DAT-2023-12-31-pl.xhtml

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 r.

Kwiecień 2024 r.

Strona | 2

Spis treści

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk.................................................4
Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Grupy Kapitałowej DataWalk...................................5
Skonsolidowany rachunek zysków i strat wraz ze sprawozdaniem z całkowitych dochodów Grupy Kapitałowej DataWalk....7
Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Grupy Kapitałowej DataWalk...........................9
Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Grupy Kapitałowej DataWalk............................11
Informacje objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej DataWalk.........12
Podstawowe informacje..........................................................................................................................13
Informacje ogólne o Grupie....................................................................................................................14
Skład organów jednostki dominującej na dzień 31.12.2023 r...................................................................15
Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego – w tym opis okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności...17
Oświadczenie o zgodności......................................................................................................................19
Wpływ sytuacji polityczno – gospodarczej na terytorium Ukrainy..........................................................19
Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego....................................................................20
Waluta funkcjonalna i sprawozdawcza.....................................................................................................20
Szacunki i profesjonalny osąd..................................................................................................................21
Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości.......................................................................................21
Zmiany stosowanych zasad rachunkowości.............................................................................................36
Nowe standardy, interpretacje i zmiany opublikowanych standardów......................................................37
Informacja o korektach błędów poprzednich okresów..............................................................................38
Zmiana prezentacji danych.....................................................................................................................38
Wybrane noty i objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej DataWalk....39
Nota 1.1 Rzeczowe aktywa trwałe...........................................................................................................40
Nota 1.2 Zmiany stanu rzeczowych aktywów trwałych według grup rodzajowych.........................................41
Nota 2.1 Aktywa niematerialne................................................................................................................43
Nota 2.2 Zmiany stanu aktywów niematerialnych według grup rodzajowych.................................................44
Nota 2.3 Koszty prac rozwojowych w trakcie realizacji...........................................................................46
Nota 2.4 Koszty zakończonych prac rozwojowych....................................................................................46
Nota 3 Wartość firmy..............................................................................................................................47
Nota 4 Aktywa z tytułu prawa do użytkowania..........................................................................................47
Nota 5.1 Należności (długoterminowe).....................................................................................................48
Nota 5.2 Odpisy na oczekiwane straty kredytowe należności (długoterminowe).........................................48
Nota 6 Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego............................................48
Nota 7 Aktywa i zobowiązania z tytułu umów..........................................................................................50
Nota 8.1 Należności z tytułu dostaw i usług..............................................................................................52
Nota 8.2 Odpisy na oczekiwane straty kredytowe należności z tytułu dostaw i usług...............................52
Nota 8.3 Struktura wiekowa należności z tytułu dostaw i usług...............................................................53
Nota 8.4 Struktura wymagalności należności z tytułu dostaw i usług.......................................................53
Nota 8.5 Struktura walutowa należności z tytułu dostaw i usług...............................................................54
Nota 9.1 Pozostałe należności (krótkoterminowe)...................................................................................54
Nota 9.2 Odpisy na oczekiwane straty kredytowe pozostałych należności finansowych.............................54
Nota 10 Aktywa finansowe (krótkoterminowe)........................................................................................54
Nota 11 Rozliczenia międzyokresowe (długoterminowe i krótkoterminowe)................................................55
Nota 12.1 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty..........................................................................................55
Nota 12.2 Struktura walutowa środków pieniężnych i ich ekwiwalentów...................................................55
Nota 13 Kapitał podstawowy.....................................................................................................................56
Nota 14.1 Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej....................................................56
Nota 14.2 Zmiany w kapitale ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej.................................56

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony 31 grudnia 2023 r.
(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 3

Nota 15 Pozostałe kapitały.......................................................................................................................57
Nota 16 Niepodzielony wynik z lat ubiegłych...........................................................................................57
Nota 17 Kapitał rezerwowy........................................................................................................................57
Nota 18 Zobowiązania z tytułu leasingów (długoterminowe i krótkoterminowe).......................................65
Nota 19 Kredyty i pożyczki (długoterminowe i krótkoterminowe).............................................................67
Nota 20 Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego.......................................................................69
Nota 21 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług..........................................................................................74
Nota 21.1 Struktura wymagalności zobowiązań z tytułu dostaw i usług...................................................74
Nota 21.2 Struktura walutowa zobowiązań tytułu dostaw i usług.............................................................75
Nota 22 Pozostałe zobowiązania (krótkoterminowe)...............................................................................75
Nota 23.1 Pozostałe rezerwy (krótkoterminowe).....................................................................................75
Nota 23.2 Zmiana stanu pozostałych rezerw (krótkoterminowych)..........................................................76
Nota 24.1 Przychody ze sprzedaży – według rodzaju..............................................................................77
Nota 24.2 Przychody ze sprzedaży – struktura terytorialna......................................................................77
Nota 24.3 Przychody ze sprzedaży – grupy odbiorców.............................................................................77
Nota 24.4 Przychody ze sprzedaży – według sposobu ujęcia w rachunku zysków i strat.........................78
Nota 25 Podział kosztów...........................................................................................................................78
Nota 26 Pozostałe przychody operacyjne.................................................................................................79
Nota 27 Pozostałe koszty operacyjne.......................................................................................................79
Nota 28 Przychody finansowe...................................................................................................................80
Nota 29 Koszty finansowe........................................................................................................................80
Nota 30 Podatek dochodowy.....................................................................................................................81
Nota 31 Testy na utratę wartości aktywów.................................................................................................82
Nota 32 Informacje dotyczące segmentów działalności..............................................................................85
Nota 33 Propozycja co do sposobu podziału zysku/pokrycia straty za rok obrotowy.................................88
Nota 34 Informacje o wspólnych przedsięwzięciach..................................................................................88
Nota 35 Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym........................................................................88
Nota 36 Transakcje z podmiotami powiązanymi.....................................................................................93
Pozostałe objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej DataWalk......94
Zobowiązania pozabilansowe..................................................................................................................95
Informacja o rozliczeniach z tytułu spraw sądowych...............................................................................96
Zatrudnienie...........................................................................................................................................96
Zarządzanie ryzykiem kapitałowym.........................................................................................................96
Podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych.......................................................................97
Wynagrodzenie Zarządu oraz Rady Nadzorczej......................................................................................98
Pożyczki dla osób wchodzących w skład organów zarządzających i nadzorujących udzielone przez Grupę..100
Komentarz objaśniający, dotyczący sezonowości lub cykliczności działalności.......................................100
Informacja o zdarzeniach dotyczących lat ubiegłych..............................................................................100
Informacja o zdarzeniach następujących po dniu bilansowym..................................................................101

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony 31 grudnia 2023 r.
(wszystkie kwoty podane są w tys.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Grupy Kapitałowej DataWalk

Aktywa	Nr noty	31.12.2023	31.12.2022
A Aktywa trwałe		26 326	37 501
I Rzeczowe aktywa trwałe		1 287	486
II Wartość firmy		3 0	0
III Aktywa niematerialne	2	111 19	530
IV Aktywa z tytułu prawa do użytkowania	4	572 1	075
V Należności długoterminowe	5	152	152
VI Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe	11	154 1	199
VII Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	6	6 050	15 059
B Aktywa obrotowe		25 929	73 074
I Aktywa z tytułu umowy	7	496 9	27
II Należności z tytułu dostaw i usług	8	9 603	9 654
III Należności z tytułu podatku dochodowego	5	104
IV Pozostałe należności	9	1 766	1 476
V Aktywa finansowe	10	94 0
VI Rozliczenia międzyokresowe	11	1 755	3 315
VII Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	12	12 210	57 598
Aktywa razem		52 255	110 575

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 6

Pasywa	Nr noty	31.12.2023	31.12.2022
A Kapitał własny		12 412	29 399
Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej		12 412	29 399
I Kapitał podstawowy	13	513	513
II Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	14	171 968	171 968
III Pozostałe kapitały	15	9 965	9 965
IV Niepodzielony wynik z lat ubiegłych	16	-185 714	-68 970
V Kapitał rezerwowy	17	43 576	31 653
VI Wynik finansowy bieżącego roku		-28 149	-116 744
VII Różnice kursowe z przeliczenia		253	1 014
Udziały niedające kontroli		0	0
B Zobowiązania długoterminowe		626	1 276
I Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego	6	0	0
II. Zobowiązania z tytułu leasingu	18	33 557
III Kredyty i pożyczki	19	593 719
IV Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego	20	0	0
C Zobowiązania krótkoterminowe		39 217	79 900
I Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	21	2 808	4 559
II Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego		0	0
III Zobowiązania z tytułu leasingu	18	604 547
IV Kredyty i pożyczki	19	35 0
V Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego	20	29 559	68 457
VI Pozostałe zobowiązania	22	657 702
VII Pozostałe rezerwy	23	1 433	1 925
VIII Zobowiązania z tytułu umów	7	4 121	3 710
Kapitał własny i zobowiązania		52 255	110 575

Wartość aktywów netto na jedną akcję

	31.12.2023	31.12.2022
Wartość aktywów netto	12 412	29 399
Liczba akcji (w szt.)	5 132 988	5 132 988
Wartość aktywów netto na jedną akcję (w PLN)	2,42	5,73
Rozwodniona liczba akcji (szt.)	5 480 989	5 365 406
Rozwodniona wartość aktywów netto na jedną akcję (w PLN)	2,26	5,48

Wartość aktywów netto przypadającą na jedną akcję obliczono w stosunku do liczby akcji Data Walk S.A. na dzień bilansowy. Rozwodniona liczba akcji Data Walk S.A. na dzień 31.12.2023 r. wyniosła 5 480 989 szt., w tym 348 001 szt. akcji w ramach programu motywacyjnego. Rozwodniona liczba akcji Data Walk S.A. na dzień 31.12.2022 r. wyniosła 5 365 406 szt., w tym 232 418 szt. akcji w ramach programu motywacyjnego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 7

Skonsolidowany rachunek zysków i strat wraz ze sprawozdaniem z całkowitych dochodów Grupy Kapitałowej DataWalk

Rachunek zysków i strat

	Nr noty	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Działalność kontynuowana
A. Przychody ze sprzedaży	24	25 764	33 350
B. Koszty operacyjne razem	25	37 844	157 430
Zużycie surowców i materiałów		207 605
Świadczenia pracownicze	27	725 27	136
Świadczenia pracownicze - płatności w formie akcji		-26 974	97 338
Amortyzacja	4	586 3	098
Usługi obce	30	098 26	915
Inne koszty operacyjne		2 202	2 338
C. Wynik brutto ze sprzedaży		-12 080	-124 080
Pozostałe przychody operacyjne	26	838 3	74
Pozostałe koszty operacyjne	27	9 273	5 249
Strata (zysk) z tytułu oczekiwanych strat kredytowych	8.2	-352 538
D. Wynik operacyjny		-20 163	-129 493
Przychody finansowe	28	1 242	1 329
Koszty finansowe	29	219 73
E. Wynik przed opodatkowaniem		-19 140	-128 237
Podatek dochodowy	30	9 009	-11 493
F. Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej		-28 149	-116 744
Działalność zaniechana
Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej		0	0
G. Zysk (strata) netto		-28 149	-116 744
Zysk (strata) netto przypadający/a na:
- akcjonariuszy jednostki dominującej		-28 149	-116 744
- akcjonariuszy/udziałowców niekontrolujących		0	0

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Zysk (strata) netto	-28 149	-116 744
Inne całkowite dochody	-761 666
1.Pozycje nie przenoszone do wyniku finansowego	0	0
2.Pozycje przenoszone do wyniku finansowego, w tym:	-761 666
Różnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą	-761 666
Całkowite dochody	-28 910	-116 078
Łączne całkowite dochody przypadające na:
- akcjonariuszy jednostki dominującej	-28 910	-116 078
- akcjonariuszy/udziałowców niekontrolujących	0	0

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 8

Zysk (strata) netto na jedną akcję

	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Z działalności kontynuowanej
Liczba akcji (szt.)	5 132 988	4 969 263
Zysk (strata) netto na jedną akcję (w PLN)	-5,48	-23,49
Rozwodniona ilość akcji (szt.)	5 439 862	5 094 412
Rozwodniony zysk (strata) netto na jedną akcję (w PLN)	-5,17	-22,92
Z działalności zaniechanej
Liczba akcji (szt.)	5 132 988	4 969 263
Zysk (strata) netto na jedną akcję (w PLN)	0	0,00
Rozwodniona ilość akcji (szt.)	5 439 862	5 094 412
Rozwodniony zysk (strata) netto na jedną akcję (w PLN)	0	0,00
Z działalności kontynuowanej i zaniechanej
Liczba akcji (szt.)	5 132 988	4 969 263
Zysk (strata) netto na jedną akcję (w PLN)	-5,48	-23,49
Rozwodniona ilość akcji (szt.)	5 439 862	5 094 412
Rozwodniony zysk (strata) netto na jedną akcję (w PLN)	-5,17	-22,92

Wartość zysku (straty) netto przypadającego/przypadającej na jedną akcję obliczono w stosunku do średniej ważonej liczby akcji DataWalk S.A. dla danego okresu. Obliczona w ten sposób liczba akcji w 2023 r. wyniosła 5 132 988 szt., natomiast w 2022 r. wyniosła 4 969 263 szt. Średnia ważona rozwodniona liczba akcji DataWalk S.A. w 2023 r. wyniosła 5 439 862 szt., w tym 306 874szt. akcji w ramach programu motywacyjnego, podczas gdy w 2022 r. średnia ta wyniosła 5 094 412 szt., w tym 125 148 szt. akcji w ramach programu motywacyjnego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 9

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Grupy Kapitałowej DataWalk

Zestawienie zmian w kapitale własnym

	Kapitał podstawowy	Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	Pozostałe kapitały	Różnice kursowe z przeliczenia	Kapitał rezerwowy	Niepodzielony wynik z lat ubiegłych	Wynik finansowy	Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	Kapitały razem
Stan na początek okresu 01.01.2023	513	171 968	9 965	1 014	31 653	-68 970	-116 744	29 399	29 399
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego	0	0	0	-761	11 923	-116 744	88 595	-16 987	-16 987
Całkowite dochody	0	0	0	-761	0	0	-28 149	-28 910	-28 910
Wynik okresu	0	0	0	0	0	0	-28 149	-28 149	-28 149
Przeliczenie jednostek zagranicznych	0	0	0	-761	0	0	0	-761	-761
Podwyższenie kapitału zakładowego	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Podział zysku za rok poprzedni przeznaczenie na kapitały	0	0	0	0	0	-116 744	116 744	0	0
Zmiany kapitału wynikające zgodnie z MSSF2	0	0	0	0	11 923	0	0	11 923	11 923
Stan na koniec okresu 31.12.2023	513	171 968	9 965	253	43 576	-185 714	-28 149	12 412	12 412

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 10

Zestawienie zmian w kapitale własnym

	Kapitał podstawowy	Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	Pozostałe kapitały	Różnice kursowe z przeliczenia	Kapitał rezerwowy	Niepodzielony wynik z lat ubiegłych	Wynik finansowy	Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	Kapitały razem
Stan na początek okresu 01.01.2022	489	133 859	9 965	347	2 771	-67 321	-1 648	78 462	78 462
Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego	25	38 109	0	666	28 882	-1 648	-115 096	-49 062	-49 062
Całkowite dochody	0	0	0	666	0	0	-116 744	-116 078	-116 078
Wynik okresu	0	0	0	0	0	0	-116 744	-116 744	-116 744
Przeliczenie jednostek zagranicznych	0	0	0	666	0	0	0	666	666
Podwyższenie kapitału zakładowego	25	38 109	0	0	0	0	0	38 134	38 134
Podział zysku za rok poprzedni przeznaczenie na kapitały	0	0	0	0	0	-1 648	1 648	0	0
Zmiany kapitału wynikające zgodnie z MSSF2	0	0	0	0	28 882	0	0	28 882	28 882
Stan na koniec okresu 31.12.2022	513	171 968	9 965	1 014	31 653	-68 970	-116 744	29 399	29 399

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk (strata) netto	-28 149	-116 744
Korekty o pozycje:	-5 874	96 634
- Amortyzacja	4 586	3 098
- Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych	-864	706
- Koszty odsetek	111	47
- Przychody z odsetek i dywidend	-1 711	-292
- Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej	-42	4
- Odpis na utratę wartości aktywów niematerialnych	9 029	5 205
- Koszt płatności w formie akcji (rozliczany w instrumentach kapitałowych)	11 923	28 882
- Koszt płatności w formie akcji (rozliczany w środkach pieniężnych)	-38 897	68 457
- Podatek dochodowy bieżącego okresu	0	0
- Zapłacony podatek dochodowy	0	0
- Zmiana stanu należności	-141	-1 384
- Zmiana stanu rezerw	-493	682
- Zmiana stanu zobowiązań innych niż z tytułu programu motywacyjnego	-1 797	1 575
- Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych	11 614	-9 777
- Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu umów	843	-967
- Inne korekty	-35	398
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	-34 023	-20 110
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wydatki na nabycie wartości niematerialnych	12 344	11 478
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych	26 232
Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych	41	0
Wpływ z tytułu lokat bankowych powyżej 3 miesięcy	8 000	30 090
Wypływ z tytułu lokat bankowych powyżej 3 miesięcy	8 090	30 090
Wpływy z otrzymanych dotacji rządowych	35	32
Otrzymane odsetki	1 711	292
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-10 673	-11 386
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy netto z tytułu emisji akcji	0	38 134
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego i kredytów bankowych	687	667
Odsetki zapłacone (od leasingu finansowego i kredytów bankowych)	111	47
Inne wpływy	0	25
Środki pieniężne netto z działalności finansowej	-798	37 445
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	-45 494	5 949
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu	57 598	51 650
Zmiana stanu z tytułu różnic kursowych	106	0
Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów	-45 388	5 949
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu	12 210	57 598

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 14

Informacje objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej DataWalk

Podstawowe informacje

Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej DataWalk („Grupa”, „Grupa DataWalk”) jest DataWalk S.A. („Spółka”, „Emitent”). Przedmiotem działalności Grupy jest tworzenie, rozwijanie, sprzedaż i wdrażanie grafowej platformy analitycznej pozwalającej jej użytkownikom łatwo organizować i analizować duże dane (miliardy obiektów) z różnych źródeł na grafach wiedzy (ang. knowledge graph). Platforma ta jest oferowana klientom Grupy jako gotowy do wykorzystania produkt (tzw. system z półki, COTS – commercial of the shelf), niewymagająca budowy rozwiązania ostatecznego z różnych komponentów. Zgodnie z przyjętym założeniem biznesowym, Grupa działa w celu wdrożenia skalowalnego modelu biznesowego dostawcy produktów klasy „Enterprise IT”, kierowanych na rynki globalne.

Obszary biznesowe DataWalk S.A.:
* działalność badawczo-rozwojowa w zakresie metod analizy dużych zbiorów danych,
* sprzedaż i wdrożenia platformy DataWalk w regionie EMEA (Europa, Bliski Wschód, Afryka) oraz Azji,
* zarządzanie Grupą.

Rolą DataWalk Inc. w Grupie jest prowadzenie działań sprzedażowych i wdrożeniowych związanych z platformą DataWalk w szczególności w Stanach Zjednoczonych i pozostałych krajach Ameryk Północnej i Południowej.

Informacje ogólne o Grupie

Opis organizacji grupy kapitałowej Emitenta

W skład Grupy na dzień 31.12.2023 r. wchodziła spółka DataWalk S.A. jako jednostka dominująca oraz następujące spółki zależne:

Jednostka	Adres rejestrowy	Zakres działalności	Procentowy udział Spółki w kapitale 31.12.2023	Procentowy udział Spółki w kapitale 31.12.2022
DataWalk Inc.	Delaware (USA)	Działalność związana z doradztwem w zakresie informatyki	100%	100%

W okresie roku zakończonym dnia 31 grudnia 2023 r. nie wystąpiły zmiany w strukturze Grupy, ani w nazwie jednostki dominującej lub innych danych identyfikacyjnych.

Dane Jednostki dominującej

Nazwa: DataWalk Spółka Akcyjna
Siedziba: ul. Rzeźnicza 32-33, Wrocław (Polska)
Adres rejestrowy: ul. Rzeźnicza 32-33, Wrocław (Polska)
Podstawowe miejsce prowadzenia działalności: ul. Rzeźnicza 32-33, Wrocław (Polska)
Podstawowy przedmiot działalności: Działalność związana z oprogramowaniem, Działalność związana z doradztwem w zakresie informatyki, Przetwarzanie danych.
Organ prowadzący rejestr: Spółka zarejestrowana jest w Krajowym Rejestrze Sądowym prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla Wrocławia-Fabrycznej, VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000405409
REGON: 021737247
NIP: 894-303-43-18
Czas trwania Spółki: Nieograniczony

Spółka prowadzi działalność w modelu „global vendor of products”, skupiając się na rozwoju oraz sprzedaży produktów klasy enterprise IT, tj. specjalistycznego oprogramowania o określonym zastosowaniu, konkurencyjnego globalnie. Przyjęty przez Spółkę model biznesowy charakteryzuje się wysoką skalowalnością, przekładającą się na potencjalną wysoką marżowość. Jest to możliwe dzięki niskiemu udziałowi usług świadczonych indywidualnie na rzecz poszczególnych klientów, zarówno na etapie konsultacji przedwdrożeniowych, jak i po wdrożeniu (serwis).

DataWalk S.A. jest spółką utworzoną na czas nieokreślony. Rokiem obrotowym DataWalk S.A. jest rok kalendarzowy. Spółka nie posiada oddziałów.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 15

DataWalk Inc.

Podstawowe informacje dotyczące jednostki powiązanej kapitałowo z Emitentem na dzień 31.12.2023 r.

Nazwa: DataWalk Inc.
Adres rejestrowy: 1209 Orange Street, Wilmington, Delaware 19801
Adres korespondencyjny: 2000 Broadway Street, STE 232 Redwood City, CA 94063
Podstawowy przedmiot działalności: Działalność związana z doradztwem w zakresie informatyki
Czas trwania Spółki: Nieograniczony
Sposób konsolidacji: Metoda pełna

DataWalk Inc. jest spółką prawa amerykańskiego z siedzibą statutową w Wilmington w stanie Delaware, w której Emitent posiada 100,00% udziału w kapitale zakładowym i głosach na zgromadzeniu wspólników. Zgodnie z umową spółki DataWalk Inc., zarząd prowadzi sprawy spółki i reprezentuje spółkę. DataWalk Inc. jest spółką utworzoną na czas nieokreślony. Rokiem obrotowym DataWalk Inc. jest rok kalendarzowy.

Dane finansowe DataWalk Inc. konsolidowane są metodą pełną i są wykazywane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej DataWalk. Do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania struktura Grupy Kapitałowej DataWalk nie uległa zmianie.

Skład organów jednostki dominującej na dzień 31.12.2023 r.

Zarząd

Paweł Wieczyński, Prezes Zarządu
Koordynuje kwestie związane z działalnością operacyjną Spółki, kształtowaniem i realizacją polityki sprzedażowej, HR (za wyjątkiem zastrzeżonych dla innych członków Zarządu) oraz PR/IR.
Krystian Piećko, Członek Zarządu
Odpowiedzialny za przygotowanie i rozwój strategii produktu w oparciu o najnowsze technologie.
Łukasz Socha, Członek Zarządu
Koordynuje działalność pionu administracyjnego w Spółce, w tym kwestii księgowo – finansowych, prawno-podatkowych oraz sprawozdawczości finansowej.

W okresie 12 miesięcy zakończonym dnia 31 grudnia 2023 r. skład Zarządu DataWalk S.A. przedstawiał się następująco:

Zarząd	Okres pełnienia funkcji w okresie sprawozdawczym
Paweł Wieczyński	01.01.2023 – 31.12.2023
Krystian Piećko	01.01.2023 – 31.12.2023
Łukasz Socha	01.01.2023 – 31.12.2023

Źródło: Emitent.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 16

Obecny Zarząd Emitenta został powołany uchwałami Rady Nadzorczej z dnia 1 czerwca 2021 r. (z zastrzeżeniem uchwały z 21 grudnia 2021 roku w przedmiocie powołania Pana Łukasza Sochy do składu Zarządu Spółki) na wspólną, 3-letnią kadencję, która rozpoczęła się z dniem 1 lipca 2021 r. W wyniku zmian do Kodeksu Spółek Handlowych, które weszły w życie z dniem 13 października 2022 r., ww. kadencja zakończy się z dniem 31.12.2024, natomiast mandaty członków Zarządu wygasną najpóźniej z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe Spółki za 2024 r. (tj. za ostatni pełny rok obrotowy pełnienia funkcji). Do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania skład Zarządu Spółki nie uległ zmianie.

Rada Nadzorcza

Na dzień 31 grudnia 2023 r. oraz na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania skład Rady Nadzorczej Emitenta przedstawia się następująco:

Pan Filip Paszke- Przewodniczący Rady Nadzorczej,
Pan Wojciech Dyszy- Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej,
Pan Roman Pudełko- Członek Rady Nadzorczej.
Pan Grzegorz Dymek- Członek Rady Nadzorczej,
Pan Ola Malm - Członek Rady Nadzorczej,

W okresie 12 miesięcy zakończonym dnia 31 grudnia 2023 r. skład Rady Nadzorczej Spółki przedstawiał się następująco:

Rada Nadzorcza	Okres pełnienia funkcji w okresie sprawozdawczym
Filip Paszke	01.01.2023 – 31.12.2023
Wojciech Dyszy	01.01.2023 – 31.12.2023
Roman Pudełko	01.01.2023 – 31.12.2023
Grzegorz Dymek	01.01.2023 – 31.12.2023
Ola Malm	01.01.2023 – 31.12.2023

Źródło: Emitent.

Obecna Rada Nadzorcza Emitenta powołana została na wspólną, 3-letnią kadencję, która rozpoczęła się z dniem 1 lipca 2021 r. (z zastrzeżeniem ww. zmian osobowych w składzie Rady).# W wyniku zmian do Kodeksu Spółek Handlowych, które weszły w życie z dniem 13 października 2022 r., ww. kadencja zakończy się z dniem 31.12.2024, natomiast mandaty członków Rady Nadzorczej wygasną najpóźniej z dniem odbycia Walnego Zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowego Spółki za 2024 r. (tj. za ostatni pełny rok obrotowy pełnienia funkcji). Do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania skład Rady Nadzorczej Spółki nie uległ zmianie z zastrzeżeniem, iż w dniu 26 marca 2024 r. Pan Filip Paszke złożył rezygnację z pełnienia funkcji członka Rady Nadzorczej Spółki ze skutkiem na koniec dnia 30 kwietnia 2024 r., o czym Emitent poinformował raportem bieżącym nr 8/2023 z dnia 26 marca 2024 r. W związku z niniejszą rezygnacją Zarząd Spółki, po konsultacji z członkami Rady Nadzorczej Spółki, poinformował, że w celu zapewnienia ciągłości funkcjonowania Rady Nadzorczej, członkowie Rady Nadzorczej mają zamiar dokonać kooptacji nowego członka Rady Nadzorczej zgodnie z § 15 ust. 9 Statutu Spółki.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 17

Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego – w tym opis okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności

Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę Kapitałową DataWalk przez okres nie krótszy niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zarząd przeprowadził wielowymiarową analizę okoliczności mających wpływ na zdolność jednostki do kontynuacji działalności, obejmującą zarówno czynniki wewnętrzne, w szczególności:
* planowane przepływy pieniężne,
* rentowność produktu,
* dopasowanie oferty handlowej do potrzeb klientów,
* konieczne nakłady inwestycyjne i operacyjne,
* dostępność do zewnętrznych źródeł finansowania,

oraz zewnętrzne, w szczególności:
* czynniki makroekonomiczne,
* wielkość dostępnego rynku,
* ograniczenia prawne,
* cykliczność oraz dynamikę na rynkach finansowych wpływające na dostępność i koszt kapitału.

W trakcie analizy zidentyfikowano istotne niepewności dotyczące zdarzeń i okoliczności, które mogą nasuwać wątpliwości co do zdolności jednostki do kontynuacji działalności. Zaliczyć do nich należy:
* spadek sprzedaży wynikający z mniejszej liczby nowo pozyskanych klientów,
* ujemne przepływy z działalności operacyjnej,
* niekorzystne wskaźniki rentowności,
* poziom wymaganych inwestycji zapewniających dalszy dynamiczny rozwój produktu.

Zgodnie z najlepszą wiedzą Zarządu Spółki oraz w oparciu o kompleksową prognozę przepływów pieniężnych, wartość kontraktów pozyskanych zarówno w 2023 roku jak i po dacie bilansowej, jak również w wyniku analizy lejka sprzedażowego (leadów zakwalifikowanych), Spółka prognozuje znacząco wyższe wpływy od klientów od tych realizowanych w okresie ostatnich 6 miesięcy, co jest niezbędne do zapewnienia kontynuowania działalności w aktualnej skali. Prognozy te korelują z zewnętrznymi analizami rynkowymi przygotowanymi przez renomowane firmy konsultingowe (np. Gartner) jak i zapytaniami ofertowymi potencjalnych klientów skierowanych w ostatnich miesiącach do Spółki. Realizacja tych założeń nie wymaga od Spółki istotnych nakładów inwestycyjnych ani pozyskania dodatkowych zasobów operacyjnych czy kapitałowych. Dodatkowo, nie wiąże się to z koniecznością spełnienia dodatkowych wymogów formalno-prawnych, których Spółka nie spełniałaby już na dzień bilansowy.

Jednocześnie Zarząd Spółki podjął w 2023 roku szereg inicjatyw mających na celu poprawę wyników i płynności, w tym między innymi:
* Zwiększono efektywność zespołów wdrożeniowych, poprzez standaryzacje i automatyzację większości etapów wdrożenia, co istotnie skróciło czas niezbędny do efektywnego wdrożenia platformy DataWalk u klientów a tym samym zwiększyło przepustowość całego zespołu sprzedażowo-wdrożeniowego,
* Przeprowadzono program redukcji kosztów poprzez optymalizacje wielkości i struktury zatrudnienia oraz liczby podmiotów współpracujących ze Spółką,
* Dopasowano ofertę handlową do klientów, którzy nie tylko posiadają odpowiednie możliwości organizacyjne i finansowe, ale także są w stanie efektywnie operować w modelu biznesowym proponowanym przez Spółkę.

Równolegle do tych działań Zarząd Spółki zwrócił się do akcjonariuszy o przyznanie Zarządowi upoważnienia do podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w granicach kapitału docelowego. Było to podyktowane zapewnieniem Spółce i jej grupie kapitałowej możliwości pozyskiwania środków finansowych na dalszy jej

rozwój w drodze jak najbardziej efektywnych i elastycznych mechanizmów umożliwiających podwyższenie kapitału zakładowego, pozwalających na skrócenie procesu emisji. W dniu 27 czerwca 2023 roku, Walne Zgromadzenia Akcjonariuszy w drodze Uchwały nr 19, przyznało Zarządowi upoważnienie dokonania podwyższenia kapitału zakładowego Spółki poprzez emisję nie więcej niż 500.000 (pięćset tysięcy) akcji zwykłych na okaziciela. Powyższe upoważnienie zostało udzielne do dnia 30.06.2026r. Na datę sporządzenia niniejszego Sprawozdania Zarząd nie podjął decyzji, kiedy skorzysta z przyznanego uprawnienia ani w jakim zakresie.

W trakcie 2023 Spółka samodzielnie przeprowadziła wstępną analizę możliwości alternatywnych źródeł finansowania działalności operacyjnej i inwestycyjnej poprzez dostępne programy Funduszy Europejskich dla Nowoczesnej Gospodarki oraz instrumenty dłużne oferowane przez różne instytucje finansowe. Jednakże ze względu na ograniczoną elastyczność tych programów, jak również z uwagi na fakt, iż warunki finansowe oczekiwane przez oferentów nie były atrakcyjne, Zarząd nie podjął w tym zakresie dalszych działań.

W wyniku przeprowadzonych działań optymalizujących poziom kosztów operacyjnych, a także uwzględniając w okresie kolejnych 12 miesięcy potencjalne spowolnienie prac rozwojowych związanych z dalszym rozwojem platformy DataWalk, jak również pozyskanie 3-4 średniej wielkości kontraktów w przeciągu kolejnych 12 miesięcy, Spółka wg najlepszej wiedzy Zarządu zachowa płynność finansową, bez konieczności korzystania z zewnętrznego finansowania w krótkim okresie, tj. do 12 miesięcy od dnia bilansowego. Ograniczenie nakładów inwestycyjnych nie będzie miało istotnego negatywnego wpływu na kontynuację działalności w tym okresie, zważywszy na fakt, że na dzień bilansowy Spółka dysponowała już w pełni funkcjonalnym produktem, którego sprzedaż w aktualnym kształcie i z aktualnymi funkcjonalnościami nie wymaga istotnych nakładów inwestycyjnych. W ocenie Zarządu, kapitał obrotowy, którym obecnie dysponuje Spółka jak również prognozy przyszłych przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej, inwestycyjnej oraz finansowej pozwalają w sposób wiarygodny przyjąć założenie kontynuacji działalności w dającej się przewidzieć przyszłości. Podkreśla się, że prognozy te opierają się na zdarzeniach niepewnych, co niesie za sobą istnienie ryzyka związanego z możliwością kontynuacji działań.

