Enter Air S.A.

Jednostkowe sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2019

Jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki Enter Air S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2019

Jednostkowe sprawozdanie finansowe składające się ze sprawozdania z sytuacji finansowej, sprawozdania z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów, sprawozdania ze zmian w kapitale własnym, sprawozdania z przepływów pieniężnych oraz not i pozostałych informacji objaśniających zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej i przedstawione w niniejszym dokumencie w następującej kolejności:

Elementy jednostkowego sprawozdania finansowego zostały przedstawione w niniejszym dokumencie poniżej w następującej kolejności:

Jednostkowe sprawozdanie z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 grudnia 2019 wykazujące całkowity dochód ogółem w kwocie 25.887 tys. zł.

Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej na dzień 31 grudnia 2019, które po stronie aktywów i pasywów pokazuje kwotę 179.928 tys. zł.

Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 grudnia 2019, wykazujące wzrost kapitałów o 13.606 tys. zł.

Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 grudnia 2019, wykazujące dodatnie przepływy środków pieniężnych w kwocie 10.405 tys. zł.

Noty do jednostkowego sprawozdania finansowego

Grzegorz Polaniecki Mariusz Olechno Członek Zarządu Członek Zarządu

[podpis elektroniczny] [podpis elektroniczny]

Marcin Kubrak Andrzej Kobielski Członek Zarządu Członek Zarządu [podpis elektroniczny] [podpis elektroniczny]

Warszawa, 22 maja 2020

SPIS TREŚCI

1	List prezesa 4
2	Oświadczenia zarządu 5
3	Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje sprawozdania finansowego 6
4	Jednostkowe Sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2019 7
4.1	Jednostkowe sprawozdanie z wyniku i całkowitych dochodów 7
4.2	Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej 8
4.3	Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 9
4.4	Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych 10
5	Wprowadzenie do jednostkowego sprawozdania finansowego 11
5.1	Dane organizacyjne jednostki 11
5.2	Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki 11
5.3	Podstawa sporządzenia i format sprawozdania finansowego 11
5.4	Zasady (polityka) rachunkowości i metody obliczeniowe 11
5.5	Noty do jednostkowego sprawozdania finansowego sporządzonego za okres sprawozdawczy od
	1 stycznia do 31 grudnia 2019 29
6	Informacje dodatkowe do sprawozdania finansowego 40
6.1	Transakcje z podmiotami powiązanymi 40
6.2	Istotne zmiany wartości kwot szacunkowych prezentowanych w poprzednich okresach śródrocznych
	bieżącego roku obrotowego lub w poprzednich latach obrotowych oraz korekty poprzednich okresów
	40
6.3	Wynagrodzenia kluczowych członków kadry kierowniczej 41
6.4	Pożyczki udzielone podmiotom powiązanym 41
6.5	Instrumenty finansowe 41
6.6	Zdarzenia po dniu bilansowym 42
6.7	Sprawy sądowe 43
6.8	Wynagrodzenie firmy audytorskiej 43
6.9	Segmenty 43

1 LIST PREZESA

Szanowni Państwo,

mam przyjemność przedstawić sprawozdanie finansowe Enter Air S.A. za 2019 rok. Jesteśmy pierwszą polską Grupą lotniczą notowaną na Warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych, gdzie zadebiutowaliśmy już ponad cztery lata temu. Od dnia debiutu do końca 2019 roku kurs akcji naszej firmy urósł kilkukrotnie, a Grupa systematycznie poprawia swoje wyniki finansowe, realizując skutecznie wszystkie założenia. Nawet dziś w obliczu kryzysu pandemicznego, kurs akcji firmy jest stabilny.

Rynek lotniczy na którym działamy nie jest łatwy. Od 10 lat co roku spadała na rynek turystyczny jakaś "plaga", w postaci katastrof, wybuchów wulkanów, ruchów wolnościowych, wojen i zamachów, kryzysów imigracyjnych, czy wysokich cen paliwa. Mimo to, branża utrzymywała dynamiczny trend wzrostowy popytu. Gdy jedne kierunki wakacyjne są mniej popularne, dzięki dużej dywersyfikacji geograficznej, pozycję liderów szybko i skutecznie przejmują inne kraje. Rozwój rynku turystycznego postępuje trwale mimo negatywnych czynników takich jak wahania cen ropy, wahania kursów walut oraz ciągły wzrost obciążeń fiskalnych i kosztownych procedur i obowiązków nakładanych na branżę turystyczną. Nasz model biznesowy został zaprojektowany w czasie kryzysu i na razie jest odporny na większość zagrożeń i negatywnych trendów dzięki czemu Grupa zanotowała kolejny dobry rok w 2019.

Rok 2019 był rokiem umacniania się pozycji Enter Air w Polsce i za granicą. Umocniliśmy się szczególnie na rynku brytyjskim, skandynawskim, izraelskim i francuskim, pozostając niekwestionowanym liderem na rynku polskim. Naszą mocną stroną jest oferowanie wysokiej jakości usług przewozowych w przystępnej cenie. Dzięki temu udaje nam się zdobywać coraz więcej udziału na kluczowych rynkach Europy. Marka Enter Air jest rozpoznawana i ceniona za granicą jako solidna polska marka. Jesteśmy jednym z największych eksporterów usług w Polsce, przynoszącym zyski podatkowe dla rodzimego budżetu. Dzięki przewagom modelu biznesowego, Grupa Enter Air S.A. poprawiła obroty i wyniki finansowe w stosunku do roku 2018. Znacząco wzrosła obecność Grupy za granicą. W związku z powyższym poprawił się także wynik jednostkowy w Spółce Enter Air S.A. Przychody Spółki wyniosły 32 mln zł a zysk operacyjny 30.485 tys. zł.

Minione 12 miesięcy było dobrze wykorzystaną szansą na intensywny rozwój Grupy, dający wyśmienitą podstawę do dalszego wzrostu i ekspansji zagranicznej. Grupa jest zarządzana niewielkim, dobrze zorganizowanym i bardzo profesjonalnym zespołem ludzi, który dzięki precyzyjnie zdefiniowanym zadaniom, wytwarza wartość dodaną z ponadprzeciętną wydajnością, zwiększając trwale wartość dla akcjonariuszy. Mamy ambicje pozostania najlepszym biznesem lotniczym w Polsce oraz motywację do dalszego zdobywania pozycji na rynkach zagranicznych.

Rok 2020 rozpoczął się bardzo dobrze i Grupa zanotowała w styczniu i lutym wzrost operacji, jednakże w marcu, z powodu pandemii COVID-19, dotychczasowe prognozy na resztę 2020 roku stały się mało prawdopodobne. Ograniczenie w ruchu lotniczym praktycznie z dnia na dzień uziemiło flotę Enter Air. Wprawdzie wykonywane są sporadyczne rejsy cargo, oraz operacje zlecane przez rządy i instytucje krajów EU, jednakże jest tylko znikomy procent ruchu jaki jest konieczny dla utrzymania rentownej działalności przy potencjale produkcyjnym Enter Air. W przypadku normalnego przewoźnika lotniczego B2C, nagłe zatrzymanie działalności powoduje presję płynnościową zarówno po stronie kosztowej (zaległe płatności za otrzymane usługi), jak i przychodowej (zwroty za bilety za niewykonane rejsy). Dzięki modelowi biznesowemu Enter Air opartemu na przedpłatach (zarówno przychody, jak również koszty) powyższe problemy nie występują, co istotnie zwiększa odporność Enter Air na sytuacje kryzysowe.

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania trudno jest określić jakie będą skutki krótkofalowe i długofalowe wystąpienia pandemii. Spółka jest przygotowana na różne scenariusze, wydaje się, że w sytuacji kryzysowej model biznesowy Enter Air powinien być dość odporny. Mimo zawirowań, popyt na naszą usługę, jako nisko-kosztowego przewoźnika, spodziewany jest na dobrym poziomie w całej Europie, co jest dobrym prognostykiem naszego przetrwania a także potencjalnego, dalszego wzrostu w kolejnych latach.

Z poważaniem,

Grzegorz Polaniecki

2 OŚWIADCZENIA ZARZĄDU

Informacja Zarządu Spółki Enter Air S.A. w sprawie wyboru firmy audytorskiej została dołączona do niniejszego sprawozdania w formie dodatkowego dokumentu.

Również oświadczenie Zarządu Spółki dotyczące danych finansowych zostało dołączone do niniejszego sprawozdania w formie odrębnego dokumentu.

3 WYBRANE DANE FINANSOWE, ZAWIERAJĄCE PODSTAWOWE POZYCJE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

	Za okres:	Za okres:	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2019	od 01.01.2018	od 01.01.2019	od 01.01.2018
	do 31.12.2019	do 31.12.2018	do 31.12.2019	do 31.12.2018
	000'PLN	000'PLN	000' EUR	000' EUR
Sprawozdanie z całkowitych dochodów
Przychody netto ze sprzedaży	32.000	24.000	7.439	5.625
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży	31.977	24.000	7.433	5.625
Zysk (strata) brutto z działalności operacyjnej	30.485	22.590	7.087	5.294
Zysk za rok obrotowy z działalności kontynuowanej	25.887	19.665	6.018	4.609
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	114.453	12.665	26.606	2.968
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	(91.767)	-	(21.332)	-
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	(12.281)	(9.649)	(2.855)	(2.261)
Przepływy pieniężne netto razem	10.405	3.016	2.419	707

	Stan na dzień 31.12.2019 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2018 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2019 000' EUR	Stan na dzień 31.12.2018 000' EUR
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
Aktywa trwałe	133.999	42.218	31.466	9.818
Aktywa obrotowe	45.929	121.872	10.785	28.342
Kapitał podstawowy	17.544	17.544	4.120	4.080
Kapitał własny	172.301	158.695	40.460	36.906
Zobowiązania długoterminowe	6.349	5.318	1.491	1.237
Zobowiązania krótkoterminowe	1.278	77	300	18

Zasady przeliczenia wybranych danych finansowych

Poszczególne pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono według ustalonego przez NBP kursu wymiany złotego na EUR obowiązującego na dzień 31.12.2019 r., tj. 4,2585 PLN/EUR i dane porównywalne na dzień 31.12.2018 r., tj. 4,3 PLN/EUR.

Poszczególne pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych przeliczono według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez NBP na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca okresu sprawozdawczego tj. za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2019 r. – 4,3018 PLN/EUR i dane porównywalne za okres 12 miesięcy zakończony 31.12.2018 r. – 4,2669 PLN/EUR.

4 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 31 GRUDNIA 2019

4.1 Jednostkowe sprawozdanie z wyniku i całkowitych dochodów

		Za okres:	Za okres:
		od 01.01.2019	od 01.01.2018
	NOTA	do 31.12.2019 000' PLN	do 31.12.2018 000' PLN
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży	5.5.1	32.000	24.000
Koszt własny sprzedaży	5.5.2	(23)	-
Zysk (strata) brutto na sprzedaży		31.977	24.000
Koszty sprzedaży		-	-
Koszty ogólnego zarządu	5.5.2	(1.492)	(1.410)
Pozostałe przychody operacyjne		-	-
Pozostałe koszty operacyjne		-	-
Zysk (strata) na działalności operacyjnej		30.485	22.590
Przychody/Koszty finansowe - netto	5.5.3	1.501	1.714
Zysk (strata) przed opodatkowaniem		31.986	24.304
Podatek dochodowy	5.5.4	(6.099)	(4.639)
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej		25.887	19.665
Wynik na działalności zaniechanej		-	-
Zysk (strata) netto za okres obrotowy		25.887	19.665
Pozostałe całkowite dochody:
Pozycje, które nie zostaną przeniesione do wyniku		-	-
Pozycje, które mogą być przeniesione do wyniku		-	-
Pozostałe całkowite dochody/straty za rok obrotowy		-	-
Suma całkowitych dochodów		25.887	19.665
Zysk/ strata netto na 1 akcję w złotych
-zwykły i rozwodniony	5.5.5	1,48	1,12

Sprawozdanie z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które stanowią jego integralną część.

4.2 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej

		Stan na dzień	Stan na dzień
		31.12.2019	31.12.2018
	NOTA	000' PLN	000' PLN
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe	5.5.7	356	-
Inwestycje w jednostkach zależnych	5.5.8	133.543	41.775
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	5.5.16	100	443
Należności pozostałe	5.5.9	-	-
Razem Aktywa trwałe		133.999	42.218
Aktywa obrotowe
Należności handlowe oraz pozostałe	5.5.10	31.601	117.872
Bieżące aktywa podatkowe	5.5.11	82	167
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	5.5.12	14.176	3 771
Rozliczenia międzyokresowe	5.5.13	70	62
Razem Aktywa obrotowe		45.929	121.872
Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do zbycia		-	-
Aktywa razem		179.928	164.090
Kapitał własny
Kapitał podstawowy	5.5.14	17.544	17.544
Kapitał zapasowy	5.5.15	132.872	125.488
Zyski zatrzymane		(4.002)	(4.002)
Wynik okresu		25.887	19.665
Razem kapitały własne		172.301	158.695
Zobowiązanie długoterminowe
Zobowiązanie z tytułu odroczonego podatku dochodowego	5.5.16	6.080	5.318
Zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu	5.5.17	269	-
Razem Zobowiązanie długoterminowe		6.349	5.318
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe	5.5.18	90	44
Zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego		1.022	-
Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu leasingu	5.5.17	87	-
Rezerwy krótkoterminowe	5.5.19	79	33
Razem Zobowiązania krótkoterminowe		1.278	7 7
Zobowiązania związane bezpośrednio z aktywami
trwałymi klasyfikowanymi jako przeznaczone do zbycia		-	-
Pasywa razem		179.928	164.090

Sprawozdanie z sytuacji finansowej należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które stanowią jego integralną część.

