Energoaparatura S.A. — Audit Report / Information 2015

Apr 21, 2016

RAPORT

NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA

z badania rocznego sprawozdania finansowego uzupełniający opinię dotyczącą

"ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA"

40-273 Katowice, ul. Generała K. Pułaskiego 7

WPROWADZENIE DO RAPORTU

1.		Badaniem objęto roczne sprawozdanie finansowe
	za okres:		od 01 stycznia 2015 r. do 31 grudnia 2015 r.
	w okresie:			od 28 października 2015 r. do 20 kwietnia 2016 r. z przerwami.
2.		Badanie tego sprawozdania finansowego przeprowadził
		kluczowy biegły rewident Grażyna Sadlik, nr ewid. 10512
3.				Skład Zarządu spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" w Katowicach aktu-
				alny na dzień zakończenia badania, tj. na datę wydania opinii i raportu z badania (20 kwietnia
		2016 r.) był następujący:
	Prezes Zarządu			Pan Tomasz Michalik
4.				Głównym Księgowym odpowiedzialnym za prowadzenie ksiąg rachunkowych i sporzą-
				dzenie sprawozdania finansowego była (od 01.08.2003 r. do nadal)
				Pani Barbara Koźlik
5.				Skład Rady Nadzorczej spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" w Katowi-
				cach aktualny na dzień zakończenia badania, tj. na datę wydania opinii i raportu z badania (20
		kwietnia 2016 r.) był następujący:
	1) Przewodniczący		$\blacksquare$	Pan Jacek Zatryb
		2) Wiceprzewodniczący łącznie z funkcją
	Sekretarza		$\blacksquare$	Pani Małgorzata Gęgotek - Rapak
	3) Członek			Pan Ryszard Wojtowicz
	4) Członek		$\overline{\phantom{a}}$	Pan Piotr Soprych
	5) Członek			Pan Zdzisław Koralewski

A. CZEŚĆ OGÓLNA

I. Forma prawna jednostki

"ENERGOAPARATURA Spółka Akcyjna"

Adres siedziby Spółki: 40-273 Katowice, ul. Generała K. Pułaskiego 7.

W badanym roku obrotowym i do zakończenia badania nie wystąpiły zmiany w tym zakresie.

II. Przedmiot działalności

Przedmiot działalności badanej jednostki jest zgodny z nadanym numerem REGON oraz statutem Spółki i obejmuje w szczególności:

PKD 43.21.Z - wykonywanie instalacji elektrycznych

PKD 43.29.Z - wykonywanie pozostałych instalacji budowlanych

PKD 42.22.Z - roboty związane z budową linii telekomunikacyjnych i elektroenergetycznych

PKD 42.21.Z - roboty związane z budową rurociągów przesyłowych i sieci rozdzielczych

III. Podstawa prawna działalności.

• Kodeks spółek handlowych ustawa z dnia 15 września 2000 r. (Dz.U z 2013 r., poz. 1030 - tekst jednolity ze zm.)
• Statut spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" tekst jednolity uwzględniający zmiany wprowadzone uchwałą ZWZA z dnia 11 czerwca 2015 r. Spółka została powołana na czas nieokreślony.

IV. Organ rejestrowy i data wpisu do rejestru.

Spółka została w dniu 08 stycznia 2002 r. wpisana do Krajowego Rejestru Sądowego - $1¹$ Rejestru Przedsiębiorców pod numerem

KRS 0000078279

• 1. Ostatniego wpisu dokonano w dniu 21 lipca 2015 r.
• $3.$ Badana jednostka posługuje się numerem statystycznym

REGON 271169230

nadanym w dniu 24 czerwca 2011 r.

1. oraz numerem identyfikacyjnym

NIP 634-012-87-07

nadanym w dniu 31 maja 1993 r. przez Urząd Skarbowy w Katowicach; potwierdzonym w dniu 27 kwietnia 2004 r. przez Naczelnika Pierwszego Śląskiego Urzędu Skarbowego w Sosnowcu.

Spółka jest także zarejestrowana jako podatnik VAT UE pod numerem

PL 634-012-87-07

Wysokość kapitału własnego $V_{\cdot}$

1.		Kapitał własny wynosi	16.453.834,48 zł
		a w tym:
	a)	kapitał podstawowy	3.993.886,80 zł
	b)	kapitał zapasowy	11.115.603,34 zł
	C)	kapitał z aktualizacji wyceny	259.480,56 zł
	d)	pozostałe kapitały rezerwowe	46.296.40 zł
	d)	zysk roku bieżącego	1.038.567,38 zł
◠		Kanite Laadeteurous: Caéllei daieli eis no 10.000.424. elseji ausklupp eesii A

• Kapitał podstawowy Spółki dzieli się na 19.969.434 akcji zwykłych serii A 2. o nominalnej wartości po 0,20 złotych każda.
• 1. Kapitał podstawowy został objęty zgodnie z prawem i faktycznie istnieje; wartość wniesionego aportu wynosi 760.183,20 zł (konwersja wierzytelności na akcje spółki w toku postepowania upadłościowego z możliwością zawarcia układu (sygn..akt XGUp54/07/7)
• 1. W roku badanym wystąpiły następujące zmiany w kapitale zakładowym Spółki:
• zgodnie z uchwałą nr 17 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy spół $a)$ ki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" z dnia 11 czerwca 2015 r. (akt notarialny nr 3954 z dnia 11 czerwca 2015r.) nastąpiło obniżenie kapitału zakładowego Spółki o kwotę 46.296,40 zł z tytułu odpłatnego umorzenia akcji własnych nabytych w ramach procesu dobrowolnego umorzenia akcji.

Na koniec roku obrotowego struktura własności kapitału zakładowego była następująca:

Lp.	Akcjonariusz		llość posia- danych akcji	Ilość posia- danych gło- sów	Wartość nomi- nalna posiada- nych akcji (w Zł)	Udział w kapitale zakładowym (%)
1.	Ruthford Holdings Limited		5.434.838	5.434.838		27,22
2.	Leszek Reiniak: bezpośrednio
			300.000	300,000	60,000.00	1.50
		pośrednio przez spółkę Howerton Investment Limited	2.140.000	2.140.000	428.000.00	10,72
3.		Adam Beza	1.153.776	1.153.776	230.755.20	5,78
		Jacek Zatryb	49.200	49.200	9.840.00	0,25
4.		pozostali	10.891.620	10.891.620	2.178.324.00	54,53
		RAZEM:	19.969.434	19.969.434	3.993.886.80	100.00

VI. Ogólna charakterystyka struktury organizacyjnej badanej jednostki

Badana jednostka nie tworzy grupy kapitałowej i nie wchodzi w skład innej grupy kapitałowej (także podatkowej), nie jest znaczącym inwestorem i wspólnikiem wspólnego przedsiewziecia, nie jest jednostką zależną, stowarzyszoną, wspólnym przedsięwzięciem ani też nie jest przedsiębiorstwem wielozakładowym.

Badana jednostka posiada niżej wymienionych znaczących inwestorów:

• 1) Firma RUTHFORD HOLDINGS LIMITED z siedzibą w Nikozii. Cypr posiadająca na dz. 31.12.2015 r. 27,22% akcji, z których każda daje prawo jednego głosu na WZA.
• 2) Pan Leszek Rejniak łącznie ze spółką zależną HOWERTON INVESTMENT LIMITED z siedzibą w Nikozji, Cypr - posiadający łącznie na dz. 31.12.2015 r. 12,22% akcji, z których każda daje prawo jednego głosu na WZA.
• VIL Przekształcenia kapitałowe i organizacyjne jakie miały miejsce w badanej jednostce W okresie, za który przeprowadzane jest badanie i do dnia zakończenia badania, w badanej jednostce nie miały miejsca przekształcenia kapitałowe ani organizacyjne.

VIII. Wielkość średniorocznego zatrudnienia

Średnioroczne zatrudnienie za 2015 r. wynosiło 129 etatów.

IX. Informacje dotyczące zmian w składzie Zarządu oraz Rady Nadzorczej

W okresie za który przeprowadzane jest badanie wystąpiły następujące zmiany w składzie Rady Nadzorczej:

• 1) Uchwałą nr 14/2015 ZWZA z dnia 11.06.2015r.:
• przyjęta została rezygnacja pana Adama Bezy z funkcji Przewodniczącego Rady Nadzorczei.
• do Rady Nadzorczej został powołany pan Piotr Soprych.
• $2)$ Uchwałą Rady Nadzorczej z dnia 18.06.2015r:
• na Przewodniczącego Rady Nadzorczej został wybrany pan Jacek Zatryb, pełniący dotychczas funkcję Wiceprzewodniczącego Rady Nadzorczej,
• funkcję Wiceprzewodniczącego łącznie z funkcją Sekretarza Rady Nadzorczej powierzono pani Małgorzacie Gęgotek - Rapak, pełniącej dotychczas funkcję Sekretarza Rady Nadzorczej.

W okresie za który przeprowadzane jest badanie nie było zmian w składzie Zarządu.

Zbadane sprawozdanie finansowe sporządzone Χ.

za okres od 01 stycznia 2015 r. do 31 grudnia 2015 r. składa się z:

wprowadzenia do sprawozdania finansowego.

bilansu sporządzonego na dzień 31.12.2015 r., który po stronie
aktywów i pasywów wykazuje sumę	26.953 tys. zł
rachunku zysków i strat za okres od 01.01.2015 r. do
31.12.2015 r., wykazującego zysk netto		1.039 tys. zł
zestawienia zmian w kapitale własnym za okres od 01.01.2015r.
do 31.12.2015 r., wykazującego wzrost kapitału własnego
o kwotę	41	tys. zł
rachunku przepływów pieniężnych za okres od 01.01.2015 r. do
31.12.2015 r., wykazującego zwiększenie stanu środków pie-
niężnych netto w ciągu roku obrotowego na sumę	1.920	tys. zł
dodatkowych informacji i objaśnień.

Podstawa badania sprawozdania finansowego jest umowa nr 136/15/16 z dnia 28 paź-XI. dziernika 2015 r. zawarta pomiędzy "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" z siedzibą w Katowicach, ul. Gen. K. Pułaskiego 7 a MW RAFIN Spółka z ograniczona odpowiedzialnościa, Spółka komandytowa z siedzibą w Sosnowcu, ul. Kilińskiego nr 54/III/3, wpisaną na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych prowadzoną przez Krajową Izbę Biegłych Rewidentów pod numerem 3076. Umowa ta została zawarta w wykonaniu uchwały Rady Nadzorczej nr 596/2015 z dnia 27

Podmiot uprawniony, MW RAFIN Sp. z o.o Spółka Komandytowa oraz kluczowy biegły rewident przeprowadzający badanie oświadczają, że są w pełni niezależni w stosunku do "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" z siedzibą w Katowicach, ul. Gen. K. Pułaskiego 7, zgodnie z art. 56 ust. 3 i 4 ustawy z dnia 07.05.2009 r. o biegłych rewidentach i ich samorządzie, podmiotach uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym (Dz.U. z 2015 r. poz. 1011).

XII. Kierownik jednostki złożył wszystkie żądane przez biegłego rewidenta oświadczenia, wyjaśnienia i informację.

W czasie badania nie nastąpiły ograniczenia zakresu ani metod badania.

XIII. Sprawozdanie finansowe jednostki za ubiegły okres obrotowy

października 2015 r.

