CA Immobilien Anlagen AG

Pre-Annual General Meeting Information • May 5, 2010

6. ORDENTLICHE HAUPTVERSAMMLUNG DER CA IMMO INTERNATIONAL AG

Vorstand CA Immo International AG

BRUNO ETTENAUERWOLFHARD FROMWALDBERNHARD H. HANSEN

Vorsitzender des Aufsichtsrats

MAG. HELMUT BERNKOPF

Wien, 5. Mai 2010

Tagesordnung

• 1. Vorlage des festgestellten Jahresabschlusses, des Konzernabschlusses, des Lageberichts und des Konzernlageberichts zum 31. Dezember 2009 mit dem Bericht des Aufsichtsrats und dem Corporate Governance Bericht
• 1. Beschlussfassung über die Entlastung der Mitglieder des Vorstands für das Geschäftsjahr 2009
• 1. Beschlussfassung über die Entlastung der Mitglieder des Aufsichtsrats für das Geschäftsjahr 2009
• 4.Beschlussfassung über die Vergütung für den Aufsichtsrat für das Geschäftsjahr 2009
• 5.Wahl des Abschlussprüfers und Konzernabschlussprüfers für das Geschäftsjahr 2010
• 1. Beschlussfassung über die Anpassung der Satzung an die geänderten gesetzlichen Bestimmungen, insbesondere durch das Aktienrechts-Änderungsgesetz 2009 (AktRÄG2009) und das Unternehmensrechts-Änderungsgesetz 2008 (URÄG 2008), nämlich in § ⁴ (Grundkapital und Aktien), § 6 (Aufsichtsrat), § 7 (Hauptversammlung), § 8 (Jahresabschluss und Gewinnverteilung) sowie Streichung der §§ 9 (Gründungskosten) und 10 (Verschmelzungskosten)

• Einberufung der 6. ordentlichen Hauptversammlung unter Angabe der Tagesordnung im Amtsblatt der Wiener Zeitung vom 7. April 2010 ordnungsgemäß und fristgerecht veröffentlicht und gemäß § 107 Abs. 3 AktG die europäische elektronische Verbreitungdurch pressetext unter gleichzeitiger Übermittlung an die FMA vorgenommen.

• 28.582.197Stückaktien wurden angemeldet
• Die genaue Präsenz wird vor der ersten Abstimmung gesondert bekannt gegeben
• 1. ordentliche Hauptversammlung ist zu allen Tagesordnungspunkten beschlussfähig
• Die heutige Tagesordnung bezieht sich ausschließlich auf die von der Gesellschaft veröffentlichten Tagesordnungspunkte bzw. Beschlussvorschläge

1. Punkt der Tagesordnung

Vorlage des festgestellten Jahresabschlusses, des Konzernabschlusses, des Lageberichts und des Konzernlageberichts zum 31. Dezember 2009 mit dem Bericht des Aufsichtsrats und dem Corporate Governance Bericht

• Jahresabschluss 2009 samt Lagebericht und Konzernabschluss 2009 einschließlich Konzernlagebericht von KPMG Wirtschaftsprüfungs- und Steuerberatungs GmbH geprüft
• Uneingeschränkte Bestätigungsvermerke
• Sämtliche Abschlussunterlagen sowie der Corporate Governance Bericht wurden am 24. März 2010 vom Aufsichtsrat gebilligt und der Bericht des Aufsichtsrates verabschiedet.
• Jahresabschluss gemäß § 96 Abs. 4 AktG festgestellt

ÜBERBLICK

2009 im Überblick

WirtschaftlichesUmfeld

Negatives Wirtschaftswachstum

1

• Langsame Entspannung der gesamtwirtschaftlichenSituation im 2. HJ
• Spürbare Erholung der lokalen Währungen ab Q2
• Leichte Entspannung auf Finanzierungsmarkt gegenEnde des Jahres

2Immobilienmarkt

• Transaktionsvolumen um 75 % gefallen
• Nochmaliger Anstieg der Renditen und dementsprechenderWertverlust derImmobilien
• Rückläufige Nachfrage nach Büroflächen
• Steigende Leerstandsraten
• Druck auf Mieten