Zarząd Spółki podkreśla również, że na obecnym etapie rozwoju firmy, zwłaszcza w aspekcie prowadzenia dalszych prac rozwojowych związanych planowanym wydaniem kolejnych, bardziej zaawansowanych technologicznie wersji produktu Spółki, dalszy dynamiczny postęp w tym obszarze oraz ekspansja na rynkach Europy Zachodniej i USA ściśle zależą od zapewnienia finansowania zewnętrznego. Zarząd akcentuje, że bez dodatkowego finansowania, Spółka może mieć ograniczone środki na dalsze inwestycje, co może prowadzić do opóźnień w rozwoju produktu i dalszego poszerzania oferty rynkowej. Brak odpowiedniego finansowania może spowodować konieczność ograniczenia tempa wydawania kolejnych wersji oprogramowania, co z kolei może skutkować opóźnieniami w dostarczaniu nowych rozwiązań na rynek i ograniczenie możliwości konkurencyjnych.

W średnioterminowych planach finansowych (6-24 miesiące) Zarząd przewiduje możliwość skorzystania z upoważnienia do dokonania podwyższenia kapitału zakładowego Spółki lub finansowania działalności inwestycyjnej za pomocą alternatywnych instrumentów kapitałowych i/lub z programów wsparcia finansowanych ze środków Unii Europejskiej bądź krajowych, które mogłyby efektywnie wspomóc finansowanie działalności Spółki Oczekuje się, że działania te przyczynią się do dalszego rozwoju Spółki zarówno w obszarze produktu jaki i ekspansji rynkowej, i wpłyną pozytywnie na długoterminową rentowność Spółki.

Zarząd Spółki podkreśla, że działalność gospodarcza wiąże się z nieodłączną niepewnością i ryzykiem i pomimo podjęcia przez Zarząd Spółki środków w celu wsparcia stabilności finansowej Spółki, w szczególności poprzez zapewnienie dodatkowych źródeł finansowania oraz optymalizacji wydatków na działalność inwestycyjna i operacyjną, konieczne jest uznanie, że czynniki takie jak zmiany warunków rynkowych, popytu ze strony klientów, otoczenia regulacyjnego i inne nieoczekiwane zdarzenia mogą mieć wpływ na zdolność Spółki do osiągnięcia prognozowanych wyników i zapewnienia niezbędnego finansowania działalności.

Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji Zarząd Emitenta rozważył wpływ konfliktu zbrojnego w Ukrainie na kontynuację działalności przez Grupę i nie stwierdził istotnych okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności.

Oświadczenie o zgodności

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez UE („MSSF UE”).# MSSF

MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”). Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Grupę działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UE.

Zakres niniejszegoskonsolidowanego sprawozdania finansowego jest zgodny z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (tekst jednolity: Dz. U. 2018 r. poz.757) („Rozporządzenie”) i obejmuje roczny okres sprawozdawczy od dnia 1 stycznia do dnia 31 grudnia 2023 r. i okres porównawczy od dnia 1 stycznia do dnia 31 grudnia 2022 r. odpowiednio dla rachunku zysków i strat wraz ze sprawozdaniem z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych, a także dane bilansowe na dzień 31 grudnia 2023 r. i dane porównywalne na dzień 31 grudnia 2022 r.

Jednostka zależna prowadzi swoje księgi rachunkowe zgodnie z polityką (zasadami) rachunkowości określonymi przez przepisy lokalne. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera korekty nie ujęte w księgach rachunkowych jednostki zależnej, które zostały wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozdania finansowego tej jednostki do zgodności z MSSF. Zarząd Spółki oświadcza, że wedle swojej najlepszej wiedzy, niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi w Grupie Kapitałowej DataWalk zasadami rachunkowości oraz że odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową Grupy Kapitałowej DataWalk na dzień 31 grudnia 2023 r., jak również jej wynik finansowy oraz przepływy pieniężne za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 r.

Wpływ sytuacji polityczno – gospodarczej na terytorium Ukrainy

Od 24 lutego 2022 r. trwa wojna w Ukrainie, która stwarza nową, stale zmieniającą się i nieprzewidywalną ekonomicznie sytuację na świecie. Przedstawiciele Unii Europejskiej, Stanów Zjednoczonych, Wielkiej Brytanii i wielu innych krajów nałożyli dotkliwe dla Rosji sankcje, które dotyczą głównie strategicznych sektorów rosyjskiej gospodarki poprzez zablokowanie dostępu do technologii i rynków, a także zapowiadają wprowadzenie kolejnych. Obecnie Grupa nie zidentyfikowała istotnego negatywnego wpływu na prowadzoną działalność. W 2023 r., jak i w latach wcześniejszych Grupa nie sprzedawała oprogramowania DataWalk do klientów i partnerów z Rosji, Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 20 Białorusi czy Ukrainy. Grupa nie posiada łańcucha dostaw, który potencjalnie mógłby być narażony na ryzyka przerwania ciągłości dostaw co mogłoby negatywnie przełożyć się na zdolności operacyjne Grupy. Grupa nie posiada również żadnych inwestycji i jednostek zależnych w rejonach zaangażowanych w konflikt. Wśród personelu spółek z Grupy nie ma osób pochodzących z Ukrainy, w przypadku których występuje ryzyko związane z ewentualną utratą pracowników w związku z mobilizacją wojskową w kraju objętym wojną. Z uwagi na dynamiczną sytuację w Ukrainie, nie można jednak wykluczyć, że trwający konflikt, w zależności od jej dalszego rozwoju i działań podejmowanych na poziomie krajowym i międzynarodowym, może mieć istotny negatywny wpływ na sytuację gospodarczą w Polsce i na świecie, co może przełożyć się na możliwość realizacji planów Grupy i jej przyszłe wyniki finansowe. Dlatego też Zarząd Grupy monitoruje i analizuje dostępne informacje oraz podejmuje działania aby wraz z rozwojem wydarzeń w miarę możliwości minimalizować wpływ zaistniałej sytuacji na swoją działalność.

Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres roku zakończony dnia 31 grudnia 2023 r. zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki 10 kwietnia 2024 r.

Waluta funkcjonalna i sprawozdawcza

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który jest walutą funkcjonalną dla jednostki dominującej i walutą prezentacji w sprawozdaniu skonsolidowanym Grupy DataWalk, a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach złotych. Ewentualne różnice w wysokości 1 tysiąca PLN przy sumowaniu wynikają z przyjętych zaokrągleń. Walutą funkcjonalną zagranicznych jednostek zależnych jest waluta kraju, w którym mają siedzibę. Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania tych zagranicznych jednostek zależnych są przeliczane na walutę prezentacji Grupy po kursie obowiązującym na dzień bilansowy, a ich sprawozdania z całkowitych dochodów są przeliczane po średnim kursie wymiany za dany okres obrotowy, obliczonym jako średnia arytmetyczna kursów ogłoszonych przez NBP w ostatnim dniu miesiąca danego roku. Skutki takich przeliczeń ujmowane są w kapitale własnym w pozycji „Różnice kursowe z przeliczenia”. Do wyceny pozycji bilansu wyrażonych w walutach obcych przyjęto następujące średnie kursy NBP:

Waluta	31.12.2023	31.12.2022
1 EUR	4,3480	4,6899
1 USD	3,9350	4,4018

Waluta	31.12.2023	31.12.2022
1 USD	4,1823	4,4679

Do wyceny transakcji ujętych w rachunku zysków i strat wraz ze sprawozdaniem z całkowitych dochodów zastosowano średni kurs Narodowego Banku Polskiego ogłoszony dla danej waluty z dnia poprzedzającego dzień transakcji.

Szacunki i profesjonalny osąd

Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga dokonania szacunków i założeń, które wpływają na wielkości wykazane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Mimo, że przyjęte założenia i szacunki opierają się na najlepszej wiedzy kierownictwa Grupy na temat bieżących działań i zdarzeń, rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych. W okresie 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 nie wystąpiły istotne zmiany w sposobie dokonywania szacunków w porównaniu do zasad opisanych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 r.

Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości

Aktywa niematerialne

Aktywa niematerialne są wyceniane według historycznego kosztu nabycia lub wytworzenia pomniejszone o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową. W ramach wartości niematerialnych mogą występować wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz wartość firmy. Wartość firmy i wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania nie podlegają amortyzacji. Podlegają one corocznym testom na utratę wartości. Wartość firmy z tytułu przejęcia jednostki gospodarczej stanowi nadwyżka ceny nabycia nad wartością godziwą przejmowanych aktywów, zobowiązań i możliwych do zidentyfikowania zobowiązań warunkowych. Po początkowym ujęciu wartość firmy jest wykazana jako cena nabycia pomniejszona o dokonane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość firmy poddawana jest corocznie lub częściej testom na utratę wartości.

Ważnym elementem polityki rachunkowości w obszarze kapitalizacji kosztów rozwoju technologii informatycznych („Projekt”) jest rozgraniczenie momentu uznania ponoszonych kosztów za koszty prac badawczych oraz koszty prac rozwojowych. W tym celu Grupa rozpoznaje dwa etapy realizacji Projektu związane z wypracowaniem dojrzałego rynkowo, rozpoznawalnego oprogramowania klasy Enterprise, postrzeganego jako gotowe, unikatowe narzędzie pracy pozwalające na szybkie łączenie, analizowanie oraz przeszukiwanie dużych, zmiennych i różnorodnych zbiorów danych (tzw. „Big Data”). Prace badawcze i rozwojowe są prowadzone przez jednostkę dominującą w siedzibie DataWalk S.A.

Etap pierwszy związany jest w szczególności z uzyskaniem informacji dotyczących nowych kierunków, czy też obszarów, w których można rozwijać daną technologię, aby móc maksymalnie wykorzystać jej możliwości. Powyższe działania DataWalk S.A, klasyfikuje jako etap prac badawczych, a koszty z nim związane odnoszone są bezpośrednio w koszty okresu i ujmowane w tych kosztach w momencie ich poniesienia. W ramach prac badawczych Spółka w sposób zaplanowany:
a) poszukuje nowatorskich rozwiązań w celu zdobycia i przyswojenia nowej wiedzy naukowej i technicznej,
b) poszukuje, ocenia i dokonuje końcowej selekcji sposobu wykorzystania rezultatów prac badawczych lub wiedzy innego rodzaju,
c) poszukuje alternatywnych produktów, procesów, systemów lub usług,
d) formułuje, projektuje, ocenia i dokonuje końcowej selekcji nowych lub udoskonalonych produktów, procesów, systemów lub usług.

Drugi etap realizacji projektu związany jest z prowadzeniem prac w zakresie rozwoju technologii i ma na celu rozbudowywanie określonej technologii informatycznej na różnych płaszczyznach w celu stworzenia kompletnego, unikalnego na globalną skalę produktu IT. Prace rozwojowe prowadzone są w oparciu o:

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Wartości niematerialne

a) wiedzę wypracowaną w toku prowadzonych prac badawczych,
b) informacje od potencjalnych klientów pozyskane w procesie badania rynku i działań marketingowych, prowadzonych przez Spółkę w kraju i zagranicą,
c) zapotrzebowanie zgłaszane przez obecnych klientów Spółki na etapie testowania lub wdrażania oprogramowania.

Po podjęciu przez kierownictwo DataWalk S.A. decyzji o rozwijaniu danej technologii w kierunku lub obszarze wyselekcjonowanym na pierwszym etapie realizacji projektu zgodnie z zasadami określonymi w MSR 38 „Wartości niematerialne”, Spółka kapitalizuje wybrane koszty rozwoju technologii i ujmuje w bilansie jako aktywa, gdyż spełnione są wszystkie warunki wymienione w lit. a-f par. 57 standardu, o którym mowa, a więc Spółka jest w stanie udowodnić:

a) możliwość, z technicznego punktu widzenia, ukończenia składnika wartości niematerialnych tak, aby nadawał się do użytkowania lub sprzedaży,
b) zamiar ukończenia składnika wartości niematerialnych oraz jego użytkowania lub sprzedaż,
c) zdolność do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,
d) sposób, w jaki składnik wartości niematerialnych będzie wytwarzał prawdopodobne przyszłe korzyści ekonomiczne. Między innymi jednostka może udowodnić istnienie rynku na produkty powstające dzięki składnikowi wartości niematerialnych lub na sam składnik lub – jeśli składnik ma być użytkowany przez jednostkę – użyteczność składnika wartości niematerialnych,
e) dostępność stosownych środków technicznych, finansowych i innych, które mają służyć ukończeniu prac rozwojowych oraz użytkowaniu lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych.
f) możliwość wiarygodnego ustalenia nakładów poniesionych w czasie prac rozwojowych, które można przyporządkować temu składnikowi wartości niematerialnych.

Zgodnie z par. 66 i 67 MSR 38 koszty kapitalizowane są w zakresie związanym bezpośrednio z doprowadzeniem aktywa do pełnej użyteczności i obejmują w szczególności koszty wynagrodzeń pracowników oraz podwykonawców zaangażowanych w prace na poszczególnych etapach realizacji projektu, jak również wszystkie uzasadnione koszty nieosobowe z tym związane, które można bezpośrednio przyporządkować do przystosowania składnika aktywów do użytkowania.

Przewidywany okres użytkowania dla poszczególnych grup rzeczowych aktywów niematerialnych wynosi:

Nabyte oprogramowanie komputerowe	2 - 5 lat
Koszty zakończonych prac rozwojowych	3 - 5 lat
Pozostałe aktywa niematerialne	5 - 10 lat

Grupa dokonuje okresowej, nie później niż na koniec roku obrotowego, weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności wartości niematerialnych, wartości końcowej i metody amortyzacji, a konsekwencje zmian tych szacunków uwzględniane są w następnym i kolejnych latach obrotowych (prospektywnie).

Na dzień bilansowy Grupa dokonuje również weryfikacji aktywów niematerialnych pod kątem trwałej utraty wartości i konieczności dokonania odpisów aktualizujących z tego tytułu. Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Odpisów dokonuje się w ciężar pozostałych kosztów odpowiednich do funkcji aktywów niematerialnych w okresie, kiedy stwierdzono trwałą utratę wartości, nie później niż na koniec roku obrotowego.

Rzeczowe aktywa trwałe

Grupa uznaje za środki trwałe pojedyncze, zdatne do użytku rzeczy, spełniające kryteria określone dla środków trwałych w MSR 16 aktywa, jeżeli cena nabycia (koszt wytworzenia) wynosi co najmniej 10.000 PLN. Środki trwałe poniżej tej wartości są jednorazowo umarzane lub spisywane w koszty w miesiącu nabycia o ile, ze względu na specyfikę działalności Spółki, nie stanowią w swojej masie istotnego składnika majątkowego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Rzeczowe aktywa trwałe początkowo ujmowane są według kosztu (ceny nabycia lub kosztu wytworzenia) pomniejszonego w kolejnych okresach o odpisy amortyzacyjne oraz utratę wartości. Do środków trwałych Grupa zalicza również środki trwałe w budowie i inwestycje w obcych środkach trwałych oraz prawo wieczystego użytkowania gruntów. Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz środków trwałych w budowie, przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych środków, używając metody liniowej od miesiąca następującego po miesiącu przyjęcia środka do użytkowania.

Przewidywany okres użytkowania dla poszczególnych grup rzeczowych aktywów trwałych wynosi:

Budynki i budowle	10 - 40 lat
Maszyny i urządzenia	3 - 10 lat
Pozostałe środki trwałe	5 - 10 lat

Grupa dokonuje okresowej, nie później niż na koniec roku obrotowego, weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności środków trwałych, wartości końcowej i metody amortyzacji, a konsekwencje zmian tych szacunków uwzględniane są w następnym i kolejnych latach obrotowych (prospektywnie). Na dzień bilansowy Grupa dokonuje również weryfikacji rzeczowych aktywów trwałych pod kątem trwałej utraty wartości i konieczności dokonania odpisów aktualizujących z tego tytułu. Odpisów dokonuje się w ciężar pozostałych kosztów odpowiednich do funkcji rzeczowych aktywów trwałych w okresie, kiedy stwierdzono trwałą utratę wartości, nie później niż na koniec roku obrotowego..

Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania środków trwałych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży, a wartością netto tych środków trwałych i są ujmowane w Rachunku zysków i strat.

Środki trwałe w budowie

Środki trwałe w budowie są wyceniane w wysokości ogółu kosztów pozostających w bezpośrednim związku z ich nabyciem lub wytworzeniem, w tym kosztów finansowych (z wyjątkiem różnic kursowych niebędących korektą płaconych odsetek), pomniejszonych o odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe w budowie nie są amortyzowane do momentu zakończenia ich budowy i oddania do użytkowania.

Inwestycje w jednostki zależne

Jednostki zależne to jednostki w stosunku do których Grupa w sposób bezpośredni lub pośredni sprawuje kontrolę. W sprawozdaniu finansowym inwestycje w jednostki zależne i stowarzyszone, niesklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży, ujmuje się w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. Wartość bilansowa inwestycji jest poddawana testom na utratę wartości. Rozpoznana utrata wartości jest ujmowana w rachunku zysków i strat w kosztach finansowych. Rozwiązanie rezerwy z tytułu utraty wartości ujmowane jest w rachunku zysków i strat w przychodach finansowych, jeżeli nastąpiła zmiana w szacunkach, na podstawie których Grupa określa zwrot z inwestycji.

Inne aktywa finansowe (poza inwestycjami w jednostki zależne)

Przychody z tytułu odsetek, z uwagi na nieistotne kwoty, Grupa nie wyodrębnia jako osobnej pozycji, lecz ujmuje je w przychodach finansowych. Pozostałe zyski i straty z aktywów finansowych ujmowane są w wyniku, w tym różnice kursowe, i prezentowane są jako przychody lub koszty finansowe.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Aktywa i zobowiązania z tytułu umów

Aktywa z tytułu wyceny bilansowej kontraktów wdrożeniowych są wynikiem przewagi stopnia zaawansowania realizacji kontraktów wdrożeniowych w relacji do wystawionych faktur. W przypadku tego rodzaju aktywów Grupa spełniła swoje zobowiązanie do wykonania świadczenia, jednak prawo do otrzymania wynagrodzenia jest uzależnione od spełnienia warunków innych niż tylko upływ czasu, co odróżnia te aktywa od należności z tytułu dostaw i usług.

Zobowiązania z tytułu umów z klientami stanowią przychody z tytułu udzielenia licencji z prawem do korzystania, z prawem do dostępu, a także przychody z tytułu świadczenia usług asysty technicznej (maintenance) rozliczane w czasie, wynikają z obowiązku Grupy do przekazania na rzecz klienta dóbr lub usług, w zamian za które Spółka otrzymała wynagrodzenie lub kwota wynagrodzenia jest należna.

Poczynając od 01.01.2023 Grupa ujmuje w aktywach i zobowiązaniach z tytułu umów pozycje, których wartość wynosi co najmniej 40.000 PLN. Z kolei pozycje poniżej tej wartości ujmowane są jednorazowo w przychodach w miesiącu ich rozpoznania.

Utrata wartości aktywów finansowych

Podstawową metodą określania wysokości odpisów z tytułu utraty wartości w ramach modelu strat oczekiwanych jest metoda, zgodnie z założeniami której Grupa monitoruje zmiany poziomu ryzyka kredytowego związanego z danym składnikiem aktywów finansowych w stosunku do początkowego jego ujęcia oraz klasyfikuje aktywa finansowe do jednego z trzech stopni wyznaczania odpisów z tytułu utraty wartości (podejście ogólne). Metoda ta stosowana jest do aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez inne całkowite dochody oraz zamortyzowanego kosztu innych niż należności handlowe.

Stopnie wyznaczania odpisów z tytułu utraty wartości to:

stopień 1 – aktywa finansowe obsługiwane na bieżąco (stosowany w odniesieniu do aktywów, których ryzyko kredytowe nie wzrosło istotnie od początkowego ujęcia),
stopień 2 – aktywa finansowe z pogorszoną obsługą (stosowany w przypadku istotnego wzrostu ryzyka kredytowego w stosunku do początkowego ujęcia, przy jednoczesnym braku obiektywnych przesłanek utraty wartości),
stopień 3 – aktywa finansowe nieobsługiwane (stosowany w przypadku wystąpienia obiektywnych przesłanek utraty wartości).

W odniesieniu do stopnia 1 Grupa wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej 12-miesięcznym oczekiwanym stratom kredytowym, a w odniesieniu do stopnia 2 i 3 w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w okresie życia instrumentu finansowego.# Na każdy dzień kończący okres sprawozdawczy Grupa dokonuje oceny wystąpienia przesłanek skutkujących zaklasyfikowaniem aktywów finansowych do poszczególnych stopni wyznaczania odpisu z tytułu utraty wartości. Dokonując takiej oceny, Grupa posługuje się zmianą ryzyka niewykonania zobowiązania w oczekiwanym okresie życia instrumentu finansowego, a nie zmianą kwoty oczekiwanych strat kredytowych. W celu dokonania takiej oceny Grupa porównuje ryzyko niewykonania zobowiązania dla danego instrumentu finansowego na dzień sprawozdawczy z ryzykiem niewykonania zobowiązania dla tego instrumentu finansowego na dzień początkowego ujęcia, biorąc pod uwagę racjonalne i możliwe do udokumentowania informacje, które są dostępne bez nadmiernych kosztów lub starań i które wskazują na znaczny wzrost ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia. Informacje te mogą przykładowo obejmować zmiany ratingu dłużnika, powzięcie informacji o jego problemach finansowych lub o wystąpieniu istotnych niekorzystnych zmian w jego środowisku ekonomicznym, prawnym, technologicznym lub rynkowym.

Dla celów oszacowania oczekiwanej straty kredytowej Grupa stara się wykorzystywać przede wszystkim ratingi kredytowe i powiązane z nimi wskaźniki niewypłacalności. W odniesieniu do należności handlowych Grupa stosuje – zgodnie z możliwością, jaką daje standard – uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia należności. Podejście to wynika z faktu, iż należności Grupy nie zawierają istotnego elementu finansowania w rozumieniu MSSF 15. Do wyliczenia odpisu Grupa stosuje metodę macierzy rezerw, w ramach której odpisy aktualizujące ustala się dla należności zaliczonych do różnych przedziałów przeterminowania. Metoda ta uwzględnia dane historyczne dotyczące strat kredytowych oraz wpływ istotnych i możliwych do zidentyfikowania przyszłych czynników (np. rynkowych lub makroekonomicznych). Prawdopodobieństwo niewykonania zobowiązania szacowane jest na podstawie danych historycznych dotyczących niespłaconych należności. W celu oszacowania parametru niewykonania zobowiązania przez kontrahenta Grupa wyodrębniła pięć przedziałów przeterminowania:

Nieprzeterminowane,
Przeterminowane od 1 do 30 dni,
Przeterminowane od 31 do 60 dni,
Przeterminowane od 61 do 90 dni,
Przeterminowane od 91 do 180 dni,
Przeterminowane powyżej 180 dni.

Dla każdego z powyższych przedziałów Grupa szacuje parametr niewykonania zobowiązania, który uwzględnia historyczny brak zapłaty za faktury sprzedażowe przez kontrahentów w okresie minimum dwóch lat, poprzedzających rok poprzedni w stosunku do roku, za który sporządzane jest sprawozdanie finansowe. Wartość oczekiwanej straty kredytowej liczona jest w wyniku przemnożenia wartości należności w danym przedziale przeterminowania przez wyliczony parametr niewykonania zobowiązania. W odniesieniu do należności handlowych Grupa dopuszcza również indywidualną możliwość określania oczekiwanych strat kredytowych. W szczególności dotyczy to:

należności od dłużników znajdujących się w stanie likwidacji lub w stanie upadłości, należności kwestionowanych przez dłużników oraz z których zapłatą dłużnik zalega,
pozostałych należności przeterminowanych, a także należności nieprzeterminowanych, których ryzyko nieściągalności jest znaczne według indywidualnej oceny Zarządu (w szczególności, gdy przewidywane koszty procesowe i egzekucyjne związane z dochodzeniem wierzytelności są równe albo wyższe od dochodzonej kwoty).

W powyższych sytuacjach odpis na należności może zostać utworzony w wysokości 100% ich wartości. W wyniku indywidualnej analizy, w sytuacji, gdy mimo przeterminowania należności powyżej 180 dni, Grupa posiada wiarygodną i popartą dokumentami deklarację płatności kontrahenta, odpis może nie zostać utworzony. Aktywa finansowe są spisywane w całości, gdy Grupa wyczerpie praktycznie wszystkie możliwości działania w zakresie ściągnięcia należności i uzna, że nie ma już racjonalnych podstaw do oczekiwania, iż należność uda się odzyskać.

Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe

Grupa wycenia aktywa finansowe w zamortyzowanym koszcie z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Należności długoterminowe podlegające pod zakres MSSF 9 są dyskontowane na dzień bilansowy. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności z terminem zapadalności poniżej 12 miesięcy są wyceniane w wartości nominalnej po pomniejszeniu o wartość oczekiwanych strat kredytowych. Do wyliczenia odpisu Grupa stosuje metodę macierzy rezerw, w ramach której odpisy aktualizujące ustala się dla należności zaliczonych do różnych przedziałów przeterminowania.

Odpis z tytułu utraty wartości jest aktualizowany na każdy dzień sprawozdawczy. Należność z tytułu nadwyżki VAT naliczonego nad VAT należnym do rozliczenia w przyszłym okresie wykazywany jest w pozycji „Pozostałe należności”. Wszelkie przekazane zaliczki jak m.in. na poczet przyszłych dostaw towarów i usług, na środki trwałe w budowie, na objęcie udziałów i akcji, nabycie wartości niematerialnych i inne ujmuje się w pozostałych należnościach.

Należności z tytułu dostaw i usług niezafakturowanych

Są to należności z tytułu usług, które zostały wykonane w okresie sprawozdawczym (Grupa spełniła swoje zobowiązanie do wykonania świadczenia), ale za które do dnia bilansowego nie została wystawiona faktura sprzedaży. Na dzień bilansowy Grupa uznaje jednak, że ma bezwarunkowe prawo do otrzymania wynagrodzenia, dlatego klasyfikuje tę pozycję aktywów jako należności.

Rozliczenia międzyokresowe

Grupa w rozliczeniach międzyokresowych ujmuje wydatki, które zostały poniesione z góry, natomiast w całości lub części dotyczą kolejnych okresów. W szczególności do rozliczeń międzyokresowych zaliczane są: (i) z góry opłacone subskrypcje i opłaty licencyjne, (ii) z góry zapłacone ubezpieczenia, prenumeraty, czynsze itp. oraz (ii) pozostałe wydatki poniesione w okresie a dotyczące przyszłych okresów. Poczynając od 01.01.2023 r., Spółka ujmuje w tej pozycji bilansowej wydatki, których wartość wynosi co najmniej 40.000 PLN. Z kolei wydatki poniżej tej wartości ujmowane są jednorazowo w kosztach w miesiącu ich poniesienia. Grupa prowadzi ewidencję rozliczeń międzyokresowych w układzie krótko- i długoterminowych.

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie, depozyty bankowe na żądanie oraz lokaty bankowe o terminie zapadalności krótszym niż 3 miesiące. Krótkoterminowe inwestycje, które nie podlegają istotnym zmianom wartości i które mogą być łatwo zamienione w określoną kwotę środków pieniężnych i stanowią część polityki zarządzania płynnością Jednostki, są ujmowane jako środki pieniężne i ich ekwiwalenty dla celów sprawozdania z przepływów pieniężnych. Na dzień sprawozdawczy waluty zgromadzone na rachunkach bankowych i w kasach dewizowych wyceniane są według kursu średniego ustalanego dla danej waluty przez Prezesa NBP. W przypadku środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, dla których nie zidentyfikowano przesłanek utraty wartości z tytułu ryzyka kredytowego oszacowanie odpisów aktualizujących odbywa się z wykorzystaniem indywidualnych parametrów wyznaczanych w oparciu o benchmarki (przy wykorzystaniu informacji o ratingach banków), przeskalowane do horyzontu szacowania oczekiwanych strat kredytowych. W przypadku środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, dla których wystąpiły przesłanki utraty wartości z tytułu ryzyka kredytowego Grupa dokonuje analizy odzysków z wykorzystaniem scenariuszy ważonych prawdopodobieństwem ich wystąpienia.

Leasing

Grupa w zakresie leasingu stosuje zasady zgodne z MSSF 16 „Leasing”. Zgodnie z MSSF 16 rozróżniane są umowy leasingu od umów o świadczenie usług na podstawie tego, czy korzystający z określonego składnika aktywów kontroluje aktywo będące przedmiotem umowy. Uważa się, że kontrola istnieje, jeśli Grupa:

posiada prawo do uzyskiwania zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych z użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów,
posiada prawo do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów.

W przypadku zidentyfikowanych umów leasingu Grupa z jednej strony prezentuje aktywa z tytułu prawa do użytkowania, z drugiej zaś zobowiązania z tytułu leasingu.

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Początkowe ujęcie i wycena

Dla umów zidentyfikowanych jako leasing Grupa ujmuje w swoim bilansie aktywa z tytułu prawa do użytkowania na dzień rozpoczęcia leasingu (tj. na datę, kiedy aktywo objęte umową leasingu jest dostępne dla Grupy do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania są ujmowane początkowo po koszcie. Koszt składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje: kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu, wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia leasingu lub przed tą datą pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe, początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez leasingobiorcę oraz szacunek kosztów, które mają zostać poniesione przez leasingobiorcę w związku z demontażem i usunięciem bazowego składnika aktywów.

Późniejsza wycena

Grupa wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania stosując model kosztu, tj. w pomniejszeniu o odpisy amortyzacyjne oraz ewentualne straty z tytułu utraty wartości, ale także po odpowiednim skorygowaniu o dokonywane przeliczenia zobowiązania z tytułu leasingu (tj.# Leasing

Amortyzacja prawa do użytkowania

Amortyzacja prawa do użytkowania w Grupie dokonywana jest co do zasady metodą liniową. Jeżeli w ramach umowy leasingu przeniesione zostanie prawo własności do bazowego składnika aktywów na rzecz Grupy pod koniec okresu leasingu lub jeżeli koszt składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania uwzględnia to, że Grupa skorzysta z opcji kupna, Grupa dokonuje amortyzacji składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania, począwszy od daty rozpoczęcia aż do końca okresu użytkowania bazowego składnika aktywów. W przeciwnym razie Grupa dokonuje amortyzacji składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania od daty rozpoczęcia leasingu aż do końca okresu użytkowania tego składnika lub do końca okresu leasingu, w zależności od tego, która z tych dat jest wcześniejsza. Do szacowania ewentualnej utraty wartości składników aktywów z tytułu prawa do użytkowania Grupa stosuje przepisy MSR 36 „Utrata wartości aktywów”.

Zobowiązania z tytułu leasingu

Początkowe ujęcie

W dacie rozpoczęcia leasingu Grupa wycenia zobowiązanie z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe Grupa dyskontuje z zastosowaniem krańcowej stopy procentowej. Opłaty leasingowe obejmują stałe płatności (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, kwoty gwarantowanej wartości końcowej oraz cenę wykonania opcji kupna (jeżeli można z wystarczającą pewnością stwierdzić, że Grupa z tej opcji skorzysta) oraz kary pieniężne za wypowiedzenie umowy (jeżeli jest wystarczająca pewność, że Grupa skorzysta z tej opcji). Zmienne opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stawki, są ujmowane od razu jako koszt okresu, w którym zaistniało zdarzenie lub warunek powodujący konieczność uiszczenia opłaty.

Późniejsza wycena

W kolejnych okresach zobowiązanie z tytułu leasingu pomniejszane jest o dokonane spłaty i powiększane o naliczane odsetki. Do naliczania odsetek Grupa stosuje krańcową stopę leasingobiorcy, która jest sumą wartości stopy wolnej od ryzyka oraz premii za ryzyko kredytowe Grupy. W przypadku, gdy w umowie leasingowej dokonywana jest modyfikacja, zmianie ulega okres lub wysokość zasadniczo stałych opłat leasingowych lub następuje zmiana w zakresie osądu co do realizacji opcji kupna wynajmowanego aktywa, wówczas zobowiązanie z tytułu leasingu jest przeliczane, aby odzwierciedlić opisane zmiany. Aktualizacja wartości zobowiązania powoduje również konieczność odpowiedniej aktualizacji wartości aktywa z tytułu prawa do użytkowania.

Umowy krótkoterminowe i aktywa o niskiej wartości

Grupa stosuje wyjątek praktyczny dotyczący umów zawartych na okres krótszy niż 12 miesięcy od daty rozpoczęcia leasingu lub dla umów, w których przedmiot stanowi przedmiot o niskiej wartości początkowej. Zgodnie z wytycznymi RMSR za przedmioty o niskiej wartości uznać można przedmioty, których wartość nie przekracza równowartości 5 000,00 USD. Płatności leasingowe w przypadku obu wymienionych wyjątków rozpoznawane są w kosztach okresu, którego dotyczą. Ani aktywo z tytułu prawa do użytkowania ani odpowiadające mu zobowiązanie finansowe nie są w tym przypadku rozpoznawane. Opłaty z tytułu umów niezidentyfikowanych zgodnie z MSSF 16 jako leasing, są ujmowane jako koszty w sprawozdaniu z całkowitych dochodów metodą liniową przez okres trwania umowy. Grupa nie jest stroną umów, na podstawie których byłaby leasingodawcą.

Kapitał własny

Na kapitał własny Grupy składają się:

a) Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej, w tym:
* Kapitał podstawowy,
* Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej,
* Pozostałe kapitały,
* Niepodzielony wynik z lat ubiegłych,
* Kapitał rezerwowy,
* Wynik finansowy bieżącego okresu,
* Różnice kursowe z przeliczenia.
b) Udziały niedające kontroli.

