Cachet Pharmaceutical Co., Ltd. — Capital/Financing Update 2016

Feb 28, 2016

上市保荐书

华泰联合证券有限责任公司关于

嘉事堂药业股份有限公司

非公开发行股票上市保荐书

深圳证券交易所：

经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）“证监许可[2015] 3110 号”文核准，嘉事堂药业股份有限公司(以下简称“发行人”或“嘉事堂”) 向特定投资者非公开发行不超过 14,035,088 股A 股股票（以下简称“本次发行”）, 本次实际发行数量为 10,526,315 股，发行人将在发行结束后尽快办理工商变更登 记手续。作为嘉事堂本次非公开发行的保荐机构，华泰联合证券有限责任公司（以 下简称“保荐机构”或“华泰联合证券”）认为嘉事堂申请其股票上市完全符合 《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》及《深圳证券交易所股 票上市规则》的有关规定，特推荐其股票在贵所上市交易。现将有关情况报告如 下：

一、发行人概况

（一）发行人基本情况

公司名称：嘉事堂药业股份有限公司

英文名称：Cachet Pharmaceutical Co.,Ltd

注册地址：北京市海淀区昆明湖南路 11 号 1 号楼

法定代表人：续文利

股票简称：嘉事堂

股票代码：002462

有限公司设立时间：1997 年 4 月 22 日

股份公司成立时间：2003 年 11 月 18 日

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上市时间：2010 年 8 月 18 日 上市地点：深圳证券交易所 总股本：24,000（万股）

企业法人营业执照统一信用代码：911100006337942853

互联网地址：http://www.cachet.com.cn/

经营范围：销售医疗器械、保健食品；中药饮片、中成药、化学药制剂、化 学原料药、抗生素、生化药品、生物制品、体外诊断试剂、第二类精神药品制剂、 蛋白同化制剂、肽类激素（药品经营许可证有效期至 2019 年 9 月 22 日）；以下 限分支机构经营：零售预包装食品、乳制品（含婴幼儿配方乳粉）（食品流通许 可证有效期至 2016 年 4 月 28 日）；销售日用品、医疗器械 I 类；仓储服务；技 术咨询；技术开发；技术转让；经济信息咨询；会议服务。

（二）主要财务数据和财务指标

1、合并资产负债表主要数据

单位:万元

				单位:万元
项目	2015.9.30	2014.12.31	2013.12.31	2012.12.31
资产总计	575,316.72	454,728.03	278,835.77	191,981.98
负债合计	362,559.19	361,414.80	217,302.31	138,165.64
所有者权益合计	212,757.54	287,267.94	148,499.06	79,219.77
其中：少数股东权益	73,733.04	287,267.94	145,444.27	75,583.63
归属于母公司所有者权益	139,024.49	167,460.10	130,336.71	112,762.21

2、合并利润表主要数据

单位:万元

				单位:万元
项目	2015 年1-9 月	2014 年度	2013 年度	2012 年度
营业收入	580,219.93	557,215.23	354,427.52	255,407.33
营业利润	29,635.79	40,654.76	16,468.88	9,174.92
利润总额	29,857.22	41,052.05	19,429.14	9,152.46
净利润	22,556.14	30,642.28	14,664.34	6,887.08

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项目	2015 年1-9 月	2014 年度	2013 年度	2012 年度
其中：少数股东损益	9,368.39	7,836.28	1,647.46	366.11
归属于上市公司所有者的净 利润	13,187.76	22,806.01	13,016.88	6,520.96

3、合并现金流量表主要数据

单位:万元

				单位:万元
项目 经营活动产生的现金流量净额 投资活动产生的现金流量净额 筹资活动产生的现金流量净额 现金及现金等价物净增加额	2015 年1-9 月	2014 年度	2013 年度	2012 年度
	-48,265.18	-76,445.93	-31,239.48	-3,689.08
	-19,331.20	-5,875.43	4,049.07	-6,367.90
	87,355.07	99,803.39	15,121.51	-2,794.20
	19,758.68	17,482.03	-12,068.90	-12,851.18

4、主要财务指标

项目	2015-09-30	2014-12-31	2013-12-31	2012-12-31
流动比率	1.32	1.26	1.49	1.83
速动比率	1.08	1.02	1.18	1.53
资产负债率（母公司）（%）	67.60	63.97	49.87	38.18
每股净资产（元）	5.79	5.32	4.94	4.56
	2015 年三季 度
项目		2014 年度	2013 年度	2012 年度
应收账款周转率（次）	1.82	3.06	3.43	4.35
存货周转率（次）	5.74	8.66	9.47	13.11
每股经营活动现金流量（元/股）	-2.01	-3.18	-1.30	-0.15
每股净现金流量（元）	0.82	0.80	-0.50	-0.54

