DEVA HOLDİNG A.Ş.
VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE KONSOLİDE BİLANÇO

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

Ekli dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

DEVA HOLDING A.S. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE BILANÇO

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmiştir.)

| | Dipnot Referansları | Cari Dönem
(Bağımsız
denetimden
geçmiş) | Yeniden
Düzenlenmiş
Önceki Dönem
(Bağımsız
denetimden
geçmiş) | Yeniden
Düzenlenmiş
Önceki Dönem
(Bağımsız
denetimden
geçmiş) |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| | | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 | 31 Aralık
2011 |
| KAYNAKLAR | | | | |
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | | 221.711.389 | 271.891.553 | 231.415.746 |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 5 | 117.344.814 | 168.227.072 | 115.226.053 |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 5 | 49.734.490 | 46.707.343 | 39.999.924 |
| Ticari Borçlar | 7 | 26.450.203 | 24.216.472 | 35.908.562 |
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 6 | 1.303.622 | 1.753.370 | 1.204.709 |
| İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | | 25.146.581 | 22.463.102 | 34.703.853 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 18 | 5.093.100 | 4.083.913 | 6.019.307 |
| Diğer Borçlar | 8 | 623.150 | 69.385 | 71.095 |
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | | 45.494 | 45.494 | 47.204 |
| İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | | 577.656 | 23.891 | 23.891 |
| Ertelenmiş Gelirler | 10 | 2.007.628 | 1.756.499 | 2.092.070 |
| Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü | 27 | 69.089 | 276.357 | 483.203 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | | 20.388.915 | 26.554.512 | 31.615.532 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin
Kısa Vadeli Karşılıklar | 18 | 7.469.309 | 7.515.115 | 4.327.451 |
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 16 | 12.919.606 | 19.039.397 | 27.288.081 |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | | 201.865.402 | 72.735.002 | 90.395.892 |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 5 | 181.893.419 | 53.881.346 | 73.711.717 |
| Ertelenmiş Gelirler | 10 | 15.098.904 | 13.420.505 | 10.908.438 |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | | 4.873.079 | 5.433.151 | 5.775.737 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin
Uzun Vadeli Karşılıklar | 18 | 4.873.079 | 5.090.015 | 4.403.194 |
| Diğer Uzun Vadeli Karşılıklar | 16 | - | 343.136 | 1.372.543 |
| ÖZKAYNAKLAR | | 403.049.979 | 378.629.723 | 344.441.646 |
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | | 402.987.051 | 378.551.799 | 344.365.399 |
| Ödenmiş Sermaye | 20 | 200.000.000 | 200.000.000 | 200.000.000 |
| Sermaye Düzelte Farkları | 20 | 140.080.696 | 140.080.696 | 140.080.696 |
| Karşılıklı İştirak Sermaye Düzelmesi (-) | 20 | (28.847) | (28.847) | (28.847) |
| Paylara İlişkin Primler/İskontolar | 20 | 2.870.803 | 2.870.803 | 2.870.803 |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak
Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler | | (75.712) | 92.706 | 147.149 |
| Yabancı Para Çevirim Farkları | | (75.712) | 92.706 | 147.149 |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 20 | 150.864.955 | 150.864.955 | 150.864.955 |
| Geçmiş Yıllar Zararları | 20 | (115.328.514) | (149.569.357) | (133.930.704) |
| Net Dönem Karı / (Zararı) | | 24.603.670 | 34.240.843 | (15.638.653) |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | | 62.928 | 77.924 | 76.247 |
| TOPLAM KAYNAKLAR | | 826.626.770 | 723.256.278 | 666.253.284 |

Ekli dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR TABLOSU

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

| | Dipnot Referansları | Cari Dönem
(Bağımsız
denetimden
geçmiş) | Yeniden
Düzenlenmiş
Önceki Dönem
(Bağımsız
denetimden
geçmiş) |
| --- | --- | --- | --- |
| | | 1 Ocak-
31 Aralık
2013 | 1 Ocak-
31 Aralık
2012 |
| Hasılat | 21 | 418.391.085 | 419.510.418 |
| Satışların Maliyeti (-) | 21 | (261.494.294) | (251.094.364) |
| BRÜT KAR | | 156.896.791 | 168.416.054 |
| Pazarlama Giderleri (-) | 22 | (86.335.709) | (78.461.363) |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 22 | (32.037.365) | (28.056.960) |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) | 22 | (3.872.023) | (2.819.884) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 24 | 60.469.454 | 54.722.693 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 24 | (47.693.392) | (49.950.978) |
| ESAS FAALİYET KARI | | 47.427.756 | 63.849.562 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 25 | 13.343.087 | 962.439 |
| FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ
FAALİYET KARI | | 60.770.843 | 64.812.001 |
| Finansman Giderleri (-) | 26 | (36.651.691) | (23.606.769) |
| VERGİ ÖNCESİ KAR | | 24.119.152 | 41.205.232 |
| Vergi Geliri / (Gideri) | | 469.522 | (6.962.712) |
| Dönem Vergi Gideri | 27 | - | (119.780) |
| Ertelenmiş Vergi Geliri / (Gideri) | 27 | 469.522 | (6.842.932) |
| DÖNEM KARI | | 24.588.674 | 34.242.520 |
| Dönem Karının Dağılımı | | | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | | (14.996) | 1.677 |
| Ana Ortaklık Payları | | 24.603.670 | 34.240.843 |
| | | 24.588.674 | 34.242.520 |
| Pay başına kazanç | 28 | 0,0012 | 0,0017 |
| Sulandırılmış pay başına kazanç | | 0,0012 | 0,0017 |

Ekli dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT KONSOLİDE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

| | Cari Dönem
(Bağımsız
denetimden
geçmiş)
1 Ocak-
31 Aralık
2013 | Yeniden
Düzenlenmiş
Geçmiş Dönem
(Bağımsız
denetimden
geçmiş)
1 Ocak-
31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- |
| DÖNEM KARI | 24.588.674 | 34.242.520 |
| DİĞER KAPSAMLI GİDERLER | | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar | (168.418) | (54.443) |
| Yabancı Para Çevirim Farkları | (168.418) | (54.443) |
| DİĞER KAPSAMLI GİDER | (168.418) | (54.443) |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR | 24.420.256 | 34.188.077 |
| Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı: | | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | (14.996) | 1.677 |
| Ana Ortaklık Payları | 24.435.252 | 34.186.400 |

Ekli dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

	Dipnot	Ödenmiş sermaye	Sermaye düzelmesi farkları	Karşılıklı iştirak sermaye düzelmesi (-)	Paylara İlişkin Primler / İskontolar	Yabancı para çevrim farkları	Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler	Birikmiş Karlar		Ana ortaklığa ait özkaynaklar	Kontrol gücü olmayan paylar	Toplam özkaynaklar
								Geçmiş yıllar zararları	Net dönem karı / (zararı)
1 Ocak 2012 itibariyle bakiye	20	200.000.000	140.080.696	(28.847)	2.870.803	147.149	150.864.955	(133.930.704)	(15.638.653)	344.365.399	76.247	344.441.646
Geçmiş yıllar zararlarına transfer		-	-	-	-	-	-	(15.638.653)	15.638.653	-	-	-
Toplam kapsamlı gelir		-	-	-	-	(54.443)	-	-	34.240.843	34.186.400	1.677	34.188.077
Yabancı para çevrim farkları		-	-	-	-	(54.443)	-	-	-	(54.443)	-	(54.443)
Net dönem karı		-	-	-	-	-	-	-	34.240.843	34.240.843	1.677	34.242.520
31 Aralık 2012 itibariyle bakiye	20	200.000.000	140.080.696	(28.847)	2.870.803	92.706	150.864.955	(149.569.357)	34.240.843	378.551.799	77.924	378.629.723
1 Ocak 2013 itibariyle bakiye	20	200.000.000	140.080.696	(28.847)	2.870.803	92.706	150.864.955	(149.569.357)	34.240.843	378.551.799	77.924	378.629.723
Geçmiş yıllar zararlarına transfer		-	-	-	-	-	-	34.240.843	(34.240.843)	-	-	-
Toplam kapsamlı gelir		-	-	-	-	(168.418)	-	-	24.603.670	24.435.252	(14.996)	24.420.256
Yabancı para çevrim farkları		-	-	-	-	(168.418)	-	-	-	(168.418)	-	(168.418)
Net dönem karı		-	-	-	-	-	-	-	24.603.670	24.603.670	(14.996)	24.588.674
31 Aralık 2013 itibariyle bakiye	20	200.000.000	140.080.696	(28.847)	2.870.803	(75.712)	150.864.955	(115.328.514)	24.603.670	402.987.051	62.928	403.049.979

Ekli dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcısı bir parçasıdır.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

	Dipnot Referansları	Cari Dönem (Bağımsız denetimden geçmiş) 1 Ocak – 31 Aralık 2013	Yeniden Düzenlenmiş Geçmiş Dönem (Bağımsız denetimden geçmiş) 1 Ocak – 31 Aralık 2012

İŞLETME FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI
Net dönem kari		24.588.674	34.242.520
Net dönem karını işletme faaliyetlerinde kullanılan nakit akımına getirmek için yapılan düzeltmeler:
Maddi duran varlıkların amortismanı	12	20.370.307	17.966.985
Maddi olmayan duran varlıklar amortismanı	13	4.278.586	4.849.224
Maddi olmayan duran varlıklar değer düşüklüğü	13	1.027.043	789.166
Kıdem tazminatı karşılığı	18	2.132.141	2.026.122
Borç karşılığı	16	313.205	1.501.361
Şüpheli alacak karşılığı iptali	7	-	(1.190)
Stok değer düşüklüğü karşılığı / (iptali)	9	575.883	(3.159.539)
Sabit kıymet satış karı	25	(13.343.087)	(962.439)
Gelir tahakkuku		(1.697.051)	(1.202.535)
Banka kredileri faiz giderleri	26	17.791.600	23.489.774
Çıkarılmış tahviller faiz giderleri	26	7.797.648	-
Yabancı para kredilerden oluşan kur farkı zararı / (karı	26	10.548.073	(5.578.712)
Faiz gelirleri	24	(2.466.853)	(2.235.854)
Vergi (geliri) / gideri	27	(469.522)	6.962.712
İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler:
Ticari alacaklardaki azalış / (artış)		21.370.369	(23.113.914)
Stoklardaki artış		(24.683.133)	(511.682)
İlişkili taraflardan alacaklardaki artış		(5.828.809)	(1.878.213)
Diğer cari/dönen varlıklardaki azalış / (artış)		8.141.720	(1.672.900)
Ticari borçlardaki artış / (azalış)		2.683.479	(12.240.751)
İlişkili taraflara borçlardaki (azalış) / artış		(449.748)	548.661
Diğer karşılıklardaki azalış		(222.507)	(4.800.257)
Diğer ve kısa vadeli yükümlülüklerdeki artış		1.638.277	1.056.483
Faaliyetlerden elde edilen nakit		74.096.295	36.075.022
Ödenen vergiler	11 - 27	(583.228)	(1.189.750)
Ödenen faiz		(14.573.142)	(21.749.048)
Ödenen dava karşılıkları	16	(6.553.625)	(5.979.195)
Ödenen kıdem ve ihbar tazminatı	16 - 18	(2.349.077)	(1.339.301)
İşletme faaliyetlerinden elde edilen nakit		50.037.223	5.817.728

Ekli dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

	Dipnot Referansları	Cari Dönem (Bağımsız denetimden geçmiş) 1 Ocak – 31 Aralık 2013	Yeniden Düzenlenmiş Geçmiş Dönem (Bağımsız denetimden geçmiş) 1 Ocak – 31 Aralık 2012

YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI
Alınan faizler	24	2.466.853	2.235.854
Teşvik kapsamında alınan ödemeler	10	2.371.869	3.383.124
Maddi duran varlık alımları	12	(47.951.069)	(56.824.547)
Duran varlık satışlarından elde edilen nakit		16.905.327	1.525.241
Maddi olmayan duran varlık alımları	13	(33.235.358)	(18.885.336)
Diğer duran varlıklardaki değişim	10	(9.292.709)	18.749.172
Yatırım faaliyetlerinde kullanılan nakit		(68.735.087)	(49.816.492)
FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI
Kredi geri ödemeleri		(680.220.164)	(450.624.705)
Alınan krediler		644.629.831	493.620.593
Çıkarılmış tahvillerden elde edilen nakit		93.327.597	-
Yabancı para çevrim farklarındaki değişim		(168.418)	(54.443)
Finansal faaliyetlerden elde edilen nakit		57.568.846	42.941.445
NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET DEĞİŞİM		38.870.982	(1.057.319)
DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ		16.578.628	17.635.947
DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ		55.449.610	16.578.628

Ekli dipnotlar bu konsolide finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

1. GRUP'UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU

Deva Holding A.Ş. (“Şirket”) ve bağlı ortaklıklarından (hep birlikte “Grup”), Vetaş Veteriner ve Tarım İlaçları A.Ş. İstanbul, Türkiye’de faaliyet göstermektedir. Şirket 22 Eylül 1958 yılında kurulmuş olup, Şirket’in ana faaliyet konusu beşeri ilaç üretimi ve pazarlamasıdır. Şirket’in ticaret ünvanı ve faaliyetlerini yürüttüğü adresi aşağıdaki gibidir:

Deva Holding A.Ş. Halkalı Merkez Mahallesi Basın Ekspres Caddesi No:1 K.Çekmece / İstanbul.

Grup’ta çalışan ortalama personel sayısı 31 Aralık 2013 tarihinde biten dönem için 1.814 kişidir (31 Aralık 2012: 1.655).

Eastpharma S.A.R.L. Şirket’in ana hissedarıdır. Eastpharma S.A.R.L. 2006 yılında Lüksemburg’da kurulmuştur ve %100’ü 2006 yılında kurulan ve Bermuda merkezli bir şirket olan Eastpharma Ltd.’ye aittir. Eastpharma S.A.R.L. 27 Kasım 2006’da Şirket’in %52,6’sını satın almıştır. Eastpharma S.A.R.L. sonraki dönemlerde hisse alımına devam etmiştir. 31 Aralık 2013 tarihli itibariyle Eastpharma S.A.R.L. Deva hisselerinin %82,2’sine sahiptir (31 Aralık 2012: %82,2). 2011 yılında, Sermaye Piyasası Kurulu’nun 26 Mayıs 2011 tarihli onayı ile Şirket çıkarılmış sermayesini nakit artırmak suretiyle, 180.070.656 TL’den 200.000.000 TL’ye yükseltmiştir. Bu artışın 16.384.384 TL’si Eastpharma S.A.R.L. tarafından nakit olarak, kalan 3.544.960 TL’lık kısmı ise diğer ortaklar tarafından karşılanmıştır. Eastpharma Ltd. ana hissedarları GEM Global Equities Management S.A. tarafından yönetilen fonlardır.

Şirket hisseleri 24 Mart 1986 tarihinden itibaren Borsa İstanbul’da işlem görmeye başlamıştır.

31 Aralık 2013 tarihinde Şirket sermayesi beheri 0,01 TL tutarında toplam 20.000.000.000 adet hisseden oluşmaktadır (31 Aralık 2012: 20.000.000.000). Şirket’in nominal sermaye yapısı aşağıdaki gibidir (Not 20):

Ortaklar	31 Aralık		31 Aralık
	%	2013	%	2012
Eastpharma SARL	82,2	164.424.760	82,2	164.424.760
Diğer	17,8	35.575.240	17,8	35.575.240
Nominal sermaye	100,0	200.000.000	100,0	200.000.000
Sermaye düzeltme farkları		140.080.696		140.080.696
Karşılıklı iştirak sermaye düzeltmesi (-)		(28.847)		(28.847)
Düzeltilmiş sermaye		340.051.849		340.051.849

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

1. GRUP'UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı)

Bağlı Ortaklıklar

Şirket’in 31 Aralık 2013 ve 2012 tarihleri itibariyle bağlı ortaklıklarının detayları ve başlıca faaliyet konuları aşağıdaki gibidir:

Bağlı Ortaklıklar	Ana faaliyeti	Grup'un sermayedeki pay oranı ve oy kullanma hakkı oranı (%)
		31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Vetaş	Veteriner ve tarım ilaçları üretimi ve pazarlaması	99,6	99,6
Deva Holdings NZ (*)	Beşeri-tıbbi ve veteriner ilaçların Yeni Zelanda ve Avusturalya'da satış ve dağıtımı	100,0	100,0
Deva Singapore (**)	Beşeri-tıbbi ve veteriner ilaçların Singapur'da satış ve dağıtımı	100,0	100,0
Deva Holdings PTY (**)	Beşeri-tıbbi ve veteriner ilaçların Avustralya'da satış ve dağıtımı	100,0	100,0
EastPharma Canada (**)	Beşeri-tıbbi ve veteriner ilaçların Kanada'da satış ve dağıtımı	100,0	100,0

() 19 Aralık 2007’de kurulmuş olan şirketin konsolide finansal tablolarda etkisi sınırlıdır.
(*) İlgili şirketlerin faal olmamaları sebebiyle konsolide finansal tablolara önemli bir etkisi yoktur. Bu nedenle konsolidasyona dahil edilmemektedirler.

Grup’un bağlı ortaklıklarından Vetaş haricindeki şirketler yurtdışında faaliyet göstermektedirler.

Grup’un bağlı ortaklıklarının tam ünvanları aşağıda belirtildiği gibidir:

Vetaş Veteriner ve Tarım İlaçları A.Ş.
Deva Holdings NZ Ltd.
Deva Holding Singapore PTE. Ltd.
Deva Holdings PTY Ltd.
East Pharma Canada Ltd.

Vetaş
Deva NZ
Deva Singapore
Deva Holdings
PTY
EastPharma Canada

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

1. GRUP’UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı)

Bağlı Ortaklıklar (devamı)

Şirket ve bağlı ortaklıkları (“Grup”) ilaç sektöründe faaliyet göstermektedir ve pazarda yer edinmiş jenerik ilaç üreticilerindendir. Şirket’in geniş bir ürün yelpazesi bulunmaktadır ve satış ekibi tüm ülkeye yayılmıştır. Grup’un 5 farklı lokasyonda 5 üretim tesisi bulunmaktadır.

Şirket 248 değişik formda 127 ilaç molekülüne sahiptir. Bunlardan 13 tanesi (21 değişik formda) lisans haklarının kullanım yolu ile üretilip satılan ürünlerdir.

31 Aralık 2013 tarihi itibariyle iş bölümleri beşeri ilaç üretim ve satışı, veteriner ve tarım ilaçları üretim ve satışı ve diğerdir.

Beşeri ilaç bölümü gelirinin büyük bölümünü jenerik ve ruhsatlı ilaçların satışından elde etmektedir. Jenerik ilaçlar, Şirket’in üretip aktif ilaç bileşeninin kimyasal ismi yerine Şirket’in ticari markası altında sattığı nihai ürünlerdir. Orijinal ilaçlar, Şirket’in, ilaç bileşeninin haklarını elinde bulunduran diğer ilaç şirketlerinin lisansları altında ürettiği ve sattığı nihai ilaçlardır. Bu iş bölümü kas sistemi, beslenme, metabolizma ve kalp ve damar hastalıkları tedavisinde kullanılan geniş bir ilaç yelpazesine sahiptir. Kurumsal harcamalar ve varlıklar beşeri ilaç satış iş bölümünde yer almaktadır.

Beşeri ilaç bölümü aynı zamanda ilaç ve antibiyotiklerin aktif maddesi “API” üretim ve yerel üreticilerle birlikte yabancı ilaç şirketlerine satışını da içermektedir. Şirket, üretim faaliyetlerinin yanı sıra mikrobiyoloji laboratuarında hammadde adaptasyon, mikroorganizma seleksiyon, besiyeri formülasyon vb. deneme ve araştırma çalışmaları yapmakta, pilot fermantörlerde de çeşitli deneme ve araştırma fermantasyonlarını gerçekleştirmektedir.

Şirket’in bağlı ortaklıklarından 1973 yılında kurulan Vetaş, veteriner ve tarım ilaçları sektöründe faaliyet göstermektedir. Vetaş, veteriner ve hayvan üreticilerinin ihtiyaçlarını karşılayabilecek kadar geniş bir ürün yelpazesine sahiptir. Bu iş bölümünün geliri 60 tescilli ürünün ve 76 değişik formunun satışından elde edilmektedir.

Diğer iş bölümündeki faaliyetler kolonya ürünleri üretimi ve satışından oluşmaktadır.

Grup’un faaliyetleriyle ilgili iş bölümü bilgileri Not 3’te sunulmuştur.

Finansal Tabloların Onaylanması

Finansal tablolar, Yönetim Kurulu tarafından onaylanmış ve 10 Mart 2014 tarihinde yayınlanması için yetki verilmiştir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikce para birimi Türk Lirasi "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR

Uygunluk Beyanı

Şirket ve Türkiye'de yerleşkı baglı ortaklikları yasal defterleri ile yasal finansal tabloların Türk Ticaret Kanunu ("TTK") ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun tutmaktı ve hazirlamaktı. Yurt dışinda faaliyet gosteren baglı ortakliklar, muhasebe kayitlarını ve finansal tabloların faaliyette bulunduguülkelerin para birimi cinsinden ve o ülkelerine mevzuatna uygun olarak hazirlamaktı.

Ilişkteki finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'un ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 No'lu "Sermaye Piyasasinda Finansal Raporlamaya Iliskin Esaslar Tebligi" ("Teblig") hükümlerine uygun olarak hazirlanmış olup Tebligin 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafindan yürürlüge konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları / Türkiye Finansal Raporlama Standartları ile bunlara iliskin ek ve yorumları ("TMS/TFRS") esas alınmıstır.

Ayrıca finansal tablolar ve dipnotlar SPK tarafindan 7 Haziran 2013 tarihli duyuru ile açıklanan formatlara uygun olarak sunulmustur.

Kullanilan Para Birimi

Grup'un her isletmesinin kendi finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik cevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmustur. Her isletmenin finansal durumu ve faaliyet sonuçları, Şirket'in geçerli para birimi olan ve konsolide finansal tablolar icin sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmistir. Yurtdisinda faaliyette bulunan bagl ortakliga ait finansal tablolar (Deva NZ), ozkaynak kalemleri haricindeki finansal durum tablosu kalemleri icin donem sonu kuru, ozkaynak kalemleri icin tarihi kurlar ve gelir tablosu kalemleri icin ise ortalama kurlar kullanılarak sunum para birimine cevrilmektedir.

Yuksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Dizeltilmesi

SPK'nin 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı uyarınca, Türkiye'de faaliyette bulunan ve Türkiye Muhasebe Standartlar'na (TMS/TFRS uygulamasın benimseyenler dahil) uygun olarak finansal tablo hazırlayan şirketler icin, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmistir. Buna istinaden, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren 29 No'lu "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" Standardı ("TMS 29") uygulanmamistir.

Konsolidasyon Esasları

Konsolide finansal tablolar, Şirket ve Şirket'in baglı ortaklikları tarafindan kontrl edilen isletmelerin finansal tabloların kapsar. Kontrol, Şirket'in asagidaki Şartlar saglaması ile saglanir:

yatirnm yapilan sirket/varlik uzerinde gucunum olması;
yatirnm yapilan sirket/varliktan elde edecegi degisken getirilere acik olmasi ya da bu getirilere hakkı olmasi; ve
getiriler uzerinde etkisi olabilecek sekilde gucunukullanabilmesi.

Yukarida listelenen kriterlerin en az birinde herhangi bir degisiklik olusmasna neden olabilecek bir durumun ya da olayin ortaya cikmasi halinde Şirket yatiriminin uzerinde kontrl gucunun olup olmadigni yeniden degerlendirir.

Şirketin yatirnm yapilan sirket/varlik uzerinde cogunluk oy hakkna sahip olmadigi durumlarda, ilgili yatirimin faaliyetlerini tek basina yönlendirebilecek/yonetebilecek sekilde yeterli oy hakkinin olmasi halinde, yatirnm yapilan sirket/varlik uzerinde kontrl gucu vardir. Şirket, asagidaki unsurlar da dahil olmak üzere, ilgili yatirmdaki oy cogunluğunun kontrl gucu saglamak icin yeterli olup olmadignin degerlendirmesinde konuyla ilgili tum olayları ve Şartlar gaz onunde bulundurur:

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Konsolidasyon Esasları (devamı)

Şirket’in sahip olduğu oy hakkı ile diğer hissedarların sahip olduğu oy hakkının karşılaştırılması;
Şirket ve diğer hissedarların sahip olduğu potansiyel oy hakları;
Sözleşmeye bağlı diğer anlaşmalardan doğan haklar; ve
Şirket’in karar verilmesi gereken durumlarda ilgili faaliyetleri yönetmede (geçmiş dönemlerdeki genel kurul toplantılarında yapılan oylamalar da dahil olmak üzere) mevcut gücünün olup olmadığını gösterebilecek diğer olay ve şartlar.

Bir bağlı ortaklığın konsolidasyon kapsamına alınması Şirket’in bağlı ortaklık üzerinde kontrole sahip olmasıyla başlar ve kontrolünü kaybetmesiyle sona erer. Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların gelir ve giderleri, satın alım tarihinden elden çıkarma tarihine kadar konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosuna dahil edilir.

Kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelirin her bir kalemi ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aittir. Kontrol gücü olmayan paylar ters bakiye ile sonuçlansa dahi, bağlı ortaklıkların toplam kapsamlı geliri ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aktarılır.

Gerekli olması halinde, Grup’un izlediği muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıkların finansal tablolarında muhasebe politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılmıştır.

Tüm grup içi varlıklar ve yükümlülükler, özkaynaklar, gelir ve giderler ve Grup şirketleri arasındaki işlemlere ilişkin nakit akışları konsolidasyonda elimine edilir.

Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler

Muhasebe politikalarında bir değişiklik olduğu takdirde, yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem konsolide finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Dönem içerisinde Grup’un muhasebe politikalarında herhangi bir değişiklik olmamıştır.

Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi

Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup’un konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır. Cari dönemde Grup SPK’nın 7 Haziran 2013 tarihli açıklanan formatına uyum sağlamak amacıyla önceki dönem finansal tablolarında bazı sınıflamalar yapmıştır. Sınıflamaların niteliği, nedeni ve tutarları aşağıda açıklanmıştır:

> 2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 17.985 TL tutarındaki “Diğer ticari alacaklar”ı diğer alacaklar içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar” altında sınıflamıştır.

> 2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 1.228.988 TL tutarındaki “Gelir tahakkukları”nı diğer dönen varlıklar içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar” altında sınıflamıştır.

> 2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 7.786.677 TL tutarındaki “Stok alımı için verilen sipariş avansları”nı, 2.357.422 TL tutarındaki “Gelecek aylara ait giderler”i ve 237.298 TL tutarındaki “İş avansları”nı diğer dönen varlıklar içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarları “Kısa vadeli peşin ödenmiş giderler” altında sınıflamıştır.

