Annual Report (ESEF) • Apr 29, 2024
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Download Source FileCuentas anuales consolidadas e Informe de gestión consolidado correspondientes al ejercicio anual terminado el 31 de diciembre de 2023
II
(En miles de euros)
A 31 de diciembre
| ACTIVOS | 2023 | 2022 |
|---|---|---|
| ACTIVOS NO CORRIENTES: | ||
| Inmovilizado material (Nota 6) | 14.666 | 14.272 |
| Activos intangibles (Nota 7.1) | 76 | 67 |
| Derechos de uso (Nota 7.2) | 1.243 | 1.312 |
| Inversiones en asociadas (Nota 8) | 45 | 45 |
| Activos por impuestos diferidos (Nota 14) | 896 | 994 |
| Otros activos financieros a coste amortizado (Nota 9) | 96 | 95 |
| Total activos no corrientes | 17.022 | 16.785 |
| ACTIVOS CORRIENTES: | ||
| Existencias (Nota 10) | 33.107 | 29.739 |
| Clientes y otros deudores (Nota 9) | 5.814 | 5.509 |
| Administraciones Públicas, deudoras (Nota 14) | 310 | 438 |
| Cuentas a cobrar, empresas vinculadas (Notas 9 y 16) | - | 310 |
| Otras cuentas a cobrar (Nota 9) | 86 | 39 |
| Efectivo y equivalentes al efectivo | 157 | 60 |
| Total activos corrientes | 39.474 | 36.095 |
| TOTAL ACTIVOS | 56.496 | 52.880 |
A 31 de diciembre
| PATRIMONIO NETO Y PASIVOS | 2023 | 2022 |
|---|---|---|
| PATRIMONIO NETO (Nota 11): | ||
| Capital ordinario | 3.793 | 3.793 |
| Acciones propias | (988) | (988) |
| Reservas y ganancias acumuladas | 17.719 | 18.014 |
| Diferencia acumulada de tipo de cambio | 27 | 29 |
| Participaciones no dominantes | 171 | 153 |
| Total patrimonio neto | 20.722 | 21.001 |
| PASIVOS | ||
| PASIVOS NO CORRIENTES: | ||
| Ingresos diferidos (Nota 12) | 1.730 | 1.649 |
| Deuda financiera (Nota 13) | 6.595 | 8.706 |
| Otros pasivos financieros (Nota 13) | 1.500 | - |
| Pasivos por impuestos diferidos (Nota 14) | 9 | 9 |
| Total pasivos no corrientes | 9.834 | 10.364 |
| PASIVOS CORRIENTES: | ||
| Provisiones a corto plazo | 19 | 16 |
| Proveedores y otras cuentas a pagar (Nota 13) | 9.051 | 8.410 |
| Deuda financiera (Nota 13) | 15.706 | 12.544 |
| Otros pasivos financieros (Nota 13) | 210 | - |
| Administraciones Públicas, acreedoras (Nota 14) | 954 | 545 |
| Total pasivos corrientes | 25.940 | 21.515 |
| TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVOS | 56.496 | 52.880 |
Las notas de las páginas 5 a 58 son parte integrante de estas cuentas anuales consolidadas.
(En miles de euros)
| Ejercicio finalizado a 31 de diciembre | 2023 | 2022 | |
|---|---|---|---|
| Importe neto de la cifra de negocios (Nota 15) | 17.361 | 18.276 | |
| Variación de existencias de productos terminados y en curso de fabricación (nota 10) | 3.127 | 2.754 | |
| Aprovisionamientos (Nota 15) | (10.301) | (10.877) | |
| Margen bruto | 10.187 | 10.154 | |
| Otros ingresos de explotación (Nota 15) | 517 | 450 | |
| Subvenciones de capital transferidas al resultado (Nota 12) | 216 | 203 | |
| Gastos de personal (Nota 15) | (4.755) | (4.445) | |
| Amortizaciones (Notas 6 y 7) | (1.857) | (1.661) | |
| Deterioro y resultado por enajenaciones del inmovilizado | 30 | 120 | |
| Deterioro de valor de activos a coste amortizado (Nota 9) | - | (41) | |
| Otros gastos de explotación (Nota 15) | (3.589) | (3.458) | |
| (9.438) | (8.832) | ||
| BENEFICIO DE EXPLOTACIÓN | 749 | 1.322 | |
| Ingresos financieros (Nota 15) | 5 | 11 | |
| Gastos financieros (Nota 15) | (491) | (268) | |
| Diferencias de cambio netas (Nota 15) | (17) | 2 | |
| BENEFICIO ANTES DE IMPUESTOS | 246 | 1.067 | |
| Impuesto sobre las ganancias (Nota 14) | (101) | (154) | |
| RESULTADO DEL EJERCICIO | 145 | 913 | |
| Atribuible a: | |||
| Propietarios de Bodegas Riojanas, S.A. | 128 | 896 | |
| Participaciones no dominantes | 17 | 17 | |
| 145 | 913 | ||
| Otro resultado global | |||
| Partidas que puedan clasificarse con posterioridad al resultado | |||
| Diferencias de conversión en moneda extranjera | (2) | 4 | |
| RESULTADO GLOBAL TOTAL DEL PERIODO, NETO DE IMPUESTOS | 143 | 917 | |
| Atribuible a: | |||
| Propietarios de Bodegas Riojanas, S.A. | 126 | 900 | |
| Participaciones no dominantes | 17 | 17 | |
| 143 | 917 | ||
| Ganancias por acción de las actividades continuadas atribuibles a los accionistas de la Sociedad dominante (en euros por acción) (Nota 21): | |||
| Básico | 0,03 | 0,18 | |
| Diluido | 0,03 | 0,18 |
Las notas de las páginas 5 a 58 son parte integrante de estas cuentas anuales consolidadas.
(En miles de euros)
Las notas de las páginas 5 a 58 son parte integrante de estas cuentas anuales consolidadas.
| Capital suscrito (Nota 11) | Acciones propias (Nota 11) | Ganancias acumuladas | Total Reserva legal (Nota 11) | Reservas voluntarias y otras de la Sociedad dominante (Nota 11) | Reservas en sociedades consolidadas (Nota 11) | Resultado del ejercicio (Nota 11) | Dividendos (Nota 11) | Diferencia acumulada de tipo de cambio | Participaciones no dominantes | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Al 31 de diciembre de 2021 | 3.793 | (988) | 817 | 16.560 | (429) | 693 | - | - | 25 | 137 |
| Resultado global total del ejercicio 2022 | - | - | - | - | - | - | 896 | - | 4 | 17 |
| Distribución del resultado del ejercicio anterior | - | - | - | 5 | 207 | (693) | - | - | - | - |
| Otros movimientos | - | - | - | - | (42) | - | - | - | - | (1) |
| Al 31 de diciembre de 2022 | 3.793 | (988) | 817 | 16.565 | (264) | 896 | - | - | 29 | 153 |
| Resultado global total del ejercicio 2023 | - | - | - | - | - | - | 128 | - | (2) | 17 |
| Distribución del resultado del ejercicio anterior | - | - | - | (3) | 435 | (896) | - | - | - | - |
| Otros movimientos | - | - | - | 157 | (116) | - | - | - | - | 1 |
| Al 31 de diciembre de 2023 | 3.793 | (988) | 817 | 16.719 | 55 | 128 | - | - | 27 | 171 |
(En miles de euros)
| Notas | 2023 | 2022 |
|---|---|---|
| Flujos de efectivo de LAS actividades de explotación | ||
| Resultado del ejercicio antes de impuestos | 246 | 1.067 |
| Ajustes por: | ||
| Dotación amortización 6 y 7 | 1.857 | 1.661 |
| Variación de provisiones | 3 | (1) |
| Resultados por bajas y enajenaciones del inmovilizado | (30) | (120) |
| Correcciones valorativas por deterioro | 41 | 41 |
| Ingresos financieros 15 | (5) | (11) |
| Gastos financieros 15 | 491 | 484 |
| Subvenciones de capital transferidas al resultado 12 | (216) | (203) |
| Gastos financieros capitalizados 10 | (642) | (216) |
| 1.499 | 1.635 | |
| Cambios en el capital circulante: | ||
| Existencias | 10 | (2.631) |
| Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar | 9 | (36) |
| Administraciones Públicas, deudoras | 14 | 30 |
| Otros activos corrientes | (47) | |
| Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar | 586 | 2.233 |
| Administraciones Públicas, acreedoras | 409 | 107 |
| Otros pasivos corrientes | - | |
| Otros activos y pasivos no corrientes | (56) | |
| (1.745) | 159 | |
| Efectivo generado por las operaciones | - | 2.861 |
| Impuesto sobre las ganancias cobrado / (pagado) | 14 | 95 |
| Intereses pagados | 13 | (491) |
| Intereses cobrados | 5 | 11 |
| Efectivo neto generado (utilizado) por (en) actividades de explotación | (391) | |
| FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE INVERSIÓN | ||
| Inversiones: | ||
| Activos intangibles y derechos de uso | 7 | (27) |
| Inmovilizado material y activos biológicos | 6 | (2.296) |
| Otros activos financieros no corrientes | (1) | |
| (2.324) | (709) | |
| Desinversión: | ||
| Inmovilizado material | 162 | 120 |
| Efectivo neto generado (utilizado) por (en) actividades de inversión | (2.162) | |
| FLUJOS DE EFECTIVO DE LAS ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN | ||
| Disposiciones de préstamos, líneas de crédito y de descuento | 7.515 | 5.578 |
| Disposiciones de otras deudas | 1.692 | - |
| Amortizaciones de préstamos, líneas de crédito y de descuento | (6.446) | (7.053) |
| Subvenciones, donaciones y legados recibidos | 12 | 353 |
| Pagos por dividendos y remuneraciones de otros instrumentos de patrimonio | (464) | |
| Efectivo neto generado (utilizado) por (en) actividades de financiación | 2.650 | |
| AUMENTO (DISMINUCIÓN) NETA DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTES | 97 | |
| Efectivo y equivalentes al inicio del ejercicio | 60 | |
| Efectivo y equivalentes al final del ejercicio | 157 |
Las notas de las páginas 5 a 58 son parte integrante de estas cuentas anuales consolidadas.
(En miles de euros)
La Sociedad dominante, Bodegas Riojanas, S.A., tiene su domicilio social en Cenicero (La Rioja), calle Estación nº 1, lugar donde radican sus oficinas y su bodega centenaria. La Sociedad dominante cuenta con otra bodega, de construcción más reciente, ubicada en San Vicente de la Sonsierra (La Rioja).
Inicialmente, en 1890, la Sociedad dominante fue fundada como empresa individual, constituyéndose como Sociedad Limitada con la denominación Bodegas Riojanas Román Artacho y Cia., S.L. en el año 1930. La transformación en Sociedad Anónima, con la denominación actual, tuvo lugar en el año 1940.
Desde septiembre de 1997 las acciones de la Sociedad dominante cotizan en las Bolsas de Madrid y Bilbao, así como en el Sistema de Interconexión Bursátil (mercado continuo).
Su objeto social, de acuerdo con lo establecido en el artículo 2 de sus Estatutos Sociales, es la explotación de la industria vinícola en todas sus manifestaciones. En la actualidad, su actividad se centra en la elaboración, envejecimiento, crianza y comercialización de vinos blancos, rosados y, principalmente, tintos, con Denominación de Origen Rioja. Asimismo, la Sociedad dominante comercializa otras bebidas que adquiere ya elaboradas de terceros.
El Grupo está formado, además de por la Sociedad dominante, por 4 sociedades dependientes (Nota 2.d y Anexo).
En el ejercicio 1999 se constituyó la sociedad Bodegas Torreduero, S.A., participada al 99,99% por Bodegas Riojanas, S.A. y con domicilio social en Toro, Zamora. Esta sociedad tiene como objeto social la elaboración y crianza de vinos, básicamente con Denominación de Origen Toro, licores o actividades complementarias a la misma.
Durante el ejercicio 2009 se constituyó una sociedad participada al 100% por Bodegas Riojanas, S.A., denominada Bodegas Riojanas USA Corporation, ubicada en EEUU (Nueva Jersey) cuyo objeto es la comercialización en ese país de los vinos del Grupo.
En el ejercicio 2012 se constituyó la sociedad Bodegas Viore, S.L., participada al 99,96% por Bodegas Riojanas, S.A. y con domicilio social en Toro, Zamora, cuyo objeto social es la producción y venta de vinos, básicamente con Denominación de Origen Rueda. Esta sociedad comenzó su actividad comercializadora durante el ejercicio 2014 y en 2016 finalizó las obras de construcción de la bodega.
Durante 2015 se constituyó la sociedad Veiga Naum, S.L., participada al 54,16% por Bodegas Riojanas, S.A. y con domicilio social en Villareis, Pontevedra, teniendo por objeto social la producción y comercialización de vinos, de denominación de origen Rías Baixas. Esta sociedad comenzó su actividad el ejercicio 2016.
La Sociedad dominante última del Grupo es Bodegas Riojanas, S.A. No existen otras sociedades o personas físicas que controlen el Grupo (Nota 11).
Dadas las actividades a las que se dedican las distintas sociedades del Grupo, las mismas no tienen responsabilidades, gastos, activos, ni provisiones y contingencias de naturaleza medioambiental que pudieran ser significativas en relación con el patrimonio, la situación financiera y los resultados de estas (Nota 19).
El Grupo deposita sus cuentas anuales consolidadas en el Registro Mercantil de La Rioja.
Las cuentas anuales consolidadas del Grupo Bodegas Riojanas del ejercicio 2023 han sido formuladas:
Las cuentas anuales consolidadas del Grupo Bodegas Riojanas correspondientes al ejercicio 2022 fueron aprobadas por la Junta General de Accionistas de Bodegas Riojanas celebrada el 16 de junio de 2023. Las cuentas anuales consolidadas del Grupo y las cuentas anuales de las entidades integradas en el mismo, correspondientes al ejercicio 2023, se encuentran pendientes de aprobación por sus respectivas Juntas Generales de Accionistas, de Socios o por parte del Socio Único. No obstante, el Consejo de Administración de la Sociedad dominante entiende que dichas cuentas anuales serán aprobadas sin ninguna modificación.
Las Cuentas Anuales Consolidadas presentan a efectos comparativos, con cada una de las partidas del balance, de la cuenta de resultados y estado del resultado global, del estado de cambios en el patrimonio neto, y del estado de flujos de efectivo y de la memoria, todos ellos consolidados, además de las cifras del ejercicio 2023, las correspondientes al ejercicio 2021, que formaban parte de las cuentas anuales consolidadas del ejercicio 2022 aprobadas por la Junta General de Accionistas en fecha 16 de junio de 2023.
Durante el ejercicio 2023 han entrado en vigor las siguientes modificaciones de normas contables que, por tanto, han sido tenidas en cuenta en la elaboración de las presentes cuentas anuales consolidadas:
| Normas y modificaciones | Tema / Cuestión | Fecha efectiva |
|---|---|---|
| Modificaciones a la NIC 1 Presentación de estados financieros. Desglose de políticas contables | La entidad debe aplicar la norma en sus primeros estados financieros NIIF para periodos iniciados en o con posterioridad al 1 de enero de 2023. Adoptado por la UE. | Modificación para mejorar la información a revelar y desglosar solo las políticas contables materiales. |
| Modificaciones a la NIC 8 Definición de estimaciones contables | La entidad debe aplicar la norma en sus primeros estados financieros NIIF para periodos iniciados en o con posterioridad al 1 de enero de 2023. Adoptado por la UE. | Aclara la distinción entre políticas contables y estimaciones contables. |
| Modificaciones a la NIC 12 Impuestos diferidos relativos a activos y pasivos financieros derivados de una única transacción | La entidad debe aplicar la norma en sus primeros estados financieros NIIF para periodos iniciados en o con posterioridad al 1 de enero de 2023. Adoptado por la UE. | Impuesto sobre las ganancias. |
| Modificaciones a la NIC 12 Exención temporal obligatoria al reconocimiento de impuestos diferidos relacionados con la entrada en vigor del modelo impositivo internacional del Pilar Dos y requerimientos | La entidad debe aplicar la norma en sus primeros estados financieros NIIF para periodos iniciados en o con posterioridad al 1 de enero de 2023. Adoptado por la UE. | Reforma fiscal. Reglas Impositivas Modelo Pilar Dos. |
Las modificaciones anteriores se han aplicado sin que hayan tenido impactos significativos ni en las cifras reportadas ni en la presentación y desglose de la información, bien por no suponer cambios relevantes, bien por referirse a hechos económicos que no afectan al Grupo Bodegas Riojanas.
Las normas emitidas que no son efectivas a partir del 1 de enero de 2023 y que el Grupo espera adoptar a partir del 1 de enero de 2024 o posteriormente, con posible impacto en el Grupo son las siguientes:
| Área | Tema / Cuestión | Fecha efectiva |
|---|---|---|
| Modificaciones a la NIIF 16 | Pasivos por Arrendamiento en una Transacción de Venta con Arrendamiento posterior | La entidad debe aplicar la norma en sus primeros estados financieros NIIF para periodos iniciados en o con posterioridad al 1 de enero de 2024. Adoptado por la UE. |
| Modificaciones a la NIC 1 | Clasificación de Pasivos como Corrientes o no Corrientes, diferimiento de la Fecha de Vigencia y Presentación de Estados financieros pasivos no Financieros con Restricciones Financieras | La entidad debe aplicar la norma en sus primeros estados financieros NIIF para periodos iniciados en o con posterioridad al 1 de enero de 2024, esta Norma no ha sido todavía adoptada por la UE. |
| Modificaciones a la NIC 7 y NIIF 7 | Requisitos específicos de desglose de información de los acuerdos de financiación con proveedores y sus efectos en los pasivos y flujos de efectivo de la empresa incluyendo el riesgo de liquidez y gestión de los riesgos asociado | La entidad debe aplicar la norma en sus primeros estados financieros NIIF para periodos iniciados en o con posterioridad al 1 de enero de 2024, esta Norma no ha sido todavía adoptada por la UE. |
| Modificaciones a la NIC 21 | Establecimiento del enfoque de cuándo una moneda puede ser intercambiada por otra, y en caso de no serlo, la determinación del tipo de cambio a utilizar | La entidad debe aplicar la norma en sus primeros estados financieros NIIF para periodos iniciados en o con posterioridad al 1 de enero de 2024, esta Norma no ha sido todavía adoptada por la UE. |
El Grupo tiene la intención de adoptar las normas, interpretaciones y modificaciones emitidas por el IASB, que no son de aplicación obligatoria en la Unión Europea a la fecha de formulación de estas cuentas anuales consolidadas, cuando entren en vigor, si le son aplicables. Aunque el Grupo está actualmente analizando su impacto, en base a los análisis realizados hasta la fecha, el Grupo estima que su aplicación inicial no tendrá un impacto significativo sobre las cuentas anuales consolidadas.
La información contenida en estas notas explicativas es responsabilidad de los Administradores de la Sociedad dominante. En las notas correspondientes al ejercicio 2023 se han utilizado ocasionalmente estimaciones realizadas por la Dirección del Grupo y de las entidades consolidadas, que serán ratificadas por los Administradores, para cuantificar algunos de los activos, pasivos, ingresos, gastos y compromisos que figuran registrados en ellas. A continuación, se explican las estimaciones y juicios que tienen un riesgo significativo de dar lugar a un ajuste material en libros de los activos y pasivos dentro del ejercicio financiero siguiente:
A la fecha de cierre de cada ejercicio, el Grupo revisa los importes en libros de sus activos no corrientes para determinar si existen indicios de que dichos activos hayan sufrido una pérdida por deterioro de valor. Al cierre del ejercicio 2023 y 2022 no se ha considerado que existan indicios que indiquen deterioro alguno en el valor de sus activos no corrientes.
El Grupo tiene registrados créditos fiscales por bases imponibles negativas generadas principalmente en 2017 y 2018 por deducciones pendientes de aplicación por I+D y otras. Adicionalmente existen otros créditos fiscales generados por las sociedades dependientes en ejercicios anteriores. Los Administradores de la Sociedad dominante estiman que no habrá problema para la recuperabilidad de los créditos fiscales activados. A pesar de que estas estimaciones se realizaron en función de la mejor información disponible a la fecha de emisión de este documento sobre los hechos analizados, es posible que acontecimientos que puedan tener lugar en el futuro obliguen a modificarlas (al alza o a la baja) en próximos ejercicios, lo que se haría, conforme a lo establecido en la normativa contable en vigor.
Dependientes son todas las entidades sobre las que el Grupo tiene control. El Grupo controla una entidad cuando está expuesto, o tiene derecho, a ostentar unos rendimientos variables por su implicación en la participada y tiene capacidad de utilizar su poder sobre ella para influir sobre estos rendimientos. Las dependientes se consolidan a partir de la fecha en que se transfiera el control al Grupo, y se excluye de la consolidación en la fecha en que cesa el mismo. La consolidación se ha realizado por el método de integración global para las sociedades dependientes.
Para contabilizar las combinaciones de negocios el Grupo aplica el método de adquisición. La contraprestación transferida por la adquisición de una dependiente se corresponde con el valor razonable de los activos transferidos, los pasivos incurridos con los anteriores propietarios de la adquirida y las participaciones en el patrimonio emitidas por el Grupo. La contraprestación transferida incluye el valor razonable de cualquier activo o pasivo que proceda de un acuerdo de contraprestación contingente. Durante el ejercicio 2023 y 2022 no se han producido combinaciones de negocios. Se eliminan las transacciones intracompañía, los saldos y los ingresos y gastos en transacciones entre entidades del Grupo. También se eliminan las pérdidas y ganancias que surjan de transacciones intragrupo que se reconozcan como activos. Las políticas contables de las dependientes se han modificado en los casos en que ha sido necesario para asegurar la uniformidad con las políticas adoptadas por el Grupo. En el Anexo de esta Memoria se detallan las sociedades dependientes consolidadas por integración global, así como la información relevante relacionada con las mismas (que incluye la denominación, el país de constitución y la proporción de participación en el capital). Las cuentas anuales/estados financieros utilizados en el proceso de consolidación son, en todos los casos, los correspondientes al ejercicio anual terminado al 31 de diciembre de cada ejercicio.
Asociadas son todas las entidades sobre las que el Grupo ejerce influencia significativa pero no tiene control que, generalmente, viene acompañado por una participación de entre un 20% y un 50% de los derechos de voto. Las inversiones en asociadas se contabilizan por el método de participación. Bajo el método de la participación, la inversión se reconoce inicialmente a coste, y el importe en libros se incrementa o disminuye para reconocer la participación del inversor en los resultados de la invertida después de la fecha de adquisición. La inversión del Grupo en asociadas incluye el fondo de comercio identificado en la adquisición. Si la propiedad de una participación en una asociada se reduce, pero se mantiene la influencia significativa, sólo se reclasifica a la cuenta de resultados la parte proporcional de los importes reconocidos anteriormente en el otro resultado global. La participación del Grupo en las pérdidas o ganancias posteriores a la adquisición de sus asociadas se reconoce en la cuenta de resultados, y su participación en los movimientos posteriores a la adquisición en reservas se reconoce en reservas. Los movimientos posteriores a la adquisición acumulados se ajustan contra el importe en libros de la inversión. Cuando la participación del Grupo en las pérdidas de una asociada es igual o superior a su participación en la misma, incluida cualquier otra cuenta a cobrar no asegurada, el Grupo no reconoce pérdidas adicionales, a no ser que haya incurrido en obligaciones legales o implícitas o, realizado pagos en nombre de la asociada. En cada fecha de presentación de información financiera, el Grupo determina si existe alguna evidencia objetiva de que se haya deteriorado el valor de la inversión en la asociada. Si este fuese el caso, el Grupo calcula el importe de la pérdida por deterioro del valor como la diferencia entre el importe recuperable de la asociada y su importe en libros y reconoce el importe adyacente a “la participación del beneficio/(pérdida) de una asociada” en la cuenta de resultados.
Las pérdidas y ganancias procedentes de las transacciones ascendentes y descendentes entre el Grupo y sus asociadas se reconocen en los estados financieros del Grupo sólo en la medida que correspondan a las participaciones de otros inversores en las asociadas no relacionados con el inversor. Las pérdidas no realizadas se eliminan a menos que la transacción proporcione evidencia de pérdida por deterioro del valor del activo transferido. Las políticas contables de las asociadas se han modificado cuando ha resultado necesario para asegurar la uniformidad con las políticas adoptadas por el Grupo. Las ganancias o pérdidas de dilución surgidas en inversiones en asociadas se reconocen en la cuenta de resultados. En la Nota 8 de esta Memoria se detallan las sociedades consolidadas por el método de la participación, así como la información requerida en la NIC 28.Las cifras relativas a todas estas sociedades incluidas en la Nota 8, se presentan de acuerdo con principios contables españoles, que no difieren significativamente de las que resultarían de la aplicación de las NIIF-UE.
En la elaboración de las cuentas anuales consolidadas del Grupo Bodegas Riojanas correspondientes al ejercicio 2023 se han aplicado los siguientes principios y políticas contables y criterios de valoración, de acuerdo con lo establecido por las Normas Internacionales de Información Financiera adoptadas por la Unión Europea (NIIF-UE) vigentes el 31 de diciembre de 2023.
a) Inmovilizado material
Son los activos tangibles que posee una entidad para su uso en la producción o suministro de bienes y servicios o para propósitos administrativos, y se esperan utilizar durante más de un ejercicio. Los costes de ampliación, modernización o mejoras que representan un aumento de la productividad, capacidad o eficiencia, o un alargamiento de la vida útil de los bienes, se capitalizan como mayor coste de los correspondientes bienes. El importe en libros de la parte sustituida se da de baja contablemente. Los gastos de mantenimiento y reparaciones que no representan una ampliación de la vida útil se cargan a la cuenta de resultados del ejercicio en que se incurren. Los trabajos realizados por el Grupo Bodegas Riojanas para su propio inmovilizado se reflejan al coste acumulado que resulta de añadir a los costes externos los costes internos determinados en función de los costes horarios del personal dedicado a ellos, y se contabilizan con abono al epígrafe “Otros ingresos de explotación” de la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada. La amortización se calcula aplicando el método lineal sobre el coste de adquisición de los activos. En este sentido, se entiende que los terrenos sobre los que se asientan los edificios y otras construcciones tienen una vida indefinida y que, por tanto, no son objeto de amortización.
11
El Grupo amortiza los elementos registrados como “Inmovilizado material” entre los años de vida útil estimada que se indican a continuación:
| Años de Vida útil |
|---|
| Edificios y otras construcciones |
| Plantación de viñas |
| Maquinaria, utillaje e instalaciones |
| Barricas y depósitos |
| Otro Inmovilizado |
| Elementos de transporte |
Los activos en construcción destinados a la producción, a fines administrativos o a otros fines, se registran en el epígrafe “Inmovilizado en curso” del activo del balance consolidado a su precio de coste, deduciendo, en su caso, las pérdidas por deterioro de valor reconocidas (Nota 3.c). La amortización de estos activos comienza cuando los activos están listos para el uso para el que fueron concebidos. El Grupo incluye en Inmovilizado material, bajo la clasificación de activos biológicos, el valor de las vides propiedad del Grupo. Este inmovilizado se amortiza de forma lineal durante la vida útil estimada para los mismos, que es de 17 años. Los mismos se encuentran registrados a su valor de coste menos la amortización acumulada y, en su caso, cualquier pérdida acumulada por deterioro del valor (Nota 3.c). En cuanto al fruto que se obtiene de ellos (uva) no corresponde asignarle ningún valor, al no existir a cierre del ejercicio, ya que la vid se encuentra en reposo invernal.
b) Activos intangibles
Son activos no monetarios identificables no materiales que surgen como consecuencia de un negocio jurídico o han sido desarrollados por las entidades consolidadas. Sólo se reconocen contablemente aquellos activos identificables e individualizables cuyo coste puede estimarse de manera razonablemente objetiva y de los que las entidades consolidadas estiman probable obtener en el futuro beneficios económicos. Los activos intangibles se reconocen inicialmente por su coste de adquisición o producción y, posteriormente, se valoran a su coste menos, según proceda, su correspondiente amortización acumulada y el importe acumulado de las pérdidas por deterioro que hayan experimentado (Nota 3.c).
i. Aplicaciones informáticas
Los costes de adquisición incurridos en relación con los sistemas informáticos del Grupo se registran en el epígrafe “Activos intangibles” del balance consolidado. Los costes de mantenimiento de los sistemas informáticos se registran con cargo a la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada del ejercicio en el que se incurren. La amortización de las aplicaciones informáticas se realiza linealmente en un periodo de cuatro años desde la entrada en explotación de cada aplicación.
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ii. Derechos de replantación
Los derechos de replantación son valorados a su coste de adquisición minorado por la amortización acumulada y, en su caso, por las correcciones por deterioro que pudieran corresponderles. La amortización de los derechos de replantación se realiza en función de la vida útil estimada de estos activos que se estimó en 10 años, tras la aprobación en 2008 de la OCM del vino en la que se preveía la desaparición de los derechos de plantación a finales del ejercicio 2015, con la posibilidad de mantenerlos hasta el 2018 a escala nacional. En el ejercicio 2016 los derechos de plantación se convirtieron en autorizaciones administrativas. El Grupo no ha variado el criterio de amortización de estos al considerar su impacto en los estados financieros muy poco significativo.
iii. Gastos de investigación y desarrollo
El Grupo Bodegas Riojanas reconoce los gastos de investigación como gasto cuando se incurre en ellos, mientras que los gastos de desarrollo incurridos en un proyecto se reconocen como inmovilizado intangible si éste es viable desde una perspectiva técnica y comercial, se dispone de recursos técnicos y financieros suficientes para completarlo, los costes incurridos pueden determinarse de forma fiable y la generación de beneficios es probable. Otros gastos de desarrollo se reconocen como gasto cuando se incurre en ellos. Los costes de desarrollo previamente reconocidos como un gasto no se reconocen como un activo en un ejercicio posterior. Los costes de desarrollo con una vida útil finita que se activan se amortizan de manera lineal durante su vida útil estimada para cada proyecto, sin superar los 5 años desde la fecha de finalización del proyecto. Cuando el valor contable de un activo es superior a su importe recuperable estimado, su valor se reduce de forma inmediata hasta su importe recuperable (Nota 3.c). En caso de que varíen las circunstancias favorables del proyecto que permitieron capitalizar los gastos de desarrollo, la parte pendiente de amortizar se lleva a resultados en el ejercicio en que cambian dichas circunstancias.
c) Pérdidas por deterioro de valor de los activos no financieros
Los activos que tienen una vida útil indefinida – por ejemplo, el fondo de comercio o activos intangibles que no están en condiciones de poderse utilizar – no están sujetos a amortización y se someten anualmente a pruebas para pérdidas por deterioro del valor. Los activos sujetos a amortización se someten a revisiones para pérdidas por deterioro siempre que algún suceso o cambio en las circunstancias indique que el importe en libros puede no ser recuperable. Se reconoce una pérdida por deterioro del valor por el importe por el que el importe en libros del activo excede su importe recuperable. El importe recuperable es el mayor entre el valor razonable de un activo menos los costes para la venta y el valor en uso. A efectos de evaluar las pérdidas por deterioro del valor, los activos se agrupan al nivel más bajo para el que hay flujos de efectivo identificables por separado (unidades generadoras de efectivo). La posible reversión de pérdidas por deterioro de valor de activos no financieros distintos al fondo de comercio que sufren una pérdida por deterioro se revisa en todas las fechas a las que se presenta información financiera.
d) Costes por intereses
Los costes por intereses generales y específicos que sean directamente atribuibles a la adquisición, construcción o producción de activos aptos, que son aquellos que necesariamente requieren de un periodo de tiempo sustancial antes de estar preparados para el uso previsto o la venta, se añaden al coste de esos activos, hasta que llega el momento en que los activos están sustancialmente preparados para el uso que se pretende o la venta.
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Los ingresos financieros obtenidos por la inversión temporal de los préstamos específicos a la espera de su uso en los activos aptos se deducen de los costes por intereses susceptibles de capitalización. El resto de los costes por intereses se reconoce en resultados en el ejercicio en que se incurre en ellos.
e) Arrendamientos
Activos por derecho de uso
Bodegas Riojanas reconoce el activo por derecho de uso en la fecha de comienzo del arrendamiento (fecha en que el activo subyacente está disponible para su uso). Los activos por derecho de uso están valorados al coste, menos la amortización acumulada y las pérdidas por deterioro acumuladas; y ajustado para reflejar cualquier nueva valoración del pasivo por arrendamiento. El coste del activo por derecho de uso comprende el importe de la valoración inicial del pasivo por arrendamiento, cualquier coste directo inicial soportado y cualquier pago por arrendamiento efectuado en la fecha de comienzo o antes de ésta, menos cualquier incentivo de arrendamiento recibido. Comprende asimismo una estimación de los costes en que, en su caso, incurrirá el Grupo al devolver el activo subyacente a la condición exigida en los términos y condiciones del arrendamiento. A menos que el Grupo esté razonablemente seguro de obtener la propiedad del activo subyacente al finalizar el plazo del arrendamiento, el activo por derecho de uso es amortizado, aplicando el método lineal, desde la fecha de comienzo hasta, bien el final de la vida útil de dicho activo, bien el final del plazo del arrendamiento si éste se produjera antes.Los activos por derecho de uso están sujetos a deterioro.
Pasivos por arrendamiento
En la fecha de comienzo, se valora el pasivo por arrendamiento al valor actual de los pagos por arrendamiento que no estén abonados en esa fecha. Los pagos por arrendamiento incluyen pagos fijos (incluyendo los pagos fijos en esencia) menos los incentivos de arrendamiento a cobrar, pagos por arrendamiento variables que dependen de un índice o un tipo, inicialmente valorados con arreglo al índice o tipo en la fecha de comienzo, y los importes que se espera abonar en concepto de garantías de valor residual. Se incluyen asimismo el precio de ejercicio de una opción de compra si el Grupo tiene la certeza razonable de que ejercerá esa opción, y los pagos de penalizaciones por rescisión del arrendamiento, si el plazo del arrendamiento refleja el ejercicio por el arrendatario de la opción de rescindir el arrendamiento.
Los pagos por arrendamiento variables que no dependen de un índice o un tipo se reconocen como gasto en el ejercicio en el que se haya producido el hecho o la circunstancia que da lugar a dichos pagos. Los pagos por arrendamiento se descuentan utilizando el tipo de interés implícito en el arrendamiento, si ese tipo puede determinarse con fiabilidad. Si no puede determinarse con fiabilidad, se utiliza el tipo de interés incremental del endeudamiento del arrendatario.
Después de la fecha de comienzo, el importe de pasivos por arrendamiento es incrementado a fin de reflejar los intereses sobre el pasivo por arrendamiento; y reducido para reflejar los pagos por arrendamiento efectuados. Adicionalmente, el importe en libros es valorado nuevamente si existe una modificación en el plazo del arrendamiento, o si hay un cambio en la evaluación de una opción de compra del activo subyacente. Al aplicar la nueva valoración, el Grupo determina un tipo de interés revisado. Asimismo, el importe en libros es valorado nuevamente si, por ejemplo, existe un cambio como consecuencia de la variación de un índice o un tipo utilizado para determinar esos pagos, incluido, por ejemplo, un cambio destinado a reflejar las variaciones en los precios de alquiler del mercado. En este caso, se utiliza un tipo de descuento sin cambios, salvo que la variación de los pagos por arrendamiento se deba a un cambio en los tipos de interés variables.
14 Arrendamientos a corto plazo y arrendamientos en los que el activo subyacente es de bajo valor
Bodegas Riojanas aplica las exenciones del reconocimiento a los arrendamientos a corto plazo (aquellos arrendamientos que tienen un plazo de doce meses o menos desde la fecha de comienzo y que no contienen una opción de compra) y a los arrendamientos en los que el activo subyacente es de escaso valor (menor a 3.000 euros). Sus pagos por arrendamiento son reconocidos como gastos de forma lineal durante el plazo del arrendamiento.