• 1) Było badane przez Kancelarię Porad Finansowo Księgowych dr Piotr Rojek Sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach i uzyskało opinię bez zastrzeżeń.
• 2) Zostało zatwierdzone przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" uchwałą nr 5 z dnia 11 czerwca 2015 r.
• ksiąg okresu badanego jako zamknięcia został wprowadzony do 3) Bilans bilans otwarcia.
• 4) Zysk netto za rok 2014 w kwocie 1.713.158,45 zł uchwałą Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" nr 19 z dnia 11 czerwca 2015 r. został przeznaczony na:
• wypłate dywidendy w kwocie 998.471,70 zł
• zasilenie kapitału zapasowego w kwocie 714.686,75 zł
• 5) Zostało złożone w Sądzie Rejonowym w Katowicach w dniu 25.06.2015 r.
• 6) Zostało złożone w Pierwszym Śląskim Urzędzie Skarbowym w Sosnowcu w dniu 15.06.2015 r.

XIV. Wnioski i zalecenia biegłego rewidenta z badania sprawozdania finansowego za poprzedni rok obrotowy

Nie wystąpiły

XV. Jednostka w ciągu roku badanego nie była objęta kontrolą przez organy zewnętrzne.

• XVI. Sposób wykorzystania przez biegłego rewidenta ustaleń: innego biegłego rewidenta, działającego w imieniu innego podmiotu uprawnionego, audytu wewnętrznego lub rzeczoznawcy
• 1) Przyjeto wyliczenia rezerw na świadczenia emerytalne i podobne, zawarte w raporcie z dnia 18.01.2016r. opracowanym przez SIGNUM sp. z o.o. w Warszawie.

XVII. Wykaz jednostek powiązanych

Zgodnie z art. 3.1 Ustawy o rachunkowości Spółka:

• nie posiada jednostek powiązanych,
• posiada znaczacych inwestorów:
• Ruthford Holdings Limited z siedzibą w Nikozji Cypr $1)$
• Leszek Rejniak łącznie ze spółką zależną Honwerton Investment Limited z siedzi- $2)$ ba w Nikozji Cypr.

XVIII Informacia o sporzadzeniu raportów cząstkowych, o adresowanych do kierownika jednostki wystapieniach oraz o wynikach badania dodatkowych zagadnień – nie dotyczy

B. CZEŚĆ SZCZEGÓŁOWA RAPORTU

• $\mathbf{L}$ Prawidłowość stosowanego systemu rachunkowości Rachunkowość jest prowadzona zgodnie z ustawą o rachunkowości z dn. 29.09.1994r. (Jedn.tekst Dz. U. z 2013 r., poz.330 ze zm.) a w szczególności z rozdziałem 2 ustawy.
• Polityka rachunkowości zawiera aktualną dokumentację opisującą przyjęte przez badaną $1.$ jednostke zasady. Ostatni aneks (nr 4) ws.zmian w polityce rachunkowości został wprowadzony zarządzeniem Prezesa Spółki z dnia 19.02.2015 r.
• 1. Zasadność i ciągłość polityki rachunkowości, w tym prawidłowość otwarcia ksiąg rachunkowych, jest zachowana.
• $3.$ Dokumentacja operacji gospodarczych jest prawidłowa.
• Księgi rachunkowe są prowadzone komputerowo, z wykorzystaniem programu informa-4. tycznego SIMPLE CRM i SIMPLE ERP, dopuszczonego do użytkowania zarządzeniem nr 12/2010 Zarządu Spółki Akcyjnej ENERGOAPARATURA z dn.03.11.2010 r.
• Powiązanie zapisów w księgach rachunkowych z dowodami księgowymi jest prawidło-5. we. Prowadzone księgi rachunkowe umożliwiają prawidłowe sporządzenie sprawozdań finansowych, ustalenie składników majątkowych a także pozycji kształtujących wynik.
• 1. Bezpieczeństwo przetwarzania danych za pomocą komputera jest zachowane.
• 1. Zestawienie obrotów i sald sporządzane jest na koniec każdego miesiąca na podstawie zapisów dokonanych na kontach ksiąg pomocniczych i księgi głównej.
• Wyniki badania ksiąg rachunkowych i dowodów księgowych stanowiących podstawę $\mathsf{R}$ zapisów w nich dokonanych pozwalają uznać je za ogólnie spełniające warunek rzetelności, bezbłędności i sprawdzalności.
• 1. W sprawozdaniu finansowym Spółka wykazuje dane liczbowe w zaokrągleniu do tysięcy złotych.

II. Działanie w jednostce systemu kontroli wewnętrznej powiązanej z systemem rachunkowości

Kontrola wewnetrzna powiazana z systemem rachunkowości realizowana jest w formie kontroli:

• funkcjonalnej, wykonywanej przez pracowników na stanowiskach kierowniczych i samodzielnych w zakresie ich uprawnień,
• formalno-rachunkowej, wykonywanej przez wyznaczonego pracownika działu finansowo - księgowego spółki,

w oparciu o Zintegrowany System Zarządzania, na który składają się:

• System Zarządzania Jakością wg ISO 9001
• System Zarządzania Środowiskowego wg ISO 14001
• System Zarządzania Bezpieczeństwem i Higieną Pracy wg OHSAS 18001 oraz regulaminy i instrukcie wewnetrzne, w tym m.in:
• regulamin organizacyjny uaktualniony z dn. 05.01.2016 r.

Dokumenty będące przedmiotem księgowania poddawane są kontroli formalnej, merytorycznej i rachunkowej oraz zatwierdzane przez osoby odpowiedzialne w zakresie ustalonych uprawnień.

System kontroli wewnętrznej związany z rachunkowościa, zapewnia kompletne ujecje i prawidłowe udokumentowanie w księgach rachunkowych operacji gospodarczych, a w szczególności operacji i procesów:

• $1.$ zakupu, przyjęcia materiałów do magazynu, zapłat faktur dostawcom,
• $2.$ sprzedaży, wydania produktów z magazynu, spłat należności,
• $3.$ dokumentacji realizowanych kontraktów długoterminowych,
• $3.$ dokumentacji wynagrodzeń i świadczeń socjalnych,
• $4.$ kontroli formalno-rachunkowej i merytorycznej uzyskanych dochodów i poniesionych wydatków.

Badanie systemu kontroli wewnętrznej było przeprowadzone jedynie w takim zakresie, w jakim wiąże się ono ze sprawozdaniem finansowym. Nie miało ono na celu ujawnienia wszystkich nieprawidłowości i słabości tego systemu, w związku z czym nie może stanowić podstawy do wydawania opinii odnośnie efektywności systemu kontroli wewnętrznej.

III. Inwentaryzacja

Na postawie zarządzenia nr 5/2015 Zarządu Spółki Akcyjnej ENERGOAPARATURA z dnia 05.11.2015r. dokonano inwentaryzacji rocznej rzeczowych i pienieżnych składników majatkowych oraz pozostałych aktywów i pasywów.

Inwentaryzacją objęto następujące składniki majątkowe:

$\triangleright$ w drodze spisu z natury: - wyroby gotowe na dzień 31.12.2015r. na dzień 31.12.2015r. - zapasy materiałów (pobrane do produkcji) na dzień 31.12.2015r. - zapasy materiałów (zaliczone do kosztów bezpośrednio po ich zakupie)

	produkcja w toku	na dzień	31.12.2015r.
$\overline{\phantom{0}}$	środki pieniężne w kasie	na dzień	31.12.2015r.
➤	w drodze potwierdzenia sald:
	należności z tytułu dostaw	na dzień	$30.11.2015r$ .
	środki pieniężne na rachunkach bankowych	na dzień	31.12.2015r.
➤	w drodze weryfikacji sald:
	materialy w drodze oraz dostawy niefakturowane	na dzień	31.12.2015r.
	- środki trwałe oraz wartości niematerialne i prawne	na dzień	31.12.2015r.
	- pozostałe aktywa i pasywa	na dzień	31.12.2015r.

Inwentaryzacja aktywów i pasywów została przeprowadzona i rozliczona zgodnie z wymogami art. 26 i 27 ustawy o rachunkowości (Dz. U z 2013 r., poz. 330 ze zm.). Biegły badający sprawozdanie finansowe nie brał udziału w inwentaryzacji a prawidłowość spisu z natury ustalił na podstawie przeprowadzonych testów zgodności, takich jak: zachowanie przez jednostke wymogów formalnych, udokumentowania organizacji i przebiegu spisu, w tym produkcji w toku a także materiałów pobranych do produkcji lecz nie zużytych, potwierdzenia stanu depozytów materiałowych przez kierowników poszczególnych kontraktów a także protokołów o stanie produkcji budowlano - montażowej.

Zapasy materiałów znajdują się na terenie strzeżonym a ostatnia inwentaryzacja środków trwałych drogą spisu z natury była przeprowadzona na dzień 30.11.2014 r.

Biegły skontrolował stan kasy, nie stwierdzając nieprawidłowości.

Do organizacji i trybu przeprowadzenia inwentaryzacji nie wnosi się uwag.

IV. Ocena opracowania i stosowania w jednostce dokumentacji transakcji z podmiotami powiązanymi

• nie dotyczy

V. Klauzula podatkowa

W toku badania biegły rewident przeprowadzający badanie sprawdził prawidłowość rozliczeń z tytułu zobowiązań podatkowych, celnych i ubezpieczeń społecznych, lecz tylko w takim zakresie, w jakim uznał za stosowne do sporządzenia opinii i raportu z badania. W związku z tym sporządzenie opinii i uzupełniającego ją raportu nie może być uznane za wyrażenie opinii odnośnie prawidłowości i terminowości wywiązywania się przez spółkę "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA", ze zobowiązań publicznoprawnych.

VI. Ocena właściwego przechowywania ksiąg rachunkowych, dokumentacji księgowej i sprawozdań finansowych

Miejscem prowadzenia ksiąg rachunkowych jest siedziba spółki. Przechowywanie i ochrona ksiąg, dokumentacji finansowo - księgowej oraz zasady archiwowania są zgodne z wymogami zawartymi w rozdziale 8 ustawy o rachunkowości.

OCENA AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ OCENA SYTUACJI FINANSOWEJ C.

Zmiana stanu aktywów (majątku) na 31.12.2015 r. w stosunku do stanu na 31.12.2014 r. $\mathbf{1}$ . oraz jego struktura są następujące:

w tvs. zł

	Rok bieżący		Rok poprzedni	Dynamika
Składniki aktywów	Kwota	Struktura %	Kwota	Struktura %	2:4 w%
	$\mathbf 2$	3	4	5	6
Aktywa trwałe	5.326	19,76	5.670	19,65	94
1. Wartości niematerialne i prawne
oraz rzeczowe aktywa trwałe	4.499	16,69	4.406	15,27	102
2. Należności długoterminowe	24	0,08	24	0,08	100
3. Inwestycje długoterminowe	0	X	0	x	$\boldsymbol{\mathsf{x}}$
4. Długoterminowe rozliczenia
międzyokresowe	803	2,99	1.240	4,30	65
Aktywa obrotowe	21.627	80,24	23.187	80,35	93
1. Zapasy	1.977	7,33	2.462	8,53	80
2. Należności krótkoterminowe	12.232	45,38	14.844	51,44	82
3. Inwestycje krótkoterminowe	5.982	22,19	4.064	14,08	147
4. Krótkoterminowe rozliczenia
międzyokresowe	1.436	5,34	1.817	6,30	79
AKTYWA RAZEM	26.953	100	28.857	100	93

Stan oraz struktura aktywów na dzień 31.12.2015 r. nie uległa istotnej zmianie w stosunku do roku poprzedniego.