> 2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 586.767 TL tutarındaki “Peşin ödenen kurumlar vergisi”nı diğer dönen varlıklar içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Cari dönem vergisiyle ilgili kısa vadeli varlıklar” altında sınıflamıştır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi (devamı)

2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 2.595.038 TL tutarındaki “Sabit kıymet alımı için verilen avansları” diğer duran varlıklar içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Uzun vadeli peşin ödenmiş giderler” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 154.378 TL tutarındaki “Gider tahakkukları”nı diğer kısa vadeli yükümlülükler içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Ticari borçlar” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 271.354 TL tutarındaki “Personele ödenecek ücretler”i, 2.179.570 TL tutarındaki “Ödenecek vergi ve fonlar”ı ve 1.632.989 TL tutarındaki “Ödenecek sosyal güvenlik primleri” diğer borçlar içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarları “Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 93.686 TL tutarındaki “Alınan Sipariş Avansları” diğer borçlar içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Kısa vadeli ertelenmiş gelirler” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 23.091 TL tutarındaki “Diğer çeşitli borçlar” diğer kısa vadeli yükümlülükler içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “İlişkili olmayan taraflara diğer borçlar” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 1.662.813 TL tutarındaki “Gelecek aylara ait gelirler”i diğer kısa vadeli yükümlülükler içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Kısa vadeli ertelenmiş gelirler” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 9.707.490 TL tutarındaki “Dava karşılıkları” ve 111.412 TL tutarındaki “Kıdem teşvik ve yönetici prim karşılıkları”nı borç karşılıkları içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarları “Diğer kısa vadeli ve uzun vadeli karşılıklar” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 3.519.596 TL tutarındaki “Kullanılmamış izin karşılığı” çalışanlara sağlanan faydalar ilişkin karşılıklar içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin kısa vadeli karşılıklar” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 1.122.250 TL tutarındaki “Satış primleri karşılığı” ve 2.873.269 TL tutarındaki “Diğer borç ve gider karşılıkları” diğer kısa vadeli yükümlülükler içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin kısa vadeli karşılıklar” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 6.752.967 TL tutarındaki “Fiyat düzenlemesi sonrası oluşan satış iadelerine dair gider tahakkukları” ve 2.576.476 TL tutarındaki “Tahakkuk eden satış iskontozu” diğer kısa vadeli yükümlülükler içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Diğer kısa vadeli karşılıklar” altında sınıflamıştır.
2012 yılında finansal durum tablosunda 5.090.015 TL tutarındaki “Kıdem tazminatı karşılığı” cari yılda, Grup yönetimi tarafından “Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıklar” altında sınıflanmıştır.
2012 yılında Grup, finansal durum tablosunda 13.420.505 TL tutarındaki “Gelecek yıllara ait gelirler” diğer uzun vadeli yükümlülükler içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Uzun vadeli ertelenmiş gelirler” altında sınıflamıştır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi (devamı)

2012 yılında Grup, kar veya zarar tablosunda 94.816 TL tutarındaki “Sabit kıymet satış karı” diğer faaliyet gelirleri içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, kar veya zarar tablosunda 1.205.989 TL tutarındaki “Faiz gelirleri”, 819.750 TL tutarından “Kambiyo karları” ve 22.694.028 TL tutarındaki “Reeskont faiz gelirleri” finansal gelirler içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler” altında sınıflamıştır.
2012 yılında Grup, kar veya zarar tablosunda 1.281.588 TL tutarındaki “Kambiyo zararları” ve 23.815.645 TL tutarındaki “Reeskont faiz giderleri” finansal giderler içerisinde sunmuştur. Cari yılda, Grup yönetimi, bu tutarı “Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler” altında sınıflamıştır.

Yapılan bu sınıflamaların net dönem karına etkisi bulunmamaktadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Karsilaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi (devamı)

| | Önceden
raporlanan
31 Aralık
2012 | | Yeniden
sınıflanan
31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- | --- |
| | Dönen Varlıklar | 352.470.658 | 352.470.658 |
| Nakit ve nakit benzerleri | 16.578.628 | 16.578.628 | |
| Ticari alacaklar | 192.060.730 | 193.307.703 | |
| İlişkili taraflardan ticari alacaklar | 3.005.179 | 3.005.179 | |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 189.055.551 | 190.302.524 | |
| Diğer alacaklar | 709.143 | 691.158 | |
| Stoklar | 116.770.976 | 116.770.976 | |
| Peşin Ödenmiş Giderler | - | 10.381.417 | |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | - | 586.767 | |
| Diğer dönem varlıklar | 26.351.181 | 14.154.009 | |
| Duran Varlıklar | 370.785.620 | 370.785.620 | |
| Maddi duran varlıklar | 262.221.601 | 262.221.601 | |
| Maddi olmayan duran varlıklar | 83.152.706 | - | |
| Şerefiye | 1.782.731 | - | |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | - | 84.935.437 | |
| Şerefiye | - | 1.782.731 | |
| Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar | - | 83.152.706 | |
| Peşin Ödenmiş Giderler | - | 2.595.038 | |
| Ertelenmiş vergi varlığı | 21.033.544 | 21.033.544 | |
| Diğer duran varlıklar | 2.595.038 | - | |
| Kısa vadeli yükümlülükler | 271.891.553 | 271.891.553 | |
| Finansal borçlar | 214.934.415 | - | |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | - | 168.227.072 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | - | 46.707.343 | |
| Ticari borçlar | 24.062.094 | 24.216.472 | |
| İlişkili taraflara ticari borçlar | 1.753.370 | 1.753.370 | |
| Diğer ticari borçlar | 22.308.724 | 22.463.102 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | - | 4.083.913 | |
| Diğer borçlar | 4.223.893 | 69.385 | |
| İlişkili taraflara diğer borçlar | 45.494 | 45.494 | |
| Diğer borçlar | 4.178.399 | 23.891 | |
| Ertelenmiş Gelirler | - | 1.756.499 | |
| Dönem karı vergi yükümlülüğü | 276.357 | 276.357 | |
| Borç karşılıkları | 9.475.766 | - | |
| Çalışanlara sağlanan faydalar ilişkin karşılıklar | 3.519.596 | - | |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | - | 26.554.512 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara | - | - | |
| İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar | - | 7.515.115 | |
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | - | 19.039.397 | |
| Diğer kısa vadeli yükümlülükler | 15.399.432 | - | |
| Uzun vadeli yükümlülükler | 72.735.002 | 72.735.002 | |
| Finansal borçlar | 53.881.346 | - | |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | - | 53.881.346 | |
| Ertelenmiş Gelirler | - | 13.420.505 | |
| Kıdem tazminatı karşılığı | 5.090.015 | - | |
| Borç karşılıkları | 343.136 | - | |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | - | 5.433.151 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar | - | 5.090.015 | |
| Diğer Uzun Vadeli Karşılıklar | - | 343.136 | |
| Diğer yükümlülükler | 13.420.505 | - | |

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHİ ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILIŞKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILIŞKIN ESASLAR (devam)

Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar

Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Grup'un cari yıl içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değişikliği olmamıştır.

Tespit edilen önemli bir muhasebe hatası söz konusu olursa, düzeltme geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir.

Yeni ve Revize Edilmiş Standartlar ve Yorumlar

Aşağıdaki yeni ve güncellenmiş standartlar ve yorumlar Grup tarafından uygulanmış ve bu konsolide finansal tablolarda raporlanan tutarlara ve yapılan açıklamalara etkisi olmuştur. Bu konsolide finansal tablolarda uygulanmış fakat raporlanan tutarlar üzerinde etkisi olmayan diğer standart ve yorumların detayları da ayrıca bu bölümün ilerleyen kısımlarında açıklanmıştır.

(i) Grup'un sunum ve dipnot açıklamalarını etkileyen yeni ve revize edilmiş standartlar

TMS 1 (Değişiklikler) Diğer Kapsamlı Gelir Kalemlerinin Sunumu

TMS 1 (Değişiklikler) Diğer Kapsamlı Gelir Kalemlerinin Sunumu 1 Temmuz 2012 tarihinde veya bu tarih sonrasında başlayan mali dönemlerden itibaren geçerlidir. Söz konusu değişiklikler, kapsamlı gelir tablosu ile gelir tablosunu yeniden tanımlamaktadır. TMS 1'de yapılan değişiklikler uyarınca 'kapsamlı gelir tablosu' ifadesi 'kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu' ve 'gelir tablosu' ifadesi 'kar veya zarar tablosu' olarak değiştirilmiştir. TMS 1'de yapılan değişiklikler uyarınca kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunun tek bir tabloda ya da birbirini izleyen iki ayrı tabloda sunumuna izin veren açıklamalar aynı kalmıştır. Ancak TMS 1'de yapılan değişiklikler uyarınca diğer kapsamlı gelir kalemleri iki gruba ayrılır: (a) sonradan kar veya zarara yeniden sınıflandırılmayacak kalemler ve (b) bazı özel koşullar sağlandığında sonradan kar veya zarara yeniden sınıflandırılacak kalemler. Diğer kapsamlı gelir kalemlerine ilişkin vergiler de aynı şekilde dağıtılacak olup söz konusu değişiklikler, diğer kapsamlı gelir kalemlerinin vergi öncesi ya da vergi düşüldükten sonra sunumu ile ilgili açıklamaları değiştirmemiştir. Bu değişiklikler geriye dönük olarak uygulanabilir. Yukarıda bahsi geçen sunum ile ilgili değişiklikler haricinde, TMS 1'deki değişikliklerin uygulanmasının kar veya zarar, diğer kapsamlı gelir ve toplam kapsamlı gelir üzerinde herhangi bir etkisi bulunmamaktadır.

(ii) Grup'un finansal performansını ve/veya bilançosunu etkileyen yeni ve revize edilmiş standartlar

Bulunmamaktadır.

(iii) 2013 yılından itibaren geçerli olup, konsolide finansal tablolar üzerinde önemli etkisi bulunmayan, mevcut standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar

Konsolidasyon, müşterek anlaşmalar, istirakler ve bunların sunumuyla ilgili yeni ve revize edilmiş standartlar

Mayıs 2011'de konsolidasyon, müşterek anlaşmalar, istirakler ve bunların sunumuyla ilgili olarak TFRS 10, TFRS 11, TFRS 12, TMS 27 (2011) ve TMS 28 (2011) olmak üzere beş standart yayınlanmıştır.

Bu beş standardın getirdiği önemli değişiklikler aşağıdaki gibidir:

TFRS 10, TMS 27 Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar standardının konsolide finansal tablolar ile ilgili kısmının yerine getirilmiştir. TFRS 10'un yayımlanmasıyla SIC-12 Konsolidasyon – Özel Amaçlı İşletmeler yorumu da yürürlükten kaldırılmıştır. TFRS 10'a göre konsolidasyon için tek bir esas vardır, kontrol. Ayrıca TFRS 10, üç unsuru içerecek şekilde kontrolü yeniden tanımlamaktadır: (a) yatırım yaptığı işletme üzerinde güce sahip olması (b) yatırım yaptığı işletmeyle olan ilişkisinden dolayı değişken getirilere maruz kalması veya bu getirilerde hak sahibi olması (c) elde edeceği getirilerin miktarını etkileyebilmek için yatırım yaptığı işletme üzerindeki gücünü kullanma imkânına sahip olması. Farklı örnekleri içerek şekilde TFRS 10'nun ekinde uygulama rehberi de bulunmaktadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Yeni ve Revize Edilmiş Standartlar ve Yorumlar (devamı)

(iii) 2013 yılından itibaren geçerli olup, konsolide finansal tablolar üzerinde önemli etkisi bulunmayan, mevcut standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar (devamı)

Konsolidasyon, müşterek anlaşmalar, istirakler ve bunların sunumuyla ilgili yeni ve revize edilmiş standartlar (devamı)

TFRS 11, TMS 31 İş Ortaklıklarındaki Paylar standardının yerine getirilmiştir. TFRS 11, iki veya daha fazla tarafın müşterek kontrolü olduğu müşterek anlaşmaların nasıl sınıflanması gerektiğini açıklamaktadır. TFRS 11’in yayımlanması ile UFRYK 13 Müştereken Kontrol Edilen İşletmeler - Ortak Girişimcilerin Parasal Olmayan Katılım Payları yorumu yürürlükten kaldırılmıştır. TFRS 11 kapsamında müşterek anlaşmalar, tarafların anlaşma üzerinde sahip oldukları hak ve yükümlülüklerine bağlı olarak müşterek faaliyet veya iş ortaklığı şeklinde sınıflandırılır. Buna karşın TMS 31 kapsamında üç çeşit müşterek anlaşma bulunmaktadır: müştereken kontrol edilen işletmeler, müştereken kontrol edilen varlıklar, müştereken kontrol edilen faaliyetler. Buna ek olarak, TFRS 11 kapsamındaki iş ortaklıklarının özkaynak yöntemi kullanılarak muhasebeleştirilmesi gerekirken, TMS 31 kapsamındaki birlikte kontrol edilen ortaklıklar ya özkaynak yöntemiyle ya da oransal konsolidasyon yöntemiyle muhasebeleştirilebilmektedir.

TFRS 12 dipnot sunumuna ilişkin bir standart olup bağlı ortaklıkları, müşterek anlaşmaları, istirakleri ve/veya konsolide edilmeyen yapısal şirketleri olan işletmeler için geçerlidir. TFRS 12’ye göre verilmesi gereken dipnot açıklamaları genel olarak yürürlükteki standartlara göre çok daha kapsamlıdır.

TFRS 10, 11 ve 12’de yapılan değişiklikler, bu standartların ilk kez uygulanması sırasında bazı geçiş kurallarına açıklama getirmek amacıyla Haziran 2012 tarihinde yayınlanmıştır.

Bu beş standardın uygulanmasının konsolide finansal tablolarda raporlanan tutarlar üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

TFRS 13 Gerçeğe Uygun Değer Ölçümleri

TFRS 13, gerçeğe uygun değer ölçümü ve bununla ilgili verilmesi gereken notları içeren rehber niteliğinde tek bir kaynak olacaktır. Standart, gerçeğe uygun değer tanımını yapar, gerçeğe uygun değerin ölçümüyle ilgili genel çerçeveyi çizer, gerçeğe uygun değer hesaplamaları ile ilgili verilecek açıklama gerekliliklerini belirtir. TFRS 13’ün kapsamı geniştir; finansal kalemler ve TFRS’de diğer standartların gerçeğe uygun değerinden ölçümüne izin verdiği veya gerektirdiği finansal olmayan kalemler için de geçerlidir. Genel olarak, TFRS 13’ün gerçeğe uygun değer hesaplamaları ile ilgili açıklama gereklilikleri şu andaki mevcut standartlara göre daha kapsamlıdır. Örneğin, şu anda TFRS 7 Finansal Araçlar: Açıklamalar standardının açıklama gerekliliği olan ve sadece finansal araçlar için istenen üç-seviye gerçeğe uygun değer hiyerarşisine dayanan niteliksel ve niceliksel açıklamalar, TFRS 13 kapsamındaki bütün varlıklar ve yükümlülükler izin zorunlu hale gelmiştir.

Bu yeni standardın uygulanmasının finansal tablolar üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

TMS 1 (Değişiklikler) Finansal Tabloların Sunumu

(Mayıs 2012’de yayımlanan Yıllık İyileştirmeler 2009-2011 Dönemi’nin bir parçası olarak)

Mayıs 2012’de yayımlanan Yıllık İyileştirmeler 2009-2011 Dönemi’nin bir parçası olarak yayımlanan TMS 1’deki değişiklikler 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarih sonrasında başlayan mali dönemlerden itibaren geçerlidir.

TMS 1 standardı uyarınca muhasebe politikasında geriye dönük olarak değişiklik yapan ya da geriye dönük olarak finansal tablolarını yeniden düzenleyen ya da sınıflandıran bir işletmenin bir önceki dönemin başı için de finansal durum tablosunu (üçüncü bir finansal durum tablosu) sunması gerekir. TMS 1’deki değişiklikler uyarınca bir işletmenin sadece geriye dönük uygulamanın, yeniden düzenlemenin ya da yeniden sınıflandırma işleminin üçüncü finansal durum tablosunu oluşturan bilgiler üzerinde önemli etkisinin olması durumunda üçüncü finansal durum tablosu sunması gerekir ve ilgili dipnotların üçüncü finansal durum tablosuyla birlikte sunulması zorunlu değildir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHİ İTİBARIYLE KONSOLIDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Yeni ve Revize Edilmiş Standartlar ve Yorumlar (devamı)

(iii) 2013 yılından itibaren geçerli olup, konsolide finansal tablolar üzerinde önemli etkisi bulunmayan, mevcut standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar (devamı)

TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar

TMS 19'a yapılan değişiklikler tanımlanmış fayda planları ve işten çıkarma tazminatının muhasebesini değiştirmektedir. En önemli değişiklik tanımlanmış fayda yükümlülükleri ve plan varlıkların muhasebeleştirilmesi ile ilgilidir. Değişiklikler, tanımlanmış fayda yükümlülüklerinde ve plan varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim olduğunda bu değişikliklerin kayıtlara alınmasını gerektirmekte ve böylece TMS 19'un önceki versiyonunda izin verilen ‘koridor yöntemi’ni ortadan kaldırmakta ve geçmiş hizmet maliyetlerinin kayıtlara alınmasını hızlandırmaktadır. Değişiklikler, konsolide bilançolarda gösterilecek net emeklilik varlığı veya yükümlülüğünün plan açığı ya da fazlasının tam değerini yansıtabilmesi için, tüm aktüeryal kayıp ve kazançların anında diğer kapsamlı gelir olarak muhasebeleştirilmesini gerektirmektedir. Buna ek olarak, TMS 19'un bir önceki baskısında açıklanan plan varlıklarından elde edilecek tahmini getiriler ile plan varlıklarına ilişkin faiz gideri yerine tanımlanmış net fayda yükümlülüğüne ya da varlığına uygulanan indirim oranı sonucu hesaplanan ‘net bir faiz’ tutarı kullanılmıştır. TMS 19'a yapılan değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmalıdır.

Grup, ilgili geçiş kurallarını uygulamış ve hesaplamıştır. Bu tutarların finansal tablolar üzerinde önemli bir etkisi olmadığından mali tablolarda etkisi gösterilmemiştir (Not: 18).

TFRS 7 (Değişiklikler) Finansal Varlık ve Finansal Borçların Netleştirilmesi ve Bunlarla İlgili Açıklamalar

TFRS 7'deki değişiklikler uyarınca işletmelerin uygulamada olan bir ana netleştirme sözleşmesi ya da benzer bir sözleşme kapsamındaki finansal araçlar ile ilgili netleştirme hakkı ve ilgili sözleşmelere ilişkin bilgileri (örneğin; teminat gönderme hükümleri) açıklaması gerekir.

Mayıs 2012'de yayımlanan Yıllık İyileştirmeler 2009-2011 Dönemi

TMS 16 (Değişiklikler) Maddi Duran Varlıklar;
TMS 32 (Değişiklikler) Finansal Araçlar: Sunum; ve
TMS 34 (Değişiklikler) Ara Dönem Finansal Raporlama

TMS 16 (Değişiklikler)

TMS 16'daki değişiklikler, yedek parçaların, donanım ve hizmet donanımlarının TMS 16 uyarınca maddi duran varlık tanımını karşılamaları durumunda maddi duran varlık olarak sınıflandırılması gerektiği konusunda açıklık getirir. Aksi takdirde bu tür varlıklar stok olarak sınıflandırılmalıdır. TMS 16'daki değişikliklerin konsolide finansal tablolarda raporlanan tutarlar üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

TMS 32 (Değişiklikler)

TMS 32'deki değişiklikler, özkaynak araçları sahiplerine yapılan dağıtımlar ve özkaynak işlemleri maliyetleri ile ilgili gelir vergisinin TMS 12 Gelir Vergisi standardı uyarınca muhasebeleştirilmesi gerektiğini belirtir. TMS 32'deki değişikliklerin konsolide finansal tablolarda raporlanan tutarlar üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.

TMS 34 (Değişiklikler)

TMS 34'teki değişiklikler, belirli bir raporlanabilir bölüme ilişkin toplam varlık ve yükümlülüklerin, ancak bu toplam varlık veya yükümlülük tutarlarının (veya her ikisinin) işletmenin faaliyetlere ilişkin karar almaya yetkili merciyle düzenli olarak sunulması ve en son yıllık finansal tablolara göre bu tutarlarda önemli bir değişiklik olması durumunda dipnotlarda açıklanması gerektiğini belirtir. TMS 34'teki değişikliklerin konsolide finansal tablolarda raporlanan tutarlar üzerinde bir etkisi olmamıştır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Yeni ve Revize Edilmiş Standartlar ve Yorumlar (devamı)

(iv) Henüz yürürlüğe girmemiş ve Grup tarafından erken uygulaması benimsenmemiş standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar

Grup henüz yürürlüğe girmemiş aşağıdaki standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen aşağıdaki değişiklikler ve yorumlar henüz uygulamamıştır:

TFRS 9	Finansal Araçlar
TFRS 9 ve TFRS 7 (Değişiklikler)	TFRS 9 ve Geçiş Açıklamaları için Zorunlu Yürürlük Tarihi
TMS 32 (Değişiklikler)	Finansal Varlık ve Finansal Borçların Netleştirilmesi^{1}
TMS 36 (Değişiklikler)	Finansal Olmayan Varlıklar için Geri Kazanılabilir Değer Açıklamaları^{1}
TMS 39 (Değişiklikler)	Türev Ürünlerin Yenilenmesi ve Riskten Korunma Muhasebesinin Devamlılığı^{1}
TFRS Yorum 21	Harcılar ve Vergiler^{1}

1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarih sonrasında başlayan finansal dönemlerden itibaren geçerlidir.

TFRS 9 Finansal Araçlar

Kasım 2009’da yayınlanan TFRS 9 finansal varlıkların sınıflandırılması ve ölçümü ile ilgili yeni zorunluluklar getirmektedir. Ekim 2010’da değişiklik yapılan TFRS 9 finansal yükümlülüklerin sınıflandırılması ve ölçümü ve kayıtlardan çıkarılması ile ilgili değişiklikleri içermektedir.

TFRS 9 ve TFRS 7 (Değişiklikler)

Kasım 2013’te TFRS 9’un zorunlu uygulama tarihi 1 Ocak 2017 tarihinden önce olmamak kaydıyla ertelenmiştir. Bu değişiklik KGK tarafından henüz yayınlanmamıştır.

TMS 32 (Değişiklikler) Finansal Varlık ve Finansal Borçların Netleştirilmesi

TMS 32’deki değişiklikler finansal varlık ve finansal borçların netleştirilmesine yönelik kurallar ile ilgili mevcut uygulama konularına açıklama getirmektedir. Bu değişiklikler özellikle ‘cari dönemde yasal olarak uygulanabilen mahsuplaştırma hakkına sahip’ ve ‘eş zamanlı tahakkuk ve ödeme’ ifadelerine açıklık getirir.

TMS 36 (Değişiklikler) Finansal Olmayan Varlıklar için Geri Kazanılabilir Değer Açıklamaları

TFRS 13 “Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü” Standardının bir sonucu olarak değer düşüklüğüne uğramış varlıkların geri kazanılabilir tutarının ölçümüne ilişkin açıklamalarda bazı değişiklikler yapılmıştır. Bu değişiklik finansal olmayan varlıklarla sınırlı tutulmuş olup, TMS 36’nın 130 ve 134 üncü paragrafları değiştirilmiştir.

TMS 39 (Değişiklikler) Türev Ürünlerin Yenilenmesi ve Riskten Korunma Muhasebesinin Devamlılığı

TMS 39’da yapılan bu değişiklikle, hangi durumlarda finansal riskten korunma aracının vadesinin dolmasının veya sonlandırılmasının söz konusu olmayacağına, dolayısıyla finansal riskten korunma muhasebesinin uygulanmasına son verilmeyeceğine açıklık getirilmiştir.

TFRS Yorum 21 Harçlar ve Vergiler

TFRS Yorum 21, vergi benzeri yükümlülüklerin ödenmesini ortaya çıkaran mevzuatta tanımlanan bir faaliyet gerçekleştiğinde, işletmelerin vergi ve vergi benzerinin ödenmesine ilişkin olarak bir borç muhasebeleştirmesi gerektiğiinde açıklık getirmektedir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinn Ozeti

a. Haslat

Gelirler,dağıtım depolarına yapilan ilaç satışlarindan elde edilmektedir. Gelirler, teslimatın gerçekleşmesi, gelir tutarının güvenilir şekilde belirlenebilmesi ve işlemle ilgili ekonomik faydaların Grup'a akmasının muhtemel olması üzerine alınan veya alınması beklenen bedelin rayiç degeri üzerinden tahakkuk esasına gore kayitlara alinir.

Türkiye'de ilaç fiyatlar, Bakanlar Kurulu'nun yayınlamış oldugu Beşeri İlaçların Fiyatlandırilması Hakkinda Teblig çerçevesinde belirlenir. Brut satışlar; satış iskontoları, satış hacmi iskontoları ve bedelsiz ürün teviklerini icerir.

Satış iskontoları sabit bir yüzde ile satış aninda verilir ve donem satış gelirinden indirilir. Satış iskontozu yüzdesi satilan ürüne gore degismektedir.

Hacim iskontozu, donem icindeki satışların sabit bir yüzdesi ve donem icinde yapilmş toplam satışlara gore belirlenir. Hacim iskontozu yüzderleri ecza depolarına gore degisir. Hacim iskontoların tahmini, her donemdeki gerçekleşmiş faturalı satışların sabit bir oranina dayanır ve donem satış gelirlerinden indirilir.

Ayrica Grup ecza depolarina bedelsiz ürün şeklinde tevikler vermektedir. Bedelsiz ürün tevikleri, ecza depoların, Grup'tan bedelsiz olarak sagladigi urunleri, bedelsiz olarak müşterilerine dagitmini saglar. Her donem sonunda, ecza depoları müşterilerine sagladikları bedelsiz urunlerin toplam miktarini Grup'a bildirirler. Indirim tutari (ecza deposunun borcundan duşulecek tutar), donem icinde verilen bedelsiz urunlerin miktarina bakilarak tahmin edilir ve gelirden indirilir.

Malların satışindan elde edilen gelir, aşağıdaki Şartlar karşilandığinda muhasebeleşirilir:

Grup'un mülkiyetle ilgili tüm onemli riskleri ve kazanımları alıcaya devretmesi;
Grup'un mülkiyetle iliskilendirilen ve süregelen bir idari katiliminin ve satilan mallar üzerinde etkin bir kontrlünum olmaması;
Gelir tutarinin güvenilebilir bir sekilde olçulmesi;
İşlemle iliskili olan ekonomik faydaların Grup'a akışın olası olması;
İşlemden kaynaklanacak maliyetlerin güvenilebilir bir şekilde olçulmesi.

Satilan malin maliyeti - bedelsiz ürünler

Eczadepolarina saglanan bedelsiz ürünlerin tahmini tutari, ecza depoların müşterilerine o donem icinde verdikleri bedelsiz ürün sayisi esas alınarak yapilir ve bedelsiz ürünlerin maliyeti, satilan malin maliyetine dahil edilir.

Faiz gelirleri

Faiz gelirleri etkin faiz yöntemi esasına gore, temettü gelirleri ise temettü tahsil etme hakkın ortaya ciktigi tarihte gelir olarak kayitlara alınmaktadir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)

b. Stoklar

Stoklar, net gerçekleşebilir değer ya da maliyet bedelinden düşük olanı ile değerlenir. Stoklara dahil edilen maliyeti oluşturan unsurlar malzeme, işçilik ve genel üretim giderleridir. Maliyet, standart maliyetlerle oluşmakta ve her raporlama döneminin sonunda standart maliyetler fiili maliyetler ile karşılaştırılarak güncellenmektedir. Net gerçekleşebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satış gerçekleştirmek için gerekli tahmini satış maliyeti toplamının indirilmesiyle elde edilen tutardır.

c. Maddi Duran Varlıklar

Maddi duran varlıklar, maliyet değerlerinden birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutar üzerinden gösterilirler. Kiralama veya idari amaçlı ya da halihazırda belirlenmemiş olan diğer amaçlar doğrultusunda inşa edilme aşamasındaki varlıklar, maliyet değerlerinden varsa değer düşüklüğü kaybı düşülemek gösterilirler. Maliyete yasal harçlar da dahil edilir. Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, borçlanma maliyetleri aktifleştirilir. Bu tür varlıklar, diğer sabit varlıklar için kullanılan amortisman yönteminde olduğu gibi, kullanıma hazır olduklarında amortismana tabi tutulurlar.

