AI Terminal

MODULE: AI_ANALYST
Interactive Q&A, Risk Assessment, Summarization
MODULE: DATA_EXTRACT
Excel Export, XBRL Parsing, Table Digitization
MODULE: PEER_COMP
Sector Benchmarking, Sentiment Analysis
SYSTEM ACCESS LOCKED
Authenticate / Register Log In

Ekipa Holding Spolka Akcyjna

Quarterly Report Oct 29, 2018

9770_rns_2018-10-29_5b6025b1-5171-44c2-ba95-7882b161a109.pdf

Quarterly Report

Open in Viewer

Opens in native device viewer

ROZSZERZONY SKONSOLIDOWANY RAPORT KWARTALNY

SPIS TREŚCI

I. WYBRANE DANE FINANSOWE PRZELICZONE NA EURO 3
II. SKRÓCONE ŚRÓDROCZE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE 4
Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej 4
Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z dochodów 5
Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów 5
Skrócone śródroczne skonsolidowane zestawienie zmian w kapitale własnym 6
Skrócony śródroczny skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych 8
III. NOTY DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 9
3.1 Informacje ogólne 9
3.2 Podstawa sporządzenia skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 11
3.3 Segmenty operacyjne 13
3.4 Koszty według rodzaju 16
3.5 Pozostałe przychody operacyjne 17
3.6 Pozostałe koszty operacyjne 17
3.7 Przychody finansowe 18
3.8 Koszty finansowe 18
3.9 Podatek dochodowy 18
3.10 Odpisy aktualizujące 18
3.11 Rezerwy 19
3.12 Zdarzenia po dniu bilansowym 19
IV. POZOSTAŁE INFORMACJE DO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO 20
4.1 Istotne wydarzenia w raportowanym okresie 20
4.2 Czynniki i zdarzenia wpływające na wynik Grupy 21
4.3 Czynniki wpływające na wyniki w kolejnym kwartale 22
4.4 Sezonowość i cykliczność 23
4.5 Sytuacja finansowo – majątkowa Grupy 23
Analiza sprawozdania z dochodów 23
Analiza sytuacji majątkowej i finansowej 26
Przepływy gotówkowe 29
4.6 Realizacja prognoz 29
4.7 Emisja, wykup i spłata instrumentów nieudziałowych i kapitałowych 29
4.8 Wypłata dywidendy 29
4.9 Akcjonariusze jednostki dominującej 30
4.10 Akcje posiadane przez osoby zarządzające i nadzorujące 30
4.11 Postępowania sądowe 30
4.12 Udzielone poręczenia i gwarancje 31
4.13 Informacje dotyczące możliwości realizacji zobowiązań umownych 31
V. SKRÓCONE ŚRÓDROCZE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE 32
Skrócone śródroczne sprawozdanie z sytuacji finansowej 32
Skrócone śródroczne sprawozdanie z dochodów 33
Skrócone śródroczne sprawozdanie z całkowitych dochodów 33
Skrócone śródroczne zestawienie zmian w kapitale własnym 34
Skrócony śródroczny rachunek przepływów pieniężnych 36
VI. DODATKOWE INFORMACJE DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 37
6.1 Segmenty operacyjne 37
6.2 Transakcje i rozrachunki z jednostkami powiązanymi 37
6.3 Zdarzenia po dniu bilansowym 37
VII. PODPISY 38

I. WYBRANE DANE FINANSOWE PRZELICZONE NA EURO

a) Dane Grupy Kapitałowej

w tys. PLN w tys. EUR
01.01.-
30.09.2018
01.01.-
30.09.2017
01.01.-
30.09.2018
01.01.-
30.09.2017
Przychody ze sprzedaży 541 001 464 634 127 190 109 155
Zysk (strata) z działalności operacyjnej 55 556 47 384 13 061 11 132
Zysk (strata) brutto 54 241 43 528 12 752 10 226
Zysk (strata) netto 44 406 35 434 10 440 8 324
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 36 694 25 035 8 627 5 881
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej -26 791 -36 245 -6 299 -8 515
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej -36 654 5 307 -8 617 1 247
Przepływy pieniężne netto -26 346 -6 018 -6 194 -1 414
Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą
przypadająca
akcjonariuszom jednostki dominującej (PLN/EUR)
6,42 5,21 1,51 1,22
w tys. PLN w tys. EUR
30.09.2018 31.12.2017 30.09.2018 31.12.2017
Aktywa razem 717 508 693 396 167 980 166 246
Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 324 247 275 275 75 911 65 999
Zobowiązania długoterminowe 135 729 114 233 31 776 27 388
Zobowiązania krótkoterminowe 188 518 161 042 44 135 38 611
Kapitał własny 393 261 418 121 92 068 100 247
Kapitał zakładowy 1 335 1 335 313 320
Wartość księgowa na jedną akcję 58,90 62,62 13,79 15,01
Średnioważona liczba akcji (w szt.) 6 676 854 6 676 854 - -

b) Dane Jednostki dominującej

w tys. PLN w tys. EUR
01.01.- 01.01.- 01.01.- 01.01.-
30.09.2018 30.09.2017 30.09.2018 30.09.2017
Przychody ze sprzedaży 8 455 7 820 1 988 1 837
Zysk z działalności operacyjnej 3 145 7 783 739 1 828
Zysk brutto 92 737 40 087 21 803 9 418
Zysk netto 92 916 39 568 21 845 9 296
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 187 4 364 44 1 025
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 59 800 26 914 14 059 6 323
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej -62 770 -27 505 -14 757 -6 462
Przepływy pieniężne netto -2 750 3 773 -647 886
Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą (PLN/EUR) 13,92 5,93 3,27 1,39
w tys. PLN w tys. EUR
30.09.2018 31.12.2017 30.09.2018 31.12.2017
Aktywa razem 354 046 360 970 82 888 86 545
Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 24 892 64 502 5 828 15 465
Zobowiązania długoterminowe 419 7 080 98 1 697
Zobowiązania krótkoterminowe 24 473 57 422 5 730 13 767
Kapitał własny 329 154 296 468 77 060 71 080
Kapitał zakładowy 1 335 1 335 313 320
Wartość księgowa na jedną akcję 49,30 44,40 11,54 10,65
Średnioważona liczba akcji (w szt.) 6 676 854 6 676 854 - -

Przychody, zyski oraz przepływy pieniężne zostały przeliczone przy użyciu średnich kursów PLN wobec EUR obliczonych jako średnia arytmetyczna z ostatnich kursów publikowanych przez NBP w poszczególnych miesiącach okresu i wynoszących 4,2535 za III kwartały 2018 roku oraz 4,2566 za III kwartały 2017 roku. Dane bilansowe przeliczono po kursach obowiązujących na 30 września 2018 (4,2714) oraz na 31 grudnia 2017 (4,1709).

II. SKRÓCONE ŚRÓDROCZE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

AKTYWA
Nota
30.09.2018 31.12.2017
Wartość firmy
4
31 826 31 826
Wartości niematerialne
5
46 415 46 655
Rzeczowe aktywa trwałe
6
335 342 327 433
Nieruchomości inwestycyjne
8
11 996 9 065
Należności i pożyczki
9.2
2 997 1 215
Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe
9.4
119 105
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
19
0 4
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
10
4 812 4 655
Aktywa trwałe razem 433 507 420 958
Zapasy
11
119 461 106 728
Należności handlowe oraz pozostałe należności
9.12
146 072 117 890
Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego
, 12
0 849
Pożyczki krótkoterminowe
9.2
425 480
Pochodne instrumenty finansowe
9.3
322 2 424
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe
19
2 702 2 702
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
13
15 019 41 365
Aktywa obrotowe razem 284 001 272 438
AKTYWA RAZEM 717 508 693 396
Nota
PASYWA
30.09.2018 31.12.2017
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej
Kapitał podstawowy
14.1
1 335 1 335
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej
14.2
164 211 164 211
Pozostałe kapitały
14.3
-51 2 688
Zyski zatrzymane: 213 624 230 841
- wynik roku bieżącego 42 875 41 624
- zysk (strata) z lat ubiegłych 170 749 189 217
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej 379 119 399 075
Udziały niedające kontroli
14.4
14 142 19 046
Kapitał własny razem 393 261 418 121
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
9.5
73 605 55 020
Leasing finansowy
7
25 021 19 827
Pozostałe zobowiązania
17
42 34
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego
10
23 395 25 296
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych
15.2
10 510 10 550
Pozostałe rezerwy długoterminowe 101 0
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe
19
3 055 3 506
Zobowiązania długoterminowe razem 135 729 114 233
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania
18
88 333 78 286
Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego 4 710 522
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne
9.5
60 823 49 304
Leasing finansowy
7
9 608 8 446
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych
15.2
20 203 19 713
Pozostałe rezerwy krótkoterminowe
16
1 036 1 331
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe
19
3 805 3 440
Zobowiązania krótkoterminowe razem 188 518 161 042
Zobowiązania razem 324 247 275 275
PASYWA RAZEM 717 508 693 396

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z dochodów

Nota 01.01. -
30.09.2018
01.01. -
30.09.2017
01.07. -
30.09.2018
01.07. -
30.09.2017
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży 3.3 541 001 464 634 179 680 150 553
Przychody ze sprzedaży produktów 500 654 418 822 168 964 135 845
Przychody ze sprzedaży usług 11 416 14 548 1 511 4 738
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 28 931 31 264 9 205 9 970
Koszt własny sprzedaży 416 883 367 011 136 926 120 039
Koszt sprzedanych produktów 3.4 386 227 332 011 128 886 108 687
Koszt sprzedanych usług 3.4 9 669 12 650 1 464 3 364
Koszt sprzedanych towarów i materiałów 20 987 22 350 6 576 7 988
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 124 118 97 623 42 754 30 514
Koszty sprzedaży 3.4 27 036 20 098 9 408 5 918
Koszty ogólnego zarządu 3.4 37 372 30 969 12 561 10 071
Pozostałe przychody operacyjne 3.5 3 392 5 987 771 414
Pozostałe koszty operacyjne 3.6 7 546 5 159 1 842 2 060
Zysk (strata) z działalności operacyjnej 55 556 47 384 19 714 12 879
Przychody finansowe 3.7 2 018 971 -1 591 -260
Koszty finansowe 3.8 3 333 4 827 1 861 114
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 54 241 43 528 16 262 12 505
Podatek dochodowy 3.9 9 835 8 094 3 409 2 830
Zysk (strata) netto 44 406 35 434 12 853 9 675
Zysk (strata) netto przypadający:
- akcjonariuszom jednostki dominującej 42 875 34 775 12 197 9 341
- akcjonariuszom niekontrolującym 1 531 659 656 334

Zysk na jedną akcję

dane w PLN 01.01. -
30.09.2018
01.01. -
30.09.2017
01.07. -
30.09.2018
01.07. -
30.09.2017
Z działalności kontynuowanej
- podstawowy 6,42 5,21 1,83 1,40
- rozwodniony 6,42 5,21 1,83 1,40
Z działalności zaniechanej
- podstawowy - - - -
- rozwodniony - - - -

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów

01.01. -
30.09.2018
01.01. -
30.09.2017
01.07. -
30.09.2018
01.07. -
30.09.2017
Zysk (strata) netto 44 406 35 434 12 853 9 675
Inne całkowite dochody, które zostaną przeklasyfikowane na zyski lub
straty po spełnieniu określonych warunków:
-2 889 776 5 029 -3 503
Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pieniężnych -3 454 973 5 979 -4 149
Podatek dochodowy odnoszący się do składników innych dochodów
całkowitych
565 -197 -950 646
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu -2 889 776 5 029 -3 503
Całkowite dochody 41 517 36 210 17 882 6 172
Całkowite dochody przypadające:
- akcjonariuszom jednostki dominującej 40 136 35 502 17 093 6 028
- akcjonariuszom niekontrolującym 1 381 708 789 144

