Enter Air S.A.

Quarterly Report • May 30, 2022

Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe

Grupa Kapitałowa Enter Air S.A. za okres od 1 stycznia 2022 do 31 marca 2022

	1. Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 5
	2. Skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2022 6
2.1.	Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej 6
2.2.	Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów 8
2.3.	Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 10
2.4.	Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych 11
	3. Wprowadzenie do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 12
3.1.	Dane organizacyjne jednostki dominującej 12
3.2.	Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki 12
3.3.	Opis organizacji Grupy Kapitałowej Enter Air S.A. 13
3.4.	Podstawa sporządzenia i format sprawozdania finansowego 14
3.5.	Zasady (polityka) rachunkowości i metody obliczeniowe 14
3.6.	Zasady konsolidacji 16
3.7.	Noty do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego za okres
	sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 marca 2022 17
3.8.	Sezonowości działalności Grupy Kapitałowej 32
3.9.	Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń w okresie którego dotyczy raport, wraz z wykazem
	najważniejszych zdarzeń dotyczących Grupy 32
3.10.	Wskazanie czynników i zdarzeń, w tym o nietypowym charakterze, mających istotny wpływ na
	skrócone sprawozdanie finansowe 33
	4. Informacje dodatkowe do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 33
4.1.	Analiza realizacji prognoz wyników na dany rok w świetle wyników zaprezentowanych 33
4.2.	Akcjonariusze posiadający co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu 33
4.3.	Akcje emitenta lub uprawnienia do nich będące w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących 34
4.4.	Istotne postępowania toczące się wobec spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej emitenta 34
4.5.	Korekty błędów poprzednich okresów 35
4.6.	Transakcje z podmiotami powiązanymi 35
4.7.	Istotne poręczenia kredytów lub pożyczek lub udzielone przez emitenta gwarancje 40
4.8.	Istotne informacje dotyczące sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich
	zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Grupę 41
4.9.	Wykaz czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w
	perspektywie co najmniej kolejnego kwartału 41
4.10.	Rodzaj oraz kwoty pozycji wpływających na aktywa, zobowiązania, kapitał, wynik finansowy netto lub
	przepływy środków pieniężnych, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wielkość lub
	częstotliwość 41
4.11.	Istotne zmiany wartości kwot szacunkowych prezentowanych w poprzednich okresach śródrocznych
	bieżącego roku obrotowego lub w poprzednich latach obrotowych 41
4.12.	Emisje, wykup i spłaty dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych 41
4.13.	Wypłacone dywidendy (łącznie lub w przeliczeniu na jedną akcję), w podziale na akcje zwykłe i
	pozostałe akcje 41
4.14.	Zysk/strata przypadające na jedną akcję 41
4.15.	Segmenty działalności z uwzględnieniem uzyskanych wyników 42
4.16.	Istotne zdarzenia następujące po zakończeniu okresu śródrocznego, które nie zostały
	odzwierciedlone w sprawozdaniu finansowym za 1 kwartał 2022 roku 46
4.17.	Skutek zmian struktury jednostki w ciągu okresu śródrocznego, w tym wynikających z połączenia
	jednostek, przejęcia lub sprzedaży jednostek zależnych i inwestycji długoterminowych,
	restrukturyzacji i zaniechania działalności 46
4.18.	Zmiany zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu ostatniego
	dnia bilansowego 47
4.19.	Limity na transakcje pochodne 47
	5. Pozostałe informacje 47
	6. Skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki Enter Air S.A. za okres od 1 stycznia do 31 marca 2022 50

GRUPA KAPITAŁOWA ENTER AIR S.A. SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2022 ROKU

(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)

6.1.	Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej 50
6.2.	Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów 52
6.3.	Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 53
6.4.	Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych 54
6.5.	Istotne zmiany wartości kwot szacunkowych prezentowanych w poprzednich okresach śródrocznych
	bieżącego roku obrotowego lub w poprzednich latach obrotowych 55
6.6.	Noty do skróconego śródrocznego sprawozdania finansowego spółki Enter Air S.A. sporządzonego za
	okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 marca 2022 55

Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Enter Air S.A. za okres od 1 stycznia do 31 marca 2022

Elementy skonsolidowanego sprawozdania finansowego zostały przedstawione w niniejszym dokumencie w poniżej przedstawionej kolejności:

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej na dzień 31 marca 2022, które po stronie aktywów i pasywów pokazuje kwotę 1.798.977 tys. zł

Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 marca 2022 wykazujące stratę ogółem w kwocie 68.662 tys. zł

Sprawozdanie ze zmian w skonsolidowanym kapitale własnym za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 marca 2022

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 marca 2022

Noty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Członek Zarządu Członek Zarządu Grzegorz Polaniecki Mariusz Olechno [podpis elektroniczny] [podpis elektroniczny]

Członek Zarządu Członek Zarządu Marcin Kubrak Andrzej Kobielski [podpis elektroniczny]

[podpis elektroniczny]

Warszawa, 30 maja 2022

1. Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000' EUR	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000' EUR
Sprawozdanie z całkowitych dochodów
Przychody netto ze sprzedaży	215.142	84.994	46.295	18.590
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży	(22.194)	(60.175)	(4.776)	(13.161)
Zysk (strata) brutto z działalności operacyjnej	(36.156)	(67.464)	(7.780)	(14.756)
Strata za rok obrotowy z działalności kontynuowanej	(68.662)	(116.252)	(14.775)	(25.426)
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	(35.302)	(50.633)	(7.596)	(11.074)
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	19.932	(1.930)	4.289	(422)
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	(54.047)	224.391	(11.630)	49.078
Przepływy pieniężne netto razem	(69.417)	171.828	(14.937)	37.582

	Stan na dzień	Stan na dzień	Stan na dzień	Stan na dzień
	31.03.2022	31.12.2021	31.03.2022	31.12.2021
	000' PLN	000' PLN	000' EUR	000' EUR
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
Rzeczowe aktywa trwałe	1.311.246	1.236.258	281.837	268.787
Aktywa obrotowe	317.362	351.623	68.213	76.450
Kapitał podstawowy	17.544	17.544	3.771	3.814
Kapitał własny	20.386	89.048	4.382	19.361
Zobowiązania długoterminowe	1.220.347	1.101.229	262.299	239.429
Zobowiązania krótkoterminowe	558.244	556.722	119.988	121.042

Zasady przeliczenia wybranych danych finansowych

Do przeliczenia powyższych pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej zastosowano kurs wymiany złotego na EUR ustalony przez NBP obowiązujący na dzień 31.03.2022 r., tj. 4,6525 PLN/EUR i dane porównywalne na dzień 31.12.2021 r., tj. 4,5994 PLN/EUR.

Poszczególne pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych przeliczono według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez NBP na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca okresu sprawozdawczego tj. za okres 3 miesięcy zakończony 31.03.2022 r. - 4,6472 PLN/EUR i dane porównywalne za okres 3 miesięcy zakończony 31.03.2021 r. - 4, 5721 PLN/EUR.

2. Skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2022

2.1. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

	NOTA	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Rzeczowe aktywa trwałe	8	1.311.246	1.236.258
Wartości niematerialne inne niż wartość firmy	9	241	267
Inwestycje	10	37.304	43.016
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	17	43.164	29.622
Należności z tytułu dostaw i usług oraz inne należności długoterminowe	11	89.660	86.213
Aktywa trwałe		1.481.615	1.395.376
Aktywa obrotowe
Zapasy	12	3.472	4.223
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności krótkoterminowe	13	111.716	78.667
Aktywa dotyczące podatku bieżącego		45	45
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	14	202.129	268.688
Aktywa obrotowe		317.362	351.623
Aktywa		1.798.977	1.746.999
Kapitał podstawowy	15	17.544	17.544
Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów		117.983	117.983
Zyski zatrzymane	16	(115.140)	(46.478)
w tym wynik okresu		(68.662)	(117.117)
Różnice kursowe z przeliczenia		(1)	(1)
Kapitał własny przypisywany właścicielom jednostki dominującej		20.386	89.048
Udziały niekontrolujące		-	-
Kapitał własny		20.386	89.048
Pożyczki i kredyty bankowe	20	177 218	197.100
Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu	19	1.022.193	880.432
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne zobowiązania długoterminowe	18	20.936	23.697
Zobowiązania długoterminowe		1.220.347	1.101.229
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe	18	113.131	139.209
Zobowiązania dotyczące podatku bieżącego		27	25
Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu leasingu i inne finansowe	19	246.314	270.636
Krótkoterminowe pożyczki i kredyty bankowe	20	161.178	115.478
Rezerwy krótkoterminowe	21	10.760	1.922
Zobowiązania do wykonania świadczenia	22	26.834	29.452

GRUPA KAPITAŁOWA ENTER AIR S.A. SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2022 ROKU

(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)

Zobowiązania krótkoterminowe inne niż zobowiązania wchodzące w skład grup przeznaczonych do sprzedaży, zaklasyfikowanych jako utrzymywane z przeznaczeniem do sprzedaży	558.244	556.722
Zobowiązania wchodzące w skład grup przeznaczonych do sprzedaży, zaklasyfikowanych jako utrzymywane z przeznaczeniem do sprzedaży	-	-
Zobowiązania krótkoterminowe	558.244	556.722
Zobowiązania	1.778.591	1.657.951
Kapitał własny i zobowiązania	1.798.977	1.746.999

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami do skonsolidowanego sprawozdania finansowego, które stanowią jego integralną część.

2.2. Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów

		Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021
	NOT A	000' PLN	000' PLN
Przychody ze sprzedaży	1	215.142	84.994
Koszt własny sprzedaży	2	(237.336)	(145.169)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży		(22.194)	(60.175)
Koszty sprzedaży	2	(196)	(82)
Koszty ogólnego zarządu	2	(9.482)	(8.685)
Pozostałe przychody operacyjne	3	36.616	1.478
Pozostałe koszty operacyjne	4	(40.900)	-
Zysk (strata) na działalności operacyjnej		(36.156)	(67.464)
Przychody (koszty) finansowe netto	5	(39.637)	(74.451)
w tym: niezrealizowane różnice kursowe z wyceny bilansowej		(29.064)	(63.023)
Wynik rozliczenia jednostek wycenianych metodą praw własności	10	(6.383)	(192)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem		(82.176)	(142.107)
Podatek dochodowy	6	13.514	25.855
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej		(68.662)	(116.252)
Zysk (strata) z działalności zaniechanej		-	-
Zysk (strata)		(68.662)	(116.252)
		-	-
Inne całkowite dochody		-	-
Całkowite dochody		(68.662)	(116.252)
Zysk (strata), przypadający na właścicieli jednostki dominującej Zysk (strata), przypadający na udziały niekontrolujące		(68.662) -	(116.252) -
Całkowite dochody przypisane do właścicieli jednostki dominującej Całkowite dochody przypisane do udziałów niekontrolujących		(68.662) -	(116.252) -
Zysk na akcję
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności kontynuowanej	10	(3,91)	(6,63)
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej		-	-
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję		(3,91)	(6,63)

GRUPA KAPITAŁOWA ENTER AIR S.A. SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2022 ROKU

(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)

Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję		(3,91)	(6,63)
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej		-	-
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności kontynuowanej	10	(3,91)	(6,63)

Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów należy analizować łącznie z notami do skonsolidowanego sprawozdania finansowego, które stanowią jego integralną część. *W sprawozdaniu z całkowitych dochodów za okres porównawczy dokonano przekształceń prezentacyjnych zgodnie z taksonomią ESEF - Europejskiego Jednolitego Formatu Elektronicznego.

2.3. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

	Wyemitowany kapitał podstawowy	Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów	Zyski zatrzymane	Różnice kursowe z przeliczenia	Kapitał własny przypisywany właścicielom jednostki dominującej	Udziały niekontrolujące	Kapitał własny
	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN
Kapitał własny na dzień 31.12.2021	17.544	117.983	(46.478)	(.1)	89.048	-	89.048
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego	-	-	(68.662)	-	(68.662)	-	(68.662)
Emisja instrumentów kapitałowych Dywidendy ujęte jako wypłaty na rzecz właścicieli Zysk (strata) Inne całkowite dochody Całkowite dochody			(68.662) (68.662)		- - (68.662) - (68.662)		- - (68.662) - (68.662)
Kapitał własny na dzień 31.03.2022	17.544	117.983	(115.140)	(.1)	20.386	-	20.386
Kapitał własny 31.12.2020	17.544	117.983	70.640	(.1)	206.165	-	206.165
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego	-	-	(117.117)	-	(234.234)	-	(234.234)
Emisja instrumentów kapitałowych
Dywidendy ujęte jako wypłaty na rzecz właścicieli Zysk (strata) Inne całkowite dochody			(117.117)		(117 117)		(117 117)
Całkowite dochody			(117.117)		(117 117)		(117 117)
Kapitał własny na dzień 31.12.2021	17.544	117.983	(46.478)	(.1)	89.048	.0	89.048

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym należy analizować łącznie z notami do skonsolidowanego sprawozdanie finansowego, które stanowią jego integralną część.

2.4. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021
	000' PLN	000' PLN
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	(82.176)	(142.107)
Korekty razem
Amortyzacja	54.285	49.789
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych	30.088	69.295
Przychody z tytułu odsetek	(211)	(145)
Koszty z tytułu odsetek	11.814	12.640
Zyski (straty) ze sprzedaży aktywów trwałych	40.899
Odpis aktualizujący środki trwałe	(36.587)
Wycena IRS	(1.408)	(454)
Udziały w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych	6.383	192
Zmiana stanu rezerw	8.838	11.829
Zmiana stanu zapasów	751	.503
Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności	(36.496)	(25.542)
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań	(31.457)	(25.317)
Inne korekty Korekty dokonywane w celu uzgodnienia zysku (straty)	- 46.899	92.790
Przepływy pieniężne z działalności (wykorzystane w działalności)	(35.277)	(49.317)
Zapłacony podatek dochodowy	(25)	(1.316)
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej	(35.302)	(50.633)
Zbycie rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych	21.289
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych	(1.357)	(1.930)
Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej	19.932	(1.930)
Wpływy z pożyczek i kredytów	32.675	287.000
Spłaty pożyczek i kredytów	(6.857)	(9.910)
Płatności zobowiązań z tytułu leasingu z wyłączeniem odsetek	(68.051)	(40.482)
Wypłacone odsetki	(11.814)	(12 217)
Przepływy pieniężne z działalności finansowej	(54.047)	224.391
Zwiększenie (zmniejszenie) stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przed
skutkami zmian kursów wymiany	(69.417)	171.828
Skutki zmian kursów wymiany, które dotyczą środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	(2.858)	(8 651)
Zwiększenie (zmniejszenie) stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	(66 559)	163 177
Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu	268 688	78 795
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu sprawozdawczego	202.129	241.972

Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z notami do skonsolidowanego sprawozdania finansowego, które stanowią jego integralną cześć. *W rachunku przepływów pieniężnych za okres porównawczy dokonano przekształceń prezentacyjnych zgodnie z taksonomią ESEF - Europejskiego Jednolitego Formatu Elektronicznego.