Kapitał zakładowy wykazywany jest w wysokości wykazywanej w statucie i Krajowym Rejestrze Sądowym. Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej stanowią nadwyżki ceny emisyjnej akcji powyżej ich wartości nominalnej pomniejszonej o koszty tej emisji. Koszty emisji akcji poniesione przy powstawaniu Spółki akcyjnej lub podwyższeniu kapitału zakładowego zmniejszają kapitał zapasowy do wysokości nadwyżki wartości emisji nad wartością nominalną akcji. Pozostałe kapitały tworzone są z:
* tytułu przeszacowań wartości aktywów,
* w wyniku rozliczenia programu motywacyjnego zgodnie z MSSF 2 „płatności w formie akcji własnych” i przeniesienia ewentualnego agio w momencie podwyższenia kapitału podstawowego w związku z emisją akcji skierowaną do jego uczestników.
* odpisów z zysku z kolejnych lat obrotowych.

Niepodzielony wynik z lat ubiegłych stanowi zyski i straty wypracowane w poprzednich latach obrotowych nieprzeniesione w drodze uchwały organu zatwierdzającego do innej pozycji kapitałów lub do wypłaty dywidendy. Kapitał rezerwowy – zgodnie z MSSF 2 „płatności w formie akcji własnych” jednostka ujawnia w tej pozycji wzrost kapitałów związany z uchwalonym programem motywacyjnym dla kluczowego personelu. W przypadku, w którym nabycie uprawnień do określonej puli instrumentów kapitałowych nie następuje aż do momentu, gdy upłynie ustalony czas osiągania określonych zadań przez uczestników programu motywacyjnego, Grupa zakłada, że zadania, które mają być osiągnięte (warunek konieczny) w zamian za instrumenty kapitałowe, będą otrzymywane w przyszłości w okresie nabywania uprawnień. Grupa traktuje wskazane zadania jako usługi świadczone przez uczestników programu motywacyjnego w okresie nabywania uprawnień, wraz z odpowiadającym im wzrostem w kapitałach.

W celu rozliczenia programu motywacyjnego Grupa w każdym okresie jego trwania zalicza w ciężar kosztów proporcjonalną część jego wartości godziwej, zwiększając jednocześnie kapitał rezerwowy. Z chwilą, gdy zostaną spełnione określone warunki konieczne dla objęcia akcji w ramach programu motywacyjnego kapitał rezerwowy zostanie rozliczony poprzez zwiększenie kapitału podstawowego oraz przeniesienia ewentualnego agio na pozostałe kapitały w momencie podwyższenia kapitału podstawowego w związku z emisją akcji skierowaną do jego uczestników. Różnice kursowe z przeliczenia – stanowi kapitał wynikający z przeliczenia kapitałów własnych spółki zależnej z siedziba poza terytorium kraju.

Rezerwy na zobowiązania

Rezerwy na zobowiązania tworzy się w przypadku, gdy na Grupie ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający z przeszłych zdarzeń, jest prawdopodobne, że wypełnienie obowiązku spowoduje zmniejszenie zasobów ucieleśniających korzyści ekonomiczne Grupy oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty zobowiązania. W przypadku rezerw na niewykorzystane urlopy ustalane są na podstawie ilości niewykorzystanych dni urlopowych na dany dzień oraz przeciętnego wynagrodzenia pracownika przypadającego na jeden dzień, powiększonego o składki na ubezpieczenia społeczne pracodawcy. Wysokość utworzonych rezerw jest weryfikowana i aktualizowana na koniec okresu sprawozdawczego, w celu skorygowania szacunków do zgodnych ze stanem wiedzy Grupy na ten dzień. W sprawozdaniu finansowym rezerwy są prezentowane odpowiednio jako długo- i krótkoterminowe.

Zobowiązania

Zobowiązania stanowią obecny, wynikający ze zdarzeń przeszłych obowiązek Grupy, którego wypełnienie spowoduje wypływ z Grupy środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne. Zobowiązania długoterminowe obejmują zobowiązania, których termin wymagalności, licząc od końca okresu sprawozdawczego przypada w okresie dłuższym niż 12 miesięcy. Zobowiązania krótkoterminowe obejmują zobowiązania, których termin wymagalności, licząc od końca okresu sprawozdawczego przypada w okresie krótszym niż 12 miesięcy. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wykazywane są w bilansie według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Wycena krótkoterminowych zobowiązań odbywa się w wartości wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczące efekty dyskonta. Zobowiązania z tytułu nadwyżki VAT należnego nad VAT naliczonym do rozliczenia w przyszłym okresie wykazywany jest w pozycji „Pozostałe zobowiązania”.

Zobowiązania finansowe

Zobowiązanie finansowe to każde zobowiązanie będące:
* wynikającym z umowy obowiązkiem wydania środków pieniężnych lub innego składnika aktywów finansowych innej jednostce lub wymiany aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych z inną jednostką na potencjalnie niekorzystnych warunkach,
* kontraktem, który będzie rozliczony lub może być rozliczony we własnych instrumentach kapitałowych jednostki i jest instrumentem niepochodnym, w zamian za który jednostka jest lub może być obowiązana wydać zmienną liczbę własnych instrumentów kapitałowych lub instrumentem pochodnym, który będzie rozliczony lub może być rozliczony w inny sposób niż przez wymianę ustalonej kwoty środków pieniężnych lub innego składnika aktywów finansowych na ustaloną liczbę własnych instrumentów kapitałowych jednostki.

W tym celu prawa poboru, opcje i warranty, umożliwiające nabycie ustalonejzłotych o ile nie podano inaczej) Strona | 30

liczby własnych instrumentów kapitałowych jednostki w zamian za ustaloną kwotę środków pieniężnych w dowolnej walucie, stanowią instrumenty kapitałowe, jeżeli jednostka oferuje prawa poboru, opcje i warranty pro rata wszystkim aktualnym właścicielom tej samej kategorii niepochodnych instrumentów kapitałowych tej jednostki, w tym również celu do własnych instrumentów kapitałowych jednostki.

Na dzień nabycia Grupa wycenia zobowiązania finansowe w wartości godziwej, czyli najczęściej według wartości godziwej otrzymanej kwoty. Koszty transakcji Grupa włącza do wartości początkowej wyceny wszystkich zobowiązań finansowych, poza kategorią zobowiązań wycenianych w wartości godziwej poprzez wynik. Po początkowym ujęciu zobowiązania finansowe wyceniane są w zamortyzowanym koszcie z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, za wyjątkiem zobowiązań finansowych przeznaczonych do obrotu (dotyczy instrumentów pochodnych będących zobowiązaniami, które nie są ujmowane jako instrumenty zabezpieczające) lub wyznaczonych jako wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. Do kategorii zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy Grupa zalicza instrumenty pochodne inne niż instrumenty zabezpieczające.

Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług wyceniane są w wartości wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczące efekty dyskonta. Zyski i straty z wyceny zobowiązań finansowych ujmowane są w wyniku finansowym w działalności finansowej.

Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego

Grupa, której jednostką dominującą jest DataWalk S.A., realizuje program motywacyjny z wykorzystaniem transakcji płatności w formie akcji rozliczanych w środkach pieniężnych. Program jest oparty o pochodne instrumenty finansowe, uprawniające do uzyskania zapłaty kwoty pieniężnej w wysokości i na warunkach określonych w Regulaminie oraz w Umowie o Uczestnictwo (tzw. Restricted Stock Units, dalej „Jednostki RSU”). Program ten jest ujmowany w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zgodnie z MSSF 2 oraz pkt 69 lit. d) MSR 1, zgodnie z którym jednostka klasyfikuje zobowiązanie z tytułu Programu jako krótkoterminowe, kiedy nie posiada bezwarunkowego prawa do odraczania terminu wymagalności zobowiązania o co najmniej 12 miesięcy od zakończenia okresu sprawozdawczego.

W celu wypełnienia postanowień MSSF 2 Grupa w okresie nabywania uprawnień ujmuje kwotę dla otrzymywanych usług, wykorzystując najlepsze dostępne szacunki dotyczące liczby instrumentów kapitałowych, dla których nastąpi nabycie uprawnień. Jednostka dokonuje, jeśli to konieczne, korekty tych szacunków, jeśli późniejsze informacje wskazują, że liczba instrumentów kapitałowych, do których nastąpi nabycie uprawnień, różni się od wcześniejszych oszacowań. Na dzień nabycia uprawnień jednostka koryguje szacunek do poziomu liczby instrumentów kapitałowych, do których ostatecznie zostały nabyte uprawnienia.

Ujmowanie programu motywacyjnego wymaga wykonania analizy, która wiąże się z przyjmowaniem pewnych założeń i stosowaniem profesjonalnego osądu, w szczególności w zakresie liczby instrumentów kapitałowych, do których nastąpi nabycie uprawnień w trakcie okresu sprawozdawczego jak i wyceny Jednostki RSU. Na każdy dzień bilansowy Grupa szacuje ilość instrumentów finansowych, dla których nastąpi nabycie uprawnień oraz ich wartość godziwą w okresie sprawozdawczym celem ujęcia w sprawozdaniu finansowym odpowiednich zobowiązań oraz kosztów Grupy wynikających z realizacji programu motywacyjnego.

Usługi pracownicze otrzymane w formie płatności w formie akcji rozliczanej w środkach pieniężnych wycenia się pośrednio w wartości godziwej zobowiązania. Początkowa wycena zobowiązania opiera się na wartości godziwej instrumentów bazowych z dnia przyznania oraz pomiaru zakresu , w jakim usługi zostały wyświadczone. Jednostka ustala wartość godziwą zobowiązania rozliczanego w środkach pieniężnych, biorąc pod uwagę jedynie warunki rynkowe i warunki inne niż warunki nabycia (non-vesting condition) co oznacza, że warunki świadczenia usługi (vesting condition) i warunki nierynkowe wpływają na wycenę zobowiązania poprzez skorygowanie liczby praw do otrzymania środków pieniężnych na podstawie danych szacunkowych w zakresie wyników, które mają zostać spełnione.

Skumulowany koszt netto oraz kwoty ujęte w rachunku zysków i strat, które ostatecznie zostaną ujęte w związku z transakcją, będą równe kwocie zapłaconej w celu uregulowania zobowiązania.

Efekty ponownej wyceny w okresie nabywania uprawnień są ujmowane natychmiast w rachunku zysków i strat (w odpowiedniej pozycji kosztów) w zakresie, w jakim dotyczą przeszłych usług, a w zakresie, w jakim dotyczą przyszłych usług efekt ponownej wyceny, jest rozkładany na pozostały okres nabywania uprawnień. Oznacza to, że w okresie przeszacowania występuje korekta uzupełniająca za poprzednie okresy, tak aby ujęte zobowiązanie na każdy dzień sprawozdawczy było równe całkowitej wartości godziwej zobowiązania.

Wartość godziwa Jednostek RSU na dzień bilansowy jest ustalana w oparciu o cenę rynkową akcji DataWalk S.A. Zgodnie z założeniami Regulaminu wartość jednostki RSU będzie określana w oparciu o cenę akcji z Transakcji Sprzedaży. Przyznanie jednostek RSU nastąpi bez ponoszenia dodatkowych kosztów przez Osoby Uprawnione. Jednostki RSU nie dają prawa do dywidendy w związku z czym oczekiwana stopa dywidendy wynosi 0. W ramach wyceny jednostki RSU w Programie nie występują inne warunki rynkowe. W takiej sytuacji wycena jednostki RSU na dany dzień bilansowy powinna być równa wartości godziwej akcji Spółki na ten dzień. Natomiast całkowity koszt programu powinien być ustalany na każdy dzień bilansowy z uwzględnieniem pozostałych czynników nierynkowych.

Zobowiązania pozabilansowe

Zobowiązania pozabilansowe to przede wszystkim zobowiązania warunkowe, przez które Grupa rozumie: możliwy obowiązek, który powstanie na skutek przeszłych zdarzeń, którego istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub braku wystąpienia jednego lub większej ilości niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli jednostki, lub obecny obowiązek, który powstaje na skutek przeszłych zdarzeń, ale nie jest ujmowany w sprawozdaniu ponieważ: (i) nie jest prawdopodobnie, aby wypełnienie obowiązku spowodowało konieczność wypływu środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne, bądź (ii) kwoty obowiązku (zobowiązania) nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie.

Zobowiązania warunkowe nie są wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, jednakże ujawnia się informację o zobowiązaniu warunkowym, chyba, że prawdopodobieństwo wypływu środków uosabiających korzyści ekonomiczne jest znikome.

Podatek dochodowy

Podatek dochodowy obejmuje: podatek bieżący do zapłaty oraz podatek odroczony.

Podatek bieżący

Bieżące obciążenie podatkowe ustala się na podstawie wyniku podatkowego (podstawy opodatkowania) danego roku obrotowego. Zysk (strata) podatkowa różni się od zysku (straty) bilansowej w związku z wyłączeniem przychodów podlegających opodatkowaniu i kosztów stanowiących koszty uzyskania przychodów w latach następnych oraz tych przychodów i kosztów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu. Obciążenie z tytułu podatku bieżącego oblicza się w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym.

Podatek odroczony

Zobowiązanie z tytułu odroczonego podatku dochodowego to podatek podlegający zapłacie w przyszłości ujmowany w pełnej wysokości metodą bilansową, z tytułu różnic przejściowych pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań, a ich wartością bilansową w sprawozdaniu finansowym.

Aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego to podatek podlegający zwrotowi w przyszłości, wyliczany metodą bilansową, z tytułu różnic przejściowych pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań, a ich wartością bilansową w sprawozdaniu finansowym. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych. Aktywa z tytułu odroczonego podatku oraz rezerwy na podatek odroczony prezentowane są w bilansie według wartości po skompensowaniu.

Podstawowe różnice przejściowe dotyczą odmiennej wyceny aktywów i zobowiązań rozliczanych w czasie dla celów podatkowych i bilansowych oraz przychody z tantiem uzyskiwane po dniu bilansowym. Odroczony podatek dochodowy ustala się przy zastosowaniu stawek podatkowych obowiązujących prawnie lub faktycznie na dzień bilansowy, które będą obowiązywać w momencie ich realizacji. Odroczony podatek jest ujmowany w rachunku zysków i strat, a w przypadku, gdy dotyczy on transakcji rozlicznych z kapitałem własnym ujmowany jest w kapitale własnym.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych. Podstawowe różnice przejściowe dotyczą odmiennej wyceny aktywów i zobowiązań rozliczanych czasie dla celów podatkowych i bilansowych. Zobowiązanie lub aktywo z tytułu podatku odroczonego w bilansie jest wykazywane odpowiednio jako zobowiązanie lub aktywo długoterminowe.# Przychody ze sprzedaży

Przychody ze sprzedaży obejmują należne lub uzyskane kwoty netto ze sprzedaży. Ujmowane są w wartości godziwej zapłat otrzymanych lub należnych i reprezentują należności za produkty, towary i usługi dostarczone w ramach normalnej działalności gospodarczej, po pomniejszeniu o rabaty, VAT i inne obciążenia związane ze sprzedażą.

Sprzedaż licencji własnych

Kluczowym produktem Grupy jest autorskie oprogramowanie DataWalk. DataWalk to kompletna, zintegrowana, otwarta i transparentna dla użytkownika platforma służąca analizie sieci powiązań, oferowana, jako gotowy do wykorzystania produkt (tzw. system z półki, COTS – commercial of the shelf), niewymagająca budowy rozwiązania ostatecznego z różnych komponentów.

Licencje własne sprzedawane przez Grupę oddzielnie, tj. stanowiące odrębne zobowiązanie do dokonania świadczenia, mają charakter licencji z prawem korzystania z własności intelektualnej, co oznacza, że przychód ze sprzedaży takich licencji rozpoznawany jest jednorazowo w momencie przekazania kontroli nad licencją klientowi.

W przypadku nadwyżki przychodów rzeczywiście zafakturowanych nad ustalonymi, wartość różnicy odnoszona jest na zobowiązania z tytułu umów. Z kolei w przypadku nadwyżki przychodów ustalonych nad rzeczywiście zafakturowanymi, wartość różnicy odnoszona jest na aktywa z tytułu umów.

Usługi asysty technicznej (maintenance)

Przychody z tytułu usług związanych ze świadczeniem asysty technicznej stanowią odrębne zobowiązanie do wykonania świadczenia, w przypadku którego klient korzysta z dostarczanych dóbr/usług, w miarę jak są one do niego dostarczane. W konsekwencji powoduje rozpoznanie przychodu po stronie Grupy w okresie świadczenia usługi.

Grupa ujmuje w aktywach i zobowiązaniach z tytułu umów pozycje, których wartość wynosi co najmniej 40.000 PLN. Z kolei pozycje poniżej tej wartości ujmowane są jednorazowo w przychodach w miesiącu ich rozpoznania.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 33

Usługi (kontrakty) wdrożeniowe

W przypadku sprzedaży usług wdrożeniowych, gdy wynik kontraktu może być wiarygodnie oszacowany, przychody i koszty są rozpoznawane w odniesieniu do stopnia zaawansowania realizacji kontraktu na dzień bilansowy. Stopień zaawansowania mierzony jest zwykle jako proporcja kosztów poniesionych do całości szacowanych kosztów kontraktu, za wyjątkiem sytuacji, gdy taki sposób nie odzwierciedlałby faktycznego stopnia zaawansowania.

Jeśli wartość kontraktu nie może być wiarygodnie oszacowana, przychody są rozpoznawane w stopniu, w jakim jest prawdopodobne, że koszty poniesione z tytułu kontraktu zostaną nimi pokryte.

Stopień zaawansowania kontraktu może być ustalony na dwa sposoby:

według udokumentowanego zaawansowania prac na kontrakcie (możliwe dokumenty: protokoły odbioru kolejnych etapów pracy, rozliczenie czasów pracy na kontrakcie),
w przypadku braku możliwości oceny stopnia zaawansowania prac możliwe jest przyjęcie założenia, że stopień zaawansowania kontraktu jest proporcjonalny do poniesionych w danym okresie kosztów.

Na każdym etapie rozliczania kontraktu w przypadku rozpoznania straty na nim – niezwłocznie ujmuje się ją w wynikach. Koszty związane z kontraktem rozpoznawane są jako koszty okresu, w jakim zostały poniesione. W przypadku, kiedy istnieje prawdopodobieństwo, że koszty kontraktu przekroczą przychody, spodziewana strata na kontrakcie jest natychmiast rozpoznawana i ujmowana jako koszt okresu.

Za okres rozliczenia kontraktów przyjmuje się okresy raportowe (kwartały).

Kontrakty wieloelementowe

W przypadku kontraktów wieloelementowych Grupa dokonuje ich szczegółowej analizy celem zapewnienia prawidłowego ujęcia w sprawozdaniu finansowym. Właściwe ujęcie przychodów wynikających z kontraktów wieloelementowych polega na ocenie, czy dostarczane produkty i usługi powinny być rozliczane jako samodzielne elementy, dla których przychód jest rozpoznawany niezależnie, czy też kontrakt powinien być rozpoznawany jako nierozerwalna całość.

W przypadku wyodrębnienia w ramach kontraktu sprzedaży niezależnych elementów, cena kontraktu jest alokowana do poszczególnych jego elementów, w oparciu o ich relatywną wartość godziwą bądź koszt prognozowany powiększony o marżę.

Zmienne wynagrodzenie

Jeśli wynagrodzenie określone w umowie obejmuje kwotę zmienną, Grupa oszacowuje kwotę wynagrodzenia, do którego będzie uprawniona w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta i zalicza do ceny transakcyjnej część lub całość kwoty wynagrodzenia zmiennego wyłącznie w takim zakresie, w jakim istnieje wysokie prawdopodobieństwo, że nie nastąpi odwrócenie znaczącej części kwoty wcześniej ujętych skumulowanych przychodów w momencie, kiedy ustanie niepewność co do wysokości wynagrodzenia zmiennego.

W przypadku umów, w których przewidziano kary umowne za niewykonanie lub nieprawidłowe wykonanie zobowiązań umownych, spodziewane kary umowne mogą powodować, że wynagrodzenie, które w umowie zakwotowano w kwocie stałej, będzie jednak podlegać zmianom. W ramach szacowania wysokości wynagrodzenia, do którego Grupa jest uprawniona na podstawie umowy szacuje się w Grupie wartość oczekiwaną zapłaty uwzględniając prawdopodobieństwo zapłacenia takich kar umownych i innych elementów, które mogłyby

potencjalnie zmienić wynagrodzenie. Wpływa to więc na pomniejszenie wartości przychodów, nie zaś, jak to było do tej pory, powiększenie wartości rezerw i odpowiednich kosztów.

Istotny element finansowania

Ustalając cenę transakcyjną, Grupa koryguje przyrzeczoną kwotę wynagrodzenia o zmianę wartości pieniądza w czasie, jeśli rozkład w czasie płatności uzgodniony przez strony umowy (w sposób wyraźny lub domyślny) daje klientowi lub Grupie istotnie korzyści z tytułu finansowania przekazania dóbr lub usług klientowi. W takich okolicznościach uznaje się, że umowa zawiera istotny element finansowania.

Grupa nie koryguje przyrzeczonej kwoty wynagrodzenia o wpływ istotnego elementu finansowania, jeżeli w momencie zawarcia umowy oczekuje, że okres od momentu przekazania przyrzeczonego dobra lub usługi klientowi do momentu zapłaty za dobro lub usługę przez klienta wyniesie nie więcej niż jeden rok. Istotny element finansowania nie występuje w umowie z klientem m.in. wtedy, gdy różnica między przyrzeczonym wynagrodzeniem a ceną sprzedaży gotówkowej dobra lub usługi wynika z powodów innych niż udostępnienie finansowania klientowi lub Grupie oraz różnica między tymi kwotami jest proporcjonalna do jej przyczyny. Zazwyczaj ma to miejsce, gdy zgodnie z warunkami płatności klient Grupy może być zabezpieczony przed brakiem właściwego wywiązania się z części lub całości zobowiązań umownych przez drugą stronę umowy.

Koszty umów z klientami

Koszty pozyskania umowy (doprowadzenia do zawarcia umowy) to dodatkowe (przyrostowe) koszty pozyskania umowy ponoszone przez Grupę w celu doprowadzenia do zawarcia umowy z klientem, których Grupa nie poniosłaby, jeżeli umowa nie zostałaby zawarta. Grupa ujmuje te koszty jako składnik aktywów, jeżeli spodziewa się, że koszty te odzyska. Okres amortyzacji aktywowanych kosztów z tytułu pozyskania umowy to okres, w którym Grupa wypełnia obowiązki świadczenia wynikające z tej umowy.

Z praktycznego punktu widzenia Grupa ujmuje dodatkowe koszty doprowadzenia do zawarcia umowy jako koszty w momencie ich poniesienia, tylko jeśli okres amortyzacji składnika aktywów, który w przeciwnym razie zostałby ujęty przez Spółkę, wynosi jeden rok lub krócej.

Koszty wykonania umowy to koszty poniesione w związku z wykonywaniem umowy zawartej z klientem. Grupa ujmuje te koszty jako składnik aktywów, gdy nie są objęte zakresem innego standardu (np. MSR 2 Zapasy, MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe lub MSR 38 Wartości niematerialne), oraz gdy spełniają one wszystkie następujące kryteria:

koszty te są bezpośrednio powiązane z umową lub z przewidywaną umową z klientem,
koszty te prowadzą do wytworzenia lub ulepszenia zasobów Grupy, które będą wykorzystywane do spełnienia (lub do dalszego spełniania) zobowiązań do wykonania świadczenia w przyszłości; oraz
Grupa spodziewa się, że koszty te odzyska.

Koszty operacyjne

Grupa prowadzi ewidencję kosztów w układzie rodzajowym. Koszty zużytych materiałów, towarów Grupa ujmuje w tym samym okresie w jakim są ujmowane przychody ze sprzedaży tych składników zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów.

Dla kontraktów rozliczanych w czasie na kontach rozliczeń międzyokresowych kosztów prowadzona jest szczegółowa analityka pozwalająca wyodrębnić koszty prowadzenia poszczególnych projektów. Koszty niezwiązane bezpośrednio z konkretnymi zleceniami, odnoszone są na wynik finansowy w momencie ich poniesienia.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys.# złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 35

Przychody i koszty działalności finansowej

Na przychody finansowe składają się głównie odsetki od lokat wolnych środków na rachunkach bankowych, prowizje i odsetki od udzielonych pożyczek, odsetki z tytułu zwłoki w regulowaniu należności, wielkość rozwiązanych rezerw dotyczących działalności finansowej. Na koszty finansowe składają się głównie odsetki od kredytów i pożyczek, odsetki za zwłokę w zapłacie zobowiązań, utworzone rezerwy na pewne lub prawdopodobne straty z operacji finansowych, wartość w cenie nabycia sprzedanych udziałów, akcji, papierów wartościowych, prowizje i opłaty manipulacyjne, wartość inwestycji krótkoterminowych, dyskonto i różnice kursowe.

Dotacje unijne i rządowe

Zgodnie z MSR 20, Grupa nie ujmuje dotacji rządowych, łącznie z niepieniężnymi dotacjami wykazywanymi w wartości godziwej, dopóki nie istnieje wystarczająca pewność, że Grupa spełni warunki związane z dotacjami oraz dotacje będą otrzymane. Fakt, iż jednostka gospodarcza otrzymała dotacje, nie stanowi sam w sobie przekonującego dowodu na to, że związane z dotacją warunki zostały lub będą spełnione.

Dotacje rządowe ujmuje się w księgach w taki sposób, aby przychód z tytułu dotacji był ujmowany współmiernie do ponoszonych kosztów z nią związanych. Grupa przyjęła odpowiednie metody prezentacji dotacji w sprawozdaniu finansowym:
* dotacje do aktywów – początkowo jako osobna pozycja w rozliczeniach międzyokresowych (przychody przyszłych okresów), a następnie w sposób systematyczny prezentowane jako przychód na przestrzeni okresu użytkowania składnika aktywów;
* dotacje do przychodów – jako pozycja „Pozostałe przychody operacyjne/finansowe”.

Od momentu ujęcia dotacji rządowej w sprawozdaniu do wszystkich powiązanych z nią zobowiązań lub aktywów warunkowych stosuje się MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe”. Dotację rządową, która staje się należna jako forma rekompensaty za już poniesione koszty lub straty, lub przyznana Grupie celem udzielenia jej natychmiastowego finansowego wsparcia, bez towarzyszących przyszłych kosztów, ujmuje się jako przychód w okresie, w którym stała się należna.

Dla celów zachowania odrębnej ewidencji zdarzeń związanych z dofinansowaniem w ramach dotacji w systemie księgowym utworzone zostaną konta odrębnie dla każdego projektu.

Wykazywanie transakcji w walutach obcych

Nie rzadziej niż na dzień bilansowy kończący kolejny kwartał danego roku obrotowego wycenia się po średnim kursie Narodowego Banku Polskiego („NBP”) wyrażone w walutach obcych składniki aktywów i pasywów.

Na dzień przeprowadzenia transakcji gospodarczej, aktywa i pasywa wyrażone w walucie obcej, ujmuje się odpowiednio po kursie:
* Kupna lub sprzedaży walut stosowanym przez bank, z którego usług korzysta spółka – w przypadku operacji sprzedaży lub kupna walut oraz operacji zapłaty należności lub zobowiązań,
* Zobowiązania w przypadku importu towarów przechodzących odprawę celną – kurs przyjęty w dokumencie odpraw celnej (SAD) lub innym wiążącym dokumencie,
* Operacje gospodarcze polegające na wewnątrzwspólnotowym nabyciu lub wewnątrzwspólnotowej dostawie towaru (WNT lub WDT) – kurs obowiązujący dla celów podatku dochodowego i VAT,
* Pozostałe operacje – kurs obowiązujący dla celów podatku dochodowego.

Na podstawie art. 12 ust. 2 ustawy z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (tekst jedn.: Dz. U. z 2022 poz. 2587 z późn. zm.) – dalej u.p.d.o.p. przychody wyrażone w walutach obcych przelicza się na PLN po kursie średnim NBP z ostatniego dnia roboczego poprzedzającego dzień uzyskania przychodu.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 36

Zgodnie z art. 15 ust. 1 u.p.d.o.p. koszty uzyskania przychodu w walutach obcych przelicza się na złote według kursu średniego NBP z ostatniego dnia roboczego poprzedzającego dzień ich poniesienia. Na dzień bilansowy wycenia się wyrażone w walutach obcych po średnim kursie NBP dla danej waluty obowiązującym na dzień bilansowy.

Różnice kursowe dotyczące aktywów i pasywów wyrażonych w walutach obcych, powstałe na dzień ich wyceny oraz przy zapłacie należności i zobowiązań, jak również sprzedaży lub kupnie walut, zalicza się odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych, a w uzasadnionych przypadkach – do kosztu wytworzenia produktów lub ceny nabycia towarów, a także ceny nabycia lub kosztu wytworzenia środków trwałych, środków trwałych w budowie lub wartości niematerialnych.

Przy ewidencji rozchodu walut z rachunku walutowego stosowana jest metoda FIFO (pierwsze przyszło, pierwsze wyszło).

Raportowanie segmentów działalności

W myśl MSSF 8, segmentem operacyjnym jest dająca się wyodrębnić część działalności Grupy, dla której są dostępne odrębne informacje finansowe podlegające regularnej ocenie przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych związanych ze sposobem alokowania zasobów oraz z oceną wyników działalności.

W Grupie DataWalk wyodrębnia się następujące segmenty operacyjne:
* Segment obejmujący DataWalk S.A., osiągający przychody ze sprzedaży i wdrożenia platformy, w szczególności w regionie EMEA (Europa, Bliski Wschód, Afryka) oraz Azji, którego wyniki są regularnie analizowane przez Zarząd Emitenta jako główny organ decyzyjny.
* Segment obejmujący DataWalk Inc., osiągający przychody wynikające działań sprzedażowych i wdrożeniowych związanych z platformą DataWalk przede wszystkim w Stanach Zjednoczonych i pozostałych krajach Ameryk Północnej i Południowej, którego wyniki są regularnie analizowane przez Zarząd jednostki jako główny organ decyzyjny. Wyniki jednostki zależnej wchodzącej w skład tego segmentu są przedmiotem okresowej weryfikacji przez Zarząd jednostki zależnej, a także są przedmiotem regularnej weryfikacji przez Zarząd DataWalk S.A.

Zysk przypadający na jedną akcję

Zysk na jedną akcję jest ilorazem wartości zysku netto za okres sprawozdawczy i średnioważonej liczby akcji wg stanu na dzień bilansowy. Rozwodniony zysk netto na akcje jest ilorazem wartości zysku netto za okres sprawozdawczy i sumy średnioważonej liczby akcji w danym okresie sprawozdawczym oraz wszystkich potencjalnych akcji nowych emisji.

Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 r. za wyjątkiem opisanej poniżej zmiany.

Poczynając od 01.01.2023 r., Spółka ujmuje w rozliczeniach międzyokresowych wydatki, których wartość wynosi co najmniej 40.000 PLN. Z kolei wydatki poniżej tej wartości ujmowane są jednorazowo w kosztach w miesiącu ich poniesienia. Poczynając od 01.01.2023 r. Spółka ujmuje w aktywach i zobowiązaniach z tytułu umów pozycje, których wartość wynosi co najmniej 40.000 PLN. Z kolei pozycje poniżej tej wartości ujmowane są jednorazowo w przychodach w miesiącu ich rozpoznania.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 37

Nowe standardy, interpretacje i zmiany opublikowanych standardów

Opublikowane Standardy i Interpretacje, które zostały wydane i obowiązują po raz pierwszy w okresie objętym niniejszym sprawozdaniem:

MSSF 17 Ubezpieczenia - obowiązuje od 1 stycznia 2023 r.

MSSF 17 definiuje nowe podejście do rozpoznawania, wyceny, prezentacji i ujawniania umów ubezpieczeniowych. Głównym celem MSSF 17 jest zagwarantowanie przejrzystości oraz porównywalności sprawozdań finansowych ubezpieczycieli. W tym celu jednostka będzie ujawniała szereg informacji ilościowych i jakościowych umożliwiających użytkownikom sprawozdania finansowego ocenę wpływu umów ubezpieczeniowych na sytuację finansową, wyniki finansowe oraz przepływy pieniężne jednostki.

MSSF 17 wprowadza szereg istotnych zmian w stosunku do dotychczasowych wymogów MSSF 4. Dotyczą one miedzy innymi: poziomów agregacji na jakim wykonywane są obliczenia, metody wyceny zobowiązań ubezpieczeniowych, rozpoznawania zysku lub straty w czasie, ujmowania reasekuracji, wydzielania komponentu inwestycyjnego, sposobu prezentacji poszczególnych pozycji bilansu oraz rachunku zysków i strat jednostek sprawozdawczych, w tym oddzielnej prezentacji przychodów z ubezpieczeń, kosztów usług ubezpieczeniowych, a także przychodów lub kosztów finansowych.

Grupa nie identyfikuje umów spełniających definicję umowy ubezpieczeniowej wynikającej z MSSF17, zatem MSSF 17 nie ma wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

Zmiany do MSR 8 Zasady rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i błędy - obowiązuje od 1 stycznia 2023 r.

Zmiany do MSR 8 obejmują definicję szacunków księgowych, co powinno pomóc w odróżnieniu zasad rachunkowości od szacunków księgowych. Zmiana nie ma istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

Zmiany do MSR 12 - obowiązują od 1 stycznia 2023 r.

