - | - | - | - | - | - | - | - | 1,533,912 | |
| 九十七年度合併總收益 | - | - | - | - | - | 1,025,003 | - | - | - | - | - | 1,025,003 | |
| 累積換算調整數之變動 | - | - | - | - | - | - | (2,412) | - | - | - | - | (2,412) | |
| 金融商品之未實現損益之變動 | - | - | - | - | - | - | - | 33,759 | - | - | - | 33,759 | |
| 專藏股票買回-42,000仟股 | - | - | - | - | - | - | - | - | (336,819) | - | - | (336,819) | |
| 本認列為退休金成本之淨損失之變動 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | (1,356) | - | (1,356) | |
| 九十七年十二月三十一日餘額 | 3,544,351 | 35,443,511 | 10,407,577 | 1,773,823 | 683,801 | 1,424,119 | (11,318) | (636,969) | (336,819) | (5,524) | 48,742,201 | ||
| 短轉特別盈餘公積 | - | - | - | - | (29,989) | 29,989 | - | - | - | - | - | - | |
| 九十七年度盈餘分配(註) | |||||||||||||
| 法定盈餘公積 | - | - | - | 102,501 | - | (102,501) | - | - | - | - | - | - | |
| 特別盈餘公積 | - | - | - | - | 163,969 | (163,969) | - | - | - | - | - | - | |
| 股東紅利-股票 | 105,071 | 1,050,705 | - | - | - | (1,050,705) | - | - | - | - | - | - | |
| 分配後餘額 | 3,649,422 | 36,494,216 | 10,407,577 | 1,876,324 | 817,781 | 136,933 | (11,318) | (636,969) | (336,819) | (5,524) | 48,742,201 | ||
| 員工紅利轉增資 | 3,378 | 33,784 | (980) | - | - | - | - | - | - | - | - | 32,804 | |
| 九十八年度合併總收益 | - | - | - | - | - | 1,928,338 | - | - | - | - | - | 1,928,338 | |
| 累積換算調整數之變動 | - | - | - | - | - | - | (28,222) | - | - | - | - | (28,222) | |
| 金融商品之未實現損益之變動 | - | - | - | - | - | - | - | 1,045,052 | - | - | - | 1,045,052 | |
| 專藏股票轉讓員工之股份基礎交易-21,000仟股 | - | - | 45,307 | - | - | - | - | - | 168,420 | - | - | 213,727 | |
| 本認列為退休金成本之淨損失之變動 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | 3,816 | - | 3,816 | |
| 九十八年十二月三十一日餘額 | 3,652,800 | $ 36,528,000 | $ 10,451,904 | $ 1,876,324 | $ 817,781 | $ 2,065,271 | ($ 39,540) | $ 408,083 | ($ 168,399) | ($ 1,708) | $ 51,937,716 |
註：九十七年度董事酬勞10,945仟元及員工分紅32,835仟元（其中32,804仟元轉增資）已於合併損益表扣除。
後附之附註係系合併財務報表之一部分。
（請參閱動業界信聯合會計師事務所民國九十九年二月十二日查核報告）
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳笑如
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併現金流量表
民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 九十八年度 | 九十七年度 | |
|---|---|---|
| 營業活動之現金流量 | ||
| 合併總純益 | $ 1,928,338 | $ 1,025,003 |
| 折舊及攤銷 | 966,135 | 934,512 |
| 資產減損損失 | 61,659 | 220,940 |
| 呆帳費用 | 2,116,940 | 3,536,372 |
| 提列各項損失準備 | 68,258 | 37,166 |
| 收回轉銷之備抵呆帳及保證責任準備 | 514,292 | 356,821 |
| 指定公平價值變動列入損益之金融商品 | ||
| 處分利益 | ( 68,552) | ( 668,198) |
| 備供出售金融資產之處分損失（利益） | ( 321,722) | 769,714 |
| 採用權益法認列之投資淨利益 | - | ( 5,359) |
| 出售授信資產淨損 | 228,805 | - |
| 持有至到期日金融資產之處分損失 | 6,954 | 296,278 |
| 處分固定資產、出租資產、閒置資產及 | ||
| 承受擔保品淨利益 | ( 15,478) | ( 18,171) |
| 以成本衡量之金融資產處分利益 | ( 29,113) | ( 1,456) |
| 處分股權投資淨利益 | - | ( 163,969) |
| 債券折溢價攤銷 | 218,175 | 220,339 |
| 遞延所得稅 | 54,453 | 262,649 |
| 金融商品評價損失 | 1,149,709 | 227,763 |
| 其他 | 56,149 | ( 32,790) |
| 營業資產及負債之淨變動 | ||
| 交易目的之金融資產 | 28,834,544 | 17,237,391 |
| 交易目的之金融負債 | ( 3,139,896) | 2,102,272 |
| 應收款項 | ( 6,042,599) | ( 2,006,602) |
| 其他資產 | 105,924 | ( 54,174) |
| 應付款項 | ( 1,585,935) | 1,778,172 |
| 其他負債 | ( 109,177) | ( 128,401) |
| 營業活動之淨現金流入 | 24,997,863 | 25,926,272 |
| 投資活動之現金流量 | ||
| 存放央行及拆借金融同業增加 | ( 128,204,819) | ( 57,299,285) |
| 附賣回票券及債券投資增加 | ( 3,031,741) | ( 57,277) |
（接次頁）
- 178 -
（承前頁）
| | 九十八年度
($ 18,880,268) | 九十七年度
($ 20,211,043) |
| --- | --- | --- |
| 貼現及放款增加 | | |
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產減少 | 5,433,272 | 10,094,538 |
| 購買備供出售金融資產 | ( 40,549,288) | ( 33,597,541) |
| 處分備供出售金融資產價款 | 47,439,238 | 27,718,858 |
| 購買持有至到期日金融資產 | ( 5,308,187) | ( 1,670,011) |
| 收回、處分持有至到期日金融資產價款 | 1,030,020 | 1,333,064 |
| 購買以成本衡量之金融資產 | ( 268,575) | ( 221,711) |
| 收回、處分以成本衡量之金融資產價款 | 53,561 | 48,261 |
| 購買無活絡市場之債券投資 | ( 386,112) | ( 1,225,332) |
| 收回、處分無活絡市場之債券投資價款 | 2,273,465 | 1,399,324 |
| 收回權益法之股權投資價款 | - | 131,184 |
| 處分玉山投信股權取得之現金 | - | 217,506 |
| 購置固定資產及無形資產 | ( 728,945) | ( 1,101,422) |
| 處分固定資產價款 | 73,093 | 58,292 |
| 處分出租資產、閒置資產及承受擔保品價款 | 14,285 | 8,738 |
| 其他金融資產減少（增加） | 158,375 | ( 287,976) |
| 其他資產減少 | 525,923 | 434,300 |
| 投資活動之淨現金流出 | ( 140,356,703) | ( 74,227,533) |
| 融資活動之現金流量 | | |
| 央行及金融同業存款增加（減少） | 17,883,737 | ( 11,348,231) |
| 應付商業本票增加（減少） | 1,344,707 | ( 1,773,679) |
| 其他借款減少 | - | ( 300,000) |
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債減少 | ( 13,455,508) | ( 10,160,647) |
| 附買回票券及債券負債增加（減少） | ( 8,642,500) | 5,529,483 |
| 存款及匯款增加 | 110,295,546 | 69,549,270 |
| 其他金融負債減少 | ( 240,657) | ( 598,100) |
| 發行金融債券 | 6,200,000 | 2,600,000 |
| 償還金融債券 | - | ( 900,000) |
| 發放現金股利 | - | ( 1,321,320) |
| 發放員工紅利及董監事酬勞 | - | ( 31,230) |
| 買回庫藏股票 | - | ( 336,819) |
| 庫藏股票處分價款 | 167,915 | - |
| 其他負債減少 | - | ( 595) |
| 融資活動之淨現金流入 | 113,553,240 | 50,908,132 |
（接次頁）
（承前頁）
| 九十八年度 | 九十七年度 | |
|---|---|---|
| 匯率影響數 | $ 52,704 | $ 7,906 |
| 現金及約當現金淨增加（減少） | ( 1,752,896 ) | 2,614,777 |
| 現金及約當現金年初餘額 | 11,573,928 | 8,959,151 |
| 現金及約當現金年底餘額 | $ 9,821,032 | $ 11,573,928 |
| 現金流量資訊之補充揭露 | ||
| 支付利息 | $ 8,744,675 | $ 14,492,357 |
| 支付所得稅 | $ 571,213 | $ 517,827 |
| 不影響現金流量之投資及融資活動 | ||
| 應付轉換公司債轉換發行新股 | $ - | $ 1,533,912 |
九十七年度處分玉山投信股權列示如下：
| 九十七年度 | |
|---|---|
| 玉山投信九十七年九月三十日股權淨值 | $ 356,325 |
| 處分股權投資淨利益 | 163,969 |
| 處分玉山投信股權價款 | 520,294 |
| 玉山投信九十七年九月三十日現金餘額 | ( 302,788 ) |
| 處分玉山投信股權取得之現金 | $ 217,506 |
後附之附註係本合併財務報表之一部分。
（請參閱勤業眾信聯合會計師事務所民國九十九年二月十二日查核報告）
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報表附註
民國九十八及九十七年度
（金額除另予註明者外，係以新臺幣仟元為單位）
一、公司沿革
玉山金融控股股份有限公司（以下簡稱母公司或玉山金控）係由玉山商業銀行股份有限公司（玉山銀行）、玉山票券金融股份有限公司（玉山票券）與玉山綜合證券股份有限公司（玉山證券）依據金融控股公司法及其他有關法令規定以股份轉換方式，於九十一年一月二十八日成立之金融控股公司。母公司發行之股票並自同日起於臺灣證券交易所上市買賣。轉換後玉山銀行、玉山票券及玉山證券均為母公司百分之百控制持有之子公司。
母公司於九十二年九月十六日以股份轉換方式納入玉山證券投資信託股份有限公司（玉山投信）為母公司百分之百持股子公司。母公司為配合整體發展策略及營運，提高資本運用效率，並深化經營核心金融事業，於九十七年九月三十日出售玉山投信全部股權予英商施羅德國際控股公司（Schroder International Holdings Limited）。
母公司業務範圍為投資經主管機關核准之國內外金融相關事業及對被投資事業之管理。
玉山銀行主要營業項目為依銀行法規定得以經營之業務。玉山銀行信託部辦理銀行法及信託業法規定之信託投資業務之規劃、管理及營業。截至九十八年底止，計設有一二八個營業單位，包括營業部、國際事務部、信託部、信用卡事業處、國際金融業務分行、洛杉磯分行、香港分行及一二一個國內分行。
為整合金控資源，發揮經營績效，強化玉山銀行資本結構，並衡酌長期發展需要，玉山銀行及玉山票券於九十五年八月二十五日分別經董事會（代行股東會）決議辦理合併，本合併案係採吸收合併方式進行，以玉山銀行為合併後之存續公司，而以玉山票券為消滅公司。
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玉山證券係從事有價證券承銷、自營及經紀等業務，另玉山證券於九十九年一月二十八日經行政院金融監督管理委員會（金管會）核准兼營期貨經紀業務。
玉山投信係從事發行受益憑證募集證券投資信託基金，及運用證券投資信託基金從事證券及相關投資等業務。
玉山創業投資股份有限公司（玉山創投）主要業務為對國內外科技事業、國內一般製造業及國內外其他創業投資事業從事創業投資。
玉山保險經紀人股份有限公司（玉山保險經紀人）係從事人身及財產保險經紀人業務。
納入合併財務報表編製主體之子公司及其被投資公司持股比率及營業項目等相關資訊，請參閱附表四。
母公司及子公司（以下合稱本公司）九十八及九十七年底，員工人數合計分別為4,963人及4,769人。
二、重要會計政策之彙總說明
本合併財務報表係依照金融控股公司財務報告編製準則、公開發行銀行財務報告編製準則、證券商財務報告編製準則、商業會計法、商業會計處理準則及一般公認會計原則編製。本公司於編製合併財務報表時，對於部分金融商品評價、備抵呆帳、保證責任準備、固定資產折舊、無形資產攤銷、退休金、所得稅、資產減損損失、未決訟訴案損失、員工分紅及董監事酬勞費用等之提列，必須使用合理之估計金額，因估計通常係在不確定情況下作成之判斷，因此可能與將來實際結果有所差異。重要會計政策彙總說明如下：
合併財務報表彙編原則
本公司九十七年度合併財務報表係包括母公司、玉山銀行、玉山證券及子公司玉山證券投資顧問股份有限公司（玉山投顧）、玉山投信、玉山創投及玉山保險經紀人之帳目。玉山租賃股份有限公司（玉山租賃）於九十六年八月經其董事會決議通過解散清算，並於九十七年九月清算完結，因是九十八及九十七年度並未併入編製合併財務報表。本公司認為玉山租賃並不重大，是以該等被投資公司併入編製九十七年度合併財務報表與否，尚不致有重大之影響。另母公司已於九十七年九月三十日出售玉山投信全部股權，故九十七年度合併財務報表係包括玉山投信九十七年前三季收益及費損。本公司九十八年度合併財務報表係包括母公司、玉山銀行、
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玉山證券及子公司玉山投顧、玉山創投及玉山保險經紀人之帳目。列入合併財務報表之子公司，其財務報表係依據經會計師查核之同期間財務報表列入。於編製合併財務報表時，母子公司間重大交易及其餘額，均予以銷除。
另玉山銀行財務報表包括玉山銀行國內外總分行及國際金融業務分行之帳目。國內外總分行及國際金融業務分行間之內部往來及聯行往來等帳目均於彙編財務報表時互相沖減。
資產與負債區分流動與非流動之標準
本公司除母公司及玉山銀行因其行業經營特性，營業週期較難確定，未予區分為流動或非流動項目，而係依其性質分類，按相對流動性之順序排列外，餘其他子公司資產與負債區分流動與非流動之標準均係以現金及約當現金暨預期於一年內變現之資產為流動資產，固定資產及其他不屬於流動資產之資產為非流動資產；須於一年內清償之負債為流動負債，不屬於流動負債之負債為非流動負債。
本合併財務報表之編製主體中，銀行業佔重大之比率，故合併資產負債表中資產及負債按其性質分類，並依相對流動性之順序排序，而未區分為流動或非流動項目。惟本公司已於附註三五說明資產及負債之到期分析。
約當現金
約當現金係隨時可轉換成定額現金且即將到期，而其利率變動對其價值影響甚少之高流動性短期投資。
公平價值之基礎
本公司評估公平價值之基礎如下：短期票券係依路透社之參考價，上市（櫃）證券係資產負債表日之收盤價，開放型基金受益憑證係資產負債表日之淨資產價值，上櫃債券係財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心資產負債表日之參考價；非上市櫃證券如有公開市場報價或成交記錄者，為其市場報價或成交價；其他無活絡市場之金融商品，以評價方法估計公平價值。
公平價值變動列入損益之金融商品
公平價值變動列入損益之金融商品包括交易目的之金融資產或金融負債，以及於原始認列時，指定以公平價值衡量且公平價值變動認列為損益之金融資產或金融負債。原始認列時，係以公平價值加計交易成本衡量，
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續後評價時，以公平價值衡量且公平價值變動認列為當年度損益。依慣例交易購買或出售金融資產時，採用交割日會計處理（惟股票、基金受益憑證及衍生性商品係採用交易日會計處理）。
衍生性商品未能符合避險會計者，係分類為交易目的之金融資產或金融負債。公平價值為正值時，列為金融資產；公平價值為負值時，列為金融負債。
指定公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債係嵌入衍生性商品條件之混合商品契約，主契約與嵌入之衍生性商品經判斷應分別認列，惟本公司不擬分別認列，以及為消除或重大減少會計不一致時，將各項具會計不一致之金融資產或金融負債，於原始認列時指定公平價值變動列入損益。本公司因未指定衍生性商品採用避險會計，倘未將操作利率避險項目指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債，將使利率避險工具之公平價值變動數認列為當年度損益，被避險項目之公平價值變動未能與避險工具於同一會計年度內認列損益而產生會計認列之不一致，因是，將已承作利率交換之債務商品投資及發行之金融債券指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債。此外，因未分別認列混合商品中嵌入式衍生性商品契約價值，故將整體混合商品指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債。
附條件交易票券及債券
附賣回票券及債券投資係從事票券及債券附賣回條件交易時，向交易對手實際支付之金額，視為融資交易；附買回票券及債券負債係從事票券及債券附買回條件交易時，向交易對手實際取得之金額。相關利息收入或支出按權責發生基礎認列。
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證券融資、融券
玉山證券辦理有價證券買賣融資業務時，對買進股票證券投資人之融通資金，列為應收證券融資款，融資人並以該融資買入之全部股票作為擔保品，玉山證券就此項擔保品，以備忘分錄處理，於融資人償還結清時返還。
玉山證券辦理有價證券買賣融券業務時，對客戶融券所收取之保證金，列為融券存入保證金，另收取之融券賣出價款（已扣除證券交易稅、受託買賣手續費、融券手續費）作為擔保，列為應付融券擔保款，對借予客戶融券之股票以備忘分錄處理。保證金及融券賣出價款於客戶償還結清時返還。
玉山證券辦理有價證券買賣融券業務，若有需要而向證券金融公司轉融券借入證券，其所交付之保證金或轉融券差額，列為轉融通保證金。為抵繳轉融券保證金之股票列為轉融通保證品，以備忘分錄處理。向客戶收取之融券賣出價款，作為向證券金融公司轉融券之擔保價款，列為應收轉融通擔保價款。
催收款項
玉山銀行根據財政部「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」之規定，放款及其他授信款項應於清償期屆滿六個月內，連同已估列之應收利息轉列催收款項。
由放款轉列之催收款項列於貼現及放款項下，非屬放款轉列之其他催收款項則列於其他金融資產。
備抵呆帳及保證責任準備
係就放款、貼現、買匯、應收款項及催收款項，暨各項保證餘額，分別對特定債權無法收回之風險及全體債權組合之潛在風險，評估可能損失，以提列備抵呆帳及保證責任準備。
特定債權無法收回之風險，係就特定債權之擔保品，由玉山銀行內部自行評估其價值後，再按授信戶之信用，依債權之擔保情形及預計可能收回程度予以評估。同時，玉山銀行參照財政部「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」之規定，應予注意、可望收回、收回困難及收回無望之不良授信債權，分別以債權餘額之百分之二、百分之十、百分之五十及餘額全部之合計，為備抵呆帳及保證責任準備之最低提列標準。
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玉山證券依（八八）台財證（七）第九一六二五號函規定，自八十八年七月一日起四年內就其專屬本業之銷售額百分之三相當金額全數作為轉銷壞帳或提列備抵壞帳之用，惟自九十二年七月一日起停止適用。
對確定無法收回之債權，經提報董事會核准後予以沖銷。
備供出售金融資產
備供出售金融資產於原始認列時，以公平價值衡量，並加計取得之交易成本；後續評價以公平價值衡量，且其價值變動列為股東權益調整項目，累積之利益或損失於金融資產除列時，列入當年度損益。依慣例交易購買或出售金融資產時，採用交割日會計處理（惟股票及基金受益憑證係採用交易日會計處理）。
現金股利於除息日認列收入，但投資當年度取得以前年度盈餘宣告之部分，係自權益商品投資成本減除。股票股利不列為投資收益，僅註記股數增加，並按增加後之股數重新計算每股成本。債務商品原始認列金額與到期金額間之差額，採用利息法攤銷，認列為當年度損益。
金融資產證券化之交易
玉山銀行係依金融資產證券化條例，採行特殊目的信託方式，將玉山銀行之債券資產及相關權益信託移轉受託機構，由受託機構據以發行受益證券，並將募集所得資金交付玉山銀行。在此交易架構下，玉山銀行已移轉債券之受益權予買方並喪失各該債券所有權利之控制權，除因為信用增強而保留之受益證券依其性質予以重分類至備供出售金融資產外，餘均自帳上予以除列，並認列出售損益。出售損益係依出售所得與移轉資產帳面價值之差額計算，該帳面價值須以移轉日出售資產及保留之受益證券間之相對公平價值為基礎予以分攤。
由於保留之受益證券並無市場報價做為公平價值，故玉山銀行根據其對於各該債券信用損失率及有關風險相當之折現率等主要假設之最佳估計，評估未來預計現金流量之折現值，做為估計公平價值之基礎，所產生之評價差額列為股東權益調整項目。
持有至到期日金融資產
持有至到期日金融資產係以利息法之攤銷後成本衡量。原始認列時，以公平價值衡量並加計取得之交易成本，於除列、價值減損或攤銷時認列損益。依慣例交易購買或除列金融資產時，採用交割日會計處理。
採權益法之股權投資
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本公司對被投資公司具有重大影響力者按權益法計價，即以投資成本加（或減）按持股比率認列被投資公司之純益（或純損）計算。被投資公司發生純益（或純損）時認列投資利益（或損失）；發放現金股利時，則作為投資之減項。被投資公司增資時，若未按原有持股比率認購，致使持股比率發生變動，並因而使投資之股權淨值有所增減者，其增減數應調整資本公積及股權投資；前項調整，若因借記資本公積而有不足時，其差額應借記未分配盈餘。
取得被投資公司發放之股票股利，僅註記增加股數，不增加投資帳面金額，亦不列為投資利益。
採權益法之股權投資出售時之成本，係以加權平均法計算。
玉山銀行之子公司玉山租賃已於九十七年六月辦理解散清算，並於九十七年九月清算完結。
其他金融資產
以成本衡量之金融資產係無法可靠衡量公平價值之權益商品投資，包括未上市（櫃）股票及興櫃股票等，以原始認列之成本衡量。股利之會計處理除現金股利於被投資公司股東會決議日認列收入外，餘與備供出售金融資產相同。
無活絡市場之債券投資係無活絡市場之公開報價，且具固定或可決定收取金額之債券投資，以攤銷後成本衡量，其會計處理與持有至到期日金融資產相同，惟處分時點不受限制。
- 187 -
固定資產、出租資產及閒置資產
固定資產、出租資產及閒置資產係以成本減累計折舊及累計減損計價。重大改良及更新，均作為資本支出；零星更換及維護修理支出，則作為當年度費用處理。
折舊係按直線法依照下列耐用年數提列：房屋及建築，五至五十年；電腦設備，三至八年；交通及運輸設備，五至八年；雜項設備，五至十年；出租資產，五十年；閒置資產，五十年。耐用年限屆滿仍繼續使用者，依新估計年限按直線法續提折舊。
固定資產、出租資產及閒置資產報廢或出售時，其成本及相關之累計折舊及累計減損均自帳上予以減除，因而產生之損益依其性質列為當年度之損益。
商譽及無形資產
無形資產以取得成本為入帳基礎。電腦軟體及營業權按三至五年，以直線法攤銷。商譽係以成本減除累計減損後之金額衡量。
營業保證金
證券商及證券投資顧問事業依規定應於辦理公司登記後，依經營業務種類別，向指定銀行提存營業保證金。
交割結算基金
係證券商經營經紀及自行買賣有價證券業務，依規定應於開始營業前或營業後向臺灣證券交易所及櫃檯買賣中心繳存之法定基金。
受託買賣借貸項
受託買賣證券交易之相關科目，依照證券商財務報告編製準則之規定，列為受託買賣借項（含銀行存款－交割專戶、應收代買證券價款、交割代價、信用交易、應收交割帳款）及受託買賣貸項（含應付託售證券價款、交割代價、信用交易及應付交割帳款），並以借貸項沖抵後之淨額列示。
資產減損
（一）備供出售金融資產
備供出售金融資產若有減損之客觀證據，則認列減損損失。若後續期間減損金額減少，備供出售權益商品之減損減少金額認列為股東權益調整項目；備供出售債務商品之減損減少金額若明顯與認列減損後發生之事件有關，則予以迴轉並認列為當年度損益。
- 188 -
(二) 持有至到期日金融資產及無活絡市場之債券投資
持有至到期日金融資產及無活絡市場之債券投資若有減損之客觀證據，則認列減損損失。若續後期間減損金額減少，且明顯與認列減損後發生之事件有關，則予以迴轉並認列為當年度損益，該迴轉不使帳面金額大於未認列減損情況下之攤銷後成本。
(三) 以成本衡量之金融資產
以成本衡量之金融資產若有減損之客觀證據，則認列減損損失，此減損金額不予迴轉。
(四) 固定資產、商譽、無形資產及其他資產
本公司於資產負債表日評估是否有減損跡象顯示資產（主要為固定資產、閒置資產、出租資產、商譽與無形資產）可能發生減損。倘經評估資產有減損跡象存在時，即估計該資產或其所屬現金產生單位之可回收金額，當資產或其現金產生單位之可回收金額低於帳面價值而有重大減損時，就其減損部分認列損失。嗣後若資產（商譽除外）之可回收金額增加時，將減損損失之迴轉認列為利益，惟不得超過該資產在未認列減損損失之情形下，減除應提列折舊或攤銷後之帳面價值。
商譽無論其是否有減損跡象存在，每年應定期進行減損測試，當其可回收金額衡量帳面價值有重大減損時，就其減損部分認列減損損失，惟已認列之商譽減損損失不得迴轉。
應付公司債
海外可轉換公司債之轉換依帳面價值法處理，即將公司債於轉換日之帳面金額予以轉銷，並以該轉銷金額作為入帳基礎，此項轉銷金額超過發行股份面額部分則列為資本公積。
違約損失準備
證券商經營受託買賣有價證券業務及期貨經紀業務者，應按月就受託買賣有價證券成交金額提列萬分之零點二八作為違約損失準備（帳列其他負債），至該準備累計達二億元止。
前述違約損失準備，除彌補受託買賣有價證券業務違約所產生之損失或行政院金融監督管理委員會證券期貨局（證期局）核准外，不得使用之。
買賣證券損失準備
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買賣證券損失準備（帳列其他負債）係就自行買賣有價證券利益超過損失部分，按月提列百分之十作為買賣損失準備，至其餘額達法定金額時得不再提列。買賣損失準備除彌補買賣損失額超過買賣利益額之差額外，不得使用之。
職工退休金
本公司屬確定給付退休辦法係按精算結果認列退休金費用，並就未認列過渡性淨資產或給付義務按十五年至三十一年攤提。屬確定提撥退休辦法之退休金，係於員工提供服務之期間，將應提撥之退休基金數額認列為當年度費用。
本公司修正退休辦法時，所產生之前期服務成本自修正日起至該前期服務成本符合既得給付條件日止之平均年數，按直線法攤銷認列為費用。確定給付退休辦法修訂時即符合既得給付條件者，立即認列為當年度費用。
庫藏股票
本公司買回已發行股票作為庫藏股票時，係將所支付之成本借記「庫藏股票」，列為股東權益之減項。本公司轉讓庫藏股票予員工時，若處分價格高於帳面價值，其差額貸記「資本公積－庫藏股票交易」；若處分價格低於帳面價值，其差額先沖抵同種類庫藏股票交易所產生之資本公積；如有不足，則借記未分配盈餘。
收入之認列
利息收入，係按權責發生基礎估列；惟放款因逾期未獲清償而轉列催收款項者，自轉列之日起對內停止計息，俟收現時始予認列收入。
因紓困及協議展期而同意記帳之利息收入，依財政部規定自開始記帳日起，列為遞延收益，俟收現時始予認列收入。
手續費收入於收現且獲利過程大部分完成時認列。
其他營業收入係按權責發生基礎估列，於獲利過程大部分完成時認列。
所得稅
所得稅係作跨期間及同期間之所得稅分攤。可減除暫時性差異、未使用以前年度虧損扣抵、未使用投資抵減及直接借記股東權益調整項目之所得稅影響數認列為遞延所得稅資產，再評估其可實現性，並認列備抵評價
- 190 -
金額；而應課稅暫時性差異及直接貸記股東權益調整項目之所得稅影響數則列為遞延所得稅負債。
本公司採行連結稅制合併結算申報所得稅之會計處理，係將合併基礎之當年度及遞延所得稅與各子公司個別之當年度及遞延所得稅彙總金額之差額，於母公司合併調整並列為母公司之所得稅利益或費用，相互間之撥補金額以應收款項或應付款項科目列帳。
短期票券或特殊目的信託受益證券之利息收入已分離課徵所得稅，列為當年度之所得稅。以前年度所得稅之調整，包含於當年度所得稅中。
因人才培訓及股權投資等所產生之所得稅抵減，採當期認列法處理。
未分配盈餘（依所得稅法規定計算）加徵百分之十之所得稅，列為股東會決議年度所得稅費用。
或有損失
在資產負債表日很有可能資產已經受損或負債已經發生，且其損失金額得以合理估計之或有損失，認列為當年度損失；若損失金額無法合理估計或損失有可能已經發生，則於合併財務報表附註揭露之。
以外幣為準之交易事項
母公司、玉山創投及玉山保險經紀人以外幣為準之交易事項係按交易日之即期匯率入帳。外幣資產及負債實際以新臺幣收付結清時，因適用不同匯率所產生之損失及盈益，列為收付結清年度之損益。外幣貨幣性資產及負債之年底餘額，再按年底之即期匯率予以換算調整，因而產生之兌換差額，列為當年度損益。
玉山銀行以外幣為準之交易事項係按原幣金額列帳。外幣損益項目按每月底中央銀行公告之結帳匯率（央行結帳匯率）折算，並結轉至新臺幣損益帳。外幣貨幣性資產及負債，於每月底按央行結帳匯率折算調整，因而產生之兌換差額列為當月份損益。外幣非貨幣性資產及負債，依公平價值衡量者，按每月底央行結帳匯率折算調整，所產生之兌換差額，屬公平價值變動認列為股東權益者，列為股東權益調整項目，屬公平價值變動認列為當年度損益者，列為當年度損益；以成本衡量者，則按交易日之歷史匯率衡量。國外分行之外幣財務報表，資產負債科目以資產負債表日央行結帳匯率換算，損益科目以當年度平均匯率換算，其所產生之兌換差額，經調整所得稅影響數後均列於股東權益項下之「累積換算調整數」。
三、會計變動之理由及其影響
- 191 -
本公司自九十七年一月一日起，採用財團法人中華民國會計研究發展基金會（九六）基秘字第○五二號函釋規定，員工分紅及董監事酬勞應視為費用，而非盈餘之分配。此項會計變動，使九十七年度合併總純益減少32,835仟元，稅後基本每股盈餘減少0.01元。
四、現金及約當現金
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 庫存現金及週轉金 | $ 5,866,635 | $ 5,644,606 |
| 待交換票據 | 2,604,154 | 4,146,969 |
| 存放同業 | 1,332,168 | 1,782,353 |
| 約當現金－收益率 0.05% | 18,075 | - |
| | $ 9,821,032 | $ 11,573,928 |
五、存放央行及拆借金融同業
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 存款準備金－甲戶 | $ 12,812,619 | $ 10,164,082 |
| 存款準備金－乙戶 | 19,897,536 | 16,609,105 |
| 存款準備金－外幣存款戶 | 78,831 | 98,322 |
| 轉存央行存款 | 173,000,000 | 53,700,000 |
| 拆放同業 | 10,368,417 | 7,581,740 |
| 存放央行－其他 | 1,017,812 | 817,147 |
| | $ 217,175,215 | $ 88,970,396 |
上列存款準備金係依法就每月應提存法定準備金之各項存款之平均餘額，按法定準備率計算提存於中央銀行指定之存款準備金帳戶。其中存款準備金乙戶依規定非於每月調整存款準備金時不得動用，其餘則可隨時動用。
六、公平價值變動列入損益之金融商品
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 交易目的之金融資產 | | |
| 商業本票 | $ 7,135,900 | $ 10,687,757 |
| 利率交換合約 | 2,415,101 | 3,333,205 |
| 國外機構發行債券 | 575,538 | 420,149 |
| 可轉換公司債 | 433,323 | 770,149 |
| 基金受益憑證 | 420,055 | 727,597 |
| 國內上市（櫃）股票 | 390,921 | 20,600 |
| 國庫券 | 356,758 | 11,712,460 |
| 營業證券－自營部 | 282,591 | 731,543 |
| 外匯選擇權合約 | 252,962 | 619,596 |
| 換匯換利合約 | 232,252 | 641,915 |
| 外匯換匯合約 | 223,031 | 920,209 |
|---|---|---|
| 金融債券 | 93,553 | 1,112,074 |
| 遠期外匯合約 | 84,843 | 40,250 |
| 期貨交易保證金－自有資金 | 71,735 | 18,650 |
| 信用違約交換合約 | 33,799 | 89,687 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 28,441 | 246,859 |
| 外幣保證金交易合約 | 27,340 | 37,057 |
| 金屬商品交換合約 | 13,344 | - |
| 遠期商品合約 | 9,525 | 21,091 |
| 可轉讓定期存單 | - | 8,815,462 |
| 政府公債 | - | 422,893 |
| 公司債 | - | 60,140 |
| 營業證券－承銷部 | - | 18,000 |
| 銀行承兌匯票 | - | 8,758 |
| 13,081,012 | 41,476,101 |
（接次頁）
- 193 -
（承前頁）
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 指定公平價值變動列入損益之
金融資產 | | |
| 金融債券 | $ 15,768,353 | $ 16,908,298 |
| 公司債 | 10,228,135 | 12,773,164 |
| 組合式商品 | 502,591 | 3,017,708 |
| 國外政府債券 | 414,896 | - |
| 賣方權益證券 | 131,295 | 202,091 |
| | 27,045,270 | 32,901,261 |
| | $ 40,126,282 | $ 74,377,362 |
| 交易目的之金融負債 | | |
| 利率交換合約 | $ 2,482,752 | $ 3,343,197 |
| 外匯選擇權合約 | 327,495 | 466,315 |
| 外匯換匯合約 | 215,379 | 207,379 |
| 換匯換利合約 | 197,352 | 516,840 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 31,744 | 127,332 |
| 信用違約交換合約 | 22,690 | 29,148 |
| 遠期外匯合約 | 20,736 | 695,827 |
| 金屬商品交換合約 | 11,898 | - |
| 遠期商品合約 | 9,525 | 21,091 |
| 外幣保證金交易合約 | 47 | 608 |
| | 3,319,618 | 5,407,737 |
| 指定公平價值變動列入損益之
金融負債 | | |
| 應付公司債（附註二二） | 4,798,424 | 4,774,886 |
| 金融債券（附註二二） | 4,775,793 | 12,079,765 |
| 組合式商品 | 2,963,047 | 9,181,216 |
| | 12,537,264 | 26,035,867 |
| | $ 15,856,882 | $ 31,443,604 |
本公司九十八及九十七年底公平價值變動列入損益之金融資產已供作附買回條件交易之面額分別為4,626,000仟元及6,830,100仟元。
玉山銀行從事衍生性金融商品交易之目的，主要係為配合客戶交易之需求並用以軋平玉山銀行之部位、規避外幣資產負債因匯率及利率波動所產生之風險暨債券投資到期之信用風險等。
- 194 -
母公司九十七年底尚未到期之衍生性商品合約金額（名目本金）如下：
| | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- |
| 換匯換利合約 | $ 26,083,200 |
| 外匯選擇權合約 | 34,740,440 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 9,045,624 |
九十八及九十七年底，玉山銀行尚未到期之衍生性商品合約金額（名目本金）如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 利率交換合約 | $ 295,907,950 | $ 234,935,065 |
| 外匯換匯合約 | 61,835,179 | 50,645,033 |
| 外匯選擇權合約 | 48,975,840 | 33,946,691 |
| 信用違約交換合約 | 13,799,088 | 15,015,759 |
| 換匯換利合約 | 7,911,236 | 17,810,654 |
| 遠期外匯合約 | 7,111,741 | 6,499,979 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 4,382,226 | 2,594,539 |
| 外幣保證金交易合約 | 610,948 | 469,181 |
| 金屬商品交換合約 | 549,953 | - |
| 遠期商品合約 | 242,510 | 247,017 |
| 期貨合約 | 128,704 | - |
玉山證券發行認購權證，其認購權證發行利益（損失）明細如下：
| 九 十 七 年 度 | |
|---|---|
| 發行認購權證負債－ | |
| 價值變動利益 | $447,800 |
| 逾期失效利益 | 2,400 |
| 發行認購權證再買回－ | |
| 處分損失 | ( 433,951 ) |
| 價值變動損失 | - |
| 認購權證發行淨利益 | $ 16,249 |
玉山證券九十八及九十七年底止皆無未到期之認購權證及未平倉之期貨交易及台指選擇權交易，期貨交易保證金餘額分別為4,000仟元及2,040仟元。
- 195 -
七、附賣回票券及債券投資
本公司於九十八及九十七年底以附賣回為條件買入之票債券分別為3,384,993仟元及353,252仟元，經約定應分別於九十九年三月三日及九十八年一月七日前以3,386,255仟元及353,365仟元陸續賣回。另九十八年底附賣回票券及債券投資，已供作附買回條件交易之面額為1,542,400仟元。
八、應收款項－淨額
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 應收信用卡款項 | $29,478,091 | $27,092,733 |
| 應收證券融資款 | 3,680,803 | 1,687,220 |
| 應收利息 | 1,471,953 | 2,221,461 |
| 應收承兌票款 | 1,335,674 | 750,481 |
| 應收退稅款 | 737,134 | 427,817 |
| 應收帳款 | 694,822 | 448,565 |
| 應收逾期有償證券款 | 323,295 | 494,857 |
| 應收收益 | 675 | 100,950 |
| 其 他 | 354,202 | 338,363 |
| | 38,076,649 | 33,562,447 |
| 減：備抵呆帳 | 928,991 | 954,965 |
| | $37,147,658 | $32,607,482 |
備抵呆帳之變動情形如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 年初餘額 | $ 954,965 | $ 357,325 |
| 本年度提列提存 | 1,345,557 | 1,880,965 |
| 沖銷應收款項 | ( 1,517,487 ) | ( 1,423,367 ) |
| 收回已沖銷之應收款項 | 158,612 | 122,400 |
| 重分類 | ( 3,695 ) | - |
| 匯率影響數 | ( 8,961 ) | 17,642 |
| 年底餘額 | $ 928,991 | $ 954,965 |
- 196 -
九、貼現及放款－淨額
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 短期放款 | $ 90,348,550 | $ 93,512,386 |
| 中期放款 | 127,221,157 | 129,963,895 |
| 長期放款 | 331,776,592 | 308,346,338 |
| 催收款項 | 3,430,524 | 3,679,605 |
| 押匯及貼現 | 1,158,958 | 1,010,035 |
| | 553,935,781 | 536,512,259 |
| 減：備抵呆帳 | 3,452,016 | 3,567,281 |
| | $ 550,483,765 | $ 532,944,978 |
九十八及九十七年底已停止對內計息之放款及其他授信款項餘額分別為 3,430,524 仟元及 3,679,605 仟元。九十八及九十七年度對內未計提利息收入之金額分別為 76,127 仟元及 132,289 仟元。
本公司於九十八及九十七年度並無未經訴追即行轉銷之授信債權。
備抵呆帳之明細及變動情形如下：
| 九 十 | 八 | 年 度 | |
|---|---|---|---|
| 特定債權無法收回之風險 | 全體債權組合之潛在風險 | 合 計 | |
| 年初餘額 | $ 2,498,972 | $ 1,068,309 | $ 3,567,281 |
| 本年度提列（沖回）提存 | 1,160,210 | ( 388,605 ) | 771,605 |
| 沖銷放款 | ( 1,194,612 ) | - | ( 1,194,612 ) |
| 收回已沖銷之放款 | 355,680 | - | 355,680 |
| 匯率影響數 | - | ( 47,938 ) | ( 47,938 ) |
| 年底餘額 | $ 2,820,250 | $ 631,766 | $ 3,452,016 |
| 九 十 | 七 | 年 度 | |
| 特定債權無法收回之風險 | 全體債權組合之潛在風險 | 合 計 | |
| 年初餘額 | $ 1,958,393 | $ 511,652 | $ 2,470,045 |
| 本年度提列提存 | 1,123,750 | 531,504 | 1,655,254 |
| 沖銷放款 | ( 817,592 ) | - | ( 817,592 ) |
| 收回已沖銷之放款 | 234,421 | - | 234,421 |
| 匯率影響數 | - | 25,153 | 25,153 |
| 年底餘額 | $ 2,498,972 | $ 1,068,309 | $ 3,567,281 |
- 197 -
九十八及九十七年度呆帳費用之明細如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 貼現及放款備抵呆帳提列數 | $ 771,605 | $ 1,655,254 |
| 應收款項備抵呆帳提列數 | 1,345,557 | 1,880,965 |
| 保證責任準備提列（沖回）數 | ( 222 ) | 153 |
| $ 2,116,940 | $ 3,536,372 |
十、備供出售金融資產－淨額
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 金融債券 | $13,474,351 | $ 4,270,565 |
| 政府公債 | 11,514,703 | 26,450,843 |
| 公司債 | 5,961,225 | 5,934,364 |
| 資產證券化受益證券 | 4,609,377 | 5,096,380 |
| 上市（櫃）股票 | 1,539,797 | 1,003,338 |
| 基金受益憑證 | 200,885 | 129,190 |
| | $37,300,338 | $42,884,680 |
本公司九十七年度對於備供出售金融資產評估認列減損損失為185,529仟元。
本公司九十八及九十七年底備供出售金融資產中，已供作附買回條件交易之面額分別為5,682,300仟元及14,490,400仟元。
十一、金融資產證券化
玉山銀行分別於九十四年第四季及九十六年第二季與香港商香港上海匯豐銀行（以下稱受託機構）共同訂定信託契約，依據中華民國金融資產證券化條例，採特殊目的信託方式，分別將玉山銀行帳面價值計10,060,287仟元、18,340,853仟元、8,960,000仟元及18,164,571仟元之標的債券之所有權利及風險移轉予受託機構，亦即於移轉債券予受託機構時，即放棄對債券資產之控制權，由受託機構發行表彰信託財產權益之玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託2005-1（以下簡稱玉山CBO2005-1）、玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託2005-2（以下簡稱玉山CBO2005-2）、玉山銀行2007-1債券資產證券化特殊目的信託（以下簡稱玉山CBO2007-1）及玉山銀行2007-2債券資產證券化特殊目的信託（以下簡稱玉山CBO2007-2）受益證券予證券持有人，並將發行受益證券所得之價金、保留之受益證券（玉山CBO2005-1為D級；玉山CBO2005-2為C級）及賣方權益證券交付玉山銀行。
- 198 -
玉山 CBO 2005-1 發行期間為九十四年十月十九日至一○一年七月二十日，發行總金額為 10,050,000 仟元，每季付息一次，本次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 |
|---|---|---|---|
| A級 | 第一順位 | $ 8,750,000 | 1.825% |
| B級 | 第二順位 | 800,000 | 2.05% |
| C級 | 第三順位 | 450,000 | 1.925% |
| D級 | 第四順位／殘值 | 50,000 | 無票面利率 |
玉山 CBO 2005-2 發行期間為九十四年十二月二十八日至一○三年九月二十日，發行總金額為 18,341,000 仟元，本次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 | 受益證券發行價格 |
|---|---|---|---|---|
| A1級 | 第一順位 | $ 2,500,000 | - | 95.36% |
| A2級 | 第一順位 | 6,215,000 | - | 90.08% |
| A3級 | 第一順位 | 5,774,349 | - | 83.60% |
| B級 | 第二順位 | 1,908,281 | - | 82.03% |
| C級 | 第三順位／殘值 | 1,943,370 | 無票面利率 |
玉山 CBO 2007-1 發行期間為九十六年五月十六日至一三六年三月十五日，發行總金額為 9,000,000 仟元，本次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 | 受益證券發行價格 |
|---|---|---|---|---|
| A1級 | 第一順位 | $ 4,000,000 | 2.10% | 100% |
| B1級 | 第二順位 | 4,400,000 | 2.45% | 100% |
| B2級 | 第三順位 | 560,000 | 3.10% | 100% |
| B3級 | 第四順位／殘值 | 40,000 | 12%及殘值 | 100% |
- 199 -
玉山 CBO 2007-2 發行期間為九十六年六月二十二日至一○五年二月十日，發行總金額為 19,650,000 仟元，每季付息一次，本次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 | 受益證券發行價格 |
|---|---|---|---|---|
| A1級 | 第一順位 | $ 8,800,000 | 無年利率 | 95.63% |
| A2級 | 第二順位 | 5,940,000 | 無年利率 | 83.65% |
| B級 | 第三順位 | 1,720,000 | 3.0% | 100% |
| C級 | 第四順位 | 990,000 | 4.0% | 100% |
| D級 | 第五順位 | 2,200,000 | 殘值受益人 | 100% |
玉山銀行並擔任玉山 CBO 2005-1、玉山 CBO 2005-2 及玉山 CBO 2007-1 之服務機構，依服務合約未來得收取之收入預期相當於因執行服務所需之適當補償，因是未認列服務資產或負債；另保留之受益證券對投資人依證券化信託合約收取報酬後剩餘之未來現金流量保有權利，當債務人無法支付到期款項時，投資人及受託機構對於玉山銀行之其他資產並無追索權。保留受益證券之本金受償順位在投資人權利之後，且其價值受移轉債券發行者之信用風險及利率風險等因素之影響。
(一) 衡量保留受益證券所使用之主要假設：
九十八及九十七年底，衡量保留受益證券所使用主要假設如下：
| | 玉山 CBO 2005-1
九十八年
十二月三十一日 | 九十七年
十二月三十一日 | 玉山 CBO 2005-2
九十八年
十二月三十一日 | 九十七年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 預計提前還款率 | 0% | 0% | 0% | 0% |
| 預計信用損失率 | 0% | 0% | 2% | 2% |
| 剩餘現金流量之折現率 | 2.519% | 2.619% | 1.579% | 1.234% |
因玉山 CBO 2005-1 信託資產池內之債券發行公司或保證之金融機構其評等皆為 twA 以上，且根據中華信評九十五至九十七年度違約及評等變動研究，八十八至九十七年度其所評等之發行人評等中，產生違約事件之發行人信用評等皆未高於 twBBB，故本公司預期預計信用損失率為零。
- 200 -
（二）敏感度分析：
在九十八及九十七年底，主要之經濟假設以及該等假設如果發生不利變動 10% 至 20%，剩餘現金流量公平價值之敏感度如下：
| 玉山 CBO 2005-1 | 玉山 CBO 2005-2 | |||
|---|---|---|---|---|
| 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | |
| 保留受益證券之帳面價值 | $ 57,146 | $ 55,625 | $4,287,420 | $4,462,786 |
| 預計信用損失率（每年比率） | 0% | 0% | 2% | 2% |
| 不利變動 10%對公平價值之影響 | - | - | ( 72,474 ) | ( 127,170 ) |
| 不利變動 20%對公平價值之影響 | - | - | ( 147,761 ) | ( 252,815 ) |
（三）因證券化之債券資產並未有實際信用損失，故預期靜態群組損失率等於預計信用損失率。
（四）現金流量
因證券化而收取及支付之現金流量彙總如下：
| 玉山 CBO | 2005-1 | 玉山 CBO | 2005-2 | 玉山 CBO | 2007-1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 九十八年度 | 九十七年度 | 九十八年度 | 九十七年度 | 九十八年度 | 九十七年度 | |
| 收到服務收益 | $ 836 | $ 1,868 | $ 3,003 | $ 3,375 | $ 1,505 | $ 1,765 |
| 收回準備金 | 15,944 | - | - | - | - | - |
十二、持有至到期日金融資產一淨額
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 政府公債 | $ 6,696,028 | $ 6,803,021 |
| 金融債券 | 6,034,374 | 2,974,113 |
| 公司債 | 4,783,171 | 3,638,741 |
| 資產證券化受益證券 | 445,152 | 825,624 |
| 國外機構發行債券 | 319,516 | - |
| | $18,278,241 | $14,241,499 |
本公司九十七年度對於持有至到期日金融資產評估認列減損損失為 63,079 仟元。
本公司九十八年底持有至到期日金融資產中，已供作附買回條件交易之面額為 1,708,600 仟元。
- 201 -
十三、其他金融資產－淨額
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 無活絡市場之債券投資－淨額 | $4,964,351 | $6,799,795 |
| 以成本衡量之金融資產－淨額 | 1,699,151 | 1,677,874 |
| 玉山 CBO 2005-1 超額準備原始信託財產 | 550,000 | 570,746 |
| 用途受限制之定存單 | - | 65,548 |
| 其他 | 65,632 | 80,460 |
| | $7,279,134 | $9,194,423 |
本公司所持有之以成本衡量金融資產皆為國內、外非上市（櫃）普通股或認股權，因無活絡市場公開報價且其公平價值無法可靠衡量，故以成本衡量。本公司九十八及九十七年度因被投資公司營運產生虧損而認列減損損失分別為47,006仟元及6,953仟元。
無活絡市場之債券投資明細如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 資產證券化受益證券 | $3,910,491 | $4,647,051 |
| 公司債 | 933,104 | 1,868,118 |
| 信用連結商品－主契約 | 100,000 | 100,000 |
| 特別股 | 20,756 | 20,756 |
| 金融債券 | - | 163,870 |
| | $4,964,351 | $6,799,795 |
本公司九十八年度對於無活絡市場之債券投資評估認列減損損失8,883仟元。
十四、固定資產－淨額
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 成 本 | | |
| 土地 | $ 8,272,341 | $ 7,258,549 |
| 房屋及建築 | 5,783,075 | 5,422,079 |
| 電腦設備 | 2,899,651 | 2,793,735 |
| 交通及運輸設備 | 475,145 | 453,915 |
| 雜項設備 | 1,478,140 | 1,405,458 |
| | 18,908,352 | 17,333,736 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 減：累計折舊 | | |
| 房屋及建築 | $ 1,325,672 | $ 1,080,001 |
| 電腦設備 | 2,246,882 | 2,041,042 |
| 交通及運輸設備 | 286,236 | 231,749 |
| 雜項設備 | 969,485 | 793,535 |
| | 4,828,275 | 4,146,327 |
| 小 計 | 14,080,077 | 13,187,409 |
| 預付房地及設備款 | 104,037 | 95,632 |
| | $ 14,184,114 | $ 13,283,041 |
十五、商譽及無形資產－淨額
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 商 譽 | $ 3,662,701 | $ 3,662,701 |
| 電腦軟體 | 383,397 | 374,845 |
| 遞延退休金成本 | 2,136 | 2,187 |
| | $ 4,048,234 | $ 4,039,733 |
本公司執行資產減損測試時，除出租資產及閒置資產以淨公平價值作為可回收金額外，係以每一分行或營業單位為現金產生單位，因概括承受高雄企銀資產及負債所產生之商譽，已分攤至因概括承受而新增之分行或營業單位（商譽所屬現金產生單位）。現金產生單位之可回收金額係依據使用價值決定，所採用之關鍵假設係以各現金產生單位實際營運情形及業務或景氣循環週期之客觀資料作為未來現金流量之預計基礎，於永續經營假設下，預估各現金產生單位未來五年營運產生之淨現金流量。本公司於九十八及九十七年底估算商譽所屬現金產生單位未來現金流量之折現率分別為 12.15% 及 9.67%，經本公司評估後，並無減損情事發生。
- 203 -
十六、其他資產－淨額
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 存出保證金 | $1,364,797 | $2,172,352 |
| 營業保證金及交割結算基金 | 673,499 | 449,412 |
| 出租資產（減除累計折舊九十八年 18,191 仟元及九十七年 57,511 仟元暨累計減損九十八年 25,829 仟元及九十七年 121,641 仟元） | 630,245 | 1,863,607 |
| 閒置資產（減除累計折舊九十八年 23,026 仟元及九十七年 6,522 仟元暨累計減損九十八年 137,251 仟元及九十七年 41,439 仟元後之淨額） | 261,488 | 241,396 |
| 預付款項 | 132,072 | 229,746 |
| 受託買賣借項 | 21,708 | 29,750 |
| 遞延費用－淨額 | 5,554 | 7,341 |
| 遞延所得稅資產－淨額 | - | 2,584 |
| | $3,089,363 | $4,996,188 |
本公司出租資產及閒置資產因無跡象顯示資產使用價值係重大超過其淨公平價值，故委託不動產估價公司及本公司估價中心鑑價，以估價金額作為該項資產之淨公平價值，並與帳面價值比較，於九十七年度認列資產減損淨迴轉利益34,703仟元。
本公司九十八及九十七年度評估存出保證金而分別認列資產減損損失5,770仟元及82仟元。
十七、央行及金融同業存款
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行同業拆放 | $25,705,056 | $5,955,280 |
| 中華郵政轉存款 | 12,522,380 | 12,565,901 |
| 銀行同業存款 | 548,024 | 2,399,181 |
| 透支銀行同業 | 232,300 | 198,308 |
| 央行存款 | 44,197 | 49,550 |
| | $39,051,957 | $21,168,220 |
- 204 -
十八、應付商業本票－淨額
九十八年底應付商業本票面額為 1,345,000 仟元，年貼現率為 0.192%-0.400%。上述應付商業本票係由金融機構擔任保證及承兌機構。
十九、附買回票券及債券負債
本公司於九十八及九十七年底以附買回為條件賣出之債票券分別為 14,518,968 仟元及 23,161,468 仟元，經約定應分別於九十九年八月二十三日及九十八年六月三十日前以 14,527,740 仟元及 23,193,042 仟元陸續買回。
二十、應付款項
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 應付待交換票據 | $ 2,604,154 | $ 4,146,969 |
| 應付利息 | 1,389,802 | 2,702,460 |
| 承兌匯票 | 1,339,890 | 749,342 |
| 應付費用 | 862,321 | 656,769 |
| 應付代收款 | 502,631 | 484,529 |
| 應付融券擔保價款 | 396,779 | 151,115 |
| 融券存入保證金 | 357,637 | 136,844 |
| 應付稅款 | 137,421 | 292,589 |
| 其 他 | 1,051,086 | 940,534 |
| | $ 8,641,721 | $ 10,261,151 |
二一、存款及匯款
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 支票存款 | $ 8,171,244 | $ 7,636,697 |
| 活期存款 | 157,366,751 | 93,898,216 |
| 活期儲蓄存款 | 191,774,073 | 137,574,047 |
| 定期存款 | 200,566,561 | 189,607,328 |
| 可轉讓定期存單 | 19,821,200 | 14,407,300 |
| 定期儲蓄存款 | 191,374,338 | 215,766,864 |
| 匯 款 | 211,980 | 100,149 |
| | $ 769,286,147 | $ 658,990,601 |
- 205 -
二二、應付債券
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 金融債券 | $ 33,500,000 | $ 27,300,000 |
| 玉山金控九十四年度第一次國內無擔保普通公司債 | 5,000,000 | 5,000,000 |
| 玉山金控九十六年度第一次國內無擔保普通公司債 | 500,000 | 500,000 |
| | $ 39,000,000 | $ 32,800,000 |
母公司於九十四年十二月十五日發行九十四年度第一次無擔保次順位公司債 5,000,000 仟元，每張票面金額為 10,000 仟元，票面利率為中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4%，每季計、付息一次，發行期限七年，到期一次還本。
母公司於九十六年十二月十三日發行九十六年度第一次無擔保次順位公司債 500,000 仟元，每張票面金額為 10,000 仟元，票面利率為九十天期商業本票利率加 0.6%，每季單利計息一次，每年付息一次，發行期限七年，到期一次還本。
母公司為充實營運資金及強化資本結構，業經董事會於九十九年一月二十八日決議申請發行無擔保次順位公司債 4,000,000 仟元，是項申請案尚待向主管機關申請核准。
玉山銀行發行之金融債券明細如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十三年度第一期第五次五年六個月期次順位金融債券－九十三年九月十六日發行，固定年利率為 2.95%，每半年單利計、付息一次，到期一次還本 | $ 1,300,000 | $ 1,300,000 |
| 九十三年度第一期第六次五年六個月期次順位金融債券－九十三年十二月十七日發行，固定年利率為 2.80%，每半年單利計、付息一次，到期一次還本 | 3,700,000 | 3,700,000 |
| 九十四年第一期第一次十年期金融債券－九十四年六月二十四日發行，固定年利率為 2.75%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 5,000,000 | 5,000,000 |
（接次頁）
- 206 -
（承前頁）
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十四年第一期第二次七年期次
順位金融債券－九十四年十月
十一日發行，票面利率依中華
郵政股份有限公司一年期定期
儲蓄存款一般牌告機動利率加
0.425%計息，每季單利計、付
息一次，到期一次還本 | $ 2,000,000 | $ 2,000,000 |
| 九十四年第一期第三次七年期次
順位金融債券－九十四年十月
十九日發行，固定年利率為
2.725%，每年單利計、付息一
次，到期一次還本 | 1,400,000 | 1,400,000 |
| 九十四年第一期第四次七年期次
順位金融債券－九十四年十一
月四日發行，票面利率依中華
郵政股份有限公司一年期定期
儲蓄存款一般牌告機動利率加
0.4%計息，每季單利計息一
次，每年付息一次，到期一次
還本 | 1,600,000 | 1,600,000 |
| 九十五年度第一次七年期次順位
金融債券－九十五年八月二十
四日發行，共分為二券，A 券
年利率為九十天之短期票券均
價利率加 0.25%，每季單利計
息一次；B 券年利率為
2.60%，每年單利計息一次。每
年付息一次，到期一次還本 | 6,000,000 | 6,000,000 |
| 九十六年度第一期第一次七年期
次順位金融債券－九十六年六
月二十九日發行，共分為二
券，A 券票面利率為臺灣銀行
一年期定期儲蓄一般存款牌告
機動利率加 0.5%，每季單利計
息一次；B 券票面利率為九十
天期商業本票利率加 0.39%，
每季單利計息一次。每年付息
一次，到期一次還本 | 3,700,000 | 3,700,000 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十六年度第一期第二次七年期
次順位金融債券－九十七年二
月十五日發行，固定年利率為
3.10%，每年單利計、付息一
次，到期一次還本 | $ 2,300,000 | $ 2,300,000 |
| 九十七年度第一期第一次七年期
次順位金融債券－九十七年十
月二十四日發行，票面利率為
3.15%，每年單利計息一次，到
期一次還本 | 300,000 | 300,000 |
| 九十八年度第一期五年期次順位
金融債券－九十八年二月二十
日發行，票面利率為 2.10%，
每年單利計、付息一次，到期
一次還本 | 1,000,000 | - |
| 九十八年度第二期五年六個月期
次順位金融債券－九十八年三
月五日發行，票面利率為
2.15%，每年單利計、付息一
次，到期一次還本 | 500,000 | - |
| 九十八年度第三期次順位金融債
券－九十八年四月三日發行，
共分為二券，A 券五年六個月
期，票券利率為 2.15%，每年
單利計、付息一次，到期一次
還本；B 券七年期，票面利率
為 2.50%，每年單利計、付息
一次，到期一次還本 | 500,000 | - |
| 九十八年度第四期五年六個月期
次順位金融債券－九十八年五
月十八日發行，票面利率為
2.35%，每年單利計、付息一
次，到期一次還本 | 1,800,000 | - |
| 九十八年度第五期七年期次順位
金融債券－九十八年七月十七
日發行，票面利率為 2.50%，
每年單利計、付息一次，到期
一次還本 | 900,000 | - |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十八年度第六期七年期次順位
金融債券－九十八年十月二十
日發行，票面利率為 2.35%，
每年單利計、付息一次，到期
一次還本 | $ 1,500,000
$ 33,500,000 | $ -
$ 27,300,000 |
母公司發行之公司債原始認列時指定為公平價值變動列入損益之金融負債明細如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 玉山金控九十七年度海外無擔
保轉換公司債 | $ 4,556,616 | $ 4,556,616 |
| 評價調整 | 241,808 | 218,270 |
| | $ 4,798,424 | $ 4,774,886 |
母公司於九十七年七月二十四日發行十年期海外無擔保可轉換公司債，發行總額為美金 200,000 仟元，每張票面金額為美金壹拾萬元或其整數倍，票面利率自發行日起至發行滿五年之日止（含）為年利率 2.3%，每半年付息一次；自發行滿五年之日起（不含）至到期日止為年利率 0%，其餘發行條件如下：
(一) 還本付息日期及方式：海外可轉換公司債除依下列情形於到期日前贖回、買回或轉換者外，債券到期時將由母公司以美元按面額償還本金。
- 母公司提前贖回：
中華民國稅務法令變更，致使母公司增加租稅負擔，必須支付額外之利息或增加成本，母公司得提前以提前贖回價格將本債券全部或部分贖回。
- 209 -
- 債券持有人賣回權：
(1) 除提前贖回、買回、或轉換為普通股並註銷之情形外，債券持有人得於發行屆滿五年時要求母公司以面額之 110% 買回其持有之全部或部分債券。
(2) 債券持有人得於 A.母公司普通股股票於臺灣證券交易所終止上市或停止交易連續達五個營業日時；或B.母公司有受託契約所定義之變動控制權之情事時（包括但不限於超過二分之一董事變動）；或C.母公司之信用評等如無法至少維持等於或高於下述之信用評等中之任一者：(a)Standard & Poor's Corp.評級BBB-級；(b) Moody's Investors Service 評級 Baa3 級；(c)Fitch, Inc.評級 BBB-級；(d)中華信用評等股份有限公司評級 twBBB-級；(e)英商惠譽國際信用評等股份有限公司台灣分公司 BBB-(twn)級；或(f)穆迪信用評等股份有限公司 Baa3.tw級，且該情況持續 60 天以上時；或D.母公司或玉山銀行或玉山證券之資本適足率未達主管機關規定之最低標準，且該情況持續 60 天以上時，要求母公司依提前贖回價格將本債券全部或部分贖回。
(二) 期限：
十年，發行日為九十七年七月二十四日，將於一〇七年七月二十四日到期。
(三) 擔保情形：無。
(四) 轉換期間及轉換標的：
除法令規定或受託契約約定之停止過戶期間外，債券持有人得於九十七年八月二十四日起至一〇七年七月十四日止，向母公司請求轉換為母公司之普通股股票。前述法令規定之停止過戶期間係指：
- 依中華民國法令應停止股票過戶之期間，包括股東常會開會前六十日內，股東臨時會開會前三十日內，或母公司決定分派股息及紅利或其他利益之基準日前五日內；
-210-
-
如母公司辦理無償配股、現金股息或現金增資時，自母公司向臺灣證券交易所洽辦無償配股停止過戶除權公告日、現金股息停止過戶除息公告日或現金增資認股停止過戶除權公告日至少前三個營業日起，至權利分配基準日止之期間及；
-
其他依中華民國法令需停止過戶之期間。
(五) 轉換價格：
-
原始轉換價格：(1)九十七年八月二十四日至九月二十二日（第一階段轉換期間）為每股新臺幣 16.16 元；(2)九十七年九月二十三日至一○七年七月十四日（第二階段轉換期間）為每股新臺幣 19.00 元（匯率係固定以新臺幣 30.406 等於 1 美元換算）。本債券發行後，當母公司普通股股數發生變動時（包括但不限於現金增資、無償配股、員工紅利轉增資等情形），轉換價格將依受託契約調整。
-
如於發行日後每一週年之日（轉換價格重設日）前連續二十營業日以轉換價格重設日之匯率換算之美元平均收盤價格低於原始美元轉換價格，母公司應重設轉換價格。新設之轉換價格僅可向下調整，且不得低於第二階段轉換期間原始轉換價格（可因母公司普通股股權變動而調整）之 80% 。
母公司九十七年分配九十六年度盈餘發放股票股利、現金股利及以員工紅利轉增資，因是，調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 17.78 元。
母公司已於九十八年度轉換價格重設日調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 14.22 元。
母公司九十八年分配九十七年度盈餘發放股票股利及以員工紅利轉增資，因是，調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 13.80 元。
截至九十八年底止，上述可轉換公司債已轉換金額為美金 50,200 仟元。
- 211 -
玉山金控為提升長期競爭力及面對未來台灣金控產業的競爭與挑戰，於九十七年七月十日與Morgan Stanley Apollo Holdings (Cayman) Ltd.及Morgan Stanley Apollo Holdings 2 (Cayman) Ltd.（以下合稱「摩根史坦利亞洲私募基金」）簽署投資人契約，於取得政府許可之前提下，摩根史坦利亞洲私募基金有權指定一席董事，惟該私募基金尚未決定是否行使該權利。
玉山銀行發行之金融債券原始認列時指定為公平價值變動列入損益之金融負債明細如下：
| 九 十 八 年 | 九 十 七 年 |
|---|---|
| 十二月三十一日 | 十二月三十一日 |
九十二年度第一期第四次五年期金融債券－九十三年二月二十七日發行，共分為七券，A、B、C、D 券當 6M LIBOR < 1.05% 時，票面利率為 6M LIBOR ；當 1.05% ≤ 6M LIBOR ≤ 2% 時，票面利率為 3.6% ；當 2% < 6M LIBOR 時，利率為（4.52% － 6M LIBOR）；E、F、G 券當 6M LIBOR < 1.05% 時，利率為 6M LIBOR ；當 1.05% ≤ 6M LIBOR ≤ 2% 時，利率為 3.5% ；當 2% < 6M LIBOR 時，利率為（4.5% － 6M LIBOR），各券之票面利率不得低於 0% 。每三個月付息一次，到期一次還本
九十二年度第二期有擔保五年期金融債券－九十三年二月二十日發行，共分成八券，若 6M LIBOR < 1.05% 時，則 A 券票面利率為 6M LIBOR；B 券票面利率為 6M LIBOR + 0.001% ；C 券票面利率為 6M LIBOR + 0.002% ；D 券票面利率為 6M LIBOR + 0.003% ；E 券票面利率為 6M LIBOR + 0.004% ；F 券票
$ - $ 2,000,000
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 面利率為 6M LIBOR + 0.005%；G 券票面利率為 6M LIBOR + 0.006%；H 券票面利率為 6M LIBOR + 0.007%；若 1.05% ≤ 6M LIBOR ≤ 2.00%時，A~H 券票面利率皆為 3.80%；若 6M LIBOR > 2.00%時，則 A~H 券票面利率皆為 5.00% - 6M LIBOR（票面利率下限為 0%）。每半年付息一次，到期一次還本 | $ - | $ 2,000,000 |
| 九十二年度第一期第五次七年期金融債券－九十三年二月二十七日發行，共分為三券，當 6M LIBOR ≤ 2.5% 時，票面利率為 3.03%；當 2.5% < 6M LIBOR 時，利率為（5.2% - 6M LIBOR），各券之票面利率不得低於 0%。每三個月付息一次，到期一次還本 | 1,000,000 | 1,000,000 |
| 九十二年度第一期第六次五年期金融債券－九十三年三月十八日發行，共分為八券，A、B 券當 6M LIBOR < 1.05% 時，票面利率為 6M LIBOR；當 1.05% ≤ 6M LIBOR ≤ 2% 時，票面利率為 3.5%；當 2% < 6M LIBOR 時，票面利率為（4.5% - 6M LIBOR）；C、D、E 券當 6M LIBOR < 1.05% 時，票面利率為 6M LIBOR；當 1.05% ≤ 6M LIBOR ≤ 2% 時，票面利率為 3.4%；當 2% < 6M LIBOR 時，票面利率為（4.4% - 6M LIBOR）；F、G 券當（NTD IRS 5Y - NTD IRS 2Y）≤ 1.2% 時，票面利率為 2.5×（NTD IRS 5Y | | |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| -NTD IRS 2Y) + 0.5%；當
1.2% < (NTD IRS 5Y - NTD
IRS 2Y)，票面利率為 2%；H
券前二年當（NTD IRS 5Y -
NTD IRS 2Y）≤1.2%時，票面
利率為 2×（NTD IRS 5Y -
NTD IRS 2Y）+ 1.75%；當
1.2% < (NTD IRS 5Y - NTD
IRS 2Y)，票面利率為
2.65%；第三至五年當（NTD
IRS 5Y - NTD IRS 2Y）≤1.2%
時，票面利率為 3×（NTD IRS
5Y - NTD IRS 2Y）；當 1.2%
<（NTD IRS 5Y - NTD IRS
2Y）時，票面利率為 2.1%；各
券票面利率不得低於 0%。每三
個月付息一次，到期一次還本 | $ - | $ 2,000,000 |
| 九十三年度第一期第一次七年期
金融債券－九十三年五月十日
發行，共分為五券，A 券票面
利率為（6M LIBOR +
0.5001%）×n/N；B 券票面利率
為（6M LIBOR + 0.5002%）
×n/N；C 券票面利率為（6M
LIBOR + 0.5003%）×n/N；D 券
票面利率為（6M LIBOR +
0.5004%）×n/N；A、B、C、D
券之利率區間第一年 1%≤6M
LIBOR≤2%；第二年 1%≤6M
LIBOR≤2.25%；第三年
1.05%≤6M LIBOR≤3%；第四
年 1.05%≤6M LIBOR≤3.5%；
第五年 1.1%≤6M
LIBOR≤4%；第六年
1.1%≤6M LIBOR≤4.25%；第
七年 1.1%≤6M
LIBOR≤4.5%；n 為符合計息
期間內 6M LIBOR 大於或等於
該計息期間之利率區間下限，
且小於或等於 | | |
（接次頁）
（承前頁）
| 大 十 八 年
十二月三十一日 | 大 十 七 年
十二月三十一日 | |
| --- | --- | --- |
| 該計息期間之利率區間上限之合計天數；N 為該計息期間內之總天數；E 券票面利率為 1.15×（USD CMS 10Y－USD CMS 2Y），下限為 0%。每三個月付息一次，到期一次還本九十三年度第一期第二次七年期金融債券－九十三年五月十九日發行，共分為三券，A 券當 6M LIBOR ≦ 2.5% 時，票面利率為 3%；當 2.5%＜6M LIBOR 時，票面利率為（5.3%－6M LIBOR）；B 券當 6M LIBOR ＜1.1% 時，票面利率為 6M LIBOR ；當 1.1%≦6M LIBOR ≦ 2% 時，票面利率為 4%；當 2%＜6M LIBOR 時，票面利率為（5.1%－6M LIBOR）；各券票面利率不得低於 0%。每六個月付息一次，到期一次還本九十三年度第一期第三次五年期金融債券－九十三年六月一日發行，共分為五券，A 券當 6M LIBOR ＜1.1% 時，票面利率為 6M LIBOR ；當 1.1%≦6M LIBOR ≦ 2.5% 時，票面利率為 3.5%；當 2.5%＜6M LIBOR 時，票面利率為（5.15%－6M LIBOR）；B、C 券當 6M LIBOR ＜1.1% 時，票面利率為 6M LIBOR ；當 1.1%≦6M LIBOR | $ 2,300,000 | $ 2,300,000 |
| 900,000 | 900,000 | |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| ≤3.5%，票面利率為4%；當3.5%<6M LIBOR時，票面利率為（5.5%－6M LIBOR）；D、E券當6M LIBOR<1.1%，票面利率為6M LIBOR；當1.1%≤6M LIBOR≤3.5%，票面利率為4%；當3.5%<6M LIBOR時，票面利率為（6.05%－6M LIBOR）；各券票面利率不得低於0%。每六個月付息一次，到期一次還本 | $ - | $ 1,300,000 |
| 九十三年度第一期第四次七年期金融債券－九十三年六月一日發行，當6M LIBOR<0.9%時，票面利率為6M LIBOR；當0.9%≤6M LIBOR≤3.5%時，票面利率為4%；當3.5%<6M LIBOR時，票面利率為（5.5%－6M LIBOR）；票面利率不得低於0%。每六個月付息一次，到期一次還本 | 500,000
4,700,000 | 500,000
12,000,000 |
| 評價調整 | 75,793 | 79,765 |
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債 | $ 4,775,793 | $ 12,079,765 |
上述九十天期及一百八十天期商業本票利率係依據香港商德勵財富資訊（Moneyline Telerate）及香港商路透社（Reuters）所訂之平均報價利率為基準。
玉山銀行為提高自有資本適足率及強化資本結構，業經金管會於九十八年九月二十二日核准發行一般順位金融債券參拾億元及次順位金融債券柒拾億元。截至九十八年底止，玉山銀行尚未發行額度為8,500,000仟元。
- 216 -
- 217 -
二三、其他金融負債
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 信用連結組合商品—主契約 | $1,850,000 | $2,050,000 |
| 撥入備放款 | 182,591 | 223,343 |
| 存入保證金 | 95,846 | 95,751 |
| | $2,128,437 | $2,369,094 |
交易對手與玉山銀行簽訂以新臺幣計價之信用連結組合商品合約所存入之款項，依約玉山銀行已將持有之指定債券信用風險移轉予交易對手，一旦連結之債券發生信用違約事件，玉山銀行可將面額總額相當於交易對手存入款項之債券交割予交易對手，以償還其存入玉山銀行之款項。本組合式商品約定收益率為 2.18-2.40%，並陸續於九十九年十一月前到期。
二四、其他負債
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 預收款項 | $254,324 | $361,455 |
| 違約損失準備 | 72,862 | 54,143 |
| 買賣證券損失準備 | 71,613 | 21,706 |
| 遞延所得稅負債 | 63,280 | - |
| 估計應付土地增值稅 | 58,203 | 58,203 |
| 保證責任準備 | 11,271 | 11,496 |
| 其 他 | 20,281 | 23,260 |
| | $551,834 | $530,623 |
二五、職工退休金
本公司對正式員工訂有退休、資遣辦法。依該辦法，員工退休金之給與標準屬於適用勞動基準法前之部分，仍依原訂退休、資遣辦法規定辦理，適用勞動基準法後，員工退休金之給付則按適用勞動基準法後之服務年資及核准退休時之月平均薪資計算。玉山銀行於九十四年度修改員工退休辦法，員工退休金之給與係自員工受僱日起算之工作年資，按勞動基準法規定計算。
玉山金控每月按員工薪資總額百分之五·五四提撥職工退休基金存入臺灣銀行退休金專戶，交由勞工退休準備金暨監督委員會管理運用。
玉山銀行每月按精算結果提撥職工退休基金，其中按員工薪資總額百分之二所提存部分存入臺灣銀行退休金專戶，交由勞工退休準備金暨監督委員會管理運用，超過部分則存入金融機構，由職工退休基金管理委員會保管運用。
玉山證券及玉山投信（九十七年九月前）每月分別按員工薪資總額百分之四及百分之六提撥（自九十七年七月申請變更提撥率為百分之二）勞工退休準備金存入臺灣銀行退休金專戶，交由職工退休金監督委員會管理運用。
「勞工退休金條例」於九十四年七月一日起施行，係屬確定提撥退休辦法。勞工得選擇繼續適用「勞動基準法」有關之退休金規定，或適用該條例之退休金制度並保留適用該條例前之工作年資。依該條例規定，雇主每月負擔之勞工退休金提撥率，不得低於勞工每月工資百分之六。另本公司對於選擇繼續適用「勞動基準法」之員工，每月仍依前述方式提撥職工退休基金至臺灣銀行退休金專戶及金融機構。
本公司九十八及九十七年度合併財務報表編製主體提列之退休金費用分別為 198,074 仟元及 181,131 仟元（其中計 144,559 仟元及 136,136 仟元係屬確定提撥退休辦法所提撥之退休金費用）。
本公司屬確定給付退休辦法之退休金相關資訊如下：
（一）淨退休金成本明細如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 服務成本 | $ 29,082 | $ 33,009 |
| 利息成本 | 26,346 | 29,164 |
| 退休基金資產實際報酬 | ( 99,614 ) | 119,897 |
| 攤銷與遞延數 | 97,701 | ( 137,075 ) |
| 淨退休金成本 | $ 53,515 | $ 44,995 |
（二）退休基金提撥狀況與帳載預付退休金或應計退休金負債之調節如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 給付義務 | | |
| 既得給付義務 | ($ 127,279) | ($ 113,030) |
| 非既得給付義務 | ( 564,826) | ( 559,618) |
| 累積給付義務 | ( 692,105) | ( 672,648) |
| 未來薪資增加之影響數 | ( 377,858) | ( 381,233) |
| 預計給付義務 | ( 1,069,963) | ( 1,053,881) |
| 退休基金資產公平價值 | 974,643 | 842,269 |
| 提撥狀況 | ( 95,320) | ( 211,612) |
| 未認列過渡性淨資產 | ( 9,848) | ( 10,036) |
| 前期服務成本未攤銷餘額 | 84,607 | 94,411 |
| 退休金損益未攤銷餘額 | 50,383 | 154,637 |
| 補列之應計退休金負債 | ( 3,843) | ( 7,710) |
| 預付退休金（帳列其他資產
－其他） | ( 30,222) | ( 27,942) |
| 應計退休金負債（帳列其他
負債－其他） | ($ 4,243) | ($ 8,252) |
| 既得給付 | ($ 154,163) | ($ 130,073) |
| （三）退休金給付義務之假設為： | | |
| 折現率 | 2.50% | 2.50% |
| 未來薪資水準增加率 | 2.00%-2.50% | 2.00%-2.50% |
| 退休基金資產預期長期投資
報酬率 | 2.50% | 2.50% |
（四）退休基金本年度提撥及支付情形如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 本年度提撥 | $ 43,404 | $ 42,597 |
| 本年度支付 | $ 15,355 | $ 23,208 |
二六、手續費及佣金淨收益
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 手續費及佣金收入 | $ 4,845,642 | $ 4,001,340 |
| 手續費及佣金費用 | ( 812,300) | ( 760,108) |
| $ 4,033,342 | $ 3,241,232 |
二七、用人、折舊及攤銷費用
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 用人費用 | ||
| 薪資費用 | $3,682,656 | $3,458,534 |
| 勞健保費用 | 253,332 | 233,007 |
| 退休金費用 | 198,074 | 181,131 |
| 其他用人費用 | 204,093 | 230,319 |
| 折舊費用 | 775,128 | 793,005 |
| 攤銷費用 | 191,007 | 141,507 |
二八、所得稅
依金融控股公司法第四十九條規定，母公司持有本國子公司股份，達已發行股份總數百分之九十者，得自其持有期間在一個課稅年度內滿十二個月之年度起，選擇以母公司為納稅義務人，依所得稅法相關規定合併辦理營利事業所得稅結算申報及未分配盈餘加徵百分之十營利事業所得稅申報；其他有關稅務事項，應由母公司及本國子公司分別辦理。
本公司自九十二年度起採行連結稅制合併結算申報所得稅。
（一）所得稅費用構成項目如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 當年度應負擔所得稅 | $228,610 | $283,830 |
| 遞延所得稅 | ||
| 商譽 | 203,914 | 305,871 |
| 因稅法改變產生之變動影響數 | 32,998 | - |
| 備抵呆帳及保證責任準備 | 682 | - |
| 轉換公司債發行成本 | - | 2,473 |
| 投資抵減 | ( 2,421) | ( 5,214) |
| 資產減損 | ( 2,463) | 2,348 |
| 虧損扣抵 | ( 45,459) | ( 219,108) |
| 未實現兌換損失(利益) | ( 74,606) | 60,207 |
| 金融商品未實現損益 | ( 200,602) | 7,252 |
| 其他 | ( 4,147) | ( 2,439) |
| 備抵評價 | ( 4,500) | ( 1,839) |
| 未分配盈餘加徵10% | 19,247 | 4,036 |
| 以前年度所得稅調整 | ( 12,674) | 3,230 |
| 採行連結稅制合併結算申報影響數 | 15,000 | 155,458 |
| 所得稅費用 | $153,579 | $596,105 |
立法院於九十八年五月修正所得稅法第五條條文，將營利事業所得稅稅率由百分之二十五調降為百分之二十，並自九十九年度施行。本公
- 220 -
司業已依此修正條文重新計算遞延所得稅資產或負債，並將所產生之差額列為所得稅費用。
(二) 本公司帳列稅前利益按法定稅率計算之所得稅與當年度應負擔所得稅調節如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 稅前利益按法定稅率 | ||
| (25%) 計算之稅額 | $520,469 | $405,267 |
| 所得稅調整項目之稅額影響 | ||
| 數： | ||
| 永久性差異 | ( 381,011 ) | 250,021 |
| 暫時性差異 | 81,183 | ( 371,986 ) |
| 所得基本稅額 | 7,969 | 528 |
| 當年度應負擔所得稅 | $228,610 | $283,830 |
(三) 淨遞延所得稅資產（負債－帳列其他負債）之組成項目如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 遞延所得稅資產（負債） | | |
| 虧損扣抵 | $490,152 | $771,711 |
| 未實現評價損益 | 167,325 | 18,806 |
| 累積換算調整數 | 9,885 | - |
| 資產減損 | 25,244 | 20,093 |
| 違約損失準備 | 14,572 | - |
| 備抵呆帳及保證責任準備 | 63 | 769 |
| 未實現兌換利益 | ( 25,807 ) | ( 106,864 ) |
| 商譽 | ( 732,540 ) | ( 711,762 ) |
| 其他 | 76 | 20,643 |
| | ( 51,030 ) | 13,396 |
| 減：備抵評價 | 12,250 | 10,812 |
| 淨遞延所得稅資產（負債） | ($ 63,280) | $ 2,584 |
本公司截至九十八年底止尚未抵減之虧損扣抵金額為 2,450,756 仟元。
- 221 -
（四）兩稅合一相關資訊：
| 玉山金控 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 玉山保險 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| 經紀人 | 玉山創投 | ||||
| 可扣抵稅額帳戶餘額 | |||||
| 九十八年底 | $ 33,673 | $ 29,627 | $ 7,907 | $ - | $ 7,498 |
| 九十七年底 | 135,754 | 175,462 | 3,391 | - | 8,674 |
| 分配九十八年度盈餘預計 | |||||
| 之稅額扣抵比率 | 4.17% | 1.69% | 3.31% | - | 14.24% |
| 分配九十七年度盈餘實際 | |||||
| 之稅額扣抵比率 | 32.80% | 23.49% | - | - | 35.96% |
由於本公司得分配股東之可扣抵稅額，應以股利盈餘分配日之股東可扣抵稅額帳戶之餘額為計算基礎。因是九十八年度預計盈餘分配之稅額扣抵比率可能會因本公司依所得稅法規定預計可能產生之各項可扣抵稅額與實際不同而須調整。
（五）屬八十六年度（含）以前之未分配盈餘明細如下：
| 九十八及九十七年底 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 玉山保險 | 玉山創投 |
|---|---|---|---|---|---|
| $ - | $ 91,777 | $ - | $ - | $ - |
（六）所得稅申報案件業經稅捐機關核定年度如下：
| 玉山金控 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 玉山保險經紀人 | 玉山創投 |
|---|---|---|---|---|
| 九十四年度 | 九十四年度 | 九十四年度 | 九十四年度 | 九十四年度 |
（七）母公司九十三及九十四年度經稅捐稽徵機關核定之案件，由於營業費用及利息費用是否可直接合理明確歸屬於投資與被投資事業管理之各項支出金額與稅捐稽徵機關產生歧見，遭致全數剔除，調增課稅所得額207,586仟元，因母公司認為母公司非屬以投資為專業之公司，因是並毋須分攤任何營業費用及利息費用，是以母公司刻正依法提起行政救濟，母公司認為勝訴機率高，因是相關所得稅影響數不予估列入帳。
- 222 -
(八) 玉山銀行八十三至九十年度（八十五及八十八年度除外）申報抵繳應納稅額之扣繳稅款中，屬公債前手息之扣繳稅款部分共計 290,044 仟元，經稅捐稽徵機關核定不得抵繳，並應補繳等額之稅款。玉山銀行已於九十年度佔列入帳。惟最高行政法院業陸續於九十一年八月起對票券及銀行同業之債券前手息扣繳稅款行政救濟案件，判決由台北市國稅局另為適法之處分。
財政部台北市國稅局決定按前手息扣繳稅額之百分之六十五辦理退（抵）稅，玉山銀行同意接受上述退稅比率，因是，已於九十二年度依前述退稅比率佔列可退回之稅款。截至九十八年底止，玉山銀行業已全數收回退稅款。
玉山銀行九十至九十四年度（九十二年度除外）之股東可扣抵稅額申報案件，因前述公債前手息之扣繳稅款不得退（抵）稅，經稅捐稽徵機關核定九十至九十四年度可扣抵稅額超額分配共計 27,416 仟元，玉山銀行不服核定內容，業依稅捐稽徵法規定申請退稅或提起行政救濟，玉山銀行認為勝訴或退稅機率高，因是不予佔列入帳。
玉山銀行九十三及九十四年度營利事業所得稅結算申報合併高雄企銀之商譽攤銷金額分別為 407,828 仟元及 1,223,483 仟元，台北市國稅局以該等商譽並非出價取得為由，否准認列為費用，玉山銀行不服核定內容，業已依法提起行政救濟，玉山銀行認為勝訴機率高，因是相關所得稅影響數不予佔列入帳。
(九) 玉山證券對於稅捐稽徵機關九十四年度認購權證所得之核定內容不服，依法提起行政救濟，玉山證券基於穩健原則，業依認購權證課稅方式可能之預期結果，已於九十八年度將補徵稅款之差額 11,172 仟元佔列入帳。
(十) 本公司九十八及九十七年底用以計算遞延所得稅之主要稅率分別為 20% 及 25%。
- 223 -
二九、每股盈餘
計算每股盈餘之分子及分母揭露如下：
| 金額（分子） | 股數（分母）（仟股） | 每股盈餘（元） | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 稅 | 前稅 | 稅 | 前稅 | ||
| 九十八年度 | |||||
| 基本每股盈餘 | $1,864,789 | $1,928,338 | 3,614,989 | $0.52 | $0.53 |
| 具稀釋作用之潛在普通股之影響： | |||||
| 員工分紅 | - | - | 6,665 | ||
| 海外可轉換公司債 | 139,000 | 104,251 | 330,190 | ||
| 稀釋每股盈餘 | $2,003,789 | $2,032,589 | 3,951,844 | $0.51 | $0.51 |
| 九十七年度 | |||||
| 基本每股盈餘 | $1,162,489 | $1,025,003 | 3,569,733 | $0.33 | $0.29 |
| 具稀釋作用之潛在普通股之影響： | |||||
| 員工分紅 | - | - | 3,874 | ||
| 海外可轉換公司債 | (452,977) | (339,733) | 78,941 | ||
| 稀釋每股盈餘 | $709,512 | $685,270 | 3,652,548 | $0.19 | $0.19 |
本公司自九十七年一月一日起，採用（九六）基秘字第○五二號函，將員工分紅及董監事酬勞視為費用而非盈餘之分配。若企業得選擇以股票或現金發放員工分紅，則計算稀釋每股盈餘時，應假設員工分紅將採發放股票方式，並於該潛在普通股具有稀釋作用時計入加權平均流通在外股數，以計算稀釋每股盈餘。計算稀釋每股盈餘時，以該潛在普通股資產負債表日之收盤價，作為發行股數之判斷基礎。於次年度股東會決議員工分紅發放股數前計算稀釋每股盈餘時，亦繼續考量該等潛在普通股之稀釋作用。
計算每股盈餘時，無償配股之影響已列入追溯調整。
三十、股東權益
（一）股 本
母公司九十七年股東常會決議，自九十六年度盈餘分派股東紅利1,321,320仟元及員工紅利79,680仟元轉增資發行新股，共計發行新股140,100仟股，是項增資案業經金管會函覆申報生效，並向經濟部辦妥變更登記。母公司發行之應付轉換公司債，於九十七年度轉換新股100,951仟股。
- 224 -
母公司九十八年股東常會決議，自九十七年度盈餘分派股東紅利 1,050,705 仟元及員工紅利 32,804 仟元轉增資發行新股，共計發行新股 108,449 仟股，是項增資案業經金管會函覆申報生效，並向經濟部辦妥變更登記。截至九十八年底止，母公司實收資本額為 36,528,000 仟元。
母公司為配合子公司玉山銀行處分因股份轉換持有母公司股票，業經金管會核准，於九十三年九月二十七日發行海外存託憑證 6,800 仟單位，每單位表彰 25 股普通股股權，相當於普通股 170,000 仟股，每單位係以美金 14.5 元發行，該存託憑證於盧森堡交易所掛牌買賣。
上述海外存託憑證持有人得於發行後要求兌回，其股票即在國內證券市場流通。截至九十八年底止，海外存託憑證持有人依存託契約已兌回 9,160 仟單位（相當於普通股 228,997 仟股），因辦理增資追加發行 116 仟單位（相當於普通股 2,904 仟股），及存託機構依發行辦法再發行存託憑證 2,248 仟單位（相當於普通股 56,189 仟股），流通在外之存託憑證單位計 4 仟單位，折合普通股 96 仟股，占母公司發行股數 0.0026%。
（二）資本公積
依有關法令規定，資本公積除填補公司虧損外，不得使用，但超過票面金額發行股票所得之溢額（包括以超過面額發行普通股、因合併而發行股票之股本溢價及庫藏股票交易等）及受領贈與之所得產生之資本公積，得撥充資本，按股東原有股份之比例發給新股。以資本公積撥充股本時，每年以一定比例為限。
依有關法令規定，因採權益法之股權投資而產生之資本公積，不得作為任何用途。
金融控股公司因金融機構股份轉換時所貸記之資本公積，如係來自金融機構轉換前之未分配盈餘者，依法得分派現金股利，亦得於轉換當年度撥充資本，且其撥充資本比例不受證券交易法第四十一條第二項及證券交易法施行細則第八條之限制。前述原金融機構之未分配盈餘發放不受限制之部分，係指依法提列法定盈餘公積或特別盈餘公積後之餘額。
九十一年一月二十八日以股份轉換成立母公司之子公司原帳列之未分配盈餘 2,919,727 仟元，業已於轉換成立日轉作母公司之資本公積。母公司九十一年度股東會決議，將其中 1,800,000 仟元用以轉作資本。
-225-
母公司九十八年底之資本公積為庫藏股交易及發行股份之股本溢價，其來源明細及使用情形如下：
來源明細：
子公司之部分
資本公積（主要係屬股本溢價） $ 413,733
法定盈餘公積 2,776,834
特別盈餘公積 109,230
未分配盈餘 2,919,727
6,219,524
子公司股本總額超過本公司發行股份總額 600,000
九十一年一月二十八日餘額 6,819,524
母公司九十二年納入玉山投信為子公司之部分
法定盈餘公積 4,350
未分配盈餘 7,861
6,831,735
應付轉換公司債轉換發行新股之部分
九十二年度 9,005
九十三年度 2,613,625
九十五年度 2,252,133
九十七年度 524,401
子公司出售母公司股票之庫藏股交易 3,015,943
子公司轉讓股份予員工之庫藏股交易 483
子公司取得母公司之現金股利 208,161
母公司轉讓股份予員工之庫藏股票交易 45,307
15,500,793
使用情形：
子公司依其公司章程分配董監事酬勞及員工紅利而減少金額 (156,458)
母公司九十一年度股東常會決議資本公積轉增資金額 (1,800,000)
母公司九十二年度股東常會決議資本公積彌補虧損金額 (3,091,451)
母公司九十八年度股東常會決議員工紅利轉增資發行價格與股票面額間之差額 (980)
$ 10,451,904
(三) 盈餘分配及股利政策
母公司每年度決算如有盈餘，於依法完納一切稅捐後，應先彌補以往年度虧損，再依法提列法定盈餘公積，必要時得酌提特別盈餘公積，如尚有餘額，連同以前年度保留盈餘，依下列百分比分配之：
- 股東紅利百分九十六。
- 董事酬勞百分之一（九十七年六月十三日公司章程修改為董監事酬勞百分之一）。
-
員工紅利百分之三。
-
226 -
惟母公司股東會得視實際需要，決議保留全部或部分盈餘不予分配。
為健全財務結構，提高自有資本比率，母公司股利政策以股票股利為主，若股利所屬年度決算母公司之資本適足率高於主管機關規定標準時，得部分發放現金股利，現金股利不得低於股利總數之百分之十，但現金股利每股若低於○·一元，則得改以股票股利發放。
九十八及九十七年度母公司對於應付員工紅利及董事酬勞之估列金額分別為 90,795 仟元及 43,780 仟元，係依過去經驗以可能發放之金額為基礎，分別按盈餘分配數之百分之三及百分之一計算。年度終了後，董事會決議之發放金額有重大變動時，該變動調整原提列年度費用，於股東會決議日時，若金額仍有變動，則依會計估計變動處理，於股東會決議年度調整入帳。如股東會決議採股票發放員工紅利，員工紅利股數以決議分紅之金額除以股票公平價值決定，股票公平價值係以股東會決議日前一日之收盤價，並考量除權除息之影響為計算基礎。
法定盈餘公積應提撥至其餘額達公司實收股本總額時為止。法定盈餘公積得用以彌補虧損；當其餘額已達實收股本百分之五十，在公司無盈餘時，得以其超過部分派充股息及紅利，或在公司無虧損時，得保留法定盈餘公積達實收股本百分之五十之半數，其餘部分得以撥充資本。
依證期局相關函令規定，如當年度帳列股東權益產生減項金額（如金融商品未實現損益及累積換算調整數等，惟庫藏股除外），則應自當年度稅後盈餘與前期未分配盈餘提列相同數額之特別盈餘公積。該項特別盈餘公積，除嗣後股東權益減項數額有迴轉時，得就迴轉部分分派盈餘外，餘不得分派。
母公司股東常會九十八年六月十九日決議通過經董事會九十八年二月二十七日擬議之九十七年度盈餘分派議案如下：
| 提列法定盈餘公積 | $ 102,501 |
|---|---|
| 提列特別盈餘公積 | 163,969 |
| 股東紅利－發放股票，每股 0.3 元 | 1,050,705 |
九十八年六月十九日股東常會並同時決議通過經董事會擬議配發之九十七年度員工紅利及董事酬勞分別為 32,835 仟元及 10,945 仟元。
母公司股東常會九十七年六月十三日決議通過經董事會九十七年三月三日擬議之九十六年度盈餘分派議案如下：
- 227 -
提列法定盈餘公積 $ 329,381
提列特別盈餘公積 683,801
股東紅利－發放現金，每股 0.4 元 1,321,320
－發放股票，每股 0.4 元 1,321,320
董監事酬勞 27,528
員工紅利－發放現金 2,902
－發放股票 79,680
母公司九十八年度盈餘分派議案，截至會計師查核報告書出具日止，尚未經董事會通過，有關董事會通過擬議及股東會決議之盈餘分派或虧損撥補情形，可至臺灣證券交易所之「公開資訊觀測站」查詢。
依所得稅法規定，本公司分配盈餘時，除屬非中華民國境內居住者之股東外，其餘股東可獲配按股利分配日稅額扣抵比率計算之股東可扣抵稅額。
- 228 -
(四) 庫藏股票
單位：仟股
| 收 回 原 因 | 年初股數 | 本年度增加 | 本年度減少 | 年底股數 |
|---|---|---|---|---|
| 轉讓股份予員工 | ||||
| 九十八年度 | 42,000 | - | 21,000 | 21,000 |
| 九十七年度 | - | 42,000 | - | 42,000 |
玉山金控董事會於九十七年十月八日決議，為配合政府政策，激勵員工及提升員工向心力，依證券交易法及「上市上櫃公司買回本公司股份辦法」規定，買回母公司股份轉讓予員工。
母公司於九十八年九月二十三日合計轉讓 21,000 仟股予母公司及子公司員工，轉讓價格每股 8.02 元。
根據證券交易法規定，公司買回股份不得超過已發行股份總數百分之十，收回股份之總金額不得逾保留盈餘加發行股份溢價及已實現之資本公積；買回之股份，不得質押，且於未轉讓前不得享有股東權利。
三一、關係人交易
除附表六及合併財務報表其他附註另有說明外，本公司與關係人間之關係及重大交易事項，彙總如下：
（一）關係人之名稱及關係
| 關 係 人 名 稱 | 與 本 公 司 之 關 係 |
|---|---|
| 財團法人玉山文教基金會及玉山志工社會福利慈善事業基金會（玉山志工基金會） | 受玉山銀行捐贈之金額達其實收基金總額三分之一以上之財團法人 |
| 玉山租賃公司（九十七年九月清算） | 按權益法計價之被投資公司 |
| 富邦證券金融公司及金財通商務科技服務公司 | 玉山銀行擔任董事之被投資公司 |
| 財金資訊公司 | 玉山銀行擔任監察人之被投資公司 |
| 玉山投信經理之投資信託基金（九十七年九月前適用） | 玉山投信經理之基金 |
（接次頁）
- 229 -
（承前頁）
| 關係人名稱 | 與本公司之關係 |
|---|---|
| 黃秋雄 | 玉山金控法人董事代表人 |
| 黃男州 | 玉山金控總經理 |
| 楊恆華 | 玉山金控執行副總經理 |
| 黃永和 | 玉山金控副總經理 |
| 王志成 | 玉山金控副總經理 |
| 萬水平 | 玉山銀行副總經理 |
| 吳寬和 | 玉山金控會計長 |
| 林世徽 | 玉山銀行經理人 |
| 周一順 | 玉山銀行經理人 |
| 劉正仁 | 玉山銀行經理人 |
| 黃家泰 | 玉山銀行經理人 |
| 陳信宏 | 玉山銀行經理人 |
| 陳聰濱 | 玉山銀行經理人 |
| 陳文鈺 | 玉山銀行經理人 |
| 蔡浩煒 | 玉山銀行經理人 |
| 張榮輝 | 玉山銀行經理人 |
| 陳岱裕 | 玉山銀行經理人 |
| 陳南銘 | 玉山銀行經理人 |
| 蔡惠玲 | 玉山銀行經理人 |
| 李正國 | 玉山金控經理人 |
| 劉英山 | 本公司董事長之二親等以內親屬 |
| 劉映紅 | 本公司董事長之二親等以內親屬 |
| 楊淑華 | 玉山銀行總經理之二親等以內親屬 |
| 其他 | 母公司及子公司之董事、監察人及經理人，董事長及總經理二親等以內親屬 |
（二）與關係人間之重大交易事項
1. 放款及存款
| 年底餘額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 利率（%） | 收入（費用） | |
|---|---|---|---|---|
| 九十八年度放款 | $ 435,067 | - | 0.75-3.81 | $ 8,049 |
| 存款 | $ 728,686 | - | 0-8.65 | ($ 15,081) |
| 九十七年度放款 | $ 532,020 | - | 1.62-4.32 | $ 11,703 |
| 存款 | $ 826,060 | - | 0-9.99 | ($ 19,566) |
除經理人於定額存款內比照行員儲蓄存款利率外，其餘利率均與非關係人相當。
根據銀行法第三十二條及第三十三條之規定，對有利害關係者，除消費者貸款額度內及對政府貸款外，不得為無擔保授信；為擔保授信時，應有十足擔保，且其條件不得優於其他同類授信對象。
2. 董事擔任授信業務保證人
| 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 年利率（%） | 保證費率（%） | |
|---|---|---|---|---|
| 九十八年十二月三十一日 | $ 81,799 | - | 1.21-2.47 | - |
| 九十七年十二月三十一日 | $ 155,307 | - | 2.72-4.02 | - |
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |||
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | |
| 3. 經理費收入（帳列手續費及佣金淨收益） | $ - | - | $ 30,802 | 1 |
| 4. 經紀手續費收入（帳列手續費及佣金淨收益） | $ - | - | $ 3,294 | - |
| 5. 營業資產租金淨利益 | $ - | - | $ 59 | - |
| 6. 捐贈（帳列其他業務及管理費用） | $ 9,229 | - | $ 4,647 | - |
| 7. 其他（帳列其他業務及管理費用） | $ 2,675 | - | $ 4,773 | - |
上列捐贈予玉山志工基金會及玉山文教基金會款項，分別係供該基金會辦理社會福利慈善事業及推展文化教育活動。
8. 出售票券及債券累積交易金額
九 十 七 年 度
$ 15,098
本公司與關係人間之交易條件，均與非關係人相當。
（三）子公司達新臺幣一億元以上之關係人交易資訊
- 玉山銀行
| | 年底餘額 | 佔該科目
餘額百分比（%） | 利率（%） | 收入（費用） |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 九十八年度 | | | | |
| (1) 效款 | $ 435,067 | - | 0.75-3.81 | $ 8,049 |
| (2) 存款 | $ 7,230,697 | 1 | 0-8.65 | ($ 93,205) |
| 九十七年度 | | | | |
| (1) 效款 | $ 532,020 | - | 1.62-4.32 | $ 11,703 |
| (2) 存款 | $ 8,884,350 | 1 | 0-9.99 | ($ 211,663) |
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十
十二月三十一日 | 七 年
十二月三十一日 | |
| | 金額 | 佔該科目
餘額百分比（%） | 金額 | 佔該科目
餘額百分比（%） |
| (3) 其他應收款（帳列應收款項） | | | | |
| 玉山金控 | $ 295,875 | 1 | $ 112,026 | - |
上述其他應收款係因玉山金控自九十二年度起採用連結稅制合併申報營利事業所得稅所產生。
(4) 董事擔任授信業務保證人
| | 金額 | 佔該科目
餘額百分比（%） | 年利率（%） | 保證費率（%） |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 九十八年十二月三十一日 | $ 81,799 | - | 1.21-2.47 | - |
| 九十七年十二月三十一日 | $ 155,307 | - | 2.72-4.02 | - |
(5) 玉山銀行與母公司承作換匯換利交易，九十八年底名目本金餘額為 1,293,475 仟元，未實現評價損失 1,011 仟元，九十八年度產生之已實現利益為 252 仟元。
- 232 -
(6) 玉山銀行與母公司承作外匯換匯交易，九十七年底名目本金餘額為 327,740 仟元，未實現評價利益為 12,240 仟元。九十八及九十七年度產生之已實現利益分別為 14,350 仟元及 15,200 仟元。
除經理人於定額存款內比照行員儲蓄存款利率外，其餘利率均與非關係人相當。
玉山銀行根據銀行法第三十二條及第三十三條之規定，對有利害關係者，除消費者貸款額度內及對政府貸款外，不得為無擔保授信；為擔保授信時，應有十足擔保，且其條件不得優於其他同類授信對象。
2. 玉山證券
(1) 截至九十八及九十七年底存放於玉山銀行之存款餘額達新臺幣一億元以上明細如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行存款 | $217,709 | $ 5,889 |
| 受質押定存 | $145,000 | $223,000 |
| 營業保證金 | $565,000 | $355,000 |
(2) 因委託玉山銀行辦理客戶買賣證券款項劃撥交割作業，於九十八及九十七年底止向玉山銀行申請擔保透支額度均為 3,000,000 仟元。上述透支額度由其他金融機構出具保證函提供還款保證並質押定期存單及不動產予玉山銀行作為擔保。截至九十八及九十七年底均無透支餘額。
3. 玉山創投
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行存款－玉山銀行 | $292,520 | $ 93,548 |
4. 玉山保險經紀人
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行存款－玉山銀行 | $192,017 | $105,700 |
（四）董事、監察人及管理階層薪酬資訊：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 薪 資 | $ 30,294 | $ 33,357 |
| 獎 金 | 10,938 | 11,370 |
特支費
紅利
1,203
25,034
$ 67,469
1,513
12,308
$ 58,548
三二、質抵押之資產
除合併財務報表其他附註另有說明外，本公司之質抵押資產明細如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 存放央行及拆借金融同業 | $ - | $1,000,000 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產（面額） | 424,900 | 4,000,000 |
| 應收款項 | 200 | 400 |
| 備供出售金融資產（面額） | 339,900 | 394,000 |
| 持有至到期日金融資產（面額） | 3,470,552 | 2,120,000 |
| 其他金融資產（面額） | 804 | 65,548 |
| | $4,236,356 | $7,579,948 |
上述質抵押資產中之有價證券，九十八及九十七年底分別有 3,400,000 仟元及 5,000,000 仟元係為配合中央銀行同業資金調撥清算作業系統採行即時總額清算機制（RTGS），因是提供有價證券作為日間透支之擔保，該擔保額度可隨時變更且日終未動用之額度仍可充當流動準備。另九十七年底提供予兆豐國際商業銀行作為發行有擔保金融債券之擔保為 2,120,000 仟元，其餘之有價證券係提供作為各項業務準備金及法院假扣押之擔保品。
玉山銀行洛杉磯分行為擴大資金來源及強化流動性管理，向美國舊金山聯邦準備銀行（Federal Reserve Bank of San Francisco）申請貼現窗口額度（Discount Window Account），並提供下列資產予美國舊金山聯邦準備銀行作為擔保：
單位：仟美元
| 日 | 期 | 放款金額 | 可貼現之最高金額 |
|---|---|---|---|
| 九十八年十二月三十一日 | $ 21,868 | $ 13,121 | |
| 九十七年十二月三十一日 | $ 31,748 | $ 23,811 |
三三、重大承諾事項及或有負債
除合併財務報表其他附註另有說明外，本公司截至九十八年底計有下列承諾事項及或有負債：
（一）玉山金控
玉山金控為協助玉山投信處理結構債事宜，承諾在玉山投信因補償玉山銀行就該等債券進行金融資產證券化（玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託 2005-2），於信託終止時所產生之損失，以致玉山投信淨值低於面額時，需立即對玉山投信辦理現金增資；惟玉山金控已於九十七年七月十七日決議出售玉山投信全部股權，為促進該股權出售案之進行並提昇玉山投信股權價值，玉山金控同意承擔玉山投信對玉山銀行負有補償義務之承諾。
（二）玉山銀行
- 因租用部分行舍而與他公司或個人分別簽訂若干租賃契約，租金係按實際承租坪數計算並按月、季或每半年支付一次，所有租約將陸續於一〇八年七月底前到期，期滿可續約。玉山銀行依約已支付之保證金計 910,266 仟元。現有租約未來五年度之應付租金如下：
| 年 度 | 金 額 |
|---|---|
| 九十九 | $479,132 |
| 一〇〇 | 376,675 |
| 一〇一 | 310,544 |
| 一〇二 | 235,255 |
| 一〇三 | 178,609 |
一〇四年一月至一〇八年七月底止，應付之租金總額為 87,428 仟元，按中華郵政股份有限公司一年期定期存款利率（0.83%）折現之現值約為 81,792 仟元。
- 因購建新行舍、行舍裝修工程及購置設備而簽訂之合約總價款計 314,433 仟元，尚未支付價款計約 225,880 仟元。
（三）玉山證券
- 因營業租賃方式承租分公司營業場所而與他公司或個人分別簽訂若干租賃契約，租金係按實際承租坪數計算並按月或季支付一次，所有租約將陸續於一○三年九月底前到期，期滿可續約。本公司依約已支付之保證金計 11,738 仟元。現有租約未來五年度之應付租金如下：
| 年 | 度 | 金額 |
|---|---|---|
| 九十九 | $ 37,602 | |
| 一○○ | 30,247 | |
| 一○一 | 26,098 | |
| 一○二 | 20,825 | |
| 一○三 | 13,736 |
- 因行舍裝修工程及購置設備而簽訂之合約總價款計 26,169 仟元，尚未支付價款計約 7,761 仟元。
（四）玉山保險經紀人
玉山保險經紀人與各保險公司訂有保險代理人合約，其合約內容如下：
| 保險公司 | 訂約日 | 佣金計收方式 | 合約期間 |
|---|---|---|---|
| 保誠人壽保險 | 93.01.09 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十三年一月九日至一○三年一月九日，合約屆滿後得經當事人書面協議後更新之。 |
| 新安東京海上產險 | 94.10.15 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十四年十月十五日至一○三年十月十五日，合約屆滿後得經當事人書面協議後更新之。 |
| 泰安產險 | 96.10.19 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十六年十月十九日至九十七年十月十九日，合約屆滿三十日前倘任一方均無以書面向他方為終止契約之表示，則合約自動延長一年，嗣後亦同。 |
三四、玉山銀行孳息資產與付息負債之平均值及當期平均利率
平均值係按孳息資產與付息負債之日平均值計算。
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 平均值 | 利率% | 平均值 | 利率% | 利率% | % | |
| 孳息資產 | ||||||
| 現金及約當現金－存放銀行同業 | $ 1,295,487 | 0.11 | $ 1,188,439 | 1.31 | ||
| 拆借銀行同業 | 10,050,054 | 0.82 | 4,521,042 | 2.19 | ||
| 存放央行 | 123,076,143 | 0.63 | 16,480,880 | 1.54 | ||
| 交易目的金融資產－債券 | 2,462,622 | 1.81 | 1,813,739 | 1.33 | ||
| 交易目的金融資產－票券 | 19,838,890 | 0.86 | 56,998,413 | 2.18 | ||
