Bonava

213800SLYJ6HYXWP8L952023-01-012023-12-31213800SLYJ6HYXWP8L952022-01-012022-12-31213800SLYJ6HYXWP8L952023-12-31213800SLYJ6HYXWP8L952022-12-31213800SLYJ6HYXWP8L952021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800SLYJ6HYXWP8L952021-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800SLYJ6HYXWP8L952021-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember213800SLYJ6HYXWP8L952021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800SLYJ6HYXWP8L952021-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMemberiso4217:SEKiso4217:SEKxbrli:sharesxbrli:shares213800SLYJ6HYXWP8L952021-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember213800SLYJ6HYXWP8L952021-12-31213800SLYJ6HYXWP8L952022-01-012022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-01-012022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-01-012022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-01-012022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-01-012022-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-01-012022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember213800SLYJ6HYXWP8L952022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-01-012023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-01-012023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-01-012023-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-01-012023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-01-012023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-01-012023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember213800SLYJ6HYXWP8L952023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember Lyckliga grannskap för fler Års- och hållbarhets- redovisning 2023 01 02 03 04 05 Verksamhet 03 — Bonava i korthet 07 — 2023 i korthet 09 — Vd har ordet 12 — Marknad och trender 16 — Strategiskt ramverk 18 — Syfte 19— Värderingar 20 — Mål 22 — Strategiska prioriteringar 28 — Vår grund 30 — Segment 31 — Översikt 32 — Tyskland 34 — Sverige 36 — Finland 38 — Baltikum Bolagsstyrning 40 — Bolagsstyrningsrapport 48 — Styrelse 49 — Koncernledning 50 — Revisors yttrande Finansiell rapportering 52 — Innehållsförteckning 53 — Förvaltningsberättelse 53 — Koncernen 56 — Segment 60 — Risker och riskhantering 63 — Koncernens räkenskaper och noter 93 — Moderbolagets räkenskaper och noter 100 — Underskrifter 101 — Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhets information 106 — Vår hållbarhetsagenda 108 — Hållbarhetsmål 2023 109 — Så arbetar Bonava 111 — Lyckliga grannskap för fler 112 — Miljöhänsyn i allt 116 — Människan i centrum 121 — Effektiv styrning 124 — Hållbarhetsnoter 149 — GRI-index 152 — FN:s Global Compact 153 — Revisors yttrande Övrig information 155 — Kapitalstruktur och finansiering 157 — Lokala betalningsmodeller 158 — Bonava-aktien och ägarna 160 — Femårsöversikt 161 — Definitioner 162 — Information till aktieägarna 163 — Kontaktinformation 164 — Historia Den legala årsredovisningen omfattar sidorna 52–100. Den legala hållbarhets- rapporten om fattar sidorna 3–29, 45–47, 60–62 och 105–152. Årsredovisningen publiceras på svenska och engelska. Den svenska versionen är originalversion och har tolkningsföreträde före den engelska. Innehåll Varför? Vårt syfte är att bygga lyckliga grannskap för fler Lycka hör ihop med var du bor. Bonava har sedan starten drivits av en stark nyfikenhet att förstå vad det innebär. Att skapa platser och miljöer där människor trivs och där framtida generationer kan växa upp handlar om så mycket mer än fyra väggar. Därför bygger vi mer än bostäder. Vi skapar lyckliga grannskap för fler. Bonava i korthet 3Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Vad? En ledande bostadsutvecklare Vi utvecklar bostäder som fler människor har möjlighet att köpa och leva i. För att erbjuda attraktiva och kon- kurrenskraftiga bostäder arbetar vi effektivt och hållbart i hela vår affär. Vi förädlar byggbar mark till attraktiva och hållbara grannskap utifrån en genuin för ståelse för våra kunders behov och områdets unika förutsättningar. Vi bygger flera typer av bostä- der, såsom flerbostadshus, småhus och radhus, med olika upplåtelseformer. Våra resurs- effektiva och hållbara hus skapar värde såväl för våra kunder, ägare, med arbetare som för samhället i stort. 2 Projektplanering 4 Projektgenomförande 5 Kundservice 1 Markförvärv 3 Marknadsföring, försäljning Vi förvärvar mark i expansiva regioner med hänsyn taget till risker, möjlighe- ter och typ av bostads- projekt. Genom bred samverkan skapar vi grann- skap som är resurseffektiva att både produ- cera och leva i. Design och utform- ning sker bland annat med interna resurser. Vi ger stöd vid inflyttningen och skapar förutsätt- ningar för ett håll- bart och lyckligt grannskap. Vi har egen produktionsledning på samtliga marknader. Marknadsföring och försäljning av våra bostäder startar redan under projektplaneringen. Bonava i korthet Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 4 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Var? I Europa Med cirka 1 300 medarbe- tare var vi under 2023 verk - samma i Tyskland, Sverige, Finland, Norge, Estland, Lettland och Litauen. Under året sålde vi verksamheten i Norge och slutförde för - sälj ningen av verksamheten i S:tPeters burg och avslu tade därmed all verksamhet i Ryssland. Tyskland är vår största marknad. Vi fokuserar på storstads- regioner och strävar efter att stärka positionen på markna- der med stor potential för ett lång siktigt värdeskapande. Bonavas huvudkontor ligger i Stockholm och Bonavas aktie och gröna obligation är noterade på Stockholm Nasdaq. Geografisk närvaro Länder 6 (7) Nettoomsättning 1) SEK Mdr 13,3 (14,0) Per segment Medarbetare 1) Antal medarbetare 1 300 (1 800) Per segment Tyskland, 61% Sverige, 7% Finland, 10% Baltikum, 17% Övrig verksamhet, 5% Tyskland, 55% Sverige, 20% Finland, 19% Baltikum, 6% 1) Avser kvarvarande verksamhet där inte annat anges. 2022 har omräknats från föregående års årsredovisning. Bonava i korthet Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 5 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Hur? En affärsmodell som balanserar risk Bonavas projektportfölj är diversifierad avseende kundsegment, produkttyp och geografi. Vilket segment som är starkt och vilken typ av bostäder som efterfrågas varierar över tid. Dess utom kan den makro ekonomiska situationen skilja sig mellan länder. Vår balanserade affärs modell ger oss högre flexibilitet, lägre riskprofil och ökade möjligheter, vilket varit värde- skapande under den utman- ande marknaden 2023. Konsumenter och investerare Bonavas affär riktar sig till både konsumenter och investerare. Kärnverksamheten är att utveckla och sälja bostäder till privatperso- ner. Samtidigt utgör projekt rik- tade till inves terare ett attraktivt komplement, genom att bidra till förbättrad risk- och kassaflödes- profil. På många mark nader beta- las investerarprojekt i förskott, medan privatpersoner oftast beta- lar vid inflyttning. På vår största marknad, Tyskland, betalar även privatpersoner i förskott. Produktmix Vårt erbjudande innefattar såväl flerbostadshus som småhus och vi erbjuder olika upplåtelsefor- mer. Vår produktmix bidrar till att minska risken genom att margina- ler, volymer samt försäljnings- och bygghastighet varierar. En mix av produkttyper ökar möjligheterna att möta en skiftande efterfrågan över tid, vara en långsiktig och trovärdig partner för kommuner samt att vara relevanta i större områden. Geografisk spridning Med geografisk närvaro i 19 regioner i sex länder kan vi möta lokala för ändringar i efterfrågan genom att investera i de markna- der som genererar bäst avkast- ning. Bonava bevakar och utvär- derar makroekonomi och andra kriterier på marknaderna löpande för att säkerställa att vi verkar på de marknader som är mest attrak- tiva för bolagets lång siktiga affär. Kundsegment Produktmix Geografisk spridning Kunddiversifiering Olika marginaler och riskprofiler Produktdiversifiering Olika volym och hastighet Geografisk diversifiering Olika makroekonomiska lägen Konsumenter EnfamiljshusInvesterare Flerfamiljshus Land X Land Y Bonava i korthet Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 6 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 2023 i korthet Nyckeltal MSEK om inte annat anges 2023 2022 2021 Nettoomsättning 13 269 13 987 13 959 Bruttoresultat 1 421 1 689 1 900 Bruttomarginal, % 10,7 12,1 13,6 Underliggande bruttomarginal, % 11,8 14,8 13,4 Rörelseresultat före jämförelsestörande poster 660 858 1 111 Rörelsemarginal före jämförelsestörande poster, % 5,0 6,1 8,0 Rörelseresultat efter jämförelsestörande poster –619 802 1 081 Rörelsemarginal efter jämförelsestörande poster, % –4,7 5,7 7,7 Resultat före skatt –1 137 609 948 Resultat per aktie, SEK 2) –10,66 4,10 7,10 Nettoskuld 3) 4 951 7 259 3 313 Avkastning på sysselsatt kapital, R12, % 3) 4,3 6,9 9,6 Soliditet, % 3) 34,6 31,2 35,1 Resultatavräknade bostäder, antal 3 969 4 369 4 478 2) Före och efter utspädning. För mer information om koncernens nyckeltal och definitioner se sidan 161. 3) Inklusive avvecklad verksamhet fram till tidpunkten för avyttring. Finansiellt 1) Byggrätter, försäljning och starter 1) Rörelseresultat och rörelsemarginal före jämförelsestörande poster 0 400 800 1 200 202320222021 0 5 10 15 8,0 6,1 5,0 % 1 111 660 858 MSEK Rörelseresultat före jämförelsestörande poster Rörelsemarginal före jämförelsestörande poster Nettoomsättning 0 6 000 12 000 18 000 202320222021 13 959 13 269 13 987 MSEK 0 10 000 20 000 30 000 40 000 202320222021 28 000 29 400 28 900 Antal byggrätter Byggrättsportföljen minskade under året med 500 byggrätter till 28 900 (29 400). Givet rådande marknadsläge var vi selektiva med investeringar i byggrätter. Samtidigt var vi aktiva med att optimera den befintliga portföljen. Antal sålda och antal startade bostäder 4) 0 2 000 4 000 6 000 202320222021 4 466 2 536 4 520 2 282 1 493 1 333 Sålda Startade Antalet sålda bostäder uppgick till 1 493 (2 536). Efterfrågan på bostäder var fortsatt avvaktande på grund av höga räntor, hög inflation och en ökad osäkerhet. I slutet på året kunde vi se en ökad aktivitet på våra marknader. Försäljningsvärdet av sålda bostäder uppgick till 5 597 MSEK (8 258). 1 333 (2 282) bostäder startades under året. Antal bostäder i pågående produktion och försäljningsgrad 4) 0 3 000 6 000 9 000 12 000 202320222021 0 25 50 75 100 71 55 3 363 2 201 3 871 2 153 % 5 271 69 902 Investerare Konsumenter Andel sålda bostäder i pågående produktion Antalet bostäder i pågående produktion uppgick till 3 055 (6 072). Försäljningsgraden i pågående pro duktion uppgick till 55 (69) procent. 1) Avser kvarvarande verksamhet där inte annat anges. 2022 och 2021 har omräknats från föregående års årsredovisning. Nyckeltalen för 2021, 2022 och 2023 påverkas av jämförelsestörande poster. 4) Exklusive förvaltningsfastigheter. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 72023 i korthet Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — • För att frigöra kapital har Bonava sett över investeringar och kostnader. Vi har varit återhållsamma med investe- ringar i produktionsstarter och mark, genomfört strate- giska försäljningar av verksamheter och tagit initiativ till att sänka omkostnaderna. • Mot bakgrund av låga affärsvolymer och stora investe- ringsbehov i byggrätter i Norge, avyttrade Bonava den norska verksamheten i juni. Affären stärkte Bonavas finansiella ställning. • Bonava slutförde försäljningen av verksamheten i S:t Petersburg i november efter att köparen erhöll nöd- vändiga tillstånd från ryska myndigheter. • För att stärka bolagets långsiktiga konkurrenskraft, öka lönsamheten och anpassa organisationen till en lägre pro- duktionsvolym tog Bonava i september beslut att genom- föra omstrukteringsåtgärder i Tyskland, Sverige och Fin- land. Åtgärderna i Tyskland förväntas leda till besparingar om 400 MSEK och tillsammans med tidigare kommuni- cerade besparingar i koncernen uppgår de totala bespa- ringarna till 1 miljard SEK (620 MSEK netto) på årsbasis från 1 januari 2025. • I syfte att säkerställa rätt investeringsbeslut och att verksamheten inte binder för mycket kapital genomförde Bonava en marknadsvärdering av byggrättsportföljen. Vid utgången av tredje kvartalet fanns ett övervärde om 1,2 miljarder SEK. • I december presenterade Bonava sitt nya finansierings- paket som består av tre delar; förlängd bankfinansiering till 2027 om 4,5 miljarder SEK, en förlängning av den gröna obligationen till 2027 samt en fullt garanterad företrädesemission om cirka 1 miljard SEK. • Bonava reviderade de finansiella målen i februari 2024. Målet att rörelsemarginalen från 2026 ska uppgå till minst 10 procent före jämförelsestörande poster på årsbasis kvarstår och även vår utdelningspolicy. Ett nytt mål inför- des som innebär att avkastning på eget kapital ska uppgå till minst 15 procent över tid. Målet att nettoskulden inte ska överstiga 1.0 gånger redovisat eget kapital utgår. • Vid Bonavas årsstämma 2023 valdes Olle Boback, Anette Frumerie och Tobias Lönnevall som nya styrelse- ledamöter. De bidrar med med stor erfarenhet inom bygg- och bostadsutveckling i vd-roller och andra ledande posi- tioner samt genom styrelsearbete. Åsa Hedenberg, Angela Langemar Olsson och Andreas Segal avböjde omval. • Michael Björklund utsågs till ny affärsenhetschef för Bonava Sverige. Han tillträdde rollen i september och är fortsatt även affärsenhetschef för Baltikum. • I januari 2024 lämnade CFO Lars Granlöf och ersattes av interim CFO Lars Ingman. • Bonava beslutade att ta fram livscykelanalyser (LCA) för alla projekt som färdigställs i samtliga affärsenheter under 2024. Det kommer innebära att vi får bättre beslutsunder- lag för att kunna göra klimatmedvetna val i projekten men också att vi ökar tillförlitligheten och kvalitén i vår klimat- data, specifikt scope 3. • Bonava Finland levererade Bonavas första taxonomiför- enliga projekt till en fastighetsinvesterare. • Med anledning av EU:s nya direktiv för hållbarhetsrappor- tering (CSRD) har Bonava analyserat hur direktivet påver- kar bolagets rapportering, strategi och verksamhet. • Bonava Tyskland gick med som en av fem partners i nätverket ”Sustainable Concrete Leaders” vars syfte är att införa hållbar betong som ny standard inom bygg- branschen. Strategi och mål Styrelse och koncernledningHållbarhet Sista etappen i Ältadalen Under 2023 färdigställde Bonava den sista etappen i Ältadalen, Nacka, strax utanför Stockholm. Totalt har Bonava uppfört 204 enfamiljshus i ett nytt villaområde invid naturreservatet Nacka- reservatet med allt från motions- spår och badplatser till skidåkning. Utifrån Bonavas effektiva bygg- system för småhus har den sista etappen präglats av hållbarhet i form av solceller på taken och ladd- ningsstationer för elbilar på tom- terna. Dessutom ligger grannskapet nära butiker, skolor och förskola. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 82023 i korthet Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Utmanande år med omställning i fokus Ett år präglat av en utmanande marknad Den ryska invasionen av Ukraina var som bekant startpunk- ten för en kedja av händelser som ökat osäkerheten, ökat priser på material och tjänster och dramatiskt förändrat förutsättningarna för många branscher, inklusive bygg- och fastighetsbranschen. Att köpa en bostad är ett stort beslut för de flesta männi- skor. När vi på kort tid gick från en lågräntemiljö till en mark- nadssituation med hög inflation, stigande bolåneräntor, och osäkra framtidsutsikter förblev många människor avvaktande till större investeringar, såsom bostadsköp under 2023. Vi såg under sommaren och början av hösten att marknaden stabili- serades men på låga nivåer. När vi sammanfattar året kan vi därför konstatera att Bonava hade en minskad försäljning. Kraftigast var inbromsningen i Sverige och Finland medan År 2023 karakteriserades av fortsatt tuffa marknadsförutsättningar, men vi såg en ökad aktivitet i slutet av året. Hög inflation, höga räntor och fortsatt osäkerhet påverkade våra kunder, våra investeringsmöjligheter och våra finansieringskostnader. Bonava har under året stärkt kassaflödet genom avyttringar av verksamheterna i Norge och S:t Petersburg, och vidtagit åtgärder som kommer att minska bolagets kostnader med 1 miljard SEK brutto från 1 januari 2025. Därtill har vi sänkt netto - skulden och lanserat ett långsiktigt finansie- rings paket som minskar den finansiella risken och som innebär att vi kan starta fler projekt när förutsättningarna är de rätta. ” Att vi nu säkrat långsiktig finansiering skapar grunden för oss att öka lönsamheten och skapa värde för våra kunder och aktieägare.” Peter Wallin Vd och koncernchef Vd har ordet Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 9 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — marknaderna i Tyskland och Baltikum varit stabilare och mer motståndskraftiga. I slutet av året såg vi en högre aktivitet på de flesta av våra marknader i form av fler intressenter på våra visningar, bokningar och försäljningar. Stärkt kassaflöde genom åtgärder för att stärka konkurrenskraften Situationen i marknaden har krävt handlingskraft. Sedan de första tecknen på en svagare marknad under 2022 har vi successivt vidtagit proaktiva åtgärder för att möta de nya makroekonomiska förutsättningarna. Vårt fokus har framför allt varit att stärka kassaflödet och frigöra kapital. Ett starkt kassaflöde är viktigt för att kunna starta nya bostadsprojekt, vilket utgör motorn i en bostadsutvecklares affär. Vi har genomfört tre typer av åtgärder. För det första har vi arbetat för att höja attraktiviteten i våra erbjudanden gente- mot kunderna med syftet att vidhålla försäljningen även i en svårare marknad. Detta bidrar till att hålla ned volymen av färdigställda osålda bostäder vilka annars binder mycket kapital. Genom att ligga nära marknaden och de människor som söker bostad, har vi lockat till oss kunder tack vare starka erbjudanden med pris och trygghet i fokus. För det andra har vi genomfört avyttringar av verksamheter och byggrätter. Under det gångna året har vi avyttrat verk- samheterna i S:t Petersburg och Norge vilket bidrog positivt till kassaflödet. Därtill har vi valt att avyttra byggrätter som inte är av central betydelse för verksamheten framåt. För det tredje har vi skapat en mer flexibel organisation med lägre kostnadsbas. Omstruktureringen har syftat till att göra organisationen mer kundorienterad och konkurrens- kraftig. Härmed kommer bolaget att ha en effektiv organisa- tionsstruktur vars produktionskapacitet enkelt går att skala upp. Våra åtgärder för att minska indirekta kostnader och om- kostnader ger resultat. Vid utgången av 2023 hade vi genom- fört kostnadsbesparingar om 290 MSEK netto och vi räknar med att uppnå 620 MSEK netto (1 miljard SEK brutto) på års- basis vid fullt genomförande från och med den 1 januari 2025. Bonavas flexibla affärsmodell visar styrka Under året sålde Bonava 176 hyreslägenheter i Köln, Tyskland, till en av läkemedelsbolaget Bayers pensionsfonder. Att vi i rådande marknadsläge genomförde affären var ett styrkebesked. Tack vare vår flexibla affärsmodell kunde vi konvertera ett konsumentprojekt till ett investerarprojekt, och därmed tidigarelägga kassaflöden. I projekt till investerare förhandlar Bonava fram löpande betal- ningsplaner, vilket betyder att de genererar positivt kassaflöde redan från start. Därtill startades 38 bostäder till konsument i samma grannskap. Första B2M-projektet i Tallinn färdigt för inflyttning I december 2023 slutfördes det första hyres- bostadsprojektet där Bonava kommer att äga och förvalta bostäderna (B2M), och de första hyres- gästerna flyttade in. 99 lägenheter i tre byggnader i Aiandi 11 är en del av det moderna området Uus-Mustamäe i ut kanten av Tallinn, där de första bostäderna stod färdiga 2020. Totalt 850 lägen- heter ska färdigställas. De moderna lägenheterna i Uus-Mustamäe är särskilt energieffektiva och har en bekväm planlösning. ” Vår strategi, med decentralisering som ledstjärna, ligger fast.” Vd har ordet Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 10 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Goda förutsättningar framåt När vi blickar framåt gör vi det med tillförsikt. Vi har en attraktiv portfölj med 28 900 byggrätter i några av norra Europas mest intressanta tillväxtregioner. Vi arbetar konti- nuerligt med att göra fler byggrätter startklara genom att delta i framtagandet av detaljplaner tillsammans med kom- muner och andra aktörer. För att säkerställa att byggrätts- portföljen inte binder för mycket kapital, och för att fatta rätt investeringsbeslut, utfördes en extern marknadsvärde- ring av byggrätterna under året. Övervärdet i portföljen uppskattades till 1,2 miljarder SEK, efter nedskrivningar om 686 MSEK, vid utgången av det tredje kvartalet 2023. Detta faktum utgör en stabil grund för möjligheterna att bedriva en lönsam affär framöver. När vi blickar framåt gör vi det också med fördelen av att ha ett starkt varumärke. I Tyskland är Bonava inte bara en av de mest aktiva bostadsutvecklarna, utan vidhåller också positionen som den aktör med det starkaste varumärket. Vår strategi, med decentralisering som ledstjärna, ligger fast. Att mandat och beslutsmöjligheter ska ligga nära kun- den är centralt för framgång inom bostadsutveckling. När vi under det gångna året därför genomfört omstruktureringar och besparingsåtgärder har dessa inkluderat nya arbetssätt där ansvaret för operativa beslut förts ut närmare kund och marknad. Design och produktion har anpassats till nya arbets sätt i flertalet länder. Därtill har vi stärkt upp investe- ringsbeslutsprocessen och affärsenheterna har förbättrat sin projektstyrning. Långsiktigt stärkt likviditet och finansiell ställning Under 2023 hade vi en nettoomsättning om 13,3 (14,0) miljarder SEK, där vi resultatavräknat färre antal bostäder. Vår underliggande bruttomarginal uppgick till 11,8 (14,8) procent. Den lägre marginalen förklaras av att vi föregående år resultatavräknade ett antal högmarginalsprojekt och att effekter av selektiva prissänkningar drar ned marginalen i år. Rörelsemarginalen före jämförelsestörande poster uppgick till 5,0 (6,1) procent. I slutet av 2023 presenterade vi ett långsiktigt finansie- ringspaket för att öka Bonavas finansiella flexibilitet, stärka konkurrenskraften och möjliggöra fler produktionsstarter där förutsättningarna är de rätta. Finanseringspaketet, vilket slut- fördes i början av 2024, innehåller för det första en förnyad bankfinansiering över 3 år. För det andra en fullt garanterad företrädesemission om drygt 1 miljard SEK. För det tredje, en förlängning av vår gröna obligation om 1,2 miljarder SEK i 3 år. Att vi nu säkrat långsiktig finansiering skapar grunden för oss att öka lön samheten och skapa värde för våra kunder och aktieägare. Det sänker också väsentligt den finansiella risken i bolaget. Viktigt kliv framåt inom hållbarhet Hållbarhet är en integrerad del av såväl vår strategi som verksamhet. Under 2023 fattade vi beslut om att ta fram livscykelanalyser för färdigställda projekt med start 2024. Beslutet innebär att vi framöver kommer att ha tillgång till bättre beslutsunderlag för att kunna göra klimatmedvetna val i projekten och öka tillförlitligheten och kvaliteten i vår klimatdata. Detta utgör en milstolpe på vår resa mot att uppfylla våra klimatmål om att minska bolagets negativa klimatpåverkan med hälften till år 2030. ” Sedan de första tecknen på en svagare marknad under 2022 har vi successivt vidtagit proaktiva åtgärder för att möta de nya makro - ekonomiska förutsättningarna.” I Baltikum utsågs Bonava till 2023 års ”Developer of the Year”. Denna starka position skapar goda möjligheter för oss att attrahera såväl nya kunder som nya medarbetare. Sist men inte minst, känner jag stor tillförsikt inför att leda en organisation bestående av skickliga medarbetare, som med ett stort engagemang arbetar för att ta bolaget framåt och skapa värde för våra kunder. Tillsammans har vi under året implementerat våra nya värderingar, Curious, Committed och Caring, som lägger grunden till den kultur vi ska bygga framöver. Sedan Bonava bildades har vi byggt knappt 40 000 bostä- der. Det innebär att vi skapat grannskap som cirka 100 000 människor idag bor i, vilket är i storleksordningen som en medelstor svensk stad. Det underliggande behovet av nya, hållbara bostäder är stort på de marknader där Bonava verkar och med den rådande marknadssituationen, ökar behovet ytterligare. I Tyskland bedöms det årliga behovet av nya bostäder till 400 000 och i Sverige är samma behov cirka 67 000. Att bygga bostäder och bidra till städer och länders tillväxt är något som vi tar på stort allvar. Avslutningsvis vill jag rikta ett stort tack till alla engage- rade medarbetare, kunder, aktieägare och samarbetspartners som vi har relationer med. Med den omställning av verksam- heten som vi genomfört under 2023, ska vi framöver fortsätta att spela en viktig roll i samhället genom att bidra till att minska bostadsbristen och leverera på vårt syfte – att skapa lyckliga grannskap för fler. Mars 2024 Peter Wallin Vd och koncernchef Vd har ordet Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 11 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Marknad och trender Förutsättningarna på våra marknader är gynnsamma för bostadsutvecklare på lång sikt, men bjuder på utmaningar i närtid. 12Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Lokal marknad med långa ledtider Bonava är verksamt i sex länder och 19 regio- ner. Dessa marknader skiljer sig åt, inte bara mellan länderna utan även mellan region- erna. Vissa marknader är mycket fragmente- rade och kommer sannolikt att konsolideras på sikt. Andra marknader domineras av ett fåtal aktörer. Lagar, regelverk och krav på bostäder och bostadsbyggande varierar utifrån land, region och till och med kommun. Det innebär att produkter och processer måste standardi- seras på en lämplig nivå och erbjudanden anpassas efter den lokala marknadens behov för att bli effektiva. På våra olika marknader skiljer sig dess- utom hur våra underleverantörer arbetar, hur vi förväntas betala för mark och hur vi får betalt av våra kunder. Bostadsutveckling kännetecknas av långa ledtider. Det tar ibland många år från investe- ring i mark till att människor kan flytta in i bo- städerna. Det kräver långsiktighet sam tidigt som aktörerna måste förhålla sig till en mark- nad i ständig förändring. En lokal och långsiktigt attraktiv marknad Bostadsutveckling kännetecknas av lokala marknader och långa led- tider. Därför är det av största vikt att vi har kunskap om våra markna- der och förstår trenderna. Då kan vi göra rätt val och erbjuda bostäder och grannskap där människor kom- mer att trivas. Förutsättningarna på våra marknader är gynnsamma för bostadsutvecklare på lång sikt, men bjuder på utmaningar i närtid. Bonavas projekt Tasandi 5/Astangu 23 i Järveotsa nära Tallinn. Grannskapet ligger nära en sjö och många grönområden. Marknad och trender 13Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Långsiktiga trender Gynnsam demografi leder till efterfrågan på bostäder Befolkningstillväxten har varit stark på Bonavas marknader samtidigt som bostadsbyggandet varit lågt, vilket har ökat behovet av nya bostäder. Många männi skor söker sig till utkanten av stä- derna där infrastrukturen är god och pris- nivån lägre än i stadskärnorna. Nya företag etablerar sig i utkanten av städerna, vilket också bidrar till områdenas attraktivitet. Vi ser en stark efterfrågan på hyresrätter i våra marknader. Människor vill ha större flexibilitet i sitt boende, vilket hyresformen erbjuder. I vissa av våra regioner finns myn- dighetsinitiativ för ökat utbud, vilket skapar goda förutsättningar för bostadsutvecklare. Eftersläpande effektivitet i branschen Sektorn för bostadsutveckling är relativt in effektiv och för de aktörer som lyckas styra sina projekt effektivt finns det mark- nadsandelar att ta. Detta tillsammans med det avvaktande läget på bostadsmarkna- den kan skapa både vinnare och förlorare, vilket på sikt leder till en konsolidering av marknaden. Hållbarhetsfokus genererar möjligheter Bygg- och fastighetsbranschen har en betydande påverkan på naturen och står för en stor andel av den globala klimat- påverkan. Att utveckla och bygga bostä- der är en resurs intensiv verksamhet som tar mycket material och mark i anspråk. Påverkan sker också under den framtida användningen av bostaden. Energikrisen under 2022 medförde exceptionellt höga elpriser och satte fokus på energi- effektivitet under bostadens hela livs- cykel, liksom på fastigheternas möjliga roll i det framtida energisystemet. Ny lagstiftning och nya initiativ läggs fram på global, europeisk, nationell och lokal nivå för att bromsa den globala uppvärm- ningen och skydda naturvärden. Lokala myndigheter ställer samtidigt allt högre krav på bostads- och fastighetsutvecklare i urbana miljöer kring hur bostäderna och närmiljön ska utvecklas för att främja en hälsosam och hållbar livsstil. Växande krav från konsumenter, investerare och medarbetare bidrar också till att driva hållbarhets frågorna. 1) Science Based Targets initiative är ett samarbetsinitiativ från UN Global Compact, World Resource Institute och Carbon Disclosure Project (CDP). Läs mer på sid 20–21, 113 och not H6. Bonavas svar Bonava följer ständigt den demografiska utvecklingen på våra marknader för att styra investeringarna optimalt. Vi ser att områden utanför stadskärnorna är där vi kan utveckla större volymer av attraktiva bostäder. Kund undersökningar ger oss god kännedom om våra kunders preferen- ser, vilket låter oss ta fram attraktiva erbjudanden. Vi arbetar för att skapa bostäder med olika upplåtelseformer utanför storstads- kärnorna som fler människor har möjlighet att köpa eller hyra. Vi kan också anpassa upplåtelseformerna när marknadssituatio- nen och efterfrågan förändras. Bonavas svar Bonava arbetar aktivt med att optimera byggrättsportföljen och öka kostnadsef- fektiviteten genom en flexibel organisa- tion och genom repetition i produkter och processer på respektive marknad. På så sätt kan vi leverera hög kvalitet till en rim- lig kostnad och därmed stå starka i kon- kurrensen. Samtidigt är vår kännedom om den lokala marknaden god, vilket gör att vårt erbjudande kan anpassas till kunder- nas preferenser. Som en del i en större kedja ser vi även att samspelet mellan utvecklare och myndigheter är viktigt. För att godkännandeprocesserna ska bli effektiva, krävs ett bra samarbete. Bonavas svar För att nå framgång som bostadsutveck- lare vill Bonava vara en del av lösningen för att minimera belastningen på miljö och klimat. Det åstadkommer vi genom att bli avsevärt mer resurseffektiva i varje led av vår verksamhet. Vi har grundligt kartlagt vår klimatpåverkan och var den första bostadsutvecklaren i Europa med definie- rade klimatmål godkända av SBTi 1) . Vi strävar också efter att våra bostäder ska möjliggöra ett mer hållbart boende, ett ansvar som Bonava delar med alla aktörer i den kedja som vi är en del av. För att paketera vårt hållbarhetserbju- dande gentemot kunder, investerare och finan siärer använder vi relevant hållbar- hetsmärkning och certifiering. I takt med att konsumenterna blir mer medvetna om sina bostäders energiförbrukning, premie- ras energi effektiva nybyggda bostäder framför äldre, mindre energieffektiva bostäder. Energifrågan skapar med andra ord möjligheter för Bonava som levererar energieffektiva bostäder. Även de sociala hållbarhetsfrågorna är centrala för Bonava. Vi strävar efter att skapa grannskap som främjar gemenskap och en hälsosam och hållbar livsstil. De senaste åren har vi vidareutvecklat vår hållbarhetsrapportering och våra pro- cesser för rapportering av hållbarhetsdata. Detta till följd av ny lagstiftning på områ- det, inte minst EU:s taxonomi för hållbara investeringar och EU:s nya direktiv för håll- barhetsrapportering (CSRD). Marknad och trender Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 14 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Omvärldsfaktorer ändrar förutsättningarna för företag, samhällen och marknader i en allt snabbare takt. Långsiktigt ser vi ett stort behov av bostäder, men kortsiktigt är mark- naden utmanande. För aktörer inom bostads- utveckling innebär den snabba förändrings- takten höga krav på helhetsper spektiv, snabbhet och flexibilitet. Marknadstrender på kortare sikt Det långsiktiga behovet av bostäder är fort- satt stort och flera marknader rapporterar ett underskott på bostäder. Trots det har 2023 präglats av en utmanande marknad med låg försäljning och låga volymer av byggstartade bostäder. Höjda styrräntor och hög inflation samt oro för den geo politiska säkerheten i Europa under 2023 skapade en låg framtidstro, sämre privatekonomi och högre kostnader för finan- siering av bostäder för konsumenterna. Det har lett till att efterfrågan på bostäder har påverkas negativt, att försäljningar har tagit längre tid och att prisutvecklingen har däm- pats. Det har även inneburit att kunderna efterfrågar mer yteffektiva bostäder och accepterar lägre standard på till exempel ytskikt för att få ner kostnaderna. Även investerare i hyresrättsprojekt har påverkats av de högre räntorna som skapar ökade avkastningskrav. Detta har inneburit att bostadsutvecklare och investerare har haft svårt att mötas på en prisnivå som är lönsam för bägge parter, vilket resulterat i färre startade projekt. För att minska exponeringen mot den ökade osäkerheten i marknaden önskar kunder i större utsträckning köpa och sälja inom ett kort tidsspann. Det har försvårat för bostadsutvecklare att sälja bostäder som är inflyttningsklara först ett till två år efter affär. Dessutom har bankernas höjda krav på för försäljning i bostadsrättsföreningar och bostadsaktiebolag för att bevilja bygg- kreditiv försvårat finansieringen av nya projekt. Den stora nedgången i antalet starter av nya bostäder tillsammans med det stora behovet av bostäder har gjort att besluts- fattare på våra marknader diskuterar hur bostadsbyggandet kan stimuleras. Än så länge har diskussionerna resulterat i få konkreta åtgärder. Utmanande marknad på kort sikt men tecken på stabilisering Källa: SCB, Statistic Finland, Destatis; Jämförbar offentlig statistik är inte tillgänglig för de baltiska länderna. 2023 avser rullande tolv månader vid utgången av september månad. Efter de senaste årens höga volymer av pro- duktionsstartade bostäder har volymerna fallit kraftigt sedan andra halvan av 2022. Det krävs en återhämtning i marknaden för att komma tillbaka till historiska nivåer. 0 50 100 150 200 250 300 350 Q3 R12 20232022202120202019201820172016201520142013201220112010200920082007200620052003 Antal bygglov i Tyskland och antal produktionsstartade bostäder i Sverige och Finland, (Index 100 år 2003) Tyskland Sverige Finland Familjevänligt boende nära både stad och natur i grannskapet Syrenen i Nacka. Marknad och trender Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 15 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Strategiskt ramverk Allt vi gör ska ta oss mot vårt syfte och våra mål. 16Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Vår resa mot lönsamhet fortsätter Bonavas strategi ligger rätt även i ett ändrat marknadsläge. Hela vår verksamhet styrs utifrån vårt syfte att skapa lyckliga grannskap för fler. Vi ska stärka vår affär och vår lönsamhet och se till att vi har finansiell kapacitet att dra nytta av de affärsmöjligheter som markna- den erbjuder. Våra tre strategiska fokusområden, våra värderingar och vår hållbara grund ska sam- spela för att vi ska få ut det bästa av vårt arbete. Som en följd av det arbete som gjordes under hösten med en ny affärsplan reviderade Bonava de finansiella målen i början av 2024, medan de icke-finansiella strate- giska målen är oförändrade. STRATEGISKA MÅL Lönsamhet Kapitaleffektivitet Utdelning Hälsosam och säker Nöjda kunder Bekämpa klimat- förändringarna Engagerade medarbetare Optimerad byggrättsportfölj och marknads- position Ökad effektivitet och flexibilitet Tydligare kommersiellt fokus Lyckliga grannskap för fler SYFTE V å r h å l l b a r a g r u n d : | M i l j ö h ä n s y n i a l l t | M ä n n i s k a n i c e n t r u m | E f f e k t i v s t y r n i n g STRATEGISKA FOKUSOMRÅDEN V å r a v ä r d e r i n g a r : | C o m m i t t e d | C a r i n g | C u r i o u s Strategiskt ramverk Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 17 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Vi bygger bostäder för olika behov Vi utvecklar bostäder som fler människor har möjlighet att köpa och leva i. Genom att ut- veckla bostadsområden med en större mång- fald av bostäder i olika storlekar och prisklas- ser, skapar vi valmöjligheter för kunderna och bidrar till mer levande grannskap. På så sätt möjliggör vi även för människor att bo kvar i samma område under livets olika faser. Utvecklar med kundinsikter som grund Våra värdeskapande boendemiljöer bygger på en genuin förståelse av våra kunders behov och drivkrafter. Vi jobbar strategiskt med att förstå och kartlägga vad som är viktigt för att människor ska trivas och vara lyckliga där de bor. Det gör vi genom årliga undersökningar, samråd och samtal med relevanta målgrupper. Genom vårt arbete har vi fått goda insikter i vilka faktorer som bidrar till lycka i grannskapet. Vi vet att trygga och gröna utomhusmiljöer, socialt utbyte mellan grannar och möjligheten till en mer hållbar livsstil är avgörande faktorer för den upplevda lyckan i grannskapet. Vi utgår från de lokala förutsättningarna Vi ser att kundernas behov och upplevda lycka i grannskapet är likartade men att lösningarna är olika beroende på marknad. För att uppnå bästa möjliga resultat i alla projekt på våra olika marknader har vi under de senaste åren fokuserat på att anpassa våra processer, strukturer och arbetssätt för att komma ännu närmre våra kunder och de lokala förutsättningarna. Ambitiösa mål och ständiga förbättringar Hur väl vi lyckas med vårt arbete utvärderas kortsiktigt och långsiktigt genom Bonavas program för kundnöjdhet. Inom programmet följer vi våra kunders upplevelse och kund- nöjdhet med vår produkt, service och bemö- tande under hela kundresan, från kontrakts- skrivning till att kunderna bott i sina hem i tre år. Två viktiga mätetal inom kundnöjd- hets-programmet är Happy Index och Net Promoter Score (NPS) och vårt strategiska mål är att nå 100 procent NPS Consistency till år 2026. Happy Index visar hur väl vi levererar på vårt övergripande syfte. Happy Index är ett statistiskt säkerställt index som hjälper oss att definiera och mäta graden av lycka i bostadsområden. Indexet gör det möjligt att jämföra graden av lycka mellan olika grupper av människor, olika platser och olika tidpunk- ter. Läs mer i not H5. Net Promoter Score (NPS) visar sanno- likheten att rekommendera Bonava till andra och vårt strategiska mål om 100 procent NPS Consistency handlar om att vi ska leverera på samma nivå till alla våra kunder. Vi mäter NPS bland alla nya kunder fyra till åtta veckor efter inflyttning. NPS kan variera från –100 till +100 och vi har satt ett ambi- Vårt syfte – Lyckliga grannskap för fler För att skapa platser och miljöer där människor trivs och där framtida generationer kan växa bygger vi mer än bostäder – vi skapar lyckliga grannskap för fler. Arbetet grundar sig i en genuin förståelse för kundens behov och drivkrafter. Kundnöjdhet Net Promoter Score och NPS Consistency NPS NPS Consistency, % 2023 2022 2021 2023 2022 Tyskland 38 29 36 Tyskland 53 39 Sverige 9 14 36 Sverige 5 17 Finland 26 44 22 Finland 27 38 Danmark i.t i.t. 13 Danmark i.t i.t. Estland 49 31 24 Estland 37 33 Lettland 40 53 49 Lettland 21 50 Litauen i.t. 43 i.u. Litauen i.t. 0 i.u= Ingen uppgift i.t= Icke tillämplig Totalt koncern 29 31 Bonava har slutat att mäta NPS och NPS Consistency i Danmark på grund att fastighetsinvesterarkunder inte inkluderas i mätningen. Litauen färdigställde inga projekt 2023 och kan därmed inte generera något NPS resultat. I mars 2023 justerades beräkningsprincipen för NPS Consistency. Ändringen bestod i att inkludera data först vid över 30 respondenter. Förändringen syftar till att belysa betydelsen av varje kund och respondent. tiöst mål om NPS 50. När alla våra projekt på en marknad har nått en NPS om minst 50 definierar vi detta som 100 procent NPS Consistency. Först när NPS Consistency når 100 procent, det vill säga när alla våra projekt når en NPS om minst 50 i alla projekt, vet vi att vi levererar på samma nivå till alla kun- der. Under 2023 kan vi se att 29 procent av Bonavas projekt nådde målet om NPS Consistency. Tyskland sticker ut med över 50 procent av projekten som når NPS över 50. Syfte Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 18 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Våra värderingar ska genomsyra vår kultur och verksamhet Med en strävan om att skapa det bästa för våra kunder, leverantörer och partners – bygger vår framgång på att ha de bästa förutsättningarna på plats för att våra medar betare ska kunna prestera. För att skapa den bästa kulturen och arbetsmiljön har varje anställd en viktig roll att fylla varje dag, och våra värderingar är till för att vägleda och stötta i denna roll. Våra värderingar beskriver framgångsrika aspekter av beteenden och beslutsfattande på Bonava, och är nyckeln i vårt arbete, vår utveckling samt i vår rekrytering av medarbetare. Genom en engagerad, omtänksam och nyfi- ken kultur bygger vi en stark verksamhet och ett starkt varumärke som säkerställer att vi fort- sätter att attrahera talang och kompetens samt fortsätter att skapa det bästa för våra kunder, leverantörer och partners. Våra värderingar ska genomsyra vår kultur som alltid sätter människan i centrum. Våra värderingar utgör också vårt förhållningssätt för att uppnå en hållbar, högpresterande och lönsam verksamhet. Committed We are committed: Vi är engagerade, vi driver affärsresultat och kundnöjd- het. Vi strävar efter att överträffa oss själva, att uppnå bästa resultat för såväl våra kunder, vår verksamhet som för samhället i stort. Caring We are caring: Vi är omtänksamma, vi vill vara bäst för varandra, våra kunder och samhället. Vi har ett inkluderande och omtänksamt klimat där vi tycker om att samarbeta och dela kunskap. Curious We are curious: Vi är nyfikna, vi strävar alltid efter att lära och förbättra oss samt skapa det bästa för våra kunder. Generellt strävar vi efter att skapa något bättre för människor och planeten, inte bara idag utan även framåt genom att vara med och bygga morgondagens samhälle. Värderingar Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 19 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Målen som styr oss Med anledning av det arbete som genomförts i samband med det nya finansieringspaketet och den affärsplan som togs fram under hösten 2023 togs beslut om nya finansiella mål i början av 2024 som gäller till 2026. De icke-finansiella strategiska målen lämnades oförändrade. De finansiella målen vilar på ett finansiellt ramverk i syfte att balansera de finansiella riskerna i verksamheten. Strategiska mål Lönsamhet Rörelsemarginal före jämfö- relsestörande poster 2026: Minst 10 procent Utfall 2023: 5,0% Kapitaleffektivitet Avkastning på eget kapital: Minst 15 procent över tid Utfall 2023: –18,5% Utdelning Utdelning om 40 procent av koncernens resultat efter skatt till aktieägarna över tid Finansiellt ramverk Soliditeten ska uppgå till minst 30 procent. Koncernens nettoskuld ska inte över- stiga nettoprojekttillgångar vilket defi- nieras som bokfört värde av pågående och färdigställda projekt efter avdrag för kundförskott. Kundnöjdhet Net Promoter Score (NPS) Consistency 100 procent till år 2026 Bekämpa klimatförändringarna Minskad klimat påverkan i linje med våra klimatmål god- kända av SBTi 3) för nivå 1,5˚C. 3) SBTi = Science Based Targets initiative, läs mer på sidan 113 och i not H6. Scope 1–2: –49% Scope 3: –55% Scope 3 per produktionsstartad bostad: +134% Scope 1–2: –35% Scope 3: –40% Scope 3 per produktionsstartad bostad: +53% Engagerade medarbetare Medarbetarnas engagemang i linje med de 10 procent bästa 2) företagen. 2) Benchmarknivå hos de 10 procent bästa företagen ligger på 87. Utfall 2023: 83 Hälsosam och säker arbetsplats För alla, överallt, varje dag, med halvering av allvarliga incidenter 2026 från 2022. Frekvens allvarliga incidenter 1) Mål 2026: <7,1 Utfall 2023: 7,5 Everyone Plan måluppfyllelse 1) Mål ≥90% Utfall 2023: 90% 1) Läs mer om målen i not H2. Bonavas styrelse föreslår att ingen utdelning lämnas för verksamhetsåret 2023. Utfall 2023: 29% Soliditeten vid utgången av 2023 var 34,6% Utfall 2023: 83% Mål Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 20 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Uppföljning av mål 2023 Lönsamhet, kapitaleffektivitet och utdelning I samband med bokslutskommunikén 2023 meddelade Bonava att bolaget reviderar de finansiella målen. Målet att rörelsemargina- len före jämförelsestörande poster från och med 2026 ska uppgå till minst 10 procent kvarstår och även utdelningspolicyn som innebär att vi ska dela ut 40 procent av koncernens resultat efter skatt över tid. För 2023 uppgick rörelsemarginalen före jämförelsestörande poster till 5,0 procent. Styrelsen föreslår att ingen utdelning för verksamhetsåret 2023 görs. Under det nya finansieringspaket finns även begränsningar som gör att utdelning inte kan lämnas inom de närmaste tre åren. För att förtydliga hur vi arbetar med kapitaleffektivitet väljer vi att sätta ett mål på avkastning på eget kapital som över tid ska uppgå till minst 15 procent. Målet att nettoskuldsättningsgraden inte ska överstiga 1.0x utgår då det inte längre anses vara relevant. Finansiellt riskramverk från 2024 De finansiella målen vilar på ett finansiellt ramverk för att säkerställa kontrollen över den finansiella risken. Soliditeten ska över- stiga 30 procent och koncernens nettoskuld ska inte överstiga nettoprojekttillgångar, vil- ket definieras som bokfört värde i pågående och färdigställda projekt efter avdrag för kundförskott. Därmed förtydligas att inves- teringar i byggrätter endast kan ske med eget kapital. Utsläpp av växthusgaser, scope 1 och 2 0 5 10 15 Mål 2030 202320222021202020192018 11,1 13,3 6,6 6,8 ktCO 2 e 10,0 9,9 –49% 8,6 Utsläpp av växthusgaser scope 3, totalt och per produktionsstartad bostad 0 200 400 600 800 Mål 2030 202320222021202020192018 0 100 200 300 400 729791 tCO 2 e/enhet ktC O 2 e 712 732 477 355 164 122 61 125 148 –55% +134% 187 286 Scope 3 värdekedjan, 98,1% Scope 1+2 egen organisatorisk kontroll, 1,9% Fördelning av växthusgaser 2023 Växthusgaser totalt scope 1+2 Växthusgaser totalt scope 3 Växthusgaser scope 3 per produktionsstartad bostad Kundnöjdhet Målet är att alla projekt ska nå minst NPS 50 till 2026 och detta definieras som 100 pro- cent Consistent. Först när Consistency når 100 procent vet vi att vi levererar på samma nivå till alla kunder. År 2023 nådde 29 (31) procent av Bonavas projekt detta mål. I Tysk- land nådde över 50 procent av projekten minst NPS 50 vilket är det högsta resultatet hittills. Läs mer på sidorna 18 och 111. Hälsosam och säker arbetsplats Utfallet för Everyone Plan blev 90 procent i uppfyllelse av förbättringsaktiviteter i res- pektive affärsenhetsplan. Läs mer på sidan 116 och i not H12. Nytt för 2023 var att även Bonavas koncernfunktion har en plan för hälsa och säkerhetsförbättringsarbete. Utfallet för frekvens allvarliga incidenter blev 7,5 (14,3). Minskningen kan till stor del förklaras av avvecklade affärsenheter, en generell minskning av antal projekt och att en större andel av projekten jämfört med föregående år befann sig i slutskedet med färre högriskarbetsmoment. Engagerade medarbetare Utfallet från medarbetarundersökningen Passionate Workplace visar en minskning, 83 (85), dock på relativt fortsatt hög nivå av engagemang under året, trots den svåra marknadssituationen i branschen och affärsenheterna. Vårt strategiska engage- mangsmål är 87, baserat på Brilliants högpresterande benchmark och vi arbetar på att stärka engagemanget ytterligare. Läs mer på sidan 119. Bekämpa klimatförändringarna Utfallet för scope 1 och 2, absoluta siffror, visar på en minskning med 21 procent från föregående år som primärt beror på avveck- lingen av S:t Petersburg och Norge. Jämfört mot basår 2018 har scope 1 och 2 minskat med 49 procent. Utfallet för scope 3, absolut siffra, visar en positiv trend med en minskning på 26 pro- cent från föregående år samt 55 procent från basår. Minskningen beror på mindre produk- tionsvolymer och ständiga förbättringar i beräkningsprocessen. Bonavas fysiska intensitetsmått, tCO 2 per produktionsstart förblir svårtolkat fram tills vi omdefinierar vårt basår 2025. Vårt uppdate- rade basår kommer utgå från projektspecifik data via livscykelanalyser (LCA) istället för den utgiftsbaserade metoden som var bästa tillgängliga praxis när Bonava satte sitt basår 2018 enligt Science Based Targets. Utfallet 2023, med en fortsatt ökning beror på få produktionsstarter i jämförelse med basåret 2018. Läs mer på sidan 113 och i not H6. Mål Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 21 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Strategiska fokusområden för lönsamhet Den utmanande marknaden kräver åtgärder för att stärka kassa flödet och balansräkningen, en effektiv och flexibel organisation och en anpassning av vårt erbjudande. Detta genomförs inom ramen för vår strategi och kommer att göra oss starka inför den vändning av bostadsmarknaden som väntar på sikt. Bonavas tre strategiska fokusområden 1. Optimerad byggrättsportfölj och marknadsposition 2. Ökad effektivitet och flexibilitet 3. Tydligare kommersiellt fokus Fokusområden samverkar Med tanke på att marknaden ser ut att bli fortsatt utma- nande 2024, prioriterar Bonava att öka flexibiliteten genom att styra de faktorer vi kan påverka, det vill säga att minska kostnaderna och att stärka kassaflödet. Detta är något vi arbetat med under hela 2023 där vi redan vidtagit ett antal åtgärder. Från att tidigare ha strävat efter att stärka och växa vår byggrättsportfölj i en uppåtgående marknad, strä- var vi nu efter att optimera byggrättsportföljen genom att förädla existerande mark och desinvestera icke strategisk mark. Den tuffare marknaden innebär också att vi ständigt arbetar med vår effektivitet och flexibilitet inom produktion och orga nisation. Vårt kommersiella fokus under rådande förutsättningar innebär att vi ligger ännu närmare markna- den, prioriterar försäljning och anpassar vårt erbjudande efter kundernas efterfrågan och mark nadsläget. De tre strategiska fokusområden samverkar och tillsam- mans ska de leda oss mot lönsamhet, långsiktig framgång och lyckliga grannskap för fler. Strategiska prioriteringar Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 22 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Optimera byggrättsportföljen och marknadspositionen För att nå våra mål ska vi säkerställa att vi har en optimal portfölj av byggrätter. Den mark som har störst potential att skapa lönsamma projekt i ett nytt marknadsläge behåller och förädlar vi medan vi säljer byggrätter med mindre potential. Förädling av den befintliga portföljen Projektstarter är motorn i vår verksamhet. För att kunna starta projekt när efterfrågan vänder, behöver Bonava ha startklara byggrätter redo. Från det att vi förvärvar mark till byggstart sker ett stort utvecklingsarbete där vi tar hänsyn till vilken typ av bostäder marken lämpar sig för, vilken typ av bostäder som marknaden i området efterfrågar och hur tillståndsprocessen ser ut. Dessutom planeras själva bygg- processen på ett hållbart och effektivt sätt. Givet rådande marknadsförutsättningar har Bonava varit mer selektiva med projektstarter och med investeringar i byggrätter sedan mitten av 2022. Bonava har identifierat att en produktionsnivå för koncernen om 3 500 – 4 000 pro- duktionsstarter per år, vilket är i linje med produktionsnivån under 2019, är en optimal nivå givet nuvarande organisation och kostnadsbas. Vi har arbetat aktivt med att optimera den befintliga port- följen av byggrätter och har varit en aktiv deltagare i detalj- planeprocesser i syfte att höja värdet på vår mark. Vi har även utvärderat var vi har störst potential att skapa lönsamma projekt de kommande åren i ett nytt marknadsläge och under året avyttrat mark och frånträtt optionsavtal för mark där vi bedömde att potentialen var mindre. För att säkerställa att Bonava har rätt bokförda värden och för att fatta rätt investeringsbeslut, genomfördes en mark- nadsvärdering av byggrättsportföljen under året, vilket ledde till en nedskrivning om 686 MSEK. Vid utgången av det tredje kvartalet var övervärdet i byggrättsportföljen cirka 1,2 miljar- der SEK. Läs mer på nästa sida. Gedigen beslutsprocess Investeringar i mark och projekt bedöms noggrant mot var de kan ge bäst avkastning och föregås av gedigen besluts- process. Under en längre tids analys och förhandlingar veri- fierar vi att rätt projektledning är på plats, att kostnadsbilden är under kontroll samt att marknads- och försäljningsläget är gynnsamt innan en investering görs. För att säkerställa att investeringarna optimeras över tid och mellan våra mark- nader sitter Bonavas koncernledning, med representanter för alla affärsenheter, i Bonavas investeringskommitté. Stärkt regional närvaro Bonava strävar efter att stärka sin regionala närvaro för att utnyttja synergier och använda resurserna effektivt, med målet att bli en ledande aktör i sina regioner. Eftersom leve- rantörerna är lokala och myndighetskraven skiljer sig mellan regionerna i ett och samma land, finns det effektivitets- vinster att hämta genom att koncentrera större affärsvolymer i en och samma region. Under året avyttrade Bonava den norska verksamheten, vilket frigjorde kapital och därmed större möjligheter att växa i mer lönsamma regioner. Utveckla verksamheten genom samarbeten Strategin är öppen för samarbeten och samgåenden där vi till- sammans med andra aktörer driver större projekt eller bygger upp hela stadsdelar. Det kan också handla om förvärv av före- tag eller pågående projekt i regioner där vi redan har en god närvaro och vill förstärka den. Den svagare marknaden kan skapa vinnare och förlorare i branschen och öppna affärsmöjligheter för de starka spelarna. Att Bonava har goda relationer med kommuner och kännedom om deras behov är centralt, eftersom det ökar förutsättningarna att göra långsiktiga markförvärv och att utveckla marken på ett sätt som passar vår affärsmodell och våra bygglösningar. Strategiska prioriteringar Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 23 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Balans mellan kassaflöde och byggrättsportfölj Bonavas byggrättsportfölj utgör en god grund för framtida projekt när marknaden vänder. Sedan mitten av 2022 har mark- nadsläget och vår prioritering av kassa- flöde inneburit att vi varit restriktiva med nya investeringar i mark, att vi sett över vår byggrättsportfölj och genomfört en mark- nadsvärdering av den. Bonavas byggrätter redovisas som omsätt- ningstillgångar och upptas därmed till det lägsta värdet av marknadsvärde och anskaff- ningsvärde per tillgång. Värderingen har skett både internt och externt, 80 procent av det bokförda värdet har värderats av obe- roende värderingsinstitut. Översynen med- förde nedskrivningar av byggrättsportföljen med 7 procent av marknadsvärdet eller 686 MSEK. Efter genomförda nedskrivningar uppgick det bedömda marknadsvärdet till 9,5 miljarder SEK, motsvarande ett över- värde på 1,2 miljarder SEK vid utgången av det tredje kvartalet. I det fjärde kvartalet har ingen ny värdering genomförts utan nästa värdering av byggrättsportföljen planeras att genomföras under det tredje kvartalet 2024. Utifrån en samlad bedömning av varje enskild byggrätts värde, som gjorts utifrån det värde som Bonava anser kan genereras vid framtida försäljning av bostä- der inom den ordinarie verksamheten, finns inga ytterligare nedskrivningsbehov vid utgången av 2023. Totalt antal byggrätter vid årets slut upp- gick till 28 900 (29 400), vilket är en minsk- ning jämfört med förra året. I diagrammen redogörs för byggrätts- portföljens utveckling under 2023 och dess sammansättning vid utgången av 2023. Antal byggrätter, i och utanför balansräkningen per segment Vid slutet av 2023 uppgick antalet byggrättsportföljen till 28 900 (29 400) för kvarvarande verksamhet, vilket är en minskning med 500 byggrätter. Minskningen skedde i Baltikum och Tyskland, medan Sverige och Finland ökade antalet byggrätter något. Tyskland Sverige Finland Baltikum 0 10 000 20 000 30 000 20232022 28 900 29 400 Bokförda värden, byggrättsportfölj, exploaterings- fastigheter och aktiverade utvecklingskostnader Under 2023 minskade det bokförda värdet av byggrätts- port följen inklusive aktiverade utvecklingskostnader till 8,1 miljarder SEK (8,2) för kvarvarande verksamhet. Tyskland Sverige Finland Baltikum 0 2 4 6 8 10 20232022 8,2 8,1 SEK Mdr Byggrätter vid utgången av 2023 Ingått avtal, år 2021–2023, 49% 2019–2020, 20% 2016–2018, 17% Före 2016, 14% 14% 17% 49% 20% Villkorade avtal, 16% Optioner, 12% I balansräkningen, 72% 72% 16% 12% 19% 24% 57% Antal byggrätter 28 900 Antal byggrätter i och utanför balansräkningen Planerad start för byggrätter Fördelning byggrätter med start 2024–2025 Start 2024–2025, 19% Start 2026–2027, 24% Start efter 2028 eller avyttring, 57% Flerfamiljshus, 88% Enfamiljshus, 12% B2C, 73% B2B, 27% Antal byggrätter med planerad start 2024–2025 (19%) 5 571 73% 27% 88% 12% Strategiska prioriteringar Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 24 Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Öka effektivitet och flexibilitet Bonava ska öka kostnadseffektiviteten genom en flexibel organi- sation samt repetition i produkter och processer på den lokala marknaden. Vi ska se till att verksamheten snabbt kan anpassas till förändrade affärsvolymer och att vi driver de mest värdeskapande delarna av värdekedjan i egen regi. Flexibel organisation Marknaden för bostadsbyggande är i stän- dig förändring och konkurrensen är hög. För att säkerställa långsiktig konkurrenskraft och lönsamhet, måste Bonavas organisation vara effektiv, kundfokuserad och flexibel. Bonava har antagit en mer flexibel organisa- tionsstruktur där stor del av styrningen är decentraliserad och där centrala funktioner och initiativ minskas väsentligt och där ansvaret för operativa beslut förts ut när- mare kund och marknad, samtidigt som stora investeringsbeslut tas centralt i organi- sationen. Detta ger koncernen förutsätt- ningar för att kunna agera snabbt på föränd- rade marknadsförhållanden och kundbehov. Anpassning till lägre affärsvolymer I en vikande marknad måste den fasta kost- nadsbasen anpassas till de nya affärsvoly- merna. Sedan de första tecknen på en sva- gare marknad 2022, har Bonava arbetat aktivt med att se över bolagets kostnader och genomfört anpassningar till lägre affärs- volymer. Bonava genomförde en genomlys- ning av försäljnings- och administrations- kostnader samt indirekta kostnader redan under 2022, ett arbete som fortsatte under 2023. Vidare beslutade Bonava om ett omstruktureringsprogram under hösten 2023 som väntas leda till besparingar om knappt 400 MSEK på årsbasis från den för- sta januari 2025. Därmed uppgår den totala sänkta kostnadsbasen till 1 miljard SEK brutto (620 MSEK netto) från januari 2025 jämfört med årstakten under det första kvar- talet 2022. Åtgärderna kommer att skapa en mer flexibel organisation där byggstarter enkelt kan skalas upp vid en bättre marknad. Ökad repetition i produkter och processer Genom repetitiva arbetsprocesser och pro- dukter på respektive marknad skapar vi tyd- lighet och effektivitet. Bonava arbetar med standardiserade lösningar som ständigt för- bättras och som används över flera projekt för att uppnå kostnadseffektivitet. Dessa sätter ramarna för hur vi kan utforma bostä- derna. Inom ramarna finns flexibilitet, vilket innebär att bostadshusen kan se mycket olika ut. Det är viktigt för att möta kundernas önskemål och lokala myndigheters krav. Kommuner och lokala myndigheter spelar en central roll, eftersom de utformar rikt - linjer och regelverk samt bestämmer över planeringsprocessen och beviljar tillstånd. På de marknader där vi har väl utformade arbetssätt och arbetar repetitivt lyckas vi leverera snabbare och till lägre kostnad. Högst mognadsgrad har vi i Tyskland och Baltikum och i våra svenska småhus. Vi ska fortsätta utveckla dessa, och samtidigt öka mognadsgraden på övriga marknader. Kompetens och effektiv projektstyrning Inom de områden där det finns utrymme för betydande värdeskapande genom skalför- delar och effektivitetsvinster, ska Bonava ha stark intern kompetens för att själva driva verksamheten. Interna resurser möjliggör större grad av repetition och kontinuerliga förbättringar när vi lär av våra erfarenheter. Vilka funktioner som ska drivas inom och utanför Bonava kan förändras i takt med att marknaden utvecklas, och kommer att utvär- deras löpande. Ett exempel är att affärsen- heten Sverige under 2023 stängde ner den interna design- och produktionsavdelning och att detta framgent till större del kommer att uföras av externa aktörer. Genom att ha samma projektteam på plats över lång tid skapas effektivitet. För varje pro- jekt som färdigställs får vi nya erfarenheter, som kan tas in i nästa projekt och ytterligare effektivisera arbetet. För att säkerställa lön- samhet behöver vi även ha effektiv projekt- kontroll. Hela utvecklingsprocessen, inklu- sive design och standardiserade lösningar till kommersiell planering, måste vara på plats innan vi säljer och bygger våra bostäder. Strategiska prioriteringar Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 25 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Tydligare kommersiellt fokus Försäljning är vår största priori- tet för att skapa kassaflöde i den utmanande marknaden. Under hela kundresan ska vi förutse behov och möta förväntningar. Det innebär att vi anpassar be- fintliga produkter och tjänster till rådande marknadsläge och för bereder oss för en vändning i marknaden. Attraktiv mix av produkter Bonava ska erbjuda trivsamma bostäder och lyckliga grannskap. Kundernas preferenser och förväntningar skiftar mellan kundgrup- per och över tid. Vår mix av produkter med småhus, radhus, kedjehus och lägenheter är en styrka som gör att våra bostäder passar många olika människor. Med stöd i undersök- ningar och med hjälp av Bonavas långa erfa- renhet av bostadsutveckling kan vi erbjuda koncept som möter kundernas behov. Vårt lokala fokus och vår flexibla organisation gör dessutom att vi snabbt kan anpassa vårt erbjudande till skiftande behov och marknads - förutsättningar. Försäljning största prioritet Högre levnadskostnader samt konsumen- ternas lägre tilltro till framtiden har gjort att många känner oro för att göra stora investe- ringar som bostadsköp. Samtidigt är försälj- ning Bonavas främsta prioritet för att säkra kassaflödet. För att sälja bostäder i en svå- erbjudanden och därmed uppnå kostnads- effekti vitet utan att förlora kundvärde. Vi ska göra kundens beslutsprocess enkel. Målet är att erbjuda precis rätt mängd tillval till en rimlig och tydlig kostnad för att säkra en god kundupplevelse. Kunderna ska känna vårt engagemang och känna sig välinformerade under hela köp- och inflyttningsprocessen och när de väljer våra grannskap. Under 2023 fortsatte vi vårt kontinuerliga förbättringsarbete med den digitala kund- resan för att kunna stötta våra kunder före, under och efter inflytt i våra hem och grann- skap. Bygga ett starkt varumärke Varumärkeskännedomen om bostadsutveck- lare har historiskt varit låg. Bonava har sedan start byggt ett starkt varumärke genom att sätta kunden i fokus och med hjälp av insikter ta fram relevanta erbjudanden och bostäder där människor trivs och mår bra. Vi är stolta över våra bostäder och grannskap. Vi vill att både de som arbetar för oss och de som bor i våra bostäder ska vara stolta över att vara del av ett Bonava-grannskap. 