Zmiany do MSR 12 wprowadzają wymóg ujęcia w sprawozdaniu finansowym aktywów i zobowiązań z tytułu różnic przejściowych także w przypadku transakcji innych niż połączenia jednostek gospodarczych, które w momencie początkowego ujęcia generują dodatnie i ujemne różnice przejściowe o identycznej wartości. Zmiana nie ma istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

Zmiana do MSR 1 - obowiązuje od 1 stycznia 2023 r.

Zmiana do MSR1 polega na rozszerzeniu i zmianie zakresu ujawnień dotyczących polityki rachunkowości. Zmiana nie ma istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy – Międzynarodowa reforma podatków – Rozwiązania Modelowe dla Filara Drugiego - obowiązują od 1 stycznia 2023 r.# Zmiany w Standardach Rachunkowości

Nowe Standardy i Zmiany do Istniejących Standardów, Które Jeszcze Nie Obowiązują

Zmiany wprowadzają tymczasowe wyjątki dotyczące ujmowania zobowiązań i aktywów z tytułu podatku odroczonego w zakresie dotyczącym filara drugiego międzynarodowej reformy podatków uzgodnionej na forum OECD. Poza wyjątkami zmiana wprowadza dodatkowe ujawnienia dotyczące reformy. Zmiana nie ma istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.

Zmiana do MSR 1 - Obowiązuje od 1 stycznia 2024 r.

Zmiany do MSR 1 mają wpływ na wymogi dotyczące prezentacji zobowiązań w sprawozdaniu finansowym. W szczególności wyjaśniają one jedno z kryteriów klasyfikacji zobowiązania jako długoterminowe. Zmiana nie będzie miała istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.

Zmiana do MSSF 16 - Obowiązuje od 1 stycznia 2024 r.

Zmiany do MSSF 16 wymagają aby jednostka, która sprzedała aktywo i jednocześnie je użytkuje w drodze leasingu, ujęła wartość zobowiązania leasingowego w sposób, który nie prowadzi do powstania zysku lub straty związanej z zachowanym prawem do użytkowania. Zmiana nie będzie miała istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.

Nowe standardy oraz zmiany do istniejących standardów wydane przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone do stosowania w UE.

Zmiany do MSR 7/MSSF 7: Umowy finansowe z dostawcami - Obowiązuje od 1 stycznia 2024.

Zmiany wprowadzają dodatkowe wymogi dotyczące ujawniania informacji w celu zwiększenia przejrzystości umów finansowania dostawców i ich wpływu na zobowiązania spółki, przepływy pieniężne i narażenie na ryzyko płynności. Zmiana nie będzie miała istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.

Zmiany do MSR 21: Brak wymienności - Będą obowiązywać od 1 stycznia 2025.

Zmiany wprowadzają wymóg ujawnienia informacji pozwalającej na zrozumienie przez użytkowników sprawozdań finansowych skutków braku wymienialności walut oraz wyjaśniają w jaki sposób należy dokonać oceny wymienialności walut. Zmiana nie będzie miała istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy.

Informacja o Korektach Błędów Poprzednich Okresów

W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły zdarzenia skutkujące koniecznością dokonania korekty błędu.

Zmiana Prezentacji Danych

Grupa dokonała zmiany prezentacji zobowiązań z tytułu programu motywacyjnego rozliczanego w środkach pieniężnych. W skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej sporządzonym na dzień 31 grudnia 2022 r. zobowiązania te zostały wykazane w zobowiązaniach długoterminowych, po zmianie prezentacji danych zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego wykazane zostały jako zobowiązania krótkoterminowe. Zmianę wprowadzono w związku z zapisem pkt 69 lit. d) MSR 1, zgodnie z którym jednostka klasyfikuje zobowiązanie jako krótkoterminowe, kiedy nie posiada bezwarunkowego prawa do odraczania terminu wymagalności zobowiązania o co najmniej 12 miesięcy od zakończenia okresu sprawozdawczego.

Poniższa tabela prezentuje wpływ powyższej zmiany na pasywa w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej na dzień 31 grudnia 2022 r.

Pozycja	31.12.2022 (dane pierwotne)	zmiana prezentacji	31.12.2022 (dane przekształcone)
Zobowiązania długoterminowe (w wyniku zmiany pozycji):	69 733	-68 457	1 276
Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego	68 457	-68 457	0
Zobowiązania krótkoterminowe (w wyniku zmiany pozycji):	11 443	68 457	79 900
Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego	0	68 457	68 457

Nota 1.1 Rzeczowe Aktywa Trwałe

Informacje dotyczące szacunków

Na każdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy zaistniały obiektywne przesłanki mogące wskazywać na utratę wartości danego składnika rzeczowych aktywów trwałych, których sporządzenie wymaga oszacowania wartości odzyskiwalnej ośrodków generujących przepływy pieniężne. Spółka przeprowadza ww. testy przy zastosowaniu metody zdyskontowanych przepływów pieniężnych (sposób przeprowadzania testów opisano szczegółowo w nocie 31 niniejszego sprawozdania). Zgodnie z powyższym, na dzień bilansowy 31.12.2023 r. Grupa przeprowadziła testy na trwałą utratę wartości aktywów, z których wynika, iż w odniesieniu do przedmiotu wyceny, uzyskana wartość odzyskiwalna była niższa od wartości bilansowej testowanych aktywów, w związku z tym dokonano odpisu aktualizującego wartość aktywów.

Nie później niż na koniec roku obrotowego, Grupa dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności środków trwałych, wartości końcowej i metody amortyzacji na podstawie bieżących szacunków. Weryfikacja taka została ostatni raz przeprowadzona w trakcie sporządzania sprawozdania finansowego za 2023 r.

Rzeczowe aktywa trwałe

	31.12.2023	31.12.2022
a) środki trwałe, w tym:	287 486	-
- grunty	0	0
- budynki i budowle	3	4
- urządzenia techniczne i maszyny	283 480	-
- środki transportu	0	0
- inne środki trwałe	1	2
b) środki trwałe w budowie	0	0
Razem	287 486	-

Stan na 31.12.2023

Grupa nie posiadała gruntów użytkowanych wieczyście. Grupa nie posiadała rzeczowych aktywów trwałych o ograniczonym prawie własności i użytkowania. Grupa posiadała kredyt bankowy, który był zabezpieczony aktywami trwałymi. Informacje dotyczące posiadanych przez Grupę kredytów i pożyczek zostały zaprezentowane w nocie nr 19 „Kredyty i pożyczki (długoterminowe i krótkoterminowe)”. Nie występowały zobowiązania wobec budżetu państwa lub jednostek samorządu terytorialnego z tytułu uzyskania prawa własności budynków i budowli.

Stan na 31.12.2022

Nota 1.2 Zmiany Stanu Rzeczowych Aktywów Trwałych według Grup Rodzajowych

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Lp.	Wyszczególnienie	Budynki i budowle	Urządzenia techniczne i maszyny	Środki transportu	Pozostałe środki trwałe	Razem
1.	Wartość brutto na początek okresu	10 873	186 19	1	0	1 087
	Zwiększenia, w tym:	0	24	0	0	24
	– nabycie	0	26	0	0	26
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	0	0	0	0
	– inne	0	-2	0	0	-2
	Zmniejszenia, w tym:	0	39 105	0	0	145
	– likwidacja i sprzedaż	0	39 105	0	0	144
	– aktualizacja wartości	0	0	0	0	0
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	0	0	0	0
2.	Wartość brutto na koniec okresu	10 858	81 19	968	0	1 287
3.	Wartość odpisów na początek okresu	0	0	0	0	0
	Zwiększenia	0	5	0	0	5
	Zmniejszenia	0	0	0	0	0
4.	Wartość odpisów na koniec okresu	0	5	0	0	5
5.	Umorzenie na początek okresu	6 393	186 17	601	0	760
	Zwiększenia	1 213	0	1	0	1 215
	Zmniejszenia, w tym:	0	36 105	0	0	141
	– likwidacja i sprzedaż	0	36 105	0	0	141
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	0	0	0	0
6.	Umorzenie na koniec okresu	7 570	81 18	675	0	1 954
7.	Wartość netto na początek okresu	4 480	0	2	486	946
8.	Wartość netto na koniec okresu	3 282	0	1	287	333

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Lp.	Wyszczególnienie	Budynki i budowle	Urządzenia techniczne i maszyny	Środki transportu	Pozostałe środki trwałe	Razem
1.	Wartość brutto na początek okresu	10 819	186 19	1	0	1 034
	Zwiększenia, w tym:	0	238	0	0	238
	– nabycie	0	234	0	0	234
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	0	0	0	0
	– inne	0	4	0	0	4
	Zmniejszenia, w tym:	0	185	0	0	185
	– likwidacja i sprzedaż	0	185	0	0	185
	– aktualizacja wartości	0	0	0	0	0
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	0	0	0	0
2.	Wartość brutto na koniec okresu	10 873	186 19	1	0	1 087
3.	Umorzenie na początek okresu	5 355	186 16	562	0	607
	Zwiększenia	1 218	0	1	0	1 220
	Zmniejszenia, w tym:	0	180	0	0	180
	– likwidacja i sprzedaż	0	180	0	0	180
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	0	0	0	0
4.	Umorzenie na koniec okresu	6 393	186 17	601	0	1 760
5.	Wartość netto na początek okresu	5 465	0	3	473	427
6.	Wartość netto na koniec okresu	4 480	0	2	486	327

Nota 2.1 Aktywa Niematerialne

Informacje dotyczące szacunków

Data Walk S.A. prowadzi we własnym zakresie prace rozwojowe w zakresie rozwoju platformy DataWalk, które mają na celu rozbudowywanie tej technologii na różnych płaszczyznach w celu stworzenia kompletnego, unikalnego na skalę globalną produktu IT. Prace rozwojowe prowadzone są w oparciu o:
* wiedzę wypracowaną w toku prowadzonych prac badawczych,
* informacje od potencjalnych klientów, pozyskane w procesie badania rynku i działań marketingowych, prowadzonych w kraju i za granicą,
* zapotrzebowanie zgłaszane przez obecnych klientów na etapie testowania lub wdrażania oprogramowania.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 roku

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 44

Nota 2.2 Zmiany stanu aktywów niematerialnych według grup rodzajowych

Co najmniej raz w roku oraz na każdy dzień bilansowy, na który występuje odpowiednia przesłanka, aktywa o nieokreślonym czasie użytkowania w postaci kosztów prac rozwojowych w trakcie realizacji oraz wartości firmy poddawane są testom na utratę wartości, których sporządzenie wymaga oszacowania wartości odzyskiwalnej ośrodków generujących przepływy pieniężne (sposób przeprowadzania testów opisano szczegółowo w nocie 31 niniejszego sprawozdania). Zgodnie z powyższym, na dzień bilansowy 31.12.2023 r. Grupa przeprowadziła testy na trwałą utratę wartości aktywów niematerialnych, z których wynika, iż w odniesieniu do przedmiotu wyceny, uzyskana wartość odzyskiwalna była niższa od wartości bilansowej testowanych aktywów. W wyniku przeprowadzonych testów za 2023 r. Zarząd podjął decyzję o dokonaniu odpisu aktualizującego wartość aktywów niematerialnych. Odpis aktualizujący dotyczący wartości niematerialnych za 2023 r. został ujęty w pozostałych kosztach operacyjnych w łącznej kwocie 9 013 tys. zł., w tym w kwocie 8 642 tys. PLN dotyczący zakończonych prac rozwojowych oraz 371 tys. PLN dotyczący prac rozwojowych w trakcie realizacji.

Aktywa niematerialne

	31.12.2023	31.12.2022
Koszty prac rozwojowych w trakcie realizacji	3 945	3 050
Odpisy aktualizujące wartość prac rozwojowych w trakcie realizacji	-371	-603
Koszty zakończonych prac rozwojowych	28 995	21 296
Odpisy aktualizujące wartość zakończonych prac rozwojowych	-13 457	-4 212
Inne wartości niematerialne	0	0
Zaliczki na wartości niematerialne	0	0
Razem	19 111	19 530

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Lp.	Wyszczególnienie	Koszty prac rozwojowych w trakcie realizacji	Koszty zakończonych prac rozwojowych	Inne wartości niematerialne	Razem
1.	Wartość brutto na początek okresu	3 050	26 680	332	30 062
	Zwiększenia, w tym:	12 344	11 450	0	23 794
	– nabycie	12 344	0	0	12 344
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	11 450	0	11 450
	– inne	0	0	0	0
	Zmniejszenia, w tym:	11 450	0	0	11 450
	– likwidacja i sprzedaż	0	0	0	0
	– aktualizacja wartości	0	0	0	0
	– przemieszczenie wewnętrzne	11 450	0	0	11 450
	– odpis z tytułu utraty wartości	0	0	0	0
2.	Wartość brutto na koniec okresu	3 945	38 130	332	42 406
3.	Wartość odpisów na początek okresu	603	4 212	0	4 815
	Zwiększenia	371	9 244	0	9 615
	– odpis z tytułu utraty wartości	371	8 641	0	9 012
	– przemieszczenie wewnętrzne	603	0	0	603
	Zmniejszenia, w tym:	603	0	0	603
	– odpis z tytułu utraty wartości	0	0	0	0
	– przemieszczenie wewnętrzne	603	0	0	603
4.	Wartość odpisów na koniec okresu	371	13 456	0	13 827
5.	Umorzenie na początek okresu	0	5 384	332	5 716
	Zwiększenia	0	3 750	0	3 750
	– odpisy amortyzacyjne, umorzeniowe	0	3 750	0	3 750
	Zmniejszenia, w tym:	0	0	0	0
	– likwidacja i sprzedaż	0	0	0	0
6.	Umorzenie na koniec okresu	0	9 134	332	9 466
7.	Wartość netto na początek okresu	2 447	17 083	0	19 530
8.	Wartość netto na koniec okresu	3 573	15 538	0	19 111

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 45

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Lp.	Wyszczególnienie	Koszty prac rozwojowych w trakcie realizacji	Koszty zakończonych prac rozwojowych	Inne wartości niematerialne	Razem
1.	Wartość brutto na początek okresu	8 619	10 064	332	19 015
	Zwiększenia, w tym:	11 478	16 616	0	28 094
	– nabycie	11 478	0	0	11 478
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	16 616	0	16 616
	– inne	0	0	0	0
	Zmniejszenia, w tym:	17 047	0	0	17 047
	– likwidacja i sprzedaż	0	0	0	0
	– aktualizacja wartości	431	0	0	431
	– przemieszczenie wewnętrzne	16 616	0	0	16 616
2.	Wartość brutto na koniec okresu	3 050	26 680	332	30 062
3.	Wartość odpisów na początek okresu	0	0	0	0
	Zwiększenia	603	4 212	0	4 815
	– odpis z tytułu utraty wartości	603	4 212	0	4 815
	Zmniejszenia, w tym:	0	0	0	0
	– odpis z tytułu utraty wartości	0	0	0	0
	– przemieszczenie wewnętrzne	0	0	0	0
4.	Wartość odpisów na koniec okresu	603	4 212	0	4 815
5.	Umorzenie na początek okresu	0	3 187	332	3 519
	Zwiększenia	0	2 197	0	2 197
	– odpisy amortyzacyjne, umorzeniowe	0	2 197	0	2 197
	Zmniejszenia, w tym:	0	0	0	0
	– likwidacja i sprzedaż	0	0	0	0
6.	Umorzenie na koniec okresu	0	5 384	332	5 716
7.	Wartość netto na początek okresu	8 619	6 877	0	15 496
8.	Wartość netto na koniec okresu	2 447	17 083	0	19 530

Na dzień 31 grudnia 2023 r. oraz na dzień 31 grudnia 2022 r. Grupa nie posiada aktywów niematerialnych użytkowanych na podstawie umów leasingu. Na dzień 31 grudnia 2023 r. oraz na dzień 31 grudnia 2022 r. Grupa nie posiada aktywów niematerialnych o ograniczonym prawie użytkowania. Na dzień 31 grudnia 2023 r. oraz na dzień 31 grudnia 2022 r. Grupa nie posiada kredytów i pożyczek, które byłyby zabezpieczone aktywami niematerialnymi.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 46

Nota 2.3 Koszty prac rozwojowych w trakcie realizacji

Aktywa niematerialne

	31.12.2023	31.12.2022
Koszty prac rozwojowych w trakcie realizacji	3 945	3 050
Odpisy aktualizujące wartość prac rozwojowych w trakcie realizacji z lat ubiegłych	-603	-603
Odpisy aktualizujące wartość prac rozwojowych w trakcie realizacji naliczone w okresie	-371	0
Reklasyfikacja odpisu aktualizacyjnego wartość prac rozwojowych w trakcie realizacji	603	0
Razem	3 574	2 447

Koszty kapitalizowane są w zakresie związanym bezpośrednio z doprowadzeniem aktywa do pełnej użyteczności i obejmują w szczególności koszty wynagrodzeń pracowników oraz podwykonawców zaangażowanych w prace na poszczególnych etapach realizacji projektu, jak również wszystkie uzasadnione koszty nieosobowe z tym związane, które można bezpośrednio przyporządkować do przystosowania składnika aktywów do użytkowania. Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r., koszty prac rozwojowych w trakcie realizacji zostały objęte odpisem aktualizującym w kwocie 371 tys. PLN w wyniku przeprowadzonego testu na utratę wartości. Szczegóły dotyczące przeprowadzonego testu zostały przedstawione w nocie nr 31 do niniejszego sprawozdania finansowego.

Nota 2.4 Koszty zakończonych prac rozwojowych

Aktywa niematerialne

	31.12.2023	31.12.2022
Koszty zakończonych prac rozwojowych	38 129	26 680
Odpisy aktualizujące wartość zakończonych prac rozwojowych w roku bieżącym	-8 641	-4 212
Odpisy aktualizujące wartość zakończonych prac rozwojowych z lat poprzednich	-4 212	0
Skumulowane umorzenie	-9 134	-5 384
Reklasyfikacja odpisu aktualizującego wartość zakończonych prac rozwojowych	-603	0
Razem	15 538	17 083

Koszty zakończonych prac rozwojowych to pozycja bilansowa powstała w wyniku przyjęcia do użytkowania jako wartość niematerialną i prawną, technologii (platforma DataWalk) powstałej w toku realizowanych przez Spółkę prac rozwojowych, które opisane zostały w nocie nr 2.3 Koszty prac rozwojowych w trakcie realizacji powyżej. Od momentu rozpoczęcia prowadzenia prac rozwojowych do chwili ich zakończenia i przyjęcia do użytkowania jako wartość niematerialną i prawną wybrane koszty rozwoju platformy DataWalk są kapitalizowane w bilansie jako aktywa w postaci „kosztów prac rozwojowych w trakcie realizacji”. Koszty zakończonych prac rozwojowych podlegają amortyzacji zgodnie z przyjętą polityką rachunkowości. Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r., koszty zakończonych prac rozwojowych zostały objęte odpisem aktualizującym w kwocie 13 457 tys. PLN w wyniku przeprowadzonego testu na utratę wartości. Szczegóły dotyczące przeprowadzonego testu zostały przedstawione w nocie nr 31 do niniejszego sprawozdania finansowego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 47

Nota 3 Wartość firmy

Aktywa niematerialne

	31.12.2023	31.12.2022
Wartość firmy	390	390
Odpisy aktualizujące wartość firmy	-390	-390
Razem	0	0

Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r., pozycja postaci wartości firmy była objęta odpisem aktualizującym w kwocie 390 tys. PLN w wyniku przeprowadzonego testu na utratę wartości na dzień bilansowy 31 grudnia 2022 r.. Szczegóły dotyczące aktualnego przeprowadzonego testu zostały przedstawione w nocie nr 31 do niniejszego sprawozdania finansowego.

Nota 4 Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Informacje dotyczące szacunków Na każdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy zaistniały obiektywne przesłanki mogące wskazywać na utratę wartości danego składnika aktywa z tytułu prawa do użytkowania. Grupa przeprowadza ww. testy przy zastosowaniu metody zdyskontowanych przepływów pieniężnych (sposób przeprowadzania testów opisano szczegółowo w nocie 31 niniejszego sprawozdania).W wyniku przeprowadzonych testów dokonano odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów trwałych na dzień 31.12.2023 r. na kwotę 11 tys. zł. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego aktywa z tytułu prawa do użytkowania aktywów. W przypadku, gdy pod koniec okresu leasingu przeniesione zostanie prawo własności do bazowego składnika aktywów na rzecz Grupy lub Grupa zakłada, że skorzysta z opcji kupna, wówczas amortyzacja składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania następuje począwszy od daty rozpoczęcia, aż do końca okresu użytkowania bazowego składnika aktywów. W innym wypadku Grupa dokonuje amortyzacji aktywa z tytułu prawa do użytkowania od momentu rozpoczęcia leasingu, aż do końca okresu użytkowania danego składnika lub do końca okresu leasingu, w zależności od tego, która z tych dat jest wcześniejsza.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 48

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania	Budynki i budowle	Środki transportu	Razem
Wartość netto na 01.01.2023	927	148	1 075
Zwiększenia stanu, z tytułu:	78	51	129
– zawarcia nowej umowy leasingu	0	51	51
– modyfikacji bieżących umów (przedłużenia umowy, zmiana stopy procentowej)	78	0	78
Zmniejszenia stanu, z tytułu:	527	106	632
– odpisów amortyzacyjnych za okres sprawozdawczy	517	104	621
– odpisy aktualizujące za okres sprawozdawczy	9	2	11
– modyfikacji bieżących umów (przedłużenia umowy, zmiana stopy procentowej)	0	0	0
Wartość netto na 31.12.2023	478	93	572

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania	Budynki i budowle	Środki transportu	Razem
Wartość netto na 01.01.2022	574	123	698
Zwiększenia stanu, z tytułu:	955	104	1 059
– zawarcia nowej umowy leasingu	0	104	104
– modyfikacji bieżących umów (przedłużenia umowy, zmiana stopy procentowej)	955	0	955
Zmniejszenia stanu, z tytułu:	602	80	682
– odpisów amortyzacyjnych za okres sprawozdawczy	602	80	682
– modyfikacji bieżących umów (przedłużenia umowy, zmiana stopy procentowej)	0	0	0
Wartość netto na 31.12.2022	927	148	1 075

Okresy amortyzacji przyjęte dla aktywów z tytułu prawa do użytkowania zostały ustalone zgodnie z okresem obowiązywania umów.

Nota 5.1 Należności (długoterminowe)

Informacje dotyczące szacunków

Grupa szacuje wielkość odpisów aktualizujących wartości należności długoterminowych zgodnie z wymogami MSSF 9 Instrumenty finansowe. W podejściu uproszczonym wymaga to wykonania analizy statystycznej, która wiąże się z przyjmowaniem pewnych założeń i stosowaniem profesjonalnego osądu.

Należności długoterminowe	31.12.2023	31.12.2022
Od jednostek powiązanych	0	0
Od pozostałych jednostek, w tym:	152	152
– należności zafakturowane	0	0
– należności niezafakturowane	0	0
– kaucja	152	152
Razem	152	152

Nota 5.2 Odpisy na oczekiwane straty kredytowe należności (długoterminowe)

Grupa nie tworzyła odpisów na oczekiwane straty kredytowe należności długoterminowe.

Nota 6 Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Informacje dotyczące szacunków

Grupa na każdy dzień bilansowy dokonuje oceny na ile możliwa jest realizacja aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 49

Odroczony podatek dochodowy	31.12.2023	31.12.2022
Saldo na początek okresu:
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	15 447	3 729
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	389	164
Podatek odroczony per saldo na początek okresu	15 059	3 565
Zmiana stanu w okresie wpływająca na:
Wynik (+/-)	- 9 009	11 493
Pozostałe całkowite dochody (+/-)	0	0
Podatek odroczony per saldo na koniec okresu, w tym:	6 050	15 059
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	6 438	15 447
Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego	387	389

Istotny wpływ na wartość podatku odroczonego na dzień bilansowy miało rozpoznanie komponentu aktywa z tyt. odroczonego podatku dochodowego w postaci zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego w wysokości 6 050 tys. PLN. Ponadto Grupa, stosując zasadę ostrożnej wyceny, na dzień 31.12.2023 r. rozpoznała aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego pod pozostałych pozycji bilansowych jedynie do wysokości rezerwy na podatek odroczony, tj. w kwocie 387 tys. PLN.

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Pozycja	01.01.2023	Zmiana wpływająca na wynik	31.12.2023
Różnice kursowe bilansowe	14	-14	0
Rezerwy na świadczenia pracownicze	51	-51	0
ZUS niezapłacony	19	-19	0
Odpisy aktualizujące inwestycje	0	0	0
Niewypłacone wynagrodzenia	24	-24	0
Utworzenie rezerw	353	34	387
Odpisy aktualizujące należności	55	-55	0
Rozliczenia międzyokresowe przychodów	554	-554	0
Zobowiązanie z tytułu programu motywacyjnego	14 343	-8 293	6 050
Pozostałe	35	-35	0
Rozliczenie strat podatkowych z DataWalk S.A.	4 335	1 280	5 615
Odpisy aktualizujące aktywa z tytułu odroczonego podatku	-4 335	-1 280	-5 615
Razem	15 447	-9 010	6 437

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Pozycja	01.01.2023	Zmiana wpływająca na wynik	31.12.2023
Aktualizacja aktywów finansowych	0	0	0
Różnice kursowe dodatnie	0	-12	12
Odsetki od lokat	122	121	1
Różnica między amortyzacją podatkową a bilansową	106	60	45
Aktywa z tytułu umów	160	31	129
Zobowiązania z tytułu umów	0	200	200
Razem	389	1 387	387

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 50

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Pozycja	01.01.2022	Zmiana wpływająca na wynik	31.12.2022
Różnice kursowe bilansowe	13	1	14
Rezerwy na świadczenia pracownicze	58	-7	51
ZUS niezapłacony	13	6	19
Odpisy aktualizujące inwestycje	0	0	0
Niewypłacone wynagrodzenia	21	2	24
Utworzenie rezerw	137	216	353
Odpisy aktualizujące należności	0	55	55
Rozliczenia międzyokresowe przychodów	605	-51	554
Zobowiązanie z tytułu programu motywacyjnego	0	14 343	14 343
Pozostałe	3	32	35
Rozliczenie strat podatkowych z DataWalk S.A.	5 045	-711	4 335
Odpisy aktualizujące aktywa z tytułu odroczonego podatku	-2 166	-2 168	-4 335
Razem	3 729	11 718	15 447

Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Pozycja	01.01.2022	Zmiana wpływająca na wynik	31.12.2022
Aktualizacja aktywów finansowych	0	0	0
Różnice kursowe dodatnie	2	-2	0
Odsetki od lokat	0	122	122
Różnica między amortyzacją podatkową a bilansową	79	28	106
Aktywa z tytułu umów	83	77	160
Razem	164	225	389

Do wyceny aktywów i rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego Grupa przyjęła stawki podatkowe określone na podstawie obowiązujących przepisów wyznaczających stawki podatkowe, w krajach w których spółki z Grupy podlegają opodatkowaniu z tytułu podatku dochodowego. Dla jednostki dominującej jest to stawka podatkowa 19%, a dla spółki zależnej 21%.

Nota 7 Aktywa i zobowiązania z tytułu umów

Informacje dotyczące szacunków

Aktywa z tytułu umów obejmują przede wszystkim przekazane dobra lub wykonane usługi, przed zafakturowaniem na klienta i przed dokonaniem zapłaty wynagrodzenia, z wyłączeniem wszelkich kwot przedstawionych jako należności. Grupa szacuje wielkość odpisów aktualizujących wartości aktywów z tytułu umów z klientami zgodnie z wymogami MSSF 9 Instrumenty finansowe. W podejściu uproszczonym wymaga to wykonania analizy statystycznej, która wiąże się z przyjmowaniem pewnych założeń i stosowaniem profesjonalnego osądu. Aktywa z tytułu wyceny bilansowej umów są wynikiem przewagi stopnia zaawansowania realizacji usług lub dostarczenia dóbr w relacji do wystawionych faktur. W przypadku tego rodzaju aktywów Grupa spełniła swoje zobowiązanie do wykonania świadczenia, jednak prawo do otrzymania wynagrodzenia jest uzależnione od spełnienia warunków innych niż tylko upływ czasu, co odróżnia te aktywa od należności z tytułu dostaw i usług.

Pozycja	31.12.2023	31.12.2022
Aktywa z tytułu umów	496	927
Zobowiązania z tytułu umów	4 121	3 710

Aktywa z tytułu umów

Zaprezentowane w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej aktywa z tytułu umowy dotyczą przekazanych klientowi dóbr lub usług, przed dokonaniem przez klienta zapłaty wynagrodzenia lub przed terminem wymagalności.

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Pozycja	Przekazane licencje	Usługi asysty technicznej	Kontrakty wdrożeniowe	Razem
Wartość na początek okresu	286	297	344	927
Realizacja nowych obowiązków świadczeń bez wystawienia faktury	0	2 260	455	2 715
Przeklasyfikowanie w związku z nabyciem bezwarunkowego prawa do zapłaty	-286	-2 061	-799	-3 147
Odpis z tytułu utraty wartości	0	0	0	0
Wartość na koniec okresu	0	496	0	496

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Pozycja	Przekazane licencje	Usługi asysty technicznej	Kontrakty wdrożeniowe	Razem
Wartość na początek okresu	249	290	19	557
Realizacja nowych obowiązków świadczeń bez wystawienia faktury	4	200	1 165	1 369
Przeklasyfikowanie w związku z nabyciem bezwarunkowego prawa do zapłaty	-4	154	-1 158	-1 008
Odpis z tytułu utraty wartości	-9	0	0	-9
Wartość na koniec okresu	286	297	344	927

Zobowiązania z tytułu umów

Przychody z tytułu udzielenia licencji z prawem do korzystania, z prawem do dostępu, przychody z tytułu świadczenia usług asysty technicznej (maintenance) rozliczane w czasie, a także przychody z tytułu usług wdrożeniowych wynikają z obowiązku Grupy do przekazania na rzecz klienta dóbr lub usług, w zamian, za które Grupa otrzymała wynagrodzenie lub kwota wynagrodzenia jest należna.

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Zobowiązania z tyt.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.
(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 52

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Zobowiązania z tyt. umów	Wartość na 01.01.2022	Zwiększenia	Zmniejszenia	Wartość na 31.12.2022
Przychody z tytułu udzielenia licencji z prawem do korzystania	32	49	15	66
Przychody z tytułu udzielenia licencji z prawem do dostępu	0	0	0	0
Przychody z tytułu świadczenia usług asysty technicznej (maintenance)	3 313	6 250	6 346	3 219
Przychody z tytułu kontraktów wdrożeniowych	803	639	1 072	370
Przychody z tytułu pozostałych usług	159	68	172	55
Razem	4 307	7 007	7 604	3 710

Zobowiązania z tytułu umów wynikają z obowiązku Grupy do przekazania na rzecz klienta dóbr lub usług, w zamian za które Grupa otrzymała wynagrodzenie lub kwota wynagrodzenia jest należna. Na dzień 31 grudnia 2023 r. zobowiązania wyniosły 4 121 tys. PLN (na dzień 31 grudnia 2022 r.: 3 710 tys. PLN).

Nota 8.1 Należności z tytułu dostaw i usług

Informacje dotyczące szacunków Grupa szacuje wielkość odpisów aktualizujących wartości należności z tytuły dostaw i usług zgodnie z wymogami MSSF 9 Instrumenty finansowe. W podejściu uproszczonym wymaga to wykonania analizy statystycznej, która wiąże się z przyjmowaniem pewnych założeń i stosowaniem profesjonalnego osądu.

Należności z tytułu dostaw i usług	31.12.2023	31.12.2022
Od jednostek powiązanych	0	0
Od pozostałych jednostek, w tym:	9 604	9 654
- należności zafakturowane	9 342	9 239
- należności niezafakturowane	262	415
Razem	9 604	9 654

Nota 8.2 Odpisy na oczekiwane straty kredytowe należności z tytułu dostaw i usług

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Odpisy na należności z tytułu dostaw i usług	Wartość na 01.01.2023	Zwiększenia	Zmniejszenia - rozwiązanie	Wartość na 31.12.2023
Od jednostek powiązanych	0	0	0	0
Od jednostek pozostałych	1 029	344	984	388
Razem	1 029	344	984	388

Na dzień 31.12.2023 r. Grupa utworzyła odpisy aktualizujące należności handlowe w kwocie 388 tys. PLN. W trakcie roku Grupa utworzyła odpisy aktualizujące w kwocie 344 tys. PLN. W wyniku otrzymania płatności od kontrahentów, Grupa dokonała rozwiązania wcześniej utworzonych odpisów na oczekiwane straty kredytowe w kwocie 984 tys. PLN.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.
(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 53

Zgodnie z przyjętą polityką (zasadami) rachunkowości, do wyliczenia odpisu dla należności handlowych Grupa stosuje metodę macierzy rezerw, w ramach której odpisy aktualizujące ustala się dla należności zaliczonych do różnych przedziałów przeterminowania.