Determinación del plazo del arrendamiento de los contratos con opciones de prórroga
El Grupo determina el plazo del arrendamiento como igual al periodo no revocable de un arrendamiento al que se añaden: (i) los periodos cubiertos por una opción de prorrogar el arrendamiento, si el Grupo tiene la certeza razonable de que ejercerá esa opción; y (ii) los periodos cubiertos por la opción de rescindir el arrendamiento, si el Grupo tiene la certeza razonable de que no ejercerá esa opción.
Al evaluar si el Grupo tiene la certeza razonable de que ejercerá la opción de prorrogar un arrendamiento, o de que no ejercerá la opción de rescindir el arrendamiento, el Grupo tiene en cuenta todos los hechos y circunstancias pertinentes que creen un incentivo económico que mueva al Grupo a ejercer la opción de prorrogar el arrendamiento, o a no ejercer la opción de rescindir el mismo.
Después de la fecha de comienzo, el Grupo evalúa nuevamente el plazo del arrendamiento, siempre que se produce un hecho o cambio significativo en las circunstancias que esté bajo control del Grupo; y que afecta a la determinación de la certeza razonable sobre el ejercicio, o no, de las opciones.
f) Existencias
Este epígrafe del balance consolidado recoge los activos que las entidades consolidadas mantienen para su venta en el curso ordinario de la explotación, se encuentran en proceso de producción, con dicha finalidad, o serán consumidos en el proceso de producción o en la prestación de servicios.
Las existencias de vinos a granel se valoran a coste promedio de adquisición de la uva, calculado por añadas, el cual incluye los gastos de transporte y los gastos directos e indirectos de vinificación y crianza en barrica (incluidos los costes financieros descritos en la Nota 3.d anterior) en función de la fase de elaboración en la que se encuentren. Se consideran dentro de este epígrafe las existencias de vino cuyo destino final es la venta, con independencia de su plazo de realización, que normally excederá el periodo de 12 meses, teniendo en cuenta el ciclo de explotación propio de las bodegas del Grupo.
Los productos embotellados se valoran a coste promedio de elaboración por añada, que incluye el coste promedio del vino a granel de cada añada, los materiales auxiliares, envases y embalajes, la mano de obra directa y otros gastos directos e indirectos de embotellado, o a su valor neto de realización, si éste fuera inferior.
Los productos agrícolas cosechados o recolectados de los activos biológicos del Grupo se valoran, en el punto de cosecha o recolección, a su valor razonable. Las existencias de materias auxiliares y otros se valoran a coste promedio de adquisición.
El Grupo realiza una evaluación del valor neto realizable de las existencias al final del ejercicio, dotando la oportuna pérdida cuando las mismas se encuentran sobrevaloradas. Cuando las circunstancias, que previamente causaron la rebaja, hayan dejado de existir o cuando exista clara evidencia de incremento en el valor neto realizable debido a un cambio en las circunstancias económicas, si lo hubiera, se procede a revertir el importe de la pérdida por deterioro registrada.
15 El Grupo capitaliza los costes por intereses relacionados con la financiación de la elaboración de vinos que tienen un periodo de envejecimiento superior a un año y hasta el momento en que los mismos se encuentran en condición de ser vendidos.
g) Instrumentos financieros
i. Reconocimiento y clasificación de instrumentos financieros
Los instrumentos financieros se clasifican en el momento de su reconocimiento inicial como un activo financiero, un pasivo financiero o un instrumento de patrimonio, de conformidad con el fondo económico del acuerdo contractual y con las definiciones de activo financiero, pasivo financiero o de instrumento de patrimonio desarrolladas en la NIC 32 “Instrumentos financieros: Presentación”.
Los instrumentos financieros se reconocen cuando el Grupo se convierte a una parte obligada del contrato o negocio jurídico conforme a las disposiciones del mismo. A efectos de su valoración, el Grupo clasifica los instrumentos financieros en las categorías de activos y pasivos financieros a valor razonable con cambios en resultados, separando aquellos designados inicialmente de aquellos mantenidos para negociar o valorados obligatoriamente a valor razonable con cambios en resultados, activos y pasivos financieros valorados a coste amortizado y activos financieros valorados a valor razonable con cambios en otro resultado global, separando los instrumentos de patrimonio designados como tales, del resto de activos financieros.
El Grupo clasifica los activos financieros, diferentes de los designados a valor razonable con cambios en resultados y los instrumentos de patrimonio designados a valor razonable con cambios en otro resultado global, de acuerdo con el modelo de negocio y las características de los flujos contractuales.
El Grupo clasifica los pasivos financieros como valorados a coste amortizado, excepto aquellos designados a valor razonable con cambios en resultados y aquellos mantenidos para negociación.
El Grupo clasifica un activo o pasivo financiero como mantenido para negociar si:
El Grupo clasifica un activo financiero a coste amortizado, si se mantiene en el marco de un modelo de negocio cuyo objetivo es mantener activos financieros para obtener flujos de efectivo contractuales y las condiciones contractuales del activo financiero dan lugar, en fechas especificadas, a flujos de efectivo que son únicamente pagos de principal e intereses sobre el importe del principal pendiente (UPPI).
16 El Grupo clasifica un activo financiero a valor razonable con cambios en otro resultado global, si se mantiene en el marco de un modelo de negocio cuyo objetivo se alcanza obteniendo flujos de efectivo contractuales y vendiendo activos financieros y las condiciones contractuales del activo financiero dan lugar, en fechas especificadas, a flujos de efectivo que son UPPI.
El modelo de negocio se determina por el personal clave del Grupo y a un nivel que refleja la forma en que gestionan conjuntamente grupos de activos financieros para alcanzar un objetivo de negocio concreto. El modelo de negocio del Grupo representa la forma en que éste gestiona sus activos financieros para generar flujos de efectivo.
ii.# Principios de compensación
Un activo financiero y un pasivo financiero son objeto de compensación sólo cuando el Grupo tiene el derecho legal actualmente exigible de compensar los importes reconocidos y tiene la intención de liquidar por diferencias o de realizar el activo y cancelar el pasivo simultáneamente. Para que el Grupo tenga el derecho legal actualmente exigible, éste no debe ser contingente a un evento futuro y debe ser exigible legalmente en el curso ordinario de las operaciones, en caso de insolvencia o liquidación judicialmente declarada y en caso de impago.
Los activos y pasivos financieros a coste amortizado se reconocen inicialmente por su valor razonable, más o menos los costes de transacción incurridos y se valoran posteriormente al coste amortizado, utilizando el método del tipo de interés efectivo. Durante los ejercicios 2023 y 2022 el Grupo ha clasificado todos sus activos y pasivos financieros en esta categoría.
El Grupo reclasifica los activos financieros cuando modifica el modelo de negocio para su gestión. El Grupo no reclasifica los pasivos financieros. Durante los ejercicios 2023 y 2022 el Grupo no ha modificado su modelo de negocio para la gestión de activos financieros.
El Grupo reconoce la pérdida de crédito esperada durante toda la vida del instrumento para deudores comerciales o activos por contrato y cuentas a cobrar por arrendamientos financieros. El Grupo ha determinado el deterioro de valor del efectivo y equivalentes al efectivo por las pérdidas crediticias esperadas durante los próximos doce meses. El Grupo considera que el efectivo y equivalentes al efectivo tienen riesgo de crédito bajo de acuerdo con las calificaciones crediticias de las entidades financieras en las que se encuentra depositado el efectivo o los depósitos.
17 Para los deudores comerciales, el Grupo determina las pérdidas de crédito esperadas durante toda la vida de los activos financieros de forma colectiva. Las pérdidas de crédito esperadas se determinan de acuerdo a la antigüedad de las deudas en función de porcentajes estimados por la dirección. Durante el ejercicio 2020 se ha considerado la situación económica actual en la estimación de la pérdida esperada.
El Grupo aplica los criterios de baja de activos financieros a una parte de un activo financiero o a una parte de un grupo de activos financieros similares o a un activo financiero o a un grupo de activos financieros similares. Los activos financieros se dan de baja contable cuando los derechos a recibir flujos de efectivo relacionados con los mismos han vencido o se han transferido y el Grupo ha traspasado sustancialmente los riesgos y beneficios derivados de su titularidad.
El Grupo reconoce los intereses por el método del tipo de interés efectivo, que es el tipo de actualización que iguala el valor en libros de un instrumento financiero con los flujos de efectivo estimados a lo largo de la vida esperada del instrumento, a partir de sus condiciones contractuales y sin considerar las pérdidas crediticias esperadas, excepto para los activos financieros adquiridos u originados con pérdidas incurridas. Los intereses se reconocen sobre el valor contable bruto de los activos financieros, excepto para los activos financieros adquiridos u originados con pérdidas de crédito incurridas y activos financieros con deterioro crediticio. Para los primeros, el Grupo reconoce los intereses por el tipo de interés efectivo ajustado por el riesgo crediticio inicial y para los últimos, el Grupo reconoce los intereses sobre el coste amortizado. Los cambios de estimación en los flujos de efectivo se descuentan al tipo de interés efectivo o tipo de interés ajustado por el riesgo crediticio original y se reconocen en resultados.
El Grupo reconoce como ingresos y gastos financieros los intereses de demora en operaciones comerciales de acuerdo con las condiciones legales y contractuales pactadas. Si finalmente dichos intereses son compensados o condonados, el Grupo reconoce la transacción de acuerdo con su sustancia. El Grupo reconoce el derecho legal a la compensación de los costes por gestión de cobro incurridos cuando es probable que se vayan a cobrar. El Grupo reconoce el gasto por la reclamación de los costes por gestión de cobro de acuerdo con lo indicado en la política contable de provisiones.
El Grupo da de baja un pasivo financiero o una parte del mismo cuando ha cumplido con la obligación contenida en el pasivo o bien esté legalmente dispensado de la responsabilidad principal contenida en el pasivo ya sea en virtud de un proceso judicial o por el acreedor. El intercambio de instrumentos de deuda entre el Grupo y la contraparte o las modificaciones sustanciales de los pasivos inicialmente reconocidos, se contabilizan como una cancelación del pasivo financiero original y el reconocimiento de un nuevo pasivo financiero, siempre que los instrumentos tengan condiciones sustancialmente diferentes.
18 El Grupo considera que las condiciones son sustancialmente diferentes si el valor actual de los flujos de efectivo descontados bajo las nuevas condiciones, incluyendo cualquier comisión pagada neta de cualquier comisión recibida, y utilizando para hacer el descuento el tipo de interés efectivo original, difiere al menos en un 10 por ciento del valor actual descontado de los flujos de efectivo que todavía resten del pasivo financiero original. Si el intercambio se registra como una cancelación del pasivo financiero original, los costes o comisiones se reconocen en resultados formando parte del resultado de la misma. En caso contrario, los flujos modificados se descuentan al tipo de interés efectivo original, reconociendo cualquier diferencia con el valor contable previo, en resultados. Asimismo, los costes o comisiones ajustan el valor contable del pasivo financieros y se amortizan por el método de coste amortizado durante la vida restante del pasivo modificado .
El Grupo reconoce la diferencia entre el valor contable del pasivo financiero o de una parte del mismo cancelado o cedido a un tercero y la contraprestación pagada, incluida cualquier activo cedido diferente del efectivo o pasivo asumido en resultados.
El Grupo tiene contratadas con diversas entidades financieras operaciones de confirming para la gestión del pago a los proveedores. El Grupo aplica los criterios anteriores para evaluar si debe dar de baja el pasivo original con los acreedores comerciales y reconocer un nuevo pasivo con las entidades financieras. Los pasivos comerciales cuya liquidación se encuentra gestionada por las entidades financieras se muestran en la partida de acreedores comerciales y otras cuentas a pagar, en la medida en que el Grupo sólo haya cedido la gestión de pago a las entidades financieras, manteniéndose como obligado primario al pago de las deudas frente a los acreedores comerciales. Asimismo, las deudas mantenidas con las entidades financieras como consecuencia de la venta de los pasivos comerciales se reconocen bajo el concepto de acreedores comerciales por operaciones de confirming, de la partida acreedores comerciales y otras cuentas a pagar del estado de situación financiera consolidado. No obstante en aquellos casos, en los que se produce la sustitución del acreedor, convirtiéndose en obligado primario frente a las entidades financieras se produce el traspaso de dichas deudas a la partida deudas con entidades de crédito del estado de situación financiera consolidado.
Los ingresos satisfechos por las entidades financieras en contraprestación de las adquisiciones de las facturas o documentos de pago de los pasivos comerciales registrados por el Grupo se reconocen en el momento de su concesión en la partida Otros ingresos de la cuenta de resultados consolidada (estado del resultado global consolidado).
Bajo este epígrafe del balance consolidado se registra el efectivo en caja, depósitos a la vista en entidades de crédito y si los hubiera, otras inversiones a corto plazo de alta liquidez con un vencimiento original de tres meses o menos. En el balance consolidado, los descubiertos bancarios se clasifican como recursos ajenos en el pasivo corriente.
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Las deudas financieras se reconocen inicialmente por su valor razonable menos los costes de la transacción en los que se haya incurrido. Posteriormente, las deudas financieras se valoran por su coste amortizado; cualquier diferencia entre los fondos obtenidos (netos de los costes necesarios para su obtención) y el valor de reembolso se reconoce en la cuenta de resultados consolidada durante la vida de la deuda de acuerdo con el método del tipo de interés efectivo.
Las comisiones abonadas por la obtención de líneas de crédito se reconocen como costes de la transacción de la deuda siempre que sea probable que se vaya a disponer de una parte o de la totalidad de la línea. En este caso, las comisiones se difieren hasta que se produce la disposición. En la medida en que no sea probable que se vaya a disponer de todo o parte de la línea de crédito, la comisión se capitalizará como un pago anticipado por servicios de liquidez y se amortiza en el periodo al que se refiere la disponibilidad del crédito.
En el balance consolidado adjunto, las deudas se clasifican en función de sus vencimientos, es decir, como deudas corrientes aquellas con vencimiento igual o inferior a doce meses y como deudas no corrientes las de vencimiento superior a dicho período.
Los préstamos sin tipo de interés o con tipo de interés subvencionado, se reconocen al valor nominal que no se estima que difiera significativamente de su valor razonable.j) Proveedores y otras cuentas comerciales a pagar
Las cuentas comerciales a pagar son obligaciones de pago por bienes o servicios que se han adquirido de los proveedores en el curso ordinario de la explotación. Las cuentas a pagar se clasifican como pasivo corriente si los pagos tienen vencimiento a un año o menos (o vencen en el ciclo normal de explotación, si este fuera superior). En caso contrario, se presentan como pasivos no corrientes. Las cuentas comerciales a pagar se reconocen inicialmente a valor razonable y posteriormente se valoran por su coste amortizado usando el método de tipo de interés efectivo.
k) Capital ordinario
Las acciones ordinarias se clasifican como patrimonio neto. Los costes incrementales directamente atribuibles a la emisión de nuevas acciones u opciones se presentan en el patrimonio neto como una deducción, neta de impuestos, de los ingresos obtenidos. Cuando cualquier entidad del Grupo adquiere acciones de la Sociedad (acciones propias), la contraprestación pagada, incluido cualquier coste incremental directamente atribuible (neto de impuesto sobre las ganancias) se deduce del patrimonio neto atribuible a los tenedores de instrumentos de patrimonio de la Sociedad hasta su cancelación, nueva emisión o enajenación. Cuando estas acciones se vuelven a emitir posteriormente, todos los importes recibidos, netos de cualquier coste incremental de la transacción directamente atribuible y los correspondientes efectos del impuesto sobre las ganancias, se incluye en el patrimonio neto atribuible a los tenedores de instrumentos de patrimonio de la Sociedad (Nota 11).
l) Provisiones y pasivos contingentes
Las provisiones para contingencias probables y litigios se reconocen cuando el Grupo tiene una obligación presente, ya sea legal o implícita, como resultado de sucesos pasados, es probable que vaya a ser necesaria una salida de recursos para liquidar la obligación y el importe se puede estimar de forma fiable. Las provisiones se valoran por el valor actual de los desembolsos que se espera que sean necesarios para liquidar la obligación usando un tipo antes de impuestos que refleje las evaluaciones del mercado actual del valor temporal del dinero y los riesgos específicos de la obligación. El incremento en la provisión con motivo del paso del tiempo se reconoce como un gasto por intereses. Las provisiones con vencimiento inferior o igual a un año, con un efecto financiero no significativo no se descuentan. Por su parte, se consideran pasivos contingentes aquellas posibles obligaciones surgidas como consecuencia de sucesos pasados, cuya materialización está condicionada a que ocurra o no uno o más eventos futuros independientes de la voluntad del Grupo. Dichos pasivos contingentes no son objeto de registro contable presentándose detalle de los mismos en la memoria consolidada.
i. Obligaciones en materia laboral
De acuerdo con la reglamentación de trabajo vigente, el Grupo está obligado al pago de indemnizaciones a los empleados con los que, bajo determinadas condiciones, rescinda sus relaciones laborales. Al 31 de diciembre de 2023 y 2022 no existen acuerdos para rescisión de contratos.
ii. Reclamaciones en curso y procedimientos judiciales
Al 31 de diciembre de 2023 y 2022, no existían reclamaciones o procedimientos judiciales contra las sociedades consolidadas de las que los Administradores y los asesores legales de Grupo Bodegas Riojanas consideren que, una vez se resuelvan, se puedan producir efectos significativos en las cuentas anuales de los ejercicios en los que se materialicen.
m) Subvenciones
Las subvenciones oficiales de Administraciones Públicas se reconocen cuando existe una seguridad razonable del cumplimiento de las condiciones asociadas a su concesión y el cobro de las mismas.
i. Subvenciones de capital
Las subvenciones de capital otorgadas en forma de activos monetarios se reconocen con abono a la partida subvenciones oficiales, del estado de situación financiera consolidado y se imputan a la partida otros ingresos a medida que se amortizan los correspondientes activos financiados.
ii. Subvenciones de explotación
Las subvenciones de explotación se reconocen como una reducción de los gastos que financian. Las subvenciones recibidas como compensación por gastos o pérdidas ya incurridas, o bien con el propósito de prestar apoyo financiero inmediato no relacionado con gastos futuros se reconocen con abono a cuentas de otros ingresos.
n) Reconocimiento de ingresos
(i) Venta de bienes en el mercado mayorista
El Grupo comercializa vinos de diferentes Denominaciones de Origen en el mercado mayorista. Las ventas se reconocen cuando se transfiere el control de los productos, que es cuando los bienes se entregan al mayorista, éste tiene plena autonomía sobre el canal y el precio de venta y no existe ninguna obligación incumplida que podría afectar a la aceptación del producto por parte del mismo. La entrega se produce cuando los productos se han enviado al punto establecido por el mayorista, el riesgo de pérdida y obsolescencia se han transmitido al mismo y éste ha aceptado los productos de acuerdo con el contrato de venta, las cláusulas de aceptación han expirado o el Grupo tiene evidencia objetiva que todos los criterios de aceptación se han cumplido. Los vinos embotellados se venden habitualmente con rappels por volumen basados en las ventas de los 12 meses. Los ingresos de estas ventas se reconocen de acuerdo con el precio establecido en el contrato, neto del descuento por volumen estimado. Estos rappels no son significativos. En algunos casos, los contratos con clientes incluyen descuentos en conceptos diversos, como participación en promociones, ubicaciones de productos, que tienen carácter fijo o variable. El Grupo trata estos cargos como menores ventas, ya que no suponen servicios diferenciados a la prestación principal de entrega de producto al cliente. Para determinar la provisión por devoluciones se utiliza la experiencia acumulada de devoluciones a nivel de cartera y se valora por el método del valor esperado. Debido a que el volumen de devoluciones se ha comportado de forma estable durante años y en niveles relativamente bajos, es altamente probable que no se vaya a producir una reversión significativa del ingreso. En este tipo de ventas no existe un componente de financiación significativo, debido a que las ventas se realizan con un plazo de cobro esperado entre 60 y 120 días. Una vez que el producto se ha entregado al cliente, se reconoce una cuenta a cobrar en la medida en que, en ese momento, surge un derecho incondicional de cobro.
(ii) Venta de bienes en el mercado minorista
El Grupo explota una página web en la que vende sus vinos y otros productos relacionados al por menor. La venta de los bienes se reconoce cuando el Grupo vende los productos al cliente. Adicionalmente el Grupo vende vino en sus propias instalaciones. El precio de la transacción se cobra al contado y existe una política de devoluciones de ventas dentro de los 10 días. Por ello, el Grupo reconoce un pasivo por devoluciones y el derecho de devolución, que se registra como existencias comerciales y se valora según lo indicado en la política contable de existencias. El Grupo no reconoce el gasto financiero por el pasivo, debido a que el plazo de transferencia de los productos se encuentra bajo el control del cliente. Para determinar la provisión por devoluciones se utiliza la experiencia acumulada de devoluciones a nivel de cartera y se valora por el método del valor esperado. Debido a que el volumen de devoluciones se ha comportado de forma estable durante años y en niveles relativamente bajos, es altamente probable que no se vaya a producir una reversión significativa del ingreso. La provisión por devoluciones se ajusta periódicamente por cambios en las expectativas de devoluciones.
o) Impuestos corrientes y diferidos
El gasto por impuesto del periodo comprende los impuestos corrientes y diferidos. Los impuestos se reconocen en el resultado, excepto en la medida en que estos se refieran a partidas reconocidas en el otro resultado global o directamente en el patrimonio neto. En este caso, el impuesto también se reconoce en el otro resultado global o directamente en patrimonio neto, respectivamente. El gasto por impuesto corriente se calcula en función de las leyes aprobadas o a punto de aprobarse a la fecha de balance consolidado. La dirección evalúa periódicamente las posiciones tomadas en las declaraciones de impuestos respecto a las situaciones en las que la regulación fiscal aplicable está sujeta a interpretación, y, en caso necesario, establece provisiones en función de las cantidades que se espera pagar a las autoridades. Las deducciones aplicables en el cálculo del Impuesto sobre Sociedades minoran el gasto por impuesto corriente. Los impuestos diferidos se reconocen, de acuerdo con el método de pasivo, por las diferencias temporarias que surgen entre las bases fiscales de los activos y pasivos y sus importes en libros en los estados financieros consolidados. Sin embargo, los impuestos diferidos no se contabilizan si surgen del reconocimiento inicial de un activo o pasivo en una transacción, distinta de una combinación de negocios, que, en el momento de la transacción, no afecta ni al resultado contable ni a la ganancia o pérdida fiscal. El impuesto diferido se determina usando tipos impositivos (y leyes) aprobados o a punto de aprobarse en la fecha del balance consolidado y que se espera serán de aplicación cuando el correspondiente activo por impuesto diferido se realice o el pasivo por impuesto diferido se liquide. Los activos por impuestos diferidos se reconocen en la medida en que es probable que vaya a disponerse de beneficios fiscales futuros con los que poder compensarlos.# El Grupo reconoce los pasivos por impuesto diferido en todos los casos excepto que:
Los activos por impuestos diferidos y los pasivos por impuestos diferidos se compensan si, y solo si, existe un derecho legalmente reconocido de compensar los activos por impuesto corriente con los pasivos por impuesto corriente y cuando los activos por impuestos diferidos y los pasivos por impuestos diferidos se derivan del impuesto sobre las ganancias correspondientes a la misma autoridad fiscal, que recaen sobre la misma entidad o sujeto fiscal, o diferentes entidades o sujetos fiscales, que pretenden liquidar los activos y pasivos fiscales corrientes por su importe neto.
Cuando se produce un cambio en los tipos impositivos se cargan o se abonan contra el resultado consolidado.
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Si el Grupo determina que no es probable que la autoridad fiscal vaya a aceptar un tratamiento fiscal incierto o un grupo de tratamientos fiscales inciertos, considera dicha incertidumbre en la determinación de la base imponible, bases fiscales, créditos por bases imponibles negativas, deducciones o tipos impositivos. El Grupo determina el efecto de la incertidumbre en la declaración del impuesto sobre sociedades por el método del importe esperado, cuando el rango de desenlaces posibles es muy disperso o el método del desenlace más probable, cuando el desenlace es binario o concentrado en un valor. En aquellos casos en los que el activo o el pasivo por impuesto calculado con estos criterios, excede del importe presentado en las autoliquidaciones, éste se presenta como corriente o no corriente en el estado de situación financiera consolidado atendiendo a la fecha esperada de recuperación o liquidación, considerando, en su caso, el importe de los correspondientes intereses de demora sobre el pasivo a medida que se devengan en la cuenta de resultados. El Grupo registra los cambios en hechos y circunstancias sobre las incertidumbres fiscales como un cambio de estimación.
p) Beneficios por acción
El beneficio básico por acción se calcula como el cociente entre el beneficio neto del período atribuible a la Sociedad dominante y el número medio ponderado de acciones ordinarias en circulación durante dicho período, sin incluir el número medio de acciones de la Sociedad dominante en cartera de las sociedades del Grupo. Por su parte, el beneficio por acción diluido se calcula como el cociente entre el resultado neto del periodo atribuible a los accionistas ordinarios y el número medio ponderado de acciones ordinarias en circulación durante el periodo, ajustado por el promedio ponderado de las acciones ordinarias que serían emitidas si se convirtieran todas las acciones ordinarias potenciales en acciones ordinarias de la Sociedad dominante. En el caso de las cuentas anuales consolidadas del Grupo Bodegas Riojanas correspondientes a los ejercicios anuales terminados el 31 de diciembre de 2023 y de 2022, el beneficio básico por acción coincide con el diluido, dado que no han existido acciones potenciales en circulación durante dichos ejercicios (Nota 21).
q) Medioambiente
Los gastos derivados de las actuaciones empresariales encaminados a la protección y mejora del medioambiente se contabilizan como gasto del ejercicio en que se incurren. Cuando dichos gastos supongan incorporaciones al inmovilizado material, cuyo fin sea la minimización del impacto medioambiental y la protección y mejora del medioambiente se contabilizan como mayor valor del inmovilizado.
r) Distribución de dividendos
La distribución de dividendos a los accionistas de la Sociedad dominante se reconoce como un pasivo en las cuentas anuales consolidadas del Grupo en el ejercicio en que los dividendos son aprobados por los accionistas de la Sociedad dominante.
s) Información financiera por segmentos
La información sobre los segmentos de explotación se presenta de acuerdo con la información interna que se suministra a la máxima autoridad en la toma de decisiones. Se ha identificado como la máxima autoridad en la toma de decisiones, que es responsable de asignar los recursos y evaluar el rendimiento de los segmentos de explotación, a la Alta Dirección encargada de la toma de decisiones estratégicas. La información financiera segmentada se muestra en la Nota 5.
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t) Transacciones en moneda extranjera
i. Moneda funcional y de presentación
Las partidas incluidas en las cuentas anuales de cada una de las entidades del Grupo se valoran utilizando la moneda del entorno económico principal en que la entidad opera (“moneda funcional”). Todas las entidades del Grupo tienen como moneda funcional la moneda del país donde están ubicadas. Las cuentas anuales consolidadas se presentan en miles de euros, ya que el euro es la moneda funcional y de presentación de la Sociedad dominante.
ii. Transacciones y saldos
Las transacciones en moneda extranjera se convierten a la moneda funcional mediante la aplicación de los tipos de cambio de contado entre la moneda funcional y la moneda extranjera en las fechas en las que se efectúan las transacciones. Los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera se han convertido a euros aplicando el tipo existente al cierre del ejercicio, mientras que los no monetarios valorados a coste histórico, se convierten aplicando los tipos de cambio aplicados en la fecha en la que tuvo lugar la transacción. A estos efectos, los anticipos de proveedores y de clientes, se consideran partidas no monetarias, por lo que se convierten al tipo de cambio de la fecha en la que ha tenido lugar el pago o el cobro. La contabilización posterior de la recepción de las existencias o del ingreso por ventas, por la parte del anticipo, se realiza al tipo de cambio original y no el de la fecha de la transacción. Por último, la conversión a euros de los activos no monetarios que se valoran a valor razonable se ha efectuado aplicando el tipo de cambio en la fecha en la que se procedió a la cuantificación del mismo. En la presentación del estado de flujos de efectivo consolidado, los flujos procedentes de transacciones en moneda extranjera se convierten a euros aplicando los tipos de cambio existentes en la fecha en la que éstos se produjeron. El efecto de la variación de los tipos de cambio sobre el efectivo y otros medios líquidos equivalentes denominados en moneda extranjera, se presenta separadamente en el estado de flujos de efectivo como “Efecto de las diferencias de cambio en el efectivo”. Las diferencias que se ponen de manifiesto en la liquidación de las transacciones en moneda extranjera y en la conversión a euros de activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera, se reconocen en resultados. Las pérdidas o ganancias por diferencias de cambio relacionadas con activos o pasivos financieros monetarios denominados en moneda extranjera, se reconocen igualmente en resultados.
iii. Entidades del Grupo
Los resultados y los balances de las entidades del Grupo (ninguna de las cuales tiene la moneda de una economía hiperinflacionaria) que tienen una moneda funcional diferente de la moneda de presentación se convierten a la moneda de presentación como sigue:
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Los ajustes al fondo de comercio y al valor razonable que surgen en la adquisición de una entidad extranjera se consideran activos y pasivos de la entidad extranjera y se convierten al tipo de cambio de cierre. Las diferencias de cambio que surgen se reconocen en otro resultado global.
u) Clasificación de activos y pasivos entre corriente y no corriente
El Grupo presenta el estado de situación financiera consolidado clasificando activos y pasivos entre corriente y no corriente. A estos efectos son activos o pasivos corrientes aquellos que cumplan los siguientes criterios:
Las actividades del Grupo están expuestas a diversos riesgos financieros: riesgo de mercado, riesgo de crédito y riesgo de liquidez. El programa de gestión del riesgo global del Grupo se centra en la incertidumbre de los mercados financieros y trata de minimizar los efectos potenciales adversos sobre la rentabilidad financiera del Grupo.
El Grupo opera puntualmente en el ámbito internacional y, por tanto, está expuesto a riesgo de tipo de cambio por operaciones en divisas, especialmente el dólar americano. Básicamente el riesgo de tipo de cambio surge cuando las operaciones futuras, principalmente transacciones comerciales que están denominadas en una moneda diferente del euro que es la moneda funcional del Grupo.
Al cierre del ejercicio no existen saldos nominados en otra moneda distinta del euro, excepto por los que se refieren a la Sociedad participada domiciliada en Nueva Jersey, cuyos estados financieros se encuentran denominados en dólares. Por ahora, el nivel de saldos y transacciones de esta filial son poco significativos y, en consecuencia, también el riesgo de tipo de cambio. Adicionalmente, la única inversión en operaciones en el extranjero, cuyos activos netos están expuestos al riesgo de conversión de moneda extranjera, corresponde a la mencionada para la sociedad dependiente americana, si bien por el momento, es muy poco relevante para el Grupo, y no se han definido políticas concretas para su gestión. Teniendo en cuenta lo anterior y que las ventas en moneda extranjera no llegan al 5% de la cifra de negocio consolidada, el Grupo considera que la exposición a este riesgo es reducida.
El Grupo tiene una exposición moderada al riesgo de tipos de interés. Este riesgo se centra, básicamente, en la deuda financiera a corto y largo plazo. La deuda financiera está emitida a tipos de interés variable y fijos, manteniendo una política de seguimiento permanente de la evolución de los mismos y del efecto de una hipotética modificación de tipos en los estados financieros del Grupo. La sensibilidad a los tipos de interés incluida en las cuentas anuales consolidadas se limita a los efectos directos de un cambio en los tipos de interés sobre los instrumentos financieros sujetos a interés reconocidos en el balance. El Grupo considera que el nivel de endeudamiento hace que éste no sea un riesgo que pueda poner en peligro los resultados futuros del Grupo. Igualmente, se evalúa el empleo de operaciones de cobertura, si bien no se ha formalizado ningún tipo de contrato con derivados financieros. No obstante, permanece atento a la evolución de los tipos de interés y, en caso de perspectivas de subidas drásticas, el Grupo tomaría medidas protectoras oportunas.
La exposición del Grupo al riesgo de precio de sus inversiones financieras no resulta significativa por el volumen de estas inversiones. Respecto a las materias primas, al trabajar el Grupo con productos de diferentes añadas, este riesgo se ve limitado al impacto de una variación coyuntural en los costes, ya que la tendencia en los últimos años lleva a una estabilización de precios, por la evolución oferta-demanda y las perspectivas de futuro de las mismas. Como es habitual en el sector, la cosecha 2022 se liquida en 2023, si bien el precio de la cosecha 2022 se encuentra a cierre del ejercicio ya establecido en contratos firmados con proveedores de uva, por lo que se ha eliminado la incertidumbre relativa a fijación de precios de materias primas en este sentido.
Los principales activos financieros del Grupo son saldos de caja y efectivo, deudores comerciales y otras cuentas a cobrar, que representan la exposición máxima del Grupo al riesgo de crédito en relación con los activos financieros. El riesgo de crédito del Grupo es atribuible principalmente a sus deudas comerciales. Los importes se reflejan en el balance consolidado netos de provisiones por deterioro estimadas por la Alta Dirección del Grupo en función de la experiencia de ejercicios anteriores y de su valoración del entorno económico actual.
El Grupo no dispone de seguros de cobertura de impagados. Para la aceptación de un cliente nuevo, se solicita a empresas de información, el riesgo comercial asociado a dicho cliente, que incluye rating financiero, valoración de la rentabilidad, grado de cumplimiento de pagos, número de incidencias e impagados. Dicha información se gestiona inicialmente por la Dirección Comercial, y en función de dicho análisis, se establece un límite de crédito individual. En relación con el seguimiento de cuentas a cobrar, éste se realiza mensualmente por parte del departamento comercial, y desde la Dirección Financiera se hace un seguimiento de las situaciones más problemáticas. El Grupo ha evaluado las cuentas a cobrar como de bajo riesgo, es decir, tienen un riesgo reducido de impago y la contraparte tiene capacidad para cumplir con sus obligaciones en el corto plazo. El riesgo de crédito de fondos líquidos es limitado porque las contrapartes son entidades bancarias a las que las agencias de calificación crediticia internacionales han asignado altas calificaciones. En todo caso los importes no son significativos. El Grupo, salvo por lo indicado en la Nota 5, no tiene una concentración significativa de riesgo de crédito, estando la exposición distribuida entre un gran número de contrapartes y clientes.
Una gestión prudente del riesgo de liquidez implica el mantenimiento de suficiente efectivo y valores negociables, la disponibilidad de financiación mediante importe suficiente de facilidades de crédito comprometidas y tener capacidad para liquidar posiciones de mercado. El Grupo tiene como objetivo mantener la flexibilidad en la financiación mediante la disponibilidad de líneas de crédito comprometidas. Adicionalmente, en situaciones puntuales, el Grupo utiliza instrumentos financieros de liquidez (descuento de efectos), para mantener los niveles de liquidez exigidos en sus planes de actividad. Un control exhaustivo del fondo de maniobra (activos corrientes menos pasivos corrientes), la ausencia de una excesiva concentración de riesgo en ninguna entidad financiera y el seguimiento permanente de los niveles de endeudamiento y generación de fondos permiten controlar adecuadamente el riesgo de liquidez del negocio.
La dirección realiza un seguimiento de las previsiones de la reserva de liquidez del Grupo (que comprende las disponibilidades de crédito, el efectivo y equivalentes al efectivo y los activos financieros corrientes en función de los flujos de efectivo esperados. La dirección realiza un seguimiento de las previsiones de la reserva de liquidez del Grupo (que comprende las disponibilidades de crédito (Nota 13), el efectivo y equivalentes al efectivo y los activos financieros corrientes (Nota 9) en función de los flujos de efectivo esperados.
