Eastnine — Net Asset Value 2010

Aug 6, 2010

Stockholm, 6 augusti 2010

Substansvärdet 104 SEK per aktie den 31 juli 2010

• Den 31 juli 2010 uppgick East Capital Explorers substansvärde per aktie till 11,03 EUR (motsvarande 104 SEKⁱ ). Det totala substansvärdet uppgick till 384,3 MEUR (motsvarande 3,6 mdr SEK)
• Det totala substansvärdet (EUR) ökade med 0,2 procent jämfört med substansvärdet 30 juni 2010
• Värdet på likvida medel och kortfristiga placeringar uppgick till 2,66 EUR (25 SEK) per aktie motsvarande sammanlagt 93 MEUR (870 MSEK) varav 88 MEUR (830 MSEK) var tillgängliga för framtida investeringar
• Stängningskursen för aktien den 31 juli 2010 var 76,75 SEK (motsvarande 8,16 EUR)

	Förändring verkligt värde, %	Förändring verkligt värde, %	Substans värde per aktie,	Substans värde,	% Andel av
Portföljen den 31 juli 2010	juli	2010	EUR	MEUR	NAV
Fondinvesteringar
East Capital Bering Russia	-3.5%	17.6%	1.12	39.0	10%
East Capital Bering Ukraine A	1.4%	16.7%	0.23	7.9	2%
East Capital Bering Ukraine R	-5.2%	7.9%	0.16	5.7	1%
East Capital Bering Balkan	2.1%	0.6%	1.16	40.5	11%
East Capital Bering Central Asia	-0.9%	3.0%	0.62	21.6	6%
East Capital Bering New Europe	5.8%	0.7%	0.48	16.9	4%
East Capital Power Utilities Fund1	1.0%	47.4%	2.25	78.3	20%
East Capital Special Opportunities Fund	-0.3%	25.8%	1.42	49.4	13%
East Capital (Lux) Eastern European Fund (EUR)	4.4%	17.1%	0.39	13.4	3%
	0.4%	20.1%	7.83	272.8	71%
Direktinvesteringar
OAO Melon Fashion Group (MFG)	0.0%	0.0%	0.30	10.4	3%
TEO LT, AB2	0.5%	23.0%	0.28	9.8	3%
East European Debt Finance3	0.0%	0.0%	0.01	0.3	0%
	0.2%	9.8%	0.59	20.6	5%
Kortfristiga placeringar3
Kortfristiga placeringar (inkl. obligationer)			1.23	43.0	11%
Likvida medel			1.42	49.6	13%
			2.66	92.6	24%
Totalt portföljen			11.07	386.0	100%
Netto övriga tillgångar och skulder			-0.05	-1.7	0%
Substansvärde	0.2%	12.9%	11.03	384.3	100%

¹ Beräkningen av förändring i verkligt värde har justerats för mottagen utdelning från East Capital Power Utilities om 20,3m EUR i juni 2010.

² Beräkningen av förändring i verkligt värde har justerats för mottagen utdelning från TEO om 0.9m EUR i maj 2010.

3 Den 25 januari offentliggjorde bolaget en investering på 5 MEUR i East European Debt Finance tillsammans med Intrum Justitia och East Capital Financial Fund. I slutet av juli hade 0,3 MEUR investerats i bolaget. Resterande kapital återfinns alltjämt bland kortfristiga placeringar.

NB. Vissa tal i tabellen adderar inte till följd av avrundningar.

Antalet utestående aktier i East Capital Explorer AB per den 31 juli 2010 uppgick till 34 851 675.

ⁱ 1 EUR = 9,41 SEK den 31 juli 2010. Källa: Reuters.

Denna rapport har inte varit föremål för granskning av bolagets revisorer.

Hela substansvärdesrapporten, inklusive portföljen den 31 juli 2010, återfinns i bifogad pdf-fil.

Kontaktinformation: Gert Tiivas, VD East Capital Explorer, 08-505 977 30 Mathias Pedersen, CFO East Capital Explorer, 08-505 977 48

East Capital Explorers kalender för finansiell information:

• Månatliga substansvärdesrapporter femte arbetsdagen efter månadens slut
• Delårsrapport 1 januari 30 juni 2010, 20 augusti 2010
• Delårsrapport 1 januari 30 september 2010, 11 november 2010

Om East Capital Explorer │ East Capital Explorer är ett svenskt bolag som erbjuder unika investeringsmöjligheter i Östeuropa till en bredare målgrupp. Bolaget investerar främst i East Capitals speciella fondprodukter som erbjuder exponering mot onoterade bolag och bolag som annars är svårtillgängliga via de lokala börserna i Östeuropa. East Capital Explorer fokuserar på sektorer som visar stor tillväxtpotential, främst kraft, finans, detaljhandel och konsumentvaror samt fastigheter. East Capital Explorer har utsett East Capital till att förvalta investeringarna. Sedan 9 november 2007 är East Capital Explorer noterat på NASDAQ OMX Stockholm, Mid Cap.

Denna information offentliggörs enligt lagen om värdepappersmarknaden, lagen om handel med finansiella instrument eller krav ställda i noteringsavtal.