Crédit Agricole Mutuel du Languedoc

Earnings Release • Apr 30, 2021

Information financière trimestrielle du CRÉDIT AGRICOLE DU LANGUEDOC

Résultats au 31 mars 2021

Communiqué diffusé sur le site www.ca-languedoc.fr le 30/04/2021

L'engagement d'une banque au service de son territoire

Activité commerciale
Chiffres clés en M€	31 mars 2020	31 mars 2021	% Évolution
Encours de Crédits	21 237	23 769	+11,9%
Dont Crédits Habitats	12 895	13 893	+7,7%
Encours de Collecte	27 901	30 632	+9,8%

Au 1er trimestre 2021, le Crédit Agricole du Languedoc se positionne comme partenaire de la relance économique de la région en soutenant ses clients malgré les couvre-feux et les confinements.

La Caisse Régionale, acteur majeur de son territoire (Aude, Gard, Hérault, Lozère), a accentué sa présence auprès de ses clients avec 1,3Md€ de crédits mis en force. Pour soutenir encore plus les entreprises et professionnels, la Caisse Régionale continue d'accepter de nouveaux PGE (Prêts Garantis par l'Etat). Une forte progression dans les réalisations de crédit (+28%) sur tous les marchés lui permet d'atteindre une part de marché à 34,37%.

Les encours de crédits augmentent de 11,9% sur 1 an (+7,7% sur l'encours habitat) pour atteindre 23,8Md€.

L'encours de collecte géré à la Caisse Régionale a atteint les 30,6Md€ à fin mars 2021 en augmentation de 9,8% sur 1 an. Cette croissance est portée par une forte progression de l'encours des Dépôts à Vue à 8,2Md€.

La Caisse Régionale compte 13 850 nouveaux clients depuis le début de l'année. Elle poursuit le développement de son modèle mutualiste et compte désormais 396 700 sociétaires.

Le portefeuille d'assurances des biens et des personnes a progressé de +11 200 pour atteindre 642 300 contrats au 1er trimestre 2021, quand il avait progressé de 15 600 sur toute l'année 2020.

Résultats financiers
Chiffres clés en M€	31 mars 2020	31 mars 2021	% évolution
Produit Net Bancaire publié	134,8	145,4	+8,2%
Produit Net Bancaire sous-jacent*	134,3	134,1	-0,2%
Charges de Fonctionnement	79,5	81,8	+3,0%
Résultat Brut d'Exploitation	54,9	64,0	+16,0%
Résultat Net Social	36,9	47,2	+28,0%
Résultat Net Consolidé (Part du Groupe)	5,4	31,5	NS

* * Hors effet Epargne Logement, restructuration de passifs et résultats techniques N-1

Au 31 mars 2021, le PNB sous-jacent de la Caisse Régionale est stable. Le PNB publié est en progression de 8,2% à 145,4M€, le T1 2020 étant impacté par des dépréciations enregistrées sur le portefeuille titres.

Les charges de fonctionnement à 81,8M€ sont en hausse de 3,0%.

Le Coût du Risque Crédit, bien orienté, est en reprise de 2,8M€ et intègre un complément de provisions non affectées de 3,1M€.

Le taux de créances douteuses poursuit sa baisse sur le 1er trimestre (-0,07%) pour s'établir à 1,64% à fin Mars 2021. La Caisse Régionale conserve une couverture prudente avec un taux de provisionnement à 76,6%.

Après prise en compte du résultat net sur actifs immobilisés et de la charge fiscale, le Résultat Net s'établit à 47,2M€ en forte progression de 28% par rapport au 31 mars 2020.

Le Résultat Net Consolidé (Part du Groupe) s'établit à 31,5M€. L'année 2020 avait été impactée par la baisse des marchés affectant notamment la valorisation des instruments financiers.

Situation financière
Chiffres clés en M€	31 mars 2020	31 mars 2021	% Évolution
Fonds Propres Consolidés	4 082,2	4 152,8	+1,7%
Total Bilan Consolidé	28 348,9	31 542,9	+11,3%

La Caisse Régionale conserve un niveau de solvabilité solide comme en atteste son Ratio de solvabilité Bâle 3 qui s'élève au 30 décembre 2020 à 23,9% (pour un minimum réglementaire de 10,5%).

Elle dispose de 3,6Mds€ de réserves mobilisables (créances éligibles BCE, titres, OPCVM) et son ratio de liquidité Bâle 3 (LCR) respecte le minimum requis (100%).

Les capitaux propres consolidés, à 4,2Md€, représentent 13,2% du bilan consolidé qui s'élève à fin décembre 2020 à 31,5Mds€. Les dettes envers la clientèle, constitutives des dépôts à vue et à terme, représentent 29,2% du bilan, tandis que celles envers les établissements de crédit, essentiellement vis-à-vis de Crédit Agricole SA au regard des règles de refinancement internes au Groupe, représentent 51,2% du bilan. L'actif du bilan consolidé est quant à lui constitué à 74,3% par les prêts et créances à la clientèle.

Certificat coopératif d'investissement

Le cours du CCI Languedoc (code ISIN FR0010461053) s'élève à 64,50€ au 31/03/2021. Il enregistre une progression de 6,6% sur 3 mois.

L'Assemblée Générale de la Caisse Régionale réunie le 30 mars 2021 a approuvé le versement d'un dividende de 2,55€ par titre, représentant un rendement de 4,21% par rapport au cours du 31/12/2020. Ce dividende a été versé aux porteurs de titres le 15/04/2021.

Perspectives

Dans un contexte économique toujours chahuté par la crise sanitaire, le Crédit Agricole du Languedoc poursuit son action sur le territoire pour accompagner l'ensemble de ses clients dans leur quotidien et dans la réalisation de leurs projets.

Cela se traduit par la poursuite de sa participation aux mesures de soutien des pouvoirs publics et du Groupe Crédit Agricole et notamment les prêts participatifs à venir.

La Caisse Régionale se positionne comme un acteur fort de la relance économique.

Fidèle à ses valeurs mutualistes et forte de la mobilisation de toutes ses équipes, la Caisse Régionale restera engagée auprès de ses clients.

La Caisse régionale apporte parallèlement son soutien à l'emploi et à l'insertion des jeunes, notamment en poursuivant les embauches mais aussi en accélérant l'accueil d'alternants.

2021 sera une année charnière avec l'élaboration de son nouveau projet d'entreprise qui guidera ses actions jusqu'en 2024. Celui-ci s'inscrira dans la continuité du projet du Groupe Crédit Agricole.

La Caisse Régionale du Languedoc continuera d'agir chaque jour dans l'intérêt de ses clients et de la société, avec la force de son modèle de banque régionale coopérative et mutualiste.

Comptes arrêtés par le Conseil d'Administration en date du 30/04/2021

Retrouvez toutes les informations règlementées sur le site www.ca-languedoc.fr dans l'espace MA CAISSE REGIONALE. Chargé des relations investisseurs : Bastien BONIFACIO, bastien.bonifacio@ca-languedoc.fr

Caisse Régionale de Crédit Agricole Mutuel du LANGUEDOC

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