Quarterly Report • Apr 30, 2021
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
Bolagets nettoomsättning i det andra kvartalet 2021 bedöms bli mellan 35 och 40 MSEK (50,4).
| 2021 | Förändring | 2020 | 2020 | Rullande | |
|---|---|---|---|---|---|
| (MSEK) | jan-mar | mot fg år | jan-mar | jan-dec | 12 mån |
| Nettoomsättning | 31,4 | -59% | 77,2 | 200,8 | 155,0 |
| Rörelseresultat (EBIT) | 0,6 | -98% | 26,7 | 38,4 | 12,3 |
| Periodens resultat | -3,2 | -118% | 18,2 | 31,1 | 9,7 |
| Resultat per aktie (SEK) | -0,26 | -118% | 1,45 | 2,48 | 0,8 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | -6,9 | -244% | 4,8 | -10,8 | -22,5 |
CTT är marknadsledande tillverkare av utrustning som aktivt reglerar luftfuktigheten i flygplan. CTTs produkter - avfuktare och luftfuktare - minimerar kondensproblem i flygplanskroppen och höjer fuktigheten i kabinluften. CTT är leverantör till Boeing och Airbus och har många av världens största flygbolag som kunder.
CTT är ett Mid Cap-företag noterat hos Nasdaq Stockholm sedan mars 1999 och har sitt säte i Nyköping.
1) När utfallet i denna delårsrapport jämförs med tidigare period, avses motsvarande period föregående år och värdet anges inom parentes, om inget annat anges.
Svagt kvartal - påverkat av framflyttade OEM-leveranser – delvis motverkat av starkt återhämtad eftermarknad Årets första kvartal startade som väntat svagt, påverkat av en tillfällig svacka i OEM-segmentet och minskad aktivitet i privatjet-projekten. Detta motverkades delvis av en stark återhämtning i eftermarknaden, primärt drivet av att försäljningen för första gången i pandemin speglade den underliggande efterfrågan.
Nettoomsättningen i första kvartalet är i linje med prognosen och blev 31 MSEK, vilket är en minskning med 4 MSEK jämfört med föregående kvartal, orsakat av framflyttade OEM-leveranser (-7 MSEK) och en lägre vinstavräkning i privatjet-projekten (-3 MSEK), delvis motverkat av ökningen i eftermarknadsförsäljningen (+6 MSEK). Försäljningsmixen med stor andel från eftermarknaden och en stark dollarutveckling bidrog till ett positivt EBIT, trots den mycket låga omsättningsnivån. Kassaflödet var svagt, vilket tillskrivs en försenad VIP-betalning på 7 MSEK, vilken har reglerats i april.
Eftermarknadsintäkterna steg i första kvartalet med 46 % jämfört med föregående kvartal till 20 MSEK (14), primärt drivet av återhämtning till underliggande efterfrågan. Den starka försäljningstillväxten ska ses i ljuset av att eftermarknaden i föregående kvartal kraftigt understigit den underliggande efterfrågan, vilket speglade en lagerminskning hos distributörer och flygbolag. För att eftermarknadsintäkterna framöver signifikant ska kunna öka krävs att utnyttjandegraden av vår population stiger, vilket i praktiken kräver fler flygtimmar med våra produkter ombord. Det stora lyftet från nuvarande utnyttjandegrad kräver att internationell trafik kan återupptas igen. CTT är väl positionerat med cirka 90 % av sin population i drift på konkurrenskraftiga långdistansflygplans-modeller. Räknat på installerad bas och fullt utnyttjande har vi en eftermarknadspotential på ytterligare 10 – 15 MSEK i eftermarknadsintäkter per kvartal.
OEM-omsättningen minskade med 61 % (kvartal-till-kvartal) till ett fler-årslägsta om 5 MSEK (12). Detta beror till stor del på aviserade engångseffekter när Airbus och Boeing gjorde anpassningar till en lägre produktionstakt, vilket påverkat lagerhållningen i hela leverantörskedjan. För CTT innebär det att ordrar med leveranser i första kvartalet förskjutits till årets andra och tredje kvartal. Jag räknar med en omsättningsökning i andra kvartalet och att vi under andra halvåret 2021 ska vara tillbaka på samma nivå som under andra halvåret 2020.
Retrofit- och privatjetomsättningen minskade – fortsatta investeringar i projekt för att möjliggöra framtida tillväxt Vi fortsätter att fokusera på att ställa om mot tillväxtområden inom privatjet och retrofit för att kompensera för en trög OEM-marknad.
