CPD S.A.

Remuneration Information • May 31, 2022

- -

-

Wypełniajc obowizek wynikajcy z art. 90g ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (Dz.U. Nr 184, poz. 1539 z pón. zm.; dalej: "Ustawa o Ofercie"), Rada Nadzorcza CPD S.A. (dalej: "Spółka" lub "CPD") sporzdza coroczne sprawozdanie o wynagrodzeniach ("Sprawozdanie"), przedstawiajce kompleksowy przegld wynagrodze , w tym wszystkich !wiadcze , niezale"nie od ich formy, otrzymanych lub nale"nych (wymagalnych) poszczególnym członkom Zarzdu i Rady Nadzorczej w ostatnim roku obrotowym, zgodnie z Polityk wynagradzania Członków Zarzdu i Rady Nadzorczej w CPD z dnia 27 maja 2020 r. (dalej: "Polityka Wynagrodze#").

Niniejsze Sprawozdanie zostało sporzdzone łcznie za lata 2019 i 2020 i jest pierwszym sprawozdaniem o wynagrodzeniach sporzdzanym przez Rad\$ Nadzorcz.

Wszystkie kwoty pieni\$"ne w Sprawozdaniu s przedstawione w polskich złotych i w uj\$ciu brutto.

Bazujc na art. 90e Ustawy o Ofercie, ocena zgodno!ci wypłaconych wynagrodze z polityk wynagrodze Spółki obejmuje okres od 27.05.2020 r., tj. od dnia wej!cia w "ycie pierwszej polityki wynagrodze CPD S.A., do dnia 31.12.2020 r.

%&' ( )*+, -./0 1&' ( -.-. ( 234 ' 565 7),8'6 918':1;*(65 &'6 (<=:>8*(1;< *=*?< &15?@'A=B6 CB;*&+D( E1)BFG, ' H1G< I1GB*)CB65J +:D)6 8*?'6)1;< K('1GCB6&'1 8'6&'>A&6 @,? &'68'6&'>A&6 *G :<CL 8*GM'*:D(J G@1:6N* O8)1(*BG1&'6 &'6 B1('6)1 '&P*)M1C5' * (1):*KC' :1+'CL K('1GCB6QR

E ,(1N' &1 P1+:J A6 56=: :* 8'6)(=B6 O8)1(*BG1&'6 =8*)BFGB1&6 8)B6B H1G> I1GB*)CBF O8)1(*BG1&'6 &'6 B1('6)1 (<51K&'6&'1J ( 51+' =8*=D? B*=:1;1 ( &'M ,(BN@>G&'*&1 ,CL(1;1 S1@&6N* EN)*M1GB6&'1 *8'&',5FC1 8*8)B6G&'6 =8)1(*BG1&'6 * (<&1N)*GB6&'1CLJ @,? (<&'+ G<=+,=5' &1G 8*8)B6G&'M =8)1(*BG1&'6M * (<&1N)*GB6&'1CLJ +:D)1 M'1;1 M'65=C6 &1 S1@&<M EN)*M1GB6&',R

Rada poni"ej przedstawia podsumowanie najwa"niejszych wydarze dotyczcych wynagrodze za lata obrotowe obj\$te sprawozdaniem.

T UVWUXYZ[V[ ]U^[YZU W _a[ Z V[V ^bZ[ UZUcW[V

T Z ]\ZUUdYceaZ \_fZ W Tgh ^cfb

S )*+, *?)*:*(<M -./0 O8D;+1 +*&:<&,*(1;1 8)*(1GB*&F (CB6K&'65 GB'1;1@&*Ki N*=8*G1)CBF 8*@6N15FCF C* G* B1=1G< &1j

• )61@'B1C5' 8)B<CL*GD( B :<:,;, =8)B6G1A< N),&:D( ( k)=,='6l
• 8)*(1GB6&', 8)*C6=D( G6(6@*86)=+'CL ( )1M1CL (=8D@&6N* 8)B6G='>(B'>C'1 B N),8F k&'?68l
• )61@'B1C5' 8)B<CL*GD( B :<:,;, (<&15M, @*+1@' ?',)*(<CL ( 8*='1G1& ?,G<&+1CLR

m6G&*CB6K&'6 O8D;+1 G*+*&<(1;1 G<=:)<?,C5' &1 )B6CB 1+C5*&1)',=B< K)*G+D( ,B<=+1&<CL ( G)*GB6 =8)B6G1A< 1+:<(D(J G*+*&,5FC &1?<C'1 1+C5' 234 OR%R ( C6@, ,M*)B6&'1R S *C6&'6 H1G< I1GB*)CB65 ( -./0 )*+, O8D;+1 *='FN&>;1 (=B<=:+'6 '=:*:&6 C6@6 N*=8*G1)CB6J ( =BCB6ND@&*KC' ,B<=+,5FC6 (<=*+'6 8)B<CL*G< B :<:,;, B?<(1&'1 8)B6B&1CB*&<CL G* =8)B6G1A< 1+:<(D(J C* 8*B(*@';* &1 G*+*&1&'6 B&1CBFC65 G<=:)<?,C5' K)*G+D( &1 )B6CB 1+C5*&1)',=B<R 3*G=:1(*(6 81)1M6:)< P'&1&=*(6 *+)6K@15FC6 GB'1;1@&*Ki N*=8*G1)CBF O8D;+' ( )*+, -./0 :*j

• Skonsolidowane przychody ze sprzedaży w kwocie: 46 834 tys. PLN
• Skonsolidowane wpływy ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych w kwocie: 101 994 tys. PLN
• Skonsolidowany zysk brutto w kwocie: 61 833 tys. PLN
• Łączna kwota zrealizowanej dystrybucji na rzecz akcjonariuszy: 43 010 tys. PLN

Spółka nie zaobserwowała istotnych problemów czy utrudnień w działalności gospodarczej prowadzonej w 2019 roku.

