AI Terminal
Basware Oyj
Interim / Quarterly Report • Oct 21, 2020
3257_10-q_2020-10-21_203bfc64-bc35-48f4-8da7-f508b285fc9b.pdf
Interim / Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
Basware Oyj |https://investors.basware.com/fi 1
Osavuosikatsaus tammi-syyskuu 2020
Basware osavuosikatsaus tammi-syyskuu 2020: Kannattavuus ja liiketoiminnan rahavirta kehittyivät vahvasti, tulosohjeistus päivitetty
Heinä-syyskuu 2020
- Cloud-tilauskertymä oli 3,6 miljoonaa euroa (5,5 miljoonaa euroa)
- Liikevaihto laski 0,1 prosenttia 36 772 tuhanteen euroon (36 832 tuhatta euroa). Orgaaninen kasvu ilman valuuttakurssien vaikutusta oli 1,2 prosenttia.
- Cloud-liikevaihto kasvoi 8,1 prosenttia 27 037 tuhanteen euroon (25 018 tuhatta euroa). Orgaaninen kasvu ilman valuuttakurssien vaikutusta oli 9,7 prosenttia.
- Liiketulos oli 2 069 tuhatta euroa (940 tuhatta euroa).
- Osakekohtainen tulos (laimennettu) oli -0,06 euroa (-0,13 euroa).
Tammi-syyskuu 2020
- Cloud-tilauskertymä oli 13,3 miljoonaa euroa (16,8 miljoonaa euroa)
- Liikevaihto kasvoi 3,4 prosenttia 112 787 tuhanteen euroon (109 038 tuhatta euroa). Orgaaninen kasvu ilman valuuttakurssien vaikutusta oli 4,1 prosenttia.
- Cloud-liikevaihto kasvoi 10,3 prosenttia 81 652 tuhanteen euroon (74 052 tuhatta euroa). Orgaaninen kasvu ilman valuuttakurssien vaikutusta oli 10,8 prosenttia.
- Liiketulos oli 3 454 tuhatta euroa (-13 022 tuhatta euroa).
- Osakekohtainen tulos (laimennettu) oli -0,38 euroa (-1,35 euroa).
Avainluvut
| tuhatta euroa | 7-9/ 2020 |
7-9/ 2019 |
Muutos, % |
1-9/ 2020 |
1-9/ 2019 |
Muutos, % |
2019 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto | 36 772 | 36 823 | -0,1 | 112 787 | 109 038 | 3,4 | 148 302 |
| Cloud-liikevaihto | 27 037 | 25 018 | 8,1 | 81 652 | 74 052 | 10,3 | 101 442 |
| Cloud-tilauskertymä | 3 599 | 5 455 | -34,0 | 13 348 | 16 821 | -20,6 | 23 694 |
| Liikevoitto/tappio | 2 069 | 940 | 3 454 | -13 022 | -14 537 | ||
| EBITDA | 5 936 | 4 913 | 20,8 | 15 162 | -991 | 1 403 | |
| Nettovelkaantumisaste, %1 | 52,1 | 45,4 | 15,1 | 52,1 | 45,4 | 15,1 | 48,9 |
| Rahat ja pankkisaamiset1 | 38 427 | 30 640 | 25,4 | 38 427 | 30 640 | 25,4 | 31 672 |
| Liiketoiminnan rahavirta | 7 525 | 1 474 | 19 619 | -564 | 4 159 | ||
| Vapaa rahavirta -mittari | -214 | -1 445 | 85,2 | -5 087 | -19 055 | 73,3 | -23 829 |
| Osakekohtainen tulos, laimennettu, euroa | -0,06 | -0,13 | 55,3 | -0,38 | -1,35 | 71,7 | -1,63 |
| Henkilöstö1 | 1 323 | 1 299 | 1,8 | 1 323 | 1 299 | 1,8 | 1 325 |
| 1 Kauden lopussa. |
Osavuosikatsaus on tilintarkastamaton.
Tulosohjeistus vuodelle 2020 päivitetty
Basware päivittää koko vuoden tulosohjeistuksen.
Vuodelle 2020 Baswaren odotukset ovat seuraavat:
- Liikevaihto kasvaa suunnilleen 3 prosenttia orgaanisesti ja ilman valuuttakurssien vaikutusta
- Liikevoitto on 3.5–4.5 miljoonaa euroa
Edellinen, 21. huhtikuuta 2020 annettu tulosohjeistus:
Nykyinen talousnäkymä Baswaren päämarkkinoilla sisältää merkittäviä epävarmuustekijöitä Covid-19 pandemian takia. Basware arvioi, että toisella ja kolmannella vuosineljänneksellä pandemia vaikuttaa negatiivisesti globaaliin liiketoimintaan ja että viimeisellä vuosineljänneksellä liiketoiminta palaa asteittain lähemmäs normaaleja olosuhteita. Liikevaihdon ohjeistus annetaan, kun Covid-19-pandemian vaikutuksia pystytään arvioimaan tarkemmin.
Baswaren liiketoiminnan kulut skaalautuvat ja pitävät sisällään muuttuvia kulueriä, joita pystytään jossain määrin vähentämään kannattavuuden ylläpitämiseksi. Liiketuloksen odotetaan olevan positiivinen vuonna 2020.
Klaus Andersen, toimitusjohtaja:
"Baswaren liikevaihto ja kannattavuus kehittyivät odotuksien mukaisesti kolmannella vuosineljänneksellä. Liikevoitto oli 2,1 miljoonaa euroa, joka on noin miljoona euroa parempi kuin vuoden 2019 kolmannella neljänneksellä. Liiketoiminnan rahavirta kehittyi hyvin ja oli 7,5 miljoonaa euroa, joka on noin 6 miljoonaa euroa enemmän kuin vuoden 2019 kolmannella neljänneksellä.
Globaalit yhtiöt eri toimialoilta kuten Cision, AB Agri ja Eastman Kodak Company valitsivat Baswaren verkottuneet hankinnasta maksuun- ja laskuautomaatiopalvelut kolmannella vuosineljänneksellä. Cloudtilauskertymä oli 3,6 miljoonaa euroa. Kuten vuoden 2020 toisella neljänneksellä, tilauskertymä koostui asiakaslaajennuksista, cloud-transformaatioista ja keskikokoisista uusasiakashankinnoista, kun taas vuoden 2019 kolmannella neljänneksellä allekirjoitimme merkittävän uuden asiakassopimuksen Pohjois-Amerikassa.
Tavoitteenamme on tarjota avoin alusta, joka integroituu saumattomasti luokkansa parhaisiin asiantuntijasovelluksiin. Strategian mukaisesti lanseerasimme uuden avointen API-rajapintojen ohjelmistokehittäjäportaalin. Lisäksi laajensimme kumppaniverkostoamme Sievon ja ExceleratedS2P:n kanssa sekä teknologian että myynnin kumppanuuksien osalta. Hankinta-analytiikkayhtiö Sievo tarjoaa lisänäkyvyyttä ja analyysia asiakkaidemme hankinnan kuluihin. Baswaren johtava verkottunut hankinnasta maksuun -ratkaisu sopii hyvin yhteen ExceleratedS2P:n hankinta- ja talousteknologian konsultointi- ja implementointikokemuksen kanssa.
Olen tyytyväinen, että kannattavuutemme on kehittynyt hyvin tämän vuoden aikana. Päivitimme tulosohjeistuksen vuodelle 2020. Liikevaihdon odotetaan kasvavan suunnilleen 3 prosenttia orgaanisesti ilman valuuttakurssien vaikutusta ja liikevoiton odotetaan olevan 3,5–4,5 miljoonaa euroa. Lyhyen aikavälin epävarmuus jatkuu Covid-19-pandemian takia, mutta olemme entistä luottavaisempia koko vuoden liiketoiminnan kehitykseen ja kysynnän pitkän aikavälin megatrendit kuten automaatio ja digitalisaatio ovat edelleen erittäin vahvat."
Liikevaihto
| Liikevaihto tyypeittäin, tuhatta euroa | 7-9/ | 7-9/ | Muutos, | 1-9/ | 1-9/ | Muutos, | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2020 | 2019 | % | 2020 | 2019 | % | 2019 | |
| Cloud-liikevaihto | 27 037 | 25 018 | 8,1 | 81 652 | 74 052 | 10,3 | 101 442 |
| Konsultointipalvelut | 6 180 | 6 491 | -4,8 | 19 873 | 17 984 | 10,5 | 24 962 |
| Ylläpito, lisenssimyynti ja muut | 3 555 | 5 314 | -33,1 | 11 261 | 17 003 | -33,8 | 21 899 |
| Yhteensä | 36 772 | 36 823 | -0,1 | 112 787 | 109 038 | 3,4 | 148 302 |
| Liikevaihto asiakkaan sijainnin mukaan, | 7-9/ | 7-9/ | Muutos, | 1-9/ | 1-9/ | Muutos, | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| tuhatta euroa | 2020 | 2019 | % | 2020 | 2019 | % | 2019 |
| Amerikat | 8 308 | 8 434 | -1,5 | 25 953 | 23 253 | 11,6 | 31 796 |
| Eurooppa | 12 885 | 12 731 | 1,2 | 38 673 | 36 710 | 5,3 | 50 687 |
| Yhteensä | 36 772 | 36 823 | -0,1 | 112 787 | 109 038 | 3,4 | 148 302 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| APAC | 2 013 | 2 096 | -3,9 | 6 070 | 6 366 | -4,7 | 8 379 |
| Pohjoismaat | 13 565 | 13 561 | 0,0 | 42 090 | 42 709 | -1,4 | 57 441 |
Liikevaihto tyypeittäin Liikevaihto asiakkaan sijainnin mukaan
Baswaren liikevaihto oli vuoden kolmannella neljänneksellä 36 772 tuhatta euroa (36 823 tuhatta euroa), laskua 0,1 prosenttia. Tämä vastasi 1,2 prosentin orgaanista kasvua ilman valuuttakurssien vaikutusta.