3. Wprowadzenie do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

3.1. Dane organizacyjne jednostki dominującej

Enter Air S.A. ("Spółka") została utworzona zgodnie ze statutem Spółki w formie aktu notarialnego z dnia 07 listopada 2012 roku jako Laruna Investments S.A. i została wpisana do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000441533 w dniu 27 listopada 2012. W dniu 22 grudnia 2014 nazwa spółki została zmieniona na Enter Air S.A.

Dnia 22 grudnia 2014 roku Spółka objęła 100% udziałów w Enter Air sp. z o.o. Objęcie udziałów nastąpiło w trybie art. 430, 431 § 1 i 2 pkt 1, art. 432 oraz 433 § 2 KSH, tj. w wyniku podwyższenia kapitału zakładowego Spółki poprzez emisję akcji serii B pokrytą wkładem niepieniężnym w postaci 100% udziałów w kapitale zakładowym Enter Air sp. z o.o. oraz znaku towarowego Enter Air. Kapitał zakładowy Enter Air S.A. został podwyższony o kwotę 10.443.750 zł tj. do kwoty 10.543.750 zł. Cena nominalna 1 akcji wyniosła 1 zł, a emisyjna 4 zł. Akcje zostały objęte przez dotychczasowych akcjonariuszy Spółki. W związku z tym od dnia przeprowadzenia transakcji Spółka objęła kontrolę nad Enter Air sp. z o.o. i tym samym stała się jednostką dominującą w stosunku do Enter Air sp. z o.o. i jej jednostek zależnych.

W dniu 23 lutego 2015 podjęto uchwałę o podwyższeniu kapitału zakładowego Enter Air S.A. w drodze emisji akcji zwykłych serii C w celu wprowadzenia akcji serii C do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie. Emisja akcji nastąpiła w formie subskrypcji otwartej w rozumieniu Art. 431 § 2 pkt 3 KSH przeprowadzonej w drodze oferty publicznej w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz spółkach publicznych (Dz.U. z 2005 r. nr 184 poz.1539 ze zm.). W grudniu 2015 roku Enter Air S.A. w oparciu o ofertę publiczną wyemitowała 7.000.000 akcji serii C. Oferta została zakończona w dniu 8 grudnia 2015 roku. Cena nominalna 1 akcji wyniosła 1 zł, a cena emisyjna została ustalona na poziomie 14 zł. 14 grudnia był pierwszym dniem notowań Praw do Akcji na Warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych. W dniu 30 grudnia 2015 Sąd rejestrowy dokonał rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego Enter Air S.A.

Siedziba Spółki mieści się w Warszawie przy ul. Komitetu Obrony Robotników 74.

3.2. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki

Skład Zarządu Spółki:

Grzegorz Wojciech Polaniecki od 17.12.2014
Mariusz Olechno	od 17.12.2014
Marcin Andrzej Kubrak	od 17.12.2014
Andrzej Przemysław Kobielski od 17.12.2014

Skład Rady Nadzorczej:

Ewa Kubrak	od 17.12.2014
Piotr Przedwojewski	od 17.12.2014
Joanna Braulińska-Wójcik	od 13.05.2015
Paweł Brukszo	od 13.05.2015
Patrycja Koźbiał	od 10.06.2015
Dariusz Górski	od 24.06.2019
Krzysztof Kaczmarczyk	od 24.06.2019

Na dzień publikacji niniejszego raportu skład Zarządu oraz Rady Nadzorczej nie uległ zmianie.

3.3. Opis organizacji Grupy Kapitałowej Enter Air S.A.

Poniżej przedstawiono graficzną strukturę Grupy Kapitałowej z uwzględnieniem posiadanych udziałów. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje wszystkie wymienione podmioty.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje jednostkę dominującą i wszystkie jej podmioty zależne oraz jednostki stowarzyszone, wyceniane metodą praw własności.

Zgodnie ze statutem jednostki dominującej przedmiotem działalności jest między innymi:

• pozostałe doradztwo w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej i zarządzania;
• pozostała finansowa działalność usługowa, gdzie indziej niesklasyfikowana, z wyłączeniem ubezpieczeń i funduszów emerytalnych.

Przedmiotem działalności Enter Air sp. z o.o. jest obsługa rynku krajowego i rynków zagranicznych w zakresie usług międzynarodowego czarteru lotniczego.

Spółki zależne: Enter Air Services Sp. z o.o. i Enter Air Executive Services Sp. z o.o. prowadzą działalność wspierającą na rzecz Enter Air sp. z o.o. w poszczególnych segmentach działalności:

• Spółka Enter Air Services Sp. z o.o. prowadzi działalność wspierającą w zakresie obsługi sprzedaży pokładowej na pokładach samolotów Enter Air sp. z o.o. oraz zatrudniania członków personelu kokpitowego i pokładowego wykonującego operacje lotnicze dla ww. przewoźnika. Począwszy od 3 kwartału 2017 spółka prowadzi także działalność wspierającą w zakresie obsługi technicznej floty Enter Air – przeglądów i napraw bieżących. Od kwietnia 2018 roku spółka obsługuje technicznie flotę Enter Air zgodnie z uzyskanym certyfikatem Part-145.
• Spółka Enter Air Executive Services Sp. z o.o. wspiera Spółkę nadrzędną w zakresie przewozu załóg i dowozu części zamiennych do samolotów oraz mechaników w przypadku problemów technicznych poza głównymi bazami, posiadanym przez nią samolotem dyspozycyjnym.

Spółki EnterAir.cz.s.r.o. i Enter Air International Limited nie prowadzą obecnie działalności operacyjnej.

Chair Airlines AG jest jednostką stowarzyszoną. Spółka ta jest spółką prawa szwajcarskiego prowadzącą działalność lotniczą na podstawie koncesji lotniczej wydanej przez szwajcarski organ nadzoru nad rynkiem lotniczym.

Avenger Flight Group Poland Sp. z o.o. jest jednostką stowarzyszoną. Przedmiotem działalności spółki jest prowadzenie lotniczego centrum szkoleniowego zlokalizowanego w Warszawie przy wykorzystaniu symulatora lotu typu B737NG Series 7000XR.

Wszystkie Spółki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej Enter Air S.A. zostały utworzone na czas nieoznaczony.

3.4. Podstawa sporządzenia i format sprawozdania finansowego

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 34 "Śródroczna sprawozdawczość finansowa", który został zatwierdzony przez Unię Europejską (MSR 34) i dlatego nie zawiera wszystkich informacji wymaganych dla pełnego rocznego sprawozdania finansowego sporządzonego zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej.

Prezentowane śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone także zgodnie z § 71 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim.

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy (sprawozdanie finansowe) obejmuje okres 3 miesięcy zakończony dnia 31 marca 2022 roku oraz zawiera dane porównywalne za okres 3 miesięcy zakończony dnia 31 marca 2021 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku.

W niniejszym śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym dokonano zmiany prezentacji pozycji sprawozdawczych zgodnie z taksonomią ESEF - Europejskiego Jednolitego Formatu Elektronicznego. Zmiany nie wpłynęły na zmianę sumy bilansowej, wartości kapitałów własnych oraz wyniku finansowego Grupy za pierwszy kwartał 2021 roku.

3.5. Zasady (polityka) rachunkowości i metody obliczeniowe

Opis istotnych zasad rachunkowości stosowanych w Grupie Kapitałowej znajduje się w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku, które zostało przekazane do publicznej wiadomości w dniu 29 kwietnia 2022 roku.

Zasady rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie uległy zmianom w stosunku do zasad, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku. Sprawozdanie dostępne jest na stronie Enter Air S.A. (www.enterair.pl).

Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej

Niniejsze śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości, Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej, zwanymi dalej "MSSF UE".

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz Komisję ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej (KIMSF), zatwierdzone do stosowania w UE.

Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Grupę działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UE.

ZASTOSOWANE NOWE I ZMIENIONE STANDARDY I INTERPRETACJE:

Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Emitenta za rok zakończony dnia 31 grudnia 2021 roku.

WPŁYW NOWYCH STANDARDÓW NA SPRAWOZDANIE GRUPY KAPITAŁOWEJ

W niniejszym sprawozdaniu finansowym Grupa nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie opublikowanych standardów, interpretacji lub poprawek do istniejących standardów przed ich datą wejścia w życie.

Kontynuacja działalności

Śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w okresie 12 miesięcy po ostatnim dniu bilansowym, czyli 31 marca 2022 roku. Na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności przez Grupę Kapitałową Enter Air S.A. Stwierdzenie to jest oparte na analizie przepływów pieniężnych, której kluczowe elementy zostały zaprezentowane poniżej.

Grupa posiada środki wystarczające do pokrycia zobowiązań w okresie co najmniej 12 miesięcy w wymagalnych terminach.

Pandemia COVID-19 wywarła znaczny wpływ na działalność Grupy w latach 2020- 2021, w związku z tym Zarząd Enter Air S.A. zidentyfikował okoliczności, które mogą powodować ryzyko utraty płynności, jednakże Zarząd Enter Air S.A. stoi na stanowisku, iż nie jest z nim związana znacząca niepewność, która może budzić znaczącą wątpliwość co do zdolności Grupy do kontynuacji działalności.

Pandemia COVID-19 miała bardzo negatywny wpływ na branżę lotniczą i branżę turystyczną, w tym biura podróży, głównych klientów Grupy, ze względu na ograniczanie się w przemieszczaniu pomiędzy krajami, lokalne wymogi dot. kwarantanny dla osób przybywających a przede wszystkim na niestabilne uwarunkowania regulacyjne. W najtrudniejszym okresie praktycznie normą było ogłaszanie zmian wymogów i ograniczeń na dzień przed ich wejściem w życie. Biorąc pod uwagę konieczność planowania wyjazdu z wyprzedzeniem przez biura podróży i przez ich klientów oznaczało to brak możliwości organizacji wyjazdów turystycznych pomimo dużego zainteresowania odbiorców. Ponadto wyzwaniem był brak spójności pomiędzy wymaganiami w poszczególnych krajach UE i nie tylko. Pozytywnym zjawiskiem było wdrożenie ujednoliconego standardu paszportów szczepionkowych, które pozwoliły na sprawny powrót do latania. Zdecydowana większość osób podróżujących za granicę jest już zaszczepiona co bardzo ułatwia operacyjną obsługę na lotniskach.

Działania podjęte przez Zarząd Grupy w okresie pandemii w celu zabezpieczenia kontynuacji jej działania objęły:

• o Zabezpieczenie posiadanych linii kredytowych gwarancjami BGK,
• o Renegocjacja zasad spłaty leasingów,
• o Transakcja leasingu zwrotnego dwóch samolotów B737MAX w celu wygenerowania dodatkowych, środków pieniężnych w kwocie 12,8 mln USD
• o Odroczenie płatności zaliczek na kolejne dostawy samolotów B737MAX,
• o Ograniczenie wynagrodzeń administracji oraz personelu naziemnego,
• o Prawie całkowite uzależnienie wynagrodzeń załóg lotniczych od ilości wylatanych godzin,
• o Wystąpienie z wnioskiem do PFR o uzyskanie pożyczki płynnościowej, skutkujące pozyskaniem 287 mln zł dodatkowych środków pieniężnych w dniu 16 lutego 2021 r.

W dniu 09.02.2021 roku została zawarta umowa pomiędzy Enter Air sp. z o.o., a Polskim Funduszem Rozwoju S.A. Umowa dotyczy udzielenia Spółce pożyczki płynnościowej w kwocie 287 mln zł w ramach programu rządowego Tarcza Finansowa Polskiego Funduszu Rozwoju dla Dużych Firm ("Umowa"). Uzyskane środki służą poprawie bieżącej płynności Spółki. Umowa zawiera standardowe postanowienia stosowane przy umowach podobnej wielkości, w tym w zakresie zabezpieczeń m.in. na majątku Spółki. Środki zostały udostępnione spółce w całości i podlegają spłacie przez okres 4 lat.

W dniu 30 września 2021 r. spółka Enter Air sp. z o.o. podpisała umowę pożyczki preferencyjnej z Polskim Funduszem Rozwoju S.A. ("PFR") w ramach Programu Rządowego Tarcza Finansowa PFR dla dużych firm. W wyniku umowy rozliczeń obecnego i nowego finansowania od PFR, łączne zadłużenie Enter Air sp. z o.o. wobec PFR nie ulegnie jednak zmianie, umożliwia jednak proces konwersji części pozyskanej pożyczki na oferowane przez PFR finansowanie preferencyjne, podlegające częściowemu umorzeniu.

W lutym 2022 roku wybuchła wojna w Ukrainie. Ukraina oraz Rosja nie są destynacjami wakacyjnymi i Enter Air nie wykonywał operacji czarterowych w tamte rejony, jednak konflikt wywołał wzrost niepewności co do stabilności regionu Europy Wschodniej. Ze względu na działania wojenne cały obszar przestrzeni powietrznej nad Ukrainą jest zamknięty, co powoduje, iż rejsy z Polski do rejonu Zatoki Perskiej, czy do Turcji mają wydłużone trasy, tak aby omijać zamkniętą przestrzeń powietrzną. Trudno jest obecnie oszacować jak długo potrwają działania wojenne i jaki będą miały zasięg. Na chwilę obecną nie zanotowano spadku popytu na wyjazdy wakacyjne pomimo wzrostu cen ropy, oraz wahań kursów walut wywołanych konfliktem w Ukrainie.

Enter Air jest znaczącym graczem na rynku polskim (obsługa ponad 40% rynku) oraz europejskim. Nie jest spodziewane całkowite załamanie się rynku turystycznego, touroperatorzy z którymi współpracuje Enter Air mają stabilną sytuację finansową i odpowiednie zasoby gotówki.

W ramach analizy dotyczącej kontynuowania działalności Zarząd przyjął najbardziej prawdopodobne założenia, co do tempa odbudowy rynku przewozów lotniczych. Z przeprowadzonych analiz wynika, iż Grupa posiada wystarczające możliwości pozyskania środków dla dalszego stabilnego funkcjonowania, a model biznesowy pozwala na elastyczne dopasowanie się do warunków rynkowych.

Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza

Niniejsze skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w polskich złotych (PLN). Polski złoty jest walutą funkcjonalną i sprawozdawczą Grupy Kapitałowej. Dane w sprawozdaniach finansowych zostały wykazane w tysiącach złotych, chyba że w konkretnych sytuacjach zostały podane z większą dokładnością.