2.2.Opis działalności Spółki w 2020 roku

Działalność prowadzona w 2020 roku podlegała utrudnieniom wynikającym z pandemii Covid-19, w szczególności odnosiły się one do :

• funkcjonowania zespołu osobowego Spółki;
• zagrożenia terminów realizacji poszczególnych transakcji przez kolejne fale pandemii i powiązane z tym ograniczenia administracji;
• wzrastającego ryzyka realizacji przychodów z aktywów biurowych.

W roku 2020 Spółka kontynuowała wcześniejszy kierunek prowadzonej działalności koncentrując się na zbywaniu swoich nieruchomości inwestycyjnych, uzyskując z tego tytułu łączną kwotę w wysokości 93 574 tys. PLN. Pomimo istotnego utrudnienia w prowadzeniu działalności gospodarczej wynikającego z pandemii Covid-19 proces sprzedaży gruntów w Ursusie był prowadzony efektywnie i przyniósł Spółce istotne przychody.

Jednocześnie Spółka kontynuowała realizację przychodów z działalności deweloperskiej prowadzonejw ramach wspólnego przedsięwzięcia z grupą Unibep. Otrzymane zyski we wspólnych przedsięwzięciach wyniosły 20 763 tys. PLN.

Mając na uwadze duże zainteresowanie mieszkaniami przygotowanymi w ramach wspólnego przedsięcia Spółka podjęła również działania w celu stworzenia podstaw formalno-prawnych do kontynuowania tego tej działalności w przyszłości.

Należy zaznaczyć, że pandemia Covid-19 istotnie zwiększyła ryzyko w odniesieniu do przychodów realizowanych z wynajmowania lokali użytkowych przez Spółkę budynkach biurowych. Działania Spółki koncentrowały się zatem na zabezpieczeniu przychodów oraz wartości tych aktywów, a także na utrzymaniu relacji z instytucjami finansowymi w kredytowanie poszczególnych obiektów. Przygotowano także plan zmiany przeznaczenia jednego z budynków poprzez jego przebudowę na lokale mieszkalne.

Zarząd doprowadził także do korzystnego dla Spółki zakończenia prowadzonego wobec niej postępowania podatkowego połączonego zwrotem nadpłat podatkowych.

Mając na uwadze realizowane lub planowanie zbywanie aktywów ulokowane w spółkach zależnych CPD podjęła także działania zmierzające do istotnego uproszczenia struktury kapitałowej poprzez eliminację zbędnych podmiotów.

Spółka kontynuowała także zapoczątkowany już wcześniej proces dystrybucji środków uzyskiwanych ze sprzedaży aktywów do akcjonariuszy w drodze skupu akcji własnych.

Podstawowe parametry finansowe określające działalność gospodarczą Spółki w roku 2020 to :

• Skonsolidowane przychody ze sprzedaży w kwocie: 18 559 tys. PLN
• Skonsolidowane wpływy ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych w kwocie: 93 574 tys. PLN o
• Skonsolidowany zysk brutto w kwocie: 23 862 tys. PLN
• Łączna kwota zrealizowanej dystrybucji na rzecz akcjonariuszy: 74 386 tys. PLN

z U]U U]\c^a\U c^U\ U^{]

z ^|UY} _`fZ W Tgh ^cfb

z U]U U]\c^a\U

S )*+, -./0 H1G1 I1GB*)CB1 GB'1;1;1 ( =+;1GB'6j

• 31& %&G)6( 36NN6 ~ 3)B6(*G&'CBFC< H1G< I1GB*)CB65J
• 31& y'CL16@ 1?< ~ S'C68)B6(*G&'CBFC< H1G< I1GB*)CB65J
• 31& S'6=;1( x@6K~ O6+)6:1)B H1G< I1GB*)CB65J
• 31& y')*=;1( 7)*&'C+' ~ 2B;*&6+ H1G< I1GB*)CB65 CB;*&6+ &'6B1@6A&<J
• 31&' 71?)'6@1 7)<N6) ~ 2B;*&6+ H1G< I1GB*)CB65 CB;*&6+ &'6B1@6A&<J
• 31& %@P*&=* 91@'&1,=+1= ~ 2B;*&6+ H1G< I1GB*)CB65 CB;*&6+ &'6B1@6A&<R S )*+, -./0 ( =+;1G 9*M':6:, %,G<:, (CL*GB';< &1=:>8,5FC6 *=*?<j
• 31& %@P*&=* 91@'&1,=+1= ~ 3)B6(*G&'CBFC< 9*M':6:,J
• 31& y')*=;1( 7)*&'C+'u 2B;*&6+ 9*M':6:,J
• 31& %&G)6( 36NN6 u 2B;*&6+ 9*M':6:,R

2B;*&+*('6 H1G< I1GB*)CB65J ( :<M :1+A6 CB;*&+*('6 9*M':6:, %,G<:, *:)B<M<(1@' (<;FCB&'6 (<&1N)*GB6&'1 =:1;6 (<&'+15FC6 B :<:,;, 8*(*;1&'1J ,=:1@1&6 ,CL(1;F S1@&6N* EN)*M1GB6&'1 234 OR%R

zT U^{]

I1 +*&'6C -./0 )*+, ( =+;1G E1)BFG, (CL*GB'@'j

• 31& 2*@'& 9'&N=&*):L ~ 3)6B6= E1)BFG,J
• 31&' @A?'6:1 S'CB+*(=+1 ~ 2B;*&6+ E1)BFG,J
• 31&' (*&1 y1+1)6('CB ~ 2B;*&6+ E1)BFG,J
• 31& m*L& 3,)C6@@ ~ 2B;*&6+ E1)BFGu.