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Odpisy na należności z tytułu dostaw i usług	Wartość na 01.01.2022	Zwiększenia	Zmniejszenia - wykorzystanie	Zmniejszenia - rozwiązanie	Wartość na 31.12.2022
Od jednostek powiązanych	0	0	0	0	0
Od jednostek pozostałych	889	530	386	5	1 029
Razem	889	530	386	5	1 029

Na dzień 31.12.2022 r. Grupa utworzyła odpisy aktualizujące należności handlowe w kwocie 1 029 tys. PLN. W trakcie roku Grupa utworzyła odpisy aktualizujące w kwocie 530 tys. PLN Ponadto, w wyniku otrzymania płatności od kontrahentów, Grupa dokonała rozwiązania wcześniej utworzonych odpisów na oczekiwane straty kredytowe w kwocie 386 tys. PLN

Nota 8.3 Struktura wiekowa należności z tytułu dostaw i usług

Należności z tytułu dostaw i usług	31.12.2023	31.12.2022
Nieprzeterminowane	6 256	8 525
Przeterminowane, w tym:	3 736	2 157
- do 90 dni	3 547	1 366
- 90 – 180 dni	189	719
- 180 - 360 dni	0	72
- powyżej 360 dni	0	0
Odpisy aktualizujące należności	-388	-1 029
Razem	9 604	9 654

Nota 8.4 Struktura wymagalności należności z tytułu dostaw i usług

Należności z tytułu dostaw i usług	31.12.2023	31.12.2022
Nieprzeterminowane, wymagalne w terminie:	6 256	8 525
- do 30 dni	2 836	7 935
- 31 – 90 dni	3 421	544
- 91 – 180 dni	0	47
- 181 – 360 dni	0	0
- powyżej 360 dni	0	0
Przeterminowane	3 736	2 157
Odpisy aktualizujące należności	-388	-1 029
Razem	9 604	9 654

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.
(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 54

Nota 8.5 Struktura walutowa należności z tytułu dostaw i usług

Należności z tytułu dostaw i usług	31.12.2023	31.12.2022
Nominowane w PLN	3 865	7 176
Nominowane w USD	4 904	2 478
Nominowane w EUR	835	0
Razem	9 604	9 654

Nota 9.1 Pozostałe należności (krótkoterminowe)

Informacje dotyczące szacunków Grupa szacuje wielkość odpisów aktualizujących wartości pozostałych należności krótkoterminowych zgodnie z wymogami MSSF 9 Instrumenty finansowe. W podejściu uproszczonym wymaga to wykonania analizy statystycznej, która wiąże się z przyjmowaniem pewnych założeń i stosowaniem profesjonalnego osądu.

Pozostałe należności (krótkoterminowe)	31.12.2023	31.12.2022
Zaliczki na dostawy	56	21
Z tytułu podatków i innych świadczeń publiczno-prawnych	1 358	1 285
Inne należności, w tym:	352	170
- kaucje	3	86
- inne	349	85
Razem	1 766	1 476

Pozycję należności z tyt. podatków i innych świadczeń publiczno-prawnych stanowi nadwyżka VAT naliczonego nad należnym w DataWalk S.A.

Nota 9.2 Odpisy na oczekiwane straty kredytowe pozostałych należności finansowych

Grupa nie tworzyła odpisów aktualizujących na inne należności krótkoterminowe.

Nota 10 Aktywa finansowe (krótkoterminowe)

Aktywa finansowe (krótkoterminowe)	31.12.2023	31.12.2022
W jednostkach pozostałych:	94	0
- lokaty bankowe powyżej 3 miesięcy	94	0
Razem	94	0

Na dzień 31 grudnia 2023 r. Grupa zakwalifikowała do krótkoterminowych aktywów finansowych lokaty bankowe (wraz z odsetkami naliczonymi na dzień bilansowy), których termin zapadalności na dzień bilansowy wynosił więcej niż 3 miesiące. Na dzień 31.12.2022 r. Grupa nie posiadała krótkoterminowych aktywów finansowych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.
(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 55

Nota 11 Rozliczenia międzyokresowe (długoterminowe i krótkoterminowe)

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Rozliczenia międzyokresowe (długoterminowe)	31.12.2023	31.12.2022
Subskrypcje i opłaty licencyjne	154	1 198
Pozostałe	0	1
Razem	154	1 199

Rozliczenia międzyokresowe (krótkoterminowe)	31.12.2023	31.12.2022
Subskrypcje i opłaty licencyjne	1 444	2 768
Polisy i ubezpieczenia	47	89
Czynsze	11	53
Koszty patentów	0	54
Pozostałe	253	352
Razem	1 755	3 315

Na koniec 2023 r. wartość pozycji „Subskrypcje i opłaty licencyjne” w krótkoterminowych rozliczeniach międzyokresowych w szczególności wynika wykazania przez Grupę kosztu wygasającej w czerwcu 2024 r. umowy na zakup potrzebnych dla funkcjonowania oprogramowania DataWalk specjalistycznych baz danych, które stanowią integralny element oprogramowania DataWalk. Koszty tej umowy są rozliczane liniowo, w okresie jej obowiązywania..

Nota 12.1 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	31.12.2023	31.12.2022
Środki pieniężne w kasie	0	2
Środki pieniężne na rachunkach bankowych, w tym:	12 210	57 596
a) środki pieniężne	8 041	20 864
b) lokaty bankowe poniżej 3 miesięcy	4 169	36 732
Razem	12 210	57 598

Na dzień 31.12.2023 r. DataWalk S.A. posiadała środki pieniężne o ograniczonym dysponowaniu (środki pieniężne na rachunku VAT) w wysokości 151 tys. PLN (31.12.2022: 346 tys. PLN).

Nota 12.2 Struktura walutowa środków pieniężnych i ich ekwiwalentów

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	31.12.2023	31.12.2022
Nominowane w PLN	9 134	52 086
Nominowane w EUR	58	17
Nominowane w USD	3 018	5 495
Razem	12 210	57 598

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.
(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 56

Nota 13 Kapitał podstawowy

Stan na 31.12.2023 oraz 31.12.2023

Seria akcji	Liczba akcji (szt.)	Liczba głosów	Udział w kapitale zakładowym	Udział w ogólnej liczbie głosów
A	725.000	1.450.000	14,12%	24,75%
B	525.000	525.000	10,23%	8,96%
C	150.000	150.000	2,92%	2,56%
D	70.000	70.000	1,36%	1,19%
E	150.000	150.000	2,92%	2,56%
F	167.000	167.000	3,25%	2,85%
G	220.000	220.000	4,29%	3,76%
H	321.500	321.500	6,26%	5,49%
I	207.000	207.000	4,03%	3,53%
J	470.000	470.000	9,16%	8,02%
K	320.000	320.000	6,23%	5,46%
L	355.000	355.000	6,92%	6,06%
M	457.548	457.548	8,91%	7,81%
N	327.000	327.000	6,37%	5,58%
O	421.000	421.000	8,20%	7,19%
P	246.940	246.940	4,81%	4,22%
Razem	5.132.988	5.857.988	100,00%	100,00%

Od dnia 31.12.2022 r. kapitał podstawowy nie uległ zmianie. Wartość nominalna jednej akcji = 0,10 PLN.

Nota 14.1 Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej

Pozycja	31.12.2023	31.12.2022
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	171 968	171 968
Razem	171 968	171 968

Nota 14.2 Zmiany w kapitale ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Pozycja	Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej
Stan na początek okresu	171 968
Wycena instrumentów finansowych	0
Emisja akcji powyżej ich wartości nominalnej	0
Stan na koniec okresu	171 968

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.
(wszystkie kwoty podane są w tys.# Sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 57

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Pozycja	Stan na początek okresu	Wycena instrumentów finansowych	Emisja akcji powyżej ich wartości nominalnej	Stan na koniec okresu
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	133 859	0	38 109	171 968

W trzecim kwartale 2022 r. Spółka przeprowadziła emisję akcji serii P, w wyniku transakcji wartość pozycji bilansowej „Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej” zwiększyła się o kwotę 38 109 tys. PLN. Poniższa tabela przedstawia informacje dotyczące emisji, o których mowa powyżej oraz sposób ustalenia łącznej kwoty zwiększającej pozycję „Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej”.

Pozycja	Emisja akcji	Wartość nominalna akcji zwiększająca kapitał podstawowy	Koszty emisji akcji	Emisja akcji powyżej ich wartości nominalnej
Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	38 276	-25	-142	38 109

Nota 15 Pozostałe kapitały

	31.12.2023	31.12.2022
Kapitał zapasowy	9 965	9 965
Kapitał z aktualizacji wyceny	0	0
Razem	9 965	9 965

Nota 16 Niepodzielony wynik z lat ubiegłych

Pozycja	31.12.2023	31.12.2022
Straty do pokrycia z przyszłych zysków	-185 714	-68 970

Nota 17 Kapitał rezerwowy

Informacje dotyczące szacunków

Spółka realizuje program motywacyjny z wykorzystaniem transakcji płatności w formie akcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych. Program jest oparty o akcje spółki DataWalk i uprawnia do uzyskania instrumentów kapitałowych w ilości oraz na warunkach określonych w Regulaminie oraz w Umowie o Uczestnictwo. Program ten jest ujmowany w sprawozdaniu finansowym zgodnie z MSSF 2. W celu wypełnienia postanowień MSSF 2 Spółka w okresie nabywania uprawnień ujmuje kwotę dla otrzymywanych usług, wykorzystując najlepsze dostępne szacunki dotyczące liczby instrumentów kapitałowych, dla których nastąpi nabycie uprawnień. Jednostka dokonuje, jeśli to konieczne, korekty tych szacunków, jeśli późniejsze informacje wskazują, że liczba instrumentów kapitałowych, do których nastąpi nabycie uprawnień, różni się od wcześniejszych oszacowań. Na dzień nabycia uprawnień jednostka koryguje szacunek do poziomu liczby instrumentów kapitałowych, do których ostatecznie zostały nabyte uprawnienia. Ujmowanie programu motywacyjnego wymaga wykonania analizy, która wiąże się z przyjmowaniem pewnych założeń i stosowaniem profesjonalnego osądu, w szczególności w zakresie liczby instrumentów kapitałowych, do których nastąpi nabycie uprawnień w trakcie okresu sprawozdawczego jak i wyceny opcji na akcję na dzień ich przyznania. Na każdy dzień bilansowy Spółka szacuje ilość instrumentów kapitałowych, dla których nastąpi nabycie uprawnień w okresie sprawozdawczym celem ujęcia w sprawozdaniu finansowym odpowiednich wzrostów w kapitale własnym oraz kosztów Spółki oraz Grupy wynikających z realizacji programu motywacyjnego.

	31.12.2023	31.12.2022
Program motywacyjny	43 576	31 653
Razem	43 576	31 653

Na dzień 31 grudnia 2023 r. kapitał rezerwowy wyniósł 43 576 tys. PLN, podczas gdy na dzień 31 grudnia 2022 r. wynosił 31 653 tys. PLN.

Charakter i zasady funkcjonowania długoterminowego Programu Motywacyjnego rozliczanego w instrumentach kapitałowych

W dniu 30 czerwca 2022 r. Walne Zgromadzenie DataWalk S.A. podjęło uchwałę o wprowadzeniu Programu Motywacyjnego („Program”) skierowanego do członków kluczowego personelu będącego Pracownikiem, Współpracownikiem albo członkiem Zarządu („Osoby Uprawnione”) Spółki. Regulamin Programu został uchwalony przez Zarząd Spółki uchwałą z dnia 31 sierpnia 2022 r. a następnie zatwierdzony przez Radę Nadzorcza uchwałą z dnia 9 września 2022 r. („Regulamin”). Postanowienia Programu obowiązują od dnia przyjęcia Regulaminu przez Radę Nadzorczą i pozostają w mocy do dnia jego zakończenia przez Zarząd ze skutkami, o których mowa w Regulaminie. Zarząd może w każdym czasie, za zgodą Rady Nadzorczej, postanowić o zakończeniu realizacji Programu lub dokonaniu jego zmian. Celem Programu jest pozyskanie oraz długoterminowe utrzymanie członków kluczowego personelu Spółki poprzez stworzenie dodatkowych, atrakcyjnych na rynku narzędzi pozwalających na pełne utożsamienie i identyfikację kluczowego personelu ze Spółką, jej celami długoterminowymi, motywując do szczególnej dbałości o utrzymanie dynamicznego jej wzrostu oraz związywanie interesów tych osób z dbałością o interes Spółki, a w konsekwencji interesem jej akcjonariuszy, a tym umożliwienie partycypacji w oczekiwanym rozwoju Spółki i poprzez to umocnienie relacji tych osób ze Spółką.

Maksymalna liczba Uprawnień dających prawo do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki, nie może przekraczać łącznie 430.000 (słownie: czterysta trzydzieści tysięcy) akcji Spółki. Program Motywacyjny jest realizowany poprzez przyznanie Uczestnikom, którzy zostali wskazani do udziału w Programie Motywacyjnym zgodnie z Regulaminem, a następnie zawarli ze Spółką umowę o uczestnictwo w Programie Motywacyjnym ("Umowa o Uczestnictwo"), warunkowych uprawnień do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki ("Uprawnienia"). Przyznanie Uprawnień nie jest jednoznaczne z ich nabyciem ani z ich realizacją. Uprawnienia nie są papierami wartościowymi i nie obejmują żadnych roszczeń z zakresu prawa cywilnego (w tym prawa spółek handlowych), wykraczających poza roszczenie o realizację Uprawnień zgodnie z Programem, a w szczególności nie kreują po stronie Uczestnika jakichkolwiek praw akcjonariusza, w tym inkorporujących prawo do głosu, prawo do udziału w zysku Spółki (dywidendy), ani jakichkolwiek innych praw akcjonariusza do czasu nabycia lub objęcia Akcji Spółki. Uprawnienia są niezbywalne na rzecz osób trzecich i nie mogą być obciążane prawami rzeczowymi lub obligacyjnymi, podlegają jednak dziedziczeniu. Do nabycia Uprawnień przez Uczestników dochodzi w momencie spełnienia Warunków Nabycia, określonych jako spełnienie finansowych lub niefinansowych kryteriów indywidualnych lub dotyczących Spółki, określonych w Umowie o Uczestnictwo, uwzględniających:

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 59

(a) utrzymanie Stosunku Współpracy przez czas określony w Umowie o Uczestnictwo, i /lub
(b) spełnienie dodatkowych kryteriów, jeśli zostały przewidziane w Umowie o Uczestnictwo.

Nabycie Uprawnień nastąpi nieodpłatnie. Warunki związane ze spełnieniem założonych celów indywidualnych (performance vesting conditions) nie są uzależnione od ceny rynkowej instrumentów kapitałowych Spółki i dlatego zostały zakwalifikowane jako warunki nierynkowe. Zgodnie z MSSF 2 warunki nabycia uprawnień, inne niż warunki rynkowe, nie powinny być uwzględniane przy szacowaniu na dzień wyceny wartości godziwej akcji lub opcji na akcje. Zamiast tego warunki nabycia uprawnień powinny zostać uwzględnione poprzez korektę liczby instrumentów kapitałowych, która jest wykorzystywana w wycenie wartości całej transakcji, tak aby wartość ujętych usług w zamian za przyznane instrumenty kapitałowe uwzględniała liczbę instrumentów, do których ostatecznie zostaną nabyte uprawnienia.

Warunkiem Realizacji Uprawnień jest spełnienie łącznie Warunków Nabycia (vesting conditions) oraz realizacji Transakcji Sprzedaży (non vesting condition). Realizacja uprawnień nastąpi w wypadku łącznego spełnienia następujących przesłanek:

a. spełnienia Warunków Nabycia określonych każdorazowo w indywidualnej Umowie o Uczestnictwo (vesting conditions) - np. długość współpracy;
b. wystąpienia "Transakcji Sprzedaży", tj. sytuacji, w której nastąpią wszystkie poniższe przesłanki:
(i) podmiot lub grupa podmiotów działających w porozumieniu, o którym mowa w art. 87 ust. 1 pkt 5 Ustawy o ofercie, przekroczy 50% ogólnej liczby głosów w Spółce w wyniku ogłoszenia wezwania do zapisywania się na sprzedaż wszystkich akcji Spółki, zgodnie z Ustawą o Ofercie (dalej: "Wezwanie"), przy czym do celów obliczania ogólnej liczby głosów w Spółce uwzględnia się sumę liczby głosów posiadanych - bez względu na tytuł prawny - przez wszystkie podmioty wchodzące w skład tej samej grupy kapitałowej oraz liczbę głosów z akcji, nawet jeżeli wykonywanie z nich prawa głosu jest ograniczone lub wyłączone z mocy statutu Spółki lub umowy lub przepisów prawa lub dojdzie do przekształcenia, połączenia lub podziału Spółki, które zgodnie z obowiązującymi przepisami nie będzie wymagać ogłoszenia Wezwania; oraz
(ii) FGP Venture dokona zbycia co najmniej 587.500 (słownie: pięćset osiemdziesiąt siedem tysięcy pięćset) posiadanych akcji Spółki lub ich ekwiwalentu otrzymanego w wyniku przekształcenia, połączenia lub podziału Spółki (w odpowiedzi na Wezwanie lub niezależnie od tego Wezwania) lub podmiot (działający samodzielnie, poprzez grupę kapitałową lub w porozumieniu z innymi podmiotami), inny niż wspólnicy FGP Venture na dzień 30 czerwca 2022 r., osiągnie powyżej 50% udziałów w FGP Venture,
(iii) niezależnie od powyższego, dana transakcja nie będzie stanowić Transakcji Sprzedaży, jeśli nie będzie skutkować zmianą kontroli, tj.:
a) przekroczeniem przez podmiot lub grupę podmiotów działających w porozumieniu 50% ogólnej liczby głosów w Spółce lub własności 50% aktywów Spółki, lub
b) osiągnieciem faktycznej kontroli nad Spółką rozumianej jako osiągniecie co najmniej 30% ogólnej liczby głosów lub
c) nabyciem aktywów Spółki stanowiących co najmniej 40% wartości rynkowej brutto wszystkich aktywów Spółki.

Zgodnie z MSSF2 Transakcji Sprzedaży jest rozumiana jako warunek inny niż warunki nabywania uprawnień (tzw. non-vesting condition). Zgodnie z Regulaminem, realizacja Uprawnień nastąpi w terminie do 6 miesięcy od wystąpienia Transakcji Sprzedaży.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 60

Z uwagi na fakt, że zaistnienie Transakcji Sprzedaży jest prawdopodobnym zdarzeniem przyszłym, jednakże uzależnionym od czynników nie podlegających kontroli przez Spółkę oraz nie zależy od ceny rynkowej akcji Spółki – nie zostało ono ujęte w szacunkach wyceny wartości Uprawnienia. Realizacja Uprawnień nabytych przez Uczestnika polega na objęciu lub nabyciu akcji po cenie nominalnej. Jedno Uprawnienie będzie uprawniało do objęcia lub nabycia jednej akcji z zastrzeżeniem, iż w przypadku gdy cena nominalna akcji ulegnie zmianie, tj. nie będzie wynosić 0,10 zł (słownie: dziesięć groszy) za akcję, Uczestnik będzie miał prawo do objęcia bądź nabycia liczby akcji wg wzoru ustalonego w Uchwale Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki nr 20 z dnia 30 czerwca 2022 r. w sprawie ustanowienia programu motywacyjnego opartego o akcje dla członków kluczowego personelu DataWalk S.A. (dalej jako: "Uchwała ZWZ").

Realizacja Uprawnień nastąpi bądź:
(i) bezpośrednio z wykorzystaniem instytucji podwyższenia kapitału zakładowego, upoważnienia Zarządu do podwyższenia kapitału zakładowego Spółki w ramach kapitału docelowego bądź nabycia przez Spółkę akcji własnych w celu ich zaoferowania Uczestnikom;
(ii) pośrednio z wykorzystaniem instytucji warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego powiązanego z kierowaną do Uczestników emisją imiennych warrantów subskrypcyjnych;
(iii) lub w inny odpowiedni sposób, w tym z wykorzystaniem pośredniego nabycia przez podmiot trzeci – w zależności od decyzji Zarządu w tym zakresie, zatwierdzonej przez Radę Nadzorczą.

Jeśli Transakcja Sprzedaży nie nastąpi w okresie wskazanym w Regulaminie, wobec braku możliwości spełnienia Warunków Realizacji, Umowa o Uczestnictwo ulega automatycznemu i natychmiastowemu rozwiązaniu w zakresie obejmującym dane Uprawnienia, bez obowiązku spełnienia jakiegokolwiek świadczenia przez Spółkę. Uczestnikowi nie będą przysługiwać żadne roszczenia o zapłatę, w tym jakiekolwiek roszczenia odszkodowawcze względem Spółki, jej akcjonariuszy czy Członków Organów.

W przypadku, gdy Transakcja Sprzedaży nastąpi przed ziszczeniem się określonych Warunków Nabycia, Umowa o Uczestnictwo zostaje rozwiązana w zakresie obejmującym dane Uprawnienia, a Uczestnik traci możliwość dalszego udziału w Programie w ww. zakresie, w tym prawo do nabycia i realizacji danych Uprawnień. Uczestnikowi nie będą przysługiwać względem Spółki, jej akcjonariuszy czy Członków Organów żadne roszczenia, w tym jakiekolwiek roszczenia o zapłatę, wydanie Akcji czy roszczenia odszkodowawcze. Jednakże, jeśli Warunki Nabycia danego Uczestnika obejmowały jedynie utrzymanie Stosunku Współpracy na zasadach określonych Regulaminie przez czas określony w Umowie o Uczestnictwo, z wyłączeniem dodatkowych kryteriów, o których mowa w Regulaminie, przy jednoczesnym braku wystąpienia Przyczyny, uznaje się, że w dniu Transakcji Sprzedaży doszło do spełnienia Warunków Nabycia, a Uczestnik jest uprawniony do realizacji nabytych Uprawnień. Umowa o Uczestnictwo może odmiennie regulować skutki wystąpienia Transakcji Sprzedaży przed spełnieniem Warunków Nabycia.

Założenia przyjęte do wyceny Programu

Usługi otrzymane w formie płatności w formie akcji rozliczanej w instrumentach kapitałowych wycenia się pośrednio w wartości godziwej na dzień przyznania. Początkowa wycena programu opiera się na wartości godziwej instrumentów bazowych. Pomiar wartości otrzymanych dóbr lub usług i odpowiadającego im wzrostu w kapitale własnym uwzględnia zakres, w jakim usługi zostały wyświadczone. Jednostka ustala wartość godziwą zobowiązania rozliczanego w instrumentach kapitałowych, biorąc pod uwagę jedynie warunki rynkowe i warunki inne niż warunki nabycia (non-vesting condition) co oznacza, że warunki świadczenia usługi (vesting condition) i warunki nierynkowe wpływają na wycenę wzrostu w kapitale własnym poprzez skorygowanie liczby praw do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki na podstawie danych szacunkowych w zakresie wyników, które mają zostać spełnione.

Wartość jednego prawa do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki jest wyceniana tylko raz, na dzień przyznania. Na każdy dzień sprawozdawczy, a docelowo na dzień rozliczenia wartość godziwa ujętego wzrostu w kapitale własnym może podlegać przeszacowaniu w wyniku skorygowania liczby praw do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki. Przeszacowanie dotyczy rozpoznanej części wzrostu w kapitale własnym do dnia nabycia uprawnień. Pełna wartość wzrostu w kapitale własnym podlega przeszacowaniu od dnia nabycia uprawnień do dnia rozliczenia.

Skumulowany koszt netto oraz kwoty ujęte w rachunku zysków i strat, które ostatecznie zostaną ujęte w związku z transakcją, będą równe iloczynowi nabytych praw do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki oraz wartości jednego prawa do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki na dzień przyznania.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 61

Efekty korekty wyceny wzrostu w kapitale własnym w okresie nabywania uprawnień są ujmowane natychmiast w rachunku zysków i strat (w odpowiedniej pozycji kosztów) w zakresie, w jakim dotyczą przeszłych usług, a w zakresie, w jakim dotyczą przyszłych usług efekt korekty wyceny jest rozkładany na pozostały okres nabywania uprawnień. Oznacza to, że w okresie przeszacowania może wystąpić korekta uzupełniająca dotycząca liczby praw do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki za poprzednie okresy, tak aby ujęty wzrost w kapitale własnym na każdy dzień sprawozdawczy był równy całkowitej wartości godziwej wzrostu w kapitale własnym.

Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. Spółka dokonała korekty liczby praw do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki, dla których na podstawie wewnętrznych szacunków Spółki nastąpiło nabycie uprawnień, a tym samym przeszacowała odpowiadający im wzrost w kapitale własnym. Decyzja dotycząca ostatecznej ilości uprawnień nabytych przez uczestników programu zostanie podjęta w momencie wystąpienia określonych w Regulaminie zdarzeń dających osobom uprawnionym prawo do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki.

Wartość godziwa uprawnienia do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki na dzień przyznania jest ustalana w oparciu o model Blacka-Scholes’a-Mertona, gdzie instrumentem bazowym jest cena rynkowa akcji DataWalk S.A. Nabycie uprawnień nastąpi nieodpłatnie. Realizacja uprawnień nabytych przez uczestnika będzie polegać na objęciu lub nabyciu akcji po cenie nominalnej, która na dzień przyznania wynosiła 0,10 zł za akcję.

Uprawnienia do objęcia i/lub nabycia akcji spółki nie dają prawa do dywidendy w związku z czym oczekiwana stopa dywidendy wynosi 0. W ramach wyceny praw do objęcia i/lub nabycia akcji w Programie nie występują inne warunki rynkowe. Natomiast całkowity koszt programu i odpowiadający mu wzrost w kapitale własnym powinien być ustalany na każdy dzień bilansowy z uwzględnieniem pozostałych czynników nierynkowych.

Oczekiwana zmienność kursu została określona w oparciu o odchylenie standardowe w ujęciu rocznym stopy zwrotu z akcji przy zastosowaniu obserwacji dziennych. Stopa zwrotu wyrażona została jako roczna stopa procentowa przy kapitalizacji ciągłej (roczna ciągła stopa procentowa). Zgodnie z MSSF 2, szacując oczekiwaną zmienność Spółka rozważyła:
a) zmienność stosowaną dla opcji na akcje Spółki będących przedmiotem obrotu na giełdzie z uwagi na ich dostępność;
b) historyczną zmienność cen akcji w możliwie ostatnim okresie czasu, którego długość jest generalnie współmierna z oczekiwanym okresem trwania opcji;
c) czas, przez jaki akcje jednostki są przedmiotem publicznego obrotu, tj. od 20.07.2012 r., dlatego też Spółka nie traktuje się jako podmiot nowo notowany, a historyczna zmienność została uznana za względnie stabilną w dłuższym okresie czasu;
d) właściwe i regularne przedziały czasowe dla obserwacji cen, które w ocenie Spółki są spójne z okresu na okres - jednostka wykorzystuje cenę zamknięcia z każdego dnia tygodnia.

Obserwowane ceny są wyrażone w walucie, w której ustalona jest cena wykonania, tj. PLN. Średni roczny procent przepadków dla uprawnień do objęcia i/lub nabycia akcji Spółki, na podstawie oczekiwań dotyczących np. liczby pracowników i współpracowników odchodzących ze Spółki przed datą nabycia uprawnień, założono na poziomie 0%. Spółka okresowo weryfikuje te szacunki i w przypadku wystąpienia istotnych odchyleń, dokonuje ich aktualizacji.

Przyznanie Uprawnień pracownikom i współpracownikom Spółki, którzy przystąpili do Programu Motywacyjnego od początku jego obowiązywania do dnia bilansowego 31 grudnia 2023 r. nastąpiło w ramach trzech transz.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 62

Poniższa tabela prezentuje parametry przyjęte w modelu wyceny Uprawnienia dla poszczególnych transz Programu.

Parametry przyjęte w modelu wyceny	Transza I	Transza II	Transza III
Strona transakcji	DataWalk S.A.	DataWalk S.A.	DataWalk S.A.
Data wyceny Programu (Grant Date)	01.10.2022 r.	01.01.2023 r.	01.07.2023 r.
Model wyceny	Blacka-Scholes’a-Mertona	Blacka-Scholes’a-Mertona	Blacka-Scholes’a-Mertona
Ilość przyznanych Uprawnień wynikająca z Umów o Uczestnictwo	275 518 szt.	118 710 szt.	12 450 szt.
Cena wykonania 0,10 PLN 0,10 PLN 0,10 PLN
Oczekiwana zmienność kursu 4,16% 4,13% 3,56%
Średni okres trwania życia prawa do objęcia akcji 5 lat 5 lat 5 lat
Stopa wolna od ryzyka 7,14% 6,05% 5,45%
Wartość godziwa 136,19 PLN 91,28 PLN 59,92 PLN

Na dalszym etapie trwania Programu Motywacyjnego uprawnione organy mogą wskazać kolejnych Uczestników Programu Motywacyjnego i zaoferować im określoną liczbę Uprawnień w limicie określonym Uchwałą ZWZ, tj. w łącznej liczbie nie przekraczającej 430.000 (słownie: czterysta trzydzieści tysięcy) akcji Spółki. Spółka poinformuje o tych zdarzeniach w osobnych komunikatach.

Ujęcie Programu w okresie od 1 stycznia 2023 r. do 31 grudnia 2023 r.

Poniższa tabela prezentuje liczbę przyznanych Uprawnień do objęcia akcji Spółki na 31 grudnia 2023 r. w podziale na warunki nabycia uprawnień i stopień ich realizacji.

Warunki nabycia uprawnień	Przyznane uprawnienia (w szt.)	Stopień realizacji warunków nabycia	Ilość nabytych uprawnień (w szt.)	Szacowana ilość nabytych uprawnień na dzień bilansowy (w szt.)	Pozostaje w trakcie nabywania uprawnień (w szt.)
Nabyte uprawnienia (vested)	316 626	100%	316 626	0	0
Świadczenie usług do 30.06.2024	6 050	50%	0	3 036	3 014
Świadczenie usług do 31.12.2024	52 810	50%	0	26 319	26 491
Świadczenie usług do 30.06.2025	6 050	25%	0	1 520	4 530
Świadczenie usług do 31.12.2025	1 500	33%	0	500	1 000
Razem	383 036	91%	316 626	31 375	35 035

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 63

Poniższa tabela prezentuje liczbę Uprawnień, dla których szacuje się, że warunki nabycia zostały wypełnione, a tym samym uznaje się, że usługi zostały wyświadczone wraz z ujęciem w kosztach wg średniej ważonej wartości godziwej.

Wyszczególnienie	Ilość	Średnia ważona wartość godziwa (w PLN)	Koszt wg średniej ważonej wartości godziwej (w tys. PLN)
Szacowana ilość nabytych Uprawnień na dzień 01.01.2023	232 418	136,19	31 653
Szacowana ilość nabytych Uprawnień w okresie wynikające z umów o Uczestnictwo	120 502	103,21	12 437
Ilość utraconych Uprawnień w okresie	-4 919	104,31	-513
Szacowana ilość nabytych Uprawnień na dzień 31.12.2023	348 001	125,22	43 576

Poniższa tabela przedstawia ujęcie kosztów Programu w poszczególnych pozycjach sprawozdania finansowego.

Element sprawozdania finansowego	Pozycja	Średnia ważona wartość godziwa (tys. PLN)
Rachunek zysków i strat	Koszty operacyjne
	Świadczenia pracownicze – Płatności w formie akcji	11 923
Kapitał własny	Niepodzielony wynik z lat ubiegłych	31 653
Kapitał własny	Kapitał rezerwowy	43 576

W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiło umorzenie ani wygaśnięcie Uprawnień. W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły Uprawnienia, które zostały wykonane, jak również na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. nie wystąpiły Uprawnienia możliwe do wykonania.

Wg stanu na dzień bilansowy, jak i na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania finansowego Uprawnienia wynikające z realizacji Programu nie były możliwe do wykonania, z uwagi na to, że nie doszło do transakcji Sprzedaży. Dodatkowo Kierownictwo Grupy nie podjęło żadnych działań, jak również nie było w posiadaniu żadnych informacji wskazujących na wysokie prawdopodobieństwie zaistnienia zdarzeń, w wyniku których, w okresie kolejnych 12 miesięcy mogłoby dojść do zawarcia Transakcji Sprzedaży, a tym samym rozpoczęcia procesu realizacji Programu (emisji akcji).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 64

Poniższa tabela prezentuje rozliczenie Uprawnień w ramach Programu wg statusu ich wykonania oraz ich wartości godziwej na dzień 31 grudnia 2023 r.

Wyszczególnienie	Ilość jednostek	% Programu	Wartość godziwa (w PLN)	Koszt wg wartości godziwej (w tys. PLN)
Maksymalna liczba Uprawnień w Programie, w tym:	430 000	100%	-	-
Uprawnienia przyznane w ramach Umów o Uczestnictwo	406 678	95%	120,75	49 105
Transza z dnia 01.10.2022 uwzględniająca zawarte porozumienia z dnia 01.10.2022	275 518	64%	136,19	37 523
Transza z dnia 01.01.2023	118 710	28%	91,28	10 836
Transza z dnia 01.07.2023	12 450	3%	59,92	746
Ilość utraconych uprawnień	-23 642	-5%	108,79	-2 572
Liczba Uprawnień do przyznania w przyszłych okresach	46 964	11%
Uprawnienia przyznane w ramach Umów o Uczestnictwo, w tym:	406 678	95%	120,75	49 105
Nastąpiło nabycie uprawnień (vested)	316 626	74%	136,19	43 121
Pozostaje w trakcie nabywania uprawnień, w tym:	66 410	15%	120,75	8 019
a) dla których szacuje się ze warunki nabycia zostały spełnione	31 375	7%	14,51	455
Ilość utraconych uprawnień	23 642	5%	108,79	2 572

Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. Program motywacyjny pozostaje w trakcie realizacji.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 65

Nota 18

Zobowiązania z tytułu leasingów (długoterminowe i krótkoterminowe)

Informacje dotyczące szacunków

Opłaty leasingowe są przez Grupę dyskontowane przy zastosowaniu krańcowej stopy procentowej, której wartość jest szacowana na bazie wartości stopy wolnej od ryzyka oraz premii za ryzyko kredytowe Grupy. Niektóre spośród zawartych umów leasingowych zawierają opcje przedłużenia lub wypowiedzenia leasingu. Zarząd dokonuje osądu, aby ustalić okres, co do którego można z wystarczającą pewnością założyć, że takie umowy będą trwać. Na dzień 31 grudnia 2023 r. Grupa była stroną umowy leasingu powierzchni biurowej oraz leasingu samochodów w przypadku których jest leasingobiorcą.