Kursy walut obcych

Do wyceny pozycji skonsolidowanego sprawozdania finansowego z sytuacji finansowej wyrażonych w walutach obcych przyjęto następujące kursy walut obcych w złotych:

	EUR	USD	GBP
31.03.2021	4,6603	3,9676	5,4679
31.12.2021	4,5994	4,0600	5,4846
31.03.2022	4,6525	4,1801	5,4842

3.6. Zasady konsolidacji

Konsolidacja

W skład skonsolidowanego sprawozdania finansowego wchodzą sprawozdania finansowe Spółki Enter Air S.A. i jednostek kontrolowanych przez Spółkę (spółki zależne bezpośrednio i pośrednio) oraz jednostek stowarzyszonych (Chair i AFG). Kontrola jest osiągana w przypadku gdy Spółka ma zdolność kierowania polityką finansową i operacyjną jednostki dla osiągnięcia korzyści ekonomicznych z jej działalności.

Spółka posiada bezpośrednią kontrolę nad Enter Air Sp. z o.o. i pośrednio nad 4 spółkami zależnymi od Enter Air Sp. z o.o. Objęcie kontroli w spółkach bezpośrednio zależnych od Enter Air Sp. z o.o. nastąpiło w wyniku objęcia udziałów nowoutworzonych spółek. Nie powstała w związku z tym wartość firmy.

Dochody i koszty jednostek zależnych nabytych lub sprzedanych w ciągu roku są uwzględnione w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów od momentu rzeczywistej daty nabycia lub utworzenia danej jednostki oraz do dnia jej efektywnego zbycia. Całkowite dochody jednostek zależnych są przypisywane do właścicieli Spółki oraz do udziałów niedających kontroli nawet jeśli skutkiem tego przypisania będzie ujemne saldo udziałów niedających kontroli.

Wszystkie transakcje dokonane wewnątrz Grupy, wzajemne salda oraz przychody i koszty operacji dokonanych między jednostkami Grupy zostały w konsolidacji w pełni wyłączone. W trakcie okresów sprawozdawczych nie miały miejsca zmiany struktury własności udziałów w spółkach zależnych.

3.7. Noty do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 marca 2022

Nota 1 - Przychody ze sprzedaży

Przychody ze sprzedaży Grupy prezentują się następująco:

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Przychody ze sprzedaży towarów	8.388	4.254
Przychody ze sprzedaży usług	206.754	80.740
	215.142	84.994

Na przychody ze sprzedaży generowane przez Grupę znaczny wpływ ma sezonowość. Grupa osiąga wyższe przychody w II i III kwartale roku, zaś niższe w I i IV. Zjawisko to jest typowe dla całego sektora przewozów czarterowych i wynika z sezonowości leżącej u podstaw rynku usług turystycznych. Większość podróży Polaków do turystycznych destynacji odbywa się w miesiącach sezonu letniego, tj. od kwietnia do października.

Grupa prowadzi ciągłą optymalizację kosztów i optymalizację sprzedaży. Sezonowość przychodów jest zjawiskiem, które zależy od wielu czynników, także od układu kalendarzowego świąt, ferii zimowych oraz imprez masowych w Polsce i za granicą. Celem Grupy jest dobranie zasobów i zarządzenie nimi tak, aby skorzystać z popytu, dającego najbardziej optymalne marże. Grupa dopasowuje się do popytu na rynku usług przewozu lotniczego dzięki elastyczności modelu operacyjnego, co stanowi jedną z głównych przewag modelu biznesowego Grupy w stosunku do modeli tradycyjnych.

Zdecydowany wzrost przychodów w I kwartale 2022 w porównaniu do I kwartału 2021 roku związany był z ustępującą pandemią Covid-19. Zakontraktowanie w 2022 roku sugeruje, że Polacy chętnie po zniesieniu restrykcji wracają do planowania wakacji za granicą.

Strata ze sprzedaży wykazywana w I kwartale 2022 wynika ze stałych kosztów amortyzacji oraz niższych wpływów ze sprzedaży w okresie zimowym przy jednoczesnym szczycie nakładów na obsługę techniczną w ramach przygotowań do nadchodzącego sezonu letniego.

Nota 2 - Koszty według rodzaju

Grupa amortyzację środków trwałych, wartości niematerialnych oraz praw do użytkowania aktywów ujęła w całości w pozycji koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług.

	Za okres: od 01.01.2022	Za okres: od 01.01.2021
	do 31.03.2022 000'PLN	do 31.03.2021 000'PLN
Amortyzacja środków trwałych i wartości niematerialnych	54.285	49.789
Zużycie materiałów i energii	94.520	27.389
Usługi obce	79.844	64.565
Podatki i opłaty	338	102
Wynagrodzenia	7.619	5.257
Świadczenia na rzecz pracownika	1422	411
Ubezpieczenia społeczne	1.396	1.112
Wyjazdy służbowe	696	344
Pozostałe koszty	1.621	1.570
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	6.421	3.400
Różnice kursowe	(1 148)	(3)
	247.014	153.936
Koszty sprzedaży	196	82
Koszty ogólnego zarządu	9.482	8.685
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	6.421	3.400
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług	230.915	141.769
	247.014	153.936

Głównym czynnikiem wpływającym na wyższy poziom kosztów w stosunku do analogicznego okresu roku ubiegłego jest przede wszystkim wzrost kosztów zużycia materiałów i energii w związku z większą ilością wykonanych operacji lotniczych.

Nota 3 - Pozostałe przychody operacyjne

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Odszkodowania i kary otrzymane	-	1.400
Rozwiązanie odpisu aktualizującego środki trwałe	36.587	-
Zwrot VAT zagranica	13	74
Inne	16	4
	36.616	1.478

Nota 4 - Pozostałe koszty operacyjne i odpisy na szacowane straty kredytowe

Pozostałe koszty operacyjne w okresie 01.01-31.03.2022 mają związek jedynie ze stratę na sprzedaży samolotu w styczniu 2022 roku.

Nie odnotowano pozostałych kosztów operacyjnych w okresie 01.01-31.03.2021.

Nota 5 - Przychody i koszty finansowe

Przychody finansowe:	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Odsetki od rachunków bankowych i pożyczek udzielonych	234	229
Wycena IRS	1 408	454
Pozostałe przychody finansowe	21	658
	1.663	1.341

Koszty finansowe:	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Koszty odsetek od:
Kredytów bankowych i pożyczek	659	1 346
Leasingów finansowych	10.163	11.073
Pożyczki PFR	596	-
Inne	136	111
Różnice kursowe z wyceny bilansowej	29.064	63.023
Prowizje od kredytów	538	238
Pozostałe koszty finansowe	144	1
	41.300	75.792
Ogółem koszty finansowe netto	(39.637)	(74.451)

Nota 6 - Podatek dochodowy

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Podatek bieżący	27	12
Podatek odroczony	(13.541)	(25.867)
	(13.514)	(25.855)

Zastosowana stawka podatku dochodowy (część bieżąca oraz odroczona) we wszystkich prezentowanych okresach wyniosła 19%.

Nota 7 – Zyski / straty kursowe netto

Różnice kursowe odniesione do sprawozdania z całkowitych dochodów uwzględnione zostały w następujących pozycjach:

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Koszt własny sprzedaży	1.148	3
Koszty finansowe netto	(29.064)	(63.023)
	(27.916)	(63.020)

Nota 8 - Rzeczowe aktywa trwałe, aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Rzeczowe aktywa trwałe wykazane w aktywach skonsolidowanego bilansu obejmują aktywa trwałe będące w posiadaniu Grupy oraz użytkowane na mocy umów dawnego leasingu finansowego a także prawa do użytkowania aktywów ujęte w związku z wdrożonym MSSF 16 – Leasing.

W wartości netto środków transportu i urządzeń ujęta jest wartość netto aktywów użytkowanych na podstawie umów leasingu wynosząca 1.241.888 tys. PLN, amortyzacja za 2022 rok wyniosła 51.951 tys. PLN. Samoloty użytkowane na podstawie umów leasingu, zawierających obowiązek wykupu przedmiotu leasingu, są amortyzowane przez okres trwania umowy leasingu do wartości rezydualnej ustalonej zgodnie z polityką rachunkowości Grupy.

W 2022 roku rozwiązano odpis aktualizujący w kwocie 36 587 tys. PLN, ze względu na dokonanie transakcji sprzedaży samolotu Boeing 737-800.

W wyniku sprzedaży samolotu rzeczowe aktywa trwałe zmniejszyły się o 60 mln PLN netto.

W związku z pandemią COVID-19 Enter Air Sp. z o.o. zawarła w roku 2022 aneksy zmieniające dotychczasowe umowy leasingowe.

Zmiany wprowadzone w umowach spowodowały: odroczenie płatności rat i/lub zmiana stawki ze stałej miesięcznej na stawkę godzinową i/lub wydłużenie okresu umowy; w przypadku tych umów rozpoznana została modyfikacja umowy i przeszacowaniu uległy zarówno zobowiązanie leasingowe jak również prawo do użytkowania aktywów; modyfikacje zostały wyliczone na dzień podpisania aneksu przy zastosowaniu zaktualizowanej stopy dyskontowej.

W wyniku modyfikacji umów prawa do użytkowania aktywów uległy w 2022 roku zwiększeniu o 150.976 tys. zł brutto.

Zabezpieczenia ustanowione na rzeczowych aktywach trwałych są następujące:

• właścicielem 2 samolotów Boeing 737-800 jest PKO Leasing S.A.,
• właścicielem 1 samolotu Boeing 737-800 jest Pekao Leasing Sp. z o.o.,
• właścicielem 2 samolotów Boeing 737-800 jest mLeasing Sp. z o.o.,

GRUPA KAPITAŁOWA ENTER AIR S.A. SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2022 ROKU

(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)

	Grunty, budynki i budowle	Środki transportu i urządzenia	Środki trwałe w budowie	Wyposaże nie i inne aktywa trwałe	Razem
	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN
Stan na 31 grudnia 2020
Koszt (brutto)	11.466	1.853.359	7.771	1.534	1.874.130
Umorzenie i łączne dotychczasowe odpisy z tytułu utraty wartości	(3.306)	(413.801)	-	(918)	(418.025)
Wartość księgowa netto koniec okresu	8.160	1.439.558	7.771	616	1.456.105
Okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2021
Wartość księgowa netto na początek okresu	8.160	1.439.558	7.771	616	1.456.105
MSSF- modyfikacje umów		(11.619)			(11.619)
Nowe umowy leasingowe		81.850			81.850
Leasing zwrotny zwiększenia		306.114			306.114
Leasing zwrotny zmniejszenia		(359.098)			(359.098)
Zwiększenia	152	2.073	1.928	68	4.221
Zmniejszenia		(1.507)	(2.539)	(112)	(4.158)
Zmniejszenie umorzenia- likwidacja				112	112
Zmniejszenie umorzenia leasing zwrotny		6.336			6.336
Utworzenie odpisu z tytułu trwałej utraty wartości		(36.587)			(36.587)
Wykorzystanie odpisu z tytułu trwałej utraty wartości- leasing zwrotny		15.729			15.729
Amortyzacja	(1.159)	(221.389)		(199)	(222.747)
Wartość księgowa netto na koniec okresu	7.153	1221.460	7.160	485	1.236.258
Stan na 31 grudnia 2021
Koszt (brutto)	11.618	1.871.172	7.160	1.490	1.891.440
Umorzenie i łączne dotychczasowe odpisy z tytułu utraty wartości	(4.465)	(649.712)	-	(1.005)	(655.182)
Wartość księgowa netto koniec okresu	7.153	1.221.460	7.160	485	1.236.258
Okres od 1 stycznia do 31 marca 2022
Wartość księgowa netto na początek okresu	7.153	1.221.460	7.160	485	1.236.258
MSSF16- modyfikacje umów		150.976			150.976
Nowe umowy leasingowe	2.515				2.515
Zwiększenia		1315		41	1.356
Zmniejszenia brutto	(993)	(112.417)		(8)	(113.418)
Zmniejszenie umorzenia	(993)	(50.230)		(8)	(51.231)
Rozwiązanie odpisu z tytułu trwałej utraty wartości		36.587			36.587
Amortyzacja	(207)	(53.999)		(53)	(54.259)
Wartość księgowa netto na koniec okresu	9.461	1.294.152	7.160	473	1.311.246
Stan na 31 marca 2022
Koszt (brutto)	13.140	1.911.046	7.160	1.523	1.932.869
Umorzenie i łączne dotychczasowe odpisy z tytułu utraty wartości	(3.679)	(616.894)	-	(1.050)	(621.623)
Wartość księgowa netto na koniec okresu	9.461	1.294.152	7.160	473	1.311.246

Nota 9 – Wartości niematerialne i prawne

Wartości niematerialne i prawne obejmują oprogramowanie komputerowe i licencje oraz pozostałe wartości niematerialne i prawne, dotyczące praw majątkowych do emisji zanieczyszczeń gazów cieplarnianych.

Nota 10 – Inwestycje

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Długoterminowe
Akcje w Chair Airlines AG	18.952	25.335
Udziały w Avengers Flight Poland Sp. z o.o.	0	0
Pożyczka udzielona Avengers Flight Poland Sp. z o.o.	2.150	2.122
Pożyczki udzielone Chair Airlines AG	16.202	15.559
Krótkoterminowe
Pożyczki udzielone Chair Airlines AG	-	-
Pożyczka udzielona Avengers Flight Group Poland	-	-
	37.304	43.016

Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych dotyczą:

• Inwestycji w Spółkę Chair Airlines AG. Chair Airlines prowadzi przewozy regularne i czarterowe z wykorzystaniem 2 samolotów Airbus A319 oraz jednego A320, operuje na rynkach europejskich oraz popularnych kierunkach wakacyjnych w Afryce i na Bliskim Wschodzie. Szczegóły na temat udzielonych pożyczek znajdują się w punkcie 4.6 niniejszego sprawozdania. W śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów ujęta została dodatkowo kwota -6.383 tys. zł dotycząca udziału Grupy Kapitałowej Enter Air w wyniku jednostki stowarzyszonej.
• Inwestycji w spółkę Avenger Flight Group Poland Sp. z o.o. 45% udziałów w Avenger Flight Group Poland Sp. z o.o. zostało nabyte przez Enter Air Sp. z o.o. w dniu 24 stycznia 2020 roku od Avenger Flight Group, LLC. Przedmiotem działalności spółki Avenger Flight Group Poland Sp. z o.o. (poprzednio CL122 Sp. z o.o.) jest prowadzenie lotniczego centrum szkoleniowego zlokalizowanego w Warszawie przy wykorzystaniu symulatora lotu typu B737NG Series 7000XR. Wartość udziałów posiadanych przez Grupę Kapitałową Enter Air S.A. w Spółce Avenger Flight Group Poland ze względu na udział w stracie jednostki wynoszą zero zł. Szczegóły na temat udzielonych pożyczek znajdują się w punkcie 4.6 niniejszego sprawozdania.

