Dba Group — M&A Activity 2018

Aug 9, 2018

Informazione Regolamentata n. 20118-21-2018		Data/Ora Ricezione 09 Agosto 2018 11:54:54	AIM -Italia/Mercato Alternativo del Capitale
Societa'	:	DBA Group SpA
Identificativo Informazione Regolamentata	:	107572
Nome utilizzatore	:	DBAN02 - Tammaro
Tipologia	:	REGEM; 2.2
Data/Ora Ricezione	:	09 Agosto 2018 11:54:54
Data/Ora Inizio Diffusione presunta	:	09 Agosto 2018 11:54:55
Oggetto	:	DBA GROUP ANNUNCIA L'ACQUISIZIONE DEL 100% DI ACTUAL IT D.D.
Testo del comunicato

Vedi allegato.

Comunicato Stampa

DBA GROUP ANNUNCIA L'ACQUISIZIONE DEL 100% DI ACTUAL IT D.D.

VILLORBA (Treviso), 9 agosto 2018 – DBA Group S.p.A., società italiana di consulenza tecnologica, specializzata nella connettività delle reti e nelle soluzioni a supporto del ciclo di vita delle infrastrutture, comunica che, in data odierna, ha sottoscritto un contratto preliminare di compravendita per l'acquisto dagli attuali soci di minoranza di una partecipazione pari al residuo 26,23% del capitale della società di diritto sloveno Actual IT d.d. ("Actual"), di cui l'emittente, tramite la società controllata DBA IT d.o.o., già detiene una partecipazione pari al 73,77% del capitale sociale.

Il corrispettivo per l'acquisto della suddetta partecipazione è stato pattuito in complessivi Euro 2.776.000 oltre ad un eventuale aggiustamento di prezzo di Euro 200.000 da corrispondersi entro 15 luglio 2019 subordinato al verificarsi di determinate condizioni. La quota pari a euro 2.200.000 sarà corrisposta al closing dell'operazione e il restante importo sarà versato in 12 rate costanti a partire dal 31 ottobre 2018.

Il perfezionamento dell'acquisizione è previsto entro la fine del mese di settembre 2018, direttamente o tramite una società controllata dall'emittente. Ad esito di detta operazione, DBA Group deterrà una partecipazione pari al 100% del capitale sociale di Actual e otterrà il vantaggio di poter eliminare la corresponsione di dividendi privilegiati annuali agli attuali soci di minoranza per un importo complessivo di 240.000 euro/anno. Tale liquidità potrà essere o reinvestita o distribuita alla società controllante appartenente al Gruppo.

Si rammenta che Actual detiene, a sua volta, una partecipazione pari al 100% del capitale sociale delle seguenti società:

• Actual IT Croatia d.o.o., società di diritto croato con sede legale in Lukovica 36A, Žminj (Croazia), controllata al 100% da Actual;
• Actual IT Bosna i Hercegovina d.o.o., società di diritto bosniaco con sede legale in Džemala Bjedića 185, Sarajevo (Bosnia ed Erzegovina), controllata al 100% da Actual;
• Actual IT Serbia d.o.o., società di diritto serbo con sede legale in Stražilovska 16, Novi Sad (Serbia), controllata al 100% da Actual; e
• Itelis d.o.o., società di diritto sloveno con sede legale in Cesta v Gorice 1, Ljubljana (Slovenia), controllata al 100% da Actual.]

"E' un'operazione a cui ambivamo dal 2015, anno in cui è stata acquisita la maggioranza di Actual IT dd, e ne siamo felici. L'operazione risulta per il Gruppo strategica in quanto genera un immediato incremento di valore del Gruppo, favorisce una semplificazione della gestione operativa ed un accorciamento della catena di controllo del Gruppo" – dichiara Francesco De Bettin, presidente DBA Group S.p.A.

DBA GROUP, holding di società operative nei settori dell'ICT, del PMO e dell'Architettura e Ingegneria, è stata fondata dai Fratelli De Bettin nel 1991. Dal 2011 il Fondo Italiano d'Investimento è entrato a far parte del capitale sociale di DBA GROUP. Conta 12 sedi in Italia, 2 in Russia, 1 in Montenegro, 2 in Slovenia, 1 in Serbia, 1 in Croazia, 1 in Bosnia Erzegovina e 1 in Azerbaijan. Il valore della produzione 2017 del Gruppo è pari a circa 45 milioni di euro e impiega, oggi, 470 dipendenti.