S C'FN, )*+, *?)*:*(6N* G*=B;* G* BM'1&< ( B1)BFGB'6 8*@6N15FC65 &1 8*('6)B6&', 31&, 2*@'&*(' 9'&N=&*):L P,&+C5' 3)6B6=1 E1)BFG, ( M'65=C6 31&'@A?'6:< S'CB+*(=+'65R

2B;*&+*('6 E1)BFG, O8D;+' K('1GCB<@' G@1 &'65 8)1C> ( *81)C', * 8*(*;1&'6R m6G&*CB6K&'6 :)B6CL CB;*&+D( E1)BFG, O8D;+'J :* 56=: 31&' @A?'6:1 S'CB+*(=+1J 31&' (*&1 y1+1)6('CB *)1B 31& m*L& 3,)C6@@ K('1GCB<@' u B1 BN*GF H1G< I1GB*)CB65 u )DA&6N* )*GB15, ,=;,N' G@1 =8D;6+ B1@6A&<CL *G 234 ,B<=+,5FC B :6N* :<:,;, G*G1:+*(6 (<&1N)*GB6&'6 ,=:1@*&6 &1 B1=1G1CL )<&+*(<CLR

H1G1 I1GB*)CB1 1+C68:,5FC P1+: K('1GCB6&'1 8)B6B 2B;*&+D( E1)BFG, G*G1:+*(<CL ,=;,N G@1 =8D;6+ B1@6A& *N)1&'CB6&'6 G*G1:+*(<CL (<&1N)*GB6Q B :6N* :<:,;, :1+J 1?< 8*B*=:1(1;< *&6 (6 (;1KC'(65 )6@1C5' G* ;FCB&65 +(*:< K('1GCB6Q 51+'6 1+C5*&1)',=B6 234 *:)B<M<(1@' B6 O8D;+' ( G1&<M )*+, ( G)*GB6 G<=:)<?,C5' K)*G+D( B 8)*C6=, =+,8, 1+C5' (;1=&<CLR

zT^|UY} _`fZ W TgTg ^cfb

zT U]U U]\c^a\U

S )*+, -.-. H1G1 I1GB*)CB1 GB'1;1;1 ( &'6BM'6&'*&<M =+;1GB'6j

• 31& %&G)6( 36NN6 ~ 3)B6(*G&'CBFC< H1G< I1GB*)CB65J
• 31& y'CL16@ 1?< ~ S'C68)B6(*G&'CBFC< H1G< I1GB*)CB65J
• · Pan Wiesław Oleś Sekretarz Rady Nadzorczej,
• Pan Mirosław Gronicki Członek Rady Nadzorczej (członek niezależny),
• Pani Gabriela Gryger Członek Rady Nadzorczej (członek niezależny),
• Pan Alfonso Kalinauskas Członek Rady Nadzorczej (członek niezależny).

W roku 2020 w skład Komitetu Audytu wchodziły następujące osoby:

• Pan Alfonso Kalinauskas Przewodniczący Komitetu,
• Pan Mirosław Gronicki Członek Komitetu,
• Pan Andrew Pegge Członek Komitetu.

Członkowie Rady Nadzorczej otrzymywali wyłącznie wynagrodzenia stałe wynikające z tytułu powołania. Także w tym zakresie nie doszło do zmian ani co do wysokości, ani co do zasad ustalania wynagrodzenia.

3.2.2.Zarząd

W roku 2020 także Zarząd działał w niezmienionym składzie, z tym że 24 kwietnia 2020 roku Rada Nadzorcza ustaliła liczbę członków Zarządu Spółki na cztery osoby i powołała w skład Zarządu czwartej wspólnej kadencji ponownie:

• Pana Colina Kingsnorth,
• . Panią Elżbietę Wiczkowską,
• Panią Iwonę Makarewicz,
• Pana Johna Purcell.

Ponadto, Rada Nadzorcza powierzyła Panu Colinowi Kingsnorth funkcję Prezesa Zarządu.

Nie zostały zmienione także zasady wynagradzania Zarządu. Jego członkowie otrzymywali wynagrodzenie stałe z tytułu powołania. Ponadto trzy osoby otrzymały - za zgodą Rady Nadzorczej dodatkowe wynagrodzenie z tytułu świadczenia usług dla spółek zależnych od CPD.

4. Zasady zatrudniania/wynagradzania członków organów CPD

Zasady, na podstawie których Członkowie Zarządu i Rady Nadzorczej pełnią funkcje w Spółce i otrzymują od CPD i spółek jej Grupy Kapitałowej wynagrodzenie obowiązują od kilku lat, stąd poniżej zaprezentowano w jednym punkcie informacje o zasadach obowiązujących zarówno w 2019 roku, jak i w 2020 roku.

4.1. Zasady zatrudniania i wynagradzania Zarządu CPD

Członkowie Zarządu pełnią swoje funkcje w Spółce na podstawie powołania do pełnienia funkcji (Członka Zarządu lub Prezesa Zarządu) uchwalonego przez Radę Nadzorczą CPD.

Rada Nadzorcza ustala zasady wynagradzania i wysokość wynagrodzenia poszczególnych członków Zarządu, w tym Prezesa Zarządu.

Osoby wchodzące w skład Zarządu CPD nie są pracownikami Spółki (nie zostały z nimi zawarte żadne umowy o pracę w Spółce). Spółka nie zawarła z nimi żadnych umów przewidujących rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia ze stanowiska.

Niektóre osoby wchodzące w skład Zarządu CPD zostały również powołane do zarządów w innych

=8D;+1CL 7),8< 918':1;*(65 234 :5Rj

/ 2*@'& 9'&N=&*):L ?<; ( )*+, -./0 *)1B ( )*+, -.-. CB;*&+'6M E1)BFG, ( =8D;+1CL 8)1(1 8*@=+'6N*j 2L1@@1&N6 'NL:66& =8R B *R*RJ 71=:*& &t6=:M6&:= =8R B *R*RJ M6= 3*@1&G =8R B *R*R