Bir maddi duran varlık kaleminin defter değeri elden çıkarıldığında veya kullanımından ya da elden çıkarılmasından gelecekte ekonomik yarar beklenmediği durumlarda bilanço dışı bırakılır. Bir maddi duran varlık kaleminin bilanço dışı bırakılmasından doğan kazanç veya kayıp ilgili kalem bilanço dışı bırakıldığında (TMS 17 farklı şekilde satış ve geri kiralama işlemi gerektirmedikçe) gelir tablosu ile ilişkilendirilir. Kazançlar, hasılat olarak sınıflandırılmaz.

Bir maddi duran varlık kaleminin elden çıkarılması çeşitli yollarla (satış, finansal kiralama veya bağış) gerçekleşebilir. Bir maddi duran varlığın elden çıkarma tarihinin belirlenmesinde, “TMS 18 Hasılat” Standardında yer alan işletme mallarının satışından sağlanan hasılatın muhasebeleştirilmesine ilişkin kriterler uygulanır. Satıp geri kiralama işlemi yoluyla elden çıkarmalarda TMS 17 uygulanır.

Maddi duran varlık kaleminin defter değerine, ilgili kalemin bir parçası için yenileme maliyetini dahil etmesi durumunda; yenilenen parçanın ayrı olarak itfa edilip edilmedigine bakılmaksızın, yenilenen parçanın defter değeri bilanço dışı bırakılır. İşletme için yenilenen parçanın defter değerinin belirlenmesi mümkün/uygulanabilir değilse, yenileme maliyeti, yenilenen parçanın alındığında ya da inşaa edildiğindeki maliyetinin bir göstergesi olarak kullanılabilir. Bir maddi duran varlık kaleminin bilanço dışı bırakılmasından doğan kazanç ya da kayıp; varsa varlıkların elden çıkarılmasından kaynaklanan net tahsilat ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinin Özeti (devam)

d. Finansal Kiralama İşlemleri

Bir varlığın mülkiyetine sahip olmaktan kaynaklanan risk ve kazanımların önemli bir kısmının kiracıya ait olduğu kiralama işlemleri, finansal kiralama olarak sınıflandırırken diğer kiralamalar faaliyet kiralaması olarak sınıflandırır.

Finansal kiralamayla elde edilen varlıklar, kiralama tarihindeki varlığın makul değeri, ya da asgari kira ödemelerinin bugünkü değerinden düşük olanı kullanılarak aktifleştirilir. Kiralayana karşı olan yükümlülük, bilançoda finansal kiralama yükümlülüğü olarak gösterilir. Finansal kiralama ödemeleri, finansman gideri ve finansal kiralama yükümlüğündeki azalışı sağlayan ana para ödemesi olarak ayrılır ve böylelikle borcun geri kalan ana para bakiyesi üzerinden sabit bir oranda faz hesaplanmasını sağlar. Finansal giderler, Grup'un yukarıda ayrıntılarına yer verilen genel borçlanma politikası kapsamında finansman giderlerinin aktifleştirilen kısımlar haricindeki bölümü gelir tablosuna kaydedilir.

Faaliyet kiralamaları için yapılan ödemeler (kiralayandan kira işlemininGPCekleşebilmesi icin alinan veya alınacak olan teşvikler de kira donemi boyunca doğrusal yontem ile gelir tablosuna kaydedilir), kira donemi boyunca doğrusal yontem ile gelir tablosuna kaydedilir.

e. Maddi Olmayan Duran Varlıklar

Satın alınan maddi olmayan duran varlıklar

Satın alınan maddi olmayan duran varlıklar, maliyet degerlerinden birikmiş itfa payları ve birikmiş deger düşüklükleri düşüldükten sonraki tutarıyla gösterilirler. Bu varlıklar beklenen faydalı ömrürline gore doğrusal itfa yontemi kullanılarak itfaya tabi tutulur. Beklenen faydalı ömrür ve amortisman yontemi, tahminlerde ortaya çıkan degisikliklerin olası etkilerini tespit etmek amacıyla her yil gözden geçirilir ve tahminlerdeki degisiklikler ileriye donuk olarak muhasebeleşirilir.

İşletme ıci yaratılan maddi olmayan duran varlıklar-araşirma ve gelistirme giderleri

Araşirma faaliyetleri giderleri olusulu donem ıçinde gider olarak kabul edilir. Gelistirme faaliyetleri (ya da Grup ıci bir projenin gelisim asaması) sonucu ortaya çıkan isletme ıci yaratılan maddi olmayan duran varlıklar yalnızca asagida belirtilen sartların tamamı karşilandığında kayda alnırlar:

Maddi olmayan duran varlıgın kullanima hazir ya da satılmaya hazir hale getirilebilmesi icin tamamlanmasın teknik anlamda mumkun olması,
Maddi olmayan duran varlıgı tamamlama, kullanma veya satma niyetinin olması,
Maddi olmayan duran varlıgın kullanılabilir veya satılabilir olması,
Varlıgin ne sekilde ileriye donuk olası bir ekonomik fayda saglayacağının belli olması,
Maddi olmayan duran varlıgın gelisimini tamamlamak, söz konusu varlıgı kullanmak ya da satmak icin uygun teknik, finansal ve başka kaynakların olması, ve
Varlıgin gelistirme maliyetinin, gelistirme surecinde güvenilir bir sekilde olçulabilir olması.

Grup yeni ilaçların lisans ve ruhsatları ile ilgili gelistirme faaliyetlerinde bulunmaktadır. İşletme ıci yaratılan maddi olmayan varlık tutarı, maddi olmayan duran varlıgın yukarıda belirtilen muhasebeleşirme sartlarını karşiladığı andan itibaren olusan harcamaların toplam tutarıdır. İşletme ıci yaratılan maddi olmayan varlıklar kayda alnamadıklarında, ilgili gelistirme harcamaları olustukları donemde gider olarak kaydedilir.

Başlangıç muhasebeleşirmesi sonrasında, işletme ıci yaratılan maddi olmayan varlıklar da ayrı olarak satın alınan maddi olmayan duran varlıklar gibi maliyet degerlerinden birikmiş itfa payları ve birikmiş deger düşüklükleri düşüldükten sonraki tutar üzerinden gösterilirler.

Maddi olmayan varlıkların bilanço disi bıraklmas

Bir maddi olmayan duran varlık elden ıçıkardıngında veya kullanımı ya da satışından, gelecekte ekonomik yarar elde edilmesinin beklenmemiş durumunda bilanço dişi bırakır. Bir maddi olmayan duran varlıgin bilanço dişi bırakılmasından kaynaklanan kar ya da zarar, varsa, varlıkların elden ıçıkrılmasından saglanan net tahsilatlar ile defter degerleriarasindaki fark olarak hesaplanır. Bu fark, ilgili varlık bilanço dişina alindigi zaman kar veya zararda muhasebeleşirilir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHİ ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILIŞKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILIŞKIN ESASLAR (devam)

Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devam)

f. Varlıklarda Değer Düşüklüğ

Amortismana veya itfaya tabi olan varliklar icin defter degerinin geri kazanilmasinin mumkun olmadigi durum ya da olaylarin ortaya cikması halinde deger dusuklugu testi uygulanır. Varligin defter degerinin geri kazanilabilir tutarini asması durumunda deger dusuklugu karislig kaydedilir. Geri kazanilabilir tutar, satis maliyetleri dusuldukten sonra elde edilen gerçede uygun deger veya kullanimdaki degerin buyuk olanidir. Deger dusuklugunun degerlendirilmesi icin varliklar ayri tanimlanabilir nakit akimlarinin oldugu en dusuk seviyede gruplanir (nakit üreten birimler). Deger dusuklugune tabi olan finansal olmayan varliklar her raporlama tarihinde deger dusuklugunun olasi iptali icin gozden gecirilir.

g. Borçlanma Maliyetleri

Kullanima ve satisa hazir hale getirilmesi onemli olçude zaman isteyen varliklar soz konusu oldugunda, satin alinması, yapimi veya üretimi ile doğrudan iliskilendirilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlik kullanima veya satisa hazir hale getirilene kadar varligin maliyetine dahil edilmektedir. Yatirimla ilgili kredinin henuz harcanmamis kisminin geçici sure ile finansal yatirimlarda degerlendirilmesiyle elde edilen finansal yatirim geliri aktifletirmeye uygun borçlanma maliyetlerinden mahsup edilir. Diger tum finansman giderleri, olustukları donemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir. Grup'un kullanima ve satisa hazir hale getirilmesi onemli olçude zaman isteyen varliklar ilac lisans ve ruhsat gelistirme maliyetleridir. Soz konusu maliyetlerin satisa hazir hale gelecek bir urune donusmesi birden fazla finansal doneme yayilmaktadir. Gelistirme maliyetleri icin katlanilan borçlanma maliyetleri satisa hazir hale getirilene kadar varligin maliyetine dahil edilmektedir. 31 Aralık 2013 itibariyle, oniki aylik donemde 855.519 TL (31 Aralık 2012: 720.165 TL) borçlanma maliyeti ozellikli varliklar uzerinde aktifletirilmistir. Aktifletirilebilecek borçlanma maliyetleri tutarinin belirlenmesinde kullanilan aktifletirme orani oniki aylik donem itibariyle $\% 6$ 'dir (31 Aralık 2012: oniki aylik donem itibariyle $\% 4$ ). Bu borçlanma orani Grup'un ilgili donem suresince mevcut tum borçlarına iliskin borçlanma maliyetlerinin ağırlikli ortalamasidir. Diger tum borçlanma maliyetleri kar veya zarar tablosunda muhasebelsitirlmistir.

h. Finansal Araçlar

(i) Finansal varliklar

Finansal yatirmilar, gerçede uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan ve gerçede uygun degerinden kayitlara alnan finansal varliklar haricinde, gerçede uygun piyasa degerinden alim islemiyle doğrudan iliskilendirilebilen harcamalar dusuldukten sonra kalan tutar uzerinden muhasebelsitirilir. Yatirmilar, yatirm araçlarin ilgili piyasa tarafindan belirlenen sureye uygun olarak teslimatı kosulunu tasıyan bir kontrata bagli olan islem tarihinde kayitlara alinir veya kayitlardan cikarir.

Finansal varliklar "gerçede uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan finansal varliklar", "vadesine kadar elde tutulacak yatirmilar", "satilmaya hazir finansal varliklar" ve "kredi ve alacaklar" olarak siniflandırir.

Etkin faiz yontemi

Etkin faiz yontemi, finansal varligin itfa edilmis maliyet ile degerlenmesi ve ilgili faiz gelirinin iliskili oldugu doneme dagitilması yontemidir. Etkin faiz orani; finansal aracin beklenen omru boyunca veya uygun olması durumunda daha kisa bir zaman dilimi suresince tahsil edilecek tahmini nakit toplaminin, ilgili finansal varligin tam olarak net bugunku degerine indirgeyen orandir.

Gerçede uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan finansal varliklar dışinda siniflandırilan finansal varliklar ile ilgili gelirler etkin faiz yontemi kullanmak suretiyle hesaplanmaktadir.

Gerçede uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan finansal varliklar

Gerçede uygun deger farkı gelir tablosuna yansıtlan finansal varliklar; alim-satim amacıyla elde tutulan finansal varliklardır. Bir finansal varlik, kisa vadede elden cikarilması amacıyla edinildigi zaman soz konusu kategorie siniflandırir. Finansal riske karsi etkili bir koruma aracı olarak belirlenmemiş olan türev ürünleri tekil eden bahse konu finansal varliklar da gerçede uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan finansal varliklar olarak siniflandırir. Bilanco tarihi itibariyle Grup'un gerçede uygun deger farkı gelir tablosuna yansıtlan finansal varligi bulunmamaktadir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikce para birimi Türk Lirasi "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinin Özeti (devam)

h. Finansal Araclar (devam)

(i) Finansal varliklar (devam)

Vadesine kadar elde tutulan finansal varliklar

Grup'un vadesine kadar elde tutma olanağı ve niyetinin oldugu, sabit veya belirlenebilir bir ödeme planina sahip, sabit vadeli borçlanma araçları, vadesine kadar elde tutulacak yatırrmlar olarak siniflandırir. Vadesine kadar elde tutulacak yatırrmlar etkin faiz yontemine gore itfa edilmis maliyet bedelinden deger düşuklügütutari düşulerek kayitlara alinir ve ilgili gelirler etkin faiz yontemi kullanilmak suretiyle hesaplanir. Bilanco tarihi itibariyle Grup'un vadesine kadar elde tutulan finansal varligi bulunmamaktadir.

Satilmaya hazir finansal varliklar

Satilmaya hazir finansal varliklar vadesine kadar elde tutulacak finansal varlik olmayan veya alim satim amaçlı finansal varlik olmayan finansal varliklardan olusmaktadir. Satilmaya hazir finansal varliklar kayitlara alindiktan sonra güvenilir bir sekilde olçulebiliyor olması koşuluyla gerçeğe uygun degerleriyle degerlenmektedir. Gerçeğe uygun degeri güvenilir bir sekilde olçulemeyen ve aktif bir piyasasi olmayan menkul kymetler maliyet degeriyile gosterilmektedir. Satilmaya hazir finansal varliklara iliskin kar veya zararlara ilgili donemin gelir tablosunda yer verilmektedir. Bu tür varliklar makul degerinde meydana gelen degisiklikler ozkaynak hesaplari ichede gosterilmektedir. Ilgili varligin elden cikarilmasi veya deger düşuklügülmasi durumunda ozkaynak hesaplarindaki tutar kar / zarar olarak gelir tablosuna transfer edilir. Satilmaya hazir finansal varlik olarak siniflandirilan ozkaynak araçlarina yonelik yatirrmlardan kaynaklanan ve gelir tablosunda muhasebeleştileriden deger düşus karsiliklari, sonraki donemlerde gelir tablosundan iptal edilemez.

Satilmaya hazir olarak siniflandirilan ozkaynak araçlari haricinde, deger düşuklügü zarari sonraki donemde azalirsa ve azalış deger düşuklügü zararinin muhasebeleştilmesi sonrasinda meydana gelen bir olayla iliskilendirilebiliyorsa, onceden muhasebeleştilen deger düşuklügü zarari gelir tablosunda iptal edilebilir. Bilanco tarihi itibariyle Grup'un satilmaya hazir finansal varligi bulunmamaktadir.

Krediler ve alacaklar

Sabit ve belirlenebilir odemeleri olan, piyasada islem gormeyen ticari ve diger alacaklar ve krediler bu kategorie siniflandırir. Krediler ve alacaklar etkin faiz yontemi kullanilarak iskonto edilmis maliyeti uzerinden deger duşuklügü duşulerek gosterilir.

Finansal varliklarda deger duşuklügü

Gerçeğe uygun deger farkı kar veya zarara yansıtilan finansal varliklar disindaki finansal varlik veya finansal varlik gruplari, her bilanco tarihinde deger duşuklügüne ugradıklarina iliskin göstergelerin bulunup bulunmadigna dair degerlendirmeye tabi tutulur. Finansal varligin ilk muhasebeleştilmesinden sonra bir veya birden fazla olayin meydana gelmesi ve soz konusu olayin ilgili finansal varlik veya varlik grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki nakit akimlari uzerindeki olumsuz etkisi sonucunda ilgili finansal varligin deger duşuklügüne ugradıngina iliskin tarafsiz bir göstergenin bulunması durumunda deger duşuklügü zarari olusur. Kredi ve alacaklar icin deger duşuklügü tutari gelecekte beklenen tahmini nakit akimlarinin finansal varligin etkin faiz orani uzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugünku degeri ile defter degeriarasindaki farkur.

Bir karşilik hesabın kullanilması yoluyla defter degerinin azaltildigi ticari alacaklar haricinde, bütün finansal varliklarda, deger duşuklügü doğrudan ilgili finansal varligin kayitli degerinden duşulur. Ticari alacagin tahsil edilememesi durumunda soz konusu tutar karşilik hesabindan duşulerek silinir. Karşilik hesabindaki degisimler gelir tablosunda muhasebeleştilir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikce para birimi Türk Lirasi "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinn Ozeti (devam)

h. Finansal Araclar (devam)

(i) Finansal varliklar (devam)

Finansal varliklarda deger dusuklugu (devam)

Satilmaya hazir ozkaynak araçları haricinde, deger dusuklugu zarari sonraki donemde azalirsa ve azalış deger dusuklugu zararinin muhasebeletirilmesi sonrasinda meydana gelen bir olayla iliskilendirilebiliyorsa, onceden muhasebeletirilen deger dusuklugu zarari, deger dusuklugun iptal edilecegi tarihte yatirimin deger dusuklugu hicbir zaman muhasebeletirilmemiş olması durumunda ulaşacagi itfa edilmis maliyet tutarin asmayacak sekilde gelir tablosunda iptal edilir. Satilmaya hazir ozkaynak araçlarinin gecege uygun degerinde deger dusuklugu sonrasinda meydana gelen artis, dogrudan ozkaynaklarda muhasebeletirilir.

Nakit ve nakit benzerleri

Nakit ve nakit benzeri kalemleri, nakit para, vadesiz mevduat ve satin alim tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakde cevrilebilecek olan ve onemli tutarda deger degisiklig riski taşimayan yuksek likiditeye sahip diger kisa vadeli yatirmlardir.

Finansal varliklarin bilanzo disi birakilmasi

Grup, finansal varliga ait nakit aklarina iliskin sizlesmeden dogan haklarin süresinin dolmasi veya ilgili finansal varlig ve bu varligin mulkiyetinden dogan tum riskleri ve kazanimlari baska bir tarafa devretmesi durumunda siz konusu varlig bilanzo disi birakir. Varligin mulkiyetinden dogan tum risklerin ve kazanimlarin baska bir tarafa devredilmedigi ve varligin kontrolünün Grup tarafindan elde bulunduruldugu durumlarda, Grup, varlikta kalan payini ve bu varliktan kaynaklanan ve odenmesi gereken yukumlulukleri muhasebeletirmeye devam eder. Grup'un devredilen bir varligin mulkiyetinden dogan tum riskleri ve kazanimlari elde tutmasi durumunda, finansal varligin muhasebeletirilmesine devam edilir ve elde edilen gelirler icin transfer edilen finansal varlik karsisinda teminata baglanan bir borc tutari da muhasebeletirilir.

(ii) Finansal yukumlulukler

Grup'un finansal yukumlulukleri ve ozkaynak araçları, sizlesmeye bagli dizenlemelere, finansal bir yukumlulugun ve ozkaynaga dayali bir aracin tanimlanma esasina gore siniflandirilir. Grup'un tum borçları dusuldukten sonra kalan varliklarindaki hakki temsil eden sizlesme ozkaynaga dayali finansal araçir. Belirli finansal yukumlulukler ve ozkaynaga dayali finansal araçlar icin uygulanan muhasebe politikaları asagida belirtilmistir.

Finansal yukumlulukler gecege uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan finansal yukumlulukler veya diger finansal yukumlulukler olarak siniflandırir.

Gerçge uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan finansal yukumlülukler

Gerçge uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan finansal yukumlülukler, gerçge uygun degeriyle kayda alinir ve her raporlama döneminde, bilanzo tarihindeki gerçge uygun degeriyle yeniden degerlenir. Gerçge uygun degerlerindeki degisim, gelir tablosunda muhasebeletirilir. Gelir tablosunda muhasebeletirilen net kazanc ya da kayplar, söz konusu finansal yukumluluk icin odenen faiz tutarin da kapsar. Bilanco tarihi itibariyle Grup'un gerçge uygun deger farkı gelir tablosuna yansıtlan finansal yukumlulugu bulunmamaktadir.

Çikarilmş tahviller

Çıkarilmş tahviller baslangıçta islem maliyetlerinden arindırilmş gerçge uygun degerleriyle muhasebeletirilir ve sonraki donemlerde etkin faiz orani üzerinden hesaplanan faiz gideri ile birlikte etkin faiz yontemi kullanılarak itfa edilmş maliyet bedelinden muhasebeletirilir. Etkin faiz yontemi, finansal yukumlülugün itfa edilmş maliyetlerinin hesaplanması ve ilgili faiz giderinin iliskili oldugu doneme dagitilması yontemidir. Etkin faiz orani; finansal aracin beklenen omru boyunca veya uygun olmasi halinde daha kisa bir zaman dilimi siresince gelecekte yapilacak tahmini nakit odemelerini tam olarak ilgili finansal yukumlülugün net bugünkü degerine indirgeyen orandır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikce para birimi Türk Lirasi "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinin Özeti (devam)

Turev finansal araclar

Grup'un faaliyetleri, temelde isletmeyi kur ve faiz oranlarindaki degisimlere bagli olan finansal risklere maruz birakmaktadir. Grup, belirli baglayici taahhutlere ve gelecekte tahmin edilen islemlere bagli doviz kuru dalgalanmalari ile iliskilendirilen finansal risklerden korunmak amaciyla turev finansal araclari (esas olarak doviz kuru forward sözleşmeleri) kullanmaktadir. Grup, turev finansal araclari spekulatif amacli kullanmamaktadir.

i. İşletme Birleşmeleri

Işletme satın alimlari, satın alim yontemi kullanilarak, muhasebeleştilir. Bir işletme birleşmesinde transfer edilen bedel,GPCge uygun degeri üzerinden olçulur;transfer edilen bedel, edinen işletme tarafindan transfer edilen varliklarin birleşme tarihindekiGPCge uygun degerlerinin, edinen işletme tarafindan edinilen işletmenin onceki sahiplerine karsi üstlenilen borçlarin ve edinen işletme tarafindan cikarilan Ozkaynak paylarinin toplamı olarak hesaplanir. Satın alima iliskin maliyetler genellikle olustuklari anda gider olarak muhasebeleştilir.

Satın alinan tanimlanabilir varliklar ile üstlenilen yukumlülukler, satın alim tarihindeGPCge uygun degerleri üzerinden muhasebeleştilir. Asagida belirtilenler bu sekilde muhasebeleştilmez:

Ertelenmiş vergi varlikları ya da yükümlülukleri veya calisanlara saglanan faydalara iliskin varlik ya da yükümlülukler, sırasıyla, TMS 12 Gelir Vergisi ve TMS 19 Çalşanlara Saglanan Faydalar standartları uyarınca hesaplanarak, muhasebeleştilir;
Satın alınan isletmenin hisse bazlı odeme anlasmalari ya da Grup'un satın alınan isletmenin hisse bazlı odeme anlasmalarinin yerine gezmesi amacıyla imzaladigi hisse bazlı odeme anlasmalari ile iliskili yükümlülukler ya da Ozkaynak araçlar, satın alim tarihinde TFRS 2 Hisse Bazlı Odeme Anlasmalari standardı uyarınca muhasebeleştilir; ve
TFRS 5 Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler standardı uyarınca satış amaçlı elde tutulan olarak siniflandrrlan varliklar (ya da elden cikarma gruplari) TFRS 5'de belirtilen kurallara gore muhasebeleştilir.

Şerefiye, satın alim icin transfer edilen bedelin, satın alinan isletmedeki varsa kontrl gücü olmayan paylarin ve, varsa, aşamalı olarakGPCkleşen bir isletme birleşmesinde edinen isletmenin daha onceden elinde bulundurduğu edinilen isletmedeki Ozkaynak paylarininGPCge uygun degeri toplaminin, satın alinan isletmenin satın alma tarihinde tanimlanabilen varliklarinin ve üstlenilen tanimlanabilir yükümlüluklerinin net tutarini asan tutar olarak hesaplanir. Yeniden degerlendirme sonrasinda satın alinan isletmenin satın alma tarihinde tanimlanabilen varliklarinin ve üstlenilen tanimlanabilir yükümlüluklerinin net tutarinin, devredilen satın alma bedelinin, satın alinan isletmedeki kontrl gücü olmayan paylarin ve, varsa, satın alma oncesinde satın alinan isletmedeki paylarinGPCge uygun degeri toplamin asması durumunda, bu tutar pazarlikli satın almadan kaynaklanan kazanç olarak doğrudan kar/zarar icinde muhasebeleştilir.

Hissedar paylarin temsil eden ve sahiplerine tasfiye durumunda isletmenin net varliklarinin belli bir oranda pay hakkini veren kontrl gucu olmayan paylar, ilk olarak yaGPCge uygun degerleri üzerinden ya da satın alinan isletmenin tanimlanabilir net varliklarinin kontrl gucu olmayan paylar oraninda muhasebeştilen tutarları üzerinden olçulur. Olçum esasi, her bir isleme gore belirlenir. Diğer kontrl gucu olmayan pay türleriGPCge uygun degere gore ya da, uygulanabilir oldugu durumlarda, bir başka TFRS standardinda belirtilen yontemler uyarınca olçulur. Bir isletme birleşmesinde Grup tarafindan transfer edilen bedelin, koşullu bedeli de icerdigi durumlarda, koşullu bedel satın alim tarihindekiGPCge uygun deger üzerinden olçulur ve isletme birleşmesinde transfer edilen bedele dahil edilir. Olçme donemi icerisinde ortaya cikan ek bilgilerin sonucunda koşullu bedelinGPCge uygun degerinde dizeltme yapilması gerekiyorsa, bu dizeltme şerefiyeden geçmişe donuk olarak dizeltilir. Olçme donemi, birleşme tarlininden sonraki, edinen isletmenin isletme birleşmesinde muhasebeşirdigi geçici tutarları dizeltebildigi donemdir. Bu donem satın alim tarlininden itibaren 1 yildan fazla olamaz.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikce para birimi Türk Lirasi "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinn Ozeti (devam)

i. Isetme Birleşmeleri (devam)

Ölçme donemi dizeltmeleri olarak nitelendirilmeyen koşullu bedelinGPCeşe uygun degerindeki degisiklikler icin uygulanan sonraki muhasebeştrime islemleri, koşullu bedel icin yapilan sniflandirma sekline gore degisir. Ozkaynak olarak sniflandirilmis koşullu bedel yeniden olçulmez ve buna iliskin sonradan yapilan odeme, ozkaynak icerisinde muhasebeştrilir. Varlik ya da borç olarak sniflandirilan koşullu bedelin Finansal araç niteliğinde olmasu ve TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeştrime ve Olçum standardı kapsaminda bulunması durumunda, soz konusu koşullu bedelGPCeşe uygun degerinden olçulur ve degisiklikten kaynaklanan kazanç ya da kayip, kar veya zararda ya da diger kapsamlı gelirde muhasebeştrilir. TMS 39 kapsaminda olmayanlar ise, TMS 37 Karşilıklar, Şartı Bagli Yükumlülukler ve Varliklar veya diger uygun TFRS'ler uyarınca muhasebeştrilir.

Aşamali olarakGPCekleşen bir isletme birleşmesinde Grup'un satın alinan isletmede onceden sahip oldugu Ozkaynak payiGPCeşe uygun degere getirmek icin satın alim tarihinde (yani Grup'un kontrolü ele aldigi tarihte) yeniden olçulur ve, varsa, ortaya cikan kazanç/zarar kar/zarar icinde muhasebeştrilir. Satın alim tarihi oncesinde diger kapsamlı gelir icinde muhasebeştrilen satın alinan isletmenin payindan kaynaklanan tutarlar, soz konusu paylarin elden cikarildigi varsayimi altında kar/zarara aktarilir.