I det korta perspektivet kommer retrofit ligga kvar på en låg nivå, speglat av en svag orderbok. Vi har några offerter ute som eventuellt kan leda till beställningar senare under året. Även om utsikterna fortsätter att se bra ut så är det inte realistiskt att marknadspotentialen ska kunna materialiseras i affärer förrän flygbolagen återigen blivit lönsamma.
Privatjet-segmentet kommer öka omsättningen i andra kvartalet och det ser stabilt ut för resten av året. För att kunna lyfta omsättningen till nästa nivå krävs det fler ordrar och att vi lyckas med nya flygplansmodeller. En viktig milstolpe inträffar i slutet på sommaren när vårt luftfuktarsystem ombord på Global 7500 kommer upp i luften.
Jag bedömer att första kvartalet markerar en lågpunkt i pandemin. Prognosen för det andra kvartalet är en nettoomsättning på 35 – 40 MSEK, drivet av normalisering av OEM-leveranserna och genom en högre aktivitet i privatjet-projekten.
Även om det i det korta perspektivet råder fortsatt stor osäkerhet kring omfattningen av pandemirelaterade nedstängningar och reserestriktioner så är det upplyftande att exempelvis USA, där vaccinationen kommit betydligt längre än i Europa, upplever en stark återhämtning i flygtrafiken. De stora amerikanska flygbolagen närmar sig positiva kassaflöden. När vaccineringskvoten ökar i andra delar av världen kommer även långdistanstrafiken att återupptas. Det kommer driva vår eftermarknad och skapa ett bättre affärsklimat för retrofit och OEM. Vi står väl rustade i position att växa igen och dra fördel av de trender i pandemins spår som gynnar efterfrågan på våra klimatsmarta produkter, för bättre välbefinnande och upplevelse ombord samt minskad klimatpåverkan.
2021-04-07: CTT Systems AB meddelar utnämningen av Markus Berg till ny CFO med tillträde den 1 juli 2021. Markus efterträder Daniel Ekstrand, som på eget initiativ beslutat att lämna CTT för att övergå till egen verksamhet. Daniel kommer bistå och säkerställa en strukturerad och sömlös överlämning, som inkluderar bokslut och rapport för andra kvartalet 2021.
Nettoomsättningen minskade under det första kvartalet med 59 % till 31,4 MSEK (77,2). I jämförbara valutor minskade omsättningen med 54 %.
Minskningen beror främst på de effekter som pandemin Covid-19 haft på flygindustrin genom minskat resande. OEMförsäljningen och eftermarknadsförsäljningen har drabbats hårdast, men den gradvisa ökningen av antal flygtimmar har medfört att eftermarknadsminskningen inte slagit lika hårt som under de senaste kvartalen. Kvartalets svaga OEMförsäljning jämfört med föregående år beror på att tillverkarna sänkt produktionstakten och på uppskjutna leveranser, i huvudsak till Boeing.
Diagrammet ovan visar kvartalsvis omsättning och rullande genomsnittskvartal baserat på fyra kvartal.
| NETTOOMSÄTTNING (MSEK) | Q219 | Q319 | Q419 | Q120 | Q220 | Q320 | Q420 | Q121 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Systemförsäljning | ||||||||
| OEM | 47,0 | 36,5 | 45,7 | 34,1 | 21,7 | 15,1 | 12,4 | 4,8 |
| Retrofit | 1,4 | 0,0 | 1,8 | 2,7 | 1,3 | 0,6 | 0,0 | 1,3 |
| VIP | 6,0 | 0,8 | 1,0 | 6,9 | 9,0 | 9,8 | 6,2 | 3,2 |
| S:a | 54,3 | 37,4 | 48,4 | 43,7 | 32,0 | 25,5 | 18,6 | 9,3 |
| Eftermarknad | 42,0 | 43,3 | 32,3 | 30,7 | 16,1 | 11,1 | 14,0 | 20,5 |
| Försäljning utöver kärnverksamheten | 5,6 | 2,7 | 3,3 | 2,7 | 2,2 | 1,7 | 2,3 | 1,7 |
| TOTALT | 101,9 | 83,4 | 84,0 | 77,2 | 50,4 | 38,3 | 34,9 | 31,4 |
| Varav vinstavräkningsprojekt som intäkts- | 7,5 | 0,9 | 1,1 | 7,0 | 9,9 | 9,9 | 6,5 | 3,2 |
redovisas över tid.
(Övriga intäkter redovisas vid viss tidpunkt,
dvs vid leverans.)
Ovan redovisas fördelningen av kvartalets nettoomsättning.