4.3 Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

	Nota	Kapitał podstawowy 000' PLN	Kapitał zapasowy 000' PLN	Zyski zatrzymane 000' PLN	Wynik okresu 000' PLN	Razem kapitały własne 000' PLN
Saldo na dzień 31.12.2017		17.544	124.288	(4.002)	10.849	148.679
Zmiany w kapitale własnym w roku 2018
Podwyższenie kapitału podstawowego, agio		-	-	-	-	-
Dywidendy	5.5.6	-	-	-	(9.649)	(9.649)
Przeniesienie do zysków zatrzymanych i na kapitał zapasowy	5.5.15	-	1.200	-	(1 200)	-
Wynik okresu		-	-	-	19.665	19.665
Saldo na dzień 31.12.2018		17.544	125.488	(4.002)	19.665	158.695
Zmiany w kapitale własnym w roku 2019
Podwyższenie kapitału podstawowego, agio		-	-	-	-	-
Dywidendy	5.5.6	-		-	(12.281)	(12.281)
Przeniesienie do zysków zatrzymanych i na kapitał zapasowy	5.5.15	-	7.384	-	(7.384)	-
Wynik okresu		-	-	-	25.887	25.887
Saldo na dzień 31.12.2019		17.544	132.872	(4.002)	25.887	172.301

Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które stanowią jego integralną część.

4.4 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych

		Dane
		przekształcone
	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2019	od 01.01.2018
	do 31.12.2019	do 31.12.2018 000' PLN
	000' PLN
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk (strata) brutto	31.986	24.304
Korekty razem
Amortyzacja	89	-
Zapłacony podatek dochodowy	(3.886)	(3.893)
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych	-	(2)
Zmiana stanu rezerw	46	-
Zmiana stanu należności	86.272	(7.740)
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów	401	(16)
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych	(9)	12
Inne korekty	-	-
	82.913	(11.639)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej	114.899	12.665

Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wydatki
Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	(446)
Z aktywów finansowych, w tym:	(91.767)	-
w jednostkach powiązanych	(91.767)	-
	(92.213)	-
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	(92.213)	-

Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wydatki
Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli	(12.281)	(9.649)
	(12.281)	(9.649)
Środki pieniężne netto z działalności finansowej	(12.281)	(9.649)
Zwiększenie netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	10.405	3.016

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu sprawozdawczego	3.771	753
Wpływ zmian kursów walut na saldo środków pieniężnych w walutach obcych	-	2
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu sprawozdawczego	14.176	3.771

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z notami do sprawozdania finansowego, które stanowią jego integralną część.

5 WPROWADZENIE DO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

5.1 Dane organizacyjne jednostki

Enter Air S. A. ("Spółka") została utworzona zgodnie ze statutem Spółki w formie aktu notarialnego z dnia 07.11.2012 roku jako Laruna Investments S.A i została wpisana do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000441533. Spółka została utworzona na czas nieokreślony.

Zgodnie ze statutem Spółki przedmiotem działalności Spółki jest między innymi działalność holdingowa z wyłączeniem holdingów finansowych.

W dniu 22 grudnia 2014 nazwa spółki został zmieniona na Enter Air S.A. Siedziba Spółki mieści się w Warszawie przy ul. Komitetu Obrony Robotników 74.

5.2 Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki

Skład Zarządu Spółki:

−	Grzegorz Wojciech Polaniecki	od 17.12.2014
−	Mariusz Olechno	od 17.12.2014
−	Marcin Andrzej Kubrak	od 17.12.2014
−	Andrzej Przemysław Kobielski	od 17.12.2014
	Skład Rady Nadzorczej:
−	Ewa Kubrak	od 17.12.2014
−	Piotr Przedwojewski	od 17.12.2014
−	Joanna Braulińska-Wójcik	od 13.05.2015
−	Paweł Brukszo	od 13.05.2015
−	Patrycja Koźbiał	od 10.06.2015
−	Dariusz Górski	od 24.06.2019
−	Krzysztof Kaczmarczyk	od 24.06.2019
−	Marek Młotek-Kucharczyk	od 17.05.2016 do 24.06.2019
−	Michał Wnorowski	od 12.05.2017 do 23.06.2019

Do dnia publikacji niniejszego raportu skład Zarządu oraz Rady Nadzorczej nie uległ zmianie.

5.3 Podstawa sporządzenia i format sprawozdania finansowego

Sprawozdanie finansowe zostało przygotowane za okres od 01.01.2019 do 31.12.2019. Dane porównawcze obejmują okres od 01.01.2018 do 31.12.2018.

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości (MSR), Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) oraz związanymi z nimi Interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej (zwanymi dalej MSR oraz łącznie zasadami rachunkowości przyjętymi do stosowania w Unii Europejskiej).

Prezentowane roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone także zgodnie z § 71 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim.

5.4 Zasady (polityka) rachunkowości i metody obliczeniowe

Przyjęte w rocznym sprawozdaniu finansowym Spółki Enter Air zasady rachunkowości są zgodne z zasadami stosowanymi w porównywalnym, poprzednim roku obrotowym, za wyjątkiem nowych i zmienionych standardów, które mają zastosowanie dla okresów rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2019 r.

Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej

Niniejsze roczne jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) w zakresie zatwierdzonym przez Unię Europejską.

Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Spółkę działalność, w zakresie stosowanych przez Spółkę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UE.

MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości ("RMSR") oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej ("KIMSF").

Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Spółki za rok zakończony 31 grudnia 2018 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych standardów i interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2019 roku.

Zmiany do istniejących standardów zastosowane po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym Spółki:

W niniejszym sprawozdaniu finansowym zastosowano po raz pierwszy następujące nowe standardy oraz zmiany do obowiązujących standardów, które weszły w życie od 1 stycznia 2019 r.:

MSSF 16 "Leasing" obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2019 r. lub po tej dacie. Nowy standard ustanowił zasady ujęcia, wyceny, prezentacji oraz ujawnień dotyczących leasingu. Wszystkie transakcje leasingu skutkują uzyskaniem przez leasingobiorcę prawa do użytkowania aktywa oraz zobowiązania z tytułu obowiązku zapłaty. Tym samym, MSSF 16 zniósł klasyfikację leasingu operacyjnego i leasingu finansowego zgodnie z MSR 17 i wprowadził jeden model dla ujęcia księgowego leasingu przez leasingobiorcę. Leasingobiorca jest zobowiązany ująć:
- o aktywa i zobowiązania dla wszystkich transakcji leasingu zawartych na okres powyżej 12 miesięcy, za wyjątkiem sytuacji, gdy dane aktywo jest niskiej wartości; oraz
- o amortyzację leasingowanego aktywa odrębnie od odsetek od zobowiązania leasingowego w sprawozdaniu z wyników.

MSSF 16 w znaczącej części powtórzył regulacje z MSR 17 dotyczące ujęcia księgowego leasingu przez leasingodawcę. W konsekwencji, leasingodawca kontynuuje klasyfikację w podziale na leasing operacyjny i leasing finansowy oraz odpowiednio różnicuje ujęcie księgowe.

Zmiany do MSSF 9: Prawo wcześniejszej spłaty z negatywnym wynagrodzeniem. Zmiana do MSSF 9 obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się z dniem 1 stycznia 2019 r. lub po tej dacie, z możliwością jej wcześniejszego zastosowania. Na skutek zmiany do MSSF 9, jednostki będą mogły wyceniać aktywa finansowe z tak zwanym prawem do wcześniejszej spłaty z negatywnym wynagrodzeniem według zamortyzowanego kosztu lub według wartości godziwej poprzez inne całkowite dochody, jeżeli spełniony jest określony warunek - zamiast dokonywania wyceny według wartości godziwej przez wynik finansowy. Zmiany nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe.
Zmiany do MSR 28 "Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach". Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się z dniem 1 stycznia 2019 r. lub po tej dacie. Zmiany do MSR 28 "Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach" wyjaśniają, że w odniesieniu do długoterminowych udziałów w jednostce stowarzyszonej lub wspólnym przedsięwzięciu, do których nie stosuje się metody praw własności, spółki stosują MSSF 9. Dodatkowo Rada opublikowała również przykład ilustrujący zastosowanie wymogów MSSF 9 i MSR 28 do długoterminowych udziałów w jednostce stowarzyszonej lub wspólnym przedsięwzięciu. Zmiany nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe.
KIMSF 23: Niepewność związana z ujęciem podatku dochodowego. KIMSF 23 wyjaśnia wymogi w zakresie rozpoznania i wyceny zawarte w MSR 12 w sytuacji niepewności związanej z ujęciem podatku

dochodowego. KIMSF 23 wyjaśnia ujęcie podatku dochodowego, w przypadku gdy nie ma pewności, czy zastosowane przez jednostkę podejście podatkowe zostanie zaakceptowane przez organy podatkowe. W przypadku gdy jest prawdopodobne, że organy podatkowe zaakceptują zastosowane podejście podatkowe, należy ująć podatki w sprawozdaniu finansowym spójnie z zeznaniami podatkowymi bez odzwierciedlenia niepewności w ujęciu podatku bieżącego i odroczonego. W przeciwnym wypadku podstawę opodatkowania (lub stratę podatkowa), wartości podatkowe oraz niewykorzystane straty podatkowe należy ująć w kwocie, która w lepszy sposób odzwierciedli rozstrzygnięcie niepewności, przy wykorzystaniu metody jednego najbardziej prawdopodobnego wyniku lub metody wartości oczekiwanej (sumy ważonych prawdopodobieństwem możliwych rozwiązań). Przy ocenie prawdopodobieństwa akceptacji jednostka powinna założyć, że organy podatkowe dokonają weryfikacji niepewnego ujęcia podatkowego oraz mają pełną wiedzę o tym zagadnieniu. Spółka nie oczekuje, aby zmiany miały wpływ na sprawozdanie finansowe.

Roczne zmiany do MSSF 2015 2017. Rada Międzynarodowych Standardów Rachunkowości opublikowała w grudniu 2017 r. "Roczne zmiany MSSF 2015-2017", które wprowadzają zmiany do 4 standardów: MSSF 3 "Połączenia jednostek", MSSF 11 "Wspólne ustalenia umowne", MSR 12 "Podatek dochodowy" oraz MSR 23 "Koszty finansowania zewnętrznego". Poprawki zawierają wyjaśnienia oraz doprecyzowują wytyczne standardów w zakresie ujmowania oraz wyceny. Zmiany nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe.
MSR 19 "Świadczenia pracownicze". Zmiany do MSR 19 obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się z dniem 1 stycznia 2019 r. lub po tej dacie. Poprawki do standardu określają wymogi związane z ujęciem księgowym modyfikacji, ograniczenia lub rozliczenia programu określonych świadczeń. Zmiany nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe.

Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów, jakie zostały już wydane przez RMSR i zatwierdzone przez UE, ale jeszcze nie weszły w życie:

Zmiany dotyczące reformy wskaźnika referencyjnego stopy procentowej w Unii Europejskiej wprowadzające zmiany następujących standardów:
- − MSR 39 Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena
- − MSSF 7 Instrumenty finansowe: ujawnianie informacje
- − MSSF 9 Instrumenty finansowe
- Zmiany będą obwiązywać od roku obrotowego rozpoczynającego się dnia 1 stycznia 2020 r. lub później.
Ponadto w dniu 29.11.2019 zatwierdzono zmiany, skutkujące modyfikacją terminu "istotne" mającą na celu przekazywania informacji finansowych, następujących standardów:
- − MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych
- − MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów
Oraz wynikające ze zmian w odniesieniach do założeń koncepcyjnych w MSSF (zastąpienie odniesień do poprzednich założeń). Zmiany będą obwiązywać od pierwszego roku obrotowego rozpoczynającego się dnia 1 stycznia 2020 r. lub później.
Zmiana do MSSF 3 "Połączenia przedsięwzięć" definicja przedsięwzięcia (obowiązująca w odniesieniu do połączeń, w przypadku których data przyjęcia przypada na początek pierwszego okresu rocznego rozpoczynającego się 1 stycznia 2020 r. lub później oraz w odniesieniu do nabycia aktywów, które nastąpiło w dniu rozpoczęcia w/w okresu rocznego lub później),

Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów wydane przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone do stosowania w UE:

• MSSF 17 "Umowy ubezpieczeniowe" (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających 1 się stycznia 2021 roku lub po tej dacie),

• Zmiany do MSR 1 "Prezentacja sprawozdań finansowych" – Klasyfikacja zobowiązań jako długo i krótkoterminowe (opublikowano 23 stycznia 2020) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 lub później.

Według szacunków Spółki, wyżej wymienione nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Spółkę na dzień bilansowy.

Analiza wpływu MSSF 16 "Leasing" na sprawozdanie finansowe Spółki

Z dniem 1 stycznia 2019 roku wszedł w życie nowy standard dotyczący leasingu - MSSF 16-Leasing, który określił zasady ujmowania, wyceny, prezentacji i ujawniania dotyczące leasingu. MSSF 16 zniósł klasyfikację leasingu operacyjnego i leasingu finansowego zgodną z MSR 17 i wprowadził jeden model dla ujęcia księgowego leasingu przez leasingobiorcę. Spółka, korzystając z zapisów par. C1 MSSF 16, zdecydowała się zastosować MSSF 16 do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się 1 stycznia 2019, a korzystając z zapisów par. C5 lit. b) MSSF 16 wdrożyła standard w tej właśnie dacie bez przekształcania danych porównawczych.

W związku z nowym standardem, do ksiąg Spółki wprowadzono prawo do użytkowania dotyczące najmu lokalu będącego jej siedzibą. Standard MSSF 16 nie wpłynął znacząco na kwoty prezentowane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, nie zmienił też istotnie sprawozdania z całkowitych dochodów.

Wpływ KIMSF 23 "Niepewność co do ujęcia podatku dochodowego" na sprawozdanie finansowe Spółki

Na dzień bilansowy w Spółce nie zidentyfikowano ryzyka co do sposobu ujęcia i wyceny aktywów i zobowiązań z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego.

Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w polskich złotych (PLN). Polski złoty jest walutą funkcjonalną i sprawozdawczą Spółki. Dane w sprawozdaniach finansowych zostały wykazane w tysiącach złotych, chyba, że w konkretnych sytuacjach zostały podane z większą dokładnością.

Kontynuacja działalności

Roczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w okresie co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego, czyli co najmniej do dnia 31.12.2019 roku. Zarząd Spółki nie stwierdza na dzień podpisania sprawozdania istnienia faktów i okoliczności, które wskazywałyby na istnienie znaczącej niepewności co do zdolności Spółki do kontynuowania działalności w okresie co najmniej 12 miesięcy po dniu bilansowym na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania bądź istotnego ograniczenia dotychczasowej działalności.

Wpływ pandemii COVID-19 na działalność Spółki w roku 2020 został opisany w nocie dotyczącej zdarzeń po dniu bilansowym. Zarząd Spółki ocenia, iż nie jest to zdarzenie, które wskazuje na znaczącą niepewność odnośnie do zdolności do kontynuowania działalności.

Kursy walut obcych

Do wyceny pozycji skonsolidowanego sprawozdania finansowego z sytuacji finansowej wyrażonych w walutach obcych przyjęto następujące kursy walut obcych w złotych:

	EUR	USD	GBP
31.12.2018	4,3000	3,7597	4,7895
31.12.2019	4,2585	3,7977	4,9971

Zasady rachunkowości przyjęte i stosowane przez Spółkę

Metody wyceny aktywów i pasywów

Składniki aktywów i pasywów prezentuje się i wycenia w sposób przedstawiony poniżej.

Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowy majątek trwały stanowią zasoby kontrolowane przed Spółkę w wyniku zdarzeń z przeszłości, z których według oczekiwań Spółka osiągnie korzyści ekonomiczne i które są utrzymywane w celu wykorzystania ich w procesie produkcyjnym lub w dostawach towarów i świadczeniu usług, w celu oddania ich do używania innym podmiotom na podstawie umowy najmu lub w celach administracyjnych oraz którym towarzyszy oczekiwanie, iż będą wykorzystywane przez czas dłuższy niż rok.

Pozycje rzeczowego majątku trwałego są ujmowane jako składnik aktywów, jeżeli istnieje prawdopodobieństwo, że Spółka uzyska przyszłe korzyści ekonomicznie związane ze składnikiem aktywów oraz cenę nabycia lub koszt wytworzenia składnika aktywów można wycenić w wiarygodny sposób.

Okres użytkowania rzeczowego aktywa trwałego jest:

a) okresem czasu, w którym według przewidywań, dany składnik aktywów będzie użytkowany przez jednostkę lub
b) liczbą jednostek produkcji lub podobnych jednostek, które według przewidywań jednostka uzyska z danego składnika aktywów.

Rzeczowe aktywa trwałe są prezentowane w sprawozdaniu finansowym w podziale na następujące grupy:

grunty, budynki i budowle,
środki transportu i urządzenia,
środki trwałe w budowie,
wyposażenie i inne aktywa trwałe.

Amortyzacja

Rzeczowe składniki majątku trwałego są amortyzowane metodą liniową w sposób systematyczny na przestrzeni okresu użytkowania.

Ustalając stawki amortyzacyjne Spółka bierze pod uwagę:

okres i tryb konsumpcji korzyści ekonomicznych, uwzględniających warunki technologiczne, komercyjne i ekonomiczne,
powiązanie lub zależność danego składnika z innymi składnikami o krótszym okresie użytkowania,
wartość końcową po jego użytkowaniu,
ograniczenia prawne.

Okres użytkowania składnika aktywów rozumie się jako oczekiwana przydatność składnika aktywów dla Spółki.

Używanie obcych środków trwałych na podstawie umowy leasingu (umowy dzierżawy)

Umowa leasingowa jest to umowa lub część umowy, w której przekazuje się prawo do użytkowania składnika aktywów (bazowego składnika aktywów) przez dany okres w zamian za wynagrodzenie.

Leasing finansowy jest to leasing przenoszący zasadniczo całe ryzyko i pożytki wynikające z posiadania bazowego składnika aktywów.

Leasing operacyjny jest to leasing, na mocy którego zasadniczo nie następuje przeniesienie całego ryzyka i pożytków wynikających z posiadania bazowego składnika aktywów.

Okres leasingu to nieodwołalny okres, przez który leasingobiorca ma prawo do użytkowania bazowego składnika aktywów, wraz z:

a) okresami, na które można przedłużyć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z tego prawa; oraz

b) okresami, w których można wypowiedzieć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca nie skorzysta z tego prawa.

Składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania to składnik aktywów, który reprezentuje prawo leasingobiorcy do użytkowania bazowego składnika aktywów przez okres leasingu.

Opłaty leasingowe to opłaty dokonywane przez leasingobiorcę na rzecz leasingodawcy z tytułu prawa do użytkowania bazowego składnika aktywów w okresie leasingu obejmujące:

a) stałe opłaty leasingowe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o zachęty leasingowe;
b) zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki;
c) cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z tej opcji; oraz
d) kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że leasingobiorca może skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu.

Ujmowanie

W dacie rozpoczęcia jednostka, jako leasingobiorca, ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu.

Początkowa wycena

W dacie rozpoczęcia leasingobiorca wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania według kosztu. Koszt składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania powinien obejmować:

a) kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu,
b) wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe,
c) wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez leasingobiorcę, oraz
d) szacunek kosztów, które mają zostać poniesione przez leasingobiorcę w związku z demontażem i usunięciem bazowego składnika aktywów, przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował, lub przeprowadzeniem renowacji bazowego składnika aktywów do stanu wymaganego przez warunki leasingu, chyba że te koszty są ponoszone w celu wytworzenia zapasów. Jednostka przyjmuje na siebie obowiązek pokrycia tych kosztów w dacie rozpoczęcia albo w wyniku używania bazowego składnika aktywów przez dany okres.

W dacie rozpoczęcia jednostka wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe dyskontuje się z zastosowaniem stopy procentowej leasingu, jeżeli stopę tę można z łatwością ustalić. W przeciwnym razie leasingobiorca stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy.

W dacie rozpoczęcia opłaty leasingowe zawarte w wycenie zobowiązania z tytułu leasingu obejmują następujące opłaty za prawo do użytkowania bazowego składnika aktywów podczas okresu leasingu, które pozostają do zapłaty w tej dacie:

a) stałe opłaty leasingowe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe;
b) zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z zastosowaniem tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia,
c) kwoty, których zapłaty przez leasingobiorcę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej,
d) cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z tej opcji, oraz
e) kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że leasingobiorca może skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu.

Późniejsza wycena

Po dacie rozpoczęcia jednostka wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania, stosując model kosztu. W celu zastosowania modelu kosztu składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania wycenia się według kosztu:

a) pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne (umorzenie) i łączne straty z tytułu utraty wartości; oraz
b) skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu.

Po dacie rozpoczęcia wycenia się zobowiązanie z tytułu leasingu poprzez:

c) zwiększenie wartości bilansowej w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu,
d) zmniejszenie wartości bilansowej w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych oraz
e) zaktualizowanie wyceny wartości bilansowej w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub zmiany leasingu.

Leasing powoduje naliczanie amortyzacji aktywów podlegających amortyzacji, a także kosztów finansowych w każdym z okresów obrotowych. Zasady amortyzacji aktywów podlegających amortyzacji będących przedmiotem leasingu są spójne z zasadami stosowanymi przy amortyzacji własnych aktywów Spółki podlegających amortyzacji. W przypadku braku wystarczającej pewności, że Spółka uzyska tytuł własności przed końcem okresu leasingu, dany składnik aktywów umarzany jest przez krótszy z dwóch okresów: okres leasingu lub okres użytkowania.

Inwestycje w jednostkach zależnych

Na dzień powstania inwestycje w jednostkach zależnych wycenia się według ceny nabycia, zgodnie z MSR 27. Na dzień bilansowy inwestycje w jednostkach zależnych wycenia się według ceny nabycia skorygowanej o odpisy z tytułu trwałej utraty wartości.

Instrumenty finansowe

Instrumentami finansowymi są aktywa finansowe i zobowiązania finansowe.

Jednostka ujmuje składnik aktywów finansowych lub zobowiązanie finansowe w sprawozdaniu z sytuacji finansowej wtedy i tylko wtedy, gdy staje się związana postanowieniami umowy instrumentu.

Jednostka zaprzestaje ujmowania składnika aktywów finansowych wtedy i tylko wtedy, gdy:

1. wygasają umowne prawa do przepływów pieniężnych ze składnika aktywów finansowych; lub
1. przenosi składnik aktywów finansowych, a przeniesienie spełnia warunki zaprzestania ujmowania zgodnie MSSF 9.

Jednostka przenosi składnik aktywów finansowych wtedy i tylko wtedy, gdy:

przenosi umowne prawa do otrzymania przepływów pieniężnych ze składnika aktywów finansowych; lub
zatrzymuje umowne prawa do otrzymania przepływów pieniężnych ze składnika aktywów finansowych, ale przyjmuje na siebie zobowiązanie umowne do przekazania przepływów pieniężnych na rzecz jednego lub większej liczby odbiorców.

Jednostka usuwa zobowiązanie finansowe (lub część zobowiązania finansowego) ze sprawozdania z sytuacji finansowej wtedy i tylko wtedy, gdy zobowiązanie przestało istnieć - to znaczy wtedy, gdy obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł.

Klasyfikacja i początkowe ujęcie

Składnik aktywów finansowych jest klasyfikowany jako wyceniany po początkowym ujęciu w zamortyzowanym koszcie albo w wartości godziwej przez inne całkowite dochody bądź w wartości godziwej przez wynik finansowy na podstawie:

a) modelu biznesowego jednostki w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz
b) charakterystyki wynikających z umowy przepływów pieniężnych dla składnika aktywów finansowych.

Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki:

a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy;
b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty.

Składnik aktywów finansowych jest wyceniany w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, jeżeli spełnione są oba poniższe warunki:

a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jak i sprzedaż składników aktywów finansowych; oraz
b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty.

Wszystkie zobowiązania finansowe klasyfikuje się jako wyceniane po początkowym ujęciu w zamortyzowanym koszcie, z wyjątkiem:

a) zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy;
b) zobowiązań finansowych powstałych w wyniku przeniesienia składnika aktywów finansowych, który nie kwalifikuje się do zaprzestania ujmowania, lub wtedy, gdy ma zastosowanie podejście wynikające z utrzymania zaangażowania;
c) umów gwarancji finansowych;
d) zobowiązań do udzielenia pożyczki oprocentowanej poniżej rynkowej stopy procentowej;
e) warunkowej zapłaty ujętej przez jednostkę przejmującą w ramach połączenia jednostek.

Przeklasyfikowanie

Przeklasyfikowania wszystkich aktywów finansowych dokonuje się wtedy i tylko wtedy, gdy zmienia się model biznesowy w zakresie zarządzania aktywami finansowymi. Przeklasyfikowanie dotyczy wszystkich aktywów finansowych, na które zmiana modelu miała wpływ.

Nie dokonuje się przeklasyfikowania żadnych zobowiązań finansowych.

Wycena

Z wyjątkiem należności z tytułu dostaw i usług, w momencie początkowego ujęcia składnik aktywów finansowych lub zobowiązanie finansowe wyceniane są w wartości godziwej, którą w przypadku aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy powiększa się lub pomniejsza o koszty transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do nabycia lub emisji tych aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych.

W przypadku należności z tytułu dostaw i usług, które nie mają istotnego komponentu finansowania (ustalonego zgodnie z MSSF 15), wycenia się je w momencie początkowego ujęcia w ich cenie transakcyjnej.

Wycena po początkowym ujęciu

Po początkowym ujęciu wycenia się składnik aktywów finansowych:

a) w zamortyzowanym koszcie;
b) w wartości godziwej przez inne całkowite dochody;
c) wartości godziwej przez wynik finansowy.

Określone w MSSF 9 wymogi w zakresie utraty wartości są odpowiednio stosowane.

Po początkowym ujęciu wycenia się zobowiązanie finansowe w wartości godziwej przez wynik finansowy lub w zamortyzowanym koszcie (pozostałe zobowiązania), co jest nieodwołalnie wyznaczone w momencie początkowego ujęcia.

Utrata wartości

Zgodnie z zapisami MSSF 9 stosuje się koncepcję szacowania przewidywanej straty na wartości aktywów finansowych. Już w momencie ujmowania instrumentu po raz pierwszy szacuje się przewidywane straty przy pomocy 3-stopniowego modelu ryzyk kredytowych. Szacowanie strat wartości aktywów finansowych przeprowadzane jest w następujących krokach:

a) stwierdzenie, że ryzyko kredytowe jest niskie lub brak pogorszenia jakości kredytowej danego aktywa pozwala na kalkulacje należnych odsetek od wartości brutto (niepomniejszonej o oszacowane straty) oraz szacowanie strat w perspektywie najbliższych 12 miesięcy od dnia bilansowego,
b) stwierdzenie, że ryzyko kredytowe wzrosło, aczkolwiek nadal brak dowodów utraty wartości aktywa pozwala nadal kalkulować należne odsetki od wartości brutto (niepomniejszonej o oszacowane straty), jednak zarazem zobowiązuje do oszacowania strat wartości aktywa w perspektywie całego okresu jego funkcjonowania,
c) stwierdzenie obiektywnych dowodów utraty wartości instrumentu oznacza, ze należne odsetki można kalkulować jedynie od wartości netto (pomniejszonej o oszacowane straty) a jednocześnie utratę wartości należy oszacować w perspektywie całego okresu jego funkcjonowania danego instrumentu.

