Elektrocieplownia Bedzin S.A.

Quarterly Report • May 16, 2016

GRUPA KAPITAŁOWA ELEKTROCIEPŁOWNIA "BĘDZIN" S.A.

SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 31 MARCA 2016 ROKU ZGODNE Z MSR 34 "ŚRÓDROCZNA SPRAWOZDAWCZOŚĆ FINANSOWA"

Spis treści

1.	Informacje ogólne………………………………………………………………………………………	3
2.	Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej…………………………………………… 4
3.	Skonsolidowane sprawozdanie z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów……….	6
4.	Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym………………………………….	7
5.	Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych……………………………………	8
6.	Dane Jednostki dominującej oraz Grupy Kapitałowej…………………………………………….	9
7.	Podstawa sporządzenia skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania
	finansowego………………………………………………………………………………………………	10
	7.1 Oświadczenie zgodności…………………………………………………………………………….	10
	7.2 Podstawa wyceny…………………………………………………………………………………….	10
	7.3 Waluta funkcjonalna i prezentacyjna ………………………………………………………………	10
	7.4 Dokonane osądy i oszacowania…………………………………………………………………	10
	7.5 Zmiany w Międzynarodowych Standardach Sprawozdawczości Finansowej………………	11
8.	Opis ważniejszych zasad rachunkowości…………………………………………………………	11
9.	Ustalenie wartości godziwej…………………………………………………………………………	11
	10. Zarządzanie ryzykiem finansowym…………………………………………………………………	11
	11. Sprawozdawczość segmentów działalności………………………………………………………	12
	12. Rzeczowe aktywa trwałe………………………………………………………………………………	14
	13. Wartości niematerialne…………………………………………………………………………………	15
	14. Odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu umów leasingu……………………………	16
	15. Odpisy aktualizujące wartość udzielonych pożyczek…………………………………………	16
	16. Kapitał własny……………………………………………………………………………………………	16
	17. Zapasy……………………………………………………………………………………………	17
	18. Zysk na 1 akcję…………………………………………………………………………………………	18
	19. Świadczenia pracownicze……………………………………………………………………………	18
	20. Rezerwy……………………………………………………………………………………………	20
	21. Dotacje……………………………………………………………………………………………	20
	22. Wartość godziwa instrumentów finansowych…………………………………………………….	20
	23. Zobowiązania umowne zaciągnięte w celu nabycia rzeczowych aktywów trwałych
	i wartości niematerialnych……………………………………………………………………………	21
	24. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Grupy Kapitałowej…	21
	25. Zobowiązania warunkowe oraz postępowania toczące sią przed sądem……………………	22
	26. Zabezpieczenia na majątku…………………………………………………………………………	22
	27. Transakcje z podmiotami powiązanymi……………………………………………………………	22
	28. Zdarzenia po końcu okresu sprawozdawczego……………………………………………………	23
	29. Zatrudnienie……………………………………………………………………………………	23
	30. Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego…………………………………	23

1. Informacje ogólne

Niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską.

Sprawozdanie przedstawia rzetelnie i jasno sytuację majątkową i finansową Grupy Kapitałowej Elektrociepłownia "Będzin" S.A., zostało zaakceptowane przez Zarząd Elektrociepłowni "Będzin" S.A. (Jednostka dominująca) do publikacji i składają się na nie:

• skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej sporządzone na 31 marca 2016 roku,
• skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku,
• skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku,
• skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku,
• informacja dodatkowa do skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Zarząd Elektrociepłowni "Będzin" S.A.

Krzysztof Kwiatkowski Prezes Zarządu

Podpis osoby odpowiedzialnej za prowadzenie ksiąg rachunkowych i reprezentującej podmiot prowadzący księgi rachunkowe

Bożena Poznańska

Poznań, 16 maja 2016 roku

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

2. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

	Stan na 31.03.2016	Stan na 31.12.2015
Aktywa
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe	214 283	199 053
Wartości niematerialne	5 469	5 640
Wartość firmy	1 937	1 937
Inwestycje wyceniane metodą praw własności	6 973	6 833
Należności z tytułu umów leasingu	262 578	242 884
Udzielone pożyczki	14 791	18 564
Należności handlowe oraz pozostałe	1 202	1 206
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	1 158	-
Aktywa trwałe ogółem	= 508 391 J	476 117
Aktywa obrotowe
Zapasy	28 351	33 467
Należności z tytułu umów leasingu	94 037	87 159
Udzielone pożyczki	45 081	71 634
Należności handlowe oraz pozostałe	25 213	26 408
Należności z tytułu podatku dochodowego	317	392
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	28 107	10 196
Rozliczenia międzyokresowe	23	32
Aktywa obrotowe ogółem	221 129	229 288
Aktywa ogółem	729 520	705 405

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

	Stan na 31.03.2016	Stan na 31.12.2015
Pasywa
Kapitał własny
Kapitał zakładowy	37 728	37 728
Kapitał zapasowy	42 636	42 636
Kapitał rezerwowy	15 261	15 261
Kapitał z przeszacowania programu określonych świadczeń	83	83
Zyski zatrzymane	55 135	40 389
Kapitał własny ogółem	150 843	136 097
Zobowiązania
Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych	342 101	317 882
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych	7 442	7 447
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe	21 121	14 562
Rezerwy	4 257	4 666
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	9 644	7 963
Zobowiązania długoterminowe ogółem	384 564	352 520
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych	149 263	174 891
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe	31 997	23 530
Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych	2 024	3 148
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego	2 403	-
Rezerwy	5 869	15 219
Dotacje	2 556	-
Zobowiązania krótkoterminowe ogółem	194 112	216 788
Zobowiązania ogółem	578 676	569 308
Pasywa ogółem	729 520	705 405