Ovan redovisas tillväxt i historiskt antal levererade enheter avfuktare. Ovan redovisas tillväxt i historiskt antal levererade enheter luftfuktare.
Bolagets rörelseresultat (EBIT) för första kvartalet var 0,6 MSEK (26,7), vilket motsvarar en rörelsemarginal på 2 % (35). Periodens resultat blev -3,2 MSEK (18,2).
Resultatnedgången beror främst på den kraftigt försämrade omsättningen till följd av pandemin Covid-19 och dess påverkan på flygindustrin. Den negativa effekten på resultatet har begränsats av de kostnadsbesparingar som genomförts, främst kopplat till personalkostnaderna. Personalkostnader och övriga externa kostnader uppgick tillsammans till 24,4 MSEK (32,7), en minskning med 25 % mot föregående år. Valutaeffekter från kund- och leverantörsreskontra påverkade rörelseresultatet positivt med 2,8 MSEK (5,2).
Nedan visas resultatutvecklingen sedan Q4 2019, där den gröna linjen visar EBIT-marginal rensad för valutaeffekter direkt kopplade till kund- och leverantörsreskontra.
Bolagets nettoomsättning i det andra kvartalet 2021 bedöms bli mellan 35 och 40 MSEK (50,4).
I delårsrapporten för fjärde kvartalet 2020 lämnade CTT följande prognos för första kvartalet 2021: "Bolagets nettoomsättning i det första kvartalet 2021 bedöms bli mellan 30 och 35 MSEK (77,2)."
Utfallet blev en nettoomsättning på 31,4 MSEK.
Bolagets orderingång uppgick under första kvartalet till 38 MSEK (113), vilket är tredje kvartalet i rad med en ökning sedan Covid-19-pandemin lamslog flygindustrin i andra kvartalet 2020. Orderboken uppgick per den 31 mars 2021 till 40 MSEK (118) beräknad på en USD-kurs på 8,72 (10,08). Den svagare orderingången än föregående år beror på följdeffekter av pandemin Covid-19. Som följd av den svagare orderingången är även orderboken lägre än normalt.
Kassaflödet före förändringar i rörelsekapital ökade under första kvartalet till 0,3 MSEK (-1,1). Kassaflödet från den löpande verksamheten minskade till -6,9 MSEK (4,8).
Kassaflödet under första kvartalet föregående år belastades av en större skatteinbetalning om 23,3 MSEK hänförlig till inkomstskatt för tidigare år. Rensat för detta har kassaflödet försämrats vilket främst är hänförligt till den lägre omsättningen, det lägre rörelseresultatet samt på en försenad betalning från kund uppgående till ca 7,5 MSEK, vilken inkom i april månad.
Långfristiga räntebärande låneskulder uppgick till 69,3 MSEK (35,1). Ökningen från föregående år är hänförlig till upptagande av två nya lån, den första för finansiering av den fiberkombilaser som installerats i produktionsanläggningen i Nybro under tredje kvartalet föregående år, det andra togs under första kvartalet för att stärka bolagets likviditet. Ökningen av låneskulder har delvis motverkats av en svagare USD/SEK-kurs vilken minskat det bokförda värdet av bolagets lån i USD.
Sammantaget har CTT en fortsatt stark finansiell ställning där soliditeten per den 31 mars 2021 uppgick till 66 % (68) och kassa inklusive ännu ej nyttjad finansiering uppgick till 64 MSEK (205). Nettoskulden uppgick per den 31 mars 2021 till 29 MSEK (-74) och eget kapital till 217 MSEK (258).
Det genomsnittliga antalet sysselsatta personer i bolaget var under första kvartalet 85 (107).
Minskningen från motsvarande kvartal föregående år är kopplad till de kostnadsbesparingsprogram som införts under Covid-19-pandemin.
Investeringar har under första kvartalet gjorts med 2,7 MSEK (4,9), vilka är hänförliga till pågående utvecklingsprojekt.