Zasadniczą część aktywów stanowią:

• należności krótkoterminowe, które wynoszą 45,38 % ogółu aktywów
• inwestycje krótkoterminowe, które wynoszą 22,19 % ogółu aktywów oraz
• rzeczowe aktywa trwałe, które wynoszą 16,69 % aktywów. $\equiv$

2. Zmiana stanu źródeł pochodzenia aktywów (majatku) na 31.12.2015 r. w stosunku do stanu na 31.12.2014 r. oraz jego struktura sa nastepujace:

						w tys. zł.
		Rok bieżący		Rok poprzedni		Dynamika
	Składniki pasywów	Kwota	Struktura ℅	Kwota	Struktura %	2:4 w%
		◠				6
А.	Kapitał własny	16.454	61,04	16.413	56,88	100
	w tym:
	1. Kapitał podstawowy	3.994	14,81	4.040	14,00	99
	2. Akcje własne (wielkość ujemna)		x	(250)	(0, 87)	X

Raport uzupełniający "Opinię niezależnego biegłego rewidenta z badania sprawozdania finansowego" za okres 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. "ENERGOAPARATURA S.A", Katowice, ul. Gen.K.Pułaskiego 7 Strona 9

	3. Pozostałe kapitały	11.421	42.37	10.910	37,81	105
	4. Zysk netto	1.039	3,86	1.713	5,94	61
В.	Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania:	10.499	38,96	12.444	43,12	84
	1. Rezerwy na zobowiązania	1.606	5,95	2.463	8,54	65
	2. Zobowiązania długoterminowe	0	x	0	X	X
	3. Zobowiązania krótkoterminowe	8.155	30.25	7.584	26,28	108
	4. Rozliczenia międzyokresowe	738	2,76	2.397	8,31	31
	PASYWA RAZEM	26.953	100	28.857	100	93

Stan oraz struktura pasywów na dzień 31.12.2015 r. nie uległa istotnej zmianie w stosunku do roku poprzedniego.

Główne pozycje pasywów stanowią:

• kapitały własne, które razem wynoszą 61,04 % pasywów $\mathbf{r}$
• zobowiązania krótkoterminowe, które wynoszą 30,25 % pasywów, $\overline{a}$

3. Wyniki finansowe w okresie badanym w stosunku do roku ubiegłego

są następujące:

	Treść	Okres bieżą- CV	Okres po- przedni	Zmiana stanu	Wskaźnik zmiany
Lp.		+ zysk	+ zysk	+ poprawa	stanu
		- strata	- strata	- pogorszenie	w%
1	$\overline{2}$	3	4	$5 = 3 - 4$	$6 = 5:4$
1.	Wynik na sprzedaży:	1.684	2.309	$-625$	$-27$
	a w tym:
	1) produktów	1.695	2.303	$-608$	$-27$
	2) towarów i materiałów	$-11$	6	- 17	- 283
2.	Wynik na pozostałych przycho-
	dach i kosztach operacyjnych	- 66	$-137$	71	52
$\overline{3}$ .	Wynik na przychodach i kosz-
	tach finansowych	$-87$	4	- 91	$-2275$
	Wynik na zyskach, stratach nad-
4.	zwyczajnych	x	X.	X.	X.
5.	Zysk brutto $(1+2+3+4)$	1.531	2.176	- 645	$-30$
6.	Podatek dochodowy - bieżący	0	577	x	X
7.	Podatek dochodowy - odroczony	492	$-114$	x	x
8.	Zysk netto (5-6)	1.039	1.713	- 674	- 39

w tys.zł.

Spółka w roku 2015 osiągnęła zysk netto w wysokości 1.039 tys. zł, na który złożyły się:

zysk ze sprzedaży produktów oraz towarów handlowych $\frac{1}{2}$

1.684 tys. zł

Raport uzupełniający "Opinię niezależnego biegłego rewidenta z badania sprawozdania finansowego" za okres 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. "ENERGOAPARATURA S.A", Katowice, ul. Gen.K.Pułaskiego 7 Strona 10

• strata na pozostałej działalności operacyjnej oraz finansowej $-153$ tys. $z¹$
• podatek dochodowy (odroczony) 492 tvs. zł
• zyskowności, płynności finansowei. zadłużenia oraz 4. Istotne wskaźniki dotyczące rachunku przepływów pieniężnych są następujące:

Lp.	Nazwa wskaźnika	Rok bieżący	Rok poprzedni	+ Poprawa - Pogorszenie
	2		4	b
	Wskaźnik zyskowności sprzedaży	2,72	4,27	$-1,55$
2.	Wskaźnik rentowności brutto sprzedaży	14,01	15,69	$-1,68$
3.	Wskaźnik zyskowności ogółem majątku	3,72	5,70	$-1,98$
4.	Wskaźnik zyskowności kapitałów własnych	6,32	10,58	$-4,26$
5.1	Wskaźnik płynności bieżącej	2,65	3,06	$-0,41$
6.	Wskaźnik płynności szybki	0,73	0,54	0, 19
	Wskaźnik obrotu należnościami w dniach	94	120	26
8.	l Wskaźnik obrotu zapasów w dniach	49	38	$-11$
9.	Wskaźnik obrotu zobowiązaniami w dniach	45	47	2
10.	Wskaźnik zadłużenia ogółem	0,30	0,28	$-0,02$
11.	Wynik finansowy netto na 1 akcję (EPS) w zł	0,05	0,08	$-0,03$

Wszystkie wskaźniki zyskowności i rentowności uległy pogorszeniu w stosunku do roku poprzedniego. Niewielką poprawe wykazują wskaźniki płynności, za wyjatkiem wskaźnika pokrycia bieżących zobowiązań, który pogorszył się w stosunku do roku poprzedniego (o 0,41 punktu procentowego).

Analiza treści ekonomicznej z rachunku przepływów wykazała dodatnie przepływy z działalności operacyjnej, natomiast ujemne z działalności inwestycyjnej i finansowej.

Szczegółowe wyniki finansowe za badany okres charakteryzują dane zaprezentowane w części D oraz załączniku nr 2 do niniejszego raportu.

5. Wnioski końcowe

dotyczące poziomu aktywów, pasywów, dynamiki sprzedaży, a także wskaźników zyskowności, płynności finansowej, zadłużenia oraz sytuacji finansowej.

W czasie badania nie zidentyfikowano istotnych przesłanek, które mogą mieć negatywny wpływ na kontynuowanie działalności przez jednostkę, w dającej się przewidzieć przyszłości (do końca kolejnego roku obrotowego).

Zobowiązania warunkowe oraz zobowiązania zabezpieczone na majątku Spółki zostały wykazane w informacji dodatkowej oraz w części D.VI Raportu.

D. BADANIE WŁAŚCIWE AKTYWÓW I PASYWÓW ORAZ POZYCJI KSZTAŁTUJACYCH WY-NIK DZIAŁALNOŚCI JEDNOSTKI – PODSUMOWANIE BADANIA Z OMÓWIENIEM WYBRA-NYCH ZAGADNIEŃ

I. AKTYWA TRWAŁE

1

Wartości niematerialne i prawne wynoszą:
Wartości niematerialne i prawne – wartość początkowa	15	tvs. zł
Dotychczasowe umorzenie	15	tys. zł
Wartość netto na dzień 31.12.2015 r.	0	tys. zł
Kwota rocznej amortyzacji	$2^{\circ}$	tvs. zł
W okresie badanym stan wartości niematerialnych i prawnych nie zmienił się. Wartości
niematerialne i prawne zostały ujęte w sposób kompletny i prawidłowo wykazane w bilansie.

$2.$ Rzeczowe aktywa trwałe wynoszą: Środki trwałe – wartość początkowa 10.928 tys. zł Dotychczasowe umorzenie 6.635 tys. zł Wartość netto na dzień 31.12.2015 r. 4.293 tys.zł Środki trwałe w budowie 206 tys. zł Razem rzeczowe aktywa trwałe na 31.12.2015 r. 4.499 tys. zł Udział procentowy w sumie aktywów 16.69 $%$ Kwota rocznej amortyzacji 553 tvs. zł W ciągu roku zwiększono wartość środków trwałych o 550 tys. zł w tym z tytułu: $1)$ zakupów 435 tys. zł $3)$ zakończonej budowy 115 tys. zł $w$ tym: · budynki i budowle 45 tys. zł • urządzenia techniczne i maszyny 135 tvs. zł · środki transportu 347 tys. zł • inne środki trwałe 23 tys. zł oraz zmniejszono wartość środków trwałych o 513 tys. zł w tym: • urządzenia techniczne i maszyny $151$ tys. zł · środki transportu 270 tys. zł · inne środki trwałe 92 tys. zł minus umorzenie rozchodowanych środków trwałych 458 tys. zł · wartość netto rozchodowanych środków trwałych 55 tys. zł

3.		W 2015 r. nakłady na zakupy i budowę środków trwałych w stosunku do możliwych źró-
			del finansowych wynoszą:
	1)		Nakłady na zakupy i budowę łącznie z leasingiem finansowym	707	tys. zł
	21		Źródła finansowania
		a)	amortyzacja	554	tys. zł
		b)	część zysku bieżącego okresu	153	tys. zł
			Razem źródła finansowania	707	tys. zł

Sfinansowanie nakładów na zakupy i budowę środków trwałych przedstawia się nastepująco:

zobowiązania na 01.01.2015 r. (bez VAT i leasingu finansowego)	0.00	tvs. zł
nakłady na budowe środków trwałych w 2015 r. (bez leasingu finan-	707	tys. zł
sowego)
Razem potrzebne środki na finansowanie budowy środków trwałych	707	tvs. zł
zaliczki na środki trwałe na 01.01.2015 r.	$(-) 5$	tys. zł

Wycena, kompletność i dokładność ujecia środków trwałych w bilansie nie budzą zastrzeżeń:

• Spis z natury środków trwałych wraz z oceną ich gospodarczej przydatności oraz środków trwałych w budowie przeprowadzony na dzień 31.10.2015r. został rozliczony zgodnie z wymogami art. 26 i 27 ustawy o rachunkowości (Dz. U z 2013 r., poz. 330 ze $zm$ ).
• Środki trwałe wyceniane są według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o odpisy umorzeniowe.
• Środki trwałe są ujęte w księgach w sposób kompletny, a ich suma prawidłowo wykazana w bilansie (w kwotach wynikających z zestawienia obrotów i sald) sporządzonym na dzień 31.12.2015 r.
• Amortyzacja środków trwałych naliczana jest metodą liniową według stawek zawartych w załączniku do ustawy z 15.02.1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (Dz. U z 2014 r., poz. 851 z późn. zm.) z uwzględnieniem okresów ich ekonomicznej użyteczności. W roku badanym nie zmieniono metod amortyzacji. W roku badanym nie stwierdzono istnienia przesłanek dla dokonania odpisów z tytułu utraty wartości środków trwałych.
• Ewidencja, klasyfikacja oraz prezentacja majątku w sprawozdaniu finansowym nie nasuwa uwag. Podstawą użytkowania środków trwałych są prawa własności potwierdzone aktami notarialnymi i fakturami zakupu.

Posiadane przez Spółkę nieruchomości:

• grunty oddane w użytkowanie wieczyste położone w Gdańsku przy ul. Sztutowskiej, na których znajdują się budynki warsztatowo - produkcyjne, magazynowe oraz budynek administracyjno – socialny stanowiące odrebne nieruchomości (księgi wieczyste o numerach GD1G/00124225/1, GD1G/00070942/9),
• grunty oddane w użytkowanie wieczyste położone w Katowicach przy ul. Floriana, na których znajdują się budynek administracyjno – biurowy oraz halą produkcyjna stanowiace odrebne nieruchomości (ksiegi wieczyste $\circ$ numerach KA1K/00066570/8 i KA1K/00031269/1)

na dzień zakończenia badania obciążone są hipotekami: umowną łączną kaucyjną oraz umowna łaczna na rzecz mBANKu S.A.