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產－債票券 | 29,320,370 | 2.47 | 38,587,903 | 2.97 | ||
| 附賣回票券及債券投資 | 2,619,371 | 0.06 | 642,757 | 1.56 | ||
| 貼現及放款 | 536,973,072 | 1.89 | 537,267,151 | 3.25 | ||
| 應收信用卡款 | 16,990,288 | 12.48 | 17,340,616 | 13.10 | ||
| 備供出售金融資產－債券 | 39,187,961 | 2.09 | 29,503,886 | 2.78 | ||
| 持有至到期日金融資產 | 17,966,090 | 2.26 | 13,782,745 | 2.20 | ||
| 無活絡市場之債券投資 | 6,080,789 | 2.24 | 7,289,366 | 2.50 | ||
| 付息負債 | ||||||
| 央行及銀行同業存款 | 21,371,779 | 0.43 | 25,261,764 | 2.81 | ||
| 公平價值變動列入損益之金融負債（不含指定公平價值變動列入損益之金融負債－金融債券） | 3,608,375 | 0.57 | 10,590,710 | 2.38 | ||
| 附買回票券及債券負債 | 26,293,478 | 0.24 | 26,460,185 | 1.65 | ||
| 活期存款 | 110,668,431 | 0.09 | 77,880,720 | 0.38 | ||
| 活期儲蓄存款 | 167,405,007 | 0.25 | 130,972,363 | 0.57 | ||
| 定期存款 | 208,009,400 | 1.07 | 197,998,539 | 2.61 | ||
| 定期儲蓄存款 | 210,870,315 | 1.51 | 201,611,543 | 2.53 | ||
| 可轉讓定期存單 | 12,415,442 | 0.72 | 12,949,152 | 2.13 | ||
| 應付金融債券（含指定公平價值變動列入損益之金融負債－金融債券） | 37,038,639 | 2.29 | 46,189,757 | 2.30 |
- 237 -
三五、金融商品資訊之揭露
（一）玉山金控
- 公平價值之資訊
| 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 金融資產 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融資產 | $ 5,083,926 | $ 5,083,926 | $ 8,134,615 | $ 8,134,615 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 1,011 | 1,011 | 303,324 | 303,324 |
| 金融負債 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融負債 | 163,540 | 163,540 | 125,795 | 125,795 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 4,798,424 | 4,798,424 | 4,967,559 | 4,967,559 |
| 應付公司債 | 5,500,000 | 5,509,477 | 5,500,000 | 5,546,437 |
- 玉山金控估計金融商品公平價值所使用之方法及假設如下：
(1) 短期金融商品以其在資產負債表上之帳面價值估計其公平價值，因為此類商品到期日甚近，其帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。其他短期金融資產包括現金及約當現金、應收款項（應收退稅款除外）及存出保證金等，其他短期金融負債包括應付款項（應付稅款除外）等。
(2) 公平價值變動列入損益之金融商品及應付公司債，如有活絡市場公開報價時，則以此市場價格為公平價值。無市場價格可供參考時，若有成交或造市者之報價資料者，則以最近成交價格及報價資料作為評估公平價值之基礎，若無成交或造市者之報價資料者，則採用評價方法估計。玉山金控採用評價方法所使用之估計及假設，與市場參與者於金融商品訂價時用以作為估計及假設之資訊一致，該資訊為玉山金控可取得者。
(3) 採權益法之股權投資及以成本衡量之金融資產皆屬未上市櫃公司股票，因無活絡市場公開報價，其公平價值估計數之變異區間並非相當小，且變異區間內各估計數之機率無法合理評估，因是公平價值無法可靠衡量，故未估列揭露其公平價值。
- 財務風險資訊
-238-
(1) 風險管理
玉山金控設置「風險管理委員會」，由總經理擔任召集人，風險長擔任執行秘書，負責擬定玉山金控風險管理制度之原則與政策，以作為各子公司風險管理之依循，同時協調監督各子公司風險管理機制運作相關事項，且配合公司發展及環境變化，審議風險管理委員會及各風險單位針對個別風險項目所提出之風險管理方案，以及從風險觀點支援重要決策之審議，如資產配置、產品開發及計價、併購、合資及讓售等以確保資本適足之情況下，達成風險與報酬合理化目標。
(2) 市場風險
玉山金控市場風險管理以「玉山金融控股公司市場風險管理政策」為管理依據，除監督及控管母公司及子公司個別之市場風險外，並制訂與檢討分析母公司及子公司個別之風險限額，包括風險值限額（VaR-limit）、部位限額（Position-limit）及停損上限（Stop Loss Limit）。同時每季向董事會提出市場風險評估報告，說明風險承受單位之風險暴露程度與現行風險管理制度之允當性。
(3) 信用風險
玉山金控各主要子公司皆設置獨立超然之放款審查委員會，建立公正之審核機制及信用核准流程，以維持良好之授信品質，並且母公司及各子公司對交易對手之信用評等、違約風險、交割風險，及對單一產品、單一產業或同一集團之曝險及風險集中程度等皆有訂定控管條件，以維持母公司及各子公司優質之資產品質。
(4) 流動性風險
玉山金控流動性風險管理以「玉山金融控股公司流動性風險管理準則」為管理依據。除監督及控管母公司及子公司維持適當之流動性、確保支付能力、及維護金融穩健與加強緊急應變能力外，母公司與各子公司亦遵循主管機關相關規定之要求，採數量化管理，並定期編製現金流量缺口分析報表，同時母公司及各子公司也訂定流動性風險管理指標，並對各項指標設立預警點，嚴加控管。
- 239 -
（二）玉山銀行
- 公平價值之資訊
| 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 金融資產 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融資產 | $264,170,974 | $264,170,974 | $132,413,462 | $132,413,462 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 39,489,518 | 39,489,518 | 72,690,441 | 72,690,441 |
| 備供出售金融資產 | 36,818,491 | 36,818,491 | 42,606,239 | 42,606,239 |
| 貼現及放款 | 550,483,765 | 550,483,765 | 532,944,978 | 532,944,978 |
| 持有至到期日金融資產 | 18,278,241 | 18,585,200 | 14,241,499 | 14,460,273 |
| 其他金融資產（不含以成本衡量之金融資產） | 5,559,228 | 5,580,481 | 7,495,793 | 7,460,285 |
| 金融負債 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融負債 | 60,989,968 | 60,989,968 | 53,183,460 | 53,183,460 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 11,059,469 | 11,059,469 | 26,488,285 | 26,488,285 |
| 存款及匯款 | 775,064,009 | 775,064,009 | 666,460,275 | 666,460,275 |
| 應付金融債券 | 33,500,000 | 33,919,422 | 27,300,000 | 27,162,767 |
| 其他金融負債 | 2,136,729 | 2,136,729 | 2,372,937 | 2,372,937 |
- 玉山銀行估計金融商品公平價值所使用之方法及假設如下：
(1) 短期金融商品以其在資產負債表上之帳面價值估計其公平價值，因為此類商品到期日甚近，其帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。其他短期金融資產包括現金及約當現金、存放央行及拆借銀行同業、附賣回票券及債券投資、應收款項（應收退稅款除外）及存出保證金等，其他短期金融負債包括央行及銀行同業存款、附買回票券及債券負債、應付款項（應付稅款除外）及匯款等。
(2) 公平價值變動列入損益之金融商品、備供出售金融資產、持有至到期日金融資產及應付金融債券，如有活絡市場公開報價時，則以此市場價格為公平價值。若無市場價格可供參考時，則採用評價方法估計。玉山銀行採用評價方法所使用之估計及假設，與市場參與者於金融商品訂價時用以作為估計及假設之資訊一致，該資訊為玉山銀行可取得者。
玉山銀行係以路透社報價系統所顯示之外匯匯率，就個別遠期外匯合約到期日之遠期匯率分別計算個別合約之公平價值。衍生性金融商品如無活絡市場價格可供參考時，利率交換合約及換匯換利合約之公平價值除部分係以交易對象提供之報
- 240 -
價資料外，餘係以現金流量折現法計算公平價值，外匯選擇權合約採用 Black Scholes model、二項式評價或蒙地卡羅模擬法，信用違約交換合約採用加碼折現法、修正 Hull-White 模型評價。期貨交易合約之公平價值係以期貨交易所之報價資料，分別計算個別合約之公平價值。
對無活絡市場公開報價之債務商品採現金流量折現法，玉山銀行使用之折現率與實際上條件及特性相同之金融商品之報酬率相等，其條件及特性包括債務人之信用狀況、合約規定固定利率計息之剩餘期間、支付本金之剩餘期間及支付幣別等，玉山銀行九十八及九十七年底對該等金融商品之折現率台幣分別為 0.108% 至 2.185% 及 0.471% 至 1.842%，美金分別為 0.175% 至 4.477% 及 0.15% 至 2.695%。
- 241 -
其他金融資產項下之無活絡市場債券商品投資，若有成交價格或造市者之報價資料者，則以最近成交價格及報價資料作為評估公平價值之基礎，若無成交或造市者之報價資料者，則參照前述評價方法估計。
(3) 貼現及放款以及存款因皆為附息之金融資產或負債，故其帳面價值與目前之公平價值相近。催收款之帳面價值係減除備抵呆帳後之預計收回金額，故均以帳面價值為公平價值。
(4) 以成本衡量之金融資產皆屬未上市櫃公司股票，因無活絡市場公開報價，其公平價值估計數之變異區間並非相當小，且變異區間內各估計數之機率無法合理評估，因是公平價值無法可靠衡量，故未估列揭露其公平價值。
(5) 其他金融負債包含存入保證金、撥入備放款及信用連結組合商品，因隨時由保證金提出人領回、依業務承作情形轉貸或為附息之金融負債，帳面價值為其現時付款價格，因是帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。
- 玉山銀行金融資產及金融負債之公平價值，以活絡市場之公開報價直接決定者，及以評價方法估計者分別為：
| 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 公開報價 | ||||
| 決定之金額 | 評價方法 | |||
| 估計之金額 | 公開報價 | |||
| 決定之金額 | 評價方法 | |||
| 估計之金額 | ||||
| 金融資產 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | $ 8,869,416 | $ 30,620,102 | $ 32,538,940 | $ 40,151,501 |
| 備供出售金融資產 | 12,816,402 | 24,002,089 | 27,304,930 | 15,301,309 |
| 持有至到期日金融資產 | 6,952,915 | 11,632,285 | 7,030,651 | 7,429,622 |
| 其他金融資產（不含以成本衡量之金融資產） | 615,632 | 4,964,849 | 720,433 | 6,739,852 |
| 金融負債 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | - | 11,059,469 | - | 26,488,285 |
| 應付金融債券 | - | 33,919,422 | - | 27,162,767 |
-
玉山銀行於九十八及九十七年度因以評價方法估計之公平價值變動而認列為當年度損失分別為 837,390 仟元及 162,594 仟元。
-
玉山銀行九十八及九十七年度自備供出售金融資產當年度直接調整為股東權益調整項目之金額分別為貸記 1,245,924 仟元及借記 675,538 仟元，九十八及九十七年度從股東權益調整項目中扣除並列入當年度損益之金額分別為利益 267,601 仟元及損失 780,553 仟元。
-
財務風險資訊
(1) 風險管理
玉山銀行設置「風險管理處」，負責擬定玉山銀行風險管理制度之原則與政策，以作為各事業處風險管理之依循，同時協調監督各事業處風險管理機制運作相關事項，同時配合玉山銀行發展及環境變化，審議各風險單位針對個別風險項目所提出之風險管理方案，以及從風險觀點支援重要決策之審議，如資產配置、產品開發及計價、讓售等以確保資本適足之情況下，達成風險與報酬合理化目標。
(2) 市場風險
玉山銀行係採用風險值（value at risk）評估金融商品之市場風險。當市場因素發生不利變動時，風險值係表示所持有之金融商品在某特定期間和信賴水準之潛在損失，公司將持有及發行之金融商品按過去二年之歷史價格波動來估算其風險值。
玉山銀行之主要外幣淨部位如下（金額為仟元）：
| 主要外幣淨部位（市場風險） | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | ||
|---|---|---|---|---|
| 原幣 | 折合新臺幣 | 原幣 | 折合新臺幣 | |
| 美元 (36,226) | ($1,165,608) | 港幣 (76,308) | ($322,693) | |
| 新加坡幣 10,966 | 251,391 | 美元 9,800 | 321,185 | |
| 澳幣 7,043 | 203,352 | 日圓 (680,531) | (246,723) | |
| 港幣 46,205 | 191,705 | 歐元 3,069 | 141,911 | |
| 人民幣 (24,523) | (115,576) | 人民幣 14,043 | 67,351 |
註：主要外幣係折算為同一幣別後，部位金額較高之前五種幣別。
(3) 信用風險
- 243 -
玉山銀行所持有或發行之金融商品，可能因交易對方或他方未能履行合約義務而導致玉山銀行發生損失。玉山銀行由於承作貸款及發行信用卡，故有大量的授信承諾，其大部分所承作貸款之授信期限為一年。九十八及九十七年底授信貸款利率區間分別為 0.15% 至 18.25% 及 0.59% 至 18.25%，信用卡利率最高均為 19.71%。玉山銀行亦提供保證和開發商業信用狀擔保客戶對第三者履行義務，其到期日並未集中在一特定時間。
玉山銀行於提供貸款承諾、保證和開發商業信用狀時，皆需作嚴格之信用評估。玉山銀行之策略為在撥付核准之貸款予某些特定客戶前，均要求提供適當的擔保品。九十八及九十七年底具有擔保品的貸款占貸款總金額比率分別為 70% 及 65%。保證和開發商業信用狀持有之擔保品比率九十八及九十七年底分別為 15% 及 18%。為貸款、保證及開發信用狀所要求提供之擔保品通常為不動產、現金、存貨、具流通性的有價證券或其他財產等。當客戶違約時，玉山銀行會強制執行其擔保品或其他擔保之權利，能有效降低玉山銀行之信用風險，惟於揭露最大信用曝險金額時，不考量擔保品之公平價值。
玉山銀行帳列各類金融資產之最大信用風險曝險金額，係資產負債表日該項資產之帳面價值，請參閱合併財務報表附註之各項說明。
玉山銀行九十八及九十七年底具資產負債表外信用風險之金融商品合約金額如下：
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 信用卡授信承諾 | $248,796,255 | $244,073,452 |
| 保證及開發信用狀 | 17,880,961 | 14,793,569 |
當金融商品交易相對人顯著集中於一人，或金融商品交易相對人雖有若干，但大多從事類似之商業活動，且具有類似之經濟特質，使其履行合約之能力受到經濟或其他狀況之影響亦相類似時，則發生信用風險顯著集中之情況。玉山銀行未顯著集中與單一客戶或單一交易相對人進行交易，惟佔玉山銀行授信餘額 10% 以上者，依對象及地方區域分類列示信用風險顯著集中之資訊如下：
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(4) 流動性風險
玉山銀行於九十八及九十七年十二月份之流動性準備比率分別為 26.26% 及 16.95%，資本及營運資金足以支應履行所有合約義務，故未有因無法籌措資金以履行合約義務之流動性風險。
玉山銀行從事之許多衍生性金融商品交易，其合約之名目本金通常係用以計算交易雙方應收付金額之基礎，因是名目本金並非實際交付之金額，亦非玉山銀行之現金需求。此外，玉山銀行所發行或持有之部位，均係流動性極佳之普通型衍生性金融商品，無法於市場以合理價格出售之可能性極小，故預計合約到期時不致有重大之現金需求。
就資產及負債作到期日及利率之配合，並控管未配合之缺口，係為玉山銀行之經營管理基本政策，由於交易條件之不確定及種類之不同，故資產及負債之到期日及利率通常無法完全配合，此種缺口可能產生潛在之利益，或亦可能產生損失。玉山銀行依資產及負債之性質採用適當之分組方式作到期分析以評估玉山銀行之流動能力，茲列示到期分析如下：
| 九 十 八 年 | 十 二 月 | 三 十 | 一 日 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 未經過一個月期限者 | 經過一個月未三個月期限者 | 經過三個月期限者 | 經過一年未七年期限者 | 經過七年以上 | 合計 | ||
| 資產 | |||||||
| 現金及約當現金 | $ 9,800,366 | $ - | $ - | $ - | $ - | $ 9,800,366 | |
| 存放米行及拆借銀行同業 | 150,389,990 | 52,802,585 | 13,982,640 | - | - | 217,175,215 | |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 11,592,696 | 1,469,807 | 4,481,713 | 20,703,697 | 1,241,605 | 39,489,518 | |
| 附貴付票券及債券投資 | - | 3,384,993 | - | - | - | 3,384,993 | |
| 應收款項-總額 | 294,487 | 29,445,511 | 130,313 | 4,047,622 | - | 33,917,933 | |
| 短視及視貌-總額 | 56,965,804 | 34,209,971 | 57,689,394 | 199,327,741 | 205,742,871 | 553,935,781 | |
| 備註且售金融資產 | 7,039,034 | 86,537 | 3,413,240 | 24,551,649 | 1,728,031 | 36,818,491 | |
| 持有至到期日金融資產 | 160,599 | 224,319 | 402,978 | 16,627,442 | 862,903 | 18,278,241 | |
| 其他金融資產(不含以成本衡量之金融資產) | 772 | - | 969,655 | 1,586,246 | 3,002,555 | 5,559,228 |
| $ 236,243,748 | $ 121,623,723 | $ 81,069,933 | $ 266,844,397 | $ 212,577,965 | $ 918,359,766 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 負債 | ||||||
| 未行及銀行同業存款 | $ 22,751,593 | $ 3,508,184 | $ 12,792,180 | $ - | $ - | $ 39,051,957 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 2,900,000 | 45,000 | 3,414,469 | 4,700,000 | - | 11,059,469 |
| 附買回票券及債券 | ||||||
| 負債 | 10,684,799 | 2,126,860 | 1,707,309 | - | - | 14,518,968 |
| 應付款項 | 3,241,111 | 792,217 | 1,617,918 | 1,901,139 | 3,867 | 7,556,252 |
| 存款及匯款 | 430,737,338 | 98,117,703 | 234,411,849 | 11,797,119 | - | 775,064,009 |
| 應付金融債券 | - | 1,300,000 | 3,700,000 | 28,500,000 | - | 33,500,000 |
| 其他金融負債 | 500,000 | 1,948 | 1,379,922 | 182,591 | 72,268 | 2,136,729 |
| $ 470,814,841 | $ 105,891,912 | $ 259,023,647 | $ 47,080,849 | $ 76,135 | $ 882,887,384 | |
| 大十 | 十 | 二 | 月 | 三 | ||
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 本超過一個月數 | 超過一個月至三個月額度者 | 超過三個月至一年額度者 | 超過一年至七年額度者 | 超過七年以上 | 合計 | |
| 資產 | ||||||
| 現金及內營現金 | $ 11,572,247 | $ - | $ - | $ - | $ - | $ - |
| 存放未行及的債款 | ||||||
| 行同業 | 60,321,437 | 19,148,959 | 9,500,000 | - | - | - |
| 公平價值變動列入 | ||||||
| 損益之金融資產 | 13,622,141 | 11,116,416 | 20,346,654 | 25,664,649 | 1,940,581 | 72,690,441 |
| 附售回票券及債券 | ||||||
| 投資 | 353,252 | - | - | - | - | - |
| 應收款項-總額 | 323,822 | 27,738,510 | 68,494 | 3,383,927 | - | - |
| 短期及低款-總額 | 61,107,424 | 38,555,538 | 52,569,158 | 193,317,896 | 190,962,243 | 536,512,259 |
| 備供出售金融資產 | 4,631,754 | - | 6,331,571 | 30,177,512 | 1,465,402 | 42,606,239 |
| 持有至利期日金融資產 | - | 163,610 | 335,836 | 11,253,257 | 2,488,796 | 14,241,499 |
| 其他金融資產(不含以成本衡量之金融資產) | 492,070 | - | 1,278,365 | 5,725,358 | - | 7,495,793 |
| $ 152,424,147 | $ 96,723,033 | $ 90,430,078 | $ 269,522,599 | $ 196,857,022 | $ 805,956,879 | |
| 負債 | ||||||
| 未行及銀行同業存款 | $ 5,906,839 | $ 655,480 | $ 14,605,901 | $ - | $ - | $ 21,168,220 |
| 公平價值變動列入 | ||||||
| 損益之金融負債 | 8,396,921 | 10,000,000 | 1,302,126 | 6,789,238 | - | 26,488,285 |
| 附買回票券及債券 | ||||||
| 負債 | 15,907,397 | 5,059,406 | 1,481,219 | - | - | 22,448,022 |
| 應付款項 | 5,540,907 | 76,924 | 174,933 | 3,926,030 | - | 9,718,794 |
| 存款及匯款 | 314,092,225 | 97,372,256 | 236,113,737 | 18,882,057 | - | 666,460,275 |
| 應付金融債券 | - | - | - | 27,300,000 | - | 27,300,000 |
| 其他金融負債 | 509,700 | 625,270 | 950,000 | 287,967 | - | 2,372,937 |
| $ 350,353,989 | $ 113,789,336 | $ 254,627,916 | $ 57,185,292 | $ - | $ 775,956,533 |
- 玉山銀行九十八及九十七年度，公平價值變動列入損益之金融商品損益彙總如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 公平價值變動列入損益 | ||
| 之金融資產 | ||
| 已實現損益 | $ 2,384,923 | $ 3,941,550 |
| 評價損益 | ( 1,311,565) | 2,142,491 |
| 1,073,358 | 6,084,041 | |
| 公平價值變動列入損益 | ||
| 之金融負債 | ||
| 已實現損益 | ( 1,621,114) | ( 2,150,353) |
| 評價損益 | 513,905 | ( 2,327,236) |
| ( 1,107,209) | ( 4,477,589) | |
| ($ 33,851) | $ 1,606,452 |
（三）玉山證券
- 公平價值之資訊
| 金融商品 | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | ||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 非衍生性金融商品資產 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融資產 | $ 4,810,233 | $ 4,810,233 | $ 2,440,135 | $ 2,440,135 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產-流動開放式基金及貨幣市場工具 | 330,422 | 330,422 | 626,621 | 626,621 |
| 營業證券-自營 | 282,591 | 282,591 | 731,543 | 731,543 |
| 營業證券-承銷 | - | - | 18,000 | 18,000 |
| 負債 | ||||
| 公平價值與帳面值相等之金融負債 | 2,263,144 | 2,263,144 | 1,045,309 | 1,045,309 |
| 衍生性金融商品資產 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融資產-流動期貨交易保證金-自有資金 | 4,000 | 4,000 | 2,040 | 2,040 |
- 玉山證券估計金融商品公平價值所使用之方法及假設如下：
(1) 短期金融商品以其在資產負債表上之帳面價值估計其公平價值，因為此類商品到期日甚近，其帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎，此方法應用於現金及約當現金、應收證券融資款、轉融通保證金、應收轉融通擔保價款、應收帳款、其他應收款（除應收連結稅制款及應收退稅款外）、受限制資產一流
- 247 -
動、應付商業本票、附買回債券負債、融券存入保證金、應付融券擔保價款、應付帳款及其他應付款（除應付連結稅制款及應付稅款外）等。
(2) 開放式基金及貨幣市場工具因有公開之市場價格，故以市場價格決定公平價值。
(3) 營業證券係分別依資產負債表日上市（櫃）證券之收盤價及中華民國證券櫃檯買賣中心營業處所各期次公平價格或佰元價格表為其公平價值。
(4) 營業保證金、交割結算基金及存出保證金等因無特定到期日，故以帳面價值為公平價值。
(5) 營業證券－自營部門之興櫃股票、備供出售之金融資產－非流動及採權益法之長期股權投資係非上市上櫃公司股份，因無活絡市場公開報價，其公平價值估計數之變異區間並非相當小，且變異區間內各估計數之機率無法合理估計，因是公平價值無法可靠衡量，故未揭露其公平價值。
- 玉山證券金融資產及金融負債之公平價值，以活絡市場公開報價直接決定者及以評價方法估計者分別為：
| 金融商品 | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | ||
|---|---|---|---|---|
| 公開報價 | ||||
| 決定之金額 | 評價方法 | |||
| 估計之金額 | 公開報價 | |||
| 決定之金額 | 評價方法 | |||
| 估計之金額 | ||||
| 非衍生性金融商品 | ||||
| 資產 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融資產－流動 | ||||
| 開放式基金及貨幣市場工具 | $ 330,422 | $ - | $ 626,621 | $ - |
| 營業證券－自營 | 282,591 | - | 731,543 | - |
| 營業證券－承銷 | - | - | 18,000 | - |
| 衍生性金融商品 | ||||
| 資產 | ||||
| 期貨交易保證金－自有資金 | 4,000 | - | 2,040 | - |
-
玉山證券九十八及九十七年底具利率變動之公平價值風險之金融資產分別為 4,020,564 仟元及 2,945,862 仟元，金融負債分別為 2,099,123 仟元及 1,001,405 仟元；具利率變動之現金流量風險之金融資產分別為 593,000 仟元及 45,000 仟元。
-
248 -
-
玉山證券九十八年及九十七年底非以公平價值衡量且公平價值變動認列損益之金融資產或金融負債，其利息收入分別為 157,143 仟元及 224,707 仟元，利息支出分別為 2,213 仟元及 20,491 仟元，財務收入分別為 6,391 仟元及 11,651 仟元，財務費用分別為 1,108 仟元及 25,592 仟元。
-
風險政策與避險策略
玉山證券持有衍生性商品以外之金融商品主要包括：現金及約當現金、公平價值變動列入損益金融資產－股票及基金、銀行借款、應付商業本票及附買回債券負債。玉山證券藉由該等金融商品以調節營業資金需求。玉山證券另持有其他金融資產與負債，如因營業活動產生的應收帳款與應付帳款。
玉山證券另從事衍生性商品之交易，主要包括期貨契約交易及選擇權交易，係以獲取利潤為目的。
玉山證券金融商品之主要風險為利率變動現金流量風險、信用風險與流動性風險。
(1) 利率變動現金流量風險
玉山證券暴露於利率變動現金流量風險主要為浮動利率之定期存款、銀行借款及應付商業本票等，玉山證券採綜合固定與浮動利率方式管理其利率風險。
(2) 信用風險
玉山證券僅與已經核可且信用良好之第三人交易，玉山證券政策並規定與客戶進行信用交易前，需經信用確認程序，並持續評估應收帳款回收情形。
玉山證券從事之期貨及選擇權交易，係透過集中市場下單交易，又到期前皆可平倉，故無重大信用風險；另玉山證券其他金融資產（含現金及約當現金）之信用風險主要來自於交易對手無法履行合約義務之風險，其最大的信用風險等於帳面價值。
玉山證券因僅與經核可之第三人交易，故未要求對方提供擔保。
(3) 流動性風險
- 249 -
玉山證券主要藉由應付商業本票、現金及約當現金等工具以調節資金，並達到彈性運用資金及資金穩定之目標。
玉山證券衍生性金融商品資訊如下：
(1) 認購（售）權證
玉山證券發行認購（售）權證時已收足發行價款，故無信用風險。
玉山證券發行認購（售）權證後，其持有部分為與投資人相反之認購（售）權空頭部分。由於此部分具有市場風險（即因標的證券公平價值變動而導致持有人到期前履約之風險），基於穩健經營原則，玉山證券透過下列避險原則以規避市場風險。
A. Delta 避險原則
買進標的證券股票以建立基本部位，以後則視動態避險模式隨時調整持股數量。
B. Vega 避險原則
在市場上買回相同標的之認購權證，以沖銷所發行認購權證之波動性風險。
未來現金流量係當持有人要求履約時，選擇以現金結算或給付證券方式將分別發生現金流出或現金流入。惟其金額及時間須視持有人要求履約之數量與時點而定。
玉山證券發行認購（售）權證相關資訊請參閱附註六。
(2) 期貨及台指選擇權
玉山證券係透過集中交易市場下單交易，又到期前皆可平倉，故無重大信用交易風險。
因玉山證券從事期貨交易或選擇權交易合約主要風險係市場價格風險，即持有期貨或選擇權合約之市場價格受投資標的之波動而變動，若市場指數價格與投資標的呈反向變動，將產生損失，惟玉山證券基於風險管理，業已設立停損點控制此風險，故市場價格風險對公司整體而言並不重大。
玉山證券所持有之買入期貨契約或選擇權交易，於交易前已先支付權利金，故無籌資風險，賣出選擇權及期貨未平倉部位皆可於市場上以合理價格平倉，故流動性風險甚低。
- 250 -
玉山證券從事股價指數期貨及台指選擇權交易屬保證金交易，係為規避自營商買賣股票之風險，於交易前已先繳付保證金，每日依玉山證券所建立之未平倉期貨契約部位逐日評價，若需追繳保證金，玉山證券之營運資金足以支應，故無籌資風險，亦無現金流量風險及重大之額外現金需求。
玉山證券九十八及九十七年度因從事期貨及選擇權業務交易所產生之期貨契約損益及選擇權交易損益，列示如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 期貨契約損益： | ||
| 期貨契約利益 | ||
| －已實現 | $ 731 | $ 691 |
| 期貨契約損失 | ||
| －已實現 | ( 1,491 ) | ( 868 ) |
| 合 計 | ($ 760) | ($ 177) |
| 選擇權交易損益： | ||
| 選擇權交易利 | ||
| 益－已實現 | $ 218 | $ 490 |
| 選擇權交易損 | ||
| 失－已實現 | ( 281 ) | ( 1,591 ) |
| 合 計 | ($ 63) | ($ 1,101 ) |
三六、金融控股公司與其子公司及各子公司間進行業務或交易行為、共同業務推廣行為、資訊交互運用或共用營業設備或場所，其收入、成本、費用與損益之分攤方式及金額
玉山銀行與玉山證券為進行共同行銷，而共用營業設備及場所，其費用分攤方式及金額說明如下：
| 項目 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 合 計 | 分 攤 方 式 |
|---|---|---|---|---|
| 九十八年度 | ||||
| 租金 | $ 2,160 | $ 1,080 | $ 3,240 | 依銀行三分之二，證券三分之一之比例分攤 |
| 廣播及保全系統 | 36 | 36 | 72 | 各分攤 50% |
| 其他費用 | 1,357 | 1,268 | 2,625 | 清潔費用依銀行 24%，證券76%分攤；水電費用採各分攤 50%；管理費依使用面積分攤 |
| $ 3,553 | $ 2,384 | $ 5,937 | ||
| 九十七年度 | ||||
| 租金 | $ 2,160 | $ 1,080 | $ 3,240 | 依銀行三分之二，證券三分之一之比例分攤 |
| 廣播及保全系統 | 176 | 176 | 352 | 各分攤 50% |
| 其他費用 | 1,607 | 1,368 | 2,975 | 清潔費用依銀行 24%，證券76%分攤；水電費用各分攤 50%，嘉義分行依銀行 |
三分之二，證券三分之一分攤；管理費依使用面積分攤
| $ 3,943 | $ 2,624 | $ 6,567 |
|---|---|---|
自九十三年度起，玉山銀行與玉山保險經紀人為共同推廣業務、共用營業設備、場所、人員、網路服務系統及提供跨業之綜合性金融商品或服務，其收入及費用之計算方式，係依玉山銀行銷售各保險商品所得之實收保險費，乘以保險公司給付之佣金率後所得金額，再乘以百分之十予玉山銀行，做為玉山銀行銷售各保險商品之收入，九十八及九十七年度玉山保險經紀人應支付玉山銀行總額分別為 39,113 仟元及 17,445 仟元，九十八及九十七年底尚未支付金額分別為 4,298 仟元及 3,497 仟元。
玉山銀行九十七年度與玉山投信間之共同行銷收入為123仟元。
- 252 -
玉山銀行九十八及九十七年度與玉山證券間之共同行銷收入及支出如下：
| 收入 | 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 |
|---|---|---|
| $ 2,459 | $ 1,680 | |
| 支 出 | $ 56,802 | $ 3,459 |
三七、玉山金控及子公司放款資產品質、授信風險集中情形、利率敏感性資訊、獲利能力及到期日期限結構分析之相關資訊
（一）玉山銀行資產品質：請參閱附表七。
（二）玉山銀行授信風險集中情形
單位：新臺幣仟元，%
| 排名(註1) | 九 十 八 年 十二 月 三 十 一 日 | 九 十 七 年 十二 月 三 十 一 日 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 公司或集團企業所屬行業別(註2) | 授信總餘額(註3) | 占本期淨值比例(%) | 公司或集團企業所屬行業別(註2) | 授信總餘額(註3) | 占本期淨值比例(%) | |
| 1 | 集團A | |||||
| 積體電路製造業 | 6,125,680 | 11.89 | 集團A | |||
| 積體電路製造業 | 6,962,631 | 15.32 | ||||
| 2 | 集團B | |||||
| 鋼鐵冶鍋業 | 5,357,218 | 10.40 | 集團D | |||
| 液晶面板及其組件製造業 | 5,015,209 | 11.04 | ||||
| 3 | 集團C | |||||
| 液晶面板及其組件製造業 | 5,275,618 | 10.24 | 集團C | |||
| 液晶面板及其組件製造業 | 4,775,568 | 10.51 | ||||
| 4 | 集團D | |||||
| 液晶面板及其組件製造業 | 5,070,856 | 9.85 | 集團E | |||
| 鐵路運輸業 | 4,053,941 | 8.92 | ||||
| 5 | 集團E | |||||
| 鐵路運輸業 | 3,804,407 | 7.39 | 集團B | |||
| 鋼鐵冶鍋業 | 3,992,000 | 8.79 | ||||
| 6 | 集團F | |||||
| 石油及煤製品製造業 | 3,000,804 | 5.83 | 集團K | |||
| 人造纖維製造業 | 3,664,795 | 8.07 | ||||
| 7 | 集團G | |||||
| 液晶面板及其組件製造業 | 2,911,598 | 5.65 | 集團H | |||
| 不動產開發業 | 3,018,500 | 6.64 | ||||
| 8 | 集團H | |||||
| 不動產開發業 | 2,911,500 | 5.65 | 集團L | |||
| 未分類其他不動產業 | 2,975,793 | 6.55 | ||||
| 9 | 集團I | |||||
| 鞋類製造業 | 2,778,518 | 5.39 | 集團M | |||
| 電線及電纜製造業 | 2,154,043 | 4.74 | ||||
| 10 | 集團J | |||||
| 民用航空運輸業 | 2,492,578 | 4.84 | 集團N | |||
| 金融租賃業 | 2,046,994 | 4.51 |
註：1. 依對授信戶之授信總餘額排序，列出非屬政府或國營事業之前十大企業授信戶名稱，若該授信戶係屬集團企業者，將該集團企業之授信金額予以歸戶後加總列示，並以「代號」加「行業別」之方式揭露。若為集團企業，係揭露對該集團企業曝險最大者之行業類別，行業別依主計處之行業標準分類填列至「細類」之行業名稱。
2. 集團企業係指符合「臺灣證券交易所股份有限公司有價證券上市審查準則補充規定」第六條之定義者。
3. 授信總餘額係指各項放款（包括進口押匯、出口押匯、貼現、透支、短放、短擔、應收證券融資、中放、中擔、長放、長擔、催
收款項）、買入匯款、無追索權之應收帳款承購、應收承兌票款及保證款項餘額合計數。
(三) 玉山銀行利率敏感性資訊
利率敏感性資產負債分析表（新臺幣）
單位：新臺幣仟元，%
九十八年十二月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天
(含) | 91 至 180 天
(含) | 181 天至 1 年
(含) | 1 年以上 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 利率敏感性資產 | 709,246,308 | 20,070,792 | 2,204,275 | 35,442,324 | 766,963,699 |
| 利率敏感性負債 | 334,062,458 | 373,152,769 | 43,925,381 | 23,190,420 | 774,331,028 |
| 利率敏感性缺口 | 375,183,850 | (353,081,977) | (41,721,106) | 12,251,904 | (7,367,329) |
| 淨值 | | | | | 50,107,296 |
| 利率敏感性資產與負債比率 | | | | | 99.05 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | | | | | (14.70) |
九十七年十二月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天
(含) | 91 至 180 天
(含) | 181 天至 1 年
(含) | 1 年以上 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 利率敏感性資產 | 559,528,704 | 31,321,810 | 16,245,299 | 64,575,594 | 671,671,407 |
| 利率敏感性負債 | 307,187,721 | 258,755,003 | 87,082,683 | 29,259,069 | 682,284,476 |
| 利率敏感性缺口 | 252,340,983 | (227,433,193) | (70,837,384) | 35,316,525 | (10,613,069) |
| 淨值 | | | | | 46,104,480 |
| 利率敏感性資產與負債比率 | | | | | 98.44 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | | | | | (23.02) |
註：
1. 本表係總行及國內外分支機構新臺幣部分（不含外幣）之金額。
2. 利率敏感性資產及負債係指其收益或成本受利率變動影響之生利資產及付息負債。
3. 利率敏感性缺口 = 利率敏感性資產 - 利率敏感性負債。
4. 利率敏感性資產與負債比率 = 利率敏感性資產 ÷ 利率敏感性負債（指新臺幣利率敏感性資產與利率敏感性負債）。
-254-
利率敏感性資產負債分析表（美金）
單位：美金仟元，%
九十八年十二月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天
( 含 ) | 91 至 180 天
( 含 ) | 181 天至 1 年
( 含 ) | 1 年以上 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 利率敏感性資產 | 3,353,219 | 456,559 | 145,603 | 326,979 | 4,282,360 |
| 利率敏感性負債 | 3,712,607 | 289,952 | 216,744 | - | 4,219,303 |
| 利率敏感性缺口 | ( 359,388 ) | 166,607 | ( 71,141 ) | 326,979 | 63,057 |
| 淨值 | | | | | 41,084 |
| 利率敏感性資產與負債比率 | | | | | 101.49 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | | | | | 153.48 |
九十七年十二月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天
( 含 ) | 91 至 180 天
( 含 ) | 181 天至 1 年
( 含 ) | 1 年以上 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 利率敏感性資產 | 2,713,565 | 437,948 | 150,441 | 230,364 | 3,532,318 |
| 利率敏感性負債 | 2,901,286 | 434,538 | 169,919 | - | 3,505,743 |
| 利率敏感性缺口 | ( 187,721 ) | 3,410 | ( 19,478 ) | 230,364 | 26,575 |
| 淨值 | | | | | 2,874 |
| 利率敏感性資產與負債比率 | | | | | 100.76 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | | | | | 924.67 |
註：1. 本表係總行及國內分支機構、國際金融業務分行及海外分支機構合計美金之金額，不包括或有資產及或有負債項目。
2. 利率敏感性資產及負債係指其收益或成本受利率變動影響之生利資產及付息負債。
3. 利率敏感性缺口 = 利率敏感性資產 - 利率敏感性負債。
4. 利率敏感性資產與負債比率 = 利率敏感性資產 ÷ 利率敏感性負債（指美金利率敏感性資產與利率敏感性負債）。
- 255 -
（四）獲利能力
單位：%
- 玉山金控及子公司
| 項 目 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 0.24 |
| | 稅 後 | 0.22 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 4.14 |
| | 稅 後 | 3.83 |
| 純 益 | 率 | 14.54 |
- 玉山金控
| 項 目 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 3.04 |
| | 稅 後 | 3.14 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 3.70 |
| | 稅 後 | 3.83 |
| 純 益 | 率 | 95.36 |
- 玉山銀行
| 項 目 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 0.21 |
| | 稅 後 | 0.20 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 3.82 |
| | 稅 後 | 3.63 |
| 純 益 | 率 | 14.41 |
- 玉山證券
| 項 目 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 5.60 |
| | 稅 後 | 4.63 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 8.58 |
| | 稅 後 | 7.09 |
| 純 益 | 率 | 25.90 |
- 256 -
- 玉山保經
| 項 目 | | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 80.18 | 38.90 |
| | 稅 後 | 60.23 | 28.61 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 97.41 | 45.09 |
| | 稅 後 | 73.17 | 33.15 |
| 純 益 率 | | 55.20 | 41.40 |
註：1. 資產報酬率 = 稅前（後）損益 ÷ 平均資產。
2. 淨值報酬率 = 稅前（後）損益 ÷ 平均淨值。
3. 純益率 = 稅後損益 ÷ 淨收益。
4. 稅前（後）損益係指當年一月累計至該季損益金額。
(五) 玉山銀行到期日期限結構分析
新臺幣到期日期限結構分析表
單位：新臺幣佰萬元
九十八年十二月三十一日
| 合 計 | 距 到 期 日 利 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 845,822 | 190,812 | 96,124 | 45,418 | 49,035 | 464,433 |
| 主要到期資金流出 | 1,053,093 | 120,877 | 149,164 | 182,505 | 261,983 | 338,564 |
| 期距納口 | ( 207,271) | 69,935 | ( 53,040) | ( 137,087) | ( 212,948) | 125,869 |
九十七年十二月三十一日
| 合 計 | 距 到 期 日 利 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 748,464 | 148,906 | 59,057 | 41,935 | 44,253 | 454,313 |
| 主要到期資金流出 | 921,969 | 114,736 | 126,865 | 129,832 | 242,890 | 307,646 |
| 期距納口 | ( 173,505) | 34,170 | ( 67,808) | ( 87,897) | ( 198,637) | 146,667 |
註：本表僅含總行及國內分支機構新臺幣部分（不含外幣）之金額。
美金到期日期限結構分析表
單位：美金仟元
九十八年十二月三十一日
| 合 計 | 距 到 期 日 利 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 3,626,444 | 843,685 | 670,001 | 490,237 | 295,151 | 1,327,370 |
| 主要到期資金流出 | 3,729,442 | 1,563,170 | 890,782 | 602,067 | 546,998 | 126,425 |
| 期距納口 | ( 102,998) | ( 719,485) | ( 220,781) | ( 111,830) | ( 251,847) | 1,200,945 |
九十七年十二月三十一日
| 合 計 | 距 到 期 日 刺 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 2,961,716 | 778,487 | 353,444 | 240,446 | 163,983 | 1,425,356 |
| 主要到期資金流出 | 3,118,602 | 1,507,141 | 689,890 | 471,539 | 201,391 | 248,641 |
| 期距缺口 | ( 156,886 ) | ( 728,654 ) | ( 336,446 ) | ( 231,093 ) | ( 37,408 ) | 1,176,715 |
註：本表係總行、國內分支機構及國際金融業務分行合計美金之金額。
(六) 玉山銀行作業風險及法律風險
特殊記載事項
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 案 由 及 金 額 | |
|---|---|---|
| 九 十 八 年 | ||
| 十二月三十一日 | 九 十 七 年 | |
| 十二月三十一日 | ||
| 最近一年度負責人或職員因業務上違反法令經檢察官起訴者 | 無 | 無 |
| 最近一年度違反法令經主管機關處以罰緩者 | 無 | 無 |
| 最近一年度缺失經主管機關嚴予糾正者 | 無 | 無 |
| 最近一年經主管機關依銀行法第61條之1規定處分事項 | 無 | 無 |
| 最近一年度因人員舞弊、重大偶發案件或未切實依「金融機構安全維護注意要點」之規定致發生安全事故，其年度個別或合計損失逾五仟萬元者 | 無 | 無 |
| 其 他 | 無 | 無 |
註：最近一年度係指自揭露當季往前推算一年。
三八、玉山銀行依信託業法規定辦理信託業務之內容及金額
(一) 信託帳資產負債表、損益表及財產目錄
下列信託帳係玉山銀行信託部受託資產之情形，並未包含於本公司之合併財務報表中。
- 258 -
信託帳資產負債表
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
| 信託資產 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 | 信託負債 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 銀行存款 | $ 1,224,668 | $ 809,343 | 應付保管有價證券 | $ 8,752,604 | $ 19,981,270 |
| 短期投資 | 95,570,898 | 77,305,712 | 信託資本 | | |
| 主 地 | 857,840 | 727,537 | 金錢信託 | 98,625,763 | 77,127,405 |
| 集合管理運用帳戶 | 68,303 | 39,521 | 有價證券信託 | 3,613,791 | 3,564,895 |
| 保管有價證券 | 8,752,604 | 19,981,270 | 不動產信託 | 857,840 | 727,537 |
| | | | 集合管理運用帳戶 | 68,303 | 39,521 |
| | | | 各項準備與累積盈虧 | ( 6,035,053 ) | 3,836,238 |
| | | | 本期損益 | 591,065 | ( 6,413,483 ) |
| 信託資產總額 | $106,474,313 | $ 98,863,383 | 信託負債總額 | $106,474,313 | $ 98,863,383 |
信託財產目錄
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
| | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 本金存放本行 | $ 1,224,668 | $ 809,343 |
| 股票投資 | 3,597,902 | 3,393,112 |
| 基金投資 | 91,482,799 | 73,838,286 |
| 債券投資 | 488,425 | 72,424 |
| 待交割受益憑證 | 1,032 | 150 |
| 集合投資 | 740 | 1,740 |
| 主 地 | 857,840 | 727,537 |
| 集合管理運用帳戶 | 68,303 | 39,521 |
| 保管有價證券 | 8,752,604 | 19,981,270 |
| | $106,474,313 | $98,863,383 |
- 259 -
信託帳損益表
民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 信託收益 | ||
| 本金利息收入 | $ 6,372 | $ 8,020 |
| 本金現金股利收入 | 1,627,451 | 2,145,384 |
| 本金財產交易收益 | 1,993,858 | 898,788 |
| 已實現資本利得－基金 | 7,457 | 3,997 |
| 已實現資本利得－集合投資 | - | 519 |
| 受益憑證分配收益 | 578 | 865 |
| 信託收益合計 | 3,635,716 | 3,057,573 |
| 信託費用 | ||
| 本金管理費 | 218,268 | 163,939 |
| 本金監察人費 | 133 | 60 |
| 本金手續費 | 3,198 | 452 |
| 本金已實現資本損失－債券 | - | 188 |
| 本金財產交易損失 | 2,795,992 | 9,301,437 |
| 本金所得稅費用 | 378 | 531 |
| 本金其他費用 | 25,638 | 1,436 |
| 已實現資本損失－基金 | 913 | 2,944 |
| 已實現資本損失－集合投資 | 131 | 67 |
| 已實現兌換損失 | - | 2 |
| 信託費用合計 | 3,044,651 | 9,471,056 |
| 本期損益 | $ 591,065 | ($ 6,413,483) |
（二）依信託業法規定辦理信託業務之內容請參閱附註一。
三九、金融控股公司財務報表及子公司簡明資產負債表及損益表
請參閱附表八。
四十、業務別財務資訊
請參閱附表九。
四一、資本適足性相關資訊
依金融控股公司法及有關辦法規定，金融控股公司之集團資本適足率不得低於百分之一百。凡實際比率低於規定標準者，盈餘不得以現金或其他財產分配，中央主管機關並得視情節輕重為相當處分。
依銀行法及有關辦法規定，為健全銀行財務基礎，銀行合併及本行自有資本與風險性資產之比率，均不得低於 8%；凡實際比率低於規定標準者，中央主管機關得限制其盈餘分配。
依證券商管理規則及有關辦法規定，為促進證券市場健全發展及提昇證券商競爭力，證券商之自有資本適足比率，應達百分之二百；凡實際比
- 260 -
率低於規定標準者，主管機關得限制相關業務。玉山證券九十八及九十七年底之自有資本與風險性資產比率分別為 489.82% 及 836.16% 。
其他相關資訊請參閱附表十。
四二、依金融控股公司法第四十六條規定應公告事項
請參閱附表十一。
四三、其他
玉山證券已離職營業員因與客戶發生交易糾紛，致該客戶提起法律訴訟，要求玉山證券須負起連帶賠償責任。此案件經台灣嘉義地方法院一審判決，玉山證券應與該營業員連帶賠償 11,566 仟元，玉山證券業已於九十八年十月二十七日於臺灣高等法院臺南分院民事庭與該客戶達成和解，並由玉山證券給付和解賠償金 8,800 仟元。
四四、附註揭露事項
(一) 重大交易事項及(二)轉投資事業相關資訊：
- 資金貸與他人：母公司及玉山銀行不適用，其他轉投資事業無此情形。
- 為他人背書保證：母公司及玉山銀行不適用，其他轉投資事業無此情形。
- 期末持有有價證券情形：母公司、玉山銀行及玉山證券不適用，其他轉投資事業之資訊請參閱附表一。
- 累積買進或賣出同一有價證券之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者（母公司及玉山銀行係揭露累積買進或賣出同一轉投資事業之資訊）：玉山證券不適用，母公司及轉投資事業之資訊請參閱附表二。
- 取得不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：母公司及轉投資事業無此情形。
- 處分不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：母公司及轉投資事業無此情形。
- 子公司依金融資產證券化條例或不動產證券化條例申請核准辦理之證券化商品類型及相關資訊：請參閱附註十一。
- 與關係人交易之手續費折讓合計達新臺幣五佰萬元以上者：無此情形。
-
子公司出售不良債權交易資訊：無此情形。
-
261 -
-
應收關係人款項達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：無此情形。
-
轉投資事業相關資訊及合併持股情形：請參閱附表三。
-
從事衍生性金融商品交易：請參閱附註六及三五。
-
其他足以影響財務報表使用者決策之重大交易事項：無。
(三) 大陸投資資訊：無。
(四) 母公司與子公司及各子公司間之業務關係及重要交易往來情形及金額：請參閱附表五。
四五、部門別財務資訊
本公司主要經營業務範圍為投資經主管機關核准之國內外金融相關事業、銀行業、證券業及保險業，銀行業務部門之部門收入、部門損益及部門可辨認資產，皆占本公司所有產業部門各該項合計數之 90%以上，故得不揭露產業別資訊。
- 262 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
期末持有有價證券者
民國九十八年十二月三十一日
附表一
單位：新臺幣仟元
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期末 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股/仟單位) | 帳面金額 | 持股比率(%) | 市價或股權淨值 | |||||
| 玉山創投 | 股票 | |||||||
| 益通光能科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 14 | $ 1,108 | 0.01 | $ 1,108 | (1) | |
| 福懋科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 31 | 1,488 | 0.01 | 1,488 | (1) | |
| 均豪精密股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 100 | 2,650 | 0.04 | 2,650 | (1) | |
| Optimer | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 40 | 14,505 | 0.12 | 14,505 | (1) | |
| 晶采光電科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 597 | 12,028 | 0.68 | 12,028 | (1) | |
| 中日新科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 5 | 138 | 0.01 | 138 | (1) | |
| 均豪精密股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 272 | 7,199 | 0.12 | 7,199 | (1) | |
| 晶元光電股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 27 | 3,215 | - | 3,215 | (1) | |
| 益通光能科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 2 | 135 | - | 135 | (1) | |
| 岱隆科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 240 | 8,147 | 0.33 | 8,147 | (1) | |
| 福懋科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 400 | 19,200 | 0.09 | 19,200 | (1) | |
| Optimer | — | 備供出售金融資產 | 246 | 89,258 | 0.76 | 89,258 | (1) | |
| 程泰機械股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 899 | 26,602 | 0.96 | 26,602 | (1) | |
| 宏森光電科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 600 | 23,460 | 1.69 | 23,460 | (1) | |
| 定穎電子股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 25 | 960 | 0.01 | 960 | (1) | |
| 台驛國際股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 1,159 | 22,025 | 2.30 | 22,025 | (1) | |
| 建舜電子製造股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 953 | 25,731 | 1.32 | 25,731 | (1) | |
| 金財通商務科技服務股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 325 | 3,250 | 2.41 | 4,083 | (2) | |
| 云光科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,014 | 28,001 | 7.89 | 27,681 | (2) | |
| 中化合成生技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,062 | 20,625 | 2.94 | 33,335 | (2) | |
| 昇聯科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,700 | - | 6.07 | - | (2) | |
| 逸昌科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,510 | 19,472 | 4.28 | 19,137 | (2) | |
| 益進光電科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 568 | 272 | 1.22 | 423 | (2) | |
| 順瑞科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 941 | 20,388 | 2.79 | 4,599 | (2) | |
| 順連電子股份有限公司－普通股 | — | 以成本衡量之金融資產 | 940 | 11,750 | 10.00 | 6,210 | (2) |
（接次頁）
（承前頁）
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期 | 末 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股/仟單位) | 帳面金額 | 持股比率(%) | 市價或股權淨值 | ||||||
| 順連電子股份有限公司-特別股 | - | 無活絡市場之債券投資 | 1,200 | $ 12,000 | 40.00 | $ 13,003 | (4) | ||
| Applied Green Light, Inc. of Cayman | - | 無活絡市場之債券投資 | 1,000 | 9,107 | 6.77 | 9,322 | (4) | ||
| 註興開發科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,400 | 15,369 | 6.38 | 9,534 | (2) | ||
| 元朗精密工業股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,544 | 26,064 | 1.70 | 28,136 | (2) | ||
| 有化科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,109 | 56,000 | 2.04 | 24,285 | (2) | ||
| 宣茂科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 505 | 7,103 | 0.83 | 3,979 | (2) | ||
| 茂佳精密科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 600 | 18,000 | 1.90 | 11,650 | (2) | ||
| 輝煙科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,791 | 25,600 | 2.98 | 23,930 | (2) | ||
| 興隆發電子股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 9,301 | 4.97 | 8,168 | (2) | ||
| 東準光電材料股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,783 | 45,800 | 10.61 | 39,176 | (2) | ||
| 海華科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 165 | 2,074 | 0.18 | 2,152 | (3) | ||
| 鈕京光電股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 893 | 16,363 | 4.32 | 7,654 | (2) | ||
| 川石光電科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 2,250 | 10,250 | 5.79 | 17,537 | (2) | ||
| 冠控科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,900 | 22,200 | 10.86 | 9,233 | (2) | ||
| 嘉新股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 2,211 | 99,996 | 2.06 | 108,927 | (2) | ||
| Gloria Solar International Holding, Inc. | - | 以成本衡量之金融資產 | 500 | 30,000 | 0.51 | 52,580 | (2) | ||
| 寶一科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,090 | 13,000 | 2.00 | 12,728 | (2) | ||
| 北儒精密股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 800 | 16,000 | 1.73 | 9,033 | (2) | ||
| 嘉錦科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 22,500 | 5.56 | 5,845 | (2) | ||
| 佰龍機械廠股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 500 | 11,000 | 1.16 | 3,207 | (2) | ||
| 澤米科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,700 | 23,800 | 5.31 | 9,510 | (2) | ||
| 龍鴻科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 330 | 11,400 | 1.21 | 4,921 | (2) | ||
| 宇通光能股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,200 | 30,000 | 0.57 | 19,530 | (2) | ||
| 瑪居禮電波工業股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,400 | 16,800 | 5.68 | 14,392 | (2) | ||
| 勁鑽科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,500 | 20,250 | 14.72 | 11,446 | (2) | ||
| 鉅景科技股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 690 | 32,801 | 1.97 | 12,142 | (3) | ||
| 卓素光電股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 321 | 14,144 | 1.39 | 3,769 | (3) | ||
| 智盛全球股份有限公司 | - | 以成本衡量之金融資產 | 1,389 | 36,900 | 3.17 | 27,000 | (2) |
（接次頁）
（承前頁）
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期末 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | ||||||||
| (仟股／仟單位) | 帳面金額 | 持股比率 | ||||||
| (%) | 市價或股權淨值 | |||||||
| 玉山保險經紀人 | 明興光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,600 | $ 28,800 | 1.23 | $ 17,165 | (2) |
| 建諾光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,200 | 36,000 | 2.82 | 7,507 | (2) | |
| 慧洋海運股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,500 | 52,500 | 0.68 | 34,281 | (2) | |
| 向熊科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,300 | 20,600 | 2.73 | 10,525 | (2) | |
| 華燈光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,242 | 22,959 | 5.22 | 11,184 | (2) | |
| 台灣洛鼎生技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,582 | 17,664 | 4.80 | 11,501 | (2) | |
| 台通光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,090 | 48,000 | 3.33 | 27,553 | (2) | |
| 拍檔科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 703 | 7,745 | 1.14 | 8,777 | (2) | |
| 受益憑證 | ||||||||
| 施羅德全球債券組合基金 | — | 備供出售金融資產 | 3,489 | 38,096 | - | 38,096 | (1) | |
| 玉山保險經紀人 | 公司債 | |||||||
| 富國銀行公司債券III | — | 備供出售金融資產 | 1,000 | 33,173 | - | 33,173 | (1) | |
| 花棋集團公司債券 | — | 備供出售金融資產 | 300 | 9,691 | - | 9,691 | (1) | |
| 受益憑證 | ||||||||
| 復華全球短期收益基金 | — | 備供出售金融資產 | 3,468 | 36,047 | - | 36,047 | (1) | |
| 復華全球債券組合基金 | — | 備供出售金融資產 | 2,083 | 25,562 | - | 25,562 | (1) | |
| 玉山精選環宇集合管理運用帳戶 | — | 備供出售金融資產 | 1,712 | 21,155 | - | 21,155 | (1) | |
| 元大萬泰基金 | — | 備供出售金融資產 | 3,455 | 50,004 | - | 50,004 | (1) | |
| 聯博全球高收益債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 33,625 | 10,016 | - | 10,016 | (1) | |
| 施羅德新興市場債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 12,168 | 10,035 | - | 10,035 | (1) | |
| 保誠美國健貨債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 25,609 | 9,970 | - | 9,970 | (1) |
備註：
(1)上市櫃股票市價，係按九十八年底收盤價為準；受益憑證市價，係按九十八年底基金淨值為準。
(2)未上市及上櫃公司，係按被投資公司最近期未經會計師查核或核閱之財務報表計算。
(3)未上市及上櫃公司，係按被投資公司最近期經會計師查核或核閱之財務報表計算。
(4)係採用現金流量折現法之評價方法估計公平價值。
五山金融控股股份有限公司及子公司
累積買進或賣出同一有價證券或同一轉投資事業股票之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上
民國九十八年度
附表二
單位：新臺幣仟元
| 買、賣之公司 | 轉投資事業名稱 | 帳列科目 | 交易對象 | 關係 | 期初 | 買入 | 賣 | 出期 | 未 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | 金額 | 股數 | 金額 | 股數 | 售 | 價 | 帳面成本 | 處分損益 | 股數 | 金額 | ||||||
| 五山金控 | 五山創投 | 採權益法認列之股權投資 | — | 無 | 115,500 | $ 1,221,173 | 34,500 | $ 454,429 | ||||||||
| (註一及五) | - | $ | - | $ 17,325 | ||||||||||||
| (註二及五) | $ | - | 150,000 | $ 1,658,277 | ||||||||||||
| (註五) | ||||||||||||||||
| 五山金控 | 五山銀行 | 採權益法認列之股權投資 | — | 無 | 3,120,000 | 46,219,870 | 242,400 | |||||||||
| (註三) | 5,286,994 | |||||||||||||||
| (註四及五) | - | - | - | - | - | - | 3,362,400 | 51,506,864 | ||||||||
| (註五) |
註一：係包含現金增資 345,000 仟元、股份基礎給付交易認列權益增加 81 仟元、採權益法認列之投資利益 49,531 仟元及金融商品未實現利益 59,817 仟元。
註二：係獲配現金股利。
註三：係包含現金增資 180,000 仟股及獲配股票股利 62,400 仟股。
註四：係包含現金增資 2,520,000 仟元、股份基礎給付交易認列權益增加 42,458 仟元、採權益法認列之投資利益 1,774,435 仟元及其他股權權益調整項目淨增加 950,101 仟元。
註五：編製合併財務報表時，業已全數淨銷。
- 266 -
玉山金融控股股份有限公司
轉投資事業相關資訊及合併持股情形
民國九十八年度
附表三
單位：新臺幣仟元／仟股
| 投資公司名稱 | 被投資公司名稱 | 所在地區 | 主要營業項目 | 期末持股比率（%） | 投資帳面金額 | 本期認列之投資損益 | 本公司及關係企業合併 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 現股股數 | 股利持股 | 合併 | |||||||||
| 股數（註2） | 股數 | ||||||||||
| 玉山金控 | 玉山銀行 | 台北市 | 銀行業 | 100.00 | $ 51,506,864 | $ 1,774,435 | 3,362,400 | - | 3,362,400 | 100.00 | 註3 |
| 玉山證券 | 台北市 | 有價證券承銷經紀及自營業務 | 100.00 | 3,475,492 | 238,055 | 306,000 | - | 306,000 | 100.00 | 註3 | |
| 玉山創投 | 台北市 | 創業投資 | 100.00 | 1,658,277 | 49,531 | 150,000 | - | 150,000 | 100.00 | 註3 | |
| 玉山保險經紀人 | 台北市 | 保險經紀業務 | 100.00 | 365,951 | 210,678 | 11,300 | - | 11,300 | 100.00 | 註3 |
註1：凡本公司、董事、監察人、總經理、副總經理及符合公司法定義之關係企業所持有之被投資公司現股或擬制持股，均已計入。
註2：(1)擬制持股係指所購入具股權性質有價證券或簽訂之衍生性商品契約（尚未轉換成股權持有者），依約定交易條件及公司承作意圖係連結轉投資事業之股權並作為金融控股公司法第三十六條第二項及第三十七條規定轉投資目的者，在假設轉換下，因轉換所取得之股份。
(2) 前揭「具股權性質有價證券」係指依證券交易法施行細則第十一條第一項規定之有價證券，如可轉換公司債、認購權證。
(3) 前揭「衍生性商品契約」係指符合財務會計準則公報第三十四號有關衍生性商品定義者，如股票選擇權。
註3：編製合併財務報表時，業已全數沖銷。
- 267 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報表編製主體
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
附表四
列入合併財務報表之子公司
| 投 資 公司 名 稱 | 被 投 資 公司 名 稱 | 所 在 地 區 | 業 務 性 質 | 期末持股比率（%） | 說 明 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 九 十 八 年 十二月三十一日 | 九 十 七 年 十二月三十一日 | |||||
| 玉山金控 | 玉山銀行 | 台北市 | 銀行業 | 100.00 | 100.00 | |
| 玉山證券 | 台北市 | 有價證券承銷、經紀及自營業務 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山創投 | 台北市 | 創業投資 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山保險經紀人 | 台北市 | 保險經紀業務 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山投信 | 台北市 | 發行受益憑證募集證券及投資信託基金、運用基金從事證券及其相關商品投資 | - | - | 註一 | |
| 玉山證券 | 玉山投顧 | 台北市 | 證券投資顧問業務 | 100.00 | 100.00 |
未列入合併財務報表之子公司
| 投 資 公司 名 稱 | 被 投 資 公司 名 稱 | 所 在 地 區 | 業 務 性 質 | 期末持股比率（%） | 說 明 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 九 十 八 年 十二月三十一日 | 九 十 七 年 十二月三十一日 | |||||
| 玉山銀行 | 玉山租賃 | 台北市 | 各種機器設備等之買賣經銷及租賃業務 | - | - | 註二 |
註一：玉山金控於九十七年九月三十日出售玉山投信全部股權，故九十七年度合併財務報表係包括玉山投信九十七年前三季收益與費損。
註二：玉山租賃董事會於九十六年八月決議解散清算，並於九十七年九月清算完結，本公司認為該被投資公司並不重大，是以該被投資公司併入編製合併財務報表與否，尚不致有重大影響，故並未將該被投資公司併入編製九十七年度合併財務報表。
- 268 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
母子公司間業務關係及重要交易往來情形
民國九十八及九十七年度
附表五
單位：新臺幣仟元
| 編號
(註一) | 交易人名稱 | 交易往來對象 | 與交易人之關係
(註二) | 交易往來情形
(註三及五) | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | | 科目 | 金額 | 交易條件 | 佔合併淨收益或
總資產之比率
(%) |
| | 九十八年度 | | | | | | |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 現金及約當現金 | $ 5,054,645 | 註四 | 0.54 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 存款及匯款 | 5,054,645 | 註四 | 0.54 |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 其他應付款－連結稅制 | 295,875 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 其他應收款－連結稅制 | 295,875 | 註四 | 0.03 |
| 4 | 玉山創投 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 292,520 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山創投 | 3 | 存款及匯款 | 292,520 | 註四 | 0.03 |
| 3 | 玉山證券 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 217,709 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 3 | 存款及匯款 | 217,709 | 註四 | 0.02 |
| 2 | 玉山保經 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 192,017 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山保經 | 3 | 存款及匯款 | 192,017 | 註四 | 0.02 |
| | 九十七年度 | | | | | | |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 現金及約當現金 | 7,246,318 | 註四 | 0.87 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 存款及匯款 | 7,246,318 | 註四 | 0.87 |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 利息收入 | 174,037 | 註四 | 1.23 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 利息費用 | 174,037 | 註四 | 1.23 |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 其他應付款－連結稅制 | 112,026 | 註四 | 0.01 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 其他應收款－連結稅制 | 112,026 | 註四 | 0.01 |
| 2 | 玉山保經 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 105,700 | 註四 | 0.01 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山保經 | 3 | 存款及匯款 | 105,700 | 註四 | 0.01 |
註一：母公司及子公司相互間之業務往來資訊應分別於編號欄註明，編號之填寫方法如下：
1. 母公司填 0。
2. 子公司依公司別由阿拉伯數字 1 開始依序編號。
註二：與交易人之關係有以下三種，標示種類即可：
1. 母公司對子公司。
2. 子公司對母公司。
3. 子公司對子公司。
註三：交易往來金額佔合併淨收益或總資產比率之計算，若屬資產負債科目者，以期末餘額佔合併總資產之方式計算；若屬損益科目者，以期中累積金額佔合併淨收益之方式計算。
註四：對關係人與非關係人所為交易條件，並無特別差異存在。
註五：係新臺幣壹億元以上之交易。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
關係人交易資訊
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
附表六
單位：新臺幣仟元
一、放款
九十八年十二月三十一日
| 類 別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額(註) | 期末餘額 | 履約情形 | 擔保品內容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正常放款 | 逾期放款 | |||||||
| 消費性放款 | 75戶 | $ 211,719 | $ 168,019 | $ 168,019 | $ - | 部分放款提供土地及建物為擔保 | 無 | |
| 自用住宅抵押放款 | 52戶 | 330,067 | 217,222 | 217,222 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃秋雄 | 35,000 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃男州 | 10,000 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃男州 | 4,947 | 4,717 | 4,717 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 楊恆華 | 363 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 楊恆華 | 356 | 320 | 320 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃永和 | 1,300 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃永和 | 6,000 | 6,000 | 6,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 王志成 | 1,834 | 1,712 | 1,712 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 萬水平 | 870 | 870 | 870 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 吳寬和 | 1,933 | 1,845 | 1,845 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張榮輝 | 463 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張榮輝 | 4,000 | 3,940 | 3,940 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 林世徽 | 2,156 | 1,675 | 1,675 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 6,445 | 6,445 | 6,445 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 1,500 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 1,400 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉映紅 | 35,000 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 周一順 | 2,991 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉正仁 | 2,660 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃家泰 | 2,000 | 2,000 | 2,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳信宏 | 4,000 | 3,825 | 3,825 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳聰濱 | 4,000 | 3,828 | 3,828 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳聰濱 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳岱裕 | 5,100 | 700 | 700 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 楊淑華 | 150 | - | - | - | 存單 | 無 | |
| 其他放款 | 陳南銘 | 2,000 | 1,949 | 1,949 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蔡惠玲 | 4,000 | 4,000 | 4,000 | - | 土地及建物 | 無 |
- 270 -
九十七年十二月三十一日
| 類 別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額（註） | 期 末 餘 額 | 獲 約 僑 相 | 擔 保 品 內 容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正 常 效 故 | 逾 期 效 故 | 款 | ||||||
| 消費性放款 | 78戶 | $ 232,616 | $ 198,934 | $ 198,934 | $ - | - | 部分放款提供土地及建物為擔保 | 無 |
| 自用住宅抵押放款 | 53戶 | 298,259 | 233,294 | 233,294 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 黃秋雄 | 35,000 | 20,000 | 20,000 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 黃男州 | 10,000 | 10,000 | 10,000 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 黃男州 | 5,000 | 4,947 | 4,947 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 楊恆華 | 997 | 363 | 363 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 黃永和 | 6,000 | 1,300 | 1,300 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 王志成 | 1,948 | 1,834 | 1,834 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 吳寬和 | 2,000 | 1,933 | 1,933 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 陳文鈺 | 6,300 | 6,300 | 6,300 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 蔡浩煌 | 1,752 | - | - | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 張榮輝 | 1,956 | 463 | 463 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 李正國 | 800 | - | - | - | - | 無 | 無 |
| 其他放款 | 林世徽 | 2,200 | 2,156 | 2,156 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 劉英山 | 8,000 | 6,445 | 6,445 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 劉英山 | 1,400 | 1,400 | 1,400 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 劉映紅 | 35,000 | 35,000 | 35,000 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 周一順 | 3,000 | 2,991 | 2,991 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 劉正仁 | 2,700 | 2,660 | 2,660 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 黃家泰 | 2,000 | 2,000 | 2,000 | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 富邦證券金融公司 | 50,000 | - | - | - | - | 無 | 無 |
註：係每戶一月一日至十二月三十一日每日最高餘額之合計數。
玉山商業銀行股份有限公司
資產品質－逾期放款及逾期帳款
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
附表七
單位：新臺幣仟元，%
| 年 月 | 九 十 八 年 十二 月 三 十 一 日 | 九 十 七 年 十二 月 三 十 一 日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 業務別 \ 項目 | 逾期放款金額(註 1) | 放 款 總 額 | 逾 效 比 率(註 2) | 備 把 呆 帳 金 額 | 備 把 呆 帳(註 3) | 逾期放款金額(註 1) | 放 款 總 額 | 逾 效 比 率(註 2) | ||
| 企業金融 | 擔 保 | 586,353 | 90,561,093 | 0.65 | 586,353 | 100.00 | 686,417 | 86,620,588 | 0.79 | |
| 無擔保 | 1,296,494 | 136,370,502 | 0.95 | 1,296,494 | 100.00 | 1,605,071 | 160,902,386 | 1.00 | ||
| 消費金融 | 住宅抵押貸款(註 4) | 819,020 | 255,536,546 | 0.32 | 549,736 | 67.12 | 1,163,567 | 236,456,735 | 0.49 | |
| 現金卡 | 3,990 | 40,746 | 9.79 | 3,990 | 100.00 | 9,193 | 57,986 | 15.85 | ||
| 小額純信用貸款(註 5) | 861,627 | 14,181,548 | 6.08 | 861,627 | 100.00 | 1,162,038 | 9,020,801 | 12.88 | ||
| 其他(註 6) | 擔 保 | 51,252 | 51,479,366 | 0.10 | 51,252 | 100.00 | 90,324 | 39,391,462 | 0.23 | |
| 無擔保 | 102,564 | 5,765,980 | 1.78 | 102,564 | 100.00 | 117,417 | 4,062,301 | 2.89 | ||
| 放款業務合計 | 3,721,300 | 553,935,781 | 0.67 | 3,452,016 | 92.76 | 4,834,027 | 536,512,259 | 0.90 | ||
| 逾期帳款金額(註 1) | 應收帳款餘額 | 逾期帳款比率(註 2) | 備抵呆帳金額 | 備 把呆帳(註 1) | 逾期帳款金額(註 1) | 應收帳款餘額 | 逾期帳款比率(註 2) | |||
| 信用卡業務 | 430,815 | 29,849,038 | 1.44 | 575,489 | 133.58 | 466,020 | 28,140,324 | 1.66 | ||
| 無追索權之應收帳款承購業務(註 7) | - | 528,849 | - | 2,000 | - | - | 63,725 | - | ||
| 經債務協商且依約履行之免列報逾期放款總餘額(註 8) | 96,047 | 126,470 | ||||||||
| 經債務協商且依約履行之免列報逾期應收帳款總餘額(註 8) | 1,018,770 | 1,301,502 | ||||||||
| 債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期放款總餘額(註 9) | 85,078 | - | ||||||||
| 債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期應收帳款總餘額(註 9) | 800,828 | 186,262 |
註 1：逾期放款係依「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」規定之列報逾期放款金額；信用卡逾期帳款係依九十四年七月六日金管銀（四）字第 0944000378 號函所規定之逾期帳款金額。
註 2：逾期放款比率=逾期放款÷放款總額；逾期帳款比率=逾期帳款÷應收帳款餘額。
註 3：放款備抵呆帳覆蓋率=放款所提列之備抵呆帳金額÷逾放金額；應收帳款備抵呆帳覆蓋率=應收帳款所提列之備抵呆帳金額÷逾期帳款金額。
註 4：住宅抵押貸款係借款人以購建住宅或房屋裝修為目的，提供本人或配偶或未成年子女所購（所有）之住宅為十足擔保並設定抵押權予金融機構以取得資金者。
註 5：小額純信用貸款係指適用九十四年十二月十九日金管銀（四）字第 09440010950 號函規範且非屬信用卡、現金卡之小額純信用貸款。
註 6：消費金融「其他」係指非屬「住宅抵押貸款」、「現金卡」、「小額純信用貸款」之其他有擔保或無擔保之消費金融貸款，不含信用卡。
註 7：無追索權之應收帳款業務依九十四年七月十九日金管銀（五）字第 0945000494 號函規定，俟應收帳款承購商或保險公司確定不理賠之日起三個月內，列報逾期放款。
註 8：經債務協商且依約履行之免列報逾期放款總餘額及經債務協商且依約履行之免列報逾期應收帳款總餘額係依九十五年四月二十五日金管銀（一）字第 09510001270 號函規定揭露。
註 9：債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期放款總餘額及債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期應收帳款總餘額係依九十七年九月十五日金管銀（一）字第 09700318940 號函揭露。
-272-
玉山金融控股股份有限公司及子公司
金融控股公司財務報表及子公司簡明資產負債表及損益表
民國九十八及九十七年度
附表八
一、金融控股公司財務報表
玉山金融控股股份有限公司
資產負債表
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股面額為元
| 資產 | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 | 負債及股東權益 | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 現金及約當現金 | $ 5,054,646 | $ 7,246,319 | 公平價值變動列入損益之金融負債 | $ 4,798,424 | $ 4,967,559 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 1,011 | 303,324 | 應付款項 | 459,415 | 375,316 |
| 應收款項 | 807,921 | 507,706 | 應付公司債 | 5,500,000 | 5,500,000 |
| 採權益法之股權投資 | 57,006,584 | 50,886,052 | 應計退休金負債 | 3,569 | 7,641 |
| 其他金融資產 | 12,690 | 12,690 | 其他負債 | 188,771 | 188,032 |
| 固定資產－淨額 | 271 | 432 | 負債合計 | 10,950,179 | 11,038,548 |
| 無形資產 | 1,934 | 2,021 | |||
| 其他資產－淨額 | 2,838 | 822,205 | 股東權益 | ||
| 普通股股本－每股面額10元，額定5,000,000仟股；發行九十八年3,652,800仟股，九十七年3,544,351仟股 | 36,528,000 | 35,443,511 | |||
| 資本公積 | 10,451,904 | 10,407,577 | |||
| 保留盈餘 | 4,759,376 | 3,881,743 | |||
| 累積換算調整數 | ( 39,540) | ( 11,318) | |||
| 金融商品之未實現損益 | 408,083 | ( 636,969) | |||
| 庫藏股票 | ( 168,399) | ( 336,819) | |||
| 未認列為退休金成本之淨損失 | ( 1,708) | ( 5,524) | |||
| 股東權益合計 | 51,937,716 | 48,742,201 | |||
| 資產總計 | $ 62,887,895 | $ 59,780,749 | 負債及股東權益總計 | $ 62,887,895 | $ 59,780,749 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男珩
會計主管：吳寬和
- 273 -
玉山金融控股股份有限公司
損益表
民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股盈餘為元
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 收益 | ||
| 採權益法認列之投資收益 | $ 2,272,699 | $ 950,646 |
| 其他收益 | 102,215 | 618,457 |
| 收益合計 | 2,374,914 | 1,569,103 |
| 費用及損失 | ||
| 採權益法認列之投資損失 | - | 63,663 |
| 營業費用 | 157,310 | 125,584 |
| 其他費用及損失 | 352,815 | 217,367 |
| 費用及損失合計 | 510,125 | 406,614 |
| 稅前利益 | 1,864,789 | 1,162,489 |
| 所得稅利益（費用） | 63,549 | ( 137,486 ) |
| 純益 | $ 1,928,338 | $ 1,025,003 |
| 稅 前 稅 後 | 稅 前 稅 後 | |
| 每股盈餘 | ||
| 基本每股盈餘 | $ 0.52 | $ 0.33 |
| 稀釋每股盈餘 | $ 0.51 | $ 0.19 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
- 274 -
五山金融控股股份有限公司
股東權益變動表
民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 股 | 本 | 借 | 借 | 股 | 股 | 股 | 股 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數（仟股） | 普通股股本 | 資本公積 | 法定盈餘公積 | 特別盈餘公積 | 未分配盈餘 | 累積換算調整數 | 金融商品之未實現損益 | 產品股票 | 本認列為退休金或本之淨損失 | 股東權益合計 | ||||||
| 九十七年一月一日餘額 | 3,303,300 | $ 33,033,000 | $ 9,883,176 | $ 1,444,442 | $ - | $ 4,165,048 | ($ 8,906) | ($ 670,728) | $ - | ($ 4,168) | $ 47,841,864 | |||||
| 九十六年度盈餘分配 | ||||||||||||||||
| 法定盈餘公積 | - | - | - | 329,381 | - | ( 329,381) | - | - | - | - | - | |||||
| 特別盈餘公積 | - | - | - | - | 683,801 | ( 683,801) | - | - | - | - | - | |||||
| 股東紅利 | ||||||||||||||||
| 一現金 | - | - | - | - | - | ( 1,321,320) | - | - | - | - | ( 1,321,320) | |||||
| 一股票 | 132,132 | 1,321,320 | - | - | - | ( 1,321,320) | - | - | - | - | - | |||||
| 量能事酬勞 | - | - | - | - | - | ( 27,528) | - | - | - | - | ( 27,528) | |||||
| 員工紅利一般效股票 7,968 仟股及現金 2,902 仟元 | 7,968 | 79,680 | - | - | - | ( 82,582) | - | - | - | - | ( 2,902) | |||||
| 分配後餘額 | 3,443,400 | 34,434,000 | 9,883,176 | 1,773,823 | 683,801 | 399,116 | ( 8,906) | ( 670,728) | - | ( 4,168) | 46,490,114 | |||||
| 應付轉換公司債轉換發行新股 | 100,951 | 1,009,511 | 524,401 | - | - | - | - | - | - | - | 1,533,912 | |||||
| 九十七年度純益 | - | - | - | - | - | 1,025,003 | - | - | - | - | 1,025,003 | |||||
| 累積換算調整數之變動 | - | - | - | - | - | - | ( 2,412) | - | - | - | ( 2,412) | |||||
| 金融商品之未實現損益之變動 | - | - | - | - | - | - | - | 33,759 | - | - | 33,759 | |||||
| 產品股票買回-42,000 仟股 | - | - | - | - | - | - | - | - | ( 336,819) | - | ( 336,819) | |||||
| 本認列為退休金或本之淨損失之變動 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ( 1,356) | ( 1,356) | |||||
| 九十七年十二月三十一日餘額 | 3,544,351 | 35,443,511 | 10,407,577 | 1,773,823 | 683,801 | 1,424,119 | ( 11,318) | ( 636,969) | ( 336,819) | ( 5,524) | 48,742,201 | |||||
| 迴轉特別盈餘公積 | - | - | - | - | ( 29,989) | 29,989 | - | - | - | - | - | |||||
| 九十七年度盈餘分配（註） | ||||||||||||||||
| 法定盈餘公積 | - | - | - | 102,501 | - | ( 102,501) | - | - | - | - | - | |||||
| 特別盈餘公積 | - | - | - | - | 163,969 | ( 163,969) | - | - | - | - | - | |||||
| 股東紅利一股票 | 105,071 | 1,050,705 | - | - | - | ( 1,050,705) | - | - | - | - | - | |||||
| 分配後餘額 | 3,649,422 | 36,494,216 | 10,407,577 | 1,876,324 | 817,781 | 136,933 | ( 11,318) | ( 636,969) | ( 336,819) | ( 5,524) | 48,742,201 | |||||
| 員工紅利轉增資 | 3,378 | 33,784 | ( 980) | - | - | - | - | - | - | - | 32,804 | |||||
| 九十八年度純益 | - | - | - | - | - | 1,928,338 | - | - | - | - | 1,928,338 | |||||
| 累積換算調整數之變動 | - | - | - | - | - | - | ( 28,222) | - | - | - | ( 28,222) | |||||
| 金融商品之未實現損益之變動 | - | - | - | - | - | - | - | 1,045,052 | - | - | 1,045,052 | |||||
| 產品股票轉讓員工之股份基礎交易-21,000 仟股 | - | - | 45,307 | - | - | - | - | - | 168,420 | - | 213,727 | |||||
| 本認列為退休金或本之淨損失之變動 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | 3,816 | 3,816 | |||||
| 九十八年十二月三十一日餘額 | 3,652,800 | $ 36,528,000 | $ 10,451,904 | $ 1,876,324 | $ 817,781 | $ 2,065,271 | ($ 39,540) | $ 408,083 | ($ 168,399) | ($ 1,708) | $ 51,937,716 |
註：九十七年度董事酬勞 10,945 仟元及員工分紅 32,835 仟元(其中 32,804 仟元轉增資)已於換益表扣除。
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：蔡冕和
玉山金融控股股份有限公司
現金流量表
民國九十八年及九十七年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 九十八年度 | 九十七年度 | |
|---|---|---|
| 營業活動之現金流量 | ||
| 純 益 | $1,928,338 | $1,025,003 |
| 按權益法認列之投資淨益 | ( 2,272,699 ) | ( 886,983 ) |
| 按權益法認列之被投資公司發放現金 | ||
| 股利 | 78,910 | 1,482,561 |
| 折 舊 | 161 | 162 |
| 金融商品評價損益 | 375,318 | 26,568 |
| 股份基礎給付之薪資費用 | 899 | - |
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債已實現利益 | - | ( 446,048 ) |
| 遞延所得稅 | 739 | 191,069 |
| 其 他 | ( 169 ) | ( 355 ) |
| 營業資產及負債之淨變動 | ||
| 交易目的之金融資產 | 1,438,353 | ( 176,030 ) |
| 交易目的之金融負債 | ( 1,680,493 ) | 418,170 |
| 應收款項 | ( 300,215 ) | ( 96,011 ) |
| 其他資產 | 17 | 24 |
| 應付款項 | 116,903 | 108,404 |
| 營業活動之淨現金流入（出） | ( 313,938 ) | 1,646,534 |
| 投資活動之現金流量 | ||
| 採權益法之股權投資增加 | ( 2,865,000 ) | - |
| 存出保證金減少 | 848,100 | - |
| 處分採權益法認列之被投資公司價款 | - | 520,294 |
| 投資活動之淨現金流入（出） | ( 2,016,900 ) | 520,294 |
| 融資活動之現金流量 | ||
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債減少 | - | ( 2,127,978 ) |
| 發放現金股利 | - | ( 1,321,320 ) |
（接次頁）
（承前頁）
| 九十八年度 | 九十七年度 | |
|---|---|---|
| 發放董監事酬勞及員工紅利 | $ - | ($ 30,430) |
| 庫藏股票處分價款 | 167,915 | - |
| 買回庫藏股票 | - | ( 336,819) |
| 融資活動之淨現金流入（出） | 167,915 | ( 3,816,547) |
| 匯率影響數 | ( 28,750) | ( 7,250) |
| 現金及約當現金淨減少數 | ( 2,191,673) | ( 1,656,969) |
| 現金及約當現金年初餘額 | 7,246,319 | 8,903,288 |
| 現金及約當現金年底餘額 | $5,054,646 | $7,246,319 |
| 現金流量資訊之補充揭露 | ||
| 支付利息 | $ 215,274 | $ 162,472 |
| 支付所得稅 | $ 309,617 | $ 5,483 |
| 不影響現金流量之投資及融資活動 | ||
| 應付轉換公司債轉換發行新股 | $ - | $1,533,912 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
二、子公司簡明資產負債表
玉山商業銀行股份有限公司
簡明資產負債表
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 九 十 八 年 十二月三十一日 | 九 十 七 年 十二月三十一日 | 項 目 | 九 十 八 年 十二月三十一日 | 九 十 七 年 十二月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 資 產 | 負 債 | ||||
| 現金及約當現金 | $ 9,800,366 | $ 11,572,247 | 共行及銀行同業存款 | $ 39,051,957 | $ 21,168,220 |
| 存放共行及拆借銀行同業 | 217,175,215 | 88,970,396 | 公平價值變動列入損益之金融負債 | 11,059,469 | 26,488,285 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產－淨額 | 39,489,518 | 72,690,441 | 附買回票券及債券負債 | 14,518,968 | 22,448,022 |
| 附賣回票券及債券投資 | 3,384,993 | 353,252 | 應付款項 | 7,556,252 | 9,718,794 |
| 應收款項－淨額 | 32,990,151 | 30,559,788 | 存款及匯款 | 775,064,009 | 666,460,275 |