Skrócone śródroczne skonsolidowane zestawienie zmian w kapitale własnym

za okres od 01.01. do 30.09.2018 roku

Kapitał
podstawowy
Kapitał ze
sprzedaży akcji
powyżej ich
wartości
nominalnej
Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane Razem kapitał
przypadający
akcjonariuszom
jednostki
dominującej
Udziały niedające
kontroli
Kapitał własny
razem
Saldo na początek okresu 1 335 164 211 2 688 230 841 399 075 19 046 418 121
Zmiana struktury grupy kapitałowej -
transakcje z
mniejszością
0 0 0 0 0 -2
985
-2
985
Dywidendy 0 0 0 -60
092
-60
092
-3
300
-63
392
Razem transakcje z właścicielami 0 0 0 -60 092 -60 092 -6 285 -66 377
Zysk (strata) netto 0 0 0 42
875
42
875
1
531
44
406
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu 0 0 -2
739
0 -2
739
-150 -2
889
Razem całkowite dochody 0 0 -2 739 42 875 40 136 1 381 41 517
Saldo na koniec okresu 1 335 164 211 -51 213 624 379 119 14 142 393 261

za okres od 01.01. do 30.09.2017 roku

Kapitał
podstawowy
Kapitał ze
sprzedaży akcji
powyżej ich
wartości
nominalnej
Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane Razem kapitał
przypadający
akcjonariuszom
jednostki
dominującej
Udziały niedające
kontroli
Kapitał własny
razem
Saldo na początek okresu 1 335 164 211 -1 473 224 041 388 114 21 272 409 386
Zmiana struktury grupy kapitałowej -
transakcje z
mniejszością
0 0 0 -109 -109 -1
588
-1
697
Dywidendy 0 0 0 -34
720
-34
720
-218 -34
938
Razem transakcje z właścicielami 0 0 0 -34 829 -34 829 -1 806 -36 635
Zysk (strata)
netto
0 0 0 34 775 34 775 659 35 434
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu 0 0 776 0 776 49 825
Razem całkowite dochody 0 0 776 34 775 35 551 708 36 259
Saldo na koniec okresu 1 335 164 211 -697 223 987 388 836 20 174 409 010

za okres od 01.01. do 31.12.2017 roku

Kapitał
podstawowy
Kapitał ze
sprzedaży akcji
powyżej ich
wartości
nominalnej
Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane Razem kapitał
przypadający
akcjonariuszom
jednostki
dominującej
Udziały niedające
kontroli
Kapitał własny
razem
Saldo na początek okresu 1 335 164 211 -1 473 224 041 388 114 21 272 409 386
Nabycie akcji własnych 0 0 0 -104 -104 -1
723
-1
827
Zmiana struktury grupy kapitałowej -
transakcje z
mniejszością
0 0 0 -34
720
-34
720
-218 -34
938
Razem transakcje z właścicielami 0 0 0 -34 824 -34 824 -1 941 -36 765
Zysk (strata) netto 0 0 0 41
624
41
624
-546 41
078
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu 0 0 4
161
0 4
161
261 4
422
Razem całkowite dochody 0 0 4 161 41 624 45 785 -285 45 500
Saldo na koniec okresu 1 335 164 211 2 688 230 841 399 075 19 046 418 121

Skrócony śródroczny skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych

a 01.01.-
N
ot
30.09.2018
01.01.-
30.09.2017
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 54 241
99
43 528
Korekty:
Amortyzacja i odpisy aktualizujące rzeczowe aktywa trwałe 19 700 17 646
Amortyzacja i odpisy aktualizujące wartości niematerialne 1 871 2 160
Wycena i realizacja instrumentów zabezpieczających 0 361
Zysk (strata) ze sprzedaży niefinansowych aktywów trwałych 199 171
Zysk (strata) ze sprzedaży aktywów finansowych (innych niż instrumenty pochodne) 0 -133
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych -621 115
Koszty odsetek 1 610 1 582
Przychody z odsetek -573 -588
Transakcje z mniejszością 0 -1 189
Odpis aktualizujący wartość firmy 0 1 500
Inne korekty -1 614 0
Korekty razem: 20 572 21 625
Zmiana stanu zapasów -12 227 -10 731
Zmiana stanu należności -28 443 -36 187
Zmiana stanu zobowiązań 8 638 12 165
Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych 460 177
Zmiana kapitału obrotowego -31 572 -34 576
Zapłacony podatek dochodowy -6 547 -5 542
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 36 694 25 035
Wydatki na nabycie wartości niematerialnych -1 631 -3 106
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych -24 345 -35 023
Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 347 1 097
Wpływy ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych 67 70
Wpływy netto ze sprzedaży jednostek zależnych -1 380 0
Pożyczki udzielone -422 0
Wpływy ze sprzedaży pozostałych aktywów finansowych 0 133
Otrzymane odsetki 573 588
Inne wpływy (wydatki) z działalności inwestycyjnej 0 -4
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej -26 791 -36 245
Nabycie akcji własnych przez jednostki zależne 0 -399
Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek 53 958 55 343
Spłaty kredytów i pożyczek -24 175 -17 186
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego -7 260 -6 039
Odsetki zapłacone -1 610 -1 582
Dywidendy wypłacone -63 392 -30 584
Inne wpływy (wydatki) z działalności finansowej 5 825 5 754
Środki pieniężne netto z działalności finansowej -36 654 5 307
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów bez różnic kursowych -26 751 -5 903
Zmiana stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów z tytułu różnic kursowych 405 -115
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów -26 346 -6 018
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 41 365 52 284
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 15 019 46 266

III. NOTY DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

3.1 Informacje ogólne

a) Informacje o Spółce dominującej

Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej Mangata Holding S.A. [dalej zwana "Grupą Kapitałową", "Grupą"] jest Mangata Holding S.A. [dalej zwana "Spółką dominującą", "Emitentem"].

Mangata Holding S.A. została utworzona na podstawie aktu notarialnego z dnia 1 grudnia 1990 roku (Rep. A. 1453/90). Spółka jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym w Bielsku – Białej Wydział VIII Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000084847. Spółce nadano numer statystyczny REGON 890501767.

Siedziba Spółki mieści się przy ul. Cechowej 6/8 w Bielsku-Białej.

Akcje Spółki są notowane na Warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych.

Mangata Holding S.A. jest spółką dominującą Grupy Kapitałowej Mangata Holding S.A.

Czas trwania Spółki jest nieoznaczony.

Skład Zarządu Spółki na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego:

  • Leszek Jurasz Prezes Zarządu
  • Kazimierz Przełomski Wiceprezes Zarządu

W okresie objętym skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym oraz do dnia jego zatwierdzenia nie miały miejsca zmiany w składzie Zarządu Spółki.

Podstawowym przedmiotem działalności Spółki dominującej jest szeroko rozumiana działalność holdingowa prowadzona na rzecz podmiotów wchodzących w skład Grupy Kapitałowej Mangata Holding S.A. Działalność ta obejmuje w szczególności:

  • określenie kierunków rozwoju strategicznego w oparciu o cele wyznaczone przez Właścicieli,
  • definiowanie strategii, wizji, misji i celów dla całej Grupy oraz poszczególnych segmentów i spółek,
  • zarządzanie strategiczne w obszarze finansów,
  • obsługę prawną Grupy,
  • realizację strategii i głównych projektów w zakresie HR,
  • realizację zakupów strategicznych i doboru dostawców materiałów, towarów i usług.

b) Informacje o Grupie Kapitałowej

Czas trwania Spółki dominującej oraz wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jednostek objętych konsolidacją jest nieoznaczony.

Podstawowym przedmiotem działalności Grupy jest:

  • produkcja armatury,
  • produkcja odlewów,
  • produkcja elementów złącznych,
  • produkcja podzespołów dla motoryzacji,
  • produkcja komponentów dla przemysłu maszynowego,
  • automatyka przemysłowa.
Nazwa spółki zależnej Siedziba Udział Grupy w
kapitale na
30.09.2018
Udział Grupy w
kapitale na
31.12.2017
Śrubena Unia S.A. ul. Grunwaldzka 5, 34-300 Żywiec 100,00% 100,00%
MCS Sp. z o.o. ul. Strażacka 43, 44-240 Żory 100,00% 100,00%
ZETKAMA R&D Sp. z o.o. ul. 3 Maja 12, 57-410 Ścinawka Średnia 100,00% 100,00%
Masterform Sp. z o.o. ul. Mikulicza 6a, 41-200 Świebodzice 75,00% 75,00%
Kuźnia Polska S.A. ul. Górecka 32, 43-430 Skoczów 95,80% 95,80%
ZETKAMA Nieruchomości Sp. z o.o. ul. Cechowa 6/8 43-300 Bielsko-Biała 100,00% 100,00%
Techmadex S.A. ul. Migdałowa 91, 02-796 Warszawa 0% 51,02%
GP Energia Sp. z o.o. ul. Pułaskiego 26C/2, Białystok 0% 45,92%
Mangata Nieruchomości Sp. z o.o. ul. Cechowa 6/8 43-300 Bielsko-Biała 100,00% 100,00%
ZETKAMA Sp. z o.o. ul. 3 Maja 12, 57-410 Ścinawka Średnia 100,00% 100,00%

Poza Spółką dominującą w skład Grupy na 30 września 2018 roku wchodziły następujące spółki:

Wszystkie jednostki konsolidowane są metodą pełną.

W dniu 11 czerwca 2018 r. Mangata Holding S.A. utraciła status akcjonariusza Techmadex S.A. z siedzibą w Warszawie w związku ze zbyciem całości posiadanych akcji Techmadex (szerzej transakcja została przedstawiona w punkcie 3.1.c.). W rezultacie tej transakcji, Mangata Holding S.A. utraciła status jednostki dominującej względem Techmadex S.A. oraz GP Energia Sp. z o.o. (jednostka zależna Techmadex S.A.). Techmadex S.A. posiada 90% udziałów w spółce GP Energia Sp. z o.o. z siedzibą w Białymstoku, ul. Pułaskiego 26C/2.

c) Zmiany w Grupie Kapitałowej

Przed zbyciem całości akcji Techmadex S.A., Mangata Holding S.A. była właścicielem 773.327 akcji Techmadex S.A., stanowiących 51,02% jej kapitału zakładowego.

W dniu 11 czerwca 2018 r. Mangata Holding S.A. utraciła status akcjonariusza Techmadex S.A. z siedzibą w Warszawie w związku ze zbyciem całości posiadanych akcji Techmadex S.A. Akcje stanowiące własność Emitenta zostały zbyte w następujący sposób:

  • 163.319 akcji zostało zbytych w dniu 4 czerwca 2018 roku za łączną kwotę 634 tys. PLN na rzecz Techmadex S.A. w ramach przeprowadzonego skupu akcji własnych w celu zaoferowania pracownikom Techmadex S.A.;
  • 515.825 akcji zostało zbytych w dniu 11 czerwca 2018 roku za łączną kwotę 2.001 tys. PLN na rzecz Techmadex S.A. w ramach przeprowadzonego skupu akcji własnych w celu umorzenia;
  • 94.183 akcje Techmadex S.A. zostały zbyte na rzecz Pana Dariusza Gila w dniu 11 czerwca 2018 roku za łączną kwotę 365 tys. PLN.

Cena skupu akcji Techmadex S.A. za kwotę 3,88 PLN/akcja została ustalona przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Techmadex S.A. w dniu 15 maja 2018 roku.

Mangata Holding S.A. zbyła wszystkie posiadane przez siebie akcje Techmadex za cenę 3,88 zł za jedną akcję, to jest za łączną kwotę 3.001 tys. PLN, z czego kwota 2.996 tys. PLN została uregulowana w drodze przeniesienia na Emitenta prawa użytkowania wieczystego nieruchomości wraz z własnością budynków położonych w Warszawie przy ul. Migdałowej 87 oraz Migdałowej 91, a kwota 5 tys. PLN została uregulowana w gotówce.

Szczegóły dotyczące wartości zbytych aktywów oraz pasywów przedstawiono w nocie 23 skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego na dzień i za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2018 roku.

Schemat organizacyjny Grupy Kapitałowej Mangata Holding S.A. zaprezentowano poniżej:

3.2 Podstawa sporządzenia skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

a) Oświadczenie o zgodności

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone zostało zgodnie z wymogami Międzynarodowego Standardu Rachunkowości 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa, który został zatwierdzony przez Unię Europejską oraz innych obowiązujących przepisów.