Łączne ograniczenia w prawach własności na dzień bilansowy wynoszą 8.250.000,00zł szczegółowo przedstawione w cześci E raportu "ZOBOWIAZANIA WARUNKOWE,

OGRANICZENIA W PRAWACH WŁASNOŚCI I ISTOTNE ZDARZENIA PO DACIE, NA KTÓRA SPORZĄDZONO ROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE".

• Dokumentacja dotycząca przychodu i rozchodu środków trwałych jest kompletna i prawidłowa.
• Środki trwałe w budowie wykazują na koniec roku 2015 saldo 206 tys. zł i obejmują nakłady na prace związane z realizacją dwóch zadań inwestycyjnych: budowa hali produkcyjnej 1300m2 oraz modernizacja budynku administracyjno - socjalnego w Gdańsku. W środkach trwałych w budowie nie występują inwestycje zaniechane.
• 1. Należności długoterminowe wynoszą:

24 tvs. zł

Obejmują kwote kaucji z tytułu zabezpieczenia należytego wykonania robót budowlano montażowych do rozliczenia w latach 2017 - 2019.

Pozycja prawidłowo udokumentowana, zgodna z zestawieniem obrotów i sald.

1. Inwestycje długoterminowe:

Długoterminowe aktywa finansowe	Wartość brutto	Odpisy aktualizu- iace	Wartość bilansowa
	12	ィつ	Ü	tvs. zł
Udział procentowy w sumie bilansowej				$\%$

Długoterminowe aktywa finansowe obejmują akcje i udziały spółek będących w likwidacji. Inwestycje długoterminowe zostały prawidłowo wycenione i wykazane w bilansie (stan o,oo zł). Są prawidłowo udokumentowane, kompletne i zgodne z zestawieniem obrotów i sald.

6. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe obejmują:

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	646 tvs.zł
Inne rozliczenia międzyokresowe	157 tys.zł
Razem	803 tvs.zł

Raport uzupełniający "Opinię niezależnego biegłego rewidenta z badania sprawozdania finansowego" za okres 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. "ENERGOAPARATURA S.A", Katowice, ul. Gen.K.Pułaskiego 7 Strona 14 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustalono w oparciu o ujemne różnice przejściowe miedzy wartością księgową a wartością podatkową w wysokości przewidywanej w przyszłości do odliczenia w przyszłym okresie, z zachowaniem zasady ostrożności. Podstawe ustalenia aktywu z tytułu podatku odroczonego stanowiły następujące pozycje:

Podatek odroczony (19%)	646	tys. zł
Razem	3.399	tys. zł
inne zobowiązania	185	tys. zł
nie wypłacone wynagrodzenia	191	tys. zł
rezerwa na nabycie złomu (transformatory)	396	tys. zł
rezerwy na świadczenia pracownicze	944	tys. zł
odpisy aktualizujące należności- w wysokości pewnej do odzyskania	564	tys. zł
rezerwa na zapasy	434	tvs. zH
rezerwa na koszty kontraktów	685	tys. zł

Inne rozliczenia międzyokresowe obejmują głównie kwoty z tytułu gwarancji bankowych i ubezpieczeniowych pozostałych do rozliczenia w latach 2017-2019.

Stwierdza się prawidłową prezentację długoterminowych rozliczeń międzyokresowych w bilansie.

AKTYWA OBROTOWE $II.$

1.	Zapasy	1.977	tys. zł
	Udział procentowy w sumie aktywów	7.33	%
	z tego przypada na:
	1) Materialy	1.775	tvs. zł
	2) Zaliczki na dostawy	202	tvs. zł
	Zapasy materiałów są wyceniane wg cen zakupu nie wyższych niż cena sprzedaży netto.

Stan zapasów nierotacyjnych przedstawia się następująco:

a) Stan na początek roku	356 tys.zł
b) Stan na koniec roku	434 tys. zł

78 $c)$ Zmiana (zwiększenie) tvs. zł

Materiały nierotacyjne (nie wykazujące ruchu ponad 180 dni) zostały objęte 100% odpisem aktualizującym.

Inwentaryzacja zapasów magazynowych przeprowadzona na dzień 31.12.2015 r. została rozliczona zgodnie z wymogami art. 26 i 27 ustawy o rachunkowości (Dz. U z 2013 r., poz. 330 ze zm). Pozycja wykazana w bilansie prawidłowo, zgodnie z zestawieniem obrotów i sald oraz ewidencją syntetyczną i analityczną.

Należności krótkoterminowe	12.941	tys. zł
mniej
odpisy z tytułu aktualizacji wyceny	709	tys. zł
Należności krótkoterminowe na 31.12.2015 r.	12.232	tys. zł
Udział procentowy w sumie aktywów	45,38	%
Należności z tytułu dostaw i usług brutto	12.875	tys. zł
mniej
odpisy z tytułu aktualizacji wyceny	709	tys. zł
Należności z tytułu dostaw i usług netto	12.166	tys. zł
Z kwoty brutto należności z tytułu dostaw i usług przypada na należności:
nieprzeterminowane a)	11.981	tys. zł
przeterminowane b)	894	tys. zł
w tym okres przeterminowania:
do 1 miesiąca	143	tys. zł
3 miesięcy do	34	tys. zł
6 miesięcy do	8	tys. zł
powyżej 12 miesięcy	709	tys. zł
razem $(a + b)$	12.875	tys. zł
Pozostałe należności w łącznej kwocie brutto	66	tys. zł
obejmują należności z tytułu:
podatku od towarów i usług (VAT) – należność
niewymagalna na dz. 31.12.2015 r.	57	tys. zł
rozrachunków z pracownikami $\qquad \qquad \blacksquare$	4	tys. zł
rozrachunków pozostałych	5	tys. zł

Rozliczenie płatności należnych odsetek od należności z tytułu sprzedaży produktów i usług

jest następujące:

$2.$

stan na 01.01.2015 r.	9.	tys. zł
naliczono do 31.12.2015r.	0	tys. zł
zapłacono do 31.12.2015 r.	$\mathbf{0}$	tys. zł
stan na 31.12.2015 r.	9.	tys. zł

W roku 2015 Spółka nie naliczała odsetek hipotetycznych.

Zgodnie z "Polityką rachunkowości" Spółka dokonuje odpisu aktualizującego należności główne w przypadku ich przeterminowania powyżej 180dni.

Należności z tytułu dostaw i usług zostały zinwentaryzowane poprzez wysłanie potwierdzeń sald na dzień 30.11.2015r. do wszystkich kontrahentów.

Uzyskano zwrotnie 73% potwierdzeń zgodności inwentaryzowanych sald, co stanowi 95% ich wartości. Pozostałe salda zweryfikowano.

Na należności zagrożone nieściągalnością Spółka dokonała odpisu aktualizującego w łacznej kwocie 709 tys. zł w tym w roku badanym $\overline{7}$ tys. zł Należności wyceniono w kwocie wymagającej zapłaty, z zachowaniem ostrożności (art. 28.1.7. Ustawy o rachunkowości). W oparciu o zbadaną dokumentację biegły rewident uznał salda należności za realne i kompletne oraz stwierdził, że zostały prawidłowo ujęte w bilan-

$3¹$ Należności dochodzone na drodze sądowej - nie występują

sie w kwotach wynikających z zestawienia obrotów i sald.

4. Inwestycje krótkoterminowe wynoszą:

	Wartość brutto	Odpisy aktuali- zujące	Wartość bilansowa
Krótkoterminowe aktywa finansowe	5.982		5.982	tys. zł
Udział procentowy w sumie aktywów			22,19	%
w tym:
- środki pieniężne w kasie i na rachunkach	979		979	tys. zł
-inne środki pieniężne	5.003		5.003	tvs. zł

Saldo środków pieniężnych w kasie na dzień 31.12.2015r. zostało potwierdzone inwentaryzacją. Saldo środków pieniężnych na rachunkach bankowych na dzień 31.12.2015r. zostało potwierdzone przez banki. Inne środki pieniężne obejmują lokatę terminową wraz z przypadającymi na nią do dnia bilansowego odsetkami.

Inwestycje krótkoterminowe prawidłowo wyceniono i wykazano w bilansie. Saldo środków pieniężnych zgodne z zestawieniem obrotów i sald.

5. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe

1.436	tvs. zł
Udział procentowy w sumie aktywów 5.33
171	tys. zł
1.265	tys. zł

Rozliczenia międzyokresowe kosztów operacyjnych obejmują koszty opłaconych z góry świadczeń, które nastąpią w przyszłym roku, w tym m.in. koszty opłaconych z góry gwarancji bankowych i ubezpieczeniowych (kwota 119 tys. zł) Pozostałe rozliczenia międzyokresowe obejmują:

nadwyżkę przychodów szacowanych nad przychodami zafakturo-735 tys. $z$ ł wanymi

nadwyżkę kosztów rzeczywiście poniesionych nad kosztami sza-530 tvs. zł cowanymi

Rozliczenia międzyokresowe kosztów są zgodne z zestawieniem obrotów i sald i prawidłowo wykazane w bilansie

III. KAPITAŁ WŁASNY

Kapitał własny wynosi		16.454	tys. zł
	61,05 Udział procentowy w sumie pasywów		%
	i składa się z:
1)	Kapitału podstawowego	3.994	tys. zł
2)	Kapitału zapasowego	11.116	tys. zł
3)	Kapitału z aktualizacji wyceny	259	tys. $z$ ł
4)	Pozostałych kapitałów rezerwowych	46	tys. zł
4)	Zysku netto roku bieżącego	1.039	tys. zł

Kapitał podstawowy

W roku badanym zgodnie z uchwałą nr 17 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" z dnia 11 czerwca 2015 r. (akt notaz dnia 11 czerwca 2015r.) nastąpiło obniżenie kapitału zakładowego Spółki rialny nr 3954 o kwotę 46.296,40 zł z tytułu odpłatnego umorzenia akcji własnych nabytych w ramach procesu dobrowolnego umorzenia akcji.

Stan kapitału podstawowego Statutem iest zgodny ze Spółki j. wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego.

Kapitał zapasowy

	W roku badanym kapitał zapasowy został podwyższony o kwotę,	$1.064.686.19$ zł
w tym:
$\blacksquare$	w wyniku podziału zysku za 2014 rok	714.686,75 zł
	(uchwała nr 19 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy
	spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" z dnia 11
	czerwca 2015 r. (akt notarialny nr 3954 z dnia 11 czerwca 2015r.)
$\blacksquare$	w wyniku zmian kapitału rezerwowego	349.999,44 zł
	(uchwała nr 21 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" z dnia 11
	czerwca 2015 r. (akt notarialny nr 3954 z dnia 11 czerwca 2015r.)

Kapitał rezerwowy

W roku badanym zgodnie z uchwałą nr 21 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy spółki "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA" z dnia 11 czerwca 2015 r. (akt notarialny nr 3954 z dnia 11 czerwca 2015r.) utworzono kapitał rezerwowy Spółki w kwocie uzyskanej z obniżenia kapitału zakładowego tj. 46.296,40 zł.

Zysk netto roku bieżącego wynika z rachunku zysków i strat za rok 2015 i jest zgodny z zestawieniem obrotów i sald.