Operative Entwicklung

Bestandsimmobilien

3

• Anstieg der Mieterlöse
• Geringer Leerstand
• Neubewertungsergebnis reflektiert nochmaligenAnstieg der Renditen

Projektentwicklungen

• Fertigstellung von Projekten (Capital Square, Sava Business Center, Dunacenter)
• Fokus auf Vermietung
• Keine Verkäufe in 2009

RAHMENBEDINGUNGEN 2009

Realwirtschaft von Auswirkungen der Wirtschaftskrise hart getroffen

Spürbare Erholung der Stimmungab Jahresmitte

Immobilienmärkte in Osteuropa 2009

M k i k l 2 0 0 t t a r e n c n g w u	9 V d ä e r n e r	d I b i l i d i ( B ) ü t n g e r m m o e n r e n e n r o u
i l i V t t e r m e u n g s e s u n g :	S d t t a	Q 4 2 0 0 9 i % n	d V ä e r n e r u n g z u b Q 4 2 0 0 8 ( ) p s
d L t t e e r s a n s r a e :	l d B e g r a	1 0 0 0 ,	1 0 0
i i S t t p z e n m e e n	i l B t r a s a a v	7 5 0 ,	7 5
:	B d t a p e s u	8 0 0 ,	1 2 5
	k B t u a r e s	9 5 0 ,	1 0 0
	k M o s a u	1 2 0 0 ,	2 0 0
I l t t n v e s m e n v o u m e n :	P r a g	7 0 0 ,	5 0
d i R t e n e n	S f i o a	1 0 0 0 ,	5 0
:

6,75 ⁵⁰

Warschau

Ausblick Immobilienmärkte 2010

CA IMMO INTERNATIONAL – AKTIE

FREIWILLIGES ÜBERNAHMEANGEBOT

Mittelfristig begrenzte strategische Optionender CA Immo International

Freiwilliges Übernahmeangebot für Streubesitz der CA Immo International

Das Angebot

• Erwerb sämtlicher an der Wiener Börse zugelassenen im Streubesitz befindlichenAktien; das sind 36,95 % des gesamtenGrundkapitals (16.058.010 Aktien im Wertvon € 104 Mio.)
• CA Immo International hält keine eigenenAktien
• Angebotspreis: € 6,50 je Aktie
• Annahmefrist: 21.4. bis 11.5.2010

Durchschnittlicher gewichteter Börsekurs

	1 M o n	3 M o n	6 M o n	1 2 M o n
i D h h t t r c s c n s u i € k u r s n	5, 2 4	5, 2 8	5, 4 0	4, 3 3
i i P ä % r m e n	2 4, 0	2 3, 2	2 0, 3	5 0, 3

Vor- u. Nachteile

• +Deutliche Prämie gegenüber dem Kursniveau vor Angebot
• + Stark verändertes Börseumfeld und anhaltende Wirtschaftskrise lassen nicht auf kurzfristige Erholung des Aktienkurses schließen
• + Weiteres Sinken der Liquidität könnte zu eingeschränkter marktmäßigen Preisbildung führen
• + Im Falle einer Verschmelzung könnte der als Gegenleistung erhaltene Kurswert der Aktien unter dem Angebotspreis liegen
• +Mittelfristig begrenzte strategische Optionen der CA Immo International
• -Angebotspreis liegt rd. 30 % unter dem Buchwert (=NAV) der Aktie
• -Möglicherweise höherer Preis im Falle eines "Squeeze Out"
• -Mögliche Erholung der Immowerte und eventuelle Kurserholung

=> Für weitere Informationen siehe Stellungnahme des Aufsichtsrats, bzw. Bericht von PWC als Sachverständiger

IMMOBILIENPORTFOLIO

Immobilienvermögen: 674,0 Mio. €

Bilanzwert nach Regionen

Bilanzwert nach Ländern

21%
1%
16%
3%
14%
28%
4%
$2\%$
11%

21 Bestandsobjekte mit 288.200 m²12 Projekte mit geplanten 162.800 m²

Zugänge Bestandsimmobilien Capital Square, Budapest

• 31.830 m² Bürofläche
• 60 % vermietet
• Auszeichnung zur "Besten ungarischenProjektentwicklung2009" (Construction & Investment Journal)

Zugänge Bestandsimmobilien Duna Center, Györ

Zugänge Bestandsimmobilien Sava Business Center, Belgrad

13 Bestandsimmobilien in CEE

Bilanzwert: 377,6 Mio. €Vermietungsgrad: 89 %(1) Mieterlöse (annualisiert): 26,4 Mio. €Durchschnittsrendite: 8,0 %(1)

Europort

Víziváros Office Center

Bratislava Business Center

Warschau Financial C.