Il codice Alfanumerico è DBA Il codice ISIN è IT0005285942 – DBA Group Spa azioni ordinarie senza valore nominale Il codice ISIN è IT0005313017 - DBA Group Spa warrants su titoli di capitale azioni call

Specialist della società: CFO SIM S.p.A

Per ulteriori informazioni: Emittente Nomad DBA Group Spa EnVent Capital Markets Ltd Viale Felissent 20/d – 31020 Villorba (TV) 42 Berkeley Square - London W1J 5AW

Italian Branch, via Barberini 95 - 00187 Roma Milan Office, via della Spiga 52 - 20121 Milan

Investor Relations

Patrizia Tammaro Tel.: +39335799913 – investor.relations@dbagroup.it

DBA Group SpAViale Felissent 20/D 31020 Villorba (TV) Italy Tel. +39 0422 318811 Fax +39 0422 318888 P. IVA 04489820268 Reg. Imp. 04489820268 Capitale Sociale € 3.195.875,93 i.v.

Press Release

DBA GROUP ANNOUNCES THE ACQUISITION OF 100% OF ACTUAL IT D.D.

VILLORBA (Treviso), 9 August 2018 – DBA Group S.p.A., the Italian technology consultancy company specialized in network connectivity and lifecycle infrastructure management solutions, announces that it has signed today a preliminary agreement to buy the minority stake of 26,23% of the Slovenian company Actual IT d.d from its minority shareholders. DBA IT d.o.o already owns 73,77% of Actual IT.

The minority stake amounts to Euro 2.776.000 and, eventually, an additional Euro 200.000 will be paid by July 15th 2019, should some agreement conditions be met. At the closing the amount of 2.200.000 will be paid in cash and the remaining Euro 576.000 will be paid in 12 monthly tranches, starting October 31st 2018.

The acquisition is forecasted to be finalized by the end of September 2018, directly by the issuer or through one of its participated companies. Once the operation is finalized, DBA Group will own 100% of the share capital of Actual and will be able to wave the annual privileged dividends to the minority shareholders, saving therefore Euro 240.000 annually. These savings will be reinvested or distributed to the other companies belonging to DBA Group.

Worth noting that Actual owns 100% of the following companies:

• Actual IT Croatia d.o.o., Croatian company headquartered in Lukovica 36A, Žminj (Croatia), controlled 100% by Actual;
• Actual IT Bosna i Hercegovina d.o.o., Bosnian company headquartered in Džemala Bjedića 185, Sarajevo (Bosnia and Herzegovina), controlled 100% by Actual;
• Actual IT Serbia d.o.o., Serbian company headquartered in Stražilovska 16, Novi Sad (Serbia), controlled 100% by Actual; and
• Itelis d.o.o., Slovenian company headquartered in Cesta v Gorice 1, Ljubljana (Slovenia), controlled 100% by Actual.

"We have been aiming to get full control of Actual since 2015, when we acquired the majority of the company. The operation is strategic for DBA Group as it generates an immediate increase in its value and favors a more simplified operational management and shortens the control chain." – states Francesco De Bettin, president of DBA Group S.p.A.

DBA GROUP is a holding company operating in the ICT, PMO and Architecture and Engineering sectors. It was founded by the De Bettin Brothers in 1991. Since 2011 the Fondo Italiano d'Investimento has become part of the share capital of DBA GROUP. It counts 12 branches offices in Italy, 2 in Russia, 1 in Montenegro, 2 in Slovenia, 1 in Serbia, 1 in Croatia, 1 in Bosnia and Herzegovina e 1 in Azerbaijan. The revenue in 2017 is 45 million euros and employs up to now 470 people.

Alphanumeric numbers are DBA ISIN code IT0005285942 – DBA Group Spa ordinary shares without nominal value ISIN code IT0005313017 - DBA Group Spa warrants

Specialist della società: CFO SIM S.p.A

Per ulteriori informazioni: Emittente Nomad DBA Group Spa EnVent Capital Markets Ltd

Viale Felissent 20/d – 31020 Villorba (TV) 42 Berkeley Square - London W1J 5AW Italian Branch, via Barberini 95 - 00187 Roma Milan Office, via della Spiga 52 - 20121 Milan

Patrizia Tammaro (Investor Relations) Tel.: +39335799913 – investor.relations@dbagroup.it

DBA Group SpAViale Felissent 20/D 31020 Villorba (TV) Italy Tel. +39 0422 318811 Fax +39 0422 318888 P. IVA 04489820268 Reg. Imp. 04489820268 Capitale Sociale € 3.195.875,93 i.v.