二、申请上市股票的发行情况

发行人本次发行前总股本为240,000,000股，本次发行10,526,315股人民币 普通股（A股），发行后总股本为250,526,315股。本次发行股份均为有持有期限 制的流通股。

1、股票种类

本次发行股票种类为人民币普通股(A 股)。

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2、每股面值

本次发行股票每股面值为1.00元。

3、发行数量

本次发行股票数量为10,526,315股

4、发行价格

公司本次非公开发行股票的定价基准日为公司 2015 第四届董事会第二十次 会议决议公告日。本次发行价格不低于定价基准日前 20 个交易日公司股票交易 均价的 90%（定价基准日前 20 个交易日股票交易均价=定价基准日前 20 个交易 日股票交易总额/定价基准日前 20 个交易日股票交易总量），即不低于 28.62 元/ 股。2014 年年度利润分配方案实施后，发行价格由不低于 28.62 元/股调整为不 低于 28.50 元/股。

本次非公开发行的最终发行价格为38.00元/股，该发行价格相当于发行底价 28.50元/股的133.33%。

5、发行对象

本次非公开发行股票的发行对象情况如下：

序号	获配投资者名称	获配价格 （元/股）	获配股数 （股）	获配金额 （元）
1	天弘基金管理有限公司	38.00	2,105,263	79,999,994.00
2	浙江浙商证券资产管理有限公司	38.00	1,578,947	59,999,986.00
3	江苏苏豪投资集团有限公司	38.00	1,052,631	39,999,978.00
4	广东温氏投资有限公司	38.00	1,052,631	39,999,978.00
5	青岛城投金融控股集团有限公司	38.00	1,052,631	39,999,978.00
6	北京长电创新投资管理有限公司	38.00	2,210,526	83,999,988.00
7	西藏自治区投资有限公司	38.00	1,473,686	56,000,068.00
合计			10,526,315	399,999,970.00

6、股票锁定期

投资者认购的股票自发行结束之日起12个月内不得转让。

7、募集资金量

根据本次发行10,526,315 股的股票数量及 38.00 元/股的发行价格，本次发

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行的募集资金总额为人民币 399,999,970.00 元，扣除发行费用（包括保荐承销费、 律师费、验资机构审验费、股份登记费等）人民币 10,667,182.50 元，募集资金 净额为人民币 389,332,787.50 元。

8、本次发行前后发行人股本结构变动情况

股份类型	本次发行前	本次发行前	本次发行后	本次发行后
	数量（股）	比例（%）	数量（股）	比例（%）
一、有限售条件股 份	43,524,700	18.14	54,510,015	21.76
二、无限售条件股 份	196,475,300	81.86	196,475,300	78.24
三、股份总额	240,000,000	100.00	250,526,315	100.00