Nota 11 - Należności z tytułu dostaw i usług oraz inne należności długoterminowe

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Depozyty - użytkowanie samolotów w leasingu	35.964	34.752
PDP Boeing	47.249	44.512
Kaucje umowy najmu biur	1 043	1 022
Inne	5.404	5.927
	89.660	86.213

Nota 12 - Zapasy

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Towary – sprzedaż pokładowa	3.472	4.223
	3.472	4.223

Koszt zapasów ujęty w pozycji "Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów" wyniósł 6.421 tys. PLN.

Grupa na bieżąco analizuje potrzebę utworzenia odpisu z tytułu trwałej utraty wartości aktywów. W wyniku przeprowadzonych analiz nie stwierdzono potrzeby utworzenia odpisu z tytułu trwałej utraty wartości któregokolwiek z aktywów Grupy.

Nota 13 – Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności krótkoterminowe

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Należności handlowe	87.307	57.594
Odpis na szacowane straty kredytowe	(1.889)	(1.889)
Należności handlowe netto	85.418	55.705
Inne należności	8.873	12.988
Nadpłata podatku VAT	4.060	1.494
Rozliczenia międzyokresowe kosztów	13.365	8.480
	111.716	78.667

Zarząd Grupy uważa, że wartość księgowa netto należności jest zbliżona do ich wartości godziwej.

Główne ryzyko kredytowe Grupy związane jest przede wszystkim z należnościami handlowymi. Kwoty prezentowane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej są wartościami netto, po pomniejszeniu o odpisy aktualizujące, oszacowane przez kierownictwo Grupy na podstawie przeszłych doświadczeń oraz oceny aktualnej sytuacji ekonomicznej.

Koncentracja ryzyka kredytowego w Grupie jest stosunkowo niewielka, w związku koniecznością dokonania przez klientów przedpłat na poczet realizacji operacji lotniczych.

Wartości bilansowe należności handlowych i pozostałych należności są wyrażone w następujących walutach:

Waluta	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
USD	54.126	13.755
GBP	2.736	2.157
EUR	22.458	13.216
PLN	8.085	1.507
Inne	24.311	48.032
	111.716	78.667

Na zabezpieczenie posiadanych należności jak również realizację podpisanych kontraktów Grupa posiada depozyty wniesione przez klientów wykazywane w pozycji "Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania". Poniższa tabela przedstawia wysokość otrzymanych depozytów na koniec poszczególnych okresów sprawozdawczych:

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Depozyty Tour Operatorów	20.463	17.271

Nota 14 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Środki pieniężne w kasie i w banku	159.445	250.387
Krótkoterminowe depozyty bankowe	42 684	18.301
	202.129	268.688

Nota 15 - Kapitał podstawowy

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Kapitał zakładowy wyemitowany i zapłacony (000' PLN)	17.544	17.544
Liczba akcji (w szt.)	17.543.750	17.543.750
Wartość nominalna jednej akcji w PLN	1,0	1,0
Wartość nominalna wszystkich akcji (000' PLN)	17.544	17.544

Seria	Liczba szt.	Data rejestracji
Stan na 1 stycznia 2022 w tym:
A – Kapitał zakładowy	100.000
B – Za udziały Enter Air Sp. z o.o.	10.443.747	09/02/2015
B – Za znak towarowy	3
C – Oferta publiczna	7.000.000	30/12/2015
Razem	17.543.750
Stan na 31 marca 2022	17.543.750

Wszystkie wyemitowane przez podmiot dominujący akcje są akcjami zwykłymi bez żadnego uprzywilejowania co do uczestnictwa w podziale zysku.

Nota 16 – Zyski zatrzymane

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Stan na początek okresu	(46.478)	70.639
Korekta błędów lat ubiegłych	-	-
Wynik okresu	(68.662)	(117.117)
Stan na koniec okresu	(115.140)	(46.478)

Nota 17 – Podatek odroczony

Zmiany stanu brutto odroczonego podatku dochodowego przedstawiają się następująco:

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Stan na początek okresu	29.622	4.892
Obciążenie wyniku finansowego	13.542	24.730
Pomniejszenie kapitału własnego	-
Stan na koniec okresu	43.164	29.622

Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego w trakcie roku przedstawione zostały w kolejnych tabelach.

(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Zobowiązania z odroczonego podatku dochodowego	tytułu	wycena bilansowa	bilansowe rozliczenie najmu samolotów	amortyzacja podatkowa powyżej bilansowej	opłaty wstępne	noty przychód bilansowy	pozostałe	Razem
		000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN
Stan na 31 grudnia 2020		3.669	-	54.623	-	-	13.535	71.827
Wpływ na wynik finansowy Wpływ na kapitał własny		794		(14.824)			(1 434)	(15.464)
Stan na 31 grudnia 2021		4.463	-	39.799	-	-	12.101	56.363
Wpływ na wynik finansowy Wpływ na kapitał własny		1.976 -	-	(4.812) -	-	-	(1020) -	(3.856) -
Stan na 31 marca 2022		6.439	-	34.987	-	-	11.081	52.507

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Aktywa odroczonego podatku dochodowego	z	tytułu	ZUS do zapłaty w następnym miesiącu	wycena bilansowa	Leasing mssf16	rezerwa urlopowa	strata podatkowa	leasing rozliczany w czasie	pozostałe	Razem
			000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN
Stan na 31 grudnia 2020			494	2.857	18.461	331	37352	9.138	8.086	76.719
Wpływ na wynik finansowy Wpływ na kapitał własny			(303)	15.337	(2.272)	(13)	(5.293)	(2.516)	4.326	9.266 -
Stan na 31 grudnia 2021			191	18.194	16.189	318	32.059	6.622	12.412	85.985
Wpływ na wynik finansowy Wpływ na kapitał własny			(16) -	3.921 -	4.942 -	3 -	7.442 -	(546) -	(6 060) -	9.686 -
Stan na 31 marca 2022			175	22.115	21.131	321	39.501	6.076	6.352	95.671

Nota 18- Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania

Długoterminowe	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Rozliczenie zysku z transakcji leasingu zwrotnego	20.936	23.697
	20.936	23.697

Krótkoterminowe	Stan na dzień 31.03.2022	Stan na dzień 31.12.2021
	000' PLN	000' PLN
Zobowiązania handlowe	77.139	106.173
Depozyty Tour Operatorów	20.463	17.271
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń	2.152	2.201
Zobowiązanie z tytułu podatku VAT	-	29
Inne podatkowe, w tym wobec ZUS	2 197	2341
Pozostałe zobowiązania	137	146
Rozliczenie zysku z transakcji leasingu zwrotnego	11.043	11.042
Inne rozliczenia międzyokresowe	-	6
	113.131	139.209

Średni termin płatności zobowiązań handlowych wynosi 30 dni. Grupa posiada zasady zarządzania ryzykiem finansowym zapewniające regulowanie zobowiązań w wyznaczonym terminie. Zarząd Grupy uważa, że wartość księgowa zobowiązań finansowych jest zbliżona do ich wartości godziwej.

Nota 19 - Zobowiązania z tytułu leasingu i inne finansowe

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Zobowiązania z tytułu leasingu, wymagalne w ciągu:
jednego roku	287.503	310.096
dwóch do pięciu lat	740.039	780.576
powyżej pięciu lat	374.439	175.064
	1.401.981	1.265.736
Pomniejszone o przyszłe odsetki:	(133.474)	(114.668)
Wartość bieżąca przyszłych zobowiązań	1.268.507	1.151.068

W pozycji zobowiązań leasingowych i innych finansowych pokazana jest również kwota 691 tys. zł dotycząca wyceny instrumentów finansowych IRS.

W zawartych umowach nie pojawiają się żadne opłaty warunkowe.

Wartość godziwa zobowiązań leasingowych Grupy nie różni się istotnie od ich wartości księgowej. Zobowiązanie Grupy z tytułu leasingu jest zabezpieczone na rzecz leasingodawcy w postaci zastawu rejestrowego na leasingowanych środków trwałych.

Nota 20 - Kredyty i pożyczki

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Długoterminowe
Kredyty bankowe	-	-
Pożyczki	177.218	197 100
	177.218	197 100
Krótkoterminowe
Kredyty w rachunku bieżącym	91.587	58.913
Pożyczki	69.591	56.565
	161.178	115.478
Kredyty i pożyczki razem	338.396	312.578

Kredyty bankowe oprocentowane są według zmiennych stóp procentowych, co naraża Grupę na ryzyko zmiany wartości przepływów pieniężnych w zależności od zmiany stóp procentowych.

W umowach kredytowych, strony uzgodniły standardowy dla tego typu transakcji katalog zabezpieczeń, w tym w szczególności weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową oraz cesję na rzecz Banków wierzytelności należnych Enter Air Sp. z o.o.

Umowy zawierają standardowe dla tego typu umów postanowienia, w tym dotyczące m.in. obowiązku wykorzystania kredytu zgodnie z przeznaczeniem, utrzymania przez Enter Air Sp. z o.o. określonych wskaźników finansowych na ustalonym w umowie poziomie, a także zobowiązania do przekazywania Bankom określonych informacji dotyczących sytuacji finansowej spółki. Ze względu na kryzysową sytuację na rynku lotniczym w 2020 roku z powodu pandemii COVID-19, dostępne linie kredytowe zostały zabezpieczone gwarancjami Banku Gospodarstwa Krajowego w ramach rządowego programu Tarcza.

Enter Air Sp. z o.o. zobowiązała się także do informowania Banków o zdarzeniach organizacyjnych i gospodarczych (w tym zmianach własnościowych i kapitałowych, zmianach na stanowiskach zarządzających, postępowaniach sądowych) mających istotny wpływ na sytuację prawną, finansową lub ekonomiczną Enter Air Sp. z o.o., przy czym Banki zastrzegły sobie prawo do dokonania oceny czy wprowadzone zmiany lub zaistniałe zdarzenia nie powodują zwiększenia ryzyka braku spłaty kredytu, a w przypadku stwierdzenia wzrostu ryzyka do zawieszenia prawa do dokonywania ciągnień kredytu lub wypowiedzenia umowy.

Umowy zawierają również ograniczenia w zakresie wypłaty dywidendy. W okresie korzystania z pożyczki od PFR, Enter Air Sp. z o.o. zobowiązała się do niedokonywania wypłaty dywidendy bez pisemnej zgody Banków.

W okresie objętym sprawozdaniem nie nastąpiło naruszenie postanowień umów kredytowych oraz nie wystąpiły trudności w regulowaniu zobowiązań wynikających z umów kredytowych.

W dniu 9.02.2021 została zawarta umowa pomiędzy Enter Air sp. z o.o. a Polskim Funduszem Rozwoju S.A. Umowa dotyczy udzielenia Spółce pożyczki płynnościowej w kwocie 287 mln zł w ramach programu rządowego Tarcza Finansowa Polskiego Funduszu Rozwoju dla Dużych Firm.

Umowa zawiera standardowe postanowienia stosowane przy umowach z PFR, w tym w zakresie zabezpieczeń m.in. zabezpieczenie pożyczkodawcy na majątku Enter Air S.A. (zastaw obejmuje 16 402 udziały Enter Air Sp. z o.o tj. 67% całości udziałów) oraz na znaku towarowym Enter Air S.A.. Umowa pożyczki z Polskim Funduszem Rozwoju S.A. do czasu spłaty zadłużenia, znacząco ograniczyła możliwości przepływów pieniężnych z Enter Air Sp. z o.o. (pożyczkobiorcy) do innych spółek grupy, w tym do Enter Air S.A. Enter Air Sp. z o.o. nie będzie mogła przez okres trwania pożyczki, bez zgody PFR, wypłacić do Enter Air S.A. dywidendy, opłaty za używanie znaku towarowego, lub innej kwoty (ani żadnych odsetek

od niezapłaconych dywidend, opłat, wynagrodzeń czy innych kwot) (w gotówce lub w naturze) od lub w odniesieniu do swego kapitału zakładowego (lub dowolnej serii akcji w swoim kapitale zakładowym). Enter Air Sp. z o.o. nie zapłaci również wynagrodzenia za usługi zarządcze, doradcze lub inne, w tym także usługi dotyczącego licencjonowania własności intelektualnej. Enter Air Sp. z o.o. będzie mogła jedynie przelać środki pieniężne, które pozwolą na pokrycie kosztów stałych Enter Air S.A. Zdolność do wypłaty dywidendy przez Enter Air S.A. w okresie trwania umowy pożyczki pomiędzy Enter Air Sp. z o.o. a PFR będzie zatem ograniczona.

Data ostatecznej spłaty pożyczki to 31.12.2024 r.

Nota 21 – Rezerwy

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Długoterminowe
Krótkoterminowe	10.760	1 922
	10.760	1.922

Struktura łącznej kwoty rezerw:

	Urlopowa 000' PLN	Koszty usług 000' PLN	Razem 000' PLN
Stan na 1 stycznia 2021	1.746	.286	2.032
Ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów
- utworzenie dodatkowych rezerw	-	232	232
- rozwiązanie niewykorzystanych rezerw	( 56)	-	( 56)
Rezerwy wykorzystane w trakcie roku	-	( 286)	( 286)
Stan na 31 grudnia 2021	1.690	232	1.922
Stan na 1 stycznia 2022	1.690	232	1.922
Ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów
- utworzenie dodatkowych rezerw	-	9.070	9.070
- rozwiązanie niewykorzystanych rezerw	-	-	-
Rezerwy wykorzystane w trakcie roku	-	(232)	(232)
Stan na 31 marca 2022	1.690	9.070	10.760

Nota 22 – Zobowiązania do wykonania świadczenia

Krótkoterminowe	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Przychody przyszłych okresów z tytułu przewozów	26.834	29.452
	26.834	29.452

Nota 23 – Świadczenia pracownicze

Na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych na dzień bilansowy składają się:

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Wynagrodzenia płatne w następnym miesiącu	2.152	2.201
	2.152	2.201

Z tytułu świadczeń pracowniczych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów ujęto następujące kwoty:

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Koszty bieżącego zatrudnienia	7.619	5.257
Koszty ubezpieczeń społecznych	1.396	1.112
Inne świadczenia na rzecz pracowników	1 422	411
	10.437	6.780

W tabeli poniżej przedstawiono informację o przeciętnym zatrudnieniu:
		03.2022	2021
		Liczba pracowników	Liczba pracowników
Zarząd		4	4
Pracownicy operacyjni		299	266
Personel naziemny i administracja		177	166
		480	436
Nota 24 - Zobowiązania warunkowe Poniżej przedstawiono zestawienie otwartych akredytyw wg stanu na 31 marca 2022:
Benefic jent	Kwota
	800.000 USD
	546.000 USD
	546.000 USD
	546.000 USD
	546.000 USD