La reserva de liquidez al 31 de diciembre de 2023 y 2022 es como sigue:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Reserva de liquidez | ||
| Efectivo y equivalentes al efectivo | 157 | 60 |
| Líneas de crédito no dispuestas (Nota 13) | 4,070 | 9,216 |
| Reserva de liquidez | 4,227 | 9,276 |
| Deuda financiera neta | ||
| Deudas con Entidades de crédito (Nota 13) (*) | 21,058 | 19,925 |
| Efectivo y otros medios líquidos | (157) | (60) |
| Deuda financiera neta | 20,901 | 19,865 |
(*) Deuda financiera sin considerar los pasivos por arrendamiento derivados de la aplicación de la NIIF
Anualmente se estima, a partir del presupuesto anual, la generación de flujos y las necesidades de financiación, y mensualmente, se hace un seguimiento de las previsiones ajustándolas a los flujos reales del ejercicio. Además, las previsiones de tesorería son revisadas por el Consejo de Administración de la Sociedad dominante en cada una de sus reuniones. Teniendo en cuenta que la reserva de liquidez del Grupo aumenta considerablemente en el primer trimestre de cada ejercicio, dada la concentración de ventas que se experimenta en el sector alrededor de los meses de campaña navideña (octubre y sobre todo, noviembre y diciembre), y que las Deudas con Entidades de crédito incluyen deudas a largo plazo reflejadas en balance por importe de 6,1 millones de euros al 31 de diciembre de 2023 (2022: 7,3 millones de euros) y considerando la capacidad de generación de flujos de efectivo del Grupo, no se esperan problemas de liquidez. En la Nota 13 se muestra un análisis de los pasivos financieros, agrupados por vencimientos, del Grupo que se liquidarán de acuerdo con los plazos pendientes a la fecha de balance hasta la fecha de vencimiento estipulada en el contrato. La gestión de liquidez realizada por el Grupo no contempla tensiones de liquidez que no puedan ser cubiertas con los medios financieros actuales o futuros de los que puede disponer el Grupo.
La gestión de capital del Grupo está enfocada a conseguir una estructura financiera que optimice el coste de capital manteniendo una sólida posición financiera. Esta política permite compatibilizar la creación de valor para el accionista con el acceso a los mercados financieros a un coste competitivo para cubrir las necesidades tanto de refinanciación de deuda como de financiación del plan de inversiones no cubiertas por la generación de fondos del negocio.# 5. Información por segmentos
Los segmentos operativos se presentan de forma coherente con la información interna que se presenta de la máxima autoridad de toma de decisiones. La máxima autoridad de toma de decisiones es responsable de asignar recursos a los segmentos operativos y evaluar el rendimiento de los segmentos. Se ha identificado como máxima autoridad de toma de decisiones a la Alta Dirección.
La Alta Dirección analiza el negocio del Grupo Bodegas Riojanas, tanto desde una perspectiva geográfica como de productos. El Grupo opera en dos segmentos operativos:
Estos segmentos operativos tienen en cuenta, principalmente, la naturaleza de los productos ofrecidos, la localización física de las distintas denominaciones de origen, las diferentes normativas de elaboración y los diferentes consumidores a los que van dirigidos los vinos de cada denominación. En definitiva, se identifica aquellos componentes caracterizados por estar sometidos a riesgos y rendimientos de naturaleza diferente a la que corresponde a otros componentes operativos que desarrollan su actividad en entornos diferentes.
Por otro lado, las actividades del Grupo pueden distribuirse en función de la ubicación geográfica de los clientes, distinguiéndose entre nacional y exportación.
La Alta Dirección gestiona los segmentos de operación basándose, principalmente, en la evolución de las principales magnitudes financieras, como son las ventas, el EBITDA (resultado de explotación más amortizaciones y depreciaciones), el EBIT (Resultado de explotación) y el resultado antes de impuestos. La información recibida por la Alta Dirección incluye los aspectos impositivos y otros ingresos y gastos menores, aunque estos son analizados de forma conjunta a nivel de Grupo, ya que la gestión de los mismos se realiza básicamente de forma centralizada.
Los resultados por segmentos son los siguientes:
| 2023 | 2022 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Denominación | Denominación | Denominación | Denominación | |||||
| Origen | Origen | Otras | Origen | Origen | Otras | |||
| Rioja | Rioja | denomi- | Resto | Rioja | Rioja | denomi- | Resto | |
| naciones | naciones | |||||||
| Nacional | mundo | Total | Nacional | mundo | Total | |||
| Importe de la cifra de negocios | 8.789 | 3.037 | 5.535 | 17.361 | 9.722 | 3.290 | 5.264 | 18.276 |
| Gastos/Otros ingresos de explotación (excepto amortizaciones) | (7.277) | (2.481) | (4.997) | (14.755) | (8.127) | (2.746) | (4.385) | (15.258) |
| Amortizaciones y otras provisiones | (1.144) | (406) | (307) | (1.857) | (1.129) | (264) | (303) | (1.696) |
| Beneficio de explotación | 368 | 150 | 231 | 749 | 466 | 280 | 576 | 1.322 |
| Resultados financieros | (205) | (71) | (227) | (503) | (181) | (38) | (36) | (255) |
| Resultado antes de impuestos de los segmentos | 163 | 79 | 4 | 246 | 285 | 242 | 540 | 1.067 |
| EBITDA (Beneficios de explotación más amortizaciones y depreciaciones) | 1.512 | 556 | 538 | 2.606 | 1.595 | 793 | 630 | 3.018 |
A continuación se incluye una conciliación entre el Resultado antes de impuestos de los segmentos y el Resultado atribuible a la Sociedad dominante:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Resultado antes de impuestos de los segmentos | 246 | 1.067 |
| - Gastos estatutarios de consejos de administración y dietas | (17) | (17) |
| - Impuesto sobre las ganancias | (101) | (154) |
| Resultado atribuible a la Sociedad dominante | 128 | 896 |
Otras partidas de los segmentos incluidos en la cuenta de resultados son los siguientes:
Miles de euros
| 31/12/2023 | 31/12/2022 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Denominación Origen Rioja | Denominación Origen Rioja | Otras | Resto | Denominación Origen Rioja | Denominación Origen Rioja | Otras | Resto | |
| Nacional | mundo | denomi- | Nacional | mundo | denomi- | |||
| naciones | Total | naciones | Total | |||||
| Otras provisiones | - | - | - | - | (8) | (25) | (2) | (35) |
| Amortizaciones: | ||||||||
| - Inmovilizado material | (706) | (244) | (307) | (1.257) | (711) | (143) | (280) | (1.134) |
| - Derechos de uso | (416) | (157) | (8) | (581) | (484) | - | (23) | (507) |
| - Activos intangibles | (14) | (5) | - | (19) | (20) | - | - | (20) |
| (1.136) | (406) | (315) | (1.857) | (1.223) | (168) | (305) | (1.696) |
Los activos y pasivos de los segmentos y las inversiones durante el ejercicio han sido los siguientes:
Miles de euros
| 2023 | 2022 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Denominación Origen Rioja | Denominación Origen Rioja | Otras | Resto | Denominación Origen Rioja | Denominación Origen Rioja | Otras | Resto | |
| Nacional | mundo | denomi- | Nacional | mundo | denomi- | |||
| naciones | Total | naciones | Total | |||||
| Total activos | 47.204 | 595 | 8.697 | 56.496 | 43.875 | 628 | 8.377 | 52.880 |
| Total pasivos | 30.783 | 616 | 4.375 | 35.774 | 27.173 | 550 | 4.156 | 31.879 |
| Adiciones de inmovilizado (*) | - | 84 | 1.472 | 1.556 | - | 10 | (6) | 4 |
| Retiros de inmovilizado (*) | - | - | (125) | (125) | - | - | (35) | (35) |
| Inversiones netas del ejercicio | - | 84 | 1.347 | 1.431 | - | 10 | (41) | (31) |
(*) sin considerar activos por derecho de uso
Los inversiones en asociadas (Nota 8) se incluyen en Denominación Origen Rioja – Nacional. Los activos del grupo están ubicados en su práctica totalidad en España.
La distribución de las ventas por países es la siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| España | 13.579 | 14.199 |
| Países de la Unión Europea | 1.779 | 1.264 |
| Resto de países | 2.003 | 2.813 |
| Total | 17.361 | 18.276 |
En 2023 y 2022 ningún cliente del grupo representa más del 10% de las ventas.
El movimiento habido en estos capítulos del balance consolidado en los ejercicios 2023 y 2022 ha sido el siguiente:
| Terrenos, Construccion | Maquinaria, instalaciones técnicas y utillaje | Barricas y Depósitos | Otro inmovilizado biológico | Anticipos y es | Total | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| COSTE | ||||||
| Saldo al 31 de diciembre de 2021 | 17.859 | 11.623 | 9.888 | 1.404 | 1.119 | 41.893 |
| Entradas | 170 | 960 | 136 | 166 | 11 | 1.443 |
| Bajas | - | - | (641) | - | - | (641) |
| Traspasos | 77 | - | 7 | (84) | - | - |
| Saldo al 31 de diciembre de 2022 | 18.106 | 12.583 | 9.390 | 1.486 | 1.130 | 42.695 |
| Entradas | 545 | 671 | 347 | 88 | - | 1.651 |
| Bajas | - | (6) | (168) | - | - | (174) |
| Traspasos | - | - | - | - | - | - |
| Saldo al 31 de diciembre de 2023 | 18.651 | 13.248 | 9.569 | 1.574 | 1.130 | 44.172 |
| AMORTIZACIÓN ACUMULADA | ||||||
| Saldo al 31 de diciembre de 2021 | (8.125) | (9.162) | (8.630) | (1.404) | (607) | (27.928) |
| Dotaciones | (359) | (408) | (252) | (82) | (33) | (1.134) |
| Reversiones | - | - | 639 | - | - | 639 |
| Saldo al 31 de diciembre de 2022 | (8.484) | (9.570) | (8.243) | (1.486) | (640) | (28.423) |
| Dotaciones | (365) | (548) | (252) | (56) | (35) | (1.256) |
| Reversiones | - | 5 | 168 | - | - | 173 |
| Saldo al 31 de diciembre de 2023 | (8.849) | (10.113) | (8.327) | (1.542) | (675) | (29.506) |
| Valor neto contable al 31 de diciembre de 2022 | 9.622 | 3.013 | 1.147 | - | 490 | 14.272 |
| Valor neto contable al 31 de diciembre de 2023 | 9.802 | 3.135 | 1.242 | 32 | 455 | 14.666 |
Dentro del epígrafe Terrenos, Construcciones y Plantaciones y replantaciones de viñas se incluyen al 31 de diciembre de 2023 y 2022 terrenos por importe de 2.756 miles de euros.
Las altas del ejercicio 2023 y 2022 se han destinado a la modernización general de las instalaciones de la Sociedad dominante en Cenicero, inversión recurrente de compras de barricas, así como a la mejora del edificio Central para fomentar actividades de enoturismo.
A 31 de diciembre de 2023 y 2022 el Grupo no tiene compromisos de adquisición de bienes de inmovilizado material. Asimismo, el Grupo no mantiene activos materiales afectos a gravámenes o garantías.
La política del Grupo es formalizar pólizas de seguro para cubrir aquellos posibles riesgos a los que están sujetos los diversos elementos que componen su inmovilizado material. Al 31 de diciembre de 2023 y 2022, a juicio de los Administradores de la Sociedad dominante, la cobertura alcanzada por dichas pólizas es suficiente.
Los compromisos relativos a inversiones en inmovilizado en relación con las subvenciones otorgadas al Grupo han sido cumplidos tanto al 31 de diciembre de 2023 como de 2022.
El Grupo mantiene en su inmovilizado material bienes con un valor contable aproximado de 17.954 miles de euros (2022: 17.915 miles de euros), que se encuentran totalmente amortizados, si bien se siguen usando con normalidad, de los cuales 2.147 miles de euros corresponden a construcciones (2022: 2.147 miles de euros).
Durante los ejercicios 2023 y 2022 no ha habido pérdidas por deterioro del inmovilizado.
El movimiento habido durante los ejercicios 2023 y 2022 en las diferentes cuentas del epígrafe “Activos intangibles” y de sus correspondientes amortizaciones acumuladas ha sido el siguiente:
| Derechos de informáticas | Aplicaciones y desarrollo | Propiedad industrial | Replantación | Total | |
|---|---|---|---|---|---|
| COSTE | |||||
| Saldo al 31 de diciembre de 2021 | 309 | 360 | 417 | 4 | 1.090 |
| Entradas | 29 | - | - | - | 29 |
| Traspaso | - | - | - | - | - |
| Saldo al 31 de diciembre de 2022 | 338 | 360 | 417 | 4 | 1.119 |
| Entradas | 27 | - | - | - | 27 |
| Bajas | - | - | - | - | - |
| Saldo al 31 de diciembre de 2023 | 365 | 360 | 417 | 4 | 1.146 |
| AMORTIZACIÓN ACUMULADA | |||||
| Saldo al 31 de diciembre de 2021 | (251) | (360) | (417) | (4) | (1.032) |
| Dotaciones | (20) | - | - | - | (20) |
| Saldo al 31 de diciembre de 2022 | (271) | (360) | (417) | (4) | (1.052) |
| Dotaciones | (18) | - | - | - | (18) |
| Saldo al 31 de diciembre de 2023 | (289) | (360) | (417) | (4) | (1.070) |
| Valor neto contable al 31 de diciembre de 2022 | 67 | - | - | - | 67 |
| Valor neto contable al 31 de diciembre de 2023 | 76 | - | - | - | 76 |
En relación con los derechos de replantación, estos se convirtieron íntegramente en autorizaciones administrativas, sin que ello suponga deterioro en el valor por el que están registrados. El Grupo ha continuado con el criterio establecido de amortización periódica.
A 31 de diciembre de 2023 y 2022 el Grupo no mantiene compromisos de adquisición de bienes de inmovilizado intangible.## 7.2 Activos por derechos de uso y pasivos por arrendamiento
El desglose de los saldos de los activos por derecho de uso y de los pasivos por arrendamiento y sus movimientos durante el ejercicio anual 2023 y 2022 es el siguiente (en miles de euros):
| Inmuebles | Vehículos | Barricas | Total arrendamiento | |
|---|---|---|---|---|
| Activos por derecho de uso | ||||
| Saldo al 1.01.2022 | 17 | 67 | 782 | 868 |
| Adiciones | 144 | 481 | 628 | |
| Bajas | - | - | (302) | (302) |
| Gasto por amortización | (48) | (120) | (340) | (507) |
| Pasivos por arrendamiento | ||||
| Saldo al 1.01.2022 | 868 | |||
| Adiciones | 1.253 | |||
| Bajas | (302) | |||
| Gasto por intereses | 19 | |||
| Pagos | (527) | |||
| Saldo al 31.12.2022 | 113 | 428 | 7.681 | 1.311 |
| Inmuebles | Vehículos | Barricas | Total arrendamiento | |
|---|---|---|---|---|
| Activos por derecho de uso | ||||
| Saldo al 1.01.2023 | 113 | 428 | 7.681 | 1.311 |
| Adiciones | 160 | - | 353 | 513 |
| Gasto por amortización | (44) | (120) | (417) | (581) |
| Pasivos por arrendamiento | ||||
| Saldo al 1.01.2023 | 1.311 | |||
| Adiciones | 513 | |||
| Gasto por intereses | 82 | |||
| Pagos | (663) | |||
| Saldo al 31.12.2023 | 229 | 308 | 704 | 1.243 |
Respecto a los pasivos por arrendamiento a 31 de diciembre de 2023, 671 miles de euros están clasificados como no corrientes y 572 miles de euros como corrientes (1.390 miles de euros y 712 miles de euros, respectivamente, a 31 de diciembre de 2022 (Nota 13).
A 31 de diciembre de 2023 el Grupo tiene compromisos de adquisición de bienes de inmovilizado material en régimen de arrendamiento financiero por importe de 50 miles de euros (2022: 198 miles de euros) y se corresponden a la adquisición de barricas y maquinaria.
No existen pagos por arrendamiento variables ni opciones de prórroga ni garantías en el valor residual de los activos objeto de arrendamiento.
El tipo de interés incremental utilizado en el cálculo de los pasivos por arrendamiento ha sido el 2,5%. La partida arrendamientos incluye, por un lado, el alquiler de la bodega donde realiza su actividad la sociedad dependiente Veiga Naum, S.L., y, por otro lado, los “rentings” de vehículos utilizados por el personal de las bodegas. Adicionalmente en este ejercicio esta partida incluye el alquiler de barricas por parte de la Sociedad dominante. Los contratos de alquiler del grupo no incluyen pagos variables.
No se ha producido ningún movimiento en este epígrafe durante el ejercicio 2023 y 2022. Este epígrafe del activo del balance consolidado incluye, por importe de 45 miles de euros, la participación en la empresa asociada Viñedos y Servicios de Toro, S.A., la cual se ostenta a través de la sociedad dependiente Bodegas Torreduero, S.A. (Nota 2.d).
Los datos más significativos en relación con esta participación son los siguientes:
| 2023(*) | 2022(*) | |
|---|---|---|
| Capital social | 90 | 90 |
| Reservas | (26) | (31) |
| Resultado del ejercicio | 1 | 5 |
| Total fondos propios | 65 | 64 |
| Importe neto de la cifra de negocios | 47 | 101 |
| Gastos | (46) | (95) |
| Activos | 87 | 98 |
| Pasivos | 22 | 34 |
(*) Información obtenida de los estados financieros de la empresa asociada a 31 de diciembre de 2023 y 2022 no auditados.
No existen contingencias de la asociada en la que participa el Grupo.
| 31 de diciembre de 2023 | 31 de diciembre de 2022 | |
|---|---|---|
| Activos en balance: | ||
| Otros activos financieros a coste amortizado | 96 | 95 |
| Clientes y otros deudores y otras cuentas a cobrar | 5.900 | 5.858 |
| Total activos financieros a coste amortizado | 5.996 | 5.953 |
| Efectivo y equivalentes al efectivo | 157 | 60 |
| Total activos financieros | 6.153 | 6.013 |
| - A largo plazo | 96 | 95 |
| - A corto plazo | 6.057 | 5.918 |
| Total | 6.153 | 6.013 |
Estos epígrafes incluyen los siguientes conceptos:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Clientes | 6.030 | 5.722 |
| Menos: Pérdidas por deterioro | (216) | (213) |
| Clientes y otros deudores | 5.814 | 5.509 |
| Otras cuentas a cobrar | 86 | 349 |
| Cuentas comerciales a cobrar y otras cuentas a cobrar | 5.900 | 5.858 |
El importe en libros de las cuentas de clientes y otras cuentas a cobrar se aproxima a su valor razonable.
Dentro de este epígrafe se incluyen saldos a cobrar por importe de 165 miles de euros que están denominados en dólares (2022: 287 miles de euros). El resto de saldos están denominados en euros.
Al 31 de diciembre de 2023 el importe de los saldos de clientes y cuentas a cobrar descontados o anticipados en las entidades financieras asciende 6.858 miles de euros (2022: 4.267 miles de euros). La contrapartida de dichos importes descontados es “Deuda financiera” del pasivo corriente del balance consolidado adjunto (Nota 13).
A 31 de diciembre de 2023, un total de 4.159 miles de euros correspondientes a cuentas a cobrar de clientes fueron cedidos a entidades de crédito mediante contratos de factoring sin recurso (2022: 3.140 miles de euros), siendo el límite máximo con el factor de 7,5 millones de euros (8,8 millones en 2022).
Durante el ejercicio 2023, el movimiento neto de la provisión existente por deterioro de las cuentas por cobrar ha supuesto una dotación de 3 miles de euros (2022: 41 miles de euros de dotación).
En 2023 y 2022 no se han producido bajas definitivas de saldos de clientes no provisionados. Durante el ejercicio 2023 y 2022 el Grupo no ha considerado insolvencias firmes de saldos ya provisionados que hayan sido baja en balance.
A 31 de diciembre de 2023 las dotaciones y reversiones de la provisión por deterioro se han clasificado dentro del epígrafe de otros gastos de explotación. Las cuentas a cobrar que han sufrido una pérdida por deterioro corresponden principalmente a saldos con problemas de cobro específicos identificados de forma individualizada.
Al 31 de diciembre de 2023, adicionalmente a los saldos que tienen registrada pérdida por deterioro asociada, por importe de 216 miles de euros (2022: 213 miles de euros) habían vencido cuentas a cobrar por importe de 872 miles de euros (2022: 1.289 miles de euros), que presentan una antigüedad según el siguiente detalle:
| Antigüedad | 2023 | 2022 |
|---|---|---|
| Menos de 3 meses | 526 | 880 |
| Entre 3 y 6 meses | 102 | 287 |
| Más de 6 meses | 644 | 404 |
| Total | 1.272 | 1.571 |
Estos saldos no han sufrido pérdida por deterioro ya que corresponden a un número de clientes independientes sobre los que no existe un historial reciente de morosidad o existen fundadas expectativas de cobro.
En la siguiente tabla se proporciona información sobre la exposición al riesgo de crédito y pérdidas esperadas para cuentas a cobrar a 31 de diciembre de 2023 y 2022:
| Ratio de pérdida | Deterioro | Antigüedad ponderada | Saldo Bruto registrado | |
|---|---|---|---|---|
| 2023 | ||||
| Saldos no vencidos | 0% | - | 4.750 | |
| Menos de 3 meses | 0% | - | 526 | |
| Entre 3 y 6 meses | 0% | - | 102 | |
| Más de 6 meses | 33% | 652 | 216 | 6.030 |
| 2022 | ||||
| Saldos no vencidos | 0% | - | 4.433 | |
| Menos de 3 meses | 0% | - | 880 | |
| Entre 3 y 6 meses | 0% | - | 287 | |
| Más de 6 meses | 35% | 617 | 213 | 5.722 |
Los ratios de pérdida están basados en la experiencia de los últimos años. Estos ratios incluyen factores correctores para reflejar la diferencia entre condiciones económicas vigentes cuando se recopila la información histórica y las condiciones actuales y expectativa de la dirección sobre las condiciones económicas previstas en la vida esperada de los saldos a cobrar.
La exposición máxima al riesgo de crédito a la fecha de prestación de la información es el valor razonable de cada una de las cuentas a cobrar desglosadas anteriormente. Ninguno de los saldos comerciales con clientes no provisionados y pendientes de vencimiento ha sido objeto de renegociación durante el ejercicio 2023 y 2022.
La composición de este epígrafe al 31 de diciembre de 2023 y 2022 es la siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Mercaderías | 1.658 | 1.220 |
| Materias primas y auxiliares | 1.859 | 1.793 |
| Productos en proceso de crianza y envejecimiento de ciclo corto | 9.550 | 7.444 |
| Productos en proceso de crianza y envejecimiento de ciclo largo | 18.197 | 18.218 |
| Productos terminados | 1.845 | 1.061 |
| Anticipos a proveedores | (2) | 3 |
| Total | 33.107 | 29.739 |
Durante el ejercicio se han capitalizado gastos financieros en existencias por importe de 642 miles de euros (2022: 216 miles de euros).
La mayor parte de las existencias del Grupo se encuentran acogidas a la Denominación de Origen Calificada Rioja (aproximadamente el 95% de las existencias de vino en 2023 y 2022), estando el resto de las existencias acogidas, básicamente, a la Denominación de Origen Toro y Rueda.
El detalle de los productos en proceso de crianza y envejecimiento y de los productos terminados por añadas a 31 de diciembre de 2023 y de 2022 es el que se muestra a continuación:
| Añada | 2023 | 2022 |
|---|---|---|
| 2018 y anteriores | 5.176 | 3.938 |
| 2019 | 5.928 | 3.780 |
| 2020 | 5.327 | 6.228 |
| 2021 | 4.070 | 3.807 |
| 2022 | 6.222 | 6.033 |
| 2023 | - | 5.806 |
| Total | 26.723 | 29.592 |
De acuerdo con los presupuestos elaborados por la Sociedad dominante, un 34% aproximadamente del volumen de existencias al cierre de ejercicio en litros será comercializado dentro del ejercicio siguiente, es decir, en un tiempo inferior a un año desde la fecha de las cuentas anuales correspondientes (2022: 33%).
El valor contable de las existencias al 31 de diciembre de 2023 y 2022 se encuentra razonablemente cubierto por pólizas de seguro. En opinión de los Administradores de la Sociedad dominante, no existe evidencia objetiva de que las existencias registradas a 31 de diciembre de 2023 y 2022 tengan indicios de deterioro.
El Grupo ha firmado diversos contratos por la compra de uva con agricultores por la cosecha del año 2023.Los plazos de compra son similares en todos los casos con desembolsos parciales de la compra de la uva en los meses de septiembre y octubre 2023 y el restante, una vez obtenida la valoración de la D.O. en abril 2024 por un importe de 2.636 miles de euros (2022: 3.169 miles de euros). Las condiciones pactadas son estándar en el sector vitivinícola.
El capital social a 31 de diciembre de 2019 ascendía a 3.841 miles de euros, correspondientes a 5.121.327 acciones nominativas de 0,75 euros de valor nominal cada una, totalmente suscritas y desembolsadas y representados por medio de anotaciones en cuenta. El 5 de octubre de 2021, se inscribió en el Registro Mercantil de La Rioja el acuerdo de reducción de capital de 48.012,75 euros, mediante amortización de 64.017 acciones propias poseídas en autocartera, de 0,75 euros de valor nominal cada una, representativas del 1,27% del capital social de la Sociedad, que fue aprobado por la Junta General de accionistas celebrada el 18 de junio de 2021
En consecuencia, el capital social resultante a 31 de diciembre de 2022 y 2023 tras la reducción de capital ha quedado fijado en 3.793 miles de euros, correspondientes a 5.057.310 acciones nominativas de 0,75 euros de valor nominal cada una, totalmente suscritas y desembolsadas y representados por medio de anotaciones en cuenta.
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La totalidad de las acciones representativas del capital social de la Sociedad dominante están admitidas a cotización oficial en las Bolsas de Valores de Madrid y Bilbao, así como en el sistema de Interconexión Bursátil (mercado continuo).
La cotización de la acción de la Sociedad al cierre del ejercicio 2023 era de 4,62 euros por acción (2022: 4,08 euros por acción).
Al 31 de diciembre de 2023 los accionistas que ostentan una participación superior al 3% en el capital social de la Sociedad son los siguientes:
| Accionista | % Directo | % Indirecto | Total |
|---|---|---|---|
| Artacho Nieto, Maria Dolores (a través de Inzafar, S.L.) | - | 4,82% | 4,82% |
| Bodega Frías, Arturo | 3,21% | - | 3,21% |
| Frias Echevarría, Felipe (a través de Frimon Inversiones y Asesoramiento, S.L.) | 8,79% | - | 8,79% |
| Eladio Bezares Munilla (a través de Torrealba y Bezares, S.L.) | 4,66% | 0,49% | 5,16% |
| Ignacio Castillo Cebrián (a través de Van Gestión y Asesoramiento Empresarial, S.L.) | 10,98% | - | 10,98% |
| La Previsión Mallorquina de Seguros, S.A. | 8,03% | - | 8,03% |
| Lister Gestión, S.L. | 5,34% | - | 5,34% |
| March International SICAV | 3,81% | - | 3,81% |
| Javier Dale Rodríguez | 3,02% | - | 3,02% |
En virtud de los acuerdos adoptados por la Junta General de Accionistas, la Sociedad dominante realizó diversas operaciones de compraventa de acciones propias en ejercicios anteriores (no se ha realizado ninguna compra o venta ni en 2023 ni en 2022). Las acciones propias al 31 de diciembre de 2023 y 2022 se corresponden con 238.337 acciones que representan el 4,71% del capital social de la Sociedad al cierre del ejercicio 2023 y 2022.
La reducción en el número de acciones en el ejercicio 2021 se produjo como consecuencia de la amortización de 64.017 acciones, mediante la reducción de capital indicada en la Nota 11 a).
El movimiento habido durante los ejercicios 2023 y 2022 ha sido el siguiente:
| Nº acciones | Importe | |
|---|---|---|
| Saldo al 31.12.2021 | 238.337 | 988 |
| Saldo al 31.12.2022 | 238.337 | 988 |
| Saldo al 31.12.2023 | 238.337 | 988 |
40
De acuerdo con el artículo 274 del Texto Refundido de la Ley de Sociedades de Capital, debe destinarse una cifra igual al 10% del beneficio del ejercicio a la reserva legal hasta que ésta alcance al menos el 20% del capital social. A 31 de diciembre de 2023 y 2022 la Sociedad dominante ha dotado íntegramente la reserva legal. No puede ser distribuida y si es usada para compensar pérdidas, en el caso de que no existan otras reservas disponibles suficientes para tal fin, debe ser repuesta con beneficios futuros.
Este epígrafe se refiere en su totalidad a reservas voluntarias de libre disposición.
El detalle de este epígrafe por sociedades sería el siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Bodegas Torreduero, S.A. | 32 | (186) |
| Bodegas Riojanas USA Corporation | (268) | (303) |
| Bodegas Viore, S.L. | 250 | 204 |
| Veiga Naum, S.L. | 41 | 21 |
| Total | 55 | (264) |
Las sociedades consolidadas poseen reservas que no son de libre disposición por importe de 118 miles de euros (2022: 75 miles de euros) correspondientes a Bodegas Torreduero S.A. por importe de 74 miles de euros, a Bodegas Viore S.L. por importe de 37 mil de euros y a Veiga Naum, S.L. por importe de 7 miles de euros.
La aportación de cada sociedad incluida en el perímetro de la consolidación a los beneficios consolidados atribuibles a la Sociedad dominante del ejercicio 2023 y 2022 se describe a continuación:
| Resultado Aportado 2023 | Resultado Aportado 2022 | |
|---|---|---|
| Bodegas Riojanas, S.A. | 24 | 461 |
| Bodegas Torreduero, S.A. | 139 | 218 |
| Bodegas Riojanas USA Corporation | (135) | 27 |
| Bodegas Viore, S.L. | 80 | 170 |
| Veiga Naum, S.L. | 20 | 20 |
| Total | 128 | 896 |
41
La Junta General de Accionistas de la Sociedad dominante celebrada el 16 de junio de 2023 aprobó la distribución del resultado del ejercicio 2022, 464 miles de euros, al pago de dividendos. La Junta General de Accionistas de la Sociedad dominante celebrada el 20 de junio de 2022 aprobó la distribución del resultado del ejercicio 2021, 487 miles de euros, al pago de dividendos por 482 miles de euros y el remanente de 5 miles de euros a reservas voluntarias.
Tanto en el ejercicio 2023 como en el ejercicio 2022, no existían limitaciones para la distribución de dividendos.
La propuesta de distribución del resultado de la Sociedad Dominante a presentar a la Junta General de Accionistas es la siguiente:
| 2023 | |
|---|---|
| Base de reparto | Pérdidas y ganancias |
| 224.689,48 | |
| Distribución | Reservas voluntarias |
| 224.689,48 |
Este epígrafe recoge las reservas acumuladas y el resultado atribuible a las participaciones no dominantes del Grupo. Tanto al 31 de diciembre de 2023 como 2022, corresponden íntegramente a los accionistas minoritarios de la dependiente Veiga Naum, S.L. (ver Anexo).
El movimiento de este epígrafe se muestra a continuación:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Saldo inicial | 153 | 137 |
| Resultado del periodo atribuible a participaciones no dominantes | 17 | 17 |
| Otros ajustes | 1 | (1) |
| Saldo final | 171 | 153 |
42
Un detalle de la información financiera de las participaciones no dominantes es como sigue:
Veiga Naum, S.L.
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Activos no corrientes | 91 | 111 |
| Activos corrientes | 603 | 552 |
| Pasivos no corrientes | 5 | 7 |
| Pasivos corrientes | 300 | 301 |
| Ventas | 602 | 540 |
| Resultado | 38 | 36 |
| Dividendos repartidos | - | - |
Este epígrafe del pasivo del balance consolidado recoge los importes pendientes de imputar a resultados de subvenciones oficiales de capital recibidas en el ejercicio 2023 y en ejercicios anteriores (nota 3 q.), según el siguiente detalle:
| Año de concesión | Entidad concesionaria | Finalidad | Importe concedido | Importe pendiente de imputar a 31.12.2023 |
|---|---|---|---|---|
| 2002 | Consejería de Agricultura, Ganadería y Desarrollo Rural del Gobierno de La Rioja | Realización de obras en bodega Cenicero | 227 | 15 |
| 2002 | Comunidad Autónoma de la Rioja y FEOGA | Realización de obras en bodega Cenicero | 41 | 4 |
| 2005-2013 | Agencia de Desarrollo de La Rioja-ADER | Adquisición de maquinaria e instalaciones | 605 | 4 |
| 2014 | Agencia de Desarrollo de la Rioja-ADER | Inversión en modernización de equipos | 93 | 9 |
| 2018 | Agencia de Desarrollo de la Rioja- ADER | Inversión en modernización de equipos | 116 | 38 |
| 2019 | Agencia de Desarrollo de la Rioja- ADER | Inversión en modernización de equipos | 50 | 23 |
| 2021 | Agencia de Desarrollo de la Rioja- ADER | Inversión en modernización de equipos | 50 | 21 |
| 2014-2015 | Comunidad Autónoma de la Rioja y FEAGA | Inversión en Bodega | 850 | 299 |
| 2016 | Gobierno de La Rioja | Inversión en Bodega | 244 | 55 |
| 2015 | Centro para el Desarrollo Tecnológico Industrial (CDTI) | Inversión en técnicas para la mejora del vino | 129 | 17 |
| 2003-2013 | Junta de Castilla y León | Inversión en viñedo | 480 | 94 |
| 2009 | Junta de Castilla y León | Inversión en bodega y maquinaria | 200 | 24 |
| 2014-2016 | Junta de Castilla y León | Inversión en barricas | 37 | 9 |
| 2017 | Junta de Castilla y León | Inversión en bodega (Viore) | 745 | 371 |
| 2015 | Consellería del Medio Rural y del Mar | Inversión en bodega (Veiga Naum) | 53 | 15 |
| 2020 | Agencia de Desarrollo de la Rioja- ADER | Inversión en instalación solar fotovoltaica | 29 | 16 |
| 2020 | Consellería del Medio Rural y del Mar | Inversión en bodega (Veiga Naum) | 13 | 9 |
| 2021 | Agencia de Desarrollo de la Rioja- ADER | Adquisición de maquinaria e instalaciones | 42 | 28 |
| 2022 | Agencia de Desarrollo de la Rioja- ADER | Plan COVID-19 | 127 | 85 |
| 2023 | Gobierno de La Rioja | Inversión Agricultura | 134 | 98 |
| Agencia de Desarrollo de la Rioja- ADER | Inversión en modernización de equipos | 31 | 21 | |
| 2023 | Gobierno de La Rioja | Inversión en instalación solar fotovoltaica | 57 | 40 |
| Total | 4.353 | 1.295 |
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La mayor parte de las subvenciones mencionadas se enmarcan en el plan de inversiones desarrollado por el Grupo en el ejercicio y ejercicios anteriores para la ampliación y modernización de sus instalaciones, así como para la modernización del viñedo, y se aplican a resultados de acuerdo con las vidas útiles de los elementos subvencionados.
El movimiento en el ejercicio de estas subvenciones ha sido el siguiente:
| Subvención de capital | |
|---|---|
| Saldo al 31.12.2021 | 1.777 |
| Adiciones | 75 |
| Imputación al resultado | (203) |
| Saldo al 31.12.2022 | 1.649 |
| Adiciones | 265 |
| Reclasificaciones y traspasos | 32 |
| Imputación al resultado | (216) |
| Saldo al 31.12.2023 | 1.730 |
Durante el ejercicio 2023 el Grupo ha recibido subvenciones de capital por importe de 265 miles de euros, que financian diversas inversiones en activos fijos (2022: 75 miles de euros)
Las principales subvenciones recibidas en el ejercicio 2023 y 2022 se corresponden con inversiones realizadas en la Sociedad Dominante. El Grupo está cumpliendo con las condiciones asociadas a las subvenciones.El importe imputado a resultados por este concepto en 2023, que asciende a 216 miles de euros, (2022: 203 miles de euros), figura registrado en el epígrafe “Subvenciones de capital transferidas al resultado” de la cuenta de resultados y estado del resultado global consolidado.
