Borgestad ASA — Capital/Financing Update 2018

Feb 28, 2018

BORGESTAD ASA - REFINANSIERING AV SIKRET OBLIGASJONSLÅN MV

BORGESTAD ASA - REFINANSIERING AV SIKRET OBLIGASJONSLÅN MV

Borgestad, 28. februar 2018: Det vises til børsmelding publisert av Borgestad ASA ("Selskapet") den 16. februar 2018 om potensiell utstedelse av nytt obligasjonslån. Selskapet har besluttet å foreslå at refinansieringen av Selskapets eksisterende obligasjonslån (Ticker: BOR, ISIN: NO 001 0720766) skal skje gjennom (i) endring av vilkårene for obligasjonslånet i henhold til et term sheet som er utarbeidet i forbindelse med innkalling til obligasjonseiermøte i Selskapets eksisterende obligasjonslån samt (ii) et etterfølgende salg av obligasjoner anskaffet av Selskapet gjennom et frivillig tilbakekjøpstilbud rettet til obligasjonseierne i BOR03.

Selskapet har i dag innkalt til obligasjonseiermøte i sitt eksisterende obligasjonslån for å be om godkjennelse av utsatt forfall til mars 2021, samt endring av visse andre vilkår for obligasjonslånet. Refinansieringsforslaget har støtte fra majoriteten av obligasjonseierne. Kopi av innkallingen er vedlagt.

I forbindelse med de nevnte endringene i obligasjonslånet har Selskapet også fremmet et betinget frivillig tilbakekjøpstilbud til obligasjonseierne i Selskapets eksisterende obligasjonslån på 100,00 % av pålydende. Tilbakekjøpstilbudet vil være betinget av at et flertall av obligasjonseierne godtar de foreslåtte endringene av vilkårene for obligasjonslånet i henhold til ovennevnte term sheet, og at betingelsene for implementeringen av disse endringene blir oppfylt.

Nærmere informasjon om innkallingen til obligasjonseiermøtet og tilbudet om tilbakekjøp er tilgjengelig på www.stamdata.no.

For ytterligere informasjon, vennligst kontakt: CFO/COO Pål Feen Larsen, Mobil 48 84 53 33.

Denne opplysningen er informasjonspliktig etter verdipapirhandelloven § 5-12.