8 Bestandsimmobilien in SEE

Bilanzwert: 227,4 Mio. €Vermietungsgrad: 95 %(1) Mieterlöse (annualisiert): 18,7 Mio. €Durchschnittsrendite: 9,3 %(1)

Europark Office Building

Bucharest Business Park

Belgrad Office Park

Austria Trend Hotel

(1) Stabilisiertes Portfolio

Mietverträge Auslaufprofil (31.12.2009)

Nach Projekt-Fertigstellungen reduzierte sich Development-Pipeline deutlich

Poleczki Businesspark Warschau : 43.000 m² Büroflächen kurz vor Fertigstellung

• Mehrphasiges Entwicklungsprojekt
• Geplante Fertigstellung Phase I: H2 2010
• GIK Phase I: ~ 120-125 Mio. €

Retail Park Sibiu:Entwicklung in mehreren Bauphasen

• 90 % CAINE Fund
• Mehrphasiges Entwicklungsprojekt, Umsetzung abhängig von Vorvermietung
• GIK Phase I: ~ 43 Mio. € (für 100 %)

Airport City St. Petersburg:25 % Anteil an Büro- u. Hotelprojekt

IMMOBILIENBEWERTUNGEN

Bewertung führte zu nochmaligemdeutlichen Rückgang der Immobilienwerte

Abwertung des Immobilienvermögens um rund 18 %(Bewertungsergebnis nach Bilanzpositionen)

	f f A h k t n s c a u n g s o s e n 3 1. 1 2 2 0 0 9	i B l t a n z w e r 3 1. 1 2 2 0 0 9	N b t e e e r u w	2 0 0 9 n g u
	in io € M	in io € M	in io € M	in %
B d i b i l i t e s a n s m m o e n	8 8, 4 6	0 5 0 6 ,	1 2 0 9 - ,	1 6, 7 % -
I b i l i ö i m m o e n v e r m g e n n E i k l t n c n g w u	1 2 1, 0	6 7 7 ,	3 1, 0 -	3 1, 4 % -
i Z H d l b t t u m a n e e s m m e i i I b l m m o e n	4 6,	1, 3	0 0 ,	0 0 % ,
G t e s a m	8 1 5, 7	6 7 4, 0	1 5 2, 0 -	1 8, 4 % -

Bestandsimmobilien: Neubewertung nachRegionen (Like for Like)

			B	A t t r u o	f n a n g s r e	d i t n e	1 ) n
			1 1, 0
							9, 8
			1 0, 0
			0 9,		8, 0
			8, 0			8 7,
				7, 0
			7, 0
			0 6,
			5, 0
			4, 0
			3, 0
			2, 0
			1, 0
			0, 0
				C E E	G t e s a m	S E E	G t e s a m
					2 0 0 8		2 0 0 9

1) Like for Like: Gegenüberstellung jener Objekte, die bereits zum 31.12.2008 im stabilisierten Portfolio enthalten waren.

2) Das Objekt Belgrad Office Park 2 in Serbien wurde kurz vor dem 31.12.2008 fertig gestellt und war somit zum 31.12.2008 noch nicht Teil des stabilisierten Portfolios.