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie zawiera wszystkich informacji wymaganych przez roczne sprawozdania finansowe i należy je analizować łącznie ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy na dzień i za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2017 roku.

b) Podstawa sporządzenia

Niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, za wyjątkiem instrumentów finansowych oraz nieruchomości inwestycyjnych wycenianych w wartości godziwej.

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności przez spółki Grupy w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie stwierdzono istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez spółki Grupy.

c) Profesjonalny osąd i szacunki

Sporządzenie skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego wymaga dokonania szacunków księgowych i przyjęcia założeń w odniesieniu do przyszłych zdarzeń oraz źródeł niepewności występujących na dzień bilansowy. Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz innych czynnikach uznawanych za racjonalne w danych okolicznościach i stanowią podstawę do określenia wartości bilansowych aktywów i zobowiązań, które nie wynikają bezpośrednio z innych źródeł. Faktyczne wartości mogą się różnić od wartości szacowanych.

Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Osądy oraz szacunki dokonywane przez Zarząd Spółki dominującej, które mają istotny wpływ na skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe, zostały przedstawione w notach objaśniających. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych. Osądy i szacunki mające istotny wpływ na niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostały przedstawione w notach: 3.5, 3.6, 3.10 oraz 3.11.

d) Waluta funkcjonalna i waluta prezentacyjna

Walutą prezentacji niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest polski złoty, który jest również walutą funkcjonalną dla Grupy. Wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są po zaokrągleniu do tysięcy złotych.

e) Opis zasad rachunkowości

Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego na dzień i za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2017 roku, z wyjątkiem nowych standardów: MSSF 15 "Przychody z umów z klientami" i "MSSF 9 Instrumenty finansowe", które weszły w życie od 1 stycznia 2018 roku oraz zmiany w polityce zabezpieczeń – od 2018 roku Grupa traktuje zobowiązania z tytułu leasingu zaciągniętego w walucie EUR jako element rachunkowości zabezpieczeń.

W związku z oszacowanym przez Grupę nieistotnym wpływem MSSF 15 na rozpoznanie przychodów, saldo początkowe zysków zatrzymanych pozostało niezmienione.

W związku z zastosowaniem MSSF 9 nie uległ istotnej zmianie sposób wyceny aktywów finansowych oraz zobowiązań finansowych. Zmianie uległa natomiast klasyfikacja aktywów finansowych. MSSF 9 nie zmienił klasyfikacji zobowiązań finansowych Grupy.

Na dzień 1 stycznia 2018 roku, klasyfikacja i wartość bilansowa instrumentów finansowych Grupy przedstawiały się następująco:

Klasyfikacja Wycena bilansowa
Aktywa finansowe MSR 39 MSSF 9 MSR 39 MSSF 9
Należności handlowe oraz
pozostałe należności
Pożyczki i należności Wyceniane
zamortyzowanym kosztem
106 116 106 116
Pożyczki Pożyczki i należności Wyceniane
zamortyzowanym kosztem
631 631
Udziały w spółkach
nienotowanych
Aktywa dostępne do
sprzedaży
Wyceniane w wartości
godziwej przez wynik
105 105
Środki pieniężne i ich
ekwiwalenty
Pożyczki i należności finansowy
Wyceniane
zamortyzowanym kosztem
41 365 41 365
Klasyfikacja
Zobowiązania finansowe
MSR 39
MSSF 9
Wycena bilansowa
MSR 39 MSSF 9
Kredyty, pożyczki i inne Wyceniane Wyceniane
instrumenty dłużne zamortyzowanym kosztem zamortyzowanym kosztem 104 324 104 324
Zobowiązania handlowe i Wyceniane Wyceniane
pozostałe zobowiązania zamortyzowanym kosztem zamortyzowanym kosztem 70 870 70 870

f) Zatwierdzenie do publikacji

Niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji w dniu 29 października 2018 roku.

3.3 Segmenty operacyjne

Przy wyodrębnianiu segmentów operacyjnych Zarząd Spółki dominującej kieruje się liniami produktowymi, które reprezentują główne usługi oraz wyroby dostarczane przez Grupę. Każdy z segmentów jest zarządzany odrębnie w ramach danej linii produktowej, z uwagi na specyfikę świadczonych usług / wytwarzanych wyrobów wymagających odmiennych technologii, zasobów oraz podejścia do realizacji.

Zarząd Spółki dominującej przyjął następujący podział na segmenty operacyjne:

  • Podzespoły dla motoryzacji i komponenty,
  • Armatura i automatyka przemysłowa,
  • Elementy złączne,
  • Działalność pozaprodukcyjna.

Podzespoły dla motoryzacji i komponenty

Podzespoły dla motoryzacji są wytwarzane przez MCS, Masterform oraz Kuźnię Polską. MCS jest producentem elementów stanowiących części składowe układów wydechowych samochodów osobowych, wykonywanych z rur nierdzewnych. Zajmuje się również obróbką odlewów aluminiowych oraz żeliwnych stanowiących zarówno własność klienta, jak również sprzedawanych wraz z odlewem. Odbiorcami finalnymi wyrobów Spółki są przede wszystkim branża motoryzacyjna i metalowa. Elementy układów wydechowych będące głównym produktem MCS wykonywane są z rur stalowych nierdzewnych. MCS wykonuje zarówno rury gięte stanowiące łącznik pomiędzy tłumikiem, a kolektorem wydechowym samochodu, a także wychodzącą z tłumika rurę wydechową. Zasadniczą część produkcji stanowią rury perforowane oraz perforowane i kształtowane na końcach stanowiące wewnętrzny wkład tłumika wydechowego. W zakresie rur wykonywane są następujące typy:

  • rury gięte,
  • rury gięte perforowane,
  • rury perforowane proste,
  • rury perforowane z kształtowanymi końcówkami,
  • rury gięte wielokrotnie kształtowane,
  • rezonatory wydechowe.

Drugą ważną linią produktową Spółki jest obróbka mechaniczna odlewów aluminiowych i żeliwnych. Obróbka odlewów odbywa się zawsze na zlecenie klienta. MCS specjalizuje się w obróbce wielkoseryjnych odlewów dla przemysłu motoryzacyjnego, rolnictwa, budownictwa i innych branż przemysłowych. Produkowane wyroby charakteryzują się wysoką jakością wykonania, a jednocześnie najniższym poziomem brakowości. Niektórzy klienci, będący właścicielami oprzyrządowań odlewniczych i posiadający własny materiał do obróbki zlecają Spółce wykonanie usług obróbki powierzonego materiału odlewniczego. Spółka rozszerza swoją aktywność w zakresie świadczenia usług, które mogą być wykonywane z wykorzystaniem posiadanego parku maszynowego.

Masterform produkuje komponenty, które mają zastosowanie w najbardziej zaawansowanych technologicznie i jakościowo maszynach i urządzeniach w motoryzacji (samochodach ciężarowych i autobusach, komponentach do samochodów sportowych i luksusowych). Dzięki doświadczeniu i zaawansowanej technologii produkowane komponenty trafiają do czołowych globalnych odbiorców. Spółka specjalizuje się w seryjnej obróbce części maszyn i urządzeń z wykorzystaniem technologii CNC (Computerized Numerical Control – komputerowe sterowanie urządzeń numerycznych). Termin ten oznacza obróbkę materiałów za pomocą komputerowo sterowanych urządzeń, pozwalającą na precyzyjne wykonanie w sposób powtarzalny często bardzo złożonych kształtów. Masterform wykonuje produkty z takich materiałów jak stale, stale nierdzewne i żaroodporne, brąz, miedź, aluminium, tworzywa, odlewy z żeliwa szarego i sferoidalnego oraz mosiądzu. Wyroby wykonywane są wraz z obróbką powierzchni: galwaniczną, lakierniczą i cieplną.

Kuźnia Polska specjalizuje się w produkcji odkuwek do motoryzacji w przedziale wagowym od 0,05 kg do 25 kg. Na asortyment tej spółki składają się:

  • elementy zawieszenia: dźwignie, czopy, sworznie, tuleje,
  • elementy układu kierowniczego: końcówki drążków kierowniczych, krzyżaki, przeguby,
  • elementy układu napędowego: wały napędowe, złącza, końcówki złączy, krzyżaki, piasty,

  • elementy silnika (osprzętu silnika): dźwigienki zaworowe, wsporniki,

  • elementy skrzyni biegów: wałki główne i pośrednie, koła przekładniowe, pierścienie synchronizatora, tuleje.

Kuźnia wykonuje również usługi w zakresie wykonawstwa matryc, azotowania i śrutowania.

Armatura i automatyka przemysłowa

Armatura przemysłowa jest podstawowym produktem Zetkama Sp. z o.o. Do produkcji armatury Spółka wykorzystuje produkowane przez siebie odlewy z żeliwa szarego jak i sferoidalnego. Armatura ta znajduje zastosowanie w takich branżach jak: ciepłownictwo i ogrzewnictwo, wentylacja i klimatyzacja, wodociągi i kanalizacja, przemysł stoczniowy oraz zakłady przemysłowe.

W skład armatury wchodzą następujące grupy produktów:

  • zawory grzybkowe zaporowe, służące do odcinania przepływającego czynnika,
  • zawory zwrotne (grzybkowe, klapowe i zwrotne),
  • zawory regulujące, pozwalające na płynną regulację przepływającego czynnika,
  • zawory mieszkowe, zawory odcinające przepływ czynnika, posiadające uszczelnienie dławnicy w postaci mieszka,
  • zawory pływakowe,
  • kurki kulowe, służące do odcinania przepływającego czynnika,
  • osadniki-filtry, urządzenia ochronne oczyszczające czynnik z zanieczyszczeń,
  • kosze ssawne, zapobiegające przepływowi powrotnemu czynnika z jednoczesną funkcją jego oczyszczenia,
  • odpowietrzniki, urządzenia odpowietrzające instalację.

Zetkama uzupełnia swoją ofertę sprzedaży o armaturę obcą będącą armaturą komplementarną do armatury własnej produkcji. Oferowanej armatury obcej wpływa na umacnianie pozycji Grupy w szczególności w branży wentylacji i klimatyzacji oraz w sieciach wodnych i kanalizacyjnych.

Odlewy są wytwarzane w odlewni żeliwa w Ścinawce Średniej. Odlewy produkowane są zarówno na potrzeby własne jak również na sprzedaż, głównie dla innych producentów armatury. Odlewy są wykonywane z żeliwa szarego i sferoidalnego o ciężarze od 0,5 do 100 kg. Są to głównie odlewy ciśnieniowe i maszynowe sprzedawane w postaci surowej lub obrobionej.

Zetkama R&D koncentruje się na realizacji projektu, którego przedmiotem jest utworzenie Centrum Badawczo - Rozwojowego w dziedzinie technologii nowoczesnej armatury przemysłowej. Dzięki realizacji inwestycji Spółka uzyskała możliwość prowadzenia pionierskich badań w zakresie wyspecjalizowanej armatury przemysłowej staliwnej i żeliwnej, armatury automatycznej, armatury sterowanej napędami oraz armatury wysokoparametrowej.

Obszar Automatyki przemysłowej obejmował działalność prowadzoną przez spółkę Techmadex S.A. W związku z dezinwestycją akcji tej spółki w czerwcu 2018 roku, począwszy od 1 lipca 2018 roku wyniki tej spółki nie są konsolidowane.

Techmadex S.A. obecnie funkcjonuje poza strukturami Grupy Kapitałowej Mangata Holding i zajmuje się projektowaniem, wykonawstwem i integracją automatyki przemysłowej głównie dla podmiotów z branży gazowniczej. Spółka prowadzi działalność usługową oraz handlową. Wydzielony w strukturze organizacyjnej zespół doświadczonych inżynierów zajmuje się projektowaniem, montażem i uruchamianiem oprogramowania systemowego i wizualizacji, oraz instalacji elektrycznych oraz uruchomienia urządzeń, oraz dostawami elementów automatyki w tym sterowników, oprogramowania itp. Spółka zależna Techmadexu, GP Energia, dostarcza również rozwiązania z dziedziny automatyki przemysłowej w postaci kompletnych systemów sterowania, akwizycji, transmisji, wizualizacji danych SCADA dla potrzeb przemysłu gazowniczego oraz gospodarki wodno-ściekowej.