2023 har varit ett utmanande år med mycket osäkerhet för oss och bostadsbran- schen i stort. Vi har arbetat med att anpassa erbjudandet efter rådande situation och sam- tidigt hållit fast vid att människan ska stå i centrum av vår affär. Vi fortsätter att utveckla lyckliga grannskap för fler, där de lokala förut- sättningarna och behoven styr vad det inne- bär för just den platsen. Kunder ska fortsatt känna en trygghet i att vi levererar det vi lovar och att vi drivs av att skapa så bra förutsätt- ningar som möjligt för att trivas och må bra. rare marknad ligger vi nära marknaden och genomför anpassningar av vårt erbjudande på flera marknader. Det kan handla om att tillämpa selektiva prissänkningar i pågående eller färdigställd produktion, disponera om bostäder så de består av fler rum eller att erbjuda lägre standard på ytskikt för att få ner kundens kostnader. Energikrisen i Europa 2022 och den höga räntan och inflationen under 2022 och 2023 har ökat våra kunders intresse för energieffek- tiva bostäder. Bonava möter intresset genom att erbjuda energieffektiva och fossilfria upp- värmningssystem i våra bostäder. Utforska nya affärsmodeller För att möta nya behov ska vi utforska nya affärsmodeller. Till exempel har vi projekt där vi utvecklar hyresrätter som vi äger tills vi anser att rätt marknadsförutsättningar råder för försäljning. Detta kallar vi vår Build- to-Manage-modell (B2M). Inflyttning i de två första färdigställda B2M-projekten i Baltikum startade i slutet av 2023 och kommer att bidra med hyresintäkter under 2024. B2M- projektet i Sverige avbröts däremot under året och omklassificerades till exploaterings- mark. En utvärdering av B2M-projekten och hur verksamheten bäst bedrivs på ett kost- nadseffektivitet sätt kommer att genomföras innan vi tar beslut om nya. Möta kunderna under hela kundresan Bonava ska möta kundernas förväntningar under hela kundresan. Utifrån våra kund- insik ter kan vi paketera och standardisera Strategiska prioriteringar Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 26 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Tre faser till lönsam tillväxt Det strategiska arbetet för att nå lönsam tillväxt löper genom tre faser: Stabilisera verksamheten, Säkerställa lönsamhet och Växa affären. Det tuffa marknadsläget innebär dock att alla marknader haft vikande affärsvolymer 2023. Innan tillväxt kan bli aktuellt, måste marknaden vända. Tre faser Våra marknader skiljer sig åt vad gäller kon- kurrens, graden av konsolidering och myn- digheters regelverk och planer för bostads- utveckling. Dessutom skiljer sig våra affärs- enheter åt i grad av mognad och standardi- sering. Därför skiljer sig affärsenheternas strategiska planer för förflyttning till nästa fas. På sikt ska alla affärsenheter genom de tre faserna alternativt avvecklas. Fas 1: Stabilisera verksamheten Den första fasen fokuserar på att stabilisera verksamheten. Syftet är att säkerställa till- räckliga och kontinuerliga volymer för en hållbar verksamhet, och att möta utma- ningar relaterade till en verksamhet utan tillväxt. I det här steget bedömer vi om verk- samheten har förutsättningar att ta nästa steg där vi kan säkerställa lönsamhet, eller om den bör avvecklas. Efter utvärdering av affärsverksamheterna har bedömningen gjorts att Sverige gått från säkerställa lön- samhet till stabilisera verksamheten. Lägre volymer i kombination med projektavvikel- ser motiverar att Sverige behöver stabilisera verksamheten. Under året avyttrade Bonava affärsenhe- ten Norge mot bakgrund av verksamhetens låga affärsvolym och ett stort investerings- behov i byggrätter. Bonava slutförde även försäljningen av S:t Petersburg 2023. Försäljningen inleddes redan under 2022 mot bakgrund av att den Rörelsemarginal: 5,0% Avkastning på eget kapital: neg Rörelsemarginal: ≥10% Avkastning på eget kapital: ≥15 % 1. Stabilisera verksamheten 1. Stabilisera verksamheten 2. Säkerställa lönsamhet 3. Växa affären 2. Säkerställa lönsamhet 3. Växa affären 3. Växa affären 2023 2024 2026 Fas för Bonavas affärsenheter 2023 Sverige Stabilisera verksamheten Finland Säkerställa lönsamhet Tyskland Växa affären Baltikum Växa affären geopolitiska situationen inte gav förutsätt- ningar att driva verksamhet i S:t Petersburg. Fas 2: Säkerställa lönsamhet Den andra fasen är att säkerställa lönsamhet och minimera lönsamhetsvariationer mellan projekt. Samtidigt lyfts kommersiellt fokus, kontroll på kostnaderna, en flexibel organi- sation och utveckling av mer standardise- rade lösningar och repetitiva produktions- processer. Att säkerställa lönsamhet inklu- derar också optimering av byggrättsport- följen för att uppnå en starkare närvaro och position. Finland har under året tagit klivet från stabilisera verksamheten till säkerställa lönsamhet. Fas 3: Växa affären Den tredje fasen handlar om att skaffa förut- sättningarna att växa affären i snabbare takt än marknaden när den vänder. I en svagare marknad är vi dock mer selektiva med att starta projekt. För de affärsenheter som befinner sig i denna fas är en flexibel orga- nisation på plats eller under implemente- ring, kostnaderna är under kontroll samt standardiserade lösningar och repetitiva produktionsprocesser väldefinierade och etablerade. Byggrättsportföljen optimeras och förädlas kontinuerligt utifrån risk och avkastning och nya erbjudanden och affärs- modeller introduceras för att möta kund- behov och tillvarata tillväxtmöjligheter. Affärsenheterna Tyskland och Baltikum befinner sig i fas tre och är därmed rustade att växa affären när marknaden vänder. Mål Genom att starta rätt projekt, med god kontroll på kostnader, ska vi nå vårt mål om minst 10 procent i rörelseresultat före jäm- förelsestörande poster från 2026. Avkast- ning på eget kapital ska uppgå till minst 15 procent över tid. Läs mer om våra affärsenheters strategiska fokus och planer på sidorna 30–39. Strategiska prioriteringar Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 27 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Allt vi gör ska vila på vår stadiga grund Bonavas verksamhet vilar på en stabil grund bestående av våra hållbarhetsfokus områden. Grun- den är utgångspunkten för vår strategi och inne bär att vi har ett inte grerat förhållningssätt till håll- barhet i vår affär och värdekedja. Vår kultur sätter människan i centrum. Det är kärnan i hur vi arbetar för våra kunders bästa. I vårt arbete inkluderar vi även miljö- hänsyn i allt vi gör och tillämpar en effektiv styrmodell med fokus på regelefterlevnad och transparens. Våra arbetssätt, processer och strukturer tar sin utgångspunkt i projek- tens behov och möjligheter och vi jobbar balanserat mellan affärsenheterna och koncernens stödfunktioner med strävan att driva vår affär nära den lokala marknaden. V å r h å l l b a r a g r u n d : | M i l j ö h ä n s y n i a l l t | M ä n n i s k a n i c e n t r u m | E f f e k t i v s t y r n i n g Vår grund Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 28 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Miljöhänsyn genomsyrar allt Bygg- och fastighetsbranschens klimatpåverkan är bety- dande och att utveckla bostäder i linje med de internatio- nella klimatmålen har blivit allt viktigare för kunder och investerare. Hänsyn till miljön ska därför genomsyra hela vår process när vi skapar nya hem. Vi har klimatmål godkända av Science Based Targets ini- tiative (SBTi) och för att minska vår miljö- och klimatpåverkan under hela livscykeln fokuserar vi på en hållbar markanvänd- ning samt utveckling av resurseffektiva bostäder, med god energieffektivitet och låg vattenförbrukning. Där tidigare oexploaterad mark tas i anspråk arbetar vi för att biologisk mångfald och andra ekologiska värden ska skyd- das. Där det behövs sanerar vi marken för att göra den lämp- lig för bostäder. För att optimera material- och övrig resurs- användning under hela livscykeln strävar vi mot en cirkulär produktionsmodell med så lite jungfrulig produktionsråvara och så lite avfall som möjligt. Vi fokuserar också på att använda rätt material för sunda hem med så få miljö- och hälsostörande ämnen som möjligt. Miljömärkta material utgör ett bra verk- tyg för att säkerställa sunda material. För att paketera vårt hållbarhetserbjudande gentemot kunder, investerare och finansiärer använder vi relevant håll- barhetsmärkning och certifiering. Läs mer om vårt arbete inom Miljöhänsyn i allt på sidorna 112–115 och i noterna H6–H11. Styrning för bästa resultat Utveckling av bostäder och bostadsområden är en central del i varje samhälle och det är viktigt att upprätthålla förtro- endefulla relationer till många olika intressenter. God styr- ning är en förutsättning för att nå bästa resultat och det finns en förväntan hos alla våra intressenter om att vår verksamhet ska drivas med hög affärsetik och god transparens. Våra interna regler och processer för god affärsetik och efterlevnad definieras i vår uppförandekod, samt i andra poli- cyer och verksamhetsledningssystem. Vi har också ett pro- gram för efterlevnad av Uppförandekoden med bland annat utbildning inom antikorruption och etik. Vårt arbete med mänskliga rättigheter, trygga arbetsförhållanden, miljöskydd och antikorruption utgår från de grundläggande principerna i FN:s Global Compact och vi ställer samma krav på våra leve- rantörer som på oss själva. Långsiktighet och ömsesidigt lärande med leverantörerna är också avgörande för vår stra- tegi och för att nå flera av våra mål, inte minst våra klimatmål och målen för hälsa och säkerhet. För att vara en trovärdig affärspartner är vi transparanta och redovisar öppet hur vi efterlever de universella princi- perna och bidrar till FN:s globala mål för hållbar utveckling. Läs mer om vårt arbete inom Effektiv styrning på sidorna 121–123 och i noterna H16–H18, H20. Kultur med människan i centrum Vi har alltid fokus på våra kunder, medarbetare, leverantörer och hela grannskapet från planering till genomförande av våra projekt. Vi sätter alltid människan i centrum. Vårt arbete utgår från vårt koncernövergripande ramverk, vår People strategy. Ramverket inkluderar våra värderingar och ledar- principer och tar sin utgångspunkt i hur vi ska jobba med hälsa och säkerhet, en värdestyrd arbetsplats och mångfald för att kunna leverera på vår koncerngemensamma affärs- strategi. Vi säkerställer en hälsosam och säker arbetsplats genom att integrera vårt hälsa- och säkerhetsarbete i hela verksam- heten samt genom att fokusera på ständigt lärande och för- bättringsarbete. Vårt mål är en hälsosam och säker arbets- plats för alla, överallt, varje dag med en halvering av allvarliga incidenter till 2026, från 2022. För att skapa en hållbar och framgångsrik kultur med de bästa förutsättningarna för att attrahera, engagera och behålla kompetenta medarbetare utgår vi från våra värde- ringar – Committed – Caring – Curious. Genom ett starkt kulturbyggande arbete och en välkomnande och inklude- rande arbetsplats skapar vi bättre förutsättningar för att nå vårt syfte lyckliga grannskap för fler. Läs mer om vårt arbete inom området Människan i centrum på sidorna 116–120 och i noterna H12–H15, H19. Vår grund Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 29 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Segment Våra marknader skiljer sig åt och därför möter vi dem på olika sätt. 30Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Viktiga åtgärder som vidtagits samt gynnsamma långsiktiga förhållanden på våra marknader Förändrade makroekonomiska villkor har lett till den utma- nande situationen på bostadsmarknaden som råder just nu. Bonava gör emellertid bedömningen att den strukturella bostadsbristen och behovet av moderna, välplanerade och hållbara bostäder på Bonavas marknader kommer att stödja en uppgång i efterfrågan på bostäder. Befolkningstillväxt och urbanisering i kombination med en låg aktivitet inom bostadsbyggandet under många år har lett bostadsbrist i befolkningscenter som Stockholm och Göteborg i Sverige samt Berlin och Köln i Tyskland. Vi har gjort en proaktiv anpassning till de nya marknads- villkoren och har en stark ställning för att prestera bättre än marknaden när den återhämtar sig. Vi har efter avyttringen av verksamheten i S:t Petersburg och Norge möjlighet att koncentrera arbetet på vår verksamhet i Tyskland, Sverige, Finland och Baltikum. Arbetet som har gjorts av våra affärsenheter under de senaste två åren gör att vi kommer att kunna dra nytta av de möjligheter som uppstår när marknaden vänder. Dessutom gör avyttringen av verksamheten i Norge och S:t Petersburg att vi kan fokusera på våra huvudsegment. Tyskland • Omorganisation som syftar till att göra verksamheten i Tyskland mer flexibel och konkurrenskraftig. • Minskad kostnadsbas om 400MSEK per år – full effekt väntas från 1 januari 2025. • Den nuvarande bostadsbristen motsvarar cirka 230 gånger Bonavas genomsnittliga årliga produktion under de senaste fem åren. • Bonava är välpositionerat för att dra nytta av underskottet på marknaden. • Bonavas närvaro täcker in 35–40procent av hela Tysklands befolkning. Sverige • Proaktiv minskning av antalet startade bostäder under en nedgång på marknaden. • Utvärdering av nedskalad verksamhet och affärsmodell för att öka motståndskraften. • Säkerställd rätt intern kompetens. • Etablerat en väldefinierad plan för att återgå till högre lönsamhet, med konkreta mål och krav. • Den nuvarande bostadsbristen motsvarar cirka 190 gånger Bonavas genomsnittliga årliga produktion under de senaste fem åren. • Underskottet väntas öka på grund av låga volymer av startade bostadsbyggen under 2022–2024. • Bonava finns i storstadsregioner med ett aktuellt och framtida underskott. Finland • Utvärdering gjord på grund av mättad marknad för nybyggnation (B2C). • Organisationen justerad för lägre aktivitet och grundläggande kapacitet för att för- bättra kostnadskontrollen. • Etablerat en väldefinierad plan för att återgå till högre lönsamhet, med konkreta mål och krav. • Stark position i de mest snabbväxande regionerna. • Fortsatt urbanisering förväntas driva efter- frågan. • Välfungerande hyresmarknad har skapat ett mindre underskott på marknaden gene- rellt. Baltikum • Bästa praxis från Tyskland har implemente- rats för att dra nytta av tillväxtmöjligheter. • Byggt upp organisationen och förvärvat byggrätter i Vilnius för att säkerställa en bas för fortsatt tillväxt. • Marknadstillväxt driven av modernisering av bostäder, det befintliga bostadsbestån- det består till stor del av omoderna fastig- heter från Sovjettiden. • Stor efterfrågan på bostäder som uppfyller kraven på moderna förordningar och standar- der avseende miljövänlighet och säkerhet. • Krav på miljövänlighet ytterligare under- byggda av den senaste tidens kraftiga upp- gång i energipriserna. Viktiga åtgärder vidtagna 2022 och 2023 Gynnsamma långsiktiga förhållanden Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 31Segment — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Tyskland Mot en ännu effektivare organisation För att stärka bolagets långsiktiga konkurrenskraft och öka lönsamheten genomför Bonava Tyskland omstruktureringsåtgärder och skapar en ännu effektivare, mer kundfokuserad och flexibel organisation som enkelt kan skalas upp. Andel av nettoomsättningen 55% (56%) Marknadsfakta Tyskland Befolkning (årlig tillväxt sedan 2012): 84,4 miljoner invånare (0,4%) Bonavas regioner: Berlin, Hamburg, Östersjökusten, Sachsen, Rhen-Ruhr, Köln/Bonn, Rhen-Main och Rhen-Neckar/Stuttgart Befolkning i Bonavas regioner: 30 miljoner invånare (35–40% av landets totala befolkning) Andel som bor i städer: 78% Arbetslöshet 2023 (2022): 3,1% (3,1%) Erbjudande: Flerbostadshus med lägenheter (ägande- rätter), småhus, kedjehus och radhus till privatpersoner (äganderätter) och hyresrättsprojekt med lägenheter till investerare Konkurrenter: BPD, Instone, Dt. RH, Ten Brinke, Büschl, Wilma, Zech MSEK 2023 2022 2021 Nettoomsättning 7 283 7 785 7 276 Bruttomarginal, % 12,6 15,6 16,6 Rörelsemarginal före jämförel- sestörande poster, % 1) 8,6 11,6 12,6 Byggrätter, antal 9 000 9 800 9 700 1) Nyckeltalen under 2022 och 2023 har påverkats av jämförelse- störande poster. Marknadspotential och drivkrafter Inflationen under 2023 sjönk till lägre nivåer än de som redovisades för 2022. Konsumentförtroendet började för- bättras under året, även om återhämtningen gick långsamt på grund av den ekonomiska utvecklingen och oro för anställningstrygghet och företagskonkurser. Prisindexen för bostäder visade på en nedåtgående trend under 2023, med tendenser till en stabilisering för nybyggda äganderätter, medan index för nybyggda hyreslägenheter steg. Marknadsläget ger samtidigt möjligheter. Det råder brist på bostäder sedan många år, vilket innebär att det finns en långsiktig efterfrågan på bostäder. Det gäller särskilt i stor- stadsområden och tätortsregioner kring ekonomiskt starka storstäder och deras utkanter där Bonava har sin verksam- het. Det nuvarande underskottet motsvarar cirka 230 gånger Bonavas genomsnittliga årliga produktion under de senaste fem åren. Experterna ser ett glapp i byggandet på cirka 700000 lägenheter per år fram till 2025 och ett ännu större underskott under åren därefter. Bostadsbyggande ligger högt på den politiska agendan. Landets regering uppskattar att 400000 nya bostäder be- höver byggas årligen och planerar åtgärder för att påskynda bostadsbyggandet genom att förenkla regelverket och göra processerna snabbare. I november 2023 enades den fede- rala regeringen och delstaterna om en gemensam överens- kommelse för att påskynda planerings- och godkännade- processerna – ”Bau-Turbo-Pakt”. Bonava är en av Tysklands mest aktiva bostadsutvecklare och finns representerad i nio av Tysklands största städer, vilket omfattar 35–40procent av landets befolkning. Histo- riskt har den tyska marknaden varit mycket fragmenterad på grund av ett stort antal regionala och till och med lokala utvecklare. Det utmanande marknadsläget kan leda till konkurser och konsolidering, vilket kan vara gynnsamt för en större aktör med nationell täckning som Bonava. Utveckling under året Tyskland är Bonavas största marknad och stod för 55 pro- cent av omsättningen 2023. Nettoomsättningen minskade till 7283 (7785) MSEK i huvudsak beroende på att färre bostäder överlämnades till investerare. Under perioden resultatavräknades 1510 (1888) bostäder. Rörelseresultat före jämförelsestörande poster minskade till 628 (904) MSEK främst på grund av mixen av överlämnade bostäder och färre antal resultatavräknade bostäder. Starkt varumärke – dubbla utnämningar under två år i rad Bonava tog återigen hem första platsen i rankningen av varumärken för bostadsutvecklare på den tyska marknaden, Real Estate Brand Value Study 2023. Undersökningen är den största studien för varu- märken i den europeiska fastighetsbranschen. Den frågar 120 000 fastighetsproffs i 45 länder om deras uppfattning om 1 500 olika fastighetsbolag. Därutöver rankades Bonava som nummer ett bland bostadsutvecklare med projekt under uppfö- rande och slutförda projekt under 2023 i utkanterna av tyska städer, baserat på RIWISzdatabasen från Bulwiengesa. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 32SegmentSegment Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Strategiskt fokus framåt – tillväxt Tyskland befinner sig i den tredje fasen – att växa verk- samheten. Affärsenheten har en stark marknadsställ- ning, effektiva byggsystem och processer är på plats. Till det håller en flexibel, snabb och erfaren organisation på att införas. Så snart marknaden vänder är affärs- enheten välpositionerad för att börja öka volymerna. Förbättringsarbetet kommer även fortsättningsvis att fokusera på flexibilitet i produktionen, strategiska inköp och utveckling av vårt erbjudande, som omfattar en ökad andel kostnadseffektiva bostadsprojekt med enfamiljshus och radhus. Läs om de tre faserna på sidan 27. Föregående år överlämnades ett antal konsumentprojekt med höga marginaler, vilket ej var fallet 2023. Rörelsemargi- nalen före jämförelsestörande poster var 8,6 (11,6) procent. Kostnader för omstrukturering om 402 MSEK, nedskrivning- ar av mark om 442 MSEK samt nedskrivning av ett avslutat projekt om 35MSEK klassificerades som jämförelse- störande poster. Rörelseresultatet efter jämförelsestörande poster uppgick till –251 (872) MSEK. Sedan de första tecknen på en svagare marknad under 2022 har vi arbetat proaktivt med att se över bolagets kostna- der och genomfört anpassningar till lägre affärsvolymer. För att stärka bolagets långsiktiga konkurrenskraft och öka lön- samheten beslutade Bonava i september 2023 att genomföra omstruktureringsåtgärder för att minska kostnadsbasen med 400MSEK per år med förväntad full effekt från 1 januari 2025. Syftet med åtgärderna är att skapa en ännu effektivare, mer konkurrenskraftig, kundfokuserad och flexibel organisation som enkelt kan skalas upp. Omstruktureringen påverkar om- kring 340 tjänster i Tyskland. Erbjudandet i Tyskland anpassades till de nya marknads- villkoren under året. Det omfattade bland annat mindre bo- städer till ett mer attraktivt pris. Vi erbjöd också bostäder med förnybara energilösningar såsom solpaneler och värmepum- par, och vi har i allt högre grad integrerat hållbarhetsaspekter såsom cirkularitet för material. Vidare håller vi koll på den demografiska utvecklingen i Tyskland för att framgent möta de bostadsbehov som en äldre befolkning innebär. Under året sålde Bonava 176 (228) bostäder till investera- re och 724 (744) bostäder till konsumenter. Av dessa sålde vi 176 hyreslägenheter i det nya Simons-veedel-området i Köln i Tyskland till en fond för bayerska pensionsplaner. Det nya grannskapet kommer att bestå av totalt 290 lägenheter. Lägenheterna är anpassade för alla åldersgrupper, och varie- rar i storlek för att tilltala både små och stora hushåll. Grann- skapet är planerat med avsikt att minska behovet av att använda bil i vardagen. Bonava startade under året totalt 176 (228) bostäder till investerare och 610 (651) bostäder till konsumenter. Den tyska verksamheten rapporterade totalt 9000 (9800) byggrätter vid utgången av året, varav 1600 (3100) utanför balansräkningen. Efter värderingen som genomfördes under tredje kvartalet skrevs byggrätterna ner med 442MSEK. Byggrätterna befinner sig i olika stadier och utgör tillsam- mans en god grund för de kommande åren. Antal startade och sålda bostäder 0 700 1 400 2 100 202320222021 1 888 1 813 1 510 1 126 1 449 1 125 762 364 385 Resultatavräknade bostäder, antal Konsumenter Investerare Startade: Konsumenter Investerare Sålda: Konsumenter Investerare 0 500 1 000 1 500 2 000 202320222021 1 490 1 409 900 176 228 146 972 1 263 724 744 786 146 228 176 1 344 651 610 879 Skyskrapa i Berlin Under året överlämnade vi 106 enheter i B2C Wuhletaler Fenster-projektet i Berlin. Det består av en skyskrapa med 203 två-, tre- och fyrarums ägandelägenheter i stor- lek mellan 56 och 92kvadratmeter. Alla lägenheterna har balkong, eller om de ligger på bottenvåningen, en uteplats. Wuhletaler Fenster ingår som en del i ett nytt grann- skap som även innefattar fem mindre flerfamiljshus med totalt 376hyreslägenheter. De här bostäderna stod klara 2021 och är helt uthyrda. I grannskapet finns ett omfat- tande nätverk av gångvägar med inbjudande, trivsamma sittgrupper och flera lekplatser. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 33Segment Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Sverige Krafttag för att stärka affären Den svenska marknaden har bromsat in under året och ett antal åtgärder har vidtagits för att stärka verksamheten framåt. När marknaden vänder, kan Bonava Sverige erbjuda en attraktiv bredd av bostäder att hyra eller äga – i eller nära större städer. Andel av nettoomsättningen 20% (20%) Marknadsfakta Sverige Befolkning (årlig tillväxt sedan 2012): 10,5 miljoner invånare (0,9%) Bonavas regioner: Stockholm, Göteborg, Linköping, Luleå, Uppsala och Umeå samt hyresrätter i flertalet större städer Befolkning i Bonavas regioner: 4 miljoner invånare (cirka 40% av landets totala befolkning) Andel som bor i städer: 88% Arbetslöshet 2023 (2022): 7,9% (7,5%) Erbjudande: Flerbostadshus med lägenheter och småhus till privatpersoner (bostadsrätter och äganderätter) och hyresrättsprojekt till investerare Konkurrenter: JM, Riksbyggen, HSB, OBOS, Skanska, Peab, Besqab, Nordr, BoKlok MSEK 2023 2022 2021 Nettoomsättning 2 685 2 745 3 327 Bruttomarginal, % 8,4 3,1 12,6 Rörelsemarginal före jäm- förelsestörande poster, % 1) 2,9 –2,0 8,8 Byggrätter, antal 9 500 8 700 8 200 1) Nyckeltalen har påverkats av jämförelse störande poster. Marknadspotential och drivkrafter Ökande befolkning och inflyttning till de större städerna till- sammans med historiskt låga räntor och högre disponibel inkomst har tidigare drivit bostadsmarknaden i Sverige. Högre levnadskostnader och stigande räntor under 2023 har lett till en avvaktande marknad och en stark inbroms- ning både vad gäller produktionsstarter och försäljning av bostäder. En hög andel av de svenska hushållen har rörliga bolån, vilket gjort att räntehöjningarna påverkat hushållens förmåga att konsumera och minskat köpkraften. Antalet byggstarter i Sverige har under året minskat dramatiskt, vilket påverkar såväl Bonava som övriga aktörer i branschen. Marknadsförutsättningarna har inte varit lika utmanande sedan början på 1990-talet. Samtidigt råder ett betydande utbudsunderskott om cirka 175 000 bostäder motsvarande cirka 190 gånger Bonavas genomsnittliga produktionsvolym i landet under de senaste fem åren. I Sverige förväntas bostadsbristen öka ytterligare under de kommande åren på grund av få produktionsstarter av nya bostäder och Bonava är verksamt i de regioner som har och i framtiden förväntas ha utbudsunderskott. Utveckling under året Nettoomsättningen uppgick till 2 685 (2 745) MSEK. Under perioden resultatavräknades 887 (881) bostäder. Brutto- resultatet belastades av riskavsättningar om 45 MSEK samt av förluster om 51 MSEK från avyttring av byggrätter som följde den strategiska översynen av byggrättsportföljen. Före gående år belastades bruttoresultatet av nedskrivningar av tidigare aktiverade projekteringskostnader och anlägg- ningstillgångar om 155 MSEK. Dessa poster klassificerades inte som jämförelsestörande. Bruttoresultatet uppgick till 225 (85) MSEK och bruttomarginalen till 8,4 (3,1) procent. Kostnader om 303 (20) MSEK klassificerade som jämförel- sestörande poster, varav 20 (20) MSEK för omstrukturering, 160 (0) MSEK för nedskrivning av mark och 123 (0) MSEK för värdejustering av ett avbrutet B2M-projekt. Rörelseresul- tatet före jämförelsestörande poster uppgick till 77 (–54) MSEK och rörelsemarginalen var 2,9 (–2,0) procent. Rörelse- resultatet efter jämförelse störande poster uppgick till –226 (–74) MSEK. Kapellgärdet arena i Uppsala Kapellgärdet Arena är ett attraktivt bostadsområde med möjlighet till ett hälsosamt liv. Grannskapet består av 294 bostadsrätter i olika storlekar. Här delar grannarna på en social och aktiv innegård med fokus på rörelse med utegym, löparbanor och pingisbord och grillplatser. Det finns även bekväma sittytor för den som vill njuta av stillhet och grönska. Grann- skapet är Svanenmärkt. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 34Segment — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Totalt 887 bostäder överlämnades under året. Av dem var många projekt omfattande, såsom investerarprojektet och flerfamiljshuset Kompassen bestående av 162 lägenheter i Västerås och Bark med 175 lägenheter i Tomtebo gård i Umeå. Vi färdigställde även flertalet bostäder för konsumenter, däribland Logementet med 102 bostadsrätter i Göteborg och de två sista etapperna av Kapellgärdet Arena med 63 bostads- rätter i Uppsala. Bonava har sedan 2006 varit med och ut- vecklat totalt nära 1 000 lägenheter i området Kapellgärdet. Den avvaktande marknaden innebar låga försäljnings- volymer. Antalet sålda bostäder till konsument uppgick till 110 (256) medan inga bostäder såldes till investerare under året 0 (0). Antalet produktionsstartade bostäder uppgick till 88 (143) till konsumenter och 0 (231) till investerare. Under året star- tades Glöd i Umeå bestående av 69 Svanenmärkta bostads- rätter och Sörgården i Öjersjö, Göteborg, där den första etap- pen består av 19 Svanenmärkta kedjehus. Bonava vann en markanvisning i Kronandalen under året. Det ger oss möjlighet att säkerställa flera års projektstarter och att bidra till den gröna nyindustrialiseringen i norra Norr- land. Kronan är en grön och modern stadsdel i Luleå och dess hjärta kallas Kronandalen. Detaljplanen i området har vunnit laga kraft och planerad produktionsstart är 2024. Bonava planerar två kvarter med flerbostadshus – cirka 170 lägen- heter, och ett kvarter med radhus – cirka 20 bostäder. Grann- skapet erbjuder närhet till naturen samt ett aktivt och be- kvämt liv för de cirka 7 000 personer när det är fullt utbyggd. I september tillträdde Michael Björklund som ny affärs- enhetschef. Han är även chef för Bonavas verksamhet i Baltikum och har varit medlem i Bonavas koncernledning sedan 2016. Mot bakgrund av den utmanande marknaden och för att säkerställa lönsamheten och stärka affären för framtiden ge- nomförde vi en omfattande omstrukturering av organisatio- nen under året. Vidare införde Bonava Sverige en mer decen- traliserad styrningsmodell. Det nya arbetssättet syftar till att komma närmare våra kunder och att enklare kunna anpassa organisationen utifrån lokala förutsättningar. Bonavas byggrätts- och projektportfölj optimerades ytter- ligare under året, både genom planarbete inför kommande starter samt avyttring och förvärv av byggrätter. Bland annat gjorde Bonava ett förvärv om 300 byggrätter i Älvängen, norr om Göteborg och vi slutförde detaljplanen för Fjärilshuset i Ormbacka, Järfälla, där en modern trädgårdsstad med drygt 180 bostäder planeras. Totalt fanns 9 500 (8 700) byggrätter vid utgången av 2023 varav 2 500 (2 900) utanför balansräkningen. 0 500 1 000 1 500 202320222021 1 113 256 420 693 110 110 256 231 88 420 374 711 143 88 1 131 Antal startade och sålda bostäder Startade: Konsumenter Investerare Sålda: Konsumenter Investerare 0 300 600 900 1 200 202320222021 881 1 055 887 374 540 420 507515 467 Antal resultatavräknade bostäder Konsumenter Investerare Strategiskt fokus framåt – stabilisera verksamheten Sverige befinner sig i den första strategiska fasen – stabilisera verksamheten. För att säkerställa god lön- samhet och hantera skiftningar i affärsvolym, behöver affärsenheten skapa en mer flexibel organisation och öka tydligheten för ansvar och kontroll i projekten. Omfattningen av användningen av så kallade turn-key leverantörer ska öka för att minska den fasta kostnads- basen. Affärsenheten ska fokusera på regioner och typer av projekt som historiskt visat sig lönsamma såsom enfamiljs- och flerfamiljsbostäder utanför Stockholm. Läs om de tre faserna på sidan 27. Grannskap i Tomtebo gård fullt av energi I Tomtebo gård, invid Nydalasjön, bara några kilometer från centrala Umeå, byg- ger Bonava flera familjevänliga grannskap, där Glöd består av 69 Svanenmärkta och välplanerade bostadsrätter med 2–5 rum. En spännande nyhet är vår generations- lägenhet, där en del av bostaden kan delas av med egen entré och pentry för tonåring- en, farmor eller det egna hemmakontoret. Glöd har solceller på taket som beräknas producera 10–12 procent av hela grann- skapets energibehov. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 35Segment — Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Finland Ökad nettoomsättning i Finland Bonava redovisade ett stort antal överlämningar och en ökad nettoomsättning under 2023. Marknadsprognosen på kort sikt i Finland är utmanande på grund av låg efter- frågan och hög tillgång. Andel av nettoomsättningen 19% (13%) Marknadsfakta Finland Befolkning (årlig tillväxt sedan 2012): 5,6 miljoner invånare (0,3%) Bonavas regioner: Helsingfors, Åbo, Tammerfors Befolkning i Bonavas regioner: 2,2 miljoner invånare (cirka 40% av landets totala befolkning) Andel som bor i städer: 86% Arbetslöshet 2023 (2022): 7,6% (6,8%) Erbjudande: Flerbostadshus med lägenheter till privat personer och hyresrättsprojekt till investerare Konkurrenter: YIT, Skanska, SRV, JM Suomi, Peab, Pohjola Rakennus, T2H, Lujatalo Marknadspotential och drivkrafter I Finland är efterfrågan på bostäder främst koncentrerad till storstadsregionerna med störst befolkningstillväxt och ut- byggd infrastruktur: Helsingfors, Tammerfors och Åbo, det vill säga regioner där Bonava har verksamhet och en stark ställning. Urbanisering och en åldrande befolkning är fort- satta trender i Finland, vilket på lång sikt skapar efterfrågan på nya hållbara bostäder. Under 2023 resulterade stigande räntor i en låg efter- frågan både på investerar- och konsumentmarknaden. Enligt marknadsstudier var konsumentförtroendet inte på sin lägsta nivå, men det var ändå svagt. Ett betydande antal projekt färdigställdes på marknaden under året vilket skapade ett överskott och därmed relativt låga uthyrningsgrader för hyresbostäder. Den välfungerande hyresmarknaden har dock skapat ett underskott på mark- naden generellt. Konkurrensen på den finska marknaden för flerbostads- hus är hård. Den består främst av större aktörer med bredd i erbjudandet, men även av nya, mindre aktörer. Bonava är en av de få renodlade bostadsutvecklarna. Utveckling under året Nettoomsättningen ökade till 2 531 (1 759) MSEK. Rörelse- resultatet före jämförelsestörande poster uppgick till 107 (88) MSEK med en rörelsemarginal före jämförelse störan- de poster på 4,2 (5,0) procent. Rörelseresultatet tyngs av två färdigställda och överlämnade projekt med låg margi- nal, vilket vi kände till på förhand. Trots det påbörjades pro- jekten för att uppfylla befintliga avtalskrav och undvika vite. MSEK 2023 2022 2021 Nettoomsättning 2 531 1 759 1 842 Bruttomarginal, % 7,6 10,4 7,2 Rörelsemarginal före jämförel- sestörande poster, % 1) 4,2 5,0 3,1 Byggrätter, antal 3 600 3 400 4 100 1) Nyckeltalen under 2021 och 2023 har påverkats av jämförelse- störande poster. BREEAM in-Use-certifiering med betyget Excellent Bonavas flerfamiljshus i Helsingfors och Åbo, byggda för Sirius Capital Partners, erhöll BREEAM In-Use Part 1-certifiering i en kvalitetsrevision och uppnådde målnivån Excellent under 2023. Miljö- konsekvensanalysen beaktar byggnadens fysiska egenskaper, inklusive tekniska lösningar i fråga om energieffektivitet, använda material, markanvänd- ning och transporter. Denna internationellt erkända tredjepartscertifiering är en bra utgångspunkt för den framtida miljöförvaltningen av fastigheten. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 36Segment Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Kostnader om 90 MSEK har klassificerats som jämförelse- störande poster, varav 7 MSEK för omstrukturering och 83 MSEK i nedskrivning av exploateringsfastigheter. Rörelse- resultatet efter jämförelsestörande poster uppgick till 17 (88) MSEK med en rörelsemarginal på 0,7 (5,0) procent. Antalet färdigställda och överlämnade bostäder uppgick till 1051 (718), varav 306 (414) till konsumenter och 745 (304) till investerare. Under perioden sålde Bonava 75 (626) bostäder till inves- terare och 87 (212) bostäder till konsumenter. Av dessa sål- des 75 hyreslägenheter i Kirstinpuisto i Åbo till investeraren eQ. Projektet, som går under namnet Turun Solina 11, påbör- jades under det första kvartalet 2023 och projektet väntas överlämnas under det andra kvartalet 2024. Även Turun Solina 9-projektet är beläget i Kirstinpuisto. Det färdigställdes under året och är Bonavas första projekt som uppfyller kriterierna i EU-taxonomin. Bonava Finland färdigställde ytterligare ett taxonomiförenligt projekt i slutet av 2023 och har ytterligare två i pipeline. Till följd av marknadssituationen påbörjade Bonava 0 (139) enheter för konsumenter och 75 (626) bostäder för investerare under 2023. Vi anpassade organisationen och verksamheten för att hantera den utmanande marknads- situationen och justerade kostnaderna för att avspegla de minskade volymerna. I samband med omstruktureringen av organisationen genom- förde vi även strategiska och operativa förändringar för att fortsätta stödja vändningen i verksamheten. Kärnprocesser och ansvarsområden förnyades i enlighet med detta. De uppdaterade processerna kommer att göra vår verksamhet enklare och ännu mer tillförlitlig. Antalet anställda minskade med 33procent under året. Vi fortsatte att förbättra projektstyrningen under året. Vi håller på att bygga upp en företagskultur med hjälp av vårt produktionsutbildningprogram och etablerade principer för kvalitetskontroll och har redan förbättrat säkerhet och kvalitet på arbetet. Därutöver genomförde vi förbättringsåtgärder från hälsa- och säkerhetsprogrammet ”Everyone Plan” under året. Vid utgången av 2023 hade den finska verksamheten 3600 (3400) byggrätter varav 2100 (2 100) utanför balansräkningen. Efter värderingen som genomfördes under tredje kvartalet uppgick nedskrivningar av byggrätterna till 83MSEK. 0 300 600 900 1,200 202320222021 718 636 1 051 304 287 745 414 349 306 Resultatavräknade bostäder, antal Konsumenter Investerare 0 500 1 000 1 500 202320222021 988 87 626 462 838 526 75 212 765 75 162 462 626 570 139 1 032 Antal startade och sålda bostäder Startade: Konsumenter Investerare Sålda: Konsumenter Investerare Strategiskt fokus framåt – säkerställa lönsamhet Finland har gått in i nästa mognadsfas – säkerställa lön- samhet. Verksamheten är stabilare, projektstyrningen och ansvarsfördelningen är tydligare och prognoserna är mer tillförlitliga än tidigare. Trots det måste verksamheten växa för att förbättra lönsamheten. Arbetet fortsätter för att öka effektiviteten i organisationen och för att säkerställa att besluten fattas närmare de lokala marknaderna, liksom arbetet med att förbättra styrning och kostnadseffektivitet inom design, produktion och inköp. Parallellt med det har Finland stärkt sitt fokus på konsu- mentmarknaden i alla regioner för att förbättra lönsamheten. Läs om de tre faserna på sidan 27. Bonavas största projekt i Finland Turun Solina 11 – sålt till investeraren eQ – är det sjunde flerfamiljshuset som Bonava bygger i grannskapet Kirstin- puisto. Det är ett område som när det är färdigt totalt kommer att omfatta 1400 Bonava-hem och det utgör Bonavas största projekt i Finland. Kirstinpuisto har ett centralt läge i ett växande bostads- område med goda kommunikations- möjligheter, ett bra utbud av service och stadsgrönska. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 37Segment Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Investering i tre faser färdigställd Projektet Tasandi 5/Astangu 23 i Järveotsa, nära Tallinn, bestående av 74 lägenheter, färdigställdes och överlämnades under året. Det var den sista av tre faser som bestod av totalt 184 lägenheter till konsumenter. Den första fasen påbörjades i slutet av 2020 och den tredje fasen färdigställde under 2023. I projektet ingår en trevlig innergård med lekplats för barnen och ett underjordiskt parkeringsgarage för de boende. Baltikum Framtida möjligheter i Baltikum Den låga kvaliteten i befintligt bostadsbestånd i kombination med en växande efterfrågan på energieffektiva och välplanerade bostäder skapar möjligheter inför framtiden, inklusive resurseffektiva och moderna hyresbostäder. Andel av nettoomsättningen 6% (6%) Marknadsfakta Baltikum Befolkning (årlig tillväxt sedan 2012): Estland 1,4 miljoner invånare (0,3%), Lettland 1,9 miljoner invånare (–0,7%). Litauen 2,9 miljoner invånare (–0,5%) Befolkning i Bonavas regioner: Latvia – Riga: 1,1 miljoner invånare (55procent av landets totala befolkning), Estland – Tallinn: 600000 invånare (46procent av landets totala befolkning), Litauen – Vilnius: 800000 invånare (29procent av landets totala befolkning) Andel som bor i städer: Estland 70%, Lettland 69%, Litauen 68% Arbetslöshet 2023 (2022): Estland 6,1% (5,6%), Lettland 6,6% (6,8%), Litauen 6,5% (6,0%) Erbjudande: Flerbostadshus till privatpersoner (ägande- rätter) och hyresrättsprojekt till investerare (historiskt låg andel) Konkurrenter: Merko, Endover, YIT, Hanner, Eika, RealCo MSEK 2023 2022 2021 Nettoomsättning 770 832 757 Bruttomarginal, % 15,0 18,2 15,0 Rörelsemarginal, % 1) 8,9 13,0 10,8 Byggrätter, antal 6 800 7 500 6 000 1) Nyckeltalen har ej påverkats av jämförelsestörande poster då sådana ej har redovisats. Marknadspotential och drivkrafter Bonava är den största bostadsutvecklaren i Lettland och har under ett antal år varit en av de tre största i Estland. Trots en utmanande marknad och minskade volymer upprätthölls denna ställning med framgång under 2023. I Litauen, där Bonava inledde verksamhet under 2020, har bolaget etablerat en stabil organisation och utvecklat sina första projekt. Här har Bonava potential att bli ledande. Marknaden i alla de tre baltiska huvudstäderna har upp- visat tillväxt på senare år, även om de ställdes inför en svag ekonomisk nedgång under 2023. De förväntas emellertid återgå till tillväxt under 2024. En låg arbetslöshet stödjer marknaden, men de höjda räntorna har fått konsument- förtroendet och köpkraften att sjunka. Räntorna förväntas stabiliseras under 2024. Den låga kvaliteten i befintligt bostadsbestånd i kom- bination med en växande efterfrågan på energieffektiva och välplanerade bostäder skapar möjligheter inför framtiden, inklusive resurseffektiva och moderna hyresbostäder. Höjda energipriser har medfört ett ökat intresse för miljövänlighet. Dessutom konkurrerar bankerna på de baltiska marknader- na aktivt om bolånekunderna. Följaktligen finns det ett fler- tal faktorer som stödjer en återgång till mer gynnsamma marknadsvillkor under 2024. Osäkerheten från den ryska invasionen i Ukraina bedöms i nuläget inte påverka marknaderna i Baltikum mer än i övriga Europa. Prisnivåerna för bostäder, liksom för byggande, stabiliserades under året och uppvisade till och med ett visst utrymme för kostnadsminskningar. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 38Segment Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Utveckling under året Nettoomsättningen uppgick till 770 (832) MSEK, något läg- re än föregående år, eftersom färre bostäder till konsumen- ter resultatavräknades, men med stabila marginaler. Avvak- tande marknader och en låg försäljning under året var skälet till det lägre antalet som resultatavräknades. Rörelseresulta- tet uppgick till 68(108)MSEK och rörelsemarginalen sjönk till 8,9(13,0)procent. Rörelseresultatet och marginalen minskade på grund av ett lägre antal resultatavräknade bostäder, inklusive redovisningen av ett projekt med låg vinstmarginal under året. I Vilnius, Litauen färdigställdes den första fasen av Lake Town-investeringen och resultatavräknades delvis. Projektet består av elva faser som tillsammans omfattar över 700 funk- tionella och välplanerade ägandelägenheter för konsumenter. Lägenheternas ytskikt är helt färdigställda när kunderna flyt- tar in, vilket är mycket ovanligt i Litauen och höjer standarden på marknaden. Den sista av de tre faserna i konsumentprojek- tet Järveotsa, nära Tallinn, färdigställdes och överlämnades också under året. I Tallinn, Estland och Riga, Lettland påbörjade Bonava sina första hyresrättsprojekt avsedda för egen förvaltning enligt vår Build-to-Manage-modell (B2M) i slutet av 2021. B2M innebär att vi bygger, behåller och förvaltar under en period istället för att avyttra direkt. Under året färdigställdes 195 hyresbostäder i Baltikum, varav 99 i projektet Aiandi 11 i Tallinn och 96 i projektet Maskavas 5 i Riga. Såväl utveckling som produktion föregicks av en stark kostnadskontroll och projekten färdigställdes i tid. Båda projekten kommer att bidra med hyresintäkter under 2024, vilka kommer att öka successivt under året i takt med ökande beläggningsgrad. Det går att se en stark potential i etableringen av en profes- sionell hyresmarknad på de baltiska marknaderna som för när varande domineras av den privata hyressektorn. Under året startade Bonava 384 (495) bostäder till konsu- menter. Två av projekten som startades innefattar Maskavas 6, den sista fasen i den stora investeringen i Riga, och Aiandi 8 i Tallinn. 321 (470) enheter såldes till konsumenter. Vid utgången av 2023 hade den baltiska verksamheten 6800 (7500) byggrätter varav 2000 (3250) utanför balans- räkningen. Det säkerställer en stark byggrättsportfölj för de närmaste två till fyra åren. 0 300 600 900 1 200 202320222021 811 676 164 521 676 647 521 Resultatavräknade bostäder, antal Konsumenter Investerare 0 250 500 750 1 000 202320222021 321 912 470 912 470 495 384 321 672 495 384 195 867 Antal startade och sålda bostäder Startade: Konsumenter Investerare Sålda: Konsumenter Investerare Strategiskt fokus framåt – tillväxt Baltikum är i den tredje mognadsfasen med rätt förutsättning- ar för en försiktig tillväxt. När marknaden börjar utvecklas mer gynnsamt kommer en lönsam tillväxt att kunna säkras genom att behålla kontrollen över inköp, projektering och produktion samt genom att ha ett starkt team på plats. Bonava kommer att fortsätta investera i omogna konsumentmarknader och fortlöpande utveckla erbjudandet till kunderna. Huvudstaden Vilnius, som ligger i det befolkningsmässigt största landet, erbjuder ytterligare tillväxtpotential över tid eftersom det är den marknad som Bonava senast har gått in på. Läs om de tre faserna på sidan 27. Sista etappen i Maskavas startad Krasta Masivs i Riga i Lettland har snabbt blivit ett populärt område, med goda kommunikationer, närhet till centrum och bra utbud av butiker. Projektet Maskavas 6 för konsumenter som star- tade under 2023 är den sista etappen av grann- skapet Krasta Masivs. När projektet är färdigställt kommer det att bestå av totalt sex hus med 556 Bonava- hem. Tre av husen är redan överlämnade till ny inflyttade ägare. Bonavas eget byggsystem och upprepning i byggprocessen har möjliggjort leveransen av bostäder med hög standard till ett bra pris. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 39Segment Verksamhet Bonava i korthet 2023 i korthet Vd har ordet Marknad och trender Strategiskt ramverk Syfte Värderingar Mål Strategiska prioriteringar Vår grund Segment Översikt Tyskland Sverige Finland Baltikum Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 40 Bolags- styrning Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Bolagsstyrningsrapport Denna bolagsstyrningsrapport, som är upp- rättad i enlighet med årsredovisningslagen och Svensk kod för bolagsstyrning (”Koden”), innehåller viktig information om hur Bonava följer Koden, om aktieägarna, valbered- ningen, årsstämman, styrelsen och dess arbete inklusive utskott, ersättning och fördelning av ansvarsuppgifter inom styr- ningsmodellen. I bolagsstyrningsrapporten beskrivs också Bonavas system för intern kontroll och riskhantering, vilket enligt aktie- bolagslagen och Koden är styrelsens ansvar. Denna bolagsstyrningsrapport har upprät- tats av styrelsen och lämnas i enlighet med årsredovisningslagen och Koden och redo- gör för Bonavas bolagsstyrning under 2023. Regelverk, styrmodell och intern kontroll Bonava vill med en god bolagsstyrning säker- ställa ett ansvarsfullt och hållbart arbetssätt över tid. Den styrningsmodell som tillämpas ger en transparent och tydlig fördelning av mandat och ansvar och en effektiv hantering av relevanta risker och nödvändiga kontroller. Målsättningen är att skapa en långsiktigt håll- bar verksamhet som över tid skapar värde till aktieägarna och övriga intressenter. Regelverk och styrmodell Bonava är ett svenskt publikt aktiebolag som noterades på Nasdaq Stockholm 2016. Bolagsstyrningen i Bonava följer svensk lag, bolagsordningen, Nasdaq Stockholms Regel verk för emittenter samt de regler och rekommendationer som ges ut av relevanta organisationer. I de länder där Bonava driver verksamhet följs den lagstiftning och övriga regler som är tillämpliga lokalt. Bonava följer även god sed på värdepappersmarknaden, vilket bland annat innebär att koncernen till- lämpar Koden. Bonavas bolagsordning, som fastställdes vid en extra bolagsstämma i februari 2024, återfinns i sin helhet på bonava.com. Bolags- ordningen föreskriver att bolaget ska direkt eller genom dotterbolag, utveckla och inves- tera i bostäder och bedriva handel med fast- igheter samt bedriva annan med ovan nämnda verksamheter förenlig verksamhet, samt dessutom ombesörja vissa koncern- gemensamma uppgifter såsom att tillhanda- hålla stabstjänster. Styrelsen har sitt säte i Stockholm. Bolaget kan inte fatta några beslut i strid mot bolagsordningen utan att först hänskjuta en sådan fråga till bolags- stämma för beslut och eventuell ändring av bolagsordningen. Bolagsordningen inne- håller inga särskilda bestämmelser om till- sättande och entledigande av styrelseleda- möter eller om ändring av bolagsordningen. Bonava följer Koden utan några avvikelser. Inga överträdelser av Nasdaq Stockholms Regelverk för emittenter eller god sed på aktiemarknaden har förekommit. 1 Aktieägare Bonavas aktie noterades på Nasdaq Stock- holm 2016. Vid årsskiftet uppgick antalet aktier i bolaget till 108 435 822 aktier. Aktie- kapitalet var per samma datum 434 MSEK och kvotvärdet per aktie uppgick till 4,00 kronor. Antalet kända aktieägare uppgick vid årsskiftet till 30 385 stycken. Bolagets fem största aktieägare var vid årsskiftet Nord- stjernan AB, Fjärde AP-fonden, Schroders, Nordea Liv & Pension och Swedbank Robur Fonder. Läs mer om Bonavas aktier och aktieägare på sidorna 158–159. 2 Valberedning Valberedningen är ett organ som inrättats av årsstämman med uppgift att lägga fram förslag om antalet styrelseledamöter och styrelsens sammansättning, inklusive styrel- sens ordförande, samt förslag om styrelsens arvodering, inklusive eventuellt särskilt arvode för utskottsarbete. Valberedningen Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 41Bolagsstyrningsrapport Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Aktieägare 1 Valberedning 2 Vd och koncernledning6 Ersättningsutskott 5b Bolagsstämma 3 Styrelse 5 Revisorer4 Revisionsutskott 5a — ska också lägga fram förslag om årsstäm- mans ordförande och om revisorer och deras arvodering. Om det behövs ska valbe- redningen även lägga fram förslag till änd- ringar i gällande regler för valberedningen. Valberedning inför årsstämman 2024 Vid årsstämman 2023 i Bonava utsågs föl- jande valberedning inför årsstämman 2024: Peter Hofvenstam från Nordstjernan AB, Olof Nyström från Fjärde AP Fonden, Lennart Francke från Swedbank Robur Fonder samt styrelsens ordförande som adjungerad leda- mot. Peter Hofvenstam valdes till valbered- ningens ordförande. Valberedningens arbete Valberedningen har enligt instruktionerna till uppgift att lägga fram förslag till årsstäm- man om antalet styrelseledamöter och sty- relsens sammansättning, inklusive styrel- sens ordförande, samt förslag om styrelsens arvodering, inklusive eventuellt särskilt arvode för utskottsarbete. Valberedningen ska också lägga fram förslag om årsstäm- mans ordförande och, i förekommande fall, om revisorer och deras arvodering. I den mån som anses erforderlig ska valbered- ningen även lägga fram förslag till ändringar i gällande regler för valberedningen. Valberedningen har inför årsstämman 2024 haft två sammanträden och därutöver kontakt per telefon och e-post. Valbered- ningen har av styrelsens ordförande fått en redogörelse för hur arbetet bedrivits i styrel- sen under året, intervjuat styrelsen och dis- kuterat den självutvärdering som styrelsen genomfört. Valberedningen har noterat att styrelsen sammantaget är väl fungerande och att den, med hänsyn till bolagets verksamhet, utveck- lingsskede och förhållanden i övrigt, har en ändamålsenlig sammansättning och en mång- sidighet och bredd avseende kompetens, erfa- renhet och bakgrund. En jämn köns fördelning ska eftersträvas. Kraven enligt bolagets mång- faldspolicy bör anses uppfyllda. Valbered- ningen har därefter utvärderat bolagets behov och gått igenom önskad styrelsesammansätt- ning i förhållande till nuvarande styrelseleda- möters erfarenhet och kompetens. Valbered- ningen har även utvärderat styrelsens arvoden och behandlat frågan om ersättning för arbete i styrelsens utskott. Valberedningens fullstän- diga förslag presenteras i kallelsen till års- stämman. Samtliga beslut i valberedningen har varit enhälliga. Valberedningens förslag Aktieägare har varit välkomna med förslag och synpunkter till valberedningen. Aktie- ägare som önskar lämna förslag till valbe- redningen gör detta via bolagsstamma@ bonava.com. Ingen särskild ersättning har utgått till ordföranden eller till någon av de övriga ledamöterna i valberedningen. Valberedningens förslag på styrelsemed- lemmar, styrelsearvoden och revisorer pre- senteras i kallelsen till årsstämman samt på bonava.com. Ledamöter 1) Utsedd av Oberoende 2) Peter Hofvenstam, valberedningens ordförande Nordstjernan AB Ja/Nej Olof Nyström Fjärde AP Fonden Ja/Ja Lennart Francke Swedbank Robur Fonder Ja/Ja 1) Samt styrelsens ordförande som adjungerad ledamot. 2) Oberoende i förhållande till bolaget och bolagsledningen/till den i bolaget röstmässigt största aktieägaren. 3 Bolagsstämma Bolagsstämman är Bonavas högsta besluts- fattande organ och är ett forum för samtliga aktieägare att utöva sitt inflytande. Bolags- stämman beslutar om ändringar i bolags- ordningen. Kallelse till bolagsstämma sker genom att kallelsen hålls tillgänglig på bola- gets hemsida samt annonseras i Post och Inrikes Tidningar. Samtidigt som kallelse sker annonseras en upplysning om att kal- lelse har skett i Dagens Nyheter. Årsstämma 2023 Under 2023 hölls det en ordinarie års- stämma den 3 april 2023 då val av styrelse och andra sedvanliga frågor beslutades. Aktieägare hade möjlighet att delta antingen fysiskt vid stämman eller genom att utöva sin rösträtt i förväg genom poströstning i enlighet med Bonavas bolagsordning. Extra bolagsstämma 2024 Vid en extra bolagsstämma den 7 februari 2024 beslutades det om en nyemission av A- och B-aktier med företrädesrätt för befint- liga aktieägare om cirka 1 050 MSEK före transaktionskostnader. Årsstämma 2024 Bonavas ordinarie årsstämma 2024 äger rum den 10 april 2024 i Stockholm. Aktie- ägare har rätt att få ett ärende upptaget vid årsstämman om skriftlig begäran inkommit till styrelsen fram till den 21 februari 2024, vilket bolaget har informerat om på sin hem- sida i samband med delårsrapporten för det tredje kvartalet 2023. Bonava eftersträvar att styrelsen, ledningsgruppen, valbered- ningen och revisorn ska vara närvarande vid årsstämman. För mer information om års- stämman, se sidan 162 eller Bonavas hem- sida, bonava.com. 4 Revisor Bolagets finansiella räkenskapshandlingar och bokföring samt styrelsens och koncern- ledningens förvaltning granskas och revide- ras av bolagets revisor. På årsstämman den 3 april 2023 omval- des det registrerade revisionsbolaget PwC (Öhrlings PricewaterhouseCoopers AB) till revisor för perioden fram till årsstämman 2024. Valet skedde på valberedningens för- slag vilket överensstämde med revisions- utskottets rekommendation. Till huvudan- svarig revisor har den auktoriserade revisorn Patrik Adolfson utsetts. Revisorn ska rapportera till revisions- utskottet om inte obetydliga fel inom redovis- ningsområdet och vid misstankar om oegent- ligheter. Revisorn ska minst en gång per år, normalt i samband med bokslutssamman- träde, till bolagets styrelse rapportera om sina iakttagelser vid granskningen av bolaget och sin bedömning av bolagets interna kon- troll. Revisorn deltar också vid årsstämman för att föredra revisionsberättelsen som beskriver granskningsarbetet och gjorda iakt- tagelser. Bolagets hållbarhetsredovisning har granskats och uppfyller enligt PwC kraven för legal hållbarhetsredovisning och Global Reporting Initative standard. 5 Styrelse Styrelsen har det övergripande ansvaret för Bonavas organisation och administration. Bonavas styrelse ska enligt bolagsord- ningen bestå av lägst tre och högst åtta leda- möter. Vid årsstämman den 3 april 2023 beslutades att omvälja Viveca Ax:son John- son, Mats Jönsson, Per-Ingemar Persson och Nils Styf till styrelseledamöter samt att nyvälja Olle Boback, Anette Frumerie och Tobias Lönnevall. Årsstämman beslutade även att välja Mats Jönsson till styrelseord- förande. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 42Bolagsstyrningsrapport Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Samtidigt lämnade Åsa Hedenberg, Angela Langemar Olsson och Andreas Segal styrel- sen. För information om styrelseledamö- terna och deras uppdrag utanför bolaget samt innehav av aktier i Bonava, se avsnittet ”Styrelse”. Styrelsen har fastslagit en arbets- ordning för styrelsen och en instruktion för vd. Därutöver har styrelsen också beslutat om ett antal övergripande policyer för bola- gets verksamhet, se sidorna 45–47. Dessa interna styrdokument behandlas minst en gång per år och uppdateras därtill löpande för att följa lagar, eller när behov annars före- ligger. Styrelsen och oberoende Bolagets styrelse har bedömts uppfylla Kodens krav på oberoende då samtliga sju av de stämmovalda ledamöterna är obero- ende i förhållande till bolaget och koncern- ledningen. Samtliga ledamöter utom Viveca Ax:son Johnson och Tobias Lönnevall har bedömts uppfylla kravet på oberoende i förhållande till större aktieägare (i båda dessa fall med avse- ende på Nordstjernan AB). Styrelsens ordförande Styrelseordförande väljs på bolagsstämma och leder arbetet i styrelsen. Vid årsstäm- man den 3 april 2023 valdes Mats Jönsson till styrelseordförande. Styrelsens arbete under 2023 Bolagets styrelse har under 2023 haft 19 möten. På dagordningen inför varje ordina- rie styrelsemöte fanns ett antal stående punkter: vd:s genomgång av verksamheten, försäljningar och investeringar, finansiell rapportering, sammanfattning av större exponeringar och rapport om eventuella brister i arbetsmiljö eller avvikelser från Uppförandekoden. Översikt över styrelsens arbete 2023 1) Fjärde kvartalet (okt-nov-dec) • Delårsrapport Q3 • Budgetmöte • Diskussion STI 2023 • Framtagandet av ett långfristigt finansieringspaket • Försäljning av verksamheten i S:t Petersburg Tredje kvartalet (juli-aug-sept) • Delårsrapport Q2 • Stategimöte • Framtagandet av ett långfristigt finansieringspaket 1) Förutom ämnen som specifikt omnämns ovan finns det andra områden som kontinuerligt diskuteras, såsom vd:s genomgång av verksamheten, försäljningar och investeringar och sammanfattning av större exponeringar. Första kvartalet (jan-feb-mars) • Bokslutskommuniké Q4 • Utfall STI 2022 • Kallelse, dokumentation årsstämma • Års- och hållbarhetsredovisning Andra kvartalet (april-maj-juni) • Konstituerande möte • Beslut styrelsens arbetsordning och övriga styrelsepolicyer • Beslut styrelsens utskott • Delårsrapport Q1 • Försäljning av verksamheten i Norge • Diskussion implementering av reviderad strategi • Framtagandet av en långfristig finansiering • Uppdatering hälsa och säkerhet 2023 o k t – n o v – d e c j a n – f e b – m a r s j u l i – a u g – s e p a p r i l – m a j – j u n i Styrelsen har under 2023 arbetat med frågor relaterade till det förändrade marknadsläget i affärsenheterna och försäljningen av Bonavas verksamheter i S:t Petersburg och Norge samt framtagandet av ett långfristigt finansie- ringspaket för bolaget som offentliggjordes den 20 december 2023. Härutöver har styrel- sen även beslutat om flera större försäljningar och investeringar av mark och projekt. Ersättning till styrelsens ledamöter Vid årsstämman den 3 april 2023 beslutade stämman, i enlighet med förslag från valbe- redningen, att fram till nästa årsstämma ska ett årligt arvode utgå med 800 000 SEK till Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 43Bolagsstyrningsrapport Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — styrelseordföranden och 320 000 SEK till var och en av de övriga styrelseledamöterna som inte är anställda i bolaget. Stämman beslutade vidare att i tillägg till detta arvode ska styrelseledamot boende i Europa men utanför Norden erhålla ett mötesarvode om 20 000 SEK för varje fysiskt styrelsesam- manträde som hålls i Norden. Stämman beslutade samtidigt att fram till nästa års- stämma ska, för arbetet i revisionsutskottet, ett årligt arvode utgå med 150 000 SEK till ordföranden och 75 000 SEK till var och en av de övriga ledamöterna som inte är anställda i bolaget samt för arbetet i ersätt- ningsutskottet, ska ett årligt arvode utgå med 75 000 SEK till ordföranden och 35 000 SEK till var och en av de övriga leda möterna som inte är anställd i bolaget. Inga särskilda arvoden har utgått för övrigt utskottsarbete. Utvärdering av styrelsen Styrelsens ordförande initierar en gång per år, i enlighet med styrelsens arbetsordning, en utvärdering av styrelsens arbete. 2023 års utvärdering har utförts genom att styrelse- ledamöterna besvarat en enkät med möjlig- het till öppna svar, styrelsens ordförande har sammanställt resultatet, vilket sedan har gåtts igenom och diskuterats på ett styrelse- möte. Utvärderingens syfte är att få en upp- fattning om styrelseledamöternas åsikter om hur styrelsearbetet bedrivs och vilka åtgärder som kan genomföras för att effek- tivisera styrelsearbetet. Avsikten är också att få en uppfattning om vilken typ av frågor som styrelsen anser bör ges mer utrymme och på vilka områden det eventuellt krävs ytterligare erfarenhet och kompetens i styrelsen. Resultatet av utvärde- ringen har redovisats inom styrelsen och har av styrelsens ordförande delgivits valbered- ningen. Ersättning och närvaro vid styrelsens möten 2023 Bolagsstämmovalda ledamöter Invald år Styrelse Revisions- utskott Ersättnings- utskott Oberoende av aktieägare Oberoende av bolag Totalt utbetalt årligt arvode, SEK Totalt antal möten 19 5 3 Ordf. Mats Jönsson 2020 19 – 3 Ja Ja 856 250 Viveca Ax:son Johnson 2015 19 – – Nej Ja 320 000 Per-Ingemar Persson 2021 19 5 – Ja Ja 395 000 Nils Styf 2022 19 4 1 Ja Ja 385 000 Angela Langemar Olsson (t o m 3/4) 2020 2 1 1 Nej Ja 126 250 Åsa Hedenberg (t o m 3/4) 2015 2 1 – Ja Ja 98 750 Andreas Segal (t o m 3/4) 2022 1 – – Ja Ja 100 000 Olle Boback (fr o m 3/4) 2023 17 – – Ja Ja 340 000 Anette Frumerie (fr o m 3/4) 2023 16 – 2 Ja Ja 266 250 Tobias Lönnevall (fr o m 3/4) 2023 17 4 2 Nej Ja 378 750 Styrelsens utskott Styrelsen har för närvarande två utskott: ett revisionsutskott och ett ersättningsutskott. Utskottens uppgifter regleras närmare i de årligen fastställda utskottsinstruktionerna. 5a Revisionsutskott Revisionsutskottet har bland annat till upp- gift att övervaka bolagets finansiella rappor- tering och effektiviteten i bolagets interna kontroll och riskhantering. Revisionsutskottet arbetar efter en årligen fastställd agenda och har från och med års- stämman den 3 april 2023 bestått av styrel- seledamöterna Tobias Lönnevall, tillika ord- förande, Per-Ingemar Persson och Nils Styf, av vilka ingen är anställd av bolaget. Under 2023 har revisionsutskottet haft fem möten. Bonavas revisor deltog vid samt- liga möten. Vid mötena har exempelvis bola- gets delårsrapporter och finansiering, inklu- sive framtagandet av ett långsiktigt finansie- ringspaket, den externa revisionens inriktning och bolagets interna kontroll behandlats. 5b Ersättningsutskott Ersättningsutskottet har bland annat till uppgift att bereda frågor om ersättnings- principer till vd och andra ledande befatt- ningshavare samt individuell ersättning till vd i enlighet med ersättningsprinciperna. Ersättningsutskottet arbetar efter en årli- gen fastställd agenda och har från och med årsstämman den 3 april 2023 bestått av styrelseleda möterna Mats Jönsson, tillika ordförande, Anette Frumerie och Tobias Lönnevall. Ersättningsprinciperna omfattar bland annat förhållandet mellan fast och eventuell rörlig ersättning samt sambandet mellan pre- station och ersättning, huvudsakliga villkor för eventuell bonus och incitamentsprogram samt huvudsakliga villkor för ickemonetära förmåner, pension, uppsägning och avgångs- vederlag. För vd gäller även att styrelsen i sin helhet fastställer er sättning och andra anställningsvillkor. Aktierelaterade incita- mentsprogram till koncernledningen och andra ledande befattnings havare beslutas dock av årsstämman. Under 2023 har ersättningsutskottet haft tre ordinarie möten. Ledamöterna har närva- rat vid samtliga möten. Vid mötena behandla- des bland annat rörlig och annan ersättning till ledande befattningshavare samt riktlinjer för sådan ersättning. 6 Vd och koncernledning Ansvarsfördelningen mellan vd och styrel- sen framgår av styrelsens arbetsordning samt av styrelsen upprättad vd-instruktion och beslutsordning. Vd fungerar som kon- cernledningens ordförande och fattar beslut i samråd med koncernledningen. Styrelsen utvärderar löpande vd:s arbete och prestationer. En utförlig vd-utvärdering har gjorts under hösten 2023 och diskuterats på ett styrelsemöte. Koncernledningen består av vd, CFO, affärsenhetscheferna i Tyskland, Sverige, Finland och Baltikum, samt SVP Brand and Culture och Group Head of Legal. Genom försäljningen av Bonavas verksam- het i Norge utgick rollen som affärsenhets- chef i Norge. Koncernledningen träffas regelbundet och vid behov hålls kompletterande möten. Under 2023 sammanträdde koncernled- ningen 16 gånger varav 6 av dessa var extra- möten. Utöver detta har koncernledningen haft löpande avstämningar och tät kontakt per telefon och e-post under året. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 44Bolagsstyrningsrapport Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Styrelsens rapport om intern kontroll Intern kontroll över finansiell rapportering och riskhantering Bonavas interna kontroll avseende den finansiella rapporteringen är utformad för att hantera risker och säkerställa en hög till- förlitlighet i processerna kring upprättandet av de finansiella rapporterna samt för att säkerställa att tillämpliga redovisningskrav och andra krav på Bonava som noterat bolag efterlevs. Bonava följer Committee of Sponsoring Organizations of the Treadway Commission:s (”COSO”) ramverk för att utvärdera ett företags interna kontroll över den finansiella rapporteringen, ”Internal Control – Integrated Framework”. Ramverket består av följande fem komponenter: kontrollmiljö, riskbedömning, kontroll- aktiviteter, information och kommunikation, samt uppföljning. Processen har utformats för att säkerställa en lämplig riskhantering inklusive tillförlitlig finansiell rapportering i enlighet med IFRS, tillämpliga lagar och regler samt andra krav som ska tillämpas av bolag noterade på Nasdaq Stockholm. Detta arbete involverar styrelsen, koncern- ledningen och övrig personal. Process för riskbedömning och internkontroll Bonava har en central riskkommitté och en årlig process för systematisk riskbedömning och internkontroll vad avser finansiella och icke-finansiella risker. Riskkommittén består av bolagets CFO, Group Head of Legal, Senior Advisor och Group Head of Risk & Compliance. Denna process har ytterligare utvecklats under 2023 för att fokusera på de internkontroller som är mest väsentliga för Bonavas verksamhet. I början av året definie- rade alla berörda specialfunktioner de vikti- gaste internkontrollerna avseende ett antal olika områden, med särskilt fokus på de för bolaget huvudsakliga riskerna enligt före- gående års riskbedömningsprocess. Risk- kommitten definierade därefter de utvalda internkontroller som omfattades av 2023 års internkontroll. Under våren och sommaren, genomförde varje affärsenhet och koncern- funktion i Bonava en självskattning av sin interna kontroll avseende de enligt ovan definierade kontrollerna. Denna självskatt- ning diskuterades och analyserades där efter närmare i en interaktiv process, där även riskkommittén ingår. Sedan resultatet av detta arbete delats med bolagets revisorer sammanställde kommittén på basis av ovan beskrivna process Bonavas årliga rapport om riskhantering och regelefterlevnad. Nämnda rapport godkändes av vd och revi- sionsutskottet, beslutades av styrelsen och tillställdes koncernledningen. Under hösten utförde koncernledningen och riskkommit- tén bolagets årliga riskbedömning, vilken bland annat ligger till grund för årsredovis- ningens riskavsnitt och nästa års process för internkontroll. Kontrollmiljö Fördelning och delegering av ansvar har dokumenterats och kommunicerats i för styrelsen och bolagets styrande policyer. Styrelsen ser över och fastställer årligen följande policyer: • Styrelsens arbetsordning • Instruktion till vd • Beslutsordning • Finanspolicy • Uppförandekod • Bolagsstyrningspolicy • Insiderpolicy • Hållbarhetspolicy Aktiebaserat långsiktigt incitamentsprogram LTIP 2023 LTIP 2022 LTIP 2021 LTIP 2020 Antal som erbjöds att delta 44 44 45 52 Antal som valde att gå med 1) 21 28 36 35 1) Av dessa var tolv personer förhindrade att investera vid den ordinarie investeringsperioden på grund av insiderinformation. Vid den förlängda investeringsperioden valde elva av dessa att tacka ja. Riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare Med ledande befattningshavare förstås i detta sammanhang vd och övriga medlem- mar av koncernledningen. För mer informa- tion om ersättning till ledande befattnings- havare se not 4. Målsättningen med de rikt- linjer som antogs på bolagets årsstämma den 3 april 2023 är att Bolaget ska erbjuda en marknadsmässig ersättning som möjlig- gör att personer med högsta möjliga kompe- tens kan såväl rekryteras som behållas inom Bolaget. Det totala ersättningspaketet ska stödja Bolagets långsiktiga strategi. Ersätt- ningen till Bolagets ledning består av fast lön, kortsiktig rörlig kontant ersättning, lång- siktig rörlig aktiebaserad ersättning, pension och andra förmåner. Vid fastställande av den fasta lönen ska den enskilda befattnings- havarens ansvarsområden, erfarenhet och uppnådda resultat beaktas. Den fasta lönen revideras antingen varje år eller vartannat år. All rörlig ersättning är relaterad till den fasta lönen, samt belönar uppfyllelsen av i förväg uppställda målsättningar av i huvudsak eko- nomisk art. All rörlig ersättning i Bonava är utformad för att motivera och belöna värde- skapande aktiviteter som stödjer bolagets långsiktiga operationella och finansiella mål. Vad gäller pension erbjuder Bonava premiebaserade lösningar, vilket innebär att Bonava betalar premier som utgör en viss andel av den anställdes lön. Styrelsen äger rätt att frångå ovanstående riktlinjer för ersättning för ledande befattningshavare om det i enskilda fall finns särskilda skäl. Aktierelaterade incitamentsprogram Bonava har under året haft fyra aktiebaserade incitamentsprogram som vart och ett omfat- tat inbjudan till cirka 50 nyckelpersoner. Vid årsstämman den 3 april 2023 besluta- des i enlighet med styrelsens förslag att införa ett aktiebaserat incitamentsprogram för koncernledningen och vissa nyckelperso- ner. På samma sätt som i tidigare program krävs för deltagande ett eget aktieägande i Bonava. Syftet med de långsiktiga incita- mentsprogrammen är att sammanlänka aktieägarnas respektive koncernledningens och vissa nyckelpersoners intressen för att säkerställa maximalt långsiktigt värde- skapande. Årsstämman beslutade även att bemyn- diga styrelsen att återköpa B-aktier för att säkra implementeringen av incitamentspro- grammet. Styrelsen kommer inte att föreslå ett incitamentsprogram för 2024 till årsstäm- man, men har för avsikt att föreslå långsiktiga incitamentsprogram ånyo från 2025. Under 2023 avslutades det aktiebaserade incita- mentsprogram som beslutades vid årsstäm- man 2020. Enligt villkoren för det program- met måste åtminstone miniminivån för res- pektive beslutat prestationsmål uppnås för att aktierätter skulle kunna tilldelas till del- tagarna vid programmets avslutande med avseende på det prestationsmålet. Då miniminivån inte uppnåddes för något av de beslutade prestations målen blev utfallet således noll i 2020 års program och inga aktierätter tilldelades därför deltagarna. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 45Bolagsstyrningsrapport Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Alla policyer beslutas av styrelsen. Utöver dessa har bolaget även andra typer av bin- dande styrdokument, inklusive ett antal Group Procedures vilka beslutas av vd. Samtliga interna styrdokument uppdateras regelbundet vid ändring av till exempel lag- stiftning, redovisningsstandarder eller note- ringskrav och när behov annars föreligger. Samtliga koncernens policyer och övriga styrdokument med tillämpning för hela koncernen är tillgängliga för alla anställda på bolagets intranät. Styrelsen övervakar och säkerställer kvaliteten på den interna kontrollen i enlighet med styrelsens arbets- ordning och tillhörande instruktion för revi- sionsutskottet. Därtill har styrelsen antagit ett antal grundläggande riktlinjer som styr arbetet med riskhantering och intern kon- troll. I dessa ingår riskbedömning och krav på kontrollaktiviteter för att hantera de mest väsentliga riskerna, i enlighet med den ovan beskrivna riskbedömnings- och internkon- trollprocessen, samt rapportering. Ansvar och befogenheter samt styrdokument utgör, tillsammans med lagar och föreskrifter, kon- trollmiljön inom Bonava. Under bolagsled- ningen har respektive namngiven dokument- ägare det huvudsakliga ansvaret för att fast- lagda styrdokument efterlevs. Därjämte anser bolaget att varje anställd har ett eget ansvar för att följa beslutade regler och pro- cesser. Bolaget underlättar för de anställda att ta detta ansvar genom olika informations- och utbildningsinsatser. Riskbedömning I enlighet med arbetsordningen gör styrel- sen, samt revisionsutskottet, en gång om året, en genomgång av bolagets interna kontroll. Denna genomgång baseras på den ovan beskrivna riskbedömnings- och intern- kontrollprocessen. Den övergripande riskanalysen tar i första hand sikte på risker inom följande områden: • Bonavas omvärld • Strategiska • Operativa • Hälsa och säkerhet • Klimat och miljö • Kundrelaterade • Finansiella • Legala De risker som identifierats inom varje område värderas utifrån en bedömd sanno- likhet och påverkan. Utfallet av riskanalysen utgör en del av den ovan beskrivna riskbe- dömnings- och internkontrollprocessen och ingår i den årliga rapporten om riskhante- ring och regelefterlevnad. För mer informa- tion avseende koncernens risker och risk- hantering, se sidorna 60–62 och not 24. Kontrollaktiviteter Bonavas hantering av risker bygger på att ett antal kontrollaktiviteter sker på olika nivåer i affärsverksamheten och inom olika funktioner. Kontrollaktiviteterna ska säker- ställa såväl effektivitet i Bonavas processer som en god hantering av identifierade risker. För affärsverksamheten är verksamhetssys- temen grunden för den kontrollstruktur som satts upp och fokuserar på viktiga steg i affärsverksamheten som investeringsbeslut, produktionsstart samt försäljning. Bonava lägger stor vikt vid uppföljning av projekt. Bonava har bland annat etablerat Human Resources Operations som hanterar löne- administration för de nordiska länderna och en Treasury-funktion som kontrollerar finan- siella risker i olika avseenden. Vidare finns IT-funktionen, som har ett centralt ansvar för de väsentligaste IT-systemen inom Bonava. Var och en av dessa funktioner har som krav att dess processer ska ha kontrollaktiviteter som hanterar identifierade risker på ett effektivt sätt. Andra kontrollaktiviteter innefattar, utöver den ovan beskrivna riskbedömnings- och internkontrollprocessen, framför allt kvartals- visa styrelsemöten i varje bolagiserad affärsenhet. Centrala inslag i dessa möten är rapportering och diskussion av finansiella prognoser och utfall, affärsenheternas struk- turerade riskbedömning med mera. Bonava har även implementerat ett omfattande com- pliance-program (”Our Foundation”). Pro- grammet syftar till att minimera riskerna avseende bristande regelefterlevnad och affärsetik och innefattar bland annat skrift- liga riktlinjer om antikorruption och konkur- rensrätt, centrala och lokala rådgivare i dessa frågor, obligatoriska utbildningar i affärsetik, årliga gruppdiskussioner och ett visselblåsar- program. För mer information se sidorna 60–62. Information och kommunikation Bonava har byggt upp en organisation för att säkerställa att den finansiella och icke-finan- siella rapporteringen blir korrekt och effek- tiv. De interna styrdokumenten klargör vem som ansvarar för vad och den dagliga inter- aktionen mellan berörda människor gör att relevant information och kommunikation når samtliga berörda parter. Riktlinjer, instruk- tioner och manualer av betydelse för den finansiella rapporteringen kommuniceras till berörda medarbetare via Bonavas intranät. Instruktioner för den icke-finan- siella rapporteringen har utvecklats under året för korrekt och effektiv rapportering. Styrelsen erhåller regelbundet finansiella rapporter avseende Bonavas ställning och resultatutveckling. Koncernledningen erhål- ler månatligen finansiell information avse- ende utvecklingen av försäljning, resultat, genomgång och uppföljning av pågående och kommande investeringar samt likvidi- tetsplanering. Bolagets kommunikationspolicy säkerstäl- ler att all informationsgivning externt och internt blir korrekt och ges vid lämplig tid- punkt. De anställda får, direkt eller indirekt, vara med och påverka utformningen av rele- vanta interna policyer och riktlinjer och har på så sätt varit direkt delaktiga i framtagan- det av dessa interna styrdokument. Övervakning, uppföljning och förbättring Uppföljning sker löpande på samtliga nivåer i Bonava. Styrelsen utvärderar regelbundet den information som bolagsledningen och revisorerna lämnar. Vidare rapporterar bola- gets revisor sina iakttagelser från gransk- ningen och sin bedömning av den interna kontrollen direkt till styrelsen och revisions- utskottet. Bonavas finansiella ställning och investe- ringar samt den löpande verksamheten diskuteras vid varje styrelsemöte. Styrelsen ansvarar även för övervakning av den interna kontrollen och för att tillse att åtgärder vidtas rörande eventuella brister och förslag som framkommer. Detta arbete innefattar bland annat att säkerställa att åtgärder vidtas för att hantera eventuella brister, liksom uppföljning av förslag på åtgärder som uppmärksammats i samband med den externa revisonen. Det huvudsakliga underlaget för styrelsens över- vakning utgörs av den tidigare beskrivna risk- bedömnings- och internkontrollprocessen. Utvärdering av behovet av en separat internrevisionsfunktion Någon internrevisionsfunktion finns idag inte upprättad inom Bonava, utöver riskkom- mitténs verksamhet som innefattar inslag med karaktär av internrevision. Styrelsen har prövat frågan och bedömt att befintliga struk- Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 46Bolagsstyrningsrapport Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — turer för uppföljning och utvärdering ger ett tillfredsställande underlag. Sammantaget medför detta att det inte anses motiverat att ha en särskild enhet för internrevision. Beslutet omprövas årligen. Hållbarhet Styrelsen beslutar om Bonavas hållbarhets- agenda och koncernövergripande hållbar- hetsmål samt avger hållbarhetsredovis- ningen. Hållbarhet är inkluderat i bolagets strategi samt strategiska och långsiktiga mål. Det viktigaste styrdokumentet för Bonavas hållbarhetsarbete är Bonavas Uppförande- kod, som baseras på principerna för efterlev- nad av FN:s Global Compact, samt Hållbar- hetspolicyn. Dessa, liksom samtliga övriga policyer, revideras årligen och fastslås av styrelsen. Styrelsen följer upp hållbarhets- agendan i sin helhet med samtliga hållbar- hetsmål minst en gång per år. Områden som hälsa och säkerhet samt medarbetare, följs upp löpande vid varje styrelsemöte. Det läm- nas också månatliga rapporter till styrelsen där eventuella incidenter och olyckor på arbetsplatserna ingår. Vd och Legal tar också upp eventuella övriga allvarliga incidenter eller händelser inom andra områden såsom exempelvis miljö vid styrelsemötena. Under året har inga enstaka incidenter eller händelser inträffat som varit av den allvarlig- hetsgrad att det rapporterats till styrelsen. Styrelsen får en årlig genomgång av aktu- ella och kommande förändringar i nationell, EU-rättsliga eller andra relevanta lagar och regelverk som rör hållbarhetsarbetet eller rapporteringen av detsamma. Under två till- fällen har styrelsen fått information om CSRD och bolagets process, organisation och arbete med dubbel väsentlighetsanalys och intressentdialog. Styrelsen får möjlighet till relevanta utbild- ningar, såsom till exempel digital utbildning i säkerhet på arbetsplatsen, vilket också är ett krav för att få besöka en svensk byggar- betsplats. I styrelsens årliga utvärdering av sitt arbete ingår hållbarhet. Medlemmarna i styrelsen har expertis som inkluderar bred styrelse- och ledarskapserfarenhet samt specifika färdigheter som också inkluderar aspekter av vår hållbarhetsagenda. Styrel- sens bedömning är att det finns relevant kompetens för den verksamhet som Bonava bedriver. I policyn Rules of Procedures for the Board of Directors finns klara instruktio- ner vad som gäller vid bland annat intresse- konflikter. Styrelsen avger hållbarhetsredovisningen, som ingår i Bonavas årsredovisning och har upprättats enligt Global Reporting Initiative (GRI Universal Standards 2021). Hållbarhets- redovisningen är bestyrkt av revisor, PwC. Perioden för redovisningen är helåret 2023 och redovisningscykeln är årlig. Läs mer om Bonavas hållbarhetsagenda och redo- visning på sidorna 3–29, 45–47, 60–62 och 105–152 som utgör den legala hållbarhets- rapporten. Organisation för hållbarhet Styrelsen har det yttersta ansvaret för att granska, övervaka och vägleda Bonavas håll- barhetsarbete. Bonavas vd delegerar det strategiska ansvaret för hållbarhetsagendan till SVP Brand & Culture. Det operativa ansvaret innehas av Group Head of ESG Control & Reporting som samordnar hållbar- hetsarbetet med övriga funktionsansvariga. Group Head of ESG Control & Reporting rapporterar till SVP Brand & Culture. En ESG-kommittée etablerades 2022 som ett stödjande organ för Bonavas koncernled- ning och har som uppgift att säkerställa implementeringen av bolagets hållbarhets- policy samt samordna frågor inom ESG- agendan tillsammans med bolagets affärs- enheter. ESG-kommittén leds av Group Head of ESG Control & Reporting och därutöver ingår Group Head of Legal, CFO, SVP Brand & Culture, Senior Advisor och Group Head of Health & Safety. Group Head of ESG Control & Reporting ingår även i Bonavas kommitté för hållbar finansiering, som i övrigt består av Senior Advisor och Group Head of Treasury. Bonava har därtill en Group Head of Health & Safety med övergripande funktions- ansvar för att utveckla koncerngemensamma processer och driva utvecklingsarbete för hållbarhetsaspekten hälsa och säkerhet. Group Head of Health & Safety leder Bonavas råd för hälsa- och säkerhet med syfte att bereda beslutsunderlag till koncernled- ningen samt implementera beslut. I rådet för hälsa och säkerhet ingår representanter från respektive affärsenhet. Bonava har en Group Head of Risk & Compliance som ansvarar för att utveckla Bonavas processer för medvetet och proaktivt risk- och efterlevnadsarbete samt leder Bonavas riskkommitté. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 47Bolagsstyrningsrapport Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Anette Frumerie Styrelseledamot sedan 2023. Född 1968. Utbildning: Civilingenjör Kungliga Tekniska Högskolan i Stockholm. Andra pågående uppdrag: Koncernchef på Rikshem. Styrelseledamot i Lindab. Tidigare arbetslivserfarenhet: Vd för BESQAB, affärsområ- deschef Residential Develop- ment Nordic på Skanska. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 10 000 B-aktier. Nils Styf Styrelseledamot sedan 2022. Född 1976. Utbildning: Civilekonom, Handelshögskolan i Stock- holm. Andra pågående uppdrag: VD för Hemsö Fastighets AB samt styrelseledamot i samt- liga helägda respektive delägda dotterbolag i Hemsö- koncernen. Styrelseordfö- rande och styrelseledamot i NP3 Fastigheter AB. Styrelse- ledamot i Cibus Nordic Real Estate AB (publ), Mattssons Fastighetsutveckling i Stock- holm AB och Rigido Invest AB. Tidigare arbetslivs erfarenhet: Tidigare Chief Investment Officer på Citycon, Director på Areim, Principal Doughty Hanson & Co, Associate Deutsche Bank och Analyst på Merrill Lynch. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 45 926 B-aktier. Olle Boback Styrelseledamot sedan 2023. Född 1953. Utbildning: Byggnads- ingenjör, Rudbecksskolan. Andra pågående uppdrag: Styrelseordförande i Sunparadise AG. Tidigare arbetslivs erfarenhet: Senior Adviser för Bonava Group, VD för NCC:s verksam- het i Tyskland. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 23 504 B-aktier. Tobias Lönnevall Styrelseledamot sedan 2023. Född 1980. Utbildning: Civilekonom, Handelshögskolan i Stock- holm Andra pågående uppdrag: Investment Director på Nordstjernan. Styrelseledamot i Attendo AB och Diös Fastig- heter AB. Tidigare arbetslivs erfarenhet: Finanschef Landic Property, konsult Accenture Manage- ment Consulting. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 0. Viveca Ax:son Johnson Styrelseledamot sedan 2015. Född 1963. Utbildning: Samhällsveten- skaplig gymnasieutbildning. Andra pågående uppdrag: Ordförande i Nordstjernan, Axel och Margaret Ax:son Johnsons stiftelse för allmännyttiga ändamål samt Bokförlaget Stolpe AB. Styrelseledamot i FPG Media AB, Prima Vård Sverige AB, Axel och Margaret Ax:son Johnsons stiftelse och Parkin- son Reserach Foundation. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 25 000 A-aktier och 123 000 B-aktier. Per-Ingemar Persson Styrelseledamot sedan 2021. Född 1956. Utbildning: Civilingenjör, Lunds Tekniska Högskola Andra pågående uppdrag: Styrelseledamot i Veidekke ASA samt Assemblin Group AB. Tidigare arbetslivs erfarenhet: Vd för Veidekke Sverige, vd NVS Installation samt varie- rande chefs positioner inom Skanska-koncernen. Tidigare styrelseledamot Fabege AB, Skandinavisk Kommunalteknik Aktiebolag, Wihlborgs Fastig- heter AB, Alunda Polyeten AB, Veitech AB och Assemblin Financing AB. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 9 900 B-aktier. Mats Jönsson Styrelseledamot sedan 2020, styrelseordförande sedan 2021. Född 1957. Utbildning: Civilingenjör, Kungliga Tekniska Hög skolan i Stockholm. Andra pågående uppdrag: Styrelseordförande i Tengbom- gruppen, Lekolar och Assem- blin samt styrelseledamot i NCC. Tidigare arbetslivs erfarenhet: Koncernchef och vd för Coor Service Management, affärsenhetschef för Skanska Services , divisions chef för Skanska Sverige. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 30 000 B-aktier. Revisor Patrik Adolfson PwC (Öhrlings PricewaterhouseCoopers AB) Huvudansvarig revisor sedan 2018 Född 1973 Övriga väsentliga uppdrag: Andra revisions uppdrag inkluderar Acade- Media AB (publ), Dometic Group AB (publ), Nordstjernan AB och Pandox AB (publ). Medlem av FAR. Styrelse Uppgifter om aktieinnehav i Bonava avser direktägda, via närstående och via bolag ägda, aktier per den 9 februari 2024. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 48Styrelse Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Koncernledning Peter Wallin Vd och koncernchef sedan 2021. Född 1967. Utbildning: Master i ekonomi, Uppsala universitet. Arbetslivs erfarenhet: CFO och affärsområdes- chef i Ratos, dessförinnan 18 års erfarenhet från ledande roller inom Skanska- koncernen, bland annat som koncern-CFO och linjechef för Skan- skas byggverksamhet i Storbritannien, Polen och Tjeckien. Arbetande styrelseordför ande för norska byggbolaget HENT och styrelseledamot i det norska Offshore-bolaget Aibel. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 85 989 B-aktier. Riku Patokoski Affärsenhetschef Finland sedan 2021. Född 1973. Utbildning: Civilingenjör (arkitekt), Uleåborg universitet. Arbetslivs erfarenhet: Över 20 års erfarenhet inom konstruktion, bostads- och fastighetsut- veckling. Vice vd för Hoivatilat 2018–2020 med ansvar för företagets verksamhet i södra Finland och Sverige, innan dess olika ledande befatt- ningar inom Peab och Skanska. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 12 050 B-aktier. Michael Björklund Affärsenhetschef Sverige-Baltikum sedan 2016. Född 1969. Utbildning: Civilingenjör, Kungliga Tekniska Högskolan Stockholm och Civil ekonom, Stockholms universitet. Arbetslivserfarenhet: 16 års erfarenhet från fastighetsutveckling i ledande positioner. Bland annat IKEA Fastigheter Ryssland, Skanska International, King fisher Plc och NCC. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 2 285 B-aktier. Sabine Helterhoff Affärsenhetschef Tyskland sedan 2019. Född 1962. Utbildning: Juristexamen, Leipzig University. Andra pågående uppdrag: Styrelse ledamot i den tyska byggföreningen Bauindustrieverband Ost. Arbetslivs erfarenhet: Chefsjurist i Tyskland sedan 1999 och ansvarig för investeraraffären i Tyskland sedan 2007. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 9 893 B-aktier. Hedvig Wallander Group Head of Legal sedan 2021. Född 1973. Utbildning: Juristexamen, Uppsala universitet. Arbetslivs erfarenhet: Chefsjurist i Bonava Sverige sedan 2016. Bolagsjurist på Peab och advokat på Mannheimer Swartling. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 15 000 B-aktier. Lars Ingman Interim CFO sedan 2024. Född 1960. Utbildning: Ekonomi, Uppsala universitet. Andra pågående uppdrag: Styrelseledamot Lars Ingman Consulting AB. Arbetslivs erfarenhet: Interim CFO Grimaldi Industri AB, John Mattson Fastighets AB, Volati AB, Onemed AB, Evidensia AB. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 0. Anna Wenner SVP Brand and Culture sedan 2022. Född 1971. Utbildning: Fil kand i Statsvetenskap 1994 Örebro univer- sitet samt IHR 1999 (Stockholms universitet, Institutet för högre reklam- och kommunikations utbildning). Arbetslivs erfarenhet: Sammanlagt 20 års erfarenhet från olika ledningspositioner i Skanska bland annat inom HR, kommunikation och marknad samt presschef i Skanska AB. Senior Vice President HR och kommunikation i Skanska Sverige 2016–2021. Innehav i Bonava (inklusive närstående): 7 892 B-aktier. Förändringar i koncernledningen 2023 till och med februari 2024 Lars Granlöf, CFO, ingick i koncernledningen till och med 9 januari 2024. Alexandra Laurén, affärsenhetschef Bonava Sverige, ingick i koncernledningen till och med 31 augusti 2023. Jonas Granström, tf affärsenhetschef Bonava Norge, ingick i koncernledningen till och med 30 juni 2023. Uppgifter om aktieinnehav i Bonava avser direktägda, via närstående och via bolag ägda, aktier per den 9 februari 2024. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 49Koncernledning Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Revisors yttrande om bolagsstyrningsrapporten Till årsstämman i Bonava AB (publ), org nr 556928-0380 Uppdrag och ansvarsfördelning Det är styrelsen som har ansvaret för bolagsstyrningsrapporten för år 2023 på sidorna 40–49 och för att den är upprättad i enlighet med årsredovisningslagen. Granskningens inriktning och omfattning Vår granskning har skett enligt FAR’s uttalande RevR 16 Revisorns granskning av bolags styrnings- rapporten. Detta innebär att vår granskning av bolagsstyrningsrapporten har en annan inriktning och en väsentligt mindre omfattning jämfört med den inriktning och omfattning som en revision enligt International Standards on Auditing och god revisionssed i Sverige har. Vi anser att denna granskning ger oss tillräcklig grund för våra uttalanden. Uttalande En bolagsstyrningsrapport har upprättats. Upplysningar i enlighet med 6 kap. 6§ andra stycket punkterna 2–6 årsredovisningslagen samt 7 kap. 31 § andra stycket samma lag är förenliga med års - redovisningen och koncernredovisningen samt är i överensstämmelse med årsredovisningslagen. Stockholm den 15 mars 2024 Öhrlings PricewaterhouseCoopers AB Patrik Adolfson Auktoriserad revisor Huvudansvarig revisor Linda Andersson Auktoriserad revisor Stockholm den 15 mars 2024 Mats Jönsson Styrelseordförande Viveca Ax:son Johnson Styrelseledamot Per-Ingemar Persson Styrelseledamot Nils Styf Styrelseledamot Anette Frumerie Styrelseledamot Olle Boback Styrelseledamot Tobias Lönnevall Styrelseledamot Peter Wallin Verkställande direktör Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 50Revisors yttrande Verksamhet Bolagsstyrning Bolagsstyrningsrapport Styrelse Koncernledning Revisors yttrande Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Finansiell rapportering 51Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Koncernens noter Not 1 Väsentliga redovisningsprinciper Not 2 Rapportering av rörelsesegment Not 3 Intäkter Not 4 Antal anställda, personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar Not 5 Avskrivningar Not 6 Arvoden och kostnadsersättningar till r evisionsföretag Not 7 Rörelsens kostnader fördelade på kostnadsslag Not 8 Finansnetto Not 9 Immateriella tillgångar Not 10 Förvaltningsfastigheter Not 11 Materiella anläggningstillgångar Not 12 Andelar i gemensamma verksamheter Not 13 Långfristiga fordringar och övriga fordringar Not 14 Skatt på årets resultat samt uppskjutna skattefordringar och uppskjutna skatteskulder Not 15 Bostadsprojekt Not 16 Aktiekapital Not 17 Räntebärande skulder Not 18 Avsättningar Not 19 Övriga skulder Not 20 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Not 21 Leasing Not 22 Ställda säkerheter och eventualförpliktelser Not 23 Kassaflödesanalys och likvida medel Not 24 Finansiella instrument och finansiell riskhantering Not 25 Jämförelsestörande poster Not 26 Resultat per aktie Not 27 Väsentliga händelser efter årets slut Not 28 Avvecklade verksamheter Moderbolagets räkenskaper Moderbolagets resultaträkning Moderbolagets balansräkning Moderbolagets förändring i eget kapital Moderbolagets kassaflödesanalys Moderbolagets noter Not 1 Redovisningsprinciper Not 2 Antal anställda, löner och andra ersättningar Not 3 Avskrivningar Not 4 Arvoden och kostnadsersättningar till revisions företag Not 5 Resultat från andelar i koncernföretag Not 6 Räntekostnader och liknande resultatposter Not 7 Immateriella tillgångar Not 8 Andelar i koncernföretag Not 9 Andra långfristiga fordringar Not 10 Skatt på årets resultat samt uppskjutna skattefordringar Not 11 Räntebärande skulder Not 12 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Not 13 Ställda säkerheter och eventualförpliktelser Not 14 Uppgifter om moderbolaget Not 15 Vinstdisposition Underskrifter Revisionsberättelse Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker och riskhantering Koncernens räkenskaper Koncernens resultaträkning Koncernens rapport över totalresultat Koncernens balansräkning Koncernens rapport över förändringar i eget kapital Koncernens kassaflödesanalys Innehåll finansiell rapportering Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 52Finansiell rapportering Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Förvaltningsberättelse Styrelsen och verkställande direktören för Bonava AB (publ) , organisa- tionsnummer 556928-0380, med säte i Stockholm, avger härmed årsredovisning och koncernredovisning för verksamhetsåret 2023. Koncernen Verksamhet Bonava är en ledande bostadsutvecklare i Europa. Med våra 1 300 medarbetare har Bonava verksamhet i Tyskland, Sverige, Finland, Estland, Lettland och Litauen. Tyskland är vår största marknad. Verksamheten i S:t Petersburg och Norge redovisas som avvecklade verksamheter. Där inte annat anges i Förvaltnings berättelsen avses kvarvarande verksamhet. Bonava fokuserar på 19 storstadsregioner med tydlig tillväxt och stabil lokal arbetsmarknad, som skapar efterfrågan på nya bostäder över tid. Vi förädlar byggbar mark till prisvärda och hållbara bostads - miljöer där boendet anpassas till såväl kundens önskemål och behov som områdets unika förutsättningar. Bonava erbjuder både flerbostadshus och småhus och utvecklar bostäder åt konsumenter och investerare, som till exempel pensions- fonder, tillsammans med kommuner och andra aktörer. Därmed bidrar Bonava till att skapa nya levande grannskap. Bonavas aktie och gröna obligation är noterade på Nasdaq Stockholm. Verksamhetens utveckling Nettoomsättning Nettoomsättningen uppgick till 13 269 (13 987) MSEK. Under perio- den resultatavräknades 2 419 (2 744) bostäder till konsumenter och nettoomsättningen uppgick till 9 308 (9 731) MSEK. Genomsnitts- priset per resultatavräknad bostad var något högre jämfört med före - gående år och uppgick till 3,8 (3,5) MSEK. Nettoomsättningen till investerare uppgick till 3 871 (4 180) MSEK, antalet resultatavräknade bostäder uppgick till 1 550 (1 625). Förändrade valutakurser hade en positiv omräkningseffekt om 782 MSEK på koncernens nettoomsättning jämfört med föregående år. Rörelseresultat Rörelseresultatet före jämförelsestörande poster uppgick till 660 (858) MSEK och rörelsemarginalen var 5,0 (6,1) procent. Rörelse- resultatet efter jämförelsestörande poster uppgick till –619 (802) MSEK och rörelsemarginalen till –4,7 (5,7) procent. Förändrade valutakurser hade en positiv omräkningseffekt om 53 MSEK på rörelseresultatet jämfört med samma period föregående år. Jämförelsestörande poster uppgår till –1 279 (–56) MSEK. Bonava har initierat ytterligare omstruktureringar i Tyskland, Sverige och Finland för att skapa en lägre kostnadsbas och förutsättningar för ökad flexibilitet, Kostnader avseende omstrukturering om –435 MSEK har reserverats under 2023. Nedskrivning av exploateringsfastigheter har skett med totalt –686 MSEK. Ett färdigställt bostadsprojekt i Tyskland har också skrivits ned med –35 MSEK. Därtill har ett projekt i Sverige, med hyresrätter avseende för egen förvaltning omvärderades med –123 MSEK. Efter genomförda nedskrivningar uppgick per den 30 september det bedömda marknadsvärdet av Bonavas exploaterings- fastigheter till 9,5 miljarder SEK vilket motsvarar ett övervärde på 1,2 miljarder SEK. Jämförelsestörande poster för helåret 2022 avser kostnader till följd av beslutade organisatoriska förändringar om –56 MSEK. Se not 25 för mer information. Finansnetto, resultat före skatt och årets resultat Finansnettot uppgick till –518 (–193) MSEK förklarat av ökade ränte- kostnader, till följd av högre underliggande marknadsräntor. Resultat före skatt uppgick till –1 137 (609) MSEK. Skatt på årets resultat upp - gick till –5 (–169) MSEK, motsvarande en skattesats om 0 (28) procent. Den låga skattesatsen förklaras primärt av att uppskjuten skatt inte har redovisats för underskott genererade under 2023. Årets resultat för kvarvarande verksamhet uppgick till –1 143 (441) MSEK. 2023 2022 2021 2020 2019 Nettoomsättning 13 269 13 987 13 959 15 203 13 990 Rörelseresultat före jäm- förelsestörande poster 660 858 1 111 860 942 Rörelseresultat efter jäm- förelsestörande poster –619 802 1 081 860 683 Årets resultat –1 143 441 761 528 414 Nettoskuld 1) 4 951 7 259 3 313 3 311 6 873 Soliditet, % 1) 34,6 31,2 35,1 34,6 32,1 Kassaflöde före finansiering 1) 716 –3 345 631 3 662 –138 Anställda, medelantal 1 486 1 787 1 740 1 696 1 720 1) Inklusive avvecklad verksamhet Avvecklad verksamhet Bonava kommunicerade under 2022 att man avser att avyttra verksamheten i S:t Petersburg och försäljningen avslutades i oktober 2023. Verksamheten i Norge avyttrades i juni 2023. Med anledning av detta så presenteras koncernens resultaträkning i enlighet med IFRS 5 Anläggningstillgångar som innehas för försäljning och avvecklade verksamheter. Detta innebär att resultatet från verksamheten i S:t Petersburg och Norge redo visas på en egen rad i resultaträkningen som avvecklad verksamhet och historiska jämförelsetal har räknats om. Tillgångar och skulder hänförliga till verksamheten i S:t Peters - burg har redovisats på egen rad för tillgångar respektive en rad för skulder i balansräkningen fram till avyttringen. I kassaflödesanalys anges kassaflöde hänförligt till avvecklad verksamhet som en separat upplysning. Årets resultat för avvecklad verksamhet uppgår till –194 (–743) MSEK, där –824 MSEK avser realisationsförlust för Norge och 52 MSEK avser realisationsvinst för St Petersburg. Finansiell ställning (kvarvarande och avvecklad verksamhet) Totala tillgångar De totala tillgångarna uppgick till 19 097(25 579) MSEK. Minsk- ningen var främst hänförlig till avyttringen av S:t Petersburg och Norge, samt ett lägre antal pågående bostadsprojekt. Förändring i valutakurser minskade de totala tillgångarna med 22 MSEK jämfört med den 31 december 2022. Nettoskuld Nettoskulden minskade jämfört med föregående år och uppgick till 4 951 (7 259) MSEK vid årets slut. Minskningen beror främst på avytt- ring av verksamheter. Sysselsatt kapital och avkastning på sysselsatt kapital Sysselsatt kapital uppgick till 12 422 (15 568) MSEK vid årets slut. Minskningen beror främst på minskad upplåning enligt ovan samt ett lägre eget kapital till följd av de jämförelsestörande poster som har redovisats under 2023. Avkastningen på sysselsatt kapital uppgick till 4,3 (6,9) procent, där minskningen beror på ett lägre resultat. Soliditet och nettoskuldsättningsgrad Soliditeten uppgick per den 31 december till 34,6 (31,2) procent. Nettoskuldsättningsgraden uppgick till 0,8 (0,9) procent. Kassaflöde (kvarvarande och avvecklad verksamhet) Kassaflöde före finansieringsverksamheten uppgick till 716 (–3 345) MSEK. Erhållna köpeskillingar avseende avyttrade verksamheter och minskade investeringar i bostadsprojekt har förbättrat kassaflödet. Kassaflödet från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital uppgick till 229 (527) MSEK. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 53Koncernen Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Kassaflödet från förändringar i rörelsekapitalet uppgick till –567 (–3 769) MSEK. Försäljning av bostadsprojekt uppgick till 11 293 (13 312) MSEK och investeringar i bostadsprojekt minskade till –8 099 ( –16 037) MSEK där investeringarna minskade på samtliga marknader förutom i Baltikum. Kassaflödet från övriga förändringar i rörelsekapitalet uppgick till –3 760 (–1 045) MSEK där en minskning av kundförskott, i framförallt Tyskland och Finland, reducerade kassa - flödet. Försäljningen av den norska verksamheten hade en positiv kassa - flödeseffekt om 737 MSEK, och försäljningen av verksamheten i S:t Petersburg påverkade kassaflödet positivt med 502 MSEK. Bostadsförsäljning, byggstarter och byggrätter Bostäder i produktion Vid årets slut var 2 153 (3 871) bostäder till konsumenter och 902 (2 627) bostäder till investerare i produktion. Försäljningsgraden i pågående produktion per den 31 december var 36 (51) procent för bostäder till konsumenter respektive 100 (100) procent för bostäder till investerare. Färdigställandegraden vid periodens utgång var 61 (56) procent för konsumenter respektive 45 (47) procent för investerare. Byggrätter Totalt antal byggrätter vid årets slut uppgick till 28 900 (29 400). Sverige och Finland hade en netto ökning av byggrätter under året, medan Tyskland och Baltikum hade en minskning. 2023 2022 Byggrätter, antal 28 900 29 400 varav byggrätter ej i balansräkningen, antal 8 200 11 350 Bostadsutveckling till konsumenter Sålda bostäder, antal 1 242 1 682 Försäljningsvärdet av sålda bostäder 4 795 6 096 Startade bostäder, antal 1 082 1 428 Bostäder i pågående produktion, antal 2 153 3 871 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 36 51 Resultatavräknade bostäder, antal 2 419 2 744 Bostadsutveckling till investerare Sålda bostäder, antal 251 854 Försäljningsvärdet av sålda bostäder 802 2 162 Startade bostäder, antal 251 1 085 av vilket förvaltningsfastigheter 231 Bostäder i pågående produktion, antal 902 2 627 av vilket förvaltningsfastigheter 426 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 1) 100 100 Resultatavräknade bostäder, antal 1 550 1 625 1) Exklusive förvaltningsfastigheter. Sålda färdigställda, ej resultatavräknade bostäder Antalet sålda färdigställda, ej resultatavräknade bostäder vid årets slut var 45 (35). Osålda, färdigställda bostäder Antalet osålda färdigställda bostäder vid årets slut var 505 (141). Ökningen är främst hänförlig till Sverige och Baltikum. Aktien och aktieägare Bonava har två aktieslag, en A-aktie och en B-aktie. Varje A-aktie är berättigad till tio röster och varje B-aktie är berättigad till en röst. Aktie - kapitalet uppgick per balansdagen till 434 MSEK fördelat på 108 435 822 aktier och 208 829 760 röster. Antalet A-aktier uppgick per 31 december 2023 till 11 154 882 och antalet B-aktier till 97 280 940. Antalet B-aktier i eget förvar uppgick till 1 245 355 vilket motsvarade 1,2 procent av kapitalet och 0,6 procent av rösterna. Vid kvartalets utgång uppgick antalet aktieägare till 30 385 (32 468). Bonavas största ägare var Nordstjernan AB med 24,5 procent av kapitalet och 49,4 pro - cent av rösterna, följt av Fjärde AP-fonden med 9,2 procent av kapitalet och 5,4 procent av rösterna samt Schroders med 5,6 procent av kapita - let och 2,9 procent av rösterna. De tio största ägarna kontrollerade totalt 59,4 procent av kapitalet och 68,2 procent av rösterna. Under februari 2024 genomförde Bonava en företrädesemission. Mer information om Bonavas aktie och ägare samt den genomförda företrädesemissionen finns på bonava.com/investor-relations samt sidorna 158–159. Organisation och medarbetare Det genomsnittliga antalet anställda i koncernen uppgick under året till 1 486 (1 787) medarbetare. Nomineringsarbete Vid årsstämman 2023 i Bonava utsågs följande valberedning inför årsstämman 2023: Peter Hofvenstam, Nordstjernan AB, Lennart Francke, Swedbank Robur Fonder, Olof Nyström Fjärde AP Fonden samt styrelsens ordförande som adjungerad ledamot. Peter Hofven - stam valdes till valberedningens ordförande. För mer information om styrelsens sammansättning, se Bolagsstyrningsrapporten. Bolagsstyrningsrapport Bolagsstyrningsrapporten finns som en separat del i Bonavas års- redovisning och utgör inte en del av de formella årsredovisnings- handlingarna, se avsnittet Bolagsstyrning på sidorna 40–49. Väsentliga händelser under året Den 12 juni ingick Bonava avtal om försäljning av verksamheten i Norge och den 30 juni slutfördes affären, för ytterligare information se not 28. Den 18 oktober 2023 ingick Bonava ett avtal med Star Development LLC om försäljning av verksamheten i S:t Petersburg för 50 MEUR (564 MSEK efter avdrag för försäljningskostnader) och erhöll samti - digt köpeskillingen. I samband med att affären undertecknades har Bonava valt att frånträda avtalet med RBI Group som slöts den 31 maj 2023. Godkännande från den ryska konkurrensmyndigheten lämna - des 2 november 2023 innebärande att försäljningen av verksamheten i S:t Petersburg slutfördes samma datum, för ytterligare information se not 28. Styrelsen i Bonava AB meddelade den 20 december (i) beslut om en fullt garanterad nyemission av A-aktier och B-aktier om cirka, men inte mindre än, 1 020 MSEK med företrädesrätt för befintliga aktie- ägare, och meddelade samtidigt (ii) att bolaget träffat en överenskom - melse med sina långivare, på vissa villkor, avseende förlängning av Bolagets seniora kreditfaciliteter samt (iii) att bolaget kommer initiera ett skriftligt förfarande avseende Bonavas utestående obligationslån för att förlänga löptiden på obligationslånet. Dessa åtgärder beräknas tillsammans ge Bolaget erforderlig finansiell och operativ flexibilitet för att hantera de varierande utmaningarna i de olika bostadsmarkna - der där Bonava är aktivt samtidigt som en lägre finansiell riskprofil etableras i bolaget. Väsentliga händelser efter årets slut I januari lämnade Lars Granlöf rollen som CFO för Bonava. Samtidigt utsågs Lars Ingman till interim CFO. Den 10 januari erhöll Bonava godkännande från obligationsinne- havarna om ändrade villkor för utestående obligationslån om 1 200 MSEK som träder i kraft efter genomförd företrädesemission och förlängning av bankfinansieringen. Bonava och kreditgivarna har slutfört förhandlingarna avseende förlängning av krediter med tre år baserat på de huvudsakliga villkor som träffades i december 2023 och kreditavtal tecknades den 1 februari. Den 1 februari 2024 meddelade Bonava även reviderade finan - siella mål. Att rörelsemarginalen minst ska uppgå till 10 procent från 2026 kvarstår och så även vår långsiktiga utdelningspolicy som säger att vi ska dela ut 40 procent av koncernens resultat efter skatt över tid. Målet avseende nettoskuldsättningsgrad utgår. Nytt mål tillkommer, att avkastning på eget kapital ska uppgå till minst 15 procent över tid. Måltalen vilar på ett finansiellt ramverk i syfte att balansera de finan - siella riskerna i verksamheten. Soliditeten ska överstiga 30 procent och nettoskuld ska inte överstiga nettoprojekttillgångar. Därmed för - tydligas att investeringar i byggrätter alternativt utdelning till aktie- ägare endast kan ske med eget kapital. Under februari 2024 genomförde Bonava en fullt garanterad före - trädesemission som tillförde bolaget cirka 1 050 MSEK före avdrag för emissionskostnader. Emissionen blev övertecknad med 169,7 pro - cent. Till följd av företrädesemissionen har Bonavas aktiekapital ökat med 104 580 931 kronor till 538 324 219 kronor. Det totala antalet aktier har ökat med 22 139 706 A-aktier och 192 241 228 B-aktier, Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 54Koncernen Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — till sammanlagt 321 571 401 aktier, varav 33 209 559 A-aktier och 288 361 842 B-aktier. Bonava har för sina skyldigheter under kreditfacilitetsavtalet och obligationslånet ställt säkerheter över aktierna i det helägda dotter- bolaget Bonava East Holding AB i vilket ägandet i koncernens alla dotterbolag har samlats genom aktieägartillskott eller apportemis - sion. Även aktier i andra väsentliga dotterföretag och vissa koncern- interna lån kommer att pantsättas för Bonavas skyldigheter under kreditfaci litetsavtalet. Ersättningar På årsstämman 2023 beslutades att det maximala utfallet för rörlig kontantersättning ska uppgå till högst 60 procent av fast årlig kontant- ersättning för vd och 50 procent för övriga ledande befattningshavare under mätperioden för sådana kriterier. Grunderna för gällande rikt - linjer ska gälla längst för tiden fram till årsstämman 2027. Dessa rikt- linjer omfattar koncernledningen inklusive vd, totalt 7 (9) personer i ledande befattning. Bonava tillämpar ersättningsnivåer och anställningsvillkor som erfordras för att kunna rekrytera och behålla en ledning med hög kom - petens och kapacitet att nå uppställda mål. Principerna och formerna för ersättningarna ska motivera ledande befattnings havare att göra sitt yttersta för att säkerställa aktieägarnas intressen. Ersättningarna ska därför vara marknadsmässiga och konkurrenskraftiga samt enkla, långsiktiga och mätbara. Det totala ersättningspaketet ska stödja bolagets långsiktiga strategi. Ersättningen till bolagets ledning består av fast lön, rörlig ersättning, långsiktigt prestationsbaserat incita - mentsprogram, pension och övriga förmåner. Fast kontantlön Den fasta lönen för ledande befattningshavare ska vara marknads- anpassad och baseras på ansvarsområden, erfarenhet och uppnådda resultat. Den fasta ersättningen revideras antingen varje år eller vart - annat år. Rörlig kontant ersättning Den kortsiktiga rörliga ersättningen ska vara maximerad och relaterad till den fasta lönen samt baserad på utfallet i förhållande till uppsatta mål, varav den absoluta huvuddelen motsvarar ekonomiska mål. Under 2023 är den kortsiktiga rörliga ersättningen för vd maxime - rad till 60 procent av den fasta ersättningen och för övriga i koncern- ledningen är den maximerad till 50 procent av den fasta ersättningen. Rörlig aktiebaserad ersättning Vid en årsstämman den 3 april fattades beslut att inrätta ett långsiktigt prestationsbaserat aktieprogram för ledande befattningshavare och nyckel personer inom Bonavakoncernen (LTIP 2023). För tilldelning av B-aktier respektive utbetalning av kontant ersättning med stöd av prestationsaktierätter krävs uppfyllnad av två prestationsmål. Av presta - tionsaktierätterna gäller att 60 procent ska avse mål 1 (EBIT) och 40 procent ska avse mål 2 (absolut Total Shareholder Return, TSR). Det är styrelsens uppfattning att incitamentsprogram av denna form gynnar bolagets långsiktiga utveckling. LTIP 2023 omfattar sammanlagt cirka 44 anställda inom Bonavakoncernen. Närmare information om incita - mentsprogrammet och tidigare inrättade långsiktiga incitamentspro- gram finns tillgängligt på bonava.com. Se även not 4, Antal anställda, personalkostnader och ledande befattnings havares ersättningar. Pension och övriga förmåner Avseende pension erbjuder Bonava premiebaserade lösningar, vilket innebär att Bonava betalar premier som utgör en viss andel av den anställdes lön. För samtliga medlemmar i bolagets ledning (som inte omfattas av kollektivavtalad pensionsförmån, ITP-plan) ska pensions - premie på fast kontant lön inte överstiga 30 procent. För vd ska pensionspremie på fast kontant lön inte överstiga 35 procent. Rörlig kontant ersättning ska inte vara pensionsgrundande, såvida detta inte följer av tvingande kollektivavtalsbestämmelser. Andra förmåner får innefatta bland annat livförsäkring, sjukvårds - försäkring samt bilförmån. Premier och andra kostnader för sådana förmåner får sammanlagt uppgå till högst 10 procent av den fasta kontantlönen. För medlemmar i bolagets ledning verksamma i annat land sker reglering av pensionsförmån och andra förmåner enligt fast eller tvingande lokal praxis, men justeringar ska i det fallet så långt som möjligt hållas inom ramen för dessa riktlinjer. Upphörande av anställning För ledande befattningshavare som avslutar sin anställning på bola- gets initiativ, äger i normalfallet rätt till maximalt nio månaders upp- sägningstid med avgångsvederlag motsvarande nio månaders fast lön. Bolaget ska ha rätt att från avgångsvederlaget göra avdrag för ersättning som under nämnda nio månader utbetalas från ny arbets- givare. För verkställande direktör får i stället tillämpas en uppsägnings - tid om tolv månader med avgångsvederlag motsvarande tolv måna- ders fast lön. Uppsägningstiden uppgår maximalt till sex månader från den ledande befattningshavaren sida. Med ledande befattnings - havare förstås i detta sammanhang vd, CFO och övriga medlemmar av koncernledningen. Styrelsen äger rätt att frångå ovanstående riktlinjer för ersättning för ledande befattningshavare om det i enskilda fall finns särskilda skäl. Moderbolaget Nettoomsättning och resultat Moderbolaget utgörs av verksamheten i Bonava AB (publ). Netto- omsättningen för bolaget uppgick till 213 (269) MSEK. Resultatet efter finansiella poster uppgick till –1 109 (345) MSEK. Kapitaltillskott har under året lämnats med –480 MSEK till Bonava Sverige AB som har skrivits ned i sin helhet. Tidigare bokförd anteciperad utdelning till koncernens tyska bolag om –390 MSEK har reverserats. Koncernföre - taget Bonava Norge AS avyttrades till en förlust om –812 MSEK inklu- sive 30 MSEK i försäljningskostnader. Verksamheten i S:t Petersburg avyttrades till en realisationsvinst om 564 MSEK, inklusive transaktionskostnader om 14 MSEK. Medelantalet anställda var under året 60 (71). Miljöpåverkan Bonava bedriver ingen tillståndspliktig verksamhet enligt miljö balken i moderbolaget eller dotterföretagen. Legal hållbarhetsrapport Den legala hållbarhetsrapporten utgör sidorna 3–29, 45–47, 60–62 och 105–152. Se not H1 och H2 i hållbarhetsredovisningen för redo - visningsprinciper och förändringar i årets rapportering. Hållbarhets- redovisningen avges av styrelsen och är externt granskad och bestyrkt. Säsongseffekter Bonava redovisar intäkter och resultat från försäljning av bostäder i samband med överlämnandet av sålda och färdigställda bostäder till kunderna. Bonavas verksamheter påverkas av säsongsvariationer, vilket innebär att majoriteten av bostäder överlämnas i det fjärde kvar - talet. Resultatet och kassaflödet före finansiering för fjärde kvartalet är därmed normalt starkare än för övriga kvartal. Belopp och datum Om inget annat sägs anges belopp i miljoner svenska kronor (MSEK). Den period som avses är 1 januari–31 december för resultaträknings- relaterade poster respektive den 31 december för balansräknings- relaterade poster. Avrundningsdifferenser kan förekomma. Vinstdisposition Styrelsen föreslår att till förfogande stående vinstmedel, SEK 5 692 966 843 Disponeras enligt följande: I ny räkning balanseras 5 692 966 843 Summa SEK 5 692 966 843 Koncernbidrag om 170 MSEK har under året lämnats till svenska dotterbolag. Bolagets och koncernens löpande verksamhet bedöms kunna fortsatt bedrivas med lönsamhet varvid soliditet och likviditet upprätthålls på en betryggande nivå efter det lämnade koncernbidra - get. Styrelsens uppfattning är att det lämnade koncernbidraget ej hin- drar bolaget och övriga i koncernen ingående bolag, från att fullgöra sina förpliktelser på kort och lång sikt. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 55Koncernen Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Segment Tyskland Tyskland är Bonavas största marknad med verksamhet i storstads- regionerna Berlin, Hamburg, Östersjön, Sachsen, Rhen-Ruhr, Köln/ Bonn, Rhen-Main och Rhen-Neckar/Stuttgart som erbjuder lägen - heter och småhus till konsumenter och hyresrättsprojekt till inves- terare. Antal startade bostäder till konsumenter uppgick till 610 (651) och antal starter till investerare uppgick till 176 (228). Antalet sålda bostäder till konsumenter var i nivå med föregående år, 724 (744). Försäljningsgraden i pågående produktion uppgick till 44 (51) procent. Antal sålda bostäder till investerare uppgick till 176 (228). Försäljningsgraden i pågående produktion uppgick till 100 (100) procent. Byggrätterna ligger något lägre än föregående år och uppgick till 9 000 (9 800) vid årets slut. Nettoomsättningen minskade jämfört med föregående år och uppgick till 7 283 (7 785) MSEK. Antalet resultatavräknade bostäder till konsumenter uppgick till 1 125 jämfört med 1 126 föregående år och till investerare minskade till 385 jämfört med 762 föregående år. Bruttomarginalen minskade till 12,6 (15,6) procent drivet av prisjus - teringar i utvalda konsumentprojekt, medan föregående år överläm- nades ett antal högmarginalprojekt. Rörelseresultatet före jämförelse- störande poster minskade till 628 (904) MSEK med en rörelse- marginal på 8,6 (11,6) procent. Kostnader för omstrukturering om –402 MSEK och nedskrivningar av mark och ett färdigställt projekt om –477 MSEK, totalt –879 MSEK, har klassificerats som jämförelse- störande poster. Rörelseresultatet efter jämförelsestörande poster uppgick till –251 (872) MSEK med en rörelsemarginal på –3,5 (11,2) procent. Det sysselsatta kapitalet uppgick till 6 936 (7 074) MSEK och avkastningen på sysselsatt kapital var 8,2 (15,3) procent. Avkast - ningen sjönk med anledning av ett lägre resultat och ett högre genom- snittligt sysselsatt kapital. 2023 2022 Nettoomsättning 7 283 7 785 Rörelseresultat före jämförelsestörande poster 628 904 Rörelsemarginal före jämförelsestörande poster, % 8,6 11,6 Sysselsatt kapital 6 936 7 074 Avkastning på sysselsatt kapital, % 8,2 15,3 Antal anställda, medelantal 836 932 Byggrätter Byggrätter, antal 9 000 9 800 varav byggrätter ej i balansräkningen, antal 1 600 3 100 Bostadsutveckling till konsumenter Sålda bostäder, antal 724 744 Försäljningsvärdet av sålda bostäder 3 690 3 825 Startade bostäder, antal 610 651 Bostäder i pågående produktion, antal 1 446 2 033 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 44 51 Resultatavräknade bostäder, antal 1 125 1 126 Bostadsutveckling till investerare Sålda bostäder, antal 176 228 Försäljningsvärdet av sålda bostäder 637 723 Startade bostäder, antal 176 228 Bostäder i pågående produktion, antal 484 693 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 100 100 Resultatavräknade bostäder, antal 385 762 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 56Segment Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Sverige I Sverige erbjuder Bonava lägenheter och småhus till konsumenter i Stockholm, Göteborg, Linköping, Uppsala och Umeå. Vi erbjuder hyresrättsprojekt till investerare i cirka 15 städer. Antalet startade bostäder till konsumenter uppgick till 88 (143). Inga (231) bostäder startades till investerare. Antal sålda bostäder till konsumenter var 110 (256). Försäljnings - graden i pågående produktion uppgick till 24 (61) procent. Inga bostäder såldes till investerare under året eller föregående år. Byggrätterna ökade under året och uppgick till 9 500 (8 700) vid årets slut. Under året genomfördes en översyn av tidigare bedömning av möjliga byggrätter, vilket medfört en ökning av byggrätter utan ytterligare investeringar. Nettoomsättningen uppgick till 2 685 (2 745) MSEK. Antalet resultatavräknade bostäder till konsumenter var något lägre än föregående år och uppgick till 467 (507). Antalet resultatavräknade bostäder till investerare ökade jämfört med föregående år och upp - gick till 420 (374). Rörelseresultatet före jämförelsestörande poster uppgick till 77 (–54) MSEK och rörelsemarginalen var 2,9 (–2,0) procent. Kostnader om –303 MSEK har klassificerats som jämförelsestörande poster under 2023, varav –20 MSEK var för omstrukturering, –160 MSEK för nedskrivning av mark och –123 MSEK för värdeförändring av ett hyresrättsprojekt avsett för egen förvaltning (B2M). Rörelseresulta - tet efter jämförelsestörande poster uppgick till –226 (–74) MSEK och rörelsemarginalen var –8,4 (–2,7) procent. Det sysselsatta kapitalet uppgick till 3 189 (3 825) MSEK och avkastningen på sysselsatt kapital var 1,9 (–1,7) procent. Avkast - ningen var högre till följd av ett högre rörelse resultat. 2023 2022 Nettoomsättning 2 685 2 745 Rörelseresultat före jämförelsestörande poster 77 –54 Rörelsemarginal före jämförelsestörande poster, % 2,9 –2,0 Sysselsatt kapital 3 189 3 825 Avkastning på sysselsatt kapital, % 1,9 –1,7 Antal anställda, medelantal 153 232 Byggrätter Byggrätter, antal 9 500 8 700 varav byggrätter ej i balansräkningen, antal 2 500 2 900 Bostadsutveckling till konsumenter Sålda bostäder, antal 110 256 Försäljningsvärdet av sålda bostäder 454 1 035 Startade bostäder, antal 88 143 Bostäder i pågående produktion, antal 180 675 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 24 61 Resultatavräknade bostäder, antal 467 507 Bostadsutveckling till investerare Sålda bostäder, antal Försäljningsvärdet av sålda bostäder 10 12 Startade bostäder, antal 231 av vilket förvaltningsfastigheter 231 Bostäder i pågående produktion, antal 651 av vilket förvaltningsfastigheter 231 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 1) 100 Resultatavräknade bostäder, antal 420 374 1) Exklusive Build-to-Manage. Inklusive Build-to-Manage uppgår försäljningsgraden till 63 procent. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 57Segment Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Finland I Finland verkar Bonava i Helsingfors, Tammerfors och Åbo. Vi erbjuder lägenheter till konsumenter och hyresrättsprojekt till investerare. Inga bostäder startades till konsument, jämfört med 139 före- gående år. Till investerare startades 75 (626) bostäder. Antal sålda bostäder till konsumenter var 87 (212). Försäljnings - graden i pågående produktion uppgick till 0 (55) procent. Antal sålda bostäder till investerare uppgick till 75 (626). Försäljnings graden i pågående produktion uppgick till 100 (100) procent. Byggrätterna ökade under året och uppgick till 3 600 (3 400) vid årets slut. Nettoomsättningen uppgick till 2 531 (1 759) MSEK. Antalet resultatavräknade bostäder till konsumenter minskade jämfört med föregående år till 306 (414) och antalet resultatavräknade bostäder till investerare ökade till 745 (304). Rörelseresultatet före jämförelsestörande poster uppgick till 107 (88) MSEK och rörelsemarginalen var 4,2 (5,0) procent. Rörelseresulta - tet tyngs av två färdigställda och överlämnade projekt med låg margi- nal, vilket var känt på förhand. Projekten påbörjades för att uppfylla befintliga avtalskrav och undvika vite. Kostnader om –90 MSEK har klassificerats som jämförelsestörande poster, varav –7 MSEK för omstrukturering, samt –83 MSEK i nedskriv - ning av exploateringsfastigheter. Rörelseresultatet efter jämförelse- störande poster uppgick till 17 (88) MSEK med en rörelsemarginal på 0,7 (5,0) procent. Det sysselsatta kapitalet uppgick till 789 (974) MSEK och avkast - ningen på sysselsatt kapital var 11,3 (9,0) procent. Avkastningen var högre med anledning av ett högre rörelse resultat. 2023 2022 Nettoomsättning 2 531 1 759 Rörelseresultat före jämförelsestörande poster 107 88 Rörelsemarginal före jämförelsestörande poster, % 4,2 5,0 Sysselsatt kapital 789 974 Avkastning på sysselsatt kapital, % 11,3 9,0 Antal anställda, medelantal 168 232 Byggrätter Byggrätter, antal 3 600 3 400 varav byggrätter ej i balansräkningen, antal 2 100 2 100 Bostadsutveckling till konsumenter Sålda bostäder, antal 87 212 Försäljningsvärdet av sålda bostäder 191 582 Startade bostäder, antal 139 Bostäder i pågående produktion, antal 382 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 55 Resultatavräknade bostäder, antal 306 414 Bostadsutveckling till investerare Sålda bostäder, antal 75 626 Försäljningsvärdet av sålda bostäder 154 1 427 Startade bostäder, antal 75 626 Bostäder i pågående produktion, antal 418 1 088 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 100 100 Resultatavräknade bostäder, antal 745 304 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 58Segment Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Baltikum Segment Baltikum består av huvudstäderna Tallinn i Estland, Riga i Lettland och Vilnius i Litauen. Erbjudandet är främst inriktat på lägenheter till konsumenter men vi har också hyresrättsprojekt till investerare. Antal starter till konsumenter uppgick till 384 (495) och inga starter till investerare varken innevarande år eller föregående. Antal sålda bostäder till konsumenter var 321 (470). Försäljnings - graden i pågående produktion uppgick till 19 (39) procent. Under året och föregående år såldes inga bostäder till investerare. Under 2023 färdigställdes de båda Build-to-Manage-projekten. Fastigheterna förväntas bidra med hyresintäkter under 2024, vilka kommer att öka successivt under året i takt med ökande uthyrnings - grad. Dessa bostäder klassificeras som förvaltningsfastigheter. Byggrätterna minskade under året och uppgick till 6 800 (7 500) vid årets slut. Nettoomsättningen uppgick till 770 (832) MSEK. Ett lägre antal överlämnade bostäder uppvägdes av ett högre genomsnittspris per avräknad bostad. Rörelseresultatet uppgick till 68 (108) MSEK och rörelsemargina - len var 8,9 (13,0) procent. Den lägre rörelsemarginalen förklaras främst av lägre bruttomarginal i överlämnade bostäder jämfört med föregående år och av att ett projekt med låg marginal resultatavräk - nats under perioden. Den låga marginalen i projektet beror på bris- tande materialtillgång vid upphandling, vilket påverkat de kostnader som upphandlades i projektet. Det sysselsatta kapitalet uppgick till 1 409 (1 085) MSEK. Avkast - ningen på sysselsatt kapital var 5,2 (11,3) procent. Avkastningen sjönk med anledning ett högre genomsnittligt sysselsatt kapital och ett lägre rörelseresultat. 2023 2022 Nettoomsättning 770 832 Rörelseresultat 68 108 Rörelsemarginal, % 8,9 13,0 Sysselsatt kapital 1 462 1 085 Avkastning på sysselsatt kapital, % 5,2 11,3 Antal anställda, medelantal 257 289 Byggrätter Byggrätter, antal 6 800 7 500 varav byggrätter ej i balansräkningen, antal 2 000 3 250 Bostadsutveckling till konsumenter Sålda bostäder, antal 321 470 Försäljningsvärdet av sålda bostäder 460 654 Startade bostäder, antal 384 495 Bostäder i pågående produktion, antal 527 781 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 19 39 Resultatavräknade bostäder, antal 521 676 Bostadsutveckling till investerare Sålda bostäder, antal Försäljningsvärdet av sålda bostäder Startade bostäder, antal av vilket förvaltningsfastigheter Bostäder i pågående produktion, antal 195 av vilket förvaltningsfastigheter 195 Försäljningsgrad i pågående produktion, % Resultatavräknade bostäder, antal Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 59Segment Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Risker och riskhantering Bonava är exponerat för risker med större eller mindre påverkan på bolaget. Riskerna kan vara hänförliga till händelser eller beslut utanför Bonavas kontroll men kan också vara en effekt av beslut som bolaget fattar. Genom en strukturerad och proaktiv riskhantering är det Bonavas ambition att säkerställa att riskerna så långt som möjligt minimeras eller förblir potentiella risker. Revisionsutskottet har till uppgift att kontinuerligt följa upp och utvärdera Bonavas riskhante - ring, inklusive dess interna kontrollmiljö. I riskbedömningsprocessen har ett antal riskområden identifierats och utvärderats utifrån hur sannolikt det är att de inträffar och vilken påverkan det skulle ha på verksamheten. Vidare har befintliga interna kontroller utvärderats och bedömts utifrån effektivitet och möjlighet att förebygga risker. I tabellen nedan presenterar Bonava dels de rele - vanta risker som bolaget identifierat och som har bedömts kunna ha en påverkan på bolagets verksamhet och möjlighet att nå uppsatta mål, dels de faktorer som motverkar risken. Den bedömda riskexpone - ringen är ett resultat av riskbedömningen efter den interna kontroll- processen. Bonava har valt att inte inkludera risker med både låg sannolikhet och låg påverkan i tabellen dock med ett undantag. I utvärderingen har både kvalitativa och kvantitativa faktorer använts för att eftersträva ett tydligt och konsekvent förhållningssätt vid bedömningen av riskernas effekt på Bonavas verksamhet. Bonava har en riskkommitté som består av bolagets CFO, Group Head of Legal, Senior Advisor och Group Head of Risk & Compliance. Riskkommittén är ansvarig för att organisera, samordna och driva Bonavas riskhanterings arbete. Riskkommittén rapporterar regel- bundet till revisionsutskottet och koncernledningen. Efterfrågan på bostäder påverkas väsentligt av makroekonomiska faktorer som ligger utanför Bonavas kontroll, såsom det allmänna ekonomiska läget, inflation och räntenivåer, sysselsättningsnivån, takten i nyproduktion av bostäder, förändringar i infrastruktur och demografiska trender. Under 2023 låg räntor, energikostnader och inflationstakten fortsatt på en förhöjd nivå vilket begränsat kundernas möjligheter att köpa en ny bostad. Denna effekt har märkts av på alla marknader som Bonava verkar på och har lett till lägre försäljning och ett minskat antal byggstarter. Fastigheter som innehas för framtida utveckling samt pågående och färdigställda bostäder kräver en långfristig finansiering. Bonava behöver därför tillgång till långfristig finansiering och likviditet för att kunna bedriva sin verksamhet. Under december 2023 har Bonava omförhandlat sina tidigare låneavtal, inklusive de villkor avseende finansiella åtaganden (lånevillkor) som finns i dessa avtal och ingick den 1 februari 2024 ett nytt kreditfacilitetsavtal. Om Bonava inte erhåller finansiering av förvärv, utveckling eller produktion, förlängning eller utökning av befintlig finansiering eller refinansiering av tidigare säkrad finansiering eller endast kan erhålla finansiering på ofördelaktiga villkor, skulle det kunna ha en negativ inverkan på Bonavas finansiella ställning och förmåga att bedriva sin verksamhet. Faktorer för att bedöma risk Sannolikhet Påverkan Effekt på EBT Varumärke/anseende Hög Säkert eller nästan säkert att risken kommer att förverkligas under 2024. Minskning av EBT med >500 MSEK de närmaste 4 åren Omfattande negativ rapportering i nationell och internationell media (förstasidan på näringslivssidorna) som påverkar relationen med investerare och myndigheter. Medel Möjligt eller sannolikt att risken kommer att för- verkligas under 2024. Minskning av EBT med upp till 500 MSEK de närmaste 4 åren Negativ rapportering i lokal media knutet till en viss region. Begrän- sad påverkan på relationen med investerare och myndigheter. Låg Högst osannolikt att risken kommer att för- verkligas under 2024. Minskning av EBT med upp till 50 MSEK de närmaste 4 åren Ingen rapportering i media. Makroekonomisk risk Beskrivning Motverkande faktorer Regler och förordningar Bolaget står inför förändringar avseende lagar, förordningar och andra regler som kan ha en väsentlig påverkan på bolagets verksamhet (t ex bygglovsregler, riktlinjer för byggnation samt finansieringsregler). Bonava har en kontinuerlig dialog med intressenter som påverkar den politiska agendan. Detta kompletteras med extern analys inriktad på att identifiera orsaker, trender och pågående föränd- ringar avseende lagar, förordningar och andra regler. När väsent- liga förändringar inträffar anpassar Bonava fortlöpande sina pro- cesser, beslut och vid behov även strategisk inriktning. Sannolikhet Påverkan Bostadsmarknad och konkurrens Bolaget står inför förändringar på bostadsmarknaden som negativt påverkar utbudet av mark, tjäns- ter eller efterfrågan på bostäder. Bostadsmarknaden analyseras kontinuerligt av interna och externa experter för att förutse förändringar i marknadsför hållandena så tidigt som möjligt. Bonava genomför strukturerade kundenkäter och optimerar kontinuerligt produktionskostnaderna för att erbjuda kunderna de produkter de efterfrågar. Sannolikhet Påverkan Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 60Risker och riskhantering Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Operativ risk Beskrivning Motverkande faktorer Portföljförvaltning Bolaget tar flertalet ogynnsamma beslut gällande investeringar, avyttringar och projektutveck- lingar. Investeringar och avyttringar av mark kontrolleras genom en kontrollmiljö med flera nivåer som vid större avtal omfattar en väl utvecklad due diligence-process och kräver godkännande från styrelsen. Sannolikhet Påverkan Projektutveckling Bolagets projektutvecklingar motsvarar inte de ursprungliga KPI:erna. Risker relaterade till projektutveckling hanteras av en strukture- rad intern verksamhetsstyrningsprocess. Bonava bedömer och hanterar risker genom verksamhetssystem och utvecklade pro- cesser och rutiner, exempelvis avseende för- och detaljprojekte- ring och centrala inköp. Sannolikhet Påverkan Inköp Bolagets inköpsprocesser garanterar inte tillfredsställande tillgång till tjänster och varor sett till volym, priser och regel- efterlevnadsprinciper (t ex mänskliga rättigheter, arbets- miljö, produktsäkerhet, miljö- aspekter och anti-korruption). Bonava har upprättat ett ramverk för urval och granskning av leverantörer för att stärka kontrollen över och förbättra samord- ningen av inköpsarbetet. Bonava har fastställt de krav som varje leverantör ska uppfylla för att kvalificera sig som leverantör, med principer från FN:s Global Compact och Bonavas uppförandekod som utgångspunkt. Sannolikhet Påverkan Design och produktion Bolagets design- och produk- tionsorganisation levererar inte den planerade bostadsproduktio- nen i tid, med rätt kvalitet eller med de kostnader som ursprung- ligen beräknades. Bonava eftersträvar att öka industrialiseringen av produktionen. Ökad repetition och ett ökat kunskapsutbyte inom koncernen minskar risken för att misstag upprepas. Sannolikhet Påverkan Beskrivning Motverkande faktorer Miljö och klimat Bolagets aktiviteter lever inte upp till internt beslutade eller externt gällande miljökrav. Bonavas interna verksamhetsstyrning för varje enskild marknad säkerställer efterlevnad av nationella och lokala krav. Bonavas långsiktiga analys av klimatriskscenarier ligger till grund för beslutet att sätta vetenskapligt baserade mål för brådskande klimatåtgärder i linje med vägen för att minimera den globala uppvärmningen till 1,5 grader Celsius. Ansvaret för att bidra till målen fördelas i enlighet med fastställda affärsplaner. Lokala och koncernövergripande initiativ initieras för att stödja målen. Bonava har interna resurser lokalt och/eller anlitar extern expertis för planering och utförande av marksanering eller efterbehand- ling samt planering i tät dialog med lokala myndigheter. Bonava har gemensamma rutiner och system för larm och kommunika- tion av olyckor och allvarliga tillbud, samt ett koncernöver- gripande hållbarhetsnätverk. Sannolikhet Påverkan Personal Bolaget upprätthåller inte en attraktiv och motiverande arbetsmiljö som attraherar och behåller kompetens som möjlig- gör för bolaget att nå uppsatta mål. Bonava har en strukturerad process för rekrytering och lägger stor vikt vid att stärka sitt anseende som arbetsgivare. Bonava erbjuder konkurrenskraftiga anställningsvillkor och har skapat en feedbackkultur som kompletteras med anonyma medarbetar- undersökningar. Sannolikhet Påverkan Hälsa och säkerhet Bolagets arbetsplatser når inte upp till interna och externa krav gällande hälsa- och säkerhets- förhållanden. Bonava gör ingen åtskillnad mellan egen personal och under- entreprenörernas personal på Bonavas arbetsplatser. Bonavas främsta målsättning att inga skador eller fall av arbetsrelaterad ohälsa ska uppstå. Bonava har etablerat ett gemensamt struktu- rerat tillvägagångssätt i organisationen för att utnyttja synergier, styra och följa upp hälsa- och säkerhetsarbetet som genomförs i koncernen. Bonava har krishanteringsplaner, samt gemensamma rutiner och system för hantering av fara och olyckshändelser som inkluderar anmälan och varningar om allvarliga olyckor eller till- bud uppstår, samt ett professionellt arbetsmiljönätverk över hela koncernen. Sannolikhet Påverkan Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 61Risker och riskhantering Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Operativ risk forts. Beskrivning Motverkande faktorer IT Bolagets IT-miljö uppfyller inte de operationella kraven vad gäl- ler funktionalitet, tillförlitlighet och datasäkerhet. Bonava har implementerat en centraliserad IT-organisation som kontinuerligt följer upp och utvärderar företagets verksamhets- behov. Sannolikhet Påverkan Överträdelse av interna och externa regler Bolaget bryter väsentligt mot regler och förordningar. Bonava driver ett omfattande efterlevnadsprogram som hanterar dessa efterlevnadsrisker. Viktiga element i programmet är grupp- diskussioner samt webbaserade utbildningar, en utvecklad råd- givningsfunktion, visselblåsarfunktion, riskbedömningsprocess samt regelbunden intern rapportering och kommunikation. Sannolikhet Påverkan Försäljning och marknadsföring Bolagets försäljnings- och mark- nadsföringsaktiviteter är ineffek- tiva och leder inte i tillräckligt hög grad till bostadsförsäljningar. Bolaget drar nytta av en centraliserad expertis som fastställer marknadsförings- och försäljningsprocesser som kompletteras av ett väletablerat nätverk av lokala experter och empiriska analyser. Sannolikhet Påverkan Kundservice Bonavas kundservice kan inte, på ett effektivt sätt guida kunden genom kundresan fram till slutet av garantitiden. Detta orsakar tvister med kunder och ger inte verksamheten feedback avse- ende vanligt förekommande fel. Bolagets kundservice följer en dokumenterad och kontrollerad rutin som omfattar feedback till funktionen Design och Produk- tion samt mäter KPI:er knutna till exempelvis genomsnittliga svarstider. Sannolikhet Påverkan Implementation av strategi Bolaget klarar inte att upprätt- hålla effektiva processer när man implementerar uppdateringar av strategin i organisationen och kan inte heller övervaka och följa upp framsteg. Bonava har etablerat en process för implementering av strategi- uppdateringar. Implementeringen övervakas av relevanta delar av organisationen. Sannolikhet Påverkan Beskrivning Motverkande faktorer Kriser Bolaget är inte förberett att, på ett adekvat sätt, hantera kris- situationer, såsom en global pandemi. Bolaget har etablerat krisledningsteam i alla affärsenheter för att säkerställa att krisberedskap och krishantering sker i enlighet med dokumenterade processer. Sannolikhet Påverkan Finansiell risk Beskrivning Motverkande faktorer Likviditet Risk för att bolaget inte kan infria sina betalningsförpliktelser vid förfallotidpunkten. Bonava har fastställt en viss nivå på betalningskapaciteten. Vidare finns det en strukturerad process för att löpande följa och prognostisera koncernens likviditet, som syftar till att säkerställa optimal nivå av finansiering och likviditet vid varje given tidpunkt. Sannolikhet Påverkan Rapportering Bolaget publicerar felaktig finan- siell och icke-finansiell (miljö, socialt ansvar och bolagsstyr- ning) information till den externa marknaden eller till myndigheter. För den finansiella rapporteringen tillämpar Bonava färdigstäl- landemetoden, vilket innebär att intäkterna och kostnaderna är kända vid tidpunkten för vinstredovisning. Företaget har också en strukturerad process för att budgetera utestående kostnader vid tidpunkten för vinstredovisning. Även för icke-finansiella poster används en strukturerad process. Sannolikhet Påverkan Garantier Företaget överskrider sina garantimöjligheter och borgens- män beslutar sig för att neka ytterligare garantier. Bonava följer noga sin volym av utnyttjade garantier och inhäm- tar borgensförbindelser från en centralt utvald grupp av borgens- män. Bolaget säkerställer också att utestående garantier efter garantitidens utgång återkrävs. Sannolikhet Påverkan Värdering Företaget gör felaktiga värde- ringar av sina tillgångar. Bonava gör en noggrann prognos där det framtida försäljnings- värdet och kostnaden för bostadsprojekt utvärderas och bedöms regelbundet. Därutöver genomförs årligen nedskrivningspröv- ningar för fastigheter som innehas för framtida utveckling. Alla nedskrivningar återspeglas i resultaträkningen. Sannolikhet Påverkan Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 62Risker och riskhantering Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Koncernens resultaträkning Not 2023 2022 Kvarvarande verksamhet 1, 12 Nettoomsättning 2, 3 13 269 13 987 Kostnader för produktion 4, 5, 7, 9, 11, 15, 21 –11 849 –12 298 Bruttoresultat 1 421 1 689 Försäljnings- och administrationskostnader 4, 5, 6, 7, 9, 11, 21 –760 –831 Rörelseresultat före jämförelsestörande poster 2 660 858 Jämförelsestörande poster 25 –1 279 –56 Rörelseresultat efter jämförelsestörande poster –619 802 Finansiella intäkter 19 7 Finansiella kostnader –537 –200 Finansnetto 8 –518 –193 Resultat före skatt –1 137 609 Skatt på årets resultat 14 –5 –169 Årets resultat –1 143 441 Avvecklad verksamhet Årets resultat från avvecklad verksamhet 28 –194 –743 Årets resultat från kvarvarande verksamhet och avvecklad verksamhet –1 337 –303 Nyckeltal per aktie (före och efter utspädning) Årets resultat avseende kvarvarande verksamhet, SEK 26 –10,66 4,10 Årets resultat avseende kvarvarande och avvecklad verksamhet, SEK 26 –12,47 –2,82 Årets resultat avseende avvecklad verksamhet, SEK 26 –1,81 –6,92 Kassaflöde från den löpande verksamheten, SEK –3,15 –30,25 Eget kapital, SEK 61,58 74,49 Antal aktier vid årets utgång, miljoner 107,2 107,2 1) 1) Hela årets resultat är hänförligt till Bonava AB:s aktieägare. Koncernens rapport över totalresultat Not 2023 2022 Årets resultat –1 337 –303 Poster som har omförts eller kan omföras till periodens resultat: Årets omräkningsdifferenser vid omräkning av utländska verksamheter –3 186 Årets omräkningsdifferenser vid omräkning av verksamhet under avveckling 28 –43 157 varav omfört till resultaträkningen 28 –7 Årets övrigt totalresultat –47 344 Årets totalresultat –1 384 41 1) 1) Hela årets totalresultat är hänförligt till Bonava AB:s aktieägare. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 63Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Not 2023 2022 TILLGÅNGAR 1, 12, 23 Anläggningstillgångar Goodwill 9 22 77 Övriga immateriella tillgångar 9 6 Förvaltningsfastigheter 10 239 262 Rörelsefastigheter 11 38 52 Nyttjanderättstillgångar byggnader 84 141 Maskiner och inventarier 11 126 123 Nyttjanderättstillgångar maskiner och inventarier 47 53 Långfristiga fordringar 13 665 78 Uppskjutna skattefordringar 14 136 178 Summa anläggningstillgångar 24 1 358 971 Omsättningstillgångar Bostadsprojekt Exploateringsfastigheter 15 8 138 9 836 Pågående bostadsprojekt 15 6 933 12 055 Nyttjanderättstillgång pågående bostadsprojekt 33 37 Färdigställda bostäder 15 1 593 799 Bostadsprojekt 16 697 22 726 Material- och varulager 8 Skattefordringar 20 22 Kundfordringar 236 317 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 173 150 Övriga fordringar 13 432 351 Likvida medel 23 180 119 Tillgångar som innehas för försäljning 28 915 Summa omsättningstillgångar 24 17 738 24 607 SUMMA TILLGÅNGAR 19 097 25 579 Not 2023 2022 EGET KAPITAL Aktiekapital 16 434 434 Övrigt tillskjutet kapital 4 569 4 569 Reserver 366 413 Balanserad vinst inkl årets totalresultat 1 226 2 563 Eget kapital hänförligt till Bonava AB:s aktieägare 6 596 7 979 Innehav utan bestämmande inflytande 5 5 Summa eget kapital 6 601 7 984 SKULDER Långfristiga skulder Långfristiga räntebärande skulder 17 126 3 457 Långfristiga räntebärande leasingskulder 17 102 136 Övriga långfristiga skulder 19 11 369 Uppskjutna skatteskulder 14 30 52 Avsättningar 18 1 184 970 Summa långfristiga skulder 24 1 452 4 983 Kortfristiga skulder Kortfristiga räntebärande skulder 17 5 536 3 442 Kortfristiga räntebärande leasingskulder 17 58 90 Leverantörsskulder 337 652 Skatteskulder 264 407 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 20 1 244 1 248 Övriga kortfristiga skulder 19 3 604 5 858 Skulder hänförliga till tillgångar som innehas för försäljning 28 915 Summa kortfristiga skulder 24 11 044 12 612 Summa skulder 12 496 17 595 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 19 097 25 579 Koncernens balansräkning Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 64Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Koncernens rapport över förändringar i eget kapital Eget kapital hänförligt till Bonava AB:s aktieägare Innehav utan Övrigt Omräknings– Balanserat bestämmande Summa Aktie kapital tillskjutet kapital reserv resultat Summa inflytande eget kapital Ingående eget kapital 2022–01–01 434 4 569 70 3 245 8 318 5 8 322 Årets resultat –303 –303 –303 Övrigt totalresultat 344 344 344 Summa totalresultat 0 0 344 –303 41 0 41 Utdelning –375 –375 –375 Prestationsbaserat incitamentsprogram –4 –4 –4 Summa transaktioner med ägare 0 0 0 –379 –379 0 –379 Utgående eget kapital 2022–12–31 434 4 569 413 2 563 7 979 5 7 984 Årets resultat –1 337 –1 337 –1 337 Övrigt totalresultat –47 –47 –47 Summa totalresultat 0 0 –47 –1 337 –1 384 0 –1 384 Prestationsbaserat incitamentsprogram 0 0 0 Summa transaktioner med ägare 0 0 0 0 0 0 0 Utgående eget kapital 2023–12–31 434 4 569 366 1 226 6 596 5 6 601 Förändring av eget kapital Förändringen av eget kapital består av årets resultat och övrigt total - resultat, utdelning, återköp av aktier samt effekter av det lång siktiga prestations baserade incitamentsprogrammet. Övrigt tillskjutet kapital Avser eget kapital som är tillskjutet från ägarna. Reserver Reserver avser omräkningsreserven som innefattar alla valuta kurs- differenser från och med 1 januari 2013 som uppstår vid omräkning av finansiella rapporter från utländska verksamheter som har upp- rättat sina finansiella rapporter i en annan valuta än den valuta som Bonavas finansiella rapporter presenteras, i Bonavas fall SEK. Balanserade vinstmedel inklusive årets totalresultat I denna post ingår intjänade vinstmedel i Bonava, och här redo visas även transaktioner med ägare såsom utdelningar, återköp av aktier och prestationsbaserade incitaments program. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 65Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Not 2023 2022 DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Resultat före skatt –1 297 –92 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet: – Avskrivningar 5 132 176 – Nedskrivningar 938 877 – Valutakurseffekter 81 –510 – Förändringar avsättningar 273 193 – Övrigt inklusive rearesultat avyttrade verksamheter 241 31 Summa poster som inte ingår i kassaflödet 1 665 768 Betald skatt –139 –149 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar i rörelsekapital 229 527 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Försäljningar av bostadsprojekt 11 293 13 312 Investeringar i bostadsprojekt –8 099 –16 037 Övriga förändringar i rörelsekapital –3 760 –1 045 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital –567 –3 769 Kassaflöde från den löpande verksamheten –337 –3 242 Koncernens kassaflödesanalys Not 2023 2022 INVESTERINGSVERKSAMHETEN Försäljning av koncernföretag 28 1 239 Förvärv av byggnader och mark –167 –78 Förvärv av materiella och immateriella anläggningstillgångar –42 –29 Försäljning av materiella och immateriella anläggningstillgångar 24 3 Kassaflöde från investeringsverksamheten 1 054 –104 Kassaflöde före finansieringsverksamheten 716 –3 345 FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Utbetald utdelning –375 Ökning av räntebärande finansiella skulder 6 662 4 762 Minskning av räntebärande finansiella skulder –7 495 –1 991 Ökning (–)/minskning (+) av kortfristiga räntebärande fordringar 91 Kassaflöde från finansieringsverksamheten –833 2 486 Årets kassaflöde –117 –859 Likvida medel vid årets början 23 303 1 066 Kursdifferens i likvida medel –6 97 Likvida medel vid årets slut 23 180 303 Not 2023 2022 VARAV KASSAFLÖDE FRÅN AVVECKLAD VERKSAMHET 28 Nettokassaflöde från den löpande verksamheten 360 –581 Nettokassaflöde från investeringsverksamheten 1 248 28 Nettokassaflöde från finansieringsverksamheten –375 518 Nettoökning av likvida medel som genererats av dotterföretagen 1 233 –35 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 66Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Koncernens noter 1 Väsentliga redovisningsprinciper Bonava tillämpar de av EU fastställda International Financial Reporting Standards (IFRS). Koncernen tillämpar dessutom rekommendationen RFR 1 Kompletterande redovisningsnormer för koncerner. Årsredovisningen och koncernredovisningen har godkänts för utfärdande av styrelsen den 15 mars 2024. Koncernens resultat- och balansräkning och moderbolagets resultat- och balansräkning blir föremål för fastställelse på årsstämman den 10 april 2024. Nya standarder som tillämpas av Bonava Ändringar av IAS 1 Utformning av finansiella rapporter och IFRS Practice Statement 2: Disclosures of accounting policies. Ändringarna innebär att företag ska lämna upplysningar endast om väsentliga redovisningsprinciper. Syftet med ändringarna är att öka användbarheten av upplysningar om tillämpade redovisningsprin - ciper genom att endast väsentliga principer beskrivs och att dessa beskrivningar förklarar hur företaget tillämpar principer utifrån sina specifika förutsättningar. Koncernen har gjort en översyn av beskrivna redovisningsprinciper i årsredovisningen och anpassat dem i enlighet med ändringen. Övriga ändringar i IFRS som har trätt i kraft under 2023 har inte haft någon väsentlig inverkan på Bonava. Nya standarder och tolkningar som ännu inte har tillämpats av Bonava IASB har gjort ytterligare ändringar av IAS 1 rörande klassificering av skulder som korta eller långa i rapporten över finansiell ställning när skulderna är villkorade av lånevillkor. IASB har klargjort att lånevillkor som ett företag ska uppfylla efter balansdagen inte påverkar om skul - den ska klassificeras som kort- eller långfristig. Genom ändringen av IAS 1 tillkommer dock upplysningskrav rörande lånevillkor som måste uppfyllas under 12 månader efter rapportperiodens slut för att skul - derna inte ska förfalla till betalning. Ändringarna träder i kraft från och med den 1 januari 2024. Inga av de övriga nya eller ändringarna i IFRS som ännu inte har trätt i kraft förväntas ha någon väsentlig inverkan på Bonava. Koncernredovisning Rörelseförvärv från parter som inte är under gemensamt bestäm- mande inflytande redovisas med tillämpning av förvärvsmetoden. Metoden innebär att förvärv av ett dotterföretag betraktas som en transaktion varigenom Bonava indirekt förvärvar dotterföretagets tillgångar och övertar dess skulder. Företag i vilka Bonava har ett bestämmande inflytande, i praktiken ett direkt eller indirekt innehav med mer än 50 procent av rösterna, kon - solideras i sin helhet. Avseende bostadsrättsför eningar och bostads- aktiebolag bedöms Bonava ha bestämmande inflytande över dessa vilka därmed konsolideras i sin helhet. Samarbetsarrangemang definieras inom Bonava som ett projekt i en konsortieliknande form, där det finns ett gemensamt bestäm- mande inflytande. Detta kan till exempel ske via samägda bolag med gemensam styrning. Samarbetsarrangemang redovisas enligt klyv - ningsmetoden i Bonavas finansiella rapportering . Se not 12 . Intäkter Bonavas nettoomsättning omfattar huvudsakligen tre intäktsflöden i form av försäljning av bostäder till konsumenter, försäljning av bostads projekt till investerare och, i mindre omfattning, försäljning av mark. För samtliga intäktsflöden gäller att bedömda förluster i sin hel - het direkt belastar periodens resultat. Bostadsprojekt för konsumenter Bonavas affärsmodell vid försäljning av bostäder med äganderätt är att Bonava upprättar ett skriftligt avtal med respektive ägare om upp - förande av en bostad. Under byggtiden redovisas upparbetade kost- nader i tillgångsslaget Bostadsprojekt. Bonavas åtagande gentemot kunden betraktas som ett enda prestationsåtagande i form av att över - föra en bostad till kunden. Intäkter redovisas när bostäderna är färdig- ställda och kunden har tillträtt. Transaktionspriset är ett fast pris angi- vet i kontraktet. Bonavas kunder betalar in förskott vid olika tillfällen, vid olika tidpunkter och i varierande omfattning på de olika markna - derna. Förskottsbetalning är betingat av slutförandet av Bonavas prestationsåtagande och påverkar därmed inte Bonavas bedömning av att prestationsåtagandet först uppfylls i samband med tillträdet av bostaden I Sverige och Finland sker Bonavas projektutveckling av bostäder även genom att ett entreprenadavtal ingås med en beställare i form av en bostadsrättsförening i Sverige eller ett bostadsaktiebolag i Finland. I Sverige köper slutkunden en nyttjanderätt i bostadsrättsföreningen motsvarande en särskild lägenhet. I Finland köper kunden aktier i bostadsaktiebolaget som motsvarar en särskild lägenhet. Bonavas affärsmodell innebär att kontrollen övergår till kunden som förvärvar bostaden när kunden tillträder bostaden. Eftersom Bonava har kon - troll över såväl bostadsrättsförening som bostadsaktiebolag under uppförandeperioden och fram till dess att slutkunderna tillträder bostäderna så konsolideras dessa enheter. Det innebär att det inte föreligger något kontrakt innan slutkunden har tecknat ett avtal. Intäkter baseras på den faktiska intäkten för försålt bostadsprojekt. Redo visad intäkt per bostad möts av en andel av bostadens bedömda kostnad vid projektets färdigställande. Bostadsprojekt för investerare Försäljning av bostadsprojekt till investerare redovisas vid den tidpunkt när kontrollen överförs till köparen. Beroende på avtalets utformning och lokala lagar och regler kan detta inträffa vid kontrakts - tillfället, löpande under produktionstiden, eller vid tidpunkten för köparens tillträde till bostäderna. Försäljning av mark Försäljning av mark redovisas per den tidpunkt då kontrollen överförts till köparen, vilket normalt sammanfaller med tillträdet till marken. Avskrivningar Avskrivningar enligt plan sker linjärt efter beräknad nyttjandeperiod med beaktande av eventuellt restvärde vid periodens slut. Bonava tillämpar komponentavskrivning där varje tillgång med större värde fördelas på ett antal komponenter och skrivs av utifrån respektive nyttjandeperiod. Avskrivningstiderna varierar enligt tabellen nedan: Programvaror 1–5 år Andra immateriella tillgångar 3–10 år Rörelsefastigheter 8–25 år Maskiner och inventarier 3–20 år Leasing Rättigheten att använda en leasad tillgång redovisas som antingen materiella anläggningstillgångar (byggnader; lokaler där Bonava bedriver sin verksamhet, samt maskiner och inventarier; i huvudsak bilar och kontorsmaskiner) eller omsättningstillgångar (pågående bostadsprojekt) beroende på hur den leasade tillgången hade klassi ficerats om den istället ägdes. Hyresavtal för mark (pågående bostadsprojekt) redovisas som leasingavtal först när det finns en beslutad detaljplan eller bygglovet inte längre går att överklaga, innan dess har Bonava inte kontroll över marken och heller några rättigheter och skyldigheter för marken. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 67Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Rörliga kostnader såsom fastighetsskatt och underhållskostnader i form av till exempel el, värme och vatten har exkluderats ur leasing- skuldberäkningen i den mån kostnaderna går att separera från hyres - kostnaden. Några väsentliga variabla leasingbetalningar kopplade till index eller pris förekommer inte. Bonava tillämpar den implicita räntan för hyresavtal för mark, för resterande leasingavtal tillämpas den marginella låneränta som fast - ställs med beaktande av geografisk marknad och löptid. Bonava har i allt väsentligt valt att inte beakta möjligheten att för - länga leasingavtalen eftersom det inte är ekonomiskt fördelaktigt att förlänga kontrakten; tillgångarna är inte kritiska för Bonavas verksam - het, tillgångarna är inte specialiserade och andra lämpliga alternativ bedöms finnas tillgängliga. Dessutom är kostnaderna för att inte förlänga kontrakten, till exempel förhandlingskostnader, omlokalise - ringskostnader eller kostnader för att identifiera en annan lämplig tillgång inte väsentliga. Bonava har inte tillämpat undantaget för inventarier av mindre värde eller kortfristiga leasingavtal. Jämförelsestörande poster Under denna rubrik redovisas händelser och transaktioner, vilkas resultateffekter är viktiga att uppmärksamma när periodens resultat jämförs med tidigare perioder, såsom väsentliga tvister, större ned - skrivningar, omstruktureringar samt övriga väsentliga ej återkom- mande kostnader eller intäkter. Skatt på jämförelsestörande poster och skatteposter som av sig själva klassificeras som jämförelsestö - rande poster redovisas på raden skatt i koncernens resultaträkning. Poster som redovisats som jämförelsestörande i en period redovisas konsekvent i kommande perioder genom att eventuell återföring av dessa poster också redovisas som jämförelsestörande poster. Se även not 25. Immateriella tillgångar Immateriella tillgångar redovisas till anskaffningskostnader minus ackumulerade av- och nedskrivningar . Goodwill skrivs inte av utan den testas årligen för eventuell nedskrivning . Se även not 9. 1 Väsentliga redovisningsprinciper forts. Materiella anläggningstillgångar Förvaltningsfastigheter Förvaltningsfastigheter är fastigheter som innehas i syfte att gene - rera hyresintäkter och värdestegring. Bonava har valt att redovisa sina förvaltningsfastigheter till verkligt värde med värdeföränd - ringar redovisade i resultatet och därför sker ingen avskrivning av dessa fastigheter. Se även not 10. Rörelsefastigheter Rörelsefastigheter innehas för att användas i den egna verksamheten såsom för produktion, tillhandahållande av tjänster eller administra - tion. Fastigheterna redovisas till anskaffningsvärde med avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella nedskrivningar. Se även not 11. Omsättningstillgångar Bostadsprojekt Bonavas fastighetsinnehav som rubriceras som bostadsprojekt värde - ras som omsättningstillgångar då avsikten är att sälja fastigheterna och lämna över dessa till kund efter färdigställandet. Fastighetsinne - haven värderas till det lägsta av anskaffningsvärde och nettoförsälj- ningsvärde. Bostadsprojekt inom Bonava presenteras med uppdelning på: • Exploateringsfastigheter • Pågående bostadsprojekt • Färdigställda bostäder För fördelning av värden se not 15. Omrubricering från exploaterings - fastighet till pågående projekt sker när projektet byggstartats. Exploateringsfastigheter Exploateringsfastigheter är Bonavas innehav av mark- och byggrätter för framtida boendeutveckling samt aktiverade projektutvecklings - kostnader. Exploateringsfastigheter värderas med hänsyn tagen till om utveck - ling ska ske eller om de alternativt säljs vidare. Till grund för värdering av mark och byggrätter som ska utvecklas finns en investeringskalkyl. Denna kalkyl uppdateras årligen avseende bedömt försäljningspris och kostnadsutveckling samt när marknadsutveckling eller andra omständig heter så kräver. I de fall som ett positivt täckningsbidrag från utvecklingen inte kan erhållas med hänsyn till en normal entreprenad - vinst sker nedskrivning. Utvecklingskostnader relaterat till mark som Bonava har kontroll över aktiveras. Pågående bostadsprojekt Vid byggstart omrubriceras värdet på mark och aktiverade utveck - lingskostnader till pågående projekt, tillsammans med nedlagda kostnader efter byggstart. Färdigställda bostäder Projektkostnader för färdigställda bostäder omrubriceras från på - gående bostadsprojekt till färdigställda bostäder vid slutbesiktning. Färdigställda bostäder värderas till det lägsta av anskaffningsvärde och nettoförsäljningsvärde . Finansiella instrument Förvärv och avyttringar av finansiella instrument redovisas på affärs- dagen, som utgör den dag då bolaget förbinder sig att förvärva eller avyttra tillgången. Finansiella instrument som redovisas i balansräk - ningen inkluderar på tillgångssidan likvida medel, långfristiga ford- ringar, kundfordringar, andra långfristiga aktieinnehav samt derivat. På skuldsidan återfinns leverantörsskulder, kort- och långfristiga låneskulder samt derivat . Se även not 22 och 24. Klassificering och värdering Hur ett instrument klassificeras beror på inom vilken affärsmodell den innehas och instrumentets karaktäristika. Klassificeringen avgör hur det finansiella instrumentet värderas såsom beskrivs nedan. Klassificering och värdering av finansiella tillgångar Bonava klassificerar sina finansiella tillgångar i följande kategorier: Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen I denna grupp ingår Bonavas derivat med positivt verkligt värde. Föränd - ringar i verkligt värde redovisas i finansnettot. Vidare värderas Bonavas andra långfristiga aktieinnehav till verkligt värde via resultaträkningen. Finansiella tillgångar värderade till upplupet anskaffningsvärde Bonava innehar kundfordringar, långfristiga fordringar och övriga ford - ringar inom ramen för en affärsmodell vars mål är att inneha dessa i syfte att inkassera de avtalsenliga kassaflödena och de avtalade villkoren ger vid bestämda tidpunkter upphov till kassaflöden som endast är betal - ningar av kapitalbelopp och ränta på det utestående kapitalbeloppet och värderar dem därför till upplupet anskaffningsvärde. Kundfordringens förväntade löptid är kort, varför värdet redovisas till nominellt belopp utan diskontering. Långfristiga fordringar, övriga fordringar och likvida medel redovisas till upplupet anskaffningsvärde . Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 68Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Nedskrivning av finansiella tillgångar Koncernen redovisar en förlustreserv för förväntade kreditförluster på finansiella tillgångar som värderas till upplupet anskaffningsvärde. Bonava tillämpar den förenklade modellen för reservering av förvän - tade kreditförluster för kundfordringar som beräknas med hjälp av en provisionsmatris som är baserad på tidigare händelser, nuvarande för - hållanden och prognoser för framtida ekonomiska förutsättningar. För likvida medel bedöms reserven baserat på bankernas sannolikhet för fallissemang . Koncernen ingår endast i banktransaktioner med motparter med en långsiktig kreditvärdighet om minst A– eftersom dessa anses ha låg kreditrisk vid bedömning av nedskrivningar. Standard & Poor’s eller motsvarande oberoende ratinginstitut tillhandahåller kreditvärdighets - information. Koncernen definierar fallissemang som när det bedöms osannolikt att motparten kommer att möta sina åtaganden på grund av indikato - rer som finansiella svårigheter och missade betalningar. Fallissemang anses alltid föreligga när betalningen är mer än 180 dagar sen . Klassificering och värdering av finansiella skulder Bonava klassificerar sina finansiella skulder i följande kategorier: Finansiella skulder värderade till verkligt värde över resultat räkningen I denna grupp ingår Bonavas derivat med negativt verkligt värde. För - ändringar i verkligt värde redovisas i finansnettot. Övriga finansiella skulder värderade till upplupet anskaffningsvärde I denna grupp ingår långfristiga räntebärande skulder, övriga lång - fristiga skulder, kortfristiga räntebärande skulder, leverantörsskulder och övriga kortfristiga skulder . Fordringar och skulder i utländsk valuta Fordringar och skulder i utländsk valuta omvärderas till balansdagens kurs. Valutakursdifferenser som uppstår vid omräkning av fordringar och skulder gällande den operativa verksamheten redovisas i rörelse- resultatet medan valutakursdifferenser som hänför sig till finansierings - verksamhet redovisas i finansnettot. Ersättningar till anställda Aktierelaterade ersättningar Det verkliga värdet på tilldelade aktierätter vid tidpunkten för tilldel - ning redovisas som en personalkostnad med motsvarande ökning av eget kapital. Det verkliga värdet på tilldelade syntetiska aktier redovi - sas som en personalkostnad med motsvarande skuldökning. Vid varje rapporteringstillfälle görs en bedömning av sannolikheten för att pre - stationsmålen kommer att uppnås. Kostnaderna beräknas med utgångspunkt från det antal aktierätter och syntetiska aktier som beräknas regleras vid intjäningsperiodens slut. Under perioden då tjänsterna utförs görs avsättningar för beräk - nade sociala avgifter baserat på aktierätternas och de syntetiska aktiernas verkliga värde vid rapporteringstillfället. För att fullgöra Bonava AB:s åtagande i enlighet med det lång- siktiga incitamentsprogrammet har Bonava AB återköpt B-aktier. Dessa aktier redovisas i eget förvar som en minskning av eget kapital. För beskrivning av Bonavakoncernens aktierelaterade ersättnings- program, se not 4. Ersättning efter avslutad anställning – pensionsplaner Bonava gör åtskillnad mellan avgiftsbestämda pensionsplaner och förmånsbestämda pensionsplaner. Inom Bonava finns primärt avgiftsbestämda pensionsplaner. För tjänstemän i Sverige tryggas ITP 2-planens förmånsbestämda pensionsåtaganden för ålders- och familjepension genom försäkring i Alecta, vilka har bedömts vara en förmånsbestämd plan som omfattar flera arbetsgivare. För räkenskapsåret 2023 har den redovisats som en avgiftsbestämd plan då bolaget inte haft tillgång till information för att kunna redovisa sin proportionella andel av planens förpliktelser, förvalt - ningstillgångar och kostnader Avsättningar Garantiåtaganden Avsättning för framtida kostnader på grund av garantiåtaganden redo - visas till det uppskattade belopp som krävs för att reglera åtagandet på balansdagen. Förlustkontrakt En avsättning för förlustkontrakt redovisas när de förväntade för- delarna som koncernen väntas erhålla från ett kontrakt är lägre än de oundvikliga kostnaderna att uppfylla förpliktelserna enligt kontraktet. De kostnader som ska ingå vid värdering av förlustkontrakt utgörs av direkta särkostnader och en allokering av andra direkt hänförliga kostnader. Omstruktureringsreserver En avsättning för omstrukturering redovisas när det finns en fastställd utförlig och formell omstruktureringsplan och omstruktureringen antingen har påbörjats eller blivit offentligt tillkännagiven . Avvecklad verksamhet Avvecklade verksamheter består av väsentlig verksamhet som avyttras eller utgör avyttringsgrupp som innehas för försäljning. Resultat efter skatt från avvecklad verksamhet redovisas på egen rad i resultaträk - ningen. Innebörden av att en grupp av tillgångar och skulder klassificeras som att de innehas för försäljning är att deras redovisade värden kommer att återvinnas i huvudsak genom försäljning och inte genom användning. Alla tillgångar som ingår i gruppen presenteras på en separat rad bland tillgångarna och gruppens alla skulder presenteras på en separat rad bland skulderna. Gruppen värderas till det lägsta av det redovisade värdet och det verkliga värdet efter avdrag för försälj - ningskostnader. Kritiska uppskattningar och bedömningar Koncernens räkenskaper innehåller vissa bedömningar och antagan- den om framtiden. Dessa baseras dels på historik, dels på förvänt- ningar på framtida händelser och kan således vid senare tidpunkt komma att ändras bland annat på grund av ändrade omvärldsfaktorer. Detta måste speciellt beaktas under rådande omständigheter och den osäkerhet som det geopolitiska läget medför. Nedan beskrivs de källor till osäkerheter i uppskattningar som innebär en signifikant risk för att tillgångars eller skulders värde kan komma att behöva justeras i väsentlig grad under det kommande räkenskapsåret. Beskrivningen omfattar även viktiga redovisningsmässiga bedömningar som gjorts vid tillämpningen av koncernens redovisningsprinciper. I ntäkter Bonava har gjort bedömningen av konsumentaffären att det finns ett bestämmande inflytande över bostadsföreningar och bostadsaktie- bolag och dessa konsolideras därför i sin helhet. Detta innebär att det inte föreligger något kontrakt med en för Bonava extern part innan slutkunden tecknat ett avtal. Bonavas affärsmodell och bostadsprojektens avtalsstruktur inne - bär därmed att kontrollen övergår till köparen vid tillträdet till bosta- den respektive projektet. Bonava uppfyller åtagandet av att överföra bostaden respektive projektet vid tillträdet och redovisar intäkt och resultat från försäljning av bostadsprojekt till fullo vid denna tidpunkt. Inga intäkter redovisas baserat på prognostiserad försäljning av bostadsprojekt. Detta gäller för bostäder till både konsumenter och investerare. Beroende på avtalets utformning och lokala lagar och regler kan kontrollen av bostadsfastigheter till investerare övergå vid kontrakts - tillfället, löpande under produktionstiden eller vid tidpunkten för köparens tillträde till bostäderna. Bonava har gjort bedömningen att intäktsredovisningen för 2022 och 2023 inträffade när kontrollen övergick vid tillträdet av fastigheten . 1 Väsentliga redovisningsprinciper forts. Bonava år s- och hållbarhetsredovisning 2023 69Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Värdering av bostadsprojekt och exploateringsfastigheter Bonavas bostadsprojekt och exploateringsfastigheter redovisas till det lägsta av anskaffningsvärdet och nettoförsäljningsvärdet. Bedöm - ningen av nettoförsäljningsvärdet baseras på en rad antaganden som till exempel försäljningspriser, produktionskostnader, markpriser, hyresnivåer, avkastningskrav samt möjliga tidpunkter för produktions - start och/eller försäljning. Bonava följer löpande marknadsutveck- lingen och prövar kontinuerligt gjorda antaganden. Skillnaden mellan bokfört värde och bedömt nettoförsäljningsvärde är i vissa fall av min - dre värde. En förändring i gjorda antaganden kan leda till nedskriv- ningsbehov. Osäkerheter kring marknadsvillkor och påverkan på kundernas köpkraft är indikationer på att en värdeminskning har skett. Efterfrå - gan på våra bostäder har blivit mer avvaktande. Höjda räntor, ökade energipriser, hög inflation och en ökad osäkerhet har framför allt påverkat efterfrågan men även prisutvecklingen. Garantiåtaganden Avsättning för framtida utgifter på grund av garantiåtaganden redovisas till det uppskattade belopp som krävs för att reglera åtagandet på balansdagen. Uppskattningen baseras på historiskt utfall, avsättning- arnas storlek baseras bland annat på antalet bostäder per projekt och justeras vid behov för att anpassas efter rådande förutsättningar. Före - tagsledningens bedömningar kan också påverka enskilda fall baserat på erfarenhet från tidigare transaktioner eller vid andra specifika händelser som kan på verka det uppskattade belopp som krävs för att reglera Bonavas åtagande. Garantiavsättningarna vid årets slut framgår av not 18. Borgens- och garantiförpliktelser, rättstvister med mera Inom ramen för Bonavas ordinarie affärsverksamhet är Bonava från tid till annan part i rättstvister. I dessa fall görs en bedömning av Bonavas åtaganden och sannolikheten för ett för Bonava negativt utfall. Bona - vas bedömning görs utifrån den information och kunskap Bonava har i dag. Bedömningarna är i några fall svåra och slutligt utfall kan bli annat än bedömt . Se även not 22 . 1 Väsentliga redovisningsprinciper forts. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 70Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Övrig Övrig 2023 Tyskland Sverige Finland Baltikum verksamhet Summa 2022 Tyskland Sverige Finland Baltikum verksamhet Summa Nettoomsättning, konsumenter 5 849 1 819 872 768 9 308 Nettoomsättning, konsumenter 5 626 1 997 1 175 831 102 9 731 Nettoomsättning, investerare 1 404 814 1 654 3 871 Nettoomsättning, investerare 2 159 704 565 752 4 180 Nettoomsättning, mark 30 44 4 78 Nettoomsättning, mark 39 19 58 Övriga intäkter 1 8 1 1 1 12 Övriga intäkter 5 1 1 11 18 Försäljnings– och administrationskostnader Försäljnings– och administrationskostnader (inklusive avskrivningar) –289 –148 –85 –48 –190 –760 (inklusive avskrivningar) –309 –139 –95 –44 –245 –831 Avskrivningar –80 –8 –15 –8 –21 –132 Avskrivningar –84 –8 –19 –8 –42 –161 Rörelseresultat före jämförelse störande Rörelseresultat före jämförelse störande poster 628 77 107 68 –219 660 poster 904 –54 88 108 –188 858 Jämförelsestörande poster –879 –303 –90 –7 –1 279 Jämförelsestörande poster –32 –20 –4 –56 Rörelseresultat efter jämförelse störande Rörelseresultat efter jämförelse störande poster –251 –226 17 68 –227 –619 poster 872 –74 88 108 –192 802 Finansiella poster –518 Finansiella poster –193 Resultat före skatt –1 137 Resultat före skatt 609 Anläggningstillgångar 236 173 53 247 650 1 358 Anläggningstillgångar 264 307 62 116 221 971 Sysselsatt kapital 6 936 3 189 789 1 409 98 12 422 Sysselsatt kapital 7 074 3 825 974 1 085 2 610 15 568 1) 1) 2 Rapportering av rörelsesegment Bonavas verksamhet är uppdelad i fyra rörelse segment baserat på vilka delar av verksamheten som vd, den högsta verkställande beslutsfattaren, följer upp. Varje rörelsesegment har en chef som är ansvarig för den dagliga verksamheten och som regelbundet rapporterar utfallet av rörelsesegmentets prestationer till vd. Det är utifrån denna interna rapportering som följande segment har identifierats: Tyskland, Sverige, Finland, och Baltikum (Estland, Lettland och Litauen). Samtliga segment utvecklar och säljer bostäder. Ingen väsentlig försäljning sker mellan segmenten. Nedanstående tabell avser kvarvarande verksamhet. För vidare information om S:t Petersburg och Norge, se not 28. 1) Övrig verksamhet består av moderbolaget, koncernjusteringar, elimineringar, den danska verksamheten och avvecklad verksamhet. Nettoomsättning per land Tyskland Sverige Finland Danmark Lettland Estland Litauen 2023 7 283 2 685 2 531 0 381 313 75 2022 7 785 2 745 1 759 859 376 336 119 Ingen kund utgör omsättning överstigande 5 procent av koncernens nettoomsättning. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 71Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 3 Intäkter Beräknat färdigställande per kvartal Diagrammen visar bedömd färdigställandetidpunkt för bostäder till konsumenter och investerare. Förändringar som tidpunkt för erhållna bygglov, störningar i logistik- och produktionskedjan eller andra faktorer kan påverka det bedömda färdigställande i båda riktningarna. Risken för ändrade bedömningar av när i tiden färdig - ställande ska ske har ökat som en konsekvens av den osäkerhet som råder på marknaden. Antalet bostäder är avrundade då det är en uppskattning av när i tiden färdigställande ska ske. Kurvorna visar såld andel per 31 december 2023. Värdet av sålda bostäder i produktion samt sålda färdigställda bostäder som ännu inte har resultatavräknats per 31 december 2023 var 4 363 (8 220) MSEK för konsument och 2 766 (5 746) MSEK för investerare. Förskott från kunder 2023 2022 Redovisat värde vid årets början 5 103 6 597 Avgår skulder hänförliga till tillgångar som innehas för försäljning –357 Avyttrad verksamhet –30 Inbetalda förskott 7 978 8 722 Resultatavräknade förskott –9 951 –10 273 Övriga förändringar i förskott från kunder –1 6 Årets omräkningsdifferens 29 408 Redovisat värde vid årets slut 3 129 5 103 4 Antal anställda, personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar 2023 2022 Antal Varav Antal Varav Medelantal anställda anställda män anställda män Sverige 213 103 302 157 Tyskland 836 564 931 632 Finland 168 104 232 135 Danmark 12 5 34 11 Estland 72 46 90 56 Lettland 157 101 169 111 Litauen 28 13 29 16 Totalt 1 486 936 1 787 1 118 Könsfördelning i företagsledningen, andel kvinnor, % 2023 2022 Styrelsen 29 43 Ledande befattningshavare 43 44 Med ledande befattningshavare avses de personer som tillsammans med verkställande direktören utgör koncernledningen. 0 100 200 300 400 500 600 SenareK3 2025K2 2025K1 2025K4 2024K3 2024K2 2024K1 2024 Antal bostäder Tyskland Sverige Finland Baltikum Sålda 430 300 210 530 130 70 210 280 Bedömd färdigställandetidpunkt för bostäder till konsumenter 0 100 200 300 400 SenareK3 2025K2 2025K1 2025K4 2024K3 2024K2 2024K1 2024 Antal bostäder Tyskland Sverige Finland Baltikum Sålda 0 90 0 350 30 260 0 180 Bedömd färdigställandetidpunkt för bostäder till investerare Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 72Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 4 Antal anställda, personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar forts. Pensionsvillkor för verkställande direktör Verkställande direktören Peter Wallin har ett premie bestämt pensionsavtal där premien uppgår till 33 procent av fast lön. Peter Wallins pensionsålder är 65 år. Pensionsvillkor för övriga ledande befattnings havare Övriga ledande befattningshavare som är anställda i Sverige har premiebestämd ITP med 66 års pensions ålder. För övriga ledande befattningshavare med anställning i andra länder gäller kompletterande premiebestämda pensionsvillkor med upp till 30 procent av pensionsmedförande lön beroende på anställnings land . Pensionsplaner Förväntade avgifter nästa rapportperiod för ITP 2-försäkringar som är tecknade i Alecta uppgår till 4 MSEK. Den kollektiva konsolideringsnivån utgörs av marknadsvärdet på Alectas tillgångar i procent av försäkringsåtagandena beräknade enligt Alectas försäkringstekniska metoder och antaganden, vilka inte överensstämmer med IAS 19. Den kollektiva konsoliderings nivån ska normalt tillåtas variera mellan 125 och 155 procent. Om Alectas kol - lektiva konsolideringsnivå understiger 125 procent eller överstiger 155 procent ska åtgärder vidtas i syfte att skapa förutsättningar för att konsolideringsnivån återgår till normalintervallet. Vid låg konsolide - ring kan en åtgärd vara att höja det avtalade priset för nyteckning och utökning av befintliga förmåner. Vid hög konsolidering kan en åtgärd vara att införa premiereduktioner. Vid utgången av 2023 uppgick Alectas preliminära överskott i form av den kollektiva konsoliderings - nivån till 157 procent (172). Ledande befattningshavares villkor och ersättningar Till styrelsens ordförande och övriga årsstämmovalda ledamöter utgår arvode endast enligt årsstämmans beslut. Inga pensioner utgår till styrelsen. Verkställande direktörens ersättningar föreslås av ordföranden och fastställs av styrelsen. Ersättningar till övriga befattningshavare i led - ningen för Bonava föreslås av verkställande direktören och godkänns av styrelsens ordförande. Ersättning till verkställande direktören och övriga ledande befattnings havare utgörs av fast lön, rörlig ersättning, aktie relaterad ersättning, övriga förmåner samt pension. Vid utgången av 2023 var antalet ledande befattningshavare sju. Av dessa var fem anställda i moderbolaget och två anställda i dotterföretag. Rörlig ersättning För verkställande direktören Peter Wallin var den rörliga ersättningen för 2023 maximerad till 60 procent av den fasta lönen. Den rörliga ersättningen baserades på ekonomiska mål uppsatta av styrelsen. Ersättning avseende verksamhetsåret 2023 var 1,9 (2,1) MSEK. För övriga i koncernledningen är den rörliga ersättningen maximerad till 50 procent av den fasta ersättningen . Löner och andra ersättningar fördelade mellan styrelse och ledande befattningshavare samt övriga anställda 2023 2022 Styrelse Styrelse och ledande Övriga och ledande Övriga befattningshavare anställda Totalt befattningshavare anställda Totalt Löner och andra ersättningar 47 1 468 1 515 47 1 311 1 358 Sociala kostnader 313 333 varav pensionskostnad 97 94 Ersättningar, avsättningar och övriga förmåner under 2023 Summa lön, varav avsatt för ersättningar och varav varav rörlig aktierelaterad Pensions- TSEK förmåner 1) 2) förmåner ersättning ersättning kostnad Verkställande direktör Peter Wallin 10 979 9 1 878 379 2 490 Styrelsens ordförande Mats Jönsson 856 Styrelseledamoten Viveca Ax:son Johnson 320 Styrelseledamoten Per-Ingemar Persson 395 Styrelseledamoten Nils Styf 385 Styrelseledamoten Anette Frumerie 266 Styrelseledamoten Olle Boback 340 Styrelseledamoten Tobias Lönnevall 379 Styrelseledamoten Åsa Hedenberg 99 Styrelseledamoten Angela Langemar Olsson 126 Styrelseledamoten Andreas Segal 100 Övriga ledande befattningshavare koncernen (sju personer) 32 925 530 5 713 171 4 265 Totalt ledande befattningshavare 47 170 539 7 591 550 6 755 3) 1) Ersättningar och förmåner avser semesterersättning, arbetstidsförkortning, tjänstebilar och/eller andra förmåner och i förekommande fall avgångsvederlag. 2) Styrelsearvoden är periodiserade från årsstämmodatum 2023. Vid årsstämman 2023 avgick Åsa Hedenberg, Angela Langemar Olsson och Andreas Segal och invaldes Anette Frumerie, Olle Boback och Tobias Lönnevall. Revisionsutskottsarvode har utgått till Tobias Lönnevall (ordförande), Per-Ingemar Persson samt Nils Styf och ersättning för Ersättningsutskottet har utgått till Mats Jönsson (ordförande), Anette Frumerie samt Tobias Lönnevall. 3) Rörlig ersättning avser för respektive verksamhetsår kostnadsfört belopp. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 73Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsst yrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Ersättningar, avsättningar och övriga förmåner under 2022 Summa lön, varav avsatt för ersättningar och varav varav rörlig aktierelaterad Pensions- TSEK förmåner 1) 2) förmåner ersättning ersättning kostnad Verkställande direktör Peter Wallin 10 714 9 2 105 2 204 Styrelsens ordförande Mats Jönsson 851 Styrelseledamoten Viveca Ax:son Johnson 318 Styrelseledamoten Åsa Hedenberg 393 Styrelseledamoten Angela Langemar Olsson 494 Styrelseledamoten Per-Ingemar Persson 393 Styrelseledamoten Frank Roseen 77 Styrelseledamoten Andreas Segal 300 Styrelseledamoten Nils Styf 266 Övriga ledande befattningshavare koncernen (åtta personer) 33 063 470 4 852 162 5 542 Totalt ledande befattningshavare 46 869 479 6 957 162 7 746 3) 4) 1) Ersättningar och förmåner avser semesterersättning, arbetstidsförkortning, tjänstebilar och/eller andra förmåner och i förekommande fall avgångsvederlag. 2) Styrelsearvoden är periodiserade från årsstämmodatum 2022. Vid årsstämman 2022 avgick Frank Roseen och invaldes Andreas Segal och Nils Styf. Revisionsutskotts- arvode har utgått till Angela Langemar Olsson (ordförande), Åsa Hedenberg samt Per-Ingemar Persson och ersättning för Ersättningsutskottet har utgått till Mats Jönsson (ordförande), Angela Langemar Olsson och Nils Styf. 3) Rörlig ersättning avser för respektive verksamhetsår kostnadsfört belopp. 4) Verkställande direktören var på grund av insiderregistrering förhindrad att delta i LTIP 2022 . Avgångsvederlag Verkställande direktör har sex månaders uppsägningstid. Vid upp- sägning från bolagets sida gäller en uppsägningstid om tolv månader. Avgångsvederlag uppgår till tolv månader. Övriga ledande befatt - ningshavare har mellan nio och tolv månaders uppsägningstid från bolaget, alternativt sex månaders uppsägningstid vid uppsägning på befattningshavarens egen begäran. Avgångsvederlag utgår efter upp - sägning från bolaget mellan nio och tolv månader. Avgångsvederlaget ska reduceras med eventuell ersättning från ny arbetsgivare eller inkomst från egen verksamhet. Ledande befattningshavare får ej tillträda en befattning hos annan arbetsgivare eller bedriva egen verksamhet utan skriftligt tillstånd från bolaget under uppsägnings- perioden. Vid uppsägning på befattningshavarens egen begäran utgår inget avgångsvederlag. Efter anställningens upphörande omfattas befattningshavaren av ett konkurrens- och värvningsförbud under tolv respektive nio månader. Långsiktigt incitamentsprogram Bonava har tre utestående långsiktiga prestationsbaserade aktie- program till ledande befattningshavare och nyckelpersoner inom Bonavakoncernen (LTIP 2021, LTIP 2022 samt LTIP 2023). Syftet med programmen är att sammanlänka aktieägarnas respektive koncern ledningens intressen för att säkerställa maximalt långsiktigt värdeskapande, att skapa ett långsiktigt koncernövergripande fokus på resultatutvecklingen samt att underlätta att rekrytera och behålla personer i koncernledningen och andra nyckelpersoner. LTIP 2021 LTIP 2021 omfattar 45 ledande befattningshavare och nyckelper- soner inom Bonava koncernen. LTIP 2021 är ett treårigt prestations - baserat program som innebär att deltagarna vederlagsfritt erhållit pre- stationsbaserade aktierätter vilka ger rätt till B- aktier och syntetiska aktier. De syntetiska aktierna ger deltagarna möjlighet att betala den skatt som följer av tilldelningen av aktier till följd av LTIP 2021 utan att omedelbart behöva avyttra aktierna. För att kunna delta i LTIP 2021 krävs att deltagarna investerar eller har investerat i ett eget aktie- ägande i Bonava AB, så kallade investeringsaktier, som allokeras till LTIP 2021. Deltagarna är indelade i fyra kategorier; (1) vd, (2) CFO och affärsenhetschefer, (3) övriga koncernledningen och andra nyckel personer samt (4) nyckelmedarbetare med funktionsansvar. Tilldelningsvärdet per investeringsaktie för kategori (1) utgör 3 aktie- rätter och 3 syntetiska aktier, för kategori (2) 2,5 aktierätter och 2,5 syntetiska aktier och 2 aktierätter och 2 syntetiska aktier för kategori (3) samt 1,5 aktierätt och 1,5 syntetisk aktie för kategori (4). Prestationsmål Aktierätterna och de syntetiska aktierna är indelade i Serie 1, Serie 2 och Serie 3, med en viktning på 40, 30 respektive 30 procent. Tilldel - ningen av B- aktier för respektive serie beror på i vilken utsträckning prestationsmålen för serien uppfylls. Målen för LTIP 2021 är relate - rade till (Serie 1) Bonavas genomsnittliga avkastning på sysselsatt kapital (ROCE), (Serie 2) totalavkastning (TSR) på Bonavas B-aktie, samt (Serie 3) relativ totalavkastning på Bonavas B-aktie i förhållande till en jämförelsegrupp om cirka 25 bolag. Programmets omfattning och kostnader Vid ett antagande om fullt uppfyllande av prestationsmålen samt maximalt deltagande och maximal investering beräknas värdet på aktierätterna och de syntetiska aktierna till cirka 31 MSEK inklusive sociala avgifter. Återköp av egna aktier Årsstämman 2021 beslutade att bolaget ska äga rätt att återköpa B-aktier i bolaget i syfte att täcka kostnaderna som kan uppkomma till följd av 2021 års aktieprogram. Bolaget har under året inte utnyttjat denna rätt . LTIP 2022 LTIP 2022 erbjuds till 44 ledande befattningshavare och nyckel- personer inom Bonavakoncernen. LTIP 2022 är ett treårigt presta- tions baserat program som innebär att deltagarna vederlagsfritt erhål - lit prestationsbaserade samt matchningsbaserade aktierätter, vilka ger rätt till B-aktier, samt syntetiska aktier. De syntetiska aktierna ger 4 Antal anställda, personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar forts. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 74Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 4 Antal anställda, personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar forts. deltagarna möjlighet att betala den skatt som följer av tilldelningen av aktier till följd av LTIP 2022 utan att omedelbart behöva avyttra aktierna. För att kunna delta i LTIP 2022 krävs att deltagarna investe - rar eller har investerat i ett eget aktieägande i Bonava AB, så kallade investeringsaktier, som allokeras till LTIP 2022. Deltagarna är inde - lade i fyra kategorier; (1) vd, (2) CFO och affärsenhetschefer, (3) övriga koncernledningen och andra nyckelpersoner samt (4) nyckel - medarbetare med funktionsansvar. För kategori (1) gäller att varje investeringsaktie berättigar till 2,25 aktierätter och 2,25 syntetiska aktier, för kategori (2) gäller att varje investeringsaktie berättigar till 1,8 aktierätter och 1,8 syntetiska aktier, för kategori (3) gäller att varje investeringsaktie berättigar till 1,35 aktierätter och 1,35 syntetiska aktier och för kategori (4) gäller att varje investeringsaktie berättigar till 0,9 aktierätter och 0,9 syntetiska aktier. Aktierätterna och de synte - tiska aktierna är uppdelade i prestationsaktierätter och matchnings- aktierätter. En niondel av alla aktierätter och syntetiska aktier som deltagaren totalt tilldelas ska vara matchningsaktierätter (det vill säga antalet matchningsaktierätter motsvarar en åttondel av antalet presta - tionsaktierätter) för vilka någon måluppfyllnad inte krävs annat än bibehållet aktieinnehav och fortsatt anställning. Prestationsmål Aktierätterna och de syntetiska aktierna är indelade i Serie 1 och Serie 2, med en viktning på 60 respektive 40 procent. Tilldelningen av B-aktier för respektive serie beror på i vilken utsträckning prestations - målen för serien uppfylls. Målen för LTIP 2022 är relaterade till (Serie 1) Bonavas ackumulerat intjänade resultat före skatt (EBT) (Serie 2) totalavkastning (TSR) på Bonavas B-aktie. Programmets omfattning och kostnader Vid ett antagande om fullt uppfyllande av prestationsmålen samt max - imalt deltagande och maximal investering beräknas värdet på aktie- rätterna och de syntetiska aktierna till cirka 25 MSEK inklusive sociala avgifter. Återköp av egna aktier Den extra bolagsstämman 2022 beslutade att bolaget ska äga rätt att återköpa B-aktier i bolaget i syfte att täcka kostnaderna som kan upp - komma till följd av 2022 års aktieprogram. Bolaget har under året inte utnyttjat denna rätt . LTIP 2023 LTIP 2023 omfattar 44 ledande befattningshavare och nyckelper- soner inom Bonava koncernen. LTIP 2023 är ett treårigt prestations - baserat program som innebär att deltagarna vederlagsfritt erhållit pre- stationsbaserade samt matchningsbaserade aktierätter vilka ger rätt till B- aktier och syntetiska aktier. De syntetiska aktierna ger deltagarna möjlighet att betala den skatt som följer av tilldelningen av aktier till följd av LTIP 2023 utan att omedelbart behöva avyttra aktierna. För att kunna delta i LTIP 2023 krävs att deltagarna investerar eller har investerat i ett eget aktie ägande i Bonava AB, så kallade investerings - aktier, som allokeras till LTIP 2023. Deltagarna är indelade i fyra kate- gorier; (1) vd, (2) koncernledningen (3) regionschefer (4) nyckelmed- arbetare med funktionsansvar. Tilldelningsvärdet per investeringsak- tie för kategori (1) utgör 2,25 aktie rätter och 2,25 syntetiska aktier, för kategori (2) 1,8 aktierätter och 1,8 syntetiska aktier, 1,35 aktie rätter och 1,35 syntetiska aktier för kategori (3) samt 0,9 aktierätt och 0,9 syntetisk aktie för kategori (4). Prestationsmål Aktierätterna och de syntetiska aktierna är indelade i Serie 1 och Serie 2 med en viktning på 60 respektive 40 procent. Tilldelningen av B- aktier för respektive serie beror på i vilken utsträckning prestations - målen för serien uppfylls. Målen för LTIP 2023 är relaterade till (Serie 1) Bonavas ackumulerade rörelseresultat (EBIT) och (Serie 2) total- avkastning (TSR) på Bonavas B-aktie. Programmets omfattning och kostnader Vid ett antagande om fullt uppfyllande av prestationsmålen samt maximalt deltagande och maximal investering beräknas värdet på aktierätterna och de syntetiska aktierna till cirka 22 MSEK inklusive sociala avgifter. Återköp av egna aktier Årsstämman 2023 beslutade att bolaget ska äga rätt att återköpa B-aktier i bolaget i syfte att täcka kostnaderna som kan uppkomma till följd av 2023 års aktieprogram. Bolaget har under året inte utnyttjat denna rätt. Aktierätter 2023 Koncern Moderbolag Utestående vid periodens början 216 096 56 136 Tilldelade under perioden 185 378 138 461 Förverkade under perioden –81 461 –8 702 Utestående vid periodens slut 320 014 185 895 Aktierätter 2022 Koncern Moderbolag Utestående vid periodens början 235 189 74 310 Tilldelade under perioden 74 835 15 275 Förverkade under perioden –93 928 –33 449 Utestående vid periodens slut 216 096 56 136 Syntetiska aktier 2023 Koncern Moderbolag Utestående vid periodens början 194 409 56 136 Tilldelade under perioden 185 378 138 461 Förverkade under perioden –66 503 –8 702 Utestående vid periodens slut 313 285 185 895 Syntetiska aktier 2022 Koncern Moderbolag Utestående vid periodens början 134 173 47 188 Tilldelade under perioden 74 835 15 275 Förverkade under perioden –14 599 –6 327 Utestående vid periodens slut 194 409 56 136 Tilldelning inom 2020 års långsiktiga aktieprogram Resultatet för 2020 års aktieprogram uppnådde inte miniminivån för prestationsmåtten och inga aktierätter tilldelades därför del- tagarna i enlighet med villkoren för 2020 års aktieprogram. Aktietilldelning Mål Vikt, % Utfall, % Tilldelning, % RoCE 40 0 0 Absolut TSR 30 0 0 Relativ TSR 30 0 0 Total tilldelning 100 0 0 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 75Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 4 Antal anställda, personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar forts. Verkligt värde och antaganden 2023 2022 LTIP 2021 Koncern Moderbolag Koncern Moderbolag Verkligt värde vid värderingstidpunkten, TSEK 0 0 0 0 Aktiepris, SEK 104,94 104,94 104,94 104,94 Lösenpris, SEK 0 0 0 0 Aktierätternas och de syntetiska aktiernas löptid, år 0,5 0,5 1,5 1,5 2023 2022 LTIP 2022 Koncern Moderbolag Koncern Moderbolag Verkligt värde vid värderingstidpunkten, TSEK 171 44 396 81 Aktiepris, SEK 34,18 34,18 34,18 34,18 Lösenpris, SEK 0 0 0 0 Aktierätternas och de syntetiska aktiernas löptid, år 1,5 1,5 2,5 2,5 2023 LTIP 2023 Koncern Moderbolag Verkligt värde vid värderingstidpunkten, TSEK 459 343 Aktiepris, SEK 17,89 17,89 Lösenpris, SEK 0 0 Aktierätternas och de syntetiska aktiernas löptid, år 2,5 2,5 1) 1) 1) 1) Förväntad utdelning har inte beaktats vid beräkning av verkligt värde för aktierätterna. 2023 2022 Personalkostnader för aktierelaterad ersättning samt skuld för syntetiska aktier Koncern Moderbolag Koncern Moderbolag Aktierätter och syntetiska aktier 0 0 –5 –2 Sociala kostnader 0 0 –1 0 Total personalkostnad för aktierelaterad ersättning 0 0 –6 –2 Redovisad skuld för syntetiska aktier 0 0 0 0 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 76Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 6 Arvoden och kostnadsersättningar till revisionsföretag 2023 2022 PwC Revisionsuppdrag 10 10 varav till moderbolagets revisorer 5 4 Arvoden revisionsrelaterat Arvoden för skattefrågor Övriga arvoden 1 1 varav till moderbolagets revisorer 1 1 Summa PwC 11 11 Andra revisionsfirmor Revisionsuppdrag 0 0 Summa arvoden och kostnads ersättningar till revisorer och revisionsföretag 11 11 Arvoden ovan inkluderar arvoden avseende avvecklad verksamhet. Med revisionsuppdrag avses arvode för den lagstadgade revisionen, det vill säga sådant arbete som varit nödvändigt för att avge revisions- berättelsen samt så kallad revisionsrådgivning som lämnas i samband med revisionsuppdraget. Övriga tjänster avser översiktlig granskning hållbarhetsrapport och uttalanden i samband med prospekt. 9 Immateriella tillgångar 2023 Goodwill Övrigt Redovisat anskaffningsvärde vid årets början 122 472 Investeringar 1 Avyttringar –56 Redovisat anskaffningsvärde vid årets slut 67 472 Ackumulerade avskrivningar vid årets början –406 Årets avskrivning enligt plan –6 Ackumulerade avskrivningar vid årets slut –412 Ackumulerade nedskrivningar vid årets början –45 –59 Ackumulerade nedskrivningar vid årets slut –45 –59 Restvärde vid årets början 77 6 Restvärde vid årets slut 22 0 1) 1) ”Övrigt” avser främst aktiverade utvecklingskostnader av IT-system . 8 Finansnetto 2023 2022 Finansiella intäkter 19 7 Räntekostnader på finansiella skulder värderade till upplupet anskaffningsvärde –484 –178 Räntekostnader på finansiella skulder värde- rade till verkligt värde över resultaträkningen –4 9 Netto valutakursförändringar –10 –6 Övriga finansiella kostnader –39 –25 Finansiella kostnader –537 –200 Finansnetto –518 –193 5 Avskrivningar 2023 2022 Övriga immateriella tillgångar 6 26 Rörelsefastigheter 8 9 Nyttjanderättstillgång byggnader 46 64 Maskiner och inventarier 29 34 Nyttjanderättstillgång maskiner och inventarier 25 19 Nyttjanderättstillgång pågående bostadsprojekt 17 9 Summa avskrivningar 132 161 7 Rörelsens kostnader fördelade på kostnadsslag 2023 2022 Produktionsrelaterade varor och tjänster samt råvaror och förnödenheter 10 919 11 245 Lagerförändringar 8 –4 Personalkostnader 1 483 1 691 Avskrivningar 132 161 Nedskrivningar 67 37 Summa kostnader för produktion samt försäljnings- och administrationskostnader 12 609 13 129 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 77Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 9 Immateriella tillgångar forts. 11 Materiella anläggningstillgångar Rörelse- Maskiner och 2023 fastigheter inventarier Summa Redovisat anskaffningsvärde vid årets början 158 445 603 Avgår avyttrad verksamhet –9 –8 –17 Investeringar 34 34 Avyttringar och utrangeringar –19 –21 –40 Årets omräkningsdifferens –1 –2 –3 Redovisat anskaffningsvärde vid årets slut 129 448 577 Ackumulerade ned- och avskrivningar vid årets början –106 –321 –427 Avgår avyttrad verksamhet 7 6 13 Avyttringar och utrangeringar 18 21 39 Årets avskrivningar –8 –29 –37 Årets nedskrivningar –2 –2 Årets omräkningsdifferens 1 1 Ackumulerade ned- och avskrivningar vid årets slut –91 –322 –413 Restvärde vid årets början 52 123 175 Restvärde vid årets slut 38 126 164 10 Förvaltningsfastigheter 2023 2022 Verkligt värde vid årets början 262 0 Investeringar 140 102 Värdeförändring –123 Omklassificering –36 156 Årets omräkningsdifferenser –4 5 de vid årets slut 239 262 Förvaltningsfastigheter värderas till verkligt värde i enlighet med IAS 40. Initialt redovisas förvaltningsfastigheter till anskaffningsvärde, vilket inkluderar till förvärvet direkt hänförbara utgifter. Under 2023 avbröts hyresrättsprojektet i Sverige. Samma projekt har omvärderats med –123 MSEK under året och klassificeras därefter som exploateringsmark och värderas därmed som byggrätt. Per 31 december 2023 bedöms verkligt värde motsvara bokfört värde varför ingen orealiserad värdeförändring redovisas. Klassificering är i nivå 3 enligt IFRS 13. 2022 Goodwill Övrigt Redovisat anskaffningsvärde vid årets början 122 475 Avgår tillgångar som innehas för försäljning –4 Investeringar 3 Avyttringar –7 Årets omräkningsdifferens 5 Redovisat anskaffningsvärde vid årets slut 122 472 Ackumulerade avskrivningar vid årets början –375 Årets avskrivning enligt plan –26 Årets omräkningsdifferens –5 Ackumulerade avskrivningar vid årets slut –406 Ackumulerade nedskrivningar vid årets början –45 –60 Årets nedskrivningar –7 Avyttringar 7 Ackumulerade nedskrivningar vid årets slut –45 –59 Restvärde vid årets början 77 40 Restvärde vid årets slut 77 6 1) 1) ”Övrigt” avser främst aktiverade utvecklingskostnader av IT-system. Avskrivningar ingår i följande rader i resultaträkningen 2023 2022 Kostnader för produktion 1 Försäljnings- och administrationskostnader 6 25 Summa 6 26 Prövning av nedskrivningsbehov Nedskrivningsbehov avseende det redovisade värdet på goodwill och övriga immateriella tillgångar med obestämbar nyttjandeperiod och immateriella tillgångar som ännu inte kan användas prövas årli - gen och i övrigt närhelst händelser indikerar att redovisat värde för en tillgång inte kan återvinnas. Nyttjandevärde mäts som av tillgången genererade förväntade framtida diskonterade kassaflöden. Beräk - ningarna baseras på av företagsledningen godkända prognoser samt bedömningar från företagsledningen givet den bästa information som finns tillgänglig. De mest väsentliga antagandena i beräkningarna var relationen startade, sålda och resultatavräknade enheter samt inves - teringar i bostadsprojekt i förhållande till nettoomsättning, oföränd- rad bruttomarginal per enhet och vägd genomsnittlig kapitalkostnad (WACC). Redovisat värde för goodwill fördelade sig per rapporterbart seg - ment och kassagenererande enhet med väsentliga goodwillbelopp på följande sätt: Sverige 22 MSEK och föregående år även 55 MSEK i den under 2023 avyttrade verksamheten i Norge. Baserat på utförda beräkningar för Sverige har inget nedskrivnings - behov identifierats . Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 78Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 11 Materiella anläggningstillgångar forts. Rörelse- Maskiner och 2022 fastigheter inventarier Summa Redovisat anskaffningsvärde vid årets början 162 415 577 Avgår tillgångar som innehas för försäljning –16 –15 –30 Investeringar 3 29 32 Avyttringar och utrangeringar –5 –5 Årets omräkningsdifferens 9 20 29 Redovisat anskaffningsvärde vid årets slut 158 445 603 Ackumulerade ned- och avskrivningar vid årets början –78 –280 –358 Avgår tillgångar som innehas för försäljning 6 13 19 Avyttringar och utrangeringar 5 5 Årets avskrivningar –11 –35 –46 Årets nedskrivningar –18 –9 –27 Årets omräkningsdifferens –6 –15 –21 Ackumulerade ned- och avskrivningar vid årets slut –106 –321 –427 Restvärde vid årets början 84 135 218 Restvärde vid årets slut 52 123 175 13 Långfristiga fordringar och övriga fordringar 2023 2022 Långfristiga fordringar Andra långfristiga aktieinnehav 2 3 Säljarrevers 580 Övriga långfristiga fordringar 83 74 Långfristiga fordringar 665 78 Övriga fordringar som är omsättningstillgångar Fordringar från sålda bostadsprojekt 89 50 Förskott till leverantörer 13 37 Derivatinstrument som inte används för säkringsändamål 35 17 Fordringar i bostadsrättsföreningar 145 131 Säljarrevers 91 Övriga kortfristiga fordringar 59 115 Övriga fordringar som är omsättningstillgångar 432 351 I samband med att den norska verksamheten avyttrats i juni 2023 har en del av köpeskillingen erlagts som säljarrevers. Reversen har diskonterats till nuvärde och den del som väntas erläggas inom 12 månader har rubricerats som kortfristig fordran medan resterande del rubricerats som långfristig fordran. För mer information kring säljar reversen och hur den hanterats i bokföringen se vidare i not 24 samt not 28. 12 Andelar i gemensamma verksamheter I finansiella rapporter för Bonava ingår nedanstående poster som utgör ägarandel i gemensamma verksamheters nettoomsättning, kostnader, tillgångar och skulder. 2023 2022 Intäkter 1 19 Kostnader –2 –13 Resultat 0 –6 Anläggningstillgångar 39 42 Omsättningstillgångar 138 393 Summa tillgångar 177 436 Långfristiga skulder 16 217 Kortfristiga skulder 111 122 Summa skulder 127 340 Nettotillgångar 50 96 Förteckning över gemensamma verksamheter Ägd andel, % Tipton Brown AB 33 NVB Beckomberga KB 33 NCC Kaninen Projekt AB 30 Stora Ursvik KB 50 Ursvik Exploaterings AB 50 KB Öhusen 50 AB Broutsikten 50 Sigtuna Stadsängar Exploaterings AB 1) 53 NVB Sköndalsbyggarna II AB 33 NVB Sköndalsbyggarna II KB 33 K-torp 474 AB 50 1) Bolaget konsolideras inte på grund av ett aktieägaravtal som anger att Bonava inte har kontroll över bolaget. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 79Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 14 Skatt på årets resultat samt uppskjutna skattefordringar och uppskjutna skatteskulder 2023 2022 Skatt på årets resultat Aktuell skattekostnad 19 –183 Uppskjuten skatteintäkt/kostnad –25 14 Totalt redovisad skatt på årets resultat –5 –169 2023 2022 Effektiv skatt Skatt, % Resultat Skatt, % Resultat Resultat före skatt –1 137 609 Skatt enligt gällande skattesats för bolaget 21 234 –21 –125 Effekt av andra skattesatser för utländska bolag 6 64 –8 –47 Ej avdragsgilla kostnader –9 –97 –4 –24 Ej skattepliktiga intäkter 6 73 8 51 Ej nyttjade skattemässiga underskottsavdrag –22 –247 –1 –4 Nyttjande av ej aktiverade skattemässiga underskottsavdrag 0 2 Skatteeffekt till följd av omvärderade underskottsavdrag –4 –42 Skatt hänförlig till tidigare år 1 6 –2 –13 Övrigt 0 1 –1 –7 Genomsnittlig skattesats/redovisad skatt 0 –5 –28 –169 Aktuell skatt har beräknats utifrån den nominella skatt som råder i respektive land. I det fall som skattesatsen ändrats för kommande år används denna för uppskjuten skatt. Förändring av uppskjuten skatt i temporära skillnader och underskottsavdrag 2023 2022 Ingående bokfört värde 126 104 Avgår tillgångar som innehas för försäljning –9 Avyttrad verksamhet 5 Redovisad skatt på årets resultat –25 14 Redovisad skatt på årets resultat från avvecklad verksamhet 44 Övrigt –29 Årets omräkningsdifferens 0 2 Utgående bokfört värde 106 126 Tillgångar Skulder Netto Uppskjuten skattefordran/skatteskuld 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Pågående bostadsprojekt 15 –42 15 –42 Exploateringsfastigheter 10 –16 10 –16 Obeskattade reserver 6 6 6 6 Avsättningar 54 94 54 94 Underskottsavdrag 45 104 45 104 Övrigt 6 13 –30 –34 –24 –21 Uppskjuten skattefordran/ skatteskuld 136 217 –30 –91 106 126 Aktiverade underskottsavdrag beräknas kunna utnyttjas inom en femårsperiod. Det finns i koncernen ej aktiverade underskottsavdrag om 835 (19) MSEK. Upplysningar avseende Pillar Two Koncernen omfattas av OECD:s modellregler för Pillar Two. Lagstift - ningen om Pillar Two har antagits i Sverige, där Bonava AB (publ) har sitt säte, och har trätt i kraft den 1 januari 2024. Eftersom lagstift - ningen om Pillar Two inte trätt ikraft på balandagen har koncernen ingen relaterad aktuell skatteexponering. Koncernen tillämpar undan - taget för att redovisa och lämna upplysningar om uppskjutna skatte- fordringar och -skulder relaterade till inkomstskatter från Pillar Two, som anges i ändringarna av IAS 12 som utfärdades i maj 2023. På grund av komplexiteten i tillämpningen av lagstiftningen och beräk - ningen av GloBE-intäkter är den kvantitativa effekten av den antagna lagstiftningen ännu inte möjlig att med säkerhet uppskatta. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 80Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 15 Bostadsprojekt Exploaterings- Pågående Färdigställda 2023 fastigheter bostadsprojekt bostäder Summa Redovisat anskaffningsvärde vid årets början 10 313 12 093 830 23 236 Avgår avyttrad verksamhet –1 574 –811 –194 –2 579 Investeringar 1 707 7 593 9 301 Avyttringar –92 –9 283 –2 458 –11 834 Omklassificering –946 –2 530 3 477 0 Årets omräkningsdifferens –110 –25 –31 –164 Redovisat anskaffningsvärde vid årets slut 9 298 7 037 1 623 17 961 Ackumulerade nedskrivningar vid årets början –477 –38 –30 –546 Avgår avyttrad verksamhet 50 50 Årets nedskrivningar –756 –67 –824 Årets omräkningsdifferens 22 2 0 25 Ackumulerade nedskrivningar vid årets slut –1 161 –103 –30 –1 294 Restvärde vid årets början 9 836 12 055 799 22 690 Restvärde vid årets slut 8 138 6 933 1 593 16 665 1) 1) Investeringar avser investeringar i exploateringsmark, pågående bostadsproduktion samt förvärv av bostäder som färdigställts och som ännu ej tillträtts eller försålts. Exploaterings- Pågående Färdigställda 2022 fastigheter bostadsprojekt bostäder Summa Redovisat anskaffningsvärde vid årets början 7 346 12 577 739 20 662 Avgår tillgångar som innehas för försäljning –457 –397 –231 –1 085 Investeringar 4 717 10 802 15 519 Avyttringar –428 –10 722 –1 810 –12 960 Omklassificering –1 323 –933 2 100 –156 Årets omräkningsdifferens 457 766 32 1 255 Redovisat anskaffningsvärde vid årets slut 10 313 12 093 830 23 236 Ackumulerade nedskrivningar vid årets början –387 –38 –34 –459 Avgår tillgångar som innehas för försäljning 24 24 Avyttringar 5 5 Omklassificering –5 5 Årets nedskrivningar –99 –99 Årets omräkningsdifferens –15 –2 –16 Ackumulerade nedskrivningar vid årets slut –477 –38 –30 –546 Restvärde vid årets början 6 959 12 539 706 20 203 Restvärde vid årets slut 9 836 12 055 799 22 690 1) 1) Investeringar avser investeringar i exploateringsmark, pågående bostadsproduktion samt förvärv av bostäder som färdigställts och som ännu ej tillträtts eller försålts. 16 Aktiekapital Antal Aktie kapital, Förändringar i aktiekapitalet aktier TSEK Antal aktier den 1 januari 2023 108 435 822 433 743 Antal aktier den 31 december 2023 108 435 822 433 743 Aktierna fördelas på 11 154 882 A-aktier och 97 280 940 B-aktier. En A-aktie berättigar till tio röster och en B-aktie till en röst. Kvotvärde per aktie är 4 SEK. För att kunna fullfölja sina åtaganden för de långsiktiga incitaments- programmen innehar Bonava AB per den 31 december 2023 1 245 355 (1 245 355) B-aktier i eget förvar. NCC AB delade den 9 juni 2016 ut samtliga aktier i Bonava AB till aktieägarna. NCC AB kvarstår som minoritetsägare i Bonava Deutschland GmbH men Bonava innehar en option att förvärva NCC AB:s andelar som löper ut under 2027. På grund av denna option konsolideras det tyska bolaget i sin helhet. Genom ett avtal om vinstdelning avsäger sig NCC AB utdelning för att i stället erhålla en årlig ersättning om 1,3 MEUR vilken kostnadsförs löpande. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 81Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 17 Räntebärande skulder 2023 2022 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut och investerare 3 174 av vilket grön obligation 1 200 Leasingskulder 102 136 Skulder avseende svenska bostads rätts- föreningar och finländska bostadsaktiebolag 126 169 Övriga långfristiga lån 114 Summa 227 3 593 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut och investerare 4 994 1 988 av vilket grön obligation 1 200 Skulder avseende svenska bostads rätts- föreningar och finländska bostadsaktiebolag 542 1 306 Leasingskulder 58 90 Övriga kortfristiga skulder 148 Summa 5 594 3 532 Totalt räntebärande skulder 5 821 7 124 Bonavas nuvarande kreditavtal med externa långivare är kopplade till två villkor. Den första är soliditeten som inte ska understiga 25 procent, det andra är att räntetäckningsgraden inte ska understiga 2.0x. För det tredje och fjärde kvartalet 2023 har Bonava överens - kommit med långivarna att återlägga omstruktureringskostnader om 433 MSEK vid beräkning av räntetäckningsgraden. Per 31 decem - ber 2023 var soliditeten 34,9 procent. Räntetäckningsgraden understeg 2.0x vilket långivarna godkänt. Med anledning av detta har lånen klassificerats som kortfristiga. I det nya kreditavtalet där avtal slöts efter balansdagens utgång kommer uppdaterade villkor att till - lämpas. För mer information se not 24 . 19 Övriga skulder 2023 2022 Övriga långfristiga skulder Skulder markförvärv 10 116 Övriga långfristiga skulder 1 252 Summa 11 369 Övriga kortfristiga skulder Förskott från kunder 3 129 5 103 Skulder för markförvärv 203 367 Derivatinstrument som inte används för säkringsändamål 6 112 Övriga kortfristiga skulder 266 276 Summa 3 604 5 858 18 Avsättningar 2023 Garantier Övrigt Totalt Ingående balans 557 413 970 Avyttrade koncernföretag –40 –13 –53 Årets avsättning 171 510 681 Årets utnyttjande –173 –205 –378 Återförd, ej utnyttjad avsättning –5 –28 –33 Omklassificering 13 –1 12 Årets omräkningsdifferens –3 –13 –16 Utgående balans 521 663 1 184 2022 Garantier Övrigt Totalt Ingående balans 497 278 775 Avgår skulder hänförliga till till- gångar för försäljning –14 –3 –17 Årets avsättning 233 213 447 Årets utnyttjande –187 –106 –292 Återförd, ej utnyttjad avsättning –24 –1 –25 Omklassificering 15 23 38 Årets omräkningsdifferens 36 9 45 Utgående balans 557 413 970 Garantier Garantiavsättningarna avser bedömda utgifter i framtiden. För att beräkna en framtida garantikostnad görs en individuell bedömning per projekt. Schablonmässiga procentsatser används för beräkningen av den framtida kostnadens storlek, där schablonen är varie rande beroende på projektets karaktär. Garantikostnaden avsätts individu - ellt för varje projekt. Den längsta löptiden på garanti avsättning är tio år medan majoriteten löper cirka två till tre år. Övrigt Övriga poster inkluderar omstruktureringsreserv, riskavsättning för projekt, kontrakterade åtaganden för exploateringsmark samt avsätt - ning för bedömd risk i pågående tvister. De avsättningar för omstruk- tureringar som skett med 435 M och som även rubricerats som jäm- förelsestörande post är främsta orsaken bakom ökningen. 20 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 2023 2022 Lönerelaterade kostnader 159 223 Projektrelaterade kostnader 1 001 911 Administrationskostnader 50 77 Räntekostnader 30 13 Övriga kostnader 3 25 Summa 1 244 1 248 21 Leasing 2023 2022 Räntekostnader för leasingskulder 7 7 Kassaflöde för leasingavtal 92 104 För övriga upplysningar om leasing se noterna 1 (avsnitt Leasing), 5 och 17. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 82Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 22 Ställda säkerheter och eventualförpliktelser 2023 2022 Ställda säkerheter För egna skulder: Fastighetsinteckningar 235 990 Övriga ställda säkerheter 13 11 Totalt ställda säkerheter 249 1 001 Borgens- och garantiförpliktelser Egna förbindelser: Motförbindelser gentemot externa garantigivare 600 1 576 Eventualförpliktelser 358 236 Övriga borgensförbindelser 803 2 083 Summa borgens- och garanti förpliktelser 1 761 3 895 1) 2) 1) Kostnader relaterade till exploateringsfastigheter som bedöms uppstå även om bostadsprojekt inte startas. 2) Borgensåtaganden avseende avyttrade bolag att övertas av köparen enligt avtal. Fastighetsinteckningar utgörs av säkerhet på uppdrag av finska bostadsaktiebolag (990 MSEK per 31 december 2022, varav finska bostadsaktiebolag 871 MSEK och 119 MSEK avsåg verksamheten i S:t Petersburg). Motförbindelser avseende garantier som utgör säkerhet för belopp inbetalda till bostadsrättsföreningar bildade av Bonava Sverige AB utgör 600 MSEK (1 576 MSEK per 31 december 2022). Insatsgarantier gäller intill dess ett år förflutit efter det att den slutliga anskaffningskostnaden för bostadsrättsföreningens hus fast - ställts. Bonava AB’s åtagande begränsat till 600 MSEK. Under året har utredning påbörjats avseende eventuellt garantifel i ett projekt i Sverige. Utredningen pågår och det är inte möjligt att göra en tillförlitlig uppskattning avseende Bonavas eventuella förpliktelser i denna fråga. Utifrån vad som är känt idag förväntas dessa tvister och rättsliga processer inte i väsentlig grad påverka Bonavas resultat eller ställning. Som ställd säkerhet redovisas vad Bonava ställt som säkerhet för bolagets eller koncernens skulder och/eller förpliktelser. Dessa kan vara skulder, avsättningar som finns i balansräkningen eller för - pliktelser som inte redovisas i balansräkningen. Säkerheterna kan vara knutna till tillgångar i balansräkningen eller inteckningar och är begränsad till den juridiska person som ställer säkerheten. Tillgångar tas upp till sitt redovisade värde och fastighetsinteckningar till nomi - nellt värde oaktat om den därtill knutna skulden är lägre . Insatsgaranti utgör säkerhet för insatser och upplåtelseavgifter inbetalda till av Bonava bildade bostadsrättsföreningar. Sådan garanti ska återställas sedan ett år förflutit efter det att den slutliga anskaff - ningskostnaden för bostadsrättsföreningen fastställts. Hyresgarantier uppgår inte till väsentliga belopp. Investeringsåtaganden Bonava har investeringsåtaganden för köp av byggrätter, som är avtals- enliga och villkorade, och som ännu inte redovisats som del av de finansiella rapporterna. Per 31 december 2023 uppgick värdet för dessa till 1 427 MSEK. Nedanstående tabell visar när investeringarna förväntas regleras, givet att villkoren i avtalen uppfylls. Avtalen är oftast villkorade av att bygglov erhålls eller att detaljplan godkänns. 2026 och Förväntad investeringsperiod 2024 2025 senare Summa Byggrätter 684 307 435 1 427 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 83Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 23 Kassaflödesanalys och likvida medel Övriga förändringar i rörelsekapitalet 2023 2022 Ökning (–)/Minskning (+) av varulager 12 47 Ökning (–)/Minskning (+) av fordringar 4 597 Ökning (–)/Minskning (+) av skulder –3 776 –1 689 Summa övriga förändringar i rörelse- kapitalet – 3 760 –1 045 Likvida medel 2023 2022 Kassa och bank 180 303 Summa enligt balansräkning och kassaflödesanalys 180 303 Likvida medel redovisas till upplupet anskaffningsvärde. Verkligt värde motsvarar det redovisade värdet. Likvida medel är enligt IFRS 9 föremål för nedskrivning enligt modellen för förväntade kreditförluster. Under 2023 har inga nedskrivningar skett. Kortfristiga placeringar har klassificerats som likvida medel med följande utgångspunkt: • De har obetydlig risk för värdefluktuationer. • De kan lätt omvandlas till kassamedel. • De har en löptid om högst tre månader vid anskaffningstidpunkten. Upplysningar om betalda räntor Under året erhållen ränta uppgick till 12 (8) MSEK. Under året erlagd ränta uppgick till 474 (156) MSEK. Avyttrad verksam- 2022 Kassaflöde het 2023 Långfristiga ränte bärande fordringar 2 580 582 Kortfristiga ränte bärande fordringar 18 90 108 Totala räntebärande fordringar 20 670 690 Valutakurs- 2021 Kassaflöde förändring 2022 Långfristiga ränte bärande fordringar 2 2 Kortfristiga ränte bärande fordringar 90 –91 20 18 Totala räntebärande fordringar 92 –91 20 20 2022 Kassaflöde Ej kassaflödespåverkande Förändring Valutakurs- Omklassifice- avyttrad Nya förändringar ringar verksamhet leasingavtal 2023 Långfristiga räntebärande skulder 3 914 –2 291 –6 –1 492 125 Räntebärande leasingskulder 228 –91 1 21 160 Kortfristiga räntebärande skulder 3 442 1 548 5 679 –136 5 536 Totala räntebärande skulder 7 583 –833 –813 –136 21 5 821 Ej kassaflödespåverkande Valutakurs- Omklassifice- Nya 2021 Kassaflöde förändringar ringar leasingavtal 2022 Långfristiga räntebärande skulder 2 232 1 656 27 3 914 Räntebärande leasingskulder 252 –116 15 76 228 Kortfristiga räntebärande skulder 1 989 1 231 –23 245 3 442 Totala räntebärande skulder 4 472 2 770 20 245 76 7 583 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 84Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 24 Finansiella instrument och finansiell riskhantering Finanspolicy (principer för riskhantering) Bonava är genom sin verksamhet utsatt för finansiella risker. Med finansiella risker avses refinansieringsrisker, likviditetsrisker, ränte- risker, valutarisker, kreditrisker, motpartsrisker och garantikapacitets - risker. Bonavas finansavdelning ansvarar för efter levnaden av finans- policyn. Bonavas finanspolicy för hantering av finansiella risker har beslutats av Bonavas styrelse och bildar ett ramverk av riktlinjer och regler i form av riskmandat och limiter för finans verksamheten. Inom Bonavas decentraliserade organisation är finansverksam- heten centraliserad till koncernens finansavdelning, dels för att kunna bevaka koncernens sammanlagda finansiella riskpositioner, dels för att kunna uppnå kostnadseffektivitet, stordriftsfördelar, kompetens - uppbyggnad och tillvarata koncerngemensamma intressen. I Bonava hanteras koncernens ränte-, valuta-, kredit-, refinansie rings-, mot - parts- och likviditetsrisk genom koncernens finansavdelning. Kund- kreditrisker hanteras i respektive affärs enhet. Refinansieringsrisk Refinansieringsrisk definieras som risken att Bonava inte ska kunna erhålla finansiering vid en given tidpunkt. Bonava ska enligt finans- policyn eftersträva en riskspridning mellan olika finansieringskällor för att trygga sin långsiktiga försörjning av lånat kapital. Bonavas policy är att företagets skuldportfölj ska ha en förfallo- struktur som minimerar exponeringen ur perspektivet refinansierings - risk. Skuldportföljen består av projektfinansiering och centralt uppta- gen skuld. Projektfinansieringen avser finländska bostadsaktie bolag samt svenska bostadsrättsföreningar. Projektfinansieringen ska vara knuten till varje enskilt bostadsprojekt och löptiden ska avspegla projektens tidpunkt för färdigställande. Den övriga skuldportföljens förfall ska vara spridd över tiden och den vägda genomsnittliga åter - stående löptiden av kredit ramarna ska vara minst 18 månader . I finansieringen av finländska bostads aktiebolag och svenska bostadsrättsföreningar om 667 (1 474) MSEK är kapitalbindningen knuten till varje enskilt bostadsprojekt och uppgick till 9 (9) månader. Per 31 december 2023 uppgick kapitalbindningen till 3 (24) månader för företagets övriga skuldportfölj 1) . Kapitalbindningen för totala ränte- bärande skulder uppgick till 3 (20) månader 1) . För outnyttjade facilite- ter, inklusive kontokrediter, uppgår löptiden till 3 månader (23). Lånens löptid understeg 18 månader, vilket ansågs acceptabelt då en överenskommelse om ett nytt finansieringspaket fanns på plats vid årets utgång. Det nya paketet inkluderar en ny bankfinansiering över 3 år, en garanterad företrädesemission om drygt 1 miljard SEK och en förlängning av den gröna obligationen på 1,2 miljarder SEK i 3 år. Bonavas nuvarande kreditavtal med externa långivare är kopplade till två villkor. Den första är soliditeten som inte ska understiga 25 procent, det andra är att räntetäckningsgraden inte ska understiga 2.0x. För det tredje och fjärde kvartalet 2023 har Bonava överens - kommit med långivarna att återlägga omstruktureringskostnader om 433 MSEK vid beräkning av räntetäckningsgraden. Per 31 de - cember 2023 var soliditeten 34,9 procent. Räntetäckningsgraden understeg 2.0x vilket långivarna godkänt. I det nya kreditavtalet kommer uppdaterade villkor att tillämpas. Kapitalstruktur Kapital definieras i Bonava som eget kapital inklusive minoritets andel i enlighet med vad som visas i balansräkningen. Det innebär att kapi - talet per den 31 december 2023 uppgick till 6 601 MSEK (7 984). Bonavas målsättning är att ha en kapitalstruktur som resulterar i en effektiv, vägd kapitalkostnad och en kreditvärdighet där hänsyn till verksamhetens behov samt framtida förvärv säkerställs. Bonava ser över kapitalstrukturen och gör ändringar när ekono - miska förutsättningar förändras. För att bibehålla eller ändra kapital- strukturen kan Bonavas styrelse föreslå att justera utdelnings nivån till aktieägarna, göra en extra utdelning, köpa tillbaka egna aktier, göra en aktieemission eller sälja tillgångar för att minska skulden. Vid en extra bolagsstämma 2024 beslutades det om en nyemission av A- och B-aktier med företrädesrätt för befintliga aktieägare om cirka 1 050 MSEK före transaktionskostnader. Finansiella mål och ramverk Vid uppföljning av kapitalstrukturen använder Bonava nyckeltal avse - ende bl a nuvarande och prognostiserad soliditet och följer löpande likviditetsprognoser. Bonavas strategiskt finansiella mål inkluderar utdelning till aktieägarna om 40 procent av koncernens resultat efter skatt över tid. Enligt Bonavas finansiella ramverk ska soliditeten uppgå till minst 30 procent. Vid utgången av 2023 var soliditeten 34,6 procent. Bonavas styrelse föreslår att ingen utdelning ska lämnas för verksamhetsåret 2023. Under det nya finansieringspaketet finns även begränsningar att utdelning inte kan lämnas inom de närmsta tre åren. I början av 2023 presenterades två nya strategiskt finansiella mål vilka var att koncernens rörelsemarginal ska uppgå till lägst 10 pro - cent årligen från 2026 samt att nettoskuldsättningsgraden inte ska överstiga 1.0x. I samband med bokslutskommunikén 2023 med- delade Bonava att bolaget reviderar de finansiella målen. Målet att nettoskuldsättningsgraden inte ska överstiga 1.0x utgår och ett nytt mål att avkastning på eget kapital över tid ska uppgå till minst 15 pro - cent införs. Förfallostruktur kapitalbindning 2023 Räntebärande skulder Förfallotid Belopp Andel, % 2024 5 537 98 2025 126 2 Totalt 5 663 100 1) 1) Avser nominella belopp exklusive skulder avseende leasing. Förfall 2024 avser bilaterala lån från banker och kreditinstitut, Bona- vas gröna obligation samt Revolving Credit Facility (RCF). Förfall 2025 avser skulder i svenska bostadsrättsföreningar. Vid årets utgång fanns en överenskommelse om ett nytt kreditavtal som löper till mars 2027. Likviditetsrisker Med likviditetsrisk avses risken att betalningsförpliktelser inte kan uppfyllas till följd av otillräcklig likviditet. För att erhålla god flexibilitet och kostnadseffektivitet samt säker - ställa tillgången på framtida finansieringsbehov angav Bonavas finanspolicy för 2023 att betalningsberedskapen bör uppgå till minst 10 procent av årsomsättningen men får avvika under kortare tidsperi - oder. Betalningsbered skapen definieras som likvida medel, kort- fristiga placeringar och outnyttjade bindande kreditfaciliteter. Till- gängliga likvida medel ska placeras i bank eller räntebärande instru- ment med god kreditvärdighet samt likvid andrahandsmarknad . Bonavas likvida medel samt kortfristiga placeringar per den 31 december 2023 uppgick till 180 (119) MSEK. Betalningsberedskapen 1) per den 31 december uppgick till 17 (15) procent och inkluderar tillgängliga likvida medel om 167 (102) MSEK samt outnyttjade bindande kreditfaciliteter om 2 126 (2 065) MSEK. Tabellen på nästa sida visar Bonavas finansiella tillgångar och skul - der (inklusive räntebetalningar) samt derivat som utgör finansiella tillgångar och skulder. Finansiella instrument med rörlig ränta har beräknats med den ränta som förelåg på balansdagen. Beloppen i tabellen är de avtalsenliga icke diskonterade kassaflödena. 