La Sociedad clasifica todos sus pasivos financieros dentro de la categoría “pasivos financieros a coste amortizado”. La tabla que se muestra a continuación presenta un análisis de los pasivos financieros del Grupo, agrupados por vencimientos, que se liquidarán de acuerdo con los plazos pendientes a la fecha de balance consolidado hasta la fecha de vencimiento estipulada en el contrato. Los importes que se muestran en la tabla corresponden a los flujos de efectivo (incluidos los intereses que serán satisfechos en el caso de las deudas con entidades de crédito, estimados en 3,5% en 2023 y 2% en 2022) estipulados en el contrato sin descontar. Los saldos del tramo inferior a 12 meses correspondientes a las cuentas a pagar que no son a entidades de crédito equivalen a los importes en libros de los mismos, dado que el efecto del descuento no es significativo.
| Menos de 1 año | Entre 1 y 2 años | Entre 2 y 5 años | Más de 5 años | |
|---|---|---|---|---|
| Al 31 de diciembre de 2023 | ||||
| Deudas con entidades de crédito | 15.664 | 4.445 | 1.083 | - |
| Tipo fijo | 14.746 | 3.176 | 290 | - |
| Tipo variable | 918 | 1.269 | 793 | - |
| Pasivos por arrendamiento | 218 | 453 | 152 | - |
| Otros pasivos financieros | 316 | 1.553 | - | - |
| Cuentas a pagar | 9.051 | - | - | - |
| Al 31 de diciembre de 2022 | ||||
| Deudas con entidades de crédito | 12.227 | 3.671 | 4.220 | 205 |
| Tipo fijo | 11.688 | 3.135 | 3.690 | 205 |
| Tipo variable | 539 | 536 | 530 | - |
| Pasivos por arrendamiento | 553 | 336 | 449 | - |
| Cuentas a pagar | 8.426 | - | - | - |
a) Deudas con entidades de crédito
El detalle de las deudas con entidades de crédito que el Grupo mantiene al 31 de diciembre de 2023 y 2022 es el siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| No Corrientes | Corrientes | |
| Líneas de crédito | 3.350 | - |
| Préstamos | 4.981 | 5.340 |
| Anticipos y Deudas por efectos descontados | 5.967 | - |
| Financiación de activos (lease-back) | 211 | 584 |
| Deudas por Confirming | 625 | - |
| Total | 15.134 | 5.924 |
Todas estas deudas tienen garantía personal. Algunos devengan intereses referenciados al Euribor más un diferencial de mercado y otros devengan un interés fijo pactado con la entidad financiera. Durante el ejercicio 2023 se han renovado varías cuentas de crédito y líneas de descuento comercial que estaban a tipo fijo y ha cambiado a tipo variable.
Un detalle de los préstamos es como sigue:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| No Corrientes | Corrientes | |
| Tipo fijo | 4.094 | 3.348 |
| Tipo variable | 887 | 1.992 |
| Total | 4.981 | 5.340 |
El tipo medio de los préstamos a 31 de diciembre de 2023 y 2022 se sitúa alrededor del 2,5% y 2% respectivamente, y no difiere significativamente entre los préstamos de tipo fijo y tipo variable. El tipo efectivo no difiere significativamente del medio. El tipo medio de las líneas de crédito y Anticipos y Deudas por efectos descontados a 31 de diciembre de 2023 es aproximadamente del 3,5% (2% en 2022).
El vencimiento de las deudas con entidades de crédito detalladas en el cuadro anterior es el que se muestra a continuación:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| 2023 | 15.134 | 11.988 |
| 2024 | 3.586 | |
| 2025 | 3.098 | 2.628 |
| 2026 | 1.678 | 1.222 |
| 2027 | 772 | 309 |
| 2028 y ss | 376 | 192 |
| Total | 21.058 | 19.925 |
La reconciliación de los saldos de pasivos clasificados como actividades de financiación a 31 de diciembre de 2023 es como sigue:
| Deudas con entidades de crédito a corto plazo | Deudas con entidades de crédito a largo plazo | Total | |
|---|---|---|---|
| Saldo al 1 de enero de 2023 | 11.988 | 7.937 | 19.925 |
| Flujos de efectivo de financiación (cobros) | 4.436 | - | 4.436 |
| Flujos de efectivo de financiación (pagos) | (6.295) | - | (6.295) |
| Flujos de efectivo de financiación (adiciones) | 2.093 | - | 2.093 |
| Reclasificaciones (traspaso l/p a c/p) | 2.013 | (2.013) | - |
| Actualización del tipo de interés | 899 | - | 899 |
| Saldo al 31 de diciembre de 2023 | 15.134 | 5.924 | 21.058 |
La reconciliación de los saldos de pasivos clasificados como actividades de financiación a 31 de diciembre de 2022 es como sigue:
| Deudas con entidades de crédito a corto plazo | Deudas con entidades de crédito a largo plazo | Total | |
|---|---|---|---|
| Saldo al 1 de enero de 2022 | 10.846 | 9.254 | 20.100 |
| Flujos de efectivo de financiación (cobros) | 4.719 | - | 4.719 |
| Flujos de efectivo de financiación (pagos) | (6.060) | - | (6.060) |
| Flujos de efectivo de financiación (adiciones) | 860 | - | 860 |
| Reclasificaciones (traspaso l/p a c/p) | 1.317 | (1.317) | - |
| Actualización del tipo de interés | 306 | - | 306 |
| Saldo al 31 de diciembre de 2022 | 11.988 | 7.937 | 19.925 |
Durante el ejercicio 2023 el Grupo ha obtenido 8 nuevos préstamos de entidades financieras por importe de 2.275 miles de euros, y con vencimientos finales en 2028 (2022: 5 nuevos préstamos por importe de 2.550 miles de euros y con vencimientos finales en 2028). El coste por intereses financieros se detalla en la nota 15 f). Las sociedades del Grupo mantienen un saldo no dispuesto en sus pólizas de crédito y de descuento de efectos a 31 de diciembre de 2023 y 2022 de 4.070 miles de euros y 9.216 miles de euros, aproximada y respectivamente. El Grupo tiene una exposición moderada al riesgo de tipos de interés. Las deudas con entidades de crédito tienen tipos de interés tanto fijos como variables. Los variables se actualizan mayoritariamente con carácter anual, manteniendo una política de seguimiento permanente de la evolución de los mismos y del efecto de modificación de tipos en los estados financieros del Grupo. Los Administradores de la Sociedad dominante estiman que el valor razonable de las deudas con entidades de crédito, calculado mediante el descuento de los flujos de caja futuros a los tipos de interés de mercado, no difiere significativamente del valor por el que se encuentran registradas a 31 de diciembre de 2023 y 2022, dado que la mayor parte de la deuda ha sido contratada en los dos últimos ejercicios y las condiciones de financiación no han experimentado variaciones significativas.
b) Pasivos por arrendamientos
Pasivos por arrendamiento se corresponde con los pasivos por arrendamientos derivados de la aplicación de la NIIF 16 y un arrendamiento por maquinaría firmado por la Sociedad dominante. Un detalle por vencimientos es como sigue:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| 2023 | 572 | 542 |
| 2024 | 373 | 329 |
| 2025 | 211 | 274 |
| 2026 | 87 | 140 |
| 2027 y siguientes | 27 | |
| Total | 1.243 | 1.312 |
c) Instrumentos financieros derivados
Ni a 31 de diciembre de 2023 ni a 31 de diciembre de 2022, el Grupo tenía contratado instrumento financiero derivado alguno.
d) Proveedores y otras cuentas a pagar corrientes y otros pasivos financieros corrientes y no corrientes
Las cuentas a pagar con proveedores incluyen principalmente los importes pendientes de pago por compras comerciales y costes relacionados y remuneraciones pendientes de pago a empleados (8.870 y 181 miles de euros en 2023 y 8.064 y 346 miles de euros en 2022 respectivamente). A 31 de diciembre de 2023 “otros pasivos financieros” incluyen una financiación suscrita por la Sociedad dominante durante el ejercicio con una persona física por importe de 1.692 miles de euros (1.500 miles de euros en el largo plazo y 192 miles de euros en el corto plazo) y un vencimiento fijado en 2025 y otros pagos pendientes por 18 miles de euros. El importe en libros de los pasivos financieros se aproxima a su valor razonable. Dentro de este epígrafe se incluyen saldos a pagar por importe de 43 miles de euros que están denominados en dólares (2022: 34 miles de euros). El resto de saldos están denominados en euros.
e) Información sobre los aplazamientos de pagos efectuados a proveedores
D.A. 3ª “Deber de información” de la Ley 15/2010, de 5 de julio
De acuerdo con lo establecido en la disposición final segunda de la Ley 31/2014, de 3 de diciembre, por la que se modifica la disposición adicional tercera de la Ley 15/2010, de 5 de julio, de modificación de la Ley 3/2004, de 29 de diciembre, por la que se establecen medidas de lucha contra la morosidad en las operaciones comerciales, y en relación a la información a incorporar en la memoria de las cuentas anuales sobre aplazamientos de pago a proveedores en operaciones comerciales calculado en base a lo establecido en la Resolución de 29 de enero de 2016 del Instituto de Contabilidad y Auditoría de Cuentas, la información relativa a los ejercicios 2023 y 2022 es la siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Días | Días | |
| Periodo medio de pago a proveedores | 59 | 57 |
| Ratio de operaciones pagadas | 58 | 58 |
| Ratio de operaciones pendientes de pago | 66 | 55 |
| Miles de euros | Miles de euros | |
| Total de pagos realizados | 18.703 | 17.204 |
| Total de pagos pendientes | 4.671 | 5.038 |
La información sobre las facturas pagadas en un periodo inferior al máximo establecido en la normativa de morosidad es como sigue:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Euros | Euros | |
| Volumen monetario pagado en euros | 8.462 | 9.707 |
| Porcentaje que supone sobre el total monetario de pagos a los proveedores | 54% | 56% |
| Número de facturas pagadas | 3.050 | 3.230 |
| Porcentaje sobre el número total de facturas pagadas a proveedores | 59% | 65% |
Los principales saldos no corrientes con las Administraciones Públicas a 31 de diciembre de 2023 y de 2022 son los siguientes:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Activo | Pasivo | |
| Activos por impuestos diferidos | 896 | - |
| Pasivos por impuestos diferidos | - | 9 |
| Total | 896 | 9 |
Los principales saldos corrientes con las Administraciones Públicas a 31 de diciembre de 2023 y de 2022 son los siguientes:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Activo | Pasivo | |
| Administraciones públicas deudoras por subvenciones | 71 | - |
| Hacienda pública deudora por Impuesto sobre las ganancias | 112 | - |
| Hacienda pública deudora/acreedora por IVA | 127 | 601 |
| Hacienda pública acreedora por IRPF | - | 134 |
| Organismos de la Seguridad Social acreedores | - | 219 |
| Total | 310 | 954 |
Desde el ejercicio 2002, Bodegas Riojanas, S.A.y su sociedad dependiente Bodegas Torreduero, S.A., tributan en Régimen de Consolidación Fiscal de acuerdo con el Texto Refundido de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, regulador de este impuesto en territorio común, siendo Bodegas Riojanas, S.A. la Sociedad dominante del Grupo. En 2014 se incorporó al grupo fiscal la dependiente Bodegas Viore, S.L., mientras que las sociedades Bodegas Riojanas USA Corporation y Veiga Naum, S.L tributan en régimen de declaración individual. Los activos y pasivos por impuestos diferidos se compensan si se tiene legalmente reconocido el derecho a compensar los activos y pasivos por impuestos corrientes y los impuestos diferidos se refieren a la misma autoridad fiscal. El Grupo no ha realizado ninguna compensación por no ser significativa. La composición y el movimiento global de los impuestos diferidos en los ejercicios 2023 y 2022 es la siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Activos por impuestos diferidos: | ||
| - Activos por impuestos diferidos a recuperar en más de 12 meses | 866 | 963 |
| - Activos por impuestos diferidos a recuperar en 12 meses | 30 | 31 |
| 896 | 994 | |
| Pasivos por impuestos diferidos: | ||
| - Pasivos por impuestos diferidos a recuperar en más de 12 meses | - | - |
| - Pasivos por impuestos diferidos a recuperar en 12 meses | 9 | 9 |
| 9 | 9 |
Activos por impuestos diferidos
Pasivos por impuestos diferidos
Limitaciones a la libertad de
Créditos fiscales por pérdidas y
Otros temporales
Total impuestos
Total deducibilidad de gastos
amortización
deducciones
diferidos
| Saldo al 1 de enero de 2022 | 61 | 1.111 | 1.172 | 11 | 7 | 18 | |
| Adiciones | - | 122 | 122 | - | - | - | |
| Aplicaciones | (17) | (252) | (269) | (9) | - | (9) | |
| Cancelaciones/Regularizaciones | - | (31) | (31) | - | - | - | |
| Saldo al 31 de diciembre de 2022 | 44 | 950 | 994 | 2 | 7 | 9 | |
| Adiciones | - | - | - | - | - | - | |
| Aplicaciones | (16) | (79) | (95) | - | - | - | |
| Cancelaciones/Regularizaciones | (3) | - | (3) | - | - | - | |
| Saldo al 31 de diciembre de 2023 | 25 | 871 | 896 | 2 | 7 | 9 |
La totalidad de las adiciones y aplicaciones suponen cargos y abonos a la cuenta de resultados. Para el cálculo de la recuperabilidad de los activos por impuestos diferidos el Grupo ha utilizado los presupuestos a tres años aprobados por el consejo de administración y extrapolados a 5 años. En base a esta información, la totalidad de los créditos fiscales y resto de activos diferidos se producirá en los próximos ocho años.
50 Al 31 de diciembre de 2023 provenientes de la Sociedad Dominante y de la filial americana, existen créditos fiscales por bases imponibles pendientes de aplicación por aproximadamente 288 y 69 miles de euros, respectivamente (2022: 368 y 69 respectivamente), que están activados. Adicionalmente, la Sociedad Dominante dispone de créditos fiscales por deducciones pendientes de aplicar por importe de 526 miles de euros que han sido activados (2022: 526 miles de euros). Los créditos fiscales de la Sociedad Dominante no tienen fecha de caducidad. La fecha de caducidad de las deducciones es de 10 años.
El detalle de las bases imponibles negativas pendientes de compensar de la Sociedad dominante a 31 de diciembre de 2023 y 2022, en miles, es como sigue:
| 2023 | 2022 | |||
|---|---|---|---|---|
| Año | Base | Cuota | Año | Base |
| origen | imponible | origen | imponible | |
| 2017 | 53 | 13 | 2017 | 372 |
| 2018 | 1.101 | 275 | 2018 | 1.101 |
| 1.154 | 288 | 1.473 |
El detalle de las deducciones y otros conceptos pendientes de compensar de la Sociedad dominante a 31 de diciembre de 2023 y 2022, en miles de euros, es como sigue:
| Año y tipología | 2023 | 2022 |
|---|---|---|
| Importe | Importe | |
| Aplicables hasta 2017. Investigación y desarrollo | 78 | 78 |
| 2027 | ||
| 2018. Investigación y desarrollo | 99 | 99 |
| 2028 | ||
| 2018. Innovación tecnológica | 48 | 48 |
| 2028 | ||
| 2019. Investigación y desarrollo | 91 | 91 |
| 2029 | ||
| 2020. Investigación y desarrollo | 77 | 77 |
| 2030 | ||
| 2021. Investigación y desarrollo | 96 | 96 |
| 2031 | ||
| 2021. Innovación tecnológica | 20 | 20 |
| 2031 | ||
| 2021. Donaciones | 8 | 8 |
| 2031 | ||
| 2022. Investigación y desarrollo | 3 | 3 |
| 2032 | ||
| 2022. Donaciones | 6 | 6 |
| 2032 | ||
| 526 | 526 |
El detalle de las deducciones pendientes de compensar no activadas de la Sociedad dominante a 31 de diciembre de 2023, en miles de euros, es como sigue:
| Año y tipología | 2023 | |
|---|---|---|
| Importe | ||
| Aplicables hasta 2022. Investigación y desarrollo | 73 | 2032 |
| 2023. Investigación y desarrollo | 2 | 2033 |
| 75 |
A 31 de diciembre de 2023, las bases imponibles negativas pendientes de activar de la filial americana son 139 miles de euros (35 miles de euros de cuota). Por prudencia el Grupo decide no activarlas ante la incertidumbre asociada a la estimación a largo plazo de las bases fiscales que permitirían su recuperación.
51 El Grupo no ha registrado como pasivo por impuesto diferido importe alguno relativo a la tributación de potenciales dividendos futuros dado que cuenta con la capacidad de controlar el momento de recepción de los mismos y no es probable la venta de las sociedades dependientes en un futuro previsible. El importe de los pasivos por impuestos diferidos relacionados con las diferencias temporarias de las inversiones en dependientes o negocios conjuntos, que no se han registrado, es inmaterial.
El cuadro que se presenta a continuación resume la determinación del impuesto sobre las ganancias en los ejercicios 2023 y 2022, que es como sigue:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Impuesto corriente | - | - |
| Origen y reversión de diferencias temporarias y créditos fiscales | 98 | 154 |
| Otros | 3 | - |
| Impuesto sobre las ganancias (ingreso) / Gasto | 101 | 154 |
El impuesto sobre el beneficio del Grupo antes de impuestos difiere del importe teórico que se habría obtenido empleando el tipo impositivo medio ponderado, aplicable a los beneficios de las sociedades consolidadas como sigue:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Beneficio antes de impuestos | 246 | 1.067 |
| Impuesto calculado a los tipos impositivos aplicables a los beneficios en los respectivos países | 62 | 267 |
| Gastos no deducibles fiscalmente | 3 | 7 |
| Deducciones generadas | - | (120) |
| Otros | 36 | - |
| Gasto por impuesto | 101 | 154 |
Durante el ejercicio 2023 el Grupo ha soportado retenciones y pagos a cuenta del Impuesto sobre Sociedades por importe de 3 miles de euros (2022: 94 miles de euros). Las sociedades españolas del Grupo mantienen abiertos a inspección fiscal los cuatro últimos ejercicios, para la totalidad de los impuestos a los que se haya sujeto. La sociedad dependiente americana mantiene abiertos a inspección todos los impuestos desde su constitución. Como consecuencia, entre otras, de las diferentes posibles interpretaciones de la legislación fiscal vigente, podrían surgir pasivos adicionales como resultado de una inspección. En todo caso, los Administradores de la Sociedad dominante consideran que dichos pasivos, caso de producirse, no afectarían significativamente a las cuentas anuales consolidadas.
52
15. Ingresos y Gastos
a) Importe neto de la cifra de negocios
La práctica totalidad del importe registrado en el epígrafe “Importe neto de la cifra de negocios” de la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada del ejercicio 2023 y 2022 adjunta corresponde con la venta de vinos (Notas 1 y 5). La distribución de las ventas por canal de comercialización es la siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Alimentación | 28% | 27% |
| Venta Directa | 24% | 23% |
| Internacional | 22% | 22% |
| Canal Horeca | 24% | 26% |
| Otros canales | 2% | 2% |
| 100% | 100% |
b) Otros ingresos de explotación
Este epígrafe incluye principalmente servicios prestados para la elaboración de vino a otras compañías por importe de 469 miles de euros (2023: 366 miles de euros). También se incluyen subvenciones oficiales obtenidas en el ejercicio 2023 por importe de 48 miles de euros para la promoción del vino en terceros países y proyectos de investigación (2022: 84 miles de euros).
c) Aprovisionamientos
Su detalle a 31 de diciembre de 2023 y de 2022 es el siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Consumo de mercaderías: | ||
| - Compras | (630) | (1.238) |
| - Variación de existencias (Nota 10) | 323 | 504 |
| (307) | (734) | |
| Consumo de materias primas y otras materias consumibles: | ||
| - Compras | (9.734) | (10.261) |
| - Variación de existencias (Nota 10) | (59) | 307 |
| (9.793) | (9.954) | |
| Variación de existencias de producto en curso y producto | 3.127 | 2.755 |
| terminado | ||
| Trabajos externos | (201) | (189) |
| (7.174) | (8.122) |
53 La totalidad del importe registrado en el epígrafe “aprovisionamientos” de la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada del ejercicio 2023 y 2022 adjunta corresponde con compras de origen nacional.
d) Gastos de personal
La composición del epígrafe "Gastos de Personal" de la cuenta de pérdidas y ganancias consolidada del ejercicio 2023 y 2022 adjunta es la siguiente:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Sueldos y salarios | 3.646 | 3.468 |
| Indemnizaciones | 69 | 65 |
| Seguridad Social | 1.010 | 883 |
| Otros gastos | 30 | 29 |
| 4.755 | 4.445 |
El número medio de personas empleadas por el Grupo en el curso de los ejercicios 2023 y 2022 distribuido por departamentos fue el siguiente:
| Nº de Personas | ||
|---|---|---|
| 2023 | 2022 | |
| Administración | 24 | 20 |
| Comercial | 17 | 22 |
| Bodega | 57 | 56 |
| 98 | 98 |
La distribución por sexos al término del ejercicio 2023 y 2022 del personal del Grupo es como sigue:
| 2023 | 2022 | |||
|---|---|---|---|---|
| Hombres | Mujeres | Hombres | Mujeres | |
| Administración | 4 | 20 | 12 | 20 |
| Comercial | 9 | 8 | 9 | 8 |
| Bodega | 52 | 5 | 44 | 7 |
| 65 | 33 | 65 | 35 |
En 2023 y 2022 el Grupo no tiene contratada a ninguna persona discapacitada. Asimismo, 6 hombres y 3 mujeres componen el Consejo de Administración de la Sociedad dominante (6 hombres y 3 mujeres en el ejercicio 2022).
54
e) Otros gastos de explotación
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Servicios exteriores | ||
| Arrendamientos y cánones | 24 | 12 |
| Reparaciones y conservación | 344 | 267 |
| Servicios de profesionales independientes | 156 | 132 |
| Transportes | 507 | 551 |
| Primas de seguros | 82 | 80 |
| Servicios bancarios | 5 | 11 |
| Publicidad, propaganda y relaciones públicas | 885 | 849 |
| Suministros | 221 | 387 |
| Otros servicios | 1.286 | 1.083 |
| Tributos | 81 | 84 |
| 3.589 | 3.458 |
Los honorarios devengados por KPMG Auditores, S.L. relativos al servicio de auditoría de cuentas del Grupo han ascendido a 47 miles de euros (2022: 34 miles de euros). No se han prestado otros servicios adicionales por KPMG Auditores, S.L. u otras sociedades que utilizan la misma marca que los auditores del Grupo en el ejercicio 2023 ni en 2022.f) Resultado financiero
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Ingresos financieros: | ||
| De empresas del grupo, asociadas y vinculadas | 5 | 11 |
| Gastos financieros: | ||
| Por deudas con terceros | ||
| - Intereses de préstamos | (381) | (253) |
| - Intereses por descuento de efectos y operaciones de confirming | (636) | (162) |
| - Intereses arrendamiento financiero | (19) | (8) |
| - Otros gastos financieros | (97) | (62) |
| Diferencias de cambio netas | (17) | 2 |
| Menos intereses capitalizados en existencias | 642 | 216 |
| (503) | (256) | |
| Resultado financiero neto | 55 | 16 |
Las operaciones entre la Sociedad dominante y sus sociedades dependientes, que son partes vinculadas, han sido eliminadas en el proceso de consolidación y no se desglosan en esta Nota. Las operaciones entre el Grupo y sus empresas asociadas y vinculadas se desglosan a continuación. Las operaciones entre la Sociedad dominante y sus sociedades dependientes y empresas asociadas y vinculadas se desglosan, en su caso, en los estados financieros individuales correspondientes. Se consideran partes vinculadas los accionistas del Grupo así como los Administradores y personal directivo y sus familiares cercanos. Asimismo, también se consideran partes vinculadas las sociedades relacionadas con los anteriormente mencionados.
a) Accionistas, sociedades asociadas y vinculadas
Los saldos mantenidos con sociedades vinculadas que figuran en los balances consolidados al 31 de diciembre de 2023 y de 2022 adjuntos, y que se corresponden a otras cuentas a cobrar corrientes (nota 9), son los siguientes:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| S.A.T. Frías Artacho nº 9554 | (357) | 309 |
| (357) | 309 |
Las transacciones con accionistas y sociedades asociadas y vinculadas durante el ejercicio 2023 y 2022 han sido las siguientes:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Compras y Gastos de Explotación: | ||
| Viñedos y Servicios de Toro, S.A. (nota 8) | - | 164 |
| S.A.T. Frías Artacho nº 9554 | 418 | 380 |
| 418 | 544 |
Las transacciones con Viñedos y Servicios de Toro, S.A. y con S.A.T. Frías Artacho nº 9554 se corresponden con servicios agrícolas y compra de uva. Estas transacciones se realizan a precios de mercado. La relación con S.A.T. Frías Artacho nº 9554 tiene su base tanto en la existencia de consejeros comunes como en la posesión de participaciones de dicha sociedad de consejeros y familiares de consejeros.
b) Alta Dirección
La remuneración de la Alta Dirección durante los ejercicios 2023 y 2022 puede resumirse en la forma siguiente:
| Nº de | Otras | Nº de | Otras | ||||||
| perso- | Retribuciones | Salariales | Total | perso- | Retribuciones | Salariales | |||
| nas | Fijas | Variable | Total | ciones | nas | Fijas | Variable | ||
| 2023 | 2 | 193 | 29 | 222 | - | 222 | 2 | 210 | - |
| 2022 |
a) Retribuciones y otras prestaciones al Consejo de Administración
Durante los ejercicios 2023 y 2022, los Administradores de la Sociedad han devengado un importe total de 241 miles de euros (2022: 238 miles de euros) en concepto de dietas de asistencia a Consejos por 63 miles de euros (2022: 70 miles de euros) y retribuciones salariales por importe de 181 miles de euros (2022: 168 miles de euros). No existen créditos ni anticipos concedidos a los Administradores de la Sociedad. Tampoco existe obligación alguna en materia de pensiones o primas de seguro de vida con los miembros del Consejo de Administración. Durante el ejercicio 2023 la Sociedad ha pagado primas por seguro de responsabilidad civil cuyos beneficiarios son los Administradores de esta por importe de 3 miles de euros (2022: 3 miles de euros).
b) Situaciones de conflictos de interés de los Administradores
En el deber de evitar situaciones de conflicto con el interés de la Sociedad dominante, durante el ejercicio los administradores que han ocupado cargos en el Consejo de Administración han cumplido con las obligaciones previstas en el artículo 228 del texto refundido de la Ley de Sociedades de Capital. Asimismo, tanto ellos como las personas a ellos vinculadas, se han abstenido de incurrir en los supuestos de conflicto de interés previstos en el artículo 229 de dicha ley, excepto en los casos en que haya sido obtenida la correspondiente autorización.
Durante el ejercicio 2023, el Grupo Bodegas Riojanas no ha identificado ningún pasivo contingente significativo. El Grupo tiene recibidos de diversas instituciones financieras avales por 11.961 miles de euros (2022: 11.961 miles de euros), aproximadamente, para presentar, principalmente, ante diversas instituciones y organismos públicos en garantía de compromisos asumidos derivados de la concesión de subvenciones.
Durante el ejercicio 2023 y 2022 el Grupo no ha incurrido en gastos significativos para la protección y mejora del medioambiente. No se ha considerado necesario registrar ninguna dotación para riesgos y gastos de carácter medioambiental, ni existen contingencias relacionadas con la protección y mejora del medio ambiente.
No hay hechos posteriores significativos que deban incluirse en las presentes cuentas anuales.
Beneficio básico por acción
El beneficio básico por acción se calcula como el cociente entre el resultado neto del periodo atribuible a los accionistas de la Sociedad dominante y el número medio ponderado de acciones ordinarias en circulación durante dicho periodo, sin incluir, en su caso, el número medio de acciones de la Sociedad dominante en cartera. A continuación, se presenta el beneficio básico por acción correspondiente a los ejercicios 2023 y 2022:
| 2023 | 2022 | |
|---|---|---|
| Resultado del ejercicio atribuible a la Sociedad dominante (Miles de euros) | 128 | 896 |
| Número medio ponderado de acciones emitidas (acciones) | 5.057.310 | 5.057.310 |
| Menos: Acciones propias (acciones) | (238.337) | (238.337) |
| Número medio ponderado de acciones emitidas (acciones) | 4.818.973 | 4.818.973 |
| Beneficio básico por acción (Euros) | 0,03 | 0,18 |
Al 31 de diciembre de 2023 y 2022, el beneficio diluido por acción del Grupo Bodegas Riojanas coincide con el beneficio básico por acción al no tener el Grupo instrumentos en circulación con efecto dilutivo.
ANEXO: SOCIEDADES CONSOLIDADAS POR INTEGRACIÓN GLOBAL
| Sociedad | Domicilio | Actividad | Auditor | Porcentaje de control directo o indirecto a 31.12.2023 | Porcentaje de control directo o indirecto a 31.12.2022 |
|---|---|---|---|---|---|
| Bodegas Torreduero, S.A. | Toro (Zamora) | Vitivinícola (*) | 99,99% | 99,99% | |
| Bodegas Viore, S.L. | Toro (Zamora) | Vitivinícola (*) | 99,96% | 99,96% | |
| Bodegas Riojanas USA Corporation | Nueva Jersey (EEUU) | Comercial (*) | 100% | 100% | |
| Veiga Naum, S.L. | Villareis (Pontevedra) | Vitivinícola (*) | 54,16% | 54,16% |
(*) Sociedad no obligada legalmente a someter sus cuentas anuales a auditoría, si bien es objeto de revisión por el auditor a efectos de la auditoría de las cuentas consolidadas del Grupo Bodegas Riojanas.
BODEGAS RIOJANAS, S.A. Y SOCIEDADES DEPENDIENTES INFORME DE GESTIÓN CONSOLIDADO 2023
Durante el 2023 Grupo Bodegas Riojanas se ha enfrentado a una coyuntura muy compleja debido al relevante descenso de la demanda en los principales mercados del vino. Esta situación ha tenido lugar especialmente a partir del tercer trimestre y se ha mantenido en la campaña de Navidad. Esta debilidad de la demanda ha afectado principalmente al consumo de vinos tintos mientras que la demanda de vinos blancos ha tenido un comportamiento positivo. Adicionalmente, 2023 ha estado marcado además por un fuerte repunte del Euribor lo que ha encarecido la financiación externa. El ejercicio se ha saldado con una facturación de 17,36 Millones de euros lo que supone un descenso del 5% respecto a la alcanzada en 2023. Este descenso se ha contrarrestado con una mejoría de la rentabilidad de las operaciones comerciales mejorando el margen bruto en 3pp hasta 10,19 Millones de €. El BAI alcanzado en el periodo desciende hasta los 246 miles de euros debido fundamentalmente al ya comentado incremento de costes de financiación externa que ha elevado los gastos financieros del Grupo un 83% hasta los 491 miles de euros. El EBITDA alcanzado en el periodo asciende a 2,61 millones de euros lo que supone un descenso del 13,6% con respecto al alcanzado durante 2022. Destacar también que durante 2023, Bodegas Riojanas ha dado un paso más en su estrategia hacia la sostenibilidad de sus operaciones obteniendo la certificación Sustainable Wineries for Climate Protection (SWfCP) como refrendo a su apuesta por la sostenibilidad de sus operaciones. En cuanto a la vendimia, la campaña ha estado marcada de nuevo tanto por la falta de precipitaciones como por las altas temperaturas. Adicionalmente, en algunas regiones vitivinícolas las condiciones sanitarias de una parte relevante de la cosecha no han sido las óptimas. Esto ha obligado al Grupo a extremar el cuidado de las operaciones para preservar la calidad de la uva recepcionada lo que en algunas regiones ha conducido a una cosecha más corta.
I. SITUACIÓN DE LA ENTIDAD
Bodegas Riojanas S.A. es una sociedad dedicada a la elaboración y comercialización de vinos de calidad procedente de las principales denominaciones de origen de España. Toda la estructura organizativa de la sociedad se analiza en el correspondiente Informe de Gobierno Corporativo. Para comprender la evolución de la actividad de la entidad, así como el entorno en el que opera, es fundamental comentar la situación del mercado vinícola:
Mercado Vinícola Mundial
a) Producción vinícola mundial
Desde la sede de la OIV se presentaron en noviembre las primeras estimaciones de la producción mundial de vino en 2023. A partir de la información recogida sobre 29 países que representan el 94% de la producción mundial, ésta se estima entre 241,7MHL y 246,6 MHL, con una estimación intermedia de 244,1MHL. Esto representa un descenso del 7% respecto al volumen de 2022. Se prevé un bajo volumen de producción en el conjunto de la Unión Europea. Italia y España registran un descenso significativo respecto a 2022 debido a unas condiciones climáticas desfavorables que provocaron mildiu y sequías.# Informes Anuales 2023
Francia se convierte en el mayor productor mundial en 2023, con un volumen ligeramente superior a su media quinquenal. Las primeras previsiones de la cosecha en EE.UU. indican que el volumen de producción no sólo será superior al de 2022, sino también a la media observada en los últimos años. En el hemisferio sur se espera que los volúmenes de producción de vino estén muy por debajo de las cifras de 2022. Australia, Argentina, Chile, Sudáfrica y Brasil se vieron muy afectados por las adversas condiciones meteorológicas. La única excepción es Nueva Zelanda, el único país con un nivel de producción para 2023 superior a su media quinquenal.
Esta sería la menor producción desde 1961 (214 MHL), incluso inferior al volumen de producción históricamente bajo de 2017 (248 MHL). Este escenario negativo puede atribuirse a descensos significativos en los principales países productores de vino de ambos hemisferios. Mientras que en el Hemisferio Sur, Australia, Argentina, Chile, Sudáfrica y Brasil registraron variaciones interanuales de entre el -10% y el -30%. En el hemisferio norte, Italia, España y Grecia son los países que más sufrieron las malas condiciones climáticas durante la temporada de cultivo. Sólo EE.UU. y algunos países de la UE, como Alemania, Portugal y Rumanía, experimentaron condiciones climáticas favorables que se tradujeron en volúmenes medios o superiores a la media. Una vez más, las condiciones climáticas extremas, como las heladas tempranas, las lluvias torrenciales y la sequía, han afectado considerablemente a la producción del viñedo mundial. Sin embargo, en un contexto en el que el consumo mundial está disminuyendo y las existencias son elevadas en muchas regiones del mundo, la baja producción prevista podría aportar equilibrio al mercado mundial.
Según datos presentados por el OEMV, el comercio mundial de vino cayó un 2,1% en términos de valor en el interanual a septiembre de 2023, hasta los 36.537 millones de euros; no bajaba para un periodo de 12 meses desde el interanual a marzo de 2021, coincidiendo entonces con la crisis derivada de la pandemia de COVID-19. El volumen exportado cayó un 7,2% hasta los 9.945 millones de litros, el mayor descenso de la serie histórica, con un volumen que bajó de los 10.000 millones de litros por primera vez desde inicios de 2014. El mes de septiembre fue especialmente negativo para el comercio mundial de vino, que sigue subiendo de precio (+5,4% hasta los 3,67 €/l.), pero cada vez menos.
Todos los tipos de vino cayeron en volumen, sobre todo el envasado, si bien espumosos y bag-in-box aumentaron su facturación. El granel fue el único que bajó de precio. El vino envasado pierde cuota como el más exportado, aunque su liderato es claro al representar el 52% del volumen y el 67% del valor total, seguido del granel en litros (32,4% del total) y del espumoso en euros (24,4%). De los 11 principales exportadores mundiales de vino, cuya suma representó más del 85% del comercio global, sólo Nueva Zelanda y, en menor medida, Portugal, crecieron en volumen en el interanual a septiembre de 2023; los dos anteriores, más Alemania y Francia, aumentaron su facturación. Italia y España caen menos que la media y ganan cuota como primeros exportadores en volumen, seguidos de lejos por Francia. Sin embargo, el liderato de Francia en valor es indiscutible, al registrar un precio medio muy superior al resto. Desplome de las exportaciones de Chile, Argentina, y EEUU, con malos resultados también en Sudáfrica y Australia.