Kapitał własny prawidłowo wykazany w bilansie Spółki, jest zgodny z zestawieniem obrotów i sald oraz "Zestawieniem zmian w kapitale własnym".

$N_{\rm c}$ ZOBOWIĄZANIA I REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA

1.	Rezerwy na zobowiązania wynoszą		1.606	tys. zł
		Udział procentowy w sumie pasywów	5,96	%
		z tego przypada na:
		- długoterminowe	419	tys. zł
		- krótkoterminowe	1.187	tys. zł
	i obejmuja:
	rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1) 2) rezerwe na świadczenia emerytalne i podobne		94	tys. zł
			943	tys. zł
		z tego przypada na:
	długoterminową		325	tys. zł
		krótkoterminowa	618	tys. zł
	3)	pozostałe rezerwy (krótkoterminowe)	569	tys. zł

Jednostka prawidłowo utworzyła rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego w wysokości kwoty podatku dochodowego wymagającej w przyszłości zapłaty, w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych, tj. różnic, które w przyszłości spowodują zwiększenie podstawy obliczenia podatku dochodowego.

W 2015 r. podstawę utworzenia rezerwy stanowiły następujące pozycje:

	nierozliczone koszty kontraktów długoterminowych		491	tys. zł
	naliczone odsetki od lokat		4	tys. zł
		Razem:	495.	tys. zł
	Podatek 19% (rozliczany z wynikiem finansowym)		94	tys. zł
	Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego została wykazana w bilansie w prawi-
	dłowej wysokości, zgodnie z zestawieniem obrotów i sald.
Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne w kwocie		943	tys. zł
	obejmuje:
	rezerwę na nagrody jubileuszowe oraz odprawy emerytalno -
	rentowe wyliczoną w oparciu o kalkulację aktuarialną sporzą-
	dzoną przez SIGNUM Biuro Aktuarialne Sp. z o. o. z siedzibą		376.	tys. zł
	w Warszawie
	rezerwę na niewykorzystane urlopy pracownicze		277	tys. zł
	rezerwę na premie dla pracowników (wyliczoną zgodnie z		290	tys. zł
	ZUZP)

Pozostałe rezerwy krótkoterminowe obejmują:

rezerwę na naprawy gwarancyjne (utworzona w wysokości
0,2% sprzedaży zrealizowanej w roku obrotowym)	73	tvs. zł
rezerwe na badanie bilansu	9	tys. zł
rezerwę na koszty złomu transformatorów (wynika z kontraktu
nr 1101913 dot. budowy GPZ-1 Białystok)	396	tys. zł
rezerwę na koszty postępowania sądowego (dot. odszkodowa-
nia wraz z odsetkami na rzecz ZPrAE Sp. z o.o. (wyrok niepra-	91	tvs. zł
womocny)

Stan rezerw na zobowiązania został prawidłowo wykazany w bilansie, jest zgodny z zestawieniem obrotów i sald.

Stan odpisów z tytułu aktualizacji wyceny aktywów oraz rezerw na zobowiązania przedstawia załącznik nr 6 do niniejszego raportu.

$2.$ Zobowiązania długoterminowe - pozycja bilansowa nie występuje

3.		Zobowiązania krótkoterminowe (bez funduszy specjalnych)	8.137	tys. zł
	wynoszą
		Udział procentowy w sumie pasywów	30,14	℅
		i obejmują zobowiązania wobec pozostałych jednostek
		z tytułu:
	a)	dostaw i usług	6.454	tys. zł
	b)	podatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń	1.298	tys. zł
	$\mathsf{c}$	wynagrodzeń	353	tys. zł
	$\mathsf{d}$	innych	32	tys. zł
		3.1. Struktura czasowa zobowiązań z tytułu dostaw i usług
		jest następująca:
	a)	nieprzeterminowane	6.451	tvs. zł

b) przeterminowane (do 1 miesiąca)	3 tys. zł

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług zweryfikowano na dzień 31.12.2015 r.

Nie istnieją zagrożenia spłat zobowiązań wykazanych na dzień bilansowy.

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wykazano w bilansie w prawidłowej wysokości. Na dzień zakończenia badania wszystkie zobowiązania na dz.31.12.15 zostały uregulowane.

Zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych i innych świadczeń dotyczą:

364

tys. zł

• ubezpieczeń społecznych,

Razem:	1.298	tvs. zł
$-$ składek na PFRON		$2$ tys. $zh$
- podatku od towarów i usług (VAT)		853 tys. zł
- podatku dochodowego od osób fizycznych	79 -	tys. zł

Kwota zobowiązań z tytułu podatków i ubezpieczeń społecznych wyceniona i ujeta w bilansie prawidłowo, zgodna z zestawieniem obrotów i sald oraz sporządzonymi deklaracjami.

Badanie obrotów i sald ww. podatków dokonano metodą doboru prób i jedynie na podstawie oceny dokumentów w ramach tychże prób stwierdza się, że dane obroty i salda zostały prawidłowo ustalone. Z tego powodu niektóre nieprawidłowości mogą zostać niewykryte.

Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń obejmują wynagrodzenia pracowników za miesiąc grudzień 2015r., wypłacone w styczniu 2016 r.

Zobowiązania inne dotyczą:

Razem:	32	tys. zł
rozrachunków z tytułu ubezpieczeń majątkowych	4	tys. zł
$\triangleright$ zatrzymanych kaucji,	5.	tys. zł
$\triangleright$ rozrachunków z pracownikami	23	tys. zł

Zobowiązania krótkoterminowe są kompletne, poprawnie udokumentowane, zgodne z ewidencją analityczną i zestawieniem obrotów i sald oraz prawidłowo wykazane w bilansie.

• 1. Realizacja restrukturyzacji finansowej według stosownych ustaw - nie wystąpiła.
• 1. Podstawa prawna, rozliczenie i przebieg własnego postępowania układowego, ugodowego:

Spółka nie przeprowadzała postępowania układowego ani ugodowego.

6. Fundusze specjalne

obejmują Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych i wynoszą		tvs. zł
Udział procentowy w sumie pasywów	0.07	℅

Odpis za 2015 r. na fundusz został prawidłowo naliczony i ujęty w kosztach a środki pieniężne terminowo przekazane na wyodrębnione konto

Stan ZFŚS wynika z ewidencji księgowej i jest zgodny z zestawieniem obrotów i sald.

7.	Rozliczenia międzyokresowe wynoszą	738	tys. zł
	Udział procentowy w sumie pasywów	2.74	%
	w tym:
	- długoterminowe	44	tys. zł
	- krótkoterminowe	694	tvs. zł

i obejmują:

۰	krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe kosztów - dot.
	kontraktów długoterminowych (nadwyżka kosztów szacowa-
	nych nad kosztami rzeczywiście poniesionymi)	685	tys. zł
$\overline{\phantom{a}}$	inne rozliczenia międzyokresowe przychodów - wartość prawa	53	tys. zł
	użytkowania wieczystego gruntu nabytego nieodpłatnie na
	podstawie przepisów art.2 ustawy z dnia 29.09.1990 r. o zmia-
	nie ustawy o gospodarce gruntami i wywłaszczaniu nierucho-
	mości, w tym:
	krótkoterminowe	9	tys. zł
	długoterminowe	44	tvs. zł

Pozycja wykazana prawidłowo.

$V_{\cdot}$ WYNIK FINANSOWY, PODATKI

1. Przychody, zyski, koszty i straty oraz wynik finansowy wynikające z rachunku zysku i strat - wariant kalkulacyjny za okres od 01.01.2015r. do 31.12. 2015 r. są następujące:

				w tys. zł
	Treść	Przychody ze sprzedaży, zbytu i pozostałe	Odpowiadające im koszty	Wynik + zysk - strata
	1	$\mathbf{2}$	$\overline{\mathbf{3}}$	4
w tym:	A - E Działalność operacyjna	38.264	36.580	$\pmb{\times}$
	Produkty netto	38.213	36.518	1.695
II.	Towary i materiały	51	62	$-11$
C.	Zysk ze sprzedaży $(\sum +/- 1+/- 1 +/- V)$	X	X	1.684
D.	Pozostałe przychody operacyjne	280	$\boldsymbol{\mathsf{x}}$	$\mathsf{x}$
E.	Pozostałe koszty operacyjne	X.	346	X
	1. Wynik na pozostałej działal- ności operacyjnej (D.2 – E)	x	$\mathsf X$ .	$-66$
F.	Zysk na działalności operacyjnej $(C + E.1)$	$\pmb{\times}$	X	1.618
G.	Przychody finansowe	120	X	$\mathsf{x}$
H.	Koszty finansowe	$\boldsymbol{\mathsf{X}}$	207	X
	1. Wynik na działalności finan- sowej $(G.2 - H)$	X.	x	$-87$
Ī.	Zysk z działalności gospodarczej $(ΣF+H.1)$	$\pmb{\times}$	x	1.531

Raport uzupełniający "Opinię niezależnego biegłego rewidenta z badania sprawozdania finansowego" za okres 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. "ENERGOAPARATURA S.A", Katowice, ul. Gen.K.Pułaskiego 7 Strona 22

IJ.	Wynik zdarzeń nadzwyczajnych
		X	x	Χ
	Zyski nadzwyczajne	x	$\boldsymbol{\mathsf{x}}$	X
	Straty nadzwyczajne H.,	x	X	x
İΚ.	Zysk brutto $(1 +/- J)$	X	X	1.531
∥L.	Podatek dochodowy, w tym:	x	X	492
	Część bieżąca Ł.	$\boldsymbol{\mathsf{x}}$	$\boldsymbol{\mathsf{x}}$	0,00
	Część odroczona Ħ.	X	X	492
∥M.	Zysk netto $(K-L)$	x	x	1.039

Rachunek zysków i strat został sporządzony w wariancie kalkulacyjnym, z uwzględnieniem postanowień art. 47 ustawy o rachunkowości, zgodnie z przyjętą "Polityką rachunkowości".

1.1 Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i mate-38.264 tvs. zł riałów

z tego przypada na:

• przychody netto ze sprzedaży produktów 38.213 tys. zł
• przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów tys. zł $51$

Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów są rezultatem zrealizowanej i fakturowanej sprzedaży na rzecz odbiorców krajowych, przy czym ich zgodność i wiarygodność zastrzeżeń nie budzi, gdyż zachowano ustawową zasadę memoriału i współmierności a także uwzględniono prawidłowy moment powstania przychodu.

	1.2 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów	32.903 tys. zł
	z tego przypada na:
	- koszt wytworzenia sprzedanych produktów	32.841	tvs. zł
$\sim$ $-$	wartość sprzedanych towarów i materiałów	62.	tys. zł

1.3 Koszty ogólnego zarządu

3.677 tys. zł

Ewidencja księgowa przychodów i kosztów ze sprzedaży uwzględnia ich podział wg tytułów oraz stawek VAT, umożliwia wydzielenie kosztów stałych i zmiennych, odrębne rozliczenie poszczególnych kontraktów długoterminowych a także przychodów związanych z poszczególnymi rodzajami działalności. Sprzedaż jest fakturowana wg cen umownych. Stwierdzono współmierność kosztów i przychodów. Strukturę rzeczową i terytorialną przychodów ze sprzedaży produktów, towarów i usług przedstawiono w Informacji dodatkowej - nota nr 20a i $20_b$ .