| 貼現及收款－淨額 | 550,483,765 | 532,944,978 | 應付金融債券 | 33,500,000 | 27,300,000 |
| 備供出售金融資產－淨額 | 36,818,491 | 42,606,239 | 其他金融負債 | 2,136,729 | 2,372,937 |
| 持有至到期日金融資產－淨額 | 18,278,241 | 14,241,499 | 其他負債 | 402,615 | 474,846 |
| 其他金融資產－淨額 | 6,146,635 | 8,097,140 | 負債合計 | 883,289,999 | 776,431,379 |
| 固定資產－淨額 | 13,859,239 | 12,974,852 | 股東權益 | ||
| 無形資產 | 4,030,756 | 4,022,745 | 股 本 | 33,624,000 | 31,200,000 |
| 其他資產－淨額 | 2,339,493 | 3,617,672 | 資本公積 | 8,083,943 | 7,321,485 |
| 保留盈餘 | 9,496,329 | 8,345,894 | |||
| 累積換算調整數 | ( 39,540 ) | ( 11,318 ) | |||
| 金融商品之未實現損益 | 342,132 | ( 636,191 ) | |||
| 股東權益合計 | 51,506,864 | 46,219,870 | |||
| 資 產 總 計 | $ 934,796,863 | $ 822,651,249 | 負債及股東權益總計 | $ 934,796,863 | $ 822,651,249 |
玉山綜合證券股份有限公司
簡明資產負債表
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 九 十 八 年 十二月三十一日 | 九 十 七 年 十二月三十一日 | 項 目 | 九 十 八 年 十二月三十一日 | 九 十 七 年 十二月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 資 產 | 負 債 | ||||
| 流動資產 | $ 4,755,548 | $ 3,457,552 | 流動負債 | $ 2,344,725 | $ 1,079,361 |
| 基金及投資 | 82,570 | 76,427 | 其他負債 | 82,833 | 57,221 |
| 固定資產－淨額 | 324,125 | 307,463 | 負債合計 | 2,427,558 | 1,136,582 |
| 無形資產 | 13,717 | 12,363 | |||
| 其他資產 | 705,382 | 488,135 | 股東權益 | ||
| 受託買賣借項－淨額 | 21,708 | 29,751 | 股 本 | 3,060,000 | 3,060,000 |
| 資本公積 | 2,328 | - | |||
| 保留盈餘 | 413,164 | 175,109 | |||
| 股東權益合計 | 3,475,492 | 3,235,109 | |||
| 資 產 總 計 | $ 5,903,050 | $ 4,371,691 | 負債及股東權益總計 | $ 5,903,050 | $ 4,371,691 |
- 278 -
玉山保險經紀人股份有限公司
簡明資產負債表
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 九十八年
十二月三十一日 | 九十七年
十二月三十一日 | 項目 | 九十八年
十二月三十一日 | 九十七年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 資產 | | | 負債 | | |
| 流動資產 | $ 417,952 | $ 243,793 | 流動負債 | $ 86,980 | $ 36,454 |
| 基金及投資 | 33,173 | - | 其他負債 | 166 | 116 |
| 固定資產－淨額 | 68 | - | 負債合計 | 87,146 | 36,570 |
| 無形資產 | 1,767 | 2,542 | | | |
| 其他資產 | 137 | 135 | 股東權益 | | |
| | | | 股本 | 113,000 | 113,000 |
| | | | 資本公積 | 45 | - |
| | | | 保留盈餘 | 251,992 | 102,899 |
| | | | 金融商品之未實現損益 | 914 | ( 5,999 ) |
| | | | 股東權益合計 | 365,951 | 209,900 |
| 資產總計 | $ 453,097 | $ 246,470 | 負債及股東權益總計 | $ 453,097 | $ 246,470 |
玉山創業投資股份有限公司
簡明資產負債表
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 九十八年
十二月三十一日 | 九十七年
十二月三十一日 | 項目 | 九十八年
十二月三十一日 | 九十七年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 資產 | | | 負債 | | |
| 流動資產 | $ 611,004 | $ 301,283 | 流動負債 | $ 7,966 | $ 3,006 |
| 基金及投資 | 1,054,973 | 922,545 | 其他負債 | 176 | 162 |
| 固定資產－淨額 | 227 | 294 | 負債合計 | 8,142 | 3,168 |
| 無形資產 | 60 | 62 | | | |
| 其他資產 | 155 | 157 | 股東權益 | | |
| | | | 股本 | 1,500,000 | 1,155,000 |
| | | | 資本公積 | 81 | - |
| | | | 保留盈餘 | 93,158 | 60,952 |
| | | | 金融商品之未實現損益 | 65,038 | 5,221 |
| | | | 股東權益合計 | 1,658,277 | 1,221,173 |
| 資產總計 | $1,666,419 | $1,224,341 | 負債及股東權益總計 | $1,666,419 | $1,224,341 |
- 279 -
三、子公司簡明損益表
玉山商業銀行股份有限公司
簡明損益表
民國九十八及九十七年度
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 |
|---|---|---|---|
| 利息淨收益 | $ 8,601,685 | $ 9,375,272 | |
| 利息以外淨收益 | 3,714,781 | 3,623,824 | |
| 淨收益 | 12,316,466 | 12,999,096 | |
| 呆帳費用 | ( 2,112,036 ) | ( 3,536,372 ) | |
| 營業費用 | ( 8,336,371 ) | ( 8,278,201 ) | |
| 稅前淨利 | $ 1,868,059 | $ 1,184,523 | |
| 純益 | $ 1,774,435 | $ 781,963 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 0.59 | $ 0.37 | |
| －稅後 | $ 0.56 | $ 0.25 |
玉山綜合證券股份有限公司
簡明損益表
民國九十八及九十七年度
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 |
|---|---|---|---|
| 收入 | $ 975,317 | $ 695,788 | |
| 費用 | ( 687,541 ) | ( 718,825 ) | |
| 稅前淨利（損） | $ 287,776 | ($ 23,037) | |
| 純益（損） | $ 238,055 | ($ 51,801) | |
| 每股盈餘（虧損）（元）－稅前 | $ 0.94 | ($ 0.08) | |
| －稅後 | $ 0.78 | ($ 0.17) |
- 280 -
玉山保險經紀人股份有限公司
簡明損益表
民國九十八及九十七年度
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 |
|---|---|---|---|
| 營業收入 | $372,953 | $167,336 | |
| 營業費用 | ( 101,215) | ( 72,367) | |
| 營業外收入及利益 | 10,332 | 4,281 | |
| 營業外費用及損失 | ( 1,607) | ( 6,031) | |
| 稅前淨利 | $280,463 | $ 93,219 | |
| 純 益 | $210,678 | $ 68,546 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 24.82 | $ 8.25 | |
| －稅後 | $ 18.64 | $ 6.07 |
玉山創業投資股份有限公司
簡明損益表
民國九十八及九十七年度
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 |
|---|---|---|---|
| 收 入 | $ 96,020 | $ 41,736 | |
| 費 用 | ( 42,935) | ( 24,370) | |
| 稅前淨利 | $ 53,085 | $ 17,366 | |
| 純 益 | $ 49,531 | $ 18,337 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 0.40 | $ 0.15 | |
| －稅後 | $ 0.37 | $ 0.16 |
- 281 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
業務別財務資訊
民國九十八及九十七年度
附表九
單位：新臺幣仟元
| 九 十 八 年 度
項 目 號 務 別 | 銀 行 業 務 | 證 券 業 務 | 其 他 業 務 | 合 併 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 利息淨收益（損失） | 8,679,809 | 163,273 | ( 200,659 ) | 8,642,423 |
| 利息以外淨收益 | 3,656,333 | 693,317 | 266,878 | 4,616,528 |
| 淨收益 | 12,336,142 | 856,590 | 66,219 | 13,258,951 |
| 呆帳費用 | ( 2,112,036 ) | ( 4,904 ) | - | ( 2,116,940 ) |
| 營業費用 | ( 8,258,102 ) | ( 614,145 ) | ( 187,847 ) | ( 9,060,094 ) |
| 繼續營業單位稅前淨益
（損） | 1,966,004 | 237,541 | ( 121,628 ) | 2,081,917 |
| 所得稅費用 | ( 93,624 ) | ( 49,721 ) | ( 10,234 ) | ( 153,579 ) |
| 稅後淨利（損） | 1,872,380 | 187,820 | ( 131,862 ) | 1,928,338 |
| 九 十 七 年 度
項 目 號 務 別 | 銀 行 業 務 | 證 券 業 務 | 其 他 業 務 | 合 併 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 利息淨收益（損失） | 9,567,369 | 201,626 | ( 189,073 ) | 9,579,922 |
| 利息以外淨收益 | 3,586,043 | 250,216 | 748,129 | 4,584,388 |
| 淨收益 | 13,153,412 | 451,842 | 559,056 | 14,164,310 |
| 呆帳費用 | ( 3,536,372 ) | - | - | ( 3,536,372 ) |
| 營業費用 | ( 8,265,604 ) | ( 480,411 ) | ( 260,815 ) | ( 9,006,830 ) |
| 繼續營業單位稅前淨益
（損） | 1,351,436 | ( 28,569 ) | 298,241 | 1,621,108 |
| 所得稅費用 | ( 402,560 ) | ( 28,764 ) | ( 164,781 ) | ( 596,105 ) |
| 稅後淨利（損） | 948,876 | ( 57,333 ) | 133,460 | 1,025,003 |
- 282 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
資本適足性資訊
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
附表十
一、玉山金控集團資本適足率
單位：新臺幣仟元，%
| 項目
公司 | 九十八年十二月三十一日 | | | 九十七年十二月三十一日 | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | 玉山金控
持股比率 | 集團合格資本 | 集團法定
資本需求 | 玉山金控
持股比率 | 集團合格資本 | 集團法定
資本需求 |
| 玉山金控 | | $54,337,716 | $57,053,175 | | $52,240,180 | $52,092,215 |
| 玉山銀行 | 100 | 58,053,242 | 42,098,339 | 100 | 54,793,876 | 41,504,878 |
| 玉山證券 | 100 | 2,747,070 | 841,247 | 100 | 2,685,422 | 481,742 |
| 玉山創投 | 100 | 1,658,277 | 833,210 | 100 | 1,221,173 | 612,171 |
| 玉山保險經紀人 | 100 | 365,951 | 226,549 | 100 | 209,900 | 123,235 |
| 應扣除項目 | | (65,961,195) | (57,019,274) | | (58,238,908) | (50,898,742) |
| 小計 | | 51,201,061 | 44,033,246 | | 52,911,643 | 43,915,499 |
| 集團資本適足比率 | | 116.28 | | | 120.49 | |
註 1.：係依「金融控股公司合併資本適足性管理辦法」之計算規定填列。
註 2.：集團資本適足比率＝集團合格資本淨額÷集團法定資本需求。
二、玉山金控合格資本
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 九十八年十二月三十一日 | 九十七年十二月三十一日 |
|---|---|---|
| 普通股 | $ 36,528,000 | $ 35,443,511 |
| 符合銀行第一類資本條件規定及限額之永續非累積特別股者及無到期日非累積次順位債券 | - | - |
| 其他特別股及次順位債券 | 2,400,000 | 3,500,000 |
| 預收股本 | - | - |
| 資本公積 | 10,451,904 | 10,407,577 |
| 法定盈餘公積 | 1,876,324 | 1,773,823 |
| 特別盈餘公積 | 817,781 | 683,801 |
| 累積盈虧 | 2,065,271 | 1,424,119 |
| 權益調整數 | 366,835 | ( 653,811) |
| 減：商譽 | - | - |
| 減：遞延資產 | - | ( 2,021) |
| 減：庫藏股 | ( 168,399) | ( 336,819) |
| 合格資本合計 | 54,337,716 | 52,240,180 |
註：係依「金融控股公司合併資本適足性管理辦法」之計算規定填列。
- 283 -
三、玉山銀行資本適足性
單位：新臺幣仟元，%
| 年度
分析項目 | | | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 九 十 七 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 自有資本 | 第一類資本 | | 43,649,594 | 40,407,211 |
| | 第二類資本 | | 14,403,648 | 14,386,665 |
| | 第三類資本 | | - | - |
| | 自有資本 | | 58,053,242 | 54,793,876 |
| 加權風險性資產總額 | 信用風險 | 標準法 | 467,100,520 | 458,686,467 |
| | | 內部評等法 | - | - |
| | | 資產證券化 | 2,104,311 | 4,622,215 |
| | 作業風險 | 基本指標法 | 24,446,038 | 24,659,738 |
| | | 標準法／選擇性標準法 | - | - |
| | | 進階衡量法 | - | - |
| | 市場風險 | 標準法 | 32,578,363 | 30,842,550 |
| | | 內部模型法 | - | - |
| 加權風險性資產總額 | | | 526,229,232 | 518,810,970 |
| 資本適足率 | | | 11.03 | 10.56 |
| 第一類資本占風險性資產之比率 | | | 8.29 | 7.79 |
| 第二類資本占風險性資產之比率 | | | 2.74 | 2.77 |
| 第三類資本占風險性資產之比率 | | | - | - |
| 普通股股本占總資產比率 | | | 3.60 | 3.79 |
| 槓桿比率 | | | 5.01 | 5.13 |
註 1：本表自有資本與加權風險性資產總額係依「銀行資本適足性管理辦法」及「銀行自有資本與風險性資產之計算方法說明及表格」之規定填列。
註 2：本表之計算公式如下：
- 自有資本 = 第一類資本 + 第二類資本 + 第三類資本。
- 加權風險性資產總額 = 信用風險加權風險性資產 + （作業風險 + 市場風險）之資本計提 × 12.5。
- 資本適足率 = 自有資本 ÷ 加權風險性資產總額。
-
第一類資本占風險性資產之比率 = 第一類資本 ÷ 加權風險性資產總額。
-
284 -
-
第二類資本占風險性資產之比率 = 第二類資本 ÷ 加權風險性資產總額。
-
第三類資本占風險性資產之比率 = 第三類資本 ÷ 加權風險性資產總額。
-
普通股股本占總資產比率 = 普通股股本 ÷ 總資產。
-
槓桿比率 = 第一類資本／調整後平均資產（平均資產扣除第一類資本減項「商譽」、「出售不良債權未攤銷損失」及依「銀行自有資本與風險性資產計算方法說明及表格」所規定應自第一類資本扣除之金額）。
-
285 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
依金融控股公司法第四十六條規定應公告事項
民國九十八年及九十七年十二月三十一日
附表十一
單位：新臺幣仟元；%
九十八年十二月三十一日
| 姓 名 或 名 稱 | 授信、背書或其他交易之加計總額 | 占金融控股公司之淨值比例 |
|---|---|---|
| 一、同一人 | ||
| 台灣電力股份有限公司 | $ 6,280,000 | 12.09% |
| JP MORGAN CHASE BANK | 5,249,869 | 10.11% |
| 中龍鋼鐵股份有限公司 | 4,958,000 | 9.55% |
| 台灣高速鐵路股份有限公司 | 3,804,407 | 7.32% |
| 友達光電股份有限公司 | 3,655,976 | 7.04% |
| 第一商業銀行股份有限公司 | 3,525,994 | 6.79% |
| DEUTSCHE BANK | 3,475,008 | 6.69% |
| 國際票券金融股份有限公司 | 3,385,913 | 6.52% |
| 奇美電子股份有限公司 | 3,351,488 | 6.45% |
| 南亞科技股份有限公司 | 3,168,621 | 6.10% |
| 群益證券股份有限公司 | 3,150,000 | 6.06% |
| 長虹建設股份有限公司 | 2,623,000 | 5.05% |
| 二、同一關係人 | ||
| 無 | ||
| 三、同一關係企業 | ||
| 中龍鋼鐵股份有限公司及其關係企業 | 6,984,200 | 13.45% |
| 南亞塑膠工業股份有限公司及其關係企業 | 6,545,994 | 12.60% |
| 奇美電子股份有限公司及其關係企業 | 5,490,288 | 10.57% |
| 友達光電股份有限公司及其關係企業 | 5,463,776 | 10.52% |
| 中國信託金融控股股份有限公司及其關係企業 | 4,035,474 | 7.77% |
| 台塑石化股份有限公司及其關係企業 | 3,800,804 | 7.32% |
| 鴻海精密工業股份有限公司及其關係企業 | 3,329,766 | 6.41% |
| 群益證券股份有限公司及其關係企業 | 3,150,000 | 6.06% |
| 長虹建設股份有限公司及其關係企業 | 3,125,000 | 6.02% |
| 寶成工業股份有限公司及其關係企業 | 2,773,518 | 5.34% |
| 遠東紡織股份有限公司及其關係企業 | 2,619,936 | 5.04% |
- 286 -
九十七年十二月三十一日
| 姓 名 或 名 稱 | 關係情形 | 授信、背書或其他交易之加計總額 | 占金融控股公司之淨值比例 |
|---|---|---|---|
| 一、台灣電力股份有限公司 | 同一人 | $ 4,830,000 | 9.91% |
| 二、台灣高速鐵路股份有限公司 | 同一人 | 4,053,941 | 8.32% |
| 三、群益證券股份有限公司 | 同一人 | 3,100,000 | 6.36% |
| 四、南亞塑膠工業股份有限公司及其關係人 | 同一關係企業 | 8,153,444 | 16.73% |
| 五、奇美電子股份有限公司及其關係人 | 同一關係企業 | 5,431,572 | 11.14% |
| 六、遠東紡織股份有限公司及其關係人 | 同一關係企業 | 5,183,869 | 10.64% |
| 七、友達光電股份有限公司及其關係人 | 同一關係企業 | 4,776,336 | 9.80% |
| 八、兆豐金融控股股份有限公司及其關係人 | 同一關係企業 | 4,319,045 | 8.86% |
| 九、中龍鋼鐵股份有限公司及其關係人 | 同一關係企業 | 3,992,000 | 8.19% |
| 十、長虹建設股份有限公司及其關係人 | 同一關係企業 | 3,192,089 | 6.55% |
| 十一、信義房屋仲介股份有限公司及其關係人 | 同一關係企業 | 3,014,613 | 6.18% |
- 287 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
現金及約當現金明細表
民國九十八年十二月三十一日
表一
單位：新臺幣仟元
| 名稱 | 金額 |
|---|---|
| 庫存現金及週轉金 | $ 4,978,410 |
| 待交換票據 | 2,604,154 |
| 存放同業 | 1,332,168 |
| 庫存外幣（註） | 888,225 |
| 約當現金－收益率 0.05% | 18,075 |
| $ 9,821,032 |
註：庫存外幣明細如下：
| 原幣金額（元） | 兌換匯率 | 新臺幣金額（仟元） | |
|---|---|---|---|
| USD | 8,771,092 | 32.176 | $282,219 |
| HKD | 56,850,880 | 4.149 | 235,874 |
| JPY | 487,932,000 | 0.348 | 169,801 |
| EUR | 2,878,835 | 46.2305 | 133,090 |
| CNY | 14,267,500 | 4.7129 | 67,241 |
| 合計 | $888,225 |
- 288 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
公平價值變動列入損益之金融資產明細表
民國九十八年十二月三十一日
表二
單位：新臺幣仟元
| 發行機構／票券及證券名稱 | 付息日 | 到期日／存續期間 | 面額（註三） | 利率（%） | 取得成本 | 公平價值 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單價總額 | 額 | ||||||
| 交易目的之金融資產 | |||||||
| 商業本票 | |||||||
| 玉山銀行 | |||||||
| 台灣新沃新瑞 | 99.01.22 | $ 350,000 | 0.240 | $ 349,927 | $ 349,900 | ||
| 其他（註一） | 6,786,674 | 6,786,000 | |||||
| 7,136,601 | 7,135,900 | ||||||
| 國庫券 | |||||||
| 玉山銀行 | 356,840 | 356,758 | |||||
| 利率交換合約 | |||||||
| 玉山銀行 | 36,295 | 2,415,101 | |||||
| 可轉換公司債 | |||||||
| 玉山銀行 | |||||||
| 鴻準一 | 101.11.01 | 279,000 | 312,480 | 98.55 | 274,955 | ||
| 其他（註一） | 158,895 | 158,368 | |||||
| 471,375 | 433,323 | ||||||
| 外匯換匯合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 223,031 | |||||
| 營業證券－自營部 | |||||||
| 玉山證券及子公司 | |||||||
| 公司債（註一） | 9,893 | 10,321 | |||||
| 國內上市（櫃）股票（註一） | 261,332 | 272,270 | |||||
| 271,225 | 282,591 | ||||||
| 國外機構發行債券 | |||||||
| 玉山銀行（註一） | 702,085 | 575,538 | |||||
| 基金受益憑證 | |||||||
| 玉山銀行（註一） | 85,000 | 89,633 | |||||
| 玉山證券及子公司（註一） | 325,030 | 330,422 | |||||
| 410,030 | 420,055 | ||||||
| 國內上市（櫃）股票 | |||||||
| 玉山銀行（註一） | 338,406 | 371,170 | |||||
| 玉山創投（註一） | 20,095 | 19,751 | |||||
| 358,501 | 390,921 | ||||||
| 換匯換利合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 232,252 | |||||
| 金融債券 | |||||||
| 玉山銀行（註一） | 96,509 | 93,553 |
（接次頁）
- 289 -
（承前頁）
| 發行機構／票券及證券名稱 | 付息日 | 到期日／存續期間 | 面額（註三） | 利率（%） | 取得成本 | 公平價 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單價總額 | （圓） | ||||||
| 外匯選擇權合約 | |||||||
| 玉山銀行 | $ 232,721 | $ 252,962 | |||||
| 期貨交易保證金－自有資金 | |||||||
| 玉山銀行 | 67,513 | 67,735 | |||||
| 玉山證券及子公司 | 4,000 | 4,000 | |||||
| 71,513 | 71,735 | ||||||
| 無本金交割遠期外匯合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 28,441 | |||||
| 外幣保證金交易合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 27,340 | |||||
| 信用違約交換合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 33,799 | |||||
| 遠期外匯合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 84,843 | |||||
| 遠期商品合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 9,525 | |||||
| 金屬商品交換合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 13,344 | |||||
| 10,143,695 | 13,081,012 | ||||||
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產 | |||||||
| 金融債券 | |||||||
| 玉山銀行 | |||||||
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年1,4,7,10月20日+3營業日 | 99.10.20 | $ 386,112 | 3M LIBOR + 2.350% - ROP 2Y CDS | 386,112 | 99.960 | 385,958 |
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年1,4,7,10月20日+3營業日 | 99.10.20 | 482,640 | (3M LIBOR + 0.900%)×N/M；N為依合約約定計算之天數；M為該計息期間內之總天數 | 482,640 | 99.960 | 482,447 |
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年1,4,7,10月20日+3營業日 | 99.10.20 | 482,640 | (3M LIBOR + 0.900%)×N/M；N為依合約約定計算之天數；M為該計息期間內之總天數 | 482,640 | 99.790 | 481,626 |
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年3,6,9,12月5日+5營業日 | 102.12.05 | 546,992 | 依合約約定 | 546,992 | 99.790 | 545,843 |
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年3,6,9,12月5日+5營業日 | 102.12.05 | 530,904 | 依合約約定 | 530,904 | 99.790 | 529,789 |
| IXIS Corporate & Investment Bank | 依合約約定 | 101.02.29 | 321,760 | - | 321,760 | 97.730 | 314,456 |
| Equinox Credit Fund Plc | 每年3,6,9,12月20日+2營業日 | 102.12.20 | 321,760 | 3M LIBOR + 1.000% | 319,990 | 96.310 | 309,887 |
（接次頁）
（承前頁）
| 發行機構／業務及證券名稱 | 付息日 | 到期日／存續期間 | 面額（註三） | 利率（%） | 取得成本 | 公平價值 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單價總額 | 額 | ||||||
| HSBC | 每年1,4,7,10月25日 | 102.04.25 | $ 321,760 | 依合約約定 | $ 321,760 | 99.860 | $ 321,310 |
| Bank of New York Fiduciary | 每年2,5,8,11月Observation date+5營業日 | 103.02.28 | 482,640 | 依合約約定 | 482,640 | 99.800 | 481,675 |
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年2,5,8,11月Observation date+5營業日 | 103.03.12 | 386,112 | 依合約約定 | 386,112 | 99.910 | 385,764 |
| Deutsche Bank AG London | 依合約約定 | 101.12.15 | 321,760 | 依合約約定 | 321,760 | 99.550 | 320,312 |
| Deutsche Bank AG London | 依合約約定 | 101.12.15 | 321,760 | 依合約約定 | 321,760 | 99.550 | 320,312 |
| Morgan Stanley | 每年3,6,9,12月6日 | 106.09.06 | 321,760 | (3M LIBOR + 1.700%)×N/M；N為依合約約定計算之天數；M為該計息期間內之總天數 | 321,760 | 99.700 | 320,795 |
| IXIS Corporate & Investment Bank | - | 101.08.31 | 321,760 | 依合約約定 | 321,760 | 99.065 | 318,752 |
| Bank of New York S.A. | 每年6,12月29日 | 104.06.29 | 321,760 | 5.800% + 25(69.250%3M LIBOR - BMA Index) | 321,760 | 99.680 | 320,730 |
| Deutsche Bank AG London | 每年7月2日 | 103.07.02 | 482,640 | 依合約約定 | 482,640 | 98.800 | 476,848 |
| Deutsche Bank AG London | 每年2月5日 | 104.02.05 | 321,760 | 依合約約定 | 321,760 | 99.550 | 320,312 |
| Deutsche Bank AG Singapore | 每年2,8月18日+2營業日 | 99.08.18 | 321,760 | 6M LIBOR+0.800%，另依合約約定 | 321,760 | 99.840 | 321,245 |
| BNP PARIBAS | 每年3,6,9,12月22日 | 104.09.22 | 353,936 | 依合約約定 | 345,017 | 99.765 | 353,104 |
| Deutsche Bank AG Singapore | 每年2,8月12日 | 99.08.12 | 321,760 | 6M LIBOR+0.880%，另依合約約定 | 321,760 | 99.930 | 321,535 |
| Deutsche Bank AG Singapore | 每年6,12月18日 | 100.06.18 | 321,760 | 6M LIBOR+0.880%，另依合約約定 | 321,760 | 99.870 | 321,342 |
| Standard Chartered Bank | 每年3,6,9,12月20日 | 99.03.20 | 321,760 | 3M LIBOR+1.550% | 321,760 | 99.350 | 319,669 |
| Commerzbank AG | - | 104.05.15 | 321,760 | - | 321,760 | 99.180 | 319,122 |
| Commerzbank AG | - | 104.05.15 | 321,760 | - | 321,760 | 99.570 | 320,376 |
| Development Bank of Singapore | 每年3,9月4日 | 100.09.04 | 321,760 | 6M LIBOR+1.800% | 321,760 | 100.820 | 324,398 |
| CALYON FINANCE (GUERNSEY) LIMITED | 每年1,4,7,10月1日 | 100.10.01 | 321,760 | 3M LIBOR+0.800% | 321,760 | 99.975 | 321,680 |
| JPMorgan Chase Bank NY | 每年3,6,9,12月14日 | 99.03.14 | 321,760 | 3M LIBOR+1.000% | 321,760 | 100.000 | 321,760 |
| Credit Suisse Bank | 每年3,9月20日 | 104.03.20 | 241,320 | 2% | 241,320 | 99.980 | 241,272 |
| Credit Suisse Bank | 每年3,9月20日 | 104.03.20 | 241,320 | 2% | 241,320 | 99.980 | 241,272 |
| Standard Chartered Bank | 每年3,6,9,12月20日 | 99.03.20 | 321,760 | 3M LIBOR+1.550% | 321,760 | 100.252 | 322,571 |
| 其他（註一） | 5,068,675 | 5,082,191 | |||||
| 15,788,682 | 15,768,353 |
（接次頁）
（承前頁）
| 發行機構／業務及證券名稱 | 付息日 | 到期日／存續期間 | 面額（註三） | 利率（%） | 取得成本 | 公平價值 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單價總額 | 類 | ||||||
| 公司債 | |||||||
| 玉山銀行 | |||||||
| 92聯電1B | 每年6月24日 | 99.06.24 | $ 400,000 | 4.300% -12M LIBOR，下限為0% | $ 384,600 | 100.680 | $ 402,719 |
| Westwood funding VI | 依合約約定 | 102.08.15 | 321,760 | 依合約約定 | 321,760 | 95.000 | 305,672 |
| Westwood funding VI | 依合約約定 | 102.08.15 | 353,936 | 依合約約定 | 353,936 | 95.000 | 336,239 |
| Curzon Funding Ltd. | 每年5,11月3日 | 103.05.03 | 321,760 | 6M LIBOR+0.850% | 321,760 | 99.340 | 319,636 |
| Triaxx Funding High Grade I, Ltd | 每年3,6,9,12月3日+2 | 98.09.03 | 321,760 | 3M LIBOR+0.850% | 321,760 | 40.000 | 128,704 |
| Secured Credit Enhancement Notes | 營業日 | ||||||
| Corsair Jersey | 每年4,10月19日 | 105.10.19 | 321,760 | 6M LIBOR+1.300%，另依合約約定 | 321,760 | 99.970 | 321,663 |
| Art 5 Series 145 | 每年11月20日 | 103.11.20 | 305,672 | 依合約約定 | 305,672 | 99.350 | 303,685 |
| Art 5 Series 145 | 每年11月20日 | 103.11.20 | 305,672 | 依合約約定 | 305,672 | 99.350 | 303,685 |
| EARLS 8 LIMITED | 每年3,6,9,12月20日+2營業日 | 104.09.20 | 321,760 | 3.400 | 321,760 | 99.460 | 320,022 |
| EARLS 8 LIMITED | 每年3,6,9,12月20日+2營業日 | 104.09.20 | 321,760 | 3.400 | 321,438 | 99.460 | 320,022 |
| EARLS 8 LIMITED | 每年3,6,9,12月20日+2營業日 | 104.09.20 | 321,760 | 3.400 | 321,760 | 99.460 | 320,022 |
| NEWSTONEBRIDGE1 LIMITED SERIES 5 | 每年1,4,7,10月28日 | 104.10.28 | 321,760 | 依合約約定 | 321,760 | 99.980 | 321,696 |
| NEWSTONEBRIDGE1 LIMITED SERIES 6 | 每年1,4,7,10月28日 | 104.10.28 | 321,760 | 依合約約定 | 321,760 | 99.980 | 321,696 |
| NEWSTONEBRIDGE1 LIMITED SERIES 8 | 每年3,6,9,12月25日 | 104.03.25 | 321,760 | 7.050 | 321,760 | 99.970 | 321,663 |
| NEWSTONEBRIDGEI LIMITED SERIES 10 | 每年2,5,8,11月15日 | 104.05.15 | 321,760 | 3M LIBOR+1.900% | 321,760 | 99.920 | 321,503 |
| NEWSTONEBRIDGEI LIMITED SERIES 11 | 每年2,5,8,11月15日 | 104.05.15 | 321,760 | 3M LIBOR+1.900% | 321,760 | 99.920 | 321,503 |
| Art 5 Series 146 | 每年2,5,8,11月20日+5營業日 | 103.11.20 | 305,672 | Mint5.000%,Max(0%,Multiplier* (Index Performance- Strike))) | 305,672 | 98.100 | 299,864 |
| Art 5 Series 146 | 每年2,5,8,11月20日+5營業日 | 103.11.20 | 305,672 | Mint5.000%,Max(0%,Multiplier* (Index Performance- Strike))) | 305,672 | 98.100 | 299,864 |
| 其他（註一） | 4,753,647 | 4,638,277 | |||||
| 10,575,669 | 10,228,135 | ||||||
| 組合式商品 | |||||||
| 玉山銀行 | |||||||
| 9Yrs CMS Spread—永豐商業銀行 | 每年3,6,9,12月13日 | 104.06.13 | 500,000 | 3.000%×N/365，N為依合約約定條件計算之天數 | 500,000 | 100.518 | 502,591 |
（接次頁）
（承前頁）
| 發行機構／票券及證券名稱 | 付息日 | 到期日／存續期間 | 面額（註三） | 利率（%） | 取得成本 | 公平價值單價總額 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 國外政府債券 | ||||||
| 玉山銀行 | ||||||
| Hong Kong Treasury Bills（註二） | 99.01.06 | $ 414,900 | — | $ 413,712 | 99.999 $ 414,896 | |
| 貴方權益證券 | ||||||
| 玉山銀行（註一） | - | - | 131,295 | |||
| 27,278,063 | 27,045,270 | |||||
| 總計 | $ 37,421,758 | $ 40,126,282 |
註一：每筆取得成本皆未達新臺幣三億元。
註二：全數作為香港同業資金調撥清算作業系統日間透支之擔保。
註三：已供作附買回條件交易之面額為4,626,000仟元。
- 293 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
貼現及放款明細表
民國九十八年十二月三十一日
表三
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 短期放款 | ||
| 短期放款 | $ 52,130,085 | |
| 短期擔保放款 | 38,218,465 | |
| 90,348,550 | ||
| 中期放款 | ||
| 中期放款 | 89,773,772 | |
| 中期擔保放款 | 37,447,385 | |
| 127,221,157 | ||
| 長期放款 | ||
| 長期放款 | 24,732,730 | |
| 長期擔保放款 | 307,043,862 | |
| 331,776,592 | ||
| 催收款項 | 3,430,524 | |
| 押匯及貼現 | ||
| 出口押匯 | 1,158,958 | |
| 合計（註） | 553,935,781 | |
| 減：備抵呆帳 | 3,452,016 | |
| 淨額 | $550,483,765 |
註：其中美金 21,868 仟元已作為美國舊金山聯邦準備銀行貼現窗口額度之擔保。
- 294 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
備供出售金融資產明細表
民國九十八年十二月三十一日
表四
單位：新臺幣仟元
| 發 借 券 | 行 股 | 機 構 / | 付 息 | 出 貨 本 日 | 通 本 日 | （註二）/ 仟 股 | 利 率 ( % ) | 取 得 成本 / 攤 銷 後成本 | 累 計減 損 | 評 價 調 整 | 公 平 價 值 | 備 註 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單 價 地 | 額 | % | ||||||||||||
| 政府公債 | ||||||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||||
| 90 | 北建債二 | 每年07.18 | 100.07.18 | $408,600 | 3.698 | $414,188 | $ | - | $13,052 | 104.562 | $427,240 | |||
| 央債 | 96201 | 每年10.19 | 101.10.19 | 450,000 | 2.625 | 451,717 | - | 21,275 | 105.109 | 472,992 | ||||
| 央債 | 95105 | 每年07.20 | 100.07.20 | 400,000 | 2.000 | 398,642 | - | 10,754 | 102.349 | 409,396 | ||||
| 央債 | 89114 | 每年12.15 | 99.12.15 | 652,000 | 5.125 | 669,632 | - | 12,147 | 104.567 | 681,779 | ||||
| 央債 | 90101 | 每年01.09 | 100.01.09 | 400,000 | 5.125 | 412,880 | - | 6,619 | 104.875 | 419,499 | 其中面額100,000仟元作為營業保證金,面額50,000仟元作為信託賠償準備金,面額50,000仟元作為債券給付結算準備金,面額83,900仟元提存法院 | |||
| 央債 | 91104 | 每年03.08 | 101.03.08 | 700,000 | 3.625 | 720,449 | - | 24,512 | 106.423 | 744,961 | ||||
| 央債 | 91108 | 每年09.10 | 101.09.10 | 450,000 | 3.250 | 463,823 | - | 16,006 | 106.629 | 479,829 | ||||
| 央債 | 91111 | 每年12.17 | 101.12.17 | 450,000 | 2.500 | 456,528 | - | 15,719 | 104.944 | 472,247 | ||||
| 央債 | 92104 | 每年03.07 | 102.03.07 | 1,343,000 | 1.875 | 1,353,077 | - | 33,116 | 103.216 | 1,386,193 | ||||
| 央債 | 92107 | 每年09.19 | 102.09.19 | 1,162,000 | 2.750 | 1,186,999 | - | 50,674 | 106.512 | 1,237,673 | ||||
| 央債 | 92110 | 每年12.05 | 102.12.05 | 1,100,000 | 2.875 | 1,131,059 | - | 47,716 | 107.161 | 1,178,775 | ||||
| 央債 | 93104 | 每年03.04 | 103.03.04 | 600,000 | 2.375 | 603,185 | - | 28,712 | 105.316 | 631,897 | 其中面額6,000仟元提存法院,50,000仟元提存合庫保管契約保證金 | |||
| 央債 | 93108 | 每年09.15 | 103.09.15 | 350,000 | 2.625 | 358,790 | - | 14,076 | 106.533 | 372,866 | ||||
| 央債 | 94102 | 每年01.24 | 99.01.24 | 1,721,000 | 1.875 | 1,722,753 | - | (135) | 100.094 | 1,722,618 | ||||
| 其他(註一) | 848,594 | - | 28,144 | 876,738 | ||||||||||
| 11,192,316 | - | 322,387 | 11,514,703 | |||||||||||
| 公司債 | ||||||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||||
| Consair Jersey | 每年6,12月6日 | 102.12.06 | 390,604 | (6M LIBOR + 0.650%) * N/M; | 390,604 | - | (78) | 99.98 | 390,526 | |||||
| N為依合約約定計算之天數;M為該計息期間內之總天數 | ||||||||||||||
| 97 | 台電7A | 每年12月30日 | 102.12.30 | 800,000 | 2.150 | 807,235 | - | 14,520 | 102.719 | 821,755 | ||||
| 97 | 塑化3 | 每年10月8日 | 102.10.08 | 400,000 | 2.820 | 402,258 | - | 11,784 | 103.511 | 414,042 | ||||
| 97 | 台電3B | 每年7月21日 | 102.07.21 | 400,000 | 2.900 | 399,762 | - | 21,009 | 105.193 | 420,771 | ||||
| 97 | 元金1A | 每年8月22日 | 100.08.22 | 500,000 | 2.950 | 500,000 | - | 9,987 | 101.997 | 509,987 | ||||
| 94 | 台控1 | 每年9月20日 | 101.09.20 | 500,000 | 2.700 | 494,933 | - | 8,685 | 100.724 | 503,618 | ||||
| 其他(註一) | 2,845,323 | - | 12,339 | 2,857,662 | ||||||||||
| 5,840,115 | - | 78,246 | 5,918,361 | |||||||||||
| 玉山保經(註一) | ||||||||||||||
| 43,122 | - | (258) | 42,864 | |||||||||||
| 5,883,237 | - | 77,988 | 5,961,225 |
（接次頁）
（承前頁）
| 發 價 券 | 行 及 項 | 機構 所 的 | / | 退本日 / 利期日 | 面 (註二)/ 仟 姓 | 利 率 ( % ) | 取得成本/ | 公 平 價 值 | 備 註 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 攤 額 | 後成本 | 累計減額 | 評價調整 | 單 價 | 總 總 | 備 註 | ||||||||
| 金融債券 | ||||||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||||
| ANZ Banking Group | 每年6,12月15日 | 101.12.15 | $321,760 | 3.200 | $ | 325,266 | $ | - | $ | 6,936 | 103.245 | $ 332,202 | ||
| 96間發1 | 每年2月5日 | 101.02.05 | 300,000 | 2.110 | 300,094 | - | 3,862 | 101.319 | 303,956 | |||||
| HONG KONG AND SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED | 每年2,5,8,11月21日 | 101.05.21 | 321,760 | 3M LIBOR+0.950% | 320,347 | - | ( | 276) | 99.475 | 320,071 | ||||
| BARCLAYS BANK | 每年2,5,8,11月26日 | 104.05.15 | 321,760 | 3M LIBOR+2.300% | 321,760 | - | ( | 354) | 99.890 | 321,406 | ||||
| BARCLAYS BANK | 每年2,5,8,11月26日 | 104.05.15 | 321,760 | 3M LIBOR+2.300% | 321,760 | - | ( | 354) | 99.890 | 321,406 | ||||
| JP Morgan | 每年2,5,8,11月22日 | 101.02.22 | 321,760 | 3M LIBOR+0.090% | 308,631 | - | 12,205 | 99.713 | 320,836 | |||||
| CALYON | 每年3,6,9,12月9日 | 101.06.09 | 321,760 | 3M LIBOR+1.500% | 321,760 | - | 6,550 | 102.036 | 328,310 | |||||
| WELLS FARGO | 每年1,4,7,10月12日 | 100.01.12 | 321,760 | 3M LIBOR+0.100% | 315,235 | - | 6,319 | 99.936 | 321,554 | |||||
| 其他(註一) | 10,960,807 | ( | 144,268) | 88,071 | 10,904,610 | |||||||||
| 13,495,660 | ( | 144,268) | 122,959 | 13,474,351 | ||||||||||
| 資產證券化受益證券 | ||||||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||||
| 玉山CBO 2005-2 | 103.09.20 | 無票面利率 | 4,276,351 | - | 11,069 | 4,287,420 | ||||||||
| 其他(註一) | 392,745 | - | ( | 70,788) | 321,957 | |||||||||
| 4,669,096 | - | ( | 59,719) | 4,609,377 | ||||||||||
| 上市(櫃)股票 | ||||||||||||||
| 玉山銀行(註一) | 1,452,374 | - | ( | 150,675) | 1,301,699 | |||||||||
| 玉山創投(註一) | 173,822 | - | 64,276 | 238,098 | ||||||||||
| 1,626,196 | - | ( | 86,399) | 1,539,797 | ||||||||||
| 基金受益憑證 | ||||||||||||||
| 玉山創投(註一) | 37,334 | - | 762 | 38,096 | ||||||||||
| 玉山保經(註一) | 161,617 | - | 1,172 | 162,789 | ||||||||||
| 198,951 | - | 1,934 | 200,885 | |||||||||||
| $ 37,065,456 | ($ | 144,268) | $ | 379,150 | $ 37,300,338 |
註一：每筆取得成本/攤銷後成本未達新臺幣三億元。
註二：已供作附買回交易之面額為5,682,300仟元。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
持有至到期日金融資產明細表
民國九十八年十二月三十一日
表五
單位：除另予註明者外
，係新臺幣仟元
| 名 | 稱 | 付 | 息 | 日 | 到 | 期 | 日 | 面 | 額 | （註二） | 利率（%） | 累計減損 | 未攤銷溢（折）價 | 帳面價值 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 政府公債 | ||||||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||||
| 央債 89103 | 每年 09.28 | 103.09.28 | $ 1,200,000 | 6.125 | $ - | $ 157,436 | $ 1,357,436 | |||||||
| 央債 90107（註三） | 每年 10.19 | 105.10.19 | 1,650,000 | 3.500 | - | 172,555 | 1,822,555 | |||||||
| 央債 91104（註四） | 每年 03.08 | 101.03.08 | 3,400,000 | 3.625 | - | 116,037 | 3,516,037 | |||||||
| 6,250,000 | - | 446,028 | 6,696,028 | |||||||||||
| 公司債 | ||||||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||||
| 91 台積 1C05 | 每年 01.16 | 101.01.16 | 300,000 | 3.000 | - | 10,007 | 310,007 | |||||||
| 91 台積 1C06 | 每年 01.17 | 101.01.17 | 300,000 | 3.000 | - | 10,081 | 310,081 | |||||||
| 90 台電 1B | 每年 05.25 | 100.05.25 | 650,000 | 4.750 | - | 8,276 | 658,276 | |||||||
| 93 陽明 3A | 每年 12.08 | 100.12.08 | 500,000 | 2.990 | - | 13,928 | 513,928 | |||||||
| 94 奇美 1H | 每年 06.01 | 101.06.01 | 400,000 | 2.530 | - | 9,938 | 409,938 | |||||||
| 97 中鋼 1 | 每年 12.04 | 102.12.04 | 1,400,000 | 2.420 | - | 29,667 | 1,429,667 | |||||||
| 97 中鋼 2A | 每年 12.29 | 102.12.29 | 300,000 | 2.080 | - | 1,800 | 301,800 | |||||||
| 其他（註一） | 913,826 | ( 64,352) | - | 849,474 | ||||||||||
| 4,763,826 | ( 64,352) | 83,697 | 4,783,171 | |||||||||||
| 金融債券 | ||||||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||||
| HONGKONG AND SHANGHAI | 每年 12.20 | 101.12.20 | 482,640 | 6.100 | - | - | 482,640 | |||||||
| BANKING CORPORATION LIMITED | ||||||||||||||
| HONGKONG AND SHANGHAI | 每年 12.20 | 101.12.20 | 321,760 | 6.100 | - | - | 321,760 | |||||||
| BANKING CORPORATION LIMITED | ||||||||||||||
| HONGKONG AND SHANGHAI | 每年 12.20 | 101.12.20 | 321,760 | 5.750 | - | - | 321,760 | |||||||
| BANKING CORPORATION LIMITED | ||||||||||||||
| BANKING CORPORATION LIMITED | ||||||||||||||
| BANKING CORPORATION LIMITED |
（接次頁）
- 297 -
（承前頁）
| 名 | 稱 | 付 息 | 日 | 到 期 | 日 | 面 額 (註二) | 利率 ( % ) | 累計減損 | 未攤銷溢(折)價 | 帳面價值 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| RBS | 每年 2,5,8,11 月 26 日 | 101.02.23 | $ 321,760 | 3M LIBOR+0.750% | $ - | $ - | $ 321,760 | |||
| BARCLAY BANK | 每年 1,4,7,10 月 5 日 | 101.01.05 | 321,760 | 3M LIBOR+0.780% | - | - | 321,760 | |||
| BARCLAY BANK | 每年 1,4,7,10 月 5 日 | 101.01.05 | 321,760 | 3M LIBOR+0.780% | - | - | 321,760 | |||
| WESTPAC BANKING CORP | 每年 2,5,8,11 月 19 日 | 102.02.19 | 321,760 | 3M LIBOR+0.850% | - | - | 321,760 | |||
| RBSL | 每年 6,12 月 9 日 | 100.12.09 | 321,760 | 3.000 | - | 2,390 | 324,150 | |||
| WESTPAC BANKING CORP | 每年 6,12 月 16 日 | 100.12.16 | 321,760 | 3.250 | - | 5,066 | 326,826 | |||
| 其他 (註一) | 1,501,760 | - | 6,047 | 1,507,807 | ||||||
| 6,006,400 | - | 27,974 | 6,034,374 | |||||||
| 資產證券化受益證券 (註一) | 446,101 | - | ( 949) | 445,152 | ||||||
| 國外機構發行債券 (註一及五) | 321,760 | - | ( 2,244) | 319,516 | ||||||
| $17,788,087 | ($ 64,352) | $ 554,506 | $18,278,241 |
註一：每筆帳面價值未達新臺幣三億元。
註二：已供作附買回交易之面額為 1,708,600 仟元。
註三：其中面額 6,200 仟元提存法院。
註四：其中面額 3,400,000 仟元係作為中央銀行同業資金調撥清算作業系統日間透支之擔保。
註五：其中面額 64,352 仟元係質押加州銀行作為準備金。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
其他金融資產明細表
民國九十八年十二月三十一日
表六
單位：新臺幣仟元
| 名 | 稱 | 金額 | 備註 |
|---|---|---|---|
| 無活絡市場之債券投資 | |||
| 資產證券化受益證券 | |||
| 玉山銀行 | |||
| 群益證券 2006-1 債券資產證券化受益證券 A 券 | $ 3,002,555 | ||
| 斐商標準銀行台北分行 2006-1 債券資產證券化受益證券 B 券 | 695,497 | ||
| 其他（註一） | 212,439 | 減除累計減損 8,883 仟元後之淨額 | |
| 3,910,491 | |||
| 公司債 | |||
| 玉山銀行（註一） | 933,104 | ||
| 信用連結商品－主契約 | |||
| 玉山銀行（註一） | 100,000 | ||
| 特別股 | |||
| 玉山創投（註一） | 20,756 | ||
| 小計 | 4,964,351 | ||
| 以成本衡量之金融資產 | |||
| 玉山銀行（註一） | 587,407 | 減除累計減損 13,197 仟元後之淨額 | |
| 玉山創投（註一） | 1,038,217 | 減除累計減損 61,248 仟元後之淨額 | |
| 玉山證券（註一） | 60,837 | 減除累計減損 1,089 仟元後之淨額 | |
| 玉山金控（註一） | 12,690 | ||
| 1,699,151 | |||
| 玉山 CBO 2005-1 超額準備原始信託資產 | |||
| 玉山銀行 | 550,000 | ||
| 其他（註二及三） | 65,632 | ||
| 合計 | $ 7,279,134 |
註一：每筆帳面價值皆未達到新臺幣三億元。
註二：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
註三：其中面額 804 仟元係質押加州銀行作為準備金。
- 299 -
五山金融控股股份有限公司及子公司
固定資產變動明細表
民國九十八年度
表七
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 年初餘額 | 本年度增加 | 本年度減少 | 重分類增加(減少)(註三) | 匯率換算調整數 | 年底餘額 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 成本 | |||||||
| 土地 | $ 7,258,549 | $ - | $ 41,789 | $ 1,055,581 | $ - | $ 8,272,341 | |
| 房屋及建築 | 5,422,079 | 96,061 | 27,912 | 292,847 | - | 5,783,075 | |
| 電腦設備 | 2,793,735 | 188,413 | 88,921 | 6,679 | ( 255) | 2,899,651 | |
| 交通及運輸設備 | 453,915 | 25,168 | 4,285 | 424 | ( 77) | 475,145 | |
| 雜項設備 | 1,405,458 | 80,334 | 16,795 | 9,709 | ( 566) | 1,478,140 | |
| 成本合計 | 17,333,736 | $ 389,976 | $ 179,702 | $ 1,365,240 | ($ 898) | 18,908,352 | |
| 減:累計折舊 | |||||||
| 房屋及建築 | 1,080,001 | $ 218,595 | $ 3,225 | $ 30,301 | $ - | 1,325,672 | |
| 電腦設備 | 2,041,042 | 294,049 | 88,002 | - | ( 207) | 2,246,882 | |
| 交通及運輸設備 | 231,749 | 58,820 | 4,276 | - | ( 57) | 286,236 | |
| 雜項設備 | 793,535 | 192,936 | 16,568 | - | ( 418) | 969,485 | |
| 累計折舊合計 | 4,146,327 | $ 764,400 | $ 112,071 | $ 30,301 | ($ 682) | 4,828,275 | |
| 預付房地及設備款 | 95,632 | $ 269,410 | $ - | ($ 261,005) | $ - | 104,037 | |
| 固定資產淨額(註一及二) | $ 13,283,041 | $ 14,184,114 |
註一：房屋及設備投保金額合計約4,826,285元。
註二：固定資產未提供作為擔保品。
註三：重分類增減之差異 1,073,934 仟元主要係自其他資產重分類所致。
- 300 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
應付商業本票明細表
民國九十八年十二月三十一日
表八
單位：新臺幣仟元
| 公司別 | 保證機構 | 契約期限 | 利率(%) | 金 | 額 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 發行金額 | 未攤銷折價 | 帳面價值 | |||||
| 玉山證券 | 台新票券 | 99.01.29 | 0.30 | $ 52,000 | $ 20 | $ 51,980 | |
| 台新票券 | 99.01.13 | 0.25 | 65,000 | 10 | 64,990 | ||
| 台新票券 | 99.01.15 | 0.25 | 5,000 | 1 | 4,999 | ||
| 台新票券 | 99.01.21 | 0.272 | 95,000 | 25 | 94,975 | ||
| 台新票券 | 99.01.20 | 0.30 | 149,000 | 40 | 148,960 | ||
| 國際票券 | 99.01.19 | 0.40 | 69,000 | 19 | 68,981 | ||
| 中華票券 | 99.01.14 | 0.20 | 31,000 | 6 | 30,994 | ||
| 中華票券 | 99.01.15 | 0.20 | 38,000 | 7 | 37,993 | ||
| 中華票券 | 99.01.22 | 0.20 | 131,000 | 36 | 130,964 | ||
| 中華票券 | 99.01.14 | 0.20 | 100,000 | 17 | 99,983 | ||
| 兆豐票券 | 99.01.07 | 0.30 | 88,000 | 9 | 87,991 | ||
| 兆豐票券 | 99.01.19 | 0.30 | 45,000 | 13 | 44,987 | ||
| 兆豐票券 | 99.01.19 | 0.30 | 59,000 | 16 | 58,984 | ||
| 大中票券 | 99.01.06 | 0.192 | 50,000 | 3 | 49,997 | ||
| 大中票券 | 99.01.12 | 0.302 | 111,000 | 18 | 110,982 | ||
| 大中票券 | 99.01.13 | 0.262 | 26,000 | 5 | 25,995 | ||
| 大中票券 | 99.01.08 | 0.192 | 74,000 | 7 | 73,993 | ||
| 陽信銀行 | 99.01.15 | 0.38 | 100,000 | 20 | 99,980 | ||
| 陽信銀行 | 99.01.27 | 0.38 | 57,000 | 21 | 56,979 | ||
| $1,345,000 | $ 293 | $1,344,707 |
- 301 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
公平價值變動列入損益之金融負債明細表
民國九十八年十二月三十一日
表九
單位：新臺幣仟元
| 金融商品名稱 | 揭 | 要 | 總面額 | 利率 | (％) | 公平 | 價 | 值 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單 | 價 | 總 | |||||||
| 交易目的之金融負債 | |||||||||
| 利率交換合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | $ 2,482,752 | ||||||||
| 外匯選擇權合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 327,495 | ||||||||
| 外匯換匯合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 215,379 | ||||||||
| 換匯換利合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 197,352 | ||||||||
| 無本金交割遠期外匯合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 31,744 | ||||||||
| 信用違約交換合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 22,690 | ||||||||
| 遠期外匯合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 20,736 | ||||||||
| 金屬商品交換合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 11,898 | ||||||||
| 遠期商品合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 9,525 | ||||||||
| 外幣保證金交易合約 | |||||||||
| 玉山銀行 | 47 | ||||||||
| 小計 | 3,319,618 |
（接次頁）
- 302 -
（承前頁）
| 金融商品名稱 | 摘要 | 總面額 | 利率（%） | 公平價值 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 單價 | 總額 | ||||
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債金融債券 | |||||
| 玉山銀行 | |||||
| 九十二年度第一期第五次 | |||||
| 七年期金融債券 | 九十三年二月二十七日發行，每三個月付息一次，到期一次還本 | $1,000,000 | 共分為三券，當6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為3.03%；當2.5%＜6M LIBOR時，利率為（5.2%－6M LIBOR），各券之票面利率不得低於0%。 | 102.822 | $1,028,217 |
| 九十三年度第一期第一次 | |||||
| 七年期金融債券 | 九十三年五月十日發行，每三個月付息一次，到期一次還本 | 2,300,000 | 共分為五券，A券票面利率為（6M LIBOR + 0.5001%）×n/N；B券票面利率為（6M LIBOR + 0.5002%）×n/N；C券票面利率為（6M LIBOR + 0.5003%）×n/N；D券票面利率為（6M LIBOR + 0.5004%）×n/N；A、B、C、D券之利率區間第一年1%≤6M LIBOR≤2%；第二年1%≤6M LIBOR≤2.25%；第三年1.05%≤6M LIBOR≤3%；第四年1.05%≤6M LIBOR≤3.5%；第五年1.1%≤6M LIBOR≤4%；第六年1.1%≤6M LIBOR≤4.25%；第七年1.1%≤6M LIBOR≤4.5%；n為符合計息期間內6M LIBOR大於或等於該計息期間之利率區間下限，且小於或等於該計息期間之利率區間上限之合計天數；N為該計息期間內之總天數；E券票面利率為1.15×（USD CMS 10Y-USD CMS 2Y），下限為0%。 | 100.088 | 2,302,025 |
| 九十三年度第一期第二次 | |||||
| 七年期金融債券 | 九十三年五月十九日發行，每六個月付息一次，到期一次還本 | 900,000 | 共分為三券，A券當6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為3%；當2.5%＜6M LIBOR時，票面利率為（5.3%－6M LIBOR）；B券當6M LIBOR＜1.1%時，票面利率為6M LIBOR；當1.1%≤6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為3.82%；當2.5%＜6M LIBOR時，票面利率為（5%－6M LIBOR）；C券當6M LIBOR＜1.1%時，票面利率為6M LIBOR；當1.1%≤6M LIBOR≤2%時，票面利率為4%；當2%＜6M LIBOR時，票面利率為（5.1%－6M LIBOR）；各券票面利率不得低於0%。 | 103.298 | 929,684 |
| 九十三年度第一期第四次 | |||||
| 七年期金融債券 | 九十三年六月一日發行，每六個月付息一次，到期一次還本 | 500,000 | 當6M LIBOR＜0.9%時，票面利率為6M LIBOR；當0.9%≤6M LIBOR≤3.5%時，票面利率為4%；當3.5%＜6M LIBOR時，票面利率為（5.5%－6M LIBOR）；票面利率不得低於0%。 | 103.173 | 515,867 |
4,775,793
（接次頁）
- 304 -
（承前頁）
| 金融商品名稱 | 揭 | 要 | 總面額 | 利率（%） | 公平增值 |
|---|---|---|---|---|---|
| 組合式商品 | |||||
| 玉山銀行 | |||||
| 第一銀行信用連結商品 | 九十五年九月十三日訂約，每年一月二十四日、四月二十四日、七月二十四日及十月二十四日付息，到期一次還本 | $2,900,000 | 2.40% x N/365；N為依合約約定計算之天數 | $ 2,963,047 | |
| 應付公司債 | |||||
| 玉山金控 | |||||
| 九十七年度海外無擔保可轉換公司債 | 九十七年七月二十四日發行，發行後每半年付息一次，自發行滿五年之日起不付息，到期一次還本 | 4,819,965 | 發行日起至發行滿五年為2.30%；發行滿五年之日起為0%。 | 99.553 | 4,798,424 |
| 小計 | 12,537,264 | ||||
| 總計 | $15,856,882 |
- 305 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
存款及匯款明細表
民國九十八年十二月三十一日
表十
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 支票存款 | ||
| 支票存款 | $ 7,136,036 | |
| 本行支票 | 1,035,208 | |
| 8,171,244 | ||
| 活期存款 | ||
| 活期存款 | 107,691,095 | |
| 外匯活期存款 | 49,675,656 | |
| 157,366,751 | ||
| 活期儲蓄存款 | ||
| 活期儲蓄存款 | 189,279,292 | |
| 行員活期儲蓄存款 | 1,738,636 | |
| 其他（註） | 756,145 | |
| 191,774,073 | ||
| 定期存款 | ||
| 定期存款 | 153,956,370 | |
| 外匯定期存款 | 46,610,191 | |
| 200,566,561 | ||
| 可轉讓定期存單 | 19,821,200 | |
| 定期儲蓄存款 | ||
| 存本取息儲蓄存款 | 94,207,043 | |
| 整存整付儲蓄存款 | 95,295,396 | |
| 其他（註） | 1,871,899 | |
| 191,374,338 | ||
| 匯 款 | ||
| 應解匯款 | 205,861 | |
| 匯出匯款 | 6,119 | |
| 211,980 | ||
| $ 769,286,147 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 306 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
應付債券明細表
民國九十八年十二月三十一日
單位：除另予註明者外
，係新臺幣仟元
表十一
| 名稱 | 受託機構 | 發行日期 | 付息日期 | 票面 | 利率 | 金 | 額 | 償還辦法 | 擔保情形 | 備註 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 發行總額 | 已還金額 | 帳面金額 | ||||||||||
| 玉山金控 | ||||||||||||
| 九十四年度第一次國內無擔保普通公司債 | 華南商業銀行 | 94/12/15 | 每年 3/15、6/15、9/15、12/15 | 依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4% | $ 5,000,000 | $ - | $ 5,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | |||
| 九十六年度第一次國內無擔保普通公司債 | 華南商業銀行 | 96/12/13 | 每年 12/13 | 九十天期商業本票利率加 0.6% | 500,000 | - | 500,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | |||
| 5,500,000 | - | 5,500,000 | ||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||
| 九十三年度第一期第五次五年六個月期次順位金融債券 | 無 | 93/9/16 | 每年 3/16、9/16 | 固定利率 2.95% | 1,300,000 | - | 1,300,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | |||
| 九十三年度第一期第六次五年六個月期次順位金融債券 | 無 | 93/12/17 | 每年 6/17、12/17 | 固定利率 2.80% | 3,700,000 | - | 3,700,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | |||
| 九十四年第一期第一次十年期金融債券 | 無 | 94/6/24 | 每年 6/24 | 固定利率 2.75% | 5,000,000 | - | 5,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | |||
| 九十四年第一期第二次七年期次順位金融債券 | 無 | 94/10/11 | 每年 1/11、4/11、7/11、10/11 | 依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.425% | 2,000,000 | - | 2,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | |||
| 九十四年第一期第三次七年期次順位金融債券 | 無 | 94/10/19 | 每年 10/19 | 固定利率 2.725% | 1,400,000 | - | 1,400,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | |||
| 九十四年第一期第四次七年期次順位金融債券 | 無 | 94/11/4 | 每年 11/14 | 依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4% | 1,600,000 | - | 1,600,000 | 到期一次還本 | 無擔保 |
（接次頁）
（承前頁）
| 名 | 稱 | 受託機構 | 發行日期 | 付息日期 | 票面 | 利率 | 金額 | 償還辦法 | 擔保情形 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 發行總額 | 已還金額 | 帳面金額 | |||||||||||
| 九十五年度第一次七年期 | |||||||||||||
| 次順位金融債券 | 無 | 95/8/24 | 每年 8/24 | 共分為二券，A 券年利率為九十天之 | |||||||||
| 短期票券均價利率加 0.25%，每季 | |||||||||||||
| 單利計息一次；B 券年利率為 | |||||||||||||
| 2.60%，每年單利計息一次 | $ 6,000,000 | $ - | $ 6,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||||||
| 九十六年度第一期第一次 | |||||||||||||
| 七年期次順位金融債券 | 無 | 96/6/29 | 每年 6/29 | 共分為二券，A 券票面利率為臺灣銀行一年期定期儲蓄一般存款牌告機 | |||||||||
| 動利率加 0.5%，每季單利計息一次；B 券票面利率為九十天期商業本 | |||||||||||||
| 票利率加 0.39%，每季單利計息一次 | 3,700,000 | - | 3,700,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||||||
| 九十六年度第一期第二次 | |||||||||||||
| 七年期次順位金融債券 | 無 | 97/2/15 | 每年 2/15 | 固定利率 3.10% | 2,300,000 | - | 2,300,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||
| 九十七年度第一期第一次 | |||||||||||||
| 七年期次順位金融債券 | 無 | 97/10/24 | 每年 10/24 | 固定利率 3.15% | 300,000 | - | 300,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||
| 九十八年度第一期五年期 | |||||||||||||
| 次順位金融債券 | 無 | 98/2/20 | 每年 2/20 | 固定利率 2.10% | 1,000,000 | - | 1,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||
| 九十八年度第二期五年六 | |||||||||||||
| 個月期次順位金融債券 | 無 | 98/3/5 | 每年 3/5 | 固定利率 2.15% | 500,000 | - | 500,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||
| 九十八年度第三期次順位 | |||||||||||||
| 金融債券 | 無 | 98/4/3 | 每年 4/3 | 共分為二券，A 券（五年六個月期） | |||||||||
| 固定利率 2.15%；B 券（七年期）固定利率 2.50% | 500,000 | - | 500,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||||||
| 九十八年度第四期五年六 | |||||||||||||
| 個月期次順位金融債券 | 無 | 98/5/18 | 每年 5/18 | 固定利率 2.35% | 1,800,000 | - | 1,800,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||
| 九十八年度第五期七年期 | |||||||||||||
| 次順位金融債券 | 無 | 98/7/17 | 每年 7/17 | 固定利率 2.50% | 900,000 | - | 900,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||
| 九十八年度第六期七年期 | |||||||||||||
| 次順位金融債券 | 無 | 98/10/20 | 每年 10/20 | 固定利率 2.35% | 1,500,000 | - | 1,500,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||||
| 合計 | 33,500,000 | - | 33,500,000 | ||||||||||
| $39,000,000 | $ - | $39,000,000 |
- 308 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
利息收入明細表
民國九十八年度
表十二
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 貼現及放款利息收入 | ||
| 長期放款息 | $ 5,736,825 | |
| 中期放款息 | 2,712,706 | |
| 短期放款息 | 1,700,455 | |
| 其他（註） | 164,274 | |
| 10,314,260 | ||
| 信用卡循環利息收入 | 2,120,478 | |
| 存放及拆放同業利息收入 | ||
| 轉存央行存款息 | 693,207 | |
| 存放央行息 | 88,011 | |
| 拆放同業息 | 83,388 | |
| 存放同業息 | 1,427 | |
| 866,033 | ||
| 投資有價證券利息收入 | ||
| 公平價值變動列入損益之金融資產息 | 777,598 | |
| 備供出售金融資產息 | 821,643 | |
| 其他（註） | 544,097 | |
| 2,143,338 | ||
| 其他（註） | 659,283 | |
| 合 計 | $ 16,103,392 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 309 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
利息費用明細表
民國九十八年度
表十三
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 存款利息費用 | ||
| 定期存款息 | $ 2,159,030 | |
| 存本取息儲蓄存款息 | 1,666,575 | |
| 整存整付儲蓄存款息 | 1,518,992 | |
| 活期儲蓄存款息 | 431,012 | |
| 其他（註） | 114,184 | |
| 5,889,793 | ||
| 央行及同業存款利息費用 | ||
| 中華郵政轉存款息 | 146,716 | |
| 其他（註） | 37,438 | |
| 184,154 | ||
| 央行及同業融資利息費用 | ||
| 同業拆放息 | 71,814 | |
| 透支同業息 | 299 | |
| 72,113 | ||
| 附買回票債券利息費用 | 65,100 | |
| 發行債券利息費用 | ||
| 金融債券 | 702,676 | |
| 公司債 | 205,775 | |
| 908,451 | ||
| 其他（註） | 341,358 | |
| 合 計 | $ 7,460,969 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 310 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
手續費及佣金淨收益明細表
民國九十八年度
表十四
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 手續費及佣金收入 | ||
| 信用卡手續費收入 | $ 1,719,499 | |
| 信託業務收入 | 956,347 | |
| 放款手續費收入 | 536,697 | |
| 經紀手續費收入 | 556,638 | |
| 保險經紀佣金收入 | 372,953 | |
| 其他（註） | 703,508 | |
| 小 計 | 4,845,642 | |
| 手續費及佣金費用 | ||
| 代理費用 | ( 261,450) | |
| 電腦處理費 | ( 217,345) | |
| 其他（註） | ( 333,505) | |
| 小 計 | ( 812,300) | |
| 手續費及佣金淨收益 | $ 4,033,342 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 311 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
公平價值變動列入損益之金融資產及負債損益明細表
民國九十八年度
表十五
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 已實現（損）益 | 未實現評價（損）益 | 合計 |
|---|---|---|---|
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | |||
| 公司債 | ($ 96,063) | ($ 326,063) | ($ 422,126) |
| 利率交換合約 | 2,115,717 | ( 851,412) | 1,264,305 |
| 外匯選擇權合約 | ( 1,620,689) | 1,186,603 | ( 434,086) |
| 國庫券 | 89,159 | ( 8,744) | 80,415 |
| 金融債券 | 154,978 | ( 123,604) | 31,374 |
| 可轉換公司債 | ( 2,358) | 53,024 | 50,666 |
| 國內上市（櫃）股票 | 209,525 | 54,869 | 264,394 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | ( 8,180) | 244,103 | 235,923 |
| 換匯換利合約 | 498,786 | ( 25,916) | 472,870 |
| 信用違約交換合約 | 47,113 | ( 55,714) | ( 8,601) |
| 國外機構發行債券 | ( 3,710) | ( 162,496) | ( 166,206) |
| 賣方權益證券 | - | ( 61,174) | ( 61,174) |
| 其他 | 116,760 | ( 75,732) | 41,028 |
| 小 計 | 1,501,038 | ( 152,256) | 1,348,782 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | |||
| 外匯選擇權合約 | 1,662,230 | ( 1,105,212) | 557,018 |
| 利率交換合約 | ( 2,018,293) | 875,784 | ( 1,142,509) |
| 換匯換利合約 | 487,389 | ( 901,597) | ( 414,208) |
| 無本金交割遠期外匯合約 | ( 285,578) | 38,438 | ( 247,140) |
| 信用違約交換合約 | ( 50,751) | 6,221 | ( 44,530) |
| 組合式商品 | - | 62,662 | 62,662 |
| 其他 | ( 70,522) | 26,251 | ( 44,271) |
| 小 計 | ( 275,525) | ( 997,453) | ( 1,272,978) |
| 合 計 | $1,225,513 | ($1,149,709) | $ 75,804 |
- 312 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
備供出售金融資產之已實現損益明細表
民國九十八年度
表十六
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 金融債券 | $284,679 | |
| 政府公債 | 233,364 | |
| 基金受益憑證 | 7,201 | |
| 公司債 | 2,504 | |
| 上市（櫃）股票 | ( 65,146) | |
| 資產證券化受益證券 | ( 103,674) | |
| 合 計 | $358,928 |
- 313 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
兌換損益明細表
民國九十八年度
表十七
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 一般兌換利益 | $497,530 | |
| 外幣保證金交易兌換利益 | ( 17,266) | |
| 自有資本兌換利益 | ( 20,930) | |
| $459,334 |
- 314 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
資產減損損失明細表
民國九十八年度
表十八
單位：新臺幣仟元
| 名稱 | 金額 |
|---|---|
| 以成本衡量之金融資產 | $ 47,006 |
| 無活絡市場之債務商品投資 | 8,883 |
| 存出保證金 | 5,770 |
| $ 61,659 |
- 315 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
其他非利息淨損益明細表
民國九十八年度
表十九
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 財產交易利益 | $ 15,512 | |
| 提存違約損失準備 | ( 18,351 ) | |
| 提存買賣證券損失準備 | ( 49,907 ) | |
| 信用卡聯名卡回饋金 | ( 134,870 ) | |
| 其 他 | 27,472 | |
| 合 計 | ($160,144) |
- 316 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
呆帳費用明細表
民國九十八年度
表二十
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 應收款項 | $ 1,345,557 | |
| 貼現及放款 | 771,605 | |
| 保證責任準備 | ( 222 ) | |
| $ 2,116,940 |
- 317 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
用人費用明細表
民國九十八年度
表二十一
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 金額 |
|---|---|
| 薪資費用 | $ 3,682,656 |
| 勞健保費用 | 253,332 |
| 退休金費用 | 198,074 |
| 其他用人費用（註） | 204,093 |
| $ 4,338,155 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 318 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
折舊及攤銷費用明細表
民國九十八年度
表二十二
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 折舊費用 | ||
| 固定資產 | $764,400 | |
| 出租資產 | 7,172 | |
| 閒置資產 | 3,556 | |
| 775,128 | ||
| 攤銷費用 | 191,007 | |
| 合 計 | $966,135 |
- 319 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
其他業務及管理費用明細表
民國九十八年度
表二十三
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 金額 |
|---|---|
| 業務宣導費 | $ 616,374 |
| 稅捐 | 557,130 |
| 租金 | 426,678 |
| 電子計算機軟體服務費 | 277,603 |
| 其他（註） | 1,878,019 |
| 合計 | $ 3,755,804 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 320 -
股票代碼：2884
附件三、99年度會計師查核報告及合併財務報表
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報告
民國九十九年度
（內附會計師查核報告）
地址：台北市松山區民生東路三段一一五號一樓及一一七號十四樓
電話：（○二）二一七五一三一三
- 321 -
§目 錄§
| 項 | 目 | 頁次 | 財務報酬 | 報紙表號 |
|---|---|---|---|---|
| 一、封面 | 1 | - | ||
| 二、目錄 | 2 | - | ||
| 三、關係企業合併財務報表聲明書 | 3 | - | ||
| 四、會計師查核報告 | 4～5 | - | ||
| 五、合併資產負債表 | 6 | - | ||
| 六、合併損益表 | 7～8 | - | ||
| 七、合併股東權益變動表 | 9 | - | ||
| 八、合併現金流量表 | 10～12 | - | ||
| 九、合併財務報表附註 | ||||
| (一)公司沿革 | 13～14，99 | 一 | ||
| (二)重要會計政策之彙總說明 | 14～24 | 二 | ||
| (三)會計變動之理由及其影響 | - | - | ||
| (四)重要會計科目之說明 | 24～58 | 三～三十 | ||
| (五)關係人交易 | 58～63，101～103 | 三一 | ||
| (六)質抵押之資產 | 63～64 | 三二 | ||
| (七)重大承諾事項及或有負債 | 64～65 | 三三 | ||
| (八)重大之災害損失 | - | - | ||
| (九)重大之期後事項 | - | - | ||
| (十)其他 | 66～92，104～119，121 | 三四～四五 | ||
| (十一)附註揭露事項 | ||||
| 1.重大交易事項相關資訊 | 93，95～98，120 | 四六 | ||
| 2.轉投資事業相關資訊 | 93，95～98，120 | 四六 | ||
| 3.大陸投資資訊 | 93 | 四六 | ||
| 4.母公司與子公司及各子公司間之業務關係及重要交易往來情形及金額 | 93，100 | 四六 | ||
| (十二)部門別財務資訊 | 94 | 四七 | ||
| 十、重要會計科目明細表 | 122～151 | - |
- 322 -
關係企業合併財務報表聲明書
本公司及子公司民國九十九年度依「關係企業合併營業報告書關係企業合併財務報表及關係報告書編製準則」應納入編製關係企業合併財務報表之公司與依相關法令規定及財務會計準則公報第七號應納入編製母子公司合併財務報表之公司均相同，且關係企業合併財務報表所應揭露相關資訊於前揭母子公司合併財務報表中均已揭露，爰不再另行編製關係企業合併財務報表。
特此聲明
公司名稱：玉山金融控股股份有限公司
負責人：黃永仁
中華民國一〇〇年二月十四日
- 323 -
會計師查核報告
玉山金融控股股份有限公司 公鑑：
玉山金融控股股份有限公司及子公司民國九十九年及九十八年十二月三十一日之合併資產負債表，暨民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日之合併損益表、合併股東權益變動表及合併現金流量表，業經本會計師查核竣事。上開合併財務報表之編製係管理階層之責任，本會計師之責任則為根據查核結果對上開合併財務報表表示意見。列入上開合併財務報表之子公司中，有關玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國九十九及九十八年度之財務報表係由其他會計師查核，並依據其他會計師之查核報告認列。玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國九十九年及九十八年十二月三十一日之資產總額分別為新臺幣（以下同）14,595,045仟元及14,681,080仟元，佔合併資產總額之 1.35% 及 1.56%；玉山商業銀行股份有限公司洛杉磯分行民國九十九及九十八年度之淨收益分別為238,309仟元及67,240仟元，佔合併淨收益之 1.37% 及 0.51%。
本會計師係依照會計師查核簽證金融業財務報表規則、會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則規劃並執行查核工作，以合理確信合併財務報表有無重大不實表達。此項查核工作包括以抽查方式獲取合併財務報表所列金額及所揭露事項之查核證據、評估管理階層編製合併財務報表所採用之會計原則及所作之重大會計估計，暨評估合併財務報表整體之表達。本會計師相信此項查核工作及其他會計師之查核報告可對所表示之意見提供合理之依據。
依本會計師之意見，基於本會計師之查核結果及其他會計師之查核報告，第一段所述合併財務報表在所有重大方面係依照金融控股公司財務報告編製準則、公開發行銀行財務報告編製準則、證券商財務報告編製準則、期貨商財務報告編製準則、商業會計法及商業會計處理準則中與財務會計準則相關之規定暨一般公
- 324 -
認會計原則編製，足以允當表達玉山金融控股股份有限公司及子公司民國九十九年及九十八年十二月三十一日之合併財務狀況，暨民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日之合併經營成果與現金流量。
玉山金融控股股份有限公司及子公司民國九十九年度合併財務報表重要會計科目明細表，主要係提供補充分析之用，亦經本會計師採用第二段所述之查核程序予以查核。據本會計師之意見，該等科目明細表在所有重大方面與第一段所述之合併財務報表相關資訊一致。
勤業眾信聯合會計師事務所
會計師 陳麗琦
會計師 張日炎
財政部證券暨期貨管理委員會核准文號
台財證六字第0920123784號
財政部證券暨期貨管理委員會核准文號
台財證六字第0920123784號
中華民國一〇〇年二月十四日
- 325 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併資產負債表
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股面額為元
| 代碼 | 資產 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | 變動百分比(%) | 代碼 | 負債及股東權益 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 金額 | 銀額 | 金額 | 銀額 | 金額 | 銀額 | 金額 | 銀額 | |||||
| 11000 | 現金及約當現金(附註二及三) | $ 11,184,724 | $ 9,821,032 | 14 | 21000 | 央行及金融同業存款(附註十六) | $ 38,869,814 | $ 39,051,957 | ||||
| 11500 | 存放央行及於借金融同業(附註四) | 46,729,253 | 217,175,215 | (78) | 21600 | 應付商業本票-淨額(附註十七) | 2,503,224 | 1,344,707 | 86 | |||
| 12000 | 公平價值變動列入損益之金融資產-淨額(附註二、五及三二) | 55,517,279 | 40,126,282 | 38 | 22000 | 公平價值變動列入損益之金融負債(附註二、五及二一) | 18,084,329 | 15,856,882 | 14 | |||
| 12500 | 附貴回票券及債券投資(附註二及六) | 1,439,552 | 3,384,993 | (57) | 22500 | 附買回票券及債券負債(附註二、五、六、九、十一及十八) | 17,394,242 | 14,518,968 | 20 | |||
| 13000 | 應收款項-淨額(附註二、七、十九及三二) | 41,833,788 | 37,147,658 | 13 | 23000 | 應付款項(附註二、十二及十九) | 11,384,674 | 8,641,721 | 32 | |||
| 13500 | 貼現及低款-淨額(附註二、八、三一及三二) | 599,161,337 | 550,483,765 | 9 | 23500 | 存款及匯款(附註二十及三一) | 897,263,764 | 769,286,147 | 17 | |||
| 14000 | 備供出售金融資產-淨額(附註二、九、十及三二) | 48,242,365 | 37,300,338 | 29 | 24000 | 應付債券(附註二及二一) | 41,500,000 | 39,000,000 | 6 | |||
| 14500 | 持有至到期日金融資產-淨額(附註二、十一及三二) | 254,655,585 | 18,278,241 | 1,293 | 24400 | 其他借款(附註二二) | 300,000 | - | - | |||
| 15500 | 其他金融資產-淨額(附註二、十二及三二) | 4,331,568 | 7,279,134 | (40) | 25500 | 其他金融負債(附註二三) | 296,158 | 2,128,437 | (86) | |||
| 18500 | 固定資產-淨額(附註二及十三) | 14,456,569 | 14,184,114 | 2 | 29500 | 其他負債(附註二、二四、二五及二八) | 1,690,304 | 551,834 | 206 | |||
| 19000 | 商譽及無形資產-淨額(附註二及十四) | 4,016,475 | 4,048,234 | (1) | 29999 | 負債合計 | 1,029,286,509 | 890,380,653 | 16 | |||
| 其他資產-淨額(附註二、十五及二五) | 股本 | |||||||||||
| 19581 | 開置資產-淨額 | 85,125 | 261,488 | (67) | 31001 | 普通股股本-每股面額10元;額定:5,000,000仟股;發行:九十九年3,803,300仟股,九十八 | ||||||
| 19585 | 出租資產-淨額 | 712,699 | 630,245 | 13 | 年3,652,800仟股 | 38,033,000 | 36,528,000 | 4 | ||||
| 19601 | 存出供儲金 | 1,238,854 | 1,364,797 | (9) | ||||||||
| 19611 | 營業供儲金及交割結算基金 | 637,970 | 673,499 | (5) | ||||||||
| 19679 | 其他 | 285,225 | 159,334 | 79 | 資本公積 | |||||||
| 19500 | 其他資產合計 | 2,959,873 | 3,089,363 | (4) | 31501 | 股本溢價 | 7,196,387 | 7,182,010 | - | |||
| 31513 | 庫藏股票交易 | 3,382,484 | 3,269,894 | 3 | ||||||||
| 31500 | 資本公積合計 | 10,578,871 | 10,451,904 | 1 | ||||||||
| 保留盈餘 | ||||||||||||
| 32001 | 法定盈餘公積 | 2,069,158 | 1,876,324 | 10 | ||||||||
| 32003 | 特別盈餘公積 | 163,969 | 817,781 | (80) | ||||||||
| 32011 | 未分配盈餘 | 4,270,241 | 2,065,271 | 107 | ||||||||
| 32000 | 保留盈餘合計 | 6,503,368 | 4,759,376 | 37 | ||||||||
| 股東權益其他項目 | ||||||||||||
| 32521 | 累積換算調整數 | (128,172) | (39,540) | 224 | ||||||||
| 32523 | 金融商品之本實現損益 | 274,295 | 408,083 | (33) | ||||||||
| 32542 | 庫藏股票-九十八年21,000仟股 | (168,399) | (168,399) | 100 | ||||||||
| 32544 | 本認列為退休金或本之淨損失 | (19,503) | (1,708) | 1,042 | ||||||||
| 32500 | 股東權益其他項目合計 | 126,620 | 198,436 | (36) | ||||||||
| 39999 | 股東權益合計 | 55,241,859 | 51,937,716 | 6 | ||||||||
| 未結事項及成有事項(附註二及三) | ||||||||||||
| 19999 | 資產總計 | $ 1,084,528,368 | $ 942,318,369 | 15 | 負債及股東權益總計 | $ 1,084,528,368 | $ 942,318,369 | 15 |
後附之附註係本合併財務報表之一部份。
（請參閱勤業票信聯合會計師事務所民國一〇〇年二月十四日彙核報告）
董事長：黃永仁
經理人：黃男珂
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併損益表
民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股盈餘為元
| 代碼 | | 九十九年度
金額 | 九十八年度
金額 | 變動百分比
(%) |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 41000 | 利息收入（附註二及三一） | $17,618,273 | $16,103,392 | 9 |
| 51000 | 利息費用（附註二及三一） | ( 6,167,303) | ( 7,460,969) | ( 17) |
| | 利息淨收益 | 11,450,970 | 8,642,423 | 32 |
| | 利息以外淨收益 | | | |
| 49800 | 手續費及佣金淨收益（附註二及二六） | 5,630,432 | 4,033,342 | 40 |
| 49820 | 公平價值變動列入損益之金融資產及負債損益（附註二） | ( 264,371) | 75,804 | ( 449) |
| 49830 | 備供出售金融資產之已實現損益（附註二） | 365,633 | 358,928 | 2 |
| 49840 | 持有至到期日金融資產之已實現損益（附註二） | ( 104,392) | ( 6,954) | 1,401 |
| 49870 | 兌換損益（附註二） | 75,315 | 459,334 | ( 84) |
| 49880 | 資產減損迴轉利益（損失）（附註二、十二及十五） | 54,562 | ( 61,659) | 188 |
| 49905 | 以成本衡量之金融資產淨利益（附註二） | 214,752 | 80,596 | 166 |
| 49949 | 營業資產租金淨利益 | 10,173 | 66,086 | ( 85) |
| 49921 | 出售授信資產淨損 | - | ( 228,805) | 100 |
| 49999 | 其他非利息淨損益 | ( 17,713) | ( 160,144) | ( 89) |
| | 利息以外淨收益合計 | 5,964,391 | 4,616,528 | 29 |
| | 淨收益 | 17,415,361 | 13,258,951 | 31 |
| 51500 | 呆帳費用（附註二及八） | ( 2,732,257) | ( 2,116,940) | 29 |
（接次頁）
（承前頁）
| 代碼 | 營業費用（附註二、二五、二七及三一） | 九十九年度 | | 九十八年度 | | 變動百分比
（%） |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 金額 | 金額 | 金額 | 金額 | |
| 58501 | 用人費用 | ($ 4,826,724) | ($ 4,338,155) | 11 | | |
| 58503 | 折舊及攤銷費用 | ( 952,940) | ( 966,135) | ( 1) | | |
| 58599 | 其他業務及管理費用 | ( 4,431,284) | ( 3,755,804) | 18 | | |
| 58500 | 營業費用合計 | ( 10,210,948) | ( 9,060,094) | 13 | | |
| 61001 | 稅前合併淨利 | 4,472,156 | 2,081,917 | 115 | | |
| 61003 | 所得稅費用（附註二及二八） | ( 549,084) | ( 153,579) | 258 | | |
| 69000 | 合併總純益 | $ 3,923,072 | $ 1,928,338 | 103 | | |
| 69901 | 歸屬予：
母公司股東 | $ 3,923,072 | $ 1,928,338 | 103 | | |
| 代碼 | | 稅 前 稅 後 稅 前 稅 後 | | | | |
| 70000 | 每股盈餘（附註二九） | | | | | |
| | 基本每股盈餘 | $ 0.98 | $ 1.04 | $ 0.50 | $ 0.51 | |
| | 稀釋每股盈餘 | $ 0.98 | $ 1.04 | $ 0.49 | $ 0.49 | |
後附之附註係本合併財務報表之一部分。
（請參閱勤業眾信聯合會計師事務所民國一○○年二月十四日查核報告）
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併股東權益變動表
民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 有 | 公 | 司 | 股 | 東 | 權 | 益 | 股東權益合計 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股 | 東 | 權 | 益 | 其他 | 項 | |||||||||
| 股東(仟股) | 股東(普通股股本) | 資本公積(附註二及三十) | 保留盈餘公積 | 股權盈餘公積 | 股權盈餘公積 | 本分配盈餘 | 本分配盈餘 | 本資本實現損益(附註二) | 本資本實現損益(附註二) | 本資本實現損益(附註二) | 本資本實現損益(附註二) | 本資本實現損益(附註二) | ||
| 九十八年一月一日餘額 | 3,544,351 | $ 35,443,511 | $ 10,407,577 | $ 1,773,823 | $ 683,801 | $ 1,424,119 | ($ 11,318) | ($ 636,969) | ($ 336,819) | ($ 5,524) | $ 48,742,201 | |||
| 週轉特別盈餘公積 | - | - | - | - | (29,989) | 29,989 | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 九十七年度盈餘分配(註) | ||||||||||||||
| 法定盈餘公積 | - | - | - | 102,501 | - | (102,501) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 特別盈餘公積 | - | - | - | - | 163,969 | (163,969) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 股東紅利一股票 | 105,071 | 1,050,705 | - | - | - | (1,050,705) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 分配後餘額 | 3,649,422 | 36,494,216 | 10,407,577 | 1,876,324 | 817,781 | 136,933 | (11,318) | (636,969) | (336,819) | (5,524) | 48,742,201 | |||