	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
	58 513	45 581
Przychody	1 382	5 7
Pozostałe przychody operacyjne	-	-
Zmiana stanu
Amortyzacja	(4 100)	(2 665)
Zużycie materiałów i energii	(21 619)	(19 936)
Usługi obce	(2 595)	(2 670)
Podatki i opłaty	(3 191)	(2 753)
Wynagrodzenia i świadczenia pracownicze	(4 186)	(2 055)
Pozostałe koszty rodzajowe	(245)	(253)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	(516)	(193)
Pozostałe koszty operacyjne	(467)	(80)
Zysk na działalności operacyjnej	22 976	15 033
Przychody finansowe	178	108
Koszty finansowe	(5 105)	(28)
Przychody/(Koszty) finansowe netto	(4 927)	80
Udział w zysku netto jednostek wycenianych metodą praw własności	140	-
Zysk przed opodatkowaniem	18 189	15 113
Podatek dochodowy	(3 444)	(2 990)
Zysk netto	14 746	12 123
Inne całkowite dochody
Inne całkowite dochody, które w przyszłości nie będą przeklasyfikowane do wyniku finansowego
Przeszacowanie zobowiązania netto z tytułu programu określonych świadczeń	-	-
Podatek dochodowy odnoszący się do pozycji, które nie	-	-
będą przeklasyfikowane do wyniku finansowego	-	-
Inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy	-	-
Zyski lub straty oraz inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy	14 746	12 123
Zysk netto przypadający na 1 akcję
Podstawowy (zł)	4,7	3,8
Rozwodniony (zł)	4,7	3,8

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

	Kapitał		Kapitał	Kapitał z przeszacowania programu określonych		Udziały	Kapitał własny
		zakładowy Kapitał zapasowy	rezerwowy		świadczeń Zyski zatrzymane	niekontrolujące	ogółem
Kapitał własny na 01.01.2016	37 728	42 636	15 261	83	40 389	-	136 097
Podział zysku netto	-	-	-	-	-	-	-
Zyski za okres sprawozdawczy Zysk netto za okres sprawozdawczy	-	-	-	-	14 746	-	14 746
Inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy Przeszacowanie zobowiązania netto z tytułu programu określonych świadczeń (skorygowane o efekt podatkowy)	-	-	-	-	-	-	-
Zyski lub straty oraz inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy	-	-	-	-	14 746	-	14 746
Transakcje z właścicielami ujęte bezpośrednio w kapitale własnym	-	-	-	-	-	-	-
Dopłaty od i wypłaty do właścicieli ogółem	-	-	-	-		-	-
Kapitał własny na 31.03.2016	37 728	42 636	15 261	83	55 135	-	150 843

				Kapitał z przeszacowania programu
	Kapitał	zakładowy Kapitał zapasowy	Kapitał rezerwowy	określonych	świadczeń Zyski zatrzymane	Udziały niekontrolujące	Kapitał własny ogółem
Kapitał własny na 01.01.2015	37 728	25 323	15 261	(427)	43 254	-	121 139
Podział zysku netto	-	-	-	-	-	-	-
Zyski lub straty za okres sprawozdawczy	-	-	-	-	12 123	-	12 123
Zysk netto za okres sprawozdawczy
Inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy
Przeszacowanie zobowiązania netto z tytułu programu określonych świadczeń (skorygowane o efekt podatkowy)	-	-	-	-	-	-	-
Zyski lub straty oraz inne całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy	-	-	-	-	12 123	-	12 123
Przesuięcie związanie z rozwiązaniem rezerw z tytułu programu określonych świadczeń	-	-	-	-	-	-	-
Transakcje z właścicielami ujęte bezpośrednio w kapitale własnym	-	-	-	-	-	-	-
Dopłaty od i wypłaty do właścicieli ogółem	-	-	-	-	-	-	-
Kapitał własny na 31.03.2015	37 728	25 323	15 261	(427)	55 377	-	133 262

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

5. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Nota	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.03.2015
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej
Zysk przed opodatkowaniem	18 189	15 113
Korekty
Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych	3 910	2 651
Amortyzacja wartości niematerialnych	190	14
Zysk z działalności inwestycyjnej	(54)	(11)
Udział w zyskach jednostek wycenianych metodą praw właności	- -	-
Zmiana stanu należności z tytułu umów leasingu	(43 550)	-
Zmiana stanu udzielonych pożyczek	24 628	-
Zmiana stanu zapasów	5 116	(728)
Zmiana stanu należności handlowych oraz pozostałych	1 797	6 191
Zmiana stanu zobowiązań handlowych oraz pozostałych	22 889	(3 882)
Zmiana stanu rezerw i zobowiązań z tyt. świadczeń pracowniczych	(10 972)	497
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych	2 565	-
Zmiana stanu dotacji	-	2 304
Inne korekty	-	2
Środki pieniężne wygenerowane na działalności operacyjnej	24 708	22 151
Przychody/(Koszty) finansowe netto	4 685	(107)
Odsetki otrzymane	(14)
Odsetki zapłacone	-
Podatek dochodowy zapłacony	(442)	(2 541)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej	28 937	19 503
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych	(4 912)	(2 140)
Nabycie wartości niematerialnych	(23)	-
Nabycie akcji	-	-
Zbycie rzeczowych aktywów trwałych	54	-
Zbycie akcji i udziałów Otrzymane dywidendy	-	-
Odsetki otrzymane	-	-
Inne wydatki	16	109
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	- (4 865)	(27) (2 058)
Przepływy pieniężne z działalności finansowej
Zaciągnięcie kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych	95 448	-
Wydatki na spłatę kredytów, pożyczek oraz innych instrumentów dłużnych	(97 390)	-
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego	(18)	12
Odsetki zapłacone	(4 146)	(2)
Dywidendy wypłacone	-	-
Inne wpływy (wydatki)	(55)	-
Środki pieniężne netto z działalności finansowej	(6 161)	10
Przepływy pieniężne netto ogółem	17 911	17 455
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu	10 196	13 311
Wpływ zmian z tytułu różnic kursowych dotyczących środków pieniężnych i
ich ekwiwalentów	-	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu	28 107	30 766
w tym środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania	6 102	-

INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

6. Dane Jednostki dominującej oraz Grupy Kapitałowej

Elektrociepłownia "Będzin" S.A. ("Jednostka dominująca") jest spółką akcyjną zarejestrowaną w Polsce. Siedziba Spółki mieści się w Poznaniu przy ul. Bolesława Krzywoustego 7.