Isletme birleşmesi ile ilgili satın alma muhasebesinin birleşmeninGPCekleştiği raporlama tarihinin sonunda tamamlanamadiğim durumlarda, Grup muhasebeştrime isleminin tamamlanamadiğim kalemler icin geçici tutarlar raporlar. Bu geçici raporlanan tutarlar, olçum doneminde dizeltilir ya da satın alim tarihinde muhasebeştrilen tutarlar üzerinde etkisi olabilecek ve bu tarihte ortaya cikan olaylar ve durumlar ile ilgili olarak elde edilen yeni bilgileri yansıtmak amacıyla fazladan varlik veya yükümlüluk muhasebeştrilir.

1 Ocak 2010 tarihi oncesinde olusan isletme birleşmeleri, TFRS 3'un onceki versiyonunda belirlenen muhasebe kuralları uyarınca muhasebeştrilmistir.

j. Şerefiye

Satın alim isleminde olusan Şerefiye tutari, varsa, deger dusuklugu karsilkari dusuldukten sonra satın alim tarihindeki maliyet degeriyile degerlenir.

Değer duşuklugu testi icin, Şerefiye Grup'un birleşmenin getirdiği sinerjiden fayda saglamayi bekleyen nakit üreten birimlerine (ya da nakit üreten birim gruplarina) dagitlir.

Şerefiyenin tahsis edildigi nakit üreten birimi, her yıl deger duşuklugu testine tabi tutulur. Birimin deger duşuklugüne ugradigi gosteren belirtilerin olması durumunda ise deger duşuklugu testi daha sik yapilir. Nakit üreten birimin geri kazanilabilir tutari defter degerinden duşuk ise, deger duşuklugu karşiligi ilk olarak birime tahsis edilen şerefiyeden ayrilir, ardından birim icindeki varliklarin defter degeri duşurulur. Şerefiye icin ayrilan deger duşuklugu karşiligi, dogrudan konsolide gelir tablosundaki kar/zarar icinde muhasebeştrilir. Şerefiye deger duşuklugu karşiligi sonraki donemlerde iptal edilmez.

Iglili nakit üreten birimin satis sirasinda, serefiye icin belirlenen tutar, satis isleminde kar/zararin hesaplamasina dahil edilir.

k. Istiraklerin Sahip Oldugu Şirket Hisseleri

Grup'un, Ozkaynagna dayali finansal araçlarin yeniden edinmesi durumunda, bu araçlar ("isletmenin geri satın alınan kendi hisseleri") Ozkaynaktan duşulur. Isletmenin Ozkaynagna dayali finansal araçlarin alşindan, satşindan, ihracindan ya da iptalinden dolayı kar veya zarara herhangi bir kazanç ya da kayip yansıtılmaz. Bunun gibi, isletmenin geri satın alınan kendi hisseleri, isletme tarafindan ya da konsolide edilmş şirketler grubunun diger üyeleri tarafindan geri alınabilir ya da elde tutulabilir. Alinan ya da odenen tutarlar dogrudan Ozkaynakta muhasebeştilir. 2010 yılında Deva ile Deva Ilaç'in birleşmesi sonrasi, Deva'nin bir kism imtiyazl hissi (0,013 TL nominal degerli A grubu ve 0,01 TL nominal degerli B grubu) ve 28.847 TL nominal degerli C grubu hissi Vetas'a ait hale gelmistir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)

I. Kur Değişiminin Etkileri

Grup’un her işletmesinin solo finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Her işletmenin mali durumu ve faaliyet sonuçları, Grup’un geçerli para birimi olan ve konsolide finansal tablolar için sunum birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir.

Herbir işletmenin finansal tablolarının hazırlanması sırasında, yabancı para cinsinden (TL dışındaki para birimleri) muhasebeleştirilen işlemler, işlem tarihindeki kurlar kullanılarak TL’ye çevrilmektedir. Bilançoda yer alan dövize bağlı parasal varlık ve borçlar bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak TL’ye çevrilmişlerdir. Gerçeğe uygun değerden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler gerçeğe uygun değerin belirlendiği tarihteki döviz kurları kullanılarak çevrilir. Tarihi maliyet cinsinden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler yeniden çevrime tabi tutulmazlar.

Kur farkları, aşağıda belirtilen durumlar haricinde, oluştukları dönemdeki kar ya da zararda muhasebeleştirilirler:

Geleceğe yönelik kullanım amacıyla inşa edilmekte olan varlıklarla ilişkili olan ve yabancı para birimiyle gösterilen borçlar üzerindeki faiz maliyetlerine düzeltme kalemi olarak ele alınan ve bu tür varlıkların maliyetine dahil edilen kur farkları,
Yabancı para biriminden kaynaklanan risklere (risklere karşı finansal koruma sağlamaya ilişkin muhasebe politikaları aşağıda açıklanmaktadır) karşı finansal koruma sağlamak amacıyla gerçekleştirilen işlemlerden kaynaklanan kur farkları,
Yurtdışı faaliyetindeki net yatırımın bir parçasını oluşturan, çevrim yedeklerinde muhasebeleştirilen ve net yatırımın satışında kar ya da zararla ilişkilendirilen, ödenme niyeti ya da ihtimali olmayan yurtdışı faaliyetlerden kaynaklanan parasal borç ve alacaklardan doğan kur farkları.

Grup’un yabancı faaliyetlerindeki varlık ve yükümlülükler, konsolide finansal tablolarda bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak TL cinsinden ifade edilir. Gelir ve gider kalemleri, işlemlerin gerçekleştiği tarihteki kurların kullanılması gereken dönem içerisindeki döviz kurlarında önemli bir dalgalanma olmadığı takdirde (önemli dalgalanma olması halinde, işlem tarihindeki kurlar kullanılır), dönem içerisindeki ortalama kurlar kullanılarak çevrilir. Oluşan kur farkı özkaynak olarak sınıflandırılır ve Grup’un çevrim fonuna transfer edilir. Söz konusu çevrim farklılıkları yabancı faaliyetin elden çıkarıldığı dönemde gelir tablosuna kaydedilir.

m. Pay Başına Kazanç

Konsolide gelir tablosunda belirtilen pay başına kazanç, net karın, ilgili dönem boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur.

Türkiye’de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları “bedelsiz hisse” yolu ile arttırabilmektedirler. Bu tip “bedelsiz hisse” dağıtımları, pay başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur.

n. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar

Bilanço tarihinden sonraki olaylar, kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar.

o. Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar

Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğün yerine getirilmesinin muhtemel olması ve söz konusu yükümlülük tutarının güvenilir bir şekilde tahmin edilebilir olması durumunda finansal tablolarda karşılık ayrılır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikce para birimi Türk Lirasi "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinn Ozeti (devam)

o. Karşililar, Şarta Bagli Yukumlülukler ve Şarta Bagli Varliklar (devam)

Karşilik olarak ayrilan tutar, yükümlülüge iliskin risk ve belirsizliklerGZ onunde bulundurularak, bilanço tarihi itibariyle yükümlülügün yerine getirilmesi icin yapilacak harcamanin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanır. Karşilign, mevcut yükümlülügün karşilanmas icin gerekli tahmini nakit akimlarin kullanarak olçulmesi durumunda soz konusu karşilign defter degeri, ilgili nakit akimlarinin bugünkü degerine esittir.

Karşilign odenmesi icin gerekli olan ekonomik faydanin bir kismı ya da tamaminin uçuncü taraflarca karşilanmasinin beklendiği durumlarda, tahsil edilecek tutar, ilgili tutarin tahsil edilmesinin hemen hemen kesin olması ve güvenilir bir sekilde olçulmesi halinde varlik olarak muhasebelsitirilir.

Yeniden yapilandirma

Grup'un yeniden yapilandirmaya iliskin ayrintili bir resmi plan gelistirmesiyle birlikte yeniden yapilandirma planini uygulamaya koyarak ya da bu plana iliskin temel özellikleri bundan etkileneciklere aciklayarak, söz konusu plandan etkilenecekler icin geçerli bir beklenti olusturması durumunda yeniden yapilandirma karili muhasebelsitirilir. Yeniden yapilandirma karili min hesaplamasi sadece yeniden yapilandirma isleminden kaynaklanan doğrudan harcamalarla ilgili olup, yeniden yapilandirma icin gereken tutarlar ile isletmenin suregelen faaliyetleriyle iliskilendirilmeyen tutarları kapsar.

p. Iliskili Taraflar

Konsolide finansal tablolarda, EastPharma Ltd., EastPharma S.A.R.L., EastPharma Ilaç, Lypanosys Pte Ltd ve Saba Ilaç Sanayi ve Ticaret A.Ş. ile onemli yonetim personeli ve Yonetim Kurulu üyeleri, aileleri ve onlar tarafindan kontrl edilen veya onlara bagli sirketler, istirak ve bagli ortakliklar, iliskili taraflar ("Iliskili Taraflar") olarak kabul ve ifade edilmislerdir.

r. Finansal Bilgilerin Bölumlere Göre Raporlanması

Grup, operasyonlarin 3 faaliyet bölümüne siniflandirmistir; beseri ilac üretim ve satisi, veteriner ve tarim ilaclari ve diger. Bu faaliyet bölümleri TFRS 8'e uygun olarak hazirlanmistir. Grup'un Türkiye disinda onemli bir varlig bulunmamaktadir.

s. Sermaye ve Temettüler

Adi hisseler ve imtiyazli hisse senetleri özsermaye olarak siniflandırir. Adi hisseler ve imtiyazli hisse senetleri üzerinden dagitilan temettüler, beyan edildigi donemde birikmis kardan indirilerek ödenecek temetti yükümlülügü olarak kaydedilir.

t. Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler

Türk Vergi Mevzuati, ana şirket ve onun bagli ortakligna konsolide vergi beyannamesi hazirlamasina izin vermediiginden dolayi, ekli konsolide finansal tablolarda da yansitildigi üzere, vergi karşiliları her bir isletme bazinda ayri olarak hesaplanmistir.

Gelir vergisi gideri, cari vergi ve ertelenmis vergi giderinin toplamindan olusur.

Cari vergi

Cari yıl vergi yükümlülügü, donem karinin vergiye tabi olan kismı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kar, diger yillarda vergilendirilebilen veya indirilebilen gelir veya gider kalemleri ile veya indirilemeyen kalemleri hariç tuttuğundan dolayi, gelir tablosunda belirtilen kardan farklılık gösterir. Grup'un cari vergi yükümlülügü bilanço tarihi itibariyle yasallaşmış ya da onemli olçüde yasallaşmış vergi oranı kullanılarak hesaplanmıstir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikce para birimi Türk Lirasi "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinin Özeti (devam)

t. Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devam)

Ertelennş vergi

Ertelenen vergi yükümlülügü veya varlıgı, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gosterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabinda dikkate alınan tutarlarıarasindaki geçici farklılıklarin bilanço yontemine gore vergi etkilerinin yasalamsı vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenen vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farklarin tumü icin hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan olusan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanin kuvvete muhtemel olması sartıyla hesaplanmaktadir. Bahse konu varlık ve yükümlülükler, ticari ya da mali kar/zarari etkilemeyen isleme iliskin geçici fark, şerefiye veya diger varlık ve yükümlülüklerin ilk defa finansal tablolara alınmasından (isletme birleşmeleri disinda) kaynaklanıyorsa muhasebeleştilmez.

Ertelenen vergi yükümlülükleri, Grup'un geçici farklılıkların ortadan kalkmasın kontrol edebildiği ve yakın gelecekte bu farkın ortadan kalkma olasılınin düşük oldugu durumlar haricinde, baglı ortaklik ve istiraklerdeki yatırrılmı ve is ortakliklarindaki paylar ile iliskilendirilen vergilendirilebilir geçici farklarin tumü icin hesaplanır. Bu tür yatırrım ve paylar ile iliskilendirilen vergilendirilebilir geçici farklardan kaynaklanan ertelenen vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanin kuvvete muhtemel olması ve gelecekte bu farklarin ortadan kalkmasın muhtemel olması sartıyla hesaplanmaktadir.

Ertelenen vergi varlünin kayitli degeri, her bir bilanço tarihi itibariyle gozden gecirilir. Ertelenen vergi varlünin bir kisminin veya tamaminin saglayacag faydanin elde edilmesine imkan verecek dizaye mali kar elde etmenin muhtemel olmadigi olçude, ertelenen vergi varlünin kayitli degeri azaltilir.

Ertelenmiş vergi varlikları ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleşeceğ veya yükümlülüklerin yerine getirildigi donemde geçerli olması beklenen ve bilanço tarihi itibariyle kanunlaşmış veya onemli olçude kanunlaşmış vergi oranları (vergi dizenlemeleri) üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi varlikları ve yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında, Grup'un bilanço tarihi itibariyle varlıkların defter degerini geri kazanma ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi icin tahmin ettiği yontemlerin vergi sonuçları dikkate alinir. Ertelenmiş vergi varlikları ve yükümlülükleri, cari vergi varliklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir hakkin olmasi veya soz konusu varlik ve yükümlülüklerin ayni vergi mercii tarafindan toplanan gelir vergisiyle iliskilendirilmesi ya da Grup'un cari vergi varlik ve yükümlülüklerini netleşirmek suretiyle odeme niyetinin olmasi durumunda mahsup edilir.

u. Çalşanlara Sağlanan Faydalar / Kıdem Tazminatları

Türkiye'de mevcut kanunlar ve toplu is sözleşmeleri hükümlerine gore kıdem tazminatı, emeklilik veya istençikarılma durumunda ödenmektedir. Guncellenmiş olan TMS 19 Çalşanlara Sağlanan Faydalar Standardı ("TMS 19") uyarınca söz konusu türdeki odemeler tanımlanmış emeklilik fayda planları olarak nitelendirilir. Bilancoda muhasebeşirilen kıdem tazminatı yükümlülügü, tum calisanların emeklilikleri dolayisiyla ileride dogması beklenen yükümlülük tutarlarin net bugünko degerine gore hesaplanmış ve finansal tablolara yansıtilmşir.

v. Nakit Akim Tablosu

Nakit akim tablosunda, doneme iliskin nakit ve nakit benzerlerindeki degişimler; esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayal bir biçimde siniflandirilarak raporlanmışir. Nakit ve nakit benzerleri, kisa vadeli yükümlülükler icin elde bulundurulan ve yatırım amacıyla veya diger amaçlarla kullanilmayan kasa, banka gibi varliklardır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHİ ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILIŞKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILIŞKIN ESASLAR (devam)

Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devam)

y. Devlet Teşvik ve Yardimlari

Devlet bagislari, bagislarin alnacagina ve Grup'un uymakla yukumlu oldugu sartlari karsiladigna dair makul bir guvence oldugunda gerçge uygun degerleri uzerinden kayda alnirlar.

Maliyetlere iliskin devlet bagislari, karşilayacaklari maliyetlerle eslestikleri ilgili donemler boyunca tutarlı bir sekilde gelir olarak muhasebelsestirilir. Maddi ve maddi olmayan varliklara iliskin devlet bagislari, ertelenmis devlet bagislari olarak cari / cari olmayan borclar altina siniflandirilir, faydalı omurleri uzerinden dogrusal amortisman uygulanarak gelir tablosuna alacak kaydedilir.

Grup, Türkiye Bilim ve Teknik Araştrma Kurulu'ndan ("TÜBİTAK") yardim almaktadir. TÜBİTAK, Türkiye'de bulunan sanayilerin araştırma ve tekoloji gelistirme faaliyetlerini cesaretlendirmek amacıyla Türkiye Cumhuriyeti'nin desteğini organize etmek ve dizenlemek icin bir program yürütmektedir. Bu program çerçesinde, sanayi şirketlerinin gelistirme masraflarinin belli bir kismı geri ödenmektedir.

z. Önemli muhasebe kararları ve kesin olmayan muhasebe tahminlerinin dayanakları

Muhasebe politikalarin etkileyen onemli kararlar

Bu böümde muhasebe politikalarin uygulanması surecinde Grup Yönetimi, konsolide finansal tablolarda muhasebelsestirilen tutarlar üzerinde onemli etkisi olan asagidaki kararları almistr.

Isetme ici yaratilan maddi olmayan duran varliklarn geri kazanim

Gelistirme faaliyetleri (ya da Grup/sirket ici bir projenin gelisim asaması) sonucu ortaya cikan isletme ici yaratilan maddi olmayan duran varliklar yalnizca bu varliklarn kullanima veya satisa hazir hale gelebilmesinin teknik olarak mumkun olması, isletmenin bu varligi tamamlama, kullanma veya satma niyetinin bulunması, maddi olmayan varlig kullanma veya satma imkanınin bulunması, maddi olmayan duran varligin muhtemel ekonomik faydayı nasil olusturacaginin belirli olması, ayrica, maddi olmayan duran varligin ciktusinin veya maddi olmayan duran varligin kendisinin bir piyasasinin olması veya isletme bunyesinde kullanilacaksa maddi olmayan duran varligin kullanilabilir olması, gelistirme safhasin tamamlamak ve maddi olmayan duran varlik kullanmak veya satmak icin yeterli teknik, mali ve diger kaynaklarn mevcut olması ve gelistirme surecinde maddi olmayan duran varlikla ilgili yapilan harcamalarin guvenilir bir bicimde olçulebilir olması halinde kayda alnirlar. Isetme ici yaratilan maddi olmayan duran varliklar kayda alnamadiklarinda, gelistirme harcamaları olarak olustukları donemde gider olarak kaydedilir. Donem icinde Grup Yönetimi isletme ici yaratilan maddi olmayan duran varliklarn muhtemel ekonomik faydalarin varligini yeniden tetkik etmistr. Grup Yönetimi projelerin beklenildigi gibi devam edecegine inanmaktadir ve yapilan analiz üzerine projelerin benzer ekonomik fayda yaratacagini ongormektedir. Grup Yönetimi ekonomik fayda azalsa dahi varliklarn kayitli bedellerinin geri kazanilmasinin soz konusu oldugundan emindir. Bu durum Grup Yönetimi tarafindan yakindan takip edilmektedir ve gelecekteki piyasa faaliyetlerinin dizeltme yapilmasini gerektirdigi durumlarda soz konusu dizeltmeleri yapacaktir. 31 Aralık 2013 itibari ile 1.027.043 TL tutarindaki maddi olmayan duran varlik, yonetim tarafindan deger duşuklugüne ugradigi tespit edildiginden, karşilik ayrilmistr (31 Aralık 2012: 789.166 TL) (Not 13).

Isetme birleşmesi yoluyla elde edilen maddi olmayan duran varliklar

Bağlı ortaklıkların alımı, satın alım yöntemi kullanılarak muhasebelsestirilir. İşletme birleşmesinin maliyeti, birleşme tarihinde verilen varlıkların, olusan veya üstlenilen yükümlülüklerin ve bağlı ortaklıgın kontrolünü elde etmek icin çıkarilan ozkaynak araçlarinin gerçeğe uygun degerlerinin ve işletme birleşmesine doğrudan atfedilebilen diğer maliyetlerin toplamı olarak hesaplanır. Değerleme, satın alma fiyatının TFRS 3 "Şirket Birleşmeleri" ve TMS 38 "Maddi Olmayan Duran Varlıklar"'a uygun olarak Çeşitli varlık gruplarina dagitilmasina temel saglamak icin yapilir. TFRS 3 ve TMS 38'e gore gerçeğe uygun deger "Karşilikli pazarlık ortaminda, bilgili ve istekli gruplar arasinda bir varligin el degistirmesi ya da bir borcun ödenmesi durumunda ortayaçkması gereken tutardır". Maddi olmayan duran varliklarn gerçeğe uygun degerinin belirlenmesinde geleneksel üç yöntem goz önünde bulundurulmustur: Maliyet yöntemi, piyasa yöntemi ve gelir yöntemi. Maliyet yöntemi; Grup'un, müşteri iliskileri ve finansal raporlama sebebiyle ayri bir maddi duran varlik olarak tanınlanmayan toplam ıç gucu degerini olçerken kullanilmştr. Gelir yöntemi, satın alınmış ürün lisans haklarinin degerini belirlerken kullanilmştr.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARIYLE

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)

z. Önemli muhasebe kararları ve kesin olmayan muhasebe tahminlerinin dayanakları (devamı)

Ertelenmiş vergi

Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS’ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığını ve yükümlülüğünü muhasebeleştirmektedir. Grup’un bağlı ortaklıklarının gelecekte oluşacak karlarından indirilebilecek kullanılmamış mali zararları ve diğer indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları bulunmaktadır. Ertelenmiş vergi varlıklarının kısmen ya da tamamen geri kazanılabilir tutarı mevcut koşullar altında tahmin edilmiştir. Değerlendirme sırasında, gelecekteki kar projeksiyonları, cari dönemlerde oluşan zararlar, kullanılmamış zararların ve diğer vergi varlıklarının son kullanılabileceği tarihler ve gerektiğiinde kullanılabilecek vergi planlama stratejileri göz önünde bulundurulmuştur. Elde edilen veriler ışığında, Grup’un gelecekte elde edilecek vergiye tabi kar ertelenmiş vergi varlıklarının tamamını karşılamaya yetmiyorsa, ertelenmiş vergi varlığının tamamı veya bir kısmına karşılık ayrılır. Grup, 31 Aralık 2013 ve 2012 tarihleri itibariyle, yapılan değerlendirmeler sonucu, ertelenmiş vergi varlıklarını gelecekte vergiye tabi kar beklentisi olduğu için kayıtlarına almıştır.

Muhasebe politikalarını etkileyen önemli kararlar (devamı)

Şerefiye değer düşüklüğü

Şerefiye değer düşüklüğü olup olmadığına karar verilirken, şerefiyenin dağıtılacağı nakit yaratan birimlerin “NYB” tahmini değeri gereklidir. Kullanım değeri hesaplaması için, Grup’un öngördüğü, nakit yaratan birimlerinden doğacak nakit akımlarına ve bu nakit akışlarının bugünkü değerini hesaplamak için de; uygun iskonto oranına ihtiyaç duyulur. Kullanımdaki değer hesaplanırken; nakit yaratan birimlerin geri kazanılabilir tutarı belirlenir. Kullanım değeri hesaplamasındaki temel varsayımlar; iskonto oranları, büyüme oranları, beklenen satış fiyatları değişimleri ve döneme ait direkt maliyetlerdir.

Grup, paranın zaman değerinin mevcut piyasa değerlendirmelerini yansıtan vergi öncesi oranları ve şirketin nakit yaratan birimlerine özgü riskleri göz önünde bulundurarak, tahmini iskonto oranı belirlemektedir. Büyüme oranları, sanayi büyüme tahminlerine dayanmaktadır. Satış fiyatları ve direkt maliyetteki değişimlerse, geçmiş uygulamalara (deneyimlere) ve gelecekte olması öngörülen pazar değişimlerine dayanmaktadır.

31 Aralık 2013 itibariyle, nakit yaratan birimlerin geri kazanılabilir tutarları, yönetim tarafından onaylanmış, beş yıllık periyodu kapsayan finansal bütçeleri baz alarak öngörülen nakit akışlarına ve yıllık %10,6 iskonto oranına dayanarak hesaplanmıştır. Beş yıllık dönemden sonraki dönemlere ait nakit akışları, beş yıllık döneme ait nakit akışlarının, %1,52’si reel büyüme oranı ve %5’i enflasyon oranı olmak suretiyle, yıllık %6,6 sabit büyüme oranıyla devam ettirilmesiyle elde edilmiştir. Değer düşüklüğüne ilişkin çalışmalar yıllık olarak ve aynı dönemde yapılmaktadır.

Değer düşüklüğü olarak belirlenen tutarın dağılımı yapılırken, şirket “Nakit yaratan birimlerinin gerçeğe uygun değeri - satış kadar katlanılan maliyetlerinin toplamı” ve “kullanım değeri”nden yüksek tutarda olanını göz önünde bulundurmuştur. “Gerçeğe uygun değeri - satış kadar katlanılan maliyetler toplamı” tutarı, Grup Yönetimi, işlem yöntemi ve NYB’nin halka arz edilmiş hisselerini içeren pazar yaklaşımı kullanılarak belirlenmiştir. “Gerçeğe uygun değeri - satış kadar katlanılan maliyetler toplamı” tutarı, yönetim tarafından onaylanmış, nakit akım projeksiyonları baz alınarak hesaplanan kullanım değerini de barındırmaktadır. Nakit yaratan birimlerin gerçeğe uygun değerini belirlemek için ağırlıklandırma faktörü kullanılmıştır.

Şerefiye değer düşüklüğü yıllık test edilmektedir. 31 Aralık 2013 itibariyle göstergeler incelendiği ve değer düşüklüğüne rastlanmadığı için ekli konsolide finansal tablolarda herhangi bir şerefiye değer düşüklüğü bulunmamaktadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

2. KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı)

z. Önemli muhasebe kararları ve kesin olmayan muhasebe tahminlerinin dayanakları (devamı)

Net gerçekleşebilir değer

Stoklar, net gerçekleşebilir değer ya da maliyet bedelinden düşük olanı ile değerlenir. Stoklara dahil edilen maliyeti oluşturan unsurlar malzeme, işçilik ve genel üretim giderleridir. Maliyet, standart maliyetlerle oluşmakta ve her raporlama döneminin sonunda standart maliyetler fiili maliyetler ile karşılaştırılarak güncellenmektedir. Net gerçekleşebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için gerekli tahmini satış maliyeti toplamının indirilmesiyle elde edilen tutardır.

Stokların net gerçekleşebilir değeri maliyetinin altına düştüğünde, stoklar net gerçekleşebilir değerine indirgenir ve değer düşüklüğünün oluştuğu yılda gelir tablosuna gider olarak yansıtılır. Grup Yönetiminin tahminlerine dayanan hesaplamalara göre stokların net gerçekleşebilir değeri maliyetinin altına düştüğü için stokların bir kısmına karşılık ayrılarak net gerçekleşebilir değerine indirgenmiştir.

3. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA

31 Aralık 2013 tarihi itibari ile iş bölümleri beşeri ilaç üretim ve satışı, veteriner ve tarım ilaçları üretim ve satışı ve diğerdir. Diğer iş bölümündeki faaliyetler kolonya ürünleri satışından oluşmaktadır.

31 Aralık 2013	Beşeri ilaç	Veteriner ve tarım ilaçları	Diğer	Toplam
Satış gelirleri	398.892.783	12.340.516	7.157.786	418.391.085
Satışların maliyeti	(247.854.979)	(8.008.288)	(5.631.027)	(261.494.294)
Faaliyet giderleri	(115.722.988)	(5.806.834)	(715.275)	(122.245.097)
Bölüm sonuçları	35.314.816	(1.474.606)	811.484	34.651.694
Esas faaliyetlerden diğer gelirler				60.469.454
Esas faaliyetlerden diğer giderler (-)				(47.693.392)
Yatırım faaliyetlerinden gelirler				13.343.087
Finansman giderleri(-)				(36.651.691)
Vergi geliri				469.522
Net dönem karı				24.588.674

2013 yılında, Grup ürünlerinin dağıtımı Türkiye’deki en büyük iki ecza deposu tarafından yapılmaktadır. Bu ecza depolarına yapılan satışların toplam satışlar içerisindeki payı, %30 ve %34’dür (31 Aralık 2012: %28 ve %36). 31 Aralık 2013 itibariyle, bu iki ecza deposundan alacaklar toplam alacakların %32 ve %30’unu oluşturmaktadır (31 Aralık 2012: %30 ve %35).