Istotne pozycje kosztów operacyjnych:

1. Zużycie materiałów i energii	16.479 tvs. zł
2. Usługi obce	15.204 tys. zł
3. Wynagrodzenia	5.965 tvs. zł

Ustalenie kosztów wytworzenia sprzedanych produktów
Koszty działalności operacyjnej	40.829	tys. zł
Zmiana stanu produktów	$-2.085$	tys. zł
Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby	$-2.2267$	tys. zł
Koszty ogólnego zarządu	$-3.677$	tys. zł
Koszt wytworzenia sprzedanych produktów	32.841	tys. zł
2. POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE
Pozostałe przychody operacyjne	280	tys. zł
Pozostałe koszty operacyjne	346	tys. zł
Strata na pozostałej działalności operacyjnej	$(-) 66$	tys. zł
Pozostałe przychody operacyjne obejmują:
zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych	24	tys. zł
przychody z tytułu najmu, dzierżawy	23	tys. zł
uzyskane odszkodowanie	179	tys. zł
inne -	54	tys. zł
Pozostałe koszty operacyjne obejmują:
koszty napraw powypadkowych (do zwrotu przez ubezpieczy- ciela)	147	tys. zł
darowizny -	16	tys. zł
odpisy aktualizujące należności	7	tys. zł
pozostałe odpisy aktualizujące aktywa	78	tys. zł
koszty sądowe i egzekucyjne	21	tys. zł
inne	77	tys. zł
3. DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA
Przychody finansowe	120	tys. zł
Koszty finansowe	207	tys. zł
Strata na działalności finansowej	$(-) 87$	tys. zł
Przychody finansowe obejmują:
odsetki od lokat	87	tys. zł
odsetki z tytułu nieterminowych zapłat	3	tys. zł
inne	30	tys. zł
Koszty finansowe obejmują:
odsetki od kredytów i zobowiązań handlowych	5	tys. zł
prowizje od otrzymanych gwarancji bankowych i ubezpiecze- niowych	191	tys. zł

l,

Przychody ze sprzedaży produktów, pozostałe przychody, przychody finansowe wynikają z kont syntetycznych i analitycznych oraz zestawienia obrotów i sald. Zostały zaliczone do właściwych okresów sprawozdawczych, są kompletne i prawidłowo wycenione. Koszty uzyskania przychodów są poprawnie klasyfikowane i prawidłowo udokumentowane.

Przychody i koszty uzyskania przychodów zostały zaprezentowane w rachunku zysków i strat w kwotach wynikających z ewidencji księgowej.

Ewidencja kosztów ujmuje m.in. następujące tytuły nie stanowiących kosztów uzyskania przychodu:

$\sim$ 100 $\mu$	rezerwy krótkoterminowe na zobowiązania	99 tys. zł
$\sim$	rezerwy na świadczenia pracownicze	943 tvs. zł
	niewypłacone wynagrodzenia pracownicze	191 tys. zł

4. Zyski i straty nadzwyczajne

W roku badanym nie wystąpiły zyski i straty nadzwyczajne.

5.	OBOWIĄZKOWE ZMNIEJSZENIA ZYSKU
	Zysk brutto	1.531	tys. zł
	Podatek dochodowy, w tym:	492	tys. zł
	- Część bieżąca	0	tys. zł
	- Część odroczona	492	tys. zł
	Zysk netto	1.039	tys. zł

Rozliczenie głównych pozycji różniących podstawę opodatkowania podatkiem dochodowym od wyniku finansowego brutto w 2015 r. - przedstawiono szczegółowo w informacji dodatkowej - cz. II Rachunek zysków i strat pkt. 5.

Nie wnosimy uwag do prawidłowości ustalenia podstawy opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych.

Spółka poniosła stratę podatkową – bieżący podatek dochodowy od osób prawnych nie występuje.

4.1 Podatek dochodowy odroczony:

zmiana stanu rezerw		(+) 77 tys. zł
zmiana stanu aktywu	(-) 415 tys.zł
Razem podatek odroczony	492	tys. zł

Kwota odroczonego podatku dochodowego jest zgodna z kwotą wynikającą z rachunku zysków i strat.

5. Podatki – rozliczenia z budżetem

W zakresie rozliczeń podatkowych raport obejmuje w szczególności badanie stanu rozrachunków z tych tytułów i ich zgodność z danymi deklarowanymi przez Spółke. Badanie obrotów i sald ww. podatków dokonano metodą doboru prób i jedynie na podstawie oceny dokumentów w ramach tychże prób stwierdza się, że dane obroty i salda zostały prawidłowo ustalone. Z tego powodu niektóre nieprawidłowości mogą zostać niewykryte.

Zobowiązania podatkowe naliczone w okresie I - XII 2015 r.:

$\mathbf{1}$ .	Podatek dochodowy od osób prawnych		tys. zł
2.	Podatek od towarów i usług VAT (nadwyżka podatku należnego
	nad naliczonym)	2.171	tys. zł
3.	Podatek od nieruchomości	219	tys. zł
4.	Podatek dochodowy od osób fizycznych	529	tys. zł
5.	Składki na ubezpieczenia społeczne, zdrowotne, FP, FGŚP	2.315	tvs. zł
6.	Składki na PFRON	30	tys. zł
	Rozliczenia z budżetem zgodne są z ewidencią ksiegowa i zostały prawidłowo wykazane w

sprawozdaniu finansowym za rok 2015.

6. ROZLICZENIE WYKORZYSTANIA DOTACJI

W roku badanym jednostka nie korzystała z dotacji.

Ε. ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE, OGRANICZENIA W PRAWACH WŁASNOŚCI I ISTOTNE ZDARZENIA PO DACIE, NA KTÓRA SPORZĄDZONO ROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSO-WE

1. Zobowiązania warunkowe obejmują kwoty udzielonych gwarancji wg stanu na dz. 31.12.2015 r. z tytułu:

1.	zabezpieczenia należytego wykonania robót	$\qquad \qquad$	10.692 tys. zł.
2.	gwarancje ubezpieczeniowe na zabezpieczenie zobowiązań gwarancyjnych	-	8.403	tys. zł
3.	gwarancje bankowe na zabezpieczenie zobowiązań gwaran- cyjnych	-	1.477	tys. zł
	ZOBOWIAZANIA WARUNKOWE RAZEM:		20.572	tys.zł

Wym.gwarancje dotyczą robót budowlano - montażowych realizowanych przez Spółkę. Zabezpieczeniem powyższych gwarancji są weksle własne in blanco, cesia wierzytelności z kontraktu a także hipoteka.

Na realizowane roboty przez podwykonawców Spółka otrzymała gwarancje w wys. 28 tys.zł, co stanowi 0,1% aktywów.

Raport uzupełniający "Opinię niezależnego biegłego rewidenta z badania sprawozdania finansowego" za okres 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. "ENERGOAPARATURA S.A", Katowice, ul. Gen.K.Pułaskiego 7 Strona 26

			w tys. zł
Lp.	Zobowiązanie zabezpieczone:	kwota kredy- tu, pożyczki i inne	kwota zabezpie- czenia	kwota zabez- pieczenia wyrażo- na jako % akty- wów
	Α	в		C.
А.	Hipotecznie:
	Hipoteka umowna łączna kaucyjna	1.300	1.500
	KW KA1K/00031269/1
	obejmuje: KW KA1K/00066570/8 Hipoteka umowna łączna obejmuje: KW KA1K/00031269/1 KW KA1K/00066570/8 GD1G/00070942/9 GD1G/00124225/1 III. Zobowiązania zabezpieczone RAZEM
Н.		1.477	6.750
		2.777	8.250	30%

2. Wykaz grup zobowiązań zabezpieczonych na majątku jednostki:

Hipoteka umowna łączna kaucyjna stanowi zabezpieczenie roszczeń mBanku S.A o spłatę kredytu z dnia 20.12.2007 r. wraz z odsetkami i innymi kosztami wynikającymi z umowy. Dodatkowymi zabezpieczeniami spłaty kredytu są cesja praw z polisy ubezpieczeniowej oraz weksel własny in blanco. Na dzień 31.12.2015r. spółka nie posiadała zadłużenia kredytowego.

Hipoteka umowna łączna stanowi zabezpieczenie roszczeń mBanku S.A z tytułu udzielonych gwarancji bankowych.

3. Zdarzenia po dacie bilansu:

Na podstawie materiału stanowiącego przedmiot badania sprawozdania finansowego oraz w oparciu o oświadczenie złożone przez członków Zarządu stwierdza się, ze po dacie, na którą sporządzono roczne sprawozdanie finansowe, aż do dnia zakończenia badania tego sprawozdania finansowego, nie wystąpiły istotne zdarzenia, które mogłyby negatywnie wpłynąć na sytuację majątkową i finansową spółki w następnym okresie sprawozdawczym.

F. ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM, RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIE-NIEŻNYCH, DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA, SPRAWOZDANIE Z DZIA-ŁALNOŚCI

1. Zestawienie zmian w kapitale własnym

Zestawienie zmian w kapitale własnym sporządzono zgodnie z załącznikiem nr 1 do ustawy o rachunkowości oraz pozostałymi obowiązującymi spółkę przepisami prawa.

Dane zaprezentowane w zestawieniu zmian w kapitale własnym są zgodne z pozostałymi elementami sprawozdania finansowego oraz z danymi pochodzącymi bezpośrednio z ewidencji księgowej i analizy sald kont.

2. Rachunek przepływów pieniężnych

Rachunek przepływów pieniężnych za okres od 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. został sporządzony metodą pośrednia.

Przepływy pienieżne z poszczególnych rodzajów działalności wykazują następujące wielkości^.

Przepływy pieniężne netto razem	1.920	tvs. zł
- działalność finansowa	- 944	tys. zł
- działalność inwestycyjna	- 624	tys. zł
- działalność operacyjna	3.488	tvs. zł

Rachunek przepływów pieniężnych sporządzono zgodnie z załącznikiem nr 1 do ustawy o rachunkowości oraz pozostałymi obowiązującymi spółkę przepisami prawa.

Dane zaprezentowane w rachunku przepływów pieniężnych są zgodne z pozostałymi elementami sprawozdania finansowego oraz z danymi pochodzącymi bezpośrednio z ewidencji księgowej i analizy sald kont.

Objaśnienie struktury środków pieniężnych do sprawozdania z przepływu środków pienieżnych przedstawiono w informacji dodatkowej - NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO RA-CHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH.

3. Dodatkowe informacje i objaśnienia

Dodatkowe informacje i objaśnienia wraz z wprowadzeniem do sprawozdania finansowego sporządzono zgodnie z załącznikiem nr 1 do ustawy o rachunkowości oraz rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 18 października 2005 r. w sprawie zakresu informacji wykazywanych w sprawozdaniach finansowych i skonsolidowanych sprawozdaniach finansowych, wymaganych w prospekcie emisyjnym dla emitentów z siedzibą na terytorium Rzeczpospolitej Polskiej, dla których właściwe są polskie zasady rachunkowości (Dz.U. z 2014 r., poz. 300).

4. Sprawozdanie z działalności

Sprawozdanie z działalności jest kompletne w rozumieniu art. 49 ust. 2 ustawy o rachunkowości i omówiono w nim w szczególności:

• czynniki ryzyka i opis zagrożeń, na które narażona jest spółka,
• ważniejsze zdarzenia, w tym również inwestycje mające istotny wpływ na działal-

ność spółki, które wystąpiły w okresie badanym,

• aktualna sytuacie finansowa i ekonomiczna spółki.
• przewidywane kierunki rozwoju spółki

W sprawozdaniu z działalności wystepuje pełna zgodność zawartych w nim informacji z badanym sprawozdaniem finansowym.