MSSF 9 dopuszcza uproszczenia w przypadku szacowania przyszłych strat w odniesieniu do krótkoterminowych należności handlowych, które nie zawierają elementu finansowego (należności z tytułu sprzedaży lub leasingu). W tych przypadkach jednostka odstępuje od analizy ryzyka kredytowego, a jedynie szacuje straty z tytułu utraty wartości w perspektywie całego okresu funkcjonowania tego instrumentu. Ocenę ryzyka niewypłacalności jednostka przeprowadza w sytuacji braku wywiązania się z zobowiązania przez kontrahenta po upływie 365 dni od dnia wymagalności należności. Ocena ryzyka i ewentualne odpisy dotyczą należności handlowych w relacji z odbiorcami.

Zyski i straty

Zysk lub stratę na składniku aktywów finansowych lub zobowiązaniu finansowym, wycenianym w wartości godziwej, ujmuje się w wyniku finansowym, chyba że składnik lub zobowiązanie jest:

a) częścią powiązania zabezpieczającego;
b) inwestycją w instrument kapitałowy i jednostka postanowiła wykazywać zyski i straty z tej inwestycji w innych całkowitych dochodach;
c) zobowiązaniem finansowym wyznaczonym jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, a jednostka jest zobowiązana do wykazania w innych całkowitych dochodach skutków zmiany ryzyka kredytowego dla tego zobowiązania;
d) składnikiem aktywów finansowych wycenianym w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, a jednostka jest zobowiązana do ujęcia określonych zmian wartości godziwej w innych całkowitych dochodach.

Dywidendy ujmuje się w wyniku finansowym tylko wtedy, gdy:

a) powstaje uprawnienie jednostki do otrzymania dywidendy;
b) istnieje prawdopodobieństwo, że jednostka uzyska korzyści ekonomiczne związane z dywidendą; oraz
c) wysokość dywidendy można wycenić w wiarygodny sposób.

Zysk lub stratę na wycenianym w zamortyzowanym koszcie składniku aktywów finansowych, który nie jest częścią powiązania zabezpieczającego, ujmuje się w wyniku finansowym, gdy zaprzestano ujmowania tego składnika, poprzez amortyzację lub w celu ujęcia zysków lub strat z tytułu utraty wartości. Zysk lub stratę na wycenianym w zamortyzowanym koszcie zobowiązaniu finansowym, które nie jest częścią powiązania zabezpieczającego, ujmuje się w wyniku finansowym, gdy zaprzestano ujmowania danego zobowiązania finansowego, oraz poprzez amortyzację.

Zasady ujmowania, klasyfikacji i wyceny instrumentów finansowych w roku poprzednim zostały opisane w jednostkowym sprawozdaniu finansowym Spółki za 2018 r.

Pozostałe aktywa trwałe

Do pozostałych aktywów trwałych (długoterminowych) zalicza się wszystkie składniki aktywów, które nie spełniają żadnego z poniższych kryteriów:

a) oczekuje się, że zostaną zrealizowane lub przeznaczone do sprzedaży lub zużycia w toku normalnego cyklu operacyjnego jednostki,
b) są w posiadaniu jednostki przede wszystkim z przeznaczeniem do obrotu,
c) oczekuje się, że zostaną zrealizowane w ciągu dwunastu miesięcy od dnia bilansowego,
d) stanowią składniki środków pieniężnych lub ich ekwiwalentów chyba, że występują ograniczenia dotyczące ich wymiany, czy wykorzystania do zaspokojenia zobowiązania w przeciągu przynajmniej dwunastu miesięcy od dnia bilansowego.

Zgodnie z powyższym, w pozycji tej należy wykazać należności lub ich części, których termin spłaty nastąpi w okresie dłuższym niż 1 rok od daty bilansowej i które nie zostaną zrealizowane w toku normalnego cyklu operacyjnego jednostki ani nie są przede wszystkim przeznaczone do obrotu.

Pozostałe aktywa trwałe obejmują także wydatki poniesione na dzień bilansowy, stanowiące koszty dotyczące przyszłych okresów (czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów), mając na uwadze zasady istotności i ostrożności.

Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów dotyczące przyszłych okresów sprawozdawczych mogą dotyczyć w szczególności kosztów o znaczącej wartości, takich jak np. koszty ubezpieczeń.

Wycena

Należności długoterminowe wycenia się w kwocie wymagającej zapłaty z zachowaniem ostrożności. Wartość należności aktualizuje się uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty poprzez dokonanie odpisu aktualizującego.

Odpisy aktualizujące wartość należności zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub do kosztów finansowych – zależnie od rodzaju należności, której dotyczy odpis aktualizacyjny. Na dzień bilansowy odpisy aktualizujące wartość należności wykazuje się netto z odpowiednimi pozycjami należności długoterminowych.

Należności i pożyczki, które stanowią umowne prawo do otrzymania środków pieniężnych lub innego składnika aktywów finansowych od innej jednostki zaliczane są do aktywów finansowych. W momencie początkowego ujęcia wycenia się je w wartości godziwej. Początkowe ujęcie należności z tytułu sprzedaży towarów i usług następuje według wartości godziwej zapłaty należnej. Jeżeli płatność jest odroczona, to wartość godziwa zapłaty może być niższa niż nominalna wartość należnych środków pieniężnych lub ich ekwiwalentów. W takiej sytuacji wartość godziwą zapłaty ustala się dyskontując wszystkie przyszłe wpływy w oparciu o kalkulacyjną stopę procentową. Kalkulacyjną stopę procentową w sposób najprostszy ustala się na poziomie:

a) dominującej stopy procentowej stosowanej do podobnego instrumentu finansowego wyemitowanego przez wystawcę posiadającego podobną wiarygodność kredytową lub
b) stopy procentowej dyskontującej wartość nominalną instrumentu finansowego do bieżącej, gotówkowej ceny sprzedaży towarów lub usług.

Różnicę pomiędzy nominalną a godziwą wartością należności ujmuje się jako przychód z tytułu odsetek.

Po początkowym ujęciu aktywa te są wyceniane według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej.

Zaliczki, które nie zostaną zrealizowane poprzez otrzymanie środków pieniężnych bądź innych aktywów finansowych, nie stanowią aktywów finansowych i są wyceniane w wartości nominalnej otrzymanych środków lub ekwiwalentów pieniężnych. Zgodnie z powyższym, zapłacone zaliczki w walucie nie są ani dyskontowane ani wyceniane na dzień bilansowy.

Rozliczenia międzyokresowe

Rozliczenia międzyokresowe wycenia się na dzień ich powstania, a także na dzień bilansowy w cenie nabycia.

Odpis pozostałych czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów w koszty danego okresu sprawozdawczego Spółki dokonywany jest stosownie do upływu czasu. Czas i sposób rozliczania kosztów jest każdorazowo uzasadniany charakterem rozliczanych kosztów, z zachowaniem zasady ostrożności.

Należności krótkoterminowe

Dany składnik aktywów zalicza się do aktywów obrotowych, jeśli spełnia jedno z poniższych kryteriów:

a) oczekuje się, że zostanie zrealizowany lub przeznaczony do sprzedaży lub zużycia w toku normalnego cyklu operacyjnego jednostki,
b) jest w posiadaniu jednostki przede wszystkim z przeznaczeniem do obrotu,
c) oczekuje się, że zostanie zrealizowany w ciągu dwunastu miesięcy od dnia bilansowego,
d) stanowi składnik środków pieniężnych lub ich ekwiwalentów, chyba że występują ograniczenia dotyczące jego wymiany, czy wykorzystania do zaspokojenia zobowiązania w przeciągu przynajmniej dwunastu miesięcy od dnia bilansowego.

Zgodnie z powyższym, w pozycji tej należy wykazać należności lub ich części, których termin spłaty nastąpi w okresie krótszym niż 1 rok od daty bilansowej oraz takie, które zostaną zrealizowane w toku normalnego cyklu operacyjnego jednostki albo są przede wszystkim przeznaczone do obrotu.

Wycena

Zaliczki, które nie zostaną zrealizowane poprzez otrzymanie środków pieniężnych bądź innych aktywów finansowych, są aktywami niepieniężnymi i są wyceniane w wartości nominalnej otrzymanych środków lub ekwiwalentów pieniężnych. Zgodnie z powyższym, zapłacone zaliczki w walucie nie są ani dyskontowane ani wyceniane na dzień bilansowy.

Jeżeli jednak płatność nie jest istotnie odroczona to należności są ujmowane i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych, z uwzględnieniem odpisów na należności (zgodnie z MSSF 9, jednostka odstępuje od analizy ryzyka kredytowego i szacuje straty z tytułu utraty wartości w perspektywie całego okresu funkcjonowania instrumentu, ocenę ryzyka niewypłacalności przeprowadza w sytuacji braku wywiązania się z zobowiązania przez kontrahenta po upływie 365 dni od dnia wymagalności należności).

Jeżeli należność główną powiększono o odsetki karne naliczone w związku z niedotrzymaniem terminu zapłaty, wartość tych odsetek należy zaprezentować w przychodach finansowych w momencie ich naliczenia.

Na dzień bilansowy należności (poza opisanymi wyżej zaliczkami, które są aktywami niepieniężnymi) wyrażone w walutach obcych należy przeliczyć po obowiązującym na ten dzień średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Jednostka zobowiązana jest podać stosowany kurs wyceny. Różnice kursowe z wyceny należności należy zaliczać do przychodów lub kosztów finansowych.

Należności handlowe na koniec każdego roku obrotowego inwentaryzuje się metodą potwierdzania sald.

Wszystkie należności krótkoterminowe i długoterminowe od spółek z Grupy muszą zostać potwierdzone wzajemnie na dzień sporządzania sprawozdań finansowych.

Aktualizacja wyceny należności

Zgodnie z punktem 5.1.3 MSSF 9 początkowa wycena należności z tytułu dostaw i usług jest dokonana wg ceny transakcyjnej jeśli nie zawierają one istotnego komponentu finansowego. Następnie przeprowadzana jest ocena ewentualnej utraty wartości z użyciem uproszczonego modelu oczekiwanych strat kredytowych.

Wartość należności podlega aktualizacji z uwzględnieniem stopnia prawdopodobieństwa ich zapłaty na zasadzie dokonania odpisów aktualizujących ich wartość w następujących przypadkach:

a) posiadania należności od dłużników postawionych w stan likwidacji lub upadłości do wysokości nie objętych gwarancją lub innym zabezpieczeniem – zgłoszonych likwidatorowi lub sędziemu komisarzowi w postępowaniu upadłościowym,
b) posiadania należności od dłużników, w stosunku do których oddalony został wniosek o ogłoszenie upadłości a majątek dłużnika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów postępowania upadłościowego w pełnej wysokości należności,
c) dysponowania należnościami kwestionowanymi przez dłużników lub gdy dłużnicy zalegają z ich zapłatą, natomiast ocena sytuacji majątkowej i finansowej danego dłużnika wskazuje, że ściągnięcie należności w kwocie umownej nie jest możliwe -
d) w wysokości nie pokrytej gwarancją lub innym zabezpieczeniem spłaty należności,
e) posiadania należności przeterminowanych (o okresie przeterminowania powyżej 12 miesięcy) lub nie przeterminowanych o znacznym stopniu prawdopodobieństwa ich nieściągalności, w wysokości wiarygodnie oszacowanych kwot odpisów na nieściągalne należności - 100%.

Ponadto wartość należności przeterminowanych ulega spisaniu na podstawie protokołu (podpisanego przez Zarząd) stwierdzającego, iż przewidywane koszty procesowe i egzekucyjne związane z dochodzeniem wierzytelności są równe albo wyższe od kwoty należności.

Odpisy aktualizujące wartość należności zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych, w zależności od rodzaju należności, której dotyczy aktualizacja.

Ustanie przyczyny powodującej dokonane uprzednio odpisy aktualizujące wartość należności powoduje zwiększenie, w równowartości całego lub częściowego odpisu aktualizującego, wartości danej należności oraz związane z tym zwiększenie pozostałych przychodów operacyjnych lub przychodów finansowych.

Należności umorzone, przedawnione lub nieściągalne zmniejszają uprzednio dokonane odpisy aktualizujące ich wartość, natomiast w przypadkach, gdy nie wystąpiła uprzednia ich aktualizacja lub dokonano jej w niepełnej wysokości, należności te zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub finansowych.

Należności wykazuje się w bilansie w pełnej wysokości, również wówczas, gdy istnieje jednoczesne zobowiązanie wobec tego samego kontrahenta.

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Środki pieniężne obejmują aktywa w formie krajowych środków płatniczych, walut obcych i dewiz. Ekwiwalenty środków pieniężnych są krótkoterminowymi inwestycjami o dużej płynności, łatwo wymienialnymi na określone kwoty środków pieniężnych oraz narażonymi na nieznaczne ryzyko zmiany wartości. Przez krótkoterminowe inwestycje należy rozumieć inwestycje do trzech miesięcy.

Do ekwiwalentów środków trwałych należy zaliczyć lokaty, weksle obce, czeki, obligacje. Do środków pieniężnych i ich ekwiwalentów nie zalicza się krótkoterminowych kredytów w rachunkach bieżących oraz krótkoterminowych inwestycji w akcje.

Krajowe środki pieniężne wykazuje się w wartości nominalnej. Środki pieniężne wyrażone w walutach obcych na dzień bilansowy wycenia się po kursie średnim Narodowego Banku Polskiego dla danej waluty.

Rozchód środków pieniężnych w walutach obcych odbywa się metodą FIFO. Różnice kursowe powstałe w związku z wyceną na dzień bilansowy środków pieniężnych wyrażonych w walutach ujmuje się następująco:

a) dodatnie różnice kursowe zalicza się do przychodów finansowych,
b) ujemne różnice kursowe zalicza się do kosztów finansowych.

Do środków pieniężnych o ograniczonej możliwości dysponowania zalicza się środki pieniężne stanowiące zabezpieczenie zobowiązań warunkowych na wyodrębnionym rachunku bankowym.