Riskerna i bolagets verksamhet kan generellt delas in i operationella risker relaterade till affärsverksamheten och finansiella risker relaterade till finansverksamheten. Den pågående pandemin Covid-19 som lett till en omfattande stilleståndssituation hos världens flygbolag har lett till negativ finansiell påverkan på CTT under första kvartalet. Denna påverkan väntas fortsätta under kommande kvartal, men kommer avta i takt med att flygandet succesivt ökar framöver. Utöver detta har ingen avgörande förändring av väsentliga risker eller osäkerhetsfaktorer skett under perioden. En detaljerad redovisning av CTTs risker, osäkerhetsfaktorer samt hantering av desamma återfinns på sidorna 54 - 58 i bolagets årsredovisning för år 2020.
| CTTs tre största aktieägarna per 2021-03-31 | Antal aktier | Kapital | Röster |
|---|---|---|---|
| Tomas Torlöf | 1 678 336 | 13,4 % | 13,4 % |
| Rockwell Collins / Collins Aerospace | 1 133 154 | 9,0 % | 9,0 % |
| Swedbank Robur Fonder | 1 000 000 | 8,0 % | 8,0 % |
För information om bolagets 20 största aktieägare hänvisas till bolagets hemsida www.ctt.se.
Det har inte skett några väsentliga transaktioner med närstående under kvartalet.
I den mån transaktioner och överenskommelser om tjänster med närstående träffas, sker dessa alltid på marknadsmässiga villkor.
Denna rapport har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering och årsredovisningslagen med beaktande av de undantag från och tillägg till IFRS som anges i Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR2 Redovisning för juridiska personer. Redovisningsprinciperna som tillämpats överensstämmer, om ej annat anges nedan, med de redovisningsprinciper som användes vid upprättandet av den senaste årsredovisningen.
Nya eller uppdaterade standarder utgivna av IASB samt tolkningsuttalanden från IFRIC har ej haft någon väsentlig effekt på bolagets finansiella ställning, resultat eller upplysningar.
| 2021-05-05 1) |
|---|
| 2021-07-22 kl. 08:00 (CEST) |
| 2021-10-28 kl. 08:00 (CEST) |
| 2022-02-08 kl. 08:00 (CET) |
1) Endast genom poströstning för att minska risken för smittspridning av Covid-19.
Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att denna delårsrapport ger en rättvisande översikt av bolagets verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som bolaget står inför. Informationen är sådan som CTT Systems AB (publ.) är skyldig att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning och lagen om värdepappersmarknaden och/eller lagen om handel med finansiella instrument. Informationen lämnades för offentliggörande den 30 april 2021 klockan 8:30 (CEST).
Nyköping den 29 april 2021
Tomas Torlöf Styrelsens ordförande
Steven Buesing Annika Dalsvall Per Fyrenius
Styrelseledamot Styrelseledamot Styrelseledamot
Anna Höjer Björn Lenander Torbjörn Johansson Styrelseledamot Styrelseledamot Verkställande direktör
Denna rapport har inte varit föremål för granskning av företagets revisorer.
För mer information kontakta:
Torbjörn Johansson, CEO Daniel Ekstrand, CFO CTT Systems AB CTT Systems AB Box 1042 Box 1042 611 29 NYKÖPING 611 29 NYKÖPING Tel: 0155-20 59 01 Tel: 0155-20 59 05 E-post: [email protected] E-post: [email protected]
Organisationsnr: 556430-7741 Hemsida: www.ctt.se
CTT är marknadsledande tillverkare av utrustning som aktivt reglerar luftfuktigheten i flygplan. CTTs produkter - avfuktare och luftfuktare - minimerar kondensproblem i flygplanskroppen och höjer fuktigheten i kabinluften. CTT är leverantör till Boeing och Airbus och har många av världens största flygbolag som kunder.
CTT är ett Mid Cap-företag noterat hos Nasdaq Stockholm sedan mars 1999 och har sitt säte i Nyköping.