Informacie ujete w sprawozdaniu z działalności Spółki uwzgledniają również postanowienia zawarte w rozporzadzeniu Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebedacego państwem członkowskim (Dz. U. z 2014 r., poz. 133).

G. NARUSZENIE PRAWA

W otrzymanym przez nas pisemnym oświadczeniu. Zarzad "ENERGOAPARATURA Spółka" Akcyjna" potwierdził, że zgodnie z jego najlepszą wiedzą badana jednostka przestrzegała wszelkich przepisów prawa – w szczególności prawa branżowego, w tym umowy spółki – których naruszenie mogłoby w sposób istotny wpłynąć na zbadane przez nas roczne sprawozdanie finansowe.

W trakcie badania poszczególnych pozycji przedmiotowego sprawozdania finansowego oraz ksiąg rachunkowych – w ramach odpowiednio dobranych prób do badania – zweryfikowano w tym zakresie wyżej wymienione oświadczenie i nie stwierdzono istotnych naruszeń prawa, jak również umowy spółki.

OCENA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO za okres od 01.01.2015r. do 31.12.2015r. Η.

• $1₁$ Stwierdzamy, że sprawozdanie finansowe i stanowiące jego podstawę księgi rachunkowe są zgodne z przepisami prawa i powszechnie przyjetymi przez środowisko zawodowe zasadami rachunkowości.
• $2₁$ Stwierdzamy prawidłowość i rzetelność sprawozdania finansowego, polegającą na wykazaniu w nim wyników całokształtu działalności oraz sytuacji majątkowej i finansowej jednostki zgodnie z prawdą materialną.
• $3.$ Niniejszy raport uzupełniający opinię z badania omówiono z Zarządem Spółki "ENER-GOAPARATURA Spółka Akcyjna" w Katowicach, ul. Gen. K. Pułaskiego 7.

$\mathbf{I}$ USTALENIA KOŃCOWE

• $1₁$ Raport uzupełniający opinię z badania zawiera 30 stron maszynopisu kolejno ponumerowane. Każdą ze stron oznaczono, umieszczając na niej obok numeru strony podpis biegłego rewidenta.
• $2.$ Do raportu załącza się zbadane sprawozdanie finansowe Spółki "ENERGOAPARATURA Spółka Akcyina" oraz:
• $1)$ Wnioski i uwagi - nie występują

• $2)$ Wyniki ekonomiczno - finansowe

• $3)$ Wskaźniki zyskowności, płynności finansowej i zadłużenia

• $4)$ Wskaźniki rynku kapitałowego
• $5)$ Wskaźniki z rachunku przepływów pienieżnych
• Stan odpisów z tytułu aktualizacji wyceny aktywów oraz rezerw na zobowiązania $6)$
• $7)$ Wykaz jednostek powiązanych - nie występuje
• $8)$ Potwierdzenie odbioru (w egzemplarzu podmiotu badającego)

Kluczowy biegły rewident

aden

Grazvna Sadlik Nr ewidencyjny 10512 Podmiot uprawniony

MW RAFIN

Spółka z ógraniczoną odpowiedzialnością
S P Ó Ł K A K O M A N D Y T O W A 41-200 Sosnowiec, ul. Kilińskiego 54/III/3 Podmiot uprawniony nr 3076 3

PREZES Biegly Rewident Marian Wcisło nr ewid. 5424

Sosnowiec, dnia 20 kwietnia 2016 r.

Raport uzupełniający "Opinię niezależnego biegłego rewidenta z badania sprawozdania finansowego" za okres 01.01.2015 r. do 31.12.2015 r. "ENERGOAPARATURA S.A", Katowice, ul. Gen.K.Pułaskiego 7 Strona 30

MW RAFIN
Sosnowiec

$\mathbb{I}$

Załącznik nr 2

Jednostka badana: ENERGOAPARATURA S.A

WYNIKI EKONOMICZNO - FINANSOWE

w tys.zł.

			Wykonanie w cenach bieżących			Wskaźnik procentowy %
ـو ـا	WSKAŹNIK	w okresie badanym	2014r	2013r	B:C	G:B
	$\prec$	B	ပ	≏	ш	щ.
	Przychody ogółem,
	w tym z tytułu:	38664	40 450	56 626	95,58	68,28
	sprzedaży produktów i usług	38 213	37627	55 127	101,56	69,32
	sprzedaży towarów i materiałów $\widehat{z}$	51	2485	475	2,05	10,74
	pozostałych przychodów operacyjnych 3)	280	166	757	1,69	36,99
	przychodów finansowych 4)	120	172	267	69,77	44,94
	zysków nadzwyczajnych 5	$\circ$	$\circ$	0
	zm.stanu produkt. 6	0	0	0
	7) koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby	$\circ$	$\circ$	0
$\equiv$	Koszty uzyskania przychodów,
	w tym z tytułu:	37 133	38 274	54004	97,02	68,76
	sprzedaży produktów i usług	36518	35323	52487	103,38	69,58
	sprzedaży towarów i materiałów ล	62	2480	494	0,03	12,55
	pozostałych kosztów operacyjnych $\widehat{\mathcal{E}}$	346	303	717	114,19	48,26
	kosztów finansowych $\widehat{+}$	207	168	306	123,21	67,65
	strat nadzwyczajnych 5)	$\circ$	0	0
$\equiv$	Wynik finansowy brutto (I - II)	531	2176	2622	58,39	58,39
Σ.	Podatek dochodowy bieżący	0	577	909	×	×
>	Pozostałe obciążenia wyniku finansowego	0	0	$\bullet$	×	×
Ż.	Odroczony podatek dochodowy	492	$-114$	-367	×	×
$\equiv$	Wynik finansowy netto (III - IV - V +/- VI)	1 039	1713	2080	60,65	49,95

Data sporządzenia:20.04.2016 r.

Badający: Grażyna Sadlik nr ewid. 10512 $\mathcal{N}$ 1

MW RAFIN

Sosnowiec

Jednostka badana: ENERGOAPARATURA S.A

WSKAŹNIKI ZYSKOWNOŚCI, PŁYNNOŚCI FINANSOWEJ I ZADŁUŻENIA (struktury finansowania majątku)

						w tys.zł.
			Kwoty		Wskaźnik	Zmiana stanu
	Rodzaj wskaźnika i sposób wyliczenia	rok bieżący	rok poprzedni	roku bieżącego	roku poprzedniego	wskaźnika + poprawa - pogorszenie
	A	B	C	D	E	F
			WSKAŹNIKI ZYSKOWNOŚCI
1.	Wskaźnik zyskowności sprzedaży
	Zysk netto x 100	1039	1713
	Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	38 264	40 112	2,72	4,27	$-1,55$
2.	Rentowność brutto sprzedaży
	Wynik brutto ze sprzedaży x 100	5 3 6 1	6295	14,01	15,69	$-1,68$
	Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	38 264	40 112
3.	Wskaźnik zyskowności ogółem majątku (ROA)
	Zysk netto x 100	1039	1713	3,72	5,70	$-1,98$
	Przeciętny stan aktywów	27 905	30 0 56
4.	Skorygowany wskaźnik zyskowności ogółem majątku (ROA 1)
	Zysk netto + odsetki zapłacone netto
	$(tj, bez p.d.o.p) \times 100$	1536	1604	5,50	5,34	0.16
	Przeciętny stan aktywów	27 905	30 056
5.	Wskaźnik produktywności aktywów trwałych
	Przychody ze sprzedaży
	produktów, towarów i materiałów	38 264	40 112	6,96	7,26	$-0,30$
	Przeciętny stan aktywów trwałych	5 4 9 8	5 5 2 7
6.	Wskaźnik zyskowności kapitałów własnych (ROE)
	Zysk netto x 100	1039	1713
	Przeciętny stan kapitału (funduszu) własnego	16 4 34	16 187	6,32	10,58	$-4,26$
7.	Skala dźwigni finansowej Zysk kapitałów własnych (poz.6) - skorygowana zyskowność majątku (poz.4)			0,82	5,25	$-4,43$

$\sqrt{ }$

Załącznik nr 3

Załącznik nr 3 - strona 2

$\hat{\vec{r}}$

$\overline{\psi}$

WSKAŹNIKI ZYSKOWNOŚCI, PŁYNNOŚCI FINANSOWEJ I ZADŁUŻENIA
(struktury finansowania majatku)

$\sim \mu$

					w tys.zł.
			Kwoty		Wskaźnik	Zmiana stanu
	Rodzaj wskaźnika i sposób wyliczenia	Rok bieżący	Rok poprzedni	roku bieżącego	roku poprzedniego	wskaźnika + poprawa - pogorszenie
	A	B	C	D	$\mathbf E$	F
			WSKAŹNIKI PŁYNNOŚCI FINANSOWEJ
8.	Wskaźnik pokrycia bieżących zobowiązań
	Aktywa obrotowe	21 627	23 187	2,65	3,06	$-0,41$
	Zobowiązania krótkoterminowe	8 1 5 5	7584
9.	Wskaźnik szybkości spłaty zobowiązań
	Aktywa obrotowe - zapasy - KRM	18214	18 908		2,49
	Zobowiązania krótkoterminowe	8 1 5 5	7584	2,23		$-0,26$
10.	Wskaźnik płynności bardzo szybki
	Środki pieniężne i inne aktywa	5982	4 0 64		0,54	0,19
	Zobowiązania krótkoterminowe	8 1 5 5	7584	0,73
11.	Wskaźnik obrotu należnościami w razach
	Przychód ze sprzedaży
	produktów i towarów	38 264	40 112
	Przeciętny stan należności minus VAT	9890	13 210	3,87	3,04	0,83
12.	Wskaźnik obrotu należnościami w dniach
	Liczba dni w okresie (365)	365	365		120
	Wskaźnik obrotu należnościami w razach	3,87	3,04	94		26
13.	Wskaźnik obrotu zobowiązaniami w razach Koszt własny sprzedanych towarów i materiałów + koszt wytworzenia produktów	36 580	37 803
	Przeciętny stan zobowiązań z tyt.dostaw i usług			8,05	7,79	0,26
	minus VAT	4 5 4 3	4853
14.	Wskaźnik obrotu zobowiązaniami w dniach
	Liczba dni w okresie (365)	365	365	45	47	2
	Wskaźnik obrotu zobowiązaniami w razach	8,05	7,79
15.	Wskaźnik obrotu zapasami materiałów w razach Koszt zużytych materiałów	16 479	13 996
	Przeciętny stan zapasów materiałów	2 2 2 0	1458	7,42	9,60	$-2,18$
16.	Wskaźnik obrotu zapasami materiałów w dniach
	Liczba dni w okresie (365)	365	365	49	38	$-11$
	Wskaźnik obrotu zapasami materiałów w razach	7,42	9,60

Załącznik nr 3 - strona 3

WSKAŹNIKI ZYSKOWNOŚCI, PŁYNNOŚCI FINANSOWEJ I ZADŁUŻENIA (struktury finansowania majątku)

						w tys.zł.
		Kwoty			Wskaźnik	Zmiana stanu
	Rodzaj wskaźnika i sposób wyliczenia	rok bieżący	rok poprzedni	roku bieżącego	roku poprzedniego	wskaźnika + poprawa - pogorszenie
	A	B	C	D	Е	F
17.	Wskaźnik obrotu zapasami produktów w razach
	Przychód ze sprzedaży produktów	38 213	37 627	X	x	X
	Przeciętny stan zapasów produktów	$\mathbf x$	$\mathbf x$
18.	Wskaźnik obrotu zapasami produktów w dniach
	Liczba dni w okresie (365)	365	365	X	x	x
	Wskaźnik obrotu w razach	x	x
19.	WSKAŹNIKI ZADŁUŻENIA (STRUKTURY FINANSOWANIA MAJĄTKU)
	Wskaźnik zadłużenia - ogółem
	Zobowiązanie ogółem	8 1 5 5	8 1 5 5	0,30	0,28	$-0,02$
	Aktywa ogółem	26 953	28 857
20.	Wskaźnik pokrycia aktywów kapitałami własnymi
	Kapitały własne	16454	16413	0.61	0,57	0,04
	Aktywa ogółem	26 953	28 857
21.	Pokrycie aktywów trwałych kapitałem własnym i rezerwami długoterminowymi Kapitał (fundusz) własny + rezerwy długoterminowe	18 060	18876	3,39	3,33	0.06
	Aktywa trwałe	5 3 2 6	5 6 7 0
22.	Wskaźnik trwałości struktury finansowania Kapitał (fundusz) własny + zobowiązania
	długoterminowe + rezerwy długoterminowe	18 060	18876	0,67	0,65	0.02
	Aktywa ogółem	26 953	28 8 5 7
	Wskaźnik pokrycia zobowiązań nadwyżką
23.	finansowa
	Zysk netto + roczna amortyzacja Przeciętny stan zobowiązań ogółem	1 5 9 4	2 2 4 3	0,20	0,24	$-0,04$
	(długoterminowe + krótkoterminowe)	7870	9427

Data sporządzenia: 20.04.2016 r.