三、保荐机构是否存在可能影响其公正履行保荐职责情形的说明

经核查，保荐机构不存在下列可能影响其公正履行保荐职责的情形：

• 1、保荐机构及其大股东、实际控制人、重要关联方持有发行人的股份合计

• 超过百分之七；

2、发行人持有或者控制保荐机构股份超过百分之七；

3、保荐机构的保荐代表人或者董事、监事、经理、其他高级管理人员拥有 发行人权益、在发行人任职等可能影响公正履行保荐职责的情形；

4、保荐机构及其大股东、实际控制人、重要关联方为发行人提供担保或融 资。

• 5、保荐机构与发行人之间的其他关联关系。

四、保荐机构按照有关规定应当承诺的事项

（一）保荐机构已在证券发行保荐书中做出如下承诺：

• 1、有充分理由确信发行人符合法律法规及中国证监会有关证券发行上市的

• 相关规定；

• 2、有充分理由确信发行人申请文件和信息披露资料不存在虚假记载、误导

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性陈述或者重大遗漏；

• 3、有充分理由确信发行人及其董事在申请文件和信息披露资料中表达意见

• 的依据充分合理；

4、有充分理由确信申请文件和信息披露资料与证券服务机构发表的意见不 存在实质性差异；

• 5、保证所指定的保荐代表人及本保荐机构的相关人员已勤勉尽责，对发行

• 人申请文件和信息披露资料进行了尽职调查、审慎核查；

• 6、保证发行保荐书、与履行保荐职责有关的其他文件不存在虚假记载、误

• 导性陈述或者重大遗漏；

• 7、保证对发行人提供的专业服务和出具的专业意见符合法律、行政法规、

• 中国证监会的规定和行业规范；

8、自愿接受中国证监会依照《证券发行上市保荐业务管理办法》采取的监 管措施。

（二）保荐机构自愿按照《证券发行上市保荐业务管理办法》的规定，自证 券上市之日起持续督导发行人履行规范运作、信守承诺、信息披露等义务。

（三）保荐机构遵守法律、行政法规和中国证监会对推荐证券上市的规定， 接受证券交易所的自律管理。

五、关于发行人证券上市后持续督导工作的安排

事 项	安 排
（一）持续督导事项	在本次发行结束当年的剩余时间及以后1 个完整会计年度内对发行 人进行持续督导
1、督导发行人有效执 行并完善防止大股东、 其他关联方违规占用 发行人资源的制度	1、督导发行人进一步完善已有的防止大股东、其他关联方违规占 用发行人资源的制度； 2、与发行人建立经常性沟通机制，及时了解发行人的重大事项， 持续关注发行人上述制度的执行情况及履行信息披露义务的情况。
2、督导发行人有效执 行并完善防止高管人 员利用职务之便损害	1、督导发行人进一步完善已有的防止高管人员利用职务之便损害 发行人利益的内控制度； 2、与发行人建立经常性沟通机制，持续关注发行人上述制度的执

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事 项	安 排
发行人利益的内控制 度	行情况及履行信息披露义务的情况。
3、督导发行人有效执 行并完善保障关联交 易公允性和合规性的 制度，并对关联交易发 表意见	1、督导发行人进一步完善关联交易决策权限、表决程序、回避情 形等工作规则； 2、督导发行人及时向本机构通报将进行的重大关联交易情况，本 机构将对关联交易的公允性、合规性发表意见。 3、督导发行人严格执行有关关联交易的信息披露制度。
4、督导发行人履行信 息披露的义务，审阅信 息披露文件及向中国 证监会、证券交易所提 交的其他文件	1、督导发行人严格按照《公司法》、《证券法》及《深圳证券交易 所股票上市规则》等有关法律、法规及规范性文件的要求，履行信 息披露义务； 2、督导发行人在发生须进行信息披露的事件后，立即书面通知本 机构，并将相关资料、信息披露文件及报送证监会、交易所的其他 文件送本机构查阅。
5、持续关注发行人募 集资金的使用、投资项 目的实施等承诺事项	1、本机构将定期派人了解发行人的募集资金使用情况、项目进展 情况； 2、在项目完成后，本机构将及时核查发行人项目达产情况、是否 达到预期效果，并与招股说明书关于募集资金投资项目的披露信息 进行对照，如发生差异，将敦促发行人及时履行披露义务，并向有 关部门报告； 3、如发行人欲改变募集资金使用方案，本机构将督导发行人履行 相应审批程序和信息披露义务。
6、持续关注发行人为 他方提供担保等事项， 并发表意见	1、本机构持续关注发行人提供对外担保及履行的相应审批程序情 况，督导发行人执行已制定的规范对外担保的制度； 2、要求发行人在对外提供担保前，提前告知本机构，本机构根据 情况发表书面意见。
（二）保荐协议对保荐 机构的权利、履行持续 督导职责的其他主要 约定	1、每年至少进行一次现场调查，必要时进行专项调查； 2、关注发行人的委托理财事项，并对其合规性和安全性发表意见； 3、持续关注发行人股权结构、股东持股变动、股份质押状况以及 影响股价变动的重要情况；发行人人事任免、机构变动等内部管理 的重大事项。
（三）发行人和其他中 介机构配合保荐机构 履行保荐职责的相关 约定	发行人已在保荐协议中承诺保障本机构享有履行持续督导职责相 关的充分的知情权和查阅权；其他中介机构也将对其出具的与发行 上市有关的文件承担相应的法律责任。
（四）其他安排	无

六、保荐机构和保荐代表人的联系方式

保荐机构(主承销商)：华泰联合证券有限责任公司

保荐代表人：冀东晓、滕建华

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联系地址：北京市西城区丰盛胡同22 号丰铭国际大厦6 层

邮 编：100032 电 话：010-56839300 传 真：010-56839500

七、保荐机构认为应当说明的其他事项

本保荐机构无应当说明的其他事项。

八、保荐机构对发行人本次股票上市的保荐结论

保荐机构华泰联合证券认为：嘉事堂药业股份有限公司申请其股票上市符合 《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》及《深圳证券交易所股票 上市规则》等法律、法规的有关规定，发行人股票具备在深圳证券交易所上市的 条件，华泰联合证券有限责任公司愿意保荐发行人的股票上市交易，并承担相关 保荐责任。

（以下无正文）

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(本页无正文，为华泰联合证券有限责任公司关于嘉事堂药业股份有限公司非公 开发行股票上市保荐书之签章页)

保荐代表人(签字)： 冀东晓 滕建华

法定代表人(签字)： 吴晓东

华泰联合证券有限责任公司

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年 月 日
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