| CTT SYSTEMS AB | 2021 | 2020 | 2020 |
|---|---|---|---|
| RESULTATRÄKNING i sammandrag (MSEK) | jan-mar | jan-mar | jan-dec |
| Rörelsens intäkter | |||
| Nettoomsättning | 31,4 | 77,2 | 200,8 |
| Förändring av lager av produkter i arbete och färdigvarulager |
0,4 | 2,5 | 4,3 |
| Aktiverat arbete för egen räkning | 1,0 | 0,9 | 5,9 |
| Övriga rörelseintäkter | 4,3 | 7,9 | 22,2 |
| S:a rörelsens intäkter | 37,1 | 88,5 | 233,1 |
| Rörelsens kostnader | |||
| Råvaror och förnödenheter | -8,7 | -24,5 | -61,8 |
| Övriga externa kostnader | -8,6 | -11,9 | -40,5 |
| Personalkostnader | -15,9 | -20,8 | -68,1 |
| Avskrivningar av materiella och immateriella | |||
| anläggningstillgångar | -1,9 | -1,8 | -6,8 |
| Övriga rörelsekostnader | -1,5 | -2,7 | -17,5 |
| S:a rörelsens kostnader | -36,5 | -61,8 | -194,8 |
| Rörelseresultat (EBIT) | 0,6 | 26,7 | 38,4 |
| Finansnetto | -4,7 | -3,5 | 1,2 |
| Resultat före skatt | -4,1 | 23,2 | 39,6 |
| Skatt | 0,8 | -5,0 | -8,5 |
| Periodens resultat | -3,2 | 18,2 | 31,1 |
| Övrigt totalresultat | - | - | - |
| Periodens totalresultat | -3,2 | 18,2 | 31,1 |
| Resultat per aktie, SEK | -0,26 | 1,45 | 2,48 |
| CTT SYSTEMS AB | 2021 | 2020 | 2020 |
|---|---|---|---|
| BALANSRÄKNING i sammandrag (MSEK) | 31 mar | 31 mar | 31 dec |
| Tillgångar | |||
| Immateriella anläggningstillgångar | 75,4 | 58,2 | 73,0 |
| Materiella anläggningstillgångar | 52,0 | 44,5 | 53,6 |
| Finansiella anläggningstillgångar | 1,9 | 1,9 | 1,9 |
| Övriga omsättningstillgångar | 160,7 | 164,9 | 157,4 |
| Kassa och bank | 41,6 | 109,4 | 21,6 |
| S:a tillgångar | 331,6 | 378,9 | 307,5 |
| Eget kapital och skulder | |||
| Eget kapital | 217,3 | 258,4 | 220,5 |
| Avsättningar, garantiåtaganden | 5,8 | 6,9 | 6,1 |
| Långfristiga skulder, räntebärande | 69,3 | 35,1 | 35,7 |
| Kortfristiga skulder, räntebärande | 1,3 | - | 1,2 |
| Kortfristiga skulder, ej räntebärande | 37,9 | 78,6 | 44,0 |
| S:a eget kapital och skulder | 331,6 | 378,9 | 307,5 |
| CTT SYSTEMS AB | 2021 | 2020 | 2020 |
| FÖRÄNDRING I EGET KAPITAL i sammandrag (MSEK) | jan-mar | jan-mar | jan-dec |
| 31,1 |
|---|
| -50,7 |
| 240,2 |
| CTT SYSTEMS AB | 2021 | 2020 | 2020 |
|---|---|---|---|
| KASSAFLÖDESANALYS (MSEK) | jan-mar | jan-mar | jan-dec |
| Den löpande verksamheten | |||
| Rörelseresultat (EBIT) | 0,6 | 26,7 | 38,4 |
| Justering för poster som inte ingår i kassaflödet | |||
| Avskrivningar | 1,9 | 1,8 | 6,8 |
| Övrigt | -0,3 | -1,5 | -9,1 |
| Finansiella inbetalningar | - | 0,0 | 0,0 |
| Finansiella utbetalningar | -0,3 | -0,2 | -1,1 |
| Betald inkomstskatt | -1,6 | -27,9 | -34,6 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | |||
| före förändringar av rörelsekapital | 0,3 | -1,1 | 0,5 |
| Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital | |||
| Förändring av varulager | -3,7 | -9,8 | -27,9 |
| Förändring av rörelsefordringar | 2,9 | -3,9 | 23,5 |
| Förändring av rörelseskulder | -6,3 | 19,6 | -6,9 |
| Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital | -7,1 | 5,9 | -11,2 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | -6,9 | 4,8 | -10,8 |
| Investeringsverksamheten | |||
| Förvärv av immateriella anläggningstillgångar | -2,7 | -4,4 | -20,5 |
| Förvärv av materiella anläggningstillgångar | 0,1 | -0,5 | -13,2 |
| Försäljning materiella anläggningstillgångar | - | - | 0,1 |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten | -2,7 | -4,9 | -33,6 |