9 czerwca 2015 roku dokonano zmiany Statutu Jednostki dominującej polegającej na zmianie siedziby. Przed dokonaniem rejestracji w Krajowym Rejestrze Sądowym siedzibą Spółki był Będzin, ul. Małobądzka 141.

Elektrociepłownia "Będzin" S.A. jest Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej Elektrociepłownia "Będzin" S.A.

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku obejmuje sprawozdanie finansowe Jednostki dominującej oraz jednostek zależnych (zwanych łącznie "Grupą Kapitałową").

Kapitał zakładowy Jednostki dominującej wynosi 15.746,00 tys. zł i dzieli się na 3.149.200 akcji serii A o wartości nominalnej 5 złotych każda. Kapitał zakładowy został przeszacowany zgodnie z informacjami podanymi w nocie 29.

Jednostka dominująca jest wpisana do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000064511 zgodnie z postanowieniem Sądu Rejonowego w Katowicach z 18 grudnia 2001 roku. Posiada numer REGON 271740563 oraz NIP 6250007615.

Czas trwania działalności Elektrociepłowni "Będzin" S.A. jako Jednostki dominującej oraz jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jest nieoznaczony.

Przedmiotem działalności Jednostki dominującej oraz Grupy Kapitałowej jest :

• produkcja ciepła (pary wodnej i gorącej wody),
• dystrybucja ciepła (pary wodnej i gorącej wody),
• wytwarzanie energii elektrycznej,
• przesyłanie energii elektrycznej,
• dystrybucja i sprzedaż energii elektrycznej,
• działalność szkoleniowa, doradztwo i konsulting,
• wykonywanie robót ogólnobudowlanych w zakresie przesyłowych obiektów liniowych: rurociągów, linii elektroenergetycznych, elektrotrakcyjnych i telekomunikacyjnych,
• wykonywanie robót ogólnobudowlanych w zakresie rozdzielczych obiektów liniowych: rurociągów, linii elektroenergetycznych i telekomunikacyjnych,
• wynajem nieruchomości na własny rachunek,
• kupno i sprzedaż nieruchomości na własny rachunek,
• leasing finansowy,
• pozostała finansowa działalność usługowa, gdzie indziej niesklasyfikowana, z wyłączeniem ubezpieczeń i funduszów emerytalnych,
• działalność holdingów finansowych, trustów, funduszów i podobnych instytucji finansowych,
• dzierżawa własności intelektualnej i podobnych produktów, z wyłączeniem prac chronionych prawem autorskim,
• działalność rachunkowo-księgowa oraz doradztwo podatkowe.

Jednostki zależne na 31 marca 2016 roku Nazwa jednostki i siedziba Kraj Udział % 31.03.2016 31.12.2015 Elektrociepłownia BĘDZIN Sp. z o.o. ul. Małobądzka 141, Będzin Polska 100 100 Energetyczne Towarzystwo Finansowo-Leasingowe Energo-Utech S.A. ul. Bolesława Krzywoustego 7, Poznań Polska 100 100

Na podstawie zgody Rady Nadzorczej Elektrociepłowni "Będzin" S.A. w 2015 roku Jednostka dominująca nabyła łącznie 100% akcji Energetycznego Towarzystwa Finansowo-Leasingowego Energo-Utech S.A.

Akcje zostały nabyte zgodnie z zawartymi przez Jednostkę dominującą umowami z dotychczasowymi posiadaczami akcji i w większości rozliczone ze środków pochodzących z emisji obligacji, a ostatnia transza zapłaty za akcje zgodnie z zawartymi umowami nastąpi do 31 marca 2017 roku.

Na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz na 31 marca 2016 roku, skład organów zarządczych i nadzorujących Jednostki dominującej kształtował się następująco:

Zarząd Krzysztof Kwiatkowski	- Prezes Zarządu.
Rada Nadzorcza Janusz Niedźwiecki Waldemar Organista Wiesław Glanowski	- Przewodniczący Rady, - Wiceprzewodniczący Rady, - Członek Rady,

Józef Piętoń - Członek Rady, Maciej Solarczyk - Członek Rady.

Komitet audytu działający w ramach Rady Nadzorczej
Janusz Niedźwiecki	- Przewodniczący Komitetu Audytu,
Waldemar Organista	- Członek Komitetu Audytu,
Józef Piętoń	- Członek Komitetu Audytu.

• 7. Podstawa sporządzenia skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego
• 7.1 Oświadczenie zgodności

Niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej ("MSSF"), które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską ("UE") oraz zgodnie z Rozporządzeniem Ministra Finansów z 19 lutego 2009 roku (Dz.U.2014.133) w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim.

7.2 Podstawa wyceny

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej.

7.3 Waluta funkcjonalna i prezentacyjna

Dane w skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zostały zaprezentowane w tysiącach złotych polskich, o ile nie wskazano inaczej. Złoty polski jest walutą funkcjonalną Jednostki dominującej i sprawozdawczą spółek Grupy Kapitałowej.

7.4 Dokonane osądy i oszacowania

Sporządzenie skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga od Zarządu Jednostki dominującej osądów, szacunków i założeń, wpływających na stosowanie przyjętych zasad rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów oraz kosztów, których rzeczywiste wartości mogą różnić się od wartości szacowanej.

Skrócone śródroczne konsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej w dającej się przewidzieć przyszłości.

Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiany szacunków księgowych są ujęte prospektywnie począwszy od okresu, w którym dokonano zmiany szacunku.