Baswaren liikevaihto oli tammi-syyskuussa 112 787 tuhatta euroa (109 038 tuhatta euroa), kasvua 3,4 prosenttia. Tämä vastasi 4,1 prosentin orgaanista kasvua ilman valuuttakurssien vaikutusta.
Cloud-liikevaihdon kasvu jatkui kolmannella vuosineljänneksellä. Cloud-liikevaihto oli 27 037 tuhatta euroa (25 018 tuhatta euroa) kolmannella neljänneksellä, kasvua 8,1 prosenttia ja sen osuus kokonaisliikevaihdosta oli 73,5 prosenttia (67,9 %). Tämä vastasi 9,7 prosentin orgaanista kasvua ilman valuuttakurssien vaikutusta. Basware ei ole jatkanut joitain ei-strategisia SaaS-sopimuksia, mikä on kasvattanut cloud-liiketoiminnan asiakaspoistumaa ja vaikuttanut cloud-liiketoiminnan kasvuprosenttiin. Covid-19-pandemian takia Basware Network -liiketoimintaverkoston eri transaktiotyyppien volyymien suhde muuttui, mikä myös vaikutti negatiivisesti cloud-liikevaihdon kasvuun.
Kolmannella neljänneksellä konsultointipalveluiden liikevaihto laski 4,8 prosenttia, joka vastaa 3,7 prosentin orgaanista laskua ilman valuuttakurssien vaikutusta. Covid-19-pandemian takia konsultointipalveluiden henkilöstöä kannustettiin pitämään käyttämättömiä lomapäiviä kolmannen neljänneksen aikana, millä oli negatiivinen vaikutus käytettävissä olevaan kapasiteettiin ja konsultointipalveluiden liikevaihtoon.
Ylläpito- ja lisenssipalveluiden tuotot laskivat odotusten mukaisesti, kun asiakkaita siirretään cloudratkaisuihin. Kolmannella neljänneksellä ylläpito, lisenssimyynti ja muu liikevaihto laskivat 33,1 prosenttia, mikä vastaa 32,4 prosentin orgaanista laskua ilman valuuttakurssien vaikutusta.
Cloud-tilauskertymä
| tuhatta euroa | 7-9/ 2020 |
7-9/ 2019 |
Muutos, % |
1-9/ 2020 |
1-9/ 2019 |
Muutos, % |
2019 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Cloud | 3 599 | 5 455 | -34,0 | 13 348 | 16 821 | -20,6 | 23 694 |
Cloud-tilauskertymä asiakkaan sijainnin mukaan kaudella Q3/2020 ja Q3/2019
Vuoden kolmannella neljänneksellä Baswaren vuotuisten jatkuvien cloud-tuottojen bruttotilauskertymä oli 3 599 tuhatta euroa (5 455 tuhatta euroa), laskua 34,0 prosenttia vahvasta vertailukaudesta. Tämä vastasi 35,4 prosentin orgaanista laskua ilman valuuttakurssien vaikutusta. Cloud-tilauskertymä kehittyi odotusten mukaisesti ja koostui nykyisten asiakkaiden ja uusien keskikokoisten asiakkaiden sopimuksista. Vuosineljänneksellä ei solmittu suuria asiakassopimuksia kuten vertailukaudella.
Tammi-syyskuussa Baswaren cloud-tilauskertymä oli 13 348 tuhatta euroa (16 821 tuhatta euroa), laskua 20,6 prosenttia. Tämä vastasi 21,0 prosentin orgaanista laskua ilman valuuttakurssien vaikutusta.
Tilauskertymä heijastuu liikevaihtoon viiveellä. Tyypillisesti noin neljäsosa vuotuisten jatkuvien tuottojen tilauskertymästä muuttuu liikevaihdoksi ensimmäisenä vuonna, noin 50–60 prosenttia toisena ja loput myöhemmin. Lisätietoja tilausten vuotuisten jatkuvien tuottojen bruttotilauskertymän laskentaperiaatteesta on kohdassa Vaihtoehtoisten tunnuslukujen määritelmät ja tunnuslukujen laskentaperiaatteet.
Tuloskehitys
| tuhatta euroa | 7-9/ | 7-9/ | Muutos, | 1-9/ | 1-9/ | Muutos, | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2020 | 2019 | % | 2020 | 2019 | % | 2019 | |
| Liikevaihto | 36 772 | 36 823 | -0,1 | 112 787 | 109 038 | 3,4 | 148 302 |
| Myytyjä suoritteita vastaavat kulut | -15 405 | -16 550 | -6,9 | -49 467 | -53 198 | -7,0 | -71 493 |
| Bruttokate | 21 368 | 20 273 | 5,4 | 63 320 | 55 840 | 13,4 | 76 810 |
| Myynnin ja markkinoinnin kulut | -8 885 | -9 809 | -9,4 | -29 147 | -33 392 | -12,7 | -45 190 |
| Tutkimus- ja tuotekehityskulut | -6 546 | -5 906 | 10,8 | -19 238 | -20 218 | -4,8 | -26 815 |
| Hallinto ja yleiskulut | -3 702 | -3 576 | 3,5 | -10 531 | -10 856 | -3,0 | -14 572 |
| Liiketoiminnan kulut yhteensä | -19 133 | -19 292 | -0,8 | -58 916 | -64 466 | -8,6 | -86 577 |
| Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut | -165 | -42 | -949 | -4 396 | -78,4 | -4 770 | |
| Liikevoitto/tappio | 2 069 | 940 | 3 454 | -13 022 | -14 537 | ||
| Oikaistu EBITDA | 5 963 | 4 702 | 26,8 | 15 261 | 2 705 | 5 185 |
Kolmannella vuosineljänneksellä myytyjä suoritteita vastaavat kulut olivat 15 405 tuhatta euroa (16 550 tuhatta euroa), laskua 6,9 prosenttia. Cloud-liikevaihdon bruttokatemarginaali oli 68 prosenttia kolmannella vuosineljänneksellä, kasvua 4 prosenttiyksikköä vuoden 2019 kolmanteen vuosineljännekseen verrattuna.
Liiketoiminnan kokonaiskuluista, myynnin ja markkinoinnin kulut laskivat 9,4 prosenttia, tutkimus- ja tuotekehityskulut kasvoivat 10,8 prosenttia sekä hallinto ja yleiskulut kasvoivat 3,5 prosenttia. Myynnin ja markkinoinnin kulut laskivat maaliskuussa 2020 Covid-19:n takia toteutettujen toimenpiteiden ja vuoden 2019 tehostamisohjelman takia. Tutkimus- ja tuotekehityskulut kasvoivat korkeampien poistojen vuoksi, mikä johtui valmistuneista tutkimus- ja tuotekehitysprojekteista.
Baswaren tutkimus- ja tuotekehitysmenot ilman poistoja sisältäen taseeseen aktivoinnit olivat yhteensä 5 924 tuhatta euroa (6 121 tuhatta euroa) tai 16,1 prosenttia (16,6 %) liikevaihdosta vuosineljänneksellä.
Baswaren oikaistu EBITDA oli 5 963 tuhatta euroa (4 702 tuhatta euroa) kolmannella neljänneksellä. EBITDA:n oikaisut olivat neljänneksellä yhteensä 28 tuhatta euroa (-211 tuhatta euroa). Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut olivat -165 tuhatta euroa (-42 tuhatta euroa).
Baswaren liiketulos oli vuosineljänneksellä 2 069 tuhatta euroa (940 tuhatta euroa).
Tammi-syyskuussa Baswaren oikaistu EBITDA oli 15 261 tuhatta euroa (2 705 tuhatta euroa). Baswaren liiketulos oli tammi-syyskuussa 3 454 tuhatta euroa (-13 022 tuhatta euroa).
Baswaren tappio ennen veroja oli -760 tuhatta euroa (-2 008 tuhatta euroa) ja tilikauden tappio -824 tuhatta euroa (-1 839 tuhatta euroa) neljänneksellä. Neljänneksen veroilla oli -64 tuhannen euron (169 tuhatta euroa) vaikutus kauden tulokseen.
Laimennettu osakekohtainen tulos oli -0,06 euroa (-0,13 euroa) vuosineljänneksellä.
Rahavirta, rahoitus ja investoinnit
Liiketoiminnan rahavirta kehittyi erittäin hyvin kolmannella neljänneksellä ja oli 7 525 tuhatta euroa (1 474 tuhatta euroa). Rahavirtaa paransi edellisvuoteen verrattuna pääasiassa korkeampi kannattavuus ja parempi käyttöpääoman hallinta. Useiden eri toimijoiden Covid-19-tilanteen takia tarjoamien maksulykkäysten nettomääräinen negatiivinen vaikutus liiketoiminnan rahavirtaan oli noin 1,3 miljoona euroa. Hyödynnettyjä maksulykkäyksiä on jäljellä 3,2 miljoonaa euroa ja ne maksetaan takaisin pääosin vuoden 2020 viimeisellä neljänneksellä. Koko vuoden nettovaikutuksen ei odoteta olevan merkittävä, eikä sillä ole vaikutusta tuloslaskelmaan.
Markkinaympäristöön liittyvän epävarmuuden takia luottotappiovaraukseen on kiinnitetty erityistä huomiota.
Baswaren rahavarat, mukaan luettuina lyhytaikaiset talletukset, olivat yhteensä 38 427 tuhatta euroa (30 640 tuhatta euroa) neljänneksen lopussa.
Baswaren taseen loppusumma oli neljänneksen lopussa 225 196 tuhatta euroa (224 034 tuhatta euroa). Investointien nettorahavirta oli -1 818 tuhatta euroa (-2 146 tuhatta euroa) vuosineljänneksellä.