Operacje na rachunkach bankowych podlegają wycenie według przypisanych im kursów walut:

Rodzaj operacji	Kurs waluty stosowany do wyceny
Rachunek walutowy
1. Wpływ należności z tytułu sprzedaży na rachunek walutowy	kurs średni Narodowego Banku Polskiego z ostatniego dnia roboczego poprzedzającego dzień wpływu należności
2. Wpływ waluty zakupionej w banku	kurs sprzedaży banku obsługującego Spółkę lub kurs negocjowany (w przypadku przewalutowania)
3. Zapłata zobowiązania z tytułu zakupu towarów lub usług (wypływ waluty)	kurs średni Narodowego Banku Polskiego z ostatniego dnia roboczego poprzedzającego dzień zapłaty zobowiązań
4. Odsprzedaż waluty do banku	kurs kupna banku lub kurs negocjowany (w przypadku przewalutowania)
	Pozostałe operacje
1. Przychody - otrzymane odsetki	kurs średni ogłoszony dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski z dnia poprzedzającego dzień uzyskania przychodu
2. Koszty - prowizje i opłaty bankowe	kurs średni ogłoszony dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski z dnia poprzedzającego dzień poniesienia kosztu
Lokaty

Gdy z rachunku walutowego na lokatę przekazywane są własne środki pieniężne, operację tę wycenia się według kursu, jaki zastosowano do wyceny wpływu waluty na własny rachunek walutowy. Jest to wyłącznie przemieszczenie waluty pomiędzy rachunkami bankowymi jednostki, w wyniku którego wartość posiadanych przez jednostkę środków pieniężnych wyrażonych w walucie obcej nie ulega zmianie.

Jeśli na lokatę przekazywane są waluty pochodzące z różnych wpływów, a zatem przeliczone na złote według różnych kursów walut, wówczas do wyceny środków przelanych na lokatę stosuje się metodę FIFO.

Również likwidacja lokaty przeliczana jest według "kursu historycznego", tj. tego samego, jaki zastosowano do wyceny waluty w dniu założenia lokaty.

W związku z tym, że wycena waluty przekazywanej na lokatę oraz wycofywanej z lokaty odbywa się według kursu historycznego, nie powstaną na tych operacjach różnice kursowe. Również w świetle prawa podatkowego, takie różnice kursowe w wyniku przekazania waluty na lokatę nie powstaną.

Kapitały własne

Kapitał własny stanowi udział pozostały w aktywach Spółki po odjęciu wszystkich jej zobowiązań (aktywa netto). Kapitał zakładowy wykazywany jest w wysokości określonej w statucie i wpisanej w rejestrze sądowym. W kapitale zapasowym Spółka ujmuje:

a) premie z tytułu emisji akcji po cenie przewyższającej ich wartość nominalną, pomniejszoną o koszty emisji,
b) zyski z lat ubiegłych w kwotach przeznaczonych na ten kapitał na podstawie uchwał Walnych Zgromadzeń Akcjonariuszy.

Na kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny odnosi się:

a) skutki przeszacowania inwestycji finansowych zakwalifikowanych jako przeznaczone do sprzedaży, powodujące wzrost ich wartości do poziomu cen rynkowych. Obniżenie wartości inwestycji uprzednio przeszacowanej do wysokości kwoty, o którą podwyższono z tego tytułu kapitał (fundusz) z aktualizacji

wyceny, jeżeli kwota różnicy z przeszacowania nie była do dnia wyceny rozliczona, zmniejsza ten kapitał (fundusz). Różnice między ceną rynkową a niższą ceną inwestycji odnosi się na przychody finansowe z chwilą sprzedaży inwestycji lub jej przekwalifikowania z długoterminowych do krótkoterminowych wycenianych według cen rynkowych,·

b) odroczony podatek dochodowy dotyczący operacji rozliczanych z kapitałem własnym jest ujmowany w pozycji której dotyczy (na przykład dla aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży w pozycji kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny),
c) skutki aktualizacji wyceny środków trwałych,
d) odpisy z tytułu trwałej utraty wartości środków trwałych, których wycenę uprzednio aktualizowano.

Na kapitał własny w pozycji "zyski zatrzymane" odnosi się:

a) niepodzielony zysk (nie pokrytą stratę) z lat ubiegłych
b) korekty popełnionych w poprzednich latach błędów podstawowych w następstwie których sprawozdania finansowego za rok lub lata poprzednie nie można uznać za przedstawiające sytuację majątkową i finansową oraz wynik finansowy w sposób rzetelny i jasny,
c) skutki zmian zasad wyceny.

Rezerwy

Rezerwy stanowią zobowiązania, których kwota lub termin zapłaty są niepewne.

Rezerwy tworzone są, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków, z którymi związane są korzyści ekonomiczne oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania.

Kwota rezerwy stanowi najbardziej właściwy szacunek nakładów niezbędnych do wypełnienia istniejącego obowiązku na dzień bilansowy. W przypadku, gdy skutek zmiany wartości pieniądza w czasie jest istotny, kwota rezerwy odpowiada bieżącej wartości nakładów, które będą niezbędne do wypełnienia obowiązku. Stopa dyskonta ustalana jest przed opodatkowaniem i odzwierciedla bieżące oprocentowanie występujące na rynku kapitałowym oraz ryzyko związane konkretnie z danym składnikiem pasywów.

W przypadku, gdy Spółka posiada odpowiednie przesłanki, że część przewidywanych strat zostanie zwróconych, w sprawozdaniu z całkowitych dochodów ujmuje kwotę netto, natomiast w sprawozdaniu z sytuacji finansowej rezerwę i oczekiwaną należność wykazuje odrębnie – w szyku otwartym.

Spółka tworzy rezerwy na zobowiązania według następujących tytułów:

a) rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, tworzona w związku z występowaniem dodatnich różnic pomiędzy wartością księgową aktywów i pasywów a ich wartością podatkową,
b) rezerwy na świadczenia pracownicze,
c) pozostałe rezerwy.

Rezerwy na świadczenia pracownicze są tworzone i rozwiązywane w ciężar kosztów działalności operacyjnej. Rezerwy na odprawy emerytalne są szacowane metodą aktuarialną.

Pozostałe rezerwy tworzone są w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych, w zależności od okoliczności, z których strata wynika.

Rezerwę zmniejsza faktyczne powstanie straty lub zobowiązania, na które została utworzona.

Spółka weryfikuje stan rezerw na każdy dzień bilansowy. Nieuzasadniona rezerwa podlega rozwiązaniu na dobro pozostałych przychodów operacyjnych lub przychodów finansowych, a rozwiązanie rezerw utworzonych w okresie sprawozdawczym powoduje korektę odpowiednich kosztów.

Rezerwy prezentowane są w podziale na długo i krótkoterminowe. Rezerwy krótkoterminowe stanowią rezerwy, których wykorzystanie przewiduje się w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego. Rezerwy, których termin wykorzystania przewidywany jest powyżej 12 miesięcy od dnia bilansowego zalicza się do długoterminowych.

Aktywa i rezerwy z tytułu podatku odroczonego

Spółka księguje skutki podatkowe transakcji w taki sam sposób, w jaki księguje same transakcje lub inne zdarzenia. Na obowiązkowe obciążenia wyniku składają się: podatek bieżący (CIT) oraz podatek odroczony.

Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego są to kwoty przewidziane w przyszłych okresach do odliczenia od podatku dochodowego ze względu na:

a) ujemne różnice przejściowe,
b) przeniesienie na kolejny okres nierozliczonych strat podatkowych oraz
c) przeniesienie na kolejny okres niewykorzystanych ulg podatkowych.

Aktywa z tytułu podatku odroczonego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego. Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i podlega odpisowi w przypadku kiedy zachodzi wątpliwość osiągnięcia przez Spółkę korzyści ekonomicznych związanych z wykorzystaniem aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego są to kwoty podatku dochodowego wymagające zapłaty w przyszłych okresach w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych.

Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej do zapłacenia w przyszłości w związku z dodatnimi różnicami przejściowych. Wartość bilansowa rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego wycenia się z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą stosowane, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe), które obowiązywały prawnie lub obowiązywały faktycznie na dzień bilansowy.

Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku odnoszone są bezpośrednio w kapitał własny, jeśli podatek odroczony dotyczy pozycji, które w tym samym lub innym okresie zmniejszyły lub zwiększyły bezpośrednio kapitały własne.

Podatek odroczony jest ujmowany w rachunku zysków i strat, poza przypadkiem gdy dotyczy on pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym. W tym ostatnim wypadku podatek odroczony jest również rozliczany bezpośrednio w kapitały własne.

Wartość składnika aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy, a w przypadku gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika aktywów lub jego części, następuje jego odpis.

Aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego, zgodnie z MSR 12, nie dyskontuje się.

Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzania kompensat aktywów z tytułu podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

Zobowiązania

Zobowiązania dzieli się na zobowiązania krótko i długoterminowe.

Zobowiązanie zaliczyć należy do zobowiązań krótkoterminowych, jeżeli spełnia jedno z poniższych kryteriów:

a) oczekuje się, że zostanie ono uregulowane w toku normalnego cyklu operacyjnego jednostki lub
b) jest w posiadaniu przede wszystkim z przeznaczeniem do obrotu lub
c) jest ono wymagalne w ciągu dwunastu miesięcy od dnia bilansowego lub

d) jednostka nie posiada bezwarunkowego prawa do odroczenia daty wymagalności zobowiązania przez okres co najmniej dwunastu miesięcy od dnia bilansowego.

Wszystkie pozostałe zobowiązania zaliczać należy do zobowiązań długoterminowych.

Zobowiązania handlowe i pozostałe

W zobowiązaniach krótkoterminowych w pozycji zobowiązania handlowe i pozostałe Spółka ujmuje zobowiązania związane z zakupem dla działalności operacyjnej materiałów, dóbr, robót, usług, zobowiązania publiczno-prawne, zobowiązania z tytułu wynagrodzeń, a także zobowiązania o charakterze inwestycyjnym.

Zobowiązania z tytułu sprzedaży towarów i usług wycenia się nie rzadziej niż na dzień bilansowy w kwocie wymagającej zapłaty, wraz z należnymi odsetkami.

Zobowiązania w walutach obcych

Zgodnie z MSR 21, wszelkie dodatnie i ujemne różnice kursowe dotyczące aktywów i zobowiązań pieniężnych są ujmowane w rachunku zysków i strat.

Zobowiązania wyrażone w walutach obcych wycenia się nie rzadziej niż na dzień bilansowy po obowiązującym na ten dzień średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Operacje zakupu skutkujące powstawaniem zobowiązań w walutach obcych ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień ich przeprowadzenia po średnim kursie ustalonym dla danej waluty obcej na ten dzień przez Narodowy Bank Polski, chyba że w zgłoszeniu celnym lub innym wiążącym Spółkę dokumencie ustalony zostanie inny kurs. Operacje gospodarcze w walutach obcych, stanowiące uregulowania zobowiązań z rachunku bankowego, ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień ich przeprowadzenia po kursie średnim Narodowego Banku Polskiego z dnia poprzedzającego zapłatę zobowiązania.

Różnice kursowe dotyczące zobowiązań wyrażonych w walutach obcych powstałe na dzień ich wyceny lub przy uregulowaniu zobowiązań w walutach obcych zalicza się odpowiednio do "kosztów lub przychodów finansowych" lub, w uzasadnionych przypadkach, do kosztów wytworzenia środków trwałych, środków trwałych w budowie, wartości niematerialnych lub kosztu wytworzenia.

Zgodnie z par. 16 MSR 21 zaliczki stanowią pozycje niepieniężne, które wyceniane są na koniec okresu sprawozdawczego według kursu z dnia zawarcia transakcji ( tj. kursu historycznego) za wyjątkiem pozycji wycenianych w wartości godziwej.

Aktywa i zobowiązania warunkowe

Warunkowy składnik aktywów stanowi możliwy składnik aktywów, który powstanie na skutek zdarzeń przeszłych oraz którego istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub nie wystąpienia jednego lub wielu niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli Spółki.

Aktywa warunkowe podlegają bieżącej ocenie. W przypadku, gdy zaistnienie wpływu korzyści ekonomicznych stało się praktycznie pewne składnik aktywów i odnośny przychód są ujmowane w okresie, w którym nastąpiła zmiana. W przypadku uprawdopodobnienia wypływu środków Spółka na dzień bilansowy podaje krótki opis charakteru aktywów warunkowych oraz o ile to możliwe wiarygodnie oszacowane skutki finansowe.

Zobowiązanie warunkowe stanowi:

a) możliwy obowiązek, który powstanie na skutek zdarzeń przeszłych, których istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub nie wystąpienia jednego lub wielu niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli Spółki lub
b) obecny obowiązek, który powstanie na skutek zdarzeń przeszłych, ale nie jest ujmowany, ponieważ nie jest prawdopodobne, aby konieczne było wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne lub kwoty obowiązku nie można w wystarczająco wiarygodny sposób wycenić.

Na dzień bilansowy Spółka przedstawia w odniesieniu do każdego zobowiązania warunkowego krótki opis charakteru zobowiązania oraz, jeśli jest to możliwe, wiarygodnie oszacowaną wartość skutków finansowych, przesłanki świadczące o istnieniu niepewności co do kwoty lub terminu wystąpienia wypływu środków oraz możliwości uzyskania zwrotów.

Zobowiązania podlegają bieżącej ocenie w celu ustalenia czy wypływ środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne stał się prawdopodobny. W przypadku uprawdopodobnienia wypływu środków Spółka tworzy rezerwę w okresie, w którym nastąpiło uprawdopodobnienie.