• @A?'6:1 S'CB+*(=+1 ?<;1 ( )*+, -./0 *)1B ( )*+, -.-.j
  • 1 CB;*&+'6M E1)BFG, ( =8D;+1CL 8)1(1 8*@=+'6N*j r1+'1 &t6=:M6&:= =8R B *R*RJ H*?'& &t6=:M6&:= =8R B *R*RJ @1)1 &t6=:M6&:= =8R B *R*RJ %&:'N* &t6=:M6&:= =8R B *R*RJ 6@'=6 &t6=:M6&:= =8R B *R*RJ 26@:'C %==6: y1&1N6M6&: =8R B *R*RJ ,? 46t6@*8M6&:= r:G =8R B *R*RJ k)=,= 46t6@*8M6&: =8R B *R*RJ OM1): 2':< =8R B *R*RJ
  • ? 8)*+,)6&:6M =1M*'=:&<M ( =8D;+1CL 8)1(1 8*@=+'6N*j 2L1@@1&N6 'NL:66& =8R B *R*RJ 71=:*& &t6=:M6&:= =8R B *R*RJ M6= 3*@1&G =8R B *R*RJ

q G<)6+:*)6M ( =8D;+1CL 8)1(1 C<8)<5=+'6N*j r1+'1 &:6)8)'=6= r:GR B ='6GB'?F ( I'+*B5' 2<8)J 26@:'C &t6=:M6&:= r:GR B ='6GB'?F ( I'+*B5' 2<8)(*&1 y1+1)6('CB ?<;1 ( )*+, -./0 *)1B ( )*+, -.-. CB;*&+'6M E1)BFG, O8D;+' 8)1(1 8*@=+'6N* OM1): 2':< =8R B *R*R *)1B 8)*+,)6&:6M =1M*'=:&<M ( =8D;C6 8)1(1 8*@=+'6N* 26@:'C %==6: y1&1N6M6&: =8R B *R*R

x=*?< (CL*GBFC6 ( =+;1G E1)BFG, @,? 'CL 8*GM'*:< 8*('FB1&6 M*NF K('1GCB<i ,=;,N' &1 )B6CB 8*GM'*:D( &1@6AFC<CL G* 7),8< 918':1;*(65 234 B1 BN*GF (<)1A*&F 8)B6B H1G> I1GB*)CBFR H1G1 I1GB*)CB1 +1AG*)1B*(* B1:('6)GB1 (<=*+*Ki K('1GCB6Q B :6N* :<:,;, G@1 8*=BCB6ND@&<CL CB;*&+D( E1)BFG,R

xG CL('@' ,CL(1@6&'1 3*@':<+' S<&1N)*GB6Q B1=1G< (<&1N)1GB1&'1 CB;*&+D( E1)BFG, =F *+)6K@*&6 B18'=1M' :6N* G*+,M6&:,R

T UU]} W}YU|^U]\UYZU U]} U]\c^a[V

2B;*&+*('6 H1G< I1GB*)CB65 (<?'6)15F =8*K)DG =(<CL CB;*&+D( *=*?< 86;&'FC6 =BCB6ND@&6 P,&+C56 ( H1GB'6 3)B6(*G&'CBFC6N* @,? S'C68)B6(*G&'CBFC6N* H1G< I1GB*)CB65 *)1B O6+)6:1)B1 H1G< I1GB*)CB65 &1 8*G=:1('6 ,CL(1@*&6N* 8)B6B ='6?'6 H6N,@1M'&, H1G< I1GB*)CB65 234R

S1@&6 EN)*M1GB6&'6 ,=:1@1 B1=1G< (<&1N)1GB1&'1 ' (<=*+*Ki (<&1N)*GB6&'1 8*=BCB6ND@&<CL CB;*&+D( H1G< I1GB*)CB65J ( :<M 3)B6(*G&'CBFC6N* H1G< I1GB*)CB65 *)1B CB;*&+D( 9*M':6:, %,G<:,R

xG CL('@' ,CL(1@6&'1 3*@':<+' S<&1N)*GB6Q B1=1G< (<&1N)1GB1&'1 CB;*&+D( H1G< I1GB*)CB65 ' 9*M':6:, %,G<:, =F *+)6K@*&6 B18'=1M' :6N* G*+,M6&:,R

c]bcWUYZ[ ccWUYZU cdZ}fZ W}YU|^c][ -

4* M*M6&:, ,CL(1@6&'1 3*@':<+' S<&1N)*GB6Q ( O8D;C6 B1=1G< (<&1N)1GB1&'1 ,=:1@1&6 ?<;< ( ,CL(1;1CL H1G< I1GB*)CB65 234 G@1 CB;*&+D( E1)BFG, *)1B ( ,CL(1;1CL S1@&6N* EN)*M1GB6&'1 234 G@1 CB;*&+D( H1G< I1GB*)CB65R

3*@':<+1 (<&1N)*GB6Q 2B;*&+D( E1)BFG, *)1B 2B;*&+D( H1G< I1GB*)CB65 234 B*=:1;1 8)B<5>:1 8)B6B S1@&6 EN)*M1GB6&'6 234 ( G&', -w M151 -.-. )*+,R H*B('FB1&'1 B1(1):6 ( 3*@':<C6 S<&1N)*GB6Q *G8*('1G15F (<M*N*M k=:1(< * xP6)C'6 *)1B 4<)6+:<(< OH4

}YU|^c][YZ[ U]} U]\c^a[V

2B;*&+*('6 H1G< I1GB*)CB65 O8D;+' ( :<M CB;*&+*('6 9*M':6:, %,G<:, BN*G&'6 B 8*(<A=BF 3*@':<+F S<&1N)*GB6Q *:)B<M,5F :<@+* (<&1N)*GB6&'6 =:1;6R

S<=*+*Ki (<&1N)*GB6&'1 CB;*&+D( H1G< I1GB*)CB65 8*('&&1 ?<i (<=:1)CB15FC1 G@1 8*B<=+1&'1J ,:)B<M1&'1 ' M*:<(1C5' *=D? * +*M86:6&C51CL &'6B?>G&<CL G@1 =8)1(*(1&'1 (;1KC'(6N* &1GB*), &1G O8D;+F ' 565 7),8F 918':1;*(FR

Przy ustalaniu wysokości wynagrodzenia poszczególnych Członków Rady Nadzorczej został uwzględniony przez Walne Zgromadzenia nakład pracy niezbędny do prawidłowego wykonywania ich funkcji, zakres obowiązków i odpowiedzialność związana z pełnieniem tych funkcji oraz posiadanymi kompetencjami wynikającymi z doświadczenia tych osób.