Omavaraisuusaste oli 37,6 prosenttia (43,7 %) ja nettovelkaantumisaste 52,1 prosenttia (45,4 %). Korolliset velat ilman vuokrasopimusvelkoja olivat 66 311 tuhatta euroa (58 556 tuhatta euroa), joista lyhytaikaisten velkojen osuus oli 2 172 tuhatta euroa (1 996 tuhatta euroa). Neljänneksen sijoitetun pääoman tuotto oli 5,3 prosenttia (2,0 %) ja oman pääoman tuotto -3,8 prosenttia (-7,5 %).
Liiketoiminnan vapaa rahavirta -mittari
Liiketoiminnan vapaa rahavirta -mittarin tarkoituksena on tarjota selkeä kuva kaikista Baswaren liiketoimintakuluista. Vuoden 2019 toiselta neljännekseltä lähtien Basware julkistaa vapaan rahavirran mittarin vuosineljänneksittäin, jotta sijoittajat pystyvät seuraamaan kehitystä kohti positiivista vuotuista liiketoiminnan vapaata rahavirtaa vuoden 2020 loppuun mennessä. Liiketoiminnan vapaan rahavirran mittarin määritelmä on julkaistu kohdassa vaihtoehtoisten tunnuslukujen määritelmät ja tunnuslukujen laskentaperiaatteet.
| 7-9/ | 7-9/ | Muutos, | 1-9/ | 1-9/ | Muutos, | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| tuhatta euroa | 2020 | 2019 | % | 2020 | 2019 | % | 2019 |
| EBITDA | 5 936 | 4 913 | 20,8 | 15 162 | -991 | 1 403 | |
| Bruttoinvestoinnit | -2 010 | -2 072 | -3,0 | -7 727 | -8 029 | -3,8 | -10 617 |
| Rahoituskulut | -2 974 | -2 933 | 1,4 | -8 860 | -6 369 | 39,1 | -9 091 |
| Verot, pl. laskennalliset verot | -188 | -152 | 23,8 | -924 | -516 | 78,9 | -1 341 |
| Vuokrasopimusvelkojen maksut | -967 | -1 093 | -11,5 | -3 171 | -3 126 | 1,4 | -4 372 |
| Osakepalkkiot, osakkeiden osuus | -11 | -108 | -90,0 | 432 | -24 | 188 | |
| Vapaa rahavirta -mittari | -214 | -1 445 | 85,2 | -5 087 | -19 055 | 73,3 | -23 829 |
Liiketoiminnan vapaa rahavirta -mittari oli -214 tuhatta euroa (-1 445 tuhatta euroa) kolmannella vuosineljänneksellä. Liiketoiminnan vapaa rahavirta -mittari parani vuoden 2019 kolmanteen vuosineljännekseen verrattuna korkeamman kannattavuuden takia.
Henkilöstö
| Henkilöstö alueittain, keskimäärin | 7-9/ | 7-9/ | Muutos, | 1-9/ | 1-9/ | Muutos, | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2020 | 2019 | % | 2020 | 2019 | % | 2019 |
| APAC Yhteensä |
427 1 330 |
410 1 311 |
4,1 1,4 |
430 1 334 |
416 1 360 |
3,3 -1,9 |
417 1 349 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Pohjoismaat | 424 | 427 | -0,6 | 427 | 442 | -3,5 | 437 |
| Eurooppa | 374 | 367 | 1,8 | 372 | 376 | -1,2 | 374 |
| Amerikat | 105 | 107 | -1,9 | 107 | 125 | -14,8 | 121 |
Baswaren henkilöstömäärä oli neljänneksellä keskimäärin 1 330 (1 311) ja vuosineljänneksen lopussa 1 323 (1 299).
- syyskuuta 2020, henkilöstöstä 13,4 prosenttia (14,5 %) työskenteli myynnissä ja markkinoinnissa, 33,3 prosenttia (33,9 %) tuotekehityksessä, tuotannossa ja tuotteissa, 42,7 prosenttia (41,4 %) konsultointipalveluissa ja 10,7 prosenttia (10,2 %) hallinnossa.
Baswaren henkilöstökulut olivat 21 037 tuhatta euroa (19 840 tuhatta euroa) vuosineljänneksellä. Henkilöstökulut laskivat kausiluontoisesti kolmannella vuosineljänneksellä toiseen vuosineljännekseen verrattuna pääosin lomavarausten purkamisen seurauksena.
Osake ja osakkeenomistajat
| Osakekohtaiset tunnusluvut | 1-9/2020 | 1-9/2019 | 2019 |
|---|---|---|---|
| Osakkeen kurssikehitys, euroa | |||
| - alin kurssi | 15,66 | 16,76 | 16,76 |
| - ylin kurssi | 38,60 | 41,10 | 41,10 |
| - keskikurssi | 27,63 | 24,39 | 23,61 |
| - päätöskurssi | 37,90 | 22,00 | 23,75 |
| Osakekannan markkina-arvo kauden lopussa1 , euroa |
546 308 034 | 316 748 058 | 341 943 926 |
| Osakkeiden lukumäärä1 | |||
| - kauden lopussa | 14 414 460 | 14 397 639 | 14 397 639 |
| - keskimäärin kauden aikana | 14 405 003 | 14 385 542 | 14 388 469 |
| - keskimäärin kauden aikana, laimennettu | 14 638 120 | 14 455 764 | 14 473 519 |
| Vaihdetut osakkeet (oikaistu osakeannin vaikutuksesta) | 4 015 093 | 2 423 629 | 4 204 444 |
| % keskimääräisestä osakemäärästä | 27,9% | 16,8% | 29,2% |
| Yhtiön hallussa olevat omat osakkeet kauden lopussa | 6 476 | 4 297 | 4 297 |
| % kokonaisosakemäärästä | 0,0% | 0,0% | 0,0% |
| Osakepääoma, euroa | 3 528 638 | 3 528 638 | 3 528 368 |
| Osakekohtainen tulos, laimentamaton, euroa | -0,38 | -1,35 | -1,63 |
| Osakekohtainen tulos, laimennettu, euroa | -0,38 | -1,35 | -1,63 |
| Oikaistu osakekohtainen tulos, laimentamaton, euroa | -0,38 | -1,09 | -1,37 |
| Oikaistu osakekohtainen tulos, laimennettu, euroa | -0,38 | -1,09 | -1,37 |
| Oma pääoma/osake (euroa) | 5,88 | 6,81 | 6,53 |
| Hinta/voitto -suhde (P/E) | -99,12 | -16,30 | -14,58 |
| 1 Pois lukien omat osakkeet |
Baswarella oli vuosineljänneksen lopussa 12 394 (13 762) osakkeenomistajaa hallintarekisterit mukaan lukien. Hallintarekisteröidyn omistuksen osuus oli 55,1 prosenttia (55,5 %) kaikista osakkeista.
Osakkeen hinnan kehitys ja vaihto 1.1.-30.9.2020
(Lähde: Investis Digital)
Liputusilmoitukset
Vuonna 2020 Basware Oyj sai seuraavat liputusilmoitukset merkittäviltä osakkeenomistajilta:
| Ilmoituksen pvm | Osakkeenomistaja | Ilmoitusraja | Omistus yhteensä, % |
|---|---|---|---|
| 11.2. | Briarwood Chase Management LLC | Yli 5 % | 5,00 % |
| 3.9. | Arrowgrass Capital Partners LLP | Alle 25 % | 22,6 % |
| 9.10. | Bregal Milestone LP | Alle 5 % | 0,0 % |
| 9.10. | Briarwood Chase Management LLC | Yli 10 % | 14,43 % |
Yhtiökokous ja hallituksen valtuutukset
Basware Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 4.6.2020. Yhtiökokous vahvisti tilinpäätöksen sekä myönsi hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajille vastuuvapauden 31.12.2019 päättyneeltä tilikaudelta. Yhtiökokous vahvisti palkitsemispolitiikan ja päätti, että vuodelta 2019 ei makseta osinkoa.
Yhtiökokous päätti hallituksen jäsenmääräksi viisi henkilöä. Hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen Ilkka Sihvo, Michael Ingelög, Daryl Rolley ja Asko Schrey. Minna Smedsten valittiin uutena jäsenenä. Hallitus valitsi järjestäytymiskokouksessaan puheenjohtajaksi Michael Ingelögin ja varapuheenjohtajaksi Ilkka Sihvon. Tarkastusvaliokunnan puheenjohtajaksi valittiin Minna Smedsten sekä jäseniksi Asko Schrey ja Michael Ingelög. Palkitsemisvaliokunnan puheenjohtajaksi valittiin Ilkka Sihvo ja jäseniksi Daryl Rolley ja Michael Ingelög.
Yhtiön tilintarkastajaksi valittiin tilintarkastusyhteisö Ernst & Young Oy.
Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään enintään 1 420 000 yhtiön oman osakkeen hankkimisesta. Omat osakkeet hankitaan muutoin kuin osakkeenomistajien omistamien osakkeiden suhteessa yhtiön vapaalla omalla pääomalla osakkeiden hankintahetken markkinahintaan Nasdaq Helsinki Oy:n säännellyllä markkinalla järjestämässä kaupankäynnissä. Hankkimisvaltuutus on voimassa 18 kuukautta ja kumoaa aiemmat omien osakkeiden hankkimista koskevat valtuutukset.
Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen antamaan uusia osakkeita tai erityisiä oikeuksia, jotka oikeuttavat maksua vastaan saamaan uusia osakkeita tai yhtiön hallussa olevia omia osakkeita. Uusia
osakkeita voidaan antaa ja/tai yhtiön hallussa olevia omia osakkeita voidaan luovuttaa kannustinjärjestelmätarkoituksiin yhteensä enintään 260 000 kappaletta lisäksi muihin kuin kannustinjärjestelmätarpeisiin yhteensä enintään 720 000 kappaletta. Uusien osakkeiden merkintähinta ja yhtiön omista osakkeista maksettava määrä on merkittävä sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon. Hallitus päättää kaikista muista valtuutuksiin liittyvistä seikoista. Valtuutukset ovat voimassa 18 kuukautta.