| 員工紅利轉增資 | 3,378 | 33,784 | (980) | - | - | - | - | - | - | - | - | 32,804 | ||
| 九十八年度合併總純益 | - | - | - | - | - | 1,928,338 | - | - | - | - | - | 1,928,338 | ||
| 累積換算調整數之變動 | - | - | - | - | - | - | (28,222) | - | - | - | - | (28,222) | ||
| 金融商品之未實現損益之變動 | - | - | - | - | - | - | - | 1,045,052 | - | - | - | 1,045,052 | ||
| 專藏股票轉讓員工之股份基礎交易-21,000仟股 | - | - | 45,307 | - | - | - | - | - | 168,420 | - | - | 213,727 | ||
| 未認列為退休金成本之淨損失之變動 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | 3,816 | 3,816 | |||
| 九十八年十二月三十一日餘額 | 3,652,800 | 36,528,000 | 10,451,904 | 1,876,324 | 817,781 | 2,065,271 | (39,540) | 408,083 | (168,399) | (1,708) | 51,937,716 | |||
| 週轉特別盈餘公積 | - | - | - | - | (653,812) | 653,812 | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 九十八年度盈餘分配(註) | ||||||||||||||
| 法定盈餘公積 | - | - | - | 192,834 | - | (192,834) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 股東紅利 | - | - | - | - | - | (726,360) | - | - | - | - | - | (726,360) | ||
| 一股金 | - | - | - | - | - | (1,452,720) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 一股票 | 145,272 | 1,452,720 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 分配後餘額 | 3,798,072 | 37,980,720 | 10,451,904 | 2,069,158 | 163,969 | 347,169 | (39,540) | 408,083 | (168,399) | (1,708) | 51,211,356 | |||
| 員工紅利轉增資 | 5,228 | 52,280 | 14,377 | - | - | - | - | - | - | - | - | 66,657 | ||
| 專藏股票買回-34,059仟股 | - | - | - | - | - | - | - | - | (459,649) | - | (459,649) | |||
| 專藏股票轉讓員工之股份基礎交易-55,059仟股 | - | - | 112,590 | - | - | - | - | - | 628,048 | - | 740,638 | |||
| 九十九年度合併總純益 | - | - | - | - | - | 3,923,072 | - | - | - | - | 3,923,072 | |||
| 累積換算調整數之變動 | - | - | - | - | - | - | (88,632) | - | - | - | (88,632) | |||
| 金融商品之未實現損益之變動 | - | - | - | - | - | - | - | (133,788) | - | - | (133,788) | |||
| 未認列為退休金成本之淨損失之變動 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | (17,795) | (17,795) | |||
| 九十九年十二月三十一日餘額 | 3,803,300 | $ 38,033,000 | $ 10,578,871 | $ 2,069,158 | $ 163,969 | $ 4,270,241 | ($ 128,172) | $ 274,295 | $ - | ($ 19,503) | $ 55,241,859 |
註：九十八及九十七年度董事酬勞分別為22,699仟元及10,945仟元，員工紅利分別為68,096仟元（其中66,657仟元轉增資）及32,835仟元（其中32,804仟元轉增資），均已於當年度合併損益表扣除。
後附之附註係本合併財務報表之一部分，
（請參閱勤業單位聯合會計師事務所民國一○○年二月十四日查核報告）
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併現金流量表
民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 九十九年度 | 九十八年度 | |
|---|---|---|
| 營業活動之現金流量 | ||
| 合併總純益 | $ 3,923,072 | $ 1,928,338 |
| 折舊及攤銷 | 952,940 | 966,135 |
| 股份基礎給付之薪資費用 | 218,427 | 45,811 |
| 資產減損損失(迴轉利益) | ( 54,562 ) | 61,659 |
| 呆帳費用 | 2,732,257 | 2,116,940 |
| 提列各項損失準備 | 36,278 | 68,258 |
| 收回轉銷之備抵呆帳及保證責任準備 | 669,333 | 514,292 |
| 指定公平價值變動列入損益之金融商品 | ||
| 處分損失(利益) | 56,598 | ( 68,552 ) |
| 備供出售金融資產之處分利益 | ( 322,105 ) | ( 321,722 ) |
| 持有至到期日金融資產之處分損失 | 104,392 | 6,954 |
| 出售授信資產淨損 | - | 228,805 |
| 處分固定資產、閒置資產及出租資產淨 | ||
| 損失(利益) | 15,021 | ( 15,478 ) |
| 以成本衡量之金融資產處分利益 | ( 138,890 ) | ( 29,113 ) |
| 債券折溢價攤銷 | 223,920 | 218,175 |
| 遞延所得稅 | 236,100 | 54,453 |
| 金融商品評價損失 | 218,773 | 1,149,709 |
| 其 他 | ( 17,455 ) | 2,295 |
| 營業資產及負債之淨變動 | ||
| 交易目的之金融資產 | ( 13,661,383 ) | 28,834,544 |
| 交易目的之金融負債 | 878,648 | ( 3,139,896 ) |
| 應收款項 | ( 6,458,193 ) | ( 6,042,599 ) |
| 其他金融資產一客戶保證金專戶 | ( 237,908 ) | - |
| 其他資產 | ( 109,395 ) | 105,924 |
| 受託買賣借貸項一淨額 | ( 15,449 ) | 8,043 |
| 應付款項 | 2,516,464 | ( 1,585,935 ) |
| 其他負債 | 850,535 | ( 109,177 ) |
| 營業活動之淨現金流入(出) | ( 7,382,582 ) | 24,997,863 |
（接次頁）
（承前頁）
| 九十九年度 | 九十八年度 | |
|---|---|---|
| 投資活動之現金流量 | ||
| 存放央行及拆借金融同業減少（增加） | $170,445,962 | ($128,204,819) |
| 附賣回票券及債券投資減少（增加） | 1,945,441 | ( 3,031,741 ) |
| 貼現及放款增加 | ( 50,172,703 ) | ( 18,880,268 ) |
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產減少（增加） | ( 1,604,353 ) | 5,433,272 |
| 購買備供出售金融資產 | ( 57,085,353 ) | ( 40,549,288 ) |
| 處分備供出售金融資產價款 | 45,709,694 | 47,439,238 |
| 購買持有至到期日金融資產 | ( 642,963,253 ) | ( 5,308,187 ) |
| 收回、處分持有至到期日金融資產價款 | 405,785,240 | 1,030,020 |
| 購買以成本衡量之金融資產 | ( 315,195 ) | ( 268,575 ) |
| 收回、處分以成本衡量之金融資產價款 | 200,220 | 53,561 |
| 購買無活絡市場之債券投資 | ( 885,000 ) | ( 386,112 ) |
| 收回、處分無活絡市場之債券投資價款 | 4,126,809 | 2,273,465 |
| 購置固定資產及無形資產 | ( 825,889 ) | ( 728,945 ) |
| 處分固定資產價款 | 1,543 | 73,093 |
| 處分出租資產及閒置資產價款 | 66,980 | 14,285 |
| 其他金融資產減少 | 81,097 | 158,375 |
| 其他資產減少 | 12,428 | 525,923 |
| 投資活動之淨現金流出 | ( 125,476,332 ) | ( 140,356,703 ) |
| 融資活動之現金流量 | ||
| 短期借款增加 | 300,000 | - |
| 央行及金融同業存款增加（減少） | ( 182,143 ) | 17,883,737 |
| 應付商業本票增加 | 1,158,517 | 1,344,707 |
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債增加（減少） | 944,232 | ( 13,455,508 ) |
| 附買回票券及債券負債增加（減少） | 2,875,274 | ( 8,642,500 ) |
| 存款及匯款增加 | 127,977,617 | 110,295,546 |
| 其他金融負債減少 | ( 1,832,279 ) | ( 240,657 ) |
| 發行金融債券 | 5,500,000 | 6,200,000 |
| 償還金融債券 | ( 5,000,000 ) | - |
| 發行應付公司債 | 2,000,000 | - |
| 發放現金股利 | ( 726,360 ) | - |
| 買回庫藏股票 | ( 459,649 ) | - |
| 庫藏股票處分價款 | 626,164 | 167,915 |
| 融資活動之淨現金流入 | 133,181,373 | 113,553,240 |
| 匯率影響數 | 1,041,233 | 52,704 |
（接次頁）
（承前頁）
| 九十九年度 | 九十八年度 | |
|---|---|---|
| 現金及約當現金淨增加（減少） | $ 1,363,692 | ($ 1,752,896) |
| 現金及約當現金年初餘額 | 9,821,032 | 11,573,928 |
| 現金及約當現金年底餘額 | $ 11,184,724 | $ 9,821,032 |
| 現金流量資訊之補充揭露 | ||
| 支付利息 | $ 6,117,895 | $ 8,744,675 |
| 支付所得稅 | $ 291,067 | $ 571,213 |
後附之附註係本合併財務報表之一部分。
（請參閱勤業眾信聯合會計師事務所民國一○○年二月十四日查核報告）
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報表附註
民國九十九及九十八年度
（金額除另予註明者外，係以新臺幣仟元為單位）
一、公司沿革
玉山金融控股股份有限公司（以下簡稱母公司或玉山金控）係由玉山商業銀行股份有限公司（玉山銀行）、玉山票券金融股份有限公司（玉山票券）與玉山綜合證券股份有限公司（玉山證券）依據金融控股公司法及其他有關法令規定以股份轉換方式，於九十一年一月二十八日成立之金融控股公司。母公司發行之股票並自同日起於臺灣證券交易所上市買賣。轉換後玉山銀行、玉山票券及玉山證券均為母公司百分之百控制持有之子公司。
母公司業務範圍為投資經主管機關核准之國內外金融相關事業及對被投資事業之管理。
玉山銀行主要營業項目為依銀行法規定得以經營之業務。玉山銀行信託部辦理銀行法及信託業法規定之信託投資業務之規劃、管理及營業。截至九十九年底止，計設有一二八個營業單位，包括營業部、國際事務部、信託部、信用卡事業處、國際金融業務分行、洛杉磯分行、香港分行及一二一個國內分行，並設有東莞代表辦事處一處。
為整合金控資源，發揮經營績效，強化玉山銀行資本結構，並衡酌長期發展需要，玉山銀行及玉山票券於九十五年八月二十五日分別經董事會（代行股東會）決議辦理合併，本合併案係採吸收合併方式進行，以玉山銀行為合併後之存續公司，而以玉山票券為消滅公司。
玉山證券係從事有價證券承銷、自營及經紀等業務，並於九十九年一月經行政院金融監督管理委員會（金管會）核准兼營期貨經紀業務，並自九十九年六月開始經營期貨經紀業務。
玉山創業投資股份有限公司（玉山創投）主要業務為對國內外科技事業、國內一般製造業及國內外其他創業投資事業從事創業投資。
- 333 -
玉山保險經紀人股份有限公司（玉山保險經紀人）係從事人身及財產保險經紀人業務。
納入合併財務報表編製主體之子公司及其被投資公司持股比率及營業項目等相關資訊，請參閱附表二。
母公司及子公司（以下合稱本公司）九十九及九十八年底，員工人數合計分別為5,180人及4,963人。
二、重要會計政策之彙總說明
本合併財務報表係依照金融控股公司財務報告編製準則、公開發行銀行財務報告編製準則、證券商財務報告編製準則、期貨商財務報告編製準則、商業會計法、商業會計處理準則及一般公認會計原則編製。本公司於編製合併財務報表時，對於部分金融商品評價、備抵呆帳、保證責任準備、固定資產折舊、無形資產攤銷、退休金、所得稅、資產減損損失、未決訴訟案損失、員工分紅及董監事酬勞費用等之提列，必須使用合理之估計金額，因估計通常係在不確定情況下作成之判斷，因此可能與將來實際結果有所差異。重要會計政策彙總說明如下：
合併財務報表彙編原則
本公司九十九及九十八年度合併財務報表係包括母公司、玉山銀行、玉山證券及子公司玉山證券投資顧問股份有限公司（玉山投顧）、玉山創投及玉山保險經紀人之帳目。列入合併財務報表之子公司，其財務報表係依據經會計師查核之同期間財務報表列入。於編製合併財務報表時，母子公司間重大交易及其餘額，均予以銷除。
另玉山銀行財務報表包括玉山銀行國內外總分行及國際金融業務分行之帳目。國內外總分行及國際金融業務分行間之內部往來及聯行往來等帳目均於彙編財務報表時互相沖減。
資產與負債區分流動與非流動之標準
本公司除母公司及玉山銀行因其行業經營特性，營業週期較難確定，未予區分為流動或非流動項目，而係依其性質分類，按相對流動性之順序排列外，餘其他子公司資產與負債區分流動與非流動之標準均係以現金及約當現金暨預期於一年內變現之資產為流動資產，固定資產及其他不屬於
- 334 -
流動資產之資產為非流動資產；須於一年內清償之負債為流動負債，不屬於流動負債之負債為非流動負債。
本合併財務報表之編製主體中，銀行業佔重大之比率，故合併資產負債表中資產及負債按其性質分類，並依相對流動性之順序排序，而未區分為流動或非流動項目。惟本公司已於附註三五說明資產及負債之到期分析。
約當現金
約當現金係隨時可轉換成定額現金且即將到期，而其利率變動對其價值影響甚少之高流動性短期投資。
公平價值之基礎
本公司評估公平價值之基礎如下：短期票券係依路透社之參考價，上市（櫃）證券係資產負債表日之收盤價，開放型基金受益憑證係資產負債表日之淨資產價值，上櫃債券係財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心資產負債表日之參考價；非上市（櫃）證券如有公開市場報價或成交記錄者，為其市場報價或成交價；其他無活絡市場之金融商品，以評價方法估計公平價值。
公平價值變動列入損益之金融商品
公平價值變動列入損益之金融商品包括交易目的之金融資產或金融負債，以及於原始認列時，指定以公平價值衡量且公平價值變動認列為損益之金融資產或金融負債。原始認列時，係以公平價值加計交易成本衡量，續後評價時，以公平價值衡量且公平價值變動認列為當年度損益。依慣例交易購買或出售金融資產時，採用交割日會計處理（惟股票及基金受益憑證係採用交易日會計處理）。
衍生性商品未能符合避險會計者，係分類為交易目的之金融資產或金融負債。公平價值為正值時，列為金融資產；公平價值為負值時，列為金融負債。
指定公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債係嵌入衍生性商品條件之混合商品契約，主契約與嵌入之衍生性商品經判斷應分別認列，惟本公司不擬分別認列，以及為消除或重大減少會計不一致時，將各項具會計不一致之金融資產或金融負債，於原始認列時指定公平價值變動列入損
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益。本公司因未指定衍生性商品採用避險會計，倘未將操作利率避險項目指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債，將使利率避險工具之公平價值變動數認列為當年度損益，被避險項目之公平價值變動未能與避險工具於同一會計年度內認列損益而產生會計認列之不一致，因是，將已承作利率交換之債務商品投資及發行之金融債券指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債。此外，因未分別認列混合商品中嵌入式衍生性商品契約價值，故將整體混合商品指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債。
附條件交易票券及債券
附賣回票券及債券投資係從事票券及債券附賣回條件交易時，向交易對手實際支付之金額，視為融資交易；附買回票券及債券負債係從事票券及債券附買回條件交易時，向交易對手實際取得之金額。相關利息收入或支出按權責發生基礎認列。
證券融資及融券
玉山證券辦理有價證券買賣融資業務時，對買進股票證券投資人之融通資金，列為應收證券融資款，融資人並以該融資買入之全部股票作為擔保品，玉山證券就此項擔保品，以備忘分錄處理，於融資人償還結清時返還。
玉山證券辦理有價證券買賣融券業務時，對客戶融券所收取之保證金，列為融券存入保證金，另收取之融券賣出價款（已扣除證券交易稅、受託買賣手續費、融券手續費）作為擔保，列為應付融券擔保款，對借予客戶融券之股票以備忘分錄處理。保證金及融券賣出價款於客戶償還結清時返還。
玉山證券辦理有價證券買賣融券業務，若有需要而向證券金融公司轉融券借入證券，其所交付之保證金或轉融券差額，列為轉融通保證金。為抵繳轉融券保證金之股票列為轉融通保證品，以備忘分錄處理。向客戶收取之融券賣出價款，作為向證券金融公司轉融券之擔保價款，列為應收轉融通擔保價款。
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客戶保證金專戶與期貨交易人權益
玉山證券依規定向期貨交易人收取保證金及權利金時，借記「客戶保證金專戶」，貸記「期貨交易人權益」；並每日依市價結算差額調整之。當期貨交易人發生超額損失，致期貨交易人權益發生借方餘額時，則帳列「應收期貨交易保證金」。除同一期貨交易人之相同種類帳戶外，期貨交易人權益不得相互抵銷。
期貨交易人從事股票選擇權賣出買權交易時，得以其標的證券繳交交易保證金，其所抵繳之保證金係以備忘錄方式辦理。
客戶保證金專戶包含銀行存款、期貨結算機構結算餘額及其他期貨商結算餘額。
銀行存款係期貨商於各銀行所開設之客戶保證金專戶存放期貨交易人之交易保證金及權利金之款項餘額。
期貨結算機構結算餘額係具結算會員資格之期貨商，將期貨交易人之交易保證金及權利金轉撥至期貨結算機構後之結算餘額。
其他期貨商結算餘額係不具結算會員資格之期貨商，將期貨交易人之交易保證金及權利金轉撥至具結算會員資格之期貨商後之結算餘額。
催收款項
玉山銀行根據金管會「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」之規定，放款及其他授信款項應於清償期屆滿六個月內，連同已估列之應收利息轉列催收款項。
由放款轉列之催收款項列於貼現及放款項下，非屬放款轉列之其他催收款項則列於其他金融資產。
備抵呆帳及保證責任準備
係就放款、貼現、買匯、應收款項及催收款項，暨各項保證餘額，分別對特定債權無法收回之風險及全體債權組合之潛在風險，評估可能損失，以提列備抵呆帳及保證責任準備。
特定債權無法收回之風險，係就特定債權之擔保品，由玉山銀行內部自行評估其價值後，再按授信戶之信用，依債權之擔保情形及預計可能收回程度予以評估。同時，玉山銀行參照金管會「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」之規定，應予注意、可望收回、收回
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困難及收回無望之不良授信債權，分別以債權餘額之百分之二、百分之十、百分之五十及餘額全部之合計，為備抵呆帳及保證責任準備之最低提列標準。
玉山證券依（八八）台財證（二）第八二四一六號函規定，自八十八年七月一日起四年內就其專屬本業之銷售額百分之三相當金額全數作為轉銷壞帳或提列備抵壞帳之用，惟自九十二年七月一日起停止適用。
對確定無法收回之債權，經提報董事會核准後予以沖銷。
備供出售金融資產
備供出售金融資產於原始認列時，以公平價值衡量，並加計取得之交易成本；後續評價以公平價值衡量，且其價值變動列為股東權益調整項目，累積之利益或損失於金融資產除列時，列入當年度損益。依慣例交易購買或出售金融資產時，採用交割日會計處理（惟股票及基金受益憑證係採用交易日會計處理）。
現金股利於除息日認列收入，但投資當年度取得以前年度盈餘宣告之部分，係自權益商品投資成本減除。股票股利不列為投資收益，僅註記股數增加，並按增加後之股數重新計算每股成本。債務商品原始認列金額與到期金額間之差額，採用利息法攤銷，認列為當年度損益。
金融資產證券化之交易
玉山銀行係依金融資產證券化條例，採行特殊目的信託方式，將玉山銀行之債券資產及相關權益信託移轉受託機構，由受託機構據以發行受益證券，並將募集所得資金交付玉山銀行。在此交易架構下，玉山銀行已移轉債券之受益權予買方並喪失各該債券所有權利之控制權，除因為信用增強而保留之受益證券依其性質予以重分類至備供出售金融資產外，餘均自帳上予以除列，並認列出售損益。出售損益係依出售所得與移轉資產帳面價值之差額計算，該帳面價值須以移轉日出售資產及保留之受益證券間之相對公平價值為基礎予以分攤。
由於保留之受益證券並無市場報價做為公平價值，故玉山銀行根據其對於各該債券信用損失率及有關風險相當之折現率等主要假設之最佳估計，評估未來預計現金流量之折現值，做為估計公平價值之基礎，所產生之評價差額列為股東權益調整項目。
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持有至到期日金融資產
持有至到期日金融資產係以利息法之攤銷後成本衡量。原始認列時，以公平價值衡量並加計取得之交易成本，於除列、價值減損或攤銷時認列損益。依慣例交易購買或除列金融資產時，採用交割日會計處理。
其他金融資產
以成本衡量之金融資產係無法可靠衡量公平價值之權益商品投資，包括未上市（櫃）股票及興櫃股票等，以原始認列之成本衡量。股利之會計處理除現金股利於被投資公司股東會決議日認列收入外，餘與備供出售金融資產相同。
無活絡市場之債券投資係無活絡市場之公開報價，且具固定或可決定收取金額之債券投資，以攤銷後成本衡量，其會計處理與持有至到期日金融資產相同，惟處分時點不受限制。
固定資產、出租資產及閒置資產
固定資產、出租資產及閒置資產係以成本減累計折舊及累計減損計價。重大改良及更新，均作為資本支出；零星更換及維護修理支出，則作為當年度費用處理。
折舊係按直線法依照下列耐用年數提列：房屋及建築，五至五十年；電腦設備，三至八年；交通及運輸設備，五至八年；雜項設備，五至十年；出租資產，五十年；閒置資產，五十年。耐用年限屆滿仍繼續使用者，依新估計年限按直線法續提折舊。
固定資產、出租資產及閒置資產報廢或出售時，其成本及相關之累計折舊及累計減損均自帳上予以減除，因而產生之損益依其性質列為當年度之損益。
- 339 -
商譽及無形資產
無形資產以取得成本為入帳基礎。電腦軟體按三至五年，以直線法攤銷。商譽係以成本減除累計減損後之金額衡量。
營業保證金
證券商及證券投資顧問事業依規定應於辦理公司登記後，依經營業務種類別，向指定銀行提存營業保證金。
交割結算基金
係證券商經營經紀及自行買賣有價證券業務，依規定應於開始營業前或營業後向臺灣證券交易所及櫃檯買賣中心繳存之法定基金。
受託買賣借貸項
受託買賣證券交易之相關科目，依照證券商財務報告編製準則之規定，列為受託買賣借項（含銀行存款－交割專戶、應收代買證券價款、交割代價、信用交易、應收交割帳款）及受託買賣貸項（含應付託售證券價款、交割代價、信用交易及應付交割帳款），並以借貸項沖抵後之淨額列示。
資產減損
（一）備供出售金融資產
備供出售金融資產若有減損之客觀證據，則認列減損損失。若後續期間減損金額減少，備供出售權益商品之減損減少金額認列為股東權益調整項目；備供出售債務商品之減損減少金額若明顯與認列減損後發生之事件有關，則予以迴轉並認列為當年度損益。
（二）持有至到期日金融資產及無活絡市場之債券投資
持有至到期日金融資產及無活絡市場之債券投資若有減損之客觀證據，則認列減損損失。若續後期間減損金額減少，且明顯與認列減損後發生之事件有關，則予以迴轉並認列為當年度損益，該迴轉不使帳面金額大於未認列減損情況下之攤銷後成本。
（三）以成本衡量之金融資產
以成本衡量之金融資產若有減損之客觀證據，則認列減損損失，此減損金額不予迴轉。
- 340 -
(四) 固定資產、商譽、無形資產及其他資產
本公司於資產負債表日評估是否有減損跡象顯示資產（主要為固定資產、閒置資產、出租資產、商譽與無形資產）可能發生減損。倘經評估資產有減損跡象存在時，即估計該資產或其所屬現金產生單位之可回收金額，當資產或其現金產生單位之可回收金額低於帳面價值而有重大減損時，就其減損部分認列損失。嗣後若資產（商譽除外）之可回收金額增加時，將減損損失之迴轉認列為利益，惟不得超過該資產在未認列減損損失之情形下，減除應提列折舊或攤銷後之帳面價值。
商譽無論其是否有減損跡象存在，每年應定期進行減損測試，當其可回收金額衡量帳面價值有重大減損時，就其減損部分認列減損損失，惟已認列之商譽減損損失不得迴轉。
應付公司債
海外可轉換公司債之轉換依帳面價值法處理，即將公司債於轉換日之帳面金額予以轉銷，並以該轉銷金額作為入帳基礎，此項轉銷金額超過發行股份面額部分則列為資本公積。
違約損失準備
證券商經營受託買賣有價證券業務者，應按月就受託買賣有價證券成交金額提列萬分之零點二八作為違約損失準備（帳列其他負債），至該準備累計達二億元止。
玉山證券期貨部門經營期貨經紀業務時，應按月就受託從事期貨交易佣金收入提列百分之二，作為違約損失準備，至該準備累積已達法定最低之實收資本額、營業所用資金或營運資金之數額止。
前述違約損失準備，除彌補受託買賣有價證券業務違約所產生之損失、受託從事期貨交易所產生之損失或行政院金融監督管理委員會證券期貨局（證期局）核准外，不得使用之。
買賣證券損失準備
買賣證券損失準備（帳列其他負債）係就自行買賣有價證券利益超過損失部分，按月提列百分之十作為買賣損失準備，至其餘額達法定金額時得不再提列。買賣損失準備除彌補買賣損失額超過買賣利益額之差額外，不得使用之。
- 341 -
職工退休金
本公司屬確定給付退休辦法係按精算結果認列退休金費用，並就未認列過渡性淨資產或給付義務按十五年至三十一年攤提。屬確定提撥退休辦法之退休金，係於員工提供服務之期間，將應提撥之退休基金數額認列為當年度費用。
本公司修正退休辦法時，所產生之前期服務成本自修正日起至該前期服務成本符合既得給付條件日止之平均年數，按直線法攤銷認列為費用。確定給付退休辦法修訂時即符合既得給付條件者，立即認列為當年度費用。
庫藏股票
本公司買回已發行股票作為庫藏股票時，係將所支付之成本借記「庫藏股票」，列為股東權益之減項。本公司轉讓庫藏股票予員工時，若處分價格高於帳面價值，其差額貸記「資本公積－庫藏股票交易」；若處分價格低於帳面價值，其差額先沖抵同種類庫藏股票交易所產生之資本公積；如有不足，則借記未分配盈餘。
收入之認列
利息收入，係按權責發生基礎估列；惟放款因逾期未獲清償而轉列催收款項者，自轉列之日起對內停止計息，俟收現時始予認列收入。
因紓困及協議展期而同意記帳之利息收入，依財政部規定自開始記帳日起，列為遞延收益，俟收現時始予認列收入。
手續費收入於收現且獲利過程大部分完成時認列。
其他營業收入係按權責發生基礎估列，於獲利過程大部分完成時認列。
所得稅
所得稅係作跨期間及同期間之所得稅分攤。可減除暫時性差異、未使用以前年度虧損扣抵、未使用投資抵減及直接借記股東權益調整項目之所得稅影響數認列為遞延所得稅資產，再評估其可實現性，並認列備抵評價金額；而應課稅暫時性差異及直接貸記股東權益調整項目之所得稅影響數則列為遞延所得稅負債。
- 342 -
本公司採行連結稅制合併結算申報所得稅之會計處理，係將合併基礎之當年度及遞延所得稅與各子公司個別之當年度及遞延所得稅彙總金額之差額，於母公司合併調整並列為母公司之所得稅利益或費用，相互間之撥補金額以應收款項或應付款項科目列帳。
短期票券或特殊目的信託受益證券之利息收入依稅法規定已分離課徵所得稅者，列為當年度之所得稅。以前年度所得稅之調整，包含於當年度所得稅中。
因人才培訓及股權投資等所產生之所得稅抵減，採當期認列法處理。
未分配盈餘（依所得稅法規定計算）加徵百分之十之所得稅，列為股東會決議年度所得稅費用。
或有損失
在資產負債表日很有可能資產已經受損或負債已經發生，且其損失金額得以合理估計之或有損失，認列為當年度損失；若損失金額無法合理估計或損失有可能已經發生，則於合併財務報表附註揭露之。
以外幣為準之交易事項
母公司、玉山創投及玉山保險經紀人以外幣為準之交易事項係按交易日之即期匯率入帳。外幣資產及負債實際以新臺幣收付結清時，因適用不同匯率所產生之損失及盈益，列為收付結清年度之損益。外幣貨幣性資產及負債之年底餘額，再按年底之即期匯率予以換算調整，因而產生之兌換差額，列為當年度損益。
玉山銀行以外幣為準之交易事項係按原幣金額列帳。外幣損益項目按每月底中央銀行公告之結帳匯率（央行結帳匯率）折算，並結轉至新臺幣損益帳。外幣貨幣性資產及負債，於每月底按央行結帳匯率折算調整，因而產生之兌換差額列為當月份損益。外幣非貨幣性資產及負債，依公平價值衡量者，按每月底央行結帳匯率折算調整，所產生之兌換差額，屬公平價值變動認列為股東權益者，列為股東權益調整項目，屬公平價值變動認列為當年度損益者，列為當年度損益；以成本衡量者，則按交易日之歷史匯率衡量。國外分行之外幣財務報表，資產負債科目以資產負債表日央行結帳匯率換算，損益科目以當年度平均匯率換算，其所產生之兌換差額，經調整所得稅影響數後均列於股東權益項下之「累積換算調整數」。
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三、現金及約當現金
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 庫存現金及週轉金 | $ 5,927,019 | $ 5,866,635 |
| 待交換票據 | 3,195,583 | 2,604,154 |
| 存放同業 | 2,049,069 | 1,332,168 |
| 約當現金－收益率：九十九年
0.03%；九十八年 0.05% | 13,053 | 18,075 |
| | $ 11,184,724 | $ 9,821,032 |
四、存放央行及拆借金融同業
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 存款準備金－甲戶 | $ 16,731,208 | $ 12,812,619 |
| 存款準備金－乙戶 | 23,462,401 | 19,897,536 |
| 存款準備金－外幣存款戶 | 91,450 | 78,831 |
| 轉存央行存款 | - | 173,000,000 |
| 拆放同業 | 5,433,500 | 10,368,417 |
| 存放央行－其他 | 1,010,694 | 1,017,812 |
| | $ 46,729,253 | $ 217,175,215 |
上列存款準備金係依法就每月應提存法定準備金之各項存款之平均餘額，按法定準備率計算提存於中央銀行指定之存款準備金帳戶，
其中存款準備金乙戶依規定非於每月調整存款準備金時不得動用，其餘則可隨時動用。
五、公平價值變動列入損益之金融商品
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 交易目的之金融資產 | | |
| 商業本票 | $ 9,362,593 | $ 7,135,900 |
| 可轉讓定期存單 | 6,999,501 | - |
| 國庫券 | 4,596,802 | 356,758 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 利率交换合約 | $ 1,954,425 | $ 2,415,101 |
| 外匯選擇權合約 | 833,359 | 252,962 |
| 國外機構發行債券 | 545,967 | 575,538 |
| 外匯換匯合約 | 498,096 | 223,031 |
| 基金受益憑證 | 447,630 | 420,055 |
| 換匯換利合約 | 422,106 | 232,252 |
| 遠期外匯合約 | 357,119 | 84,843 |
| 國內上市(櫃)股票 | 319,553 | 390,921 |
| 營業證券－自營部 | 303,884 | 282,591 |
| 金融債券 | 85,895 | 93,553 |
| 期貨交易保證金－自有資金 | 84,941 | 71,735 |
| 金屬商品交換合約 | 52,166 | 13,344 |
| 信用違約交換合約 | 45,400 | 33,799 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 30,871 | 28,441 |
| 外幣保證金交易合約 | 12,097 | 27,340 |
| 存託憑證 | 5,310 | - |
| 遠期商品合約 | 4,574 | 9,525 |
| 可轉換公司債 | 1,855 | 433,323 |
| 商品選擇權合約 | 1,620 | - |
| | 26,965,764 | 13,081,012 |
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產 | | |
| 金融債券 | 15,868,075 | 15,768,353 |
| 公司債 | 12,245,346 | 10,228,135 |
| 國外政府債券 | 377,939 | 414,896 |
| 賣方權益證券 | 60,155 | 131,295 |
| 組合式商品 | - | 502,591 |
| | 28,551,515 | 27,045,270 |
| | $ 55,517,279 | $ 40,126,282 |
| 交易目的之金融負債 | | |
| 利率交換合約 | $ 2,102,296 | $ 2,482,752 |
| 外匯選擇權合約 | 840,549 | 327,495 |
| 外匯換匯合約 | 783,691 | 215,379 |
| 換匯換利合約 | 319,718 | 197,352 |
| 遠期外匯合約 | 160,978 | 20,736 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 60,429 | 31,744 |
| 金屬商品交換合約 | 36,551 | 11,898 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 信用違約交換合約 | $ 4,831 | $ 22,690 |
| 遠期商品合約 | 4,573 | 9,525 |
| 商品選擇權合約 | 1,620 | - |
| 外幣保證金交易合約 | 20 | 47 |
| | 4,315,256 | 3,319,618 |
| 指定公平價值變動列入損益之
金融負債 | | |
| 應付公司債（附註二一） | 5,138,932 | 4,798,424 |
| 金融債券（附註二一） | 4,718,248 | 4,775,793 |
| 組合式商品 | 3,911,893 | 2,963,047 |
| | 13,769,073 | 12,537,264 |
| | $ 18,084,329 | $ 15,856,882 |
本公司九十九及九十八年底公平價值變動列入損益之金融資產已供作附買回條件交易之面額分別為4,563,500仟元及4,626,000仟元。
玉山銀行從事衍生性金融商品交易之目的，主要係為配合客戶交易之需求並用以軋平玉山銀行之部位、規避外幣資產負債因匯率及利率波動所產生之風險暨債券投資到期之信用風險等。
九十九及九十八年底，玉山銀行尚未到期之衍生性商品合約金額（名目本金）如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 利率交換合約 | $ 240,650,173 | $ 295,907,950 |
| 外匯選擇權合約 | 84,054,552 | 48,975,840 |
| 外匯換匯合約 | 62,112,617 | 61,835,179 |
| 遠期外匯合約 | 14,829,074 | 7,111,741 |
| 信用違約交換合約 | 9,823,500 | 13,799,088 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 7,465,334 | 4,382,226 |
| 換匯換利合約 | 6,226,155 | 7,911,236 |
| 金屬商品交換合約 | 1,774,387 | 549,953 |
| 遠期商品合約 | 222,341 | 242,510 |
| 外幣保證金交易合約 | 142,348 | 610,948 |
| 商品選擇權合約 | 84,075 | - |
| 期貨合約 | - | 128,704 |
- 346 -
玉山證券九十九及九十八年底止皆無未平倉之期貨交易及台指選擇權交易，期貨交易保證金餘額分別為4,009仟元及4,000仟元。
六、附賣回票券及債券投資
本公司於九十九及九十八年底以附賣回為條件買入之票債券分別為1,439,552仟元及3,384,993仟元，經約定應分別於一○○年一月十八日及九十九年三月三日前以1,439,933仟元及3,386,255仟元陸續賣回。另本公司九十九及九十八年底附賣回票券及債券投資中，已供作附買回條件交易之面額分別為40,000仟元及1,542,400仟元。
七、應收款項－淨額
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 應收信用卡款項 | $30,684,185 | $29,478,091 |
| 應收證券融資款 | 5,322,249 | 3,680,803 |
| 應收承兌票款 | 1,815,729 | 1,335,674 |
| 應收利息 | 1,598,891 | 1,471,953 |
| 應收承購帳款－無追索權 | 1,365,701 | 528,849 |
| 應收退稅款 | 663,839 | 737,134 |
| 應收帳款 | 362,702 | 165,973 |
| 應收逾期有價證券款 | 296,407 | 323,295 |
| 應收收益 | 145,650 | 675 |
| 其 他 | 351,014 | 354,202 |
| | 42,606,367 | 38,076,649 |
| 減：備抵呆帳 | 772,579 | 928,991 |
| | $41,833,788 | $37,147,658 |
備抵呆帳之變動情形如下：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 年初餘額 | $ 928,991 | $ 954,965 |
| 本年度提列提存 | 1,634,573 | 1,345,557 |
| 沖銷應收款項 | ( 2,030,794 ) | ( 1,517,487 ) |
| 收回已沖銷之應收款項 | 267,302 | 158,612 |
| 重 分 類 | ( 72 ) | ( 3,695 ) |
| 匯率影響數 | ( 27,421 ) | ( 8,961 ) |
| 年底餘額 | $ 772,579 | $ 928,991 |
八、貼現及放款－淨額
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 短期放款 | $121,799,926 | $90,348,550 |
| 中期放款 | 152,540,092 | 127,221,157 |
| 長期放款 | 324,362,571 | 331,776,592 |
| 催收款項 | 1,873,841 | 3,430,524 |
| 押匯及貼現 | 2,199,917 | 1,158,958 |
| | 602,776,347 | 553,935,781 |
| 減：備抵呆帳 | 3,615,010 | 3,452,016 |
| | $599,161,337 | $550,483,765 |
九十九及九十八年底已停止對內計息之放款及其他授信款項餘額分別為 1,873,841 仟元及 3,430,524 仟元。九十九及九十八年度對內未計提利息收入之金額分別為 48,319 仟元及 76,127 仟元。
本公司於九十九及九十八年度並無未經訴追即行轉銷之授信債權。
備抵呆帳之明細及變動情形如下：
| | 九 十
特定債權無法
收回之風險 | 九 十
全體債權組合
之潛在風險 | 年 度
合 計 |
| --- | --- | --- | --- |
| 年初餘額 | $2,388,552 | $1,063,464 | $3,452,016 |
| 本年度提列提存 | 208,227 | 886,406 | 1,094,633 |
| 沖銷放款 | (1,262,137) | - | (1,262,137) |
| 收回已沖銷之放款 | 402,031 | - | 402,031 |
| 匯率影響數 | - | (71,533) | (71,533) |
| 年底餘額 | $1,736,673 | $1,878,337 | $3,615,010 |
| | 九 十
特定債權無法
收回之風險 | 八 十
全體債權組合
之潛在風險 | 年 度
合 計 |
| --- | --- | --- | --- |
| 年初餘額 | $2,498,972 | $1,068,309 | $3,567,281 |
| 本年度提列提存 | 728,512 | 43,093 | 771,605 |
| 沖銷放款 | (1,194,612) | - | (1,194,612) |
| 收回已沖銷之放款 | 355,680 | - | 355,680 |
| 匯率影響數 | - | (47,938) | (47,938) |
| 年底餘額 | $2,388,552 | $1,063,464 | $3,452,016 |
- 348 -
九十九及九十八年度呆帳費用之明細如下：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 貼現及放款備抵呆帳提列數 | $ 1,094,633 | $ 771,605 |
| 應收款項備抵呆帳提列數 | 1,634,573 | 1,345,557 |
| 保證責任準備提列（沖回）數 | 3,051 | ( 222 ) |
| $ 2,732,257 | $ 2,116,940 |
九、備供出售金融資產－淨額
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 金融債券 | $21,346,714 | $13,474,351 |
| 政府公債 | 15,287,603 | 11,514,703 |
| 公司債 | 4,930,683 | 5,961,225 |
| 資產證券化受益證券 | 4,588,339 | 4,609,377 |
| 上市（櫃）股票 | 1,743,543 | 1,539,797 |
| 基金受益憑證 | 345,483 | 200,885 |
| | $48,242,365 | $37,300,338 |
本公司九十九及九十八年底備供出售金融資產中，已供作附買回條件交易之面額分別為5,237,500仟元及5,682,300仟元。
十、金融資產證券化
玉山銀行分別於九十四年第四季及九十六年第二季與香港商香港上海匯豐銀行（以下稱受託機構）共同訂定信託契約，依據中華民國金融資產證券化條例，採特殊目的信託方式，分別將玉山銀行帳面價值計10,060,287仟元、18,340,853仟元、8,960,000仟元及18,164,571仟元之標的債券之所有權利及風險移轉予受託機構，亦即於移轉債券予受託機構時，即放棄對債券資產之控制權，由受託機構發行表彰信託財產權益之玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託2005-1（以下簡稱玉山CBO2005-1）、玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託2005-2（以下簡稱玉山CBO2005-2）、玉山銀行2007-1債券資產證券化特殊目的信託（以下簡稱玉山CBO2007-1）及玉山銀行2007-2債券資產證券化特殊目的信託（以下簡稱玉山CBO2007-2）受益證券予證券持有人，並將發行受益證券所得之價金、保留之受益證券（玉山CBO2005-1為D級；玉山CBO2005-2為C級）及賣方權益證券交付玉山銀行。
- 349 -
玉山 CBO 2005-1 發行期間為九十四年十月十九日至一○一年七月二十日，發行總金額為 10,050,000 仟元，每季付息一次，本次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 |
|---|---|---|---|
| A級 | 第一順位 | $ 8,750,000 | 1.825% |
| B級 | 第二順位 | 800,000 | 2.05% |
| C級 | 第三順位 | 450,000 | 1.925% |
| D級 | 第四順位／殘值 | 50,000 | 無票面利率 |
玉山 CBO 2005-2 發行期間為九十四年十二月二十八日至一○三年九月二十日，發行總金額為 18,341,000 仟元，本次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 | 受益證券發行價格 |
|---|---|---|---|---|
| A1級 | 第一順位 | $ 2,500,000 | 0% | 95.36% |
| A2級 | 第一順位 | 6,215,000 | 0% | 90.08% |
| A3級 | 第一順位 | 5,774,349 | 0% | 83.60% |
| B級 | 第二順位 | 1,908,281 | 0% | 82.03% |
| C級 | 第三順位／殘值 | 1,943,370 | 無票面利率 |
玉山 CBO 2007-1 發行期間為九十六年五月十六日至一三六年三月十五日，發行總金額為 9,000,000 仟元，本次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 | 受益證券發行價格 |
|---|---|---|---|---|
| A1級 | 第一順位 | $ 4,000,000 | 2.10% | 100% |
| B1級 | 第二順位 | 4,400,000 | 2.45% | 100% |
| B2級 | 第三順位 | 560,000 | 3.10% | 100% |
| B3級 | 第四順位／殘值 | 40,000 | 12%及殘值 | 100% |
玉山 CBO 2007-2 發行期間為九十六年六月二十二日至一〇五年二月十日，發行總金額為 19,650,000 仟元，每季付息一次，本次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 | 受益證券發行價格 |
|---|---|---|---|---|
| A1 級 | 第一順位 | $ 8,800,000 | 無年利率 | 95.63% |
| A2 級 | 第二順位 | 5,940,000 | 無年利率 | 83.65% |
| B 級 | 第三順位 | 1,720,000 | 3.0% | 100% |
| C 級 | 第四順位 | 990,000 | 4.0% | 100% |
| D 級 | 第五順位 | 2,200,000 | 殘值受益人 | 100% |
玉山銀行並擔任玉山 CBO 2005-1、玉山 CBO 2005-2 及玉山 CBO 2007-1 之服務機構，依服務合約未來得收取之收入預期相當於因執行服務所需之適當補償，因是未認列服務資產或負債；另保留之受益證券對投資人依證券化信託合約收取報酬後剩餘之未來現金流量保有權利，當債務人無法支付到期款項時，投資人及受託機構對於玉山銀行之其他資產並無追索權。保留受益證券之本金受償順位在投資人權利之後，且其價值受移轉債券發行者之信用風險及利率風險等因素之影響。
(一) 衡量保留受益證券所使用之主要假設：
九十九及九十八年底，衡量保留受益證券所使用主要假設如下：
| 玉山 CBO 2005-1 | 玉山 CBO 2005-2 | |||
|---|---|---|---|---|
| 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | |
| 預計提前還款率 | 0% | 0% | 0% | 0% |
| 預計信用損失率 | 0% | 0% | 2% | 2% |
| 剩餘現金流量之折現率 | 1.538% | 2.519% | 1.142% | 1.579% |
因玉山 CBO 2005-1 信託資產池內之債券發行公司或保證之金融機構其評等皆為 twA 以上，且根據中華信評九十五至九十八年度違約及評等變動研究，八十八至九十八年度其所評等之發行人評等中，產生違約事件之發行人信用評等皆未高於 twBBB，故本公司預期預計信用損失率為零。
- 351 -
（二）敏感度分析：
在九十九及九十八年底，主要之經濟假設以及該等假設如果發生不利變動 10% 至 20%，剩餘現金流量公平價值之敏感度如下：
| 玉山 CBO 2005-1 | 玉山 CBO 2005-2 | |||
|---|---|---|---|---|
| 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | |
| 保留受益證券之帳面價值 | $ 50,000 | $ 57,146 | $4,324,036 | $4,287,420 |
| 預計信用損失率（每年比率） | 0% | 0% | 2% | 2% |
| 不利變動 10%對公平價值之影響 | - | - | ( 92,543 ) | ( 72,474 ) |
| 不利變動 20%對公平價值之影響 | - | - | ( 196,829 ) | ( 147,761 ) |
（三）因證券化之債券資產並未有實際信用損失，故預期靜態群組損失率等於預計信用損失率。
（四）現金流量
因證券化而收取及支付之現金流量彙總如下：
| 玉山 CBO | 2005-1 | 玉山 CBO | 2005-2 | 玉山 CBO | 2007-1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 九十九年度 | 九十八年度 | 九十九年度 | 九十八年度 | 九十九年度 | 九十八年度 | |
| 收到服務收益 | $ 431 | $ 836 | $ 2,598 | $ 3,003 | $ 600 | $ 1,505 |
| 收回準備金 | 18,516 | 15,944 | - | - | - | - |
十一、持有至到期日金融資產一淨額
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 可轉讓定期存單 | $235,900,000 | $ - |
| 政府公債 | 8,408,541 | 6,696,028 |
| 金融債券 | 5,635,821 | 6,034,374 |
| 公司債 | 4,349,985 | 4,783,171 |
| 國外機構發行債券 | 293,215 | 319,516 |
| 資產證券化受益證券 | 68,023 | 445,152 |
| | $254,655,585 | $ 18,278,241 |
本公司九十九及九十八年底持有至到期日金融資產中，已供作附買回條件交易之面額分別為 6,426,200 仟元及 1,708,600 仟元。
- 352 -
十二、其他金融資產－淨額
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 無活絡市場之債券投資－淨額 | $1,748,254 | $4,964,351 |
| 以成本衡量之金融資產－淨額 | 1,665,870 | 1,699,151 |
| 玉山 CBO 2005-1 超額準備原始
信託財產 | 550,000 | 550,000 |
| 客戶保證金專戶 | 237,908 | - |
| 其 他 | 129,536 | 65,632 |
| | $4,331,568 | $7,279,134 |
本公司所持有之以成本衡量金融資產皆為國內、外非上市（櫃）普通股或認股權，因無活絡市場公開報價且其公平價值無法可靠衡量，故以成本衡量。本公司九十九及九十八年度因部分被投資公司營運產生虧損，故對於以成本衡量之金融資產評估認列減損損失分別為 36,551 仟元及 47,006 仟元。
無活絡市場之債券投資明細如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 公司債 | $ 944,000 | $ 933,104 |
| 資產證券化受益證券 | 695,498 | 3,910,491 |
| 信用連結商品－主契約 | 100,000 | 100,000 |
| 特別股 | 8,756 | 20,756 |
| | $1,748,254 | $4,964,351 |
本公司九十九及九十八年度因台灣工業銀行九十四年度第一次債券債權證券化受益證券資產池發生違約事件，故對於無活絡市場之債券投資評估分別認列減損損失 10,399 仟元及 8,883 仟元。
客戶保證金專戶明細如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 |
| --- | --- |
| 銀行存款 | $ 91,742 |
| 其他期貨商結算餘額 | 146,166 |
| | $237,908 |
- 353 -
九 十 九 年
十二月三十一日
客戶保證金專戶
$237,908
減：手續費收入待轉出
267
期交稅待轉出
123
暫收款
71
期貨交易人權益（附註十九）
$237,447
玉山證券不具期貨結算會員之資格，因是期貨交易人之交易保證金及權利金需轉撥至具結算會員資格之期貨商代為結算。
十三、固定資產一淨額
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 成 本 | | |
| 土地 | $ 8,649,653 | $ 8,272,341 |
| 房屋及建築 | 6,160,881 | 5,783,075 |
| 電腦設備 | 2,899,546 | 2,899,651 |
| 交通及運輸設備 | 485,798 | 475,145 |
| 雜項設備 | 1,545,496 | 1,478,140 |
| | 19,741,374 | 18,908,352 |
| 減：累計折舊 | | |
| 房屋及建築 | 1,572,279 | 1,325,672 |
| 電腦設備 | 2,352,141 | 2,246,882 |
| 交通及運輸設備 | 335,586 | 286,236 |
| 雜項設備 | 1,114,260 | 969,485 |
| | 5,374,266 | 4,828,275 |
| 小 計 | 14,367,108 | 14,080,077 |
| 預付房地及設備款 | 89,461 | 104,037 |
| | $ 14,456,569 | $ 14,184,114 |
十四、商譽及無形資產一淨額
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 商 譽 | $ 3,662,701 | $ 3,662,701 |
| 電腦軟體 | 351,649 | 383,397 |
| 遞延退休金成本 | 2,125 | 2,136 |
| | $ 4,016,475 | $ 4,048,234 |
- 354 -
本公司執行資產減損測試時，除出租資產及閒置資產以淨公平價值作為可回收金額外，係以營業單位或營運部門為現金產生單位，因概括承受高雄企銀資產及負債所產生之商譽，已分攤至因概括承受而新增之營業單位或其所屬之營運部門（商譽所屬現金產生單位）。現金產生單位之可回收金額係依據使用價值決定，所採用之關鍵假設係以各現金產生單位實際營運情形及業務或景氣循環週期之客觀資料作為未來現金流量之預計基礎，於永續經營假設下，根據資本財評價模式（CAPM）估計折現率，將各現金產生單位預估未來五年營運產生之淨現金流量折現計算出其使用價值。經本公司評估後，並無減損情事發生。
十五、其他資產－淨額
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 存出保證金 | $1,238,854 | $1,364,797 |
| 出租資產（減除累計折舊九十
九年 38,238 仟元及九十八年
18,191 仟元暨累計減損九十
九年 24,139 仟元及九十八年
25,829 仟元後之淨額） | 712,699 | 630,245 |
| 營業保證金及交割結算基金 | 637,970 | 673,499 |
| 預付款項 | 241,445 | 132,072 |
| 閒置資產（減除累計折舊九十
九年 4,320 仟元及九十八年
23,026 仟元暨累計減損九十
九年 30,042 元及九十八年
137,251 仟後之淨額） | 85,125 | 261,488 |
| 受託買賣借項－淨額 | 37,157 | 21,708 |
| 遞延費用－淨額 | 6,623 | 5,554 |
| | $2,959,873 | $3,089,363 |
本公司出租資產及閒置資產因無跡象顯示資產使用價值係重大超過其淨公平價值，故委託不動產估價公司及本公司估價中心估價，以估價金額作為該項資產之淨公平價值，並與帳面價值比較。本公司於九十九年度主要係因將部分閒置資產轉作自用資產，經評估後而認列資產減損迴轉利益100,362仟元。
本公司九十九及九十八年度評估存出保證金之可回收性，而分別認列資產減損迴轉利益1,150仟元及減損損失5,770仟元。
- 355 -
十六、央行及金融同業存款
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行同業拆放 | $28,940,878 | $25,705,056 |
| 中華郵政轉存款 | 9,623,530 | 12,522,380 |
| 銀行同業存款 | 178,109 | 548,024 |
| 透支銀行同業 | 105,681 | 232,300 |
| 央行存款 | 21,616 | 44,197 |
| | $38,869,814 | $39,051,957 |
十七、應付商業本票－淨額
九十九及九十八年底應付商業本票面額分別為 2,504,000 仟元及 1,345,000 仟元，年貼現率分別為 0.30%-0.62% 及 0.192%-0.400%。上述應付商業本票係由金融機構擔任保證及承兌機構。
十八、附買回票券及債券負債
本公司於九十九及九十八年底以附買回為條件賣出之票債券分別為 17,394,242 仟元及 14,518,968 仟元，經約定應分別於一○○年八月四日及九十九年八月二十三日前以 17,406,396 仟元及 14,527,740 仟元陸續買回。
十九、應付款項
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 應付待交換票據 | $ 3,195,583 | $ 2,604,154 |
| 承兌匯票 | 1,859,329 | 1,339,890 |
| 應付利息 | 1,470,026 | 1,389,802 |
| 應付費用 | 1,271,980 | 862,321 |
| 應付代收款 | 425,638 | 502,631 |
| 應付融券擔保價款 | 423,367 | 396,779 |
| 融券存入保證金 | 387,849 | 357,637 |
| 應付帳款 | 381,157 | 113,670 |
| 應付承購帳款 | 258,492 | 155,539 |
| 期貨交易人權益 | 237,447 | - |
| 應付稅款 | 173,343 | 137,421 |
| 其 他 | 1,300,463 | 781,877 |
| | $ 11,384,674 | $ 8,641,721 |
二十、存款及匯款
| 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- |
- 356 -
- 357 -
| 支票存款 | $ 9,165,041 | $ 8,171,244 |
|---|---|---|
| 活期存款 | 184,354,321 | 157,366,751 |
| 活期儲蓄存款 | 224,739,514 | 191,774,073 |
| 定期存款 | 246,970,174 | 200,566,561 |
| 可轉讓定期存單 | 29,166,300 | 19,821,200 |
| 定期儲蓄存款 | 202,511,734 | 191,374,338 |
| 匯 款 | 356,680 | 211,980 |
| $ 897,263,764 | $ 769,286,147 |
二一、應付債券
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 金融債券 | $ 34,000,000 | $ 33,500,000 |
| 玉山金控九十四年度第一次國內無擔保普通公司債 | 5,000,000 | 5,000,000 |
| 玉山金控九十六年度第一次國內無擔保普通公司債 | 500,000 | 500,000 |
| 玉山金控九十九年度第一期國內無擔保普通公司債 | 2,000,000 | - |
| | $ 41,500,000 | $ 39,000,000 |
母公司於九十四年十二月十五日發行九十四年度第一次無擔保次順位公司債 5,000,000 仟元，每張票面金額為 10,000 仟元，票面利率為中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4%，每季計、付息一次，發行期限七年，到期一次還本。
母公司於九十六年十二月十三日發行九十六年度第一次無擔保次順位公司債 500,000 仟元，每張票面金額為 10,000 仟元，票面利率為九十天期商業本票利率加 0.6%，每季單利計息一次，每年付息一次，發行期限七年，到期一次還本。
母公司於九十九年四月二十八日發行九十九年度第一期無擔保次順位公司債 2,000,000 仟元，每張票面金額為 10,000 仟元，票面利率為 2.7%，每年單利計、付息一次，發行期限七年，到期一次還本。
五山銀行發行之金融債券明細如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十三年度第一期第五次五年六個月期次順位金融債券－九十三年九月十六日發行，固定年利率為 2.95%，每半年單利計、付息一次，到期一次還本 | $ - | $ 1,300,000 |
| 九十三年度第一期第六次五年六個月期次順位金融債券－九十三年十二月十七日發行，固定年利率為 2.80%，每半年單利計、付息一次，到期一次還本 | - | 3,700,000 |
| 九十四年第一期第一次十年期金融債券－九十四年六月二十四日發行，固定年利率為 2.75%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 5,000,000 | 5,000,000 |
| 九十四年第一期第二次七年期次順位金融債券－九十四年十月十一日發行，票面利率依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.425%計息，每季單利計、付息一次，到期一次還本 | 2,000,000 | 2,000,000 |
| 九十四年第一期第三次七年期次順位金融債券－九十四年十月十九日發行，固定年利率為 2.725%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 1,400,000 | 1,400,000 |
| 九十四年第一期第四次七年期次順位金融債券－九十四年十一月四日發行，票面利率依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4%計息，每季單利計息一次，每年付息一次，到期一次還本 | 1,600,000 | 1,600,000 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十五年度第一次七年期次順位金融債券－九十五年八月二十四日發行，共分為二券，A 券年利率為九十天之短期票券均價利率加 0.25%，每季單利計息一次；B 券年利率為 2.60%，每年單利計息一次。每年付息一次，到期一次還本 | $ 6,000,000 | $ 6,000,000 |
| 九十六年度第一期第一次七年期次順位金融債券－九十六年六月二十九日發行，共分為二券，A 券票面利率為臺灣銀行一年期定期儲蓄一般存款牌告機動利率加 0.5%，每季單利計息一次；B 券票面利率為九十天期商業本票利率加 0.39%，每季單利計息一次。每年付息一次，到期一次還本 | 3,700,000 | 3,700,000 |
| 九十六年度第一期第二次七年期次順位金融債券－九十七年二月十五日發行，固定年利率為 3.10%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 2,300,000 | 2,300,000 |
| 九十七年度第一期第一次七年期次順位金融債券－九十七年十月二十四日發行，票面利率為 3.15%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 300,000 | 300,000 |
| 九十八年度第一期五年期次順位金融債券－九十八年二月二十日發行，票面利率為 2.10%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 1,000,000 | 1,000,000 |
| 九十八年度第二期五年六個月期次順位金融債券－九十八年三月五日發行，票面利率為 2.15%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 500,000 | 500,000 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十八年度第三期次順位金融債券－九十八年四月三日發行，
共分為二券，A 券五年六個月期，票券利率為 2.15%，每年單利計、付息一次，到期一次還本；B 券七年期，票面利率為 2.50%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | $ 500,000 | $ 500,000 |
| 九十八年度第四期五年六個月期
次順位金融債券－九十八年五
月十八日發行，票面利率為
2.35%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 1,800,000 | 1,800,000 |
| 九十八年度第五期七年期次順位
金融債券－九十八年七月十七
日發行，票面利率為 2.50%，
每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 900,000 | 900,000 |
| 九十八年度第六期七年期次順位
金融債券－九十八年十月二十
日發行，票面利率為 2.35%，
每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 1,500,000 | 1,500,000 |
| 九十九年度第一期七年期次順位
金融債券－九十九年五月二十
八日發行，票面利率為
2.20%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 3,000,000 | - |
| 九十九年度第二期七年期次順位
金融債券－九十九年七月十三
日發行，票面利率為 2.20%，
每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 2,500,000 | - |
| | $ 34,000,000 | $ 33,500,000 |
- 360 -
母公司發行之公司債原始認列時指定為公平價值變動列入損益之金融負債明細如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 玉山金控九十七年度海外無擔
保轉換公司債 | $4,556,616 | $4,556,616 |
| 評價調整 | 582,316 | 241,808 |
| | $5,138,932 | $4,798,424 |
母公司於九十七年七月二十四日發行十年期海外無擔保可轉換公司債，發行總額為美金 200,000 仟元，每張票面金額為美金壹拾萬元或其整數倍，票面利率自發行日起至發行滿五年之日止（含）為年利率 2.3%，每半年付息一次；自發行滿五年之日起（不含）至到期日止為年利率 0%，其餘發行條件如下：
(一) 還本付息日期及方式：海外可轉換公司債除依下列情形於到期日前贖回、買回或轉換者外，債券到期時將由母公司以美元按面額償還本金。
- 母公司提前贖回：
中華民國稅務法令變更，致使母公司增加租稅負擔，必須支付額外之利息或增加成本，母公司得提前以提前贖回價格將本債券全部或部分贖回。
- 債券持有人賣回權：
(1) 除提前贖回、買回、或轉換為普通股並註銷之情形外，債券持有人得於發行屆滿五年時要求母公司以面額之 110% 買回其持有之全部或部分債券。
(2) 債券持有人得於 A.母公司普通股股票於臺灣證券交易所終止上市或停止交易連續達五個營業日時；或B.母公司有受託契約所定義之變動控制權之情事時（包括但不限於超過二分之一董事變動）；或C.母公司之信用評等如無法至少維持等於或高於下述之信用評等中之任一者：(a)Standard & Poor's Corp.評級BBB-級；(b) Moody's Investors Service 評級 Baa3 級；(c)Fitch, Inc.評級 BBB-級；(d)中華信用評等股份有限公司評級 twBBB-級；(e)英商惠譽國際信用評等股份有限公司台灣分
- 361 -
公司 BBB-(twn)級；或(f)穆迪信用評等股份有限公司 Baa3.tw 級，且該情況持續 60 天以上時；或 D.母公司或玉山銀行或玉山證券之資本適足率未達主管機關規定之最低標準，且該情況持續 60 天以上時，要求母公司依提前贖回價格將本債券全部或部分贖回。
(二) 期限：
十年，發行日為九十七年七月二十四日，將於一○七年七月二十四日到期。
(三) 擔保情形：無。
(四) 轉換期間及轉換標的：
除法令規定或受託契約約定之停止過戶期間外，債券持有人得於九十七年八月二十四日起至一○七年七月十四日止，向母公司請求轉換為母公司之普通股股票。前述法令規定之停止過戶期間係指：
- 依中華民國法令應停止股票過戶之期間，包括股東常會開會前六十日內，股東臨時會開會前三十日內，或母公司決定分派股息及紅利或其他利益之基準日前五日內；
- 如母公司辦理無償配股、現金股息或現金增資時，自母公司向臺灣證券交易所洽辦無償配股停止過戶除權公告日、現金股息停止過戶除息公告日或現金增資認股停止過戶除權公告日至少前三個營業日起，至權利分配基準日止之期間及；
- 其他依中華民國法令需停止過戶之期間。
(五) 轉換價格：
- 原始轉換價格：(1)九十七年八月二十四日至九月二十二日（第一階段轉換期間）為每股新臺幣 16.16 元；(2)九十七年九月二十三日至一○七年七月十四日（第二階段轉換期間）為每股新臺幣 19.00 元（匯率係固定以新臺幣 30.406 等於 1 美元換算）。本債券發行後，當母公司普通股股數發生變動時（包括但不限於現金增資、無償配股、員工紅利轉增資等情形），轉換價格將依受託契約調整。
-
如於發行日後每一週年之日（轉換價格重設日）前連續二十營業日以轉換價格重設日之匯率換算之美元平均收盤價格低於原始美元轉
-
362 -
換價格，母公司應重設轉換價格。新設之轉換價格僅可向下調整，且不得低於第二階段轉換期間原始轉換價格（可因母公司普通股股權變動而調整）之 80% 。
母公司已於九十八年度轉換價格重設日調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 14.22 元。
母公司九十八年分配九十七年度盈餘發放股票股利及以員工紅利轉增資，因是，調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 13.80 元。
母公司九十九年分配九十八年度盈餘發放股票股利、現金股利及以員工紅利轉增資，因是，調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 13.08 元。
截至九十九年底止，上述可轉換公司債已轉換金額為美金 50,200 仟元。
玉山金控為提升長期競爭力及面對未來台灣金控產業的競爭與挑戰，於九十七年七月十日與 Morgan Stanley Apollo Holdings (Cayman) Ltd.及 Morgan Stanley Apollo Holdings 2 (Cayman) Ltd.（以下合稱「摩根史坦利亞洲私募基金」）簽署投資人契約，於取得政府許可之前提下，摩根史坦利亞洲私募基金有權指定一席董事，惟該私募基金尚未決定是否行使該權利。
玉山銀行發行之金融債券原始認列時指定為公平價值變動列入損益之金融負債明細如下：
- 363 -
九十二年度第一期第五次七年期金融債券－九十三年二月二十七日發行，共分為三券，當6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為 3.03%；當 2.5% < 6M LIBOR 時，利率為（5.2% - 6M LIBOR），各券之票面利率不得低於 0%。每三個月付息一次，到期一次還本
九十三年度第一期第一次七年期金融債券－九十三年五月十日發行，共分為五券，A 券票面利率為（6M LIBOR + 0.5001%）×n/N；B 券票面利率為（6M LIBOR + 0.5002%）×n/N；C 券票面利率為（6M LIBOR + 0.5003%）×n/N；D 券票面利率為（6M LIBOR + 0.5004%）×n/N；A、B、C、D券之利率區間第一年 1%≤6M LIBOR≤2%；第二年 1%≤6M LIBOR≤2.25%；第三年 1.05%≤6M LIBOR≤3%；第四年 1.05%≤6M LIBOR≤3.5%；第五年 1.1%≤6M LIBOR≤4%；第六年 1.1%≤6M LIBOR≤4.25%；第七年 1.1%≤6M LIBOR≤4.5%；n 為符合計息期間內 6M LIBOR 大於或等於該計息期間之利率區間下限，且小於或等於該計息期間之利率區間上限之合計天數；N 為該計息期間內之總天數；E 券票面利率為 1.15×（USD CMS 10Y-USD CMS 2Y），下限為 0%。每三個月付息一次，到期一次還本
| 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- |
| $ 1,000,000 | $ 1,000,000 |
| 2,300,000 | 2,300,000 |
（接次頁）
（承前頁）
| 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | |
| --- | --- | --- |
| 九十三年度第一期第二次七年期
金融債券－九十三年五月十九
日發行，共分為三券，A 券當
6M LIBOR≤2.5% 時，票面利
率為 3%；當 2.5%＜6M LIBOR
時，票面利率為（5.3%－6M
LIBOR）；B 券當 6M LIBOR
＜1.1% 時，票面利率為 6M
LIBOR ；當 1.1%≤6M
LIBOR≤2.5% 時，票面利率為
3.82%；當 2.5%＜6M LIBOR
時，票面利率為（5%－6M
LIBOR）；C 券當 6M LIBOR
＜1.1% 時，票面利率為 6M
LIBOR；當 1.1%≤6M LIBOR
≤2% 時，票面利率為 4%；當
2%＜6M LIBOR 時，票面利率
為（5.1%－6M LIBOR）；各
券票面利率不得低於 0%。每六
個月付息一次，到期一次還本 | $ 900,000 | $ 900,000 |
| 九十三年度第一期第四次七年期
金融債券－九十三年六月一日
發行，當 6M LIBOR＜0.9%
時，票面利率為 6M LIBOR；
當 0.9%≤6M LIBOR≤3.5%
時，票面利率為 4%；當 3.5%
＜6M LIBOR 時，票面利率為
（5.5%－6M LIBOR）；票面
利率不得低於 0%。每六個月付
息一次，到期一次還本 | 500,000
4,700,000
18,248 | 500,000
4,700,000
75,793 |
| 評價調整 | | |
| 指定公平價值變動列入損益之金
融負債 | $ 4,718,248 | $ 4,775,793 |
上述九十天期商業本票利率及浮動利率係依據香港商德勵財富資訊（Moneyline Telerate）及香港商路透社（Reuters）所訂之平均報價利率為基準。
- 365 -
玉山銀行為提高自有資本適足率及強化資本結構，業經金管會於九十九年九月二日核准發行無到期日非累積次順位金融債券伍拾億元，本公司尚未動用該發行額度。
二二、其他借款
| 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 金額 | 利率 % | 金額 | 利率 % | |
| 信用借款 | $ 300,000 | 0.70 | $ - | - |
二三、其他金融負債
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 存入保證金 | $ 163,182 | $ 95,846 |
| 撥入備放款 | 132,976 | 182,591 |
| 信用連結組合商品—主契約 | - | 1,850,000 |
| | $ 296,158 | $ 2,128,437 |
交易對手與玉山銀行簽訂以新臺幣計價之信用連結組合商品合約所存入之款項，依約玉山銀行已將持有之指定債券信用風險移轉予交易對手，一旦連結之債券發生信用違約事件，玉山銀行可將面額總額相當於交易對手存入款項之債券交割予交易對手，以償還其存入玉山銀行之款項。本組合式商品約定收益率為 2.18-2.40%，已於九十九年十一月前陸續到期。
二四、其他負債
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 預收款項 | $ 1,102,813 | $254,324 |
| 遞延所得稅負債 | 299,964 | 63,280 |
| 違約損失準備 | 95,226 | 72,862 |
| 買賣證券損失準備 | 85,198 | 71,613 |
| 估計應付土地增值稅 | 55,197 | 58,203 |
| 保證責任準備 | 14,294 | 11,271 |
| 其 他 | 37,612 | 20,281 |
| | $ 1,690,304 | $551,834 |
二五、職工退休金
本公司對正式員工訂有退休、資遣辦法。依該辦法，員工退休金之給與標準屬於適用勞動基準法前之部分，仍依原訂退休、資遣辦法規定辦理，適用勞動基準法後，員工退休金之給付則按適用勞動基準法後之服務年資及核准退休時之月平均薪資計算。玉山銀行於九十四年度修改員工退休辦法，員工退休金之給與係自員工受僱日起算之工作年資，按勞動基準法規定計算。
玉山金控每月按員工薪資總額百分之五·五四提撥職工退休基金存入臺灣銀行退休金專戶，交由勞工退休準備金監督委員會管理運用。
玉山銀行每月按精算結果提撥職工退休基金，其中按員工薪資總額百分之二所提存部分存入臺灣銀行退休金專戶，交由勞工退休準備金監督委員會管理，超過部分則存入金融機構，由職工退休基金管理委員會保管運用。
玉山證券每月按員工薪資總額百分之四提撥勞工退休準備金存入臺灣銀行退休金專戶，交由勞工退休準備金監督委員會管理運用。
「勞工退休金條例」於九十四年七月一日起施行，係屬確定提撥退休辦法。勞工得選擇繼續適用「勞動基準法」有關之退休金規定，或適用該條例之退休金制度並保留適用該條例前之工作年資。依該條例規定，雇主每月負擔之勞工退休金提撥率，不得低於勞工每月工資百分之六。另本公司對於選擇繼續適用「勞動基準法」之員工，每月仍依前述方式提撥職工退休基金至臺灣銀行退休金專戶及金融機構。
本公司九十九及九十八年度合併財務報表編製主體提列之退休金費用分別為 190,456 仟元及 198,074 仟元（其中 146,455 仟元及 144,559 仟元係屬確定提撥退休辦法所提撥之退休金費用）。
- 367 -
本公司屬確定給付退休辦法之退休金相關資訊如下：
（一）淨退休金成本明細如下：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 服務成本 | $ 26,169 | $ 29,082 |
| 利息成本 | 26,750 | 26,346 |
| 退休基金資產實際報酬 | ( 161,997 ) | ( 99,614 ) |
| 攤銷與遞延數 | 146,568 | 97,701 |
| 預付退休金上限調整數 | 6,511 | - |
| 淨退休金成本 | $ 44,001 | $ 53,515 |
（二）退休基金提撥狀況與帳載預付退休金或應計退休金負債之調節如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 給付義務 | | |
| 既得給付義務 | ($ 140,723) | ($ 127,279) |
| 非既得給付義務 | ( 687,735) | ( 564,826) |
| 累積給付義務 | ( 828,458) | ( 692,105) |
| 未來薪資增加之影響數 | ( 441,184) | ( 377,858) |
| 預計給付義務 | ( 1,269,642) | ( 1,069,963) |
| 退休基金資產公平價值 | 1,142,686 | 974,643 |
| 提撥狀況 | ( 126,956) | ( 95,320) |
| 未認列過渡性淨資產 | ( 9,658) | ( 9,848) |
| 前期服務成本未攤銷餘額 | 74,803 | 84,607 |
| 退休金損益未攤銷餘額 | 93,608 | 50,383 |
| 補列之應計退休金負債 | ( 21,628) | ( 3,843) |
| 預付退休金上限調整數 | ( 6,511) | - |
| 預付退休金（帳列其他資產
－其他） | ( 25,181) | ( 30,222) |
| 應計退休金負債（帳列其他
負債－其他） | ($ 21,523) | ($ 4,243) |
| 既得給付 | ($ 158,125) | ($ 154,163) |
| （三）退休金給付義務之假設為： | | |
| 折現率 | 2.00% | 2.50% |
| 未來薪資水準增加率 | 2.00%-2.50% | 2.00%-2.50% |
| 退休基金資產預期長期投資
報酬率 | 2.00% | 2.50% |
- 368 -
（四）退休基金本年度提撥及支付情形如下：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 本年度提撥 | $ 39,463 | $ 43,404 |
| 本年度支付 | $ 33,417 | $ 15,355 |
二六、手續費及佣金淨收益
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 手續費及佣金收入 | $ 6,550,173 | $ 4,845,642 |
| 手續費及佣金費用 | ( 919,741) | ( 812,300) |
| $ 5,630,432 | $ 4,033,342 |
二七、用人、折舊及攤銷費用
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 用人費用 | ||
| 薪資費用 | $ 4,143,076 | $ 3,682,656 |
| 勞健保費用 | 271,378 | 253,332 |
| 退休金費用 | 190,456 | 198,074 |
| 其他用人費用 | 221,814 | 204,093 |
| 折舊費用 | 721,640 | 775,128 |
| 攤銷費用 | 231,300 | 191,007 |
二八、所得稅
依金融控股公司法第四十九條規定，母公司持有本國子公司股份，達已發行股份總數百分之九十者，得自其持有期間在一個課稅年度內滿十二個月之年度起，選擇以母公司為納稅義務人，依所得稅法相關規定合併辦理營利事業所得稅結算申報及未分配盈餘加徵百分之十營利事業所得稅申報；其他有關稅務事項，應由母公司及本國子公司分別辦理。
本公司自九十二年度起採行連結稅制合併結算申報所得稅。
- 369 -
（一）所得稅費用構成項目如下：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 當年度應負擔所得稅 | $407,312 | $228,610 |
| 遞延所得稅 | ||
| 虧損扣抵 | 330,416 | ( 45,459 ) |
| 因稅法改變產生之變動影響數 | 20,431 | 32,998 |
| 資產減損 | 4,897 | ( 2,463 ) |
| 備抵評價 | 2,128 | ( 4,500 ) |
| 商譽 | - | 203,914 |
| 備抵呆帳及保證責任準備 | - | 682 |
| 投資抵減 | - | ( 2,421 ) |
| 金融商品未實現損益 | ( 54,318 ) | ( 200,602 ) |
| 未實現兌換利益 | ( 69,585 ) | ( 74,606 ) |
| 其他 | ( 4,083 ) | ( 4,147 ) |
| 未分配盈餘加徵 10% | 23,093 | 19,247 |
| 以前年度所得稅調整 | 2,250 | ( 12,674 ) |
| 採行連結稅制合併結算申報影響數 | ( 113,457 ) | 15,000 |
| 所得稅費用 | $549,084 | $153,579 |
立法院於九十八年五月修正所得稅法第五條條文，將營利事業所得稅稅率由百分之二十五調降為百分之二十，並自九十九年度施行。立法院復於九十九年五月再度修正所得稅法第五條條文，將營利事業所得稅稅率由百分之二十調降為百分之十七，並自九十九年度施行。本公司業已依此修正條文重新計算遞延所得稅資產或負債，並將所產生之差額列為所得稅費用。
（二）本公司帳列稅前利益按法定稅率計算之所得稅與當年度應負擔所得稅調節如下：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 稅前利益按法定稅率（九十九年：17%，九十八年：25%）計算之稅額 | $760,267 | $520,469 |
| 所得稅調整項目之稅額影響數： | ||
| 永久性差異 | ( 490,675 ) | ( 381,011 ) |
| 暫時性差異 | 122,799 | 81,183 |
| 所得基本稅額 | 14,921 | 7,969 |
| 當年度應負擔所得稅 | $407,312 | $228,610 |
- 370 -
（三）淨遞延所得稅負債－帳列其他負債之組成項目如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 遞延所得稅資產 | | |
| 未實現評價損益 | $183,933 | $167,325 |
| 未實現兌換損失 | 47,650 | - |
| 虧損扣抵 | 44,543 | 490,152 |
| 累積換算調整數 | 26,252 | 9,885 |
| 資產減損 | 16,561 | 25,244 |
| 違約損失準備 | 16,189 | 14,572 |
| 其 他 | 107 | 139 |
| | 335,235 | 707,317 |
| 減：備抵評價 | 12,540 | 12,250 |
| | 322,695 | 695,067 |
| 遞延所得稅負債 | | |
| 商 譽 | ( 622,659 ) | ( 732,540 ) |
| 未實現兌換利益 | - | ( 25,807 ) |
| | ( 622,659 ) | ( 758,347 ) |
| 淨遞延所得稅負債 | ($299,964) | ($ 63,280) |
本公司截至九十九年底止尚未抵減之虧損扣抵金額為 262,015 仟元。
（四）兩稅合一相關資訊：
| | 玉山金控 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 玉山保險
經紀人 | 玉山創投 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 可扣抵稅額帳戶餘額 | | | | | |
| 九十九年底 | $ 33,828 | $ 17,112 | $ 2,048 | $ - | $ 6,458 |
| 九十八年底 | 33,673 | 29,627 | 7,907 | - | 7,498 |
| 分配九十九年度盈餘之預計 | | | | | |
| 稅額扣抵比率 | 1.17% | 0.42% | 0.79% | - | 4.22% |
| 分配九十八年度盈餘之實際稅額扣抵比率 | 8.72% | 5.01% | 4.34% | - | 15.70% |
| | | (現金股
利) | | | |
| | | 5.02% | | | |
| | | (股票股
利) | | | |
由於本公司得分配股東之可扣抵稅額，應以股利盈餘分配日之股東可扣抵稅額帳戶之餘額為計算基礎。因是九十九年度預計盈餘分配之稅額扣抵比率可能會因本公司依所得稅法規定預計可能產生之各項可扣抵稅額與實際不同而須調整。
- 371 -
(五) 屬八十六年度（含）以前之未分配盈餘明細如下：
| 九十九及九十八年底 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 玉山保險 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| $ | - | $ | 91,777 | $ | - | $ | - |
(六) 所得稅申報案件業經稅捐機關核定年度如下：
| 玉山金控
九十四年度 | 玉山銀行
九十四年度 | 玉山證券
九十四年度 | 玉山保險 | |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | 經紀人
九十四年度 | 玉山創投
九十四年度 |
(七) 母公司九十三及九十四年度經稅捐稽徵機關核定之案件，由於營業費用及利息費用是否可直接合理明確歸屬於投資與被投資事業管理之各項支出金額與稅捐稽徵機關產生歧見，遭致全數剔除，調增課稅所得額207,586仟元，因母公司認為母公司非屬以投資為專業之公司，因是並毋須分攤任何營業費用及利息費用，是以母公司業已依法提起行政救濟，母公司認為勝訴機率高，因是相關所得稅影響數不予估列入帳。
(八) 玉山銀行九十至九十四年度（九十二年度除外）之股東可扣抵稅額申報案件，因公債前手息之扣繳稅款不得退（抵）稅，經稅捐稽徵機關核定九十至九十四年度可扣抵稅額超額分配共計27,416仟元，玉山銀行不服核定內容，業依稅捐稽徵法規定申請退稅或提起行政救濟，玉山銀行認為勝訴或退稅機率高，因是相關所得稅影響數不予估列入帳。
玉山銀行九十三及九十四年度營利事業所得稅結算申報合併高雄企銀之商譽攤銷金額分別為407,828仟元及1,223,483仟元，台北市國稅局以該等商譽並非出價取得為由，否准認列為費用，玉山銀行不服核定內容，業已依法提起行政救濟，玉山銀行認為勝訴機率高，因是相關所得稅影響數不予估列入帳。
(九) 玉山證券對於稅捐稽徵機關九十四年度核定認購權證所得之核定內容不服，並依法提起行政救濟，玉山證券基於穩健原則，業依認購權證課稅方式可能之預期結果，已於九十八年度將補徵稅款之差額11,172仟元估列入帳。
(十) 本公司九十九及九十八年底用以計算遞延所得稅之主要稅率分別為 17% 及 20%。
- 372 -
二九、每股盈餘
計算每股盈餘之分子及分母揭露如下：
| 金額（分子） | 股數（分母）（仟股） | 每股盈餘（元） | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 稅 | 前稅後 | 稅 | 前稅後 | ||
| 九十九年度 | |||||
| 基本每股盈餘 | $3,718,096 | $3,923,072 | 3,777,615 | $0.98 | $1.04 |
| 具稀釋作用之潛在普通股之影響： | |||||
| 員工分紅 | - | - | 7,827 | ||
| 稀釋每股盈餘 | $3,718,096 | $3,923,072 | 3,785,442 | $0.98 | $1.04 |
| 九十八年度 | |||||
| 基本每股盈餘 | $1,864,789 | $1,928,338 | 3,758,757 | $0.50 | $0.51 |
| 具稀釋作用之潛在普通股之影響： | |||||
| 員工分紅 | - | - | 6,930 | ||
| 海外可轉換公司債 | 139,000 | 104,251 | 343,185 | ||
| 稀釋每股盈餘 | $2,003,789 | $2,032,589 | 4,108,872 | $0.49 | $0.49 |
本公司得選擇以股票或現金發放員工分紅，則計算稀釋每股盈餘時，應假設員工分紅將採發放股票方式，並於該潛在普通股具有稀釋作用時計入加權平均流通在外股數，以計算稀釋每股盈餘。計算稀釋每股盈餘時，以該潛在普通股資產負債表日之收盤價，作為發行股數之判斷基礎。於次年度股東會決議員工分紅發放股數前計算稀釋每股盈餘時，亦繼續考量該等潛在普通股之稀釋作用。
計算每股盈餘時，無償配股之影響已列入追溯調整。
三十、股東權益
（一）股 本
母公司九十八年股東常會決議，自九十七年度盈餘分派股東紅利1,050,705仟元及員工紅利32,804仟元轉增資發行新股，共計發行新股108,449仟股，是項增資案業經金管會函覆申報生效，並向經濟部辦妥變更登記。
- 373 -
母公司九十九年股東常會決議，自九十八年度盈餘分派股東紅利 1,452,720 仟元及員工紅利 66,657 仟元轉增資發行新股，共計發行新股 150,500 仟股，是項增資案業經金管會函覆申報生效，並向經濟部辦妥變更登記。截至九十九年底止，母公司實收資本額為 38,033,000 仟元。
母公司為配合子公司玉山銀行處分因股份轉換持有母公司股票，業經金管會核准，於九十三年九月二十七日發行海外存託憑證 6,800 仟單位，每單位表彰 25 股普通股股權，相當於普通股 170,000 仟股，每單位係以美金 14.5 元發行，該存託憑證於盧森堡交易所掛牌買賣。
上述海外存託憑證持有人得於發行後要求兌回，其股票即在國內證券市場流通。截至九十九年底止，海外存託憑證持有人依存託契約已兌回 9,160 仟單位（相當於普通股 228,997 仟股），因辦理增資追加發行 117 仟單位（相當於普通股 2,923 仟股），及存託機構依發行辦法再發行存託憑證 2,263 仟單位（相當於普通股 56,569 仟股），流通在外之存託憑證單位計 20 仟單位，折合普通股 495 仟股，占母公司發行股數 0.013%。
(二) 資本公積
依有關法令規定，資本公積除填補公司虧損外，不得使用，但超過票面金額發行股票所得之溢額（包括以超過面額發行普通股、因合併而發行股票之股本溢價及庫藏股票交易等）及受領贈與之所得產生之資本公積，得撥充資本，按股東原有股份之比例發給新股。以資本公積撥充股本時，每年以一定比例為限。
依有關法令規定，因採權益法之股權投資而產生之資本公積，不得作為任何用途。
金融控股公司因金融機構股份轉換時所貸記之資本公積，如係來自金融機構轉換前之未分配盈餘者，依法得分派現金股利，亦得於轉換當年度撥充資本，且其撥充資本比例不受證券交易法第四十一條第二項及證券交易法施行細則第八條之限制。前述原金融機構之未分配盈餘發放不受限制之部分，係指依法提列法定盈餘公積或特別盈餘公積後之餘額。
- 374 -
九十一年一月二十八日以股份轉換成立母公司之子公司原帳列之未分配盈餘 2,919,727 仟元，業已於轉換成立日轉作母公司之資本公積。母公司九十一年度股東會決議，將其中 1,800,000 仟元用以轉作資本。
母公司九十九年底之資本公積為庫藏股交易及發行股份之股本溢價，其來源明細及使用情形如下：
來源明細：
子公司之部分
資本公積（主要係屬股本溢價） $ 413,733
法定盈餘公積 2,776,834
特別盈餘公積 109,230
未分配盈餘 2,919,727
6,219,524
子公司股本總額超過本公司發行股份總額 600,000
九十一年一月二十八日餘額 6,819,524
母公司九十二年納入玉山投信為子公司之部分
法定盈餘公積 4,350
未分配盈餘 7,861
6,831,735
應付轉換公司債轉換發行新股之部分
九十二年度 9,005
九十三年度 2,613,625
九十五年度 2,252,133
九十七年度 524,401
子公司出售母公司股票之庫藏股交易 3,015,943
子公司轉讓股份予員工 483
子公司取得母公司之現金股利 208,161
母公司轉讓股份予員工之庫藏股票交易 157,897
母公司九十九年度股東常會決議員工紅利轉增資發行價格與面額間之差額 14,377
15,627,760
（接次頁）
- 375 -
（承前頁）
使用情形：
子公司依其公司章程分配董監事酬勞及員工紅利而減少金額
($ 156,458)
母公司九十一年度股東常會決議資本公積轉增資金額
( 1,800,000)
母公司九十二年度股東常會決議資本公積彌補虧損金額
( 3,091,451)
母公司九十八年度股東常會決議員工紅利轉增資發行價格與股票面額間之差額
( 980)
$ 10,578,871
(三) 盈餘分配及股利政策
母公司每年度決算如有盈餘，於依法完納一切稅捐後，應先彌補以往年度虧損，再依法提列法定盈餘公積，必要時得酌提特別盈餘公積，如尚有餘額，連同以前年度保留盈餘，依下列百分比分配之：
- 股東紅利百分九十六。
- 董事酬勞百分之一。
- 員工紅利百分之三。
惟母公司股東會得視實際需要，決議保留全部或部分盈餘不予分配。
為健全財務結構，提高自有資本比率，母公司股利政策以股票股利為主，若股利所屬年度決算母公司之資本適足率高於主管機關規定標準時，得部分發放現金股利，現金股利不得低於股利總數之百分之十，但現金股利每股若低於○·一元，則得改以股票股利發放。
九十九及九十八年度母公司對於應付員工紅利及董事酬勞之估列金額分別為 142,624 仟元及 90,795 仟元，係依過去經驗以可能發放之金額為基礎，分別按盈餘分配數之百分之三及百分之一計算。年度終了後，董事會決議之發放金額有重大變動時，該變動調整原提列年度費用，於股東會決議日時，若金額仍有變動，則依會計估計變動處理，於股東會決議年度調整入帳。如股東會決議採股票發放員工紅利，員工紅利股數以決議分紅之金額除以股票公平價值決定，股票公平價值係以股東會決議日前一日之收盤價，並考量除權除息之影響為計算基礎。
- 376 -
法定盈餘公積應提撥至其餘額達公司實收股本總額時為止。法定盈餘公積得用以彌補虧損；當其餘額已達實收股本百分之五十，在公司無盈餘時，得以其超過部分派充股息及紅利，或在公司無虧損時，得保留法定盈餘公積達實收股本百分之五十之半數，其餘部分得以撥充資本。
依證期局相關函令規定，如當年度帳列股東權益產生減項金額（如金融商品未實現損益及累積換算調整數等，惟庫藏股除外），則應自當年度稅後盈餘與前期未分配盈餘提列相同數額之特別盈餘公積。該項特別盈餘公積，除嗣後股東權益減項數額有迴轉時，得就迴轉部分分派盈餘外，餘不得分派。
母公司股東常會分別於九十九年六月二十四日及九十八年六月十九日決議通過九十八及九十七年度盈餘分派案如下：
| 盈餘分派案 | 每股股利（元） | |||
|---|---|---|---|---|
| 九十八年度 | 九十七年度 | 九十八年度 | 九十七年度 | |
| 法定盈餘公積 | $ 192,834 | $ 102,501 | ||
| 特別盈餘公積 | - | 163,969 | ||
| 現金股利 | 726,360 | - | $ 0.2 | $ - |
| 股票股利 | 1,452,720 | 1,050,705 | 0.4 | 0.3 |
母公司分別於九十九年六月二十四日及九十八年六月十九日之股東常會決議配發九十八及九十七年度員工紅利及董事酬勞如下：
| 九 十 八 年 度 | 九 十 七 年 度 | |
|---|---|---|
| 員工紅利－現金 | $ 1,439 | $ 31 |
| 員工紅利－股票 | 66,657 | 32,804 |
| 董事酬勞－現金 | 22,699 | 10,945 |
前述股東常會決議配發之員工紅利及董事酬勞與九十八及九十七年度財務報表認列金額並無差異。另母公司九十九年度盈餘分派議案，截至會計師查核報告書出具日止，尚未經董事會通過。有關盈餘分派或虧損撥補情形可至臺灣證券交易所之「公開資訊觀測站」查詢。
依所得稅法規定，本公司分配盈餘時，除屬非中華民國境內居住者之股東外，其餘股東可獲配按股利分配日稅額扣抵比率計算之股東可扣抵稅額。
（四）庫藏股票
單位：仟股
收回原因年初股數本年度增加本年度減少年底股數
| 轉讓股份予員工 | ||||
|---|---|---|---|---|
| 九十九年度 | 21,000 | 34,059 | 55,059 | - |
| 九十八年度 | 42,000 | - | 21,000 | 21,000 |
玉山金控董事會於九十九年三月十二日決議，為配合政府政策，激勵員工及提升員工向心力，依證券交易法及「上市上櫃公司買回本公司股份辦法」規定，買回母公司股份轉讓予員工。
母公司於九十九年六月二十九日公告轉讓庫藏股票55,059仟股予母公司及子公司符合特定條件之員工，並以該日為認股基準日，轉讓價格按買回庫藏股之年度區分為每股8.02元及13.50元。
母公司於九十八年九月二十三日合計轉讓21,000仟股予母公司及子公司員工，轉讓價格每股8.02元。
根據證券交易法規定，公司買回股份不得超過已發行股份總數百分之十，收回股份之總金額不得逾保留盈餘加發行股份溢價及已實現之資本公積；買回之股份，不得質押，且於未轉讓前不得享有股東權利。
三一、關係人交易
除附表四及合併財務報表其他附註另有說明外，本公司與關係人間之關係及重大交易事項，彙總如下：
（一）關係人之名稱及關係
| 關係人名稱 | 與本公司之關係 |
|---|---|
| 財團法人玉山文教基金會及玉山志工社會福利慈善事業基金會（玉山志工基金會） | 受玉山銀行捐贈之金額達其實收基金總額三分之一以上之財團法人 |
（接次頁）
（承前頁）
| 關係人名稱 | 與本公司之關係 |
|---|---|
| 福記企業管理顧問公司（原富邦證券金融公司）及金財通商務科技服務公司 | 玉山銀行擔任董事之被投資公司 |
| 財金資訊公司 | 玉山銀行擔任監察人之被投資公司 |
| (九十九年六月二十五日解任) | |
| 黃秋雄 | 玉山金控法人董事代表人 |
| 黃男州 | 玉山金控總經理 |
| 楊恆華 | 玉山金控執行副總經理（九十九年十一月退休） |
| 黃永和 | 玉山金控副總經理 |
| 王志成 | 玉山金控副總經理 |
| 萬水平 | 玉山銀行副總經理 |
| 吳寬和 | 玉山金控會計長 |
| 陳武信 | 玉山銀行資深協理 |
| 高靖禮 | 玉山銀行經理人 |
| 涂玟全 | 玉山銀行經理人 |
| 李政達 | 玉山銀行經理人 |
| 蔡弦軒 | 玉山銀行經理人 |
| 何培真 | 玉山銀行經理人 |
| 蔡俊楠 | 玉山銀行經理人 |
| 張榮輝 | 玉山銀行經理人 |
| 林隆政 | 玉山銀行經理人 |
| 黃家泰 | 玉山銀行經理人 |
| 劉東文 | 玉山銀行經理人 |
| 陳信宏 | 玉山銀行經理人 |
| 連浩章 | 玉山銀行經理人 |
| 陳美女 | 玉山銀行經理人 |
| 陳岱裕 | 玉山銀行經理人 |
| 張正浩 | 玉山銀行經理人 |
| 魏新環 | 玉山銀行經理人 |
| 陳炳輝 | 玉山銀行經理人 |
| 翁萬富 | 玉山銀行經理人 |
| 陳政斌 | 玉山銀行經理人 |
| 周一順 | 玉山銀行經理人 |
| 陳培仲 | 玉山銀行經理人 |
| 陳聰濱 | 玉山銀行經理人 |
| 林世徽 | 玉山銀行經理人 |
（接次頁）
（承前頁）
| 關係人名稱 | 與本公司之關係 |
|---|---|
| 洪廣益 | 玉山銀行經理人 |
| 陳欣華 | 玉山銀行經理人 |
| 張文堅 | 玉山銀行經理人 |
| 蔡惠玲 | 玉山銀行經理人 |
| 陳南銘 | 玉山銀行經理人 |
| 蕭益昇 | 玉山銀行經理人 |
| 劉正仁 | 玉山銀行經理人 |
| 楊淑華 | 玉山銀行總經理之二親等以內親屬 |
| 劉英山 | 玉山金控董事長之二親等以內親屬 |
| 劉映紅 | 玉山金控董事長之二親等以內親屬 |
| 其他 | 母公司及子公司之董事、監察人及經理人，董事長及總經理二親等以內親屬 |
（二）與關係人間之重大交易事項
1. 放款及存款
| 年底餘額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 利率（%） | 收入（費用） | |
|---|---|---|---|---|
| 九十九年度 | ||||
| 放款 | $ 520,301 | - | 0.75-2.75 | $ 7,137 |
| 存款 | $1,010,915 | - | 0-7.60 | ($ 10,815) |
| 九十八年度 | ||||
| 放款 | $ 435,067 | - | 0.75-3.81 | $ 8,049 |
| 存款 | $ 728,686 | - | 0-8.65 | ($ 15,081) |
除經理人於定額存款內比照行員儲蓄存款利率外，其餘利率均與非關係人相當。
根據銀行法第三十二條及第三十三條之規定，對有利害關係者，除消費者貸款額度內及對政府貸款外，不得為無擔保授信；為擔保授信時，應有十足擔保，且其條件不得優於其他同類授信對象。
- 380 -
- 董事擔任授信業務保證人
| 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 年利率（%） | 保證費率（%） | |
|---|---|---|---|---|
| 九十九年十二月三十一日 | $ 37,500 | - | 2.02-2.08 | - |
| 九十八年十二月三十一日 | $ 81,799 | - | 1.21-2.47 | - |
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |||
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | |
| 3. 捐贈（帳列其他業務及管理費用） | $ 21,485 | - | $ 9,229 | - |
| 4. 其他（帳列其他業務及管理費用） | $ 1,520 | - | $ 2,675 | - |
上列捐贈予玉山志工基金會及玉山文教基金會款項，分別係供該基金會辦理社會福利慈善事業及推展文化教育活動。
本公司與關係人間之交易條件，均與非關係人相當。
(三) 子公司達新臺幣一億元以上之關係人交易資訊
- 玉山銀行
| 年底餘額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 利率（%） | 收入（實用） | |
|---|---|---|---|---|
| 九十九年度 | ||||
| (1) 放款 | $ 520,301 | - | 0.75-2.75 | $ 7,137 |
| (2) 存款 | $ 9,214,102 | 1 | 0-7.60 | ($ 49,658) |
| 九十八年度 | ||||
| (1) 放款 | $ 435,067 | - | 0.75-3.81 | $ 8,049 |
| (2) 存款 | $ 7,230,697 | 1 | 0-8.65 | ($ 93,205) |
| 九 十 九 年 | ||||
| 十二月三十一日 | 九 十 八 年 | |||
| 十二月三十一日 | 九 十 八 年 | |||
| 十二月三十一日 | ||||
| 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | |
| (3) 其他應收款（帳列應收款項） | ||||
| 玉山金控 | $ 176,533 | - | $ 295,875 | 1 |
- 381 -
上述其他應收款係因玉山金控自九十二年度起採用連結稅制合併申報營利事業所得稅所產生。
(4) 董事擔任授信業務保證人
| 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 年利率（%） | 保證費率（%） | |
|---|---|---|---|---|
| 九十九年十二月三十一日 | $ 37,500 | - | 2.02-2.08 | - |
| 九十八年十二月三十一日 | $ 81,799 | - | 1.21-2.47 | - |
除經理人於定額存款內比照行員儲蓄存款利率外，其餘利率均與非關係人相當。
玉山銀行根據銀行法第三十二條及第三十三條之規定，對有利害關係者，除消費者貸款額度內及對政府貸款外，不得為無擔保授信；為擔保授信時，應有十足擔保，且其條件不得優於其他同類授信對象。
- 玉山證券
(1) 截至九十九及九十八年底存放於玉山銀行之存款餘額達新臺幣一億元以上明細如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行存款 | $189,680 | $217,709 |
| 受限制資產－流動 | $ 94,000 | $145,000 |
| 營業保證金 | $505,000 | $565,000 |
(2) 因委託玉山銀行辦理客戶買賣證券款項劃撥交割作業，於九十九及九十八底止向玉山銀行申請擔保透支額度均為 3,000,000 仟元。上述透支額度由其他金融機構出具保證函提供還款保證，並質押定期存單及不動產予玉山銀行作為擔保。截至九十九及九十八年底止均無透支餘額。
- 玉山創投
| 銀行存款－玉山銀行 | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| | $299,216 | $292,520 |
-
玉山保險經紀人
-
382 -
銀行存款－玉山銀行
| 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- |
| $181,985 | $192,017 |
（四）董事、監察人及管理階層薪酬資訊：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 薪 資 | $ 32,437 | $ 30,294 |
| 獎 金 | 13,507 | 10,938 |
| 特支費 | 1,180 | 1,203 |
| 紅 利 | 38,443 | 25,034 |
| $ 85,567 | $ 67,469 |
三二、質抵押之資產
除合併財務報表其他附註另有說明外，本公司之質抵押資產明細如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 公平價值變動列入損益之金融資產（面額） | $ 5,390,800 | $ 424,900 |
| 應收款項 | 200 | 200 |
| 備供出售金融資產（面額） | 243,300 | 339,900 |
| 持有至到期日金融資產（面額） | 9,552,700 | 3,470,552 |
| 其他金融資產（面額） | 737 | 804 |
| | $15,187,737 | $4,236,356 |
上述質抵押資產中之有價證券，九十九及九十八年底分別有 9,000,000 仟元及 3,400,000 仟元係為配合中央銀行同業資金調撥清算作業系統採行即時總額清算機制（RTGS），因是提供有價證券作為日間透支之擔保，該擔保額度可隨時變更且日終未動用之額度仍可充當流動準備；另玉山銀行受中央銀行委託辦理國庫事務，截至九十九年底止，提供予中央銀行作為擔保之有價證券為 4,100,000 仟元，其餘之有價證券則提供作為各項業務準備金及法院假扣押之擔保品。
玉山銀行洛杉磯分行為擴大資金來源及強化流動性管理，向美國舊金山聯邦準備銀行（Federal Reserve Bank of San Francisco）申請貼現窗口額度（Discount Window Account），並提供下列資產予美國舊金山聯邦準備銀行作為擔保：
單位：仟美元
| 日 | 期 | 放款金額 | 可貼現之最高金額 |
|---|---|---|---|
| 九十九年十二月三十一日 | $ 16,488 | $ 12,860 | |
| 九十八年十二月三十一日 | $ 21,868 | $ 13,121 |
三三、重大承諾事項及或有負債
除合併財務報表其他附註另有說明外，本公司截至九十九年底計有下列承諾事項及或有負債：
（一）玉山金控
玉山金控為協助玉山證券投資信託股份有限公司（玉山投信）處理結構債事宜，承諾在玉山投信因補償玉山銀行就該等債券進行金融資產證券化（玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託 2005-2），於信託終止時所產生之損失，以致玉山投信淨值低於面額時，需立即對玉山投信辦理現金增資；惟玉山金控已於九十七年七月十七日決議出售玉山投信全部股權，為促進該股權出售案之進行並提昇玉山投信股權價值，玉山金控同意承擔玉山投信對玉山銀行負有補償義務之承諾。
（二）玉山銀行
- 因租用部分行舍而與他公司或個人分別簽訂若干租賃契約，租金係按實際承租坪數計算並按月、季或每半年支付一次，所有租約將陸續於一○九年五月底前到期，期滿可續約。玉山銀行依約已支付之保證金計 914,764 仟元。現有租約未來五年度之應付租金如下：
| 年 度 | 金 額 |
|---|---|
| 一○○ | $494,777 |
| 一○一 | 431,588 |
| 一○二 | 353,056 |
| 一○三 | 275,151 |
| 一○四 | 201,527 |
一〇五年一月至一〇九年五月底止，應付之租金總額為 69,184 仟元，按中華郵政股份有限公司一年期定期存款利率（0.83%）折現之現值約為 65,038 仟元。
- 因購建新行舍、行舍裝修工程及購置設備而簽訂之合約總價款計 275,153 仟元，尚未支付價款計約 193,176 仟元。
(三) 玉山證券
- 因營業租賃方式承租分公司營業場所而與他公司或個人分別簽訂若干租賃契約，租金係按實際承租坪數計算並按月或季支付一次，所有租約將陸續於一〇四年十月底前到期，期滿可續約。本公司依約已支付之保證金計 13,879 仟元。現有租約未來五年度之應付租金如下：
| 年 度 | 金 額 |
|---|---|
| 一〇〇 | $ 54,337 |
| 一〇一 | 50,603 |
| 一〇二 | 45,562 |
| 一〇三 | 37,731 |
| 一〇四 | 10,578 |
- 因行舍裝修工程及購置設備而簽訂之合約總價款計 9,148 仟元，尚未支付價款計約 2,114 仟元。
（四）玉山保險經紀人
玉山保險經紀人與各保險公司訂有保險代理人合約，其合約內容如下：
| 保險公司 | 訂約日 | 佣金計收方式 | 合約期間 |
|---|---|---|---|
| 保誠人壽保險 | 93.01.09 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十三年一月九日至一〇三年一月九日，合約屆滿後得經當事人書面協議後更新之。 |
| 新安東京海上產險 | 94.10.15 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十四年十月十五日至一〇三年十月十五日，合約屆滿後得經當事人書面協議後更新之。 |
| 泰安產險 | 96.10.19 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十六年十月十九日至九十七年十月十九日，合約屆滿三十日前倘任一方均無以書面向他方為終止契約之表示，則合約自動延長一年，嗣後亦同。 |
三四、玉山銀行孳息資產與付息負債之平均值及當期平均利率
- 385 -
平均值係按孳息資產與付息負債之日平均值計算。
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 平 均 值 | 利 率 % | 平 均 值 | 利 率 % | 利 率 % | % | |
| 孳息資產 | ||||||
| 現金及約當現金－存放銀行 | ||||||
| 同業 | $ 1,654,719 | 0.08 | $ 1,295,487 | 0.11 | ||
| 拆借銀行同業 | 2,879,923 | 0.39 | 10,050,054 | 0.82 | ||
| 存放央行 | 75,581,859 | 0.57 | 123,076,143 | 0.63 | ||
| 交易目的金融資產－債券 | 1,249,268 | 2.24 | 2,462,622 | 1.81 | ||
| 交易目的金融資產－票券 | 94,515,070 | 0.56 | 19,838,890 | 0.86 | ||
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產－債票券 | 29,983,950 | 2.14 | 29,320,370 | 2.47 | ||
| 附賣回票券及債券投資 | 1,955,642 | 0.31 | 2,619,371 | 0.06 | ||
| 貼現及放款 | 579,552,768 | 1.97 | 536,973,072 | 1.89 | ||
| 應收信用卡款 | 16,354,055 | 13.10 | 16,990,288 | 12.48 | ||
| 備供出售金融資產－債券 | 40,326,020 | 2.17 | 39,187,961 | 2.09 | ||
| 持有至到期日金融資產 | 73,198,890 | 0.96 | 17,966,090 | 2.26 | ||
| 無活絡市場之債券投資 | 3,570,020 | 2.17 | 6,080,789 | 2.24 | ||
| 付息負債 | ||||||
| 央行及銀行同業存款 | 36,665,881 | 0.51 | 21,371,779 | 0.43 | ||
| 公平價值變動列入損益之金融負債（不含指定公平價值變動列入損益之金融負債－金融債券） | 2,900,000 | 1.42 | 3,608,375 | 0.57 | ||
| 附買回票券及債券負債 | 20,277,755 | 0.34 | 26,293,478 | 0.24 | ||
| 活期存款 | 157,915,171 | 0.12 | 110,668,431 | 0.09 | ||
| 活期儲蓄存款 | 208,374,053 | 0.24 | 167,405,007 | 0.25 | ||
| 定期存款 | 224,620,522 | 0.74 | 208,009,400 | 1.07 | ||
| 定期儲蓄存款 | 195,367,148 | 1.05 | 210,870,315 | 1.51 | ||
| 可轉讓定期存單 | 25,366,667 | 0.43 | 12,415,442 | 0.72 | ||
| 應付金融債券（含指定公平價值變動列入損益之金融負債－金融債券） | 38,126,795 | 2.00 | 37,038,639 | 2.29 |
- 386 -
三五、金融商品資訊之揭露
（一）玉山金控
- 公平價值之資訊
| 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 金融資產 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融資產 | $ 6,828,961 | $ 6,828,961 | $ 5,083,926 | $ 5,083,926 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | - | - | 1,011 | 1,011 |
| 金融負債 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融負債 | 249,065 | 249,065 | 163,540 | 163,540 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 5,138,932 | 5,138,932 | 4,798,424 | 4,798,424 |
| 應付公司債 | 7,500,000 | 7,560,469 | 5,500,000 | 5,509,477 |
- 玉山金控估計金融商品公平價值所使用之方法及假設如下：