5.2.Wynagrodzenie członków Zarządu

Zgodnie Polityką Wynagrodzenie członków Zarządu jest ustalane z uwzględnieniem motywacyjnego charakteru oraz efektywnego i płynnego zarządzania Spółką i składa się z

• stałych składników wynagrodzenia, w tym dodatkowych świadczeń pieniężnych i niepieniężnych;
• zmiennych składników wynagrodzenia (obejmujących m.in. premie pieniężne).

Członkowie Zarządu w latach 2019-2020 otrzymali w CPD wyłącznie stałe z tytułu powołania do Zarządu w CPD . Wynagrodzenie to zostało ustalane uchwałami Rady Nadzorczej Spółki osobno dla każdego członka Zarządu jako jednolita kwota przypadająca na rok kalendarzowy. Poziom

wynagrodzenia jest adekwatny do powierzonych poszczególnym osobom zadań i związanej z nimi odpowiedzialności.

Niezależnie od tego, członkowie Zarządu zaangażowani w świadczenie usług dla spółek z Grupy Kapitałowej, otrzymywali dodatkowe wynagrodzenie z tytułu takich właśnie usług, ustalone w oparciu o ich wartość rynkową. Taka forma wynagrodzenia jest powiązana ściśle ze sposobem działania Grupy Kapitałowej, która dysponując znacznymi aktywami zatrudnia bezpośrednio minimalną ilość osób. Stan taki wymaga świadczenia wielu profesjonalnych usług dla celowych spółek z Grupy Kapitałewej, które dysponowały większością aktywów Grupy Kapitałowej. Każdorazowo wypłata wynagrodzenia z tytułu tego typu usług wymagała zgody Rady Nadzorczej.

6. Zmiany w polityce wynagrodzenia oraz odstępstwa od jej stosowania

Polityka Wynagrodzeń CPD S.A. została wprowadzona w dniu 27.05.2020 r. i nie podlegała zmianom w raportowanym roku. Ponadto w raportowanym okresie Spółka nie stosowała odstępstw zarówno od procedury wdrożenia polityki wynagrodzeń, jak i odstępstw, o których mowa w art. 90f Ustawy o Ofercie.

7. Wynagrodzenie w postaci instrumentów finansowych

Zgodnie z treścią Polityki Wynagrodzeń członkom Zarządu ani Rady Nadzorczej obecnie nie są przyznawane wynagrodzenia w formie instrumentów finansowych, dlatego też w raportowanym okresie nie doszło także do przyznania lub zaoferowania żadnych takich instrumentów.

8. Żądanie zwrotu wynagrodzenia zmiennego

W okresie objętym raportem Spółka nie przyznawała członkom organów wynagrodzenia zmiennego dlatego też nie przewiduje możliwości zwrotu w tym zakresie.

9. Podsumowanie

Ani w roku 2019, ani w roku 2020 nie następowały żadne kluczowe zmiany ani w zasadach wynagradzania członków organów Spółki, ani w stosowanych kryteriach wyników lub metodyce ani polityce wynagrodzeń lub w jej stosowaniu w porównaniu do poprzedniego roku obrotowego.

B. DANE FINANSOWE

Rozdział zawiera wysokość całkowitego wynagrodzenia członków organów Spółki w podziałe na składniki, o których mowa w art. 90d ust. 3 pkt 1 Ustawy o Ofercie ("opis stałych i zmiennych składników wynagrodzenia, jak również premii i innych świadczeń pieniężnych, które mogą zostać przyznane członkom Zarządu i rady nadzorczej"), oraz wzajemne proporcje między tymi składnikami wynagrodzenia; rozdział uwzględnia wysokość wynagrodzenia od podmiotów należących do tej samej grupy kapitałowej w rozumieniu ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz.U. z 2019 r. poz. 351, 1495, 1571, 1655 i 1680 oraz z 2020 r. poz. 568);

1. Wynagrodzenia Zarządu

1.1. Wynagrodzenie członków Zarządu otrzymane z CPD

Członkowie Zarządu w latach 2019-2020 otrzymali z CPD wyłącznie stałe roczne wynagrodzenie z tytułu powołania do Zarządu w CPD

Tabela 1 - Wynagrodzenie członków Zarządu CPD za rok obrotowy 2019, 2020

lmię i nazwisko, pełniona funkcja	Pełniona funkcja	Rok	Stałe wynagrodzenia	Zmienne składniki	wynagrodzenia	3 Inne	য	5 Proporcj
			Wynagrodzenie z tytułu powołania	Dodatkowe świadczenia pieniężne	Dodatkowe świadczenia niepieniężne	Jednoroczne	Wieloletnie	świadczenia nadzwyczajne	Całkowite wynagrodzenie	wynagrodze stałego i zmienneg
Colin Kingsnorth	Prezes Zarządu	2020	897 024,48	0	Polisa D&O (1)			0	897 024,48	100% / 09
		2019	271 890,00	0	Polisa D&O (2)			0	271 890,00	100% / 09
Elžbieta Wiczkowska	Członek Zarządu	2020	817 979, 18	0	Polisa D&O (1)			O	817 979,18 (4)	100% / 09
		2019	783 648,31	0	Polisa D&O (2)			0	783 648,31 (3)	100% / 09
wona Makarewicz	Członek Zarządu	2020	524 826,26	0	Polisa D&O (1)		-	0	524 826,26	100% / 09
		2019	502 797,82	0	Polisa D&O (2)			0	502 797,82	100% / 09
John Purcell	Członek Zarządu	2020	60 000,00	0	Polisa D&O (1)			0	60 000,00	100% / 09
		2019	60 000,00	0	Polisa D&O (2)			0	60 000,00	100% / 09

Tabela 1 - Wynagrodzenie członków Zarządu CPD S.A. za rok obrotowy 2019, 2020

(1) Ubezpieczenie D60 (składka na polisę wiedzialności gwilne josóbzarzączających spółkami Grupy PDwymosław roku 2019 : 1980, 05 d

(2) UbezpieczenieD&O(składka napolisęczenia ododowiedzialnościcywilnej osóbzarządzających spółkami GrupyCPDwyniosław roku2020. 19.702,51 zł)

(3) Wroku 2019 Panieżbież w zeja udziew programieskupu a korzedzi akcji Soki i Szółki - kczna wartość ceny sprzedzjalczji OPS A. wyrosi 70.748,38 zł.