Nota 24 - Zobowiązania warunkowe

			03.2022	2021
			Liczba pracowników	Liczba pracowników
Zarząd			4	4
Pracownicy operacyjni			299	266
Personel naziemny i administracja			177	166
Nota 24 - Zobowiązania warunkowe Poniżej przedstawiono zestawienie otwartych akredytyw wg stanu na 31 marca 2022:			480	436
Benefic jent	Kwota	Data zamknięc	ia Cel
SASOF IV (A2) AVIATION IRELAND	800.000 USD	19.12.2022		Zabezpieczenie płatności leasingu operacyjnego samolotu
Wells Fargo Trust Company, N.A. Wells Fargo Trust Company, N.A.	546.000 USD 546.000 USD	17.12.2022 17.12.2022		Zabezpieczenie płatności leasingu operacyjnego samolotu Zabezpieczenie płatności leasingu operacyjnego samolotu
Wells Fargo Trust Company, N.A.	546.000 USD	17.12.2022		Zabezpieczenie płatności leasingu operacyjnego samolotu

3.8. Sezonowości działalności Grupy Kapitałowej

						(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)
	r. oraz kwiecień 2026 r. Poziom nakładów inwestycyjnych jest szacowany na 8 mln USD na każdy
	samolot. Spółka planuje pokryć te nakłady ze środków własnych pochodzących z zysków.
	W 2020 roku udzielono gwarancji dotyczącej zobowiązań pożyczkowych Avenger Flight Group
	Poland sp. z o.o. do kwoty maksymalnej 8.800.000 USD oraz poddania się egzekucji przez Enter
	Air S.A. do kwoty maksymalnej 8.800.000 USD; oraz zastaw na wszystkich udziałach posiadanych
	przez Enter Air Sp. z o.o. w kapitale Avenger Flight Group Poland sp. z o.o.
	Sezonowości działalności Grupy Kapitałowej
3.8.	W ciągu roku występuje sezonowość uzyskiwanych przychodów ze sprzedaży. Rozkład procentowy przychodów ze sprzedaży w poszczególnych kwartałach przedstawia poniższa tabela:
		1Q	Rok 2021 2Q	3Q	4Q	1Q	Rok 2020 2Q	3Q	4Q
	Przychody ze sprzedaży towarów	6,5	15,7	33,2	44,6	38,8	11,0	29,9	20,4

Rynek lotów czarterowych związanych z turystycznymi wyjazdami zagranicznymi cechuje się bardzo dużą sezonowością. W trakcie sezonu letniego Grupa wykorzystuje całą posiadaną flotę, natomiast zimą wykorzystanie to spada o ok. 30%. Grupa wykorzystuje ten okres na wykonywanie koniecznych przeglądów, jednakże jej przepływy pieniężne maleją i w celu terminowego regulowania wszystkich zobowiązań bieżących niezbędne jest otrzymanie linii kredytowej. Grupa na bieżąco monitoruje wskaźniki zadłużenia i posiada wiarygodną historię kredytową.

Grupa dopasowuje swój model biznesowy do sezonowości rynku, głównie poprzez dywersyfikację na rynki o odmiennej sezonowości oraz dopasowanie floty do wielkości rynku w zimie.

Opisane powyżej cykle zostały istotnie zakłócone w 2020 roku. W odniesieniu do 2019 roku, w pierwszych dwóch miesiącach 2020 roku odnotowano wzrost sprzedaży. Jednak wprowadzone w II połowie marca 2020 restrykcje operacyjne dla przewoźników lotniczych spowodowały, że dynamika marca 2020 była ujemna, a wielkość sprzedaży w II kwartale 2020 spadła poniżej 5% wykonania za 2019 rok. Sprzedaż w kolejnych miesiącach odzwierciedliła stopniowe znoszenie ograniczeń, jednak duża dynamika zmian w obowiązujących restrykcjach zarówno w Polsce jak i w innych krajach, jak na razie uniemożliwia uruchomienie pełnego potencjału produkcyjnego Grupy, pomimo dużego, niezaspokojonego popytu na obsługiwanym rynku.

Rok 2021 powoli pokazuje powrót do trendów sprzed pandemii, jednakże 3. fala Covid-19 w okresie marzeckwiecień 2021 sprawiła, że przychody w II kwartale były dużo niższe od oczekiwanych.

3.9. Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń w okresie którego dotyczy raport, wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń dotyczących Grupy

W I kwartale 2022 roku Zarząd wynegocjował kolejne odroczenia płatności z firmami leasingowymi.

W styczniu 2022 r. dokonano sprzedaży samolotu Boeing 737-800. Strata na sprzedaży wyniosła 40.900 tys. zł

3.10. Wskazanie czynników i zdarzeń, w tym o nietypowym charakterze, mających istotny wpływ na skrócone sprawozdanie finansowe

4. Informacje dodatkowe do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

4.1. Analiza realizacji prognoz wyników na dany rok w świetle wyników zaprezentowanych

4.2. Akcjonariusze posiadający co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu

			(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)
3.10.	Wskazanie czynników i zdarzeń, w tym o nietypowym charakterze, mających istotny wpływ na skrócone sprawozdanie finansowe
	Nie wystąpiły takie zdarzenia.
	4. Informacje dodatkowe do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego
4.1.	Analiza realizacji prognoz wyników na dany rok w świetle wyników zaprezentowanych
	Emitent nie publikował prognoz wyników na 2022 rok.
	Akcjonariusze Enter Air S.A. posiadający bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu: Akcjonariusz	Liczba akcji	Udział w kapitale zakładowym i
			ogólnej liczbie
	ENT Investments Ltd	9.036.087	51,51%
	Fundusze zarządzane przez Nationale-Nederlanden Powszechne Towarzystwo Emerytalne S.A.	1.874.841	10,69%
	Fundusze zarządzane przez Investors Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.	1.444.095	8,23%
	OFE Generali	1.211.749	6,91%

Powyższa informacja o stanie posiadania akcji emitenta przez akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu sporządzona została na podstawie następujących dokumentów:

• wykazów przekazywanych emitentowi przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych w Warszawie w trybie art. Art. 406³ § 8 kodeksu spółek handlowych,
• informacji uzyskanych od akcjonariuszy w drodze realizacji przez nich obowiązków nałożonych na akcjonariuszy spółek publicznych mocą odpowiednich postanowień ustaw z dnia 29.07.2005 r., tj.: ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (art. 69 i art. 69a) i ustawy o obrocie instrumentami finansowymi,
• zawiadomień przekazywanych przez osoby pełniące obowiązki zarządcze u emitenta w trybie art. 19 ust. 1 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 596/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie nadużyć na rynku (rozporządzenie w sprawie nadużyć na rynku) oraz uchylające dyrektywę 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady i dyrektywy Komisji 2003/124/WE, 2003/125/WE i 2004/72/WE (Dz. U. UE. L. z 2014 r. Nr 173, str. 1 z późn. zm.).

Z uwagi na obowiązujące przepisy prawa przewidujące szczególny tryb oraz zasady powiadamiania spółki publicznej na temat zmiany stanu posiadania akcji przez akcjonariuszy wyłącznie po przekroczeniu ustawowych progów takiej zmiany, nie można wykluczyć, iż rzeczywisty stan posiadania akcji przez akcjonariuszy nieznacznie różni się od stanu przedstawionego powyżej.

Spółka nie posiada informacji by w okresie następującym po okresie sprawozdawczym, do dnia publikacji niniejszego raportu nastąpiły zmiany w stanie posiadania akcji przez akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki.

Wszystkie wyemitowane przez podmiot dominujący akcje są akcjami zwykłymi bez żadnego uprzywilejowania co do uczestnictwa w podziale zysku.

4.3. Akcje emitenta lub uprawnienia do nich będące w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących

			SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2022 ROKU	GRUPA KAPITAŁOWA ENTER AIR S.A.
				(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)
	Naz wa Akcjona riusz a	Stanowisko	Liczba a kcji i głosów na WZ	Udział w kapita le zakładowym i ogólnej
				liczbie głosów
	Pan Marcin Andrzej Kubrak	Członek Zarządu	bezpośrednio 13.628 pośrednio (przez ENT	0,08% 38,31%
	Pan Grzegorz Wojciech Polaniecki	Członek Zarządu	Investments Ltd.) 6.721.148 pośrednio (przez ENT
	Pan Mariusz Olechno	Członek Zarządu	Investments Ltd.) 2.314.939 426.900	13,20% 2,43%
	Pan Andrzej Kobielski	Członek Zarządu	452.086	2,58%
	Pani Ewa Kubrak	Członek Rady Nadzorczej	1.400	0,01%

Powyższa informacja o stanie posiadania akcji emitenta przez akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu sporządzona została na podstawie następujących dokumentów:

• wykazów przekazywanych emitentowi przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych w Warszawie w trybie art. Art. 406³ § 8 kodeksu spółek handlowych,
• informacji uzyskanych od akcjonariuszy w drodze realizacji przez nich obowiązków nałożonych na akcjonariuszy spółek publicznych mocą odpowiednich postanowień ustaw z dnia 29.07.2005 r., tj.: ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (art. 69 i art. 69a) i ustawy o obrocie instrumentami finansowymi,
• zawiadomień przekazywanych przez osoby pełniące obowiązki zarządcze u emitenta w trybie art. 19 ust. 1 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 596/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie nadużyć na rynku (rozporządzenie w sprawie nadużyć na rynku) oraz uchylające dyrektywę 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady i dyrektywy Komisji 2003/124/WE, 2003/125/WE i 2004/72/WE (Dz. U. UE. L. z 2014 r. Nr 173, str. 1 z późn. zm.).

Z uwagi na obowiązujące przepisy prawa przewidujące szczególny tryb oraz zasady powiadamiania spółki publicznej na temat zmiany stanu posiadania akcji przez akcjonariuszy wyłącznie po przekroczeniu ustawowych progów takiej zmiany, nie można wykluczyć, iż rzeczywisty stan posiadania akcji przez akcjonariuszy innych niż osoby pełniące obowiązki zarządcze u emitenta nieznacznie różni się od stanu przedstawionego powyżej.

4.4. Istotne postępowania toczące się wobec spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej emitenta

Na moment sporządzenia sprawozdania toczą się następujące sprawy sądowe z udziałem Grupy:

• Sprawy, których przedmiotem są odszkodowania pasażerskie z tytułu opóźnienia operacji lotniczych lub opóźnienia w dostarczeniu bagażu.
• Sprawa sądowa z udziałem Enter Air Sp. z o.o. i Enter Air S.A. tocząca się przed Sądem Okręgowym w Warszawie. Przedmiotem sporu jest roszczenie o zaniechanie rozpowszechniania treści naruszających dobra osobiste byłych pracowników Spółki Enter Air Sp. z o.o. Kwota roszczenia to 250 tys. zł na rzecz każdego z pozwanych (łącznie 500 tys. zł) tytułem zadośćuczynienia za naruszenie dóbr osobistych oraz o zaniechanie działań naruszających dobra osobiste. Postępowanie nie jest prawomocne. Zarząd stoi na stanowisku, że nawet w razie podjęcia przez Sąd Apelacyjny nałożenia kary, ryzyko obciążenia Spółek jest

niskie, gdyż podjęte zostały wszystkie możliwe działania mające na celu wykonanie postanowienia o zabezpieczeniu, co powinno skutkować odmową uwzględnienia wniosku o nałożenie kary.

• Roszczenie Spółki Enter Air Sp. z o. o. o zapłatę odszkodowania w sprawie toczącej się przez Sądem Okręgowym w Warszawie. Pozew został złożony pismem z dnia 17 grudnia 2018 roku, a wartość przedmiotu sporu to 1.415.607,00 PLN. 21 maja 2021 Sąd wydał wyrok zaoczny zasądzający na rzecz Enter Air żądaną kwotę. Pozwani wnieśli sprzeciw wobec wyroku.
• Roszczenie Spółki Enter Air Sp. z o. o. o odszkodowanie w wysokości 3.450.057,30 USD. W dniu 3 stycznia 2019 roku Sąd I instancji wydał wyrok oddalający powództwo Spółki w całości. Spółka wniosła apelację i oczekuje na wyznaczenie rozprawy.
• Roszczenie przeciwko Enter Air Sp. z o. o. o zapłatę solidarnie łącznej kwoty w wysokości 11.631.326 PLN tytułem zwrotu depozytu i opłat, zapłaty kary umownej oraz odszkodowania w związku z naruszeniem postanowień umów dotyczących obsługi lotów czarterowych realizowanych przy użyciu statków powietrznych Enter Air sp. z o.o. Postępowanie toczy się przed Sądem Okręgowym w Warszawie.
• Roszczenie przeciwko Enter Air Sp. z o. o. o zapłatę solidarnie łącznej kwoty w wysokości 5.385.550 EUR tytułem odszkodowania za straty poniesione przez powodów na skutek popełnionych czynów nieuczciwej konkurencji. Postępowanie toczy się przed Sądem Gospodarczym w Paryżu.
• Europejski nakaz zapłaty na kwotę 9.343.640,00 EUR plus odsetki przeciwko Enter Air Sp. z o. o. Enter Air wniósł w terminie sprzeciw od europejskiego nakazu zapłaty, który spowoduje rozpoznanie sprawy przez Sąd Okręgowy we właściwym trybie. Enter Air podniósł w sprzeciwie szereg zarzutów uzasadniających oddalenie powództwa w całości, w tym (i) wygaśnięcie umowy na skutek niespełnienia się warunków zawieszających, co spowodowało, że umowa nie wywołała żadnych skutków prawnych. Grupa nie zawiązywała rezerwy na tę sprawę sporną, ponieważ zgodnie z MSR 37 możliwość zaistnienia wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne jest znikoma.

4.5. Korekty błędów poprzednich okresów

W okresie objętym sprawozdaniem nie dokonywano korekt błędów poprzednich okresów.

4.6. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Transakcje pomiędzy Enter Air S.A i podmiotami powiązanymi ujawnione zostały poniżej.

Transakcje handlowe z podmiotem powiązanym

Zarówno w 1 kwartale roku 2022 jak i w 1 kwartale roku 2021 pomiędzy Enter Air S.A. i jej podmiotem dominującym ENT Investments Ltd. nie miały miejsca żadne transakcje.

Spółka zawarła natomiast następujące transakcje z podmiotem powiązanym Enter Air Sp. z o.o.

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000' PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000' PLN
Zakupy usług
- koszty dotyczące najmu biura będącego siedzibą Enter Air S.A.	25	24
- odsetki od pożyczki	525	446
Sprzedaż usług
- opłata licencyjna (rezerwa)	4.000	1.811
- odsetki dotyczące finansowania Enter Air Sp.z o.o.	144	35
- odsetki dotyczące finansowania Enter Air Executive Services Sp.z o.o.	24	-

Należności/pożyczki od jednostek powiązanych:	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Enter Air sp. z o.o. / należności z opłaty licencyjnej	11.749	7.749
Enter Air sp. z o.o. / udzielone pożyczki	11.665	11.520
Enter Air Executive Services Sp. z o.o. / udzielone pożyczki	3.081	3.030
	26.495	22.299
Zobowiązania wobec jednostek powiązanych:	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2020 000' PLN

55.460 53.357

Enter Air sp. z o.o. /otrzymane pożyczki 55.460 53 357

Zakupy usług odbywały się w oparciu o ceny rynkowe.