Główne osądy oraz szacunki dokonane przez Zarząd Jednostki dominującej przy sporządzaniu skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego pozostały niezmienne w stosunku do osądów i szacunków przyjętych przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2015 rok.

7.5 Zmiany w Międzynarodowych Standardach Sprawozdawczości Finansowej

Grupa Kapitałowa zamierza przyjąć opublikowane, lecz nieobowiązujące do dnia publikacji niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zmiany MSSF, zgodnie z datą ich wejścia w życie.

8. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości

Do sporządzenia niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej zastosowano zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2015 rok.

Grupa Kapitałowa z uwagi na rozszerzenie zakresu działalności o działalność finansową przez Elektrociepłownię "Będzin" S.A. dokonała zmiany przyporządkowania jej działalności z segmentu energetyka - wytwarzanie energii elektrycznej i ciepła zarówno w źródłach konwencjonalnych, jak również wytwarzanie energii elektrycznej i ciepła przy spalaniu i współspalaniu biomasy na segment finansowy - działalność finansowo-usługowa w zakresie wydzierżawiania, leasingowania lub udostępniania w innej formie składników majątku trwałego.

9. Ustalenie wartości godziwej

W wielu przypadkach przyjęte przez Grupę Kapitałową zasady rachunkowości i ujawnień wymagają określenia wartości godziwej zarówno finansowych, jak i niefinansowych aktywów i zobowiązań. Wartości godziwe są ustalane i ujawniane z zastosowaniem przedstawionych poniżej metod. W uzasadnionych przypadkach, dalsze informacje na temat założeń przyjętych do określenia wartości godziwej przedstawiono w notach objaśniających dotyczących poszczególnych aktywów i zobowiązań.

Aktywa i zobowiązania finansowe niebędące instrumentami pochodnymi

Wartość godziwa jest szacowana na podstawie wartości bieżącej przyszłych przepływów pieniężnych z tytułu zwrotu kwoty głównej i zapłaty odsetek, zdyskontowanych z zastosowaniem rynkowej stopy procentowej obowiązującej na koniec okresu sprawozdawczego. Aktywa i zobowiązania o krótkim terminie płatności a także aktywa i zobowiązania, dla których stopy procentowe są na bieżąco aktualizowane o zmiany stóp bazowych nie są dyskontowane, ponieważ ich wartość księgowa odpowiada w przybliżeniu ich wartości godziwej. Wartość godziwa szacowana jest wyłącznie w celu ujawnienia.

Należności / zobowiązania handlowe oraz pozostałe

Przyjmuje się, że wartość nominalna należności wymaganych / zobowiązań wymagalnych w okresie krótszym niż rok odzwierciedla ich wartość godziwą. Należności / zobowiązania o dłuższym terminie wymagalności są dyskontowane w celu oszacowania ich wartości godziwej.

10. Zarządzanie ryzykiem finansowym

Grupa Kapitałowa jest narażona na następujące rodzaje ryzyka wynikające z korzystania z instrumentów finansowych:

• ryzyko kredytowe,

• ryzyko płynności,

• ryzyko walutowe,

• ryzyko stopy procentowej.

Informacje na temat ekspozycji Grupy Kapitałowej na dany rodzaj ryzyka, cele, zasady oraz procedury pomiaru i zarządzania ryzykiem przyjęte przez Grupę Kapitałową, jak też informacje o zarządzaniu kapitałem przez Grupę Kapitałową zostały zaprezentowane w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za 2015 rok.

11. Sprawozdawczość segmentów działalności

Grupa Kapitałowa prezentuje informacje finansowe w podziale na dwa segmenty działalności: segment energetyka, obejmujący wytwarzanie energii elektrycznej i ciepła zarówno w źródłach konwencjonalnych jak również wytwarzanie energii elektrycznej i ciepła przy spalaniu i współspalaniu biomasy oraz segment finansowy, obejmujący działalność finansowo-usługową w zakresie wydzierżawiania, leasingowania lub udostępniania w innej formie składników majątku trwałego.

Na chwilę obecną podział ten odpowiada schematowi raportowania wewnętrznego Grupy Kapitałowej, który wynika ze struktury zarządzania. Podlega on regularnej kontroli przez Zarząd Jednostki dominującej i służy podejmowaniu decyzji o alokacji zasobów, a także ocenie wyników segmentów.

Grupa Kapitałowa realizuje cele biznesowe w obszarze dwóch podstawowych segmentów sprawozdawczych wydzielonych ze względu na odmienne strategie zarządzania (produkcyjna, finansowa) przyjęte w ramach każdego segmentu.

W ramach działalności Grupy Kapitałowej nie występuje zróżnicowanie geograficzne, cała działalność Grupy Kapitałowej prowadzona jest na terenie Polski, w związku z tym nie dokonano podziału działalności na obszary geograficzne.

Segmenty operacyjne	Segment	Segment
za okres 01.01.2016 - 31.03.2016	energetyka	finansowy	Razem
Przychody od odbiorców zewnętrznych	50 308	8 205	58 513
Pozostałe przychody operacyjne	429	953	1 382
Przychody segmentu ogółem	50 737	9 158	59 895
Amortyzacja	(2 678)	(1 422)	(4 100)
Zużycie materiałów i energii	(21 577)	(42)	(21 619)
Usługi obce	(2 410)	(185)	(2 595)
Podatki i opłaty	(2 861)	(330)	(3 191)
Wynagrodzenia i świadczenia pracownicze	(2 916)	(1 270)	(4 186)
Pozostałe koszty rodzajowe	(245)	-	(245)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	(516)	-	(516)
Pozostałe koszty operacyjne	(48)	(419)	(467)
Wynik segmentu na działalności operacyjnej	17 486	5 490	22 976
Przychody finansowe	68	110	178
Koszty finansowe	(328)	(4 777)	(5 105)
Zysk z udziałów w jednostkach stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności	-	140	140
Zysk przed opodatkowaniem	17 226	963	18 189
Podatek dochodowy	(3 284)	(160)	(3 444)
Zysk netto	13 942	804	14 746