Projektentwicklungen

B	t	b i	h R i
e e r w	n g s e r g e u	n n a c	e g o n e n
		s

	A h f f k t n s c a n g s o s e n u 3 1. 1 2 2 0 0 9	B i l t a n e r z w 3 1. 1 2 2 0 0 9	N e u	2 0 0 9 b t e w e r u n g
	in M io €	in M io €	in M io €	in %
C E E	5 3, 6	3 9 0 ,	6, 6 -	1 4 4 - ,
S E E	3 6, 7	2 3, 7	1 2 5 - ,	3 4 5 - ,
C S I	3 0 7 ,	5 0 ,	1 2 0 - ,	7 0 5 - ,
G t e s a m	1 2 1, 0	6 7, 7	3 1, 1 -	3 1, 4 -

JAHRESABSCHLUSS 2009

Neubewertungsverluste bestimmten Ergebnis 2009

i i € M n o.	2 0 0 9	2 0 0 8	∆ %
M i l ( R l I ) ö t t e e r s e e n a n c o m e	4 0, 3	3 8, 7	4, 2 %
S i U l ö t t o n s g e m s a e r s e z	0, 0	1, 3
i k f d D A / B K t t t r e e u w e n u n g e n e r. o s e n	1 6, 7 -	1 4, 8 -	%
i N I t t e o p e r a n g n c o m e	3 4, 7	3 2 7,	6, 7 % -
% de l N O I in M iet ös r er e	6 6 % 7,	1, % 7 5
b i b i l i k f E I V r g e n s a u s m m o e n e r a u	0, 1 -	0 7,
I d i k A f d t n r e e e n n g e n u w u	1 1, 3 -	1 3, 7 -	1 7, 6 % -
E B I T D A	2 4, 9	3 2, 2	2 2, 6 % -
b / A b h i b N t e u e w e r u n g e n s c r e u n g e n	1 5 2, 0 -	9 4, 3 -
E B I T	1 2 7, 1 -	6 2, 0 -
i b i F n a n z e r g e n s	2 2, 9 -	3 2, 7 -
E b i E ( E B T ) t t r g e n s o r r r a g s s e e r n v u	1 5 0, 0 -	9 4, 7 -
S i k E t e u e r n v o m n o m m e n	1 5, 4	2 2, 7 -
b i d i d E P r g e n s e r e r o e	1 3 4, 5 -	1 1 5 7, -
d i d h i i l M t t a v o n n e r e s a n e e	1 1, 3 -	2 0, 9 -
i i i K b h M d h t o n z e r n e r g e n s n a c n e r e e n	1 2 3, 3 -	9 6, 6 -

• Anstieg der Mieterlöse durchganzjährige Berücksichtigung von in 2008 zugegangenen Objekten (BOP II, Pilsen)
• Signifikante Senkung der indirektenAufwendungen (Einsparung beivariabler Vergütung und deutlicheSenkung der Werbeaufwendungen)
• Rückgang des EBITDA mangels Immobilienverkäufe
• Deutliche Verbesserung des Finanzergebnisses

Positive Entwicklung der MieterlöseRückgang des EBITDA

Reduktion der Indirekten Aufwendungen

I d i k A f d / Z t t n r e e e n n g e n s a m m e n s e n g u w u u z u			P l d i P t e r s o n a s a n n e r s o n e n
€ i M o	2 0 0 9	2 0 0 8
h f d R P ü t e c s- r u n g s- u n , f d B t e r a u n g s a u w a n	2 3 ,	2 9 ,	9 4	9 0
l f d P e r s o n a a a n u w	2 6 ,	2 8 ,	2 8	2 5
S i K I t t t o n s g e o s e n n e r n e s M t a n a g e m e n	3 4 ,	3 9 ,	4 1	3 9
S i t o n s g e l f d V t e r a n g s a e n n g e n w u u w u	2 9 ,	4 0 ,	2 5	2 6
G t e s a m	1 1, 3	1 3 7 ,	2 0 0 9 b i H t a s a r e e r u	2 0 0 8
V ä d e r n e r u n g :	1 7 5 % - ,		k l A L M t t o a e s s s e a n a g e m e n i b i i M W t t a r e e r e n

Abwertung von Beteiligungen belasten Finanzergebnis

Zusammensetzung Finanzergebnis 2009 (in € Mio.)