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

3. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (devamı)

31 Aralık 2012	Beşeri ilaç	Veteriner ve tarım ilaçları	Diğer	Toplam
Satış gelirleri	387.966.039	24.939.582	6.604.797	419.510.418
Satışların maliyeti	(230.500.660)	(15.434.177)	(5.159.527)	(251.094.364)
Faaliyet giderleri	(103.151.270)	(5.215.954)	(970.983)	(109.338.207)
Bölüm sonuçları	54.314.109	4.289.451	474.287	59.077.847
Esas faaliyetlerden diğer gelirler				54.722.693
Esas faaliyetlerden diğer giderler (-)				(49.950.978)
Yatırım faaliyetlerinden gelirler				962.439
Finansman giderleri(-)				(23.606.769)
Vergi gideri(-)				(6.962.712)
Net dönem karı				34.242.520

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

4. NAKIT VE NAKIT BENZERLERI

	31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Kasa	59.451	82.629
Bankadaki nakit	55.390.159	16.495.999
Vadesiz mevduatlar	277.409	452.599
Vadesi üç aydan kisa vadeli mevduatlar	55.112.750	16.043.400
	55.449.610	16.578.628

31 Aralık 2013 itibari ile Grup'un vadeli mevduatlar AVO ve ABD Doları cinsindendir. AVRO ortalama faiz oranı %3,0 ve ABD Doları ortalama faiz oranı %3,3'tür (31 Aralık 2012 itibariyle Grup'un vadeli mevduatlar ABD Doları cinsindendir ve ABD Doları ortalama faiz oranı %3,1'dir). Grup finansal yatırrmların kisa vadeli yapmaktadir ve tüm donemler icin acilan vadeli mevduatların vadeleri ilgili donemi takip eden ilk ayda kapanmaktadir.

5. FINANSAL BORCLAR

	31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Kisa vadeli banka kredileri	117.344.814	168.227.072
Uzun vadeli kredilerin kisa vadeli anapara taksitleri	48.151.813	46.707.343
Çıkarilmş tahvillerin kisa vadeli kısmı (*)	1.582.677	-
Toplam kisa vadeli finansal borçlar	167.079.304	214.934.415
Uzun vadeli kredilerin uzun vadeli kısmı	82.350.851	53.881.346
Çıkarilmş tahviller (*)	99.542.568	-
Toplam uzun vadeli finansal borçlar	181.893.419	53.881.346
Toplam finansal borçlar	348.972.723	268.815.761

(*) Grup tarafindan 7 Mayıs 2013 tarihinde nitelikli yatırılmıcılara satınlak suretiyle, 3 yıl vadeli, 3 ayda bir değisken faizli, aylık kupon ödemeli, 100.000.000 TL tutarinda tahvil ihraç edilmiştir. Tahvilin faizi, Piyasadaki “Gösterge Devlet İç Borçlanma Senedinin” Yıllık Basit Faiz oranina 300 baz puan ek getiri ilave edilmek suretiyle bulunmaktadır. Ihraç tarihi itibariyle tahvilin basit faizi %8,09, bileşik faizi ise %8,40'dir.

31 Aralık 2013 itibariyle tahvilin etkin faiz oranı %11,18 ve beklenen ömrü boyunca yapilacak tahmini nakit ödemelerinin indirgenmiş tutarı 101.125.245 TL'dir.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

5. FİNANSAL BORÇLAR (devamı)

i) Banka kredileri ve çıkarılmış tahviller

Finansal borçların geri ödeme vadeleri aşağıdaki gibidir:

| | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- |
| 1 yıl içerisinde ödenecek | 167.079.304 | 214.934.415 |
| 1 - 2 yıl içerisinde ödenecek | 28.664.120 | 31.955.181 |
| 2 - 3 yıl içerisinde ödenecek | 132.287.760 | 15.827.731 |
| 3 - 4 yıl içerisinde ödenecek | 11.701.539 | 6.098.434 |
| 4 - 5 yıl içerisinde ödenecek | 9.240.000 | - |
| | 348.972.723 | 268.815.761 |

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir)

FİNANSAL BORÇLAR (devamı)

i) Banka kredileri (devamı)

Kısa vadeli banka kredileri aşağıdakilerden oluşmaktadır:

| Döviz
Cinsi | Ağırlıklı ortalama
etkin faiz oranı | Anapara | 31 Aralık
2013 |
| --- | --- | --- | --- |
| TL | %9,1 | 115.403.013 | 115.403.013 |
| Faiz tahakkuku | | | 1.941.801 |
| | | | 117.344.814 |
| Döviz
Cinsi | Ağırlıklı ortalama
etkin faiz oranı | Anapara | 31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- | --- |
| TL | %8,3 | 166.821.370 | 166.821.370 |
| Faiz tahakkuku | | | 1.405.702 |
| | | | 168.227.072 |

Kısa vadeli banka kredileri çeşitli bankalardan kullanılan sabit ve değişken faiz oranlı spot ve rotatif kredileri içerir. 31 Aralık 2013 ve 2012 itibariyle toplam kredi limitleri sırasıyla 729.587.170 TL ve 612.356.589 TL’dir. Anapara ve faiz vadesinde ödenir. Vade süresince anapara ve faizlerin geri ödenmemesi gibi bir sözleşme ihlalinin olmaması durumunda sözleşmelerin son bir geçerlilik tarihi yoktur.

Uzun vadeli banka kredilerinin kısa vadeli anapara taksitleri aşağıdakilerden oluşmaktadır.

| Döviz
Cinsi | Ağırlıklı ortalama
etkin faiz oranı | Anapara | 31 Aralık
2013 |
| --- | --- | --- | --- |
| TL | %10,3 | 21.024.614 | 21.024.614 |
| ABD Doları | %5,6 | 11.711.110 | 24.995.023 |
| Faiz tahakkuku | | | 2.132.176 |
| | | | 48.151.813 |
| Döviz
Cinsi | Ağırlıklı ortalama
etkin faiz oranı | Anapara | 31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- | --- |
| TL | %10,7 | 11.436.138 | 11.436.138 |
| ABD Doları | %5,4 | 19.194.444 | 34.216.016 |
| Faiz tahakkuku | | | 1.055.189 |
| | | | 46.707.343 |

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir)

5. FİNANSAL BORÇLAR (devamı)

i) Banka kredileri (devamı)

Uzun vadeli banka kredileri aşağıdaki dikkatlerden oluşmaktadır:

Döviz Cinsi	Ağırlıklı ortalama etkin faiz oranı	Anapara	31 Aralık 2013
TL	%11,0	59.842.581	59.842.581
ABD Doları	%5,0	3.666.668	7.825.770
AVRO	%4,3	5.000.000	14.682.500
			82.350.851
Döviz Cinsi	Ağırlıklı ortalama etkin faiz oranı	Anapara	31 Aralık 2012
---	---	---	---
TL	%11,2	26.468.918	26.468.918
ABD Doları	%5,5	15.377.779	27.412.428
AVRO	-	-	-
			53.881.346

Grup'un borçlarının gerçeğe uygun değeri, söz konusu borçların defter değerine yaklaşık tutardadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir)

FİNANSAL BORÇLAR (devamı)

i) Banka kredileri (devamı)

Grup’un uzun vadeli banka kredilerinin detayı aşağıdaki gibidir:

a) 3.600.000 ABD Doları tutarındaki kredi (2012: 7.200.000 ABD Doları) 24 Aralık 2010 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 24 Haziran 2011 tarihinde başlamıştır ve 24 Aralık 2014 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %5’tir. Anapara ve faiz ödemeleri 6’şar aylık dönemlerde yapılmaktadır. Kredi teminatı olarak, Şirket’in Çerkezköy’de bulunan fabrika binaları ve diğer binalar üzerinde 20.000.000 TL tutarında ipotek mevcuttur (Not 17).

b) 1.000.000 ABD Doları tutarındaki kredi (2012: 2.000.000 ABD Doları) 24 Aralık 2010 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 24 Haziran 2011 tarihinde başlamıştır ve 24 Aralık 2014 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %5’tir. Anapara ve faiz ödemeleri 6’şar aylık dönemlerde yapılmaktadır.

c) 3.611.112 ABD Doları tutarındaki kredi (2012: 5.055.556 ABD Doları) 15 Şubat 2011 tarihinde alınmıştır. Kredi anapara ödemeleri 1 yıl ödemesiz dönemi müteakip 14 Şubat 2012 tarihinde başlamıştır ve 9 Şubat 2016 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %5’tir. Anapara ve faiz ödemeleri 6’şar aylık dönemlerde yapılmaktadır.

d) 4.500.000 ABD Doları tutarındaki kredi (2012: 7.500.000 ABD Doları) 29 Mart 2011 tarihinde alınmıştır. Kredi anapara geri ödemeleri 1 yıl ödemesiz dönemi müteakip 29 Mart 2012 tarihinde başlamıştır ve 27 Mart 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %5’tir. Anapara ve faiz ödemeleri 6’şar aylık dönemlerde yapılmaktadır. Kredi teminatı olarak, Şirket’in Çerkezköy’de bulunan fabrika binaları ve diğer binalar üzerinde 15.750.000 ABD DOLARI tutarında ipotek mevcuttur (Not 17).

e) 2.936.528 TL tutarında kredi (2012: 4.040.611 TL) 26 Ocak 2011 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 25 Nisan 2011 tarihinde başlamıştır ve 25 Ocak 2016 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %10,6’dır.

f) 199.247 TL tutarında kredi (2012: 957.159 TL) 11 Mart 2011 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 8 Haziran 2011 tarihinde başlamıştır ve 21 Şubat 2014 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %9,7’dir.

g) 495.376 TL tutarında kredi (2012: 724.913 TL) 26 Ağustos 2011 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 24 Kasım 2011 tarihinde başlamıştır ve 24 Ağustos 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %15,6’dır.

h) 1.701.838 TL tutarında kredi (2012: 2.469.527 TL) 16 Eylül 2011 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 14 Aralık 2011 tarihinde başlamıştır ve 14 Eylül 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %17,4’tür.

i) 2.666.666 ABD Doları tutarındaki kredi (2012: 5.333.334 ABD Doları) 28 Aralık 2011 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 28 Mart 2012 tarihinde başlamıştır ve 29 Aralık 2014 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %8’dir. Anapara ve faiz ödemeleri 3’er aylık dönemlerde yapılmaktadır.

j) 627.511 TL tutarında taşıt kredisi (2012: 1.001.747) 14 Mayıs 2012 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 14 Haziran 2012 tarihinde başlamıştır ve 14 Mayıs 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %13’tür. Kredi teminatı olarak, satın alınan taşıtlar rehnedilmiştir (Not 17).

k) 13.350.000 TL tutarındaki kredi (2012: 17.800.000) 23 Ekim 2012 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 23 Ocak 2013 tarihinde başlamıştır ve 23 Ekim 2016 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %11,2’dir. Anapara ve faiz ödemeleri 3’er aylık dönemlerde yapılmaktadır. Kredi teminatı olarak, Şirket’in Kocaeli Kartepe’de bulunan fabrika binası ve diğer binalardan oluşan taşınmazları üzerinde 20.000.000 TL tutarında ipotek mevcuttur (Not 17).

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir)

FİNANSAL BORÇLAR (devamı)

i) Banka kredileri (devamı)

l) 6.000.000 TL tutarındaki kredi (2012: 9.000.000) 24 Aralık 2012 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 24 Mart 2013 tarihinde başlanmıştır ve 24 Aralık 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %9,4’tür. Anapara ve faiz ödemeleri 3’er aylık dönemlerde yapılmaktadır.

m) 1.058.877 TL tutarında taşıt kredisi (2012: 1.549.400) 5 Ekim 2012 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 5 Kasım 2012 tarihinde başlanmıştır ve 5 Ekim 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %10,8’dir. Kredi teminatı olarak, satın alınan taşıtlar rehnedilmiştir (Not 17).

n) 34.992 TL tutarında taşıt kredisi (2012: 51.202) 12 Ekim 2012 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 12 Kasım 2012 tarihinde başlanmıştır ve 12 Ekim 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %10,8’dir. Kredi teminatı olarak, satın alınan taşıtlar rehnedilmiştir (Not 17).

o) 31.494 TL tutarında taşıt kredisi (2012: 46.094) 16 Ekim 2012 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 16 Kasım 2012 tarihinde başlanmıştır ve 16 Ekim 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %10,8’dir. Kredi teminatı olarak, satın alınan taşıtlar rehnedilmiştir (Not 17).

p) 33.054 TL tutarında taşıt kredisi (2012: 48.368) 19 Ekim 2012 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 19 Kasım 2012 tarihinde başlanmıştır ve 19 Ekim 2015 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %10,8’dir. Kredi teminatı olarak, satın alınan taşıtlar rehnedilmiştir (Not 17).

q) 88.004 TL tutarında taşıt kredisi (2012: Bulunmamaktadır) 15 Ocak 2013 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 15 Şubat 2013 tarihinde başlanmıştır ve 15 Ocak 2016 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %9’dur. Kredi teminatı olarak, satın alınan taşıtlar rehnedilmiştir (Not 17).

r) 110.274 TL tutarında taşıt kredisi (2012: Bulunmamaktadır) 17 Ocak 2013 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 18 Şubat 2013 tarihinde başlanmıştır ve 15 Ocak 2016 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %9’dur. Kredi teminatı olarak, satın alınan taşıtlar rehnedilmiştir (Not 17).

s) 5.000.000 Avro tutarındaki kredi (2012: Bulunmamaktadır) 10 Temmuz 2013 tarihinde alınmıştır. Anapara geri ödemesi 18 Temmuz 2016 tarihinde gerçekleşecektir. Kredinin faiz oranı %4,3’tür. Faiz ödemeleri 6’şar aylık dönemlerde yapılmaktadır.

t) 16.200.000 TL tutarındaki kredi (2012: Bulunmamaktadır) 1 Ağustos 2013 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 3 Şubat 2014 tarihinde başlanmıştır ve 1 Ağustos 2018 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %9,8’dir. Anapara ve faiz ödemeleri 6’şar aylık dönemlerde yapılacaktır. Kredi teminatı olarak, Şirket’in Çerkezköy’de bulunan iki adet arsası üzerinde 16.200.000 TL tutarında ipotek mevcuttur (Not 17).

u) 8.000.000 TL tutarındaki kredi (2012: Bulunmamaktadır) 24 Ekim 2013 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 1 yıl ödemesiz dönemi müteakip 24 Ekim 2014 tarihinde başlayacaktır ve 19 Ekim 2017 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %11’dir. Anapara ve faiz ödemeleri 3’er aylık dönemlerde yapılacaktır. Kredi teminatı olarak, Şirket’in Çerkezköy’de bulunan fabrika binaları ve diğer binalar üzerinde 15.750.000 ABD Doları tutarında ipotek mevcuttur (Not 17).

v) 10.000.000 TL tutarındaki kredi (2012: Bulunmamaktadır) 4 Aralık 2013 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 4 Haziran 2014 tarihinde başlayacaktır ve 4 Aralık 2018 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %11,50’dir. Anapara ve faiz ödemeleri 6’şar aylık dönemlerde yapılacaktır.

w) 20.000.000 TL tutarındaki kredi (2012: Bulunmamaktadır) 10 Aralık 2013 tarihinde alınmıştır. Kredi geri ödemeleri 10 Haziran 2014 tarihinde başlayacaktır ve 10 Aralık 2018 tarihine kadar devam edecektir. Kredinin faiz oranı %11,50’dir. Anapara ve faiz ödemeleri 6’şar aylık dönemlerde yapılacaktır. Kredi teminatı olarak, Şirket’in Çerkezköy’de bulunan fabrika binaları ve diğer binalar üzerinde 20.000.000 TL tutarında ipotek mevcuttur (Not 17).

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir)

FİNANSAL BORÇLAR (devamı)

i) Banka kredileri (devamı)

x) Grup’un 113.370.000 TL tutarında ortalama faiz oranı yıllık %9,1 olan kısa vadeli TL kredisi bulunmaktadır (2012: 165.072.284 TL). Ayrıca 2.018.661 TL tutarında sıfır faizli kredi kullanılmıştır (2012: 1.735.426 TL). Kredilerin faiz ve anapara ödemesi vadesi geldiğinde gerçekleşmektedir.

Grup, 31 Aralık 2013 itibariyle, kullanmış olduğu krediler için satışlarına karşılık almış olduğu toplam 67.272.296 TL tutarındaki çeki teminata vermiştir (31 Aralık 2012: 107.293.284 TL).

ii) Finansal kiralama işlemlerinden borçlar

Bulunmamaktadır (2012: Bulunmamaktadır).

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir)

İLİŞKİLİ TARAFLARLA İLGİLİ BAKİYELER VE İŞLEMLER

31 Aralık 2013

	Alacaklar				Borçlar
	Kısa vadeli		Uzun vadeli		Kısa vadeli		Uzun vadeli
	Ticari	Olmayan	Ticari	Olmayan	Ticari	Olmayan	Ticari	Olmayan
İlişkili taraflarla olan bakiyeler	Ticari	olmayan	Ticari	Ticari olmayan	Ticari	Ticari olmayan	Ticari	Ticari olmayan
Ortaklar
East Pharma S.A.R.L.	-	-	-	-	1.303.622	-	-	-
Hisse sahipleri	-	-	-	-	-	45.494	-	-
Ana ortak tarafından yönetilen diğer şirketler
Saba İlaç Sanayi ve Ticaret A.Ş.	8.833.988	-	-	-	-	-	-	-
	8.833.988	-	-	-	1.303.622	45.494	-	-
	1 Ocak - 31 Aralık 2013
İlişkili taraflarla olan işlemler	Stok alımları	Mal satışları	Faiz gelirleri	Faiz giderleri	Kira geliri	İşim hakkı gideri (*)	Diğer gelirler (**)	Diğer giderler
Ortaklar
East Pharma S.A.R.L.	13.475.808	-	-	-	-	5.152.030	-	-
Ana ortak tarafından yönetilen diğer şirketler
Saba İlaç Sanayi ve Ticaret A.Ş.	48.281.021	7.039.813	1.617.998	-	269.653	-	1.667.611	-
	61.756.829	7.039.813	1.617.998	-	269.653	5.152.030	1.667.611	-

Şirket ile Şirket’in ilişkili tarafları olan bağlı ortaklıkları arasında gerçekleşen işlemler konsolidasyon sırasında elimine edildiklerinden, bu notta açıklanmamıştır.

(*) Deva Holding A.Ş. ve ana ortağı EastPharma S.A.R.L. arasında imzalanan, Roche ürünlerinin haklarının satın alınmasına ilişkin sözleşme çerçevesinde, Grup sözleşme eklerinde belirtilen oranlar dahilinde, alt lisans alan EastPharma S.A.R.L. vasıtasıyla satın alınan ruhsat ve lisans hakları için, her bir ürünün net satış hasılatı üzerinden EastPharma S.A.R.L.’a lisans “İşim hakkı” bedeli ödemekle yükümlüdür. Söz konusu oranlar Grup ile ilişkisi olmayan ve söz konusu tarihte Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetkilendirilmiş bir bağımsız denetim şirketi olan Kapital Karden Bağımsız Denetim ve YMM A.Ş. tarafından, Ocak 2013 tarihinde yenilenen değerleme sonuçlarına göre elde edilmiştir. Değerleme yöntemi olarak, indirgenmiş nakit akım esas alınarak yapılan kar paylaşımı yöntemi-ekonomik yaklaşım kullanılmıştır.

(**) Diğer gelirler, Grup’un ilişkili şirketi Saba İlaç’ın ürünlerinin satışından elde edilen komisyon gelirlerinden oluşmaktadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir)

İLİŞKİLİ TARAFLARLA İLGİLİ BAKİYELER VE İŞLEMLER (devamı)

	31 Aralık 2012
	Alacaklar				Borçlar
	Kısa vadeli		Uzun vadeli		Kısa vadeli		Uzun vadeli
İlişkili taraflarla olan bakiyeler	Ticari	Ticari olmayan	Ticari	Ticari olmayan	Ticari	Ticari olmayan	Ticari	Ticari olmayan
Ortaklar
East Pharma S.A.R.L.	-	-	-	-	1.753.370	-	-	-
Hisse sahipleri	-	-	-	-	-	45.494	-	-
Ana ortak tarafından yönetilen diğer şirketler
Saba İlaç Sanayi ve Ticaret A.Ş.	3.005.179	-	-	-	-	-	-	-
	3.005.179	-	-	-	1.753.370	45.494	-	-
	1 Ocak - 31 Aralık 2012
	İlişkili taraflarla olan işlemler	Stok alımları	Mal satışları	Faiz gelirleri	Faiz giderleri	Kira geliri	İşim hakkı gideri (*)	Diğer gelirler (**) Diğer giderler
Ortaklar
East Pharma S.A.R.L.	21.574.310	-	-	-	-	5.679.536	-	-
Ana ortak tarafından yönetilen diğer şirketler
Saba İlaç Sanayi ve Ticaret A.Ş.	42.389.161	2.540.949	1.304.994	-	169.308	-	1.477.900	-
	63.963.471	2.540.949	1.304.994	-	169.308	5.679.536	1.477.900	-

(*) Deva Holding A.Ş. ve ana ortağı EastPharma S.A.R.L. arasında imzalanan, Roche ürünlerinin haklarının satın alınmasına ilişkin sözleşme çerçevesinde, Grup sözleşme eklerinde belirtilen oranlar dahilinde, alt lisans alan EastPharma S.A.R.L. vasıtasıyla satın alınan ruhsat ve lisans hakları için, her bir ürünün net satış hasılatı üzerinden EastPharma S.A.R.L.’a lisans “İşim hakkı” bedeli ödemekle yükümlüdür. Söz konusu oranlar Grup ile ilişkisi olmayan bir bağımsız denetim şirketi olan Kapital Karden Bağımsız Denetim ve YMM A.Ş. tarafından Şubat 2009 tarihinde gerçekleştirilen değerlemeye göre elde edilmiştir (Değerleme Raporu Temmuz 2011 tarihinde yenilenmiş ve Temmuz 2011’den itibaren yenilenen oranlar kullanılmaya başlanmıştır). Kapital Karden Bağımsız Denetim ve YMM A.Ş., Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetkilendirilmiş bir bağımsız denetim şirketidir. Değerleme yöntemi olarak, indirgenmiş nakit akım esas alınarak yapılan kar paylaşımı yöntemi-ekonomik yaklaşım kullanılmıstır.

(**) Diğer gelirler, Grup’un ilişkili şirketi Saba İlaç’ın ürünlerinin satışından elde edilen komisyon gelirlerinden oluşmaktadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

6. İLİŞKİLİ TARAFLARLA İLGİLİ BAKİYELER VE İŞLEMLER (devamı)

31 Aralık 2013 ve 2012 tarihi itibarıyla Grup’un ilişkili taraflara kullandırılan kredilerinin detayı aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2013
	Orjinal Para Birimi	Vade (Gün)	Faiz Oranı %	Kısa Vadeli Borçlar
İlişkili taraflara kullandırılan krediler:
Bağlı Ortaklıklar
Deva Holdings NZ	ABD Doları	151	%3,5	280.933
				280.933

	31 Aralık 2012
	Orjinal Para Birimi	Vade (Gün)	Faiz Oranı %	Kısa Vadeli Borçlar
İlişkili taraflara kullandırılan krediler
Bağlı Ortaklıklar
Deva Holdings NZ	ABD Doları	94	%3,5	161.468
				161.468

31 Aralık 2013 ve 2012 tarihinde sona eren dönemlere ilişkin üst yönetime ödenen ücretleri, primleri, kıdem tazminatları ve ücret benzeri menfaatleri içeren tutar aşağıdaki gibidir:

	1 Ocak-31 Aralık	1 Ocak-31 Aralık
Üst yönetime sağlanan menfaatler	2013	2012
Ücretler ve diğer kısa vadeli faydalar	7.069.458	4.124.136
Diğer uzun vadeli faydalar	109.178	92.776
	7.178.636	4.216.912

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

7. TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR

Ticari alacaklar

	31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Kısa vadeli ticari alacaklar
Ticari alacaklar	49.198.418	52.318.730
Alacak senetleri	128.335.791	146.249.825
Alacak senetleri reeskontu (-)	(2.922.304)	(2.604.265)
İlişkili taraflardan ticari alacaklar (Not 6)	8.833.988	3.005.179
Diğer ticari alacaklar	-	17.985
Gelir tahakkukları	2.431.657	1.228.988
Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-)	(6.908.739)	(6.908.739)
	178.968.811	193.307.703

31 Aralık 2013 ve 2012 tarihleri itibariyle Grup vadesi geçmiş ticari ve diğer alacakların tamamına karşılık ayırmıştır. Geri kalan tutarın tamamı vadesi henüz gelmemiş, tahsil kabiliyeti yüksek alacaklardan oluşmaktadır. Mal satışı ile ilgili ortalama vade 134 gündür (31 Aralık 2012: 129 gün).

Henüz vadesi gelmemiş ve şüpheli hale gelmemiş alacaklara ilişkin alınan teminatlar aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Alınan teminat mektupları	15.237.406	15.281.594
	15.237.406	15.281.594

Grup'un ana finansal varlıkları ticari alacaklar, diğer alacaklar ve yatırımlarıdır. Grup'un kredi riski esas olarak ticari alacaklarındadır. 31 Aralık 2013 itibariyle iki müşteri bakiyesi toplam alacakların sırasıyla %32 ve %30'unu oluşturmaktadır (31 Aralık 2012: % 30 ve % 35).

Deva Holding, ilişkili kuruluşu olan Saba İlaç'a ait ürünlerin satış ve pazarlamasını yapmaktadır. İlişkili taraflarla olan bakiyeler notunun içerisinde bulunan 8.833.988 TL, Grup'un bu işlemden kaynaklanan alacak tutarını göstermektedir (Not 6).

Tahsili şüpheli duruma gelen alacaklar için karşılık ayrılmıştır. Bu karşılık, vadesi geçmiş, finansal güçlük içerisinde bulunan müşterilerin tespiti ile hesaplanmıştır.

31 Aralık 2013 ve 2012 tarihlerinde sona eren dönemlerde şüpheli alacaklar karşılığının hareketi aşağıdaki gibidir:

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
1 Ocak bakiyesi	6.908.739	6.909.929
Dönem içinde iptal edilen karşılıklar	-	(1.190)
31 Aralık bakiyesi	6.908.739	6.908.739

Türk Lirası cinsinden ticari alacakların reeskontunda %11 etkin faiz oranı kullanılırken (2012: %11), yabancı para cinsinden alacakların reeskontunda dönem sonu itibari ile libor oranları baz alınmıştır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

7. TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR (devamı)

Ticari borçlar

Kısa vadeli ticari borçlar	31 Aralık	31 Aralık
	2013	2012
Ticari borçlar	25.044.991	22.305.749
Borç senetleri	3.563	2.975
İlişkili taraflara ticari borçlar (Not 6) (*)	1.303.622	1.753.370
Gider tahakkukları	98.027	154.378
	26.450.203	24.216.472

(*) Şirketin ana ortağı EastPharma S.A.R.L. ile Deva Holding arasında yapılan anlaşmaya göre EastPharma S.A.R.L.’ ın haklarını elinde bulundurduğu ürünlerin satışından dolayı bu şirkete 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle ödenecek olan isim hakkı borcu 1.303.622 TL’dir (31 Aralık 2012: 1.098.397 TL). EastPharma S.A.R.L. 2008 yılında alınan 17 Roche ürününün Türkiye’deki haklarını elinde bulundurmaktadır. EastPharma S.A.R.L. ayrıca 1 adet Roche ürününün Türkiye dışında 17 ülkedeki haklarını da elinde bulundurmaktadır. Şirketin 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle EastPharma S.A.R.L. aracılığıyla F. Hoffman – La Roche Ltd’den hammadde alımına ilişkin EastPharma S.A.R.L’a borcu bulunmamaktadır (31 Aralık 2012: 654.973 TL).