(4) Wroku200PaniiEzkowska wzięka udziew programieskupu akcji własnych PDS.A. w ramach któregodorała odprzedziej i ODS.A. wycoś 124.731,20zł.

1.2. Wynagrodzenie członków Zarządu otrzymane z podmiotów Grupy Kapitałowej CPD

1.2.1. Wynagrodzenie z tytułu pełnienia funkcji w organach spółek

Członkowie Zarządu otrzymali również z tytułu pełnienia funkcji w organach spółek Grupy Kapitałowej CPD wynagrodzenie wskazane w tabeli 2a i 2b poniżej:

1.2.2. Wynagrodzenie za usługi świadczone dla spółek Grupy Kapitałowej

W 2019 roku osobom pełniącym funkcje w zarządzie zostało wypłacone wynagrodzenie w związku ze świadczeniem na warunkach rynkowych usług doradczych w polskich i zagranicznych spółkach Grupy Kapitałowej CPD, prowadzących poszczególne inwestycje w ramach limitów określonych przez Radę Nadzorczą.

Tabela 2a - Wynagrodzenie członków Zarządu za rok obrotowy 2019 ze spółek z Grupy Kapitałowej CPD

lmię i nazwisko		Stałe wynagrodzenia			Zmienne składniki wynagrodzenia		3 Inne		5 Proporcje	6 Calkowite
	Spółka z Grupy Kapitałowej CPD S.A.	Wynagrodzenie z tytułu powołania / umowy	Dodatkowe świadczenia pieniężne	Dodatkowe świadczenia niepieniężne	Jednoroczne	Wieloletnie	śwjadczenja nadzwyczajne	4	wynagrodzenia stałego i zmiennego	wynagrodzenie od spółek z Grupy Kapitałowej CPD
olin Kingsnorth			O			રે	O		0%
czkowska Elżbieta	Challange Eighteen sp. z o.o. (umowa oświadczenie usług od 2014)	800 000,00	O			રે	O	800 000,00	100% / 0%
	Smart City sp. z o.o. (członekzarząduod2018)	12 000,00	O				0	12 000,00	100% / 0%	822 755,60
	Gaston Investments sp. z o.o. (prokurent od 2015)	0	O	10 755,60 (3)			O	10 755,60	100% / 0%
	2/124 Gaston Investments sp. z o.o. sp.k. (umowa agencyjna z 16.10.2019 r.)	116 000,00	O				0	116 000,00	100% / 0%
vona Makarewicz	3/93GastonInvestmentssp.zo.o.sp.k. (umowaagencyjna z 16.10.2019 r.)	284 000,00	O			રે	O	284 000,00	100% / 0% 419 476,48
	Smart City sp. z o.o. (członekzarząduod2018)	12 000,00	O			રે	0	12 000,00	100% / 0%
	Gaston Investments sp. z o.o.	O	O	7 476,48 (3)			O	7 476,48	100% / 0%
John Purcell	Challange Eighteen sp. z o.o. (umowa oświadczenie usługz 2 maja 2019 r.)	1 719 809,95	O			રે	O	1 719 809,95	100% / 0%	1 719 809,95

bela 2a - Wynagrodzenie członków Zarządu za rok obrotowy 2019 ze spółek z Grupy Kapitałowej CPD

Koszt pakietu medycznego (prywatna opieka medyczna)

Ponadto, w 2020 roku członkom Zarządu zostało wypłacone wynagrodzenia na podstawie umów cywilnoprawnych z innym podmiotem należącym do Grupy Kapitałowej.

Rada Nadzorcza, zgodnie z punktem C.6. Polityki Wynagrodzeń wyraziła zgodę na nawiązanie współpracy lub jej kontynuowanie i ustaliła limit wynagrodzenia przysługującego poszczególnym członkom Zarządu z tego tytułu.

Tabela 2b - Wynagrodzenie członków Zarządu za rok obrotowy 2020 ze spółek z Grupy Kapitałowej CPD

lmię i nazwisko		1 Stałe wynagrodzenia			2 Zmienne składniki wynagrodzenia		3		5 Proporcje	6
	Spółka z Grupy Kapitałowej CPD S.A.	Wynagrodzenie z tytułu powołania / umowy	Dodat kowe śwjadczenja pieniężne	Dodatkowe śwjadczenja niepienięžne	Jednoroczne	Wjeloletnje	nne śwjadczenja nadzwyczajne	4	wynagrodzenia stałego i zmiennego	Całkowite wynagrodzenie od spółek z Grupy Kapitałowej CPD
Colin Kingsnorth			O			રે	0		0%
	ChallangeEighteensp.zo.o. (umowa o świadczenie usług od 2014)	1 232 000,00	O	0,00			ો	1 232 000,00	100% / 0%
iżbieta Wiczkowska	Smart City sp. z o.o. (członek zarządu od 2015)	12 000,00	O	0,00				12 000,00	100% / 0%	1 255 848,95
	Gaston Investments sp. z o.o. (prokurent od 2015)		0	11848,95 (3)				11 848,95	100% / 0%
	5/92 Gaston Investmentssp. z o.o. sp.k.(umowapośrednictwaz 20.07.2020 r.)	300 000,00	O	0,00		રે	ર	300 000,00	100% / 0%
	6/150GastonInvestmentssp.zo.o. sp.k. (umowa pośrednictwa z 20.01.2020 r.)	107 699,60	O	0,00				107 699,60	100% / 0%
	7/120GastonInvestmentssp.zo.o. sp.k. (umowapośrednictwaz 20.01.2020 r.)	106 042,68	O	0,00				106 042,68	100% / 0%
lwona Makarewicz	18 Gaston Investments sp. z o.o. sp.k. (umowapośrednictwaz 20.01.2020 r.)	846,87	O	0,00				846,87	100% / 0%	602636,50
	19/97GastonInvestmentssp.zo.o. sp.k. (umowapośrednictwaz 20.01.2020 r.)	46 332,30	O	0,00				46 332,30	100% / 0%
	20/140 Gaston Investmentssp. zo.o. sp.k.(umowapośrednictwaz 20.01.2020 r.)	21 478,55	O	0,00				21 478,55	100% / 0%
	Smart City sp. z o.o. (członek zarządu od 2018)	12.000,00	O	0,00				12 000,00	100% / 0%
	Gaston Investments sp. z o.o.		0	8236,50 (3)				8 236,50	100% / 0%
John Purcell	ChallangeEighteensp.zo.o. (umowa oświadczenie usług z 2 maja 2019 r. )	1 285 988,12	O	0,00				1 285 988,12	100% / 0%	1 285 988, 12