Techmadex oferuje ponadto takie usługi jak:

  • pomiar i badania termowizyjne urządzeń elektrycznych (termografia w podczerwieni), wykrywanie nieszczelności instalacji gazowych, badanie ścian budynków,
  • serwis i eksploatacja urządzeń gazowniczych: silników turbinowych, tłokowych, sprężarek gazu.

Elementy złączne

Elementy złączne są wytwarzane przez spółkę Śrubena Unia S.A. Dzięki stosowanej technologii produkcji oferta Śrubeny, jest bardzo szeroka, zarówno w układzie wymiarowym, jak i asortymentowym. Zakres wymiarowy oferowanych wyrobów rozciąga się od M5 do M52 przy maksymalnej długości 700 mm zaś zakres własności mechanicznych produkowanych wyrobów to klasa od 4.6 do 12.9 w przypadku śrub i od 5 do 12 w przypadku nakrętek. Duży udział stanowią wyroby z różnego rodzaju pokryciami antykorozyjnymi wykonywanymi w kooperacji. W tym zakresie spółka oferuje między innymi: cynkowanie galwaniczne, cynkowanie ogniowe, dakromet, geomet, cynk-nikiel, delta tone i inne. Odrębnym linią produktową są elementy złączne nawierzchni kolejowej takie jak: wkręty kolejowe, śruby stopowe. W tym zakresie Śrubena jest wiodącym producentem w Europie. Firma produkuje zarówno wyroby standardowe (według norm) jaki i wyroby niestandardowe według specyfikacji i wymagań klienta. Bardzo szeroki park maszynowy, bogate zaplecze konstrukcyjne, badawczo-pomiarowe oraz narzędziowe pozwalają na kompleksowość oferty oraz dobry serwis, szczególnie w odniesieniu do produktów poza standardowych. Spółka wykonuje także usługi w zakresie obróbki chemiczno-powierzchniowej drutu walcowanego.

Działalność pozaprodukcyjna

Segment działalności pozaprodukcyjnej zajmuje się obsługą majątku nieprodukcyjnego. Składnikami majątku zarządzanymi w tym segmencie są przede wszystkim nieruchomości położone w Sosnowcu, Katowicach, Kłodzku oraz w Ścinawce Średniej. Głównym zakresem działalności w segmencie jest sprzedaż nieruchomości oraz wynajem powierzchni produkcyjnych, magazynowych oraz biurowych.

Zgodnie z MSSF 8 wyniki segmentów operacyjnych wynikają z wewnętrznych raportów weryfikowanych okresowo przez Zarząd Spółki dominującej (główny organ decyzyjny w Grupie Kapitałowej). Zarząd Spółki dominującej analizuje wyniki segmentów operacyjnych na poziomie zysku (straty) z działalności operacyjnej. Pomiar wyników segmentów operacyjnych stosowany w kalkulacjach zarządczych zbieżny jest z zasadami rachunkowości zastosowanymi przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

za okres 01.01.-30.09.2018

Podzespoły dla
motoryzacji i
komponenty
Automatyka
przemysłowa i
armatura
Elementy
złączne
Działalność
pozaprodukcyjna
Razem
Przychody od klientów zewnętrznych 293 590 126 304 120 346 761 541 001
Przychody od innych segmentów 745 5 036 496 8 332 14 609
Przychody ze sprzedaży ogółem 294 335 131 340 120 842 9 093 555 610
Wynik operacyjny segmentu 68 070 32 331 23 433 284 124 118

za okres 01.01.-30.09.2017

Podzespoły dla
motoryzacji i
komponenty
Automatyka
przemysłowa i
armatura
Elementy
złączne
Działalność
pozaprodukcyjna
Razem
Przychody od klientów zewnętrznych 248 654 115 259 100 070 651 464 634
Przychody od innych segmentów 351 7 913 1 082 7 820 17 166
Przychody ze sprzedaży ogółem 249 005 123 172 101 152 8 471 481 800
Wynik operacyjny segmentu 54 033 23 111 20 456 23 97 623

za okres 01.07.-30.09.2018

Podzespoły dla
motoryzacji i
komponenty
Automatyka
przemysłowa i
armatura
Elementy
złączne
Działalność
pozaprodukcyjna
Razem
Przychody od klientów zewnętrznych 99 342 39 251 40 741 346 179 680
Przychody od innych segmentów 269 1 665 285 2 655 4 874
Przychody ze sprzedaży ogółem 99 611 40 916 41 026 3 001 184 554
Wynik operacyjny segmentu 23 038 10 426 8 928 362 42 754

za okres 01.07.-30.09.2017

Podzespoły dla
motoryzacji i
komponenty
Automatyka
przemysłowa i
armatura
Elementy
złączne
Działalność
pozaprodukcyjna
Razem
Przychody od klientów zewnętrznych 81 470 35 740 33 137 206 150 553
Przychody od innych segmentów 48 1 223 517 2 577 4 365
Przychody ze sprzedaży ogółem 81 518 36 963 33 654 2 783 154 918
Wynik operacyjny segmentu 17 270 6 403 6 702 139 30 514

Sprzedaż do żadnego z klientów nie przekroczyła 10% przychodów ze sprzedaży Grupy.

Uzgodnienie wyniku segmentów operacyjnych z wynikiem Grupy zaprezentowanym w skonsolidowanym sprawozdaniu z dochodów:

01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Zysk brutto ze sprzedaży 124 118 97 623
Koszty sprzedaży 27 036 20 098
Koszty ogólnego zarządu 37 372 30 969
Pozostałe przychody operacyjne 3 392 5 987
Pozostałe koszty operacyjne 7 546 5 159
Zysk (strata) z działalności operacyjnej 55 556 47 384
Przychody finansowe 2 018 971
Koszty finansowe 3 333 4 827
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 54 241 43 528

Aktywa i zobowiązania w ramach segmentów przedstawiają się następująco:

stan na 30.09.2018

Podzespoły dla
motoryzacji i
komponenty
Automatyka
przemysłowa i
armatura
Elementy
złączne
Działalność
pozaprodukcyjna
Razem
Aktywa segmentu operacyjnego 405 627 188 521 107 199 16 161 717 508
Zobowiązania segmentu 174 933 66 796 55 582 26 936 324 247

stan na 31.12.2017

Podzespoły dla
motoryzacji i
komponenty
Automatyka
przemysłowa i
armatura
Elementy
złączne
Działalność
pozaprodukcyjna
Razem
Aktywa segmentu operacyjnego 385 952 193 006 99 408 15 030 693 396
Zobowiązania segmentu 140 252 63 584 44 043 27 396 275 275

3.4 Koszty według rodzaju

01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Amortyzacja 21 571 19 806
Świadczenia pracownicze 118 806 104 703
Zużycie materiałów i energii 261 389 214 219
Usługi obce 65 909 55 570
Podatki i opłaty 4 451 3 740
Pozostałe koszty rodzajowe 3 219 3 598
Koszty wg rodzaju razem 475 345 401 636
Zmiana stanu produktów, produkcji w toku (+/-) -11 993 -4 846
Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby (-) -3 048 -1 062
Koszt własny sprzedaży, koszty sprzedaży oraz koszty ogólnego zarządu 460 304 395 728

3.5 Pozostałe przychody operacyjne

01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 18 81
Przychody z refaktur 27 46
Odwrócenie odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów
trwałych i wartości niematerialnych
0 49
Odwrócenie odpisów aktualizujących wartość należności finansowych 8 23
Odwrócenie odpisów aktualizujących wartość zapasów 296 355
Rozwiązanie niewykorzystanych rezerw 0 26
Otrzymane kary i odszkodowania 133 130
Dotacje otrzymane 625 124
Przedawnione zobowiązania 5 0
Uzysk złomu 457 189
Zysk ze zbycia spółki zależnej 346 0
Nadwyżki inwentaryzacyjne 23 0
Odszkodowania z ubezpieczenia 600 282
Pozostałe przychody operacyjne (inne) 854 4 682
Pozostałe przychody operacyjne razem 3 392 5 987

Zysk ze zbycia spółki zależnej w kwocie 346 tys. PLN dotyczy wyniku zrealizowanego na sprzedaży Techmadex S.A. Szerzej transakcja została opisana w punkcie 3.1.c niniejszego raportu.

Najistotniejszą pozycję pozostałych przychodów operacyjnych w 2017 roku stanowiło wyksięgowane zobowiązanie do dopłaty do ceny nabycia akcji Masterform S.A. (obecnie Masterform Sp. z o.o.). Zgodnie z warunkami nabycia 80% akcji Masterform S.A., cena zakupu mogła zostać zwiększona o 3.968 tys. PLN w przypadku zrealizowania przez Masterform S.A. celów określonych w umowie inwestycyjnej. W rezultacie braku spełnienia założonych celów inwestycyjnych, zobowiązanie do dopłaty w kwocie 3.852 tys. PLN zostało wyksięgowane ze sprawozdania z sytuacji finansowej.

3.6 Pozostałe koszty operacyjne

01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 152 226
Odpisy aktualizujące wartość firmy 0 1 500
Odpisy aktualizujące wartość należności finansowych 3 892 150
Odpisy aktualizujące wartość należności niefinansowych 0 128
Odpisy aktualizujące wartość zapasów 1 076 496
Utworzenie rezerw 236 1 601
Koszty usuwania braków i złomowania 509 334
Likwidacja środków trwałych 131 7
Przekazane darowizny 237 125
Bonus za obrót 0 3
Spisane należności 84 0
Kary umowne 101 0
Straty w majątku trwałym 32 78
Koszty sądowe 140 31
Koszty refaktur 100 116
Zapłacone odszkodowania 83 34
Inne koszty 773 330
Pozostałe koszty operacyjne razem 7 546 5 159

Najistotniejszą pozycją objętą odpisami aktualizującymi w 2018 roku są należności od Trade Port Sp. z o.o. w łącznej kwocie 2.600 tys. PLN. Odpis został dokonany ze względu na otrzymane zawiadomienie o ogłoszeniu upadłości kontrahenta.

W pozostałych kosztach operacyjnych w 2017 roku ujęty został odpis aktualizujący wartość firmy powstałej na nabyciu Techmadex S.A. w kwocie 1.500 tys. PLN. Odpis ten został oszacowany na bazie przeprowadzonego testu na utratę wartości wartości firmy.

3.7 Przychody finansowe

01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Odsetki od środków pieniężnych 205 410
Pozostałe odsetki 244 178
Dodatnie różnice kursowe 1 444 224
Pozostałe przychody finansowe 125 159
Razem przychody finansowe 2 018 971

3.8 Koszty finansowe

01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Odsetki od kredytów bankowych i pożyczek 1 265 1 150
Odsetki od zobowiązań z tytułu leasingu 391 333
Pozostałe odsetki 136 99
Ujemne różnice kursowe 1 141 2 999
Utworzenie odpisów aktualizujących wartość pożyczek 50 0
Utworzenie odpisów aktualizujących wartość udziałów i akcji 4 0
Pozostałe koszty finansowe 346 246
Razem koszty finansowe 3 333 4 827

3.9 Podatek dochodowy

Podatek z działalności 01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Bieżący podatek dochodowy 11 474 7 724
Podatek odroczony, w tym: -1 639 370
- rozpoznanie strat podatkowych 1 476 0
- powstanie i odwrócenie się różnic przejściowych -3 115 370
Podatek wykazany w rachunku wyników 9 835 8 094
Wyliczenie efektywnej stawki podatku 01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Zysk brutto 54 241 43 528
Teoretyczny podatek od zysku brutto 10 306 8 270
Różnice trwałe 579 -176
- przychody z tytułu dywidend 0 0
- przychody i koszty podatkowe 579 -176
Ulga strefowa -1 050 0
Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku wyników 9 835 8 094

3.10 Odpisy aktualizujące

Odpisy aktualizujące wartość zapasów: 01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017 Stan na początek okresu 2 509 1 871 Odpisy ujęte jako koszt w okresie 1 076 330 Odpisy odwrócone w okresie (-) -296 -312 Odpisy wykorzystane (-) -197 -123 Stan na koniec okresu 3 092 1 766

Odpisy aktualizujące wartość należności i pożyczek:

01.01.-30.09.2018 01.01.-30.09.2017
Stan na początek okresu 7 984 5 646
Odpisy ujęte jako koszt w okresie 3 892 639
Odpisy odwrócone ujęte jako przychód w okresie (-) -8 -390
Odpisy wykorzystane (-) -323 -99
Stan na koniec okresu 11 545 5 796

Najistotniejszą pozycją objętą odpisami aktualizującymi w 2018 roku są należności handlowe od Trade Port Sp. z o.o. w łącznej kwocie 2.600 tys. PLN. Odpis został dokonany ze względu na otrzymane zawiadomienie o ogłoszeniu upadłości kontrahenta.