| Finansieringsverksamheten | |||
| Upptagna lån | 29,7 | - | 9,8 |
| Amortering av lån | -0,3 | - | -0,3 |
| Utbetald utdelning | - | - | -50,7 |
| Kassaflöde från finansieringsverksamheten | 29,4 | - | -41,2 |
| Periodens kassaflöde | 19,9 | -0,1 | -85,6 |
| Likvida medel vid periodens början | 21,6 | 110,0 | 110,0 |
| Kursdifferens i likvida medel | 0,1 | -0,5 | -2,7 |
| Likvida medel vid periodens slut | 41,6 | 109,4 | 21,6 |
| CTT SYSTEMS AB | 2021 | 2020 | 2019 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| NYCKELTAL - ENSKILDA KVARTAL | Q1 | Q4 | Q3 | Q2 | Q1 | Q4 | Q3 | Q2 | Q1 |
| Omsättning & Resultat | |||||||||
| Nettoomsättning, MSEK | 31,4 | 34,9 | 38,3 | 50,4 | 77,2 | 84,0 | 83,4 | 101,9 | 85,6 |
| Rörelseresultat (EBIT), MSEK | 0,6 | -0,6 | 6,4 | 5,9 | 26,7 | 24,2 | 38,8 | 33,4 | 23,2 |
| Rörelsemarginal, % | 2 | -2 | 17 | 12 | 35 | 29 | 47 | 33 | 27 |
| Vinstmarginal, % | -13 | 7 | 17 | 15 | 30 | 30 | 44 | 33 | 27 |
| Periodens resultat, MSEK | -3,2 | 1,9 | 5,0 | 6,0 | 18,2 | 19,4 | 29,0 | 26,2 | 18,0 |
| Avkastning på sysselsatt kapital, % | 0 | 0 | 3 | 2 | 9 | 9 | 16 | 14 | 10 |
| Avkastning på eget kapital, % | -1 | 1 | 2 | 3 | 7 | 8 | 14 | 13 | 9 |
| Avkastning på totalt kapital, % | -1 | 1 | 2 | 2 | 6 | 7 | 11 | 10 | 7 |
| Aktiedata | |||||||||
| Resultat per aktie, SEK | -0,26 | 0,15 | 0,40 | 0,48 | 1,45 | 1,55 | 2,31 | 2,10 | 1,44 |
| Eget kapital per aktie, SEK | 17,34 | 17,60 | 17,45 | 17,05 | 20,62 | 19,17 | 17,62 | 15,31 | 17,27 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten per aktie, SEK |
-0,55 | -0,09 | -0,38 | -0,78 | 0,38 | 2,71 | 2,81 | 1,42 | 1,77 |
| Utdelning per aktie, SEK | - | 1,74 1) | - | - | - | 4,05 | - | - | - |
| Antal aktier på balansdagen, tusental | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 |
| Genomsnittligt antal aktier i perioden, tusental | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 | 12 529 |
| Börskurs på balansdagen, SEK | 153,60 | 152,20 | 123,20 | 155,80 | 155,80 | 176,80 | 157,20 | 173,40 | 149,80 |
| Kassaflöde & Finansiell ställning | |||||||||
| Kassaflöde från den löpande verksamheten, MSEK | -6,9 | -1,1 | -4,7 | -9,8 | 4,8 | 33,9 | 35,2 | 17,8 | 22,1 |
| Kassalikviditet, % | 304 | 218 | 195 | 192 | 276 | 259 | 239 | 191 | 222 |
| Räntetäckningsgrad, ggr | -7 | 12 | 32 | 22 | 64 | 64 | 106 | 93 | 58 |
| Skuldsättningsgrad, ggr | 0,3 | 0,2 | 0,2 | 0,2 | 0,1 | 0,1 | 0,2 | 0,2 | 0,1 |
| Soliditet, % | 66 | 72 | 68 | 66 | 68 | 66 | 63 | 60 | 63 |
| Personal & Investeringar | |||||||||
| Antal anställda, periodmedeltal 2) | 85 | 88 | 95 | 104 | 107 | 110 | 110 | 111 | 110 |
| Intäkt (uppräknad till helår) per anställd, MSEK | 1,8 | 1,6 | 1,9 | 2,5 | 3,3 | 3,2 | 3,4 | 3,7 | 3,4 |
| Investeringar, MSEK | 2,7 | 7,1 | 13,4 | 8,3 | 4,9 | 4,0 | 8,0 | 3,8 | 7,1 |
| NYCKELTAL - ACKUMULERAT | Q1 | Q1-Q4 | Q1 | Q1-Q4 | Q1 | ||||
| Omsättning & Resultat | |||||||||
| Nettoomsättning, MSEK | 31,4 | 200,8 | 77,2 | 354,9 | 85,6 | ||||
| Rörelseresultat (EBIT), MSEK | 0,6 | 38,4 | 26,7 | 119,6 | 23,2 | ||||
| Rörelsemarginal, % | 2 | 19 | 35 | 34 | 27 | ||||
| Vinstmarginal, % | -13 | 20 | 30 | 33 | 27 | ||||
| Periodens resultat, MSEK | -3,2 | 31,1 | 18,2 | 92,6 | 18,0 | ||||
| Avkastning på sysselsatt kapital, % | 0 | 14 | 9 | 48 | 10 | ||||
| Avkastning på eget kapital, % | -1 | 13 | 7 | 42 | 9 | ||||
| Avkastning på totalt kapital, % | -1 | 12 | 6 | 35 | 7 | ||||
| Aktiedata | |||||||||