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

Aktywa i zobowiązania segmentów na 31.03.2016	Segment energetyka	Segment finansowy	Razem
Aktywa segmentu	235 055	494 465	729 520
Aktywa ogółem	235 055	494 465	729 520
Zobowiązania segmentu	98 624	480 052	578 676
Kapitały ogółem	136 431	14 412	150 843
Zobowiązania i kapitały ogółem	235 055	494 465	729 520

Segmenty operacyjne	Segment
za okres 01.01.2015 - 31.03.2015	energetyka
Przychody od odbiorców zewnętrznych	45 581
Pozostałe przychody operacyjne	57
Przychody segmentu ogółem	45 638
Amortyzacja	(2 665)
Zużycie materiałów i energii	(19 936)
Usługi obce	(2 670)
Podatki i opłaty	(2 753)
Wynagrodzenia i świadczenia pracownicze	(2 055)
Pozostałe koszty rodzajowe	(253)
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	(193)
Pozostałe koszty operacyjne	(80)
Wynik segmentu na działalności operacyjnej	15 033
Przychody finansowe	108
Koszty finansowe	(28)
Zysk przed opodatkowaniem	15 113
Podatek dochodowy	(2 990)
Zysk netto	12 123

Aktywa i zobowiązania segmentów na 31.03.2015	Segment energetyka
Aktywa segmentu	185 242
Aktywa ogółem	185 242
Zobowiązania segmentu	51 980
Kapitały ogółem	133 262
Zobowiązania i kapitały ogółem	185 242

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

12. Rzeczowe aktywa trwałe

Wartość brutto rzeczowych aktywów trwałych	Grunty, budynki i budowle	Maszyny i urządzenia	Środki transportu	Inne rzeczowe aktywa trwałe	Rzeczowe aktywa trwałe w budowie	Ogółem
Wartość brutto na 01.01.2015	32 238	86 473	410	603	6 736	126 460
Nabycie	11 810	2 919	2 119	292	63 950	81 090
Zakup w ramach nabycia jednostek gospodarczych	-	1 674	35 861	-	-	37 535
Sprzedaż	-	(10)	(883)	(34)	-	(927)
Likwidacja	(15)	(1 565)	-	-	-	(1 580)
Rozliczenie	-	-	-	-	(10 535)	(10 535)
Wartość brutto na 31.12.2015	44 033	89 491	37 507	861	60 151	232 043
					-
Wartość brutto na 01.01.2016	44 033	89 491	37 507	861	60 151	232 043
Nabycie	1 631	523	256	1	21 303	23 714
Sprzedaż	-	-	(131)	-	-	(131)
Rozliczenie/zmiana klasyfikacji	2	-	(2 003)	-	(2 803)	(4 805)
Wartość brutto na 31.03.2016	45 664	90 014	37 632	862	78 651	250 822

					Rzeczowe
	Grunty, budynki	Maszyny	Środki	Inne rzeczowe	aktywa trwałe
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości	i budowle	i urządzenia	transportu	aktywa trwałe	w budowie	Ogółem
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości na
01.01.2015	3 118	17 137	153	263	-	20 671
Amortyzacja	1 895	9 173	3 403	199	-	14 670
Sprzedaż	-	-	(738)	(34)	-	(772)
Likwidacja	(4)	(1 575)		-	-	(1 579)
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości na 31.12.2015	5 009	24 735	2 818	428	-	32 990
	-
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości na
01.01.2016	5 009	24 735	2 818	428	-	32 990
Amortyzacja	563	2 185	1 131	26	-	3 905
Sprzedaż	-	-	(95)	-	-	(95)
Odpisy z tytułu utraty wartości	(14)	-	-	-	-	(14)
Rozliczenie/zmiana klasyfikacji	-	-	(247)	-	-	(247)
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości na 31.03.2016	5 558	26 920	3 607	454	-	36 539
Wartość netto
01.01.2015	29 120	69 336	257	340	6 736	105 789
31.12.2015	39 024	64 756	34 689	433	60 151	199 053
01.01.2016	39 024	64 756	34 689	433	60 151	199 053
31.03.2016	40 106	63 094	34 025	408	78 651	214 283

13. Wartości niematerialne

Wartość brutto wartości niematerialnych	Patenty, licencje, oprogramowanie komputerowe	Pozostałe wartości niematerialne	Ogółem
Wartość brutto na 01.01.2015	159	-	159
Nabycie	155	-	155
Zakup w ramach nabycia jednostek gospodarczych	471	5 512	5 983
Wartość brutto na 31.12.2015	785	5 512	6 297
Wartość brutto na 01.01.2016	785	5 512	6 297
Nabycie	23	-	23
Zakup w ramach nabycia jednostek gospodarczych	-	-	-
Likwidacja	-	-	-
Wartość brutto na 31.03.2016	808	5 512	6 320

	Patenty, licencje,	Pozostałe
	oprogramowanie	wartości
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości	komputerowe	niematerialne	Ogółem
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości na
01.01.2015	79	-	79
Amortyzacja	165	413	578
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości na 31.12.2015	244	413	657
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości na
01.01.2016	244	413	657
Amortyzacja	56	138	194
Likwidacja	-	-	-
Umorzenie oraz odpisy z tytułu utraty wartości na 31.03.2016	300	551	851
Wartość netto
01.01.2015	80	-	80
31.12.2015	541	5 099	5 640
01.01.2016	541	5 099	5 640
31.03.2016	508	4 961	5 469

W pozycji pozostałe wartości niematerialne prezentowane są relacje z klientami rozpoznane w związku z nabyciem Energetycznego Towarzystwa Finansowo-Leasingowego Energo- Utech S.A.