Zdaniem Zarządu Spółki dominującej, zapasy nie objęte odpisem aktualizującym nie utraciły przydatności gospodarczej, natomiast spłata należności nie objętych odpisami aktualizującymi nie budzi wątpliwości.

3.11 Rezerwy

Zmiana wartości bilansowej od 01.01. do 30.09.2018 roku

Opis Rezerwy na
świadczenia
pracownicze
Sprawy sądowe Koszty
restrukturyzacji
Inne Razem
Stan na początek okresu 20 544 0 0 1 331 21 875
Zwiększenie rezerw ujęte jako
koszt w okresie
1 922 40 0 253 2 215
Rozwiązanie rezerw ujęte jako
przychód w okresie (-)
-183 0 0 -545 -728
Wykorzystanie rezerw (-) -374 0 0 -21 -395
Stan na koniec okresu 22 125 40 0 1 036 23 201

Zmiana wartości bilansowej od 01.01. do 30.09.2017 roku

Opis Rezerwy na
świadczenia
pracownicze
Sprawy sądowe Koszty
restrukturyzacji
Inne Razem
Stan na początek okresu 20 300 0 0 836 21 136
Zwiększenie rezerw ujęte jako
koszt w okresie
1 978 1 588 0 386 3 952
Rozwiązanie rezerw ujęte jako
przychód w okresie (-)
-194 0 0 -18 -212
Wykorzystanie rezerw (-) -1 713 0 0 -538 -2 251
Stan na koniec okresu 20 371 1 588 0 666 22 625

3.12 Zdarzenia po dniu bilansowym

Poza zdarzeniami opisanymi w niniejszym skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, po dniu bilansowym, do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, nie wystąpiły inne istotne zdarzenia wymagające ujawnienia.

IV. POZOSTAŁE INFORMACJE DO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO

4.1 Istotne wydarzenia w raportowanym okresie

Zmiany w składzie Grupy Kapitałowej

W dniu 11 czerwca 2018 r. Mangata Holding S.A. utraciła status akcjonariusza Techmadex S.A. z siedzibą w Warszawie (dalej "Techmadex") w związku ze zbyciem całości posiadanych akcji Techmadex (szerzej transakcja została przedstawiona w punkcie 3.1.c.). W rezultacie tej transakcji, Mangata Holding S.A. utraciła status jednostki dominującej względem Techmadex S.A. oraz GP Energia Sp. z o.o. (jednostka zależna Techmadex S.A.).

Zawarcie nowych umów kredytowych

W dniu 26 czerwca 2018 roku Kuźnia Polska S.A. zawarła dwie umowy kredytowe:

  • na refinansowanie kredytu inwestycyjnego udzielonego przez inny bank – kwota kredytu 2.900 tys. EUR;

  • na finansowanie kapitału obrotowego – kwota kredytu 7.200 tys. EUR.

Zabezpieczeniem dla powyższych kredytów są: hipoteka na nieruchomościach spółki, zastaw rejestrowy na rzeczach ruchomych, zastaw na rachunku bieżącym oraz oświadczenie o poddaniu się egzekucji.

W dniu 9 lipca Kuźnia Polska S.A. zawarła z bankiem umowę wieloproduktową z limitem 1.000 tys. EUR z przeznaczeniem na gwarancje i/lub limit kredytowy. Zabezpieczeniem tej umowy jest oświadczenie o poddaniu się egzekucji.

W dniu 12 lipca 2018 roku Zetkama Sp. z o.o. zawarła aneks do umowy wieloproduktowej, w ramach którego bank uruchomił odnawialną linię kredytową z limitem do kwoty 3.000 tys. EUR. Termin spłaty zadłużenia ustalono na 11 lipca 2021 roku. Zabezpieczeniem kredytu są: weksel własny, zastaw na zapasach oraz cesja polisy ubezpieczeniowej dotycząca zastawionych zapasów.

W dniu 13 lipca 2018 roku Mangata Holding S.A. oraz pozostali uczestnicy umowy cash pooling'u podpisali aneks zmieniający limit kredytu w ramach rachunku cash pool z kwoty 20.000 tys. PLN na kwotę 40.000 tys. PLN. Nowy limit kredytowy obowiązuje do 31 lipca 2020 roku. Jako zabezpieczenie kredytu w rachunku cash pooling'u, Spółka dominująca wraz z innymi uczestnikami cash poolingu złożyła oświadczenie o poddaniu się solidarnie egzekucji do maksymalnej kwoty 52.000 tys. PLN.

W dniu 25 lipca 2018 roku Śrubena Unia S.A. zawarła umowę o kredyt nieodnawialny na kwotę 2.500 tys. EUR w celu finansowania bieżącej działalności. Kredyt zostanie spłacony w 24 miesięcznych ratach. Zabezpieczeniem kredytu są: oświadczenie o poddaniu się egzekucji, hipoteka umowna, cesja praw z polisy ubezpieczeniowej nieruchomości będących przedmiotem hipoteki.

Wypłata dywidendy

W dniu 19 czerwca 2018 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki dominującej podjęło uchwałę o wypłacie dywidendy w łącznej kwocie 60.092 tys. PLN (po 9,00 PLN na jedną akcję). Dzień dywidendy został ustalony na 23 lipca 2018 roku, natomiast wypłata dywidendy nastąpiła 6 sierpnia 2018 roku. Stopa dywidendy wyniosła 9,9% (przy kursie akcji na dzień ustalenia dywidendy).

4.2 Czynniki i zdarzenia wpływające na wynik Grupy

Do czynników istotnie wpływających na wyniki Grupy zaliczyć należy:

  • kształtowanie się cen surowców i materiałów,
  • sytuację w kluczowych dla Grupy branżach przemysłu: motoryzacji, budownictwie, infrastruktury kolejowej,
  • wahania kursów walut,
  • ogólną sytuację makroekonomiczną,
  • regulacje prawno-podatkowe.

Ceny surowców

Koszty zużycia materiałów i energii stanowią około 55% kosztów operacyjnych ponoszonych przez Grupę. Najistotniejszym składnikiem tych kosztów są surowce i materiały. Do głównych surowców i materiałów należą: złom, żelazo, koks, pręty walcowane, odlewy (aluminiowe, żeliwne), stal (różne gatunki). Koszty surowców oraz materiałów bezpośrednio przekładają się na rentowność działalności Grupy. Po widocznym wzroście cen na początku 2018 roku, II oraz III kwartał 2018 roku przyniosły względną stabilizację poziomu cen kluczowych dla Grupy surowców.

Grupa przeniosła w dużej mierze wzrost kosztów surowców na klientów, m.in. stosując mechanizm indeksacji cen w zależności od kształtowania się ceny rynkowej danego surowca. W związku z presją konkurencji oraz periodycznym charakterem ustalania cen sprzedaży, działania Grupy w tym zakresie są ograniczone. W rezultacie może okazać się, że nie wszystkie wzrosty kosztów będzie można przenieść na klientów. Dodatkowo należy wziąć pod uwagę rozbieżność między odnotowanym wzrostem kosztów a momentem przeniesienia tego wzrostu na klientów, co może przełożyć się na realizowaną przez Grupę marżę na sprzedaży.

Sytuacja w przemyśle

Na uzyskiwane przez Grupę przychody wpływa sytuacja w branżach przemysłu, w których działają klienci Grupy. Branże te podlegają wahaniom, na które wpływ ma zarówno sytuacja gospodarcza (czynniki takie jak: bezrobocie, inflacja, stopy procentowe, kursy walut) jak i sytuacja polityczna (programy realizacji inwestycji w obszarach, w których wykorzystuje się produkty Grupy – np. realizacja inwestycji w infrastrukturę kolejową, infrastrukturę wodociągową itp.).

W 2018 roku utrzymuje się dobra koniunktura w przemyśle motoryzacyjnym, co przekłada się na wzrost zamówień od klientów z branży motoryzacyjnej i wzrost przychodów w tym segmencie operacyjnym. Po III kwartałach 2018 roku widoczny jest dalszy wzrost przychodów w tym obszarze działalności Grupy, w szczególności dzięki zwiększonym zamówieniom od zagranicznych klientów. Branża znajduje się obecnie w dobrej kondycji, dlatego też Grupa planuje inwestycje w indywidualne projekty, dzięki czemu możliwa będzie obsługa większej liczby zamówień w kolejnym roku.

W branży budowlanej można zaobserwować poprawę koniunktury, co wpływa na wyniki w segmencie Armatury i automatyki przemysłowej. Co więcej, Grupa systematycznie rozszerza swoją ofertę asortymentową w tym obszarze działalności, co przekłada się na wzrost ilości sprzedawanych produktów. Grupa zintensyfikowała sprzedaż na rynki zagraniczne, między innymi na rynek rosyjski, dzięki czemu znacząco zdywersyfikowano rynki sprzedaży w ujęciu geograficznym.

Sprzedaż w segmencie elementów złącznych, których głównym odbiorcą jest sektor kolejowy i górniczy, ukształtowała się na znacząco wyższym poziomie niż w analogicznym okresie 2017 roku. Grupa podjęła działania zmierzające do dywersyfikacji odbiorców w tym segmencie działalności w celu zwiększenia sprzedaży oferowanych produktów. Zmodyfikowany został model dystrybucji produktów tego segmentu – część produktów sprzedawana

jest do pośredników, którzy zajmują się dystrybucją wyrobów do finalnych klientów. W segmencie elementów złącznych przeprowadzono szereg negocjacji cenowych z dostawcami, dzięki czemu część podwyżki cen surowców zostanie przeniesiona na obiorców (min. w ramach mechanizmu indeksacji cen w powiązaniu z ceną surowców). Efekt tych zmian jest zauważalny od III kwartału 2018 roku.

Kursy walut

Grupa realizuje około 70% przychodów ze sprzedaży na rynkach zagranicznych. Główną walutą rozliczania tych transakcji jest EUR. W strukturze kosztowej około 20% kosztów ponoszone jest w EUR. Poza tym, Grupa korzysta również z kredytów oraz leasingów w EUR. W związku z powyższym, wyniki Grupy narażone są na wahania kursów walut zarówno w zakresie przeprowadzanych transakcji, jak i skutków wycen bilansowych.

W 2018 roku Spółki Grupy odczuły pozytywny wpływ wzrostu kursu EUR w stosunku do PLN, zarówno w zakresie realizowanych transakcji sprzedaży (wzrost przychodów), zakupu (wzrost kosztów), jak i wyceny sald wyrażonych w walutach obcych. Dodatnie różnice kursowe za III kwartały 2018 roku wyniosły 303 tys. PLN wobec ujemnych różnic kursowych na kwotę 2.775 tys. PLN za analogiczny okres 2017 roku.

Grupa stosuje politykę zabezpieczeń przepływów pieniężnych. Zgodnie z polityką zabezpieczeń w celu minimalizacji ryzyka walutowego Grupa zawiera walutowe kontrakty terminowe (forward). Kontrakty te redukują częściowo ryzyko walutowe do akceptowalnego poziomu, jednakże nie niwelują go w zupełności.

Sytuacja makroekonomiczna

Na wyniki działalności Grupy wpływa również sytuacja w otoczeniu makroekonomicznym. Do najważniejszych czynników (poza wcześniej omówionymi) wpływających na działalność Grupy należy zaliczyć: kształtowanie się stóp procentowych oraz poziom bezrobocia. Poziom stóp procentowych wpływa na koszt obsługi zadłużenia przez Grupę - wzrost stóp procentowych przekłada się na wzrost kosztów odsetkowych. Spadający poziom bezrobocia przekłada się zarówno na ograniczenie w podaży wykwalifikowanych pracowników, jak i stwarza presję na wzrost wynagrodzeń. Grupa ustabilizowała sytuację w obszarze zatrudnienia pracowników, a program wzrostu płac dostosowany został do wymogów rynku.