1) Exklusive likvida medel för svenska bostadsrättsföreningar och finländska bostadsaktiebolag Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 85Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 24 Finansiella instrument och finansiell riskhantering forts. Löptidsanalys (belopp inklusive ränta) 2023 Redovisat värde Summa likvidbelopp <3 mån 3 mån–1 år 1–3 år 3–5 år >5 år Andra långfristiga aktieinnehav 2 2 2 Säljarreverser 671 752 17 77 658 Övriga räntebärande fordringar 19 19 17 3 Kundfordringar 236 236 236 Valutaderivat 28 inflöde 2 465 2 465 utflöde –2 437 –2 437 Likvida medel 180 180 180 Totalt 1 136 1 216 461 94 660 0 2 Räntebärande skulder 4 994 5 084 5 084 Räntebärande skulder i finländska bostads- aktiebolag samt svenska bostadsrättsföreningar 667 698 130 440 128 Räntebärande leasingskulder 160 280 17 48 75 24 117 Leverantörsskulder 337 337 337 Totalt 6 159 6 399 5 568 488 202 24 117 2022 Redovisat värde Summa likvidbelopp <3 mån 3 mån–1 år 1–3 år 3–5 år >5 år Andra långfristiga aktieinnehav 3 3 3 Räntebärande fordringar 3 3 3 Kundfordringar 317 317 317 Likvida medel 119 119 119 Totalt 441 441 435 0 3 0 3 Räntebärande skulder 5 424 5 743 1 992 303 2 876 573 Räntebärande skulder i finländska bostads- aktiebolag samt svenska bostadsrättsföreningar 1 474 1 528 120 1 235 172 Räntebärande leasingskulder 226 356 24 67 106 35 125 Leverantörsskulder 658 658 658 Valutaderivat 95 inflöde 3 814 2 618 1 195 utflöde –3 909 –2 684 –1 224 Totalt 7 878 8 191 2 728 1 576 3 155 607 125 Ränterisker Ränterisk utgör risken för att förändringar i marknadsräntor påverkar Bonavas kassaflöden. Bonavas finansieringskällor utgörs i huvudsak av eget kapital, kassaflöde från den operativa verksam heten samt upplåning. Upplåningen som är räntebärande medför att Bonava exponeras för ränterisk. Enligt Bonavas finanspolicy för 2023 för hantering av ränterisken skulle den återstående räntebindningstiden för centralt upptagna skuld ska räntebindningstiden ligga mellan 1 och 18 månader. För projektrelaterade skulder avseende finländska bostadsaktie bolag och svenska bostadsrättsföreningar maximalt uppgå till projektets tid - punkt för färdigställande. Räntebindningstiden för skulder i finländska bostads aktiebolag och svenska bostadsrättsföreningar om 667 (1 474) MSEK uppgick till 5 (3) månader. Den räntebärande skulden avseende före tagets övriga skuldportfölj uppgick till 4 996 (5 426) MSEK och den genom - snittliga räntebindningstiden var 2 (2) månader. Per 31 december 2023 uppgick Bonavas totala räntebärande bruttoskuld till 5 663 (6 901) MSEK och den genomsnittliga räntebindnings tiden var 2 (2) månader 1) . Räntebindningstiden följer den antagna finanspolicyn. Inga ränteswappar var utestående per den 31 december 2023 eller 2022. En höjning av räntenivån med en procentenhet skulle medföra en förändring av årets resultat efter finansnetto med –36 (–45) MSEK givet de räntebärande tillgångar och skulder som finns per balans- dagen. Detta avser rörlig ränta, då inga tillgångar eller skulder löper med fast ränta. Se sidan 87 för valutafördelningen och de under- liggande basräntorna för Bonavas lån. Räntekänslighet 1) Resultat Resultateffekt, MSEK 2023 2022 Marknadsränta ± 1% 36 45 Förfallostruktur räntebindning 2023 1) Förfallotid Räntebärande skulder Belopp Andel, % 2024 5 663 100 Totalt 5 663 1 00 1) Avser nominella belopp exklusive skulder avseende leasing . Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 86Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 24 Finansiella instrument och finansiell riskhantering forts. Valutarisker Valutarisker utgör risken att förändringar i valutakursen negativt påverkar koncernens resultaträkning, balansräkning och kassa flöden. Valutarisken kan hanteras via växlingar, derivat eller terminskontrakt. Dessa ska begränsas till de valutor som koncernen har exponering mot. Valutaterminer används för att säkra utdelningar från dotter bolag i EUR. Valutaswappar i EURSEK används för att säkra internlån i annan valuta än upplåningsvalutan och swappar mot NOK och DKK för att matcha skulder mot andra tillgångar. Transaktionsexponering I enlighet med Bonavas finanspolicy för 2023, ska transaktionsexpo - neringen elimineras så snart den är känd och väsentlig. Säkring ska ske av kontrakterade flöden. Då Bonavas affärsenheter huvudsakligen har både in- och ut betalningar i lokal valuta är transaktionsexpone - ringens omfattning icke väsentlig . Följande tabell visar Bonavas räntebärande skulder i olika valutor. Skulderna löper med rörlig ränta, som för respektive valuta är EURIBOR, NIBOR, CIBOR och STIBOR. Räntebärande skulder 2023 Motvärde i svenska kronor Belopp Andel, % EUR 3 746 66 NOK 495 9 SEK 1 422 25 Totalt 5 663 100 1) 1) Avser nominella belopp exklusive skulder avseende leasing. Omräkningsexponering Nedanstående tabell visar Bonavas nettoinvesteringar per valuta. Motvärde i SEK Valuta 2023 Nettoinvestering 2022 Nettoinvestering DKK 281 280 EUR 2 267 2 193 NOK 1 123 RUB 877 Totalt 2 548 4 473 Per den 31 december skulle en försvagning av den svenska kronan gentemot andra valutor med fem procent medföra en ökning av eget kapital med 127 (224) MSEK. Valutakänslighet och transaktionsexponering Per den 31 december 2023 finns det inga transaktioner som är sanno- lika och bestämda vad gäller belopp och datum, som skulle ge upp - hov till en väsentlig påverkan på Bonavas resultat vid en förändring i underliggande valutakurs. Kreditrisker Kreditrisker och motpartsrisker i finansiell verksamhet Bonavas placeringsreglemente för finansiella kreditrisker karaktärise - ras av försiktighet. Banktransaktioner sker endast med kreditvärdiga motparter med lägst rating A– (Standard & Poor’s) eller motsvarande internationell rating samt lokala banker med en rating lägst mot- svarande landets kreditvärdighet där Bonava bedriver verksamhet. ISDA:s (International Swaps and Derivatives Association) ramavtal om nettning med alla externa motparter avseende derivathandel används. I placeringsreglementet anges maximal kreditexponering samt löptid för olika motparter . Den sammanlagda motpartsexponeringen avseende derivat, beräk - nad som nettofordran per motpart, uppgick till 53 (0) MSEK vid utgången av 2023. Nettofordran per motpart beräknas enligt marknadsvärderingsmetoden, dvs marknadsvärdet på derivatet med tillägg av riskförändring (1 procent på nominellt belopp). Beräknad bruttoexponering för motpartsrisker avseende likvida medel och kort - fristiga placeringar uppgick till 180 (119) MSEK. Vid försäljningen av den norska verksamheten mottogs säljarreverser om 767 MSEK. Dessa är exponerade mot en kreditrisk på köparen och är därmed värderade till 666 MSEK per den 31a December. Kreditrisker i kundfordringar Risken att Bonavas kunder inte uppfyller sina åtaganden, det vill säga att betalning inte erhålls från kunderna, utgör en kreditrisk. Koncer - nens kunder kreditkontrolleras varvid information om kundernas finansiella ställning inhämtas från olika kreditupplysnings företag. I huvudsak övergår inte äganderätten av den produkt för vilken kun- den betalar förrän full betalning skett. Risken för Bonava är därmed låg då den begränsas till förändring i marknadsvärdet. Åldersanalys kundfordringar inklusive fordringar för sålda bostadsprojekt per 31 december 2023 Förväntad Kredit - Brutto förlustnivå i % förlustreserv Summa Ej förfallna kundfordringar 233 0,3–4 1 231 Förfallna kundfordringar 1–30 dagar 34 0,3–5 1 33 Förfallna kundfordringar 31–60 dagar 4 2,4–50 0 3 Förfallna kundfordringar 61–180 dagar 56 3–100 5 51 Förfallna kundfordringar >180 dagar 10 3–100 3 7 Summa 337 12 325 Bonava har klassificerat sina kundfordringar i portföljer som utgörs av respektive rörelsesegment inom koncernen, detta då de anses ha likartad kreditriskkaraktär. Varje rörelsesegment inom Bonava koncer - nen har upprättat en matris för sina kundfordringar där de tittat histo- riskt vad förlusterna varit och sedan har justeringar utifrån aktuella förutsättningar och förväntningar om framtiden gjorts. Intervallerna representerar således den lägsta och högsta kredit reserverings procent som tillämpats inom koncernen inom varje tidsspann . Förändring kreditförlustreserv 2023 2022 Ingående balans per 1 januari 16 16 Justerat för verksamhet under avveckling –1 Årets reservering 1 6 Återföring av tidigare gjorda nedskrivningar –4 –2 Årets omräkningsdifferens 1 Årets bortskrivna kundfordringar –2 –4 Utgående balans per 31 december 12 16 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 87Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 24 Finansiella instrument och finansiell riskhantering forts. Redovisat värde och verkligt värde för finansiella instrument Kommande tabeller visar redovisat värde och verkligt värde för finansiella instrument. Värderingen till verkligt värde på valutaterminer baseras på publicerade terminskurser på en aktiv marknad. För finansiella instrument som redovisas till upplupet anskaffningsvärde; kundfordringar, övriga fordringar och likvida medel, leverantörsskulder, andra räntefria skulder och andra räntebärande skulder bedöms det verkliga värdet överensstämma med det redovisade värdet. Finansiella tillgångar Finansiella tillgångar Finansiella tillgångar Finansiella skulder Övriga Klassificering av finansiella instrument värderade till verkligt värde via värderade till verkligt värde värderade till upplupet värderade till verkligt värde finansiella 2023 övrigt totalresultat över resultaträkningen anskaffningsvärde över resultat räkningen skulder Summa Andra långfristiga aktieinnehav 2 2 Långfristiga fordringar 582 582 Kundfordringar 236 236 Övriga fordringar 197 197 Likvida medel 180 180 Derivatinstrument 35 35 Summa tillgångar 36 1 195 1 232 Långfristiga räntebärande skulder 227 227 Övriga långfristiga skulder 11 11 Kortfristiga räntebärande skulder 5 594 5 594 Leverantörsskulder 337 337 Övriga kortfristiga skulder 203 203 Derivatinstrument 6 6 Summa skulder 6 6 373 6 379 Finansiella tillgångar Finansiella tillgångar Finansiella tillgångar Finansiella skulder Övriga Klassificering av finansiella instrument värderade till verkligt värde via värderade till verkligt värde värderade till upplupet värderade till verkligt värde finansiella 2022 övrigt totalresultat över resultaträkningen anskaffningsvärde över resultat räkningen skulder Summa Andra långfristiga aktieinnehav 3 3 Långfristiga fordringar 3 3 Kundfordringar 317 317 Övriga fordringar 69 69 Likvida medel 119 119 Derivatinstrument 17 17 Summa tillgångar 19 507 527 Långfristiga räntebärande skulder 3 593 3 593 Övriga långfristiga skulder 369 369 Kortfristiga räntebärande skulder 3 532 3 532 Leverantörsskulder 658 658 Övriga kortfristiga skulder 367 367 Derivatinstrument 112 112 Summa skulder 112 8 518 8 630 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 88Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — I kommande tabeller lämnas upplysningar om hur verkligt värde bestämts för de finansiella instrument som löpande värderas till verk - ligt värde samt de finansiella instrument som inte redovisas till verk- ligt värde i Bonavas balansräkning. Skillnaden mellan verkligt värde och bokfört värde för långa skulder uppgår ej till väsentliga belopp varför bokfört värde anses överensstämma med verkligt värde. För korta skulder anses bokfört värde överensstämma med verkligt värde. Uppdelning av hur verkligt värde bestäms ska göras utifrån tre nivåer. Under perioden har inga förflyttningar gjorts mellan nivåerna och inga signifikanta ändringar har gjorts vad avser värderingssätt, använd data eller antaganden. Nivå 1: enligt priser noterade på en aktiv marknad för samma instru - ment. Obligationslånet om 1,2 Mdr SEK värderas till verkligt värde enligt nivå 1 i verkligt värde-hierarkin, vilket innebär värdering utifrån direkt eller indirekt marknadsdata. Nivå 2: enligt metoden för Nivå 2 baseras verkligt värde på modeller som använder andra observerbara data för tillgången eller skulden än noterade priser som ingår i Nivå 1. För Bonava innebär sådan data marknadsräntor och avkastningskurvor som används för att beräkna verkligt värde. Nivå 3: utifrån indata som inte är observerbara på marknaden. Denna kategori används vid värdering av förvaltningsfastigheter. 24 Finansiella instrument och finansiell riskhantering forts. 2023 2022 Nivå 1 Nivå 2 Summa Nivå 1 Nivå 2 Summa Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde Finansiella tillgångar värderade till upplupet anskaffningsvärde 671 671 Derivatinstrument som inte används för säkringsredovisning 35 35 17 17 Andra långfristiga värdepappersinnehav 2 2 3 3 Summa finansiella tillgångar 708 708 19 19 Finansiella skulder värderade till verkligt värde Derivatinstrument som inte används för säkringsredovisning 6 6 112 112 Finansiella skulder värderade till upplupet anskaffningsvärde Övriga skulder (räntebärande skulder) 4 461 4 461 5 698 5 698 Obligationslån 1 200 1 200 1 200 1 200 Summa finansiella skulder 1 200 4 467 5 667 1 200 5 810 7 010 1) 1) Exklusive skulder avseende leasing. Kvittning av finansiella instrument Bonava har bindande ramavtal (ISDA-avtal) om nettning med alla mot- parter avseende derivathandel. Ovanstående tabell visar redovisade finansiella tillgångar och skulder brutto, vilka är möjliga att kvitta. Bonava har inte kvittat några belopp i balansräkningen. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 89Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 25 Jämförelsestörande poster Jämförelsestörande poster under 2023 avser nedskrivningar av exploateringsfastigheter, aktiverade utvecklingskostnader, negativ värdeförändring av ett B2M-projekt samt omstruktureringar och uppgår totalt till –1 279 MSEK. För ytterligare information om de jäm- förelsestörande posterna och vilka segment som de avser se not 2. Efter en strategisk översyn av verksamheten har Bonava initierat ytterligare omstruktureringar i tredje kvartalet 2023 i Tyskland, Sverige och Finland. Syftet med omstruktureringarna är att skapa en lägre kostnadsbas och därmed förbättra framtida kassaflöden samt ge förutsättningar för ökad flexibilitet. Under 2023 har kostnader avseende omstrukturering om –435 MSEK redovisats. Av det totala beloppet är –402 MSEK hänförligt till Tyskland, –20 MSEK till Sverige, –7 MSEK till Finland och –7 MSEK till övrig verksamhet. Bonava har gjort en översyn av byggrättsportföljen, vilket har resul - terat i nedskrivning av exploateringsfastigheter om totalt –686 MSEK, varav nedskrivning av mark om –442 MSEK i Tyskland, –160 MSEK i Sverige och –4 MSEK i Finland. Därutöver har aktiverade projektutvecklingskostnader skrivits ned med –80 MSEK i Finland. Översynen medförde även att en värdejustering avseende ett Build- to-Manage projekt i Sverige skedde med –123 MSEK, se vidare i not 9. Dessutom har ett projekt i Tyskland med färdigställda bostäder skrivits ned med –35 MSEK i fjärde kvartalet. Jämförelsestörande poster för helåret 2022 uppgick till –56 MSEK och avsåg kostnader till följd av beslutade organisatoriska förändringar (avgångsvederlag) i Sverige, Tyskland och centrala avdelningar. Totalt sett har nettot om –56 MSEK i jämförelsestörande poster fördelats enligt följande: –20 MSEK i Sverige, –32 MSEK i Tyskland samt –4 MSEK i Övrigt (centrala avdelningar). Under 2023 har följande jämförelsestörande poster redovisats: 2023 2022 Nedskrivning av mark –606 Värdejustering av B2M-projekt –123 Nedskrivning av aktiverade projekt- utvecklingskostnader –115 Organisatoriska förändringar –435 –56 Summa jämförelsestörande poster –1 279 –56 Av de organisatoriska förändringarna om 435 MSEK har 426 MSEK påvekat försäljnings- och administrationskostnader. Resterande 9 av de organisatoriska förändringarna samt alla nedskrivningar och värdejusteringen av B2M-projeketet har påverkat kostnader för produktion med totalt 853 MSEK. Koncernens resultaträkning inklusive jämförelsestörande poster. 2023 2022 Nettoomsättning 13 269 13 987 Kostnader för produktion –12 702 –12 318 Bruttoresultat 567 1 669 Försäljnings- och administrationskostnader –1 186 –866 Rörelseresultat –619 803 Finansiella intäkter 19 7 Finansiella kostnader –537 –200 Finansnetto –518 –193 Resultat efter finansiella poster –1 137 610 Skatt på årets resultat –5 –169 Årets resultat –1 143 441 26 Resultat per aktie 2023 2022 Resultat per aktie före och efter utspädning avseende kvarvarande verksamhet, SEK –10,66 4,10 Resultat hänförligt till moderbolagets aktie ägare avseende kvarvarande verksamhet, MSEK –1 143 441 Resultat per aktie före och efter utspädning avseende kvarvarande och avvecklad verksamhet, SEK –12,47 –2,82 Resultat hänförligt till moderbolagets aktie ägare avseende kvarvarande och avvecklad verksamhet, MSEK –1 337 –303 Resultat per aktie före och efter utspädning avseende avvecklad verksamhet SEK –1,81 –6,92 Resultat hänförligt till moderbolagets aktie ägare avseende avvecklad verksamhet, MSEK –194 –743 Antal aktier vid beräkning av resultat per aktie före och efter utspädning, miljoner 107,2 107,2 27 Väsentliga händelser efter årets slut I januari lämnade Lars Granlöf rollen som CFO för Bonava. Samtidigt utsågs Lars Ingman till interim CFO. Den 10 januari erhöll Bonava godkännande från obligationsinne- havarna om ändrade villkor för utestående obligationslån om 1 200 MSEK som träder i kraft efter genomförd företrädesemission och för - längning av bankfinansieringen. Bonava och kreditgivarna har slutfört förhandlingarna avseende förlängning av krediter med tre år baserat på de huvudsakliga villkor som träffades i december 2023 och kreditavtal tecknades den 1 februari. Den 1 februari 2024 meddelade Bonava även reviderade finan - siella mål. Att rörelsemarginalen minst ska uppgå till 10 procent från 2026 kvarstår och så även vår långsiktiga utdelningspolicy som säger att vi ska dela ut 40 procent av koncernens resultat efter skatt över tid. Målet avseende nettoskuldsättningsgrad utgår. Nytt mål tillkommer, att avkastning på eget kapital ska uppgå till minst 15 procent över tid. Måltalen vilar på ett finansiellt ramverk i syfte att balansera de finan - siella riskerna i verksamheten. Soliditeten ska överstiga 30 procent och nettoskuld ska inte överstiga nettoprojekttillgångar. Därmed förtydligas att investeringar i byggrätter alternativt utdelning till aktie ägare endast kan ske med eget kapital. Under februari 2024 genomförde Bonava en fullt garanterad före - trädesemission som tillförde bolaget cirka 1 050 MSEK före avdrag för emissionskostnader. Emissionen blev övertecknad med 169,7 procent. Till följd av företrädesemissionen har Bonavas aktiekapital ökat med 104 580 931 kronor till 538 324 219 kronor. Det totala antalet aktier har ökat med 22 139 706 A-aktier och 192 241 228 B-aktier, till sammanlagt 321 571 401 aktier, varav 33 209 559 A-aktier och 288 361 842 B-aktier. Bonava har för sina skyldigheter under kreditfacilitetsavtalet och obligationslånet ställt säkerheter över aktierna i det helägda dotter- bolaget Bonava East Holding AB i vilket ägandet i koncernens alla dotterbolag har samlats genom aktieägartillskott eller apportemis - sion. Även aktier i andra väsentliga dotterföretag och vissa koncern- interna lån kommer att pantsättas för Bonavas skyldigheter under kredit facilitetsavtalet. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 90Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 28 Avvecklade verksamheter S:t Petersburg Bonava meddelade den 3 mars 2022 att verksamheten i S:t Peters - burg kommer att avvecklas. Bonava har sedan dess sett över olika strategiska alternativ för att avveckla verksamheten, där ett alterna - tiv har varit en ansvarsfull avyttring av verksamheten. Bonava annonserade den 7 oktober 2022 att ett avtal ingåtts om att sälja verksamheten i S:t Petersburg. Med anledning av detta har verk - samheten redovisats som verksamhet under avveckling sedan 2022. Den tilltänkta köparen av den ryska verksamheten erhöll inte nödvändiga tillstånd från ryska myndigheter varför kontraktet annulle - rades. Efter att kontraktet hade annullerats beslutades det om ned- skrivning av nettotillgångar i verksamheten i S:t Petersburg. Dessa uppgick till 877 MSEK och rapporterades under periodens resultat från verksamhet under avveckling för 2022. Beslutet om att lämna S:t Petersburg har legat fast och den 31 maj 2023 ingick Bonava ett avtal med bostadsutvecklaren RBI Group om att sälja verksamheten. Per 18 oktober 2023 ingick Bonava avtal med en ny köpare, Star Development LLC, om försäljning av verksamheten i S:t Petersburg för 50 MEUR (578 MSEK) och erhöll samtidigt köpeskillingen. I sam - band med att affären undertecknades har Bonava valt att frånträda avtalet med RBI Group som slöts den 31 maj 2023. Detta då mot- parten inte erhållit förvärvstillstånd från den särskilda kommitté som inrättats för företagsöverlåtelser inom den enligt avtalet överens - komna tidsramen. Den nya köparen, Star Development LLC, har erhål- lit detta tillstånd och transaktionens slutförande har varit villkorad godkännande från den ryska konkurrensmyndigheten. Under det fjärde kvartalet 2023 godkände den ryska konkurrens - myndigheten försäljningen av Bonavas verksamheten i S:t Petersburg och det bestämmande inflytandet över verksamheten övergick där - med till köparen. Nettotillgångarna i S:t Petersburg värderades till 564 MSEK, vilket motsvarar transaktionspriset om 50 MEUR (578 MSEK), som erhölls 18 oktober, med avdrag för försäljningskostnader. Det totala resulta - tet från verksamhet under avveckling uppgick till 602 MSEK (–808 MSEK), varav 38 MSEK avser upplösning av valutaomräkningsreserv. Bonava AB har borgensåtaganden för markinvesteringar i S:t Petersburg om 74 (98) MSEK som ska övertas av köparen. Avyttrade tillgångar 2023 Exploateringsfastigheter 228 Pågående bostadsprojekt 332 Färdigställda bostäder 58 Övriga omsättningstillgångar 71 Likvida medel 77 Summa tillgångar 765 Avsättningar 40 Långfristiga skulder 79 Förskott från kunder 15 Övriga kortfristiga skulder 67 Summa skulder 201 Nettotillgångar 564 Ställda säkerheter och eventualförpliktelser Ställda säkerheter 129 1) Aver fastighetsinteckningar i fastigheter ägda av Bonava S:t Petersburg. 1) 2023 2022 Nettoomsättning 682 526 Kostnader för produktion –499 –365 Bruttoresultat 183 161 Försäljnings- och administrationskostnader –25 –70 Rörelseresultat 157 91 Finansiella intäkter – 22 Finansiella kostnader –15 –23 Finansnetto –15 –1 Resultat före skatt 142 90 Skatt på årets resultat –28 –21 Resultat från verksamhet under avveckling efter skatt 114 69 Transaktionskostnader –14 Nedskrivning av nettotillgångar 450 –877 Resultat från verksamhet under avveckling 602 –808 Valutakursdifferenser vid omräkning av 2023 verksamhet under avveckling –38 142 Erhållen köpeskilling Övrigt totalresultat från verksamhet under Kontant 578 avveckling –38 142 Totalt försäljningspris 578 Nettokassaflöde från den löpande Redovisat värde för sålda nettotillgångar 564 verksamheten 307 –472 Resultat före skatt och omklassificering av Nettokassaflöde från investerings- valutaomräkningsreserv 14 verksamheten 502 9 Omklassificering av valutaomräkningsreserv 38 Nettokassaflöde från finansierings- Resultat vid försäljning efter skatt 52 verksamheten –342 363 Nettoökning av likvida medel som genererats av dotterföretaget 467 –100 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 91Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Norge Den 30 juni 2023 slutförde Bonava avtalet om försäljning av verk- samheten i Norge. Köpare är fastighetsfonden Union Residential Development. Köpeskillingen uppgick till 1 532 MSEK, varav 765 MSEK betalades kontant vid slutförandet och resterande belopp, 767 MSEK, har erlagts via säljarreverser. Dessa betalas i takt med att köparen överlämnar färdigställda bostäder till kund. I transaktions- valutan uppgick den totala köpeskillingen till 1 515 MNOK. I samband med att Bonava tecknade avtal om försäljning av verk - samheten redovisades verksamheten i Norge som verksamhet under avveckling. Säljarreverserna kommer att betalas i takt med att de underlig - gande fastighetsprojekten i den norska verksamheten slutförs. Huvuddelen av reverserna väntas betalas under 2024 och 2025. I balansräkningen redovisas säljarreverserna som en finansiell anläggningstillgång värderade till upplupet anskaffningsvärde enligt effektivräntemetoden. Per 31 december 2023 återstår borgensförpliktelser för den norska verksamheten i form av motförbindelser gentemot externa garantigivare samt direkta borgensåtaganden till ett sammanlagt belopp av 729 MSEK, dessa ska övertas av köparen. Vid affärens slutförande uppgick kvarvarande borgensåtanagen till 967 MSEK. 2023 Erhållen köpeskilling Kontant 441 Diskontering av säljrevers –101 Totalt försäljningspris 340 Redovisat värde för sålda nettotillgångar –1 119 Resultat före skatt och omklassificering av valutaomräk- ningsreserv –779 Omklassificering av valutaomräkningsreserv –45 Resultat vid försäljning efter skatt –824 Avyttrade tillgångar 2023 Goodwill 56 Anläggningstillgångar 50 Exploateringsfastigheter 1 574 Pågående bostadsprojekt 761 Färdigställda bostäder 194 Övriga omsättningstillgångar 37 Likvida medel 28 Summa tillgångar 2 700 Avsättningar 53 Långfristiga Skulder 1 242 Förskott från kunder 30 Övriga kortfristiga skulder 257 Summa skulder 1 582 Nettotillgångar 1 119 Ställda säkerheter och eventualförpliktelser Ställda säkerheter 202 1) 1) Avser säkerhet för lån J/V Solberg Öst. 2023 2022 ng 627 1 719 Kostnader för produktion –538 –1 551 Bruttoresultat 89 168 Försäljnings- och administrationskostnader –24 –76 Rörelseresultat 65 92 Finansiella intäkter 1 1 Finansiella kostnader –1 –6 Finansnetto 0 –5 Resultat före skatt 65 87 Skatt på årets resultat –6 –21 Resultat från avvecklad verksamhet efter skatt 59 66 Transaktionskostnader –30 Resultat vid försäljning av dotterföretag efter skatt (se nedan) –824 Resultat från avvecklad verksamhet –795 66 Valutakursdifferenser vid omräkning av verksamhet under avveckling –5 16 Övrigt totalresultat från avvecklad verk- samhet –5 16 Nettokassaflöde från den löpande verksamheten 53 –109 Nettokassaflöde från investerings- verksamheten 746 19 Nettokassaflöde från finansierings- verksamheten –33 155 Nettoökning av likvida medel som genererats av dotterföretaget 766 65 28 Avvecklade verksamheter forts. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 92Koncernens räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Moderbolagets resultaträkning Not 2023 2022 Nettoomsättning 1 213 269 Kostnader för produktion –6 –21 Bruttoresultat 207 248 Administrationskostnader –372 –435 Rörelseresultat 2, 3, 4 –165 –187 Resultat från finansiella poster Resultat från andelar i koncernföretag 5 –1 119 353 Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter 646 320 Räntekostnader och liknande resultatposter 6 –471 –140 Resultat efter finansiella poster –1 109 345 Bokslutsdispositioner Förändring periodiseringsfond Koncernbidrag, lämnade –170 –45 Resultat före skatt –1 279 300 Skatt på årets resultat 10 –3 21 Årets resultat –1 282 321 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 93Moderbolagets räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Moderbolagets balansräkning Not 2023 2022 TILLGÅNGAR 1 Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter för utvecklingsarbeten och liknande 7 6 Summa immateriella anläggningstillgångar 0 6 Materiella anläggningstillgångar Inventarier 1 3 Summa materiella anläggningstillgångar 1 3 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag 8 2 084 2 521 Andra långfristiga fordringar 9 682 102 Summa finansiella anläggningstillgångar 2 766 2 624 Summa anläggningstillgångar 2 766 2 632 Omsättningstillgångar Kortfristiga fordringar Fordringar hos koncernföretag 9 092 10 195 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 73 75 Övriga fordringar 274 689 Kassa och bank 113 Summa kortfristiga fordringar 9 554 10 960 SUMMA TILLGÅNGAR 12 320 13 592 Not 2023 2022 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital 434 434 Fond för utvecklingsutgifter 6 Summa bundet eget kapital 434 439 Fritt eget kapital Balanserad vinst 6 975 6 648 Årets resultat –1 282 321 Summa fritt eget kapital 15 5 693 6 969 Summa eget kapital 6 127 7 409 Avsättningar Övriga avsättningar 14 11 Summa avsättningar 14 11 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 11 3 174 Summa långfristiga skulder 0 3 174 Kortfristiga skulder Leverantörsskulder 17 19 Skulder till koncernföretag 1 079 701 Övriga skulder till kreditinstitut 11 4 994 2 118 Övriga skulder 3 97 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 12 86 63 Summa kortfristiga skulder 6 179 2 999 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 12 320 13 592 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 94Moderbolagets räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Moderbolagets förändring i eget kapital Bundet eget kapital Fritt eget kapital Summa eget kapital Aktie- kapital Fond för utvecklings utgifter Balanserat resultat Årets resultat Ingående eget kapital 2022–01–01 434 35 6 682 316 7 467 Vinstdisposition 316 –316 0 Överföring till/från fond för utvecklingsutgifter –30 30 0 Prestationsbaserat incitamentsprogram –4 –4 Utdelning –375 –375 Årets resultat 321 321 Utgående eget kapital 2022–12–31 434 6 6 648 321 7 409 Vinstdisposition 321 –321 0 Överföring till/från fond för utvecklingsutgifter –6 6 0 Prestationsbaserat incitamentsprogram 0 Utdelning 0 Årets resultat –1 282 –1 282 Utgående eget kapital 2023–12–31 434 0 6 975 –1 282 6 127 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 95Moderbolagets räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Moderbolagets kassaflödesanalys Not 2023 2022 DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Resultat efter finansiella poster –1 109 345 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet: – Anteciperad utdelning 390 –390 – Avskrivningar 3 6 25 – Nedskrivningar 5, 7 482 681 – Förändringar avsättningar 3 1 – Övrigt inklusive rearesultat avyttrade verksamheter 249 –2 Summa poster som inte ingår i kassaflödet 1 131 660 Betald skatt Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar i rörelsekapitalet 22 660 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Ökning (–)/minskning (+) av fordringar 50 349 Ökning (+)/minskning (–) av skulder –73 26 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital –24 375 Kassaflöde från den löpande verksamheten –2 1 034 INVESTERINGSVERKSAMHETEN Investeringar i aktier i dotterföretag –481 –624 Försäljning av aktier i dotterföretag 875 Investeringar i immateriella tillgångar 7 –1 Kassaflöde från investeringsverksamheten 394 –625 Kassaflöde före finansiering 392 410 FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Utbetald utdelning –375 Ökning (–) /minskning (+) av räntebärande fordringar –189 –3 342 Ökning (+)/minskning (–) av räntebärande skulder –90 2 671 Kassaflöde från finansieringsverksamheten –279 –1 046 Årets kassaflöde 113 –636 Likvida medel vid årets början 636 Likvida medel vid årets slut 113 2022 Kassaflöde Konvertering av fordran 2023 Kortfristiga räntebärande fordringar 10 403 189 –686 9 906 Totala räntebärande fordringar 10 403 189 –686 9 906 2021 Kassaflöde 2022 Kortfristiga räntebärande fordringar 7 062 3 342 10 403 Totala räntebärande fordringar 7 062 3 342 10 403 2022 Kassaflöde Koncern- bidrag 2023 Kortfristiga räntebärande skulder 2 816 3 084 170 6 069 Långfristiga räntebärande skulder 3 174 –3 174 Totala räntebärande skulder 5 990 –90 170 6 069 2021 Kassaflöde Koncern- bidrag 2022 Kortfristiga räntebärande skulder 1 356 1 414 45 2 816 Långfristiga räntebärande skulder 1 918 1 257 3 174 Totala räntebärande skulder 3 274 2 671 45 5 990 Koncernbidrag rapporteras som räntebärande fordring eller skuld i samband med att det bokförs men påverkar då inte kassaflödet. Detta sker först nästkommande år när koncernbidraget regleras. Under året erhållen ränta uppgick till 640 (320) MSEK. Under året erlagd ränta uppgick till 397 (117) MSEK. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 96Moderbolagets räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Löner och andra ersättningar samt sociala kostnader, inklusive pensionskostnader 2023 2022 Löner och ersättningar 88 87 Sociala kostnader 53 47 varav pensionskostnad 20 14 Löner och ersättningar avser endast personal i Sverige. Se även koncernens not 4, Antal anställda, personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar. Löner och andra ersättningar fördelade mellan styrelse ledamöter och vd samt övriga anställda 2023 2022 Styrelse och vd Övriga anställda Styrelse och vd Övriga anställda Löner och andra ersättningar 14 74 14 73 varav tantiem o.d. 2 10 2 4 3 Avskrivningar 2023 2022 Immateriella tillgångar 6 24 Materiella tillgångar 1 Summa avskrivningar 6 25 Moderbolagets noter 2 Antal anställda, löner och andra ersättningar Medelantalet anställda var under året 60 (71). De anställda utgörs av 38 (45) kvinnor och 22 (26) män. Redovisning av könsfördelning Andel kvinnor, % 2023 2022 Styrelsen 29 43 Ledande befattningshavare 43 44 1 Redovisningsprinciper Moderbolaget har upprättat sin årsredovisning enligt Årsredovis- ningslagen (1995:1554) och rekommendationen RFR 2 Redovisning för juridiska personer samt uttalanden från Rådet för finansiell rappor - tering. Moderbolagets redovisningsprinciper skiljer sig från koncernens på följande punkter: Dotterföretag Andelar i dotterföretag redovisas i moderbolaget till anskaffnings - värde minus eventuella nedskrivningar. Nedskrivningar av dessa aktier och andelar sker om återvinningsvärdet är lägre än det bokförda värdet. Som intäkt redovisas erhållen och anteciperad utdelning. Leasing I moderbolaget redovisas samtliga erlagda leasingavgifter i resultat räkningen i samband med att kostnaden uppkommer. Koncernbidrag Erhållna och lämnade koncernbidrag redovisas i moderbolagets resultaträkning som bokslutsdisposition, vilket är i enlighet med alternativregeln i RFR 2. Lånekostnader I moderbolaget kostnadsförs lånekostnader i sin helhet i den period som de uppkommer. 4 Arvoden och kostnadsersättningar till revisionsföretag 2023 2022 PwC Revisionsuppdrag 3 2 Övriga tjänster 1 1 Summa arvoden och kostnads ersättningar till revisorer och revisionsföretag 4 3 Med revisionsuppdrag avses arvode för den lagstadgade revisionen, det vill säga sådant arbete som varit nödvändigt för att avge revisions - berättelsen samt så kallad revisionsrådgivning som lämnas i samband med revisionsuppdraget. 7 Immateriella tillgångar Förvärvade immateriella tillgångar 2023 2022 Redovisat anskaffningsvärde vid årets början 411 416 Investeringar 1 Avyttringar –7 Redovisat anskaffningsvärde vid årets slut 411 411 Ackumulerade avskrivningar vid årets början –346 –321 Årets avskrivning enligt plan –6 –24 Ackumulerade avskrivningar vid årets slut –352 –346 Ackumulerade nedskrivningar vid årets början –59 –60 Avyttringar 7 Årets nedskrivningar –7 Ackumulerade nedskrivningar vid årets slut –59 –59 Restvärde vid årets början 6 35 Restvärde vid årets slut 0 6 5 Resultat från andelar i koncernföretag 2023 2022 Utdelning –390 1 027 Nedskrivningar –480 –674 Resultat vid försäljning av dotterföretag –249 Summa –1 119 353 Under året har föregående års anteciperade utdelning från dotter- bolag reverserats. 6 Räntekostnader och liknande resultatposter 2023 2022 Räntekostnader kreditinstitut 397 114 Räntekostnader koncernföretag 26 4 Övriga finansiella kostnader 48 23 Summa 471 140 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 97Moderbolagets räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 8 Andelar i koncernföretag Redovisat värde Namn, organisationsnummer, säte Andel i % Antal andelar 2023 2022 Bonava Danmark A/S, 32 65 55 05, Danmark 100 5 000 280 280 Bonava East Holding AB, 556495-9079, Stockholm 100 1 000 Bonava Eesti OÜ, 11398856, Estland 100 1 41 41 Bonava Holding GmbH, HRB 16008 FF, Tyskland 100 373 1 059 373 Bonava Latvija SIA, 40003941615, Lettland 100 15 780 000 176 176 Bonava Lietuva UAB, 305099434, Litauen 100 250 9 9 Bonava Norge AS, 980 390 020, Norge 1 123 Bonava Suomi Oy, 2726714-3, Finland 100 10 000 300 300 Bonava Supply AB, 559261-2807, Stockholm Bonava Sverige AB, 556726-4121, Stockholm 100 1 000 218 218 Bonava Wohnbau GmbH, HRB 15662 FF, Tyskland 10 2 500 1 1 LLC Bonava Saint-Petersburg, INN7841322136, Ryssland LLC Specialized Developer Bonava, INN7841089000, Ryssland SP Residential Holding AB, 559377-4358, Stockholm Summa andelar i koncernföretag 2 084 2 521 Endast direkt ägda bolag redovisas i tabellen ovan. Förutom ovan nämnda bolag kontrollerar Bonava AB indirekt ett antal rörelse- drivande och vilande dotterdotterbolag. Under året har den norska verksamheten med moderbolaget Bonava Norge AS avyttrats, tillika den ryska verksamheten med bola - gen LLC Bonava Saint-Petersburg och LLC Specialized Developer Bonava. För mer information om de avyttrade bolagen se koncernens not 28. 2023 2022 Redovisat anskaffningsvärde vid årets början 3 466 2 846 Långsiktigt incitamentsprogram –3 Sålda bolag –1 788 Kapitaltillskott 1 166 623 Redovisat anskaffningsvärde vid årets slut 2 844 3 466 Ackumulerade nedskrivningar vid årets början –945 –271 Sålda/likviderade bolag 665 Årets nedskrivningar –480 –674 Ackumulerade nedskrivningar vid årets slut –760 –945 Redovisat värde vid årets början 2 521 2 575 Redovisat värde vid årets slut 2 084 2 521 10 Skatt på årets resultat samt uppskjutna skattefordringar Skatt på årets resultat 2023 2022 Uppskjuten skattekostnad –3 21 Totalt redovisad skatt på årets resultat –3 21 Effektiv skatt Resultat 2023 2022 Resultat före skatt –1 279 300 Skatt enligt gällande skattesats för bolaget 263 –62 Ej avdragsgilla kostnader –231 –141 Ej skattepliktiga intäkter 36 225 Ej redovisat skattemässigt underskott –70 Skatt hänförlig till tidigare år –1 –2 Redovisad skatt –3 21 Effektiv skatt, % 0 –7 Det finns i moderbolaget ej aktiverade underskottsavdrag om 339 (0) MSEK. 9 Andra långfristiga fordringar Andra långsiktiga fordringar 2023 2022 Redovisat värde vid årets början 102 81 Säljarrevers 580 Övriga förändringar 21 Redovisat värde vid årets slut 682 102 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 98Moderbolagets räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — 12 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 2023 2022 Lönerelaterade kostnader 34 10 Administrationskostnader 22 40 Räntekostnader 30 13 Summa 86 63 14 Uppgifter om moderbolaget Bonava AB (publ), organisationsnummer 556928-0380, är ett svensk- registrerat aktiebolag och har sitt säte i Stockholm. Bonava AB:s aktier är marknadsnoterade på Stockholmsbörsen (Nasdaq Stockholm/Medelstora bolag). Huvudkontorets adress är Bonava AB, Lindhagensgatan 74, Stockholm. Koncernredovisningen för år 2023 består av moderbolag och dess dotterföretag, tillsammans benämnt koncernen. I koncernen ingår även innehaven i intresseföretag. 13 Ställda säkerheter och eventualförpliktelser Utnyttjat belopp 2023 2022 Motförbindelse gentemot externa garantigivare 6 528 9 898 Borgen för projektspecifik finansiering 432 1 288 Borgen för koncernföretag 1 723 3 687 Övriga borgensförbindelser 1) 803 2 083 Övriga ställda säkerheter 13 11 Summa 9 499 16 966 Andel av ställda säkerheter och eventualförpliktelser som är på uppdrag av bostadsrättsföreningar och bostadsaktiebolag 2023 2022 Motförbindelse gentemot externa garantigivare 2) 600 1 576 Borgen för projektspecifik finansiering 432 1 287 Summa 1 032 2 863 1) Borgensåtaganden avseende avyttrade bolag att att övertas av köparen enligt avtal. 2) Motförbindelserna avser garantier som utgör säkerhet för belopp inbetalda till bostadsrättsföreningar bildade av Bonava Sverige AB. Insatsgarantier gäller intill dess ett år förflutit efter det att den slutliga anskaffningskostnaden för bostads- rättsföreningens hus fastställts. Bonava AB’s åtagande är begränsat till 600 MSEK. 15 Vinstdisposition Styrelsen föreslår att till förfogande stående vinstmedel, SEK 5 692 966 843 Disponeras enligt följande: I ny räkning balanseras 5 692 966 843 Summa SEK 5 692 966 843 11 Räntebärande skulder 2023 2022 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 3 174 varav grön obligation 1 200 Summa långfristiga skulder 0 3 174 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 4 994 2 118 varav grön obligation 1 200 Skulder till koncernföretag 1 075 697 Summa kortfristiga skulder 6 069 2 816 Totalt räntebärande skulder 6 069 5 990 För återbetalningstider och villkor samt info kring omklassificering av skulder från lång- till kortfristiga se koncernens not 24. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 99Moderbolagets räkenskaper och noter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Styrelsen och verkställande direktören försäkrar härmed att årsredo- visningen och koncernredovisningen har upprättats i enlighet med de internationella redovisningsstandarder som avses i Europaparlamen - tets och rådets förordning (EG) nr 1606/2002 av den 19 juli 2002 om tillämpning av internationella redovisningsstandarder respektive god redovisningssed och ger en rättvisande bild av koncernens och moderbolagets ställning och resultat. Förvaltningsberättelsen för koncernen respektive moderbolaget ger en rättvisande översikt över koncernens och moderbolagets verk- samhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och koncernen står inför. Styrelsen och verkställande direktören avger även Bonava AB:s hållbarhetsrapport för 2023. Hållbarhetsrapporten beskriver koncernens arbete utifrån ekonomiska, miljömässiga och sociala aspekter. Rapporten är upprättad i enlighet med Global Reporting Initiatives (GRI) Sustainability Reporting Standards. Årsredovisningen och koncernredovisningen har godkänts för utfärdande av styrelsen den 15 mars 2024. Koncernens resultat- och balans räkning och moderbolagets resultat- och balansräkning blir föremål för fast- ställelse på årsstämman den 10 april 2024. Stockholm den 15 mars 2024 Mats Jönsson Styrelseordförande Viveca Ax:son Johnson Styrelseledamot Olle Boback Styrelseledamot Anette Frumerie Styrelseledamot Tobias Lönnevall Styrelseledamot Per-Ingemar Persson Styrelseledamot Nils Styf Styrelseledamot Peter Wallin Verkställande direktör Vår revisionsberättelse har avlämnats den 15 mars 2024 Öhrlings PricewaterhouseCoopers AB Patrik Adolfson Auktoriserad revisor Huvudansvarig revisor Linda Andersson Auktoriserad revisor Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 100 Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Revisionsberättelse Till bolagsstämman i Bonava AB (publ), org.nr 556928-0380 Rapport om årsredovisningen och koncernredovisningen Uttalanden Vi har utfört en revision av årsredovisningen och koncernredovisningen för Bonava AB (publ) för år 2023. Bolagets årsredovisning och koncern- redovisning ingår på sidorna 52–100 i detta dokument. Enligt vår uppfattning har årsredovisningen upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av moderbolagets finansiella ställning per den 31 december 2023 och av dess finansiella resultat och kassaflöde för året enligt årsredovis- ningslagen. Koncernredovisningen har upprättats i enlighet med årsre- dovisningslagen och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av koncernens finansiella ställning per den 31 december 2023 och av dess finansiella resultat och kassaflöde för året enligt International Financial Reporting Standards (IFRS), såsom de antagits av EU, och årsredovisningslagen. Förvaltningsberättelsen är förenlig med årsredo- visningens och koncernredovisningens övriga delar. Vi tillstyrker därför att bolagsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen för moderbolaget och koncernen. Våra uttalanden i denna rapport om årsredovisningen och koncernre- dovisningen är förenliga med innehållet i den kompletterande rapport som har överlämnats till moderbolagets revisionsutskott i enlighet med revisorsförordningens (537/2014) artikel 11. Grund för uttalanden Vi har utfört revisionen enligt International Standards on Auditing (ISA) och god revisionssed i Sverige. Vårt ansvar enligt dessa standarder beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi är oberoende i förhål- lande till moderbolaget och koncernen enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav. Detta innefattar att, baserat på vår bästa kunskap och övertygelse, inga för- bjudna tjänster som avses i revisorsförordningens (537/2014) artikel 5.1 har tillhandahållits det granskade bolaget eller, i förekommande fall, dess moderföretag eller dess kontrollerade företag inom EU. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ända- målsenliga som grund för våra uttalanden. Vår revisionsansats Revisionens inriktning och omfattning Vi utformade vår revision genom att fastställa väsentlighetsnivå och bedöma risken för väsentliga felaktigheter i de finansiella rapporterna. Vi beaktade särskilt de områden där verkställande direktören och styrelsen gjort subjektiva bedömningar, till exempel viktiga redovisningsmässiga uppskattningar som har gjorts med utgångspunkt från antaganden och prognoser om framtida händelser, vilka till sin natur är osäkra. Liksom vid alla revisioner har vi också beaktat risken för att styrelsen och verkstäl- lande direktören åsidosätter den interna kontrollen, och bland annat övervägt om det finns belägg för systematiska avvikelser som givit upphov till risk för väsentliga felaktigheter till följd av oegentligheter. Vi anpassar vår revision för att utföra en ändamålsenlig granskning i syfte att kunna uttala oss om de finansiella rapporterna som helhet, med hänsyn tagen till bolagets och koncernens struktur, redovisnings- processer och kontroller samt den bransch i vilken koncernen verkar. Bonava AB (publ) är ett bostadsutvecklingsbolag. Verksamheten består i att förädla byggbar mark till prisvärda och hållbara bostads- miljöer i Sverige, Tyskland, Finland, Danmark, Estland, Lettland och Litauen. Bonava utvecklar och säljer både flerbostadshus och småhus åt konsumenter och investerare främst i storstadsregioner. Under året har verksamheten i Norge och S:t Petersburg sålts och redovisas som avvecklad verksamhet i resultaträkningen. Vi genomför en revision för koncernändamål av räkenskaperna för affärsområdena Tyskland, Sverige och Finland samt särskilda gransk- ningsinsatser hänförligt till delar av Danmark och S:t Petersburg. Denna verksamhet utgör större delen av koncernens omsättning och koncer- nens balansomslutning. Därutöver genomförs en lagstadgad revision i alla relevanta enheter i koncernen. Förutom transaktionerna avseende Norge och S.t Petersburg har Bonava under året haft fokus på bl a åtgärder för att hantera marknads- förutsättningar, förbättra kassaflöde, minska kostnader och förlängning av koncernens seniora kreditfaciliteter och obligationslån. Som ett resul- tat av detta har bla omstruktureringar gjorts vilket föranlett omstrukture- ringskostnader om ca MSEK 434, nedskrivningar av projekt och exploa- teringsfastigheter med drygt MSEK 800 samt beslut om en fullt garante- rad företrädesemission om ca MSEK 1 050 och överenskommelse om förlängning av lån och kreditfaciliteter ingåtts. Utifrån detta har särskilt betydelsefulla områden i revisionen varit värdering av bostadsprojekt (inklusive exploateringsfastigheter) vilket påverkas av de antaganden om framtiden som inkluderas i koncernens prognoser, likviditet och finansiering samt avyttringen av Norge och S:t Petersburg. I revisionen har vi genomfört bl.a. följande aktiviteter: • Granskning av intern kontroll över finansiell rapportering, rutiner och processer med fokus på nyckelkontroller avseende finansiell rapporte- ring och redovisning av bostadsprojekt; • Översiktlig granskning av bokslutet 30 september 2023 i syfte att avge översiktlig granskningsrapport; • Revision av årsbokslutet per 31 december 2023 med fokus på värde- ring av exploateringsmark och osålda fastigheter, bedömningar och antaganden avseende pågående bostadsbyggnadsprojekt, upplupna kostnader, avsättning för garantier, tvister, transaktioner avseende Norge och S:t Petersburg, omstruktureringskostnader samt jämförel- sestörande poster; och • Slutliga revisionsinsatser för att avge denna revisionsberättelse avse- ende årsredovisningen i moderbolaget och koncernen samt i förekom- mande fall andra legala enheter. I anslutning till detta utförs också granskningsinsatser för att avge vårt yttrande avseende efterlevnad av riktlinjer för ledande befattningshavare, moderbolagets bolags- styrnings- och hållbarhetsrapporter. Granskningen utförs av revisionsteam som tillhör PwC-nätverket. Utfört arbete sker i enlighet med lokala revisionskrav i respektive land samt specifika instruktioner hänförligt till koncernrevisionen. Avseende verk- samheten i S:t Petersburg har koncernrevisionsteamet utfört gransk- ningen för koncernändamål för den del verksamheten varit del av kon- cernen. Utöver detta har medlemmar i det centrala teamet under året genomfört möten med bl a verksamheterna i Finland och Tyskland i syfte att skapa en förståelse för verksamheten i dessa enheter och förstå ruti- ner och kontroller för att utvärdera intern kontroll samt göra en översikt- lig genomgång av den finansiella rapporteringen utifrån koncernens redovisningsprinciper. För övriga enheter inom koncernen som inte är föremål för lagstadgad revision, görs andra analytiska gransknings- insatser som del i granskningen av koncernredovisningen. Väsentlighet Revisionens omfattning och inriktning påverkades av vår bedömning av väsentlighet. En revision utformas för att uppnå en rimlig grad av säker- het om huruvida de finansiella rapporterna innehåller några väsentliga felaktigheter. Felaktigheter kan uppstå till följd av oegentligheter eller misstag. De betraktas som väsentliga om de enskilt eller tillsammans rimligen kan förväntas påverka de ekonomiska beslut som användarna fattar med grund i de finansiella rapporterna. Baserat på professionellt omdöme fastställde vi vissa kvantitativa väsentlighetstal, däribland för den finansiella rapportering som helhet. Med hjälp av dessa och kvalitativa överväganden fastställde vi revision- ens inriktning och omfattning och våra granskningsåtgärders karaktär, tidpunkt och omfattning. De kvantitativa väsentlighetstalen används också för att bedöma effekten av eventuella felaktigheter, enskilt och sammantaget, på de finansiella rapporterna som helhet. Särskilt betydelsefullt område Särskilt betydelsefulla områden för revisionen är de områden som enligt vår professionella bedömning var de mest betydelsefulla för revisionen av årsredovisningen och koncernredovisningen för den aktuella perio- den. Dessa områden behandlas inom ramen för revisionen av, och i vårt ställningstagande till, årsredovisningen och koncernredovisningen som helhet, men vi gör inga separata uttalanden om dessa områden. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 101Revisionsberättelse Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Särskilt betydelsefullt område Likviditet och finansiering Vi hänvisar till Förvaltningsberättelsen och beskrivningen i Not 1 om Kritiska uppskattningar och bedömningar, Not 24 Finansiella instrument och finan- siell riskhantering och Not 27 Händelser efter bokslut. Koncernen har en extern upplåning om MSEK 5 663 per 31 december 2023 som förfaller under 2024 och 2025 och likvida medel plus outnyttjade kreditfaciliteter uppgick till MSEK 2 306 per detta datum. Koncernens verksamhet förutsätter fram- tida likviditet och finansiering samt efter- levnad av koncernens låneavtal och rela- terade finansiella kovenanter dessa avtal innehåller. Under året har vissa överens- kommelser avseende kovenanter ingåtts med långivare. Under december 2023 och under Q1-2024 har överenskommelser om för - längning av seniora lånefaciliteter och obligationslån ingåtts med motparter och beslut om en garanterad företrädes - emission om ca MSEK 1 050 under Q1-2024 togs i december 2023. I början av mars 2024 slutfördes företrädesemis - sionen och koncernen tillfördes emis- sionslikvid med avdrag för transaktions- kostnader. Genom detta har företagsledningen bedömt att framtida likviditets- och finan- sieringsbehov finns för innevarande och nästkommande år. Utifrån vikten av likvi- ditet, finansieringsbehov och efterlevnad av kovenanter för att driva verksamheten framåt har detta varit ett särskilt betydel- sefullt område i årets revision. Särskilt betydelsefullt område Värdering bostadsprojekt Bostadsprojekt beskrivs i årsredovisningen i not 15 samt not 1 Väsentliga redovisningsprinciper avsnitt Kritiska uppskatt- ningar och bedömningar. Bostadsprojekt uppgick den 31 december 2023 till MSEK 16 697 och utgör 87 procent av koncernens tillgångar per 31 december 2023. Bostadsprojekt består av pågående bostadsprojekt (MSEK 6 966), färdigställda bostäder (MSEK 1 593) och exploateringsmark (MSEK 8 138). Bostadsprojekt som helhet redovisas till det lägsta av anskaffningsvärdet och nettoförsäljningsvärdet. Bedöm- ningen av nettoförsäljningsvärdet är till sin natur behäftat med antaganden och en förändring i gjorda antaganden kan få väsentlig effekt i redovisade värden. För färdigställda bostäder finns inte längre möjlighet till att kompensera med kostnadsbesparingar. Antaganden och bedömningar om försäljningspris för färdigställda bostäder får således en större påverkan på värderingen. Avvaktande marknad och längre planerings-, tillstånds- och projektprocesser kan även få påverkan på värdering av exploateringsmark då denna värderas utifrån perspektivet vad det slutliga projektet ger för resultat. Antaganden och bedömningar påverkar alla nämnda poster men har störst påverkan på värderingen av exploate- ringsmark. Under året har nedskrivningar skett i bostads- projekt om drygt MSEK 800. För att redovisningen av dessa poster ska vara rättvisande är även relaterade kostnadsreser- ver och avsättningar hänförliga till bostadsprojekten eller avslutade bostadsprojekt av stor vikt. Då bostadsprojekt utgör den mest väsentliga posten i Bonavas räkenskaper utgör granskningen av värdering av denna post som delvis bygger på antaganden ett särskilt betydelsefullt område i vår revision. Hur vår revision beaktade det särskilt betydelsefulla området För att bedöma bolagets och koncernens fortlevnad och att lämnade upplysningar i årsredovisningen ger en rättvisande bild av det framtida finansiering- och likvidi- tetsbehovet har vi bl a utfört följande granskningsåtgärder: • Vi har tagit del av företagsledningens rapportering till styrelsen och uppdate- rade affärsplaner och prognoser för likviditet och finansieringsbehov. Vi har utmanat och bedömt rimligheten i väsentliga antaganden som ledningen gjort samt stickprovsmässigt prövat information och beräkningar. Vi har även utfört en känslighetsanalys för att utvärdera de underliggande antagan- dena i kassaflödesprognosen. Denna bedömning är behäftad med osäkerhet och slutligt utfall kan avvika. Vi har belyst detta område i vår rapportering till revisionsutskottet. • Vi har stämt av ingångna avtal och rela- terade villkor för förlängning av seniora kreditfaciliteter och obligationer under 2024 • Stämt av erhållen emissionslikvid under mars 2024 från den genomförda före- trädesemissionen. • Stämt av lämnade upplysningar avse- ende finansiering och finansiella kove- nanter i bl a Not 24 i årsredovisningen mot underlag. Hur vår revision beaktade det särskilt betydelsefulla området Vår revision baseras både på utvärdering av den interna kontrollen samt substansgranskning och andra analysåtgär- der, inklusive databaserade transaktionsanalyser, av vissa balans- och resultatposter på stickprovsbasis av bostadspro- jekt i väsentliga dotterbolag. För att säkerställa framförallt värderingen, har vi även utfört följande revisionsåtgärder: • Utvärderat ledningens process för projektredovisning, bland annat genom att gå igenom för oss relevanta delar av Bonavas verksamhetssystem i syfte att utvärdera om processer och kontroller är ändamålsenligt utformade. • På stickprovsbasis granskat nyckelkontroller som utförs för att säkerställa att relevanta kontrollmoment har utförts och dokumenterats i enlighet med vad verksamhetssystemet föreskriver samt att projektredovisningen är korrekt. • Utfört en analytisk granskning av ett urval av projekten där vi identifierat avvikelser mellan verkligt och prognostiserat utfall och skapat oss en förståelse för orsakerna. Analyse- rat trender över tid i syfte att identifiera och i så fall förstå orsakerna till trendbrott. • Granskat upprättade projektkalkyler och utvärderat rimlig- heten i projektens marginaler. Vi har med stöd av PwC:s experter på värdering granskat rimligheten i gjorda anta- ganden som försäljningspriser, produktionskostnader, hyresnivåer och avkastningskrav för värderingen av exploa- teringsmark men vid behov även andra delar av bostads- projekten. • På stickprovsmässig basis, prövat, utvärderat och utmanat informationen som använts i beräkningarna avseende Bonavas kalkylerade timkostnader för egen personal och andra redovisade kostnader i bostadsprojekten. • Där Bonavas projekt innefattar särskilda bedömnings- frågor har vi prövat och utvärderat Bonavas bedömningar utifrån vår egen erfarenhet baserat på Bonavas underlag och genom diskussioner med Bonavas befattnings havare. • Vi har tagit del av externa värderas värdering av utvalda projekt och granskat Bonavas hantering och syn på dessa samt den påverkan de fått på den finansiella rapporteringen. • Utvärderat ledningens bedömning av bokfört värde på aktiverade utvecklingskostnader är balansgill. • Granskat att nödvändiga avsättningar och andra reserver hänförliga till bostadsprojekt har redovisats vid behov utifrån underlag och andra bedömningar. Bedömt att de upplysningar som ges i årsredovisningen är korrekta utifrån gällande upplysningskrav. Förutom att värderingen av bostadsprojekt är behäftat med en inneboende osäkerhet när redovisningen delvis bygger på antaganden som kan förändras, så har vi utifrån vår gransk- ning inte rapporterat några väsentliga iakttagelser till revi- sionsutskottet. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 102Revisionsberättelse Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Annan information än årsredovisningen och koncern- redovisningen Detta dokument innehåller även annan information än årsredovisningen och koncernredovisningen och återfinns på sidorna 1–39 respektive 105– 164. Det finns även annan information i ”Bonava ersättningsrap- port 2023”, vilken publiceras på bolagets hemsida samtidigt med denna rapport och som vi inhämtade före datumet för denna revisionsberät- telse. Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för denna andra information. Vårt uttalande avseende årsredovisningen och koncernredovisningen omfattar inte denna information och vi gör inget uttalande med bestyrk- ande avseende denna andra information. I samband med vår revision av årsredovisningen och koncernredovis- ningen är det vårt ansvar att läsa den information som identifieras ovan och överväga om informationen i väsentlig utsträckning är oförenlig med årsredovisningen och koncernredovisningen. Vid denna genomgång beaktar vi även den kunskap vi i övrigt inhämtat under revisionen samt bedömer om informationen i övrigt verkar innehålla väsentliga felaktig- heter. Om vi, baserat på det arbete som har utförts avseende denna informa- tion, drar slutsatsen att den andra informationen innehåller en väsentlig felaktighet, är vi skyldiga att rapportera detta. Vi har inget att rapportera i det avseendet. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att års- redovisningen och koncernredovisningen upprättas och att de ger en rättvisande bild enligt årsredovisningslagen och, vad gäller koncernredo- visningen, enligt IFRS, såsom de antagits av EU, och årsredovisningsla- gen. Styrelsen och verkställande direktören ansvarar även för den interna kontroll som de bedömer är nödvändig för att upprätta en årsredovisning och koncernredovisning som inte innehåller några väsentliga felaktighe- ter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag. Vid upprättandet av årsredovisningen och koncernredovisningen ansvarar styrelsen och verkställande direktören för bedömningen av bolagets och koncernens förmåga att fortsätta verksamheten. De upp- lyser, när så är tillämpligt, om förhållanden som kan påverka förmågan att fortsätta verksamheten och att använda antagandet om fortsatt drift. Antagandet om fortsatt drift tillämpas dock inte om styrelsen och verk- ställande direktören avser att likvidera bolaget, upphöra med verksam- heten eller inte har något realistiskt alternativ till att göra något av detta. Styrelsens revisionsutskott ska, utan att det påverkar styrelsens ansvar och uppgifter i övrigt, bland annat övervaka bolagets finansiella rapportering. Revisorns ansvar Våra mål är att uppnå en rimlig grad av säkerhet om huruvida årsredo- visningen och koncernredovisningen som helhet inte innehåller några väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag, och att lämna en revisionsberättelse som innehåller våra utta- landen. Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men är ingen garanti för att en revision som utförs enligt ISA och god revisionssed i Sverige alltid kommer att upptäcka en väsentlig felaktighet om en sådan finns. Felaktigheter kan uppstå på grund av oegentligheter eller misstag och anses vara väsentliga om de enskilt eller tillsammans rimligen kan för- väntas påverka de ekonomiska beslut som användare fattar med grund i årsredovisningen och koncernredovisningen. En ytterligare beskrivning av vårt ansvar för revisionen av årsredovis- ningen och koncernredovisningen finns på Revisorsinspektionens webb- plats: www.revisorsinspektionen.se/revisornsansvar. Denna beskrivning är en del av revisionsberättelsen. Särskilt betydelsefullt område Redovisning av försäljningen av verksamheten i Norge och S:t Petersburg Försäljningen av verksamheterna beskrivs i för- valtningsberättelsen och i not 28 Avvecklade verksamheter Bonava meddelade den 3 mars 2022 att stänga verksamheten i Ryssland då förutsättning för att bedriva affärsmässig bostadsutveckling i S:t Peters- burg för koncernen inte kvarstod och sedan har olika försäljningsprocesser pågått som inte kunnat slutföras. Per den 18 oktober 2023 ingicks avtal om försäljning av verksamheten i S:t Petersburg för MEUR 50 (MSEK 578) och samtidigt erhölls köpeskillingen. Efter konkurrensverks godkän- nande slutfördes transaktionen den 2 november 2023. Med hänsyn till tidigare gjorda nedskriv- ningar 2022 ledde transaktionen till en realisations- vinst om MSEK 502. Verksamheten i S:t Petersburg har redovisad som avvecklad på en separat rad i resultaträkningen sedan 2022. Under maj 2023 tecknades ett avtal om försälj- ning av verksamheten i Norge. Den 30 juni slutförde Bonava avtalet om försäljningen för en köpeskilling om MNOK 1 515 (MSEK 1 532), varav MNOK 757 (MSEK 765) betalades kontant vid slutförandet och resterande belopp, MNOK 758 (MSEK 767) har erlagts via säljarreverser. Dessa betalas i takt med att köparen överlämnar färdigställda bostäder till kund. I balansräkningen redovisas säljarreverserna som en finansiell anläggningstillgång värderade till upplupet anskaffningsvärde enligt effektivränteme- toden. Verksamheten i Norge redovisas som en avvecklas verksamhet i enlighet med IFRS 5 och koncernens resultaträkning har räknats om för detta. Utifrån väsentligheten i transaktionerna, kom- plexiteten i redovisning enligt IFRS 5 Anläggnings- tillgångar som innehas för försäljning och avveck- lade verksamheter samt bedömningar i värderingen av säljarreverserna utgör redovisningen av försälj- ningstransaktionerna för Norge och S:t Petersburg ett särskilt betydelsefullt område i vår revision. Hur vår revision beaktade det särskilt betydelsefulla området Vår revision hänförligt till redovisning av poster hän- förliga till stängningen av den ryska verksamheten har bla innefattat följande revisionsåtgärder: • Möten med ledning och ansvariga för att disku- tera genomförda och planerade åtgärder samt hänförliga effekter i redovisning; • Granskning av koncernens redovisningsprinciper för att verifiera efterlevnad av IFRS. • Substansgranskning och andra analysåtgärder • Genomgång av väsentliga balans- och resultat- poster på stickprovsbasis mot underlag. • Genomgång av väsentliga avtal och avstämning att finansiella effekter återspeglar i den finan- siella rapporteringen • Bedömning av ledningens analys att tillämpa IFRS 5 avvecklad verksamhet och revision av omräkning av jämförelseinformation • Bedömning av ledningens värdering av säljarreverser hänförliga till den norska trans aktionen • Bedömning av klassificering av posterna i den finansiella rapportering och tillämpning av Bonavas redovisningsprinciper Baserat på vår revision har inga väsentliga iakttagel- ser noterats som har resulterat i rapportering till revisionsutskottet. Som framgår av de finansiella rapporterna är utfallet av säljarreverser baserade på antaganden som är föremål för inneboende osäker- het där slutligt utfall kan föranleda en annan värde- ring, diskontering eller redovisning. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 103Revisionsberättelse Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Rapport om andra krav enligt lagar och andra författningar Revisorns granskning av förvaltning och förslag till disposition av bolagets vinst eller förlust Uttalanden Utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen har vi även utfört en revision av styrelsens och verkställande direktörens för- valtning för Bonava AB (publ) för år 2023 samt av förslaget till dispositio- ner beträffande bolagets vinst eller förlust. Vi tillstyrker att bolagsstämman disponerar vinsten enligt förslaget i förvaltningsberättelsen och beviljar styrelsens ledamöter och verkstäl- lande direktören ansvarsfrihet för räkenskapsåret. Grund för uttalanden Vi har utfört revisionen enligt god revisionssed i Sverige. Vårt ansvar enligt denna beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi är oberoende i för- hållande till moderbolaget och koncernen enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ända- målsenliga som grund för våra uttalanden. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen som har ansvaret för förslaget till dispositioner beträf- fande bolagets vinst eller förlust. Vid förslag till utdelning innefattar detta bland annat en bedömning av om utdelningen är försvarlig med hänsyn till de krav som bolagets och koncernens verksamhetsart, omfatt- ning och risker ställer på storleken av moderbolagets och koncernens egna kapital, konsolideringsbehov, likviditet och ställning i övrigt. Styrelsen ansvarar för bolagets organisation och förvaltningen av bolagets angelägenheter. Detta innefattar bland annat att fortlöpande bedöma bolagets och koncernens ekonomiska situation, och att tillse att bolagets organisation är utformad så att bokföringen, medelsförvalt- ningen och bolagets ekonomiska angelägenheter i övrigt kontrolleras på ett betryggande sätt. Den verkställande direktören ska sköta den löpande förvaltningen enligt styrelsens riktlinjer och anvisningar och bland annat vidta de åtgärder som är nödvändiga för att bolagets bok- föring ska fullgöras i överensstämmelse med lag och för att medelsför- valtningen ska skötas på ett betryggande sätt. Revisorns ansvar Vårt mål beträffande revisionen av förvaltningen, och därmed vårt uttalande om ansvarsfrihet, är att inhämta revisionsbevis för att med en rimlig grad av säkerhet kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören i något väsentligt avseende: • företagit någon åtgärd eller gjort sig skyldig till någon försummelse som kan föranleda ersättningsskyldighet mot bolaget • på något annat sätt handlat i strid med aktiebolagslagen, årsredo- visningslagen eller bolagsordningen. Vårt mål beträffande revisionen av förslaget till dispositioner av bolagets vinst eller förlust, och därmed vårt uttalande om detta, är att med rimlig grad av säkerhet bedöma om förslaget är förenligt med aktiebolags- lagen. Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men ingen garanti för att en revision som utförs enligt god revisionssed i Sverige alltid kommer att upptäcka åtgärder eller försummelser som kan föranleda ersättnings- skyldighet mot bolaget, eller att ett förslag till dispositioner av bolagets vinst eller förlust inte är förenligt med aktiebolagslagen. En ytterligare beskrivning av vårt ansvar för revisionen av förvalt- ningen finns på Revisorsinspektionens webbplats: www.revisors- inspektionen.se/revisornsansvar. Denna beskrivning är en del av revisionsberättelsen. Revisorns granskning av esef-rapporten Uttalanden Utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen har vi även utfört en granskning av att styrelsen och verkställande direktören har upprättat årsredovisningen och koncernredovisningen i ett format som möjliggör enhetlig elektronisk rapportering (Esef-rapporten) enligt 16 kap. 4 a § lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden för Bonava AB (publ) för år 2023. Vår granskning och vårt uttalande avser endast det lagstadgade kravet. Enligt vår uppfattning har Esef-rapporten upprättats i ett format som i allt väsentligt möjliggör enhetlig elektronisk rapportering. Grund för uttalanden Vi har utfört granskningen enligt FARs rekommendation RevR 18 Revi- sorns granskning av Esef-rapporten. Vårt ansvar enligt denna rekommen- dation beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi är oberoende i förhållande till Bonava AB (publ) enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav. Vi anser att de bevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för vårt uttalande. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att Esef-rapporten har upprättats i enlighet med 16 kap. 4 a § lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden, och för att det finns en sådan intern kontroll som styrelsen och verkställande direktören bedömer nöd- vändig för att upprätta Esef-rapporten utan väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag. Revisorns ansvar Vår uppgift är att uttala oss med rimlig säkerhet om Esef-rapporten i allt väsentligt är upprättad i ett format som uppfyller kraven i 16 kap. 4 a § lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden, på grundval av vår granskning. RevR 18 kräver att vi planerar och genomför våra granskningsåt- gärder för att uppnå rimlig säkerhet att Esef-rapporten är upprättad i ett format som uppfyller dessa krav. Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men är ingen garanti för att en granskning som utförs enligt RevR 18 och god revisionssed i Sverige alltid kommer att upptäcka en väsentlig felaktighet om en sådan finns. Felaktigheter kan uppstå på grund av oegentligheter eller misstag och anses vara väsentliga om de enskilt eller tillsammans rimligen kan förväntas påverka de ekonomiska beslut som användare fattar med grund i Esef-rapporten. Revisionsföretaget tillämpar International standard on Quality Mana- gement 1, som kräver att företaget utformar, implementerar och hante- rar ett system för kvalitetsstyrning inklusive riktlinjer eller rutiner avse- ende efterlevnad av yrkesetiska krav, standarder för yrkesutövningen och tillämpliga krav i lagar och andra författningar. Granskningen innefattar att genom olika åtgärder inhämta bevis om att Esef-rapporten har upprättats i ett format som möjliggör enhetlig elektronisk rapportering av årsredovisningen och koncernredovisning. Revisorn väljer vilka åtgärder som ska utföras, bland annat genom att bedöma riskerna för väsentliga felaktigheter i rapporteringen vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag. Vid denna riskbedömning beaktar revisorn de delar av den interna kontrollen som är relevanta för hur styrelsen och verkställande direktören tar fram underlaget i syfte att utforma granskningsåtgärder som är ändamålsenliga med hänsyn till omständigheterna, men inte i syfte att göra ett uttalande om effektivite- ten i den interna kontrollen. Granskningen omfattar också en utvärdering av ändamålsenligheten och rimligheten i styrelsens och verkställande direktörens antaganden. Granskningsåtgärderna omfattar huvudsakligen en validering av att Esef-rapporten upprättats i ett giltigt XHTML-format och en avstämning av att Esef-rapporten överensstämmer med den granskade årsredovis- ningen och koncernredovisningen. Vidare omfattar granskningen även en bedömning av huruvida kon- cernens resultat-, balans- och egetkapitalräkningar, kassaflödesanalys samt noter i Esef-rapporten har märkts med iXBRL i enlighet med vad som följer av Esef-förordningen. Öhrlings PricewaterhouseCoopers AB, Torsgatan 21, 113 97 Stock- holm, med Patrik Adolfson som huvudansvarig revisor, utsågs till Bonava AB (publ)s revisor av bolagsstämman den 3 april 2023 och har varit bolagets revisor sedan 25 april 2018. Stockholm den 15 mars 2024 Öhrlings PricewaterhouseCoopers AB Patrik Adolfson Linda Andersson Auktoriserad revisor Auktoriserad revisor Huvudansvarig revisor Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 104Revisionsberättelse Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Innehållsförteckning Förvaltningsberättelse Koncernen Segment Risker Koncernens räkenskaper och noter Moderbolagets räkenskaper och noter Underskrifter Revisionsberättelse Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information — Fördjupad hållbarhets- information Hållbarhet utgör grunden i vår affär. Genom socialt och miljömässigt välfungerande bostadsområden, möter vi människors behov av bostäder och bidrar till ett hållbart samhälle. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 105 Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information Vår hållbarhetsagenda Strategiska mål Lönsamhet Kapitaleffektivitet Utdelning Hälsosam och säker Kundnöjdhet Bekämpa klimatförändringarna Människan i centrum Hälsa och säkerhet Värdestyrd arbetsplats Mångfald Effektiv styrning Transparens Efterlevnad Ansvarsfull samverkan med leverantörer Miljöhänsyn i allt Effektiva byggnader Hållbar markanvändning Cirkulär produktion och sunda material Engagerade medarbetare Lyckliga grannskap för fler För att skapa platser och miljöer där människor trivs och framtida genera- tioner kan växa upp bygger vi mer än bostäder – vi skapar lyckliga grannskap för fler. Det är vårt övergripande syfte. Vi bygger bostäder och grannskap utifrån en genuin förståelse för våra kunders behov och drivkrafter. Vår hållbarhetsagenda bidrar till att vi har en stabil grund att utgå från. ANSTÄNDIGA ARBETSVILLKOR OCH EKONOMISK TILLVÄXT HÅLLBARA STÄDER OCH SAMHÄLLEN BEKÄMPA KLIMAT- FÖRÄNDRINGARNA M i l j ö h ä n s y n i a l l t M ä n n i s k a n i c e n t r u m E f f e k t i v s t y r n i n g V Å R H Å L L B A R A G R U N D Syfte Lyckliga grannskap för fler Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 106Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Hållbarhetsagendan ger vår riktning Medvetenheten om de globala utmaningarna och dess påverkan på Bonavas verksamhet ökar, både hos oss och våra intressenter. Förutsätt- ningarna för företag, samhällen och marknader förändras snabbare än någonsin, både globalt och lokalt. EU:s Gröna giv och dess initiativ för att accelerera hållbar utveckling är exempel på förutsättningar som ökar kra- ven och förväntningarna på oss. Hållbarhetsagendan styr vår riktning på lång sikt och identifierar de håll- barhetsaspekter vi behöver prioritera för att över tid lyckas med vår strategi, leverera på våra mål och bidra till global hållbar utveckling. Bonavas hållbarhetsagenda ses över årligen för att förbli relevant utifrån vår påverkan på människor och natur samt omvärldens påverkan på oss. Under året har Bonava analyserat kommande EU-lagstiftning, CSRD, och dess konsekvenser på bolagets rapportering men också strategi och verk- samhet under 2024 och framåt. Hållbarhetsagendan styr strukturen för vår hållbarhets redovisning som vi kompletterar med hållbarhetsnoter. För principerna för hållbarhetsredo- visningen se not H1. Bonava genomför regelbundet intressent dialoger med de viktigaste intressenterna. Läs mer om dessa under not H3. Bonavas väsentliga risker och hanteringen av dessa presenteras på sidorna 60–62. Illustration över scenarioanalys för Bonavas långsiktiga klimatrelaterade risker återfinns i not H7. Hållbarhetsinformationen återfinns i GRI-index samt i FN:s Global Compact-index på sidorna 149–152. Bonava medverkar i ett flertal organisationer och sam arbeten, se not H4. Bonavas nyckelintressenter Kunder Bonavas kunder utgörs av konsumenter och fastighetsinvesterare. Konsumenter söker trygga hem i lyckliga grannskap medan investerare söker hållbara investeringar som tar hänsyn till ESG-faktorer. Medarbetare Bonava har 1 300 medarbetare i sex länder och är beroende av att attrahera och behålla engage- rade medarbetare för att driva förändring. Det gör vi genom att erbjuda en attraktiv arbetsplats med möjligheter för egen utveckling. Investerare, finansiärer, ägare Investerare, finansiärer och ägare är viktiga nyckel intressenter utifrån ett finansieringsper s- pektiv där förväntningar på till exempel grön finansiering ökar. Transparens och rapportering kring hur vi hanterar risker och möjligheter kopplat till hållbar utveckling är också viktigt för denna intressentgrupp. Leverantörer Entreprenadtjänster och materialleverantörer är av särskild stor betydelse utifrån påverkan, risker och möjligheter kopplat till miljö, rättvisa arbets- villkor, mänskliga rättigheter och företagsetik. Samverkan och dialog med leverantörer är avgö- rande för att nå våra hållbarhetsmål, inte minst våra klimatmål. Myndigheter Bonava påverkas av myndig heter genom exem- pelvis regelverk, mark och bygglovsförfaranden. Ju bättre Bonava kan visa på helhetsförståelse och genomförande för att bidra till hållbara städer, desto bättre samverkan, dialog och genomförande kan vi ha med myndigheter och kommuner. Medborgardialog utvecklar morgondagens Haga Haga är en av Umeås äldsta stadsdelar med en blandad bebyggelse av både villor och flerbostadshus. Här har det även bedrivits bilförsälj- ning sedan slutet av 1940-talet. Nu när bilhallarna flyttar tar Bonava över för att utveckla nya grannskap med bostäder, service och handel som en hållbar utveckling av Umeå. Utvecklingen har skett i nära dia- log med Umeå kommun, närboende och andra intressenter. På Bonava arbetar vi enligt metoden visionsstyrd stadsutveckling som innebär att vi lyssnar innan vi ritar. Under processen har vi bjudit in till dialog och kreativa idéforum där alla intressenter, kommun som medborgare, har fått vara med och tycka till om sin stadsdel. Det har lagt grunden för den gemensamma visionen för området och utgjort underlag till den föreslagna detaljplanen. Genom medborgarnas aktiva engagemang kan vi skapa ett hållbart Haga som tillför kvaliteter som gynnar hela stadsdelen, idag som över tid. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 107Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Hållbarhetsmål 2023 Sammanfattning av 2023 års resultat Fokusområden i Bonavas hållbarhetsagenda Bonavas strategiska och övriga hållbarhetsmål Utfall 2023 Utfall 2022 Utfall 2021 Miljöhänsyn i allt Öka tillgängligheten för grön finansiering. För 2023 genom 100 procent miljö- märkta byggstarter i Sverige och energiklass A eller B i Finland och Tyskland. 1) Sverige: 100% Finland: 100% Tyskland: 93% Sverige: 100% Norge: 34% Sverige: 100% Norge: 59% Miljöhänsyn i allt I enlighet med godkända Science Based Targets, halvera utsläpp av växthusgaser till 2030 från basåret 2018, inom organisatorisk kontroll (scope 1–2) med absolut mått och för hela värdekedjan (scope 3) per produktionsstartad bostad. Scope 1–2: –49% Scope 3: –55% Scope 3 per enhet: +134% Scope 1–2: –35% Scope 3: –40% Scope 3 per enhet: +53% Scope 1–2: –27% Scope 3: –8% Scope 3 per enhet: +21% Människan i centrum Everyone Plan uppfyllelse ≥90% 2) Frekvens allvarliga incidenter = <7,1 Engagemangsindex = 87 Everyone Plan uppfyllelse = 90% Frekvens allvarliga incidenter = 7,5 Engagemangsindex = 83 Everyone Plan uppfyllelse = 89% Frekvens allvarliga incidenter = 14,3 Engagemangsindex = 85 Annat mål gällde LTIFR = 7,2 Engagemangsindex = 85 Styrning för bästa resultat Årligen hållbarhetsrapportera enligt GRI:s standard och redovisa framsteg till FN:s Global Compact. Externt granskad och bestyrkt hållbarhets- redovisning Externt granskad och bestyrkt hållbarhets- redovisning Externt granskad och bestyrkt hållbarhets- redovisning 1) Finska projekt har inkluderats sedan kvartal två och tyska projekt har inkluderats sedan kvartal fyra 2023. Även projekt inom affärsenheten Baltikum är tillämplig för att tillgängliggöra grön finansiering. Dessa tillgångar har dock inte tillgängliggjorts som gröna tillgångar under 2023 men kommer utredas under 2024. Norge har inte produktionsstartat några bostäder 2023. 2) I resultatet ingår Sverige, Finland, Tyskland, Norge och Baltikum FN:s globala mål för hållbar utveckling Bonava har identifierat att det är tre av de globala hållbarhetsmålen som vi, med vårt syfte lyckliga grannskap för fler och våra strategiska mål, främst kan bidra till. Dessa är mål 8, 11 och 13. Många av de övriga globala hållbarhetsmålen är också av rele- vans för Bonava. Att bidra till dessa övriga mål och delmål hjälper oss att leverera på de tre övergripande målen, se vidare not H21. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 108Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Hållbarhetspåverkan i Bonavas affär Markförvärv Mark som tas i anspråk och hur denna är lokaliserad i förhållande till infrastruktur och samhällsfunktioner har stor social och miljö- mässig påverkan, både direkt vid produktion och indirekt genom framtida möjlighet att leva hållbart. Inför markförvärv undersöker vi platsens förutsättningar och analyserar både långsiktiga hållbarhetsrisker och håll- barhetspotential. Projektplanering Design och planering är den viktigaste fasen för vår lång siktiga och indirekta sociala och miljömässiga påverkan. I samverkan med myndigheter och andra aktörer, samt genom dialog med våra kunder, närboende och all- mänheten planerar vi för lyckliga grannskap för fler. Vår uppförandekod och kravspecifikation på leverantörer ger stöd och ledning för korrekta kontakter med myndigheter och leverantörer. Utformning och beslut om materialval påverkar bostädernas inomhus- miljö, grannskapets utomhusmiljö samt miljö- och klimatpåverkan under produktion och resten av grannskapets livscykel. Projektgenomförande Bonavas projekt genomförs i egen regi, med totalentreprenad eller med delade entre- prenader. Under genomförandet har vi vår största direkta hållbarhetspåverkan. Produk- tion av bostäder innebär markarbeten som kan påverka grundvatten och kringliggande områden. Sanering av tidigare föroreningar kan också vara nödvändigt. Transporter till och från byggarbetsplatsen, energi för pro- duktionen, materialanvändning och avfall belastar miljön och usläppen av växthus- gaser direkt och indirekt. Hur arbetet styrs påverkar arbetsförhållandena inklusive hälsa och säkerhet för dem som vistas på bygg- arbetsplatsen. Buller, damm och ljusförore- ningar kan innebära direkt störning för när- boende. Genom krav på och kontroll av våra leverantörer och underentreprenörer kan Bonava indirekt positivt påverka mänskliga rättigheter, arbetsvillkor, miljö och antikorrup- tion även utanför den egna verksamheten. Kundservice Efter färdigställande är vår påverkan i huvudsak indirekt. Viktigast är att säkerställa slutbesiktningar, korrigeringar och injuste- ring av installationer samt underhållsmöjlig- heter och instruktioner. Med samarbetsavtal eller förmedling av kontakter kan vi även ha stor indirekt hållbarhetspåverkan, till exem- pel genom att stödja kunderna vid deras val av leverantörer för service och underhåll samt avtal för energiförsörjning. Bonava kan ha ytterligare indirekt social och miljö mässig påverkan genom att underlätta samverkan mellan de boende och genom att ge dem information och stöd för att kunna utnyttja byggnadernas och områdets förutsättningar för en hållbar livsstil. Avgränsningar Sett till hela värdekedjan sker Bonavas största påverkan på människor och miljö framför allt utanför organisationen. Värde- styrd arbetsplats är den aspekt som i första hand påverkar inom organisationen. Cirku - lär produktionsmodell, hälsa och säkerhet, mång fald samt efterlevnad har stor påver- kan inom samt utanför organisationen. Så arbetar Bonava Tillträde mark Försälj nings- start Produktions- start Över - lämning av bostad 2 Projektplanering (design och planering) 4 Projektgenomförande 5 Kundservice 1 Markförvärv 3 Marknadsföring, försäljning Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 109Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Hållbarhetsstyrning Det viktigaste styrdokumentet för Bonavas hållbarhetsarbete är Bonavas Uppförande- kod, som baseras på principerna i FN:s Global Compact. Uppförandekoden klargör ansvar i relation till värderingar och prin ciper för mänskliga rättigheter, rättvisa arbetsvill- kor, miljö och antikorruption. Alla Bonavas medarbetare är bundna till principerna i uppförandekoden. Uppföran dekoden, liksom samtliga övriga policyer, revideras årligen och fastslås av styrelsen. Bonavas organisation och ansvar för håll- barhets agendan beskrivs i bolagsstyrnings- rapporten på sidan 47. Styrelsens roll Styrelsen har det yttersta ansvaret för att granska, övervaka och vägleda Bonavas håll- barhetsarbete. Styrelsen har delegerat det dagliga ansvaret för hållbarhetsfrågor till vd. Hållbarhet är inkluderat i bolagets strate- giska, långsiktiga mål och inom ramen för bolagets strategi, vilka utgör grunden för den rörliga ersättningen till ledande befatt- ningshavare. Hållbarhet är inbäddat i Bonavas syfte och strategi. Vid en översyn av Bonavas hållbar- hetsagenda, genom väsentlighetsanalys och intressentdialog, tas denna upp vid styrelsens möten, inklusive processen och resultat av analysen. Bonavas Uppförandekod, liksom övriga policyer, revideras årligen och fastslås av sty- relsen. Styrelsen följer upp hållbarhetsagen- dan i sin helhet med samtliga hållbarhetsmål minst en gång per år. Områden som hälsa och säkerhet samt medarbetare, följs upp löpande vid varje styrelsemöte. Det lämnas också månatliga rapporter till styrelsen där eventuella incidenter och olyckor på arbets- platserna ingår. Vd och Legal tar också upp eventuella övriga allvarliga incidenter eller händelser inom andra områden såsom exempelvis miljö vid styrelsemötena. Under året har inga incidenter eller händelser inträffat som varit av den allvarlig- hetsgrad att det rapporterats till styrelsen. Läs mer på sidan 121. Styrelsen får en årlig genomgång av aktu- ella och kommande förändringar i nationella, EU-rättsliga eller andra relevanta lagar och regelverk som rör hållbarhetsarbetet eller rapporteringen av detsamma. Styrelsen får möjlighet till relevanta utbildningar såsom digital utbildning i säkerhet på arbetsplatsen, vilket också är ett krav för att få besöka en svensk byggarbetsplats. I styrelsens årliga utvärdering av sitt arbete ingår hållbarhet. Medlemmarna i styrelsen har expertis som inkluderar bred styrelse- och ledarskapserfarenhet samt specifika färdig- heter som också inkluderar aspekter av vår hållbarhetsagenda. Styrelsens bedömning är att det finns relevant kompetens för den verksamhet som Bonava bedriver. I policyn Rules of Procedu- res for the Board of Directors finns klara instruktioner vad som gäller vid bland annat intressekonflikter. Vårt gröna kunderbjudande Ramverk för grön finansiering Bonava har gröna lån och ger ut gröna obligationer. Med detta erbjuder vi marknaden att vara med och finansiera miljömärkta bostäder. Nuvarande ram- verk möjliggör grön finansiering för projekt som blir Svanenmärkta eller som har energiklass A eller B i linje med EU taxonomins kriterier för väsentligt bidrag inom den ekonomiska aktiviteten befintliga byggnader. Ramverket är bestyrkt av Sustainalytics. EU taxonomins betydelse för vårt gröna ramverk EU taxonomin är ett grönt klassificeringssystem som översätter EU:s klimat och miljömål till hållbara kriterier för bland annat uppförande av nya byggnader. Medan det är obligatoriskt för Bonava att rapportera hur förenlig vår omsättning, capex och opex är med taxonomin, så är det inte obligatoriskt att vara förenlig med dess kriterier. Den sammantagna uppfattningen i dialog med banker under året är att EU taxo- nomins kriterier har och kommer ha en stor inverkan på bolags gröna finansiella ramverk. Bonavas nuvarande ramverk är delvis anpassat till EU taxonomin utifrån att vi har energiklass A eller B som ett grönt kriterium. Detta gör det möjligt för oss att inkludera fler projekt från Finland och Tyskland, och eventullt Baltikum, till gagn för vår gröna finansiering. Se not H8 för Bonavas rapportering i enlighet med EU taxonomin. Hållbarhetsmärkning av bostäder Vår främsta metod idag för att paketera vårt hållbara erbjudande till kunder och finansiärer är genom miljömärkningen Svanen samt genom att producera energieffektiva bostäder i form av energiklass A eller B. Detta ligger i linje med vår miljö och klimatagenda men även i linje med kommuners, kunders och finansiärers agendor. Läs mer om vår hållbarhetsmärkning på sidan 115. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 110Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Lyckliga grannskap för ett mer hållbart samhälle Bonavas övergripande syfte är att skapa lyckliga grannskap för fler. Som bostadsutvecklare har vi möj- lighet att påverka inte bara enskilda människors liv, utan också ha en långvarig inverkan på samhället i stort. Vår håll barhetsagenda är en central del av vår strategi och hjälper oss att skapa värde och ut- veckla platser och miljöer där människor trivs och framtida generationer kan växa upp och vara lyckliga. Vi bygger mer än bostäder På Bonava vill vi bidra med mer än bostäder. För oss är grannskap inte bara hus som ligger nära varandra – de utgör grunden och sam- manhangen för hur vi umgås, skapar och utvecklar vänskaper, utbyter åsikter, lever och trivs. Vår ambition är att skapa bästa möjliga förutsättningar för lyckliga grannskap genom att systematiskt arbeta med faktorer som möjliggör en högre grad av lycka. När grannar blir vänner, förhöjer det inte bara grannskapslyckan. Det kan också bidra till att lösa andra samhällsfrågor som ensam- het eller utanförskap. När lyckan i ett grann- skap ökar bidrar det inte enbart till individers välmående utan kan även öka viljan att hjälpa andra eller förbättra det gemensamma grann- skapet. Systematiskt arbete för att möjliggöra lycka Vi har gjort ett gediget arbete med att förstå vad som driver lycka i grannskapet, inte minst genom vår studie Happy Quest. Vårt arbete har mynnat ut i vårt ramverk Happy Neigh- bourhood tool som hjälper oss att säkerställa att samlade kunskaper och insikter om vad som skapar lycka i ett grannskap implemen- teras i våra bostadsprojekt. Det är i slutändan människorna själva som bidrar med den energi och de initiativ som krävs för ett lyck- ligt grannskap, men som bostadsutvecklare har vi möjlighet att skapa bostadsområden med förutsättningarna för att det ska ske. Inga förändringar av verktyget har gjorts under året eller planeras att göras annorlunda framåt. Vi vet att lösningar för en trygg, krångelfri och hälsosam livsstil är viktiga byggklossar för att människor ska trivas och må bra. Det kan handla om närhet till exempelvis kommu- nikationer, skolor, livsmedelsbutiker och hälso- vård, men även om hälsa- och trygghetsrela- terade åtgärder, miljö- och klimatrelaterade lösningar, tillgång till natur, kultur och fritids- aktiviteter. Vi vet också att integration med andra och att känslan av tillhörighet är viktiga byggklossar, känslor som också visat sig kunna spridas till andra i grannskapet, exem- pelvis genom att grannar hjälper varandra. I våra projekt jobbar vi exempelvis med inflyttningsevent, gemensamma innegårdar, lekparker och grillplaster för att människorna i grannskapet ska komma varandra närmre. Vi installerar bil- och cykelpooler och solceller på taken och utvecklar gym, löpbanor och pingisbord för att möjliggöra en hälsosam- mare livsstil. Vi jobbar också med bra sittytor och grönska för att skapa en attraktiv omgiv- ning och med ljussättning för att öka trygghe- ten i området. Allt grundat på en genuin för- ståelse av våra kunders behov och drivkrafter. Vi mäter graden av lycka För att kunna mäta graden av lycka i ett grannskap har Bonava utvecklat och etable- rat Happy Index, ett statistiskt säkerställt index som gör det möjligt att jämföra graden av lycka mellan olika grupper av människor, olika platser och olika tidpunkter. Happy Index ingår i vårt övergripande kundnöjd- hetsprogram och från 2022 följer vi konti- nuerligt upp Happy Index för alla som flyttar in i våra bostäder, ett respektive tre år efter inflyttning. Happy Index kan variera mellan 0 och 100. Graden av lycka i Bonavas grannskap är, enligt Bonava, på en bra nivå, med resultat mellan 69 och 83 i de olika länderna per årets utgång. Vi kan se att nivån i princip är densamma bland kunder som flyttade in för ett respektive tre år sen. Läs mer i not H5. Hållbar livsstil har betydelse Utöver grannskapets upplevda lycka följer vi, från och med 2022, upp kundernas upp- levelse av huruvida grannskapet respektive hemmet möjliggör en hållbar livsstil. De två måtten kallas ”% Positive Neighbourhood Sustainability” respektive ”% Positive Home Sustainability” och definieras som andel kunder som svarat 4 eller 5 på en 5-gradig skala på frågan om huruvida grannskapet respektive hemmet möjliggör en hållbar livs- stil. Frågorna besvaras av kunderna ett år efter inflyttning. Resultatet för 2023 visar att i snitt hälften av respondenterna har svarat att hemmet möjliggör en hållbar livsstil. Resultatet är strax under för hållbart grannskap. Under 2023 är det endast affärsenheterna Tyskland och Sverige som inkluderas i dessa nyckeltal på grund att respondenterna inte varit till- räckligt många i Baltikum och Finland. Läs mer i not H5. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 111Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Miljöhänsyn i allt Bonava arbetar för att minska miljö- och klimatpåverkan under hela livscykeln genom en resurseffektiv bostadsutveckling. Hänsyn till miljö- och klimataspekter genomsyrar därför allt vi gör. Bonava har identifierat tre aspekter, där vår påverkan är som störst i varje led av värdekedjan. För alla aspekter gäller att vårt arbete för ständig förbättring bidrar till att bekämpa klimatförändringarna genom minskad klimatpåverkan: Hållbar markanvändning Bonava sanerar mark och gör den lämplig för bostäder och gör utformningen så att den biologiska mångfalden och andra ekologiska värden skyddas när tidigare oex- ploaterad mark tas i anspråk. Det är viktigt för miljön att Bonava skapar bostadsområden med mycket grönska som har en klimatbuffrande effekt. Genom energieffektivitet och hållbarhetsmärkning av bostäder säkrar Bonava försiktighetsprincipen och bidrar till att öka koncernens tillgångar tillgängliga för grön finansiering. Cirkulär produktionsmodell med sunda material Genom att ständigt sträva efter ökad resurseffektivitet och materialval som underlättar framtida återvinning och säkrar en god inomhusmiljö minskas också utsläp- pen av växthusgaser från produktion och transport av byggmaterial. Effektiva byggnader Genom att med livscykelperspektiv beakta utsläpp i både produktion och driftskede minskar vi utsläpp av växthusgaser under byggnadernas hela livscykel. Bekämpa klimatförändringarna Den samlade forskningen visar att global uppvärmning till följd av mänsklig aktivitet utgör ett allvarligt hot mot de ekosystem som säkrar förut- sättningarna för liv på vår planet. Genom att ta ansvar för vår direkta och indirekta påverkan blir Bonava på allvar del av lösningen för att hålla den globala uppvärmningen inom de internationella klimatavtalens mål om 1,5 grader Celsius. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 112Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2022 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisionsberättelse Övrig information — Bekämpa klimatförändringarna 2019 var Bonava den första bostadsutveck- laren i Europa att fastställa vetenskapligt baserade klimatmål och ansluta sig till Science Based Targets initiative (SBTi) i enlighet med FN:s klimatpanels rekommen- dation. SBTi följer strikt vetenskapliga defi- nitioner och tillåter inga köp av utsläpps- rätter eller annan kompensation utanför den egna verksamheten som metod för att uppnå målen. Detta är ett av Bonavas strate- giska mål och vi har en grundlig kartlägg- ning av vår klimatpåverkan. Bonava använder metodiken i Task Force on Climate-related Financial Disclosure (TCFD) som en viktig del i arbetet att ta fram relevanta klimatnyckeltal för vår verksamhet. En sammanfattande översikt av analysen finns i not H7. Utsläpp scope 1 och 2 Under kartläggningen av utsläppen identi- fierades energi som mycket viktigt och sam- arbetet med energileverantörer som avgö- rande. Bonava fortsätter att implementera ramavtal för förnybar energi i Norden och Tyskland och undersöker ytterligare möjlig- heter att öka andelen förnybar energi i verk- samheten. Våra interna utsläppskrav för for- donsflottan har också skärpts, vilket skyndar på elektrifiering och minskar beroendet av fossila bränslen. Värdekedjans klimatpåverkan – scope 3 Den enskilt största klimatpåverkan för Bonava är de samlade utsläppen från alla inköpta varor och tjänster. Det viktigaste för oss är därför att arbeta med resurseffektivitet och övergå till material med låga koldioxidutsläpp i våra projekt. Under året har vi fortsatt arbeta intern och med externa klimatberäkningsexperter för att öka tillförlitligheten, kvalitén och uppfölj- ningen av data inom scope 3, framförallt inom kategori inköpta varor och tjänster. Under året fattade Bonava beslut om att ta fram livscykelanalyser (LCA) för alla färdig- ställda projekt under 2024, i stället för att basera utsläppsberäkningen på kostnaden för inköpta varor och tjänster samman taget på koncernnivå. Den här förändringen kom- mer att göra det möjligt för oss att, för varje projekt, analysera och jämföra hur olika material och val inom projektering inte bara påverkar kostnaderna utan även kgCO 2 e per kvadratmeter. Det är en förutsättningen för Bonavas Science Based Targets för att bekämpa klimatförändringarna 1.5°C 628 ktCO 2 e Motsvarar 78% 13,3 ktCO 2 e Motsvarar 2% 163 ktCO 2 e Motsvarar 20% LEVERANTÖRER BONAVA KUNDER SCOPE 3 UPPSTRÖMS SCOPE 1 & 2 SCOPE 3 NEDSTRÖMS 2018 MÅL 2030 MÅL 2030 Bonava åtar sig att minska sina utsläpp i linje med 1,5 gradersmålet i Parisavtalet. Minskningen ska ske i absoluta tal inom scope 1 och 2. Vi åtar oss att minska klimatavtrycket över ett Bonavahems livscykel, genom att halvera Scope 3 GHG utsläpp per byggstartat hem. MÅL 2030 KLIMATPÅVERKAN 50 % Bonavas mål är att i enlighet med godkända Science Based Targets halvera utsläppen av växthusgaser till 2030 från basåret 2018. Inom organisatorisk kontroll (scope 1 och 2) är målet satt med absoluta mått och för hela värdekedjan (scope 3) per produktions- startat projekt. Fördelning av växthusgaser 2023 Scope 3 värdekedjan, 98,1% Scope 1+2 egen organisatorisk kontroll, 1,9% Utsläpp av växthusgaser, scope 1 och 2 0 5 10 15 Mål 2030 202320222021202020192018 11,1 13,3 6,6 6,8 ktCO 2 e 10,0 9,9 –49% 8,6 Växthusgaser totalt scope 1+2 Utsläpp av växthusgaser scope 3, totalt och per produktionsstartad bostad 0 200 400 600 800 Mål 2030 202320222021202020192018 0 100 200 300 400 729791 tCO 2 e/enhetktCO 2 e 712 732 477 355 164 122 61 125 148 –55% +134% 187 286 Växthusgaser totalt scope 3 Växthusgaser scope 3 per produktionsstartad bostad Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 113Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2022 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisionsberättelse Övrig information — att vi ska kunna utveckla en klimatomställ- ningsplan i linje med vårt mål till 2030, inklu- sive nyckelåtgärder och hävstångseffekter för att minska koldioxidutsläpp och kvantita- tiva bidrag för att stödja planen. Den näst största kategorin under scope 3 är den framtida klimatpåverkan från bygg- naderna efter att våra kunder tagit över dem. Läs mer om detta under Effektiva byggnader. Uppföljning och resultat För mer detaljerad redovisning av utsläpp av växthusgaser i scope 1, 2 och 3 samt inten- sitet, se not H6. Hållbar markanvändning I våra klimatmål inkluderas förändrad mark- användning som en direkt negativ klimatpå- verkan, när tidigare grönområden bebyggs på sådant sätt att markens kol bindande för- måga försämras. Detta sätt att beräkna stöds av FN:s klimatpanel. Att använda mark på ett hållbart sätt blir allt viktigare. Detta har stor betydelse för att skapa motståndskraft mot klimatförändringar och för att på ett lokalt plan stödja biologisk mångfald. EU:s taxonomi för hållbar finansie- ring tydliggör också vikten av det här arbetet. Bonava utvärderar risk för ekologisk på - verkan inför investeringsbeslut. Även behov av marksanering utreds. Där det behövs sanerar Bonava mark och gör den lämplig för bostäder. Där tidigare oexploaterad mark tas i anspråk planeras det för att den biologiska mångfalden och andra ekologiska värden ska skyddas. Uppföljning och resultat Bonava följer upp information kring hållbar markanvändning centralt för hela koncer- nen, se not H9. Processerna för att hantera risk utvärderas i vår årliga utvärdering av risker och riskhantering. Hantering av regnvatten i Riga Kraftiga skyfall, hagel med stora korn, plötsliga stor- mar och översvämningar är några av de märkbara negativa effekterna av klimatförändringarna. För att hantera dessa effekter är proaktiva lösningar på miljöproblemen en del av vår verksamhet. I fyra projekt i Riga har vi integrerat innovativa lösningar för en hållbar hantering av regnvatten. Det omfattar lösningar som diken, bio- diken, avled- ning, ”gruskuddar”, filterbrunnar, infiltrationskasset- ter, gröna områden med dagvattenbrunnar, brunnar som förhindrar översvämningar, gröna tak, pump- stationer med kaskadsystem samt oljefilter. I våra projekt kan de här lösningarna inte bara sänka bygg- kost naderna utan de ökar också den biologiska mångfalden och höjer områdets estetiska värden. Lösningarna är också avgörande för att minska ris- ken för översvämningar under kraftiga skyfall och de bidrar till att på ett effektivt sätt rena regnvattnet från föroreningar. Läs mer om vårt arbete med klimatrisker i not H7. Cirkulär produktionsmodell Naturens resurser är begränsade. Bonava strävar efter en mer cirkulär produktions- modell där så lite nyframställd produktions- råvara som möjligt används. Bonavas defini- tion av sunda material är hållbara och säkra material som medför minsta möjliga skada på den yttre miljön, som inte är hälsofarliga för människor som hanterar dem och som inte heller påverkar inomhusmiljön negativt. Materialanvändning utgör också en bety- dande del av Bonavas indirekta klimatpåver- kan. Det är därför också viktigt att optimera materialanvändningen för att vi ska nå våra klimatmål. Uppföljning och resultat Bonava har tagit fram metoder som kombi- nerar designinformation i de digitala model- lerna med information från projektens kalky- ler inför byggstart för att bestämma material- åtgång också för de marknader där inte allt material köps in direkt av oss. Det möjliggör att vi kan jämföra olika byggsystems respek- tive olika geografiska marknaders material- åtgång och därmed följa upp bättre och identifiera förbättringspotential. Nya material och insatsämnen utvecklas ständigt och lagstiftningen hinner inte alltid med i utvecklingen. Försiktighetsprincipen är därför central för Bonava. I år anslöt sig Bonava Tyskland till nätverket Sustainable Concrete Leaders vars syfte är att göra håll- bar betong till den nya standarden inom byggbranschen. Genom att gå med i nätver- ket förbinder sig Bonava Tyskland att beakta ämnet hållbar betong i sin hållbarhetsstra- tegi och implementera det i sina byggpro- jekt. Grön betong har redan använts i tre projekt som färdigställdes i år – ett projekt inom Bonava Finland och två projekt inom Bonava Sverige. Bonava ser även hållbarhetsmärkningar som ett bra verktyg för att säkerställa sunda material, både direkt som certifiering eller som referens att utvärdera våra egna rutiner och krav gentemot våra leverantörer. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 114Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2022 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisionsberättelse Övrig information — Effektiva byggnader Bostadsutvecklare, lagstiftare och kunder har länge haft starkt fokus på byggnaders energianvändning under drift. Det är kopplat till EU-direktivet om byggnaders energipre- standa som etablerar standarder och krav för att minska energiförbrukningen och växt- husgasutsläppen från byggnader i samtliga EU-länder. Ytterligare fokus på driftsfasen sätts av EU:s taxonomi för hållbar finansie- ring. Samtidigt går utvecklingen mot en ökad andel förnybar energi och minskat fossilberoende i energisystemen. Vi strävar sedan länge efter att utveckla så resurseffektiva bostäder som möjligt. Genom att våra byggsystem anpassas till olika län- ders miljöstandarder och certifieringar skapas också förutsättningar för effektiv hus- hållning med resurser. Länderna har inte jäm- förbara definitioner eller kravnivåer för energi- användning under en byggnads driftskede, vilket försvårar jämförelse av energiintensitet mellan byggnader i olika länder. Hur mycket mer energieffektiva Bonavas bostäder ska vara än vad som anges i natio- nella byggregler för nyproduktion, bedöms och fastställs inom respektive affärsenhet, utifrån respektive geografiska marknadsför- utsättningar, som del av aktivitetsplanerna för att nå klimatmålen. Där ingår bedömning av nationella definitioner och gällande regler för energiprestanda men också tillgång till förnyelsebar och fossilfri energi. Information och märkning av produkter Andel miljömärkta 1) bostäder, % Produktionsstartade bostäder 2023 2022 2021 Tyskland 2) 96 i.t. i.t. Sverige 100 100 100 Finland 3) 100 i.t. i.t. Danmark i.t. i.t. i.t. Estland 4) 100 i.t. i.t. Lettland 4) 100 i.t. i.t. Litauen 4) 100 i.t. i.t. Avvecklade verksamheter 5) Norge i.t. 34 59 S:t Petersburg i.t. i.t. 100 i.t= Icke tillämpligt Andel miljömärkta 1) bostäder, % Färdigställda bostäder 2023 2022 2021 Tyskland 3) 100 i.t. i.t. Sverige 100 100 100 Finland 2) 95 i.t. i.t. Danmark i.t. 100 100 Estland 100 i.t. i.t. Lettland 100 i.t. i.t. Litauen i.t. i.t. i.t. Avvecklade verksamheter 4) Norge i.t. 0 0 S:t Petersburg 100 74 100 Uppföljning och resultat Vi följer upp energiintensitet per byggnad, både i designfas och efter färdigställande, i förhållande till krav i respektive bygglov för att säkerställa att den målsatta energipre- standan uppnås. Se resultat för energiinten- sitet som energibehov per uppvärmd area enligt respektive lands definitioner i bygg- regler i not H11. 69 procent av bostäderna som vi färdigställde under året blev minst 10 procent mer energieffektiva än kravet i res- pektive bygglov. Hållbarhetsmärkningar Vår huvudsakliga metod för att paketera vårt hållbarhetserbjudande gentemot både kun- der och finansiärer är i nuläget genom håll- barhetsmärkning och energieffektiva bostä- der. Samtliga projekt som produktionsstar- tas i Sverige ska miljömärkas med Svanen, om inte lokala myndigheter eller kunder krä- ver annan certifiering. Bonava Finland har sedan 2022 som mål att uppnå energiklass A för alla framtida projekt. En annan metod för att paketera vårt hållbarhetserbjudande till kunderna är taxonomiförenliga projekt. Under 2023 färdigställde Bonava Finland Bonavas första taxonomiförenliga projekt till en fastighetsinvesterare. Uppföljning och resultat Måluppfyllnad följs upp i koncernledning och styrelse årligen. Bonavas kommitté för hållbar finansiering validerar och följer upp på projektnivå kvartalsvis. Svanenmärkning samt energiklass A och B utgör de främsta kriterierna för att nominera hållbara till- gångar inom det gröna finansierings - ramverket. Omfattningen av nyckeltalet för hållbar- hetsmärkning har under 2023 utökats för att inkludera energiklass A och B som återfinns i Bonavas gröna finansieringsramverk. Det gör det möjligt för fler affärsenheter att bidra till Bonavas gröna pool av hållbara bostäder. 1) Hållbarhetsmärkningar = Svanenmärkning eller energiklass A eller B i linje med Bonavas gröna kriterier i det gröna finansieringsramverket. 2, 3, 4) Energiklass A eller B ingick inte i definitionen av hållbarhetsmärkningar under tidigare år. 5) Data inkluderar perioden fram till datumet då verksamheten avvecklades. Norge avvecklade verksamheten den 30juni och S:t Petersburg avvecklade verksamheten den 2november. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 115Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2022 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisionsberättelse Övrig information — Människan i centrum För Bonava är människan alltid i centrum. Vi fokuserar på våra kunder, medarbetare, leverantörer och hela grannskapet från planering till genomförande av våra projekt. Säkra arbetsplatser och engagerade medarbetare är högt prioriterat och vår koncern- övergripande People strategy hjälper oss att sätta människan i centrum i allt vi gör. Tre teman är identifierade som del i vårt fortsatta arbete: Hälsa och säkerhet Genom goda rutiner och starkt fokus på både hälsa och säkerhet når Bonava många fler än enbart direkt anställd personal, särskilt på de marknader där bran- schen i övrigt inte har prioriterat hälsa och säkerhet lika högt. Värdestyrd arbetsplats Genom starkt kultur- byggande arbete och fokus på att ta god hand om och låta våra medarbetare växa bidrar Bonava till sam- hället genom att vara ett föredöme och möj- liggöra utveckling. Mångfald Genom att arbeta för mångfald kan Bonava spegla det samhälle vi verkar i, samtidigt som fler människor får möj- lighet att bli del av och bidra till vår kultur. Hälsa och säkerhet För oss handlar hälsa och säkerhet om att våra kunder, medarbetare, leverantörer och allmänheten i våra grannskap ska vara väl- mående och säkra. Vi har en långsiktig vision för hälsa och säkerhet som, enkelt uttryckt, handlar om att alla ska kunna komma hem välmående och säkra, varje dag. Vi har två bolagsövergripande nyckeltal som är beslutade för strategiperioden fram till och med 2026: 1 Everyone Plan ≥90%. Våra hälsa- och säkerhetsplaner, Everyone Plan, inne håller hälsa- och säkerhetsrelaterade förbättrings- aktiviteter. Målet är att uppnå planerna till minst 90 procent. 2 Severity reduction >50%. Från och med 2022 har vi valt att flytta fokus från skador med frånvaro till att minimera risk för allvar- liga incidenter. Vi defi nierar allvarliga inci- denter som både skador 1) och tillbud. Målet innebär en halvering av allvarliga incidenter till år 2026 räknat som frekvensdata, med basår 2022. Förbättringsarbete genom Everyone Plan Våra strategiska hälsa- och säkerhetsplaner, Everyone Plans, är det viktigaste arbetsverk- tyget för vårt hälsa- och säkerhetsarbete. Alla våra affärsenheter har en Everyone Plan vilken innehåller hälsa- och säkerhets- 1) Skador med mer än fyra dagars frånvaro och/eller koppling till faktisk eller potentiell risk med konsekvens fyra eller fem och/ eller risktal över 10. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 116Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — relaterade förbättringsaktiviteter med syfte att skapa förutsättningar för en hälsosam och säker arbetsplats. Från och med 2022 ansvarar varje affärs- enhet själva för framtagandet och utförandet av sin Everyone Plan. På så vis vill vi öka det lokala ägandeskapet och i större utsträckning anpassa förbättringsaktiviteterna till lokala förhållanden och behov. Hälsa- och säkerhetsplanerna ägs av res- pektive affärsenhetschef och det är affärs- enheternas ledningsgrupper som godkänner och följer upp förbättringsaktiviteterna månadsvis. Bonavas hälsa- och säkerhets- funktion på koncernnivå stöttar affärsenhe- terna i framtagandet och arbetet med respek- tive Everyone Plan, och följer upp arbetet genom kontinuerlig återkoppling, månads- rapportering samt kvartalsvisa uppföljningar. På koncernnivå finns också möjlighet att bidra med förbättringsaktiviteter som gäller för alla affärsenheter. I år har exempelvis pro- ceduren för hantering av allvarliga incidenter varit ett fokusområde som alla affärs enheter jobbat med. Nytt för i år är att Bonavas moderbolag har en egen Everyone Plan. I framtagandet av hälsa- och säkerhets- planerna finns det tre bolagsövergripande teman som varje plan ska utgå ifrån. Det är områden som Bonava har identifierat som viktiga i företagets fortsatta hälsa- och säker- hetsarbete och som är del av strategin fram till och med 2026: 1 Ledarskap – kultur med omtanke som drivkraft. 2 Proaktivt arbete genom systematiskt och standardiserat arbetssätt — genom att integrera hälsa och säkerhet i alla delar av vår verksamhet. 3 Lära från både incidenter och det vi gjort rätt med fokus på att reducera allvarliga incidenter. Identifikation av risk, bedömning och incidentutredning Arbete på en byggarbetsplats är förenat med risker. Vi jobbar förebyggande och kultur- stärkande för att känna till, bedöma, mini- mera och hantera de risker som kan ha nega- tiv inverkan på våra egna medarbetare och våra entreprenörers hälsa och säkerhet. I arbetet ingår även identifiering av risk- orsaken, att lära av det som görs bra och hitta möjligheter till förbättring. Riskanalys är en del av beslutsunderlaget inom våra projekt och görs alltid i förebyg- gande syfte för att kunna minimera risknivån, exempelvis genom nödvändiga aktiviteter och skyddsåtgärder. Proaktivt hälsa- och säkerhetsarbete utgör även en del av den pre- stationsbaserade utvärderingen av ledningen. Löpande identifieras och hanteras risker och tillbud via vårt gemensamma riskrappor- teringssystem, ansvariga chefers arbetsmiljö- uppföljningar och skyddsronder. Tillbud är incidenter som skulle ha kunnat leda till skador, men inte gjorde det. Allvarlighetsgra- den av riskobservationer och tillbud bedöms i Bonavas systemstöd för hälsa och säkerhet. Bedömningen och dokumentationen är viktiga för att riskobservationer med hög risk ska kunna prioriteras. Bonavas entreprenörer bjuds in för att delta vid skyddsronder samt uppmanas att löpande rapportera risker, tillbud och skador. För att följa upp våra riskobservationer och tillbud genomförs utredningar för att identifiera rotorsaken och säkerställa att nöd- vändiga åtgärder vidtas. Det är viktigt för att kunna identifiera det faktiska problemet, framför allt för att lära av det som gått fel men också lära av det som gjorts rätt. Under 2023 har vi, likt 2022, arbetat med öppenhet och förtroende i syfte att öka kunskapen om var- för det är viktigt att rapportera tillbud, inte minst allvarliga tillbud. Vi har också vidare- utvecklat processen för hantering och utredning av allvarliga incidenter med fokus på att höja kvaliteten på rotorsaksanalysen, riskbedömning och effektiva åtgärder. För ökad kunskap och medvetenhet inom koncernen delar vi lärdomar om allvarliga incidenter via informationsutskick, så kallade Learnings. Vi presenterar även våra lärdomar i globala hälsa- och säkerhetsforum samt pro- duktionschefsforum. Ambitionen är att affärs- enheterna ska kunna identifiera och agera på liknade risker inom den egna verksamheten. Under 2023 har vi också vidareutvecklat vår globala digitala informationstavla med fokus på kvalitetssäkring och effektivisering. Den är tillgänglig för alla anställda och presente- rar våra övergripande hälsa- och säkerhets- indikatorer samt mål. Överföring av data till informationstavlan sker direkt från rapporte- ringssystemet som uppdateras dagligen. Bonavas krisledningsarbete har under året inkluderat förbättringsarbete avseende gemen - sam dokumentation och processer. Flera affärs enheter har utfört storskaliga krisbered- skapsövningar ute på byggarbetsplatsen. Fler medarbetare har även utbildats i första hjälpen. Som en del i vårt riskhanteringsarbete tillämpar vi ett verktyg som vi kallar ”Time Out”. Det innebär att det vid osäkra eller ohälsosamma situationer eller beteen- den går att stoppa och korrigera arbetet. Högsta ledningen står bakom initiativet och vi arbetar kontinuerligt med att alla ska vara observanta och vara bekväma med att använda det sanktionerade verk tyget. ”Time out” var även temat för aktiviteter kopplat till den årliga världsdagen för säkerhet och hälsa – World Day for Safety and Health at Work 2024. Under 2023 har ”Time Out” också lagts in i vårt gemensamma rapporteringssystem. Arbetsmiljö, hälsa och välbefinnande Vi följer upp hälsorisker på alla nivåer i bola- get. Vi tar tempen på bolaget och följer upp den upplevda stressnivån och möjligheten till återhämtning genom vår stora medarbe- tarundersökning, Passionate Workplace Survey, med efterföljande workshops. Våra affärsenheter dokumenterar arbetsmiljöfak- torer och följer upp hälsa- och Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 117Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — säkerhetsrelaterade förbättringsområden som del av sin Everyone Plan. I delar av orga- nisationen genomförs även årliga arbetsmil- jöinventeringar och riskbedömningar på avdelningsnivå, vilka följs upp på avdel- ningsmöten under året. För individen följs hälsa och arbetssituation upp genom vår strategiska prestations- och utvecklingsprocess. Våra medarbetare erbjuds hälsokontroller och friskvård premieras både direkt i form av friskvårdsbidrag och indirekt genom anordnande av gemensamma hälso- befrämjande aktiviteter. Vi följer också konti- nuerligt upp nyckeltal så som sjukfrånvaro. Av integritetsskäl undviker Bonava att lagra hälsorelaterad information om medarbetare. Information såsom läkarintyg hanteras enligt särskild restriktiv rutin. Vad gäller medarbetardeltagande och arbetsmiljökommunikation hålls arbetsmiljö- kommittémöten och deltagarrepresentanter finns från både arbetsgivar- och arbetstagar- sidan. Hälsa och säkerhet berörs även i kol- lektivavtalen på de geografiska marknader där sådana finns. Verksamhetsledningssystem för hälsa och säkerhet Bonavas standard för arbetsmiljöledning är utvecklad i enlighet med ISO 45001 och uppnår de flesta av kraven i den internatio- nella standarden. Samtliga medarbete täcks av Bonavas verksamhetsledningssystem för hälsa och säkerhet och arbetet avser hela affärsmodellen, från köp av mark till design, produktion och kundservice. Ett möjligt undantag är medarbetare i investerarprojekt där investerarens krav på hälsa- och säker- hetsarbete kan vara styrande. Under 2023 har en ny digital hälsa och säkerhets-HUB tagits fram för ökat tillgäng- lighet och styrning av processer och doku- mentation avseende verksamhetslednings- systemet. Under 2023 har även hälsa och arbete på hög höjd, tunga lyft med kran och arbete med tunga maskiner. Målet är att redan under upphandlingsfasen identifiera vilka inköp som kan knytas till dessa risker. Krav, rörande säker arbetsmiljö kopplat till specifika risker, ställs på leverantörer och följs upp under arbetets gång. Under 2023 har arbetet fortsatt med implementering av vår gemensamma ’Supp- lier requirements for heavy lifting” i affärsen- heternas lokala upphandlingsprocess av rele- vanta tjänster, såsom upphandling av kranar. Arbetet har även fortsatt internt med att ta fram minimikriterier för arbete med tunga lyft och tunga maskiner på våra byggarbetsplat- ser. Under 2023 har även vårt koncernöver- gripande arbete fortsatt med ”tredjeparts- risker” och tillhörande relevant uppföljning inom arbetsmiljö och hälsa samt miljö och socialt ansvar. Uppföljning och resultat Utfallet för 2023 blev 90 procent uppfyllelse av Bonavas Everyone Planer. Nytt för 2023 är att även Bonavas gruppfunktion har en plan för hälsa och säkerhetsförbättrings- arbete. Utfall av Severity frekvens 2023 blev 7,5 vilket är en stor minskning från föregå- ende år, 14,3. Fokus har ökat på att lära sig från allvarliga incidenter och flera förbätt- ringar har gjorts. Dock kommer en stor del av minskningen i frekvens från minskat antal projekt och projektstarter samt minskning i tillbudsrapportering. Styrelsen och koncernledningen följer arbetet kontinuerligt, däribland hur strate- giska hälsa- och säkerhetsplaner, Everyone Plans, uppfylls, samt identifierade risker, all- varliga tillbud och skador. Månadsvis skickas rapporter till koncernledningen som inklude- rar alla affärsenhetscheferna, samt till rådet för Hälsa och säkerhet och Bonavas hälsa- och säkerhetsnätverk för produktionschefer. How to stay healthy and safe in a changing environment”. Varje affärsenhet har varit ansvariga för att engagera personer och planera sina lokala aktiviteter på temat. Aktiviteterna har inkluderat olika typer av utbildningar, workshops och praktiska övningar. Flera affärs enheter har fokuserat på vad man som individ och team kan kont- rollera, samt på hur man kan skapa nya beteenden. Förebyggande arbetsmiljöarbete knutet till affärsrelationer Vi ställer krav på ett systematiskt arbets- miljöarbete hos alla våra leverantörer, inte bara av entreprenörer som kommer att vistas på Bonavas byggarbetsplatser. Identifierade högriskområden inom Bonavas verksamhet, där förebyggande arbete pågår, inkluderar säkerhet tagits med som del i Bonavas inves- teringsprocess där de största riskområdena identifieras för att vara med som underlag i beslut av projekt i tidiga skeden. Hälsa- och säkerhetsutbildning Bedömt utifrån roll, riskbedömning och ansvar är utbildningar i hälsa och säkerhet obligatoriska för både vår egen och våra entreprenörers personal. Inför inträde på Bonavas byggarbetsplatser ges även en hälsa- och säkerhetsintroduktion. Varje år genomförs ett Awareness event för all personal och entreprenörer på Bonava platsledda byggarbetsplatser och kontor för att öka kunskap och förståelse av vårt hälsa- och säkerhetsarbete, vår ambition och hur vi alla kan bidra till en säkrare arbetsplats. För 2023 var temat ”Trust and Collaboration: Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 118Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Värdestyrd arbetsplats För oss är en värdestyrd arbetsplats viktig för att skapa de bästa förutsättningarna för att attrahera, engagera och behålla kompe- tenta medarbetare. Det är avgörande för Bonavas kort- och långsiktiga framgång. För att skapa en hållbar och framgångsrik kultur utgår vi från våra värderingar – Com- mitted – Caring – Curious. Likt en kompass, ska värderingarna ge oss riktning i allt vi gör varje dag, i våra handlingar och beteenden. Det kan handla om hur vi sätter upp mål och aktivi teter, fattar beslut, rekryterar medar- betare, löser problem och hur vi följer upp samt mäter vårt arbete. Vi arbetar med våra värderingar på alla nivåer i bolaget. På affärsenhetsnivå sätter ledningsgrupperna årligen mål och aktivite- ter inom kultur och ledarskap som stöttar affärsplanen. På team- och individnivå sätter ledare och medarbetare tillsammans mål- och aktivitetsplaner, för teamet liksom för varje enskild medarbetare. Vårt strategiska affärsmål på området är Engagemangsindex som syftar till att mäta engagemang hos våra medarbetare. Från 2022 är målet att Bonavas resultat för enga- gerade medarbetare ska höra till de 10 pro- cent bästa företagen. Resultatet baseras på vår medarbetarundersökning, Passionate Workplace Survey, genomförd av vår partner Brilliant Future. Benchmark baseras på cirka 500 000 svar från över 200 nordiska och internationella organisationer. Medarbetarundersökningen, utgör ett av våra viktigaste verktyg för datainsamling och analys, tillsammans med vårt HR-system. Utöver mätetal för engagerade medarbetare genererar medarbetarundersökningen nyckel- tal för ledarskap, prestation och utveckling samt medarbetarlojalitet (eNPS). I tillägg till undersökningen genererar vårt HR-system data för exempelvis genomförande av mål- Engagemang och lojalitet 2023 Benchmark 2022 Benchmark 2021 Benchmark Engagemangsindex 83 80 85 80 85 80 eNPS 1) –2 33 33 16 32 14 1) eNPS = Employee Net Promoter Score, benägenhet att rekommendera arbetsgivaren. aktiviteter som gett önskad effekt. På team - nivå används medarbetarundersökningen, Passionate Workplace Survey, för att följa upp upplevelsen av vår kultur. Vi genomför årligen en team-workshop med aktivitets- planering utifrån resultatet från medarbetar- undersökningen samt en kortare check-in för diskussion av status och utvärdering av pågå- ende aktiviteter. På individnivå följer vi upp upplevelsen av vår kultur och medarbetares förståelse för och efterlevnad av våra värde- ringar och ledarprinciper genom vår och utvecklingssamtal, sjukfrånvaro, köns- fördelning, intern rörlighet, och personalom- sättning. Utöver detta genomför vi, från och med 2023, även en egen enkätundersökning där vi följer upp hur medarbetare, som på eget initiativ har lämnat Bonava, upplevt sin anställningstid på Bonava och varför de valt att lämna företaget. Som komplement till undersökningen genomförs avslutsintervjuer som följs upp av HR för att få ytterligare input till förbättringsaktiviteter. Vi jobbar strategiskt med uppföljning och analys av våra mätetal för kultur, ledarskap och engagemang på både organisations-, team- och individnivå. På organisationsnivå sker kvartalsvisa uppföljningar av utvalda nyckeltal samt en årlig, djupare analys av vår kultur, vårt ledarskap och engagemang, var vi befinner oss relaterat till våra mål och vilka kontinuerliga process för mål- och utveck- ling. Våra medarbetare har löpande dialog med sin chef på vecko- och månadsbasis, samt tre fördjupande samtal, i början, mitten och slutet av året, för att sätta mål, följa upp mål och utvärdera prestation. I denna pro- cess bedöms bland annat hur väl med- arbetaren lever våra värderingar och hur väl medarbetareren presterat på individuella mål för beteende och utveckling. Ägarskapet för ledarskaps- och kompetens - utveckling ligger inom respektive affärsenhet. Under 2024 kommer Bonava att utvärdera om det finns behov av att komplettera de lokala initiativen med ett koncerngemensamt ledarskapsprogram. Uppföljning och resultat Engagemangsindex och Passionate Workplace Survey Resultaten från medarbetarundersökningen, visar på fortsatt hög nivå av engagemang under året trots ett tufft marknadsklimat och flera omorganiseringar. Ytterligare arbete kvarstår för att nå målet om topp 10 procen- ten av företagen med högst engagemangs- index. I år gick gränsen för att nå topp 10 vid 87 där Bonavas resultat 2023 var 83. I övrigt visar medarbetarundersökningen på stabila och övergripande goda resultat med en fortsatt hög nivå vad gäller engage- mang, ledarskap och gruppeffektivitet. I stort, med tanke på rådande marknadsläge, är vi stolta över resultatet. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 119Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Styrelse 2023 Kvinnor, 40% Män, 60% Koncernledning 2023 Kvinnor, 43% Män, 57% Tjänstemän 2023 Kvinnor, 43% Män, 57% Yrkesarbetare 2023 Kvinnor, 3% Män, 97% Mångfald Bonava vill vara ett föredöme inom mång- fald. Vi vill kunna säkra tillgång till en bred rekryteringsbas som kan hjälpa oss att leve- rera på vårt syfte. Genom att vara en välkom- nande och inkluderande arbetsplats vill vi också kunna dra nytta av fördelarna med diversifierade team med olika kompetenser och perspektiv. Vår uppförandekod är vårt viktigaste styr- dokument på området och understryker att Bonava står för lika möjligheter oavsett kön, könsöverskridande identitet eller uttryck, etnisk tillhörighet, religion eller annan tros- uppfattning, funktions variation, sexuell lägg- ning eller ålder. En av de viktigaste sakerna vi gör för att skapa mångfald är att vi alltid använder oss av kompetensbaserad rekrytering. Det inne- bär att vi utefter rollbeskrivning av tjänsten identifierar vilka kompetenser som krävs. Kompetenserna ligger därefter till grund för hela processen. Den kandidat som har högst grad av rätt kompetenser är den som erbjuds anställning. Vi använder oss även av kompe- tens och färdighetstester för att säkerställa en objektiv bedömning. Utöver detta genomför vi regelbunden lönekartläggning för att identifiera eventuella löneojämlikheter och vi har en process för lönejustering, utöver den vanliga årliga lönerevisionen. I Bonavas olika affärsenheter erbjuds prak- tik och lärlingsprogram för studenter, liksom olika mentorprogram. I Sverige erbjuds till exempel medarbetare att delta som mentorer i Mitt Livs Chans, ett mentorprogram med syfte att vara en brygga till svensk arbets- marknad för kompetent arbetskraft med utländsk bakgrund. Genom aktiv kompetensutveckling och internrekrytering för ledande positioner visar vi på goda exempel och säkrar att hela kompetenspoolen uppnår maximal potential, så att Bonavas organisation blir så effektiv och dynamisk som möjligt. Uppföljning och resultat I den årliga medarbetarundersökningen, Passionate Workplace Survey, ställs två frågor specifikt kopplat till mångfald och inkludering. Den första frågan mäter om våra medarbetare upplever att de har lika möjligheter och skyldigheter oavsett kön, könsidentitet eller uttryck, etnicitet, religion eller annan livsåskådning, funktionsnedsätt- ning, sexuell läggning eller ålder. Resultatet för denna fråga låg på 87 procent för 2023, jämfört med undersökningens jämförelse- index 87 procent. Den andra frågan mäter om våra medarbetare upplever att Bonava har en atmosfär och jargong som passar alla oavsett kön, könsidentitet eller uttryck, etnicitet, religion eller annan livsåskådning, funktionsnedsättning, sexuell läggning eller ålder. Bonavas resultat för 2023 låg på 88 procent mot undersökningens jämförelse- index på 86 procent. För ytterligare information se not H14. Se även not H13 för information om med- arbetare samt not H15 kring medarbetare som omfattas av kollektivavtal. Medarbetarnas vilja att rekommendera Bonava som arbetsgivare (eNPS) har mins- kat från 33 våren 2022 till –2 våren 2023. Utifrån undersökningens fritextkommenta- rer kan vi se att det minskade resultatet till största del är relaterat till marknadsläget och eventuella följder såsom osäkerhet kring anställning. Andel medarbetare med regelbunden pre- stations- och karriärutvecklingsuppföljning I Bonavas system för uppföljning av utveck- lingssamtal framgår att 42 (49) procent av alla medarbetare har sina personliga utveck- lingsmål genomförda. Från och med 2022 mäter vi genomförda prestations- och utveck- lingssamtal, till skillnad från tidigare då data kunde baseras på exempelvis halvårsöversyn eller slutårsöversyn. 2023 års data avser före- gående års resultat på grund av att resultat blir klart i mars efterföljande år. I den årliga medarbetarundersökningen svarade 83 (84) procent att de haft medarbetarsamtal under de senaste sex månaderna. Då affärsenheten S:t Petersburg inte använt samma HR system som övriga Bonava och heller inte varit del av Passionate Workplace Survey inkluderas ej denna affärsenhet i datan. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 120Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Effektiv styrning Utveckling av bostäder och bostadsområden är en central del i varje samhälle. Det gör det särskilt viktigt att upprätthålla till- litsfulla relationer med många olika parter. Bonavas verksamhet ska drivas med hög affärsetik och god transparens. God styrning är en förutsättning för att vi ska nå alla våra mål, oavsett om de är kopplade till lönsamhet, hälsa och säkerhet, kundnöjdhet, resurs- och klimatåtgärder eller medarbetarengagemang. Bonava har identifierat följande tre aspekter där vår påverkan är störst: Efterlevnad Genom att utbilda våra medarbetare och stän- digt granska oss själva säkrar vi efterlevnad av lagar och regler, våra egna värderingar samt av alla principer i de externa ramverk som vi har anslutit oss till. Ansvarsfull samverkan med leverantörer Genom att ställa samma krav på våra leverantörer som på oss själva vad gäller grundläggande princi- per om mänskliga rät- tigheter, trygga arbets- förhållanden, miljö- skydd och anti-korrup- tion kan Bonava minska den potentiella negativa påverkan på arbetare i värdekedjan. Transparens Genom att rapportera om framsteg och utmaningar i vårt håll- barhetsarbete bidrar Bonava till att utveckla nya sätt att mäta fram- steg. Efterlevnad Att utveckla stadsdelar och bostäder inne- bär omfattande kontakter med olika intres- senter som kunder, leverantörer, medarbe- tare, myndigheter samt aktieägare och banker. Hög affärsetik är en förutsättning för en hållbar global utveckling. Brister kan leda till risker för människor, miljö och samhälle. Bonavas förmåga att verka på marknaden är beroende av intressenternas förtroende. Att förutsäga risker och vara proaktiv för att förhindra risker är också avgörande för före- tagets varumärke och lönsamhet. Hur vi säkrar efterlevnaden Bonavas interna regelverk och processer definieras i Uppförandekoden, i företagets styrdokument samt i affärsledningssyste- men. Bonavas efterlevnadsprogram inklude- rar utbildningsmoduler och olika verktyg för att hjälpa anställda att fatta rätt beslut. Etiska riktlinjer ger vägledning kring hur frågor som representation, personliga gåvor, intressekonflikter och konkurrenslagstift- ning ska hanteras på ett etiskt korrekt sätt. Bonava har också omkring tolv särskilt utsedda etikrådgivare i alla affärsenheter Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 121Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisionsberättelse Övrig information — och centrala koncernfunktioner. De har juri- disk utbildning och utgör ett särskilt forum för samråd. Alla som är anställda av Bonava uppmuntras att vända sig till en etikrådgi- vare så snart några oklarheter uppstår om vad som är rätt åtgärd för att följa Bonavas värderingar och Uppförandekod. Bonavas SpeakUp-system, en whistle- blower-funktion, gör det möjligt för anställda och personer utanför företaget att anonymt rapportera misstänkta avvikelser. Detta kan ske via internet eller telefon. Systemet drivs av en oberoende tjänsteleverantör. Rappor- terade avvikelser från Uppförandekoden och de etiska riktlinjerna som kommer in via whistleblower-funktionen eller andra kanaler utreds i enlighet med ett fastställt förfarande som bestämmer vem som ska vara ansvarig utredare utifrån karaktären på, de inblandade i och situationen i fråga. Om utredningen visar på en faktisk avvikelse fastställs åtgär- der som, beroende på graden av allvar och förekomsten av uppsåt bakom avvikelsen, kan omfatta allt från ändrade interna rutiner till formella varningar, uppsägning av anställ- ning och/eller polisanmälan. Att ta upp potentiella oegentligheter uppmuntras som ett sätt att hjälpa företaget, och alla som gör det har ett uttryckligt stöd från Bonavas hög- sta ledning. Whistleblower-skyddet är garan- terat i Uppförandekoden. Bonava hanterar sina finansiella och icke- finansiella risker med hjälp av en integrerad process som organiseras av koncernens risk kommitté. Riskkommittén leds av Bonavas Head of Risk & Compliance och inkluderar CFO, Group Head of Legal samt Senior Advisor. Riskkommittén skapar varje år en årscykel där alla risker utvärderas. Alla affärsenheter samt centrala koncernfunktio- ner är involverade i att utvärdera bolagets kontrollfunktioner för att hantera riskerna. De långsiktiga klimatriskerna utvärderas som en del av den årliga översynen av Bonavas hållbarhetsagenda. Illustrationen i not H7 visar exempel på scenarioanalyser för långsiktiga klimatrisker. Kommunikation och utbildning om anti-korruptionspolicyer och processer Alla Bonavas anställda genomgår en webb- baserad etikutbildning, som inkluderar väg- ledning om anti-korruption och undvikande av intressekonflikter. Detta följs upp kvar- talsvis för att säkerställa att nya medarbetare inte missar detta steg i introduktionsproces- sen. 2021 lanserade Bonava ett nytt format av träning för gruppdiskussioner som ersät- ter det tidigare formatet för etikträningen som skedde på plats och leddes av etikrådgi- varna. Detta ger möjligheter till diskussioner och praktisk erfarenhet av att hantera etiska dilemman. Gruppdiskussionerna leds av res- pektive linjechef. Den främsta fördelen med det nya formatet är den direkta interaktionen mellan chefer och medlemmar i teamen när det gäller vikten av etiskt uppförande. Genom kortare, men tätare, utbildnings- tillfällen möjliggör detta för en ökade med- vetenhet i organisationen kring dessa frågor. De etiska riktlinjerna presenteras och kommuniceras på intranätet. Det finns anslagstavlor på Bonavas arbetsplatser som används för att förmedla information om Uppförandekoden, SpeakUp-systemet och företagets värderingar. Uppföljning och resultat 5 (13) avvikelser rapporterades under 2023, varav 0 (5) väsentliga avvikelser. Rappor- terna avsåg främst påstådda tjänstefel begångna av chefer på Bonava. Vid årets utgång hade 94 (94) procent av samtliga medarbetare genomfört Bonavas grund- läggande utbildning för efterlevnad av Uppförandekoden – inklusive riktlinjer för anti-korruption. Läs mer i not H16. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 122Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisionsberättelse Övrig information Ansvarsfull samverkan med leverantörer Bonava samarbetar med ett stort antal leverantörer på de marknader där vi finns. Det handlar om entreprenörer, leverantörer av tjänster samt leverantörer av material. God och ansvarsfull samverkan är avgö- rande för vår strategi och för att nå flera av målen i vår hållbarhetsagenda, inte minst klimatmålen. Risker i leverantörskedjan avseende bland annat mänskliga rättigheter, arbetares rättigheter, miljöskydd och kor- ruption kan leda till att människor och miljö påverkas negativt. Bonava ställer koncerngemensamma krav som alla leverantörer som levererar till före- tagets bostadsprojekt måste uppfylla. Det innebär bland annat krav på systematiskt miljö- och arbetsmiljöarbete och efterlevnad av FN:s Global Compacts principer, konkreti- serat i Bonavas krav på acceptabel lönenivå, arbetstid och tid för ledighet, samt kraven på ansvar för mänskliga rättigheter, anti-korrup- tion och betalning av skatt. Leverantören måste uppfylla våra krav på dokumentation och ge Bonava möjlighet att inspektera verk- samheten. I Bonavas krav på leverantörerna uppmanas även leverantörerna att ge uttryck för sin oro direkt till företaget eller SpeakUp, vårt visselblåsarsystem, om de misstänker överträdelser av de förväntade standarderna. Bonava utvecklar ständigt inköpsproces- serna för att långsiktigt ha bra styrning och kontroll av leverantörskedjan. Under 2021 gjordes förändringar i inköpsorganisationen, och från och med föregående år har respek- tive affärsenhet ansvarat för alla inköp på de lokala marknaderna. Ramverket kring ansvars- full samverkan med leverantörer överfördes under föregående år till affärs enheterna. Tack vare detta säkrar vi vår förmåga att kunna hantera eventuella av vikelser skynd- samt. År 2022 genomförde Bonava en om- fattande analys av risker avseende tredje- part. Syftet har varit att lägga grunden till en koncerngemensam strategi för tredjeparts- risker, som därefter har utvecklats under 2023. En del av riskerna avser tvångsarbete som anses vara störst i högriskländer kopp- lade till vissa materialkategorier som används i byggsektorn. I detta arbete har Bonava, uti- från den gap- analys som gjorts, identifierat due diligence- processer och andra mekanis- mer som bör finnas på plats och omfatta bland annat miljö och mänskliga rättigheter för att säkerställa att Bonava hanterar sina tredjepartsrisker på ett ansvarsfullt sätt. Uppföljning och resultat Under 2023 innefattade 96procent av alla nya och förnyade anläggningsrelaterade avtal Bonavas krav på leverantörer, se not H17. Transparens Både interna och externa intressenters krav på relevanta mätetal för att följa upp hållbar utveckling ökar ständigt. Bonava har sedan 2016 på ett transparent sätt redovisat indi - katorer och information enligt Global Repor- ting Initiative, som är det mest er kända ram- verket för hållbarhetsrapportering. Därut- över har vi tagit fram egna indikatorer kopp- lat till Lyckliga grannskap för fler som tar upp hur vi skapar en positiv påverkan som bostadsutvecklare, se not H20. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 123Fördjupad hållbarhetsinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisionsberättelse Övrig information Hållbarhetsnoter H1 Redovisningsprinciper för hållbarhetsredovisningen 125 H2 Förändringar i rapporten 125 H3 Väsentlighetsanalys och intressentdialog 125 H4 Medverkan i externa initiativ och organisationer 127 H5 Happy Index, Home and Neighbourhood Sustainability 127 H6 Utsläpp av växthusgaser scope 1, 2 och 3 samt intensitet 128 H7 TCFD 129 H8 Rapportering i enlighet med EU:s taxonomi 131 H9 Hållbar markanvändning 136 H10 Materialåtgång 136 H11 Effektiva byggnader 137 H12 Hälsa och säkerhet 138 H13 Medarbetare 141 H14 Mångfald 143 H15 Medarbetare med kollektivavtal 143 H16 Efterlevnad 143 H17 Ansvarsfull samverkan med leverantörer 144 H18 Skatt 145 H19 Ratio årlig total kompensation 146 H20 Transparens 147 H21 SDG-mappning mot Bonavas mål 147 H22 Kontakt 148 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 124Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information H1 Redovisningsprinciper för hållbarhetsredovisningen Detta är Bonavas sjunde årliga hållbarhetsredovisning. Den ingår i Bonavas årsredovisning och har upprättats enligt Global Reporting Initiative (GRI) Universal Standards 2021. Var i årsredovisningen som hållbarhetsredovisningens upplysningar återfinns framgår av GRI- och FN:s Global Compact index, se sidorna 149–152. Den legala hållbarhetsrapporten omfattar sidorna 3–29, 45–47, 60–62 och 105–152. Hållbarhetsrapporten avges av styrelsen och är enligt styrelsens beslut granskad och bestyrkt av extern oberoende hållbarhetsrevisor, se sidan 153. Redovisningen inkluderar Bonavas samtliga enheter och omfattar perioden helåret 1 januari – 31 december 2023 och, om inget annat anges, omfattar redovisningen samma period som den finansiella rapporteringen. Hållbarhetsredovisningen publicerades den 18 mars 2023. Kontaktperson för frågor kring rapporten, se not H22. H2 Förändringar i rapporteringen I föregående års hållbarhetsredovisning rapporterades Bonavas utsläpp enligt rullande tolv månader. För 2023 följer utsläppsredo- visningen kalenderåret 1 januari – 31 december, ett resultat av en mer effektiv datainsamlingsprocess jämfört med tidigare år. Förändringen har inte i sig föranlett större förändringar i redovisad data. Under 2023 togs ett beslut att ändra omfattningen av den externa granskningen av hållbarhetsredovisningen, från översiktlig gransk - ning och revision på utsläppsdata till enbart översiktlig granskning. Översiktlig granskning är det krav som kommer ställas på Bonava framåt till följ av CSRD. Ett beslut togs också under året att inte rap - portera till CDP då fokus framåt kommer ligga på att efterleva CSRD. 30 juni 2023 avvecklades verksamheten i Norge och 2 november avvecklades verksamheten i St:Petersburg. I denna hållbarhetsredo - visning inkluderas data för dessa affärsenheter fram till och med affärsenheternas avveckling, om inget annat anges. För hållbarhets - data som presenteras i framvagnen så exkluderas Norge och S:t Petersburg för att spegla den finansiella redovisningsprincipen för avvecklade verksamheter i finansiell data. H3 Väsentlighetsanalys och intressentdialog Väsentlighetsanalys Bonava baserar sin hållbarhetsagenda på regelbunden analys och översyn av bolagets väsentliga hållbarhetsfrågor. Analysen tar avstamp i en koncerngemensam bevakning av omvärldsfaktorer inom olika relevanta områden, liksom av aktuella eller kommande föränd - ringar i verksamheten. Med detta som bas analyseras behovet av för- ändringar i Bonavas väsentliga hållbarhetsfrågor. Det kan exempelvis handla om att inkludera frågor som blivit allt viktigare för Bonava eller exkludera frågor som inte längre är relevanta. Denna process involve - rar både interna funktioner och enheter inom Bonava samt olika externa intressenter, branschföreningar, sakfrågeexperter och nyckel - personer som kan bistå Bonava med att kvalitetssäkra analysen. Uti- från detta underlag fastställer Bonava innehållet i företagets hållar- hetsrapportering. Under 2023 har ett stort fokus legat på att dels förstå CSRD, ESRS standarderna och dess grundläggande principer, dels medvetande - göra, involvera och skapa en arbetsgrupp med nyckelfunktioner för att analysera EU-direktivets konsekvenser på Bonava. En krossfunktionell arbetsgrupp på koncernnivå formerades innan sommaren med Group Head of ESG Control and Reporting som projektledare tillsammans med koncernfunktionerna HR, Hälsa och säkerhet, Miljö och klimat, Risk och efterlevnad samt Varumärke och marknadsföring. Tillsam - mans med styrgruppen, Bonavas ESG kommittée, och ämnesspeci- fika råd drivs, styrs och förankras arbetet genom en upprättad projekt- plan, vilken även fortgår under hela 2024. Totalt är ett 40-tal medar- betare inom Bonava involverade i analysen av CSRD/ESRS. Arbetet sker exempelvis genom workshops, kontinuerliga arbetsmöten, eget arbete och styrsgruppsmöten. Bonava påbörjade arbetet med att fram en dubbel väsentlighets- analys enligt CSRD under hösten. Som ett första steg i arbetet analy - serades Bonavas konsekventiella påverkan. Bonavas olika koncern- funktioner har ämnesansvar kopplat till de olika ESRS standarderna och har ansvar att tillsammans med ämnesspecifika råd, representerat av alla affärsenheter, analysera Bonavas påverkan utifrån CSRD. Under hösten genomfördes en analys per ämnesspecifikt område utifrån ESRS bruttolista av hållbarhetsfrågor. Ytterligare, mer bolags- specifika, ämnen inkluderas också i analysen. Under året genomfördes även en CSRD gap-analys för att identi - fiera, och komma fram till lösningsförslag för, eventuella gap i Bona- vas nuvarande rapportering. Resultatet av arbetet presenterades för styrgruppen i december. På en underämnesnivå stämde analysen bra överens med Bonavas nuvarande väsentliga hållbarhetsfrågor. Som en följd av att CSRD är mer djupgående än tidigare rapporteringsstandarder som Bonava använt finns det fler, så kallade del-underämnen, som Bonava behöver förhålla sig till framåt. Bonava behöver preliminärt utveckla rapporte - ringen inom miljöområdet. En analys av Bonavas finansiella påverkan kommer ske under 2024. Det förberedande arbete som Bonava genomfört under 2023 kopplat till CSRD återspeglas inte i års- och hållbarhetsredovisningen för 2023. Bonavas befintliga hållbarhetsagenda, baserat på väsentlig - hetsanalysen från 2022, har dock utvärderats gentemot den analys som genomförts under hösten. 2023 års arbete, tillsammans med det fortsatta arbete som sker under 2024, kommer implemeneras fullt ut i års- och hållbarhetsredovisningen för 2024. Intressentdialog Bonava för löpande dialog med bolagets viktigaste intressenter. Denna dialog har fortgått under året. Vilka intressenter som är viktiga relaterar till hur dessa påverkas av Bonavas verksamhet och hur Bonava påverkas av intressenten och dess behov. Dialogen med Bonavas kunder sker framför allt inom ramen för bostadsprojekten, exempelvis genom kund undersökningar och fokus - gruppsamtal. Genom medborgardialoger, som ofta sker inom ramen för ett bostadsprojekt, involveras närsamhället i utvecklingen av grannskapet. Dialogen med investerare och analytiker sker löpande genom delårsrapportering, bolagsstämmor, kapitalmarknadsdagar, möten och presentationer. Dialogen med större befintliga aktieägare, potentiella investerare och banker sker exempelvis i samband med grön belåning och nya gröna obligationer. Leverantösdialoger sker bland annar via särskilda leverantörsträffar och samverkan med myndig heter sker exempelvis vid remissförfaranden och genom branschorganisationer. Den viktigaste dialogen med medarbetare sker i vardagen och i regelbundna möten om utveckling och presta - tionsplanering samt medarbetarundersökningar. För hållbarhetsredovisningen sker, utöver ovan beskrivet, också ett viktigt informationsutbyte med investerare, bankers hållbarhetsanaly - tiker och externa hållbarhetsrankningar för att säkerställa att Bonava rapporterar på den infromation som efterfrågas. Årets möten och intervjuer bekräftar att Bonava prioriterar rätt aspekter för hållbar - hetsagendan och den fortsatta utvecklingen. Bonavas väsentliga frågor återfinns på sid 107. För beskrivning av hur styrning och metoder utvecklats för att ta tillvara insikterna från intressentdialogerna, se respektive fokusområde. Bonava väljer att redovisa skatt, se not H18, även om det inte identifierats som väsentlig fråga. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 125Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H3 Väsentlighetsanalys och Intressentdialog forts. Styrning av väsentliga hållbarhetsfrågor Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Bonavas påverkan på ekonomi, miljö och människor inklusive påverkan på mänskliga rättigheter Bonava skapar platser och miljöer där människor trivs och där framtida genera- tioner kan växa upp. Vi bygger mer än bostäder – vi skapar lyckliga grannskap för fler. Det är vårt övergripande syfte och vår möjlighet att bidra till en positiv påverkan på våra kunder, grannskap och samhället i stort. Bonava utvecklar mark och konstruerar flera olika bostadstyper som har en negativ påverkan på miljön genom koldioxidutsläpp, markanvändning och användning av naturresurser. Bonava arbetar för att minska miljö- och klimatpåverkan under hela livscykeln genom en resurseffektiv bostads- utveckling. Hänsyn till miljö- och klimataspekter genomsyrar därför allt vi gör. Som bostadsutvecklare och byggherre finns det en risk för arbetsskador och ohälsa som kan påverka människor negativt. Bonava sätter alltid människan i centrum och ska arbeta för en posi- tiv påverkan genom att arbeta strategiskt med hanteringen av hälsa och säkerhet inom verk- samheten och leverantörskedjan. Bonava bidrar också positivt till samhället genom att arbeta med mångfald och en värde- driven arbetsplats. Utveckling av bostäder och bostadsområden innefattar att upprätthålla förtroendefulla relatio- ner till många olika parter. Bonava kan ha en positiv påverkan genom att driva sin verksamhet med hög affärsetik och god transparens. God styrning är en förutsättning för att vi ska nå alla Bonavas mål, oavsett om de är kopplade till lönsamhet, hälsa och säkerhet, kundnöjdhet, resurs- och klimatåtgärder eller medarbetar- engagemang. Väsentliga frågor Läs mer på sid- orna 106–123 • Kundinsikter • Nöjda kunder • Hållbar livsstil • Hållbar markanvändning • Cirkulär produktion och sunda material • Effektiva byggnader • Hållbarhetsmärkningar • Hälsa och säkerhet • Värdestyrd arbetsplats • Mångfald • Efterlevnad • Ansvarsfull samverkan med leverantörer • Transparens Policyer • Lyckliga grannskap för fler är vårt syfte och det genomsyrar allt vi gör. • Hållbarhetspolicy • Uppförandekod • Krav på leverantörer • Hållbarhetspolicy • Uppförandekod • Krav på leverantörer • Uppförandekod • Bolagsstyrningspolicy • Koncernens process för intern kontroll • Process för rapporter om överträdelser • Krav på leverantörer Mål • Net Promoter Score (NPS) Consis- tency 100 procent till år 2026 • 50 procents minskning i absoluta tal av utsläpp inom scope 1 och 2, samt 50 procents minsk- ning per produktionsstartad enhet inom scope 3 till 2030, i linje med godkända Science Based Targets • Everyone Plan uppfyllnad ≥90% • Frekvens allvarliga incidenter = <7,1 • Engagemangsindex = 87 • Översiktlig granskning av vår hållbarhets- redovisning Mått Läs mer på sid- orna 106–148 Mått på kundnöjdheten som: • Happy Index • Positive Neigbourhood Sustainability • Positive Home Sustainability • Utsläppsmått (Scope 1,2,3) • Hållbarhetsmärkningar • Hållbar markanvändning inklusive den biologiska mångfalden • Energieffektiv byggnad • Materialåtgång • Miljömässig lagefterlevnad • TCFD-nyckeltal • Nyckeltal enligt EU-taxonomin • Sjukfrånvaro • Arbetsrelaterade olyckor och ohälsa (LTIFR, TRIFR) • Arbetsrelaterad ohälsa • Medarbetarnyckeltal • Träning och utbildning • Engagemang • Kollektivavtal • Mångfald och lika möjligheter, inklusive lön • Anti-korruptionsarbete och arbete mot konkurrensbegränsande beteende • Rapporter om överträdelser • Skatt • Hållbarhetskrav på leverantörer • Transparent hållbarhetsredovisning Större initiativ och aktiviteter (inkl. övriga aktiviteter) • Decentralisering av programmet Lyck- liga Grannskap för att affärsenheterna ska fortsätta finnas nära kunderna • Analys och åtgärder inom kund- relaterade frågor baserat på CSRD • SBTi – förbereda organisationen för en över- gång från en utgiftsbaserad metod till livscykel- analyser för samtliga färdigställda projekt 2024 • Förberedelser för ett nytt basår för våra klimat- mål under 2025 • Analys och åtgärder inom miljö- och klimat - frågor baserat på CSRD • Implementering, genomförande och u ppföljning av vår strategi för hälsa och säkerhet – Everyone Plan • Implementering, genomförande och uppföljning av vår medarbetarstrategi • Analys och åtgärder inom medarbetar- relaterade frågor baserat på CSRD • Antagande av en koncerngemensam strategi för tredjepartsrisker • Analys och åtgärder inom frågor gällande affärsetik baserat på CSRD Intressent- engagemang • Internt genom vårt råd för kund- insikter • Kundengagemang genom vårt kund- undersökningsprogram • Samhället via medborgardialoger i tidiga utvecklingsfaser • Internt genom representanter i vårt miljö- och klimatråd • Kommuner och markägare – investerings- process, bygglov, miljöutredningar och analys • Leverantörer – utveckling av produkter som kan minska våra utsläpp eller öka energi- effektiviteten i projekt • Klimatexperter – stödjer vår miljöomställnings- resa och SBTi • Dialog med banker – definiera gröna tillgångar • Investerare och ESG-värderingsinstitut – frågeformulär och uppföljning • Internt genom representanter i vårt råd för hälsa och säkerhet samt vårt HR-råd • Egna medarbetare och underleverantörer i att stödja en säker och hälsosam arbetsplats • Medarbetare genom vår undersökning om en engagerad arbetsplats, implementering av våra värderingar samt våra resultat- och utvecklingssamtal • Internt genom våra etikrådgivare och representanter i vårt juridiska råd • Medarbetare genom utbildning i Vår grund (program om efterlevnad) • Leverantörer genom våra krav på leverantörer Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 126Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information H4 Medverkan i externa initiativ och organisationer Bonava är medlem i FN:s Global Compact, Transparency International Sveriges Corporate Supporters Forum och i Swedish Standards Institut (SIS). Bonava Sverige är medlem i Sweden Green Building Council och står bakom Bygg- och anläggningsindustrins Färdplan för fossilfritt Sverige. Bonava Sverige är även medlem i Sveriges Håll Nollan och Säkerhetskulturnätverk (SÄKU) samt är samarbetspartner till organi - sationen Mitt Liv, ett socialt företag som arbetar för ett inkluderande samhälle och en arbetsmarknad där mångfald värdesätts. Bonava Finland är medlem i Green Building Council Finland inklu - sive projektet #Buildinglife project som handlar om att åta sig att arbeta för klimatneutralitet 2035 enligt gemensamma mål inom bygg och anläggningssektorn. Bonava Finland är också medlem i Bygg - nadsindustrin RT (CFCI) som främjar delaktighet i frågor om arbetar- skydd. Bonava Tyskland blev under året samarbetspartner för nätverket Sustainable Concrete Leaders som samlar pionjärer inom fastighets - branschen för att öka användningen av verkligt hållbar betong. Bonava Tyskland är också medlem i branschorganisationen Bau- industrieverband och är engagerade i innovationsprojekt för att ge svar på utmaningarna med hållbarhet, miljöskydd och klimat- förändringar. Bonava Lettland är deltagare i initiativen Zero tolerance for corrup - tion och Initiative Mission Zero som handlar om säkra arbetsplatser. H5 Happy Index, Home and Neighbourhood Sustainability Happy Index 3 och 1 år 2023 (3 år) 2023 (1 år) 2022 (3 år) 2022 (1 år) Tyskland 73 74 73 80 Sverige 76 77 79 79 Finland 78 83 80 79 Danmark i.t. i.t. i.t. i.t. Estland i.t. i.t. i.t. i.t. Lettland i.t. 82 78 82 Litauen i.t. i.t. i.u. i.u. Avvecklade verk- samheter 1) Norge 59 69 i.t. i.t. S:t Petersburg i.t. i.t. i.t. i.t. 1) Data avser perioden fram till och med dagen för affärsenheten Norges avveck- lande 30 juni. Bonava slutade av mäta i affärsenheten S:t Petersburg 2022. i.u.= Ingen uppgift i.t.= Icke tillämpligt Happy Index För att kunna mäta graden av lycka i ett grannskap har Bonava utvecklat och etablerat Happy Index, ett statistiskt säkerställt index som gör det möjligt att jämföra graden av lycka mellan olika grupper av människor, för olika platser och vid olika tidpunkter. Mätningen av Happy Index ingår i vårt övergripande kundnöjdhetsprogram. Från och med 2022 följer vi kontinuerligt upp Happy Index för alla som flyttar in i våra bostäder ett respektive tre år efter inflyttning. Happy Index kan variera mellan 0 och 100. Graden av lycka i Bonavas grannskap är på en bra nivå med ett resultat mellan 73 och 83 i de olika verksamheterna som har resultat för helår, det vill säga exklusive Norge och S:t Petersburg. Vi kan se att nivån är i princip densamma bland kunder som flyttade in för ett respektive tre år sen. Det finns ingen uppgift 2023 och 2022 för Danmark och S:t Petersburg eftersom Bonava har slutat mäta i dessa länder. På grund av för få respondenter 2023 (1 år) i Baltikum så rapporteras ingen data för Estland och Litauen respektive Estland och Lettland (3 år). 2022 var första året med nya kunder som flyttade in i bostäder i Litauen och därför finns ingen data för tre års intervallet tillgängligt. Home and Neigbourhood Sustainability 2023 2022 % Positive Home Sustainability Positive Neigbour - hood Sustainability Positive Home Sustainability Positive Neigbour - hood Sustainability Tyskland 45 32 49 40 Sverige 54 52 71 57 Finland i.t. i.t. 66 47 Danmark i.t. i.t. i.t. i.t. Estland i.t. i.t. i.t. i.t. Lettland i.t. i.t. 67 58 Litauen i.t. i.t. i.u. i.u. Avvecklade verksamheter 1) Norge i.t. i.t. i.t. i.t. S:t Petersburg i.t. i.t. i.t. i.t. 1) Data avser perioden fram till och med dagen för affärsenheten Norges avveck- lande 30 juni. Bonava slutade av mäta i affärsenheten S:t Petersburg 2022. i.u.= Ingen uppgift i.t.= Icke tillämpligt Home and Neighbourhood Sustainability Från och med 2022 följer vi upp kundernas upplevelse huruvida grannskapet respektive hemmet möjliggör en hållbar livsstil. De två måtten kallas ”% Positive Neighbourhood Sustainability” respektive ”% Positive Home Sustainability” och definieras som andel kunder som svarat en fyra eller femma på en femgradig skala. Måtten följs upp bland kunderna ett år efter inflyttning. Resultatet för 2023 visar att hälften av respondenterna, i snitt, har svarat att hemmet möjliggör för en hållbar livsstil. Resultatet är strax under hälften vad gäller hållbart grannskap. Under 2023 är det endast affärsenheterna Tyskland och Sverige som inkluderas i dessa nyckel - tal på grund av att resultatet endast tas fram för affärsenheter med över 30 respondenter, vilket inte har varit fallet för Baltikum, Norge och Finland. Det finns ingen uppgift 2023 och 2022 för Danmark och S:t Petersburg eftersom Bonava har slutat mäta i dessa länder. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 127Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H6 Utsläpp av växthusgaser scope 1, 2 och 3 samt intensitet Resultat, scope som definierat för Bonavas science based targets i linje med 1,5°C-scenario med basår 2018 2023 2022 2021 3) Utsläpp av växt husgaser (tCO 2 e) Ekonomisk intensitet, per omsättning (tCO 2 e/MSEK) Fysisk intensitet, per produktions start (tCO 2 e) Utsläpp av växt husgaser (tCO 2 e) Ekonomisk intensitet, per omsättning (tCO 2 e/MSEK) Fysisk intensitet, per produktions start (tCO 2 e) Utsläpp av växt husgaser (tCO 2 e) Ekonomisk intensitet, per omsättning (tCO 2 e/MSEK) Fysisk intensitet, per produktions start (tCO 2 e) Scope 1 1) 3245 0,24 3 569 0,22 3 086 0,20 Scope 2 2) 3570 (5860) 0,20 5 052 (6 809) 0,31 6 801 (7 372) 0,44 Scope 3 355 402 24,79 286,0 477 171 29,4 187,0 731 520 47,2 147,6 2020 2019 2018 3) Utsläpp av växt husgaser (tCO 2 e) Ekonomisk intensitet, per omsättning (tCO 2 e/MSEK) Fysisk intensitet, per produktions start (tCO 2 e) Utsläpp av växt husgaser (tCO 2 e) Ekonomisk intensitet, per omsättning (tCO 2 e/MSEK) Fysisk intensitet, per produktions start (tCO 2 e) Utsläpp av växt husgaser (tCO 2 e) Ekonomisk intensitet, per omsättning (tCO 2 e/MSEK) Fysisk intensitet, per produktions start (tCO 2 e) Scope 1 1) 3 209 0,19 4 114 0,27 4 996 0,36 Scope 2 2) 6 830 (7 154) 0,40 6 961 (6 555) 0,45 8 275 (7 337) 0,59 Scope 3 711 930 41,9 124,7 729 019 47,1 163,8 791 239 56,5 122,1 1) Biogena emissioner tCO2e till scope 1 = 113 (123 år 2021, 129 år 2020, 72 år 2019, 69 år 2018). Ekonomisk intensitet 2022 ska vara 0,22 och inte 0,21. 2) Marked based (location based). 3) Initialt delvis baserat på preliminäraleverantörsrapporter, uppdaterade och verifierade på detaljerad nivå till CDP-rapport 2022. 2018, 2019 samt 2021 års siffror har korrigerats i enlighet med respektive verifierade CDP rapporter. Kommentar till resultatet Egen operativ kontroll (scope 1–2): Utsläppen i absoluta tal inom scope 1 och 2 visar på en minskning med 21 procent jämfört med föregående år, vilket främst är hänförligt till avvecklingen av verksamheten i S:t Petersburg och Norge. Andra anledningar är mindre total yta av startade projekt på oexploaterad mark och ett lägre antal bostäder i aktiv byggfas. Oexploaterad mark binder koldioxid och verksamhet i aktiv byggfas innebär köpta varor och tjänster som står för stora mängder utsläpp. Värdekedjan (scope 3) Utsläppen i absoluta tal inom scope 3 uppvisar en positiv trend, en minskning om 26 procent jämfört med föregående år, på grund av lägre produktionsvolymer och fortlöpande förbättringar av beräk - ningsprocessen. Kvalitén på utsläppsdata är en av Bonavas priorite- ringar och är nyckeln till att kunna dra slutsatser utifrån dessa data. Under 2022 kom delar av utsläppen från köpta varor och tjänster, som utgör den största andelen av de totala utsläppen i scope 3, från en bredare och mer allmän klassificering av köpta varor och tjänster. Från och med 2023 har samma andel av utsläppen delats in i mer noggrant definierade kategorier relevanta för specifika köp. Från 2022 fortsätter Bonava också att tillämpa justeringen för inflationen under beräkningen av utsläppen. Värdekedjan (scope 3) per produktionsstartad enhet På grund av färre produktionsstartade bostäder jämfört med basåret 2018 och år 2022 har den fysiska intensiteten med ton CO 2 e i scope 3 per produktionsstartad bostad ökat ytterligare. Ytterligare upplysningar om växthusgaser Som en anpassning till de finansiella rapporterna beräknades den ekonomiska och fysiska intensiteten för 2023 exklusive utsläppen från Norge och S:t Petersburg eftersom verksamheterna har avyttrats. Däremot omfattar utsläppen i absoluta tal inom samtliga scope fort- farande värdena för Norge och S:t Petersburg för att ge en överblick över det totala koldioxidavtrycket under 2023. Före 2023 redovisades utsläpp från avfall på årsbasis – avfall gene - rerat i verksamheten under räkenskapsåret. Med den här metoden fanns endast aktivitetsdata tillgängliga för Sverige, Finland och Lett - land, medan övriga data extrapolerades. Metoden medgav inte heller jämförelser av projekt sinsemellan samt möjligheten att ta fram sunda mätetal. Per 2023 fattade Bonava beslut om att redovisa utsläpp från avfall på projektbasis – avfall genererat från verksamheten under hela pro - jekten som färdigställdes under räkenskapsåret, enligt samma logik som för kategorierna ”Användning av sålda produkter” och ”Behand - ling av uttjänta produkter”. Med den nya metoden är aktivitetsdata tillgängliga även för Litauen och Estland. Den medger också jämförel - ser av projekt sinsemellan och är anpassad till metoden med livscykel- analyser som Bonava har antagit för utsläppsberäkningar framgent. Utöver kategorin utsläpp från avfall följer Bonava GHG-protokollets Corporate Accounting and Reporting Standard respektive Corporate Value Chain (scope 3) Accounting and Reporting Standard för att mäta och rapportera utsläpp av växthusgaser. Vi har valt att tillämpa tillvägagångssättet konsolidering av operationell kontroll. Klimat- påverkansinventeringen baseras på koldioxidekvivalenter (CO 2 e) och inkluderar samtliga växthusgaser. Redovisningen baseras på fakturor, uppmätta data, bränsle- och fordonsregister samt leverantörsrapporter. När det saknades emis - sionsfaktorer från specifika leverantörer för utsläppsberäkning använ- des emissionsfaktorer från databaser som bland annat DEFRA, Exio- base 3.2.8, IEA och andra där klimatpåverkanspotential (GWP) för 100 år baseras på IPCCs (Intergovernmental Panel on Climate Change) fjärde utvärderingsrapport (AR4) – som är senaste utvärde - ringsrapport för klimatpåverkanspotential. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 128Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H7 TCFD För Bonava är TCFD (Taskforce Climate related Financial Disclosure)-metodiken en viktig del i arbetet att ta fram relevanta klimatmål för vår verksamhet. Nedan en sammanfattande översikt av analysen. TCFD-index Styrning Strategi Riskhantering Indikatorer och mål Rekommenderade upplysningar Sida Rekommenderade upplysningar Sida Rekommenderade upplysningar Sida Rekommenderade upplysningar Sida A. Styrelsens övervakning av klimat- relaterade risker och möjligheter. 47, 60–62, 110, 126 A. Klimatrelaterade risker och möjlig- heter organisationen har identifierat. 11, 14, 112– 115, 126, 128– 129 A. Organisationens processer för att identifiera klimatrelaterade risker. 60–62, 109 A. Organisationens indikatorer för att utvärdera klimatrelaterade risker och möjligheter. 20–21, 128– 129, 131–137 B. Ledningens roll avseende bedöm- ning och hantering av klimat - rela terade risker och möjligheter. 47 B. Påverkan från risker och möjlig- heter på organisationens verksamhet, strategi och finansiella planering. 17, 19–20, 28–29 B. Organisationens processer för han tering av klimatrelaterade risker. 61, 112–115, 126, 131 B. Utsläpp av scope 1, 2 och 3 enligt Greenhouse Gas Protocol. 128 C. Beredskapen av organisationens strategi med hänsyn till olika klimat- relaterade scenarier. 112–113, 126, 130 C. Integration av ovanstående pro cesser i organisationens generella riskhantering. 60–62 C. Mål för att hantera klimat- relaterade risker och möjligheter. 20–21, 108, 113 Ytterligare TCFD-upplysningar Balans 2023 2022 Finansiell kategori Klimatrelaterad kategori Mätning Utgående balans (MSEK) Utgående balans (MSEK) Gröna tillgångar Anpassning och begränsning Total volym gröna tillgångar enligt Bonavas gröna finansieringsramverk, kategori Svanenmärkta projekt samt energiklass A eller B 4600 4 834 Gröna tillgångar nyttjade för extern finansiering Anpassning och begränsning Gröna lån –1689 –2 068 Gröna obligationer –1200 –1 200 Projektspecifik finansiering, Svanenmärkta BRF-projekt Sverige –71 –792 Tillgängliga gröna tillgångar Anpassning och begränsning Kvarvarande volym gröna tillgångar enligt Bonavas gröna finansieringsramverk, kategori Svanenmärkta projekt samt energiklass A eller B 1640 774 Resultat Finansiell kategori Klimatrelaterad kategori Mätning Intäkter/kostader (MSEK) Intäkter/kostnader (MSEK) Intäkter Anpassning och begränsning Försäljning av 887 (2022: 706) stycken miljömärkta bostäder (andel av total försäljning) 2685 (20%) 3 296 (21%) Kostnader Energi Kostnad köpt energi (elektricitet, värme och fjärrkyla) 25 217 MWh varav 10 596 MWh förnybar, (2022: 34 716 MWH varav 12 386 MWh förnybar) 47 74 Kostnader Bränslen Kostnad köpt bränsle 801 (2022: 946) m 3 diesel och 87 (2022: 115) m 3 bensin 17 20 Kostnader Köpta varor och tjänster Kostnad för inköpta varor och tjänster med hög växthusgasemissionsfaktor 1 4256 2 709 1) Hög växthusgasemissionsfaktor, definieras av Bonava som emissionsfaktorer tillhörande högsta kvartilen av växthusgasemissionsfaktorer vid input-output analys av samtliga genomförda transaktioner i respektive affärsenhet under Bonavas Science Based Targets basår, 2018. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 129Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H7 TCFD forts. Rcp = representative greenhouse gas concentration pathways som visar framtida utvecklingsbanor enligt FN:s klimatpanels (IPCC) senaste utvärderingsrapport (AR5). Klimatpåverkan till år 2100 enligt AR5, IPCC:s Special - rapport om 1,5 graders global uppvärmning, EEA, Gisstemp/NASA och KNMI Climate Explorer. Rcp 8,5 Växthusgaserna fortsätter att öka med nuvarande takt Rcp 4,5 Växthusgaserna halveras 2) och stabiliseras till år 2080 Rcp 2,6 Växthusgaserna kulminerar runt år 2020, minskar därefter för att bli netto-negativa innan år 2100 • Förändringar i temperatur, neder- bördsmönster och havsnivåhöjning. • Ökning extremväder. • Hälsa och välbefinnande påverkas. • Minskning odlingsbara landområden. • Ökad reglering kring markanvändning. • Regler och skatter för klimatpåverkan tillkommer i stor omfattning. • Teknikskiften. • Förändring i efterfrågan. Verksamheten påverkas av fysisk risk och klimatförändring: Verksamheten påverkas av fysisk risk och klimatförändring: Rcp 4,5: mellan rcp 2,6 och rcp 8,5 uppstår scenarion där risker från båda dessa utvecklingsbanor realiseras samtidigt. 1) Jämfört med förindustriella temperaturer (1880–1899). 2) Från nivån år 2010. Risker • Utmanande tekniska krav för nypro- duktion av bostäder, för att stå emot förändrade yttre påfrestningar. • Konflikter i spår av extrema väder- förhållanden kan påverka exempelvis förutsättningar för global handel och tillgång till bygg material. • Hälsa och välbefinnande för kunder och medarbetare påverkas vid extremvädersituationer. • Tillgång till mark för bostadsutveckling försvåras av fysiska effekter av klimat- förändring lokalt samt potentiell intresse konflikt på grund av global brist på odlingsbar mark. Möjligheter Att utveckla hem och grannskap som är anpassade för att hantera effekterna av klimatförändring och skyddar de boendes hälsa och välmående. Finansiell påverkan Ökade kostnader för mer tekniskt avancerade byggkonstruktioner, fördyrade byggmaterial, större garantikostnader och högre investeringskostnad mark samt risk för förgäveskostnader om redan investerad mark inte längre lämpar sig för bostads- byggande. Rcp 8,5 Risker • Potentiell intressekonflikt mellan bostadsbyggande och markens kolbindande förmåga eller produktion av till exempel biobränsle. • Skatter och lagar som ska ge incitament och reglera till minskad klimat påverkan ändrar förutsättningarna för bostadsproduktion. • Utveckling av teknik för kraftigt minskad klimatförändring behöver ske skyndsamt då den byggda miljön har betydande klimatpåverkan både vid produktion och drift. • Kunder och investerares efterfrågan och ökade krav på minskad klimatpåverkan Möjligheter Att utveckla bostäder som är klimatsmarta ur livscykelperspektiv, i bostadsområden med god kolbindande förmåga och lokalt kylande effekt. Bonavas vetenskapligt base- rade klimatmål stödjer detta scenario. Finansiell påverkan Med verksamhet i linje med Bonavas klimatmål säkras tillgången till extern finansiering och kundernas efterfrågan på bostäder. Investeringar i utvecklingen av effektiva produktionsmetoder och material minskar framtida direkta eller indirekta kost- nader för klimatpåverkan. Rcp 2,6 Utan större klimatåtgärder, förutspås global uppvärmning upp till 4,9°C 1 , men för land- områden i de norra delarna av världen upp till 11°C 1) . Med detta scenario får stora delar av världen årliga medel temperaturer > 29°C. Inga större åtgärder Väldigt ambitiösa klimatåtgärder. Detta är det enda scenario där Parisavtalets eftersträvade mål att begränsa den globala upp- värmningen till 1,5°C 1) är inom räckhåll. Redan vid 2°C 1) global uppvärmning dubbleras antalet arter som förlorar mer än halva livsmiljön, jämfört med vid 1,5°C 1 . Aggressiva åtgärder Relativt ambitiösa klimat- åtgärder, men de uppnår inte Parisavtalets mål. I detta scenario förutspås en global uppvärmning upp till 2,6°C 1) , uppvärmningen kommer att vara större över land och nära Nord polen. Medelhöga åtgärder Klimatscenarion Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 130Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H8 Rapportering i enlighet med EU:s taxonomi Hållbart enligt EU taxonomiförordningen EU taxonomin är ett grönt klassificeringssystem som översätter EU:s klimat- och miljömål till specifika kriterier för ekonomiska aktiviteter att uppfylla ur ett investeringssyfte. Taxonomin belyser gröna, eller miljömässigt hållbara, ekonomiska aktiviteter utifrån hur väl respektive aktivitet väsentligt bidrar till minst ett av EU:s sex fastställda miljömål, samtidigt som betydande skada inte orsakas för något av de övriga målen samt uppfyller sociala minimi skyddsåtgärder. Ekonomisk verksamhet tillämplig för EU:s taxonomi En tillämplig ekonomisk aktivitet, som beskrivs i taxonomin, har fastställda tekniska granskningskriterier. När en ekonomisk aktivitet bedöms tillämplig ska all omsättning, capex och opex rapporteras för den ekonomiska aktiviteten. Bonavas huvudverksamhet inryms till största delen inom den eko - nomiska aktiviteten Nyproduktion av byggnader (CCM7.1), en mindre del inom den ekonomiska aktiviteten Förvärv och ägande av byggna - der (CCM7.7) samt den ekonomiska aktiviteten Nyproduktion av byggnader (CE3.1). Under året har tillämpligheten av EU:s nya delegerade akter för de resterande miljömålen bedömts. Bonava har kommit fram till att den ekonomiska aktiviteten CE3.1 är tillämplig inom miljömål 4 Omställning till en cirkulär ekonomi. Ekonomisk verksamhet som är förenlig med EU:s taxonomi En tillämplig ekonomisk aktivitet som dessutom bidrar väsentligt till minst ett av EU:s fastställda miljömål, inte orsakar betydande skada för något av de övriga miljömålen samt uppfyller sociala minimiskydds- åtgärder klassificeras som en taxonomiförenlig aktivitet. All omsätt - ning, capex och opex ska rapporteras för projekt som bedöms vara taxonomiförenliga. Under 2023 har Bonava färdigställt sina första två taxonomifören - liga projekt i Finland till en fastighetsinvesterare. Bedömningen av förenlighet med dem tekniska granskningskriterierna har gjorts med hjälp av externt stöd från en teknisk konsultfirma med EU taxonomi- expertis. Utöver stöd med tolkning av de tekniska kriterierna så har flertalet utredningar och analyser gjorts med externt stöd. Exempelvis en klimat- och sårbarhetsanalys, livscykelanalys (LCA), kravlista på material som används i projektet kopplat till förebyggande av förore - ningar och giftfria material, naturvärdesinventering med mera. I Fin- land har Green Building Council en arbetsgrupp som tolkar taxono- mins kriterier och motsvarande initiativ görs i Sverige genom Byggfö- retagen och dess framtagna taxonomiverktyg. Dessa branschinitiativ har hjälpt Bonava under 2023 att ta fram ett koncernövergripande vägledningsdokument för att stötta projekt som ska bli förenliga med taxonomin. Taxonomins kriterier för sociala minimiskyddsåtgärder har tolkats under året med hjälp av experter. Bonava bedömer att bolaget efter- lever kriterierna koncernövergripande. Men en mappning har gjorts utifrån OECD Due Diligence Guidance for Responsible Business Conduct och dess sex steg för att integrera aspekterna mänskliga rättigheter, miljö, arbetsvillkor och anti-korruption, skatt och konkur - renslagstiftning i rutiner och processer. Dessa sex steg innefattar kort- fattat att integrera ovan aspekter i policies, riskanalyser, förebyggande och i att reducera påverkan, uppföljning, kommunikation och slut- ligen samarbete för att återgälda skador. Bonavas fortsatta arbete med EU:s taxonomi Som del av att ta fram ett koncernövergripande vägledningsdokument 2023 gjordes en gap-analys i respektive affärsenhet mot taxonomins kriterier. Det kunde konstateras att vissa kriterier upppfylls idag med befintliga byggsystem och nationell lagstiftning men analysen visade även på gap. Exempelvis genomförs inte klimat- och sårbarhets- analyser nödvändigtvis i linje med taxonomins kriterier. Det gäller även exempelvis vattenflöde i kranar eller avfallshantering. Bonava är dock rustade framåt för att efterleva väsentliga bidrags - kriterier för miljömål 1 – Begränsning av klimatförändringarna. 2023 levererade Bonava 69 procent färdigställda bostäder som var minst 10 procent mer energieffektiva än energikraven för respektive land. Utöver det, tog Bonava beslut under året att ta fram livscykel- analyser (LCA) för färdigställda projekt i samtliga affärsenheter med start från 2024 vilket också är ett kriterium i miljömål 1. Total omsättning Bonavas nettoomsättning redovisas i enlighet med IFRS 15 Intäkter från avtal med kunder, och omfattar huvudsakligen tre intäktsflöden i form av försäljning av bostäder till konsumenter, försäljning av bostads projekt till investerare och, i mindre omfattning, försäljning av mark. Tillämplig omsättning Bonava har fastställt nettoomsättningen som avser försäljning av bostäder till konsumenter samt försäljning av bostadsprojekt till inves - terare som taxonomitillämpliga aktiviteter. Försäljning av mark som sker när marken inte är föremål för projektutveckling klassificeras inte som taxonomitillämplig omsättning eftersom det inte avser nyproduk - tion av byggnader. Omsättning definieras som försäljning av bostäder till konsumenter samt försäljning av bostadsprojekt till investerare, se Koncernens not 2 raderna Nettomsättning, konsumenter samt Nettoomsättning, investerare. Total capex Bonavas anläggningstillgångar redovisas i enlighet med IAS 16 Mate - riella anläggningstillgångar, IAS 38 Immateriella tillgångar, IAS 40 Förvaltningsfastigheter och IFRS 16 Leasingavtal. Immateriella till - gångar avser aktiverade utvecklingskostnader av IT-system. Rörelse- fastigheter innehas för att användas i den egna verksamheten såsom produktion, tillhandahållande av tjänster eller administration. Leasade anläggningstillgångar avser lokaler där Bonava bedriver sin verk- samhet, samt maskiner och inventarier; i huvudsak bilar och kontors - maskiner. Tillämplig capex Bonava har fastställt att investeringar hänförliga till rörelsefastig heter, nyttjanderättstillgångar byggnader, maskiner och inventarier samt En hållbar aktivitet enligt taxonomin Väsentligt bidra till minst ett av de sex utpekade miljömålen Inte göra någon avsevärd skada på något av de övriga miljömålen Uppfylla sociala minimiskyddsåt- gärder enligt OECD:s riktlinjer för multinationella företag samt FN:s principer för mänskliga rättigheter 1 2 3 EU:s sex miljömål 1. Begränsning av klimatförändringarna 2. Anpassning till klimatförändringarna 3. Hållbar användning och skydd av vatten och marina resurser 4. Omställning till en cirkulär ekonomi 5. Förebyggande och kontroll av föroreningar 6. Skydd av biologisk mångfald och hälsosamma ekosystem Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 131Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — nyttjanderättstillgångar maskiner och inventarier avser tillämpliga aktiviteter. Samtliga investeringar är kritiska komponenter för Bona - vas verksamhet och förutsättning för efterlevnad av kriterierna för 7.1, både för att verksamheten signifikant ska bidra till att förhindra klimat - förändring och efterleva kriterierna för att inte väsentligt skada något av de andra av taxonomins mål. Bonavas investeringar som i sig själva skulle kunna vara tillämpliga för något av taxonomins övriga mål (utöver 7.1 och 7.7) är i dagsläget inte urskiljningsbara. Capex definieras som investeringar i anläggningstillgångar. Under året har Bonava investerat i Förvaltningsfastigheter som under taxo - nomin faller under 7.7 Förvärv och ägande av byggnad. Bonava redovisar inte bruttoförändringen av nyttjanderättstillgång - arna i den finansiella rapporteringen. Under året har inga nyttjande- rättstillgångar avseende byggnader samt maskiner och inventarier tillkommit. Bonava har fastställt att investeringar hänförliga till rörelsefastig- heter, förvaltningsfastigheter, nyttjanderättstillgångar byggnader, maskiner och inventarier samt nyttjanderättstillgångar maskiner och inventarier avser tillämpliga aktiviteter. Samtliga investeringar är kritiska komponenter för Bonavas verksamhet och förutsättning för efterlevnad av kriterierna för 7.1 och 7.7, både för att verksamheten väsentligt ska bidra till att förhindra klimatförändring och efterleva kriterierna för att inte påtagligt skada något. Tillämplig capex under året: • Förvaltningsfastigheter 140 MSEK • Nyttjanderättstillgångar Byggnader 15 MSEK • Maskiner och inventarier 34 MSEK • Nyttjanderättstillgångar Maskiner och inventarier 13 MSEK Se Koncernens not 10 Förvaltningsfastigheter raden Investeringar, not 11 Materiella anläggningstillgångar raden Investeringar för Rörelsefastigheter samt Maskiner och inventarier. Total opex Eftersom IFRS saknar en tydlig vägledning för vilka kostnader som ska betraktas som rörelserelaterade driftskostnader återfinns inte begreppet opex i Bonavas finansiella rapportering. Total opex enligt taxonomin består av utgifter för forskning och utveckling som kost - nadsförts under perioden, renovering av byggnader (ägda eller hyrda), utgifter för reparation och underhåll av materiella anlägg - ningstillgångar (ägda eller hyrda), övriga direkta utgifter såsom ser- vice avseende löpande underhåll av materiella anläggningstillgångar som krävs för att säkerställa dessa tillgångars löpande funktion och kostnadsförda leasingavgifter kopplade till kortfristiga leasingavtal. H8 Rapportering i enlighet med EU:s taxonomi forts Rad Kärnenergirelaterade verksamheter 1. Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot forskning, utveckling, demonstration och utbyggnad av innovativa elproduktionsanläggningar som producerar energi från kärnenergiprocesser med minimalt avfall från bränslecykeln. Nej 2. Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot uppförande och säker drift av nya kärntekniska anlägg- ningar för produktion av el eller processvärme, inbegripet för fjärrvärme eller industriella processer, såsom vätgasproduktion, samt för säkerhetsuppgraderingar av dessa, med hjälp av bästa tillgängliga teknik. Nej 3. Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot säker drift av befintliga kärntekniska anläggningar som producerar el eller processvärme, inbegripet för fjärrvärme eller industriella processer, såsom vätgas- produktion från kärnenergi, samt säkerhetsuppgraderingar av dessa. Nej Fossilgasrelaterade verksamheter 4. Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot uppförande eller drift av elproduktionsanläggningar som producerar el med hjälp av fossila gasformiga bränslen. Nej 5. Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot uppförande, renovering och drift av anläggningar för kombi- nerad produktion av värme/kyla och el med hjälp av fossila gasformiga bränslen. Nej 6. Företaget utför, finansierar eller är exponerat mot uppförande, renovering och drift av värmeproduktions- anläggningar som producerar värme/kyla med hjälp av fossila gasformiga bränslen. Nej Tillämplig opex Bonava bedriver ingen forskning och utveckling och har inga kort - fristiga leasingavtal. Bonava har definierat opex som underhållskost- nader hänförliga till ägda och leasade byggnader. Exempel på dessa kostnader är renovering av byggnader, underhåll och reparation samt andra direkta kostnader som krävs för en effektiv daglig drift av Bonavas materiella anläggningstillgångar. Bonavas drifts- och under- hålls kostnader som i sig själva skulle kunna vara tillämpliga för något av taxonomins övriga mål (utöver 7.1 och 7.7) är i dagsläget inte urskiljningsbara. Förändringar sedan föregående år Den ekonomiska aktiviteten 3.1 Nyproduktion av byggnader, inom miljömål 4 Omställning till en cirkulär ekonomi har blivit tillämplig efter att EU lanserat de nya delegerade akterna för resterande miljö- mål. Förenlig omsättning har också tillkommit under året genom de två finska projekten som en fastighetsinvesterare beställt och köpt. Frivilliga tilläggsupplysningar Bonavas främsta investering avser bostads/fastighetsprojekt. Den största delen av Bonavas fastighetsinnehav rubriceras som bostads - projekt och redovisas som omsättningstillgångar då avsikten är att sälja fastigheterna och lämna över dessa till kund efter färdigstäl - lande. Bostadsprojekt inom Bonava presenteras med uppdelning på exploateringsfastigheter, pågående bostadsprojekt och färdigställda bostäder och samtliga bedöms uppfylla kriterierna för tillämpliga akti - viteter enligt 7.1. Investeringar i exploateringsfastigheter, pågående bostadsprojekt och färdigställda bostäder redovisas enligt IFRS som omsättningstillgångar och ingår därför inte i taxonomins definition av Capex. Enligt taxonomins definition av Capex innefattas endast immateriella tillgångar (exkl goodwill) och materiella anläggnings- tillgångar. Om omsättningstillgångar (Bonavas fastighetsprojekt i balansräkningen) däremot räknades med som capex skulle, i enlighet med följande tabell, 100 procent av dessa investeringar falla inom taxonomin. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 132Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H8 Rapportering i enlighet med EU:s taxonomi forts Andel av ekonomiska aktiviteter som är förenliga med taxonomin Andel av omsättningen från produkter eller tjänster som är förknippade med ekonomiska verksamheter som är förenliga med taxonomikraven – upplysningar som omfattar år 2023 Verksamhetsår 2023 2023 Kriterier för väsentligt bidrag Kriterier avseende att inte orsaka betydande skada (DNSH) Ekonomiska aktiviteter Kod/ koder Omsätt- ning Andel av omsätt- ning 2023 Begräns- ning av klimat- föränd- ringar Anpass- ning till klimat- föränd- ringar Vatten Förore- ningar Cirkulär ekonomi Biologisk mångfald Begräns- ning av klimat- föränd- ringar Anpass- ning till klimat- föränd- ringar Vatten Förore- ningar Cirkulär ekonomi Biologisk mångfald Minimi skydds- åtgärder Taxonomiförenlig andel av omsättningen (A.1.) eller omsättning som omfattas (A.2.), 2022 Kategori (möjli g- görande verk- samhet) Kategori (omställ- ningsverk- samhet) MSEK % J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J/N J/N J/N J/N J/N J/N J/N % M O A. VERKSAMHETER SOM OMFATTAS AV TAXONOMIN A.1. Miljömässigt hållbara (Taxonomiförenliga) verksamheter Nyproduktion av byggnader CCM7.1 332 3% J I/FÖ I/FÖ I/FÖ N I/FÖ – J J J J J J 0% De miljömässigt hållbara (Taxonomiförenliga) verksamheternas omsättning (A.1) 332 3% 3% – – – – – – J J J J J J 0% Varav möjliggörande verksamhet Varav omställningsverksamhet A2. Verksamheter som omfattas av taxonomin men som inte är miljömässigt hållbara (ej taxonomiförenliga) EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL Nyproduktion av byggnader CCM7.1, CE3.1 12 847 97% EL N/EL N/EL N/EL EL N/EL 99% Omsättning för verksamheter som omfattas av taxonomin men som inte är miljömässigt håll- bara (ej taxonomiförenliga) (A.2) 12 847 97% 97% – – – – – 99% A. Total omsättning hos de verksamheter som omfattas av taxonomin (A.1+A.2) 13 179 99% 99% – – – – – 99% B. VERKSAMHETER SOM INTE OMFATTAS AV TAXONOMIN Omsättningen hos verksamheter som inte omfattas av taxonomin (B) 90 1% Totalt 13 269 100% Andel av omsättningen/ total omsättning Taxonomiförenlighet per mål Mål som omfattas av taxonomin CCM 3% 99% CCA – – WTR – – CE – 99% PPC – – BIO – – Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 133Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information H8 Rapportering i enlighet med EU:s taxonomi forts Andel av kapitalutgifterna från produkter eller tjänster som är förknippade med ekonomiska verksamheter som är förenliga med taxonomikraven – upplysningar som omfattar år 2023 Verksamhetsår 2023 2023 Kriterier för väsentligt bidrag Kriterier avseende att inte orsaka betydande skada (DNSH) Ekonomiska aktiviteter Kod/ koder Kapital- utgifter Andel av kapital- utgifter 2023 Begräns- ning av klimat- föränd- ringar Anpass- ning till klimat- föränd- ringar Vatten Förore- ningar Cirkulär ekonomi Biologisk mångfald Begräns- ning av klimat- föränd- ringar Anpass- ning till klimat- föränd- ringar Vatten Förore- ningar Cirkulär ekonomi Biologisk mångfald Minimi skydds- åtgärder Taxonomiförenlig andel av kapitalutgifter (A.1.) eller kapitalutgifter som omfattas (A.2.), 2022 Kategori (möjli g- görande verk- samhet) Kategori (omställ- ningsverk- samhet) MSEK % J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J/N J/N J/N J/N J/N J/N J/N % M O A. VERKSAMHETER SOM OMFATTAS AV TAXONOMIN A.1. Miljömässigt hållbara (Taxonomiförenliga) verksamheter Kapitalutgifter för de miljömässigt hållbara (taxonomi förenliga) verksamheterna (A.1) – – 0% Varav möjliggörande verksamhet Varav omställningsverksamhet A.2. Verksamheter som omfattas av taxonomin men som inte är miljömässigt hållbara (ej taxonomiförenliga) EL N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL Nyproduktion av byggnader CCM7.1, CE3.1 61 30% EL N/EL N/EL N/EL EL N/EL 27% Förvärv och ägande av byggnader CCM7.7 140 69% EL N/EL N/EL N/EL N/EL N/EL 71% Kapitalutgifter för verksamheter som omfattas av taxonomin men som inte är miljömässigt hållbara (ej taxonomiförenliga) (A.2) 202 100% 100% – – – – – 98% A. Kapitalutgifter för verksamheter som omfattas av taxonomin (A.1+A.2) 202 100% 100% – – – – – 98% B. VERKSAMHETER SOM INTE OMFATTAS AV TAXONOMIN Kapitalutgifter hos verksamheter som inte omfattas av taxonomin (B) 1 0% Totalt 203 100% Andel kapitalutgifter/ totala kapitalutgifter Taxonomiförenlighet per mål Mål som omfattas av taxonomin CCM – 100% CCA – – WTR – – CE – 100% PPC – – BIO – – Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 134Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Andel av driftsutgifterna från produkter eller tjänster som är förknippade med ekonomiska verksamheter som är förenliga med taxonomikraven – upplysningar som omfattar år 2023 Verksamhetsår 2023 2023 Kriterier för väsentligt bidrag Kriterier avseende att inte orsaka betydande skada (DNSH) Ekonomiska aktiviteter Kod/ koder Driftsut- gifter Andel av driftsut- gifter 2023 Begräns- ning av klimat- föränd- ringar Anpass- ning till klimat- föränd- ringar Vatten Förore- ningar Cirkulär ekonomi Biologisk mångfald Begräns- ning av klimat- föränd- ringar Anpass- ning till klimat- föränd- ringar Vatten Förore- ningar Cirkulär ekonomi Biologisk mångfald Minimi skydds- åtgärder Taxonomiförenlig andel av driftsutgifter (A.1.) eller driftsutgifter som omfattas (A.2.), 2022 Kategori (möjli g- görande verk- samhet) Kategori (omställ- ningsverk- samhet) MSEK % J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J; N; I/FÖ J/N J/N J/N J/N J/N J/N J/N % M O A. VERKSAMHETER SOM OMFATTAS AV TAXONOMIN A.1. Miljömässigt hållbara (Taxonomiförenliga) verksamheter Driftsutgifter för de miljömässigt hållbara (taxonomi förenliga) verksamheterna (A.1) – – 0% Varav möjliggörande verksamhet Varav omställningsverksamhet A.2. Verksamheter som omfattas av taxonomin men som inte är miljömässigt hållbara (ej taxonomiförenliga) EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL EL; N/EL Nyproduktion av byggnader CCM7.1; CE3.1 8 100% EL N/EL N/EL N/EL EL N/EL 100% Driftsutgifter för verksamheter som omfattas av taxonomin men som inte är miljömässigt hållbara (ej taxonomiförenliga) (A.2) 8 100% 100% – – – – – 100% A. Driftsutgifter för verksamheter som omfattas av taxonomin (A.1+A.2) 8 100% 100% – – – – – 100% B. VERKSAMHETER SOM INTE OMFATTAS AV TAXONOMIN Driftsutgifter hos verksamheter som inte omfattas av taxonomin (B) – – Totalt 8 100% Andel driftsutgifter/ totala driftsutgifter Taxonomiförenlighet per mål Mål som omfattas av taxonomin CCM – 100% CCA – – WTR – – CE – 100% PPC – – BIO – – H8 Rapportering i enlighet med EU:s taxonomi forts Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 135Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information H9 Hållbar markanvändning Urval av mätetalen för hållbar markanvändning Nyckeltal 2023 2022 2021 Andel tidigare exploaterad, % 56 47 47 Andel tidigare oexploaterad, % 44 47 53 Marksanering (av totalt), ha 13(74) 8(36) 12 (56) Andel projekt med väsentliga insatser för bevarande av ekologiska värden, % 44 29 20 Antal skyddsvärda arter som påverkas 6 10 8 Kommentar till resultat Uppgiften om marksanering gäller utförd marksanering för samtliga projekt som färdigställts under året. Motsvarande yta avseende totalt exploaterad mark visas inom parentes. De skyddvärda arter som berörs av projekt som Bonava har beviljat byggstart för under året är sex stycken arter. Två av dessa har inte specificierats (varav en är en fladdermus) och därmed går det inte att klassa dessa arter enligt IUCN:s rödlista, de ospesificierade arterna tillhör ett tyskt projekt. Av de fyra arter som har klassificierats har inga av dessa arter högre skyddsbehov än den lägsta kategorin (least concern) enligt IUCN. Dessa arter är; Dvärgpipistrell (Pipistrellus pipistrellus), Gråsprav (Passer domesticus), Grönfläckig padda (Bufotes viridis) som före - kom vid två projekt i Tyskland och Tornseglare (Apus apus) som före- kom vid ett projekt tillsammans med de två arterna som inte kunde specificeras. Exempel på bevarandeinsatser för dessa och andra ekologiska värden är främst skapande av häckningsplatser och boplatser och plantering av träd. Det är enbart projekt i Tyskland som de skyddsvärda arterna har identifierats och där kompensationsåtgärder har tillämpats. H10 Materialåtgång Tabellen visar en uppdelning per kategori av de material som behövs för att bygga alla bostäder som Bonava börjat bygga under året, både material som Bonava köpt in direkt och material som köpts in av entre - prenörer och underentreprenörer. Modellen bygger på information från konstruktions- och inköpskalkyler samt för extrapolering för vissa marknader baserat på utvalda representativa typbyggnader. För att öka noggrannheten i data och anpassa rapporteringsmetoden så har LCA-data använts för vissa projekt. Att utveckla LCA:er för alla våra projekt pågår för närvarande, vilket så småningom kommer att tjäna oss som ett gemensamt verktyg för att analysera och jämföra använd - ningen av material i termer av växthusgaser, resurs- och kostnads- effektivitet. Kommentar till resultat Variation i typer och storlekar Bonavas bostandsprojekt påverkar volymen av de olika materialen som används. Byggblock som är base - rade på kalkhaltig sandsten används främst i Tyskland och Baltikum. Flera byggnader med hybridbyggmetoden som används i Baltikum resulterade i mindre användning av byggblock och gips. Förbättrade markförhållanden och utveckling av färre bostäder med underjordisk parkering möjliggjorde för mindre användning av betong i Baltikum. En generell minskning i volym av material från föregående år beror på färre projekt. Materialåtgång utifrån vikt och volym 2023 2022 2021 Material Total mängd Mängd/100 m 2 produktionsstartad bruttoarea Total mängd Mängd/100 m 2 produktionsstartad bruttoarea Total mängd Mängd/100 m 2 produktionsstartad bruttoarea Betong (m 3 ) 54 200 24,9 99 639 34,7 111 739 24,9 Prefabricerade betongelement (m 3 ) 52 894 24,3 37 507 13,1 114 937 25,6 Konstruktionsblock (m 3 ) 23 324 10,7 55 076 19,2 123 553 27,5 Puts (m 3 ) 3 812 1,7 19 317 6,7 28 311 6,3 Isolering (m 3 ) 25 836 11,8 65 425 22,8 125 644 28,0 Stål (ton) 7 246 3,3 14 244 5,0 16 574 3,7 Trä (ton) 975 0,4 2 351 0,8 4 205 0,9 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 136Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H11 Effektiva byggnader Se resultat för energiintensitet som energibehov per uppvärmd area enligt respektive lands definitioner i byggregler, i tabellen nedan. Produktionsstartade bostäder Bonavas energiprestanda, kWh/m 2 Krav energiprestanda, kWh/m 2 Bättre än krav, % 2023 2022 2021 2023 2022 2021 2023 2022 2021 Tyskland 29 37 32 44 41 47 35 10 32 Sverige 61 57 63 76 79 83 19 29 24 Finland 65 68 85 90 79 90 28 14 6 Danmark i.t. i.t. i.t. i.t. i.t. i.t. i.t i.t. i.t. Estland 119 115 117 125 121 115 5 5 1 Lettland 44 38 37 64 43 47 31 13 29 Litauen 102 102 i.t. 191 191 i.t. 46 46 i.t. Avvecklade verksamheter 1) Norge i.t. 111 88 i.t. 123 95 i.t. 10 8 S:t Petersburg i.t. i.t. 67 i.t. i.t. 99 i.t. i.t. 32 1) Data avser perioden fram till och med dagen för affärsenheternas avvecklande. Inga bostäder produktionsstartade i dessa länder under året. i.t. = icke tillämpligt Färdigställda bostäder Andel av bostäderna med energiprestanda mer än 10 procent lägre än krav, % 1) Bonavas energiprestanda, kWh/m 2 Krav energiprestanda, kWh/m 2 Bättre än krav, % 2023 2023 2022 2021 2023 2022 2021 2023 2022 2021 Tyskland 65 38 41 37 50 44 48 25 7 22 Sverige 94 58 69 68 82 83 86 28 17 21 Finland 65 81 81 82 92 90 90 12 10 10 Danmark i.t. i.t. 26 27 i.t. 33 33 i.t. 10 18 Estland 0 118 114 123 121 122 124 3 8 1 Lettland 87 30 38 39 42 48 57 29 19 32 Litauen i.t. i.t. 99 i.t. i.t. 164 i.t. i.t. 40 i.t. Avvecklade verksamheter 2) Norge i.t. i.t. 93 92 i.t. 95 95 i.t. 2 2 S:t Petersburg 100 64 67 59 99 99 97 36 32 39 1) 2023 följs ”Andel av bostäderna med energiprestanda mer än 10 procent lägre än krav, %” upp för färdigställda bostäder istället för produktionsstratade bostäder. 2) Data avser perioden fram till och med dagen för affärsenheternas avvecklande. Inga bostäder färdigställdes under året i Norge. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november. i.t. = icke tillämpligt Kommentar till resultat För 2023 rapporteras andelen bostäder med energiprestanda mer än 10 procent lägre än krav för Färdigställda bostäder istället för Produktions - startade bostäder likt föregående år. Anledningen till detta är för att linjera nyckeltalet med EU taxo - nomins kriterium i miljömål 1 som handlar om att primärenergibehovet för en färdigställd byggnad ska vara 10 procent lägre än NZEB (Nearly zero energy buildings). Medelresultatet för 2023 visar att 69 procent av samtliga färdigställda bostäder inom Bonava har en energiprestanda mer än 10 procent lägre än krav. Det finns ingen jämförelse - siffra eftersom definitionen har ändrats från före- gående år. Att jämföra enskilt Bonavas energiprestanda per land år till år behöver inte vara jämförbart eftersom det beror på mixen av typ och storlek på byggnad som utgör värdet för energiprestanda. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 137Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H12 Hälsa och säkerhet Arbetsrelaterade olyckor Antal arbetsskador 1) Arbetsskadefrekvens, förlorad tid 2) Arbets skade frekvens, totalt 3) Antal allvarliga incidenter 6) Frekvens allvarliga incidenter 6)7) 2023 4) 2023 5) 2022 4) 2022 5) 2021 4) 2021 5) 2023 4) 2023 5) 2022 4) 2022 5) 2021 4) 2021 5) 2023 4) 2022 4) 2021 4) 2023 4) 2022 4) 2023 4) 2022 4) Tyskland 27 9 30 10 26 6 6,8 5,8 7,2 5,6 6,3 3,4 7,4 7,2 6,3 23 30 5,8 7,2 Sverige 6) 4 0 5 0 7 1 5,4 0 5,1 0 7,6 2 8,1 8,2 10,8 3 7 4,1 7,1 Finland 10 0 17 1 21 1 14,4 0 16,9 2,6 24,2 2,7 17,3 24,9 27,7 10 26 14,4 25,9 Danmark 0 0 7 0 4 0 0 0 37,1 0 10,6 0 28,6 37,1 10,6 0 32 i.t. i.t. Baltikum 2 1 2 1 3 2 1,6 2,3 1,4 1,9 2,7 6,4 3,2 4,2 8,1 14 42 11,2 29,1 Avvecklade verksamheter 9) Norge 0 0 1 1 4 0 0 0 3,1 7,5 7,21 0 0 9,3 10,8 0 8 i.t. 24,7 S:t Petersburg 1 0 2 1 1 1 2,6 0 1,6 2,0 0,8 1,8 2,6 1,6 0,8 1 10 i.t. i.t. Total 44 10 64 14 66 11 6,2 3,4 6,8 3,6 7,2 3,0 7,4 8,6 8,7 51 155 7,5 14,3 1) Antal arbetsskador som medfört sjukfrånvaro. 2) Antal arbetsskador som medfört sjukfrånvaro per miljon arbetade timmar (LTIFR). 3) Antal arbetsskador totalt, som krävt uppsökande av sjukvård eller anpassning av arbetsuppgifter (utan förlorade arbetsdagar) samt de som medfört sjukfrånvaro, per miljon arbetade timmar (TRIFR). 4) Anställda och entreprenörer under Bonavas platsledning. 5) Bonavas medarbetare. 6) Allvarliga incidenter enligt Bonavas definition som inkluderar alla typer av skador samt tillbud med antingen fler sjukdagar än 3 och/eller potentiell konsekvens 4 eller 5 och/eller risktal från 10. 7) Frekvens allvarliga incidenter inkluderar ej avvecklade affärsenheter. 8) Data avser perioden fram till och med dagen för affärsenheternas avvecklande. Inga bostäder färdigställdes under året i Norge. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november. 9) Data avser, förutom frekvens allvarliga incidenter, perioden fram till och med dagen för affärsenheternas avvecklande. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november. I Danmark var det ingen produktion 2023. i.t. = icke tillämpligt Kommentar till resultat Inga arbetsrelaterade dödsfall har inträffat under den tid Bonava funnits som fristående bolag (börsintroduktion år 2016). Antalet arbetsrelaterade skador (LTI) har minskat från 64 år 2022 till 44 år 2023. Minskningen kan till stor del förklaras av avvecklade affärsenheter, en generell minskning av antal projekt och färre anställda till följd av omorganiseringar. I Danmark fanns ingen pro - duktion kvar 2023. Största minskningen av skador ser vi i Finland. Den vanligaste typen av arbetsskador är sårskador, stukning/vrick - ning/sträckning samt kross-, kläm- eller annan mjukdelsskada vilka vanligtvis uppstår av fall i samma nivå (snubbla, halka), kontakt med vasst föremål och skador orsakade av handhållna verktyg. De kropps - delar som oftast skadas är fingrar, fot/fotled och hand/handled. Frekvensen för det totala antalet arbetsskador (TRIFR) som rappor - terats är högre än frekvensen för arbetsskador som medfört sjukfrån- varo (LTIFR), vilket är positivt. Det betyder dels att skador tagits omhand på sådant sätt att sjukfrånvaro kunnat undvikas, dels att rutinerna för att rapportera och kategorisera olika typer av skador är goda. TRIFR består mest av LTI. Arbetet med att öka rapportering av skador utan sjukfrånvaro fortgår. Sedan 2022 mäter Bonava allvarliga incidenter som inkluderar skador med och utan sjukfrånvaro samt tillbud. Bonavas definition baseras på skador med fyra eller fler dagars frånvaro och/eller kopp - ling till faktisk eller potentiell risk med konsekvens (4 eller 5) och/eller risktal över 10. Bonava använder sig av en fem gånger fem riskmatris för att skatta potentiell konsekvens och sannolikheten för att en iden - tifierad händelsetyp ska hända igen. Risktalet beräknas som potentiell konsekvens multiplicerat med sannolikheten. Riskklassningen är mer eller mindre subjektivt men används för att prioritera arbetet och fokusera på de allvarligaste riskerna. Utfallet 2022 av frekvenstalet för allvarliga incidenter var 14,3 (med S:t Petersburg och Danmark exkluderat) och hamnade på 7,5 år 2023 (med Norge, S:t Petersburg och Danmark exkluderat). Frekven - sen för allvarliga incidenter räknas som antal allvarliga incidenter, enligt Bonavas definition, per miljon arbetade timmar. Antalet allvar - liga incidenter har följts upp för alla verksamheter, även de avveck- lade, och vi har sett en kraftig minskning från 155 år 2022 till 51 år 2023. Minskningen kan till stor del förklaras av avvecklade affärsen - heter och en generell minskning av antal projekt där en större andel av projekten 2023 även befinner sig i slutskedet vilket innebär färre högriskarbetsmoment. I Danmark fanns ingen produktion kvar 2023. Det har även skett en minskning av rapporterade tillbud. Arbetet med det nya mätetalet har bidragit till ökat fokus och kvali - tet i utredningsarbetet och hanteringen av incidenter utifrån allvarlig- hetsgrad. Det har bidragit till bättre analyser och prioriteringar av Bonavas arbete. Resultatet av arbetet syns framförallt i Baltikum och Finland. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 138Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H12 Hälsa och säkerhet forts. Arbetsrelaterad ohälsa Sjukfrånvaro (%) 1) Arbetsrelaterad ohälsa, antal 2) Arbetsrelaterad ohälsa, frekvens 3) 2023 2022 2021 2023 2022 2021 2023 2022 2021 Tyskland 8,32(i.u.) 8,40 (i.u.) 6,52 (i.u.) (i.u.) i.u. i.u. i.u. i.u. i.u. Sverige 4) 2,61(0,6) 2,83 (0,5) 2,19 (0,4) 7 11 7 19,9 22,9 14,1 Finland 3,16(i.u.) 3,31 (0,03) 1,92 (0,4) (i.u.) i.u. 5 i.u. i.u. 13,4 Danmark 1,23(0) 1,73 (0) 1,62 (0) 0 0 0 0 0 0 Baltikum 3,21(0) 3,48 (0,003) 1,54 (0,1) 0 0 0 0 0 0 Avvecklade verksamheter 5) Norge 8,93(0) 4,53 (3,0) 2,58 (0,1) 0 8 3 0 60,2 13,4 S:t Petersburg 2,67(0) 3,44 (0,01) 3,15 (0,04) 0 0 0 0 0 0 Total 5,84 (0,1) 5,64 (0,2) 4,28 (0,1) 7 19 15 2,4 4,9 4 1) Antal sjukfrånvarotimmar, både arbetsrelaterad och icke arbetsrelaterad sjukfrånvaro, relativt totalt arbetade timmar Bonavas medarbetare (varav sjukfrånvaro på grund av helt eller delvis arbetsrelaterade olyckor och/eller ohälsa). 2) Antal fall av helt eller delvis arbetsrelaterad ohälsa Bonavas medarbetare. 3) Antal helt eller delvis arbetsrelaterade sjukdomar rapporterade per miljon arbetade timmar (LTILFR), Bonavas medarbetare. 4) Koncernfunktionen är inkluderat i Sveriges data. 5) Data avser perioden fram till och med dagen för affärsenhetens avvecklade. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november. i.u.= Ingen uppgift Kommentar till resultat Sjukfrånvarosiffrorna visar högre sjukfrånvaro i länder där Bonava har egna blue collars arbetare, det vill säga i Tyskland och Lettland, där arbetet sker fysiskt på plats. Andelen sjukfrånvarotimmar på grund av arbetsrelaterad sjukdom mäts och följs upp framförallt i Sverige vilket förklarar utfallet i Dan - mark, Baltikum och S:t Petersburg. Antalet fall rapporterade för 2023 är 7 varav 3 är samma fall som rapporterats 2022 men fortsatt under året. Antalet fall av arbetsrelaterad sjukdom minskade 2023 där minskningen främst kommer från Norge som avvecklades under året. De fall som rapporterats har främst varit utmattningssymptom och fall kopplat till stress som till viss del har varit arbetsrelaterad. Det har under året beslutats att starta en proaktiv hälsosatsning i Sverige under 2024 för att, tillsammans med en extern partner, följa upp vår nuvarande status och förbättra det proaktiva hälsoarbetet genom exempelvis personlig coachning. Bonava redovisar inte arbetsrelaterad ohälsa för Tyskland och Finland på grund av att information om orsak till sjukfrånvaro inte får registreras där. Vi har heller inte tillgång till data om sjukfrånvaro för entreprenörers medarbetare. Helt eller delvis arbetsrelaterad sjukfrån - varo, inom parentesen i tabellen ovan, inkluderar sjukfrånvaro orsakad av både olyckor och/eller sjukdom. De största riskerna för arbetsrelaterade sjukdomar, identifierad genom Bonavas anonyma medarbetarundersökningar Passionate Workplace och den arbetsmiljöinventering som görs i Sverige, är hög arbetsbelastning och otydlighet kring ansvar och befogenheter. De viktigaste åtgärderna för att minska arbetsbelastningen och öka tyd - ligheten kring arbetsuppgifter har under året varit att stärka medarbe- tarnas prestations- och utvecklingsprocess. Under 2023 har Bonava även implementerat nya värderingar som föranletts av ett större kart - läggningsarbete. Bonavas anonyma medarbetarundersökningar Passionate Work - place visar att Bonava har en hög engagemangsnivå, men att omorga- nisationer och den tuffa marknad som präglat 2023 har lett till något lägre energi och motivation. Ledarskap och teameffektiviteten anses fortsatt god och atmosfären ases fortsatt vara mycket inkluderande. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 139Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H12 Hälsa och säkerhet forts. Uppfyllelse Everyone Plan och rapporterade risker och tillbud % Everyone Plan uppfyllelse Antal rapporterade riskobservationer Antal rapporterade tillbud 3) Frekvens rapporterade riskobservationer 4) Frekvens rapporterade tillbud 3)4) Antal rapporterade audits och inspektioner Frekvens rapporterade audits och inspektioner 4) 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Tyskland 92 88 17 3 0 6 4 1 0 1 1 798 2 060 456 493 Sverige 1) 93 / 72 93 71 222 2 17 96 226 3 17 94 200 127 204 Finland 93 90 6 424 4 797 9 21 9 280 4 776 13 21 591 1 039 854 1 034 Danmark i.t. i.t. 0 208 0 43 0 1 104 0 228 0 10 0 53 Baltikum 100 92 2 200 1 974 17 51 1 762 1 369 14 35 846 744 678 516 Avvecklade verksamheter 2) Norge i.t. 83 18 429 0 12 255 1 326 0 37 8 96 113 96 S:t Petersburg i.t. i.t. 118 655 1 8 304 524 3 6 5 70 13 56 Total 90 89 8 848 8 288 29 158 1 243 885 4 17 3 342 4 219 470 451 1) Koncernfunktionen är inkluderat i Sveriges data med undantag % Everyone Plan Uppfyllelse 2023 då affärsenheten Sverige och koncernfunktionen rapporterades separat. 2022 saknade koncernfunktionen en Everyone Plan. 2) Data avser perioden fram till och med dagen för affärsenhetens avvecklade. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november. 3) Tillbudsrapportering 2022 inkluderar ej covidfall. 4) Antal rapporter per miljon arbetade timmar. i.t= Icke tillämpligt Kommentar till resultat Som en del i Bonavas hälsa och säkerhets strategi arbetar vi med proaktiva indikatorer. Vårt primära proaktiva mätetal, och ett av Bonavas nyckelta, är Everyone Plan uppfyllelse. Utfallet för Everyone Plan 2023 blev 90 procents uppfyllelse av förbättringsaktiviteter i respektive affärsenhetsplan. Nytt för 2023 är att även Bonavas gruppfunktion har en plan för hälsa och säkerhets- relaterat förbättringsarbete. Exempel på förbättringsaktiviteter som skett under året är: • Utbildning av nyckelpersoner i affärsenhet Baltikum och Finland i utredning och problemlösning av allvarliga incidenter enligt Bonavas reviderade process, • integrering av hälsa och säkerhet som del i beslut i tidiga skeden i affärsenhet Tyskland, • ledarskapsengagemang som del av lokala skyddsronder i affärs- enhet Sverige, och • implementering av årliga riskanlayser i varje team på Bonavas gruppfunktion som del i det proaktiva arbetet. Under 2023 rapporterades 8 848 (8 288) riskobservationer vilket ligger i linje med föregående års resultat. Antal riskobservationer kommer dels från det gemensamma rapporteringssystemet, dels från ett separat rapporteringssystem i Finland vilka inte ännu implemente - rat det gemensamma systemet BIA för riskobservationer. Både för Baltikum och Finland har rapporterade fall ökat under 2023. En del av ökningen beror på uppsatta mål om att skapa rutiner för rapportering och att utbilda organisationen i varför det är viktigt att rapportera risker. Minskningen av riskobservationer i Sverige kan delvis förklarads av färre projekt samt organisationsförändringar. Tysklands låga antal rapporterade riskobservationer förklaras av att fokus fortfarande legat på uppföljning av hälsa och säkerhet genom planerade inspektioner där även risker identifieras. Arbete fortgår med implementering av riskobservationsrapportering som del i det dagliga systematiska hälsa- och säkerhetsarbetet lokalt ute i organisa - tionen och som del i det övergripande strategiska arbetet för priorite- ring av arbete. De inrapporterade riskobservationerna 2023 gjordes under november och december. Tillbudsrapporteringen minskade kraftigt under året, till 29 rappor - ter 2023, från 158 år 2022. Minskningen kan till stor del förklaras av avvecklade affärsenheter och en generell minskning av antal projekt. I Danmark fanns ingen produktion kvar 2023. En annan anledning som identifierats är behovet av utbildning kring skillnader på ett till - bud och en riskobservation samt hur dessa ska rapporteras. Alla affärsomården, speciellt i affärsenhet Finland, Tyskland och Baltikum, fortsätter att i hög grad följa upp sitt hälsa och säkerhets- arbete genom olika typer av inspektioner såsom TR audits samt chefs - audits (manager safety audits). Chefsaudits (manager safety audits) har varit i fokus med god leverans, framförallt i Baltikum och Tyskland. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 140Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information H13 Medarbetare Antal medarbetare per yrkeskategori, årets utgång Tjänstemän Yrkesarbetare Totalt Kvinnor Män Kvinnor Män Yrkeskategori 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Tyskland Tillsvidare, heltid 762 884 231 268 392 463 0 0 139 153 Tillsvidare, deltid 65 80 55 65 10 15 0 0 0 0 Linjekonsult, heltid 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Linjekonsult, deltid 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Visstid, heltid 48 66 15 22 30 41 0 0 3 3 Visstid, deltid 2 2 1 0 1 2 0 0 0 0 Sverige Tillsvidare, heltid 148 271 80 130 68 137 0 0 0 4 Tillsvidare, deltid 2 8 2 6 0 1 0 0 0 1 Linjekonsult, heltid 13 15 6 5 7 10 0 0 0 0 Linjekonsult, deltid 8 13 5 9 3 4 0 0 0 0 Visstid, heltid 1 4 1 3 0 1 0 0 0 0 Visstid, deltid 0 1 0 0 0 1 0 0 0 0 Finland Tillsvidare, heltid 124 200 43 74 81 126 0 0 0 0 Tillsvidare, deltid 3 1 1 1 2 0 0 0 0 0 Linjekonsult, heltid 0 3 0 1 0 2 0 0 0 0 Linjekonsult, deltid 1 0 1 0 0 0 0 0 0 0 Visstid, heltid 3 7 2 5 1 2 0 0 0 0 Visstid, deltid 0 2 0 2 0 0 0 0 0 0 Danmark Tillsvidare, heltid 7 25 4 8 3 17 0 0 0 0 Tillsvidare, deltid 1 2 1 2 0 0 0 0 0 0 Linjekonsult, heltid 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Linjekonsult, deltid 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Visstid, heltid 0 1 0 0 0 1 0 0 0 0 Visstid, deltid 1 0 0 0 1 0 0 0 0 0 Tjänstemän Yrkesarbetare Totalt Kvinnor Män Kvinnor Män Yrkeskategori 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Baltikum Tillsvidare, heltid 218 271 74 89 102 136 4 5 38 41 Tillsvidare, deltid 7 11 5 8 2 3 0 0 0 0 Linjekonsult, heltid 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Linjekonsult, deltid 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Visstid, heltid 3 3 0 1 0 0 1 0 2 2 Visstid, deltid 0 2 0 2 0 0 0 0 0 0 Avvecklade verksamheter 1) Norge Tillsvidare, heltid i.t. 70 i.t. 27 i.t. 43 i.t. 0 i.t. 0 Tillsvidare, deltid i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 Linjekonsult, heltid i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 Linjekonsult, deltid i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 Visstid, heltid i.t. 2 i.t. 0 i.t. 2 i.t. 0 i.t. 0 Visstid, deltid i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 S:t Peters- burg Tillsvidare, heltid i.t. 136 i.t. 74 i.t. 47 i.t. 1 i.t. 14 Tillsvidare, deltid i.t. 1 i.t. 1 i.t. 0 i.t. 0 i.t. 0 Linjekonsult, heltid i.t. 3 i.t. 2 i.t. 1 i.t. 0 i.t. 0 Linjekonsult, deltid i.t. 4 i.t. 1 i.t. 3 i.t. 0 i.t. 0 Visstid, heltid i.t. 92 i.t. 16 i.t. 22 i.t. 16 i.t. 38 Visstid, deltid i.t. 2 i.t. 1 i.t. 1 i.t. 0 i.t. 0 Totalt Tillsvidare, heltid 1 259 1 857 432 670 646 969 4 6 177 212 Tillsvidare, deltid 78 103 64 83 14 19 0 0 0 1 Linjekonsult, heltid 13 21 6 8 7 13 0 0 0 0 Linjekonsult, deltid 9 17 6 10 3 7 0 0 0 0 Visstid, heltid 55 175 18 47 31 69 1 16 5 43 Visstid, deltid 3 9 1 5 2 4 0 0 0 0 Ytterligare upplysningar om antal medarbetare Medarbetardatan speglar hur organisationen såg ut vid årets utgång. Då affärsenheterna i Norge och S:t Petersburg avvecklades under året har medarbetardata exkluderats från dessa affärsenheter. Samtliga uppgifter om antal medarbetare sammanställs med upp gifter direkt från Bonavas koncerngemensamma HR-system, inga antaganden. Vi använder samma definitioner för alla affärsenheter för att säker- ställa enhetlighet. Uppgifter om medarbetare för hållbarhetsredovis- ningen baseras på antal och inkluderar ej studenter och praktikanter, medan linjekonsulter (extern konsult som tillsätter en fastställd roll i Bonavas linjeorganisation) och lärlingar redovisas. Definitionen av medarbetare skiljer sig därmed något från vad som redovisas i koncer - nens not 4 där ej heller linjekonsulter och lärlingar redovisas och där uppgifterna baseras på fulltidsekvivalenter. För att göra tabellerna mer överskådliga redovisas bara ett jämförelseår för de personal - relaterade mäte talen. Se tidigare årsredovisningar för fler jäm- förelseår. 1) Medarbetardata avser att spegla hur organisationen såg ut vid årets utgång. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november 2023 varpå data ej är tillämplig för 2023. i.t= Icke tillämpligt Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 141Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Nyanställning och personalomsättning per åldersgrupp och kön 1) < 30 år 30–50 år > 50 år Totalt Kvinnor Män Kvinnor Män Kvinnor Män 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Tyskland Nyanställda 1 71 0 11 0 6 0 14 1 29 0 2 0 9 Avslutade 147 94 7 8 6 4 32 15 53 34 11 3 38 30 Sverige Nyanställda 10 35 1 1 0 4 6 16 2 10 1 3 0 1 Avslutade 114 84 1 4 1 3 36 33 43 20 13 8 20 16 Finland Nyanställda 4 32 0 2 0 9 3 5 1 10 0 1 0 5 Avslutade 81 61 8 3 3 5 18 19 28 21 6 6 18 7 Danmark Nyanställda 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Avslutade 19 10 0 0 0 1 0 1 9 5 5 0 5 3 Baltikum Nyanställda 28 81 12 12 3 14 3 20 13 30 0 1 5 4 Avslutade 86 59 3 3 12 8 20 14 33 24 2 1 13 9 Avvecklade verksamheter 2) Norge Nyanställda i.t 8 i.t 0 i.t 1 i.t 4 i.t 2 i.t 0 i.t 1 Avslutade i.t 19 i.t 1 i.t 0 i.t 6 i.t 10 i.t 1 i.t 1 S:t Petersburg Nyanställda i.t 22 i.t 4 i.t 1 i.t 7 i.t 7 i.t 0 i.t 3 Avslutade i.t 136 i.t 21 i.t 9 i.t 59 i.t 40 i.t 1 i.t 6 1) Inkluderar inte tidsbegränsade anställningar (linjekonsulter och visstidsanställningar). Medarbetardatan speglar hur organisationen såg ut vid årets utgång. 2) Medarbetardata avser att spegla hur organisationen såg ut vid årets utgång. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november 2023 varpå data ej är tillämplig för 2023. i.t= Icke tillämpligt H13 Medarbetare forts. Minskningen av antal arbetade timmar kan till stor del förklaras av omorganisationer, avvecklade affärsenheter samt en generell minsk - ning av antal projekt. I Danmark fanns ingen produktion kvar 2023. Arbetade timmar för entreprenörer under Bonavas platsledning kom - mer från system för närvaroregistrering på arbetsplatserna, förutom för Tyskland där timmarna utgår från fakturor och varit samma som för 2022. Arbetade timmar för egna medarbetare baseras på uppgifter från lönehanteringssystemen. Miljoner arbetade timmar Entreprenörer under Bonavas platsledning Egna medarbetare 2023 2022 2023 2022 Tyskland 2,40 2,40 1,54 1,77 Sverige 1) 0,39 0,50 0,35 0,48 Finland 0,39 0,62 0,30 0,39 Danmark 0 0,12 0,03 0,07 Baltikum 0,81 0,93 0,44 0,52 Avvecklade verksamheter 2) Norge 0,01 0,19 0,06 0,13 S:t Petersburg 0,14 0,75 0,25 0,50 Total 4,14 5,50 2,98 3,86 1) Koncernfunktionen är inkluderat i Sveriges data. 2) Data avser perioden fram till och med dagen för affärsenheternas avvecklande. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november. Nyanställning och personalomsättning summerat 1) Antal 2023 Andel av hela personalen, % Antal 2022 Andel av hela personalen, % Nyanställda 43 3 249 11 Avslutade 447 33 463 21 1) Inkluderar inte tidsbegränsade anställningar (linjekonsulter och visstids- anställningar). Kommentar till resultat Under 2023 påbörjade 43 nya medarbetare sin anställning på Bonava och 447 medarbetare avslutade sin anställning. Reducerad arbets - styrka samt nyrekrytering 2023 beror på den rådande svåra mark- nadssituationen. En majoritet av alla nya medarbetare deltog på Bonavas ”Global Onboarding Days”, som genomfördes digitalt. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 142Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H14 Mångfald Mångfald inom styrelse, koncernledning och bland anställda < 30 år 30–50 år > 50 år Kvinnor Män Kvinnor Män Kvinnor Män 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Styrelse 0 0 0 0 0 0 2 1 4 3 4 3 Koncernledning 0 0 0 0 0 2 0 1 3 2 4 4 Tjänstemän 58 134 72 148 326 494 397 611 129 173 220 297 Yrkesarbetare 0 1 12 17 1 7 65 105 4 14 105 134 Linjekonsulter 1 6 0 6 8 10 8 8 3 2 2 6 Kommentar till resultat Bonava har en jämn fördelning mellan män och kvinnor i styrelse och koncernledning. Kategorin yrkesmedarbetare sticker fortfarande ut med få kvinnliga medarbetare. Förändringen går lång - samt, främst på grund av branschstrukturen på de geografiska marknaderna där Bonava har yrkes- arbetare anställda, i storleksordning: Tyskland och Baltikum. I Tyskland, där Bonava har flest yrkesar - betare anställda finns få kvinnliga yrkesarbetare att anställa. Mångfald när det gäller etnisk tillhörighet, sexuell läggning, funktionsvariationer eller tros - uppfattning kan och bör inte följas upp med data ur personalregister. H15 Medarbetare med kollektivavtal Andel medarbetare med kollektivavtal, % 2023 2022 Tyskland 94 94 Sverige 100 100 Finland 54 55 Danmark 0 0 Baltikum 0 0 Avvecklade verksamheter 1) Norge i.t. 0 S:t Petersburg i.t. 0 1) Medarbetardata avser att spegla hur organisationen såg ut vid årets utgång. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 november 2023 varpå data ej är tillämplig för 2023. i.t= Icke tilämplig Ytterligare upplysning I de länder som Bonava har anställda med kollektivavtal baseras arbetsvillkoren och anställningsvillkoren för icke kollektivavtals- anslutna anställda i linje med kollektivavtal, med vissa undantag i ledande befattningar. H16 Efterlevnad 2023 2022 2021 Avvikelserapportering Antal Kommentar konsekvens Antal Kommentar konsekvens Antal Kommentar konsekvens Bonava SpeakUp 4 8 3 Övriga kanaler 1 5 7 Totalt antal rapporter 5 13 10 Varav signifikanta avvikelser: 0 5 Tre anställningar avslutade, tre for- mella varningar 4 Fyra anställningar avslutade Varav efter utredning bedömt grundlösa eller ej signifikant nog för formell konsekvens: 5 8 6 Varav rättsliga åtgärder mot konkurrensbegrän- sande verksam heter eller betydande sanktioner för brott mot gällande lagar och bestämmelser 0 0 0 Kommentar till resultat 5 (13) avvikelser rapporterades under 2023, varav 0 (5) betydande avvikelser. Ytterligare upplysningar Utöver resultatet kopplat till avvikelserapportering följer Bonava upp andelen anställda som genomgått grundläggande utbildning kopplat till Uppförandekoden, inklusive riktlinjer för anti-korruption. I slutet av 2023 hade 94 (94) procent av alla anställda genomgått utbildningen. Nyanställda som ännu inte genomgått utbildning påminns både av systemet självt och respektive chef. Efterlevnad följs även upp avseende miljöincidenter. Under 2023 rapporterades 32 (57) miljöincidenter genom Bonavas koncernöver - gripande systemstöd för riskhantering och rapportering av incidenter som rör miljö, hälsa och säkerhet. Samtliga rapporter bestod av min - dre avvikelser från rutiner eller incidenter utan bestående skador på miljön som resulterat i korrigeringar och kommunikationsåtgärder. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 143Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H17 Ansvarsfull samverkan med leverantörer Nytecknade och omtecknade avtal under 2023 med Bonavas leverantörskrav inkluderat 2023 Antal ny- och omtecknade projektrelaterade kontrakt med leverantörskrav inkluderat Andel ny- och omtecknade projektrelaterade kontrakt med leverantörskraven inkluderat, % Tyskland 919 100 Sverige 53 100 Finland 163 100 Danmark 1) i.t. i.t. Estland 71 99 Lettland 112 90 Litauen 50 90 Avvecklade verksamheter 2) Norge i.t. i.t. S:t Petersburg i.u. i.u. 1) Danmark hade ingen verksamhet under 2023. 2) Norge avvecklades 30 juni 2023 och hade ingen verksamhet under året. S:t Petersburg avvecklades 2 november 2023 och saknar datauppgift. i.u= Ingen uppgift i.t= Icke tillämpligt Kommentar till resultat Bonava ställer krav på leverantörer genom företagets Supplier Requi - rements. Kraven innefattar kriterier kopplat till miljö och klimat, hälsa och säkerhet, mänskliga rättigheter och anti-korruption. För 2023 är medelantalet ny- och omtecknade projektrelaterade kontrakt med leverantörskrav inkluderat 96 procent. För 2023 har definitionen för nyckeltalet ändrats till att följa upp projektrelaterade nytecknade- och omtecknade avtal. Omfattningen av leverantörer har reducerats jämfört med tidigare år då samtliga leverantörer inkluderades. Nu omfattas leverantörer där det föreligger störst risk kopplat till negativ påverkan på människor och miljö. Det gör det svårt att jämföra data med tidigare år. Störst risk för tredjepartsrisker och påverkan på miljö och människor finns hos entreprenörer och underentreprenörer i projekt samt materialleverantörer. Detta enligt den omfattande tredjeparts- riskanalys som genomfördes 2022 där samtliga affärsenheter bidrog till analysen. Även om resultatet 2023 visar på att våra leverantörer och entrepre - nörer i hög grad accepterar våra leverantörskrav så är Bonava med- vetna om att uppföljningen av kraven återstår. Under 2023 har en tredjepartsstrategi antagits som ska implementeras i affärsenheterna under 2024 och som innebär att Bonava ska följa upp att Bonavas krav på leverantörer ställt genom bilagan Supplier requirements. Ytterligare upplysningar På grund av omdefiniering av nyckeltalet särredovisas nyckeltalen för 2023 samt 2022 och 2021. Detta för att vara transparenta, men också för att visa på tidigare uppföljning av leverantörer. Nytecknade avtal under 2022 och 2021, med godkänd Bonava supplier requirement-granskning 2022 2021 Antal granskningar Andel av totalt värde nytecknade kontrakt, % Antal granskningar Andel av totalt värde nytecknade kontrakt, % Norden 1) 770 100 396 100 Tyskland 1310 100 833 100 S:t Petersburg och Baltikum 611 92 125 100 1) Danmark hade ingen verksamhet under 2022. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 144Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information H18 Skatt Bonavas obligatoriska rutiner för skattehantering säkerställer att vi: • Efterlever gällande skattelagstiftning i alla verksamhetsländer. • Agerar enligt OECD:s riktlinjer om internprissättning. • Har öppna relationer med skattemyndigheter i alla verksamhets- länder. • Inte undviker beskattning genom artificiella och aggressiva skatteupplägg. Våra affärsenheter rapporterar till och rådgör med koncernens skatte- chef. Kontroller för att säkerställa att inga skatterisker eller felaktig- heter uppstår i någon affärsenhet är integrerade i vår process och systemet för riskhantering, som leds av Bonavas chef för risk och efterlevnad. Utvärdering av de skatterelaterade kontrollernas effek - tivitet gör Bonavas riskkommitté i samarbete med skatte chefen. Förhållande till, kontroll och organisation Bonavas åtagande för hållbar skattehantering, se ovan, återfinns i Bonavas obligatoriska rutiner för skatt som är fastställda av vd. De revideras regelbundet och gäller för samtliga av koncernens enheter. Ansvarig för rutinerna är Bonavas skattechef. Skattechefen har det övergripande ansvaret för Bonavas skattestrategi, bedömning av skatte relaterade risker och internprissättning. Våra affärsenheter ansvarar för att hantera pågående skatterelaterade frågor och risker, inklusive samarbete med lokala skattemyndigheter. Specifika förfråg - ningar från andra externa intressenter, exempelvis media, hanteras med stöd av skattechefen. Affärsenheterna eskalerar till koncernens skattechef i situationer med ökade skatterelaterade risker. Om det finns misstanke att Bonavas åtagande för hållbar skattehantering inte efterlevs tas detta upp direkt med skattechefen, alternativt rapporte - ras anonymt genom Bonavas visselblåsarsystem SpeakUp för vidare utredning. I hållbarhetsredovisningen presenterar Bonava en översikt med totala skatter, både egna och insamlade, nedbrutna per marknad för att visa hur Bonava bidrar till ländernas skatteintäkter. Sedan 2020 kompletterar vi redovisningen med skatteupp gifter från land-för-land rapportering enligt OECD:s riktlinjer. Bonava sammanställer årligen sådan rapport till Skatteverket och land-för-land tabellen nedan åter - ger information från senaste avgivna rapport, alltså avseende verk- samhetsåret 2022, medan övriga skatter och avgifter är redo visade såsom betalade och insamlade under 2023. Bonava land för land-rapport samt övriga egna och insamlade skatter (MSEK) 3) Skattehemvist Tyskland Sverige Finland Tidperiod för informationen 2023 2022 2021 2023 2022 2021 2023 2022 2021 Antal ingående bolag i Bonava-koncernen 12 12 11 90 90 101 1 1 1 Externa intäkter 1) i.u. 7 849 7 359 i.u. 3 059 2 933 i.u. 1 759 1 842 Interna intäkter 1) i.u. 5 679 4 543 i.u. 807 507 i.u. 11 11 Resultat före skatt 1) i.u. 707 900 i.u. 90 858 i.u. 78 9 Materiella tillgångar annat än likvida medel 1) i.u. 11 167 9 875 i.u. 1 795 1 515 i.u. 2 405 2 250 Betald inkomstskatt 1) i.u. 143 200 i.u. 34 0 i.u. 0 0 Årets ackumulerade inkomstskatt 1) i.u. 140 132 i.u. 1 470 7 i.u. 0 0 Andra egna respektive insamlade skatter: Fastighetskatt, betald 4 4 4 6 5 5 4 7 7 Stämpelskatt, betald 134 93 63 7 15 15 1 5 5 Sociala avgifter, betalda 2) 152 153 139 87 102 98 3 3 3 Övriga skatter, betalda 1 1 1 0 0 0 0 0 0 Moms, insamlad –52 –39 –17 116 240 412 191 229 167 Personalens källskatter, insamlade 127 145 124 88 107 103 52 54 51 Skattehemvist Danmark Estland Lettland Tidperiod för informationen 2023 2022 2021 2023 2022 2021 2023 2022 2021 Antal ingående bolag i Bonava-koncernen 1 2 4 3 2 2 2 1 1 Externa intäkter 1) i.u. 612 1 148 i.u. 336 370 i.u. 376 386 Interna intäkter 1) i.u. 6 11 i.u. 7 4 i.u. 8 6 Resultat före skatt 1) i.u. 38 128 i.u. 40 38 i.u. 53 55 Materiella tillgångar annat än likvida medel 1) i.u. 0 177 i.u. 471 367 i.u. 601 390 Betald inkomstskatt 1) i.u. 0 0 i.u. 0 0 i.u. 0 0 Årets ackumulerade inkomstskatt 1) i.u. –7 –1 i.u. 0 0 i.u. 0 0 Andra egna respektive insamlade skatter: Fastighetskatt, betald 0 2 1 0 0 0 3 2 2 Stämpelskatt, betald 0 0 0 0 0 0 2 1 Sociala avgifter, betalda 2) 0 0 1 14 13 9 13 12 9 Övriga skatter, betalda 0 0 0 1 1 0 3 5 2 Moms, insamlad –12 45 –35 –10 5 6 88 45 70 Personalens källskatter, insamlade 21 26 28 9 8 6 18 16 12 1) Årlig land-för-land-rapportering till svenska skattemyndigheten, 2022 rapporteras senast 31 december 2023 2) Betalas i Tyskland ej som skatt till myndighet utan som avgift till försäkringsbolag 3) 2022 rapporterades, av misstag, i.u för ”Bonava land för land-rapport” i samtliga länder, förutom posten ”Antal ingående bolag i Bonava-koncernen” när data fanns tillgängligt i.u.= Ingen uppgift i.t.= Icke tillämpligt Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 145Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H18 Skatt forts. Bonava land för land-rapport samt övriga egna och insamlade skatter (MSEK) 3) Avvecklade verksamheter 3) Skattehemvist Litauen Norge S:t Petersburg Tidperiod för informationen 2023 2022 2021 2023 2022 2021 2023 2022 2021 Antal ingående bolag i Bonava-koncernen 1 1 1 0 27 22 0 3 3 Externa intäkter 1) i.u. 119 0 i.u. 1 668 583 i.u. 559 803 Interna intäkter 1) i.u. 0 0 i.u. 0 83 i.u. 12 16 Resultat före skatt 1) i.u. 9 –52 i.u. 68 –118 i.u. 77 222 Materiella tillgångar annat än likvida medel 1) i.u. 113 10 i.u. 2 519 2 250 i.u. 1 533 964 Betald inkomstskatt 1) i.u. 0 0 i.u. 5 9 i.u. 42 50 Årets ackumulerade inkomstskatt 1) i.u. 2 1 i.u. 37 2 i.u. 31 44 Andra egna respektive insamlade skatter: Fastighetskatt, betald 0 0 0 0 1 2 i.t. i.t. 3 Stämpelskatt, betald 0 0 0 0 3 0 i.t. i.t. 0 Sociala avgifter, betalda 2) 0 0 0 0 13 11 i.t. i.t. 14 Övriga skatter, betalda 0 0 0 0 0 0 i.t. i.t. 0 Moms, insamlad –16 12 0 0 20 12 i.t. i.t. 0 Personalens källskatter, insamlade 7 6 3 0 27 23 i.t. i.t. 8 1) Årlig land-för-land-rapportering till svenska skattemyndigheten, 2022 rapporteras senast 31 december 2023 2) Betalas i Tyskland ej som skatt till myndighet utan som avgift till försäkringsbolag 3) 2022 rapporterades, av misstag, i.u för ”Bonava land för land-rapport” i samtliga länder, förutom posten ”Antal ingående bolag i Bonava-koncernen” när data fanns tillgängligt i.u.= Ingen uppgift i.t.= Icke tillämpligt H19 Ratio årlig total kompensation Ratio årlig total kompensation för organisationens högst betalda individ mot medianlönen för alla anställda (exklusive den högst betalda individen) Titel på högst betalda individen 2023 2022 Förändring i ratio, % Tyskland BU President 6,6 6,7 –2,6 Sverige CEO 10,7 10,9 –1,4 Finland BU President 3,5 3,6 –0,1 Danmark Managing Director 1,8 1,8 0.0 Estland, Lettland & Litauen Country Manager 4,0 4,0 0,0 Avvecklade verksamheter 1) Norge Region Manager i.t. 2,4 i.t. S:t Petersburg Country Manager i.t. 10,4 i.t. 1) Medarbetardata avser att spegla hur organisationen såg ut vid årets utgång. Norge avvecklades 30 juni och S:t Petersburg avvecklades 2 novemebr 2023 varpå data ej är tillämplig för 2023. i.t. = Icke tillämpligt Kommentar till resultat Vi redovisar den årliga land-för-land-rapporteringen för inkomstskatt såsom rapporterat till svenska skattemyndig heten. 2023 års uppgifter finns därför inte tillgängliga förrän land-för-land-rapporteringen till skattemyndigheten är inlämnad, vilket görs i slutet av 2024. Skill- naden mellan redovisad inkomstskatt och den skatt som skulle varit om endast lokal skattesats hade applicerats består av ej avdragsgilla kostnader, ej skattepliktiga intäkter och skatteeffekt till följd av ej aktiverade underskottsavdrag. Ytterligare upplysningar om skatt Uppgifterna gäller för Bonava-koncernens samtliga enheter och antalet bolag framgår av tabellen till vänster. Kommentar till resultat Ration har minskat något i Sverige och Tyskland under året. Den fasta lönen för den högst betalda individen jämförs med den fasta median - lönen för alla anställda (exklusive den högst betalda individen). Fast anställda per den sista december i varje land ingår i rapporteringen. För deltidsanställda omräknas lönen till heltidslön. Bonava rapporte - rar per land eftersom det är mer relevant att göra jämförelsen inom samma valuta och samma marknadsvillkor. Bonava är medvetna om att ration inte återspeglar det totala ersättningspaketet för bolagets anställda, eftersom endast fast lön har inkluderats. Ersättningsrappor - ten i Bonavas årsredovisning visar ersättning i absoluta tal för vd och ledningsgruppen. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 146Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H20 Transparens Utöver vår legala hållbarhetsrapport har Bonava som mål att årligen redovisa framsteg enligt GRI Universal Standards 2021 och FN:s Global Compact. Bonava redovisar även enligt OECD:s riktlinjer för multinationella företag samt CDP. Läs om Bonavas egenutvecklade mätmetoder för lyckliga grannskap, Happy Index samt Home and Neighbourhood Sustainability på sidan 18, 111 samt not H5. Genom nyttjande av systematiken från GRI Standards principer arbetar Bonava löpande med uppföljning och transparens i rapporte - ringen. För att ytterligare säkerställa kvaliteten på redovisningen låter Bonava granska års- och hållbarhetsredovisningen externt, i enlighet med ISAE 3000 och RevR12 standards. Ytterligare upplysning om egen indikator Indikatorn avser att redovisa Bonavas rapportering av hållbarhets- redovisning. Definition för indikatorn utgörs av aktuella lagkrav för hållbarhetsredovisning, GRI Universal Standards 2021 för de rele - vanta indikatorerna och redovisningskrav för FN:s Global Compact. H21 SDG-mappning mot Bonavas mål Strategiska mål Globala hållbarhetsmålen som Bonava bidrar mest till Relevanta detaljmål för huvudmålen Möjliggörande och/eller överlappande övriga detaljmål Lönsamhet Kapitaleffektivitet Hälsosam och säker arbetsplats Engagerade medarbetare Nöjda kunder Bekämpa klimatförändringarna 8, 11, 13 8.2, 8.4, 8.5, 8.6, 8.7, 8.8, 11.1, 11.3, 11.6, 11.7, 13.1, 13.2, 13.3 3.9, 4.4, 4.7, 5.1, 5.5, 6.4, 6.6, 7.2, 7.3, 9.5, 10.2, 12.2, 12.4, 12.5, 12.8, 14.1, 15.5, 16.5 16.7, 17.1, 17.16, 17.17, 17.19 Ovan är en sammanfattning av hur Bonava bidrar till FN:s globala hållbarhetsmål. För mer information, läs hela hållbarhetsredovisningen. Relevanta detaljmål för huvudmålen: Hur Bonava kan bidra: Anständiga arbetsvillkor och ekonomisk tillväxt 8.2 Främja ekonomisk produktivitet genom diversifiering, teknisk innovation och uppgradering 8.4 Förbättra resurseffektiviteten i konsumtion och produktion 8.5 Sysselsättning och anständiga arbetsvillkor med lika lön för alla 8.6 Främja ungas anställning, utbildning och praktik 8.7 Utrota tvångsarbete, människohandel och barnarbete 8.8 Skydda arbetstagares rättigheter och främja trygg och säker arbetsmiljö för alla Hållbara städer och samhällen 11.1 Säkra bostäder till överkomlig kostnad 11.3 Verka för en inkluderande och hållbar urbanisering 11.6 Minska städers miljöpåverkan 11.7 Skapa säkra och inkluderande grönområden och offentliga platser Bekämpa klimat- förändringarna 13.1 Stärk motståndskraften mot och anpassningsförmågan till klimatrelaterade faror och naturkatastrofer 13.2 Främja integrering av åtgärder mot klimatförändringar i politik, strategier och planering 13.3 Öka kunskap, medvetenhet och kapacitet för att motverka och anpassning till klimatförändringarna Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 147Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — H21 SDG-mappning mot Bonavas mål forts. Möjliggörande och/eller överlappande övriga relevanta detaljmål God hälsa och välbefinnande 3.9 Minska antalet sjukdoms- och dödsfall till följd av skadliga kemikalier samt föroreningar och k ontaminering av luft, vatten och mark God utbildning 4.4 Öka antalet personer med färdigheter för sysselsättning och anständigt arbete 4.7 Utbildning som säkerställer att alla får de kunskaper och färdigheter som behövs för att främja en hållbar utveckling Jämställdhet 5.1 Utrota diskriminering av kvinnor och flickor 5.5 Säkerställ fullt deltagande för kvinnor och lika möjligheter i ledarskap och beslutsfattande Rent vatten och sanitet 6.4 Effektivisera vattenanvändning och säker vattenförsörjning 6.6 Skydda och återställ vattenrelaterade ekosystem Hållbar energi 7.2 Öka andelen förnybar energi 7.3 Fördubbla ökningen av energieffektivitet Hållbar industri och innovationer 9.5 Öka forskningsinsatser och uppgradera teknisk kapacitet inom industrisektorn Minskad ojämlikhet 10.2 Främja social, ekonomisk och politisk inkludering Hållbar konsumtion och produktion 12.2 Hållbar förvaltning och användning av naturresurser 12.4 Ansvarsfull hantering av kemikalier och avfall 12.5 Minska uppkomsten av avfall, genom att förebygga, minska, återanvända och återvinna avfall 12.8 Säkerställ att människor har relevant information och medvetenhet för hållbar utveckling och hållbara livsstilar Hav och marina resurser 14.1 Minska föroreningarna i haven Ekosystem och ekologisk mångfald 15.5 Vidta åtgärder för att minska förstörelsen av naturliga livsmiljöer och hejda förlusten av biologisk mångfald Fredliga och inkluderande samhällen 16.5 Bekämpa korruption och mutor 16.7 Säkerställ ett lyhört, inkluderande och representativt beslutsfattande Genomförande och partnerskap 17.1 Öka inhemsk kapacitet för skatte- och andra intäkter 17.16 Komplettera det globala partnerskapet för hållbar utveckling med partnerskap mellan flera parter som mobiliserar och utbyter kunskap, expertis, teknik och finansiella resurser 17.17 Uppmuntra effektiva partnerskap 17.19 Utveckla nya sätt att mäta framsteg mot hållbar utveckling H22 Kontakt För ytterligare information om Bonavas hållbarhetsarbete och redovisning, kontakta: Daniel Oppenheim Group Head of ESG Control and Reporting [email protected] Tel: +46 8 409 544 00 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 148Hållbarhetsnoter Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — GRI-index Uttalande om användning Bonava rapporterar härmed i enlighet med GRI Standards 2021 för perioden 2023-01-01 – 2023-12-31. GRI 1-standard GRI 1: Fundament 2021 GRI Sektor Standard Ingen sektorstandard är tillgänglig ännu för Bonavas bransch. GRI STANDARD Upplysning Upplysningens namn Sidhänvisning Avsteg och kommentar GRI 2: Generella upplysningar 2021 2-1 Information om organisationen 53 Gråmarkering av celler anger att avsteg inte är tillåtet. 2-2 Enheter som omfattas av hållbarhetsredovisningen 125 2-3 Redovisningsperiod, frekvens och kontaktperson 125, 148 2-4 Förändringar i tidigare rapporterad information 125 2-5 Externt bestyrkande 153 2-6 Aktiviteter, värdekedja och andra affärsförbindelser 3–5, 18, 109, 111, 123 2-7 Medarbetare 141–142 2-8 Medarbetare som inte är anställda 141–142 2-9 Sammansättning och struktur för styrning 41–49 Avvikelse för underrepresenterade sociala grupper 2-10 Nominering och val av högsta styrande organ 41–42 2-11 Ordförande för högsta styrande organ 43, 48 2-12 Högsta styrande organets roll gällande översyn av hantering av påverkan 47, 110 2-13 Delegering av ansvar för att hantera påverkan 47, 110 2-14 Högsta styrande organets roll gällande hållbarhetsrapportering 47, 110 2-15 Intressekonflikter 47, 110, 121 2-16 Kommunikation av kritiska frågeställningar 43, 47, 110 2-17 Samlad kunskap hos det högsta styrande organet 48, 110 2-18 Utvärdering av det högsta styrande organets arbete 44, 110 2-19 Ersättningspolicy 44–45 2-20 Process för att fastställa ersättningar 44–45 2-21 Årlig total ersättningsgrad 146 Avvikelse: Beräkningsmodellen avviker 2022 och 2023. 2-22 Uttalande om strategi för hållbar utveckling 11, 17, 19 2-23 Åtaganden gällande ansvarsfullt företagande 44–45, 121–123, 131 2-24 Förankring av åtagandena i verksamhet och affärsrelationer 107, 110, 121–123 2-25 Processer för att åtgärda negativ påverkan 131 2-26 Mekanismer för rådgivning och rapportering av farhågor 121–123 2-27 Efterlevnad av lagar och förordningar 143 2-28 Medlemskap i organisationer 127 2-29 Metoder för intressentengagemang 107, 109, 125 2-30 Kollektivavtal 143 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 149GRI-index Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — GRI STANDARD Upplysning Upplysningens namn Sidhänvisning Avsteg och kommentar GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-1 Process för att fastställa väsentliga frågor 125 Gråmarkering av celler anger att avsteg inte är tillåtet. 3-2 Lista med väsentliga frågor 106 Väsentliga frågor Lyckliga grannskap för fler GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 11, 17, 18, 111, 126, 127 Lyckliga grannskap Del av 102-43/44 Rutiner för kundnöjdhet, inkl. resultat från kundnöjdhets undersökningar 18, 111, 126 Miljöhänsyn i allt Hållbar markanvändning GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 108, 109, 112–115, 126 GRI 304: Biodiversitet 2016 304-4 Skyddade och rödlistade arter 136 Landdegradering, förorening och sanering G4-CRE5 Marksanering 114, 136 Cirkulär produktion och sunda material GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 11, 112, 114, 126 GRI 301: Material 2016 301-1 Materialåtgång utifrån vikt och volym 136 GRI 417: Marknadsföring och märkning 2016 417-1 Krav på information och märkning av produkter 108, 110, 115 Effektiva byggnader GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 11, 112, 115, 126 Energi G4CRE1 Byggnaders energiintensitet 137 Utsläpp av växthusgaser GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 11, 20–21, 112–114, 126 GRI 305: Utsläpp 2016 305-1 Direkta utsläpp av växthusgaser (Scope 1) 113, 128 305-2 Indirekta utsläpp av växthusgaser (Scope 2) 113, 128 305-3 Övriga indirekta utsläpp av växthusgaser (Scope 3) 113–114, 128 305-4 Utsläppsintensitet av växthusgaser 113, 128 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 150GRI-index Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — GRI STANDARD Upplysning Upplysningens namn Sidhänvisning Avsteg och kommentar Människan i centrum Hälsa och säkerhet GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 11, 10–21, 116–120, 126 GRI 403: Arbets-relaterad hälsa och säkerhet 2018 403-1 – 7 Samtliga obligatoriska upplysningar 116–118 403-8 Arbetare som täcks av verksamhetsstyrningssystemet för hälsa och säkerhet 116–118, 138–142 403-9,10 Arbetsrelaterade olyckor och ohälsa 138–140 Avvikelse: Av sekretesskäl är data inte tillgängligt för entreprenörer samt med arbetare i Tyskland och Finland avseende arbetsrelaterad ohälsa. Värdedriven arbetsplats GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 20–21, 116, 119–120, 126 GRI 401: Anställning 2016 401-1 Nyanställning och personalomsättning 142 GRI 404: Träning och utbildning 2016 404-3 Andel anställda med regelbunden prestations- och karriärutvecklingsuppföljning 119–120 Passionale Workplace Egen Engagemang och lojalitet 119–120 Mångfald och lika möjligheter GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 116, 120, 126 Avvikelse: Frågan om mångfald styrs utifrån ett internt perspektiv, information saknas för hela värdekedjan. GRI 405: Mångfald och lika möjligheter 2016 405-1 Mångfald inom styrelse, ledningar och bland medarbetare 120, 143 Effektiv styrning Efterlevnad GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 121–123, 126, 143 GRI 205: Anti-korruption 2016 205-2 Kommunikation och utbildning inom anti-korruption 110, 122, 143 Information men ej obligatorisk utbildning för styrelsemedlemmar. 205-3 Åtgärder som vidtagits på grund av korruptionsincidenter 143 GRI 206: Anti-konkurrens 2016 206-1 Rättsliga åtgärder mot konkurrensbegränsande verksamhet 143 Ansvarsfull samverkan med leverantörer GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 123, 126 GRI 409: Tvångsarbete 2016 409-1 Risk för incidenter och tvångsarbete 123 GRI 308: Miljömässig leverantörs- uppföljning 2016 308-1 Nya leverantörer som utvärderats utifrån miljökriterier 123 GRI 414: Social leverantörs- uppföljning 2016 414-1 Nya leverantörer som utvärderats utifrån sociala kriterier 123 Transparens GRI 3: Väsentliga frågor 2021 3-3 Styrning av väsentlig fråga 123, 126 Egen Transparent hållbarhetsredovisning 147 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 151GRI-index Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — FN:s Global Compact Mappning mot Global Compact Sida Mänskliga rättigheter Princip 1 Företag ska stödja och respektera värnandet av internationellt vedertagna mänskliga rättigheter; och 121–123 Princip 2 säkerställa att de inte är delaktiga i brott mot mänskliga rättigheter. 109, 121–123 Arbetsvillkor Princip 3 Företag ska upprätthålla föreningsfrihet och de facto erkänna rätten till kollektiva förhandlingar; 143 Princip 4 avskaffande av alla former av tvångsarbete; 121–123 Princip 5 de facto avskaffande av barnarbete; och 121–123 Princip 6 avskaffande av diskriminering avseende anställning och yrkesutövning. 120, 121–123 Miljö Princip 7 Företag ska stödja försiktighetsprincipen a vseende miljörisker; 112 Princip 8 ta initiativ för att främja större miljöansvar; och 112–115 Princip 9 uppmuntra utveckling och spridning av miljö vänlig teknik. 112–115 Antikorruption Princip 10 Företag ska motverka alla former av korruption, inklusive utpressning och bestickning. 121–123 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 152FN:s Global Compact Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information — Revisors rapport från översiktlig granskning och revision av Bonava ABs hållbarhetsredovisning samt yttrande avseende den lagstadgade hållbarhetsrapporten Till bolagsstämman i Bonava AB, org.nr 556928-0380 Inledning Vi har fått i uppdrag av styrelsen och ledningen i Bonava AB (publ) (“Bonava”) att översiktligt granska Bonava hållbarhetsredovisning för år 2023. Företaget har definierat hållbarhetsredovisningens omfatt - ning på sidan 55 i detta dokument, vilket även utgör den lagstadgade hållbarhetsrapporten. Styrelsens och företagsledningens ansvar för hållbarhetsredovisningen Det är styrelsen och företagsledningen som har ansvaret för att upp - rätta hållbarhetsredovisningen inklusive den lagstadgade hållbarhets- rapporten i enlighet med tillämpliga kriterier respektive årsredovis- ningslagen. Kriterierna framgår på sidan 125 i hållbarhetsredovis- ningen, och utgörs av de delar av GRI Standards som är tillämpliga för hållbarhetsredovisningen, samt av företagets egna framtagna redovisnings- och beräkningsprinciper. Detta ansvar innefattar även den interna kontroll som bedöms nödvändig för att upprätta en håll - barhetsredovisning som inte innehåller väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag. Revisorns ansvar Vårt ansvar är att uttala en slutsats om hållbarhetsredovisningen grundad på vår granskning och lämna ett yttrande avseende den lag - stadgade hållbarhetsrapporten. Vårt uppdrag är begränsat till den historiska information som redovisas och omfattar således inte fram - tidsorienterade uppgifter. Vi har utfört vår översiktliga granskning i enlighet med ISAE 3000 (omarbetad) Andra bestyrkandeuppdrag än revisioner och översikt - liga granskningar av historisk finansiell information. En översiktlig granskning består av att göra förfrågningar, i första hand till personer som är ansvariga för upprättandet av hållbarhetsredovisningen, att utföra analytisk granskning och att vidta andra översiktliga gransk - ningsåtgärder. Vi har utfört vår granskning avseende den lagstadgade hållbarhetsrapporten i enlighet med FARs rekommendation RevR 12 Revisorns yttrande om den lagstadgade hållbarhetsrapporten. En översiktlig granskning och en granskning enligt RevR 12 har en annan inriktning och en betydligt mindre omfattning jämfört med den inrikt - ning och omfattning som en revision enligt International Standards on Auditing och god revisionssed i övrigt har. Revisionsföretaget tillämpar ISQM 1 (International Standard on Quality Management) och har därmed ett allsidigt system för kvali - tetskontroll vilket innefattar dokumenterade riktlinjer och rutiner avseende efterlevnad av yrkesetiska krav, standarder för yrkesutöv - ningen och tillämpliga krav i lagar och andra författningar. Vi är obero- ende i förhållande till Bonava enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav. De granskningsåtgärder som vidtas vid en översiktlig granskning och granskning enligt RevR12 gör det inte möjligt för oss att skaffa oss en sådan säkerhet att vi blir medvetna om alla viktiga omständigheter som skulle kunna ha blivit identifierade om en revision utförts. Den uttalade slutsatsen grundad på en översiktlig granskning och gransk - ning enligt RevR12 har därför inte den säkerhet som en uttalad slut- sats grundad på en revision har. Vår granskning av hållbarhetsredovisningen utgår från de av styrelsen och företagsledningen valda kriterierna, som definieras ovan. Vi anser att dessa kriterier är lämpliga för upprättande av håll - barhetsredovisningen. Vi anser att de bevis som vi skaffat under vår granskning är tillräck - liga och ändamålsenliga i syfte att ge oss grund för våra uttalanden nedan Uttalanden Grundat på vår översiktliga granskning har det inte kommit fram några omständigheter som ger oss anledning att anse att hållbarhetsredo - visningen inte, i allt väsentligt, är upprättad i enlighet med de ovan av styrelsen och företagsledningen angivna kriterierna. En lagstadgad hållbarhetsrapport har upprättats. Stockholm den 15 mars 2024 Öhrlings PricewaterhouseCoopers AB Patrik Adolfson Auktoriserad revisor Huvudansvarig revisor Linda Andersson Auktoriserad revisor Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 153Revisors yttrande Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Vår hållbarhetsagenda Hållbarhetsmål 2023 Så arbetar Bonava Lyckliga grannskap för fler Miljöhänsyn i allt Människan i centrum Effektiv styrning Hållbarhetsnoter GRI-index FN:s Global Compact Revisors yttrande Övrig information v — 154Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 Övrig information Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia Kapitalstruktur och finansiering Bostadsutveckling är en kapitalintensiv verksamhet och i Bonavas balansräkning finns tillgångar i form av mark och pågående bostadsprojekt som behöver finansiering. På flera av våra marknader sker större delen av inbetalningarna först när kunderna får tillträde till sina hem vilket ställer krav på hur vi hanterar koncernens likviditet, finansiering och finan- siella risker. Verksamheten finansieras i lokala valutor med interna lån från Bonavas Treasury. Bonavas främsta likvidi- tetskällor är kassaflödet från den löpande verksamheten samt upplåning från externa långivare. Koncernens finansiella risker regleras av en finanspolicy och hanteras centralt. Mer information om hantering av finansiella risker återfinns i koncernens not 24. Grön finansiering Bonava har sedan 2020 ett grönt finansieringsramverk, som är ytterligare en byggsten i Bonavas ambitiösa hållbarhets- arbete. Genom ramverket kan Bonava emittera obligationer och uppta lån där likviden används för finansiering av hållbar bostadsutveckling med syfte att främja positiva miljöeffek- ter. De gröna tillgångarna har utgjorts av mark och projekt i Sverige, Finland och Tyskland som ska certifieras i enlighet med Svanenmärkning, eller med viss energiklassificering. Mer information om det gröna finansieringsramverket åter- finns på bonava.com, respektive i den fördjupade hållbar- hetsinformationen på sidan 110. Långfristig lånefinansiering Bonava hade under 2023 en revolving credit facility (RCF), med ett rambelopp om 3 miljarder SEK, med Danske bank, Handelsbanken, Nordea, OP Bank, SEB och Swedbank som alla deltog med lika delar. Kreditfaciliteten hade en löptid till januari 2025. Faciliteten användes dels som säkerhet för Bonavas program för företagscertifikat, dels för direkta lån. Under 2023 användes företagscertifikat endast i begränsad omfattning. Bonava hade även fyra tidsbundna lån från AB Svensk Exportkredit (SEK) om sammanlagt 100 MEUR fördelat på förfall 2025, 2026 samt 2027. Dessutom fanns bilaterala lån med affärsbanker. Inga av Bonavas lån hade säkerheter. Samtliga lån löpte med rörlig ränta och hade kovenanter knutna till soliditet och räntetäckningsgrad. Under 2023 omförhandlades Bonavas RCF och tids- bundna lån. De nya lånen betalas ut 2024, löper till 2027 och ersätter samtliga tidigare faciliteter och bilaterala lån. Företagsobligationer Bonava hade en grön företagsobligation om 1 200 MSEK utestående, med förfallodag i mars 2024. Obligationen är noterad på Nasdaqs lista för hållbara obligationer (Nasdaq Sustainable Bond List) och finansierar initialt projekt med Svanenmärkning. I januari 2024 förlängdes obligationen med tre år, och det nya förfallet blir därmed 2027. Företagscertifikat Bonava hade 2023 ett svenskt företagscertifikatprogram om 3 miljarder SEK. Programmet var registrerat hos Euroclear och kunde utnyttjas i SEK eller EUR. Emissionsinstitut var Danske Bank, SEB, Svenska Handelsbanken och Swedbank. Det fanns även ett företagscertifikatprogram i Finland om 250 MEUR, i syfte att diversifiera finansieringskällorna till en ytterligare kapitalmarknad. Den RCF om 3 miljarder SEK som beskrivits ovan funge- rade som back-up facilitet för utestående certifikat under båda programmen, i det fall att marknaden för företagscertifikat inte skulle vara tillgänglig när refinansiering av certifikaten skulle ske. Mer information återfinns i informationsbroschyren före- tagscertifikatprogram samt presentation till certifikatinveste- rare på bonava.com. Kort finansiering Bonava hade 2023 kreditramar hos banker i form av bekräf- tade kontokrediter med 364-dagars löptid. Utöver det fanns även möjlighet att ta upp penningmarknadslån, dock utan att bankerna var förbundna att ge kredit. Finansiering per den 31 december 2023 Lånetyp Valuta Rambelopp Förfallodag Räntebas Utnyttjat belopp Outnyttjat belopp Kontokrediter MSEK 649 < 1år Rörlig 0 649 Företagscertifikat, Sverige MSEK 3 000 < 1år Rörlig 0 3 000 Företagscertifikat, Finland MEUR 250 < 1år Rörlig 0 250 Företagsobligationer MSEK 1 200 < 1år Rörlig 1 200 0 Lån MNOK 500 < 1år Rörlig 500 0 Kreditfacilitet (RCF) MSEK 3 000 < 1år Rörlig 1 689 1 311 Lån MEUR 20 < 1år Rörlig 20 0 Lån MEUR 30 < 1år Rörlig 30 0 Kreditfacilitet MEUR 30 < 1år Rörlig 15 15 Lån MEUR 30 < 1år Rörlig 30 0 Lån MEUR 30 < 1år Rörlig 30 0 Lån MEUR 20 < 1år Rörlig 20 0 * Företagscertifikat ingår i både utnyttjat belopp för RCF och utnyttjat belopp för företagscertifikat Finland Tabellen specificerar Bonava AB:s finansieringsramar. Därutöver finns outnyttjade avtalade krediter för projekt i svenska bostadsrätts- föreningar, finska bostadsaktiebolag. Det finns även möjlighet att ta upp penningmarknadslån där bankerna inte är förbundna att ge kredit. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 155Kapitalstruktur och finansiering Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Projektspecifik finansiering av bostadsrättsföreningar och bostadsaktiebolag I Sverige och Finland säljer Bonava bostäder i bostadsrätts- föreningar respektive bostadsaktiebolag som etableras i samband med att projekten startar. Under byggtiden finan- sieras dessa projekt dels av Bonavas Treasury, dels genom projektspecifika lån hos banker, där utbetalningen av lånen sker i takt med att byggnationen fortskrider. Låntagare är bostadsrättsföreningen respektive bostadsaktiebolaget. Dessa lån konsolideras i Bonavas koncernbalansräkning, vilket beror på att Bonava anser sig ha bestämmande infly- tande över bostadsrättsföreningarna och bostadsaktiebola- gen under produktionstiden. Detta medför att Bonava rap- porterar en högre nettoskuld än om dessa lån inte skulle konsolideras. Garantier Bonavas kunder betalar in förskottsbetalningar och dessa förskott kräver säkerheter, exempelvis i form av bankgaran- tier. I exempelvis Tyskland betalas kostnaden för bostaden som byggs i sju omgångar. Förskottsbetalningarna innebär en fördel för Bonava, i och med att de bidrar med att finan- siera bostadsprojekten. Förutom säkerhet för förskott behövs på vissa marknader även säkerhet för fullgörande, alltså en säkerhet för att Bonava ska färdigställa bostäderna i fråga. Den säkerheten ges i form av garanti utfärdad av bank eller kreditförsäkrings- bolag, och det medför ett stort behov av kreditlimiter hos dessa motparter. Säkerhet kan i vissa fall även utgöras av garantier utfärdade av ett bolag i koncernen. Säsongsvariationer påverkar skuldsättning Både Bonavas verksamhet och nettoskuld uppvisar stora säsongsvariationer. Under årets första tre kvartal ökar van- ligtvis skulderna till följd av många startade projekt och många bostäder i produktion. Under det tredje kvartalet är skuldsättningen normalt som högst, då bostäder som är nära färdigställande binder som mest kapital. Under det fjärde kvartalet överlämnas många bostäder till kunder, vilket genererar kassainflöden som sedan minskar nettoskulden. Utöver starter av projekt och överlämning av bostäder till kunder påverkas Bonavas skuldsättning även av investe- ringar och desinvesteringar i mark. Dessa är inte säsongsbundna. Diagrammen nedan visar hur tillgångar, kassaflöde och nettoskuld utvecklas mellan kvartalen samt hur stor del av skuldsättningen som utgörs av bostadsrättsförenings- och bostadsaktiebolagsfinansiering. 0 8 16 24 32 Kv4Kv3Kv2Kv1Kv4Kv3Kv2Kv1 SEK Mdr Pågående bostadsprojekt Exploateringsfastigheter Färdigställda bostäder 2022 2023 S:t Petersburg Norge Övriga tillgångar Förvaltningsfastigheter Fördelning av tillgångar i balansräkningen –2 000 –1 000 0 1 000 Kv4Kv3Kv2Kv1Kv4Kv3Kv2Kv1 MSEK 2022 2023 Kassaflöde före finansiering 0 3 000 6 000 9 000 Kv4Kv3Kv2Kv1Kv4Kv3Kv2Kv1 2022 2023 Nettoskuld i bostadsrättsföreningar/ bostadsaktiebolag Övrig nettoskuld MSEK Nettoskuld Specifikation nettoskuld 2023 2022 Långfristiga räntebärande fordringar 1) 582 2 Kortfristiga räntebärande fordringar 1) 108 18 Likvida medel 180 303 Räntebärande fordringar 870 324 Långfristiga räntebärande skulder 227 4 050 Kortfristiga räntebärande skulder 5 594 3 533 Räntebärande skulder 2) 5 821 7 583 Nettoskuld 4 951 7 259 Varav S:t Petersburg 3) 0 275 1) Som del av de långfristiga- och kortfristiga räntebärande fordringarna ingår säljarreverserna som ställts ut till köparen av den norska verksamheten, se ytter- ligare information i not 8. 2) Varav gröna lån 2 889 (3268) MSEK. Den belånade gröna tillgångsbasen bestod av tillgångar i Sverige som är, eller kommer att bli, certifierade med Svanenmärk- ning samt specifika projekt i Finland och Tyskland med energiklass A eller B. 3) Verksamhet S:t Petersburg redovisas som verksamhet under avveckling, se not 28. Andel av nettoskuld som avser bostadsrätts- föeningar och bostadsaktiebolag 2023 2022 Likvida medel 13 17 Bruttolåneskuld 816 1 767 Nettoskuld i bostadsrättsföreningar och bostadsaktiebolag 803 1 751 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 156Kapitalstruktur och finansiering Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Olika betalningsmodeller och kassaflöden på våra marknader Betalningsmodeller och kassaflöden mellan Bonavas marknader och kundsegment skiljer sig åt. Kassaflödes- profilen från konsumentaffären skiljer sig mellan Bonavas mark nader, medan upplägget för kassaflödet i investerar- affären förhandlas mellan parterna i varje enskild affär på alla marknader. Kassaflödesprofil för konsumentaffären på Bonavas marknader Kassaflöde från konsumenter Två huvudsakliga profiler: Handpenning vid köp och huvud sakling betalning vid överlämnande. Modellen används i Sverige och Baltikum. Flera delbetalningar under projekts gång. Modellen används i Tyskland och Finland. Kassaflöde till leverantörer Modellen används på alla marknader. Schablon av ackumulerat kassaflödeProjektstart Projektöverlämnande 0% 100% Regelverk och traditioner varierar mellan Bonavas marknader, vilket gör att konsumentsegmentet har olika kassaflödes profiler. I Tyskland erlägger kunder- na flera delbetalningar enligt gällande regelverk. Det innebär att vi har lågt sysselsatt kapital i pro- jekten under pågående produktion. Finland har en liknande betalningsmodell. I Sverige och Baltikum betalar kunderna en mindre handpenning vid projekt- start medan den huvud sak liga betalningen sker vid överlämnandet av bostaden. Det innebär ett betyd- ligt högre sysselsatt kapital under produktionstiden. Vissa utbetalningar till leverantörer görs före produktionsstart, till exempel för mark och arkitekt- arbete. Utbetalningar för material och entreprenader sker kontinuerligt under byggtiden och kan ibland fortsätta även efter överlämnandet till kund, till exempel för att färdigställa grannskapet. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 157Lokala betalningsmodeller Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Bonava-aktien och ägarna Bonava-aktien är sedan 9 juni 2016 noterad på Nasdaq Stockholm. Sedan januari 2021 ingår aktien i segment Mid Cap. Bonava har två aktieslag, en A-aktie och en B-aktie, vilka båda är upptagna till handel på Nasdaq. Varje A-aktie är berättigad till tio röster och varje B-aktie är berättigad till en röst. Aktiekapitalet uppgick per den 31 december 2023 till 434 MSEK fördelat på 108 435 822 aktier och 208 829 760 röster. Antalet A-aktier uppgick till 11 154 882 och antalet B-aktier till 97 280 940. Läs mer om aktiekapitalets utveckling på bonava.com/aktien/aktiekapitalets-utveckling. Ägare och ägarstruktur Antalet aktieägare uppgick vid årets utgång till 30 385. Den största aktieägaren, Nordstjernan AB, kontrollerade 49,4 procent av rösterna och 24,5 procent av kapitalet. Ingen annan aktieägare innehar, direkt eller indirekt, mer än 10 procent av aktierna i Bonava (röster eller kapital). Vid årets utgång ägde svenska institutioner och företag 49,9 procent av kapitalet och 65,2 procent av rösterna. Det utländ- ska ägandet uppgick till 19,5 procent. Utveckling under året Priset på Bonavas B-aktie gick under året ned med 55,37 procent, samtidigt som OMXSPI under sam- ma period ökade med 15,48 procent. Sista betal - kurs per den 29 december 2023 var 13,25 SEK per A- aktie och 13,13 SEK per B-aktie, motsvarande ett börsvärde om 1,4 miljarder SEK. Svenska institutionella ägare, 65,2% Svenska privatpersoner, 20,6% Utländska institutionella ägare, 6,8% Övriga, 4,0% Anonymt ägande, 3,4% Ägarkategorier Sverige, 88,7% Storbritannien, 4,4% USA, 2,2% Finland, 0,4% Norge, 0,3% Övriga länder, 0,6% Okänt land, 3,4% Ägarfördelning per land Marknadsandel (handel) Nasdaq, 55,6% Cboe Global Markets, 35,8% London Stock Exchange, 5,0% Aquis Stock Exchange, 2,4% ITG Posit, 0,6% Liquidnet EU Limited Equity MTF, 0,4% Sigma-X, 0,2% Största ägare per 31 december 2023 Största aktieägare Antal A-aktier Antal B-aktier Innehav, % Röster, % Nordstjernan 8 500 000 18 077 265 24,5 49,4 Fjärde AP-fonden 131 462 9 891 274 9,2 5,4 Schroders 0 6 539 674 6,0 3,1 Nordea Liv & Pension 48 6 051 497 5,6 2,9 Swedbank Robur Fonder 0 4 719 535 4,4 2,3 Avanza Pension 38 594 3 410 039 3,2 1,8 Janus Henderson Investors 0 2 548 474 2,4 1,2 Dimensional Fund Advisors 0 1 826 649 1,7 0,9 Bonava AB 0 1 245 355 1,1 0,6 Charles Schwab Investment Management Inc 0 1 167 618 1,1 0,6 Delsumma 10 största aktieägare 8 670 104 55 477 380 59,2 68,1 Övriga 2 484 778 41 803 560 40,8 31,9 Totalt antal aktier 11 154 882 97 280 940 100,0 100,0 Ägarstorleksfördelning per 31 december 2023 Storleksklass Ägare, antal Ägare, % Antal aktier Kapital, % Röster, % 1–500 22 794 75,0 3 347 541 3,1 3,6 501–1 000 3 418 11,2 2 775 651 2,6 2,6 1 001–10 000 3 750 12,3 10 939 054 10,1 8,3 10 001–1 000 000 411 1,4 20 979 816 19,3 13,5 1 000 001–5 000 000 8 0,0 16 078 040 14,8 7,9 5 000 001– 4 0,0 49 191 220 45,4 60,8 Okänd innehavsstorlek 5 124 500 4,7 3,4 Totalt 30 385 100,0 108 435 822 100,0 100,0 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 158Bonava-aktien och ägarna Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Omsättning och handel Den genomsnittliga dagsomsättningen av antalet B-aktier uppgick under året till 755 935. Bonavas B-aktier handlades på flera olika marknadsplatser varav Nasdaq Stockholm svarade för 55,64 procent av omsättningen. Genomsnittlig dagsomsättning (antal aktier) 2023 A-aktier 2 066 B-aktier 755 935 Handel i B-aktien 2023 Antal omsatta aktier, miljoner 189,7 Värdet av omsatta aktier, per 31 december 3,9 SEK Mdr Genomsnitt dagsomsättning 15,5 MSEK Utdelning och utdelningspolicy Bonavas utdelningspolicy är att årligen dela ut 40 procent av årets resultat efter skatt över tid. I det nya finansierings- paketet finns begränsningar att lämna utdelning under de tre kommande åren. För räkenskapsåret 2023 föreslår styrel- sen att ingen utdelning ska lämnas. Återköp av egna aktier Årsstämman 2023 beslutade att bolaget ska äga rätt att åter- köpa B-aktier i bolaget i syfte att täcka kostnaderna som kan uppkomma till följd av 2023 års aktieprogram. Under 2023 återköptes inga B-aktier. Per den 31 december 2023 fanns 1245 355 B-aktier i eget förvar. Konvertering av aktier Enligt Bonavas bolagsordning har ägare till A-aktier rätt att omvandla dessa till B-aktier. Under 2023 konverterades totalt 40 100 A-aktier till 40 100 B-aktier. LTIP 2023 Bonava har sedan tidigare två långsiktiga aktiebaserade incitamentsprogram som omfattar totalt cirka 40 personer. På årsstämman den 3 april 2023 beslutades att införa ytter- ligare ett aktiebaserat incitamentsprogram som omfattar koncernledningen och vissa nyckelpersoner, totalt cirka 50 personer. För mer information se koncernens not 4. Företrädesemission Under februari 2024 genomförde Bonava en fullt garanterad företrädesemission som tillförde bolaget cirka 1 050 MSEK före avdrag för emissionskostnader. Emissionen blev över- tecknad med 169,7 procent. Till följd av företrädesemissio- nen har Bonavas aktiekapital ökat med 104 580 931 kronor till 538 324 219 kronor. Det totala antalet aktier har ökat med 22 139 706 A-aktier och 192 241 228 B-aktier, till sam- manlagt 321 571 401 aktier, varav 33 209 559 A-aktier och 288 361 842 B-aktier. Data per aktie per 31 december 2023 2022 Börskurs A-aktien, SEK 13,25 30,80 Börskurs B-aktien, SEK 13,13 29,42 Högsta notering, B-aktien, SEK 34,20 82,65 Lägsta notering, B-aktien, SEK 10,91 24,62 Aktiekursutveckling, % –55,37 –62,40 Eget kapital per aktie, SEK 61,58 74,45 Utdelning, SEK 0,00 1) 0,00 1) Totalavkastning, % –55,37 –58,58 Direktavkastning, % 0 2) 0 2) Resultat per aktie 3) , SEK –10,66 4,10 Kassaflöde från löpande verksamheten per aktie, SEK –3,15 –30,25 P/E-tal –0,8 7,2 Antal aktier 108 435 822 108 435 822 Antal aktieägare 30 385 32 470 1) Av styrelsen föreslagen. 2) Baseras på föreslagen utdelning. 3) Före och efter utspädning. Analytiker som följer Bonava Namn ABG Sundal Collier Fredrik Stensved, Markus Henriksson Carnegie Investment Erik Granström, Fredrik Cyon DNB Markets Simen Mortensen Handelsbanken Capital Markets Johan Edberg, Oscar Lindquist Nordea Markets David Flemmich SEB Equities Keivan Shirvanpour Kepler Cheuvreux Jan Ihrfelt Källa sid 158–159: Monitor av Modular Finance AB. Sammanställd och bearbetad data från bland annat Euroclear, Morningstar och Finans inspektionen. Bonava B kurs- och omsättningsutveckling 2023 Bonava B kursutveckling 2016–2023 Bonava B OMX Stockholm Index Nasdaq Övriga SEK Volym, 1 000-tal 0 5 000 10 000 15 000 20 000 DecNovOktSepAugJulJunMajAprMarFebJan 0 10 20 30 40 Bonava B OMX Stockholm Index SEK 0 50 100 150 200 250 300 Juni -23Juni-22Juni -21Juni -20Juni -19Juni -18Juni -17Juni -16 Snabbfakta Handelsplats Nasdaq Stockholm Segment/sektor Financials/ Real estate Aktieslag A-aktie och B-aktie Antal aktier 108 435 822 Börsvärde 31 dec 2023 1,4 SEK Mdr ISIN kod B-aktie SE0008091581 ISIN kod A-aktie SE0008091573 tickerkoder Nasdaq: BONAV B Bloomberg BONAVA:SS Reuters BONAVb.ST Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 159Bonava-aktien och ägarna Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Bostadsrelaterade nyckeltal 1) Antal om inget annat anges 2023 2022 2021 2020 2019 Byggrätter 28 900 29 400 28 000 25 800 27 600 Varav byggrätter utanför balansräkningen 8 200 11 350 13 500 10 100 11 590 Bostadsutveckling till konsumenter Sålda bostäder 1 242 1 682 3 438 3 086 3 100 Försäljningvärde av sålda bostader, MSEK 4 795 6 096 11 239 10 805 10 487 Startade bostäder 1 082 1 428 3 297 3 164 2 211 Bostäder i pågående produktion 2 153 3 871 5 271 4 615 4 877 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 36 51 58 55 60 Reservationsgrad i pågående produktion, % 3 1 4 4 3 Färdigställandegrad i pågående produktion, % 61 56 43 49 44 Bostäder till salu (pågående och färdigställda) 1 875 2 042 2 295 2 434 2 356 Resultatavräknade bostäder 2 419 2 744 3 002 3 463 3 390 Värdet av sålda, ej resultatavräknade bostäder, MSEK 4 363 8 220 11 828 10 419 12 215 Bostadsutveckling till investerare Sålda bostäder 251 854 1 028 1 678 1 244 Försäljningvärde av sålda bostader, MSEK 802 2 162 2 863 4 221 2 409 Startade bostäder 251 1 085 1 223 1 481 1 441 av vilka förvaltningsfastigheter 231 195 Bostäder i pågående produktion 902 2 627 3 363 3 421 3 434 av vilka förvaltningsfastigheter 426 195 Försäljningsgrad i pågående produktion, % 2) 100 100 94 100 94 Färdigställandegrad i pågående produktion, % 2) 45 47 41 37 33 Resultatavräknade bostäder 1 550 1 625 1 476 1 494 1 271 Värdet av sålda, ej resultatavräknade bostäder, MSEK 2 766 5 746 6 510 7 525 6 610 1) Kvarvarande verksamhet. 2022–2019 har omräknats från föregående års årsredovisning. 2) Exklusive förvaltningsfastigheter. Finansiella nyckeltal 3) MSEK om inget annat anges 2023 2022 2021 2020 2019 Avkastning på sysselsatt kapital, % 4) 5) 4,3 6,9 9,6 7,9 8,1 Räntetäckningsgrad, ggr 5) –1,1 4,4 7,7 8,3 7,7 Soliditet, % 34,6 31,2 35,1 34,6 32,1 Räntebärande skulder/balansomslutning, % 30,5 29,6 18,9 20,6 31,5 Nettoskuld 4 951 7 259 3 313 3 311 6 873 Nettoskuld exkl BAB/BRF 4 297 5 802 2 121 2 061 4 525 Nettoskuldsättningsgrad, ggr 0,8 0,9 0,4 0,4 0,9 Sysselsatt kapital vid periodens slut 12 422 15 568 12 794 12 641 14 933 Sysselsatt kapital, genomsnitt 14 707 14 816 12 677 13 953 14 579 Kapitalomsättningshastighet, ggr 5) 0,9 1,1 1,3 1,2 1,1 Andel riskbärande kapital, % 34,7 31,4 35,6 35,2 32,7 Genomsnittlig ränta vid periodens slut, % 6) 7,07 4,03 2,38 2,18 1,12 Genomsnittlig räntebindningstid, år 6) 0,1 0,2 0,2 0,1 0,1 Genomsnittlig ränta vid periodens slut, % 7) 5,58 3,70 1,65 1,50 1,23 Genomsnittlig räntebindningstid, år 7) 0,4 0,3 0,2 0,3 0,3 Data per aktie Resultat efter skatt, SEK 8) –10,66 4,10 6,64 4,92 3,84 Kassaflöde från löpande verksamhet, SEK –3,15 –30,25 6,71 35,30 3,55 Utdelning SEK 9) 3,50 5,25 Eget kapital SEK 61,58 74,49 77,64 73,77 70,08 Antal aktier i miljoner, genomsnitt 107,2 107,2 107,2 107,4 107,6 3) Inklusive avvecklad verksamhet fram till tidpunkten för avyttring. 2022–2019 har omräknats från föregående års årsredovisning. 4) Före jämförelsestörande poster. För beskrivning av jämförelsestörande poster, se noterna 1 och 25. 5) Beräkningar görs på ett 12-månaders genomsnitt. 6) Exklusive lån i svenska bostadsrättsföreningar, finska bostads aktiebolag och leasingavtal. För mer information se rubriken ”Byggfinansiering av bostadsrätts föreningar ochbostadsaktiebolag” under avsnittet ”Kapitalstruktur och finansiering”. 7) Avser lån i svenska bostadsrättsföreningar och finska bostadsaktie bolag. För mer information se rubriken ”Bygg- finansiering av bostadsrättsföreningar och bostadsaktiebolag” under avsnittet ”Kapitalstruktur och finansiering”. 8) Exklusive avvecklad verksamhet. 9) Utdelning 2023 avser styrelsens förslag till årsstämman. Femårsöversikt Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 160Femårsöversikt Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Definitioner Finansiella nyckeltal Andel riskbärande kapital Summan av eget kapital och uppskjutna skatte- skulder i procent avsumma tillgångar. Avkastning på eget kapital Resultatet efter skatt i procent av genomsnittligt eget kapital. Avkastning på sysselsatt kapital Resultatet efter finansiella poster (exklusive jäm förelsestörande poster) med åter läggning av räntekost nader för rullande 12 månader i procent av genomsnittligt sysselsatt kapital. Balansomslutning Summan av tillgångar respektive skulder och eget kapital. Bruttomarginal Bruttoresultat i procent av nettoomsättning. Direktavkastning Utdelning i procent av börskursen vid årets slut. Genomsnittlig ränta Nominell ränta vägd med balansdagens utestående ränte bärande skulder. Genomsnittlig räntebindningstid Återstående räntebindningstid vägd med utestående ränte bärande skulder. Genomsnittligt eget kapital Medeltalet av redovisat eget kapital de fem senaste kvartalen. Genomsnittligt sysselsatt kapital Medeltalet av sysselsatt kapital de fem senaste kvartalen. Jämförelsestörande poster Materiella engångsposter i rörelseresultatet vilkas resultateffekter är viktiga att uppmärk samma när periodens finansiella resultat jämförs med tidigare perioder. Bonava använder sig bland annat av de alternativa nyckeltalen avkastning på sysselsatt kapital, nettoskuld och soliditet. Koncernen anser att nyckeltalen är användbara för användarna av den finansiella rapporten som ett komplement för att bedöma koncernens möjlighet att lämna utdelning, förmåga att genomföra strategiska investeringar, förutsättningar för att leva upp till finansiella åtaganden, samt för att kunna utvärdera lönsamheten. Beräkningar av och ytterligare information om de alternativa nyckeltalen finns på bonava.com/investor relations/ finansiell-information. Koncernen definierar nyckel talen enligt nedan. Jämförelsetalen har räknats om. Kapitalomsättningshastighet Nettoomsättning för rullande 12 månader dividerad med genomsnittligt sysselsatt kapital. Kostnader för produktion Nedlagda kostnader för mark, utvecklingskostna- der som arkitekter och övriga byggherrekostnader, anslutningsavgifter och uppförande av byggnad. Nettoomsättning Nettoomsättningen redovisas vid tidpunkt för överlämnande av bostaden till slutkund. Fastig- hetsförsäljningar redovisas per den tidpunkt då väsentliga risker och förmåner överförts till köpa- ren, vilket normalt sammanfaller med tillträde till fastigheten. Nettointäkt avser samma definition. Nettoskuld Räntebärande skulder och avsättningar minus räntebärande tillgångar inklusive likvida medel. Nettoskuldsättningsgrad Nettoskuld dividerad med eget kapital. Resultat per aktie Årets resultat dividerat med ettvägt genomsnitt av antal aktier under året. Resultat per aktie justerat för jämförelsestörande poster Periodens resultat före jämförelsestörande poster dividerat med ett vägt genomsnitt av antal aktier under året. Räntebärande skulder / Balansomslutning Räntebärande skulder dividerade med balansomslutning Räntetäckningsgrad Resultat efter finansielle poster plus finansiella kostnader dividerat med finansiella kostnader. Beräkning sker på rullande 12 månader. Rörelsemarginal Rörelseresultat i procent av netto omsättningen. Soliditet Summan av eget kapital i procent av summa tillgångar. Sysselsatt kapital Balansomslutningen minskad med icke räntebärande skulder, inklusive uppskjutna skatte skulder. Totalavkastning Summa av aktiekursens förändring under året och utbetald utdelning i förhållande till aktie kursen vid årets början. Underliggande bruttomarginal Bruttoresultat före resultat från marknadsför- säljningar, nedskrivningar och riskavsättningar i procent av nettoomsättning. Branschrelaterade definitioner Bostäder i pågående produktion Avser tiden från byggstart fram till färdig ställande av byggnad. Enbostad anses färdigställd efter genomförd slutbesiktning. Bostäder till salu Avser antal bostäder, i pågående produktion eller färdigställande, som är tillgängliga för försäljning. Byggrätt Bedömd möjlighet att bebygga ett mark område. För bostäder motsvarar en byggrätt antingen en lägenhet, radhus eller fristående småhus. För att förfoga över en byggrätt krävs antingen ägande avmarken eller option på att äga marken. Byggstart Det tillfälle när Bonava påbörjar produktionen av en byggnad. Vid detta tillfälle övergår balanserade utgifter för mark och utvecklingskostnader till pågående bostadsprojekt. Exploateringsfastigheter Avser Bonavas innehav av mark- och bygg rätter för framtida bostadsutveckling samt aktiverade projektutvecklingsutgifter. Färdigställda bostäder Avser bostäder där slutbesiktning har skett men bostaden ännu inte har sålts, alternativt där den färdigställda bostaden sålts men ännu ej tillträtts av köparen. Färdigställandegrad Bokförda kostnader i relation till beräknade totala kostnader i pågående bostadsprojekt. Försäljningsgrad Antal sålda bostäder i produktion i relation till totalt antal bostäder i produktion. Exklusive Build-to-Manage. Försäljningsvärdet Försäljningsvärdet av sålda bostäder där bindande försäljningsavtal är tecknat med kunden och bostaden har byggstartats Resultatavräknade bostäder Antal sålda bostäder som tillträtts av köparen. Vid köparens tillträde redovisas köpe skillingen som nettoomsättning och nedlagda utgifter för bosta- den redovisas som kostnader för produktion. Reservationsgrad Antal reserverade bostäder i produktion i r elation till totalt antal bostäder i produktion. Sålda bostäder Antal bostäder där bindande försäljnings avtal är tecknat med kunden och beslut om byggstart har fattats. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 161Definitioner Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Information till aktieägare Årsstämma 2024 Årsstämman i Bonava AB (publ) kommer att hållas onsdagen den 10 april 2024 i Stockholm. Samtliga stämmohandlingar finns tillgängliga på: bonava.com/bolagsstamma/arsstamma-2024 Deltagande Aktieägare som önskar delta i stämman ska: • dels vara införd i den av Euroclear Sweden AB förda aktieboken senast tisdagen den 2 april 2024, • dels senast torsdagen den 4 april 2024 anmäla sitt deltagande till bolaget. Anmälan Anmälan kan göras: På Bonavas hemsida: bonava.com/bolagsstamma/arsstamma-2024 (aktieägare som är fysiska personer) Per telefon till Euroclear: 08-402 92 26 på vardagar mellan kl 9:00 och 16:00 Per brev till adress: Bonava AB, c/o Euroclear Sweden AB Box 191, 101 23 Stockholm IR-kontakt Anna Falck Fyhrlund Head of Investor Relations [email protected] Tel: +46 70 760 49 14 Förvaltarregistrerade aktier Den som låtit förvaltarregistrera sina aktier måste, för att ha rätt att delta i stämman, tillfälligt registrera aktierna i eget namn hos Euroclear Sweden AB. Framställningen av bolagsstämmoaktieboken per avstämningsdagen den 2 april 2024 kommer att beakta rösträttsregistreringar som har gjorts senast den 4 april 2024. Detta innebär att aktieägare bör underrätta sin förvaltare om detta i god tid före denna dag. Förslag till utdelning Styrelsen föreslår att ingen utdelning lämnas för verksamhetsåret 2023. Finansiell kalender Delårsrapport, kv. 1 jan–mar 2024 24 april 2024 Delårsrapport, kv. 2 jan–jun 2024 19 juli 2024 Delårsrapport, kv. 3 jan–sep 2024 27 oktober 2024 Bokslutskommuniké jan–dec 2024 3 februari 2025 Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 162Information till aktieägare Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Kontaktinformation Bonava AB (publ), 556928-0380 Postadress: Box 12064 102 22 Stockholm, Sverige Besöksadress: Lindhagensgatan 74 112 18 Stockholm Tel. +46 8 409 544 00 bonava.com Bonava Tyskland Am Nordstern 1 15517 Fürstenwalde Tel. +49 3361 670 0 bonava.de Bonava Finland Töölönlahdenkatu 2 00100 Helsinki Tel. +358 10 400 2000 bonava.fi Bonava Estland Toompuiestee 35 101 33 Tallinn Tel. +372 627 4855 bonava.ee Bonava Lettland Brīvības gatve 275 Rīga, LV-1006 Tel. +37 167 567 841 bonava.lv Bonava Litauen L. Zamenhofo. g. 5 Vilnius, LT-06332 Tel. +370 670 64222 bonava.lt Produktion: Bonava i samarbete med Addira. Foto: Stina Gränfors, Björn Jalkeby, Agnes Maltesdotter, Pontus Orre, Annie Otzen, Fredrik Wannerstedt. Folio, Getty, Johnér, Unsplash. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 163Kontaktinformation Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia — Vi har en lång historia av att skapa hem och grannskap 1997 2000-talet 2009 2016 2018 2019 2021 2021 20231930-talet NCC förvärvar SIAB och etablerar närvaro i Tyskland. Bostäder blir ett eget affärsområde i NCC. Tyskland blir Bonavas största marknad. Avveckling av den danska verksamheten. Försäljning av verksamheten i Norge och S:t Petersburg Första husen byggs. Fortsatt geografisk expansion i Norden och Tyskland. Avknoppning av bostäder i eget bolag, Bonava bildas. Förvärv av Urbanium i Norge. Beslut att avveckla verksamheten i S:t Petersburg. Bonava års- och hållbarhetsredovisning 2023 164 Verksamhet Bolagsstyrning Finansiell rapportering Fördjupad hållbarhetsinformation Övrig information Kapitalstruktur och finansiering Lokala betalningsmodeller Bonava-aktien och ägarna Femårsöversikt Definitioner Information till aktieägarna Kontaktinformation Historia— Den officiella originalversionen av Års- och hållbarhetsredovisningen 2023 är upprättad på svenska i formatet för enhetlig elektronisk rapportering (ESEF). Se bonava.com under Investerare, Rapporter och presentationer. Bonava AB (publ), 556928-0380 Postadress: Box 12064, 102 22 Stockholm, Sverige Besöksadress: Lindhagensgatan 74, 112 18 Stockholm +46 8 409 544 00, bonava.com

AI Terminal

More from Bonava

Talk to a Data Expert