Zasady ustalania wyniku finansowego

Wynik finansowy

Spółka sporządza sprawozdanie z całkowitych dochodów w wersji kalkulacyjnej. Na wynik finansowy netto składa się:

a) wynik działalności operacyjnej Spółki z uwzględnieniem pozostałych kosztów i pozostałych przychodów operacyjnych,
b) wynik z operacji finansowych,
c) obowiązkowe obciążenie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych oraz podatku odroczonego.

Wynik działalności operacyjnej stanowi różnicę między przychodami netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, świadczenia usług z uwzględnieniem dotacji, opustów, rabatów i innych zwiększeń lub zmniejszeń, bez podatku od towarów i usług oraz pozostałymi przychodami operacyjnymi a wartością sprzedanych produktów, towarów i materiałów wycenionych w kosztach wytworzenia lub cenach nabycia powiększoną o całość poniesionych od początku roku obrotowego kosztów ogólnych (zarządu), kosztów sprzedaży oraz pozostałych kosztów operacyjnych.

Przez pozostałe przychody i koszty operacyjne należy rozumieć koszty i przychody związane pośrednio z działalnością operacyjną Spółki.

Wynik operacji finansowych stanowi różnicę między przychodami finansowymi a kosztami finansowymi.

Spółka przyjmuje zastosowanie metody netto do prezentacji wyniku na transakcjach w postaci zysku lub straty, w zakresie:

a) zbycia niefinansowych aktywów trwałych (wartości niematerialne, środki trwałe, środki trwałe w budowie) – w pozostałych przychodach lub kosztach operacyjnych,
b) zbycia inwestycji (długo i krótkoterminowych aktywów finansowych) w przychodach lub kosztach finansowych,
c) różnic kursowych (nadwyżki różnic dodatnich nad ujemnymi i odwrotnie) w przychodach lub kosztach finansowych.

Świadczenie usług

Przychody rozpoznaje się w momencie spełnienia zobowiązania.

Dla każdego zobowiązania do wykonania świadczenia spełnianego w miarę upływu czasu ujmuje się przychody w miarę upływu czasu, mierząc stopień całkowitego spełnienia tego zobowiązania do wykonania świadczenia. Celem pomiaru jest określenie postępu w spełnianiu zobowiązania jednostki do przeniesienia kontroli nad dobrami lub usługami przyrzeczonymi klientowi (tj. stopnia spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia).

Przychody finansowe

Na przychody finansowe składają się głównie odsetki od lokat wolnych środków na rachunkach bankowych, prowizje i odsetki od udzielonych pożyczek, odsetki z tytułu zwłoki w regulowaniu należności, wielkość

rozwiązanych rezerw dotyczących działalności finansowej, przychody ze sprzedaży papierów wartościowych, dodatnie różnice kursowe, różnice kursowe z działalności finansowej (per saldo), przywrócenie utraconej wartości inwestycji, wartość umorzonych kredytów i pożyczek.

Koszty działalności operacyjnej

Koszty zużytych materiałów, towarów i wyrobów gotowych Spółka ujmuje w tym samym okresie w jakim są ujmowane przychody ze sprzedaży tych składników zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów.

Spółka prowadzi ewidencję kosztów działalności podstawowej w układzie rodzajowym oraz kalkulacyjnym. Koszty w pierwszej kolejności grupowane są w układzie według rodzajów na kontach zespołu 4, a dla potrzeb sporządzania sprawozdań finansowych rozliczane są koszty według celów.

Koszty finansowe

Na koszty finansowe składają się głównie odsetki od kredytów i pożyczek, odsetki za zwłokę w zapłacie zobowiązań, utworzone rezerwy na pewne lub prawdopodobne straty z operacji finansowych, wartość w cenie nabycia sprzedanych udziałów, akcji, papierów wartościowych, prowizje i opłaty manipulacyjne, odpisy aktualizujące należności odsetkowe oraz wartość inwestycji krótkoterminowych, dyskonto i różnice kursowe z działalności finansowej (per saldo), oraz w przypadku leasingu finansowego inne opłaty za wyjątkiem rat kapitałowych.

Wypłata dywidend

Przychody z tytułu dywidend są ujmowane w momencie, kiedy zostaje ustanowione prawo akcjonariuszy do otrzymania płatności.

Transakcje w walutach obcych

Transakcje przeprowadzane w walutach obcych są ujmowane po przeliczeniu na walutę funkcjonalną przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji. Dzień zawarcia transakcji to dzień, w którym transakcja po raz pierwszy spełnia warunki ujęcia jej zgodnie z MSSF.

W przychodach finansowych wykazywana jest nadwyżka zysków kursowych nad stratami kursowymi, a w kosztach finansowych nadwyżka strat kursowych nad zyskami kursowymi środków pieniężnych wynikająca z transakcji bankowych. Niezrealizowane różnice kursowe od należności z tytułu dostaw i usług a także od zobowiązań z tytułu dostaw i usług ujmowane są odpowiednio w przychodach lub kosztach finansowych. Różnice kursowe zrealizowane wykazywane są w części operacyjnej sprawozdania z dochodów. Taka prezentacja jest konsekwentnie stosowana od lat i w roku 2019 nie uległa zmianie.

Podatek dochodowy

Wynik finansowy brutto korygują bieżące zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych oraz zmiana stanów aktywów i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

Przepływy pieniężne

Spółka sporządzając sprawozdanie z przepływów pieniężnych wychodzi od zysku netto. Podatek prezentowany jest w odrębnej pozycji rachunku przepływów pieniężnych: Podatek zapłacony. Sprawozdawczość według segmentów

Informacje dotyczące segmentów działalności Spółka prezentuje w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

Prezentacja sprawozdań finansowych

Sprawozdanie finansowe prezentowane jest zgodnie z MSR 1. Spółka prezentuje odrębnie Sprawozdanie z wyniku i całkowitych dochodów, które zamieszczone jest bezpośrednio przed Sprawozdaniem z sytuacji finansowej. Sprawozdanie z wyniku i całkowitych dochodów prezentowane jest w wariancie kalkulacyjnym, natomiast Sprawozdanie z przepływów pieniężnych sporządzane jest metodą pośrednią.

W przypadku retrospektywnego wprowadzenia zmian zasad rachunkowości lub korekty błędów, Spółka prezentuje skorygowany okres porównawczy oraz odpowiednie wyjaśnienia do wprowadzanych korekt zamieszcza w notach do sprawozdania.

5.5 Noty do jednostkowego sprawozdania finansowego sporządzonego za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 grudnia 2019

5.5.1 Przychody ze sprzedaży

	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2019	od 01.01.2018
	do 31.12.2019	do 31.12.2018
	000'PLN	000'PLN
Przychody z tytułu opłat licencyjnych	32.000	24.000
	32.000	24.000

Enter Air S.A. uzyskuje przychody z tytułu opłaty licencyjnej dotyczącej znaku firmowego będącego jej własnością, całość tych przychodów jest uzyskiwana od spółki zależnej – Enter Air Sp. z o.o.. Przychód ten jest bezpośrednio skorelowany z przychodem spółki Enter Air Sp. z o.o., ponieważ na podstawie zawartej między tymi podmiotami umowy za każde 100.000 tys. zł przychodu spółki Enter Air Sp. z o.o., spółka Enter Air S.A. uzyskuje 2.000 tys. zł przychodu z tytułu ww. opłaty. Zgodnie z umową wynagrodzenie jest obliczane na podstawie obrotu wykazanego w zatwierdzonym rocznym sprawozdaniu finansowym Enter Air Sp. z o.o. Przychody są ujmowane w wartości nominalnej.

5.5.2 Koszty według rodzaju

	Za okres:	Za okres: od 01.01.2018 do 31.12.2018 000'PLN
	od 01.01.2019
	do 31.12.2019
	000'PLN
Amortyzacja	89	-
Usługi obce	768	825
Podatki i opłaty	7	26
Wynagrodzenia	548	410
Ubezpieczenia społeczne	45	26
Pozostałe koszty	124	123
Róznice kursowe	(66)	-
	1.515	1.410
Koszty ogólnego zarządu	1.492	1.410
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów	23	-
	1.515	1.410

5.5.3 Przychody i koszty finansowe

	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2019	od 01.01.2018
	do 31.12.2019	do 31.12.2018
	000'PLN	000'PLN
Przychody finansowe
Odsetki od środków na rachunkach bankowych	-	-
Różnice kursowe	2.280	2
Pozostałe przychody finansowe	-	3.989
	2.280	3.991
Koszty finansowe
Koszty odsetek od leasingu	411	-
Różnice kursowe	-	2.277
Pozostałe koszty finansowe	368	-
	779	2.277
Ogółem koszty/przychody finansowe netto	1.501	1.714

Pozostałe przychody finansowe w 2018 roku obejmowały odsetki od spółki zależnej Enter Air Sp. z o.o. z tytułu wpłat na dostawy samolotów B737MAX-8, wniesionych przez Spółkę. W roku 2019 pozycja ta nie wystąpiła ze względu na zawartą w styczniu 2019 roku umowę cesji tych wierzytelności na Enter Air Sp. z o.o.

5.5.4 Podatek dochodowy

	Za okres: od 01.01.2019 do 31.12.2019 000'PLN	Za okres: od 01.01.2018 do 31.12.2018 000'PLN
Podatek bieżący	4.994	3.172
Podatek odroczony	1.105	1.467
	6.099	4.639

Zastosowana stawka podatku dochodowego (część bieżąca oraz odroczona) wprezentowanymokresiewyniosła 19%.

Uzgodnienie wysokości podatku dochodowego w sprawozdaniu z całkowitych dochodów z wynikiem finansowym:

	Za okres: od 01.01.2019 do 31.12.2019 000'PLN	Za okres: od 01.01.2018 do 31.12.2018 000'PLN
Zysk przed opodatkowaniem	31.986	24.304
Podatek wyliczony wg stawek krajowych, mających zastosowanie do dochodów w poszczególnych krajach	6.077	4.618
Podatek od dochodów niepodlegających opodatkowaniu	(763)	(1.898)
Podatek od kosztów niestanowiących kosztów uzyskania przychodów	(320)	452
Strata podatkowa podlegająca odliczeniu Inne	- -	- -
Obciążenie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego bieżącego	4.994	3.172
Obciążenie wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego odroczonego	1.105	1.467
Obciążenia wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego razem:	6.099	4.639
Efektywna stopa podatkowa	19%	19%

5.5.5 Zysk przypadający na jedną akcję

Podstawowy zysk na udział wylicza się jako iloraz zysku przypadającego na akcjonariuszy Spółki oraz średniej ważonej liczby akcji zwykłych w trakcie roku.

Wskaźnik zysku na akcję kształtuje się następująco:

	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2019	od 01.01.2018
	do 31.12.2019	do 31.12.2018
	000'PLN	000'PLN
Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Spółki	25.887	19.665
Liczba akcji na koniec okresu	17.543.750	17.543.750
Podstawowy zysk na jeden akcję (zwykły i rozwodniony) w złotych	1,4756	1,1210

Szczegóły dotyczące emisji akcji mające miejsce w 2014 i 2015 zostały podane w nocie 5.5.14.

Rozwodniony zysk na akcję wylicza się korygując średnią ważoną liczbę akcji zwykłych w taki sposób, jak gdyby nastąpiła zamiana na akcje wszystkich powodujących rozwodnienie potencjalnych akcji zwykłych. Spółka nie posiada składników powodujących rozwodnienie potencjalnych akcji a w latach 2019 i 2018 nie nastąpiła zmiana ilości wyemitowanych akcji.

5.5.6 Dywidenda

W 2 kwartale 2019 roku nastąpiła wypłata dywidendy za rok 2018. Pozostała część zysku została przeniesiona na kapitał zapasowy.

Kwota wypłaconej dywidendy w (PLN)	12.280.625,00
Ilość akcji uprawnionych do wypłaty dywidendy	17.543.750
Dywidenda na jedną akcję (PLN)	0,70

W okresie objętym sprawozdaniem spółka wykazała zysk netto w kwocie 25.887 tys. zł. Ze względu na kryzys związany z koronawirusem Zarząd Spółki na dzień sprawozdania nie rekomenduje wypłaty dywidendy

5.5.7 Rzeczowe aktywa trwałe – aktywa z tytułu prawa do użytkowania

	Grunty, budynki i budowle 000' PLN	Środki transportu i urządzenia	Środki trwałe w budowie	Wyposaże nie i inne aktywa trwałe	Razem
			000' PLN	000' PLN	000' PLN
Stan na 31 grudnia 2018
Wartość księgowa netto koniec okresu	-	-	-	-	-
Okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2019
Wartość księgowa netto na początek okresu	-	-	-	-	-
MSSF 16 - pierwsze zastosowanie	445				445
Zwiększenia	-	-	-	-	-
Zmniejszenia	-	-	-	-	-
Amortyzacja	(89)	-	-	-	(89)
Wartość księgowa netto na koniec okresu	356	-	-	-	356
Stan na 31 grudnia 2019
Koszt (brutto)	445	-	-	-	445
Umorzenie i łączne dotychczasowe odpisy z tytułu utraty wartości	(89)	-	-	-	(89)
Wartość księgowa netto koniec okresu	356	-	-	-	356

Rzeczowe aktywa trwałe obejmują wyłącznie prawa z tytułu użytkowania powierzchni biurowej będącej siedzibą Spółki wprowadzone na dzień 1 stycznia 2019 roku w związku z pierwszym zastosowaniem MSSF 16.

5.5.8 Inwestycje w jednostkach zależnych

	Stan na dzień	Stan na dzień
	31.12.2019	31.12.2018
	000' PLN	000' PLN
Inwestycje w jednostkach zależnych	133.543	41.775
	133.543	41.775

Inwestycje w jednostkach zależnych dotyczą udziałów w spółce Enter Air Sp. z o.o. W roku 2019 miało miejsce podwyższenie kapitału zakładowego w Spółce na kwotę 91.768 tys. zł, wszystkie nowe udziały zostały objęte przez Enter Air S.A.