Regulacje prawno-podatkowe

Otoczenie prawne w jakim funkcjonuje Grupa cechuje duża zmienność przepisów prawa oraz rosnąca skala regulacji wielu aspektów prowadzenia działalności gospodarczej. W skali światowej istotnym ryzykiem jest polityka celna prowadzona przez USA oraz Unię Europejską, której negatywne konsekwencje mogą dotknąć eksporterów działających w branży motoryzacyjnej sprzedających swoje produkty do Stanów Zjednoczonych. W zakresie sprzedaży Grupa Mangata Holding nie jest bezpośrednio narażona na skutki zmian w polityce celnej, jednakże zmiany te mogą negatywnie wpłynąć na kontrahentów eksportujących swoje produkty do USA. W konsekwencji odbiorcy ci mogą ograniczyć swoje zamówienia na produkty oferowane przez Spółki Grupy.

4.3 Czynniki wpływające na wyniki w kolejnym kwartale

Do najistotniejszych czyników mających wpływ na wyniki Grupy w kolejnym kwartale zaliczyć należy:

  • ryzyko związane z kształtowaniem się ogólnej sytuacji makroekonomicznej, co przekłada się na gorsze wyniki w segmencie automatyki przemysłowej i armatury oraz kształtowanie się wskaźników makroekonomicznych takich jak tempo wzrostu PKB, poziom inflacji, poziom stóp procentowych, stopa bezrobocia, jednakże w oparciu o aktualny stan wiedzy Grupa nie spodziewa się odczuwalnego spowolnienia gospodarki, a co za tym idzie spadku przychodów ze sprzedaży do końca 2018 roku;

  • kształtowanie się kursu EUR w stosunku do PLN. Umocnienie PLN w stosunku do EUR może prowadzić do obniżenia rentowności działalności Grupy. Ryzyko to zostało częściowo zniwelowane przez zawarte walutowe kontrakty terminowe, jednakże nie zostało wykluczone w zupełności;

  • trudności z pozyskaniem wykwalifikowanych pracowników, rosnący popyt na rynku pracy oraz presja na wzrost wynagrodzeń. Grupa podjęła przegląd zasad wynagrodzeń i premiowania oraz podjęła inne działania w celu retencji pracowników;

  • kalendarzowy efekt grudnia – z uwagi na mniejszą liczbę dni roboczych oraz przerwy świąteczne u kontrahentów, spada poziom przychodów ze sprzedaży oraz produkcji w spółkach Grupy, co przenosi się na wysoki poziom kosztów stałych, a w konsekwencji niski wynik netto za ten miesiąc.

4.4 Sezonowość i cykliczność

Działalność spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej nie podlega istotnym zjawiskom cykliczności ani sezonowości.

4.5 Sytuacja finansowo – majątkowa Grupy

Analiza sprawozdania z dochodów

Poniższe tabele przedstawiają wybrane wielkości skonsolidowanego sprawozdania z dochodów za 9 miesięcy oraz 3 miesiące zakończone odpowiednio 30 września 2018 roku i 30 września 2017 roku:

Dane w tys. PLN 01.01. -
30.09.2018
01.01. -
30.09.2017
dynamika
2018/2017
01.07. -
30.09.2018
01.07. -
30.09.2017
dynamika
III kwartał
2018/2017
Przychody ze sprzedaży 541 001 464 634 16,4% 179 680 150 553 19,3%
Przychody ze sprzedaży produktów 500 654 418 822 19,5% 168 964 135 845 24,4%
Przychody ze sprzedaży usług 11 416 14 548 -21,5% 1 511 4 738 -68,1%
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 28 931 31 264 -7,5% 9 205 9 970 -7,7%
Koszt własny sprzedaży 416 883 367 011 13,6% 136 926 120 039 14,1%
Koszt sprzedanych produktów 386 227 332 011 16,3% 128 886 108 687 18,6%
Koszt sprzedanych usług 9 669 12 650 -23,6% 1 464 3 364 -56,5%
Koszt sprzedanych towarów i materiałów 20 987 22 350 -6,1% 6 576 7 988 -17,7%
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 124 118 97 623 27,1% 42 754 30 514 40,1%
Marża brutto na sprzedaży 22,9% 21,0% 23,8% 20,3%
Koszty sprzedaży 27 036 20 098 34,5% 9 408 5 918 59,0%
Koszty ogólnego zarządu 37 372 30 969 20,7% 12 561 10 071 24,7%
Pozostałe przychody operacyjne 3 392 5 987 -43,3% 771 414 86,2%
Pozostałe koszty operacyjne 7 546 5 159 46,3% 1 842 2 060 -10,6%
Zysk (strata) z działalności operacyjnej 55 556 47 384 17,2% 19 714 12 879 53,1%
Marża na działalności operacyjnej 10,3% 10,2% 11,0% 8,6%
Przychody finansowe 2 018 971 107,8% -1 591 -260 511,9%
Koszty finansowe 3 333 4 827 -31,0% 1 861 114 1532,5%
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 54 241 43 528 24,6% 16 262 12 505 30,0%
Podatek dochodowy 9 835 8 094 21,5% 3 409 2 830 20,5%
Zysk (strata) netto 44 406 35 434 25,3% 12 853 9 675 32,8%
Marża zysku netto 8,2% 7,6% 7,2% 6,4%

Przychody ze sprzedaży za okres III kwartałów 2018 roku wyniosły 541.001 tys. PLN i były wyższe o 76.367 tys. PLN (16,4%) w porównaniu do okresu III kwartałów 2017 roku. Największy wzrost przychodów odnotowano w segmencie Elementów złącznych (20%). Wzrost w segmencie Podzespołów dla motoryzacji i komponentów wyniósł 18%, natomiast dynamika wzrostu przychodów w segmencie Automatyki przemysłowej i armatury wyniosła ok 10%.

Przychody ze sprzedaży wg segmentów

Segment Podzespołów dla motoryzacji i komponentów zanotował najwyższy (54%) udział w strukturze sprzedaży Grupy. W porównaniu do okresu III kwartałów 2017 nastąpił również znaczący przyrost wartości sprzedaży (18%), co jest efektem sprzyjającej koniunktury – wzrost przychodów zarówno na skutek zwiększonych wolumenów, jak i wzrostu cen sprzedawanych produktów.

Segment Armatury i automatyki przemysłowej zanotował przychody ze sprzedaży na poziomie wyższym o ok. 10% w porównaniu do okresu III kwartałów 2017 roku. W strukturze przychodów tego segmentu widoczna jest zmiana geograficznych kierunków sprzedaży – Grupa systematycznie rozwija sprzedaż eksportową (szczególnie na rynku rosyjskim). Dodatkowo, Grupa zastępuje towary sprzedawane jako uzupełnienie oferty handlowej własnymi produktami, dzięki czemu możliwe jest realizowanie wyższej marży na sprzedaży - przychody ze sprzedaży armatury własnej były wyższe o 27% w porównaniu do III kwartałów 2017 roku, natomiast przychody ze sprzedaży towarów spadły o 17% w porównaniu do III kwartałów 2017 roku.

Sprzedaż segmentu Armatura i automatyka przemysłowa, po wyeliminowaniu przychodów uzyskanych przez Techmadex S.A. (jednostkę zależną zbytą w czerwcu 2018 roku), wynosi 120.281 tys. PLN za okres III kwartałów 2018 roku oraz 105.868 tys. PLN za okres III kwartałów 2017 roku. Dynamika wzrostu przychodów ze sprzedaży w obszarze armatury przemysłowej za okres III kwartałów 2018 wynosi ok. 13% w porównaniu do analogicznego okresu ubiegłego roku.

Segment elementów złącznych znacznie (wzrost o ok. 20%) zwiększył swoje przychody w porównaniu do okresu III kwartałów 2017 roku. Wzrost przychodów w tym segmencie wynika zarówno ze wzrostu popytu na produkty spółki (wyższa sprzedaż do klientów z branży górniczej oraz budownictwa kolejowego), jak i ze wzrostu cen. W tym segmencie operacyjnym zmianie uległa również struktura sprzedawanych produktów - Grupa sprzedaje więcej wyrobów obrabianych na gorąco, na których można uzyskać wyższą cenę sprzedaży oraz marżę na sprzedaży.

III kwartały 2018 III kwartały 2017 Podzespoły dla motoryzacji i komponenty 54,4% Armatura i automatyka przemysłowa 23,3% Elementy złączne 22,2% Działalność pozaprodukcyjna 0,1% Podzespoły dla motoryzacji i komponenty 53,6% Armatura i automatyka przemysłowa 24,8% Elementy złączne 21,5% Działalność pozaprodukcyjna 0,1%

Struktura sprzedaży wg segmentów

W okresie III kwartałów 2018 roku dynamika wzrostu kosztu własnego sprzedaży (14%) była niższa od dynamiki wzrostu przychodów ze sprzedaży (16%). Wysoka dynamika przychodów wynika zarówno ze wzrostu sprzedaży w ujęciu ilościowym, jak i z przeprowadzonych działań w obszarze polityki cenowej. W rezultacie tych działań wprowadzono mechanizmy indeksacji cen, wprowadzające możliwość zmian cen sprzedaży w ślad za wzrostem cen głównych surowców i materiałów. Decyzje Grupy w tym obszarze przyniosły efekt w postaci wzrostu marży brutto na sprzedaży do poziomu 22,9% (w porównaniu do 21,0% w okresie III kwartałów 2017 roku). Pozytywny wpływ na wyniki Grupy miał również relatywnie wysoki kurs PLN/EUR, utrzymujący się w 2018 roku.

Zysk brutto ze sprzedaży w okresie III kwartałów 2018 roku wyniósł 124.118 tys. PLN i był wyższy o 26.495 tys. PLN od zysku brutto ze sprzedaży za analogiczny okres ubiegłego roku.

Wysoki poziom pozostałych kosztów operacyjnych za III kwartały 2018 roku (7.546 tys. PLN) to przede wszystkim efekt dokonanych odpisów aktualizujących zapasy (1.076 tys. PLN) oraz należności handlowe (3.892 tys. PLN, z czego kwota 2.600 tys. PLN dotyczy odpisu na należności od Trade Port sp. z o.o. dokonanego ze względu na otrzymane zawiadomienie o upadłości odbiorcy).

Wynik EBITDA Grupy za okres III kwartałów 2018 roku wyniósł 77.127 tys. PLN wobec 67.190 tys. PLN za okres III kwartałów 2017 roku. Rentowność mierzona wskaźnikiem EBITDA za okres III kwartałów 2018 roku osiągnęła poziom 14,3%.

Zysk netto za okres III kwartałów 2018 wyniósł 44.406 tys. PLN i był wyższy o 8.972 tys. PLN od zysku netto za analogiczny okres ubiegłego roku. Poza wyżej opisanymi czynnikami na poziom zysku netto istotny wpływ miały dodatnie różnice kursowe. W okresie III kwartałów 2018 roku saldo różnic kursowych było dodatnie i wyniosło 303 tys. PLN, natomiast w okresie III kwartałów 2017 roku saldo różnic kursowych było ujemne i wyniosło 2.775 tys. PLN.