(1) 短期金融商品以其在資產負債表上之帳面價值估計其公平價值，因為此類商品到期日甚近，其帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。其他短期金融資產包括現金及約當現金、應收款項（應收退稅款及連結稅制款項除外）及存出保證金等，其他短期金融負債包括應付款項（應付稅款及連結稅制款項除外）等。
(2) 公平價值變動列入損益之金融商品及應付公司債，如有活絡市場公開報價時，則以此市場價格為公平價值。無市場價格可供參考時，若有成交或造市者之報價資料者，則以最近成交價格及報價資料作為評估公平價值之基礎，若無成交或造市者之報價資料者，則採用評價方法估計。玉山金控採用評價方法所使用之估計及假設，與市場參與者於金融商品訂價時用以作為估計及假設之資訊一致，該資訊為玉山金控可取得者。
- 387 -
(3) 採權益法之股權投資及以成本衡量之金融資產皆屬未上市櫃公司股票，因無活絡市場公開報價，其公平價值估計數之變異區間並非相當小，且變異區間內各估計數之機率無法合理評估，因是公平價值無法可靠衡量，故未估列揭露其公平價值。
3. 財務風險資訊
(1) 風險管理
玉山金控設置「風險管理委員會」，由總經理擔任召集人，風險長擔任執行秘書，負責擬定玉山金控風險管理制度之原則與政策，以作為各子公司風險管理之依循，同時協調監督各子公司風險管理機制運作相關事項，且配合公司發展及環境變化，審議風險管理委員會及各風險單位針對個別風險項目所提出之風險管理方案，以及從風險觀點支援重要決策之審議，如資產配置、產品開發及計價、併購、合資及讓售等以確保資本適足之情況下，達成風險與報酬合理化目標。
(2) 市場風險
玉山金控市場風險管理以「玉山金融控股公司市場風險管理政策」為管理依據，除監督及控管母公司及子公司個別之市場風險外，並制訂與檢討分析母公司及子公司個別之風險限額，包括風險值限額（VaR-limit）、部位限額（Position-limit）及停損上限（Stop Loss Limit）。同時每季向董事會提出市場風險評估報告，說明風險承受單位之風險暴露程度與現行風險管理制度之允當性。
玉山金控所從事之業務涉及若干非功能性貨幣，因此承受外匯風險。九十九及九十八年底玉山金控非以功能性貨幣計價之貨幣性資產及負債原幣帳面價值、幣別及兌換為新臺幣之即期匯率如下：
- 388 -
單位：仟元
| 美金 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 資產 | 負債 | 匯率 | 資產 | 負債 | 匯率 | |
| $148,382 | $175,704 | 29.5 | $151,442 | $150,633 | 32.176 |
玉山金控因外幣資產及負債因市場匯率變動而產生之損益有互抵效果，故預期因市場匯率變動而產生之風險並不重大。
(3) 信用風險
玉山金控各主要子公司皆設置獨立超然之放款審查委員會，建立公正之審核機制及信用核准流程，以維持良好之授信品質，並且母公司及各子公司對交易對手之信用評等、違約風險、交割風險，及對單一產品、單一產業或同一集團之曝險及風險集中程度等皆有訂定控管條件，以維持母公司及各子公司優質之資產品質。
(4) 流動性風險
玉山金控流動性風險管理以「玉山金融控股公司流動性風險管理準則」為管理依據。除監督及控管母公司及子公司維持適當之流動性、確保支付能力及維護金融穩健與加強緊急應變能力外，母公司與各子公司亦遵循主管機關相關規定之要求，採數量化管理，並定期編製現金流量缺口分析報表，同時母公司及各子公司也訂定流動性風險管理指標，並對各項指標設立預警點，嚴加控管。
（二）玉山銀行
1. 公平價值之資訊
| 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 金融資產 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融資產 | $ 96,244,989 | $ 96,244,989 | $ 264,170,974 | $ 264,170,974 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 54,900,270 | 54,900,270 | 39,489,518 | 39,489,518 |
| 備供出售金融資產 | 47,546,797 | 47,546,797 | 36,818,491 | 36,818,491 |
| 貼現及放款 | 599,161,337 | 599,161,337 | 550,483,765 | 550,483,765 |
（接次頁）
（承前頁）
| 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 持有至到期日金融資產 | $254,655,585 | $254,980,994 | $18,278,241 | $18,585,200 |
| 其他金融資產（不含以成本衡量之金融資產） | 2,325,034 | 2,336,975 | 5,559,228 | 5,580,481 |
| 金融負債 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融負債 | 66,027,675 | 66,027,675 | 60,989,968 | 60,989,968 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 12,945,397 | 12,945,397 | 11,059,469 | 11,059,469 |
| 存款及匯款 | 904,760,847 | 904,760,847 | 775,064,009 | 775,064,009 |
| 應付金融債券 | 34,000,000 | 34,659,058 | 33,500,000 | 33,919,422 |
| 其他金融負債 | 304,715 | 304,715 | 2,136,729 | 2,136,729 |
- 玉山銀行估計金融商品公平價值所使用之方法及假設如下：
(1) 短期金融商品以其在資產負債表上之帳面價值估計其公平價值，因為此類商品到期日甚近，其帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。其他短期金融資產包括現金及約當現金、存放央行及拆借銀行同業、附賣回票券及債券投資、應收款項（應收退稅款及連結稅制款項除外）及存出保證金等，其他短期金融負債包括央行及銀行同業存款、附買回票券及債券負債、應付款項（應付稅款及連結稅制款項除外）及匯款等。
(2) 公平價值變動列入損益之金融商品、備供出售金融資產、持有至到期日金融資產及應付金融債券，如有活絡市場公開報價時，則以此市場價格為公平價值。若無市場價格可供參考時，則採用評價方法估計。玉山銀行採用評價方法所使用之估計及假設，與市場參與者於金融商品訂價時用以作為估計及假設之資訊一致，該資訊為玉山銀行可取得者。
玉山銀行係以路透社報價系統所顯示之外匯匯率，就個別遠期外匯合約到期日之遠期匯率分別計算個別合約之公平價值。衍生性金融商品如無活絡市場價格可供參考時，利率交換合約及換匯換利合約之公平價值除部分係以交易對象提供之報價資料外，餘係以現金流量折現法計算公平價值，外匯選擇權
- 390 -
合約採用 Black Scholes model、二項式評價或蒙地卡羅模擬法，信用違約交換合約採用加碼折現法、修正 Hull-White 模型評價。期貨交易合約之公平價值係以期貨交易所之報價資料，分別計算個別合約之公平價值。
對無活絡市場公開報價之債務商品採現金流量折現法，玉山銀行使用之折現率與實際上條件及特性相同之金融商品之報酬率相等，其條件及特性包括債務人之信用狀況、合約規定固定利率計息之剩餘期間、支付本金之剩餘期間及支付幣別等，玉山銀行九十九及九十八年底對該等金融商品之折現率台幣分別為 0.25%～1.87% 及 0.108%～2.185%，美金分別為 0.23%～4.161% 及 0.175%～4.477%。
其他金融資產項下之無活絡市場債券商品投資，若有成交價格或造市者之報價資料者，則以最近成交價格及報價資料作為評估公平價值之基礎，若無成交價格或造市者之報價資料者，則參照前述評價方法估計。
(3) 貼現及放款以及存款因皆為附息之金融資產或負債，故其帳面價值與目前之公平價值相近。催收款之帳面價值係減除備抵呆帳後之預計收回金額，故均以帳面價值為公平價值。
(4) 以成本衡量之金融資產皆屬未上市櫃公司股票，因無活絡市場公開報價，其公平價值估計數之變異區間並非相當小，且變異區間內各估計數之機率無法合理評估，因是公平價值無法可靠衡量，故未估列揭露其公平價值。
(5) 其他金融負債包含存入保證金、撥入備放款及信用連結組合商品，因隨時可由保證金提出人領回、依業務承作情形轉貸或為附息之金融負債，帳面價值為其現時付款價格，因是帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。
- 玉山銀行金融資產及金融負債之公平價值，以活絡市場之公開報價直接決定者，及以評價方法估計者分別為：
| 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 |
|---|---|
| 公開報價評價方法 | 公開報價評價方法 |
| 決定之金額估計之金額 | 決定之金額估計之金額 |
- 391 -
金融資產
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | $ 21,883,000 | $ 33,017,270 | $ 8,869,416 | $ 30,620,102 |
|---|---|---|---|---|
| 備供出售金融資產 | 16,711,859 | 30,834,938 | 12,816,402 | 24,002,089 |
| 持有至到期日金融資產 | 244,539,685 | 10,441,309 | 6,952,915 | 11,632,285 |
| 其他金融資產（不含以成本衡量之金融資產） | 585,536 | 1,751,439 | 615,632 | 4,964,849 |
| 金融負債 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | - | 12,945,397 | - | 11,059,469 |
| 應付金融債券 | - | 34,659,058 | - | 33,919,422 |
-
玉山銀行於九十九及九十八年度因以評價方法估計之公平價值變動而認列為當年度損益之金額分別為利益 123,925 仟元及損失 837,390 仟元。
-
玉山銀行九十九及九十八年度自備供出售金融資產當年度直接貸記為股東權益調整項目之金額分別為 154,954 仟元及 1,245,924 仟元，九十九及九十八年度從股東權益調整項目中扣除並列入當年度利益之金額分別為 277,069 仟元及 267,601 仟元。
-
財務風險資訊
(1) 風險管理
玉山銀行設置「風險管理處」，負責擬定玉山銀行風險管理制度之原則與政策，以作為各事業處風險管理之依循，同時協調監督各事業處風險管理機制運作相關事項，同時配合玉山銀行發展及環境變化，審議各風險單位針對個別風險項目所提出之風險管理方案，以及從風險觀點支援重要決策之審議，如資產配置、產品開發及計價、讓售等以確保資本適足之情況下，達成風險與報酬合理化目標。
- 392 -
(2) 市場風險
玉山銀行係採用風險值（value at risk）評估金融商品之市場風險。當市場因素發生不利變動時，風險值係表示所持有之金融商品在某特定期間和信賴水準之潛在損失，公司將持有及發行之金融商品按過去二年之歷史價格波動來估算其風險值。
玉山銀行具重大影響之外幣金融資產及負債資訊請詳附表十一。
(3) 信用風險
玉山銀行所持有或發行之金融商品，可能因交易對方或他方未能履行合約義務而導致玉山銀行發生損失。玉山銀行由於承作貸款及發行信用卡，故有大量的授信承諾，其大部分所承作貸款之授信期限為一年。九十九及九十八年底授信貸款利率區間分別為 0.405% 至 19.46% 及 0.15% 至 18.25%，信用卡利率最高均為 19.71%。玉山銀行亦提供保證和開發商業信用狀擔保客戶對第三者履行義務，其到期日並未集中在一特定時間。
玉山銀行於提供貸款承諾、保證和開發商業信用狀時，皆需作嚴格之信用評估。玉山銀行之策略為在撥付核准之貸款予某些特定客戶前，均要求提供適當的擔保品。九十九及九十八年底具有擔保品的貸款占貸款總金額比率分別為 69% 及 70%。保證和開發商業信用狀持有之擔保品比率九十九及九十八年底分別為 14% 及 15%。為貸款、保證及開發信用狀所要求提供之擔保品通常為不動產、現金、存貨、具流通性的有價證券或其他財產等。當客戶違約時，玉山銀行會強制執行其擔保品或其他擔保之權利，能有效降低玉山銀行之信用風險，惟於揭露最大信用曝險金額時，不考量擔保品之公平價值。
玉山銀行帳列各類金融資產之最大信用風險曝險金額，係資產負債表日該項資產之帳面價值，請參閱合併財務報表附註之各項說明。
- 393 -
玉山銀行九十九及九十八年底具資產負債表外信用風險之金融商品合約金額如下：
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 信用卡授信承諾 | $263,899,255 | $248,796,255 |
| 保證及開發信用狀 | 22,577,834 | 17,880,961 |
當金融商品交易相對人顯著集中於一人，或金融商品交易相對人雖有若干，但大多從事類似之商業活動，且具有類似之經濟特質，使其履行合約之能力受到經濟或其他狀況之影響亦相類似時，則發生信用風險顯著集中之情況。玉山銀行未顯著集中與單一客戶或單一交易相對人進行交易，惟佔玉山銀行授信餘額 10% 以上者，依對象及地方區域分類列示信用風險顯著集中之資訊如下：
| 對 象 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | ||
|---|---|---|---|---|
| 金額 | 佔該科目% | 金額 | 佔該科目% | |
| 自然人 | $336,050,327 | 55 | $322,569,407 | 57 |
| 製造業 | 152,817,100 | 25 | 124,544,378 | 22 |
| 地方區域 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | ||
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 金額 | 佔該科目% | 金額 | 佔該科目% | |
| 國內 | $574,364,486 | 93 | $525,862,522 | 93 |
| 亞洲 | 16,251,981 | 3 | 10,852,963 | 2 |
| 南美洲 | 12,372,766 | 2 | 8,095,308 | 1 |
| 北美洲 | 6,681,992 | 1 | 10,796,412 | 2 |
- 394 -
(4) 流動性風險
玉山銀行於九十九及九十八年十二月份之流動性準備比率分別為 32.03% 及 26.26%，資本及營運資金足以支應履行所有合約義務，故未有因無法籌措資金以履行合約義務之流動性風險。
玉山銀行從事之許多衍生性金融商品交易，其合約之名目本金通常係用以計算交易雙方應收付金額之基礎，因是名目本金並非實際交付之金額，亦非玉山銀行之現金需求。此外，玉山銀行所發行或持有之部位，均係流動性極佳之普通型衍生性金融商品，無法於市場以合理價格出售之可能性極小，故預計合約到期時不致有重大之現金需求。
就資產及負債作到期日及利率之配合，並控管未配合之缺口，係為玉山銀行之經營管理基本政策，由於交易條件之不確定及種類之不同，故資產及負債之到期日及利率通常無法完全配合，此種缺口可能產生潛在之利益，或亦可能產生損失。玉山銀行依資產及負債之性質採用適當之分組方式作到期分析以評估玉山銀行之流動能力，茲列示到期分析如下：
| 九 十 | 九 年 | 十 二 | 月 | 三 十 | 一 日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 未經過一個月 | 經過一個月至 | 經過三個月 | 經過三個月至 | 經過一年 | 經過一年 | 經過七年以上 | 合計 | |||||
| 資產 | 期限 | 金額 | 期限 | 金額 | 期限 | 金額 | 期限 | 金額 | ||||
| 現金及約當現金 | $ 11,159,112 | $ - | $ - | $ - | $ - | $ - | $ - | $ 11,159,112 | ||||
| 存放未行及新借銀行同業 | 45,253,253 | 1,476,000 | - | - | - | - | - | 46,729,253 | ||||
| 公平價值變動列入 | 18,914,048 | 10,856,388 | 3,387,726 | 21,027,434 | 714,674 | 54,900,270 | ||||||
| 損益之金融資產 | 1,439,552 | - | - | - | - | - | - | 1,439,552 | ||||
| 附費因票券及債券 | 318,217 | 30,641,861 | 131,177 | 5,566,595 | - | 36,657,850 | ||||||
| 投資 | 78,887,226 | 34,736,785 | 67,316,256 | 217,786,064 | 204,050,016 | 602,776,347 | ||||||
| 為低收取款－總額 | 17,740,125 | 15,230,166 | 4,224,860 | 10,215,562 | 136,084 | 47,546,797 | ||||||
| 短期及放款－總額 | 236,176,713 | 1,522,561 | 3,199,205 | 13,701,362 | 55,744 | 254,655,585 | ||||||
| 簡陋出售金融資產 | 584,798 | 501,500 | - | 1,238,736 | - | 2,325,034 | ||||||
| 持有至到期日金融資產 | $ 410,473,044 | $ 94,965,261 | $ 78,259,224 | $ 269,535,753 | $ 204,956,518 | $ 1,058,189,800 | ||||||
| 其他金融資產（不含以成本衡量之金融資產） | $ 19,303,784 | $ 9,942,500 | $ 9,623,530 | $ - | $ - | $ 38,869,814 | ||||||
| 負債 | 4,292,515 | 1,307,184 | 3,419,650 | 3,920,882 | 5,166 | 12,945,397 | ||||||
| 未行及銀行同業存款 | 13,640,188 | 1,805,327 | 1,948,727 | - | - | 17,394,242 | ||||||
| 公平價值變動列入 | 5,479,619 | 410,835 | 686,994 | 3,334,448 | - | 9,911,896 | ||||||
| 損益之金融負債 | 537,212,645 | 122,417,779 | 231,791,364 | 13,339,059 | - | 904,760,847 | ||||||
| 附費因票券及債券 | 551 | 29,070 | 90,306 | 132,975 | 51,813 | 304,715 | ||||||
| 負債 | $ 579,929,302 | $ 135,912,695 | $ 247,560,571 | $ 54,727,364 | $ 56,979 | $ 1,018,186,911 | ||||||
| 九 十 | 八 年 | 十 二 | 月 | 三 十 | 一 日 | |||||||
| 未經過一個月 | 經過一個月至 | 經過三個月 | 經過三個月至 | 經過一年 | 經過一年 | 經過七年以上 | 合計 | |||||
| 資產 | 期限 | 金額 | 期限 | 金額 | 期限 | 金額 | 期限 | 金額 |
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| 現金及約當現金 | $ 9,800,366 | $ - | $ - | $ - | $ - | $ 9,800,366 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 存放共行及新借銀行同業 | 150,389,990 | 52,802,585 | 13,982,640 | - | - | 217,175,215 |
| 公平價值變動列入 | ||||||
| 損益之金融資產 | 11,592,696 | 1,469,807 | 4,481,713 | 20,703,697 | 1,241,605 | 39,489,518 |
| 附囊回票券及債券 | ||||||
| 投資 | - | 3,384,993 | - | - | - | 3,384,993 |
| 應收款項一總額 | 294,487 | 29,445,511 | 130,313 | 4,047,622 | - | 33,917,933 |
| 短視及放款一總額 | 56,965,804 | 34,209,971 | 57,689,394 | 199,327,741 | 205,742,871 | 553,935,781 |
| 備供出售金融資產 | 7,039,034 | 86,537 | 3,413,240 | 24,551,649 | 1,728,031 | 36,818,491 |
| 持有至到期日金融資產 | 160,599 | 224,319 | 402,978 | 16,627,442 | 862,903 | 18,278,241 |
| 其他金融資產（不含以成本衡量之金融資產） | 772 | - | 969,655 | 1,586,246 | 3,002,555 | 5,559,228 |
| $ 236,243,748 | $ 121,623,723 | $ 81,069,933 | $ 266,844,397 | $ 212,577,965 | $ 918,359,766 | |
| 負債 | ||||||
| 共行及銀行同業存款 | $ 22,751,593 | $ 3,508,184 | $ 12,792,180 | $ - | $ - | $ 39,051,957 |
| 公平價值變動列入 | ||||||
| 損益之金融負債 | 2,900,000 | 45,000 | 3,414,469 | 4,700,000 | - | 11,059,469 |
| 附囊回票券及債券 | ||||||
| 負債 | 10,684,799 | 2,126,860 | 1,707,309 | - | - | 14,518,968 |
| 應付款項 | 3,241,111 | 792,217 | 1,617,918 | 1,901,139 | 3,867 | 7,556,252 |
| 存款及匯款 | 430,737,338 | 98,117,703 | 234,411,849 | 11,797,119 | - | 775,064,009 |
| 應付金融債券 | - | 1,300,000 | 3,700,000 | 28,500,000 | - | 33,500,000 |
| 其他金融負債 | 500,000 | 1,948 | 1,379,922 | 182,591 | 72,268 | 2,136,729 |
| $ 470,814,841 | $ 105,891,912 | $ 259,023,647 | $ 47,080,849 | $ 76,135 | $ 882,887,384 |
- 玉山銀行九十九及九十八年度，公平價值變動列入損益之金融商品損益彙總如下：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 公平價值變動列入損益 | ||
| 之金融資產 | ||
| 已實現損益 | $ 2,044,959 | $ 2,384,923 |
| 評價損益 | 202,140 | ( 1,311,565 ) |
| 2,247,099 | 1,073,358 | |
| 公平價值變動列入損益 | ||
| 之金融負債 | ||
| 已實現損益 | ( 2,122,768 ) | ( 1,621,114 ) |
| 評價損益 | ( 63,048 ) | 513,905 |
| ( 2,185,816 ) | ( 1,107,209 ) | |
| $ 61,283 | ($ 33,851 ) |
（三）玉山證券
- 公平價值之資訊
| 金融商品 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | ||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 非衍生性金融商品 | ||||
| 資產 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融資產 | $ 6,652,601 | $ 6,652,601 | $ 4,831,941 | $ 4,831,941 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產－流動 | ||||
| 開放式基金及貨幣市場工具 | 279,452 | 279,452 | 330,422 | 330,422 |
| 營業證券－自營 | 303,885 | 303,885 | 282,591 | 282,591 |
| 負債 | ||||
| 公平價值與帳面值相等之金融負債 | 4,016,349 | 4,016,349 | 2,263,144 | 2,263,144 |
| 衍生性金融商品 | ||||
| 資產 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融資產－流動 | ||||
| 期貨交易保證金－自有資金 | 4,009 | 4,009 | 4,000 | 4,000 |
- 玉山證券估計金融商品公平價值所使用之方法及假設如下：
(1) 短期金融商品以其在資產負債表上之帳面價值估計其公平價值，因為此類商品到期日甚近，其帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎，此方法應用於現金及約當現金、應收證券融資款、轉融通保證金、應收轉融通擔保價款、客戶保證金專戶、應收帳款、其他應收款（除應收連結稅制款及應收退稅款外）、受限制資產－流動、短期借款、應付商業本票、融券存入保證金、應付融券擔保價款、期貨交易人權益、應付帳款、其他應付款（除應付連結稅制款及應付稅款外）及受託買賣借貸項淨額等。
(2) 開放式基金及貨幣市場工具因有公開之市場價格，故以市場價格決定公平價值。
(3) 營業證券係分別依資產負債表日上市（櫃）證券之收盤價及中華民國證券櫃檯買賣中心營業處所各期次公平價格或佰元價格表為其公平價值。
- 397 -
(4) 營業保證金、交割結算基金、存出保證金及存入保證金等因無特定到期日，故以帳面價值為公平價值。
(5) 營業證券－自營部門之興櫃股票、備供出售之金融資產－非流動及採權益法之長期股權投資係非上市上櫃公司股份，因無活絡市場公開報價，其公平價值估計數之變異區間並非相當小，且變異區間內各估計數之機率無法合理估計，因是公平價值無法可靠衡量，故未揭露其公平價值。
- 玉山證券金融資產及金融負債之公平價值，以活絡市場公開報價直接決定者及以評價方法估計者分別為：
| 金融商品 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | ||
|---|---|---|---|---|
| 公開報價 | 評價方法 | 公開報價 | 評價方法 | |
| 非衍生性金融商品資產 | 決定之金額 | 估計之金額 | 決定之金額 | 估計之金額 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產－流動 | ||||
| 開放式基金及貨幣市場工具 | $ 279,452 | $ - | $ 330,422 | $ - |
| 營業證券－自營 | 303,885 | - | 282,591 | - |
| 衍生性金融商品資產 | ||||
| 期貨交易保證金－自有資金 | 4,009 | - | 4,000 | - |
-
玉山證券九十九及九十八年底具利率變動之公平價值風險之金融資產分別為 5,668,315 仟元及 4,020,564 仟元，金融負債分別為 3,614,440 仟元及 2,099,123 仟元；具利率變動之現金流量風險之金融資產分別為 517,000 仟元及 593,000 仟元。
-
玉山證券九十九及九十八年底非以公平價值衡量且公平價值變動認列損益之金融資產或金融負債，其利息收入分別為 259,917 仟元及 157,143 仟元，利息支出分別為 577 仟元及 2,213 仟元，財務收入分別為 7,254 仟元及 6,391 仟元，財務費用分別為 8,286 仟元及 1,108 仟元。
-
398 -
- 風險政策與避險策略
玉山證券持有衍生性商品以外之金融商品主要包括：現金及約當現金、公平價值變動列入損益金融資產－股票及基金、銀行借款及應付商業本票。玉山證券藉由該等金融商品以調節營業資金需求。玉山證券另持有其他金融資產與負債，如因營業活動產生的應收帳款與應付帳款等。
玉山證券另從事衍生性商品之交易，主要包括期貨契約交易及選擇權交易，係以獲取利潤為目的。
玉山證券金融商品之主要風險為利率變動現金流量風險、信用風險與流動性風險。
(1) 利率變動現金流量風險
玉山證券暴露於利率變動現金流量風險主要為浮動利率之定期存款、銀行借款及應付商業本票等，玉山證券採綜合固定與浮動利率方式管理其利率風險。
(2) 信用風險
玉山證券僅與已經核可且信用良好之第三人交易，玉山證券政策並規定與客戶進行信用交易前，需經信用確認程序，並持續評估應收帳款回收情形。
玉山證券從事之期貨及選擇權交易，係透過集中市場下單交易，且到期前皆可平倉，故無重大信用風險；另玉山證券其他金融資產（含現金及約當現金）之信用風險主要來自於交易對手無法履行合約義務之風險，其最大的信用風險等於帳面價值。
玉山證券因僅與經核可之第三人交易，故未要求對方提供擔保。
(3) 流動性風險
玉山證券主要藉由應付商業本票、現金及約當現金等工具以調節資金，並達到彈性運用資金及資金穩定之目標。
- 399 -
玉山證券衍生性金融商品資訊如下：
(1) 認購（售）權證
玉山證券發行認購（售）權證時已收足發行價款，故無信用風險。
玉山證券發行認購（售）權證後，其持有部分為與投資人相反之認購（售）權空頭部分。由於此部分具有市場風險（即因標的證券公平價值變動而導致持有人到期前履約之風險），基於穩健經營原則，玉山證券透過下列避險原則以規避市場風險。
A. Delta 避險原則
買進標的證券股票以建立基本部位，以後則視動態避險模式隨時調整持股數量。
B. Vega 避險原則
在市場上買回相同標的之認購權證，以沖銷所發行認購權證之波動性風險。
未來現金流量係當持有人要求履約時，選擇以現金結算或給付證券方式將分別發生現金流出或現金流入。惟其金額及時間須視持有人要求履約之數量與時點而定。
玉山證券於九十九及九十八年底，無未到期之認購權證負債。
(2) 期貨及台指選擇權
玉山證券係透過集中交易市場下單交易，且到期前皆可平倉，故無重大信用交易風險。
因玉山證券從事期貨交易或選擇權交易合約主要風險係市場價格風險，即持有期貨或選擇權合約之市場價格受投資標的之波動而變動，若市場指數價格與投資標的呈反向變動，將產生損失，惟玉山證券基於風險管理，業已設立停損點控制此風險，故市場價格風險對公司整體而言並不重大。
- 400 -
玉山證券所持有之買入期貨契約或選擇權交易，於交易前已先支付權利金，故無籌資風險，賣出選擇權及期貨未平倉部位皆可於市場上以合理價格平倉，故流動性風險甚低。
玉山證券從事股價指數期貨及台指選擇權交易屬保證金交易，係為規避自營商買賣股票之風險，於交易前已先繳付保證金，每日依玉山證券所建立之未平倉期貨契約部位逐日評價，若需追繳保證金，玉山證券之營運資金足以支應，故無籌資風險，亦無現金流量風險及重大之額外現金需求。
玉山證券九十九及九十八年度因從事期貨及選擇權業務交易所產生之期貨契約損益及選擇權交易損益，列示如下：
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 期貨契約損益： | ||
| 期貨契約利益－已實現 | $ 11,633 | $ 731 |
| 期貨契約利益－未實現 | - | - |
| 合 計 | $ 11,633 | $ 731 |
| 期貨契約損失－已實現 | ($ 14,874) | ($ 1,491) |
| 期貨契約損失－未實現 | - | - |
| 合 計 | ($ 14,874) | ($ 1,491) |
| 選擇權交易損益： | ||
| 選擇權交易利益－已實現 | $ - | $ 218 |
| 選擇權交易利益－未實現 | - | - |
| 合 計 | $ - | $ 218 |
| 選擇權交易損失－已實現 | ($ 15) | ($ 281) |
| 選擇權交易損失－未實現 | - | - |
| 合 計 | ($ 15) | ($ 281) |
三六、金融控股公司與其子公司及各子公司間進行業務或交易行為、共同業務推廣行為、資訊交互運用或共用營業設備或場所，其收入、成本、費用與損益之分攤方式及金額
玉山銀行與玉山證券為進行共同行銷，而共用營業設備及場所，其費用分攤方式及金額說明如下：
| 項 目 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 合 計 | 分攤方式 |
|---|---|---|---|---|
| 九十九年度 | ||||
| 租金 | $ 2,160 | $ 1,080 | $ 3,240 | 依銀行三分之二，證券三分之一之比例分攤 |
| 廣播及保全系統 | 36 | 36 | 72 | 各分攤 50% |
| 其他費用 | 1,381 | 1,283 | 2,664 | 水電費用採各分攤 50%，管理費依使用面積分攤 |
| $ 3,577 | $ 2,399 | $ 5,976 | ||
| 九十八年度 | ||||
| 租金 | $ 2,160 | $ 1,080 | $ 3,240 | 依銀行三分之二，證券三分之一之比例分攤 |
| 廣播及保全系統 | 36 | 36 | 72 | 各分攤 50% |
| 其他費用 | 1,357 | 1,268 | 2,625 | 清潔費用依銀行 24%、證券76%分攤；水電費用採各分攤 50%；管理費依使用面積分攤 |
| $ 3,553 | $ 2,384 | $ 5,937 |
自九十三年度起，玉山銀行與玉山保險經紀人為共同推廣業務、共用營業設備、場所、人員、網路服務系統及提供跨業之綜合性金融商品或服務，其收入及費用之計算方式，係依玉山銀行銷售各保險商品所得之實收保險費，乘以保險公司給付之佣金率後所得金額，再乘以百分之十予玉山銀行，做為玉山銀行銷售各保險商品之收入，九十九及九十八年度玉山保險經紀人應支付玉山銀行總額分別為 59,094 仟元及 39,113 仟元，九十九及九十八年底尚未支付金額分別為 4,469 仟元及 4,298 仟元。
玉山銀行九十九及九十八年度與玉山證券間之共同行銷收入及支出如下：
| 收入 | 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 |
|---|---|---|
| $ 3,796 | $ 2,459 | |
| 支 出 | $ 60,704 | $ 56,802 |
三七、玉山金控及子公司放款資產品質、授信風險集中情形、利率敏感性資訊、獲利能力及到期日期限結構分析之相關資訊
（一）玉山銀行資產品質：請參閱附表五。
（二）玉山銀行授信風險集中情形
單位：新臺幣仟元，%
| 排名(註1) | 九 十 九 年 十二 月 三 十 一 日 | 九 十 八 年 十二 月 三 十 一 日 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 公司或集團企業所屬行業別(註2) | 授信總餘額(註3) | 占本期淨值比例(%) | 公司或集團企業所屬行業別(註2) | 授信總餘額(註3) | 占本期淨值比例(%) | |
| 1 | 集團A | |||||
| 未分類其他電子零組件製造業 | 9,322,367 | 16.97 | 集團B | |||
| 積體電路製造業 | 6,125,680 | 11.89 | ||||
| 2 | 集團B | |||||
| 積體電路製造業 | 7,746,499 | 14.10 | 集團C | |||
| 銅鐵冶鍊業 | 5,357,218 | 10.40 | ||||
| 3 | 集團C | |||||
| 銅鐵冶鍊業 | 6,376,403 | 11.61 | 集團D | |||
| 液晶面板及其組件製造業 | 5,275,618 | 10.24 | ||||
| 4 | 集團D | |||||
| 液晶面板及其組件製造業 | 5,753,178 | 10.47 | 集團A | |||
| 未分類其他電子零組件製造業 | 5,070,856 | 9.85 | ||||
| 5 | 集團E | |||||
| 民用航空運輸業 | 3,886,230 | 7.07 | 集團K | |||
| 鐵路運輸業 | 3,804,407 | 7.39 | ||||
| 6 | 集團F | |||||
| 不動產開發業 | 3,315,500 | 6.03 | 集團L | |||
| 石油及煤製品製造業 | 3,000,804 | 5.83 | ||||
| 7 | 集團G | |||||
| 半導體封裝及測試業 | 2,970,438 | 5.41 | 集團M | |||
| 液晶面板及其組件製造業 | 2,911,598 | 5.65 | ||||
| 8 | 集團H | |||||
| 水泥製造業 | 2,695,899 | 4.91 | 集團F | |||
| 不動產開發業 | 2,911,500 | 5.65 | ||||
| 9 | 集團I | |||||
| 不動產租售業 | 2,675,000 | 4.87 | 集團N | |||
| 鞋類製造業 | 2,778,518 | 5.39 | ||||
| 10 | 集團J | |||||
| 電腦及其週邊設備、軟體批發業 | 2,607,350 | 4.75 | 集團E | |||
| 民用航空運輸業 | 2,492,578 | 4.84 |
註：1. 依對授信戶之授信總餘額排序，列出非屬政府或國營事業之前十大企業授信戶名稱，若該授信戶係屬集團企業者，將該集團企業之授信金額予以歸戶後加總列示，並以「代號」加「行業別」之方式揭露。若為集團企業，係揭露對該集團企業曝險最大者之行業類別，行業別依主計處之行業標準分類填列至「細類」之行業名稱。
2. 集團企業係指符合「臺灣證券交易所股份有限公司有價證券上市審查準則補充規定」第六條之定義者。
3. 授信總餘額係指各項放款（包括進口押匯、出口押匯、貼現、透支、短放、短擔、應收證券融資、中放、中擔、長放、長擔、催收款項）、買入匯款、無追索權之應收帳款承購、應收承兌票款及保證款項餘額合計數。
- 403 -
（三）玉山銀行利率敏感性資訊
利率敏感性資產負債分析表（新臺幣）
單位：新臺幣仟元，%
九十九年十二月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天
( 含 ) | 91 至 180 天
( 含 ) | 181 天至 1 年
( 含 ) | 1 年以上 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 利率敏感性資產 | 828,318,706 | 10,932,206 | 3,411,177 | 32,001,860 | 874,663,949 |
| 利率敏感性負債 | 434,439,782 | 393,874,015 | 29,775,827 | 27,127,604 | 885,217,228 |
| 利率敏感性缺口 | 393,878,924 | (382,941,809) | (26,364,650) | 4,874,256 | (10,553,279) |
| 淨值 | | | | | 53,325,461 |
| 利率敏感性資產與負債比率 | | | | | 98.81 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | | | | | (19.79) |
九十八年十二月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天
( 含 ) | 91 至 180 天
( 含 ) | 181 天至 1 年
( 含 ) | 1 年以上 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 利率敏感性資產 | 709,246,308 | 20,070,792 | 2,204,275 | 35,442,324 | 766,963,699 |
| 利率敏感性負債 | 334,062,458 | 373,152,769 | 43,925,381 | 23,190,420 | 774,331,028 |
| 利率敏感性缺口 | 375,183,850 | (353,081,977) | (41,721,106) | 12,251,904 | (7,367,329) |
| 淨值 | | | | | 50,107,296 |
| 利率敏感性資產與負債比率 | | | | | 99.05 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | | | | | (14.70) |
註：1. 本表係總行及國內外分支機構新臺幣部分（不含外幣）之金額。
2. 利率敏感性資產及負債係指其收益或成本受利率變動影響之生利資產及付息負債。
3. 利率敏感性缺口 = 利率敏感性資產 - 利率敏感性負債。
4. 利率敏感性資產與負債比率 = 利率敏感性資產 ÷ 利率敏感性負債（指新臺幣利率敏感性資產與利率敏感性負債）。
利率敏感性資產負債分析表（美金）
單位：美金仟元，%
九十九年十二月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天
( 含 ) | 91 至 180 天
( 含 ) | 181 天至 1 年
( 含 ) | 1 年以上 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 利率敏感性資產 | 4,221,419 | 517,492 | 156,942 | 201,473 | 5,097,326 |
| 利率敏感性負債 | 4,733,880 | 303,530 | 211,466 | 51,444 | 5,300,320 |
| 利率敏感性缺口 | ( 512,461 ) | 213,962 | ( 54,524 ) | 150,029 | ( 202,994 ) |
| 淨值 | | | | | 52,051 |
| 利率敏感性資產與負債比率 | | | | | 96.17 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | | | | | ( 389.99 ) |
- 404 -
九十八年十二月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天
( 含 ) | 91 至 180 天
( 含 ) | 181 天至 1 年
( 含 ) | 1 年以上 | 合計 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 利率敏感性資產 | 3,353,219 | 456,559 | 145,603 | 326,979 | 4,282,360 |
| 利率敏感性負債 | 3,712,607 | 289,952 | 216,744 | - | 4,219,303 |
| 利率敏感性缺口 | ( 359,388 ) | 166,607 | ( 71,141 ) | 326,979 | 63,057 |
| 淨值 | | | | | 41,084 |
| 利率敏感性資產與負債比率 | | | | | 101.49 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | | | | | 153.48 |
註：1. 本表係總行及國內分支機構、國際金融業務分行及海外分支機構合計美金之金額，不包括或有資產及或有負債項目。
2. 利率敏感性資產及負債係指其收益或成本受利率變動影響之生利資產及付息負債。
3. 利率敏感性缺口 = 利率敏感性資產 - 利率敏感性負債。
4. 利率敏感性資產與負債比率 = 利率敏感性資產 ÷ 利率敏感性負債（指美金利率敏感性資產與利率敏感性負債）。
（四）獲利能力
單位：%
- 玉山金控及子公司
| 項 | 目 | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 0.44 | 0.24 |
| | 稅 後 | 0.39 | 0.22 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 8.35 | 4.14 |
| | 稅 後 | 7.32 | 3.83 |
| 純 益 | 率 | 22.53 | 14.54 |
- 玉山金控
| 項 | 目 | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 5.66 | 3.04 |
| | 稅 後 | 5.97 | 3.14 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 6.94 | 3.70 |
| | 稅 後 | 7.32 | 3.83 |
| 純 益 | 率 | 102.73 | 95.36 |
- 玉山銀行
| 項 目 | | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 0.46 | 0.21 |
| | 稅 後 | 0.40 | 0.20 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 8.62 | 3.82 |
| | 稅 後 | 7.48 | 3.63 |
| 純 益 率 | | 23.69 | 14.41 |
- 玉山證券
| 項 目 | | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 4.37 | 5.60 |
| | 稅 後 | 3.50 | 4.63 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 8.46 | 8.58 |
| | 稅 後 | 6.78 | 7.09 |
| 純 益 率 | | 24.32 | 25.90 |
- 玉山保經
| 項 目 | | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- |
| 資產報酬率 | 稅 前 | 79.24 | 80.18 |
| | 稅 後 | 65.83 | 60.23 |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 95.35 | 97.41 |
| | 稅 後 | 79.22 | 73.17 |
| 純 益 率 | | 61.68 | 55.20 |
註：1. 資產報酬率 = 稅前（後）損益 ÷ 平均資產。
2. 淨值報酬率 = 稅前（後）損益 ÷ 平均淨值。
3. 純益率 = 稅後損益 ÷ 淨收益。
4. 稅前（後）損益係指當年一月累計至該季損益金額。
- 406 -
（五）玉山銀行到期日期限結構分析
新臺幣到期日期限結構分析表
單位：新臺幣佰萬元
九十九年十二月三十一日
| 合 計 | 跌 到 期 日 刺 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 960,162 | 313,119 | 77,509 | 41,112 | 61,369 | 467,053 |
| 主要到期資金流出 | 1,173,511 | 164,138 | 170,577 | 180,481 | 272,089 | 386,226 |
| 期距納口 | ( 213,349 ) | 148,981 | ( 93,068 ) | ( 139,369 ) | ( 210,720 ) | 80,827 |
九十八年十二月三十一日
| 合 計 | 跌 到 期 日 刺 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 845,822 | 190,812 | 96,124 | 45,418 | 49,035 | 464,433 |
| 主要到期資金流出 | 1,053,093 | 120,877 | 149,164 | 182,505 | 261,983 | 338,564 |
| 期距納口 | ( 207,271 ) | 69,935 | ( 53,040 ) | ( 137,087 ) | ( 212,948 ) | 125,869 |
註：本表僅含總行及國內分支機構新臺幣部分（不含外幣）之金額。
美金到期日期限結構分析表
單位：美金仟元
九十九年十二月三十一日
| 合 計 | 跌 到 期 日 刺 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 4,439,875 | 1,274,095 | 639,628 | 578,962 | 402,010 | 1,545,180 |
| 主要到期資金流出 | 4,759,974 | 2,077,542 | 1,098,051 | 754,671 | 735,431 | 94,279 |
| 期距納口 | ( 320,099 ) | ( 803,447 ) | ( 458,423 ) | ( 175,709 ) | ( 333,421 ) | 1,450,901 |
九十八年十二月三十一日
| 合 計 | 跌 到 期 日 刺 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 3,626,444 | 843,685 | 670,001 | 490,237 | 295,151 | 1,327,370 |
| 主要到期資金流出 | 3,729,442 | 1,563,170 | 890,782 | 602,067 | 546,998 | 126,425 |
| 期距納口 | ( 102,998 ) | ( 719,485 ) | ( 220,781 ) | ( 111,830 ) | ( 251,847 ) | 1,200,945 |
註：本表係總行、國內分支機構及國際金融業務分行合計美金之金額。
- 407 -
(六) 玉山銀行作業風險及法律風險
特殊記載事項
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 案 由 及 金 額 | |
|---|---|---|
| 九 十 九 年十二月三十一日 | 九 十 八 年十二月三十一日 | |
| 最近一年度負責人或職員因業務上違反法令經檢察官起訴者 | 無 | 無 |
| 最近一年度違反法令經主管機關處以罰緩者 | 辦理網路銀行業務，未落實資訊安全管理致客戶資料外洩，違反銀行法第45條之1第1項、第48條第2項規定，核處4,000仟元罰緩。 | 無 |
| 最近一年度缺失經主管機關嚴予糾正者 | 無 | 無 |
| 最近一年經主管機關依銀行法第61條之1規定處分事項 | 無 | 無 |
| 最近一年度因人員舞弊、重大偶發案件或未切實依「金融機構安全維護注意要點」之規定致發生安全事故，其年度個別或合計損失逾五仟萬元者 | 無 | 無 |
| 其 他 | 無 | 無 |
註：最近一年度係指自揭露當季往前推算一年。
- 408 -
三八、玉山銀行依信託業法規定辦理信託業務之內容及金額
(一) 信託帳資產負債表、損益表及財產目錄
下列信託帳係玉山銀行信託部受託資產之情形，並未包含於本公司之合併財務報表中。
信託帳資產負債表
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
| 信託資產 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | 信託負債 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 銀行存款 | $ 2,346,217 | $ 1,224,668 | 應付保管有價證券 | $ 43,987,187 | $ 8,752,604 |
| 短期投資 | 110,729,159 | 95,570,898 | |||
| 上 迪 | 1,731,924 | 857,840 | 信託資本 | ||
| 集合管理運用帳戶 | 50,847 | 68,303 | 金錢信託有價證券信託 | 113,781,875 | 98,625,763 |
| 保管有價證券 | 43,987,187 | 8,752,604 | 不動產信託 | 4,522,085 | 3,613,791 |
| 集合管理運用帳戶 | 1,731,924 | 857,840 | |||
| 各項準備與累積盈虧 | 50,847 | 68,303 | |||
| 本期損益 | ( 9,165,890) | ( 6,035,053) | |||
| 3,937,306 | 591,065 | ||||
| 信託資產總額 | $158,845,334 | $106,474,313 | 信託負債總額 | $158,845,334 | $106,474,313 |
信託財產目錄
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
| | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 本金存放本行 | $ 2,346,217 | $ 1,224,668 |
| 股票投資 | 4,594,836 | 3,597,902 |
| 基金投資 | 105,694,153 | 91,482,799 |
| 債券投資 | 438,825 | 488,425 |
| 待交割受益憑證 | 605 | 1,032 |
| 集合投資 | 740 | 740 |
| 土 迪 | 1,731,924 | 857,840 |
| 集合管理運用帳戶 | 50,847 | 68,303 |
| 保管有價證券 | 43,987,187 | 8,752,604 |
| | $158,845,334 | $106,474,313 |
- 409 -
信託帳損益表
民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 信託收益 | ||
| 本金利息收入 | $ 5,126 | $ 6,372 |
| 本金現金股利收入 | 2,447,742 | 1,627,451 |
| 本金財產交易收益 | 3,196,394 | 1,993,858 |
| 已實現資本利得－基金 | 28,668 | 7,457 |
| 本金已實現資本利得－債券 | 492 | - |
| 受益憑證分配收益 | 693 | 578 |
| 已實現兌換利得 | 7 | - |
| 信託收益合計 | 5,679,122 | 3,635,716 |
| 信託費用 | ||
| 本金管理費 | 187,109 | 218,268 |
| 本金監察人費 | 230 | 133 |
| 本金手續費 | 1,872 | 3,198 |
| 本金財產交易損失 | 1,500,453 | 2,795,992 |
| 本金所得稅費用 | 285 | 378 |
| 本金其他費用 | 51,270 | 25,638 |
| 已實現資本損失－基金 | 597 | 913 |
| 已實現資本損失－集合投資 | - | 131 |
| 信託費用合計 | 1,741,816 | 3,044,651 |
| 本期損益 | $ 3,937,306 | $ 591,065 |
（二）依信託業法規定辦理信託業務之內容請參閱附註一。
三九、金融控股公司財務報表及子公司簡明資產負債表及損益表
請參閱附表六。
四十、業務別財務資訊
請參閱附表七。
- 410 -
四一、玉山證券依期貨交易法相關規定，應符合財務比率之限制及其執行情形
玉山證券期貨部門之各項財務比率均符合期貨商管理規則之規定，其明細如下：
法令依據：期貨商管理規則
| 規定
條次 | 計 算 公 式 | 本 期 | | 上 期 | | | 標 準 | 執行情形 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 計 算 式 | 比 率 | 計 算 式 | 比 率 | | | |
| 17 | 業主權益 | 399,989
(242,736-237,447
-604) | 85.38 | - | - | ≥1 | 符 合 | |
| | (負債總額－期貨交易人權益－買賣損失準備－違約損失準備) | | | | | | | |
| 17 | 流動資產 | 431,235
238,988 | 1.80 | - | - | ≥1 | 符 合 | |
| | 流動負債 | | | | | | | |
| 22 | 業主權益 | 399,989
385,000 | 104% | - | - | ≥60%
≥40% | 符 合 | |
| | 最低實收資本額 | | | | | | | |
| 22 | 調整後淨資本額 | 373,984
56,942 | 657% | - | - | ≥20%
≥15% | 符 合 | |
| | 期貨交易人未沖銷部位所需之客戶保證金總額 | | | | | | | |
四二、專屬期貨經紀業務之特有風險
客戶委託玉山證券期貨部門從事期貨交易時，必須繳交買賣金額之一定比例為保證金。惟期貨交易保證金所引起之槓桿作用，可能使客戶獲得鉅額利益或遭受重大損失，為免客戶之損失連帶影響玉山證券期貨部門之財務安全，玉山證券期貨部門與委託客戶約定，每日依其未平倉期貨契約之市場結算價格計算其保證金及權利金專戶之變動情形，當保證金因市場價格逐漸減少至規定之金額時，玉山證券期貨部門立即通知客戶補繳保證金，若客戶未於規定期限內補繳時，玉山證券期貨部門得將客戶持有之期貨契約逕予平倉。
期貨交易人從事股票選擇權契約賣出買權交易時，得以其標的證券繳交交易保證金，惟玉山證券期貨部門九十九年底並未有買權賣方交易人抵繳保證金之情形。
- 411 -
四三、資本適足性相關資訊
依金融控股公司法及有關辦法規定，金融控股公司之集團資本適足率不得低於百分之一百。凡實際比率低於規定標準者，盈餘不得以現金或其他財產分配，中央主管機關並得視情節輕重為相當處分。
依銀行法及有關辦法規定，為健全銀行財務基礎，銀行合併及本行自有資本與風險性資產之比率，均不得低於 8%；凡實際比率低於規定標準者，中央主管機關得限制其盈餘分配。
依證券商管理規則及有關辦法規定，為促進證券市場健全發展及提昇證券商競爭力，證券商之自有資本適足比率，應達百分之二百；凡實際比率低於規定標準者，主管機關得限制相關業務。玉山證券九十九及九十八年底之自有資本與風險性資產比率分別為 470.64% 及 489.82% 。
其他相關資訊請參閱附表八。
四四、依金融控股公司法第四十六條規定應公告事項
請參閱附表九。
四五、其他
玉山銀行與浙商銀行股份有限公司於九十九年十二月六日簽署合作意向書，在符合主管機關規範下，本平等互利、友好合作原則，在業務經驗、人員交流及其他事項等方面進行合作。
玉山銀行於一○○年一月十四日與豐邑建設股份有限公司簽訂不動產購置契約，總價款計 821,410 仟元，並已完成產權移轉登記，該標的座落於台中市西屯區，將作為玉山銀行營業單位使用。
玉山證券已離職營業員因與客戶發生交易糾紛，致該客戶提起法律訴訟，要求玉山證券須負起連帶賠償責任。此案件經台灣嘉義地方法院一審判決，玉山證券應與該營業員連帶賠償 11,566 仟元，玉山證券業已於九十八年十月二十七日於臺灣高等法院臺南分院民事庭與該客戶達成和解，並由玉山證券給付和解賠償金 8,800 仟元。
- 412 -
四六、附註揭露事項
(一) 重大交易事項及(二)轉投資事業相關資訊：
- 資金貸與他人：母公司及玉山銀行不適用，其他轉投資事業無此情形。
- 為他人背書保證：母公司及玉山銀行不適用，其他轉投資事業無此情形。
- 期末持有有價證券情形：母公司、玉山銀行及玉山證券不適用，其他轉投資事業之資訊請參閱附表一。
- 累積買進或賣出同一有價證券之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者（母公司及玉山銀行係揭露累積買進或賣出同一轉投資事業之資訊）：玉山證券不適用，母公司及轉投資事業無此情形。
- 取得不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：母公司及轉投資事業無此情形。
- 處分不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：母公司及轉投資事業無此情形。
- 子公司依金融資產證券化條例或不動產證券化條例申請核准辦理之證券化商品類型及相關資訊：請參閱附註十。
- 與關係人交易之手續費折讓合計達新臺幣五佰萬元以上者：無此情形。
- 子公司出售不良債權交易資訊：無此情形。
- 應收關係人款項達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：無此情形。
- 轉投資事業相關資訊及合併持股情形：請參閱附表十。
- 從事衍生性金融商品交易：請參閱附註五及三五。
- 其他足以影響財務報表使用者決策之重大交易事項：請參閱附註四五。
(三) 大陸投資資訊：無。
(四) 母公司與子公司及各子公司間之業務關係及重要交易往來情形及金額：請參閱附表三。
- 413 -
四七、部門別財務資訊
本公司主要經營業務範圍為投資經主管機關核准之國內外金融相關事業、銀行業、證券業及保險業，銀行業務部門之部門收入、部門損益及部門可辨認資產，皆占本公司所有產業部門各該項合計數之 90%以上，故得不揭露產業別資訊。
- 414 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
期末持有有價證券者
民國九十九年十二月三十一日
附表一
單位：新臺幣仟元
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期 | 末 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股/仟單位) | 帳面金額 | 持股比率(%) | 市價或股權淨值 | 備註 | ||||
| 玉山創投 | 股票 | |||||||
| 益通光能科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 14 | $ 650 | 0.01 | $ 650 | (1) | |
| 福懋科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 31 | 1,178 | 0.01 | 1,178 | (1) | |
| 均豪精密股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 100 | 1,895 | 0.04 | 1,895 | (1) | |
| Optimer | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 50 | 16,683 | 0.13 | 16,683 | (1) | |
| 力致科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 61 | 2,307 | 0.13 | 2,307 | (1) | |
| 宏森光電科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 65 | 1,641 | 0.14 | 1,641 | (1) | |
| 晶采光電科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 297 | 4,216 | 0.27 | 4,216 | (1) | |
| 中日新科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 5 | 74 | 0.01 | 74 | (1) | |
| 均豪精密股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 272 | 5,148 | 0.12 | 5,148 | (1) | |
| 晶元光電股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 27 | 2,853 | - | 2,853 | (1) | |
| 益通光能科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 2 | 79 | - | 79 | (1) | |
| 岱陵科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 140 | 3,078 | 0.17 | 3,078 | (1) | |
| 福懋科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 400 | 15,200 | 0.09 | 15,200 | (1) | |
| Optimer | — | 備供出售金融資產 | 337 | 112,458 | 0.90 | 112,458 | (1) | |
| 宏森光電科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 256 | 6,464 | 0.54 | 6,464 | (1) | |
| 台驛國際股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 958 | 30,380 | 1.86 | 30,380 | (1) | |
| 建舜電子製造股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 122 | 2,074 | 0.15 | 2,074 | (1) | |
| 卓甞光電股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 121 | 4,211 | 0.47 | 4,211 | (1) | |
| 逸昌科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 1,091 | 21,772 | 2.73 | 21,772 | (1) | |
| 慧洋海運股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 2,091 | 86,787 | 0.69 | 86,787 | (1) | |
| 中化合成生技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 413 | 24,491 | 0.59 | 24,491 | (1) | |
| 金財通商務科技服務股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 325 | 3,250 | 2.41 | 4,317 | (2) | |
| 云光科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,014 | 28,001 | 5.92 | 33,105 | (2) | |
| 昇聯科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,700 | - | 6.07 | - | - |
（接次頁）
（承前頁）
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期 | 末 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股/仟單位) | 帳面金額 | 持股比率(%) | 市價或股權淨值 | ||||||
| 碩類科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,591 | $ 28,329 | 4.71 | $ 9,083 | (2) | ||
| 順達電子股份有限公司－普通股 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,640 | 16,300 | 17.45 | 12,712 | (2) | ||
| Applied Green Light, Inc. of Cayman | — | 無活絡市場之債券投資 | 1,000 | 9,107 | 4.82 | 20,522 | (4) | ||
| 詮興開發科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,400 | 15,369 | 6.38 | 9,060 | (2) | ||
| 元朗精密工業股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,544 | 26,064 | 1.50 | 26,984 | (2) | ||
| 有化科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,220 | 56,000 | 2.04 | 24,872 | (2) | ||
| 宣茂科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 199 | 2,802 | 0.83 | 3,099 | (2) | ||
| 茂佳精密科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 600 | 18,000 | 1.90 | 10,679 | (2) | ||
| 解際科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,791 | 25,600 | 2.97 | 26,576 | (2) | ||
| 興隆發電子股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 9,301 | 4.97 | 8,636 | (2) | ||
| 東準光電材料股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,783 | 45,800 | 10.61 | 28,541 | (2) | ||
| 鈞京光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 893 | 16,363 | 4.32 | 7,477 | (2) | ||
| 川石光電科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,250 | - | 5.79 | 1,925 | (2) | ||
| 冠燈科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,900 | 19,200 | 10.86 | 7,012 | (2) | ||
| 嘉彰股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,658 | 98,135 | 2.02 | 117,660 | (3) | ||
| Gloria Solar International Holding, Inc. | — | 以成本衡量之金融資產 | 500 | 20,000 | 0.51 | 6,542 | (2) | ||
| 寶一科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,123 | 13,000 | 2.00 | 13,227 | (2) | ||
| 北儒精密股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 800 | 16,000 | 1.31 | 8,640 | (2) | ||
| 晶錙科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 19,500 | 5.56 | 3,589 | (2) | ||
| 佰龍機械廠股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 500 | 11,000 | 1.16 | 4,512 | (2) | ||
| 澤米科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,700 | 23,800 | 5.31 | 8,323 | (2) | ||
| 盤鴻科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 353 | 11,400 | 1.21 | 5,259 | (2) | ||
| 宇通光能股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,200 | 30,000 | 0.57 | 19,432 | (2) | ||
| 瑪居禮電波工業股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,700 | 19,800 | 6.90 | 18,403 | (2) | ||
| 勁鐳科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,500 | 20,250 | 14.72 | 11,099 | (2) | ||
| 鉅景科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 811 | 29,800 | 1.90 | 10,625 | (2) | ||
| 智盛全球股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,009 | 69,900 | 2.97 | 44,072 | (2) | ||
| 明興光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,600 | 28,800 | 1.23 | 14,013 | (2) | ||
| 達諾光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,200 | 33,000 | 2.82 | 5,823 | (2) | ||
| 向照科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,398 | 23,054 | 2.71 | 14,009 | (2) | ||
| 華燈光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,244 | 22,109 | 4.91 | 14,173 | (2) | ||
| 台灣洛鼎生技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,582 | 17,664 | 4.80 | 8,967 | (2) |
（接次頁）
（承前頁）
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期 | 末 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股/仟單位) | 帳面金額 | 持股比率(%) | 市價或股權淨值 | ||||||
| 玉山保險經紀人 | 台通光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,684 | $ 38,575 | 2.69 | $ 25,438 | (3) | |
| 拍檔科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,704 | 18,497 | 2.77 | 20,829 | (2) | ||
| 有成精密股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 650 | 30,000 | 1.91 | 17,959 | (2) | ||
| 繁幕國際醫療生技集團股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,418 | 37,125 | 5.05 | 36,101 | (2) | ||
| 州巧科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 175 | 8,812 | 0.22 | 7,039 | (3) | ||
| 晶美應用材料股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 42 | 1,671 | 0.10 | 668 | (3) | ||
| 國慶化學股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 770 | 16,800 | 1.18 | 12,702 | (2) | ||
| 亞比斯國際企業股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 10,000 | 4.00 | 10,122 | (2) | ||
| 添瀚科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 93 | 3,780 | 0.54 | 1,766 | (2) | ||
| 宇隆科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 50,500 | 3.29 | 22,644 | (2) | ||
| 洋鼎科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 500 | 10,000 | 3.33 | 8,674 | (2) | ||
| 旭源包裝科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 713 | 24,242 | 2.71 | 11,657 | (2) | ||
| 奇美材料科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 345 | 9,252 | 0.08 | 4,782 | (2) | ||
| 佳晶科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 200 | 10,000 | 0.40 | 3,143 | (2) | ||
| 精流科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 25,000 | 2.50 | 12,199 | (2) | ||
| 存託憑證 | |||||||||
| 神州數碼控股有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 200 | 5,310 | 0.01 | 5,310 | (1) | ||
| 公司債 | |||||||||
| 富國銀行公司債券III | — | 備供出售金融資產 | 1,000 | 30,798 | - | 30,798 | (1) | ||
| 玉山保險經紀人 | 受益憑證 | ||||||||
| 復華全球短期收益基金 | — | 備供出售金融資產 | 5,227 | 55,575 | - | 55,575 | (1) | ||
| 復華全球債券組合基金 | — | 備供出售金融資產 | 405 | 5,356 | - | 5,356 | (1) | ||
| 玉山精選環宇集合管理運用帳戶 | — | 備供出售金融資產 | 2,930 | 37,275 | - | 37,275 | (1) | ||
| 復華新興債股動力組合基金 | — | 備供出售金融資產 | 3,000 | 29,970 | - | 29,970 | (1) | ||
| 保誠全球高收益債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 3,000 | 30,076 | - | 30,076 | (1) | ||
| 永豐全球投資等級債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 1,000 | 10,026 | - | 10,026 | (1) | ||
| 統羅德全球策略高收益債基金 | — | 備供出售金融資產 | 2,000 | 19,472 | - | 19,472 | (1) | ||
| 德盛PIMCO總回報債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 106 | 37,346 | - | 37,346 | (1) | ||
| 德盛PIMCO多元收益基金 | — | 備供出售金融資產 | 52 | 18,312 | - | 18,312 | (1) | ||
| 保誠美國優質債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 47 | 18,321 | - | 18,321 | (1) | ||
| 保誠亞州債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 65 | 27,683 | - | 27,683 | (1) | ||
| 保誠亞州當地貨幣債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 79 | 28,293 | - | 28,293 | (1) | ||
| 保誠中印基金 | — | 備供出售金融資產 | 44 | 27,778 | - | 27,778 | (1) |
（接次頁）
（承前頁）
備 註：
(1)上市櫃股票市價，係按九十九年底收盤價為準；受益憑證市價，係按九十九年底基金淨值為準。
(2)未上市及上櫃公司，係按被投資公司最近期未經會計師查核或核閱之財務報表計算。
(3)未上市及上櫃公司，係按被投資公司最近期經會計師查核或核閱之財務報表計算。
(4)係採用現金流量折現法之評價方法估計公平價值。
- 418 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報表編製主體
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
附表二
列入合併財務報表之子公司
| 投 資 公 司 名 稱 | 被 投 資 公 司 名 稱 | 所 在 地 區 | 業 務 性 質 | 期末持股比率（%） | 說 明 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 九 十 九 年 十二月三十一日 | 九 十 八 年 十二月三十一日 | |||||
| 玉山金控 | 玉山銀行 | 台北市 | 銀行業 | 100.00 | 100.00 | |
| 玉山證券 | 台北市 | 有價證券承銷、經紀及自營業務，兼營期貨經紀業務 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山創投 | 台北市 | 創業投資 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山保險經紀人 | 台北市 | 保險經紀業務 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山證券 | 玉山投顧 | 台北市 | 證券投資顧問業務 | 100.00 | 100.00 |
- 419 -
王山金融控股股份有限公司及子公司
母子公司間業務關係及重要交易往來情形
民國九十九及九十八年度
附表三
單位：新臺幣仟元
| 編號
(註一) | 交易人名稱 | 交易往來對象 | 與交易人之關係
(註二) | 交易往來情形
(註三及五) | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | | 科目 | 金額 | 交易條件 | 佔合併淨收益或
總資產之比率
(%) |
| | 九十九年度 | | | | | | |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 現金及約當現金 | $ 6,782,378 | 註四 | 0.63 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 存款及匯款 | 6,782,378 | 註四 | 0.63 |
| 4 | 玉山創投 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 299,216 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山創投 | 3 | 存款及匯款 | 299,216 | 註四 | 0.03 |
| 3 | 玉山證券 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 189,680 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 3 | 存款及匯款 | 189,680 | 註四 | 0.02 |
| 2 | 玉山保經 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 181,985 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山保經 | 3 | 存款及匯款 | 181,985 | 註四 | 0.02 |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 其他應付款－連結稅制 | 176,533 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 其他應收款－連結稅制 | 176,533 | 註四 | 0.02 |
| | 九十八年度 | | | | | | |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 現金及約當現金 | 5,054,645 | 註四 | 0.54 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 存款及匯款 | 5,054,645 | 註四 | 0.54 |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 其他應付款－連結稅制 | 295,875 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 其他應收款－連結稅制 | 295,875 | 註四 | 0.03 |
| 4 | 玉山創投 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 292,520 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山創投 | 3 | 存款及匯款 | 292,520 | 註四 | 0.03 |
| 3 | 玉山證券 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 217,709 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 3 | 存款及匯款 | 217,709 | 註四 | 0.02 |
| 2 | 玉山保經 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 192,017 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山保經 | 3 | 存款及匯款 | 192,017 | 註四 | 0.02 |
註一：母公司及子公司相互間之業務往來資訊應分別於編號欄註明，編號之填寫方法如下：
1. 母公司填 0。
2. 子公司依公司別由阿拉伯數字 1 開始依序編號。
註二：與交易人之關係有以下三種，標示種類即可：
1. 母公司對子公司。
2. 子公司對母公司。
3. 子公司對子公司。
註三：交易往來金額佔合併淨收益或總資產比率之計算，若屬資產負債科目者，以期末餘額佔合併總資產之方式計算；若屬損益科目者，以期中累積金額佔合併淨收益之方式計算。
註四：對關係人與非關係人所為交易條件，並無特別差異存在。
註五：係新臺幣壹億元以上之交易。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
關係人交易資訊
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
附表四
單位：新臺幣仟元
一、放款
九十九年十二月三十一日
| 類 別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額(註) | 期末餘額 | 履約情形 | 擔保品內容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正常放款 | 逾期放款 | |||||||
| 消費性放款 | 82戶 | $ 160,920 | $ 114,253 | $ 114,253 | $ - | 部分放款提供土地及建物為擔保 | 無 | |
| 自用住宅抵押放款 | 66戶 | 427,672 | 335,652 | 335,652 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 王志成 | 1,712 | 1,586 | 1,586 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 王志成 | 1,500 | 1,476 | 1,476 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 高靖禮 | 5,000 | 2,187 | 2,187 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 涂玟全 | 1,000 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 李政達 | 600 | 580 | 580 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蔡弦軒 | 671 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 何培真 | 1,100 | 1,081 | 1,081 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 萬水平 | 870 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蔡俊楠 | 2,500 | 2,478 | 2,478 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張榮輝 | 3,940 | 2,054 | 2,054 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 林隆政 | 900 | 900 | 900 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃家泰 | 2,000 | 1,807 | 1,807 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 吳冕和 | 1,845 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉東文 | 800 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳信宏 | 3,825 | 3,612 | 3,612 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 連浩章 | 3,000 | 786 | 786 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳美女 | 2,000 | 1,922 | 1,922 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳岱裕 | 700 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張正浩 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張正浩 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 魏新瑾 | 1,900 | 1,900 | 1,900 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳妍輝 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 翁萬富 | 5,800 | 5,800 | 5,800 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳政斌 | 1,000 | 975 | 975 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 周一順 | 3,000 | 2,040 | 2,040 | - | 土地及建物 | 無 |
（接次頁）
（承前頁）
| 類別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額（註） | 期末餘額 | 履約情形 | 擔保品內容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正常放款 | 逾期放款 | |||||||
| 其他放款 | 陳瑞仲 | $ 1,000 | $ 1,000 | $ 1,000 | $ - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳聰濱 | 3,828 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳聰濱 | 5,000 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 林世徽 | 1,675 | 1,595 | 1,595 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 洪濠益 | 1,500 | 1,441 | 1,441 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃永和 | 13,000 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃永和 | 5,000 | 2,800 | 2,800 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳欣華 | 3,800 | 3,596 | 3,596 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 6,445 | 6,201 | 6,201 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張文堅 | 400 | 393 | 393 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 楊恆華 | 320 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蔡惠玲 | 4,000 | 2,350 | 2,350 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳武信 | 800 | 189 | 189 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃男州 | 1,000 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳南銘 | 1,949 | 1,861 | 1,861 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蕭益昇 | 800 | 786 | 786 | - | 土地及建物 | 無 |
九十八年十二月三十一日
| 類別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額（註） | 期末餘額 | 履約情形 | 擔保品內容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正常放款 | 逾期放款 | |||||||
| 消費性放款 | 75戶 | $ 211,719 | $ 168,019 | $ 168,019 | $ - | 部分放款提供土地及建物為擔保 | 無 | |
| 自用住宅抵押放款 | 52戶 | 330,067 | 217,222 | 217,222 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃秋雄 | 35,000 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃男州 | 10,000 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃男州 | 4,947 | 4,717 | 4,717 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 楊恆華 | 363 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 楊恆華 | 356 | 320 | 320 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃永和 | 1,300 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃永和 | 6,000 | 6,000 | 6,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 王志成 | 1,834 | 1,712 | 1,712 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 萬水平 | 870 | 870 | 870 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 吳寬和 | 1,933 | 1,845 | 1,845 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張榮輝 | 463 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張榮輝 | 4,000 | 3,940 | 3,940 | - | 土地及建物 | 無 |
（接次頁）
（承前頁）
| 類 別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額(註) | 期末餘額 | 履 約 情 形 | 擔 保 品 內 容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正 常 效 款 | 逾 期 效 款 | |||||||
| 其他放款 | 林世徽 | $ 2,156 | $ 1,675 | $ 1,675 | $ - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 6,445 | 6,445 | 6,445 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 1,500 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 1,400 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉映紅 | 35,000 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 周一順 | 2,991 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉正仁 | 2,660 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃家泰 | 2,000 | 2,000 | 2,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳信宏 | 4,000 | 3,825 | 3,825 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳聰濱 | 4,000 | 3,828 | 3,828 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳聰濱 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳岱裕 | 5,100 | 700 | 700 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 楊淑華 | 150 | - | - | - | 存 軍 | 無 | |
| 其他放款 | 陳南銘 | 2,000 | 1,949 | 1,949 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蔡惠玲 | 4,000 | 4,000 | 4,000 | - | 土地及建物 | 無 |
註：係每戶一月一日至十二月三十一日每日最高餘額之合計數。
玉山商業銀行股份有限公司
資產品質－逾期放款及逾期帳款
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
附表五
單位：新臺幣仟元，%
| 年 月 | 九 十 九 年 十二 月 三 十 一 日 | 九 十 八 年 十二 月 三 十 一 日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 業務別 \ 項目 | 逾期放款金額(註 1) | 放 款 總 額 | 逾 效 比 率(註 2) | 備 把 呆 帳 金 額 | 備 把 呆 帳(註 3) | 逾期放款金額(註 1) | 放 款 總 額 | 逾 效 比 率(註 2) | ||
| 企業金融 | 擔 保 | 372,086 | 110,691,000 | 0.34 | 765,484 | 205.73 | 586,353 | 90,561,093 | 0.65 | |
| 無擔保 | 718,342 | 146,957,474 | 0.49 | 1,301,743 | 181.21 | 1,296,494 | 136,370,502 | 0.95 | ||
| 消費金融 | 住宅抵押貸款(註 4) | 632,569 | 247,911,168 | 0.26 | 667,134 | 105.46 | 819,020 | 255,536,546 | 0.32 | |
| 現金卡 | 1,168 | 26,839 | 4.35 | 10,707 | 916.70 | 3,990 | 40,746 | 9.79 | ||
| 小額純信用貸款(註 5) | 502,203 | 21,957,675 | 2.29 | 637,331 | 126.91 | 861,627 | 14,181,548 | 6.08 | ||
| 其他(註 6) | 擔 保無擔保 | 55,265 | 68,867,637 | 0.08 | 154,506 | 279.57 | 51,252 | 51,479,366 | 0.10 | |
| 60,851 | 6,364,555 | 0.96 | 78,105 | 128.35 | 102,564 | 5,765,980 | 1.78 | |||
| 放款業務合計 | 2,342,484 | 602,776,348 | 0.39 | 3,615,010 | 154.32 | 3,721,300 | 553,935,781 | 0.67 | ||
| 逾期帳款金額(註 1) | 應收帳款餘額 | 逾期帳款比率(註 2) | 備抵呆帳金額 | 備 把呆帳(註 1) | 逾期帳款金額(註 1) | 應收帳款餘額 | 逾期帳款比率(註 2) | |||
| 信用卡業務 | 111,421 | 30,887,743 | 0.36 | 436,132 | 391.43 | 430,815 | 29,849,038 | 1.44 | ||
| 無追索權之應收帳款承購業務(註 7) | - | 1,365,701 | - | 3,464 | - | - | 528,849 | - | ||
| 經債務協商且依約履行之免列報逾期放款總餘額(註 8) | 158,038 | 96,047 | ||||||||
| 經債務協商且依約履行之免列報逾期應收帳款總餘額(註 8) | 620,348 | 1,018,770 | ||||||||
| 債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期放款總餘額(註 9) | 141,981 | 85,078 | ||||||||
| 債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期應收帳款總餘額(註 9) | 772,477 | 800,828 |
註 1：逾期放款係依「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」規定之列報逾期放款金額；信用卡逾期帳款係依九十四年七月六日金管銀（四）字第 0944000378 號函所規定之逾期帳款金額。
註 2：逾期放款比率=逾期放款÷放款總額；逾期帳款比率=逾期帳款÷應收帳款餘額。
註 3：放款備抵呆帳覆蓋率=放款所提列之備抵呆帳金額÷逾放金額；應收帳款備抵呆帳覆蓋率=應收帳款所提列之備抵呆帳金額÷逾期帳款金額。
註 4：住宅抵押貸款係借款人以購建住宅或房屋裝修為目的，提供本人或配偶或未成年子女所購（所有）之住宅為十足擔保並設定抵押權予金融機構以取得資金者。
註 5：小額純信用貸款係指適用九十四年十二月十九日金管銀（四）字第 09440010950 號函規範且非屬信用卡、現金卡之小額純信用貸款。
註 6：消費金融「其他」係指非屬「住宅抵押貸款」、「現金卡」、「小額純信用貸款」之其他有擔保或無擔保之消費金融貸款，不含信用卡。
註 7：無追索權之應收帳款業務依九十四年七月十九日金管銀（五）字第 0945000494 號函規定，俟應收帳款承購商或保險公司確定不理賠之日起三個月內，列報逾期放款。
註 8：經債務協商且依約履行之免列報逾期放款總餘額及經債務協商且依約履行之免列報逾期應收帳款總餘額係依九十五年四月二十五日金管銀（一）字第 09510001270 號函規定揭露。
註 9：債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期放款總餘額及債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期應收帳款總餘額係依九十七年九月十五日金管銀（一）字第 09700318940 號函揭露。
- 424 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
金融控股公司財務報表及子公司簡明資產負債表及損益表
民國九十九及九十八年度
附表六
一、金融控股公司財務報表
玉山金融控股股份有限公司
資產負債表
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股面額為元
| 資產 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | 負債及股東權益 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 現金及約當現金 | $ 6,782,379 | $ 5,054,646 | 公平價值變動列入損益之金融負債 | $ 5,138,932 | $ 4,798,424 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | - | 1,011 | 應付款項 | 445,235 | 459,415 |
| 應收款項 | 830,086 | 807,921 | 應付公司債 | 7,500,000 | 5,500,000 |
| 採權益法之股權投資 | 60,799,227 | 57,006,584 | 應計退休金負債 | 20,755 | 3,569 |
| 其他金融資產 | 12,690 | 12,690 | 其他負債 | 82,512 | 188,771 |
| 固定資產－淨額 | 246 | 271 | 負債合計 | 13,187,434 | 10,950,179 |
| 無形資產 | 1,848 | 1,934 | |||
| 其他資產－淨額 | 2,817 | 2,838 | 股東權益 | ||
| 普通股股本－每股面額10元，額定：5,000,000仟股；發行： | |||||
| 九十九年3,803,300仟股，九十八年3,652,800仟股 | 38,033,000 | 36,528,000 | |||
| 資本公積 | 10,578,871 | 10,451,904 | |||
| 保留盈餘 | 6,503,368 | 4,759,376 | |||
| 累積換算調整數 | (128,172) | (39,540) | |||
| 金融商品之未實現損益 | 274,295 | 408,083 | |||
| 庫藏股票 | - | (168,399) | |||
| 未認列為退休金成本之淨損失 | (19,503) | (1,708) | |||
| 股東權益合計 | 55,241,859 | 51,937,716 | |||
| 資產總計 | $68,429,293 | $62,887,895 | 負債及股東權益總計 | $68,429,293 | $62,887,895 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男坝
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司
損益表
民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股盈餘為元
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 收益 | ||
| 採權益法認列之投資收益 | $ 4,720,551 | $ 2,272,699 |
| 其他收益 | 63,301 | 102,215 |
| 收益合計 | 4,783,852 | 2,374,914 |
| 費用及損失 | ||
| 營業費用 | 100,663 | 157,310 |
| 其他費用及損失 | 965,093 | 352,815 |
| 費用及損失合計 | 1,065,756 | 510,125 |
| 稅前利益 | 3,718,096 | 1,864,789 |
| 所得稅利益 | 204,976 | 63,549 |
| 純益 | $ 3,923,072 | $ 1,928,338 |
每股盈餘
| 稅 前 稅 後 | 稅 前 稅 後 | |
|---|---|---|
| 基本每股盈餘 | $ 0.98 $ 1.04 | $ 0.50 $ 0.51 |
| 稀釋每股盈餘 | $ 0.98 $ 1.04 | $ 0.49 $ 0.49 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
- 426 -
玉山金融控股股份有限公司
股東權益變動表
民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 股 | 本 | 借 | 借 | 股 | 股 | 股 | 股 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數（仟股） | 普通股股本 | 首本公積 | 法定盈餘公積 | 特別盈餘公積 | 未分配盈餘 | 累積換算調整數 | 金融商品之未實現損益 | 產品股票 | 未認列為退休金或本之淨損失 | 股東權益合計 | ||||||
| 九十八年一月一日餘額 | 3,544,351 | $ 35,443,511 | $ 10,407,577 | $ 1,773,823 | $ 683,801 | $ 1,424,119 | ($ 11,318) | ($ 636,969) | ($ 336,819) | ($ 5,524) | $ 48,742,201 | |||||
| 迴轉特別盈餘公積 | - | - | - | - | ( 29,989 ) | 29,989 | - | - | - | - | - | |||||
| 九十七年度盈餘分配（註） | ||||||||||||||||
| 法定盈餘公積 | - | - | - | 102,501 | - | ( 102,501 ) | - | - | - | - | - | |||||
| 特別盈餘公積 | - | - | - | - | 163,969 | ( 163,969 ) | - | - | - | - | - | |||||
| 股東紅利一般票 | 105,071 | 1,050,705 | - | - | - | ( 1,050,705 ) | - | - | - | - | - | |||||
| 分配後餘額 | 3,649,422 | 36,494,216 | 10,407,577 | 1,876,324 | 817,781 | 136,933 | ( 11,318 ) | ( 636,969 ) | ( 336,819 ) | ( 5,524 ) | 48,742,201 | |||||
| 員工紅利種增資 | 3,378 | 33,784 | ( 980 ) | - | - | - | - | - | - | - | 32,804 | |||||
| 九十八年度純益 | - | - | - | - | - | 1,928,338 | - | - | - | - | 1,928,338 | |||||
| 累積換算調整數之變動 | - | - | - | - | - | - | ( 28,222 ) | - | - | - | ( 28,222 ) | |||||
| 金融商品之未實現損益之變動 | - | - | - | - | - | - | - | 1,045,052 | - | - | 1,045,052 | |||||
| 產品股票轉讓員工之股份基礎交易－21,000仟股 | - | - | 45,307 | - | - | - | - | - | 168,420 | - | 213,727 | |||||
| 未認列為退休金或本之淨損失之變動 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | 3,816 | 3,816 | |||||
| 九十八年十二月三十一日餘額 | 3,652,800 | 36,528,000 | 10,451,904 | 1,876,324 | 817,781 | 2,065,271 | ( 39,540 ) | 408,083 | ( 168,399 ) | ( 1,708 ) | 51,937,716 | |||||
| 迴轉特別盈餘公積 | - | - | - | - | ( 653,812 ) | 653,812 | - | - | - | - | - | |||||
| 九十八年度盈餘分配（註） | ||||||||||||||||
| 法定盈餘公積 | - | - | - | 192,834 | - | ( 192,834 ) | - | - | - | - | - | |||||
| 股東紅利 | ||||||||||||||||
| 一般金 | - | - | - | - | - | ( 726,360 ) | - | - | - | - | ( 726,360 ) | |||||
| 一般票 | 145,272 | 1,452,720 | - | - | - | ( 1,452,720 ) | - | - | - | - | - | |||||
| 分配後餘額 | 3,798,072 | 37,980,720 | 10,451,904 | 2,069,158 | 163,969 | 347,169 | ( 39,540 ) | 408,083 | ( 168,399 ) | ( 1,708 ) | 51,211,356 | |||||
| 員工紅利種增資 | 5,228 | 52,280 | 14,377 | - | - | - | - | - | - | - | 66,657 | |||||
| 產品股票剪回－34,059仟股 | - | - | - | - | - | - | - | - | 459,649 | - | ( 459,649 ) | |||||
| 產品股票轉讓員工之股份基礎交易－55,059仟股 | - | - | 112,590 | - | - | - | - | - | 628,048 | - | 740,638 | |||||
| 九十九年度純益 | - | - | - | - | - | 3,923,072 | - | - | - | - | 3,923,072 | |||||
| 累積換算調整數之變動 | - | - | - | - | - | - | ( 88,632 ) | - | - | - | ( 88,632 ) | |||||
| 金融商品之未實現損益之變動 | - | - | - | - | - | - | - | ( 133,788 ) | - | - | ( 133,788 ) | |||||
| 未認列為退休金或本之淨損失之變動 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ( 17,795 ) | ( 17,795 ) | |||||
| 九十九年十二月三十一日餘額 | 3,803,300 | $ 38,033,000 | $ 10,578,871 | $ 2,069,158 | $ 163,969 | $ 4,270,241 | ($ 128,172) | $ 274,295 | $ - | ($ 19,503 ) | $ 55,241,859 |
註：九十八及九十七年度董事酬勞分別為22,699仟元及10,945仟元，員工紅利分別為68,096仟元（其中66,657仟元種增資）及32,835仟元（其中32,804仟元種增資），均已於當年度積益表扣除。
董事長：黃永仁
經理人：黃慧圳
會計主管：吳寬和
- 427 -
玉山金融控股股份有限公司
現金流量表
民國九十九年及九十八年一月一日至十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 九十九年度 | 九十八年度 | |
|---|---|---|
| 營業活動之現金流量 | ||
| 純 益 | $3,923,072 | $1,928,338 |
| 按權益法認列之投資淨益 | ( 4,720,551 ) | ( 2,272,699 ) |
| 按權益法認列之被投資公司發放現金 | ||
| 股利 | 922,574 | 78,910 |
| 折 舊 | 174 | 161 |
| 金融商品評價損益 | 340,508 | 375,318 |
| 股份基礎給付之薪資費用 | 1,333 | 899 |
| 遞延所得稅 | ( 106,259 ) | 739 |
| 其 他 | ( 516 ) | ( 169 ) |
| 營業資產及負債之淨變動 | ||
| 交易目的之金融資產 | 1,011 | 1,438,353 |
| 交易目的之金融負債 | - | ( 1,680,493 ) |
| 應收款項 | ( 22,165 ) | ( 300,215 ) |
| 其他資產 | 21 | 17 |
| 應付款項 | ( 51,475 ) | 116,903 |
| 營業活動之淨現金流入（出） | 287,727 | ( 313,938 ) |
| 投資活動之現金流量 | ||
| 購置固定資產 | ( 149 ) | - |
| 採權益法之股權投資增加 | - | ( 2,865,000 ) |
| 存出保證金減少 | - | 848,100 |
| 投資活動之淨現金流出 | ( 149 ) | ( 2,016,900 ) |