Según los datos recién publicados del MAPA y analizados por el Observatorio Español del Mercado del Vino, la superficie de viñedo para uva de vinificación en España fue de 928.517 ha en 2023, 3.051 ha menos que en 2022. Un año más, se trata de la cifra más baja de la serie histórica. De esas 928.517 hectáreas, el 58,5% o 543.342 ha (-0,9%) correspondieron a secano y el 41,5% restante o 385.175 ha, a regadío que se mantuvo estable (+1.841 ha). Castilla - La Mancha es la comunidad con mayor superficie: 448.682 ha, que suponen el 48% de la superficie total (-1%). Le sigue, de lejos, Extremadura, con 82.803 ha (+0,1%) y Castilla y León, con 76.734 ha (+2,1%).
El consumo aparente de vino en España creció un +0,6% en el TAM a noviembre de 2023 (periodo de 12 meses, de Diciembre del ’22 a Noviembre del ’23), hasta los 9,70 millones de hectolitros, según datos del INFOVI. De esta forma, se rompe con una racha interanual de 13 meses en negativo, ya que no crecía desde el TAM a septiembre del ’22. Un cambio de tendencia donde debe tener en cuenta la complicada coyuntura actual en la que factores como la fuerte inflación, la subida de costes y el encarecimiento de la vida en general, unidos a las amenazas al comercio internacional (tensiones políticas, guerras, aranceles al comercio de vino…) pueden explicar la caída del consumo que se venía registrando en los últimos meses, tras alcanzar en el TAM a febrero del ’22 su pico de recuperación postpandemia; justo antes del comienzo de la guerra de Ucrania. En todo caso, los 9,70 millones hl registrados en el TAM a noviembre del ’23 siguen lejos del máximo histórico alcanzado en el TAM a febrero del ‘20, cuando se superaron ligeramente los 11 millones hl. Este crecimiento ha sido posible, sobre todo, gracias a un muy buen mes de noviembre, en el que el consumo creció un +21,9% hasta los 0,97 millones de hl, siendo noviembre 2023 el mes de mayor volumen en lo que va de 2023.
Por canales, y según datos de Nielsen IQ para el TAM Oct-Nov 2023, el consumo de vino en Alimentación cae cada vez menos en términos de volumen, en un canal que creció a un ritmo excepcional durante la pandemia (confinamiento domiciliario). A su vez, el crecimiento en Hostelería, canal muy afectado por las restricciones derivadas de la crisis sanitaria, se va suavizando. En ambos casos, el valor de venta creció a muy buen ritmo, por precios más elevados.
En cifras absolutas, el consumo de vino en Alimentación, principal canal de venta de vino en España, cayó un -2,3% hasta los 4,06 millones hl, menor descenso de los 2 últimos años. Esta cifra sigue lejos de la registrada durante la pandemia, pero es muy similar a la alcanzada antes de la misma. Por su parte, el aumento en Hostelería fue del +0,7% hasta los 2,14 millones hl, en este caso muy lejos aún de las cifras alcanzadas años atrás. Ambos canales registran el precio medio más alto de la serie histórica, con 4,25 €/litro Alimentación (+5%) y 6,36 €/litro Hostelería (+6,8%), si no consideramos los efectos de la inflación.
Según el informe realizado por el OEMV, en los once primeros meses de 2023, las exportaciones españolas de vino registraron evolución negativa: perdieron un 2,5% en valor, hasta los 2.691,1 millones € (-70,3 millones) y un 3,3% en volumen, hasta los 1.879,4 millones de litros (-64,1 millones). Destacan las pérdidas registradas por los vinos con DOP (-61,7 millones € y -29,2 millones de litros) y por los graneles (-20 millones € y -14,4 millones de litros). De la tradicional división de los datos en dos grandes grupos (envasados y graneles), comprobamos que ambos han registrado evolución negativa, tanto en valor como en volumen, aumentando el precio medio del vino envasado y registrando evolución negativa, el del vino a granel.
Los vinos envasados perdieron un 1,9% en valor, hasta los 2.402,15 millones € y un 5,5% en volumen, hasta los 891,4 millones de litros, con un precio medio de 2,67 €/litro. Respecto al interanual a noviembre de 2022, se han dejado de exportar 52,4 millones de litros de vino envasado y de facturar, 47,4 millones €, aumentando el precio medio en 8 céntimos.
Los vinos con DOP, siguen siendo la categoría más exportada dentro de los vinos tranquilos envasados y los que peor evolución presentan en este periodo. En los once primeros meses de 2023 y respecto al mismo periodo de 2022, registraron caídas del 5% en valor y del 11% en volumen, que suponen 61,7 millones € y 29,2 millones de litros menos. Sus exportaciones se situaron en los 233,1 millones de litros, por valor de 1.152,7 millones €. Su precio medio aumentó un 6,8%, hasta los 4,95 €/litro, siendo el producto, dentro de las exportaciones españolas de vino, con el precio más elevado.
La Denominación de Origen Calificada Rioja cerró el año 2023 con unas ventas de 238 millones de litros de vino, lo que supone una disminución de ventas en volumen del -5,18% respecto a 2022. El decrecimiento más significativo se localiza en los Grandes Reservas tanto en las exportaciones (-14,80% en volumen), como en el marcado doméstico (-12,67% en volumen).
La estructura de las ventas de la D.O.Ca Rioja o mix de ventas en 2023 ha sido el siguiente:
| Categoría | Porcentaje |
|---|---|
| Grandes Reservas | 2,71% |
| Reservas | 17,09% |
| Crianza | 35,78% |
| Jóvenes | 44,42% |
En cuanto al resto de denominaciones, y en lo que respecta a volúmenes, la evolución respecto al ejercicio anterior ha sido la siguiente: D.O Toro (-2,51%), D.O Ribera del Duero (-10,16%), D.O Rueda (5,44%) y D. O. Rías Baixas (-7,14%).
En 2023 hemos seguido trabajando en línea con el mercado, adaptándonos a las tendencias de consumo y a las preferencias de nuestro público objetivo. Nuestras últimas novedades son las siguientes:
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Durante el año 2023, nuestros vinos han obtenido numerosos premios y reconocimientos:
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Durante el ejercicio 2023, las ventas totales han alcanzado los 4,2 millones de litros, equivalentes a 5,6 millones de botellas.
La composición porcentual de nuestras ventas de vinos D.O.Ca Rioja comparativamente con el conjunto de la D.O.Ca Rioja es la siguiente:
En el resto de las denominaciones la evolución ha sido la siguiente:
La valoración de existencias revisadas al finalizar el año 2023 ha alcanzado la cifra de 33.107 miles de euros, frente a 29.739 miles de euros del ejercicio 2022.
Todos los datos facilitados en este punto corresponden al ejercicio 2023 y su comparativa con 2022, salvo que se indique expresamente lo contrario:
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Es de destacar en la Cuenta de Pérdidas y Ganancias Consolidada lo siguiente:
Se indica a continuación la evolución de algunos de los indicadores clave indicativos de la evolución de la actividad del Grupo Bodegas Riojanas:
| 31 de diciembre 2022 | 31 de diciembre 2023 | Variación interanual | |
|---|---|---|---|
| IMPORTE NETO CIFRA NEGOCIOS | 18.276 | 17.361 | -5,01% |
| (miles de euros) | |||
| EBITDA | 3.019 | 2.609 | -13,58% |
| RENTABILIDAD FINANCIERA (ROE) | 4,35% | 0,69% | |
| RETORNO SOBRE ACTIVOS (ROA) | 1,73% | 0,25% |
El EBITDA es un indicador contable de la rentabilidad de una empresa. Se calcula como ingresos menos gastos, excluyendo los gastos financieros (impuestos, intereses, depreciaciones y amortizaciones de la empresa). Por tanto, es un indicador que muestra el resultado inherente al negocio propio de una sociedad. El EBITDA obtenido a 31 de diciembre de 2023 asciende a 2.609 miles de euros, frente a los 3.019 de 2022 (-13,58%).
La Rentabilidad Financiera (ROE) se calcula como el cociente entre el Beneficio Neto después de impuestos y el patrimonio neto. Este indicador mide el rendimiento del capital empleado en una inversión.
El índice de Retorno sobre Activos (ROA) se calcula como el cociente entre el Beneficio Neto después de impuestos y el Activo total de una compañía. Este indicador da una idea de cómo de eficiente es una compañía en el uso de sus activos.
El nivel de endeudamiento del grupo a diciembre 2023, en comparación con diciembre 2022, y su composición por plazos, queda suficientemente detallado en las Cuentas Anuales consolidadas correspondientes al ejercicio 2023, en la Nota correspondiente a Pasivos Financieros. Es objetivo prioritario de la compañía, tras las fuertes inversiones realizadas en ejercicios pasados, situarse en una senda de reducción del endeudamiento con entidades de crédito.
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Debemos destacar el esfuerzo realizado por la compañía, que continúa avanzando en la gestión de riesgos, y revisa y actualiza periódicamente su mapa de riesgos global.
En las últimas campañas Grupo Bodegas Riojanas ha realizado un importante esfuerzo en asegurar un aprovisionamiento estable de uva lo que ha significado importantes desembolsos en su adquisición asegurando al mismo tiempo la disponibilidad de nuevas añadas para alcanzar el nivel de ventas deseado en los siguientes ejercicios. Toda vez que el escenario de precios se ha estabilizado no se prevén nuevas tensiones y parece asegurado el aprovisionamiento de uva para las próximas campañas.Destacamos la adecuación realizada ya desde el ejercicio 2015 en lo relativo al pago de la uva a la Ley de la Cadena Alimentaria, que ha supuesto que parte del precio de la uva de la campaña 2023 se encuentre ya liquidado a cierre del ejercicio 2023, mientras que en ejercicios anteriores a 2015 la campaña se liquidaba en su totalidad en el ejercicio siguiente. El precio de la cosecha 2023 se encuentra a cierre del ejercicio ya establecido en contratos firmados con proveedores de uva, por lo que se ha eliminado la incertidumbre relativa a fijación de precios de materias primas en este sentido.
Riegos legales y sociales
A través de la participación activa en grupos de interés del vino y de los propios Consejos Reguladores, la Sociedad se encuentra al tanto de las tendencias legales y sociales en torno al consumo de vino, actúa en la medida de lo posible para minimizar dichos riesgos. Así mismo, se encuentra al tanto de las novedades en temas legales, contables, laborales, sociales, etc mediante la asistencia a cursos y conferencias formativas, así como mediante la consulta a asesores externos especializados. La Sociedad cumple estrictamente la legislación vigente en todos los ámbitos de aplicación.
Riesgos de cambio de hábitos en el consumo
La Sociedad permanece atenta a los cambios en los hábitos de consumo de vino, a través de fuentes propias y de terceros independientes. Se hace un seguimiento de las estrategias comerciales a seguir, a fin de cubrir y dar respuesta a los cambios que pudiera haber en las tendencias de la demanda.
Riesgos de tipo de interés
El Grupo, ha sufrido en 2023 un fuerte repunte de los costes de financiación. No obstante, los niveles del Euribor han causado ya un descenso que se irá consolidado previsiblemente en los próximos años lo que ayudará a mejorar la rentabilidad del Grupo.
Riesgos de imprevistos y catástrofes
Cubiertos mediante los seguros suscritos por el Grupo.
Riesgos de mercados
El Grupo en la actualidad está trabajando en minimizar los riesgos de los principales mercados, mediante la diversificación tanto en productos como en mercados y clientes.
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Riesgos de coyuntura económica
Dada la situación económica que se está atravesando, la Sociedad contempla el entorno económico como un riesgo, por lo que en este sentido se realiza un seguimiento permanente de la evolución de la economía en general y en particular de la evolución del consumo, índices de precios, tasas de desempleo, cotización de divisas y posibilidades de financiación ajena. La Sociedad, así mismo, realiza actividades de Investigación, Desarrollo e Innovación, fundamentalmente en dos áreas, como son: la optimización de la calidad del vino a través de varios proyectos y la optimización de la calidad del fruto. Consideramos que estas investigaciones contribuirán a reducir los riesgos a los que está expuesta la sociedad, en el riesgo de aprovisionamiento y en el de hábitos de consumo, en lo referente a los gustos del consumidor.
Otros riesgos
La coyuntura internacional, marcada por la guerra en Ucrania, ha condicionado un ejercicio que se anticipaba como el de la recuperación de la normalidad, con consecuencias económicas que eran muy difícilmente previsibles, ante la cual Grupo Bodega Riojanas ha mostrado agilidad en su adaptación a estas nuevas circunstancias.
V. INFORMACIÓN SOBRE LA EVOLUCIÓN PREVISIBLE DE LA ENTIDAD
Nuestros objetivos a corto plazo, que determinarán la evolución en próximos ejercicios, son los siguientes:
– Potenciación de la Marcas y mayor orientación al cliente
– Crecimiento rentable del Mercado Nacional, potenciando una mayor penetración en el canal Horeca.
– Puesta en valor de un completo porfolio de vinos donde ya no solo destacan los vinos de Rioja sino donde también el Grupo pone en valor su fuerte apuesta por algunos de los vinos blancos de mayor crecimiento en el mercado (D.O Rueda, D.O Rías Baixas)
– Enfoque hacia las exportaciones: puesta en marcha del Plan de Internacionalización, orientado a ocho mercados estratégicos, con el objetivo de conseguir ser marca de referencia en los principales mercados
– Mayor desarrollo del canal HORECA
– Innovación (I+D+i) continuar en la mejora de procesos y de nuestro vino
– Continuar reduciendo el nivel de endeudamiento con entidades de crédito
– Fuerte apuesta por la sostenibilidad
– Digitalización de las operaciones
Además, Bodegas Riojanas ha definido cinco grandes líneas estratégicas: “Crecimiento rentable tanto del Mercado Nacional como del Internacional, incremento del valor de nuestras marcas, mayor orientación al cliente y creación de una filosofía de sostenibilidad, eficiencia y mejora continua“.
Ello, junto a una serie de elementos fundamentales que caracterizan el sector vinícola, como son:
a) Una constante evolución del consumo hacia los vinos de calidad (vinos con Denominación de Origen en el caso Español), acompañado de una mejora de la situación económica general y una recuperación del consumo en particular, con especial incidencia en España.
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b) Un crecimiento de la competencia tanto exterior (países nuevos y reacción en los tradicionales), como interior (incremento de D.O. y de bodegas pertenecientes a las mismas).
c) Un claro liderazgo de la D.O.C. Rioja en el mercado español y una mayor fortaleza de las denominaciones con más reconocimiento de marca.
d) Un liderazgo de la D.O. Rueda en el segmento de los vinos blancos.
e) Crecimiento del consumo de vinos blancos a nivel mundial
Todos estos elementos fundamentales representan claras oportunidades de crecimiento para Bodegas Riojanas, que nos convencen de unos próximos ejercicios muy positivos, en todos los ámbitos.
En el Área de Producto y de la Tecnología de Producción
El Departamento de Investigación, Desarrollo e Innovación (I+D+i), trabaja tanto en el lanzamiento de nuevos productos como en la mejora continua de todos los vinos al conjugar las más modernas técnicas vitivinícolas con la tradición de la que somos herederos. En el capítulo VII se indican las actividades desarrolladas por ese departamento durante el ejercicio 2023, tanto en los aspectos relacionados con la viña, como en la elaboración y respeto al Medio Ambiente.
En las áreas de Marketing y Comercial
Esta área es estratégica para Bodegas Riojanas y estamos trabajando en consolidar nuestro posicionamiento en el mercado dentro de los segmentos objetivo, potenciando nuestras principales marcas, y trabajando tanto en la presentación de nuestros productos como en la comercialización de los mismos. Adicionalmente el enoturismo se está convirtiendo en una importante herramienta de fidelización hacia nuestras marcas Es prioridad para nosotros la focalización del equipo comercial hacia una mejora de márgenes, junto con una optimización de los recursos disponibles. Será fundamental la puesta en marcha del Plan de Marketing digital, que acerque nuestras marcas a los consumidores, reforzando su conexión con ellos.
VI. ACTIVIDADES DE I+D+I
Durante el ejercicio 2023, en el Departamento de Investigación, Desarrollo e Innovación, está orientado a estrategias de diferenciación de calidad de los vinos.
ENOLOGÍA Y VITICULTURA
– Proyecto SOSTEVIN fase II. En la fase de elaboración del vino se produce un gran consumo de agua, por ello se ha desarrollado un proyecto consorciado de investigación y desarrollo experimental, que tiene por objetivo estudiar la aplicación del ecodiseño en los puntos críticos de control del ciclo productivo del vino. Esto implica una implantación de reducción del agua en los procesos de elaboración y limpieza de las barricas, una mayor facilidad de limpieza de las instalaciones para mejorar el grado de higiene en bodega. Con ello, se reduce el impacto medioambiental al requerir procesos menos agresivos. Para ello trabaja en base al potencial de carga microbiana de la uva y su limpiabilidad, con lo que se consigue la reducción del consumo de agua y energía en el proceso de elaboración del vino, lo que es medible a través de los índices de sostenibilidad de viñedo que también se elaboran en el marco del proyecto.
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MARKETING
– RETOS. Proyecto colaborativo con Dominio de Queiron, B. Franco Españolas y JIG consulting cuyo objetivo es la creación de un sistema digital de gestión de usuarios basado en tecnología Big Data e inteligencia Artificial, Diseño y desarrollo de proceso de captación y monitorización del dato de cliente y su integración desde el negocio del vino y del negocio enoturístico.
TICS Y PRODUCCION
Se ha colaborado con la Federación de empresas de la Rioja en el estudio de madurez digital del sector agroalimentario generando nuestro informe europeo DMA.
VII. ADQUISICIÓN Y ENAJENACIÓN DE ACCIONES PROPIAS
A fecha 1 de enero de 2023, el número de acciones de autocartera ascendía a 238.337 lo que representa el 4,7% del total de la sociedad. Durante 2023 no ha habido movimientos.
VIII. PERIODO MEDIO DE PAGO A PROVEEDORES
La compañía ha adaptado su política de plazos de pago a lo dispuesto en la Ley 15/2010 (modificada por la Ley 31/2014) y en el Real Decreto-ley 4/2013, que modifican la Ley 3/2004 por la que se establecen medidas de lucha contra la morosidad en las operaciones comerciales. El periodo medio de pago consolidado en 2023 ha sido de 59 días (57 días en 2022).
IX. HECHOS POSTERIORES
No se han producido hechos posteriores relevantes de los que informar.
X. OTRA INFORMACIÓN RELEVANTE
Política de dividendos
Dentro de su Plan Estratégico, Grupo Bodegas Riojanas tiene como uno de sus objetivos fundamentales incrementar el valor para los accionistas. Tras años de fuertes inversiones, los crecimientos de flujos de caja previstos se orientarán en el corto plazo a la financiación de nuestras operaciones con el objetivo a medio plazo de incrementar la remuneración a nuestros accionistas.
XI. INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO
A continuación figura este documento formando parte integrante de este informe de gestión consolidado.
XII.# INFORME ANUAL DE REMUNERACIONES DE LOS CONSEJEROS
A continuación figura este documento formando parte integrante de este informe de gestión consolidado.
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Fecha fin del ejercicio de referencia: 31/12/2023
CIF: A-26000398
Denominación Social: BODEGAS RIOJANAS, S.A.
Domicilio social: AVDA. DON RICARDO RUIZ DE AZCÁRRAGA,1 26350-CENICERO (LA RIOJA)
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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Indique si los estatutos de la sociedad contienen la previsión de voto doble por lealtad: [ ] [√] Sí No
| Fecha de última modificación | Capital social (€) | Número de acciones | Número de derechos de voto |
|---|---|---|---|
| 05/11/2021 | 3.792.982,50 | 5.057.310 | 5.057.310 |
Indique si existen distintas clases de acciones con diferentes derechos asociados: [ ] [√] Sí No
| Nombre o denominación social del accionista | % derechos de voto atribuidos a las acciones | % derechos de voto a través de instrumentos financieros | Directo | Indirecto | Directo | Indirecto | % total de derechos de voto |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| DON ARTURO BODEGA FRÍAS | 3,21 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 3,21 | 0,00 | 3,21 |
| LISTER GESTIÓN, S.L. | 5,34 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 5,34 | 0,00 | 5,34 |
| DON JAVIER DALE RODRIGUEZ | 6,03 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 6,03 | 0,00 | 6,03 |
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | 8,79 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 8,79 | 0,00 | 8,79 |
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | 10,98 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 10,98 | 0,00 | 10,98 |
| INFAZAR, S.L. | 4,82 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 4,82 | 0,00 | 4,82 |
| TORREALBA Y BEZARES, S.L. | 4,66 | 0,49 | 0,00 | 0,00 | 5,15 | 0,00 | 5,15 |
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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| Nombre o denominación social del accionista | % derechos de voto atribuidos a las acciones | % derechos de voto a través de instrumentos financieros | Directo | Indirecto | Directo | Indirecto | % total de derechos de voto |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| DOÑA DOLORES ZAPATERO ARTACHO | 0,00 | 4,82 | 0,00 | 0,00 | 4,82 | 0,00 | 4,82 |
| LA PREVISIÓN MALLORQUINA DE SEGUROS, S.A. | 8,03 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 8,03 | 0,00 | 8,03 |
Detalle de la participación indirecta:
| Nombre o denominación social del titular indirecto | Nombre o denominación social del titular directo | % derechos de voto atribuidos a las acciones | % derechos de voto a través de instrumentos financieros | % total de derechos de voto |
|---|---|---|---|---|
| TORREALBA Y BEZARES, S.L. | SICAV CILLAR | 0,49 | 0,00 | 0,49 |
| INFAZAR, S.L. | DOÑA MARIA DOLORES ARTACHO NIETO | 4,82 | 0,00 | 4,82 |
Indique los movimientos en la estructura accionarial más significativos acaecidos durante el ejercicio:
| Nombre o denominación social del consejero | % derechos de voto atribuidos a las acciones (incluidos votos por lealtad) | % derechos de voto a través de instrumentos financieros | Directo | Indirecto | Directo | Indirecto | % total de derechos de voto | Del % total de derechos de voto atribuidos a las acciones, indique, en su caso, el % de los votos adicionales atribuidos que corresponden a las acciones con voto por lealtad | Directo | Indirecto |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| DOÑA MARIA JOSE CATALAN FRIAS | 2,18 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 2,18 | 0,00 | 2,18 | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | 0,99 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,99 | 0,00 | 0,99 | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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% total de derechos de voto titularidad de miembros del consejo de administración 27,76
Detalle de la participación indirecta:
| Nombre o denominación social del consejero | Nombre o denominación social del titular directo | % derechos de voto atribuidos a las acciones (incluidos votos por lealtad) | % derechos de voto a través de instrumentos financieros | % total de derechos de voto | Del % total de derechos de voto atribuidos a las acciones, indique, en su caso, el % de los votos adicionales atribuidos que corresponden a las acciones con voto por lealtad |
|---|---|---|---|---|---|
| Sin datos | Sin datos | Sin datos | Sin datos | Sin datos | Sin datos |
Detalle el porcentaje total de derechos de voto representados en el consejo:
% total de derechos de voto representados en el consejo de administración 0,00
| Nombre o denominación social relacionados | Tipo de relación | Breve descripción |
|---|---|---|
| Sin datos | Sin datos | Sin datos |
| Nombre o denominación social relacionados | Tipo de relación | Breve descripción |
|---|---|---|
| Sin datos | Sin datos | Sin datos |
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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| Nombre o denominación social del consejero o representante, vinculado | Nombre o denominación social del accionista significativo vinculado | Denominación social de la sociedad del grupo del accionista significativo | Descripción relación/cargo |
|---|---|---|---|
| DON ELADIO BEZARES MUNILLA | TORREALBA Y BEZARES, S.L. | TORREALBA Y BEZARES, S.L. | Consejero delegado |
| Mª José Catalán ha sido nombrada por accionistas minoritarios de la familia Frías Artacho, los cuales en el momento del nombramiento poseían más del 11,6%. Actualmente representa el 21,16%. Frimón Inversiones y Asesoramiento, S.L. cuyo representante es Felipe Frías Echevarría representado a sí mismo. Van Gestión y Asesoramiento Empresarial, S.L. cuyo representante es Jose Ignacio Castillo Cebrián representado a sí mismo. Infazar, S.L. cuya representante es Dolores Zapatero Artacho representada a sí misma. Existe una relación familiar de tercer grado entre los accionistas de Van Gestión y Asesoramiento Empresarial, S.L. e Infazar, S.L. A su vez Felipe Frías Echevarría, representante de Frimón Inversiones y Asesoramiento, S.L.y Doña Maria Jose Catalán Frías son primos. |
[ ] [√] Sí No
Indique si la sociedad conoce la existencia de acciones concertadas entre sus accionistas. En su caso, descríbalas brevemente:
[ ] [√] Sí No
En el caso de que durante el ejercicio se haya producido alguna modificación o ruptura de dichos pactos o acuerdos o acciones concertadas, indíquelo expresamente:
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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[ ] [√] Sí No
A fecha de cierre del ejercicio:
| Número de acciones directas | Número de acciones indirectas(*) | % total sobre capital social |
|---|---|---|
| 238.337 | 4,71 |
(*) A través de:
| Nombre o denominación social del titular directo de la participación | Número de acciones directas |
|---|---|
| Sin datos | Sin datos |
Explique las variaciones significativas habidas durante el ejercicio:
Explique las variaciones significativas
Durante el ejercicio no se han producido variaciones significativas en la sociedad.
De conformidad con la legalidad vigente (artículo 146 de la Ley de Sociedades de Capital), se solicita a la Junta General la autorización por parte del Consejo de Administración para la adquisición y venta de acciones propias de la Sociedad hasta un límite del 10% del capital suscrito, en cumplimiento de los límites establecidos en el artículo 509 de la Ley de Sociedades de Capital, por un plazo que alcance hasta la siguiente Junta General de accionistas. Se propondrá, para el caso de compra de acciones, el límite inferior del valor nominal de la acción y el límite superior será un 10% superior al de cotización en el momento de realizar la operación.# INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
Capital flotante estimado 39,77
Indique si existe cualquier restricción (estatutaria, legislativa o de cualquier índole) a la transmisibilidad de valores y/o cualquier restricción al derecho de voto. En particular, se comunicará la existencia de cualquier tipo de restricciones que puedan dificultar la toma de control de la sociedad mediante la adquisición de sus acciones en el mercado, así como aquellos regímenes de autorización o comunicación previa que, sobre las adquisiciones o transmisiones de instrumentos financieros de la compañía, le sean aplicables por normativa sectorial.
[ ] Sí [x] No
Indique si la junta general ha acordado adoptar medidas de neutralización frente a una oferta pública de adquisición en virtud de lo dispuesto en la Ley 6/2007.
[ ] Sí [x] No
En su caso, explique las medidas aprobadas y los términos en que se producirá la ineficiencia de las restricciones:
Indique si la sociedad ha emitido valores que no se negocian en un mercado regulado de la Unión Europea.
[ ] Sí [x] No
En su caso, indique las distintas clases de acciones y, para cada clase de acciones, los derechos y obligaciones que confiera:
Indique y, en su caso detalle, si existen diferencias con el régimen de mínimos previsto en la Ley de Sociedades de Capital (LSC) respecto al quórum de constitución de la junta general:
[ ] Sí [x] No
Indique y, en su caso, detalle si existen diferencias con el régimen previsto en la Ley de Sociedades de Capital (LSC) para la adopción de acuerdos sociales:
[ ] Sí [x] No
Indique las normas aplicables a la modificación de los estatutos de la sociedad. En particular, se comunicarán las mayorías previstas para la modificación de los estatutos, así como, en su caso, las normas previstas para la tutela de los derechos de los socios en la modificación de los estatutos.
Se atenderá a lo establecido en el artículo 288 de la Ley de Sociedades de Capital, en la que se establece que es necesario mayoría legal reforzada, es decir, voto favorable de más de la mitad de los votos.
En relación a las normas previstas para la tutela de los derechos de los socios, también se atiende a lo establecido en la legalidad vigente:
Indique los datos de asistencia en las juntas generales celebradas en el ejercicio al que se refiere el presente informe y los de los dos ejercicios anteriores:
| Fecha junta general | % de presencia física | % en representación | Voto electrónico | Otros | Total |
|---|---|---|---|---|---|
| 18/06/2021 | 45,94 | 28,71 | 0,00 | 0,00 | 74,65 |
| De los que Capital flotante | 4,66 | 18,05 | 0,00 | 0,00 | 22,71 |
| 20/06/2022 | 48,74 | 18,64 | 5,34 | 0,00 | 72,72 |
| De los que Capital flotante | 13,46 | 5,41 | 1,71 | 0,00 | 20,58 |
| 16/06/2023 | 38,52 | 35,57 | 1,61 | 0,00 | 75,70 |
| De los que Capital flotante | 12,12 | 7,39 | 1,61 | 0,00 | 21,12 |
Indique si en las juntas generales celebradas en el ejercicio ha habido algún punto del orden del día que, por cualquier motivo, no haya sido aprobado por los accionistas:
[ ] Sí [x] No
Indique si existe alguna restricción estatutaria que establezca un número mínimo de acciones necesarias para asistir a la junta general, o para votar a distancia:
[x] Sí [ ] No
Número de acciones necesarias para asistir a la junta general: 50
Número de acciones necesarias para votar a distancia: 50
ARTÍCULO 7.- DERECHO A ASISTENCIA.
A las Juntas Generales de accionistas que celebre la sociedad, podrán asistir quienes sean titulares del número mínimo de acciones establecido en los Estatutos Sociales (50 acciones) siempre que, con cinco días de antelación a aquél en que haya que celebrarse la Junta, estén inscritas en los correspondientes registros contables y se conserve, al menos, ese mismo número de acciones hasta la celebración de la Junta. Los titulares de menor número de acciones podrán agruparse hasta completar al menos dicho número, nombrando a su representante. La sociedad, facilitará una tarjeta nominativa para su acceso al local donde se celebre la Junta General. La tarjeta se entregará por Bodegas Riojanas, S.A. o entidad depositaria de las acciones, a cada accionista con derecho de asistencia que lo solicite y en ella se indicará el número de acciones de las que sea titular.
ARTÍCULO 8.- DELEGACIÓN O EJERCICIO DEL VOTO A TRAVÉS DE MEDIOS DE COMUNICACIÓN A DISTANCIA.
De conformidad con lo que se disponga en los Estatutos, el voto de las propuestas sobre puntos comprendidos en el Orden del Día de cualquier clase de junta general podrá delegarse o ejercitarse por el accionista mediante correspondencia postal, electrónica o cualquier otro medio de comunicación a distancia, siempre que se garantice debidamente la identidad del sujeto que ejerce su derecho al voto. Los accionistas que emitan su voto a distancia serán tenidos en cuenta a los efectos de constitución de la Junta como presentes. Para el ejercicio del voto por correspondencia postal los accionistas que así lo deseen podrán solicitar a la Entidad, previa justificación de las acciones a partir de la fecha de la publicación del anuncio de convocatoria de la Junta General, la emisión del correspondiente documento nominativo de voto por correo que, una vez completado en los plazos y siguiendo las instrucciones que en él figuren, deberá ser remitido por correo certificado con acuse de recibo a Bodegas Riojanas, S.A., para su procesamiento y cómputo. A los efectos de permitir el procesamiento de los votos emitidos por correo, los envíos deberán ser recibidos en la Sociedad con una antelación superior a 24 horas de la fecha prevista para la celebración de la Junta en primera convocatoria, no computándose aquéllos que sean recibidos con posterioridad.
Estos artículos están recogidos en el Reglamento de la Junta General de Accionistas publicado en la página web de la sociedad.