Analiza sytuacji majątkowej i finansowej

Dane w tys. PLN 30.09.2018 31.12.2017 struktura
30.09.2018
struktura
31.12.2017
dynamika
Wartość firmy 31 826 31 826 4,4% 4,6% 0,0%
Wartości niematerialne 46 415 46 655 6,5% 6,7% -0,5%
Rzeczowe aktywa trwałe 335 342 327 433 46,7% 47,2% 2,4%
Nieruchomości inwestycyjne 11 996 9 065 1,7% 1,3% 32,3%
Pozostałe aktywa trwałe 7 928 5 979 1,1% 0,9% 32,6%
Aktywa trwałe razem 433 507 420 958 60,4% 60,7% 3,0%
Zapasy 119 461 106 728 16,6% 15,4% 11,9%
Należności handlowe oraz pozostałe należności 146 072 117 890 20,4% 17,0% 23,9%
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 15 019 41 365 2,1% 6,0% -63,7%
Pozostałe aktywa obrotowe 3 449 6 455 0,5% 0,9% -46,6%
Aktywa obrotowe razem 284 001 272 438 39,6% 39,3% 4,2%
AKTYWA RAZEM 717 508 693 396 100,0% 100,0% 3,5%

Analiza sprawozdania z sytuacji finansowej - aktywa

Aktywa trwałe na 30 września 2018 roku stanowiły 60,4% majątku Grupy (60,7% na koniec ubiegłego roku). W strukturze aktywów widoczny jest wzrost wartości rzeczowych aktywów trwałych, co jest konsekwencją realizowanego programu utrzymania oraz rozbudowy mocy produkcyjnych. Wzrost wartości nieruchomości inwestycyjnych wynika z rozliczenia sprzedaży akcji Techmadex S.A. – cena sprzedaży tych akcji została rozliczona poprzez przekazanie Mangata Holding S.A. nieruchomości biurowych zlokalizowanych w Warszawie.

Aktywa obrotowe na 30 września 2018 roku stanowiły 39,6% majątku Grupy, wobec 39,3% na koniec ubiegłego roku. W strukturze aktywów obrotowych widoczny jest wzrost należności handlowych (oraz pozostałych należności) w porównaniu do stanu na koniec 2017 roku, co jest pochodną wyższych przychodów ze sprzedaży.

Wzrost wartości zapasów wynika ze wzrostu zarówno ilości materiałów podstawowych na stanie, jak i ze wzrostu cen materiałów w porównaniu do stanu na koniec 2017 roku. W spółkach Grupy wzrosła wartość wyrobów gotowych na stanie oraz produkcji w toku (w ujęciu ilościowo-wartościowym), które są niezbędne w celu terminowej obsługi zamówień. Zmniejszeniu uległa wartość towarów w magazynach z uwagi na zmiany w strukturze sprzedaży – częściowe zastąpienie sprzedaży towarów przez produkty własne Grupy.

Struktura majątku:

30.09.2018 31.12.2017

Struktura majątku obrotowego:

Analiza sprawozdania z sytuacji finansowej - pasywa

Dane w tys. PLN 30.09.2018 31.12.2017 struktura
30.09.2018
struktura
31.12.2017
dynamika
Kapitał własny 379 119 399 075 52,8% 57,6% -5,0%
Udziały niedające kontroli 14 142 19 046 2,0% 2,7% -25,7%
Kapitał własny razem 393 261 418 121 54,8% 60,3% -5,9%
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 73 605 55 020 10,3% 7,9% 33,8%
Leasing finansowy 25 021 19 827 3,5% 2,9% 26,2%
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń 10 510 10 550 1,5% 1,5% -0,4%
pracowniczych
Pozostałe zobowiązania długoterminowe
26 593 28 836 3,7% 4,2% -7,8%
Zobowiązania długoterminowe razem 135 729 114 233 18,9% 16,5% 18,8%
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe 88 333 78 286 12,3% 11,3% 12,8%
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 60 823 49 304 8,5% 7,1% 23,4%
Leasing finansowy 9 608 8 446 1,3% 1,2% 13,8%
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń 20 203 19 713 2,8% 2,8% 2,5%
pracowniczych
Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe
9 551 5 293 1,3% 0,8% 80,4%
Zobowiązania krótkoterminowe razem 188 518 161 042 26,3% 23,2% 17,1%
Zobowiązania razem 324 247 275 275 45,2% 39,7% 17,8%
PASYWA RAZEM 717 508 693 396 100,0% 100,0% 3,5%

Kapitał własny na 30 września 2018 stanowi 54,8% wartości pasywów (wobec 60,3% na koniec poprzedniego roku), natomiast zobowiązaniami finansowane jest 45,2% majątku (wobec 39,7% na koniec poprzedniego roku). W 2018 roku Spółka dominująca dokonała wypłaty dywidendy w łącznej kwocie 60.092 tys. PLN (po 9,00 PLN na jedną akcję). Dywidenda została wypłacona akcjonariuszom Spółki dominującej w dniu 6 sierpnia 2018 roku.

Kredyty i pożyczki stanowią 18,7% struktury pasywów na 30 września 2018 roku, wobec 15,0% na koniec poprzedniego roku. W III kwartale 2018 roku Spółki Grupy zaciągnęły nowe zobowiązania kredytowe, przez co wzrosła wartość zobowiązań kredytowych oraz udział kredytów w strukturze finansowania Grupy. Wzrost zobowiązań z tytułu leasingu finansowego wynika z realizacji programu inwestycyjnego w odtworzenia oraz rozwój majątku produkcyjnego.

Struktura zobowiązań:

Struktura finansowania majątku:

Zadłużenie netto

Dane w tys. PLN 30.09.2018 31.12.2017 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2014
Kredyty i pożyczki długoterminowe 73 605 55 020 44 578 52 462 27 560
Kredyty i pożyczki krótkoterminowe 60 823 49 304 28 969 21 465 10 696
Leasing finansowy długoterminowy 25 021 19 827 10 584 6 929 454
Leasing finansowy krótkoterminowy 9 608 8 446 4 435 2 759 378
Zobowiązania warunkowe 0 0 3 852** 3 740** 525*
Dług oprocentowany 169 057 132 597 92 418 87 355 39 613
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 15 019 41 365 43 816 18 329 32 635
Dług netto 154 038 91 232 48 602 69 026 6 978
Skumulowana EBITDA *** 92 681 82 746 79 984 78 855 44 250
Wskaźnik zadłużenia netto 1,66 1,10 0,61 0,88 0,16

Algorytm wyliczania wskaźników:

Dług netto = kredyty i pożyczki długoterminowe + leasing finansowy długoterminowy + kredyty i pożyczki krótkoterminowe + leasing finansowy krótkoterminowy + zobowiązania warunkowe – środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Skumulowana EBITDA – obejmuje okres 12 ostatnich kolejnych miesięcy

  • * Przy kalkulacji długu netto na 31.12.2014 roku uwzględniono zobowiązanie warunkowe z tytułu umowy inwestycyjnej zawartej pomiędzy Zetkama a Techmadex oraz kluczowymi akcjonariuszami Techmadex w związku z zakupem akcji Techmadex w wysokości 525 tys. PLN, sklasyfikowane w pozycji pozostałych zobowiązań znajdującej się w zobowiązaniach długoterminowych Grupy w skonsolidowanym śródrocznym sprawozdaniu finansowym na 31.12.2014 roku
  • ** Przy kalkulacji długu netto na 31.12.2015 roku i na 31.12.2016 roku uwzględniono zobowiązanie warunkowe z tytułu umowy inwestycyjnej zawartej z BR Capital sp. z o.o. w związku z zakupem akcji Masterform sklasyfikowane w pozycji pozostałych zobowiązań znajdującej się w zobowiązaniach długoterminowych Grupy w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym na 31.12.2015 roku i na 31.12.2016 roku.

*** Skumulowana wartość EBITDA dla roku 2015 uwzględnia pełne wynik dla Masterform i Kuźnia Polska

Przepływy gotówkowe

Grupa wygenerowała następujące przepływy pieniężne:

Dane w tys. PLN 01.01.-01.09.2018 01.01.-01.09.2017
Przepływy z działalności operacyjnej 36 694 25 035
Przepływy z działalności inwestycyjnej -26 791 -36 245
Przepływy z działalności finansowej -36 654 5 307

W okresie III kwartałów 2018 roku Grupa wygenerowała dodatnie przepływy z działalności operacyjnej, które pokryły wydatki z działalności inwestycyjnej. W przepływach z działalności inwestycyjnej najistotniejszą pozycję stanowiły wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych w kwocie 24.345 tys. PLN.

W przepływach z działalności finansowej najistotniejsze pozycje w okresie III kwartałów 2018 roku to:

  • spłata zobowiązań z tytułu kredytów (24.175 tys. PLN) i leasingów (7.260 tys. PLN),
  • wpływy z zaciągniętych kredytów w kwocie 53.958 tys. PLN,
  • wypłacone dywidendy w łącznej kwocie 63.392 tys. PLN.

4.6 Realizacja prognoz

Realizacja prognozy na 30 września 2018 przedstawia się następująco:

Pozycje prognozy Realizacja po
9 miesiącach 2018
Prognoza na rok
2018
Przychody ze sprzedaży 541 001 694 400
EBITDA 77 127 98 300
Zysk netto 44 406 51 400

Stopień realizacji prognozy i poziom zrealizowanych wyników jest zgodny z oczekiwaniami Zarządu. Zarząd Spółki dominującej podtrzymuje założenie realizacji prognozy na rok 2018, nie mniej należy rozważyć wpływ czynników opisanych w punktach 4.2 oraz 4.3 na możliwość realizacji prognozy.

4.7 Emisja, wykup i spłata instrumentów nieudziałowych i kapitałowych

W okresie objętym raportem, Spółka dominująca ani jej jednostki zależne nie emitowały ani nie dokonywały spłaty instrumentów nieudziałowych ani kapitałowych.

4.8 Wypłata dywidendy

W dniu 19 czerwca 2018 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie podjęło uchwałę o wypłacie dywidendy w łącznej kwocie 60.092 tys. PLN (po 9,00 PLN na jedną akcję). Dzień dywidendy został ustalony na 23 lipca 2018 roku, natomiast wypłata dywidendy miała miejsce 6 sierpnia 2018 roku.

Źródłem finansowania dywidendy dla akcjonariuszy Mangata Holding S.A. były środki pochodzące z dywidend od spółek zależnych Emitenta: Zetkama Sp. z o.o., Śrubena Unia S.A. oraz Kuźnia Polska S.A. Łączna kwota dywidend wyniosła 95.384 tys. PLN, z czego kwota 36.859 tys. PLN została skompensowana ze zobowiązaniami Mangata Holding S.A. z tytułu obligacji (bez wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe). Dywidendy ze spółek zależnych zostały przekazane do Spółki dominującej do 31 lipca 2018 roku.

4.9 Akcjonariusze jednostki dominującej

Poniżej wskazano akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio znaczne (powyżej 5%) pakiety akcji wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu.

Akcjonariusz Liczba akcji Udział w kapitale
zakładowym
Liczba głosów Udział w ogólnej
liczbie głosów
Capital MBO S.A. sp. k. 4 406 723 66,00% 4 406 723 66,00%
Nationale Nederlanden OFE 424 432 6,36% 424 432 6,36%

Spółka nie emitowała papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia kontrolne.

Nie występują ograniczenia w zakresie wykonywania prawa głosu z akcji ani ograniczenia przenoszenia prawa własności akcji.

4.10 Akcje posiadane przez osoby zarządzające i nadzorujące

Poniżej przedstawiono łączną liczbę i wartość nominalną akcji Emitenta będących w posiadaniu osób zarządzających oraz nadzorujących na dzień przekazania obecnego i poprzedniego raportu:

Akcjonariusz Stanowisko Liczba posiadanych
akcji na 29.10.2018
Wartość nominalna
posiadanych akcji
na 29.10.2018
Liczba posiadanych
akcji na 10.09.2018
Wartość nominalna
posiadanych akcji
na 10.09.2018
Zygmunt Mrożek Członek RN 320 380 64 076 PLN 318 900 63 780 PLN
Marcin Knieć Członek RN 760 152 PLN 760 152 PLN

4.11 Postępowania sądowe

Śrubena Unia S.A.

• W dniu 5 czerwca 2018 roku spółka wniosła pozew przeciwko Trade-Port sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach o zapłatę kwoty 1.219 tys. PLN wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie. W dniu 21 czerwca 2018 roku Sąd Okręgowy w Katowicach wydał nakaz zapłaty w postępowaniu nakazowym. Nakaz zapłaty nie jest prawomocny, dłużnik złożył zarzuty. Cała kwota zasądzona nakazem zapłaty została zabezpieczona przez Komornika, pieniądze znajdują się w depozycie. W dniu 23 października 2018 roku spółka otrzymała od syndyka masy upadłości zawiadomienie o ogłoszeniu upadłości oraz postanowienie Sądu Rejonowego Katowice – Wschód w Katowicach Wydział X Gospodarczy z dnia 16 października 2018 roku w przedmiocie ogłoszenia upadłości Trade-Port sp. z o.o.