Biegły rewident: Grażyna Sadlik nr ewid. 10512

• $1)$ Jeżeli występuje strata bilansowa netto obliczmy tylko wskaźnik 1 i 2 (nie obliczamy wskaźników 3, 4, 6 i 7 a także 23 (jeżeli strata bilansowa netto przewyższa naliczona amortyzację)
• $2)$ Przeciętny stan należności z tytułu dostaw i usług (B.II.1a + B.II.2a) "unettawiamy", dzieląc przez srednią stawkę podatku VAT należnego, np.dzieląc przez 123%, gdy cała sprzedaż opodatkowana jest stawką podstawową (dot.wsk.11).
• $3)$ Bez długoterminowych przychodów przyszłych okresów + nagrody z zysku roku bieżącego (dywidenda w S.A i w spółkach z o.o) (dot.wsk.19)
• Podać poprawe lub pogorszenie (+/-) danego wskaźnika zgodnie z treścią ekonomiczną a nie znakiem $4)$ arytmetycznym

Załącznik nr 4

$\frac{1}{2}$

l.

Jednostka badana: ENERGOAPARATURA S.A

MW RAFIN
Sosnowiec

WSKAŹNIKI RYNKU KAPITAŁOWEGO

		Kwoty [zł]			Wskaźnik	Zmiana wskaźnika
	Nazwa wskaźnika i sposób obliczenia					+ poprawa
		badany za rok	za rok poprzedni	za rok badany	za rok poprzedni	- pogorszenie
	⋖	m	ပ	≏	ш	F (D - E)
		Wskaźniki wewnętrzne (dane pochodzą z jednostki gospodarczej) - liczone w oparciu o ilość akcji
	Wskaźnik produktywności jednej akcji (SPS)
				1,9161	1,9857	$-0,0695$
	– – – – – Przychody ze sprzedaży – – – – – Przeciętna ilość wyemitowanych akcji	$\frac{38,264,00}{19,969,434,00}$	20 200 916,00
2.	Wskażnik zyskowności jednej akcji (EPS)
				0,0520	0,0848	$-0,0328$
	icaciena ilość wyemitowanych akcji Przeciętna ilość wyemitowanych akcji	$-\frac{1}{19}$ 969 434,00	$\frac{1713,00}{20200916,00}$
∾.	Wskaźnik dywidenty jednostkowej - zysku do
	podziału (DPS)
	Zysk netto przeznaczony do podziału pomiędzy		¥	×	×	ᆓ
	akcjonariuszy
	przeciętna ilość wyemitowanych akcji	19 969 434.00	$20\,200\,916,00$
4.	Wskaźnik nadwyżki finansowej na jedną akcję
	. — – – – – – (CFPS) – – – – – – (CFPS) – – – – – – – – – – – – – – – – – – –			0,0798	0,1124	$-0,0326$
		$\frac{1}{1}$ 593,00	$\frac{2271,00}{2}$
	Przeciętna ilość wyemitowanych akcji	19 969 434,00	20 200 916,00
ທ່	Wskaźnik wartości księgowej jednej akcji
	(BVPS)			0,8240	0,8125	0,0115
	Kapitał własny	16454.00	16413,00
	Przeciętna ilość wyemitowanych akcji	19 969 434,00	20 200 916,00
ဖ	Wskaźnik maksymalizacji dywidendy (CR)
		0,05	0,08
	– Žysk netto przeznaczony do podziału pomiędzy Zysk netto przeznaczony do podziału pomiędzy			×	×	×
	akcjonariuszy (dywidenda/1 akcję)
r.	Wskaźnik stopy wypłat dywidendy (PR)
	$\frac{Dy}{2}$ by $\frac{Dy}{2}$ being the set over	×	×	×	×	×
	Zysk netto na 1 akcję	0.05	0,08

Biegły rewident: Grażyna Sadlik nr ewid. 10512

$\sum$

Sosnowiec, 20.04.2016 r.

MW RAFIN

Sosnowiec

Załącznik nr 5

Jednostka badana: ENERGOAPARATURAS.A

WSKAŹNIKI Z RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

				w tys.zł.
			Okres		Zmiana stanu
Lp.	Nazwa wskaźnika	Sposób obliczenia wskaźnika			wskaźnika $+$ poprawa
			badany	poprzedni	- pogorszenie
A	B	C	D	Ε	F
1.	Wskaźnik udziału zysku netto
	w stanie środków pieniężnych z	zysk netto
	działalności operacyjnej	środki pieniężne z działalności operacyjnej	0.30	0.99	$-0.69$
2.	Wskaźnik udziału amortyzacji
	w stanie środków pieniężnych z	amortyzacja
	działalności operacyjnej	środki pieniężne z działalności operacyjnej	0,16	0,31	0.15
3 1	Wskaźnik zdolności wypracowania	środki pieniężne netto
	środków pieniężnych	z działalności operacyjnej
	z działalności operacyjnej środki pieniężne netto z działalności		0.98	0,93	0,05
		operacyjnej + wpływy z działalności
		finansowei
4.	Wskaźnik sfinansowania inwestycji w rzeczowym majątku trwałym oraz	nakłady na środki trwałe i WNiP
	WNiP	środki pieniężne z działalności operacyjnej	0,20	0,36	$-0,16$
5.	Wskaźnik ogólnej wystraczalności
	środków	środki pienieżne z działalności operacyjnej	2,01	0,87	1,14
		wydatki z działalności inwestycyjnej oraz finansowei
6.	Wskaźnik pokrycia odsetek	odsetki z działalnosci finansowej
		środki pieniężne z działalności operacyjnej	0,00	0,01	$-0,01$
7.	Wskaźnik wydajności gotówkowej
	zainwestowanego kapitału z
	działalności operacyjnej	środki pienieżne z działalności operacyjnej	0.14	0.07	0.07
		kapitał inwestowany
8.	Wskaźnik pieniężnej wydajności
	aktywów	środki pienieżne z działalności operacyjnej	0.13	0,06	0,07
	Wskaźnik pieniężnej wydajności	aktywa ogółem
9.	sprzedaży	środki pienieżne z działalności operacyjnej
		przychody ze sprzedaży produktów, towarów i	0.09	0,04	0.05
		materiałów

Data sporządzenia: 20.04.2016 r.

Biegły rewident Grażyna Sadlik nr 10512

1) Jeżeli środki pieniężne z działalności operacyjnej wynoszą "0" lub są ujemne nie obliczamy żadnego wskaźnika. Także w przypadku wskaźnika 1 nie dokonujemy jego wyliczenia, gdy występuje strata bilansowa netto lub wynik finansowy = 0.

Podać poprawę lub pogorszenie (+/-) danego wskaźnika zgodnie z treścią ekonomiczną, a nie znakiem arytmetycznym. $2)$

Załącznik nr 6 Jednostka badana: "ENERGOAPARATURA SPÓŁKA AKCYJNA"

MW RAFIN Sosnowiec STAN ODPISÓW Z TYTUŁU AKTUALIZACJI WYCENY AKTYWÓW ORAZ REZERW NA ZOBOWIĄZANIA według stanu na 31.12.2015 r.

Razem	$(B++J)$	×	3528	85	1042	1127	508	צ	o¦	$\circ$	$\tilde{0}$	470	1988	2667	12	1143	1512
rezerwy (bez Pozostałe	odroczonego) podatku	っ	1110	×	99	99	567	×į	÷ $\times$	$\times$	×	73	640	569	$\boldsymbol{\mathsf{x}}$	×	569
świadczenia Rezerwa na	emerytaine podobne		336	$\pmb{\times}$	943	943	$\frac{1}{2}$	$\times$	i $\circ$	$\circ$	$\circ$	395	336 $\overline{ }$	943	$\circ$	×	943
	odsetki	ェ	တ	$\circ$	$\pmb{\times}$	۰	$\circ$	×		$\boldsymbol{\times}$	$\circ$	0	۰	Φ	×	თ	×
Należność	główna	ပ	705	L	×	Z	$\circ$	×		×	$\overline{0}$	2	12	700	×	700	×
Zapasy	obrotowych środków	Щ	356	78	×	78	×	×		×	×	×	0	434	×	434	$\boldsymbol{\times}$
Inwestycje	krótkotermino we	Ш	×	$\times$	$\times$	×	×	×		×	×	×	×	×	×	$\pmb{\times}$	$\pmb{\times}$
Inwestycje	długotermino we	$\hfill \Box$	$\overline{2}$	$\circ$	×	$\circ$	$\circ$	0		$\circ$ ¦ $\circ$	×	$\circ$	0	12	$\overline{c}$	×	×
Środki trwałe	w budowie	ပ	$\times$	$\times$	$\times$	×	×į	×		i ×	$\times$	$\times$	×	×	$\times$	$\times$	×
Środki trwałe i	WNiP	B	$\times$	$\pmb{\times}$	$\times$	×	×	×		×	×	×	×	×	$\times$	$\pmb{\times}$	×
Tytuł	Treść	⋖	Stan na B.O odpisów oraz rezerw na zobowiazania	Odpisy z tytułu aktualizacji wyceny	Utworzenie rezerw (bez pod.odrocz.)	Razem zwiększenia (2+3)	Wykorzystanie odpisów i rezerw	Ustanie przyczyn, dla których dokonano (a+b):	odpisów (bez należności) $\widehat{a}$	b) utworzenia rezerw	Rozwiązanie odpisów na skutek spłaty należności	Inne przyczyny rozwiązania odpisów i rezerw	Razem zmniejszenia (5+6+7+8)	Stan odpisów i rezerw na B.Z. $(1+4-9)$ , z tego:	zmniej aktywa trw. (1+4-9) a	zmniej.aktywa obrot.(1+4-9) G)	stan rezerw bilans. (bez podatku odroczonego) (1+4-9) $\widehat{\circ}$
	خ			$\overline{\mathcal{L}}$	S.	4.	5.	6			7.	∞	တ	ţÓ.

Grażyna Sadlik nr ewid. 10512

Data sporzącze
20.04.2016 r.