Indique si se ha establecido que determinadas decisiones, distintas a las establecidas por Ley, que entrañan una adquisición, enajenación, la aportación a otra sociedad de activos esenciales u otras operaciones corporativas similares, deben ser sometidas a la aprobación de la junta general de accionistas:
[ ] Sí [x] No
Indique la dirección y modo de acceso a la página web de la sociedad a la información sobre gobierno corporativo y otra información sobre las juntas generales que deba ponerse a disposición de los accionistas a través de la página web de la Sociedad:
www.bodegasriojanas.com/inversores
Número máximo y mínimo de consejeros previstos en los estatutos sociales y el número fijado por la junta general:
Número máximo de consejeros: 12
Número mínimo de consejeros: 4
Número de consejeros fijado por la junta: 9
Complete el siguiente cuadro con los miembros del consejo:
| Nombre o denominación social del consejero | Representante | Categoría del consejero | Cargo en el consejo | Fecha primer nombramiento | Fecha último nombramiento | Procedimiento de elección |
|---|---|---|---|---|---|---|
| DOÑA MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Dominical | CONSEJERO | 16/06/2011 | 16/06/2023 | ACUERDO JUNTA GENERAL DE ACCIONISTAS | |
| DON ELADIO BEZARES MUNILLA | Dominical | CONSEJERO | 15/06/2018 | 20/06/2022 | ACUERDO JUNTA GENERAL DE ACCIONISTAS | |
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | Ejecutivo | PRESIDENTE | 07/06/2005 | 18/06/2021 | ACUERDO JUNTA GENERAL DE ACCIONISTAS | |
| DOÑA INÉS BERMEJO VÁZQUEZ | Independiente | CONSEJERO | 19/06/2020 | 19/06/2020 | ACUERDO JUNTA GENERAL DE ACCIONISTAS | |
| DON VICTORIANO LÓPEZ-PINTO FERNÁNDEZ DE NAVARRETE | Independiente | CONSEJERO | 19/06/2015 | 16/06/2023 | ACUERDO JUNTA GENERAL DE ACCIONISTAS | |
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | Dominical | VICEPRESIDENTE 1º | 28/06/2001 | 19/06/2020 | ACUERDO JUNTA GENERAL DE ACCIONISTAS | |
| DON FELIPE FRIAS ECHEVARRIA | Dominical | CONSEJERO | ||||
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | Dominical | CONSEJERO |
| Nombre o denominación social del consejero | Cargo en el organigrama de la sociedad | Perfil |
|---|---|---|
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | PRESIDENTE | Nace en Logroño el 23 de marzo de 1976. Licenciado en Administración y Dirección de Empresas y Derecho por la Universidad San Pablo CEU de Madrid. Máster en Dirección Comercial y Marketing en ESIC de Madrid. En 2001 se incorpora a Bodegas Riojanas, S.A.como Director Financiero. Posteriormente accede a la Dirección General Adjunta, combinando sus responsabilidades en el área financiera con la dirección de los departamentos de Marketing y Relaciones Institucionales. Desde 2009 es Director General de Bodegas Riojanas, S.A. hasta octubre de 2019. Desde 2005 a la actualidad es consejero de Bodegas Riojanas, S.A. pasando a ser presidente en febrero del año 2019. Desde 2003 a la actualidad es consejero delegado de Bodegas Torreduero, S.A. Desde 2015 a la actualidad es consejero delegado de Bodegas Viore, S.L. Actualmente es vicepresidente de Bodegas Veiga - Naum, S.L. Desde 2009 es presidente de Bodegas Riojanas USA. Desde 2021 vicepresidente de la Federación Española del Vino. |
Número total de consejeros ejecutivos: 1
% sobre el total del consejo: 11,11
| Nombre o denominación social del consejero | Nombre o denominación del accionista significativo a quien representa o que ha propuesto su nombramiento | Perfil |
|---|---|---|
| DOÑA MARIA JOSE CATALAN FRIAS | DOÑA MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Logroño, 1961. Licenciada en Psicología 1984, Doctora en Psicología y Especialista en Psicología Clínica. Psicóloga Forense desde 1989, destino actual Instituto de Medicina Legal y Ciencias Forenses de Murcia. Ha ocupado diferentes puestos de responsabilidad dentro del ámbito de la Psicología. Consejera de Bodegas Riojanas SA desde 2011. |
| DON ELADIO BEZARES MUNILLA | TORREALBA Y BEZARES, S.L. | D. Eladio Bezares Munilla, nacido en Logroño en 1965. Licenciado en Administración de Empresas por la Universidad de San Luis (Misuri). MBA por el IESE de Barcelona. Comienza su actividad laboral en la firma Control Presupuestario, S.A. en 1.988. En 1992 se incorpora al Grupo familiar Torrealba y Bezares,S.L. desempeñando todo tipo de funciones ejecutivas y directivas vinculadas tanto a su actividad en el mundo del Packaging Flexible así como al propio desarrollo corporativo del grupo. En la actualidad es Consejero Delegado. Adicionalmente ha sido y es Consejero en empresas cotizadas y no cotizadas, así como representante en numerosas instituciones riojanas de carácter económico y social”. |
| DON FELIPE FRÍAS ECHEVARRÍA | FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | D. Felipe Frías Echevarría, nacido en Cenicero el 14 de junio de 1943. Realizó estudios en la Escuela de Altos Estudios Mercantiles en Bilbao. Ha desarrollado su actividad laboral durante cuarenta años en Bodegas Riojanas, S.A. en diferentes puestos de responsabilidad hasta convertirse en Director General desde 2002 hasta 2009. Desde 1980 es Consejero de Bodegas Riojanas, S.A. (En representación de Frimón, Inversiones y Asesoramiento, S..) Desde 2001 a la actualidad es Vicepresidente 1º de Bodegas Riojanas, S.A. Desde 2000 a la actualidad es Consejero de Bodegas Torreduero, S.A. Desde 2016 a la actualidad es Presidente de Bodegas Viore, S.L. |
| D. Ignacio Castillo Cebrián | VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | D. Ignacio Castillo Cebrián es licenciado en Ciencias Económicas y Empresariales por la Universidad Complutense y Máster en Administración de Empresas por el IE Business School. Comienza su carrera profesional como director financiero en el sector de la publicidad, pasando a ocupar puestos de Dirección General y financiero en compañías del sector retail, inmobiliario y restauración. En los últimos años su carrera profesional ha estado vinculada el mundo de la educación, donde ha desempeñado puestos directivos tanto en universidades como en escuelas de postgrado. Actualmente es Director General de una institución educativa especializada en formación en tecnología. Ha participado en diversos proyectos de expansión empresarial tanto en España como en el extranjero. Desde 2001 es Consejero de Bodegas Riojanas, S.A. (En representación de Van Gestión y Asesoramiento Empresarial, S.L.) y desde 2009 a la actualidad es Vicepresidente 2º de esta sociedad. |
| Doña Dolores Zapatero Artacho | INFAZAR, S.L. | Doña Dolores Zapatero Artacho, licenciada en Filosofía y Ciencias de la Educación, especialidad de Psicología por la Universidad de Santiago de Compostela en 1984. Funcionaria de carrera del cuerpo de profesores de secundaria desde 1986. Diplomada en Marketing y Dirección Comercial por la Escuela Superior de Estudios de Marketing ESEM de Madrid en 1990. Curso en 2022 de Comercialización y marketing del vino en INEA. Desde 2016 a la actualidad es Consejera de Bodegas Riojanas, S.A |
Número total de consejeros dominicales: 5
% sobre el total del consejo: 55,56
Felipe Frías Echevarría, representante de Frimón Inversiones y Asesoramiento, S.L. es padre de Santiago Frías Monje, consejero ejecutivo y presidente de Bodegas Riojanas, S.A.
| Nombre o denominación social del consejero | Perfil |
|---|---|
| DOÑA INÉS BERMEJO VÁZQUEZ | Licenciada en Ciencias Empresariales por la Universidad CEU San Pablo y en Derecho por la U.N.E.D desde el 1 de Noviembre de 2022 es la Directora General de HP Inc para España y Portugal. Casada y madre de 3 niños es una ejecutiva entusiasta y decidida con amplia experiencia multinacional en desarrollo de negocio, transformación digital y de equipos en diferentes unidades de negocio y departamentos en España y a nivel internacional. Entró a trabajar en Hewlett Packard como becaria en 1996, compañía en la que ha desarrollado toda su carrera. En 1998 fue Directora de tesorería en la escisión de Agilent Technologies S.L. En 2002 asumió el cargo de Directora financiera de la división de Sistemas Personales para España y Portugal al fusionarse Hewlett Packard con Compaq S.A. Ha sido Directora de Ventas de canal mayorista, Directora de Consumo y Directora de la unidad de negocio de Impresión para España y Portugal. En 2017 pasa a ser responsable de la Unidad de Negocio de Consumibles para Europa, Oriente Medio y África y entre 2019 y 2022 fue la responsable de la Unidad de Negocio de Impresión para el Sur de Europa. Desde HP participa en numerosas fundaciones y asociaciones comprometidas en el desarrollo de la innovación, la sostenibilidad y el desarrollo de talento en nuestro país. Comprometida con la diversidad ha colaborado en el lanzamiento de programas para la mujer, su incorporación y desarrollo en las carreras STEM así como la integración de la discapacidad y la defensa de las políticas de inclusión. Está muy involucrada en el desarrollo personal a través de programas deCoaching y Mentoring. Desde 2020 es consejera independiente de Bodegas Riojanas, S.A. |
| DON VICTORIANO LÓPEZ-PINTO FERNÁNDEZ DE NAVARRETE | Victoriano se incorporó a GED en 2015 tras la adquisición por GED del área de Infraestructuras de Ahorro Corporación. Es responsable de la división de Infraestructuras. Ha trabajado 17 años en Ahorro Corporación Financiera en los que ha ocupado diversos puestos como el de Director de Corporate Finance, Subdirector General y, en los últimos 5 años, Director General y miembro del Consejo de Administración, siendo responsable de las áreas de Banca de Inversión (Mercados de Capitales, M&A, ECM), Intermediación (Equities y Derivados, Trading, Renta Fija y Productos Estructurados), Fondos de Capital Riesgo de Infraestructuras, y Real Estate. Anteriormente había trabajado como Director de Corporate Finance en Benito y Monjardín, Director General en Banesto Ventures (Capital Riesgo) y Analista en Advent Internacional. También ha sido nombrado, en representación de inversores financieros, consejero de múltiples Consejos de Administración de empresas tanto cotizadas como privadas, en sectores como el financiero, alimentación y bebidas, embalaje, textil, infraestructuras o transporte. Victoriano es licenciado en Economía y Administración y Dirección de Empresas por la Universidad Pontificia Comillas (ICADE). Desde 2015 a la actualidad es Consejero de Bodegas Riojanas, S.A |
| DON GERD LOEWEN ESTEVE | Nacido en Wuppertal (Alemania), el 27 de agosto de 1966, alemán, casado y con 3 hijos. 1989 - 1993 Senior Product Manager en BDF Nivea S.A., Madrid. |
| Nombre o denominación social del consejero | Perfil # INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
| Nombre o denominación social del accionista | Justificación |
|---|---|
| DOÑA MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Ha sido nombrada por accionistas minoritarios de la familia Frías Artacho, los cuales en el momento del nombramiento poseían más del 11,6%. Actualmente representa el 21,16%. Ver punto A.6 |
Indique si no se han atendido peticiones formales de presencia en el consejo procedentes de accionistas cuya participación accionarial es igual o superior a la de otros a cuya instancia se hubieran designado consejeros dominicales. En su caso, explique las razones por las que no se hayan atendido:
[ ] [√] Sí No
| Nombre o denominación social del consejero o comisión | Breve descripción |
|---|---|
| SANTIAGO FRÍAS MONJE | El presidente del Consejo de Administración posee varias facultades delegadas. - Administrar y regir asuntos mercantiles que constituyen el objeto de la sociedad. - Actuar en nombre de la sociedad para contratos de compra-venta y arrendamiento. - Entablar relaciones con organismos públicos. - Comprar o vender acciones. |
| Nombre o denominación social del consejero | Denominación social de la entidad del grupo | Cargo | ¿Tiene funciones ejecutivas? |
|---|---|---|---|
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | BODEGAS RIOJANAS USA, CORP. | PRESIDENTE | SI |
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | BODEGAS TORREDUERO, S.A. | CONSEJERO DELEGADO | SI |
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | BODEGAS VIORE, S.L. | CONSEJERO DELEGADO | SI |
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | VEIGA NAUM, S.L. | VICEPRESIDENTE | NO |
| DON ELADIO BEZARES MUNILLA | BODEGAS TORREDUERO, S.A. | VOCAL | NO |
| DON ELADIO BEZARES MUNILLA | BODEGAS VIORE, S.L. | VOCAL | NO |
D.Felipe Frías Echevarría es presidente de Bodegas Viore, S.L. y consejero de Bodegas Torreduero, S.A.
| Identificación del consejero o representante | Denominación social de la entidad, cotizada o no | Cargo |
|---|---|---|
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | SAT FRIAS ARTACHO | OTROS |
Indique, en su caso, las demás actividades retribuidas de los consejeros o representantes de los consejeros, cualquiera que sea su naturaleza, distinta de las señaladas en el cuadro anterior.
| Identificación del consejero o representante | Demás actividades retribuidas |
|---|---|
| Sin datos | Sin datos |
[ ] [√] Sí No
| Nombre o denominación social | Cargo/s |
|---|---|
| DON EDUARDO SAINZ MAROTIAS | DIRECTOR GENERAL |
| DON FERNANDO LÓPEZ ETAYO | AUDITOR INTERNO |
[ ] [√] Sí No
Se estará a lo dispuesto en la Ley de Sociedades de Capital y en los artículos 19, 20, 21, 22 de los Estatutos de la Sociedad. También a lo referente en los nombramientos, reelecciones, remociones y evaluaciones de la Guía de Buen Gobierno Corporativo y el Reglamento del Consejo de Administración, así como cualquier otra norma legal de aplicación.
Existe una limitación de edad de 75 años para todos los nuevos consejeros nombrados a partir del 16 de junio de 2018 y no para los que ya lo fueron antes de esa fecha.
| Descripción modificaciones |
|---|
| No se han producido cambios significativos en la organización interna del Consejo de administración ni en los procedimientos aplicables a sus actividades. |
Describa el proceso de evaluación y las áreas evaluadas que ha realizado el consejo de administración auxiliado, en su caso, por un consultor externo, respecto del funcionamiento y la composición del consejo y de sus comisiones y cualquier otra área o aspecto que haya sido objeto de evaluación.
Descripción proceso de evaluación y áreas evaluadas
Durante el ejercicio 2023 todos los miembros del Consejo de Administración realizaron una valoración anónima del funcionamiento del Consejo y de las diferentes comisiones, puntuando cada uno de los aspectos que se han considerado más relevantes de los mismos.
Evaluación del Presidente:
Evaluación del Consejo de Administración:
Evaluación de la Comisión de Nombramientos y Retribuciones y Comité de Auditoría:
No aplica
Los supuestos aplicables en la legislación vigente.
[ ] [√] Sí No
En su caso, describa las diferencias.
[ ] [√] Sí No
[√] [ ] Sí No
Esta normativa aplica para los nuevos consejeros nombrados a partir del 16 de junio de 2018.# INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
Las normas para delegar el voto se establecen en el artículo 25 de los Estatutos Sociales: “cada consejero podrá delegar en otro para que le represente y vote por él, pero ningún consejero podrá tener la representación de más de dos de sus colegas. La representación se concederá para cada sesión determinada. Los documentos acreditativos de tal representación habrán de presentarse al Consejo de Administración antes de abrirse la sesión, haciendo constar en el Acta la indicada representación”.
| Número de reuniones del consejo | 7 |
| Número de reuniones del consejo sin la asistencia del presidente | 0 |
Indíquese el número de reuniones mantenidas por el consejero coordinador con el resto de consejeros, sin asistencia ni representación de ningún consejero ejecutivo:
| Número de reuniones |
|---|
| 0 |
Indique el número de reuniones que han mantenido en el ejercicio las distintas comisiones del consejo:
| Número de reuniones | |
|---|---|
| COMISIÓN DE AUDITORÍA Y CUMPLIMIENTO | 5 |
| COMISIÓN DE NOMBRAMIENTOS Y RETRIBUCIONES | 4 |
| Número de reuniones con la asistencia presencial de al menos el 80% de los consejeros | 7 |
| % de asistencia presencial sobre el total de votos durante el ejercicio | 100,00 |
| Número de reuniones con la asistencia presencial, o representaciones realizadas con instrucciones específicas, de todos los consejeros | 7 |
| % de votos emitidos con asistencia presencial y representaciones realizadas con instrucciones específicas, sobre el total de votos durante el ejercicio | 100,00 |
Identifique, en su caso, a la/s persona/s que ha/han certificado las cuentas anuales individuales y consolidadas de la sociedad, para su formulación por el consejo:
| Nombre | Cargo |
|---|---|
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | PRESIDENTE |
El artículo 26.bis de los Estatutos de la Sociedad regula las competencias del Comité de Auditoría, entre las que se establecen relaciones con los auditores externos para recibir información de cualquier cuestión relacionada con el proceso de auditoría de cuentas. En caso de existir cualquier incidencia, se mantendrán las reuniones necesarias con los auditores externos, procurando el Consejo de Administración que las cuentas, individuales y consolidadas, no contengan errores que pudieran dar lugar a salvedades en el informe de Auditoría.
Si el secretario no tiene la condición de consejero complete el siguiente cuadro:
| Nombre o denominación social del secretario | Representante |
|---|---|
| SEAIN S. L. | JAVIER PÉREZ ITARTE |
El artículo 26.bis de los Estatutos de la Sociedad regula las competencias de la Comisión de Auditoría y Cumplimiento, entre las que se establecen las relaciones con los auditores externos para recibir información sobre aquellas cuestiones que puedan poner en riesgo la independencia de éstos. Puede verse con mayor detalle en el Reglamento de La Comisión de Auditoría y Cumplimiento recogido en la página web de la sociedad.
En el caso de que hubieran existido desacuerdos con el auditor saliente, explique el contenido de los mismos: [ ] [ √ ] Sí No
| Individuales | Consolidadas | |
|---|---|---|
| Número de ejercicios ininterrumpidos | 4 | 4 |
| Nº de ejercicios auditados por la firma actual de auditoría / Nº de ejercicios que la sociedad o su grupo han sido auditados (en %) | 15,38 | 18,18 |
Se considera como cifra total de Auditorías Individuales, las realizadas desde la salida a Bolsa de la Compañía.
Detalle del procedimiento
A todos los consejeros se les envía información relevante para poder establecer un criterio y una valoración de los resultados de la sociedad con una semana de antelación a la celebración del Consejo de Administración. Los datos enviados son: Orden del Día, información financiera y comercial, y la información que será enviada posteriormente a CNMV. En el caso que en el Orden del Día hubiera algún punto no recurrente, si es posible, se envía información adicional al respecto. Si la celebración del Consejo de Administración está muy próxima al inicio del mes y los datos no están cerrados; se envía la información en cuanto los datos están disponibles.
No existen acuerdos cuya vigencia dependa de una oferta pública de adquisición.
| Numero de beneficiarios | Tipo de beneficiario | Descripción del acuerdo |
|---|---|---|
| 1 | Presidente | El presidente del Consejo de Administración de Bodegas Riojanas, S.A. cuenta con un contrato que establece una indemnización por terminación de la relación contractual con carácter improcedente equivalente al salario correspondiente a dos ejercicios completos. |
Indique si, más allá de en los supuestos previstos por la normativa, estos contratos han de ser comunicados y/o aprobados por los órganos de la sociedad o de su grupo.# INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
COMISIÓN DE AUDITORÍA Y CUMPLIMIENTO
| Nombre | Cargo | Categoría |
|---|---|---|
| DON VICTORIANO LÓPEZ-PINTO FERNÁNDEZ DE NAVARRETE | VOCAL | Independiente |
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | VOCAL | Dominical |
| DON GERD LOEWEN ESTEVE | PRESIDENTE | Independiente |
Está comisión ha aplicado durante el ejercicio las funciones reguladas en el artículo 529 quaterdecies del texto refundido de La Ley de Sociedades de Capital. Además de estas competencias desarrolla y aplica las siguientes:
a) Velar por la independencia de la unidad que asume la función de auditoría interna; proponer la selección, nombramiento, reelección y cese del responsable del servicio de auditoría interna; proponer el presupuesto de ese servicio; aprobar la orientación y sus planes de trabajo asegurándose de que su actividad esté enfocada principalmente hacia los riesgos relevantes de la sociedad; recibir información periódica sobre sus actividades; y verificar que la alta dirección tenga en cuenta, en la medida de lo posible, las conclusiones y recomendaciones de sus informes.
b) Velar porque el consejo de administration procure presentar las cuentas a la junta general de accionistas sin limitaciones ni salvedades en el informe de auditoría y que, en los supuestos excepcionales en que existan salvedades, tanto el presidente de la comisión de auditoría como los auditores expliquen con claridad a los accionistas el contenido y alcance de dichas limitaciones o salvedades.
c) Supervisar el cumplimiento del contrato de auditoría, procurando que la opinión sobre las cuentas anuales y los contenidos principales del informe de auditoría sean redactados de forma clara y precisa, así como evaluar los resultados de cada auditoría.
d) En particular, en relación con el auditor externo:
* En caso de renuncia del auditor externo, examinar las circunstancias que la hubieran motivado.
* Velar por que la retribución del auditor externo por su trabajo no comprometa su calidad ni su independencia.
* Supervisar que la Sociedad comunique como hecho relevante a la CNMV el cambio de auditor y lo acompañe de una declaración sobre la eventual existencia de desacuerdos con el auditor saliente y, si hubieran existido, de su contenido.
* Asegurar que el auditor externo mantenga anualmente una reunión con el pleno del Consejo de Administration para informarle sobre el trabajo realizado y sobre la evolución de la situación contable y de riesgos de la Sociedad.
* Asegurar que la Sociedad y el auditor externo respetan las normas vigentes sobre prestación de servicios distintos a los de auditoría, los límites a la concentración del negocio de auditor y, en general, las demás normas sobre independencia de auditores.
* Supervisar el proceso de elaboración y presentación de la información financiera preceptiva e informar al Consejo de Administration, con carácter previo, sobre la información financiera que la Sociedad deba hacer pública periódicamente.
e) En relación con las obligaciones propias de las sociedades cotizadas, informar al Consejo de Administration, con carácter previo a que éste adopte las correspondientes decisiones sobre:
* La información financiera que, por su condición de cotizada, la Sociedad deba hacer pública periódicamente.
* La creación o adquisición de participaciones en entidades de propósito especial o domiciliadas en países o territorios que tengan la consideración de paraísos fiscales, así como cualesquiera otras transacciones u operaciones de naturaleza análoga que, por su complejidad, pudieran menoscabar la transparencia de la Sociedad y su grupo.
* Las Operaciones Vinculadas, salvo que esa función de informe previo haya sido atribuida a otra comisión de las de supervisión y control.
f) Establecer y supervisar un mecanismo que permita a los empleados comunicar, de forma confidencial y, si resulta posible y se considera apropiado, anónima, las irregularidades de potencial trascendencia, especialmente financieras y contables, que adviertan en el seno de la Sociedad. El presidente de la Comisión recibirá todas las comunicaciones que pudieran existir en este aspecto y será quien decida el procedimiento investigador que corresponda.
g) Revisar las cuentas de la Sociedad, vigilar el cumplimiento de los requerimientos legales y la correcta aplicación de los principios de contabilidad generalmente aceptados y de las normas contables que sean aplicables. La Comisión de Auditoría deberá asegurarse de que las cuentas intermedias se formulan con los mismos criterios contables que las anuales y, a tal fin, considerar la procedencia de una revisión limitada del auditor externo.
h) Revisar periódicamente los sistemas de control interno y gestión de riesgos para que los principales riesgos se identifiquen, gestionen y den a conocer adecuadamente.
i) Examinar el cumplimiento del Reglamento Interno de Conducta, del Reglamento del Consejo de Administration y, en general, de las reglas de gobierno de la Sociedad y hacer las propuestas necesarias para su mejora.
j) Recibir información y, en su caso, emitir un informe sobre las medidas disciplinarias que se pretendan imponer a miembros del alto equipo directivo de la Sociedad.
k) Ser informada sobre las operaciones de modificaciones estructurales y corporativas que proyecte realizar la sociedad para su análisis e informe previo al consejo de administration sobre sus condiciones económicas y su impacto contable.
l) La Comisión de Auditoría elaborará un informe anual sobre su funcionamiento y actividades destacando las principales incidencias surgidas, si las hubiese, en relación con las funciones que le son propias.
| Nombres de los consejeros con experiencia | Fecha de nombramiento del presidente en el cargo |
|---|---|
| DON VICTORIANO LÓPEZ-PINTO FERNÁNDEZ DE NAVARRETE / VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | 26/02/2020 |
COMISIÓN DE NOMBRAMIENTOS Y RETRIBUCIONES
| Nombre | Cargo | Categoría |
|---|---|---|
| DOÑA MARIA JOSE CATALÁN FRÍAS | VOCAL | Dominical |
| DOÑA INÉS BERMEJO VÁZQUEZ | PRESIDENTE | Independiente |
| DON VICTORIANO LÓPEZ-PINTO FERNÁNDEZ DE NAVARRETE | VOCAL | Independiente |
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | VOCAL | Dominical |
| DON GERD LOEWEN ESTEVE | VOCAL | Independiente |
Está comisión ha aplicado durante el ejercicio las funciones reguladas en el artículo 529 quindecies del texto refundido de La Ley de Sociedades de Capital. Además de estas competencias desarrolla y aplica las siguientes:
a) Verificar que los Consejeros no ejecutivos tienen suficiente disponibilidad de tiempo para el correcto desarrollo de sus funciones.
b) Velar por que los procesos de selección tanto de los miembros del propio Consejo como de la Alta Dirección, no tengan vetos implícitos por razón de género o cualquier otro aspecto.
c) Evaluación del Secretario del Consejo.
d) Comprobar la observancia de la política retributiva establecida por la sociedad.
e) Velar por la transparencia de las retribuciones y verificar la información sobre remuneraciones de los consejeros y altos directivos contenida en los distintos documentos corporativos, incluido el informe anual sobre remuneraciones de los consejeros y el informe anual de gobierno corporativo, y, a tal efecto, someter al Consejo cuanta información resulte procedente.
f) Verificar anualmente el cumplimiento de la política de selección de Consejeros e informar de ello en el informe anual de gobierno corporativo.
g) Revisar, al menos cada tres años, la política de remuneraciones aplicada a los Consejeros y altos directivos, incluidos los sistemas retributivos con acciones y su aplicación, así como garantizar que su remuneración individual sea proporcionada a la que se pague a los demás consejeros.
h) Facilitar que cualquier Consejero pueda solicitar que se tome en consideración, por si los encuentra idóneos a su juicio, potenciales candidatos para cubrir vacantes de consejero.i)Velar porque los eventuales conflictos de interés no perjudiquen la independencia del posible asesoramiento prestado a la Comisión. j)Aquellas otras funciones que le asigne el Consejo de Administración de la Sociedad y/o se recojan en el Reglamento que desarrolla esta propia Comisión.
-La Comisión de Nombramientos y Retribuciones elaborará un informe anual sobre su funcionamiento y actividades destacando las principales incidencias surgidas, si las hubiese, en relación con las funciones que le son propias. El informe de la Comisión de Nombramientos y Retribuciones estará a disposición de accionistas e inversores a través de la página web.
-No posee asesoramiento externo.
C.2.2 Complete el siguiente cuadro con la información relativa al número de consejeras que integran las comisiones del consejo de administración al cierre de los últimos cuatro ejercicios:
| Número de consejeras | Número | % | Número | % | Número | % | Número | % | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ejercicio 2023 | Ejercicio 2022 | Ejercicio 2021 | Ejercicio 2020 | |||||||
| COMISIÓN DE AUDITORÍA Y CUMPLIMIENTO | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | 0 | 0,00 | ||
| COMISIÓN DE NOMBRAMIENTOS Y RETRIBUCIONES | 2 | 40,00 | 2 | 40,00 | 2 | 40,00 | 1 | 25,00 |
C.2.3 Indique, en su caso, la existencia de regulación de las comisiones del consejo, el lugar en que están disponibles para su consulta, y las modificaciones que se hayan realizado durante el ejercicio. A su vez, se indicará si de forma voluntaria se ha elaborado algún informe anual sobre las actividades de cada comisión.
Tanto la Comisión de Auditoría y Cumplimiento como la Comisión de Nombramientos y Retribuciones están reguladas mediante reglamentos recogidos en la página web de la sociedad Durante el ejercicio no se han realizado modificaciones en las mismas.
Denominación comisión: COMISIÓN DE NOMBRAMIENTOS Y RETRIBUCIONES
La Presidenta de la Comisión de Nombramientos y Retribuciones, Doña Inés Bermejo Vázquez, informa de las principales actuaciones realizadas por dicha Comisión durante el ejercicio. En este ejercicio se renuevan los cargos de Consejero, de D. Gerd Loewen Esteve, Doña María José Catalán Frías y Don Victoriano López Pinto Fernández de Navarrete.
Denominación comisión: COMISIÓN DE AUDITORÍA Y CUMPLIMIENTO
El Presidente del Comité de Auditoría, D. Gerd Loewen Esteve, informa sobre la composición de la Comisión, de las funciones y cometidos de dicha comisión y las actuaciones realizadas durante el ejercicio.
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D. OPERACIONES VINCULADAS Y OPERACIONES INTRAGRUPO
D.1. Explique, en su caso, el procedimiento y órganos competentes para la aprobación de operaciones con partes vinculadas e intragrupo, indicando los criterios y reglas generales internas de la entidad que regulen las obligaciones de abstención de los consejero o accionistas afectados y detallando los procedimientos internos de información y control periódico establecidos por la sociedad en relación con aquellas operaciones vinculadas cuya aprobación haya sido delegada por el consejo de administración.
Se consideran partes vinculadas los accionistas del Grupo así como los Administradores y personal directivo y sus familiares cercanos. Asimismo, también se consideran partes vinculadas las sociedades relacionadas con los anteriormente mencionados. Entre las funciones del Comité de Auditoría destaca informar con carácter previo al Consejo de Administración sobre las operaciones con partes vinculadas. En estas operaciones intragrupo se emite un informe fiscal anualmente para justificar todas ellas y se realizan a precios de mercado siendo conocidos y aprobados por el Consejo de Administración. En cualquier caso las sociedades de grupo; Bodegas Riojanas, S.A. Bodegas Torreduero, S.A. y Bodegas Viore, S.L. se encuentran en la consolidación fiscal en España. La Comisión de Auditoría verifica la idoneidad y la adecuación a precio de mercado y la equidad de las citadas.
D.2. Detalle de manera individualizada aquellas operaciones significativas por su cuantía o relevantes por su materia realizadas entre la sociedad o sus entidades dependientes y los accionistas titulares de un 10 % o más de los derechos de voto o representados en el consejo de administración de la sociedad, indicando cuál ha sido el órgano competente para su aprobación y si se ha abstenido algún accionista o consejero afectado. En caso de que la competencia haya sido de la junta, indique si la propuesta de acuerdo ha sido aprobada por el consejo sin el voto en contra de la mayoría de los independientes:
| Nombre o denominación social del accionista o de cualquiera de sus sociedades dependientes | % Participación | Nombre o denominación social de la sociedad o entidad dependiente | Importe (miles de euros) | Órgano que la ha aprobado | Identificación del accionista significativo o consejero que se hubiera abstenido | La propuesta a la junta, en su caso, ha sido aprobada por el consejo sin el voto en contra de la mayoría de independientes |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sin datos | ||||||
| Nombre o denominación social del accionista o de cualquiera de sus sociedades dependientes | Naturaleza de la relación | Tipo de la operación y otra información necesaria para su evaluación | Importe (miles de euros) | Órgano que la ha aprobado | Identificación del accionista significativo o consejero que se hubiera abstenido | La propuesta a la junta, en su caso, ha sido aprobada por el consejo sin el voto en contra de la mayoría de independientes |
| Sin datos |
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D.3. Detalle de manera individualizada las operaciones significativas por su cuantía o relevantes por su materia realizadas por la sociedad o sus entidades dependientes con los administradores o directivos de la sociedad, incluyendo aquellas operaciones realizadas con entidades que el administrador o directivo controle o controle conjuntamente, e indicando cuál ha sido el órgano competente para su aprobación y si se ha abstenido algún accionista o consejero afectado. En caso de que la competencia haya sido de la junta, indique si la propuesta de acuerdo ha sido aprobada por el consejo sin el voto en contra de la mayoría de los independientes:
| Nombre o denominación social de los administradores o directivos o de sus entidades controladas o bajo control conjunto | Nombre o denominación social de la sociedad o entidad dependiente | Vínculo | Importe (miles de euros) | Órgano que la ha aprobado | Identificación del accionista significativo o consejero que se hubiera abstenido | La propuesta a la junta, en su caso, ha sido aprobada por el consejo sin el voto en contra de la mayoría de independientes |
|---|---|---|---|---|---|---|
| (1) DOÑA MARIA JOSE CATALAN FRIAS | SAT FRIAS ARTACHO | ADMINISTRADORES COMUNES | 418 | CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN | SI | (2) |
| DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | SAT FRIAS ARTACHO | ADMINISTRADORES COMUNES | 418 | CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN | SI | (2) |
| DON FELIPE FRIAS ECHEVARRIA | SAT FRIAS ARTACHO | ADMINISTRADORES COMUNES | 418 | CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN | SI | (2) |
| Nombre o denominación social de los administradores o directivos o de sus entidades controladas o bajo control conjunto | Naturaleza de la operación y otra información necesaria para su evaluación |
|---|---|
| (1) DOÑA MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Compra de bienes terminados o no. |
| (2) DON SANTIAGO FRÍAS MONJE | Compra de bienes terminados o no. |
| (3) DON FELIPE FRIAS ECHEVARRIA | Compra de bienes terminados o no. |
Aclarar que la S.A.T. Frías Artacho es una sociedad en la que participan las personas mencionadas en dicho apartado, cuya relación comercial con Bodegas Riojanas, S.A. se basa en la venta a precios de mercado de la uva que esta sociedad posee, a Bodegas Riojanas, S.A., por un importe global de 418 miles de euros, así como un contrato de aparcería, según usos y costumbres, para la llevanza de las tierras que Bodegas Riojanas, S.A. posee.
La relación con S.A.T. Frías Artacho tiene su base tanto en la existencia de consejeros comunes como en la posesión de participaciones de dicha sociedad de consejeros y familiares de consejeros.
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D.4. Informe de manera individualizada de las operaciones intragrupo significativas por su cuantía o relevantes por su materia realizadas por la sociedad con su sociedad dominante o con otras entidades pertenecientes al grupo de la dominante, incluyendo las propias entidades dependientes de la sociedad cotizada, excepto que ninguna otra parte vinculada de la sociedad cotizada tenga intereses en dichas entidades dependientes o éstas se encuentren íntegramente participadas, directa o indirectamente, por la cotizada. En todo caso, se informará de cualquier operación intragrupo realizada con entidades establecidas en países o territorios que tengan la consideración de paraíso fiscal:
| Denominación social de la entidad de su grupo | Breve descripción de la operación y otra información necesaria para su evaluación | Importe (miles de euros) |
|---|---|---|
| Sin datos |
D.5. Detalle de manera individualizada las operaciones significativas por su cuantía o relevantes por su materia realizadas por la sociedad o sus entidades dependientes con otras partes vinculadas que lo sean de conformidad con las Normas Internacionales de Contabilidad adoptadas por la UE, que no hayan sido informadas en los epígrafes anteriores.
| Denominación social de la parte vinculada | Breve descripción de la operación y otra información necesaria para su evaluación | Importe (miles de euros) |
|---|---|---|
| Sin datos |
D.6. Detalle los mecanismos establecidos para detectar, determinar y resolver los posibles conflictos de intereses entre la sociedad y/o su grupo, y sus consejeros, directivos, accionistas significativos u otras partes vinculadas.
Los Consejeros deberán comunicar al Presidente del Consejo y este al Consejo de Administración, los posibles conflictos de interés a que estén sometidos por sus relaciones familiares, su patrimonio personal o cualquier otra causa, sin perjuicio de las obligaciones derivadas de la normativa societaria. Igualmente se considerará como conflicto, la colisión con otra sociedad que se pueda considerar controlada por el consejero de Bodegas Riojanas, aplicando los criterios establecidos en el Código de Comercio.# INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO
[ ] [ √ ] Sí No
La Sociedad considera que de las opciones que se proponen por la Circular 5/2013, de 12 de junio, de la CNMV, la que mejor refleja el alcance de su sistema de gestión de riesgos es la siguiente: “ El Sistema de Gestión de Riesgos está implantado a nivel corporativo o de grupo, pero no en el ámbito de las áreas de negocio o actividad, filiales, zonas geográficas y áreas de soporte (como por ejemplo recursos humanos, marketing o control de gestión) a nivel corporativo.”
La operativa de gestión de riesgos de la Sociedad se gestiona en base a las siguientes premisas:
1.- Identificación de los riesgos potenciales para la compañía (entendiendo como tales los que pueden afectar a la consecución de los objetivos de negocio). Existe en la actualidad una matriz de riesgos definida, en la que se califica cada riesgo potencial en diferentes grados según el impacto que pudiera tener en la Sociedad (desde “Muy Bajo” a “Alto”).
2.- Formulación de las estrategias de negocio a medio y largo plazo (que es responsabilidad del Consejo de Administración), con orientación hacia la máxima neutralización posible de los riesgos potenciales.
3.- Seguimiento periódico de la situación del entorno (análisis externo) y de la propia compañía (análisis interno) para evaluar la existencia o potencialidad de los riesgos definidos, o identificación de nuevos riesgos que debieran incorporarse a la matriz de riesgos existente.
En el artículo 11 del Reglamento del Consejo: "Función general de supervisión" se establece como responsabilidad del Consejo de Administración identificar las principales Oportunidades y Riesgos de la Compañía estableciendo los sistemas de Información adecuados para su detección y la revisión o adopción de Políticas o Estrategias que permitan potenciar unas y evitar las otras.”
Así mismo, la Comisión de Auditoría (cuyas funciones quedan reguladas en el artículo 26 bis de los Estatutos sociales) tiene como competencia el conocimiento del proceso de información financiera y de los sistemas de control interno de la sociedad.
Entre las funciones de La Comisión de Auditoría destacan las siguientes funciones en relación a este apartado.
I. Asegurar el buen funcionamiento de los sistemas de control y gestión de riesgos y, en particular, que se identifican, gestionan, y cuantifican adecuadamente todos los riesgos importantes que afecten a la sociedad.
II. Participar activamente en la elaboración de la estrategia de riesgos y en las decisiones importantes sobre su gestión.
III. Velar por que los sistemas de control y gestión de riesgos mitiguen los riesgos adecuadamente en el marco de la política definida por el consejo de administración.
La política de riesgo del Grupo está orientada a mantener un perfil medio-bajo y predecible para el conjunto de los riesgos. En cuanto al riesgo fiscal, se cuenta con asesoramiento externo especialista fiscalista.
Riesgo de aprovisionamiento: Desde hace varios años el Grupo Bodegas Riojanas ha realizado un importante esfuerzo en asegurar un aprovisionamiento estable de uva lo que ha significado importantes desembolsos en su adquisición asegurando al mismo tiempo la disponibilidad de nuevas añadas para alcanzar el nivel de calidad y ventas deseado en los siguientes ejercicios. Toda vez que el escenario de precios se ha estabilizado no se prevén nuevas tensiones y parece asegurado el aprovisionamiento de uva para las próximas campañas. Destacamos la adecuación realizada ya desde el ejercicio 2015 en lo relativo al pago de la uva a la Ley de la Cadena Alimentaria, que ha supuesto que parte del precio de la uva de la campaña se encuentre ya liquidado a cierre del ejercicio 2023, mientras que en ejercicios anteriores a 2015 la campaña se liquidaba en su totalidad en el ejercicio siguiente. El precio de la cosecha 2023 se encuentra a cierre del ejercicio ya establecido en contratos firmados con proveedores de uva, por lo que se ha eliminado la incertidumbre relativa a fijación de precios de materias primas en este sentido. Este riesgo se ve limitado al impacto de una variación coyuntural en los costes. En vista de la información facilitada por el Consejo Regulador de D.O.Ca. Rioja y las medidas tomadas por el mismo, no se prevé que pueda existir un riesgo de abastecimiento en un futuro inmediato, salvo condiciones climáticas adversas poco frecuentes en la D.O.Ca. Rioja.