Anpassung der Latenten Steuern in Folge der Abwertungen führte zu Steuer-Ertrag

€ M i o	2 0 0 9	2 0 0 8
f ( i S ) K ö h ä h l h t t t t t r p e r s c a s s e u e r a s c c e e u e r	1 5 - ,	1 3 - ,
h l i h S S ä t t t t t e u e r q u o e a s c c e e u e r	1, 0 %	1, 3 %
S d i h f B D ä t t t t t e u e r e r r a g a u s e r e w e r u n g v o n e r v a g e s c e n A b h i b A l i h i i l l t t s c r e u n g u s g e c s p o s e n m m a e r e e V ö t e r m g e n s w e r e	0 4 + , 2 9 - ,	0 0 , 0 0 ,
V d d S b ( l S ) ä t t t t e r n e r u n g e r e u e r a g r e n z u n g e n a e n e e u e r n	1 9 5 + ,	2 1, 5 -
S i k E t e e r n o m n o m m e n u v	1 5 4 + ,	2 2 7 - ,

Steigerung des operativen Cash-flows

C h F l S K f t t t a s o a e m e n r a s s n g w u z u - -			F d F O i ( F F O ) t n s r o m p e r a o n s u
i M i € n o.	2 0 0 9	2 0 0 8	i i € M n o.	2 0 0 9	2 0 0 8
C f h l a s o w a u s -			1 ) b i S E t r g e n s o r e e r n v u	1 5 0 0 - ,	9 4 7 - ,
G h f i k i ä ä t t t t e s c s g e -	2 6, 6	1 8 9 ,	A b h i b s c r e n g e n u	0 1 ,	4 7 6 ,
i i i k i I ä t t t t t n v e s o n s g e -	1 2 2 2 - ,	3 3, 7 -	b b i N t e e e r n g s e r g e n s u w u	1 5 2 0 ,	4 6, 7
F i i i k i ä t t t n a n e r n g s g e z u -	3, 9 6	2 1, 1	K d i f f u r s e r e n z e n	2 4 - ,	3, 2
V ä d d e r n e r n g e r u	3 1, 7 -	7, 2	K A E i E t- t t o r r. q r r a g u y -	8, 2	1 5 9 ,
i i i l d M l t t q e n e u			O S F F t v o r e u e r n	7, 8	1 8, 6
			h l G S t t e z a e e u e r n	1, 5 -	2 5 - ,
O i C h f l t p e r a e r a s o v w - j A k i t e e	0, 5 4	0, 5 2	f O i F d t u n s r o m p e r a o n s	6, 3	1 6, 1

1) vor Minderheiten

Konzernbilanz Kurzfassung

i l 3 1. 1 2 2 0 0 B 9 a n z p e r		G d E i k i l t t e s u n e g e n a p a q u o e
b i l i I ö m m o e n v e r m g e n € 6 7 4, 2 M i o.	E i k i l t g e n a p a € 4 2 4, i 6 M o.	Q 4 8 ( 2 0 0 8 5 ) E K % 6 % t u o e : : - h l d N 3 1. 1 2 € 2 5 8 t t e o v e r s c u u n g p e r : i f l i M I P € 7 4 6 t o v s. m m o o r o o v o n - M i o
in lag d ig F So t an za n en u n ns es io € 7 5, 3 M	i b i d l i h k i F t n a n e r n c e e n z v € 3 7 4, 0 M i o.	i l € 8 8 2 8 i ( 1 1 ) B M % a n z s u m m e : o - ,
C h € 1 1 5, 9 M i a s o.	i i S € 8 4, 2 M t o n s g e s o.

Entwicklung des Immobilienvermögens

Fristigkeitsprofil der Finanzverbindlichkeiten

Entwicklung NAV

Einzelabschluss 2009: Immobilienbewertungenführen zu Beteiligungsabwertungen

i l b h l h G E U B n z e a s c u s s n a c
i i € M n o.	2 0 0 9	2 0 0 8
d i U E ä t t t m s a z- u n s o n s g e r r g e	3, 3	3, 3
i b l i h A f d B t e r e c e u w e n u n g e n	1 5 9, -	7, 6 -
B i b b i t e r e s e r g e n s	1 6, 3 -	4, 3 -
E ä t r r g e
B i l i / A l i h / Z i t e e g n g e n s e n g e n n s e n u u u	8, 3	1 3, 4
b i i l E F r g e n s a u s n a n z a n a g e n	6 0, 2 -	8 0, 4 -
i b i N t t e o z n s e r g e n s	1, 1	3, 5
E G T	6 7, 1 -	6 7, 8 -
S t e e r n u	0, 6	0, 9
J h f h l b t a r e s e e r a g	6 6, 5 -	6 6, 9 -
A f l i l k l K ö ü t u s u n g v o n a p a r c a g e n	5 6 6,	3, 6 6
G i t e w n n v o r r a g	0, 0	3, 3
i i B l b a n z e r g e n s	0, 0	0, 0
i k i l E t g e n a p a	3 4 5, 7	4 1 2, 2
i l B a n z s u m m e	3 1 6 6,	4 1 1 7,