• W dniu 13 czerwca 2018 roku spółka wniosła pozew przeciwko Trade-Port sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach o zapłatę kwoty 1.430 tys. PLN wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie. W dniu 5 lipca 2018 roku Sąd Okręgowy w Katowicach wydał nakaz zapłaty w postępowaniu nakazowym. Nakaz zapłaty nie jest prawomocny, dłużnik złożył zarzuty. Cała kwota zasądzona nakazem zapłaty została zabezpieczona przez Komornika, pieniądze znajdują się w depozycie. W dniu 23 października 2018 roku spółka otrzymała od syndyka masy upadłości zawiadomienie o ogłoszeniu upadłości oraz postanowienie Sądu Rejonowego Katowice – Wschód w Katowicach Wydział X Gospodarczy z dnia 16 października 2018 roku w przedmiocie ogłoszenia upadłości Trade-Port sp. z o.o.

• Ponadto Spółka w postępowaniach sądowych, egzekucyjnych i upadłościowych dochodzi swoich należności w łącznej kwocie 4.280 tys. PLN. Emitent informował o prowadzeniu tych spraw we wcześniejszych raportach okresowych, na chwilę obecną w żadnej z nich nie wyegzekwowano istotnych kwot.

Zetkama sp. z o.o.

• W dniu 17 stycznia 2018 roku spółka wniosła do Sądu Okręgowego w Legnicy VI Wydziału Gospodarczego pozew przeciwko TDZ POWER SE z siedzibą w Brnie, Czechy, o zapłatę 111 tys. EUR. Spółka dochodzi zwrotu zaliczki uiszczonej na poczet dostawy przez pozwanego maszyny, w związku z niezrealizowaniem przez pozwanego dostawy. Spółka oczekuje na uprawomocnienie się europejskiego nakazu zapłaty.

Pozostałe Spółki z Grupy nie są stronami w istotnych postępowaniach sądowych lub egzekucyjnych.

4.12 Udzielone poręczenia i gwarancje

W III kwartale 2018 roku nie były udzielane istotne poręczenia ani gwarancje.

Spółki z Grupy Kapitałowej Mangata Holding S.A. nie udzielają poręczeń ani gwarancji podmiotom spoza Grupy.

4.13 Informacje dotyczące możliwości realizacji zobowiązań umownych

Na dzień przekazania niniejszego raportu Zarządowi Jednostki Dominującej nie są znane okoliczności, które mogłyby spowodować zagrożenie dla możliwości realizacji zobowiązań umownych.

V. SKRÓCONE ŚRÓDROCZE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

Skrócone śródroczne sprawozdanie z sytuacji finansowej

AKTYWA 30.09.2018 31.12.2017
Wartości niematerialne 47 28
Rzeczowe aktywa trwałe 2 234 1 752
Nieruchomości inwestycyjne 2 996 0
Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe 324 810 333 009
Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 0 4
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 543 1 322
Aktywa trwałe razem 331 630 336 115
Należności handlowe oraz pozostałe należności 2 834 706
Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego 0 0
Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe 18 517 20 349
Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 88 73
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 977 3 727
Aktywa obrotowe razem 22 416 24 855
AKTYWA RAZEM 354 046 360 970
PASYWA 30.09.2018 31.12.2017
Kapitał podstawowy 1 335 1 335
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 164 211 164 211
Pozostałe kapitały -119 19
Zyski zatrzymane: 163 727 130 903
- wynik roku bieżącego 92 916 37 151
- zysk (strata) z lat ubiegłych 70 811 93 752
Kapitał własny razem 329 154 296 468
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 0 6 708
Leasing finansowy 238 191
Pozostałe zobowiązania 0 0
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 181 181
Zobowiązania długoterminowe razem 419 7 080
Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 465 1 392
Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego 0 53
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 23 214 55 261
Leasing finansowy 164 89
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 590 624
Pozostałe rezerwy krótkoterminowe 40 3
Zobowiązania krótkoterminowe razem 24 473 57 422
Zobowiązania razem 24 892 64 502
PASYWA RAZEM 354 046 360 970

Skrócone śródroczne sprawozdanie z dochodów

01.01. -
30.09.2018
01.01. -
30.09.2017
01.07. -
30.09.2018
01.07. -
30.09.2017
Przychody ze sprzedaży 8 455 7 820 2 782 2 581
Przychody ze sprzedaży usług 8 455 7 820 2 782 2 581
Koszt własny sprzedaży 0 0 0 0
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 8 455 7 820 2 782 2 581
Koszty ogólnego zarządu 5 333 3 958 1 899 1 302
Pozostałe przychody operacyjne 165 4064 68 39
Pozostałe koszty operacyjne 142 143 40 18
Zysk (strata) z działalności operacyjnej 3 145 7 783 911 1 300
Przychody finansowe 95 883 35296 135 35100
Koszty finansowe 6 291 2 992 154 452
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 92 737 40 087 892 35 948
Podatek dochodowy -179 519 178 185
Zysk (strata) netto 92 916 39 568 714 35 763

Zysk na jedną akcję

dane w PLN 01.01. -
30.09.2018
01.01. -
30.09.2017
01.07. -
30.09.2018
01.07. -
30.09.2017
Z działalności kontynuowanej
- podstawowy 13,92 5,93 0,11 5,36
- rozwodniony 13,92 5,93 0,11 5,36
Z działalności zaniechanej
- podstawowy - - - -
- rozwodniony - - - -

Skrócone śródroczne sprawozdanie z całkowitych dochodów

01.01. -
30.09.2018
01.01. -
30.09.2017
01.07. -
30.09.2018
01.07. -
30.09.2017
Zysk (strata) netto 92 916 39 568 714 35 763
Inne całkowite dochody, które zostaną przeklasyfikowane na zyski lub
straty po spełnieniu określonych warunków
-138 226 115 -127
Instrumenty zabezpieczające przepływy pieniężne -170 279 143 -147
Podatek dochodowy od innych całkowitych dochodów, które mogą być
przeniesione do wyniku
32 -53 -28 20
Inne całkowite dochody, które nie zostaną przeklasyfikowane na zyski lub
straty
0 0 0 0
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu -138 226 115 -127
Całkowite dochody 92 778 39 794 829 35 636

Skrócone śródroczne zestawienie zmian w kapitale własnym

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01. do 30.09.2018 roku

Kapitał podstawowy Kapitał ze sprzedaży akcji
powyżej ich wartości
nominalnej
Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane Kapitał własny razem
Saldo na początek okresu 1 335 164 211 19 130 903 296 468
Dywidendy 0 0 0 -60 092 -60 092
Razem transakcje z właścicielami 0 0 0 -60 092 -60 092
Zysk (strata) netto 0 0 0 92 916 92 916
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu 0 0 -138 0 -138
Razem całkowite dochody 0 0 -138 92 916 92 778
Saldo na koniec okresu 1 335 164 211 -119 163 727 329 154

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01. do 30.09.2017 roku

Kapitał podstawowy Kapitał ze sprzedaży akcji
powyżej ich wartości
nominalnej
Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane Kapitał własny razem
Saldo na początek okresu 1 335 164 211 -318 128 371 293 599
Dywidendy 0 0 0 -34 720 -34 720
Razem transakcje z właścicielami 0 0 0 -34 720 -34 720
Zysk (strata) netto 0 0 0 39 568 39 568
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu 0 0 226 0 226
Razem całkowite dochody 0 0 226 39 568 39 794
Saldo na koniec okresu 1 335 164 211 -92 133 219 298 673

Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01. do 31.12.2017 roku

Kapitał podstawowy Kapitał ze sprzedaży akcji
powyżej ich wartości
nominalnej
Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane Kapitał własny razem
Saldo na początek okresu 1 335 164 211 -318 128 371 293 599
Dywidendy 0 0 0 -34 720 -34 720
Inne zmiany 0 0 -101 101 0
Razem transakcje z właścicielami 0 0 -101 -34 619 -34 720
Zysk (strata) netto 0 0 0 37 151 37 151
Inne całkowite dochody po opodatkowaniu 0 0 438 0 438
Razem całkowite dochody 0 0 438 37 151 37 589
Saldo na koniec okresu 1 335 164 211 19 130 903 296 468

01.01. - 30.09.2018 01.01. - 30.09.2017
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 92 737 40 087
Amortyzacja 238 144
Odpisy aktualizujące aktywa finansowe 4 1 500
Zysk (strata) ze sprzedaży aktywów finansowych (innych niż instrumenty pochodne) 5 194 0
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych -33 66
Koszty odsetek 913 1 257
Przychody z odsetek -335 -295
Przychody z dywidend -95 384 -34 978
Inne korekty -22 0
Korekty razem: -89 425 -32 306
Zmiana stanu należności -2 127 177
Zmiana stanu zobowiązań -927 -3 597
Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych -8 -259
Zmiana kapitału obrotowego -3 062 -3 679
Zapłacony podatek dochodowy -63 262
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 187 4 364
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych -475 -1 376
Wydatki na nabycie jednostek zależnych 0 -1 674
Wpływy ze sprzedaży jednostek zależnych 5 0
Spłaty udzielonych pożyczek 1 832 1 866
Pożyczki udzielone -422 -7 161
Otrzymane odsetki 335 281
Otrzymane dywidendy 58 525 34 978
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 59 800 26 914
Inne wpływy (wydatki) z działalności finansowej 0 324
Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek 0 4 035
Spłaty kredytów i pożyczek -2 154 -1 122
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego -121 -21
Odsetki zapłacone -403 -355
Dywidendy wypłacone -60 092 -30 366
Środki pieniężne netto z działalności finansowej -62 770 -27 505
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów bez różnic kursowych -2 783 3 773
Zmiana stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów z tytułu różnic kursowych 33 0
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów -2 750 3 773
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 3 727 1 013
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 977 4 786

Skrócony śródroczny rachunek przepływów pieniężnych

VI. DODATKOWE INFORMACJE DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

6.1 Segmenty operacyjne

Na dzień bilansowy Spółka nie wyodrębnia wewnętrznych segmentów operacyjnych. Działalność Spółki traktowana jest przez Zarząd jako jeden segment operacyjny.

6.2 Transakcje i rozrachunki z jednostkami powiązanymi

Transakcje z jednostkami powiązanymi 01.01. - 30.09.2018 01.01. - 30.09.2017
Przychody ze sprzedaży usług 8 455 7 820
Zakup usług 20 19
Pozostałe przychody operacyjne 10 0
Dywidendy 95 384 34 972
Przychody finansowe 377 324
Koszty finansowe 641 924
Rozrachunki z jednostkami powiązanymi 30.09.2018 31.12.2017
Należności handlowe 2 583 175
Zobowiązania handlowe 8 984
Obligacje 0 36 237
Należności cash pool 19 844 22 278
Zobowiązania cash pool 1 749 1 928

W okresie objętym niniejszym raportem Spółka dominująca nie zawierała ze swoimi jednostkami powiązanymi istotnych transakcji na warunkach innych niż rynkowe.

Spółki Grupy Kapitałowej nie przeprowadzały między sobą istotnych transakcji na warunkach innych niż rynkowe.

6.3 Zdarzenia po dniu bilansowym

W dniu 11 października 2018 roku Techmadex S.A. spłacił pożyczkę udzieloną przez Mangata Holding S.A. w kwocie 422 tys. PLN wraz z należnymi odsetkami.

Po dniu bilansowym nie wystąpiły inne niż opisane wcześniej istotne zdarzenia dotyczące Mangata Holding S.A., które wymagałyby ujawnienia.

VII. PODPISY

Data Imię i Nazwisko Funkcja Podpis
29 października 2018 roku Leszek Jurasz Prezes Zarządu ………………………….
29 października 2018 roku Kazimierz Przełomski Wiceprezes Zarządu ………………………….
Podpisy osoby odpowiedzialnej za sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Data Imię i Nazwisko Podpis
29 października 2018 roku Mariusz Jaszczyk ………………………….

Talk to a Data Expert

Have a question? We'll get back to you promptly.