Basware julkisti pörssitiedotteella 4.6.2020 varsinaisen yhtiökokouksen päätökset. Päätökset ovat saatavilla Baswaren sijoittajasivulla osoitteessahttps://investors.basware.com/fi/Yhtiökokoukset
Strategia
Basware on maailman johtava verkottuneiden hankinnasta maksuun -ratkaisujen tarjoaja, jolla on maailman suurin avoin yritysverkosto. Markkinapotentiaali on arviolta 15 miljardia euroa vuodessa ja sen kasvuajureita ovat globaalit megatrendit kuten digitalisaatio ja automatisaatio, lisääntyvä sääntely, nopea teknologinen kehittyminen ja vastuullisuus. Basware on keskittynyt skaalautuvaan kasvuun ja kannattavuuteen, parantamaan tehokkuutta ja suoraviivaistamaan liiketoimintaoperaatioita.
Baswaren avainmarkkinat ovat Yhdysvallat, Iso-Britannia, Saksa ja Ranska, missä yhtiö näkee suurimmat mahdollisuudet voittaa uusia asiakkaita. Jokainen Baswaren top 200 avainasiakkaista toi keskimäärin 250 tuhatta euroa vuotuista jatkuvaa cloud-liikevaihtoa vuonna 2019. Asiakkailta saatavaa keskimääräistä liikevaihtoa on mahdollisuus kasvattaa maantieteellisten asiakaslaajennusten ja lisämyynnin kautta.
Uuden asiakassopimuksen solmimisen jälkeen asiakkuus kestää yleensä useiden vuosien ajan. Vuonna 2019 Baswaren cloud-bruttouusimisaste oli 95 prosenttia ja cloud-nettouusimisaste 104 prosenttia. Cloudliikevaihdon bruttokatemarginaali oli vuoden 2019 lopussa 65 prosenttia. Asiakassopimusten elinkaaren arvo on näitten takia korkea. Vuonna 2019 Baswaren asiakkaiden elinkaaren arvo oli seitsemänkertainen asiakashankinnan kustannuksiin verrattuna.
Baswaren pitkänaikavälin visiona on tulla kaikkein parhaaksi verkottuneiden kilpailutuksesta maksuun ratkaisujen tarjoajaksi. Baswaren on määritellyt seuraavalle kolmelle vuodelle viisi must-win tavoitetta, jotka ovat tärkeitä strategian toteuttamiselle. Must-win tavoitteet liittyvät asiakastyytyväisyyteen, projektitoimitusten resursseihin, hankintaratkaisuun, kumppanimyyntiin ja cloud-transformaatioihin. Ensimmäinen must-win koskee asiakastyytyväisyyttä, joka on Baswaren prioriteetti jokaisessa asiakaskohtaamistilanteessa myynnistä toimitukseen, tuotteisiin ja palveluun. Toinen must-win tavoite on toimituskyvykkyys: jokaisessa projektitoimituksessa tulee olla sopiva asiantuntemus ja kapasiteetti takaamassa asiakasmenestyksen. Baswaren täytyy myös tukea jatkuvaa kehitystä ja asiakkaiden muutosprojekteja. Kolmas must-win tavoitteista on vahvistaa edelleen Baswaren hankintaratkaisua ja koko kilpailutuksesta maksuun -ratkaisua kumppanuuksien ja avoimen API arkkitehtuurin kautta. Neljänneksi, Basware tavoittelee cloud-kasvun kiihdyttämistä kumppanimyynnin avulla. Viimeinen must-win tavoite on saada valmiiksi jäljellä olevat asiakkaiden cloud-transformaatiot ja uudelleenkohdentaa resurssit pitkänaikavälin strategisille alueille.
Riskit ja epävarmuustekijät
Basware toimii markkinoilla, joilla teknologian innovaatiot ovat avainroolissa. Vaikka Basware on riippumattomien analyytikkojen mukaan toimialojensa markkinajohtaja, on ratkaisevan tärkeää, että Basware jatkaa innovointia ja tarjoamansa kehittämistä. Basware investoi tuotekehitykseen tuoteportfolion kilpailukyvyn ja hyvän end-to-end laadun varmistamiseksi, mikä vaikuttaa asiakkaiden tyytyväisyyteen ja pysyvyyteen, sekä asiakaslaajennuksiin.
Baswarella on kasvustrategia, johon sisältyy suuria liikevaihdon kasvua koskevia odotuksia cloudliiketoiminnalle. Strategian toteuttaminen edellyttää merkittäviä panostuksia myyntiin ja markkinointiin ja niihin liittyviin resursseihin, sekä optimoidun hinnoittelumallin ja tehokkaat asiakastoimitukset. Samaan aikaan toimialan muutos on-premise- ja lisenssipohjaisesta liiketoimintamallista SaaS-malliin kiihdyttää Baswaren tiettyjen tuottovirtojen, kuten lisenssimyynnin ja ylläpitopalveluiden, supistumista. Muutos saattaa tehdä myös konsultointipalveluiden tuotoista epävakaampia. Tämä heikentää konsernin liikevaihdon kasvua niin kauan, kunnes transformaatio on saatettu loppuun. Baswaren keskittäessä tuoteportfoliota strategiseen korkean myyntikatteen liiketoimintaan voi asiakaspoistuma kasvaa.
Markkinahäiriöt, kuten merkittävien kilpailijoiden yhdistyminen, uusien kilpailijoiden aggressiivinen markkinoille tulo tai poikkeuksellisen teknologian ilmaantuminen, voivat olla riskejä Baswaren markkinaasemalle ja -osuudelle.
Yhtiön myynnistä yli 50 prosentin odotetaan tulevan euroalueen ulkopuolelta, mikä altistaa konsernin liikevaihdon kasvun valuuttakurssien vaihteluille. Merkittävät muutokset Yhdysvaltain dollarissa, Englannin punnassa, Norjan kruunussa, Ruotsin kruunussa tai Australian dollarissa voivat vaikuttaa liikevaihtoon. Lisäksi osa Baswaren kustannuksista on Intian rupioissa ja Romanian leissä. Epävarmuus Iso-Britannian asemasta suhteessa Euroopan Unioniin voi vaikuttaa negatiivisesti Baswaren liiketoimintamahdollisuuksiin Iso-Britanniassa.
Basware pitää yritysostoja osana strategiaansa. Yritysostoihin sisältyy riskejä muun muassa hankittujen toimintojen integroimiseen tai yritysostojen tavoiteltujen taloudellisten hyötyjen ja synergiaetujen toteutumiseen liittyen.
Suurimmat Baswaren toimintaan liittyvät riskit liittyvät palvelun keskeytymiseen esimerkiksi konesalivikojen vuoksi, erilaisiin tietoturvauhkiin sekä siihen, että Baswaren ratkaisut ja palvelut, toiminta ja työntekijöiden käyttäytyminen vastaavat vaadittavia standardeja. Operatiivisia riskejä hallitaan riskien valvonnan ja suojautumiskäytäntöjen jatkuvan parantamisen sekä Baswaren henkilöstön sisäisen koulutuksen avulla.
Covid-19-pandemia voi vaikuttaa organisaatioiden IT-projektien päätösten ja implementointien ajoittumiseen sekä maailmanlaajuisesti lähetettyjen ja vastaanotettujen laskujen määrään. Tämä voi vaikuttaa Baswaren tilauskertymään, liikevaihtoon, liiketulokseen ja liiketoiminnan rahavirtaan. Baswarella on liiketoiminnan jatkuvuussuunnitelma, joka sisältää laajat etätyöskentelymahdollisuudet kaikissa liiketoimintayksiköissä. Jos Covid-19 tilanne vaikuttaa olennaisesti henkilöstön työskentelykykyyn, se voi haitata Baswaren kykyä palvella asiakkaitaan.
Muut vuosineljänneksen tapahtumat
Basware ilmoitti 13.8.2020 nimittäneensä Mogens Pedersenin teknologiajohtajaksi (Chief Technology Officer) ja Perttu Nihdin tuotejohtajaksi (Chief Product Officer). Nimitykset tulivat voimaan 1.9.2020 kun molemmat henkilöt aloittivat johtoryhmän jäseninä raportoiden toimitusjohtajalle.
Basware tiedotti 2.9.2020 nimitystoimikunnan kokoonpanon, joka on seuraava: David Bateman, Arrowgrass Capital Partners LLP; Brian Nelson, Long Path Partners LP; Robert Blatt, Briarwood Chase Management LLC ja Michael Ingelög, Basware Oyj:n hallituksen puheenjohtaja.
Vuosineljänneksen jälkeiset tapahtumat
Basware luovutti 8.10.2020 1 000 osaketta vastikkeetta Restricted Share Plan 2017 osakepalkkiojärjestelmään kuuluville avainhenkilöille. Luovutuksen jälkeen yhtiön hallussa on 5 476 omaa osaketta.
Basware sai 9.10.2020 liputusilmoitukset Bregal Milestone LP:ltä ja Briarwood Chase Management LLC:ltä, joiden mukaan Briarwood Chase Management oli hankkinut kaikki Bregal Milestonen optio-oikeudet. Bregal Milestonen omistamien rahoitusvälineiden osuus Baswaren kaikista osakkeista ja äänistä laski nollaan prosenttiin. Briarwood Chase Managementin omistamien rahoitusvälineiden osuus kasvoi 6,94 prosenttiin ja heidän omistamien rahoitusvälineiden ja osakkeiden osuus yhteensä nousi 14,43 prosenttiin Baswaren kaikista äänistä ja osakkeista.
Tulevaisuuden näkymät
Liikevaihtoon ja liiketulokseen vaikuttavat asiat
Baswaren tavoitteena on vakaa cloud-liikevaihdon kasvu. Cloud-liikevaihtoon vaikuttaa cloudtilauskertymä, asiakaspoistuma (churn) ja Network -liiketoimintaverkoston transaktiovolyymiin perustuvat
tuotot. Noin 30 prosenttia Baswaren liiketoimintaverkoston transaktiopalveluiden liikevaihdosta perustuu jatkuviin tilauksiin. Cloud-liikevaihdon asiakaspoistumaan vaikuttaa edelleen ei-strategiset sopimukset, joita ei uusita.
