Eqva ASA

M&A Activity • Apr 15, 2019

Havyard Group ASA: Intensjonsavtale inngått for salg av MMC First Process

Havyard Group ASA: Intensjonsavtale inngått for salg av MMC First Process

Fosnavåg, 14.April 2019

Havyard Group ASA (“Selskapet” eller “Selger”) har i dag signert et Head of Terms (“HoT”) for salg av Selskapets 75% eierandel i MMC First Process AS. Kjøper er et konsortium bestående av First Process Holding AS og Credo Partners (“Kjøper”). Som del av transaksjonen er det avtalt at Havyard Group ASA vil kjøpe fra MMC First Process AS dets 77% eierandel i MMC Green Technology AS (samlet “Transaksjonen”).

MMC First Process AS er et selskap som leverer innovative løsninger for håndtering og kjøling av sjømat om bord på fiskefartøy, brønnbåter og landbaserte anlegg.

MMC Green Technology AS er et selskap som fokuserer på miljøvennlige løsninger for maritim industri, herunder ballastvann håndteringssystemer.

Transaksjonen er basert på en verdsettelse av MMCFP som, ved gjennomførelse, er forventet å bidra til en betydelig effekt på Selskapets bokførte egenkapital, og bidra med en substansiell likviditetseffekt. Selskapet og Kjøper vil oppdatere markedet vedrørende betingelsene og effektene av Transaksjonen ved signering av aksjekjøpsavtalen, som er forventet å være signert senest den 15. Juni

Transaksjonen er betinget av gjennomføring av aksjekjøpsavtaler og Kjøpers due diligence.

Fearnley Securities er engasjert som finansiell rådgiver av Selskapet i forbindelse med Transaksjonen og har blitt engasjert for å bistå Selskapet med implementeringen av en langsiktig bærekraftig kapitalstruktur.

Kontaktpersoner;

Havyard Group

Geir Johan Bakke, CEO

Tel: +47 48 18 00 11

E-mail: GeirJohan.Bakke@havyard.com

MMC First Process AS

Petter Leon Fauske, CEO

Tel: +47 97 08 03 39

E-mail: Petter.Leon.Fauske@mmcfp.no

Credo Partners

Pål Brynsrud, Senior Partner

Tel: +47 92 26 56 56

E-mail: brynsrud@credopartners.no

Denne opplysningen er informasjonspliktig etter Verdipapirhandelloven §5-12