W sprawozdaniu jednostkowym Enter Air S.A ujęto przychód a Enter Air sp. z o.o. koszt w wysokości 4.000 tys. PLN związany z użytkowaniem, w oparciu o umowę licencyjną znaku, firmowego będącego własnością Enter Air S.A.

Na dzień bilansowy Spółka Enter Air S.A. nie ma należności ani zobowiązań względem pozostałych podmiotów powiązanych.

Poniżej przedstawiono opis transakcji pomiędzy Enter Air sp. z o.o. a jej spółkami zależnymi. Transakcje pomiędzy spółką Enter Air sp. z o.o. a jej spółkami zależnymi, podlegały eliminacji w momencie konsolidacji.

Transakcje handlowe ze spółkami zależnymi

W ciągu roku, Enter Air sp. z o.o. zawarła następujące transakcje handlowe ze swoimi spółkami zależnymi:

GRUPA KAPITAŁOWA ENTER AIR S.A. SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2022 ROKU (dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)

Enter Air Services Sp. z o.o.	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000' PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000' PLN
Pozostałe przychody od jednostki zależnej	-	-
Zakupy towarów i usług od jednostki zależnej	11.855	5.643
Przychody finansowe netto od jednostki zależnej	27	7
Koszty dotyczące najmu biura	272	267
Przychody dotyczące najmu biura	8	24
Enter Air Executive Services Sp. z o.o.
Zakupy towarów i usług od jednostki zależnej	419	419
Przychody od jednostki zależnej	1	1

Zakupy towarów odbywały się w oparciu o ceny rynkowe.

Rozrachunki na dzień bilansowy nie są zabezpieczone i zostaną uregulowane gotówkowo. Nie wystąpiły rezerwy na należności wątpliwe oraz koszty w ciągu okresu dotyczące należności nieściągalnych lub wątpliwych należnych od podmiotów powiązanych.

Salda rozrachunków na dzień bilansowy powstałe w wyniku sprzedaży i zakupu towarów i usług są następujące:

	Stan na dzień do 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień do 31.03.2021 000' PLN
Należności
Enter Air Services Sp. z o.o. Enter Air Executive Services Sp. z o.o.	- -	- -
Zobowiązania
Enter Air Services Sp. z o.o. Enter Air Executive Services Sp. z o.o.	6.166 1 891	5.207 1 404
Depozyty
Enter Air Services Sp. z o.o.	91	90

W okresie objętym sprawozdaniem Enter Air Sp. z o.o. zawarła następujące transakcje z podmiotem stowarzyszonym Chair Airlines AG.

GRUPA KAPITAŁOWA ENTER AIR S.A. SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2022 ROKU (dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)

	Stan na dzień do 31.03.2022	Stan na dzień 31.12.2021
Chair Airlines AG	000' PLN	000' PLN
Przychody ze sprzedaży	54	11.219
Koszty	-	24
Zakupy środków trwałych	-	1799
Należności od podmiotu stowarzyszonego	459	399
Zobowiązania wobec podmiotu stowarzyszonego	782	891
Depozyty	3.416	3 366

W okresie objętym sprawozdaniem Enter Air Sp. z o.o. zawarła następujące transakcje z podmiotem stowarzyszonym Avenger Flight Group Poland Sp. z o.o.:

Avenger Flight Group Poland Sp. z o.o.	Stan na dzień do 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Przychody ze sprzedaży	-	-
Zakupy	879	2.241
Należności od podmiotu stowarzyszonego	9	-
Zobowiązania wobec podmiotu stowarzyszonego	-	-
Depozyty	-	-

Wynagrodzenia kluczowych członków kadry kierowniczej

Koszty wynagrodzenia członków zarządu kształtowały się następująco:

	Stan na dzień do 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.03.2021 000' PLN
Członkowie Zarządu łącznie	980	834

Pożyczki udzielone podmiotom powiązanym

W dniu 27 stycznia 2020 roku pomiędzy Enter Air S.A. (Pożyczkodawca) i Enter Air Sp. z o.o. (Pożyczkobiorca) została zawarta umowa pożyczki pomostowej. Celem pożyczki jest sfinansowanie podatku VAT od transakcji wykupu przez Enter Air Sp. z o.o. samolotu Boeing 737-800, która to transakcja została sfinansowana w ramach leasingu zwrotnego z firmą Pekao Leasing Sp. z o.o. Kwota pożyczki to 11 mln zł, ostateczny termin spłaty to 30 czerwca 2021 r. Oprocentowanie WIBOR1M + marża 1,2%. Ze względu na zapisy umowy z PFR , Enter Air Sp. z o.o. będzie mogła spłacić pożyczkę dopiero po zakończeniu umowy z PFR, dlatego została zaprezentowana jako inwestycja długoterminowa w Enter Air S.A.

15 października 2020 roku Enter Air Sp. z o.o. udzieliła pożyczki Enter Air S.A. na sfinansowanie ewentualnej inwestycji na rynku w kwocie 14,6 mln USD. Pożyczka została w całości spłacona na 31.12.2020, na saldzie pozostały jedynie naliczone odsetki (oprocentowanie 4% w skali roku).

W dniu 4 stycznia 2021 r. spółka EA sp. z o.o. udzieliła spółce EA S.A. pożyczki wysokości 13 mln USD na okres do dnia 31 grudnia 2021 r. Środki z pożyczki są przeznaczone na ewentualną realizację rozważanych planów inwestycyjnych. Oprocentowanie pożyczki wynosi 4%,. W 2021 roku spłacono 448 tys. USD w.w. pożyczki. W 2022 roku podpisano aneks wydłużający okres spłaty do 31.12.2022 roku.

W 2015 roku Enter Air Sp. z o.o. udzieliła spółce Enter Air Services Sp. z o.o. pożyczkę w kwocie 1.147 tys. zł na pokrycie wkładu własnego do umowy na zakup nieruchomości. W dniu 31 marca 2022 roku pomiędzy Enter Air Sp. z o.o. a Enter Air Services Sp. z o.o. został zawarty aneks do umowy pożyczki z 2015 roku. Na mocy aneksu zmianie uległa data spłaty pożyczki – z 8 marca 2022 na 8 marca 2023.

W dniu 1 czerwca 2021 roku Enter Air S.A. udzieliła pożyczki Enter Air Executive Services Sp. z o.o. w wysokości 700 tys. PLN oraz 500 tys. EUR w celu wykupu przez pożyczkobiorcę samolotu Pilatus z leasingu. Data spłaty pożyczki wynikająca z umowy to 22.05.2022 r. Pożyczka została oprocentowana odpowiednio 1,2% marży + WIBOR1M oraz 1,2% marży + EURIBOR1M.

W 2019 roku Spółka Enter Air sp. z o.o udzieliła nowe pożyczki podmiotowi stowarzyszonemu Chair Airlines AG. Pożyczki zostały udzielone w walucie, ich wartość (kapitał) na dzień 31.03.2022 roku to 3.500 tys. USD. Zgodnie z zapisami umów pożyczkobiorca na koniec umowy spłaca całość kapitału i naliczone odsetki (odsetki nie są kapitalizowane w okresie umowy), nie występują również żadne dodatkowe opłaty i prowizje. Ze względu na trwającą pandemię obniżono oprocentowanie pożyczki z 4% do 0,1% w latach 2019-2020, przy jednoczesnym wzroście oprocentowania do 5% w roku 2021. Termin wymagalności pożyczek to 30.06.2023 r.

Chair Airlines AG	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000' PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.12.2021 000' PLN
Stan na początek okresu	15.559	13.737
Kwota nowo - udzielonych pożyczek	-	-
Naliczone odsetki	183	702
Spłata udzielonych pożyczek	-	-
Wycena bilansowa (różnice kursowe)	460	1.120
Stan na koniec okresu	16.202	15.559

W okresie objętym sprawozdaniem Enter Air Sp. z o.o. udzieliła pożyczki na kwotę 1 901 tys. zł podmiotowi stowarzyszonemu Avenger Flight Group Poland Sp. z o.o. Pożyczka ma zostać zwrócona najpóźniej po okresie 10 lat. Przyjęte w umowie oprocentowanie to 6% w skali roku.

Avenger Flight Group Sp. z o.o.	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000' PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.12.2021 000' PLN
Stan na początek okresu	2.122	2.008
Kwota nowo-udzielonych pożyczek	-	-
Naliczone odsetki	28	114
Spłata udzielonych pożyczek	-	-
Stan na koniec okresu	2.150	2.122

W okresie objętym sprawozdaniem nie udzielono pożyczek Członkom Zarządu.

Wynagrodzenie członków Rady Nadzorczej

Rada Nadzorcza powołana została jedynie w Enter Air S.A., w pozostałych spółkach Grupy nie powołano Rady Nadzorczej. W 1 kwartale 2022 odbyło się 1 posiedzenie Rady Nadzorczej, członkowie Rady otrzymali za nie łącznie wynagrodzenie brutto równe 35 tys. zł. Dodatkowo, członkowie Komitetu Audytu Rady Nadzorczej w pierwszym kwartale otrzymali łącznie wynagrodzenie równe 24 tys. zł.

W okresie objętym sprawozdaniem, spółki z Grupy zawierały transakcje ze spółką Student Club sp. z o.o., której prezesem zarządu i wspólnikiem jest pani Ewa Kubrak - Przewodnicząca Rady Nadzorczej Enter Air S.A. Transakcje pomiędzy spółką Student Club sp. z o.o. polegały na zakupie biletów lotniczych dla członków załóg i były zawierane na warunkach rynkowych.

Poniższa tabela zawiera wynagrodzenie wypłacone lub należne spółkom powiązanym z członkami Rady Nadzorczej okresie objętym sprawozdaniem.

	Stan na dzień do 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień
		31.12.2021
		000' PLN
Student Club Sp. z o.o.
Przychody ze sprzedaży	17	59
	1.061	2.821
Zakupy
Należności	210	-
Zobowiązania	-	211
Depozyty	6	6

Transakcje podmiotami powiązanymi poprzez Głównego Akcjonariusza

Airnet Sp. z o.o. wykonuje na rzecz Enter Air Sp. z o.o. usługi związane z wynajmem pomieszczenia magazynowego i biurowego położonego w Warszawie przy Al. Krakowskiej 106.

Poniższa tabela przedstawia łączną wartość transakcji podmiotów z Grupy podmiotami powiązanymi poprzez Głównego Akcjonariusza we wskazanych okresach oraz według stanu na wskazany dzień.

	Stan na dzień do 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
AIRNET sp z o.o.
Przychody ze sprzedaży	-	-
Zakupy	23	84
Należności od podmiotu powiązanego	-	-
Zobowiązania wobec podmiotu powiązanego	-	9

Powyższe transakcje pomiędzy podmiotami wchodzącymi w skład Grupy a podmiotami powiązanymi spoza Grupy zawierane były w ramach zwykłego toku prowadzonej działalności gospodarczej i dotyczyły głównie najmu powierzchni magazynowej i biura.

4.7. Istotne poręczenia kredytów lub pożyczek lub udzielone przez emitenta gwarancje

W 2020 roku udzielono gwarancji dotyczącej zobowiązań pożyczkowych Avenger Flight Group Poland sp. z o.o. do kwoty maksymalnej 8.800.000 USD oraz poddania się egzekucji przez Enter Air S.A. do kwoty maksymalnej 8.800.000 USD; oraz zastaw na wszystkich udziałach posiadanych przez Enter Air Sp. z o.o. w kapitale Avenger Flight Group Poland sp. z o.o.

4.8. Istotne informacje dotyczące sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Grupę

W ocenie Zarządu, oprócz niewątpliwie negatywnego wpływu pandemii wirusa COVID-19, opisanego w części dotyczącej kontynuacji działalności, nie wystąpiły inne istotne zmiany dotyczące sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej oraz wyniku finansowego, które mogłyby mieć wpływ na możliwość realizacji zobowiązań przez Grupę.

4.9. Wykaz czynników, które w ocenie emitenta będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału

W ocenie Zarządu nie wystąpiły istotne czynniki które mogłyby mieć wpływ na wyniki osiągnięte przez Grupę w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału.

4.10. Rodzaj oraz kwoty pozycji wpływających na aktywa, zobowiązania, kapitał, wynik finansowy netto lub przepływy środków pieniężnych, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wielkość lub częstotliwość

W okresie od 1 stycznia do 31 marca 2022 roku nie wystąpiły takie zdarzenia.

4.11. Istotne zmiany wartości kwot szacunkowych prezentowanych w poprzednich okresach śródrocznych bieżącego roku obrotowego lub w poprzednich latach obrotowych

Przeszacowanie wartości rezydualnej samolotów

Zgodnie z polityką rachunkowości Zarząd dokonał przeszacowania wartości rezydualnej samolotów. Wartość rezydualna samolotów została określona w oparciu o operaty szacunkowe niezależnej, wyspecjalizowanej firmy posiadającej wieloletnie doświadczenie w przygotowywaniu takich dokumentów. Dodatkowo zarząd dokonał analizy sytuacji rynkowej i możliwości uzyskania w przyszłości przychodów z tytułu leasingu posiadanych samolotów z uwzględnieniem nakładów niezbędnych do uzyskania szacowanych przychodów. Na tej podstawie zmianie uległy szacunki wartości rezydualnej, co wpłynęło na wysokość odpisów amortyzacyjnych w 2021 roku.

4.12. Emisje, wykup i spłaty dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych

W okresie 01.01. – 31.03.2022 roku emitent nie dokonywał emisji, wykupu ani spłaty dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych.

4.13. Wypłacone dywidendy (łącznie lub w przeliczeniu na jedną akcję), w podziale na akcje zwykłe i pozostałe akcje

W 1 kwartale 2022 roku nie dokonywano wypłat dywidendy.

4.14. Zysk/strata przypadające na jedną akcję

Podstawowy zysk/stratę na udział wylicza się jako iloraz zysku/straty przypadających na udziałowców emitenta oraz średniej ważonej liczby udziałów zwykłych w trakcie roku.

	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2022	od 01.01.2021
	do 31.03.2022	do 31.03.2021
	000'PLN	000'PLN
Strata netto przypadająca na akcjonariuszy Spółki	(68.662)	(116.252)
Liczba akcji na koniec okresu	17.543.750	17.543.750
Podstawowy wynik na jedną akcję w zlotych	(3,91)	(6,63)
(zwykły i rozwodniony)

Rozwodniony zysk/stratę na udział wylicza się korygując średnią ważoną liczbę udziałów zwykłych w taki sposób, jak gdyby nastąpiła zamiana na udziały wszystkich powodujących rozwodnienie potencjalnych udziałów zwykłych. Grupa nie posiada składników powodujących rozwodnienie potencjalnych udziałów.