Yleisesti ottaen skaalautuvuuden ja operaationaalisen tehokkuuden paranemisen odotetaan jatkuvan. Covid-19 tilanne voi kuitenkin joissain määrin vaikuttaa siihen, miten paraneminen ajoittuu.
Konsultointipalveluiden tehokkuuden odotetaan paranevan huhtikuussa 2019 aloitetun tehostamisohjelman toimenpiteiden takia. Konsultointipalveluiden kysyntään vaikuttaa ensisijaisesti uusasiakashankinta ja asiakaslaajennukset.
Ylläpito-, lisenssimyynti- ja muu liikevaihto jatkaa laskua Baswaren siirtäessä olemassa olevia lisenssiasiakkaitaan cloud-palveluihin. Laskua kasvattaa vuonna 2019 toimeenpannut lisenssituotteiden tuen päättämiset (end-of-life).
Tulosohjeistus vuodelle 2020 päivitetty
Basware päivittää koko vuoden tulosohjeistuksen.
Vuodelle 2020 Baswaren odotukset ovat seuraavat:
- Liikevaihto kasvaa suunnilleen 3 prosenttia orgaanisesti ja ilman valuuttakurssien vaikutusta
- Liikevoitto on 3.5–4.5 miljoonaa euroa
Edellinen, 21. huhtikuuta 2020 annettu tulosohjeistus:
Nykyinen talousnäkymä Baswaren päämarkkinoilla sisältää merkittäviä epävarmuustekijöitä Covid-19 pandemian takia. Basware arvioi, että toisella ja kolmannella vuosineljänneksellä pandemia vaikuttaa negatiivisesti globaaliin liiketoimintaan ja että viimeisellä vuosineljänneksellä liiketoiminta palaa asteittain lähemmäs normaaleja olosuhteita. Liikevaihdon ohjeistus annetaan, kun Covid-19-pandemian vaikutuksia pystytään arvioimaan tarkemmin.
Baswaren liiketoiminnan kulut skaalautuvat ja pitävät sisällään muuttuvia kulueriä, joita pystytään jossain määrin vähentämään kannattavuuden ylläpitämiseksi. Liiketuloksen odotetaan olevan positiivinen vuonna 2020.
Espoossa tiistaina 20. lokakuuta 2020
BASWARE OYJ
Hallitus
Klaus Andersen, toimitusjohtaja
TILINPÄÄTÖSLYHENNELMÄ JA LIITETIEDOT 1.1.-30.9.2020
KONSERNIN TULOSLASKELMA
| tuhatta euroa | 7-9/ | 7-9/ | Muutos, | 1-9/ | 1-9/ | Muutos, | 2019 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2020 | 2019 | % | 2020 | 2019 | % | ||
| LIIKEVAIHTO | 36 772 | 36 823 | -0,1 | 112 787 | 109 038 | 3,4 | 148 302 |
| Myytyjä suoritteita vastaavat kulut | -15 405 | -16 550 | -6,9 | -49 467 | -53 198 | -7,0 | -71 493 |
| BRUTTOKATE | 21 368 | 20 273 | 5,4 | 63 320 | 55 840 | 13,4 | 76 810 |
| Myynnin ja markkinoinnin kulut | -8 885 | -9 809 | -9,4 | -29 147 | -33 392 | -12,7 | -45 190 |
| Tutkimus- ja tuotekehityskulut | -6 546 | -5 906 | 10,8 | -19 238 | -20 218 | -4,8 | -26 815 |
| Hallinto- ja yleiskulut | -3 702 | -3 576 | 3,5 | -10 531 | -10 856 | -3,0 | -14 572 |
| Liiketoiminnan kulut yhteensä | -19 133 | -19 292 | -0,8 | -58 916 | -64 466 | -8,6 | -86 577 |
| Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut | -165 | -42 | -949 | -4 396 | -78,4 | -4 770 | |
| LIIKEVOITTO/TAPPIO | 2 069 | 940 | 3 454 | -13 022 | -14 537 | ||
| Rahoitustuotot ja -kulut | -2 829 | -2 947 | -4,0 | -8 251 | -6 366 | 29,6 | -9 125 |
| VOITTO/TAPPIO ENNEN VEROJA | -760 | -2 008 | 62,2 | -4 797 | -19 388 | -75,3 | -23 663 |
| Tuloverot | -64 | 169 | -711 | -28 | 223 | ||
| TILIKAUDEN VOITTO/TAPPIO | -824 | -1 839 | 55,2 | -5 508 | -19 416 | 71,6 | -23 440 |
| Muut laajan tuloksen erät | |||||||
| Erät, joita ei myöhemmin siirretä tulosvaikutteisiksi: |
|||||||
| Etuuspohjaisen eläkejärjestelyn | |||||||
| uudelleenarvostus | 2 | 5 | -58,9 | 0 | -11 | -96,0 | -2 |
| Erät, jotka saatetaan myöhemmin siirtää | |||||||
| tulosvaikutteisiksi: | |||||||
| Ulkomaiseen yksikköön liittyvät muuntoerot |
-1 806 | 1 853 | -4 493 | 2 207 | 1 974 | ||
| Rahavirran suojaukset | -48 | 69 | -248 | 97 | -162 | ||
| Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot | 9 | -89 | 86 | -163 | -86 | ||
| Tilikauden muut laajan tuloksen erät | -1 843 | 1 838 | -4 655 | 2 131 | 1 723 | ||
| verojen jälkeen | |||||||
| TILIKAUDEN LAAJA TULOS YHTEENSÄ | -2 667 | -1 | -10 163 | -17 285 | 41,2 | -21 716 | |
| Tilikauden voiton/tappion jakautuminen: | |||||||
| Emoyhtiön omistajille | -824 | -1 839 | 55,2 | -5 508 | -19 416 | 71,6 | -23 440 |
| Tilikauden laajan tuloksen jakautuminen: | |||||||
| Emoyhtiön omistajille | -2 667 | -1 | -10 163 | -17 285 | 41,2 | -21 716 | |
| Osakekohtainen tulos | |||||||
| laimentamaton, euroa | -0,06 | -0,13 | 55,3 | -0,38 | -1,35 | 71,7 | -1,63 |
| laimennettu, euroa | -0,06 | -0,13 | 55,3 | -0,38 | -1,35 | 71,7 | -1,63 |
KONSERNITASE
| tuhatta euroa | 30.9.2020 | 30.9.2019 | Muutos, % | 31.12.2019 |
|---|---|---|---|---|
| VARAT | ||||
| Pitkäaikaiset varat | ||||
| Aineettomat hyödykkeet | 42 675 | 44 468 | -4,0 | 44 402 |
| Liikearvo | 77 243 | 80 521 | -4,1 | 80 345 |
| Aineelliset hyödykkeet | 1 117 | 1 212 | -7,9 | 1 075 |
| Käyttöoikeusomaisuuserät | 15 252 | 15 645 | -2,5 | 15 842 |
| Pitkäaikaiset rahoitusvarat | 13 | 38 | -65,0 | 38 |
| Muut saamiset | 3 303 | 3 831 | -13,8 | 4 193 |
| Sopimusvarat | 15 | 256 | -94,2 | 168 |
| Laskennalliset verosaamiset | 10 119 | 8 493 | 19,1 | 9 654 |
| Pitkäaikaiset varat | 149 737 | 154 464 | -3,1 | 155 716 |
| Lyhytaikaiset varat | ||||
| Myyntisaamiset | 27 740 | 27 663 | 0,3 | 27 424 |
| Muut saamiset | 7 922 | 8 428 | -6,0 | 7 842 |
| Sopimusvarat | 906 | 2 410 | -62,4 | 1 561 |
| Tuloverosaamiset | 463 | 428 | 8,1 | 366 |
| Rahat ja pankkisaamiset | 38 427 | 30 640 | 25,4 | 31 672 |
| Lyhytaikaiset varat | 75 459 | 69 570 | 8,5 | 68 865 |
| VARAT | 225 196 | 224 034 | 0,5 | 224 581 |
KONSERNITASE
| tuhatta euroa | 30.9.2020 | 30.9.2019 | Muutos, % | 31.12.2019 |
|---|---|---|---|---|
| OMA PÄÄOMA JA VELAT | ||||
| Oma pääoma | ||||
| Osakepääoma | 3 528 | 3 528 | 0,0 | 3 528 |
| Ylikurssirahasto | 1 187 | 1 187 | 0,0 | 1 187 |
| Omat osakkeet | 0 | -98 | -100,0 | -98 |
| SVOP-rahasto | 110 290 | 110 388 | -0,1 | 110 388 |
| Muut rahastot | 438 | 861 | -49,1 | 653 |
| Muuntoerot | -12 658 | -8 022 | 57,8 | -8 226 |
| Kertyneet voittovarat | -18 027 | -9 750 | 84,9 | -13 347 |
| Oma pääoma | 84 759 | 98 095 | -13,6 | 94 086 |
| Pitkäaikaiset velat | ||||
| Laskennalliset verovelat | 5 109 | 4 993 | 2,3 | 5 003 |
| Korollinen vieras pääoma | 64 138 | 56 560 | 13,4 | 58 889 |
| Vuokrasopimusvelat, korollinen | 12 468 | 13 145 | -5,1 | 13 412 |
| Sopimusvelat | 2 403 | 2 987 | -19,6 | 3 184 |
| Etuuspohjaisten järjestelyiden velat | 383 | 386 | -0,7 | 377 |
| Pitkäaikaiset velat | 84 502 | 78 071 | 8,2 | 80 864 |
| Lyhytaikaiset velat | ||||
| Korollinen vieras pääoma | 2 173 | 1 996 | 8,8 | 1 996 |
| Vuokrasopimusvelat, korollinen | 3 834 | 3 385 | 13,3 | 3 392 |
| Ostovelat ja muut velat | 28 513 | 22 740 | 25,4 | 28 468 |