Riesgos legales y sociales: A través de la participación activa en grupos de interés del vino como la Federación Española del Vino y de los propios Consejos Reguladores, la Sociedad se encuentra al tanto de las tendencias legales y sociales en torno al consumo de vino, actúa en la medida de lo posible para minimizar dichos riesgos. Así mismo, se encuentra al tanto de las novedades en temas legales, contables, laborales, sociales, etc. mediante la asistencia a cursos y conferencias formativas, así como mediante la consulta a asesores externos especializados. La Sociedad cumple estrictamente la legislación vigente en todos los ámbitos de aplicación.
Riesgos de cambio de hábitos en el consumo: El Grupo permanece atento a los cambios en los hábitos de consumo de vino, a través de fuentes propias y de terceros independientes. Se hace un seguimiento de las estrategias comerciales a seguir, a fin de cubrir y dar respuesta a los cambios que pudiera haber en las tendencias de la demanda, ya sea mediante estrategias comerciales o lanzamiento de nuevos productos.
Riesgos de tipo de interés y tipo de cambio Un incremento de los tipos de interés podría tener efecto negativo materializándose en unos mayores gastos financieros y menor potencial reducción de deuda (objetivo prioritario del grupo). El grupo tiene diversificada su deuda con productos a tipos de interés fijos y variables, de tal forma que mitiga este efecto. En lo que respecta al tipo de cambio, el riesgo es bajo, ya que los saldos y transacciones que se encuentran denominados en otra moneda distinta al euro (dólar americano) son los que presenta la Sociedad participada Bodegas Riojanas USA, y no son significativos a nivel de grupo.
Riesgos de imprevistos y catástrofes: El Grupo posee seguros que protegen ampliamente sus activos, así como otros seguros que cubran potenciales catástrofes o accidentes.
Riesgos de mercados: La Sociedad en la actualidad está trabajando en minimizar los riesgos de los principales mercados, mediante la diversificación tanto en productos como en mercados y clientes, obteniendo nuevos acuerdos comerciales de nuevas D.O. y lanzando nuevos productos al mercado que puedan llegar a un mayor número de consumidores.
Riesgos de coyuntura económica: Dada la situación económica que se está atravesando, la Sociedad contempla el entorno económico como un riesgo, por lo que en este sentido se realiza un seguimiento permanente de la evolución de la economía en general y en particular de la evolución del consumo, índices de precios, tasas de desempleo, cotización de divisas y posibilidades de financiación ajena. La Sociedad, así mismo, realiza actividades de Investigación, Desarrollo e Innovación, fundamentalmente en dos áreas, como son: la optimización de la calidad del vino a través de varios proyectos y la optimización de la calidad del fruto. Consideramos que estas investigaciones contribuirán a reducir los riesgos a los que está expuesta la sociedad, en el riesgo de aprovisionamiento y en el de hábitos de consumo, en lo referente a los gustos del consumidor.
Riesgos tecnológicos y de sistemas de información El Grupo posee un adecuado sistema de salvaguarda de la información mediante copias de seguridad guardadas en la nube. En materia de ciberseguridad, además de poner en conocimiento del personal cómo se debe actuar ante ciberataques o phishing, tiene contratado un seguro que cubre riesgos relacionados con la ciberseguridad.
Riesgos laborales El Grupo realiza un control de todas las novedades y riesgos en materia laboral, y cuenta con el asesoramiento de un asesor externo especializado en la materia.
La sociedad entiende que es posible una tolerancia al riesgo nula por el devenir propio del negocio.No obstante, intenta minimizar la exposición a los riesgos mediante el exhaustivo control de riesgos que realiza. En este sentido se considera que estos riesgos no deben suponer un impacto material o significativo para la misma. Esta significatividad, viene determinada por los márgenes de tolerancia establecidos por la auditoría externa.
El comercio mundial de vino ha experimentado debilidad durante este ejercicio. Esta debilidad se ha manifestado en el Grupo en la venta de vinos tintos, no así en los vinos blancos.
El ejercicio ha estado marcado por una por una situación macroeconómica convulsa e inestabilidad geopolítica que ha derivado en un incremento de la inflación y tipos de interés. El impacto de esta subida de tipos ha sido significativo en el ejercicio, y lo será en los próximos ejercicios.
Para las actividades de supervisión de riesgos el Grupo Bodegas Riojanas cuenta con una persona responsable de auditoría interna que depende funcionalmente y es supervisada directamente por el Comité de Auditoria. Este Comité se reúne varias veces al año con el objetivo de dar cumplimiento a las tareas encomendadas por el Consejo de Administración. El auditor interno de la sociedad elabora un plan anual de actividades de auditoría interna que es aprobado por el Comité de Auditoria. Entre sus actividades realiza un seguimiento y control de los riesgos del grupo, estableciendo un mapa global con todos ellos valorados en función de la ocurrencia y el impacto en la cuenta de resultados.
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De esta forma, todos aquellos riesgos identificados como de mayor ocurrencia e impacto en la cuenta de resultados se intentan mitigar con una serie de controles implantados. Existe un programa de prevención de riesgos penales dónde se introduce por primera vez en el código penal una regulación expresa de la responsabilidad penal de las personas jurídicas. Se cuenta con asesores fiscales externos que colaboran en minimizar los riesgos fiscales de la misma a la vez que la mantienen actualizada en lo referente a este punto.
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Describa los mecanismos que componen los sistemas de control y gestión de riesgos en relación con el proceso de emisión de información financiera (SCIIF) de su entidad.
Informe, señalando sus principales características de, al menos:
(i)/(ii) Existencia, mantenimiento e implantación: La Dirección Financiera es la responsable de la existencia, mantenimiento e implantación de un adecuado SCIIF, siendo supervisada por Auditoría Interna. Esta responsabilidad se encuentra recogida en el descriptivo del puesto.
(iii) Supervisión – Consejo de Administración: En el artículo 12 del Reglamento del Consejo de Administración bajo el epígrafe "Función de difusión de información de la sociedad" se recogen las responsabilidades del Consejo entre las que destacan las siguientes:
- El Consejo de Administración adoptará las medidas precisas para asegurar que las declaraciones de información intermedia, tales como información financiera semestral o trimestral, o cualquier otra que la prudencia aconseje poner a disposición de los mercados, se elaboren con arreglo a los mismos principios, criterios y prácticas profesionales con los que se elaboran las Cuentas Anuales y que gocen de la misma fiabilidad que estas últimas.
- De forma previa a la formulación de los anteriores documentos, se deberá poner a disposición de todos los Consejeros, con suficiente antelación, la información necesaria para la formulación y comprensión de los mismos.
- El Consejo de Administración velará por que las Cuentas Anuales individuales y consolidadas que se presenten al Consejo para su aprobación hayan sido elaboradas por la sociedad y ratificadas por el Director Financiero y/o Director General de la Sociedad o, en su caso, por la persona que se considere adecuada a tales efectos.
- La formulación de la documentación pública periódica de carácter financiero.
- La realización de cuantos actos y la adopción de cuantas medidas sean precisas para asegurar la transparencia de la Sociedad ante los mercados financieros, informando a los mismos de los hechos, decisiones o circunstancias que puedan resultar relevantes para la cotización de las acciones.
- La realización de cuantos actos y la adopción de cuantas medidas sean precisas para promover una correcta formación de los precios de las acciones de la Sociedad y, en su caso, de sus filiales, evitando las manipulaciones y los abusos de información privilegiada.
- La supervisión de los servicios de auditoría interna y el conocimiento sobre el proceso de información financiera y los sistemas de control interno de la Sociedad.
El Director General es el responsable del diseño y revisión de la estructura organizativa, apoyándose en las distintas direcciones para la definición de las líneas de responsabilidad y autoridad para la distribución de las funciones en los distintos niveles. La Dirección de Calidad es la responsable de actualizar el organigrama, las descripciones de puestos y los procedimientos, encontrándose esta documentación disponible en la red.
Código de conducta, órgano de aprobación, grado de difusión e instrucción, principios y valores incluidos (indicando si hay menciones específicas al registro de operaciones y elaboración de información financiera), órgano encargado de analizar incumplimientos y de proponer acciones correctoras y sanciones:
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El código de conducta existe, es aprobado por el Consejo de Administración, difundido a toda la sociedad y publicado en la página web de la misma. Se incluyen específicamente menciones a la elaboración de información financiera y de registro de operaciones. Se han ampliado las funciones de la Comisión de Auditoría con las funciones de cumplimiento.
Canal de denuncias, que permita la comunicación a la comisión de auditoría de irregularidades de naturaleza financiera y contable, en adición a eventuales incumplimientos del código de conducta y actividades irregulares en la organización, informando, en su caso, si éste es de naturaleza confidencial y si permite realizar comunicaciones anónimas respetando los derechos del denunciante y del denunciado.
Existe un canal de denuncias del que se informa a los trabajadores en su incorporación, y al que tiene acceso el presidente de La Comisión de Auditoría y Cumplimiento.
Programas de formación y actualización periódica para el personal involucrado en la preparación y revisión de la información financiera, así como en la evaluación del SCIIF, que cubran al menos, normas contables, auditoría, control interno y gestión de riesgos:
El personal involucrado en la elaboración de la información financiera y la evaluación del SCIIF está constantemente informado acerca de la novedades que puedan surgir, acudiendo a conferencias u otras formaciones cuando es necesario.
Informe, al menos, de:
La empresa ha creado un comité de cumplimiento con facultades autónomas e independientes, que se encarga de revisar el canal de denuncias y supervisar el cumplimiento de este programa y su correspondiente actualización.
Si el proceso cubre la totalidad de objetivos de la información financiera, (existencia y ocurrencia; integridad; valoración; presentación, desglose y comparabilidad; y derechos y obligaciones), si se actualiza y con qué frecuencia:
En cuanto a la cobertura de objetivos de la información financiera, ver punto F.2.1.A anterior. Las actualizaciones se realizan con carácter anual.
La existencia de un proceso de identificación del perímetro de consolidación, teniendo en cuenta, entre otros aspectos, la posible existencia de estructuras societarias complejas, entidades instrumentales o de propósito especial:
La estructura del grupo es sencilla, el proceso de identificación del perímetro de consolidación no se encuentra formalizado.
Si el proceso tiene en cuenta los efectos de otras tipologías de riesgos (operativos, tecnológicos, financieros, legales, fiscales, reputacionales, medioambientales, etc.) en la medida que afecten a los estados financieros:
Ver punto F.2.1.A anterior.
Qué órgano de gobierno de la entidad supervisa el proceso:
La revisión de los riesgos se realiza por parte del Consejo de Administración, independientemente de que trimestralmente se analicen por la Dirección General.
Informe, señalando sus principales características, si dispone al menos de:
Se encuentran documentados en la organización los distintos procedimientos, tanto de producción como de gestión y administración. Se encuentran identificados los principales riesgos organizativos, que pudieran tener impacto en los estados financieros. Actualmente existe un mapa de controles en la sociedad con la finalidad de detectar y mitigar el riesgo de fraude. Asimismo, existe un listado de las principales tareas a realizar en el cierre contable y en el que, entre otros, se revisa el impacto de las estimaciones y proyecciones más relevantes. La información financiera es revisada por La Comisión de Auditoría y Cumplimiento para su posterior remisión y aprobación por parte del Consejo de Administración.
Seguridad de Accesos y Segregación de Funciones: Existen mecanismos de control de acceso con autenticación en los aplicativos de la entidad relacionados con los estados financieros. Se efectúan revisiones periódicas de los listados de usuarios, perfiles de acceso, y segregación de funciones, con las limitaciones propias de un entorno de reducido número de usuarios. En relación con los archivos ofimáticos, existen carpetas compartidas por los usuarios cuyos permisos también son revisados. El acceso físico a los sistemas de procesamiento de la información se efectúa bajo el control y supervisión del responsable de sistemas, único depositario de la llave de acceso a la sala de servidores.
Control de Cambios, Gestión de Incidencias y Operación de sistemas: Existe un modelo de servicio contratado con el proveedor de mantenimiento del aplicativo principal mediante el cual se centralizan y registran todas las incidencias y peticiones de cambio que se operan. Asimismo, el proveedor emite un informe mensual de cambios e incidencias, siendo el responsable por contrato de todo el ciclo de vida de mantenimiento. Para el resto de sistemas, se mantiene asimismo un registro razonable de la operación efectuada sobre los sistemas, como actividad de control sistemática. El número de usuarios y aplicaciones del entorno de sistemas de información es muy limitado, y está estandarizado en su práctica totalidad en productos comerciales. En el resto de los casos existe una externalización de la operación en el proveedor de la solución.
Continuidad: Existe un plan formalizado de contingencias para los sistemas de información, que establece un adecuado procedimiento de copias de seguridad almacenadas en diversas ubicaciones.
No se tienen definidas políticas ni procedimientos de control interno para la supervisión de actividades subcontratadas a terceros, no obstante estas políticas son revisadas por la dirección financiera que comprueba que sean acordes con las de grupo. Actualmente, se encuentra subcontratado el mantenimiento de los sistemas, la contabilidad tanto de la filial en EEUU como de la sociedad Veiga Naum, S.L, la elaboración de informes de algunos proyectos de I+D y determinadas tareas del área fiscal. La información financiera aportada por estas participadas es supervisada tanto por la Dirección General como por la Dirección Financiera, los informes elaborados por las empresas que elaboran los informes de los proyectos de I+D son revisados por el Director de I+D, que comprueba la integridad y exactitud de los informes contra la información facilitada a estas empresas. En cuanto al área fiscal, es revisada conjuntamente por la Dirección Financiera y la Dirección General.
Informe, señalando sus principales características, si dispone al menos de:
Se encuentra documentado tanto el Plan Contable de Bodegas Riojanas como el de Bodegas Torreduero y Bodegas Viore, en el que se detalla el Plan de Cuentas específico de la Sociedad (definición de cuentas contables en uso, y políticas contables), consistente con el Plan General Contable, que es de aplicación a la Sociedad. Este Plan Contable ha sido revisado por la Dirección de la sociedad, y el Consejo de Administración, y se encuentra disponible para todos los usuarios del departamento de administración. En caso de surgir dudas en el tratamiento de determinadas transacciones, se consulta a la Dirección Financiera, y en caso de ser necesario, se eleva la consulta a los asesores contables y fiscales de la organización y/o los auditores externos.
Mensualmente se recibe la información financiera de las filiales, y tanto la Dirección financiera como Auditoría Interna comprueban que sea correcto. El proceso de consolidación se realiza de forma manual en una hoja de cálculo dada su baja complejidad, siendo revisado tanto por Auditoría Interna como por los Auditores Externos.
Informe, señalando sus principales características, al menos de:
El órgano de Gobierno supervisor de este sistema de gestión es La Comisión de Auditoría y Cumplimiento, entre sus competencias se encuentran, tal y como se establece en el artículo 26 bis de los Estatutos, la supervisión de los servicios de auditoría interna en el caso de existir dicho órgano dentro de la organización empresarial, conocimiento del proceso de información financiera y de los sistemas de control interno de la sociedad, y relacionarse con los auditores externos para recibir información sobre aquellas cuestiones que puedan poner en riesgo la independencia de éstos y cualesquiera otras relacionadas con el proceso de desarrollo de la auditoría de cuentas, así como aquellas otras comunicaciones previstas en la legislación de auditoría de cuentas y en las normas técnicas de auditoría.# INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
La Comisión de Auditoría y Cumplimiento mantiene reuniones periódicas, en las que se revisan tanto los cierres financieros, como el sistema de control, identificando los posibles riesgos potenciales (internos y externos).
Si cuenta con un procedimiento de discusión mediante el cual, el auditor de cuentas (de acuerdo con lo establecido en las NTA), la función de auditoría interna y otros expertos puedan comunicar a la alta dirección y a la comisión de auditoría o administradores de la entidad las debilidades significativas de control interno identificadas durante los procesos de revisión de las cuentas anuales o aquellos otros que les hayan sido encomendados. Asimismo, informará de si dispone de un plan de acción que trate de corregir o mitigar las debilidades observadas. El auditor externo emite anualmente una Agenda de Sugerencias y Recomendaciones de control interno que la sociedad toma en cuenta.
Nada que indicar.
Si la información del SCIIF remitida a los mercados ha sido sometida a revisión por el auditor externo, en cuyo caso la entidad debería incluir el informe correspondiente como anexo. En caso contrario, debería informar de sus motivos. No se ha solicitado al auditor externo la revisión del SCIIF operativo en la compañía, ya que no se ha considerado relevante dada la estructura de la misma.
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Indique el grado de seguimiento de la sociedad respecto de las recomendaciones del Código de buen gobierno de las sociedades cotizadas. En el caso de que alguna recomendación no se siga o se siga parcialmente, se deberá incluir una explicación detallada de sus motivos de manera que los accionistas, los inversores y el mercado en general, cuenten con información suficiente para valorar el proceder de la sociedad. No serán aceptables explicaciones de carácter general.
Cumple [ X ]
Explique [ ]
a) Las respectivas áreas de actividad y eventuales relaciones de negocio entre, por un lado, la sociedad cotizada o sus filiales y, por otro, la sociedad matriz o sus filiales.
b) Los mecanismos previstos para resolver los eventuales conflictos de intereses que puedan presentarse.
Cumple [ ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
No aplicable [ X ]
En nuestro caso cotiza la sociedad matriz pero no las sociedades dependientes.
a) De los cambios acaecidos desde la anterior junta general ordinaria.
b) De los motivos concretos por los que la compañía no sigue alguna de las recomendaciones del Código de Gobierno Corporativo y, si existieran, de las reglas alternativas que aplique en esa materia.
Cumple [ X ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
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Cumple [ X ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
Cumple [ X ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
a) Informe sobre la independencia del auditor.
b) Informes de funcionamiento de las comisiones de auditoría y de nombramientos y retribuciones.
c) Informe de la comisión de auditoría sobre operaciones vinculadas.
Cumple [ X ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
Cumple [ X ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
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Cumple [ X ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
Cumple [ X ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
a) Difunda de inmediato tales puntos complementarios y nuevas propuestas de acuerdo.
b) Haga público el modelo de tarjeta de asistencia o formulario de delegación de voto o voto a distancia con las modificaciones precisas para que puedan votarse los nuevos puntos del orden del día y propuestas alternativas de acuerdo en los mismos términos que los propuestos por el consejo de administración.
c) Someta todos esos puntos o propuestas alternativas a votación y les aplique las mismas reglas de voto que a las formuladas por el consejo de administration, incluidas, en particular, las presunciones o deducciones sobre el sentido del voto.
d) Con posterioridad a la junta general de accionistas, comunique el desglose del voto sobre tales puntos complementarios o propuestas alternativas.
Cumple [ ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
No aplicable [ X ]
Cumple [ ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
No aplicable [ X ]
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Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Que el consejo de administración posea la dimensión precisa para lograr un funcionamiento eficaz y participativo, lo que hace aconsejable que tenga entre cinco y quince miembros.
Cumple [ X ] Explique [ ]
Que el consejo de administración apruebe una política dirigida a favorecer una composición apropiada del consejo de administración y que:
a) Sea concreta y verificable.
b) asegure que las propuestas de nombramiento o reelección se fundamenten en un análisis previo de las competencias requeridas por el consejo de administración; y
c) favorezca la diversidad de conocimientos, experiencias, edad y género.
A estos efectos, se considera que favorecen la diversidad de género las medidas que fomenten que la compañía cuente con un número significativo de altas directivas.
Que el resultado del análisis previo de las competencias requeridas por el consejo de administración se recoja en el informe justificativo de la comisión de nombramientos que se publique al convocar la junta general de accionistas a la que se someta la ratificación, el nombramiento o la reelección de cada consejero.
La comisión de nombramientos verificará anualmente el cumplimiento de esta política y se informará de ello en el informe anual de gobierno corporativo.
Cumple [ ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [ ]
Cumple parcialmente porque la política de selección de consejeros es concreta y verificable, se realiza un análisis previo de las necesidades explicado en la Junta General de Accionistas analizando el perfil de los consejeros para cubrir dichas necesidades y favorece la diversidad de conocimientos, experiencias y género pero no se recoge informe justificativo de la comisión por considerarse información sensible de la sociedad. Este procedimiento de selección se realiza previo informe de la Comisión de Nombramiento y Retribuciones. No tiene sesgos implícitos que obstaculicen la selección de consejeras cómo se detalla en los puntos C1.5, C1.6.
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Cumple [ ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [ ]
En este ejercicio 2023, la sociedad cuenta con un 33,33% de consejeras.
Cumple [ ] Explique [ X ]
Actualmente no cumplimos esta recomendación pero el porcentaje de acciones representado por los consejeros dominicales es superior al 50%.
Cumple [ X ] Explique [ ]
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS 45 / 59
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
No aplicable [ ]
Se explica en el punto A.6.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
No aplicable [ ]
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS 46 / 59
Cumple [ X ] Explique [ ]
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
No aplicable [ ]
INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS 47 / 59
24.# INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
Que la comisión de nombramientos se asegure de que los consejeros no ejecutivos tienen suficiente disponibilidad de tiempo para el correcto desarrollo de sus funciones. Y que el reglamento del consejo establezca el número máximo de consejos de sociedades de los que pueden formar parte sus consejeros.
Cumple [ ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [ ]
El primer apartado cumple ya que se evalúa la dedicación y desempeño de los consejeros en las tareas asociadas al cargo. El segundo apartado no se cumple porque no se establece límite del número de consejos que pueden formar parte sus consejeros ya que dado el tamaño de la sociedad, el principal objetivo es la búsqueda de talento y experiencia y cubrir las necesidades estratégicas de la sociedad.
Que el consejo de administración se reúna con la frecuencia precisa para desempeñar con eficacia sus funciones y, al menos, ocho veces al año, siguiendo el programa de fechas y asuntos que establezca al inicio del ejercicio, pudiendo cada consejero individualmente proponer otros puntos del orden del día inicialmente no previstos.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Que las inasistencias de los consejeros se reduzcan a los casos indispensables y se cuantifiquen en el informe anual de gobierno corporativo. Y que, cuando deban producirse, se otorgue representación con instrucciones.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Que cuando los consejeros o el secretario manifiesten preocupación sobre alguna propuesta o, en el caso de los consejeros, sobre la marcha de la sociedad y tales preocupaciones no queden resueltas en el consejo de administración, a petición de quien las hubiera manifestado, se deje constancia de ellas en el acta.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ ]
Que la sociedad establezca los cauces adecuados para que los consejeros puedan obtener el asesoramiento preciso para el cumplimiento de sus funciones incluyendo, si así lo exigieran las circunstancias, asesoramiento externo con cargo a la empresa.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
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Que, con independencia de los conocimientos que se exijan a los consejeros para el ejercicio de sus funciones, las sociedades ofrezcan también a los consejeros programas de actualización de conocimientos cuando las circunstancias lo aconsejen.
Cumple [ X ] Explique [ ] No aplicable [ ]
Que el orden del día de las sesiones indique con claridad aquellos puntos sobre los que el consejo de administración deberá adoptar una decisión o acuerdo para que los consejeros puedan estudiar o recabar, con carácter previo, la información precisa para su adopción. Cuando, excepcionalmente, por razones de urgencia, el presidente quiera someter a la aprobación del consejo de administración decisiones o acuerdos que no figuraran en el orden del día, será preciso el consentimiento previo y expreso de la mayoría de los consejeros presentes, del que se dejará debida constancia en el acta.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Que los consejeros sean periódicamente informados de los movimientos en el accionariado y de la opinión que los accionistas significativos, los inversores y las agencias de calificación tengan sobre la sociedad y su grupo.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Que el presidente, como responsable del eficaz funcionamiento del consejo de administración, además de ejercer las funciones que tiene legal y estatutariamente atribuidas, prepare y someta al consejo de administración un programa de fechas y asuntos a tratar; organice y coordine la evaluación periódica del consejo, así como, en su caso, la del primer ejecutivo de la sociedad; sea responsable de la dirección del consejo y de la efectividad de su funcionamiento; se asegure de que se dedica suficiente tiempo de discusión a las cuestiones estratégicas, y acuerde y revise los programas de actualización de conocimientos para cada consejero, cuando las circunstancias lo aconsejen.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Que cuando exista un consejero coordinador, los estatutos o el reglamento del consejo de administración, además de las facultades que le corresponden legalmente, le atribuya las siguientes: presidir el consejo de administración en ausencia del presidente y de los vicepresidentes, en caso de existir; hacerse eco de las preocupaciones de los consejeros no ejecutivos; mantener contactos con inversores y accionistas para conocer sus puntos de vista a efectos de formarse una opinión sobre sus preocupaciones, en particular, en relación con el gobierno corporativo de la sociedad; y coordinar el plan de sucesión del presidente.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ ]
Que el secretario del consejo de administración vele de forma especial para que en sus actuaciones y decisiones el consejo de administración tenga presentes las recomendaciones sobre buen gobierno contenidas en este Código de buen gobierno que fueran aplicables a la sociedad.
Cumple [ X ] Explique [ ]
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Que el consejo de administración en pleno evalúe una vez al año y adopte, en su caso, un plan de acción que corrija las deficiencias detectadas respecto de:
a) La calidad y eficiencia del funcionamiento del consejo de administración.
b) El funcionamiento y la composición de sus comisiones.
c) La diversidad en la composición y competencias del consejo de administración.
d) El desempeño del presidente del consejo de administración y del primer ejecutivo de la sociedad.
e) El desempeño y la aportación de cada consejero, prestando especial atención a los responsables de las distintas comisiones del consejo.
Para la realización de la evaluación de las distintas comisiones se partirá del informe que estas eleven al consejo de administración, y para la de este último, del que le eleve la comisión de nombramientos.
Cada tres años, el consejo de administración será auxiliado para la realización de la evaluación por un consultor externo, cuya independencia será verificada por la comisión de nombramientos.
Las relaciones de negocio que el consultor o cualquier sociedad de su grupo mantengan con la sociedad o cualquier sociedad de su grupo deberán ser desglosadas en el informe anual de gobierno corporativo.
El proceso y las áreas evaluadas serán objeto de descripción en el informe anual de gobierno corporativo.
Cumple [ ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [ ]
El Consejo de Administración previo informe de la Comisión de Nombramientos y Retribuciones realiza de forma anual una reflexión sobre su funcionamiento cumpliendo con todos estos puntos descritos pero no es evaluado por un consultor externo dado el pequeño tamaño de la sociedad no se considera necesario.
Que cuando exista una comisión ejecutiva en ella haya presencia de al menos dos consejeros no ejecutivos, siendo al menos uno de ellos independiente; y que su secretario sea el del consejo de administración.
Cumple [ ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ X ]
Que el consejo de administración tenga siempre conocimiento de los asuntos tratados y de las decisiones adoptadas por la comisión ejecutiva y que todos los miembros del consejo de administración reciban copia de las actas de las sesiones de la comisión ejecutiva.
Cumple [ ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ X ]
Que los miembros de la comisión de auditoría en su conjunto, y de forma especial su presidente, se designen teniendo en cuenta sus conocimientos y experiencia en materia de contabilidad, auditoría y gestión de riesgos, tanto financieros como no financieros.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
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Que bajo la supervisión de la comisión de auditoría, se disponga de una unidad que asuma la función de auditoría interna que vele por el buen funcionamiento de los sistemas de información y control interno y que funcionalmente dependa del presidente no ejecutivo del consejo o del de la comisión de auditoría.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
Que el responsable de la unidad que asuma la función de auditoría interna presente a la comisión de auditoría, para su aprobación por esta o por el consejo, su plan anual de trabajo, le informe directamente de su ejecución, incluidas las posibles incidencias y limitaciones al alcance que se presenten en su desarrollo, los resultados y el seguimiento de sus recomendaciones y le someta al final de cada ejercicio un informe de actividades.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ ]
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a) Supervisar y evaluar el proceso de elaboración y la integridad de la información financiera y no financiera, así como los sistemas de control y gestión de riesgos financieros y no financieros relativos a la sociedad y, en su caso, al grupo —incluyendo los operativos, tecnológicos, legales, sociales, medioambientales, políticos y reputacionales o relacionados con la corrupción— revisando el cumplimiento de los requisitos normativos, la adecuada delimitación del perímetro de consolidación y la correcta aplicación de los criterios contables.
b) Velar por la independencia de la unidad que asume la función de auditoría interna; proponer la selección, nombramiento y cese del responsable del servicio de auditoría interna; proponer el presupuesto de ese servicio; aprobar o proponer la aprobación al consejo de la orientación y el plan de trabajo anual de la auditoría interna, asegurándose de que su actividad esté enfocada principalmente en los riesgos relevantes (incluidos los reputacionales); recibir información periódica sobre sus actividades; y verificar que la alta dirección tenga en cuenta las conclusiones y recomendaciones de sus informes.
c) Establecer y supervisar un mecanismo que permita a los empleados y a otras personas relacionadas con la sociedad, tales como consejeros, accionistas, proveedores, contratistas o subcontratistas, comunicar las irregularidades de potencial trascendencia, incluyendo las financieras y contables, o de cualquier otra índole, relacionadas con la compañía que adviertan en el seno de la empresa o su grupo. Dicho mecanismo deberá garantizar la confidencialidad y, en todo caso, prever supuestos en los que las comunicaciones puedan realizarse de forma anónima, respetando los derechos del denunciante y denunciado.
d) Velar en general por que las políticas y sistemas establecidos en materia de control interno se apliquen de modo efectivo en la práctica.
a) En caso de renuncia del auditor externo, examinar las circunstancias que la hubieran motivado.
b) Velar que la retribución del auditor externo por su trabajo no comprometa su calidad ni su independencia.
c) Supervisar que la sociedad comunique a través de la CNMV el cambio de auditor y lo acompañe de una declaración sobre la eventual existencia de desacuerdos con el auditor saliente y, si hubieran existido, de su contenido.
d) Asegurar que el auditor externo mantenga anualmente una reunión con el pleno del consejo de administración para informarle sobre el trabajo realizado y sobre la evolución de la situación contable y de riesgos de la sociedad.
e) Asegurar que la sociedad y el auditor externo respetan las normas vigentes sobre prestación de servicios distintos a los de auditoría, los límites a la concentración del negocio del auditor y, en general, las demás normas sobre independencia de los auditores.
43. Que la comisión de auditoría pueda convocar a cualquier empleado o directivo de la sociedad, e incluso disponer que comparezcan sin presencia de ningún otro directivo.
Cumple [X]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
44. Que la comisión de auditoría sea informada sobre las operaciones de modificaciones estructurales y corporativas que proyecte realizar la sociedad para su análisis e informe previo al consejo de administración sobre sus condiciones económicas y su impacto contable y, en especial, en su caso, sobre la ecuación de canje propuesta.
Cumple [X]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
No aplicable [ ]
45. Que la política de control y gestión de riesgos identifique o determine al menos:
a) Los distintos tipos de riesgo, financieros y no financieros (entre otros los operativos, tecnológicos, legales, sociales, medio ambientales, políticos y reputacionales, incluidos los relacionados con la corrupción) a los que se enfrenta la sociedad, incluyendo entre los financieros o económicos, los pasivos contingentes y otros riesgos fuera de balance.
b) Un modelo de control y gestión de riesgos basado en diferentes niveles, del que formará parte una comisión especializada en riesgos cuando las normas sectoriales lo prevean o la sociedad lo estime apropiado.
c) El nivel de riesgo que la sociedad considere aceptable.
d) Las medidas previstas para mitigar el impacto de los riesgos identificados, en caso de que llegaran a materializarse.
e) Los sistemas de información y control interno que se utilizarán para controlar y gestionar los citados riesgos, incluidos los pasivos contingentes o riesgos fuera de balance.
Cumple [X]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
46. Que bajo la supervisión directa de la comisión de auditoría o, en su caso, de una comisión especializada del consejo de administración, exista una función interna de control y gestión de riesgos ejercida por una unidad o departamento interno de la sociedad que tenga atribuidas expresamente las siguientes funciones:
a) Asegurar el buen funcionamiento de los sistemas de control y gestión de riesgos y, en particular, que se identifican, gestionan, y cuantifican adecuadamente todos los riesgos importantes que afecten a la sociedad.
b) Participar activamente en la elaboración de la estrategia de riesgos y en las decisiones importantes sobre su gestión.
c) Velar por que los sistemas de control y gestión de riesgos mitiguen los riesgos adecuadamente en el marco de la política definida por el consejo de administración.
Cumple [X]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
47. Que los miembros de la comisión de nombramientos y de retribuciones –o de la comisión de nombramientos y la comisión de retribuciones, si estuvieren separadas– se designen procurando que tengan los conocimientos, aptitudes y experiencia adecuados a las funciones que estén llamados a desempeñar y que la mayoría de dichos miembros sean consejeros independientes.
Cumple [X]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
48. Que las sociedades de elevada capitalización cuenten con una comisión de nombramientos y con una comisión de remuneraciones separadas.
Cumple [ ]
Explique [ ]
No aplicable [X]
49. Que la comisión de nombramientos consulte al presidente del consejo de administración y al primer ejecutivo de la sociedad, especialmente cuando se trate de materias relativas a los consejeros ejecutivos. Y que cualquier consejero pueda solicitar de la comisión de nombramientos que tome en consideración, por si los encuentra idóneos a su juicio, potenciales candidatos para cubrir vacantes de consejero.
Cumple [X]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
50. Que la comisión de retribuciones ejerza sus funciones con independencia y que, además de las funciones que le atribuya la ley, le correspondan las siguientes:
a) Proponer al consejo de administración las condiciones básicas de los contratos de los altos directivos.
b) Comprobar la observancia de la política retributiva establecida por la sociedad.
c) Revisar periódicamente la política de remuneraciones aplicada a los consejeros y altos directivos, incluidos los sistemas retributivos con acciones y su aplicación, así como garantizar que su remuneración individual sea proporcionada a la que se pague a los demás consejeros y altos directivos de la sociedad.
d) Velar por que los eventuales conflictos de intereses no perjudiquen la independencia del asesoramiento externo prestado a la comisión.
e) Verificar la información sobre remuneraciones de los consejeros y altos directivos contenida en los distintos documentos corporativos, incluido el informe anual sobre remuneraciones de los consejeros.
Cumple [X]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
51. Que la comisión de retribuciones consulte al presidente y al primer ejecutivo de la sociedad, especialmente cuando se trate de materias relativas a los consejeros ejecutivos y altos directivos.
Cumple [X]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
52. Que las reglas de composición y funcionamiento de las comisiones de supervisión y control figuren en el reglamento del consejo de administración y que sean consistentes con las aplicables a las comisiones legalmente obligatorias conforme a las recomendaciones anteriores, incluyendo:
a) Que estén compuestas exclusivamente por consejeros no ejecutivos, con mayoría de consejeros independientes.
b) Que sus presidentes sean consejeros independientes.
c) Que el consejo de administración designe a los miembros de estas comisiones teniendo presentes los conocimientos, aptitudes y experiencia de los consejeros y los cometidos de cada comisión, delibere sobre sus propuestas e informes; y que rindan cuentas, en el primer pleno del consejo de administración posterior a sus reuniones, de su actividad y que respondan del trabajo realizado.
d) Que las comisiones puedan recabar asesoramiento externo, cuando lo consideren necesario para el desempeño de sus funciones.
e) Que de sus reuniones se levante acta, que se pondrá a disposición de todos los consejeros.