4.15. Segmenty działalności z uwzględnieniem uzyskanych wyników

Informacje sporządzane dla osób decydujących w Grupie o przydziale zasobów oraz oceniających wyniki finansowe segmentów koncentrują się na analizie wyników ze sprzedaży usług lotniczych oraz wyników ze sprzedaży pokładowej towarów. Wyodrębnienie segmentów miało miejsce w oparciu o zróżnicowanie produktów i usług. Segmenty nie podlegały łączeniu. Nie było różnic w zakresie podstawy wyodrębniania segmentów lub podstawy wyceny zysku lub straty segmentu w porównaniu z ostatnim rocznym sprawozdaniem finansowym.

Segmenty Grupy objęte sprawozdawczością zgodnie z MSSF 8 to: sprzedaż usług lotniczych oraz sprzedaż pokładowa towarów.

Rodzaj produktów i usług w segmentach jest następujący:

• Sprzedaż usług lotniczych wynajem samolotów wraz załogą, szkolenia lotnicze.
• Sprzedaż pokładowa sprzedaż produktów spożywczych i produktów "duty-free", takich jak alkohol, tytoń, perfumy czy akcesoria.

Poniżej przedstawiono informacje o segmentach sprawozdawczych Grupy. Kwoty wykazane za lata ubiegłe zostały przedstawione zgodnie z wymogami MSSF 8.

Przychody i wyniki segmentów

Poniżej przedstawiono analizę przychodów i wyników Grupy w poszczególnych segmentach objętych sprawozdawczością:

Sprzedaż usług lotniczych	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Przychody ze sprzedaży	206.754	80.740
Koszt własny sprzedaży	(230.973)	(141.789)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	(24.219)	(61.049)
Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne Koszty finansowe - netto Wynik rozliczenia jednostek wycenianych metodą praw	(196) (9.122) 36 616 (40.900) 39.637	(82) (8.439) 1 478 - (75.792)
własności	(6.383)	(192)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	(4.567)	(144.076)

Sprzedaż pokładowa	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Przychody ze sprzedaży	8.388	4.254
Koszt własny sprzedaży	(6.421)	(3.400)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	1 967	854
Koszty sprzedaży	-	-
Koszty ogólnego zarządu	-	-
Pozostałe przychody operacyjne	-	-
Pozostałe koszty operacyjne	-	-
Koszty finansowe - netto	-	-
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	1 967	854

Kwoty nieprzypisane	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Przychody ze sprzedaży	-	-
Koszt własny sprzedaży	58	20
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	58	20
Koszty sprzedaży	-	-
Koszty ogólnego zarządu	(360)	(246)
Pozostałe przychody operacyjne	-	-
Pozostałe koszty operacyjne	-	-
Koszty finansowe - netto	(447)	-
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	(749)	(226)

Nieprzypisane kwoty kosztów i zysków z działalności finansowej dotyczą Enter Air S.A. i są związane z obowiązkami Spółki jako podmiotu giełdowego.

Powyższe przychody stanowią przychody od odbiorców zewnętrznych. W okresie objętym sprawozdaniem nie miały miejsca żadne transakcje sprzedaży między segmentami (podobnie jak w analogicznym okresie ubiegłego roku).

Zasady rachunkowości zastosowane w segmentach sprawozdawczych są takie same, jak polityka rachunkowości Grupy.

Poniżej przedstawiono istotne pozycje przychodów dla segmentu sprzedaży usług lotniczych.

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Wynajem samolotów wraz z załogą	205.665	80.196
Szkolenia lotnicze	541	410
Pozostałe	548	134
Razem przychody ze sprzedaży usług	206.754	80.740

Sprzedaż pokładowa obejmuje jedynie sprzedaż towarów i nie dokonuje się podziału na poszczególne grupy oferowanych produktów.

Poniżej przedstawiono istotne pozycje kosztów dla wyodrębnionych segmentów:

Sprzedaż usług lotniczych	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021
	000'PLN	000'PLN
Amortyzacja środków trwałych i wartości niematerialnych	54.285	49.789
Zużycie materiałów i energii	94.520	27.389
Usługi obce	79.639	64.474
Podatki i opłaty	338	102
Wynagrodzenia	7.500	5.138
Świadczenia na rzecz pracownika	1.422	411
Ubezpieczenia społeczne	1.385	1.101
Wyjazdy służbowe	696	344
Pozostałe koszty	1.596	1.545
Wartość sprzedanych towarów i materiałów
Różnice kursowe	(1.090)	17
	240.291	150.310
Koszty sprzedaży	196	82
Koszty ogólnego zarządu	9.122	8.439
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	-	-
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług	230.973	141.789
	240.291	150.310

Sprzedaż pokładowa	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	6.421 6.421	5.465 5.465
Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu Wartość sprzedanych towarów i materiałów Koszt wytworzenia sprzedanych produktów	- - 6.421 -	- - 5.465 -
	6.421	5.465

Wykazane w sprawozdaniu w nocie 5 koszty odsetek związane są w całości z segmentem usług lotniczych.

Aktywa i zobowiązania segmentów

Sprzedaż usług lotniczych	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Aktywa ogółem Zobowiązania ogółem	1.748.120 1.777.236	1.565.919 1.496.839
Amortyzacja	54.285	174.436

Sprzedaż pokładowa	Stan na dzień	Stan na dzień
	31.03.2022	31.12.2021
	000' PLN	000' PLN
Aktywa ogółem	3.472	4.223
Zobowiązania ogółem	-	-

Kwoty nieprzypisane	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Aktywa ogółem	47.385	46.253
Zobowiązania ogółem	1.355	1.034

W okresach objętych sprawozdaniem nie występowały istotne pozycje niepieniężne inne niż amortyzacja.

Informacje geograficzne

Grupa wykonuje loty do przeważającej liczby kurortów wakacyjnych dostępnych z Polski i Europy Zachodniej, oferując tym samym najszerszą ofertę połączeń wakacyjnych na polskim rynku.

Nie istnieje jednoznaczne przypisanie jakiegokolwiek aktywa do któregokolwiek obszaru geograficznego. Zdecydowana większość aktywów Grupy może być swobodnie przemieszczana i generować przychody w dowolnie wybranym miejscu na świecie.

Z uwagi na fakt, że loty wykonywane są łącznie do 36 krajów, Grupa dokonuje w sprawozdaniach finansowych podziału przychodów na rynki geograficzne w oparciu o kraj pochodzenia klientów Grupy (tj. głównie biura podróży i konsolidatorzy rynku turystycznego). Zgodnie z tym podziałem przychody dzielą się następująco:

	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2022	od 01.01.2021
	do 31.03.2022	do 31.03.2021 000'PLN
	000'PLN
Krajowi	118.915	60.256
Zagraniczni	87.839	20.484
	206.754	80.740

Powyższe przychody stanowią przychody od odbiorców zewnętrznych. W trakcie roku obrotowego nie miały miejsca żadne transakcje sprzedaży między segmentami (podobnie jak w latach poprzednich).

Informacje o wiodących klientach

Głównymi odbiorcami usług Grupy są touroperatorzy oraz konsolidatorzy / brokerzy, będący pośrednikiem pomiędzy Grupą, a touroperatorami, konsolidujący zapotrzebowanie biur podróży na miejsca w samolocie. Grupa współpracuje głównie z polskimi klientami, ale w portfelu odbiorców znajdują się również podmioty m.in. z Czech, Izraela czy Wielkiej Brytanii. Podkreślić należy, że Enter Air współpracuje jedynie z wybranymi biurami podróży / konsolidatorami o stabilnej sytuacji finansowej, co pozwala zabezpieczyć się Grupie przed nieoczekiwaną utratą jednego z kontrahentów.

Poniżej zaprezentowano podział przychodów ze sprzedaży w pierwszym kwartale roku 2022 i 2021 według odbiorców, których procentowy udział w przychodach ze sprzedaży w 2022 roku przekroczył 5%.

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Odbiorca 1	76.258	28.545
Odbiorca 2	32.074	9.545
Odbiorca 3	18.777	8.947
Odbiorca 4	18.504	6.783
Odbiorca 5	16.968	5.953
Pozostali	44.173	20.967
	206.754	80.740

4.16. Istotne zdarzenia następujące po zakończeniu okresu śródrocznego, które nie zostały odzwierciedlone w sprawozdaniu finansowym za 1 kwartał 2022 roku

Po dacie bilansowej nie wystąpiły żadne istotne zdarzenia mające wpływ na sytuację finansową i majątkową oraz wyniki finansowe Grupy prezentowane w niniejszym sprawozdaniu finansowym.

Grupa ma stabilną sytuację finansową, umożliwiającą zrównoważone podejście do wyzwań związanych z obecnym kryzysem i będzie stale monitorować rozwój wydarzeń dostosowując swoje działania do zmieniających się warunków rynkowych.

Po dniu bilansowym Grupa podpisała kolejne aneksy zmieniające umowy leasingowe, które dotyczyły przede wszystkim zmian harmonogramów i zasad Enter Air Sp. z o.o. naliczania płatności leasingowych w okresie pandemii COVID-19. Porozumienia mają na celu zmniejszenie obciążeń finansowych Grupy w okresie, gdy wpływy ze sprzedaży są istotnie niższe. Jest to kontynuacja działań podjętych w roku 2020 i 2021.

4.17. Skutek zmian struktury jednostki w ciągu okresu śródrocznego, w tym wynikających z połączenia jednostek, przejęcia lub sprzedaży jednostek zależnych i inwestycji długoterminowych, restrukturyzacji i zaniechania działalności

Nie wystąpiły takie zdarzenia.

4.18. Zmiany zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu ostatniego dnia bilansowego

Informacje na temat zobowiązań warunkowych znajdują się w nocie 24 do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

4.19. Limity na transakcje pochodne

Grupa posiada limity transakcji pochodnych umożliwiające dokonywanie transakcji operacji pochodnych. Grupa wykorzystuje instrumenty pochodne do zabezpieczania przyszłych przepływów walutowych poprzez zawieranie operacji forwardowych oraz zakup opcji walutowych.

Na dzień 31 marca 2022 roku Grupa nie posiadała zawartych kontraktów terminowych.

5. Pozostałe informacje

Instrumenty finansowe

Działalność prowadzona przez Grupę naraża ją na wiele różnych rodzajów ryzyka finansowego. Ryzyko rynkowe w tym głównie ryzyko kursów walut oraz ryzyko zmiany stóp procentowych, ryzyko kredytowe oraz ryzyko płynności. Ogólne zasady, którymi kieruje się Grupa przy zarządzaniu ryzykiem skupiają się na nieprzewidywalności rynków finansowych i podejmowaniu działań minimalizujących potencjalnie negatywne wpływy na wynik finansowy Grupy. Grupa stara się przenosić dające się określić ryzyka na swoich dostawców i odbiorców. Takie podejście przekłada się na możliwą do osiągnięcia rentowność a z drugiej strony ogranicza zaangażowanie Grupy w działania zarządzania ryzykiem.

	Stan na dzień 31.03.2022	Stan na dzień 31.12.2021
	000' PLN	000' PLN
Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie
Inwestycje - pożyczki długoterminowe udzielone jednostkom stowarzyszonym	18.352	17.681
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	202.129	268.688
Należności handlowe oraz pozostałe - krótkoterm.	111.716	78.667
Należności pozostałe - długoterminowe	89.660	86.213
	421.857	451.249
Pozostałe zobowiązania finansowe
Zobowiązania handlowe i pozostałe	113.131	139.209
Kredyty i pożyczki	338.396	312.578
Zobowiązania z tytułu leasingu i inne finansowe	1.268.507	1.151.068
	1.720.034	1.602.855

Ryzyko rynkowe

Ryzyko zmiany kursów walut

Grupa prowadzi swoją działalność na różnych rynkach zagranicznych, wobec czego ceny jej usług oraz ponoszone przez nią koszty są denominowane w różnych walutach, przede wszystkim w USD, w mniejszym zaś stopniu w EUR, GBP czy PLN.

Ekspozycja na ryzyko walutowe wynika z możliwości niedopasowania poziomu przychodów i wydatków w różnych walutach, co może narazić Grupę na straty w przypadku niekorzystnego ukształtowania się kursu wymiany poszczególnych walut.

Wrażliwość na ryzyko zmiany kursów walut

	GRUPA KAPITAŁOWA ENTER AIR S.A. SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2022 ROKU (dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)
W celu zmniejszenia ekspozycji na ryzyko walutowe Grupa odpowiednio równoważy proporcje przychodów i wydatków w poszczególnych walutach oraz zawiera umowy zabezpieczające przed ryzykiem zmiany kursu lub korzysta ze specjalnych linii kredytowych.
Wrażliwość na ryzyko zmiany kursów walut
Wrażliwość na ryzyko kursowe dotyczy trzech obszarów w obrębie działalności Grupy. Pierwszy to stała ekspozycja na PLN sięgająca do około 200 mln PLN. Jest to kwota, którą Grupa musi zakupić w ciągu roku by pokryć koszty ponoszone w tej walucie i w tym celu musi sprzedać EUR, USD lub GBP.	kurs PLN/USD	3,9301	3,9801	4,0301	4,0801	4,1301	4,1801
Zapotrzebowanie na PLN (w tys.PLN)	200.000	50.889	50.250	49.627	49.018	48.425	47.846
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 5gr		(2.511)	(2.480)	(2.454)	(2.419)	(2.391)	-
		(11.959)
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 25gr
Drugim obszarem jest możliwość utraty wartości aktywów długoterminowych denominowanych w USD.	kurs USD/PLN	3,9301	3,9801	4,0301	4,0801	4,1301	4,1801
Nalezności długoterm. (w tys.USD)	9.101	35.768	36.223	36.678	37.133	37.588	38.043
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 5gr zmiana w tys.PLN przy		455	455	455	455	455	-

zmianie kursu o 5gr
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 25gr		(11.959)
Drugim obszarem jest możliwość utraty wartości aktywów długoterminowych denominowanych w USD.
Nalezności długoterm.
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 5gr
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 25gr		2.275
Kolejnym obszarem jest wpływ zmiany kursu USD i EUR wobec PLN na wycenę zobowiązań z tytułu leasingu finansowego oraz zobowiązań z tytułu prawa do użytkowania aktywów.	kurs USD/PLN	3,9301	3,9801	4,0301	4,0801	4,1301	4,1801
Zobowiazania z tytułu leasingu (w tys.USD )	289.175	1136.487	1150.945	1165.404	1179.863	1194.322	1208.780
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 5gr		14.458	14.459	14.459	14.459	14.458	-

zmianie kursu o 25gr		(11.959)
Drugim obszarem jest możliwość utraty wartości aktywów długoterminowych denominowanych w USD.
Nalezności długoterm.
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 5gr
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 25gr		2.275
finansowego oraz zobowiązań z tytułu prawa do użytkowania aktywów. Zobowiazania z tytułu	kurs USD/PLN 289.175	3,9301 1136.487	3,9801 1150.945	4,0301 1165.404	4,0801 1179.863	4,1301 1194.322	4,1801 1208.780
leasingu (w tys.USD ) zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 5gr		14.458	14.459	14.459	14.459	14.458	-
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 25gr		72.293
	kurs EUR/PLN	4,4025	4,4525	4,5025	4,5525	4,6025	4,6525
Zobowiazania z tytułu leasingu (w tys.EUR)	12.565	55.317	55.946	56.574	57.202	57.830	58.459
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 5gr		.629	.628	.628	.628	.629	-
zmiana w tys.PLN przy zmianie kursu o 25gr		3.142

Ryzyko stóp procentowych

Grupa jest narażona na ryzyko stóp procentowych, ponieważ należące do niej podmioty pożyczają środki oprocentowane według stóp zmiennych. Kredyty obrotowe mające charakter krótkoterminowy wiążą się z istotnie niewielkim ryzykiem zmiany stopy bazowej w okresie kredytowania. W przypadku zobowiązań długoterminowych pojawia się istotne ryzyko związane ze zmianą stóp procentowych. W chwili obecnej Grupa jest na etapie opracowania procesu zarządzania ryzykiem stopy procentowej dla zobowiązań długoterminowych.