| Resultat per aktie, SEK | -0,26 | 2,48 | 1,45 | 7,39 | 1,44 | ||||
| Kassaflöde från den löpande verksamheten per aktie, SEK |
-0,55 | -0,86 | 0,38 | 8,67 | 1,77 | ||||
| Kassaflöde & Finansiell ställning | |||||||||
| Kassaflöde från den löpande verksamheten, MSEK | -6,9 | -10,8 | 4,8 | 108,6 | 22,1 | ||||
| Kassalikviditet, % | 304 | 218 | 276 | 259 | |||||
| Räntetäckningsgrad, ggr | -7 | 35 | 64 | 79 | 58 | ||||
| Skuldsättningsgrad, ggr | 0,3 | 0,2 | 0,1 | 0,1 | |||||
| Soliditet, % | 66 | 72 | 68 | 66 | |||||
| Personal & Investeringar | |||||||||
| Antal anställda, periodmedeltal 2) | 85 | 98 | 107 | 108 | 110 | ||||
| Intäkt (uppräknad till helår) per anställd, MSEK | 1,8 | 2,4 | 3,3 | 3,5 | 3,4 | ||||
| Investeringar, MSEK | 2,7 | 33,8 | 4,9 | 22,7 | 7,1 |
1) Avser föreslagen utdelning.
2) Periodmedeltal, antal anställda, är en approximation där beräkning görs genom att ta genomsnittet av antalet anställda UB respektive IB i perioden. Exakt beräkning görs endast i bolagets årsredovisning.
| CTT SYSTEMS AB | 2021 | 2020 | 2019 |
|---|---|---|---|
| RELEVANTA AVSTÄMNINGAR AV NYCKELTAL (MSEK) | Q1 | Q1 | Q1 |
| Rörelsemarginal | |||
| Rörelseresultat (EBIT) | 0,6 | 26,7 | 23,2 |
| / Nettoomsättning | 31,4 | 77,2 | 85,6 |
| = Rörelsemarginal | 2% | 35% | 27% |
| Vinstmarginal Resultat före skatt |
-4,1 | 23,2 | 23,0 |
| / Nettoomsättning | 31,4 | 77,2 | 85,6 |
| = Vinstmarginal | -13% | 30% | 27% |
| Avkastning på sysselsatt kapital | |||
| (Resultat efter avskrivningar | 0,6 | 26,7 | 23,2 |
| + Finansiella intäkter) | 0,0 | 0,0 | 0,1 |
| / Genomsnittligt sysselsatt kapital | |||
| Genomsnittligt totalt kapital (balansomslutning) | 319,5 | 370,9 | 331,0 |
| Totalt kapital vid periodens början | 307,5 | 362,8 | 319,0 |
| Totalt kapital vid periodens slut | 331,6 | 378,9 | 342,9 |
| - Genomsnittliga icke räntebärande skulder inkl uppskjutna skatter | -46,9 | -87,8 | -91,8 |
| Icke räntebärande skulder inkl uppskjutna skatter, periodens början | -50,1 | -90,2 | -89,4 |
| Icke räntebärande skulder inkl uppskjutna skatter, periodens slut | -43,7 | -85,4 | -94,2 |
| S:a genomsnittligt sysselsatt kapital | 272,6 | 283,1 | 239,1 |
| = Avkastning på sysselsatt kapital | 0% | 9% | 10% |
| Avkastning på eget kapital | |||
| Periodens resultat | -3,2 | 18,2 | 18,0 |
| / Genomsnittligt eget kapital | 218,9 | 249,3 | 207,3 |
| Eget kapital vid periodens början | 220,5 | 240,2 | 198,3 |
| Eget kapital vid periodens slut | 217,3 | 258,4 | 216,3 |
| = Avkastning på eget kapital | -1% | 7% | 9% |
| Avkastning på totalt kapital | |||
| (Resultat före skatt | -4,1 | 23,2 | 23,0 |
| - Finansiella kostnader) | -0,5 | -0,4 | -0,4 |
| / Genomsnittligt totalt kapital (för beräkning, se "Avkastning på sysselsatt kapital") | 319,5 | 370,9 | 331,0 |
| = Avkastning på totalt kapital | -1% | 6% | 7% |
| Kassalikviditet | |||
| (Omsättningstillgångar, dvs övriga omsättningstillgångar + kassa & bank | 202,3 | 274,3 | 251,9 |
| - Varulager | 105,0 | 83,1 | 82,8 |
| + Beviljad outnyttjad checkkredit) | 22,0 | 25,4 | 23,4 |
| / Kortfristiga skulder = Kassalikviditet |
39,2 304% |
78,6 276% |
86,6 222% |
| Räntetäckningsgrad (Resultat före skatt |
-4,1 | 23,2 | 23,0 |
| - Finansiella kostnader) | -0,5 | -0,4 | -0,4 |
| / Finansiella kostnader | -0,5 | -0,4 | -0,4 |
| = Räntetäckningsgrad, ggr | -7 | 64 | 58 |
| Skuldsättningsgrad Räntebärande skulder, dvs summa räntebärande poster på BR:s skuldsida |