Cumple [ ]
Cumple parcialmente [ ]
Explique [ ]
No aplicable [X]
53. Que la supervisión del cumplimiento de las políticas y reglas de la sociedad en materia medioambiental, social y de gobierno corporativo, así como de los códigos internos de conducta, se atribuya a una o se reparta entre varias comisiones del consejo de administración que podrán ser la comisión de auditoría, la de nombramientos, una comisión especializada en sostenibilidad o responsabilidad social corporativa u otra comisión especializada que el consejo de administración, en ejercicio de sus facultades de auto-organización, haya decidido crear.# INFORME ANUAL DE GOBIERNO CORPORATIVO DE LAS SOCIEDADES ANÓNIMAS COTIZADAS
Y que tal comisión esté integrada únicamente por consejeros no ejecutivos, siendo la mayoría independientes y se le atribuyan específicamente las funciones mínimas que se indican en la recomendación siguiente. Cumple [ ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ X ] Dado el pequeño tamaño de la sociedad las reglas de gobierno corporativo las establece el Consejo de Administración ya que La Comisión de Auditoría y Cumplimiento cuenta con numerosas funciones dentro de su seno y se considera más operativo que estas funciones las realice el Consejo de Administración. Las reglas aplicables a los códigos internos de conducta corresponden a la Comisión de Auditoría y Cumplimiento. La supervisión de la estrategia de comunicación y relación con accionistas también es llevada a cabo por el Consejo de Administración así como la supervisión y evaluación de los procesos en relación con los distintos grupos de interés. Actualmente la sociedad está trabajando en la elaboración de una política de responsabilidad social corporativa alineada con los objetivos de la OMS en su agenda 2030, buscando definir los principios que se asumen por su actividad e impacto en relación a cuestiones medioambientales y sociales, respeto de los derechos humanos, cuestiones relacionadas con las prácticas de trabajo y empleo, defensa de los intereses de los consumidores y lucha contra el fraude y la corrupción. La aprobación de la política de Responsabilidad Social Corporativa corresponde, de acuerdo con su reglamento, al Consejo de Administración. A efectos de garantizar el cumplimiento de dicha política, el Consejo de Administración, encomienda a la Comisión de Auditoría y Cumplimiento la supervisión para que los compromisos y practicas mencionadas anteriormente se lleven a cabo.
a) La supervisión del cumplimiento de las reglas de gobierno corporativo y de los códigos internos de conducta de la empresa, velando asimismo por que la cultura corporativa esté alineada con su propósito y valores.
b) La supervisión de la aplicación de la política general relativa a la comunicación de información económico-financiera, no financiera y corporativa así como a la comunicación con accionistas e inversores, asesores de voto y otros grupos de interés. Asimismo se hará seguimiento del modo en que la entidad se comunica y relaciona con los pequeños y medianos accionistas.
c) La evaluación y revisión periódica del sistema de gobierno corporativo y de la política en materia medioambiental y social de la sociedad, con el fin de que cumplan su misión de promover el interés social y tengan en cuenta, según corresponda, los legítimos intereses de los restantes grupos de interés.
d) La supervisión de que las prácticas de la sociedad en materia medioambiental y social se ajustan a la estrategia y política fijadas.
e) La supervisión y evaluación de los procesos de relación con los distintos grupos de interés.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
a) Los principios, compromisos, objetivos y estrategia en lo relativo a accionistas, empleados, clientes, proveedores, cuestiones sociales, medio ambiente, diversidad, responsabilidad fiscal, respeto de los derechos humanos y prevención de la corrupción y otras conductas ilegales
b) Los métodos o sistemas para el seguimiento del cumplimiento de las políticas, de los riesgos asociados y su gestión.
c) Los mecanismos de supervisión del riesgo no financiero, incluido el relacionado con aspectos éticos y de conducta empresarial.
d) Los canales de comunicación, participación y diálogo con los grupos de interés.
e) Las prácticas de comunicación responsable que eviten la manipulación informativa y protejan la integridad y el honor.
Cumple [ ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [ ] Misma explicación que para las recomendaciones 53 y 54. No obstante lo anterior, en el ejercicio la sociedad consigue la certificación The ´Sustainable Wineries for ClimateProtection (SWfCP) la cual permite cumplir con todos los apartados anteriores excepto el apartado c.
Cumple [ X ] Explique [ ]
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ]
a) Estén vinculados a criterios de rendimiento que sean predeterminados y medibles y que dichos criterios consideren el riesgo asumido para la obtención de un resultado.
b) Promuevan la sostenibilidad de la empresa e incluyan criterios no financieros que sean adecuados para la creación de valor a largo plazo, como el cumplimiento de las reglas y los procedimientos internos de la sociedad y de sus políticas para el control y gestión de riesgos.
c) Se configuren sobre la base de un equilibrio entre el cumplimiento de objetivos a corto, medio y largo plazo, que permitan remunerar el rendimiento por un desempeño continuado durante un período de tiempo suficiente para apreciar su contribución a la creación sostenible de valor, de forma que los elementos de medida de ese rendimiento no giren únicamente en torno a hechos puntuales, ocasionales o extraordinarios.
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ ]
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ ]
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ ]
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ ]
Cumple [ X ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ ] No aplicable [ ]
Cumple [ ] Cumple parcialmente [ ] Explique [ X ] No aplicable [ ] El contrato de alta dirección no hace referencia a este punto. No obstante la liquidación del variable se realiza con tiempo suficiente una vez se ha comprobado el cumplimiento de los extremos del mismo.
Que los pagos por resolución o extinción del contrato no superen un importe equivalente a dos años de la retribución total anual y que no se abonen hasta que la sociedad haya podido comprobar que el consejero ha cumplido con los criterios o condiciones establecidos para su percepción. A efectos de esta recomendación, entre los pagos por resolución o extinción contractual se considerarán cualesquiera abonos cuyo devengo u obligación de pago surja como consecuencia o con ocasión de la extinción de la relación contractual que vinculaba al consejero con la sociedad, incluidos los importes no previamente consolidados de sistemas de ahorro a largo plazo y las cantidades que se abonen en virtud de pactos de no competencia post-contractual.
Cumple [ ] Cumple parcialmente [ X ] Explique [ ] No aplicable [ ]
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Todos los aspectos relevantes y aclaraciones se han ido cumplimentando en cada apartado del presente informe.
Este informe anual de gobierno corporativo ha sido aprobado por el consejo de Administración de la sociedad, en su sesión de fecha: 21/03/2024
Indique si ha habido consejeros que hayan votado en contra o se hayan abstenido en relación con la aprobación del presente Informe.
[ ] [ X ] Sí No
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Fecha fin del ejercicio de referencia: 31/12/2023
CIF: A-26000398
Denominación Social: BODEGAS RIOJANAS, S.A.
Domicilio social: AVDA. DON RICARDO RUIZ DE AZCÁRRAGA,1 26350-CENICERO (LA RIOJA)
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a) Descripción de los procedimientos y órganos de la sociedad involucrados en la determinación, aprobación y aplicación de la política de remuneraciones y sus condiciones.
b) Indique y, en su caso, explique si se han tenido en cuenta empresas comparables para establecer la política de remuneración de la sociedad.
c) Información sobre si ha participado algún asesor externo y, en su caso, identidad del mismo
d) Procedimientos contemplados en la política de remuneraciones vigente de los consejeros para aplicar excepciones temporales a la política, condiciones en las que se puede recurrir a esas excepciones y componentes que pueden ser objeto de excepción según la política.
Conforme al artículo 7º 2.3 a) la Comisión de Nombramientos y Retribuciones, "será la encargada de informar con carácter previo al Consejo de Administración sobre los nombramientos de los consejeros, del secretario del Consejo de Administración, así como del personal del equipo directivo y sobre la política retributiva a seguir en relación a los consejeros, secretario del Consejo de Administración y a las personas que constituyen el equipo directivo de la Sociedad, con arreglo y de conformidad a su Reglamento". Además se revisa anualmente según la situación de la entidad. Es por tanto el Consejo de Administración quién, previo informe de la comisión de Nombramientos y Retribuciones establece la política retributiva de los consejeros, secretario y personas que constituyan el equipo directivo de la sociedad. Será sometido a votación con carácter consultivo en la Junta General de Accionistas, constatado como punto separado del Orden del Día.
a) De conformidad con lo establecido en el artículo 529 novodecies de la Ley de Sociedades de Capital, se aprobó en la Junta General de accionistas celebrada con fecha 18 de junio de 2021 la política de remuneraciones de los consejeros de Bodegas Riojanas, S.A. para los ejercicios 2022 a 2024, ambos incluidos, conforme a la propuesta motivada aprobada por el Consejo de Administración, a la que acompaña el preceptivo informe de la Comisión de Retribuciones. Fueron modificados los criterios sobre los que se ha basado la remuneración de los Consejeros en los ejercicios precedentes. Estos nuevos criterios se basan en una adecuación de los elementos retributivos a la actualidad. En este sentido se actualizan las dietas y se establece un importe fijo por el hecho de ser consejero, diferenciando entre consejeros independientes y el resto. Por otro lado se elimina la retribución estatutaria previa que existía del 5% de los beneficios líquidos al Consejo de Administración. Esta política retributiva hace referencia exclusivamente a la retribución de los miembros del Consejo de Administración por su pertenencia al mismo y a sus Comisiones, y no a la retribución que estos pudieran cobrar por su actividad como ejecutivos de la sociedad.
La retribución fija será de 2.000€ para 2022, 3.500€ para 2023 y 5.000€ para 2024 correspondiente a los consejeros dominicales, ejecutivos y otros.
La retribución fija será de 4.000€ para 2022, 7.000€ para 2023 y 10.000€ para 2024 correspondiente a los consejeros independientes.
Se incrementan las dietas de asistencia al Consejo de Administración y a sus Comisiones con las siguientes retribuciones:
Dietas por asistencia al Consejo para 2022; 800€, para 2023; 800€ y para 2024; 800€.
Dietas por asistencia a Comisiones y filiales 2022; 400€, para 2023; 400€ y para 2024:400€.
b) Se han tenido en cuenta empresas comparables, teniendo en cuenta la evolución del sector en este ámbito.
c) No ha habido participación de asesor externo.
d) Esta política retributiva se aprueba para tres años por la Junta General de Accionistas, el Consejo de Administración valorará en caso de necesidad, su modificación previa propuesta a la Junta General del ejercicio que correspondiera.
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sociedad en relación con el sistema de remuneración para reducir la exposición a riesgos excesivos y ajustarlo a los objetivos, valores e intereses a largo plazo de la sociedad, lo que incluirá, en su caso, una referencia a medidas previstas para garantizar que en la política de remuneración se atienden a los resultados a largo plazo de la sociedad, las medidas adoptadas en relación con aquellas categorías de personal cuyas actividades profesionales tengan una repercusión material en el perfil de riesgos de la entidad y medidas previstas para evitar conflictos de intereses. Asimismo, señale si la sociedad ha establecido algún período de devengo o consolidación de determinados conceptos retributivos variables, en efectivo, acciones u otros instrumentos financieros, un período de diferimiento en el pago de importes o entrega de instrumentos financieros ya devengados y consolidados, o si se ha acordado alguna cláusula de reducción de la remuneración diferida aún no consolidada o que obligue al consejero a la devolución de remuneraciones percibidas, cuando tales remuneraciones se hayan basado atendiendo a unos datos cuya inexactitud haya quedado después demostrada de forma manifiesta.
Existe concepto retributivo variable en el caso del presidente y a su vez consejero ejecutivo de la sociedad D. Santiago Frías Monje. Percibe una retribución fija junto una retribución variable a corto y largo plazo. A corto plazo es una retribución monetaria basada en los resultados de la compañía y de la valoración de su actividad en la encuesta de la valoración del presidente por parte de los consejeros. A largo plazo se basa en la consecución de los objetivos estratégicos a 3 años y la valoración de la cotización de la acción.# INFORME ANUAL SOBRE REMUNERACIONES DE LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
Este largo plazo consiste en la retribución a 3 años de 15.000 acciones de la sociedad que no se consolidan hasta el tercer año. Una vez cerrado el ejercicio es cuando se conocen todas las variables descritas para determinar la remuneración a recibir por este concepto. Para el resto de consejeros no aplican conceptos retributivos variables por su condición de consejeros. La nueva política retributiva hace referencia exclusivamente a la retribución de los miembros del Consejo de Administración por su pertenencia al mismo y a sus Comisiones, y no a la retribución que estos pudieran cobrar por su actividad como ejecutivos de la sociedad.
Retribuciones por dietas individuales de asistencia para el próximo ejercicio serán de 800€ para el Consejo de Administración y 400€ para las Comisiones y filiales.
- Retribución fija para consejeros dominicales y ejecutivo: 5.000€
- Retribución fija para consejeros independientes: 10.000€
Respecto a los componentes fijos aplicables se informa de que el Consejo de Administración previo informe del Comité de Nombramientos y Retribuciones ha establecido el mismo importe que el devengado en el ejercicio 2023 exceptuando el incremento salarial que resulta de aplicación en el Convenio Laboral conforme a lo establecido en el contrato. Este concepto aplica únicamente al consejero ejecutivo de la sociedad
Las remuneraciones en especie son el vehículo del presidente y el seguro médico.
Parámetros financieros y no financieros, incluyendo entre estos últimos los sociales, medioambientales y de cambio climático, seleccionados para determinar la remuneración variable en el ejercicio en curso, explicación de en qué medida tales parámetros guardan relación con el rendimiento, tanto del consejero, como de la entidad y con su perfil de riesgo, y la metodología, plazo necesario y técnicas previstas para poder determinar, al finalizar el ejercicio, el grado efectivo de cumplimiento de los parámetros utilizados en el diseño de la remuneración variable, explicando los criterios y factores que aplica en cuanto al tiempo requerido y métodos
INFORME ANUAL SOBRE REMUNERACIONES DE LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS 4 / 25
para comprobar que se han cumplido de modo efectivo las condiciones de rendimiento o de cualquier otro tipo a las que estaba vinculado el devengo y la consolidación de cada componente de la retribución variable.
Indique el rango en términos monetarios de los distintos componentes variables en función del grado de cumplimiento de los objetivos y parámetros establecidos, y si existe algún importe monetario máximo en términos absolutos.
Existen y se explican en el punto A.1.2 Adicionalmente a los efectos del objetivo a corto plazo se tiene en cuenta el EBITDA y el resultado antes de Impuestos.
Entre otra información, se indicarán las contingencias cubiertas por el sistema, si es de aportación o prestación definida, la aportación anual que se tenga que realizar a los sistemas de aportación definida, la prestación a la que tengan derecho los beneficiarios en el caso de sistemas de prestación definida, las condiciones de consolidación de los derechos económicos a favor de los consejeros y su compatibilidad con cualquier tipo de pago o indemnización por resolución o cese anticipado, o derivado de la terminación de la relación contractual, en los términos previstos, entre la sociedad y el consejero. Se deberá indicar si el devengo o consolidación de alguno de los planes de ahorro a largo plazo está vinculado a la consecución de determinados objetivos o parámetros relacionados con el desempeño a corto y largo plazo del consejero.
Ni los miembros del consejo de administración ni la alta dirección tienen planes retributivos complementarios tales como planes de pensiones, créditos, retribución en acciones, etc., con carácter anual ni plurianual.
El presidente de la sociedad cuenta con un contrato que establece una indemnización por terminación en la relación contractual en caso de tratarse de despido improcedente, equivalente al salario correspondiente a dos ejercicios completos en su faceta de ejecutivo y no como consejero.
Entre otras, se informará sobre la duración, los límites a las cuantías de indemnización, las cláusulas de permanencia, los plazos de preaviso, así como el pago como sustitución del citado plazo de preaviso, y cualesquiera otras cláusulas relativas a primas de contratación, así como indemnizaciones o blindajes por resolución anticipada o terminación de la relación contractual entre la sociedad y el consejero ejecutivo. Incluir, entre otros, los pactos o acuerdos de no concurrencia, exclusividad, permanencia o fidelización y no competencia post-contractual, salvo que se hayan explicado en el apartado anterior.
a) Duración: Indefinida
b) Código de conducta: Deberán atender a lo establecido en el Código Ético del Grupo de Bodegas Riojanas, así como al reglamento interno de conducta en materias relacionadas con el Mercado de Valores del Grupo Bodegas Riojanas, en especial en lo relativo a las normas de confidencialidad, ética profesional y conflicto de intereses.
c) Finalización del contrato: En cuanto al preaviso, se atenderá a los plazos establecidos en la Ley.
INFORME ANUAL SOBRE REMUNERACIONES DE LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS 5 / 25
Los consejeros no realizan servicios distintos a los inherentes a su cargo.
No aplica.
No aplica.
a) Una nueva política o una modificación de la política ya aprobada por la Junta.
b) Cambios relevantes en las determinaciones específicas establecidas por el consejo para el ejercicio en curso de la política de remuneraciones vigente respecto de las aplicadas en el ejercicio anterior.
c) Propuestas que el consejo de administración hubiera acordado presentar a la junta general de accionistas a la que se someterá este informe anual y que se propone que sean de aplicación al ejercicio en curso.
Como explica este informe en el punto A1.1. con fecha 18 de junio de 2021 fue celebrada la Junta General de Accionistas donde se aprobó una nueva política de remuneraciones de consejeros aplicable para los ejercicios 2022, 2023 y 2024. En la Junta General de Accionistas celebrada en este ejercicio con fecha 16 de junio de 2023 la presidenta de la Comisión de Nombramientos y Retribuciones, Doña Inés Bermejo Vázquez, informa de las principales actuaciones realizadas por dicha Comisión durante el ejercicio. Esta política retributiva hace referencia exclusivamente a la retribución de los miembros del Consejo de Administración por su pertenencia al mismo y a sus Comisiones, y no a la retribución que estos pudieran cobrar por su actividad como ejecutivos de la sociedad.
El Consejo de Administración propuso a la Junta de Accionistas una retribución fija diferenciada para los consejeros independientes del resto, que adicionalmente se incrementará el año 2024, con el fn de adecuar la retribución de los consejeros a la situación del mercado y de la compañía. Debemos señalar que estas cantidades serían fijas, con el doble objetivo de retribuir la labor de los administradores y adicionalmente mantengan su independencia al igual que prevenir que los mismos incurran en riesgos innecesarios y velen por la creación de valor a largo plazo. Por ello mismo se elimina de los estatutos sociales la cláusula de retribución estatutaria del 5% del beneficio líquido.
Adicionalmente a esto, se propuso incrementar las dietas de asistencia al Consejo de Administración y a sus comisiones. Con este sistema se pretende incentivar la asistencia de todos los consejeros a todas las sesiones. Conforme a las recomendaciones de diferentes instituciones. Normalmente el Consejo de Administración se reúne 7 veces al año, la Comisión de Auditoría y Cumplimiento 5 veces al año y la Comisión de Nombramientos y Retribuciones al menos 2 veces al año.# INFORME ANUAL SOBRE REMUNERACIONES DE LOS CONSEJEROS DE SOCIEDADES ANONIMAS COTIZADAS
En cualquier caso tanto el Consejo de Administración como las comisiones correspondientes se reunirán las mínimas veces que sea imprescindible para el buen desarrollo de la sociedad. Por lo que estas cantidades son meramente orientativas y en cualquier caso hacen referencia a la asistencia individual a cada reunión. No queda recogido en ese informe ningún concepto que tiene que ver con la retribución de Consejeros por su actividad como ejecutivos que se seguirá gestionando con independencia a esta propuesta.
https://www.bodegasriojanas.com/inversores/#55-wpfd-informe-de-remuneraciones-del-consejo
El Informe Anual sobre remuneraciones de los miembros del Consejo de Administración correspondiente al ejercicio 2022 refleja que, durante dicho ejercicio, el Consejo de Administración percibió 241 miles de euros en concepto de gastos de viaje, dietas, etc. El presidente de la sociedad, que coincide con el Consejero ejecutivo, recibió por todos los conceptos 150 miles de euros, incluyendo aquí sus dietas como Consejero. Previas las deliberaciones oportunas, se somete a votación consultiva el Informe Anual sobre remuneraciones de los miembros del Consejo de Administración correspondiente al ejercicio 2022.
Conforme al artículo 7º 2.3 a) la Comisión de Nombramientos y Retribuciones, "será la encargada de informar con carácter previo al Consejo de Administración sobre los nombramientos de los consejeros, del secretario del Consejo de Administración, así como del personal del equipo directivo y sobre la política retributiva a seguir en relación a los consejeros, secretario del Consejo de Administración y a las personas que constituyen el equipo directivo de la Sociedad, con arreglo y de conformidad a su Reglamento". Además, se revisa anualmente según la situación de la entidad. Es por tanto el Consejo de Administración quién, previo informe de la comisión de Nombramientos y Retribuciones fija la política retributiva de los consejeros, secretario y personas que constituyan el equipo directivo de la sociedad.
La estructura retributiva aplicable a los miembros del consejo de la sociedad consta de los siguientes conceptos retributivos:
a) Retribución fija: Aprobada por la Junta General , diferenciando entre consejeros independientes y el resto de consejeros a partir del ejercicio 2023. Se incluyen bajo el concepto de "Remuneración fija" Véase lo establecido en el punto A.1.3.
b) Dietas por asistencia: A efectos del detalle de las retribuciones individuales devengadas por cada uno de los miembros del consejo de administración, el importe por dietas de asistencia a las reuniones del consejo se incluyen bajo el concepto de "Dietas" al igual que las retribuciones percibidas por las asistencias a las reuniones de La Comisión de Auditoría y Comisión de Remuneraciones y Retribuciones. Véase lo establecido en el punto A.1.3.
c) Retribución de los consejeros por el desempeño de funciones ejecutivas: Salario anual bruto: se incluye en la sección C bajo el concepto "Sueldo". Véase lo establecido en el punto A.1.4.
d) Retribuciones variables: Se establecen para las funciones de alta dirección en función de la facturación, EBITDA y Resultado antes de Impuestos de la sociedad. En este caso se considera alta dirección dentro de los consejeros a D. Santiago Frías Monje por su condición de consejero ejecutivo al ser presidente de la sociedad. Véase lo establecido en el punto A.1.2.
La Comisión de Nombramientos y Retribuciones: "será la encargada de informar con carácter previo al Consejo de Administración sobre la política de remuneraciones" Véase lo establecido en el punto A.1.1.
No aplica
No aplica.
La sociedad considera que al no existir retribución variable por su labor para el Consejo de Administración y la del presidente ser de escasa cuantía, desincentiva la asunción de riesgos excesivos. El presidente de la sociedad propone a la Comisión de Nombramientos y Retribuciones la remuneración del equipo directivo. Esta remuneración está vinculada al cumplimiento de objetivos anuales vinculados a su vez a una visión a 3 años y una vez estudiada se propone al Consejo de Administración para su aprobación.
En cuanto a la retribución variable a percibir por el presidente de la sociedad y a su vez consejero ejecutivo, se ?ja en función de los resultados obtenidos por la misma, y la consecución de los objetivos marcados por el Consejo de Administración.
| Número | % sobre el total | % sobre emitidos | |
|---|---|---|---|
| Votos emitidos | 3.647.745 | 0,00 | |
| Votos negativos | 120 | 0,00 | |
| Votos a favor | 3.647.375 | 99,99 | |
| Votos en blanco | 0 | 0,00 | |
| Abstenciones | 250 | 0,01 |
Observaciones
El Consejo de Administración propuso para este ejercicio a la Junta de Accionistas una retribución fija diferenciada para los consejeros independientes del resto, que adicionalmente se incrementará en el año 2024, con el fin de adecuar la retribución de los consejeros a la situación del mercado y de la compañía. Adicionalmente a esto, se propuso también incrementar las dietas de asistencia al Consejo de Administración y a sus comisiones. Explicado con detalle en el apartado A1.1. del presente informe.
Salario consejero ejecutivo: existe un contrato donde se establecen como se fijan los incrementos salariales. En el ejercicio 2023 no se ha producido incremento salarial que previsiblemente se actualizará en este ejercicio conforme a contrato. La diferencia en la retribución total se debe al devengo del variable conforme a los objetivos fijados.
a) Identifique cada uno de los planes retributivos que han determinado las distintas remuneraciones variables devengadas por cada uno de los consejeros durante el ejercicio cerrado, incluyendo información sobre su alcance, su fecha de aprobación, fecha de implantación, condiciones en su caso de consolidación, periodos de devengo y vigencia, criterios que se han utilizado para la evaluación del desempeño y cómo ello ha impactado en la fijación del importe variable devengado, así como los criterios de medición que se han utilizado y el plazo necesario para estar en condiciones de medir adecuadamente todas las condiciones y criterios estipulados, debiendo explicarse en detalle los criterios y factores que ha aplicado en cuanto al tiempo requerido y métodos para comprobar que se han cumplido de modo efectivo las condiciones de rendimiento o de cualquier otro tipo a las que estaba vinculado el devengo y consolidación de cada componente de la retribución variable.
b) En el caso de planes de opciones sobre acciones u otros instrumentos financieros, las características generales de cada plan incluirán información sobre las condiciones tanto para adquirir su titularidad incondicional (consolidación), como para poder ejercitar dichas opciones o instrumentos financieros, incluyendo el precio y plazo de ejercicio.
c) Cada uno de los consejeros, y su categoría (consejeros ejecutivos, consejeros externos dominicales, consejeros externos independientes u otros consejeros externos), que son beneficiarios de sistemas retributivos o planes que incorporan una retribución variable.
d) En su caso, se informará sobre los periodos de devengo o de aplazamiento de pago establecidos que se hayan aplicado y/o los periodos de retención/no disposición de acciones u otros instrumentos financieros, si existieran.
No aplican remuneraciones variables a excepción del consejero ejecutivo detallado en el punto A.1.2.
No aplica.
No aplica.
No se han producido.
Durante este ejercicio no se han producido modificaciones en los contratos de alta dirección.
No existen.
No existen.
No existen.
No existen.
No existen otros conceptos retributivos diferentes a los mencionados con anterioridad en el presente informe.
| Nombre | Tipología | Periodo de devengo ejercicio 2023 |
|---|---|---|
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Consejero Dominical | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | Presidente Ejecutivo | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | Consejero Dominical | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | Consejero Dominical | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | Consejero Dominical | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | Consejero Independiente | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | Consejero Independiente | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | Consejero Independiente | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| INFAZAR, S.L. | Consejero Dominical | Desde 01/01/2023 hasta 31/12/2023 |
| Nombre | Remuneración fija | Dietas | Remuneración por pertenencia a comisiones del consejo | Sueldo | Retribución variable a corto plazo | Retribución variable a largo plazo | Indemnización | Otros conceptos | Total ejercicio 2023 | Total ejercicio 2022 | Observaciones |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | 3 | 6 | 9 | 10 | |||||||
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | 3 | 6 | 139 | 148 | 150 | ||||||
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | 3 | 6 | 9 | 9 | |||||||
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | 3 | 8 | 11 | 11 | |||||||
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | 3 | 6 | 9 | 9 | |||||||
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | 7 | 6 | 13 | 12 | |||||||
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | 7 | 8 | 15 | 13 | |||||||
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | 7 | 8 | 15 | 13 | |||||||
| INFAZAR, S.L. | 3 | 6 | 9 | 10 |
| Nombre | Denominación del Plan | Instrumentos financieros al principio del ejercicio 2023 | Instrumentos financieros concedidos durante el ejercicio 2023 | Instrumentos financieros consolidados en el ejercicio | Instrumentos vencidos y no ejercidos | Instrumentos financieros al final del ejercicio 2023 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nº instrumentos | Nº Acciones equivalentes | Nº instrumentos | Nº Acciones equivalentes | Nº instrumentos | ||
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Plan | 0,00 | ||||
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | Plan | 0,00 | ||||
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | Plan | 0,00 | ||||
| Precio de las acciones consolidadas | Beneficio bruto de las acciones o instrumentos financieros consolidados (miles €) | Nº instrumentos | Nº instrumentos | |||
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | ||||||
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | ||||||
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. |
| Nombre | Remuneración por consolidación de derechos a sistemas de ahorro | Aportación del ejercicio por parte de la sociedad (miles €) | Importe de los fondos acumulados (miles €) |
|---|---|---|---|
| Sistemas de ahorro con derechos económicos consolidados | Sistemas de ahorro con derechos económicos no consolidados | Sistemas de ahorro con derechos económicos consolidados | |
| Ejercicio 2023 | Ejercicio 2022 | Ejercicio 2023 | |
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | |||
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | |||
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | |||
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | |||
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | |||
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | |||
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | |||
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | |||
| INFAZAR, S.L. | |||
| Observaciones |
| Nombre | Concepto | Importe retributivo |
|---|---|---|
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Concepto | |
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | Concepto | |
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | Concepto | |
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | Concepto | |
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | Concepto | |
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | Concepto | |
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | Concepto | |
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | Concepto | |
| INFAZAR, S.L. | Concepto | |
| Observaciones |
| Nombre | Remuneración fija | Dietas | Remuneración por pertenencia a comisiones del consejo | Sueldo | Retribución variable a corto plazo | Retribución variable a largo plazo | Indemnización | Otros conceptos | Total ejercicio 2023 | Total ejercicio 2022 | Observaciones |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | 2 | 2 | 2 | ||||||||
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | 1 | 1 | 1 | D. Eladio Bezares Munilla es vocal de la sociedad de grupo, Bodegas Viore, S.L. y consejero de Bodegas Torreduero S.A. |
| Nombre | Denominación del Plan | Instrumentos financieros al principio del ejercicio 2023 | Instrumentos financieros concedidos durante el ejercicio 2023 | Instrumentos financieros consolidados en el ejercicio | Instrumentos vencidos y no ejercidos | Instrumentos financieros al final del ejercicio 2023 | Precio de las acciones consolidadas | Beneficio bruto de las acciones o instrumentos financieros consolidados (miles €) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Nº instrumentos | Nº Acciones equivalentes | Nº instrumentos | Nº Acciones equivalentes | Nº instrumentos | Nº Acciones equivalentes/ consolidadas | |||
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Plan | 0,00 | ||||||
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | Plan | 0,00 | ||||||
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | Plan | 0,00 | ||||||
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | Plan | 0,00 | ||||||
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | Plan | 0,00 | ||||||
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | Plan | 0,00 | ||||||
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | Plan | 0,00 | ||||||
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | Plan | 0,00 | ||||||
| INFAZAR, S.L. | Plan | 0,00 | ||||||
| Observaciones |
| Nombre | Remuneración por consolidación de derechos a sistemas de ahorro | Aportación del ejercicio por parte de la sociedad (miles €) | Importe de los fondos acumulados (miles €) |
|---|---|---|---|
| Sistemas de ahorro con derechos económicos consolidados | Sistemas de ahorro con derechos económicos no consolidados | Sistemas de ahorro con derechos económicos consolidados | |
| Ejercicio 2023 | Ejercicio 2022 | Ejercicio 2023 | |
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | |||
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | |||
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | |||
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | |||
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | |||
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | |||
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | |||
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | |||
| INFAZAR, S.L. | |||
| Observaciones |
| Nombre | Concepto | Importe retributivo |
|---|---|---|
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | Concepto | |
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | Concepto | |
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | Concepto | |
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | Concepto | |
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | Concepto | |
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | Concepto | |
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | Concepto | |
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | Concepto | |
| INFAZAR, S.L. | Concepto | |
| Observaciones |
Se deberán incluir en el resumen los importes correspondientes a todos los conceptos retributivos incluidos en el presente informe que hayan sido devengados por el consejero, en miles de euros.
| Nombre | Total Retribución metálico | Beneficio bruto de las acciones o instrumentos financieros consolidados | Remuneración por sistemas de ahorro | Remuneración por otros conceptos | Total ejercicio 2023 sociedad | Retribución devengada en sociedades del grupo | Total Retribución metálico | Beneficio bruto de las acciones o instrumentos financieros consolidados | Remuneración por sistemas de ahorro | Remuneración por otros conceptos | Total ejercicio 2023 grupo | Total ejercicio 2023 sociedad + grupo |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | 9 | 9 | 9 | |||||||||
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | 148 | 2 | 2 | 150 | ||||||||
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | 9 | 9 | 9 | |||||||||
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | 11 | 11 | 11 | |||||||||
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | 9 | 1 | 1 | 10 | ||||||||
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | 13 | 13 | 13 | |||||||||
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | 15 | 15 | 15 | |||||||||
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | 15 | 15 | 15 | |||||||||
| INFAZAR, S.L. | 9 | 9 | 9 | |||||||||
| TOTAL | 238 | 3 | 3 | 241 |
Importes totales devengados y % variación anual
| Ejercicio 2023 | % Variación 2023/2022 | Ejercicio 2022 | % Variación 2022/2021 | Ejercicio 2021 | % Variación 2021/2020 | Ejercicio 2020 | % Variación 2020/2019 | Ejercicio 2019 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Consejeros ejecutivos | |||||||||
| Don SANTIAGO FRIAS MONJE | 146 | -2,67 | 150 | 15,38 | 130 | 4,00 | 125 | 5,04 | 119 |
| Consejeros externos | |||||||||
| Doña MARIA JOSE CATALAN FRIAS | 10 | 0,00 | 10 | 150,00 | 4 | 33,33 | 3 | 0,00 | 3 |
| Don ELADIO BEZARES MUNILLA | 10 | 11,11 | 9 | 350,00 | 2 | -33,33 | 3 | 0,00 | 3 |
| Don VICTORIANO LOPEZ-PINTO FERNANDEZ DE NAVARRETE | 15 | 15,38 | 13 | 160,00 | 5 | 0,00 | 5 | 66,67 | 3 |
| FRIMON INVERSIONES Y ASESORAMIENTO, S.L. | 10 | 11,11 | 9 | 350,00 | 2 | -33,33 | 3 | 0,00 | 3 |
| VAN GESTION Y ASESORAMIENTO EMPRESARIAL, S.L. | 12 | 9,09 | 11 | 120,00 | 5 | 66,67 | 3 | -25,00 | 4 |
| Don GERD LOEWEN ESTEVE | 15 | 15,38 | 13 | 160,00 | 5 | 25,00 | 4 | - | 0 |
| Don INES BERMEJO VAZQUEZ | 13 | 8,33 | 12 | 200,00 | 4 | 300,00 | 1 | - | 0 |
| INFAZAR, S.L. | 10 | 0,00 | 10 | 400,00 | 2 | 0,00 | 2 | 0,00 | 2 |
Resultados consolidados de la sociedad
| Ejercicio 2023 | % Variación 2023/2022 | Ejercicio 2022 | % Variación 2022/2021 | Ejercicio 2021 | % Variación 2021/2020 | Ejercicio 2020 | % Variación 2020/2019 | Ejercicio 2019 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Resultados consolidados de la sociedad | 145 | -84,12 | 913 | 31,75 | 693 | 278,69 | 183 | -45,70 | 337 |
| Remuneración media de los empleados | 48 | 6,67 | 45 | 7,14 | 42 | 7,69 | 39 | 0,00 | 39 |
Observaciones
Si existe algún aspecto relevante en materia de remuneración de los consejeros que no se haya podido recoger en el resto de apartados del presente informe, pero que sea necesario incluir para recoger una información más completa y razonada sobre la estructura y prácticas retributivas de la sociedad en relación con sus consejeros, detállelos brevemente.
Este informe anual de remuneraciones ha sido aprobado por el consejo de administración de la sociedad, en su sesión de fecha: 21/03/2024
Indique si ha habido consejeros que hayan votado en contra o se hayan abstenido en relación con la aprobación del presente Informe.
[ ] Si
[ √ ] No
BODEGAS RIOJANAS, S.A.
FORMULACIÓN DE LAS CUENTAS ANUALES CONSOLIDADAS E INFORME DE GESTIÓN CONSOLIDADO DEL EJERCICIO 2023
El Consejo de Administración de Bodegas Riojanas, S.A. ha formulado, en su reunión celebrada con fecha 21 de marzo de 2024, las Cuentas Anuales Consolidadas y el Informe de Gestión consolidado de Bodegas Riojanas, S.A. correspondientes al ejercicio social comprendido entre el 1 de enero de 2023 y el 31 de diciembre de 2023, firmando, en prueba de conformidad, el Presidente del Consejo de Administración, D. Santiago Frías Monje y el Presidente de la Comisión de Auditoría, D. Gerd Loewen en virtud de habilitación otorgada a tal efecto en dicha reunión.
D. Santiago Frías Monje
(Presidente)
D. Gerd Loewen
(Presidente de la Comisión de Auditoría)
La sesión del Consejo de Administración ha tenido lugar por medios telemáticos, por ello, solo consta la firma del Presidente del Consejo de Administración y el Presidente de la Comisión de Auditoría y del Secretario no Consejero del Consejo de Administración en el presente documento, estando de acuerdo todos los consejeros con las cuentas anuales consolidadas e informe de gestión consolidado formulados por unanimidad en su reunión de fecha 21 de marzo de 2024.
D. Javier Pérez-Itarte
(Secretario no Consejero)
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