Enter Air sp. z o.o. została pierwszy raz zarejestrowana w dniu 15.10.2009 pod nazwą Seagle Air Poland sp. z.o.o., zmiana nazwy na Enter Air miała miejsce w dniu 02.12.2009. Przedmiotem działalności Enter Air sp. z o.o. jest obsługa rynku krajowego i rynków zagranicznych w zakresie usług międzynarodowego czarteru lotniczego. Szczegółowe informacje na temat jednostek zależnych i stowarzyszonych z Enter Air Sp z o.o. zostały zaprezentowane w tabeli poniżej.

Zgodnie z oceną Zarządu nie nastąpiła utrata wartości inwestycji w Enter Air Sp. z o.o.

(dane w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej)
------------------------------------------------------	--

	miejsce siedziby spółki	procent posiadanych udziałów	procent posiadanych głosów	metoda konsolidacji
Enter Air sp. z o.o.	Warszawa	100%	100%	pełna
Jednostki zależne od Enter Air Sp. z o.o
Enter Air Services sp. z o.o.	Warszawa	100%	100%	pełna
EnterAir.cz s.r.o.	Mosnov	100%	100%	pełna
Enter Air International LTD	Dublin	100%	100%	pełna
Enter Air Executive services	Warszawa	100%	100%	pełna
Jednostka stowarzyszona z Enter Air Sp. z o.o.
Chair Airlines	Zurych	49%	49%	praw własności

5.5.9 Należności pozostałe – długoterminowe

Na dzień 31 grudnia 2018 roku należność z tytułu zaliczek wpłaconych do firmy Boeing została przeklasyfikowana do części krótkoterminowej. Spółka zależna od Enter Air S.A. – Enter Air Sp. z o.o. odebrała 2 samoloty B737-8 Max. Pierwszy z nich został odebrany w grudniu 2018, a drugi w styczniu 2019 roku. W styczniu 2019 roku zawarta została umowa cesji wierzytelności przenosząca prawa do wpłaconych do firmy Boeing zaliczek (PDP, czyli Pre-Delivery Payment) ze Spółki Enter Air S.A. na Spółkę Enter Air Sp. z o.o.

5.5.10 Należności handlowe oraz pozostałe - krótkoterminowe

	Stan na dzień 31.12.2019 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2018 000' PLN
Należności handlowe	31.601	24.007
Nalezności z tytułu odsetek	-	3.989
PDP Boeing	-	89 876
	31.601	117.872

Należności handlowe dotyczą głównie opłaty licencyjnej – należność od spółki zależnej Enter Air Sp. z o.o. Należności te zostały zdyskontowane zgodnie z zapisami MSSF 9.

5.5.11 Należności podatkowe

Stan na dzień	Stan na dzień
31.12.2019	31.12.2018
000' PLN	000' PLN
82	167
8 2	167

5.5.12 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

	Stan na dzień	Stan na dzień
	31.12.2019	31.12.2018
	000' PLN	000' PLN
Środki pieniężne w kasie i w banku	14.176	3 771
	14.176	3.771

5.5.13 Rozliczenia międzyokresowe

Stan na dzień 31.12.2018 000' PLN


-
62
6 2

5.5.14 Kapitał podstawowy

	Stan na dzień 31.12.2019 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2018 000' PLN
Kapitał akcyjny wyemitowany i zapłacony ('000 PLN)	17.544	17.544
Liczba akcji (w sztukach)	17.543.750	17.543.750
Wartość nominalna jednej akcji (PLN)	1	1
Wartość nominalna wszystkich akcji ('000 PLN)	17.544	17.544

Seria	Liczba szt.	Data Rejestracji
Stan na 1 stycznia 2019 w tym:
A – Kapitał zakładowy	100.000
B - za udziały Enter Air Sp. z o.o.	10.443.747	09/02/2015
B - za znak towarowy	3
C – Oferta publiczna	7.000.000	30/12/2015
Razem	17.543.750
Stan na 31 grudnia 2019	17.543.753

Akcjonariusze Enter Air S.A. posiadający bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu według stanu na dzień 31 grudnia 2019:

Akcjonariusz	Liczba akcji	Udział w kapitale zakładowym i ogólnej liczbie głosów
ENT Investments Ltd	9.206.087	52,48%
Fundusze zarządzane przez Nationale-Nederlanden Powszechne Towarzystwo Emerytalne S.A.	1.874.000	10,68%
Fundusze zarządzane przez Investors Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.	1.505.919	8,58%
OFE Generali	1.602.835	9,14%

Powyższa informacja o stanie posiadania akcji emitenta przez akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu sporządzona została na podstawie następujących dokumentów:

wykazów przekazywanych emitentowi przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych w Warszawie w trybie art. Art. 406³ § 8 kodeksu spółek handlowych,
informacji uzyskanych od akcjonariuszy w drodze realizacji przez nich obowiązków nałożonych na akcjonariuszy spółek publicznych mocą odpowiednich postanowień ustaw z dnia 29.07.2005 r., tj.:

ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (art. 69 i art. 69a) i ustawy o obrocie instrumentami finansowymi,

• zawiadomień przekazywanych przez osoby pełniące obowiązki zarządcze u emitenta w trybie art. 19 ust. 1 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 596/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie nadużyć na rynku (rozporządzenie w sprawie nadużyć na rynku) oraz uchylające dyrektywę 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady i dyrektywy Komisji 2003/124/WE, 2003/125/WE i 2004/72/WE (Dz. U. UE. L. z 2014 r. Nr 173, str. 1 z późn. zm.).

Z uwagi na obowiązujące przepisy prawa przewidujące szczególny tryb oraz zasady powiadamiania spółki publicznej na temat zmiany stanu posiadania akcji przez akcjonariuszy wyłącznie po przekroczeniu ustawowych progów takiej zmiany, nie można wykluczyć, iż rzeczywisty stan posiadania akcji przez akcjonariuszy nieznacznie różni się od stanu przedstawionego powyżej.

Spółka nie posiada również informacji by w okresie następującym po okresie sprawozdawczym, do dnia publikacji niniejszego raportu nastąpiły zmiany w stanie posiadania akcji przez akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki.

Wszystkie wyemitowane przez podmiot dominujący akcje są akcjami zwykłymi bez żadnego uprzywilejowania co do uczestnictwa w podziale zysku.

5.5.15 Kapitał zapasowy

	Stan na dzień 31.12.2019 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2018 000' PLN
Stan na początek okresu	125.488	124.288
- w tym agio	86.652	86.652
Nadwyżka ceny emisyjnej nad ceną nominalną akcji	-	-
Koszty emisji akcji serii C	-	-
Przeniesienie zysku z poprzedniego okresu na kapitał zapasowy	7.384	1.200
Stan na koniec okresu	132.872	125.488

5.5.16 Podatek odroczony

	Stan na dzień	Stan na dzień
	31.12.2019	31.12.2018
	000' PLN	000' PLN
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego:
- aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	100	443
przypadające do realizacji w ciągu 12 miesięcy
	100	443
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku
dochodowego:
- zobowiązania z tytułu odroczonego podatku
dochodowego przypadające do uregulowania	6.080	5.318
w ciągu 12 miesięcy
	6.080	5.318

Zmiany stanu brutto odroczonego podatku dochodowego przedstawiają się następująco:

	Stan na dzień	Stan na dzień
	31.12.2019	31.12.2018
	000' PLN	000' PLN
Stan na początek okresu	4.875	3.408
Obciążenie wyniku finansowego	1.105	1.467
Pomniejszenie kapitału własnego	-	-
Stan na koniec okresu	5.980	4.875

Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego w trakcie roku przedstawione zostały w tabelach poniżej.

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

	Wycena bilansowa	Opłata licencyjna	Pozostałe	Razem
	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN
Stan na 31 grudnia 2017	-	3.420	-	3.420
Wpływ na wynik finansowy Wpływ na kapitał własny	- -	1.140 -	758 -	1.898 -
Stan na 31 grudnia 2018	-	4.560	758	5.318
Wpływ na wynik finansowy	-	1.520	(758)	762
Wpływ na kapitał własny	-	-	-	-
Stan na 31 grudnia 2019	-	6.080	-	6.080

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

	ZUS do zapłaty w następnym miesiącu	Wynagro dzenia do wypłaty w nastepnym miesiacu	Wycena bilansowa	Strata podatkowa	Pozostałe	Razem
	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN	000' PLN
Stan na 31 grudnia 2017	1	5	-	-	6	1 2
Wpływ na wynik finansowy	(1)	(1)	433	-	-	431
Wpływ na kapitał własny	-	-	-	-	-	-
Stan na 31 grudnia 2018	-	4	433	-	6	443
Wpływ na wynik finansowy	2	1	(433)	-	87	(343)
Wpływ na kapitał własny	-	-	-	-	-	-
Stan na 31 grudnia 2019	2	5	-	-	9 3	100

5.5.17 Zobowiązania z tytułu leasingu

Zobowiązania z tytułu leasingu wykazane w pasywach bilansu związane są z wdrożeniem z dniem 1 stycznia 2019 roku standardu MSSF 16 - leasing i dotyczą najmu od jednostki zależnej Enter Air Sp. z o.o powierzchni biurowej będącej siedzibą Spółki.

	Stan na dzień	Stan na dzień
	31.12.2019	31.12.2018
	000' PLN	000' PLN
Zobowiązania z tytułu prawa do użytkowania
aktywów, wymagalne w ciągu:
jednego roku	92	-
dwóch do pięciu lat	276	-
powyżej pięciu lat	-	-
	368	-
Pomniejszone o przyszłe odsetki:	(12)	-
Wartość bieżąca przyszłych zobowiązań	356	-

Nowy standard zniósł klasyfikację leasingu operacyjnego i leasingu finansowego zgodną z MSR 17 i wprowadził jeden model dla ujęcia księgowego leasingu przez leasingobiorcę.

Spółka, korzystając z zapisów par. C1 MSSF 16, zdecydowała się zastosować MSSF 16 do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się 1 stycznia 2019, a korzystając z zapisów par. C5 lit. b) MSSF 16 wdrożyła standard w tej właśnie dacie bez przekształcania danych porównawczych. Wartość prawa do użytkowania została wyceniona w wysokości równej kwocie zobowiązania leasingowego określonego jako bieżąca wartość przyszłych płatności stałych opłat leasingowych zdyskontowanych przy użyciu stopy dyskonta równej 1,7%.

Poniższa tabela przedstawia wartości, jakie zostały ujęte w księgach Spółki w związku z wdrożeniem standardu.

	Dane przekształcone Stan na dzień 31.12.2018 przed zmianą	Wpływ MSSF 16 na sprawozdanie z syt. finansowej	Stan na dzień 01.01.2019 po zmianie
Aktywa trwałe, w tym:
Rzeczowe aktywa trwałe	-	445	445
Razem Aktywa trwałe	42.218	445	42.663
Razem Aktywa obrotowe	121.872	-	121.872
Aktywa razem	164.090	445	164.535
Razem Kapitały własne	158.695	-	158.695
Zobowiązanie długoterminowe, w tym:
Zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu finansowego	-	355	355
Razem Zobowiązanie długoterminowe	5.318	355	5.673
Zobowiązania krótkoterminowe, w tym:
Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu leasingu finansowego	-	9 0	9 0
Razem Zobowiązania krótkoterminowe	7 7	9 0	167
Pasywa razem	164.090	445	164.535

Wpływ standardu na wyniki za cały 2019 rok pokazuje kolejna tabela.

	Bez wdrożonego MSSF 16	Z wdrożonym MSSF 16 Za okres: od 01.01.2019
	Za okres:
	od 01.01.2019
	do 31.12.2019	do 31.12.2019
	000' PLN	000' PLN
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży	32.000	32.000
Koszt własny sprzedaży, w tym:	6 6	(23)
amortyzacja aktywa z tytułu prawa do użytkowania	-	(89)
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	32.066	31.977
Koszty ogólnego zarządu, w tym:	(1.584)	(1.584)
raty leasingu operacyjnego (koszty najmu)	(92)	-
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	30.482	30.393
Koszty/przychody finansowe - netto, w tym:	1.504	1.501
odsetki od zobowiązań z tyt. prawa do użytkowania aktywów	-	(7)
wycena zobowiązań z tytułu prawa do użytkowania aktywów	-	4
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	31.986	31.894

5.5.18 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania

	Stan na dzień 31.12.2019 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2018 000' PLN
Zobowiązania handlowe	32	20
Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń	23	17
Zobowiązanie z tytułu podatku VAT	-	-
Inne w tym wobec ZUS i PIT	35	7
	9 0	4 4

Średni termin płatności zobowiązań handlowych wynosi 30 dni. Spółka posiada zasady zarządzania ryzykiem finansowym zapewniające regulowanie zobowiązań w wyznaczonym terminie.

5.5.19 Rezerwy

	Stan na dzień	Stan na dzień
	31.12.2019	31.12.2018 000' PLN
	000' PLN
Długoterminowe	-	-
Krótkoterminowe	79	33
	7 9	3 3

5.5.20 Zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych

Spółka nie zatrudnia pracowników etatowych w związku z tym nie występują zobowiązania z tytułu świadczeń emerytalnych.

5.5.21 Zobowiązania warunkowe

Enter Air S.A. jest gwarantem spłaty zobowiązań z tytułu leasingu finansowego samolotów Boeing 737 MAX-8 przez Spółkę Enter Air Sp. z o.o. Łączna wartość zobowiązania Enter Air Sp. z o.o. z tytułu leasingu tych samolotów na dzień 31.12.2019 to 276 milionów złotych.

6 INFORMACJE DODATKOWE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

6.1 Transakcje z podmiotami powiązanymi

Transakcje pomiędzy Spółką i podmiotami powiązanymi ujawnione zostały poniżej.

Transakcje handlowe

W latach 2018-2019 nie wystąpiły żadne transakcje z podmiotem dominującym.