Borç senetleri Grup’un satıcılarına verdiği vadeleri bir yıldan az olan ileri tarihli çeklerden oluşmaktadır.

Grup’un 31 Aralık 2013 ve 2012 itibariyle uzun vadeli ticari borçları bulunmamaktadır.

8. DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR

	31 Aralık	31 Aralık
Diğer kısa vadeli alacaklar	2013	2012
Diğer çeşitli alacaklar	927.861	503.233
Personelden alacaklar	60.897	135.235
Verilen depozito ve teminatlar	161.415	52.690
	1.150.173	691.158
	31 Aralık	31 Aralık
Diğer kısa vadeli borçlar	2013	2012
İlişkili taraflara ticari olmayan borçlar (Not 6)	45.494	45.494
Diğer çeşitli borçlar	577.656	23.891
	623.150	69.385

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

9. STOKLAR

| | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- |
| İlk madde ve malzeme | 79.575.145 | 59.483.697 |
| Yarı mamüller | 18.820.364 | 12.467.320 |
| Mamüller | 47.325.172 | 43.958.782 |
| Ticari mallar | 1.841.777 | 1.610.962 |
| Diğer stoklar | - | 90.765 |
| Stok değer düşüklüğü karşılığı (-) | (1.416.433) | (840.550) |
| | 146.146.025 | 116.770.976 |

Stok değer düşüklüğü karşılığındaki hareketler aşağıdaki gibidir:

| | 1 Ocak-
31 Aralık
2013 | 1 Ocak-
31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- |
| 1 Ocak bakiyesi | 840.550 | 4.000.089 |
| Dönem içinde ayrılan karşılık | 2.370.289 | 168.672 |
| Dönem içinde kullanılan karşılıklar | (1.794.406) | (3.328.211) |
| 31 Aralık bakiyesi | 1.416.433 | 840.550 |

10. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER

| Kısa Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- |
| | | |
| Stok alımı için verilen sipariş avansları | 5.290.257 | 7.786.677 |
| Gelecek aylara ait giderler | 2.306.777 | 2.357.443 |
| İş avansları | 487.854 | 237.297 |
| | 8.084.888 | 10.381.417 |
| Uzun Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 |
| | | |
| Sabit kıymet alımı için verilen avanslar | 11.793.142 | 2.595.038 |
| Gelecek yıllara ait giderler | 94.605 | - |
| | 11.887.747 | 2.595.038 |

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

10. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER (devamı)

	31 Aralık	31 Aralık
Kısa Vadeli Ertelenmiş Gelirler	2013	2012
Alınan sipariş avansları	136.399	93.686
Gelecek aylara ait gelirler (*)	1.871.229	1.662.813
	2.007.628	1.756.499
	31 Aralık	31 Aralık
Uzun Vadeli Ertelenmiş Gelirler	2013	2012
Gelecek yıllara ait gelirler (*)	15.098.904	13.420.505
	15.098.904	13.420.505

(*) Grup geliştirme giderleri dolayısıyla devlet teşviği almaktadır. Gelecek aylara/ yıllara ait gelirler bakiyesi TUBİTAK’tan elde edilen teşvik geliri tahakkukundan oluşmaktadır. Teşvik varlıklarla ilişkili olduğu için ertelenen gelir olarak kaydedilmektedir ve varlığın faydalı ömrü süresince gelir tablosunda giderleştirilecek iffa paylarını netleyecek şekilde gelir tablosuna aktarılacaktır.

31 Aralık 2013 tarihinde sona eren yıl içerisinde Grup 2.371.869 TL tutarında geliştirme giderlerine ilişkin devlet teşviği almıştır.

11. CARİ DÖNEM VERGİSİYLE İLGİLİ VARLIKLAR VE BORÇLAR

Cari Dönem Vergisiyle İlgili Kısa Vadeli Varlıklar	31 Aralık	31 Aralık
	2013	2012
Peşin ödenen kurumlar vergisi	306.871	586.767
	306.871	586.767

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

MADDİ DURAN VARLIKLAR

	Arazi ve arsalar	Yer altı ve yerüstü düzenleri	Binalar	Tesis makine ve cihazlar	Taşıtlar	Demirbaşlar	Özel maliyetler	Yapılmakta olan yatırımlar	Toplam
Maliyet Değeri
1 Ocak 2013 itibarıyla açılış bakiyesi	15.110.660	574.188	133.968.580	198.814.899	4.412.233	20.517.306	241.503	27.139.605	400.778.974
Alımlar	13.162.758	41.500	-	-	1.569.495	1.627.971	6.310	31.543.035	47.951.069
Çıkışlar	-	-	(3.070.734)	(321.074)	(188.480)	(5.048)	-	-	(3.585.336)
Yapılmakta olan yatırımlardan transferler	-	-	3.043.887	42.033.866	-	-	-	(45.077.753)	-
31 Aralık 2013 itibarıyla kapanış bakiyesi	28.273.418	615.688	133.941.733	240.527.691	5.793.248	22.140.229	247.813	13.604.887	445.144.707
Birikmiş Amortismanlar
1 Ocak 2013 itibarıyla açılış bakiyesi	-	(200.856)	(15.657.525)	(107.853.995)	(1.068.752)	(13.633.665)	(142.580)	-	(138.557.373)
Sınıflamalar (*)	-	-	-	(2.346.563)	-	-	-	-	(2.346.563)
Dönem gideri	-	(34.074)	(3.402.777)	(19.287.943)	(870.817)	(2.018.877)	(23.618)	-	(25.638.106)
Çıkışlar	-	-	1.968.530	275.222	50.230	4.367	-	-	2.298.349
31 Aralık 2013 itibarıyla kapanış bakiyesi	-	(234.930)	(17.091.772)	(129.213.279)	(1.889.339)	(15.648.175)	(166.198)	-	(164.243.693)
31 Aralık 2013 itibarıyla net defter değeri	28.273.418	380.758	116.849.961	111.314.412	3.903.909	6.492.054	81.615	13.604.887	280.901.014

(*) Makine ve teçhizatlara ilişkin dönem amortisman giderinin 2.346.563 TL tutarındaki kısmı Araştırma-Geliştirme departmanında kullanılan ve Grup'un ilaç lisans üretimiyle doğrudan ilişkilendirilebilen geliştirme faaliyetleriyle ilgilidir. Söz konusu tutar TMS 16 ve TMS 38 kapsamında aktifleştirilmiş olup, maddi olmayan duran varlıkların maliyet bedeline sınıflanmıştır (Not 13).

31 Aralık 2013 itibari ile finansal kiralama yolu ile elde edilen maddi duran varlıkların aktif değeri 1.429.828 TL, söz konusu varlıkların birikmiş amortismanı 1.102.389 TL'dir. Finansal kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıkların net değeri 327.439 TL makine tesis ve cihazlardan oluşmaktadır. 2013 yılında önceki dönemlerde finansal kiralama yolu ile alınan maddi duran varlıklardan satış yapılmamıştır. 2013 yılında yapılan yeni finansal kiralama işlemi bulunmamaktadır.

Krediler, Grup'un sahip olduğu merkez binası ile Kocaeli Kartepe ve Tekirdağ Çerkezköy'de bulunan fabrika binaları ve diğer binalarından ve Çerkezköy'de bulunan arsalarından oluşan taşınmazları üzerinde bulunan, sırasıyla 18.500.000 ABD Doları, 20.000.000 TL, 20.000.000 TL, 15.750.000 ABD Doları ve 16.200.000 TL tutarındaki ipotekler ile güvence altına alınmıştır (Not 17).

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

MADDİ DURAN VARLIKLAR (devamı)

	Arazi ve arsalar	Yer altı ve yerüstü düzenleri	Binalar	Tesis makine ve cihazlar	Taşıtlar	Demirbaşlar	Özel maliyetler	Yapılmakta olan yatırımlar	Toplam
Maliyet Değeri
1 Ocak 2012 itibarıyla açılış bakiyesi	14.986.522	574.188	129.661.683	180.677.640	2.061.904	18.520.881	235.308	870.464	347.588.590
Alımlar	124.138	-	-	6.443	3.584.317	2.135.052	6.195	50.968.402	56.824.547
Çıkışlar	-	-	-	(2.261.548)	(1.233.988)	(138.627)	-	-	(3.634.163)
Yapılmakta olan yatırımlardan transfer	-	-	4.306.897	20.392.364	-	-	-	(24.699.261)	-
31 Aralık 2012 itibarıyla kapanış bakiyesi	15.110.660	574.188	133.968.580	198.814.899	4.412.233	20.517.306	241.503	27.139.605	400.778.974
Birikmiş Amortismanlar
1 Ocak 2012 itibarıyla açılış bakiyesi	-	(167.438)	(12.571.876)	(91.392.662)	(1.843.452)	(11.592.197)	(124.727)	-	(117.692.352)
Sınıflamalar (*)	-	-	-	(2.003.339)	-	-	-	-	(2.003.339)
Dönem gideri	-	(33.418)	(3.085.649)	(16.263.514)	(394.780)	(2.137.829)	(17.853)	-	(21.933.043)
Çıkışlar	-	-	-	1.805.520	1.169.480	96.361	-	-	3.071.361
31 Aralık 2012 itibarıyla kapanış bakiyesi	-	(200.856)	(15.657.525)	(107.853.995)	(1.068.752)	(13.633.665)	(142.580)	-	(138.557.373)
31 Aralık 2012 itibarıyla net defter değeri	15.110.660	373.332	118.311.055	90.960.904	3.343.481	6.883.641	98.923	27.139.605	262.221.601

(*) Makine ve teçhizatlara ilişkin dönem amortisman artışının 2.003.339 TL tutarındaki kısmı Araştırma-Geliştirme departmanında kullanılan ve Grup'un ilaç lisans üretimiyle doğrudan ilişkilendirilebilen geliştirme faaliyetleriyle ilgilidir. Söz konusu tutar TMS 16 ve TMS 38 kapsamında aktifleştirilmiş olup, maddi olmayan duran varlıkların maliyet bedeline sınıflanmıştır (Not 13).

31 Aralık 2012 itibari ile finansal kiralama yolu ile elde edilen maddi duran varlıkların aktif değeri 1.451.524 TL, söz konusu varlıkların birikmiş amortismanı 867.975 TL'dir. Finansal kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıkların net değeri 583.549 TL makine tesis ve cihazlardan oluşmaktadır. 2012 yılında önceki dönemlerde finansal kiralama yolu ile alınan maddi duran varlıklardan 986.953 TL satış yapılmıştır. 2012 yılında yapılan finansal kiralama yoluyla alım bulunmamaktadır.

Krediler, Grup'un sahip olduğu merkez binası ile Kocaeli Kartepe, Çerkezköy ve Topkapı'da bulunan fabrika binaları ve diğer binalarından oluşan taşınmazları üzerinde bulunan, sırasıyla 18.500.000 ABD Doları, 20.000.000 TL, 28.500.000 TL, 15.750.000 ABD Doları ve 8.125.000 ABD Doları tutarındaki ipotekler ile güvence altına alınmıştır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

12. MADDİ DURAN VARLIKLAR (devamı)

Maddi duran varlıkların amortisman dönemleri, tahmin edilen ömürleri esas alınarak, aşağıda belirtilmiştir:

Yer altı yer üstü düzenleri	25-50 yıl
Binalar	25-50 yıl
Makine, tesis ve cihazlar	4-30 yıl
Taşıtlar	5 yıl
Demirbaşlar	5 yıl
Özel maliyetler	2-3 yıl

Arazi, arsalar ve yapılmakta olan yatırımlar dışında, maddi duran varlıkların maliyet tutarları, beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydalı ömür, kalıntı değer ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkileri için her yıl gözden geçirilir ve tahminlerde bir değişiklik varsa ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir.

Amortisman giderleri 17.451.325 TL’si (2012: 15.107.882 TL) satılan malın maliyetine, 7.197.568 TL’si (2012: 7.708.327 TL) operasyonel giderlere ve 5.267.799 TL’si (2012: 3.966.058 TL) stoklar üzerine dahil edilmiştir.

13. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR

	Lisans ve Haklar	Müşteri İlişkileri	Geliştirme Maliyetleri	Toplam
Maliyet Değeri
1 Ocak 2013 itibarıyla açılış bakiyesi	76.604.577	3.730.513	37.839.004	118.174.094
Varlıklar arası yapılan sınıflamalar (*)	-	-	2.346.563	2.346.563
Alımlar (**)	10.950.625	-	23.140.252	34.090.877
Çıkışlar	-	-	(2.358.817)	(2.358.817)
31 Aralık 2013 itibarıyla kapanış bakiyesi	87.555.202	3.730.513	60.967.002	152.252.717
Birikmiş İtfa Payları
1 Ocak 2013 itibarıyla açılış bakiyesi	(23.857.419)	(839.367)	(10.324.602)	(35.021.388)
Dönem gideri	(3.289.624)	(186.527)	(802.435)	(4.278.586)
Çıkışlar	-	-	83.564	83.564
Değer düşüklüğü	(309.479)	-	(717.564)	(1.027.043)
31 Aralık 2013 itibarıyla kapanış bakiyesi	(27.456.522)	(1.025.894)	(11.761.037)	(40.243.453)
31 Aralık 2013 itibarıyla net defter değeri	60.098.680	2.704.619	49.205.965	112.009.264

(*) Maddi duran varlıklar içerisinde bulunan makine ve techizatlara ilişkin dönem amortisman artışının 2.346.563 TL’lik kısmı Araştırma-Geliştirme departmanında kullanılan ve Grup’un ilaç lisans üretimiyle doğrudan ilişkilendirilebilen geliştirme faaliyetleriyle ilgilidir. Söz konusu tutar TMS 16 ve TMS 38 kapsamında aktifleştirilmiş olup, maddi olmayan duran varlıkların maliyet bedeline sınıflanmıştır (Not 12).

(**) Dönem içi alımlar çoğunlukla işletme içerisinde geliştirilen ve lisansları alınmış ürünlerden oluşmaktadır.

İşletme içerisinde üretilen maddi olmayan duran varlıkların net defter değeri, geliştirme maliyetlerinin 45.880.394 TL kısmı ile haklar içerisinde bulunan 16.458.538 TL’den oluşmaktadır.

Maddi olmayan varlıkların amortisman dönemleri, tahmin edilen faydalı ömürleri esas alınarak, aşağıda belirtilmiştir:

Lisans ve haklar	3-15 yıl
Müşteri ilişkileri	20 yıl
Geliştirme maliyetleri	15 yıl

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARIYLE KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DIPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmiştir.)

13. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (devam)

	Lisans ve Haklar	Müşteri İlişkileri	Geliştirme Maliyetleri	Toplam
Maliyet Değeri
1 Ocak 2012 itibarıyla açılıs bakiyesi	64.807.127	3.730.513	28.027.614	96.565.254
Varlıklar arası yapılan siniflamalar (*)	-	-	2.003.339	2.003.339
Alımlar	11.797.450	-	7.808.051	19.605.501
31 Aralık 2012 itibarıyla kapanış bakiyesi	76.604.577	3.730.513	37.839.004	118.174.094
Birikmiş İtfa Payları
1 Ocak 2012 itibarıyla açılıs bakiyesi	(20.151.508)	(652.840)	(8.578.650)	(29.382.998)
Dönem gideri	(3.705.911)	(186.527)	(956.786)	(4.849.224)
Değer düşülülüğü	-	-	(789.166)	(789.166)
31 Aralık 2012 itibarıyla kapanış bakiyesi	(23.857.419)	(839.367)	(10.324.602)	(35.021.388)
31 Aralık 2012 itibarıyla net defter değeri	52.747.158	2.891.146	27.514.402	83.152.706

() Maddi duran varlıklar içerisinde bulunan makine ve techizatlara ilişkin dönem amortisman artışının 1.459.606 TL'lik kısmı Araştırma-Geliştirme departmanında kullanılan ve Grup'un ilaç lisans üretimiyle doğrudan ilişkilendirilebilen geliştirme faaliyetleriyle ilgilidir. Söz konusu tutar TMS 16 ve TMS 38 kapsamında aktifleştirilmiş olup, maddi olmayan duran varlıkların maliyet bedeline sınıflanmıştır (Not 12).
(*) Dönem içi alımlar çoğunlukla işletme içerisinde geliştirilen ve lisansları alınmış ürünlerden oluşmaktadır.

2012 yılında işletme içerisinde üretilen maddi olmayan duran varlıkların net defter değeri, geliştirme maliyetlerinin 30.601.681 TL kısmı ile haklar içerisinde bulunan 14.008.957 TL'den oluşmaktadır.

14. ŞEREFİYE

	31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Şerefiye	1.782.731	1.782.731

14 Mart 2008 tarihinde, Şirket'in ana hissedarı olan Eastpharma SARL, F. Hoffman – La Roche Ltd ("Roche") ile Türkiye'de tescil olan sekiz adet Roche ürününün tüm haklarını, yükümlülüklerini ve tedariğini kapsayan "Satın Alma Sözleşmesi" imzalamıştır.

Eastpharma SARL, ayrıca 16 Mayıs 2008 tarihinde, şirkete Türkiye'de ek sekiz adet ürün için tescil hakkı veren Lisans ve Tedarik Anlaşması imzalamıştır. Şirketin ana ortaklığı olan Eastpharma SARL tarafından imzalanan sözleşmeler kapsamında Deva, söz konusu sözleşmelere taraf olmuştur.

Satın Alma Sözleşmesinin belirli bir geçerlik süresi bulunmamaktadır. Lisans ve Tedarik Anlaşması 5 yıllık bir süreç için geçerlidir. Alım taahhüdü ve anlaşmaya konu olan ürünlerin satışından sorumlu personelin tüm hakları Şirket'in yükümlülüğündedir. Eastpharma SARL anlaşmayı 3 yıl daha uzatma hakkını kullanmıştır.

Anlaşmalar Türkiye Rekabet Kurulu tarafından 16 Mayıs 2008 tarihinde onaylanmış ve 19 Eylül 2008 tarihinden itibaren geçerli olmuştur. Şirket'in ana hissedarı olan Eastpharma SARL, söz konusu 14 adet ürünün Türkiye'deki kullanım hakkı ve ruhsatlarını Deva Holding A.Ş.'ye devretmiştir.

Anlaşmalara konu olan hakların alım fiyatı, Şirket'in devrolan satış personelinin kıdem tazminatları ve izin karşılığı ile netleştirilerek, nakit 18.897.646 TL olarak gerçekleşmiştir. Değer düşülülüğüne ilişkin çalışmalar yıllık olarak yapılmakta olup, değer düşülülüğü olduğuna dair bir indikatore rastlanmadığından 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle çalışma yapılamamıştır (Not: 2).

İşletme birleşmesi sonucu oluşan şerefiyenin tamamı “beşeri ilaç” bölümüne ait olup, 31 Aralık 2013 itibariyle dağıtılmayan bir tutar bulunmamaktadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

15. DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI

Grup’un TÜBİTAK onaylı ve devam eden 9 adet Ar-Ge projesi bulunmaktadır. 1 projeye 2011, 4 projeye 2012 ve 4 projeye ise 2013 yılında başlanmıştır. 2013 yılı içerisinde toplam 21.009.576 TL’lik Ar-Ge gideri gerçekleşmiştir.

Şirket adına Mayıs 2010 itibariyle 5746 Sayılı Araştırma ve Geliştirme Faaliyetlerinin Desteklenmesi Hakkında kanun kapsamında Ar-Ge Merkezi Belgesi alınmıştır. TÜBİTAK onaylı ve Ar-Ge Merkezi kapsamındaki projeler için, belirli oranlarda nakdi destek alınmakta, vergi ve SGK indirimi sağlanmaktadır. Kesinleşen ve Şirket’e ödenen nakdi destekler, her bir proje kapsamında sunulan dönemsel harcamaların mahiyetinin TÜBİTAK tarafından değerlendirilmesi suretiyle belirlenmektedir. Desteklenmesi uygun bulunan harcamaların, toplam tutarlarının %60’ı nakdi destek olarak ödenmektedir. Ayrıca 2013 yılının tamamı için yapılan harcamaların TÜBİTAK tarafından kabul edilmesi esası ve proje ile ilişkilendirilebilen bölümlerinden yola çıkılarak hesaplanan toplamların %57’si kadarı gelir tahakkuku kaydedilmiştir.

Ayrıca, 2010 yılında edinilen 5594 ve 5596 sayılı teşvik belgeleri kapsamında, 2013 oniki aylık dönemde sırasıyla 2.238.677 TL ve 5.728.616 TL harcama yapılmıştır.

Deva Çerkezköy tesisleri için alınmış olan 28 Mayıs 2013 - 28 Mayıs 2016 tarihlerinde geçerli, 111282 ve 112159 nolu teşvik belgesi kapsamında, 2013 oniki aylık dönemde sırasıyla 4.691.750 TL ve 2.711.393 TL harcama yapılmıştır.

Teşvik kapsamındaki harcamaların KDV ve gümrük vergisi muafiyeti ve diğer vergiler yönünden muhtelif avantajları bulunmaktadır.

16. KARŞILIKLAR

| | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- |
| Kısa vadeli karşılıklar | | |
| Fiyat düzenlemesi sonrası oluşan satış
iadelerine dair gider tahakkukları | 3.903.556 | 6.752.967 |
| Tahakkuk eden satış iskontosu | 2.834.512 | 2.576.476 |
| Dava karşılıkları | 5.553.532 | 9.364.354 |
| İsim hakkı gider karşılıkları | 494.612 | 234.188 |
| Kıdem teşvik ve yönetici prim karşılıkları | 133.394 | 111.412 |
| | 12.919.606 | 19.039.397 |
| | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 |
| Uzun vadeli karşılıklar | | |
| Dava karşılıkları | - | 343.136 |
| | - | 343.136 |

DEVA HOLDING A.S. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtimedikce para birimi Turk Liras "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

16. KARŞILIKLAR (devam)

	Fiyat Düzenlemesi sonrası olusan satis iadelerine dair gider tahakkukları	Dava karşılıkları (*)	Kıdem tesvik ve yönetici prim karşılıkları (**)	Toplam
1 Ocak 2013 itibariyle	6.752.967	9.707.490	111.412	16.571.869
İlave karşılık	866.556	3.590.920	21.982	4.479.458
Dönem içinde yapilan ödemeler	(740.967)	(6.553.625)	-	(7.294.592)
Konusu kalmayan karşılık	(2.975.000)	(1.191.253)	-	(4.166.253)
31 Aralık 2013 itibariyle	3.903.556	5.553.532	133.394	9.590.482
1 Ocak 2012 itibariyle	11.221.035	16.227.927	118.056	27.567.018
İlave karşılık	2.049.247	1.784.222	-	3.833.469
Dönem içinde yapilan ödemeler	(6.517.315)	(5.979.195)	-	(12.496.510)
Konusu kalmayan karşılık	-	(2.325.464)	(6.644)	(2.332.108)
31 Aralık 2012 itibariyle	6.752.967	9.707.490	111.412	16.571.869

(*) Karşılıklar Grup aleyhine açilmsı is davaları ve vergi cezalarina iliskin dava tutarlarını icermektedir. Is davaları, ayrilan personelin açtıgı ise iade, is akdinden doğan alacak ve is akdinden doğan tazminat davalarina iliskin davalardan olusmakta; vergi davaları ise cezalı katma deger vergisi, kurumlar vergisi, damga vergisi, geçici vergi ile gecikme cezası ve vergi zıya konularindan olusmaktadir.

Grup'a karşı açilan ve halen devam etmekte olan davalar icin ayrilan karşilıklar, Grup'un davacilara karşı olan yasal yükümlülügünün yönetim taraica belirlenen en yakın tahminini temsil eder. 2012 ve 2013 yılında kayitlara alınan karşilik Grup aleyhine açilmsı personel davaları ve vergi cezalarina iliskin tutari icermektedir. Devam etmekte olan dava sayisi birden fazla oldugundan muhtemel nakit cikslari farkl donemlerde olacaktır. Bilanco tarihi itibariyle 324 adet dava bulunmaktadir. Bunlar icin ayrilms karşilığın 5.129.993 TL'si Grup aleyhine açilms ize iade davalarindan, 423.539 TL'si vergi cezalarindan olusmaktadir.

$(^{**})$ 31 Aralık 2013 itibari ile kıdem teşvik ve calisanlara saglanan diger faydalar icin ayrilan karşılık, Şirket hisselerinin Eastpharma tarafindan satın alınmasından once belirli calisanlarina sagladigi ozel fesih faydalarıyla ilgili 62.500 ABD Dolari'ni (133.394 TL) icerir. Şirket söz konusu calisanlarina isten ayrilmaları durumunda diger yasal yükümlülükleri ile birlikte kıdemleri ile orantılı olarak artan teşvik primlerini ödemekle yükümlüdür.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

17. TAAHHÜTLER

	Döviz cinsi	Tutar	Döviz kuru	31 Aralık 2013
İpotekler	ABD Doları	34.250.000	2,1343	73.099.775
	TL	56.200.000	1,0000	56.200.000
				129.299.775
Verilen kefaletler (*)	TL	55.155.000	1,0000	55.155.000
	AVRO	1.702.707	2,9365	5.000.000
	ABD Doları	22.590.545	2,1343	48.215.000
				108.370.000
Verilen teminat mektupları	TL	20.433.512	1,0000	20.433.512
				20.433.512
Rehinler (**)	TL	1.984.206	1,0000	1.984.206
				1.984.206
				260.087.493

	Döviz cinsi	Tutar	Döviz kuru	31 Aralık 2012
İpotekler	ABD Doları	42.375.000	1,7826	75.537.675
	TL	48.500.000	1,0000	48.500.000
				124.037.675
Verilen kefaletler (*)	TL	38.847.500	1,0000	38.847.500
	AVRO	10.410.992	2,3517	24.483.530
	ABD Doları	24.523.993	1,7826	43.716.471
				107.047.501
Verilen teminat mektupları	TL	20.501.894	1,0000	20.501.894
				20.501.894
Rehinler (**)	TL	2.696.810	1,0000	2.696.810
				2.696.810

				254.283.880

() Verilen kefaletler alınan banka kredilerine karşılık garanti niteliğinde verilmiştir.
(*) Rehinler alınan taşıt kredilerine karşılık garanti niteliğinde verilmiştir.