14.Odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu umów leasingu

Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu
umów leasingu	31.03.2016	31.12.2015
Stan na początek okresu	(1 884)	-
Zwiększenia w ramach nabycia jednostek gospodarczych	-	(3 395)
Zwiekszenia	-	(1 677)
Rozwiązanie	674	3 188
Stan na koniec okresu	(1 210)	(1 884)

15. Odpisy aktualizujące wartość udzielonych pożyczek

Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu
pożyczek	31.03.2016	31.12.2015
Stan na początek okresu	(552)	(1 785)
Zwiekszenia	-	(540)
Rozwiązanie	-	1 773
Stan na koniec okresu	(552)	(552)

16.Kapitał własny

		Wartość
		nominalna 1	Wartość
	Liczba akcji	akcji	bilansowa
Kapitał własny na 31.03.2016	(w sztukach)	(w złotych)	(w tys. złotych)
Seria akcji A	3 149 200	5	15 746
Liczba akcji razem	3 149 200
Kapitał zakładowy wartość nominalna			15 746
Kapitał zakładowy z tytułu przeszacowania hiperinflacji			21 982
Razem kapitał zakładowy			37 728
Kapitał zapasowy			42 636
Kapitał rezerwowy			15 261
Razem pozostałe kapitały			57 897
Kapitał z przeszacowania programu określonych świadczeń			8 3
Zyski zatrzymane			55 135
Razem kapitał własny			150 843

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

			Wartość
			nominalna 1	Wartość
		Liczba akcji	akcji	bilansowa
Kapitał własny na	31.12.2015	(w sztukach)	(w złotych)	(w tys. złotych)
Seria akcji A		3 149 200	5	15 746
Liczba akcji razem		3 149 200
Kapitał zakładowy wartość nominalna				15 746
	Kapitał zakładowy z tytułu przeszacowania hiperinflacji			21 982
Razem kapitał zakładowy				37 728
Kapitał zapasowy				42 636
Kapitał rezerwowy				15 261
Razem pozostałe kapitały				57 897
	Kapitał z przeszacowania programu określonych świadczeń			8 3
Zyski zatrzymane				40 389
Razem kapitał własny				136 097

Struktura własności kapitału zakładowego na 31.03.2016 r.

		Wartość
Akcjonariusz	Ilość akcji	nominalna akcji	Udział (%)
Krzysztof Kwiatkowski	655 677	3 278	20,82%
Waldemar Organista	655 578	3 278	20,82%
Bank Gospodarstwa Krajowego	311 355	1 557	9,89%
Skarb Państwa	157 466	787	5,00%
Pozostali akcjonariusze	1 369 124	6 846	43,48%
	3 149 200	15 746	100,00%

Dywidendy

Jednostka dominująca w okresie 3 miesięcy 2016 roku nie wypłacała dywidendy.

17. Zapasy

Zapasy	31.03.2016	31.12.2015
Materiały	8 344	12 674
Świadectwa pochodzenia energii	2 090	1 714
Prawa do emisji CO2	17 884	19 079
Zaliczki na poczet dostaw	33	-
	28 351	33 467

Na 31 marca 2016 roku materiały stanowiły przede wszystkim zgromadzone zapasy węgla. Odpis aktualizujący wartość zapasów do możliwych do uzyskania cen sprzedaży netto na 31 marca 2016 roku wyniósł 1 029 tys. zł (na 31 grudnia 2015 roku wynosił on 1.090 tys. zł).

Grupa Kapitałowa na 31 marca 2016 roku nie posiadała zapasów stanowiących zabezpieczenie zobowiązań.

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

Prawa do emisji CO2	31.03.2016	31.12.2015
Stan na początek okresu	19 079	11 147
Nabycie	8 469	11 960
Otrzymanie (nieodpłatny przydział)	5 348	5 611
Umorzenie (wg rocznej emisji)	(15 012)	(9 639)
Stan na koniec okresu	17 884	19 079

W okresie od 1 stycznia 2016 roku do 31 marca 2016 roku Elektrociepłownia BĘDZIN Sp. z o.o. zawarła kontrakty terminowe na dostawę CO² na rok 2017 w ilości 240 tys. ton EUA. Spółka nie klasyfikuje zawartych transakcji do instrumentów finansowych na mocy postanowień MSR

39 Instrumenty finansowe par 5., zgodnie z którym kontrakty terminowe zawarte w celu wykorzystania przedmiotu dostawy na własne potrzeby nie podlegają pod ten standard.

Świadectwa pochodzenia energii	31.03.2016	31.12.2015
Stan na początek okresu	1 714	1 944
Wytworzenie	1 539	2 462
Sprzedaż	(772)	(2 301)
Odpis aktualizujący	(391)	(391)
Stan na koniec okresu	2 090	1 714

18. Zysk na 1 akcję

	31.03.2016	31.03.2015
Liczba akcji na początek okresu	3 149 200	3 149 200
Liczba akcji na koniec okresu	3 149 200	3 149 200
Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji	3 149 200	3 149 200

	31.03.2016	31.03.2015
Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki dominującej	14 746	12 123
Liczba akcji	3 149 200	3 149 200
Podstawowy zysk na akcje (zł/akcje)	4,7	3,8

19.Świadczenia pracownicze

Zmiany wartości bieżącej zobowiązania z tytułu określonych świadczeń	01.01.2016 - 31.03.2016	01.01.2015 - 31.12.2015
Zobowiązanie z tytułu określonych świadczeń na początek okresu	3 560	4 269
Koszty bieżącego zatrudnienia	-	119
Koszty odsetek	-	129
Przeszacowanie zobowiązań z tytułu programu określonych świadczeń rozpoznane w innych całkowitych dochodach	-	(630)
Koszty przeszłego zatrudnienia	-	55
Wypłacone świadczenia	(1)	(382)
Zobowiązanie z tytułu określonych świadczeń na koniec okresu	3 559	3 560