bela 2b - Wynagrodzenie członków Zarządu za rok obrotowy 2020 ze spółek z Grupy Kapitałowej CPD

1.3. Inne świadczenia członków Zarządu otrzymane z CPD lub z podmiotów Grupy Kapitałowej CPD

W latach 2019-2020 ani Spółka, ani jednostki podporządkowane CPD nie wypłacały członkom Zarządu Spółki żadnych nagród ani korzyści, w tym wynikających z programów motywacyjnych lub premiowych opartych na kapitale emitenta, w szczególności opartych na obligacjach z prawem pierwszeństwa, zamiennych, warrantach subskrypcyjnych, w pieniądzu, naturze lub jakiejkolwiek innej formie. Incydentalnie zdarzył się przypadek objęcia jednego z członków Zarządu (Elzbieta Wiczkowska) pakietem medycznym przez jedną ze spółek zależnych CPD.

2. Wynagrodzenia członków Rady Nadzorczej

W latach 2019-2020 wynagrodzenie członków Rady Nadzorczej Spółki obejmowało wyłącznie stałe składniki wynaqrodzenia z tytułu powołania do pełnienia funkcji w Radzie Nadzorczej CPD oraz wynagrodzenie z tytułu pełnienia dodatkowych funkcji w wyodrębnionym Komitecie Audytu. Wysokość wynagrodzenia została ustalona przez Walne Zgromadzenie.

Żaden z członków Rady Nadzorczej CPD nie otrzymał zmiennego składnika finansowego ani wynagrodzenia od innych podmiotów z Grupy Kapitałowej CPD.

Tabela 3 - prezentuje wypłacone kwoty wynagrodzenia funkcji w Radzie Nadzorczej CPD w latach 2019-2020:

			Stałe wynagrodzenia				Z Zmienne składniki wynagrodzenia				5
lmię i nazwisko, pełniona funkcja	Pełniona funkcja	Rok	Wynagrodzenie z tytułu powołania		Dodatkowe swjadczenja	Dodatkowe świadczenia	Jednoroczne		3 Inne śwjadczenja	4 Całkowite wynagrodzenie	Proporcje wynagrodzenia stałego i
			Rada Nadzorcza	Komitet Audytu	pieniężne	niepieniężne		Wjeloletnje	nadzwyczajne		zmiennego
	Przewodniczący Rady Nadzorczej Członek Komitetu Audytu	2020	84 000,00	48 000,00	O	Polisa D&O (1)	-	ો	0	132 000,00	100% / 0%
Andrew Pegge		2019	84 000,00	48 000,00	0	Polisa D&O (2)	-	રે	0	132 000,00	100% / 0%
Wiesław Oleś	Sekretarz Rady Nadzorczej	2020	60 000,00	0	0	Polisa D&O (1)	-	-	0	60 000,00	100% / 0%
		2019	60 000,00	0	0	Polisa D&O (2)	રે	-	O	60 000,00	100% / 0%
	Członek Rady Nadzorczej Członek Komitetu Audytu	2020	60 000,00	48 000,00	0	Polisa D&O (1)	રે	રે	0	108 000,00	100% / 0%
Mirosław Gronicki		2019	60 000,00	48 000,00	0	Polisa D&O (2)	-	-	0	108 000,00	100% / 0%
	Wice-Przewodniczący Rady Nadzorczej	2020	60 000,00	0	0	Polisa D&O (1)		ો	0	60 000,00	100% / 0%
Michael Haxby		2019	60 000,00	0	0	Polisa D&O (2)	ર	-	0	60 000,00	100% / 0%
Gabriela Gryger	Członek Rady Nadzorczej	2020	60 000,00	0	0	Polisa D&O (1)	રે	ર	0	60 000,00	100% / 0%
		2019	60 000,00	0	0	Polisa D&O (2)	-	ો	0	60 000,00	100% / 0%
Alfonso Kalinauskas	Członek Rady Nadzorczej Przewodniczący Komitetu Audytu	2020	60 000,00	72 000,00	0	Polisa D&O (1)	-	-	0	132 000,00	100% / 0%
		2019	60 000,00	72 000,00	O	Polisa D&O (2)		રે	O	132 000,00	100% / 0%

Tabela 3 - Wynagrodzenie członków Rady Nadzorczej CPD S.A. za rok obrotowy 2019, 2020

(1) Ubezpieczenie D&O (składka na polisęczania od odpowiedziałości cywilnej osóbzarządzających spółkamiGrupyCPDwyniostaw roku2019: 1984, 05 zły (2) UbezpieczenieD&O(składkanapolisęczenia ododpowiedzialnościcywilnej osóbzarządzających spółkamiGrupyCPDwyniosławroku2020. 19. 702, 51 zł)

3. Informacja o zmianie, w ujęciu rocznym, wynagrodzenia członków Zarządu i Rady Nadzorczej, wyników Spółki oraz średniego wynagrodzenia pracowników Spółki niebędących członkami Zarządu ani Rady Nadzorczej

Zgodnie z art. 90g ust. 3 Ustawy o Ofercie dane za lata 2016-2018, za które Rada Nadzorcza nie miała obowiązku sporządzania sprawozdania o wynagrodzeniach zostały pominięte. W celach porównawczych wskazano dane za rok 2019. Dane dotyczące wyników Spółki zostały wybrane w celach porównawczych z uwagi na ich powiązanie ze strategią biznesową Spółki.

