Pharma Equity Group A/S — M&A Activity 2009

Sep 4, 2009

Kiwi Deposit Building Society afgiver tilbud på Pantebrevsselskabet af 6. juni 2009 A/S' aktiepost i Gudme Raaschou Vision A/S

Kiwi Deposit Building Society (i det følgende benævnt Kiwi) er et New Zealandsk finansielt institut, der søger en dansk platform til at foretage investeringer på det danske og nordiske ejendomsmarked sammen med fremtidige medinvestorer, herunder meget gerne de bestående mindretalsaktionærer i Gudme Raaschou Vision A/S.

Kiwi har den 2. september 2009 fremsat et fortroligt tilbud over for Pantebrevsselskabet af 6. juni 2009 A/S (i det følgende benævnt Pantebrevsselskabet) på dettes selskabs majoritetsaktiepost i Gudme Raaschou Vision A/S. Tilbuddet er fremsat gennem Kiwi Deposit Holdings A/S - et helejet dansk datterselskab af Kiwi.

Under et møde i dag har ledelsen af Pantebrevsselskabet meddelt, at man alene vil tage tilbud, der offentliggøres, i betragtning. Følgelig offentliggøres hermed tilbuddets indhold.

Kiwi har tilbudt at overtage Pantebrevsselskabets majoritetsaktiepost til kurs 27 Acceptfristen for tilbuddet var oprindeligt fastsat til i dag kl. 18.00. Da tilbuddet først tages i betragtning fra offentliggørelsen, forlænges acceptfristen for Pantebrevsselskabet til onsdag den 9. september kl. 16.00.

Såfremt det lykkes for Kiwi at erhverve Pantebrevsselskabets majoritetsaktiepost i Gudme Raaschou Vision A/S, vil Kiwi efterfølgende fremsætte tilbud over for mindretalsaktionærerne i Gudme Raaschou Vision A/S om overtagelse af deres aktier på samme vilkår herunder samme pris - som Pantebrevsselskabets aktiepost.

På vegne af Kiwi Deposit Building Society

Torben Mauritzen Advokat (H), MBA Stockholmsgade 41 2100 København Ø Tlf.: 35 27 26 26