| 融資活動之現金流量 | ||
| 發行公司債 | 2,000,000 | - |
| 發放現金股利 | ( 726,360 ) | - |
（接次頁）
- 428 -
（承前頁）
| 九十九年度 | 九十八年度 | |
|---|---|---|
| 庫藏股票處分價款 | $ 626,164 | $ 167,915 |
| 買回庫藏股票 | ( 459,649) | - |
| 融資活動之淨現金流入 | 1,440,155 | 167,915 |
| 匯率影響數 | - | ( 28,750) |
| 現金及約當現金淨增加（減少）數 | 1,727,733 | ( 2,191,673) |
| 現金及約當現金年初餘額 | 5,054,646 | 7,246,319 |
| 現金及約當現金年底餘額 | $6,782,379 | $5,054,646 |
| 現金流量資訊之補充揭露 | ||
| 支付利息 | $ 186,870 | $ 215,274 |
| 支付所得稅 | $ 2,215 | $ 309,617 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
二、子公司簡明資產負債表
玉山商業銀行股份有限公司
簡明資產負債表
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 項 目 | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 資 產 | | | 負 債 | | |
| 現金及約當現金 | $ 11,159,112 | $ 9,800,366 | 央行及銀行同業存款 | $ 38,869,814 | $ 39,051,957 |
| 存放央行及拆借銀行同業 | 46,729,253 | 217,175,215 | 公平價值變動列入損益之 | | |
| 公平價值變動列入損益之 | | | 金融負債 | 12,945,397 | 11,059,469 |
| 金融資產－淨額 | 54,900,270 | 39,489,518 | 附買回票券及債券負債 | 17,394,242 | 14,518,968 |
| 附賣回票券及債券投資 | 1,439,552 | 3,384,993 | 應付款項 | 9,911,896 | 7,556,252 |
| 應收款項－淨額 | 35,891,606 | 32,990,151 | 存款及匯款 | 904,760,847 | 775,064,009 |
| 貼現及收款－淨額 | 599,161,337 | 550,483,765 | 應付金融債券 | 34,000,000 | 33,500,000 |
| 備供出售金融資產－淨額 | 47,546,797 | 36,818,491 | 其他金融負債 | 304,715 | 2,136,729 |
| 持有至到期日金融資產－ | | | 其他負債 | 1,511,978 | 402,615 |
| 淨額 | 254,655,585 | 18,278,241 | 負債合計 | 1,019,698,889 | 883,289,999 |
| 其他金融資產－淨額 | 2,801,199 | 6,146,635 | | | |
| 固定資產－淨額 | 14,194,456 | 13,859,239 | 股東權益 | | |
| 無形資產 | 3,991,910 | 4,030,756 | 股 本 | 35,100,000 | 33,624,000 |
| 其他資產－淨額 | 2,169,454 | 2,339,493 | 資本公積 | 8,290,091 | 8,083,943 |
| | | | 保留盈餘 | 11,459,706 | 9,496,329 |
| | | | 累積換算調整數 | ( 128,172 ) | ( 39,540 ) |
| | | | 金融商品之未實現損益 | 220,017 | 342,132 |
| | | | 股東權益合計 | 54,941,642 | 51,506,864 |
| 資 產 總 計 | $1,074,640,531 | $ 934,796,863 | 負債及股東權益總計 | $1,074,640,531 | $ 934,796,863 |
玉山綜合證券股份有限公司
簡明資產負債表
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 | 項 目 | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 資 產 | | | 負 債 | | |
| 流動資產 | $ 6,576,754 | $ 4,755,548 | 流動負債 | $ 4,088,034 | $ 2,344,725 |
| 基金及投資 | 113,172 | 82,570 | 其他負債 | 97,644 | 82,833 |
| 固定資產－淨額 | 261,533 | 324,125 | 負債合計 | 4,185,678 | 2,427,558 |
| 無形資產 | 21,626 | 13,717 | | | |
| 其他資產 | 752,718 | 705,382 | 股東權益 | | |
| 受託買賣借項－淨額 | 37,157 | 21,708 | 股 本 | 3,060,000 | 3,060,000 |
| | | | 資本公積 | 11,741 | 2,328 |
| | | | 保留盈餘 | 505,541 | 413,164 |
| | | | 股東權益合計 | 3,577,282 | 3,475,492 |
| 資 產 總 計 | $ 7,762,960 | $ 5,903,050 | 負債及股東權益總計 | $ 7,762,960 | $ 5,903,050 |
- 430 -
玉山保險經紀人股份有限公司
簡明資產負債表
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | 項目 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 資產 | 負債 | ||||
| 流動資產 | $ 576,812 | $ 417,952 | 流動負債 | $ 92,110 | $ 86,980 |
| 基金及投資 | 30,798 | 33,173 | 其他負債 | 227 | 166 |
| 固定資產－淨額 | 42 | 68 | 負債合計 | 92,337 | 87,146 |
| 無形資產 | 990 | 1,767 | |||
| 其他資產 | 529 | 137 | 股東權益 | ||
| 股本 | 113,000 | 113,000 | |||
| 資本公積 | 1,149 | 45 | |||
| 保留盈餘 | 412,946 | 251,992 | |||
| 金融商品之未實現損益 | ( 10,254) | 914 | |||
| 未認列為退休金成本之淨損失 | ( 7) | - | |||
| 股東權益合計 | 516,834 | 365,951 | |||
| 資產總計 | $ 609,171 | $ 453,097 | 負債及股東權益總計 | $ 609,171 | $ 453,097 |
玉山創業投資股份有限公司
簡明資產負債表
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 | 項目 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 資產 | 負債 | ||||
| 流動資產 | $ 661,605 | $ 611,004 | 流動負債 | $ 19,271 | $ 7,966 |
| 基金及投資 | 1,120,951 | 1,054,973 | 其他負債 | 232 | 176 |
| 固定資產－淨額 | 162 | 227 | 負債合計 | 19,503 | 8,142 |
| 無形資產 | 100 | 60 | |||
| 其他資產 | 154 | 155 | 股東權益 | ||
| 股本 | 1,500,000 | 1,500,000 | |||
| 資本公積 | 510 | 81 | |||
| 保留盈餘 | 198,427 | 93,158 | |||
| 金融商品之未實現損益 | 64,532 | 65,038 | |||
| 股東權益合計 | 1,763,469 | 1,658,277 | |||
| 資產總計 | $1,782,972 | $1,666,419 | 負債及股東權益總計 | $1,782,972 | $1,666,419 |
- 431 -
三、子公司簡明損益表
玉山商業銀行股份有限公司
簡明損益表
民國九十九及九十八年度
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 |
|---|---|---|---|
| 利息淨收益 | $ 11,376,853 | $ 8,601,685 | |
| 利息以外淨收益 | 5,429,956 | 3,714,781 | |
| 淨收益 | 16,806,809 | 12,316,466 | |
| 呆帳費用 | ( 2,727,059 ) | ( 2,112,036 ) | |
| 營業費用 | ( 9,489,674 ) | ( 8,336,371 ) | |
| 稅前淨利 | $ 4,590,076 | $ 1,868,059 | |
| 純益 | $ 3,981,361 | $ 1,774,435 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 1.31 | $ 0.56 | |
| －稅後 | $ 1.13 | $ 0.53 |
玉山綜合證券股份有限公司
簡明損益表
民國九十九及九十八年度
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 |
|---|---|---|---|
| 收入 | $ 1,083,474 | $ 975,317 | |
| 費用 | ( 785,137 ) | ( 687,541 ) | |
| 稅前淨利 | $ 298,337 | $ 287,776 | |
| 純益 | $ 239,257 | $ 238,055 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 0.97 | $ 0.94 | |
| －稅後 | $ 0.78 | $ 0.78 |
- 432 -
玉山保險經紀人股份有限公司
簡明損益表
民國九十九及九十八年度
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 |
|---|---|---|---|
| 營業收入 | $562,832 | $372,953 | |
| 營業費用 | ( 146,058) | ( 101,215) | |
| 營業外收入及利益 | 7,533 | 10,332 | |
| 營業外費用及損失 | ( 3,450) | ( 1,607) | |
| 稅前淨利 | $420,857 | $280,463 | |
| 純 益 | $349,664 | $210,678 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 37.24 | $ 24.82 | |
| －稅後 | $ 30.94 | $ 18.64 |
玉山創業投資股份有限公司
簡明損益表
民國九十九及九十八年度
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 |
|---|---|---|---|
| 收 入 | $215,314 | $ 96,020 | |
| 費 用 | ( 50,317) | ( 42,935) | |
| 稅前淨利 | $164,997 | $ 53,085 | |
| 純 益 | $150,269 | $ 49,531 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 1.10 | $ 0.40 | |
| －稅後 | $ 1.00 | $ 0.37 |
- 433 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
業務別財務資訊
民國九十九及九十八年度
附表七
單位：新臺幣仟元
| 九 十 九 年 度 | ||||
|---|---|---|---|---|
| 項目 | 業務別銀行業務 | 經營業務 | 其他業務 | 合併 |
| 利息淨收益(損失) | $11,415,696 | $251,924 | ($216,650) | $11,450,970 |
| 利息以外淨收益(損失) | 5,326,157 | 661,000 | (22,766) | 5,964,391 |
| 淨收益(損失) | 16,741,853 | 912,924 | (239,416) | 17,415,361 |
| 呆帳費用 | (2,727,059) | (5,198) | - | (2,732,257) |
| 營業費用 | (9,385,477) | (651,167) | (174,304) | (10,210,948) |
| 繼續營業單位稅前淨益(損) | 4,629,317 | 256,559 | (413,720) | 4,472,156 |
| 所得稅利益(費用) | (608,715) | (59,080) | 118,711 | (549,084) |
| 稅後淨利(損) | 4,020,602 | 197,479 | (295,009) | 3,923,072 |
| 九 十 八 年 度 | ||||
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 項目 | 業務別銀行業務 | 經營業務 | 其他業務 | 合併 |
| 利息淨收益(損失) | $ 8,679,809 | $ 163,273 | ($ 200,659) | $ 8,642,423 |
| 利息以外淨收益 | 3,656,333 | 693,317 | 266,878 | 4,616,528 |
| 淨收益 | 12,336,142 | 856,590 | 66,219 | 13,258,951 |
| 呆帳費用 | ( 2,112,036) | ( 4,904) | - | ( 2,116,940) |
| 營業費用 | ( 8,258,102) | ( 614,145) | ( 187,847) | ( 9,060,094) |
| 繼續營業單位稅前淨益(損) | 1,966,004 | 237,541 | ( 121,628) | 2,081,917 |
| 所得稅費用 | ( 93,624) | ( 49,721) | ( 10,234) | ( 153,579) |
| 稅後淨利(損) | 1,872,380 | 187,820 | ( 131,862) | 1,928,338 |
- 434 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
資本適足性資訊
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
附表八
一、玉山金控集團資本適足率
單位：新臺幣仟元，%
| 項目
公司 | 九十九年十二月三十一日 | | | 九十八年十二月三十一日 | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | 玉山金控
持股比率 | 集團合格資本 | 集團法定
資本需求 | 玉山金控
持股比率 | 集團合格資本 | 集團法定
資本需求 |
| 玉山金控 | | $58,540,011 | $60,860,129 | | $54,337,716 | $57,053,175 |
| 玉山銀行 | 100 | 67,348,487 | 46,655,136 | 100 | 58,053,242 | 42,098,339 |
| 玉山證券 | 100 | 2,861,533 | 912,020 | 100 | 2,747,070 | 841,247 |
| 玉山創投 | 100 | 1,763,469 | 891,486 | 100 | 1,658,277 | 833,210 |
| 玉山保險經紀人 | 100 | 516,834 | 304,586 | 100 | 365,951 | 226,549 |
| 應扣除項目 | | ( 70,896,148 ) | ( 60,811,917 ) | | ( 65,961,195 ) | ( 57,019,274 ) |
| 小計 | | 60,134,186 | 48,811,440 | | 51,201,061 | 44,033,246 |
| 集團資本適足比率 | | 123.20 | | | 116.28 | |
註 1.：係依「金融控股公司合併資本適足性管理辦法」之計算規定填列。
註 2.：集團資本適足比率 = 集團合格資本淨額 ÷ 集團法定資本需求。
二、玉山金控合格資本
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 九十九年十二月三十一日 | 九十八年十二月三十一日 |
|---|---|---|
| 普通股 | $ 38,033,000 | $ 36,528,000 |
| 符合銀行第一類資本條件規定及限額之永續非累積特別股者及無到期日非累積次順位債券 | - | - |
| 其他特別股及次順位債券 | 3,300,000 | 2,400,000 |
| 預收股本 | - | - |
| 資本公積 | 10,578,871 | 10,451,904 |
| 法定盈餘公積 | 2,069,158 | 1,876,324 |
| 特別盈餘公積 | 163,969 | 817,781 |
| 累積盈虧 | 4,270,241 | 2,065,271 |
| 權益調整數 | 126,620 | 366,835 |
| 減：商譽 | - | - |
| 減：遞延資產 | 1,848 | - |
| 減：庫藏股 | - | 168,399 |
| 合格資本合計 | 58,540,011 | 54,337,716 |
註：係依「金融控股公司合併資本適足性管理辦法」之計算規定填列。
- 435 -
三、玉山銀行資本適足性
單位：新臺幣仟元，%
| 年度
分析項目 | | | 九 十 九 年
十二月三十一日 | 九 十 八 年
十二月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 自有資本 | 第一類資本 | | 49,872,438 | 43,649,594 |
| | 第二類資本 | | 17,476,049 | 14,403,648 |
| | 第三類資本 | | - | - |
| | 自有資本 | | 67,348,487 | 58,053,242 |
| 加權風險性資產總額 | 信用風險 | 標準法 | 529,891,296 | 467,100,520 |
| | | 內部評等法 | - | - |
| | | 資產證券化 | 1,193,323 | 2,104,311 |
| | 作業風險 | 基本指標法 | 26,757,188 | 24,446,038 |
| | | 標準法／選擇性標準法 | - | - |
| | | 進階衡量法 | - | - |
| | 市場風險 | 標準法 | 25,347,388 | 32,578,363 |
| | | 內部模型法 | - | - |
| 加權風險性資產總額 | | 583,189,195 | 526,229,232 | |
| 資本適足率 | | | 11.55 | 11.03 |
| 第一類資本占風險性資產之比率 | | | 8.55 | 8.29 |
| 第二類資本占風險性資產之比率 | | | 3.00 | 2.74 |
| 第三類資本占風險性資產之比率 | | | - | - |
| 普通股股本占總資產比率 | | | 3.27 | 3.60 |
| 槓桿比率 | | | 4.99 | 5.01 |
註 1：本表自有資本與加權風險性資產總額係依「銀行資本適足性及資本等級管理辦法」及「銀行自有資本與風險性資產之計算方法說明及表格」之規定填列。
註 2：本表之計算公式如下：
- 自有資本 = 第一類資本 + 第二類資本 + 第三類資本。
- 加權風險性資產總額 = 信用風險加權風險性資產 + （作業風險 + 市場風險）之資本計提 × 12.5。
- 資本適足率 = 自有資本 ÷ 加權風險性資產總額。
-
第一類資本占風險性資產之比率 = 第一類資本 ÷ 加權風險性資產總額。
-
436 -
-
第二類資本占風險性資產之比率 = 第二類資本 ÷ 加權風險性資產總額。
-
第三類資本占風險性資產之比率 = 第三類資本 ÷ 加權風險性資產總額。
-
普通股股本占總資產比率 = 普通股股本 ÷ 總資產。
-
槓桿比率 = 第一類資本／調整後平均資產（平均資產扣除第一類資本減項「商譽」、「出售不良債權未攤銷損失」及依「銀行自有資本與風險性資產計算方法說明及表格」所規定應自第一類資本扣除之金額）。
-
437 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
依金融控股公司法第四十六條規定應公告事項
民國九十九年及九十八年十二月三十一日
附表九
單位：新臺幣仟元；%
九十九年十二月三十一日
| 姓 名 或 名 稱 | 授信、背書或其他交易之加計總額 | 占金融控股公司之淨值比例 |
|---|---|---|
| 一、同一人 | ||
| 中央銀行 | $242,930,655 | 439.76% |
| 財政部 | 26,368,597 | 47.73% |
| 奇美電子股份有限公司 | 8,940,352 | 16.18% |
| JP MORGAN CHASE BANK | 6,398,651 | 11.58% |
| 台灣電力股份有限公司 | 6,198,741 | 11.22% |
| 中龍鋼鐵股份有限公司 | 5,885,000 | 10.65% |
| 友達光電股份有限公司 | 4,204,105 | 7.61% |
| DEUTSCHE BANK | 3,638,997 | 6.59% |
| 南亞科技股份有限公司 | 3,511,220 | 6.36% |
| MORGAN STANLEY | 3,477,313 | 6.29% |
| 華亞科技股份有限公司 | 3,058,192 | 5.54% |
| 台灣中油股份有限公司 | 2,998,729 | 5.43% |
| HONGKONG & SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED | 2,940,935 | 5.32% |
| 第一商業銀行股份有限公司 | 2,921,669 | 5.29% |
| CITI BANK | 2,900,042 | 5.25% |
| 長虹建設股份有限公司 | 2,873,000 | 5.20% |
| 二、同一關係人 | ||
| 無 | ||
| 三、同一關係企業 | ||
| 鴻海精密工業股份有限公司及其關係企業 | 9,789,730 | 17.72% |
| 中國鋼鐵股份有限公司及其關係企業 | 8,725,540 | 15.80% |
| 南亞塑膠工業股份有限公司及其關係企業 | 7,798,671 | 14.12% |
| 友達光電股份有限公司及其關係企業 | 6,010,219 | 10.88% |
| 長榮航空股份有限公司及其關係企業 | 3,901,380 | 7.06% |
| 長虹建設股份有限公司及其關係企業 | 3,529,000 | 6.39% |
| 華新麗華股份有限公司及其關係企業 | 2,970,438 | 5.38% |
| 台灣水泥股份有限公司及其關係企業 | 2,790,555 | 5.05% |
- 438 -
九十八年十二月三十一日
| 姓 名 或 名 稱 | 授信、背書或其他交易之加計總額 | 占金融控股公司之淨值比例 |
|---|---|---|
| 一、同一人 | ||
| 台灣電力股份有限公司 | $ 6,280,000 | 12.09% |
| JP MORGAN CHASE BANK | 5,249,869 | 10.11% |
| 中龍鋼鐵股份有限公司 | 4,958,000 | 9.55% |
| 台灣高速鐵路股份有限公司 | 3,804,407 | 7.32% |
| 友達光電股份有限公司 | 3,655,976 | 7.04% |
| 第一商業銀行股份有限公司 | 3,525,994 | 6.79% |
| DEUTSCHE BANK | 3,475,008 | 6.69% |
| 國際票券金融股份有限公司 | 3,385,913 | 6.52% |
| 奇美電子股份有限公司 | 3,351,488 | 6.45% |
| 南亞科技股份有限公司 | 3,168,621 | 6.10% |
| 群益證券股份有限公司 | 3,150,000 | 6.06% |
| 長虹建設股份有限公司 | 2,623,000 | 5.05% |
| 二、同一關係人 | ||
| 無 | ||
| 三、同一關係企業 | ||
| 中龍鋼鐵股份有限公司及其關係企業 | 6,984,200 | 13.45% |
| 南亞塑膠工業股份有限公司及其關係企業 | 6,545,994 | 12.60% |
| 奇美電子股份有限公司及其關係企業 | 5,490,288 | 10.57% |
| 友達光電股份有限公司及其關係企業 | 5,463,776 | 10.52% |
| 中國信託金融控股股份有限公司及其關係企業 | 4,035,474 | 7.77% |
| 台塑石化股份有限公司及其關係企業 | 3,800,804 | 7.32% |
| 鴻海精密工業股份有限公司及其關係企業 | 3,329,766 | 6.41% |
| 群益證券股份有限公司及其關係企業 | 3,150,000 | 6.06% |
| 長虹建設股份有限公司及其關係企業 | 3,125,000 | 6.02% |
| 寶成工業股份有限公司及其關係企業 | 2,773,518 | 5.34% |
| 遠東紡織股份有限公司及其關係企業 | 2,619,936 | 5.04% |
- 439 -
玉山金融控股股份有限公司
轉投資事業相關資訊及合併持股情形
民國九十九年度
附表十
單位：新臺幣仟元／仟股
| 投資公司名稱 | 被投資公司名稱 | 所在地區 | 主要營業項目 | 期末持股比率（%） | 投資帳面金額 | 本期認列之投資損益 | 本公司及關係企業合併 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 現股股數 | 持股情形（註1） | 分數 | |||||||||
| 股數（註2） | 股數 | ||||||||||
| 玉山金控 | 玉山銀行 | 台北市 | 銀行業 | 100.00 | $ 54,941,642 | $ 3,981,361 | 3,510,000 | - | 3,510,000 | 100.00 | 註3 |
| 玉山證券 | 台北市 | 有價證券承銷、經紀及自營業務，兼營期貨經紀業務 | 100.00 | 3,577,282 | 239,257 | 306,000 | - | 306,000 | 100.00 | 註3 | |
| 玉山創投 | 台北市 | 創業投資 | 100.00 | 1,763,469 | 150,269 | 150,000 | - | 150,000 | 100.00 | 註3 | |
| 玉山保險經紀人 | 台北市 | 保險經紀業務 | 100.00 | 516,834 | 349,664 | 11,300 | - | 11,300 | 100.00 | 註3 |
註1：凡本公司、董事、監察人、總經理、副總經理及符合公司法定義之關係企業所持有之被投資公司現股或擬制持股，均已計入。
註2：(1)擬制持股係指所購入具股權性質有價證券或簽訂之衍生性商品契約（尚未轉換成股權持有者），依約定交易條件及公司承作意圖係連結轉投資事業之股權並作為金融控股公司法第三十六條第二項及第三十七條規定轉投資目的者，在假設轉換下，因轉換所取得之股份。
(2) 前揭「具股權性質有價證券」係指依證券交易法施行細則第十一條第一項規定之有價證券，如可轉換公司債、認購權證。
(3) 前揭「衍生性商品契約」係指符合財務會計準則公報第三十四號有關衍生性商品定義者，如股票選擇權。
註3：編製合併財務報表時，業已全數沖銷。
- 440 -
附表十一
玉山商業銀行股份有限公司
具重大影響之外幣金融資產及負債資訊
民國九十九及九十八年十二月三十一日
單位：仟元
| 九 十 九 年 十二 月 三 十 一 日 | 九 十 八 年 十二 月 三 十 一 日 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 外 幣 | 匯 率 | 新 臺 幣 | 外 幣 | 匯 率 | 新 臺 幣 | |
| 金 融 資 產 | ||||||
| 美 元 | $ 3,826,695 | 29.5000 | $ 112,887,503 | $ 3,141,059 | 32.1760 | $ 101,066,714 |
| 澳 幣 | 319,903 | 30.0281 | 9,606,079 | 168,964 | 28.8715 | 4,878,244 |
| 港 幣 | 1,738,109 | 3.7900 | 6,587,433 | 915,446 | 4.1490 | 3,798,185 |
| 日 圓 | 10,220,888 | 0.3622 | 3,702,006 | 10,804,343 | 0.3480 | 3,759,911 |
| 歐 元 | 67,039 | 39.2468 | 2,631,066 | 42,641 | 46.2305 | 1,971,315 |
| 絲西蘭幣 | 7,752 | 22.7593 | 176,430 | 665 | 23.3437 | 15,524 |
| 瑞士法郎 | 3,511 | 31.5339 | 110,716 | 813 | 31.0789 | 25,267 |
| 人 民幣 | 23,050 | 4.4664 | 102,951 | 14,268 | 4.7129 | 67,244 |
| 新加坡幣 | 3,886 | 22.8718 | 88,880 | 3,754 | 22.9239 | 86,056 |
| 英 錢 | 1,875 | 45.5510 | 85,408 | 13,251 | 51.7358 | 685,551 |
| 加拿大幣 | 1,616 | 29.5118 | 47,691 | 8,936 | 30.5856 | 273,313 |
| 南非幣 | 7,376 | 4.4426 | 32,769 | 1,221 | 4.3425 | 5,302 |
| 瑞典幣 | 2,539 | 4.3671 | 11,088 | 12,911 | 4.5008 | 58,110 |
| 泰 錄 | 7,667 | 0.9788 | 7,504 | 9,632 | 0.9645 | 9,290 |
| 馬來西亞幣 | 77 | 9.5624 | 736 | 77 | 9.3972 | 724 |
| 金 融 負 債 | ||||||
| 美 元 | 4,190,070 | 29.5000 | 123,607,065 | 3,358,512 | 32.1760 | 108,063,482 |
| 歐 元 | 171,945 | 39.2468 | 6,748,291 | 99,940 | 46.2305 | 4,620,276 |
| 澳 幣 | 139,638 | 30.0281 | 4,193,064 | 240,961 | 28.8715 | 6,956,906 |
| 日 圓 | 10,938,607 | 0.3622 | 3,961,963 | 4,227,815 | 0.3480 | 1,471,280 |
| 港 幣 | 950,202 | 3.7900 | 3,601,266 | 593,955 | 4.1490 | 2,464,319 |
| 南非幣 | 543,863 | 4.4426 | 2,416,166 | 686,231 | 4.3425 | 2,979,958 |
| 絲西蘭幣 | 96,299 | 22.7593 | 2,191,698 | 109,991 | 23.3437 | 2,567,597 |
| 英 錢 | 32,942 | 45.5510 | 1,500,541 | 19,279 | 51.7358 | 997,414 |
| 加拿大幣 | 25,804 | 29.5118 | 761,522 | 17,281 | 30.5856 | 528,550 |
| 新加坡幣 | 5,835 | 22.8718 | 133,457 | 2,319 | 22.9239 | 53,161 |
| 瑞士法郎 | 2,470 | 31.5339 | 77,889 | 1,504 | 31.0789 | 46,743 |
| 瑞典幣 | 15,824 | 4.3671 | 69,105 | 42,959 | 4.5008 | 193,350 |
| 人 民幣 | 230 | 4.4664 | 1,027 | - | 4.7129 | - |
| 馬來西亞幣 | - | 9.5624 | - | 1 | 9.3972 | 9 |
- 441 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
現金及約當現金明細表
民國九十九年十二月三十一日
表一
單位：新臺幣仟元
| 名稱 | 金額 |
|---|---|
| 庫存現金及週轉金 | $ 4,891,795 |
| 待交換票據 | 3,195,583 |
| 存放同業 | 2,049,069 |
| 庫存外幣（註） | 1,035,224 |
| 約當現金－收益率 0.03% | 13,053 |
| $ 11,184,724 |
註：庫存外幣明細如下：
| 原幣金額（元） | 兌換匯率 | 新臺幣金額（仟元） | |
|---|---|---|---|
| USD | 9,763,483 | 29.5 | $ 288,023 |
| HKD | 66,353,130 | 3.79 | 251,478 |
| JPY | 670,974,000 | 0.3622 | 243,027 |
| EUR | 3,914,860 | 39.2468 | 153,646 |
| CNY | 22,176,700 | 4.4664 | 99,050 |
| 合計 | $ 1,035,224 |
- 442 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
公平價值變動列入損益之金融資產明細表
民國九十九年十二月三十一日
表二
單位：新臺幣仟元
| 發行機構／票券及證券名稱 | 付息日 | 到期日／存續期間 | 面額（註二） | 利率（%） | 取得成本 | 公平價值 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單價總額 | 額 | ||||||
| 交易目的之金融資產 | |||||||
| 商業本票 | |||||||
| 玉山銀行 | |||||||
| 台灣中油 | 100.01.17 | $ 500,000 | 0.570 | $ 499,251 | $ 499,253 | ||
| 台灣中油 | 100.01.17 | 500,000 | 0.580 | 499,238 | 499,243 | ||
| 台灣中油 | 100.01.17 | 350,000 | 0.489 | 349,909 | 349,905 | ||
| 台灣電力 | 100.01.24 | 350,000 | 0.471 | 349,863 | 349,854 | ||
| 其他（註一） | 7,664,364 | 7,664,338 | |||||
| 9,362,625 | 9,362,593 | ||||||
| 可轉讓定期存單 | |||||||
| 玉山銀行（註三） | 7,000,000 | 6,999,501 | |||||
| 國庫券 | |||||||
| 玉山銀行 | 4,597,488 | 4,596,802 | |||||
| 利率交換合約 | |||||||
| 玉山銀行 | 4,237 | 1,954,425 | |||||
| 外匯選擇權合約 | |||||||
| 玉山銀行 | 382,749 | 833,359 | |||||
| 國外機構發行債券 | |||||||
| 玉山銀行（註一及註四） | 643,695 | 545,967 | |||||
| 外匯換匯合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 498,096 | |||||
| 基金受益憑證 | |||||||
| 玉山銀行（註一） | 155,000 | 168,178 | |||||
| 玉山證券及子公司（註一） | 275,020 | 279,452 | |||||
| 430,020 | 447,630 | ||||||
| 換匯換利合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 422,106 | |||||
| 遠期外匯合約 | |||||||
| 玉山銀行 | - | 357,119 | |||||
| 國內上市（櫃）股票 | |||||||
| 玉山銀行（註一） | 290,726 | 295,199 | |||||
| 玉山創投（註一） | 28,476 | 24,354 | |||||
| 319,202 | 319,553 |
（接次頁）
- 443 -
（承前頁）
| 發行機構／票券及證券名稱 | 付息日 | 到期日／存續期間 | 面額（註二） | 利率（%） | 取得成本 | 公平價值單價總額 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 營業證券－自營部 | ||||||
| 玉山證券及子公司 | ||||||
| 國內上市（櫃）股票（註一） | $ 220,284 | $ 221,844 | ||||
| 公司債（註一） | 84,088 | 82,040 | ||||
| 304,372 | 303,884 | |||||
| 金融債券 | ||||||
| 玉山銀行（註一） | 88,482 | 85,895 | ||||
| 期貨交易保證金－自有資金 | ||||||
| 玉山銀行 | 80,932 | 80,932 | ||||
| 玉山證券及子公司 | 4,009 | 4,009 | ||||
| 84,941 | 84,941 | |||||
| 金屬商品交換合約 | ||||||
| 玉山銀行 | - | 52,166 | ||||
| 信用違約交換合約 | ||||||
| 玉山銀行 | - | 45,400 | ||||
| 無本金交割遠期外匯合約 | ||||||
| 玉山銀行 | - | 30,871 | ||||
| 外幣保證金交易合約 | ||||||
| 玉山銀行 | - | 12,097 | ||||
| 存託憑證 | ||||||
| 玉山創投（註一） | 6,076 | 5,310 | ||||
| 遠期商品合約 | ||||||
| 玉山銀行 | - | 4,574 | ||||
| 可轉換公司債 | ||||||
| 玉山銀行（註一） | 1,600 | 1,855 | ||||
| 商品選擇權合約 | ||||||
| 玉山銀行 | 531 | 1,620 | ||||
| 23,226,018 | 26,965,764 | |||||
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產 | ||||||
| 金融債券 | ||||||
| 玉山銀行 | ||||||
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年3,6,9,12月5日+5營業日 | 102.12.05 | 501,500 | 依合約約定 | 501,500 | 99,820 |
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年3,6,9,12月5日+5營業日 | 102.12.05 | 486,750 | 依合約約定 | 486,750 | 99,820 |
| Bank of New York Fiduciary | 每年3,6,9,12月20日 | 103.02.28 | 442,500 | 3.300 | 442,500 | 99,820 |
| JPMorgan Bank Luxembourg SA | 每年2,5,8,11月Observation date+5營業日 | 103.03.12 | 354,000 | 依合約約定 | 354,000 | 99,900 |
| 其他（註一） | 14,119,073 | 14,086,254 | ||||
| 15,903,823 | 15,868,075 |
（接次頁）
（承前頁）
| 發行機構／票券及證券名稱 | 付息日 | 到期日／存續期間 | 面額（註二） | 利率（%） | 取得成本 | 公平價值單價總額 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 公司債 | ||||||
| 玉山銀行 | ||||||
| Westwood Funding VI | 依合約約定 | 102.08.15 | 324,500 | 依合約約定 | $ 324,500 | 96.000 $ 311,520 |
| Anthracite Investments (Cayman) Ltd. | 每年 3,6,9,12 月 11 日 | 103.12.11 | 300,281 | 依合約約定 | 300,281 | 90.870 272,865 |
| 其他（註一） | 11,884,655 | 11,660,961 | ||||
| 12,509,436 | 12,245,346 | |||||
| 國外政府債券 | ||||||
| 玉山銀行 | ||||||
| Hong Kong Treasury Bills（註五） | 100.11.09 | 379,000 | — | 377,779 | 99.720 377,939 | |
| 貴方權益證券 | ||||||
| 玉山銀行（註一） | — | 60,155 | ||||
| 28,791,038 | 28,551,515 | |||||
| 總計 | $ 52,017,056 | $ 55,517,279 |
註一：每筆取得成本皆未達新臺幣三億元。
註二：已併作附買回條件交易之面額 4,563,500 仟元。
註三：其中面額 5,000,000 仟元係作為中央銀行同業資金調撥清算作業系統日間透支之擔保。
註四：其中面額 11,800 仟元係併作債券交易之擔保品。
註五：全數作為香港同業資金調撥清算作業系統日間透支之擔保。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
貼現及放款明細表
民國九十九年十二月三十一日
表三
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 短期放款 | ||
| 短期放款 | $ 63,216,065 | |
| 短期擔保放款 | 58,583,861 | |
| 121,799,926 | ||
| 中期放款 | ||
| 中期放款 | 100,321,292 | |
| 中期擔保放款 | 52,218,800 | |
| 152,540,092 | ||
| 長期放款 | ||
| 長期放款 | 21,304,066 | |
| 長期擔保放款 | 303,058,505 | |
| 324,362,571 | ||
| 催收款項 | 1,873,841 | |
| 押匯及貼現 | ||
| 出口押匯 | 2,187,985 | |
| 進口押匯 | 11,932 | |
| 2,199,917 | ||
| 合計（註） | 602,776,347 | |
| 減：備抵呆帳 | 3,615,010 | |
| 淨額 | $599,161,337 |
註：其中美金 16,488 仟元已作為美國舊金山聯邦準備銀行貼現窗口額度之擔保。
- 446 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
備供出售金融資產明細表
民國九十九年十二月三十一日
單位：新臺幣仟元
表四
| 發 借 券 | 行 股 | 機 構 / | 付 息 | 日 日 | 還本日 / 到期日 | 面 (註二) / 仟 股 | 利 率 ( % ) | 取得成本 / 攤銷後成本 | 累計減損 | 評價調整 | 公平價值 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單價 | 總額 | 備 註 | |||||||||||
| 政府公債 | |||||||||||||
| 玉山銀行 | |||||||||||||
| 共債 95101 | 每年 01.06 | 100.01.06 | $5,150,000 | 1.750 | $ 5,151,113 | $ - | ($ 665) | 100.009 | $ 5,150,448 | ||||
| 共債 90101 | 每年 01.09 | 100.01.09 | 3,700,000 | 5.125 | 3,703,755 | - | ( 1,420) | 100.063 | 3,702,335 | 其中面額 50,000 仟元作為票 | |||
| 多測量業保證金, 面額 | |||||||||||||
| 100,000仟元作為債券給付 | |||||||||||||
| 結算準備金, 面額 39,700 | |||||||||||||
| 仟元提存法院 | |||||||||||||
| 共債 92107 | 每年 09.19 | 102.09.19 | 1,162,000 | 2.750 | 1,202,368 | - | 18,515 | 105.067 | 1,220,883 | ||||
| 共債 92110 | 每年 12.05 | 102.12.05 | 900,000 | 2.875 | 932,020 | - | 19,280 | 105.700 | 951,300 | ||||
| 共債 92104 | 每年 03.07 | 102.03.07 | 803,000 | 1.875 | 807,266 | - | 14,955 | 102.394 | 822,221 | ||||
| 共債 91104 | 每年 03.08 | 101.03.08 | 700,000 | 3.625 | 711,108 | - | 12,712 | 103.403 | 723,820 | ||||
| 共債 91108 | 每年 09.10 | 101.09.10 | 450,000 | 3.250 | 458,729 | - | 10,318 | 104.233 | 469,047 | ||||
| 共債 91111 | 每年 12.17 | 101.12.17 | 450,000 | 2.500 | 454,343 | - | 11,023 | 103.415 | 465,366 | ||||
| 共債 96201 | 每年 10.19 | 101.10.19 | 450,000 | 2.625 | 453,801 | - | 11,413 | 103.381 | 465,214 | ||||
| 共債 93104 | 每年 03.04 | 103.03.04 | 400,000 | 2.375 | 409,411 | - | 8,443 | 104.463 | 417,854 | 其中面額 50,000 仟元提存合 | |||
| 庫作為證券測量業保證 | |||||||||||||
| 金, 面額 3,600 仟元提存 | |||||||||||||
| 90北建債二 | 每年 07.18 | 100.07.18 | 408,600 | 3.698 | 410,547 | - | 4,645 | 101.613 | 415,192 | ||||
| 其他(註一) | 471,843 | - | 12,080 | 483,923 | |||||||||
| 15,166,304 | - | 121,299 | 15,287,603 | ||||||||||
| 金融債券 | |||||||||||||
| 玉山銀行 | |||||||||||||
| 96開發1 | 每年 02.05 | 101.02.05 | 300,000 | 2.110 | 300,044 | - | 3,164 | 101.069 | 303,208 | ||||
| ANZ BANK | 每年 2,5,8,11月17日 | 103.02.17 | 300,281 | 3BBSW+0.950% | 300,281 | - | 1,284 | 100.428 | 301,565 | ||||
| HSBC | 每年 3,6,9,12月12日 | 104.03.12 | 300,281 | 3BBSW+1.250% | 300,281 | - | 1,425 | 100.475 | 301,706 | ||||
| 其他(註一) | 20,466,966 | ( 72,214) | 45,483 | 20,440,235 | |||||||||
| 21,367,572 | ( 72,214) | 51,356 | 21,346,714 | ||||||||||
| 公司債 | |||||||||||||
| 玉山銀行 | |||||||||||||
| 97台電7A | 每年 12.30 | 102.12.30 | 1,300,000 | 2.150 | 1,322,342 | - | 15,345 | 102.899 | 1,337,687 | ||||
| 97元金1A | 每年 08.22 | 100.08.22 | 500,000 | 2.950 | 500,000 | - | 5,256 | 101.051 | 505,256 | ||||
| 99華航1D | 每年 2,5,8,11月1日 | 104.02.01 | 300,000 | 九十天期商業本票利率加 | 300,000 | - | 17,772 | 105.924 | 317,772 | ||||
| 1.500% | |||||||||||||
| 99永豐1B | 每年 06.28 | 104.06.28 | 300,000 | 1.400 | 300,000 | - | ( 3,227) | 98.924 | 296,773 |
（接次頁）
（承前頁）
| 發布及證券名稱 | 付息日 | 還本日/利期日 | 面積（註二）/年 | 利率（%） | 取得成本/攤銷後成本 | 累計減額 | 評價調整 | 公平價 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| $ | 358,118 | $ | -$ | 99.980 | $ | |||||||
| Consair Jersey | 每年6,12月6日 | 102.12.06 | 358,118 | (6M LIBOR+0.650%) x N/M；N為依合約約定計算之天數；M為該計息期間內之總天數 | ||||||||
| 其他（註一） | 2,059,233 | - | 25,117 | 2,084,350 | ||||||||
| 4,839,693 | - | 60,192 | 4,899,885 | |||||||||
| 玉山保經（註一） | 33,090 | - | (2,292) | 30,798 | ||||||||
| 4,872,783 | - | 57,900 | 4,930,683 | |||||||||
| 資產證券化受益證券 | ||||||||||||
| 玉山銀行 | ||||||||||||
| 玉山CBO 2005-2 | 103.09.20 | 無票面利率 | 4,276,351 | - | 47,685 | 4,324,036 | ||||||
| 其他（註一） | 321,079 | - | (56,776) | 264,303 | ||||||||
| 4,597,430 | - | (9,091) | 4,588,339 | |||||||||
| 上市（櫃）股票 | ||||||||||||
| 玉山銀行（註一） | 1,437,598 | - | (13,342) | 1,424,256 | ||||||||
| 玉山創稅（註一） | 254,755 | - | 64,532 | 319,287 | ||||||||
| 1,692,353 | - | 51,190 | 1,743,543 | |||||||||
| 基金受益憑證 | ||||||||||||
| 玉山保經（註一） | 355,825 | - | (10,342) | 345,483 | ||||||||
| $ 48,052,267 | ($ 72,214) | $ 262,312 | $ 48,242,365 |
註一：每筆取得成本/攤銷後成本未達新臺幣三億元。
註二：已供作附買回條件交易之面額為5,237,500仟元。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
持有至到期日金融資產明細表
民國九十九年十二月三十一日
表五
單位：新臺幣仟元
| 發行機構／債券及證券名稱 | 付息日到期日 | 面額（註二） | 利率（%） | 累計減損 | 未攤銷溢（折）價 | 帳面價值 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 可轉讓定期存單 | ||||||
| 玉山銀行（註三） | $235,900,000 | $ - | $ - | $235,900,000 | ||
| 政府公債 | ||||||
| 玉山銀行 | ||||||
| 央債 89103（註四） | 每年 09.28 | 103.09.28 | 1,550,000 | 6.125 | - | 190,955 |
| 央債 90107（註五） | 每年 10.19 | 105.10.19 | 1,650,000 | 3.500 | - | 148,290 |
| 央債 91104 | 每年 03.08 | 101.03.08 | 3,400,000 | 3.625 | - | 63,034 |
| 93北建債一 | 每年 03.16 | 103.03.16 | 900,000 | 2.850 | - | 49,372 |
| 其他（註一） | 450,000 | - | 6,890 | |||
| 7,950,000 | - | 458,541 | ||||
| 金融債券 | ||||||
| 玉山銀行 | ||||||
| HONGKONG AND SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED | 每年 12.20 | 101.12.20 | 442,500 | 6.100 | - | - |
| HONGKONG AND SHANGHAI BANKING CORPORATION LIMITED | 每年 12.20 | 101.12.20 | 442,500 | 5.750 | - | - |
| Bank of America New York | 每年 6,12 月 15 日 | 101.06.15 | 590,000 | 3.125 | - | 6,637 |
| 其他（註一及註六） | 4,149,234 | - | 4,950 | |||
| 5,624,234 | - | 11,587 | ||||
| 公司債 | ||||||
| 玉山銀行 | ||||||
| 91台積1C05 | 每年 01.16 | 101.01.16 | 300,000 | 3.000 | - | 5,117 |
| 91台積1C06 | 每年 01.17 | 101.01.17 | 300,000 | 3.000 | - | 5,161 |
| 90台電1B | 每年 05.25 | 100.05.25 | 325,000 | 4.750 | - | 859 |
| 93陽明3A | 每年 12.08 | 100.12.08 | 500,000 | 2.990 | - | 6,743 |
| 94奇美1H | 每年 06.01 | 101.06.01 | 400,000 | 2.530 | - | 5,880 |
| 97中鋼1 | 每年 12.04 | 102.12.04 | 1,400,000 | 2.420 | - | 21,109 |
| 97中鋼2A | 每年 12.29 | 102.12.29 | 300,000 | 2.080 | - | 1,290 |
| 其他（註一） | 837,826 | ( 59,000 ) | - | |||
| 4,362,826 | ( 59,000 ) | 46,159 |
（接次頁）
- 449 -
（承前頁）
| 發行機構／債券及證券名稱付息日到期日面額（註二） | 利率（%） | 累計減損 | 未繳銷溢（折）債 | 帳面債值 |
|---|---|---|---|---|
| 國外機構發行債券 | ||||
| 玉山銀行（註七） | ||||
| US TREASURY BILLS | $ 295,000 | $ - | ($ 1,785) | $ 293,215 |
| 資產證券化受益證券 | ||||
| 玉山銀行（註一） | 68,830 | - | ( 807) | 68,023 |
| $254,200,890 | ($ 59,000) | $ 513,695 | $254,655,585 |
註一：每筆帳面價值未達新臺幣三億元。
註二：已供作附買回條件交易之面額為 6,426,200 仟元。
註三：其中面額 4,000,000 仟元及 4,100,000 仟元係分別作為中央銀行同業資金調撥清算作業系統日間透支及受託辦理國庫事務提供之擔保。
註四：其中提存法院及作為使用聯合信用卡處理中心清算帳戶擔保之面額分別為 55,800 仟元及 942,900 仟元。
註五：其中面額 100,000 仟元係作為信託賠償準備金。
註六：其中面額 59,000 仟元係質押加州銀行作為準備金。
註七：全數供作債券交易之擔保品。
- 450 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
其他金融資產明細表
民國九十九年十二月三十一日
表六
單位：新臺幣仟元
| 名 | 稱 | 金額 | 備註 |
|---|---|---|---|
| 無活絡市場之債券投資 | |||
| 公司債 | |||
| 玉山銀行（註一） | $ 944,000 | ||
| 資產證券化受益證券 | |||
| 玉山銀行 | |||
| 斐商標準銀行台北分行 2006-1 債券資產證券化受益證券 B 券 | 695,498 | ||
| 信用連結商品－主契約 | |||
| 玉山銀行（註一） | 100,000 | ||
| 特別股 | |||
| 玉山創投（註一） | 8,756 | ||
| 小計 | 1,748,254 | ||
| 以成本衡量之金融資產 | |||
| 玉山銀行（註一） | 476,165 | 減除累計減損 6,133 仟元後之淨額 | |
| 玉山創投（註一） | 1,112,195 | 減除累計減損 73,764 仟元後之淨額 | |
| 玉山證券（註一） | 64,820 | 減除累計減損 1,089 仟元後之淨額 | |
| 玉山金控（註一） | 12,690 | ||
| 1,665,870 | |||
| 玉山 CBO 2005-1 超額準備原始信託財產 | |||
| 玉山銀行 | 550,000 | ||
| 客戶保證金專戶 | |||
| 玉山證券 | 237,908 | ||
| 其他（註二及註三） | 129,536 | ||
| 合計 | $ 4,331,568 |
註一：每筆帳面價值皆未達到新臺幣三億元。
註二：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
註三：其中面額 737 仟元係質押加州銀行作為準備金。
- 451 -
五山金融控股股份有限公司及子公司
固定資產變動明細表
民國九十九年度
表七
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 年初餘額 | 本年度增加 | 本年度減少 | 重分類增加(減少)(註二) | 匯率換算調整數 | 年底餘額 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 成本 | |||||||
| 土地 | $ 8,272,341 | $ 195,716 | $ - | $ 181,596 | $ - | $ 8,649,653 | |
| 房屋及建築 | 5,783,075 | 273,220 | - | 104,586 | - | 6,160,881 | |
| 電腦設備 | 2,899,651 | 141,014 | 149,640 | 9,733 | ( 1,212) | 2,899,546 | |
| 交通及運輸設備 | 475,145 | 18,173 | 6,993 | - | ( 527) | 485,798 | |
| 雜項設備 | 1,478,140 | 88,141 | 21,586 | 3,338 | ( 2,537) | 1,545,496 | |
| 成本合計 | 18,908,352 | $ 716,264 | $ 178,219 | $ 299,253 | ($ 4,276) | 19,741,374 | |
| 減:累計折舊 | |||||||
| 房屋及建築 | 1,325,672 | $ 226,428 | $ - | $ 20,179 | $ - | 1,572,279 | |
| 電腦設備 | 2,246,882 | 255,758 | 149,602 | - | ( 897) | 2,352,141 | |
| 交通及運輸設備 | 286,236 | 56,618 | 6,979 | - | ( 289) | 335,586 | |
| 雜項設備 | 969,485 | 175,702 | 11,327 | ( 17,478) | ( 2,122) | 1,114,260 | |
| 累計折舊合計 | 4,828,275 | $ 714,506 | $ 167,908 | $ 2,701 | ($ 3,308) | 5,374,266 | |
| 預付房地及設備款 | 104,037 | $ 204,799 | $ - | ($ 219,375) | $ - | 89,461 | |
| 固定資產淨額(註一) | $ 14,184,114 | $ 14,456,569 |
註一：固定資產未提供作為擔保品。
註二：重分類增減之差異 77,177 仟元主要係自其他資產重分類所致。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
應付商業本票明細表
民國九十九年十二月三十一日
表八
單位：新臺幣仟元
| 公司別 | 保證機構 | 契約期限 | 利率(%) | 金 | 額 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 發行金額 | 未攤銷折價 | 帳面價值 | |||||
| 玉山證券 | 台灣票券 | 100.01.05 | 0.62 | $ 112,000 | $ 10 | $ 111,990 | |
| 台灣票券 | 100.01.07 | 0.60 | 63,000 | 8 | 62,992 | ||
| 台灣票券 | 100.01.13 | 0.50 | 65,000 | 15 | 64,985 | ||
| 台灣票券 | 100.01.14 | 0.60 | 25,000 | 6 | 24,994 | ||
| 台灣票券 | 100.01.14 | 0.50 | 50,000 | 13 | 49,987 | ||
| 台灣票券 | 100.01.21 | 0.49 | 35,000 | 14 | 34,986 | ||
| 台新票券 | 100.01.12 | 0.55 | 30,000 | 7 | 29,993 | ||
| 國際票券 | 100.01.06 | 0.55 | 87,000 | 10 | 86,990 | ||
| 國際票券 | 100.01.25 | 0.50 | 113,000 | 55 | 112,945 | ||
| 中華票券 | 100.01.05 | 0.30 | 60,000 | 5 | 59,995 | ||
| 中華票券 | 100.01.07 | 0.30 | 50,000 | 6 | 49,994 | ||
| 中華票券 | 100.01.07 | 0.32 | 68,000 | 9 | 67,991 | ||
| 中華票券 | 100.01.19 | 0.52 | 46,000 | 16 | 45,984 | ||
| 中華票券 | 100.01.19 | 0.32 | 59,000 | 20 | 58,980 | ||
| 中華票券 | 100.01.21 | 0.55 | 50,000 | 20 | 49,980 | ||
| 中華票券 | 100.01.21 | 0.35 | 43,000 | 17 | 42,983 | ||
| 中華票券 | 100.01.26 | 0.35 | 20,000 | 10 | 19,990 | ||
| 中華票券 | 100.01.26 | 0.55 | 94,000 | 46 | 93,954 | ||
| 中華票券 | 100.01.27 | 0.57 | 10,000 | 5 | 9,995 | ||
| 兆豐票券 | 100.01.06 | 0.50 | 100,000 | 11 | 99,989 | ||
| 兆豐票券 | 100.01.14 | 0.50 | 47,000 | 12 | 46,988 | ||
| 兆豐票券 | 100.01.18 | 0.542 | 177,000 | 61 | 176,939 | ||
| 兆豐票券 | 100.01.20 | 0.50 | 115,000 | 41 | 114,959 | ||
| 兆豐票券 | 100.01.26 | 0.54 | 61,000 | 31 | 60,969 | ||
| 大慶票券 | 100.01.12 | 0.60 | 136,000 | 29 | 135,971 | ||
| 大慶票券 | 100.01.13 | 0.60 | 147,000 | 34 | 146,966 | ||
| 大中票券 | 100.01.19 | 0.59 | 62,000 | 24 | 61,976 | ||
| 大中票券 | 100.01.25 | 0.587 | 101,000 | 50 | 100,950 | ||
| 萬通票券 | 100.01.05 | 0.52 | 10,000 | 1 | 9,999 | ||
| 萬通票券 | 100.01.12 | 0.52 | 51,000 | 11 | 50,989 | ||
| 萬通票券 | 100.01.14 | 0.52 | 31,000 | 8 | 30,992 | ||
| 萬通票券 | 100.01.25 | 0.52 | 53,000 | 25 | 52,975 | ||
| 陽信銀行 | 100.01.20 | 0.60 | 100,000 | 38 | 99,962 | ||
| 陽信銀行 | 100.01.21 | 0.58 | 95,000 | 37 | 94,963 | ||
| 陽信銀行 | 100.01.28 | 0.595 | 138,000 | 71 | 137,929 | ||
| $2,504,000 | $ 776 | $2,503,224 |
- 453 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
公平價值變動列入損益之金融負債明細表
民國九十九年十二月三十一日
表九
單位：新臺幣仟元
| 金融商品名稱 | 揭 | 要 | 總面 | 額 | 利率 | (％) | 公 | 平 | 價 | 值 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單 | 價 | 總 | 額 | ||||||||
| 交易目的之金融負債 | |||||||||||
| 利率交換合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | $ 2,102,296 | ||||||||||
| 外匯選擇權合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 840,549 | ||||||||||
| 外匯換匯合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 783,691 | ||||||||||
| 換匯換利合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 319,718 | ||||||||||
| 遠期外匯合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 160,978 | ||||||||||
| 無本金交割遠期外匯合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 60,429 | ||||||||||
| 金屬商品交換合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 36,551 | ||||||||||
| 信用違約交換合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 4,831 | ||||||||||
| 遠期商品合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 4,573 | ||||||||||
| 商品選擇權合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 1,620 | ||||||||||
| 外幣保證金交易合約 | |||||||||||
| 玉山銀行 | 20 | ||||||||||
| 小計 | 4,315,256 |
（接次頁）
- 454 -
（承前頁）
| 金融商品名稱 | 摘要 | 總面額 | 利率（%） | 公平價值 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 單價總額 | 額 | ||||
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債應付公司債 | |||||
| 玉山金控 | |||||
| 九十七年度海外無擔保可轉換公司債 | 九十七年七月二十四日發行，發行後每半年付息一次，自發行滿五年之日起不付息，到期一次還本 | $4,419,100 | 發行日起至發行滿五年為 2.30%；發行滿五年之日起為 0%。 | 116.289 | $5,138,932 |
| 金融債券 | |||||
| 玉山銀行 | |||||
| 九十二年度第一期第五次七年期金融債券 | 九十三年二月二十七日發行，每三個月付息一次，到期一次還本 | 1,000,000 | 共分為三券，當 6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為 3.03%；當 2.5%<6M LIBOR 時，利率為 (5.2% - 6M LIBOR)，各券之票面利率不得低於 0%。 | 100.316 | 1,003,157 |
| 九十三年度第一期第一次七年期金融債券 | 九十三年五月十日發行，每三個月付息一次，到期一次還本 | 2,300,000 | 共分為五券，A 券票面利率為 (6M LIBOR + 0.5001%)×n/N；B 券票面利率為 (6M LIBOR + 0.5002%)×n/N；C 券票面利率為 (6M LIBOR + 0.5003%)×n/N；D 券票面利率為 (6M LIBOR + 0.5004%)×n/N；A、B、C、D 券之利率區間第一年 1%≤6M LIBOR≤2%；第二年 1%≤6M LIBOR≤2.25%；第三年 1.05%≤6M LIBOR≤3%；第四年 1.05%≤6M LIBOR≤3.5%；第五年 1.1%≤6M LIBOR≤4%；第六年 1.1%≤6M LIBOR≤4.25%；第七年 1.1%≤6M LIBOR≤4.5%；n 為符合計息期間內 6M LIBOR 大於或等於該計息期間之利率區間下限，且小於或等於該計息期間之利率區間上限之合計天數；N 為該計息期間內之總天數；E 券票面利率為 1.15×（USD CMS 10Y-USD CMS 2Y），下限為 0%。 | 100.080 | 2,301,846 |
| 九十三年度第一期第二次七年期金融債券 | 九十三年五月十九日發行，每六個月付息一次，到期一次還本 | 900,000 | 共分為三券，A 券當 6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為 3%；當 2.5%<6M LIBOR 時，票面利率為 (5.3% - 6M LIBOR)；B 券當 6M LIBOR < 1.1%時，票面利率為 6M LIBOR；當 1.1%≤6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為 3.82%；當 2.5%<6M LIBOR 時，票面利率為 (5% - 6M LIBOR)；C 券當 6M LIBOR < 1.1%時，票面利率為 6M LIBOR；當 1.1%≤6M LIBOR≤2%時，票面利率為 4%；當 2%<6M LIBOR 時，票面利率為 (5.1% - 6M LIBOR)；各券票面利率不得低於 0%。 | 100.986 | 908,874 |
（接次頁）
（承前頁）
| 金融商品名稱 | 換算 | 總面額 | 利率（%） | 貨幣總額 |
|---|---|---|---|---|
| 九十三年度第一期第四次七年期金融債券 | 九十三年六月一日發行，每六個月付息一次，到期一次還本 | $ 500,000 | 當6M LIBOR<0.9%時，票面利率為6M LIBOR；當0.9%≤6M LIBOR≤3.5%時，票面利率為4%；當3.5%<6M LIBOR時，票面利率為（5.5%－6M LIBOR）；票面利率不得低於0%。 | 100.874 |
| $ 504,371 | ||||
| 4,718,248 | ||||
| 組合式商品 | ||||
| 玉山銀行 | ||||
| 第一銀行信用連結商品 | 九十五年九月十三日訂約，每年一月二十四日、四月二十四日、七月二十四日及十月二十四日付息，到期一次還本 | 2,900,000 | 2.40% x N/365；N為依合約約定計算之天數 | 2,969,993 |
| 二年期新臺幣利率保本型組合式產品 | 九十九年四月二十九日訂約，每年二月三日、五月三日、八月三日及十一月三日付息，到期一次還本 | 600,000 | 1.040% x N/365；N為依合約約定計算之天數 | 599,184 |
| 二年期新臺幣固定收益保本型組合式產品 | 九十九年十月一日訂約，每年一月三日、四月三日、七月三日及十月三日付息，到期一次還本 | 300,000 | 0.860% x N/365；N為依合約約定計算之天數 | 298,222 |
| 美金本金連結利率可贖回組合式產品 | 九十九年七月十四日訂約，一○○年七月二十五日、一○○年十月二十四日、一○一年一月二十三日付息，到期一次還本 | 44,250 | 1.000% x N/360；N為依合約約定計算之天數 | 44,494 |
| 3,911,893 | ||||
| 13,769,073 | ||||
| $ 18,084,329 |
- 456 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
存款及匯款明細表
民國九十九年十二月三十一日
表十
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 支票存款 | ||
| 支票存款 | $ 7,819,001 | |
| 本行支票 | 1,346,040 | |
| 9,165,041 | ||
| 活期存款 | ||
| 活期存款 | 126,693,201 | |
| 外匯活期存款 | 57,661,120 | |
| 184,354,321 | ||
| 活期儲蓄存款 | ||
| 活期儲蓄存款 | 222,002,678 | |
| 行員活期儲蓄存款 | 1,786,837 | |
| 其他（註） | 949,999 | |
| 224,739,514 | ||
| 定期存款 | ||
| 定期存款 | 193,444,417 | |
| 外匯定期存款 | 53,525,757 | |
| 246,970,174 | ||
| 可轉讓定期存單 | 29,166,300 | |
| 定期儲蓄存款 | ||
| 整存整付儲蓄存款 | 99,999,688 | |
| 存本取息儲蓄存款 | 99,225,495 | |
| 其他（註） | 3,286,551 | |
| 202,511,734 | ||
| 匯 款 | ||
| 應解匯款 | 343,570 | |
| 匯出匯款 | 13,110 | |
| 356,680 | ||
| $897,263,764 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 457 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
應付債券明細表
民國九十九年十二月三十一日
表十一
單位：除另予註明者外
，係新臺幣仟元
| 名稱 | 受託機構 | 發行日期 | 付息日期 | 票面利率 | 金額 | 頒 | 償還辦法 | 擔保情形 | 備註 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 發行總額 | 已還金額 | 帳面金額 | |||||||||
| 玉山金控 | |||||||||||
| 九十四年度第一次國內無擔保普通公司債 | 華南商業銀行 | 94/12/15 | 每年 3/15、6/15、9/15、12/15 | 依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4% | $ 5,000,000 | $ - | $ 5,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||
| 九十六年度第一次國內無擔保普通公司債 | 華南商業銀行 | 96/12/13 | 每年 12/13 | 九十天期商業本票利率加 0.6% | 500,000 | - | 500,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||
| 九十九年度第一期國內無擔保普通公司債 | 華南商業銀行 | 99/04/28 | 每年 4/28 | 固定利率 2.70% | 2,000,000 | - | 2,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||
| 7,500,000 | - | 7,500,000 | |||||||||
| 玉山銀行 | |||||||||||
| 九十四年第一期第一次十年期金融債券 | 無 | 94/6/24 | 每年 6/24 | 固定利率 2.75% | 5,000,000 | - | 5,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||
| 九十四年第一期第二次七年期次順位金融債券 | 無 | 94/10/11 | 每年 1/11、4/11、7/11、10/11 | 依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.425% | 2,000,000 | - | 2,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||
| 九十四年第一期第三次七年期次順位金融債券 | 無 | 94/10/19 | 每年 10/19 | 固定利率 2.725% | 1,400,000 | - | 1,400,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||
| 九十四年第一期第四次七年期次順位金融債券 | 無 | 94/11/4 | 每年 11/4 | 依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4% | 1,600,000 | - | 1,600,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||
| 九十五年度第一次七年期次順位金融債券 | 無 | 95/8/24 | 每年 8/24 | 共分為二券，A 券年利率為九十天之短期票券均價利率加 0.25%，每季單利計息一次；B 券年利率為 2.60%，每年單利計息一次 | 6,000,000 | - | 6,000,000 | 到期一次還本 | 無擔保 | ||
| 九十六年度第一期第一次七年期次順位金融債券 | 無 | 96/6/29 | 每年 6/29 | 共分為二券，A 券票面利率為臺灣銀行一年期定期儲蓄一般存款牌告機動利率加 0.5%，每季單利計息一次；B 券票面利率為九十天期商業本票利率加 0.39%，每季單利計息一次 | 3,700,000 | - | 3,700,000 | 到期一次還本 | 無擔保 |
（接次頁）
（承前頁）
| 名稱 | 受託機構 | 發行日期 | 付息日期 | 票面 | 利率 | 金額 | 須遵守的條款 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 發行總額 | 已遞金額 | 帳面金額 | 償還辦法 | ||||||
| 九十六年度第一期第二次七年期次順位金融債券 | 無 | 97/2/15 | 每年 2/15 | 固定利率 3.10% | $ 2,300,000 | - | $ 2,300,000 | 到期一次還本 | |
| 九十七年度第一期第一次七年期次順位金融債券 | 無 | 97/10/24 | 每年 10/24 | 固定利率 3.15% | 300,000 | - | 300,000 | 到期一次還本 | |
| 九十八年度第一期五年期次順位金融債券 | 無 | 98/2/20 | 每年 2/20 | 固定利率 2.10% | 1,000,000 | - | 1,000,000 | 到期一次還本 | |
| 九十八年度第二期五年六個月期次順位金融債券 | 無 | 98/3/5 | 每年 3/5 | 固定利率 2.15% | 500,000 | - | 500,000 | 到期一次還本 | |
| 九十八年度第三期次順位金融債券 | 無 | 98/4/3 | 每年 4/3 | 共分為二券，A券（五年六個月期） | |||||
| 固定利率 2.15%；B券（七年期）固定利率 2.50% | 500,000 | - | 500,000 | 到期一次還本 | |||||
| 九十八年度第四期五年六個月期次順位金融債券 | 無 | 98/5/18 | 每年 5/18 | 固定利率 2.35% | 1,800,000 | - | 1,800,000 | 到期一次還本 | |
| 九十八年度第五期七年期次順位金融債券 | 無 | 98/7/17 | 每年 7/17 | 固定利率 2.50% | 900,000 | - | 900,000 | 到期一次還本 | |
| 九十八年度第六期七年期次順位金融債券 | 無 | 98/10/20 | 每年 10/20 | 固定利率 2.35% | 1,500,000 | - | 1,500,000 | 到期一次還本 | |
| 九十九年度第一期七年期次順位金融債券 | 無 | 99/5/28 | 每年 5/28 | 固定利率 2.20% | 3,000,000 | - | 3,000,000 | 到期一次還本 | |
| 九十九年度第二期七年期次順位金融債券 | 無 | 99/7/13 | 每年 7/13 | 固定利率 2.20% | 2,500,000 | - | 2,500,000 | 到期一次還本 | |
| 合計 | 34,000,000 | - | 34,000,000 | ||||||
| $41,500,000 | - | $41,500,000 |
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玉山金融控股股份有限公司及子公司
利息收入明細表
民國九十九年度
表十二
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 金額 |
|---|---|
| 貼現及放款利息收入 | |
| 長期放款息 | $ 6,174,835 |
| 中期放款息 | 3,242,029 |
| 短期放款息 | 1,988,287 |
| 其他（註） | 274,907 |
| 11,680,058 | |
| 信用卡循環利息收入 | 2,142,505 |
| 存放及拆放同業利息收入 | |
| 轉存央行存款息 | 330,908 |
| 存放央行息 | 100,361 |
| 拆放同業息 | 11,244 |
| 存放同業息 | 2,054 |
| 444,567 | |
| 投資有價證券利息收入 | |
| 公平價值變動列入損益之金融資產息 | 1,242,026 |
| 備供出售金融資產息 | 880,580 |
| 持有至到期日金融資產息 | 707,640 |
| 其他（註） | 78,090 |
| 2,908,336 | |
| 其他（註） | 442,807 |
| 合計 | $17,618,273 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 460 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
利息費用明細表
民國九十九年度
表十三
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 存款利息費用 | ||
| 定期存款息 | $ 1,749,047 | |
| 存本取息儲蓄存款息 | 1,028,075 | |
| 整存整付儲蓄存款息 | 1,024,219 | |
| 活期儲蓄存款息 | 518,968 | |
| 其他（註） | 203,495 | |
| 4,523,804 | ||
| 央行及同業存款利息費用 | ||
| 中華郵政轉存款息 | 126,111 | |
| 其他（註） | 23,281 | |
| 149,392 | ||
| 央行及同業融資利息費用 | ||
| 同業拆放息 | 188,232 | |
| 透支同業息 | 216 | |
| 188,448 | ||
| 附買回票債券利息費用 | 69,163 | |
| 發行債券利息費用 | ||
| 金融債券 | 763,242 | |
| 公司債 | 219,852 | |
| 983,094 | ||
| 其他（註） | 253,402 | |
| 合 計 | $ 6,167,303 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 461 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
手續費及佣金淨收益明細表
民國九十九年度
表十四
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 手續費及佣金收入 | ||
| 信用卡手續費收入 | $ 2,129,438 | |
| 信託業務收入 | 1,483,678 | |
| 放款手續費收入 | 811,169 | |
| 經紀手續費收入 | 668,947 | |
| 保險經紀佣金收入 | 562,832 | |
| 其他（註） | 894,109 | |
| 小 計 | 6,550,173 | |
| 手續費及佣金費用 | ||
| 代理費用 | 356,151 | |
| 跨行手續費 | 168,881 | |
| 電腦處理費 | 140,860 | |
| 其他（註） | 253,849 | |
| 小 計 | 919,741 | |
| 手續費及佣金淨收益 | $ 5,630,432 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 462 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
公平價值變動列入損益之金融資產及負債損益明細表
民國九十九年度
表十五
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 已實現（損）益 | 未實現評價（損）益 | 合計 |
|---|---|---|---|
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | |||
| 公司債 | ($ 131,837) | $ 50,168 | ($ 81,669) |
| 利率交換合約 | 1,869,159 | ( 373,173) | 1,495,986 |
| 外匯選擇權合約 | 101,898 | 433,975 | 535,873 |
| 金融債券 | 71,724 | ( 18,874) | 52,850 |
| 信用違約交換合約 | 36,220 | 15,403 | 51,623 |
| 換匯換利合約 | 98,106 | 71,242 | 169,348 |
| 金屬商品交換合約 | 54,376 | 41,568 | 95,944 |
| 期貨合約 | ( 53,576) | ( 217) | ( 53,793) |
| 賣方權益證券 | - | ( 71,140) | ( 71,140) |
| 其他 | 27,973 | 35,831 | 63,804 |
| 小 計 | 2,074,043 | 184,783 | 2,258,826 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | |||
| 外匯選擇權合約 | 36,584 | ( 353,884) | ( 317,300) |
| 利率交換合約 | ( 1,964,739) | 256,340 | ( 1,708,399) |
| 換匯換利合約 | ( 100,047) | - | ( 100,047) |
| 金屬商品交換合約 | ( 58,420) | ( 25,474) | ( 83,894) |
| 應付公司債 | - | ( 340,508) | ( 340,508) |
| 其 他 | ( 33,019) | 59,970 | 26,951 |
| 小 計 | ( 2,119,641) | ( 403,556) | ( 2,523,197) |
| 合 計 | ($ 45,598) | ($ 218,773) | ($ 264,371) |
- 463 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
備供出售金融資產之已實現損益明細表
民國九十九年度
表十六
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 金額 |
|---|---|
| 金融債券 | $140,190 |
| 政府公債 | 120,360 |
| 上市（櫃）股票 | 62,486 |
| 公司債 | 56,847 |
| 其他（註） | ( 14,250 ) |
| 合計 | $365,633 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 464 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
兌換損益明細表
民國九十九年度
表十七
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 一般兌換利益 | $140,900 | |
| 外幣保證金交易兌換利益 | 28,075 | |
| 自有資本兌換損失 | ( 93,660 ) | |
| $ 75,315 |
- 465 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
資產減損迴轉利益明細表
民國九十九年度
表十八
單位：新臺幣仟元
| 名稱 | 金額 |
|---|---|
| 閒置資產及出租資產減損迴轉利益 | $100,362 |
| 存出保證金減損迴轉利益 | 1,150 |
| 無活絡市場之債務商品投資減損損失 | ( 10,399) |
| 以成本衡量之金融資產減損損失 | ( 36,551) |
| $ 54,562 |
- 466 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
其他非利息淨損益明細表
民國九十九年度
表十九
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 無活絡市場之債務商品投資利益 | $ 16,972 | |
| 提存買賣證券損失準備 | ( 13,986 ) | |
| 財產交易損失 | ( 14,784 ) | |
| 提存違約損失準備 | ( 22,292 ) | |
| 其 | 他 | 16,377 |
| 合 計 | ($ 17,713 ) |
- 467 -
- 468 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
呆帳費用明細表
民國九十九年度
表二十
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 應收款項 | $ 1,634,573 | |
| 貼現及放款 | 1,094,633 | |
| 保證責任準備 | 3,051 | |
| $ 2,732,257 |
玉山金融控股股份有限公司及子公司
用人費用明細表
民國九十九年度
表二十一
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 金額 |
|---|---|
| 薪資費用 | $4,143,076 |
| 勞健保費用 | 271,378 |
| 退休金費用 | 190,456 |
| 其他用人費用（註） | 221,814 |
| $4,826,724 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 469 -
- 470 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
折舊及攤銷費用明細表
民國九十九年度
表二十二
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 金額 |
|---|---|---|
| 折舊費用 | ||
| 固定資產 | $714,506 | |
| 出租資產 | 5,765 | |
| 閒置資產 | 1,369 | |
| 721,640 | ||
| 攤銷費用 | 231,300 | |
| 合 計 | $952,940 |
玉山金融控股股份有限公司及子公司
其他業務及管理費用明細表
民國九十九年度
表二十三
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 金額 |
|---|---|
| 業務行銷費 | $ 994,447 |
| 稅捐 | 664,123 |
| 租金 | 406,791 |
| 電子計算機軟體服務費 | 314,990 |
| 委託調查研究費 | 221,951 |
| 其他（註） | 1,828,982 |
| 合計 | $ 4,431,284 |
註：各項金額均不超過本科目金額百分之五。
- 471 -
股票代碼：2884
附件四、100年第一季會計師查核報告及合併財務報表
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報表暨會計師核閱報告
民國一○○及九十九年第一季
地址：台北市松山區民生東路三段一一五號一樓及一一七號十四樓
電話：（○二）二一七五一三一三
- 472 -
§目 錄§
| 項 | 目 | 頁次 | 財務報酬 | 報紙表號 |
|---|---|---|---|---|
| 一、封面 | 1 | - | ||
| 二、目錄 | 2 | - | ||
| 三、關係企業合併財務報表聲明書 | - | - | ||
| 四、會計師核閱報告 | 3 | - | ||
| 五、合併資產負債表 | 4 | - | ||
| 六、合併損益表 | 5～6 | - | ||
| 七、合併股東權益變動表 | - | - | ||
| 八、合併現金流量表 | 7～8 | - | ||
| 九、合併財務報表附註 | ||||
| (一)公司沿革 | 9～10，90 | 一 | ||
| (二)重要會計政策之彙總說明 | 10～20 | 二 | ||
| (三)會計變動之理由及其影響 | 21 | 三 | ||
| (四)重要會計科目之說明 | 21～53 | 四～三十 | ||
| (五)關係人交易 | 53～57，92～94 | 三一 | ||
| (六)質抵押之資產 | 58 | 三二 | ||
| (七)重大承諾事項及或有事項 | 59～60 | 三三 | ||
| (八)重大之災害損失 | - | - | ||
| (九)重大之期後事項 | - | - | ||
| (十)其他 | 61～83，95～104 | 三四～四二 | ||
| (十一)附註揭露事項 | ||||
| 1.重大交易事項相關資訊 | 83～84，86～89，105～106 | 四三 | ||
| 2.轉投資事業相關資訊 | 83～84，86～89，105～106 | 四三 | ||
| 3.大陸投資資訊 | 84 | 四三 | ||
| 4.母公司與子公司各子公司間之業務關係及重要交易往來情形及金額 | 84，91 | 四三 | ||
| (十二)營運部門財務資訊 | 84～85 | 四四 | ||
| 十、重要會計科目明細表 | - | - |
- 473 -
會計師核閱報告
玉山金融控股股份有限公司 公鑑：
玉山金融控股股份有限公司及子公司民國一○○年及九十九年三月三十一日之合併資產負債表，暨民國一○○年及九十九年一月一日至三月三十一日之合併損益表及合併現金流量表，業經本會計師核閱竣事。上開合併財務報表之編製係管理階層之責任，本會計師之責任則為根據核閱結果出具報告。
本會計師係依照審計準則公報第三十六號「財務報表之核閱」規劃並執行核閱工作。由於本會計師僅實施分析、比較與查詢，並未依照一般公認審計準則查核，因是無法對上開合併財務報表之整體表示查核意見。
依本會計師核閱結果，並未發現第一段所述合併財務報表在所有重大方面有違反金融控股公司財務報告編製準則、公開發行銀行財務報告編製準則、證券商財務報告編製準則、期貨商財務報告編製準則、商業會計法及商業會計處理準則中與財務會計準則相關之規定暨一般公認會計原則而須作修正之情事。
勤業眾信聯合會計師事務所
會計師 陳麗琦
會計師 張日炎
財政部證券暨期貨管理委員會核准文號
台財證六字第0920123784號
財政部證券暨期貨管理委員會核准文號
台財證六字第0920123784號
中華民國一○○年四月二十七日
- 474 -
五山金融控股股份有限公司及子公司
合併資產負債表
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
（僅經核理，未依一般公認審計準則查核）
單位：新臺幣仟元，僅
每股本額為元
| 代碼 | 資產 | 一〇〇年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | 變動百分比 (%) | 代碼 | 負債及股東權益 | 一〇〇年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | 變動百分比 (%) | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 金額 | 額 | 金額 | 額 | 金額 | 額 | 金額 | 額 | ||||||
| 11000 | 現金及內資現金(附註二及四) | $ 12,095,737 | $ 10,384,675 | 16 | 21000 | 央行及金融同業存款(附註十七) | $ 41,582,605 | $ 46,653,215 | (11) | ||||
| 11500 | 存放央行及新借金融同業(附註五) | 46,999,847 | 176,259,108 | (73) | 21600 | 應付商業本票-淨額(附註十八) | 2,998,471 | 1,969,546 | 52 | ||||
| 12000 | 公平價值變動列入股益之金融資產-淨額(附註二、六及三二) | 60,067,054 | 89,230,144 | (33) | 22000 | 公平價值變動列入股益之金融負債(附註二、六及二二) | 16,773,844 | 15,921,875 | 5 | ||||
| 12500 | 附書回票券及債券投資(附註二及七) | 1,540,622 | 1,787,356 | (14) | 22500 | 附書回票券及債券負債(附註二、六、七、十、十二及十九) | 13,554,366 | 18,192,895 | (25) | ||||
| 13000 | 應收款項-淨額(附註二、八及三二) | 39,461,307 | 37,468,395 | 5 | 23000 | 應付款項(附註二及二十) | 10,612,294 | 9,560,334 | 11 | ||||
| 13500 | 股現及低款-淨額(附註二、九、三一及三二) | 606,784,992 | 574,158,955 | 6 | 23500 | 存款及匯款(附註二一及三一) | 918,574,280 | 789,563,755 | 16 | ||||
| 14000 | 備供出售金融資產-淨額(附註二、十、十一及三二) | 40,820,627 | 38,819,922 | 5 | 24000 | 應付債券(附註二及二二) | 41,500,000 | 37,700,000 | 10 | ||||
| 14500 | 持有主利期日金融資產-淨額(附註二、十二及三二) | 271,920,912 | 17,596,582 | 1,445 | 25500 | 其他金融負債(附註二三) | 1,758,257 | 1,622,070 | 8 | ||||
| 15500 | 其他金融資產-淨額(附註二、十三及三二) | 3,703,541 | 7,785,324 | (52) | 29500 | 其他負債(附註二、二四及二八) | 1,892,015 | 895,395 | 111 | ||||
| 18500 | 固定資產-淨額(附註二及十四) | 15,172,787 | 14,058,340 | 8 | 29999 | 負債合計 | 1,049,246,132 | 922,079,085 | 14 | ||||
| 19000 | 商譽及無形資產-淨額(附註二及十五) | 3,971,314 | 3,992,612 | (1) | 31001 | 當場現股本-每股面額10元;額定5,000,000仟股;發行:一〇〇年3,803,300仟股,九十九年3,652,800仟股 | 38,033,000 | 36,528,000 | 4 | ||||
| 19581 | 現業資產-淨額 | 84,951 | 221,213 | (62) | |||||||||
| 19585 | 出租資產-淨額 | 781,576 | 715,351 | 9 | 資本公積(附註二及三十) | ||||||||
| 19601 | 存出借回金-淨額 | 1,297,356 | 1,376,961 | (6) | 31501 | 股本溢價 | 7,196,387 | 7,182,010 | - | ||||
| 19611 | 營業借回金及交割結算基金 | 662,959 | 688,471 | (4) | 31513 | 庫藏股票交易 | 3,382,484 | 3,269,894 | 3 | ||||
| 19679 | 其他 | 394,737 | 328,931 | 81 | 31500 | 資本公積合計 | 10,578,871 | 10,451,904 | 1 | ||||
| 19500 | 其他資產合計 | 3,421,379 | 3,330,907 | 3 | |||||||||
| 借宿盈餘(附註二及三十) | |||||||||||||
| 32001 | 法定盈餘公積 | 2,069,158 | 1,876,324 | 10 | |||||||||
| 32003 | 特別盈餘公積 | 328,204 | 817,781 | (60) | |||||||||
| 32011 | 未分配盈餘 | 5,683,838 | 3,120,527 | 82 | |||||||||
| 32000 | 併留盈餘合計 | 8,081,200 | 5,814,632 | 39 | |||||||||
| 股東權益其他項目(附註二及三十) | |||||||||||||
| 32521 | 業積結算調整數 | (65,483) | (25,482) | 157 | |||||||||
| 32523 | 金融商品之本實現股益 | 86,399 | 230,259 | (62) | |||||||||
| 32542 | 庫藏股票-23,900仟股 | - | (206,078) | 100 | |||||||||
| 32500 | 股東權益其他項目合計 | 20,916 | (1,301) | 1,708 | |||||||||
| 39999 | 股東權益合計 | 56,713,987 | 52,793,235 | 7 | |||||||||
| 承認事項及或有事項(附註二及三三) | |||||||||||||
| 19999 | 資產總計 | $ 1,105,960,119 | $ 974,872,320 | 13 | 負債及股東權益總計 | $ 1,105,960,119 | $ 974,872,320 | 13 |
後附之附註係本合併財務報表之一部分。
董事長：黃永仁
經理人：黃男珩
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併損益表
民國一○○年及九十九年一月一日至三月三十一日
（僅經核閱，未依一般公認審計準則查核）
單位：新臺幣仟元，惟
每股盈餘為元
| 代碼 | 一○○年第一季 | 九十九年第一季 | 變動百分比(%) | ||
|---|---|---|---|---|---|
| 金額 | 金額 | ||||
| 41000 | 利息收入(附註二及三一) | $ 4,938,606 | $ 4,097,282 | 21 | |
| 51000 | 利息費用(附註二及三一) | 1,825,220 | 1,375,135 | 33 | |
| 利息淨收益 | 3,113,386 | 2,722,147 | 14 | ||
| 利息以外淨收益 | |||||
| 49800 | 手續費及佣金淨收益(附註二及二六) | 1,517,412 | 1,341,413 | 13 | |
| 49820 | 公平價值變動列入損益之金融資產及負債損益(附註二及六) | ( 45,836 ) | 100,085 | ( 146 ) | |
| 49830 | 備供出售金融資產之已實現損益(附註二) | 80,734 | 197,026 | ( 59 ) | |
| 49870 | 兌換損益(附註二) | 149,434 | ( 15,957 ) | 1,036 | |
| 49905 | 以成本衡量之金融資產淨利益(附註二) | 18,682 | 3,912 | 378 | |
| 49949 | 營業資產租金淨利益 | 3,749 | 2,538 | 48 | |
| 49999 | 其他非利息淨損益 | 7,472 | ( 65,983 ) | 111 | |
| 利息以外淨收益合計 | 1,731,647 | 1,563,034 | 11 | ||
| 淨收益 | 4,845,033 | 4,285,181 | 13 | ||
| 51500 | 呆帳費用(附註二及九) | ( 574,798 ) | ( 733,790 ) | ( 22 ) | |
| 營業費用(附註二、二五、二七及三一) | |||||
| 58501 | 用人費用 | ( 1,282,025 ) | ( 1,123,500 ) | 14 | |
| 58503 | 折舊及攤銷費用 | ( 221,312 ) | ( 238,097 ) | ( 7 ) | |
| 58599 | 其他業務及管理費用 | ( 1,128,501 ) | ( 961,245 ) | 17 | |
| 營業費用合計 | ( 2,631,838 ) | ( 2,322,842 ) | 13 |
（接次頁）
（承前頁）
| 代碼 | | 一〇〇年第一季 | | 九十九年第一季 | | 變動百分比
(%) |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 金額 | 金額 | 金額 | 金額 | |
| 61001 | 稅前合併淨利 | $ 1,638,397 | | $ 1,228,549 | | 33 |
| 61003 | 所得稅費用（附註二及二八） | ( 224,801 ) | | ( 173,293 ) | | 30 |
| 69000 | 合併總純益 | $ 1,413,596 | | $ 1,055,256 | | 34 |
| | 歸屬予： | | | | | |
| 69901 | 母公司股東 | $ 1,413,596 | | $ 1,055,256 | | 34 |
| 代碼 | | 稅前稅後 | 稅前稅 | 稅後 | | |
| 70000 | 每股盈餘（附註二九） | | | | | |
| | 基本每股盈餘 | $ 0.37 | $ 0.37 | $ 0.27 | | $ 0.28 |
| | 稀釋每股盈餘 | $ 0.34 | $ 0.35 | $ 0.25 | | $ 0.25 |
後附之附註係本合併財務報表之一部分。
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併現金流量表
民國一〇〇年及九十九年一月一日至三月三十一日
（僅經核閱，未依一般公認審計準則查核）
單位：新臺幣仟元
| | 一
第 | ○
一 | ○
年 | 九
第 | 十
一 | 九
年 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 營業活動之現金流量 | | | | | | |
| 合併總純益 | $ 1,413,596 | | | $ 1,055,256 | | |
| 折舊及攤銷 | 221,312 | | | 238,097 | | |
| 呆帳費用 | 574,798 | | | 733,790 | | |
| 提列各項損失準備 | - | | | 2,924 | | |
| 收回轉銷之備抵呆帳及保證責任準備 | 228,866 | | | 113,102 | | |
| 指定公平價值變動列入損益之金融商品處分損失 | 68,258 | | | 150,717 | | |
| 備供出售金融資產處分利益 | ( 80,734 ) | | | ( 197,026 ) | | |
| 處分固定資產及閒置資產淨損失 | 435 | | | 12,948 | | |
| 以成本衡量之金融資產處分利益 | ( 18,360 ) | | | ( 3,701 ) | | |
| 債券折溢價攤銷 | 42,655 | | | 15,774 | | |
| 遞延所得稅 | 94,212 | | | 93,617 | | |
| 金融商品評價利益 | ( 116,008 ) | | | ( 244,021 ) | | |
| 其他 | 35,332 | | | 56,149 | | |
| 營業資產及負債之淨變動 | | | | | | |
| 交易目的之金融資產 | ( 2,823,711 ) | | | ( 42,513,031 ) | | |
| 交易目的之金融負債 | ( 115,232 ) | | | 380,391 | | |
| 應收款項 | 1,882,204 | | | ( 639,205 ) | | |
| 其他金融資產－客戶保證金專戶 | ( 29,065 ) | | | - | | |
| 其他資產 | ( 40,437 ) | | | ( 72,053 ) | | |
| 受託買賣借貸項－淨額 | 63,560 | | | 51,100 | | |
| 應付款項 | ( 811,954 ) | | | 914,955 | | |
| 其他負債 | ( 61,987 ) | | | 169,206 | | |
| 營業活動之淨現金流入（出） | 527,740 | | | ( 39,681,011 ) | | |
| 投資活動之現金流量 | | | | | | |
| 存放央行及拆借金融同業減少（增加） | ( 270,594 ) | | | 40,916,107 | | |
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產增加 | ( 1,871,986 ) | | | ( 6,812,089 ) | | |
| 附賣回票券及債券投資減少（增加） | ( 101,070 ) | | | 1,597,637 | | |
| 貼現及放款增加 | ( 7,938,740 ) | | | ( 24,190,190 ) | | |
| 購買備供出售金融資產 | ( 9,732,872 ) | | | ( 15,821,715 ) | | |
（接次頁）
- 478 -
（承前頁）
| | 一
第
一 | 年
一 | 九
第
一 | 十
一 | 九
年 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 處分備供出售金融資產價款 | $17,212,291 | | $14,132,474 | | |
| 購買持有至到期日金融資產 | (648,217,638) | | - | | |
| 收回、處分持有至到期日金融資產價款 | 630,907,360 | | 498,502 | | |
| 購買以成本衡量金融資產 | (75,993) | | (45,249) | | |
| 處分以成本衡量之金融資產價款 | 46,405 | | 5,696 | | |
| 購買無活絡市場之債券投資 | (206,283) | | (635,460) | | |
| 收回、處分無活絡市場之債券投資價款 | 324,500 | | 162,972 | | |
| 其他金融資產減少 | 587,947 | | 15,889 | | |
| 購置固定資產及無形資產 | (957,913) | | (148,635) | | |
| 處分固定資產價款 | 22 | | 147 | | |
| 出售閒置資產價款 | - | | 34,634 | | |
| 其他資產增加 | (83,926) | | (99,663) | | |
| 投資活動之淨現金流入(出) | (20,378,490) | | 9,611,057 | | |
| 融資活動之現金流量 | | | | | |
| 短期借款減少 | (300,000) | | - | | |
| 央行及金融同業存款增加 | 2,712,791 | | 7,601,258 | | |
| 應付商業本票增加 | 495,247 | | 624,839 | | |
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債減少 | (1,000,047) | | - | | |
| 附買回票券及債券負債增加(減少) | (3,839,876) | | 3,673,927 | | |
| 存款及匯款增加 | 21,321,749 | | 20,277,608 | | |
| 償還金融債券 | - | | (1,300,000) | | |
| 其他金融負債增加(減少) | 1,450,866 | | (506,367) | | |
| 買回庫藏股票 | - | | (32,502) | | |
| 融資活動之淨現金流入 | 20,840,730 | | 30,338,763 | | |
| 匯率影響數 | (78,967) | | 294,834 | | |
| 現金及約當現金淨增加 | 911,013 | | 563,643 | | |
| 期初現金及約當現金餘額 | 11,184,724 | | 9,821,032 | | |
| 期末現金及約當現金餘額 | $12,095,737 | | $10,384,675 | | |
| 現金流量資訊之補充揭露 | | | | | |
| 支付利息 | $1,514,723 | | $1,310,857 | | |
| 支付所得稅 | $76,083 | | $60,520 | | |
後附之附註係本合併財務報表之一部分。
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報表附註
民國一〇〇及九十九年第一季
（僅經核閱，未依一般公認審計準則查核）
（金額除另予註明者外，係以新臺幣仟元為單位）
一、公司沿革
玉山金融控股股份有限公司（以下簡稱母公司或玉山金控）係由玉山商業銀行股份有限公司（玉山銀行）、玉山票券金融股份有限公司（玉山票券）與玉山綜合證券股份有限公司（玉山證券）依據金融控股公司法及其他有關法令規定以股份轉換方式，於九十一年一月二十八日成立之金融控股公司。母公司發行之股票並自同日起於臺灣證券交易所上市買賣。轉換後玉山銀行、玉山票券及玉山證券均為母公司百分之百控制持有之子公司。
母公司業務範圍為投資經主管機關核准之國內外金融相關事業及對被投資事業之管理。
玉山銀行主要營業項目為依銀行法規定得以經營之業務。玉山銀行信託部辦理銀行法及信託業法規定之信託投資業務之規劃、管理及營業。截至一〇〇年三月底止，計設有一二八個營業單位，包括營業部、國際事業部、信託部、信用卡暨支付金融事業處、國際金融業務分行、洛杉磯分行、香港分行及一二一個國內分行，並設有東莞代表辦事處一處。
為整合金控資源，發揮經營績效，強化玉山銀行資本結構，並衡酌長期發展需要，玉山銀行及玉山票券於九十五年八月二十五日分別經董事會（代行股東會）決議辦理合併，本合併案係採吸收合併方式進行，以玉山銀行為合併後之存續公司，而以玉山票券為消滅公司。
玉山證券係從事有價證券承銷、自營及經紀等業務，並於九十九年一月經行政院金融監督管理委員會（金管會）核准兼營期貨經紀業務，並自九十九年六月開始經營期貨經紀業務。
- 480 -
玉山創業投資股份有限公司（玉山創投）主要業務為對國內外科技事業、國內一般製造業及國內外其他創業投資事業從事創業投資。
玉山保險經紀人股份有限公司（玉山保險經紀人）係從事人身及財產保險經紀人業務。
納入合併財務報表編製主體之子公司及其被投資公司持股比率及營業項目等相關資訊，請參閱附表二。
母公司及子公司（以下合稱本公司）一〇〇年及九十九年三月底，員工人數合計分別為5,166人及4,886人。
二、重要會計政策之彙總說明
本合併財務報表係依照金融控股公司財務報告編製準則、公開發行銀行財務報告編製準則、證券商財務報告編製準則、期貨商財務報告編製準則、商業會計法、商業會計處理準則及一般公認會計原則編製。本公司於編製合併財務報表時，對於部分金融商品評價、備抵呆帳、保證責任準備、固定資產折舊、無形資產攤銷、退休金、所得稅、資產減損損失、未決訴訟案損失、員工分紅及董監事酬勞費用等之提列，必須使用合理之估計金額，因估計通常係在不確定情況下作成之判斷，因此可能與將來實際結果有所差異。重要會計政策彙總說明如下：
合併財務報表彙編原則
本公司一〇〇年及九十九年第一季合併財務報表係包括母公司、玉山銀行、玉山證券及子公司玉山證券投資顧問股份有限公司（玉山投顧）、玉山創投及玉山保險經紀人之帳目。列入合併財務報表之子公司，其財務報表係依據經會計師核閱之同期間財務報表列入。於編製合併財務報表時，母子公司間重大交易及其餘額，均予以銷除。
另玉山銀行財務報表包括玉山銀行國內外總分行及國際金融業務分行之帳目。國內外總分行及國際金融業務分行間之內部往來及聯行往來等帳目均於彙編財務報表時互相沖減。
資產與負債區分流動與非流動之標準
本公司除母公司及玉山銀行因其行業經營特性，營業週期較難確定，未予區分為流動或非流動項目，而係依其性質分類，按相對流動性之順序排列外，餘其他子公司資產與負債區分流動與非流動之標準均係以現金及約當現金暨預期於一年內變現之資產為流動資產，固定資產及其他不屬於
- 481 -
流動資產之資產為非流動資產；須於一年內清償之負債為流動負債，不屬於流動負債之負債為非流動負債。
本合併財務報表之編製主體中，銀行業佔重大之比率，故合併資產負債表中資產及負債按其性質分類，並依相對流動性之順序排序，而未區分為流動或非流動項目。惟本公司已於附註三五說明資產及負債之到期分析。
約當現金
約當現金係隨時可轉換成定額現金且即將到期，而其利率變動對其價值影響甚少之高流動性短期投資。
公平價值之基礎