Dane w tys. PLN	2019	2020
Wynagrodzenie Zarzùdu (łùcznie bez wynagrodzeú wypłacanych przez Spółki zaleûne za üwiadczenie usług)	ýþýÿ	ÿ
Zmiana w ujciu rocznym
rednie wynagrodzenie Członka Zarzùdu (roczne, bez wynagrodzeú wypłacanych przez Spółki zaleûne za üwiadczenie usług)	ÿ	þ
Zmiana w ujciu rocznym		ý
Łùczne wynagrodzenie Członków Zarzùdu (z wynagrodzeniami wypłacanymi przez Spółki zaleûne za üwiadczenie usług)	þ	ý
Zmiana w ujciu rocznym		ýÿ
Wynagrodzenie Rady Nadzorczej (łùcznie) [3]
Zmiana w ujciu rocznym
rednie wynagrodzenie Członka Rady Nadzorczej
(roczne)
Zmiana w ujciu rocznym
Skonsolidowane przychody ze sprzedaûy	þ ÿ	ýÿ
Zmiana w ujciu rocznym		ÿ
Skonsolidowany zysk brutto	þý ÿ	ÿþ
Zmiana w ujciu rocznym		ý
rodki wypłacone akcjonariuszom	ý	ÿþ
Zmiana w ujciu rocznym		ý þ

Srednie wynagrodzenie pracowników Spółki innych niż członkowie Zarządu i RN (za rok obrotowy) - dane w PLN	141,658.2	171,181.08
Zmiana w ujęciu rocznym		29.522.88

C. INFORMACJE O ZGODNOŚCI WYNAGRODZENIA Z POLITYKĄ WYNAGRODZEŃ ORAZ O TYM, W JAKI SPOSOB ZASTOSOWANO KRYTERIA DOTYCZĄCE WYNIKOW

1. Zgodność wynagrodzeń z Polityką Wynagrodzeń

Polityka wynagrodzeń członków Zarządu oraz członków Rady Nadzorczej CPD , została przyjęta przez Walne Zgromadzenie CPD w dniu 27 maja 2020 roku. Rozwiązania zawarte w Polityce Wynagrodzeń zostały ustalone w sposób mający przyczyniać się do realizacji biznesowej Spółki oraz interesów jej akcjonariuszy. Srodkiem do realizacji tych celów jest m.in. odpowiednia motywacja członków ww. organów do efektywnej pracy na rzecz Spółki i jej Grupy Kapitałowej oraz powiązanie ich interesów z interesami Spółki. Walne Zgromadzenie CPD S.A. jako organ kształtujący politykę wynagrodzeń przyjęło, że optymalnym rozwiązaniem będzie ustalenie odpowiednio wysokich wynagrodzeń stałych, tak aby przyciągać do Spółki osoby o właściwej kwalifikacji i motywować je do realizacji postawionych przed nimi zadań.

Ze sprawozdań finansowych Spółki oraz opisu zawartego w cześci A. Sprawozdania, wynika że w latach 2019-2020 Spółka realizowała z dużym powodzeniem swoją strategię uzyskując pod istotne przychody z tytułu zbywania aktywów i organizując corocznie dystrybucję znacznych środków na rzecz akcjonariuszy. Nie bez znaczenia jest także rozpoczęty w 2020 proces uproszczenia struktury organizacyjnej Spółki.

Wynik finansowy Spółki i Grupy Kapitałowej CPD świadczy o tym, członkowie Zarządu pracują efektywnie i płynnie zarządzają Spółką oraz jej spółkami zależnymi.

Wysokość przyznanego i wypłaconego wynagrodzenia poszczególnym członkom Zarządu Spółki jest adekwatna do zrealizowanych zadań, które zostały im powierzone, poniesionego nakładu pracy oraz związaną z nimi odpowiedzia. Wynagrodzenia to, miało pozytywny wpływ na motywację, pozytywnie wpłynęło na jakość i wydajność pracy.

W związku z powyższym w ocenie Rady Nadzorczej wypłata wynagrodzeń za lata 2019 - 2020 jest zgodna z przyjętą Polityką Wynagrodzeń.

2. Kryteria dotyczące wyników

Wysokość przyznanego i wypłaconego wynagrodzenia poszczególnym członkom Zarządu Spółki jest adekwatna do zrealizowanych zadań opisanych powyżej które to zostały im powierzone, poniesionego nakładu pracy oraz związaną z nimi odpowiedzialnością. Wynagrodzenia to, miało pozytywny wpływ na motywację, pozytywnie wpłynęło na jakość i wydajność pracy.

Wynagrodzenie członków Rady Nadzorczej Spółki w latach 2019 i 2020 było wypłacane w stałej wysokości. Jego wysokość jest odpowiednia dla pozyskania, utrzymania i motywacji osób o kompetencjach niezbędnych dla sprawowania właściwego nadzoru nad Spółką i jej Grupą Kapitałową. Dodatkowe wynagrodzenia wypłacane na rzecz członków Zarządu przez spółki zależne CPD S.A. powiązane były natomiast z sumą środków przeznaczonych na dystrybucję do akcjonariuszy.

Przy ustalaniu wysokości wynagrodzenia poszczególnych członków Rady Nadzorczej uwzględnia się nakład pracy niezbędny do prawidłowego wykonywania funkcji członka organu, zakres obowiązków i odpowiedzialności związanej z pełnieniem tej funkcji oraz posiadane kompetencje wynikające z doświadczenia tych osób. Osoby pełniące funkcję w Komitecie Audytu otrzymują dodatkowe wynagrodzenie.