W roku 2019 Spółka zawarła następujące transakcje z podmiotem powiązanym Enter Air sp. z o.o.

	Za okres: od 01.01.2019 do 31.12.2019 000' PLN	Za okres: od 01.01.2018 do 31.12.2018 000' PLN
Zakupy usług
- koszty dotyczące najmu biura będącego siedzibą Enter Air S.A.	92	92
- inne koszty finansowe	367	-
Sprzedaż usług
- opłata licencyjna	32.000	24.000
- odsetki dotyczące finansowania Enter Air Sp.z o.o.	-	3.989

Zakupy i sprzedaż usług odbywały się w oparciu o ceny rynkowe.

Salda rozrachunków z podmiotami powiązanymi na dzień bilansowy wyglądają następująco:

	Stan na dzień 31.12.2019 000' PLN	Stan na dzień 31.12.2018 000' PLN
Należności od jednostek powiązanych:
Enter Air sp. z o.o. / należności z tytułu dostaw i usług	32.000	27.989
	32.000	27.989
Zobowiązania wobec jednostek powiązanych:
Enter Air sp. z o.o. / zobowiązania z tytułu leasingu	356	-
	356	-

6.2 Istotne zmiany wartości kwot szacunkowych prezentowanych w poprzednich okresach śródrocznych bieżącego roku obrotowego lub w poprzednich latach obrotowych oraz korekty poprzednich okresów

W roku 2019 nie dokonywano korekt dotyczących poprzednich okresów.

W roku 2019 dokonano zmiany prezentacji w rachunku przepływów pieniężnych – poprzednio punktem wyjścia był wynik netto, obecnie jest to wynik brutto. Prezentacja została zmieniona zarówno w 2019 jak i w 2018 roku. Szczegóły zmian dokonanych w danych dotyczących roku 2018 zostały przedstawia poniższa tabela.

	Dane opublikowane Za okres: od 01.01.2018 do 31.12.2018 000' PLN	korekta 000' PLN	Dane przekształcone Za okres: od 01.01.2018 do 31.12.2018 000' PLN
Przepływy środków pieniężnych z
działalności operacyjnej
Zysk (strata) netto - brutto	19.665	4.639	24.304
Korekty razem
Amortyzacja	-	-	-
Zapłacony podatek dochodowy	(3.172)	(721)	(3.893)
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych	(2)	-	(2)
Zmiana stanu rezerw	1.464	(1.464)	-
Zmiana stanu należności	(7.838)	98	(7.740)
Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów	2.533	(2.549)	(16)
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych	15	(3)	12
Inne korekty	-	-	-
	(7.000)	(4.639)	(11.639)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej	12.665	-	12.665

6.3 Wynagrodzenia kluczowych członków kadry kierowniczej

Wynagrodzenia Zarządu Spółki i Rady Nadzorczej zostały ustanowione w oparciu o politykę wynagradzania członków organów Grupy Kapitałowej Enter Air. Polityka ta została zatwierdzona w trakcie posiedzenia Rady Nadzorczej Spółki w dn. 23.12.2015. Na tej podstawie w 2019 roku wypłacono wynagrodzenia w następującej wysokości:

	Stan na dzień	Stan na dzień 31.12.2018 000' PLN
	31.12.2019
	000' PLN
Wynagrodzenie Zarządu	240	240
Wynagrodzenie Rady Nadzorczej	312	199

6.4 Pożyczki udzielone podmiotom powiązanym

W okresie objętym sprawozdaniem Enter Air S.A. nie udzielała pożyczek jednostkom powiązanym.

W roku 2019 jak również w latach poprzednich nie udzielano pożyczek, gwarancji ani poręczeń Członkom Zarządu, Rady Nadzorczej.

6.5 Instrumenty finansowe

Szczegółowy opis ryzyk wynikających z instrumentów finansowych znajduje się w sprawozdaniu z działalności zarządu w punkcie 14.

Kategorie instrumentów finansowych

	Stan na dzień 31.12.2019	Stan na dzień 31.12.2018
	000' PLN	000' PLN
Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym
koszcie
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	14.176	3 771
Należności handlowe oraz pozostałe - krótkoterminowe	31.601	117 872
Należności pozostałe - długoterminowe	-	-
	45.777	121.643
Pozostałe zobowiązania finansowe
Zobowiązania handlowe	90	44
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	356	-
	446	4 4

6.6 Zdarzenia po dniu bilansowym

Nie wystąpiły żadne wydarzenia mające wpływ na informacje prezentowane w sprawozdaniu.

W dniu 27 stycznia 2020 roku pomiędzy Enter Air S.A. (Pożyczkodawca) i Enter Air Sp. z o.o. (Pożyczkobiorca) została zawarta umowa pożyczki pomostowej. Celem pożyczki jest sfinansowanie podatku VAT od transakcji wykupu przez Enter Air Sp. z o.o. samolotu Boeing 737-800, która to transakcja została sfinansowana w ramach leasingu zwrotnego z firmą Pekao Leasing Sp. z o.o. Kwota pożyczki to 11 mPLN, ostateczny termin spłaty to 30 czerwca 2020.

Ponieważ przychody Enter Air S.A. są mocno skorelowane z działalnością spółki zależnej – Enter Air Sp. z o.o., poniżej opisano zdarzenia po dniu bilansowym mające wpływ na działalność spółki zależnej.

W dniu 24 stycznia 2020 roku Spółka zależna od Enter Air S.A. – Enter Air Sp. z o.o. nabyła od Avenger Flight Group, LLC 45 udziałów stanowiących 45% udziałów w kapitale zakładowym spółki CL122 Sp. z o.o. Przedmiotem działalności spółki CL122 Sp. z o.o. jest prowadzenie lotniczego centrum szkoleniowego zlokalizowanego w Warszawie przy wykorzystaniu symulatora lotu typu B737NG Series 7000XR. Kontrolę kapitałową i operacyjną nad CL122 Sp. z o.o. sprawuje Avenger Flight Group Europe Corp, posiadająca 55% udziałów w jej kapitale zakładowym.

Ze względu na zdarzenia lotnicze z udziałem samolotów B737MAX, w 2019 roku polskie i europejskie władze lotnicze zdecydowały o czasowym wstrzymaniu operacji samolotami tego typu, do czasu wyjaśnienia przyczyn i wdrożenia działań korygujących. Na moment złożenia niniejszego sprawozdania termin wznowienia operacji samolotami tego typu nie jest znany. Samoloty B737MAX stanowią jedynie 9% floty Spółki zależnej od Enter Air S.A – Enter Air Sp. z o.o., dlatego wpływ na realizację programu przewozowego nie będzie istotny.

Od początku 2020 roku świat żyje wiadomościami o pandemii COVID-19. Główne źródło przychodów Enter Air S.A. jest uzależnione od operacji gospodarczych wywoływanych przez spółkę zależną Enter Air Sp. z o.o. Ograniczenia w ruchu lotniczym praktycznie z dnia na dzień uziemiły flotę jednostki zależnej. Wprawdzie wykonywane są sporadyczne rejsy cargo, repatriacyjne i rządowe, jednakże to jest tylko znikomy procent ruchu jaki jest konieczny dla utrzymania rentownej działalności przy potencjale produkcyjnym Enter Air. Dzięki modelowi biznesowemu Enter Air opartemu na przedpłatach (i przychody i koszty) odporność Enter Air na sytuacje kryzysowe wydaje się być dość znaczna.

Mimo dość znaczącego uzależnienia Enter Air S.A. od osiągania przychodów przez spółkę zależną, działalność Enter Air S.A. jest dobrze zabezpieczona na przyszłość – na dzień sporządzenia sprawozdania posiada następujące środki na rachunkach bankowych: 1,5 tys. USD, 9 tys. EUR oraz 1.668,8 tys. zł. W ocenie Zarządu Spółki środki te są wystarczające dla finansowania działalności Spółki w okresie co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego, nie oczekuje się by fakt nielatania przez Enter Air Sp. z o.o. wpłynął na utratę wartości inwestycji w tej spółce.

6.7 Sprawy sądowe

Na moment sporządzenia niniejszego sprawozdania, przed Sądem Okręgowym w Warszawie, toczy się jedna sprawa sądowa z udziałem Spółki i Enter Air Sp. z o.o. Przedmiotem sporu jest roszczenie o zaniechanie rozpowszechniania treści naruszających dobra osobiste byłych pracowników Spółki Enter Air Sp. z o.o. Kwota roszczenia to 250.000 PLN na rzecz każdego z pozwanych (łącznie 500.000 PLN) tytułem zadośćuczynienia

za naruszenie dóbr osobistych oraz o zaniechanie działań naruszających dobra osobiste. Postępowanie nie jest prawomocnie zakończone.

Zarząd stoi na stanowisku, że nawet w razie nałożenia przez Sąd Apelacyjny kary, ryzyko obciążenia Spółki jest niskie, gdyż podjęte zostały wszystkie możliwe działania mające na celu wykonanie postanowienia o zabezpieczeniu, co powinno skutkować odmową uwzględnienia wniosku o nałożenie kary.

6.8 Wynagrodzenie firmy audytorskiej

Firma audytorska została wybrana przez Radę Nadzorczą Enter Air S.A. uchwałą z dnia 10 lipca 2019 r. w sprawie wyboru firmy audytorskiej do badania:

sprawozdania finansowego Spółki Enter Air S.A. za 2019 i 2020 rok,
skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej za 2019 oraz 2020 rok (łącznie z przeglądem).

Jako firmę audytorską do badania sprawozdań finansowych wybrano firmę PKF Consult sp. z o.o. Sp. k. z siedzibą w Warszawie, wpisaną na listę firm audytorskich pod nr 477.

Umowę zawarto w dniu 1 sierpnia 2019 r. na czas określony, niezbędny do wykonania badania sprawozdania finansowego.

Wynagrodzenie audytora w okresach sprawozdawczych kształtowało się ogółem następująco:

	Za okres:	Za okres:
	od 01.01.2019	od 01.01.2018
	do 31.12.2019	do 31.12.2018
	000' PLN	000' PLN
Badanie sprawozdań finansowych	38	33
Przeglądy i inne usługi poświadczające	26	63
Pozostałe usługi	-	-
	6 4	9 6

6.9 Segmenty

Spółka prowadzi działalność holdingową w obrębie Grupy Kapitałowej Enter Air i w obrębie jej działalności występuje tylko jeden segment. W okresie objętym sprawozdaniem Spółka uzyskała przychody z tytułu opłaty licencyjnej od jednostki zależnej.

AI Terminal

Enter Air S.A.

5601_rns_2020-05-25_de262b96-64b9-4fa8-a8c0-b5ecc92ea84b.pdf

Jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki Enter Air S.A. za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2019

SPIS TREŚCI

1 LIST PREZESA

Szanowni Państwo,

2 OŚWIADCZENIA ZARZĄDU

3 WYBRANE DANE FINANSOWE, ZAWIERAJĄCE PODSTAWOWE POZYCJE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Zasady przeliczenia wybranych danych finansowych

4 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 31 GRUDNIA 2019

4.1 Jednostkowe sprawozdanie z wyniku i całkowitych dochodów

4.2 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej

4.3 Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

4.4 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych

5 WPROWADZENIE DO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

5.1 Dane organizacyjne jednostki

5.2 Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki

5.3 Podstawa sporządzenia i format sprawozdania finansowego

5.4 Zasady (polityka) rachunkowości i metody obliczeniowe

Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej

Zmiany do istniejących standardów zastosowane po raz pierwszy w sprawozdaniu finansowym Spółki:

Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów, jakie zostały już wydane przez RMSR i zatwierdzone przez UE, ale jeszcze nie weszły w życie:

Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów wydane przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone do stosowania w UE:

Analiza wpływu MSSF 16 "Leasing" na sprawozdanie finansowe Spółki

Wpływ KIMSF 23 "Niepewność co do ujęcia podatku dochodowego" na sprawozdanie finansowe Spółki

Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdawcza

Kontynuacja działalności

Kursy walut obcych

Zasady rachunkowości przyjęte i stosowane przez Spółkę

Metody wyceny aktywów i pasywów

Rzeczowe aktywa trwałe

Amortyzacja

Używanie obcych środków trwałych na podstawie umowy leasingu (umowy dzierżawy)

Ujmowanie

Początkowa wycena

Późniejsza wycena

Inwestycje w jednostkach zależnych

Instrumenty finansowe

Klasyfikacja i początkowe ujęcie

Przeklasyfikowanie

Wycena

Wycena po początkowym ujęciu

Utrata wartości

Zyski i straty

Pozostałe aktywa trwałe

Wycena

Rozliczenia międzyokresowe

Należności krótkoterminowe

Wycena

Aktualizacja wyceny należności

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Kapitały własne

Rezerwy

Aktywa i rezerwy z tytułu podatku odroczonego

Zobowiązania

Zobowiązania handlowe i pozostałe

Zobowiązania w walutach obcych

Aktywa i zobowiązania warunkowe

Zasady ustalania wyniku finansowego

Wynik finansowy

Świadczenie usług

Przychody finansowe

Koszty działalności operacyjnej

Koszty finansowe

Wypłata dywidend

Transakcje w walutach obcych

Podatek dochodowy

Przepływy pieniężne

Prezentacja sprawozdań finansowych

5.5 Noty do jednostkowego sprawozdania finansowego sporządzonego za okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 31 grudnia 2019

5.5.1 Przychody ze sprzedaży

5.5.2 Koszty według rodzaju

5.5.3 Przychody i koszty finansowe

5.5.4 Podatek dochodowy

5.5.5 Zysk przypadający na jedną akcję

5.5.6 Dywidenda

5.5.7 Rzeczowe aktywa trwałe – aktywa z tytułu prawa do użytkowania

5.5.8 Inwestycje w jednostkach zależnych

5.5.9 Należności pozostałe – długoterminowe