| Sopimusvelat | 20 861 | 19 172 | 8,8 | 15 260 |
| Tuloverovelat | 555 | 139 | 249 | |
| Lyhytaikaiset varaukset | 0 | 436 | -100,0 | 266 |
| Lyhytaikaiset velat | 55 936 | 47 868 | 16,9 | 49 631 |
| OMA PÄÄOMA JA VELAT | 225 196 | 224 034 | 0,5 | 224 581 |
KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOSLASKELMA
| Kertyneet | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| tuhatta euroa | Osake pääoma |
Ylikurssi rahasto |
Omat osakkeet |
SVOP rahasto |
Muut rahastot |
Muunto erot |
voitto | varat Yhteensä |
| OMA PÄÄOMA 1.1.2020 | 3 528 | 1 187 | -98 | 110 388 | 653 | -8 226 | -13 347 | 94 086 |
| Laaja tulos | -4 432 | -5 516 | -9 949 | |||||
| Osakepalkkiot | 98 | -98 | 836 | 836 | ||||
| Etuuspohjaiset järjestelyt |
0 | 0 | ||||||
| Rahavirran suojaukset | -214 | -214 | ||||||
| OMA PÄÄOMA 30.9.2020 |
3 528 | 1 187 | 0 | 110 290 | 438 | -12 658 | -18 027 | 84 759 |
| Kertyneet | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| tuhatta euroa | Osake pääoma |
Ylikurssi rahasto |
Omat osakkeet |
SVOP rahasto |
Muut rahastot |
Muunto erot |
voitto | varat Yhteensä |
| OMA PÄÄOMA 1.1.2019 | 3 528 | 1 187 | -638 | 110 928 | 832 | -10 131 | 5 042 | 110 749 |
| Laaja tulos | 2 110 | -19 414 | -17 304 | |||||
| Osakepalkkiot | 540 | -540 | -60 | -60 | ||||
| Etuuspohjaiset järjestelyt |
-11 | -11 | ||||||
| Rahavirran suojaukset | 30 | 30 | ||||||
| Optiot | 4 691 | |||||||
| OMA PÄÄOMA 30.9.2019 |
3 528 | 1 187 | -98 | 110 388 | 862 | -8 021 | -9 750 | 98 095 |
KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA
| tuhatta euroa | 7-9/ 2020 |
7-9/ 2019 |
1-9/ 2020 |
1-9/ 2019 |
2019 |
|---|---|---|---|---|---|
| Liiketoiminnan rahavirta | |||||
| Kauden voitto/tappio | -824 | -1 839 | -5 508 | -19 416 | -23 440 |
| Oikaisut tilikauden voittoon/tappioon: | |||||
| Poistot | 3 867 | 3 973 | 11 708 | 12 030 | 15 941 |
| Realisoitumattomat kurssivoitot ja -tappiot | -31 | -21 | 3 | -63 | -12 |
| Rahoitustuotot ja -kulut | 2 805 | 2 863 | 8 262 | 6 337 | 9 088 |
| Tuloverot | 64 | -169 | 711 | 28 | -223 |
| Muut oikaisut | -384 | 734 | 420 | 680 | 635 |
| Oikaisut yhteensä | 6 321 | 7 381 | 21 104 | 19 013 | 25 428 |
| Käyttöpääoman muutos: | |||||
| Myynti- ja muiden saamisten lisäys (-) / vähennys (+) |
3 048 | 485 | 756 | -449 | 557 |
| Osto- ja muiden velkojen lisäys (+) / vähennys (-) |
-250 | -2 602 | 5 242 | 2 507 | 4 794 |
| Varausten lisäys (+) / vähennys (-) | -28 | -1 080 | -231 | 289 | 123 |
| Käyttöpääoman muutos yhteensä | 2 770 | -3 197 | 5 767 | 2 347 | 5 474 |
| Rahoituserät liiketoiminnassa | -428 | -932 | -1 058 | -2 089 | -2 472 |
| Maksetut (-) ja saadut (+) verot liiketoiminnasta | -314 | 61 | -687 | -420 | -832 |
| Liiketoiminnan rahavirta | 7 525 | 1 474 | 19 619 | -564 | 4 159 |
| Investointien rahavirta | |||||
| Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin |
-1 825 | -2 169 | -7 481 | -8 125 | -10 587 |
| Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden nettoluovutustulot |
7 | 24 | 7 | 46 | 46 |
| Investointien rahavirta | -1 818 | -2 146 | -7 474 | -8 080 | -10 541 |
| Rahoituksen rahavirta | |||||
| Lyhytaikaisten lainojen nosto | 0 | 0 | 176 | 0 | 0 |
| Lyhytaikaisten lainojen lyhennykset | -998 | -10 998 | -1 996 | -22 296 | -22 296 |
| Pitkäaikaisten lainojen nosto | 0 | 0 | 0 | 43 880 | 43 880 |
| Pitkäaikaisten lainojen lyhennykset | 0 | -20 000 | 0 | -20 000 | -20 000 |
| Vuokrasopimusvelkojen maksut | -967 | -1 093 | -3 171 | -3 126 | -4 372 |
| Rahoituksen rahavirta | -1 965 | -32 091 | -4 991 | -1 542 | -2 788 |
| Rahavarojen muutos | 3 742 | -32 763 | 7 154 | -10 186 | -9 170 |
| Rahavarat kauden alussa | 34 850 | 63 373 | 31 672 | 40 747 | 40 747 |
| Rahavarojen kurssimuutosten vaikutus | -164 | 30 | -398 | 79 | 94 |
| Rahavarat kauden lopussa | 38 427 | 30 640 | 38 427 | 30 640 | 31 672 |
LAADINTAPERIAATTEET
Tämä osavuosikatsaus on laadittu IAS 34 osavuosikatsaukset -standardin mukaisesti. Osavuosikatsauksessa on noudatettu samoja laadintaperiaatteet ja laskentamenetelmiä kuin vuositilinpäätöksessä lukuun ottamatta 1.1.2020 voimaantulleita uusia ja muutettuja standardeja.
Tilinpäätöksen laatiminen IFRS-standardien mukaisesti edellyttää Baswaren johdolta sellaisten arvioiden ja oletusten käyttämistä, jotka vaikuttavat taseen laadintahetken varojen ja velkojen sekä tilikauden tuottojen ja kulujen määriin. Lisäksi joudutaan käyttämään harkintaa tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden soveltamisessa. Koska arviot ja olettamukset perustuvat osavuosikatsaushetken näkemyksiin, ne sisältävät riskejä ja epävarmuustekijöitä. Toteumat voivat poiketa tehdyistä arvioista ja oletuksista.
Tuloslaskelman ja taseen luvut ovat konsernilukuja. Tiedotteen luvut on pyöristetty, joten yksittäisten lukujen yhteenlaskettu summa saattaa poiketa esitetystä summaluvusta. Nettoarvojen prosentuaaliset muutokset on näytetty itseisarvoina.
Liiketoiminnan vapaa rahavirta -mittari
| tuhatta euroa | 7-9/ 2020 |
4-6/ 2020 |
1-3/ 2020 |
10-12/ 2019 |
7-9/ 2019 |
|---|---|---|---|---|---|
| EBITDA | 5 936 | 5 156 | 4 070 | 2 395 | 4 913 |
| Bruttoinvestoinnit | -2 010 | -2 605 | -3 111 | -2 588 | -2 072 |
| Rahoituskulut | -2 974 | -2 865 | -3 021 | -2 722 | -2 933 |
| Verot, pl. laskennalliset verot | -188 | -107 | -628 | -825 | -152 |
| Vuokrasopimusvelkojen maksut | -967 | -1 030 | -1 174 | -1 246 | -1 093 |
| Osakepalkkiot, osakkeiden osuus | -11 | 158 | 285 | 212 | -108 |
| Vapaa rahavirta -mittari | -214 | -1 293 | -3 579 | -4 774 | -1 445 |
Oikaistu liikevoitto/tappio ja oikaistu EBITDA
| tuhatta euroa | 7-9/ | 7-9/ | Muutos, | 1-9/ | 1-9/ | Muutos, | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2020 | 2019 | % | 2020 | 2019 | % | 2019 | |
| Liikevoitto/tappio | 2 069 | 940 | 3 454 | -13 022 | -14 537 | ||
| Oikaisut: | |||||||
| Yritysostot ja -myynnit sekä uudelleenjärjestelytuotot (-) ja -kulut (+) |
-110 | 36 | -140 | 1 040 | 1 009 | ||
| Tehostamiseen liittyvät kustannukset | 137 | -247 | 239 | 2 655 | -91,0 | 2 772 | |
| Oikaisut yhteensä | 28 | -211 | 99 | 3 696 | -97,3 | 3 781 | |
| Oikaistu liikevoitto/tappio | 2 096 | 729 | 3 553 | -9 326 | -10 756 | ||
| Poistot | 3 867 | 3 973 | -2,7 | 11 708 | 12 030 | -2,7 | 15 941 |
| Oikaistu EBITDA | 5 963 | 4 702 | 26,8 | 15 261 | 2 705 | 5 185 | |
| % liikevaihdosta | 16,2 | 12,8 | 13,5 | 2,5 | 3,5 |
TUOTTEITA JA PALVELUITA KOSKEVAT TIEDOT
Basware raportoi yhden liiketoimintasegmentin. Raportoitu segmentti kattaa koko konsernin, ja sen luvut ovat yhtenevät konsernilukujen kanssa.