28 Aralık 2011 tarihli Kartepe/Kocaeli tesisinde bulunan fabrika binasının satış anlaşmasına göre söz konusu gayrimenkulün teslim tarihinden önce oluşmuş ve daha sonra ortaya çıkabilecek her türlü yasal, maddi ve idari sorumluluklar Şirket’e aittir. Teslim tarihine kadar Şirket’in faaliyetleri neticesinde gerçekleşmiş olan ve devir tarihindeki çevre mevzuatına aykırılık teşkil eden hususlardan dolayı uygulanabilecek cezanın azami tutarı 3.000.000 ABD Doları ile sınırlandırılmış olup, cezanın bu tutarı aşması halinde Şirket’ten herhangi bir talepte bulunulamayacaktır. Bilanço tarihi itibarıyla Grup yönetimi söz konusu durum ile ilgili nakit çıkışı beklemediği için konsolide finansal tablolarda herhangi bir karşılık ayrılmamıştır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

17. TAAHHÜTLER (devamı)

31 Aralık 2013 ve 2012 tarihleri itibariyle Grup'un teminat/rehin/ipotek (“TRİ”) pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:

Grup Tarafından Verilen TRİ'ler		31 Aralık 2013
		TL karşılığı	ABD Doları	Avro	TL
A. Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı
	-Teminat	18.922.512	-	-	18.922.512
	-Rehin	1.984.206	-	-	1.984.206
	-İpotek	129.299.775	34.250.000	-	56.200.000
		150.206.493	34.250.000	-	77.106.718
B. Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen Ortaklıklar Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı
	-Teminat	109.881.000	22.590.545	1.702.707	56.666.000
	-Rehin	-	-	-	-
	-İpotek	-	-	-	-
		109.881.000	22.590.545	1.702.707	56.666.000
C. Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı		-	-	-	-
D. Diğer Verilen TRİ'lerin Toplam Tutarı		-	-	-	-
Toplam		260.087.493	56.840.545	1.702.707	133.772.718
		31 Aralık 2012
		TL karşılığı	ABD Doları	Avro	TL
A. Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı
	-Teminat	18.636.894	-	-	18.636.894
	-Rehin	2.696.810	-	-	2.696.810
	-İpotek	124.037.676	42.375.000	-	48.500.000
		145.371.380	42.375.000	-	69.833.704
B. Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen Ortaklıklar Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı
	-Teminat	108.912.500	24.523.993	10.410.992	40.712.500
	-Rehin	-	-	-	-
	-İpotek	-	-	-	-
		108.912.500	24.523.993	10.410.992	40.712.500
C. Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı		-	-	-	-
D. Diğer Verilen TRİ'lerin Toplam Tutarı		-	-	-	-
Toplam		254.283.880	66.898.993	10.410.992	110.546.204

Şirket'in vermiş olduğu diğer TRİ'lerin özkaynaklara oranı 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle %0'dır (31 Aralık 2012: %0).

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

17. TAAHHÜTLER, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (devamı)

31 Aralık 2013 ve 31 Aralık 2012 itibariyle Grup'un iptal edilemeyen faaliyet kiralamalarına ilişkin yükümlülüğü aşağıdaki gibidir:

	AVRO	TL	31 Aralık 2013
Vadesi 1 yıldan az	645.419	1.707.908	3.603.180
Vadesi 1 ile 5 yıl arasında	1.059.817	-	3.112.153
	1.705.236	1.707.908	6.715.333
	AVRO	TL	31 Aralık 2012
Vadesi 1 yıldan az	1.348.335	1.707.908	4.878.787
Vadesi 1 ile 5 yıl arasında	89.007	1.280.931	1.490.249
	1.437.342	2.988.839	6.369.036

Grup'un faaliyet kiralamaları gideri genel olarak satış personeline verilen kiralık araçlara öden tutarlardan oluşmaktadır. 31 Aralık 2013 tarihinde sona eren döneme ait faaliyet kiralamaları ödemelerine ilişkin toplam gider 6.088.423 TL'dir (1 Ocak – 31 Aralık 2012: 5.873.526 TL).

18. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR

Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar

	31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Personele ödenecek ücretler	435.381	271.354
Ödenecek vergi ve fonlar	2.759.633	2.179.570
Ödenecek sosyal güvenlik primleri	1.898.086	1.632.989
	5.093.100	4.083.913

Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin kısa vadeli karşılıklar

	31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Kullanılmayan izin karşılığı	3.828.852	3.519.596
Satış prim karşılığı	646.158	1.122.250
Diğer borç ve gider karşılıkları	2.994.299	2.873.269
	7.469.309	7.515.115

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

18. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR (devamı)

Kıdem tazminatı karşılıkları

Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü vardır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanunu’nun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı Yasalar ile Değişik 60’ıncı Maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır. Emeklilik öncesi hizmet şartlarıyla ilgili bazı geçiş karşılıkları, ilgili kanunun 23 Mayıs 2002 tarihinde değiştirilmesi ile Kanun’dan çıkarılmıştır.

31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla ödenebilir kıdem tazminatı, aylık 3.254,44 TL (31 Aralık 2012: 3.033,98 TL) tavanına tabidir.

Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Grup’un, çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. TMS 19 (“Çalışanlara Sağlanan Faydalar”), Grup’un yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir:

Ana varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülük tutarının enflasyona paralel olarak artacak olmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. Bu nedenle, 31 Aralık 2013 tarihi itibarıyla, mali tablolarda karşılıklar, geleceğe ilişkin, çalışanların emekliliğinden kaynaklanacak muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır. İlgili bilanço tarihlerindeki karşılıklar, yıllık %7,00 enflasyon ve %11,00 iskonto oranı varsayımlarına göre yaklaşık %3,74 olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır (31 Aralık 2012: %2,19). Emekli olma olasılığına ilişkin kullanılan tahmini oran da %91,03 (2012: %90,48) olarak dikkate alınmıştır. Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmekte olup, Grup’un kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında 1 Ocak 2014 tarihinden itibaren geçerli olan 3.438,22 TL tavan tutarı dikkate alınmıştır.

Kıdem tazminatındaki değişim aşağıdaki şekildedir:

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
1 Ocak itibarıyla karşılık	5.090.015	4.403.194
Hizmet maliyeti	2.300.010	2.123.359
Faiz maliyeti	111.145	162.849
Ödenen kıdem tazminatları	(2.349.077)	(1.339.301)
Aktüeryal kazanç	(279.014)	(260.086)
31 Aralık itibarıyla karşılık	4.873.079	5.090.015

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

(Aksi belirtimedikçe para birimi Türk Lirası "TL" cinsinden ifade edilmistir.)

19. DIGER DÖNEN VARLIKLAR

	31 Aralık	31 Aralık
Diğer Dönen Varlıklar	2013	2012
Devreden KDV	6.638.988	11.197.163
İndirilen KDV	-	23
Diğer KDV	1.797.582	2.956.823
	8.436.570	14.154.009

20. ANA ORTAKLIĞA AİT ÖZKAYNAKLAR

Sermaye

Ortaklar	31 Aralık			31 Aralık
	%	2013	%	2012
Eastpharma SARL	82,2	164.424.760	82,2	164.424.760
Diğer	17,8	35.575.240	17,8	35.575.240
Nominal sermaye	100,0	200.000.000	100,0	200.000.000
Sermaye düzeltme farkları		140.080.696		140.080.696
Karşılıklı istirak sermaye düzeltmesi (-)		(28.847)		(28.847)
Düzeltilmiş sermaye		340.051.849		340.051.849

31 Aralık 2013 itibariyle Şirket sermayesi beheri 0,01 TL tutarında toplam 19.999.999.990 adet C grubu adi hisse, 5 adet B grubu imtiyazlı hisse ve 5 adet A grubu imtiyazlı hisseden oluşmaktadır (31 Aralık 2012: beheri 0,01 TL tutarında toplam 19.999.999.990 adet C grubu adi hisse, 5 adet B grubu imtiyazlı hisse ve 5 adet A grubu imtiyazlı hisse).

Adi hisse senedi

Her C grubu payın bir oy hakkı vardır. Kar dağıtımı; Türk Ticaret Kanunu, Sermaye Piyasası Kanunu ve ana sözleşme hükümlerine göre, Yönetim Kurulu'ncana alınan kararın Genel Kurul'ca onaylanması suretiyle yapılır.

İmtiyazlı hisse senedi

Her A ve B grubu imtiyazlı payın, adi hisse senedinin on katı oy hakkı vardır. Şirket'in ana sözleşmesine göre safi kardan %5 kanuni yedek akçe ile ödenmesi gereken vergiler ayrıldıktan ve ödenmiş sermayenin %6'sı oranında bir indirim yapıldıktan sonra bulunacak meblağın %10'u A grubu imtiyazlı hisse senedi sahiplerine mükesep hak olarak verilir. Geriye kalan karın tamamı veya bir kısmı, normal hisselere her hisseye eşit miktarda dağıtılmak üzere tahsis edilebilir.

A ve B hisselerinin şirket tasfiyesi sırasında herhangi bir imtiyazı bulunmamaktadır. Tasfiye Türk Ticaret Kanunu hükümlerine göre yapılır. Şirket'in 27 Nisan 2007 tarihinde yapılan Genel Kurul Toplantısında; hisse senetlerinin nominal değeri 5274 sayılı TTK'da değişiklik yapılmasına dair kanun kapsamında 1 Kr olarak değiştirilmiş olup bunun sonucunda toplam 100 adet olan imtiyazlı paylar 10 adete indirilmiştir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

20. ANA ORTAKLIĞA AİT ÖZKAYNAKLAR (devamı)

Sermaye (devamı)

31 Aralık 2013 ve 31 Aralık 2012 itibariyle sermaye ve benzeri özkaynaklar altında gösterilen kalemlerin detayı aşağıdaki gibidir:

| | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- |
| Sermaye | 200.000.000 | 200.000.000 |
| Paylara ilişkin primler/iskontolar | 2.870.803 | 2.870.803 |
| Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler | 150.864.955 | 150.864.955 |
| Karşılıklı ıştırak sermaye düzeltmesi (-) | (28.847) | (28.847) |
| | 353.706.911 | 353.706.911 |

Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler

Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu’na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden oluşmaktadır ve hissedarlara dağıtılamazlar. Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi ödenmiş sermayenin %20’sine erişene kadar, geçmiş dönem ticari karından yıllık %5 oranında ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, tüm nakdi temettü dağıtımlarından yıllık %10 oranında ayrılır.

SPK’nın 1 Ocak 2008 tarihine kadar geçerli olan gereklilikleri uyarınca enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo denkleştirme işleminde ortaya çıkan ve “geçmiş yıllar zararı”nda izlenen tutarı, SPK’nın kar dağıtımına ilişkin düzenlemeleri çerçevesinde, enflasyona göre düzeltilmiş finansal tablolara göre dağıtılabilecek kar rakamı bulunurken indirim kalemi olarak dikkate alınmaktaydı. Bununla birlikte, “Geçmiş yıllar zararları”nda izlenen söz konusu tutar, varsa dönem karı ve dağıtılmamış geçmiş yıl karları, kalan zarar miktarının ise sırasıyla olağanüstü yedek akçeler, yasal yedek akçeler, özkaynak kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre düzeltilmesinden kaynaklanan sermaye yedeklerinden mahsup edilmesi mümkün bulunmaktaydı.

Yine 1 Ocak 2008 tarihine kadar geçerli olan uygulama uyarınca, enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo düzenlenmesi sonucunda özkaynak kalemlerinden “Sermaye, Emisyon Primi, Yasal yedekler, Statü yedekleri, Özel yedekler ve Olağanüstü yedek” kalemlerine bilançoda kayıtlı değerleri ile yer verilmekte ve bu hesap kalemlerinin düzeltilmiş değerleri toplu halde özkaynak grubu içinde “Özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları” hesabında yer almaktaydı. Tüm özkaynak kalemlerine ilişkin “Özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları” sadece bedelsiz sermaye artırımı veya zarar mahsubunda, olağanüstü yedeklerin kayıtlı değerleri ise, bedelsiz sermaye artırımı; nakit kar dağıtımı ya da zarar mahsubunda kullanılabilmekteydi.

Geçmiş yıl zararları

Grup’un 31 Aralık 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihlerinde sırasıyla 115.328.514 TL ve 149.569.357 TL tutarında geçmiş yıl zararı bulunmaktadır. Geçmiş yıl zararları içerisinde 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle 26.410.082 TL olağanüstü yedek bulunmaktadır (31 Aralık 2012: 26.410.082 TL).

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ

	1 Ocak-31 Aralık	1 Ocak-31 Aralık
Hasılat (net)	2013	2012
Beşeri ilaç satış geliri	398.892.783	387.966.039
Veteriner ve tarım ilaçları satış geliri	12.340.516	24.939.582
Diğer gelirler	7.157.786	6.604.797
	418.391.085	419.510.418
	1 Ocak-31 Aralık	1 Ocak-31 Aralık
Satışların maliyeti	2013	2012
İlk madde ve malzeme gideri	(125.874.378)	(128.382.539)
Direkt işçilik gideri	(14.587.302)	(12.748.803)
Genel üretim giderleri	(75.202.528)	(57.169.583)
Amortisman giderleri	(17.451.325)	(15.107.882)
Yarı mamul stoklarındaki değişim	6.353.044	1.310.127
Mamul stoklarındaki değişim	3.366.390	(2.059.655)
	(223.396.099)	(214.158.335)
Satılan ticari malların maliyeti(*)	(38.098.195)	(36.936.029)
	(261.494.294)	(251.094.364)

(*) Satılan ticari malların maliyeti Saba İlaç ürünlerinden oluşmaktadır.

ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ

	1 Ocak-31 Aralık	1 Ocak-31 Aralık
	2013	2012
Pazarlama giderleri (-)	(86.335.709)	(78.461.363)
Genel yönetim giderleri (-)	(32.037.365)	(28.056.960)
Araştırma ve geliştirme giderleri (-)	(3.872.023)	(2.819.884)
	(122.245.097)	(109.338.207)

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

22. ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ (devamı)

i) Araştırma ve Geliştirme Giderleri Detayı

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
Personel giderleri	(9.274.426)	(6.823.477)
Amortisman gideri	(141.555)	(154.291)
Seyahat-ulaşım-konaklama giderleri	-	(98.131)
Diğer giderler	(3.674.735)	(1.696.423)
	(13.090.716)	(8.772.322)
Personel ile ilgili aktifleştirilen geliştirme maliyetleri	9.218.693	5.952.438
	(3.872.023)	(2.819.884)

ii) Pazarlama Giderleri Detayı

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
Personel giderleri	(44.226.984)	(37.355.231)
Amortisman gideri	(1.100.477)	(903.339)
İsim hakkı gideri	(6.784.144)	(6.016.811)
Kira gideri	(6.539.610)	(6.219.759)
Seyahat-ulaşım-konaklama giderleri	(5.399.748)	(5.887.169)
Danışmanlık giderleri	(1.603.373)	(1.237.577)
Promosyon ürün ve reklam giderleri	(22.140.784)	(17.448.315)
Diğer giderler	1.459.411	(3.393.162)
	(86.335.709)	(78.461.363)

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ (devamı)

iii) Genel Yönetim Giderleri Detayı

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
Personel giderleri	(19.163.689)	(15.879.106)
Amortisman gideri	(5.955.536)	(6.650.697)
Kira gideri	(261.998)	(830.861)
Seyahat-ulaşım-konaklama giderleri	(1.595.458)	(880.583)
Danışmanlık giderleri	(1.389.697)	(1.222.036)
Promosyon ürün ve reklam giderleri	(618.929)	(375.468)
Diğer Giderler	(6.837.949)	(3.000.493)
	(35.823.256)	(28.839.244)
Personel ile ilgili aktifleştirilen geliștirme maliyetleri	3.785.891	782.284
	(32.037.365)	(28.056.960)

NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
Personel giderleri	(72.665.099)	(60.057.815)
Amortisman gideri	(7.197.568)	(7.708.327)
İsim hakkı gideri (*)	(6.784.144)	(6.016.811)
Kira gideri	(6.801.608)	(7.050.620)
Promosyon ürün ve reklam giderleri	(22.759.713)	(17.823.783)
Seyahat-ulaşım-konaklama giderleri	(6.995.206)	(6.865.883)
Danışmanlık giderleri	(2.993.070)	(2.459.613)
Diğer giderler	(9.053.273)	(8.090.077)
	(135.249.681)	(116.072.929)
Personel ile ilgili aktifleştirilen geliştirme maliyetleri	13.004.584	6.734.722
	(122.245.097)	(109.338.207)

(*) İsim hakkı gideri Roche ürünlerinin satışından dolayı Eastpharma S.A.R.L’a dönem içerisinde ödenen tutarı göstermektedir. Eastpharma SARL 2008 yılında alınan 17 Roche ürününün Türkiye’deki haklarını elinde bulundurmaktadır. EastPharma S.A.R.L. ayrıca 1 adet Roche ürününün Türkiye dışında 17 ülkedeki haklarını da elinde bulundurmaktadır.

31 Aralık 2013 itibariyle 7.201.999 TL’si maddi duran varlık, 26.179.528 TL’si maddi olmayan duran varlık olmak üzere toplamda 33.381.527 TL araştırma ve geliştirme harcaması gerçekleşmiştir (31 Aralık 2012: 19.175.114 TL). Bu bakiyenin 26.737.993 TL’si bilanço tarihi itibariyle teşvik kapsamındadır (31 Aralık 2012: 15.049.976 TL). Söz konusu toplam harcama tutarının 9.218.693 TL’lik kısmı personel giderleriyle ilgili maliyetlerden oluşmak üzere toplam 29.509.504 TL’lik kısmı aktifleştirilmiştir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
Faaliyetlerden kaynaklanan
kur farkı geliri	6.952.097	1.185.619
Reeskont faiz gelirleri	46.006.635	46.940.849
Komisyon geliri (*)	1.678.777	1.497.900
Faiz gelirleri	2.317.835	1.926.423
Satışların ertelenmiş faiz geliri	149.018	309.431
Diğer gelirler	3.365.092	2.862.471
	60.469.454	54.722.693

(*) Komisyon gelirinin içinde Grup’un ilişkili şirketi Saba İlaç’ın ürünlerinin satışından elde edilen gelir bulunmaktadır (1.667.611 TL) (Not 6).

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
Faaliyetlerden kaynaklanan
kur farkı gideri	(20.257)	(1.694.392)
Reeskont faiz giderleri	(46.308.596)	(47.498.035)
Diğer giderler	(1.364.539)	(758.551)
	(47.693.392)	(49.950.978)

YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
Sabit kıymet satış geliri (*)	13.343.087	962.439
	13.343.087	962.439

(*) Sabit kıymet satış gelirinin 12.715.620 TL lik kısmı, faaliyetine son verilmesi nedeniyle atıl hale gelen Topkapı üretim tesislerinin 9 Aralık 2013 tarihinde 14.100.000 TL bedelle satılması sonucunda elde edilmiştir. Satış bedeli peşin olarak tahsil edilmiştir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

26. FİNANSMAN GİDERLERİ

	1 Ocak-31 Aralık 2013	1 Ocak-31 Aralık 2012
Banka kredileri faiz giderleri	(18.647.119)	(24.209.939)
Tahvil faiz ve masraf giderleri	(7.797.648)	-
Toplam faiz giderleri	(26.444.767)	(24.209.939)
Eksi: duran varlıkların maliyetine dahil edilen tutar	855.519	720.165
	(25.589.248)	(23.489.774)
Net kur farkı (gideri) / geliri	(10.548.073)	5.578.712
Forward gelirleri / (giderleri)	191.675	(4.930.315)
Diğer finansman giderleri	(706.045)	(765.392)
	(36.651.691)	(23.606.769)

27. GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL)

Kurumlar vergisi

Zararlar gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, maksimum 5 yıl taşınabilir. Ancak oluşan zararlar geriye dönük olarak önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez.

Türkiye’de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır. Şirketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1-25 Nisan tarihleri arasında vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilir.

Gelir vergisi stopajı

Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye’deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan 2003 – 22 Temmuz 2006 tarihleri arasında tüm şirketlerde %10 olarak uygulanmıştır. Bu oran, 23 Temmuz 2006 tarihinden itibaren, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak uygulanmaktadır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir.

	31 Aralık	31 Aralık
Cari vergi yükümlülüğü:	2013	2012
Cari kurumlar vergisi karşılığı	-	119.780
Matrah artırımı sonucu kurumlar vergisi karşılığı (*)	69.089	276.357
Eksi: Peşin ödenen vergi ve fonlar	-	(119.780)
	69.089	276.357

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

27. GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL) (devamı)

(*) Vergi ihtilafları ve borçlarının yeniden yapılandırılmasına ilişkin hükümler içeren 6111 sayılı Kanun Türkiye Büyük Millet Meclisi tarafından kabul edilmiş ve 25 Şubat 2011 tarihinde Resmi Gazete’de yayınlanmıştır. Söz konusu kanun hükümlerine göre; Grup, yasal süresi içinde kurumlar vergisi açısından 2006, 2007, 2008 ve 2009 yılları için, ilgili kanunun matrah artırımı hükümlerinden yararlanmıştır. Söz konusu yıllarla sınırlı olmak kaydıyla mali kar çıkan yıllarda kurumlar vergisi matrahı yasa çerçevesince belirli oranlarda artırılmış ve üzerinden %20 kurumlar vergisi hesaplanmıştır. Zarar çıkan yıllarda ise, yasada belirtilen asgari tutarlar üzerinden vergi hesaplanmıştır. Ayrıca matrah artırımında bulunulan yılla ilgili olarak 2010 yılına devreden zarar var ise bu zararın %50’si 2010 ve sonraki dönemlerin vergi matrahının hesabında dikkate alınmamak üzere silinmiştir. Geçmiş yıl zararlarından silinen tutar 50.779.055 TL’dir.

Matrah artırımına gidilen yıllarla ilgili olarak, yasa gereği kurumlar vergisi kapsamında yeni bir vergi incelemesi olmayacaktır.

	1 Ocak-31 Aralık	1 Ocak-31 Aralık
Vergi gideri aşağıdakilerden oluşmaktadır:	2013	2012
Cari vergi gideri	-	119.780
Ertelenmiş vergi (geliri) / gideri	(469.522)	6.842.932
Toplam vergi (geliri) / gideri	(469.522)	6.962.712

Dönem vergi giderinin dönem karı ile mutabakatı aşağıdaki gibidir:

	1 Ocak-31 Aralık	1 Ocak-31 Aralık
	2013	2012
Faaliyetlerden elde edilen vergi öncesi kar	24.119.152	41.205.232
Geçerli vergi oranı	%20	%20
Hesaplanan vergi	4.823.830	8.241.046
Vergi etkisi:
- kanunen kabul edilmeyen giderler	743.040	514.743
- vergiye tabi olmayan gelirler	(2.225.286)	(86.707)
- araştırma ve geliştirme indirimleri	(3.811.106)	(1.706.370)
Gelir tablosundaki vergi karşılığı (geliri) / gideri	(469.522)	6.962.712

Ertelenmiş vergi

Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS’ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tabloları ile TFRS’ye göre hazırlanan konsolide finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir.

Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20’dir (2012: %20).

Türkiye’de işletmelerin konsolide vergi iadesi beyan edememeleri sebebiyle, ertelenmiş vergi varlıkları olan bağlı ortaklıklar, ertelenmiş vergi yükümlülükleri olan bağlı ortaklıklar ile netleştirilmez ve ayrı olarak gösterilir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

27. GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL) (devamı)

Ertelenmiş vergi (devam) :

Bilançoda ertelenmiş vergi bakiyeleri aşağıdaki şekilde gösterilmiştir:

	31 Aralık	31 Aralık
Ertelenmiş vergi (varlıkları)/yükümlülükleri:	2013	2012
Maddi ve maddi olmayan varlıkların değerleme ve amortisman farkları	3.385.463	3.329.976
Kıdem tazminatı karşılığı	(974.616)	(1.018.003)
Vergiden indirilecek geçmiş yıl mali zararları	(17.220.351)	(15.708.539)
Stoklar	(491.077)	(187.805)
Kullanılmamış izin karşılığı	(765.770)	(703.919)
Verilen bedelsiz mal iskontoları	(566.902)	(515.295)
Fiyat düzenlemesi sonrası oluşan satış iadelerine dair gider tahakkukları	(780.711)	(1.350.593)
Şüpheli alacak karşılığı	(1.227.419)	(1.227.419)
Dava karşılığı	(1.110.706)	(1.714.645)
Diğer	(1.750.977)	(1.937.302)
	(21.503.066)	(21.033.544)

31 Aralık 2013 ve 2012 tarihleri itibariyle sona eren dönem içindeki ertelenmiş vergi varlıkları hareketi aşağıda verilmiştir:

	1 Ocak-31 Aralık	1 Ocak-31 Aralık
Ertelenmiş vergi varlığı / (yükümlülüğü) hareketleri:	2013	2012
1 Ocak itibarıyla açılış bakiyesi	21.033.544	27.876.476
Ertelenmiş vergi geliri / (gideri)	469.522	(6.842.932)
31 Aralık itibarıyla kapanış bakiyesi	21.503.066	21.033.544

Bilanço tarihi itibariyle, Grup'un ileriki dönemlerde karlarından mahsup edilmek üzere devreden vergi zararları 86.101.755 TL'dir (31 Aralık 2012: 78.542.695 TL). Söz konusu geçmiş yıl zararları üzerinden 17.220.351 TL tutarında ertelenmiş vergi varlığı hesaplanmaktadır (2012: 15.708.539 TL). Grup Yönetimi yapılan en son bütçe ve tahminlere dayanarak bu zararların gelecek dönemlerde indirime konu olacağını öngörmektedir.

28. PAY BAŞINA KAZANÇ

	1 Ocak-31 Aralık	1 Ocak-31 Aralık
Pay başına kazanç	2013	2012
Ana ortaklığa ait net dönem karı	24.603.670	34.240.843
Tedavüldeki hisselerin ağırlıklı ortalama adedi	20.000.000.000	20.000.000.000
Pay başına düşen basit ve hisse başına bölünmüş kazanç (TL)	0,0012	0,0017

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

29. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ

(a) Sermaye risk yönetimi

Grup, sermaye yönetiminde, bir yandan faaliyetlerinin sürekliliğini sağlamaya çalışırken, diğer yandan da borç ve özkaynak dengesini en verimli şekilde kullanarak karlılığını artırmayı hedeflemektedir.

Grup’un sermaye yapısı 5’inci Not’ta açıklanan kredileri de içeren finansal borçlar, 4’üncü Not’ta açıklanan nakit ve nakit benzerleri ve sırasıyla 20’inci Not’ta açıklanan çıkarılmış sermaye, sermaye yedekleri, kar yedekleri ve geçmiş yıl karlarını da içeren özkaynak kalemlerinden oluşmaktadır.

31 Aralık 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle özkaynakların finansal borçlara oranı aşağıdaki gibidir:

| | 31 Aralık
2013 | 31 Aralık
2012 |
| --- | --- | --- |
| Finansal borçlar | 348.972.723 | 268.815.761 |
| Eksi: Nakit ve nakit benzerleri | (55.449.610) | (16.578.628) |
| Net borç | 293.523.113 | 252.237.133 |
| Toplam özkaynak | 403.049.979 | 378.629.723 |
| Yatırılan sermaye | 771.114.232 | 706.599.726 |
| Net borç / Yatırılan sermaye oranı | %38 | %36 |

Grup’un sermaye maliyeti ile birlikte her bir sermaye sınıfıyla ilişkilendirilen riskler üst yönetim tarafından 3 aylık dönemde değerlendirilir. Üst yönetim değerlendirmelerine dayanarak, sermaye yapısını yeni borç edinilmesi veya mevcut olan borcun geri ödenmesiyle olduğu kadar, temettü ödemeleri, yeni hisse ihracı yoluyla dengede tutulması amaçlanmaktadır.

Grup’un genel stratejisi önceki dönemden bir farklılık göstermemektedir.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

29. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

(b) Finansal risk faktörleri

Grup faaliyetleri nedeniyle piyasa riski (kur riski, gerçeğe uygun değer faiz oranı riski, nakit akımı faiz oranı riski ve fiyat riski), kredi riski ve likidite riskine maruz kalmaktadır. Grup’un risk yönetimi programı genel olarak mali piyasalardaki belirsizliğin, Grup finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerinin minimize edilmesi üzerine odaklanmaktadır.

Risk yönetimi, Yönetim Kurulu tarafından onaylanan politikalar doğrultusunda vadeli alım/satım sözleşmeleri ile yürütülmektedir. Politika ve riskler Denetim Kurulu tarafından düzenli olarak izlenmektedir. Bu uygulamanın bir sonucu olarak Grup düzenli olarak risk performansı değerlendirmesi yapmaktadır.

