Cemat — M&A Activity 2016

Jun 17, 2016

Nasdaq Copenhagen Nikolaj Plads 6 DK-1067 Copenhagen K

Frederikssund, 17. juni 2016 SELSKABSMEDDELELSE nr. 16/16

BESTYRELSENS VURDERING AF TILBUD FRA NATIONAL SILICON INDUSTRY GROUP

Som meddelt den 16. juni 2016 har Topsil modtaget et tilbud fra National Silicon Industry Group (NSIG) for Topsil's siliciumforretning med en pris på DKK 335 mio. på gældfri basis.

Topsils bestyrelse har analyseret tilbuddet fra NSIG i forhold til aftalen med GlobalWafers om et salg af siliciumforretningen til en pris på DKK 320 mio. på gældfri basis som annonceret af Topsil den 20. maj 2016.

Købesummen i aftalen med GlobalWafers var betinget af visse specifikke forhold, herunder udfaldet af en patentsag, en opgørelse af værdien af Topsils lagre, samt omsætningen for Topsils siliciumforretning i 1. halvår 2016.

Aftalen med GlobalWafers er nu alene betinget af, at transaktionen godkendes af Topsils aktionærer på en ekstraordinær generalforsamling den 17. juni 2016, idet alle myndighedsgodkendelser er opnået. GlobalWafers har yderligere meddelt Topsil, at der ikke bliver nogen regulering af købesummen.

Som følge af aftalen med GlobalWafers indgået af Topsil den 20. maj 2016 vil den ekstraordinære generalforsamling den 17. juni 2016 fortsat blive afholdt.

I forlængelse af ovenstående har bestyrelsen givet både GlobalWafers og NSIG mulighed for at komme med et endeligt bud inden generalforsamling. De modtagne bud vil i givet fald blive fremlagt på generalforsamlingen.

Såfremt Topsils aktionærer ikke godkender et salg til GlobalWafers på den ekstraordinære generalforsamling den 17. juni 2016, forventer Topsils bestyrelse at acceptere et tilbud fra NSIG om salg af siliciumforretningen, og vil indkalde Topsils aktionærer til en ny ekstraordinær generalforsamling i juli, hvor bestyrelsen bemyndiges til at gennemføre et salg af siliciumforretningen.

Henvendelser vedrørende denne selskabsmeddelelse kan rettes til bestyrelsesformand Jens Borelli-Kjær og administrerende direktør Kalle Hvidt Nielsen via direktionssekretær Susanne Hesselkjær, tlf. +45 2926 6752.

SELSKABSMEDDELELSE

TOPSIL SEMICONDUCTOR MATERIALS A/S • SILICIUMVEJ 1 • DK-3600 FREDERIKSSUND • DENMARK • TEL. +45 47 36 56 00 • FAX +45 47 36 56 01 E-MAIL: topsil@topsil.com • www.topsil.com • CVR-nr. 24932818

Topsil Semiconductor Materials A/S

Bestyrelsesformand CEO

Jens Borelli-Kjær Kalle Hvidt Nielsen

Denne meddelelse er udarbejdet på dansk og engelsk. I tvivlstilfælde er den danske udgave gældende.

SELSKABSMEDDELELSE

TOPSIL SEMICONDUCTOR MATERIALS A/S • SILICIUMVEJ 1 • DK-3600 FREDERIKSSUND • DENMARK • TEL. +45 47 36 56 00 • FAX +45 47 36 56 01 E-MAIL: topsil@topsil.com • www.topsil.com • CVR-nr. 24932818