Basware raportoi liikevaihdon tyypeittäin. Cloud-liikevaihto jakautuu seuraavasti: SaaS, Transaktiopalvelut (sisältäen verkkolaskut, skannauspalvelut, tulostuspalvelut ja verkoston avausmaksut) ja muu cloudliikevaihto. Muu kuin cloud-liikevaihto jakautuu seuraavasti: Ylläpitotuotot, Lisenssimyynti, Konsultointipalvelut (sisältää konsultointipalvelut ja asiakaspalvelun) ja muu ei-cloud-liikevaihto.
| tuhatta euroa | 7-9/ | 7-9/ | Muutos, | Muutos, | 1-9/ | 1-9/ | Muutos, | Muutos, | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2020 | 2019 | % | %1 | 2020 | 2019 | % | %1 | 2019 | |
| Cloud-liikevaihto | |||||||||
| SaaS | 14 447 | 12 139 | 19,0 | 21,3 | 43 172 | 35 364 | 22,1 | 22,8 | 49 133 |
| Transaktiopalvelut | 11 654 | 11 825 | -1,4 | -0,5 | 35 146 | 35 319 | -0,5 | 0,0 | 47 876 |
| Muu cloud-liikevaihto | 935 | 1 053 | -11,2 | -10,8 | 3 335 | 3 369 | -1,0 | -0,8 | 4 434 |
| Cloud-liikevaihto yhteensä | 27 037 25 018 | 8,1 | 9,7 | 81 652 | 74 052 | 10,3 | 10,8 101 442 | ||
| Muu kuin cloud-liikevaihto | |||||||||
| Ylläpito | 3 601 | 4 869 | -26,1 | -25,4 | 11 346 | 15 983 | -29,0 | -28,3 | 20 720 |
| Lisenssimyynti | 73 | 364 | -79,9 | -79,5 | 255 | 962 | -73,5 | -73,8 | 1 202 |
| Konsultointipalvelut | 6 180 | 6 491 | -4,8 | -3,7 | 19 873 | 17 984 | 10,5 | 11,5 | 24 962 |
| Muu ei-cloud-liikevaihto | -119 | 80 | -340 | 58 | -23 | ||||
| Muu kuin cloud-liikevaihto | |||||||||
| yhteensä | 9 735 11 805 | -17,5 | -16,6 | 31 134 | 34 986 | -11,0 | -10,2 | 46 861 | |
| Yhteensä | 36 772 36 823 | -0,1 | 1,2 | 112 787 109 038 | 3,4 | 4,1 | 148 302 |
1Orgaaninen ilman valuuttakurssien vaikutusta
RAHOITUSVAROJEN JA -VELKOJEN KÄYVÄT ARVOT
| 30.9.2020 | 30.9.2019 | 31.12.2019 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| tuhatta euroa | Kirjan pito arvo |
Käypä arvo |
Kirjan pito arvo |
Käypä arvo |
Kirjan pito arvo |
Käypä arvo |
| Rahoitusvarat | ||||||
| Pitkäaikaiset: Pitkäaikaiset rahoitusvarat |
13 | 13 | 38 | 38 | 38 | 38 |
| Pitkäaikaiset myyntisaamiset ja muut saamiset |
886 | 886 | 853 | 853 | 857 | 857 |
| Lyhytaikaiset: Myyntisaamiset Lyhytaikaiset muut saamiset Rahat ja pankkisaamiset |
27 740 233 38 427 |
27 740 233 38 427 |
27 663 239 30 640 |
27 663 239 30 640 |
27 424 305 31 672 |
27 424 305 31 672 |
| Rahoitusvelat | ||||||
| Pitkäaikaiset: Jaksotettuun hankintamenoon arvostettavat rahoitusvelat: |
||||||
| Lainat rahoituslaitoksilta, korollinen1 |
64 138 | 74 942 | 56 560 | 67 562 | 58 889 | 70 059 |
| Vuokrasopimusvelat, korollinen | 12 468 | 12 468 | 13 145 | 13 145 | 13 412 | 13 412 |
| Lyhytaikaiset: | ||||||
| Lainat rahoituslaitoksilta, korollinen |
2 173 | 2 173 | 1 996 | 1 996 | 1 996 | 1 996 |
| Vuokrasopimusvelat, korollinen Ostovelat ja muut velat |
3 834 11 355 |
3 834 11 355 |
3 385 9 506 |
3 385 9 506 |
3 392 10 998 |
3 392 10 998 |
1 Bregal Milestone LLP:ltä otetun lainan käypä arvo kuvastaa sitä rahamäärää, jonka Basware maksaisi, jos laina maksettaisiin pois raportointikauden lopussa. Lainaehtoihin sisältyy takaisinmaksupalkkio, joka jaksottuu tasaisesti laina-ajalle. Takaisinmaksupalkkio on 40 prosenttia lainan pääomasta laina-ajan päättyessä.
Rahoitusvelat johdannaisinstrumenteista, 171 tuhatta euroa, on luokiteltu tasolle 2 ja noteeraamattomat osakesijoitukset, 13 tuhatta euroa, on luokiteltu tasolle 3 käyvän arvon hierarkiassa.
Maaliskuussa 2019 Basware allekirjoitti Bregal Milestone LLP:n kanssa 50 miljoonan euron lainasopimuksen, joka erääntyy maksettavaksi syyskuussa 2024. Laina on senior-ehtoinen ja vakuudeton. Laina-aika on 5,5 vuotta, mikä pidentää merkittävästi Baswaren lainasalkun keskimääräistä maturiteettia. Laina nostettiin 2.4.2019 ja saadut varat olivat 45 miljoonaa euroa. Lainaehtoihin sisältyy takaisinmaksupalkkio, joka jaksottuu laina-ajalle. Takaisinmaksupalkkio on 40 prosenttia lainan pääomasta laina-ajan päättyessä. Lainalle maksetaan 8,75 prosentin vuotuinen korkomarginaali. Vaihtoehtona käteiskorolle yhtiöllä on mahdollisuus soveltaa koron pääomittamista (PIK) 11,25 prosentin vuosittaisella korkomarginaalilla.
Lainan yhteydessä Bregal Milestone sai vastikkeetta 1 000 vapaasti siirrettävää optio-oikeutta, jotka ovat vaihdettavissa 1 001 000 Yhtiön osakkeeseen (1 000 000 osaketta ennen osakeannin jälkeistä tarkistusta), jotka edustavat noin 6,5 prosenttia Yhtiön osakkeista täysi laimennusvaikutus huomioiden. Kesäkuun 2020 osakeantiin liittyvän tarkistuksen seurauksena optio-oikeudet oikeuttavat niiden haltijan merkitsemään yhteensä 1 001 000 yhtiön osaketta (1 000 000 osaketta ennen tarkistusta) oikaistulla 29,8764 euron merkintähinnalla osaketta kohden (ennen oikaisua merkintähinta osaketta kohden oli 29,9158 euroa). Nämä optio-oikeuksien ehtoihin tehtävät tarkistukset tulivat voimaan niiden tultua rekisteröidyiksi kaupparekisteriin 17.6.2020.
Optio-oikeudet annettiin Bregal Milestonelle Lainan noston yhteydessä 2.4.2019. Optio-osakkeiden merkintäaika alkaa välittömästi optio-oikeuksien antamisesta ja päättyy 22.8.2024. Merkintähintaa tarkistetaan osinkoa maksettaessa sekä muilla tavanomaisilla omistuksen laimentumiselta suojaavilla tarkistuksilla optio-oikeuksien ehtojen mukaisesti.
Basware sai 9.10.2020 liputusilmoitukset Bregal Milestone LP:ltä ja Briarwood Chase Management LLC:ltä, joiden mukaan Briarwood Chase Management oli hankkinut kaikki Bregal Milestonen optio-oikeudet.
| tuhatta euroa | 30.9.2020 | 30.9.2019 | 31.12.2019 |
|---|---|---|---|
| Omasta puolesta annetut vakuudet Takaukset |
1 248 | 1 129 | 1 149 |
| Tytäryhtiöiden puolesta annetut vakuudet Takaukset |
222 | 181 | 298 |
| Muut sitoumukset | |||
| Alle yhden vuoden sisällä erääntyvät | 3 249 | 1 548 | 3 173 |
| 1–5 vuoden sisällä erääntyvät | 3 467 | 2 148 | 4 899 |
| Yhteensä | 6 716 | 3 696 | 8 072 |
| Vakuudet ja vastuusitoumukset yhteensä | 8 186 | 5 005 | 9 518 |
VAKUUDET JA VASTUUSITOUMUKSET
Muut sitoumukset sisältävät leasing- ja muut vuokrasopimukset sekä lisenssisopimuksista aiheutuvat velvoitteet, joihin ei ole sovellettu IFRS 16 -standardia. Pitkäaikaisista palvelusopimuksista aiheutuvia velvoitteita ei ole sisällytetty.
Vaihtoehtoisten tunnuslukujen määritelmät ja tunnuslukujen laskentakaavat
Orgaaninen liikevaihdon kasvu lasketaan vertaamalla vertailukausien liikevaihtoa ilman valuuttakurssien vaikutuksia lukuun ottamatta kertaluonteisia yhteistyömaksuja sekä liikevaihtoa viimeisten 12 kuukauden aikana hankitusta tai myydystä liiketoiminnasta.
Liikevaihto ilman valuuttakurssien vaikutuksia saadaan laskemalla katsauskauden liikevaihto käyttäen vertailukauden valuuttakursseja.
Bruttoinvestoinnit koostuvat kokonaisinvestoinneista pysyviin vastaaviin, mukaan luettuina yritysostot ja taseeseen aktivoidut tuotekehityskustannukset.
Muut pitkävaikutteiset menot sisältävät investoinnit aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin ilman yritysostoja ja aktivoituja tuotekehitysmenoja.
EBITDA lasketaan kaavalla liikevoitto/tappio + poistot.
Oikaistu EBITDA lasketaan EBITDA:sta ilman yhteistyömaksuihin, yritysostoihin ja -myynteihin, uudelleenjärjestelyihin ja tehostamiseen liittyviä oikaisuja, arvonalentumistappioita, oikeudenkäyntikustannuksia ja korvausmaksuja.
