Enertronica Santerno

M&A Activity • Jul 6, 2017

Informazione Regolamentata n. 20023-36-2017		Data/Ora Ricezione 06 Luglio 2017 22:44:48	AIM -Italia/Mercato Alternativo del Capitale
Societa'	:	Enertronica
Identificativo Informazione Regolamentata	:	91692
Nome utilizzatore	:	ENERTRON03 - PASSERETTI
Tipologia	:	REGEM
Data/Ora Ricezione	:	06 Luglio 2017 22:44:48
Data/Ora Inizio Diffusione presunta	:	06 Luglio 2017 22:44:49
Oggetto	:	Enertronica sottoscrive accordo per la cessione dei propri impianti fotovoltaici in Namibia e consolida la linea di business BOT del Gruppo
Testo del comunicato

Vedi allegato.

Comunicato Stampa

Enertronica sottoscrive accordo per la cessione dei propri impianti fotovoltaici in Namibia e consolida la linea di business BOT del Gruppo

Controvalore dell'operazione pari a 2 milioni di Euro per la cessione degli asset e 14 milioni di Euro per le attività di EPC

Frosinone, 6 luglio 2017

Enertronica, società operante nel settore delle energie rinnovabili, del risparmio energetico e nella progettazione e produzione di sistemi elettromeccanici, comunica che ha sottoscritto un accordo per la cessione di due impianti fotovoltaici in fase di costruzione in Namibia per un totale di circa 12 MWp. L'accordo, sottoscritto con una primaria società quotata alla borsa di New York, prevede che il Gruppo Enertronica continuerà ad essere incaricato sia della costruzione, in modalità EPC, che della futura manutenzione degli asset.

L'operazione si inserisce nella nuova linea strategica del Gruppo Enertronica basata sul BOT (Build Operate and Transfer). Con questa linea di Business il Gruppo Enertronica si occuperà di sviluppare, progettare costruire e successivamente vendere impianti fotovoltaici, di dimensioni paragonabili a quelle degli impianti oggetto del presente comunicato, principalmente localizzati in Africa ed in America latina. Al pari degli impianti namibiani i progetti sviluppati da Gruppo saranno ceduti corredati da finanziamento bancario o con accordi vincolanti per l'ottenimento dello stesso.

Il controvalore dell'operazione è pari a circa 2 Milioni di Euro cui si aggiungono circa 14 Milioni di Euro associati alle costruzioni in modalità EPC. Alle costruzioni, inoltre, si aggiungono i contratti di full O&M di durata quinquennale per un importo complessivo di circa 70k Euro/anno per impianto.

Il modello di BOT adottato da Enertronica ha una particolare influenza su tutte le società del Gruppo grazie al fatto che associati al contratto EPC, ed inclusi nel controvalore totale dell'operazione, devono essere considerati gli ordini relativi alla fornitura di inverter fotovoltaici, di pertinenza di Elettronica Santerno – controllata del Gruppo Enertronica- per circa 1 Milione di Euro, la fornitura di Tracker – di produzione diretta di Enertronica SpA- mentre le attività di EPC sono di competenza della controllata Enertronica Costruction Namibia.

I proventi derivanti dalla cessione degli asset e dalle costruzioni saranno di pertinenza del 2017.

Il presente comunicato è pubblicato sul sito Internet della Società nella sezione Investor Relations.

Enertronica S.p.a., fondata nel 2005, è attiva nel settore delle energie rinnovabili e del risparmio energetico. Realizza centrali fotovoltaiche per la produzione di energia elettrica, progetta e distribuisce componentistica per impianti fotovoltaici, progetta e produce sistemi di illuminazione a led di alta qualità ed è attiva nella fornitura di servizi E.s.co. e di rivendita di energia elettrica.

per ulteriori informazioni:

Emittente Enertronica S.p.A. Dott. Francesco Passeretti Via della Dogana, 12 investorelator@enertronica.it www.enertronica.it

Nomad Envent Capital Markets Ltd 207 Regent Street, 3rd Floor, London W1B 3HH (UK)Italian Branch - Via Barberini 95, 00187 Rome (Italy)+ 44 (0) 20 35198451 +39 06 896841 segreteria@envent.it

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Specialist

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Press release

Enertronica sells proprietary solar plants in Namibia, consolidating Group's BOT business

6 July 2017 - Enertronica, Italian company operating in the industry of renewables, energy saving, engineering and manufacturing of electro-mechanical systems, announces the sale of two photovoltaic plants under construction in Namibia, for a total 12MWp to a major corporation listed on New York Stock Exchange. Under the signed agreement, Enertronica Group will still retain both EPC (Engineering, Procurement and Construction) and subsequent Operation & Maintenance of the assets.

The deal confirms the Group's latest, BOT-centered (BOT stands for Build, Operate and Transfer) strategic line focused on development, engineering, construction and eventually disposal of smallmedium sized photovoltaic assets, mainly located in Africa and Latin America. All projects will be bundled with bank facilities or binding funding agreements and sold as a package.

The two Namibian assets were sold for about 2 million Euro, plus additional 14 million Euro coming from EPC contracts. In addition, full O&M contracts with a 5-year tenure will provide around 70K Euro per annum.

Other Group's subsidiaries shall also benefit from the BOT model adopted by Enertronica, as the EPC contracts related to this agreement include a 1 million Euro supply of photovoltaic inverters from Elettronica Santerno (a subsidiary of Enertronica), a supply of trackers directly produced by Enertronica SpA, while EPC operations will be executed by Enertronica Construction Namibia.

All proceeds from asset disposal and from constructions will be accounted in 2017

This press release shall be available in the Investor Relations section of Enertronica website

Established in 2005, Enertronica SpA operaties in the industry of renewables, energy saving, electro-mechanical systems engineering and manufacturing, engineering and constructing photovoltaic plants, manufacturing and distributing components for photovoltic plants, engineering and manufacturing systems for high-efficiency led lightening. Enertronica also performs Es.co services and energy distribution.