Borgestad ASA — Share Issue/Capital Change 2019

Feb 6, 2019

Borgestad ASA – Endelig resultat av fortrinnsrettsemisjonen

Borgestad ASA – Endelig resultat av fortrinnsrettsemisjonen

NOT FOR DISTRIBUTION OR RELEASE, DIRECTLY OR INDIRECTLY, IN OR INTO THE UNITED STATES OR ANY OTHER JURISDICTION IN WHICH THE DISTRIBUTION OR RELEASE WOULD BE UNLAWFUL

Tegningsperioden i fortrinnsrettsemisjonen ("Fortrinnsrettsemisjonen") i Borgestad ASA ("Selskapet") utløp kl. 16.30 (norsk tid) i går, 5. februar 2019. Ved utløp av tegningsperioden hadde Selskapet mottatt tegninger for totalt 6.983.992 nye aksjer. Totalt 3.385.300 nye aksjer ble tilbudt ("Tilbudsaksjene") i Fortrinnsrettsemisjonen, og Fortrinnsrettsemisjonen ble dermed overtegnet med 106 %.

Den endelige tildelingen av Tilbudsaksjene i Fortrinnsrettsemisjonen har i dag blitt gjort basert på tildelingskriteriene inntatt i Selskapets prospekt datert 21. januar 2019 ("Prospektet").

3.210.006 Tilbudsaksjer, tilsvarende ca. 95 % av Tilbudsaksjene, ble tegnet og tildelt ved utøvelse av tegningsretter. 175.294 Tilbudsaksjer, tilsvarende ca. 5 % av Tilbudsaksjene, er tildelt pro rata til tegnere som har overtegnet basert på antall tegningsretter utøvet av hver tegner.

Tildelingsbrev vedrørende de nye aksjene og det korresponderende tegningsbeløpet som skal betales av den enkelte tegner, forventes å bli sendt ut i dag. Tegningsbeløpet for tildelte aksjer forfaller til betaling den 7. februar 2019 i henhold til betalingsprosedyrene som er beskrevet i Prospektet.

De nye aksjene kan ikke overføres eller handles før de er fullt innbetalt og kapitalforhøyelsen relatert til Fortrinnsrettsemisjonen har blitt registrert i Foretaksregisteret. Kapitalforhøyelsen er forventet å bli registrert i Foretaksregisteret omkring 12. februar 2019.

De nye aksjene forventes å bli levert til tegnernes respektive VPS-konti omkring 12. februar 2019, og bli notert på Oslo Børs omkring 13. februar 2019.

Arctic Securities AS er engasjert som tilrettelegger for Fortrinnsrettsemisjonen.

Advokatfirmaet Thommessen AS er juridisk rådgiver for Selskapet.

For ytterligere informasjon, kontakt:

Pål Feen Larsen, CFO, Borgestad ASA, Tel.: +47 4884 5333.

Denne opplysningen er informasjonspliktig etter verdipapirhandelloven § 5-12.

This announcement may not be distributed or sent into the United States or any other jurisdiction in which such distribution would be unlawful or would require registration or other measures. These materials are not an offer for sale of securities in the United States or any other country. The securities referred to herein have not been registered under the U.S. Securities Act of 1933, as amended (the "U.S. Securities Act"), and may not be sold in the United States absent registration or pursuant to an exemption from registration under the U.S. Securities Act. The Company does not intend to register any portion of the offering of the securities in the United States or to conduct a public offering of the securities in the United States.