Zobowiązania z tytułu leasingów	31.12.2023	31.12.2022
Długoterminowe	33 557
Krótkoterminowe	604	547
Razem	637	1 103

Wyszczególnienie	31.12.2023	31.12.2022
Zobowiązania z tytuły leasingu powierzchni biurowej	542	956
- do 12 miesięcy	542	455
- powyżej 12 miesięcy	0	501
Zobowiązania z tytuły leasingu samochodów	95	147
- do 12 miesięcy	62	92
- powyżej 12 miesięcy	33	55
Razem	637	1 103

Leasing powierzchni biurowej

Na dzień 31 grudnia 2022 r. przyszłe minimalne opłaty z tytułu leasingu powierzchni biurowej przedstawiają się następująco:

Wyszczególnienie	31.12.2023	31.12.2022
Przyszłe minimalne płatności leasingowe, w tym:	571	1 057
- w okresie krótszym niż 1 rok	571	528
- w okresie 1-2 lat	0	528
- w okresie dłuższym niż 2 lata	0	0
Przyszłe koszty odsetkowe	-29	-101
Wartość bieżąca zobowiązań z tytułu leasingu, w tym:	542	956
- w okresie krótszym niż 1 rok	542	455
- w okresie 1-2 lat	0	501
- w okresie dłuższym niż 2 lata	0	0

Efektywna stopa procentowa z tytułu leasingu powierzchni biurowej na dzień 31 grudnia 2023 r. wynosiła 10.29% (31 grudnia 2022 r.: 10,29%).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 66

Leasing samochodów

Na dzień 31 grudnia 2023 r. przyszłe minimalne opłaty z tytułu leasingu samochodów przedstawiają się następująco:

Wyszczególnienie	31.12.2023	31.12.2022
Przyszłe minimalne płatności leasingowe, w tym:	101	154
- w okresie krótszym niż 1 rok	67	97
- w okresie 1-2 lat	34	57
- w okresie dłuższym niż 2 lata	0	0
Przyszłe koszty odsetkowe	-6	-7
Wartość bieżąca zobowiązań z tytułu leasingu, w tym:	95	147
- w okresie krótszym niż 1 rok	62	92
- w okresie 1-2 lat	33	55
- w okresie dłuższym niż 2 lata	0	0

Efektywna stopa procentowa z tytułu powyższego leasingu samochodów na dzień 31 grudnia 2023 r. wynosiła: 3,35% lub 5.69% lub 10,03% w zależności od podpisanej umowy.

Koszty leasingu ujęte w okresie sprawozdawczym

W okresie od 1 stycznia 2023 r. do 31 grudnia 2023 r. kwoty kosztów wynikających z leasingu ujęte w rachunku zysków i strat wraz ze sprawozdaniem z całkowitych dochodów wyniosły:

Wyszczególnienie	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Koszt amortyzacji aktywów z tytułu prawa do użytkowania	621	682
Koszty odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu	87	46
Koszty leasingów krótkoterminowych	11	13
Koszty leasingu aktywów o niskiej wartości	0	0
Razem	720	741

Całkowity wypływ środków pieniężnych z tytułu leasingu w 2023 r. wyniósł 682 tys. PLN, odpowiednio w 2022 r. 714 tys. PLN.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 67

Nota 19

Kredyty i pożyczki (długoterminowe i krótkoterminowe)

Wartość zobowiązań z tytułu kredytów i pożyczek została ujęta w wysokości zamortyzowanego kosztu ustalonego przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Wartość godziwa zobowiązań z tytułu kredytów i pożyczek nie jest istotnie różna od wartości bilansowej.

Stan na 31.12.2023

Zadłużenie Grupy na dzień 31 grudnia 2023 r. zostało przedstawione w tabeli poniżej.

Kredytobiorca / Pożyczkobiorca	Przedmiot finansowania	Instytucja finansująca	Kwota kredytu / pożyczki wg umowy [w tys. USD]	Wartość zobowiązania na dzień bilansowy [w tys. USD]	Wartość zobowiązania na dzień bilansowy [w tys. PLN]	Efektywna stopa procentowa	Termin spłaty	Zabezpieczenia
DataWalk Inc.	Złagodzenie szkód ekonomicznych spowodowanych klęską żywiołową powstałą w miesiącu 31 stycznia 2020 r. i kontynuowaną później	U.S. Small Business Administration (SBA)	150	159	627	stała stopa procentowa, 3,75%	2050-07-01	Środki trwałe

Stan na 31.12.2022

Zadłużenie Grupy na dzień 31 grudnia 2022 r. zostało przedstawione w tabeli poniżej.

Kredytobiorca / Pożyczkobiorca	Przedmiot finansowania	Instytucja finansująca	Kwota kredytu / pożyczki wg umowy [w tys. USD]	Wartość zobowiązania na dzień bilansowy [w tys. USD]	Wartość zobowiązania na dzień bilansowy [w tys. PLN]	Efektywna stopa procentowa	Termin spłaty	Zabezpieczenia
DataWalk Inc.	Złagodzenie szkód ekonomicznych spowodowanych klęską żywiołową powstałą w miesiącu 31 stycznia 2020 r. i kontynuowaną później	U.S. Small Business Administration (SBA)

U.S. Small Business Administration (SBA)

Stała stopa procentowa, 3,75%	2050-07-01

Środki trwałe

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 68

Łącznie zadłużenie Grupy z tytułu otrzymanych kredytów i pożyczek na dzień 31 grudnia 2023 r. wynosiło 627 tys. PLN. W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły przepływy pieniężne z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek. Łącznie zadłużenie Grupy z tytułu otrzymanych kredytów i pożyczek na dzień 31 grudnia 2022 r. wynosiło 719 tys. PLN. Na dzień 31 grudnia 2023 r. środki trwałe o wartości 9 tys. PLN stanowiły zabezpieczenie zaciągniętych pożyczek (31.12.2022 r. : 31 tys. PLN). Kwota zobowiązania zabezpieczonego tymi aktywami wynosiła na dzień 31 grudnia 2023 r. 627 tys. PLN (31.12.2022 r.: 719 tys. PLN). W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły przypadki nieterminowej spłaty kapitału lub odsetek od zaciągniętych kredytów i pożyczek, ani nie zostały naruszone inne warunki umów kredytów i pożyczek, uprawniające kredytodawcę do żądania wcześniejszej spłaty kredytu lub pożyczki. Z uwagi na stałe oprocentowanie, powyższe zobowiązanie finansowe nie wiąże się z ryzykiem stopy procentowej.

Struktura zapadalności kredytów, pożyczek i zobowiązań finansowych

Struktura zapadalności kredytów, pożyczek i zobowiązań finansowych długoterminowych

	31.12.2023	31.12.2022
Długoterminowe, w tym:	593	719
- pożyczki w okresie 1-2 lat	35	0
- pożyczki w okresie dłuższym niż 2 lata	558	719
Krótkoterminowe	35	0

Struktura walutowa wartości bilansowej kredytów, pożyczek i zobowiązań finansowych

Struktura walutowa wartości bilansowej kredytów, pożyczek i zobowiązań finansowych

	31.12.2023	31.12.2022
W walucie polskiej	0	0
W walucie dolar amerykański (równowartość w PLN)	628	719
Razem	628	719

Wartość godziwa zobowiązań finansowych

W okresie 12 miesięcy zakończonym dnia 31 grudnia 2023 r. w Grupie nie wystąpiły przesunięcia w pozycjach zadłużenia pomiędzy poziomami hierarchii wartości godziwej. Na dzień 31 grudnia 2023 r. wartość godziwa kredytów i pożyczek nie odbiegała istotnie od ich wartości księgowej i została określona przy użyciu modeli, dla których dane wsadowe nie są obserwowalne bezpośrednio lub pośrednio na rynkach aktywnych (poziom 3).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 69

Nota 20 Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego

Informacje dotyczące szacunków

Grupa realizuje program motywacyjny z wykorzystaniem transakcji płatności w formie akcji rozliczanych w środkach pieniężnych. Program jest oparty o pochodne instrumenty finansowe, uprawniające do uzyskania zapłaty kwoty pieniężnej w wysokości i na warunkach określonych w Regulaminie oraz w Umowie o Uczestnictwo (tzw. Restricted Stock Units, dalej „Jednostki RSU”). Program ten jest ujmowany w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zgodnie z MSSF 2. W celu wypełnienia postanowień MSSF2 Grupa w okresie nabywania uprawnień ujmuje kwotę dla otrzymywanych usług, wykorzystując najlepsze dostępne szacunki dotyczące liczby instrumentów kapitałowych, dla których nastąpi nabycie uprawnień. Jednostka dokonuje, jeśli to konieczne, korekty tych szacunków, jeśli późniejsze informacje wskazują, że liczba instrumentów kapitałowych, do których nastąpi nabycie uprawnień, różni się od wcześniejszych oszacowań. Na dzień nabycia uprawnień jednostka koryguje szacunek do poziomu liczby instrumentów kapitałowych, do których ostatecznie zostały nabyte uprawnienia. Ujmowanie programu motywacyjnego wymaga wykonania analizy, która wiąże się z przyjmowaniem pewnych założeń i stosowaniem profesjonalnego osądu, w szczególności w zakresie liczby instrumentów kapitałowych, do których nastąpi nabycie uprawnień w trakcie okresu sprawozdawczego jak i wyceny Jednostki RSU. Na każdy dzień bilansowy Grupa szacuje ilość instrumentów finansowych, dla których nastąpi nabycie uprawnień oraz ich wartość godziwą w okresie sprawozdawczym celem ujęcia w sprawozdaniu finansowym odpowiednich zobowiązań oraz kosztów Grupy wynikających z realizacji programu motywacyjnego.

Charakter i zasady funkcjonowania długoterminowego Programu Motywacyjnego Grupy Kapitałowej DataWalk rozliczanego w środkach pieniężnych

W dniu 30 czerwca 2020 r. Walne Zgromadzenie DataWalk S.A. podjęło uchwałę o wprowadzeniu Programu Motywacyjnego („Program”) skierowanego do członków kluczowego personelu będącego Pracownikiem, Współpracownikiem albo członkiem Zarządu („Osoby Uprawnione”) Grupy. Regulamin Programu został uchwalony przez Zarząd Spółki a następnie zatwierdzony przez Radę Nadzorcza uchwałą z dnia 18.03.2022 r. Postanowienia Programu obowiązują od dnia przyjęcia Regulaminu przez Radę Nadzorczą i pozostają w mocy do dnia jego zakończenia przez Zarząd ze skutkami, o których mowa w Regulaminie. Zarząd może w każdym czasie, za zgodą Rady Nadzorczej, postanowić o zakończeniu realizacji Programu lub dokonaniu jego zmian. Celem Programu jest pozyskanie oraz długoterminowe utrzymanie członków kluczowego personelu zarówno dla Spółki jak i/lub jej Spółek Zależnych poprzez stworzenie dodatkowych, atrakcyjnych na rynku narzędzi pozwalających na pełne utożsamienie i identyfikację kluczowego personelu z Grupą, jej celami długoterminowymi, motywując do szczególnej dbałości o długoterminowe wyniki Grupy, utrzymanie dynamicznego wzrostu jej wartości oraz związanie interesów tych osób z interesem Grupy, a w konsekwencji interesem jej akcjonariuszy, a tym samym powiązanie długoterminowej wartości Grupy z długoletnimi celami osób wchodzących w skład kluczowego personelu.

W przypadku Programu podmiotem zobowiązanym do rozliczenia programu jest ta spółka, która jest odbiorcą usług rozliczanych w ramach Programu i zawarła z uczestnikiem programu odpowiednią umowę uczestnictwa. Każda ze spółek, tj. DataWalk S.A. oraz DataWalk Inc. jest stroną umów z uczestnikami Programu świadczącymi prace lub usługi odpowiednio dla DataWalk S.A. lub DataWalk Inc. Maksymalna liczba Jednostek RSU, jaka może zostać łącznie przyznana w ramach Programu wszystkim Osobom Uprawnionym, nie może przekraczać 1 120 000 szt. Maksymalny czas trwania prawa do realizacji Jednostek RSU przez Osoby Uprawnione wynosi 10 lat od momentu podpisania umowy Uczestnictwa w Programie, w ramach której Osoba Uprawniona staje się uprawniona do otrzymania środków pieniężnych po spełnieniu określonych warunków nabycia uprawnień. W transakcjach płatności w formie akcji Grupa otrzymuje usługi od Osób Uprawnionych i zaciąga zobowiązanie do wydania środków pieniężnych, które są oparte na cenie (lub wartości) akcji Spółki jako wynagrodzenie.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 70

Osobom Uprawnionym zaproponowane zostało zawarcie umów dotyczących udziału w Programie („Umowa o Uczestnictwo”), określających warunki nabycia uprawnień do otrzymania przez Osoby Uprawnione pochodnych instrumentów finansowych w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (Dz.U. Nr 183, poz. 1538 z późn. zm.) uprawniających do uzyskania zapłaty kwoty pieniężnej w wysokości i na warunkach określonych w Regulaminie oraz w Umowie o Uczestnictwo (tzw. Restricted Stock Units, dalej „Jednostki RSU”). Warunki nabycia Jednostek RSU oznaczają spełnienie założonych celów indywidualnych, jeśli zostały przewidziane w Umowie o Uczestnictwo i/lub utrzymanie statusu Pracownika i/lub Współpracownika i/lub Członka Zarządu w Grupie przez czas określony w Umowie o Uczestnictwo i na zasadach określonych w Regulaminie. Warunki związane ze spełnieniem założonych celów indywidualnych (performance vesting conditions) nie są uzależnione od ceny rynkowej instrumentów kapitałowych Grupy i dlatego zostały zakwalifikowane jako warunki nierynkowe. Warunki związane z utrzymaniem statusu Pracownika i/lub Współpracownika i/lub Członka Zarządu w Grupie (service period vesting condition) są zawierane na okres do 4 lat, przy czym uwzględnia się okres świadczenia usług dla Grupy przed zatwierdzeniem Regulaminu. Nabywanie uprawnień następuje w okresach rocznych. Zgodnie z MSSF 2 warunki nabycia uprawnień, inne niż warunki rynkowe, nie powinny być uwzględniane przy szacowaniu na dzień wyceny wartości godziwej akcji lub opcji na akcje. Zamiast tego warunki nabycia uprawnień powinny zostać uwzględnione poprzez korektę liczby instrumentów kapitałowych, która jest wykorzystywana w wycenie wartości całej transakcji, tak aby wartość ujętych usług w zamian za przyznane instrumenty kapitałowe uwzględniała liczbę instrumentów, do których ostatecznie zostaną nabyte uprawnienia.

Warunkiem Realizacji płatności wynikających z postanowień Programu jest spełnienie łącznie Warunków Przyznania (vesting conditiods) oraz realizacji Transakcji Sprzedaży (non vesting condition). Transakcja Sprzedaży oznacza sytuację, w której nastąpią wszystkie poniższe przesłanki: (i) podmiot lub grupa podmiotów działających w porozumieniu, o którym mowa w art. 87 Ustawy o Ofercie, przekroczy 50% ogólnej liczby głosów w Spółce w wyniku ogłoszenia wezwania do zapisywania się na sprzedaż wszystkich akcji Spółki, o którym mowa w art. 74 ust. 1 lub 2 lub art. 91 ust.# Ustawy o Ofercie, przy czym do celów obliczania ogólnej liczby głosów w Spółce uwzględnia się sumę liczby głosów posiadanych – bez względu na tytuł prawny - przez wszystkie podmioty wchodzące w skład tej samej grupy kapitałowej oraz liczbę głosów z akcji, nawet jeżeli wykonywanie z nich prawa głosu jest ograniczone lub wyłączone z mocy statutu Spółki lub umowy lub przepisów prawa lub dojdzie do przekształcenia, połączenia lub podziału Spółki, które nie będzie wymagać ogłoszenia wezwania na podstawie art. 92 Ustawy o Ofercie; oraz (ii) FGP Venture dokona zbycia co najmniej [587 500] (słownie: [pięćset osiemdziesiąt siedem tysięcy pięćset]) posiadanych akcji Spółki lub ich ekwiwalentu otrzymanego w wyniku przekształcenia, połączenia lub podziału Spółki (w odpowiedzi na wezwanie, o którym mowa w punkcie (i) lub niezależnie od tego wezwania) lub podmiot (działający samodzielnie, poprzez grupę kapitałową lub w porozumieniu z innymi podmiotami), inny niż wspólnicy FGP Venture na dzień 30 czerwca 2020 r., osiągnie powyżej 50% udziałów w FGP Venture, (iii) niezależnie od powyższego, dana transakcja nie będzie stanowić Transakcji Sprzedaży, jeśli nie będzie skutkować zmianą kontroli w rozumieniu Artykułu 409A, tj. a) przekroczeniem przez podmiot lub grupę podmiotów działających w porozumieniu 50% ogólnej liczby głosów w Spółce lub własności 50% aktywów Spółki, lub b) osiągniecia faktycznej kontroli nad Spółką rozumianej jako osiągniecie co najmniej 30% ogólnej liczby głosów lub c) nabycie aktywów Spółki stanowiących co najmniej 40% wartości rynkowej brutto wszystkich aktywów Spółki; Zgodnie z Regulaminem Programu, jednorazowa płatność wynikająca z wykonania jednostek RSU zostanie rozliczona w ciągu 90 dni od wystąpienia Transakcji Sprzedaży, ale nie później niż 14 marca roku następującego po roku, w którym wystąpiła Transakcja Sprzedaży. Zgodnie z MSSF2 Transakcji Sprzedaży jest rozumiana jako warunek inny niż warunki nabywania uprawnień (tzw. non-vesting condition).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 71

Z uwagi na fakt, że zaistnienie Transakcji Sprzedaży jest prawdopodobnym zdarzeniem przyszłym, jednakże uzależnionym od czynników nie wypełni kontrolowanych przez Grupę, oraz nie zależy od ceny rynkowej akcji Grupy – nie zostało ono ujęte w szacunkach wyceny wartości Jednostki RSU. Realizacja Jednostek RSU polega na jednorazowej wypłacie przez Grupę kwoty pieniężnej w wysokości stanowiącej iloczyn liczby przyznanych Jednostek RSU i wartości Jednostki RSU określonej w Regulaminie, która będzie uzależniona od wartości/ceny akcji z Transakcji Sprzedaży, pomniejszonej o obowiązkowe potrącenia zaliczek na podatek dochodowy, składki na ubezpieczenie społeczne, zdrowotne czy jakiekolwiek inne należności publicznoprawne w części obciążającej Uczestnika, które Grupa jako płatnik jest zobowiązana potrącić na mocy obowiązujących przepisów. Po zrealizowaniu Jednostki RSU, tj. co do których nastąpiła wypłata należnej kwoty pieniężnej, Uczestnik nie jest uprawniony do żadnych dodatkowych świadczeń pieniężnych czy niepieniężnych od Grupy w ramach Programu.

Jeśli Transakcja Sprzedaży nie nastąpi w okresie wskazanym w Umowie o Uczestnictwo zawartej z danym Uczestnikiem prawa do otrzymania Jednostek RSU, wobec braku możliwości spełnienia Warunków Realizacji, Umowa o Uczestnictwo ulega automatycznemu i natychmiastowemu rozwiązaniu w zakresie obejmującym dane Jednostki RSU, bez obowiązku spełnienia jakiegokolwiek świadczenia przez Spółkę lub Spółkę Zależną. Uczestnikowi nie będą przysługiwać żadne roszczenia o zapłatę, w tym jakiekolwiek roszczenia odszkodowawcze względem Spółki, Spółki Zależnej, ich akcjonariuszy czy członków organów.

W przypadku, gdy Transakcja Sprzedaży nastąpi przed ziszczeniem się określonych Warunków Przyznania, Umowa o Uczestnictwo zostaje rozwiązana w zakresie obejmującym dane Jednostki RSU, a Uczestnik traci możliwość dalszego udziału w Programie w ww. zakresie, w tym prawo do przyznania i realizacji danych Jednostek RSU. Uczestnikowi nie będą przysługiwać żadne roszczenia o zapłatę, w tym jakiekolwiek roszczenia odszkodowawcze względem Spółki, Spółki Zależnej, ich akcjonariuszy czy członków organów.

Jednakże, jeśli Warunki Przyznania danego Uczestnika obejmowały jedynie utrzymanie statusu Pracownika i/lub Współpracownika i/lub Członka Zarządu w Spółce i/lub Spółce Zależnej na zasadach określonych w Regulaminie przez czas określony w Umowie o Uczestnictwo, z wyłączeniem dodatkowych celów indywidualnych, o których mowa w Regulaminie, przy jednoczesnym braku wystąpienia Przyczyny, Uczestnikowi na dzień Transakcji Sprzedaży zostaną przyznane Jednostki RSU w takiej ilości, jak gdyby Transakcja Sprzedaży wystąpiła po upływie ww. wymaganego minimalnego okresu utrzymania statusu Pracownika i/lub Współpracownika i/lub Członka Zarządu w Spółce i/lub Spółce Zależnej. Umowa o Uczestnictwo może odmiennie regulować skutki wystąpienia Transakcji Sprzedaży przed spełnieniem Warunków Przyznania.

Założenia przyjęte do wyceny Programu

Usługi pracownicze otrzymane w formie płatności w formie akcji rozliczanej w środkach pieniężnych wycenia się pośrednio w wartości godziwej zobowiązania na dzień przyznania. Początkowa wycena zobowiązania opiera się na wartości godziwej instrumentów bazowych. Pomiar zobowiązania uwzględnia zakres, w jakim usługi zostały wyświadczone. Jednostka ustala wartość godziwą zobowiązania rozliczanego w środkach pieniężnych, biorąc pod uwagę jedynie warunki rynkowe i warunki inne niż warunki nabycia (non-vesting condition) co oznacza, że warunki świadczenia usługi (vesting condition) i warunki nierynkowe wpływają na wycenę zobowiązania poprzez skorygowanie liczby praw do otrzymania środków pieniężnych na podstawie danych szacunkowych w zakresie wyników, które mają zostać spełnione.

Na każdy dzień sprawozdawczy, a docelowo na dzień rozliczenia, wartość godziwa ujętego zobowiązania podlega ponownej wycenie. Ponowna wycena dotyczy rozpoznanej części zobowiązania do dnia nabycia uprawnień. Pełna kwota podlega ponownej wycenie od dnia nabycia uprawnień do dnia rozliczenia. Skumulowany koszt netto oraz kwoty ujęte w rachunku zysków i strat, które ostatecznie zostaną ujęte w związku z transakcją, będą równe kwocie zapłaconej w celu uregulowania zobowiązania. Efekty ponownej wyceny w okresie nabywania uprawnień są ujmowane natychmiast w rachunku zysków i strat (w odpowiedniej pozycji kosztów) w zakresie, w jakim dotyczą przeszłych usług, a w zakresie, w jakim dotyczą przyszłych usług efekt ponownej wyceny jest rozkładany na pozostały okres nabywania uprawnień.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 72

Oznacza to, że w okresie przeszacowania występuje korekta uzupełniająca za poprzednie okresy, tak aby ujęte zobowiązanie na każdy dzień sprawozdawczy było równe całkowitej wartości godziwej zobowiązania.

Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r., Grupa dokonała wyceny Jednostek RSU, dla których na podstawie wewnętrznych szacunków Grupy nastąpiło nabycie uprawnień. Decyzja dotycząca ostatecznej ilości przyznanych Jednostek RSU oraz ich wartości nie została podjęta do dnia sporządzenia sprawozdania finansowego, ponieważ nie wystąpiły określone w Regulaminie zdarzenia dające Osobom Uprawnionym prawo do przyznania oraz czerpania korzyści z przyznanych Jednostek RSU.

Wartość godziwa Jednostek RSU na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. została ustalona w oparciu o cenę rynkową akcji DataWalk S.A. Zgodnie z założeniami Regulaminu wartość jednostki RSU będzie określana w oparciu o cenę akcji z Transakcji Sprzedaży. Przyznanie jednostek RSU nastąpi bez ponoszenia dodatkowych kosztów przez Osoby Uprawnione. Jednostki RSU nie dają prawa do dywidendy w związku z czym oczekiwana stopa dywidendy wynosi 0. W ramach wyceny jednostki RSU w Programie nie występują inne warunki rynkowe. W takiej sytuacji wycena jednostki RSU na dany dzień bilansowy powinna być równa wartości godziwej akcji Spółki na ten dzień. Natomiast całkowity koszt programu powinien być ustalany na każdy dzień bilansowy z uwzględnieniem pozostałych czynników nierynkowych.

Spółka wykonała przykładową symulację wyceny jednostki RSU przy wykorzystaniu modelu Blacka-Scholesa w celu potwierdzenia zasadności takiego podejścia, a wynik wyceny potwierdza, że przy ww. założeniach zasadne jest przyjmowanie wyceny jednostki RSU na poziomie wartości godziwej akcji.

Średni roczny procent przepadków dla Jednostek RSU, na podstawie oczekiwań dotyczących np. liczby pracowników i współpracowników odchodzących z Grupy przed datą nabycia uprawnień, założono na poziomie 0%. Grupa okresowo weryfikuje te szacunki i w przypadku wystąpienia istotnych odchyleń, dokonuje ich aktualizacji.

Ujęcie Programu w okresie od 1 stycznia 2023 r. do 31 grudnia 2023 r.

Poniższa tabela prezentuje liczbę przyznanych Jednostek RSU na 31 grudnia 2023 r. w podziale na warunki nabycia uprawnień i stopień ich realizacji.# Warunki nabycia uprawnień

Przyznane uprawnienia (w szt.)	Stopień realizacji warunków nabycia	Ilość nabytych uprawnień (w szt.)	Szacowana ilość nabytych uprawnień na dzień bilansowy (w szt.)	Pozostaje w trakcie nabywania uprawnień (w szt.)
Nabyte uprawnienia (vested)	784 275	100,00%	784 275	0
Świadczenie usług do 30.06.2024	7 150	66,36%	0	4 745
Świadczenie usług do 31.12.2024	48 375	40,99%	0	19 830
Świadczenie usług do 30.06.2025	5 900	38,90%	0	2 295
Świadczenie usług do 31.12.2025	2 375	33,47%	0	795
Świadczenie usług do 30.06.2026	5 275	26,92%	0	1 420
Świadczenie usług do 31.12.2026	2 375	25,26%	0	600
Świadczenie usług do 30.06.2027	2 775	12,61%	0	350
Razem	858 500	91,35%	784 275	30 035

Zgodnie z MSSF 2, Grupa dokonała aktualizacji wartości godziwej jednostek RSU na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. W związku z powyższym, Grupa ustaliła następujące zdarzenia mające wpływ na szacunki:
* wartość godziwa na dzień 31 grudnia 2023 r. różniła się od wartości uzyskanej na poprzedni dzień bilansowy (różnica wynikająca ze zmiany kursu akcji Spółki),
* należało wycenić i ująć kolejne jednostki RSU, dla których szacuje się, że warunki nabycia zostały spełnione,
* wystąpiły zdarzenia, w wyniku których należało skorygować koszt Programu o jednostki RSU utracone w wyniku niespełnienia warunków nabycia uprawnień.

Poniższa tabela przedstawia pozycje wpływające na zamianę wartości zobowiązania oraz kosztu Programu ujętych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

Wyszczególnienie	Ilość	Średnia ważona wartość godziwa (w PLN)	Koszt wg średniej ważonej wartości godziwej (w tys. PLN)
Szacowana ilość nabytych uprawnień na dzień 01.01.2023	749 388	91,35	68 457
Szacowana liczba nabytych uprawnień na dzień 31 grudnia 2022 r.*	746 690	-55,05**	-41 105
Szacowana liczba nabytych uprawnień w czterech kwartałach 2023 r.	67 620	36,30	2 455
Liczba utraconych uprawnień w czterech kwartałach 2023 r.	-2 698	91,35	-246
Szacowana ilość nabytych uprawnień na dzień 31.12.2023	814 310	36,30	29 560

Szacowana ilość nabytych uprawnień na dzień 31 grudnia 2022 r. uwzględnia korektę o liczbę szacowanych uprawnień, do których utracono prawo w roku bieżącym.
** Różnica pomiędzy średnimi ważonymi wartościami godziwymi jednostek RSU na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz 31 grudnia 2023 r.

W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiło umorzenie ani wygaśnięcie Jednostek RSU. Ponadto, nie wystąpiły Jednostki RSU, które zostały wykonane, jak również na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. nie wystąpiły Jednostki RSU możliwe do wykonania. Całkowity koszt Programu ujęty w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za okres 12 miesięcy zakończonym 31 grudnia 2023 r. oszacowany wg nabytych uprawnień wyniósł -38 897 tys. PLN.

Poniższa tabela prezentuje ujęcie kosztów Programu w poszczególnych pozycjach skonsolidowanego sprawozdania finansowego wraz z informację dotyczącą zaangażowania poszczególnych spółek z Grupy Emitenta w realizację Programu.

Wyszczególnienie	Pozycja	DataWalk S.A.	DataWalk Inc.	Grupa DataWalk
Szacowana ilość nabytych uprawnień na dzień 31.12.2023 (szt.)		-	20 640	793 670
Rachunek zysków i strat / Koszty operacyjne (tys. PLN)	Świadczenia pracownicze – Płatności w formie akcji	594	-39 491	-38 897
Kapitał własny (tys. PLN)	Niepodzielony wynik z lat ubiegłych	155	68 301	68 457
Pasywa krótkoterminowe (tys. PLN)	Zobowiązania z tyt. Programu motywacyjnego	749	28 811	29 560

Łączna wartość bilansowa skonsolidowanych zobowiązań z tytułu Programu na dzień 31 grudnia 2023 r. wyniosła 29 560 tys. PLN. W odniesieniu do zobowiązań wynikających z Programu, Grupa zdecydowała się zaprezentować zobowiązania z tyt. Programu jako krótkoterminowe. Charakter programu ani zasady jego realizacji nie uległy zmianie. Powody zastosowania zmiany prezentacyjnej zostały opisane w pkt „Zmiany stosowanych zasad rachunkowości”. Wg stanu na dzień bilansowy, jak i na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania finansowego zobowiązania z tytułu Programu nie były wymagalne, z uwagi na to, że nie doszło do transakcji Sprzedaży. Dodatkowo Kierownictwo Grupy nie podjęło żadnych działań, jak również nie było w posiadaniu żadnych informacji wskazujących na wysokie prawdopodobieństwie. zaistnienia zdarzeń, w wyniku których, w okresie kolejnych 12 miesięcy mogłoby dojść do zawarcia Transakcji Sprzedaży, a tym samym rozpoczęcia procesu realizacji Programu (rozliczania pieniężnego).

Poniższa tabela prezentuje rozliczenie Jednostek RSU w ramach Programu wg statusu ich wykonania oraz ich wartości godziwe na dzień 31 grudnia 2023 r.

Wyszczególnienie	Ilość jednostek	% Programu	Wartość godziwa (w PLN)	Koszt wg wartości godziwej (w tys. PLN)
Maksymalna liczba jednostek w Programie, w tym:	1 120 000	100%	36,30	40 656
- Jednostki RSU przyznane w ramach Umów o Uczestnictwo, na które składają się:	897 000	80%	36,30	32 561
- Transza z dnia 01.04.2022	799 900	71%	36,30	29 036
- Transza z dnia 01.07.2022	14 000	1%	36,30	508
- Transza z dnia 01.01.2023	19 000	2%	36,30	690
- Transza z dnia 01.05.2023	45 000	4%	36,30	1 634
- Transza z dnia 01.07.2023	19 100	2%	36,30	693
- Ilość utraconych uprawnień	-38 500	-3%	36,30	-1 398
- Liczba jednostek RSU do przyznania w przyszłych okresach	261 500	23%	36,30	9 492
Jednostki RSU przyznane w ramach Umów o Uczestnictwo, w tym:	897 000	80%	36,30	32 561
- Nastąpiło nabycie uprawnień (vested)	784 275	70%	36,30	28 469
- Pozostaje w trakcie nabywania uprawnień, w tym:	74 225	7%	36,30	2 694
a) dla których szacuje się, że warunki nabycia zostały spełnione	30 035	3%	36,30	1 090
- Ilość utraconych uprawnień	38 500	3%	36,30	1 398

Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. Program motywacyjny pozostaje w trakcie realizacji.