本公司評估公平價值之基礎如下：短期票券係依路透社之參考價，上市（櫃）證券係資產負債表日之收盤價，開放型基金受益憑證係資產負債表日之淨資產價值，上櫃債券係財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心資產負債表日之參考價；非上市（櫃）證券如有公開市場報價或成交記錄者，為其市場報價或成交價；其他無活絡市場之金融商品，以評價方法估計公平價值。
公平價值變動列入損益之金融商品
公平價值變動列入損益之金融商品包括交易目的之金融資產或金融負債，以及於原始認列時，指定以公平價值衡量且公平價值變動認列為損益之金融資產或金融負債。原始認列時，係以公平價值加計交易成本衡量，續後評價時，以公平價值衡量且公平價值變動認列為當年度損益。依慣例交易購買或出售金融資產時，採用交割日會計處理（惟股票及基金受益憑證係採用交易日會計處理）。
衍生性商品未能符合避險會計者，係分類為交易目的之金融資產或金融負債。公平價值為正值時，列為金融資產；公平價值為負值時，列為金融負債。
指定公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債係嵌入衍生性商品條件之混合商品契約，主契約與嵌入之衍生性商品經判斷應分別認列，惟本公司不擬分別認列，以及為消除或重大減少會計不一致時，將各項具會計不一致之金融資產或金融負債，於原始認列時指定公平價值變動列入損益。本公司因未指定衍生性商品採用避險會計，倘未將操作利率避險項目指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債，將使利率避險工具
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之公平價值變動數認列為當年度損益，被避險項目之公平價值變動未能與避險工具於同一會計期間內認列損益而產生會計認列之不一致，因是，將已承作利率交換之債務商品投資及發行之金融債券指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債。此外，因未分別認列混合商品中嵌入式衍生性商品契約價值，故將整體混合商品指定為公平價值變動列入損益之金融資產或金融負債。
附條件交易票券及債券
附賣回票券及債券投資係從事票券及債券附賣回條件交易時，向交易對手實際支付之金額，視為融資交易；附買回票券及債券負債係從事票券及債券附買回條件交易時，向交易對手實際取得之金額。相關利息收入或支出按權責發生基礎認列。
證券融資及融券
玉山證券辦理有價證券買賣融資業務時，對買進股票證券投資人之融通資金，列為應收證券融資款，融資人並以該融資買入之全部股票作為擔保品，玉山證券就此項擔保品，以備忘分錄處理，於融資人償還結清時返還。
玉山證券辦理有價證券買賣融券業務時，對客戶融券所收取之保證金，列為融券存入保證金，另收取之融券賣出價款（已扣除證券交易稅、受託買賣手續費、融券手續費）作為擔保，列為應付融券擔保款，對借予客戶融券之股票以備忘分錄處理。保證金及融券賣出價款於客戶償還結清時返還。
玉山證券辦理有價證券買賣融券業務，若有需要而向證券金融公司轉融券借入證券，其所交付之保證金或轉融券差額，列為轉融通保證金。為抵繳轉融券保證金之股票列為轉融通保證品，以備忘分錄處理。向客戶收取之融券賣出價款，作為向證券金融公司轉融券之擔保價款，列為應收轉融通擔保價款。
客戶保證金專戶與期貨交易人權益
玉山證券依規定向期貨交易人收取保證金及權利金時，借記「客戶保證金專戶」，貸記「期貨交易人權益」；並每日依市價結算差額調整之。當期貨交易人發生超額損失，致期貨交易人權益發生借方餘額時，則帳列「應收期貨交易保證金」。除同一期貨交易人之相同種類帳戶外，期貨交易人權益不得相互抵銷。
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期貨交易人從事股票選擇權賣出買權交易時，得以其標的證券繳交交易保證金，其所抵繳之保證金係以備忘錄方式辦理。
客戶保證金專戶包含銀行存款、期貨結算機構結算餘額及其他期貨商結算餘額。
銀行存款係期貨商於各銀行所開設之客戶保證金專戶存放期貨交易人之交易保證金及權利金之款項餘額。
期貨結算機構結算餘額係具結算會員資格之期貨商，將期貨交易人之交易保證金及權利金轉撥至期貨結算機構後之結算餘額。
其他期貨商結算餘額係不具結算會員資格之期貨商，將期貨交易人之交易保證金及權利金轉撥至具結算會員資格之期貨商後之結算餘額。
催收款項
玉山銀行根據金管會「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」之規定，放款及其他授信款項應於清償期屆滿六個月內，連同已估列之應收利息轉列催收款項。
由放款轉列之催收款項列於貼現及放款項下，非屬放款轉列之其他催收款項則列於其他金融資產。
備抵呆帳及保證責任準備
係就放款、貼現、買匯、應收款項及催收款項，暨各項保證餘額，評估可回收性，以提列備抵呆帳及保證責任準備。
本公司自一〇〇年一月一日起，採用財務會計準則公報第三十四號「金融商品之會計處理準則」第三次修訂之規定，修訂條文將原始產生之放款及應收款納入適用範圍，故本公司對於原始產生之放款及應收款項於每一資產負債表日評估其減損跡象，當有客觀證據顯示，因原始認列後發生之單一或多項事件，致使估計未來現金流量受影響者，該放款及應收款項則視為已減損。客觀之減損證據可能包含：
(一) 債務人發生顯著財務困難；
(二) 放款及應收款項發生逾期之情形；
(三) 債務人很有可能倒閉或進行其他財務重整；
(四) 債務人融資維持率不足；
(五) 於處分擔保品後仍不足償還原融資金額。
針對某些放款及應收款項經個別評估未有減損後，另再以組合基礎來評估減損。放款及應收款項組合之客觀減損證據可能包含本公司過去收款
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經驗、該組合之延遲付款增加情況，以及與放款及應收款項違約有關之可觀察全國性或區域性經濟情勢變化。
認列之減損損失金額係為該資產之帳面金額與預期未來現金流量（已反映擔保品或保證之影響）以該放款及應收款項原始有效利率折現值之間的差額。放款及應收款項之帳面金額係藉由備抵呆帳調降。當放款及應收款項確定無法收回時，係沖銷備抵呆帳。原先已沖銷而後續回收之款項係貸記備抵呆帳。備抵呆帳帳面金額之變動認列為呆帳費用。
參照金管會「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」（以下簡稱「處理辦法」）之規定，玉山銀行按授信戶之財務狀況及本息償付是否有延滯情形等，將授信資產分類為正常授信資產，以及應予注意、可望收回、收回困難及收回無望之不良授信資產，並就特定債權之擔保品評估其價值後，評估不良授信資產之可收回性。
上述處理辦法規定，於一○○年一月一日前應予注意、可望收回、收回困難及收回無望之不良授信資產，分別以債權餘額之百分之二、百分之十、百分之五十及餘額全部之合計，為備抵呆帳及保證責任準備之最低提列標準。自一○○年一月一日起，就前述不良授信資產之提列標準加計正常授信債權餘額（排除對於我國政府機關之債權餘額）之百分之零點五，為備抵呆帳及保證責任準備之最低提列標準。惟正常授信資產最低應提列之備抵呆帳及保證責任準備可自一○○年一月一日起三年內分年提足。
對確定無法收回之債權，經提報董事會核准後予以沖銷。
備供出售金融資產
備供出售金融資產於原始認列時，以公平價值衡量，並加計取得之交易成本；後續評價以公平價值衡量，且其價值變動列為股東權益調整項目，累積之利益或損失於金融資產除列時，列入當期損益。依慣例交易購買或出售金融資產時，採用交割日會計處理（惟股票及基金受益憑證係採用交易日會計處理）。
現金股利於除息日認列收入，但投資當年度取得以前年度盈餘宣告之部分，係自權益商品投資成本減除。股票股利不列為投資收益，僅註記股數增加，並按增加後之股數重新計算每股成本。債務商品原始認列金額與到期金額間之差額，採用利息法攤銷，認列為當期損益。
金融資產證券化之交易
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玉山銀行係依金融資產證券化條例，採行特殊目的信託方式，將玉山銀行之債券資產及相關權益信託移轉受託機構，由受託機構據以發行受益證券，並將募集所得資金交付玉山銀行。在此交易架構下，玉山銀行已移轉債券之受益權予買方並喪失各該債券所有權利之控制權，除因為信用增強而保留之受益證券依其性質予以重分類至備供出售金融資產外，餘均自帳上予以除列，並認列出售損益。出售損益係依出售所得與移轉資產帳面價值之差額計算，該帳面價值須以移轉日出售資產及保留之受益證券間之相對公平價值為基礎予以分攤。
由於保留之受益證券並無市場報價做為公平價值，故玉山銀行根據其對於各該債券信用損失率及有關風險相當之折現率等主要假設之最佳估計，評估未來預計現金流量之折現值，做為估計公平價值之基礎，所產生之評價差額列為股東權益調整項目。
持有至到期日金融資產
持有至到期日金融資產係以利息法之攤銷後成本衡量。原始認列時，以公平價值衡量並加計取得之交易成本，於除列、價值減損或攤銷時認列損益。依慣例交易購買或除列金融資產時，採用交割日會計處理。
其他金融資產
以成本衡量之金融資產係無法可靠衡量公平價值之權益商品投資，包括未上市（櫃）股票及興櫃股票等，以原始認列之成本衡量。股利之會計處理除現金股利於被投資公司股東會決議日認列收入外，餘與備供出售金融資產相同。
無活絡市場之債券投資係無活絡市場之公開報價，且具固定或可決定收取金額之債券投資，以攤銷後成本衡量，其會計處理與持有至到期日金融資產相同，惟處分時點不受限制。
固定資產、出租資產及閒置資產
固定資產、出租資產及閒置資產係以成本減累計折舊及累計減損計價。重大改良及更新，均作為資本支出；零星更換及維護修理支出，則作為當期費用處理。
折舊係按直線法依照下列耐用年數提列：房屋及建築，五至五十年；電腦設備，三至八年；交通及運輸設備，五至八年；雜項設備，五至十年；出租資產，五十年；閒置資產，五十年。耐用年限屆滿仍繼續使用者，依新估計年限按直線法續提折舊。
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固定資產、出租資產及閒置資產報廢或出售時，其成本及相關之累計折舊及累計減損均自帳上予以減除，因而產生之損益依其性質列為當期之損益。
商譽及無形資產
無形資產以取得成本為入帳基礎。電腦軟體按三至五年，以直線法攤銷。商譽係以成本減除累計減損後之金額衡量。
承受擔保品
承受擔保品（帳列其他資產－其他）按承受價格入帳，期末時按成本與淨公平價值孰低計價。
營業保證金
證券商及證券投資顧問事業依規定應於辦理公司登記後，依經營業務種類別，向指定銀行提存營業保證金。
交割結算基金
係證券商經營經紀及自行買賣有價證券業務，依規定應於開始營業前或營業後向臺灣證券交易所及櫃檯買賣中心繳存之法定基金。
受託買賣借貸項
受託買賣證券交易之相關科目，依照證券商財務報告編製準則之規定，列為受託買賣借項（含銀行存款－交割款項、應收代買證券價款、交割代價、信用交易及應收交割帳款）及受託買賣貸項（含應付託售證券價款、交割代價、信用交易及應付交割帳款），並以借貸項沖抵後之淨額列示。
資產減損
（一）備供出售金融資產
備供出售金融資產若有減損之客觀證據，則認列減損損失。若後續期間減損金額減少，備供出售權益商品之減損減少金額認列為股東權益調整項目；備供出售債務商品之減損減少金額若明顯與認列減損後發生之事件有關，則予以迴轉並認列為當期損益。
（二）持有至到期日金融資產及無活絡市場之債券投資
持有至到期日金融資產及無活絡市場之債券投資若有減損之客觀證據，則認列減損損失。若續後期間減損金額減少，且明顯與認列減損後發生之事件有關，則予以迴轉並認列為當期損益，該迴轉不使帳面金額大於未認列減損情況下之攤銷後成本。
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(三) 以成本衡量之金融資產
以成本衡量之金融資產若有減損之客觀證據，則認列減損損失，此減損金額不予迴轉。
(四) 固定資產、商譽、無形資產及其他資產
本公司於資產負債表日評估是否有減損跡象顯示資產（主要為固定資產、閒置資產、出租資產、商譽與無形資產）可能發生減損。倘經評估資產有減損跡象存在時，即估計該資產或其所屬現金產生單位之可回收金額，當資產或其現金產生單位之可回收金額低於帳面價值而有重大減損時，就其減損部分認列損失。嗣後若資產（商譽除外）之可回收金額增加時，將減損損失之迴轉認列為利益，惟不得超過該資產在未認列減損損失之情形下，減除應提列折舊或攤銷後之帳面價值。
商譽無論其是否有減損跡象存在，每年應定期進行減損測試，當其可回收金額衡量帳面價值有重大減損時，就其減損部分認列減損損失，惟已認列之商譽減損損失不得迴轉。
應付公司債
海外可轉換公司債之轉換依帳面價值法處理，即將公司債於轉換日之帳面金額予以轉銷，並以該轉銷金額作為入帳基礎，此項轉銷金額超過發行股份面額部分則列為資本公積。
違約損失準備
證券商經營受託買賣有價證券業務者，應按月就受託買賣有價證券成交金額提列萬分之零點二八作為違約損失準備（帳列其他負債），至該準備累計達二億元止。
玉山證券期貨部門經營期貨經紀業務時，應按月就受託從事期貨交易佣金收入提列百分之二，作為違約損失準備，至該準備累積已達法定最低之實收資本額、營業所用資金或營運資金之數額止。
前述違約損失準備，除彌補受託買賣有價證券業務違約所產生之損失、受託從事期貨交易所產生之損失或行政院金融監督管理委員會證券期貨局（證期局）核准外，不得使用之。惟依金管會相關規定，本公司自一〇〇年度起無須提列違約損失準備，應將截至九十九年底前所提列之違約損失準備轉列為特別盈餘公積。
買賣損失準備
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買賣損失準備係就自行買賣債券利益超過損失部分，按月就超過部分提列百分之十作為買賣損失準備（帳列其他負債），至其餘額達二億元時得不再提列。買賣損失準備除彌補買賣損失超過買賣利益之差額外，不得使用之。惟依金管會相關規定，本公司自一○○年度起無須提列買賣損失準備，應將截至九十九年底前所提列之買賣損失準備轉列為特別盈餘公積。
- 489 -
職工退休金
本公司屬確定給付退休辦法係按精算結果認列退休金費用，並就未認列過渡性淨資產或給付義務按十五年至三十一年攤提。屬確定提撥退休辦法之退休金，係於員工提供服務之期間，將應提撥之退休基金數額認列為當期費用。
本公司修正退休辦法時，所產生之前期服務成本自修正日起至該前期服務成本符合既得給付條件日止之平均年數，按直線法攤銷認列為費用。確定給付退休辦法修訂時即符合既得給付條件者，立即認列為當期費用。
庫藏股票
本公司買回已發行股票作為庫藏股票時，係將所支付之成本借記「庫藏股票」，列為股東權益之減項。本公司轉讓庫藏股票予員工時，若處分價格高於帳面價值，其差額貸記「資本公積－庫藏股票交易」；若處分價格低於帳面價值，其差額先沖抵同種類庫藏股票交易所產生之資本公積；如有不足，則借記未分配盈餘。
收入之認列
利息收入，係按權責發生基礎估列；惟放款因逾期未獲清償而轉列催收款項者，自轉列之日起對內停止計息，俟收現時始予認列收入。
手續費收入於收現且獲利過程大部分完成時認列。
其他營業收入係按權責發生基礎估列，於獲利過程大部分完成時認列。
所得稅
所得稅係作跨期間及同期間之所得稅分攤。可減除暫時性差異、未使用以前年度虧損扣抵、未使用投資抵減及直接借記股東權益調整項目之所得稅影響數認列為遞延所得稅資產，再評估其可實現性，並認列備抵評價金額；而應課稅暫時性差異及直接貸記股東權益調整項目之所得稅影響數則列為遞延所得稅負債。
本公司採行連結稅制合併結算申報所得稅之會計處理，係將合併基礎之當期及遞延所得稅與各子公司個別之當期及遞延所得稅彙總金額之差額，於母公司合併調整並列為母公司之所得稅利益或費用，相互間之撥補金額以應收款項或應付款項科目列帳。
- 490 -
短期票券或特殊目的信託受益證券之利息收入依稅法規定已分離課徵所得稅者，列為當期之所得稅。以前年度所得稅之調整，包含於當期所得稅中。
因人才培訓及股權投資等所產生之所得稅抵減，採當期認列法處理。
未分配盈餘（依所得稅法規定計算）加徵百分之十之所得稅，列為股東會決議年度所得稅費用。
或有損失
在資產負債表日很有可能資產已經受損或負債已經發生，且其損失金額得以合理估計之或有損失，認列為當期損失；若損失金額無法合理估計或損失有可能已經發生，則於合併財務報表附註揭露之。
以外幣為準之交易事項
母公司、玉山證券、玉山創投及玉山保險經紀人以外幣為準之交易事項係按交易日之即期匯率入帳。外幣資產及負債實際以新臺幣收付結清時，因適用不同匯率所產生之損失及盈益，列為收付結清期間之損益。外幣貨幣性資產及負債之期末餘額，再按期末之即期匯率予以換算調整，因而產生之兌換差額，列為當期損益。
玉山銀行以外幣為準之交易事項係按原幣金額列帳。外幣損益項目按每月底之即期匯率折算，並結轉至新臺幣損益帳。外幣貨幣性資產及負債，按每月底之即期匯率折算調整，因而產生之兌換差額列為當月份損益。外幣非貨幣性資產及負債，依公平價值衡量者，按每月底之即期匯率折算調整，所產生之兌換差額，屬公平價值變動認列為股東權益者，列為股東權益調整項目，屬公平價值變動認列為當期損益者，列為當期損益；以成本衡量者，則按交易日之歷史匯率衡量。國外分行之外幣財務報表，資產負債科目以資產負債表日即期匯率換算，損益科目以當期平均匯率換算，因不同計算基礎所生之兌換差額，經調整所得稅影響數後均列於股東權益項下之「累積換算調整數」。
- 491 -
三、會計變動之理由及其影響
(一) 本公司自一○○年一月一日起，採用財務會計準則公報第三十四號「金融商品之會計處理準則」第三次修訂之規定。主要之修訂包括(一)將原始產生之放款及應收款納入公報適用範圍；(二)增訂以攤銷後成本衡量之金融資產於債務困難修改條款時之減損規範；及(三)債務條款修改時債務人之會計處理。此項會計變動對本公司並無重大影響。
(二) 本公司自一○○年一月一日起，採用新發布之財務會計準則公報第四十一號「營運部門資訊之揭露」。該公報之規定係以管理階層制定營運事項決策時所使用之企業組成部分相關資訊為基礎，營運部門之辨識則以主要營運決策者定期複核用以分配資源予部門與評量績效之內部報告為基礎。該公報係取代財務會計準則公報第二十號「部門別財務資訊之揭露」，採用該公報僅對本公司部門別資訊之報導方式產生改變。
四、現金及約當現金
| | 一
三
月 | ○
○
日 | 年
三
月 | 九
十
日 | 九
十
日 | 年
三
月 | 三
十
日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 庫存現金及週轉金 | $ 6,369,982 | | | $ 5,934,650 | | | |
| 待交換票據 | 2,982,407 | | | 2,969,808 | | | |
| 存放同業 | 2,730,304 | | | 1,466,112 | | | |
| 約當現金－收益率：一○○年
0.03%；九十九年 0.05% | 13,044 | | | 14,105 | | | |
| | $12,095,737 | | | $10,384,675 | | | |
五、存放央行及拆借金融同業
| | 一
三
月 | ○
○
日 | 年
三
月 | 九
十
日 | 九
十
日 | 年
三
月 | 三
十
日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 存款準備金－甲戶 | $ 17,274,890 | | | $ 11,879,375 | | | |
| 存款準備金－乙戶 | 24,662,109 | | | 21,344,715 | | | |
| 存款準備金－外幣存款戶 | 94,301 | | | 76,255 | | | |
| 轉存央行存款 | - | | | 139,000,000 | | | |
| 轉存央行國庫機關專戶存款 | 3,162 | | | 89,218 | | | |
| 拆放同業 | 3,956,865 | | | 2,861,570 | | | |
| 存放央行－其他 | 1,008,520 | | | 1,007,975 | | | |
| | $ 46,999,847 | | | $176,259,108 | | | |
上列存款準備金係依法就每月應提存法定準備金之各項存款之平均餘額，按法定準備率計算提存於中央銀行指定之存款準備金帳戶，其中存款準備金乙戶依規定非於每月調整存款準備金時不得動用，其餘則可隨時動用。
- 492 -
轉存央行國庫機關專戶存款係玉山銀行依「中央銀行委託金融機構辦理國庫事務要點」規定，將代收受國庫機關專戶存款之百分之六十轉存中央銀行，不得動用。
六、公平價值變動列入損益之金融商品
| 一 〇 〇 年 三月三十一日 | 九 十 九 年 三月三十一日 | |
|---|---|---|
| 交易目的之金融資產 | ||
| 商業本票 | $ 14,496,824 | $ 6,493,629 |
| 可轉讓定期存單 | 5,000,398 | 42,506,598 |
| 國庫券 | 4,232,414 | 497,236 |
| 利率交換合約 | 1,941,205 | 2,304,808 |
| 外匯選擇權合約 | 895,644 | 351,387 |
| 國外機構發行債券 | 536,780 | 556,201 |
| 基金受益憑證 | 463,708 | 624,053 |
| 外匯換匯合約 | 463,088 | 178,164 |
| 換匯換利合約 | 393,974 | 250,331 |
| 營業證券－自營部 | 310,521 | 333,574 |
| 國內上市（櫃）股票 | 306,666 | 351,595 |
| 遠期外匯合約 | 157,126 | 120,418 |
| 利率期貨交易合約 | 94,378 | 148,465 |
| 金融債券 | 86,339 | 90,539 |
| 金屬商品交換合約 | 68,940 | 25,673 |
| 政府公債 | 49,835 | 49,690 |
| 信用違約交換合約 | 41,923 | 44,752 |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 38,654 | 53,714 |
| 商品期貨交易合約 | 27,996 | - |
| 可轉換公司債 | 21,399 | 433,702 |
| 外幣保證金交易合約 | 11,338 | 40,067 |
| 存託憑證 | 5,390 | - |
| 遠期商品合約 | 4,642 | 16,629 |
| 台股期貨交易合約 | 3,688 | 4,603 |
| 商品選擇權合約 | 731 | 643 |
| 29,653,601 | 55,476,471 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 一〇〇年
三月三十一日 | 九十九年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產 | | |
| 金融債券 | $ 16,832,093 | $ 20,793,053 |
| 公司債 | 13,183,966 | 12,456,587 |
| 國外政府債券 | 377,857 | 408,724 |
| 賣方權益證券 | 19,537 | 95,309 |
| | 30,413,453 | 33,753,673 |
| | $ 60,067,054 | $ 89,230,144 |
| 交易目的之金融負債 | | |
| 利率交換合約 | $ 2,013,457 | $ 2,383,429 |
| 外匯選擇權合約 | 1,155,123 | 459,496 |
| 外匯換匯合約 | 309,874 | 317,940 |
| 換匯換利合約 | 307,907 | 158,676 |
| 附條件交易應回補債券 | 100,283 | - |
| 無本金交割遠期外匯合約 | 39,154 | 36,105 |
| 遠期外匯合約 | 33,403 | 28,751 |
| 金屬商品交換合約 | 55,400 | 22,969 |
| 信用違約交換合約 | 5,343 | 17,718 |
| 遠期商品合約 | 4,642 | 16,629 |
| 商品選擇權合約 | 731 | 643 |
| 外幣保證金交易合約 | 198 | 109 |
| | 4,025,515 | 3,442,465 |
| 指定公平價值變動列入損益之金融負債 | | |
| 應付公司債（附註二二） | 5,140,224 | 4,749,981 |
| 組合式商品 | 3,908,140 | 2,968,409 |
| 金融債券（附註二二） | 3,699,965 | 4,761,020 |
| | 12,748,329 | 12,479,410 |
| | $ 16,773,844 | $ 15,921,875 |
本公司一〇〇年及九十九年三月底公平價值變動列入損益之金融資產已供作附買回條件交易之面額分別為3,278,221仟元及3,847,900仟元。
玉山銀行從事衍生性金融商品交易之目的，主要係為配合客戶交易之需求並用以軌平玉山銀行之部位、規避外幣資產負債因匯率及利率波動所產生之風險暨債券投資到期之信用風險等。
一〇〇年及九十九年三月底，玉山銀行尚未到期之衍生性商品合約金額（名目本金）如下：
| 一 | 0 | 0 | 年 | 九 | 十 | 九 | 年 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 三 | 月 | 三 | 十一 |
利率交換合約 $272,877,385 $300,843,327
外匯選擇權合約 117,059,460 119,663,822
外匯換匯合約 68,323,549 63,326,955
遠期外匯合約 11,140,348 7,174,849
信用違約交換合約 9,819,377 13,223,324
換匯換利合約 6,027,850 7,212,748
無本金交割遠期外匯合約 5,982,640 5,866,639
利率期貨交易合約 2,480,017 829,466
金屬商品交換合約 2,397,492 542,232
遠期商品合約 222,108 239,473
外幣保證金交易合約 213,097 648,681
商品選擇權合約 55,991 85,787
商品期貨交易合約 20,909 -
截至一○○年及九十九年三月底止，玉山證券之期貨交易保證金餘額分別為3,688仟元及4,603仟元。
本公司一○○年及九十九年第一季公平價值變動列入損益之金融商品損益彙總如下：
| 一○○年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | ||
| 已實現損益 | $1,146,143 | $211,506 |
| 評價損益 | (79,198) | (71,377) |
| 1,066,945 | 140,129 | |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | ||
| 已實現損益 | (1,307,987) | (355,442) |
| 評價損益 | 195,206 | 315,398 |
| (1,112,781) | (40,044) | |
| ($ 45,836) | $100,085 |
七、附賣回票券及債券投資
本公司於一○○年及九十九年三月底以附賣回為條件買入之票債券分別為1,540,622仟元及1,787,356仟元，經約定應分別於一○○年四月一日及九十九年四月二十九日前以1,540,714仟元及1,787,836仟元陸續賣回。另本公司九十九年三月底附賣回票券及債券投資中，已供作附買回交易之面額為1,210,000仟元。
八、應收款項一淨額
| 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |
|---|---|---|
| 應收信用卡款項 | $28,643,950 | $29,313,127 |
| 應收證券融資款 | 5,150,319 | 4,046,667 |
| 應收承兌票款 | 1,856,034 | 1,505,352 |
- 495 -
應收承購帳款－無追索權 1,796,483 316,727
應收利息 1,317,369 1,490,499
應收退稅款 663,689 688,508
應收逾期有償證券款 296,096 319,246
應收帳款 255,071 451,617
應收收益 156,406 4,332
其他 397,882 256,671
40,533,299 38,392,746
減：備抵呆帳 1,071,992 924,351
$ 39,461,307 $ 37,468,395
本公司－○○年三月底對應收款項之備抵呆帳評估如下：
| 項 | 自應收款項總額備抵呆帳金額 | |
|---|---|---|
| 已有個別減損客觀證據者 | 個別評估減損 | $ 299,756 $ 213,095 |
| 組合評估減損 | 1,348,392 447,061 | |
| 無個別減損客觀證據者 | 組合評估減損 | 37,455,382 411,836 |
| 合 | 計 | 39,103,530 1,071,992 |
應收款項之備抵呆帳之變動情形如下：
| －○○年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 期初餘額 | $ 772,579 | $ 928,991 |
| 本期提列提存 | 374,527 | 275,074 |
| 沖銷應收款項 | ( 188,425) | ( 323,353) |
| 收回已沖銷之應收款項 | 113,637 | 47,868 |
| 匯率影響數及其他變動 | ( 326) | ( 4,229) |
| 期末餘額 | $ 1,071,992 | $ 924,351 |
- 496 -
九、貼現及放款－淨額
| | 一○○年
三月三十一日 | 九十九年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 短期放款 | $133,224,136 | $104,413,866 |
| 中期放款 | 153,829,647 | 132,618,510 |
| 長期放款 | 319,746,139 | 336,643,956 |
| 催收款項 | 1,436,431 | 2,913,646 |
| 押匯及貼現 | 2,123,103 | 1,279,732 |
| | 610,359,456 | 577,869,710 |
| 減：備抵呆帳 | 3,574,464 | 3,710,755 |
| | $606,784,992 | $574,158,955 |
一○○年及九十九年三月底已停止對內計息之放款及其他授信款項餘額分別為 1,436,431 仟元及 2,913,646 仟元。一○○年及九十九年第一季對內未計提利息收入之金額分別為 9,988 仟元及 15,311 仟元。
本公司於一○○年及九十九年第一季並無未經訴追即行轉銷之授信債權。
本公司一○○年三月底對貼現及放款之備抵呆帳評估如下：
| 項 目 | 貼現及放款總額 | 備抵呆帳金額 | |
|---|---|---|---|
| 已有個別減損客觀證據者 | 個別評估減損 | $ 1,039,353 | $ 126,195 |
| 組合評估減損 | 2,529,667 | 1,063,877 | |
| 無個別減損客觀證據者 | 組合評估減損 | 606,790,436 | 2,384,392 |
| 合 計 | 610,359,456 | 3,574,464 |
貼現及放款之備抵呆帳明細及變動情形如下：
| 一○○年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 期初餘額 | $ 3,615,010 | $ 3,452,016 |
| 本期提列 | 200,260 | 458,729 |
| 轉銷呆帳 | ( 355,631 ) | ( 256,261 ) |
| 轉銷呆帳後收回數 | 115,229 | 65,234 |
| 匯率影響數 | ( 404 ) | ( 8,963 ) |
| 期末餘額 | $ 3,574,464 | $ 3,710,755 |
一○○年及九十九年第一季呆帳費用之明細如下：
| 一○○年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 貼現及放款備抵呆帳提列數 | $200,260 | $458,729 |
| 應收款項備抵呆帳提列數 | 374,527 | 275,074 |
| 保證責任準備提列（沖回）數 | 11 | ( 13 ) |
| $574,798 | $733,790 |
十、備供出售金融資產－淨額
- 497 -
| 一 〇 〇 年三月三十一日 | 九 十 九 年三月三十一日 | |
|---|---|---|
| 金融債券 | $24,175,992 | $16,556,762 |
| 政府公債 | 5,412,399 | 10,204,623 |
| 公司債 | 4,688,756 | 5,614,758 |
| 資產證券化受益證券 | 4,507,749 | 4,672,818 |
| 上市(櫃)股票 | 1,638,782 | 1,550,201 |
| 基金受益憑證 | 396,949 | 220,760 |
| $40,820,627 | $38,819,922 |
本公司一〇〇年及九十九年三月底備供出售金融資產中，已供作附買回交易之面額分別為1,863,800仟元及8,305,700仟元。
十一、金融資產證券化
玉山銀行分別於九十四年第四季及九十六年第二季與香港商香港上海匯豐銀行（以下稱受託機構）共同訂定信託契約，依據中華民國金融資產證券化條例，採特殊目的信託方式，將玉山銀行所持有標的債券之所有權利及風險移轉予受託機構，亦即於移轉債券予受託機構時，即放棄對債券資產之控制權，由受託機構發行表彰信託財產權益之玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託2005-1（以下簡稱玉山CBO 2005-1）、玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託2005-2（以下簡稱玉山CBO 2005-2）、玉山銀行2007-1債券資產證券化特殊目的信託（以下簡稱玉山CBO 2007-1）及玉山銀行2007-2債券資產證券化特殊目的信託受益證券予證券持有人，並將發行受益證券所得之價金、保留之受益證券（玉山CBO 2005-1為D級；玉山CBO 2005-2為C級）及賣方權益證券交付玉山銀行。
玉山CBO 2005-1發行期間為九十四年十月十九日至一〇一年七月二十日，發行總金額為10,050,000仟元，每季付息一次，並已於一〇〇年一月二十日提前到期終止。該次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 |
|---|---|---|---|
| A級 | 第一順位 | $8,750,000 | 1.825% |
| B級 | 第二順位 | 800,000 | 2.05% |
| C級 | 第三順位 | 450,000 | 1.925% |
| D級 | 第四順位/殘值 | 50,000 | 無票面利率 |
玉山CBO 2005-2發行期間為九十四年十二月二十八日至一〇三年九月二十日，發行總金額為18,341,000仟元，該次發行受益證券特性如下：
| 受益證券種類 | 清償順位 | 發行金額 | 利率 | 受益證券發行價格 |
|---|---|---|---|---|
| A1級 | 第一順位 | $2,500,000 | 0% | 95.36% |
A2級 第一順位 6,215,000 0% 90.08%
A3級 第一順位 5,774,349 0% 83.60%
B級 第二順位 1,908,281 0% 82.03%
C級 第三順位/殘值 1,943,370 無票面利率
玉山銀行並擔任玉山 CBO 2005-1、玉山 CBO 2005-2 及玉山 CBO 2007-1 之服務機構，依服務合約未來得收取之收入預期相當於因執行服務所需之適當補償，因是未認列服務資產或負債；另保留之受益證券對投資人依證券化信託合約收取報酬後剩餘之未來現金流量保有權利，當債務人無法支付到期款項時，投資人及受託機構對於玉山銀行之其他資產並無追索權。保留受益證券之本金受償順位在投資人權利之後，且其價值受移轉債券發行者之信用風險及利率風險等因素之影響。
（一）衡量保留受益證券所使用之主要假設：
本公司一○○年及九十九年三月底衡量保留受益證券所使用主要假設如下：
| | 玉
CBO 2005-1
九 十 九 年
三月三十一日 | 山
玉 山 CBO 2005-2
一 ○ ○ 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- |
| 預計提前還款率 | 0% | 0% | 0% |
| 預計信用損失率 | 0% | 2% | 2% |
| 剩餘現金流量之折現率 | 2.404% | 1.077% | 1.512% |
因玉山 CBO 2005-1 信託資產池內之債券發行公司或保證之金融機構其評等皆為 twA 以上，且根據中華信評九十五至九十八年度違約及評等變動研究，八十八至九十八年度其所評等之發行人評等中，產生違約事件之發行人信用評等皆未高於 twBBB，故本公司預期預計信用損失率為零。
（二）敏感度分析：
在一○○年及九十九年三月底，主要之經濟假設以及該等假設如果發生不利變動 10% 至 20%，剩餘現金流量公平價值之敏感度如下：
| | 玉
CBO 2005-1
九 十 九 年
三月三十一日 | 山
玉 山 CBO 2005-2
一 ○ ○ 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- |
| 保留受益證券之帳面價值 | $ 52,930 | $ 4,283,206 | $ 4,361,702 |
| 預計信用損失率（每年 | 0% | 2% | 2% |
- 499 -
比率）
不利變動 10%對公平價
值之影響 - ( 138,284) ( 77,032)
不利變動 20%對公平價
值之影響 - ( 252,448) ( 156,810)
(三) 因證券化之債券資產並未有實際信用損失，故預期靜態群組損失率等於預計信用損失率。
(四) 現金流量
本公司因證券化而收取及支付之現金流量彙總如下：
| 玉山 CBO 2005-1 | 玉山 CBO 2005-2 | 玉山 CBO 2007-1 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 | 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 | 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 | |
| 收到服務收益 | $ 40 | $ 135 | $ 530 | $ 705 | $ 150 | $ 150 |
| 收回準備金 | 31,111 | 15,105 | - | - | - | - |
| 收回保留之受益證券 | 49,915 | - | - | - | - | - |
十二、持有至到期日金融資產一淨額
| 一 〇 〇 年 三 月 三 十 一 日 | 九 十 九 年 三 月 三 十 一 日 | |
|---|---|---|
| 可轉讓定期存單 | $251,610,000 | $ - |
| 政府公債 | 9,976,930 | 6,669,335 |
| 金融債券 | 5,639,267 | 5,576,149 |
| 公司債 | 4,341,118 | 4,762,822 |
| 國外機構發行債券 | 292,975 | 315,585 |
| 資產證券化受益證券 | 60,622 | 272,691 |
| $271,920,912 | $ 17,596,582 |
本公司一〇〇年及九十九年三月底持有至到期日金融資產中，已供作附買回條件交易之面額為7,410,000仟元及3,630,000仟元。
十三、其他金融資產一淨額
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 無活絡市場之債券投資一淨額 | $1,629,386 | $5,444,040 |
| 以成本衡量之金融資產一淨額 | 1,712,282 | 1,741,540 |
| 客戶保證金專戶 | 266,973 | - |
| 玉山 CBO 2005-1 超額準備原始信託財產 | - | 550,000 |
| 其他 | 94,900 | 49,744 |
| | $3,703,541 | $7,785,324 |
本公司所持有之以成本衡量金融資產皆為國內、外非上市（櫃）普通股或認股權，因無活絡市場公開報價且其公平價值無法可靠衡量，故以成本衡量。
無活絡市場之債券投資明細如下：
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 公司債 | $ 825,132 | $1,398,012 |
| 資產證券化受益證券 | 695,498 | 3,925,272 |
| 信用連結商品一主契約 | 100,000 | 100,000 |
| 特別股 | 8,756 | 20,756 |
| | $1,629,386 | $5,444,040 |
客戶保證金專戶明細如下：
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 |
| --- | --- |
| 銀行存款 | $203,804 |
| 其他期貨商結算餘額 | 63,169 |
| | $266,973 |
| 客戶保證金專戶 | $266,973 |
| 減：手續費收入待轉出 | 241 |
| 期交稅待轉出 | 88 |
| 暫收款 | 6 |
| 期貨交易人權益（附註二十） | $266,638 |
玉山證券不具期貨結算會員之資格，因是期貨交易人之交易保證金及權利金需轉撥至具結算會員資格之期貨商代為結算。
十四、固定資產－淨額
| | 一
三月三十一日 | 二
七月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 成本 | | |
| 土地 | $ 9,140,154 | $ 8,275,399 |
| 房屋及建築 | 6,427,797 | 5,779,526 |
| 電腦設備 | 2,909,725 | 2,851,788 |
| 交通及運輸設備 | 491,096 | 476,451 |
| 雜項設備 | 1,585,626 | 1,482,492 |
| | 20,554,398 | 18,865,656 |
| 減：累計折舊 | | |
| 房屋及建築 | 1,631,989 | 1,369,164 |
| 電腦設備 | 2,388,058 | 2,250,002 |
| 交通及運輸設備 | 347,151 | 299,761 |
| 雜項設備 | 1,141,592 | 1,005,722 |
| | 5,508,790 | 4,924,649 |
| 小計 | 15,045,608 | 13,941,007 |
| 預付房地及設備款 | 127,179 | 117,333 |
| | $ 15,172,787 | $ 14,058,340 |
十五、商譽及無形資產－淨額
| | 一
三月三十一日 | 二
七月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 商譽 | $ 3,662,701 | $ 3,662,701 |
| 電腦軟體 | 308,613 | 329,911 |
| | $ 3,971,314 | $ 3,992,612 |
本公司執行資產減損測試時，除出租資產及閒置資產以淨公平價值作為可回收金額外，係以營業單位或營運部門為現金產生單位，因概括承受高雄企銀資產及負債所產生之商譽，已分攤至因概括承受而新增之營業單位或其所屬之營運部門（商譽所屬現金產生單位）。現金產生單位之可回收金額係依據使用價值決定，所採用之關鍵假設係以各現金產生單位實際營運情形及業務或景氣循環週期之客觀資料作為未來現金流量之預計基礎，於永續經營假設下，根據資本財評價模式（CAPM）估計折現率，將各現金產生單位預估未來五年營運產生之淨現金流量折現計算出其使用價值。經本公司評估後，並無減損情事發生。
十六、其他資產－淨額
- 502 -
| 三月三十一日 | 三月三十一日 | |
|---|---|---|
| 存出保證金－淨額 | $1,297,356 | $1,376,961 |
| 出租資產（減除累計折舊－○○年 39,760 仟元及九十九年 33,914 仟元暨累計減損－○○年 24,139 仟元及九十九年 25,829 仟元後之淨額） | 781,376 | 715,331 |
| 營業保證金及交割結算基金 | 662,959 | 688,471 |
| 閒置資產（減除累計折舊－○○年 4,494 仟元及九十九年 22,383 仟元暨累計減損－○○年 30,042 仟元及九十九年 133,161 仟元後之淨額） | 84,951 | 221,213 |
| 預付款項 | 281,880 | 204,118 |
| 承受擔保品 | - | 70,575 |
| 現金及約當現金－代收承銷股款 | 306,531 | 47,691 |
| 遞延費用－淨額 | 6,326 | 6,547 |
| $3,421,379 | $3,330,907 |
本公司出租資產、閒置資產及承受擔保品因無跡象顯示資產使用價值係重大超過其淨公平價值，故委託不動產估價公司及本公司估價中心估價，以估價金額作為該項資產之淨公平價值，並與帳面價值比較。
十七、央行及金融同業存款
| | 一 ○ ○ 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行同業拆放 | $31,483,039 | $33,980,178 |
| 中華郵政轉存款 | 9,526,290 | 12,052,170 |
| 透支銀行同業 | 358,459 | 164,431 |
| 銀行同業存款 | 184,439 | 420,891 |
| 央行存款 | 30,378 | 35,545 |
| | $41,582,605 | $46,653,215 |
十八、應付商業本票－淨額
一○○年及九十九年三月底應付商業本票面額分別為 3,000,000 仟元及 1,970,000 仟元，年貼現率分別為 0.53%-0.76% 及 0.20%-0.32%。上述應付商業本票係由金融機構擔任保證及承兌機構。
十九、附買回票券及債券負債
本公司於一○○年及九十九年三月底以附買回為條件賣出之票債券分別為 13,554,366 仟元及 18,192,895 仟元，經約定應分別於一○○年九月二十七日及九十九年十二月二十日前以 13,566,166 仟元及 18,202,407 仟元陸續買回。
二十、應付款項
| | 一
三
月 | ○
○
日 | 年
三
月 | 九
日
日 | 十
日
十 | 九
日
十 | 年
三
月 | 三
十
日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 應付待交換票據 | $ 2,982,407 | | | $ 2,969,808 | | | | |
| 承兌匯票 | 1,882,404 | | | 1,509,944 | | | | |
| 應付利息 | 1,781,059 | | | 1,462,845 | | | | |
| 應付費用 | 719,792 | | | 598,688 | | | | |
| 應付代收款 | 487,242 | | | 837,356 | | | | |
| 應付帳款 | 397,296 | | | 496,460 | | | | |
| 應付承購帳款 | 345,651 | | | 79,972 | | | | |
| 期貨交易人權益 | 266,638 | | | - | | | | |
| 應付融券擔保價款 | 200,437 | | | 260,367 | | | | |
| 應付稅款 | 198,193 | | | 135,462 | | | | |
| 融券存入保證金 | 181,895 | | | 235,321 | | | | |
| 其 他 | 1,169,280 | | | 974,111 | | | | |
| | $ 10,612,294 | | | $ 9,560,334 | | | | |
二一、存款及匯款
| | 一
三
月 | ○
○
日 | 年
三
月 | 九
日
日 | 十
日
十 | 九
日
十 | 年
三
月 | 三
十
日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 支票存款 | $ 8,001,499 | | | $ 7,309,290 | | | | |
| 活期存款 | 193,436,146 | | | 164,202,399 | | | | |
| 活期儲蓄存款 | 224,904,523 | | | 194,541,392 | | | | |
| 定期存款 | 263,914,570 | | | 206,485,876 | | | | |
| 可轉讓定期存單 | 20,924,800 | | | 24,220,800 | | | | |
| 定期儲蓄存款 | 207,137,904 | | | 192,640,913 | | | | |
| 匯 款 | 254,838 | | | 163,085 | | | | |
| | $918,574,280 | | | $789,563,755 | | | | |
二二、應付債券
| | 一
三
月 | ○
○
日 | 年
三
月 | 九
日
日 | 十
日
十 | 九
日
十 | 年
三
月 | 三
十
日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
- 504 -
金融債券
$ 34,000,000
$ 32,200,000
玉山金控九十四年度第一次國內無擔保普通公司債
5,000,000
5,000,000
玉山金控九十六年度第一次國內無擔保普通公司債
500,000
500,000
玉山金控九十九年度第一次國內無擔保普通公司債
2,000,000
$ 41,500,000
- $ 37,700,000
母公司於九十四年十二月十五日發行九十四年度第一次無擔保次順位公司債 5,000,000 仟元，每張票面金額為 10,000 仟元，票面利率為中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4%，每季計、付息一次，發行期限七年，到期一次還本。
母公司於九十六年十二月十三日發行九十六年度第一次無擔保次順位公司債 500,000 仟元，每張票面金額為 10,000 仟元，票面利率為九十天期商業本票利率加 0.6%，每季單利計息一次，每年付息一次，發行期限七年，到期一次還本。
母公司於九十九年四月二十八日發行九十九年度第一期無擔保次順位公司債 2,000,000 仟元，每張票面金額為 10,000 仟元，票面利率為 2.7%，每年單利計、付息一次，發行期限七年，到期一次還本。
玉山銀行發行之金融債券明細如下：
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十三年度第一期第六次五年六個月期次順位金融債券－九十三年十二月十七日發行，固定年利率為 2.80%，每半年單利計、付息一次，到期一次還本 | $ - | $ 3,700,000 |
| 九十四年第一期第一次十年期金融債券－九十四年六月二十四日發行，固定年利率為 2.75%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 5,000,000 | 5,000,000 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 一 ○ ○ 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十四年第一期第二次七年期次順位金融債券－九十四年十月十一日發行，票面利率依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.425%計息，每季單利計、付息一次，到期一次還本 | $ 2,000,000 | $ 2,000,000 |
| 九十四年第一期第三次七年期次順位金融債券－九十四年十月十九日發行，固定年利率為 2.725%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 1,400,000 | 1,400,000 |
| 九十四年第一期第四次七年期次順位金融債券－九十四年十一月四日發行，票面利率依中華郵政股份有限公司一年期定期儲蓄存款一般牌告機動利率加 0.4%計息，每季單利計息一次，每年付息一次，到期一次還本 | 1,600,000 | 1,600,000 |
| 九十五年度第一次七年期次順位金融債券－九十五年八月二十四日發行，共分為二券，A 券年利率為九十天之短期票券均價利率加 0.25%，每季單利計息一次；B 券年利率為 2.60%，每年單利計息一次，每年付息一次，到期一次還本 | 6,000,000 | 6,000,000 |
| 九十六年度第一期第一次七年期次順位金融債券－九十六年六月二十九日發行，共分為二券，A 券票面利率為臺灣銀行一年期定期儲蓄一般存款牌告機動利率加 0.5%，每季單利計息一次；B 券票面利率為九十天期商業本票利率加 0.39%，每季單利計息一次，每年付息一次，到期一次還本 | 3,700,000 | 3,700,000 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 一 ○ ○ 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十六年度第一期第二次七年期次
順位金融債券－九十七年二月十
五日發行，固定年利率為
3.10%，每年單利計、付息一次，
到期一次還本 | $ 2,300,000 | $ 2,300,000 |
| 九十七年度第一期第一次七年期次
順位金融債券－九十七年十月二
十四日發行，票面利率為
3.15%，每年單利計息一次，到期
一次還本 | 300,000 | 300,000 |
| 九十八年度第一期五年期次順位金
融債券－九十八年二月二十日發
行，票面利率為 2.10%，每年單
利計、付息一次，到期一次還本 | 1,000,000 | 1,000,000 |
| 九十八年度第二期五年六個月期次
順位金融債券－九十八年三月五
日發行，票面利率為 2.15%，每
年單利計、付息一次，到期一次
還本 | 500,000 | 500,000 |
| 九十八年度第三期次順位金融債券
－九十八年四月三日發行，共分
為二券，A 券五年六個月期，票
券利率為 2.15%，每年單利計、
付息一次，到期一次還本；B 券
七年期，票面利率為 2.50%，每
年單利計、付息一次，到期一次
還本 | 500,000 | 500,000 |
| 九十八年度第四期五年六個月期次
順位金融債券－九十八年五月十
八日發行，票面利率為 2.35%，
每年單利計、付息一次，到期一
次還本 | 1,800,000 | 1,800,000 |
| 九十八年度第五期七年期次順位金
融債券－九十八年七月十七日發
行，票面利率為 2.50%，每年單
利計、付息一次，到期一次還本 | 900,000 | 900,000 |
| 九十八年度第六期七年期次順位金
融債券－九十八年十月二十日發
行，票面利率為 2.35%，每年單
利計、付息一次，到期一次還本 | 1,500,000 | 1,500,000 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 一 ○ ○ 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十九年度第一期七年期次順位金融債券－九十九年五月二十八日發行，票面利率為 2.20%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | $ 3,000,000 | $ - |
| 九十九年度第二期七年期次順位金融債券－九十九年七月十三日發行，票面利率為 2.20%，每年單利計、付息一次，到期一次還本 | 2,500,000
$34,000,000 | -
$32,200,000 |
母公司發行之公司債原始認列時指定為公平價值變動列入損益之金融負債明細如下：
| | 一 ○ ○ 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 玉山金控九十七年度海外無擔保轉換公司債 | $4,556,616 | $4,556,616 |
| 評價調整 | 583,608 | 193,365 |
| | $5,140,224 | $4,749,981 |
母公司於九十七年七月二十四日發行十年期海外無擔保可轉換公司債，發行總額為美金 200,000 仟元，每張票面金額為美金壹拾萬元或其整數倍，票面利率自發行日起至發行滿五年之日止（含）為年利率 2.3%，每半年付息一次；自發行滿五年之日起（不含）至到期日止為年利率 0%，其餘發行條件如下：
(一) 還本付息日期及方式：海外可轉換公司債除依下列情形於到期日前贖回、買回或轉換者外，債券到期時將由母公司以美元按面額償還本金。
- 母公司提前贖回：
中華民國稅務法令變更，致使母公司增加租稅負擔，必須支付額外之利息或增加成本，母公司得提前以提前贖回價格將本債券全部或部分贖回。
- 508 -
- 債券持有人賣回權：
(1) 除提前贖回、買回、或轉換為普通股並註銷之情形外，債券持有人得於發行屆滿五年時要求母公司以面額之 110% 買回其持有之全部或部分債券。
(2) 債券持有人得於 A.母公司普通股股票於臺灣證券交易所終止上市或停止交易連續達五個營業日時；或B.母公司有受託契約所定義之變動控制權之情事時（包括但不限於超過二分之一董事變動）；或C.母公司之信用評等如無法至少維持等於或高於下述之信用評等中之任一者：(a)Standard & Poor's Corp.評級BBB-級；(b) Moody's Investors Service 評級 Baa3 級；(c)Fitch, Inc.評級 BBB-級；(d)中華信用評等股份有限公司評級 twBBB-級；(e)英商惠譽國際信用評等股份有限公司台灣分公司 BBB-(twn)級；或(f)穆迪信用評等股份有限公司 Baa3.tw級，且該情況持續 60 天以上時；或D.母公司或玉山銀行或玉山證券之資本適足率未達主管機關規定之最低標準，且該情況持續 60 天以上時，要求母公司依提前贖回價格將本債券全部或部分贖回。
(二) 期限：
十年，發行日為九十七年七月二十四日，將於一○七年七月二十四日到期。
(三) 擔保情形：無。
(四) 轉換期間及轉換標的：
除法令規定或受託契約約定之停止過戶期間外，債券持有人得於九十七年八月二十四日起至一○七年七月十四日止，向母公司請求轉換為母公司之普通股股票。前述法令規定之停止過戶期間係指：
- 依中華民國法令應停止股票過戶之期間，包括股東常會開會前六十日內，股東臨時會開會前三十日內，或母公司決定分派股息及紅利或其他利益之基準日前五日內；
-509-
- 如母公司辦理無償配股、現金股息或現金增資時，自母公司向臺灣證券交易所洽辦無償配股停止過戶除權公告日、現金股息停止過戶除息公告日或現金增資認股停止過戶除權公告日至少前三個營業日起，至權利分配基準日止之期間及；
- 其他依中華民國法令需停止過戶之期間。
(五) 轉換價格:
- 原始轉換價格：(1)九十七年八月二十四日至九月二十二日（第一階段轉換期間）為每股新臺幣 16.16 元；(2)九十七年九月二十三日至一〇七年七月十四日（第二階段轉換期間）為每股新臺幣 19.00 元（匯率係固定以新臺幣 30.406 等於 1 美元換算）。本債券發行後，當母公司普通股股數發生變動時（包括但不限於現金增資、無償配股、員工紅利轉增資等情形），轉換價格將依受託契約調整。
- 如於發行日後每一週年之日（轉換價格重設日）前連續二十營業日以轉換價格重設日之匯率換算之美元平均收盤價格低於原始美元轉換價格，母公司應重設轉換價格。新設之轉換價格僅可向下調整，且不得低於第二階段轉換期間原始轉換價格（可因母公司普通股股權變動而調整）之 80% 。
母公司已於九十八年度轉換價格重設日調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 14.22 元。
母公司九十八年分配九十七年度盈餘發放股票股利及以員工紅利轉增資，因是，調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 13.80 元。
母公司九十九年分配九十八年度盈餘發放股票股利、現金股利及以員工紅利轉增資，因是，調整第二階段轉換期間轉換價格為每股新臺幣 13.08 元。
截至一〇〇年三月底止，上述可轉換公司債已轉換金額為美金 50,200 仟元。
玉山金控為提升長期競爭力及面對未來台灣金控產業的競爭與挑戰，於九十七年七月十日與 Morgan Stanley Apollo Holdings (Cayman) Ltd. 及 Morgan Stanley Apollo Holdings 2 (Cayman) Ltd.（以下合稱「摩根史坦利亞洲私募基金」）簽署投資人契約，於取得政府許可之前提下，摩根史坦利亞洲私募基金有權指定一席董事，惟該私募基金尚未決定是否行使該權利。
-510-
玉山銀行發行之金融債券原始認列時指定為公平價值變動列入損益之金融負債明細如下：
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 九十二年度第一期第五次七年期
金融債券—九十三年二月二十
七日發行，共分為三券，當
6M LIBOR≤2.5%時，票面利
率為 3.03%；當 2.5% < 6M
LIBOR 時，利率為（5.2% —
6M LIBOR），各券之票面利
率不得低於 0%。每三個月付
息一次，到期一次還本 | $ - | $ 1,000,000 |
| 九十三年度第一期第一次七年期
金融債券—九十三年五月十日
發行，共分為五券，A 券票面
利率為（6M LIBOR +
0.5001%）×n/N；B 券票面利
率為（6M LIBOR +
0.5002%）×n/N；C 券票面利
率為（6M LIBOR +
0.5003%）×n/N；D 券票面利
率為（6M LIBOR +
0.5004%）×n/N；A、B、C、
D 券之利率區間第一年
1%≤6M LIBOR≤2%；第二
年 1%≤6M LIBOR≤2.25%；
第三年 1.05%≤6M
LIBOR≤3%；第四年
1.05%≤6M LIBOR≤3.5%；
第五年 1.1%≤6M
LIBOR≤4%；第六年
1.1%≤6M LIBOR≤4.25%；
第七年 1.1%≤6M
LIBOR≤4.5%；n 為符合計息
期間內 6M LIBOR | | |
（接次頁）
- 511 -
（承前頁）
大於或等於該計息期間之利率區間下限，且小於或等於該計息期間之利率區間上限之合計天數；N為該計息期間內之總天數；E券票面利率為 1.15×（USD CMS 10Y-USD CMS 2Y），下限為 0%。每三個月付息一次，到期一次還本
九十三年度第一期第二次七年期金融債券－九十三年五月十九日發行，共分為三券，A券當6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為 3%；當 2.5% < 6M LIBOR 時，票面利率為（5.3%－6M LIBOR）；B券當6M LIBOR<1.1%時，票面利率為6M LIBOR；當 1.1%≤6M LIBOR≤2.5%時，票面利率為 3.82%；當 2.5%<6M LIBOR 時，票面利率為（5%－6M LIBOR）；C券當6M LIBOR<1.1%時，票面利率為6M LIBOR；當 1.1%≤6M LIBOR≤2%時，票面利率為 4%；當 2%<6M LIBOR 時，票面利率為（5.1%－6M LIBOR）；各券票面利率不得低於 0%。每六個月付息一次，到期一次還本
| 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- |
| $ 2,300,000 | $ 2,300,000 |
| 900,000 | 900,000 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 一
三月三十一日 | ○
○年 | 九
三月三十一日 | 十
七年 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 九十三年度第一期第四次七年期金融債券－九十三年六月一日發行，當 6M LIBOR＜0.9% 時，票面利率為 6M LIBOR ；當 0.9%≤6M LIBOR ≤3.5%時，票面利率為 4%；當 3.5%＜6M LIBOR時，票面利率為（5.5%－6M LIBOR）；票面利率不得低於 0%。每六個月付息一次，到期一次還本 | $ 500,000
3,700,000
( 35) | | $ 500,000
4,700,000
61,020 | |
| 評價調整 | | | | |
| 指定以公平價值變動列入損益之金融負債 | $ 3,699,965 | | $ 4,761,020 | |
上述九十天期商業本票利率及浮動利率係依據香港商德勵財富資訊（Moneyline Telerate）及香港商路透社（Reuters）所訂之平均報價利率為基準。
玉山銀行為提高自有資本適足率及強化資本結構，業經金管會於一○○年四月十五日核准發行無擔保次順位金融債券伍拾億元，玉山銀行尚未動用該發行額度。
二三、其他金融負債
| | 一
三月三十一日 | ○
○年 | 九
三月三十一日 | 十
七年 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 結構型商品所收本金 | $ 1,318,031 | | $ - | |
| 存入保證金 | 315,604 | | 107,583 | |
| 撥入備放款 | 124,622 | | 164,487 | |
| 信用連結組合商品－主契約 | - | | 1,350,000 | |
| | $ 1,758,257 | | $ 1,622,070 | |
玉山銀行依金管會發布之「銀行辦理結構型商品所收本金性質及會計處理之相關事項規定」，自一○○年一月一日起，玉山銀行承作之結構型商品所收本金，不再帳列存款，改列於其他金融負債項下。
交易對手與玉山銀行簽訂以新臺幣計價之信用連結組合商品合約所存入之款項，依約玉山銀行已將持有之指定債券信用風險移轉予交易對手，
- 513 -
一旦連結之債券發生信用違約事件，玉山銀行可將面額總額相當於交易對手存入款項之債券交割予交易對手，以償還其存入玉山銀行之款項。本組合式商品約定收益率為 2.18-2.40%，已於九十九年十一月前陸續到期。
二四、其他負債
| 一 0 0 年 三月三十一日 | 九 十 九 年 三月三十一日 | |
|---|---|---|
| 預收款項 | $1,040,826 | $ 428,231 |
| 遞延所得稅負債 | 431,294 | 157,325 |
| 代收承銷股款 | 306,521 | 47,677 |
| 估計應付土地增值稅 | 55,197 | 57,135 |
| 受託買賣貨項－淨額 | 26,403 | 29,392 |
| 保證責任準備 | 14,304 | 11,254 |
| 違約損失準備 | - | 77,777 |
| 買賣證券損失準備 | - | 69,637 |
| 其 他 | 17,470 | 16,967 |
| $1,892,015 | $ 895,395 |
二五、職工退休金
本公司對正式員工訂有退休、資遣辦法。依該辦法，員工退休金之給與標準屬於適用勞動基準法前之部分，仍依原訂退休、資遣辦法規定辦理，適用勞動基準法後，員工退休金之給付則按適用勞動基準法後之服務年資及核准退休時之月平均薪資計算。玉山銀行於九十四年度修改員工退休辦法，員工退休金之給與係自員工受僱日起算之工作年資，按勞動基準法規定計算。
玉山金控每月按員工薪資總額百分之五·五四提撥職工退休基金存入臺灣銀行退休金專戶，交由勞工退休準備金監督委員會管理運用。
玉山銀行每月按精算結果提撥職工退休基金，其中按員工薪資總額百分之二所提存部分存入臺灣銀行退休金專戶，交由勞工退休準備金監督委員會管理，超過部分則存入金融機構，由職工退休基金管理委員會保管運用。
玉山證券每月按員工薪資總額百分之四提撥勞工退休準備金存入臺灣銀行退休金專戶，交由勞工退休準備金監督委員會管理運用。
「勞工退休金條例」於九十四年七月一日起施行，係屬確定提撥退休辦法。勞工得選擇繼續適用「勞動基準法」有關之退休金規定，或適用該條例之退休金制度並保留適用該條例前之工作年資。依該條例規定，雇主每月負擔之勞工退休金提撥率，不得低於勞工每月工資百分之六。另本公
-514-
司對於選擇繼續適用「勞動基準法」之員工，每月仍依前述方式提撥職工退休基金至臺灣銀行退休金專戶及金融機構。
本公司一〇〇年及九十九年第一季合併財務報表編製主體提列之退休金費用分別為 48,017 仟元及 45,938 仟元（其中計 39,076 仟元及 36,167 仟元係屬確定提撥退休辦法所提撥之退休金費用）。
二六、手續費及佣金淨收益
| 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 手續費及佣金收入 | $1,754,763 | $1,551,485 |
| 手續費及佣金費用 | (237,351) | (210,072) |
| $1,517,412 | $1,341,413 |
二七、用人、折舊及攤銷費用
| 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 用人費用 | ||
| 薪資費用 | $1,099,312 | $ 958,270 |
| 勞健保費用 | 74,482 | 63,741 |
| 退休金費用 | 48,017 | 45,938 |
| 其他用人費用 | 60,214 | 55,551 |
| 折舊費用 | 167,963 | 183,562 |
| 攤銷費用 | 53,349 | 54,535 |
二八、所得稅
依金融控股公司法第四十九條規定，母公司持有本國子公司股份，達已發行股份總數百分之九十者，得自其持有期間在一個課稅年度內滿十二個月之年度起，選擇以母公司為納稅義務人，依所得稅法相關規定合併辦理營利事業所得稅結算申報及未分配盈餘加徵百分之十營利事業所得稅申報；其他有關稅務事項，應由母公司及本國子公司分別辦理。
本公司自九十二年度起採行連結稅制合併結算申報所得稅。
（一）所得稅費用構成項目如下：
| 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 當期應負擔所得稅 | $118,433 | $115,212 |
| 遞延所得稅 | ||
| 虧損扣抵 | 118,908 | 54,859 |
| 未實現兌換損益 | 46,830 | ( 11,833) |
| 金融商品未實現損益 | 2,842 | 37,047 |
| 資產減損 | - | 147 |
| 其 他 | ( 3) | ( 984) |
| 採行連結稅制合併結算申報 | ||
| 影響數 | ( 62,209) | ( 21,155) |
所得稅費用
$224,801
$173,293
立法院於九十九年五月再度修正所得稅法第五條條文，將營利事業所得稅稅率由百分之二十調降為百分之十七，並自九十九年度施行。本公司業已依此修正條文重新計算遞延所得稅資產或負債，並將所產生之差額列為九十九年度所得稅費用。
(二) 本公司帳列稅前利益按法定稅率計算之所得稅與當期應負擔所得稅調節如下：
| 一○○年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 稅前利益按法定稅率(一○○年:17%，九十九年:20%）計算之稅額 | $278,527 | $245,710 |
| 所得稅調整項目之稅額影響 | ||
| 數: | ||
| 永久性差異 | ( 113,380) | ( 107,243) |
| 暫時性差異 | ( 49,669) | ( 24,378) |
| 所得基本稅額 | 2,955 | 1,123 |
| 當期應負擔所得稅 | $118,433 | $115,212 |
（三）淨遞延所得稅負債（帳列其他負債）之組成項目如下：
| 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |
|---|---|---|
| 遞延所得稅資產 | ||
| 未實現評價損益 | $173,002 | $133,365 |
| 資產減損 | 16,561 | 25,097 |
（接次頁）
（承前頁）
| | 一〇〇年
三月三十一日 | 九十九年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 累積換算調整數 | $ 13,412 | $ 6,370 |
| 未實現兌換損失 | 820 | - |
| 虧損扣抵 | - | 420,912 |
| 違約損失準備 | - | 15,555 |
| 其他 | 110 | 140 |
| | 203,905 | 601,439 |
| 減：備抵評價 | 12,540 | 12,250 |
| | 191,365 | 589,189 |
| 遞延所得稅負債 | | |
| 商譽 | ( 622,659 ) | ( 732,540 ) |
| 未實現兌換利益 | - | ( 13,974 ) |
| | ( 622,659 ) | ( 746,514 ) |
| 淨遞延所得稅負債 | ($431,294) | ($157,325) |
（四）兩稅合一相關資訊：
| | 玉山金控 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 玉山保險
經紀人 | 玉山創投 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 可扣抵稅額帳戶餘額 | | | | | |
| 一〇〇年三月底 | $ 33,828 | $ 17,112 | $ 2,100 | $ - | $ 6,567 |
| 九十九年三月底 | 48,032 | 55,325 | 10,012 | - | 8,267 |
| 分配九十九年度盈餘預計之稅額扣抵比率 | 1.17% | 0.42% | 0.81% | - | 4.29% |
| 分配九十八年度盈餘之實際稅額扣抵比率 | 8.72% | 5.01%
(現金股利) | 4.34% | - | 15.70% |
| | | 5.02%
(股票股利) | | | |
由於本公司得分配股東之可扣抵稅額，應以股利盈餘分配日之股東可扣抵稅額帳戶之餘額為計算基礎。因是九十九年度預計盈餘分配之稅額扣抵比率可能會因本公司依所得稅法規定預計可能產生之各項可扣抵稅額與實際不同而須調整。
（五）屬八十六年度（含）以前之未分配盈餘明細如下：
| 一〇〇年及九十九年三月底 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 玉山保險經紀人 | 玉山創投 |
|---|---|---|---|---|---|
| $ - | $ 91,777 | $ - | $ - | $ - |
（六）所得稅申報案件業經稅捐機關核定年度如下：
玉山金控 玉山銀行 玉山證券 玉山保險 玉山創投
| 九十四年度 | 九十四年度 | 九十四年度 | 經紀人
九十四年度 | 九十四年度 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
(七) 母公司九十三及九十四年度經稅捐稽徵機關核定之案件，由於營業費用及利息費用是否可直接合理明確歸屬於投資與被投資事業管理之各項支出金額與稅捐稽徵機關產生歧見，遭致全數剔除，調增課稅所得額207,586仟元，因母公司認為母公司非屬以投資為專業之公司，因是並毋須分攤任何營業費用及利息費用，是以母公司業已依法提起行政救濟，母公司認為勝訴機率高，因是相關所得稅影響數不予估列入帳。
(八) 玉山銀行九十至九十四年度（九十二年度除外）之股東可扣抵稅額申報案件，因公債前手息之扣繳稅款不得退（抵）稅，經稅捐稽徵機關核定九十至九十四年度可扣抵稅額超額分配共計27,416仟元，玉山銀行不服核定內容，業依稅捐稽徵法規定申請退稅或提起行政救濟，玉山銀行認為勝訴或退稅機率高，因是相關所得稅影響數不予估列入帳。
玉山銀行九十三及九十四年度營利事業所得稅結算申報合併高雄企銀之商譽攤銷金額分別為407,828仟元及1,223,483仟元，台北市國稅局以該等商譽並非出價取得為由，否准認列為費用，玉山銀行不服核定內容，業已依法提起行政救濟，玉山銀行認為勝訴機率高，因是相關所得稅影響數不予估列入帳。
(九) 玉山證券對於稅捐稽徵機關九十四年度核定認購權證所得之核定內容不服，依法提起行政救濟，玉山證券基於穩健原則，業依認購權證課稅方式可能之預期結果，已於九十八年度將補徵稅款之差額11,172仟元估列入帳。
(十) 本公司一〇〇年及九十九年三月底用以計算遞延所得稅之主要稅率分別為17及 20%。
- 518 -
二九、每股盈餘
計算每股盈餘之分子及分母揭露如下：
| 金額（分子） | 股數（分母）（仟股） | 每股盈餘（元） | |
|---|---|---|---|
| 稅 | 前 | 稅 | 稅 |
| 一○○年第一季 | |||
| 基本每股盈餘 | $1,398,184 | $1,413,596 | 3,803,300 |
| 具稀釋作用之潛在普通股之影響： | |||
| 員工分紅 | - | - | 7,714 |
| 海外可轉換公司債 | 26,027 | 21,602 | 348,228 |
| 稀釋每股盈餘 | $1,424,211 | $1,435,198 | 4,159,242 |
| 九十九年第一季 | |||
| 基本每股盈餘 | $1,035,798 | $1,055,256 | 3,775,937 |
| 具稀釋作用之潛在普通股之影響： | |||
| 員工分紅 | - | - | 7,719 |
| 海外可轉換公司債 | (21,290) | (17,032) | 343,321 |
| 稀釋每股盈餘 | $1,014,508 | $1,038,224 | 4,126,977 |
本公司得選擇以股票或現金發放員工分紅，則計算稀釋每股盈餘時，應假設員工分紅將採發放股票方式，並於該潛在普通股具有稀釋作用時計入加權平均流通在外股數，以計算稀釋每股盈餘。計算稀釋每股盈餘時，以該潛在普通股資產負債表日之收盤價，作為發行股數之判斷基礎。於次年度股東會決議員工分紅發放股數前計算稀釋每股盈餘時，亦繼續考量該等潛在普通股之稀釋作用。
計算每股盈餘時，無償配股之影響已列入追溯調整，故九十九年第一季之稅前及稅後基本每股盈餘因追溯調整分別由 0.29 元及 0.29 元減少為 0.27 元及 0.28 元。
三十、股東權益
（一）股 本
母公司九十九年股東常會決議，自九十八年度盈餘分派股東紅利 1,452,720 仟元及員工紅利 66,657 仟元轉增資發行新股，共計發行新股 150,500 仟股，是項增資案業經金管會函覆申報生效，並向經濟部辦妥變更登記。截至一○○年三月底止，母公司實收資本額為 38,033,000 仟元。
母公司為配合子公司玉山銀行處分因股份轉換持有母公司股票，業經金管會核准，於九十三年九月二十七日發行海外存託憑證 6,800 仟單
- 519 -
位，每單位表彰25股普通股股權，相當於普通股170,000仟股，每單位係以美金14.5元發行，該存託憑證於盧森堡交易所掛牌買賣。
上述海外存託憑證持有人得於發行後要求兌回，其股票即在國內證券市場流通。截至一○○年三月底止，海外存託憑證持有人依存託契約已兌回9,160仟單位（相當於普通股228,997仟股），因辦理增資追加發行117仟單位（相當於普通股2,923仟股），及存託機構依發行辦法再發行存託憑證2,270仟單位（相當於普通股56,757仟股），流通在外之存託憑證單位計27仟單位，折合普通股683仟股，占母公司發行股數0.018%。
（二）資本公積
依有關法令規定，資本公積除填補公司虧損外，不得使用，但超過票面金額發行股票所得之溢額（包括以超過面額發行普通股、因合併而發行股票之股本溢價及庫藏股票交易等）及受領贈與之所得產生之資本公積，得撥充資本，按股東原有股份之比例發給新股。以資本公積撥充股本時，每年以一定比例為限。
依有關法令規定，因採權益法之股權投資而產生之資本公積，不得作為任何用途。
金融控股公司因金融機構股份轉換時所貸記之資本公積，如係來自金融機構轉換前之未分配盈餘者，依法得分派現金股利，亦得於轉換當年度撥充資本，且其撥充資本比例不受證券交易法第四十一條第二項及證券交易法施行細則第八條之限制。前述原金融機構之未分配盈餘發放不受限制之部分，係指依法提列法定盈餘公積或特別盈餘公積後之餘額。
九十一年一月二十八日以股份轉換成立母公司之子公司原帳列之未分配盈餘2,919,727仟元，業已於轉換成立日轉作母公司之資本公積。母公司九十一年度股東會決議，將其中1,800,000仟元用以轉作資本。
母公司一○○年三月底之資本公積為庫藏股交易及發行股份之股本溢價，其來源明細及使用情形如下：
來源明細：
子公司之部分
資本公積（主要係屬股本溢價） $ 413,733
法定盈餘公積 2,776,834
特別盈餘公積 109,230
- 520 -
未分配盈餘
2,919,727
6,219,524
子公司股本總額超過本公司發行股份總額
600,000
九十一年一月二十八日餘額
6,819,524
母公司九十二年納入玉山投信為子公司之部分
法定盈餘公積
4,350
未分配盈餘
7,861
6,831,735
應付轉換公司債轉換發行新股之部分
九十二年度
9,005
九十三年度
2,613,625
九十五年度
2,252,133
九十七年度
524,401
子公司出售母公司股票之庫藏股交易
3,015,943
子公司轉讓股份予員工
483
子公司取得母公司之現金股利
208,161
母公司轉讓股份予員工之庫藏股票交易
157,897
母公司九十九年度股東常會決議員工紅利轉增資發行價
格與面額間之差額
14,377
15,627,760
使用情形：
子公司依其公司章程分配董監事酬勞及員工紅利而減少金額
( 156,458 )
母公司九十一年度股東常會決議資本公積轉增資金額
( 1,800,000 )
母公司九十二年度股東常會決議資本公積彌補虧損金額
( 3,091,451 )
母公司九十八年度股東常會決議員工紅利轉增資發行價
格與股票面額間之差額
( 980 )
$ 10,578,871
（三）盈餘分配及股利政策
母公司每年度決算如有盈餘，於依法完納一切稅捐後，應先彌補以往年度虧損，再依法提列法定盈餘公積，必要時得酌提特別盈餘公積，如尚有餘額，連同以前年度保留盈餘，依下列百分比分配之：
- 股東紅利百分九十六。
- 董事酬勞百分之一。
- 員工紅利百分之三。
惟母公司股東會得視實際需要，決議保留全部或部分盈餘不予分配。
為健全財務結構，提高自有資本比率，母公司股利政策以股票股利為主，若股利所屬年度決算母公司之資本適足率高於主管機關規定標準
- 521 -
時，得部分發放現金股利，現金股利不得低於股利總數之百分之十，但現金股利每股若低於0·一元，則得改以股票股利發放。
一〇〇年及九十九年第一季母公司對於應付員工紅利及董事酬勞之估列金額分別為 47,653 仟元及 36,402 仟元，係依過去經驗以可能發放之金額為基礎，按盈餘分配數之百分之三及百分之一計算。於股東會決議日時，若金額仍有變動，則依會計估計變動處理，於股東會決議年度調整入帳。如股東會決議採股票發放員工紅利，員工紅利股數以決議分紅之金額除以股票公平價值決定，股票公平價值係以股東會決議日前一日之收盤價，並考量除權除息之影響為計算基礎。
法定盈餘公積應提撥至其餘額達公司實收股本總額時為止。法定盈餘公積得用以彌補虧損；當其餘額已達實收股本百分之五十，在公司無盈餘時，得以其超過部分派充股息及紅利，或在公司無虧損時，得保留法定盈餘公積達實收股本百分之五十之半數，其餘部分得以撥充資本。
依證期局相關函令規定，如當年度帳列股東權益產生減項金額（如金融商品未實現損益及累積換算調整數等，惟庫藏股除外），則應自當年度稅後盈餘與前期未分配盈餘提列相同數額之特別盈餘公積。該項特別盈餘公積，除嗣後股東權益減項數額有迴轉時，得就迴轉部分分派盈餘外，餘不得分派。
依金管會函令規定，本公司應將截至九十九年底前提列之違約損失準備及買賣損失準備轉列特別盈餘公積。轉列後除填補虧損，或法定盈餘公積已達實收股本百分之五十，比照法定盈餘公積，得以撥充資本者外，不得使用之。母公司一〇〇年第一季因採權益法之股權投資而產生之特別盈餘公積計 164,235 仟元。
母公司分別於一〇〇年三月十八日之董事會及九十九年六月二十四日之股東常會決議通過九十九及九十八年度盈餘分派案如下：
| 盈餘分派案 | 每股股利（元） | |||
|---|---|---|---|---|
| 九十九年度 | 九十八年度 | 九十九年度 | 九十八年度 | |
| 法定盈餘公積 | $ 392,307 | $ 192,834 | ||
| 特別盈餘公積 | - | - | ||
| 現金股利 | 760,660 | 726,360 | $ 0.2 | $ 0.2 |
| 股票股利 | 2,662,310 | 1,452,720 | 0.7 | 0.4 |
母公司分別於一〇〇年三月十八日之董事會及九十九年六月二十四日之股東常會決議配發九十九及九十八年度員工紅利及董事酬勞如下：
-522-
| 九 十 九 年 度 | 九 十 八 年 度 | |
|---|---|---|
| 員工紅利－現金 | $ 4,758 | $ 1,439 |
| 員工紅利－股票 | 102,210 | 66,657 |
| 董事酬勞－現金 | 35,656 | 22,699 |
前述股東常會決議配發之員工紅利及董事酬勞與九十八年度財務報表認列金額並無差異。另母公司九十九年度盈餘分派議案，尚待股東常會決議及通過。有關盈餘分派或虧損撥補情形可至臺灣證券交易所之「公開資訊觀測站」查詢。
依所得稅法規定，本公司分配盈餘時，除屬非中華民國境內居住者之股東外，其餘股東可獲配按股利分配日稅額扣抵比率計算之股東可扣抵稅額。
（四）庫藏股票
單位：仟股
收 回 原 因 期 初 股 數 本 期 增 加 本 期 減 少 期 末 股 數
轉讓股份予員工
九十九年第一季 21,000 2,900 - 23,900
玉山金控董事會於九十九年三月十二日決議，為配合政府政策，激勵員工及提升員工向心力，依證券交易法及「上市上櫃公司買回本公司股份辦法」規定，買回母公司股份轉讓予員工。
母公司於九十九年六月二十九日公告轉讓庫藏股票 55,059 仟股予母公司及子公司符合特定條件之員工，並以該日為認股基準日，轉讓價格按買回庫藏股之年度區分為每股 8.02 元及 13.50 元。
根據證券交易法規定，公司買回股份不得超過已發行股份總數百分之十，收回股份之總金額不得逾保留盈餘加發行股份溢價及已實現之資本公積；買回之股份，不得質押，且於未轉讓前不得享有股東權利。
三一、關係人交易
除附表四及合併財務報表其他附註另有說明外，本公司與關係人間之關係及重大交易事項，彙總如下：
（一）關係人之名稱及關係
| 關係人名稱 | 與本公司之關係 |
|---|---|
| 財團法人玉山文教基金會及玉山志工社會福利慈善事業基金會（玉山志工基金會） | 受玉山銀行捐贈之金額達其實收基金總額三分之一以上之財團法人 |
| 福記企業管理顧問公司（原富邦證券金融公司）及金財通商務科技服務 | 玉山銀行擔任董事之被投資公司 |
- 523 -
公司
財金資訊公司
玉山銀行擔任監察人之被投資公司（九十九年六月二十五日解任）
黃男州
玉山金控總經理
楊恆華
玉山金控執行副總經理（九十九年十一月退休）
黃永和
玉山金控副總經理
王志成
玉山金控副總經理
萬水平
玉山銀行副總經理
吳寬和
玉山金控會計長
陳武信
玉山銀行資深協理
王欽龍
玉山銀行經理人
高靖禮
玉山銀行經理人
涂玟全
玉山銀行經理人
（接次頁）
- 524 -
（承前頁）
| 關係人名稱 | 與本公司之關係 |
|---|---|
| 李政達 | 玉山銀行經理人 |
| 蔡弦軒 | 玉山銀行經理人 |
| 何培真 | 玉山銀行經理人 |
| 蔡俊楠 | 玉山銀行經理人 |
| 張榮輝 | 玉山銀行經理人 |
| 林隆政 | 玉山銀行經理人 |
| 黃家泰 | 玉山銀行經理人 |
| 陳信宏 | 玉山銀行經理人 |
| 連浩章 | 玉山銀行經理人 |
| 陳美女 | 玉山銀行經理人 |
| 陳岱裕 | 玉山銀行經理人 |
| 張正浩 | 玉山銀行經理人 |
| 魏新璟 | 玉山銀行經理人 |
| 陳炳輝 | 玉山銀行經理人 |
| 柯尊仁 | 玉山銀行經理人 |
| 翁萬富 | 玉山銀行經理人 |
| 洪東裕 | 玉山銀行經理人 |
| 陳政斌 | 玉山銀行經理人 |
| 周一順 | 玉山銀行經理人 |
| 陳培仲 | 玉山銀行經理人 |
| 陳聰濱 | 玉山銀行經理人 |
| 林世徽 | 玉山銀行經理人 |
| 洪廣益 | 玉山銀行經理人 |
| 陳欣華 | 玉山銀行經理人 |
| 黃昱凱 | 玉山銀行經理人 |
| 張文堅 | 玉山銀行經理人 |
| 蔡惠玲 | 玉山銀行經理人 |
| 陳南銘 | 玉山銀行經理人 |
| 蕭益昇 | 玉山銀行經理人 |
| 林國祥 | 玉山銀行經理人 |
| 劉英山 | 玉山金控董事長之二親等以內親屬母公司及子公司之董事、監察人及經理人，董事長及總經理二親等以內親屬 |
| 其他 |
- 525 -
（二）與關係人間之重大交易事項
- 放款及存款
| 期末餘額 | 佔各科目餘額(%) | 利率(%) | 利息收入(費用) | |
|---|---|---|---|---|
| 一○○年第一季 | ||||
| 放款 | $ 587,021 | - | 1.197-2.43 | $ 2,024 |
| 存款 | $ 1,549,374 | - | 0-6.73 | ($ 3,574) |
| 九十九年第一季 | ||||
| 放款 | $ 493,864 | - | 0.75-2.75 | $ 1,616 |
| 存款 | $ 869,050 | - | 0-7.60 | ($ 2,616) |
除經理人於定額存款內比照行員儲蓄存款利率外，其餘利率均與非關係人相當。
根據銀行法第三十二條及第三十三條之規定，對有利害關係者，除消費者貸款額度內及對政府貸款外，不得為無擔保授信；為擔保授信時，應有十足擔保，且其條件不得優於其他同類授信對象。
- 董事擔任授信業務保證人
| 金額 | 佔各科目餘額% | 年利率(%) | 保證費率(%) | |
|---|---|---|---|---|
| 一○○年三月三十一日 | $ 169,500 | - | 1.077-2.14 | - |
| 九十九年三月三十一日 | $ 96,822 | - | 1.22-2.47 | - |
| 一○○年第一季 | 九 十 九 年 | |||
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 金額 | 佔各科目餘額% | 金額 | 金額 | |
| 3. 捐贈（帳列其他業務及管理費用）－玉山志工基金會 | $ 13,703 | 1 | $ 3,325 | - |
| 4. 其他（帳列其他業務及管理費用） | $ 31 | - | $ 219 | - |
上列捐贈予玉山志工基金會款項，主要係供該基金會辦理社會福利慈善事業。
本公司與關係人間之交易條件，均與非關係人相當。
- 526 -
（三）子公司達新臺幣一億元以上之關係人交易資訊
- 玉山銀行
| 期末餘額 | 佔各科目餘額% | 利率（%） | 利息收入（費用） | |
|---|---|---|---|---|
| 一○○年第一季 | ||||
| (1) 放款 | $ 587,021 | - | 1.197-2.43 | $ 2,024 |
| (2) 存款 | $ 10,165,432 | 1 | 0-6.73 | ($ 15,759) |
| 九十九年第一季 | ||||
| (1) 放款 | $ 493,864 | - | 0.75-2.75 | $ 1,616 |
| (2) 存款 | $ 7,313,223 | 1 | 0-7.60 | ($ 9,939) |
| 一三月三十一日 | 佔各科目餘額% | 九十九年三月三十一日 | 佔各科目餘額% | |
| 金額 | 金額 | 金額 | 金額% | |
| (3) 其他應收款（帳列應收款項） | ||||
| 玉山金控 | $176,533 | 1 | $295,875 | 1 |
上述其他應收款係因玉山金控自九十二年度起採用連結稅制合併申報營利事業所得稅所產生。
(4) 董事擔任授信業務保證人
| 金額 | 佔該科目餘額百分比（%） | 年利率（%） | 保證費率（%） | |
|---|---|---|---|---|
| 一○○年三月三十一日 | $ 169,500 | - | 1.077-2.14 | - |
| 九十九年三月三十一日 | $ 96,822 | - | 1.22-2.47 | - |
除經理人於定額存款內比照行員儲蓄存款利率外，其餘利率均與非關係人相當。
玉山銀行根據銀行法第三十二條及第三十三條之規定，對有利害關係者，除消費者貸款額度內及對政府貸款外，不得為無擔保授信；為擔保授信時，應有十足擔保，且其條件不得優於其他同類授信對象。
- 527 -
- 528 -
2. 玉山證券
(1) 截至一〇〇年及九十九年三月底存放於玉山銀行之存款餘額達新臺幣一億元以上明細如下：
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行存款 | $166,206 | $216,717 |
| 客戶保證金專戶 | $200,576 | $ - |
| 受限制資產－流動 | $ 94,000 | $145,000 |
| 營業保證金 | $525,000 | $570,000 |
| 代收承銷股款 | $306,531 | $ 47,691 |
(2) 因委託玉山銀行辦理客戶買賣證券款項劃撥交割作業，於一〇〇年及九十九年三月底止向玉山銀行申請擔保透支額度均為3,000,000仟元。上述透支額度由其他金融機構出具保證函提供還款保證，並質押定期存單及不動產予玉山銀行作為擔保。截至一〇〇年及九十九年三月底止均無透支餘額。
(3) 因業務需求於一〇〇年第一季向玉山銀行申請短期擔保放款額度為200,000仟元，截至一〇〇年三月底止，尚未動用該額度。
3. 玉山創投
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行存款－玉山銀行 | $316,154 | $262,095 |
4. 玉山保險經紀人
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 銀行存款－玉山銀行 | $243,842 | $265,786 |
三二、質抵押之資產
除合併財務報表其他附註另有說明外，本公司之質抵押資產明細如下：
| | 一 〇 〇 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 公平價值變動列入損益之金融資產（面額） | $ 5,378,410 | $ 4,419,240 |
| 應收款項 | 13,800 | 200 |
| 備供出售金融資產（面額） | 53,100 | 337,600 |
| 持有至到期日金融資產（面額） | 9,619,628 | 3,784,476 |
| 其他金融資產（面額） | 736 | 794 |
| | $ 15,065,674 | $ 8,542,310 |
上述質抵押資產中之有價證券，一〇〇年及九十九年三月底分別有8,900,000仟元及7,400,000仟元係為配合中央銀行同業資金調撥清算作業系統採行即時總額清算機制（RTGS），因是提供有價證券作為日間透支之擔保，該擔保額度可隨時變更且日終未動用之額度仍可充當流動準備；另玉山銀行受中央銀行委託辦理國庫事務，於一〇〇年三月底提供予中央銀行作為擔保之有價證券為4,100,000仟元，其餘之有價證券則提供作為各項業務準備金及法院假扣押之擔保品。
玉山銀行洛杉磯分行為擴大資金來源及強化流動性管理，向美國舊金山聯邦準備銀行（Federal Reserve Bank of San Francisco）申請貼現窗口額度（Discount Window Account），並提供下列資產予美國舊金山聯邦準備銀行作為擔保：
單位：仟美元
| 日 | 期 | 放 款 金 額 | 可貼現之最高金額 |
|---|---|---|---|
| 一〇〇年三月三十一日 | $ 16,225 | $ 12,980 | |
| 九十九年三月三十一日 | $ 20,943 | $ 14,031 |
- 529 -
三三、重大承諾事項及或有事項
除合併財務報表其他附註另有說明外，本公司截至一〇〇年三月底計有下列承諾事項及或有負債：
（一）玉山金控
玉山金控為協助玉山證券投資信託股份有限公司（玉山投信）處理結構債事宜，承諾在玉山投信因補償玉山銀行就該等債券進行金融資產證券化（玉山銀行債券資產證券化特殊目的信託 2005-2），於信託終止時所產生之損失，以致玉山投信淨值低於面額時，需立即對玉山投信辦理現金增資；惟玉山金控已於九十七年七月十七日決議出售玉山投信全部股權，為促進該股權出售案之進行並提昇玉山投信股權價值，玉山金控同意承擔玉山投信對玉山銀行負有補償義務之承諾。
（二）玉山銀行
- 因租用部分行舍而與他公司或個人分別簽訂若干租賃契約，租金係按實際承租坪數計算並按月、季或每半年支付一次，所有租約將陸續於一〇九年五月底前到期，期滿可續約。玉山銀行依約已支付之保證金計 902,590 仟元。現有租約未來五年度之應付租金如下：
| 期 | 間 | 金額 |
|---|---|---|
| 一〇〇年四至十二月 | $384,121 | |
| 一〇一年度 | 468,072 | |
| 一〇二年度 | 383,601 | |
| 一〇三年度 | 296,822 | |
| 一〇四年度 | 225,406 | |
| 一〇五年一至三月 | 43,286 |
一〇五年四月至一〇九年五月底止，應付之租金總額為 65,006 仟元，按中華郵政股份有限公司一年期定期存款利率（1.08%）折現之現值約為 59,293 仟元。
- 因購建新行舍、行舍裝修工程及購置設備而簽訂之合約總價款計 296,975 仟元，尚未支付價款計約 171,343 仟元。
-530-
（三）玉山證券
- 因營業租賃方式承租分公司營業場所而與他公司或個人分別簽訂若干租賃契約，租金係按實際承租坪數計算並按月或季支付一次，所有租約將陸續於一〇五年三月底前到期，期滿可續約。本公司依約已支付之保證金計 13,939 仟元。現有租約未來五年度之應付租金如下：
| 期 | 間 | 金額 |
|---|---|---|
| 一〇〇年四月至十二月 | $ 41,840 | |
| 一〇一年度 | 54,083 | |
| 一〇二年度 | 49,042 | |
| 一〇三年度 | 41,211 | |
| 一〇四年度 | 14,058 | |
| 一〇五年一至三月 | 870 |
- 因行舍裝修工程及購置設備而簽訂之合約總價款計 18,438 仟元，尚未支付價款計約 3,187 仟元。
（四）玉山保險經紀人
玉山保險經紀人與各保險公司訂有保險代理人合約，其合約內容如下：
| 保險公司 | 訂約日 | 佣金計收方式 | 合約期間 |
|---|---|---|---|
| 保誠人壽保險 | 93.01.09 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十三年一月九日至一〇三年一月九日，合約屆滿後得經當事人書面協議後更新之。 |
| 新安東京海上產險 | 94.10.15 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十四年十月十五日至一〇三年十月十五日，合約屆滿後得經當事人書面協議後更新之。 |
| 泰安產險 | 96.10.19 | 按契約規定內容收取 | 有效期間自九十六年十月十九日至九十七年十月十九日，合約屆滿三十日前倘任一方均無以書面向他方為終止契約之表示，則合約自動延長一年，嗣後亦同。 |
- 531 -
三四、玉山銀行孳息資產與付息負債之平均值及當期平均利率
平均值係按孳息資產與付息負債之日平均值計算。
| 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 | |||
|---|---|---|---|---|
| 平均 | 平均利率% | 平均 | 平均利率% | |
| 孳息資產 | ||||
| 現金及約當現金－存放銀行同業 | $ 1,949,137 | 0.08 | $ 1,769,754 | 0.06 |
| 拆借銀行同業 | 3,728,599 | 0.43 | 3,289,891 | 0.44 |
| 存放央行 | 24,279,246 | 0.54 | 198,380,031 | 0.57 |
| 交易目的金融資產－債券 | 880,481 | 2.87 | 1,342,539 | 2.00 |
| 交易目的金融資產－票券 | 20,498,935 | 0.55 | 10,910,313 | 0.23 |
| 指定公平價值變動列入損益之金融資產－債票券 | 29,352,174 | 2.17 | 30,648,173 | 2.23 |
| 附賣回票券及債券投資 | 356,329 | 0.52 | 3,192,444 | 0.24 |
| 貼現及放款 | 603,276,437 | 2.15 | 563,388,660 | 1.88 |
| 應收信用卡款 | 15,748,747 | 14.33 | 16,990,589 | 12.44 |
| 備供出售金融資產－債券 | 38,305,422 | 2.51 | 36,604,575 | 2.20 |
| 持有至到期日金融資產 | 271,528,126 | 0.81 | 18,049,748 | 2.02 |
| 無活絡市場之債券投資 | 1,823,966 | 1.76 | 5,557,900 | 2.08 |
| 付息負債 | ||||
| 央行及銀行同業存款 | 32,786,931 | 0.55 | 36,633,025 | 0.34 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債（不含指定公平價值變動列入損益之金融負債－金融債券） | 3,844,189 | 1.25 | 2,900,000 | 1.42 |
| 附買回票券及債券負債 | 14,891,947 | 0.48 | 18,982,824 | 0.25 |
| 活期存款 | 176,117,595 | 0.15 | 150,705,828 | 0.11 |
| 活期儲蓄存款 | 230,952,887 | 0.28 | 200,936,620 | 0.23 |
| 定期存款 | 275,796,399 | 0.83 | 221,844,569 | 0.66 |
| 定期儲蓄存款 | 201,924,110 | 1.15 | 190,056,864 | 1.01 |
| 可轉讓定期存單 | 22,855,800 | 0.63 | 20,452,491 | 0.30 |
| 應付金融債券（含指定公平價值變動列入損益之金融負債－金融債券） | 38,355,556 | 2.03 | 37,970,889 | 2.07 |
| 結構型商品所收本金 | 2,681,767 | 1.68 | - | - |
三五、金融商品資訊之揭露
（一）公平價值之資訊
| 一〇〇年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 金融資產 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融資產 | $ 99,740,355 | $ 99,740,355 | $ 225,258,717 | $ 225,258,717 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 60,067,054 | 60,067,054 | 89,230,144 | 89,230,144 |
（接次頁）
（承前頁）
| 一〇〇年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |||
|---|---|---|---|---|
| 帳面價值 | 公平價值 | 帳面價值 | 公平價值 | |
| 備供出售金融資產 | $ 40,820,627 | $ 40,820,627 | $ 38,819,922 | $ 38,819,922 |
| 貼現及放款 | 606,784,992 | 606,784,992 | 574,158,955 | 574,158,955 |
| 持有至到期日金融資產 | 271,920,912 | 272,235,764 | 17,596,582 | 17,895,725 |
| 其他金融資產（不含以成本衡量之金融資產） | 1,991,259 | 2,013,428 | 6,043,784 | 6,073,949 |
| 存出保證金、營業保證金及交割結算基金 | 1,960,315 | 1,960,315 | 2,065,432 | 2,065,432 |
| 金融負債 | ||||
| 公平價值與帳面價值相等之金融負債 | 68,882,467 | 68,882,467 | 76,317,597 | 76,317,597 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 16,773,844 | 16,773,844 | 15,921,875 | 15,921,875 |
| 存款及匯款 | 918,574,280 | 918,574,280 | 789,563,755 | 789,563,755 |
| 應付債券 | 41,500,000 | 42,250,556 | 37,700,000 | 38,166,535 |
| 其他金融負債 | 1,758,257 | 1,758,257 | 1,622,070 | 1,622,070 |
（二）本公司估計金融商品公平價值所使用之方法及假設如下：
-
短期金融商品以其在資產負債表上之帳面價值估計其公平價值，因為此類商品到期日甚近，其帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。其他短期金融資產包括現金及約當現金、存放央行及拆借金融同業、附賣回票券及債券投資、應收款項（應收退稅款除外）、受託買賣借項－淨額及現金及約當現金－代收承銷股款等，其他短期金融負債包括央行及金融同業存款、應付商業本票、附買回票券及債券負債、應付款項（應付稅款除外）、代收承銷股款及受託買賣貸項－淨額等。
-
公平價值變動列入損益之金融商品、備供出售金融資產、持有至到期日金融資產及應付債券，如有活絡市場公開報價時，則以此市場價格為公平價值。若無市場價格可供參考時，則採用評價方法估計。本公司採用評價方法所使用之估計及假設，與市場參與者於金融商品訂價時用以作為估計及假設之資訊一致，該資訊為本公司可取得者。
本公司係以路透社報價系統所顯示之外匯匯率，就個別遠期外匯合約到期日之遠期匯率分別計算個別合約之公平價值。衍生性金融商品如無活絡市場價格可供參考時，利率交換合約及換匯換利合約之公平價值除部分係以交易對象提供之報價資料外，餘係以現金流量折現法計算公平價值，外匯選擇權合約採用 Black Scholes
-533-
model、二項式評價或蒙地卡羅模擬法，信用違約交換合約採用加碼折現法、修正 Hull-White 模型評價。期貨交易合約之公平價值係以期貨交易所之報價資料，分別計算個別合約之公平價值。
對無活絡市場公開報價之債務商品採現金流量折現法，本公司使用之折現率與實際上條件及特性相同之金融商品之報酬率相等，其條件及特性包括債務人之信用狀況、合約規定固定利率計息之剩餘期間、支付本金之剩餘期間及支付幣別等，本公司一○○年及九十九年三月底對該等金融商品之折現率台幣分別為 0.295% 至 1.89% 及 0.166% 至 2.18%，美金分別為 0.145% 至 4.245% 及 0.23% 至 4.506%。
其他金融資產項下之無活絡市場債券商品投資，若有成交價格或造市者之報價資料者，則以最近成交價格及報價資料作為評估公平價值之基礎，若無成交價格或造市者之報價資料者，則參照前述評價方法估計。
-
貼現及放款以及存款因皆為附息之金融資產或負債，故其帳面價值與目前之公平價值相近。催收款之帳面價值係減除備抵呆帳後之預計收回金額，故均以帳面價值為公平價值。
-
以成本衡量之金融資產皆屬未上市櫃公司股票，因無活絡市場公開報價，其公平價值估計數之變異區間並非相當小，且變異區間內各估計數之機率無法合理評估，因是公平價值無法可靠衡量，故未估列揭露其公平價值。
-
存出保證金、營業保證金及交割結算基金因無特定到期日，故以帳面價值為公平價值。
-
其他金融負債包含存入保證金、撥入備放款、結構型商品所收本金及信用連結組合商品，因隨時可保證金提出人領回、依業務承作情形轉貸或為附息之金融負債，帳面價值為其現時付款價格，因是帳面價值應屬估計公平價值之合理基礎。
(三) 本公司一○○年三月底金融商品公平價值之層級資訊如下：
| 以 | 公 | 平 | 價 | 值 | 衡 | 量 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 之 | 金 | 融 | 商 | 品 | 項 | 目 |
| 非 | 衍 | 生 | 性 | 金 | 融 | 商 |
| 資 | 產 |
公平價值變動列入損益之金融資產
交易目的金融資產
| 一 | ○ | ○ | 年 | 三 | 月 | 三 | 十 | 一 | 日 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 合 | 計 | 第 | 一 | 層 | 級 | 第 | 二 | 層 |
| 股票投資 | $ 547,192 | $ 547,192 | $ - | $ - |
|---|---|---|---|---|
| 債券投資 | 769,738 | 769,738 | - | - |
| 其他 | 24,193,344 | 463,708 | 23,729,636 | - |
| 原始認列時被指定以公平價值衡量者 | 30,413,453 | 4,499,029 | 25,914,424 | - |
| 備供出售金融資產 | ||||
| 股票投資 | 1,638,782 | 1,638,782 | - | - |
| 債券投資 | 38,784,896 | 24,896,452 | 9,380,695 | 4,507,749 |
| 其他 | 396,949 | 396,949 | - | - |
| 其他金融資產 | ||||
| 無活絡市場之債券投資 | 1,651,555 | 777,787 | 727,381 | 146,387 |
| 負債 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 12,848,612 | 100,283 | 12,748,329 | - |
| 衍生性金融商品資產 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 4,143,327 | 137,400 | 4,001,285 | 4,642 |
| 負債 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 3,925,232 | 198 | 3,920,392 | 4,642 |
-
第一級層級係指金融商品於活絡市場中，相同金融商品之公開報價，活絡市場之定義依據財務會計準則公報第三十四號「金融商品之會計處理準則」規定，係指符合下列所有條件之市場：(1)在市場交易之商品具有同質性；(2)隨時可於市場中尋得具意願之買賣雙方；(3)價格資訊可為大眾為取得。
-
第二級層級係指除活絡市場公開報價以外之可觀察價格，包括直接（如價格）或間接（如自價格推導而來）自活絡市場取得之可觀察投入參數。
-
第三級層級係指衡量公平價值之投入參數並非根據市場可取得之資料。
-
535 -
本公司一〇〇年第一季公平價值衡量歸類至第三類層級之金融資產及負債變動明細表如下：
| 名稱 | 期初餘額 | 評價損益列入當期損益或股東權益之金額 | 本期增加 | 本期減少 | 期末餘額 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 買進或公平價值變動數 | 轉入第三層級 | 看出或公平價值變動數 | 自第三層級轉出 | ||||
| 資產 | |||||||
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | |||||||
| 交易目的金融資產 | $ 4,574 | $ 68 | $ - | $ - | $ - | $ - | $ 4,642 |
| 備供出售金融資產 | 4,588,339 | ( 30,590) | - | - | ( 50,000) | - | 4,507,749 |
| 其他金融資產 | |||||||
| 無活絡市場之債務 | |||||||
| 商品投資 | 146,541 | - | - | - | ( 154) | - | 146,387 |
| 負債 | |||||||
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | |||||||
| 交易目的金融負債 | 4,574 | 68 | - | - | - | - | 4,642 |
本公司九十九年三月底金融資產及金融負債之公平價值，以活絡市場之公開報價直接決定者，及以評價方法估計者分別為：
| 九 十 九 年 三 月 三 十 一 日 | ||
|---|---|---|
| 公開報價 | 評價方法 | |
| 決定之金額 | 估計之金額 | |
| 金融資產 | ||
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | $51,851,870 | $37,378,274 |
| 備供出售金融資產 | 12,018,226 | 26,801,696 |
| 持有至到期日金融資產 | 6,905,947 | 10,989,778 |
| 其他金融資產（不含以成本衡量之金融資產） | 599,744 | 5,474,205 |
| 金融負債 | ||
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | - | 15,921,875 |
| 應付債券 | - | 38,166,535 |
(四) 本公司於一〇〇年及九十九年第一季因以評價方法估計之公平價值變動而認列為當期利益之金額分別為 103,126 仟元及 251,862 仟元。
(五) 本公司一〇〇年及九十九年第一季自備供出售金融資產當期直接調整為股東權益調整項目之金額分別為借記 107,162 仟元及貸記 19,202 仟元，一〇〇年及九十九年第一季從股東權益調整項目中扣除並列入當期利益之金額分別為 80,734 仟元及 197,026 仟元。
- 536 -
(六) 財務風險資訊
- 玉山金控
(1) 風險管理
玉山金控設置「風險管理委員會」，由總經理擔任召集人，風險長擔任執行秘書，負責擬定玉山金控風險管理制度之原則與政策，以作為各子公司風險管理之依循，同時協調監督各子公司風險管理機制運作相關事項，且配合公司發展及環境變化，審議風險管理委員會及各風險單位針對個別風險項目所提出之風險管理方案，以及從風險觀點支援重要決策之審議，如資產配置、產品開發及計價、併購、合資及讓售等以確保資本適足之情況下，達成風險與報酬合理化目標。
(2) 市場風險
玉山金控市場風險管理以「玉山金融控股公司市場風險管理政策」為管理依據，除監督及控管母公司及子公司個別之市場風險外，並制訂與檢討分析母公司及子公司個別之風險限額，包括風險值限額（VaR-limit）、部位限額（Position-limit）及停損上限（Stop Loss Limit）。同時每季向董事會提出市場風險評估報告，說明風險承受單位之風險暴露程度與現行風險管理制度之允當性。
玉山金控所從事之業務涉及若干非功能性貨幣，因此承受外匯風險。一○○年及九十九年三月底玉山金控非以功能性貨幣計價之貨幣性資產及負債原幣帳面價值、幣別及兌換為新臺幣之即期匯率如下：
單位：仟元
| 美金 | 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 資產 $150,017 | 負債 $175,069 | 匯率 29.469 | 資產 $149,867 | 負債 $150,139 | 匯率 31.773 |
- 537 -
玉山金控因外幣資產及負債因市場匯率變動而產生之損益有互抵效果，故預期因市場匯率變動而產生之風險並不重大。
(3) 信用風險
玉山金控各主要子公司皆設置獨立超然之放款審查委員會，建立公正之審核機制及信用核准流程，以維持良好之授信品質，並且母公司及各子公司對交易對手之信用評等、違約風險、交割風險，及對單一產品、單一產業或同一集團之曝險及風險集中程度等皆有訂定控管條件，以維持母公司及各子公司優質之資產品質。
(4) 流動性風險
玉山金控流動性風險管理以「玉山金融控股公司流動性風險管理準則」為管理依據。除監督及控管母公司及子公司維持適當之流動性、確保支付能力、及維護金融穩健與加強緊急應變能力外，母公司與各子公司亦遵循主管機關相關規定之要求，採數量化管理，並定期編製現金流量缺口分析報表，同時母公司及各子公司也訂定流動性風險管理指標，並對各項指標設立預警點，嚴加控管。
- 玉山銀行
(1) 風險管理
玉山銀行設置「風險管理處」，負責擬定玉山銀行風險管理制度之原則與政策，以作為各事業處風險管理之依循，同時協調監督各事業處風險管理機制運作相關事項，同時配合玉山銀行發展及環境變化，審議各風險單位針對個別風險項目所提出之風險管理方案，以及從風險觀點支援重要決策之審議，如資產配置、產品開發及計價、讓售等以確保資本適足之情況下，達成風險與報酬合理化目標。
- 538 -
(2) 市場風險
玉山銀行係採用風險值（value at risk）評估金融商品之市場風險。當市場因素發生不利變動時，風險值係表示所持有之金融商品在某特定期間和信賴水準之潛在損失，公司將持有及發行之金融商品按過去二年之歷史價格波動來估算其風險值。
玉山銀行具重大影響之外幣金融資產及負債資訊請詳附表八。
(3) 信用風險
玉山銀行所持有或發行之金融商品，可能因交易對方或他方未能履行合約義務而導致玉山銀行發生損失。玉山銀行由於承作貸款及發行信用卡，故有大量的授信承諾，其大部分所承作貸款之授信期限為一年。一○○年及九十九年三月底授信貸款利率區間分別為 0.36% 至 19.46% 及 0.18% 至 18.25%，信用卡利率最高均為 19.71%。玉山銀行亦提供保證和開發商業信用狀擔保客戶對第三者履行義務，其到期日並未集中在一特定時間。
玉山銀行於提供貸款承諾、保證和開發商業信用狀時，皆需作嚴格之信用評估。玉山銀行之策略為在撥付核准之貸款予某些特定客戶前，均要求提供適當的擔保品。一○○年及九十九年三月底具有擔保品的貸款占貸款總金額比率分別為 68% 及 69%。保證和開發商業信用狀持有之擔保品比率一○○年及九十九年三月底分別為 18% 及 13%。為貸款、保證及開發信用狀所要求提供之擔保品通常為不動產、現金、存貨、具流通性的有價證券或其他財產等。當客戶違約時，玉山銀行會強制執行其擔保品或其他擔保之權利，能有效降低玉山銀行之信用風險，惟於揭露最大信用曝險金額時，不考量擔保品之公平價值。
- 539 -
玉山銀行帳列各類金融資產之最大信用風險曝險金額，係資產負債表日該項資產之帳面價值，請參閱合併財務報表附註之各項說明。
玉山銀行－○○年及九十九年三月底具資產負債表外信用風險之金融商品合約金額如下：
| | － ○ ○ 年
三月三十一日 | 九 十 九 年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- |
| 信用卡授信承諾 | $269,190,958 | $252,233,772 |
| 保證及開發信用狀 | 25,916,146 | 21,294,217 |
當金融商品交易相對人顯著集中於一人，或金融商品交易相對人雖有若干，但大多從事類似之商業活動，且具有類似之經濟特質，使其履行合約之能力受到經濟或其他狀況之影響亦相類似時，則發生信用風險顯著集中之情況。玉山銀行未顯著集中與單一客戶或單一交易相對人進行交易，惟佔玉山銀行授信餘額 10% 以上者，依對象及地方區域分類列示信用風險顯著集中之資訊如下：
| 對 象 | －○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | ||
|---|---|---|---|---|
| 金額 | 佔該科目% | 金額 | 佔該科目% | |
| 自然人 | $331,536,871 | 53 | $332,237,395 | 56 |
| 製造業 | 161,324,660 | 26 | 132,481,792 | 23 |
| 地方區域 | －○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | ||
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 金額 | 佔該科目% | 金額 | 佔該科目% | |
| 國內 | $578,943,579 | 93 | $551,691,723 | 94 |
| 亞洲 | 17,115,719 | 3 | 11,162,668 | 2 |
| 南美洲 | 15,175,702 | 2 | 8,467,768 | 1 |
| 北美洲 | 7,086,803 | 1 | 9,675,076 | 2 |
(4) 流動性風險
玉山銀行於－○○年及九十九年三月份之流動性準備比率分別為 34.62% 及 26.96% ，資本及營運資金足以支應履行所有合約義務，故未有因無法籌措資金以履行合約義務之流動性風險。
玉山銀行從事之許多衍生性金融商品交易，其合約之名目本金通常係用以計算交易雙方應收付金額之基礎，因是名目本
-540-
金並非實際交付之金額，亦非玉山銀行之現金需求。此外，玉山銀行所發行或持有之部位，均係流動性極佳之普通型衍生性金融商品，無法於市場以合理價格出售之可能性極小，故預計合約到期時不致有重大之現金需求。
就資產及負債作到期日及利率之配合，並控管未配合之缺口，係為玉山銀行之經營管理基本政策，由於交易條件之不確定及種類之不同，故資產及負債之到期日及利率通常無法完全配合，此種缺口可能產生潛在之利益，或亦可能產生損失。玉山銀行依資產及負債之性質採用適當之分組方式作到期分析以評估玉山銀行之流動能力，茲列示到期分析如下：