Liikevoitto on nettosumma, joka muodostuu, kun liikevaihtoon lisätään liiketoiminnan muut tuotot, vähennetään ostokulut vaihto-omaisuuden muutoksella oikaistuna, vähennetään työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut, poistot ja mahdolliset arvonalentumistappiot sekä liiketoiminnan muut kulut. Kaikki muut kuin edellä mainitut tuloslaskelman erät esitetään liikevoiton alapuolella. Kurssierot ja johdannaisten käypien arvojen muutokset sisältyvät liikevoittoon, mikäli ne syntyvät liiketoimintaan liittyvistä eristä; muutoin ne on kirjattu rahoituseriin.
Oikaistu liikevoitto/tappio (oikaistu EBIT) lasketaan liikevoitosta/tappiosta ilman yhteistyömaksuihin, yritysostoihin ja -myynteihin, uudelleenjärjestelyihin ja tehostamiseen liittyviä oikaisuja, arvonalentumistappioita, oikeudenkäyntikustannuksia ja korvausmaksuja.
Vuotuisten jatkuvien tuottojen bruttotilauskertymä lasketaan laskemalla yhteen katsauskauden kokonaistilauskanta sopimuksen vuotuisen arvon perusteella. Cloud-tilauskertymä sisältää kaikki jatkuvat SaaS- ja verkkotuotot sisältäen transaktiopalvelut. Tilausten tilauskertymä sisältää SaaS- ja muut hankinnasta maksuun -tilaustyypit, mutta ei sisällä transaktiopalveluita. Uusien tilausten bruttotilauskertymä kattaa uudet cloud-asiakkaat, lisätilaukset ja hinnannostot sopimusten uusimisen yhteydessä, mutta ei asiakaspoistumaa. Tilauskanta heijastuu liikevaihtoon viiveellä.
Cloud-liikevaihdon bruttopoistuma on tilikauden aikana menetetyn cloud-liikevaihdon kokonaismäärä jaettuna kauden alun cloud-liikevaihdon määrällä.
Cloud-liikevaihdon nettopoistuma on tilikauden aikana menetetyn cloud-liikevaihdon kokonaismäärä vähennettynä uusilla vuotuisilla jatkuvilla lisämyynnin tuotoilla olemassa oleville asiakkaille kauden aikana, jaettuna cloud-liikevaihdolla yhteensä kauden alussa.
Cloud-bruttouusimisaste on 100 prosenttia miinus cloud-liikevaihdon bruttopoistuma.
Cloud-nettouusimisaste on 100 prosenttia miinus cloud-liikevaihdon nettopoistuma.
Asiakkuuden kesto on 1 jaettuna cloud-liikevaihdon bruttopoistumalla.
Kauden tilauskertymän elinkaaren arvo lasketaan kertomalla vuotuisten jatkuvien cloud-tuottojen tilauskertymä kaudella cloud-liiketoiminnan bruttokatteella jaettuna cloud-liikevaihdon bruttopoistumalla.
Asiakashankinnan kustannus on myynnin ja markkinoinnin kokonaiskustannukset kautta edeltävien 12 kuukauden aikana (jotta otetaan huomioon odotusaika, ennen kuin uudet myynti- ja markkinointipanokset muuttuvat tilauskertymäksi).
Liiketoiminnan vapaa rahavirta -mittari lasketaan seuraavasti EBITDA poisluettuna taseen aktivoinnit, velan kokonaiskustannukset, verot ja vuokrasopimusvelat, osakkeiden osuus osakepohjaisista palkkioista sekä liiketoimintojen ostojen tai myyntien vaikutukset.
Oman pääoman tuotto (ROE), %
(Voitto tai tappio ennen veroja - verot) x 100 Oma pääoma (keskiarvo)
Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), %
(Voitto tai tappio ennen veroja + korko- ja muut rahoituskulut) x 100
Taseen loppusumma - korottomat velat (keskiarvo)
Nettovelkaantumisaste, %
(Korolliset rahoitusvelat - korolliset rahoitusvarat) x 100 Oma pääoma
Omavaraisuusaste, %
Oma pääoma x 100
Taseen loppusumma - saadut ennakot
Osakekohtainen tulos
Tilikauden tulos
Tilikauden keskimääräinen osakeantioikaistu osakkeiden lukumäärä
Oikaistu osakekohtainen tulos lasketaan oikaistulla tilikauden tuloksella eli ilman yhteistyömaksuihin, yritysostoihin ja -myynteihin, uudelleenjärjestelyihin ja tehostamiseen liittyviä oikaisuja, arvonalentumistappioita ja oikeudenkäyntikustannuksia ja korvausmaksuja.
Oma pääoma per osake
Oma pääoma
Tilikauden lopussa olevien osakkeiden osakeantioikaistu määrä – omat osakkeet
Hinta/voitto-suhde (P/E-luku)
Osakeantioikaistu tilikauden viimeisen kauppapäivän kurssi
Tulos per osake
KONSERNIN TULOSLASKELMA NELJÄNNEKSITTÄIN
| tuhatta euroa | 7-9/2020 | 3-6/2020 | 1-3/2020 | 10-12/2019 | 7-9/2019 |
|---|---|---|---|---|---|
| LIIKEVAIHTO | 36 772 | 37 769 | 38 245 | 39 264 | 36 823 |
| Myytyjä suoritteita vastaavat kulut | -15 405 | -16 589 | -17 473 | -18 294 | -16 550 |
| BRUTTOKATE | 21 368 | 21 180 | 20 772 | 20 970 | 20 273 |
| Myynti ja markkinointi | -8 885 | -9 496 | -10 767 | -11 798 | -9 809 |
| Tutkimus- ja tuotekehitys | -6 546 | -6 516 | -6 176 | -6 597 | -5 906 |
| Hallinto | -3 702 | -3 253 | -3 575 | -3 716 | -3 576 |
| Liiketoiminnan kulut yhteensä | -19 133 | -19 265 | -20 518 | -22 111 | -19 292 |
| Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut | -165 | -631 | -153 | -374 | -42 |
| LIIKEVOITTO/TAPPIO | 2 069 | 1 285 | 100 | -1 516 | 940 |
| % liikevaihdosta | 5,6 | 3,4 | 0,3 | 2,6 | |
| Rahoitustuotot ja -kulut | -2 829 | -2 656 | -2 766 | -2 759 | -2 947 |
| Voitto/tappio ennen veroja | -760 | -1 372 | -2 665 | -4 275 | -2 008 |
| Tuloverot | -64 | 334 | -981 | 251 | 169 |
| TILIKAUDEN VOITTO/TAPPIO | -824 | -1 038 | -3 647 | -4 023 | -1 839 |
TUNNUSLUVUT
| tuhatta euroa | 7-9/ | 7-9/ | 1-9/ | 1-9/ | 2019 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2020 | 2019 | 2020 | 2019 | ||
| Cloud-tilauskertymä | 3 599 | 5 455 | 13 348 | 16 281 | 23 694 |
| Liikevaihto | 36 772 | 36 823 | 112 787 | 109 038 | 148 302 |
| Liikevaihdon kasvu, % | -0,1 % | 8,3 % | 3,4 % | 3,9 % | 4,9 % |
| Orgaaninen liikevaihdon kasvu, % | 1,2 % | 7,7 % | 4,1 % | 5,5 % | 5,9 % |
| Liikevoitto/tappio | 2 069 | 940 | 3 454 | -13 022 | -14 537 |
| % liikevaihdosta | 5,6 % | 2,6 % | 3,1 % | ||
| EBITDA | 5 936 | 4 913 | 15 162 | -991 | 1 403 |
| % liikevaihdosta | 16,1 % | 13,3 % | 13,4 % | 0,9 % | |
| Oikaistu EBITDA | 5 963 | 4 702 | 15 261 | 2 705 | 5 185 |
| Oman pääoman tuotto, % | -3,8 % | -7,5 % | -8,2 % | -24,8 % | -22,9 % |
| Sijoitetun pääoman tuotto, % | 5,3 % | 2,0 % | 3,2 % | -10,2 % | -8,6 % |
| Korollinen vieras pääoma pl. vuokrasopimusvelat | 66 311 | 58 556 | 66 311 | 58 556 | 60 885 |
| Rahat ja pankkisaamiset | 38 427 | 30 640 | 38 427 | 30 640 | 31 672 |
| Liiketoiminnan rahavirta | 7 525 | 1 474 | 19 619 | -564 | 4 159 |
| Liiketoiminnan vapaa rahavirta -mittari | -214 | -1 445 | -5 087 | -19 055 | -23 829 |
| Nettovelkaantumisaste, % | 52,1 % | 45,4 % | 52,1 % | 45,4 % | 48,9 % |
| Bruttoinvestoinnit | 2 010 | 2 072 | 7 727 | 8 029 | 10 617 |
| % liikevaihdosta | 5,5 % | 5,6 % | 6,9 % | 7,4 % | 7,2 % |
| Tutkimus- ja tuotekehitysmenot ilman poistoja | 4 186 | 4 157 | 12 127 | 14 289 | 19 138 |
| Tutkimus- ja tuotekehitysmenot, taseeseen aktivoidut | 1 738 | 1 964 | 6 497 | 6 659 | 8 829 |
| Tutkimus- ja tuotekehitysmenot, yhteensä | 5 924 | 6 121 | 18 623 | 20 948 | 27 967 |
| % liikevaihdosta | 16,1 % | 16,6 % | 16,5 % | 19,2 % | 18,9 % |
| Poistot | 3 867 | 3 973 | 11 708 | 12 030 | 15 941 |
| Muut aktivoidut menot | 272 | 108 | 1 230 | 1 370 | 1 788 |
| Henkilöstö kauden lopussa | 1 323 | 1 299 | 1 323 | 1 299 | 1 325 |