(b.1) Kredi riski yönetimi

Finansal aracın taraflarından birinin sözleşmeye bağlı yükümlülüğünü yerine getirememesi nedeniyle Grup’a finansal bir kayıp oluşturması riski, kredi riski olarak tanımlanır. Grup, işlemlerini yalnızca kredi güvenilirliği olan taraflarla gerçekleştirme ve mümkün olduğu durumlarda teminat elde etme yoluyla kredi riskini azaltmaya çalışmaktadır. Grup’un maruz kaldığı kredi riskleri; müşterilerin finansal durumları ve kredi limitlerinin risk yönetimi komitesi tarafından takip edilerek ayda bir kez gözden geçirilmesiyle takip edilmektedir.

2013 yılında, Grup ürünlerinin önemli bir bölümünün dağıtımı Türkiye’deki en büyük iki ecza deposu tarafından yapılmaktadır. Söz konusu ecza depolarına yapılan satışların toplam satışlar içerisindeki payı, %30 ve %34’dür (31 Aralık 2012: %28 ve %36). 31 Aralık 2013 itibariyle, bu iki ecza deposundan alacaklar %32 ve %30’dur (31 Aralık 2012: %30 ve %35). Grup kredi riskini kredi limitlerini ve ticari alacak bakiyelerini takip ederek yönetmektedir.

İç derecelendirme bilgilerine göre değerlendirilen vadesi geçmemiş ve değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların kredi kalitesi aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık	31 Aralık
Ticari alacaklar	2013	2012
İç derecelendirme bilgilerine göre;
A Grubu Müşteriler	142.330.387	169.356.957
B Grubu Müşteriler	9.569.537	3.827.771
C Grubu Müşteriler	18.234.899	17.117.796
	170.134.823	190.302.524

A Grubu Müşteriler : Herhangi bir teminat olmaksızın Kredi Komitesi tarafından uygun görülen ve Yönetim Kurulu Başkanı tarafından onaylanan kredi limiti tanımlanan müşterilerdir.

B Grubu Müşteriler : Var olan teminatına ilave olarak Kredi Komitesi tarafından uygun görülen ve Yönetim Kurulu Başkanı tarafından onaylanan kredi limiti tanımlanan müşterilerdir.

C Grubu Müşteriler : Bire bir teminat karşılığı (banka teminat mektubunun tamamı veya herhangi bir ipotek değerinin %70’i kadar) kredi limiti tanınan müşterilerdir.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

(b) Finansal risk faktörleri (devamı)

(b.1) Kredi riski yönetimi (devamı)

Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri

31 Aralık 2013	Ticari Alacaklar		Diğer Alacaklar		Bankalardaki Mevduat	Türev Araçlar
	İlişkili Taraf	Diğer Taraf	İlişkili Taraf	Diğer Taraf
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (*)	8.833.988	170.134.823	-	1.150.173	55.390.159	-
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	15.237.406	-	-	-	-
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defteri değeri	8.833.988	170.134.823	-	1.150.173	55.390.159	-
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defteri değeri	-	-	-	-	-	-
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defteri değeri	-	-	-	-	-	-
- Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	-	-	-	-	-
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defteri değerleri	-	-	-	-	-	-
- Vadesi geçmiş (brüt defteri değeri)	-	6.908.739	-	-	-	-
- Değer düşüklüğü (-)	-	(6.908.739)	-	-	-	-
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	-	-	-	-	-
- Vadesi geçmemiş (brüt defteri değeri)	-	-	-	-	-	-
- Değer düşüklüğü (-)	-	-	-	-	-	-
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	-	-	-	-	-
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar	-	-	-	-	-	-

(*) Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

(b) Finansal risk faktörleri (devamı)

(b.1) Kredi riski yönetimi (devamı)

Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri

31 Aralık 2012	Ticari Alacaklar		Diğer Alacaklar		Bankalardaki Mevduat	Türev Araçlar
	İlişkili Taraf	Diğer Taraf	İlişkili Taraf	Diğer Taraf
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (*)	3.005.179	190.302.524	-	691.158	16.495.999	-
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	15.281.594	-	-	-	-
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defteri değeri	3.005.179	190.302.524	-	691.158	16.495.999	-
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defteri değeri	-	-	-	-	-	-
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defteri değeri	-	-	-	-	-	-
- teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	-	-	-	-	-
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defteri değerleri	-	-	-	-	-	-
- Vadesi geçmiş (brüt defteri değeri)	-	6.908.739	-	-	-	-
- Değer düşüklüğü (-)	-	(6.908.739)	-	-	-	-
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	-	-	-	-	-
- Vadesi geçmemiş (brüt defteri değeri)	-	-	-	-	-	-
- Değer düşüklüğü (-)	-	-	-	-	-	-
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	-	-	-	-	-
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar	-	-	-	-	-	-

(*) Tutarın belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi, kredi güvenilirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

29. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

(b) Finansal risk faktörleri (devamı)

(b.1) Kredi riski yönetimi (devamı)

Vadelerine Göre Alacaklar

31 Aralık 2013	Ticari Alacaklar	Diğer Alacaklar	Bankalardaki Mevduat	Diğer	Toplam
Vadesi üzerinden 1-30 gün geçmiş	-	-	-	-	-
Vadesi üzerinden 1-3 ay geçmiş	-	-	-	-	-
Vadesi üzerinden 3-12 ay geçmiş	-	-	-	-	-
Vadesi üzerinden 1-5 yıl geçmiş	2.224.777	-	-	-	2.224.777
Vadesini 5 yıldan fazla geçmiş	4.683.962	-	-	-	4.683.962
Toplam vadesi geçen alacaklar	6.908.739	-	-	-	6.908.739
Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	-	-	-	-

Vadelerine Göre Alacaklar

31 Aralık 2012	Ticari Alacaklar	Diğer Alacaklar	Bankalardaki Mevduat	Diğer	Toplam
Vadesi üzerinden 1-30 gün geçmiş	-	-	-	-	-
Vadesi üzerinden 1-3 ay geçmiş	-	-	-	-	-
Vadesi üzerinden 3-12 ay geçmiş	-	-	-	-	-
Vadesi üzerinden 1-5 yıl geçmiş	5.434.342	-	-	-	5.434.342
Vadesini 5 yıldan fazla geçmiş	1.474.397	-	-	-	1.474.397
Toplam vadesi geçen alacaklar	6.908.739	-	-	-	6.908.739
Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	-	-	-	-	-

(b.2) Likidite risk yönetimi

Likidite riski yönetimi ile ilgili esas sorumluluk, yönetim kuruluna aittir. Yönetim Kurulu, Grup Yönetimi’nin kısa, orta ve uzun vadeli fonlama ve likidite gereklilikleri için, uygun bir likidite riski yönetimi oluşturmuştur.

Grup’un likidite gereksiniminin başlıca nedeni fabrika, makine-tesisat ve demirbaş ağırlıklı yapılan Ar-Ge yatırımları ile ruhsatlandırma ve lisanslarla ilgili olarak yapılan yatırımlardan doğan işletme sermayesi ihtiyacıdır.

Yönetim Kurulu, Grup Yönetimi’nin kısa, orta ve uzun vadeli fonlama ve likidite gereklilikleri için, uygun bir likidite riski yönetimi oluşturmuştur. Grup, likidite riskini tahmini ve fiili nakit akımlarını düzenli olarak takip etmek ve finansal varlık ve yükümlülüklerin vadelerinin eşleştirilmesi yoluyla yeterli fonların ve borçlanma rezervinin devamını sağlamak suretiyle yönetir.

Likidite riski analizi

Aşağıdaki tablo, Grup’un türev niteliğinde olmayan finansal yükümlülüklerinin vade dağılımını göstermektedir. Aşağıdaki tablolar, Grup’un yükümlülükleri iskonto edilmeden ve ödemesi gereken en erken tarihler esas alınarak hazırlanmıştır. Söz konusu yükümlülükler üzerinden ödenecek faizler aşağıdaki tabloya dahil edilmiştir.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

b) Finansal Risk Faktörleri (devamı)

(b.2) Likidite risk yönetimi (devamı)

31 Aralık 2013

Sözleşme uyarınca vadeler	Defter Değeri	Sözleşme uyarınca
		cikışlar toplamı	3 aydan kısa	3-12 ay arası	1-5 yıl arası
Türev olmayan finansal yükümlülükler
Banka kredileri ve tahviller	348.972.723	403.754.186	111.509.126	73.111.990	219.133.070
Vergi ceza yükümlülükleri	423.539	544.097	394.606	-	149.491
Ticari borçlar	26.450.203	26.612.275	26.217.141	395.134	-
Toplam yükümlülük	375.846.465	430.910.558	138.120.873	73.507.124	219.282.561

31 Aralık 2012

Sözleşme uyarınca vadeler	Defter Değeri	Sözleşme uyarınca
		cikışlar toplamı	3 aydan kısa	3-12 ay arası	1-5 yıl arası
Türev olmayan finansal yükümlülükler
Banka kredileri	268.815.761	283.901.544	162.958.547	56.997.545	63.945.452
Vergi ceza yükümlülükleri	1.245.678	1.578.424	394.606	789.212	394.606
Ticari borçlar	24.216.472	24.347.095	20.824.235	3.522.860	-
Toplam yükümlülük	294.277.911	309.827.063	184.177.388	61.309.617	64.340.058

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

b) Finansal risk faktörleri (devamı)

(b.3) Piyasa riski yönetimi

Faaliyetleri nedeniyle Grup, döviz kurundaki (b.3.1 maddesine bakınız) ve faiz oranındaki (b.3.2 maddesine bakınız) değişiklikler ile ilgili finansal risklere maruz kalmaktadır. Faiz oranıyla ilişkilendirilen riskleri kontrol altında tutabilmek için Grup, belirli bir oranda sabit ve değişken faizli kredi sözleşmeleri yapmaktadır.

Grup düzeyinde karşılaşılan piyasa riskleri, duyarlılık analizleri esasına göre değerlendirilmektedir.

Cari yılda Grup’un maruz kaldığı piyasa riskinde veya maruz kalınan riskleri yönetim ve ölçüm yöntemlerinde, önceki yıla göre bir değişiklik olmamıştır.

(b.3.1) Kur riski yönetimi

Yabancı para cinsinden işlemler, kur riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Grup, döviz cinsinden varlık ve yükümlülüklerinin Türk Lirası’na çevriminde kullanılan kur oranlarının değişimi nedeniyle, kur riskine maruzdur. Kur riski ileride oluşacak ticari işlemler, kayda alınan aktif ve pasifler arasındaki fark sebebiyle ortaya çıkmaktadır. Kur riski, onaylanmış politikalara dayalı olarak yapılan vadeli döviz alım/satım sözleşmeleri ile yönetilmektedir.

Aşağıdaki tablo her bir finansal enstrüman sınıfı için Şirket ve bağlı ortaklıklarının yabancı para riskini göstermektedir.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

29. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

b) Finansal risk faktörleri (devamı)

(b.3) Piyasa riski yönetimi (devamı)

(b.3.1) Kur riski yönetimi (devamı)

Döviz Pozisyonu Tablosu

Ticari alacak
2a. Parasal finansal varlıklar
2b. Parasal olmayan finansal varlıklar
Diğer
DÖNEN VARLIKLAR
Ticari alacaklar
6a. Parasal finansal varlıklar
6b. Parasal olmayan finansal varlıklar
Diğer
DURAN VARLIKLAR
TOPLAM VARLIKLAR
Ticari borçlar
Finansal yükümlülükler
12a. Parasal olan diğer yükümlülükler
12b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
Ticari borçlar
Finansal yükümlülükler
16a. Parasal olan diğer yükümlülükler
16b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER
Bilanço dışı döviz cinsinden türev araçların net varlık /yükümlülük pozisyonu (19a-19b)
19.a Aktif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı
19b. Pasif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı
Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu
Parasal kalemler net yabancı para varlık / yükümlülük pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)
Döviz hedge’i için kullanılan finansal araçların toplam gerçeğe uygun değeri
Döviz varlıkların hedge edilen kısmının tutarı
Döviz yükümlülüklerin hedge edilen kısmının tutarı

TL		31 Aralık 2013
Karşılığı	ABD Doları	AVRO	CHF	GBP	Diğer
4.346.800	2.026.375	-	-	-	21.907
55.333.992	10.023.862	11.547.180	2.402	7.412	-
-	-	-	-	-	-
15.483.935	2.046.563	3.562.236	226.478	32.519	-
75.164.727	14.096.800	15.109.416	228.880	39.931	21.907
-	-	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-
1.149.145	377.596	116.807	100	-	-
1.149.145	377.596	116.807	100	-	-
76.313.872	14.474.396	15.226.223	228.980	39.931	21.907
2.662.402	144.470	782.475	4.987	12.646	-
24.995.023	11.711.111	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-
27.657.425	11.855.581	782.475	4.987	12.646	-
-	-	-	-	-	-
22.508.270	3.666.668	5.000.000	-	-	-
-	-	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-
22.508.270	3.666.668	5.000.000	-	-	-
50.165.695	15.522.249	5.782.475	4.987	12.646	-
-	-	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-
26.148.177	(1.047.853)	9.443.748	223.993	27.285	21.907
9.515.097	(3.472.012)	5.764.705	(2.585)	(5.234)	21.907
-	-	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-
-	-	-	-	-	-

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

b) Finansal risk faktörleri (devamı)
(b.3) Piyasa riski yönetimi (devamı)
(b.3.1) Kur riski yönetimi (devamı)

Döviz Pozisyonu Tablosu
31 Aralık 2012

	TL Karşılığı	ABD Doları	AVRO	CHF	GBP	Diğer
1. Ticari alacak	6.775.824	3.516.024	216.082	-	-	-
2a. Parasal finansal varlıklar	16.270.669	9.071.389	29.473	4.182	7.864	-
2b. Parasal olmayan finansal varlıklar	-	-	-	-	-	-
3. Diğer	4.216.120	355.830	1.381.306	116.270	37.442	-
4. DÖNEN VARLIKLAR	27.262.613	12.943.243	1.626.861	120.452	45.306	-
5. Ticari alacaklar	-	-	-	-	-	-
6a. Parasal finansal varlıklar	-	-	-	-	-	-
6b. Parasal olmayan finansal varlıklar	-	-	-	-	-	-
7. Diğer	424.719	203.250	25.586	1.150	-	-
8. DURAN VARLIKLAR	424.719	203.250	25.586	1.150	-	-
9. TOPLAM VARLIKLAR	27.687.332	13.146.493	1.652.447	121.602	45.306	-
10. Ticari borçlar	4.492.649	624.143	1.149.505	343.653	320	8.125
11. Finansal yükümlülükler	34.216.016	19.194.444	-	-	-	-
12a. Parasal olan diğer yükümlülükler	-	-	-	-	-	-
12b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler	-	-	-	-	-	-
13. KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER	38.708.665	19.818.587	1.149.505	343.653	320	8.125
14. Ticari borçlar	-	-	-	-	-	-
15. Finansal yükümlülükler	27.412.428	15.377.779	-	-	-	-
16a. Parasal olan diğer yükümlülükler	-	-	-	-	-	-
16b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler	-	-	-	-	-	-
17. UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER	27.412.428	15.377.779	-	-	-	-
18. TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER	66.121.093	35.196.366	1.149.505	343.653	320	8.125
19. Bilanço dışı döviz cinsinden türev araçların net varlık /yükümlülük pozisyonu (19a-19b)	-	-	-	-	-	-
19.a Aktif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı	-	-	-	-	-	-
19b. Pasif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı	-	-	-	-	-	-
20. Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu (9-18+19)	(38.433.761)	(22.049.873)	502.942	(222.051)	44.986	(8.125)
21. Parasal kalemler net yabancı para varlık / yükümlülük pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a)	(43.074.600)	(22.608.953)	(903.950)	(339.471)	7.544	(8.125)
22. Döviz hedge'i için kullanılan finansal araçların toplam gerçeğe uygun değeri	-	-	-	-	-	-
23. Döviz varlıkların hedge edilen kısmının tutarı	-	-	-	-	-	-
24. Döviz yükümlülüklerin hedge edilen kısmının tutarı	-	-	-	-	-	-

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

29. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

b) Finansal risk faktörleri (devamı)

(b.3) Piyasa riski yönetimi (devamı)

(b.3.1) Kur riski yönetimi (devamı)

Kur riskine duyarlılık

Grup içindeki şirketlerin fonksiyonel para birimi TL’dir, başlıca ABD Doları ve Avro cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır.

Aşağıdaki tablo Grup’un ABD Doları, Avro ve diğer döviz kurlarındaki %10’luk artışa ve azalışa olan duyarlılığını göstermektedir. %10’luk oran, üst düzey yöneticilere Grup içinde kur riskinin raporlanması sırasında kullanılan oran olup, söz konusu oran yönetimin döviz kurlarında beklediği olası değişikliği ifade etmektedir. Duyarlılık analizi sadece yıl sonundaki açık yabancı para cinsinden parasal kalemleri kapsar ve söz konusu kalemlerin yıl sonundaki %10’luk kur değişiminin etkilerini gösterir (31 Aralık 2012: %10). Bu analiz, dış kaynaklı krediler ile birlikte Grup içindeki yurt dışı faaliyetler için kullanılan, krediyi alan ve de kullanan tarafların fonksiyonel para birimi dışındaki kredilerini kapsamaktadır. Pozitif değer, kar/zarardaki artışı ifade eder. Özkaynak etkisi bulunmamaktadır.

Kur Riskine Duyarlılık Tablosu

31 Aralık 2013

	Kar / Zarar
	Yabancı paranın değer kazanması	Yabancı paranın değer kaybetmesi
ABD Dolarının TL karşısında % 10 değişmesi halinde
1 - ABD Doları net varlık / yükümlülüğü	(741.031)	741.031
2 - ABD Doları riskinden korunan kısım (-)	-	-
3 - ABD Doları net etki (1 +2)	(741.031)	741.031
AVRO’nun TL karşısında % 10 değişmesi halinde
4 - AVRO net varlık / yükümlülük	1.692.806	(1.692.806)
5 - AVRO riskinden korunan kısım (-)	-	-
6 - AVRO net etki (4+5)	1.692.806	(1.692.806)
Diğer döviz kurlarının TL karşısında % 10 değişmesi halinde
7 - Diğer döviz net varlık / yükümlülüğü	(265)	265
8 - Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-)	-	-
9 - Diğer Döviz Varlıkları net etki (7+8)	(265)	265
TOPLAM (3 + 6 +9)	951.510	(951.510)

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

29. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

b) Finansal risk faktörleri (devamı)

(b.3) Piyasa riski yönetimi (devamı)

(b.3.1) Kur riski yönetimi (devamı)

Kur riskine duyarlılık (devamı)

Kur Riskine Duyarlılık Tablosu

31 Aralık 2012

	Kar / Zarar
	Yabancı paranın değer kazanması	Yabancı paranın değer kaybetmesi
ABD Doları'nın TL karşısında % 10 değişmesi halinde
1 - ABD Doları net varlık / yükümlülüğü	(4.030.272)	4.030.272
2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-)	-	-
3- ABD Doları net etki (1 +2)	(4.030.272)	4.030.272
AVRO'nun TL karşısında % 10 değişmesi halinde
4 - AVRO net varlık / yükümlülük	(212.582)	212.582
5 - AVRO riskinden korunan kısım (-)	-	-
6- AVRO net etki (4+5)	(212.582)	212.582
Diğer döviz kurlarının TL karşısında % 10 değişmesi halinde
7- Diğer döviz net varlık / yükümlülüğü	(64.606)	64.606
8- Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-)	-	-
9- Diğer Döviz Varlıkları net etki (7+8)	(64.606)	64.606
TOPLAM (3 + 6 +9)	(4.307.460)	4.307.460

(b.3.2) Faiz oranı riski yönetimi

Grup'un sabit ve değişken faiz oranları üzerinden borçlanması, Grup'u faiz oranı riskine maruz bırakmaktadır. Söz konusu risk, Grup tarafından, sabit ve değişken oranlı borçlar arasında uygun bir dağılım yapılmak suretiyle, yönetilmektedir. Riskten korunma stratejileri, faiz oranı beklentisi ve tanımlı olan risk ile uyumlu olması için düzenli olarak değerlendirilmektedir. Böylece optimal riskten korunma stratejisinin oluşturulması, gerek bilançonun pozisyonunun gözden geçirilmesi gerekse faiz harcamalarının farklı faiz oranlarında kontrol altında tutulması amaçlanmaktadır.

31 Aralık 2013 tarihi itibariyle, toplam borçluluğun %39,3'ü değişken faizli Türk Lirası ve yabancı para yükümlülüklerden oluşmaktadır.

Faiz oranı duyarlılığı

Aşağıdaki duyarlılık analizleri raporlama tarihinde türevsel olmayan enstrümanların maruz kaldığı faiz oranı riskleri baz alınarak belirlenmiştir. Değişken faizli yükümlülüklerin analizinde yıl sonundaki bakiyenin tüm yıl boyunca var olduğu varsayımı kullanılmıştır. Grup yönetimi, faiz oranlarında 50 baz puanlık bir dalgalanma beklemektedir. Söz konusu tutar, Grup içinde üst düzey yönetime yapılan raporlamalarda da kullanılmaktadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)

b) Finansal risk faktörleri (devamı)
(b.3) Piyasa riski yönetimi (devamı)
(b.3.2) Faiz oranı riski yönetimi (devamı)

Faiz oranı duyarlılığı (devamı)

Faiz Pozisyonu Tablosu

	31 Aralık 2013	31 Aralık 2012
Sabit Faizli Araçlar
Finansal Varlıklar	-	-
Finansal Yükümlülükler	242.667.478	229.628.728
Değişken Faizli Finansal Araçlar
Finansal Varlıklar	-	-
Finansal Yükümlülükler	106.305.245	39.187.033
	348.972.723	268.815.761

Raporlama tarihinde faiz oranlarında 50 baz puanlık bir yükseliş olması ve diğer tüm değişkenlerin sabit tutulması durumunda 31 Aralık 2013 itibariyle net dönem karı 260.594 TL azalmaktadır. (31 Aralık 2012: 157.178 TL). Özkaynak etkisi bulunmamaktadır. Raporlama tarihinde faiz oranlarında 50 baz puanlık bir azalış olması ve diğer tüm değişkenlerin sabit tutulması durumunda Grup'un net dönem karını aynı tutarda arttırmaktadır.

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

FİNANSAL ARAÇLAR

Finansal araçlar kategorileri

31 Aralık 2013	Krediler ve alacaklar (nakit ve nakit benzerleri dahil)	Satılmaya hazır finansal varlıklar	İtfa edilmiş değerinden gösterilen finansal yükümlülükler	Defter değeri	Not
Finansal varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri	55.449.610	-	-	55.449.610	4
Ticari alacaklar (ilişkili şirket bakiyeleri dahil)	178.968.811	-	-	178.968.811	7
Finansal yükümlülükler
Finansal borçlar	-	-	348.972.723	348.972.723	5
Vergi ceza yükümlülükleri	-	-	423.539	423.539	16
Ticari borçlar (ilişkili şirket bakiyeleri dahil)	-	-	26.450.203	26.450.203	7
31 Aralık 2012	Krediler ve alacaklar (nakit ve nakit benzerleri dahil)	Satılmaya hazır finansal varlıklar	İtfa edilmiş değerinden gösterilen finansal yükümlülükler	Defter değeri	Not
Finansal varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri	16.578.628	-	-	16.578.628	4
Ticari alacaklar (ilişkili şirket bakiyeleri dahil)	193.307.703	-	-	193.307.703	7
Finansal yükümlülükler
Finansal borçlar	-	-	268.815.761	268.815.761	5
Vergi ceza yükümlülükleri	-	-	1.245.678	1.245.678	16
Ticari borçlar (ilişkili şirket bakiyeleri dahil)	-	-	24.216.472	24.216.472	7

Grup'un finansal varlıklarının ve yükümlülüklerinin gerçeğe uygun değeri, söz konusu varlıkların ve yükümlülüklerin defter değerine yaklaşık tutardadır.

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR

(Aksi belirtilmedikçe para birimi Türk Lirası “TL” cinsinden ifade edilmiştir.)

FİNANSAL ARAÇLAR (devamı)

Finansal araçlar kategorileri (devamı)

Finansal araçların gerçeğe uygun değeri (devamı)

Finansal varlıkların ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değeri aşağıdaki gibi belirlenir:

Birinci seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, birbirinin aynı varlık ve yükümlülükler için aktif piyasada işlem gören borsa fiyatlarından değerlenmiştir.
İkinci seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, ilgili varlık ya da yükümlülüğün birinci seviyede belirtilen borsa fiyatından başka direk ya da indirek olarak piyasada gözlenebilen fiyatının bulunmasında kullanılan girdilerden değerlenmiştir.
Üçüncü seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, varlık ya da yükümlülüğün gerçeğe uygun değerinin bulunmasında kullanılan piyasada gözlenebilir bir veriye dayanmayan girdilerden değerlenmiştir.
BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR

Bulunmamaktadır.

AI assistant

DEVA HOLDİNG A.Ş. — Annual Report 2013

8687_rns_2014-03-10_e00942b8-c8c1-47d9-bac4-765dddf9238e.pdf

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİ İTİBARİYLE KONSOLİDE BİLANÇO

DEVA HOLDING A.S. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE BILANÇO

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR TABLOSU

DEVA HOLDİNG A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT KONSOLİDE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN YILA AİT KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU

31 ARALIK 2013 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

1. GRUP'UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

1. GRUP'UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı)

Bağlı Ortaklıklar

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

1. GRUP’UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı)

Bağlı Ortaklıklar (devamı)

Finansal Tabloların Onaylanması

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR

Uygunluk Beyanı

Kullanilan Para Birimi

Yuksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Dizeltilmesi

Konsolidasyon Esasları

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

2. KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

Konsolidasyon Esasları (devamı)

Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler

Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

2. KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHİ ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILIŞKIN DIPNOTLAR

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILIŞKIN ESASLAR (devam)

Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar

Yeni ve Revize Edilmiş Standartlar ve Yorumlar

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHİ İTİBARIYLE KONSOLIDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DIPNOTLAR

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinn Ozeti

a. Haslat

Satilan malin maliyeti - bedelsiz ürünler

Faiz gelirleri

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinin Özeti (devam)

d. Finansal Kiralama İşlemleri

e. Maddi Olmayan Duran Varlıklar

Satın alınan maddi olmayan duran varlıklar

İşletme ıci yaratılan maddi olmayan duran varlıklar-araşirma ve gelistirme giderleri

Maddi olmayan varlıkların bilanço disi bıraklmas

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHİ ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILIŞKIN DIPNOTLAR

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILIŞKIN ESASLAR (devam)

Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devam)

f. Varlıklarda Değer Düşüklüğ

g. Borçlanma Maliyetleri

h. Finansal Araçlar

(i) Finansal varliklar

Etkin faiz yontemi

Gerçede uygun deger farkı kar veya zarara yansıtlan finansal varliklar

DEVA HOLDING A.Ş. VE BAGLI ORTAKLIKLARI

31 ARALIK 2013 TARIHI ITIBARIYLE KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARA ILISKIN DIPNOTLAR

2. KONSOLIDE FINANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ILISKIN ESASLAR (devam)

Onemli Muhasebe Politikalarinin Özeti (devam)

h. Finansal Araclar (devam)

(i) Finansal varliklar (devam)

Vadesine kadar elde tutulan finansal varliklar

Satilmaya hazir finansal varliklar

DEVA HOLDİNG A.Ş. Annual Report 2013