| 一 三 | 二 年 | 三 月 | 三 十 | 一 日 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 未超過一個月無用 | 超過一個月至三個月期限者 | 超過三個月至一年期限者 | 超過一年至七年期限者 | 超過一年至七年期限者 | 超過七年以上 | 合 | 計 | |||
| 資產 | ||||||||||
| 現金及約當現金 | $ 12,041,526 | $ - | $ - | $ - | $ - | $ - | $ 12,041,526 | |||
| 存放央行及新借銀行同業 | 46,998,847 | 1,000 | - | - | - | - | 46,999,847 | |||
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 32,099,817 | 11,578,014 | 3,053,335 | 12,030,158 | 683,388 | 59,444,712 | ||||
| 附貴回票券及債券投資 | 1,540,622 | - | - | - | - | 1,540,622 | ||||
| 應收款項一總額 | 505,919 | 28,699,170 | 255,817 | 5,306,251 | - | 34,767,157 | ||||
| 短視及放款一總額 | 81,337,104 | 43,349,662 | 68,803,833 | 214,924,163 | 201,944,694 | 610,359,456 | ||||
| 備貸出售金融資產 | 6,231,769 | 17,223,620 | 1,912,559 | 14,727,515 | 15,230 | 40,110,693 | ||||
| 持有至到期日金融資產 | 190,233,142 | 45,811,730 | 24,768,048 | 11,080,783 | 27,209 | 271,920,912 | ||||
| 其他金融資產(不含以成本衡量之金融資產) | 15 | - | - | 1,621,515 | - | 1,621,530 | ||||
| $ 370,988,761 | $ 146,663,196 | $ 98,793,592 | $ 259,690,385 | $ 202,670,521 | $ 1,078,806,455 | |||||
| 負債 | ||||||||||
| 央行及銀行同業存款 | $ 23,748,004 | $ 8,308,311 | $ 9,526,290 | $ - | $ - | $ 41,582,605 | ||||
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | 2,939,941 | 3,699,964 | 1,129,856 | 3,863,859 | - | 11,633,620 | ||||
| 附貴回票券及債券負債 | 10,030,446 | 1,848,225 | 1,675,695 | - | - | 13,554,366 | ||||
| 應付款項 | 4,002,779 | 608,175 | 1,224,318 | 3,656,130 | - | 9,491,402 | ||||
| 存款及匯款 | 540,700,599 | 132,529,842 | 241,363,532 | 11,454,490 | - | 926,048,463 | ||||
| 應付金融債券 | - | - | - | 34,000,000 | - | 34,000,000 | ||||
| 其他金融負債 | 1,275,588 | 18,778 | 278,101 | 124,622 | 69,725 | 1,766,814 | ||||
| $ 582,697,357 | $ 147,013,295 | $ 255,197,792 | $ 53,099,101 | $ 69,725 | $ 1,038,077,270 | |||||
| 大 十 | 大 | 年 | 三 | 月 | 三 | 十 | 一 | 日 | ||
| 未超過一個月無用 | 超過一個月至三個月期限者 | 超過三個月至一年期限者 | 超過一年至七年期限者 | 超過七年以上 | 合 | 計 | ||||
| 資產 | ||||||||||
| 現金及約當現金 | $ 10,368,794 | $ - | $ - | $ - | $ - | $ - | $ 10,368,794 | |||
| 存放央行及新借銀行同業 | 143,781,513 | 32,477,595 | - | - | - | - | 176,259,108 | |||
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | 58,275,133 | 11,769,933 | 4,428,740 | 13,401,704 | 710,936 | 88,586,446 | ||||
| 附貴回票券及債券投資 | 1,787,356 | - | - | - | - | 1,787,356 |
（接次頁）
（承前頁）
| 大 十 九 年 三 月 三 十 一 日 | ||
|---|---|---|
| 本 超過一個 超過一個月至 超過一個月並 一年期限者 | 超過三個月並 一年期限者 | |
| 應收款項一總額 | $ 265,975 | $ 29,305,018 |
| 短視及放款一總額 | 72,465,635 | 33,580,714 |
| 備供出售金融資產 | 4,088,275 | 12,224,392 |
| 持有主利期日金融資產 | 98,382 | 1,578,584 |
| 其他金融資產 (不含以成本測量之金融資產) | - | - |
| $ 291,131,063 | $ 120,936,236 | |
| 負 債 | ||
| 共行及銀行同業存款 | $ 22,266,506 | $ 11,449,079 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | - | 500,000 |
| 附買回票券及債券 | - | 4,077,901 |
| 負債 | 14,268,936 | 2,422,514 |
| 存款及攝款 | 3,816,229 | 142,428 |
| 應付款項 | 439,978,805 | 99,940,186 |
| 存款及攝款 | - | 3,700,000 |
| 應付金融債券 | - | 500,000 |
| 其他金融負債 | - | 895,389 |
| $ 480,330,476 | $ 118,654,207 |
- 玉山證券
(1) 風險政策與避險策略
玉山證券持有衍生性商品以外之金融商品主要包括：現金及約當現金、公平價值變動列入損益金融資產一般票及基金、銀行借款及應付商業本票。玉山證券並藉由該等金融商品以調節營業資金需求。玉山證券另持有其他金融資產與負債，如因營業活動產生的應收帳款與應付帳款等。
玉山證券另從事衍生性商品之交易，主要包括期貨契約交易及選擇權交易，係以獲取利潤為目的。
(2) 利率變動現金流量風險
玉山證券暴露於利率變動現金流量風險主要為浮動利率之定期存款、銀行借款及應付商業本票等，玉山證券採綜合固定與浮動利率方式管理其利率風險。
(3) 信用風險
玉山證券僅與已經核可且信用良好之第三人交易，玉山證券政策並規定與客戶進行信用交易前，需經信用確認程序，並持續評估應收帳款回收情形。
-542-
玉山證券從事之期貨及選擇權交易，係透過集中市場下單交易，且到期前皆可平倉，故無重大信用風險；另玉山證券其他金融資產（含現金及約當現金）之信用風險主要來自於交易對手無法履行合約義務之風險，其最大的信用風險等於帳面價值。
玉山證券因僅與經核可之第三人交易，故未要求對方提供擔保。
(4) 流動性風險
玉山證券主要藉由應付商業本票、現金及約當現金等工具以調節資金，並達到彈性運用資金及資金穩定之目標。
玉山證券衍生性金融商品資訊如下：
(I)認購（售）權證
玉山證券發行認購（售）權證時已收足發行價款，故無信用風險。
玉山證券發行認購（售）權證後，其持有部分為與投資人相反之認購（售）權空頭部分。由於此部分具有市場風險（即因標的證券公平價值變動而導致持有人到期前履約之風險），基於穩健經營原則，玉山證券透過下列避險原則以規避市場風險。
A. Delta 避險原則
買進標的證券股票以建立基本部位，以後則視動態避險模式隨時調整持股數量。
B. Vega 避險原則
在市場上買回相同標的之認購權證，以沖銷所發行認購權證之波動性風險。
未來現金流量係當持有人要求履約時，選擇以現金結算或給付證券方式將分別發生現金流出或現金流入。惟其金額及時間須視持有人要求履約之數量與時點而定。
玉山證券於一○○年及九十九年三月底，無未到期之認購權證負債。
(II)期貨及台指選擇權
- 543 -
玉山證券係透過集中交易市場下單交易，且到期前皆可平倉，故無重大信用交易風險。
因玉山證券從事期貨交易或選擇權交易合約主要風險係市場價格風險，即持有期貨或選擇權合約之市場價格受投資標的之波動而變動，若市場指數價格與投資標的呈反向變動，將產生損失，惟玉山證券基於風險管理，業已設立停損點控制此風險，故市場價格風險對公司整體而言並不重大。
玉山證券所持有之買入期貨契約或選擇權交易，於交易前已先支付權利金，故無籌資風險，賣出選擇權及期貨未平倉部位皆可於市場上以合理價格平倉，故流動性風險甚低。
玉山證券從事股價指數期貨及台指選擇權交易屬保證金交易，係為規避自營商買賣股票之風險，於交易前已先繳付保證金，每日依玉山證券所建立之未平倉期貨契約部位逐日評價，若需追繳保證金，玉山證券之營運資金足以支應，故無籌資風險，亦無現金流量風險及重大之額外現金需求。
玉山證券一○○年及九十九年第一季因從事期貨及選擇權業務交易所產生之期貨契約損益及選擇權交易損益，列示如下：
| 一 | ○ | ○ | 年 | 九 | 十 | 九 | 年 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 第 | 一 | 季 | 第 | 一 | 季 | |||
| 期貨契約損益： | ||||||||
| 期貨契約利益－已實現 | $ | 505 | $ | 2,315 | ||||
| 期貨契約利益－未實現 | 58 | - | ||||||
| 合 計 | $ | 563 | $ | 2,315 |
（接次頁）
（承前頁）
| 一 〇 〇 年 | 九 十 九 年 | |
|---|---|---|
| 第 一 季 | 第 一 季 | |
| 期貨契約損失－已實現 | ($ 911) | ($ 1,546) |
| 期貨契約損失－未實現 | - | ( 3) |
| 合 計 | ($ 911) | ($ 1,549) |
| 選擇權交易損益： | ||
| 選擇權交易利益－已實現 | $ 54 | $ - |
| 選擇權交易利益－未實現 | - | - |
| 合 計 | $ 54 | $ - |
| 選擇權交易損失－已實現 | $ - | $ - |
| 選擇權交易損失－未實現 | - | - |
| 合 計 | $ - | $ - |
三六、金融控股公司與其子公司及各子公司間進行業務或交易行為、共同業務推廣行為、資訊交互運用或共用營業設備或場所，其收入、成本、費用與損益之分攤方式及金額
玉山銀行與玉山證券為進行共同行銷，而共用營業設備及場所，其費用分攤方式及金額說明如下：
| 項 目 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 合 計 | 分 検 方 式 |
|---|---|---|---|---|
| 一〇〇年第一季 | ||||
| 租 金 | $ 540 | $ 270 | $ 810 | 依銀行三分之二，證券三分之一之比例分攤 |
| 廣播及保全系統 | ||||
| 其他費用 | 9 | 9 | 18 | 各分攤 50% |
| 310 | 286 | 596 | 水電費用各分攤 50%，管理費依使用面積分攤 | |
| $ 859 | $ 565 | $ 1,424 | ||
| 九十九年第一季 | ||||
| 租 金 | $ 540 | $ 270 | $ 810 | 依銀行三分之二，證券三分之一之比例分攤 |
| 廣播及保全系統 | ||||
| 其他費用 | 9 | 9 | 18 | 各分攤 50% |
| 333 | 308 | 641 | 水電費用採各分攤 50%，管理費依使用面積分攤 | |
| $ 882 | $ 587 | $ 1,469 |
自九十三年度起，玉山銀行與玉山保險經紀人公司為共同推廣業務、共用營業設備、場所、人員、網路服務系統及提供跨業之綜合性金融商品或服務，其收入及費用之計算方式，係依玉山銀行銷售各保險商品所得之實收保險費，乘以保險公司給付之佣金率後所得金額，再乘以百分之十予玉山銀行，做為玉山銀行銷售各保險商品之收入，一〇〇年及九十九年第一
- 545 -
季玉山保險經紀人公司應支付玉山銀行總額分別為 16,230 仟元及 18,039 仟元，一○○年及九十九年三月底尚未支付金額分別為 4,022 仟元及 10,039 仟元。
玉山銀行一○○年及九十九年第一季與玉山證券間之共同行銷收入及支出如下：
| 一○○年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 收入 | $ 1,092 | $ 787 |
| 支出 | $ 17,653 | $ 17,634 |
三七、玉山金控及子公司放款資產品質、授信風險集中情形、利率敏感性資訊、獲利能力及到期日期限結構分析之相關資訊
（一）玉山銀行資產品質：請參閱附表五。
（二）玉山銀行授信風險集中情形
單位：新臺幣仟元，%
| 排名(註1) | 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 公司或集團企業所屬行業別(註2) | 授信總餘額(註3) | 占本期淨值比例(%) | 公司或集團企業所屬行業別(註2) | 授信總餘額(註3) | 占本期淨值比例(%) | |
| 1 | 集團A | |||||
| 未分類其他電子零組件製造業 | 11,188,979 | 19.90 | 集團C | |||
| 液晶面板及其組件製造業 | 6,765,765 | 12.94 | ||||
| 2 | 集團B | |||||
| 積體電路製造業 | 7,239,157 | 12.87 | 集團D | |||
| 鋼鐵冶鍋業 | 6,440,087 | 12.32 | ||||
| 3 | 集團C | |||||
| 液晶面板及其組件製造業 | 6,993,467 | 12.44 | 集團B | |||
| 積體電路製造業 | 6,119,732 | 11.71 | ||||
| 4 | 集團D | |||||
| 鋼鐵冶鍋業 | 6,700,580 | 11.91 | 集團K | |||
| 液晶面板及其組件製造業 | 5,821,630 | 11.14 | ||||
| 5 | 集團E | |||||
| 半導體封裝及測試業 | 3,768,206 | 6.70 | 集團G | |||
| 不動產開發業 | 4,102,000 | 7.85 | ||||
| 6 | 集團F | |||||
| 民用航空運輸業 | 3,738,438 | 6.65 | 集團L | |||
| 未分類其他不動產業 | 2,929,665 | 5.60 | ||||
| 7 | 集團G | |||||
| 不動產開發業 | 3,252,500 | 5.78 | 集團H | |||
| 人造纖維製造業 | 2,878,449 | 5.51 | ||||
| 8 | 集團H | |||||
| 人造纖維製造業 | 3,139,839 | 5.58 | 集團F | |||
| 民用航空運輸業 | 2,822,389 | 5.40 | ||||
| 9 | 集團I | |||||
| 不動產租售業 | 3,071,500 | 5.46 | 集團M | |||
| 其他金融輔助業 | 2,800,000 | 5.36 | ||||
| 10 | 集團J | |||||
| 電腦及其週邊設備、軟體批發業 | 2,816,327 | 5.01 | 集團A | |||
| 未分類其他電子零組件製造業 | 2,762,644 | 5.29 |
註1：依對授信戶之授信總餘額排序，列出非屬政府或國營事業之前十大企業授信戶名稱，若該授信戶係屬集團企業者，將該集團企業之授信金額予以歸戶後加總列示，並以「代號」加「行業別」之方式揭露。若為集團企業，係揭露對該集團企業曝險最大者之行業類別，行業別依主計處之行業標準分類填列至「細類」之行業名稱。
註2：集團企業係指符合「臺灣證券交易所股份有限公司有價證券上市審查準則補充規定」第六條之定義者。
註 3：授信總餘額係指各項放款（包括進口押匯、出口押匯、貼現、透支、短放、短擔、應收證券融資、中放、中擔、長放、長擔、催收款項）、買入匯款、無追索權之應收帳款承購、應收承兌票款及保證款項餘額合計數。
（三）玉山銀行利率敏感性資訊
利率敏感性資產負債分析表（新臺幣）
單位：新臺幣仟元，%
一○○年三月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天 (含) | 91 至 180 天 (含) | 181 天至 1 年 (含) | 1 年以上 | 合計 |
|---|---|---|---|---|---|
| 利率敏感性資產 | 834,617,387 | 13,510,422 | 17,501,239 | 27,188,842 | 892,817,890 |
| 利率敏感性負債 | 443,275,962 | 388,912,304 | 33,441,159 | 26,837,529 | 892,466,954 |
| 利率敏感性缺口 | 391,341,425 | (375,401,882) | (15,939,920) | 351,313 | 350,936 |
| 淨值 | 55,030,554 | ||||
| 利率敏感性資產與負債比率 | 100.04 | ||||
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | 0.64 |
九十九年三月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天 (含) | 91 至 180 天 (含) | 181 天至 1 年 (含) | 1 年以上 | 合計 |
|---|---|---|---|---|---|
| 利率敏感性資產 | 740,964,201 | 12,542,858 | 3,372,859 | 35,239,738 | 792,119,656 |
| 利率敏感性負債 | 358,716,124 | 369,881,306 | 48,939,018 | 21,115,660 | 798,652,108 |
| 利率敏感性缺口 | 382,248,077 | (357,338,448) | (45,566,159) | 14,124,078 | (6,532,452) |
| 淨值 | 51,409,500 | ||||
| 利率敏感性資產與負債比率 | 99.18 | ||||
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | (12.71) |
註：
1. 本表係總行及國內外分支機構新臺幣部分（不含外幣）之金額。
2. 利率敏感性資產及負債係指其收益或成本受利率變動影響之生利資產及付息負債。
3. 利率敏感性缺口 = 利率敏感性資產 - 利率敏感性負債。
4. 利率敏感性資產與負債比率 = 利率敏感性資產 ÷ 利率敏感性負債（指新臺幣利率敏感性資產與利率敏感性負債）。
利率敏感性資產負債分析表（美金）
單位：美金仟元，%
一○○年三月三十一日
| 項目 | 1 至 90 天 (含) | 91 至 180 天 (含) | 181 天至 1 年 (含) | 1 年以上 | 合計 |
|---|---|---|---|---|---|
| 利率敏感性資產 | 4,451,828 | 471,738 | 198,421 | 170,839 | 5,292,826 |
| 利率敏感性負債 | 4,819,217 | 325,046 | 259,260 | 743 | 5,404,266 |
| 利率敏感性缺口 | (367,389) | 146,692 | (60,839) | 170,096 | (111,440) |
| 淨值 | 32,441 |
|---|---|
| 利率敏感性資產與負債比率 | 97.94 |
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | ( 343.52) |
九十九年三月三十一日
| 項目 | 1至90天(含) | 91至180天(含) | 181天至1年(含) | 1年以上 | 合計 |
|---|---|---|---|---|---|
| 利率敏感性資產 | 3,586,869 | 439,529 | 218,055 | 265,194 | 4,509,647 |
| 利率敏感性負債 | 3,889,265 | 347,460 | 149,026 | 6,683 | 4,392,434 |
| 利率敏感性缺口 | ( 302,396) | 92,069 | 69,029 | 258,511 | 117,213 |
| 淨值 | 21,431 | ||||
| 利率敏感性資產與負債比率 | 102.67 | ||||
| 利率敏感性缺口與淨值比率 | 546.93 |
註：1. 本表係總行及國內分支機構、國際金融業務分行及海外分支機構合計美金之金額，不包括或有資產及或有負債項目。
2. 利率敏感性資產及負債係指其收益或成本受利率變動影響之生利資產及付息負債。
3. 利率敏感性缺口 = 利率敏感性資產 - 利率敏感性負債。
4. 利率敏感性資產與負債比率 = 利率敏感性資產 ÷ 利率敏感性負債（指美金利率敏感性資產與利率敏感性負債）。
（四）獲利能力
單位：%
- 玉山金控及子公司
| 項 目 | 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |
|---|---|---|---|
| 資產報酬率 | 稅 前 | 0.60 | 0.51 |
| 稅 後 | 0.52 | 0.44 | |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 11.71 | 9.38 |
| 稅 後 | 10.10 | 8.06 | |
| 純 益 率 | 29.18 | 24.63 |
- 玉山金控
| 項 目 | 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |
|---|---|---|---|
| 資產報酬率 | 稅 前 | 8.08 | 6.54 |
| 稅 後 | 8.17 | 6.67 | |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 9.99 | 7.91 |
| 稅 後 | 10.10 | 8.06 | |
| 純 益 率 | 99.27 | 97.24 |
- 玉山銀行
| 項 目 | 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |
|---|---|---|---|
| 資產報酬率 | 稅 前 | 0.56 | 0.45 |
| 稅 後 | 0.48 | 0.39 | |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 10.85 | 8.34 |
| 稅 後 | 9.38 | 7.21 | |
| 純 益 率 | 28.91 | 23.56 |
4. 玉山證券
| 項 目 | 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |
|---|---|---|---|
| 資產報酬率 | 稅 前 | 2.98 | 5.54 |
| 稅 後 | 2.28 | 4.41 | |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 6.41 | 9.69 |
| 稅 後 | 4.91 | 7.71 | |
| 純 益 率 | 18.22 | 29.87 |
5. 玉山保經
| 項 目 | 一○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |
|---|---|---|---|
| 資產報酬率 | 稅 前 | 66.70 | 105.14 |
| 稅 後 | 55.35 | 84.14 | |
| 淨值報酬率 | 稅 前 | 78.53 | 130.84 |
| 稅 後 | 65.17 | 104.71 | |
| 純 益 率 | 58.97 | 63.50 |
註：1. 資產報酬率＝稅前（後）損益÷平均資產。
2. 淨值報酬率＝稅前（後）損益÷平均淨值。
3. 純益率＝稅後損益÷淨收益。
4. 稅前（後）損益係指當年一月累計至該季損益金額。
5. 各季揭露獲利能力，換算為年基準數字以年率表示。
（五）玉山銀行到期日期限結構分析
新臺幣到期日期限結構分析表
單位：新臺幣佃萬元
一○○年三月三十一日
| 合 計 | 距 到 期 日 制 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 978,067 | 311,116 | 87,575 | 51,083 | 77,164 | 451,129 |
| 主要到期資金流出 | 1,199,182 | 154,040 | 161,351 | 138,188 | 247,990 | 497,613 |
| 期距缺口 | ( 221,115 ) | 157,076 | ( 73,776 ) | ( 87,105 ) | ( 170,826 ) | ( 46,484 ) |
九十九年三月三十一日
| 合 計 | 距 到 期 日 制 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 871,710 | 240,902 | 70,024 | 35,491 | 54,569 | 470,724 |
| 主要到期資金流出 | 1,082,526 | 138,422 | 151,086 | 182,998 | 273,718 | 336,302 |
| 期距缺口 | ( 210,816 ) | 102,480 | ( 81,062 ) | ( 147,507 ) | ( 219,149 ) | 134,422 |
- 549 -
註：本表僅含總行及國內分支機構新臺幣部分（不含外幣）之金額。
美金到期日期限結構分析表
單位：美金仟元
一○○年三月三十一日
| 合 計 | 距 到 期 日 利 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 4,912,780 | 1,704,726 | 773,945 | 524,894 | 363,661 | 1,545,554 |
| 主要到期資金流出 | 5,197,851 | 2,290,265 | 1,183,257 | 766,385 | 887,533 | 70,411 |
| 期距缺口 | ( 285,071 ) | ( 585,539 ) | ( 409,312 ) | ( 241,491 ) | ( 523,872 ) | 1,475,143 |
九十九年三月三十一日
| 合 計 | 距 到 期 日 利 餘 期 間 金 額 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 至 30 天 | 31 天至 90 天 | 91 天至 180 天 | 181 天至 1 年 | 超過 1 年 | ||
| 主要到期資金流入 | 3,999,358 | 1,088,042 | 656,070 | 390,608 | 303,652 | 1,560,986 |
| 主要到期資金流出 | 4,007,420 | 1,520,488 | 1,160,242 | 708,174 | 507,729 | 110,787 |
| 期距缺口 | ( 8,062 ) | ( 432,446 ) | ( 504,172 ) | ( 317,566 ) | ( 204,077 ) | 1,450,199 |
註：本表係總行、國內分支機構及國際金融業務分行合計美金之金額。
- 550 -
（六）玉山銀行作業風險及法律風險
特殊記載事項
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 案 由 及 金 額 | |
|---|---|---|
| 一 〇 〇 年三月三十一日 | 九 十 九 年三月三十一日 | |
| 最近一年度負責人或職員因業務上違反法令經檢察官起訴者 | 無 | 無 |
| 最近一年度違反法令經主管機關處以罰緩者 | 辦理網路銀行業務，未落實資訊安全管理致客戶資料外洩，違反銀行法第45條之1第1項、第48條第2項規定，核處4,000仟元罰緩。 | 無 |
| 最近一年度缺失經主管機關嚴予糾正者 | 無 | 無 |
| 最近一年經主管機關依銀行法第61條之1規定處分事項 | 無 | 無 |
| 最近一年度因人員舞弊、重大偶發案件或未切實依「金融機構安全維護注意要點」之規定致發生安全事故，其年度個別或合計損失逾五仟萬元者 | 無 | 無 |
| 其 他 | 無 | 無 |
註：最近一年度係指自揭露當季往前推算一年。
- 551 -
三八、玉山銀行依信託業法規定辦理信託業務之內容及金額
（一）信託帳資產負債表、損益表及財產目錄
下列信託帳係玉山銀行信託部受託資產之情形，並未包含於本公司之合併財務報表中。
信託帳資產負債表
民國一○○年及九十九年三月三十一日
| 信託資產 | 二〇〇年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | 信託負債 | 二〇〇年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 銀行存款 | $ 2,796,652 | $ 1,507,236 | 應付保管有價證券 | $ 51,595,742 | $ 24,898,571 |
| 短期投資 | 113,044,457 | 100,405,575 | 信託資本 | ||
| 土地 | 1,735,276 | 970,847 | 金錢信託 | 116,985,305 | 102,614,339 |
| 集合管理運用帳戶 | 49,865 | 101,247 | 有價證券信託 | 4,534,280 | 3,624,016 |
| 保管有價證券 | 51,595,742 | 24,898,571 | 不動產信託 | 1,735,276 | 970,847 |
| 集合管理運用帳戶 | 49,865 | 101,247 | |||
| 各項準備與累積盈虧 | ( 6,096,886) | ( 5,282,991) | |||
| 本期損益 | 418,410 | 957,447 | |||
| 信託資產總額 | $169,221,992 | $127,883,476 | 信託負債總額 | $169,221,992 | $127,883,476 |
信託財產目錄
民國一○○年及九十九年三月三十一日
| 一〇〇年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |
|---|---|---|
| 本金存放本行 | $ 2,796,652 | $ 1,507,236 |
| 股票投資 | 4,649,134 | 3,614,382 |
| 基金投資 | 107,948,962 | 96,296,127 |
| 債券投資 | 445,232 | 493,347 |
| 待交割受益憑證 | 389 | 979 |
| 集合投資 | 740 | 740 |
| 土地 | 1,735,276 | 970,847 |
| 集合管理運用帳戶 | 49,865 | 101,247 |
| 保管有價證券 | 51,595,742 | 24,898,571 |
| $169,221,992 | $127,883,476 |
- 552 -
信託帳損益表
民國一○○年及九十九年一月一日至三月三十一日
| 一○○年第一季 | 九十九年第一季 | |
|---|---|---|
| 信託收益 | ||
| 本金利息收入 | $ 1,312 | $ 1,171 |
| 本金現金股利收入 | 604,513 | 575,191 |
| 本金已實現資本利得－普通股 | 807 | - |
| 本金財產交易收益 | 316,552 | 789,423 |
| 已實現資本利得－基金 | 14,524 | 13,925 |
| 已實現資本利得－債券 | - | 417 |
| 受益憑證分配收益 | 164 | 131 |
| 信託收益合計 | 937,872 | 1,380,258 |
| 信託費用 | ||
| 本金管理費 | 68,523 | 55,554 |
| 本金監察人費 | 25 | 25 |
| 本金手續費 | 1,850 | 928 |
| 本金財產交易損失 | 426,290 | 343,918 |
| 本金所得稅費用 | 72 | 60 |
| 本金其他費用 | 22,673 | 22,317 |
| 已實現資本損失－基金 | 29 | 9 |
| 信託費用合計 | 519,462 | 422,811 |
| 本期損益 | $ 418,410 | $ 957,447 |
（二）依信託業法規定辦理信託業務之內容請參閱附註一。
三九、金融控股公司財務報表及子公司簡明資產負債表及損益表
請參閱附表六。
四十、業務別財務資訊
請參閱附表七。
四一、專屬期貨經紀業務之特有風險
客戶委託玉山證券期貨部門從事期貨交易時，必須繳交買賣金額之一定比例為保證金。惟期貨交易保證金所引起之槓桿作用，可能使客戶獲得鉅額利益或遭受重大損失，為免客戶之損失連帶影響玉山證券期貨部門之財務安全，玉山證券期貨部門與委託客戶約定，每日依其未平倉期貨契約之市場結算價格計算其保證金及權利金專戶之變動情形，當保證金因市場價格逐漸減少至規定之金額時，玉山證券期貨部門立即通知客戶補繳保證金，若客戶未於規定期限內補繳時，玉山證券期貨部門得將客戶持有之期貨契約逕予平倉。
- 553 -
期貨交易人從事股票選擇權契約賣出買權交易時，得以其標的證券繳交交易保證金，惟玉山證券期貨部門一○○年三月底並未有買權賣方交易人抵繳保證金之情形。
四二、其他
玉山銀行與浙商銀行股份有限公司於九十九年十二月六日簽署合作意向書，在符合主管機關規範下，本平等互利、友好合作原則，在業務經驗、人員交流及其他事項等方面進行合作。
玉山銀行為增進通路及規模之擴充，提昇市場競爭力，裨益長期之發展，於一○○年三月十八日與有限責任竹南信用合作社（竹南信合社）簽訂「概括讓與及承受契約」，以 1,860,000 仟元概括承受竹南信合社資產、負債及營業，並以一○○年六月三日為預定概括讓與承受基準日。上述概括讓與及承受案業於一○○年三月三十一日經雙方股東會（董事會代行職權）／社員代表大會決議通過，惟仍須主管機關核准後始生效力。
四三、附註揭露事項
（一）重大交易事項及(二)轉投資事業相關資訊：
- 資金貸與他人：母公司及玉山銀行不適用，其他轉投資事業無此情形。
- 為他人背書保證：母公司及玉山銀行不適用，其他轉投資事業無此情形。
- 期末持有有價證券情形：母公司、玉山銀行及玉山證券不適用，其他轉投資事業之資訊請參閱附表一。
- 累積買進或賣出同一有價證券之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者（母公司及玉山銀行係揭露累積買進或賣出同一轉投資事業之資訊）：玉山證券不適用，母公司及轉投資事業無此情形。
- 取得不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：母公司無此情事，轉投資事業之資訊請參閱附表九。
- 處分不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：母公司及轉投資事業無此情形。
- 子公司依金融資產證券化條例或不動產證券化條例申請核准辦理之證券化商品類型及相關資訊：請參閱附註十一。
-554-
-
與關係人交易之手續費折讓合計達新臺幣五佰萬元以上者：無此情形。
-
子公司出售不良債權交易資訊：請參閱附表十。
-
應收關係人款項達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上者：無此情形。
-
轉投資事業相關資訊及合併持股情形：免揭露。
-
從事衍生性金融商品交易：請參閱附註六及三五。
-
其他足以影響財務報表使用者決策之重大交易事項：請參閱附註四二。
(三) 大陸投資資訊：無。
(四) 母公司與子公司及各子公司間之業務關係及重要交易往來情形及金額：請參閱附表三。
四四、營運部門財務資訊
本公司提供給主要營運決策者用以評量部門績效之資訊，著重於業務營運性質及損益。依財務會計準則公報第四十一號「營運部門資訊之揭露」之規定，本公司之應報導部門如下：
(一) 法人金融事業單位，包含法人金融相關業務、外匯業務及財務金融操作業務；
(二) 個人金融事業單位，包含房貸、信貸、財富管理及信用卡業務；
(三) 其他，包含證券業務、創投業務、保險經紀業務及其他非屬法人金融事業單位或個人金融事業單位之業務；
每一營運部門之會計政策皆與附註二所述之重要會計政策相同。本公司係以營運部門之稅前損益衡量，並提供予主要營運決策者，用以分配資源予部門及評量其績效之基礎。部門間之交易及移轉，視為與第三人間之交易，交易條件與第三人相當。
- 555 -
本公司應報導部門損益資訊如下：
| 一 O | O 年 | 第 一 季 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 法人金融事業單位 | 個人金融事業單位 | 其他 | 合計 | |||
| 利息淨收益 | $1,415,850 | $1,606,153 | $ 91,383 | $3,113,386 | ||
| 淨收益 | $1,508,983 | $2,689,774 | $ 646,276 | $4,845,033 | ||
| 呆帳費用 | ( 65,159) | ( 518,043) | 8,404 | ( 574,798) | ||
| 營業費用 | ( 517,316) | ( 1,418,493) | ( 696,029) | ( 2,631,838) | ||
| 稅前淨利 | $ 926,508 | $ 753,238 | ($ 41,349) | $1,638,397 | ||
| 九 | 十 | 九 | 年 | 第 | 一 季 | |
| 法人金融事業單位 | 個人金融事業單位 | 其他 | 合計 | |||
| 利息淨收益 | $1,163,783 | $1,132,488 | $ 425,876 | $2,722,147 | ||
| 淨收益 | $1,340,345 | $2,100,257 | $ 844,579 | $4,285,181 | ||
| 呆帳費用 | 85,387 | ( 242,159) | ( 577,018) | ( 733,790) | ||
| 營業費用 | ( 455,750) | ( 1,189,590) | ( 677,502) | ( 2,322,842) | ||
| 稅前淨利 | $ 969,982 | $ 668,508 | ($ 409,941) | $1,228,549 |
因本公司在提供資產負債類之衡量金額僅提供本公司之存款及放款且皆提供平均量，故依財團法人中華民國會計研究發展基金會（九九）基秘字第一五一號函釋規定，於資產之衡量金額為零。
- 556 -
五山金融控股股份有限公司及子公司
期末持有有價證券者
民國一〇〇年三月三十一日
附表一
單位：新臺幣仟元
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期 | 末 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股/仟單位) | 帳面金額 | 持股比率(%) | 市價或股權淨值 | 備註 | ||||
| 玉山創投 | 股票 | |||||||
| 益通光能科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 14 | $ 544 | - | $ 544 | (1) | |
| 福懋科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 31 | 1,111 | 0.01 | 1,111 | (1) | |
| 均豪精密股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 100 | 1,425 | 0.04 | 1,425 | (1) | |
| Optimer | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 50 | 18,202 | 0.13 | 18,202 | (1) | |
| 力致科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 61 | 2,650 | 0.13 | 2,650 | (1) | |
| 宏森光電科技股份有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 65 | 1,677 | 0.14 | 1,677 | (1) | |
| 晶采光電科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 297 | 5,166 | 0.27 | 5,166 | (1) | |
| 中日新科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 5 | 90 | 0.01 | 90 | (1) | |
| 均豪精密股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 272 | 3,871 | 0.12 | 3,871 | (1) | |
| 晶元光電股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 27 | 2,840 | - | 2,840 | (1) | |
| 益通光能科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 2 | 66 | - | 66 | (1) | |
| 岱陵科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 140 | 2,862 | 0.17 | 2,862 | (1) | |
| 福懋科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 400 | 14,340 | 0.09 | 14,340 | (1) | |
| Optimer | — | 備供出售金融資產 | 337 | 122,703 | 0.90 | 122,703 | (1) | |
| 宏森光電科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 256 | 6,605 | 0.54 | 6,605 | (1) | |
| 台驛國際股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 722 | 23,297 | 1.40 | 23,297 | (1) | |
| 建舜電子製造股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 122 | 1,677 | 0.15 | 1,677 | (1) | |
| 卓甞光電股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 71 | 2,680 | 0.27 | 2,680 | (1) | |
| 逸昌科技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 1,091 | 19,971 | 2.73 | 19,971 | (1) | |
| 慧洋海運股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 1,791 | 73,889 | 0.59 | 73,889 | (1) | |
| 中化合成生技股份有限公司 | — | 備供出售金融資產 | 32 | 2,115 | 0.04 | 2,115 | (1) | |
| 金財通商務科技服務股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 325 | 3,250 | 2.41 | 4,702 | (2) | |
| 云光科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,014 | 28,001 | 5.92 | 33,135 | (3) | |
| 昇聯科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,700 | - | 6.07 | - | - |
（接次頁）
（承前頁）
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期 | 末 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股/仟單位) | 帳面金額 | 持股比率(%) | 市價或股權淨值 | ||||||
| 碩類科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,746 | $ 29,925 | 5.17 | $ 9,871 | (2) | ||
| 順達電子股份有限公司－普通股 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,640 | 16,300 | 17.45 | 13,127 | (2) | ||
| Applied Green Light, Inc. of Cayman | — | 無活絡市場之債券投資 | 1,000 | 9,107 | 4.82 | 23,497 | (4) | ||
| 詮興開發科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,400 | 15,369 | 6.38 | 9,080 | (2) | ||
| 元朗精密工業股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,621 | 26,064 | 1.47 | 31,304 | (2) | ||
| 有化科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,220 | 56,000 | 2.04 | 25,419 | (2) | ||
| 宣茂科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 199 | 2,802 | 0.83 | 2,739 | (2) | ||
| 茂佳精密科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 600 | 18,000 | 1.90 | 10,626 | (2) | ||
| 解控科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,791 | 25,600 | 2.97 | 25,718 | (2) | ||
| 興隆發電子股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 9,301 | 4.97 | 8,089 | (2) | ||
| 東準光電材料股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,783 | 45,800 | 10.61 | 20,234 | (2) | ||
| 鈞京光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 893 | 16,363 | 4.32 | 7,271 | (3) | ||
| 川石光電科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,250 | — | 5.79 | — | - | ||
| 冠橙科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,900 | 19,200 | 10.86 | 6,658 | (2) | ||
| 嘉彰股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,658 | 98,135 | 2.02 | 114,211 | (3) | ||
| Gloria Solar International Holding, Inc. | — | 以成本衡量之金融資產 | 500 | 20,000 | 0.51 | 3,887 | (3) | ||
| 寶一科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,123 | 13,000 | 1.85 | 13,122 | (2) | ||
| 北儒精密股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 100 | 2,000 | 0.14 | 1,100 | (2) | ||
| 晶錙科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 19,500 | 5.56 | 3,057 | (2) | ||
| 佰龍機械廠股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 500 | 11,000 | 1.16 | 4,157 | (2) | ||
| 澤米科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,700 | 23,800 | 5.31 | 7,786 | (2) | ||
| 盤鴻科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 353 | 11,400 | 1.21 | 5,164 | (2) | ||
| 宇通光能股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,200 | 30,000 | 0.57 | 19,432 | (2) | ||
| 瑪居禮電波工業股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,700 | 19,800 | 6.90 | 18,354 | (2) | ||
| 勁鐳科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,500 | 20,250 | 14.72 | 10,994 | (2) | ||
| 鉅景科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 811 | 29,800 | 1.90 | 7,738 | (2) | ||
| 智盛全球股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,909 | 66,420 | 2.82 | 45,223 | (3) | ||
| 明興光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,600 | 28,800 | 0.89 | 13,892 | (2) | ||
| 達諾光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,200 | 33,000 | 2.82 | 5,685 | (2) | ||
| 向照科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,398 | 23,054 | 2.71 | 13,169 | (2) | ||
| 華燈光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,244 | 22,109 | 4.82 | 14,143 | (2) | ||
| 台灣洛鼎生技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 4,800 | 39,840 | 4.80 | 30,119 | (2) |
（接次頁）
（承前頁）
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期 | 末 | 備註 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數(仟股/仟單位) | 帳面金額 | 持股比率(%) | 市價或股權淨值 | |||
| 玉山保險經紀人 | 台通光電股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2,188 | $ 61,902 | 3.49 |
| 拍檔科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,704 | 18,497 | 2.77 | 21,403 |
| 有成精密股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 650 | 30,000 | 1.91 | 17,959 |
| 繁幕國際醫療生技集團股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,418 | 37,125 | 5.05 | 30,563 |
| 州巧科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 175 | 8,812 | 0.21 | 6,721 |
| 晶美應用材料股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 2 | 65 | - | 39 |
| 國慶化學股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 770 | 16,800 | 1.18 | 12,924 |
| 亞比斯國際企業股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 10,000 | 4.00 | 8,766 |
| 添瀚科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 72 | 2,926 | 0.42 | 1,367 |
| 宇隆科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 50,500 | 3.29 | 22,238 |
| 洋鼎科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 500 | 10,000 | 3.33 | 8,788 |
| 旭源包裝科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 713 | 24,242 | 2.71 | 12,015 |
| 奇美材料科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 145 | 3,889 | 0.03 | 2,010 |
| 佳晶科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 200 | 10,000 | 0.40 | 3,193 |
| 精淺科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 1,000 | 25,000 | 2.50 | 13,318 |
| 雷迪克光學股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 20 | 1,800 | 0.10 | 401 |
| 中裕新藥股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 300 | 9,809 | 0.16 | 2 |
| 鑫承智慧科技股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 330 | 6,600 | 3.67 | 2,220 |
| 展頌股份有限公司 | — | 以成本衡量之金融資產 | 45 | 942 | 0.03 | 556 |
| 存化憑證 | ||||||
| 神州數碼控股有限公司 | — | 公平價值變動列入損益之金融資產 | 200 | 5,390 | 0.01 | 5,390 |
| 玉山保險經紀人 | 公司債 | |||||
| 富國銀行公司債券III | — | 備供出售金融資產 | 1,000 | 30,815 | - | 30,815 |
| 受益憑證 | ||||||
| 復華全球短期收益基金 | — | 備供出售金融資產 | 5,227 | 56,099 | - | 56,099 |
| 復華全球債券組合基金 | — | 備供出售金融資產 | 405 | 5,283 | - | 5,283 |
| 玉山精選環宇集合管理運用帳戶 | — | 備供出售金融資產 | 2,930 | 36,636 | - | 36,636 |
| 復華新興債股動力組合基金 | — | 備供出售金融資產 | 3,000 | 29,400 | - | 29,400 |
| 保誠全球高收益債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 3,000 | 30,674 | - | 30,674 |
| 永豐全球投資等級債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 1,000 | 10,010 | - | 10,010 |
（接次頁）
（承前頁）
| 持有之公司 | 有價證券種類及名稱 | 與有價證券發行人之關係 | 帳列科目 | 期末 | 備註 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股數 | ||||||||
| (仟股／仟單位) | 帳面金額 | 持股比率 | ||||||
| (%) | 市價或股權淨值 | |||||||
| 施羅德全球策略高收益債基金 | — | 備供出售金融資產 | 2,000 | $ 19,554 | - | $ 19,554 | (1) | |
| 元大新興市場債券組合基金 | — | 備供出售金融資產 | 5,000 | 50,500 | - | 50,500 | (1) | |
| 德盛 PIMCO 總回報債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 106 | 37,612 | - | 37,612 | (1) | |
| 德盛 PIMCO 多元收益基金 | — | 備供出售金融資產 | 52 | 18,690 | - | 18,690 | (1) | |
| 保誠美國優質債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 47 | 18,646 | - | 18,646 | (1) | |
| 保誠亞州債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 65 | 27,833 | - | 27,833 | (1) | |
| 保誠亞州當地貨幣債券基金 | — | 備供出售金融資產 | 79 | 28,831 | - | 28,831 | (1) | |
| 保誠中印基金 | — | 備供出售金融資產 | 44 | 27,181 | - | 27,181 | (1) |
備註：
(1)上市櫃股票市價，係按一○○年三月底收盤價為準；受益憑證市價，係按一○○年三月底基金淨值為準。
(2)未上市及上櫃公司，係按被投資公司最近期未經會計師查核或核閱之財務報表計算。
(3)未上市及上櫃公司，係按被投資公司最近期經會計師查核或核閱之財務報表計算。
(4)係採用現金流量折現法之評價方法估計公平價值。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
合併財務報表編製主體
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
附表二
列入合併財務報表之子公司
| 投 資 公 司 名 稱 | 被 投 資 公 司 名 稱 | 所 在 地 區 | 業 務 性 質 | 期末持股比率（%） | 說 明 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 一 〇 〇 年三月三十一日 | 九 十 九 年三月三十一日 | |||||
| 玉山金控 | 玉山銀行 | 台北市 | 銀行業 | 100.00 | 100.00 | |
| 玉山證券 | 台北市 | 有價證券承銷、經紀及自營業務，兼營期貨經紀業務 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山創投 | 台北市 | 創業投資 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山保險經紀人 | 台北市 | 保險經紀業務 | 100.00 | 100.00 | ||
| 玉山證券 | 玉山投顧 | 台北市 | 證券投資顧問業務 | 100.00 | 100.00 |
- 561 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
母子公司間業務關係及重要交易往來情形
民國一〇〇年及九十九年第一季
附表三
單位：新臺幣仟元
| 編號
(註一) | 交易人名稱 | 交易往來對象 | 與交易人之關係
(註二) | 交易往來情形
(註三及五) | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | | 科目 | 金額 | 交易條件 | 佔合併淨收益或
總資產之比率
(%) |
| | 一〇〇年第一季 | | | | | | |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 現金及約當現金 | $ 6,704,421 | 註四 | 0.61 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 存款及匯款 | 6,704,421 | 註四 | 0.61 |
| 2 | 玉山創投 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 316,154 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山創投 | 3 | 存款及匯款 | 316,154 | 註四 | 0.03 |
| 3 | 玉山保經 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 243,842 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山保經 | 3 | 存款及匯款 | 243,842 | 註四 | 0.02 |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 其他應付款－連結稅制 | 176,533 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 其他應收款－連結稅制 | 176,533 | 註四 | 0.02 |
| 4 | 玉山證券 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 166,206 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 3 | 存款及匯款 | 166,206 | 註四 | 0.02 |
| | 九十九年第一季 | | | | | | |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 現金及約當現金 | 4,869,205 | 註四 | 0.50 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 存款及匯款 | 4,869,205 | 註四 | 0.50 |
| 0 | 玉山金控 | 玉山銀行 | 1 | 其他應付款－連結稅制 | 295,875 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山金控 | 2 | 其他應收款－連結稅制 | 295,875 | 註四 | 0.03 |
| 3 | 玉山保經 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 265,786 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山保經 | 3 | 存款及匯款 | 265,786 | 註四 | 0.03 |
| 2 | 玉山創投 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 262,095 | 註四 | 0.03 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山創投 | 3 | 存款及匯款 | 262,095 | 註四 | 0.03 |
| 4 | 玉山證券 | 玉山銀行 | 3 | 現金及約當現金 | 216,717 | 註四 | 0.02 |
| 1 | 玉山銀行 | 玉山證券 | 3 | 存款及匯款 | 216,717 | 註四 | 0.02 |
註一：母公司及子公司相互間之業務往來資訊應分別於編號欄註明，編號之填寫方法如下：
1. 母公司填 0。
2. 子公司依公司別由阿拉伯數字 1 開始依序編號。
註二：與交易人之關係有以下三種，標示種類即可：
1. 母公司對子公司。
2. 子公司對母公司。
3. 子公司對子公司。
註三：交易往來金額佔合併淨收益或總資產比率之計算，若屬資產負債科目者，以期末餘額佔合併總資產之方式計算；若屬損益科目者，以期中累積金額佔合併淨收益之方式計算。
註四：對關係人與非關係人所為交易條件，並無特別差異存在。
註五：係新臺幣壹億元以上之交易。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
關係人交易資訊
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
附表四
單位：新臺幣仟元
一、放款
一〇〇年三月三十一日
| 類別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額（註） | 期末餘額 | 履約情形 | 擔保品內容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正常放款 | 逾期放款 | ||||||
| 消費性放款 | 72戶 | $ 111,240 | $ 107,243 | $ 107,243 | $ - | 部分放款提供土地及建物為擔保 | 無 |
| 自用住宅抵押放款 | 78戶 | 409,273 | 390,178 | 390,178 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 王欽龍 | 520 | 514 | 514 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 王志成 | 1,586 | 1,554 | 1,554 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 王志成 | 1,476 | 1,459 | 1,459 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 高靖禮 | 2,187 | 2,187 | 2,187 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 涂政全 | 1,000 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 李政達 | 580 | 569 | 569 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 何培真 | 1,081 | 1,069 | 1,069 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 蔡俊楠 | 2,478 | 2,451 | 2,451 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 張榮輝 | 2,054 | 2,020 | 2,020 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 林隆政 | 900 | 900 | 900 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 黃家泰 | 1,807 | 1,755 | 1,755 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 陳信宏 | 3,612 | 3,559 | 3,559 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 陳美女 | 1,922 | 1,875 | 1,875 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 張正浩 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 張正浩 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 陳炳輝 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 柯尊仁 | 2,930 | 2,930 | 2,930 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 柯尊仁 | 4,800 | 3,240 | 3,240 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 翁萬富 | 5,800 | 5,800 | 5,800 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 洪東裕 | 586 | - | - | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 陳政斌 | 975 | 890 | 890 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 周一順 | 2,040 | 2,017 | 2,017 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 陳培仲 | 1,000 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 林世徽 | 1,595 | 1,575 | 1,575 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 洪廣益 | 1,441 | 1,396 | 1,396 | - | 土地及建物 | 無 |
| 其他放款 | 黃永和 | 2,800 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 |
（接次頁）
（承前頁）
| 類 別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額（註） | 期末餘額 | 履約情形 | 擔保品內容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正常放款 | 逾期放款 | |||||||
| 其他放款 | 陳欣華 | $ 3,596 | $ 3,541 | $ 3,541 | $ - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 6,201 | 6,201 | 6,201 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃昱凱 | 15,000 | 15,000 | 15,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張文堅 | 393 | 189 | 189 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蔡惠玲 | 2,350 | 2,323 | 2,323 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳武信 | 189 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃男州 | 1,000 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳南鎮 | 1,861 | 1,839 | 1,839 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蕭益昇 | 786 | 777 | 777 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 林國祥 | 3,000 | 2,970 | 2,970 | - | 土地及建物 | 無 |
九十九年三月三十一日
| 類 別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額（註） | 期末餘額 | 履約情形 | 擔保品內容 | 與非關係人之交易條件有無不同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正常放款 | 逾期放款 | |||||||
| 消費性放款 | 75戶 | $ 192,916 | $ 175,758 | $ 175,758 | $ - | 部分放款提供土地及建物為擔保 | 無 | |
| 自用住宅抵押放款 | 50戶 | 283,542 | 251,893 | 251,893 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃男州 | 4,717 | 4,659 | 4,659 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃男州 | 1,000 | 1,000 | 1,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 楊恆華 | 320 | 288 | 288 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃永和 | 6,000 | 4,200 | 4,200 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 王志成 | 1,712 | 1,680 | 1,680 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 萬永平 | 870 | 870 | 870 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 吳寬和 | 1,845 | 1,823 | 1,823 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 林世徽 | 1,675 | 1,655 | 1,655 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 黃家泰 | 2,000 | 1,965 | 1,965 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳信宏 | 3,825 | 3,772 | 3,772 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳聰濱 | 3,828 | 3,783 | 3,783 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳聰濱 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張榮輝 | 3,940 | 3,180 | 3,180 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳岱裕 | 700 | - | - | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳南鎮 | 1,949 | 1,927 | 1,927 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蔡惠玲 | 4,000 | 3,457 | 3,457 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 高靖禮 | 5,000 | 2,187 | 2,187 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 蔡弦軒 | 671 | 663 | 663 | - | 土地及建物 | 無 |
（接次頁）
（承前頁）
| 類 別 | 戶數或關係人名稱 | 本期最高餘額（註） | 期末餘額 | 履 約 情 形 | 擔 保 品 內 容 | 與非關係人之交易條件有 無 不 同 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 正 常 放 款 | 逾 期 放 款 | |||||||
| 其他放款 | 連浩章 | $ 3,000 | $ 1,996 | $ 1,996 | $ - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張正浩 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 張正浩 | 5,000 | 5,000 | 5,000 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 姚新煜 | 1,900 | 1,900 | 1,900 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 陳欣華 | 3,800 | 3,763 | 3,763 | - | 土地及建物 | 無 | |
| 其他放款 | 劉英山 | 6,445 | 6,445 | 6,445 | - | 土地及建物 | 無 |
註：係每戶一○○年或九十九年一月一日至三月三十一日每日最高餘額之合計數。
玉山商業銀行股份有限公司
資產品質－逾期放款及逾期帳款
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
附表五
單位：新臺幣仟元，%
| 年 月 | ○○○年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 業務別\項目 | 逾期放款金額(註1) | 放款總額 | 逾期(註2) | 備抵呆帳金額 | 備抵呆帳(註3) | 逾期放款金額(註1) | 放款總額 | 逾期(註2) | ||
| 企業金融 | 擔保 | 163,857 | 112,407,931 | 0.15 | 428,971 | 261.80 | 458,306 | 102,118,427 | 0.45 | |
| 無擔保 | 601,851 | 156,477,663 | 0.38 | 1,340,767 | 222.77 | 1,201,391 | 138,505,895 | 0.87 | ||
| 消費金融 | 住宅抵押貸款(註4) | 578,503 | 241,638,149 | 0.24 | 692,683 | 119.74 | 672,472 | 255,633,556 | 0.26 | |
| 現金卡 | 1,256 | 25,079 | 5.01 | 10,796 | 859.55 | 3,704 | 37,642 | 9.84 | ||
| 小額純信用貸款(註5) | 435,368 | 23,984,774 | 1.82 | 869,365 | 199.69 | 865,401 | 16,527,295 | 5.24 | ||
| 其他(註6) | 擔保 | 46,137 | 69,267,975 | 0.07 | 156,687 | 339.61 | 24,374 | 58,465,551 | 0.04 | |
| 無擔保 | 55,713 | 6,557,885 | 0.85 | 75,195 | 134.97 | 39,614 | 6,581,344 | 0.60 | ||
| 放款業務合計 | 1,882,685 | 610,359,456 | 0.31 | 3,574,464 | 189.86 | 3,265,262 | 577,869,710 | 0.57 | ||
| 逾期帳款金額(註1) | 應收帳款餘額 | 逾期帳款比率(註2) | 備抵呆帳金額 | 備抵呆帳(註3) | 逾期帳款金額(註1) | 應收帳款餘額 | 逾期帳款比率(註2) | |||
| 信用卡業務 | 107,765 | 28,880,218 | 0.37 | 737,716 | 684.56 | 392,146 | 29,622,241 | 1.32 | ||
| 無這索權之應收帳款承購業務(註7) | - | 1,796,483 | - | 3,389 | - | - | 316,728 | - | ||
| 經債務協商且依約履行之免列報逾期放款總餘額(註8) | 147,174 | 196,488 | ||||||||
| 經債務協商且依約履行之免列報逾期應收帳款總餘額(註8) | 457,951 | 933,569 | ||||||||
| 債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期放款總餘額(註9) | 270,653 | 103,914 | ||||||||
| 債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期應收帳款總餘額(註9) | 667,099 | 922,743 |
註1：逾期放款係依「銀行資產評估損失準備提列及逾期放款催收款呆帳處理辦法」規定之列報逾期放款金額；逾期帳款係依九十四年七月六日金管銀（四）字第0944000378號函所規定之逾期帳款金額。
註2：逾期放款比率=逾期放款÷放款總額；逾期帳款比率=逾期帳款÷應收帳款餘額。
註3：放款備抵呆帳覆蓋率=放款所提列之備抵呆帳金額÷逾放金額；應收帳款備抵呆帳覆蓋率=應收帳款所提列之備抵呆帳金額÷逾期帳款金額。
註4：住宅抵押貸款係借款人以購建住宅或房屋裝修為目的，提供本人或配偶或未成年子女所購（所有）之住宅為十足擔保並設定抵押權予金融機構以取得資金者。
註5：小額純信用貸款係指適用九十四年十二月十九日金管銀（四）字第09440010950號函規範且非屬信用卡、現金卡之小額純信用貸款。
註6：消費金融「其他」係指非屬「住宅抵押貸款」、「現金卡」、「小額純信用貸款」之其他有擔保或無擔保之消費金融貸款，不含信用卡。
註7：無這索權之應收帳款業務依九十四年七月十九日金管銀（五）字第0945000494號函規定，俟應收帳款承購商或保險公司確定不理賠之日起三個月內，列報逾期放款。
註8：經債務協商且依約履行之免列報逾期放款總餘額及經債務協商且依約履行之免列報逾期應收帳款總餘額係依九十五年四月二十五日金管銀（一）字第09510001270號函規定揭露。
註9：債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期放款總餘額及債務清償方案及更生方案依約履行而免列報逾期應收帳款總餘額係依九十七年九月十五日金管銀（一）字第09700318940號函揭露。
玉山金融控股股份有限公司及子公司
金融控股公司財務報表及子公司簡明資產負債表及損益表
民國一〇〇年及九十九年第一季
附表六
一、金融控股公司財務報表
玉山金融控股股份有限公司
資產負債表
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股面額為元
| 資 | 產 | 一 〇 〇 年 三月三十一日 | 九 十 九 年 三月三十一日 | 負 債 及 股 東 權 益 | 一 〇 〇 年 三月三十一日 | 九 十 九 年 三月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 現金及約當現金 | $ 6,704,422 | $ 4,869,205 | 公平價值變動列入損益之金 | |||
| 公平價值變動列入損益之金 | 融負債 | $ 5,140,224 | $ 4,749,981 | |||
| 融資產 | - | 6,007 | 應付款項 | 533,767 | 489,730 | |
| 應收款項 | 880,457 | 874,834 | 應付公司債 | 7,500,000 | 5,500,000 | |
| 採權益法之股權投資 | 62,342,395 | 57,968,357 | 應計退休金負債 | - | 201 | |
| 其他金融資產 | 12,690 | 12,690 | 其他負債 | 54,943 | 204,848 | |
| 固定資產－淨額 | 199 | 231 | 負債合計 | 13,228,934 | 10,944,760 | |
| 其他資產－淨額 | 2,758 | 6,671 | ||||
| 股東權益 | ||||||
| 普通股股本－每股面額 | ||||||
| 10元，額定： | ||||||
| 5,000,000仟股；發 | ||||||
| 行：一〇〇年 | ||||||
| 3,803,300仟股，九 | ||||||
| 十 | ||||||
| 九年 3,652,800 仟股 | 38,033,000 | 36,528,000 | ||||
| 資本公積 | 10,578,871 | 10,451,904 | ||||
| 保留盈餘 | 8,081,200 | 5,814,632 | ||||
| 累積換算調整數 | ( 65,483) | ( 25,482) | ||||
| 金融商品之未實現損益 | 86,399 | 230,259 | ||||
| 庫藏股票 | - | ( 206,078) | ||||
| 股東權益合計 | 56,713,987 | 52,793,235 | ||||
| 資產總計 | $ 69,942,921 | $ 63,737,995 | 負債及股東權益總計 | $ 69,942,921 | $ 63,737,995 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男川
會計主管：吳冤和
玉山金融控股股份有限公司
損益表
民國一○○年及九十九年一月一日至三月三十一日
單位：新臺幣仟元，惟
每股盈餘為元
| | 一
第 | ○
一 | ○
年 | 九
第 | 十
一 | 九
年 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 收益 | | | | | | |
| 採權益法認列之投資收益 | | $1,469,400 | | | $1,125,539 | |
| 其他收益 | | 19,726 | | | 66,042 | |
| 收益合計 | | 1,489,126 | | | 1,191,581 | |
| 費用及損失 | | | | | | |
| 營業費用 | | 25,842 | | | 49,430 | |
| 其他費用及損失 | | 65,100 | | | 106,353 | |
| 費用及損失合計 | | 90,942 | | | 155,783 | |
| 稅前利益 | | 1,398,184 | | | 1,035,798 | |
| 所得稅利益 | | 15,412 | | | 19,458 | |
| 純益 | | $1,413,596 | | | $1,055,256 | |
| | | 稅 前 稅 後 | | 稅 前 稅 後 | | |
| 每股盈餘 | | | | | | |
| 基本每股盈餘 | | $0.37 | $0.37 | | $0.27 | $0.28 |
| 稀釋每股盈餘 | | $0.34 | $0.35 | | $0.25 | $0.25 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
- 568 -
玉山金融控股股份有限公司
現金流量表
民國一○○年及九十九年一月一日至三月三十一日
單位：新臺幣仟元
| | 一
第 | ○
年 | ○
年 |
| --- | --- | --- | --- |
| 營業活動之現金流量 | | | |
| 純 益 | $ 1,413,596 | | $ 1,055,256 |
| 按權益法認列之投資淨益 | ( 1,469,400 ) | | ( 1,125,539 ) |
| 折 舊 | 47 | | 40 |
| 金融商品評價損益 | 1,292 | | ( 53,439 ) |
| 遞延所得稅 | ( 27,569 ) | | 16,077 |
| 其 他 | 589 | | 274 |
| 營業資產及負債之淨變動 | | | |
| 應收款項 | ( 50,371 ) | | ( 66,913 ) |
| 其他資產 | 59 | | ( 3,833 ) |
| 應付款項 | 53,800 | | 25,138 |
| 營業活動之淨現金流出 | ( 77,957 ) | | ( 152,939 ) |
| 融資活動之淨現金流出 | | | |
| 買回庫藏股票 | - | | ( 32,502 ) |
| 現金及約當現金淨減少數 | ( 77,957 ) | | ( 185,441 ) |
| 期初現金及約當現金餘額 | 6,782,379 | | 5,054,646 |
| 期末現金及約當現金餘額 | $ 6,704,422 | | $ 4,869,205 |
| 現金流量資訊之補充揭露 | | | |
| 支付利息 | $ 68,905 | | $ 72,387 |
| 支付所得稅 | $ 1,298 | | $ 26 |
董事長：黃永仁
經理人：黃男州
會計主管：吳寬和
二、子公司簡明資產負債表
玉山商業銀行股份有限公司
簡明資產負債表
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 一〇〇年
三月三十一日 | 九十九年
三月三十一日 | 項目 | 一〇〇年
三月三十一日 | 九十九年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 資產 | | | 負債 | | |
| 現金及約當現金 | $ 12,041,526 | $ 10,368,794 | 共行及銀行同業存款 | $ 41,582,605 | $ 46,653,215 |
| 存放共行及拆借銀行同業 | 46,999,847 | 176,259,108 | 公平價值變動列入損益之 | | |
| 公平價值變動列入損益之 | | | 金融負債 | 11,633,620 | 11,177,901 |
| 金融資產－淨額 | 59,444,712 | 88,586,446 | 附買回票券及債券負債 | 13,554,366 | 18,192,895 |
| 附賣回票券及債券投資 | 1,540,622 | 1,787,356 | 應付款項 | 9,491,402 | 8,798,659 |
| 應收款項－淨額 | 33,701,490 | 32,910,581 | 存款及匯款 | 926,048,463 | 795,228,751 |
| 局現及收款－淨額 | 606,784,992 | 574,158,955 | 應付金融債券 | 34,000,000 | 32,200,000 |
| 備供出售金融資產－淨額 | 40,110,693 | 38,308,359 | 其他金融負債 | 1,766,814 | 1,630,627 |
| 持有至到期日金融資產－ | | | 其他負債 | 1,505,322 | 577,199 |
| 淨額 | 271,920,912 | 17,596,582 | 負債合計 | 1,039,582,592 | 914,459,247 |
| 其他金融資產－淨額 | 2,097,693 | 6,610,407 | | | |
| 固定資產－淨額 | 14,897,297 | 13,802,554 | 股東權益 | | |
| 無形資產 | 3,949,640 | 3,978,389 | 股本 | 35,100,000 | 33,624,000 |
| 其他資產－淨額 | 2,332,839 | 2,361,273 | 資本公積 | 8,323,658 | 8,083,943 |
| | | | 保留盈餘 | 12,846,707 | 10,431,004 |
| | | | 累積換算調整數 | ( 65,483 ) | ( 25,482 ) |
| | | | 金融商品之未實現損益 | 34,789 | 156,092 |
| | | | 股東權益合計 | 56,239,671 | 52,269,557 |
| 資產總計 | $1,095,822,263 | $ 966,728,804 | 負債及股東權益總計 | $1,095,822,263 | $ 966,728,804 |
玉山綜合證券股份有限公司
簡明資產負債表
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項目 | 一〇〇年
三月三十一日 | 九十九年
三月三十一日 | 項目 | 一〇〇年
三月三十一日 | 九十九年
三月三十一日 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 資產 | | | 負債 | | |
| 流動資產 | $ 6,438,595 | $ 5,118,850 | 流動負債 | $ 3,879,665 | $ 2,661,144 |
| 基金及投資 | 113,637 | 112,086 | 其他負債 | 307,607 | 128,587 |
| 固定資產－淨額 | 274,930 | 255,113 | 受託買賣貨項－淨額 | 26,403 | 29,392 |
| 無形資產 | 21,065 | 12,801 | 負債合計 | 4,213,675 | 2,819,123 |
| 其他資產 | 1,068,747 | 863,383 | | | |
| | | | 股東權益 | | |
| | | | 股本 | 3,060,000 | 3,060,000 |
| | | | 資本公積 | 12,738 | 2,328 |
| | | | 保留盈餘 | 630,561 | 480,782 |
| | | | 股東權益合計 | 3,703,299 | 3,543,110 |
| 資產總計 | $ 7,916,974 | $ 6,362,233 | 負債及股東權益總計 | $ 7,916,974 | $ 6,362,233 |
- 570 -
玉山保險經紀人股份有限公司
簡明資產負債表
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 一 〇 〇 年 三月三十一日 | 九 十 九 年 三月三十一日 | 項 目 | 一 〇 〇 年 三月三十一日 | 九 十 九 年 三月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 資產 | 負債 | ||||
| 流動資產 | $ 685,227 | $ 558,741 | 流動負債 | $ 107,449 | $ 118,402 |
| 基金及投資 | 30,815 | 33,088 | 其他負債 | 64 | 44 |
| 固定資產－淨額 | 35 | 61 | 負債合計 | 107,513 | 118,446 |
| 無形資產 | 610 | 1,422 | |||
| 其他資產 | 530 | 141 | 股東權益 | ||
| 股 本 | 113,000 | 113,000 | |||
| 資本公積 | 1,242 | 45 | |||
| 保留盈餘 | 504,717 | 362,068 | |||
| 金融商品之未實現損益 | ( 9,255) | ( 106) | |||
| 股東權益合計 | 609,704 | 475,007 | |||
| 資產總計 | $ 717,217 | $ 593,453 | 負債及股東權益總計 | $ 717,217 | $ 593,453 |
玉山創業投資股份有限公司
簡明資產負債表
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
單位：新臺幣仟元
| 項 目 | 一 〇 〇 年 三月三十一日 | 九 十 九 年 三月三十一日 | 項 目 | 一 〇 〇 年 三月三十一日 | 九 十 九 年 三月三十一日 |
|---|---|---|---|---|---|
| 資產 | 負債 | ||||
| 流動資產 | $ 642,784 | $ 591,462 | 流動負債 | $ 22,131 | $ 9,206 |
| 基金及投資 | 1,168,899 | 1,098,177 | 其他負債 | 132 | 116 |
| 固定資產－淨額 | 146 | 211 | 負債合計 | 22,263 | 9,322 |
| 其他資產 | 155 | 155 | |||
| 股東權益 | |||||
| 股 本 | 1,500,000 | 1,500,000 | |||
| 資本公積 | 585 | 81 | |||
| 保留盈餘 | 228,271 | 106,328 | |||
| 金融商品之未實現損益 | 60,865 | 74,274 | |||
| 股東權益合計 | 1,789,721 | 1,680,683 | |||
| 資產總計 | $ 1,811,984 | $ 1,690,005 | 負債及股東權益總計 | $ 1,811,984 | $ 1,690,005 |
- 571 -
三、子公司簡明損益表
玉山商業銀行股份有限公司
簡明損益表
民國一○○年及九十九年第一季
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 一○○年第一季 | 九十九年第一季 |
|---|---|---|---|
| 利息淨收益 | $ 3,086,498 | $ 2,702,246 | |
| 利息以外淨收益 | 1,421,488 | 1,264,838 | |
| 淨收益 | 4,507,986 | 3,967,084 | |
| 呆帳費用 | ( 574,798) | ( 732,627) | |
| 營業費用 | ( 2,425,397) | ( 2,152,982) | |
| 稅前淨利 | $ 1,507,791 | $ 1,081,475 | |
| 純益 | $ 1,303,135 | $ 934,675 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 0.43 | $ 0.31 | |
| －稅後 | $ 0.37 | $ 0.27 |
玉山綜合證券股份有限公司
簡明損益表
民國一○○年及九十九年第一季
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 一○○年第一季 | 九十九年第一季 |
|---|---|---|---|
| 收入 | $286,385 | $251,388 | |
| 費用 | ( 228,040) | ( 166,386) | |
| 稅前淨利 | $ 58,345 | $ 85,002 | |
| 純益 | $ 44,651 | $ 67,618 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 0.19 | $ 0.28 | |
| －稅後 | $ 0.15 | $ 0.22 |
- 572 -
玉山保險經紀人股份有限公司
簡明損益表
民國一〇〇年及九十九年第一季
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 |
|---|---|---|---|
| 營業收入 | $154,575 | $171,804 | |
| 營業費用 | ( 45,030) | ( 35,815) | |
| 營業外收入及利益 | 1,041 | 1,654 | |
| 營業外費用及損失 | - | ( 102) | |
| 稅前淨利 | $110,586 | $137,541 | |
| 純益 | $ 91,770 | $110,076 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 9.79 | $ 12.17 | |
| －稅後 | $ 8.12 | $ 9.74 |
玉山創業投資股份有限公司
簡明損益表
民國一〇〇年及九十九年第一季
單位：新臺幣仟元
| 項 | 目 | 一〇〇年第一季 | 九十九年第一季 |
|---|---|---|---|
| 收入 | $ 35,652 | $ 16,962 | |
| 費用 | ( 2,855) | ( 2,691) | |
| 稅前淨利 | $ 32,797 | $ 14,271 | |
| 純益 | $ 29,844 | $ 13,170 | |
| 每股盈餘（元）－稅前 | $ 0.22 | $ 0.10 | |
| －稅後 | $ 0.20 | $ 0.09 |
- 573 -
玉山金融控股股份有限公司及子公司
業務別財務資訊
民國一○○年及九十九年第一季
附表七
單位：新臺幣仟元
| 一○○年第一季 | ||||
|---|---|---|---|---|
| 業務別項目 | 銀行業務 | 證券業務 | 其他業務 | 合併 |
| 利息淨收益(損失) | $ 3,098,683 | $ 72,474 | ($ 57,771) | $ 3,113,386 |
| 利息以外淨收益 | 1,396,012 | 151,496 | 184,139 | 1,731,647 |
| 淨收益 | 4,494,695 | 223,970 | 126,368 | 4,845,033 |
| 呆帳費用 | ( 574,798) | - | - | ( 574,798) |
| 營業費用 | ( 2,394,102) | ( 179,290) | ( 58,446) | ( 2,631,838) |
| 繼續營業單位稅前淨益 | 1,525,795 | 44,680 | 67,922 | 1,638,397 |
| 所得稅費用 | ( 204,656) | ( 13,694) | ( 6,451) | ( 224,801) |
| 稅後淨利 | 1,321,139 | 30,986 | 61,471 | 1,413,596 |
| 九 十 九 年 第 一 季 | ||||
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 業務別項目 | 銀行業務 | 證券業務 | 其他業務 | 合併 |
| 利息淨收益(損失) | $ 2,709,568 | $ 57,206 | ($ 44,627) | $ 2,722,147 |
| 利息以外淨收益 | 1,242,899 | 149,554 | 170,581 | 1,563,034 |
| 淨收益 | 3,952,467 | 206,760 | 125,954 | 4,285,181 |
| 呆帳費用 | ( 732,627) | ( 1,163) | - | ( 733,790) |
| 營業費用 | ( 2,125,386) | ( 133,202) | ( 64,254) | ( 2,322,842) |
| 繼續營業單位稅前淨益 | 1,094,454 | 72,395 | 61,700 | 1,228,549 |
| 所得稅費用 | ( 146,800) | ( 17,384) | ( 9,109) | ( 173,293) |
| 稅後淨利 | 947,654 | 55,011 | 52,591 | 1,055,256 |
- 574 -
玉山商業銀行股份有限公司
具重大影響之外幣金融資產及負債資訊
民國一〇〇年及九十九年三月三十一日
附表八
單位：仟元
| 一〇〇年三月三十一日 | 九十九年三月三十一日 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 外幣 | 匯率 | 新臺幣 | 外幣 | 匯率 | 新臺幣 | |
| 金融資產 | ||||||
| 美元 | $ 4,300,752 | 29.4690 | $ 126,738,861 | $ 3,407,618 | 31.7730 | $ 108,270,247 |
| 澳幣 | 482,419 | 30.4533 | 14,691,251 | 292,477 | 29.0882 | 8,507,629 |
| 港幣 | 1,732,386 | 3.7841 | 6,555,522 | 878,364 | 4.0924 | 3,594,617 |
| 歐元 | 138,106 | 41.6751 | 5,755,581 | 130,982 | 42.5885 | 5,578,327 |
| 日圓 | 14,068,903 | 0.3558 | 5,005,716 | 11,491,943 | 0.3406 | 3,914,156 |
| 英鎊 | 21,471 | 47.4716 | 1,019,263 | 46,657 | 47.8756 | 2,233,732 |
| 人民幣 | 50,111 | 4.4949 | 225,244 | 10,404 | 4.6546 | 48,426 |
| 瑞士法郎 | 6,487 | 32.1013 | 208,241 | 1,532 | 29.7556 | 45,586 |
| 紐西蘭幣 | 6,099 | 22.3905 | 136,560 | 1,872 | 22.5334 | 42,183 |
| 加拿大幣 | 1,973 | 30.3491 | 59,879 | 6,085 | 31.1989 | 189,845 |
| 新加坡幣 | 2,333 | 23.3733 | 54,530 | 1,905 | 22.6626 | 43,172 |
| 瑞典幣 | 2,982 | 4.6706 | 13,928 | 884 | 4.3646 | 3,858 |
| 南非幣 | 2,338 | 4.3222 | 10,105 | 7,008 | 4.2980 | 30,120 |
| 泰鎊 | 5,800 | 0.9726 | 5,641 | 5,973 | 0.9813 | 5,861 |
| 馬來西亞幣 | 77 | 9.7418 | 750 | 77 | 9.7032 | 747 |
| 金融負債 | ||||||
| 美元 | 4,655,038 | 29.4690 | 137,179,315 | 3,489,849 | 31.7730 | 110,882,972 |
| 歐元 | 183,452 | 41.6751 | 7,645,380 | 276,884 | 42.5885 | 11,792,074 |
| 日圓 | 15,854,304 | 0.3558 | 5,640,961 | 7,149,941 | 0.3406 | 2,435,270 |
| 澳幣 | 180,779 | 30.4533 | 5,505,317 | 209,819 | 29.0882 | 6,103,257 |
| 港幣 | 1,253,631 | 3.7841 | 4,743,865 | 984,533 | 4.0924 | 4,029,103 |
| 紐西蘭幣 | 136,019 | 22.3905 | 3,045,533 | 184,684 | 22.5334 | 4,161,558 |
| 南非幣 | 608,637 | 4.3222 | 2,630,651 | 787,366 | 4.2980 | 3,384,099 |
| 英鎊 | 43,058 | 47.4716 | 2,044,032 | 81,441 | 47.8756 | 3,899,037 |
| 加拿大幣 | 22,549 | 30.3491 | 684,342 | 17,616 | 31.1989 | 549,600 |
| 人民幣 | 31,850 | 4.4949 | 143,163 | - | 4.6546 | - |
| 瑞士法郎 | 3,552 | 32.1013 | 114,024 | 1,054 | 29.7556 | 31,362 |
| 新加坡幣 | 4,302 | 23.3733 | 100,552 | 4,065 | 22.6626 | 92,123 |
| 瑞典幣 | 5,202 | 4.6706 | 24,296 | 27,585 | 4.3646 | 120,397 |
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玉山金融控股股份有限公司及子公司
取得不動產之金額達新臺幣三億元或實收資本額百分之十以上
民國一○○年第一季
附表九
單位：新臺幣仟元
| 取得之公司 | 財 產 名 稱 | 交易日 成 事 實發生日 | 交易金額 | 價款支付 債形 | 交易對象 | 關係 | 交易對象為關係人者，其前次移轉資料 | 價格決定之 參考依據 | 取得目的及 使用之情形 | 其他約定事項 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 所有人 | 與公司之關係 | 移轉日期 | 金額 | ||||||||||
| 玉山銀行 | 土地：台中市西屯區惠國段0184-0000地號 | ||||||||||||
| 建物：台中市西屯區市政路386號1樓及2樓、388號1樓及2樓、386號34樓之1、34樓之3、34樓之5、34樓之6、34樓之7、34樓之8，地下3樓、地下5樓及地下6樓之停車位 | 董事會通過日：99.12.14 | ||||||||||||
| 簽約日：100.1.14 | |||||||||||||
| 過戶日：100.1.26 | $ 821,410 | 已全數支付完畢 | 豐邑建設股份有限公司、王○○ | 無 | — | — | — | $ — | 第一太平戴維斯不動產估價師事務所 | 分行行舍使用 | 無 |
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玉山金融控股股份有限公司及子公司
出售不良債權交易資訊
民國一○○年第一季
附表十
單位：新臺幣仟元
一、出售不良債權交易彙總表
玉山商業銀行股份有限公司
| 交易日期 | 交易對象 | 債權組成內容 | 帳面價值
(註) | 售價 | 處分損益 | 附帶約定條件 | 交易對象與本公司之關係 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 100.2.9 | 元大資產管理股份有限公司 | 聯貸案 | $ - | $ 40,244 | $ 40,244 | 無 | 無 |
註：本案已全數轉銷。
二、出售不良債權單批債權金額達 10 億元以上（不含出售予關係人者）之各該交易資訊：無。
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附件五、現金增資股票承銷價格計算書
玉山金融控股股份有限公司
現金增資股票承銷價格計算書
一、說明
(一)玉山金融控股股份有限公司(以下簡稱玉山金控或該公司)目前實收資本額為新臺幣(以下幣值相同) 38,033,000 仟元整，分為普通股 3,803,300 仟股，每股面額 10 元。該公司經 100 年 6 月 28 日董事會決議通過辦理現金增資發行新股 500,000 仟股，每股面額 10 元，總金額 5,000,000 仟元整。而以玉山金控目前實收資本額為 38,033,000 仟元，加上本次現金增資後實收資本額為 43,033,000 仟元整。
(二)本次現金增資，依公司法規定保留 15% 共計 75,000 仟股供該公司員工認購，另提撥 10%，計 50,000 仟股委託證券承銷商辦理對外公開承銷，其餘股份 375,000 仟股，由原股東按認購基準日股東名簿所載持股比率認購，原股東及員工放棄認購或認購不足一股之畸零股或部分，授權董事長洽特定人按發行價格認購。
(三)本次現金增資發行新股，其權利義務與原已發行普通股相同。
(四)本次現金增資發行新股採時價發行方式，原股東、員工及公開銷售部份均採同一價格認購。
二、該公司最近三年度之財務資料
(一)最近三年度每股稅後純益及每股股利
單位：新臺幣元
| 項目
年度 | 每股稅後
純益(註1) | 追溯調整後每股
稅後純益(註2) | 股利分派 | | | |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| | | | 現金股利 | 股票股利 | | |
| | | | | 盈餘 | 資本公積 | 合計 |
| 97 | 0.29 | 0.19 | | 0.3 | | 0.3 |
| 98 | 0.51 | 0.49 | 0.2 | 0.4 | | 0.6 |
| 99 | 1.04 | 1.04 | 0.2 | 0.7 | | 0.9 |
資料來源：各年度經會計師查核簽證之財務報告
註：1.每股稅後純益係依當年度流通在外加權平均股數計算。
2.追溯調整每股稅後盈餘係按各年底流通在外股數追溯調整計算。
3.99年度擬分配盈餘係經100年6月28日股東會決議通過。
(二)截至 100 年 3 月 31 日止按當時流通在外股數計算每股股東權益
| 說明 | 金額 |
|---|---|
| 100年3月31日股東權益 | 56,713,987仟元 |
| 100年3月31流通在外股數 | 3,803,300仟股 |
| 每股帳面淨值 | 14.91元 |
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資料來源：經會計師核閱之財務報告
(三)最近三年度經會計師查核簽證之財務資料
1.簡明資產負債表
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | | 97年度 | 98年度 | 99年度 | 100年第一季 |
| --- | --- | --- | --- | --- | --- |
| 現金及約當現金 | | 7,246,319 | 5,054,646 | 6,782,379 | 6,704,422 |
| 公平價值變動列入損益之金融資產 | | 303,324 | 1,011 | - | - |
| 應收款項 | | 507,706 | 807,921 | 830,086 | 880,457 |
| 採權益法之股權投資 | | 50,886,052 | 57,006,584 | 60,799,227 | 62,342,395 |
| 其他金融資產 | | 12,690 | 12,690 | 12,690 | 12,690 |
| 固定資產 | | 432 | 271 | 246 | 199 |
| 無形資產 | | 2,021 | 1,934 | 1,848 | - |
| 其他資產 | | 822,205 | 2,838 | 2,817 | 2,758 |
| 資產總計 | | 59,780,749 | 62,887,895 | 68,429,293 | 69,942,921 |
| 公平價值變動列入損益之金融負債 | | 4,967,559 | 4,798,424 | 5,138,932 | 5,140,224 |
| 應付款項 | | 375,316 | 459,415 | 445,235 | 533,767 |
| 應付公司債 | | 5,500,000 | 5,500,000 | 7,500,000 | 7,500,000 |
| 應計退休金負債 | | 7,641 | 3,569 | 20,755 | - |
| 其他借款 | | - | - | - | - |
| 其他負債 | | 188,032 | 188,771 | 82,512 | 54,943 |
| 負債合計 | 分配前 | 11,038,548 | 10,950,179 | 13,187,434 | 13,228,934 |
| | 分配後 | 11,049,524 | 11,676,539 | 註 | 註 |
| 股本 | | 35,443,511 | 36,528,000 | 38,033,000 | 38,033,000 |
| 資本公積 | | 10,407,577 | 10,451,904 | 10,578,871 | 10,578,871 |
| 保留盈餘 | 分配前 | 3,881,743 | 4,759,376 | 6,503,368 | 8,081,200 |
| | 分配後 | 3,991,219 | 2,580,296 | 註 | 註 |
| 股東權益其他項目 | | (990,630) | 198,436 | 126,620 | 20,916 |
| 股東權益總額 | 分配前 | 48,742,201 | 51,937,716 | 55,241,859 | 56,713,987 |
| | 分配後 | 48,742,201 | 51,211,356 | 註 | 註 |
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資料來源：經會計師查核簽證或核閱之財務報告
註：99年度盈餘分派案業經股東會決議通過，100年度尚未決議盈餘分派。
2.簡明損益表
單位：新臺幣仟元
| 年度
項目 | 97年度 | 98年度 | 99年度 | 100年第一季 |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 採權益法認列之投資收益 | 950,646 | 2,272,699 | 4,720,551 | 1,469,400 |
| 其他收益 | 618,457 | 102,215 | 63,301 | 19,726 |
| 採權益法認列之投資損失 | (63,663) | - | - | - |
| 營業費用 | (125,584) | (157,310) | (100,663) | (25,842) |
| 其他費用及損失 | (217,367) | (352,815) | (965,093) | (65,100) |
| 稅前利益 | 1,162,489 | 1,864,789 | 3,718,096 | 1,398,184 |
| 稅後純益 | 1,025,003 | 1,928,338 | 3,923,072 | 1,413,596 |
| 每股盈餘(稅前) | 0.33 | 0.50 | 0.98 | 0.37 |
| 每股盈餘(稅後) | 0.29 | 0.51 | 1.04 | 0.37 |
資料來源：經會計師查核簽證或核閱之財務報告
三、承銷價格之計算依據及說明
(一)承銷價格計算之參考因素
該公司之除權交易日為100年8月17日，爰依規定以其前五個營業日即100年8月10日為訂價基準日。以其前一、三、五個營業日之普通股收盤價簡單算術平均數扣除無償配股除權(或減資除權)及除息後平均股價，擇一作為計算本次新股發行價格之參考。
(二)承銷價格計算說明
-
該公司普通股在證券交易所最近一、三、五個營業日(以100年8月10日為基準日)平均收盤價分別為18.55元、18.62元及19.00元，取前五個營業日之平均收盤價19.00元，並扣除99年度盈餘無償配股每股0.7元及配息每股0.2元後，其參考價格為新臺幣17.57元。
-
本次現金增資發行新股，經主辦承銷商考量市場整體情形，並參考最近期股價走勢及玉山金控之經營績效及未來展望，與玉山金控共同議定發行價格為每股新臺幣15元，為前述參考價格之 85.37%，其承銷價格符合「承銷商會員輔導發行公司募集與發行有價證券自律規則」第六條第一項之規定。
-
580 -
- 581 -
發行公司：玉山金融控股股份有限公司
代表人：黃永仁
(本用印僅限於玉山金融控股股份有限公司－○○年度現金增資承銷價格計算書使用)
中華民國一〇〇年八月十二日
主辦承銷商：大展證券股份有限公司
代表人：朱茂隆
(本用印僅限於玉山金融控股股份有限公司一〇〇年度現金增資承銷價格計算書使用)
中華民國一〇〇年八月十二日
- 582 -
- 583 -
玉山金融控股股份有限公司
董事長：黃永仁
董事：黃男州
董事：曾國烈
獨立董事：柯承恩
獨立董事：張林真真
董事：杜武林
董事：陳嘉鐘
總經理：黃男州