• Die Immobilien werden in Tochtergesellschaften gehalten
• Aufgrund der Änderungen der Immobilienbewertungen musstenAbschreibungen der Buchwertedieser Beteiligungen vorgenommenwerden
• Dies führte zu einem negativenJahresergebnis, das durch die Auflösung von Kapitalrücklagenausgeglichen wurde
• Aufgrund des Bilanzergebnis keine Dividende für 2009 möglich
• Eigenkapitalquote unverändert bei 94 %
• Von Aktien-Rückkaufgenehmigung wurde kein Gebrauch gemacht

DANKE FÜR IHRE AUFMERKSAMKEIT

CA Immo International AGoffice@caimmointernational.com www.caimmointernational.com

Beschlussfassung über die Entlastung des Vorstands für das Geschäftsjahr 2009

Es wird beantragt, den im Geschäftsjahr 2009 amtierenden Mitgliedern des Vorstands für diesen Zeitraum die Entlastung zu erteilen

Beschlussfassung über die Entlastung des Aufsichtsrats für das Geschäftsjahr 2009

Es wird beantragt, den im Geschäftsjahr 2009 amtierenden Mitgliedern des Aufsichtsrats für diesen Zeitraum die Entlastung zu erteilen

Beschlussfassung über die Vergütung für den Aufsichtsrat für das Geschäftsjahr 2009

• Es wird beantragt, gemäß § 6 Abs. 22 der Satzung die Vergütung des Aufsichtsrats für das Geschäftsjahr 2009 mit insgesamt 65.178,- festzusetzen.
• Vorjahr: € 68.000,- €

Basis zum Vorjahr unverändert: 10.000,- € jährlich / einfaches Mitglied500,- € je Ausschusssitzung

Wahl des Abschlussprüfers und des Konzernabschlussprüfers für das Geschäftsjahr 2010

Der Aufsichtsrat beantragt, die KPMG Wirtschaftsprüfungs- und Steuerberatungs GmbHzum Abschlussprüfer und Konzerabschlussprüfer für das Geschäftsjahr 2010 zu bestellen.

Beschlussfassung über die Anpassung der Satzung an die geänderten gesetzlichen Bestimmungen, insbesondere durch das Aktienrechts-Änderungsgesetz 2009 (AktRÄG2009) und das Unternehmensrechts-Änderungsgesetz 2008 (URÄG 2008), nämlich in § ⁴ (Grundkapital und Aktien), § 6 (Aufsichtsrat), § 7 (Hauptversammlung), § 8 (Jahresabschluss und Gewinnverteilung) sowie Streichung der §§ 9 (Gründungskosten) und 10 (Verschmelzungskosten)

• Beschlussvorschlag samt Satzungsänderungen waren im Internet ab 7. April 2010 abrufbar und lagen ab diesem Tag zur Einsicht auf bzw. wurden den Aktionären vor der heutigen Sitzung ausgehändigt
• Es wird beantragt, die 6. ordentliche Hauptversammlung möge die Änderung der Satzung in
• § 4 (Grundkapital und Aktien),
• § 6 (Aufsichtsrat),
• § 7 (Hauptversammlung),
• § 8 (Jahresabschluss und Gewinnverteilung) sowie die
• Streichung der §§ 9 (Gründungskosten) und 10 (Verschmelzungskosten)

im Sinne des Beschlussvorschlags des Vorstands und des Aufsichtsrats beschließen.

DANKE FÜR IHRE AUFMERKSAMKEIT

CA Immo International AGoffice@caimmointernational.comwww.caimmointernational.com