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

Zmiany wartości bieżącej zobowiązania z tytułu innych świadczeń	01.01.2016 -	01.01.2015 -
pracowniczych	31.03.2016	31.12.2015
Zobowiązanie z tytułu innych świadczeń pracowniczych na początek
okresu	7 035	6 938
Zwiększenia w ramach nabycia jednostek gospodarczych	-	582
Koszty bieżącego zatrudnienia	745	3 093
Koszty odsetek	-	128
Przeszacowanie zobowiązań z tytułu innych świadczeń pracowniczych rozpoznane w zysku lub stracie bieżącego okresu	-	(1 866)
Wypłacone świadczenia	(1 873)	(2 880)
Koszty przeszłego zatrudnienia	-	1 040
Zobowiązanie z tytułu innych świadczeń pracowniczych na koniec okresu	5 907	7 035

			Prawo do ulgowej
		Odprawy	odpłatności
Zmiana stanu zobowiązań z tyt. świadczeń	Nagrody	emerytalne i	za nabycie	Pozostałe
pracowniczych	jubileuszowe	rentowe	energii	zobowiązania	Razem
Stan na 01.01.2016	4 611	2 946	-	3 038	10 595
Utworzenie	240	-	-	745	985
Przejęte w ramach nabycia jednostek
gospodarczych	-	-	-	-	-
Wykorzystanie	(319)	-	-	(1 795)	(2 114)
Rozwiązanie	-	-	-	-	-
Przeszacowanie rezerw ujęte w innych
całkowitych dochodach	-	-	-	-	-
Stan na 31.03.2016	4 532	2 946	-	1 988	9 466
- rezerwy długoterminowe	3 892	2 880	-	670	7 442
- rezerwy krótkoterminowe	639	66	-	1 319	2 024

Zmiana stanu zobowiązań z tyt. świadczeń	Nagrody	Odprawy emerytalne i	Pozostałe
pracowniczych	jubileuszowe	rentowe	zobowiązania	Razem
Stan na 01.01.2015	3 808	3 482	3 917	11 207
Utworzenie	1 676	274	2 614	4 564
Przejęte w ramach nabycia jednostek gospodarczych	243	142	197	582
Wykorzystanie	(685)	(348)	(2 229)	(3 262)
Rozwiązanie	(431)	(46)	(1 389)	(1 866)
Przeszacowanie rezerw ujęte w innych całkowitych dochodach	-	(558)	86	(472)
Stan na 31.12.2015	4 611	2 946	3 196	10 753
- rezerwy długoterminowe	3 893	2 883	671	7 447
- rezerwy krótkoterminowe	718	63	2 367	3 148

20.Rezerwy

	Rezerwa na
	prawa do emisji	Pozostałe
Rezerwy	CO2	rezerwy	Ogółem
Wartość na 01.01.2016	15 012	4 873	19 885
Utworzenie	5 842	-	5 842
Wykorzystanie	(15 012)	(64)	(15 076)
Rozwiązanie	-	(525)	(525)
Wartość na 31.03.2016	5 842	4 284	10 126
-część długoterminowa	-	4 257	4 257
-część krótkoterminowa	5 842	27	5 869

21. Dotacje

Dotacje	31.03.2016	31.12.2015
Dotacje – nieodpłatnie przyznane uprawnienia do emisji CO2	2 556	-
	2 556	-
- część długoterminowa	-
- część krótkoterminowa	2 556	-

22. Wartość godziwa instrumentów finansowych

Poniżej przedstawiono szczegóły dotyczące wartości godziwych instrumentów finansowych dla których jest możliwe ich oszacowanie:

• środki pieniężne i ich ekwiwalenty, krótkoterminowe depozyty bankowe oraz krótkoterminowe kredyty bankowe - wartość bilansowa instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na szybką zapadalność tych instrumentów,
• należności handlowe, zobowiązania handlowe, pozostałe należności i zobowiązania, krótkoterminowe należności leasingowe, krótkoterminowe należności z tytułu udzielonych pożyczek – wartość bilansowa instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej z uwagi na krótkoterminowy charakter,
• długoterminowe należności leasingowe, długoterminowe należności z tytułu udzielonych pożyczek, długoterminowe zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek - wartość bilansowa instrumentów jest zbliżona do ich wartości godziwej głównie z uwagi na ich zmienny charakter oprocentowania.

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

	Wartość bieżąca	Wartość godziwa
Na dzień 31.03.2016
Instrumenty finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy
Pożyczki i należności, w tym:	466 531	464 943
należności z tytułu umów leasingu	356 615	355 027
udzielone pożyczki	59 872	59 872
należności handlowe oraz pozostałe	21 937	21 937
środki pieniężne i ich ekwiwalenty	28 107	28 107
Inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności	-	-
Pozostałe zobowiązania finansowe, w tym:	(527 690)	(526 229)
zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek	(491 364)	(489 903)
zobowiązania handlowe oraz pozostałe	(36 326)	(36 326)
	(61 159)	(61 286)
	Wartość	Wartość
	bieżąca	godziwa
Na dzień 31.12.2015
Instrumenty finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy	-	-
Pożyczki i należności, w tym:	448 081	446 380
należności z tytułu umów leasingu	330 043	328 342
udzielone pożyczki	90 198	90 198
należności handlowe oraz pozostałe	17 644	17 644
środki pieniężne i ich ekwiwalenty	10 196	10 196
Inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności	-	-
Pozostałe zobowiązania finansowe, w tym:	(527 593)	(526 045)
zobowiązania z tytułu kredytów i pożyczek	(492 773)	(491 184)
zobowiązania handlowe oraz pozostałe	(34 820)	(34 861)
	(79 512)	(79 665)

23. Zobowiązania umowne zaciągnięte w celu nabycia rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych

30 września 2014 roku spółka zależna Elektrociepłownia BĘDZIN Sp. z o.o. zawarła kontrakt na wykonanie zadania inwestycyjnego pod nazwą "Budowa instalacji odsiarczania i odazotowania spalin w Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o. o." z SBB Energy S.A. (dawniej Przedsiębiorstwo Inwestycyjno-Remontowe Energetyki i Przemysłu "Remak–Rozruch" S.A.). Kontrakt opiewa na kwotę 129.975 tys. zł netto i jest w trakcie realizacji. Na dzień podpisania niniejszego sprawozdania do zapłaty pozostało 54.853 tys. zł netto.

24. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Grupy Kapitałowej

Działalność Grupy Kapitałowej Elektrociepłownia "Będzin" S.A. jako producenta ciepła i energii elektrycznej charakteryzuje się specyficzną sezonowością. W poszczególnych okresach sprawozdawczych występują różnice w ilości wyprodukowanej energii elektrycznej i ciepła, co związane jest z uzależnieniem wielkości produkcji od pór roku oraz zmian warunków atmosferycznych. W szczególności dotyczy to produkcji i sprzedaży ciepła, która w okresie jesiennozimowym jest na zdecydowanie wyższym poziomie.

W segmencie finansowym nie występuje efekt sezonowości.

25. Zobowiązania warunkowe oraz postępowania toczące się przed sądem

26 września 2014 roku doręczono Jednostce dominującej pozew wniesiony przez akcjonariusza Elektrociepłowni "Będzin" S.A., będącego osobą fizyczną, do Sądu Okręgowego w Katowicach XIV Wydziału Gospodarczego. Przedmiotem pozwu było uchylenie uchwały nr 4 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Elektrociepłowni "Będzin" S.A. z 31 lipca 2014 roku podjętej w sprawie wyrażenia zgody na zbycie przedsiębiorstwa Spółki lub jego zorganizowanej części (która następnie została wniesiona do spółki zależnej Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o.o.).

14 stycznia 2015 roku Sąd Okręgowy w Katowicach wydał wyrok oddalający powództwo tego akcjonariusza. Wyrok nie jest prawomocny, a akcjonariusz złożył apelację.

Nie toczą się postępowania sądowe z powództwa Grupy Kapitałowej.

26. Zabezpieczenia na majątku

W Grupie Kapitałowej występują zabezpieczenia na majątku Grupy Kapitałowej w związku z umową kredytów przeznaczonych na finansowanie inwestycji Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o.o. z 16 grudnia 2014 roku.

Przedmiotem zabezpieczenia na majątku Grupy Kapitałowej są:

• hipoteka łączna o najwyższym pierwszeństwie i sumie 196.984 tys. zł na nieruchomościach Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o.o. położnych w Sosnowcu, dla których w Sądzie Rejonowym w Sosnowcu VI Wydział Ksiąg Wieczystych są prowadzone księgi wieczyste o numerach KA1S/00033883/2 i KA1S/0034647/3 oraz nieruchomościach położnych w Będzinie, dla których w Sądzie Rejonowym w Będzinie V Wydział Ksiąg Wieczystych jest prowadzona księga wieczysta nr KA1B/00016873/8,
• zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy i praw określony jako zbiór wszystkich rzeczy ruchomych i praw majątkowych wchodzących w skład przedsiębiorstwa tj. Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o.o. (z wyłączeniem praw do rachunków bankowych Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o.o. oraz praw będących przedmiotem umów przelewu praw na zabezpieczenie zawartych pomiędzy Bankiem Polska Kasa Opieki S.A. i Elektrociepłownią BĘDZIN Sp. z o.o., jak również nieruchomości oraz innych praw, które w świetle przepisów nie mogą być obciążone zastawem rejestrowym w rozumieniu katalogu sposobu opisu przedmiotów zastawu stanowiącego Załącznik 1 do Rozporządzenia Ministra Sprawiedliwości z 15 października 1997 roku w sprawie szczegółowej organizacji sposobu prowadzenia rejestru zastawów, będący zbiorem rzeczy i praw stanowiącym całość gospodarczą, choćby jego skład był zmienny w rozumieniu Ustawy o Zastawie – ustalona wartość zastawu wynosi 123.808 tys. zł,
• umowy sprzedaży ciepła Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o.o. umowa przelewu praw na zabezpieczenie,
• umowy sprzedaży energii elektrycznej oraz inne umowy generujące przychody powyżej 200 tys. zł rocznie Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o.o. – umowy przelewu praw na zabezpieczenie,
• pełnomocnictwa do rachunków bankowych Elektrociepłowni BĘDZIN Sp. z o.o.

27. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Transakcje z kadrą kierowniczą

W ciągu okresu sprawozdawczego kończącego się 31 marca 2016 roku osobom zarządzającym i nadzorującym oraz ich współmałżonkom, krewnym i powinowatym nie udzielono zaliczek, kredytów, pożyczek, gwarancji lub innych umów zobowiązujących do świadczeń.

Wynagrodzenie kluczowych członków kadry kierowniczej Grupy Kapitałowej (bez uwzględnienia zawiązanych rezerw na nagrody) kształtowało się w sposób następujący:

		31.03.2016	31.03.2015
Wynagrodzenia zasadnicze, inne świadczenia, premie		147	165
		147	165

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku (sporządzone zgodnie z MSSF UE, w tysiącach złotych)

Na dzień 31.03.2016	Należności	Zobowiązania
SGB Leasing Sp. z o.o.	2 551	11 805
MDW Glanowski	-	4 907
UTECH sp. z o. o.	2 638	49
	5 189	16 761

Na dzień 31.03.2016	Sprzedaż produktów	Pozostałe przychody
SGB Leasing Sp. z o.o.	150	-
MDW Glanowski	23	-
	173	-

		Pozostałe
Na dzień 31.03.2016	Zakupy usług	zakupy
SGB Leasing Sp. z o.o.	145	-
MDW Glanowski	149	-
	294	-

28. Zdarzenia po końcu okresu sprawozdawczego

Nie wystąpiły istotne zdarzenia po końcu okresu sprawozdawczego.

29. Zatrudnienie

Przeciętne zatrudnienie w Grupie Kapitałowej (w przeliczeniu na pełne etaty) kształtowało się na następująco:

	31.03.2016	31.12.2015
Stanowiska robotnicze	91	92
Stanowiska nierobotnicze	74	102
	165	172

30. Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone i zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Jednostki dominującej 16 maja 2016 roku.