70,6 | 35,1 | 32,3 |
| / Eget kapital | 217,3 | 258,4 | 216,3 |
| = Skuldsättningsgrad, ggr | 0,3 | 0,1 | 0,1 |
| Intäkt per anställd | |||
| Rörelsens intäkter (uppräknade till helår) | 148,5 | 353,9 | 368,8 |
| / Antal anställda, periodmedeltal 1) | 85 | 107 | 110 |
| = Intäkt per anställd | 1,8 | 3,3 | 3,4 |
1) Periodmedeltal, antal anställda, är en approximation där beräkning görs genom att ta genomsnittet av antalet
anställda UB respektive IB i perioden. Exakt beräkning görs endast i bolagets årsredovisning.
Avkastning på eget kapital är ett mått som bolaget betraktar som viktigt för en investerare som vill kunna jämföra sin investering med alternativa investeringar.
Avkastning på totalt kapital är ett mått som bolaget betraktar som viktigt för en investerare som vill se hur effektivt utnyttjandet av totala kapitalet i bolaget är och vilken avkastning det ger.
Resultat efter avskrivningar plus finansiella intäkter i procent av genomsnittligt sysselsatt kapital. Det sysselsatta kapitalet definieras som balansomslutningen minskad med icke räntebärande skulder inklusive uppskjutna skatter.
Avkastning på sysselsatt kapital är ett mått som bolaget betraktar som viktigt för investerare som vill förstå resultatgenereringen i förhållande till sysselsatt kapital.
Bolaget anser att nyckeltalet eget kapital per aktie är relevant för investerare eftersom det beskriver storleken av det egna kapitalet som tillhör aktieägarna i bolaget.
Bolaget anser att intäkt per anställd är ett relevant mått för investerare som vill förstå hur effektivt bolaget använder sitt humankapital.
Kassaflöde från den löpande verksamheten dividerat med genomsnittligt antal aktier.
Bolaget anser att kassaflöde per aktie är relevant för investerare eftersom det beskriver storleken på kassaflödet direkt hänförligt till aktieägarna i bolaget.
Omsättningstillgångar exklusive varulager men inklusive beviljad outnyttjad checkkredit dividerat med kortfristiga skulder. Bolaget anser att kassalikviditeten är viktig för kreditgivare som vill förstå den kortsiktiga betalningsförmågan hos bolaget.
Finansiellt mått (nyckeltal) enligt IFRS Periodens resultat dividerat med genomsnittligt antal aktier.
Räntetäckningsgraden är ett nyckeltal som visar hur mycket resultatet kan sjunka utan att räntebetalningarna riskeras. Bolaget betraktar nyckeltalet som relevant för investerare som vill bedöma bolagets finansiella motståndskraft.
Bolaget anser att nyckeltalet rörelseresultat (EBIT) är relevant för investerare som vill förstå bolagets resultat utan påverkan från hur verksamheten är finansierad.
Bolaget betraktar rörelsemarginalen som ett relevant nyckeltal för investerare som vill förstå hur stor del av intäkterna som blivit över för att täcka räntor, skatt och resultat.
Skuldsättningsgraden visar relationen mellan lånat och eget kapital och därmed belåningens hävstångseffekt. Bolaget betraktar nyckeltalet som relevant för investerares bedömning av bolagets finansiella styrka.
Soliditet är ett mått som bolaget betraktar som viktigt för kreditgivare som vill kunna förstå bolagets långsiktiga betalningsförmåga.
Bolaget betraktar vinstmarginalen som relevant för investerare eftersom den visar hur stor del av intäkterna som blivit över när alla kostnader exklusive skatt är täckta och därmed sätter vinsten i relation till verksamhetens omfattning.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.