Wrażliwość na wahania stóp procentowych

Zgodnie z analizą przeprowadzoną przez Grupę, wzrost średniorocznych stóp procentowych LIBOR o 0,1p.p. spowodowałby wzrost obciążeń odsetkowych w okresie sprawozdawczym o ok. 1.209 tys. zł. Natomiast wzrost średniorocznych stóp procentowych EURIBOR o 0,1p.p. spowodowałby wzrost obciążeń odsetkowych w okresie sprawozdawczym o ok. 58 tys. zł.

Pozostałe rodzaje ryzyka cenowego

W okresie objętym sprawozdaniem Grupa nie dokonywała inwestycji w papiery wartościowe i nie posiada ekspozycji na ryzyko związane ze zmianą cen papierów wartościowych.

Ryzyko kredytowe

Ryzyko kredytowe oznacza ryzyko, że kontrahent nie dopełni zobowiązań umownych, w wyniku czego Grupa poniesie straty finansowe. Grupa stosuje zasadę podejmowania współpracy wyłącznie z kontrahentami o sprawdzonej wiarygodności kredytowej; w razie potrzeby uzyskując stosowne zabezpieczenie jako narzędzie redukcji ryzyka strat finansowych z tytułu niedotrzymania warunków umowy. Na należności z tytułu dostaw i usług składają się kwoty należne od niedużej liczby klientów, Prowadzi się bieżącą ocenę stanu należności. Grupa nie jest narażona na istotne ryzyko kredytowe wobec pojedynczego kontrahenta. Ryzyko kredytowe dotyczące środków płynnych i instrumentów pochodnych jest ograniczone, ponieważ kontrahentami Grupy są banki o wysokim ratingu kredytowym przyznawanym przez międzynarodowe agencje ratingowe.

Zarządzanie ryzykiem płynności

Prognozowanie przepływów pieniężnych realizowane jest przez dział finansowy Grupy, który monitoruje kroczące prognozy wymogów dotyczących płynności w celu zagwarantowania, że posiada ona wystarczające środki pieniężne dla zaspokojenia potrzeb operacyjnych przy jednoczesnym utrzymaniu wystarczającej rezerwy w postaci niewypłaconych gwarantowanych linii kredytowych. Takie prognozowanie uwzględnia plany Grupy w zakresie zapotrzebowania na finansowanie zewnętrzne, konieczność przestrzegania warunków zaciągniętych zobowiązań, zgodności z wewnętrznymi i docelowymi wskaźnikami bilansowymi oraz, jeśli znajdują zastosowanie, przestrzeganie właściwych wymogów regulacyjnych bądź prawnych.

Wskaźniki płynności dla Grupy

		Stan na dzień 31.03.2022	Stan na dzień 31.12.2021
płynność I	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe	0,57	0,63
płynność II	Aktywa obrotowe-zapasy / zobowiązania krótkoterminowe	0,56	0,62
płynność III	Środki pieniężne i ich ekwiwalenty / zobowiązania krótkoterminowe	0,36	0,48

6. Skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki Enter Air S.A. za okres od 1 stycznia do 31 marca 2022

6.1. Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej

	Stan na dzień		Stan na dzień
		31.03.2022	31.12.2021
	NOTA	000' PLN	000' PLN
Rzeczowe aktywa trwałe	4a	156	178
Inwestycje w jednostkach zależnych	5a	145.207	145.063
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego		1.788	1.303
Należności z tytułu dostaw i usług oraz inne należności długoterminowe	6a	11.749	7.749
Aktywa trwałe		158.900	154.293
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności
krótkoterminowe		223	112
Aktywa dotyczące podatku bieżącego		37	37
Pożyczki udzielone jednostkom zależnym	7a	3.081	3 030
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty		45 337	44 623
Aktywa obrotowe inne niż aktywa trwałe lub grupy do zbycia zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży lub do wydania właścicielom		48.678	47.802
Aktywa trwałe lub grupy do zbycia zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży lub do wydania właścicielom		-	-
Aktywa obrotowe		48 678	47 802
Aktywa		207.578	202.095
Kapitał podstawowy		17.544	17.544
Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów		117.983	117.983
Zyski zatrzymane		14.303	11.982
w tym wynik okresu		2.321	(31.281)
Kapitał własny		149.830	147.509
Zobowiązanie długoterminowe
Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego		1.861	827
Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu		75	98
Razem Zobowiązanie długoterminowe		1.936	925
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe		150	104
Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu leasingu		98	97
Pożyczki otrzymane	8a	55.460	53.357
Rezerwy krótkoterminowe		104	103
Zobowiązania krótkoterminowe inne niż zobowiązania wchodzące w skład grup przeznaczonych do sprzedaży, zaklasyfikowanych jako utrzymywane z przeznaczeniem do sprzedaży		55.812	53.661

• -

Zobowiązania wchodzące w skład grup przeznaczonych do sprzedaży, zaklasyfikowanych jako utrzymywane z przeznaczeniem do sprzedaży

Zobowiązania krótkoterminowe	55.812	53.661
Zobowiązania	57.748	54.586
Kapitał własny i zobowiązania	207.578	202.095

6.2. Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów

		Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021
	NOTA	000' PLN	000' PLN
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży	1a	4.000	1.811
Koszt własny sprzedaży		35	(2)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży		4.035	1.809
Koszty ogólnego zarządu		(360)	(246)
Zysk (strata) na działalności operacyjnej		3.675	1.563
Przychody (koszty) finansowe netto	2a	(804)	(475)
Zysk (strata) przed opodatkowaniem		2.871	1.088
Podatek dochodowy	3a	(550)	(211)
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej		2 321	877
Zysk (strata) z działalności zaniechanej		-	-
Zysk (strata)		2 321	877
Inne całkowite dochody		-	-
Całkowite dochody		2.321	877
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności kontynuowanej		0,13	0,05
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej		-	-
Podstawowy zysk (podstawowa strata) przypadający na jedną akcję		0,13	0,05
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności kontynuowanej		0,13	0,05
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję z działalności zaniechanej			-
Rozwodniony zysk (rozwodniona strata) przypadający na jedną akcję		0,13	0,05

6.3. Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

Kapitał własny 31.12.2020	17.544	117.983	43.263	178.790
	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN
	kapitał podstawowy	nominalnej udziałów	Zyski zatrzymane	Kapitał własny
	Wyemitowany	ceny emisyjnej powyżej wartości
		Nadwyżka
Kapitał własny na dzień 31.03.2022	17.544	117.983	14.303	149.830
Całkowite dochody Podwyższenie kapitału podstawowego, agio	- -	- -	2.321 -	2.321 -
Inne całkowite dochody	-	-		-
Zysk (strata)	-	-	2.321	2.321
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego	-	-	2.321	2.321
Kapitał własny na dzień 31.12.2021	17.544	117.983	11.982	147.509
	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN
	podstawowy	udziałów	zatrzymane	własny
	Wyemitowany kapitał	wartości nominalnej	Zyski	Kapitał
		powyżej
		ceny emisyjnej
		Nadwyżka

Zwiększenie własnego	(zmniejszenie)	wartości	kapitału	-	-	(31.281)	(31.281)
Zysk (strata)				-	-	(31.281)	(31.281)
Inne całkowite dochody				-	-		-
Całkowite dochody				-	-	(31.281)	(31.281)
	Kapitał własny na dzień 31.12.2021			17.544	117.983	11.982	147.509

6.4. Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych

	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2022	od 01.01.2021
	do 31.03.2022	do 31.03.2021
	000' PLN	000' PLN
Zysk (strata) przed opodatkowaniem Korekty razem	2.871	1.088
Amortyzacja	22	22
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych	302	.61
Przychody z tytułu odsetek	(168)	(.35)
Koszty z tytułu odsetek	525	.447
Zmiana stanu rezerw	1	-
Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności	(4.111)	(1 810)
Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań	46	(37)
Korekty dokonywane w celu uzgodnienia zysku (straty)	(3.383)	(1.352)
Przepływy pieniężne z działalności (wykorzystane w działalności)	(512)	(264)
Zapłacony podatek dochodowy	-	-
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej	(512)	(264)
Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej	-	-
Wpływy z pożyczek i kredytów		48.097
Spłaty pożyczek i kredytów		(4.495)
Płatności zobowiązań z tytułu leasingu z wyłączeniem odsetek	(22)	(22)
Wypłacone odsetki	(1)
Przepływy pieniężne z działalności finansowej	(23)	43.580
Zwiększenie (zmniejszenie) stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przed skutkami zmian kursów wymiany	(535)	43.316
Skutki zmian kursów wymiany, które dotyczą środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	(1.249)	0
Zwiększenie (zmniejszenie) stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	714	43 316
Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu	44 623	668
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu sprawozdawczego	45.337	43.984

6.5. Istotne zmiany wartości kwot szacunkowych prezentowanych w poprzednich okresach śródrocznych bieżącego roku obrotowego lub w poprzednich latach obrotowych

W roku 2022 nie dokonywano korekt dotyczących poprzednich okresów.

6.6. Noty do skróconego śródrocznego sprawozdania finansowego spółki Enter Air S.A. sporządzonego za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 marca 2022

Nota 1a - Przychody ze sprzedaży

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Przychody z tytułu opłat licencyjnych	4.000	1.811
	4.000	1.811

Spółka Enter Air S.A. uzyskuje przychody z tytułu opłaty licencyjnej dotyczącej znaku firmowego będącego jej własnością. Przychód ten jest bezpośrednio skorelowany z przychodem spółki Enter Air Sp. z o.o. wchodzącej w skład Grupy Kapitałowej, ponieważ na podstawie zawartej między tymi podmiotami umowy za każde 100.000 tys. zł przychodu spółki Enter Air Sp. z o.o., spółka Enter Air S.A. uzyskuje 2.000 tys. przychodu z tytułu ww. opłaty.

Nota 2a – Przychody i koszty finansowe

	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2022	od 01.01.2021
	do 31.03.2022	do 31.03.2021
	000'PLN	000'PLN
Przychody finansowe
Odsetki od pożyczek udzielonych	168	35
	168	.35
Koszty finansowe
Koszty odsetek od:
Enter Air Sp. z o.o.	525	448
Inne	143	3
Różnice kursowe	304	59
	972	510
Ogółem koszty/przychody finansowe netto	(804)	(475)

Nota 3a - Podatek dochodowy

	Za okres: od 01.01.2022 do 31.03.2022 000'PLN	Za okres: od 01.01.2021 do 31.03.2021 000'PLN
Podatek bieżący	-	-
Podatek odroczony	550	211
	550	211

Zastosowana stawka podatku dochodowy (część bieżąca oraz odroczona) we wszystkich prezentowanych okresach wyniosła 19%.

Nota 4a – Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe obejmują wyłącznie prawa z tytułu użytkowania powierzchni biurowej będącej siedzibą Spółki wprowadzone na dzień 1 stycznia 2019 roku w związku z pierwszym zastosowaniem MSSF 16.

Nota 5a – Inwestycje w jednostkach zależnych

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Udziały w Enter Air Sp. z o.o. Pożyczka udzielona Enter Air Sp. z o.o.	133.543 11.664 145.207	133.543 11.520 145.063

W dniu 27 stycznia 2020 roku pomiędzy Enter Air S.A. (Pożyczkodawca) i Enter Air Sp. z o.o. (Pożyczkobiorca) została zawarta umowa pożyczki pomostowej. Celem pożyczki jest sfinansowanie podatku VAT od transakcji wykupu przez Enter Air Sp. z o.o. samolotu Boeing 737-800, która to transakcja została sfinansowana w ramach leasingu zwrotnego z firmą Pekao Leasing Sp. z o.o. Kwota pożyczki to 11 mPLN, termin spłaty wynikający z umowy to 30 czerwca 2021. Jednak na mocy podpisanej w dniu 09.02.2021 r. pożyczki płynnościowej z PFR prawo Enter Air Sp. z o.o. do spłaty pożyczki zostało wstrzymane do momentu zakończenia umowy pożyczki płynnościowej tj. 31.12.2024 r., dlatego zaprezentowano pożyczkę jako długoterminową.

Nota 6a – Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe długoterminowe

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Należności z tytułu dostaw i usług długoterminowe	11.749	7.749
	11.749	7.749

Należności pozostałe długoterminowe dotyczą opłaty licencyjnej – należność od spółki zależnej Enter Air Sp. z o.o.

Nota 7a – Pożyczki udzielone

W dniu 1 czerwca 2021 roku Enter Air S.A. udzieliła pożyczki Enter Air Executive Services Sp. z o.o. w wysokości 700 tys. PLN oraz 500 tys. EUR w celu wykupu przez pożyczkobiorcę samolotu Pilatus z leasingu. Data spłaty pożyczki wynikająca z umowy to 22.05.2022 r. Pożyczka została oprocentowana odpowiednio 1,2% marży + WIBOR1M oraz 1,2% marży + EURIBOR1M.

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Pożyczka udzielona Enter Air Executive Services Sp. z o.o., w tym:
kapitał	3.026	3.000
odsetki	55	30
	3.081	3 030

Nota 8a – Pożyczki otrzymane

W dniu 4 stycznia 2021 r. spółka EA sp. z o.o. udzieliła spółce EA S.A. pożyczki wysokości 13 mln USD na okres do dnia 31 grudnia 2021 r. Środki z pożyczki są przeznaczone na ewentualną realizację rozważanych planów inwestycyjnych. W 2021 roku spłacono 448 tys. USD w.w. pożyczki. W 2022 roku podpisano aneks wydłużający okres spłaty do 31.12.2023 roku.

	Stan na dzień 31.03.2022 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2021 000' PLN
Pożyczki otrzymane, w tym:
kapitał	52.537	50.959
odsetki	2.923	2.398
	55.460	53 357