Nota 21 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	31.12.2023	31.12.2022
Wobec powiązanych jednostek	0	0
Wobec pozostałych jednostek, w tym:	2 808	4 559
- zobowiązania zafakturowane	2 808	4 559
- zobowiązania niezafakturowane	0	0
Razem	2 808	4 559

Nota 21.1 Struktura wymagalności zobowiązań z tytułu dostaw i usług

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	31.12.2023	31.12.2022
- do miesiąca	2 728	3 749
- powyżej miesiąca do 3 miesięcy	57	439
- powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy	0	0
- powyżej 6 miesięcy do 1 roku	0	0
- powyżej 1 roku	0	0
- przeterminowane	23	372
Razem	2 808	4 559

Nota 21.2 Struktura walutowa zobowiązań tytułu dostaw i usług

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	31.12.2023	31.12.2022
Nominowane w PLN	2 306	3 735
Nominowane w USD	446	656
Nominowane w EUR	56	168
Razem	2 808	4 559

Nota 22 Pozostałe zobowiązania (krótkoterminowe)

Pozostałe zobowiązania (krótkoterminowe)	31.12.2023	31.12.2022
Wobec jednostek powiązanych	0	0
a) inne	0	0
Wobec pozostałych jednostek	657	703
a) tytułu podatków i innych świadczeń publiczno-prawnych	393	368
b) wynagrodzenia	262	334
c) inne	2	0
Razem	657	703

Nota 23.1 Pozostałe rezerwy (krótkoterminowe)

Informacje dotyczące szacunków
Grupa oszacowuje wartość zobowiązań w oparciu o przyjęte założenia i metodologię dokonując oceny prawdopodobieństwa wypływu z Grupy środków finansowych zawierających w sobie korzyści ekonomiczne. Jako zobowiązania uznaje te kwoty, których prawdopodobieństwo i czas wydatkowania na dzień bilansowy jest wysokie. Rezerwy na prowizje od sprzedaży w większości uzależnione są od szacowań dotyczących wartości osiągniętych przez Grupę przychodów ze sprzedaży.

Pozostałe rezerwy (krótkoterminowe)	31.12.2023	31.12.2022
Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne, w tym:	218	431
a) na niewykorzystane urlopy	218	430
b) na odprawy dla odchodzących pracowników	0	0
Pozostałe rezerwy, w tym:	1 215	1 495
a) rezerwa na audyt sprawozdania finansowego	227	95
b) rezerwa na sprawozdanie finansowe i usługi księgowe	186	178
c) rezerwa na prowizje od sprzedaży	582	807
d) rezerwa na opłaty licencyjne	0	46
e) rezerwa na premie	0	115
f) usługi prawne i doradcze	62	166
g) pozostałe rezerwy	158	88
Razem	1 433	1 926

Rezerwa na prowizje od sprzedaży

W tej pozycji rezerw Grupa ujmuje spodziewane zobowiązania dotyczące prowizji należnych dostawcom usług sprzedażowych i wdrożeniowych w związku z realizowanymi na rzecz Grupy procesami handlowymi.

Nota 23.2 Zmiana stanu pozostałych rezerw (krótkoterminowych)

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Wyszczególnienie	Wartość na 01.01.2023	Zwiększenia	Wykorzystanie	Rozwiązanie	Wartość na 31.12.2023
Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne, w tym:	431	37	250	0	218
a) na niewykorzystane urlopy	431	37	250	0	218
b) na odprawy dla odchodzących pracowników	0	0	0	0	0
Pozostałe rezerwy, w tym:	1 495	5 854	5 781	354	1 215
a) rezerwa na audyt sprawozdania finansowego	95	260	128	0	227
b) rezerwa na sprawozdanie finansowe i usługi księgowe	178	518	474	37	186
c) rezerwa na prowizje od sprzedaży	807	1 536	1 761	0	582
d) rezerwa na opłaty licencyjne	46	0	46	0	0
e) rezerwa na premie	115	100	215	0	0
f) usługi prawne i doradcze	166	547	564	86	62
g) pozostałe rezerwy	88	2 893	2 808	15	158
Razem	1 926	5 892	6 031	354	1 433

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Wyszczególnienie	Wartość na 01.01.2022	Zwiększenia	Wykorzystanie	Rozwiązanie	Wartość na 31.12.2022
Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne, w tym:	430	2 003	1 699	303	431
a) na niewykorzystane urlopy
niewykorzystane urlopy	430	866	562	303	431
b) na odprawy dla odchodzących pracowników	0	1	137	1	137
Pozostałe rezerwy, w tym:	815	6 117	5 188	249	1 495
a) rezerwa na audyt sprawozdania finansowego	87	100	92	0	95
b) rezerwa na sprawozdanie finansowe i usługi księgowe	25	434	280	1 178
c) rezerwa na prowizje od sprzedaży	336	1 790	1 174	145	807
d) rezerwa na opłaty licencyjne	7	47	8	0	46
e) rezerwa na premie	305	432	585	38	115
f) usługi prawne i doradcze	0	1 038	815	57	166
g) pozostałe rezerwy	55	2 276	2 234	8	88
Razem	1 245	8 121	6 887	552	1 926

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)
Strona | 77

Nota 24.1 Przychody ze sprzedaży – według rodzaju

Informacje dotyczące szacunków
Spółka realizuje zobowiązania do wykonania świadczeń, pośród których część, w szczególności związana z wypełnianiem kontraktów w obszarze wdrażania oprogramowania DataWalk, jest wyceniana zgodnie ze stopniem zaawansowania realizacji usługi. Sporządzenie tego typu wyceny wymaga oszacowania pozostałych do poniesienia kosztów oraz przychodów celem wykonania pomiaru stopnia zaawansowania prac w ramach danego kontraktu. Stopień zaawansowania kontraktu może być ustalony na dwa sposoby:
a) według udokumentowanego zaawansowania prac na kontrakcie (możliwe dokumenty: protokoły odbioru kolejnych etapów pracy, rozliczenie czasów pracy na kontrakcie),
b) w przypadku braku możliwości oceny stopnia zaawansowania prac możliwe jest przyjęcie założenia, że stopień zaawansowania kontraktu jest proporcjonalny do poniesionych w danym okresie kosztów.
Sporządzenie wyceny i wynikające z niej rozpoznanie przychodu każdorazowo wymaga dokonania profesjonalnego osądu oraz stosownych szacunków.
Spółka nie jest stroną umów, na podstawie których byłaby leasingodawcą.

Przychody ze sprzedaży	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Sprzedaż licencji	11 971	18 442
Wdrożenia	4 171	5 526
Asysta techniczna	9 266	8 416
Pozostałe przychody	356	966
Razem	25 764	33 350

Nota 24.2 Przychody ze sprzedaży – struktura terytorialna

Przychody ze sprzedaży	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Sprzedaż Polska	6 860	10 449
Sprzedaż Ameryka Płn. i Płd.	14 159	16 637
Pozostałe regiony	4 745	6 264
Razem	25 764	30 350

Nota 24.3 Przychody ze sprzedaży – grupy odbiorców

Przychody ze sprzedaży	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Sektor rządowy	13 427	22 780
Sektor prywatny	12 337	10 570
Razem	25 764	33 350

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)
Strona | 78

Nota 24.4 Przychody ze sprzedaży – według sposobu ujęcia w rachunku zysków i strat

Przychody ze sprzedaży	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Z tytułu dóbr i usług przekazanych w określonym momencie, w tym:	12 326	20 136
- sprzedaży licencji	11 971	18 442
- sprzedaży usług (wdrożenia i asysta techniczna)	0	954
- pozostałych przychodów	355	740
Z tytułu dóbr i usług przekazywanych w miarę upływu czasu, w tym:	13 437	13 215
- sprzedaży licencji	0	0
- sprzedaży usług (wdrożenia i asysta techniczna)	13 437	12 989
- pozostałych przychodów	0	226
Razem	25 764	33 350

Pozostałe zobowiązania do wykonania świadczenia

Na dzień 31 grudnia 2023 r. Grupa dokonała analizy łącznej kwoty ceny transakcyjnej przypisanej do zobowiązań do wykonania świadczenia, które pozostały w całości lub częściowo niespełnione na dzień bilansowy i postanowiła skorzystać z wyjątku praktycznego dotyczącego zobowiązań do wykonania świadczenia stanowiących część umowy, której przewidywany pierwotny okres obowiązywania wynosi do 12 miesięcy. W wyniku przeprowadzonej analizy określono, że na dzień 31 grudnia 2023 r. wszystkie zobowiązania do wykonania świadczenia wyceniane według stopnia zaawansowania prac wynikają z umów kończących się przed dniem 31 grudnia 2024 r. W przypadku umów na utrzymanie systemu DataWalk (maintenance) znaczącą większość stanowią umowy na czas nieokreślony z terminem wypowiedzenia krótszym niż 12 miesięcy, dlatego Grupa uznaje wynikające z nich zobowiązania z wykonania świadczenia za krótkoterminowe i postanowiła skorzystać z wyjątku praktycznego, o którym mowa powyżej.

Nota 25 Podział kosztów

Koszty według rodzaju	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Amortyzacja	4 586	3 098
Zużycie materiałów i energii	207	605
Usługi obce	30 098	26 915
Podatki i opłaty	225	386
Wynagrodzenia, w tym:	-3 914	119 992
- koszty programu motywacyjnego	-26 974	97 338
Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia	4 665	4 396
Pozostałe koszty rodzajowe	1 977	1 953
Koszty według rodzaju razem	37 843	157 431
Koszt własny sprzedaży, w tym:	0	0
- wartość sprzedanych towarów i materiałów	0	0
Razem	37 843	157 431

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)
Strona | 79

Nota 26 Pozostałe przychody operacyjne

Pozostałe przychody operacyjne	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych	40	0
Inne przychody operacyjne, w tym:	798	374
- przychody z najmu	398	340
- dotacje	380	32
- umorzenie pożyczki	0	0
- pozostałe	20	1
Razem	838	374

DataWalk S.A. jest beneficjentem dotacji na dofinansowanie kosztów związanych z uzyskaniem ochrony praw własności przemysłowej w trybie międzynarodowym (patenty), udzielonej w ramach poddziałania 2.3.4. Ochrona Własności Przemysłowej Programu Operacyjnego Inteligentny Rozwój, 2014-2020. O zawarciu umów z PARP o dofinansowanie projektów Spółka informowała w raporcie bieżącym ESPI 7/2018. W okresie 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 r. spółka otrzymała 35 tys. PLN dofinansowania związanego z rozliczeniem kosztów projektu. Dodatkowo spółka rozpoznała przychody z tytułu dotacji należnych za 2023 rok, ale jeszcze nieotrzymanych na dzień bilansowy w wysokości 345 tys. PLN.

Nota 27 Pozostałe koszty operacyjne

Pozostałe koszty operacyjne	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych	3	0
Aktualizacja wartości niefinansowych aktywów trwałych	9 029	5 205
Inne koszty operacyjne	242	44
- kary i grzywny	0	39
- pozostałe	242	5
Razem	9 273	5 249

W wyniku przeprowadzonych testów za 2023 r., Zarząd podjął decyzję o dokonaniu odpisu aktualizującego wartość środków trwałych, wartość prawa do użytkowania aktywów oraz wartość aktywów niematerialnych alokowanych do ośrodka wypracowującego przepływy pieniężne odpowiedzialnego za tworzenie i rozwijanie platformy DataWalk oraz sprzedaż licencji na oprogramowanie DataWalk, będącego częścią segmentu operacyjnego DataWalk S.A., w łącznej kwocie 9 029 tys. zł. Szczegóły dotyczące przeprowadzonego testu zostały przedstawione w nocie nr 31 do niniejszego sprawozdania finansowego.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)
Strona | 80

Nota 28 Przychody finansowe

Przychody finansowe	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Odsetki, w tym:	1 242	930
Od pozostałych jednostek, w tym:	1 242	930
- odsetki od pożyczek	0	0
- odsetki od lokat i rachunków bankowych	1 242	930
- odsetki niezapłacone	0	0
Inne, w tym:	0	400
- różnice kursowe	0	400
Razem	1 242	1 329

Nota 29 Koszty finansowe

Koszty finansowe	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Odsetki, w tym:	110	73
Od pozostałych jednostek, w tym:	110	73
- odsetki leasing	87	46
- odsetki inne	23	27
Aktualizacja wartości inwestycji	0	0
Inne, w tym:	109	0
- różnice kursowe	109	0
Razem	219	73

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r.

(wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)
Strona | 81

Nota 30 Podatek dochodowy

Informacje dotyczące szacunków
W sytuacji, gdy Grupa uzna za prawdopodobne, że przyjęte podejście do wybranej kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych zostanie zaakceptowane przez organ podatkowy, wówczas Grupa określa dochód do opodatkowania lub stratę podatkową, podstawę opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe z uwzględnieniem podejścia zastosowanego w swoim zeznaniu podatkowym. Określając takie prawdopodobieństwo, Grupa zakłada, że organy podatkowe uprawnione do przeprowadzenia kontroli i zakwestionowania sposobu podejścia do danego zagadnienia podatkowego przeprowadzą taką kontrolę i uzyskają dostęp do wszelkich niezbędnych informacji. W przypadku, gdy Grupa uzna za prawdopodobne, że organ podatkowy nie zaakceptuje podejścia Grupy do wybranej kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, wtedy Grupa ukazuje skutki takiej niepewności w ujęciu księgowym podatku w okresie, w którym dokonała takiego ustalenia. Szacując wartość zobowiązania z tytułu podatku dochodowego, Grupa wybiera najbardziej prawdopodobną wartość wynikającą spośród scenariuszy, które zostały nakreślone, albo ustala wartość oczekiwaną takiego zobowiązania, określając ją przy zastosowaniu średniej ważonej (prawdopodobieństwem) dla możliwych wyników. Wybór jednej z powyższych metod zależy od tego, która z nich trafniej oddaje sposób, w jaki niepewność może się ziścić.

Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej

Uzgodnienie podatku dochodowego od zysku/ (straty) brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej Grupy za rok zakończony odpowiedni 31 grudnia 2023 r. i 31 grudnia 2022 r.
```# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 82

Nota 31 Testy na utratę wartości aktywów

Informacje dotyczące szacunków

Zgodnie z MSR 36 jednostka gospodarcza jest zobowiązana do oceny na każdy dzień bilansowy czy nastąpiły przesłanki wskazujące, że mogła nastąpić utrata wartości któregokolwiek ze składników aktywów. W razie stwierdzenia zaistnienia przesłanek, które mogły spowodować utratę wartości aktywów, konieczne jest przeprowadzenie testu na utratę wartości w celu oszacowania ich wartości odzyskiwalnej. Paragraf 10 w/w standardu wprowadza regulacje, z których wynika, że bez względu na to, czy istnieją przesłanki, które wskazują, że nastąpiła utrata wartości aktywów, jednostka gospodarcza jest zobowiązana do przeprowadzenia corocznego testu na utratę wartości w odniesieniu do m.in. wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania lub składnika wartości niematerialnych, który nie jest jeszcze dostępny do użytkowania, poprzez porównanie jego wartości bilansowej z wartością odzyskiwalną.

Wartość odzyskiwalną ustala się dla pojedynczego składnika aktywów, chyba że składnik ten nie wypracowuje wpływów środków pieniężnych w znacznym stopniu niezależnych od wpływów środków pieniężnych pochodzących z innych aktywów lub innych zespołów aktywów. Jeśli taka sytuacja ma miejsce, wartość odzyskiwalna ustalana jest na poziomie ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do której dany składnik aktywów należy.

Test sprawdzający może zostać przeprowadzony w dowolnym terminie w ciągu okresu rocznego, pod warunkiem, że jest on przeprowadzany każdego roku w tym samym terminie. Różne składniki wartości niematerialnych mogą być poddawane testom na utratę wartości w różnych terminach. Jednakże, jeżeli taki składnik wartości niematerialnych został wstępnie ujęty w ciągu bieżącego okresu rocznego, składnik ten poddaje się testowi sprawdzającemu, czy nie nastąpiła utrata jego wartości przed końcem bieżącego okresu rocznego.

MSR 36 wskazuje, że w ramach testu wycenia się wartość odzyskiwalną aktywa. Wartość odzyskiwalna odpowiada wartości godziwej pomniejszonej o koszty doprowadzenia do sprzedaży lub wartości użytkowej składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, zależnie od tego, która z nich jest wyższa. Standard definiuje wartość użytkową jako „bieżącą, szacowaną wartość przyszłych przepływów pieniężnych, których uzyskania oczekuje się z tytułu dalszego użytkowania składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne”.

Zgodnie z paragrafem 6 MSR 36 ośrodek wypracowujący środki pieniężne jest najmniejszym możliwym do określenia zespołem aktywów generującym wpływy pieniężne w znacznym stopniu niezależne od wpływów pieniężnych pochodzących z innych aktywów lub grup aktywów. Z określeniem, co stanowi ośrodek wypracowujący środki pieniężne, wiąże się subiektywna ocena. Jeśli nie ma możliwości ustalenia wartości odzyskiwalnej pojedynczego składnika aktywów, jednostka identyfikuje najmniejszy zbiór aktywów, który wypracowuje w znacznym stopniu niezależne wpływy pieniężne.

Ocena przesłanek wskazujących ma utratę wartości, jak również przeprowadzenie testów wymaga dokonania szeroko zakrojonych szacunków oraz profesjonalnego osądu, w szczególności związanych z oszacowaniem przyszłych przepływów z działalności operacyjnej, wartości stopy dyskonta, czy też kosztów doprowadzenia do sprzedaży.

Utrata wartości aktywów niefinansowych w odniesieniu do ośrodka wypracowującego środki pieniężne odpowiedzialnego za tworzenie i rozwijanie platformy DataWalk oraz sprzedaż licencji na oprogramowanie DataWalk

Ustalenie wartości odzyskiwalnej zostało przeprowadzone na poziomie ośrodka wypracowującego przepływy pieniężne (dalej „CGU”) przy zastosowaniu modelu DCF. Określona w ramach testu wartość odzyskiwalna CGU odpowiada jego wartości użytkowej. CGU odpowiedzialne za tworzenie i rozwijanie platformy DataWalk oraz sprzedaż licencji na oprogramowanie DataWalk, jest częścią segmentu operacyjnego DataWalk S.A.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 83

Poniższa tabela przestawia wartość bilansową alokowanych do testowanego CGU aktywów na dzień 31 grudnia 2023 r.

Aktywo	Wartość testowana na dzień 31.12.2023 przed ujęciem odpisu aktualizującego w ciągu okresu
Wartość firmy	0
Prace rozwojowe w trakcie realizacji	3 945
Prace rozwojowe zakończone	24 179
Rzeczowe aktywa trwałe	58
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania	120
Razem	28 302

Przeprowadzając tegoroczny test na utratę wartości CGU, zidentyfikowano i przypisano na rozsądnych i spójnych zasadach aktywa wspólne w postaci rzeczowych aktywów trwałych oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania przyczyniające się do powstania przyszłych przepływów pieniężnych, pochodzących z testowanego CGU.

Do kalkulacji użyto następujących kluczowych założeń:

Kierownictwo Spółki opracowało prognozy przepływów pieniężnych na okres 5 lat począwszy od szacunków na rok 2024. Przyjęte prognozy przychodów oraz kosztów są zgodne z założeniami, w oparciu, o które został przygotowany budżet na kolejne lata. Jednocześnie, powyższe wartości odzwierciedlają dotychczasowe doświadczenia Zarządu wynikające z rozwijania zarówno DataWalk S.A., jak i Grupy DataWalk.

Wartość wpływów pieniężnych została sporządzona przy zastosowaniu metody ostrożnej wyceny, co oznacza że w okresie prognozy zostały ujęte jedynie te wpływy, które dotyczą sprzedaży:
* usług maintenance od zainstalowanej bazy klientów wg cen i zakresu z 2023 r.,
* rozszerzeń do już sprzedanych licencji w zakresie niewielkiej ilości dodatkowych użytkowników wg cen i zakresu z 2023 r.,
* kilku niewielkich nowych licencji rocznie wg cen przyjętych na rok 2024.

Projekcje te zostały sporządzone na podstawie danych historycznych oraz statystycznych dotyczących m.in. stopnia odnowień usług maintenance przez dotychczasowych klientów, jak również rozszerzania licencji o dodatkowych użytkowników. Mając na uwadze fakt, że obecna wersją oprogramowania jest produktem gotowym przynoszącym określony strumień wpływów od klientów bez konieczności kontynuowania istotnych prac rozwojowych i inwestycyjnych, przyszłe przepływy pieniężne generowane z CGU zostały oszacowane na poziomie operacyjnym.

Kalkulacje kosztowe zostały zbudowane na bazie doświadczeń Zarządu oraz kluczowych menedżerów i uwzględniają zasoby niezbędne i współmierne do świadczenia usług i obsługi klientów w zakresie spójnym z założeniami przyjętymi dla przychodów z CGU oraz całość kosztów ogólnego zarządu związanych prowadzeniem działalności operacyjnej. Projekcie wypływów pieniężnych uwzględnia zarówno koszty historyczne, jak i planowane, spodziewane zmiany wynikające z rozwoju branży czy zmiany w obszarach warunkujących funkcjonowanie działalności gospodarczych w Polsce i na świecie, np. presję na wzrost wynagrodzeń w branży IT. W prognozach dotyczących wypływów środków pieniężnych uwzględniono niezbędne koszty operacyjne bezpośrednio związane z bieżącym funkcjonowaniem testowanej grupy aktywów oraz koszty pośrednie, które mogą być przypisane procesowi użytkowania aktywów przypisanych do CGU.

Zarząd regularnie analizuje przyjęte cele biznesowe, budżet, aktualizuje prognozy finansowe i plany inwestycyjne, dzięki czemu może sprawnie reagować na wszelkie zmiany zarówno w organizacji jaki i w jej otoczeniu rynkowym.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 84

Informacje na temat metod zastosowanych do wyceny wartości przypisanych poszczególnym kluczowym założeniom:

| Pozycja | Wartość w okresie prognozy (lata 2024-2028) # Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 85

Nota 32 Informacje dotyczące segmentów działalności

INFORMACJE O SEGMENTACH DLA CELÓW SPRAWOZDAWCZYCH

Grupa DataWalk działa na globalnym rynku informatycznym w zakresie analizy danych (tzw. Big Data) oferując firmom i instytucjom unikatową technologię, potwierdzoną europejskimi i amerykańskimi patentami, w postaci platformy analitycznej DataWalk, którą tworzy, rozwija, sprzedaje i wdraża. Grupa dostarcza licencje na własny produkt w sektorze enterprise IT, wprowadzając metodyki zwinne do bardzo skomplikowanych i zaawansowanych środowisk analitycznych.

W myśl MSSF 8, segmentem operacyjnym jest dająca się wyodrębnić część działalności Grupy, dla której są dostępne odrębne informacje finansowe podlegające regularnej ocenie przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych, związanych ze sposobem alokowania zasobów oraz z oceną wyników działalności.

W Grupie DataWalk wyodrębnia się następujące segmenty operacyjne:

Segment obejmujący DataWalk S.A., osiągający przychody ze sprzedaży i wdrożenia platformy, w szczególności w regionie EMEA (Europa, Bliski Wschód, Afryka) oraz Azji, którego wyniki są regularnie analizowane przez Zarząd Emitenta jako główny organ decyzyjny.
Segment obejmujący DataWalk Inc., osiągający przychody wynikające działań sprzedażowych i wdrożeniowych związanych z platformą DataWalk przede wszystkim w Stanach Zjednoczonych i pozostałych krajach Ameryki Północnej i Południowej, którego wyniki są regularnie analizowane przez Zarząd jednostki jako główny organ decyzyjny. Wyniki jednostki zależnej wchodzącej w skład tego segmentu są przedmiotem okresowej weryfikacji przez Zarząd jednostki zależnej, a także są przedmiotem regularnej weryfikacji przez Zarząd DataWalk S.A.

W okresie objętym sprawozdaniem finansowym Grupa nie dokonywała zmian jej struktury organizacyjnej, które spowodowałyby konieczność zmiany podziału segmentów sprawozdawczych

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Wyszczególnienie	DataWalk S.A.	DataWalk Inc.	Eliminacje	Razem
Przychody ze sprzedaży od odbiorców zewnętrznych	9 421	16 343	0	25 764
Transakcje pomiędzy segmentami	9 860	0	-9 860	0
Przychody operacyjne segmentów łącznie	19 281	16 343	-9 860	25 764
Wynik operacyjny segmentu	-49 601	29 438	0	-20 164
Przychody z tytułu odsetek*	1 242	0	0	1 242
Inne przychody finansowe	0	0	0	0
Koszty z tytułu odsetek**	87	23	0	110
Inne koszty finansowe				109
Istotne pozycje niepieniężne
- amortyzacja	4 566	20	0	4 586
- koszty z tytułu programu motywacyjnego	12 517	-39 491	0	-26 974
- odpis aktualizujący wartość aktywów niematerialnych	9 029	0	0	9 029
- strata (zysk) z tytułu oczekiwanych strat kredytowych	-473	121	0	-352
Podatek dochodowy	715	8 293	0	9 009
Zysk (strata) netto, w tym:	-49 270	21 121		-28 149
- wynik przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	-49 270	21 121	0	-28 149
- wynik przypadający udziałom niedającym kontroli	0	0	0	0
Nakłady inwestycyjne	12 370	0	0	12 370

* Przychody z tyt. odsetek z lokat bankowych.
** Koszty z tyt. odsetek od kredytów, pożyczek oraz leasingu.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 86

Dane na dzień 31.12.2023

Wyszczególnienie	DataWalk S.A.	DataWalk Inc.	Eliminacje	Razem
Aktywa trwałe, w tym m.in.:	20 267	6 059	0	26 326
- wartości niematerialne i prawne	19 111	0	0	19 111
Aktywa obrotowe, w tym m.in.:	21 258	11 128	-6 456	25 929
- należności z tytułu dostaw i usług	7 797	7 027	-5 221	9 604
- rozliczenia międzyokresowe	663	2 329	-1 236	1 755
- środki pieniężne	10 446	1 764	0	12 210
Zobowiązania długoterminowe, w tym m.in.:	33 593	0	625
- zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek	0	593	0	593
- zobowiązania z tytułu leasingu	33	0	0	33
Zobowiązania krótkoterminowe, w tym m.in.:	10 282	35 393	-6 456	39 218
- zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek	0	35	0	35
- zobowiązania z tytułu leasingu	604	0	0	604
- zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego	749	28 810		29 559
- zobowiązania z tytułu dostaw i usług	4 385	3 644	-5 221	2 808
- zobowiązania z tytułu umów	2 801	2 556	-1 236	4 121

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Wyszczególnienie	DataWalk S.A.	DataWalk Inc.	Eliminacje	Razem
Przychody ze sprzedaży od odbiorców zewnętrznych	15 455	17 896	0	33 350
Transakcje pomiędzy segmentami	8 706	0	-8 706	0
Przychody operacyjne segmentów łącznie	24 161	17 896	0	42 057
Wynik operacyjny segmentu	-52 407	-77 087	0	-129 494
Przychody z tytułu odsetek*	930	0	0	930
Inne przychody finansowe	400	0	0	400
Koszty z tytułu odsetek**	44	29	0	73
Inne koszty finansowe	0	0	0	0
Istotne pozycje niepieniężne
- amortyzacja	3 058	40	0	3 098
- koszty z tytułu programu motywacyjnego	29 037	68 301	0	97 338
- odpis aktualizujący wartość aktywów niematerialnych	5 205	0	0	5 205
- odpis aktualizujący wartość aktywów z tyt. odroczonego podatku dochodowego	2 879	0	0	2 879
Podatek dochodowy	2 850	-14 343	0	-11 493
Zysk (strata) netto, w tym:	-53 971	-62 773		-116 744
- wynik przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej	-53 971	-62 773	0	-116 744
- wynik przypadający udziałom niedającym kontroli	0	0	0	0
Nakłady inwestycyjne	11 710	0	0	11 710

* Przychody z tyt. odsetek z lokat bankowych.
** Koszty z tyt. odsetek od kredytów, pożyczek oraz leasingu.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 87

Dane na dzień 31.12.2022

Wyszczególnienie	DataWalk S.A.	DataWalk Inc.	Eliminacje	Razem
Aktywa trwałe, w tym m.in.:	22 186	15 314	0	37 501
- wartości niematerialne i prawne	19 530	0	0	19 530
Aktywa obrotowe, w tym m.in.:	64 053	10 118	-1 096	73 075
- należności z tytułu dostaw i usług	8 510	1 369	-224	9 654
- rozliczenia międzyokresowe	1 156	3 031	-872	3 315
- środki pieniężne	52 274	5 324	0	57 598
Zobowiązania długoterminowe, w tym m.in.:	712	69 020	0	69 732
- zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek	0	719	0	719
- zobowiązania z tytułu leasingu	557	0	0	557
- zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego	155	68 301	0	68 456
Zobowiązania krótkoterminowe, w tym m.in.:	10 044	2 497	-1 096	11 445
- zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek	0	0	0	0
- zobowiązania z tytułu leasingu	547	0	0	547
- zobowiązania z tytułu dostaw i usług	4 223	561	-224	4 559
- zobowiązania z tytułu umów	2 914	1 668	-872	3 710

INFORMACJE DOTYCZĄCE OBSZARÓW GEOGRAFICZNYCH

Podział geograficzny przychodów ze sprzedaży został zaprezentowany według siedziby kraju kontrahenta, który dokonuje zakupu:

Informacje dotyczące obszarów geograficznych

	01.01.2023 - 31.12.2023	01.01.2022 - 31.12.2022
Sprzedaż na terenie Polski, w tym:
- Sprzedaż licencji	2 101	6 680
- Usługi (wdrożenie i asysta techniczna)	4 719	3 627
- Pozostała działalność	40	142
Razem sprzedaż na terenie Polski	6 860	10 449
Sprzedaż na terenie Ameryki Płn. i Płd., w tym:
- Sprzedaż licencji	7 818	7 939
- Usługi (wdrożenie i asysta techniczna)	6 047	8 472
- Pozostała działalność	294	226
Razem sprzedaż na terenie Ameryki Płn. i Płd.	14 159	16 637
Sprzedaż w pozostałych krajach, w tym:
- Sprzedaż licencji	2 053	2 478
- Usługi (wdrożenie i asysta techniczna)	2 671	3 188
- Pozostała działalność	20	598
Razem sprzedaż w pozostałych krajach	4 744	6 264
Razem przychody ze sprzedaży	25 764	33 350

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 88

INFORMACJE DOTYCZĄCE GŁÓWNYCH KLIENTÓW

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

Za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 r. przychody z tytułu sprzedaży do jednego klienta przekroczyły pojedynczo poziom 10% przychodów ze sprzedaży Grupy i wyniosły 5 462 tys. PLN. Przychody ze sprzedaży do tego klienta zostały przypisane do segmentu DataWalk Inc. Między spółkami z Grupy a tym Klientem nie istnieją inne powiązania formalne niż wynikające ze stosunków handlowych.

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

Za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 r. przychody z tytułu sprzedaży do jednego klienta przekroczyły pojedynczo poziom 10% przychodów ze sprzedaży Grupy i wyniosły 5 259 tys. PLN. Przychody ze sprzedaży do tego klienta zostały przypisane do segmentu DataWalk S.A.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 89

Między spółkami z Grupy a tym Klientem nie istnieją inne powiązania formalne niż wynikające ze stosunków handlowych.

Nota 33 Propozycja co do sposobu podziału zysku/pokrycia straty za rok obrotowy

Zgodnie z propozycją Zarządu Spółki strata netto w roku 2023 w całości winna zostać pokryta zyskami jakie Spółka osiągnie w latach następnych.

Nota 34 Informacje o wspólnych przedsięwzięciach

Brak wspólnych przedsięwzięć.

Nota 35 Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym

Działalność Grupy może być narażona na następujące ryzyka finansowe:
* ryzyko kredytowe,
* ryzyko płynności,
* ryzyko rynkowe, w tym ryzyko walutowe, ryzyko stopy procentowej i inne ryzyko cenowe.

Ryzyko kredytowe

Ryzyko kredytowe – to ryzyko, które powstaje, gdy jedna ze stron instrumentu finansowego nie wywiązując się ze swoich zobowiązań na rzecz Grupy i spowoduje poniesienie przez nią strat finansowych. Ryzyko kredytowe powstaje w przypadku należności, środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, depozytów, wniesionych kaucji.

Sprzedaż realizowana w poszczególnych segmentach działalności Grupy kierowana jest w znacznym stopniu do grona odbiorców o ugruntowanej pozycji rynkowej i odbywa się na warunkach odroczonego terminu płatności. Systematyczne regulowanie zobowiązań przez kontrahentów powoduje, że ekspozycja na pojedyncze ryzyko kredytowe jest relatywnie niska.

Grupa stosuje wewnętrzne procedury i mechanizmy ograniczających ten element ryzyka: odpowiedni dobór klientów, system weryfikacji nowych klientów oraz bieżący monitoring należności. Grupa konsekwentnie windykuje przeterminowane należności i na bieżąco dokonuje odpisów aktualizujących na należności. Do wyliczenia odpisów Grupa stosuje metodę macierzy rezerw, w ramach której odpisy aktualizujące ustala się dla należności zaliczonych do różnych przedziałów przeterminowania. Metoda ta uwzględnia dane historyczne dotyczące strat kredytowych oraz wpływ istotnych i możliwych do zidentyfikowania przyszłych czynników (np. rynkowych lub makroekonomicznych).

Grupa lokuje posiadane środki pieniężne w wiarygodnych (wybieranych na podstawie ocen ratingowych) instytucjach finansowych. Powyższe działania realizowane przez Grupę mają na celu w możliwie wysokim stopniu ograniczać ryzyko kredytowe. Mając na uwadze poziom ratingów Grupa ocenia, że ryzyko kredytowe instytucji finansowych, z usług których korzysta jest relatywnie niewielkie.

Nazwa instytucji finansowej	Rating	Procent środków pieniężnych ulokowany w ramach instytucji na 31.12.2023	Procent środków pieniężnych ulokowany w ramach instytucji na 31.12.2022
Bank Polska Kasa Opieki S.A.	BBB	0%	3%
Santander Bank Polska S.A.	BBB+	86%	88%
BMO Bank	AA-	14%	9%

Źródła: https://www.pekao.com.pl/relacje-inwestorskie/obligacje-i-oceny/oceny-ratingowe.html
https://www.santander.pl/relacje-inwestorskie/informacje-o-spolce/rating#ratingi=2
https://www.fitchratings.com/entity/bmo-harris-bank-na-83171014

Ryzyko płynności

Ryzyko płynności – to ryzyko, które powstaje, gdy Grupa napotka trudności w wywiązaniu się z zobowiązań finansowych. Grupa dba o utrzymanie płynności na odpowiednim, bezpiecznym poziomie.

Grupa jest narażona na ryzyko utraty płynności finansowej, które wynika z faktu, iż Grupa znajduje się na wczesnym etapie rozwoju, natomiast przychody ze sprzedaży podlegają zmienności specyficznej dla firm usługowych. W opinii kierownictwa Grupy potencjalne ryzyko występuje z uwagi na takie czynniki, jak:
* możliwość wystąpienia trudności w pozyskaniu nowych kontraktów,
* możliwość wydłużenia się procesów sprzedażowych,
* możliwość niezrealizowania w oczekiwanym terminie kluczowych kontraktów,
* możliwość wystąpienia opóźnień płatniczych,
* możliwość utrudnionego dostępu do finansowania zewnętrznego.

W opinii kierownictwa, Grupa monitoruje występowanie powyższych czynników w sposób, który pozwala na odpowiednie minimalizowanie ryzyka utraty płynności przez Grupę.

Grupa zarządza ryzykiem płynności dążąc do utrzymania odpowiedniej wielkości kapitału obrotowego, monitorując stale prognozowane i rzeczywiste przepływy pieniężne oraz analizując profile zapadalności aktywów i zobowiązań finansowych. Mając na uwadze powyższe, w trakcie przeprowadzania przez kierownictwo analizy okoliczności mających wpływ na zdolność jednostki do kontynuacji działalności, zidentyfikowano istotne niepewności dotyczące zdarzeń i okoliczności, które mogą nasuwać wątpliwości co do zdolności jednostki do kontynuacji działalności. Szczegóły dot. Powyższego zostały opisane w pkt „Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego – w tym opis okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności” niniejszego sprawozdania.

Poniższa tabela prezentuje, w których miejscach niniejszego sprawozdania znajdują się informacje dotyczące terminów zapadalności aktywów finansowych oraz zobowiązań finansowych.

Pozycja	Terminy zapadalności instrumentów finansowych (nr noty)
Aktywa finansowe - Należności długoterminowe	5.1
Należności z tytułu dostaw i usług	8.1
Pozostałe należności będące aktywami finansowymi	9.1
Lokaty bankowe pow. 3 miesięcy	10
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	12.1
Zobowiązania finansowe - Zobowiązania z tytułu leasingu	18
Kredyty i pożyczki (długoterminowe i krótkoterminowe)	19
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	21
Pozostałe zobowiązania będące zobowiązaniami finansowymi	22

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 90

Ryzyko rynkowe

Ryzyko rynkowe – to ryzyko, które powstaje, gdy wartość godziwa instrumentu finansowego lub przyszłe przepływy środków pieniężnych z nim związane będą ulegać wahaniom ze względu na zmiany cen rynkowych. Ryzyko to obejmuje trzy rodzaje ryzyka: ryzyko walutowe, ryzyko stopy procentowej, inne ryzyko cenowe.

Ryzyko walutowe

Ryzyko walutowe – to ryzyko, gdy wartość godziwa instrumentu finansowego lub przyszłe przepływy środków pieniężnych z nim związane będą ulegać wahaniom ze względu na zmiany kursów wymiany walut. Ze względu na charakter prowadzonej przez Grupę działalności, w ramach której strumienie przychodów są generowane w trzech podstawowych walutach, tj. USD, EUR i PLN, natomiast koszty ponoszone głównie w PLN i USD tak długo jak stan ten będzie się utrzymywał, jest ona narażona na ryzyko związane z gwałtownymi zmianami kursów walutowych, w tym w szczególności umocnienia złotego względem walut obcych. Również utrzymywane zasoby pieniężne w walucie narażone są na te ryzyko.

Ryzyko stopy procentowej

Ryzyko stopy procentowej – to ryzyko, które powstaje, gdy wartość godziwa instrumentu finansowego lub przyszłe przepływy środków pieniężnych z nim związane będą ulegać wahaniom ze względu na zmiany rynkowych stóp procentowych. Grupa lokuje nadwyżki środków w oprocentowane aktywa (lokaty bankowe) o stałym oprocentowaniu, stąd nie jest narażona na ryzyko związane ze zmianami stóp procentowych. Główne ryzyko zmiany stóp procentowych związane jest z instrumentami dłużnymi. W 2022 roku Grupa nie korzystała z zewnętrznych instrumentów dłużnych o zmiennym oprocentowaniu (kredyty i obligacje) i w związku z tym nie była istotnie narażona na zmiany przepływów pieniężnych w wyniku zmiany stóp procentowych.

Inne ryzyka cenowe

Inne ryzyka cenowe – to ryzyka, które powstają, gdy wartość godziwa instrumentu finansowego lub przyszłe przepływy środków pieniężnych z nim związane będą ulegać wahaniom ze względu na zmiany cen rynkowych (inne niż wynikające z ryzyka stopy procentowej lub ryzyka walutowego), niezależnie od tego czy zmiany te spowodowane są czynnikami charakterystycznymi dla poszczególnych instrumentów finansowych lub dla ich emitenta, czy też czynnikami odnoszącymi się do wszystkich podobnych instrumentów finansowych będących przedmiotem obrotu na rynku. Grupa nie korzysta z instrumentów finansowych, z którymi związane jest ryzyko cenowe, dlatego nie jest narażona na inne ryzyko cenowe.

ANALIZA WRAŻLIWOŚCI

Ryzyko walutowe

01.01.2023 – 31.12.2023

Instrumenty finansowe według pozycji bilansowych	Wartość wyrażona w walucie: EUR	Wartość wyrażona w walucie: USD	Wartość po przeliczeniu PLN
Aktywa finansowe
Należności z tytułu dostaw i usług	192	1 246	5 739
Środki pieniężne, w tym:	13 767	3 076
środki pieniężne w kasie i na rachunkach	13 767	3 076
Zobowiązania finansowe
Kredyty bankowe	0	-159	-627
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	-13	-113	-502
Ekspozycja na ryzyko walutowe razem	192	1 741	7 685

01.01.2022 – 31.12.2022

Instrumenty finansowe według pozycji bilansowych	Wartość wyrażona w walucie: EUR	Wartość wyrażona w walucie: USD	Wartość po przeliczeniu PLN
Aktywa finansowe
Należności z tytułu dostaw i usług	0	303	1 334
Środki pieniężne, w tym:
środki pieniężne w kasie i na rachunkach	4	39	188
Zobowiązania finansowe
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	-36	-73	-487
Ekspozycja na ryzyko walutowe razem	-32	269	1 034

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 91

Analiza wrażliwości na ryzyko walutowe

Pozycja	Wahania kursu	Wpływ na wynik finansowy: EUR	Wpływ na wynik finansowy: USD	Wpływ na wynik finansowy: razem	Wpływ na kapitał własny: EUR	Wpływ na kapitał własny: USD	Wpływ na kapitał własny: razem
Stan na 31.12.2023	Wzrost kursu walutowego 10%	-84 685	601	-84 685	601	-15 119	104
	Spadek kursu walutowego 10%	84	-685	-601	84	-685	-601
Stan na 31.12.2023	Wzrost kursu walutowego 10%	-15 119	104	-15 119	104
	Spadek kursu walutowego -10%	15	-119	-104	15	-119	-104

Klasyfikacja instrumentów finansowych wg MSSF 9

Aktywa finansowe w podziale na kategorie wg MSSF 9

	Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie	Poza MSSF9	Razem
Stan na 31.12.2023
Aktywa trwałe:
Należności	152	0	152
Aktywa obrotowe:
Należności z tytułu dostaw i usług	9 604	0	9 604
Pozostałe należności	59	1 706	1 766
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	12 210	0	12 210
Kategoria aktywów finansowych razem	22 025	1 706	23 732

Aktywa finansowe w podziale na kategorie wg MSSF 9

	Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie	Poza MSSF9	Razem
Stan na 31.12.2022
Aktywa trwałe:
Należności	152	0	152
Aktywa obrotowe:
Należności z tytułu dostaw i usług	9 654	0	9 654
Pozostałe należności	86	1 391	1 476
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	57 598	0	57 598
Kategoria aktywów finansowych razem	67 490	1 391	68 880

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 92

Zobowiązania finansowe w podziale na kategorie wg MSSF 9

	Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie	Poza MSSF9	Razem
Stan na 31.12.2023
Zobowiązania długoterminowe:
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne	593	0	593
Zobowiązania z tytułu leasingu	0	33	33
Zobowiązania krótkoterminowe:
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	2 808	0	2 808
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne	35	0	35
Zobowiązania z tytułu leasingu	0	604	604
Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego	0	29 559	29 559
Pozostałe zobowiązania	0	657	657
Kategoria zobowiązań finansowych razem	3 436	30 853	34 289

Zobowiązania finansowe w podziale na kategorie wg MSSF 9

	Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie	Poza MSSF9	Razem
Stan na 31.12.2022
Zobowiązania długoterminowe:
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne	719	0	719
Zobowiązania z tytułu leasingu	0	557	557
Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego	0	71 563	71 563
Zobowiązania krótkoterminowe:
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	4 559	0	4 559
Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne	0	0	0
Zobowiązania z tytułu leasingu	0	547	547
Pozostałe zobowiązania	0	703	703
Kategoria zobowiązań finansowych razem	5 278	73 369	78 647

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 93

Nota 36 Transakcje z podmiotami powiązanymi

Dane za okres od 01.01.2023 do 31.12.2023

W okresie 12 miesięcy 2023 r. DataWalk S.A. rozpoznała:
przychody z tyt. sprzedaży na rzecz spółki DataWalk Inc. na łączną kwotę 2 373 tys. USD, co w przeliczeniu po średnim kursie Narodowego Banku Polskiego ogłoszonego dnia poprzedzającego dzień transakcji wyniosło 9 860 tys. PLN.
pozostałe przychody operacyjne na rzecz spółki DataWalk Inc. na łączną kwotę 112 tys. USD, co w przeliczeniu po średnim kursie Narodowego Banku Polskiego ogłoszonego dnia poprzedzającego dzień transakcji wyniosło 347 tys. PLN.
- Stan wzajemnych rozrachunków z tego tytułu na dzień bilansowy 31.12.2023 wynosił 830 tys. USD, co w przeliczeniu po kursie na dzień bilansowy stanowi równowartość 3 266 tys. PLN.
W okresie 12 miesięcy 2023 r. DataWalk S.A. rozpoznała:
koszt usług obcych na rzecz spółki DataWalk S.A. na łączną kwotę 535 tys. USD, co w przeliczeniu po średnim kursie Narodowego Banku Polskiego ogłoszonego dnia poprzedzającego dzień transakcji wyniosło 2 117 tys. PLN.
- Stan wzajemnych rozrachunków z tego tytułu na dzień bilansowy 31.12.2023 wynosił 497 tys. USD, co w przeliczeniu po kursie na dzień bilansowy stanowi równowartość 1 955 tys. PLN.
W 2023 r. DataWalk S.A. wniosła dopłaty do kapitału DataWalk Inc. na łączną kwotę 4 000 tys. USD.
Transakcje zawarte przez Emitenta z jednostką zależną DataWalk Inc. zostały zawarte na warunkach rynkowych.

Dane za okres od 01.01.2022 do 31.12.2022

W okresie 12 miesięcy 2022 r. DataWalk S.A. rozpoznała przychody z tyt. sprzedaży na rzecz spółki DataWalk Inc. na łączną kwotę 1 972 tys. USD, co w przeliczeniu po średnim kursie Narodowego Banku Polskiego ogłoszonego dnia poprzedzającego dzień transakcji wyniosło 8 706 tys. PLN. Stan wzajemnych rozrachunków z tego tytułu na dzień bilansowy 31.12.2022 wynosił 51 tys. USD, co w przeliczeniu po kursie na dzień bilansowy stanowi równowartość 224 tys. PLN.
W 2022 r. DataWalk S.A. wniosła dopłaty do kapitału DataWalk Inc. na łączną kwotę 3 782 tys. USD.
Transakcje zawarte przez Emitenta z jednostką zależną DataWalk Inc. zostały zawarte na warunkach rynkowych.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 roku (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 95

Pozostałe objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej DataWalk

Zobowiązania pozabilansowe

Zobowiązania warunkowe uwzględniające udzielone przez Grupę gwarancje i poręczenia, także wekslowe Do pozycji pozabilansowych Grupa zalicza umowy leasingu aktywów o niskiej wartości oraz krótkoterminowe oraz zabezpieczenie prawidłowej realizacji umów o dofinansowanie projektu w ramach poddziałania 2.3.4. Ochrona własności przemysłowej Programu Operacyjnego Inteligentny Rozwój, 2014-2020 współfinansowanego ze środków Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego, zawartych z Polską Agencją Rozwoju Przedsiębiorczości.

Stan na 31.12.2023

W okresie 12 miesięcy zakończonym 31.12.2023 r. nie wystąpiły zmiany w zobowiązaniach pozabilansowych w porównaniu do stanu na dzień 31.12.2022 r.

Stan na 31.12.2022

Na dzień bilansowy 31 grudnia 2022 r. DataWalk S.A. posiadała cztery umowy o dofinansowanie, w przypadku których pozyskane przez Spółkęśrodki są przeznaczane na pokrycie kosztów związanych z procesem uzyskania ochrony praw własności przemysłowej w trybie międzynarodowym (patenty) dla wynalazków Emitenta. Okres realizacji poszczególnych projektów kończy się 31 grudnia 2023 r. a na realizację każdego z nich Spółka otrzymała dofinansowanie w kwocie nieprzekraczającej 361 tys. zł., co daje łączną wartość 1 445 tys. zł. W przypadku rozwiązania danej umowy, Spółka zobowiązana jest do zwrotu całości otrzymanego w ramach tej umowy dofinansowania wraz z odsetkami w wysokości określonej jak dla zaległości podatkowych. W związku z zawarciem każdej umowy, Spółka była zobowiązana do udzielenia na okres realizacji projektu oraz na okres 3 lat od dnia zakończenia realizacji projektu zabezpieczenia w formie weksla in blanco. Łączna wartość otrzymanego dofinansowania na dzień bilansowy wyniosła 223 tys. PLN. Spółka realizuje zadania określone w harmonogramach poszczególnych projektów i na dzień zatwierdzenia do publikacji niniejszego sprawozdania nie identyfikuje zagrożeń, które mogłyby skutkować konicznością zwrotu otrzymanego dofinansowania.

Umowy leasingu aktywów o niskiej wartości oraz krótkoterminowe

	Stan na 31.12.2023	Stan na 31.12.2022
	W 2023 r. Grupa rozpoznała koszty z tyt. leasingów o niskiej wartości oraz krótkoterminowych w łącznej kwocie 12 tys. PLN	W 2022 r. Grupa rozpoznała koszty z tyt. leasingów o niskiej wartości oraz krótkoterminowych w łącznej kwocie 13 tys. PLN

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Strona | 96

Informacja o rozliczeniach z tytułu spraw sądowych

W okresie od 1 stycznia 2023 do 31 grudnia 2023 r. nie dokonano istotnych rozliczeń z tytułu spraw sądowych.

Zatrudnienie

Wyszczególnienie	Przeciętne zatrudnienie w 2023 r. - Razem	Przeciętne zatrudnienie w 2023 r. - Pracownicy umysłowi	Przeciętne zatrudnienie w 2023 r. - Pracownicy fizyczni
Przeciętne zatrudnienie (w przeliczeniu na pełne etaty)	38	38	0

Wyszczególnienie	Przeciętne zatrudnienie w 2022 r. - Razem	Przeciętne zatrudnienie w 2022 r. - Pracownicy umysłowi	Przeciętne zatrudnienie w 2022 r. - Pracownicy fizyczni
Przeciętne zatrudnienie (w przeliczeniu na pełne etaty)	41	41	0

Zarządzanie ryzykiem kapitałowym

Grupa zarządza kapitałem w celu zachowania zdolności do kontynuowania działalności z uwzględnieniem realizacji planowanych inwestycji, tak aby mogła w przyszłości generować zwrot dla akcjonariuszy oraz przynosić korzyści pozostałym interesariuszom, a także aby utrzymać optymalną strukturę kapitału w celu obniżenia jego kosztu. Grupa monitoruje kapitał między innymi na podstawie skorygowanego wskaźnika kapitału własnego oraz wskaźnika kredyty, pożyczki i inne zobowiązania finansowe/EBITDA skorygowana. Wskaźnik skorygowanego kapitału własnego obliczany jest jako stosunek wartości netto aktywów rzeczowych (kapitał własny pomniejszony o wartości niematerialne i powiększony o zobowiązania z tyt. programu motywacyjnego rozliczanego w środkach pieniężnych) do sumy bilansowej. Kredyty, pożyczki i inne zobowiązania finansowe oznaczają łączną kwotę zobowiązań z tytułu kredytów, pożyczek i leasingu, natomiast EBITDA skorygowana jest to zysk z działalności operacyjnej po powiększeniu o główne pozycje niepieniężne, tj.:

amortyzację,
koszty programu motywacyjnego ogółem, tj. rozliczanego w środkach pieniężnych oraz rozliczanego w instrumentach kapitałowych,
odpisy aktualizujące wartość aktywów a także
stratę (zysk) z tyt. oczekiwanych strat kredytowych.

Zarząd zdecydował się na skorygowanie ww.# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 97

Wskaźniki finansowe

Wyszczególnienie	31.12.2023	31.12.2022
Kapitał własny	12 412	29 399
Wartości niematerialne	19 111	19 530
Zobowiązania z tyt. programu motywacyjnego opartego o RSU	29 559	68 457
Kapitał własny pomniejszony o wartości niematerialne i powiększony o zobowiązania z tyt. programu motywacyjnego opartego o RSU	22 860	78 325
Suma bilansowa	52 255	110 575
Wskaźnik kapitału własnego	0,44	0,71

Wyszczególnienie	31.12.2023	31.12.2022
Wynik z działalności operacyjnej	-20 164	-129 494
Amortyzacja	4 586	3 098
Koszty programu motywacyjnego ogółem	-26 974	97 338
Odpisy aktualizujące wartość aktywów + strata (zysk) z tyt. oczekiwanych strat kredytowych	8 677	5 743
EBITDA skorygowana	-33 874	-23 314
Kredyty, pożyczki i inne zobowiązania finansowe	1 264	1 822
Wskaźnik Kredyty, pożyczki i inne zobowiązania finansowe/EBITDA skorygowana	-0,04	-0,08

W trakcie przeprowadzania przez Zarząd analizy okoliczności mających wpływ na zdolność jednostki do kontynuacji działalności, zidentyfikowano istotne niepewności dotyczące zdarzeń i okoliczności, które mogą nasuwać wątpliwości co do zdolności jednostki do kontynuacji działalności. Szczegóły dot. Powyższego zostały opisane w pkt „Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego – w tym opis okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności” niniejszego sprawozdania.

Podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych

Badanie przeprowadziła firma UHY ECA Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą w Warszawie, przy ul. Połczyńskiej 31A. Poniższa tabela przedstawia informację w zakresie wynagrodzenia netto podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych wypłacone lub należne za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku i dnia 31 grudnia 2022 roku w podziale na rodzaje usług (dane w tys. zł):

Wynagrodzenie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdania finansowego	12 miesięcy do 31 grudnia 2023	12 miesięcy do 31 grudnia 2022
Obowiązkowe badanie rocznych sprawozdań finansowych	57	57
Badanie rocznego sprawozdania finansowego jednostek wchodzących w skład Grupy*	138	154
Inne usługi atestacyjne, w tym przegląd sprawozdań finansowych	38	38
Razem	233	249

*Ponadto inna firma z sieci UHY wykonała usługę badania rocznego sprawozdania finansowego na rzecz spółki z Grupy DataWalk w Stanach Zjednoczonych, która podlegała procedurze weryfikacji przez Komitet Audytu Spółki.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 98

Wynagrodzenie Zarządu oraz Rady Nadzorczej

Zarząd

Wynagrodzenie otrzymywane w ramach w DataWalk S.A. Członkowie Zarządu Spółki mają prawo do przysługujących wszystkim pracownikom świadczeń pozafinansowych tj.: opieki medycznej, pakietu sportowego oraz ochrony ubezpieczeniowej na życie. W przypadku Członka Zarządu, który skorzystał z wybranego świadczenia dodatkowego, do jego wynagrodzenia zasadniczego brutto doliczone zostały benefity, które w myśl przepisów stanowią dodatkowy przychód dla pracownika. Członkom Zarządu mogą również przysługiwać premie pieniężne przyznawane na podstawie uchwały Rady Nadzorczej, które uzależnione będą od realizacji przez Spółkę założonych celów biznesowych lub osiąganych przez Spółkę wyników finansowych.

Za zgodą Rady Nadzorczej Spółki wyrażonej uchwałą nr 2023.010 z dnia 13.04.2023 r., Pan Paweł Wieczyński przystąpił w ramach spółki DataWalk S.A. do programu motywacyjnego z wykorzystaniem transakcji płatności w formie akcji rozliczanych w środkach pieniężnych. Za zgodą Rady Nadzorczej wyrażonej uchwałą nr 02/12/2022 z dnia 19 grudnia 2022 r., Pan Łukasz Socha przystąpił w ramach spółki DataWalk S.A. do programu motywacyjnego z wykorzystaniem transakcji płatności w formie akcji rozliczanym w instrumentach kapitałowych.

W poniższej tabeli zaprezentowano wynagrodzenie brutto poszczególnych Członków Zarządu Spółki z tytułu sprawowanej przez nich funkcji w DataWalk S.A. za rok 2023 i okres porównawczy (dane w tys. zł).

Imię i nazwisko	Okres sprawozdawczy	Wynagrodzenie stałe	Wynagrodzenie zmienne*	Wynagrodzenie zmienne – program motywacyjny**	Wynagrodzenie całkowite
Paweł Wieczyński	2023	561	0	653	1 214
	2022	583	272	0	855
Krystian Piećko	2023	43	0	0	43
	2022	42	233	0	275
Łukasz Socha	2023	434	0	976	1 410
	2022	362	114	0	476

Poniższa tabela prezentuje łączną liczbę przyznanych Uprawnień do objęcia akcji Spółki, bądź przyznanych Jednostek RSU na 31 grudnia 2023 r. w podziale na warunki nabycia uprawnień i stopień ich realizacji. Prezentowane dane dotyczą umów o uczestnictwo w programie motywacyjnym, których stroną jest DataWalk S.A.

Imię i nazwisko	Rodzaj rozliczenia	Okres sprawozdawczy	Przyznane uprawnienia (w szt.)	Ilość nabytych uprawnień na dzień bilansowy (w szt.)	Szacowana ilość nabytych uprawnień na dzień bilansowy (w szt.)	Pozostaje w trakcie nabywania uprawnień (w szt.)
Paweł Wieczyński	Środki pieniężne (RSU)	2023	45 000	0	18 000	27 000
		2022	0	0	0	0
Łukasz Socha	Instrumenty kapitałowe (akcje Spółki)	2023	13 000	8 400	2 294	2 306
		2022	0	0	0	0

Źródło: Emitent.

W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły Uprawnienia ani Jednostki RSU, które zostały wykonane, jak również na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. nie wystąpiły Uprawnienia ani Jednostki RSU możliwe do wykonania.

Warunkiem Realizacji zarówno Uprawnień jak i płatności wynikających z postanowień programu motywacyjnego jest spełnienie łącznie Warunków Przyznania (vesting conditiods) oraz realizacji Transakcji Sprzedaży (non vesting condition).Do czasu spełnienia ww. warunków:
* ilość i wartość jednostek RSU wynikająca z uczestnictwa w programie motywacyjnym ma charakter szacunkowy i należy ją traktować jako wartość korzyści potencjalnie należnych wycenionych na dzień bilansowy 31.12.2023 r.
* liczbę Uprawnień, dla których szacuje się, że warunki nabycia zostały wypełnione wraz z ujęciem w kosztach, należy traktować jako wartość korzyści potencjalnie należnych wycenionych na dzień bilansowy 31.12.2023 r.

Charakter i zasady funkcjonowania w Spółce zostały szczegółowo przedstawione w notach nr 18 i 20 do niniejszego sprawozdania finansowego.

Wynagrodzenie otrzymywane w innych spółkach Grupy DataWalk

Wynagrodzenie brutto Członków Zarządu DataWalk S.A. w innych spółkach Grupy DataWalk jest sumą wynagrodzenia z umowy o pracę, a także przychodów z tytułu benefitów w przedmiocie opieki medycznej oraz ubezpieczenia. Wynagrodzenie w walucie obcej zostało przeliczane po średnim kursie wymiany za dany okres obrotowy, obliczonym jako średnia arytmetyczna kursów ogłoszonych przez NBP w ostatnim dniu miesiąca danego roku.

Za zgodną Rady Nadzorczej Spółki wyrażonej uchwałą nr 09/03/2022 z dnia 18.03.2022 r., Pan Krystian Piećko przystąpił w ramach spółki zależnej DataWalk Inc. do programu motywacyjnego z wykorzystaniem transakcji płatności w formie akcji rozliczanych w środkach pieniężnych.

W poniższej tabeli zaprezentowano wynagrodzenie brutto Członków Zarządu DataWalk S.A. w innych spółkach Grupy DataWalk za 2023 rok (dane w tys. zł):

Imię i nazwisko	Okres sprawozdawczy	Wynagrodzenie stałe	Wynagrodzenie zmienne*	Wynagrodzenie zmienne – program motywacyjny**	Wynagrodzenie całkowite
Krystian Piećko	2023	1 373	0	-2 477***	-1 104
	2022	1 420	0	4 111	5 531

Źródło: Emitent.
* Wynagrodzenie zmienne obejmuje przysługujące premie pieniężne przyznawane na podstawie uchwały Rady Nadzorczej.
** Wynagrodzenie zmienne – program motywacyjny obejmuje ujęty w danym okresie koszt programu motywacyjnego realizowanego przez DataWalk Inc..
*** Różnica wynika z ponownej wyceny programu motywacyjnego na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r., a w efekcie aktualizacji wartości kosztu i zobowiązania względem wyceny na dzień bilansowy 31 grudnia 2022 r.

Poniższa tabela prezentuje łączną liczbę przyznanych Jednostek RSU na 31 grudnia 2023 r. w podziale na warunki nabycia uprawnień i stopień ich realizacji. Prezentowane dane dotyczą umów o uczestnictwo w programie motywacyjnym, których stroną jest DataWalk Inc.

Imię i nazwisko	Rodzaj rozliczenia	Okres sprawozdawczy	Przyznane uprawnienia (w szt.)	Ilość nabytych uprawnień na dzień bilansowy (w szt.)	Szacowana ilość nabytych uprawnień na dzień bilansowy (w szt.)	Pozostaje w trakcie nabywania uprawnień (w szt.)
Krystian Piećko	Środki pieniężne (RSU)	2023	0	45 000	0	0
		2022	45 000	45 000	0	0

Źródło: Emitent.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys.złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 100

W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły Jednostki RSU, które zostały wykonane, jak również na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 r. nie wystąpiły Jednostki RSU możliwe do wykonania. Warunkiem Realizacji płatności wynikających z postanowień programu motywacyjnego jest spełnienie łącznie Warunków Przyznania (vesting conditiods) oraz realizacji Transakcji Sprzedaży (non vesting condition). Do czasu spełnienia ww. warunków ilość i wartość jednostek RSU wynikająca z uczestnictwa w programie motywacyjnym ma charakter szacunkowy i należy ją traktować jako wartość korzyści potencjalnie należnych wycenionych na dzień bilansowy 31.12.2023 r.

Rada Nadzorcza

W poniższej tabeli zaprezentowano wynagrodzenie brutto Członków Rady Nadzorczej z tytułu sprawowanych funkcji w DataWalk S.A. za 2023 rok i okres porównawczy (dane w tys. zł):

Imię i nazwisko	2023	2022
Grzegorz Dymek	43	43
Wojciech Dyszy	17	17
Filip Paszke	39	41
Roman Pudełko	42	43
Ola Malm	20	10

Źródło: Emitent.

Członkowie Rady Nadzorczej DataWalk S.A. nie pełnili funkcji i nie byli zatrudnieni w innych spółkach Grupy DataWalk w 2023 roku, jak również nie byli objęci programem motywacyjnym.

Pożyczki dla osób wchodzących w skład organów zarządzających i nadzorujących udzielone przez Grupę

W okresie obrachunkowym Grupa nie przeprowadzała takich transakcji z członkami Zarządu lub też z ich małżonkami, krewnymi i powinowatymi.

Komentarz objaśniający, dotyczący sezonowości lub cykliczności działalności

Grupa nie odnotowuje sezonowości przychodów. Zróżnicowanie przychodów notowane pomiędzy poszczególnymi kwartałami okresów obrachunkowych wynika z czynników przypadkowych, wpływających na daty zawierania umów z klientami oraz fakturowania przychodów z tych umów. W przyszłości nie można wykluczyć, że – ze względu na charakterystykę branży – przychody wyższe niż w innych kwartałach Grupa będzie osiągała w czwartym kwartale roku kalendarzowego.

Informacja o zdarzeniach dotyczących lat ubiegłych

Do dnia sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, nie wystąpiły zdarzenia dotyczące lat ubiegłych, które nie zostały, a powinny być ujęte w niniejszym sprawozdaniu finansowym za rok obrotowy 2023.

Informacja o zdarzeniach następujących po dniu bilansowym

Do dnia sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31 grudnia 2023 r., nie wystąpiły zdarzenia po dniu bilansowym, które nie zostały, a powinny być ujęte w niniejszym sprawozdaniu finansowym.

\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\

\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
T
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\
\

AI assistant

Datawalk S.A. — Annual Report (ESEF) 2023

DAT-2023-12-31-pl.xhtml

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 r.

Spis treści

Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Grupy Kapitałowej DataWalk

Wartość aktywów netto na jedną akcję

Skonsolidowany rachunek zysków i strat wraz ze sprawozdaniem z całkowitych dochodów Grupy Kapitałowej DataWalk

Rachunek zysków i strat

Sprawozdanie z całkowitych dochodów

Zysk (strata) netto na jedną akcję

Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Grupy Kapitałowej DataWalk

Zestawienie zmian w kapitale własnym

Zestawienie zmian w kapitale własnym

Sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Informacje objaśniające do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej DataWalk

Podstawowe informacje

Informacje ogólne o Grupie

Opis organizacji grupy kapitałowej Emitenta

DataWalk Inc.

Podstawowe informacje dotyczące jednostki powiązanej kapitałowo z Emitentem na dzień 31.12.2023 r.

Skład organów jednostki dominującej na dzień 31.12.2023 r.

Rada Nadzorcza

Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego – w tym opis okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności

Oświadczenie o zgodności

Wpływ sytuacji polityczno – gospodarczej na terytorium Ukrainy

Zatwierdzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Waluta funkcjonalna i sprawozdawcza

Szacunki i profesjonalny osąd

Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości

Aktywa niematerialne

Wartości niematerialne

Rzeczowe aktywa trwałe

Środki trwałe w budowie

Inwestycje w jednostki zależne

Inne aktywa finansowe (poza inwestycjami w jednostki zależne)

Aktywa i zobowiązania z tytułu umów

Utrata wartości aktywów finansowych

Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe

Należności z tytułu dostaw i usług niezafakturowanych

Rozliczenia międzyokresowe

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Leasing

W przypadku zidentyfikowanych umów leasingu Grupa z jednej strony prezentuje aktywa z tytułu prawa do użytkowania, z drugiej zaś zobowiązania z tytułu leasingu.

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Początkowe ujęcie i wycena

Późniejsza wycena

Grupa wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania stosując model kosztu, tj. w pomniejszeniu o odpisy amortyzacyjne oraz ewentualne straty z tytułu utraty wartości, ale także po odpowiednim skorygowaniu o dokonywane przeliczenia zobowiązania z tytułu leasingu (tj.# Leasing

Amortyzacja prawa do użytkowania

Zobowiązania z tytułu leasingu

Początkowe ujęcie

Późniejsza wycena

Umowy krótkoterminowe i aktywa o niskiej wartości

Kapitał własny

Rezerwy na zobowiązania

Zobowiązania

Zobowiązania finansowe

Zobowiązania z tytułu programu motywacyjnego

Zobowiązania pozabilansowe

Podatek dochodowy

Podatek bieżący

Podatek odroczony

Sprzedaż licencji własnych

Usługi asysty technicznej (maintenance)

Usługi (kontrakty) wdrożeniowe

Kontrakty wieloelementowe

Zmienne wynagrodzenie

Istotny element finansowania

Koszty umów z klientami

Koszty operacyjne

Przychody i koszty działalności finansowej

Dotacje unijne i rządowe

Wykazywanie transakcji w walutach obcych

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 36

Raportowanie segmentów działalności

Zysk przypadający na jedną akcję

Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej DataWalk za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 r. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej) Strona | 37

Nowe standardy, interpretacje i zmiany opublikowanych standardów

MSSF 17 Ubezpieczenia - obowiązuje od 1 stycznia 2023 r.

Datawalk S.A. Annual Report (ESEF) 2023